chaannwooff/Dartdoc huggingface dataset:
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연결재무제표는 2019년 7월 16일 설립일로부터 국제회계기준을 채택하여 제정한 한국채택국제회계기준을 적용하고 있습니다. 한국채택국제회계기준은 국제회계기준위원회("IASB")가 발표한 기준서, 해석서 중 대한민국이 채택한 내용을 의미합니다. 한국채택국제회계기준은 연결재무제표 작성시 중요한 회계추정의 사용을 허용하고 있으며, 회계정책을 적용함에 있어 경영진의 판단을 요구하고 있습니다. 연결재무제표는 매 보고기간 말에 재평가금액이나 공정가치로 측정되는 특정 비유동자산과 금융자산 및 금융부채을 제외하고는 역사적 원가주의를 기준으로 작성되었습니다. 역사적원가는 일반적으로 자산을 취득하기 위하여 지급한 대가의 공정가치로 측정하고있습니다.(3) 중요한 판단과 추정연결회사의 회계정책을 적용함에 있어서, 경영진은 다른 자료로부터 쉽게 식별할 수 없는 자산과 부채의 장부금액에 대한 판단, 추정 및 가정을 하여야 합니다. 실제 결과는 이러한 추정치들과 다를 수도 있습니다. 한국채택국제회계기준에서는 연결재무제표를 작성함에 있어서 경영진으로 하여금 회계정책의 적용이나, 자산, 부채 및 수익, 비용의 보고금액에 영향을 미치는 판단, 추정치, 가정의 사용을 요구하고 있습니다. 보고기간말 현재 경영진의 최선의 판단을기준으로 한 추정치와 가정이 실제 환경과 다를 경우 실제 결과는 이러한 추정치와 다를 수 있습니다. 추정과 기초적인 가정은 계속하여 검토됩니다. 회계추정에 대한 수정은 그러한 수정이 오직 당해 기간에만 영향을 미칠 경우 수정이 이루어진 기간에 인식되며, 당기와 미래 기간 모두 영향을 미칠 경우 수정이 이루어진 기간과 미래 기간에 인식됩니다.또한 차기 회계연도에 자산과 부채의 장부금액에 대한 중요한 조정을 유발할 수 있는유의적인 위험을 내포하고 있는 미래에 대한 가정과 보고기간말 현재 추정 불확실성에 대한 기타 주요 원천은 다음과 같습니다. 1) 공정가치의 결정관측 가능한 시장가격이 없는 금융자산과 금융부채의 공정가치 결정을 위해서는 가치평가 기법들이 요구됩니다. 빈번한 거래가 이루어지지 않고 가격의 투명성이 낮은 금융상품의 경우, 공정가치의 객관성은 낮아지고 유동성, 집중도, 시장요소의 불확실성, 가격결정의 가정 및 기타 위험에 대한 광범위한 판단이 요구됩니다. 경영자는 금융상품의 공정가치 결정에 사용된 평가기법과 가정들이 적절하다고 믿고 있습니다. (4) 관계기업투자연결회사는 관계기업이나 공동기업에 대한 투자에 대하여 매각예정으로 분류되는 경우 등을 제외하고는 지분법을 적용하여 회계처리하고 있습니다. 관계기업은 연결회사가 유의적인 영향력을 보유하는 기업으로, 연결회사가 유의적인영향력을 보유하는지를 평가할 때에는, 다른 기업이 보유한 잠재적 의결권을 포함하여 현재 행사할 수 있거나 전환할 수 있는 잠재적 의결권의 존재와 영향을 고려하고 있습니다. 지분법은 관계기업이나 공동기업에 대한 투자를 최초에 원가로 인식하고, 취득시점 이후 발생한 피투자자의 순자산 변동액 중 연결회사의 몫을 해당 투자자산에 가감하여 보고하고 있습니다. 연결회사의 당기순손익에는 피투자자의 당기순손익 중 투자자의 몫에 해당하는 금액을 포함하고 있으며, 연결회사의 기타포괄손익에는 피투자자의 기타포괄손익 중 투자자의 몫에 해당하는 금액을 포함하고 있습니다. 투자자산을 취득한 시점에 투자자산의 원가와 피투자자의 식별가능한 자산과 부채의순공정가치 중 연결회사의 몫에 해당하는 금액과의 차이 중 관계기업이나 공동기업에 관련된 영업권은 해당 투자자산의 장부금액에 포함하고 영업권의 상각은 수행하지 않고 있으며, 피투자자의 식별가능한 자산과 부채의 순공정가치 중 기업의 몫이 투자자산의 원가를 초과하는 부분은 투자자산을 취득한 회계기간의 관계기업이나 공동기업의 당기순손익 중 연결회사의 몫을 결정할 때 수익에 포함하고, 취득한 후 발생하는 관계기업이나 공동기업의 당기순손익 중 연결회사의 몫을 적절히 조정하는 회계처리를 수행하고 있습니다. 연결회사와 그 관계기업이나 공동기업 사이의 '상향'거래나 '하향'거래에서 발생한 손익에 대하여 연결회사는 그 관계기업이나 공동기업에 대한
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지분과 무관한 손익까지만 인식하고 있습니다. 지분법을 적용하기 위하여 사용하는 관계기업이나 공동기업 재무제표의 보고기간종료일이 연결회사 재무제표의 보고기간종료일과 다른 경우에는 연결회사 재무제표의 보고기간종료일과 관계기업이나 공동기업 재무제표의 보고기간종료일 사이에 발생한 유의적인 거래나 사건의 영향을 반영하고 있으며, 이 경우 연결회사의 보고기간종료일과 관계기업이나 공동기업의 보고기간종료일 간의 차이는 3개월 이내이며, 보고기간의 길이 그리고 보고기간종료일의 차이는 매 기간마다 동일하게 적용하고 있습니다. 연결회사는 유사한 상황에서 발생한 동일한 거래와 사건에 대하여 동일한 회계정책을 적용하여 재무제표를 작성하고 있습니다. 관계기업이나 공동기업이 유사한 상황에서 발생한 동일한 거래와 사건에 대하여 연결회사의 회계정책과 다른 회계정책을 사용한 경우, 연결회사가 지분법을 적용하기 위하여 관계기업이나 공동기업의 재무제표를 사용할 때 관계기업이나 공동기업의 회계정책을 연결회사의 회계정책과 일관되도록 처리하고 있습니다. 관계기업이나 공동기업의 손실 중 연결회사의 지분이 관계기업이나 공동기업에 대한투자지분과 같거나 초과하는 경우, 연결회사는 해당 투자지분 이상의 손실에 대하여 인식을 중지하고 있습니다. 관계기업이나 공동기업에 대한 투자지분은 지분법을 사용하여 결정되는 관계기업이나 공동기업에 대한 투자자산의 장부금액과 실질적으로 기업의 관계기업이나 공동기업에 대한 순투자의 일부를 구성하는 장기투자지분 항목을 합한 금액이며, 연결회사의 지분이 '영(0)'으로 감소된 이후 추가 손실분에 대하여연결회사는 법적의무 또는 의제의무가 있거나 관계기업이나 공동기업을 대신하여 지급하여야 하는 경우, 그 금액까지만 손실과 부채로 인식하고 있으며, 만약 관계기업이나 공동기업이 추후에 이익을 보고할 경우 연결회사는 자신의 지분에 해당하는 이익의 인식을 재개하되, 인식하지 못한 손실을 초과한 금액만을 이익으로 인식하고 있습니다. 연결회사는 관계기업이나 공동기업에 대한 순투자자산에 대하여 추가적인 손상차손을 인식할 필요가 있는지 결정하기 위하여 기업회계기준서 제1028호 '관계기업과 공동기업에 대한 투자'을 적용하고 있습니다. 관계기업이나 공동기업에 대한 투자 장부금액의 일부를 구성하는 영업권은 분리하여 인식하지 않으므로 별도의 손상검사를 하지 않고 있으며, 그 대신에 투자자산이 손상될 수도 있는 징후가 나타날 때마다 투자자산의 전체 장부금액을 단일 자산으로서 회수가능액(순공정가치와 사용가치 중 큰 금액)과 비교하여 손상검사를 하고 있습니다. 이러한 상황에서 인식된 손상차손은 관계기업이나 공동기업에 대한 투자 장부금액의 일부를 구성하는 어떠한 자산(영업권 포함)에도 배분하지 않고 있으며, 이 손상차손의 모든 환입은 이러한 투자자산의 회수가능액이 후속적으로 증가하는 만큼 인식하고 있습니다. 연결회사는 투자가 관계기업이나 공동기업의 정의를 충족하지 못하게 된 시점부터 지분법의 사용을 중단하고 있습니다. 피투자기업이 종속기업이 되는 경우 그 투자를 기업회계기준서 제1103호 '사업결합'과 제1110호 '연결재무제표'에 따라 회계처리하고 있습니다. 종전 관계기업이나 공동기업에 대한 잔여 보유 지분이 금융자산인 경우, 잔여 보유 지분을 공정가치로 측정하며, 잔여 보유 지분의 공정가치와 관계기업이나 공동기업에 대한 지분의 일부 처분으로 발생한 대가의 공정가치와 지분법을 중단한 시점의 투자자산의 장부금액과의 차이를 당기손익으로 인식하고 있습니다. 지분법의 사용을 중단한 경우, 그 투자와 관련하여 기타포괄손익으로 인식한 모든 금액에 대하여 연결회사는 피투자자가 관련 자산이나 부채를 직접 처분한 경우의 회계처리와 동일한 기준으로 회계처리하고 있습니다. (5) 금융상품 금융상품은 거래당사자 어느 한쪽에게는 금융자산이 생기게 하고 거래상대방에게 금융부채나 지분상품이 생기게 하는 모든 계약입니다.1) 금융자산가. 최초 인식과 측정금융자산은 최초 인식 시점에 후속적으로 상각후원가로 측정되는 금융자산, 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산, 그리고 당기손익-공정가치 측정
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금융자산으로 분류됩니다.최초 인식 시점에 금융자산의 분류는 금융자산의 계약상 현금흐름 특성과 금융자산을 관리하기 위한 연결회사의 사업모형에 따라 달라집니다. 유의적인 금융요소가 포함되지 않거나 실무적 간편법을 적용하는 매출채권을 제외하고는, 연결회사는 금융자산을 최초에 공정가치로 측정하며, 당기손익-공정가치로 측정하는 금융자산의 경우가 아니라면 거래원가를 가감합니다. 유의적인 금융요소가 포함되지 않거나 실무적 간편법을 적용하지 않은 매출채권은 기업회계기준서 제1115호에 따라 결정된 거래원가로 측정합니다.금융자산을 상각후원가 또는 기타포괄손익-공정가치로 측정하기 위해서는 현금흐름이 원리금만으로 구성(SPPI)되어야 합니다. 이 평가는 SPPI 테스트라고 하며, 개별 상품 수준에서 수행됩니다.금융자산의 관리를 위한 연결회사의 사업모형은 현금흐름을 발생시키기 위해 금융자산을 관리하는 방법과 관련됩니다. 사업모형은 현금흐름의 원천이 금융자산의 계약상 현금흐름의 수취인지, 매도인지 또는 둘 다 인지를 결정합니다.시장의 합의나 규제에 의해 설정된 기간 프레임 내에서 금융자산을 이전하는 것이 요구되는 금융자산의 매입 또는 매도(정형화된 거래)는 거래일에 인식됩니다. 즉, 연결회사가 금융자산을 매입하거나 매도하기로 약정한 날을 의미합니다. 나. 후속 측정후속 측정을 위해 금융자산은 아래 네 가지의 범주로 분류됩니다.- 상각후원가 측정 금융자산 (채무상품)- 누적 손익을 당기손익으로 재순환하는 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 (채 무상품)- 제거시 누적 손익을 당기손익으로 재순환하지 않는 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 (지분상품)- 당기손익-공정가치 측정 금융자산 다. 상각후원가 측정 금융자산 (채무상품)연결회사는 아래 조건을 모두 만족하는 경우에 금융자산을 상각후원가로 측정합니다.- 계약상 현금흐름을 수취하기 위해 보유하는 것이 목적인 사업모형 하에서 금융자 산을 보유하고,- 금융자산의 계약 조건에 따라 특정일에 원금과 원금잔액에 대한 이자 지급만으로 구성되어 있는 현금흐름이 발생함.상각후원가 측정 금융자산은 후속적으로 유효이자율(EIR)법을 사용하여 측정되며, 손상을 인식합니다. 자산의 제거, 변경 또는 손상에서 발생하는 이익과 손실은 당기손익으로 인식됩니다. 라. 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 (채무상품) 연결회사는 아래의 조건을 모두 충족하는 채무상품을 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산으로 측정합니다.- 계약상 현금흐름의 수취와 금융자산의 매도 둘 다를 통해 목적을 이루는 사업모형 하에서 금융자산을 보유하고, - 금융자산의 계약 조건에 따라 특정일에 원리금 지급만으로 구성되어 있는 현금흐 름이 발생기타포괄손익-공정가치 측정 채무상품에서, 이자수익, 외화환산손익 그리고 손상 또는 환입은 상각후원가 측정 금융자산과 동일한 방법으로 계산되어 당기손익으로 인식됩니다. 나머지 공정가치 변동부분은 기타포괄손익으로 인식됩니다. 금융자산의 제거 시, 기타포괄손익으로 인식한 공정가치 누적 변동분은 당기손익으로 재순환됩니다.연결회사의 기타포괄손익-공정가치 측정 채무상품은 비유동자산으로 분류되는 채무상품에 포함됩니다.마. 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 (지분상품)최초 인식 시점에, 연결회사는 기업회계기준서 제1032호 '금융상품 표시'에서의 지분의 정의를 충족하고 투자 목적으로 보유하고 있지 않은 지분상품을 기타포괄손익-공정가치로 측정하도록 하는 취소 불가능한 선택을 할 수 있습니다.이러한 금융자산에서 발생하는 손익은 당기손익으로 재순환되지 않습니다. 배당은 연결회사가 금융자산의 원가 중 일부를 회수하여 이익을 얻는 경우를 제외하고는, 받을 권리가 확정되었을 때 손익계산서에 기타수익으로 인식되며, 기타포괄손익으로 처리됩니다. 기타포괄손익-공정가치 측정 지분상품은 손상을 인식하지 않습니다.연결회사는 비상장지분상품에 대해서도 취소불가능한 선택을 할 수 있습니다. 바. 당기손익-공정가치 측정 금융자산당기손익-공정가치 측정 금융자산은 단기매매항목, 최초 인식 시에 당기손익-공정가치로 측정하도록 지정된 금융자산 또는
