Economic consequences of international accounting standard 38 and impact on organisation's management decision-making behaviour when investin in r&D
Authors: Αγγελάκης Άγγελος 
Published: April 2024

Ο σκοπός αυτής της διατριβής είναι να εξετάσει τις οικονομικές συνέπειες του ΔΛΠ 38 και πώς αυτές επηρεάζουν τη διαχειριστική συμπεριφορά λήψης αποφάσεων σχετικά με τις επενδύσεις στην Έρευνα και Ανάπτυξη (Ε&Α). Το ΔΛΠ 38 επιτρέπει στη διοίκηση να επιλέγει εάν θα κεφαλαιοποιήσει ή θα χαρακτηρήσει ως έξοδο μια δαπάνη ανάπτυξης σχετικά με την επένδυση στην Ε&Α. Ως εκ τούτου, ακολουθώντας αυτές τις επιλογές, οι διευθυντές μπορούν να υιοθετήσουν πρακτικές πραγματικής διαχείρισης κερδών που μπορεί να τροποποιήσουν την πραγματική οικονομική αποκάλυψη όταν τα αποτελέσματα είναι εκτός πορείας. Η μελέτη στοχεύει στον εντοπισμό μιας θετικής σχέσης μεταξύ των μη προβλεπόμενων οικονομικών συνεπειών (μεταφράσιμων σε οικονομική επίδοση) και της απόφασης της διοίκησης να υιοθετήσει πρακτικές πραγματικής διαχείρισης κερδών κατά την επένδυση στην Ε&Α βάσει του ΔΛΠ 38. Ακολουθώντας τη συζήτηση, ο σκοπός της έρευνας διασπάται στους ακόλουθους στόχους: 1) εντοπισμό του θετικού αντικτύπου των μη προβλεπόμενων οικονομικών συνεπειών (μεταφράσιμων σε οικονομική επίδοση) στη διαχειριστική συμπεριφορά λήψης αποφάσεων, ειδικά όσον αφορά την πραγματική διαχείριση κερδών κατά την επένδυση στην Ε&Α βάσει του ΔΛΠ 38, 2) εξερεύνηση λεπτομερώς της διαδικασίας όπου οι μη προβλεπόμενες οικονομικές συνέπειες επηρεάζουν θετικά τη διαχειριστική συμπεριφορά λήψης αποφάσεων (μεταφράσιμες σε οικονομική επίδοση) κατά την επένδυση στην Ε&Α βάσει του ΔΛΠ 38, 3) εξερεύνηση των παραγόντων που επηρεάζουν τον τρόπο με τον οποίο οι μη προβλεπόμενες οικονομικές συνέπειες θετικά επηρεάζουν τη διαχειριστική συμπεριφορά λήψης αποφάσεων (μεταφράσιμες σε οικονομική επίδοση) κατά την επένδυση στην Ε&Α βάσει του ΔΛΠ 38. Υιοθετήθηκε μια μεικτή μεθοδολογική προσέγγιση, περιλαμβάνοντας δημοσκοπήσεις και ημιδομημένες συνεντεύξεις, ακολουθούμενη από σύγκλιση τριγωνισμού των ευρημάτων των μεθόδων. Η δημοσκόπηση αποσπά υποκειμενικά αποτελέσματα και δεδομένα για να διερευνήσει τυχόν θετική αλληλεπίδραση μεταξύ της οικονομικής επίδοσης και της υιοθέτησης πολιτικής πραγματικής διαχείρισης κερδών όταν η διοίκηση λαμβάνει σημαντικές αποφάσεις, όπως η επένδυση στην Ε&Α βάσει του ΔΛΠ 38. Ταυτόχρονα, η συνέντευξη επιτρέπει στον ερευνητή να εξερευνήσει σε βάθος και να κατανοήσει τη διαχειριστική συμπεριφορά λήψης αποφάσεων, όπως η υιοθέτηση πραγματικής διαχείρισης κερδών κατά την επένδυση στην Ε&Α βάσει του ΔΛΠ 38 και πώς η οικονομική επίδοση την επηρεάζει. Τα ευρήματα της συνέντευξης παρέχουν υποστήριξη και συμπληρωματικά δεδομένα στην δημοσκόπηση, διασφαλίζοντας την αξιοπιστία και την εμπιστοσύνη της μελέτης ενώ ενισχύουν την κατανόηση του μελετημένου φαινομένου (σύγκλιση των αποτελεσμάτων). Το δείγμα του πληθυσμού σε και τις δύο μελέτες περιλάμβανε οικονομικούς διευθυντές από εταιρείες εισηγμένες στην αγορά του Ηνωμένου Βασιλείου που έχουν υιοθετήσει ΔΛΠ/ΔΠΑ και πληρούν τα κριτήρια επαγγελματικής εμπειρίας και γνώσης λογιστικής. Τα συλλεγέντα αποδεικτικά στοιχεία κάλυψαν μια ποικιλία πηγών, συμπεριλαμβανομένων α) 165 ερωτηματολογίων δημοσκόπησης και β) 10 συνεντεύξεων. Όσον αφορά τον ερευνητικό στόχο (1), τα ευρήματα υποδεικνύουν μια θετική σχέση