TAX COURT OPINION

Case: Mark D. & Kay D. Pridgen
Docket Number: 2048-97
Judge: Whalen
Opinion Type: memo
Filed: 06/09/1999
Pages: 41

T . C . M e m o . 1 9 9 9 - 1 8 8 U N I T E D S T A T E S T A X C O U R T M A R K D . P R I D G E N A N D K A Y D . P R I D G E N , P e t i t i o n e r s v . C O M M I S S I O N E R O F I N T E R N A L R E V E N U E , R e s p o n d e n t D E W E Y G A S K I N S A N D F R A N C I N E P . G A S K I N S , P e t i t i o n e r s v . C O M M I S S I O N E R O F I N T E R N A L R E V E N U E , R e s p o n d e n t D o c k e t N o s . 2 0 4 8 - 9 7 , 2 0 7 5 - 9 7 . F i l e d J u n e 9 , 1 9 9 9 . T r a w i c k H . S t u b b s , J r . a n d J . D o u g l a s M c C u l l o u g h , f o r p e t i t i o n e r s . J . C r a i g Y o u n g , f o r r e s p o n d e n t . M E M O R A N D U M F I N D I N G S O F F A C T A N D O P I N I O N W H A L E N , J u d g e : R e s p o n d e n t d e t e r m i n e d t h e f o l l o w i n g d e f i c i e n c i e s i n , a n d p e n a l t i e s w i t h r e s p e c t t o , t h e F e d e r a l i n c o m e t a x o f p e t i t i o n e r s M a r k a n d K a y P r i d g e n , i n t h e c a s e a t d o c k e t N o . 2 0 4 8 - 9 7 : - 2 - P e n a l t y Y e a r D e f i c i e n c y S e c . 6 6 6 2 ( a ) 1 9 9 0 $ 1 2 9 , 1 6 9 $ 2 5 , 8 3 4 1 9 9 1 2 3 2 , 4 1 6 4 6 , 4 8 3 U n l e s s s t a t e d o t h e r w i s e , a l l s e c t i o n r e f e r e n c e s a r e t o t h e I n t e r n a l R e v e n u e C o d e a s i n e f f e c t d u r i n g t h e y e a r s i n i s s u e . R e s p o n d e n t a l s o d e t e r m i n e d t h e f o l l o w i n g d e f i c i e n c i e s i n , a d d i t i o n t o , a n d p e n a l t i e s w i t h r e s p e c t t o t h e F e d e r a l i n c o m e t a x o f p e t i t i o n e r s D e w e y a n d F r a n c i n e G a s k i n s , i n t h e c a s e a t d o c k e t N o . 2 0 7 5 - 9 7 : P e n a l t y A d d i t i o n t o T a x Y e a r D e f i c i e n c y S e c . 6 6 6 2 ( a ) S e c . 6 6 5 1 ( a ) ( 1 ) 1 9 9 0 $ 1 3 1 , 7 2 3 $ 2 6 , 3 4 5 - - 1 9 9 1 2 4 0 , 0 8 6 4 8 , 0 1 7 $ 1 2 , 0 0 4 R e f e r e n c e s i n t h i s o p i n i o n t o " p e t i t i o n e r s " a r e r e f e r e n c e s t o M r . P r i d g e n a n d M r . G a s k i n s . P e t i t i o n e r s a n d t h e i r w i v e s r e s i d e d i n t h e S t a t e o f N o r t h C a r o l i n a a t t h e t i m e t h e s u b j e c t p e t i t i o n s w e r e f i l e d . T h e a b o v e - c a p t i o n e d c a s e s w e r e c o n s o l i d a t e d f o r t r i a l , b r i e f i n g , a n d o p i n i o n b y a n o r d e r o f t h e C o u r t i s s u e d p u r s u a n t t o R u l e 1 4 1 , T a x C o u r t R u l e s o f P r a c t i c e a n d P r o c e d u r e . I n t h i s o p i n i o n , a l l R u l e r e f e r e n c e s a r e t o t h e T a x C o u r t R u l e s o f P r a c t i c e a n d P r o c e d u r e . - 3 - A f t e r c o n c e s s i o n s , t h e i s s u e s f o r d e c i s i o n a r e : ( 1 ) W h e t h e r a p a r t n e r s h i p , B e a u f o r t L e a f T o b a c c o C o . ( h e r e i n a f t e r r e f e r r e d t o a s B e a u f o r t L e a f ) , i n w h i c h e a c h p e t i t i o n e r h e l d a n i n t e r e s t , f a i l e d t o r e p o r t t o b a c c o s a l e s o f $ 8 8 8 , 5 2 8 i n 1 9 9 0 a n d $ 1 , 0 5 4 , 5 7 6 i n 1 9 9 1 ; ( 2 ) w h e t h e r r e s p o n d e n t e r r e d i n d i s a l l o w i n g a l l e g e d t o b a c c o p u r c h a s e s o f $ 4 2 9 , 4 2 1 i n 1 9 9 0 a n d $ 1 , 1 7 3 , 2 0 3 i n 1 9 9 1 t h a t w e r e i n c l u d e d i n B e a u f o r t L e a f ' s c o s t o f g o o d s s o l d ; a n d ( 3 ) w h e t h e r p e t i t i o n e r s a r e l i a b l e f o r t h e p e n a l t i e s a n d a d d i t i o n t o t a x d e t e r m i n e d b y r e s p o n d e n t . T h e p a r t i e s h a v e s t i p u l a t e d t h a t M r s . P r i d g e n a n d M r s . G a s k i n s a r e e n t i t l e d t o i n n o c e n t s p o u s e r e l i e f " u n d e r s e c t i o n 6 0 1 3 ( e ) " . T h u s , i t a p p e a r s t h a t r e s p o n d e n t c o n c e d e s t h a t M r s . P r i d g e n a n d M r s . G a s k i n s a r e e l i g i b l e f o r r e l i e f f r o m j o i n t a n d s e v e r a l l i a b i l i t y w i t h r e s p e c t t o t h e i r j o i n t r e t u r n s f o r 1 9 9 0 a n d 1 9 9 1 u n d e r s e c t i o n 6 0 1 5 ( a ) ( 1 ) , a s s u m i n g t h a t a n a p p r o p r i a t e e l e c t i o n i s m a d e a s r e q u i r e d b y s e c t i o n 6 0 1 5 ( b ) ( 1 ) ( E ) . T h e d e f i c i e n c i e s d e t e r m i n e d i n t h e n o t i c e s o f d e f i c i e n c y a r e b a s e d u p o n a d j u s t m e n t s t o e a c h p e t i t i o n e r ' s d i s t r i b u t i v e s h a r e o f t h e n e t i n c o m e o f B e a u f o r t L e a f f o r t a x a b l e y e a r s 1 9 9 0 a n d 1 9 9 1 . R e s p o n d e n t a d j u s t e d B e a u f o r t L e a f ' s n e t i n c o m e w i t h o u t a p r o c e e d i n g a t t h e p a r t n e r s h i p l e v e l . S e e g e n e r a l l y s e c t i o n 6 2 2 1 t h r o u g h 6 2 3 3 . I t a p p e a r s t h a t a l l p a r t i e s a g r e e t h a t B e a u f o r t L e a f i s a - 4 - s m a l l p a r t n e r s h i p , a s d e f i n e d u n d e r s e c t i o n 6 2 3 1 ( a ) ( 1 ) ( B ) , a n d i s e x e m p t f r o m t h e p a r t n e r s h i p a u d i t a n d l i t i g a t i o n p r o c e d u r e s . F I N D I N G S O F F A C T I n 1 9 8 7 , p e t i t i o n e r s a n d a n o t h e r i n d i v i d u a l w h o i s n o w d e c e a s e d , M r . H a r r y L e e R o b e r t s , f o r m e d B e a u f o r t L e a f , a N o r t h C a r o l i n a g e n e r a l p a r t n e r s h i p , t o e n g a g e i n t h e p u r c h a s e a n d s a l e o f t o b a c c o . T h e t h r e e p a r t n e r s a g r e e d t h a t p e t i t i o n e r s w o u l d f i n a n c e t h e p a r t n e r s h i p ' s o p e r a t i o n s a n d , f o r t h a t p u r p o s e , t h a t p e t i t i o n e r s w o u l d c o s i g n a n o t e i n t h e p r i n c i p a l a m o u n t o f $ 3 0 0 , 0 0 0 . T h e p a r t n e r s a l s o a g r e e d t h a t M r . R o b e r t s w o u l d b e r e s p o n s i b l e f o r t h e d a y - t o - d a y m a n a g e m e n t a n d o p e r a t i o n o f t h e p a r t n e r s h i p a n d w o u l d b e p a i d a p p r o x i m a t e l y $ 2 0 , 0 0 0 p e r y e a r i n a d d i t i o n t o h i s s h a r e o f a n y p a r t n e r s h i p i n c o m e . T h e r e w a s n o w r i t t e n p a r t n e r s h i p a g r e e m e n t , b u t t h e p a r t n e r s o r a l l y a g r e e d t h a t e a c h p a r t n e r w o u l d h a v e a o n e - t h i r d d i s t r i b u t i v e s h a r e o f a l l p a r t n e r s h i p i n c o m e , g a i n , l o s s , d e d u c t i o n , o r c r e d i t . P e t i t i o n e r s i n i t i a l l y i n t e n d e d t h a t B e a u f o r t L e a f w o u l d b e i n b u s i n e s s f o r o n l y 1 y e a r , b u t i t c o n t i n u e d t o c o n d u c t b u s i n e s s u n t i l 1 9 9 2 . D u r i n g t h e t i m e B e a u f o r t L e a f w a s i n b u s i n e s s , M r . W i l l i a m H . D a w s o n , J r . , a l i c e n s e d a c c o u n t a n t , m a i n t a i n e d i t s b o o k s a n d p r e p a r e d i t s F e d e r a l i n c o m e t a x - 5 - r e t u r n s . T h e p a r t n e r s h i p ' s r e t u r n s f o r 1 9 8 8 , 1 9 8 9 , a n d 1 9 9 0 r e s p o n d t o t h e q u e s t i o n " w h i c h a c c o u n t i n g m e t h o d " b y i n d i c a t i n g t h a t t h e p a r t n e r s h i p i s o n t h e " c a s h " m e t h o d o f a c c o u n t i n g . T h e p a r t n e r s h i p ' s r e t u r n f o r 1 9 9 1 i n d i c a t e s t h a t t h e p a r t n e r s h i p i s o n t h e " a c c r u a l " m e t h o d o f a c c o u n t i n g . T h e f i n a l r e t u r n o f t h e p a r t n e r s h i p f o r 1 9 9 2 d o e s n o t r e s p o n d t o t h a t q u e s t i o n . B e a u f o r t L e a f ' s r e t u r n s f o r 1 9 8 8 t h r o u g h 1 9 9 2 r e p o r t t h e f o l l o w i n g i t e m s o n S c h e d u l e K , P a r t n e r ' s S h a r e s o f I n c o m e , C r e d i t s , D e d u c t i o n s , E t c . : 1 9 8 8 1 9 8 9 1 9 9 0 1 9 9 1 1 9 9 2 O r d i n a r y i n c o m e f r o m t r a d e o r b u s i n e s s a c t i v i t i e s $ 6 , 5 9 5 . 4 5 $ 1 5 , 0 7 5 . 6 5 $ 4 7 , 2 0 4 . 6 0 $ 4 6 , 9 5 2 . 6 0 $ 3 0 . 3 3 I n t e r e s t i n c o m e 2 , 4 7 1 . 8 0 6 , 7 3 4 . 7 2 - 0 - 3 , 2 8 6 . 0 0 - 0 - G u a r a n t e e d p a y m e n t s t o p a r t n e r s 3 0 , 0 0 0 . 0 0 3 0 , 0 0 0 . 0 0 3 0 , 0 0 0 . 0 0 3 0 , 0 0 0 . 0 0 1 7 , 0 0 0 . 0 0 N e t l o n g - t e r m c a p i t a l g a i n 2 6 7 . 3 3 - 0 - - 0 - - 0 - - 0 - 3 9 , 3 3 4 . 5 8 5 1 , 8 1 0 . 3 7 7 7 , 2 0 4 . 6 0 8 0 , 2 3 8 . 6 0 1 7 , 0 3 0 . 3 3 T h e a b o v e - g u a r a n t e e d p a y m e n t s o f $ 3 0 , 0 0 0 p e r y e a r f o r 1 9 8 8 t h r o u g h 1 9 9 1 a n d $ 1 7 , 0 0 0 f o r 1 9 9 2 w e r e p a i d e n t i r e l y t o M r . R o b e r t s . T h e r e c o r d d o e s n o t e x p l a i n w h y M r . R o b e r t s w a s p a i d $ 3 0 , 0 0 0 p e r y e a r a f t e r t h e p a r t n e r s h a d i n i t i a l l y a g r e e d t h a t h e w o u l d b e p a i d $ 2 0 , 0 0 0 p e r y e a r . A c c o r d i n g t o B e a u f o r t L e a f ' s r e t u r n s , t h e s h a r e o f e a c h o f t h e p a r t n e r s i n t h e n e t i n c o m e o f t h e p a r t n e r s h i p i s a s f o l l o w s : - 6 - N e t I n c o m e o f B e a u f o r t L e a f Y e a r G a s k i n s P r i d g e n R o b e r t s T o t a l 1 9 8 8 $ 3 , 1 1 1 . 5 3 $ 3 , 1 1 1 . 5 3 $ 3 , 1 1 1 . 5 1 $ 9 , 3 3 4 . 5 7 1 9 8 9 7 , 2 7 0 . 1 2 7 , 2 7 0 . 1 2 7 , 2 7 0 . 1 2 2 1 , 8 1 0 . 3 6 1 9 9 0 1 5 , 7 3 4 . 8 7 1 5 , 7 3 4 . 8 7 1 5 , 7 3 4 . 8 6 4 7 , 2 0 4 . 6 0 1 9 9 1 1 6 , 7 4 6 . 2 0 1 6 , 7 4 6 . 2 0 1 6 , 7 4 6 . 2 0 5 0 , 2 3 8 . 6 0 1 9 9 1 1 0 . 1 1 1 0 . 1 1 1 0 . 1 1 3 0 . 3 3 4 2 , 8 7 2 . 8 3 4 2 , 8 7 2 . 8 3 4 2 , 8 7 2 . 8 0 1 2 8 , 6 1 8 . 4 6 F o r 1 9 9 1 , t h e s e c o n d o f t h e 2 y e a r s i n i s s u e , t h e a b o v e n e t i n c o m e , $ 5 0 , 2 3 8 . 6 0 , i s c o m p o s e d o f o r d i n a r y i n c o m e f r o m t r a d e o r b u s i n e s s a c t i v i t y o f $ 4 6 , 9 5 2 . 6 0 a n d i n t e r e s t i n c o m e o f $ 3 , 2 8 6 . B e a u f o r t L e a f ' s r e t u r n s r e p o r t t h e f o l l o w i n g w i t h - d r a w a l s a n d d i s t r i b u t i o n s : W i t h d r a w a l s a n d D i s t r i b u t i o n s Y e a r G a s k i n s P r i d g e n R o b e r t s T o t a l 1 9 8 8 $ 1 1 , 4 1 4 . 6 0 $ 1 0 , 0 0 0 . 0 0 $ 1 0 , 5 4 6 . 7 0 $ 3 1 , 9 6 1 . 3 0 1 9 8 9 3 , 1 1 1 . 5 3 3 , 1 1 1 . 5 3 2 , 5 0 0 . 0 0 8 , 7 2 3 . 0 6 1 9 9 0 7 , 2 7 0 . 1 2 1 9 , 2 7 0 . 1 2 2 2 , 2 2 0 . 1 5 4 8 , 7 6 0 . 3 9 1 9 9 1 3 2 , 4 8 1 . 0 7 2 0 , 4 8 1 . 0 7 1 6 , 7 4 6 . 2 0 6 9 , 7 0 8 . 3 4 1 9 9 2 - 0 - - 0 - - 0 - - 0 - 5 4 , 2 7 7 . 3 2 5 2 , 8 6 2 . 7 2 5 2 , 0 1 3 . 0 5 1 5 9 , 1 5 3 . 