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공정가치로 측정하도록 요구되는 금융자산을 포함합니다. 단기간 내에 매도하거나 재구매할 목적으로 취득한 금융자산은 단기매매항목으로 분류됩니다. 분리된 내재파생상품을 포함한 파생상품은 효과적인 위험회피수단으로 지정되지 않았다면 단기매매항목으로 분류됩니다. 현금흐름이 원리금 지급만으로 구성되지 않은 금융자산은 사업모형에 관계없이 당기손익-공정가치 측정 금융자산으로 분류 및 측정됩니다. 상기 문단에서 서술된 것과 같이 채무상품이 상각후원가 또는 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산으로 분류됨에도 불구하고 회계 불일치를 제거하거나 유의적으로 감소시킬 수 있다면 채무상품을 당기손익-공정가치로 측정하도록 지정할 수 있습니다.당기손익-공정가치 측정 금융자산은 재무상태표에 공정가치로 표시되며, 공정가치의 순변동은 포괄손익계산서에서 당기손익으로 인식됩니다.이 범주는 파생상품과 공정가치의 변동을 기타포괄손익으로 처리하는 취소불가능한 선택을 하지않은 상장 지분 상품을 포함합니다. 상장 지분 상품에 대한 배당은 권리가 확정된 시점에 당기손익으로 인식합니다.복합계약에 내재된 파생상품은 경제적인 특성과 위험이 주계약에 밀접하게 관련되지않고, 내재파생상품과 동일한 조건인 별도의 상품이 파생상품의 정의를 충족하며, 복합계약이 당기손익-공정가치로 측정되지 않는다면 주계약으로부터 분리하여 별도의파생상품으로 회계처리합니다. 내재파생상품은 공정가치로 측정하고 공정가치의 변동을 당기손익으로 인식합니다. 현금흐름을 유의적으로 변경시키는 계약 조건의 변경이 있거나 당기손익-공정가치 측정 범주에 해당하지 않게 되는 경우에만 재평가가발생합니다.주계약이 금융자산인 복합계약에서 내재파생상품은 분리하여 회계처리하지 않습니다. 주계약인 금융자산과 내재파생상품은 상품 전체를 당기손익-공정가치 측정 금융자산으로 분류합니다. 사. 제거 금융자산의 정형화된 매입 또는 매도는 매매일에 인식하거나 제거합니다. 금융자산은 현금흐름에 대한 계약상 권리가 소멸하거나 금융자산을 양도하고 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전한 경우에 제거됩니다. 연결회사가 금융자산을 양도한 경우라도 채무자의 채무불이행시의 소구권 등으로 양도한 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 연결회사가 보유하는 경우에는 이를 제거하지 않고 그 양도자산 전체를 계속하여 인식하되, 수취한 대가를 금융부채로 인식합니다. 해당 금융부채는 재무상태표에 '차입금'으로 분류하고 있습니다. 아. 금융자산의 손상연결회사는 당기손익-공정가치 항목을 제외한 모든 채무상품에 대하여 기대신용손실(ECL)에 대한 충당금을 인식합니다. 기대신용손실은 계약상 수취하기로 한 현금흐름과 연결회사가 수취할 것으로 예상하는 모든 현금흐름의 차이를 최초의 유효이자율로 할인하여 추정합니다. 예상되는 현금흐름은 보유한 담보를 처분하거나 계약의 필수 조건인 그 밖의 신용 보강으로부터 발생하는 현금흐름을 포함합니다. 기대신용손실은 두 개의 stage로 인식합니다. 최초 인식 이후 신용위험의 유의적인 증가가 없는 신용 익스포저에 대하여, 기대신용손실은 향후 12개월 내에 발생할 가능성이 있는 채무불이행 사건으로부터 발생하는 신용손실(12개월 기대신용손실)을 반영합니다. 최초 인식 이후 신용위험의 유의적인 증가가 있는 신용 익스포저에 대하여, 손실충당금은 채무불이행 사건이 발생하는 시기와 무관하게 익스포저의 남은 존속기간에 대한 기대신용손실(전체기간 기대신용손실)을 측정하도록 요구됩니다.매출채권에 대하여, 연결회사는 기대신용손실 계산에 간편법을 적용할 수 있습니다. 따라서, 연결회사는 신용위험의 변동을 추적하지 않는 대신에, 각 결산일에 전체기간기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 인식합니다. 연결회사는 특정 채무자에 대한 미래전망정보와 경제적 환경을 반영하여 조정된 과거 신용손실 경험에 근거하여 충당금 설정률표를 설정합니다.기타포괄손익-공정가치 측정 채무상품에 대하여, 연결회사는 낮은 신용위험 간편법을 적용합니다. 매 결산일에, 연결회사는 과도한 원가나 노력 없이 이용할 수 있는 합리적이고 뒷받침될 수 있는 모든 정보를 사용하여 채무상품이
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낮은 신용위험을 가지고 있다고 고려되는지를 평가합니다. 이러한 평가를 위해서, 연결회사는 채무상품의 내부 신용 등급을 재평가합니다.연결회사의 기타포괄손익-공정가치 측정 채무상품이 최상위 투자등급에 해당하는 상장 채권만으로 구성되어 있다면 낮은 신용 위험 투자자산으로 평가됩니다. 연결회사의 정책은 이러한 상품을 12개월 기대신용손실로 측정하는 것입니다. 그러나, 최초 인식 이후에 신용위험의 유의적인 증가가 있다면 손실충당금은 전체기간 기대신용손실에 근거하여 산출됩니다. 연결회사는 채무상품의 신용위험이 유의적으로 증가했는지를 결정하고 기대신용손실을 측정하기 위해 신용평가기관의 등급을 사용합니다. 2) 금융부채가. 최초인식과 측정금융부채는 최초 인식 시점에 당기손익-공정가치 측정 금융부채, 차입금, 미지급금 또는 효과적인 위험회피 수단으로 지정된 파생상품으로 적절하게 분류됩니다. 모든 금융부채는 최초에 공정가치로 인식되고, 차입금 및 미지급금의 경우에는 직접 관련된 거래원가를 차감합니다. 연결회사의 금융부채는 기타지급채무 등을 포함합니다. 나. 후속측정금융부채의 측정은 아래에서 언급된 분류에 따릅니다.당기손익-공정가치 측정 금융부채당기손익-공정가치 측정 금융부채는 단기매매금융부채와 최초 인식 시점에 당기손익-공정가치로 측정하도록 지정된 금융부채를 포함합니다.금융부채가 단기간 내에 재매입되는 경우에는 단기매매항목으로 분류됩니다. 이 범주는 또한 기업회계기준서 제1109호에서 정의된 위험회피관계에 있는 위험회피수단으로 지정되지 않은 파생상품을 포함합니다. 또한 분리된 내재파생상품은 위험회피에 효과적인 수단으로 지정되지 않았다면 단기매매항목으로 분류됩니다.단기매매항목인 금융부채에서 발생하는 손익은 당기손익으로 인식됩니다. 당기손익-공정가치 항목으로 지정된 금융부채는 기업회계기준서 제1109호의 기준을 충족하는 경우에 최초 인식 시점에만 지정됩니다. 다. 차입금최초 인식 이후에, 차입금은 후속적으로 유효이자율법을 사용하여 상각후원가로 측정됩니다. 부채가 제거되거나 유효이자율 상각 절차에 따라 발생하는 손익은 당기손익으로 인식됩니다.상각후원가는 유효이자율의 필수적인 부분인 수수료나 원가에 대한 할인이나 할증액을 고려하여 계산됩니다. 라. 제거금융부채는 지급 의무의 이행, 취소, 또는 만료된 경우에 제거됩니다. 기존 금융부채가 대여자는 동일하지만 조건이 실질적으로 다른 금융부채에 의해 교환되거나, 기존 부채의 조건이 실질적으로 변경된 경우에, 이러한 교환이나 변경은 최초의 부채를 제거하고 새로운 부채를 인식하게 합니다. 각 장부금액의 차이는 당기손익으로 인식합니다.금융자산과 금융부채는 인식한 자산과 부채에 대해 법적으로 집행 가능한 상계 권리를 현재 가지고 있거나, 차액으로 결제하거나 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할의도가 있는 경우에 재무상태표에서 상계하여 순액으로 표시됩니다. (6) 파생상품과 위험회피활동 파생상품은 파생상품 계약 체결 시점에 공정가치로 최초 인식되며 이후 매 보고기간말에 공정가치로 재측정됩니다. 위험회피수단이 아닌 파생상품의 공정가치 변동은 당기손익으로 인식하고, 위험회피수단인 파생상품은 위험회피대상의 특성과 지정된 위험회피 관계의 유형에 따라 회계처리됩니다. 위험회피회계의 적용 요건을 충족하지 않는 파생상품의 공정가치변동은 거래의 성격에 따라 '기타수익(비용)' 또는 '금융수익(비용)'으로 손익계산서에 인식됩니다. 현금흐름위험회피 대상으로 지정되어 적용요건을 충족하는 파생상품의 공정가치 변동 중 위험회피에 효과적인 부분은 기타포괄손익으로 인식되고, 비효과적인 부분은 '기타수익(비용)' 또는 '금융수익(비용)'으로 당기손익에 인식됩니다. 연결회사는 위험회피의 개시시점에 위험회피수단이 위험회피대상의 현금흐름의 변동을 상쇄할 것으로 기대되는지를 포함하여 위험회피수단과 위험회피대상의 경제적 관계를 문서화합니다. 연결회사는 각 위험회피 관계의 개시시점에 다양한 위험회피를 수행하는 위험관리의 목적과 전략을 공식적으로 지정하고 문서화합니다. 위험회피수단인 파생상품의 전체 공정가치는 위험회피대상의 잔여 만기가
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12개월보다 길 경우 비유동자산이나 부채로 분류되고, 12개월 이하인 경우 유동자산이나 유동부채로 분류됩니다. 위험회피수단으로 지정되지 않은 파생상품부채는 결제일에 따라 유동과 비유동으로 구분되고, 파생상품자산은 예상만기에 따라 유동과 비유동으로 구분됩니다.(7) 유형자산 유형자산은 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감하여 표시됩니다. 역사적원가는 자산의 취득에 직접적으로 관련된 지출을 포함합니다. 토지를 제외한 자산은 취득원가에서 잔존가치를 제외하고, 다음의 추정 경제적 내용연수에 걸쳐 정액법으로 상각됩니다. 구 분 추정 내용연수 건물 50년 (8) 무형자산영업권은 취득원가에서 손상차손누계액을 차감한 금액으로 표시되고 있습니다. 영업권을 제외한 무형자산은 역사적 원가로 최초 인식되고, 원가에서 상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액으로 표시됩니다. 한편, 당기말 현재 연결회사는 영업권을 제외한 무형자산을 보유하고 있지 않습니다.(9) 비금융자산의 손상영업권이나 내용연수가 비한정인 무형자산에 대하여는 매년, 상각대상 자산에 대하여는 자산손상을 시사하는 징후가 있을 때 손상검사를 수행하고 있습니다. 손상차손은 회수가능액(사용가치 또는 처분부대원가를 차감한 공정가치 중 높은 금액)을 초과하는 장부금액만큼 인식되고 영업권 이외의 비금융자산에 대한 손상차손은 매 보고기간말에 환입가능성이 검토됩니다. (10) 충당부채충당부채는 의무를 이행하기 위하여 예상되는 지출액의 현재가치로 측정되며, 시간경과로 인한 충당부채의 증가는 이자비용으로 인식됩니다.(11) 당기법인세 및 이연법인세 법인세비용은 당기법인세와 이연법인세로 구성됩니다. 법인세는 기타포괄손익이나 자본에 직접 인식된 항목과 관련된 금액은 해당 항목에서 직접 인식하며, 이를 제외하고는 당기손익으로 인식됩니다. 법인세비용은 당기말 현재 제정됐거나 실질적으로 제정된 세법을 기준으로 측정됩니다.경영진은 적용 가능한 세법 규정이 해석에 따라 달라질 수 있는 상황에 대하여 연결회사가 세무신고 시 적용한 세무정책에 대하여 주기적으로 평가하고 있습니다. 연결회사는 세무당국에 납부할 것으로 예상되는 금액에 기초하여 당기법인세비용을 인식합니다.이연법인세는 자산과 부채의 장부금액과 세무기준액의 차이로 발생하는 일시적 차이에 대하여 장부금액을 회수하거나 결제할 때의 예상 법인세효과로 인식됩니다. 다만,사업결합 이외의 거래에서 자산ㆍ부채를 최초로 인식할 때 발생하는 이연법인세자산과 부채는 그 거래가 회계이익이나 과세소득에 영향을 미치지 않는다면 인식되지 않습니다.이연법인세자산은 차감할 일시적 차이가 사용될 수 있는 미래 과세소득의 발생가능성이 높은 경우에 인식됩니다. 종속기업, 관계기업 및 공동기업 투자지분과 관련된 가산할 일시적 차이에 대해 소멸시점을 통제할 수 있는 경우, 그리고 예측가능한 미래에 일시적 차이가 소멸하지 않을 가능성이 높은 경우를 제외하고 이연법인세부채를 인식하고 있습니다. 또한 이러한 자산으로부터 발생하는 차감할 일시적 차이에 대하여 일시적 차이가 예측가능한 미래에 소멸할 가능성이 높고 일시적 차이가 사용될 수 있는 과세소득이 발생할 가능성이 높은 경우에만 이연법인세자산을 인식하고 있습니다.이연법인세자산과 부채는 법적으로 당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 권리를 연결회사가 보유하고 있으며, 동시에 이연법인세자산과 부채가 동일한 과세당국에 의해서 부과되는 법인세와 관련이 있으면서 순액으로 결제할 의도가 있는 경우에 상계됩니다.한편, 연결회사는 법인세법 제51조의 2 유동화전문회사 등에 대한 소득공제 규정에 근거하여 배당가능이익의 100분의 90 이상을 배당할 경우 동 금액에 대해 당해 사업연도소득금액 계산시 소득공제를 받을 수 있는 바, 당기의 소득금액 계산시 배당소득공제를 반영하여 법인세비용을 산출하고 있습니다. (12) 이익잉여금연결회사는 부동산투자회사법 제28조 제1항에 의하여 이익처분시 이익준비금의 법정적립을 규정한 상법 제458조가 적용 배제되어 이익준비금을 적립하지 아니합니다.또한, 연결회사는 부동산투자회사법 제28조 제3항에 의하여
