TAX COURT OPINION

Case: Edward D. & Sharon A. Lang
Docket Number: 7280-97
Judge: Colvin
Opinion Type: memo
Filed: 06/27/2000
Pages: 17

T . C . M e m o . 2 0 0 0 - 1 8 8 U N I T E D S T A T E S T A X C O U R T E D W A R D D . L A N G A N D S H A R O N A . L A N G , P e t i t i o n e r s v . C O M M I S S I O N E R O F I N T E R N A L R E V E N U E , R e s p o n d e n t D o c k e t N o . 7 2 8 0 - 9 7 . F i l e d J u n e 2 7 , 2 0 0 0 . K e v i n P h i l l i p K e n n e d y , f o r p e t i t i o n e r s . T . R i c h a r d S e a l y I I I , f o r r e s p o n d e n t . M E M O R A N D U M F I N D I N G S O F F A C T A N D O P I N I O N C O L V I N , J u d g e : R e s p o n d e n t d e t e r m i n e d d e f i c i e n c i e s i n p e t i t i o n e r s ' F e d e r a l i n c o m e t a x e s i n t h e a m o u n t s o f $ 1 0 4 , 2 2 1 f o r 1 9 8 9 , $ 1 3 6 , 9 8 6 f o r 1 9 9 0 , $ 1 6 1 , 4 5 8 f o r 1 9 9 1 , $ 9 3 , 8 9 0 f o r 1 9 9 2 , a n d $ 7 6 , 2 0 0 f o r 1 9 9 3 . R e s p o n d e n t a l s o d e t e r m i n e d t h a t p e t i t i o n e r s a r e l i a b l e f o r t h e f r a u d p e n a l t y u n d e r s e c t i o n 6 6 6 3 f o r e a c h y e a r , b u t r e s p o n d e n t n o w c o n c e d e s t h e y a r e n o t . R e s p o n d e n t - 2 - 1 R e f e r e n c e s t o p e t i t i o n e r a r e t o E d w a r d D . L a n g . d e t e r m i n e d i n t h e a l t e r n a t i v e t h a t p e t i t i o n e r s a r e l i a b l e f o r t h e a c c u r a c y - r e l a t e d p e n a l t y f o r n e g l i g e n c e u n d e r s e c t i o n 6 6 6 2 f o r e a c h y e a r . P e t i t i o n e r 1 a n d D o n a l d J . T r i s c h ( T r i s c h ) f o r m e d a p a r t n e r s h i p c a l l e d D i v e r s i f i e d R e s o u r c e s a n d D e v e l o p m e n t ( D R D ) i n t h e e a r l y 1 9 8 0 ' s t o o w n r e n t a l p r o p e r t y . A f t e r c o n c e s s i o n s , t h e i s s u e s f o r d e c i s i o n a r e : 1 . W h e t h e r p e t i t i o n e r a n d T r i s c h c o n t i n u e d t o b e p a r t n e r s i n D R D d u r i n g t h e y e a r s i n i s s u e ( 1 9 8 9 - 9 3 ) . W e h o l d t h a t t h e y d i d . 2 . W h e t h e r c e r t a i n e n g i n e e r i n g i n c o m e t h a t T r i s c h e a r n e d d u r i n g t h e y e a r s i n i s s u e w a s i n c o m e o f t h e D R D p a r t n e r s h i p . W e h o l d t h a t i t w a s n o t . T h u s , p e t i t i o n e r s a r e n o t l i a b l e f o r t a x o n t h a t i n c o m e . 3 . W h e t h e r c e r t a i n i n c o m e a n d l o s s e s f r o m r e a l e s t a t e r e n t a l p r o p e r t y o w n e d b y D R D w e r e p a r t n e r s h i p i n c o m e a n d l o s s e s . W e h o l d t h a t t h e y w e r e . 4 . W h e t h e r t a x y e a r s 1 9 9 2 a n d 1 9 9 3 s h o u l d b e d i s m i s s e d f r o m t h i s c a s e . W e h o l d t h a t t h e y s h o u l d n o t . 5 . W h e t h e r p e t i t i o n e r s a r e l i a b l e f o r t h e a c c u r a c y - r e l a t e d p e n a l t y u n d e r s e c t i o n 6 6 6 2 f o r e a c h y e a r . W e h o l d t h a t t h e y a r e n o t . - 3 - I . F I N D I N G S O F F A C T S o m e o f t h e f a c t s h a v e b e e n s t i p u l a t e d a n d a r e s o f o u n d . A . P e t i t i o n e r s P e t i t i o n e r s l i v e d i n S a n A n t o n i o , T e x a s , w h e n t h e y f i l e d t h e p e t i t i o n . P e t i t i o n e r g r a d u a t e d f r o m h i g h s c h o o l a n d c o m p l e t e d 2 y e a r s o f c o l l e g e . H e t h e n w o r k e d f o r s e v e r a l y e a r s a s a s t e e l f a b r i c a t i o n d r a f t s m a n . H e l a t e r w o r k e d f o r a m a c h i n e s h o p a n d a c o n t a i n e r b u s i n e s s . B . F o r m a t i o n a n d E a r l y Y e a r s o f t h e D i v e r s i f i e d R e s o u r c e s a n d D e v e l o p m e n t P a r t n e r s h i p I n t h e m i d - 1 9 7 0 ' s , p e t i t i o n e r m e t T r i s c h , a p e t r o c h e m i c a l f u r n a c e s c o n s u l t a n t . I n t h e e a r l y 1 9 8 0 ' s , T r i s c h , p e t i t i o n e r , a n d R o n n i e P a c e ( P a c e ) o r a l l y a g r e e d t o f o r m t h e D R D p a r t n e r s h i p t o h o l d a n d r e n t r e a l e s t a t e . D R D b o u g h t r e a l p r o p e r t y w i t h m o b i l e h o m e s i n T r u t h o r C o n s e q u e n c e s , N e w M e x i c o , t o r e n t t o s k i e r s d u r i n g t h e w i n t e r . D R D l e n t m o n e y t o t w o p e o p l e d u r i n g t h e 1 9 8 0 ' s . B e f o r e 1 9 9 0 , D R D h a d n o b u s i n e s s a c t i v i t y o t h e r t h a n t h e m o b i l e h o m e r e n t a l a c t i v i t y a n d t h e t w o l o a n s . P a c e w i t h d r e w f r o m D R D i n 1 9 8 6 , l e a v i n g T r i s c h a n d p e t i t i o n e r a s e q u a l p a r t n e r s . T h e p a r t n e r s h i p d i s t r i b u t e d s o m e p a r t n e r s h i p a s s e t s t o P a c e w h e n h e l e f t D R D , l e a v i n g D R D p r i m a r i l y w i t h t h e p r o p e r t y i n T r u t h o r C o n s e q u e n c e s . O n D e c e m b e r 2 9 , 1 9 8 7 , T r i s c h , i n D R D ' s n a m e , b o u g h t m o b i l e h o m e s i n K e r r C o u n t y , T e x a s . - 4 - 2 R e s p o n d e n t d e t e r m i n e d t h a t D R D r e c e i v e d a t o t a l o f $ 4 , 8 1 8 , 3 1 4 i n e n g i n e e r i n g i n c o m e : $ 7 1 3 , 7 7 5 i n 1 9 8 9 ; $ 1 , 0 1 8 , 5 0 0 i n 1 9 9 0 ; $ 1 , 1 3 4 , 3 7 7 i n 1 9 9 1 ; $ 7 8 2 , 0 0 0 i n 1 9 9 2 ; a n d $ 1 , 1 6 9 , 6 6 2 i n 1 9 9 3 . O n J a n u a r y 5 , 1 9 8 8 , T r i s c h r e g i s t e r e d D R D a s a n a s s u m e d n a m e i n K e r r C o u n t y . T r i s c h l i s t e d o n l y h i m s e l f o n t h e a s s u m e d n a m e c e r t i f i c a t e f o r D R D . P e t i t i o n e r m o v e d f r o m H o u s t o n t o S a n A n t o n i o i n 1 9 8 8 . H e r e c e i v e d r e n t a l p a y m e n t s a n d d e p o s i t e d t h e m i n a b a n k a c c o u n t f o r D R D i n S a n A n t o n i o i n 1 9 8 9 . P e t i t i o n e r c l o s e d t h i s a c c o u n t i n l a t e 1 9 8 9 o r e a r l y 1 9 9 0 . A f t e r 1 9 8 9 , T r i s c h h a n d l e d a l l D R D a c t i v i t i e s , a n d p e t i t i o n e r w a s n o t i n v o l v e d i n D R D . T r i s c h t o l d p e t i t i o n e r ( o n a d a t e n o t s t a t e d i n t h e r e c o r d ) t h a t D R D w a s b e i n g d i s s o l v e d a n d h a d b e e n i n a c t i v e s i n c e a b o u t 1 9 9 0 . C . T r i s c h ' s E n g i n e e r i n g S e r v i c e s D u r i n g t h e y e a r s i n i s s u e , D R D r e c e i v e d a b o u t $ 4 . 8 m i l l i o n f o r e n g i n e e r i n g s e r v i c e s t h a t T r i s c h p r o v i d e d t o v a r i o u s c o m p a n i e s ( e n g i n e e r i n g i n c o m e ) . 2 P e t i t i o n e r n e v e r a g r e e d t h a t D R D w o u l d p r o v i d e e n g i n e e r i n g s e r v i c e s . P e t i t i o n e r d i d n o t k n o w a b o u t o r p e r f o r m a n y o f t h e s e e n g i n e e r i n g s e r v i c e s , o r k n o w a b o u t o r c o n t r o l a n y o f t h e e n g i n e e r i n g i n c o m e . P a c e p a i d D R D f o r e n g i n e e r i n g s e r v i c e s t h a t T r i s c h p e r f o r m e d f o r P a c e ' s b u s i n e s s f r o m 1 9 8 9 t o 1 9 9 3 . P a c e u n d e r s t o o d t h a t D R D w a s T r i s c h ' s s o l e p r o p r i e t o r s h i p d u r i n g t h o s e y e a r s . B a n k e r s w h o - 5 - d e a l t w i t h T r i s c h i n t h e y e a r s i n i s s u e b e l i e v e d t h a t D R D w a s T r i s c h ' s s o l e p r o p r i e t o r s h i p . F r o m 1 9 8 9 t h r o u g h 1 9 9 3 , T r i s c h m a i n t a i n e d a n a c c o u n t a t t h e B a n k o f K e r r v i l l e i n t h e n a m e o f " D o n T r i s c h d b a D i v e r s i f i e d R e s o u r c e s a n d D e v e l o p m e n t " ( D R D B a n k o f K e r r v i l l e a c c o u n t ) . P e t i t i o n e r w a s n o t a u t h o r i z e d t o d e a l w i t h t h a t a c c o u n t . T r i s c h a n d L i n d a L a s h l e y ( L a s h l e y ) w e r e f r i e n d s d u r i n g t h e y e a r s i n i s s u e a n d w e r e m a r r i e d t o e a c h o t h e r a t t h e t i m e o f t r i a l . T r i s c h o r L a s h l e y d e p o s i t e d m o s t o f t h e i n c o m e f r o m T r i s c h ' s e n g i n e e r i n g s e r v i c e s i n t h e D R D B a n k o f K e r r v i l l e a c c o u n t d u r i n g t h e y e a r s i n i s s u e . T h e y a l s o d e p o s i t e d a s u b s t a n t i a l p a r t o f t h e D R D i n c o m e i n L a s h l e y ' s p e r s o n a l a c c o u n t . P e t i t i o n e r n e v e r a u t h o r i z e d L a s h l e y t o a c t f o r h i m . D u r i n g t h e y e a r s i n i s s u e , T r i s c h a n d L a s h l e y u s e d D R D f u n d s s o l e l y f o r t h e m s e l v e s a n d t h e i r f a m i l y m e m b e r s . P e t i t i o n e r r e c e i v e d n o d i s t r i b u t i o n s o f D R D f u n d s d u r i n g t h o s e y e