chaannwooff/Dartdoc huggingface dataset:
에코아이 — [기재정정]사업보고서 (2024.12)

전환된 수량을 포함하고 있습니다. 주2) 전환량은 최초 온실가스 감축량에 따라 발행된 탄소배출권(CERs)에서 KOC 및 i-KOC로 전환된 수량입니다. 주3) 발행량 및 보유량에는 교토의정서 체제와 파리협정 사이의 공백 기간 중 임시로 발행되는 Provisional CER3,591,080 tCO2eq(당사 물량)이 미포함된 수치입니다. 주4) 발행량 및 보유량에는 교토의정서 체제와 파리협정 사이의 공백 기간으로 인해 각 프로젝트별로 달성한 온실가스 감축 실적은 배출권 발행 승인 전 상태로써 이를 미포함한 수치입니다. 주5) 보유량(재고) 현황은 i-KOC 전환대기 및 KOC 전환 대기가 포함된 수량입니다. 주6) 각 현황에는 단순 매입하고 판매하는 상품 매매는 제외된 수량이며, 상품의 재고는 1,021,554tCO2eq입니다. 나. 주요 품목 가격변동추이 2024년 12월 31일 기준 (단위 : 원, $) 구분 제20기 제19기 제18기 i-KOC 내 수 수 출 KOC 내 수 수 출 CERs 내 수 수 출 자발적시장(VCM) 내 수 수 출 (USD5.49) 주1) 각 현황에는 단순 매입하고 판매하는 상품 매매는 제외된 가격변동 추이입니다. 3. 원재료 및 생산설비 가. 매입에 관한 사항 (단위 : 천원) 사업부문별 매입유형 품목 제20기 제19기 제18기 비고 온실가스감축사업(배출권 발급 컨설팅) 제품(재공품) 감축설비투자 및 운영 감축설비(스토브, PNG, LED 등)투자, 온실가스 감축사업 등록 및 검증비용 외주가공비 모니터링 관리비 및 현지운영비 소계(제품) 상품 배출권 상품매입관련 수수료 포함 수수료 검증, 발급 및 운영비 등 소계 환경컨설팅 수수료 자문, 검증 등 기타 카본아이 관련 매입 소계 합계 나. 원재료 가격변동추이 당사의 원재료는 탄소감축장비 및 감축사업 관리, 운영으로 발생하는 비용입니다. 해당 비용은 온실가스 감축사업 계약 시점에 협의한 금액으로 결정됨에 따라 시장의 상황에 따른 원재료 가격변동은 해당사항이 없습니다. 다. 주요 매입처에 관한 사항 (단위 : 천원) 사업부문별 분류체계(*1) 제20기 제19기 제18기 비고 온실가스 감축사업(배출권 발급 컨설팅) 해외 온실가스감축 국내 온실가스감축 한국거래소(9.32%) 소계 환경컨설팅 컨설팅 칠보산업(0.68%) 기타 소계 합계 주1) 연도별로 매입 품목 및 매입처가 상이하여 거래처명이 아닌 온실가스 감축 분류체계별 구분하고 당해연도의 주요매입처를 비고에 기재하였습니다. 주2) 상품을 매입한 매입처를 포함하여 기재하였습니다. 라. 생산설비 및 생산실적 당사는 직접 생산과 관련한 생산설비 및 생산실적은 해당사항이 없습니다. 4. 매출 및 수주상황 가. 매출 (1) 사업부문별 / 매출유형별 / 품목별 매출실적 (단위 : tCO2eq, 천원) 사업부문 매출유형 품목 제20기 제19기 제18기 수량 금액 수량 금액 수량 금액 온실가스감축사업 (배출권 발급 컨설팅) 제품매출 i-KOC KOC CERs VCM 소계(제품) 상품매출 i-KOC KOC CERs VCM 소계(상품) 용역매출 배출권 발급 컨설팅 소계( 온실가스 감축사업) 환경컨설팅 용역매출 환경컨설팅 기타 소계(용역) 합계 (2) 주요 지역별 매출 현황 (단위 : 천원) 사업부문 매출유형 지역 제20기 제19기 제18기 비고 온실가스감축사업(배출권 발급 컨설팅) 제품매출 국내 유럽, 미국 VCM, CERs 소계(제품) 상품매출 국내 유럽, 미국 VCM, CERs 소계(제품) 용역매출 국내 유럽, 미국 소계(제품) 소계(온실가스감축사업) 환경컨설팅 용역매출 국내 아시아, 기타 유럽, 미국 소계(용역) 합계 (3) 주요 매출처 등 현황 (단위 : 천원) 사업부문 분류체계 제20기 제19기 제18기 비고 금액 비중(%) 금액 비중(%) 금액 비중(%) 온실가스감축사업(배출권 발급 컨설팅) 할당대상업체 등 자발적 온실가스 감축 기업 및 Net-Zero 선언 기업 소계(온실가스감축사업) 환경컨설팅 컨설팅 기타 소계(환경컨설팅) 합계 주1) 배출권 발급시기 및 매출처의 배출권 수요 정도에 따라
에코아이 — [기재정정]사업보고서 (2024.12)

매출처가 매년 상이하여 매출처명이 아닌 분류체계별 구분하고 2024년 주요 매출처를 비고에 기재하였습니다. 주2) 할당대상업체 등 : 온실가스 배출권 시장조성자 포함 나. 판매경로 [에코아이 판매조직] 판매조직.jpg 판매조직 온실가스 감축사업에서 국내외 탄소배출권에 대한 개발과 판매가 이루어지고 있으며판매조직은 탄소배출권사업본부 본부 예하에 기후투자개발팀, 탄소사업전략팀과 지속가능사업본부 본부 예하에 신사업개발팀으로 조직이 이루어져 있습니다. 신사업개발팀은 국내 CDM사업 관련 프로젝트 개발과 판매를 담당하고 있으며, 기후투자개발팀은 i-KOC 등 해외 감축 사업 중심으로 프로젝트 개발과 판매를 담당하고 있습니다. 탄소사업전략팀은 바이오매스, 폐냉매 회수 등 신규사업 개발과 관련한 개발과 판매를 담당하고 있습니다. 특히, 해외 CDM사업의 경우 해외 파트너사와의 협력을 진행하기도 하며 미얀마에는 당사 법인을 설립하여 협력사의 지원 없이 전체 사업비용 지급, 온실가스 감축사업 등록, 모니터링, 탄소배출권 발행까지의 업무 과정 전반을 직접 수행하며 국내 기업에 선도거래 및 현물을 판매하고 있습니다. 다. 판매전략 탄소배출권은 규제적 탄소시장에서의 저감사업을 통한 CERs 발급과 CERs의 국내 판매가 가능하도록 KOC/i-KOC 전환을 통해 할당대상업체를 대상으로 판매하는 방식이 있으며, 동일한 프로젝트더라도 Verra/GS 등 자발적 탄소시장에서 인증해주는 기관을 통해 발행하고 ESG에 대한 관심이 크거나 Net-Zero를 선언한 기업 등을 대상으로 판매하는 방법이 있습니다. 당사는 현재 파리협정의 세부이행규칙 지연에 따른 보완적방법으로 규제적 탄소시장에서의 인증이 아닌 자발적 탄소시장에서 인증과 판매를 추진해 나가고 있습니다. 과거에는 700여개의 할당대상업체가 주요 수요자인 규제적 시장에서 KOC 및 i-KOC 전환 프로젝트를 공동으로 수행하거나 거래소를 통해 판매하였습니다. 하지만 자발적 탄소시장에서는 글로벌 탄소 시장 포럼, 세미나 및 행사 등에 참석하여 유관기관과의 네트워킹을 통해 잠재 구매자와 미팅을 진행하고 있으며 10곳 이상의 브로커 업체와 주기적인 커뮤니케이션을 통해 당사의 감축실적 판매를 논의하고 있습니다. 특히, 자발적 시장과 관련하여 ACX, CTX 등의 거래소에 계좌 개설하여 판매하고 있습니다. 계약 체결 방식은 사업 개발 및 모니터링 단계에서는 선도거래 계약을 체결하고 이미 모니터링을 통해 발행된 감축실적 물량은 현물 거래로 진행하고 있습니다. 라. 수주상황 [탄소배출권 이전계약 현황] (기준일: 2024년 12월 31일) (단위 : 톤, 백만원) 사업유치국 사업유형 품목 수주일자 납 기 수주금액 기납품액 수주잔고 비고 수 량 금 액 수 량 금 액 수 량 금 액 미얀마 쿡스토브 i-KOC i-KOC 이전일 미얀마 쿡스토브 i-KOC i-KOC 이전일 미얀마 쿡스토브 i-KOC i-KOC 이전일 미얀마 쿡스토브 i-KOC i-KOC 이전일 미얀마 쿡스토브 i-KOC i-KOC 이전일 미얀마 쿡스토브 i-KOC i-KOC 이전일 미얀마 쿡스토브 i-KOC i-KOC 이전일 미얀마 쿡스토브 i-KOC i-KOC 이전일 미얀마 쿡스토브 i-KOC i-KOC 이전일 미얀마 쿡스토브 i-KOC i-KOC 이전일 방글라데시 쿡스토브 i-KOC i-KOC 이전일 합계 주1) 해당 이전계약은 온실가스 감축사업 사업계획서 제출 당시 기모집된 탄소배출권 수요자에게 선도매매(이전)하기로 한 계약입니다. 주2) 2024년 12월 31일자 기준으로 이전계약이 완료된 수주현황은 제외하였습니다. [배출권 공동사업 수주 현황] (단위 : USD) 수주일자 매출처 사업유치국 사업유형 기간 내용 SK홍콩 방글라데시 쿡스토브 SK홍콩 방글라데시 쿡스토브 고려아연 가나 쿡스토브 고려아연 가나 쿡스토브 고려아연 라오스 쿡스토브 고려아연 캄보디아 쿡스토브 주1) 배출권 공동사업은 UNFCCC 체제하에서 인증된 배출권에 대해 대한민국 온실가스 배출권 거래제하에서의 i-KOC로 전환 및 개발사 관리에 대한 용역사업을 지칭하며,
에코아이 — [기재정정]사업보고서 (2024.12)

파리협정 6.4조에 따른 i-KOC 전환 시점까지의 VCS 판매 계약을 포함합니다. 주2) 해당 배출권 공동사업으로부터 실제 인식되는 매출액은 해당 감축사업으로부터 발행된 탄소배출권 실제물량과 i-KOC 이전수수료율, 배출권의 판매대금에 따른 운영관리 수수료율 및 인식 시점의 환율에 따라 변동될 수 있습니다. [기타 용역 수주 현황] (단위 : 백만원) 매출처 구분 기간 수주금액 내용 LG유플러스 외 19개사 컨설팅 배출권 거래제, CDM모니터링 한국서부발전(주) 외 39개사 기타 카본아이 주1) 계약 및 과업 진행 기준에 따라 전체 수주금액 중 일부는 매출로 인식되고 남은 수주 현황입니다. 5. 위험관리 및 파생거래 가. 위험관리 정책 연결기업의 전반적인 위험관리는 연결기업의 재무상태에 잠재적으로 불리할 수 있는효과를 최소화하는데 중점을 두고 있습니다. 위험관리는 연결기업의 재무팀에 의해 주로 이루어지고 있으며 영업부문 등과 긴밀히 협력하여 금융위험을 모니터링, 식별, 평가 및 회피하고 있습니다. 또한, 연결기업의 내부감사를 통해 위험관리 정책 및 절차의 준수 여부와 위험노출 한도를 지속적으로 검토하고 있습니다. 나. 신용위험 신용위험이란 고객이나 거래상대방이 금융상품에 대한 계약상의 의무를 이행하지 않아 연결기업이 재무손실을 입을 위험을 의미합니다. 당기말과 전기말 현재 연결기업의 신용위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 내 역 당기말 전기말 현금및현금성자산 매출채권및기타채권 상각후원가 측정 금융자산 당기손익-공정가치 측정 금융자산 합 계 주1) 당기말 연결회사가 보유하고 있는 현금 48,827천원 (전기말 : 9,262천원)을 제외하였습니다. 다. 유동성위험 유동성위험이란 연결기업이 금융부채에 관련된 의무를 충족하는데 어려움을 겪게 될위험을 의미합니다. 연결기업의 유동성 관리방법은 재무적으로 어려운 상황에서도 받아들일 수 없는 손실이 발생하거나, 연결기업의 평판에 손상을 입힐 위험 없이 만기일에 부채를 상환할 수 있는 충분한 유동성을 유지하도록 하는 것입니다. 다음 금융부채의 잔존만기별 현금흐름은 할인되지 아니한 계약상의 명목금액으로서 지급을 요구받을 수 있는 기간 중 가장 이른 일자를 기준으로 작성되었습니다. (1) 당기말 (단위 : 천원) 구 분 6개월 이내 6~12개월 1년~2년 합계 매입채무및기타채무 리스부채 합 계 (2) 전기말 (단위 : 천원) 구 분 6개월 이내 6~12개월 1년~2년 합계 매입채무및기타채무 리스부채 차입금 합 계 라. 이자율위험 연결기업의 이자율 위험은 주로 변동이자부 차입금에 연관되어 있으며, 이와 관련된 이자비용은 이자율 위험에 노출되어 있습니다. 고정이자율이 적용되는 사채나 일부 차입금의 경우 이자율 변동에 따른 당기손익이나 자본에 미치는 영향은 없습니다. 당기말 연결기업의 차입금 중 변동이자부 차입금은 없습니다. 마. 자본관리 연결기업의 자본관리는 건전한 자본구조의 유지를 통한 주주이익 극대화를 목적으로하고 있습니다. 또한, 연결기업은 자본관리지표로 순부채비율을 이용하고 있으며, 이 비율은 순부채를 총자본으로 나누어 산출하며 총부채 및 총자본은 연결재무제표의 공시된 금액을 기준으로 계산합니다. 연결기업의 당기말과 전기말 현재 자본관리지표는 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 내 역 당기말 전기말 부채총계 현금및현금성자산 순부채 (A) 자본총계 (B) 순부채비율 (A) / (B) 6. 주요계약 및 연구개발활동 가. 경영상의 주요 계약 계약상대방 계약일 계약기간 계약내용 한울회계법인 2026 사업연도감사보고 제출일까지(3년) 외부감사계약 법무법인창천 계약체결일로부터~ 2026.12.31(3년) 투명경영위원회 운영 규정에 따른 이행 용역계약 나. 연구개발활동 (1) 연구개발조직 시장연구부.jpg 연구개발조직 (2) 주요 업무 업무 주요연구실적 배출권 시장분석 - 배출권 거래 현황 분석 및 장단기 시장 전망 - 국내·외 정책 이슈 분석 - 주기적인 설문 조사를 통한 할당 대상업체 의견수렴 배출권 수급 분석 - Carbon-i 중장기 배출량 예측모형을
에코아이 — [기재정정]사업보고서 (2024.12)