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상법 제462조가 적용 배제되어 당해연도의 감가상각비 범위 안에서 이익을 초과하여 배당이 가능합니다. (13) 리스 연결회사는 리스된 자산을 사용할 수 있는 리스개시일에 사용권자산과 이에 대응하는 부채를 인식합니다. 각 리스료는 리스부채의 상환과 금융원가로 배분합니다. 금융원가는 각 기간의 리스부채 잔액에 대하여 일정한 기간 이자율이 산출되도록 계산된 금액을 리스기간에 걸쳐 당기손익으로 인식합니다. 사용권자산은 리스개시일부터 사용권자산의 내용연수 종료일과 리스기간 종료일 중 이른 날까지의 기간동안 감가상각합니다.리스에서 생기는 자산과 부채는 최초에 현재가치기준으로 측정합니다. 리스부채는 다음 리스료의 순현재가치를 포함합니다.­ 받을 리스 인센티브를 차감한 고정리스료(실질적인 고정리스료 포함)­ 지수나 요율(이율)에 따라 달라지는 변동리스료­ 잔존가치보증에 따라 리스이용자가 지급할 것으로 예상되는 금액­ 리스이용자가 매수선택권을 행사할 것이 상당히 확실한 경우에 그 매수선택권의 행사가격 ­ 리스기간이 리스이용자의 종료선택권 행사를 반영하는 경우에 그 리스를 종료하기 위하여 부담하는 금액리스의 내재이자율을 쉽게 산정할 수 있는 경우 그 이자율로 리스료를 할인합니다. 내재이자율을 쉽게 산정할 수 없는 경우에는 리스이용자가 비슷한 경제적 환경에서 비슷한 기간에 걸쳐 비슷한 담보로 사용권자산과 가치가 비슷한 자산을 획득하는 데 필요한 자금을 차입한다면 지급해야 할 이자율인 리스이용자의 증분차입이자율을 사용합니다.사용권자산은 다음 항목들로 구성된 원가로 측정합니다.­ 리스부채의 최초 측정금액­ 받은 리스 인센티브를 차감한 리스개시일이나 그 전에 지급한 리스료­ 리스이용자가 부담하는 리스개설직접원가­ 복구원가의 추정치 단기리스나 소액자산 리스와 관련된 리스료는 정액법에 따라 당기손익으로 인식합니다. 단기리스는 리스기간이 12개월 이하인 리스이며, 소액리스자산은 구입가격이 중요하지 않은 자산을 의미합니다.연결회사가 리스제공자인 경우 운용리스에서 생기는 리스수익은 리스기간에 걸쳐 정액기준으로 인식합니다. 운용리스 체결 과정에서 부담하는 리스개설직접원가를 기초자산의 장부금액에 더하고 리스료 수익과 같은 기준으로 리스기간에 걸쳐 비용으로 인식합니다. (14) 수익인식1) 이자수익이자수익은 시간의 경과에 따라 유효이자율법으로 인식하고 있습니다. 유효이자율은금융자산의 예상만기에 걸쳐 수취할 미래현금의 현재가치를 순장부금액과 일치시키는 이자율입니다.2) 배당수익연결회사는 주주로서 배당을 받을 권리가 확정되는 시점에 수익을 인식합니다. 3) 임대수익임대수익은 임대차계약에 의하여 기간의 경과에 따라 발생하는 수익을 인식하고 있습니다. 3. 영업부문 연결회사는 영업수익을 창출하는 용역의 성격을 고려하여 연결회사 전체를 단일 보고부문으로 결정하였습니다. 따라서, 보고부문별 영업수익, 법인세비용차감전순손익및 자산ㆍ부채 총액에 대한 주석 공시는 생략하였습니다.연결회사의 영업수익은 국내에서 발생하였으며, 당기말 현재 연결회사 영업수익의 10%를 초과하는 주요 외부고객은 이지스일반사모부동산투자신탁97호와 이지스일반사모부동산투자신탁25호가 있습니다. 4. 재무위험관리(1) 재무위험관리요소 연결회사는 여러 활동으로 인하여 시장위험(외환위험, 가격위험, 현금흐름 및 공정가치 이자율위험), 신용위험 및 유동성위험과 같은 다양한 금융위험에 노출될 수 있습니다. 연결회사의 전반적인 위험관리는 연결회사의 재무성과에 잠재적으로 불리할 수 있는 효과를 최소화하는데 중점을 두고 있습니다.위험관리는 이사회에서 승인한 위험관리 정책에 따라 자산관리회사에서 수행되고 있으며, 금융위험을 식별, 평가 및 회피하고 있습니다.1) 이자율위험 연결회사는 고정이자율과 변동이자율로 자금을 차입하고 있으며, 이로 인하여 이자율위험에 노출되어 있습니다. 연결회사는 이자율위험을 관리하기 위하여 고정금리부차입금과 변동금리부차입금의 적절한 균형을 유지하고 있습니다. 2) 외환위험 경영진은 연결회사 내의 회사들이 각각의 기능통화에 대한 외환위험을 관리하도록 하는 정책을 수립하고 있습니다. 일부
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연결회사내의 회사들은 외환위험을 회피하기 위하여 통화선도 등의 파생상품을 활용하고 있습니다. 당기말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 외화에 대한 원화의 환율 10% 변동시 연결회사의 세후 당기순이익에 미치는 영향은 없습니다. 3) 신용위험 연결회사는 거래상대방이 지급기일이 된 다음의 금액을 지급하지 않는 경우 신용위험에 노출됩니다.·상각후원가로 측정되는 채무상품의 계약상 현금흐름 - 상각후원가로 측정하는 기타 금융자산상각후원가로 측정하는 기타금융자산은 현금및현금성자산과 기타채권입니다. 연결회사는 이러한 상각후원가로 측정하는 기타 금융자산에 대한 손실충당금을 인식하고있지 않습니다.4) 유동성 위험 유동성위험관리는 충분한 현금 및 시장성 있는 유가증권의 유지, 적절하게 약정된 신용한도금액으로부터의 자금 여력 및 시장포지션을 결제할 수 있는 능력 등을 포함하고 있습니다. (2) 자본위험관리연결회사의 자본관리 목적은 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적 자본구조를 유지하는 것입니다. 자본구조를 유지 또는 조정하기 위하여 연결회사는 주주에게 지급되는 배당을 조정하고, 주주에게 자본금을 반환하며, 부채감소를 위한 신주 발행 및 자산 매각 등을 실시하고 있습니다. 산업 내의 타사와 마찬가지로 연결회사는 자본조달비율에 기초하여 자본을 관리하고 있으며, 자본조달비율은 순차입금을 총자본으로 나누어 산출하고 있습니다. 순차입금은 재무상태표상 차입금 총계에서 현금및현금성자산과 단기금융상품을 차감한 금액이며, 총자본은 재무상태표상 자본에 순차입금을 가산한 금액입니다. 당기말 및 전기말 현재 자본조달비율은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 차입금 및 사채 차감: 현금및현금성자산 및 단기금융상품 순부채(A) 자본총계(B) 총자본(C=A+B) 자본조달비율(D=A/C) 5. 현금및현금성자산당기말과 전기말 현재 현금및현금성자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 보통예금(*) (*) 당기말 현재 상기 보통예금 중 차입금 상환관련하여 인출이 제한되어 있는 금액은 466,370천원(전기말: 466,173천원)입니다. 6. 단기금융상품전기말 현재 단기금융상품의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 금융기관 당기말 전기말 정기예금(*) 수협은행 (*) 상기 금융상품 중 사용이 제한된 예금은 없습니다. 7. 기타유동채권당기말과 전기말 현재 기타유동채권의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 미수금 미수수익 합 계 8. 기타유동자산당기말과 전기말 현재 기타유동자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 선급비용 9. 당기법인세자산당기말과 전기말 현재 당기법인세자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 미수법인세환급액 10. 관계기업투자 (1) 당기말 현재 관계기업에 대한 지분투자의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 회사명 소재지 지분율(%) 결산월 당기말 전기말 취득원가 장부금액 취득원가 장부금액 (주)이지스롱웨일제1호위탁관리부동산투자회사(*) 대한민국 3월, 9월 (*) 전기 중 (주)이지스롱웨일제1호위탁관리부동산투자회사에 53,100백만원 투자가 이루어졌습니다. (2) 당기 중 관계기업투자의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 기초 지분법손익 배당 기말 (주)이지스롱웨일제1호위탁관리부동산투자회사 (단위: 천원) 구 분 기초 취득 지분법손익 기말 (주)이지스롱웨일제1호위탁관리부동산투자회사 (3) 지분법적용 투자기업의 당기말의 요약 재무정보는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 회사명 재무상태표 손익계산서 자산 부채 매출액 당기순손익 총포괄손익 (주)이지스롱웨일제1호위탁관리부동산투자회사 (단위: 천원) 회사명 재무상태표 손익계산서 자산 부채 매출액 당기순손익 총포괄손익 (주)이지스롱웨일제1호위탁관리부동산투자회사 11. 비연결종속기업투자(1) 연결회사는 기업회계기준서 제1110호 '연결재무제표'에 따른 투자기업의 정의를충족하여,
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당기말 현재 연결회사가 지배력을 보유하고 있는 종속기업을 연결하지 않고 종속기업에 대한 투자자산을 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'에 따라 공정가치로 측정하여 당기손익에 반영하였습니다.(2) 당기 및 전기 현재 비연결종속기업투자에 대한 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 소재지 지분율(%) 출자좌수 기 초 취 득 처 분 평가 기 말(*2) (수익증권) 이지스일반사모부동산투자신탁97호 대한민국 83,484백만좌 이지스일반사모부동산투자신탁248호 대한민국 21,200백만좌 이지스일반사모부동산투자신탁25호(*1) 대한민국 187,593백만좌 코람코전문투자형사모부동산투자신탁제127호 대한민국 9,900백만좌 캐나다 합 계 (*1) 연결회사는 2024년 12월 (주)이지스롱웨일1호위탁관리부동산투자회사에 대한 출자목적으로 삼성증권(주)과 531억원의 한도대출약정을 체결하였으며, 차입기간은 2024년 12월 27일부터 2025년 12월 27일까지입니다. 동 차입을 위해 회사가 보유하고 있는 이지스일반사모부동산투자신탁25호 수익증권을 담보로 제공하였으며, 해당 담보의 설정금액은 637.2억원입니다.(*2) 각 비연결종속기업투자의 취득원가(투자원금)는 아래와 같습니다.- 이지스일반사모부동산투자신탁97호: 835억원- 이지스일반사모부동산투자신탁248호: 212억원- 이지스일반사모부동산투자신탁25호: 1,889억원- 코람코전문투자형사모부동산투자신탁제127호: 99억원- CBRE Caledon Valhalla Investements I-A LP: 138억원 (단위: 천원) 구 분 소재지 지분율(%) 출자좌수 기 초 취 득 처 분 평가 기 말(*2) (수익증권) 이지스일반사모부동산투자신탁97호 대한민국 83,484백만좌 이지스일반사모부동산투자신탁248호 대한민국 21,200백만좌 이지스일반사모부동산투자신탁25호(*1) 대한민국 187,593백만좌 코람코전문투자형사모부동산투자신탁제127호 대한민국 9,900백만좌 캐나다 합 계 (*1) 연결회사는 2024년 12월 (주)이지스롱웨일1호위탁관리부동산투자회사에 대한 출자목적으로 삼성증권(주)과 531억원의 한도대출약정을 체결하였으며, 차입기간은 2024년 12월 27일부터 2025년 12월 27일까지입니다. 