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[수소 정제공정 모식도] 02-03. 수소 정제 공정.jpg 수소 정제 공정 출처: 당사 작성 자료 (3) 판매방식생산된 수소는 수요처의 형태 및 위치에 따라 산업단지 내 파이프라인(Pipeline) 방식또는 고압 튜브 트레일러(Tube Trailer)를 통한 수송 방식으로 고객사에 판매하고 있습니다. 파이프라인 공급 방식은 주요 고객사와 인접한 산업단지 내에서 실시간으로 수소를 공급할 수 있어 비용 효율성과 공급 안정성이 높으며, 튜브트레일러를 활용한공급은 산업단지 외곽 또는 수요량이 상대적으로 적은 중소규모 고객사에 대해 유연하게 대응할 수 있는 장점이 있습니다. 2. 주요 제품 및 서비스 가. 주요 제품 등의 매출 현황 및 비중 당사는 고순도 수소가스를 제조하여 Pipeline과 Tube Trailer를 통해 고객사에게 공급하고 있습니다. [주요 제품별 매출액 및 비중] (단위 : 백만원, %) 매출유형 품목 2025년도 3분기(제6기 3분기) 2024년도(제5기) 2023년도(제4기) 2022년도(제3기) 매출액 비중 매출액 비중 매출액 비중 매출액 비중 제품 Pipeline 소계 EPC 공사/용역 기타 임대/장비 합계 주1) 2022년 재무제표의 경우 K-GAAP 기준 재무제표이며, 2023년 재무제표는 감사를 받지 아니한 K-IFRS 기준 재무수치 입니다. 2025년 3분기의 경우 연결기준으로 작성되었습니다. 주2) 당사는 2025년 07월 29일자로 관계회사인 민컴퍼니와 포괄적 주식 교환을 통해 종속회사로 편입하였기에, 새로 종속회사로 편입된 회사의 매출은 편입일 이후의 실적을 반영하였습니다. 나. 주요 제품 등의 내용 당사는 산업용 수소를 수요처에 공급함에 있어, 크게 파이프라인(Pipeline) 방식과 튜브 트레일러(Tube Trailer) 방식의 두 가지 방식으로 공급하고 있습니다. 각 공급 방식은 공급 안정성, 계약 구조, 운송 비용 및 수익성 측면에서 차이를 보이며, 주요 특징은 다음과 같습니다. [주요 제품 설명] 구분 파이프라인 튜브 트레일러 공급 방식 수요처와 당사 생산시설 간 고정된 파이프라인을 통해 수소를 연속 공급 고압 튜브 트레일러(특수 트럭)을 활용하여 수소를 압축, 이송 공급 거리 공장 반경 수 km 내 인접 고객 중심 장거리 운송 가능 (수십~수백 km) 계약 형태 장기계약 위주 (수년 단위) 단기계약 또는 수시계약 위주 판매 단가 상대적으로 낮음 상대적으로 높음 고객 특성 대규모 수요처 중심 중소규모 수요처 또는 접근이 어려운 지역 출처: 당사 작성 자료 다. 주요 제품 등의 가격 변동 추이 당사의 매입 단가 및 매출 단가는 공급계약서상 정산 산식에 따라 환율, 유가, 전기요금, 물가상승률 등의 지표 변동을 반영하여 주기적으로 조정됩니다. 다만 판매 수량과 상세 단가의 외부 공개를 금지하는 비밀유지계약을 체결하고 있어, 주요 제품의 가격 및 가격 변동 추이에 대한 기재는 생략합니다. 3. 원재료 및 생산설비 가. 원재료에 관한 사항 (1) 원재료 매입 현황 (단위 : 백만원) 매입유형 품목 구분 2025년도 3분기(제6기 3분기) 2024년도(제5기) 2023년도(제4기) 2022년도 (제3기) 원재료 국내 기타(질소, 산소, 여과수 등) 합계 (2) 원재료의 제품별 비중 (단위 : %) 품목 2025년도 3분기(제6기 3분기) 2024년도(제5기) 2023년도(제4기) 2022년도(제3기) 기타(질소, 산소, 여과수 등) (3) 원재료 가격변동 추이당사의 매입 단가 및 매출 단가는 공급계약서상 정산 산식에 따라 환율, 유가, 전기요금, 물가상승률 등의 지표 변동을 반영하여 주기적으로 조정됩니다. 다만 매입 수량과 상세 단가의 외부 공개를 금지하는 비밀유지계약을 체결하고 있어, 원재료의 가격및 가격 변동 추이에 대한 기재는 생략합니다. 연결 종속회사인 민컴퍼니의 경우 배관공사를 위한 자재비로 프로젝트마다 금액이 상이하여 가격 변동 추이에 대한 기재를 생략합니다. 나. 생산 설비 등에 관한 사항 (1) 생산능력 및 생산 실적 (단위 : Nm³/ hr, 백만원) 품목 구분
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2025년도 3분기(제6기 3분기) 2024년도(제5기) 2023년도(제4기) 2022년도(제3기) 비고 수소 생산능력 주1) 생산실적 주2) 가동율 기말재고 주3) 주1) 생산능력은 Nm³/hr 단위를 기준으로, 여수공장과 군산공장 압축기 Capa 기준으로 산출하였으며, 이는 수소공급라인에서 압축과 정제라인상에 있는 중앙압축기의 용량을 기본으로 하여 CA 수소관련 중앙압축기와 NCC 부생수소를 정제하는 PSA 라인쪽의 스크류 압축기의 합을 생산용량으로 정의할 수 있습니다. 주2) 생산실적은 Nm³/hr 단위를 기준으로, 여수공장과 군산공장의 각 년도별 생산량을 시간당 생산수량으로 환산하여 산정하였습니다. 주3) 당사는 원재료 매입과 동시에 정제 등 공정을 거쳐 생산된 제품을 파이프라인을 통해 바로 거래처에 납품하고 있어, 기말재고는 Tube Trailer 기준 금액을 기재하였습니다. 주4) 자회사인 민컴퍼니는 용역 수행 위주로 별도의 가동률이 존재하지 않아 별도기준으로 작성하였습니다. 주5) 당사는 합작기업인 케이앤디에너젠을 통해 S-OIL이 사우디 아람코와 함께 추진중인 국내 최대 석유화학 신증설 프로젝트인 '샤힌 프로젝트'의 단독 수소 공급자에 선정되었습니다. 2026년 하반기 공급을 목표로 현재 울산 온산 공단 내에 신규 설비를 건설 중에 있으며 생산 CAPA는 약 92,000 Nm³/ hr 입니다. (2) 생산설비에 관한 사항 (단위 : 백만원) 소재지 자산별 기초가액 당기증감 당기상각 기말가액 최근 분기말가액 증가 감소 여수 토지 건물 구축물 기계장치 여수 소계 군산 건물 구축물 기계장치 군산 소계 기타 건물 구축물 기계장치 기타 기타 소계 합계 (3) 설비의 신설, 매입 계획당사는 증권신고서 제출일 현재 울산시 황성동 소재에 Tube Trailer 수소 출하센터 부지를 매입한 바 있습니다. 이외에 유의적인 설비의 신설 및 매입계획은 존재하지 않으며, 당사의 영업과정에서 발생할 수 있는 일상적인 유지, 보수설비와 압축기 증설 등에 대한 매입계획을 아래에 기재하였으나 이는 회사 사정에 따라 변동이 가능합니다. 이와 관련된 구체적인 내용은 「제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 - Ⅴ. 자금의 사용목적」을 참고하시기 바랍니다. [설비 신설 및 매입 계획] (단위 : 억원, %) 구분 설비 총소요자금 기지출액 지출예정 진척율 비고 2025년 2026년 2027년 2027년이후 토지 약 5,200평 울산 황성동 출하센터 부지조성(주2) 건물 약 750㎡ 관리동, 사무실 등(주3) 기계장치및 구축물 압축기 및 수변전 설비 (주4) 기타 튜브트레일러 (주5) 합계 주1) 진척율은 금액 지출 기준으로 산정하였습니다. 주2) 2025년 5월 부지 계약 진행, 2026년 1분기 잔금 지급 예정입니다. 주3) ㎡당 약 160만원의 공사비용으로 산출하였습니다. 주4) 압축기 6대 (대당 400백만원), 배관 1.1km(100m 당 1.41백만) 등이 포함됩니다. 주5) 튜브트레일러 대당 2.3억 기준입니다. 또한 당사는 당사의 공동기업인 케이앤디에너젠을 통하여 울산 온산공단 내에 신규 설비를 건설 중에 있습니다. 해당 설비는 S-oil 신규 공장 가동에 맞추어, 2026년 상반기 준공을 목표로 조성 중에 있습니다. 케이앤디에너젠은 당사의 공동기업인 바, 이에 대한 설비 신설 계획을 아래에 별도로 기재하였습니다. [케이앤디에너젠 설비 신설 및 매입 계획] (단위 : 억원, %) 구분 설비 총소요자금 기지출액 지출예정 진척율 비고 2025년 2026년 2027년 2027년이후 토지 11,116평 토지(221억), 부지조성비(72억)합계의 50% 건물 행정동/변전실/정비실/창고동경비동 등 기계장치및 구축물 합계 주1) 케이앤디에너젠은 당사의 공동기업으로, 전체 지출금액의 50%에 해당하는 당사 부담분만 기재하였습니다. 주2) 진척율은 금액 지출 기준으로 산정하였습니다. 4. 매출 및 수주상황 가. 매출에 관한 사항 (1) 매출실적 (단위 : 백만원, %) 매출유형 품목 2025년도 3분기(제6기 3분기) 2024년도(제5기)
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2023년도(제4기) 2022년도(제3기) 매출액 비중 매출액 비중 매출액 비중 매출액 비중 제품 Pipeline 소계 EPC 공사/용역 기타 임대/장비 합계 주1) 2022년 재무제표의 경우 K-GAAP 기준 재무제표이며, 2023년 재무제표는 감사를 받지 아니한 K-IFRS 기준 재무수치 입니다. 2025년 3분기의 경우 연결기준으로 작성되었습니다. 주2) 당사는 2025년 07월 29일자로 관계회사인 민컴퍼니와 포괄적 주식 교환을 통해 종속회사로 편입하였기에, 새로 종속회사로 편입된 회사의 매출은 편입일 이후의 실적을 반영하였습니다. (2) 판매조직당사는 전통적인 형태의 주문 기반 판매 또는 수주 활동보다는, 장기 계약 기반의 공급 시스템과 파이프라인 중심의 인프라를 통해 고객사에 안정적으로 제품을 판매, 공급하고 있습니다. 특히 여수 및 군산 지역에 위치한 주요 산업단지 내 고객사들과는 생산설비와 직접 연결된 파이프라인 방식의 공급 체계를 갖추고 있어, 제품 판매 활동에서의 주기적인 영업활동이나 경쟁 입찰 참여 등이 상대적으로 제한적입니다. 따라서 당사의 영업팀에서는 주로 기존 고객사와의 장기 공급 계약 유지, 수소 수요 변화에 따른 공급량 조정 등, 안정적인 수소 공급을 위한 관련 업무를 수행하고 있습니다. 02-04. 판매조직.jpg 판매조직 (3) 판매경로당사의 제품은 모두 당사의 직접 판매로 수행되고 있습니다.(4) 판매전략당사는 산업용 수소를 파이프라인 및 튜브트레일러를 통해 판매하는 기업으로, 고정 수요처에 장기적이고 안정적으로 수소를 공급하는 것이 사업에 있어 매우 중요합니다. 따라서 당사에게 있어 판매전략은 일반 제조회사의 공격적인 영업활동 보다 공급안정성, 운영 효율성과 같은 매니지먼트 능력을 중시하고 있습니다. 당사의 판매전략은 아래처럼 요약될 수 있습니다. (가) 장기공급계약 기반의 안정적 수요처 확보 당사는 여수, 군산 산업단지 내 석유화학 계열 대기업과의 최소물량을 설정한 장기공급계약을 기반으로 매출을 안정적으로 유지하고 있으며, 고객사와 직접 연결된 파이프라인 공급망을 통해 당사의 수소 제품을 공급하고 있습니다. 따라서 당사의 고객은당사에 대해 높은 Lock-In 효과가 있어 타사의 신규 진입이 어려우며, 이에 당사는 안정적인 수요처를 확보하고 있습니다. (나) 수요 변화 대응 및 공급 유연성 당사는 타 산업과 달리, 생산 및 공급 인프라에 대한 초기 투자와 설비 확보가 경쟁력의 핵심 요소로 작용하고 있으며, 이러한 막대한 초기 투자 비용은 타사의 시장 진입을 어렵게 만드는 높은 진입장벽으로 기능하고 있습니다. 또한 당사의 사업 특성상, 신규 고객 유치보다는 기존 고객에 대한 안정적인 수소 공급이 더욱 중요합니다. 이에 따라 기존 고객의 생산 공정 변화, 정기보수 일정 등 다양한 수요 변화에 대한 신속하고 유연한 대응이 사업 운영의 핵심으로 자리 잡고 있습니다. 당사는 분할 이전 덕양에서부터 축적해 온 오랜 운영 경험과 공급 노하우를 기반으로, 현재까지도 주요고객사에 대해 지속적이고 안정적인 수소 공급을 유지하고 있으며, 이를 통해 고객 신뢰를 확보하고 장기적인 거래 관계를 이어가고 있습니다. (다) 신규 수요처 확보를 위한 전략적 협업 당사가 영위하고 있는 사업은 막대한 초기 투자 비용이 소요되기 때문에, 일정 수준 이상의 수요가 선제적으로 확보되어야 사업이 본격적으로 추진될 수 있습니다. 당사는 2023년 2월 극동유화와 합작투자계약을 체결하여 합작기업인 케이앤디에너젠을 설립하였습니다. 그리고 업계에서 축적해 온 안정적인 수소 공급 역량을 바탕으로 S-OIL의 국내 최대 석유화학 신증설 사업인 Shaheen Project에서 당사의 합작기업인케이앤디에너젠이 단독 수소 공급자로 선정되었습니다. 케이앤디에너젠은 본 프로젝트의 핵심 수소 공급 파트너로서 S-OIL과 공급 계약을 체결하고, 울산 온산공단 내에 신규 설비를 건설 중에 있습니다. 현재 공장은 2026년 상반기 준공을 목표로 공사가 진행 중이며, 2026년 하반기 S-OIL 신규 공장의 본격 가동에 맞춰 수소 공급 매출이