바탕으로 주요 업종*의 배출권 수급 분석 * 주요 업종 : 발전, 철강, 시멘트, 석유화학, 정유 - 전력 시뮬레이션을 활용한 발전 업종 배출량 전망 배출권가격 전망 - Carbon-i 장단기 가격 예측 모형을 바탕으로 배출권 가격·거래량 변화에 따른 기술적 분석 및 배출권 수급 전망을 반영한 가격 전망 - 리스크 최소화를 위한 최적 거래 시기 분석 및 거래 전략 수립 주1) 당기말 현재 당사 연구부 인력은 4명 입니다. (3) 연구개발 비용 (단위 : 천원) 구 분 제20기 제19기 제18기 매출액 기타경비(판관비) 연구개발비용 계 (매출액 대비 비율) 다. 기술경쟁력 (1) 연구개발 실적① 자체 연구 수행실적 연구과제명 연구기간 관련제품 비고 배출권 시장 분석 및 전망 2015 ~ 현재 보고서 배출권 수급 예측 모델 개발 및 운영 2015 ~ 현재 보고서 및 모델 배출권 가격 예측 모델 개발 및 운영 2015 ~ 현재 보고서 및 모델 ② 진행중인 연구개발 당사는 탄소시장 종합 정보 플랫폼인 '카본아이(Carbon-i)'를 고도화하기 위해 배출권 수급 및 가격 예측 모델을 개발 하고 있습니다. (2) 기술 경쟁력당사가 영위하는 주요 온실가스 감축사업의 경우 감축설비를 제작하기 위한 고도의 기술력이 필요하지 않으며 주요사업인 쿡스토브 사업의 경우에도 외주를 통해 생산하고 있습니다. 다만, 온실가스 감축사업을 영위하기 위해서는 단순한 감축설비의 제작 기술력이 아니라 감축설비를 활용하여 탄소배출권을 발행할 수 있는 감축 프로젝트 운영 역량과 노하우, 해당 국가와의 네트워킹 등이 필요한 사업입니다. 당사는 15년 이상의 국내외 온실가스 감축사업 컨설팅 및 개발 노하우로 인해 현재 한국에서 탄소배출권 거래 시장을 선도하는 기업이 되었습니다. 감축사업에 대한 축적된 경험 및 노하우와 관련 사업 인프라 확충 능력, 선제적인 진출을 통한 높은 시장점유율 등의 확고한 경쟁력을 보유하고 있습니다. 7. 기타 참고사항 가. 지적재산권 현황 번호 구분 내용 권리자 출원일 등록일 적용제품 출원국 상표권 제42류: 탄소배출감소 연구업등 11건 에코아이 '10.06.07 '10.06.07 특허청 서비스표 제42류: 탄소배출감소 연구업등 11건 에코아이 '15.06.23 '15.06.23 카본아이 CARBON-i 특허청 서비스표 제36류: 탄소배출권 중개업 등 18건제42류: 탄소배출감소 연구업등 11건 에코아이 '16.04.01 '16.04.01 특허청 상표권 제09류: 온실가스배출량관리시스템용 컴퓨터 소프트웨어등 15건 에코아이 '18.06.04 '18.06.04 WEMS-i 특허청 상표권 제36류: 탄소배출권 중개업 등 18건 에코아이 '18.08.24 '18.08.24 에코아이 ECOEYE 특허청 상표권 제09류: 온실가스배출량관리시스템용 컴퓨터 소프트웨어등 15건 에코아이 '18.08.24 '18.08.24 ECOEYE 특허청 상표권 제37류: 신재생에너지(태양광발전/풍력 포함) 발전설비 시공업 등 20건 에코아이 '18.10.04 '18.10.04 특허청 상표권 제36류: 탄소배출권 중개업 등 18건 에코아이 '18.11.02 '18.11.02 특허청 상표권 제40류: 생물학적환경정화서비스업등 20건 에코아이 '18.11.02 '18.11.02 특허청 상표권 제42류: 탄소배출감소 연구업등 11건 에코아이 '18.11.02 '18.11.02 특허청 상표권 제35류: 중개무역업 에코아이 '18.11.02 '18.11.02 특허청 상표권 제35류: 중개무역업제36류: 탄소배출권 중개업 에코아이 '19.01.14 '19.01.14 특허청 상표권 제37류: 신재생에너지(태양광발전/풍력 포함) 발전설비 시공업 등 20건제42류: 탄소배출감소 연구업등 11건 에코아이 '19.01.14 '19.01.14 특허청 상표권 제09류: 온실가스배출량관리시스템용 컴퓨터 소프트웨어등 15건 에코아이 '19.04.05 '19.04.05 특허청 상표권 제40류: 생물학적환경정화서비스업등 20건 에코아이 '19.04.05 '19.04.05 특허청 상표권
에코아이 — [기재정정]사업보고서 (2024.12)

제42류: 탄소배출감소 연구업등 11건 에코아이 '19.04.08 '19.04.08 특허청 상표권 제35류: 중개무역업 에코아이 '19.04.08 '19.04.08 특허청 상표권 제36류: 탄소배출권 중개업 등 18건 에코아이 '19.04.08 '19.04.08 특허청 상표권 제37류: 신재생에너지(태양광발전/풍력 포함) 발전설비 시공업 등 20건 에코아이 '19.04.08 '19.04.08 특허청 상표권 제09류: 온실가스배출량관리시스템용 컴퓨터 소프트웨어등 15건 에코아이 '21.03.30 '21.03.30 특허청 상표권 제35류: 중개무역업 에코아이 '21.03.30 '21.03.30 특허청 상표권 제42류: 탄소배출감소 연구업등 11건 에코아이 '21.03.31 '21.03.31 특허청 상표권 제36류: 탄소배출권 중개업 등 18건 에코아이 '21.03.31 '21.03.31 특허청 상표권 제37류: 신재생에너지(태양광발전/풍력 포함) 발전설비 시공업 등 20건 에코아이 '21.03.31 '21.03.31 특허청 상표권 제40류: 생물학적환경정화서비스업등 20건 에코아이 '21.03.31 '21.03.31 특허청 상표권 제42류: 탄소배출감소 연구업등 11건 에코아이 '23.02.16 '23.02.16 특허청 상표권 제40류: 생물학적환경정화서비스업등 20건 에코아이 '23.02.16 '23.02.16 특허청 상표권 제35류: 중개무역업 에코아이 '23.02.16 '23.02.16 특허청 상표권 제36류: 탄소배출권 중개업 등 18건 에코아이 '23.02.16 '23.02.16 특허청 상표권 제37류: 신재생에너지(태양광발전/풍력 포함) 발전설비 시공업 등 20건 에코아이 '23.05.09 '23.05.09 특허청 상표권 제09류: 온실가스배출량관리시스템용 컴퓨터 소프트웨어등 15건 에코아이 '23.05.09 '23.05.09 특허청 나. 산업관련 법령 및 정부규제 사항 구분 내용 시행일자 법 및 시행령 기후위기 대응을 위한 탄소중립 녹색성장 기본법 2024년 01월 01일 기후위기 대응을 위한 탄소중립,녹색성장 기본법 시행령 2024년 02월 15일 온실가스 배출권의 할당 및 거래에 관한 법률 2025년 02월 07일 온실가스 배출권의 할당 및 거래에 관한 법률 시행령 2023년 12월 12일 조세특례제한법 2024년 04월 01일 운영지침 외부사업 타당성 평가 및 감축량 인증에 관한 지침 2023년 11월 09일 국가 로드맵 국가 탄소중립 녹색성장 기본계획 2023년 04월 12일 2050 탄소중립 시나리오 2021년 10월 18일 2030 국가 온실가스 감축목표(NDC) 상향안 2021년 10월 18일 2030년 국가 온실가스 감축목표 달성을 위한 기본로드맵 수정안 2018년 10월 01일 2030년 국가 온실가스 감축 목표 달성을 위한 기본로드맵 2016년 12월 06일
에코아이 — [기재정정]사업보고서 (2024.12)

II. 사업의 내용 > 2. 주요 제품 및 서비스를 참조하시기 바랍니다.(2) 당기말과 전기말 현재 재고자산에 대한 평가충당금 설정내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 취득원가 평가충당금 장부금액 취득원가 평가충당금 장부금액 상품 제품 재공품 합 계 (3) 재고자산 실사내역 등 당사 재고자산의 수량은 계속기록법에 의하여 파악되고 회계년도말 외부감사인의 입회하에 실지 재고조사에 의하여 확정됩니다. 당사는 2024년 재무제표를 작성함에 있어서 2024년 12월 31일 기준으로 회사의 재고자산에 대한 재고조사를 자체적으로 실시하였으며 재무제표에 중요한 영향을 주는 사항은 발견되지 않았습니다 라. 수주계약 현황 관련하여 자세한 사항은
에코아이 — [기재정정]사업보고서 (2024.12)

IV. 이사의 경영진단 및 분석의견 1. 예측정보에 대한 주의사항 동 이사의 경영진단 의견서에서 미래에 발생할 것으로 예상ㆍ예측한 활동, 사건 또는 현상은 당해 공시서류 작성시점의 사건 및 재무성과에 대하여 회사의 견해를 반영한 것입니다. 동 예측정보는 미래 사업환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으며, 동 가정들은 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다.또한, 이러한 가정들에는 예측정보에서 기재한 예상치와 실제 결과 간에 중요한 차이를 초래할 수 있는 요인에는 회사 내부경영과 관련된 요인과 외부 환경에 관한 요인이 포함되어 있으며, 이에 한하지 않습니다.예측정보 작성시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보를 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다.결론적으로 동 이사의 경영진단 의견서상에 회사가 예상한 결과 또는 상황이 실현되거나 회사가 당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신을 제공할 수 없습니다. 동 의견서에 기재된 예측정보는 동 보고서 작성시점을 기준으로 작성한 것이며, 회사가 이러한 위험요인이나 예측 정보를 최신화할 예정이 없음을 유의하시기 바랍니다. 2. 개요 주식회사 에코아이 이사회는 2024년 1월 1일부터 2024년 12월 31일까지 제20기 사업연도의 회계 및 업무에 관하여 이사의 경영진단에 관한 의견을 아래와 같이 보고합니다. 회사의 경영에 대한 전반적인 사항을 파악하기 위하여 장부와 관계서류를 열람하고 재무제표 및 동 부속명세서에 대해서도 면밀히 검토하였습니다. 경영진단을 위하여 필요하다고 인정되는 서류에 대한 보고를 충분히 받았으며 중요한 업무에 관한 서류를 열람하고 그 내용을 면밀히 검토하는 등 적정한 방법을 사용하여 회사의 경영에대한 내용을 파악하였습니다. 설립 이후 지속적인 감축활동을 통해 2021년 국내 최초 i-KOC 발행 및 판매를 시작으로 고속 성장하였으며, 2024년 매출액과 당기순이익이 각각 258억, 23억으로 전년 대비 60.25%, 85.64% 감소하였습니다. 재무상태의 경우 자산총액 5.32%, 부채총액 27.73%, 자본총액 2.09% 감소하여 전반적으로 감소하였으나 부채비율과 풍부한유동성으로 안정적인 재무구조를 계속적으로 유지하고 있습니다.당사는 기존 온실가스 감축사업의 성공을 통한 지속적인 성장동력을 기반으로 온실가스 감축사업 투자 확대 및 신규 사업을 확장하고 이를 통해 수익성이 높은 사업을 선점하고 적극적인 영업활동을 통해 국내/해외 매출을 확대하겠습니다. 3. 재무상태 및 영업실적 가. 연결재무상태 (단위 : 원) 과목 제20기 (2024년) 제19기 (2023년) 증감 제18기 (2022년) 증감 [유동자산] 현금및현금성자산 매출채권및기타채권 유동금융자산 재고자산 당기법인세자산 기타유동자산 [비유동자산] 매출채권및기타채권 비유동금융자산 유형자산 무형자산 기타비유동자산 이연법인세자산 자산 총계 [유동부채] [비유동부채] 부채 총계 [지배기업 소유주지분] 자본금 자본잉여금 기타자본구성요소 이익잉여금 [비지배지분] 자본 총계 부채와자본 총계 주1) 상기 재무정보는 한국채택국제회계기준 작성기준에 따라 작성되었습니다. 자산은 전기 1,500억원에서 1,498억원으로 2억원 감소하였으며, 매출채권은 121억원으로 전기 대비 90억원 증가하였고, 재고자산은 881억원으로 전년 대비 234억원 증가하였습니다. 부채는 전기 189억에서 213억으로 24억원 증가하였습니다. 매입채무가 92억원으로 전년대비 40억 증가하였으며 계약부채가 108억원으로 전년대비 1천만원 감소하였습니다. 매입채무로 인해 부채가 증가하였으나, 이는 투자활동과 관련한 매입채무의 증가에 따른 것으로 차입금 부채는 없습니다.자본은 당기 중 배당시행에 따른 이익잉여금의 감소로 자본총계가 27억원 감소하였습니다. 나. 연결영업실적 (단위 : 원) 과 목 제20기 (2024년) 제19기 (2023년) 증감 제18기 (2022년) 증감 매 출 액 매출원가 매출총이익 판매비와관리비 영업손익 영업외손익 기타수익 기타비용 금융수익 금융비용 법인세차감전순이익
에코아이 — [기재정정]사업보고서 (2024.12)