동 차입을 위해 회사가 보유하고 있는 이지스일반사모부동산투자신탁25호 수익증권을 담보로 제공하였으며, 해당담보의 설정금액은 637.2억원입니다.(*2) 각 비연결종속기업투자의 취득원가(투자원금)는 아래와 같습니다.- 이지스일반사모부동산투자신탁97호: 835억원- 이지스일반사모부동산투자신탁248호: 212억원- 이지스일반사모부동산투자신탁25호: 1,889억원- 코람코전문투자형사모부동산투자신탁제127호: 99억원- CBRE Caledon Valhalla Investements I-A LP: 138억원 12. 유형자산 (1) 당기말 현재 회사의 유형자산 장부금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 취득금액 상각누계액 장부금액 취득금액 상각누계액 장부금액 토 지 건 물 합 계 (2) 당기 중 유형자산의 증감내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 기 초 감가상각비 기 말 토 지 건 물 합 계 (단위: 천원) 구 분 기 초 감가상각비 대 체(*) 기 말 토 지 건 물 합 계 (*) 전기 중 매각예정자산을 유형자산으로 재분류하였습니다. (3) 당기말 현재 연결회사의 토지, 건물이 차입금 및 임대보증금과 관련하여 담보로 제공되어 있습니다.(주석23 참조) 13. 무형자산(1) 당기말과 전기말 현재 무형자산 장부금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 취득금액 상각누계액 장부금액 취득금액 상각누계액 장부금액 영업권 (2) 당기 및 전기 중 무형자산의 증감내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 기 초 증 가 처분/폐기 감가상각비 기 말 영업권 (단위: 천원) 구 분 기 초 증 가 처분/폐기 감가상각비 기 말 영업권 14. 기타채무당기말 및 전기말 현재 기타채무는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 구분 당기말 전기말 유동
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미지급금 미지급비용 합 계 비유동 보증금 합 계 15. 기타비유동금융부채(1) 당기말 및 전기말 현재 기타비유동금융부채는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 파생상품 (2) 연결회사는 환율변동으로 인한 환위험을 회피하고자 통화선도계약을 체결하고 있으며, 당기말 및 전기말 현재 파생상품의 약정내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 거래처 만기일 약정환율 단위 계약금액 누적 평가손익 통화선도 (주)스탠다드차티드은행 USD 파생상품금융부채 (단위: 천원) 구 분 거래처 만기일 약정환율 단위 계약금액 누적 평가손익 통화선도 (주)스탠다드차티드은행 USD 파생상품금융부채 16. 차입금 및 사채(1) 당기말 및 전기말 현재 차입금 및 사채 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 유동차입금 단기차입금 장기차입금 사채 소계 비유동차입금 장기차입금 소계 합계 (2) 당기말 및 전기말 현재 단기차입금의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 차입처 내 역 만기일 변동/고정여부 연이자율(%) 당기말 전기말 (주)삼성증권 한도대출(*) 고정 (*) 연결회사는 2024년 12월 (주)이지스롱웨일1호위탁관리부동산투자회사에 대한 출자목적으로 삼성증권(주)과 531억원의 한도대출약정을 체결하였으며, 차입기간은 2024년 12월 27일부터 2025년 12월 27일까지입니다. 동 차입을 위해 회사가 보유하고 있는 이지스일반사모부동산투자신탁25호 수익증권을 담보로 제공하였으며, 해당 담보의 설정금액은 637.2억원입니다. (3) 당기말 및 전기말 현재 장기차입금의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 차입처 내 역 만기일 변동/고정여부 연이자율(%) 당기말 전기말 (주)신한은행 부동산담보대출 변동 차감 : 유동성 차감 : 계 (*) 상기 차입금과 관련하여 당기말 현재 연결회사의 예금에 대하여 질권이 설정되어 있고, 유형자산이 담보로 제공되어 있습니다(주석 5, 23 참조). (4) 당기말 및 전기말 현재 사채의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 발행일 만기일 연이자율(%) 당기말 전기말 제1-2회 무보증사채 4회차 전자단기사채 2회차 전자단기사채 합계 사채할인발행차금 소계 유동성 잔액 17. 자본(1) 당기말 및 전기말 현재 자본금의 구성내역은 다음과 같습니다. (단위: 주, 천원) 주식의 종류 수권주식수 발행주식수 주당 액면가액(원) 자본금 보통주 (단위: 주, 천원) 주식의 종류 수권주식수 발행주식수 주당 액면가액(원) 자본금 보통주 (2) 당기 및 전기 중 유통보통주식수 및 자본금의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 주, 천원) 구 분 당 기 전 기 발행주식수 자본금 발행주식수 자본금 기 초 기 말 (3) 당기 및 전기 중 기타불입자본의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 주, 천원) 구 분 당 기 전 기 발행주식수 주식발행초과금 발행주식수 주식발행초과금 기 초 기 말 (4) 당기말 및 전기말 현재 자본조정의 구성내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 기타자본조정 (5) 이익준비금연결회사는 부동산투자회사법 제 28조 제1항에 의하여 이익처분시 이익준비금의 법정적립을 규정한 상법 제458조가 적용 배제되어 이익준비금을 적립하지 아니합니다. 18. 영업수익 및 영업비용당기 및 전기 중 영업수익 및 영업비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당 기 전 기 영업수익 비연결종속기업평가이익 배당수익 임대료수익 관리비수익 기타영업수익 합 계 영업비용 비연결종속기업평가손실 당기손익-공정가치측정금 융부채 평가손실 급 여 지급수수료 자산관리수수료 자산보관수수료 사무수탁수수료 세금과공과 지급임차료 감가상각비 기타비용(판관) 합 계 19. 금융수익 및 금융비용당기 및 전기 중 금융수익 및 금융비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당 기 전 기 금융수익 이자수익 외화환산이익 합 계 금융비용 이자비용 합 계 20. 기타수익 및 기타비용당기 및 전기 중 기타수익 및 기타비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당 기 전 기
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기타수익 잡이익 기타비용 잡손실 21. 법인세비용법인세비용은 법인세법 등의 법령에 의하여 당해 사업연도에 부담할 법인세 및 법인세에 부가되는 세액의 합계에 당기 이연법인세 변동액을 가감하여 산출된 금액으로 계상하고 있습니다. 그러나, 회사는 법인세법 제51조의 2 유동화전문회사 등에 대한 소득공제조항에 의해 대통령령이 정하는 배당가능이익의 100분의 90이상을 배당할 경우에는 그 금액을 당해 사업연도의 소득금액 계산시 공제할 수 있는 바, 실질적으로 회사가 부담할 법인세 등은 없습니다. 또한 미래에 발생할 과세소득의 불확실성으로 인하여 보고기간 종료일 현재 미래에 차감할 일시적차이에 대한 이연법인세자산을 계상하지 아니하였습니다. 다만 전기에는 배당가능이익 초과분에 대하여 법인세 추가납세액이 49,088천원이 발생하였습니다. 22. 주당손익(1) 기본주당손익 (단위: 원, 주) 내역 당 기 전 기 기본 주당손익 지배기업소유주지분 순이익 가중평균유통보통주식수 기본주당순이익 (2) 당기 및 전기의 가중평균유통보통주식수의 산정내역은 다음과 같습니다. 항 목 기 간 유통주식수(주) 일수(일) 적수(주) 보통주 합 계 가중평균유통보통주식수 항 목 기 간 유통주식수(주) 일수(일) 적수(주) 보통주 합 계 가중평균유통보통주식수 (3) 희석주당손익 연결회사는 희석성 잠재적보통주가 존재하지 않으므로 희석주당손익은 기본주당손익과 동일합니다. 23. 우발부채 및 주요약정사항 (1) 자산관리위탁계약연결회사는 이지스자산운용(주)와 부동산 취득ㆍ관리ㆍ개량 및 처분, 부동산 개발 및임대차, 유가증권매매 등에 관한 자산관리위탁계약을 체결하였습니다.[(주)이지스밸류플러스위탁관리부동산투자회사 자산관리위탁보수] 구 분 내 용 지급시기 매입수수료 매입금액의 0.7% 대상 자산의 취득일로부터 7일 이내 운용기본수수료 매입금액의 연 0.5% 사업연도 정기주주총회일로부터 7일 이내 운용성과수수료 (주가수익 - 결손금) x 5.0%단, 어느 사업연도의 주가수익이 결손금 미만이거나, 어느 사업연도의 평균종가가 해당 사업연도 이전의 각 사업연도별 평균종가 중 가장 높은 금액에 미달하는 경우에는 운용성과수수료를 지급하지 아니함1) 결손금 : 상장일이 속한 사업연도로부터 계산한 주가수익의 누적 합계액이 음수일 경우 그 절대값2) 평균종가 : 어느 사업연도의 마지막 15 거래일 동안 각 거래일의 주식 종가를 합산하여 15로 나눈 산술평균 값3) 주가수익 : '해당 사업연도의 마지막 15 거래일 동안 각 거래일의 주식 종가를 합산하여 15로 나눈 산술평균값(주1)'에서 '해당사업연도의 주당 공모발행가액(주2)'을 차감한 금액에 '주당공모발행가액과 해당사업연도말의 상장 주식총수(주3)'를 곱한 뒤 '해당사업연도의 주당 공모발행가액(주2)'으로 나눈 값* 상장일이 속하지 않은 사업연도주1. 해당 사업연도의 마지막 15 거래일 동안 각 거래일의 주식 종가를 합산하여 15로 나눈 산술평균주2. 직전 사업연도의 마지막 15거래일 동안 각 거래일의 주식 종가를 합산하여 15로 나눈 산술평균주3. 15거래일 기간 동안 한국거래소에서 거래된 거래량 가중평균 주당 거래가격 사업연도 정기주주총회일로부터 7일 이내 매각기본수수료 매각금액의 1.0% 자산 처분일로부터 7일 이내 매각성과수수료 매각차익의 10% - 기지급 운용성과수수료 누계액 처분일이 속한 사업연도의 정기주주총회일로부터 7일 이내 [(주)이지스데이터센터위탁관리부동산투자회사 자산관리위탁보수] 구 분 내 용 지급시기 매입수수료 매입금액(*)의 0.5% 대상 자산의 취득일로부터 7일 이내 운용기본수수료 매입금액(*)의 연 0.4% 사업연도 정기주주총회일로부터 7일 이내 개발수수료 취득세 과표에 포함되는 모든 비용 및 취득세를 포함한 금액의 5% 사업연도 정기주주총회일로부터 7일 이내 매각기본수수료 자산처분가액의 1.0% 자산 처분일로부터 7일 이내 매각성과수수료 매각차익의 10% 처분일이 속한 사업연도의 정기주주총회일로부터 7일 이내 (*) 부동산관련 증권의 경우 자산 취득시점 피투자기구의 기초자산 평가금액에 피투자기구에
