TAX COURT OPINION

Case: Common Cause
Docket Number: 13921-97
Judge: Wells
Opinion Type: reported
Filed: 06/22/1999
Pages: 30

1 T h i s c a s e w a s c o n s o l i d a t e d , f o r t r i a l p u r p o s e s o n l y , w i t h P l a n n e d P a r e n t h o o d F e d n . o f A m . , I n c . v . C o m m i s s i o n e r , T . C . M e m o . 1 9 9 9 - 2 0 6 , i n w h i c h a n o p i n i o n i s a l s o b e i n g i s s u e d t o d a y . 1 1 2 T . C . N o . 2 3 U N I T E D S T A T E S T A X C O U R T C O M M O N C A U S E , P e t i t i o n e r v . C O M M I S S I O N E R O F I N T E R N A L R E V E N U E , R e s p o n d e n t 1 D o c k e t N o . 1 3 9 2 1 - 9 7 . F i l e d J u n e 2 2 , 1 9 9 9 . P , a n o r g a n i z a t i o n e x e m p t f r o m F e d e r a l i n c o m e t a x , r e c e i v e s p a y m e n t s f r o m t h e r e n t a l o f i t s m a i l i n g l i s t . I n e a c h o f P ' s l i s t r e n t a l t r a n s a c t i o n s , t h e m a i l e r ' s r e n t a l p a y m e n t c o m p e n s a t e s P f o r t h e m a i l e r ' s u s e o f P ' s l i s t a n d , a l s o , c o m p e n s a t e s a l i s t b r o k e r , a l i s t m a n a g e r , a n d a c o m p u t e r h o u s e f o r t h e i r p a r t i c i p a t i o n i n t h e t r a n s a c t i o n . R d e t e r m i n e d t h a t P ' s m a i l i n g l i s t r e n t a l a c t i v i t i e s c o n s t i t u t e a n u n r e l a t e d t r a d e o r b u s i n e s s a n d t h a t t h e l i s t b r o k e r , t h e l i s t m a n a g e r , a n d t h e c o m p u t e r h o u s e a r e P ' s a g e n t s f o r t h e p u r p o s e o f c a r r y i n g o n t h a t b u s i n e s s . R f u r t h e r d e t e r m i n e d t h a t P ' s i n c o m e f r o m t h e r e n t a l o f i t s m a i l i n g l i s t i s - 2 - u n r e l a t e d b u s i n e s s t a x a b l e i n c o m e p u r s u a n t t o s e c . 5 1 2 ( a ) ( 1 ) , I . R . C . P c o n t e n d s t h a t i t i s n o t e n g a g e d i n s u c h a b u s i n e s s a n d t h a t , i n a n y e v e n t , s u c h p a y m e n t s a r e r o y a l t i e s t h a t a r e e x c l u d e d f r o m u n r e l a t e d b u s i n e s s t a x a b l e i n c o m e p u r s u a n t t o s e c . 5 1 2 ( b ) ( 2 ) , I . R . C . H e l d : E x c e p t i n g t h e p o r t i o n o f t h e l i s t r e n t a l p a y m e n t t h a t c o m p e n s a t e s t h e l i s t b r o k e r , o r t h e l i s t m a n a g e r i n i t s c a p a c i t y a s l i s t b r o k e r , t h e m a i l e r ' s l i s t r e n t a l p a y m e n t i n e a c h l i s t r e n t a l t r a n s a c t i o n i s a r o y a l t y t h a t i s e x c l u d e d f r o m u n r e l a t e d b u s i n e s s t a x a b l e i n c o m e p u r s u a n t t o s e c . 5 1 2 ( b ) ( 2 ) , I . R . C . H e l d , f u r t h e r , t h e l i s t b r o k e r a g e a c t i v i t i e s a r e n o t r o y a l t y - r e l a t e d a c t i v i t i e s . H e l d , f u r t h e r , t h e l i s t b r o k e r s a n d t h e l i s t m a n a g e r , i n i t s c a p a c i t y a s l i s t b r o k e r , d o n o t a c t a s P ' s a g e n t s . C o n s e q u e n t l y , t h e l i s t b r o k e r a g e a c t i v i t i e s a n d a n y c o m p e n s a t i o n r e c e i v e d b y t h e l i s t b r o k e r s o r t h e l i s t m a n a g e r , i n i t s c a p a c i t y a s l i s t b r o k e r , a r e n o t a t t r i b u t a b l e t o P . A l b e r t G . L a u b e r , J r . , M i l t o n C e r n y , L l o y d H . M a y e r , J u l i e W . D a v i s , a n d C a r l S . K r a v i t z , f o r p e t i t i o n e r . D i a n n e I . C r o s b y a n d B e t t i e N . R i c c a , f o r r e s p o n d e n t . W E L L S , J u d g e : R e s p o n d e n t d e t e r m i n e d d e f i c i e n c i e s i n p e t i t i o n e r ' s F e d e r a l i n c o m e t a x e s a s f o l l o w s : Y e a r D e f i c i e n c y 1 9 9 1 $ 1 7 , 9 0 5 1 9 9 2 5 5 , 0 0 9 1 9 9 3 1 3 3 , 5 4 2 U n l e s s o t h e r w i s e i n d i c a t e d a l l s e c t i o n r e f e r e n c e s a r e t o t h e I n t e r n a l R e v e n u e C o d e i n e f f e c t f o r t h e y e a r s i n i s s u e , a n d a l l - 3 - R u l e r e f e r e n c e s a r e t o t h e T a x C o u r t R u l e s o f P r a c t i c e a n d P r o c e d u r e . T h e i s s u e s p r e s e n t e d b y t h e p a r t i e s i n c l u d e : ( 1 ) W h e t h e r , f o r p u r p o s e s o f t h e u n r e l a t e d b u s i n e s s i n c o m e t a x p r o v i s i o n s o f s e c t i o n 5 1 1 , p e t i t i o n e r i s c a r r y i n g o n a l i s t r e n t a l b u s i n e s s t h a t i s n o t s u b s t a n t i a l l y r e l a t e d t o i t s e x e m p t p u r p o s e ; ( 2 ) i f s o , w h e t h e r t h e l i s t b r o k e r s , l i s t m a n a g e r , a n d c o m p u t e r h o u s e u s e d b y p e t i t i o n e r a r e a g e n t s o f p e t i t i o n e r f o r t h e p u r p o s e o f c a r r y i n g o n s u c h a b u s i n e s s ; a n d ( 3 ) w h e t h e r t h e m a i l e r ' s l i s t r e n t a l p a y m e n t s a r e r o y a l t i e s t h a t a r e e x c l u d e d f r o m u n r e l a t e d b u s i n e s s t a x a b l e i n c o m e p u r s u a n t t o s e c t i o n 5 1 2 ( b ) ( 2 ) . F I N D I N G S O F F A C T S o m e o f t h e f a c t s a n d c e r t a i n e x h i b i t s h a v e b e e n s t i p u l a t e d f o r t r i a l p u r s u a n t t o R u l e 9 1 . T h e p a r t i e s ' s t i p u l a t i o n s o f f a c t a r e i n c o r p o r a t e d h e r e i n b y r e f e r e n c e a n d a r e f o u n d a s f a c t s i n t h e i n s t a n t c a s e . P e t i t i o n e r i s a c o r p o r a t i o n w i t h i t s p r i n c i p a l o f f i c e i n W a s h i n g t o n , D i s t r i c t o f C o l u m b i a . P e t i t i o n e r i s e x e m p t f r o m F e d e r a l i n c o m e t a x a s a n o r g a n i z a t i o n d e s c r i b e d i n s e c t i o n 5 0 1 ( c ) ( 4 ) . P e t i t i o n e r w a s f o r m e d f o r t h e p u r p o s e o f i m p r o v i n g g o v e r n m e n t a l i n s t i t u t i o n s , p r o c e s s e s , a n d p o l i c i e s b y m a k i n g t h e m m o r e r e s p o n s i v e t o t h e n e e d s o f t h e N a t i o n a n d t h e w i l l o f i t s c i t i z e n s . P e t i t i o n e r m a i n t a i n s a l i s t o f n a m e s a n d a d d r e s s e s o f i t s m e m b e r s , d o n o r s , - 4 - a n d o t h e r s u p p o r t e r s ( c o l l e c t i v e l y s u p p o r t e r s ) t o w h o m i t r e g u l a r l y s e n d s m a i l ( m a s t e r l i s t ) . T h e m a s t e r l i s t a l s o c o n t a i n s o t h e r i n f o r m a t i o n a b o u t t h e s u p p o r t e r s , i n c l u d i n g t h e i r g e n d e r a n d t h e f r e q u e n c y , r e c e n c y , a n d a m o u n t o f c o n t r i b u t i o n s t h a t e a c h s u p p o r t e r h a s m a d e t o p e t i t i o n e r . P e t i t i o n e r c o m m u n i c a t e s b y d i r e c t m a i l w i t h i t s s u p p o r t e r s . T h e m a s t e r l i s t i s k e p t o n l a r g e c o m p u t e r i z e d d a t a b a s e s t h a t p e t i t i o n e r r e g u l a r l y m a i n t a i n s a n d u p d a t e s . B e c a u s e i t i s v e r y v a l u a b l e , p e t i t i o n e r b u i l d s i t s m a s t e r l i s t b y a c q u i r i n g n e w n a m e s a n d a d d r e s s e s a n d g u a r d s i t s m a s t e r l i s t a g a i n s t m i s u s e . F r o m t h e m a s t e r l i s t , p e t i t i o n e r c r e a t e s a n o t h e r l i s t t h a t c o n t a i n s n a m e s , a d d r e s s e s , a n d o t h e r l i m i t e d i n f o r m a t i o n a b o u t a s e g m e n t o f p e t i t i o n e r ' s s u p p o r t e r s ( r e n t a l l i s t ) . P e t i t i o n e r ' s m a s t e r a n d r e n t a l l i s t s a r e i n t a n g i b l e s i n w h i c h p e t i t i o n e r h a s o w n e r s h i p r i g h t s . P e t i t i o n e r ' s m a s t e r a n d r e n t a l l i s t s a r e v a l u a b l e b e c a u s e t h e y a r e c o l l e c t i o n s o f n a m e s a n d a d d r e s s e s o f p e o p l e w i t h s i m i l a r c h a r a c t e r i s t i c s s u c h a s w i l l i n g n e s s t o r e s p o n d t o s o l i c i t a t i o n s r e c e i v e d b y m a i l a n d i n t e r e s t i n s u p p o r t i n g c e r t a i n t y p e s o f t a x - e x e m p t o r g a n i z a t i o n s . P e t i t i o n e r m a k e s i t s r e n t a l l i s t a v a i l a b l e f o r r e n t o r e x c h a n g e w i t h o t h e r o r g a n i z a t i o n s . T h e d i r e c t m a i l a n d m a i l i n g l i s t i n d u s t r y h a s i t s o w n i n d u s t r y s t a n d a r d s a n d t r a d e p r a c t i c e s . I n s t r u c t u r i n g i t s l i s t r e