TAX COURT OPINION

Case: Celeste Bonner & Louis Bonner, Jr.
Docket Number: 839-01S
Judge: Powell
Opinion Type: summary
Filed: 10/25/2001
Pages: 4

1 S u b s e q u e n t s e c t i o n r e f e r e n c e s a r e t o t h e I n t e r n a l R e v e n u e C o d e i n e f f e c t f o r t h e y e a r i n i s s u e . T . C . S u m m a r y O p i n i o n 2 0 0 1 - 1 7 0 U N I T E D S T A T E S T A X C O U R T C E L E S T E B O N N E R A N D L O U I S B O N N E R , J R . , P e t i t i o n e r s v . C O M M I S S I O N E R O F I N T E R N A L R E V E N U E , R e s p o n d e n t D o c k e t N o . 8 3 9 - 0 1 S . F i l e d O c t o b e r 2 5 , 2 0 0 1 . C e l e s t e B o n n e r a n d L o u i s B o n n e r , J r . , p r o s e . L i n d a A . N e a l , f o r r e s p o n d e n t . P O W E L L , S p e c i a l T r i a l J u d g e : T h i s c a s e w a s h e a r d p u r s u a n t t o t h e p r o v i s i o n s o f s e c t i o n 7 4 6 3 . 1 T h e d e c i s i o n t o b e e n t e r e d i s n o t r e v i e w a b l e b y a n y o t h e r c o u r t , a n d t h i s o p i n i o n s h o u l d n o t b e c i t e d a s a u t h o r i t y . R e s p o n d e n t d e t e r m i n e d a d e f i c i e n c y o f $ 7 , 2 2 2 a n d a n a c c u r a c y - r e l a t e d p e n a l t y u n d e r s e c t i o n 6 6 6 2 o f $ 1 , 4 4 4 i n p e t i t i o n e r s ' 1 9 9 8 F e d e r a l i n c o m e t a x . - 2 - - 2 - T h e i s s u e s a r e ( 1 ) w h e t h e r p e t i t i o n e r L o u i s B o n n e r , J r . ( p e t i t i o n e r ) , h a d u n r e p o r t e d i n c o m e o f $ 2 5 , 9 8 0 , a n d ( 2 ) w h e t h e r p e t i t i o n e r s a r e l i a b l e f o r t h e s e c t i o n 6 6 6 2 p e n a l t y . P e t i t i o n e r s r e s i d e d i n S h r e v e p o r t , L o u i s i a n a , a t t h e t i m e t h e y f i l e d t h e i r p e t i t i o n . T h e f a c t s m a y b e s u m m a r i z e d a s f o l l o w s . P e t i t i o n e r s f i l e d a j o i n t F e d e r a l i n c o m e t a x r e t u r n f o r 1 9 9 8 o n w h i c h t h e y r e p o r t e d w a g e i n c o m e f o r p e t i t i o n e r C e l e s t e B o n n e r o f $ 1 1 , 9 8 6 a n d i n t e r e s t i n c o m e o f $ 5 9 . P e t i t i o n e r d i d n o t r e p o r t a n y i n c o m e f r o m s e l f - e m p l o y m e n t o r w a g e s . P e t i t i o n e r i s a c a b i n e t m a k e r . J e r r y B r o w n i s a c o n t r a c t o r w h o d o e s r e c o n s t r u c t i o n o f r e s i d e n t i a l p r o p e r t i e s . H i s w i f e , L i n d a B r o w n , o p e r a t e s a " c r a f t b u s i n e s s " t h a t s e l l s , i n t e r a l i a , d o w r y c h e s t s . M r s . B r o w n k e e p s t h e r e c o r d s f o r b o t h e n d e a v o r s , w h i c h a r e o p e r a t e d a s a s i n g l e b u s i n e s s f o r t a x p u r p o s e s u n d e r t h e B r o w n s ' n a m e . T h e B r o w n s i s s u e d a F o r m 1 0 9 9 - M I S C , M i s c e l l a n e o u s I n c o m e , t o p e t i t i o n e r i n t h e a m o u n t o f $ 2 5 , 9 8 0 f o r s e r v i c e s a s a s e l f - e m p l o y e d i n d i v i d u a l . P e t i t i o n e r c o n t e n d s t h a t h e r e c e i v e d o n l y $ 1 , 2 0 0 i n i n c o m e f r o m t h e B r o w n s i n 1 9 9 8 . T h e i s s u e i s t o t a l l y f a c t u a l - - v i z , d i d p e t i t i o n e r r e c e i v e i n c o m e o f $ 2 5 , 9 8 0 f r o m t h e B r o w n s - - a n d t u r n s o n w h e t h e r w e b e l i e v e p e t i t i o n e r o r t h e B r o w n s . W e b e l i e v e t h e B r o w n s . B o t h M r . a n d M r s . B r o w n t e s t i f i e d t h a t t h e y u s e d t h e s e r v i c e s o f p e t i t i o n e r t o b u i l d c a b i n e t s a n d c h e s t s d u r i n g 1 9 9 8 . - 3 - - 3 - M r s . B r o w n t e s t i f i e d t h a t p