આ પ્રોજેકટ પર વડાપ્રધાન નરેન્દ્ર મોદી અને તત્કાલીન નેપાળના વડાપ્રધાન સુશીલ કોઇરાલા વચ્ચે 25 નવેમ્બર 2014ના રોજ સમજૂતિ થઇ હતી. ભારતની સાર્વજનિક ક્ષેત્ર કંપની સતલુજ જલ વિદ્યુત નિગમે આ સમજૂતિ પર કરાર કર્યા હતા. આ પ્રોજેકટ 2020 સુધીમાં શરૂ થવાનો હતો.