### IN THE CO URT OF APPEALS OF TE NNE SS EE

AT KNOX VILLE

Aug us t 2 8, 2 01 2 S es si on

KAREN STO NER, E X E C U T R I X O F T H E E S T A T E O F I R M A M



### . C O L L I N S 

### v.

BRI TTANY C. AMBURN

A p p e a l f r o m t h e C h a n c e r y C o u r t f o r J e f f e r s o n C o u n t y

N o

. 1 0

- 3

- 0 5 2 T e l f

o r d E

. F o r g e t y , J r

. , C h a n c e l l o r

N o

. E 2 0 1 2

- 0 0 0 7 5

- C O A

- R 3

- C V

- F i l e d S e p t e m b e r 2 8

, 2 0 1 2

K a r e n S t o n e r ( “ t h e E x e c u t r i x ” )

, i n h e r c a p a c i t y a s t h e E x e c u t r i x o f t h e E s t a t e o f I r m a M

.

C o l l i n s

, b r o u g h t s u i t a g a i n s t B r i t t a n y C

. A m b u r n s e e k i n g t o d i v e s t o w n e r s h i p o f c e r t a i n r e a l

p r o p e r t y o u t o f A m b u r n a n d i n t o h e r n a m e i n h e r r e p r e s e n t a t i v e c a p a c i t y

. T h e s u i t w a s

g r o u n d e d i n t h e E x e c u t r i x ’ s c l a i m t h a t t h e s u b j e c t p r o p e r t y w a s f

r a u d u l e n t l y c o n v e y e d t o

A m b u r n b y t h e l a t t e r ’ s s t e p f a t h e r

, L a r r y C

. C o l l i n s ( “ t h e J u d g m e n t D e b t o r ” )

, a j u d g m e n t

d e b t o r o f t h e E s t a t e

. T h e E x e c u t r i x a l l e g e d t h a t t h e t r a n s f e r w a s m a d e f

o r t h e p u r p o s e o f

s h i e l d i n g t h e p r o p e r t y f

r o m e x e c u t i o n o n h e r j u d g m e n t

. A t t h e c o n c l u s i o n o f t h e p r o o f

i n a

j u r y t r i a l

, t h e c o u r t h e l d t h a t n o r e a s o n a b l e m i n d s c o u l d r e a c h a c o n c l u s i o n o t h e r t h a n t h a t t h e

c o n v e y a n c e w a s f

r a u d u l e n t i n n a t u r e

. T h e c o u r t d i r e c t e d a v e r d i c t i n f a v o r o f t h e E x e c u t r i x

.

T h e c o u r t v e s t e d a l l r i g h t

, t i t l e a n d i n t e r e s t t o t h e p r o p e r t y i n t h e E x e c u t r i x

. A m b u r n a p p e a l s

.

W e a f f i r m

.

T e n n

. R

. A p p

. P

. 3 A p p e a l a s o f R i g h t ; J u d g m e n t o f t h e C h a n c e r y C o u r t

A f f i r m e d ; C a s e R e m a n d e d

C H A R LE S D

. S U S A N O

, J R

. , J

. , d e l i v e r e d t h e o p i n i o n o f t h e C o u r t

, i n w h i c h H E R S C H E L P

.

F R A N K S

, P

. J

. , a n d J O H N W

. M C C LA R T Y

, J

. , j o i n e d

.

R

. D e n o C o l e

, K n o x v i l l e

, T e n n e s s e e

, f o r t h e a p p e l l a n t

, B r i t t a n y C

. B r a d l e y

, f o r m e r l y

A m b u r n

. 1

Ms

. Am bur n st at es tha t she m ar ri ed af te r thi s sui t was fi le d and tha t her m ar ri ed name is “Br adl ey.” 1

For eas e of re fe re nce

, we sha ll con t i n u e t o r e f er to her by her for m er name, “Am bur n,” as re fl ect ed

thr oughout th e r eco rd on a ppe al

.M i c h a e l S

. K e l l e y

, K a t h y D

. A s l i n g e r

, B r i t o n S

. C o l l i n s

, K n o x v i l l e

, T e n n e s s e e

, f o r t h e

a p p e l l e e

, K a r e n S t o n e r

.

O P I N I O N

I

.

I n J u n e 2 0 0 7

, I r m a C o l l i n s

, t h e m o t h e r o f b o t h t h e E x e c u t r i x a n d t h e J u d g m e n t

D e b t o r

, f i l e d a l a w s u i t a g a i n s t t h e J u d g m e n t D e b t o r i n O h i o

. S h e d i e d o n M a y 3 1

, 2 0 0 8

. 2

T h e E x e c u t r i x t h e n p r o s e c u t e d t h e O h i o l a w s u i t t o i t s c o n c l u s i o n

.

W h e n h e w a s s u e d i n O h i o

, t h e J u d g m e n t D e b t o r o w n e d a c o n d o m i n i u m i n K n o x

C o u n t y ( “ t h e B r e c k e n r i d g e p r o p e r t y ” )

. I n F e b r u a r y 2 0 0 9

, t h e J u d g m e n t D e b t o r o f f e r e d t h e

B r e c k e n r i d g e p r o p e r t y “ f o r s a l e b y o w n e r ” a n d r e a c h e d a n a g r e e m e n t t o s e l l i t t o s i s t e r s

, S u e

W e l l s a n d P a t s y M e a d e ( “ t h e B u y e r s ” )

, f o r $ 1 2 9

, 0 0 0

. O n F e b r u a r y 1 2

, 2 0 0 9

, t h e J u d g m e n t

D e b t o r c o n v e y e d t h e p r o p e r t y t o t h e B u y e r s b y w a r r a n t y d e e d

, a n d t h e B u y e r s

, a f t e r m a k i n g

a d o w n p a y m e n t

, e x e c u t e d a n o t e a n d d e e d o f t r u s t t o t h e J u d g m e n t D e b t o r f o r $ 1 1 4

, 0 0 0

, t h e

r e m a i n i n g b a l a n c e o w e d o n t h e s a l e

.