0 9 S e t o u t b e l o w i s a s u m m a r y o f t h e i n c o m e a n d d e d u c - t i o n s r e p o r t e d o n B e a u f o r t L e a f ' s i n c o m e t a x r e t u r n s f o r t h e y e a r s i n i s s u e , 1 9 9 0 a n d 1 9 9 1 : - 7 - 1 9 9 0 1 9 9 1 G r o s s r e c e i p t s o r s a l e s $ 1 , 2 6 4 , 7 0 1 $ 2 , 8 4 9 , 4 5 1 C o s t o f g o o d s s o l d 1 , 1 2 3 , 8 5 2 2 , 6 6 1 , 7 8 1 G r o s s p r o f i t 1 4 0 , 8 4 9 1 8 2 , 6 7 0 S a l a r i e s a n d w a g e s $ 6 , 6 0 4 $ 1 0 , 6 3 8 G u a r a n t e e d p a y m e n t s t o p a r t n e r s 3 0 , 0 0 0 3 0 , 0 0 0 R e n t 2 , 6 5 2 6 , 0 0 0 I n t e r e s t 1 8 , 2 5 7 1 6 , 7 2 1 T a x e s 1 , 1 3 2 1 , 6 2 9 R e p a i r s 1 , 6 1 9 3 , 6 9 2 D e p r e c i a t i o n 1 , 0 7 9 1 , 1 8 6 O t h e r d e d u c t i o n s 3 2 , 3 0 2 6 5 , 8 5 1 T o t a l d e d u c t i o n s 9 3 , 6 4 4 1 3 5 , 7 1 7 O r d i n a r y i n c o m e ( l o s s ) 4 7 , 2 0 5 4 6 , 9 5 3 M r . D a w s o n , t h e p a r t n e r s h i p ' s a c c o u n t a n t , c o m p u t e d t h e g r o s s r e c e i p t s o f t h e p a r t n e r s h i p f o r F e d e r a l i n c o m e t a x p u r p o s e s b a s e d o n t h e a g g r e g a t e d e p o s i t s m a d e t o B e a u f o r t L e a f ' s b a n k a c c o u n t , l e s s c e r t a i n d e p o s i t s i d e n t i f i e d a s r e p a y m e n t s o f l o a n s o r c a s h a d v a n c e s . M r . D a w s o n c o m p u t e d B e a u f o r t L e a f ' s c o s t o f g o o d s s o l d f o r 1 9 9 0 a n d 1 9 9 1 b a s e d o n c a n c e l e d c h e c k s a n d s o m e a c c o u n t i n g a d j u s t m e n t s . H i s c o m p u t a t i o n o f t h e c o s t o f g o o d s f o r e a c h y e a r i s a s f o l l o w s : 1 9 9 0 1 9 9 1 I n v e n t o r y a t b e g i n n i n g o f y e a r $ 1 9 9 , 6 0 2 $ 1 3 2 , 9 1 4 P u r c h a s e s 1 , 0 5 7 , 1 6 3 2 , 7 1 3 , 5 6 2 O t h e r c o s t s ( w h o l e s a l e c o m m i s s i o n s ) - 0 - 4 7 , 4 2 9 T o t a l 1 , 2 5 6 , 7 6 5 2 , 8 9 3 , 9 0 5 I n v e n t o r y a t e n d o f y e a r 1 3 2 , 9 1 4 2 2 7 , 1 2 4 C o s t o f g o o d s s o l d 1 , 1 2 3 , 8 5 1 2 , 6 6 6 , 7 8 1 - 8 - M r . D a w s o n k e p t a " j o u r n a l " a n d " l e d g e r " f o r B e a u f o r t L e a f . H e u s e d b a n k s t a t e m e n t s , d e p o s i t s l i p s , a n d c h e c k s f r o m B e a u f o r t L e a f ' s b a n k a c c o u n t t o p o s t e n t r i e s t o t h e j o u r n a l . T h e r e c o r d o f t h e s e c o n s o l i d a t e d c a s e s c o n t a i n s t h e j o u r n a l f o r 1 9 9 1 . I t d o e s n o t i n c l u d e t h e j o u r n a l f o r 1 9 9 0 o r t h e l e d g e r f o r 1 9 9 0 o r 1 9 9 1 . T h e j o u r n a l f o r 1 9 9 1 s h o w s t h a t t h e s a l e s a n d p u r c h a s e s r e p o r t e d f o r F e d e r a l i n c o m e t a x p u r p o s e s o n t h e p a r t n e r s h i p ' s 1 9 9 1 r e t u r n i n c l u d e t h e s a l e s a n d p u r c h a s e s b o o k e d i n t h e j o u r n a l o n a m o n t h l y b a s i s , t o g e t h e r w i t h s u b s t a n t i a l y e a r e n d a d j u s t - i n g e n t r i e s . B e a u f o r t L e a f ' s j o u r n a l f o r 1 9 9 1 s h o w s t h e f o l l o w i n g s a l e s a n d p u r c h a s e s : M o n t h S a l e s P u r c h a s e s 1 / 9 1 $ 2 5 , 3 3 6 . 7 4 $ 6 4 , 2 4 4 . 2 8 2 / 9 1 3 9 , 7 1 6 . 5 5 1 , 4 6 1 . 2 0 3 / 9 1 - 0 - 2 8 3 . 0 0 4 / 9 1 7 8 1 . 7 8 4 , 2 4 2 . 7 5 5 / 9 1 - 0 - 4 , 8 1 3 . 5 2 6 / 9 1 - 0 - 4 , 5 6 3 . 5 2 7 / 9 1 1 1 6 , 3 4 8 . 6 6 - 0 - 8 / 9 1 1 8 4 , 2 2 8 . 8 6 7 7 , 7 5 7 . 5 0 9 / 9 1 1 9 5 , 8 9 9 . 4 7 1 3 3 , 2 4 3 . 6 6 1 0 / 9 1 6 0 9 , 2 7 3 . 9 7 8 2 , 9 5 3 . 5 4 1 1 / 9 1 3 4 9 , 8 6 1 . 4 0 2 1 4 , 7 9 3 . 9 4 1 2 / 9 1 7 , 2 1 5 . 0 0 5 0 1 , 8 4 5 . 9 6 1 , 5 2 8 , 6 6 2 . 4 3 1 , 0 9 0 , 2 0 2 . 8 7 A d j u s t i n g e n t r i e s 1 , 3 2 0 , 7 8 8 . 8 8 1 , 2 7 3 , 3 5 9 . 5 9 A d j u s t i n g e n t r y - 0 - 3 5 0 , 0 0 0 . 0 0 T o t a l s p e r j o u r n a l 2 , 8 4 9 , 4 5 1 . 3 1 2 , 7 1 3 , 5 6 2 . 4 6 - 9 - B e a u f o r t L e a f ' s r e t u r n f o r 1 9 9 1 r e p o r t s s a l e s a n d p u r c h a s e s i n t h e s a m e a m o u n t s ; i . e . , $ 2 , 8 4 9 , 4 5 1 . 3 1 a n d $ 2 , 7 1 3 , 5 6 2 . 4 6 , r e s p e c t i v e l y . N e i t h e r t h e j o u r n a l f o r 1 9 9 1 n o r a n y t h i n g e l s e i n t h e r e c o r d e x p l a i n s t h e n a t u r e o f t h e " a d j u s t i n g e n t r i e s " s h o w n i n t h e j o u r n a l i n c r e a s i n g s a l e s i n t h e a m o u n t o f $ 1 , 3 2 0 , 7 8 8 . 8 8 a n d i n c r e a s i n g p u r c h a s e s i n t h e a m o u n t o f $ 1 , 2 7 3 , 3 5 9 . 5 9 . T h e a d j u s t i n g e n t r y t o p u r c h a s e s o f $ 3 5 0 , 0 0 0 i s l a b e l e d " A c c t s P a y a b l e - - O K L e a f " w i t h o u t a n y o t h e r e x p l a n a t i o n . W e n o t e t h a t B e a u f o r t L e a f ' s j o u r n a l f o r 1 9 9 1 s h o w s t h e f o l l o w i n g c h e c k s i s s u e d b y t h e p a r t n e r s h i p t o " H L R o b e r t s " o r " H L R " : - 1 0 - D a t e C h e c k N o . A m o u n t 1 / 0 5 / 9 1 6 6 3 $ 9 4 6 . 0 0 2 / 2 6 / 9 1 6 8 1 1 , 5 0 0 . 0 0 3 / 1 8 / 9 1 6 9 0 1 , 0 0 0 . 0 0 3 / 2 1 / 9 1 6 9 3 2 , 6 0 0 . 0 0 4 / 0 5 / 9 1 7 0 2 1 , 5 0 0 . 0 0 4 / 0 5 / 9 1 7 0 5 3 0 0 . 0 0 4 / 1 0 / 9 1 7 0 7 2 0 0 . 0 0 4 / 1 5 / 9 1 7 0 8 1 , 2 0 0 . 0 0 4 / 1 6 / 9 1 7 0 9 5 , 0 0 0 . 0 0 4 / 1 9 / 9 1 7 1 2 2 , 0 0 0 . 0 0 4 / 1 9 / 9 1 7 1 3 5 0 0 . 0 0 4 / 1 9 / 9 1 7 1 4 1 , 7 7 7 . 9 6 4 / 2 6 / 9 1 7 2 0 7 , 5 0 0 . 0 0 5 / 0 1 / 9 1 7 2 7 1 , 0 0 0 . 0 0 5 / 0 3 / 9 1 7 3 4 1 , 0 5 4 . 4 3 5 / 0 3 / 9 1 7 3 5 1 , 0 0 0 . 0 0 5 / 1 3 / 9 1 7 4 2 1 , 0 0 0 . 0 0 5 / 2 3 / 9 1 7 4 4 5 0 0 . 0 0 5 / 2 9 / 9 1 7 4 9 5 9 9 . 7 7 5 / 2 9 / 9 1 7 5 0 5 0 0 . 0 0 6 / 0 7 / 9 1 7 6 2 5 0 0 . 0 0 6 / 0 7 / 9 1 7 6 4 2 , 2 0 0 . 0 0 6 / 1 7 / 9 1 7 6 8 1 , 3 7 5 . 0 0 6 / 1 7 / 9 1 7 6 9 1 , 2 0 0 . 0 0 6 / 2 5 / 9 1 7 7 2 3 0 0 . 0 0 7 / 0 2 / 9 1 7 7 5 5 0 0 . 0 0 7 / 1 6 / 9 1 7 8 3 1 , 2 0 0 . 0 0 7 / 1 8 / 9 1 7 8 6 9 0 0 . 0 0 7 / 2 4 / 9 1 7 9 7 3 0 0 . 0 0 8 / 0 1 / 9 1 8 0 8 5 0 0 . 0 0 8 / 0 7 / 9 1 8 1 8 3 , 5 0 0 . 0 0 8 / 0 7 / 9 1 8 2 0 1 , 2 0 0 . 0 0 8 / 1 6 / 9 1 8 3 3 5 0 0 . 0 0 8 / 2 9 / 9 1 8 5 0 1 , 5 0 0 . 0 0 8 / 2 9 / 9 1 8 5 1 1 5 0 . 0 0 9 / 1 9 / 9 1 8 7 4 1 , 5 0 0 . 0 0 9 / 2 5 / 9 1 8 7 8 5 , 8 3 5 . 0 0 1 0 / 0 3 / 9 1 8 8 7 5 , 0 0 0 . 0 0 1 0 / 1 4 / 9 1 9 0 4 4 , 5 8 0 . 0 0 1 0 / 1 8 / 9 1 9 0 7 2 , 5 2 0 . 0 0 1 0 / 2 4 / 9 1 9 1 7 1 , 1 2 0 . 0 0 1 0 / 2 5 / 9 1 9 2 0 1 , 5 0 0 . 0 0 1 0 / 3 1 / 9 1 9 2 1 1 3 , 5 0 0 . 0 0 1 1 / 0 7 / 9 1 9 3 4 1 , 5 0 0 . 0 0 1 1 / 1 8 / 9 1 9 3 8 1 , 0 0 0 . 0 0 1 1 / 2 0 / 9 1 9 4 0 2 , 0 0 0 . 0 0 T o t a l 8 7 , 5 5 8 . 1 6 T h e n a t u r e o f t h e a b o v e p a y m e n t s i s n o t d e s c r i b e d i n t h e j o u r n a l o r e l s e w h e r e i n t h e r e c o r d o f t h e s e c a s e s . - 1 1 - A s m e n t i o n e d a b o v e , B e a u f o r t L e a f w a s i n t h e b u s i n e s s o f b u y i n g a n d s e l l i n g t o b a c c o . T h e m a r k e t i n g o f t o b a c c o i s s u b j e c t t o G o v e r n m e n t r e g u l a t i o n u n d e r t h e A g r i c u l t u r a l A d j u s t m e n t A c t o f 1 9 3 8 , c h . 3 0 , s e c s . 3 1 1 - 3 1 4 , 5 2 S t a t . 4 5 , c u r r e n t v e r s i o n a t 7 U . S . C . s e c s . 1 3 1 1 - 1 3 1 6 ( 1 9 9 4 ) , w h i c h i n c l u d e s a r e c o r d - k e e p i n g m e c h a n i s m t h a t i s d e s i g n e d t o a c c o u n t f o r a l l t o b a c c o s a l e s a n d p u r c h a s e s . S e e g e n e r a l l y , C o l e v . U S D A , 3 3 F . 3 d 1 2 6 3 , 1 2 6 5 - 1 2 6 6 ( 1 1 t h C i r . 1 9 9 4 ) . A s p a r t o f t h a t r e c o r d - k e e p i n g m e c h a n i s m , d e a l e r s , l i k e B e a u f o r t L e a f , a r e r e q u i r e d t o m a i n t a i n a D e a l e r ' s R e c o r d o n F o r m M Q - 7 9 i s s u e d b y t h e U . S . D e p a r t m e n t o f A g r i c u l t u r e . T h e F o r m M Q - 7 9 i s a c o m p r e h e n s i v e r e c o r d o f e a c h p u r c h a s e a n d r e s a l e o f t o b a c c o i n c l u d i n g t h e d a t e , t h e a m o u n t o f t o b a c c o , t h e i d e n t i t y o f t h e s e l l e r o r p u r c h a s e r , a n d a r u n n i n g b a l a n c e o f t h e a m o u n t o f t o b a c c o o n h a n d a f t e r e a c h t r a n s a c t i o n . I n t h e c a s e o f p u r c h a s e s o r r e s a l e s a t a u c t i o n , t h e F o r m M Q - 7 9 l i s t s t h e w a r e h o u s e a t w h i c h t h e p u r c h a s e o r s a l e t o o k p l a c e a n d r e q u i r e s a w a r e h o u s e r e p r e s e n t a t i v e t o s i g n t h e d e a l e r ' s F o r m M Q - 7 9 . D e a l e r s a r e r e q u i r e d t o f i l e t h e i r D e a l e r ' s R e c o r d w i t h t h e A g r i c u l t u r e S t a b i l i z a t i o n a n d C o n s e r v a t i o n S e r v i c e ( A S C S ) o n a w e e k l y b a s i s . T h e a m o u n t o f t o b a c c o m a r k e t e d i s c o n t r o l l e d b y a q u o t a s y s t e m t h a t e s t a b l i s h e s a n a l l o t - m e n t o f t o b a c c o f o r e a c h t o b a c c o - p r o d u c i n g f a r m . S e e C o l e - 1 2 - v . U S D A , s u p r a . T h e m a r k e t i n g o f t o b a c c o i n e x c e s s o f a p r o d u c e r ' s a l l o t m e n t , s o - c a l l e d e x c e s s - q u o t a t o b a c c o , i s s u b j e c t t o a p e n a l t y . S e e i d . I n t h e n o t i c e s o f d e f i c i e n c y i s s u e d t o p e t i t i o n e r s , r e s p o n d e n t m a d e t w o p r i n c i p a l a d j u s t m e n t s t o B e a u f o r t L e a f ' s r e t u r n s f o r 1 9 9 0 a n d 1 9 9 1 . F i r s t , r e s p o n d e n t i n c r e a s e d t h e g r o s s s a l e s r e p o r t e d b y t h e p a r t n e r s h i p . T h e e x p l a n a t i o n o f t h a t a d j u s t m e n t i n t h e s u b j e c t n o t i c e s o f d e f i c i e n c y i s a s f o l l o w s : I t i s d e t e r m i n e d t h a t t h e p a r t n e r s h i p h a d a d d i t i o n a l i n c o m e f r o m t o b a c c o s a l e s f o r t a x y e a r s 1 9 9 0 a n d 1 9 9 1 t h a t w a s n o t r e p o r t e d o n t h e r e t u r n s . I t h a s b e e n d e t e r m i n e d t h a t t o b a c c o s a l e s t o t a l e d $ 2 , 1 5 3 , 2 2 8 . 0 0 i n 1 9 9 0 a n d $ 3 , 9 0 4 , 0 2 7 . 0 0 i n 1 9 9 1 i n s t e a d o f t h e a m o u n t s o f $ 1 , 2 6 4 , 7 0 0 . 0 0 a n d $ 2 , 8 4 9 , 4 5 1 . 0 0 a s s h o w n o n t h e r e t u r n s . A c c o r d i n g l y , t h e p a r t n e r s h i p n e t i n c o m e i s i n c r e a s e d $ 8 8 8 , 5 2 8 . 0 0 i n 1 9 9 0 a n d $ 1 , 0 5 4 , 5 7 6 . 