법인세비용 당기순이익 주1) 상기 재무정보는 한국채택국제회계기준 작성기준에 따라 작성되었습니다. 당사의 2024년 매출액은 60.25% 감소한 258억원의 매출을 기록하였으며, 영업이익은 매출의 감소 및 판매가격의 하락에 따라 원가율이 높아져 전기대비 98.91% 감소한 2억원을 기록하였습니다. 당기순이익은 전기대비 85.64% 감소한 23억원으로 금융상품의 수익으로 영업이익보다 높게 나왔습니다. 다. 재무비율 (단위 : %, 회, 배) 구 분 제20기 (2024년) 제19기 (2023년) 제18기 (2022년) 안정성 비율 유동비율 부채비율 차입금의존도 영업이익대비 이자보상배율 2.7배 78.7배 281.5배 수익성 비율 매출액영업이익률 매출액순이익률 총자산순이익률 자기자본순이익률 성장성 및 활동성 지표 매출액증가율 영업이익증가율 당기순이익증가율 총자산증가율 자산회전율 0.17회 0.43회 0.76회 라. 환율변동 외환위험은 외환변동으로 인해 공정가치 또는 미래현금흐름이 변동될 위험입니다. 당사가 환율변동위험에 노출되는 것은 주로 당사의 영업활동과 관련되어 있습니다. 다음 다른 모든 변수가 일정하다고 가정할때 각 외화에 대한 환율 10% 변동시 당사의 세전순이익에 미치는 효과에 대한 민감도분석 결과입니다. (단위 : 천원) 구분 당기 전기 10% 상승시 10% 하락시 10% 상승시 10% 하락시 USD EUR MMK THB BDT VND AED MYR SGD CNH GBP AUD UZS KES UGX CHF 합계 마. 2025년 사업전망 2020년 교토의정서 체제가 종료된 후, 2021년 1월부터 파리협정이 적용되어야 하나 코로나 및 국제 협상의 지연 등 으로 인해 협정 세부지침 합의가 지연되었으나, 2024년말 유엔 차원의 파리협정 제6조 탄소시장 기준은 마련이 되었습니다. 그러나 유엔의 기준에 따라서 각 국가들의 6조 체계가 구축되는데에도 추가적인 시간이 필요하기에 아직까지는 감축실적에 대한 탄소배출권 발급이 지연되고 있습니다. 당사는 세부 지침이 마련되기 전이지만 그 공백 기간에도 지속적인 감축 및 모니터링 활동을 진행하였으며, 일부는 UN에서 임시로 발행되는 Provisional CER를 확보하였습니다. 앞으로도 유치국들의 파리협정 6조 세부지침 제정에 맞춰 사전에 준비를 진행하여 탄소배출권으로 순차적으로 빠르게 전환될 수 있도록 할 계획입니다. 한편, 한국 배출권거래제는 국가 배출량의 73%를 포함하고 있어 한국 정부의 2030년 파리협정 국가목표(2018년 대비 40% 감축(291백만톤))달성을 위한 핵심 제도입니다. 이에 환경부는 2025년 6월까지 배출권거래제 제4차 계획기간(2026~2030년) 할당 계획을 수립할 예정이며, 제4차 계획기간은 파리협정 목표 달성을 위한 마지막 5년으로 무상할당 배출권을 줄이고, 이월을 완화하는 등 배출권거래제 정상화를 위한 다양한 방안이 도입될 것으로 예상됩니다. 4차 계획기간이 시작되는 2026년은 유럽의 탄소국경조정제도(CBAM)이 본격 시행되는 시기로 한국의 배출권가격은 점차적으로 유럽 등 글로벌 가격과 동조화 될 것으로 보기에 한국의 탄소배출권 가격은 2025년 하반기부터 점진적으로 상승하여 2027년에는 2019년가격 수준으로 회복할 것으로 예상됩니다. 또한 파리협정에 비준한 모든 국가는 2025년까지 2035년 온실가스 국가 목표를 제출해야하는데, COP28에서 당사국 간 재확인한 지구 평균 기온 상승을 1.5도 이내로 제한하는 목표를 달성위한 2035년 글로벌 감축목표는 2019년 대비 60% 감축이 되어야합니다. 이는 한국을 포함한 대부분 국가에 도전적인 목표로서, 파리협정 제6조 세부지침이 마련되고 국가들의 2035년 목표가 제출되는 2025년부터 글로벌 탄소배출권 수요가 증가할 것입니다. 이렇듯이 국내 및 글로벌 탄소시장은 제도와 기준이 마련되는 과도기를 거쳐 점차적으로 성장할 것으로 예상됩니다. 당사는 현재 18개의 감축사업을 진행하고 있습니다. 2025년에는 기존 18개 사업의 파리협정 제6조 전환 기반 마련과 신규 사업 투자를 병행하여
에코아이 — [기재정정]사업보고서 (2024.12)

한국 탄소시장은 물론 글로벌 탄소시장 진출을 위한 성장 기반을 강화할 계획입니다. 4. 유동성 및 자금조달과 지출 가. 유동성에 관한 사항 당사는 2024년말 현재 현금및현금성자산과 당기손익-공정가치금융자산을 포함하여410억원의 현금성자산을 보유한 반면, 차입금 의존도가 낮은 편이기 때문에 리스크 발생 시 유연한 대비가 가능합니다.또한, 당사는 안정적인 사업기반을 바탕으로 유동성 지표를 관리하고 있습니다. (단위 : 원) 구 분 제20기 기말 (2024년) 제19기 기말 (2023년) 현금및현금성자산 금융자산 합 계 나. 자금조달에 관한 사항 당사가 조달한 차입금 구성은 다음과 같습니다. (단위 : 원) 구 분 제20기 기말 (2024년) 제19기 기말 (2023년) 단기차입금 당기말과 전기말 현재 단기차입금의 상세 현황은 다음과 같습니다. (단위: 원) 차 입 처 내 역 제20기 기말 (2024년) 제19기 기말 (2023년) 이자율(%) 금액 이자율(%) 금액 우리은행 운영자금 합 계 5. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항 가. 중요한 회계정책의 변경 및 회계추정 중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항 등 그 밖의 사항은 'Ⅲ. 재무에 관한 사항 - 5. 재무제표 주석'을 참고하시기 바랍니다. 나. 환경 및 종업원 등에 관한 사항 당사의 환경관련 규제사항 등에 관한 사항은 'II. 사업의 내용' 을 참조하시기바랍니다. 당기 중 주요 핵심인력 이동사항 등 유의한 종업원 관련 변동사항은없습니다. 다. 법규상의 규제에 관한 사항 당사의 사업과 관련된 법규상 주요 규제내용은 'II. 사업의 내용' 을 참조하시기바랍니다.
모노리스 — 사업보고서 (2024.12)

II. 사업의 내용 1. 사업의 개요 당사는 현실과 게임이 융합된 스페이셜 게임파크(Spatial Game Park, 이하 'SGP'), 라는 새로운 테마파크 분야를 창조한 기술 벤처기업입니다. 공간을 뜻하는 스페이셜(Spatial)이라는 단어는 최근 테크 업계에서 현실 공간 뿐만 아니라 가상 공간 및 이들의 상호작용까지 포괄하는 의미로 사용되고 있으며, 당사가 추구하는 스페이셜 게임파크(SGP) 역시 현실+가상+연결의 개념을 테마파크에 적용하고 있습니다. SGP는 이용자의 몰입을 이끌어내기 위해 스포츠의 신체적 활동과 도전정신, 게임의 재미와 성장요소, 테마파크의 특별한 공간적 요소를 기술로 융합하여 새로운 경험과 세계관을 제공하는 것이 현재 서비스의 핵심이며, 향후에는 현실 공간과 연결된 가상의 경험을 구축하고 전 세계 이용자들이 시공간의 제약 없이 오프라인과 온라인에서 함께 즐길 수 있는 스페이셜 게임 플랫폼으로 진화해나가는 것이 당사 사업의 목표입니다. 그림1.jpg [모노리스 주요기술] 당사는 SGP 기획-설계-제작 전분야에 걸쳐 HW와 SW 및 이를 통합하는 기술을 보유하고 있습니다. 이를 바탕으로 9.81파크 라는 한국 테마파크 IP를 개발하였고, 완전자회사 모노리스제주파크를 통해 제주도 애월에 2019년 9.81파크 1호점을 조성 후 현재 테마파크 사업을 영위중입니다. 또한, 완전자회사 모노리스인천파크를 통해 2024년말 인천국제공항 인근에 9.81파크 2호점을 착공하였고 2027년 오픈 예정입니다. 당사는 앞으로 9.81파크를 국내 및 해외 주요도시에 공급하고, 글로벌 이용자들이 항상 연결되어 놀 수 있는 스페이셜 게임 플랫폼으로 진화하면서 K-콘텐츠의 세계화를 추진할 계획입니다. 모노리스 법인 구조 당사의 완전자회사 2곳은 당사로부터 제품과 기술을 공급받아 제주와 인천에 9.81파크를 조성한 후 9.81파크 이용자에게 테마파크 어트랙션 서비스와 식음료, 기념품 등을 판매하는 B2C 사업을 영위합니다. 또한, 당사는 앞으로 국내 및 해외에 9.81파크 신규사업자를 발굴하여 기술, IP, 시설 및 제품 등을 포괄적으로 공급하고, 해당사업자가 9.81파크를 잘 운영할 수 있도록 관리 서비스와 콘텐츠 공급을 제공하는 B2B 사업을 영위하게 됩니다. 2. 주요 제품 및 서비스 당사는 2020년 7월, 연간 1,400만명이 찾는 관광도시 제주에 첫번째 SGP로 9.81파크 제주를 런칭하였습니다, 9.81파크 제주는 관광지의 특성에 잘 어울리는 야외형 테마파크이며, 아름다운 자연환경을 배경으로 남녀노소 힐링하며 다양한 스포츠 경험을 즐길 수 있는 친환경 문화 콘텐츠입니다. 9.81파크 제주 전경 9.81파크 어트랙션 메인 어트랙션으로 제주의 경사진 언덕에 조성된 트랙에서 중력을 활용한 그래비티 레이싱을 즐길 수 있으며, 전용 App을 통해 이용자는 랩타임, 랭킹, 영상을 확인하고 미션, 보상, 라이센스 기능을 통해 실력을 향상시키게 됩니다. App의 배틀방 기능으로 친구들과 승부를 겨루면서 마치 게임처럼 도전과 성장의 세계에 빠져들고 재방문으로 이어지는 구조입니다. 레이싱 경험 외에도 9.81파크에는 스포츠 컨셉의 풍부한 실내 어트랙션들이 있어 이용자들의 다양성을 충족시킵니다. 1. 주요 제품 등의 현황 품 목 생산(판매) 개 시 일 주요상표 2024년 매출액(비율) 제 품 설 명 메인 어트랙션 RACE 981 당사가 자체 개발한 차량을 타고 중력가속도(g=9.81m/s²)를 이용해 경사진 도로에서 다운힐(down-hill) 레이싱을 즐기는 신종 스포츠이면서, 동시에 모노리스의 다양한 스마트기술이 적용되어 유저의 레이싱 데이터를 분석, 게임과 같은 경험을 제공함. 유저들은 전용 App으로 서로 친구를 맺고 기록, 랭킹, 영상, 라이선스, 배틀 기능 등을 사용하며, '서로 도전하고 함께 성장'하는 새로운 컨셉의 어트랙션 경험을 즐길 수 있음 서브 어트랙션 META 981 ARENA 등 VR레이싱(META 981), 실내인터랙티브 스포츠 게임(스포츠랩), 실내서바이벌게임(ARENA),
모노리스 — 사업보고서 (2024.12)

게임형범퍼카(RINGGGO), 360도 회전에 도전하는 하늘그네까지 총 5종의 실내외 어트랙션을 보유하고 있음 기념품 9.81만의 감성을 담아 자체 개발한 PB 상품들과 제주는 물론 국내외 각지에서 엄선한 상품 판매 식음료 브로콜리지, 스페이스제로등 라운지 바(스페이스제로), 제주 브로콜리 등 로컬 식재료로 만든 캐주얼 레스토랑 (브로콜로지), 카페(라운지X) 등이 있음 - 당사 완전자회사 모노리스제주파크(주)가 운영하는 9.81파크 제주의 주요 제품 현황을 표시한 것입니다. 2. 주요 제품 등의 가격변동추이 (단위 : 원) 구분 2024년 2023년 2022년 내 수 수 출 내 수 수 출 풀패키지 (액티비티 6종) 내 수 수 출 - 당사의 완전자회사인 모노리스제주파크(주)의 각 사업연도말 기준입니다. 3. 주요제품 등 관련 각종 산업표준 및 인증사항 당사의 9.81파크는 종합유원시설이며, 관광진흥법 및 문화체육관광부 관련 규정에서 안전과 시설에 대한 엄격한 규정을 적용해 검사, 허가 및 관리하고 있습니다. 3. 원재료 및 생산설비 1. 생산능력 및 생산실적 (단위 : 회) 품명 구분 2024년 2023년 2022년 수량 수량 수량 RACE981 (제주파크) CAPA/년 레이스실적 가동률 - 9.81파크 대표상품인 RACE 981 가동률은 2024년말 기준 51% 수준입니다. - 현재 CAPA는 주간 운영기준이며, 향후 캐파 도달시 야간개장 및 레이스 간격 조정을 통해 상향 가능합니다. 2. 생산설비에 관한 사항 (단위 : 백만원) 구분 자산별 소재지 기초가액 당기증감 당기상각 기말가액 비고 증가 감소 제주파크 토지 제주 건물 제주 구축물 제주 유기가구 제주 합계 - 당사의 완전자회사인 모노리스제주파크(주) 기준입니다 4. 매출 및 수주상황 1. 매출 개요 현재 연결기준 당사 매출은 자회사 모노리스제주파크에서 운영하는 9.81파크 제주의 B2C 매출이 주요 수익으로 인식되고 있습니다. 2027년부터는 자회사 모노리스인천파크에서 운영할 9.81파크 인천공항의 B2C 매출이 추가될 예정이며, 당사가 국내 및 해외 신규사업자에게 9.81파크를 공급하게 될 경우 B2B 매출이 추가되면서 매출구성이 다변화 될 예정입니다. 2. 매출 현황(연결기준) (단위 : 원) 구 분 제8기(2024년) 제7기(2023년) 제6기(2022년) 서비스매출 상품매출 제품매출 임대료수입 합계 3. 판매경로 등 당사의 판매조직은 CEO 직속으로 마케팅 및 가맹사업 조직이 있습니다. 마케팅조직의 경우 9.81파크 브랜딩을 통해 국내외 인지도 확대에 주력하고 있으며, 가맹사업은 국내 및 해외에 신규 9.81파크 사업자 발굴을 추진하고 있습니다. 자회사 모노리스제주파크가 보유한 판매조직은 대고객 판촉, 온라인영업, 단체영업 등을 진행하고 있습니다. 4. 수주상황 - 당사는 보고서 작성기준일 현재 수주상황은 없습니다. 5. 위험관리 및 파생거래 회사는 여러 활동으로 인하여 시장위험(외환위험 및 이자율위험), 신용위험 및 유동성위험과 같은 다양한 재무위험에 노출되어 있습니다. 회사의 전반적인 위험관리정책은 재무성과에 미치는 부정적 영향을 최소화하는데 중점을 두고 있습니다. 1. 시장위험 시장위험은 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치가 변동할 위험입니다. 시장위험은 환율변동에 따른 환위험, 가격위험 및 이자율위험으로 구성되어 있습니다. (1) 환위험 환위험은 환율의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치가 변동할 위험입니다. 회사는 현재 국내 영업활동만을 영위하고 있어 환위험에 노출되어 있지 않습니다. 그러나 금명간 해외매출이 발생할 것으로 기대되고 있는 바, 회사는 내부적으로 원화 환율 변동에 대한 환위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 보고일 현재 각 외화에 대하여 다른 모든 변수가 일정하다고 가정할 때 5%의 환율변동이 세전순이익에 미치는 영향은 없습니다. (2) 가격위험회사는 상장주식을 보유하고 있지 않음에 따라 가격위험에 노출되어 있지 않습니다.(3) 이자율위험가. 이자율 위험 이자율 위험은 미래의 시장 이자율 변동에 따라 예금 또는
모노리스 — 사업보고서 (2024.12)