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발생할 예정입니다. (5) 주요매출처 (단위 : 백만원, %) 매출처 2025년도 3분기 2024년도 2023년도 2022년도 매출액 비중 매출액 비중 매출액 비중 매출액 비중 고객 1 고객 2 고객 3 고객 4 기타 합계 주) 2022년 재무제표의 경우 K-GAAP 기준 재무제표이며, 2023년 재무제표는 감사를 받지 아니한 K-IFRS 기준 재무수치 입니다. 2025년 3분기의 경우 연결기준으로 작성되었습니다. 나. 수주에 관한 사항 당사가 영위하고 있는 파이프라인 부문 관련 산업용 수소 사업은 수주 기반 사업이 아닙니다. 산업용 수소 사업은 산업의 공급 구조, 운영 방식, 시장 특성이 일반적인 EPC(설계, 조달, 시공)형또는 제조업 수주형 모델과 근본적으로 다르기 때문입니다. 수주 기반 사업은 일반적으로 고객이 발주한 프로젝트나 제품 주문에 맞춰 개별 계약을 체결하고, 이를 수행하여 수익을 창출하는 구조로, "계약 → 제작 및 납품 → 검수 및 수익 인식"의 흐름을가집니다. 주로 조선, 플랜트, 엔지니어링, 기계 제작업 등이 이에 해당합니다. 반면 산업용 수소 사업은 한번 설비를 구축하면 장기적으로 지속적인 공급 계약 기반으로 운영되는 사업입니다. 즉 사업의 본질이 프로젝트나 제품의 수주가 아닌 제품의 생산및 공급, 운영의 지속성에 있는 사업입니다. 이처럼 당사는 전통적인 형태의 주문 기반 판매 또는 수주 활동 보다는 장기 계약 기반의 공급 시스템과 파이프라인 중심의 인프라를 통해 고객사에 안정적으로 제품을 공급하고 있습니다. 당사 주요 매출처에 대한 계약 현황은 아래와 같습니다. [주요 매출처 계약 현황] (단위 : 천 N㎥, 백만원, %. N㎥/hr) 주요 매출처 판매량(천 N㎥) 2025년 3분기매출액 매출액비중 계약량(N㎥/hr) 최소공급량(N㎥/hr) 계약기간 고객 1 고객 2 미공개 미공개 고객 3 고객 4 최대 18,000 우선공급 고객 5 기타 합계 출처: 당사자료 주) 자회사인 민컴퍼니는 용역 수행 위주로 제품의 판매가 발생하지 않아 별도기준으로 작성하였습니다. 당사는 2025년 07월 29일자로 관계회사인 민컴퍼니와 포괄적 주식 교환을 통해 종속회사로 편입하였기에, 민컴퍼니의 주요 수주현황에 대해 하기와 같이 기재하였습니다. 다만 세부 계약 내용이 공시될 경우 영업에 손실을 초래할 수 있다고 판단하기에, 현재 거래가 종료되지 아니한 주요 계약에 대해 수주총액의 형태로 기재하였습니다. [민컴퍼니 수주 현황] (기준일:증권신고서 제출일 현재) (단위 : 백만원) 구분 수주 총액 계약 A 계약 B 계약 C 5. 위험관리 및 파생거래 가. 위험관리의 일반적 전략 당사는 여러 활동으로 인하여 시장위험 및 신용위험, 유동성위험과 같은 다양한 금융위험에 노출되어 있습니다. 회사의 전반적인 위험관리정책은 금융시장의 예측불가능성에 초점을 맞추고 있으며 재무성과에 잠재적으로 불리할 수 있는 효과를 최소화하는데 중점을 두고 있습니다. 나. 시장위험관리 (1) 외환 위험 보고기간말 현재 외환 위험에 노출되어 있는 회사의 금융자산, 부채는 없습니다. (2) 이자율 위험 이자율위험은 미래의 시장 이자율 변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자 비용이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동 금리부 조건의 예금과 차입금에서 발생하고 있습니다. 회사의 이자율 위험관리의 목표는 이자율 변동으로 인한 변동성 축소와 이자 비용의 최소화를 추구함으로써 기업의 가치를 제고하는 데 있습니다. 보고기간말 현재 이자율위험에 노출된 변동이자율부 금융부채의 장부금액은 다음과 같습니다. [2025년 3분기말 및 2024년 말 기준 변동금리 금융부채 현황] (단위 : 천원) 구 분 당분기말 전기말 변동금리 차입금 보고기간말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 이자율의 변동시 법인세비용차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. [이자율 변동시 법인세비용차감전에 미치는 영향 분석] (단위 : 천원) 이자율 당분기말 전기말 1% 상승시 1% 하락시 1% 상승시 1% 하락시 법인세비용차감전순이익 다.신용위험관리 신용위험은 기업
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및 개인 고객에 대한 신용거래 및 채권뿐 아니라 현금성자산, 채무상품의 계약 현금흐름, 유리한 파생상품 및 예치금 등에서도 발생합니다. 기업 고객의 경우 외부 신용등급을 확인할 수 있는 경우 동 정보를 사용하고 그 외의 경우에는 내부적으로 고객의 재무상태와 과거 경험 등을 근거로 신용등급을 평가합니다. 고객별 한도는 내부 및 외부 신용등급에 따라 이사회가 정한 한도를 적용하며, 경영진은 이러한 고객별 한도의 준수 여부를 정기적으로 검토합니다. 개인 고객에 대한 매출은 현금 또는 허용된 신용카드 거래만을 허용하여 신용위험을 최소화하고 있습니다. 현재 당사의 신용위험은 개별 고객, 산업, 지역 등에 대한 유의적인 집중은 없습니다.또한 당사가 보유하는 채무상품은 모두 낮은 신용위험의 상품에 해당합니다. 이러한 채무상품들에 대해서는 신용등급을 모니터링하여 신용위험의 하락을 평가하고 있습니다. (1) 매출채권 당사는 매출채권에 대해 전체 기간 기대신용손실을 손실충당금으로 인식하는 간편법을 적용합니다. 기대신용손실을 측정하기 위해 매출채권은 신용위험 특성과 연체일을 기준으로 구분하였습니다. 보고기간말 현재 매출채권의 연령 및 각 연령별 대손충당금 인식금액은 다음과 같습니다. [매출채권의 연령 및 각 연령별 대손충당금 인식금액] (단위 : 천원) 구 분 당분기말 전기말 채권잔액 대손충당금 채권잔액 대손충당금 만기일미도래(미연체) 1개월이내 1개월초과 ~ 3개월이내 12개월초과 합 계 매출채권은 회수를 더 이상 합리적으로 예상할 수 없는 경우 제각됩니다. 회수를 더 이상 합리적으로 예상할 수 없는 지표에는 회사와의 채무조정에 응하지 않는 경우, 365일 이상 계약상 현금흐름을 지급하지 않는 경우 등이 포함됩니다. 매출채권에 대한 손상은 포괄손익계산서상 대손상각비로 순액으로 표시되고 있습니다. 제각된 금액을 회수하는 경우 회수 시점에 당기손익으로 인식하고 포괄손익계산서에서 대손상각비의 차감으로 인식하고 있습니다. 당분기와 전분기 중 매출채권의 손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다. [매출채권의 손실충당금 변동내역] (단위 : 천원) 구 분 당분기 전분기 기초 당기손익으로 인식된 손실충당금의 증가 회수가 불가능하여 당분기중 제각된 금액 매출채권 회수로 인한 손실충당금의 감소 기말 (2) 상각후원가로 측정하는 기타 금융자산 상각후원가로 측정하는 기타 금융자산에는 미수금, 대여금, 장기금융상품, 보증금이 포함되며, 상각후원가로 측정되는 기타 금융자산에 대한 손실충당금의 변동 내역은 없습니다. 상각후원가로 측정하는 기타 금융자산은 모두 신용위험이 낮은 것으로 판단되며, 따라서 손실충당금은 12개월 기대신용손실로 인식하였습니다. 금융상품은 채무불이행위험이 낮고 단기간 내에 계약상 현금흐름을 지급할 수 있는 발행자의 충분한 능력이있는 경우 신용위험이 낮은 것으로 간주합니다. 라. 유동성 위험관리 당사는 미사용 차입금 한도를 적정 수준으로 유지하고, 영업 자금 수요를 충족시키기위해 차입금 한도나 약정을 위반하는 일이 없도록 유동성에 대한 예측을 항시 모니터링하고 있습니다. 또한 당사의 유동성 위험 관련 정책은 주요 통화별 필요 현금흐름을 추정하여 이를 충족하기 위한 유동성 자산의 현황을 고려하고, 유동성 비율을 내부 및 외부 감독 기관 등의 요구사항을 충족하고 자금조달계획을 실행하기 위해 관리합니다. (1) 만기분석 유동성위험관리에 대한 궁극적인 책임은 연결회사의 단기 및 중장기 자금조달과 유동성관리규정을 적절하게 관리하기 위한 기본정책을 수립하는 이사회에 있습니다. 연결회사는 유동성위험을 관리하기 위하여 단기 및 중장기 자금관리계획을 수립하고예측현금흐름과 실제현금흐름을 계속적으로 분석ㆍ검토하여 금융자산과 금융부채의 만기구조를 대응시키면서 유동성 위험을 관리하고 있습니다. 연결회사의 금융부채를 보고기간 종료일로부터 계약 만기일까지의 잔여기간에 따라 만기별로 구분한 내역은 다음과 같습니다. 아래 표에 표시된 현금흐름은 할인하지 아니한금액입니다. [2025년 3분기말 기준 금융부채 현황] (단위 : 천원) 구 분 6개월 이내 6개월 초과1년
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이내 1년 초과2년 이내 2년 초과5년 이내 합 계 매입채무 및 기타채무 차입금 리스부채 지급보증(주1) 합 계 주1) 케이앤디에너젠의 자금조달을 위하여 제공하고 있는 지급보증과 관련하여 채무불이행이 발생할 경우 회사가 손실을 보상하기 위해 지급해야 하는 금융보증 한도금액을 가장 빠른 유동성 구간에 포함했습니다. 주2) 당사는 2025년 10월 27일 보유하고 있던 제1회, 제2회 무보증 사모 영구전환사채 200억원 중 150억원을 일반 회사채로 변경하는 변경합의서를 체결하였습니다. 이와 관련하여 구체적인 내용은 「제2부 발행인에 관한 사항 - Ⅲ.재무에 관한 사항 - 7-1. 증권의 발행을 통한 자금조달 실적 - 아. 회사채 미상환 잔액」을 참고해주시기 바랍니다. [2024년 말 기준 금융부채 현황] (단위 : 천원) 구 분 6개월 이내 6개월 초과1년 이내 1년 초과2년 이내 2년 초과5년 이내 합 계 매입채무 및 기타채무 차입금 전환상환우선주 및 파생상품부채 리스부채 지급보증(주1) 합 계 주) 케이앤디에너젠의 자금조달을 위하여 제공하고 있는 지급보증과 관련하여 채무불이행이 발생할 경우 회사가 손실을 보상하기 위해 지급해야 하는 금융보증 한도금액을 가장 빠른 유동성 구간에 포함했습니다. 마. 자본위험 관리 연결회사의 자본관리는 계속기업으로서의 존속능력을 유지하는 한편, 자본조달비용을 최소화하여 주주이익을 극대화 하는 것을 그 목적으로 하고 있습니다. 연결회사의경영진은 최적자본구조 달성을 위해 부채 비율을 모니터링하여 필요한 경우 적정한 재무구조 개선방안을 실행하고 있습니다. 보고기간말 현재 자본조달비율은 다음과 같습니다. [2025년 3분기말 및 2024년 말 기준 자본조달비율] (단위 : 천원) 구 분 당분기말 전기말 A. 부채 B. 조정자본 자본총계 차감: 현금및현금성자산 C. 조정부채비율(A/B) 주) 당사는 2025년 10월 27일 보유하고 있던 제1회, 제2회 무보증 사모 영구전환사채 200억원 중 150억원을 일반 회사채로 변경하는 변경합의서를 체결하였습니다. 이와 관련하여 구체적인 내용은 「제2부 발행인에 관한 사항 - Ⅲ.재무에 관한 사항 - 7-1. 증권의 발행을 통한 자금조달 실적 - 아. 회사채 미상환 잔액」을 참고해주시기 바랍니다. 바. 파생상품 등 거래 현황 증권신고서 제출일 현재 당사가 체결하고 있는 파생상품 등의 거래 현황은 없습니다. 당사가 2025년 10월 27일 체결한 변경 합의서를 통해 증권신고서 제출일 현재 발행되어 있는 미상환 전환사채가 존재하나, 전환가격 조정 등의 옵션이 존재하지 않아 별도의 파생상품 평가를 수행하지 아니하였습니다. 6. 주요계약 및 연구개발활동 가. 경영상의 주요 계약 당사는 울산 산업단지 및 영남권에 위치한 수소충전소 등에 안정적인 수소를 공급하기 위해 울산 수소 출하센터를 2026년 상반기 착공하여 2026년 하반기 완공할 예정입니다. 이에 관련한 부지 매매계약의 주요 내용은 하기와 같습니다. [울산 수소출하센터 부지 매매계약] 구분 내용 계약의 목적 및 내용 울산 수소 출하센터 건립을 위한 부지 매매(울산 남구 황성동 766-1 일원) 계약면적 약 5,200평 계약 체결시기 2025년 5월 주) 세부 계약 내용은 영업상의 기밀에 해당하여 미공개 합니다. 나. 연구개발활동 당사는 산업용 수소를 생산하여 공급하는 인프라 기반 사업을 영위하고 있으며, 사업의 구조상 연구개발 조직의 필요성이 상대적으로 낮은 업종 특성을 가지고 있습니다. 따라서 당사는 연구개발 조직이 존재하지 않으며, 이에 연구개발비, 연구개발 실적, 지적재산권 등이 존재하지 않아 기재를 생략하였습니다. 다만 현재까지는 연구개발이 크게 중요하지는 않으나, 향후 당사는 종합친환경기업으로 사업영역을 확장하기 위해 청정환경 및 친환경에너지에 대한 R 실증사업, M 통하여 미래사업분야를 준비하고 있습니다. 당사의 사업특성상 연구개발이 중요하지 않은 이유에 대해서 아래에 기술하였습니다 (1) 일반적인 인프라 사업의 특성 당사가 영위하는 인프라 사업은 일반적인 제조업이나 소비재 산업과 달리,