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대한 지분율을 곱하여 산정하며, 다층의 지분 투자단계를 거치는 경우 실질적인 투자대상이 되는 피투자기구의 기업가치에 지분율을 곱하여 산정함. 또한, 연결회사는 한국자산신탁(주)와 부동산 취득ㆍ관리ㆍ개량 및 처분, 부동산 개발 및임대차, 유가증권매매 등에 관한 자산관리위탁계약을 체결하였습니다. 구 분 내 용 비고 운용기본수수료 1. 대상자산 준공전 운용보수: 금삼천만원2. 대산자산 준공후 운용보수: 매반기별 금오천만원 결산기 단위로 지급 매입수수료 매입금액의 1.0% 매각기본수수료 매각가액의 1.0% 매각성과수수료 매각차익의 10% 보통주 IRR 15% 이상분의 경우 30% 한편, 연결회사가 매입한 자산이 부동산투자회사법 제2조 제2항에 따른 부동산관련증권이고, 해당 증권의 발행자 또는 발행투자기구의 자산관리회사 또는 집합투자업자가 당해 회사의 자산관리회사와 동일하며, 해당 증권 또는 그 증권과 관련된 기초자산에 관한 매입보수, 운용기본보수, 매각기본보수, 매각성과보수를 해당 증권의 발행자 또는 발행투자기구로부터 당해 회사의 자산관리회사가 수취한 경우 해당 보수는 지급하지 않습니다.따라서 현재 연결회사가 보유한 투자자산 중 '이지스일반사모부동산투자신탁97호'와 '이지스일반사모부동산투자신탁248호', '이지스일반사모부동산투자신탁25호'에 대한 수익증권과 관련하여 매입수수료 및 운용기본수수료는 지급하지 않습니다. 2) 일반사무수탁계약 연결회사는 스카이펀드서비스(주) 및 신한아이타스(주)와 주식발행에 관한 사무, 회사의 운영,계산 및 공시에 관한사무, 이사회 및 주주총회 소집 등의 업무에 대한 일반사무수탁계약을 체결하여 아래와 같이 보수를 지급하고 있습니다. 구분 이지스밸류플러스 이지스데이터센터 카이트20호 사무수탁회사 스카이펀드서비스(주) 스카이펀드서비스(주) 신한아이타스(주) 사무수탁보수 연 70 백만원 연 30 백만원 연 22백만원 지급 매 결산기 정기주주총회 개최일로부터 7영업일 매 결산기 정기주주총회 개최일로부터 7영업일 매 분기 3) 자산보관계약 연결회사는 (주)우리은행 및 엔에이치투자증권(주)와 부동산, 유가증권 및 현금 등 자산의 보관ㆍ관리업무위탁계약을 체결하여 아래와 같이 보수를 지급하고 있습니다. 구분 이지스밸류플러스 이지스데이터센터 카이트20호 자산보관회사 (주)우리은행 엔에이치투자증권(주) 엔에이치투자증권(주) 자산보관보수 연 30 백만원 연 20 백만원 연 14 백만원 지급 매 결산기 정기주주총회 개최일로부터 7영업일 매 결산기 정기주주총회 개최일로부터 7영업일 매 결산기 4) 담보제공자산 및 자금차입약정연결회사는 2024년 12월 (주)이지스롱웨일1호위탁관리부동산투자회사에 대한 출자목적으로 삼성증권(주)과 531억원의 한도대출약정을 체결하였으며, 차입기간은 2024년 12월 27일부터 2025년 12월 27일까지입니다. 동 차입을 위해 회사가 보유하고 있는 이지스일반사모부동산투자신탁25호 수익증권을 담보로 제공하였으며, 해당 담보의 설정금액은 637.2억원입니다. 한편, 연결회사가 장기차입금 및 임대보증금과 관련하여 담보로 제공한 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 담보제공자산 설정권리 관리자 채권최고액 관련채무 관련채무금액 토지 및 건물 담보신탁계약에 따른 우선수익권 (주)신한은행 장기차입금 근저당권 삼성전자로지텍(주) 임대보증금 합 계 상기 사항 이외에 동 장기차입금과 관련하여 DB손해보험(주) 등에 패키지 보험이 질권 설정되어 있습니다. (5) 이지스일반사모부동산투자신탁 97호 투자 관련 사항연결회사는 이지스일반사모부동산투자신탁97호 투자와 관련하여, 우선주 최초 설정일(2024.04.23)로부터 3년이 경과한 이후 연결회사 또는 제3자에게 우선주의 전부 또는 일부를 매도할 것을 청구 행사 가능합니다.(행사가 : 목표수익률+0.2%p 달성가격) 24. 범주별 금융상품 및 공정가치(1) 당기말 및 전기말 현재 범주별 금융상품 및 공정가치의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 범 주 과 목 장부금액 공정가치 금융자산 상각후원가로측정하는 금융자산 현금및현금성자산 (*)
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기타유동채권 (*) 단기금융상품 (*) 당기손익-공정가치측정금융자산 비연결종속기업투자 합 계 금융부채 상각후원가로측정하는 금융부채 기타유동채무 (*) 기타비유동채무 (*) 유동차입금 및 사채 (*) 당기손익-공정가치 측정금융부채 기타비유동금융부채 합 계 (*) 장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치이므로 공정가치 공시대상에서 제외하였습니다. (단위: 천원) 구 분 범 주 과 목 장부금액 공정가치 금융자산 상각후원가로측정하는 금융자산 현금및현금성자산 (*) 기타유동채권 (*) 단기금융상품 (*) 당기손익-공정가치측정금융자산 비연결종속기업투자 합 계 금융부채 상각후원가로측정하는 금융부채 기타유동채무 (*) 기타비유동채무 (*) 유동차입금 및 사채 (*) 비유동차입금 (*) 당기손익-공정가치 측정금융부채 기타비유동금융부채 합 계 (*) 장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치이므로 공정가치 공시대상에서 제외하였습니다. (2) 공정가치 서열체계 및 측정방법 공정가치란 측정일에 시장참여자 사이의 정상거래에서 자산을 매도할 때 받거나 부채를 이전할 때 지급하게 될 가격을 의미합니다. 공정가치 측정은 측정일에 현행 시장 상황에서 자산을 매도하거나 부채를 이전하는 시장참여자 사이의 정상거래에서의가격을 추정하는 것으로, 연결회사는 공정가치 평가시 시장정보를 최대한 사용하고, 관측가능하지 않은 변수는 최소한으로 사용하고 있습니다.연결회사는 공정가치로 측정되는 자산ㆍ부채를 공정가치 측정에 사용된 투입변수에 따라 다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하였습니다. 수준1 : 활성시장에서 공시되는 가격을 공정가치로 측정하는 자산ㆍ부채의 경우 동 자산ㆍ부채의 공정가치는 수준1로 분류됩니다. 수준2 : 가치평가기법을 사용하여 자산ㆍ부채의 공정가치를 측정하는 경우, 모든 유의적인 투입변수가 시장에서 직ㆍ간접적으로 관측한 정보에 해당하면 자산ㆍ부채의 공정가치는 수준2로 분류됩니다. 수준3 : 가치평가기법을 사용하여 자산ㆍ부채의 공정가치를 측정하는 경우, 하나 이상의 유의적인 투입변수가 시장에서 관측불가능한 정보에 해당하면 동 금융상품의 공정가치는 수준3으로 분류됩니다. 자산ㆍ부채의 공정가치는 자체적으로 개발한 내부평가모형을 통해 평가한 값을 사용하거나 독립적인 외부평가기관이 평가한 값을 제공받아 사용하고 있습니다. (3) 공정가치 서열체계별 공정가치당기말 및 전기말 현재 재무상태표에 공정가치로 측정되는 자산과 부채의 공정가치 서열체계별 공정가치 금액은 다음과 같습니다. 한편 당기말 현재 연결회사의 경영진은 재무상태표에 상각후원가로 측정되는 금융상품의 장부금액은 공정가치와 근사하다고 판단하고 있습니다. (단위: 천원) 구 분 소 계 수준1 수준2 수준3 비연결종속기업투자 수익증권 당기손익-공정가치측정금융부채 통화선도 (단위: 천원) 구 분 소 계 수준1 수준2 수준3 비연결종속기업투자 수익증권 당기손익-공정가치측정금융부채 통화선도 당기말 및 전기말 현재 공정가치로 측정되는 자산ㆍ부채 중 공정가치 서열체계 수준 2 및 수준3으로 분류된 자산ㆍ부채의 가치평가기법과 투입변수는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 종 류 금 액 가치평가방법 투입변수 비연결종속기업투자 수익증권 사모펀드의 수익증권 순자산가치법 거래사례, 할인율,임대료상승률 등 당기손익-공정가치측정금융부채 파생상품부채 통화선도 현재가치법 통화선도환율, 할인율 (단위: 천원) 구 분 종 류 금 액 가치평가방법 투입변수 비연결종속기업투자 수익증권 사모펀드의 수익증권 순자산가치법 거래사례, 할인율,임대료상승률 등 당기손익-공정가치측정금융부채 파생상품부채 통화선도 현재가치법 통화선도환율, 할인율로 (4) 금융상품 범주별 손익당기 및 전기 중 금융상품 범주별 손익은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 내 역 당 기 전 기 당기손익-공정가치측정금융자산 비연결종속기업투자 평가손익 배당수익 합 계 상각후원가로 측정하는 금융자산 보통예금 및 단기금융상품 이자수익 상각후원가로 측정하는 금융부채 차입금 및 사채 이자비용 당기손익-공정가치측정금융부채 파생상품부채 평가손익 25. 특수관계자 등(1) 당기말
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현재 특수관계자의 내역은 다음과 같습니다. 구 분 특수관계자명 최대주주 이지스자산운용(주) 관계기업 (주)이지스롱웨일1호위탁관리부동산투자회사 비연결종속기업 이지스일반사모부동산투자신탁97호 이지스일반사모부동산투자신탁248호 이지스일반사모부동산투자신탁25호 코람코전문투자형사모부동산투자신탁제127호 (2) 당기 및 전기 중 특수관계자와의 주요 거래 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 회사명 내 역 당 기 전 기 이지스자산운용(주) 자산관리보수 (주)이지스롱웨일1호위탁관리부동산투자회사 배당금수익 자본금투자 이지스일반사모부동산투자신탁97호 배당금수익 이지스일반사모부동산투자신탁248호 배당금수익 이지스일반사모부동산투자신탁25호 배당금수익 자본금투자 코람코전문투자형사모부동산투자신탁제127호 배당금수익 (3) 당기말 및 전기말 현재 특수관계자에 대한 채권ㆍ채무 잔액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 회사명 내 역 당기말 전기말 이지스자산운용(주) 미지급비용 이지스일반사모부동산투자신탁97호 미수금 이지스일반사모부동산투자신탁25호 미수금 (4) 주요 경영진에 대한 보상주요 경영진은 이사 및 이사회의 구성원을 포함하고 있습니다. 당기 및 전기 중 주요 경영진에 대한 보상을 위해 지급한 금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당 기 전 기 단기급여 26. 영업으로부터 창출된 현금 (1) 당기 및 전기 중 영업으로부터 창출된 현금흐름은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당 기 전 기 당기순손익 조정 법인세비용 당기손익-공정가치측정금융자산관련손익 배당수익 이자수익 이자비용 지분법손익 감가상각비 영업활동으로 인한 자산부채의 변동 선급비용의 감소 미지급금의 증가(감소) 미지급비용의 증가(감소) 미수금의 감소(증가) 영업으로부터 창출된 현금 (2) 회사의 현금흐름표는 간접법에 의해 작성되었으며, 보고기간 중 현금의 유입과 유출이 없는 주요한 거래는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 장기사채의 유동성 대체 (3) 당기 및 전기 재무활동에서 생기는 부채의 조정내용은 다음과 같습니다 (단위: 천원) 구분 기초 현금흐름 비현금 변동 기말 유동성대체 기타변동 차입금 및 사채(유동) 장기차입금 및 사채(비유동) 임대보증금 재무활동으로부터의 총부채 (단위: 천원) 구분 기초 현금흐름 비현금 변동 기말 유동성대체 기타변동 차입금 및 사채(유동) 장기차입금 및 사채(비유동) 임대보증금 재무활동으로부터의 총부채 27. 비지배지분에 대한 정보 연결회사에 포함된 비지배지분이 중요한 종속기업의 자본 중 비지배지분에 배분된 당기순손익 및 누적비지배지분은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 회사명 비지배지분율(%) 기초누적비지배지분 비지배지분에배분된 당기순손익 연결범위 변동 지분율 변동 등 기말누적비지배지분 (주)카이트제이십호위탁관리부동산투자회사 (단위: 천원) 회사명 비지배지분율(%) 기초누적비지배지분 비지배지분에배분된 당기순손익 연결범위 변동 지분율 변동 등 기말누적비지배지분 (주)카이트제이십호위탁관리부동산투자회사 28. 보고기간후 사건회사는 채무상환자금 조달목적으로 2025년 8월 21일자 이사회에서 주주배정후 실권주 일반공모의 증자방식으로 유상증자를 실시하기로 결정하였습니다. 신주배정기준일은 2025년 9월 6일이며, 1주당 신주배정주식수는 0.3499999971주입니다. 총 발행주식수는 18,005,214주이며, 유상증자에 따라 발행되는 신주의 배당기산일이 당기 정기주주총회 이후인 2025년 12월 5일로 설정되었습니다. 이에 따라 금번 배당금이 실제 지급될 시점의 총 발행주식수는 69,448,683주, 주당 배당금은 약 171.9원 수준입니다.또한, 회사는 금번 유상증자로 조달한 금원으로 2025년 10월 31일 단기차입금 531억원을 상환하였고 이지스25호 펀드에 설정된 담보권을 해지하였습니다. 추가로 2025년 11월 27일 만기가 도래하는 1-2회차 공모사채 100억원을 상환할 예정입니다. 외부감사 실시내용 「주식회사 등의 외부감사에 관한 법률」제18조제3항의 규정에 의하여 외부감사 실시내용을 첨부합니다. 1.