0 0 i n 1 9 9 1 . ( S e e a t t a c h e d . ) T h e a t t a c h m e n t r e f e r r e d t o i n t h e a b o v e e x p l a n a t i o n s t a t e s t h a t B e a u f o r t L e a f ' s t o b a c c o s a l e s f o r 1 9 9 0 w e r e r e c o m p u t e d a s f o l l o w s : ( 1 ) S a l e s o f f l u e - c u r e d t o b a c c o $ 1 , 2 2 5 , 5 3 5 ( 2 ) S a l e s o f b u r l e y t o b a c c o 8 5 3 , 0 1 5 ( 3 ) S a l e s o f t o b a c c o " n o t i n t h e f o r m " 7 4 , 6 7 8 T O T A L T O B A C C O S A L E S F O R 1 9 9 0 2 , 1 5 3 , 2 2 8 C l a i m e d o n r e t u r n 1 , 2 6 4 , 7 0 0 N e t a d j u s t m e n t t o g r o s s i n c o m e 8 8 8 , 5 2 8 - 1 3 - T h e p a r t i e s h a v e s t i p u l a t e d t h a t t h e F o r m s M Q - 7 9 f i l e d o n b e h a l f o f B e a u f o r t L e a f f o r 1 9 9 0 r e p o r t a g g r e g a t e s a l e s o f f l u e - c u r e d t o b a c c o o f $ 1 , 2 2 5 , 5 3 5 , t h e a m o u n t u s e d b y r e s p o n d e n t i n c o m p u t i n g t h e p a r t n e r s h i p ' s s a l e s . S i m i l a r l y , t h e p a r t i e s h a v e s t i p u l a t e d t h a t t h e F o r m s M Q - 7 9 , f i l e d o n b e h a l f o f B e a u f o r t L e a f f o r 1 9 9 0 , r e p o r t a g g r e g a t e s a l e s o f b u r l e y t o b a c c o o f $ 8 5 3 , 0 1 5 , t h e a m o u n t u s e d b y r e s p o n d e n t i n r e c o m p u t i n g t h e p a r t n e r s h i p ' s s a l e s . T h u s , t h e a d d i t i o n a l i n c o m e f r o m s a l e s o f f l u e - c u r e d a n d b u r l e y t o b a c c o c o m p u t e d b y r e s p o n d e n t f o r 1 9 9 0 i s b a s e d u p o n t h e s a l e s r e p o r t e d i n t h e F o r m s M Q - 7 9 f i l e d o n b e h a l f o f B e a u f o r t L e a f . R e s p o n d e n t d e t e r m i n e d t h e a m o u n t o f u n r e p o r t e d s a l e s f r o m s o - c a l l e d p i c k e n s t o b a c c o o n t h e b a s i s o f t h r e e r e c e i p t s w h i c h s t a t e t h a t B e a u f o r t L e a f s o l d p i c k e n s t o b a c c o t o H . D . P e g r a m o n J u n e 5 , 1 9 9 0 , i n t h e a g g r e g a t e a m o u n t o f $ 7 4 , 6 7 8 . T h e a t t a c h m e n t r e f e r r e d t o i n t h e e x p l a n a t i o n a c c o m p a n y i n g t h e n o t i c e s o f d e f i c i e n c y a l s o s t a t e s t h a t t h e u n r e p o r t e d t o b a c c o s a l e s o f B e a u f o r t L e a f f o r 1 9 9 1 w e r e r e c o m p u t e d o n t h e b a s i s o f " c h e c k s w r i t t e n t o B e a u f o r t L e a f T o b a c c o C o m p a n y f r o m a u c t i o n s a l e s o f t o b a c c o b u t n o t d e p o s i t e d t o t h e b u s i n e s s a c c o u n t " i n t h e a g g r e g a t e a m o u n t o f $ 1 , 0 5 4 , 5 7 6 a n d n o t i n c l u d e d i n t h e g r o s s i n c o m e r e p o r t e d b y t h e p a r t n e r s h i p f o r 1 9 9 1 . T h e r e c o r d o f t h i s c a s e - 1 4 - c o n t a i n s a l i s t o f t h e u n d e p o s i t e d c h e c k s s h o w i n g t h e d a t e o f e a c h a u c t i o n s a l e , t h e n a m e a n d l o c a t i o n o f t h e w a r e h o u s e i n w h i c h t h e s a l e t o o k p l a c e , t h e a m o u n t o f t h e c h e c k , a n d o t h e r i n f o r m a t i o n . B e a u f o r t L e a f i s l i s t e d a s t h e d e a l e r f o r e a c h s a l e a n d w a s t h e p a y e e o f e a c h u n d e p o s i t e d c h e c k . A l l o f t h e u n d e p o s i t e d c h e c k s w e r e e n d o r s e d b y M r . R o b e r t s o n b e h a l f o f B e a u f o r t L e a f t o o t h e r p e r s o n s w h o e n d o r s e d t h e c h e c k s , s o - c a l l e d s e c o n d e n d o r s e r s . T h e f o l l o w i n g i s a s u m m a r y o f t h e l i s t o f u n d e p o s i t e d c h e c k s g r o u p e d a c c o r d i n g t o t h e s e c o n d e n d o r s e r s : S e c o n d E n d o r s e r T o t a l R e c e i v e d A . H . P r u i t $ 5 , 4 2 8 A l b e r t E . V a u g h a n 1 6 , 4 4 2 B o b b y W . G r i f f i n 2 5 6 , 3 6 0 C a s h N / A F l a s h 1 5 9 , 5 3 8 C l a s s i c P a w n S h o p 4 5 , 4 4 4 C o a s t a l T o b a c c o 1 9 , 7 5 8 D a y & N i t e , I n c . 2 3 5 , 5 9 0 E s t e l D . S i m m o n s 7 2 , 2 3 2 G r e e n v i l l e T V 2 , 7 8 0 H a r o l d S i m m o n s 6 3 , 3 0 1 J a m e s L . V a u g h a n 1 5 1 , 1 3 4 M a r t i n V a n L e e 1 6 , 8 1 3 P a w n & S h o p p e , I n c . 9 , 7 5 6 T o t a l u n r e p o r t e d t o b a c c o s a l e s f o r 1 9 9 1 1 , 0 5 4 , 5 7 6 T h e l i s t o f u n d e p o s i t e d c h e c k s , d e s c r i b e d a b o v e , c o n s i s t s o f 2 4 7 t r a n s a c t i o n s . O f t h o s e t r a n s a c t i o n s , 7 5 o c c u r r e d a t t h e B i g D i x i e W a r e h o u s e a n d 6 o c c u r r e d a t B o b C l a r k ' s W a r e h o u s e . T h e s e t r a n s a c t i o n s a r e s h o w n b e l o w : - 1 5 - D a t e W a r e h o u s e A m o u n t S e c o n d E n d o r s e r 0 9 / 1 1 / 9 1 B i g D i x i e $ 3 , 5 3 3 . 2 5 C l a s s i c P a w n S h o p 0 9 / 1 7 / 9 1 B i g D i x i e 5 , 2 2 2 . 9 3 B o b b y W . G r i f f i n 1 0 / 1 0 / 9 1 B i g D i x i e 9 2 8 . 9 7 E s t e l D . S i m m o n s 1 0 / 1 0 / 9 1 B i g D i x i e 2 5 1 . 0 7 E s t e l D . S i m m o n s 1 0 / 1 0 / 9 1 B i g D i x i e 4 , 0 5 6 . 3 5 D a y & N i t e , I n c . 1 0 / 1 0 / 9 1 B i g D i x i e 7 , 6 8 0 . 9 8 D a y & N i t e , I n c . 1 0 / 1 0 / 9 1 B i g D i x i e 5 , 6 5 7 . 0 7 D a y & N i t e , I n c . 1 0 / 1 0 / 9 1 B i g D i x i e 5 , 5 5 3 . 7 9 D a y & N i t e , I n c . 1 0 / 1 0 / 9 1 B i g D i x i e 5 , 0 5 3 . 7 9 D a y & N i t e , I n c . 1 0 / 1 0 / 9 1 B i g D i x i e 3 , 4 7 5 . 3 3 E s t e l D . S i m m o n s 1 0 / 1 0 / 9 1 B i g D i x i e 3 , 2 1 4 . 8 8 D a y & N i t e , I n c . 1 0 / 1 0 / 9 1 B i g D i x i e 2 , 8 5 6 . 8 9 D a y & N i t e , I n c . 1 0 / 1 0 / 9 1 B i g D i x i e 3 , 3 1 0 . 1 4 E s t e l D . S i m m o n s 1 0 / 1 0 / 9 1 B i g D i x i e 4 , 3 4 0 . 9 7 D a y & N i t e , I n c . 1 0 / 1 0 / 9 1 B i g D i x i e 3 , 6 7 9 . 9 0 E s t e l D . S i m m o n s 1 0 / 1 0 / 9 1 B i g D i x i e 6 , 3 1 1 . 8 3 E s t e l D . S i m m o n s 1 0 / 1 0 / 9 1 B i g D i x i e 1 , 0 6 1 . 8 4 H a r o l d S i m m o n s 1 0 / 1 0 / 9 1 B i g D i x i e 4 , 6 6 4 . 5 5 H a r o l d S i m m o n s 1 0 / 1 0 / 9 1 B i g D i x i e 2 , 2 0 9 . 7 6 H a r o l d S i m m o n s 1 0 / 1 4 / 9 1 B i g D i x i e 1 , 7 9 4 . 6 8 C a s h N / A F l a s h 1 0 / 1 4 / 9 1 B i g D i x i e 1 , 6 7 1 . 6 9 C a s h N / A F l a s h 1 0 / 1 4 / 9 1 B i g D i x i e 2 , 7 7 9 . 7 1 G r e e n v i l l e T V 1 0 / 1 6 / 9 1 B i g D i x i e 5 , 2 5 0 . 0 6 C a s h N / A F l a s h 1 0 / 1 6 / 9 1 B i g D i x i e 6 , 1 0 9 . 5 6 C a s h N / A F l a s h 1 0 / 1 6 / 9 1 B i g D i x i e 2 , 4 8 1 . 2 7 C a s h N / A F l a s h 1 0 / 1 6 / 9 1 B i g D i x i e 6 , 4 3 7 . 9 8 C a s h N / A F l a s h 1 0 / 1 6 / 9 1 B i g D i x i e 4 , 8 9 5 . 6 4 C a s h N / A F l a s h 1 0 / 1 6 / 9 1 B i g D i x i e 2 , 6 0 6 . 7 7 D a y & N i t e , I n c . 1 0 / 1 6 / 9 1 B i g D i x i e 2 , 2 9 6 . 3 1 C a s h N / A F l a s h 1 0 / 1 6 / 9 1 B i g D i x i e 6 , 4 0 0 . 7 9 C a s h N / A F l a s h 1 0 / 1 7 / 9 1 B i g D i x i e 3 , 7 0 8 . 5 0 C a s h N / A F l a s h 1 0 / 1 7 / 9 1 B i g D i x i e 5 , 6 7 7 . 6 1 C a s h N / A F l a s h 1 0 / 1 7 / 9 1 B i g D i x i e 6 , 5 6 8 . 4 9 C a s h N / A F l a s h 1 0 / 1 7 / 9 1 B i g D i x i e 5 , 9 4 7 . 3 2 C a s h N / A F l a s h 1 0 / 1 7 / 9 1 B i g D i x i e 5 , 2 8 1 . 7 7 C a s h N / A F l a s h 1 0 / 1 7 / 9 1 B i g D i x i e 5 , 4 9 5 . 0 7 C a s h N / A F l a s h 1 0 / 1 7 / 9 1 B i g D i x i e 4 , 9 7 4 . 5 5 C a s h N / A F l a s h 1 0 / 1 7 / 9 1 B i g D i x i e 5 , 0 6 2 . 2 2 C a s h N / A F l a s h 1 0 / 1 7 / 9 1 B i g D i x i e 5 , 1 6 6 . 5 1 C a s h N / A F l a s h 1 0 / 1 7 / 9 1 B i g D i x i e 5 , 4 2 8 . 2 8 A . H . P r u i t 1 0 / 1 7 / 9 1 B i g D i x i e 7 , 1 8 9 . 6 1 D a y & N i t e , I n c . 1 0 / 1 7 / 9 1 B i g D i x i e 2 1 6 . 7 8 D a y & N i t e , I n c . 1 0 / 2 1 / 9 1 B i g D i x i e 6 , 7 2 3 . 6 7 C a s h N / A F l a s h 1 0 / 2 1 / 9 1 B i g D i x i e 3 , 0 7 9 . 5 6 C a s h N / A F l a s h 1 0 / 2 1 / 9 1 B i g D i x i e 1 , 0 8 1 . 6 5 C a s h N / A F l a s h 1 0 / 2 1 / 9 1 B i g D i x i e 1 , 9 4 3 . 4 1 C a s h N / A F l a s h 1 0 / 2 1 / 9 1 B i g D i x i e 2 , 9 5 9 . 3 6 C a s h N / A F l a s h 1 0 / 2 1 / 9 1 B i g D i x i e 4 , 2 3 1 . 8 1 C a s h N / A F l a s h 1 0 / 2 1 / 9 1 B i g D i x i e 3 , 4 9 5 . 1 8 C a s h N / A F l a s h 1 0 / 2 1 / 9 1 B i g D i x i e 5 , 1 0 1 . 4 6 C a s h N / A F l a s h 1 0 / 2 1 / 9 1 B i g D i x i e 5 , 9 1 0 . 9 4 C a s h N / A F l a s h 1 0 / 2 1 / 9 1 B i g D i x i e 6 , 3 6 7 . 5 2 C a s h N / A F l a s h 1 0 / 2 1 / 9 1 B i g D i x i e 3 0 1 . 8 1 C a s h N / A F l a s h 1 0 / 2 1 / 9 1 B i g D i x i e 6 , 5 4 9 . 1 7 C a s h N / A F l a s h 1 0 / 2 1 / 9 1 B i g D i x i e 7 , 1 9 0 . 3 3 C a s h N / A F l a s h - 1 6 - 1 0 / 2 1 / 9 1 B i g D i x i e 6 , 7 2 6 . 4 0 C a s h N / A F l a s h 1 0 / 2 1 / 9 1 B i g D i x i e 6 , 7 2 5 . 8 9 C a s h N / A F l a s h 1 0 / 2 2 / 9 1 B i g D i x i e 1 , 1 1 9 . 2 7 H a r o l d S i m m o n s 1 0 / 2 2 / 9 1 B i g D i x i e 6 , 5 3 1 . 5 9 E s t e l D . S i m m o n s 1 0 / 2 2 / 9 1 B i g D i x i e 2 , 6 5 1 . 5 9 E s t e l D . S i m m o n s 1 0 / 2 2 / 9 1 B i g D i x i e 3 , 3 1 9 . 3 8 E s t e l D . S i m m o n s 1 0 / 2 2 / 9 1 B i g D i x i e 4 , 6 9 8 . 0 6 E s t e l D . S i m m o n s 1 0 / 2 2 / 9 1 B i g D i x i e 4 , 8 5 8 . 1 8 E s t e l D . S i m m o n s 1 0 / 2 2 / 9 1 B i g D i x i e 4 , 2 5 8 . 5 2 H a r o l d S i m m o n s 1 0 / 2 2 / 9 1 B i g D i x i e 6 , 6 0 1 . 7 8 E s t e l D . S i m m o n s 1 0 / 2 2 / 9 1 B i g D i x i e 4 , 1 1 3 . 3 2 H a r o l d S i m m o n s 1 0 / 2 2 / 9 1 B i g D i x i e 3 , 0 0 0 . 1 0 P a w n & S h o p p e 1 0 / 2 2 / 9 1 B i g D i x i e 5 , 6 0 5 . 5 9 H a r o l d S i m m o n s 1 0 / 2 2 / 9 1 B i g D i x i e 4 , 5 6 1 . 0 6 H a r o l d S i m m o n s 1 0 / 2 2 / 9 1 B i g D i x i e 4 , 5 3 0 . 4 3 H a r o l d S i m m o n s 1 0 / 2 2 / 9 1 B i g D i x i e 9 9 8 . 8 0 H a r o l d S i m m o n s 1 0 / 2 3 / 9 1 B i g D i x i e 9 2 7 . 1 9 P a w n & S h o p p e 1 0 / 2 3 / 9 1 B i g D i x i e 4 , 1 3 2 . 1 3 H a r o l d S i m m o n s 1 0 / 2 3 / 9 1 B i g D i x i e 8 0 2 . 8 1 E s t e l D . S i m m o n s 1 0 / 2 3 / 9 1 B i g D i x i e 5 , 8 2 8 . 9 1 P a w n & S h o p p e $ 3 1 3 , 4 3 2 . 3 3 D a t e W a r e h o u s e A m o u n t S e c o n d E n d o r s e r 1 0 / 0 7 / 9 1 B o b C l a r k ' s $ 7 , 1 5 5 . 3 1 H a r o l d S i m m o n s 1 0 / 0 7 / 9 1 B o b C l a r k ' s 3 , 6 7 3 . 9 2 E s t e l D . S i m m o n s 1 0 / 0 7 / 9 1 B o b C l a r k ' s 6 , 9 2 6 . 5 5 E s t e l D . S i m m o n s 1 0 / 0 7 / 9 1 B o b C l a r k ' s 7 , 2 8 6 . 4 4 E s t e l D . S i m m o n s 1 0 / 0 7 / 9 1 B o b C l a r k ' s 6 , 9 8 0 . 1 3 H a r o l d S i m m o n s 1 0 / 2 1 / 9 1 B o b C l a r k ' s 2 , 4 3 9 . 7 2 C a s h N / A F l a s h $ 3 4 , 4 6 2 . 