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고정형 공급 구조와 장기적 수익 모델을 중심으로 운영되고 있습니다. 당사의 사업모델의 가장큰 특징은 장기 공급계약을 기반으로 한 안정적인 수익 구조를 구축할 수 있다는 점이며, 이는 대규모 설비투자와 공급 인프라가 선행되어야 가능해집니다. 또한 인프라사업에서는 신기술 개발이나 제품 차별화보다는, 설비의 안정적인 운영과 공급 연속성 확보가 핵심 경쟁력으로 작용합니다. 따라서 시장에서의 경쟁우위는 기술력보다는 공급 신뢰성, 운영 효율성, 고객 맞춤형 공급 체계의 구축 여부에 의해 결정되는 경우가 많습니다. 이러한 특성으로 인해, 당사의 전략은 수급 계약 체결, 설비 가동률 최적화, 공정 안전성 확보 등을 중심으로 수립되고 있습니다. 따라서 기술 혁신이나 신제품 개발은 상대적으로 중요도가 낮고, 기존 설비의 효율적인 운영 및 고객 수요에 맞춘 공급 체계의 안정성 유지가 사업의 핵심 요소입니다. (2) 당사 사업구조의 특성 당사는 주로 정유, 석유화학 공정에서 발생하는 부생수소를 고도 정제하여 산업용 고순도 수소로 전환한 후, 파이프라인 및 튜브 트레일러 기반의 공급망을 통해 고정 수요처에 장기 공급하고 있습니다. 이 과정에서 요구되는 기술은 대부분 상용화된 설비와 정제 기술(예: PSA, DEOXO, DRYER 등)을 적용하고 있으며, 이는 독자적인 연구개발보다는 안정적인 설비 운용과 공정 효율 최적화가 더 중요한 관리 요소로 작용합니다. 또한 당사의 고객은 대형 석유화학사, 정밀화학사 등으로 이들 고객은 수소의 성분, 순도, 공급 안정성 등에 대한 요구사항이 표준화, 규격화되어 있으며 당사는 이를충족하는 기존 기술 기반의 고도 정제, 공급 시스템을 갖추고 있기 때문에 별도의 신기술 개발 필요성이 낮습니다. (3) 기술개발 보다 수급 및 운영의 안정성 당사가 공급하는 고순도의 수소는 가연성 고압가스로, 공급 안정성과 안전관리 이슈가 매우 중요합니다. 이에 따라 당사는 기술개발보다도 공정 안정성 확보, 운송 및 저장 안전관리, 고객 맞춤 수요대응 등 비 R 부문이 당사의 사업에 있어 더욱 중요한 요소로 작용하고 있습니다. 다만, 향후 당사는 CCUS(이산화탄소 포집, 활용, 저장), 청정 발전 및 수소 연료전지분야와 같은 신에너지 기술 연구개발에 투자하고, 전문 연구개발 인력을 신규 채용할계획이며, 이를 통해 수소 관련 사업 분야에서의 경쟁력을 강화해 나가겠습니다. 7. 기타 참고사항 가. 지적재산권 보유 현황 당사는 증권신고서 제출일 현재 해당 사항 없습니다. 나. 사업영위에 중요한 영향을 미치는 법규 및 규제사항 산업용 수소는 고압가스이자 위험물에 해당하는 에너지원으로서, 관련 법령 및 정책이 수소의 생산, 저장, 운송, 공급 전 과정에 걸쳐 체계적으로 적용되고 있습니다. 특히 부생수소 기반의 산업용 수소 공급은 기존 석유화학공정의 부산물을 원료로 하되,이를 고압 상태로 정제, 이송, 판매하는 형태이므로 화학물질안전법, 고압가스안전관리법, 수소경제법 등 다양한 법률의 적용 대상이 됩니다. 또한 최근에는 탄소중립 이행을 위한 정책적 흐름에 따라, 청정수소 인증제, 수소안전규제 강화, 수소전문기업 제도 등 신규 제도들도 병행 적용되고 있습니다. 첫째, 산업용 수소는 기본적으로 「고압가스 안전관리법」의 적용을 받습니다. 수소는 인화성, 폭발성이 매우 높고 누출 가능성이 있기 때문에 충전소, 저장탱크, 튜브트레일러 운송 시 가압 수준, 저장 용량, 시설 안전기준 등 세부 기준이 엄격히 적용됩니다. 부생수소를 정제해 고압 상태로 이송하는 당사와 같은 기업은 공정 설비 자체가 제조설비 및 충전설비로 간주되며, 관련 인허가와 정기검사를 모두 이행해야 합니다. 둘째, 「화학물질관리법」 및 「산업안전보건법」에 따라, 수소 정제에 사용되는 흡착제, 탈수제, 촉매물질 등 일부 물질은 유해화학물질로 분류될 수 있으며, 작업장 안전관리 기준 및 공정 변경 시 인허가 의무가 발생합니다. 특히 PSA 방식 정제설비를 사용하는 경우, 고온, 고압에서의 반복 작동 환경이 위험작업으로 분류되어 작업자 교육, 안전장치 이중화, 자동화 제어시스템
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도입 등이 요구됩니다. 셋째, 최근 수소 산업 전반에 걸쳐 적용되는 「수소경제 육성 및 수소 안전관리법」(약칭: 수소경제법)은 산업용 수소 공급기업에도 영향력을 미치고 있습니다. 수소경제법은 2021년 제정되어, 수소 전문기업 지정제도, 청정수소 인증제, 수소 공급망 관리체계 구축 등을 규정하고 있으며, 향후 정부의 청정수소 의무사용제 (HPS: HydrogenPortfolio Standard) 도입 시, 산업용 수소 공급자도 일정 비율의 저탄소 수소 혼합공급 의무를 지게 될 가능성이 있습니다. 넷째, 정부는 2023년부터 청정수소 인증제를 본격 추진 중이며, 이에 따라 수소의 생산방식, 원료, 탄소배출계수 등을 정량화하여 일정 기준 이상을 충족한 수소만을 “청정수소”로 인증하고 있습니다. 이는 수소발전 연료 공급, 수소차 충전소, 공공 조달 등에 있어서 일정 비율 이상의 청정수소 사용을 유도하기 위한 제도로, 현재는 의무제는 아니나 중장기적으로는 산업용 수소 수요처에서도 인증 수소 사용이 조건화될 수 있습니다. 부생수소는 그 자체로 탄소를 직접 배출하지는 않지만, 탄소배출 공정에서 유래된 부산물이라는 점에서 일부 정책 해석에 따라 청정수소로 분류되지 않을 가능성이 있어, 규제 적용의 유연성이 필요한 지점입니다. 다섯째, 산업단지 내에서 수소를 파이프라인 또는 튜브트레일러로 공급하는 경우, 「도시가스사업법」 또는 「에너지이용합리화법」 등 연료전환 및 지역배관망 설치 기준과도 접점이 발생할 수 있습니다. 특히 다수의 수요처에 수소를 공급하는 네트워크형 정제사업자는 일정 규모 이상일 경우, 지역 에너지 공급자나 도시가스 중간 공급자와 유사한 법적 지위를 획득해야 하며, 이는 공급범위 확대 시 기업의 행정적 부담을 증가시킬 수 있습니다. 다. 시장여건 및 영업의 개황 (1) 글로벌 시장전 세계적인 기후 위기 대응과 탄소중립 실현을 위한 에너지 전환 기조에 따라, 수소는 미래 에너지 시스템의 핵심 축으로 주목받고 있습니다. 국제에너지기구(IEA)의 「Global Hydrogen Review 2024」에 따르면, 2023년 전 세계 수소 수요는 약 9,700만톤으로 전년 대비 약 2.5% 증가하였으며, 주로 정유, 화학, 철강 등 산업 부문에서의 활용이 수요 증가를 견인하고 있는 것으로 분석되고 있습니다. 국가별로는 중국이 전체 수요의 약 1/3을 차지하며 가장 큰 소비국으로 나타났고, 미국, 중동, 유럽 등도 주요 수요국으로 뒤를 잇고 있습니다. 특히 산업용 수소는 암모니아(60%), 메탄올(30%), 직접환원철(DRI, 10%) 등 공정에서 사용되고 있으며, 기존 대규모 산업군에 집중된 구조를 보이고 있습니다. 그러나 전체 수소 수요 중 저배출 수소의 비중은 여전히 1% 미만에 그치고 있습니다. IEA의 "넷제로 시나리오"에 따르면, 2030년까지 전체 수소 수요는 1억 5천만 톤 수준으로 증가하고, 이 중 45%는 저배출 수소로 충족되어야 할 것으로 예상되나, 현재 정책 기조와 공급 프로젝트를 기준으로는 약 600만 톤 수준에 그칠 것으로 전망되고 있습니다. IEA의 넷제로 시나리오는 지구 평균 기온 상승을 산업화 이전 대비 1.5°C 이내로 제한하기 위해, 2050년까지 전 세계 온실가스 순배출을 '제로(0)'로 만드는 경로를 제시하는 시나리오입니다. IEA의 '2050 넷제로 시나리오'에서는 2030년까지 전 세계 수소 수요가 약 1억 5천만톤에 이를 것으로 전망되며, 이 중 45%를 저배출 수소로 충당해야 할 것으로 보고 있습니다. 하지만 현재까지의 정책 환경 및 기술 상용화 속도를 고려할 경우, 2030년 저배출 수소 수요는 6,500만 톤에 미치지 못하고, 실제 달성 가능한 수준은 약 600만톤에 그칠 것으로 예상되고 있습니다. [부문 및 지역별 수소 수요, 2019-2030] 02-05. 글로벌 수소 수요.jpg 부문 및 지역별 수소 수요 출처: (*) IEA, International Energy Agency는 1974년 석유파동 이후 에너지 안보를 강화하고 안정적인 에너지 공급 체계를 구축하기 위해
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설립된 OECD 산하 국제기구 입니다. 생산 측면에서도 현재 수소의 약 95%는 화석연료 기반이며, 이 중 60% 이상이 천연가스 개질(SMR) 방식으로 생산되고 있습니다. 이러한 수소는 국제 기준 상 '그레이 수소(Gray Hydrogen)'로 분류되며, 탄소포집(CCUS)이 적용되지 않은 구조입니다. 당사가 생산 및 정제하고 있는 수소는 클로르-알칼리 공정(CA 공정)등에서 부수적으로 발생하는 수소로, 국내 산업계에서는 일반적으로 '부생수소(By-product)'로 지칭되고 있으나, IEA 및 주요 에너지기구의 분류 기준에 따르면 그레이 수소의 범주에 포함됩니다. [생산방식별 수소 생산량, 2021-2024] 02-06. 글로벌 생산방식별 수소 생산량.jpg 생산방식별 수소 생산량 출처: (*) IEA, International Energy Agency는 1974년 석유파동 이후 에너지 안보를 강화하고 안정적인 에너지 공급 체계를 구축하기 위해 설립된 OECD 산하 국제기구 입니다. 이와 같이, 그레이 수소 중심의 시장이 여전히 수소 수급의 대부분을 차지하고 있습니다. 수전해 기반 수소의 생산량은 2023년 기준 약 10만 톤에 불과하며, 글로벌 수전해 설비 용량은 약 1.4GW로 전년 대비 2배 증가하였으나, 당초 예측치 대비 1/6 수준에 머무르고 있습니다. 이에 따라, 단기적으로 수전해 기반 수소가 상용화 수준에 이르기까지는 기술적, 경제적 제약과 인프라 미비로 인해 상당한 시간이 소요될 것으로 보입니다. 또한, 수전해 수소의 생산 단가는 2023년 현재 kg당 4~8달러 수준으로 높은 편이며, IEA는 2030년경에는 약 2달러/kg까지 하락할 수 있을 것으로 예측하고 있습니다. [경로별 수소 생산 단가 전망, 2021-2030] 02-07. 경로별 수소 생산 단가 전망.jpg 수소 생산 단가 전망 출처: (*) IEA, International Energy Agency는 1974년 석유파동 이후 에너지 안보를 강화하고 안정적인 에너지 공급 체계를 구축하기 위해 설립된 OECD 산하 국제기구 입니다. 이처럼 저배출 수소는 중장기적으로는 중요한 수소 시장의 한 축이 될 것으로 기대되나, 단기적으로는 상용화와 확산에 다소 시간이 필요할 것으로 보입니다. 특히 인프라 미비, 고비용 구조, 낮은 최종 수요처 보급률 등의 요인은 저배출 수소 시장의 본격적인 성장에 제약 요인으로 작용하고 있습니다. 이에 따라, 현재 수소 시장은 실질적으로 그레이수소를 통한 산업용 수소 공급 중심의 구조가 유지되고 있으며, 이는 탄소중립을 지향하면서도 비용 경쟁력과 시장 실효성을 고려한 과도기적 전략으로 기능하고 있습니다. 한편, 한국과학기술정보연구원에서 인용한 MarketsandMarkets 데이터에 따르면, 수소 생산시스템의 세계 시장 규모는 2021년 1,433억 달러 수준이며, 연간 10.5% 성장으로 2027년 2,635억 달러가 될 전망입니다. 기술별로는 수증기 메탄 개질 시스템에 의한 수소 생산 시장이 가장 크고, 수전해 시스템의 수소 생산 시스템이 가장 높은시장 성장세를 보일 것으로 전망되었습니다. 수증기 개질(SMR) 시장은 2027년 1,329억 달러에 이를 전망이며, 수전해 시장은 2021년 9억 달러에서 2027년 155억 달러로 연간 52.5%의 성장세를 보일 것으로 전망되고 있습니다. [수소 생산 시스템별 세계 시장 규모, 2021-2027] (단위 : 백만 달러, %) 02-08. 수소 생산 시스템별 세계 시장 규모.jpg 수소 생산 시스템별 세계 시장 규모 출처: (*) MarketsandMarkets는 2009년 설립된 미국에 본사를 둔 글로벌 시장조사 및 전략 컨설팅 기관입니다. (2) 국내 시장한국과학기술정보연구원에서 인용한 MarketsandMarkets 데이터에 따르면, 수소 생산 시스템의 국내 시장 규모는 2021년 229만 톤, 33억 달러 수준으로 형성되어 있으며, 2027년 490만 톤, 84억 달러에 이를 전망이며, 2022년 이후 연간 16.6%의 높은 성장세를 보일 것으로
