TAX COURT OPINION

Case: Efrain J. & Josefina Xuncax
Docket Number: 3380-00
Judge: Nims
Opinion Type: memo
Filed: 08/15/2001
Pages: 23

T . C . M e m o . 2 0 0 1 - 2 2 6 U N I T E D S T A T E S T A X C O U R T E F R A I N J . A N D J O S E F I N A X U N C A X , P e t i t i o n e r s v . C O M M I S S I O N E R O F I N T E R N A L R E V E N U E , R e s p o n d e n t D o c k e t N o . 3 3 8 0 - 0 0 . F i l e d A u g u s t 1 5 , 2 0 0 1 . R e s p o n d e n t d e t e r m i n e d a d e f i c i e n c y f o r p e t i t i o n e r s ' 1 9 9 6 t a x a b l e y e a r b a s e d p r i m a r i l y o n t h e d i s a l l o w a n c e o f a m o u n t s c l a i m e d f o r c o s t o f g o o d s s o l d a n d b u s i n e s s e x p e n s e s o n p e t i t i o n e r s ' S c h e d u l e C , P r o f i t o r L o s s f r o m B u s i n e s s . H e l d : P e t i t i o n e r s a r e l i a b l e f o r a d e f i c i e n c y a s r e d e t e r m i n e d h e r e i n . H e l d , f u r t h e r , p e t i t i o n e r s a r e l i a b l e f o r t h e s e c . 6 6 6 2 ( a ) , I . R . C . , a c c u r a c y - r e l a t e d p e n a l t y . E f r a i n J . a n d J o s e f i n a X u n c a x , p r o s e s e . J o n a t h a n H . S l o a t , f o r r e s p o n d e n t . - 2 - M E M O R A N D U M F I N D I N G S O F F A C T A N D O P I N I O N N I M S , J u d g e : R e s p o n d e n t d e t e r m i n e d a F e d e r a l i n c o m e t a x d e f i c i e n c y f o r p e t i t i o n e r s ' 1 9 9 6 t a x a b l e y e a r i n t h e a m o u n t o f $ 7 1 , 0 9 1 . 0 0 . R e s p o n d e n t a l s o d e t e r m i n e d a n a c c u r a c y - r e l a t e d p e n a l t y o f $ 1 4 , 2 1 8 . 2 0 f o r 1 9 9 6 , p u r s u a n t t o s e c t i o n 6 6 6 2 ( a ) . A f t e r a c o n c e s s i o n b y r e s p o n d e n t , t h e i s s u e s f o r d e c i s i o n a r e : ( 1 ) W h e t h e r p e t i t i o n e r s a r e e n t i t l e d t o o f f s e t g r o s s p r o f i t s r e p o r t e d o n t h e i r 1 9 9 6 S c h e d u l e C , P r o f i t o r L o s s f r o m B u s i n e s s , b y c l a i m e d c o s t o f g o o d s s o l d i n a n a m o u n t i n e x c e s s o f t h a t a l l o w e d b y r e s p o n d e n t ; ( 2 ) w h e t h e r p e t i t i o n e r s a r e e n t i t l e d t o S c h e d u l e C b u s i n e s s e x p e n s e d e d u c t i o n s i n e x c e s s o f t h e a m o u n t s a l l o w e d b y r e s p o n d e n t ; a n d ( 3 ) w h e t h e r p e t i t i o n e r s a r e l i a b l e f o r t h e s e c t i o n 6 6 6 2 a c c u r a c y - r e l a t e d p e n a l t y . A d d i t i o n a l a d j u s t m e n t s m a d e b y r e s p o n d e n t t o p e t i t i o n e r s ' e x e m p t i o n s , i t e m i z e d d e d u c t i o n s , e a r n e d i n c o m e c r e d i t , a n d s e l f - e m p l o y m e n t t a x a r e c o m p u t a t i o n a l i n n a t u r e a n d w i l l b e r e s o l v e d b y o u r h o l d i n g s o n t h e f o r e g o i n g i s s u e s . U n l e s s o t h e r w i s e i n d i c a t e d , a l l s e c t i o n r e f e r e n c e s a r e t o s e c t i o n s o f t h e I n t e r n a l R e v e n u e C o d e i n e f f e c t f o r t h e y e a r a t i s s u e , a n d a l l R u l e r e f e r e n c e s a r e t o t h e T a x C o u r t R u l e s o f P r a c t i c e a n d P r o c e d u r e . - 3 - F I N D I N G S O F F A C T S o m e o f t h e f a c t s h a v e b e e n s t i p u l a t e d a n d a r e s o f o u n d . T h e s t i p u l a t i o n s o f t h e p a r t i e s , w i t h a c c o m p a n y i n g e x h i b i t s , a r e i n c o r p o r a t e d h e r e i n b y t h i s r e f e r e n c e . A t t h e t i m e t h e p e t i t i o n w a s f i l e d i n t h i s c a s e , p e t i t i o n e r s r e s i d e d i n L o s A n g e l e s , C a l i f o r n i a . D u r i n g 1 9 9 6 , p e t i t i o n e r s o p e r a t e d a p r o p r i e t o r s h i p u n d e r t h e n a m e o f E J X C o n t r a c t o r ( E J X ) . E J X w a s e n g a g e d i n t h e b u s i n e s s o f s e w i n g m a t e r i a l s p r o v i d e d b y a c o n t r a c t i n g m a n u f a c t u r e r i n t o a f i n i s h e d p r o d u c t . A l l m a t e r i a l s n e c e s s a r y t o c o m p l e t e t h e i t e m s , w i t h t h e e x c e p t i o n o f t h r e a d , w e r e s u p p l i e d b y t h e m a n u f a c t u r e r . T h r o u g h s u c h a r r a n g e m e n t s , E J X w a s p r i n c i p a l l y i n v o l v e d i n t h e s e w i n g o f j e a n s a n d s h o r t s . E J X ' s d a y - t o - d a y o p e r a t i o n s d u r i n g t h e y e a r a t i s s u e w e r e m a n a g e d b y M i g u e l X . M e n d e z , p e t i t i o n e r s ' s o n . O n t h e S c h e d u l e C a t t a c h e d t o t h e i r 1 9 9 6 F e d e r a l i n c o m e t a x r e t u r n , p e t i t i o n e r s r e p o r t e d g r o s s r e c e i p t s f r o m E J X o f $ 4 8 5 , 0 0 9 , c o s t o f g o o d s s o l d o f $ 2 7 4 , 1 0 9 , a n d t o t a l e x p e n s e s o f $ 1 8 3 , 4 2 7 . A c c o r d i n g l y , E J X w a s r e f l e c t e d a s h a v i n g e a r n e d a n e t p r o f i t o f $ 2 7 , 4 7 3 . S u c h r e c e i p t s a n d e x p e n d i t u r e s w e r e c o m p u t e d u s i n g t h e c a s h m e t h o d o f a c c o u n t i n g . A s a r e s u l t o f t h e s u b s e q u e n t e x a m i n a t i o n o f p e t i t i o n e r s ' r e t u r n , r e s p o n d e n t i s s u e d a n o t i c e o f d e f i c i e n c y m a k i n g a d j u s t m e n t s t o t h e f o r e g o i n g S c h e d u l e C a m o u n t s . R e s p o n d e n t - 4 - d i s a l l o w e d i n f u l l o r i n p a r t a m o u n t s c l a i m e d b y p e t i t i o n e r s f o r c o s t o f g o o d s s o l d a n d b u s i n e s s e x p e n s e d e d u c t i o n s , a s f o l l o w s : I t e m A m o u n t C l a i m e d o n R e t u r n A m o u n t A l l o w e d P e r N o t i c e o f D e f i c i e n c y C o s t o f G o o d s S o l d 1 $ 2 7 4 , 1 0 9 $ 1 3 7 , 0 5 5 A d v e r t i s i n g 1 , 3 2 9 0 C a r & T r u c k 8 , 6 6 5 0 C o m m i s s i o n s 6 , 7 8 6 0 D e p r e c i a t i o n 1 3 , 3 5 2 1 3 , 3 5 2 I n s u r a n c e 4 , 9 6 7 0 L e g a l & P r o f e s s i o n a l 8 , 0 1 2 0 O f f i c e E x p e n s e 4 , 6 2 5 0 R e n t 3 1 , 2 0 0 2 4 , 0 0 0 R e p a i r s 2 9 , 6 5 2 0 S u p p l i e s 4 6 , 7 1 2 0 T a x e s & L i c e n s e s 8 0 3 0 T r a v e l 8 , 6 2 3 0 M e a l s 2 , 0 0 6 0 U t i l i t i e s 9 , 9 7 4 0 W a g e s 6 , 7 2 