a r s . D . T r i s c h ' s P u r c h a s e o f T h i s t l e w o o d F a r m W i t h D R D F u n d s D u r i n g t h e y e a r s i n i s s u e , T r i s c h p u t s o m e a s s e t s h e h a d b o u g h t w i t h m o n e y h e e a r n e d d o i n g b u s i n e s s a s D R D i n L a s h l e y ' s n a m e . T h e m o s t s i g n i f i c a n t o f t h o s e a s s e t s w a s a 2 0 7 - a c r e f a r m k n o w n a s T h i s t l e w o o d F a r m ( T h i s t l e w o o d ) . T r i s c h a n d L a s h l e y u s e d $ 5 2 5 , 0 0 0 o f t h e D R D f u n d s i n t h e B a n k o f K e r r v i l l e t o b u y T h i s t l e w o o d o n J u l y 8 , 1 9 9 1 . T h e s o u r c e o f t h e s e f u n d s w a s a p a y m e n t b y B r a n d o n & S o n s f o r e n g i n e e r i n g s e r v i c e s p r o v i d e d b y - 6 - T r i s c h d o i n g b u s i n e s s a s D R D . P e t i t i o n e r d i d n o t k n o w a b o u t t h i s p a y m e n t o r t h e p u r c h a s e o f T h i s t l e w o o d . T r i s c h a n d L a s h l e y o p e r a t e d t h e f a r m . E . I n c o m e T a x R e t u r n s 1 . D R D ' s R e t u r n s P e t i t i o n e r s e n t D R D r e c o r d s t h a t h e h a d f o r 1 9 8 9 t o D e n n i s B r a d y ( B r a d y ) , D R D ' s t a x p r e p a r e r a t t h e t i m e . B r a d y s e n t D R D ' s F o r m 1 0 6 5 , U . S . P a r t n e r s h i p R e t u r n o f I n c o m e , f o r 1 9 8 9 t o p e t i t i o n e r . P e t i t i o n e r s e n t i t t o T r i s c h . T r i s c h a n d B r a d y m a d e c h a n g e s i n t h e r e t u r n . P e t i t i o n e r d i d n o t s e e t h e 1 9 8 9 r e t u r n a f t e r h e s e n t i t t o T r i s c h . T r i s c h r e p o r t e d e n g i n e e r i n g i n c o m e o n D R D ' s 1 9 8 9 r e t u r n . T h e r e c o r d d o e s n o t s h o w w h e t h e r t h e e n g i n e e r i n g i n c o m e w a s r e p o r t e d o n t h e D R D r e t u r n p e t i t i o n e r s a w , a n d D R D ' s 1 9 8 9 r e t u r n d o e s n o t s p e c i f y t h a t t h e a m o u n t r e p o r t e d i s e n g i n e e r i n g i n c o m e . J o h n L . G i v e n s I I I ( G i v e n s ) , C . P . A . , w h o w a s T r i s c h a n d L a s h l e y ' s a c c o u n t a n t , r e p l a c e d B r a d y a s D R D ' s a c c o u n t a n t o n a d a t e n o t s t a t e d i n t h e r e c o r d . T r i s c h g a v e t h e a c c o u n t a n t s w h o p r e p a r e d D R D ' s t a x r e t u r n s f o r 1 9 9 0 t h r o u g h 1 9 9 3 s u m m a r i e s o f D R D ' s i n c o m e a n d e x p e n s e s f o r t h o s e y e a r s . T h e e n g i n e e r i n g i n c o m e r e p o r t e d o n D R D ' s t a x r e t u r n s w a s l a r g e l y o f f s e t b y t h e d e d u c t i o n o f p a y m e n t s m a d e f o r p e r s o n a l e x p e n s e s o f T r i s c h , L a s h l e y , a n d t h e i r f a m i l y m e m b e r s . T r i s c h s i g n e d D R D ' s t a x r e t u r n s f o r t h e y e a r s i n i s s u e . - 7 - O n O c t o b e r 1 6 , 1 9 9 7 , T r i s c h f i l e d a m e n d e d F o r m s 1 0 6 5 a n d S c h e d u l e s K - 1 , P a r t n e r ' s S h a r e o f I n c o m e , C r e d i t s , D e d u c t i o n s , e t c . , f o r D R D f o r 1 9 9 2 a n d 1 9 9 3 s h o w i n g t h a t a l l D R D i n c o m e , d e d u c t i o n s , l o s s e s , a n d c r e d i t s w e r e a t t r i b u t a b l e t o h i m . 2 . P e t i t i o n e r s ' I n d i v i d u a l I n c o m e T a x R e t u r n s P e t i t i o n e r s t i m e l y f i l e d j o i n t F e d e r a l i n c o m e t a x r e t u r n s f o r 1 9 8 9 t h r o u g h 1 9 9 3 . P e t i t i o n e r s r e c e i v e d S c h e d u l e s K - 1 f o r D R D t h a t s h o w e d t h e f o l l o w i n g : N e t C a p i t a l C a p i t a l O r d i n a r y i n c o m e ( l o s s ) a c c o u n t a c c o u n t i n c o m e r e n t a l b e g i n n i n g e n d t r a d e o r r e a l e s t a t e Y e a r o f y e a r o f y e a r b u s i n e s s a c t i v i t i e s 1 9 8 9 $ 1 3 9 , 5 9 0 $ 1 5 9 , 2 6 4 $ 5 5 , 9 6 4 ( $ 3 8 , 7 5 4 ) 1 9 9 0 1 5 9 , 2 6 3 1 8 8 , 1 2 7 2 1 , 0 9 9 ( 1 5 , 4 7 2 ) 1 9 9 0 1 1 5 9 , 2 6 3 1 8 7 , 7 7 7 7 0 , 7 4 6 ( 3 2 , 4 3 2 ) 1 9 9 1 1 8 7 , 7 7 7 1 5 4 , 7 8 3 ( 5 , 1 0 5 ) ( 2 3 , 3 9 4 ) 1 9 9 2 1 5 4 , 7 8 3 3 4 1 , 0 3 0 2 2 3 , 8 9 3 ( 4 4 , 4 9 3 ) 1 9 9 2 2 1 5 4 , 7 8 3 - 0 - - 0 - - - 1 9 9 3 3 2 7 9 , 1 7 1 3 5 1 , 0 0 3 8 8 , 7 9 6 ( 3 6 , 8 7 6 ) 1 9 9 3 4 - 0 - - 0 - - 0 - - 0 - 1 T h e a m o u n t s f o r t h e s e c o n d e n t r y f o r 1 9 9 0 a r e t h o s e r e p o r t e d o n D R D ' s a m e n d e d r e t u r n f o r 1 9 9 0 . 