차입금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동될 위험을 뜻하며, 이는 주로 변동금리부 조건의 차입금에서 발생하고 있습니다. 회사의 이자율 위험관리의 목표는 이자율 변동으로 인한 불확실성과 순이자비용의 최소화를 추구함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다. 회사는 보고기간말 현재 변동금리부 차입금이 존재하여 이자율 상승시 순이자비용이 증가합니다. 한편, 회사는 외부차입 최소화, 고금리 차입금 감축, 장ㆍ단기 차입구조 개선, 고정 대 변동이자 차입조건의 적정비율 유지, 국내외 금리동향 모니터링 실시, 대응방안 수립 등을 통하여 이자율 변동에 따른 위험을 최소화하고 있습니다. 회사의 차입금과 채권은 상각후원가로 측정됩니다. 차입금 중 이자율이 주기적으로 재설정되는 계약의 경우에는 관련하여 시장이자율 변동위험에 노출되어 있습니다회사의 차입금과 관련된 이자율위험 및 보고기간 말 현재 계약상 이자율 재설정일은 다음과 같습니다. (단위 : 원) 지수 당기 전기 금액 비율 금액 비율 변동금리 차입금 고정금리 차입금 - 이자율 재설정일 또는 만기일(*): 1년 미만 1-5년 합계 - 연결재무제표 기준입니다.- 차입금 비율은 전체 차입금 중 변동금리에 노출된 해당 차입금의 비율을 나타냅니다. 나. 민감도분석당기말과 전기말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 이자율의 1% 변동시 회사의 세후이익 및 자본에 미치는 영향은 아래 표와 같습니다. (단위 : 원) 구 분 당기말 전기말 세후이익에 대한 영향 자본에 대한 영향 세후이익에 대한 영향 자본에 대한 영향 1% 상승시 1% 하락시 - 연결재무제표 기준입니다. 2. 신용위험 신용위험은 계약 상대방이 계약상의 의무를 불이행하여 연결회사에 재무적 손실을 미칠 위험을 의미합니다. 보고일 현재 신용위험에 대한 최대 노출정도는 금융자산의 장부금액으로, 현재 회사가 보유한 금융자산의 기대신용손실은 낮은 것으로 판단되어 손실충당금을 인식하지 않았습니다 3. 유동성위험 회사는 미사용 차입금 한도를 적정 수준으로 유지하고, 영업 자금 수요를 충족시키기위해 차입금 한도나 약정을 위반하는 일이 없도록 유동성에 대한 예측을 항시 모니터링하고 있습니다. 유동성을 예측하는데 있어 회사의 자금조달 계획, 약정 준수, 회사 내부의 목표재무비율 및 통화에 대한 제한과 같은 외부 법규나 법률 요구사항도 고려하고 있습니다 보고일 현재 금융부채별 상환계획으로서 할인되지 않은 계약상의 금액은 다음과 같습니다. (연결재무제표 기준) (당기말) (단위 : 원) 구분 6개월 미만 6개월 이상 1년 미만 1년 이상 합계 매입채무 기타채무 단기차입금 유동성장기부채 유동성리스부채 유동성전환사채 유동성당기손익 -공정가치측정금융부채 장기기타채무 장기차입금 리스부채 전환사채 당기손익 -공정가치측정금융부채 합계 - 기타비유동부채(장기선수수익 및 복구충당부채)는 금융부채 성격이 아니므로 제외합니다. (전기말) (단위 : 원) 구분 6개월 미만 6개월 이상 1년 미만 1년 이상 합계 매입채무 기타채무 단기차입금 유동성장기부채 유동성리스부채 유동성전환사채 유동성당기손익 -공정가치측정금융부채 장기기타채무 장기차입금 리스부채 전환사채 당기손익 -공정가치측정금융부채 합계 - 상기 금융부채의 잔존만기별 현금흐름은 할인되지 아니한 명목금액으로서 지급을 요구받을 수 있는 기간 중 가장 이른 일자를 기준으로 작성되었으며, 이자상환액을 포함하고 있습니다. 4. 자본위험관리 회사의 자본 관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본 비용을 절감하기 위해 최적의 자본 구조를 유지하는것입니다. 회사는 산업내 다른 기업과 일관되게 자본조달비율에 기초하여 자본을 관리하고 있습니다. 자본조달비율은 순부채를 총자본(비지배지분 포함)으로 나누어 산출하고 있습니다. 순부채는 총차입금(연결재무상태표의 장·단기차입금 및 리스부채 포함)에서 현금 및현금성자산을 차감한 금액이며 총자본은 연결재무상태표의 "자본"에 순부채를 가산한 금액입니다 (단위 : 원) 구 분 당기말 전기말 총차입금 차감: 현금및현금성자산 순부채
모노리스 — 사업보고서 (2024.12)

자본총계 총자본 자본조달비율 5. 파생거래 - 보고서 작성기준일 현재 해당사항 없습니다. 6. 주요계약 및 연구개발활동 1. 주요 계약 - 보고서 작성기준일 현재 해당사항 없습니다. 2. 연구개발활동의 개요 당사는 새로운 어트랙션의 개발과 효과적인 운영, 그리고 고객들이 더 즐겁게 즐길 수 있는 환경을 개발하는데 그 목표를 두고 연구조직을 운영하고 있습니다. 파크 내 어트랙션과 운영시스템에 필요한 대부분의 기술을 내재화하며 구현하고 있는 당사는 M유닛(Mechatronics Unit)과 S유닛(Software Unit) 인력을 중심으로 개발 기술력을 쌓아가고 있습니다. 개발기획을 담당하는 PO(Product Owner)를 포함하여 총 50인 의 연구인력을 보유하고 있으며, 각 업무 스크럼 별로 10년 이상의 전문가가 SM(Scrum Master)포지션에서 각 스크럼원들을 리딩하며 연구개발을 수행하고 있습니다. [연구분야별 개요] 연구 분야 개 요 어트랙션 기구개발 테마파크에서 사용되는 액티비티 기구들의 설계 및 제작. GR차량, 스마트범퍼카, VR기구 등의 개발을 수행 차량의 거동해석, 트랙의 동작 안전성 검증 시뮬레이션 포함 전장설계, 개발 어트랙션을 제어하거나, 기록측정, 고장진단, 포지셔닝 등의 모든 놀이 및 관리시설의 전자장치, 센서장치 등의 보드 및 하네스 설계 및 제작, 디바이스 제어 펌웨어 개발 주행제어, 안전제어 차량의 자동회차, 안전주행, 관제용 데이터 I/F, 정밀 위치추정, 차량의 기록측정 등과 관련된 계측, 제어 모듈 소프트웨어 개발 머신러닝, 영상인식 차량인식, 크로핑, 고객 동선 데이터 분석, 영상제공 서비스 등 인식관련 알고리즘 개발, 영상처리 관련 분야 연구개발 미들웨어 개발 디바이스와 운영시스템 간의 데이터 추상화, 강건한 통신 시스템 구현, 데이터 전달 프로토콜 구현 등의 통신 처리 연구개발 SW 인프라 및 운영시스템 개발 원격제어, 관제시스템, 입·출고 관리, 유저 트래픽 관리, 티켓 자동환불 등 파크 운영과 관련된 전반적인 기능 연구개발 앱, 웹 기반 응용프로그램 개발 사용자에게 제공되는 앱 기능 개발, 홈페이지 구축 3. 연구개발조직 [모노리스 연구개발 조직].jpg [모노리스 연구개발 조직] M유닛은 GR차량 및 신규 어트랙션 개발과 관련된 기구 설계, 전자 하드웨어 및 제어 소프트웨어를 담당하고 있으며 로보틱스 분야 박사학위 및 개발경력 20년 이상의 CTO를 포함하여 각 영역별 최소 10년 이상의 개발 전문가 4인이 리드하고 있으며 팀원으로 10인의 전문 개발자를 보유하고 있습니다. S유닛은 고객, 디바이스, 센서정보를 포함한 모든 데이터를 연결하고 처리하는 운영시스템 개발과, 고객과 접하는 모바일 앱 및 웹, 디스플레이 개발을 담당하는 연구유닛으로, 20년 이상의 경력을 보유한 CTO를 포함하여 10년 이상의 개발 전문가 16인, 5~10년 경력자를 7인 이상 보유하고 있는 SW개발 전문 부서입니다. 4. 연구개발 인력 구성 (단위 : 명) 학력 박사 석사 학사 기타 합계 인원수 5. 연구개발비용 (단위: 원) 과목 제8기 (2024년) 제7기 (2023년) 제6기 (2022년) 비고 연구개발비용 총계 (정부보조금) 연구개발비용 계 회계처리 판매비와관리비 제조경비 개발비(무형자산) 연구개발비 / 매출액 비율 [연구개발비용계÷당기매출액×100] 당사의 별도재무제표 기준입니다. 6. 연구개발실적 (1) 9.81파크 제주 기술개발 및 상품화(2015년~2020년) 구분 연구과제 기대효과 스페이셜 게임파크 그래비티 레이스 전용 트랙 설계 및 개발 다양한 조합의 그래비티 레이스 트랙 설계 및 제작의 기술 내재화 트랙 시공 전 완료된 설계에 대한 검증 단계를 통해 트랙의 문제점을 사전 파악하고 설계에 재 반영해 안전한 트랙을 설계할 수 있는 역량 확보 그래비티 레이스 차량(GR E, D, X) 1.0 설계 그래비티 레이스 차량 설계 및 제작 기술의 내재화 GR차량 센서데이터 융합기술 자동회차 시스템, 안전 주행 시스템 등의 시스템 구현을 통한 어트렉션의 차별화 GR E, D,
모노리스 — 사업보고서 (2024.12)

X 제어기술 개발 지능적 제어 시스템이 구현된 차별화 된 어트렉션 시스템 센서 데이터 실시간 전송 기술 개발 파크 시스템의 실시간 정보 모니터링 시스템을 통한 파크 운영효율 증대 고객 데이터 기반 게이미피케이션 서비스 개 (기록, 랭킹, 도전, 퀘스트) 오프라인 그래비티 레이스 경험을 온·오프라인이 통합된 게임 형태로 제공 게임 요소의 추가 개발 및 제공을 통해 쉽게 업그레이드 되고 확장하는 스페이셜게임파크 구축에 기여 개방형 네트워크 기반의 실시간 영역판단 기술 자동회차 시스템 적용으로 중단없는 어트렉션 운영시스템 구현, 효율성 제고로 영업이익 증대 액션캠 영상 추출 및 트랜스코딩,고객제공 서비스 개발 확보된 멀티미디어 데이터를 기반으로, 다양한 형태의 가공을 통해 의미있는 영상/사진 등의 미디어 제공 기반 마련 대고객 앱 고객 인터페이스용 모바일 애플리케이션 개발 오프라인 경험을 넘어 게임으서 9.81파크를 경험하기 위한 고객 인터페이스 개인 기록의 누적, 다른 방문자와의 연결을 위한 플랫폼으로 활용 사용자 인터렉티브형 디지털 사이니지 개발 레이스 입장, 운영상태 변경(중단/재개 등), 사용자 개인화 정보 등을 효율적으로 제공 운영관리시스템 GR차량 자동순환 시스템 설계 및 구축 그래비티 레이스 운영을 위한 GR차량 순환 구조를 자동화 하여 운영 효율성 증대 고객의 그래비티 레이스 이용 경험에, 자율주행 회차 경험을 추가 제공 유도선 GR분기 시스템 개발 차량 독립적 자동회차 시스템 구현 NFC 기술을 활용한 비접촉식(Untact) End-to-End 사용자 동선 제어 시스템 개발 파크 운용 리소스 최적화 운영 및 사용자 경험 최적화를 위한 동선 추적 및 분석 GR차량 입출고 관리 시스템 개발 차량 상세 데이터를 기준으로 유지보수 용이, 안전성 제고 입출고 원격 통제 시스템을 활용한 운영 효율 증대 운영관리 애플리케이션 회원, 예약, 결제내역 등의 데이터 뿐 아니라, 파크의 차량 및 배터리의 상태, 센서 및 트랙의 상태, 게이트 및 파크를 구성하는 요소들의 상태를 애플리케이션에서 실시간 모니터링 가능하게 하여 운영 효율성 제고 클라우드 네이티브 기술 컨테이너 기반 클라우드 네이티브 인프라 스트럭처 구성 서비스의 기능 추가, 파크 추가 등 변경사항 발생시 빠르게 반영할 수 있는 인프라 보유 모니터링 도구 도입 및 고도화로 안정적인 서비스 운영이 가능한 인프라 보유 (2) 9.81파크 제주 안정화 및 업그레이드(2021년 ~ 2024년) 구분 연구과제 기대효과 스페이셜게임파크 파크 실내/외 사용자 위치 정밀측정 기술 개발(RTLS 2단계) 위치추정 시스템을 통해 고객의 스페이셜게임파크와의 상호 인터렉션을 위한 기반마련 차량의 정밀기록 측정 고도화 정밀한 랩타임 및 랭킹, 배틀 등으로 레이스 게임 요소 강화 및 제공 게이미피케이션 신규 게임요소 개발 및 업그레이드 시설, 하드웨어 변경 없이 소프트웨어 업데이트만을 통해 고객 경험 및 서비스 업그레이드 가능 게이미피케이션 보상 시스템으로 기능 확장 플랫폼 전환 오프라인 어트랙션 이용경험을 규칙/보상 기반으로 게임 요소의 확장된 경험을 제공 UWB기반 정밀 위치추정 시스템 정밀 위치추정 기술을 통한 GR차량 궤적제공 서비스 AR/VR 시스템과 결합한 가상환경 게임 서비스 컴퓨터 비전, 머신러닝 기반 영상서비스 개발 영상에서 필요한 사물을 추출하고 처리하는 컴퓨터 비전 기술을 내재화하고, 고객에게 제공하는 미디어의 가치를 높이는 데 지속적으로 활용 가능 VR 콘텐츠 개발 및 기구설계, 제어 파크 및 오프라인 어트랙션 경험을 VR로 제작해 향후 버추얼파크 및 스페이셜 게임 플랫폼으로 확장하는 기반 기술 확보 파크 방문, 차량 탑승이 어려운 상황(연령, 신장 등)에 파크의 어트랙션 체험 가능 대고객 앱 고객 인터페이스용 모바일 애플리케이션 개편 (앱2.0) 사용자의 상황에 따른 개인화된 정보를 제공 사용자의 활동 데이터 기반으로 피드 형태의 정보 제공 AR Kit, Cloud Anchor 활용 게임 개발 파크의 공간과 모바일 애플리케이션을 활용해 고객에게 AR 경험 제공
모노리스 — 사업보고서 (2024.12)