I n M a r c h 2 0 0 9

, t h e J u d g m e n t D e b t o r g a v e h i s d e p o s i t i o n i n t h e O h i o l a w s u i t

. O n

S e p t e m b e r 2 4

, 2 0 0 9

, t h e O h i o c o u r t e n t e r e d a s u m m a r y j u d g m e n t a g a i n s t t h e J u d g m e n t

D e b t o r a w a r d i n g t h e E x e c u t r i x $ 7 8 9

, 2 7 6

. 9 9 p l u s s t a t u t o r y i n t e r e s t a n d c o s t s ( “ t h e O h i o

j u d g m e n t ” )

.

O n N o v e m b e r 2 0

, 2 0 0 9

, t h e E x e c u t r i x f i l e d s u i t i n T e n n e s s e e t o r e g i s t e r a n d e n f o r c e

t h e O h i o j u d g m e n t

. T h r e e d a y s l a t e r

, t h e c o m p l a i n t w a s s e r v e d o n t h e J u d g m e n t D e b t o r

, w h o

w a s t h e n l i v i n g w i t h h i s w i f e

, R o b i n C o l l i n s ( “ R o b i n ” )

, a t a h o u s e h e o w n e d o n E d e n L a n e

i n K n o x v i l l e

. T w o w e e k s a f t e r t h a t

, o n D e c e m b e r 4

, 2 0 0 9

, t h e p r o p e r t y t h a t i s t h e s u b j e c t o f

t h e p r e s e n t c a s e

– a m o d u l a r h o m e a n d l o t l o c a t e d i n K n o x v i l l e a t 2 8 3 5 D a y b r e a k W a y ( “ t h e

D a y b r e a k W a y p r o p e r t y ” )

– w a s p u r c h a s e d

.

A t t r i a l

, J o h n S h e l t o n

, s a l e s c o n s u l t a n t f o r t h e s e l l e r

, C l a y t o n H o m e s

, t e s t i f i e d

r e g a r d i n g t h e s a l e

. T h e J u d g m e n t D e b t o r a l o n g w i t h R o b i n ( c o l l e c t i v e l y “ t h e C o l l i n s ” )

, a n d

R o b i n ’ s d a u g h t e r

, A m b u r n

, w e r e a l l p r e s e n t a t t h e s a l e

. A c c o r d i n g t o S h e l t o n

, t h e J u d g m e n t

D e b t o r w a s i n v o l v e d “ q u i t e a b i t

. ” A l l o f t h e c l o s i n g d o c u m e n t s w e r e c o m p l e t e d s o l e l y i n

A m b u r n ’ s n a m e

. S h e l t o n t e s t i f i e d t h a t i t w a s a c a s h d e a l a n d t h e J u d g m e n t D e b t o r c a r r i e d

t h e m o n e y i n t o t h e r o o m i n a c l o t h b a n k b a g

. S h e l t o n r e c a l l e d t h a t t h e c a s h t o t a l e d a r o u n d

T he rec ord doe s not re fl ect the bas is of the sui t. T he g ra vam en of the complai nt is not re le vant to 2

the is sue s on th is app eal

.

-2-$ 1 0 7

, 0 0 0

, a n d m o s t l y c o n s i s t e d o f h u n d r e d d o l l a r b i l l s t h a t w e r e i n b a n k w r a p p e r s s e p a r a t i n g

t h e m i n t o t h o u s a n d d o l l a r g r o u p i n g s

. T h e c l o s i n g d o c u m e n t s i n c l u d e d a b u y e r ’ s c a s h

d i s c l o s u r e f

o r m w h i c h r e f

l e c t e d t h a t t h e t r a n s a c t i o n w a s a “ t r u e c a s h ” t r a n s a c t i o n

– m e a n i n g

t h e r e w a s n o o u t s i d e f

i n a n c i n g s o u r c e

. “ B r i t t a n y A m b u r n ” w a s l i s t e d o n t h e d o c u m e n t a s t h e

s o u r c e o f t h e c a s h p a y m e n t

. T h e d e e d t i t l e d t h e D a y b r e a k W a y p r o p e r t y i n A m b u r n ’ s n a m e

a l o n e

. S h e l t o n h a d n o k n o w l e d g e a s t o w h o m t h e c a s h b e l o n g e d

.

O n F e b r u a r y 8

, 2 0 1 0

, t h e E x e c u t r i x o b t a i n e d a j u d g m e n t f r o m t h e C h a n c e r y C o u r t f o r

K n o x C o u n t y r e g i s t e r i n g t h e O h i o j u d g m e n t i n T e n n e s s e e ( “ t h e T e n n e s s e e j u d g m e n t ” )

. O n

M a r c h 3 1

, 2 0 1 0

, t h e E x e c u t r i x f i l e d s u i t i n t h i s c a s e a g a i n s t A m b u r n

. T h e s u i t e s s e n t i a l l y

s o u g h t t o s e t a s i d e t h e c o n v e y a n c e o f t h e D a y b r e a k W a y p r o p e r t y t o A m b u r n o n t h e g r o u n d

t h a t i t h a d b e e n f

r a u d u l e n t l y c o n v e y e d t o h e r b y t h e J u d g m e n t D e b t o r

. T h e s u i t a l s o s o u g h t

t o r e f o r m t h e d e e d t o r e f

l e c t t h e E x e c u t r i x a s t h e p r o p e r t y ’ s l a w f u l o w n e r

. I n r e s p o n s e

,

A m b u r n d e n i e d t h e e s s e n t i a l a l l e g a t i o n s o f t h e c o m p l a i n t a n d d e m a n d e d a j u r y t r i a l

.

I n A p r i l 2 0 1 1

, t h e E x e c u t r i x m o v e d f o r s u m m a r y j u d g m e n t

. I n r e s p o n s e t o t h e

E x e c u t r i x ’ s s t a t e m e n t o f u n d i s p u t e d f a c t s

, A m b u r n “ c a t e g o r i c a l l y d e n i e d t h a t [ J u d g m e n t

D e b t o r ] p u r c h a s e d t h e D a y b r e a k W a y p r o p e r t y

. ” A s s u p p o r t

, A m b u r n s u b m i t t e d t h e

J u d g m e n t D e b t o r ’ s J u n e 2 3

, 2 0 1 1

, a f f i d a v i t i n w h i c h h e d e n i e d u s i n g t h e m o n e y h e o b t a i n e d

f r o m t h e s a l e o f t h e B r e c k e n r i d g e p r o p e r t y t o p u r c h a s e t h e D a y b r e a k W a y p r o p e r t y

.