0 7 M r . G a s k i n s p u r c h a s e d t h e B i g D i x i e W a r e h o u s e i n 1 9 9 0 . S e t o u t b e l o w i s a s u m m a r y o f t h e t r a n s a c t i o n s r e p o r t e d o n t h e F o r m s M Q - 7 9 f i l e d o n b e h a l f o f B e a u f o r t L e a f f o r 1 9 9 0 a n d 1 9 9 1 t h a t t o o k p l a c e a t t h e B i g D i x i e W a r e h o u s e : - 1 7 - P u r c h a s e s R e s a l e s D a t e P o u n d s D o l l a r s P o u n d s D o l l a r s E x e c u t e d B y 9 / 1 2 / 9 0 - - - 0 - 4 , 0 1 7 $ 7 , 0 1 7 L i n d a M e r c e r 9 / 1 8 / 9 0 - - - 0 - 3 , 7 7 2 6 , 6 1 9 L i n d a M e r c e r 9 / 2 4 / 9 0 - - - 0 - 1 1 , 1 4 5 1 7 , 0 6 3 M a r y D . L a n c a s t e r 9 / 2 5 / 9 0 - - - 0 - 7 , 8 6 6 1 3 , 8 4 1 M a r y D . L a n c a s t e r 9 / 2 6 / 9 0 - - - 0 - 1 0 , 4 6 5 1 8 , 1 0 5 M a r y D . L a n c a s t e r 9 / 2 7 / 9 0 - - - 0 - 2 , 8 1 1 5 , 0 0 5 M a r y D . L a n c a s t e r 1 0 / 0 1 / 9 0 - - - 0 - 9 , 7 2 1 1 7 , 3 7 4 M a r y D . L a n c a s t e r 1 0 / 0 2 / 9 0 - - - 0 - 1 1 , 0 3 3 1 9 , 5 0 9 M a r y D . L a n c a s t e r 1 0 / 0 3 / 9 0 - - - 0 - 5 , 8 8 1 1 0 , 1 3 8 M a r y D . L a n c a s t e r 1 0 / 0 4 / 9 0 - - - 0 - 7 , 7 2 3 1 3 , 2 8 4 M a r y D . L a n c a s t e r 1 0 / 0 9 / 9 0 - - - 0 - 1 1 , 0 0 6 1 9 , 3 6 8 M a r y D . L a n c a s t e r 1 0 / 0 9 / 9 0 - - - 0 - 1 8 , 0 3 7 2 2 , 2 1 0 D e w e y G a s k i n s 1 0 / 1 0 / 9 0 - - - 0 - 5 , 2 8 7 8 , 9 6 1 M a r y D . L a n c a s t e r 1 0 / 1 5 / 9 0 - - - 0 - 1 5 , 4 1 2 2 6 , 6 3 2 M a r y D . L a n c a s t e r 1 0 / 1 6 / 9 0 - - - 0 - 1 6 , 7 3 0 2 8 , 0 8 0 M a r y D . L a n c a s t e r 1 0 / 1 7 / 9 0 - - - 0 - 1 , 5 2 9 2 , 3 7 3 M a r y D . L a n c a s t e r 1 0 / 1 8 / 9 0 - - - 0 - 6 , 1 6 7 9 , 6 0 6 M a r y D . L a n c a s t e r 1 0 / 2 2 / 9 0 - - - 0 - 7 , 1 4 9 1 2 , 1 3 7 M a r y D . L a n c a s t e r 1 0 / 2 3 / 9 0 - - - 0 - 1 9 , 5 2 5 2 9 , 8 9 7 M a r y D . L a n c a s t e r 1 0 / 2 4 / 9 0 - - - 0 - 7 , 8 9 6 1 2 , 5 3 2 M a r y D . L a n c a s t e r 1 0 / 2 5 / 9 0 - - - 0 - 8 , 2 9 4 1 2 , 8 0 4 M a r y D . L a n c a s t e r 1 0 / 2 9 / 9 0 - - - 0 - 1 9 , 1 8 4 2 8 , 5 2 8 ( N o S i g n a t u r e ) 1 0 / 3 0 / 9 0 - - - 0 - 1 1 , 5 0 0 1 7 , 7 3 0 ( N o S i g n a t u r e ) 1 0 / 3 1 / 9 0 6 , 7 8 4 $ 6 , 7 8 4 - - - 0 - D e w e y G a s k i n s 8 / 0 1 / 9 1 - - - 0 - 6 , 7 8 4 6 , 7 8 4 D e w e y G a s k i n s 8 / 0 1 / 9 1 - - - 0 - 2 7 , 4 2 1 3 1 , 5 3 4 D e w e y G a s k i n s 9 / 1 1 / 9 1 - - - 0 - 3 , 4 4 7 6 , 1 5 7 D e w e y G a s k i n s 9 / 1 7 / 9 1 - - - 0 - 4 , 5 8 8 8 , 4 0 2 D e w e y G a s k i n s 9 / 1 9 / 9 1 - - - 0 - 4 , 5 1 7 8 , 1 7 6 D e w e y G a s k i n s 1 0 / 1 0 / 9 1 - - - 0 - 4 0 , 4 7 7 7 2 , 7 2 7 D e w e y G a s k i n s 1 0 / 1 5 / 9 1 - - - 0 - 3 9 , 6 3 2 6 9 , 3 8 1 M a r y D . L a n c a s t e r 1 0 / 1 6 / 9 1 - - - 0 - 3 8 , 1 2 5 6 6 , 7 8 7 M a r y D . L a n c a s t e r 1 0 / 1 7 / 9 1 - - - 0 - 3 9 , 4 2 1 6 9 , 2 7 8 M a r y D . L a n c a s t e r 1 0 / 2 1 / 9 1 - - - 0 - 4 0 , 1 3 5 7 0 , 5 7 2 D e w e y G a s k i n s 1 0 / 2 2 / 9 1 - - - 0 - 3 9 , 6 9 4 6 7 , 3 7 9 D e w e y G a s k i n s 1 0 / 2 3 / 9 1 - - - 0 - 2 8 , 3 8 7 4 7 , 5 8 6 D e w e y G a s k i n s 6 , 7 8 4 6 , 7 8 4 5 3 4 , 7 7 8 8 8 3 , 5 7 6 A s s h o w n a b o v e , i n 1 9 9 0 a n d 1 9 9 1 , M r . D e w e y G a s k i n s , a c t i n g o n b e h a l f o f B i g D i x i e W a r e h o u s e , e x e c u t e d 1 1 o f t h e F o r m s M Q - 7 9 f i l e d o n b e h a l f o f B e a u f o r t L e a f t o d o c u m e n t t r a n s - a c t i o n s a t t h e B i g D i x i e W a r e h o u s e . M r . G a s k i n s a l s o h a d a r e l a t i o n s h i p w i t h t h e B i g B u r l e y W a r e h o u s e , b u t t h e r e c o r d d o e s n o t s t a t e t h e p r e c i s e - 1 8 - n a t u r e o f t h a t r e l a t i o n s h i p . T h e F o r m s M Q - 7 9 f i l e d o n b e h a l f o f B e a u f o r t L e a f r e p o r t t h e f o l l o w i n g t r a n s a c t i o n s a t t h e B i g B u r l e y W a r e h o u s e : R e s a l e s D a t e P o u n d s D o l l a r s E x e c u t e d B y 1 / 0 8 / 9 0 5 , 9 2 2 $ 9 , 8 9 0 J e n n i e E . T i n g l e 1 / 0 9 / 9 0 1 4 , 9 1 0 2 4 , 9 0 0 J e n n i e E . T i n g l e 1 / 1 0 / 9 0 1 1 , 1 6 8 1 8 , 7 1 0 D e w e y G a s k i n s 1 / 1 1 / 9 0 6 , 5 0 4 1 0 , 9 0 7 D e w e y G a s k i n s 1 / 1 6 / 9 0 2 0 , 2 1 1 3 3 , 7 8 8 J e n n i e E . T i n g l e 1 / 1 7 / 9 0 2 9 0 4 8 4 J e n n i e E . T i n g l e 1 / 2 2 / 9 0 3 , 7 0 2 6 , 1 9 3 D e w e y G a s k i n s 1 / 2 3 / 9 0 4 , 2 1 8 7 , 0 4 4 D e w e y G a s k i n s 1 / 2 4 / 9 0 6 0 2 1 , 0 1 4 D e w e y G a s k i n s 1 / 2 5 / 9 0 4 , 5 5 0 7 , 6 5 2 D e w e y G a s k i n s 1 / 2 9 / 9 0 7 , 3 0 6 1 2 , 2 6 3 D e w e y G a s k i n s 1 / 3 0 / 9 0 6 , 2 1 2 1 0 , 4 1 8 D e w e y G a s k i n s 1 2 / 0 6 / 9 0 4 0 , 1 3 6 7 0 , 4 9 0 D e w e y G a s k i n s 1 2 / 1 2 / 9 0 4 0 , 2 6 5 7 0 , 3 0 8 J e n n i e E . T i n g l e 1 2 / 1 3 / 9 0 4 4 0 7 7 0 ( N o S i g n a t u r e ) 1 / 3 0 / 9 1 1 2 , 0 3 0 2 1 , 2 9 3 D e w e y G a s k i n s 1 7 8 , 4 6 6 3 0 6 , 1 2 4 A s s h o w n a b o v e , M r . G a s k i n s , a c t i n g o n b e h a l f o f B i g B u r l e y W a r e h o u s e , e x e c u t e d 1 0 o f t h e F o r m s M Q - 7 9 f i l e d b y B e a u f o r t L e a f d u r i n g 1 9 9 0 a n d 1 9 9 1 t o d o c u m e n t t r a n s a c t i o n s a t t h e B i g B u r l e y W a r e h o u s e . I t a p p e a r s t h a t d u r i n g 1 9 9 0 a n d 1 9 9 1 , M r . M a r k P r i d g e n h a d a r e l a t i o n s h i p w i t h B o b C l a r k ' s W a r e h o u s e , b u t t h e r e c o r d d o e s n o t d e s c r i b e t h e p r e c i s e n a t u r e o f t h a t r e l a t i o n s h i p . T h e F o r m s M Q - 7 9 f i l e d o n b e h a l f o f B e a u f o r t L e a f f o r 1 9 9 0 a n d 1 9 9 1 r e p o r t t h e f o l l o w i n g t r a n s a c t i o n s a t B o b C l a r k ' s W a r e h o u s e : - 1 9 - P u r c h a s e s R e s a l e s D a t e P o u n d s D o l l a r s P o u n d s D o l l a r s E x e c u t e d B y 7 / 3 0 / 9 0 4 2 , 3 6 2 $ 6 1 , 4 2 5 - - - 0 - M a r k P r i d g e n 7 / 3 1 / 9 0 - - - 0 - 4 , 4 7 4 $ 6 , 8 9 9 M a r k P r i d g e n 8 / 0 2 / 9 0 - - - 0 - 1 4 , 5 1 5 2 2 , 2 1 7 M a r k P r i d g e n 8 / 0 3 / 9 0 1 2 , 3 2 5 1 7 , 7 4 8 - - - 0 - M a r k P r i d g e n 8 / 2 2 / 9 0 - - - 0 - 7 , 7 1 3 1 1 , 6 3 0 L o u i s e W . B r o o m e 8 / 2 7 / 9 0 - - - 0 - 2 , 6 4 9 4 , 5 5 0 L o u i s e W . B r o o m e 8 / 2 8 / 9 0 - - - 0 - 5 , 6 0 8 9 , 5 9 4 L o u i s e W . B r o o m e 8 / 2 9 / 9 0 - - - 0 - 1 , 9 9 8 3 , 3 0 4 L o u i s e W . B r o o m e 8 / 3 0 / 9 0 - - - 0 - 3 , 3 1 4 5 , 7 0 4 L o u i s e W . B r o o m e 9 / 0 6 / 9 0 - - - 0 - 7 , 6 7 9 1 3 , 1 0 0 L o u i s e W . B r o o m e 9 / 1 0 / 9 0 - - - 0 - 2 , 0 4 2 3 , 2 5 7 L o u i s e W . B r o o m e 9 / 1 8 / 9 0 - - - 0 - 6 , 2 7 9 1 1 , 0 0 9 L o u i s e W . B r o o m e 9 / 2 5 / 9 0 - - - 0 - 6 , 2 7 1 1 0 , 9 4 5 L o u i s e W . B r o o m e 1 0 / 0 4 / 9 0 - - - 0 - 2 5 , 2 9 7 3 7 , 4 4 0 M a r k P r i d g e n 1 0 / 2 4 / 9 0 - - - 0 - 2 , 8 3 6 3 , 5 1 1 M a r k D . P r i d g e n 1 0 / 2 9 / 9 0 - - - 0 - 5 , 7 1 7 6 , 5 0 9 M a r k D . P r i d g e n 7 / 1 5 / 9 1 - - - 0 - 6 3 , 0 2 5 7 5 , 6 3 0 L o u i s e W . B r o o m e 9 / 0 2 / 9 1 6 3 , 1 8 2 9 1 , 6 1 4 - - - 0 - L o u i s e W . B r o o m e 9 / 2 4 / 9 1 - - - 0 - 6 3 , 4 9 8 8 8 , 2 6 2 M a r k P r i d g e n 1 0 / 0 7 / 9 1 - - - 0 - 1 8 , 1 4 6 3 3 , 0 3 4 L o u i s e W . B r o o m e 1 0 / 0 9 / 9 1 - - - 0 - 2 , 9 7 3 4 , 4 0 2 L o u i s e W . B r o o m e 1 0 / 2 1 / 9 1 - - - 0 - 1 , 6 5 0 2 , 5 2 1 L o u i s e W . B r o o m e 1 1 7 , 8 6 9 1 7 0 , 7 8 7 2 4 5 , 6 8 4 3 5 3 , 5 1 9 A s s h o w n a b o v e , d u r i n g 1 9 9 0 a n d 1 9 9 1 , M r . M a r k P r i d g e n , a c t i n g o n b e h a l f o f B o b C l a r k ' s W a r e h o u s e , e x e c u t e d e i g h t o f t h e F o r m s M Q - 7 9 f i l e d o n b e h a l f o f B e a u f o r t L e a f t o d o c u m e n t t r a n s a c t i o n s a t B o b C l a r k ' s W a r e h o u s e . I t i s n o t e v i d e n t f r o m t h e r e c o r d o f t h i s c a s e w h e t h e r a n y o f t h e 2 4 7 t r a n s a c t i o n s s e t o u t o n t h e l i s t o f u n d e p o s i t e d c h e c k s , i n c l u d i n g t h e 8 1 t r a n s a c t i o n s a t t h e B i g D i x i e W a r e h o u s e a n d B o b C l a r k ' s W a r e h o u s e , w e r e r e p o r t e d i n a n y o f t h e F o r m s M Q - 7 9 f i l e d o n b e h a l f o f B e a u f o r t L e a f . - 2 0 - T h e s e c o n d a d j u s t m e n t t o B e a u f o r t L e a f ' s 1 9 9 0 a n d 1 9 9 1 r e t u r n s t h a t w a s m a d e b y r e s p o n d e n t i n t h e s u b j e c t n o t i c e s o f d e f i c i e n c y i s t h e d i s a l l o w a n c e o f c e r t a i n p u r c h a s e s i n c l u d e d a s c o s t o f g o o d s . T h e e x p l a n a t i o n o f t h a t a d j u s t m e n t i n t h e n o t i c e s o f d e f i c i e n c y i s a s f o l l o w s : T h e a m o u n t o f $ 1 , 0 5 7 , 1 6 3 . 0 0 a n d $ 2 , 1 7 3 , 5 6 2 . 0 0 [ s i c ] s h o w n o n y o u r r e s p e c t i v e 1 9 9 0 a n d 1 9 9 1 t a x r e t u r n s a s t o b a c c o p u r c h a s e s i s r e d u c e d b y $ 4 2 9 , 4 2 1 . 0 0 a n d $ 1 , 1 7 3 , 2 0 3 . 0 0 b e c a u s e i t h a s n o t b e e n e s t a b l i s h e d t h a t a n y a m o u n t m o r e t h a n $ 6 2 7 , 7 4 2 . 0 0 a n d $ 1 , 0 0 0 , 3 5 9 . 0 0 w a s f o r a n o r d i n a r y a n d n e c e s s a r y b u s i n e s s e x p e n s e , o r w a s e x p e n d e d f o r t h e p u r p o s e d e s i g n a t e d . T h e r e f o r e , t h e p a r t n e r s h i p i n c o m e i s i n c r e a s e d $ 4 2 9 , 4 2 1 . 0 0 i n 1 9 9 0 a n d $ 1 , 1 7 3 , 2 0 3 . 0 0 i n 1 9 9 1 . W e n o t e t h a t B e a u f o r t L e a f ' s 1 9 9 1 r e t u r n i n c l u d e s p u r c h a s e s o f $ 2 , 7 1 3 , 5 6 2 . 4 6 i n c o m p u t i n g c o s t o f g o o d s s o l d , r a t h e r t h a n " $ 2 , 1 7 3 , 5 6 2 . 0 0 " , a s s t a t e d i n t h e n o t i c e s o f d e f i c i e n c y . S e t o u t b e l o w i s a l i s t o f t h e d a t e , c h e c k n u m b e r , p a y e e , a n d a m o u n t o f e a c h c h e c k d i s a l l o w e d b y r e s p o n d e n t : - 2 1 - 1 9 9 0 D i s a l l o w e d P u r c h a s e s D a t e C h e c k N o . P a y e e A m o u n t 1 / 1 7 / 9 0 2 7 7 7 B l u e R i d g e T o b a c c o $ 9 , 5 0 0 . 0 0 1 / 1 7 / 9 0 2 7 7 8 B l u e R i d g e T o b a c c o 9 , 5 0 0 . 0 0 1 / 2 1 / 9 0 2 7 8 2 B l u e R i d g e T o b a c c o 9 , 5 0 0 . 0 0 1 / 2 1 / 9 0 2 7 8 3 B l u e R i d g e T o b a c c o 9 , 5 0 0 . 0 0 1 / 2 1 / 9 0 2 7 8 5 B l u e R i d g e T o b a c c o 9 , 5 0 0 . 0 0 1 / 2 1 / 9 0 2 7 8 6 B l u e R i d g e T o b a c c o 9 , 5 0 0 . 0 0 1 / 2 1 / 9 0 2 7 8 7 B l u e R i d g e T o b a c c o 9 , 5 0 0 . 0 0 1 / 2 1 / 9 0 2 7 8 8 B l u e R i d g e T o b a c c o 7 , 7 1 7 . 7 0 1 / 3 1 / 9 0 2 7 9 7 B l u e R i d g e T o b a c c o 7 , 0 0 0 . 0 0 1 / 3 1 / 9 0 2 7 9 8 B l u e R i d g e T o b a c c o 7 , 0 1 2 . 1 4 1 / 3 1 / 9 0 2 7 9 9 B l u e R i d g e T o b a c c o 5 , 1 0 0 . 0 0 1 / 3 1 / 9 0 2 8 0 0 B l u e R i d g e T o b a c c o 4 , 7 1 0 . 9 2 2 / 2 8 / 9 0 2 8 1 0 J a m e s V . W e l l s 8 , 0 0 0 . 0 0 2 / 2 8 / 9 0 2 8 1 1 B l u e R i d g e T o b a c c o 8 , 0 0 0 . 0 0 2 / 2 8 / 9 0 2 8 1 2 B l u e R i d g e T o b a c c o 8 , 0 0 0 . 