Mehul Chokshi અને Nirav Modi એ એક અહેવાલ અનુસાર ૧૨,૭૦૦ કરોડના કૌભાંડમાં મોટા ભાગના એલઓયુ વર્ષ ૨૦૧૭-૧૮ દરમ્યાન ઇસ્યુ કરવામાં આવ્યા છે અથવા તો રીન્યુ કરવામાં આવ્યા છે. આ જ એલઓયુના આધારે જ નીરવ મોદીએ પીએનબીને બેંક ઈતિહાસનો સૌથી મોટો ચૂનો લગાવ્યો છે.