A s s e r t i n g t h a t h e c o n t r i b u t e d “ v e r y l i t t l e ” o f h i s o w n c a s h

, t h e J u d g m e n t D e b t o r s t a t e d i n h i s

a f f i d a v i t t h a t t h e m o n e y t o p u r c h a s e t h e D a y b r e a k W a y p r o p e r t y b e l o n g e d t o h i s w i f e

, R o b i n

,

a n d w a s m o s t l y f

u n d s s h e r e c e i v e d f

r o m h e r f

a t h e r ’ s e s t a t e a n d l i f

e i n s u r a n c e p r o c e e d s

f o l l o w i n g h e r f

a t h e r ’ s d e a t h i n M a r c h 2 0 0 8

. T h e J u d g m e n t D e b t o r d e n i e d t h a t h e w a s

r e n d e r e d i n s o l v e n t b y t h e D a y b r e a k W a y p r o p e r t y t r a n s a c t i o n

. H e c o n t e n d e d t h a t h e s t i l l h a d

m o s t o f t h e p r o c e e d s f

r o m t h e B r e c k e n r i d g e p r o p e r t y s a l e

. T h e J u d g m e n t D e b t o r f u r t h e r

d e n i e d t h e a l l e g a t i o n t h a t A m b u r n p r o v i d e d n o c o n s i d e r a t i o n i n t h e D a y b r e a k W a y p r o p e r t y

p u r c h a s e

. H e t e s t i f

i e d t h a t A m b u r n t u r n e d o v e r m o s t o f t h e $ 8

, 0 0 0 s h e r e c e i v e d f r o m t h e

g o v e r n m e n t a s a “ f

i r s t

- t i m e h o m e

- b u y e r [ s i c ] ” t o R o b i n i n e x c h a n g e f o r h e r m o t h e r ’ s

a s s i s t a n c e i n p u r c h a s i n g t h e h o m e

. I n s u m m a r y

, A m b u r n c o n t e n d e d i n h e r r e s p o n s e t o t h e

E x e c u t r i x ’ s c o m p l a i n t t h a t t h e r e w e r e d i s p u t e d f a c t s “ a s t o w h e t h e r o r n o t p r o c e e d s f r o m [ t h e

J u d g m e n t D e b t o r ]

, . . . , w e r e u s e d t o p u r c h a s e r e a l p r o p e r t y t i t l e d i n t h e n a m e o f [ A m b u r n ]

. ”

T h e t r i a l c o u r t d e n i e d t h e E x e c u t r i x ’ s m o t i o n f o r s u m m a r y j u d g m e n t b a s e d o n i t s

f i n d i n g t h a t “ t h e r e a r e d i s p u t e d m a t e r i a l q u e s t i o n s o f f a c t t h a t m u s t b e r e c o n c i l e d b y a j u r y

. ”

T o t h a t e n d

, t h e c o u r t o r d e r e d t h a t t h e j u r y w o u l d b e d i r e c t e d t o r e p o r t i t s v e r d i c t b y

a n s w e r i n g t h e f

o l l o w i n g q u e s t i o n : “ D o y o u u n a n i m o u s l y f i n d

, b y a p r e p o n d e r a n c e o f t h e

e v i d e n c e

, t h a t t h e D e c e m b e r 4

, 2 0 0 9 p u r c h a s e o f 2 8 3 5 D a y b r e a k W a y

. . . w a s a f r a u d u l e n t

t r a n s f e r ? ”

-3-A t t h e O c t o b e r 2 7

, 2 0 1 1

, t r i a l

, t h e E x e c u t r i x t e s t i f i e d b y v i d e o t a p e d e p o s i t i o n f r o m

O h i o

, w h e r e s h e r e s i d e s w i t h h e r h u s b a n d

. T h e E x e c u t r i x

, 6 4

, a r e t i r e d d e l i c l e r k

, e x p l a i n e d

t h a t s h e w a s u n a b l e t o t r a v e l t o T e n n e s s e e f o r t r i a l b e c a u s e o f m u l t i p l e m e d i c a l i s s u e s

. S h e

n o t e d t h a t t h e J u d g m e n t D e b t o r i s h e r o n l y s i b l i n g

. S h e s t a t e d t h e y w e r e c l o s e t o e a c h o t h e r

a n d t o t h e i r m o t h e r g r o w i n g u p

. I n r e c e n t y e a r s

, h o w e v e r

, a f e u d h a d d e v e l o p e d t h a t t h e

E x e c u t r i x s a i d b e g a n i n 2 0 0 4 w h e n t h e J u d g m e n t D e b t o r i n i t i a t e d a m o v e o f t h e i r e l d e r l y

m o t h e r f r o m O h i o t o T e n n e s s e e t o l i v e c l o s e t o h i m

. A c c o r d i n g t o t h e E x e c u t r i x

, o n c e t h e i r

m o t h e r w a s i n T e n n e s s e e

, t h e J u d g m e n t D e b t o r o f t e n l e f t h e r a l o n e f

o r d a y s a t a t i m e a n d

w o u l d n o t a l l o w h e r t o c a l l t h e E x e c u t r i x

. I n t h e E x e c u t r i x ’ s o p i n i o n

, t h e J u d g m e n t D e b t o r

a t t e m p t e d t o i s o l a t e t h e i r m o t h e r f r o m t h e r e s t o f t h e f

a m i l y

. I n 2 0 0 6

, t h e i r m o t h e r s p e n t t h e

T h a n k s g i v i n g a n d C h r i s t m a s h o l i d a y s w i t h t h e E x e c u t r i x i n O h i o

. S o o n a f t e r

, s h e m o v e d i n t o

t h e E x e c u t r i x ’ s O h i o h o m e w h e r e s h e r e m a i n e d u n t i l h e r d e a t h

.

T h e E x e c u t r i x t e s t i f

i e d t h a t s h e w a s d e t e r m i n e d t o c a r r y o n t h e p r o c e e d i n g h e r m o t h e r

h a d i n i t i a t e d

, i n c l u d i n g c o n t i n u i n g h e r e f f o r t s t o c o l l e c t o n t h e T e n n e s s e e j u d g m e n t

.