0 0 2 / 2 8 / 9 0 2 8 1 3 B l u e R i d g e T o b a c c o 7 , 9 0 8 . 0 0 6 / 2 9 / 9 0 2 8 4 4 B l u e R i d g e T o b a c c o 9 3 , 0 0 0 . 0 0 9 / 2 4 / 9 0 5 4 5 B l u e R i d g e T o b a c c o 1 , 7 0 0 . 0 0 1 1 / 2 2 / 9 0 5 8 6 B l u e R i d g e T o b a c c o 8 , 0 0 0 . 0 0 1 1 / 2 2 / 9 0 5 8 7 B l u e R i d g e T o b a c c o 2 , 0 2 1 . 2 5 1 2 / 1 9 / 9 0 6 4 3 J a m e s V a u g h n 9 , 0 0 0 . 0 0 1 2 / 1 9 / 9 0 6 4 4 A l b e r t V a u g h n 9 , 0 0 0 . 0 0 1 0 / 0 3 / 9 0 5 5 3 C o a s t a l T o b a c c o 7 , 0 0 0 . 0 0 1 0 / 0 4 / 9 0 5 5 4 C o a s t a l T o b a c c o 8 , 0 0 0 . 0 0 1 0 / 0 5 / 9 0 5 5 5 C o a s t a l T o b a c c o 9 , 5 0 0 . 0 0 1 0 / 0 5 / 9 0 5 5 8 C o a s t a l T o b a c c o 8 , 7 4 6 . 7 2 1 0 / 0 9 / 9 0 5 6 6 C o a s t a l T o b a c c o 9 , 0 0 0 . 0 0 1 0 / 1 0 / 9 0 5 6 7 C o a s t a l T o b a c c o 8 , 0 0 0 . 0 0 1 0 / 1 7 / 9 0 5 7 7 C o a s t a l T o b a c c o 9 , 0 0 0 . 0 0 1 0 / 1 7 / 9 0 5 7 8 C o a s t a l T o b a c c o 9 , 0 0 0 . 0 0 1 0 / 1 7 / 9 0 5 7 9 C o a s t a l T o b a c c o 9 , 0 0 0 . 0 0 1 0 / 2 5 / 9 0 5 9 1 C o a s t a l T o b a c c o 9 , 5 0 0 . 0 0 1 2 / 0 4 / 9 0 6 3 5 G r a h a m D a y 5 4 , 0 0 4 . 0 8 1 2 / 1 4 / 9 0 6 4 0 T a m m y S h o r t 9 , 0 0 0 . 0 0 1 2 / 1 4 / 9 0 6 3 9 D e n n i s H a w l e y 9 , 0 0 0 . 0 0 1 2 / 2 1 / 9 0 6 4 6 D e n n i s H a w l e y 9 , 0 0 0 . 0 0 1 2 / 2 6 / 9 0 6 5 2 D e n n i s H a w l e y 9 , 0 0 0 . 0 0 4 2 9 , 4 2 0 . 8 1 - 2 2 - 1 9 9 1 D i s a l l o w e d P u r c h a s e s D a t e C h e c k N o . P a y e e A m o u n t 8 / 2 2 / 9 2 8 3 6 C o a s t a l T o b a c c o $ 9 , 8 0 0 8 / 2 2 / 9 1 8 3 7 C o a s t a l T o b a c c o 9 , 8 0 0 8 / 2 3 / 9 1 8 3 8 C o a s t a l T o b a c c o 3 , 7 0 0 8 / 2 8 / 9 1 8 4 7 C o a s t a l T o b a c c o 9 , 8 0 0 8 / 0 3 / 9 1 8 5 4 C a s h 9 , 0 0 0 8 / 0 3 / 9 1 8 5 5 C a s h 9 , 0 0 0 9 / 0 3 / 9 1 8 5 6 C o a s t a l T o b a c c o 5 7 1 9 / 3 0 / 9 1 8 8 1 M a r t i n L e e 9 , 5 0 0 1 0 / 0 1 / 9 1 8 8 2 M a r t i n L e e 9 , 5 0 0 1 0 / 0 1 / 9 1 8 8 3 M a r t i n L e e 4 , 9 9 1 1 0 / 0 9 / 9 1 8 9 7 M a r t i n L e e 9 , 8 0 0 1 0 / 0 9 / 9 1 8 9 8 M a r t i n L e e 9 , 8 0 0 1 0 / 1 0 / 9 1 8 9 9 M a r t i n L e e 8 , 0 0 0 1 0 / 1 8 / 9 1 9 1 0 M a r t i n L e e 9 , 8 0 0 1 0 / 1 8 / 9 1 9 1 1 M a r t i n L e e 9 , 8 0 0 1 0 / 1 8 / 9 1 9 1 2 M a r t i n L e e 9 , 8 0 0 1 0 / 1 8 / 9 1 9 1 3 M a r t i n L e e 5 , 5 4 1 1 1 / 2 0 / 9 1 9 3 9 O k a y L e a f 2 0 0 , 0 0 0 1 2 / 1 9 / 9 1 9 5 3 O k a y L e a f 2 0 0 , 0 0 0 1 2 / 3 1 / 9 1 9 6 3 O k a y L e a f 1 5 0 , 0 0 0 1 2 / 1 2 / 9 1 9 5 4 C o a s t a l T o b a c c o 3 5 , 0 0 0 1 2 / 3 1 / 9 1 9 6 2 C . L . G u r g a n u s W h s e 1 0 0 , 0 0 0 8 2 3 , 2 0 3 A c c o u n t s p a y a b l e - - " O K L e a f " 3 5 0 , 0 0 0 1 , 1 7 3 , 2 0 3 O n h i s i n c o m e t a x r e t u r n s f o r 1 9 9 0 a n d 1 9 9 1 , e a c h p e t i t i o n e r i n c l u d e d o n e - t h i r d o f t h e n e t i n c o m e r e p o r t e d b y B e a u f o r t L e a f . M r . P r i d g e n ' s r e t u r n s w e r e p r e p a r e d b y t h e c e r t i f i e d p u b l i c a c c o u n t i n g f i r m o f A n t h o n y & T a b b o r i t s p r e d e c e s s o r . M r . G a s k i n s ' r e t u r n s w e r e p r e p a r e d b y a c e r t i f i e d p u b l i c a c c o u n t a n t , M r . F r a n k H a r p e r . T h e t w o a d j u s t m e n t s t h a t r e s p o n d e n t m a d e t o B e a u f o r t L e a f ' s 1 9 9 0 a n d 1 9 9 1 r e t u r n s , d e s c r i b e d a b o v e , i n c r e a s e d t h e p a r t n e r s h i p ' s i n c o m e a n d i n c r e a s e d e a c h p a r t n e r ' s - 2 3 - o n e - t h i r d d i s t r i b u t i v e s h a r e o f t h e p a r t n e r s h i p ' s i n c o m e b y t h e f o l l o w i n g a m o u n t s : 1 9 9 0 1 9 9 1 A m o u n t r e p o r t e d $ 4 7 , 2 0 5 $ 4 6 , 9 5 3 U n r e p o r t e d g r o s s r e c e i p t s 8 8 8 , 5 2 8 1 , 0 5 4 , 5 7 6 D i s a l l o w e d p u r c h a s e s 4 2 9 , 4 2 1 1 , 1 7 3 , 2 0 3 A d j u s t e d i n c o m e 1 , 3 6 4 , 1 5 4 2 , 2 7 4 , 7 3 2 O n e - t h i r d s h a r e 4 5 5 , 0 5 1 7 5 8 , 2 4 4 L e s s : a m o u n t s r e p o r t e d 1 5 , 7 3 5 1 5 , 6 5 1 I n c r e a s e i n p a r t n e r ' s s h a r e 4 3 9 , 3 1 6 7 4 2 , 5 9 3 B a s e d o n t h e a d j u s t m e n t s t o t h e p a r t n e r s h i p ' s i n c o m e , r e s p o n d e n t i s s u e d a n o t i c e o f d e f i c i e n c y t o e a c h p e t i t i o n e r a d j u s t i n g h i s i n d i v i d u a l i n c o m e a s f o l l o w s : M r . P r i d g e n 1 9 9 0 1 9 9 1 S h a r e o f p a r t n e r s h i p i n c o m e $ 4 3 9 , 3 1 6 $ 7 4 1 , 4 9 8 S e l f - e m p l o y m e n t t a x d e d u c t i o n ( 4 6 1 ) ( 1 , 0 2 7 ) D e d u c t i o n f o r e x e m p t i o n s 4 , 3 0 0 T o t a l a d j u s t m e n t s 4 3 8 , 8 5 5 7 4 4 , 7 7 1 R e p o r t e d i n c o m e 5 6 , 8 6 3 6 4 , 8 9 0 A d j u s t e d i n c o m e 4 9 5 , 7 1 8 8 0 9 , 6 6 1 - 2 4 - M r . G a s k i n s 1 9 9 0 1 9 9 1 S h a r e o f p a r t n e r s h i p i n c o m e $ 4 3 9 , 3 1 6 $ 7 4 2 , 5 9 3 S e l f - e m p l o y m e n t t a x d e d u c t i o n ( 1 , 6 3 5 ) ( 4 , 9 7 1 ) D e d u c t i o n f o r e x e m p t i o n s 8 , 6 0 0 T o t a l a d j u s t m e n t s 4 3 7 , 6 8 1 7 4 6 , 2 2 2 R e p o r t e d i n c o m e 2 7 , 7 5 3 4 2 , 6 2 6 A d j u s t e d i n c o m e 4 6 5 , 4 3 4 7 8 8 , 8 4 8 O P I N I O N U n r e p o r t e d S a l e s T h e f i r s t i s s u e f o r d e c i s i o n i s w h e t h e r u n r e p o r t e d i n c o m e i n t h e a m o u n t o f $ 8 8 8 , 5 2 8 i n 1 9 9 0 a n d $ 1 , 0 5 4 , 5 7 6 i n 1 9 9 1 s h o u l d b e i n c l u d e d i n B e a u f o r t L e a f ' s g r o s s r e c e i p t s , a s d e t e r m i n e d b y r e s p o n d e n t . I f B e a u f o r t L e a f ' s g r o s s r e c e i p t s a r e i n c r e a s e d a s d e t e r m i n e d b y r e s p o n d e n t , t h e n a o n e - t h i r d d i s t r i b u t i v e s h a r e o f t h e a d d i t i o n a l p a r t n e r s h i p i n c o m e a t t r i b u t a b l e t o t h i s a d j u s t m e n t i s i n c l u d a b l e i n t h e i n c o m e o f e a c h p e t i t i o n e r . S e e s e c . 7 0 2 ( a ) ; U n i t e d S t a t e s v . B a s y e , 4 1 0 U . S . 4 4 1 , 4 5 3 - 4 5 4 ( 1 9 7 3 ) . P e t i t i o n e r s a d v a n c e t w o a r g u m e n t s i n s u p p o r t o f t h e i r p o s i t i o n t h a t r e s p o n d e n t e r r e d b y i n c r e a s i n g B e a u f o r t L e a f ' s g r o s s r e c e i p t s . F i r s t , t h e y a r g u e t h a t t h e s a l e s t h a t a r e t h e s o u r c e o f t h e u n r e p o r t e d i n c o m e w e r e o u t s i d e t h e s c o p e o f t h e b u s i n e s s o f B e a u f o r t L e a f . A c c o r d i n g l y , p e t i t i o n e r s a r g u e t h a t t h e u n r e p o r t e d i n c o m e i s t h e i n c o m e o f M r . R o b e r t s , n o t t h e i n c o m e o f B e a u f o r t L e a f , a n d t h e r e - 2 5 - i s n o b a s i s t o a s s e s s t a x o n t h e u n r e p o r t e d i n c o m e a g a i n s t p e t i t i o n e r s a s p a r t n e r s o f B e a u f o r t L e a f . I n s u p p o r t o f t h i s a r g u m e n t , p e t i t i o n e r s a s s e r t t h a t t h e u n r e p o r t e d i n c o m e w a s d e r i v e d f r o m " i l l e g a l s a l e s o f n o n e x i s t e n t o r o v e r - q u o t a t o b a c c o * * * c o n t r a r y t o F e d e r a l l a w " a n d w e r e m a d e b y M r . R o b e r t s w i t h o u t t h e k n o w l e d g e , c o n s e n t , o r r a t i f i c a t i o n o f p e t i t i o n e r s . A c c o r d i n g t o p e t i t i o n e r s , u n d e r N o r t h C a r o l i n a p a r t n e r s h i p l a w , a c t i v i t i e s a r e o u t s i d e t h e s c o p e o f t h e p a r t n e r s h i p u n l e s s e x p r e s s l y a u t h o r i z e d b y t h e p a r t n e r s h i p a g r e e m e n t o r t h e o t h e r p a r t n e r s . S e e , e . g . , S h e l t o n v . F a i r l e y , 3 5 6 S . E . 2 d 9 1 7 ( N . C . C t . A p p . 1 9 8 7 ) ; I n v e s t o r s T i t l e I n s . C o . v . H e r z i g , 3 5 0 S . E . 2 d 1 6 0 ( N . C . C t . A p p . 1 9 8 6 ) , r e v d . o n o t h e r g r o u n d s 3 6 0 S . E . 2 d 7 8 6 ( N . C . 1 9 8 7 ) ; s e e a l s o R e e d C o a l C o . v . F a i n , 8 9 S . E . 2 9 ( N . C . 1 9 1 6 ) . P e t i t i o n e r s a s s e r t t h a t B e a u f o r t L e a f ' s o r a l p a r t n e r s h i p a g r e e m e n t d i d n o t a u t h o r i z e M r . R o b e r t s t o e n g a g e i n s u c h i l l e g a l a c t i v i t i e s . T h u s , p e t i t i o n e r s a r g u e t h a t t h e i n c o m e r e a l i z e d i s n o t i n c l u d a b l e i n B e a u f o r t L e a f ' s g r o s s r e c e i p t s . I n f u r t h e r s u p p o r t o f t h i s a r g u m e n t , p e t i t i o n e r s a s s e r t t h a t n e i t h e r B e a u f o r t L e a f n o r p e t i t i o n e r s k n e w o f o r r e c e i v e d a n y e c o n o m i c b e n e f i t f r o m M r . R o b e r t s ' i l l e g a l s a l e s o f t o b a c c o , a n d , t h e r e f o r e , o n l y M r . R o b e r t s i s - 2 6 - s u b j e c t t o t a x o n t h e i n c o m e f r o m s u c h s a l e s . P e t i t i o n e r s r e l y o n C o m m i s s i o n e r v . S m i t h , 2 8 5 F . 2 d 9 1 ( 5 t h C i r . 1 9 6 0 ) , a f f g . G r i f f i n v . C o m m i s s i o n e r , T . C . M e m o . 1 9 5 8 - 2 1 0 . T h e t a x p a y e r i n t h a t c a s e h a d r e c e i v e d " o v e r - c e i l i n g p a y m e n t s " f r o m t h e p u r c h a s e r s o f b o t t l e d w h i s k i e s . S e e i d . a t 9 2 . T h e w h i s k i e s w e r e o w n e d b y p a r t n e r s h i p s o f w h i c h t h e t a x p a y e r w a s a p a r t n e r . S e e i d . T h e C o u r t o f A p p e a l s a f f i r m e d t h e f i n d i n g o f t h i s C o u r t t h a t t h e " o v e r c e i l i n g p a y m e n t s " w e r e i n c o m e t o t h e t a x p a y e r a n d n o t t o t h e p a r t n e r s h i p s . S e e i d . a t 9 8 . P e t i t i o n e r s a r g u e t h a t t h e C o u r t o f A p p e a l s " r u l e d t h a t t h e r e w a s n o e v i d e n c e s u g g e s t i n g t h a t t h e p a r t n e r s h i p a g r e e m e n t i n q u e s t i o n ' c o m p r e h e n d e d ' i l l e g a l t r a n s a c t i o n s o r ' e n t i t l e d ' t h e o t h e r p a r t n e r s ' t o p a r t o f t h e i l l e g a l p a y m e n t s * * * ' " . ( P e t i t i o n e r s ' b r i e f q u o t i n g f r o m C o m m i s s i o n e r v . S m i t h , 2 8 5 F . 2 d , s u p r a a t 9 7 . ) S e c o n d , p e t i t i o n e r s a r g u e t h a t , e v e n i f t h e C o u r t f i n d s t h a t t h e u n r e p o r t e d i n c o m e w a s p a r t n e r s h i p i n c o m e , i t w a s d e r i v e d b y M r . R o b e r t s f r o m i l l e g a l a c t i v i t i e s , i n v o l v i n g t h e " s a l e o f e x c e s s o r n o n - e x i s t e n t q u o t a t o b a c c o " , a n d r e s p o n d e n t h a s f a i l e d " t o e s t a b l i s h a n y f o u n d a t i o n l i n k i n g p e t i t i o n e r s w i t h t h e u n d e r l y i n g i l l e g a l a c t i v i t y . " P e t i t i o n e r s c i t e W i l l i a m s v . C o m m i s s i o n e r , 9 9 9 F . 