TAX COURT OPINION

Case: Dale L. Whittington
Docket Number: 18229-98
Judge: Goldberg
Opinion Type: memo
Filed: 08/23/1999
Pages: 13

T . C . M e m o . 1 9 9 9 - 2 7 9 U N I T E D S T A T E S T A X C O U R T D A L E L . W H I T T I N G T O N , P e t i t i o n e r v . C O M M I S S I O N E R O F I N T E R N A L R E V E N U E , R e s p o n d e n t D o c k e t N o . 1 8 2 2 9 - 9 8 . F i l e d A u g u s t 2 3 , 1 9 9 9 . G l e n A . S t a n k e e , f o r p e t i t i o n e r . L e o n a r d T . P r o v e n z a l e , f o r r e s p o n d e n t . M E M O R A N D U M O P I N I O N G O L D B E R G , S p e c i a l T r i a l J u d g e : T h i s c a s e i s b e f o r e t h e C o u r t o n p e t i t i o n e r ' s M o t i o n t o D i s m i s s f o r L a c k o f J u r i s d i c t i o n . T h e i s s u e f o r d e c i s i o n i s w h e t h e r t h e n o t i c e o f d e f i c i e n c y i s s u e d i n t h i s c a s e i s i n v a l i d b e c a u s e r e s p o n d e n t f a i l e d t o d e t e r m i n e a - 2 - 1 A l l s e c t i o n r e f e r e n c e s a r e t o t h e I n t e r n a l R e v e n u e C o d e i n e f f e c t f o r t h e y e a r s i n i s s u e . 2 T h e f u n d s w e r e d i s b u r s e d i n t h e f o r m o f c h e c k s m a d e p a y a b l e t o p e t i t i o n e r . d e f i c i e n c y a s r e q u i r e d b y s e c t i o n 6 2 1 2 ( a ) . 1 A h e a r i n g w a s h e l d o n p e t i t i o n e r ' s m o t i o n i n M i a m i , F l o r i d a . S o m e o f t h e f a c t s h a v e b e e n s t i p u l a t e d a n d a r e s o f o u n d . T h e s t i p u l a t i o n o f f a c t s a n d t h e a t t a c h e d e x h i b i t s a r e i n c o r p o r a t e d h e r e i n b y t h i s r e f e r e n c e . A t t h e t i m e t h e p e t i t i o n w a s f i l e d , p e t i t i o n e r r e s i d e d i n O r l a n d o , F l o r i d a . I n 1 9 9 8 , r e s p o n d e n t e x a m i n e d t h e U . S . C o r p o r a t e I n c o m e T a x R e t u r n , F o r m 1 1 2 0 , o f L e v i t z M o b i l e H o m e B r o k e r s , I n c . ( L e v i t z ) f o r t h e f i s c a l y e a r e n d i n g S e p t e m b e r 3 0 , 1 9 9 4 . T h o u g h t h e e x a m i n a t i o n r e s u l t e d i n a " n o - c h a n g e " r e p o r t t o L e v i t z , a s u b c h a p t e r C c o r p o r a t i o n , r e s p o n d e n t b e l i e v e d i t h a d u n c o v e r e d f a c t s w h i c h w o u l d r e s u l t i n c h a n g e s t o t h e i n c o m e t a x l i a b i l i t y o f p e t i t i o n e r , w h o w a s t h e s o l e s h a r e h o l d e r o f L e v i t z d u r i n g 1 9 9 4 . R e s p o n d e n t f o u n d t h a t p e t i t i o n e r h a d d r a w n t o t a l f u n d s i n t h e a m o u n t o f $ 3 5 6 , 1 2 4 . 9 2 2 f r o m L e v i t z s e v e r a l t i m e s d u r i n g t h e 1 9 9 4 f i s c a l y e a r a n d t h a t t h e f u n d s w e r e u s e d t o p a y p e t i t i o n e r ' s p e r s o n a l e x p e n s e s . R e s p o n d e n t c o n c l u d e d t h a t t h e w i t h d r a w a l s m a y h a v e c o n s t i t u t e d c o n s t r u c t i v e d i v i d e n d s f r o m L e v i t z t o p e t i t i o n e r . - 3 - 3 A R T V U E i s a r e c o r d o f l i n e i t e m s f r o m F o r m s 1 0 4 0 , 1 0 4 0 A , a n d 1 0 4 0 E Z a n d t h e i r a c c o m p a n y i n g s c h e d u l e s . T h e R T V U E i s c r e a t e d a s t h e r e t u r n s a r e p r o c e s s e d a t t h e s e r v i c e c e n t e r . 