μεταξύ των μη προβλεπόμενων οικονομικών συνεπειών (μεταφράσιμων σε οικονομική επίδοση) και της διαχειριστικής συμπεριφοράς λήψης αποφάσεων μέσω πραγματικής διαχείρισης κερδών κατά την επένδυση στην Ε&Α βάσει του ΔΛΠ 38. Η διοίκηση αποφασίζει να ακολουθήσει παραπλανητικές πολιτικές όταν η οικονομική επίδοση δεν είναι στόχος, ειδικά όσον αφορά την επένδυση στην Ε&Α βάσει του ΔΛΠ 38. Μια οικονομική επίδοση εκτός στόχου επηρεάζει τη διοίκηση να υιοθετήσει περισσότερες πολιτικές πραγματικής διαχείρισης κερδών για να παραποιήσει το πραγματικό αποτέλεσμα. Όσον αφορά τον ερευνητικό στόχο (2), τα ευρήματα υποδεικνύουν ότι η διοίκηση υιοθετεί μια πολιτική συνεχούς παρακολούθησης αποδόσεων, αποτελώντας μια διαδικασία όπου οι μη προβλεπόμενες οικονομικές συνέπειες επηρεάζουν θετικά τη διαχειριστική συμπεριφορά λήψης αποφάσεων του οργανισμού. Ο ερευνητής αναγνωρίζει την επιλογή της διοίκησης για πολιτική συνεχούς παρακολούθησης των οικονομικών δεδομένων ως έναν τρόπο για να αποφεύγονται απροσδόκητα αρνητικά αποτελέσματα ή ακόμα και για να μειωθεί η αποτυχία μιας στρατηγικής. Επίσης, μια τέτοια πολιτική αντανακλά την αντιληπτή σημασία των οικονομικών καταστάσεων και υποστηρίζει ή ακόμα και προωθεί αποτελεσματικά τις δραστηριότητες πραγματικής διαχείρισης κερδών. Τα ευρήματα δείχνουν ότι όσο πιο σημαντικά είναι τα οικονομικά δεδομένα για τους διαχειριστές, τόσο περισσότερο επιμένουν σε μια πολιτική συνεχούς παρακολούθησης για τον έλεγχο των κινδύνων και των απροσδόκητων αποτελεσμάτων. Αυτή η συγκεκριμένη απόφαση είναι πιο πιθανό να ληφθεί όταν η οικονομική απόδοση είναι ζωτικής σημασίας για αυτούς και υποστηρίζει περισσότερες δραστηριότητες πραγματικής διαχείρισης κερδών. Όσον αφορά τον ερευνητικό στόχο (3), τα ερευνητικά ευρήματα υποδεικνύουν ότι η γνώση λογιστικής, ο ρόλος και η επαγγελματική εμπειρία του Οικονομικού Διευθυντή, η κατανόηση ή η γνώση των διευθυντών για την εταιρεία τους και η "κρατική χρηματοδότηση" είναι σημαντικοί παράγοντες που επηρεάζουν ή διαμορφώνουν τη διαχειριστική συμπεριφορά λήψης αποφάσεων, ενισχύοντας τη σχέση μεταξύ των αποφάσεων για τις δαπάνες Ε&Α και της αναφερόμενης απόδοσης. Όλοι οι παράγοντες που αναφέρθηκαν αντανακλούν τα προσωπικά και επαγγελματικά χαρακτηριστικά που επηρεάζουν τη διαχειριστική συμπεριφορά λήψης αποφάσεων των διαχειριστών. Ωστόσο, ένας εξωγενής παράγοντας φαίνεται να είναι υψηλά επηρεαστικός κατά την επένδυση στην Ε&Α βάσει του ΔΛΠ 38, δηλαδή η χορήγηση χρηματοδότησης. Όλοι οι απαντώντες παραδέχονται τη χρήση αμφισβητήσιμων μεθόδων για να πληρούν τις βασικές απαιτήσεις της κρατικής χρηματοδότησης, που μπορεί να έχουν ως αποτέλεσμα αλλαγές στην πραγματική οικονομική εικόνα. Αυτή η διατριβή συμβάλλει στην πραγματική διαχείριση κερδών και στη διεθνή λογιστική βιβλιογραφία παρέχοντας εμβλήματα για την επίδραση των οικονομικών συνεπειών στη διαδικασία λήψης αποφάσεων της διοίκησης και τη δυσλειτουργία του ΔΛΠ/ΔΠΑ όταν προσφέρει την επιλογή της επιλογής μέσω ενός συγκεκριμένου λογιστικού προτύπου. Τέτοιες περιπτώσεις αναπτύσσουν ασυμμετρία πληροφοριών με όλα τα ενδιαφερόμενα μέρη προωθώντας πολιτικές πραγματικής διαχείρισης κερδών, οι οποίες αντιτίθενται στον θεμελιώδη στόχο του ΔΛΠ/ΔΠΑ να ενημερώνουν το κοινό συμφέρον για την οικονομική αποκάλυψη ενός οργανισμού και να ικανοποιούν τις κοινές ανάγκες όλων των ενδιαφερόμενων μερών του οργανισμού.