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전망하고 있습니다. [수소 생산 시스템별 국내 시장 규모, 2021-2027] (단위 : 천 톤, 백만 달러, %) 02-09. 수소 생산 시스템별 국내 시장 규모.jpg 수소 생산 시스템별 국내 시장 규모 출처: (*) MarketsandMarkets는 2009년 설립된 미국에 본사를 둔 글로벌 시장조사 및 전략 컨설팅 기관입니다. 한편, 한국에너지공단에서 매년 발간하는 '에너지사용량 통계' 자료에 따르면 지역별수소 에너지 생산은 울산 지역이 매년 가장 높은 생산량을 기록하고 있습니다. 이러한 울산의 높은 수소 생산 역량은 국내 최대 규모의 석유화학단지인 울산미포 및 온산국가산업단지의 존재와 밀접한 관련이 있습니다. 해당 단지에는 SK이노베이션, 롯데케미칼, 한화솔루션 등 국내 대표 정유, 화학 기업들이 밀집해 있으며 이들 공정 과정에서 발생하는 부생수소가 주요 공급원으로 활용되고 있습니다. 정유 및 석유화학 산업이 집적된 울산의 산업 구조는 수소 생산의 안정성, 지속성 측면에서 타 지역 대비 확실한 비교우위로 작용하고 있습니다. 한편, 전남 및 충남 지역도 각각 56만 톤, 43만 톤 수준의 생산량을 기록하고 있으며, 수소 생산은 구조적으로 특정 지역에 집중화되는 경향이 지속되고 있습니다. [수소 에너지 생산 현황, 2021-2024] (단위 : 톤) 구분 2021년 2022년 2023년 2024년 울산 전남 충남 기타 합계 출처: 한국에너지공단, 에너지사용량 통계 2021-2024 (2025.08) 국내 수소시장은 정부의 수소경제 활성화 정책, 산업 전반의 탈탄소화 추진, 그리고 민간의 기술 투자 확대에 따라 중장기적으로 지속적인 성장이 예상되고 있습니다. 정부는 「수소경제 이행 기본계획」 및 「수소경제 전담법」을 통해 2030년까지 연간 390만 톤 규모의 수소 공급 인프라를 구축하고, 수소차 100만 대 보급, 수소충전소 660기 이상 설치 등의 목표를 단계적으로 추진하고 있으며, 수소발전 의무화(HPS) 및 청정수소 인증제(CHPS)와 같은 제도적 기반도 마련 중에 있습니다. 다만, 현재 그린수소(수전해 기반) 및 블루수소(CCUS 기반)의 상용화는 아직 제한적인 수준에 머물러 있으며, 단가, 기술 성숙도, 인프라 미비 등의 요소로 인해 본격적인 시장 확대까지는 상당한 시일이 소요될 것으로 평가되고 있습니다. 이에 따라, 당분간은 정유, 석유화학 공정에서 발생하는 부생수소 및 천연가스를 원료로 한 개질수소가 국내수소 공급의 실질적 주력원으로 기능할 것으로 보입니다. [수소경제 이정표] 02-10. 수소경제 이정표.jpg 수소경제 이정표 출처: 한국수소연합, 제1차 수소경제 이행 기본계획 (2022.04) (3) 대체시장의 존재 여부 기후변화 대응을 위한 국제사회의 논의가 지속되는 가운데 한국도 기후 변화로 인한 전 지구적인 위기를 완화하는 것과 동시에 새로운 경제성장 동력 창출의 기회로서 온실가스 감축 정책을 추진해 오고 있으며, 그 대표적인 정책이 화석연료에서 신재생에너지로 에너지 주공급원을 전환하는 것입니다. 수소는 신재생에너지 중 석탄가스화복합발전(IGCC : integrated gasification combined cycle)과 함께 신에너지에 속하며, 재생에너지에는 태양열, 태양광, 풍력, 수력, 해양, 지열, 수열, 바이오, 폐기물이 존재합니다. 신재생에너지는 다양한 분야에서 개발과 보급 확대에 있으며, 국내에 신재생에너지의 보급현황은 다음과 같습니다. [국내 신재생에너지 생산량 통계] 구분 2020년 2021년 2022년 2023년 총 1차 에너지(천toe) 신재생에너지 공급 비중(%) 재생에너지 공급 비중(%) 신에너지 공급 비중(%) 재생에너지 태양열 태양광 풍력 수력 해양 지열 수열 바이오 재생폐기물 재생에너지 합계 신에너지 연료전지 IGCC 신에너지 합계 신재생에너지 합계 출처: 한국에너지공단 신재생에너지센터, 신재생에너지 보급 통계 (2024.12) 주) toe: 어떤 물질에서 나오는 에너지의 양을 석유 1톤을 연소시킬 때 발생하는 에너지로 환산하여 표준화한 단위 [국내
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신재생에너지 발전량과 발전비율] 구분 2020년 2021년 2022년 2023년 총발전량 신재생에너지 공급 비중(%) 재생에너지 공급 비중(%) 신에너지 공급 비중(%) 재생에너지 태양광 풍력 수력 해양 바이오 재생폐기물 재생에너지 합계 신에너지 연료전지 IGCC 신에너지 합계 신재생에너지 합계 출처: 한국에너지공단 신재생에너지센터, 신재생에너지 보급 통계 (2024.12) 수소에너지(연료전지)의 경우 신재생에너지 내에서 2023년 현재 7.82%로 그 비중이높지 않으며, 향후 타 신재생에너지의 발전량 증가 및 신재생에너지 시장 내에서의 점유율 증가에 따라 수소연료전지를 포함한 수소산업 자체의 실적이 예상치를 하회할 가능성이 존재합니다. 그러나, 이미 미국, 유럽 내 주요 국가 등에서 수소는 차세대 에너지원으로 각광받고 있습니다. 우리나라의 경우, 태양광은 좁은 국토면적 중 70% 이상이 산지로 이뤄져 녹지를 훼손하지 않고서는 발전량 확대가 쉽지 않고, 풍력은 좁은 국토 면적에 바람의 품질조차 좋지 않아 여의치가 않습니다. 이러한 상황에서 수소는 재생에너지의 불규칙적인 변동성을 보완할 수 있고, 장기간 대용량의 저장이 가능하며, 휘발유의 4배, 천연가스의 3배 에너지 밀도를 보유하는 장점 등을 보유하고 있음에 따라 전통적인 재생에너지들과 상호 보완적인 관계하에 한국과 같은 에너지 소비국에서 주요 전원의 하나로서 그 수요가 증가할 것으로 예상됩니다. (4) 경쟁 현황산업용 수소 시장은 지역 산업단지별로 형성된 과점 시장의 성격을 갖고 있습니다. 특히 부생수소 기반 공급 구조의 경우, 수소가 대형 정유, 석유화학공정의 부산물로 발생하기 때문에 해당 원료를 안정적으로 매입할 수 있는 기업만이 정제, 공급 주체로 진입할 수 있습니다. 이러한 구조로 인해 시장은 높은 진입장벽을 수반하는 제한적 경쟁시장 또는 지역 과점시장 구조로 해석됩니다. 실제로 여수, 울산, 대산 등 주요 산업단지를 중심으로 소수의 수소 공급 기업이 독점 또는 과점 형태로 공급을 담당하고 있으며, 장거리 운송에 따른 비용 문제로 인해 지역 간 경쟁은 제한적입니다. 또한, 진입장벽은 다음과 같은 요소들로 인해 높은 편에 속해 있습니다. [진입장벽 구성요소] 진입장벽 요소 설명 원료접근성 부생수소 기반 공급은 대형 정유/석유화학 시설에서의 계약적 연계가 필수적이며, 신규 사업자가 원료 확보에 접근하는 것은 어려움 정제 및설비 기술 고순도 수소를 정제, 생산하기 위한 PSA 등 설비는 고도화된 엔지니어링 역량과 안정성이 요구되며, 초기 투자 비용(CAPEX)도 높음 인허가및 규제 고압가스, 유해화학물질 등 다층적 규제 대상 산업이므로, 신규 진입을 위해서는 복잡한 인허가 및 안전관리 시스템 구축이 필수적임 지역 기반수요처 확보 수소는 운송비가 매우 크기 때문에 공급거점에서 반경 수십 km 이내의 고정 수요처가 확보되지 않으면 수익성이 크게 낮아짐 이외에 산업단지 기반 수소 공급은 대부분 배관을 통한 방식으로 이루어지며, 이를 위해 공급사는 산업단지 내 파이프랙을 국가 또는 산업단지 관리기관으로부터 분양을 받아야 하는데, 이러한 구조는 신규 사업자의 진입을 제한하는 물리적, 제도적 진입장벽으로 작용하며, 기존 사업자에게는 지리적 우위 및 공급 안정성 측면에서 유리한 구조를 제공하게 됩니다. (가) 주요 경쟁업체 현황 (단위 : 백만원, %) 구분 2024년 2023년 덕양에너젠 SPG수소 창신화학 어프로티움 덕양에너젠 SPG수소 창신화학 어프로티움 매출액 매출원가율 영업이익 영업이익율 당기순이익 총자산 총부채 자기자본 출처: 각 사 감사보고서 자료 참고 당사 작성 1) SPG수소 (SPG산업 포함) SPG수소는 2003년 2월 12일 설립되었으며, 가스의 제조 및 판매를 주요 업종으로 하고 있습니다. 2000년 대 초반부터 석유화학단지 내 수소 공급 사업에 진출하였고, 현재 여수 등 주요 산업단지에 배관(Pipeline) 및 수소충전소 인프라를 보유하고 있습니다. SPG수소는 당사와 유사하게 고압 튜브트레일러, 산업단지 내 배관(Pipeline)을통한
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공급, 수소 충전소 등에 공급하고 있습니다. 2) 창신화학 창신화학은 액화탄산 및 드라이아이스의 제조 판매 및 친환경 그린에너지 수소 사업 등을 목적으로 1989년 설립되었습니다. 2013년부터 사업 다각화의 일환으로 대산공장을 중심으로 고순도 수소 생산 사업에 진출하였습니다. 창신화학은 튜브트레일러 방식으로 부생수소를 공급하고 있습니다. 3) 어프로티움 어프로티움은 국내 수소 전문 기업으로, 과거 덕양그룹이 상속 과정에서 ㈜덕양, ㈜덕양가스, ㈜덕양에너젠으로 분할 되었으며, 구, ㈜덕양이 분할존속된 이후 2021년 글로벌 사모펀드 운용사인 맥쿼리 PE에 인수되어, 현재는 맥쿼리 계열의 독립적인 수소 전문 기업으로 운영되고 있습니다. 어프로티움은 울산 지역을 중심으로 부생수소를 정제, 공급하고 있으며, 동시에 자체적으로 천연가스 개질(SMR) 방식의 수소 생산도 병행하고 있습니다. 주요 공급 방식은 산업단지 내 파이프라인 공급과 전국 단위의 튜브트레일러 운송을 병행하고 있으며, 약 60km에 달하는 수소 파이프라인과 200대 이상의 튜브트레일러를 보유하는 등 국내 최고 수준의 수소 공급 인프라를 갖추고 있습니다. (나) 시장점유율 업체명 생산능력 점유율 비고 덕양에너젠 어프로티움 SPG수소 창신화학 기타 에어리퀴드코리아 등 합계 출처: 신소제경제신문, 2024년 하반기 수소시장 전망 (2024.07) 참고 당사 작성 (다) 경쟁 우위 사항 1) 안정적이고 차별화된 원료 공급망 및 수요망 확보 당사는 타 경쟁업체 대비 원재료 수급의 안정성과 구조적 차별성 측면에서 뚜렷한 경쟁우위를 확보하고 있습니다. 일반적으로 국내 수소 정제, 공급 업체들은 대부분 NCC 기반이나 PDH 기반의 석유화학 공장에서 발생하는 부생수소를 원료로 사용하는 구조를 가지고 있으나, 당사의 주요 공급원은 가성소다 제조 공정에서 발생하는 부생수소입니다. 이러한 차별적 공급 구조는 최근 시장의 변화 속에서 더욱 부각되고 있습니다. 중국 내 NCC 증설 및 에틸렌 생산능력의 과잉 확대로 인해 글로벌 에틸렌 시장이 공급 과잉 상태에 접어들었고, 이에 따라 국내 NCC 업체들의 가동률이 현저히 하락하였습니다. 그 결과, 기존 NCC 기반 수소 공급 사업자들의 부생수소 수급이 감소하고, 이에 따라 해당 업체들의 제품 공급 물량 또한 감소하고 있는 상황입니다. 또한 PDH 설비 역시 중국이 프로필렌 자급률을 높이기 위해 대규모 PDH 설비를 집중적으로 증설해왔기 때문에, 국내 PDH 업체들의 상황 역시 NCC 업체들과 유사하게 수익성이 악화되고 있습니다. 반면, 당사는 가성소다 제조 공정에서 발생하는 부생수소가 대부분이므로, 불황기에도 비교적 안정적인 원료 확보와 일정 수준 이상의 설비 가동률 유지가 가능합니다. 한편, 당사의 고객사들은 주로 스페셜티 제품을 생산하는 다운스트림 업체들로 구성되어 있습니다. 동 업체들은 제품별 수익성 차등화 전략을 통해 비교적 양호한 수익성을 유지하고 있어 석유화학산업 업황에 따른 리스크는 제한적일 것으로 판단됩니다. 이러한 특성은 당사가 석유화학산업의 불황 속에서도 안정적인 사업 구조를 유지할 수 있는 근거로 작용할 것으로 판단됩니다. 결과적으로, NCC 기반 석유화학산업의 불황은 당사에게 단순한 리스크를 넘어 경쟁 우위를 강화하고 시장 내 입지를 확대할 수 있는 기회로 작용할 가능성이 존재합니다. 2) SMR 방식의 수소 생산 역량 보유 당사는 국내 수소 산업 내에서 SMR 방식의 수소 생산 역량 측면에서도 타 경쟁사 대비 실질적 우위를 보유하고 있습니다. 국내 최초의 민간 SMR 수소 상업 공급 사례는어프로티움의 전신인 덕양그룹 시절에 기획, 시행된 프로젝트이며, 해당 프로젝트의 전체 기획, 설계, 인허가, 시공, 시운전 및 상업 운전까지의 전 과정을 현재 당사의 김기철 대표이사가 직접 총괄한 바 있습니다. 이는 단순한 기술적 이해 수준을 넘어, 프로젝트의 전 주기를 경험하고 완성시킨 국내 유일의 실무 리더십 경험으로 평가받고 있으며, 또한 당사는 관련 프로젝트를 경험한 실무자들을 주축으로 별도 엔지니어링 법인