4 F o r w h a t e v e r r e a s o n s , t h e e x a m i n i n g a g e n t n e v e r r e c e i v e d t h e o r i g i n a l o f p e t i t i o n e r ' s 1 9 9 4 i n c o m e t a x r e t u r n f r o m t h e s e r v i c e c e n t e r . O n S e p t e m b e r 9 , 1 9 9 7 , a s p a r t o f h i s e x a m i n a t i o n o f L e v i t z , r e s p o n d e n t ' s e x a m i n i n g a g e n t r e q u e s t e d p e t i t i o n e r ' s a c c o u n t t r a n s c r i p t f o r t h e y e a r i n i s s u e . T h e t r a n s c r i p t , k n o w n t o r e s p o n d e n t a s a w r i t - v i e w ( R T V U E ) , w a s o r d e r e d b y t h e e x a m i n i n g a g e n t t o d e t e r m i n e w h e t h e r p e t i t i o n e r h a d f i l e d a 1 9 9 4 t a x r e t u r n . T h e R T V U E i s a s u m m a r y o f p e t i t i o n e r ' s i n d i v i d u a l t a x r e t u r n a n d t h e v a r i o u s a t t a c h e d s c h e d u l e s . 3 T h e R T V U E s h o w e d t h a t p e t i t i o n e r h a d f i l e d a 1 9 9 4 t a x r e t u r n w i t h r e s p o n d e n t o n O c t o b e r 1 5 , 1 9 9 5 . T h e e x a m i n i n g a g e n t e x a m i n e d t h e R T V U E f o r l a r g e , u n u s u a l , o r q u e s t i o n a b l e i t e m s . T h e R T V U E s h o w e d t h a t p e t i t i o n e r h a d : ( 1 ) r e p o r t e d b u s i n e s s i n c o m e i n t h e a m o u n t o f $ 2 3 2 , 2 1 6 ; ( 2 ) c l a i m e d i t e m i z e d d e d u c t i o n s i n t h e a m o u n t o f $ 2 3 , 4 0 4 ; ( 3 ) c l a i m e d c a p i t a l l o s s e s i n t h e a m o u n t o f $ 3 , 0 0 0 ; ( 4 ) c l a i m e d n e t o p e r a t i n g l o s s e s i n t h e a m o u n t o f $ 1 , 7 9 5 , 1 4 6 ; a n d ( 4 ) c l a i m e d S c h e d u l e E l o s s e s i n t h e a m o u n t o f $ 9 7 3 , 0 0 6 . T h e e x a m i n i n g a g e n t d e t e r m i n e d t h a t t h e n e t o p e r a t i n g l o s s d e d u c t i o n s a n d S c h e d u l e E l o s s e s w e r e q u e s t i o n a b l e a n d r e q u e s t e d t h e p e t i t i o n e r ' s 1 9 9 4 i n c o m e t a x r e t u r n f r o m r e s p o n d e n t ' s s e r v i c e c e n t e r o n S e p t e m b e r 2 9 , 1 9 9 7 . 4 - 4 - T h e R T V U E s h o w e d t h a t p e t i t i o n e r r e p o r t e d n e g a t i v e a d j u s t e d g r o s s i n c o m e i n t h e a m o u n t o f $ 2 , 2 3 5 , 9 4 0 a n d a t o t a l t a x l i a b i l i t y i n t h e a m o u n t o f $ 1 3 , 7 3 3 . T h e p a r t i e s d o n o t d i s p u t e t h a t t h e a m o u n t s l i s t e d o n t h e R T V U E c o r r e c t l y r e f l e c t t h e a m o u n t s r e p o r t e d o n p e t i t i o n e r ' s 1 9 9 4 r e t u r n . P e t i t i o n e r d i d n o t r e p o r t a n y d i v i d e n d i n c o m e f o r t h e 1 9 9 4 t a x y e a r . O n O c t o b e r 7 , 1 9 9 7 , r e s p o n d e n t s e n t p e t i t i o n e r a F o r m 4 5 4 9 - C G , I n c o m e T a x E x a m i n a t i o n C h a n g e s , t o g e t h e r w i t h a F o r m 4 5 6 4 , I n f o r m a t i o n D o c u m e n t R e q u e s t , r e q u e s t i n g c o p i e s o f p e t i t i o n e r ' s 1 9 9 3 a n d 1 9 9 4 t a x r e t u r n s . A t t h a t t i m e , r e s p o n d e n t a l s o r e q u e s t e d t h a t p e t i t i o n e r v e r i f y t h e n e t S c h e d u l e E l o s s e s i n t h e a m o u n t o