1 7 8 , 1 0 0 T O T A L $ 4 5 7 , 5 3 6 $ 2 5 2 , 5 0 7 1 P e t i t i o n e r s ' r e t u r n s h o w s t h i s f i g u r e a s c o m p r i s i n g $ 5 0 , 9 2 5 f o r " C o s t o f l a b o r " a n d $ 2 2 3 , 1 8 4 f o r " O t h e r c o s t s " . A d d i t i o n a l l y , s i n c e i s s u a n c e o f t h e n o t i c e o f d e f i c i e n c y , r e s p o n d e n t h a s c o n c e d e d t h a t p e t i t i o n e r s a r e e n t i t l e d t o d e d u c t a s a S c h e d u l e C l e g a l a n d p r o f e s s i o n a l e x p e n s e $ 7 2 5 p a i d f o r b o o k k e e p i n g s e r v i c e s . - 5 - T h e a l l o w a n c e s d e s c r i b e d a b o v e w e r e b a s e d u p o n i n v o i c e s a n d r e c e i p t s p r o v i d e d t o r e s p o n d e n t p r i o r t o t r i a l a n d m a d e a p a r t o f t h e r e c o r d i n t h i s c a s e . A t t r i a l , M r . M e n d e z s p o k e o n b e h a l f o f h i s p a r e n t s ( w h o a p p a r e n t l y h a v e m i n i m a l c o m m a n d o f E n g l i s h ) . H e t e s t i f i e d t h a t E J X ' s b u s i n e s s d e t e r i o r a t e d s h o r t l y a f t e r t h e y e a r a t i s s u e a n d c l o s e d i n t h e f a l l o f 1 9 9 7 . H e a l s o i n d i c a t e d t h a t n o b u s i n e s s r e c o r d s w e r e r e t a i n e d a n d c o n c e d e d t h a t p e t i t i o n e r s c o u l d o f f e r n o f u r t h e r s u b s t a n t i a t i o n f o r t h e i r c l a i m e d c o s t s a n d e x p e n s e s . I n a d d i t i o n , h e e x p l a i n e d t h a t e f f o r t s t o l o c a t e t h e b o o k k e e p e r w h o h a d p r e p a r e d E J X ' s b u s i n e s s r e c o r d s a s w e l l a s p e t i t i o n e r s ' 1 9 9 6 r e t u r n h a d b e e n u n a v a i l i n g . I n t h i s c o n n e c t i o n , t h e c o l l o q u y s e t f o r t h b e l o w e x e m p l i f i e s M r . M e n d e z ' s t e s t i m o n y o n t h e s e m a t t e r s : T H E C O U R T : N o w , w h y d o n ' t y o u t e l l t h e C o u r t a n y t h i n g y o u w a n t t o s t a t e i n r e g a r d t o y o u r f a m i l y ' s t a x p r o b l e m s . T H E W I T N E S S : Y e a h . T h e o n l y t h i n g I c a n s a y i s t h a t w e h a d - - w e w e r e i n t h i s b u s i n e s s q u i t e a l o n g t i m e a n d w e w e r e d o i n g g o o d , s i n c e m y d a d w e n t t o - - y o u k n o w , l i k e h e g o t s i c k a n d a l m o s t e v e r y t h i n g o f t h e b u s i n e s s , i t w e n t d o w n l i k e , y o u k n o w , n o - - t h e r e w e r e n o - - t h e r e w e r e m y f a t h e r n o t w o r k i n g . S o t h e b u s i n e s s , i t w a s n o t g o o d . S o w h a t I c a n t e l l i s t h a t I w i s h I c a n h a v e a l l t h e p r o o f s w e u s e d t o - - w e h a d f o r a l l t h e o t h e r y e a r s , w h i c h i s - - y o u k n o w , w e u s e d t o d o g o o d t h i n g s . Y o u k n o w , k e e p t h e f i l e s , b u t s i n c e w e d e c i d e n o t t o w o r k w i t h i t a n y m o r e . S o w e j u s t - - a c t u a l l y m y d a d - - w e d o n ' t h a v e n o p r o o f s . W e j u s t w e c a n n o t c o m e w i t h t h a t p r o o f . - 6 - T h e o n l y t h i n g I c a n - - t h e t h i n g o n l y I c a n s a y i s t h a t i f w e h a v e s o m e p r o o f - - w e d i d o u r b e s t t o l o o k f o r i t . W e - - e v e n w e w e n t t o o u r b o o k k e e p e r w h o u s e d t o t a k e c a r e o f o u r b u s i n e s s , b u t u n f o r t u n a t e l y h e ' s n o t l o n g e r i n t h a t p l a c e . S o w e c o u l d n ' t g e t s o m e - - y o u k n o w , l i k e s o m e p r o o f s t h a t w e d i d , y o u k n o w . T H E C O U R T : W h o m a d e o u t t h e i n c o m e t a x r e t u r n - - T H E W I T N E S S : T h a t ' s o u r b o o k k e e p e r . A s i d e f r o m M r . M e n d e z ' s t e s t i m o n y , w h i c h w e n o t e w a s g e n e r a l l y i m p r e c i s e a n d d i f f i c u l t t o f o l l o w , t h e o n l y e v i d e n c e o f f e r e d b y p e t i t i o n e r s a t t r i a l w a s a d o c u m e n t d a t e d M a r c h 1 9 , 2 0 0 1 , t h a t s t a t e d : I M i g u e l X . M e n d e z a n d E f r a i n J . X u n c a x d e c l a r e t h a t a l t h o u g h w e d o n ' t h a v e a n y f u r t h e r p r o v e s o f 1 9 9 6 i n c o m e t a x , w e a f f i r m t h a t i n t h e y e a r 1 9 9 6 w e a p p r o x i m a t e l y p a i d 1 5 t o 2 0 e m p l o y e e s i n c a s h f o r t h e i r w e e k l y l a b o r . W e c a m e t o a n a g r e e m e n t w i t h o u r e m p l o y e e s t h a t b y t h e e n d o f t h e y e a r t h e y w o u l d r e c e i v e f r o m u s a f o r m 1 0 9 9 . W i t h t h i s p u r p o s e i t g a v e t h e m a n o p p o r t u n i t y t o f i l e t h e i r i n c o m e t a x f o r t h e f o l l o w i n g y e a r . T h e a m o u n t t h a t t h i s e m p l o y e e s r e c e i v e d y e a r l y w a s a p p r o x i m a t e l y t e n t h o u s a n d s d o l l a r s . H o w e v e r , w e d o n ' t h a v e m u c h p r o v e s o f t h e s e v a l u a b l e d o c u m e n t s t h e r e f o r e , w e h a v e t r i e d t o l o c a t e o u r b o o k k e e p e r f o r f u r t h e r a s s i s t a n t b u t w e a p p a r e n t l y f o u n d o u t t h a t h e w a s n o l o n g e r i n t h e s a m e b u s i n e s s . W e w r i t e t h i s t e s t i m o n y i n t h e h o p e t h a t t h i s m a t t e r w o u l d b e m o r e e x p l i c a b l e . A t t h e c l o s e o f t h e t r i a l , t h e C o u r t i n d i c a t e d t o p e t i t i o n e r s t h a t t h e y w o u l d b e a f f o r d e d a n o p p o r t u n i t y t o f i l e a p o s t t r i a l b r i e f i n s u p p o r t o f t h e i r p o s i t i o n . P e t i t i o n e r s h a v e c h o s e n n o t t o d o s o . - 7 - O P I N I O N I . B u r d e n o f P r o o f W e b e g i n w i t h a t h r e s h o l d o b s e r v a t i o n r e g a r d i n g b u r d e n o f p r o o f . A s a g e n e r a l r u l e , d e t e r m i n a t i o n s b y r e s p o n d e n t a r e p r e s u m e d c o r r e c t , a n d t a x p a y e r s b e a r t h e b u r d e n o f p r o v i n g o t h e r w i s e . R u l e 1 4 2 ( a ) . S e c t i o n 7 4 9 1 , h o w e v e r , m a y s h i f t t h e b u r d e n t o t h e C o m m i s s i o n e r i n c e r t a i n c i r c u m s t a n c e s . S e c t i o n 7 4 9 1 i s a p p l i c a b l e t o c o u r t p r o c e e d i n g s t h a t a r i s e i n c o n n e c t i o n w i t h e x a m i n a t i o n s c o m m e n c i n g a f t e r J u l y 2 2 , 1 9 9 8 , a n d r e a d s i n p e r t i n e n t p a r t : S E C . 