2 T h e a m o u n t s f o r t h e s e c o n d e n t r y f o r 1 9 9 2 a r e t h o s e r e p o r t e d o n D R D ' s a m e n d e d r e t u r n f o r 1 9 9 2 f i l e d i n O c t o b e r 1 9 9 7 . 3 T h e r e i s n o e x p l a n a t i o n i n t h e r e c o r d f o r w h y t h e c a p i t a l a c c o u n t b e g i n n i n g i n 1 9 9 3 i s n o t t h e s a m e a s t h e e n d i n g c a p i t a l a c c o u n t f o r 1 9 9 2 . 4 T h e a m o u n t s f o r t h e s e c o n d e n t r y f o r 1 9 9 3 a r e t h o s e r e p o r t e d o n D R D ' s a m e n d e d r e t u r n f o r 1 9 9 3 f i l e d i n O c t o b e r 1 9 9 7 . P e t i t i o n e r s r e c e i v e d t h e S c h e d u l e s K - 1 e a c h y e a r a f t e r t h e y h a d p r e p a r e d t h e i r i n d i v i d u a l r e t u r n s f o r t h e y e a r , e x c e p t f o r 1 9 8 9 . P e t i t i o n e r s b e l i e v e d t h a t t h e i r i n c o m e t a x r e t u r n s h a d t o b e c o n s i s t e n t w i t h t h e S c h e d u l e s K - 1 , s o t h e y f i l e d a m e n d e d - 8 - 3 P e t i t i o n e r s a l s o s u e d G a r y B r o a c h a n d O u i d a B r o a c h , a n d H i g h W i l d e r n e s s L a n d & C a t t l e C o . , a T e x a s p a r t n e r s h i p . O u i d a B r o a c h w a s a n a s s i s t a n t f o r L a s h l e y . G a r y B r o a c h w a s O u i d a B r o a c h ' s h u s b a n d . P e t i t i o n e r , T r i s c h , L a s h l e y , a n d G a r y B r o a c h w e r e p a r t n e r s i n H i g h W i l d e r n e s s L a n d & C a t t l e C o . r e t u r n s t h a t c o n f o r m e d t o t h e S c h e d u l e s K - 1 . P e t i t i o n e r d i d n o t u n d e r s t a n d f r o m t h e S c h e d u l e s K - 1 t h a t D R D h a d a s u b s t a n t i a l a m o u n t o f b u s i n e s s a c t i v i t y o t h e r t h a n r e a l e s t a t e . F . P e t i t i o n e r s ' L a w s u i t A g a i n s t T r i s c h a n d D R D P e t i t i o n e r s w r o t e l e t t e r s t o T r i s c h o r G i v e n s l a t e i n 1 9 9 3 o r e a r l y i n 1 9 9 4 t o a s k f o r c o p i e s o f D R D ' s F e d e r a l i n c o m e t a x r e t u r n s b u t t h e y d i d n o t g e t t h e m u n t i l a f t e r t h e y e a r s i n i s s u e . O n M a y 2 3 , 1 9 9 6 , p e t i t i o n e r s s u e d T r i s c h , L a s h l e y , D R D , a n d o t h e r s . 3 P e t i t i o n e r s a s s e r t e d t h a t p e t i t i o n e r a n d T r i s c h w e r e e q u a l p a r t n e r s i n D R D u n t i l 1 9 9 5 , a n d s o u g h t a t e r m i n a t i o n o f D R D , a n a c c o u n t i n g o f D R D ' s a s s e t s , a n d a d i s t r i b u t i o n t o p e t i t i o n e r o f 5 0 p e r c e n t o f D R D ' s a s s e t s . P e t i t i o n e r s f i r s t l e a r n e d t h e a m o u n t s o f e n g i n e e r i n g i n c o m e a n d d e d u c t i o n s T r i s c h a n d L a s h l e y h a d r e c e i v e d a n d r e p o r t e d w h e n p e t i t i o n e r s r e c e i v e d r e s p o n s e s t o t h e i r r e q u e s t s f o r d i s c o v e r y i n t h e i r l a w s u i t a g a i n s t T r i s c h . I I . O P I N I O N A . W h e t h e r P e t i t i o n e r a n d T r i s c h W e r e P a r t n e r s i n D R D i n t h e Y e a r s i n I s s u e T h e p a r t i e s a g r e e t h a t D R D w a s a p a r t n e r s h i p u n t i l 1 9 8 9 . H o w e v e r , p e t i t i o n e r s c o n t e n d t h a t p e t i t i o n e r a n d T r i s c h w e r e n o t - 9 - 4 R e s p o n d e n t o f f e r e d t h e s e t t l e m e n t a g r e e m e n t f o r p e t i t i o n e r s ' s u i t a g a i n s t T r i s c h ( s e e p a r . I - F , a b o v e ) i n t o e v i d e n c e t o s h o w t h a t p e t i t i o n e r a n d T r i s c h w e r e p a r t n e r s d u r i n g t h e y e a r s i n i s s u e . A t t r i a l , w e r u l e d t h a t i t w a s n o t a d m i s s i b l e u n d e r F e d . R . E v i d . 