f $ 9 7 3 , 0 0 6 a n d n e t o p e r a t i n g l o s s e s i n t h e a m o u n t o f $ 1 , 7 9 5 , 1 4 6 . E v e n t h o u g h t h e e x a m i n i n g a g e n t c o n t a c t e d b o t h p e t i t i o n e r a n d p e t i t i o n e r ' s c o u n s e l s e v e r a l t i m e s , n e i t h e r p r o v i d e d c o p i e s o f p e t i t i o n e r ' s 1 9 9 3 a n d 1 9 9 4 t a x r e t u r n s n o r v e r i f i e d t h e l o s s e s a s r e q u e s t e d . R e s p o n d e n t m a i l e d a n o t i c e o f p r o p o s e d i n c o m e t a x c h a n g e s ( 3 0 - d a y l e t t e r ) t o p e t i t i o n e r o n N o v e m b e r 6 , 1 9 9 7 . R e s p o n d e n t c o n c l u d e d t h a t p e t i t i o n e r h a d r e c e i v e d $ 3 5 6 , 1 2 4 . 9 2 f r o m L e v i t z a n d t h a t o n l y $ 4 7 , 5 7 9 . 1 2 o f t h i s a m o u n t w a s a n o n t a x a b l e r e t u r n o f c a p i t a l . R e s p o n d e n t a l s o c o n c l u d e d t h a t p e t i t i o n e r h a d o v e r s t a t e d h i s n e t S c h e d u l e E l o s s e s i n t h e a m o u n t o f $ 9 7 3 , 0 0 6 a n d n e t o p e r a t i n g l o s s d e d u c t i o n s i n t h e a m o u n t o f $ 1 , 7 9 5 , 1 4 6 . R e s p o n d e n t c a l c u l a t e d t h a t p e t i t i o n e r h a d a c o r r e c t e d t a x a b l e - 5 - i n c o m e o f $ 8 3 5 , 7 6 8 . T h e p r o p o s e d a d j u s t m e n t s w e r e e x p l a i n e d o n F o r m 8 8 6 - A , E x p l a n a t i o n o f I t e m s , i n c l u d e d b y r e s p o n d e n t i n t h e 3 0 - d a y l e t t e r . P e t i t i o n e r f i l e d a p r o t e s t o n D e c e m b e r 5 , 1 9 9 7 a n d r e q u e s t e d t h a t t h e c a s e b e r e f e r r e d t o r e s p o n d e n t ' s A p p e a l s O f f i c e f o r a h e a r i n g . O n A p r i l 1 6 , 1 9 9 8 , t h e A p p e a l s o f f i c e r s e n t a l e t t e r t o p e t i t i o n e r ' s c o u n s e l s t a t i n g t h a t t h e c a s e h a d b e e n r e c e i v e d f o r c o n s i d e r a t i o n a n d t h a t a c o n f e r e n c e w o u l d b e s c h e d u l e d . O n M a y 1 8 , 1 9 9 8 , t h e A p p e a l s O f f i c e s e n t a l e t t e r a n d F o r m 8 7 2 , C o n s e n t t o E x t e n d t h e T i m e t o A s s e s s T a x , t o p e t i t i o n e r ' s c o u n s e l r e q u e s t i n g a n e x t e n s i o n o f t h e s t a t u t e o f l i m i t a t i o n s f o r t h e a s s e s s m e n t o f t a x f o r t h e 1 9 9 4 t a x y e a r . T h e A p p e a l s o f f i c e r r e c e i v e d n o r e p l y t o t h e l e t t e r r e q u e s t i n g a n e x t e n s i o n o f t h e s t a t u t e o f l i m i t a t i o n s n o r t o h i s a t t e m p t s t o c o n t a c t p e t i t i o n e r ' s c o u n s e l b y p h o n e . S i n c e p e t i t i o n e r w o u l d n o t e x t e n d t h e s t a t u t e o f l i m i t a t i o n s , t h e A p p e a l s o f f i c e r c o n c l u d e d t h a t a n o t i c e o f d e f i c i e n c y s h o u l d b e i s s u e d a n d t h a t t h e n o t i c e o f d e f i c i e n c y s h o u l d n o t d e v i a t e f r o m t h e 3 0 - d a y l e t t e r . A n o t i c e o f d e f i c i e n c y w a s d u l y i s s u e d b y r e s p o n d e n t o n A u g u s t 1 8 , 1 9 9 8 . I n t h e n o t i c e o f d e f i c i e n c y , r e s p o n d e n t d e t e r m i n e d a d e f i c i e n c y o f $ 3 1 1 , 6 0 4 i n p e t i t i o