2 d 7 6 0 , 7 6 4 ( 4 t h C i r . 1 9 9 3 ) , a f f g . T . C . M e m o . 1 9 9 2 - 1 5 3 ; - 2 7 - P o r t i l l o v . C o m m i s s i o n e r , 9 3 2 F . 2 d 1 1 2 8 ( 5 t h C i r . 1 9 9 1 ) , a f f g . i n p a r t a n d r e v g . i n p a r t T . C . M e m o . 1 9 9 0 - 6 8 ; P e t z o l d t v . C o m m i s s i o n e r , 9 2 T . C . 6 6 1 ( 1 9 8 9 ) ; a n d T o k a r s k i v . C o m m i s s i o n e r , 8 7 T . C . 7 4 ( 1 9 8 6 ) . P e t i t i o n e r s a c k n o w l e d g e t h a t t h e r e i s e v i d e n c e l i n k i n g t h e u n r e p o r t e d i n c o m e t o B e a u f o r t L e a f , s u c h a s t h e f a c t t h a t e a c h o f t h e u n d e p o s i t e d c h e c k s f o r 1 9 9 1 w a s m a d e p a y a b l e t o B e a u f o r t L e a f . N e v e r t h e l e s s , p e t i t i o n e r s a r g u e t h a t s u c h e v i d e n c e i s n o t s u f f i c i e n t t o s a t i s f y r e s p o n d e n t ' s b u r d e n o f p r o o f u n d e r t h e c a s e s c i t e d a b o v e . A c c o r d i n g t o p e t i t i o n e r s , r e s p o n d e n t m u s t i n t r o d u c e " s i g n i f i c a n t l y m o r e c o m p e l l i n g e v i d e n c e , s u c h a s p r o o f t h a t t h e P e t i t i o n e r s r e c e i v e d t h e p r o c e e d s o f R o b e r t ' s [ s i c ] o v e r - q u o t a t r a n s a c t i o n s . " A t t h e o u t s e t , w e n o t e t h a t t h e r e i s e v i d e n c e t h a t , d u r i n g t h e y e a r s i n i s s u e , M r . R o b e r t s j o i n e d a g r o u p o f p e r s o n s h e a d e d b y M r . J a m e s V . W e l l s t o e n g a g e i n a f r a u d u l e n t s c h e m e t o a c q u i r e a n d s e l l e x c e s s - q u o t a t o b a c c o . I n p a r a g r a p h 5 ( d ) o f b o t h p e t i t i o n s , p e t i t i o n e r s d e s c r i b e t h e s c h e m e a s a w i d e s p r e a d s c h e m e , i n v o l v i n g M r . R o b e r t s a n d " n u m e r o u s o t h e r b o g u s d e a l e r s a n d / o r l e g i t i m a t e d e a l e r s " . P a r a g r a p h 5 ( d ) o f t h e s u b j e c t p e t i t i o n s s t a t e s a s f o l l o w s : I n 1 9 9 0 a n d 1 9 9 1 , t h e m a n a g i n g p a r t n e r e n t e r e d i n t o a n i l l e g a l s c h e m e t o f r a u d u l e n t l y - 2 8 - u s e D e a l e r B o o k s , M Q - 7 9 , o f t h e C o m p a n y f o r h i s o w n p e r s o n a l g a i n . R o b e r t s b e c a m e i n v o l v e d w i t h n u m e r o u s o t h e r b o g u s d e a l e r s a n d / o r l e g i t i m a t e d e a l e r s t o d e f r a u d t h e U . S . D e p a r t m e n t o f A g r i - c u l t u r e b y s e l l i n g e x c e s s q u o t a o r n o n e x i s t e n t q u o t a . T h e b o g u s d e a l e r s a n d / o r l e g i t i m a t e d e a l e r s c o n s p i r e d t o c r e a t e n o n e x i s t e n t q u o t a b y e n t e r i n g f a l s e p u r c h a s e s o n t h e b o g u s d e a l e r ' s M Q - 7 9 d e a l e r b o o k s . T h e p a r t i c i p a n t s t h e n s e c u r e d t o b a c c o i n v e n t o r y d i r e c t l y f r o m f a r m e r s w h o h a d p r o d u c e d e x c e s s f a r m q u o t a . T h e s e w e r e c a s h t r a n s a c t i o n s . W i t h t h e a c t u a l r e c e i p t o f n e w t o b a c c o a n d a M Q - 7 9 d e a l e r b o o k r e f l e c t i n g l e g i t i m a t e p u r c h a s e s t h e v a r i o u s b o g u s a n d l e g i t i m a t e d e a l e r s w e r e a b l e t o s e l l e x c e s s q u o t a a n d p r o f i t t h e r e f r o m [ s i c ] . R e s p o n d e n t a d m i t t e d t h a t M r . R o b e r t s e n g a g e d i n t h e a b o v e " i l l e g a l s c h e m e " b u t d e n i e d t h a t h e d i d s o " f o r h i s o w n p e r s o n a l g a i n . " I n o r d e r t o d e s c r i b e t h e s c h e m e f u r t h e r , p e t i t i o n e r i n t r o d u c e d i n t o e v i d e n c e t h e r e p o r t o f a n a g e n t o f t h e I n t e r n a l R e v e n u e S e r v i c e w h o a u d i t e d M r . W e l l s ' r e t u r n s f o r 1 9 8 8 t h r o u g h 1 9 9 1 . T h a t r e p o r t d e s c r i b e s t h e s c h e m e a s f o l l o w s : W e l l s i s b e l i e v e d t o b e a k e y f i g u r e i n a f r a u d u l e n t s c h e m e w i t h i n t h e t o b a c c o i n d u s t r y . T h e s o u r c e o f t h e o m i t t e d i n c o m e i s e x c e s s t o b a c c o w h i c h i s s o l d v i a a t o b a c c o d e a l e r c a r d . B e c a u s e t o b a c c o i s a h i g h l y r e g u l a t e d c o m m o d i t y , t h e s a l e s o f e x c e s s t o b a c c o ( w i t h o u t i m p o s i t i o n o f p e n a l t y o n t h e f a r m e r ' s s u b s e q u e n t y e a r q u o t a ) a r e i l l e g a l . W e l l s u s e s i n d i v i d u a l s a n d c o r p o r a t e e n t i t i e s a s n o m i n e e s a n d / o r a l t e r e g o s . N o o n e i n t h e c o n s p i r a c y r e p o r t s t h e r e c e i p t s . E s s e n t i a l l y , t h e f r a u d i s p e r p e t r a t e d b y f i c t i t i o u s p u r c h a s e s o n t h e t o b a c c o d e a l e r ' s - 2 9 - w e e k l y r e p o r t t o t h e A g r i c u l t u r a l S t a b i l i z a t i o n a n d C o n s e r v a t i o n S e r v i c e ( A S C S ) . A g a i n s t t h e s e p u r c h a s e s t h e d e a l e r i s a l l o w e d s a l e s a t a u c t i o n o f a n e q u a l n u m b e r o f p o u n d s . I n a c t u a l i t y , i t i s t h e e x c e s s t o b a c c o p u r c h a s e d f r o m f a r m e r s t h a t i s s o l d o n t h e d e a l e r ' s c a r d . W e l l s u s e d i n d i v i d u a l s b y r e c r u i t i n g p e o p l e t o r e g i s t e r w i t h A S C S a s a d e a l e r i n t o b a c c o , w h i c h a l l o w e d t h e m t o p u r c h a s e a n d r e s e l l t o b a c c o . P r i m a r i l y , p u r c h a s e s w e r e f r o m i n d i v i d u a l s a n d r e s a l e s w e r e p r i m a r i l y a t w a r e h o u s e s , b u t a f e w e x c e p t i o n s w e r e e n t e r e d . W h e n t h e t o b a c c o i s s o l d a t t h e w a r e h o u s e s , t h e c h e c k s a r e w r i t t e n t o t h e d e a l e r w h o i s t h e o w n e r o f r e c o r d . T h e d e a l e r s e n d o r s e t h e c h e c k s a n d t u r n t h e m o v e r t o W e l l s o r o n e o f h i s n o m i n e e s / a l t e r e g o s w h o h a n d l e d h i s m o n e y . O f t e n t h e y w o u l d c a s h t h e c h e c k s a n d t u r n t h e c a s h o v e r t o W e l l s o r o n e o f h i s m o n e y m e n . A l t e r n a t i v e l y , t h e c h e c k w i l l b e d e p o s i t e d i n t o a n o m i n e e / a l t e r e g o c o r p o r a t e a c c o u n t , o r t h e w a r e h o u s e c h e c k m a y b e e n d o r s e d o v e r t o a c o - c o n s p i r a t o r , o r u s e d d i r e c t l y t o p u r c h a s e a n a s s e t . T h e d e a l e r s a r e r e q u i r e d t o f i l e w i t h A S C S w e e k l y r e p o r t s o f a l l t h e i r p u r c h a s e s a n d s a l e s o f t o b a c c o , f o r m M Q - 7 9 . W e l l s a n d h i s i n n e r c i r c l e o f a s s o c i a t e s a c t u a l l y p r e p a r e d a n d s u b m i t t e d t o A S C S t h e f a l s e M Q - 7 9 ' s . A f e w o f t h e i n d i v i d u a l s i n t h e c o n s p i r a c y w e r e B u d H o w a r d , A l b e r t E a r l V a u g h a n , J a m e s B r a k e , R o d n e y H o w a r d , G r a h a m L e e D a y , M i l t o n J . E l d e r , R o n a l d B o w e n , H a r v e y M o o r e a n d H a r r y L e e R o b e r t s . * * * * * * * I n a d d i t i o n , o t h e r i n d i v i d u a l s a n d t h e i r c o n t r o l l e d c o r p o r a t i o n s w e r e u s e d t o l a u n d e r m o n e y a n d / o r h o l d a s s e t s . T h e s e i n c l u d e : H a r r y L e e R o b e r t s a n d B e a u f o r t L e a f T o b a c c o D e n n i s H a w l e y a n d C o a s t a l T o b a c c o C o . C . L . G u r g a n u s a n d G u r g a n u s T o b a c c o W a r e h o u s e H . D . P e g r a m a n d P e g r a m T o b a c c o C o . - 3 0 - A c c o r d i n g t o t h e a u d i t r e p o r t i n v o l v i n g M r . W e l l s , v a r i o u s c h e c k s m a d e p a y a b l e t o B e a u f o r t L e a f w e r e d e p o s i t e d i n t o a c c o u n t s c o n t r o l l e d b y M r . J a m e s V . W e l l s . S e t o u t b e l o w a r e t h e d a t e s , a m o u n t s , a n d p a y o r s o f t h e s e c h e c k s : C e n t u r a ( P l a n t e r s ) B a n k A c c o u n t : D a t e A m o u n t P a y o r P a y e e 9 / 2 6 / 9 1 $ 7 , 2 6 5 . 9 0 F a r m e r s W h s e B e a u f o r t L e a f 9 / 2 6 / 9 1 5 , 4 2 4 . 5 0 F a r m e r s W h s e B e a u f o r t L e a f 9 / 2 4 / 9 1 6 , 6 8 5 . 1 4 N e w I n d e p e n d e n t W h s e B e a u f o r t L e a f 9 / 2 4 / 9 1 4 , 5 5 3 . 3 3 N e w I n d e p e n d e n t W h s e B e a u f o r t L e a f 9 / 2 3 / 9 1 5 , 0 4 3 . 5 0 N e w I n d e p e n d e n t W h s e B e a u f o r t L e a f 9 / 2 3 / 9 1 6 , 9 5 7 . 4 2 N e w I n d e p e n d e n t W h s e B e a u f o r t L e a f 9 / 2 3 / 9 1 4 , 9 8 2 . 9 6 N e w I n d e p e n d e n t W h s e B e a u f o r t L e a f 9 / 2 3 / 9 1 4 , 8 9 2 . 9 3 N e w I n d e p e n d e n t W h s e B e a u f o r t L e a f 9 / 2 5 / 9 1 6 , 3 9 1 . 5 6 N e w I n d e p e n d e n t W h s e B e a u f o r t L e a f 9 / 2 5 / 9 1 5 , 8 2 0 . 5 6 N e w I n d e p e n d e n t W h s e B e a u f o r t L e a f 9 / 2 6 / 9 1 2 , 7 8 5 . 5 4 N e w I n d e p e n d e n t W h s e B e a u f o r t L e a f 9 / 2 5 / 9 1 6 , 6 2 3 . 2 2 F a r m e r s W h s e B e a u f o r t L e a f 9 / 2 3 / 9 1 6 , 6 4 8 . 2 2 F a r m e r s W h s e B e a u f o r t L e a f 9 / 2 3 / 9 1 5 , 6 8 6 . 9 6 F a r m e r s W h s e B e a u f o r t L e a f 9 / 2 4 / 9 1 6 , 4 2 2 . 4 0 F a r m e r s W h s e B e a u f o r t L e a f 8 6 , 1 8 4 . 1 4 B B & T A c c o u n t : D a t e A m o u n t P a y o r P a y e e 1 0 / 2 3 / 9 1 $ 5 , 5 6 7 . 1 0 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 0 / 2 3 / 9 1 2 , 5 1 4 . 2 6 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 0 / 2 3 / 9 1 6 , 5 4 9 . 9 1 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 0 / 2 3 / 9 1 6 , 6 8 2 . 5 5 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 0 / 2 3 / 9 1 2 , 8 2 8 . 8 5 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 0 / 2 3 / 9 1 3 , 6 0 9 . 5 6 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 0 / 2 3 / 9 1 5 , 4 0 4 . 8 7 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 0 / 2 3 / 9 1 5 , 3 3 3 . 9 7 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 0 / 2 3 / 9 1 4 , 3 4 7 . 1 0 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 4 2 , 8 3 8 . 1 7 - 3 1 - F i r s t C i t i z e n s B a n k A c c o u n t : D a t e A m o u n t P a y o r P a y e e 1 1 / 0 6 / 9 1 $ 4 , 9 7 4 . 5 5 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 1 / 0 6 / 9 1 6 , 5 6 8 . 