7 4 9 1 . B U R D E N O F P R O O F . ( a ) B u r d e n S h i f t s W h e r e T a x p a y e r P r o d u c e s C r e d i b l e E v i d e n c e . - - ( 1 ) G e n e r a l r u l e . - - I f , i n a n y c o u r t p r o c e e d i n g , a t a x p a y e r i n t r o d u c e s c r e d i b l e e v i d e n c e w i t h r e s p e c t t o a n y f a c t u a l i s s u e r e l e v a n t t o a s c e r t a i n i n g t h e l i a b i l i t y o f t h e t a x p a y e r f o r a n y t a x i m p o s e d b y s u b t i t l e A o r B , t h e S e c r e t a r y s h a l l h a v e t h e b u r d e n o f p r o o f w i t h r e s p e c t t o s u c h i s s u e . ( 2 ) L i m i t a t i o n s . - - P a r a g r a p h ( 1 ) s h a l l a p p l y w i t h r e s p e c t t o a n i s s u e o n l y i f - - ( A ) t h e t a x p a y e r h a s c o m p l i e d w i t h t h e r e q u i r e m e n t s u n d e r t h i s t i t l e t o s u b s t a n t i a t e a n y i t e m ; ( B ) t h e t a x p a y e r h a s m a i n t a i n e d a l l r e c o r d s r e q u i r e d u n d e r t h i s t i t l e a n d h a s c o o p e r a t e d w i t h r e a s o n a b l e r e q u e s t s b y t h e S e c r e t a r y f o r w i t n e s s e s , i n f o r m a t i o n , d o c u m e n t s , m e e t i n g s , a n d i n t e r v i e w s ; * * * * * * * * * * - 8 - ( c ) P e n a l t i e s . - - N o t w i t h s t a n d i n g a n y o t h e r p r o v i s i o n o f t h i s t i t l e , t h e S e c r e t a r y s h a l l h a v e t h e b u r d e n o f p r o d u c t i o n i n a n y c o u r t p r o c e e d i n g w i t h r e s p e c t t o t h e l i a b i l i t y o f a n y i n d i v i d u a l f o r a n y p e n a l t y , a d d i t i o n t o t a x , o r a d d i t i o n a l a m o u n t i m p o s e d b y t h i s t i t l e . [ S e e a l s o I n t e r n a l R e v e n u e S e r v i c e R e s t r u c t u r i n g & R e f o r m A c t o f 1 9 9 8 , P u b . L . 1 0 5 - 2 0 6 , s e c . 3 0 0 1 ( c ) , 1 1 2 S t a t . 6 8 5 , 7 2 7 , r e g a r d i n g e f f e c t i v e d a t e . ] A l t h o u g h t h e r e c o r d i n t h i s c a s e d o e s n o t r e v e a l w h e n t h e e x a m i n a t i o n o f p e t i t i o n e r s ' 1 9 9 6 r e t u r n b e g a n , r e s p o n d e n t a s s e r t s t h a t t h e b u r d e n i s n o t p l a c e d o n h i m u n d e r s e c t i o n 7 4 9 1 ( a ) w i t h r e s p e c t t o t h e i n c o m e a d j u s t m e n t s a t i s s u e a n d t h a t r e s p o n d e n t h a s m e t h i s b u r d e n o f p r o d u c t i o n u n d e r s e c t i o n 7 4 9 1 ( c ) w i t h r e s p e c t t o t h e p e n a l t i e s . W e a g r e e . A s r e g a r d s t h e a d j u s t m e n t s t o c o s t o f g o o d s s o l d a n d b u s i n e s s e x p e n s e s , a n d a s f u r t h e r e x p l a i n e d b e l o w , p e t i t i o n e r s h a v e f a i l e d t o o f f e r s u b s t a n t i a t i o n f o r a n d / o r m a i n t a i n a d e q u a t e r e c o r d s c o n c e r n i n g t h e d i s a l l o w e d a m o u n t s . H e n c e , t h e p r e r e q u i s i t e s o f s e c t i o n 7 4 9 1 ( a ) ( 2 ) f o r p l a c i n g t h e b u r d e n o n r e s p o n d e n t a s t o t h e s e i t e m s h a v e n o t b e e n m e t . S e e a l s o H i g b e e v . C o m m i s s i o n e r , 1 1 6 T . C . 4 3 8 , 4 4 1 ( 2 0 0 1 ) ; B l o d g e t t v . C o m m i s s i o n e r , T . C . M e m o . 2 0 0 1 - 1 4 7 ; H . C o n f . R e p t . 1 0 5 - 5 9 9 , a t 2 4 1 ( 1 9 9 8 ) , 1 9 9 8 - 3 C . B . 7 4 7 , 9 9 5 . W i t h r e s p e c t t o t h e a c c u r a c y - r e l a t e d p e n a l t y , t h e C o m m i s s i o n e r s a t i s f i e s t h e s e c t i o n 7 4 9 1 ( c ) b u r d e n o f p r o d u c t i o n b y " [ c o m i n g ] f o r w a r d w i t h s u f f i c i e n t e v i d e n c e i n d i c a t i n g t h a t i t i s a p p r o p r i a t e t o i m p o s e t h e r e l e v a n t p e n a l t y " b u t " n e e d n o t - 9 - i n t r o d u c e e v i d e n c e r e g a r d i n g r e a s o n a b l e c a u s e , s u b s t a n t i a l a u t h o r i t y , o r s i m i l a r p r o v i s i o n s . " H i g b e e v . C o m m i s s i o n e r , s u p r a a t 4 4 6 . R a t h e r , " i t i s t h e t a x p a y e r ' s r e s p o n s i b i l i t y t o r a i s e t h o s e i s s u e s . " I d . B e c a u s e , a s w i l l b e m o r e f u l l y d e t a i l e d i n f r a , r e s p o n d e n t h e r e h a s i n t r o d u c e d s u f f i c i e n t e v i d e n c e t o r e n d e r t h e s e c t i o n 6 6 6 2 ( a ) p e n a l t y a t l e a s t f a c i a l l y a p p l i c a b l e , t h e b u r d e n r e s t s o n p e t i t i o n e r s t o s h o w t h e i r e n t i t l e m e n t t o a n e x c e p t i o n t h e r e f r o m . I I . A d j u s t m e n t s t o I n c o m e C o m p u t a t i o n o f t h e i n c o m e o f a S c h e d u l e C b u s i n e s s t a k e s i n t o a c c o u n t b o t h c o s t o f g o o d s s o l d a n d o t h e r b u s i n e s s e x p e n s e s . C o s t o f g o o d s s o l d i s a n o f f s e t s u b t r a c t e d f r o m g r o s s r e c e i p t s i n d e t e r m i n i n g g r o s s i n c o m e . S e c . 1 . 6 1 - 3 ( a ) , I n c o m e T a x R e g s . A c c o r d i n g l y , s u c h c o s t s a r e n o t t r e a t e d a s d e d u c t i o n s a n d a r e n o t s u b j e c t t o t h e l i m i t a t i o n s o n d e d u c t i o n s c o n t a i n e d i n s e c t i o n s 1 6 2 a n d 2 7 4 . M e t r a C h e m C o r p . v . C o m m i s s i o n e r , 8 8 T . C . 6 5 4 , 6 6 1 ( 1 9 8 7 ) . H o w e v e r , a n y a m o u n t c l a i m e d a s c o s t o f g o o d s s o l d m u s t b e s u b s t a n t i a t e d , a n d t a x p a y e r s a r e r e q u i r e d t o m a i n t a i n r e c o r d s s u f f i c i e n t f o r t h i s p u r p o s e . S e c . 6 0 0 1 ; N e w m a n v . C o m m i s s i o n e r , T . C . M e m o . 2 0 0 0 - 3 4 5 ; W r i g h t v . C o m m i s s i o n e r , T . C . M e m o . 1 9 9 3 - 2 7 ; s e c . 1 . 