n e r ' s 1 9 9 4 F e d e r a l i n c o m e t a x a n d a n a d d i t i o n t o t a x p u r s u a n t t o s e c t i o n 6 6 6 2 i n t h e a m o u n t o f $ 6 2 , 3 2 1 . - 6 - I n m a k i n g t h e a d j u s t m e n t s , r e s p o n d e n t ' s e x a m i n i n g a g e n t u s e d t h e R T V U E c o n t a i n i n g i n f o r m a t i o n f r o m p e t i t i o n e r ' s 1 9 9 4 t a x r e t u r n a s a s u b s t i t u t e f o r t h e o r i g i n a l o f p e t i t i o n e r ' s 1 9 9 4 i n d i v i d u a l t a x r e t u r n . R e s p o n d e n t a d j u s t e d p e t i t i o n e r ' s i n c o m e t o t a k e i n t o a c c o u n t : ( 1 ) D i s t r i b u t i o n s t o p e t i t i o n e r b y L e v i t z ; ( 2 ) c e r t a i n d i s a l l o w e d i t e m i z e d d e d u c t i o n s ; ( 3 ) d i s a l l o w e d S c h e d u l e E l o s s e s ; ( 4 ) d i s a l l o w e d n e t o p e r a t i n g l o s s d e d u c t i o n s ; a n d ( 5 ) c o m p u t a t i o n a l a d j u s t m e n t s . O n N o v e m b e r 1 6 , 1 9 9 8 , p e t i t i o n e r f i l e d a M o t i o n t o D i s m i s s f o r l a c k o f J u r i s d i c t i o n . P e t i t i o n e r a l l e g e s t h a t t h e n o t i c e o f d e f i c i e n c y i s i n v a l i d b e c a u s e r e s p o n d e n t f a i l e d t o e x a m i n e p e t i t i o n e r ' s 1 9 9 4 i n c o m e t a x r e t u r n . P e t i t i o n e r a l l e g e s t h a t t h e a d j u s t m e n t s r e l a t e t o i t e m s w h i c h e i t h e r : ( 1 ) W e r e n o t d i s c l o s e d o n p e t i t i o n e r ' s 1 9 9 4 r e t u r n ; ( 2 ) w e r e a u t o m a t i c ; ( 3 ) w e r e d e t e r m i n e d f r o m r e s p o n d e n t ' s o w n d a t a b a s e s ; o r ( 4 ) w e r e b a s e d o n i n f o r m a t i o n o b t a i n e d s o l e l y f r o m t h i r d p a r t y s o u r c e s , s u c h a s L e v i t z . T h i s C o u r t ' s j u r i s d i c t i o n t o r e d e t e r m i n e a d e f i c i e n c y d e p e n d s u p o n t h e i s s u a n c e o f a v a l i d n o t i c e o f d e f i c i e n c y a n d a t i m e l y f i l e d p e t i t i o n . S e e R u l e 1 3 ( a ) , ( c ) ; L e v i t t v . C o m m i s s i o n e r , 9 7 T . C . 4 3 7 , 4 4 1 ( 1 9 9 1 ) . S e c t i o n 6 2 1 2 ( a ) e x p r e s s l y a u t h o r i z e s r e s p o n d e n t , a f t e r d e t e r m i n i n g a d e f i c i e n c y , t o s e n d a n o t i c e o f d e f i c i e n c y t o t h e t a x p a y e r b y c e r t i f i e d o r r e g i s t e r e d m a i l . A t a m i n i m u m , a n o t i c e - 7 - o f d e f i c i e n c y m u s t i n d i c a t e t h a t r e s p o n d e n t h a s d e t e r m i n e d a d e f i c i e n c y i n t a x i n a d e f i n i t e a m o u n t f o r a p a r t i c u l a r t a x a b l e y e a r a n d t h a t r e s p o n d e n t i n t e n d s t o a s s e s s t h e t a x i n d u e c o u r s e . S e e O l s e n v . H e l v e r i n g , 8 8 F . 2 d 6 5 0 , 6 5 1 ( 2 d C i r . 1 9 3 7 ) ; P e r l m u t t e r v . C o m m i s s i o n e r , 4 4 T . C . 3 8 2 , 4 0 0 ( 1 9 6 5 ) , a f f d . 3 7 3 F . 2 d 4 5 ( 1 0 t h C i r . 1 9 6 7 ) ; s e e a l s o s e c . 