AR Core 기술 스펙 및 활용 기술 경험을 통해, AR서비스 개발 역량 확보 Unity / 모바일앱연동 게임 개발 파크의 공간과 모바일 애플리케이션을 활용해 고객에게 AR 경험 제공 자연스러운 AR 경험을 제공하기 위한 Unity / 네이티브 앱 연동 기술 내재화 운영관리시스템 어트랙션 자동순환 시스템개선 및 복구모드 개발 어트랙션 자동순환 시스템 이상시, 고객의 안전한 회차 이동 및 운영 가능 승차장 관제 시스템 빠른 이상상황 체크 및 대응수행, 운영 효율성 개선 구간별 유저 트래픽 분석 시스템 개발 대기시간 정보 기반으로 재고조정 등을 통한 파크 운영효율 증대 사용자 대기시간 감소로 고객 만족도 향상 티켓 자동환불 서비스 개발 환불 및 고객응대 상황 발생시 고객의 대기에 따른 불편 감소 및 응대 운영 효율 증대 클라우드네이티브 기술 운영시스템 마이크로서비스 아키텍처 전환 개발 각 서비스의 목적에 부합하는 기술 요소를 각 서비스별로 독립적으로 활용 가능 서비스 간 영향도 및 의존도를 낮추어 빠른 서비스 변경/추가, 파크 확장시 유연한 커스터마이즈 가능 IaC기반인프라스트럭처 설정 자동화 및 멀티클라우드 기반 서비스 기술 개발 휴면 에러 발생 가능성 원천 차단으로 시스템 안정성 확보 클라우드 제공 벤더 독립적으로 서비스 구축 가능 (특정 클라우드 이용 불가능한 일부 국가 진출 용이) DevOps 툴체인과의 유기적인 연계가 가능한 인프라 스트럭처 구성 및 유지보수 가능 7. 지적재산권 현황 (1) 상표 관리정책 및 고객관리 정책 등이 사업에 미치는 중요한 영향- 당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다. (2) 특허권 등 지적재산권 보유현황 (기준일 : 2024년 12월 31일) (단위 : 건) 구분 특허권 디자인권 상표권 저작권 합계 출원 등록 출원 등록 출원 등록 출원 등록 국내 해외 계 - 당사가 영위하는 사업과 관련한 중요한 지적재산권 상세 내용은 '상세표 4. 지적재산권 취득 현황(상세)'를 참고 하시기 바랍니다. ※상세 현황은 '상세표-4. 지적재산권 취득 현황(상세)' 참조 7. 기타 참고사항 1. 산업의 개요 당사의 스페이셜게임파크(상품명 9.81파크)는 능동적으로 몸을 움직이고 도전하는 스포츠적인 속성과 몰입과 성장의 재미에 빠져드는 게임적인 속성, 비일상적인 특별한 공간을 제공하는 테마파크의 속성을 당사의 기술력으로 융합하여, 놀이를 통해 다른 사람들과 자연스럽게 연결되고 시간과 공간의 한계를 넘어 즐거움이 확장되는 새로운 개념의 테마파크입니다. 궁극적으로는 현실과 가상세계를 융합하여 전 세계 유저들이 언제 어디서나 함께 즐길 수 있는 스페이셜 게임 플랫폼을 구축하여 엔터테인먼트 산업을 개척하고자 합니다. 이를 위해 오프라인 파크에서 중력레이싱 및 다양한 스포츠 체험에 모바일 게임 경험을 연동한 테마파크 솔루션을 개발하였고, 9.81파크 라는 브랜드로 제주에 첫번째 스페이셜게임파크를 조성하여 완전자회사가 운영하고 있습니다. 또한 2호점인 9.81파크 인천공항을 건설중에 있습니다. 새로운 시장을 개척하는 스페이셜게임파크의 특성상 현재의 시장형태에서 당사의 목표시장 및 경쟁사 등 산업을 특정하기는 어렵습니다. 다만 스포츠에 기술과 엔터테인먼트가 결합되거나, 온라인 게임이 테마파크 어트랙션으로 구현되는 등 새로운 융합형 시장이 형성되고 있기에 이러한 융합형 시장, 콘텐츠 측면에서 유사성이 큰 게임시장, 그리고 전통 테마파크 시장 등을 유사 산업으로 선정할 수 있을 것입니다. 2. 산업의 특성 (1) 신규융합형 시장가. 스포츠와 엔어테인먼트가 결합된 레저형 파크전통 스포츠 또는 각종 생활 스포츠 센터에 엔터테인먼트와 게이미피케이션이 결합된 새로운 형태의 중소형 파크가 글로벌로 프랜차이즈 사업을 확장하고 있고, 기존의 테마파크는 온라인 게임을 현실에 구현한 어트랙션을 런칭하는 등 스포츠와 게임, 게임과 테마파크가 융합되는 모습이 등장하고 있습니다. 예를 들어, 동계올림픽 종목을 변형한 루지 (개발사 : 스카이라인 루지 Skyline Luge), 일반 볼링센터에 스포츠바 컨셉을 접목시킨 파티형
모노리스 — 사업보고서 (2024.12)

볼링장(개발사 : 보울레로 Boelero), 다트게임에 RFID기술을 접목시켜 골프 스포츠로 변신한 탑골프(개발사 : 탑트레이서 Toptracer) 등이 있습니다.나. 온라인 게임 어트랙션대형 테마파크들은 흥행 영화 IP 소진에 따라 온라인 게임에서 IP를 차용하기 시작하였습니다. 2021년 3월 개장한 일본 유니버셜스튜디오의 ‘슈퍼 닌텐도 월드’는 글로벌 테마파크 유니버셜스튜디오와 게임 회사 닌텐도의 합작으로 인기 게임인 ‘슈퍼 마리오’의 온라인 세계를 오프라인으로 재현한 테마파크 어트랙션입니다. 슈퍼 닌텐도 월드에서는 ’파워업 밴드(RFID가 내장된 손목밴드)’와 고객 서비스 앱 연동을 통해 온ㆍ오프 융합 환경을 구축했고, ‘마리오 카트 어트랙션’에서는 AR 안경을 통해 마리오 카트 게임을 현실 세계에 재현하여 슈퍼 마리오 팬들에게 색다른 경험을 선사하는 등 슈퍼 마리오 게임에서의 재미 요소를 슈퍼 닌텐도 월드 곳곳에서 제공합니다.(2) 테마파크 시장테마파크는 계획된 특정한 주제를 바탕으로 그 주제와 연속성을 가지는 환경, 놀이시설, 이벤트 등을 기획하고 구성함으로써 방문객에게 감동과 즐거움을 제공하는 비일상적인 엔터테인먼트 공간입니다. 테마파크의 주요 요소로는 ⒜특정한 주제를 가질 것, ⒝비일상적일 것, ⒞일정 공간을 가질 것, ⒟시설 및 운영 모두가 해당 주제와 연속성을 가질 것, ⒠기본체계가 통일적이고 배타적일 것 등이 있습니다. 이를 통해 테마파크는 단순한 형태의 공원에서 벗어나 혁신적인 레저공간으로 변모하였습니다. 국내의 놀이공원은 1973년 어린이 대공원이 국가지원으로 처음 설립되었습니다. 서울시에서 관리하는 어린이대공원의 시장성이 확인된 이후 다양한 기업들이 놀이공원 시장에 뛰어들기 시작하여, 1977년 에버랜드의 전신인 용인자연농원이 오픈하였고, 1987년 드림랜드, 1988년 서울랜드, 1989년에 롯데월드가 순차적으로 개장하였습니다. 이후 국민소득 증가와 함께 빠르게 성장하던 국내 놀이공원 시장은 1998년 IMF 타격으로 2000년대 정체기에 진입하였습니다. 이시기 리뉴얼이나 신규시설 투자가 부족했던 서울랜드, 드림랜드 및 소형 놀이공원들은 점차 시장에서 도태되었고, 브랜딩 및 캐릭터 정비, 신규시설 투자를 지속해온 에버랜드, 롯데월드의 양강체제가 시작되어 입장객수 기준 전세계 10위권 파크에 지속 랭크되며 시장을 주도해 왔습니다. 최근에는 근무시간 축소 및 일과 삶의 균형(work-life balance) 추구 트랜드 등으로 여가시장이 더욱 확대되면서 신규 테마파크 조성이 다시 시작되고 있습니다. 2022년 3월 부산 오시리아 관광단지 내 롯데월드 어드벤처 부산, 5월 춘천 레고랜드가 오픈하여 시장의 관심을 모았고, CJ, 신세계 등의 대기업들도 수조원 규모의 대규모 신규 테마파크 및 리조트 사업을 준비중입니다. 신규 놀이공원들은 쇼핑몰과 공연장은 물론 호텔과 리조트 등 숙박시설까지 한곳에 모은 복합리조트 형태로 설계되는 추세입니다. 관광객을 오랜 기간 머물도록 다양한 콘텐츠를 한 데 모은 테마파크 리조트는 내수 소비 활성화와 고용 창출 등 지역 경제에도 기여하는 바가 커서 정부 및 지자체에서도 사업을 지원하고 있습니다. (3) 게임 시장1990년대까지도 콘솔, 아케이드게임 중심이었던 게임시장은 1990년대 인터넷 보급과 함께 PC게임이 급속도로 확산되어 2000년대에는 PC게임이 주류로 자리잡았습니다. 그러나 2000년대 말 스마트폰의 등장이후 모바일 게임 시장이 급속도로 성장을 지속하여 기존의 PC, 콘솔게임, 아케이드게임 등 다른 플랫폼들을 제치고 게임시장의 주류 플랫폼으로 올라서고 있습니다. MMORPG로 대변되던 온라인 PC 게임시장은 모바일 캐주얼 게임으로 옮겨갔고, 모바일게임은 PC게임 시장의 점유율을 잠식하며 전체 시장의 절반 이상을 차지할 것으로 전망됩니다. 게임사들도 PC 온라인게임보다 모바일 게임을 개발하는 것이 비용이나 시간 측면에서 리스크를 줄일 수 있기 때문에 앞으로도 모바일 플랫폼 집중 현상은 심화될 전망입니다. 3. 시장여건 (1) 국내외 시장여건 추이 및
모노리스 — 사업보고서 (2024.12)

전망신규 융합형 시장의 경우 초기 산업시장의 특성상 정규시장규모가 측정되지 않고, 테마파크 또한 테마파크 시장만 별도로 분석되고 있지 않기에 놀이공원(Amusement Park)를 포함한 종합유원지 시장과 게임시장으로 구분하여 살펴보고자 합니다.가. 종합유원지 시장(Theme Amusement Park) 전세계 종합유원지 시장은 지난 코로나19 팬데믹의 직접적인 타격을 받은 바 있습니다. 입장객수 제한 및 퍼레이드/쇼 중단 조치 등으로 인해 2020년 전세계 시장규모는 전년비 -58.4% 축소된 212억불 규모로 집계됩니다. 이후 점진적으로 회복되어 2021년 320억불, 2022년 437억불 수준의 매출을 시현한 것으로 확인되며, 2023년 팬데믹 이전인 2019년과 유사한 수준의 500억불 수준의 매출을 회복하였습니다. 전세계 종합유원지 시장은 2024년 638.7억불에서 2034년 1,164.4억불까지 시장규모가 커질 것으로 예상되며, 이 기간중 약 6.19% 수준의 연평균성장율(CAGR)을 시현하며 시장이 급성장 할 것으로 예상됩니다. (출처 : precedence research) 나. 게임 시장2024년 글로벌 게임 시장 규모는 2,121억 달러로 2026년 2,278억 달러까지 증가할 것으로 예측됩니다. 특히 모바일 게임 비중이 46.1%로 높아질 것으로 전망되며, 콘솔, PC 게임 비중은 소폭 감소가 예상됩니다 세계게임시장 현황 및 전망(2021~2026) 글로벌 컨설팅 기업 프라이스워터하우스쿠퍼스(PwC)는 메타버스가 증강현실(AR) 혹은 가상현실(VR) 시장에 미칠 직·간접적 파급효과까지 모두 고려한다면 10배에 달하는 시장 성장을 보일 것으로 예상하고 있으며, 2019년 455억달러에서 2025년 4,764억달러, 2030년 1조5,429억 달러에 이를 것으로도 전망되고 있습니다.(2) 대체 시장의 존재 여부 및 향후 전망당사의 스페이셜게임파크는 상기 기술된 종합유원지 시장 및 게임 시장에 걸쳐 있으면서도 동시에 새로운 시장을 개척하는 과정에 있습니다. 향후 엔터테인먼트 시장은 온라인과 오프라인이 분리된 별도의 시장이 아닌 당사와 같이 온/오프라인 고객 경험이 하나로 융합되어 발전되어갈 것으로 전망됩니다. 4. 경기변동의 특성 (1) 신규 융합형 시장 스포츠와 엔터테인먼트가 결합된 레저형 파크나 게임과 테마파크가 융합된 새로운 형태의 어트랙션 등 신규 융합형 시장은 선택적 소비재로서 개인의 구매력, 여가시간, 소비성향 등 실질가계경제 및 실물경제에 민감한 영향을 받고 있습니다. 그러나, 기존의 레저 스포츠 시장 또는 전통적 테마파크 시장과 비교하면 최신 기술이 결합되어 새로움이 있고 게임성을 포함하고 있어 재방문이 가능하기에 외부적 영향은 상대적으로 적은 반면, 기술의 진부화 여부 및 콘텐츠 업그레이드 여부가 수요변동에 중요한 요인으로 작용합니다. (2) 테마파크 시장 테마파크 및 레저/엔터테인먼트 산업은 선택적 소비재로서 개인의 구매력, 여가시간, 소비성향 등 실질가계경제 및 실물경제에 민감한 영향을 받고 있습니다. 이에 따라 아시아 시장 등 경제가 빠르게 성장하는 시장이 향후 개인의 구매력 증가에 의한 시장 성장의 잠재력이 풍부합니다. 또한, 실질적인 공간을 필요로 하는 점에서 입지와 기후에 의존적인 특성이 있어 배후 도시가 있고 접근성이 좋아야 고객 확보가 유리하며 기후와 계절 변화에 따라 성수기와 비수기가 반복되는 특징을 가지고 있습니다. (3) 게임시장 게임은 영화, 공연, 레저 스포츠 등에 비해 상대적으로 저렴한 비용으로 여가 시간을 즐길 수 있는 수단이라는 점에서 경기 불황 시 저렴한 엔터테인먼트 대체재로 주목받아 왔습니다. 과거부터 경기 상승기에는 게임 이용자의 지출 규모가 커지는 반면, 경기 하강기에는 타 여가수단을 즐기던 이용자들이 보다 저렴한 레저 수단인 게임으로 유입되는 현상을 보여 게임 산업은 경기 변동에 대한 민감성이 높다고 보기 어렵습니다. 또한, 최근 시장의 성장을 견인하고 있는 모바일게임의 경우 게임 경험 및 플레이에 대한 시간적 또는 공간적 제약이 매우 낮아
모노리스 — 사업보고서 (2024.12)