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민컴퍼니를 설립하여 엔지니어링, 설계, 운영 역량을 한층 강화하였습니다. SMR 기반 수소 생산사업은 고온, 고압 조건에서의 연속 운전, 경제성 확보를 위한 CAPEX 및 OPEX 설계 최적화, 안정적인 원료 공급 구조와 수요 기반 계약 확보 등 복합적인 역량이 요구되는 분야입니다. 이와 같은 사업은 단순 플랜트 보유 여부보다는실제 사업 수행 경험과 효율적 운영 역량이 성패를 좌우하는 산업 특성을 가지고 있으며, 이에 있어 당사는 타 경쟁사 대비 본질적인 우위를 보유하고 있습니다. 실제로 당사는 최근 사우디 아람코와 S-OIL이 공동으로 추진 중인 샤힌 프로젝트의 수소 공급 부문에 케이앤디에너젠을 통해 낙찰되었으며, 이는 SMR 기반 수소 생산 및 공급 역량을 대외적으로 인정받은 사례로 볼 수 있습니다. 해당 프로젝트 또한 김기철 대표이사를 중심으로 추진되고 있으며, 민컴퍼니를 통한 내부 엔지니어링 역량 확보 및 축적된 노하우의 결합이 성공의 핵심 요인이 되었습니다
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IV. 회계감사인의 감사의견 등 1. 외부감사에 관한 사항 가. 회계감사인의 감사의견 등 사업연도 구분 감사인 감사의견 채택회계기준 강조사항 핵심감사사항 비고 제6기 3분기(2025년 3분기) 감사보고서 다산회계법인 임의감사 K-IFRS 제6기 반기(2025년 반기) 검토보고서 다산회계법인 -(검토) K-IFRS 제5기(2024년) 감사보고서 한울회계법인 적정 K-IFRS 지정감사 제4기(2023년) 감사보고서 회계법인 정연 적정 K-GAAP 주) 제3기(2022년) 감사보고서 회계법인 정연 적정 K-GAAP 주) 주) 당사는 2022년도 및 2023년도 K-GAAP 기준으로 작성된 재무제표에 대하여 외부감사인인 회계법인 정연으로부터 적정의견을 받았습니다. 참고로, 2024년도 재무제표는 K-IFRS 기준으로 작성하여 지정감사인으로부터 적정의견을 받았으며, 2025년도 반기, 3분기 재무제표는 K-IFRS 기준으로 작성하여 다산회계법인으로부터 검토를 받았습니다. 나. 감사용역 체결현황 (단위 : 천원, 시간) 사업연도 감사인 내용 감사계약내역 실제수행내역 보수 시간 보수 시간 제6기 3분기(2025년 3분기) 다산회계법인 분기 별도 및 연결 재무제표에 대한 임의감사 제6기 반기(2025년 반기) 다산회계법인 반기 재무제표에 대한 검토 제5기(2024년) 한울회계법인 온기 재무제표에 대한 감사 제4기(2023년) 회계법인 정연 온기 재무제표에 대한 감사 제3기(2022년) 회계법인 정연 온기 재무제표에 대한 감사 다. 회계감사인과의 비감사용역 계약 체결 현황 사업연도 계약체결일 용역내용 용역수행기간 용역보수 비고 제5기 2024년 01월 10일 2023년 귀속 세무조정 회계법인 정연 제4기 2023년 01월 20일 2022년 귀속 세무조정 회계법인 정연 라. 내부감사기구와 회계감사인 간 주요 논의사항 구분 일자 참석자 방식 주요 논의 내용 2025년 04월 04일 - 회사 : 감사- 감사인 : 업무수행이사 서면협의 - 외부감사인의 독립성에 대한 논의- 2024년 기말감사결과 보고 2024년 12월 12일 - 회사 : 감사- 감사인 : 업무수행이사 서면협의 - 외부감사인의 독립성에 대한 논의- 2024년 기말감사계획 2024년 02월 27일 - 회사 : 감사- 감사인 : 업무수행이사 대면회의 - 회사 및 감사인의 책임범위- 감사에서 발견한 유의사항 2023년 02월 16일 - 회사 : 감사- 감사인 : 업무수행이사 대면회의 - 회사 및 감사인의 책임범위- 감사에서 발견한 유의사항 마. 종속회사 중 공시대상기간 중 회계감사인으로부터 적정의견 이외의 감사의견을 받은 회사가 있는 경우 당사는 증권신고서 제출일 현재 해당사항 없습니다. 바. 조정협의내용 및 재무제표 불일치 정보 당사는 증권신고서 제출일 현재 해당사항 없습니다. 사. 회계감사인의 변경 당사는 제3기부터 제4기(회계연도 2022.01.01 ~ 2023.12.31)까지는 회계법인 정연을 외부감사인으로 선임하였습니다. 다만, 당사는 코스닥시장 상장을 추진 중인 회사로써 「주식회사 등의 외부감사에 관한 법률」 제11조 제1항 및 제2항, 동범 시행령 제17조 및 「외부감사 및 회계 등에 관한 규정」 제10조 및 제15조 제1항에 의거하여 금융감독원으로부터 제5기(2024.01.01 ~ 2024.12.31)는 한울회계법인을 지정 통지받아 동 회계법인과 감사계약을 체결하였습니다. 제6기(회계연도 2025.01.01 ~ 2025.12.31)는 지정 감사 신청을 하지 않아 자유선임이 가능하였고(한울회계법인은 연임 불가), 기존 외부 감사를 수행하던 회계법인 정연은 상장사 감사를 할 수 없는 점을 고려하여 상장사 감사가 가능한 다산 회계법인과 감사 계약을 체결하였습니다. 2. 내부통제에 관한 사항 당사는 2024년말 기준 자산총계 1천억원 미만인 비상장법인으로 「주식회사의 외부감사에 관한 법률」 제8조 제1항에 의거 해당사항 없습니다. 그러나 상장예정 법인으로서 신뢰성 있는 내부회계 관리를 위해 2024년 11월 7일 내부회계관리규정을 제정하였으며, 2024년 10월
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서현회계법인에 컨설팅을 의뢰하여 증권신고서 제출일 현재 기준 내부회계관리제도 구축을 완료하였습니다. 향후 기 구축된 내부회계관리제도에 따라 적정한 수준에 맞춰 내부통제 프로세스를 운영할 계획입니다. 가. 경영진의 내부회계관리제도 효과성 평가 결과 당사는 증권신고서 제출일 현재 해당사항 없습니다 나. 감사의 회사의 내부회계관리제도 효과성 평가 결과 당사는 증권신고서 제출일 현재 해당사항 없습니다 다. 감사인의 내부회계관리제도 감사의견(검토결론) 당사는 증권신고서 제출일 현재 해당사항 없습니다 라. 내부회계관리·운영조직 인력 및 공인회계사 보유현황 (단위 : 명, %) 소속기관 또는 부서 총 원 내부회계담당인력의 공인회계사 자격증 보유비율 내부회계 담당인력의평균경력월수 내부회계담당인력수(A) 공인회계사자격증소지자수(B) 감사위원회 22년 (나혜연 이사) 내부회계관리총괄 내부회계관리부서 마. 회계담당자의 경력 및 교육실적 성명 주요경력 최해문(CFO) 1983년~1990년 서울대학교 공과대학원 자원공학과(학사) 1990년~1992년 서울대학교 공과대학원 자원공학과(암반공학)(석사) 1992년~1994년 서울대학교 공과대학원 자원공학과(암반공학전공)(박사) 1999년 10월 ~ 2015년 3월 삼성물산 건설부분 수석연구원 2015년 9월~2020년 11월 스마트루체 CFO, 바로링크 대표 2020년 12월~2022년 12월 ㈜안센 전무 2023년 4월~2024년 4월 ㈜삼우설계마스터 기획 2024년 3월 ~ 현재 ㈜덕양에너젠 상무(CFO 겸직)
2022기보제일차유동화전문유한회사 — 사업보고서(유동화전문회사) (2025.08)

II. 자산관리자 및 자산의 관리방법 등 1. 자산관리자의 개요 1) 회사명 및 사업목적 등 구 분 주자산관리자 명 칭 기술보증기금 설립연월일 1989년 03월 31일 대 표 자 김 종 호 본점소재지 부산광역시 남구 문현금융로 33(전화번호 : 1544-1120) 목 적 사 업 1. 기금은 다음 각 호의 업무를 수행한다. 1) 기본재산의 관리 2) 기술보증 3) 신용보증3)의2 보증연계투자 4) 기업에 대한 경영지도 및 기술지도 5) 신용조사 및 신용정보의 종합관리 6) 기술평가 7) 구상권행사 8) 신용보증제도의 조사, 연구 9) 제1호부터 제8호까지의 업무에 부수되는 업무로서 중소벤처기업부장관의 승인을 받은 업무 2. 기금은 제1항의 업무외에 재보증업무 및 유동화회사보증업무를 수행할 수 있다. 3. 기금은 제1항제5호제2의 규정에 의한 기술평가의 객관성 및 공정성 등을 확보하기 위하여 기술평가의 기준, 절차, 방법, 종류 등에 관한 사항을 미리 정하여야 한다. 자본금(출자금등) 주식발행 않는 비영리 법인으로 해당사항 없음 주요주주(출자자등) 주식발행 않는 비영리 법인으로 해당사항 없음 2) 사업의 내용 (1) 주요 기능 및 역할 - 기술보증 - 기술평가- 보증연계투자- 구상권관리- 유동화회사보증(P-CBO)- 기술혁신지원(기술이전 및 사업화지원, 벤처기업과 이노비즈기업 선정 등)- 기업에 대한 경영지도 및 기술지도- 중소기업 기술보호- 기술신탁관리- 신용조사 및 신용정보의 종합관리- 신용보증제도의 조사·연구- 중소기업팩토링(2) 경영목표 및 전략□ 미 션: 중소·벤처기업을 위한 기술금융과 혁신지원 활성화를 통해 지역균형과 국민경제 발전에 기여□ 비 전: 기술기업의 Start up부터 Scale up까지 함께하는 혁신성장플랫폼□ 핵심가치: 공정, 혁신, 연대□ 전략목표 및 전략과제○ (전략목표①) 미래신산업 혁신성장 뒷받침- 신성장 미래 전략기술 중점 지원- 글로벌·딥테크 벤처·스타트업 육성- 지속가능 일자리 창출 지원 강화○ (전략목표②) 민간주도 기술혁신 생태계 조성- 역동적 기술사업화 촉진- 민간협력 기반 기술혁신 지원 강화- 기업활력 회복 및 재도약 지원 강화○ (전략목표③) 국민중심 ESG경영 구현- 안전·환경 중심 사회책임경영 강화- 상생협력·공정경제 활성화- 투명하고 공정한 기업문화 정착○ (전략목표④) 생산적·효율적 혁신체계 확립- 디지털·생산성 기반 고객 맞춤 경영혁신- 성과중심 사업·조직 관리체계 혁신- 소통·참여의 협력적 조직문화 혁신 (3) 주요사업 [단위 : 백만원] 구분 2020년 결산 2021년 결산 2022년 결산 2023년 결산 2024년 결산 2025년 예산 기술금융지원 3) 재무에 관한 사항 [단위 : 백만원] 구분 2020년 결산 2021년 결산 2022년 결산 2023년 결산 2024년 결산 자산 유동자산 투자자산 일반유형자산 사회기반시설 무형자산 기타 비유동자산 총자산 부채 유동부채 장기차입부채 장기충당부채 기타 비유동부채 총부채 순자산 기본순자산 적립금 및 잉여금 순자산조정 순자산 총계 부채비율 4) 임원 및 직원 현황 (1) 임원 현황 직위 상임기관장 성명 김종호 직책 이사장 성별 남 임기 (시작일) 2021년 11월 08일 (종료일) 2024년 11월 07일 주요경력 대통령비서실 민정수석비서관 감사원 사무총장 대통령비서실 공직기강비서관 선임절차 임원추천위원회 복수추천→중소벤처기업부 장관 제청→대통령 임명 선임절차규정 공공기관의 운영에 관한 법률 제26조 직위 상임감사 성명 임명배 직책 감사 성별 남 임기 (시작일) 2023년 09월 06일 (종료일) 2025년 09월 05일 주요경력 동국대학교 초빙교수한국에너지공단 상임감사국립공원공단 상임감사 선임절차 임원추천위원회 복수추천→공공기관운영위원회 심의의결→기획재정부장관 제청→대통령 임명 선임절차규정 공공기관의 운영에 관한 법률 제26조 직위 상임이사 성명 박주선 직책 전무이사 성별 남 임기 (시작일) 2022년 03월 28일 (종료일) 2025년 03월 27일 주요경력 기술보증기금 서울서부지역본부 본부장기술보증기금