7 5 2 2 . P e t i t i o n e r , i n h i s M o t i o n t o D i s m i s s f o r L a c k o f J u r i s d i c t i o n , c o n t e n d s t h a t r e s p o n d e n t f a i l e d t o m a k e a " d e t e r m i n a t i o n " b e c a u s e r e s p o n d e n t : ( 1 ) F a i l e d t o e x a m i n e p e t i t i o n e r ' s 1 9 9 4 i n c o m e t a x r e t u r n i n d e t e r m i n i n g a d e f i c i e n c y ; ( 2 ) f a i l e d t o e x p l a i n p r o p o s e d a d j u s t m e n t s i n t h e 3 0 - d a y l e t t e r ; ( 3 ) f a i l e d t o h o l d a n a p p e a l s c o n f e r e n c e ; ( 4 ) f a i l e d t o c o n s i d e r e v i d e n c e w h i c h m a y h a v e r e d u c e d t h e a m o u n t o f t h e d e f i c i e n c y ; a n d ( 5 ) d i d n o t v a r y t h e a d j u s t m e n t s i n t h e n o t i c e o f d e f i c i e n c y f r o m t h o s e i n t h e 3 0 - d a y l e t t e r . P e t i t i o n e r r e l i e s m a i n l y o n S c a r v . C o m m i s s i o n e r , 8 1 4 F . 2 d 1 3 6 3 ( 9 t h C i r . 1 9 8 7 ) , r e v g . 8 1 T . C . 8 5 5 ( 1 9 8 3 ) . I n S c a r , t h e t a x p a y e r s r e c e i v e d a n o t i c e o f d e f i c i e n c y t h a t d i s a l l o w e d a l o s s d e d u c t i o n f r o m a p a r t n e r s h i p w h i c h t h e t a x p a y e r s h a d n o c o n n e c t i o n w i t h , a n d t h e n o t i c e c o m p u t e d a t a x d u e u s i n g t h e t h e n - h i g h e s t m a r g i n a l r a t e . T h e t a x p a y e r s a r g u e d t h a t t h e C o m m i s s i o n e r f a i l e d t o d e t e r m i n e a d e f i c i e n c y a s c o n t e m p l a t e d u n d e r s e c t i o n 6 2 1 2 ( a ) . A r e v i e w o f v a r i o u s s t a t e m e n t s a t t a c h e d t o t h e n o t i c e o f d e f i c i e n c y r e v e a l e d t h a t t h e - 8 - C o m m i s s i o n e r h a d i s s u e d t h e n o t i c e " t o p r o t e c t t h e g o v e r n m e n t ' s i n t e r e s t " . S e e S c a r v . C o m m i s s i o n e r , s u p r a a t 1 3 6 5 . T h e t a x p a y e r s f i l e d a m o t i o n t o d i s m i s s f o r l a c k o f j u r i s d i c t i o n . T h i s C o u r t h e l d t h e n o t i c e o f d e f i c i e n c y t o b e v a l i d a n d d e n i e d t h e t a x p a y e r s ' m o t i o n t o d i s m i s s . S e e S c a r v . C o m m i s s i o n e r , 8 1 T . C . 8 5 5 ( 1 9 8 3 ) . O n a p p e a l , t h e C o u r t o f A p p e a l s f o r t h e N i n t h C i r c u i t c o n c l u d e d t h a t t h e C o m m i s s i o n e r m u s t c o n s i d e r i n f o r m a t i o n r e l a t i n g t o a p a r t i c u l a r t a x p a y e r b e f o r e i t c a n b e s a i d t h a t t h e C o m m i s s i o n e r d e t e r m i n e d a d e f i c i e n c y w i t h r e s p e c t t o t h a t t a x p a y e r . S e e S c a r v . C o m m i s s i o n e r , 8 1 4 F . 2 d a t 1 3 6 8 . W i t h t h i s s t a n d a r d i n m i n d , t h e c o u r t f o u n d t h e n o t i c e o f d e f i c i e n c y t o b e i n v a l i d u n d e r s e c t i o n 6 2 1 2 ( a ) b e c a u s e t h e n o t i c e o n i t s f a c e r e v e a l e d t h a t t h e C o m m i s s i o n e r h a d n o t r e v i e w e d i n f o r m a t i o n r e l a t i n g t o t h e p a r t i c u l a r t a x p a y e r o r o t h e r w i s e m a d e a d e t e r m i n a t i o n r e s p e c t i n g t h e t a x p a y e r s ' l i a b i l i t y f o r t h e p a r t i c u l a r t a x a b l e y e a r . S e e S c a r v . C o m m i s s i o n e r , s u p r a a t 1 3 7 0 . S i g n i f i c a n t l y , t h e c o u r t s a p p l y i n g S c a r h a v e l i m i t e d t h e r u l e e s t a b l i s h e d i n t h a t c a s e t o i t s f a c t s . S e e S e a l y P o w e r , L t d . v . C o m m i s s i o n e r , 4 6 F . 