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감사대상업무 회 사 명 주식회사 이지스밸류플러스위탁관리부동산투자회사와 그 종속기업 감사대상 사업연도 2025년 03월 01일 부터 2025년 08월 31일 까지 2. 감사참여자 구분별 인원수 및 감사시간 (단위 : 명, 시간) 감사참여자 ＼ 인원수 및 시간 품질관리검토자(심리실 등) 감사업무 담당 회계사 전산감사ㆍ세무ㆍ가치평가 등 전문가 건설계약 등수주산업전문가 합계 담당이사(업무수행이사) 등록공인회계사 수습공인회계사 당기 전기 당기 전기 당기 전기 당기 전기 당기 전기 당기 전기 당기 전기 투입 인원수 투입시간 분ㆍ반기검토 감사 합계 3. 주요 감사실시내용 구 분 내 역 전반감사계획(감사착수단계) 수행시기 일 주요내용 회사 및 산업에 대한 전반적 이해를 바탕으로 감사절차의 범위와 시기 등을 결정 현장감사주요내용 수행시기 투입인원 주요 감사업무 수행내용 상주 비상주 일 명 명 반기검토 일 명 명 기말감사 재고자산실사(입회) 실사(입회)시기 일 실사(입회)장소 실사(입회)대상 금융자산실사(입회) 실사(입회)시기 일 실사(입회)장소 실사(입회)대상 외부조회 금융거래조회 O 채권채무조회 변호사조회 기타조회 지배기구와의커뮤니케이션 커뮤니케이션 횟수 회 수행시기 외부전문가 활용 감사 활용 내용 수행시기 일 4. 감사(감사위원회)와의 커뮤니케이션 구분 일자 참석자 방식 주요 논의 내용 2025년 06월 30일 회사 : 내부감사감사인 : 업무수행이사 담당회계사 서면 경영진 및 감사인의 책임핵심감사사항 선정계획감사인의 독립성 및 감사계획 2025년 10월 31일 회사 : 내부감사감사인 : 업무수행이사 담당회계사 서면 핵심감사사항 등 중점 감사사항감사인의 독립성 및 종결단계의 주요 감사결과
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II. 사업의 내용 1. 사업의 개요 가. 업계의 현황 (1) 리츠 시장 현황'25년 8월 말 기준, 「부동산투자회사법」에 따라 설립된 부동산투자회사는 CR리츠 20개, 위탁관리리츠 399개, 자기관리리츠 4개로 총 423개 리츠가 설립 및 운용되고 있습니다. 이중에서 유가증권시장에 상장된 상장리츠는 총 25개입니다. 영업중인 전체 리츠의 총 자산은 111.59조원으로, 전년 동월('24년 8월말) 기준 99.14조 대비 12.56% 증가하였습니다. 1. 유형별 리츠 수 및 자산총계.jpg 1. 유형별 리츠 수 및 자산총계 2. 운용부동산 유형별 리츠 수 및 자산총계.jpg 2. 운용부동산 유형별 리츠 수 및 자산총계 3-1. 리츠 수 및 자산규모 변동추이.jpg 3-1. 리츠 수 및 자산규모 변동추이 3-2. 리츠 수 및 자산규모 변동추이.jpg 3-2. 리츠 수 및 자산규모 변동추이 (2) 서울 오피스 시장 2025년 2분기 서울 오피스 거래규모는 약 5조 3,554억원을 기록하였습니다. 이는 전분기 대비 5,572억원 증가한 수치입니다. 서울 오피스 시장 전체 평균 거래가격은 평당 2,966만원 수준으로 조사되며, 전분기 대비 약 176만원 증가한 수준입니다. 서울오피스 전체 평균 Cap.Rate의 경우 4.1%를 기록하며 지난 분기 대비 0.2%p 하락한 수치를 보였습니다. 2025년 2분기 기준 서울 전체 오피스 공실률은 6.8%(QoQ +0.5%p)으로 조사되며, 월 임대료의 경우 평당 99,069원으로 전 분기 대비 0.9% 증가한 수준으로 조사됩니다. 동 기간 주요 권역별 임대시장 지표는 다음과 같습니다. 구분 공실률 월 임대료/평 월 관리비/평 CBD GBD YBD (출처: 젠스타메이트) 나. 회사의 현황 (1) 영업개황 및 사업부문의 구분 (가) 영업개황 - 당사는 자산을 부동산에 투자하여 임대수익 및 매각수익을 주주에게 배당하는 것을 목적으로 『부동산투자회사법』에 따라 설립된 회사로 다수의 투자자로부터 자본을 유치하여 총 자산의 70% 이상을 부동산에 투자, 운용하여 배당가능이익의 90% 이상을 배당하는 『상법』상의 주식회사입니다. - 당사는 2020년 6월 20일 유상증자를 통하여 조달한 자금으로 2020년 6월 22일 최초 투자대상인 이지스97호전문투자형사모부동산투자신탁의 종류C2(제3종) 수익증권(총 발행 수익증권의 약 99.9%)에 투자하였습니다. 당사는 최초 투자 이후, 수익증권 담보대출 및 2021년 11월 30일 1차 유상증자, 2022년 6월 11일 2차 유상증자, 2023년 08월 02일 3차 유상증자를 통해 모집한 자금으로 신규투자를 진행하였고 현재 보유 중인 자산에 대한 투자금액 내역은 보유 자산 현황표와 같습니다.- 당사는 이지스일반사모부동산투자신탁97호(Class C2) 펀드 수익증권 총 113,200,000,000 좌에 대하여, 당해 펀드의 집합투자업자인 이지스자산운용의 집행에 따라 2024년 4월 24일 기존 보유 좌수 중 일부인 총 29,715,590,301좌(29,715,590,301원)에 대한 원본 반환 및 원본 포함 분배금 59,947,043,249원을 수령하였습니다. 따라서, 2024년 4월 24일 이후 현재 회사가 보유 중인 이지스일반사모부동산투자신탁97호(Class C2) 펀드 수익증권 잔고좌수는 83,484,409,699좌(83,484,409,699원) 입니다.- 당사는 2024년 10월 30일 기준 이지스일반사모부동산투자신탁25호(2종) 펀드 수익증권 총 3,692,598,556 좌 (투자금액 기준 금 5,000,000,000원)를 추가 투자하여 트윈트리타워의 구분소유를 해소(토지 및 건물 100% 소유)하였습니다. 이에 따라, 현재 회사가 보유한 이지스일반사모부동산투자신탁25호(2종) 펀드 수익증권 잔고좌수는 187,592,598,556좌(187,592,598,556원) 입니다.- 당사는 2024년 12월 26일 이사회를 통해 브릿지론 대출 약정 체결을 의결하였으며 이를 통해 보유중인 수익증권을 담보로 531억원을 차입하였으며, 해당 재원으로
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2024년 12월 26일 이사회의 주식양수도계약 체결 결의 및 2024년 12월 27일 이사회의 유상증자 참여 결의를 통해 (주)이지스롱웨일1호위탁관리부동산투자회사의 보통주식 지분 30%를 531억원(총 2,740,500주)에 취득하였습니다. (주)이지스롱웨일1호위탁관리부동산투자회사는 경기도 성남시 분당구 삼평동 615 소재 삼성중공업 판교 R 보유하고 있습니다. 보유 자산 현황표 (단위: 억원) 보유 자산명 투자금액 보유자산의 기초자산 명 이지스일반사모부동산투자신탁97호 수익증권 태평로빌딩 ㈜이지스데이터센터위탁관리부동산투자회사 지분증권 코람코전문투자형사모부동산투자신탁제127호 수익증권(분당IDC)(99억원) 카이트제이십호위탁관리부동산투자회사㈜지분증권 이천YM물류센터 이지스일반사모부동산투자신탁248호 수익증권 이수화학 반포사옥 이지스일반사모부동산투자신탁25호 수익증권 트윈트리타워 ㈜이지스롱웨일1호위탁관리부동산투자회사 지분증권 삼성중공업 판교R 합계 - 당사가 보유한 자산의 기초자산 개요는 아래와 같습니다.1) 태평로빌딩 구분 태평로빌딩 위치 서울특별시 중구 세종대로 73 대지면적/연면적 건물규모 지하 6층 / 지상 26층 용도 업무시설, 판매시설 준공일 1997년 9월 20일 (2019년 리모델링) 2) 트윈트리타워 구분 트윈트리타워 위치 서울시 중구 율곡로 6 대지면적/연면적 건물규모 지상 17 / 지하 8층 (A동, B동 동일) 용도 업무시설 준공일 2010년 12월 10일 (2022년 리모델링) 3) 이수화학 반포사옥 구분 이수화학 반포사옥 위치 서울특별시 서초구 사평대로 84 대지면적/연면적 건물규모 지하 4층 / 지상 8층 용도 업무시설 준공일 1993년 7월 29일 4) 분당 IDC 구분 분당IDC 위치 경기도 성남시 분당구 야탑동 343-1 대지면적/연면적 건물규모 지상 5층 용량 12.5MW 용도 공공용시설(통신시설) 준공일 2000년 6월 10일(준공), 2007년 11월 29일(증축) 5) 북미DC 포트폴리오 (Valhalla I-A) 구분 북미DC포트폴리오 (Valhalla I-A) 위치 미국 실리콘밸리, 캐나다 퀘백 등 IT용량 187 MW 용도 데이터센터 6) 이천 YM물류센터 구분 이천YM물류센터 위치 경기도 이천시 대월면 초지리 273-1외 대지면적/연면적 건물규모 지하 1층 / 지상 3층 용도 창고시설 준공일 2021년 10월 19일 7) 삼성중공업 판교R 구분 삼성중공업 판교R 위치 경기도 성남시 분당구 삼평동 615 대지면적/연면적 건물규모 지하 8층 / 지상 8층 용도 연구소 (교육 및 연구시설) 준공일 2014년 10월 16일 (나) 공시대상 사업부문의 구분 - 당사는 부동산 임대(부동산 취득, 관리, 개량 및 처분)를 단일사업으로 영위하고 있습니다. (2) 시장점유율 - 전체 유효시장규모를 파악하기 어려움에 따라 정확한 시장 점유율의 산정이 어렵습니다. (3) 시장의 특성 - 전술한 ‘가. 업계의 현황’ 참고 (4) 신규사업 등의 내용 및 전망 - 해당사항 없음 (5) 조직도 조직도.jpg 조직도 2. 주요 제품 및 서비스 - 당사는 부동산투자회사로 해당사항 없습니다. 3. 원재료 및 생산설비 - 당사는 부동산투자회사로 해당사항 없습니다. 4. 매출 및 수주상황 - 당사는 부동산투자회사로 해당사항 없습니다. 5. 위험관리 및 파생거래 (1) 재무위험관리요소 회사는 여러 활동으로 인하여 시장위험(외환위험, 가격위험, 현금흐름 및 공정가치 이자율위험), 신용위험 및 유동성위험과 같은 다양한 금융위험에 노출될 수 있습니다. 회사의 전반적인 위험관리는 회사의 재무성과에 잠재적으로 불리할 수 있는 효과를최소화하는데 중점을 두고 있습니다.위험관리는 이사회에서 승인한 위험관리 정책에 따라 자산관리회사에서 수행되고 있으며, 금융위험을 식별, 평가 및 회피하고 있습니다. 1) 시장위험 회사는 외화환율변동에 노출되었거나, 이자율 변동위험에 노출된 자산 및 차입금이 없습니다. 2) 신용위험 회사는 거래상대방이 지급기일이 된 다음의 금액을 지급하지 않는 경우 신용위험에 노출됩니다.·상각후원가로
이지스밸류플러스리츠 — 사업보고서 (2025.08)

측정되는 채무상품의 계약상 현금흐름 - 상각후원가로 측정하는 기타 금융자산 상각후원가로 측정하는 기타금융자산은 현금및현금성자산과 기타채권(금융상품에 대한 미수이자)입니다. 회사는 이러한 상각후원가로 측정하는 기타 금융자산에 대한 손실충당금을 인식하고 있지 않습니다. 3) 유동성 위험유동성위험관리는 충분한 현금 및 시장성 있는 유가증권의 유지, 적절하게 약정된 신용한도금액으로부터의 자금 여력 및 시장포지션을 결제할 수 있는 능력 등을 포함하고 있습니다. (2) 자본위험관리회사의 자본관리 목적은 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적 자본구조를 유지하는 것입니다. 자본구조를 유지 또는 조정하기 위하여 회사는 주주에게 지급되는 배당을 조정하고, 주주에게 자본금을 반환하며, 부채감소를 위한 신주 발행 및 자산 매각 등을 실시하고 있습니다. 산업 내의 타사와 마찬가지로 회사는 자본조달비율에 기초하여 자본을 관리하고 있으며, 자본조달비율은 순차입금을 총자본으로 나누어 산출하고 있습니다. 순차입금은 재무상태표상 차입금 총계에서 현금및현금성자산과 단기금융상품을 차감한 금액이며, 총자본은 재무상태표상 자본에 순차입금을 가산한 금액입니다. 6. 주요계약 및 연구개발활동 - 당사는 부동산투자회사로 해당사항 없습니다. 7. 기타 참고사항 -해당사항 없음.