e t i t i o n e r w a s p a i d b y c a s h a n d b y c h e c k . M r s . B r o w n k e p t a p a y m e n t l e d g e r t h a t i n d i c a t e s t h a t t h e B r o w n s p a i d p e t i t i o n e r r o u t i n e l y d u r i n g 1 9 9 8 f o r h i s w o r k . T h e r e c o r d c o n t a i n s s e v e n c h e c k s t h a t a r e a p p r o p r i a t e l y s h o w n o n t h e l e d g e r a n d w e r e e n d o r s e d b y p e t i t i o n e r . T h e l e d g e r a l s o c o n t a i n s t h e i n i t i a l s " L B " b y m o s t o f t h e e n t r i e s m a d e . M r s . B r o w n t e s t i f i e d t h a t t h e y w e r e p e t i t i o n e r ' s i n i t i a l s . T h e f o r m a t i o n o f t h e l e t t e r s " L B " o n t h e l e d g e r s t r o n g l y r e s e m b l e s t h e f o r m a t i o n o f t h o s e l e t t e r s o n t h e c a n c e l e d c h e c k s t h a t w e r e e n d o r s e d b y p e t i t i o n e r . I n a d d i t i o n , a w r i t t e n a g r e e m e n t f o r i n d e p e n d e n t c o n t r a c t i n g s e r v i c e s , d a t e d J a n u a r y 2 , 1 9 9 8 , w a s e x e c u t e d b y p e t i t i o n e r . P e t i t i o n e r i n i t i a l l y d e n i e d r e c e i v i n g a n y m o n e y f r o m t h e B r o w n s . W h e n c o n f r o n t e d w i t h t h e c a n c e l e d c h e c k s , h e r e l u c t a n t l y c o n c e d e d t h a t h e h a d r e c e i v e d t h o s e c h e c k s . F u r t h e r m o r e , w h e n p e t i t i o n e r w a s a s k e d w h a t h e l i v e d o n d u r i n g 1 9 9 8 , h e w a s t o t a l l y e v a s i v e s t a t i n g t h a t " I ' m n o t j u s t h e l p l e s s . I d o l i t t l e o r d i n a r y t h i n g s . I ' v e m a d e a d o l l a r b i l l [ s i c ? ] . " T h o s e d o l l a r s " h e r e a n d t h e r e " w e r e n o t r e p o r t e d o n p e t i t i o n e r s ' t a x r e t u r n . I n s h o r t , w e a c c e p t t h e B r o w n s ' ( a n d r e s p o n d e n t ' s ) v e r s i o n o f t h e t r a n s a c t i o n s b e t w e e n p e t i t i o n e r a n d t h e B r o w n s . N e x t , w e t u r n t o t h e q u e s t i o n o f t h e p e n a l t y . S e c t i o n 6 6 6 2 ( a ) p r o v i d e s t h a t , i f t h e s e c t i o n a p p l i e s , t h e r e i s i m p o s e d a p e n a l t y i n a n a m o u n t e q u a l t o 2 0 p e r c e n t o f t h e p o r t i o n o f t h e - 4 - - 4 - 2 S e e s e c . 6 6 6 2 ( d ) ( 2 ) . P e t i t i o n e r s r e p o r t e d t h a t n o t a x w a s d u e o n t h e i r r e t u r n . T h e a m o u n t o f t a x r e q u i r e d t o b e s h o w n o n t h e r e t u r n w a s $ 7 , 2 2 2 , t h e a m o u n t o f t h e d e f i c i e n c y . T h e r e w e r e n o r e b a t e s . u n d e r p a y m e n t . T h e p e n a l t y a p p l i e s , i n t e r a l i a , t o " A n y s u b s t a n t i a l u n d e r s t a t e m e n t o f i n c o m e t a x . " S e c . 6 6 6 2 ( b ) ( 2 ) . S e c t i o n 6 6 6 2 ( d ) ( 1 ) ( A ) p r o v i d e s t h a t t h e r e i s a s u b s t a n t i a l u n d e r s t a t e m e n t o f i n c o m e t a x i f t h e a m o u n t o f t h e u n d e r s t a t e m e n t e x c e e d s t h e g r e a t e r o f " ( i ) 1 0 p e r c e n t o f t h e t a x r e q u i r e d t o b e s h o w n o n t h e r e t u r n f o r t h e t a x a b l e y e a r , o r ( i i ) $ 5 , 0 0 0 . " T h e u n d e r s t a t e m e n t h e r e i s t h e f u l l a m o u n t o f t h e d e f i c i e n c y o r $ 7 , 2 2 2 2 a n d e x c e e d s $ 5 , 0 0 0 . A c c o r d i n g l y , p e t i t i o n e r s a r e l i a b l e f o r t h e p e n a l t y u n d e r s e c t i o n 6 6 6 2 . R e v i e w e d a n d a d o p t e d a s t h e r e p o r t o f t h e S m a l l T a x C a s e D i v i s i o n . D e c i s i o n w i l l b e e n t e r e d f o r r e s p o n d e n t .