3 d 3 8 2 , 3 8 7 - 3 8 8 ( 5 t h C i r . 1 9 9 5 ) , a f f g . i n p a r t , r e v g . i n p a r t a n d r e m a n d i n g T . C . M e m o . 1 9 9 2 - 1 6 8 ; K a n t o r v . C o m m i s s i o n e r , 9 9 8 F . 2 d 1 5 1 4 , 1 5 2 1 - 1 5 2 2 ( 9 t h C i r . 1 9 9 3 ) , a f f g . i n p a r t a n d r e v g . i n p a r t T . C . M e m o . 1 9 9 0 - 3 8 0 ; B o k u m v . C o m m i s s i o n e r , 9 9 2 F . 2 d 1 1 3 6 , 1 1 3 9 ( 1 1 t h C i r . 1 9 9 3 ) , a f f g . T . C . - 9 - M e m o . 1 9 9 0 - 2 1 ; C l a p p v . C o m m i s s i o n e r , 8 7 5 F . 2 d 1 3 9 6 , 1 4 0 2 ( 9 t h C i r . 1 9 8 9 ) ; C a m p b e l l v . C o m m i s s i o n e r , 9 0 T . C . 1 1 0 , 1 1 4 - 1 1 5 ( 1 9 8 8 ) . S i m p l y s t a t e d , t h e r u l e s e t f o r t h i n S c a r v . C o m m i s s i o n e r , s u p r a , a p p l i e s i n t h e n a r r o w s e t o f c i r c u m s t a n c e s w h e r e t h e n o t i c e o f d e f i c i e n c y o n i t s f a c e r e v e a l s t h a t r e s p o n d e n t f a i l e d t o m a k e a d e t e r m i n a t i o n . S e e C a m p b e l l v . C o m m i s s i o n e r , s u p r a a t 1 1 2 - 1 1 3 . T h e f a c t s o f t h e p r e s e n t c a s e a r e r e a d i l y d i s t i n g u i s h a b l e f r o m t h e f a c t s i n S c a r . I n t h e i n s t a n t c a s e , t h e n o t i c e d o e s n o t s t a t e t h a t t h e i n c o m e t a x i s b e i n g a s s e s s e d a t t h e m a x i m u m r a t e t o p r o t e c t t h e g o v e r n m e n t a l i n t e r e s t , n o r d o e s i t m i s i d e n t i f y L e v i t z . T h e n o t i c e h a s n o d e f e c t s w h i c h m a k e i t i n c o r r e c t o n i t s f a c e . A d d i t i o n a l l y , P e t i t i o n e r d o e s n o t d i s p u t e t h a t t h e a m o u n t s a p p e a r i n g o n t h e R T V U E a r e t h e s a m e a s t h e a m o u n t s a p p e a r i n g o n h i s 1 9 9 4 i n c o m e t a x r e t u r n . I n s u m , t h e n o t i c e d o e s n o t r e v e a l o n i t s f a c e t h a t r e s p o n d e n t f a i l e d t o d e t e r m i n e a d e q u a t e l y a d e f i c i e n c y . T h e i n f o r m a t i o n e x a m i n e d b y r e s p o n d e n t w a s t a x p a y e r s p e c i f i c . I t w a s i n f o r m a t i o n t a k e n d i r e c t l y f r o m t h e t a x r e t u r n o f p e t i t i o n e r ' s w h o l l y o w n e d c o r p o r a t i o n a n d f r o m p e t i t i o n e r ' s o w n r e t u r n w h e n i t w a s f i r s t p r o c e s s e d b y t h e s e r v i c e c e n t e r . P e t i t i o n e r a l l e g e s t h a t L e v i t z ' s r e t u r n c l e a r l y s h o w s t h a t c u r r e n t a n d a c c u m u l a t e d e a r n i n g s a n d p r o f i t s d i d n o t e x c e e d - 1 0 - $ 1 7 3 , 7 2 9 , a n d i t w a s t h e r e f o r e u n r e a s o n a b l e f o r r e s p o n d e n t t o d e t e r m i n e t h a t p e t i t i o n e r r e c e i v e d d i s t r i b u t i o n s t a x a b l e a s d i v i d e n d s f r o m L e v i t z i n t h e a m o u n t o f $ 3 0 8 , 5 4 5 t h a t s a m e t a x y e a r . P e t i t i o n e r c o n t e n d s t h a t t h i s s h o w s t h a t r e s p o n d e n t f a i l e d t o m a k e a n a d e q u a t e d e t e r m i n a t i o n b a s e d o n i n f o r m a t i o n r e s p o n d e n t p o s s e s s e d . R e s p o n d e n t c o n c l u d e d t h a t p e t i t i o n e r h a d r e c e i v e d $ 3 5 6 , 1 2 4 . 