6 0 0 1 - 1 ( a ) , I n c o m e T a x R e g s . O n c e t h e g r o s s i n c o m e o f a b u s i n e s s h a s b e e n c a l c u l a t e d , b u s i n e s s e x p e n s e d e d u c t i o n s a r e s u b t r a c t e d i n d e t e r m i n i n g n e t i n c o m e . S e c t i o n 1 6 2 ( a ) a l l o w s a d e d u c t i o n f o r " a l l t h e o r d i n a r y - 1 0 - a n d n e c e s s a r y e x p e n s e s p a i d o r i n c u r r e d d u r i n g t h e t a x a b l e y e a r i n c a r r y i n g o n a n y t r a d e o r b u s i n e s s " . Y e t a s w i t h c o s t o f g o o d s s o l d , a m o u n t s d e d u c t e d m u s t b e s u b s t a n t i a t e d , a n d r e c o r d s s u f f i c i e n t t o e s t a b l i s h s u c h d e d u c t i o n s m u s t b e m a i n t a i n e d b y t h e t a x p a y e r . S e c . 6 0 0 1 ; H r a d e s k y v . C o m m i s s i o n e r , 6 5 T . C . 8 7 , 8 9 - 9 0 ( 1 9 7 5 ) , a f f d . 5 4 0 F . 2 d 8 2 1 ( 5 t h C i r . 1 9 7 6 ) ; s e c . 1 . 6 0 0 1 - 1 ( a ) , I n c o m e T a x R e g s . W h e n a t a x p a y e r a d e q u a t e l y e s t a b l i s h e s t h a t h e o r s h e p a i d o r i n c u r r e d a d e d u c t i b l e e x p e n s e b u t d o e s n o t e s t a b l i s h t h e p r e c i s e a m o u n t , w e m a y i n s o m e c i r c u m s t a n c e s e s t i m a t e t h e a l l o w a b l e d e d u c t i o n , b e a r i n g h e a v i l y a g a i n s t t h e t a x p a y e r w h o s e i n e x a c t i t u d e i s o f h i s o r h e r o w n m a k i n g . C o h a n v . C o m m i s s i o n e r , 3 9 F . 2 d 5 4 0 , 5 4 3 - 5 4 4 ( 2 d C i r . 1 9 3 0 ) . T h e r e m u s t , h o w e v e r , b e s u f f i c i e n t e v i d e n c e i n t h e r e c o r d t o p r o v i d e a b a s i s u p o n w h i c h a n e s t i m a t e m a y b e m a d e a n d t o p e r m i t u s t o c o n c l u d e t h a t a d e d u c t i b l e e x p e n s e w a s i n c u r r e d i n a t l e a s t t h e a m o u n t a l l o w e d . W i l l i a m s v . U n i t e d S t a t e s , 2 4 5 F . 2 d 5 5 9 , 5 6 0 ( 5 t h C i r . 1 9 5 7 ) ; V a n i c e k v . C o m m i s s i o n e r , 8 5 T . C . 7 3 1 , 7 4 2 - 7 4 3 ( 1 9 8 5 ) . F u r t h e r m o r e , b u s i n e s s e x p e n s e s d e s c r i b e d i n s e c t i o n 2 7 4 a r e s u b j e c t t o r u l e s o f s u b s t a n t i a t i o n w h i c h s u p e r s e d e t h e d o c t r i n e o f C o h a n v . C o m m i s s i o n e r , s u p r a . S a n f o r d v . C o m m i s s i o n e r , 5 0 T . C . 8 2 3 , 8 2 7 - 8 2 8 ( 1 9 6 8 ) , a f f d . 4 1 2 F . 2 d 2 0 1 ( 2 d C i r . 1 9 6 9 ) ; s e c . 1 . 2 7 4 - 5 T ( a ) , T e m p o r a r y I n c o m e T a x R e g s . , 5 0 F e d . R e g . 4 6 0 1 4 ( N o v . 6 , 1 9 8 5 ) . S e c t i o n 2 7 4 p r o v i d e s t h a t n o d e d u c t i o n s h a l l b e - 1 1 - a l l o w e d f o r , a m o n g o t h e r t h i n g s , t r a v e l i n g e x p e n s e s , e n t e r t a i n m e n t e x p e n s e s , m e a l e x p e n s e s , a n d e x p e n s e s w i t h r e s p e c t t o l i s t e d p r o p e r t y ( a s d e f i n e d i n s e c t i o n 2 8 0 F ( d ) ( 4 ) a n d i n c l u d i n g p a s s e n g e r a u t o m o b i l e s ) " u n l e s s t h e t a x p a y e r s u b s t a n t i a t e s b y a d e q u a t e r e c o r d s o r b y s u f f i c i e n t e v i d e n c e c o r r o b o r a t i n g t h e t a x p a y e r ' s o w n s t a t e m e n t " : ( 1 ) T h e a m o u n t o f t h e e x p e n d i t u r e o r u s e ; ( 2 ) t h e t i m e a n d p l a c e o f t h e e x p e n d i t u r e o r u s e ; ( 3 ) t h e b u s i n e s s p u r p o s e o f t h e e x p e n d i t u r e o r u s e ; a n d ( 4 ) i n t h e c a s e o f e n t e r t a i n m e n t , t h e b u s i n e s s r e l a t i o n s h i p t o t h e t a x p a y e r o f t h e p e r s o n s e n t e r t a i n e d . S e c . 2 7 4 ( d ) . A p p l y i n g t h e f o r e g o i n g p r i n c i p l e s t o t h e c o s t s a n d e x p e n d i t u r e s r e p o r t e d o n p e t i t i o n e r s ' 1 9 9 6 r e t u r n , w e c o n s i d e r w h e t h e r p e t i t i o n e r s a r e e n t i t l e d t o a m o u n t s i n e x c e s s o f t h o s e a l l o w e d b y r e s p o n d e n t . A . C o s t o f G o o d s S o l d P e t i t i o n e r s c l a i m e d c o s t o f g o o d s s o l d t o t a l i n g $ 2 7 4 , 1 0 9 , o f w h i c h $ 5 0 , 9 2 5 w a s d e s i g n a t e d a s c o s t o f l a b o r a n d $ 2 2 3 , 1 8 4 w a s l a b e l e d a s " O t h e r c o s t s " . I n s u p p o r t o f t h e s e a m o u n t s , p e t i t i o n e r s p r o v i d e d r e s p o n d e n t w i t h p a y r o l l i n v o i c e s a n d w i t h a c o l l e c t i o n o f r e c e i p t s a n d i n v o i c e s t h a t s e e m t o r e l a t e p r i m a r i l y t o p u r c h a s e s o f t h r e a d . R e s p o n d e n t a g g r e g a t e d a l l o f p e t i t i o n e r s ' s u b s t a n t i a t e d c o m p e n s a t i o n - r e l a t e d e x p e n s e s a s d e d u c t i b l e w a g e s , d i s c u s s e d f u r t h e r b e l o w , a n d a d d i t i o n a l l y a l l o w e d p e t i t i o n e r s c o s t o f g o o d s s o l d i n t h e a m o u n t o f $ 1 3 7 , 0 5 5 , - 1 2 - h a l f o f t h e f i g u r e c l a i m e d . S i n c e t h e r e c e i p t s a n d i n v o i c e s w h i c h s u p p o s e d l y s u b s t a n t i a t e p e t i t i o n e r s ' " O t h e r c o s t s " t o t a l o n l y $ 5 , 4 7 6 , w e c o n c l u d e t h a t t h e y h a v e f a i l e d t o p r o v e t h e i r e n t i t l e m e n t t o c o s t o f g o o d s s o l d i n e x c e s s o f w h a t a l r e a d y a p p e a r s t o b e a g e n e r o u s a l l o w a n c e b y r e s p o n d e n t . B . W a g e s E x p e n s e O n t h e i r S c h e d u l e C , p e t i t i o n e r s d e s i g n a t e d $ 5 0 , 9 2 5 a s c o s t o f l a b o r a n d $ 6 , 7 2 1 a s w a g e s e x p e n s e . T h e s e a m o u n t s a d d t o a t o t a l o f $ 5 7 , 6 4 6 f o r c o m p e n s a t i o n - r e l a t e d e x p e n d i t u r e s . D u r i n g e x a m i n a t i o n , p e t i t i o n e r s p r o v i d e d p a y r o l l i n v o i c e s a n d r e c e i p t s f o r 1 9 9 6 t o t a l i n g $ 5 5 , 8 0 5 . 