계절성이 비교적 낮게 나타납니다. 5. 경쟁우위 요소 당사는 현실경험에 기술과 게임을 융합하여 새로운 몰입을 제공하는 “미래형 테마파크 플랫폼 기업”으로 당사가 추구하는 사업과 유사 사업을 영위하는 경쟁업체를 찾기는 어렵습니다. 어린이를 주요 타겟층으로 하는 일반 테마파크들과 달리 9.81파크 제주는 활동적이고 도전적인 20~30대 젊은 성인이 주요 타겟층이며, 업종은 테마파크이지만 고객 경험 측면에서는 스포츠와 게임 쪽과 유사성이 더 크다 할 수 있습니다. (1) 테마파크 사업 측면의 경쟁 우위 전통 테마파크의 경우 대규모 부지와 5,000억원 이상의 초기투자비가 소요되는 것에 비하여 당사의 9.81파크는 상대적으로 작은 규모의 부지와 1/10 수준의 초기투자비가 소요되며, 수익성은 전통 테마파크 보다 높습니다. 또한, 거대하고 고정된 하드웨어 중심의 기존 테마파크는 한번 구축되면 변화가 어렵고, 오랜기간 고객들에게 같은 경험이 반복되는 반면 9.81파크는 IT 기술을 기반으로 SW업데이트 방식으로 통해 지속적으로 테마파크 내 콘텐츠과 경기방식, 게임방식 등을 새롭게 업데이트 할 수 있어 차별화 요소로 작동합니다. (2) 스포츠 사업적 측면의 경쟁 우위당사는 파크내 사용자 데이터를 당사의 클라우드 기반 운영시스템에서 실시간으로 처리하여 이를 기반으로 파크 내 레이싱 및 스포츠 어트랙션 경험을 구동하고 있으며, 고객용APP을 통해 레이싱 분석데이터 및 레이싱 영상 등을 제공, 고객의 실력향상과 이상적인 스포츠 경험을 유도하고, 유사한 실력을 보유한 다른 친구들과 연결되어 함께 플레이 할 수 있도록 합니다. 이는 다른 전통적인 스포츠 시설과는 차별화 요소로 작동합니다. (3) 고객경험 측면의 경쟁 우위 가. 파크에서의 경험이 모바일앱(App)으로 확장9.81파크의 고객들은 앱을 통해 본인의 기록과 랭킹을 확인하면서 친구들과 경쟁하고, SNS를 통해 공유하고 자랑하면서 자연스럽게 서로 연결하고 경험을 확장하고 있습니다.나. 시즌제와 챔피언쉽 대회를 통한 팬던문화 형성 9.81파크는 상급자 라이선스를 취득하면 프로들의 리그에 진출할 수 있으며 시즌제를 통해 매월 예선전이 펼쳐지고, 시즌 챔피언쉽 대회(GROC)를 통해 서로의 기록에 도전하고 챔피언으로 함께 성장하는 커뮤니티 문화를 만들고 있습니다. 특히 매년 12월 첫번째 일요에 열리는 챔피언쉽 파이널 대회는 라운드별 탑 랭커들이 한 자리에 모여 그해의 9.81파크 챔피언을 가리는 축제이며, 이를 통해 981 매니아층과 선수들의 팬덤을 만들어가고 있습니다.
모노리스 — 사업보고서 (2024.12)

IV. 이사의 경영진단 및 분석의견 1. 예측정보에 대한 주의사항 당사가 동 사업보고서에서 미래에 발생할 것으로 예상 ·예측한 활동, 사건 또는 현상은, 당해 공시서류 작성시점의 사건 및 재무성과에 대하여 회사의 견해를 반영한 것입니다. 동 예측정보는 미래 사업환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으며, 동 가정들은 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다. 또한, 이러한 가정들에는 예측정보에서 기재한 예상치와 실제 결과 간에 중요한 차이를 초래할 수 있는 위험, 불확실성 및 기타 요인을 포함하고 있습니다. 이러한 중요한 차이를 초래할 수 있는 요인에는 회사 내부경영과 관련된 요인과 외부환경에 관한 요인이 포함되어있으며, 이에 한하지 않습니다.당사는 동 예측정보 작성시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다. 결론적으로, 동 사업보고서상에, 회사가 예상한 결과 또는 사항이 실현되거나 회사가 당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신을 제공할 수 없습니다. 동 보고서에 기재된 예측정보는 동 보고서 작성시점을 기준으로 작성한 것이며, 회사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 업데이트할 예정이 없음을 유의하시기 바랍니다. 2. 개요 당사는 2017년 5월 25일 모노리스제주파크 주식회사(舊.주식회사 모노리스)로부터 주식의 포괄적 이전 방식으로 설립되었습니다. 신설된 당사의 상호는 주식회사 모노리스로 하였으며, 자회사인 당초 법인은 상호를 모노리스제주파크 주식회사로 변경하였습니다. 당사의 재무상태 및 영업실적은 당사 연결 재무제표 기준으로 작성하였습니다.또한 당사는 본사를 거점으로 국내 2개법인 등 동종업종을 영위하는 종속회사로 구성된 기 업이 며, 경영관리 목적으로 영업활동을 단일 영업부문(테미파크 프랜차이징)으로 간주하고 있습니다. 3. 재무상태 및 영업실적 1. 재무상태(연결기준) (단위 : 천원) 과 목 제8기 제7기 증감액 증감률(%) 자산총계 유동자산 현금 및 현금성자산 비유동자산 부채총계 유동부채 비유동부채 자본총계 부채와 자본총계 - 당사의 2024년말 현재 총자산은 전기대비 약 4.88% 증가한 약 1,179억원이며, 자산의 주요 증가 원인은 유형자산의 증가로 인함 입니다. - 부채는 전기대비 약 6.73% 증가한 약 629억원으로 부채의 주요 증가 원인은 비유동부채의 증가로 인함 입니다. - 자본은 전기 대비 약 2.83% 증가한 약 550억원으로 자본의 주요 증가 원인은 유상증자에 따른 자본금과 자본잉여금의 증가로 인함입니다. 2. 영업실적(연결기준) (단위 : 천원) 과 목 제8기 제7기 증감액 증감률(%) 매출액 매출원가 매출총이익 판매비와관리비 영업이익(손실) 법인세비용차감전순이익(손실) 법인세비용 당기순이익(손실) - 당사의 2024년 매출액은 약 162억원으로 전기대비 약 12.70% 증가하고 영업손실은 약 63억원으로 전기 영업손실 대비 약 19.98% 감소하였습니다. 4. 유동성 및 자금조달(연결기준) 1, 유동성 현황 (단위 : 천원) 과 목 제8기 제7기 증감 현금및현금성자산 단기금융상품 당사의 당기말 기준 현금 및 현금성 자산은 약 114억원으로, 전기 대비 약 22억원 감소하였습니다. (단위 : 천원) 과 목 제8기 제7기 기초 현금및현금성자산 영업활동으로 인한 현금흐름 투자활동으로 인한 현금흐름 재무활동으로 인한 현금흐름 현금및현금성자산의 증가(감소) 외화표시 현금및현금성자산의 환율변동효과 매각예정자산에 포함된 현금및현금성자산 기말 현금및현금성자산 - 당사의 현금성 자산 감소는 재무활동에서 71억원 증가하였고, 투자활동과 영업활동을 통해서 93억원 감소하였습니다. 2. 자금조달 현황 (단위 : 천원) 과 목 제8기 제7기 비고 단기차입금 유동성장기차입금 장기차입금 사채 차입금 계 부채비율 차입금의존도 유동비율 당사의 보고기간 종료일 현재 차입금은 285억으로 전기와 동일합니다. 당사는 자회사 출자를 목적으로 당기에 유상증자(3자배정)을 통하여 대성파인텍(주)로부터 약 75억원을 조달하였습니다.
수양켐텍 — 사업보고서 (2024.12)

II. 사업의 내용 1. 사업의 개요 가. 산업의 현황 ① 전도성소재전도성소재 주력산업은 디스플레이산업으로 국내 디스플레이 산업은 2002년 일본을 추월한 후 12년 연속 세계 디스플레이 시장점유율 1위를 고수하며 국내 생산 44조원, 투자규모 8.9조원 및 수출 337억불등 국가 인지도 제고 및 경잴력 강화에 크게 기여하며 국가 주력산업으로 확실한 자리매김을 하고 있다. 그러나 현재의 세계 디스플레이 시장은 우리나라의 디스플레이 산업을 크게 위협하고 있다. 2010년 이후 중국정부가 디스플레이산업의 육성을 위해서 국가적인 정채지원을 통해 거대한 내수지상을 바탕으로 매년 생산능력을 확대해 나가면서 우리나라의 최대 경쟁국으로 부상하고 있는 것이 하나의 위협이다. 전도성 소재 산업에서 사용되는 물질로는 전도성 고분자, 이온성 액체, 계면활성제가 있으며 각종 필름류에 코팅되어 정전기적 오류 및 damage로부터 보호 해주는 용도로 사용됩니다. ②계면화학소재국내 계면활성제 산업은 화학공업의 성장과 함께 그 수요가 급증함에 따라 제조기술과 용도개발에 많은 발전을 가져왔다. 계면활성제 용도는 섬유, 펄프, 제지, 도료, 화장품, 세제, 의약품, 농약, 고무, 플라스틱, 금속, 토목, 건축, 광업, 윤활유, 식품, 전기/전자 산업 등 다양한 산업 분야에서 유화제, 가용화제, 분산제, 안정제, 세정제, 기포제, 소포제, 대전방지제, 습윤제, 응집제 등의 용도로 널리 사용되고 있다.③불소 실리콘 융합소재실리콘(silicone)은 대부분의 산업분야에서 필수적으로 사용되는 고기능 재료로서 유기성과 무기성을 겸비한 독특한 화학재료로, 유기기를 함유한 규소와 산소 등이 화학결합으로 서로 연결된 폴리머(규소와 산소의 결합을 주축으로 하는 중합체)를 의미한다. 이는 우수한 물성과 고기능성을 바탕으로 건축, 전기전자, 화학, 생활건강 분야 등 대부분의 산업분야에서 공정의 중간재로 사용되어 왔다.그러나 전기/전자, 반도체, 디스플레이, 자동차, 선박, 건축, 바이오, 에너지/환경 등 산업전반에 걸쳐 기술이 첨단화ㆍ다양화됨에 따라 새로운 성질과 혁신기능을 갖는 소재에 대한 요구가 급증하게 되었으나 기존에 사용된 일반 실리콘으로 요구물성을 충족시키기에는 한계가 있다. 한편 불소계-실리콘은 다른 소재들이 갖지 못한 뛰어난 특성(내열성, 내한성, 전기절연성, 난연성, 무미, 무취, 무독성, 내후성, 내방사선성 등)을 고르게 보유하고 있는 소재이며, 광범위한 기계적 성질로(을) 변화(경도, 인장강도, 신장율, 색상 등)시킬 수 있는 장점이 있으므로 고신뢰성이 요구되는 첨단산업 분야에서 주로 응용된다. 이러한 특수 용도 및 고부가 가치 산업으로서, 미래성장 산업의 소재로 인식되어 이미 선진국에서는 소재 개발이 완료되어 독점적 기술 및 시장을 지배하고 있는 특징을 나타내며, 불소-실리콘 모노머와 폴리머의 합성 및 응용 기술을 바탕으로 시장 및 기술장벽이 높은 것으로 인식되고 있다.④기능성 코팅 소재기능성 코팅 소재는 한국의 대표 산업인 휴대폰, 디스플레이, 반도체, 이차전지 산업 등에서 이용되며 이에 따른 코팅기술의 중요성이 증대하고 있다. 기존에는 새로운 완제품 개발에 있어서 코팅 기술이 하나의 부속된 기술이라 여겨져 왔지만, 최근에는 최종 제품의 특성을 결정하는 핵심 기술로 자리매김하고 있다. 제품 제조에 있어서 핵심뿌리 기술인 코팅 기술의 활용이 확대됨에 따라 기술 개발의 중요성은 꾸준히 대두되어 왔다. 특정 기재에 기능성소재를 코팅함으로써 강도 및 경도, 내마모성·내식성·내열성·투과성 등의 다양한 특성을 기재에 부여할 수 있기 때문에 특정 기능 및 사용 조건에 맞는 코팅 소재의 개발이 필수임을 알 수 있다. 이러한 기능성 코팅 소재는 최근 기술발전에 힘입어 피도장물의 고부가 가치화에 공헌하고 있다.⑤ 산업소재 19세기말 산업혁명 이후 소재에 관련된 필요성은 인간의 삶의 질을 올리는데 아주 밀접한 관계를 유지하며 그 영향력은 현재에도 굉장히 크다. 산업소재 분야에서 고분자를 이용한 플라스틱 소재는 산업 전반에 걸쳐 핵심을 이룬다고 해도 과언이
수양켐텍 — 사업보고서 (2024.12)