9 2 f r o m L e v i t z a n d t h a t o n l y $ 4 7 , 5 7 9 . 1 2 o f t h i s a m o u n t w a s a n o n - t a x a b l e r e t u r n o f c a p i t a l . R e s p o n d e n t t h e n e x a m i n e d t h e R T V U E a n d e s t a b l i s h e d t h a t p e t i t i o n e r h a d n o t r e p o r t e d d i v i d e n d s o n h i s 1 9 9 4 r e t u r n . R e s p o n d e n t r e q u e s t e d i n f o r m a t i o n c o n c e r n i n g t h e w i t h d r a w a l s , i n f o r m a t i o n w h i c h p e t i t i o n e r f a i l e d t o p r o v i d e . T h e p o s s i b i l i t y t h a t t h e d e t e r m i n a t i o n i n t h e n o t i c e o f d e f i c i e n c y m a y u l t i m a t e l y b e h e l d t o b e e r r o n e o u s d o e s n o t i n v a l i d a t e t h e n o t i c e o f d e f i c i e n c y . S e e S t e v e n s v . C o m m i s s i o n e r , 7 0 9 F . 2 d 1 2 , 1 3 ( 5 t h C i r . 1 9 8 3 ) , a f f g . p e r c u r i a m T . C . M e m o . 1 9 8 2 - 3 5 2 . P e t i t i o n e r w a s g i v e n t h e o p p o r t u n i t y t o p r o v i d e r e s p o n d e n t w i t h t h e n e c e s s a r y d o c u m e n t a t i o n c o n c e r n i n g t h e p r o p o s e d a d j u s t m e n t s b u t f a i l e d t o d o s o . P e t i t i o n e r a l s o f a i l e d t o m e e t w i t h a n A p p e a l s o f f i c e r i n a n a t t e m p t t o r e s o l v e t h e m a t t e r p r i o r t o t h e i s s u a n c e o f t h e n o t i c e o f d e f i c i e n c y . P e t i t i o n e r ' s c h i e f c o n t e n t i o n i s t h a t r e s p o n d e n t i s r e q u i r e d t o e x a m i n e p e t i t i o n e r ' s a c t u a l i n c o m e t a x r e t u r n , o r a c o p y - 1 1 - t h e r e o f , a n d c a n n o t r e l y o n i n f o r m a t i o n c o n t a i n e d i n r e s p o n d e n t ' s r e c o r d s i n d e t e r m i n i n g a d e f i c i e n c y . R e l y i n g o n K o n g v . C o m m i s s i o n e r , T . C . M e m o . 1 9 9 0 - 4 8 0 , p e t i t i o n e r a l l e g e s t h a t t h i s C o u r t h e l d i n t h a t c a s e t h a t r e s p o n d e n t w a s r e q u i r e d p h y s i c a l l y t o e x a m i n e a t a x p a y e r ' s r e t u r n i n d e t e r m i n i n g a d e f i c i e n c y a n d w a s n o t e n t i t l e d t o r e l y o n i n f o r m a t i o n r e c o r d e d i n i t s d a t a b a s e s . W e d i s a g r e e . I n K o n g , a s i n S c a r v . C o m m i s s i o n e r , s u p r a , r e s p o n d e n t h a d c o m p u t e d t h e t a x d u e i n t h e n o t i c e o f d e f i c i e n c y a t t h e m a x i m u m r a t e . I n K o n g , r e s p o n d e n t c o n t e n d e d t h a t i t r e l i e d o n t h e t a x p a y e r ' s a d m i n i s t r a t i v e f i l e , w h i c h a l s o i n c l u d e d a t r a n s c r i p t o f a c c o u n t , i n c o m p u t i n g t h e t a x d u e i n t h e n o t i c e o f d e f i c i e n c y . T h i s C o u r t , h o w e v e r , f o u n d t h a t r e s p o n d e n t d i s r e g a r d e d t h e t r a n s c r i p t o f a c c o u n t i n d e t e r m i n i n g t h e d e f i c i e n c y b e c a u s e r e s p o n d e n t h a d m e r e l y m u l t i p l i e d t h e d i s a l l o w e d d e d u c t i o n b y t h e m a x i m u m r a t e a n d i g n o r e d o t h e