n t a l t r a n s a c t i o n s , p e t i t i o n e r a b i d e s b y t h e t r a d e p r a c t i c e s o f - 5 - t h e m a i l i n g l i s t i n d u s t r y a n d a r r a n g e s i t s t r a n s a c t i o n s r o u g h l y o n t h e s a m e t e r m s a n d c o n d i t i o n s t h a t a r e s t a n d a r d i n t h e i n d u s t r y . I n a l i s t r e n t a l t r a n s a c t i o n , t h e p a r t y ( m a i l e r ) s e e k i n g t o s e n d m a i l t o t h e i n d i v i d u a l s o r e n t i t i e s n a m e d o n a l i s t ( m a i l i n g l i s t ) p a y s t h e o w n e r o f t h e m a i l i n g l i s t ( l i s t o w n e r o r o w n e r ) f o r t h e o n e - t i m e r i g h t t o s e n d m a i l t o t h e n a m e d i n d i v i d u a l s o r e n t i t i e s . I f a n y o f t h e n a m e d i n d i v i d u a l s o r e n t i t i e s t o w h i c h t h e m a i l e r h a s m a i l e d r e s p o n d s t o t h e m a i l i n g , t h e m a i l e r t h e n " o w n s " t h a t n a m e a n d c a n c o n t i n u e t o s e n d t h a t n a m e d i n d i v i d u a l o r e n t i t y a d d i t i o n a l m a i l . I f t h e n a m e d i n d i v i d u a l o r e n t i t y d o e s n o t r e s p o n d t o t h e o n e - t i m e m a i l i n g , t h e m a i l e r m a y n o t d i r e c t l y s e n d m a i l t o t h a t n a m e d i n d i v i d u a l o r e n t i t y a g a i n . L i s t o w n e r s " s e e d " t h e i r m a i l i n g l i s t s w i t h n a m e s a n d a d d r e s s e s o f t h e i r e m p l o y e e s o r o f t h e e m p l o y e e s o f t h e i r l i s t m a n a g e r s t o m a k e s u r e t h a t s u c h u n a u t h o r i z e d m a i l i n g s d o n o t o c c u r . P e t i t i o n e r ' s r e n t a l l i s t i s s t o r e d a t T r i p l e x D i r e c t M a r k e t i n g C o r p . ( T r i p l e x ) , a p r o f e s s i o n a l c o m p u t e r s e r v i c e b u s i n e s s t h a t s t o r e s a n d m a i n t a i n s c o m p u t e r d a t a b a s e s f o r m a i l i n g l i s t s . F r o m p e t i t i o n e r ' s r e n t a l l i s t , T r i p l e x p r o d u c e s a c o p y o n l a b e l s o r m a g n e t i c t a p e f o r m a i l e r s . A l t h o u g h p e t i t i o n e r h a s u s e d T r i p l e x ' s s e r v i c e s s i n c e t h e e a r l y 1 9 8 0 ' s , a w r i t t e n c o n t r a c t b e t w e e n p e t i t i o n e r a n d T r i p l e x d o e s n o t e x i s t . T r i p l e x c o r r e s p o n d s w i t h p e t i t i o n e r r e g a r d i n g t h e f e e s i t c h a r g e s f o r - 6 - c o m p u t e r s e r v i c e s . T r i p l e x p r o v i d e s s i m i l a r s e r v i c e s t o b o t h n o n p r o f i t a n d c o m m e r c i a l e n t i t i e s o n t h e s a m e t e r m s . P e t i t i o n e r r e t a i n s t h e s e r v i c e s o f N a m e s i n t h e N e w s ( N a m e s ) , a p r o f e s s i o n a l l i s t m a n a g e r a n d l i s t b r o k e r t h a t r e g u l a r l y h a n d l e s b o t h n o n p r o f i t a n d c o m m e r c i a l m a i l i n g l i s t s . A s p e t i t i o n e r ' s l i s t m a n a g e r , N a m e s p r o m o t e s l i s t r e n t a l t r a n s a c t i o n s i n v o l v i n g p e t i t i o n e r ' s r e n t a l l i s t v i a d i s t r i b u t i o n o f d a t a c a r d s ( p r i n t e d c a r d s p r o v i d i n g b a s i c i n f o r m a t i o n a s t o p r i c e p e r t h o u s a n d a n d a l l o t h e r l i s t r e n t a l i n f o r m a t i o n f o r a g i v e n l i s t ) , s o l i c i t a t i o n s , a n d p e r s o n a l s a l e s c a l l s d i r e c t e d a t l i s t b r o k e r s a n d p o t e n t i a l c u s t o m e r s . N a m e s p a y s a l l c o s t s o f p r o m o t i n g a n d m a r k e t i n g p e t i t i o n e r ' s r e n t a l l i s t a n d d o e s n o t c h a r g e p e t i t i o n e r a d d i t i o n a l f e e s f o r s u c h s e r v i c e s . P e t i t i o n e r r e v i e w s a l l d a t a c a r d s c o n t a i n i n g s i g n i f i c a n t n e w i n f o r m a t i o n . I n a d d i t i o n t o p r o m o t i n g a n d m a r k e t i n g p e t i t i o n e r ' s r e n t a l l i s t , N a m e s c o o r d i n a t e s a n y r e n t a l t r a n s a c t i o n s i n v o l v i n g p e t i t i o n e r ' s r e n t a l l i s t . N o w r i t t e n c o n t r a c t e x i s t s b e t w e e n p e t i t i o n e r a n d N a m e s . H o w e v e r , t h e f o r m l a n g u a g e o n N a m e s ' l i s t o r d e r s d u r i n g 1 9 9 1 a n d 1 9 9 2 s t a t e s : " W e w i l l b i l l m a i l e r o n b e h a l f o f l i s t o w n e r ; p a y m e n t ( l e s s c o m m i s s i o n ) w i l l b e m a d e u p o n r e c e i p t o f p a y m e n t f r o m t h e m a i l e r . W e a c t o n l y a s a g e n t f o r t h e l i s t o w n e r i n t h e s e t r a n s a c t i o n s . " D u r i n g 1 9 9 3 , N a m e s c h a n g e d t h a t l a n g u a g e t o s t a t e : " W e w i l l b i l l m a i l e r o n b e h a l f o f l i s t o w n e r ; p a y m e n t - 7 - ( l e s s c o m m i s s i o n ) w i l l b e m a d e u p o n r e c e i p t o f p a y m e n t f r o m t h e m a i l e r . W e a c t o n l y a s a g e n t f o r t h e l i s t o w n e r o r t h e m a i l e r i n t h e s e t r a n s a c t i o n s . " N a m e s c a n a l s o a c t f o r t h e m a i l e r a s a l i s t b r o k e r . T h e a c t i v i t i e s o f a l i s t b r o k e r i n c l u d e : ( 1 ) S e a r c h i n g a d v e r t i s e m e n t s a n d d a t a b a s e s f o r a p p r o p r i a t e l i s t o f f e r i n g s f o r t h e m a i l e r t o r e n t , ( 2 ) c o o r d i n a t i n g t h e r e n t a l t r a n s a c t i o n o n b e h a l f o f t h e m a i l e r , ( 3 ) c o l l e c t i n g p a y m e n t f r o m t h e m a i l e r t o r e m i t t o t h e l i s t m a n a g e r o r l i s t o w n e r , a n d ( 4 ) a n a l y z i n g t h e r e s u l t s o f t h e m a i l i n g t o d e t e r m i n e w h e t h e r i t w a s s u c c e s s f u l . T h e s a m e l i s t b r o k e r d o e s n o t p a r t i c i p a t e i n e v e r y t r a n s a c t i o n . R a t h e r , e a c h m a i l e r c h o o s e s i t s o w n l i s t b r o k e r t o a c t o n i t s b e h a l f . I n a t y p i c a l l i s t r e n t a l t r a n s a c t i o n i n v o l v i n g p e t i t i o n e r ' s r e n t a l l i s t , t h e m a i l e r c o n t a c t s N a m e s e i t h e r d i r e c t l y o r t h r o u g h a l i s t b r o k e r a n d s u b m i t s a p r o p o s e d l i s t r e n t a l o r d e r . I f a m a i l e r c o n t a c t s p e t i t i o n e r d i r e c t l y , p e t i t i o n e r r e f e r s t h a t m a i l e r t o N a m e s . A l o n g w i t h t h e l i s t o r d e r , t h e m a i l e r i n d i c a t e s t h e t i m e o f t h e m a i l i n g a n d e n c l o s e s a c o p y o f t h e m a t e r i a l s t o b e s e n t . N a m e s e i t h e r d i s a p p r o v e s t h e o r d e r b e c a u s e i t i s i n c o n s i s t e n t w i t h t h e s t a n d i n g i n s t r u c t i o n s p r o v i d e d b y p e t i t i o n e r o r f o r w a r d s t h e o r d e r t o p e t i t i o n e r f o r f i n a l a p p r o v a l . - 8 - U p o n r e c e i v i n g a p p r o v a l , N a m e s a r r a n g e s w i t h T r i p l e x t o f i l l t h e o r d e r . T r i p l e x p r o d u c e s a c o p y o f t h e r e n t a l l i s t a c c o r d i n g t o t h e m a i l e r ' s s p e c i f i c a t i o n s a n d s e n d s i t t o t h e m a i l e r ' s m a i l h o u s e . P e t i t i o n e r d i v i d e s i t s r e n t a l l i s t i n t o t h r e e s p e c i f i c s e g m e n t s a n d , o n N a m e s ' r e c o m m e n d a t i o n , c h a r g e s a d i f f e r e n t b a s e p r i c e f o r e a c h s e g m e n t . A m a i l e r r e n t s t h e n a m e s o f : ( 1 ) C u r r e n t m e m b e r s a n d d o n o r s f o r $ 7 0 p e r 1 , 0 0 0 n a m e s , ( 2 ) f o r m e r m e m b e r s a n d d o n o r s f o r $ 6 0 p e r 1 , 0 0 0 n a m e s , o r ( 3 ) n o n m e m b e r d o n o r s f o r $ 5 5 p e r 1 , 0 0 0 n a m e s . T h e b a s e p r i c e i n c l u d e s a 1 0 - p e r c e n t l i s t m a n a g e m e n t c o m m i s s i o n r e t a i n e d b y N a m e s a n d a 1 0 - p e r c e n t l i s t b r o k e r a g e c o m m i s s i o n r e t a i n e d b y e i t h e r t h e i n d e p e n d e n t l i s t b r o k e r o r b y N a m e s ( i f t h e m a i l e r i s n o t u s i n g a n i n d e p e n d e n t l i s t b r o k e r ) . T h e b a s e p r i c e a l s o i n c l u d e s a f e e o f $ 3 . 