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II. 이익잉여금처분액 1. 배당금 Ⅲ. 차기이월미처분이익잉여금 (*) 비교표시된 전기 이익잉여금처분계산서는 회계정책변경에 따른 조정내역을 반영한 것으로, 회계정책 변경 이전에 작성되어 2025년 5월 22일에 처분 확정된 이익잉여금처분계산서와는 차이가 있습니다. (4) 회사의 당기 및 전기의 이익잉여금처분계산서상에 계상되어 있는 배당금에 관한 사항은 다음과 같습니다. (단위: 원) 구 분 당 기 전 기 배당금 총액 발행주식수(주) 1주당 배당금 1주당 액면금액 배당률 15. 주당손익(1) 보통주 기본주당손익 (단위: 원, 주) 구 분 당기 전기 당기순이익(손실) 보통주당기순이익(손실) 가중평균유통보통주식수 기본주당손익 (2) 희석주당이익(손실)보고기간 종료일 현재 회사는 잠재적 보통주가 없습니다. 따라서, 회사의 희석주당손익은 기본주당손익과 동일합니다. (3) 가중평균유통주식수 (단위:주,일) 구 분 기 간 유통주식수 가중치 적수 자본금 가중평균유통주식수 (단위:주,일) 구 분 기 간 유통주식수 가중치 적수 자본금 가중평균유통주식수 16. 영업수익당기 및 전기 중 회사의 영업수익의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기 전기 영업수익 17. 영업비용당기 및 전기 중 회사의 영업비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기 전기 임원보수 자산관리수수료 자산보관수수료 사무수탁수수료 지급수수료 세금과공과 기타비용 합 계 18. 금융수익 당기 및 전기 중 회사의 금융수익의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기 전기 이자수익 19. 금융비용 당기 및 전기 중 회사의 금융비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기 전기 이자비용 20. 기타수익 및 기타비용 당기 및 전기 중 회사의 기타수익 및 기타비용은 잡이익과 잡손실이며 내역은 다음과같습니다. (단위: 천원) 구 분 당 기 전 기 잡손실 21. 특수관계자와의 거래 (1) 당기말 현재 회사의 특수관계자 등의 현황은 다음과 같습니다. 구 분 특수관계자의 명칭 주요주주 신한리츠운용㈜,신한투자증권㈜,신한캐피탈㈜ 종속기업 (주)신한글로벌제1호위탁관리부동산투자회사 기타의 특수관계자 주요 경영진, 회계법인 성지 (2) 당기와 전기 중 특수관계자와의 주요 거래내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 특수관계자 구분 특수관계자명 과 목 당기 전기 종속기업 (주)신한글로벌제1호위탁관리부동산투자회사 배당수익 주주 신한리츠운용㈜ 자산관리수수료 주주 신한투자증권㈜ 이자비용 지급수수료 주주 신한캐피탈㈜ 이자비용 지급수수료 기타 회계법인 성지 지급수수료 (3) 당기말과 전기말 현재 특수관계자에 대한 중요한 채권ㆍ채무의 내용은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 특수관계 구분 회사명 과 목 당기말 전기말 주주 신한리츠운용㈜ 미지급비용 주주 신한투자증권㈜ 차입금 미지급비용 주주 신한캐피탈㈜ 차입금 미지급비용 기타 회계법인 성지 미지급비용 (4) 당기와 전기 중 특수관계자와의 주요 자금거래 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 회사명 자금차입 배당 유상감자 유상증자 차입 상환 수령 지급 종속기업 (주)신한글로벌제1호위탁관리부동산투자회사 주주 신한리츠운용㈜ 주주 신한투자증권㈜ 주주 신한캐피탈㈜ (단위: 천원) 구분 회사명 배당 유상감자 수령 지급 종속기업 (주)신한글로벌제1호위탁관리부동산투자회사 주주 신한리츠운용㈜ 주주 신한투자증권㈜ 주주 신한캐피탈㈜ (5) 당기와 전기 중 주요 경영진에 대한 보상 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기 전기 주요 경영진 급여 22. 우발부채 및 주요 약정사항 (1) 자산관리계약회사는 신한리츠운용㈜와 부동산 취득ㆍ관리ㆍ개량 및 처분, 부동산 개발, 임대차 및유가증권매매 등 자산의 투자운용업무 위탁계약을 체결하였으며 다음의 자산관리수수료를 지급하고 있습니다. 구 분 내 용 운용수수료 해당 사업연도 말 현재 순자산의 연 0.3% 상장업무수수료 1) 최초상장시: 최초상장일 기준 발행주식 총수에 공모발행가액을 곱한 금액의 0.5%2) 유상증자에 따른 신주 추가상장시: 확정발행가액으로 결정된 총
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모집금액의 0.5% 매각수수료 매각자산 별로 매각차익의 5.0% (2) 일반사무수탁계약회사는 ㈜케이비펀드파트너스와 일반사무관리회사와 주식발행에 관한 사무, 발행주식의 명의개서에 관한 업무, 회사의 운영에 관한 사무 등의 업무에 대한 일반사무수탁계약을 체결하였으며 다음의 일반사무수탁수수료를 결산기 단위로 지급하고 있습니다. 구 분 내 용 일반사무수탁수수료 1) 매 결산기마다 9,600만원/연2) 단, 최종공모에 따른 유상증자의 주금납일 완료일까지는 3,000만원/연2) 최종공모 완료일 이후 회사가 추가상장을 할 경우 최종발행가액에 추가 발행하는 주식수를 곱한 금액의 0.03%/연 (3) 자산보관계약회사는 ㈜신한은행과 부동산, 증권 및 현금 등 자산의 보관ㆍ관리업무 위탁계약을 체결하였으며 다음의 자산보관수수료를 결산기 단위로 지급하고 있습니다. 구 분 내 용 자산보관수수료 매 결산기 단위로 연 2,500만원 (4) 투자중개수수료약정회사는 신한투자증권㈜ 및 신한캐피탈㈜와 대출만기연장 및 리파이낸싱을 통한 자금조달 업무를 위탁하는 계약을 체결하였고 그에 대한 수수료를 지급하고 있습니다. 구 분 회사명 내 용 지급수수료 신한투자증권㈜ 1) 2024년 3월 18일 : 677 백만원2) 2024년 5월 17일 또는 기업공개(IPO)에 따른 주금 납입일의 익영업일 중 먼저 도래하는 날 : 338.5 백만원3) 2024년 7월 8일 또는 기업공개(IPO)에 따른 주금 납입일의 익영업일 중 먼저 도래하는 날 : 338.5 백만원4) 2024년 10월,11월 만기연장수수료: 275 백만원 신한캐피탈㈜ 1) 2024년 3월 18일 : 300 백만원2) 2024년 5월 17일 또는 기업공개(IPO)에 따른 주금 납입일의 익영업일 중 먼저 도래하는 날 : 150 백만원3) 2024년 7월 8일 또는 기업공개(IPO)에 따른 주금 납입일의 익영업일 중 먼저 도래하는 날 : 150 백만원4) 2024년 10월,11월 만기연장수수료: 122 백만원 (5) 자금보충약정보고기간 종료일 현재 종속회사인 ㈜신한글로벌제1호위탁관리부동산투자회사의 키움증권㈜과의 환위험 헷지 목적 장외파생상품 계약과 관련하여 회사는 ㈜신한글로벌제1호위탁관리부동산투자회사와 다음의 자금보충약정을 체결하였습니다. 구 분 내 용 자금보충자 ㈜신한글로벌액티브위탁관리부동산투자회사 자금보충 확약금액 자금 부족액 전부에 해당하는 금액 자금보충방식 장외파생상품계약에 따른 결제일(만기일) 이내에 자금보충하여야 함 (6) 대출약정회사는 당기말 현재 환헤지 정산금 재원마련 및 운영자금 확보를 위해 39,700백만원을 한도로 인출가능기간 내 미인출약정한도액의 범위 내에서 상시 인출이 가능한 대출약정을 체결하였습니다.해당 약정에 따라, 회사는 차입금 담보를 위하여 종속기업인 신한글로벌1호위탁관리부동산투자회사 발행 주식 전부(담보목적물)에 대하여 주식 근질권을 설정하였으며, 채권최고액은 해당 대출약정금의 120%인 47,640백만원으로 설정되어 있습니다. 또한, 종속기업의 유상증자 등으로 추가로 주식을 취득하는 경우에는 해당 추가 취득 주식(추가담보주식)에 대해서도 동일한 방식으로 근질권을 설정할 의무가 있으며, 감자 등으로 주식 수량에 변동이 발생하는 경우에는 최초 근질권 설정 당시 제출한 관련 서류에 해당 변경사항을 반영하여 대주에게 제출하여야 합니다. 23. 현금흐름표(1) 당기와 전기 중 회사의 영업으로부터 창출된 현금흐름은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기 전기 당기순이익 조 정: 이자비용 이자수익 지분법손실 영업활동으로 인한 자산부채의 변동: 미수금의 증가 선급비용의 증가 선납세금의 증가 미지급비용의 증가 미지급금의 증가(감소) 영업으로부터 창출된 현금 (2) 보고기간 종료일 현재 현금의 유입과 유출이 없는 중요한 거래의 내용은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기 전기 주식발행초과금의 이익잉여금 전입 24. 영업부문회사는 영업수익을 창출하는 용역의 성격을 고려하여 회사 전체를 단일 보고부문으로 결정하였습니다. 따라서, 보고부문별 영업수익, 법인세비용차감전순손익 및
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자산ㆍ부채 총액에 대한 주석 공시는 생략하였습니다. 25. 회계정책 변경회사는 당기부터 별도재무제표에서 종속기업, 관계기업, 공동기업투자에 대하여 지분법을 적용하여 측정하였습니다.이러한 회계정책의 변경은 지분법의 적용을 통하여 별도재무제표가 연결재무제표와 유사한 재무정보를 제공함으로써 정보이용자에게 더 신뢰성 있고 목적적합한 정보를제공하기 위한 것입니다.비교표시된 재무제표는 이러한 회계정책의 변경효과를 반영하여 재작성 되었으며, 이로 인하여 회사의 재무제표에 미치는 영향은 다음과 같습니다.(1) 재무상태표 (단위: 천원) 구 분 전기말 전기초 변경전 변경효과 변경후 변경전 변경효과 변경후 유동자산 비유동자산 자산총계 유동부채 비유동부채 부채총계 자본금 기타불입자본 기타자본구성요소 이익잉여금 자본총계 부채및자본총계 (2) 손익계산서 (단위: 천원) 구 분 전기 변경전 변경효과 변경후 영업수익 영업비용 지분법이익(손실) 영업이익 금융수익 금융비용 기타수익 기타비용 법인세비용차감전이익 법인세비용 당기순이익 (3) 자본변동표 (단위: 천원) 구 분 전기말 전기초 변경전 변경효과 변경후 변경전 변경효과 변경후 자본금 기타불입자본 기타자본구성요소 이익잉여금 자본총계 (4) 개정된 기업회계기준서 제1027호의 적용에 따른 현금흐름에 미치는 영향은 없습니다. (5) 종속기업투자 및 변동 내역은 주석 8을 참고하시기 바랍니다. 외부감사 실시내용 「주식회사 등의 외부감사에 관한 법률」제18조제3항의 규정에 의하여 외부감사 실시내용을 첨부합니다. 1. 감사대상업무 회 사 명 주식회사 신한글로벌액티브위탁관리부동산투자회사 감사대상 사업연도 2025년 03월 01일 부터 2025년 08월 31일 까지 2. 감사참여자 구분별 인원수 및 감사시간 (단위 : 명, 시간) 감사참여자 ＼ 인원수 및 시간 품질관리검토자(심리실 등) 감사업무 담당 회계사 전산감사ㆍ세무ㆍ가치평가 등 전문가 건설계약 등수주산업전문가 합계 담당이사(업무수행이사) 등록공인회계사 수습공인회계사 당기 전기 당기 전기 당기 전기 당기 전기 당기 전기 당기 전기 당기 전기 투입 인원수 투입시간 분ㆍ반기검토 감사 합계 (*)전기 투입시간은 전기감사인의 투입시간입니다 3. 주요 감사실시내용 구 분 내 역 전반감사계획(감사착수단계) 수행시기 2025.5월 일 주요내용 전반적인 회계감사 계획을 수립 현장감사주요내용 수행시기 투입인원 주요 감사업무 수행내용 상주 비상주 2025.6월 일 명 명 중간감사 2025.7월 일 명 명 반기검토 일 명 명 기말감사 재고자산실사(입회) 실사(입회)시기 일 실사(입회)장소 실사(입회)대상 금융자산실사(입회) 실사(입회)시기 일 실사(입회)장소 실사(입회)대상 외부조회 금융거래조회 O 채권채무조회 X 변호사조회 O 기타조회 지배기구와의커뮤니케이션 커뮤니케이션 횟수 회 수행시기 외부전문가 활용 감사 활용 내용 수행시기 일 4. 감사(감사위원회)와의 커뮤니케이션 구분 일자 참석자 방식 주요 논의 내용 2025년 09월 03일 감사,업무수행이사 서면회의 감사계획 논의 2025년 11월 06일 감사,업무수행이사 서면회의 회계감사 결과 보고
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II. 사업의 내용을 참고하시기 바랍니다.) 3. 재무에 관한 사항 재무에 관한 사항의 세부내역은 금융감독원 전자공시시스템(http://dart.fss.or.kr)에 제출일에 공시한 코리아에셋투자증권(주), 아이비케이투자증권(주), (주)아이엠증권, 교보증권(주), 키움증권(주), 한국투자증권(주), 한화투자증권(주) 및 현대차증권(주)의 사업보고서 또는 분ㆍ반기보고서(참조할 부분 면수 명시)를 참고하시기 바랍니다. 코리아에셋투자증권(주) 반기보고서(2025.09) 아이비케이투자증권(주) 분기보고서(2025.09) (주)아이엠증권 분기보고서(2025.09) 교보증권(주) 분기보고서(2025.09) 키움증권(주) 분기보고서(2025.09) 한국투자증권(주) 분기보고서(2025.09) 한화투자증권(주) 분기보고서(2025.09) 현대차증권(주) 분기보고서(2025.09) 코리아에셋투자증권(주) 사업보고서(2025.03) 아이비케이투자증권(주) 사업보고서(2024.12) (주)아이엠증권 사업보고서(2024.12) 교보증권(주) 사업보고서(2024.12) 키움증권(주)사업보고서(2024.12) 한국투자증권(주) 사업보고서(2024.12) 한화투자증권(주) 사업보고서(2024.12) 현대차증권(주) 사업보고서(2024.12) 4. 임원 및 직원 현황 임원 및 직원에 관한 사항의 세부내역은 금융감독원 전자공시시스템(http://dart.fss.or.kr)에 제출일에 공시한 코리아에셋투자증권(주), 아이비케이투자증권(주), (주)아이엠증권, 교보증권(주), 키움증권(주), 한국투자증권(주), 한화투자증권(주) 및 현대차증권(주)의 사업보고서 또는 분ㆍ반기보고서(참조할 부분 면수 명시)를 참고하시기 바랍니다. 코리아에셋투자증권(주) 반기보고서(2025.09) 아이비케이투자증권(주) 분기보고서(2025.09) (주)아이엠증권 분기보고서(2025.09) 교보증권(주) 분기보고서(2025.09) 키움증권(주) 분기보고서(2025.09) 한국투자증권(주) 분기보고서(2025.09) 한화투자증권(주) 분기보고서(2025.09) 현대차증권(주) 분기보고서(2025.09) 코리아에셋투자증권(주) 사업보고서(2025.03) 아이비케이투자증권(주) 사업보고서(2024.12) (주)아이엠증권 사업보고서(2024.12) 교보증권(주) 사업보고서(2024.12) 키움증권(주)사업보고서(2024.12) 한국투자증권(주) 사업보고서(2024.12) 한화투자증권(주) 사업보고서(2024.12) 현대차증권(주) 사업보고서(2024.12) 제3부 자산유동화계획등에 관한 사항 Ⅰ. 자산유동화계획 및 유동화증권의 발행에 관한 사항 1. 자산유동화의 목적 및 계획기간 가. 자산유동화의 목적코리아에셋투자증권(주), 아이비케이투자증권(주), (주)아이엠증권, 교보증권(주), 키움증권(주), 한국투자증권(주), 한화투자증권(주) 및 현대차증권(주)은 11개 회사채를 인수할 예정입니다. 신보2025제27차유동화전문(유)가 동 회사채(11개) 를 양수하여 기초자산으로 하고, 여기에 신용보증기금의 보증에 따른 (주)국민은행으로부터의 신용공여 한도를 설정받아, 금 일천이백팔십육억팔천일백칠십팔만(128,681,780,000)원의 제1-1회 선순위 유동화사채 및 금 오십육억칠천팔백이십이만(5,678,220,000)원의 제1-2회 후순위 유동화사채를 발행할 예정입니다.이를 통하여 발행 기업에게는 기업의 자금난을 해소할 수 있는 기회를 제공하고, 투자자에게는 시장수익률을 상회하면서도 안정적인 투자수단을 제공하고자 합니다. ※ 유동화자산 교체(조기상환 및 추가 양수)와 관련한 사항금번에 양수되는 기초자산(회사채) 중 일부는 발행기업의 요청에 따라 조기상환될 수있으며, 이 경우에 발행조건 등이 동일한 다른 기업의 회사채를 추가할 수 있습니다. 이와 관련한 자세한 내용은 “제4부. 유동화자산에 관한 사항”를 참고하시기 바랍니다.나. 자산유동화의 계획기간(예정) 2025년 11월 28일 ~ 2028년 02월 28일 유동화사채 발행일 후순위사채 만기일 2. 자산유동화계획의 세부구조 금