A c c o r d i n g t o t h e E x e c u t r i x

, t h e J u d g m e n t D e b t o r h a d n o t w o r k e d i n 2 0 t o 3 0 y e a r s a n d h i s

o n l y i n c o m e s o u r c e s o f w h i c h s h e w a s a w a r e w e r e t h e V A d i s a b i l i t y b e n e f i t s a n d s o c i a l

s e c u r i t y r e t i r e m e n t b e n e f i t s h e r e c e i v e d

. S h e n o t e d t h a t t h e J u d g m e n t D e b t o r h a d o n c e

b r i e f l y s e r v e d i n t h e N a v y

. S h e s t a t e d t h a t h e r e c e i v e d d i s a b i l i t y b e n e f i t s f o r “ a n g e r

m a n a g e m e n t ” i s s u e s

.

S u e W e l l s t e s t i f

i e d r e g a r d i n g t h e B u y e r s ’ p u r c h a s e o f t h e B r e c k e n r i d g e p r o p e r t y

.

W e l l s t e s t i f

i e d t h a t

, i n t h e F a l l o f 2 0 0 9

, t h e J u d g m e n t D e b t o r o f f e r e d t o r e d u c e t h e i r n o t e b y

$ 5

, 0 0 0

– t o $ 1 2 4

, 0 0 0

– i f t h e m o n e y w a s p a i d i m m e d i a t e l y

, w i t h i n 2 t o 3 d a y s

, a n d i n c a s h

.

T o c o m p l e t e t h e t r a n s a c t i o n

, W e l l s o b t a i n e d a l o a n a n d a c c o m p a n i e d t h e J u d g m e n t D e b t o r

t o h e r b a n k

, w h e r e t h e J u d g m e n t D e b t o r r e c e i v e d f u l l p a y m e n t i n c a s h

. W e l l s t e s t i f i e d t h a t

t h e J u d g m e n t D e b t o r “ p u t i t i n h i s c o a t p o c k e t a n d l e f t

. ” U p o n f

u r t h e r q u e s t i o n i n g

, W e l l s

s t a t e d s h e d e a l t s o l e l y w i t h t h e J u d g m e n t D e b t o r t h r o u g h o u t t h e t r a n s a c t i o n

.

A m b u r n t e s t i f

i e d a s t h e l a s t w i t n e s s

. W h e n t h e D a y b r e a k W a y p r o p e r t y w a s

p u r c h a s e d

, A m b u r n w a s e i g h t e e n a n d u n e m p l o y e d ; b e f o r e a n d s i n c e t h e n

, s h e h a s b e e n

s e a s o n a l l y e m p l o y e d a t t h e K n o x v i l l e Z o o a n d e a r n e d $ 7

. 2 5 a n h o u r

. S h e h a d b r i e f l y h e l d

v a r i o u s o t h e r h o u r l y

- w a g e j o b s

. A m b u r n e s t i m a t e d s h e e a r n e d l e s s t h a n $ 1 0

, 0 0 0 i n 2 0 0 9

.

A m b u r n a d m i t t e d t h a t t h e J u d g m e n t D e b t o r c o n t r i b u t e d “ s o m e ” o f t h e m o n e y u s e d t o

p u r c h a s e t h e D a y b r e a k W a y p r o p e r t y

. S h e a c k n o w l e d g e d t h a t s h e h a d n o t c o n t r i b u t e d a n y

o f t h e m o n e

y

. S h e s a i d s h e h a d n o p e r s o n a l k n o w l e d g e a s t o h o w m u c h t h e J u d g m e n t D e b t o r

, h e r m o t h e r

, a n d / o r a n y b o d y e l s e a c t u a l l y c o n t r i b u t e d t o t h e p u r c h a s e

. A m b u r n t e s t i f i e d s h e

h a d n o t g i v e n t h e J u d g m e n t D e b t o r a n y t h i n g i n e x c h a n g e f o r t h e m o n e y h e c o n t r i b u t e d

, n o r

h a d s h e a g r e e d t o m a k e p a y m e n t s t o h i m

. A m b u r n s t a t e d t h a t t h e “ o n l y e x c h a n g e w e h a d

o v e r t h e h o u s e w a s t h a t i t w a s g o i n g t o b e a p l a c e t h a t m y m o t h e r c o u l d g o a n d l i v e

. . . [ i n

-4-t h e e v e n t o f ] [ t h e J u d g m e n t D e b t o r ’ s ] d e a t h o r a d i v o r c e o r s e p a r a t i o n

. ” I n i t i a l l y

, A m b u r n

d i s a g r e e d t h a t t h e h o u s e w a s a c t u a l l y i n t e n d e d f o r R o b i n r a t h e r t h a n f

o r h e r

, s a y i n g t h a t s h e

,

A m b u r n

, l i v e d t h e r e a n d h a d b e e n “ h o m e l e s s

, ” h a v i n g s l e p t i n h e r c a r a f e w t i m e s b e f

o r e t h e

p r o p e r t y w a s p u r c h a s e d

. I n l a t e r t e s t i m o n y

, h o w e v e r

, A m b u r n s a i d t h a t

, a t t h e t i m e t h e

D a y b r e a k W a y p r o p e r t y w a s p u r c h a s e d

, s h e u n d e r s t o o d “ t h a t i t w a s n ’ t a h o u s e f o r [ h e r ] s o

m u c h a s i t w a s a h o u s e f o r [ h e r ] m o t h e r

. ” A m b u r n e x p l a i n e d t h a t

, f o r t h i s r e a s o n

, w h e n s h e

a n d t h e J u d g m e n t D e b t o r h a d d i s a g r e e m e n t s

, i t w a s s h e

, r a t h e r t h a n t h e J u d g m e n t D e b t o r

,

w h o l e f t

.