9 0 ( r u n n i n g f e e ) r e m i t t e d b y N a m e s t o T r i p l e x t o p a y f o r t h e c o m p u t e r c h a r g e s i n c u r r e d i n p r o d u c i n g t h e c o p y o f p e t i t i o n e r ' s r e n t a l l i s t . I t i s s t a n d a r d i n t h e m a i l i n g l i s t i n d u s t r y t o i n c l u d e t h e m a n a g e m e n t c o m m i s s i o n , b r o k e r a g e c o m m i s s i o n , a n d r u n n i n g f e e s i n t h e b a s e p r i c e . T h e c o m m i s s i o n s p a i d t o N a m e s a n d t h e l i s t b r o k e r s a r e w i t h i n t h e r a n g e o f u s u a l a n d c u s t o m a r y a m o u n t s p a i d f o r s u c h s e r v i c e s . F o r a n a d d i t i o n a l c o s t , a m a i l e r c a n f u r t h e r c u s t o m i z e i t s o r d e r . F o r a n e x t r a f e e p e r 1 , 0 0 0 n a m e s , a m a i l e r c a n r e q u e s t - 9 - t h a t t h e n a m e s i t r e n t s b e s e l e c t e d b y c e r t a i n o t h e r c r i t e r i a . S e l e c t i o n c r i t e r i a ( s p e c i a l s e l e c t i o n s ) i n c l u d e : G e n d e r , e t h n i c i t y , S t a t e , a n d Z I P c o d e . P e t i t i o n e r i n c l u d e s t h e s p e c i a l s e l e c t i o n i n f o r m a t i o n o n i t s d a t a c a r d s . T r i p l e x a c t u a l l y p e r f o r m s t h e s p e c i a l s e l e c t i o n s . T r i p l e x c h a r g e s d i f f e r e n t f e e s f o r p e r f o r m i n g d i f f e r e n t s p e c i a l s e l e c t i o n s a n d r e g u l a r l y n o t i f i e s p e t i t i o n e r o f t h e f e e s f o r s u c h s e l e c t i o n s . P e t i t i o n e r o f f e r s t h e s p e c i a l s e l e c t i o n s t o m a i l e r s a t t h e s a m e p r i c e t h a t T r i p l e x c h a r g e s p e t i t i o n e r . T h e m a i l e r a l s o d e t e r m i n e s t h e t y p e o f m e d i a o n w h i c h i t r e c e i v e s p e t i t i o n e r ' s r e n t a l l i s t . F o r t h e b a s e p r i c e , t h e m a i l e r r e c e i v e s t h e r e n t a l l i s t p r i n t e d o n C h e s h i r e l a b e l s ( u n g u m m e d l a b e l s t h a t a r e a f f i x e d b y m a c h i n e ) . F o r a n e x t r a f e e , t h e m a i l e r c a n r e c e i v e t h e r e n t a l l i s t o n p r e s s u r e - s e n s i t i v e l a b e l s o r o n m a g n e t i c t a p e . T r i p l e x c h a r g e s p e t i t i o n e r e x t r a f e e s f o r t h e p r o v i s i o n o f t h e r e n t a l l i s t o n t h e d i f f e r e n t m e d i a . P e t i t i o n e r o f f e r s s u c h m e d i a o p t i o n s t o t h e m a i l e r a n d c h a r g e s t h e m a i l e r , a s m e d i a f e e s , t h e s a m e a m o u n t w h i c h T r i p l e x c h a r g e s p e t i t i o n e r . A m a i l e r d e t e r m i n e s t h e w a y t h e r e n t a l l i s t i s s h i p p e d , a n d , d e p e n d i n g o n t h e m a i l e r ' s c h o i c e , T r i p l e x c h a r g e s p e t i t i o n e r a s h i p p i n g f e e . P e t i t i o n e r c h a r g e s t h e m a i l e r a s h i p p i n g f e e e q u a l t o t h e a m o u n t t h a t T r i p l e x c h a r g e s p e t i t i o n e r . A s i s s t a n d a r d i n t h e i n d u s t r y , t h e m a i l e r i s b i l l e d a n d p a y m e n t i s c o l l e c t e d b y t h e f o l l o w i n g p r o c e s s . A f t e r f i l l i n g a n - 1 0 - o r d e r , T r i p l e x b i l l s N a m e s f o r t h e f e e s a s s o c i a t e d w i t h f i l l i n g t h e o r d e r , i n c l u d i n g r u n n i n g , s p e c i a l s e l e c t i o n , m e d i a , a n d s h i p p i n g f e e s . N a m e s t h e n b i l l s t h e m a i l e r o r t h e m a i l e r ' s l i s t b r o k e r . I f t h e m a i l e r u s e s a n i n d e p e n d e n t l i s t b r o k e r , t h e b i l l i s f o r t h e l i s t e d b a s e p r i c e , p l u s a n y s p e c i a l s e l e c t i o n , m e d i a , a n d s h i p p i n g f e e s , l e s s t h e 1 0 - p e r c e n t l i s t b r o k e r a g e c o m m i s s i o n ( w h i c h w a s i n c l u d e d i n t h e b a s e p r i c e ) . B e f o r e i t s e n d s t h e b i l l t o t h e m a i l e r , t h e l i s t b r o k e r a d d s i t s c o m m i s s i o n t o t h e b i l l . T h e m a i l e r p a y s t h e l i s t b r o k e r t h e f u l l p r i c e r e f l e c t e d o n t h e b i l l t h a t t h e m a i l e r r e c e i v e s . T h e l i s t b r o k e r d e d u c t s i t s c o m m i s s i o n a n d r e m i t s t h e r e m a i n i n g p a y m e n t t o N a m e s . I f N a m e s a c t s a s t h e l i s t b r o k e r i n t h e t r a n s a c t i o n , t h e b i l l s e n t t o t h e m a i l e r i n c l u d e s t h e f u l l b a s e p r i c e ( i n c l u d i n g t h e 1 0 - p e r c e n t l i s t b r o k e r a g e c o m m i s s i o n ) , p l u s a n y s p e c i a l s e l e c t i o n , m e d i a , a n d s h i p p i n g f e e s , a n d t h e m a i l e r r e m i t s t h e f u l l p a y m e n t d i r e c t l y t o N a m e s . A f t e r r e c e i v i n g p a y m e n t f r o m t h e m a i l e r o r i t s l i s t b r o k e r , N a m e s d e d u c t s i t s c o m m i s s i o n , p a y s T r i p l e x i t s f e e s , a n d r e m i t s t h e r e m a i n d e r t o p e t i t i o n e r . I f a m a i l e r c a n c e l s i t s o r d e r , i t i s r e q u i r e d t o p a y a " p r o c e s s i n g f e e " o f $ 5 0 . T h e f e e i s r e t a i n e d b y N a m e s . L i s t r e n t a l t r a n s a c t i o n s a r e c a r r i e d o n c o n t i n u o u s l y . D u r i n g 1 9 9 1 a n d 1 9 9 2 , p e t i t i o n e r ' s g r o s s r e c e i p t s ( b a s e p r i c e l e s s c o m m i s s i o n s , T r i p l e x ' s r u n n i n g f e e s , a n d o t h e r m i s c e l l a n e o u s - 1 1 - f e e s ) f r o m i t s l i s t r e n t a l t r a n s a c t i o n s w e r e $ 1 8 8 , 1 7 1 a n d $ 2 4 3 , 9 5 9 , r e s p e c t i v e l y . F o r 1 9 9 1 a n d 1 9 9 2 , p e t i t i o n e r t i m e l y f i l e d F o r m s 9 9 0 , R e t u r n o f O r g a n i z a t i o n E x e m p t f r o m I n c o m e T a x , a n d F o r m s 9 9 0 - T , E x e m p t O r g a n i z a t i o n B u s i n e s s I n c o m e T a x R e t u r n . P e t i t i o n e r d i d n o t r e p o r t o n e i t h e r r e t u r n t h e i n c o m e i t r e c e i v e d f r o m i t s m a i l i n g l i s t t r a n s a c t i o n s . R a t h e r , p e t i t i o n e r r e p o r t e d s u c h i n c o m e a s n o n t a x a b l e r o y a l t y a n d / o r r e l a t e d n o n - t r a d e - o r - b u s i n e s s i n c o m e o n F o r m s 8 2 7 5 , D i s c l o s u r e S t a t e m e n t , f i l e d a s a t t a c h m e n t s t o i t s 1 9 9 1 a n d 1 9 9 2 F o r m s 9 9 0 - T . F o r 1 9 9 3 , p e t i t i o n e r ' s g r o s s r e c e i p t s ( b a s e p r i c e l e s s c o m m i s s i o n s , T r i p l e x ' s r u n n i n g f e e s , a n d o t h e r m i s c e l l a n e o u s f e e s ) f r o m i t s l i s t r e n t a l t r a n s a c t i o n s w e r e $ 2 1 9 , 2 7 2 . F o r 1 9 9 3 , p e t i t i o n e r t i m e l y f i l e d a F o r m 9 9 0 b u t d i d n o t f i l e a F o r m 9 9 0 - T . O P I N I O N S e c t i o n 5 1 1 ( a ) ( 1 ) i m p o s e s t h e u n r e l a t e d b u s i n e s s i n c o m e t a x ( U B I T ) o n t h e u n r e l a t e d b u s i n e s s t a x a b l e i n c o m e ( U B T I ) o f c e r t a i n t a x - e x e m p t o r g a n i z a t i o n s . S e c t i o n 5 1 2 d e f i n e s U B T I a s f o l l o w s : S E C . 5 1 2 . U N R E L A T E D B U S I N E S S T A X A B L E I N C O M E . ( a ) D e f i n i t i o n . - - F o r p u r p o s e s o f t h i s t i t l e - - ( 1 ) G e n e r a l R u l e . - - E x c e p t a s o t h e r w i s e p r o v i d e d i n t h i s s u b s e c t i o n , t h e t e r m " u n r e l a t e d b u s i n e s s t a x a b l e i n c o m e " m e a n s t h e g r o s s i n c o m e d e r i v e d b y a n y o r g a n i z a t i o n f r o m a n y u n r e l a t e d t r a d e o r b u s i n e s s ( a s d e f i n e d i n s e c t i o n 5 1 3 ) r e g u l a r l y c a r r i e d o n b y i t , l e s s t h e d e d u c t i o n s a l l o w e d b y t h i s c h a p t e r w h i c h a r e d i r e c t l y c o n n e c t e d w i t h t h e c a r r y i n g o n o f s u c h t r a d e o r - 1 2 - 2 S e c . 5 1 2 ( b ) p r o v i d e s : S E C . 5 1 2 ( b ) . M o d i f i c a t i o n s . - - T h e m o d i f i c a t i o n s r e f e r r e d t o i n s u b s e c t i o n ( a ) a r e t h e f o l l o w i n g : * * * * * * * ( 2 ) T h e r e s h a l l b e e x c l u d e d a l l r o y a l t i e s ( i n c l u d i n g o v e r r i d i n g r o y a l t i e s ) w h e t h e r m e a s u r e d b y p r o d u c t i o n o r b y g r o s s o r t a x a b l e i n c o m e f r o m t h e p r o p e r t y , a n d a l l d e d u c t i o n s d i r e c t l y c o n n e c t e d w i t h s u c h i n c o m e . b u s i n e s s , b o t h c o m p u t e d w i t h t h e m o d i f i c a t i o n s p r o v i d e d i n s u b s e c t i o n ( b ) . A c c o r d i n g l y , i n c o m e i s U B T I i f i t a r i s e s f r o m a r e g u l a r l y c a r r i e d - o n t r a d e o r b u s i n e s s t h a t i s n o t s u b s t a n t i a l l y r e l a t e d t o t h e o r g a n i z a t i o n ' s t a x - e x e m p t p u r p o s e . S e e s e c . 