3 3 . R e s p o n d e n t a l l o w e d a s a d e d u c t i o n w a g e s e x p e n s e o f $ 7 8 , 1 0 0 . A g a i n , r e s p o n d e n t w o u l d a p p e a r t o h a v e b e e n g e n e r o u s . F u r t h e r m o r e , t o t h e e x t e n t t h a t c e r t a i n p o r t i o n s o f M r . M e n d e z ' s t e s t i m o n y a n d t h e w r i t t e n s t a t e m e n t o f f e r e d b y p e t i t i o n e r s a t t r i a l c a n b e i n t e r p r e t e d t o m e a n t h a t a d d i t i o n a l c a s h p a y m e n t s w e r e m a d e t o e m p l o y e e s , s u c h r e p r e s e n t a t i o n s a r e i n s u f f i c i e n t t o s u p p o r t a f u r t h e r d e d u c t i o n . F i r s t , t h e r e c o r d i s e n t i r e l y d e v o i d o f a n y t h i n g w h i c h c o u l d c o r r o b o r a t e t h e s e l f - s e r v i n g a v e r m e n t s t h a t c a s h p a y m e n t s w e r e i n f a c t m a d e d u r i n g t h e y e a r a t i s s u e . S e c o n d , e v e n i f w e w e r e w i l l i n g t o a c c e p t t h a t c a s h h a d b e e n r e m i t t e d , t h e r e c o r d p r o v i d e s n o b a s i s f o r a r e a s o n a b l e e s t i m a t e o f t h e d e d u c t i b l e a m o u n t . T h e o r a l t e s t i m o n y c o n t a i n s n o n u m e r i c a l i n f o r m a t i o n w h a t s o e v e r , a s t o e i t h e r t h e n u m b e r o r t h e a m o u n t o f p a y m e n t s , - 1 3 - a n d t h e w r i t t e n s t a t e m e n t i s b o t h a m b i g u o u s a n d s o b l a t a n t l y c o n j e c t u r a l a s t o b e a l m o s t u s e l e s s f o r e s t i m a t i o n p u r p o s e s . T h e d o c u m e n t s t a t e s t h a t E J X " a p p r o x i m a t e l y p a i d 1 5 t o 2 0 e m p l o y e e s i n c a s h " a n d t h a t " T h e a m o u n t t h a t t h i s e m p l o y e e s r e c e i v e d y e a r l y w a s a p p r o x i m a t e l y t e n t h o u s a n d s d o l l a r s . " H e n c e , a t m i n i m u m i t i s u n c l e a r w h e t h e r 1 5 t o 2 0 e m p l o y e e s r e c e i v e d $ 1 0 , 0 0 0 e a c h o r w h e t h e r 1 5 t o 2 0 e m p l o y e e s r e c e i v e d $ 1 0 , 0 0 0 i n t h e a g g r e g a t e . I f t h e f o r m e r , w e a r e d o u b t f u l o f t h e s t a t e m e n t ' s v e r a c i t y . W a g e s a n d l a b o r c o s t s , b o t h a s r e p o r t e d o n t h e 1 9 9 6 r e t u r n a n d a s s u b s t a n t i a t e d , t o t a l l e s s t h a n $ 6 0 , 0 0 0 . I t t h u s s e e m s h i g h l y u n l i k e l y t h a t a d d i t i o n a l e m p l o y e e p a y m e n t s o f $ 1 5 0 , 0 0 0 t o $ 2 0 0 , 0 0 0 w e r e m a d e t h r o u g h l e s s c o n v e n t i o n a l c h a n n e l s a n d w e r e m i s t a k e n l y o m i t t e d f r o m p e t i t i o n e r s ' r e t u r n . O n t h e o t h e r h a n d , i f t h e l a t t e r i n t e r p r e t a t i o n s h o u l d h o l d s w a y , w e n o t e t h a t r e s p o n d e n t ' s g e n e r o s i t y a l r e a d y a l l o w s f o r a d e d u c t i o n o f m o r e t h a n $ 2 0 , 0 0 0 b e y o n d t h e s u b s t a n t i a t e d a m o u n t . T h u s , u n d e r a n y i n t e r p r e t a t i o n , p e t i t i o n e r s ' a s s e r t i o n s f a l l s h o r t o f s h o w i n g t h e i r e n t i t l e m e n t t o f u r t h e r w a g e s e x p e n s e d e d u c t i o n s . C . R e n t R e n t e x p e n s e o f $ 3 1 , 2 0 0 w a s c l a i m e d o n p e t i t i o n e r s ' S c h e d u l e C . T h e i n f o r m a t i o n p r o v i d e d t o r e s p o n d e n t o n t h i s i t e m c o n s i s t e d o f r e n t a l r e c e i p t s f o r t h e 1 9 9 5 , r a t h e r t h a n t h e 1 9 9 6 , t a x a b l e y e a r . T h e i n v o i c e f o r D e c e m b e r o f 1 9 9 5 s h o w s m o n t h l y r e n t o f $ 1 , 7 5 0 . R e s p o n d e n t a l l o w e d r e n t e x p e n s e f o r 1 9 9 6 a t a r a t e o f - 1 4 - $ 2 , 0 0 0 p e r m o n t h , f o r a t o t a l o f $ 2 4 , 0 0 0 . H a v i n g n o b a s i s u p o n w h i c h t o c o n c l u d e t h a t g r e a t e r a m o u n t s w e r e p a i d , w e s u s t a i n r e s p o n d e n t o n t h i s i s s u e . D . P a y m e n t s D u e o n A c c o u n t o f V i o l a t i o n s T h e r e c o r d c o n t a i n s d o c u m e n t a t i o n r e l a t i n g t o a m o u n t s a s s e s s e d b y l o c a l , S t a t e , a n d F e d e r a l a g e n c i e s o n a c c o u n t o f v a r i o u s s t a t u t o r y a n d r e g u l a t o r y v i o l a t i o n s . A l t h o u g h i t i s n o t c l e a r w h e t h e r p e t i t i o n e r s d e d u c t e d t h e s e a m o u n t s o n t h e i r r e t u r n a n d , i f s o , u n d e r w h a t c l a s s i f i c a t i o n o f e x p e n s e , w e a s s u m e t h a t i n c l u s i o n o f t h e d o c u m e n t s i n t h e r e c o r d i s b a s e d o n p e t i t i o n e r s ' b e l i e f t h a t t h e y s u p p o r t a d e d u c t i o n . A t t h e o u t s e t , w e e m p h a s i z e t h a t s e c t i o n 1 6 2 ( f ) e x p l i c i t l y p r o v i d e s t h a t n o d e d u c t i o n s h a l l b e a l l o w e d " f o r a n y f i n e o r s i m i l a r p e n a l t y p a i d t o a g o v e r n m e n t f o r t h e v i o l a t i o n o f a n y l a w . " A c c o r d i n g l y , t o t h e e x t e n t t h a t t h e a f o r e m e n t i o n e d a m o u n t s a r e o f a t y p e w i t h i n t h e p u r v i e w o f s e c t i o n 1 6 2 ( f ) , a s t h e m a j o r i t y w o u l d a p p e a r c l e a r l y t o b e , p a y m e n t t h e r e o f i s n o n d e d u c t i b l e i n a n y e v e n t . H o w e v e r , f o r t h e s a k e o f c o m p l e t e n e s s , w e d e a l b r i e f l y w i t h a d d i t i o n a l r e a s o n s w h y t h e d o c u m e n t a t i o n o f f e r e d f a i l s t o s u p p o r t i n c r e a s e d d e d u c t i o n s . F i r s t , t h e e v i d e n c e i n c l u d e s b i l l s f r o m t h e L o s A n g e l e s P o l i c e D e p a r t m e n t f o r a m o u n t s i m p o s e d d u e t o v i o l a t i o n s o f s e c t i o n 1 0 3 . 2 0 6 o f t h e L o s A n g e l e s M u n i c i p a l C o d e " f o r e x c e s s i v e f a l s e a l a r m s w i t h o u t t h e r e q u i r e d a l a r m p e r m i t " . P e t i t i o n e r s - 1 5 - 1 A l t h o u g h t h e p e r t i n e n t s t i p u l a t i o n r e f e r e n c e s F e b . 