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인천지역본부 본부장기술보증기금 감사실 실장 선임절차 이사장 임명 선임절차규정 공공기관의 운영에 관한 법률 제26조 직위 상임이사 성명 이재필 직책 이사 성별 남 임기 (시작일) 2023년 04월 17일 (종료일) 2026년 04월 16일 주요경력 기술보증기금 중앙기술평가원 원장기술보증기금 기술보증부 부장기술보증기금 전략기획부 부부장 선임절차 이사장 임명 선임절차규정 공공기관의 운영에 관한 법률 제26조 직위 상임이사 성명 이상창 직책 이사 성별 남 임기 (시작일) 2024년 02월 21일 (종료일) 2026년 02월 20일 주요경력 경기지방중소벤처기업청 청장대전세종지방중소벤처기업청 청장중소벤처기업부 운영지원과 과장 선임절차 이사장 임명 선임절차규정 공공기관의 운영에 관한 법률 제26조 직위 상임이사 성명 천창호 직책 이사 성별 남 임기 (시작일) 2024년 03월 12일 (종료일) 2026년 03월 11일 주요경력 대통령비서실 중소벤처비서관 행정관(재)경기도평생교육진흥원 지식재산캠퍼스 본부장국회 의원실 보좌관 선임절차 이사장 임명 선임절차규정 공공기관의 운영에 관한 법률 제26조 직위 상임이사 성명 김대철 직책 이사 성별 남 임기 (시작일) 2024년 07월 16일 (종료일) 2026년 07월 15일 주요경력 기술보증기금 서울서부지역본부 본부장기술보증기금 경기지역본부 본부장기술보증기금 인사부장 선임절차 기관장 임명 선임절차규정 공공기관의 운영에 관한 법률 제26조 직위 비상임이사 성명 조현숙 직책 비상임이사 성별 여 임기 (시작일) 2022년 09월 19일 (종료일) 2024년 09월 18일 주요경력 (사)코드게이트보안포럼 이사장국가보안기술연구소 소장한국전자통신연구원 본부장 선임절차 임원추천위원회 복수추천→중소벤처기업부장관 임명 선임절차규정 공공기관의 운영에 관한 법률 제26조 직위 비상임이사 성명 백운일 직책 비상임이사 성별 남 임기 (시작일) 2023년 02월 01일 (종료일) 2025년 01월 31일 주요경력 법무법인(유한) 세종 전문위원중앙대 산학협력중점교수국회대변인실 비서관 선임절차 임원추천위원회 복수추천→중소벤처기업부장관 임명 선임절차규정 공공기관의 운영에 관한 법률 제26조 직위 비상임이사 성명 윤미옥 직책 비상임이사 성별 여 임기 (시작일) 2023년 07월 12일 (종료일) 2025년 07월 11일 주요경력 (사)한국여성벤처협회 회장(주)지아이이앤에스 대표이사우주개발진흥실무위원회 위원 선임절차 임원추천위원회 복수추천→중소벤처기업부장관 임명 선임절차규정 공공기관의 운영에 관한 법률 제26조 직위 비상임이사 성명 윤형근 직책 비상임이사 성별 남 임기 (시작일) 2024년 07월 01일 (종료일) 2026년 06월 30일 주요경력 기술보증기금 달성지점 고객부장기술보증기금 대구북지점 지점장기술보증기금 평택지점 지점장 선임절차 임원추천위원회 복수추천→중소벤처기업부장관 임명 선임절차규정 공공기관의 운영에 관한 법률 제26조 직위 비상임이사 성명 백지아 직책 비상임이사 성별 여 임기 (시작일) 2024년 11월 01일 (종료일) 2026년 10월 31일 주요경력 서울특별시 국제관계대사주 제네바대표부 대사외교부 기획조정실 실장 선임절차 임원추천위원회 복수추천→중소벤처기업부장관 임명 선임절차규정 공공기관의 운영에 관한 법률 제26조 직위 비상임이사 성명 김명환 직책 비상임이사 성별 남 임기 (시작일) 2024년 11월 01일 (종료일) 2026년 10월 31일 주요경력 비엔에이치인베스트먼트(유) 대표이사이노폴리스파트너스(유) 상무360ip코리아(주) 상무 선임절차 임원추천위원회 복수추천→중소벤처기업부장관 임명 선임절차규정 공공기관의 운영에 관한 법률 제26조 직위 비상임이사 성명 옥성대 직책 비상임이사 성별 남 임기 (시작일) 2024년 11월 01일 (종료일) 2026년 10월 31일 주요경력 국가기록관리위원회 위원옥성대 법률사무소 변호사부산지방검찰청 동부지청 차장검사 선임절차 임원추천위원회 복수추천→중소벤처기업부장관 임명 선임절차규정 공공기관의 운영에 관한 법률 제26조 (2) 임직원 수 (단위: 명, %)
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구분 2020년 2021년 2022년 2023년 2024년 2025년3/4분기 임원 기관장 상임 정원 상임 현원 비상임 이사 상임 정원 상임 현원 비상임 감사 상임 정원 상임 현원 비상임 기타 상임임원 정원(A) 정규직 일반정규직 정원 계(B) (별도정원) (탄력정원) 현원 계 전일제 단시간 무기계약직 정원 계(C) (별도정원) (탄력정원) 현원 계 전일제 단시간 임직원 총계 (A+B+C) 구분 2020년 2021년 2022년 2023년 2024년 2025년3/4분기 여성현원 합계 임원 정규직 구분 2020년 2021년 2022년 2023년 2024년 2025년3/4분기 비정규직 기간제 전일제 단시간 계 정규직전환 전환계획(D) 전환실적(E) 전환비율(E/D) 기타 소속외인력 파견 용역(민간) 사내하도급 계 정규직전환 전환계획(F) 전환실적(G) 전환비율(G/F) 자회사 구분 2020년 2021년 2022년 2023년 2024년 2025년3/4분기 연수직 공통공개기준 ㅇ 임원(기관장, 이사, 감사) : 법령 또는 기획재정부로부터 승인·통보받은 정원 기준ㅇ 정규직 : 일반정규직과 무기계약직을 포함하며, 임원을 제외한 인력(지사 및 해외조직에서 근무중인 직원포함)* 정규직(일반정규직) : 정규직 근로자 중 무기계약직을 제외한 인력* 정규직(무기계약직) : 계약이 무기한으로 정년이 보장되는 근로자로 비정규직에서 전환된인력과 무기계약직으로 직접 채용한 인력* 임용후 인력을 기준으로 작성,따라서 인턴등 임용전 인력은 제외되며,수습 직원도 임용후 수습인력만 해당됨* 임금피크제 별도정원, 탄력정원 포함ㅇ 소속외인력 : 공공기관이 직접 고용하지 않고 파견·용역·사내하도급 등의 형태로타 업체(용역업체·파견업체) 소속이면서 동 기관에 근무하는 인력 기관 세부 작성기준 ㅇ 정관상 상임이사 6인 이내, 비상임이사 8인 이내임 2. 자산의 관리방법 등 1) 대금회수의 방법 및 관리절차 등 (1) 유동화자산의 추심, 관리 및 처분 등 ▶ 자산관리위탁계약 제 5 조 (유동화자산의 추심, 관리 및 처분 등)자산관리자는 유동화자산의 조건에 따라 유동화자산의 원리금 등을 추심하여 자산관리계좌에 입금하거나 입금되도록 하여야 하며, 한국예탁결제원에 등록발행된 사채의 경우 한국예탁결제원으로 하여금 유동화자산인 사채에 관한 원리금을 직접 자산관리계좌로 입금하도록 조치하여야 한다. 자산관리자는 유동화자산에 대하여 자산관리자가 직접 취득하는 금원이 있는 경우 이를 즉시(늦어도 회수사실을 확인한 날로부터 3영업일 이내에) 자산관리계좌에 입금하여야 한다. 자산관리자는 자산관리위탁계약이 해지 또는 해제된 이후에도 유동화자산의 원리금 등을 수령하는 경우에는 그 수령한 금원을 즉시(늦어도 회수사실을 확인한 날로부터 3영업일 이내에) 자산관리계좌에 입금하여야 한다.(2) 자산관리자는 채무자가 유동화자산인 사채 또는 추가 발행사채의 원리금 지급의무를 이행하지 않거나 사채인수계약 또는 추가 발행사채 인수계약상의 사채 또는 추가 발행사채의 기한의 이익 상실사유가 발생한 경우 및 원리금 지급의무의 이행이 현저히 곤란하다고 판단되는 경우 자신의 고유재산에 속하는 동일한 종류의 자산을 추심하는 경우에 적용되는 업무방법서 기타 내부지침에서 정한 것과 동일한 기준에 따라 유동화자산을 보전 또는 추심하기 위하여 법적으로 허용되는 일체의 수단을 강구하여야 한다. 위탁자는 필요한 경우 자산관리자에게 위임장을 교부하는 등 자산관리자의 추심업무에 협력하여야 한다.(3) 채무자 또는 한국예탁결제원의 입금착오, 자동이체 오류, 전산상 오류 등의 사유로 추심된 금원이 자산관리계좌에 입금되지 아니한 때에는 자산관리자는 즉시(늦어도 그 사실을 알게 된 날의 익영업일 이내에) 이를 자산관리계좌에 입금하여야 한다.(4) 자산관리자가 제1항 또는 제3항의 의무이행을 지체하는 경우에는 미입금된 금액에 5영업일이 경과한 날로부터 입금이 완료되는 날까지의 기간에 대하여 연 16%의 연체이자율에 의한 지연손해금을 가산하여 지급하여야 한다.(5) 자산관리자는 채무자 등에 대하여 채무자 회생 및 파산에 관한
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법률에 따른 파산절차, 회생절차, 국제도산절차의 신청, 기업구조조정촉진법, 채권금융기관의 기업구조조정업무 운영협약 또는 채권은행협의회 운영협약 등에 따라 주채권은행에 대하여 부실징후기업 관리절차 개시를 신청하는 때 또는 법원의 해산명령 또는 해산판결이 있거나 신용회복지원협약에 따른 신용회복지원절차 등(합병, 회사분할, 사적 화의, 사적 구조조정 등 채권자로서의 권리행사가 필요한 경우를 모두 포함한다)이 개시되거나 기타 이와 유사한 사유가 발생한 때(법률의 제정 또는 개정에 따라 이와 유사한 절차가 시행되는 경우 그 절차를 포함한다) 위탁자를 대리하여 채권신고 등 채권자로서의 모든 권리를 행사하여야 한다. 다만, 이 경우 자산관리자가 위탁자를 대리하여 의결권을 행사함에 있어서는 기술보증기금의 사전 동의를 받아야 한다.(6) 자산관리자는 선순위 유동화사채의 원리금 및 신용공여은행에 대한 신용공여 원리금(원리금 중 이자는 보증계약 제8조 제1항 제2호의 정상이자만을 말하며, 연체이자는 포함되지 않는다)의 상환이 완료된 후 아직 추심되지 아니한 유동화자산이 있는 경우 업무수탁자 및 기술보증기금의 사전 동의를 얻어 잔여 유동화자산을 처분(대물변제를 포함한다)할 수 있다. 이 경우 유동화자산의 처분가격은 해당 유동화자산의 조건(잔존원금, 만기, 이자율, 연체여부 등)을 고려하여 적정하게 계산된 가격으로 하되, 위탁자가 선정하는 회계법인의 평가액을 기준으로 할 수 있다. 자산관리자가 본항에 따라 유동화자산을 처분한 경우 그 처분대상이 된 유동화자산의 명세, 평가금액, 처분가격, 유동화자산의 인수인 등이 구체적으로 기재된 처분내역서를 처분을 위한 계약체결일로부터 5 영업일 이내에 업무수탁자 및 기술보증기금에게 제출하여야 한다. (2) 유동화자산의 구분관리 ▶ 자산관리위탁계약 제 4 조 (유동화자산의 구분관리)(1) 자산관리자는 자산관리자가 추심한 유동화자산에 관한 원리금 등 지급금을 제5조에 따라 처리하되, 불가피하게 위 금원을 일시적으로 보관하는 경우에는 자산관리자의 고유재산과 엄격하게 구분하여 관리하여야 한다.(2) 자산관리자는 유동화자산에 대하여 별도의 관리대장(장부 및 기록)을 작성, 비치하여야 하며 관련업무를 전산시스템을 이용하여 처리하는 경우에는 고유재산과 위탁자의 재산을 구분할 수 있도록 하여야 한다. (3) 자산관리계좌의 관리 ▶ 업무위탁계약 제 4 조 (자산관리계좌의 관리)업무수탁자는 유동화사채의 발행대금, 유동화자산과 관련하여 취득하는 금전 기타 위탁자가 취득하는 모든 금전을 보관, 관리하기 위하여 위탁자 명의로 자산관리계좌를 중소기업은행에 개설하여 이 계약에서 정하는 바에 따라 관리ㆍ운용 및 처분하여야 한다. (2) 업무수탁자는 다음 각 호에 의한 항목의 지급을 위하여 필요한 경우 위탁자를 대리하여 해당 소요자금을 매 유동화사채 분기 종료일에 다음 각 호의 우선순위에 따라 자산관리계좌에서 인출하여 지급하여야 한다. 다만, 업무수탁자는 유동화사채 발행일에 위탁자가 지급하여야 하는 유동화자산의 매매대금과 기술보증기금 보증수수료 중 보증계약에 따라 유동화사채 발행일에 지급되어야 하는 금원을 유동화사채 발행일에 자산관리계좌에서 인출하여 지급하고, 유동화사채의 발행과 관련하여 지급하여야 하는 제비용(자산유동화 관련 법률자문료, 회계법인 등에 대한 실사수수료, 신용평가회사 등에 대한 제반 자문료 및 수수료, 주관회사에 대한 인수수수료, 주관회사가 대지급한 유가증권발행분담금과 상장 및 등록수수료 등을 포함한다)을 유동화사채 발행일로부터 3영업일 이내에 자산관리계좌에서 인출하여 지급하기로 하며, 다음 각 호 중 어느 항목의 지급기일이 유동화사채 분기 중(유동화사채 분기 종료일을 제외한다)에 도래하는 경우에는 해당 소요자금을 그 우선순위에 따라 공제하여 두었다가 해당 지급기일에 자산관리계좌에서 인출하여 지급하기로 한다.1. 위탁자가 자산유동화법 제22조의 업무를 영위함에 따라 납세의무를 지는 법인세 및 기타 조세2. 유동화자산의 양수와 관련하여 위탁자가 지급하여야 하는 유동화자산의 양도대금 및 관련 비용3. 보증계약에