1 . 5 1 3 - 1 ( a ) , I n c o m e T a x R e g s . R o y a l t i e s , h o w e v e r , a r e e x c l u d e d f r o m U B T I p u r s u a n t t o s e c t i o n 5 1 2 ( b ) ( 2 ) . 2 S e e S i e r r a C l u b , I n c . v . C o m m i s s i o n e r , 8 6 F . 3 d 1 5 2 6 , 1 5 3 1 ( 9 t h C i r . 1 9 9 6 ) , a f f g . T . C . M e m o . 1 9 9 3 - 1 9 9 a n d r e v g . o n a n o t h e r i s s u e 1 0 3 T . C . 3 0 7 ( 1 9 9 4 ) ; D i s a b l e d A m . V e t e r a n s v . C o m m i s s i o n e r , 9 4 T . C . 6 0 , 7 6 ( 1 9 9 0 ) ( D A V I I ) , r e v d . o n o t h e r g r o u n d s 9 4 2 F . 2 d 3 0 9 ( 6 t h C i r . 1 9 9 1 ) . N e i t h e r t h e C o d e n o r t h e r e g u l a t i o n s d e f i n e t h e t e r m " r o y a l t y " f o r U B T I p u r p o s e s . I n s t e a d , s e c t i o n 1 . 5 1 2 ( b ) - 1 , I n c o m e T a x R e g s . , p r o v i d e s t h a t " W h e t h e r a p a r t i c u l a r i t e m o f i n c o m e f a l l s w i t h i n a n y o f t h e m o d i f i c a t i o n s p r o v i d e d i n s e c t i o n 5 1 2 ( b ) s h a l l b e d e t e r m i n e d b y a l l t h e f a c t s a n d c i r c u m s t a n c e s o f e a c h - 1 3 - 3 I n R e v . R u l . 8 1 - 1 7 8 , 1 9 8 1 - 2 C . B . 1 3 5 , t h e I n t e r n a l R e v e n u e S e r v i c e s o u g h t t o c l a r i f y t h e d e f i n i t i o n o f r o y a l t y f o r p u r p o s e s o f s e c . 5 1 2 ( b ) ( 2 ) . T h e r u l i n g d e a l s w i t h t w o d i f f e r e n t f a c t u a l s i t u a t i o n s . I n t h e f i r s t s i t u a t i o n , v a r i o u s b u s i n e s s e s p a y t h e t a x p a y e r , a n e x e m p t o r g a n i z a t i o n , f o r t h e r i g h t t o u s e t h e t a x p a y e r ' s s y m b o l s a n d t h e s i g n a t u r e s a n d l i k e n e s s e s o f i t s m e m b e r s i n p r o m o t i n g t h e i r p r o d u c t s . S e e i d . I n t h e s e c o n d s i t u a t i o n , t h e b u s i n e s s e s p a y t h e t a x p a y e r i n r e t u r n f o r i t s m e m b e r s ' m a k i n g a p p e a r a n c e s i n e n d o r s e m e n t o f t h e b u s i n e s s e s ' ( c o n t i n u e d . . . ) c a s e . " P e t i t i o n e r b e a r s t h e b u r d e n o f p r o v i n g t h a t t h e l i s t r e n t a l p a y m e n t s a r e r o y a l t i e s t h a t a r e e x c l u d e d f r o m U B T I p u r s u a n t t o s e c t i o n 5 1 2 ( b ) ( 2 ) . S e e R u l e 1 4 2 ( a ) . I n t h e i n s t a n t c a s e , r e s p o n d e n t c o n t e n d s t h a t , i n e a c h o f t h e l i s t r e n t a l t r a n s a c t i o n s , t h e m a i l e r ' s e n t i r e p a y m e n t ( i n c l u d i n g t h e a m o u n t s p a i d t o t h e l i s t b r o k e r s , N a m e s a n d T r i p l e x ) c o n s t i t u t e s U B T I t o p e t i t i o n e r b e c a u s e p e t i t i o n e r r e g u l a r l y c a r r i e s o n a l i s t r e n t a l b u s i n e s s t h a t i s n o t s u b s t a n t i a l l y r e l a t e d t o i t s e x e m p t p u r p o s e . I n t h a t r e g a r d , r e s p o n d e n t c o n t e n d s t h a t t h e l i s t b r o k e r s , N a m e s , a n d T r i p l e x a r e p e t i t i o n e r ' s a g e n t s f o r t h e p u r p o s e o f c a r r y i n g o n t h e l i s t r e n t a l b u s i n e s s . P e t i t i o n e r d i s p u t e s r e s p o n d e n t ' s c o n t e n t i o n s a n d , a d d i t i o n a l l y , c o n t e n d s t h a t t h e m a i l e r s ' p a y m e n t s a r e e x c l u d e d f r o m U B T I a s r o y a l t i e s p u r s u a n t t o s e c t i o n 5 1 2 ( b ) ( 2 ) . B e f o r e a d d r e s s i n g r e s p o n d e n t ' s t r a d e o r b u s i n e s s a n d a g e n c y a r g u m e n t s , w e a d d r e s s t h e r o y a l t y i s s u e . I n t h e i n s t a n t c a s e , t h e p a r t i e s a c c e p t t h e d e f i n i t i o n o f a r o y a l t y f o u n d i n R e v . R u l . 8 1 - 1 7 8 , 1 9 8 1 - 2 C . B . 1 3 5 . 3 - 1 4 - 3 ( . . . c o n t i n u e d ) p r o d u c t s . S e e i d . , 1 9 8 1 - 2 C . B . a t 1 3 6 . T h e r u l i n g p r o v i d e s , i n p e r t i n e n t p a r t : T o b e a r o y a l t y , a p a y m e n t m u s t r e l a t e t o t h e u s e o f a v a l u a b l e r i g h t . P a y m e n t s f o r t h e u s e o f t r a d e m a r k s , t r a d e n a m e s , s e r v i c e m a r k s , o r c o p y r i g h t s , w h e t h e r o r n o t p a y m e n t i s b a s e d o n t h e u s e m a d e o f s u c h p r o p e r t y , a r e o r d i n a r i l y c l a s s i f i e d a s r o y a l t i e s f o r f e d e r a l t a x p u r p o s e s . * * * O n t h e o t h e r h a n d , r o y a l t i e s d o n o t i n c l u d e p a y m e n t s f o r p e r s o n a l s e r v i c e s . [ I d . ; c i t a t i o n s o m i t t e d . ] I n t h e f i r s t s i t u a t i o n , t h e r u l i n g c o n c l u d e s t h a t , b e c a u s e t h e e x e m p t o r g a n i z a t i o n r e c e i v e s p a y m e n t s o l e l y f o r t h e u s e o f i t s i n t a n g i b l e s , t h e p a y m e n t i s a r o y a l t y . S e e i d . I n t h e s e c o n d s i t u a t i o n , t h e r u l i n g c o n c l u d e s t h a t , b e c a u s e t h e o r g a n i z a t i o n r e c e i v e s p a y m e n t f o r t h e s e r v i c e s o f i t s m e m b e r s i n e n d o r s i n g p r o d u c t s , t h e p a y m e n t i s n o t a r o y a l t y . S e e i d . A d d i t i o n a l l y , t h e p a r t i e s a g r e e t h a t p e t i t i o n e r ' s r e n t a l l i s t i s a v a l u a b l e i n t a n g i b l e . H o w e v e r , t h e p a r t i e s d i s a g r e e a s t o w h e t h e r a n y p o r t i o n o f t h e l i s t r e n t a l t r a n s a c t i o n c o n s t i t u t e s c o m p e n s a t i o n f o r g o o d s a n d s e r v i c e s . T h e p a r t i e s f u r t h e r d i s a g r e e a s t o w h e t h e r t h e p r e s e n c e o f a n y c o m p e n s a t i o n f o r g o o d s a n d s e r v i c e s i n t h e l i s t r e n t a l p a y m e n t p r e c l u d e s r o y a l t y t r e a t m e n t , p u r s u a n t t o s e c t i o n 5 1 2 ( b ) ( 2 ) , f o r a n y p o r t i o n o f t h e l i s t r e n t a l p a y m e n t . T h e i s s u e h a s b e e n t h e s u b j e c t o f m u c h l i t i g a t i o n . S e e D i s a b l e d A m . V e t e r a n s v . U n i t e d S t a t e s , 2 2 7 C t . C l . 4 7 4 , 6 5 0 F . 2 d 1 1 7 8 ( 1 9 8 1 ) ( D A V I ) , a f f d . a f t e r r e m a n d 7 0 4 F . 2 d 1 5 7 0 ( F e d . C i r . 1 9 8 3 ) ; D i s a b l e d A m . V e t e r a n s v . C o m m i s s i o n e r , s u p r a ; S i e r r a C l u b , I n c . v . C o m m i s s i o n e r , T . C . - 1 5 - M e m o . 1 9 9 3 - 1 9 9 . W e d i s c u s s e a c h o f t h o s e c a s e s i n m o r e d e t a i l b e l o w . E a r l i e r C a s e s D i s a b l e d A m e r i c a n V e t e r a n s I n D A V I , t h e e x e m p t o r g a n i z a t i o n e n g a g e d i n t h e r e n t a l o f i t s m a i l i n g l i s t , b u t , u n l i k e p e t i t i o n e r , t h e o r g a n i z a t i o n i t s e l f p e r f o r m e d a l l o f t h e l i s t m a n a g e m e n t a n d l i s t f u l f i l l m e n t f u n c t i o n s . O n t h e q u e s t i o n o f w h e t h e r t h e l i s t r e n t a l p a y m e n t s w e r e r o y a l t i e s , t h e C o u r t o f C l a i m s c o n c l u d e d t h a t t h e l i s t r e n t a l s " [ w e r e ] t h e p r o d u c t o f e x t e n s i v e b u s i n e s s a c t i v i t y b y D A V a n d [ d i d ] n o t f i t w i t h i n t h e t y p e s o f ' p a s s i v e ' i n c o m e s e t f o r t h i n s e c t i o n 5 1 2 ( b ) . " D i s a b l e d A m . V e t e r a n s v . U n i t e d S t a t e s , 6 5 0 F . 2 d a t 1 1 8 9 . T h e c o u r t f o u n d t h a t t h e p a y m e n t s w e r e m o r e a k i n t o r e n t f r o m t h e u s e o f p e r s o n a l p r o p e r t y t h a n t o r o y a l t i e s , a n d h e l d t h a t t h e i n c o m e f r o m t h e t r a n s a c t i o n w a s n o t e x c l u d e d f r o m U B T I u n d e r s e c t i o n 5 1 2 ( b ) . S e e i d . a t 1 1 8 9 - 1 1 9 0 . I n D A V I I , t h e s a m e e x e m p t o r g a n i z a t i o n t h a t a p p e a r e d b e f o r e t h e C o u r t o f C l a i m s i n D A V I a p p e a r e d b e f o r e t h i s C o u r t ; h o w e v e r , a d i f f e r e n t t a x a b l e y e a r w a s i n i s s u e . A l t h o u g h D A V I I i n v o l v e d t h e s a m e p a r t i e s a n d l e g a l i s s u e s a s D A V I , w e c o n c l u d e d t h a t t h e i s s u a n c e o f R e v . R u l . 