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일천이백팔십육억팔천일백칠십팔만(128,681,780,000)원의 제1-1회 선순위 유동화사채 및 금 오십육억칠천팔백이십이만(5,678,220,000)원의 제1-2회 후순위 유동화사채를 발행할 예정입니다. 구분 발행규모 기간 발행수익률 신용등급(예정) 비고 제1-1회 2년 (주1) AAA(Sf) 선순위(공모) 제1-2회 2년 3개월 (주2) C(Sf) 후순위(공모) 계 (주1) 1-1회 선순위 무보증사채의 이자율은 사채발행일로부터 원금 상환일 전일까지 연 2.868%로 한다. 단, 동 이자율이 청약일의 발행수익률(청약일 전 영업일 한국금융투자협회 고시 2년 만기 AAA등급 무보증 공모회사채 민간채권평가회사 4사(한국자산평가 주식회사, 키스자산평가 주식회사, 나이스피앤아이 주식회사 및 주식회사 에프앤자산평가) 평균 채권시가평가기준수익률(해당 만기의 수익률이 고시되지 않는 경우에는 보간법을 적용하여 산정한 수익률로 하되 소수점 넷째자리 이하에서 절사한다)을 말함)과 상이한 경우에는 청약일의 발행수익률을 적용한다. 확정이자율은 청약일 전일에 공시한다.(주2) 제1-2회 후순위 무보증사채의 이자율은 사채발행일로부터 원금 상환일 전일까지 연 3.168%로 한다. 단, 동 이자율이 청약일의 발행수익률(제1-1회 선순위 무보증사채 이자율 + 0.30%을 말함)과 상이한 경우에는 청약일의 발행수익률을 적용한다. 확정이자율은 청약일 전일에 공시한다. 2. 전반적인 내용 (세부구조도 등 포함) 신보2025제27차_구조도.jpg 신보2025제27차_구조도_1 [설명] ① 자산보유자는 기업이 발행한 회사채를 인수하여 동 회사채를 SPC(신보2025제27차유동화전문(유))에 11월 27일 양도할 예정임. ② 양도받은 회사채를 기초자산으로 하여 ABS 발행일인 11월 28일에 1-1회 선순위 유동화사채 및 1-2회 후순위 유동화사채를 발행하고, 인수기관이 총액인수 할 예정임. ③ 동 유동화전문(유)는 신용공여기관((주)국민은행)로부터 1-1회 선순위 유동화사채의 원금에 해당하는금액을 한도로 신용공여를 받을 예정이며, 보증기관(신용보증기금)은 신용공여기관의 신용공여금액에 대하여 보증할 예정임. ④ SPC는 양도받은 회사채로부터 발생하는 원리금으로 유동화사채의 이자를 지급하고 원금을 상환할 예정임. ※ 1-1회 선순위 유동화 사채의 상환안정성 제고를 위해 1-2회 후순위 유동화 사채는 금번 회차의 편입기업에게 양도됨. 코리아에셋투자증권(주), 아이비케이투자증권(주), (주)아이엠증권, 교보증권(주), 키움증권(주), 한국투자증권(주), 한화투자증권(주) 및 현대차증권(주)은 11개 회사채를 양수할 예정입니다. 동 회사채(11개)를 신보2025제27차유동화전문(유)가 2025년 11월 27일 양수할 예정입니다. 신보2025제27차유동화전문(유)는 양도받은 회사채를 기초자산으로 하여 2025년 11월 28일에 금 일천이백팔십육억팔천일백칠십팔만(128,681,780,000)원의 제1-1회 선순위 유동화사채 및 금 오십육억칠천팔백이십이만(5,678,220,000)원의 제1-2회 후순위 유동화사채를 발행하고, 코리아에셋투자증권(주), 케이비증권(주), 아이비케이투자증권(주), (주)아이엠증권, 교보증권(주), 키움증권(주), 한국투자증권(주), 한화투자증권(주) 및 현대차증권(주)이 총액인수할 예정입니다.동 유동화전문유한회사는 (주)국민은행로부터 선순위 유동화사채의 원금에 해당하는 금액을 한도로 신용공여를 받을 예정이며, 신용보증기금은 (주)국민은행의 신용공여금액에 대하여 보증을 할 예정입니다. 신보2025제27차유동화전문(유)는 2025년 11월 27일에 양도받은 회사채(11개)로부터 발생하는 원리금으로 유동화사채의 이자를 지급하고 원금을 상환할 예정입니다. 본 유동화의 경우 유동화자산(회사채)을 발행한 기업이 개별 회사채에 대해 조기상환을 원하는 경우(Call Option) 조기상환이 가능하며, 조기상환된 금원을 바탕으로 추가로 회사채를 양수받아 유동화자산에 편입시킬 수 있습니다. 유동화자산의 대체시기는 유동화증권 발행일로부터 6개월이 경과한
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때로부터 3개월마다 신규 편입수요가 있을 경우 신용보증기금의 보증사업심사위원회의 심사 및 의결을 거쳐 편입을 결정합니다. 신규로 편입되는 기초자산은 기존 유동화자산의 만기와 일치하여야 하며, 기존 유동화자산의 신용등급 이상의 신용등급을 보유해야 하는 등 기존 기초자산과 동일한 조건에 해당될 때에만 편입할 수 있습니다. 또한, 동 유동화전문유한회사(SPC)의 현금흐름이 원활하게 이루어질 수 있도록 신규 편입될 기초자산의 발행금리는 신규 편입기업의 시장금리, 후순위채 인수여부 등을 고려하여 적정금리를 적용할 예정이며 기초자산의 교체에도 불구하고 SPC에 입금될 현금흐름(유동화증권 원리금의 상환재원)에 변동이 발생하지 않도록 운용할 계획입니다. 3. 기 타 (신용보완구조 등) (1) 후순위 유동화사채에 관한 사항금 오십육억칠천팔백이십이만(5,678,220,000)원(유동화자산 총액의 4.23%)의 후순위 유동화사채를 발행하여, 지급순위를 후순위로 함으로써 선순위 유동화사채의 상환안정성을 제고합니다. ※ 선순위 무보증사채의 상환안정성 제고를 위하여 제1-2회 후순위 공모사채는 금번 회차 편입기업에 양도될 예정입니다.(2) 보증 및 신용공여 신보2025제27차유동화전문(유)와 (주)국민은행간에 체결한 신용공여약정에 의하여, 선순위 유동화사채 원금에 대하여 (주)국민은행이 신용공여를 제공할 예정입니다. 중견 및 대기업들의 유동성을 확보하고 자금시장 및 채권시장의 활성화를 위하여, 정부의 지원으로 신용보증기금이 (주)국민은행의 신용공여를 보증합니다. 2025년 11월 28일 신보2025제27차유동화전문(유), (주)국민은행 및 신용보증기금은 신용보증계약을 체결할 예정입니다. 보증원금은 선순위 유동화사채 원금과 금액이 일치하며, 보증기간은 2025년 11월 28일 부터 2027년 12월 08일까지 입니다. 신용보증기금은 보증서를 발급하는 방법으로 보증합니다. 구 분 내 용 신용공여 주체 (주)국민은행 신용공여 금액 신용공여 조건 자금관리위탁계약 5조 및 별도 신용공여약정 참조 (주) 상기의 신용공여한도액은 선순위 유동화사채 발행일 현재 선순위 유동화사채의 원금으로 조정됩니다. ※ 신용공여약정은 2025년 11월 19일 체결 완료하였습니다.※ 신용보증계약은 2025년 11월 28일 체결할 예정입니다.※ 기타 자세한 사항은 기타첨부서류의 신용공여약정서를 참조하시기 바랍니다. 나. 원금상환 및 이자지급 등에 중대한 영향을 주는 요인본 유동화채권(CBO)의 원금상환 및 이자지급은 각 회사채 발행회사로부터 수령하는회사채의 원리금지급청구권을 지급원천으로 합니다. 따라서, 각 회사에서 원금상환 및 이자지급이 기일대로 이루어지는 것이 본 채권에 대한 원리금 지급의 전제가 되지만, (주)국민은행의 신용공여를 통하여 선순위 유동화사채 투자자는 원금을 지급받게 됩니다.참고로, 동 유동화계획에서는 유동화자산이 추가(교체)될 수 있으나, 새로 편입되는 기초자산은 기존 유동화자산의 만기와 일치하고 기존 신용등급 이상의 신용등급을 보유하는 등 기존 기초자산과 동일한 조건에 해당될 때에만 편입될 수 있으므로 유동화증권을 발행한 유동화전문유한회사(SPC)의 현금흐름에 변동이 없도록 할 계획입니다. 또한, 사전에 신용보증기금의 보증사업심사위원회에서 유동화자산의 교체에 관한 사항을 심사 및 의결하여 결정하게 됩니다. 만약, 추가된 유동화자산에서 부실이 발생하더라도 (주)국민은행의 신용공여 등의 보강장치를 통하여 선순위 유동화사채 투자자에 대한 원리금을 지급하게 됩니다. 3. 유동화증권의 발행 및 상환계획 등 1. 유동화증권의 세부 발행계획 종류 선/중/후순위 회차 해외발행 통화단위 발행금액(예정) 발행일(예정) 만기(예정) 이자율(%,예정) 이자지급방법(예정) 발행방법(예정) 신용등급(예정) 비고 사채 선순위 Ｘ 1억원 2025년 11월 28일 2027년 11월 28일 (주1) 3개월 후급 공모 AAA(sf) 선순위 소계 중순위 중순위 소계 후순위 Ｘ 1억원 2025년 11월 28일 2028년 02월 28일 (주2) 만기일시지급 공모 C(sf) 후순위 소계
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합 계 (주1) 제1-1회 선순위 무보증사채의 이자율은 사채발행일로부터 원금 상환일 전일까지 연 2.868%로 한다. 단, 동 이자율이 청약일의 발행수익률(청약일 전 영업일 한국금융투자협회 고시 2년 만기 AAA등급 무보증 공모회사채 민간채권평가회사 4사(한국자산평가 주식회사, 키스자산평가 주식회사, 나이스피앤아이 주식회사 및 주식회사 에프앤자산평가) 평균 채권시가평가기준수익률(해당 만기의 수익률이 고시되지 않는 경우에는 보간법을 적용하여 산정한 수익률로 하되 소수점 넷째자리 이하에서 절사한다)을 말함)과 상이한 경우에는 청약일의 발행수익률을 적용한다. 확정이자율은 청약일 전일에 공시한다.(주2) 제1-2회 후순위 무보증사채의 이자율은 사채발행일로부터 원금 상환일 전일까지 연 3.168%로 한다. 단, 동 이자율이 청약일의 발행수익률(제1-1회 선순위 무보증사채 이자율 + 0.30%을 말함)과 상이한 경우에는 청약일의 발행수익률을 적용한다. 확정이자율은 청약일 전일에 공시한다.(주3) 신보2025제27차유동화전문(유) P-CBO 발행은 신용도가 낮아 채권시장에서 자금 조달이 어려운 기업을 대상으로 회사채 발행 및 대출을 지원하는 정책적인 딜입니다. 따라서, 제1-1회 선순위 무보증사채 상환안정성 제고를 위해 제1-2회 후순위 공모사채는 금번 회차 편입기업에 양도될 예정입니다. 2. 유동화증권의 상환계획 및 방법 가. 상환 일정 (1) 1-1회 선순위 유동화사채 이자는 사채 발행일로부터 기산하여 각 원금상환 기일 전일까지 계산하며, 아래 이자지급기일에 매 3개월분의 이자를 후급한다. 매 3개월분의 지급이자의 계산은 다음 각 사채별 이자지급일 현재 유동화사채의 원금잔액에 유동화사채 이자율을 4로 나눈 비율을 곱하여 산출한 금액을 지급한다. 다만, 이자지급일이 은행휴업일인 경우에는 익영업일로 하고 이 경우 지급기일 이후 기간 경과에 따른 이자는 계산하지 아니한다. 2026년 02월 28일 2026년 05월 28일 2026년 08월 28일 2026년 11월 28일 2027년 02월 28일 2027년 05월 28일 2027년 08월 28일 2027년 11월 28일 2) 제1-2회 후순위무보증사채원금은 2028년 02월 28일에 만기 일시상환하며, 이자는 사채 발행일로부터 원금상환일 전일까지 연단리로 계산하여 2028년 02월 28일에 일시 지급한다. 단, 제1-1회 선순위 무보증사채 원리금(신용보증기금이 보증채무를 이행한 경우 신용보증기금에 대한 구상금 채무의 이행 포함)과 자산유동화계획에 따른 신용공여채무의 상환(신용보증기금에 대한 구상금 채무의 이행 포함)을 포함하여 “갑”과 (주)국민은행 사이에 2025년 11월 19일 체결된 자금관리위탁계약 제3조 제2항 제1호 내지 제13호의 지급이 완료되는 것을 전제로 하며, 제1-2회 후순위 사채간 원리금 지급순위는 동순위로서 지급재원이 부족할 경우, 잔여재원은 후순위 사채의 액면 비율에 따라 안분배정한다. ※ 본 사채의 원리금을 지급하지 아니한 경우 연체이자는 약정지급일의 익일부터 실제지급일까지의 경과기간에 대하여 신용보증기금이 신용보증기금법령에 근거하여 정한 손해금률을 적용하여 산출한 연체이자를 지급합니다. 나. 상환 방법 위탁자의 지시에 따라 자금관리자는 원리금지급일에 해당 금원을 신보2025제27차유동화전문(유) 명의의 계좌에서 출금하여 원리금지급대행기관에 송금합니다. ※ 원리금 지급 우선 순위자금관리위탁계약 제3조에 의거 아래의 우선순위에 따라 지급합니다.① 선순위사채의 이자② 선순위사채의 원금③ 신용공여원금에 대한 이자④ 신용공여원금⑤ 후순위사채의 이자⑥ 후순위사채의 원금 다. 상환을 위한 자금조달 방법유동화자산의 채무자(회사채 발행회사)가 지급하는 원리금을 통하여 회수되는 금액과 이를 재투자하여 발생되는 수익을 원리금지급을 위한 재원으로 활용합니다. [유동화전문회사의 현금흐름표] (단위 : 억원) 구 분 기초누적상환 가능액(A) 순현금흐름(B) 상환가능액(C=A+B) 원리금 상환금액(D) 상환 후 잔액(E=C-D) 2025년 11월 01일 ~ 2025년 11월