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따라 기술보증기금에 지급하여야 하는 보증수수료4. 유동화사채의 발행과 관련하여 지급하여야 하는 제비용5. 위탁자가 자산관리위탁계약에 따라 자산관리자에게 지급하여야 하는 자산관리수수료 기타 자산유동화와 관련하여 자산관리자에게 지급하여야 할 제반 수수료 및 비용(제16조에 의하여 대체자산관리업무를 수행하는 경우에는 같은 조 제2항에 의하여 결정되는 대체자산관리수수료 및 제비용을 말함), 위탁자가 이 계약에 따라 업무수탁자에게 지급하여야 하는 수수료 및 제비용과 신용공여약정에 따라 신용공여은행에게 지급하여야 하는 수수료 및 제비용(본호의 각 수수료 및 비용 사이에는 우선 순위가 없으며 동등한 지급 순위를 가진다)6. 다음 각 목의 부대비용. 다음 각 목의 부대비용 사이에는 우선순위가 없으며 동등한 지급순위를 가진다.가. 유동화사채의 신용평가회사에 지급하여야 하는 수수료나. 회계감사인에게 지급하여야 하는 수수료 및 기타 비용다. 자산관리자 및 업무수탁자가 자산관리위탁계약 또는 이 계약에 의한 업무수행을 위하여 법률자문을 받는 경우 변호사에 지급하여야 하는 자문료 및 기타 비용라. 기타 우발적으로 발생한 비용7. 제8호 및 제9호 이외에 선순위 유동화사채에 관하여 지급하여야 하는 연체이자, 지연손해금 등을 포함하여 기타 선순위 유동화사채의 소지인에게 지급하여야 하는 금원8. 선순위 유동화사채의 소지인에게 지급하여야 하는 매 이자지급기일의 이자9. 선순위 유동화사채의 소지인에게 지급하여야 하는 상환기일의 원금10. 위탁자가 제7조에 의한 신용공여약정에 따라 차입한 자금의 원리금. 다만, 본호에서 신용공여금의 이자는 보증계약 제8조 제1항 제2호 소정의 정상이자를 말하며, 이자, 원금의 순으로 지급한다.11. 신용공여은행의 신용공여와 관련하여 기술보증기금이 보증채무를 이행한 경우 위탁자가 기술보증기금에 지급하여야 하는 구상금 등의 지급채무(기술보증기금 관련법령에 근거하여 기술보증기금이 정한 율에 의한 손해배상금, 기술보증기금의 보증채무이행에 소요된 비용 및 이와 관련하여 기술보증기금이 취득한 권리의 보전, 이전 및 행사에 소요된 비용 기타 기술보증기금의 구상권 등 채권의 회수를 위하여 소요된 비용을 포함한다) 및 보증계약에 따른 위약금, 손해배상금 기타 보증계약에 따라 기술보증기금에 지급하여야 할 일체의 금원12. 위탁자가 제7조에 의한 신용공여약정에 따라 차입한 신용공여금 채무와 관련하여 보증계약 제13조 제1항 소정의 연체이자와 정상이자의 차액 및 기타 제5호 및 제10호 이외에 위탁자가 신용공여은행에게 지급하여야 하는 금원13. 위탁자가 일시적 자금차입에 따라 지급하여야 하는 원리금, 수수료 기타 금원14. 제24조 제1항에 따른 청산비용의 예치15. 제16호 및 제17호 이외에 후순위 유동화사채에 관하여 지급하여야 하는 연체이자, 지연손해금 등을 포함하여 기타 후순위 유동화사채의 소지인에게 지급하여야 하는 금원16. 후순위 유동화사채의 소지인에게 지급하여야 하는 매 이자지급기일의 이자17. 후순위 유동화사채의 소지인에게 지급하여야 하는 상환기일의 원금18. 보증계약 및 위탁자의 정관에 따라 기술보증기금에 출연하여야 하는 금원19. 위탁자의 사원에게 지급할 배당금(3) 업무수탁자는 위탁자의 별도의 지시가 없는 한, 제2항의 지급 및 제5조에 따른 여유자금의 운용 기타 자산유동화계획에 따른 자금 지출 이외의 목적으로 자산관리계좌에서 자금을 인출할 수 없으며, 제2항 각 호의 지급을 완료하고도 잔여재산이 있는 경우에 업무수탁자는 이를 위탁자의 사원에게 위탁자의 정관에 따른 순위와 비율로 지급한다.(4) 제2항 제1호 내지 제10호 항목의 지급이 완료된 후에 업무수탁자는 지급할 당시 위탁자가 보유하는 자산으로써 제2항 제11호부터 그 이후의 항목에 대하여 대물변제 할 수 있다. 이 경우 대물변제의 평가금액과 관련하여서는 자산관리위탁계약서 제5조 제6항을 준용한다.(5) 위탁자는 자산관리계좌를 양도하거나 질권 기타 담보권의 목적으로 할 수 없다.(6) 업무수탁자는 위탁자의 자산관리계좌를 관리?운용함에 있어 필요한 경우
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업무수탁자의 수신시스템과 연계된 전산시스템에 의한 입출금 방식을 이용할 수 있다. 다만, 동 전산시스템의 설치, 운영 및 이용에 있어서 업무수탁자는 보안상의 선관주의의무를 다하여야 한다. 2) 자산의 관리ㆍ운용ㆍ처분방법 및 절차 (1) 유동화자산의 구분관리 ▶ 자산관리위탁계약제 4 조 (유동화자산의 구분관리)(1) 자산관리자는 자산관리자가 추심한 유동화자산에 관한 원리금 등 지급금을 제5조에 따라 처리하되, 불가피하게 위 금원을 일시적으로 보관하는 경우에는 자산관리자의 고유재산과 엄격하게 구분하여 관리하여야 한다.(2) 자산관리자는 유동화자산에 대하여 별도의 관리대장(장부 및 기록)을 작성, 비치하여야 하며 관련업무를 전산시스템을 이용하여 처리하는 경우에는 고유재산과 위탁자의 재산을 구분할 수 있도록 하여야 한다. (2) 여유자금의 운용 ▶ 업무위탁계약 제 5 조 (여유자금의 운용)(1) 업무수탁자는 자산관리계좌의 잔액이 해당 유동화사채 분기 중 지급하여야 하는 제4조 제2항 제1호 내지 제10호에 해당하는 금원의 105%를 초과하는 경우 그 초과금액(이하 “여유자금”이라 한다)을 매월 10일(그 날이 영업일이 아닌 경우 그 익영업일)마다 다음의 방법으로 운용하여야 한다. 이 경우 업무수탁자는 만기와 환금성을 고려하여 적절하게 분산 투자하는 등 유동화사채 소지자의 권익이 최대한 보호되도록 신의성실의 원칙에 따라 공정하게 운용하여야 한다.1. 유효신용등급 AAA인 금융기관이 취급하는 양도성예금증서, MMDA, MMF, 적금, 정기예금 및 환매조건부채권(RP)2. 국채 및 유효신용등급 AAA인 지방채3. 공공기관의 운영에 관한 법률에 의한 공공기관이 발행하는 유효신용등급 AAA인 채권4. 유효신용등급 AAA인 회사가 발행하는 기업어음증권(CP)5. 유효신용등급 AAA인 금융기관에 대한 Call Loan(2) 제1항에 따라 여유자금을 운용한 상품이 신용평가등급의 하향조정으로 인하여 제1항에 규정된 요건에 해당하지 않게 된 경우 업무수탁자는 그로부터 15일 이내에 해당 상품을 중도해지 또는 매각하고 이를 다시 제1항에 규정된 요건에 맞는 운용대상에 운용하여야 한다. 단, 시장 상황의 급격한 변화 등으로 인해 업무수탁자가 해당 상품을 15일 이내에 처분하는 것이 불가능하거나 위탁자에게 현저하게 불리하다고 합리적으로 인정되는 때에는 업무수탁자는 그 처분을 유예할 수 있다.(3) 업무수탁자는 다음 비율을 한도로 하여 여유자금을 동일 상품에 운용할 수 있다:1. 제1항 제1호, 제2호 및 제5호의 경우: 운용가액 합계액의 100%2. 제1항 제3호의 경우: 운용가액 합계액의 80%3. 제1항 제4호의 경우: 운용가액 합계액의 30%(4) 제3항의 규정에 불구하고 업무수탁자는 동일인 및 그 계열회사(독점규제 및 공정거래에 관한 법률이 규정하는 동일한 기업집단에 속하는 회사를 말한다)가 발행하는 제1항 제4호의 상품에 여유자금 운용가액 합계액의 20%(계열회사의 경우 25%)를 초과하여 운용할 수 없다.(5) 제1항에 의한 현금의 운용은 제4조 제2항의 지급에 필요한 자금이 해당 지급일의 직전 영업일까지 확보될 수 있도록 운용대상의 만기를 정하여야 한다. (6) 본조에 의한 여유자금의 운용은 업무수탁자가 위탁자를 대리하여 위탁자의 명의로 수행한다. 업무수탁자는 여유자금의 운용에 관한 장부를 작성ㆍ보관하고 위탁자와 자산관리자에게 매월 1회 여유자금 운용과 적격 운용대상에 관한 정보를 제공하여야 하며, 위탁자가 여유자금의 운용에 관한 시정을 요구하는 경우에는 특별한 사정이 없는 한 이에 응하여야 한다. (3) 대체자산관리업무 및 기타 업무 ▶ 업무위탁계약 제 16 조 (대체자산관리업무 및 기타 업무)(1) 업무수탁자는 자산관리자에게 자산관리위탁계약 제13조 제1항 각 호에 정한 사유가 발생하거나 위탁자가 자산관리위탁계약의 목적을 달성할 수 없다고 합리적으로 판단한 때에는 위탁자를 대리하여 자산관리위탁계약을 해지하고, 대체자산관리자를 선정하여야 하며 대체자산관리자가 선정되기 이전까지는 대체자산관리자로서 자산관리위탁계약에 따른
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자산관리업무를 하여야 한다. 이 경우 업무수탁자는 자산유동화법 기타 관련 법령에 따라 요구되는 절차를 이행하여야 한다.(2) 대체자산관리자의 대체자산관리업무 수행에 관해서는 자산관리위탁계약이 정하는 바를 준용하기로 하되, 수수료 지급에 관해서는 위탁자 및 기술보증기금과 별도로 협의하여 정하기로 한다.(3) 위탁자는 자산유동화법 시행령 제4조 제3항에 따라 업무수탁자를 유동화자산양도계약서, 자산관리위탁계약서, 업무위탁계약서, 신용공여약정서, 자산관리위탁계약 제6조 제1항에 의하여 자산관리자가 보관 및 관리하는 서류의 사본 등 각종 서류를 보관 및 관리할 관리책임자로 지정한다. 업무수탁자는 금융위원회 또는 유동화사채 소지인의 요구가 있는 때에는 위 각 서류를 열람하게 하여야 한다.(4) 업무수탁자는 유동화사채의 투자자들의 권익 및 위탁자의 이익을 보호하기 위하여 자산관리위탁계약에 따른 자산관리자에 대한 각종 통지, 요청 및 시정요구, 손해배상의 청구, 각종 협의 및 승낙, 동의, 유동화자산 양도계약에 따른 각종 승낙 및 동의, 자산관리자의 자산관리현황 파악 등과 관련하여 필요한 위탁자의 권한을 행사한다.(5) 업무수탁자는 위탁자가 발행한 유동화사채와 관련하여 그 소지인 기타 발행과 관련된 계약의 당사자로부터 어떠한 통지를 받은 경우 이를 위탁자에게 즉시 전달한다.(6) 업무수탁자는 위탁자를 대리하여 자산유동화계획에서 정한 바에 따라 유동화사채의 원금의 상환, 연체이자의 지급 등에 관한 업무를 수행하며, 유동화사채의 상환기일에 그 지급을 대행한다. 3) 기타 자산의 관리ㆍ운용ㆍ처분에 관한 내용 (1) 자산관리자의 약정사항 ▶ 자산관리위탁계약제 11 조 (자산관리자의 약정사항)(1) 자산관리자는 위탁자에 대하여 다음 각 호의 사항을 준수할 것을 약정한다.1. 자산관리자는 이 계약상의 의무를 성실히 수행하기로 하며, 자산유동화법 및 기타 관계법령을 준수한다.2. 자산관리자는 이 계약이 해지되는 경우 유동화자산과 관련하여 위탁자 및 업무수탁자가 요구하는 모든 서류를 위탁자 및 업무수탁자 또는 그 지정하는 자에게 인도하여야 한다.3. 자산관리자는 유동화자산 기타 위탁자의 재산과 관련하여 제3자와의 분쟁이 발생하고 이로 인하여 유동화자산에 중대한 영향을 미칠 가능성이 있다고 판단되거나 소송이 제기된 경우 이를 즉시 위탁자 및 업무수탁자에게 통지하여야 한다.(2) 자산관리자는 다음 각 호의 행위를 하여서는 아니된다.1. 이 계약에서 명시적으로 인정하는 경우를 제외하고, 자산관리자는 기술보증기금의 사전 서면 동의 없이 유동화자산의 양도, 담보제공 등 기타 일체의 처분행위를 하여서는 아니되며, 기술보증기금의 동의 없이 조기상환을 요구할 수 없다.2. 이 계약에서 명시적으로 인정하는 경우를 제외하고, 자산관리자는 기술보증기금의 동의 없이는 유동화자산의 조건을 변경하거나 채무를 면제할 수 없고 유동화자산에 대한 연대보증인을 변경하거나 연대보증계약을 해제 또는 해지할 수 없다. 자산관리자가 유동화자산의 조건을 변경하거나 채무를 면제하고자 하는 경우(채무자의 유동화자산에 대한 조기상환권 행사시 조기상환수수료를 협의 조정하는 경우를 포함한다) 또는 연대보증인을 변경하거나 연대보증계약을 해제 또는 해지하고자 하는 경우에는 사전에 필요한 자료를 첨부하여 기술보증기금의 동의를 요청하여야 한다.3. 이 계약에서 명시적으로 인정하는 경우를 제외하고, 자산관리자는 양도된 유동화자산과 관련하여 업무수탁자의 동의없이 위탁자의 권리를 침해하는 어떠한 행위도 하여서는 아니된다.4. 자산관리자는 추심한 금원을 다른 용도로 유용하여서는 아니된다.5. 자산관리자는 이 계약에 의하여 위탁자 또는 업무수탁자에게 제출하거나 제공하여야 하는 보고서, 자산관리업무에 관한 자료 및 정보를 적시에 제공하여야 하며, 자산관리자가 제출, 제공하는 보고서, 자료 및 정보에 중요한 사항의 기재 또는 표시의 누락이 있거나 허위의 기재 또는 표시를 하여서는 아니된다.