r i n f o r m a t i o n a v a i l a b l e i n t h e t r a n s c r i p t o f a c c o u n t . I n s h o r t , r e s p o n d e n t i n K o n g , w a s n o t p r o h i b i t e d f r o m u s i n g i n f o r m a t i o n s t o r e d i n i t s d a t a b a s e s , b u t h e w a s p r o h i b i t e d f r o m m i s u s i n g o r d i s r e g a r d i n g s u c h s t o r e d i n f o r m a t i o n . T h i s C o u r t s t a t e d : R e s p o n d e n t d i d n o t u s e t h e r e t u r n i n f o r m a t i o n t o d e t e r m i n e t h e d e f i c i e n c y . * * * H e i g n o r e d t h e r e l e v a n t t a x a n d i n c o m e d a t a i n t h e t r a n s c r i p t o f a c c o u n t . I n d e e d , a l l r e s p o n d e n t d e t e r m i n e d w a s t h a t h e d i d n o t h a v e s u f f i c i e n t i n f o r m a t i o n t o a v o i d s e n d i n g a n o t i c e o f d e f i c i e n c y b a s e d u p o n d i s a l l o w a n c e o f a p r e s u m e d l o s s c l a i m e d , u t i l i z i n g t h e m a x i m u m t a x b r a c k e t . K o n g v . C o m m i s s i o n e r , s u p r a . - 1 2 - I n t h e i n s t a n t c a s e , r e s p o n d e n t u s e d a l i n e - b y - l i n e c o m p i l a t i o n o f p e t i t i o n e r ' s t a x r e t u r n i n f o r m a t i o n . P e t i t i o n e r d o e s n o t d i s p u t e t h a t t h e a m o u n t s a p p e a r i n g o n t h e R T V U E a r e t h e s a m e a s t h e a m o u n t s a p p e a r i n g o n h i s 1 9 9 4 r e t u r n . A d d i t i o n a l l y , r e s p o n d e n t d i d n o t m e r e l y u t i l i z e t h e m a x i m u m t a x b r a c k e t i n t h i s c a s e . T h e r e f o r e , i t i s c l e a r i n t h i s c a s e t h a t a v a l i d d e t e r m i n a t i o n w a s m a d e . T h e R T V U E r e c o r d s a l l o w e d r e s p o n d e n t t o c o n s i d e r t a x p a y e r s p e c i f i c i n f o r m a t i o n a n d r e c o n s t r u c t p e t i t i o n e r ' s r e t u r n f o r t h e p u r p o s e s o f t h e e x a m i n a t i o n . T h e R T V U E w a s u s e d a s a s u b s t i t u t e f o r p e t i t i o n e r ' s 1 9 9 4 r e t u r n a s i t w a s a l i n e - b y - l i n e s u m m a r y o f t h e a c t u a l r e t u r n . N o t o n l y d i d r e s p o n d e n t e x a m i n e t h e r e t u r n i n f o r m a t i o n , t h e r e w e r e c o m m u n i c a t i o n s b e t w e e n r e s p o n d e n t ' s e x a m i n i n g a g e n t a n d p e t i t i o n e r w i t h r e s p e c t t o t h e a d j u s t m e n t s a t i s s u e . P e t i t i o n e r ' s o t h e r c o n t e n t i o n s c o n t a i n e d i n h i s m o t i o n a r e n o t b a s e d o n t h e v a l i d i t y o f t h e n o t i c e o r t h e a t t a c h e d s c h e d u l e s b u t a r e d i r e c t e d a t p e r c e i v e d p r o b l e m s w i t h t h e a p p e a l s a n d a u d i t p r o c e s s w h i c h w e n e e d n o t a d d r e s s a n d w h i c h d o n o t d e p r i v e t h i s C o u r t o f j u r i s d i c t i o n . W e f i n d t h a t t h e n o t i c e o f d e f i c i e n c y i n t h i s c a s e w a s v a l i d a n d h o l d t h a t t h i s C o u r t - 1 3 - t h e r e f o r e h a s j u r i s d i c t i o n . P e t i t i o n e r ' s m o t i o n t o d i s m i s s f o r l a c k o f j u r i s d i c t i o n w i l l b e d e n i e d . A n a p p r o p r i a t e o r d e r w i l l b e i s s u e d .