4 0 8 b e c a u s e i t w a s o f f e r e d t o s h o w t h e v a l i d i t y o f p e t i t i o n e r ' s r e p r e s e n t a t i o n i n h i s s u i t a g a i n s t T r i s c h t h a t t h e y w e r e p a r t n e r s d u r i n g t h e y e a r s i n i s s u e . R e s p o n d e n t ' s r e q u e s t t h a t w e a d m i t t h e s e t t l e m e n t a g r e e m e n t i s m o o t b e c a u s e w e h a v e c o n c l u d e d t h a t p e t i t i o n e r a n d T r i s c h w e r e p a r t n e r s i n t h e y e a r s i n i s s u e b a s e d o n o t h e r e v i d e n c e i n t h e r e c o r d . p a r t n e r s i n D R D a f t e r 1 9 8 9 b e c a u s e p e t i t i o n e r i n t e n d e d t h e i r p a r t n e r s h i p t o c e a s e i n 1 9 8 9 . W e d i s a g r e e . A p a r t n e r s h i p t e r m i n a t e s f o r F e d e r a l t a x p u r p o s e s i f ( 1 ) n o p a r t o f a n y b u s i n e s s , f i n a n c i a l o p e r a t i o n , o r v e n t u r e o f t h e p a r t n e r s h i p c o n t i n u e s t o b e c a r r i e d o n b y a n y o f i t s p a r t n e r s i n a p a r t n e r s h i p ; o r ( 2 ) w i t h i n a 1 2 - m o n t h p e r i o d t h e r e i s a s a l e o r e x c h a n g e o f 5 0 p e r c e n t o r m o r e o f t h e t o t a l i n t e r e s t i n p a r t n e r s h i p c a p i t a l a n d p r o f i t s . S e e s e c . 7 0 8 ( b ) ( 1 ) . N e i t h e r o f t h e s e r e q u i r e m e n t s w a s m e t d u r i n g t h e y e a r s i n i s s u e . T o w i t h d r a w a s a p a r t n e r u n d e r T e x a s l a w , a p a r t n e r m u s t n o t i f y t h e p a r t n e r s h i p o f h i s o r h e r i n t e n t t o w i t h d r a w , o r a n o t h e r e v e n t o f w i t h d r a w a l ( e . g . , e x p u l s i o n , d e a t h , o r b a n k r u p t c y ) m u s t o c c u r . S e e T e x . R e v . C i v . S t a t . A n n . a r t . 6 1 3 2 b , s e c . 6 . 0 1 ( V e r n o n 1 9 9 0 ) . P e t i t i o n e r s d o n o t c o n t e n d t h a t a n y o f t h e s e t h i n g s o c c u r r e d d u r i n g t h e y e a r s i n i s s u e . T h u s , w e c o n c l u d e t h a t p e t i t i o n e r w a s a p a r t n e r i n D R D d u r i n g t h e y e a r s i n i s s u e . 4 - 1 0 - B . W h e t h e r E n g i n e e r i n g I n c o m e T h a t T r i s c h E a r n e d F r o m 1 9 8 9 T h r o u g h 1 9 9 3 i n t h e N a m e o f D R D W a s P a r t n e r s h i p I n c o m e 1 . W h e t h e r P r o v i d i n g E n g i n e e r i n g S e r v i c e s W a s a P a r t n e r s h i p A c t i v i t y I n c o m e f r o m p e r s o n a l s e r v i c e s e a r n e d o u t s i d e t h e s c o p e o f a p a r t n e r s h i p i s n o t p a r t n e r s h i p i n c o m e . S e e H a m m v . C o m m i s s i o n e r , 6 8 3 F . 2 d 1 3 0 3 , 1 3 0 4 ( 1 0 t h C i r . 1 9 8 2 ) ( b e c a u s e t h e p a r t n e r s h i p e x i s t e d s o l e l y t o p r a c t i c e l a w , t h e i n c o m e f r o m M r . H a m m ' s s e r v i c e s a s a j u d g e w a s n o t p a r t n e r s h i p i n c o m e b e c a u s e t h o s e s e r v i c e s w e r e o u t s i d e t h e s c o p e o f h i s p a r t n e r s h i p d u t i e s ) , a f f g . T . C . M e m o . 1 9 8 0 - 1 5 4 ; C o m m i s s i o n e r v . S m i t h , 2 8 5 F . 2 d 9 1 , 9 6 - 9 8 ( 5 t h C i r . 1 9 6 0 ) ( r e c e i p t s f r o m w h i s k e y s a l e s t h a t o n e p a r t n e r i l l e g a l l y c o l l e c t e d w i t h o u t t h e k n o w l e d g e o f o r b e n e f i t t o t h e o t h e r p a r t n e r s w e r e n o t p a r t n e r s h i p i n c o m e ) , a f f g . G r i f f i n v . C o m m i s s i o n e r , T . C . M e m o . 1 9 5 8 - 2 1 0 . I n S c h n e e r v . C o m m i s s i o n e r , 9 7 T . C . 6 4 3 , 6 5 4 - 6 5 6 ( 1 9 9 1 ) ( C o u r t r e v i e w e d ) , w e d i s c u s s e d H a m m v . C o m m i s s i o n e r , s u p r a , a n d s t a t e d t h a t t h e l a n g u a g e i n t h a t o p i n i o n a b o u t t h e s c o p e o f a p a r t n e r s h i p w a s u n n e c e s s a r y b e c a u s e t h e p a r t n e r s h i p h a d c e a s e d t o e x i s t b e f o r e a n y o f t h e i n c o m e i n q u e s t i o n w a s e a r n e d . T h e i s s u e i n S c h n e e r w a s w h e t h e r a l a w p a r t n e r w a s p e r s o n a l l y l i a b l e f o r t a x o n i n c o m e h e h a d e a r n e d b e f o r e h e a s s i g n e d i t t o a p a r t n e r s h i p . A l t h o u g h w e h e l d t h a t t h e i n c o m e a t i s s u e i n S c h n e e r w a s p a r t n e r s h i p i n c o m e , i t i s c l e a r t h a t t h e i s s u e i n H a m m , S m i t h , S c h n e e r , a n d i n t h e i n s t a n t c a s e i s w h e t h e r a - 1 1 - p a r t n e r e a r n e d i n c o m e a s p a r t o f t h e p a r t n e r s h i p ' s a c t i v i t y o r o n h i s o w n . R e s p o n d e n t c o n t e n d s t h a t t h e e n g i n e e r i n g i n c o m e t h a t T r i s c h e a r n e d d o i n g b u s i n e s s a s D R D f r o m 1 9 8 9 t h r o u g h 1 9 9 3 w a s D R D p a r t n e r s h i p i n c o m e . W e d i s a g r e e . P e t i t i o n e r , T r i s c h , a n d P a c e e s t a b l i s h e d D R D a s a p a r t n e r s h i p t o b u y a n d h o l d r e n t a l r e a l e s t a t e . T r i s c h ' s e n g i n e e r i n g s e r v i c e s w e r e o u t s i d e t h e s c o p e o f h i s p a r t n e r s h i p w i t h p e t i t i o n e r . P e t i t i o n e r a n d T r i s c h d i d n o t c o m b i n e t h e i r m o n e y o r l a b o r t o p r o v i d e e n g i n e e r i n g s e r v i c e s , a n d t h e r e w a s n o c o m m u n i t y o f i n t e r e s t i n t h e p r o f i t s o r l o s s e s f r o m e n g i n e e r i n g s e r v i c e s . T r i s c h a n d L a s h l e y c o n c e a l e d T r i s c h ' s e n g i n e e r i n g s e r v i c e s a c t i v i t i e s f r o m p e t i t i o n e r s , u s e d t h e e n g i n e e r i n g i n c o m e f o r p e r s o n a l p u r p o s e s , a n d c o n c e a l e d f r o m p e t i t i o n e r s i n c o m e a n d a s s e t s t h a t t h e y b o u g h t w i t h t h a t i n c o m e . P e t i t i o n e r d i d n o t r e c e i v e a n y b e n e f i t f r o m t h e i n c o m e f r o m e n g i n e e r i n g s e r v i c e s . H e d i d n o t i n t e n d t h a t t h e e n g i n e e r i n g i n c o m e b e a D R D a c t i v i t y b e c a u s e h e d i d n o t k n o w a b o u t t h a t a c t i v i t y . R e s p o n d e n t s p e c u l a t e s t h a t T r i s c h ' s r e a l p u r p o s e i n c o n c e a l i n g i n c o m e m a y h a v e b e e n t o c o n c e a l i t o r D R D ' s a s s e t s f r o m h i s f o r m e r s p o u s e . T h e r e i s n o e v i d e n c e t o s u p p o r t t h a t t h e o r y . R e s p o n d e n t c o n t e n d s t h a t , u n d e r C o m m i s s i o n e r v . C u l b e r t s o n , 3 3 7 U . S . 7 3 3 , 7 4 1 - 7 4 2 ( 1 9 4 9 ) , T r i s c h ' s e n g i n e e r i n g s e r v i c e s w e r e - 1 2 - p a r t n e r s h i p i n c o m e . W e d i s a g r e e . T h e i s s u e i n C u l b e r t s o n w a s w h e t h e r t o r e c o g n i z e a f a m i l y p a r t n e r s h i p f o r F e d e r a l t a x p u r p o s e s . H e r e , o u r i n q u i r y i s w h e t h e r a p a r t i c u l a r a c t i v i t y w a s w i t h i n t h e s c o p e o f a n e x i s t i n g p a r t n e r s h i p . 2 . T h e S c h e d u l e s K - 1 R e s p o n d e n t c o n t e n d s t h a t p e t i t i o n e r s k n e w a b o u t T r i s c h ' s e n g i n e e r i n g i n c o m e b e c a u s e T r i s c h r e p o r t e d t h a t i n c o m e o n D R D ' s t a x r e t u r n , a n d a l l o c a t e d 5 0 p e r c e n t o f i t t o p e t i t i o n e r o n t h e S c h e d u l e s K - 1 w h i c h p e t i t i o n e r b e l a t e d l y r e c e i v e d f r o m D R D . W e d i s a g r e e . F i r s t , p e t i t i o n e r d i d n o t r e a l i z e f r o m t h e S c h e d u l e s K - 1 t h a t T r i s c h h a d e n g i n e e r i n g i n c o m e . S e c o n d , k n o w l e d g e o f t h e e n g i n e e r i n g i n c o m e d o e s n o t n e c e s s a r i l y m a k e i t p a r t n e r s h i p i n c o m e . S e e M a y e s v . U n i t e d S t a t e s , 2 0 7 F . 2 d 3 2 6 ( 1 0 t h C i r . 1 9 5 3 ) ( p a r t n e r s k n e w o f w a g e s f r o m a n a c c o u n t i n g f i r m t h a t w e r e f o u n d n o t t o b e p a r t n e r s h i p i n c o m e ) ; M a y e s v . C o m m i s s i o n e r , 2 1 T . C . 2 8 6 , 2 8 8 - 2 8 9 ( 1 9 5 3 ) ( p a r t n e r s k n e w o f i n c o m e f r o m s e r v i c e s p r o v i d e d a s a n a i r p l a n e m e c h a n i c t h a t w a s f o u n d n o t t o b e p a r t n e r s h i p i n c o m e ) . 3 . T h e R a p i d M a n u f a c t u r i n g S i g n R e s p o n d e n t p o i n t s o u t t h a t p e t i t i o n e r t e s t i f i e d t h a t h e a s k e d t h a t a s i g n w i t h t h e n a m e R a p i d M a n u f a c t u r i n g o n i t b e p l a c e d a t a b u s i n e s s c a l l e d D i v e r s i f i e d F a b r i c a t o r s I n s u l a t o r s a n d C o n s t r u c t o r s ( D F I C ) , w h i c h r e s p o n d e n t c o n t e n d s D R D o w n e d . - 1 3 - R e s p o n d e n t c o n t e n d s t h a t t h i s s h o w s t h a t p e t i t i o n e r k n e w a b o u t t h e e n g i n e e r i n g i n c o m e . W e d i s a g r e e . P e t i t i o n e r t e s t i f i e d t h a t h e o w n e d 5 0 p e r c e n t o f t h e o u t s t a n d i n g s h a r e s o f R a p i d M a n u f a c t u r i n g , a c o r p o r a t i o n t h a t s o l d m a t e r i a l s t o D F I C . P e t i t i o n e r a s k