아니다. 이에 수양켐텍은 플라스틱 산업의 근간인 원료와 첨가제에 관련된 사업을 시작하였고 첨가제 사업을 육성하고 있다. 첨가제란 플라스틱 또는 합성수지의 가공을 용이하게 하고 최종제품의 성능을 개량하기 위해 가공이나 중합과정에서 첨가되는 화학물질로 플라스틱의 취약성을 보완하고 특성을 살리기 위해 보조재료로 사용하고 있다. 플라스틱 첨가제를 사용하는 목적은 플라스틱의 품질개량과 성형품의 가공성, 물성향상, 장기적 안정성유지를 위해서다. 이러한 플라스틱 첨가제에는 가소제, 열안정제, 산화방지제, 자외선안정제, 난연제, 대전방지제, 활제, 충격보강제 등이 있으며 플라스틱 제품을 만들 때 제품의 기능 및 용도에 따라 첨가되는 필수적인 성분이다. 첨가제는 그 기능에 따라 화학적 성질 개선제, 물리적 성질 개선제 그리고 가공성 개선제로 나눌 수 있는데 최근에는 이러한 첨가제가 본래의 보조재료라는 의미를 초월하여 플라스틱 제품의 최종 성능에 결정적인 영향을 미칠 수 있는 특수 소재로 인식되고 있으며, 고분자 업계에서는 신제품개발시 첨가제 활용기술의 중요성이 점점 증대되고 있다. 열안정제와 가소제, 활제 등은 플라스틱의 가공성 개량을 목적으로 사용되고 있으며 산화방지제, 자외선안정제 등은 성형품의 내후성 및 내구성을 향상시키기 위한 목적으로 사용되고 있다. 또한 대전방지제와 활제는 계면성을 개량하기 위한 목적으로 사용되고 있으며, 난연제는 내화/내열성 향상 등의 특수기능을 부여하기 위한 목적으로 사용되고 있다. 따라서 플라스틱 첨가제 시장은 플라스틱과 플라스틱 성형품의 수요량에 좌우되며 플라스틱 소재의 고기능화 등이 진전되는 가운데 첨가제의 역할이 보다 중요해지고 있다.⑥ 나노융합소재탄소나노튜브는 유연하고 기계적 강도가 우수하며 저온에서 공정이 가능하여, 기존 silver 등의 메탈 소재를 대체하는 방향으로 사용되며 활용도가 다양하게 검증되어 응용 가치가 높다. 탄소나노소재는 투명전도성필름, 태양전지 및 디스플레이 인쇄 전극, 방열 및 EMI 차폐/흡수, 리튬이차전지 첨가제, 대전방지 코팅액 등의 다양한 분야에 적용되고 있다. 나. 산업의 성장성 및 전망 ① 전도성소재최근 각종 디지털 가전 및 통신 제품의 성능 향상으로 디스플레이의 대형화 및 평면화에 대한 요구 증대와 소형 가전제품에서의 휴대 가능한 디스플레이가 필수적 아이템으로 부상하고 있다. 또한 내구성 증가에 따른 고기능성 제품에 대한 수요도 증가하고 있다 휴대용 디스플레이의 경우 휴대가 간편하고, 경량, 박형이면서 플렉시블한 디스플레이의 개발 필요성이 부각됨에 따라 유리 기판을 대체할 수 있는 플렉시블 디스플레이 기술 개발 요구가 증대하고 있다. 이에 따른 전도성소재의 수요도 지속 성장할 것으로 예상되며 플렉시블 등 신기술에 대응 가능한 유연 소재로 비금속계인 전도성 고분자의 관심도도 상승할 것으로 기대된다. 추가적으로 과거의 신뢰성이 낮은 계면활성제나 유기탄소계 소재에서 고기능성의 전도성 고분자와 이온성 액체의 수요가 증가할 것으로 예상한다. ②계면화학소재국내 계면활성제의 주 제품군인 화장품 및 생활용품 시장은 2016년까지 연평균 7.8% 성장한 약 12조 8,481억원으로 전망되고 있다. 화장품 및 생활용품은 필수소비재 성격을 가지고 있어 경기침체기에도 꾸준한 성장을 보여 왔다. 2003년부터 2005년까지 카드 사태에 따른 민간 소비 위축으로 성장세가 둔화되었던 시기를 제외하면 GDP 대비 높은 성장을 지속해 왔다. 향후에도 화장 인구의 증가, 온라인, 드럭스토어 등 접근성이 좋은 신규 모던 유통 채널의 확장, 내수 소비의 점진적 회복세로 견조한 성장세를 이어갈 것으로 전망되고 있다.③불소 실리콘 소재일반 실리콘에서 불소-실리콘 융합 소재로의 고부가가치 이동이 이뤄지고 있는 불소-실리콘 산업은 현재 시장 개화 도입기로 보여지고 있다. 따라서 불소-실리콘 소재 및 제품들은 현대 산업의 발전과 함께 성장될 것으로 전망된다. 불소-실리콘 시장 전망과 관련하여 구체적인 예로써 FUTURE MARKETS에서 발표한 "THE GLOBAL MARKET FOR
수양켐텍 — 사업보고서 (2024.12)

ANTI-FINGERPRINT NANOCOATINGS Forecast from 2010 to 2024"에 의하면 anti-fingerprint nanocoating은 터치 패널, 가전제품, 자동차 분야의 2012년 85백만 달러 세계 시장에서 12%를 차지하며 2020년 213백만 달러 세계 시장의 65%인 138만 달러 세계 시장을 이룰 것으로 예상하고 있다.④기능성 코팅 소재관련 보고서를 토대로 한 ‘전자제품 관련 스마트 코팅 시장’은 2020년에 약 58억 달러로 성장할 것으로 전망(출처: Smart Coatings Market 2015-2022, NanoMarkets, 2015.1)하고 있어, 이와 관련된 코팅 소재 시장 또한 꾸준한 상승 곡선을 그릴 것으로 보고되고 있다. 디스플레이 및 스마트폰 이 외에도 flexible 및 wearable appliances 등의 차세대 제품의 발전을 통해 시장 상황은 희망적이라고 할 수 있다. 이에 따라 코팅 소재는 좀더 친환경적이고 인체에 무해하며, 구부러지는 등의 소재가 받는 스트레스에도 연성과 경도가 유지될 수 있는 신뢰성 확보가 추가적으로 필요한 물성이 될 것으로 예상하고 있다. 결국, 당사의 실리콘 아크릴레이트/실리콘 에폭시/우레탄 아크릴레이트 및 유무기 하이브리드 소재와 관련한 시장 역시 매년 10% 수준의 고성장이 예상되며, 이에 발맞추어 당사는 제조부터 VOC 누출이 없는 친환경적인 공정으로 설정하여 미래 시장에 초기부터 대응하기 위한 방향으로 개발을 진행하고 있는 상태이다.⑤ 산업소재국내의 첨가제는 정밀화학산업이 주도하고 있고 열안정제, 산화방지제, 활제, 가소제 등이 국내에서 생산되고 있는데 원재료를 수입하여 최종가공해 판매하는 제품도 많으며, 시장이 큰 제품을 중심으로 계속 연구개발, 상품화하고 있다. 국내에서는 90년대 들어 석유화학 및 합성수지 생산량이 급팽창하면서 플라 스틱첨가제의 사용량도 크게 증가하고 있다. 국내 첨가제 시장은 다국적 기업 제품 중심의 수입품이 우위를 점하고 있는 실정으로 국산화가 이루어진 품목과 고가의 수입품으로 이원화된 모습을 보이고 있다. 이 중 가소제, 열안정제, 충격 보강제와 같은 일부 제품은 국산화가 활발히 진행되어 원료 및 제품의 생산능력이 국내수요를 초과하여 수츨까 지 하고 있다. 그러나 특수한 그레이드의 고부가가치 제품은 국내 생산실적이 미미하거나 전무한 실정이다. 향후 고부가가치의 신제품 개발 및 품질의 차별화와 신규 그레이드의 창출과 이를 바탕으로한 수출의 증대가 과제로 대두되고 있다. ⑥ 나노융합소재탄소나노튜브는 기존 소재를 대체하는 방향으로 사용되며 활용도가 다양하게 검증되어 응용 가치가 높다. 그 중, 기존의 ITO 투명전극을 대체하는 물질로, 탄소나노소재를 이용한 투명전극 등 전기전도성 복합체 시장에서 가장 활성화 되어 있고, 리튬이차전지의 첨가제로도 사용되어, 향후 리튬이차전지의 시장이 확대됨에 따라 탄소나노소재의 수요도 증대될 것으로 보인다. 또한 전자제품의 고사양화, 자동차의 전자시스템화, 5G 통신에 따른 방열 및 EMI 차폐/흡수를 위한 소재로 열전도율과 전기 전도성이 우수한 탄소나노소재를 이용한 개발이 활발히 이루어지고 있다. 수요처 확대와 생산 기술의 발전에 따라 향후 탄소나노튜브 시장은 성장이 예상되고 있다. 글로벌 탄소나노튜브 시장 규모는 2017년 39억 5,273만 달러에서 연평균 성장률 17.09%로 증가하여, 2022년에는 86억 9,769만 달러에 이를 것으로 전망된다. 다. 국내외 시장여건 ① 전도성소재최근 전도성 소재의 디스플레이 산업은 주력 시장인 TV와 모니터 시장의 포화, 대형 LCD 설비 과잉 투자, 유럽과 미국의 재정 위기로 촉발된 세계 경제 불안 등으로 인한 패널 가격 급락, 수요 급감 등의 어려움을 겪었다. 특히 중국은 2011년 상반기를 기준으로 30% 이상의 영업이익률과 기술력 부족에도 불구하고 대형 LCD 라인 건설에 지속적으로 투자하고 있어 업체의 가동률 조정 및 투자 연기/축소에도 불구하고 당분간 공급과잉과 시장 정체가 지속될 것으로 전망된다.
수양켐텍 — 사업보고서 (2024.12)

디스플레이 패널 산업의 어려움은 관련 장비와 부품소재 업체에 직접적으로 영향을 미치며 특히 내수 비중이 90%에 가까운 국내 장비 업체와 중소 부품소재 업체에 직접적으로 타격을 주고 있다. 그러나 이러한 정체시장에도 불구하고 20년은 롱런 할 수 있는 고기능성의 대전방지제를 series化 및 품질 Upgrade에 매진하여 대응할 수 있을 것으로 전망된다. 전도성 소재 산업은 과거에 전사 현상이 발생하는 계면활성제를 주로 사용하였으나, 현재는 고기능성 소재인 전도성 고분자, 이온성 액체 채용이 증가하고 있다. ②계면화학소재국내 계면활성제 시장은 음이온성, 비이온성, 양쪽성 계면활성제 생산으로 발전해 왔으나 양이온성 및 양쪽성 타입에 대한 국내 합성은 미비한 실정이다. 용도별로는 과거 섬유산업용, 금속, 제지, 금속, 제지, 페인트산업용, 전자, 플라스틱 순으로 전개되었고 현재는 다기능, 환경친화적 제품의 개발 필요성이 부각되고 있다.③불소 실리콘 소재일반 실리콘 산업에 대한 아시아시장은 현재 완전 개방되어 있으며Dow Corning(XIAMETER), Bluestar, Shinetsu, MPM 등Major 회사들의 치열한 시장 각축장이 되고 있다. 또한 중국 로컬 업체들의 저가 범용제품 시장 점유율 확대로 가격경쟁이 심화되고 있으며, 매출을 증가시키기 위해서는 세계 수준의 품질이 우선 보장 되어야 함과 동시에 가격 경쟁력을 갖추는 것이 필수조건이 되었으며, 현재는 세계 규격화되어 있는 여러 업체들이 나름대로의 특성에 맞는 판매활동을 하고 있다. 또한 가격경쟁력 심화로 기업마다 이익 확보를 위하여 친환경제품 등 고부가가치제품 개발 등에 주력하고 있다.해외의 이러한 사업환경에 따라 특수 용도 및 기능성 제품을 개발하고자 시장 개화 단계 성격을 가지고 있는 불소-실리콘 산업에 많은 관심을 가지고 있으며, 불소-실리콘 산업의 선도업체인 다이킨, 다우, 신에츠 등은 일반 실리콘 시장에서 누려왔던 시장 독과점 및 기술지배적 지위를 불소-실리콘 시장에서도 점유하고자 하는 동향이 확인되고 있다. 국내 시장의 경우 불소-실리콘 시장에서 다이킨, 다우, 신에츠 등이 국내 시장 독과점 및 기술적 지배적 위치에 있으며, 다이킨, 다우, 신에츠 등에 경쟁할 만한 국내 업체들은 아직 나타나지 않았다. 다만 국내 업체들은 선진사 제품을 수입하여 단순 배합을 통해 기술적 독립성이 매우 취약함을 나타내고 있기 때문에 국산화가 절실히 요구되며, 따라서 시장 선점을 위한 당사의 합성 및 배합기술을 응용한 원천기술 확보를 통해 고기능 및 고부가 제품이 요구되는 시장 진입이 용이할 것으로 판단된다.④기능성 코팅 소재2000년 초반부터 평판 디스플레이 산업 분야에서 국내 대기업들의 대규모 투자가 이루어 지면서 관련된 코팅 분야의 개발이 활발해지기 시작했다. 이후, 스마트폰 및 flexible display 등의 개발과 함께 더욱 세분화되고 고기능성을 지닌 코팅 소재에 대한 개발이 진행되고 있으나, 아직은 해외의 기술 수준까지 도달하지 못한 상황이다. 그리하여 국내 제품들은 범용 type이 주를 이루고, 고스펙의 소재들은 수입에 의존하는 편이다. 하지만 꾸준한 시장성을 가지고 있기 때문에, 국내외의 연구 개발은 꾸준히 진행될 것으로 판단된다.⑤ 산업소재국내의 첨가제는 정밀화학산업이 주도하고 있고 열안정제, 산화방지제, 활제, 가소제 등이 국내에서 생산되고 있는데 원재료를 수입하여 최종가공해 판매하는 제품도 많으며, 시장이 큰 제품을 중심으로 계속 연구개발, 상품화하고 있다. 국내에서는 90년대 들어 석유화학 및 합성수지 생산량이 급팽창하면서 플라 스틱첨가제의 사용량도 크게 증가하고 있다. 국내 첨가제 시장은 다국적 기업 제품 중심의 수입품이 우위를 점하고 있는 실정으로 국산화가 이루어진 품목과 고가의 수입품으로 이원화된 모습을 보이고 있다. 이 중 가소제, 열안정제, 충격 보강제와 같은 일부 제품은 국산화가 활발히 진행되어 원료 및 제품의 생산능력이 국내수요를 초과하여 수츨까 지 하고 있다. 그러나 특수한 그레이드의 고부가가치 제품은 국내 생산실적이
수양켐텍 — 사업보고서 (2024.12)