4 9 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 1 / 0 6 / 9 1 3 , 0 7 9 . 5 6 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 1 / 0 6 / 9 1 6 , 7 2 6 . 4 0 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 1 / 0 6 / 9 1 5 , 1 0 1 . 4 6 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 1 / 0 6 / 9 1 1 , 0 8 1 . 6 5 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 1 / 0 6 / 9 1 3 0 1 . 8 1 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 1 / 0 6 / 9 1 6 , 7 2 3 . 6 7 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 1 / 0 6 / 9 1 3 , 4 9 5 . 1 8 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 1 / 0 6 / 9 1 4 , 2 3 1 . 8 1 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 1 / 0 6 / 9 1 5 , 9 1 0 . 9 4 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 1 / 0 6 / 9 1 6 , 3 6 7 . 5 2 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 1 / 0 6 / 9 1 2 , 9 5 9 . 3 6 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 1 / 0 6 / 9 1 7 , 1 9 0 . 3 3 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 1 / 0 6 / 9 1 6 , 7 2 5 . 8 9 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 1 / 0 6 / 9 1 1 , 9 4 3 . 4 1 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 1 / 0 6 / 9 1 6 , 5 4 9 . 1 7 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 1 / 0 6 / 9 1 3 , 7 0 8 . 5 0 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 1 / 0 6 / 9 1 1 , 6 7 1 . 6 9 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 1 / 0 6 / 9 1 1 , 7 9 4 . 6 8 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 1 / 0 6 / 9 1 5 , 1 6 6 . 5 1 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 1 / 0 6 / 9 1 2 , 2 9 6 . 3 1 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 1 / 0 6 / 9 1 5 , 0 6 2 . 2 2 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 1 / 0 6 / 9 1 5 , 4 9 5 . 0 7 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 1 / 0 6 / 9 1 4 , 8 9 5 . 6 4 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 1 / 0 6 / 9 1 6 , 4 3 7 . 9 8 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 1 / 0 6 / 9 1 5 , 2 5 0 . 0 6 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 1 / 0 6 / 9 1 2 , 4 8 1 . 2 7 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 1 / 0 6 / 9 1 6 , 1 0 9 . 5 6 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 1 / 0 6 / 9 1 2 , 4 3 9 . 7 2 B o b C l a r k ' s W h s e B e a u f o r t L e a f 1 1 / 0 7 / 9 1 3 , 4 9 0 . 2 6 N e w G r e e n v i l l e B e a u f o r t L e a f 1 1 / 0 7 / 9 1 5 , 9 4 7 . 3 2 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 1 / 0 7 / 9 1 6 , 4 0 0 . 7 9 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 1 / 0 7 / 9 1 5 , 2 8 1 . 7 7 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 1 / 0 7 / 9 1 5 , 6 7 7 . 6 1 B i g D i x i e W h s e B e a u f o r t L e a f 1 5 9 , 5 3 8 . 1 6 - 3 2 - R e s p o n d e n t c o n c e d e s t h a t t h e a b o v e c h e c k s , t o t a l i n g $ 2 8 8 , 5 6 0 . 4 7 , w e r e i n c l u d e d i n B e a u f o r t L e a f ' s u n r e p o r t e d i n c o m e f o r 1 9 9 1 , a s d e t e r m i n e d b y r e s p o n d e n t . T h e r e i s n o e v i d e n c e t h a t a n y o t h e r u n r e p o r t e d i n c o m e w a s r e l a t e d i n a n y w a y t o t h e s c h e m e t o s e l l e x c e s s - q u o t a t o b a c c o . A s a p r e l i m i n a r y m a t t e r , s e v e r a l c o m m e n t s a b o u t t h e f a c t s o f t h e s e c a s e s a r e i n o r d e r . F i r s t , w e d i s a g r e e w i t h p e t i t i o n e r s ' a s s e r t i o n t h a t t h e s o u r c e o f a l l o f t h e u n r e p o r t e d i n c o m e a t i s s u e w a s t h e " i l l e g a l s c h e m e e n g i n e e r e d b y H a r r y L e e R o b e r t s w h e r e b y R o b e r t s w a s e n g a g e d i n n u m e r o u s s a l e s o f o v e r - q u o t a t o b a c c o , i n v i o l a t i o n o f f e d e r a l l a w a n d D e p a r t m e n t o f A g r i c u l t u r e r e g u l a t i o n s . " P e t i t i o n e r s a s s e r t t h a t r e s p o n d e n t ' s a n s w e r a c k n o w l e d g e d t h a t t h e u n r e p o r t e d s a l e s o f t o b a c c o w e r e " t h e d i r e c t r e s u l t " o f t h e i l l e g a l s c h e m e . C o n t r a r y t o p e t i t i o n e r s ' a s s e r t i o n , r e s p o n d e n t ' s a n s w e r a d m i t t e d o n l y t h a t M r . R o b e r t s e n g a g e d i n s u c h a s c h e m e , b u t i t d i d n o t a d m i t t h a t t h e s c h e m e w a s t h e s o u r c e o f a l l o r a n y o f t h e u n r e p o r t e d i n c o m e d e t e r m i n e d i n t h e s e c a s e s . A s d i s c u s s e d a b o v e , t h e r e i s n o e v i d e n c e t h a t a n y o f t h e u n r e p o r t e d i n c o m e i n 1 9 9 0 o r 1 9 9 1 w a s r e l a t e d i n a n y w a y t o t h e s c h e m e , e x c e p t f o r $ 2 8 8 , 5 6 0 i n 1 9 9 1 t h a t w a s d e p o s i t e d i n t o a c c o u n t s c o n t r o l l e d b y M r . W e l l s . E v e n a s t o t h i s a m o u n t , t h e r e i s n o t h i n g i n t h e a u d i t r e p o r t i n v o l v i n g M r . W e l l s - 3 3 - w h i c h s u g g e s t s t h a t s u c h a m o u n t i s n o t i n c l u d a b l e i n B e a u f o r t L e a f ' s g r o s s i n c o m e i n 1 9 9 1 . I n p a s s i n g , w e n o t e t h a t p e t i t i o n e r s d o n o t c l a i m t h a t s u c h a m o u n t i s a d e d u c t i b l e e x p e n s e i n 1 9 9 1 . S e c o n d , w e d o n o t c r e d i t t h e t e s t i m o n y o f e a c h p e t i t i o n e r s u g g e s t i n g t h a t h e d i d n o t k n o w o f o r a p p r o v e B e a u f o r t L e a f ' s p a r t i c i p a t i o n i n t h e s c h e m e . B o t h p e t i t i o n e r s o w n e d o r h a d a f i n a n c i a l i n t e r e s t i n t o b a c c o w a r e h o u s e s a n d w e r e a c t i v e l y e n g a g e d i n t h e t o b a c c o b u s i n e s s . T h e y a r e k n o w l e d g e a b l e a n d s o p h i s t i c a t e d m e m b e r s o f t h e r e l a t i v e l y s m a l l c o m m u n i t y o f p e r s o n s w h o e n g a g e i n t h a t b u s i n e s s . W e d o n o t b e l i e v e t h a t M r . R o b e r t s ' a c t i v i t i e s i n f u r t h e r a n c e o f t h e s c h e m e t h a t p e t i t i o n e r s d e s c r i b e a s w i d e s p r e a d , c o u l d h a v e e s c a p e d t h e a t t e n t i o n o f b o t h p e t i t i o n e r s . I n d e e d , w e n o t e t h a t s o m e o f t h e u n r e p o r t e d s a l e s w e r e m a d e a t t h e w a r e h o u s e s i n w h i c h p e t i t i o n e r s h a d a n i n t e r e s t . F u r t h e r m o r e , w e d o n o t a c c e p t t h e t e s t i m o n y o f e a c h p e t i t i o n e r t h a t h e a g r e e d t o f i n a n c e t h e o p e r a t i o n o f B e a u f o r t L e a f b y c o s i g n i n g a n o t e f o r $ 3 0 0 , 0 0 0 a n d h e t o o k n o a c t i o n t o s u p e r v i s e t h o s e o p e r a t i o n s b y r e v i e w i n g t h e p a r t n e r s h i p ' s F o r m s M Q - 7 9 o r t a k i n g a n y o t h e r a c t i o n . - 3 4 - T h i r d , w e d o n o t a c c e p t p e t i t i o n e r s ' a s s e r t i o n t h a t B e a u f o r t L e a f o r p e t i t i o n e r s r e a l i z e d n o p r o c e e d s o f , o r e c o n o m i c b e n e f i t f r o m , B e a u f o r t L e a f ' s p a r t i c i p a t i o n i n t h e s c h e m e . T h e t e s t i m o n y o f b o t h p e t i t i o n e r s f o c u s e s o n t h e l i s t o f u n r e p o r t e d c h e c k s f o r 1 9 9 1 . E a c h p e t i t i o n e r t e s t i f i e d t h a t h e n e v e r r e c e i v e d t h e p r o c e e d s o r e c o n o m i c b e n e f i t f r o m t h o s e s p e c i f i c c h e c k s . E a c h p e t i t i o n e r a l s o t e s t i f i e d t h a t h e d i d n o t r e c e i v e m o n e y s o r e c o n o m i c b e n e f i t f r o m B e a u f o r t L e a f o t h e r t h a n w h a t i s s h o w n o n h i s i n c o m e t a x r e t u r n s . H o w e v e r , t h e t e s t i m o n y o f b o t h p e t i t i o n e r s l e a v e s o p e n t h e p o s s i b i l i t y t h a t m o n e y s o r e c o n o m i c b e n e f i t w a s r e c e i v e d b y o t h e r p e r s o n s o r e n t i t i e s r e l a t e d t o t h e m . I t a l s o l e a v e s o p e n t h e p o s s i b i l i t y t h a t m o n e y s o r e c o n o m i c b e n e f i t w a s r e c e i v e d f r o m s o m e o n e o t h e r t h a n B e a u f o r t L e a f . I n s u m , p e t i t i o n e r s h a v e n o t e s t a b l i s h e d t h e f a c t s u n d e r l y i n g t h e i r a r g u m e n t t h a t t h e u n r e p o r t e d s a l e s d e t e r m i n e d b y r e s p o n d e n t w e r e o u t s i d e t h e s c o p e o f t h e b u s i n e s s o f B e a u f o r t L e a f o r t h a t p e t i t i o n e r s d i d n o t k n o w o f o r r e c e i v e a n y e c o n o m i c b e n e f i t f r o m t h e u n r e p o r t e d s a l e s o f t o b a c c o . W e a l s o d i s a g r e e w i t h p e t i t i o n e r s ' a r g u m e n t t h a t r e s p o n d e n t f a i l e d t o m e e t t h e G o v e r n m e n t ' s b u r d e n o f e s t a b l i s h i n g a l i n k b e t w e e n p e t i t i o n e r s a n d t h e u n d e r l y i n g - 3 5 - i l l e g a l a c t i v i t y . W h i l e i t i s b y n o m e a n s c l e a r t h a t r e s p o n d e n t b e a r s s u c h a b u r d e n i n t h i s c a s e , t h e r e i s a m p l e e v i d e n c e t h a t B e a u f o r t L e a f r e c e i v e d t h e u n r e p o r t e d i n c o m e d e t e r m i n e d b y r e s p o n d e n t f o r 1 9 9 0 a n d 1 9 9 1 . R e s p o n d e n t d e t e r m i n e d t h e u n r e p o r t e d i n c o m e f o r 1 9 9 0 o n t h e b a s i s o f t h e F o r m s M Q - 7 9 f i l e d b y t h e p a r t n e r s h i p f o r t h a t y e a r . R e s p o n d e n t d e t e r m i n e d t h e u n r e p o r t e d i n c o m e f o r 1 9 9 1 o n t h e b a s i s o f c h e c k s m a d e p a y a b l e t o B e a u f o r t L e a f a n d g i v e n t o t h e p a r t n e r s h i p ' s m a n a g i n g p a r t n e r . P e t i t i o n e r s a d m i t t h a t t h e y w e r e p a r t n e r s i n B e a u f o r t L e a f a n d a s p a r t n e r s r e c e i v e d w i t h d r a w a l s o f m o n e y s f r o m t h e p a r t n e r s h i p . I n l i g h t o f t h o s e f a c t s , w h i c h a r e n o t d i s p u t e d , t h e r e i s n o b a s i s t o c o n c l u d e t h a t t h e r e i s a n i n a d e q u a t e e v i d e n t i a r y f o u n d a t i o n f o r r e s p o n d e n t ' s d e t e r m i n a t i o n o f u n r e p o r t e d i n c o m e i n t h e s u b j e c t n o t i c e s o f d e f i c i e n c y o r t h a t t h e n o t i c e s o f d e f i c i e n c y a r e a r b i t r a r y o r w i t h o u t r a t i o n a l f o u n d a t i o n . C f . W i l l i a m s v . C o m m i s s i o n e r , 9 9 9 F . 2 d 7 6 0 ( 4 t h C i r . 1 9 9 3 ) ; P o r t i l l o v . C o m m i s s i o n e r , 9 3 2 F . 2 d 1 1 2 8 ( 5 t h C i r . 