8 1 - 1 7 8 , s u p r a , h a d c h a n g e d t h e l e g a l c l i m a t e . C o n s e q u e n t l y , w e h e l d t h a t c o l l a t e r a l e s t o p p e l d i d n o t a p p l y . S e e D i s a b l e d A m . V e t e r a n s v . C o m m i s s i o n e r , s u p r a a t 6 9 . R e l y i n g o n t h e d e f i n i t i o n o f r o y a l t y c o n t a i n e d i n R e v . R u l . 8 1 - - 1 6 - 1 7 8 , s u p r a , w e c o n c l u d e d t h a t t h e r e i s n o d i s t i n c t i o n b e t w e e n a c t i v e a n d p a s s i v e r o y a l t i e s f o r s e c t i o n 5 1 2 ( b ) ( 2 ) p u r p o s e s . S e e D i s a b l e d A m . V e t e r a n s v . C o m m i s s i o n e r , s u p r a a t 7 5 . W e a l s o m a d e i t c l e a r t h a t w e c o u l d d i s t i n g u i s h p a y m e n t s f o r t h e u s e o f a n i n t a n g i b l e , w h i c h c o n s t i t u t e a r o y a l t y , f r o m p a y m e n t s f o r a d v e r t i s i n g , c o m p e n s a t i o n f o r s e r v i c e s , o r o t h e r p r o f i t s m a s q u e r a d i n g a s r o y a l t i e s . S e e i d . a t 7 7 . T h e C o u r t o f A p p e a l s f o r t h e S i x t h C i r c u i t , r e v e r s i n g t h e d e c i s i o n o f t h i s C o u r t , h e l d t h a t t h e i s s u a n c e o f R e v . R u l . 8 1 - 1 7 8 , s u p r a , w a s n o t a s u f f i c i e n t c h a n g e o f l e g a l c l i m a t e t o p r e c l u d e c o l l a t e r a l e s t o p p e l . S e e D i s a b l e d A m . V e t e r a n s v . C o m m i s s i o n e r , 9 4 2 F . 2 d a t 3 1 4 . S i e r r a C l u b T h e i s s u e o f w h e t h e r i n c o m e f r o m a m a i l i n g l i s t t r a n s a c t i o n i s U B T I a r o s e a g a i n i n S i e r r a C l u b , I n c . v . C o m m i s s i o n e r , T . C . M e m o . 1 9 9 3 - 1 9 9 . U n l i k e t h e e x e m p t o r g a n i z a t i o n i n D A V I a n d D A V I I , t h e e x e m p t o r g a n i z a t i o n i n S i e r r a C l u b d i d n o t i t s e l f p e r f o r m a n y o f t h e l i s t m a n a g e m e n t o r l i s t f u l f i l l m e n t f u n c t i o n s . R a t h e r , a s i n t h e i n s t a n t c a s e , a p r o f e s s i o n a l l i s t m a n a g e r p e r f o r m e d a l l l i s t m a n a g e m e n t f u n c t i o n s , a n d a c o m p u t e r h o u s e p e r f o r m e d a l l l i s t f u l f i l l m e n t f u n c t i o n s . O n c r o s s - m o t i o n s f o r s u m m a r y j u d g m e n t , w e h e l d t h a t t h e p a y m e n t r e c e i v e d b y t h e e x e m p t o r g a n i z a t i o n w a s , a t l e a s t i n p a r t , a r o y a l t y . W e r e j e c t e d t h e C o m m i s s i o n e r ' s a r g u m e n t t h a t r o y a l t i e s , i n t h e c o n t e x t o f s e c t i o n - 1 7 - 4 T h i s i s t h e s a m e i s s u e t h a t t h e p a r t i e s s e t t l e d i n D A V I I ( c o n t i n u e d . . . ) 5 1 2 ( b ) ( 2 ) , m e a n t o n l y t h o s e e a r n e d p a s s i v e l y . W e a l s o h e l d , h o w e v e r , t h a t a n i s s u e o f f a c t e x i s t e d r e g a r d i n g w h e t h e r a n y p a r t o f t h e l i s t r e n t a l t r a n s a c t i o n p r i c e , s p e c i f i c a l l y t h e f e e s f o r s p e c i a l s e l e c t i o n s , m e d i a , a n d s h i p p i n g , w a s p a y m e n t f o r g o o d s a n d s e r v i c e s . B e f o r e a p p e a l , t h e p a r t i e s i n S i e r r a C l u b s e t t l e d t h e i s s u e o f w h e t h e r a n y p a r t o f t h e l i s t r e n t a l p a y m e n t w a s f o r g o o d s o r s u b s t a n t i a l s e r v i c e s p r o v i d e d i n c o n n e c t i o n w i t h t h e r e n t a l t r a n s a c t i o n s . S e e S i e r r a C l u b , I n c . v . C o m m i s s i o n e r , 1 0 3 T . C . a t 3 1 0 . I n a f f i r m i n g o u r d e c i s i o n a s t o t h e r o y a l t y i s s u e , t h e C o u r t o f A p p e a l s f o r t h e N i n t h C i r c u i t h e l d t h a t t h e t e r m " r o y a l t y " , a s i t i s u s e d i n s e c t i o n 5 1 2 ( b ) ( 2 ) , " i s b y d e f i n i t i o n ' p a s s i v e ' a n d t h u s c a n n o t i n c l u d e c o m p e n s a t i o n f o r s e r v i c e s r e n d e r e d b y t h e o w n e r o f p r o p e r t y . " S i e r r a C l u b I n c . v . C o m m i s s i o n e r , 8 6 F . 3 d a t 1 5 3 2 . A d d i t i o n a l l y , t h e c o u r t r e a s o n e d t h a t , b e c a u s e t h e e x e m p t o r g a n i z a t i o n d i d n o t i t s e l f p r o v i d e a n y s e r v i c e s t o t h e m a i l e r , t h e e n t i r e a m o u n t i t a c t u a l l y r e c e i v e d w a s a r o y a l t y f o r U B I T p u r p o s e s . S e e i d . a t 1 5 3 5 - 1 5 3 6 . R o y a l t y - R e l a t e d A c t i v i t y o r S e r v i c e s I n t h e i n s t a n t c a s e , w e m u s t d e c i d e w h e t h e r a n y p a r t o f t h e m a i l i n g l i s t r e n t a l p a y m e n t s c o n s t i t u t e s c o m p e n s a t i o n t o p e t i t i o n e r f o r g o o d s o r s e r v i c e s . 4 I n e a c h m a i l i n g l i s t r e n t a l - 1 8 - 4 ( . . . c o n t i n u e d ) a n d S i e r r a C l u b a n d t h a t t h e c o u r t s t h e r e f o r e d i d n o t h a v e b e f o r e t h e m . t r a n s a c t i o n , t h e m a i l e r ' s r e n t a l p a y m e n t c o m p e n s a t e s p e t i t i o n e r f o r t h e m a i l e r ' s u s e o f p e t i t i o n e r ' s l i s t a n d , a l s o , c o m p e n s a t e s N a m e s , T r i p l e x , a n d t h e l i s t b r o k e r s f o r t h e i r p a r t i c i p a t i o n i n t h e t r a n s a c t i o n . C e r t a i n o f t h e s e a c t i v i t i e s e x p l o i t a n d p r o t e c t t h e i n t a n g i b l e ( i . e . , t h e l i s t ) . W e h a v e h e l d t h a t t h e o w n e r o f a n i n t a n g i b l e m a y e n g a g e i n c e r t a i n a c t i v i t i e s t o e x p l o i t a n d p r o t e c t t h e i n t a n g i b l e w h i c h d o n o t c h a n g e t h e n a t u r e o f t h e p a y m e n t r e c e i v e d . S e e W m . J . L e m p B r e w i n g C o . v . C o m m i s s i o n e r , 1 8 T . C . 5 8 6 , 5 9 6 ( 1 9 5 2 ) ( p a y m e n t t o t h e o w n e r o f t h e i n t a n g i b l e w a s a r o y a l t y e v e n t h o u g h t h e o w n e r r e s e r v e d t h e r i g h t t o s u p e r v i s e t h e a d v e r t i s i n g , m a r k e t i n g , a n d q u a l i t y o f t h e p r o d u c t w h i c h w a s t o b e a r t h e t r a d e m a r k e d n a m e ) ; s e e a l s o M i s s i s s i p p i S t a t e U n i v . A l u m n i , I n c . v . C o m m i s s i o n e r , T . C . M e m o . 1 9 9 7 - 3 9 7 ( r e v i e w o f m a r k e t i n g m a t e r i a l a n d e n d o r s e m e n t o f a n a f f i n i t y c r e d i t c a r d p r o g r a m b e a r i n g t h e n a m e o f a n e x e m p t o r g a n i z a t i o n w e r e n o t s e r v i c e s p r o v i d e d t o t h e c a r d i s s u i n g c o m p a n y ) . T o h o l d o t h e r w i s e , i t s e e m s t o u s , " w o u l d r e q u i r e u s t o h o l d t h a t a n y a c t i v i t y o n t h e p a r t o f t h e o w n e r o f i n t a n g i b l e p r o p e r t y t o o b t a i n a r o y a l t y , r e n d e r s t h e p a y m e n t f o r t h e u s e o f t h a t r i g h t U B T I a n d n o t a r o y a l t y . " S i e r r a C l u b , I n c . v . C o m m i s s i o n e r , 8 6 F . 