T h e t r i a l c o u r t r e a d A m b u r n ’ s O c t o b e r 2 0 1 0 r e s p o n s e s t o i n t e r r o g a t o r i e s i n t o t h e

r e c o r d

. I n r e l e v a n t p a r t

, A m b u r n w a s a s k e d t o s t a t e w i t h p a r t i c u l a r i t y t h e s o u r c e o f a l l f u n d s

u s e d t o p u r c h a s e t h e D a y b r e a k W a y p r o p e r t y

. S h e a n s w e r e d t h a t “ [ t h e J u d g m e n t D e b t o r ] a n d

R o b i n

. . . p a i d f

o r 2 8 3 5 D a y b r e a k W a y

. . . . ” A s k e d t o s t a t e w i t h p a r t i c u l a r i t y “ [ t h e

J u d g m e n t D e b t o r ’ s ] i n v o l v e m e n t i n t h e p u r c h a s e

, ” A m b u r n a g a i n a n s w e r e d t h a t “ [ t h e

J u d g m e n t D e b t o r ] a n d R o b i n

. . . p a i d f o r 2 8 3 5 D a y b r e a k W a y

. ” A s k e d w h y t h e p r o p e r t y

w a s p a i d f

o r i n c a s h

, A m b u r n a n s w e r e d t h a t “ D a y b r e a k W a y w a s p a i d i n c a s h b y a

c o m b i n a t i o n o f c a s h f

r o m [ t h e J u d g m e n t D e b t o r ] a n d R o b i n

. . . , a p o r t i o n o f w h i c h t h e y

j o i n t l y s h a r e d

. ” S i g n i f i c a n t l y

, A m b u r n a n s w e r e d e a c h q u e s t i o n “ [ u ] p o n i n f o r m a t i o n a n d

b e l i e f

. ”

J u s t a f t e r t h e D a y b r e a k W a y p r o p e r t y w a s p u r c h a s e d

, A m b u r n a n d t h e C o l l i n s m o v e d

i n t o t h e h o u s e

. A t t h a t t i m e

, t h e C o l l i n s v a c a t e d t h e i r E d e n L a n e h o m e a n d a l l o w e d i t t o g o

i n t o f o r e c l o s u r e

. A m b u r n t e s t i f i e d t h a t h e r m o t h e r t o l d h e r t h a t “ t h e y c o u l d n ’ t a f f o r d t h e

p a y m e n t a n d t h a t i t w a s t o o m u c h h o u s e f o r [ t h e J u d g m e n t D e b t o r ] a n d h e r [ a t ] t h e i r a g e

. ”

A m b u r n a d m i t t e d t h a t

, i n a n e a r l i e r d e p o s i t i o n

, s h e i n s t e a d t e s t i f i e d t h a t t h e J u d g m e n t D e b t o r

a n d R o b i n l e f

t t h e E d e n L a n e h o m e i n o r d e r t o a v o i d m a k i n g p a y m e n t s o n i t w h e n t h e r e w a s

a n o u t s t a n d i n g j u d g m e n t a g a i n s t t h e m

. A m b u r n t e s t i f i e d t h a t h e r o n l y k n o w l e d g e “ o f t h e

w h o l e e v e n t ” w a s w h a t R o b i n s a i d a f t e r s u i t w a s f

i l e d

.

A f t e r p u r c h a s i n g t h e D a y b r e a k W a y p r o p e r t y

, t h e C o l l i n s f u r n i s h e d t h e e n t i r e h o m e

a n d p a i d t h e u t i l i t y b i l l s

. T h e y m o v e d i n t o t h e m a s t e r b e d r o o m

, w h i l e A m b u r n t o o k a n o t h e r

b e d r o o m

. A m b u r n t e s t i f i e d s h e m o v e d o u t a f

t e r a f e w m o n t h s b e c a u s e s h e c o u l d n o t a f f o r d

t o t a k e c a r e o f t h e h o u s e a n d t h e u t i l i t i e s a n d b e c a u s e s h e

, h e r m o t h e r a n d t h e J u d g m e n t

D e b t o r d i d n o t g e t a l o n g

. O n c r o s s

- e x a m i n a t i o n

, s h e c o n c e d e d t h a t

, i n h e r d e p o s i t i o n

, s h e

d i d n o t m e n t i o n t h a t s h e c o u l d n o t a f f o r d t h e b i l l s a s a r e a s o n s h e l e f t

, b u t h a d m e n t i o n e d

o n l y t h a t s h e a n d t h e J u d g m e n t D e b t o r c o u l d n o t g e t a l o n g

. S h e l i v e d w i t h a f r i e n d i n

K n o x v i l l e u n t i l J u n e 2 0 1 0

, r e t u r n e d t o t h e D a y b r e a k W a y p r o p e r t y u n t i l N o v e m b e r

, t h e n

m o v e d o u t a g a i n

. A c c o r d i n g t o A m b u r n

, a r o u n d t h e t i m e o f h e r d e p a r t u r e

, t h e J u d g m e n t

D e b t o r a n d R o b i n h a d a l s o l e f t t h e D a y b r e a k W a y p r o p e r t y a n d b e g a n m o v i n g a r o u n d

,

s t a y i n g a t v a r i o u s m o t e l s

, i n o r d e r t o a v o i d t h e E x e c u t r i x ’ s l a w s u i t

.

-5-I n M a r c h 2 0 1 1

, A m b u r n

, h e r t h e n

- f i a n c e e a n d R o b i n

, w h o h a d s e p a r a t e d f r o m t h e

J u d g m e n t D e b t o r

, m o v e d i n t o t h e D a y b r e a k W a y p r o p e r t y

, w h e r e t h e y r e m a i n e d a t t h e t i m e

o f t r i a l

. A m b u r n a g r e e d s h e n e v e r p a i d a n y u t i l i t i e s o r o t h e r b i l l s r e l a t e d t o t h e D a y b r e a k

W a y p r o p e r t y u n t i l s h e a n d h e r n o w

- h u s b a n d b e g a n l i v i n g t h e r e i n 2 0 1 1

. A m b u r n t e s t i f i e d

s h e h a d n e v e r h e a r d o f t h e E x e c u t r i x

, t h e e s t a t e s h e r e p r e s e n t e d

, o r t h e j u d g m e n t s h e h a d

a g a i n s t t h e J u d g m e n t D e b t o r u n t i l t h e p r e s e n t l a w s u i t w a s f i l e d

. S h e s a i d t h e J u d g m e n t

D e b t o r h a d n o t b e e n b a c k t o t h e D a y b r e a k W a y p r o p e r t y s i n c e h e l i v e d t h e r e j u s t a f t e r i t s

p u r c h a s e a n d i t w a s n o t “ h i s ” h o u s e ; s h e c o n s i d e r e d i t h e r s

. S h e d e n i e d e v e r h a v i n g a n

a g r e e m e n t t o a l l o w t h e J u d g m e n t D e b t o r t o l i v e t h e r e a t h i s w i l l

.