e d t o h a v e a s i g n w i t h R a p i d M a n u f a c t u r i n g ' s n a m e o n i t i n s t a l l e d a t t h e D F I C p l a n t t o h e l p R a p i d M a n u f a c t u r i n g . P e t i t i o n e r d i d n o t c o n n e c t D R D t o D F I C . R e s p o n d e n t ' s a g e n t t e s t i f i e d t h a t D R D o w n e d D F I C . S h e s a i d t h a t D R D b e c a m e a p a r t n e r i n t h e D F I C p a r t n e r s h i p , b u t s h e d i d n o t s a y w h e n t h a t o c c u r r e d . S h e t h e n v a g u e l y s u g g e s t e d t h a t p e t i t i o n e r w a s i n v o l v e d w i t h D F I C , w i t h o u t d e s c r i b i n g h o w , e x c e p t t h r o u g h h e r b e l i e f t h a t D R D o w n e d D F I C . R e s p o n d e n t c i t e s E x h i b i t 1 0 4 - R t o s u p p o r t t h e c l a i m t h a t D R D o w n e d D F I C . E x h i b i t 1 0 4 - R i s a d i a g r a m t h a t r e s p o n d e n t ' s a g e n t p r e p a r e d w h i c h w a s n o t a d m i t t e d i n t o e v i d e n c e . R e s p o n d e n t ' s a r g u m e n t a b o u t t h e R a p i d M a n u f a c t u r i n g s i g n i s a t b e s t s p e c u l a t i o n , a n d i t i s n o t m o r e p e r s u a s i v e t h a n o t h e r e v i d e n c e s h o w i n g t h a t p e t i t i o n e r d i d n o t k n o w a b o u t t h e e n g i n e e r i n g i n c o m e . 4 . C a p i t a l C o n t r i b u t i o n s R e s p o n d e n t c o n t e n d s t h a t T r i s c h ' s c o n t r i b u t i o n t o D R D w a s t o p e r f o r m e n g i n e e r i n g s e r v i c e s a n d t h a t p e t i t i o n e r ' s c o n t r i b u t i o n w a s t o p r o v i d e c a p i t a l . W h i l e t h a t m i g h t b e a p o s s i b l e - 1 4 - a r r a n g e m e n t b e t w e e n t w o p a r t n e r s , t h e r e c o r d s h o w s t h a t w a s n o t t h e a r r a n g e m e n t h e r e . R e s p o n d e n t p o i n t s o u t t h a t t h e S c h e d u l e s K - 1 s h o w t h a t p e t i t i o n e r h a d a b e g i n n i n g c a p i t a l a c c o u n t f o r 1 9 8 9 o f $ 1 3 9 , 5 9 0 a n d a n e n d i n g c a p i t a l a c c o u n t f o r 1 9 9 3 o f $ 3 5 1 , 0 0 3 . H o w e v e r , w e d o n o t i n f e r f r o m t h e S c h e d u l e s K - 1 t h a t D R D p r o v i d e d b e l a t e d l y t o p e t i t i o n e r t h a t p e t i t i o n e r a n d T r i s c h i n t e n d e d t h e e n g i n e e r i n g s e r v i c e s t o b e a p a r t n e r s h i p a c t i v i t y . 5 . L a c k o f T e s t i m o n y F r o m T r i s c h R e s p o n d e n t c o n t e n d s t h a t w e s h o u l d i n f e r f r o m T r i s c h ' s f a i l u r e t o t e s t i f y i n t h i s c a s e t h a t , i f h e h a d t e s t i f i e d , h e w o u l d h a v e t e s t i f i e d a g a i n s t p e t i t i o n e r s . W e d i s a g r e e . I f a w i t n e s s i s e q u a l l y a v a i l a b l e t o b o t h p a r t i e s a n d n e i t h e r p a r t y c a l l s t h a t w i t n e s s a t t r i a l , t h e n n o a d v e r s e i n f e r e n c e i s w a r r a n t e d . S e e U n i t e d S t a t e s v . R o l l i n s , 8 6 2 F . 2 d 1 2 8 2 , 1 2 9 7 - 1 2 9 8 ( 7 t h C i r . 1 9 8 8 ) ; K e a n v . C o m m i s s i o n e r , 4 6 9 F . 2 d 1 1 8 3 , 1 1 8 7 - 1 1 8 8 ( 9 t h C i r . 1 9 7 2 ) , a f f g . o n t h i s i s s u e a n d r e v g . o n a n o t h e r i s s u e 5 1 T . C . 3 3 7 ( 1 9 6 8 ) . A n u n c a l l e d w i t n e s s i s n o t e q u a l l y a v a i l a b l e t o t h e p a r t y r e q u e s t i n g t h a t t h e i n f e r e n c e b e d r a w n a g a i n s t t h e o t h e r p a r t y i f t h a t w i t n e s s ' r e l a t i o n s h i p t o t h a t o t h e r p a r t y s u g g e s t s t h a t t h e w i t n e s s i s l i k e l y t o f a v o r t h a t o t h e r p a r t y . S e e U n i t e d S t a t e s v . R o l l i n s , s u p r a ; K e a n v . C o m m i s s i o n e r , s u p r a ; M c C l a n a h a n v . U n i t e d S t a t e s , 2 3 0 F . 2 d 9 1 9 , 9 2 5 ( 5 t h C i r . 1 9 5 6 ) . - 1 5 - 5 F o r s i m i l a r r e a s o n s , w e c o n c l u d e t h a t f a r m i n g w a s n o t a D R D a c t i v i t y . T r i s c h ' s r e l a t i o n s h i p t o p e t i t i o n e r d o e s n o t s u g g e s t t h a t T r i s c h ' s t e s t i m o n y w o u l d f a v o r p e t i t i o n e r . R e s p o n d e n t l i s t e d T r i s c h a s a w i t n e s s o n t h e p r e t r i a l m e m o r a n d u m s u b m i t t e d t o t h e C o u r t ; p e t i t i o n e r s d i d n o t . N e i t h e r p a r t y c a l l e d T r i s c h t o t e s t i f y . W e i n f e r t h a t T r i s c h w a s e q u a l l y a v a i l a b l e t o b o t h p a r t i e s , a n d w e d o n o t a p p l y t h e a d v e r s e i n f e r e n c e r u l e . 