2 , 1 9 9 6 , a s t h e d a t e o f t h e a l a r m , t h e b i l l s p e c i f i e s a n a l a r m d a t e o f " 0 2 / 0 1 / 9 6 " . T h e m i n o r d i s c r e p a n c y i s i m m a t e r i a l f o r o u r p u r p o s e s . w e r e c h a r g e d $ 8 0 p e r o c c u r r e n c e f o r f a l s e a l a r m s o n F e b r u a r y 1 , 1 M a y 1 2 , J u n e 2 8 , a n d A u g u s t 2 8 , 1 9 9 6 . T h e r e c o r d a l s o c o n t a i n s d e l i n q u e n t s t a t u s n o t i c e s d a t e d N o v e m b e r 5 a n d D e c e m b e r 3 , 1 9 9 6 , c o n c e r n i n g t h e M a y a n d t h e A u g u s t a l a r m s , r e s p e c t i v e l y . T h e b i l l s a n d n o t i c e s w a r n t h a t o p e r a t i n g a n a l a r m s y s t e m w i t h o u t a p e r m i t i s a m i s d e m e a n o r . T h u s , a d d i t i o n a l i m p e d i m e n t s b e y o n d s e c t i o n 1 6 2 ( f ) a r e p r e s e n t o n t h e s e f a c t s . T h e d e l i n q u e n c y n o t i c e s c a l l i n t o q u e s t i o n w h e t h e r a t l e a s t s o m e o f t h e c h a r g e s w e r e p a i d i n 1 9 9 6 , s o a s t o b e d e d u c t i b l e b y a c a s h b a s i s e n t e r p r i s e i n t h a t y e a r . S e c o n d , p e t i t i o n e r s p r o v i d e d a " G a r m e n t P e n a l t y A s s e s s m e n t O r d e r " f r o m t h e S t a t e o f C a l i f o r n i a D e p a r t m e n t o f I n d u s t r i a l R e l a t i o n s , D i v i s i o n o f L a b o r S t a n d a r d s E n f o r c e m e n t , f o r a v i o l a t i o n o f s e c t i o n 2 6 7 8 o f t h e C a l i f o r n i a L a b o r C o d e . C a l . L a b . C o d e s e c . 2 6 7 8 ( W e s t 1 9 8 9 & S u p p . 2 0 0 1 ) . T h e a s s e s s m e n t w a s i s s u e d o n O c t o b e r 2 , 1 9 9 6 , a n d t h e s t a t e d g r o u n d s i n v o l v e a f a i l u r e t o m a i n t a i n a c c u r a t e r e c o r d s . H o w e v e r , t h e e v i d e n c e a l s o i n c l u d e s a l e t t e r f r o m t h e a g e n c y d a t e d A p r i l 1 8 , 1 9 9 7 , s t a t i n g t h a t t h e p e n a l t y h a d n o t b e e n p a i d a s o f t h a t d a t e . P e t i t i o n e r s t h e r e f o r e a r e e n t i t l e d t o n o d e d u c t i o n i n 1 9 9 6 . - 1 6 - T h i r d , t h e r e c o r d c o n t a i n s a " C i t a t i o n a n d N o t i f i c a t i o n o f P e n a l t y " f r o m t h e S t a t e o f C a l i f o r n i a D e p a r t m e n t o f I n d u s t r i a l R e l a t i o n s , D i v i s i o n o f O c c u p a t i o n a l S a f e t y a n d H e a l t h , f o r v i o l a t i o n s o f t h e C a l i f o r n i a L a b o r C o d e . I n t h i s n o t i c e o f O c t o b e r 2 , 1 9 9 6 , t h e a g e n c y c i t e s m u l t i p l e d e f i c i e n c i e s i n t h e E J X f a c i l i t y a n d w o r k i n g e n v i r o n m e n t . Y e t t h e r e c o r d i s a g a i n d e v o i d o f a n y p r o o f o f p a y m e n t . G i v e n t h a t a n o t h e r S t a t e a s s e s s m e n t i s s u e d t h e s a m e d a t e a n d d i s c u s s e d a b o v e r e m a i n e d u n p a i d i n 1 9 9 7 , w e a r e u n w i l l i n g t o a s s u m e t h a t t h i s p e n a l t y w a s p a i d d u r i n g 1 9 9 6 . P e t i t i o n e r s h a v e n o t s u b s t a n t i a t e d a n e x p e n d i t u r e . F o u r t h , t h e e v i d e n c e i n c l u d e s a n a g r e e m e n t b e t w e e n E J X a n d t h e U . S . D e p a r t m e n t o f L a b o r s e t t l i n g a l l e g e d v i o l a t i o n s o f t h e F a i r L a b o r S t a n d a r d s A c t . T h e r e i n , t h e E J X a g r e e d " t o p a y b a c k w a g e s " o f $ 3 , 5 5 7 . A d d i t i o n a l l y , c o p i e s o f r e c e i p t s r e f l e c t i n g p a y m e n t s t o t h e D e p a r t m e n t o f L a b o r t o t a l i n g $ 3 , 5 5 7 h a v e b e e n m a d e a p a r t o f t h e r e c o r d . N o n e t h e l e s s , e v e n i f t h i s s e t t l e m e n t i s m o r e a p p r o p r i a t e l y v i e w e d a s a d e d u c t i b l e w a g e s e x p e n s e , r a t h e r t h a n a n o n d e d u c t i b l e p e n a l t y , n o f u r t h e r d e d u c t i o n i s i n o r d e r h e r e . O n c e a g a i n , r e s p o n d e n t ' s a l l o w a n c e f o r w a g e s i s l a r g e e n o u g h t o c o v e r t h i s a d d i t i o n a l a m o u n t . E . L i c e n s e P e t i t i o n e r s c l a i m e d o n t h e i r S c h e d u l e C $ 8 0 3 f o r t a x e s a n d l i c e n s e s . R e s p o n d e n t d i s a l l o w e d t h i s e x p e n s e i n f u l l . H o w e v e r , - 1 7 - t h e r e c o r d c o n t a i n s a g a r m e n t m a n u f a c t u r i n g l i c e n s e f e e i n v o i c e f r o m t h e C o u n t y o f L o s A n g e l e s f o r $ 3 2 3 . 7 5 . T h e i n v o i c e r e c i t e s t h a t u n l e s s p a y m e n t i s r e c e i v e d b e f o r e D e c e m b e r 1 5 , 1 9 9 6 , l e g a l p r o c e e d i n g s w i l l b e i n s t i t u t e d . H a n d w r i t t e n o n t h e i n v o i c e i s " p a g a d o c o n c h e c k " , w h i c h M r . M e n d e z t e s t i f i e d h e w r o t e t o s i g n i f y t h a t t h e f e e w a s p a i d b y c h e c k . G i v e n t h i s n o t a t i o n a n d t h e l o g i c a l a p p e a l o f M r . M e n d e z ' s t e s t i m o n y t h a t t h e b u s i n e s s w o u l d n o t h a v e b e e n a b l e t o c o n t i n u e w i t h o u t t h e l i c e n s e , w e a r e s a t i s f i e d t h a t E J X d i d i n f a c t r e m i t t h e r e f e r e n c e d f e e i n 1 9 9 6 . P e t i t i o n e r s a r e e n t i t l e d t o a d e d u c t i o n f o r l i c e n s e s i n t h e a m o u n t o f $ 3 2 3 . 7 5 . F . A d v e r t i s i n g P e t i t i o n e r s ' S c h e d u l e C r e f l e c t s a d e d u c t i o n f o r a d v e r t i s i n g o f $ 1 , 3 2 9 , a l l o f w h i c h w a s d i s a l l o w e d b y r e s p o n d e n t . T h e s o l e i t e m i n t h e r e c o r d w h i c h w o u l d a p p e a r t o b e t r a c e a b l e t o a n a d v e r t i s i n g e x p e n d i t u r e i s a n i n v o i c e f r o m R i c k S w i n g e r P h o t o g r a p h y f o r " s t u d i o f a s h i o n p h o t o g r a p h y w i t h m o d e l a n d 6 r o l e s c o l o r f i l m s h o t " . T h e b a l a n c e d u e i s s h o w n a s $ 9 5 0 . N o n e t h e l e s s , t h e r e a r e a g a i n t w o b a r r i e r s t o p e r m i t t i n g a d e d u c t i o n b a s e d u p o n t h i s d o c u m e n t . F i r s t , a s w i t h m a n y o f t h e i n v o i c e s p r e v i o u s l y m e n t i o n e d , t h e r e c o r d i s b a r r e n o f a n y e v i d e n c e o f a c t u a l p a y m e n t . N o t e v e n a n o t a t i o n o n t h e b i l l e x i s t s t o g i v e r i s e t o a n i n f e r e n c e i n p e t i t i o n e r s ' f a v o r . - 1 8 - S e c o n d , t h e i n v o i c e i s m a d e o u t t o " 2 4 K a r a t G o l d J e a n C o . " W h e n q u e s t i o n e d a b o u t t h i s d o c u m e n t a t t r i a l , M r . M e n d e z e x p l a i n e d : T H E W I T N E S S : T h i s - - t h e r e w e r e a m a n c a m e t o m y s h o p a n d a s k e d m e i f I