A t t h e c l o s e o f t h e E x e c u t r i x ’ s p r o o f

- i n

- c h i e f

, t h e J u d g m e n t D e b t o r m o v e d f o r a

d i r e c t e d v e r d i c t

. F o l l o w i n g a r g u m e n t

, t h e c o u r t f o u n d t h a t “ t h e r e i s p l e n t y e n o u g h e v i d e n c e

. . o n t h e [ E x e c u t r i x ’ s ] s i d e o f t h e l e d g e r ” a n d d e n i e d t h e m o t i o n

. A f t e r t h e J u d g m e n t D e b t o r

r e s t e d w i t h o u t c a l l i n g a n y w i t n e s s e s o r o f f e r i n g o t h e r p r o o f

, t h e E x e c u t r i x a l s o m o v e d f o r

a d i r e c t e d v e r d i c t

. I n o p p o s i n g t h e m o t i o n

, A m b u r n a s s e r t e d

, w i t h l i t t l e e l a b o r a t i o n

, t h a t j u r y

q u e s t i o n s r e m a i n e d a b o u t w h i c h r e a s o n a b l e m i n d s c o u l d d i f f e r

. F u r t h e r

, A m b u r n a r g u e d

t h a t

, t h r o u g h h e r o w n t e s t i m o n y

, s h e h a d “ e x p l a i n e d a w a y e v e r y t h i n g ” w i t h r e s p e c t t o a n y

i n d i c a t i o n o f f

r a u d p r e s e n t e d b y t h e E x e c u t r i x ’ s p r o o f

.

T h e t r i a l c o u r t d e c l i n e d t o a l l o w t h e c a s e t o g o t o t h e j u r y

, a n d d i r e c t e d a v e r d i c t i n

f a v o r o f t h e E x e c u t r i x

. I n s u p p o r t o f i t s r u l i n g

, t h e t r i a l c o u r t f o u n d “ t h a t r e a s o n a b l e m i n d s

c o u l d n o t d i f

f e r a s t o t h e c o n c l u s i o n s t o b e d r a w n f r o m t h e e v i d e n c e ”

– a n d t h a t t h e o n l y

r e a s o n a b l e c o n c l u s i o n w a s t h a t t h e J u d g m e n t D e b t o r h a d f r a u d u l e n t l y c o n v e y e d t h e D a y b r e a k

W a y p r o p e r t y t o A m b u r n

. T h e c o u r t e n t e r e d j u d g m e n t i n f a v o r o f t h e E x e c u t r i x a n d o r d e r e d

t h a t t i t l e t o t h e p r o p e r t y b e d i v e s t e d o u t o f A m b u r n a n d i n t o t h e E x e c u t r i x w i t h i n 1 0 d a y s

f r o m t h e d a t e o f e n t r y o f i t s j u d g m e n t

. A m b u r n t i m e l y f i l e d a n o t i c e o f a p p e a l

.

I I

.

A m b u r n p r e s e n t s a s i n g l e i s s u e f o r o u r r e v i e w :

D i d t h e t r i a l c o u r t e r r i n g r a n t i n g a d i r e c t e d v e r d i c t i n f a v o r o f

t h e E x e c u t r i x ?

I I I

.

W i t h r e s p e c t t o d i r e c t e d v e r d i c t s

, o u r s t a n d a r d o f r e v i e w i s a s f o l l o w s :

I n r u l i n g o n s u c h a m o t i o n

, t h e s t a n d a r d a p p l i e d b y b o t h t h e t r i a l

c o u r t a n d t h e a p p e l l a t e c o u r t i s t h e s a m e a s t h a t a p p l i e d t o a

-6-m o t i o n f o r d i r e c t e d v e r d i c t m a d e d u r i n g t r i a l

. T h e r e f o r e

, t h e t r i a l

c o u r t a n d a p p e l l a t e c o u r t a r e r e q u i r e d t o t a k e t h e s t r o n g e s t

l e g i t i m a t e v i e w o f t h e e v i d e n c e i n f a v o r o f t h e o p p o n e n t o f t h e

m o t i o n

, a l l o w a l l r e a s o n a b l e i n f e r e n c e s i n h i s o r h e r f a v o r

, d i s c a r d a l l c o u n t e r v a i l i n g e v i d e n c e

, a n d d e n y t h e m o t i o n w h e n

t h e r e i s a n y d o u b t a s t o t h e c o n c l u s i o n s t o b e d r a w n f r o m t h e

e v i d e n c e

. A v e r d i c t s h o u l d n o t b e d i r e c t e d d u r i n g

, o r a f t e r

, t r i a l

e x c e p t w h e r e a r e a s o n a b l e m i n d c o u l d d r a w b u t o n e c o n c l u s i o n

.

U s h e r v

. C h a r l e s B l a l o c k & S o n s , I n c

. , 3 3 9 S

. W

. 3 d 4 5

, 5 7 ( T e n n

. C t

. A p p

. 2 0 1 0 ) ( c i t i n g

M e r c e r v

. V

a n d e r b i l t U

n i v e r s i t y , I n c

. , 1 3 4 S

. W

. 3 d 1 2 1

, 1 3 0

- 3 1 ( T e n n

. 2 0 0 4 ) ( c i t a t i o n s

o m i t t e d ) )

.

A t r i a l c o u r t ’ s d e c i s i o n t o g r a n t a m o t i o n f o r d i r e c t e d v e r d i c t i s a q u e s t i o n o f l a w

.

U n d e r w o o d v

. H C

A H e a l th S e r v s

. o

f T e n n e s s e e , I

n c

. , 8 9 2 S

. W

. 2 d 4 2 3

, 4 2 5 ( T e n n

. C t

. A p p

.

1 9 9 4 )

. T h i s C o u r t r e v i e w s q u e s t i o n s o f l a w d e n o v o w i t h n o p r e s u m p t i o n t h a t t h e t r i a l c o u r t

d e c i d e d t h e m c o r r e c t l y

. S

. C o n s t r u c t o r s , I n c

. v

. L o u d o n C o

. B d

. o f E d u c

. , 5 8 S

. W

. 3 d 7 0 6

,

7 1 0 ( T e n n

. 2 0 0 1 ) ; G r e e n v

. M o o r e

, 1 0 1 S

. W

. 3 d 4 1 5

, 4 1 8 ( T e n n

. 2 0 0 3 ) ; B o w d e n v

. W a r d

,

2 7 S

. W

. 3 d 9 1 3

, 9 1 6 ( T e n n

. 2 0 0 0 )

.