3 d a t 1 5 3 6 . A c c o r d i n g l y , i n t h e i n s t a n t c a s e , w e c a r e f u l l y - 1 9 - s c r u t i n i z e t h e a c t i v i t i e s o f e a c h o f t h e p a r t i e s c o m p e n s a t e d i n t h e l i s t r e n t a l t r a n s a c t i o n t o a s c e r t a i n w h e t h e r t h e y a r e u n d e r t a k e n t o e x p l o i t o r p r o t e c t p e t i t i o n e r ' s l i s t . H e r e i n a f t e r , w e r e f e r t o a c t i v i t i e s w h i c h a r e u n d e r t a k e n t o e x p l o i t o r p r o t e c t t h e l i s t a s r o y a l t y - r e l a t e d a c t i v i t i e s . N a m e s I n a l i s t r e n t a l t r a n s a c t i o n , N a m e s ' a c t i v i t i e s a s l i s t m a n a g e r i n c l u d e : ( 1 ) P r o m o t i n g l i s t r e n t a l t r a n s a c t i o n s i n v o l v i n g p e t i t i o n e r ' s r e n t a l l i s t v i a d i s t r i b u t i o n o f d a t a c a r d s , s o l i c i t a t i o n s , a n d p e r s o n a l s a l e s c a l l s d i r e c t e d a t l i s t b r o k e r s a n d p o t e n t i a l c u s t o m e r s ; ( 2 ) a p p r o v i n g o r d i s a p p r o v i n g a l l l i s t r e n t a l o r d e r s f r o m m a i l e r s b y a p p l y i n g p e t i t i o n e r ' s s t a n d i n g i n s t r u c t i o n s o r f o r w a r d i n g t h e o r d e r t o p e t i t i o n e r f o r f i n a l a p p r o v a l ; ( 3 ) a r r a n g i n g w i t h T r i p l e x t o f i l l t h e o r d e r ; ( 4 ) b i l l i n g t h e m a i l e r o r t h e m a i l e r ' s l i s t b r o k e r ; ( 5 ) p a y i n g T r i p l e x t h e a m o u n t s i t i s o w e d ; a n d ( 6 ) r e m i t t i n g p a y m e n t t o p e t i t i o n e r . I n t h e c o n t e x t o f t h e l i s t r e n t a l t r a n s a c t i o n , a l i s t o w n e r h a s c e r t a i n i n t a n g i b l e i n f o r m a t i o n r e g a r d i n g t h e i n d i v i d u a l s a n d e n t i t i e s w h o s e n a m e s a n d a d d r e s s e s a p p e a r o n i t s l i s t . S p e c i f i c a l l y , t h e l i s t o w n e r k n o w s t h a t s u c h i n d i v i d u a l s a n d e n t i t i e s a r e r e s p o n s i v e t o d i r e c t m a i l a n d w i l l i n g t o s u p p o r t c e r t a i n t a x - e x e m p t o r g a n i z a t i o n s . T o e x p l o i t t h a t k n o w l e d g e , t h e l i s t o w n e r m u s t f i r s t l e t o t h e r s k n o w t h a t t h e l i s t i s a v a i l a b l e . - 2 0 - I n t h e i n s t a n t c a s e , t h a t i s a c c o m p l i s h e d t h r o u g h t h e p r o m o t i o n a l e f f o r t s o f N a m e s . A c c o r d i n g l y , w e c o n c l u d e t h a t N a m e s ' a c t i v i t i e s i n d i s t r i b u t i n g d a t a c a r d s a n d o t h e r f o r m s o f a d v e r t i s i n g d i r e c t e d t o l i s t b r o k e r s a n d p o t e n t i a l m a i l e r s o n p e t i t i o n e r ' s b e h a l f a r e r o y a l t y - r e l a t e d a c t i v i t i e s . A d d i t i o n a l l y , t o p r o t e c t t h e v a l u e o f i t s m a i l i n g l i s t , a l i s t o w n e r w i l l n o t a l l o w t h e i n d i v i d u a l s a n d e n t i t i e s w h o s e n a m e s a p p e a r o n t h e l i s t t o r e c e i v e m a i l t h a t t h e l i s t o w n e r c o n s i d e r s o b j e c t i o n a b l e . A c c o r d i n g l y , t h e l i s t o w n e r m u s t e n g a g e i n a c t i v i t i e s t o e n s u r e t h a t t h e l i s t i s r e n t e d o n l y t o a p p r o p r i a t e m a i l e r s . C o n s e q u e n t l y , w e c o n c l u d e t h a t N a m e s ' a c t i v i t i e s i n c l e a r i n g w i t h p e t i t i o n e r a l l l i s t o r d e r s , e i t h e r b y a p p l y i n g p e t i t i o n e r ' s s t a n d i n g i n s t r u c t i o n s o r b y d i r e c t l y c o m m u n i c a t i n g w i t h p e t i t i o n e r , a r e r o y a l t y - r e l a t e d a c t i v i t i e s . T o e x p l o i t i t s i n t a n g i b l e a n d c o n v e y i t t o t h e u s e r , t h e l i s t o w n e r m u s t a l s o r e n d e r i t i n t a n g i b l e f o r m . I n t h e l i s t r e n t a l c o n t e x t , t h a t i s a c c o m p l i s h e d b y p r o d u c i n g a c o p y o f t h e l i s t f o r t h e m a i l e r . C o n s e q u e n t l y , w e c o n c l u d e t h a t N a m e s ' a c t i v i t i e s i n f o r w a r d i n g t h e o r d e r t o T r i p l e x f o r f u l f i l l m e n t a n d o b t a i n i n g f r o m T r i p l e x a c o p y o f t h e r e n t a l l i s t a r e r o y a l t y - r e l a t e d a c t i v i t i e s . F i n a l l y , t h e o w n e r o f t h e i n t a n g i b l e i s e n t i t l e d t o b e p a i d f o r i t s u s e . A c c o r d i n g l y , w e c o n c l u d e t h a t N a m e s ' a c t i v i t i e s i n b i l l i n g t h e m a i l e r , p a y i n g T r i p l e x , a n d r e m i t t i n g p a y m e n t t o - 2 1 - p e t i t i o n e r a r e r o y a l t y - r e l a t e d a c t i v i t i e s . O n t h e b a s i s o f t h e f o r e g o i n g , w e c o n c l u d e t h a t a l l o f t h e a c t i v i t i e s i n w h i c h N a m e s e n g a g e s a r e r o y a l t y - r e l a t e d a c t i v i t i e s . P e t i t i o n e r P e t i t i o n e r d o e s n o t d i r e c t l y e n g a g e i n a n y s i g n i f i c a n t a c t i v i t i e s w i t h r e g a r d t o a r e n t a l l i s t t r a n s a c t i o n . T h e o n l y a c t i v i t i e s i n w h i c h p e t i t i o n e r d i r e c t l y e n g a g e s a r e r e v i e w o f t h e d a t a c a r d s a n d a p p r o v a l o f l i s t r e n t a l t r a n s a c t i o n s . A s w e d i s c u s s e d a b o v e , t h e d a t a c a r d s a r e t h e m e a n s b y w h i c h N a m e s p r o m o t e s a n d a d v e r t i s e s p e t i t i o n e r ' s r e n t a l l i s t . R e v i e w o f p r o m o t i o n a l a n d a d v e r t i s i n g m a t e r i a l b y t h e o w n e r o f a n i n t a n g i b l e i s n o t i n c o n s i s t e n t w i t h r o y a l t y t r e a t m e n t . S e e W m . J . L e m p B r e w i n g C o . v . C o m m i s s i o n e r , s u p r a ; M i s s i s s i p p i S t a t e U n i v . A l u m n i , I n c . v . C o m m i s s i o n e r , s u p r a . S i m i l a r l y , a s w e d i s c u s s e d a b o v e , p e t i t i o n e r ' s r e v i e w o f a l l l i s t r e n t a l t r a n s a c t i o n s i s p a r t o f t h e p r o t e c t i o n o f t h e l i s t . C o n s e q u e n t l y , w e c o n c l u d e t h a t a l l o f t h e a c t i v i t i e s i n w h i c h p e t i t i o n e r d i r e c t l y e n g a g e s a r e r o y a l t y - r e l a t e d a c t i v i t i e s . T r i p l e x T r i p l e x ' s a c t i v i t i e s i n c l u d e : ( 1 ) P r i n t i n g a c o p y o f p e t i t i o n e r ' s l i s t o n t h e m e d i u m c h o s e n b y t h e m a i l e r ; ( 2 ) p e r f o r m i n g t h e s p e c i a l s e l e c t i o n s c h o s e n b y t h e m a i l e r ; a n d ( 3 ) s h i p p i n g t h e c o m p l e t e d o r d e r t o t h e m a i l e r . - 2 2 - A s w e d i s c u s s e d a b o v e , p r o d u c i n g a n i n t a n g i b l e i n t a n g i b l e f o r m i s n e c e s s a r y f o r t h e e x p l o i t a t i o n o f t h e i n t a n g i b l e . M a i l e r s t h a t o r d e r p e t i t i o n e r ' s l i s t o n m a g n e t i c t a p e , i n s t e a d o f , f o r e x a m p l e , o n C h e s h i r e l a b e l s , s t i l l r e c e i v e o n l y t h e o n e - t i m e r i g h t t o m a i l t o t h e n a m e s a n d a d d r e s s e s o n t h e r e n t a l l i s t . I t a p p e a r s t o u s t h a t t h e m e d i u m i t s e l f i s o f l i t t l e o r n o v a l u e t o t h e m a i l e r w i t h o u t t h e i n f o r m a t i o n i t c o n t a i n s . M o r e o v e r , t h e p r o v i s i o n o f t h e l i s t o n v a r i o u s m e d i a i s a l s o c u s t o m a r y w i t h i n t h e m a i l i n g l i s t i n d u s t r y a n d c o n s i s t e n t w i t h t h e r e n t a l o f a m a i l i n g l i s t f o r o n e - t i m e u s e o n l y . A c c o r d i n g l y , w e c o n c l u d e t h a t T r i p l e x ' s a c t i v i t i e s i n p r i n t i n g a c o p y o f p e t i t i o n e r ' s l i s t o n t h e m e d i u m c h o s e n b y t h e m a i l e r a r e r o y a l t y - r e l a t e d a c t i v i t i e s . S p e c i a l s e l e c t i o n s a r e t h e m e a n s b y w h i c h a m a i l e r f u r t h e r n a r r o w s t h e t y p e s o f i n d i v i d u a l s a n d e n t i t i e s w h o s e n a m e s w i l l a p p e a r o n t h e l i s t t h a t t h e m a i l e r o r d e r s . C e r t a i n m a i l e r s m a y p r e f e r a l i s t c o n s i s t i n g o f o n l y t h e n a m e s o f f e m a l e d o n o r s , w h i l e o t h e r s m a y p r e f e r o n l y t h e n a m e s o f i n d i v i d u a l s o r e n t i t i e s w i t h i n a s p e c i f i c S t a t e o r Z I P c o d e . T h e e s s e n c e o f a m a i l e r ' s o r d e r i s t h e o n e - t i m e r i g h t t o u s e a p o r t i o n o f p e t i t i o n e r ' s m a i l i n g l i s t . W e c o n c l u d e t h a t t h e r e i s n o s i g n i f i c a n t d i f f e r e n c e b e t w e e n , o n t h e o n e h a n d , t h e r e n t a l o f a l i s t c o n s i s t i n g o f a l l o f t h e n a m e s o f p e t i t i o n e r ' s s u p p o r t e r s a n d , o n t h e o t h e r h a n d , t h e r e n t a l o f a l i s t c o n s i s t i n g o f o n l y - 2 3 - 5 P e t i t i o n e r d o e s n o t o f f e r a g e a s a s p e c i a l s e l e c t i o n . p e t i t i o n e r ' s f e m a l e s u p p o r t e r s o r , f o r e x a m p l e , 5 t h e r e n t a l o f a l i s t c o n s i s t i n g o f o n l y t h e n a m e s o f p e t i t i o n e r ' s m a l e s u p p o r t e r s b e t w e e n t h e a g e s o f 2 0 a n d 2 5 w h o r e s i d e i n a p a r t i c u l a r Z I P c o d e . T h e c u l l i n g o u t o r s p e c i a l s e l e c t i o n o f c e r t a i n n a m e s i s a n c i l l a r y t o t h e m a i n t e n a n c e a n d e x p l o i t a t i o n o f t h e l i s t . C f . G l e n O ' B r i e n M o v a b l e P a r t i t i o n C o . v . C o m m i s s i o n e r , 7 0 T . C . 