c o u l d s e w h i s g a r m e n t . A n d s o m e h o w h e s t a r t t a l k i n g a b o u t , y o u k n o w , o u r b u s i n e s s t o s t a r t b e c a u s e s e w i n g w a s t o - - i t w a s n o g o o d a n y m o r e . S o w e t r i e d t o d o l i k e p a r t n e r s h i p o r s o , l i k e I w a s w a n t i n g t o s e w t h e c l o t h e s t h a t h e - - o u r p r o d u c t s t o s t a r t o u r o w n b u s i n e s s . A n d w e w e r e g o i n g t o c a l l i t 2 4 K a r a t G o l d J e a n s o r s o , b u t w e n e v e r g e t t o t h a t . M R . S L O A T : S o w h o s e b u s i n e s s - - w a s t h a t a p a r t n e r s h i p b e t w e e n y o u a n d t h i s o t h e r p e r s o n ? T H E W I T N E S S : Y e s . B e c a u s e t h i s t e s t i m o n y w o u l d s e e m t o c o n f i r m t h a t t h e p h o t o g r a p h y c h a r g e s w e r e i n c u r r e d b y a b u s i n e s s e n t i t y o t h e r t h a n E J X ( n a m e l y , a p a r t n e r s h i p b e t w e e n p e t i t i o n e r s ' s o n a n d a n u n i d e n t i f i e d m a n ) , w e m u s t c o n c l u d e t h a t t h e a m o u n t c a n n o t b e d e d u c t e d o n p e t i t i o n e r s ' S c h e d u l e C . G . L e g a l a n d P r o f e s s i o n a l S e r v i c e s A s p r e v i o u s l y i n d i c a t e d , r e s p o n d e n t h a s c o n c e d e d t h a t p e t i t i o n e r s a r e e n t i t l e d t o i n c l u d e o n t h e i r S c h e d u l e C $ 7 2 5 f o r l e g a l a n d p r o f e s s i o n a l s e r v i c e s . T h i s p o s i t i o n i s b a s e d u p o n a n i n v o i c e a n d r e c e i p t r e f l e c t i n g p a y m e n t f o r b o o k k e e p i n g s e r v i c e s . W e a c c e p t r e s p o n d e n t ' s c o n c e s s i o n . - 1 9 - H . O t h e r E x p e n s e s W i t h r e s p e c t t o t h e r e m a i n i n g e x p e n s e s c l a i m e d o n p e t i t i o n e r s ' S c h e d u l e C a n d d i s a l l o w e d b y r e s p o n d e n t , w e h o l d t h a t p e t i t i o n e r s h a v e f a i l e d t o s u b s t a n t i a t e t h e s e d e d u c t i o n s . T h e o n l y o t h e r e v i d e n c e i n t h e r e c o r d c o n s i s t s o f m i s c e l l a n e o u s r e c e i p t s , m a n y o f w h i c h p r o v i d e n o i n f o r m a t i o n r e g a r d i n g t h e s u b j e c t o f t h e u n d e r l y i n g t r a n s a c t i o n o r t h e p a r t i e s t h e r e t o . M a n y o t h e r s a r e f r o m r e s t a u r a n t s ( e . g . , M c D o n a l d ' s , T a c o B e l l , S i z z l e r ) , g a s s t a t i o n s , a n d g r o c e r y s t o r e s . A s i g n i f i c a n t p o r t i o n a r e o b v i o u s l y f o r n o n d e d u c t i b l e p e r s o n a l e x p e n d i t u r e s . M o r e o v e r , t o t h e e x t e n t t h a t t h e y m i g h t r e l a t e t o t h e c l a i m e d t r a v e l , m e a l , a n d v e h i c l e e x p e n s e s , t h e r e c e i p t s f a l l f a r s h o r t o f t h e s t r i c t s u b s t a n t i a t i o n r e q u i r e m e n t s o f s e c t i o n 2 7 4 . W e s u s t a i n r e s p o n d e n t ' s p o s i t i o n a s t o a l l r e m a i n i n g e x p e n s e s n o t p r e v i o u s l y a d d r e s s e d . I I I . A c c u r a c y - R e l a t e d P e n a l t y S u b s e c t i o n ( a ) o f s e c t i o n 6 6 6 2 i m p o s e s a n a c c u r a c y - r e l a t e d p e n a l t y i n t h e a m o u n t o f 2 0 p e r c e n t o f a n y u n d e r p a y m e n t t h a t i s a t t r i b u t a b l e t o c a u s e s s p e c i f i e d i n s u b s e c t i o n ( b ) . S u b s e c t i o n ( b ) o f s e c t i o n 6 6 6 2 t h e n p r o v i d e s t h a t a m o n g t h e c a u s e s j u s t i f y i n g i m p o s i t i o n o f t h e p e n a l t y a r e : ( 1 ) N e g l i g e n c e o r d i s r e g a r d o f r u l e s o r r e g u l a t i o n s a n d ( 2 ) a n y s u b s t a n t i a l u n d e r s t a t e m e n t o f i n c o m e t a x . - 2 0 - " N e g l i g e n c e " i s d e f i n e d i n s e c t i o n 6 6 6 2 ( c ) a s " a n y f a i l u r e t o m a k e a r e a s o n a b l e a t t e m p t t o c o m p l y w i t h t h e p r o v i s i o n s o f t h i s t i t l e , " a n d " d i s r e g a r d " a s " a n y c a r e l e s s , r e c k l e s s , o r i n t e n t i o n a l d i s r e g a r d . " C a s e l a w s i m i l a r l y s t a t e s t h a t " ' N e g l i g e n c e i s a l a c k o f d u e c a r e o r t h e f a i l u r e t o d o w h a t a r e a s o n a b l e a n d o r d i n a r i l y p r u d e n t p e r s o n w o u l d d o u n d e r t h e c i r c u m s t a n c e s . ' " F r e y t a g v . C o m m i s s i o n e r , 8 9 T . C . 8 4 9 , 8 8 7 ( 1 9 8 7 ) ( q u o t i n g M a r c e l l o v . C o m m i s s i o n e r , 3 8 0 F . 2 d 4 9 9 , 5 0 6 ( 5 t h C i r . 1 9 6 7 ) , a f f g . o n t h i s i s s u e 4 3 T . C . 1 6 8 ( 1 9 6 4 ) a n d T . C . M e m o . 1 9 6 4 - 2 9 9 ) , a f f d . 9 0 4 F . 2 d 1 0 1 1 ( 5 t h C i r . 1 9 9 0 ) , a f f d . 5 0 1 U . S . 8 6 8 ( 1 9 9 1 ) . P u r s u a n t t o r e g u l a t i o n s , " ' N e g l i g e n c e ' a l s o i n c l u d e s a n y f a i l u r e b y t h e t a x p a y e r t o k e e p a d e q u a t e b o o k s a n d r e c o r d s o r t o s u b s t a n t i a t e i t e m s p r o p e r l y . " S e c . 1 . 6 6 6 2 - 3 ( b ) ( 1 ) , I n c o m e T a x R e g s . A " s u b s t a n t i a l u n d e r s t a t e m e n t " i s d e c l a r e d b y s e c t i o n 6 6 6 2 ( d ) ( 1 ) t o e x i s t w h e r e t h e a m o u n t o f t h e u n d e r s t a t e m e n t e x c e e d s t h e g r e a t e r o f 1 0 p e r c e n t o f t h e t a x r e q u i r e d t o b e s h o w n o n t h e r e t u r n f o r t h e t a x a b l e y e a r o r $ 5 , 0 0 0 ( $ 1 0 , 0 0 0 i n t h e c a s e o f a c o r p o r a t i o n ) . F o r p u r p o s e s o f t h i s c o m p u t a t i o n , t h e a m o u n t o f t h e u n d e r s t a t e m e n t i s r e d u c e d t o t h e e x t e n t a t t r i b u t a b l e t o a n i t e m : ( 1 ) F o r w h i c h t h e r e e x i s t e d s u b s t a n t i a l a u t h o r i t y f o r t h e t a x p a y e r ' s t r e a t m e n t t h e r e o f , o r ( 2 ) w i t h r e s p e c t t o w h i c h - 2 1 - r e l e v a n t f a c t s w e r e a d e q u a t e l y d i s c l o s e d o n t h e t a x p a y e r ' s r e t u r n o r a n a t t a c h e d s t a t e m e n t a n d t h e r e e x i s t e d a r e a s o n a b l e b a s i s f o r t h e t a x p a y e r ' s t r e a t m e n t o f t h e i t e m . S e e s e c . 