I V

.

A

.

A m b u r n c h a l l e n g e s t h e g r a n t o f d i r e c t e d v e r d i c t

. S h e c h a l l e n g e s t h e t r i a l c o u r t ’ s

f i n d i n g t h a t t h e e v i d e n c e r e a s o n a b l y l e a d s o n l y t o t h e c o n c l u s i o n t h a t t h e t r a n s f e r o f t h e

D a y b r e a k W a y p r o p e r t y t o h e r w a s f r a u d u l e n t

. A m b u r n c o n t e n d s t h a t t h e c o u r t

, i n o r d e r t o

f i n d t h a t n o r e a s o n a b l e m i n d c o u l d r e a c h a n y o t h e r c o n c l u s i o n

, n e c e s s a r i l y f a i l e d t o t a k e t h e

s t r o n g e s t l e g i t i m a t e v i e w o f t h e e v i d e n c e i n h e r f a v o r

. S h e a r g u e s t h a t t h e c o u r t e r r e d i n

f a i l i n g t o c o n s t r u e t h e e v i d e n c e i n h e r f a v o r a n d b y f

a i l i n g t o d i s r e g a r d a l l c o u n t e r v a i l i n g

e v i d e n c e

. S t a t e d d i f

f e r e n t l y

, A m b u r n c o n t e n d s t h a t a l l o w i n g t h e c a s e t o g o t o t h e j u r y “ c o u l d

h a v e r e s u l t e d i n t h e C o u r t r u l i n g t h a t a f r a u d u l e n t t r a n s f

e r d i d n o t o c c u r

. ” T h e E x e c u t r i x

r e s p o n d s t h a t t h e t r i a l c o u r t ’ s j u d g m e n t i s s u p p o r t e d b y u n d i s p u t e d e v i d e n c e o f b o t h a c t u a l

a n d c o n s t r u c t i v e f

r a u d a n d s h o u l d b e a f

f i r m e d

.

A s p r e v i o u s l y n o t e d

, t h e t r i a l c o u r t g r a n t e d t h e E x e c u t r i x a d i r e c t e d v e r d i c t a t t h e c l o s e

o f t h e p r o o f

. I t d i d s o p u r s u a n t t o T e n n

. R

. C i v

. P

. 5 0

. 0 1

. T h e R u l e p r o v i d e s a s f o l l o w s :

A m o t i o n f

o r a d i r e c t e d v e r d i c t m a y b e m a d e a t t h e c l o s e o f t h e

e v i d e n c e o f

f e r e d b y a n o p p o s i n g p a r t y o r a t t h e c l o s e o f t h e c a s e

.

-7-T h e c o u r t s h a l l r e s e r v e r u l i n g u n t i l a l l p a r t i e s a l l e g i n g f a u l t

a g a i n s t a n y o t h e r p a r t y h a v e p r e s e n t e d t h e i r r e s p e c t i v e

p r o o f

- i n

- c h i e f

. A p a r t y w h o m o v e s f o r a d i r e c t e d v e r d i c t a t t h e

c l o s e o f t h e e v i d e n c e o f

f e r e d b y a n o p p o n e n t m a y o f f e r e v i d e n c e

i n t h e e v e n t t h a t t h e m o t i o n i s n o t g r a n t e d

, w i t h o u t h a v i n g

r e s e r v e d t h e r i g h t s o t o d o a n d t o t h e s a m e e x t e n t a s i f t h e

m o t i o n h a d n o t b e e n m a d e

. A m o t i o n f o r a d i r e c t e d v e r d i c t

w h i c h i s n o t g r a n t e d i s n o t a w a i v e r o f t r i a l b y j u r y e v e n t h o u g h

a l l p a r t i e s t o t h e a c t i o n h a v e m o v e d f o r d i r e c t e d v e r d i c t s

. T h e

o r d e r o f t h e c o u r t g r a n t i n g a m o t i o n f o r a d i r e c t e d v e r d i c t i s

e f f e c t i v e w i t h o u t a n y a s s e n t o f t h e j u r y

.

E n r o u t e t o i t s r u l i n g

, t h e c o u r t s t a t e d

, i n p a r t :

T H E C O U R T : I a m

. . . l e a n i n g t o w a r d a d i r e c t e d v e r d i c t

. T h e

e v i d e n c e h e r e i s u n d i s p u t e d

. [ T h e J u d g m e n t D e b t o r ] g o t

$ 1 0 8

, 0 0 0

. 0 0 i n c a s h

. [ T h e J u d g m e n t D e b t o r ] t o o k $ 1 0 7

-

w h a t e v e r t h e p u r c h a s e p r i c e o n t h i s p r o p e r t y

- - [ t h e J u d g m e n t

D e b t o r ] t o o k i t i n h i m s e l f

. H e w a s

, i f n o t t h e m a i n m o v i n g f o r c e

i n b u y i n g t h e h o u s e

, h e w a s i n v o l v e d

- - I f o r g e t t h e w i t n e s s ’ s

e x a c t w o r d s

, b u t i n v o l v e d t o a g r e a t d e g r e e

.

T h e n y o u h a v e a l l t h e s e b a d g e s o f f r a u d

, w h i c h I ’ m t e l l i n g y o u

,

t h e y a r e r i g h t h e r e

, e v e r y o n e o f t h e m

, a n d t h e r e i s n o

e x p l a n a t i o n o f

f e r e d

. [ A m b u r n ] j u s t s a y s

, “ L o o k

, I d o n ’ t k n o w

,

I d o n ’ t k n o w

. ” O n t o p o f t h a t

, y o u h a v e [ A m b u r n ] i n h e r o w n

d e p o s i t i o n s a y i n g

, l o o k

, m o t h e r a n d [ t h e J u d g m e n t D e b t o r ]

s t o p p e d p a y i n g o n t h e K n o x v i l l e h o u s e a n d l e t i t g o i n t o

f o r e c l o s u r e b e c a u s e t h e y d i d n ’ t w a n t t o c o n t i n u e t o p a y t h e d e b t s

a n d b i l l s a s s o c i a t e d w i t h i t w h e n t h e y w e r e g o i n g t o g e t a b i g

j u d g m e n t a g a i n s t t h e m a n d j u s t l o s e i t

.