4 9 2 , 5 0 2 ( 1 9 7 8 ) ( " W h e r e s e r v i c e s a r e p e r f o r m e d s u b s i d i a r y a n d a n c i l l a r y t o t h e t r a n s f e r o f p a t e n t r i g h t s a n d p r o p r i e t a r y k n o w - h o w , t h e y t a k e o n t h e n a t u r e o f t h e p a t e n t r i g h t s a n d k n o w - h o w a s ' p r o p e r t y ' . " ) ; R u g e v . C o m m i s s i o n e r , 2 6 T . C . 1 3 8 , 1 4 3 ( 1 9 5 6 ) ( " T h e c o n s u l t i n g s e r v i c e s * * * w e r e a n c i l l a r y a n d s u b s i d i a r y t o t h e a s s i g n m e n t s o f t h e i n v e n t i o n s " ) . I n o t h e r w o r d s , p a y m e n t f o r t h e o n e - t i m e r i g h t t o m a i l t o n a m e s o n a l i s t , n o m a t t e r h o w s p e c i a l i z e d t h a t l i s t i s , i s a r o y a l t y . A s t o t h e s h i p p i n g , i n o r d e r t o e x p l o i t t h e i n t a n g i b l e , t h e o w n e r o r d i n a r i l y w i l l n e e d t o s e n d t h e i n f o r m a t i o n c o n t a i n e d i n t h e i n t a n g i b l e t o t h e u s e r . C o n s e q u e n t l y , w e c o n c l u d e t h a t T r i p l e x ' s a c t i v i t i e s i n s h i p p i n g t h e l i s t t o t h e m a i l e r a r e r o y a l t y - r e l a t e d a c t i v i t i e s . I n s u m , w e c o n c l u d e t h a t , i n t h e c o u r s e o f t h e l i s t r e n t a l t r a n s a c t i o n , a l l o f t h e a c t i v i t i e s i n w h i c h T r i p l e x e n g a g e s a r e r o y a l t y - r e l a t e d a c t i v i t i e s . - 2 4 - 6 A s d i s c u s s e d b e l o w , t h i s f a c t o r i s a l s o i m p o r t a n t i n d e c i d i n g w h e t h e r t h e l i s t b r o k e r s a r e p e t i t i o n e r ' s a g e n t s . L i s t B r o k e r s T h e a c t i v i t i e s o f t h e l i s t b r o k e r s i n c l u d e : ( 1 ) S e a r c h i n g a d v e r t i s e m e n t s a n d d a t a b a s e s f o r a p p r o p r i a t e l i s t o f f e r i n g s f o r t h e m a i l e r t o r e n t ; ( 2 ) c o o r d i n a t i n g t h e r e n t a l t r a n s a c t i o n o n b e h a l f o f t h e m a i l e r ; ( 3 ) c o l l e c t i n g p a y m e n t f r o m t h e m a i l e r t o r e m i t t o t h e l i s t m a n a g e r o r l i s t o w n e r ; a n d ( 4 ) a n a l y z i n g t h e r e s u l t s o f t h e m a i l i n g t o d e t e r m i n e w h e t h e r i t w a s s u c c e s s f u l . W e c o n c l u d e t h a t t h e l i s t b r o k e r s ' a c t i v i t i e s a r e n o t r o y a l t y - r e l a t e d a c t i v i t i e s . R a t h e r , t h e l i s t b r o k e r s ' a c t i v i t i e s a r e p r o v i d e d s o l e l y t o t h e m a i l e r s a n d s o l e l y f o r t h e m a i l e r s ' c o n v e n i e n c e . 6 A c c o r d i n g l y , w e c o n c l u d e t h a t t h e l i s t b r o k e r s ' a c t i v i t i e s a r e s e r v i c e s a n d a r e n o t p a r t o f t h e r o y a l t y - r e l a t e d a c t i v i t i e s . C o n s e q u e n t l y , a n y p o r t i o n o f t h e m a i l e r s ' p a y m e n t s t h a t i s t o c o m p e n s a t e t h e l i s t b r o k e r s f o r t h e i r a c t i v i t i e s i n t h e m a i l i n g l i s t t r a n s a c t i o n i s n o t a r o y a l t y . O u r i n q u i r y a s t o t h e l i s t b r o k e r s ' s e r v i c e s , h o w e v e r , d o e s n o t e n d t h e r e . B e c a u s e w e h o l d t h a t t h e p o r t i o n o f t h e m a i l e r s ' p a y m e n t s t h a t i s r e l a t e d t o t h e l i s t b r o k e r s ' a c t i v i t i e s i s n o t a r o y a l t y , w e m u s t a d d r e s s r e s p o n d e n t ' s o t h e r a r g u m e n t s t h a t t h e l i s t b r o k e r s a r e p e t i t i o n e r ' s a g e n t s f o r c a r r y i n g o n a l i s t - 2 5 - r e n t a l b u s i n e s s a n d t h a t a n y s e r v i c e s t h e y p r o v i d e a n d a n y p o r t i o n o f t h e l i s t r e n t a l p a y m e n t r e c e i v e d b y t h e m f o r t h e r e n t a l o f p e t i t i o n e r ' s l i s t s h o u l d b e a t t r i b u t e d t o p e t i t i o n e r f o r p u r p o s e s o f c a l c u l a t i n g p e t i t i o n e r ' s U B T I . P e t i t i o n e r a r g u e s t h a t t h e l i s t b r o k e r s a r e i n d e p e n d e n t c o n t r a c t o r s a n d t h a t t h e s e r v i c e s t h e y p r o v i d e , a n d a n y c o m p e n s a t i o n t h e y r e c e i v e f o r s u c h s e r v i c e s , s h o u l d n o t b e a t t r i b u t e d t o p e t i t i o n e r . A s t o w h e t h e r a n a g e n c y r e l a t i o n s h i p e x i s t s , t h e m a n n e r i n w h i c h t h e p a r t i e s t o a n a g r e e m e n t d e s i g n a t e t h e i r r e l a t i o n s h i p i s n o t c o n t r o l l i n g . S e e B o a r d o f T r a d e v . H a m m o n d E l e v a t o r C o . , 1 9 8 U . S . 4 2 4 , 4 3 7 ( 1 9 0 5 ) . R a t h e r , t h e q u e s t i o n o f a g e n c y i s b a s e d o n t h e s u r r o u n d i n g f a c t s a n d c i r c u m s t a n c e s o f e a c h c a s e . S e e i d . ( c i t i n g C o n n e c t i c u t M u t . L i f e I n s . C o . v . S p r a t l e y , 1 7 2 U . S . 6 0 2 , 6 1 7 ( 1 8 9 9 ) ) . " A n e s s e n t i a l c h a r a c t e r i s t i c o f a n a g e n c y r e l a t i o n s h i p i s t h a t t h e a g e n t a c t s s u b j e c t t o t h e p r i n c i p a l ' s d i r e c t i o n a n d c o n t r o l . " I n r e S h u l m a n T r a n s . E n t e r s . , I n c . , 7 4 4 F . 2 d 2 9 3 , 2 9 5 ( 2 d C i r . 1 9 8 4 ) . " [ A ] n i n d e p e n d e n t c o n t r a c t o r c a n b e a n a g e n t i f , a n d t o t h e e x t e n t t h a t , t h e c o n t r a c t o r a c t s f o r t h e b e n e f i t o f a n o t h e r a n d u n d e r i t s c o n t r o l i n a p a r t i c u l a r t r a n s a c t i o n . " S t a t e P o l i c e A s s o c i a t i o n v . C o m m i s s i o n e r , 1 2 5 F . 3 d 1 , 7 ( 1 s t C i r . 1 9 9 7 ) , a f f g . T . C . M e m o . 1 9 9 6 - 4 0 7 ; s e e a l s o N a t i o n a l C o l l e g i a t e A t h l e t i c A s s o c i a t i o n v . C o m m i s s i o n e r , 9 2 T . C . - 2 6 - 4 5 6 , 4 6 7 ( 1 9 8 9 ) , r e v d . o n o t h e r g r o u n d s 9 1 4 F . 2 d 1 4 1 7 ( 1 0 t h C i r . 1 9 9 0 ) . A s w e s t a t e d a b o v e , t h e l i s t b r o k e r s a c t s o l e l y o n b e h a l f o f t h e m a i l e r s . T h e s a m e l i s t b r o k e r d o e s n o t p a r t i c i p a t e i n e v e r y t r a n s a c t i o n . R a t h e r , e a c h m a i l e r c h o o s e s i t s o w n l i s t b r o k e r t o a c t o n i t s b e h a l f . A d d i t i o n a l l y , p e t i t i o n e r d o e s n o t e x e r c i s e a n y c o n t r o l o v e r t h e l i s t b r o k e r s o r o v e r N a m e s w h e n i t a c t s i n i t s c a p a c i t y a s l i s t b r o k e r . P e t i t i o n e r d i r e c t s a l l r e n t a l i n q u i r i e s t o N a m e s . C o n s e q u e n t l y , e v e n i f a m a i l e r o r b r o k e r c o n t a c t s p e t i t i o n e r d i r e c t l y , p e t i t i o n e r h a s n o d e a l i n g w i t h t h a t m a i l e r o r b r o k e r . M o r e o v e r , a l t h o u g h t h e l i s t b r o k e r ' s c o m m i s s i o n i s f a c t o r e d i n t o t h e b a s e p r i c e t h a t i s l i s t e d o n t h e d a t a c a r d s d e s c r i b i n g p e t i t i o n e r ' s r e n t a l l i s t , t h e b i l l s e n t b y N a m e s i n c l u d e s a l i s t b r o k e r ' s c o m m i s s i o n o n l y w h e r e N a m e s a c t s a s t h e l i s t b r o k e r . I f t h e m a i l e r u s e s a n i n d e p e n d e n t l i s t b r o k e r , N a m e s s e n d s t h a t l i s t b r o k e r a b i l l t h a t d o e s n o t i n c l u d e a l i s t b r o k e r ' s c o m m i s s i o n . A c c o r d i n g l y , i t r e m a i n s t h e l i s t b r o k e r ' s c h o i c e w h e t h e r t o c h a r g e t h e m a i l e r a n y l i s t b r o k e r a g e c o m m i s s i o n . O n t h e b a s i s o f t h e f o r e g o i n g , w e c o n c l u d e t h a t t h e l i s t b r o k e r s a n d N a m e s , w h e n i t i s a c t i n g i n i t s c a p a c i t y a s l i s t b r o k e r , a r e n o t a g e n t s o f p e t i t i o n e r , a n d , t h e r e f o r e , n e i t h e r t h e i r a c t i v i t i e s n o r t h e c o m p e n s a t i o n t h a t t h e y r e c e i v e f o r t h o s e a c t i v i t i e s c a n b e a