1 9 9 1 ) . S u b s t a n t i a t i o n o f P u r c h a s e s W e t u r n t o t h e s e c o n d i s s u e . P e t i t i o n e r s t a k e t h e p o s i t i o n t h a t r e s p o n d e n t e r r e d i n r e d u c i n g B e a u f o r t L e a f ' s c o s t o f g o o d s s o l d b y d i s a l l o w i n g p u r c h a s e s i n t h e a m o u n t - 3 6 - o f $ 4 2 9 , 4 2 1 i n 1 9 9 0 a n d $ 1 , 1 7 3 , 2 0 3 i n 1 9 9 1 . P e t i t i o n e r s a c k n o w l e d g e t h a t " t h e y b e a r t h e b u r d e n o f p r o o f a s t o s u b s t a n t i a t i o n " , b u t t h e y c l a i m i n t h e i r p o s t t r i a l b r i e f t o h a v e s u b s t a n t i a t e d t h e s u b j e c t p u r c h a s e s b a s e d u p o n t h e f o l l o w i n g g r o u n d s : ( 1 ) A l l o f t h e d i s a l l o w e d c h e c k s " w e r e i s s u e d t o i n d i v i d u a l s o r e n t i t i e s t h a t w e r e k n o w n t o b a c c o v e n d o r s . " ( 2 ) T h e F o r m s M Q - 7 9 f i l e d o n b e h a l f o f B e a u f o r t L e a f " l i s t t o b a c c o p o u n d s f o r t h e t r a n s a c t i o n s c h a l l e n g e d b y R e s p o n d e n t t h a t c o r r e s p o n d t o t h e p o u n d s o f t o b a c c o r e p r e s e n t e d b y t h e d i s a l l o w e d p u r c h a s e s . " ( 3 ) T h e s u b j e c t c h e c k s w e r e h o n o r e d b y t h e b a n k s a t w h i c h t h e y w e r e p r e s e n t e d . ( 4 ) B e a u f o r t L e a f ' s a c c o u n t a n t , M r . D a w s o n , t e s t i f i e d t h a t t h e a c c o u n t p a y a b l e f r o m O k a y L e a f o f $ 3 5 0 , 0 0 0 w a s f o r t o b a c c o p u r c h a s e s a n d t h a t t e s t i m o n y i s c o r r o b o r a t e d b y t h e F o r m s M Q - 7 9 w h i c h s h o w t o b a c c o p u r c h a s e s f r o m O k a y L e a f i n 1 9 9 1 i n e x c e s s o f $ 7 0 0 , 0 0 0 . ( 5 ) A l l a v a i l a b l e b o o k s a n d r e c o r d s o f B e a u f o r t L e a f p r o p e r l y r e c o r d t h e d i s p u t e d t r a n s a c t i o n s a s p u r c h a s e s o f t o b a c c o . W e d o n o t a g r e e t h a t p e t i t i o n e r s h a v e s u b s t a n t i a t e d t h e a m o u n t s d i s a l l o w e d b y r e s p o n d e n t a s p u r c h a s e s o f t o b a c c o . N o n e o f t h e p o i n t s t h a t t h e y a d v a n c e p r o v e t h a t - 3 7 - a n y o f t h e d i s a l l o w e d c h e c k s o r t h e a c c o u n t s p a y a b l e t o O k a y L e a f w a s u s e d t o p u r c h a s e t o b a c c o . P e t i t i o n e r s ' e v i d e n c e i n t h e f o r m o f t h e a u d i t r e p o r t c o v e r i n g M r . W e l l s ' r e t u r n s f o r 1 9 8 8 t h r o u g h 1 9 9 1 s u g g e s t s t h a t B e a u f o r t L e a f s o l d e x c e s s - q u o t a t o b a c c o a f t e r h a v i n g f i l e d f r a u d u l e n t F o r m s M Q - 7 9 a n d p a i d s o m e o f t h e p r o c e e d s o f t h e s a l e s t o M r . W e l l s o r m e m b e r s o f h i s o r g a n i z a t i o n . T h e c h e c k s d i s a l l o w e d b y r e s p o n d e n t a r e p a y a b l e t o p e r s o n s i d e n t i f i e d i n t h e a u d i t r e p o r t a s p e r s o n s a s s o c i a t e d w i t h M r . W e l l s . T h e s a m e i s t r u e o f t h e a c c o u n t p a y a b l e t o O k a y L e a f , a c o m p a n y i d e n t i f i e d i n t h e a u d i t r e p o r t a s c o n t r o l l e d b y M r . W e l l s . T h e r e f o r e , p e t i t i o n e r s ' o w n e v i d e n c e s u g g e s t s t h a t t h e F o r m s M Q - 7 9 f i l e d b y B e a u f o r t L e a f w e r e f a l s i f i e d t o d o c u m e n t p u r c h a s e s o f t o b a c c o w h e n , i n f a c t , p u r c h a s e s o f t o b a c c o w e r e n o t m a d e b y B e a u f o r t L e a f . T h e a u d i t r e p o r t s u g g e s t s t h a t t h e c h e c k s w e r e i s s u e d t o p e r s o n s r e l a t e d t o M r . W e l l s i n o r d e r t o t r a n s m i t p r o c e e d s o f t h e s c h e m e t o M r . W e l l s . F u r t h e r m o r e , w e n o t e t h a t p e t i t i o n e r s d i d n o t s e e k t e s t i m o n y f r o m a n y o f t h e c h e c k p a y e e s o r O k a y L e a f t o s h o w t h e n a t u r e o f t h e p a y m e n t s m a d e . S e e W i c h i t a T e r m i n a l E l e v a t o r C o . v . C o m m i s s i o n e r , 6 T . C . 1 1 5 8 ( 1 9 4 6 ) , a f f d . 1 6 2 F . 2 d 5 1 3 ( 1 0 t h C i r . 1 9 4 7 ) . W e a l s o n o t e t h a t p e t i t i o n e r s d o n o t c l a i m t h a t t h e c h e c k s w e r e p a i d f o r a n y p u r p o s e o t h e r - 3 8 - t h a n t o p u r c h a s e t o b a c c o o r t h a t t h e y a r e d e d u c t i b l e i n c o n n e c t i o n w i t h a n a c t i v i t y o t h e r t h a n B e a u f o r t L e a f ' s b u s i n e s s o f p u r c h a s i n g a n d s e l l i n g t o b a c c o . C f . B r i z e l l v . C o m m i s s i o n e r , 9 3 T . C . 1 5 1 ( 1 9 8 9 ) . P e n a l t i e s a n d A d d i t i o n s t o T a x T h e t h i r d i s s u e f o r d e c i s i o n i s w h e t h e r p e t i t i o n e r s a r e l i a b l e f o r t h e p e n a l t i e s a n d a d d i t i o n t o t a x d e t e r m i n e d i n t h e n o t i c e s o f d e f i c i e n c y . R e s p o n d e n t d e t e r m i n e d a n a c c u r a c y - r e l a t e d p e n a l t y u n d e r s e c t i o n 6 6 6 2 ( a ) w i t h r e s p e c t t o e a c h p e t i t i o n e r ' s r e t u r n s f o r 1 9 9 0 a n d 1 9 9 1 . S e c t i o n 6 6 6 2 i m p o s e s a p e n a l t y o f 2 0 p e r c e n t o f t h e p o r t i o n o f a n u n d e r p a y m e n t o f t a x r e l a t e d t o , i n t e r a l i a , " N e g l i g e n c e o r d i s r e g a r d o f r u l e s o r r e g u l a t i o n s " o r " A n y s u b s t a n t i a l u n d e r s t a t e m e n t o f i n c o m e t a x " . F o r t h i s p u r p o s e , t h e t e r m " n e g l i g e n c e " i n c l u d e s a n y f a i l u r e t o m a k e a r e a s o n a b l e a t t e m p t t o c o m p l y w i t h t h e p r o v i s i o n s o f t h e i n c o m e t a x , a n d t h e t e r m " d i s r e g a r d " i n c l u d e s a n y c a r e l e s s , r e c k l e s s , o r i n t e n t i o n a l d i s r e g a r d . S e c . 6 6 6 2 ( c ) . I n s u b s t a n c e , a n u n d e r s t a t e m e n t o f i n c o m e t a x i s t h e e x c e s s o f t h e a m o u n t o f t a x r e q u i r e d t o b e s h o w n o n t h e t a x p a y e r ' s r e t u r n o v e r t h e a m o u n t t h a t i s s h o w n o n t h e r e t u r n . S e e s e c . 6 6 6 2 ( d ) ( 2 ) ( A ) . A s u b s t a n t i a l u n d e r s t a t e m e n t i s d e f i n e d b y s e c t i o n 6 6 6 2 ( d ) ( 1 ) ( A ) a s a n u n d e r s t a t e m e n t e x c e e d i n g - 3 9 - t h e g r e a t e r o f " 1 0 p e r c e n t o f t h e t a x r e q u i r e d t o b e s h o w n o n t h e r e t u r n f o r t h e t a x a b l e y e a r , o r * * * $ 5 , 0 0 0 . " P e t i t i o n e r s ' a n s w e r i n g b r i e f a d d r e s s e s t h e p e n a l t i e s u n d e r s e c t i o n 6 6 6 2 ( a ) d e t e r m i n e d b y r e s p o n d e n t i n t h e f o l l o w i n g s e n t e n c e : F i n a l l y , i f t h e C o u r t r u l e s i n f a v o r o f t h e R e s p o n d e n t , t h e P e t i t i o n e r s r e q u e s t t h a t t h e C o u r t w a i v e p e n a l t i e s a n d i n t e r e s t a s s o c i a t e d w i t h t h e u n d e r s t a t e m e n t o f i n c o m e a s t h e P e t i t i o n e r s f i l e d t h e i r t a x f o r m s i n g o o d f a i t h , r e a s o n a b l y r e l y i n g o n t h e m a n a g i n g p a r t n e r a n d t h e p a r t n e r s h i p b o o k k e e p e r ' s e x p e r t i s e t o f i l e a c o m p l e t e a n d a c c u r a t e t a x r e t u r n f o r t h e p a r t n e r s h i p . T h i s C o u r t h a s j u r i s d i c t i o n o v e r i n t e r e s t d e t e r m i n a t i o n s t o t h e l i m i t e d e x t e n t p r o v i d e d b y s e c t i o n 7 4 8 1 ( c ) , w h i c h i s n o t a p p l i c a b l e h e r e . N o r d o e s s e c t i o n 6 4 0 4 ( i ) a p p l y i n t h e a b s e n c e o f a d e t e r m i n a t i o n b y r e s p o n d e n t n o t t o a b a t e i n t e r e s t . S e e M e l i n v . C o m m i s s i o n e r , 5 4 F . 3 d 4 3 2 ( 7 t h C i r . 1 9 9 5 ) . T h e r e f o r e , w e s h a l l n o t c o n s i d e r p e t i t i o n e r s ' r e q u e s t t h a t t h i s C o u r t " w a i v e " t h e " i n t e r e s t a s s o c i a t e d w i t h t h e u n d e r s t a t e m e n t . " W e i n t e r p r e t p e t i t i o n e r s ' r e q u e s t t h a t t h i s C o u r t " w a i v e p e n a l t i e s * * * a s s o c i a t e d w i t h t h e u n d e r s t a t e m e n t " a s a n a s s e r t i o n t h a t t h e y q u a l i f y t o b e r e l i e v e d o f l i a b i l i t y f o r t h e s u b j e c t p e n a l t i e s u n d e r t h e r e a s o n a b l e - 4 0 - c a u s e e x c e p t i o n s e t f o r t h i n s e c t i o n 6 6 6 4 ( c ) . S e c t i o n 6 6 6 4 ( c ) ( 1 ) p r o v i d e s a s f o l l o w s : ( 1 ) I n G e n e r a l . - - N o p e n a l t y s h a l l b e i m p o s e d u n d e r t h i s p a r t w i t h r e s p e c t t o a n y p o r t i o n o f a n u n d e r p a y m e n t i f i t i s s h o w n t h a t t h e r e w a s a r e a s o n a b l e c a u s e f o r s u c h p o r t i o n a n d t h a t t h e t a x p a y e r a c t e d i n g o o d f a i t h w i t h r e s p e c t t o s u c h p o r t i o n . P e t i t i o n e r s h a v e n o t s h o w n t h a t t h e r e w a s r e a s o n a b l e c a u s e f o r t h e u n d e r p a y m e n t i n t h i s c a s e o r t h a t t h e y a c t e d i n g o o d f a i t h . I n t h i s r e g a r d , w e p o i n t t o t h e e a r l i e r d i s c u s s i o n i n t h i s o p i n i o n i n w h i c h w e d i d n o t a c c e p t p e t i t i o n e r s ' t e s t i m o n y t h a t t h e y d i d n o t k n o w o f o r a p p r o v e B e a u f o r t L e a f ' s p a r t i c i p a t i o n i n t h e s c h e m e . R e s p o n d e n t a l s o d e t e r m i n e d t h a t M r . G a s k i n s i s l i a b l e f o r a n a d d i t i o n t o t a x u n d e r s e c t i o n 6 6 5 1 ( a ) ( 1 ) f o r f a i l i n g t o t i m e l y f i l e h i s 1 9 9 1 t a x r e t u r n o n t h e g r o u n d t h a t t h e r e t u r n w a s f i l e d a f t e r O c t o b e r 1 5 , 1 9 9 2 , t h e d u e d a t e o f t h e r e t u r n . R e s p o n d e n t ' s d e t e r m i n a t i o n i s b a s e d u p o n t h e p o s t m a r k o n t h e e n v e l o p e i n w h i c h M r . G a s k i n s ' r e t u r n w a s m a i l e d t o t h e I n t e r n a l R e v e n u e S e r v i c e . P e t i t i o n e r s d i d n o t a d d r e s s t h i s i s s u e a t t r i a l o r m e n t i o n i t i n t h e i r p o s t t r i a l b r i e f s . A c c o r d i n g l y , w e h e r e b y s u s t a i n r e s p o n d e n t ' s d e t e r m i n a t i o n a n d f i n d M r . G a s k i n s l i a b l e f o r t h e a d d i t i o n t o t a x u n d e r s e c t i o n 6 6 5 1 ( a ) ( 1 ) . - 4 1 - I n l i g h t o f t h e f o r e g o i n g , D e c i s i o n s w i l l b e e n t e r e d f o r r e s p o n d e n t .