미미하거나 전무한 실정이다. 향후 고부가가치의 신제품 개발 및 품질의 차별화와 신규 그레이드의 창출과 이를 바탕으로한 수출의 증대가 과제로 대두되고 있다. 라. 산업의 특성 ① 전도성소재디스플레이를 비롯한 전자소재 산업은 관련 시장의 성장과 더불어 소재, 부품이 매우 중요시 되고 있는 상황이다. 제품의 용도에 따라 전기 물리적, 화학적 성질 등 요구 특성이 달라지며 다양한 소재들이 필요하다. 또한 디스플레이 산업은2∼3년을 주기로 호황과 불황이 반복되며, 응용 분야가 다양해 신규 시장 창출 가능성이 큰 산업이라는 특징이 있다. 뿐만 아니라 부품과 소재를 공급받아 가공하거나 조립하는 시스템 산업이며 동시에 디지털 가전, 컴퓨터 정보통신기기 등의 핵심 부품이기 때문에 전후방 산업과의 연관성이 매우 높은 산업이라 할 수 있다. 노트북 컴퓨터, TV, 휴대전화, 캠코더 등의 전방 산업과 소재·부품·장비 등의 후방 산업이 긴밀한 연관 아래 놓여 있기 때문에 전방 산업에서의 발전은 물론, 후방 산업에서도 보다 높은 수익을 창출할 기회를 제공할 수 있다. 이에 따라 후방산업에 대한 관심과 투자가 절대적으로 필요하다. 이중에서 전도성 소재는 부품에서 전기를 통하게 하는 재료로 용도별로는 전극재료, 저항재료 등으로 구분이 가능하며 재료 측면에서는 금속계와 비금속계로 구분된다. 전도성 소재는 전자 산업의 고 집적화, 초박막화를 구현하는데 필수적이며, LCD, OLED, 터치 패널, 스마트 폰 등 디스플레이 관련분야의 지속적인 성장과 더불어 절대적으로 필요한 중요한 소재이다. 비금속계 전도성 소재의 종류로는 전도성 고분자, CNT, 그래핀, 이온성 액체 등이 알려져 있다. 응용분야로는 대전방지, 전자파 차폐, 투명전극, 2차전지 전해질, DSSC 전해질 등 다양한 용도로 활용이 되고 있다. 또한 고객사의 평가가 장기간 소요되며 일단 적용시에는 쉽게 변경하지 않는 산업 특성으로 진입장벽이 높은 편이다. CNT와 그래핀은 carbon의 내구성 저하 및 고가로 인해 사용에 제약을 받으며, 전도성 고분자와 이온성 액체 사용에 관심이 높다. ②계면화학소재계면활성제 산업은 섬유, 제지, 도료, 화장품, 세제, 의약품, 농약, 고무, 플라스틱, 금속, 토목, 건축, 광업, 식품, 전기/전자 산업 등 다양한 산업분야에서 유화제, 가용화제, 분산제, 안정제, 세정제, 기포제, 소포제, 대전방지제, 습윤제, 응집제 등의 다양한 분야에 광범위하게 사용될 뿐만 아니라 가정용 세제나 세정제 등에도 많이 사용되어 전후방 연관효과가 크고, 타업종에 비해 경기 변동의 영향을 적게 받는다는 산업적인 특성을 가지고 있다.③불소 실리콘 소재불소-실리콘 산업은 타 산업에 비해 경기변동의 영향이 크지 않으며 부품산업으로써 자동차, 전기, 컴퓨터, 통신, 의료, 스포츠, 레저, 식품, 건축 등 모든 산업 전반에 걸쳐 그 수요처가 분포되어 있다. 한편 고도의 기술 수준이 요구되는 소재의 특징을 감안하면, 기술장벽이 높고 합성 및 배합기술의 know-how가 요구되는 기술융합 산업 특징을 가지고 있는 연구주도형 산업임과 동시에 소량 다품종인 산업특성을 나타낸다.④기능성 코팅 소재코팅 소재는 다양한 사업 영역 (반도체나 액정 디스플레이 부자재, 자동차, 정보통신 기기, 항공우주 산업, 가전제품, 건축·토목재료, 일용품이나 잡화 등의 도장 등)에서 시장이 형성되어 있다. 그 중, 정보전자 소재와 관련한 제품들은 점차 소형화/집적화 됨에 따라, 사용 소재들의 물성 또한 고내열, 초박막 등이 가능한 고스펙의 제품이 필요한 방향으로 진화하고 있다. 이에 따라 특정한 용도에 맞는 다양한 기능의 코팅 소재 개발이 필요한 상황이다. 또한 반도체 및 디스플레이 영역의 제품들은 발전 및 개발속도가 빠르므로 이에 대처할 수 있는 기술력을 확립하는 것이 특정 소재 시장을 선점하기 위한 필수 요건이라 할 수 있다. ⑤ 산업소재플라스틱첨가제는 사용하는 주목적의 효과가 있어야 하며, 그외에도 실용적인 측면으로 다음과 같은 특성이 요구된다. 플라스틱과 상용성이 우수하며, 표면에 침출하여 외관이나
수양켐텍 — 사업보고서 (2024.12)

기능을 저하시키지 않아야하고 플라스틱의 가공온도에 견디며, 분해나 휘발하지 않아야 한다. 또한 병용하는 배합제와 반응하여 서로의 효과를 감소시키지 않아야 하고 착색되지 않아야 한다. 시간이 경과함에 따라 변색되지 않아야 하며 독성이 없어야하는 특성이 요구된다. 플라스틱의 필요 물성을 얻기 위해서 첨가제는 단독으로 사용하는 경우는 거의 없으며 여러 가지 첨가제를 동시에 사용하는 경우가 대부분으로 첨가제 상호간의 영향을 고려해야 한다. ⑥ 나노융합소재탄소나노튜브 산업의 특성은 전자 분야에서 수유가 증가하고 있다. 탄소나노튜브는 전계 방출 디스플레이, 집접회로, 트랜지스터, 초전도체 등의 전자 분야에서 사용되고 있다. 탄소나노튜브의 잠재적인 응용 분야가 증가함에 따라 탄소나노튜브의 시장 또한 성장할 것으로 예상된다. 탄소나노튜브 시장의 원동력은 나노튜브를 궁극적인 나노 소재로 만드는 고유의 기계적 특성 때문이며, 이와 같은 기계적 특성은 전 세계적으로 탄소나노튜브 시장의 주요 성장 원인이 될 수 있다. 특히, 아시아-태평양 지역에서 의료 응용 분야, 우주항공 분야, 코팅 분야 등의 산업 분야에서 수요가 급속히 증가하고 있다. 또한 로봇, 디스플레이, 기타 장비 등의 터치스크린 입력 장치에서 탄소나노튜브의 사용이 증가하고 있으며, 전자제품에 대한 수요가 증가하면서 탄소나노튜브의 시장이 성장하고 있다. 마. 동 업계 및 경쟁업체 현황 ① 전도성소재전도성 소재 사업 분야에서 국내에는 경쟁사가 없으며 해외에만 존재한다. 전도성 고분자는 독일 Heraeus, 벨기에 Agfa가 경쟁사로 5년전 당사에서 국내최초로 개발할 당시에는 국외 2개업체가 선두그룹이였으며 당사가 2위권, 기타 국내 1~2개 업체와 중국업체가 하위권의 기술력을 보유하고 있었다. 하지만 현재는 당사에서 신규 물성 향상품이 개발되어 해외 2개사와 유사한 품질 수준으로, 하위권 업체와는 기술 격차가 더욱 벌어져 있다. 이온성 액체는 일본의 Koei chemical, Japan Carlit 등의 경쟁사가 있으며 역시 국내에는 당사의 경쟁사가 없다. 7년전 개발 당시 해외업체에 이어 2위권이었으나 현재는 당사에서 물성을 향상시켜 해외업체와 유사한 물성을 구현하고 있다.전도성 소재 사업에 대한 당사의 장점은 기술역량을 바탕으로 한 자체개발로 생산을 하여 공급하는 것이며 또한 이러한 코팅에 관한 전반적인 소재 개발 및 국산화를 통한 다양한 Line UP 구성에 있다. 개발분야의 기술력은 세계 Top class수준이며 기존의 용도별 평가 및 Series化를 잘 수행해 가고 있다. 영업은 당사의 인지도와 친밀감을 바탕으로 한 고객대응력을 장점으로 하고 있다. 업체명 자본금 주력사업 기술력 매출액(순익) 비 고 Agfa 전도성 고분자, Health, 사진필름 등 전도성 고분자 합성 기술 2014년 기준 Heraeus 전도성 고분자, 희귀금속 등 전도성 고분자 합성 기술 2013년 기준 이온성 액체 이온성 액체 합성 기술 2014년 기준 이온 도전제 전도성 고분자 등 이온도전제 합성 기술 2010년 기준 ②계면화학소재당사와 유사한 사업 형태의 계면활성제 원료 판매 및 제품 개발업체로는 (주)KCI, ㈜ 태창물산이 있으며, 현황은 아래 표와 같다.당사는 원료 판매와 제품으로 구분되는 사업을 전개하고 있으며 다양한 원료를 Control하고 있다. 화장품 및 생활용품 관련 제품들에 대한 다양한 Recipe를 보유하고 있어, 업체의 니즈에 맞는 원료 contact이 가능하며, 차후 당사의 제품을 생산 시 이점이 있다. 단점으로는 계면활성제를 control하는 업체들이 많이 있어 타 업체와 경쟁이 심하다. 업체명 자본금 주력사업 기술력 매출액(순익) 비 고 ㈜KCI 계면활성제 생산 및 양이온성 폴리머 생산 및 유통 Bio Surfactant 및 고부가가치 기능성 원료 202억 ㈜태창물산 계면활성제, 수지 (열가소성고무) 유화중화법을 응용한 Emulsion 제조 160억 ③실리콘 융합소재불소-실리콘 시장 관련 중요한 내지문코팅제(Anti-Finger print) 시장은 일본의 경우
수양켐텍 — 사업보고서 (2024.12)

2011년 연 간 약 100억 엔 이상의 내지문 시장이 형성되었으며, 시장 초기에는 Daikin사에서 생산하는 제품이 시장을 주도하였으나 현재는 일본 업체뿐 아니라 미국 업체까지 일본 시장에 진입 한 실정이다. 현재 사용되고 있는 지문방지용 코팅재료는 유통가격이 높고(￥2,000,000/Kg) 고객의 요구성능도 지속적으로 높아지는 추세를 나타내고 있다. 불소-실리콘 소재 사업 관련하여 당사의 장점으로는 자체 축적된 노하우를 토대로 특허에 저촉되지 않는 신규 불소-실리콘 소재의 설계, 합성 및 배합이 가능하다는 점이다. 차별화된 합성 및 배합 기술을 토대로 기술장벽이 높은 불소-실리콘 소재 시장에 진입이 가능하며, 또한 국내 고객사 needs를 반영하여 맟춤형 기술개발이 가능하다는 강점을 가지고 있다. 그러나 당사의 단점으로는 선진사들의 시장지배력 및 기술지배력에 대한 규모의 경제에 대해 비교 열위 영업력과 낮은 인지도에 대해 당사는 특허 확보를 위한 노력과 가격 및 품질을 앞세워 단점을 극복하고자 한다. 업체명 자본금 주력사업 기술력 매출액(순익) 비 고 다이킨 불소소재 소재~제품 수직계열화 다우코닝 실리콘소재 소재~제품 수직계열화 billion $ 신에츠 실리콘소재 소재~제품 수직계열화 ④기능성 코팅 소재국내 업체의 경우 ‘미원스페셜티케미칼’이 다양한 종류의 코팅 소재를 판매하고 있는 상황이다. UV경화를 이용한 도료용 수지를 메인 item으로 다양한 범위에 적용 가능한 제품들을 확보하고 있으나, 기술 수준은 해외의 유수 기업에 미치지 못하여 범용 제품에 대한 수지 판매가 대부분이다. 이들의 범용 제품들은 capa 증대를 통한 제조비 저감을 경쟁력의 우의로 삼아 국내에서는 범용item 분야에서 많은 점유율을 확보하고 있는 상태이다. ‘Sartomer’사의 경우, 우레탄 아크릴레이트 분야에서의 광범위한 제품군 확보 및 다양한 formulation을 통한 data 축적, 그에 따른 신뢰성을 바탕으로 전세계적으로 기능성 코팅 소재 시장의 많은 부분을 점유하고 있다.당사는 실리콘 아크릴레이트, 실리콘 에폭시, 우레탄 아크릴레이트 및 유무기 하이브리드 소재 등 자체 제품을 확보하고 있는 상태이다. 그 중, 실리콘 아크릴레이트는 경화속도 및 슬립성, glass 내 접착성에서 강한 기능성을 나타내고 있고, 실리콘 에폭시는 점착력, 우레탄 아크릴레이트는 경화경도, 유무기 하이브리드 소재는 내열성에서 일정 기능에 특징을 나타내고 있다. 이처럼 제품별로 특화된 고기능성은 당사 제품이 디스플레이 및 반도체 등의 내/외부 코팅 부분에서 경쟁력 우의를 점할 수 있게 해줄 것이라 판단된다. 업체명 자본금 주력사업 기술력 매출액(순익) 비 고 미원스페셜티케미칼 36억 UV경화 도료용 수지 중 2633억 (310억) Sartomer oligomer수지 상 ⑤ 산업소재주요 첨가제 기업들은 2015년 이후 구준히 매출은 증가하는 모습을 보이고 있음. Lanxess 코리아의 경우 계속되는 매출 감소를 보이다가 2017년 4월 미국계 화학 기업인 켐추라를 인수하고, 신규 공장 증설 후 매출액이 2016년에 비해 32.9% 증가함. 영업이익은 2016년까지 지속적인 감소를 보이다가 저유가 도래 이후 전반적으로 개선되어 Lanxess 코리아는 이익 증감률이 194.8%에 이르렀으며, 5개 기업 평균 66.3%라는 큰 증가율을 기록함. ⑥ 나노융합소재탄소나노튜브 응용분야에서 현재 시장에서 활성화되고 있는 분야는 복합소재가 유일하다. 벌크형 복합소재는 차량용 플라스틱 내/외장재, fuel line/tank, quick connects, O-ring, pump modules 등이 차량용 연료시스템 등의 자동차 산업에서 현재 일부 제품화가 되고 있다. 향후 CNT 가격이 $50/kg 이내로 급락할 것으로 예상되어 벌크형 탄소나노튜브 복합소재의 시장이 본격화될 것으로 예상된다. 박막형 복합소재의 경우 저기 ITO 필름 및 전도성 고분자 필름 대체 목적으로 소규모 시장규모로 상용화가 이미 시작되었고, 현재 대전방지용 투명필름 및 저가형 저항막 방식의