t t r i b u t e d t o p e t i t i o n e r . C o n s e q u e n t l y , t h e - 2 7 - l i s t b r o k e r a g e a c t i v i t i e s d o n o t c h a n g e t h e c h a r a c t e r o f t h e r e m a i n d e r o f t h e m a i l e r s ' l i s t r e n t a l p a y m e n t s . I n s u m , w e h o l d t h a t w i t h t h e e x c e p t i o n o f t h e l i s t b r o k e r a g e a c t i v i t i e s ( w h i c h a r e n o t a t t r i b u t a b l e t o p e t i t i o n e r ) , a l l o f t h e a c t i v i t i e s i n w h i c h t h e p a r t i e s t o t h e l i s t r e n t a l t r a n s a c t i o n e n g a g e a r e r o y a l t y - r e l a t e d a c t i v i t i e s . C o n s e q u e n t l y , w i t h t h e e x c e p t i o n o f t h e l i s t b r o k e r a g e c o m m i s s i o n s ( w h i c h a r e n o t a t t r i b u t a b l e t o p e t i t i o n e r ) , t h e m a i l e r ' s l i s t r e n t a l p a y m e n t i n e a c h l i s t r e n t a l t r a n s a c t i o n i s a r o y a l t y w h i c h i s e x c l u d e d f r o m U B T I u n d e r s e c t i o n 5 1 2 ( b ) ( 2 ) . O u r h o l d i n g s o b v i a t e t h e n e e d t o a d d r e s s r e s p o n d e n t ' s t r a d e o r b u s i n e s s a r g u m e n t s . R e s p o n d e n t ' s R e m a i n i n g A r g u m e n t s N o W r i t t e n L i c e n s i n g A g r e e m e n t R e s p o n d e n t c o n t e n d s t h a t t h e l i s t r e n t a l p a y m e n t s a r e n o t r o y a l t i e s b e c a u s e t h e r e i s n o w r i t t e n l i c e n s i n g a g r e e m e n t b e t w e e n p e t i t i o n e r a n d N a m e s o r T r i p l e x . W e c o n c l u d e t h a t , e v e n t h o u g h t h e r e i s n o w r i t t e n a g r e e m e n t t e r m e d a " l i c e n s i n g a g r e e m e n t " , t h e t e r m s a n d c o n d i t i o n s o f t h e t r a n s a c t i o n b e t w e e n t h e m a i l e r a n d p e t i t i o n e r r e q u i r e t h e m a i l e r t o r e c e i v e o n l y a o n e - t i m e r i g h t t o u s e t h e i n f o r m a t i o n c o n t a i n e d o n p e t i t i o n e r ' s r e n t a l l i s t . A c c o r d i n g l y , w e c o n c l u d e t h a t e a c h m a i l i n g l i s t t r a n s a c t i o n r e p r e s e n t s a s e p a r a t e l i c e n s i n g o f p e t i t i o n e r ' s l i s t b y t h e m a i l e r a n d t h a t t h e a b s e n c e o f a w r i t t e n " l i c e n s i n g a g r e e m e n t " - 2 8 - d o e s n o t p r e v e n t t h e m a i l e r ' s l i s t r e n t a l p a y m e n t f r o m b e i n g a r o y a l t y . S e c t i o n 5 1 3 ( h ) F i n a l l y , r e s p o n d e n t a r g u e s t h a t t h e e n a c t m e n t o f s e c t i o n 5 1 3 ( h ) p r e c l u d e s a c o n c l u s i o n t h a t t h e l i s t r e n t a l p a y m e n t i s a r o y a l t y . T h e r e l e v a n t p a r t s o f s e c t i o n 5 1 3 ( h ) p r o v i d e : S E C . 5 1 3 ( h ) . C e r t a i n D i s t r i b u t i o n s o f L o w C o s t A r t i c l e s W i t h o u t O b l i g a t i o n t o P u r c h a s e a n d E x c h a n g e s a n d R e n t a l s o f M e m b e r L i s t s . - - ( 1 ) I n g e n e r a l . - - I n c a s e o f a n o r g a n i z a t i o n w h i c h i s d e s c r i b e d i n s e c t i o n 5 0 1 a n d c o n t r i b u t i o n s t o w h i c h a r e d e d u c t i b l e u n d e r p a r a g r a p h ( 2 ) o r ( 3 ) o f s e c t i o n 1 7 0 ( c ) , t h e t e r m " u n r e l a t e d t r a d e o r b u s i n e s s " d o e s n o t i n c l u d e - - * * * * * * * ( B ) a n y t r a d e o r b u s i n e s s w h i c h c o n s i s t s o f - - ( i ) e x c h a n g i n g w i t h a n o t h e r s u c h o r g a n i z a t i o n n a m e s a n d a d d r e s s e s o f d o n o r s t o ( o r m e m b e r s o f ) s u c h o r g a n i z a t i o n , o r ( i i ) r e n t i n g s u c h n a m e s a n d a d d r e s s e s t o a n o t h e r s u c h o r g a n i z a t i o n . S e c t i o n 5 1 3 ( h ) p r o v i d e s a s a f e h a r b o r f o r t h e r e n t a l a n d e x c h a n g e o f m a i l i n g l i s t s b e t w e e n c e r t a i n c h a r i t i e s . S e c t i o n 5 1 3 ( h ) w a s e n a c t e d d u r i n g 1 9 8 6 , a f t e r t h e d e c i s i o n o f t h e C o u r t o f C l a i m s i n D A V I . R e s p o n d e n t a r g u e s t h a t , i n e n a c t i n g s e c t i o n 5 1 3 ( h ) a n d - 2 9 - s p e c i f i c a l l y e x c l u d i n g t h e i n c o m e f r o m m a i l i n g l i s t t r a n s a c t i o n s b e t w e e n c h a r i t i e s , C o n g r e s s h a s a g r e e d w i t h t h e h o l d i n g o f t h e C o u r t o f C l a i m s i n D A V I t h a t t h e m a i l e r ' s l i s t r e n t a l p a y m e n t i n a m a i l i n g l i s t t r a n s a c t i o n i s n o t a r o y a l t y t h a t i s e x c l u d a b l e f r o m U B T I u n d e r s e c t i o n 5 1 2 ( b ) ( 2 ) . W e d o n o t a g r e e . O n t h e d a y o f t h e a d o p t i o n o f t h e c o n f e r e n c e r e p o r t a c c o m p a n y i n g t h e b i l l w h i c h i n c l u d e d s e c t i o n 5 1 3 ( h ) , R e p r e s e n t a t i v e D a n i e l R o s t e n k o w s k i ( D - I l l . ) , C h a i r m a n o f t h e W a y s a n d M e a n s C o m m i t t e e , c o m m e n t e d : I a l s o h a v e d i s c u s s e d w i t h C o n g r e s s m a n D u n c a n [ ( R - T e n n . ) R a n k i n g R e p u b l i c a n M e m b e r o f t h e W a y s a n d M e a n s C o m m i t t e e ] t h e i s s u e o f w h e t h e r t h e p r o v i s i o n o f t h e b i l l w h i c h e x c l u d e s c e r t a i n i n c o m e f r o m u n r e l a t e d t r a d e o r b u s i n e s s i n c o m e c r e a t e s a n y i n f e r e n c e u n d e r p r e s e n t l a w . W e h a v e r e a c h e d a c o m m o n u n d e r s t a n d i n g r e g a r d i n g t h e f o l l o w i n g s p e c i f i c i s s u e : T h e q u e s t i o n r e l a t e s t o s e c t i o n 1 6 0 1 o f t h e b i l l w h i c h e x c l u d e s f r o m u n r e l a t e d t r a d e o r b u s i n e s s i n c o m e r e v e n u e s f r o m t h e u s e o f a t a x - e x e m p t o r g a n i z a t i o n ' s m a i l i n g l i s t b y a n o t h e r s u c h o r g a n i z a t i o n . S e c t i o n 1 6 0 1 o f t h e b i l l , w h i c h s p e c i f i c a l l y e x e m p t s c e r t a i n s u c h r e v e n u e s f r o m t h e t a x o n u n r e l a t e d b u s i n e s s i n c o m e i n t h e f u t u r e , c a r r i e s n o i n f e r e n c e w h a t e v e r t h a t m a i l i n g l i s t r e v e n u e s b e y o n d i t s s c o p e o r p r i o r t o i t s e f f e c t i v e d a t e s h o u l d b e c o n s i d e r e d t a x a b l e t o a n e x e m p t o r g a n i z a t i o n . [ 1 3 2 C o n g . R e c . 2 6 2 0 8 ( S e p t . 2 5 , 1 9 8 6 ) . ] A d d i t i o n a l l y , t h e G e n e r a l E x p l a n a t i o n p r o v i d e d b y t h e S t a f f o f t h e J o i n t C o m m i t t e e o n T a x a t i o n e x p l a i n s : " N o i n f e r e n c e i s i n t e n d e d a s t o w h e t h e r o r n o t r e v e n u e s f r o m m a i l i n g l i s t a c t i v i t i e s o t h e r t h a n t h o s e d e s c r i b e d i n t h e p r o v i s i o n , o r f r o m - 3 0 - 7 R e s p o n d e n t a l s o c o n t e n d s t h a t t h e l i s t r e n t a l p a y m e n t s c a n n o t b e r o y a l t i e s b e c a u s e p e t i t i o n e r p a i d " d e v e l o p m e n t " o r " p r o d u c t i o n " c o s t s . R e s p o n d e n t b o r r o w s t h o s e t e r m s f r o m t h e m i n e r a l r o y a l t y c o n t e x t , a n d w e c o n c l u d e t h a t t h e y a r e n o t h e l p f u l t o o u r i n q u i r y . m a i l i n g l i s t a c t i v i t i e s d e s c r i b e d i n t h e p r o v i s i o n , b u t o c c u r r i n g p r i o r t o t h e e f f e c t i v e d a t e , c o n s t i t u t e u n r e l a t e d b u s i n e s s i n c o m e . " S t a f f o f J o i n t C o m m . o n T a x a t i o n , G e n e r a l E x p l a n a t i o n o f t h e T a x R e f o r m A c t o f 1 9 8 6 , a t 1 3 2 5 ( J . C o m m . P r i n t 1 9 8 7 ) . W e c o n c l u d e t h a t t h e e n a c t m e n t o f s e c t i o n 5 1 3 ( h ) d o e s n o t r e q u i r e t h a t w e h o l d t h a t t h e r e v e n u e s f r o m t h e r e n t a l o f p e t i t i o n e r ' s m a i l i n g l i s t d u r i n g t h e y e a r s i n i s s u e a r e U B T I a n d t h u s s u b j e c t t o U B I T . 7 W e h a v e c o n s i d e r e d t h e p a r t i e s ' r e m a i n i n g a r g u m e n t s a n d c o n c l u d e t h a t t h e y a r e w i t h o u t m e r i t , i r r e l e v a n t , o r u n n e c e s s a r y t o r e a c h . T o r e f l e c t t h e f o r e g o i n g , D e c i s i o n w i l l b e e n t e r e d f o r p e t i t i o n e r .