6 6 6 2 ( d ) ( 2 ) ( B ) . A n e x c e p t i o n t o t h e s e c t i o n 6 6 6 2 ( a ) p e n a l t y i s s e t f o r t h i n s e c t i o n 6 6 6 4 ( c ) ( 1 ) a n d r e a d s : " N o p e n a l t y s h a l l b e i m p o s e d u n d e r t h i s p a r t w i t h r e s p e c t t o a n y p o r t i o n o f a n u n d e r p a y m e n t i f i t i s s h o w n t h a t t h e r e w a s a r e a s o n a b l e c a u s e f o r s u c h p o r t i o n a n d t h a t t h e t a x p a y e r a c t e d i n g o o d f a i t h w i t h r e s p e c t t o s u c h p o r t i o n . " R e g u l a t i o n s i n t e r p r e t i n g s e c t i o n 6 6 6 4 ( c ) s t a t e : T h e d e t e r m i n a t i o n o f w h e t h e r a t a x p a y e r a c t e d w i t h r e a s o n a b l e c a u s e a n d i n g o o d f a i t h i s m a d e o n a c a s e - b y - c a s e b a s i s , t a k i n g i n t o a c c o u n t a l l p e r t i n e n t f a c t s a n d c i r c u m s t a n c e s . * * * G e n e r a l l y , t h e m o s t i m p o r t a n t f a c t o r i s t h e e x t e n t o f t h e t a x p a y e r ' s e f f o r t t o a s s e s s t h e t a x p a y e r ' s p r o p e r t a x l i a b i l i t y . * * * [ S e c . 1 . 6 6 6 4 - 4 ( b ) ( 1 ) , I n c o m e T a x R e g s . ] F u r t h e r m o r e , r e l i a n c e u p o n t h e a d v i c e o f a n e x p e r t t a x p r e p a r e r m a y , b u t d o e s n o t n e c e s s a r i l y , d e m o n s t r a t e r e a s o n a b l e c a u s e a n d g o o d f a i t h i n t h e c o n t e x t o f t h e s e c t i o n 6 6 6 2 ( a ) p e n a l t y . S e e i d . ; s e e a l s o F r e y t a g v . C o m m i s s i o n e r , s u p r a a t 8 8 8 . S u c h r e l i a n c e i s n o t a n a b s o l u t e d e f e n s e , b u t i t i s a f a c t o r t o b e c o n s i d e r e d . S e e F r e y t a g v . C o m m i s s i o n e r , s u p r a a t 8 8 8 . I n o r d e r f o r t h i s f a c t o r t o b e g i v e n d i s p o s i t i v e w e i g h t , t h e t a x p a y e r c l a i m i n g r e l i a n c e o n a p r o f e s s i o n a l m u s t s h o w , a t m i n i m u m , t h a t ( 1 ) t h e p r e p a r e r w a s s u p p l i e d w i t h c o r r e c t i n f o r m a t i o n a n d ( 2 ) t h e i n c o r r e c t r e t u r n w a s a r e s u l t o f t h e p r e p a r e r ' s e r r o r . S e e , e . g . , W e s t b r o o k v . C o m m i s s i o n e r , 6 8 F . 3 d - 2 2 - 8 6 8 , 8 8 1 ( 5 t h C i r . 1 9 9 5 ) , a f f g . T . C . M e m o . 1 9 9 3 - 6 3 4 ; C r a m e r v . C o m m i s s i o n e r , 1 0 1 T . C . 2 2 5 , 2 5 1 ( 1 9 9 3 ) , a f f d . 6 4 F . 3 d 1 4 0 6 ( 9 t h C i r . 1 9 9 5 ) ; M a - T r a n C o r p . v . C o m m i s s i o n e r , 7 0 T . C . 1 5 8 , 1 7 3 ( 1 9 7 8 ) ; P e s s i n v . C o m m i s s i o n e r , 5 9 T . C . 4 7 3 , 4 8 9 ( 1 9 7 2 ) ; G a r c i a v . C o m m i s s i o n e r , T . C . M e m o . 1 9 9 8 - 2 0 3 , a f f d . w i t h o u t p u b l i s h e d o p i n i o n 1 9 0 F . 3 d 5 3 8 ( 5 t h C i r . 1 9 9 9 ) . T h e n o t i c e o f d e f i c i e n c y i s s u e d t o p e t i t i o n e r s a s s e r t e d a p p l i c a b i l i t y o f t h e s e c t i o n 6 6 6 2 ( a ) p e n a l t y o n a c c o u n t o f b o t h n e g l i g e n c e a n d / o r s u b s t a n t i a l u n d e r s t a t e m e n t . ( T h e n o t i c e a l s o r e f e r e n c e d s u b s t a n t i a l v a l u a t i o n o v e r s t a t e m e n t a s a n a d d i t i o n a l a l t e r n a t i v e g r o u n d , s e e s e c . 6 6 6 2 ( b ) ( 3 ) , b u t s i n c e v a l u a t i o n w a s n o t a f o c u s o f t h i s c a s e , w e d i s r e g a r d t h e a p p a r e n t b o i l e r p l a t e r e f e r e n c e . ) B a s e d u p o n o u r h o l d i n g s a b o v e , t h e e v i d e n c e h a s n o w e s t a b l i s h e d t h a t p e t i t i o n e r s u n d e r s t a t e d t h e i r t a x e s b y m o r e t h a n t h e g r e a t e r o f $ 5 , 0 0 0 o r 1 0 p e r c e n t o f t h e t a x r e q u i r e d t o b e s h o w n . I n a d d i t i o n , w e o b s e r v e t h a t t h e r e e x i s t s n o s u b s t a n t i a l a u t h o r i t y f o r d e d u c t i o n o f u n s u b s t a n t i a t e d e x p e n s e s a n d t h a t p e t i t i o n e r s ' r e t u r n d i s c l o s e d n o f a c t s r e l a t e d t o t h e i r c l a i m e d e x p e n s e s . A c c o r d i n g l y , r e s p o n d e n t h a s s a t i s f i e d t h e b u r d e n o f p r o d u c t i o n u n d e r s e c t i o n 7 4 9 1 ( c ) w i t h r e s p e c t t o t h e s e c t i o n 6 6 6 2 ( a ) p e n a l t y f o r s u b s t a n t i a l u n d e r s t a t e m e n t . W e a l s o n o t e , f o r t h e s a k e o f c o m p l e t e n e s s , t h a t p e t i t i o n e r s ' d e m o n s t r a t e d - 2 3 - f a i l u r e t o k e e p a d e q u a t e r e c o r d s a n d p r o p e r l y s u b s t a n t i a t e w o u l d b e s u f f i c i e n t t o s u s t a i n r e s p o n d e n t ' s b u r d e n f o r a n e g l i g e n c e - b a s e d i m p o s i t i o n a s w e l l . F u r t h e r m o r e , p e t i t i o n e r s h a v e f a i l e d t o p r o v e t h e i r e n t i t l e m e n t t o r e l i e f u n d e r t h e s e c t i o n 6 6 6 4 e x c e p t i o n . A n a b s e n c e o f r e c o r d s , d u e t o l o s s o r d e s t r u c t i o n , c a n n o t s t a n d i n g a l o n e e s t a b l i s h t h a t p e t i t i o n e r s ' d e d u c t i o n s w e r e f o u n d e d o n r e a s o n a b l e c a u s e a n d g o o d f a i t h w h e n m a d e . I n a d d i t i o n , t h e e x p l a n a t i o n o f f e r e d f o r w h y p e t i t i o n e r s r e t a i n e d n o r e c o r d s f r o m E J X c a n o n l y b e d e s c r i b e d a s v a g u e a t b e s t . T h e r o l e o f t h e i r a l l e g e d r e t u r n p r e p a r e r , w h o w e n o t e d i d n o t s i g n t h e r e t u r n , i s a l s o l e s s t h a n c l e a r . M o r e i m p o r t a n t l y , t h e r e h a s b e e n n o s h o w i n g t h a t t h e r e t u r n p r e p a r e r w a s p r o v i d e d w i t h a c c u r a t e i n f o r m a t i o n s u c h t h a t a n y e r r o r s a r e a t t r i b u t a b l e t o h i m a n d n o t t o p e t i t i o n e r s . W e h o l d t h a t p e t i t i o n e r s a r e l i a b l e f o r t h e s e c t i o n 6 6 6 2 ( a ) a c c u r a c y - r e l a t e d p e n a l t y . T o r e f l e c t t h e f o r e g o i n g , D e c i s i o n w i l l b e e n t e r e d u n d e r R u l e 1 5 5 .