6 . C o n c l u s i o n W e c o n c l u d e t h a t T r i s c h ' s e n g i n e e r i n g i n c o m e w a s n o t i n c o m e o f t h e D R D p a r t n e r s h i p i n t h e y e a r s i n i s s u e . 5 C . W h e t h e r R e a l E s t a t e R e n t a l I n c o m e E a r n e d D o i n g B u s i n e s s a s D R D F r o m 1 9 8 9 T h r o u g h 1 9 9 3 W a s O u t s i d e t h e S c o p e o f t h e P a r t n e r s h i p P e t i t i o n e r s c o n t e n d t h a t a n y D R D r e a l e s t a t e r e n t a l i n c o m e o r l o s s i n t h e y e a r s i n i s s u e w a s n o t p a r t n e r s h i p i n c o m e b e c a u s e T r i s c h o w n e d t h e p r o p e r t i e s t h a t g e n e r a t e d r e n t a l i n c o m e o r l o s s d u r i n g t h e y e a r s i n i s s u e . W e d i s a g r e e . T r i s c h b o u g h t m o b i l e h o m e s i n N e w M e x i c o a n d T e x a s i n D R D ' s n a m e . R e a l p r o p e r t y a c q u i r e d i n t h e n a m e o f t h e p a r t n e r s h i p i s p a r t n e r s h i p p r o p e r t y . S e e T e x . R e v . C i v . S t a t . A n n . a r t . 6 1 3 2 b , s e c . 2 . 0 5 ( a ) ( 1 ) ( W e s t 1 9 9 0 ) . D R D w a s f o r m e d t o o w n r e n t a l r e a l p r o p e r t y . D R D d i d n o t t e r m i n a t e f o r F e d e r a l t a x p u r p o s e s b e f o r e T r i s c h a c q u i r e d t h a t p r o p e r t y . S e e p a r . I I - A , a b o v e . I n c o m e e a r n e d w i t h i n t h e s c o p e o f a p a r t n e r s h i p i s p a r t n e r s h i p i n c o m e . - 1 6 - S e e S t a r r v . C o m m i s s i o n e r , 2 6 7 F . 2 d 1 4 8 , 1 4 9 ( 7 t h C i r . 1 9 5 9 ) , a f f g . o n t h i s i s s u e a n d o t h e r s a n d r e v g . a n d r e m a n d i n g o n a n o t h e r i s s u e T . C . M e m o . 1 9 5 8 - 5 0 . W e c o n c l u d e t h a t D R D ' s r e a l e s t a t e r e n t a l i n c o m e e a r n e d a n d l o s s e s i n c u r r e d d u r i n g t h e y e a r s i n i s s u e w e r e w i t h i n t h e s c o p e o f t h e p a r t n e r s h i p . D . W h e t h e r T a x Y e a r s 1 9 9 2 a n d 1 9 9 3 S h o u l d B e D i s m i s s e d F r o m T h i s C a s e a s M o o t P e t i t i o n e r s c o n t e n d t h a t t a x y e a r s 1 9 9 2 a n d 1 9 9 3 s h o u l d b e d i s m i s s e d f r o m t h i s c a s e a s m o o t o n t h e g r o u n d s t h a t T r i s c h f i l e d a m e n d e d r e t u r n s f o r D R D f o r t h o s e y e a r s i n w h i c h h e r e p o r t e d t h a t a l l D R D i n c o m e , d e d u c t i o n s , l o s s e s , a n d c r e d i t s w e r e a t t r i b u t a b l e t o h i m . W e d i s a g r e e . D R D ' s a m e n d e d r e t u r n s d o n o t c o n v i n c e u s t o d i s r e g a r d t h e r e s t o f t h e r e c o r d i n t h i s c a s e , w h i c h s h o w s t h a t D R D h a d r e a l e s t a t e r e n t a l i n c o m e e a r n e d a n d l o s s e s i n c u r r e d i n 1 9 9 2 a n d 1 9 9 3 w i t h i n t h e s c o p e o f t h e p a r t n e r s h i p . S e e p a r . I I - C , a b o v e . E . W h e t h e r P e t i t i o n e r s A r e L i a b l e f o r t h e A c c u r a c y - R e l a t e d P e n a l t y R e s p o n d e n t c o n t e n d s t h a t p e t i t i o n e r s a r e l i a b l e f o r t h e a c c u r a c y - r e l a t e d p e n a l t y u n d e r s e c t i o n 6 6 6 2 f o r e a c h y e a r . W e d i s a g r e e . P e t i t i o n e r s f i l e d a m e n d e d r e t u r n s b a s e d o n t h e S c h e d u l e s K - 1 t h a t t h e y b e l a t e d l y r e c e i v e d e a c h y e a r f r o m D R D . T h e r e w a s n o t h i n g i n t h e s c h e d u l e s t h a t r e a s o n a b l y a l e r t e d t h e m t o t h e f a c t t h a t t h e s c h e d u l e s w e r e b a s e d o n u n d e r s t a t e d i n c o m e - 1 7 - o r o v e r s t a t e d d e d u c t i o n s . W e c o n c l u d e t h a t p e t i t i o n e r s a r e n o t l i a b l e f o r t h e p e n a l t i e s f o r n e g l i g e n c e u n d e r s e c t i o n 6 6 6 2 . T o r e f l e c t t h e f o r e g o i n g a n d c o n c e s s i o n s , A n o r d e r w i l l b e i s s u e d d e n y i n g p e t i t i o n e r s ' m o t i o n t o d i s m i s s t a x y e a r s 1 9 9 2 a n d 1 9 9 3 , a n d d e c i s i o n w i l l b e e n t e r e d u n d e r R u l e 1 5 5 .