મહામંદી પહેલા, ઘણા બેન્કો મુશ્કેલીમાં પરિણમ્યા હતા કારણ કે તેઓ શેરબજારમાં વધુ પડતા જોખમો લેતા હતા અથવા ઔદ્યોગિક કંપનીઓને અનૈતિક રીતે પૂરા પાડવામાં આવેલ લોન કે જેમાં બેંક ડિરેક્ટર અથવા અધિકારીઓ પાસે વ્યક્તિગત રોકાણ હતું.