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IV. 그 밖의 투자자 보호를 위하여 필요한 사항 1. 자산유동화계획 참여기관의 주요업무 및 담당자 등 구 분 주 요 업 무 참 여 기 관 담 당 자 부 서 직책 및 성명 전 화 번 호 공동주관회사 - 유동화증권의 발행을 위한 제반절차 진행- 유동화증권의 총액 인수 및 모집 KB증권(주)한국투자증권(주)현대차증권(주)아이비케이투자증권(주) SF2부구조화금융부기업금융팀Coverage1팀 우승완 상무김민식 이사이승영 팀장곽철수 부장 자산실사,평가기관 - 유동화자산의 실사 및 평가 도원 회계법인 회계사 김수현 신용평가회사 - 유동화 증권의 원리금 지급 능력 평가 한국신용평가 최영수 애널리스트 한국기업평가 김신규 수석연구원 법률자문기관 - 자산유동화와 관련한 제반법률 검토 및 계약서작성 김앤장 법률사무소 변호사 김태엽 자산관리자 - 유동화 자산의 관리- 유동화자산 및 제반 서류의관리 기술보증기금 벤처투자센터 이동주 차장 업무수탁자 -유동화전문유한회사의 일반사무 중소기업은행 수탁부 한혜지 대리 신용공여자 - 여유자금의 운용- 자금의 집행- 유동화증권 투자자의 권익 보호- 신용공여업무 중소기업은행 투자금융부 현정아 대리 신용공여에 관한부분보증기관 - 업무수탁자의 C/L에 대한 보증 기술보증기금 벤처투자센터 이동주 차장 2. 기타 해당사항 없음 3. 부속명세서 해당사항 없음
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II. 자산관리자 및 자산의 관리방법 등 1. 자산관리자의 개요 1) 회사명 및 사업목적 등 구 분 주자산관리자 명 칭 기술보증기금 설립연월일 1989년 03월 31일 대 표 자 김 종 호 본점소재지 부산광역시 남구 문현금융로 33 (전화번호 : 1544-1120) 목 적 사 업 1. 기금은 다음 각 호의 업무를 수행한다. 1) 기본재산의 관리 2) 기술신용보증 3) 일반신용보증 4) 기업에 대한 경영지도 및 기술지도 5) 신용조사 및 신용정보의 종합관리 5)의 2 기술평가(당해 기술과 관련된 기술성, 시장성, 사업성 등을 종합적으로 평가하여 금액, 등급, 의견 또는 점수 등으로 표기하는 것을 말한다.) 6) 구상권행사 7) 신용보증제도의 조사, 연구 8) 제1호 내지 제7호의 업무에 부수되는 업무로서 금융위원회의 승인을 얻은 업무 2. 기금은 제1항의 업무외에 재보증업무 및 유동화회사보증업무를 수행할 수 있다. 3. 기금은 제1항 제5호 제2의 규정에 의한 기술평가의 객관성 및 공정성 등을 확보하기 위하여 기술평가의 기준, 절차, 방법, 종류 등에 관한 사항을 미리 정하여야 한다. 자본금(출자금등) 주식발행하지 않는 비영리 법인으로 해당사항 없음 주요주주(출자자등) 주식발행하지 않는 비영리 법인으로 해당사항 없음 2) 사업의 내용 (1) 주요 기능 및 역할 - 기술보증 - 기술평가 - 보증연계투자 - 구상권관리 - 유동화회사보증(P-CBO) - 기술혁신지원(기술이전 및 사업화지원, 벤처기업과 이노비즈기업 선정 등) - 기업에 대한 경영지도 및 기술지도 - 중소기업 기술보호 - 기술신탁관리 - 신용조사 및 신용정보의 종합관리 - 신용보증제도의 조사·연구 - 중소기업팩토링 (2) 경영목표 및 전략 □ 미 션: 중소·벤처기업을 위한 기술금융과 혁신지원 활성화를 통해 지역균형과 국민경제 발전에 기여 □ 비 전: 기술기업의 Start up부터 Scale up까지 함께하는 혁신성장플랫폼 □ 핵심가치: 공정, 혁신, 연대 □ 전략목표 및 전략과제 ○ (전략목표①) 미래신산업 혁신성장 뒷받침 - 신성장 미래 전략기술 중점 지원 - 글로벌·딥테크 벤처·스타트업 육성 - 지속가능 일자리 창출 지원 강화 ○ (전략목표②) 민간주도 기술혁신 생태계 조성 - 역동적 기술사업화 촉진 - 민간협력 기반 기술혁신 지원 강화 - 기업활력 회복 및 재도약 지원 강화 ○ (전략목표③) 국민중심 ESG경영 구현 - 안전·환경 중심 사회책임경영 강화 - 상생협력·공정경제 활성화 - 투명하고 공정한 기업문화 정착 ○ (전략목표④) 생산적·효율적 혁신체계 확립 - 디지털·생산성 기반 고객 맞춤 경영혁신 - 성과중심 사업·조직 관리체계 혁신 - 소통·참여의 협력적 조직문화 혁신 (3) 주요사업의 요약 [단위 : 백만원] 구분 2020년 결산 2021년 결산 2022년 결산 2023년 결산 2024년 결산 2025년 예산 기술금융지원 3) 재무에 관한 사항 [단위 : 백만원] 구분 2020년 결산 2021년 결산 2022년 결산 2023년 결산 2024년 결산 자산 유동자산 투자자산 일반유형자산 사회기반시설 무형자산 기타 비유동자산 자산총계 부채 유동부채 장기차입부채 장기충당부채 기타 비유동부채 부채총계 순자산 기본순자산 적립금 및 잉여금 순자산조정 순자산총계 부채비율 4) 임원 및 직원 현황 (1) 임원 현황 직위 상임기관장 성명 김종호 직책 이사장 성별 남 임기 (시작일) 2021년 11월 08일 (종료일) 2024년 11월 07일 주요경력 대통령비서실 민정수석비서관 감사원 사무총장 대통령비서실 공직기강비서관 선임절차 임원추천위원회 복수추천→중소벤처기업부 장관 제청→대통령 임명 선임절차규정 공공기관의 운영에 관한 법률 제26조 직위 상임감사 성명 임명배 직책 감사 성별 남 임기 (시작일) 2023년 09월 06일 (종료일) 2025년 09월 05일 주요경력 동국대학교 초빙교수한국에너지공단 상임감사국립공원공단 상임감사 선임절차 임원추천위원회 복수추천→공공기관운영위원회 심의의결→기획재정부장관 제청→대통령 임명 선임절차규정 공공기관의 운영에 관한 법률
2023기보제이차유동화전문유한회사 — 사업보고서(유동화전문회사) (2025.08)

제26조 직위 상임이사 성명 박주선 직책 전무이사 성별 남 임기 (시작일) 2022년 03월 28일 (종료일) 2025년 03월 27일 주요경력 기술보증기금 서울서부지역본부 본부장기술보증기금 인천지역본부 본부장기술보증기금 감사실 실장 선임절차 이사장 임명 선임절차규정 공공기관의 운영에 관한 법률 제26조 직위 상임이사 성명 이재필 직책 이사 성별 남 임기 (시작일) 2023년 04월 17일 (종료일) 2026년 04월 16일 주요경력 기술보증기금 중앙기술평가원 원장기술보증기금 기술보증부 부장기술보증기금 전략기획부 부부장 선임절차 이사장 임명 선임절차규정 공공기관의 운영에 관한 법률 제26조 직위 상임이사 성명 이상창 직책 이사 성별 남 임기 (시작일) 2024년 02월 21일 (종료일) 2026년 02월 20일 주요경력 경기지방중소벤처기업청 청장대전세종지방중소벤처기업청 청장중소벤처기업부 운영지원과 과장 선임절차 이사장 임명 선임절차규정 공공기관의 운영에 관한 법률 제26조 직위 상임이사 성명 천창호 직책 이사 성별 남 임기 (시작일) 2024년 03월 12일 (종료일) 2026년 03월 11일 주요경력 대통령비서실 중소벤처비서관 행정관(재)경기도평생교육진흥원 지식재산캠퍼스 본부장국회 의원실 보좌관 선임절차 이사장 임명 선임절차규정 공공기관의 운영에 관한 법률 제26조 직위 상임이사 성명 김대철 직책 이사 성별 남 임기 (시작일) 2024년 07월 16일 (종료일) 2026년 07월 15일 주요경력 기술보증기금 서울서부지역본부 본부장기술보증기금 경기지역본부 본부장기술보증기금 인사부장 선임절차 기관장 임명 선임절차규정 공공기관의 운영에 관한 법률 제26조 직위 비상임이사 성명 조현숙 직책 비상임이사 성별 여 임기 (시작일) 2022년 09월 19일 (종료일) 2024년 09월 18일 주요경력 (사)코드게이트보안포럼 이사장국가보안기술연구소 소장한국전자통신연구원 본부장 선임절차 임원추천위원회 복수추천→중소벤처기업부장관 임명 선임절차규정 공공기관의 운영에 관한 법률 제26조 직위 비상임이사 성명 백운일 직책 비상임이사 성별 남 임기 (시작일) 2023년 02월 01일 (종료일) 2025년 01월 31일 주요경력 법무법인(유한) 세종 전문위원중앙대 산학협력중점교수국회대변인실 비서관 선임절차 임원추천위원회 복수추천→중소벤처기업부장관 임명 선임절차규정 공공기관의 운영에 관한 법률 제26조 직위 비상임이사 성명 윤미옥 직책 비상임이사 성별 여 임기 (시작일) 2023년 07월 12일 (종료일) 2025년 07월 11일 주요경력 (사)한국여성벤처협회 회장(주)지아이이앤에스 대표이사우주개발진흥실무위원회 위원 선임절차 임원추천위원회 복수추천→중소벤처기업부장관 임명 선임절차규정 공공기관의 운영에 관한 법률 제26조 직위 비상임이사 성명 윤형근 직책 비상임이사 성별 남 임기 (시작일) 2024년 07월 01일 (종료일) 2026년 06월 30일 주요경력 기술보증기금 달성지점 고객부장기술보증기금 대구북지점 지점장기술보증기금 평택지점 지점장 선임절차 임원추천위원회 복수추천→중소벤처기업부장관 임명 선임절차규정 공공기관의 운영에 관한 법률 제26조 직위 비상임이사 성명 백지아 직책 비상임이사 성별 여 임기 (시작일) 2024년 11월 01일 (종료일) 2026년 10월 31일 주요경력 서울특별시 국제관계대사주 제네바대표부 대사외교부 기획조정실 실장 선임절차 임원추천위원회 복수추천→중소벤처기업부장관 임명 선임절차규정 공공기관의 운영에 관한 법률 제26조 직위 비상임이사 성명 김명환 직책 비상임이사 성별 남 임기 (시작일) 2024년 11월 01일 (종료일) 2026년 10월 31일 주요경력 비엔에이치인베스트먼트(유) 대표이사이노폴리스파트너스(유) 상무360ip코리아(주) 상무 선임절차 임원추천위원회 복수추천→중소벤처기업부장관 임명 선임절차규정 공공기관의 운영에 관한 법률 제26조 직위 비상임이사 성명 옥성대 직책 비상임이사 성별 남 임기 (시작일) 2024년 11월 01일 (종료일) 2026년 10월 31일 주요경력 국가기록관리위원회 위원옥성대
2023기보제이차유동화전문유한회사 — 사업보고서(유동화전문회사) (2025.08)

법률사무소 변호사부산지방검찰청 동부지청 차장검사 선임절차 임원추천위원회 복수추천→중소벤처기업부장관 임명 선임절차규정 공공기관의 운영에 관한 법률 제26조 (2) 임직원 수 (단위: 명, %) 구분 2020년 2021년 2022년 2023년 2024년 2025년3/4분기 임원 기관장 상임 정원 상임 현원 비상임 이사 상임 정원 상임 현원 비상임 감사 상임 정원 상임 현원 비상임 기타 상임임원 정원(A) 정규직 일반정규직 정원 계(B) (별도정원) (탄력정원) 현원 계 전일제 단시간 무기계약직 정원 계(C) (별도정원) (탄력정원) 현원 계 전일제 단시간 임직원 총계 (A+B+C) 구분 2020년 2021년 2022년 2023년 2024년 2025년3/4분기 여성현원 합계 임원 정규직 구분 2020년 2021년 2022년 2023년 2024년 2025년3/4분기 비정규직 기간제 전일제 단시간 계 정규직전환 전환계획(D) 전환실적(E) 전환비율(E/D) 기타 소속외인력 파견 용역(민간) 사내하도급 계 정규직전환 전환계획(F) 전환실적(G) 전환비율(G/F) 자회사 구분 2020년 2021년 2022년 2023년 2024년 2025년3/4분기 연수직 공통공개기준 ㅇ 임원(기관장, 이사, 감사) : 법령 또는 기획재정부로부터 승인·통보받은 정원 기준ㅇ 정규직 : 일반정규직과 무기계약직을 포함하며, 임원을 제외한 인력(지사 및 해외조직에서 근무중인 직원포함)* 정규직(일반정규직) : 정규직 근로자 중 무기계약직을 제외한 인력* 정규직(무기계약직) : 계약이 무기한으로 정년이 보장되는 근로자로 비정규직에서 전환된인력과 무기계약직으로 직접 채용한 인력* 임용후 인력을 기준으로 작성,따라서 인턴등 임용전 인력은 제외되며,수습 직원도 임용후 수습인력만 해당됨* 임금피크제 별도정원, 탄력정원 포함ㅇ 소속외인력 : 공공기관이 직접 고용하지 않고 파견·용역·사내하도급 등의 형태로타 업체(용역업체·파견업체) 소속이면서 동 기관에 근무하는 인력 기관 세부 작성기준 ㅇ 정관상 상임이사 6인 이내, 비상임이사 8인 이내임 2. 자산의 관리방법 등 1) 대금회수의 방법 및 관리절차 등 가. 유동화자산의 추심, 관리 및 처분 등 ▶ 자산관리위탁계약 제 5 조 (유동화자산의 추심, 관리 및 처분 등) (1) 자산관리자는 유동화자산의 조건에 따라 유동화자산의 원리금 등을 추심하여 자산관리계좌에 입금하거나 입금되도록 하여야 하며, 한국예탁결제원에 전자등록된 사채의 경우 한국예탁결제원으로 하여금 유동화자산인 사채에 관한 원리금을 직접 자산관리계좌로 입금하도록 조치하여야 한다. 자산관리자는 유동화자산에 대하여 자산관리자가 직접 취득하는 금원이 있는 경우 이를 즉시(늦어도 회수사실을 확인한 날로부터 3영업일 이내에) 자산관리계좌에 입금하여야 한다. 자산관리자는 자산관리위탁계약이 해지 또는 해제된 이후에도 유동화자산의 원리금 등을 수령하는 경우에는 그 수령한 금원을 즉시(늦어도 회수사실을 확인한 날로부터 3영업일 이내에) 자산관리계좌에 입금하여야 한다. (2) 자산관리자는 채무자가 유동화자산인 사채 또는 추가 발행사채의 원리금 지급의무를 이행하지 않거나 사채인수계약 또는 추가 발행사채 인수계약상의 사채 또는 추가 발행사채의 기한의 이익 상실사유가 발생한 경우 및 원리금 지급의무의 이행이 현저히 곤란하다고 판단되는 경우 자신의 고유재산에 속하는 동일한 종류의 자산을 추심하는 경우에 적용되는 업무방법서 기타 내부지침에서 정한 것과 동일한 기준에 따라 유동화자산을 보전 또는 추심하기 위하여 법적으로 허용되는 일체의 수단을 강구하여야 한다. 위탁자는 필요한 경우 자산관리자에게 위임장을 교부하는 등 자산관리자의 추심업무에 협력하여야 한다. (3) 채무자 또는 한국예탁결제원의 입금착오, 자동이체 오류, 전산상 오류 등의 사유로 추심된 금원이 자산관리계좌에 입금되지 아니한 때에는 자산관리자는 즉시(늦어도 그 사실을 알게 된 날의 익영업일 이내에) 이를 자산관리계좌에 입금하여야 한다. (4) 자산관리자가 제1항 또는 제3항의 의무이행을 지체하는 경우에는 미입금된 금액에