* * *

N o w

, i f y o u c a n t e l l m e w h a t o t h e r c o n c l u s i o n c o u l d a

r e a s o n a b l e m i n d d r a w

, M r

. C o l e ? T h e r e i s n o q u e s t i o n

. T h e r e

i s n o q u e s t i o n b u t t h a t [ t h e J u d g m e n t D e b t o r ] c o n t r i b u t e d

.

T h e r e i s n o q u e s t i o n b u t t h a t h e c o n t r i b u t e d

. . . t o t h e p u r c h a s e

o f t h i s p r o p e r t y

. A n d t h e r e i s n o e v i d e n c e t h a t a n y b o d y e l s e d i d

.

-8-[ M r

. C o l e

, C o u n s e l f o r A m b u r n ] : Y e s

, t h e r e i s

, y o u r H o n o r

.

* * *

I t i s i n t h e I n t e r r o g a t o r i e s

, [ A m b u r n ] s t a t e d t h a t R o b i n C o l l i n s

c o n t r i b u t e d a s w e l l

. T h a t i s i n e v i d e n c e

.

T H E C O U R T : O h

, I r e m e m b e r i t

.

* * *

S t a t e w i t h p a r t i c u l a r i t y t h e s o u r c e o f a l l t h e f u n d s u s e d t o

p u r c h a s e 2 8 3 5 D a y b r e a k W a y

, . . . . U p o n i n f o r m a t i o n a n d

b e l i e f

, [ t h e J u d g m e n t D e b t o r ] a n d R o b i n C o l l i n s p a i d f o r 2 8 3 5

D a y b r e a k W a y

, w h i c h [ A m b u r n ] b e l i e v e s t o t o t a l $ 1 0 9

, 0 0 0

. 0 0

.

E x p l a i n w h y

. . . D a y b r e a k W a y w a s p u r c h a s e d w i t h c a s h

. U p o n

i n f o r m a t i o n a n d b e l i e f

, D a y b r e a k W a y w a s p a i d i n c a s h b y a

c o m b i n a t i o n o f c a s h f

r o m [ t h e J u d g m e n t D e b t o r ] a n d R o b i n

C o l l i n s

, o f c o u r s e

, . . . w h i c h t h e y j o i n t l y s e c u r e d

.

M r

. C o l e

, t h e m o t i o n i s g r a n t e d

. T h e m o t i o n i s g o o d

. T h e

b a d g e s o f f

r a u d

, t h e C o u r t ’ s o p i n i o n

, n o r e a s o n a b l e m i n d c o u l d

d i f f e r

. I

. . . t h o u g h t a b o u t r e s e r v i n g j u d g m e n t o n t h e m o t i o n

a n d g o i n g a h e a d a n d s u b m i t t i n g t h e m a t t e r t o t h e j u r y

, b u t

, n o

,

t h e m o t i o n

. . . i s g o o d u p o n t h e e v i d e n c e h e r e

. T h e r e i s j u s t n o

r e a s o n a b l e m i n d c o u l d r e a c h a n y o t h e r c o n c l u s i o n

. T h e r e i s j u s t

t o o m u c h

, j u s t t o o m u c h

. . . .

I n a d d i t i o n t o i t s o r a l p r o n o u n c e m e n t

, t h e t r i a l c o u r t m a d e a d d i t i o n a l p e r t i n e n t f i n d i n g s

a s f o l l o w s :

T h e [ J u d g m e n t D e b t o r ]

. . . u s e d O n e H u n d r e d S e v e n T h o u s a n d

D o l l a r s ( $ 1 0 7

, 0 0 0 )

, i n c a s h f o r t h e p u r c h a s e o f [ t h e D a y b r e a k

W a y p r o p e r t y ]

.

[ T h e E x e c u t r i x ] b e c a m e a c r e d i t o r o f J u d g m e n t D e b t o r b e f o r e

t h e p u r c h a s e o f

. . . [ t h e D a y b r e a k W a y p r o p e r t y ]

.

-9-J u d g m e n t D e b t o r d i d n o t r e c e i v e f r o m

. . . [ A m b u r n ] a n y t h i n g

o f a n e q u i v a l e n t v a l u e i n e x c h a n g e f o r h i s p u r c h a s e o f

. . . [ t h e

D a y b r e a k W a y p r o p e r t y ]

.

J u d g m e n t D e b t o r w a s i n s o l v e n t o r r e n d e r e d i n s o l v e n t a s a r e s u l t

o f t h e p u r c h a s e o f [ t h e D a y b r e a k W a y p r o p e r t y ]

.

W i t h r e s p e c t t o t h e n i n e ( 9 ) “ b a d g e s o f f r a u d ” i d e n t i f

i e d b y t h e

C o u r t i n i t s p r e v i o u s f

i n d i n g s

, [ A m b u r n ] h a s n o t c a r r i e d h e r

b u r d e n o f p r o v i d i n g p r o o f o f a n e x p l a n a t i o n f o r t h e s e s u s p i c i o u s

c i r c u m s t a n c e s

.

B

.

O u r a n a l y s i s o f t h e t r i a l c o u r t ’ s g r a n t o f a d i r e c t e d v e r d i c t b e g i n s w i t h a r e v i e w o f t h e

s t a t u t o r y r e q u i r e m e n t s f o r e s t a b l i s h i n g a c l a i m f o r a f r a u d u l e n t c o n v e y a n c e

. T e n n e s s e e ’ s

v e r s i o n o f t h e a p p l i c a b l e l a w

– t h e U n i f o r m F r a u d u l e n t T r a n s f

e r A c t

– i s c o d i f

i e d a t T e n n

.

C o d e A n n

. § 6 6

- 3

- 3 0 1

, e t s e q

. ( 2 0 0 4 ) ( “ U F T A ” )

. T h e A c t d e l i n e a t e s t w o t y p e s o f f r a u d u l e n t

t r a n s f e r s

– t h e f

i r s t a p p l i e s t o a d e b t o r ’ s p r e s e n t a n d f u t u r e c r e d i t o r s a n d i n v o l v e s a c t u a l

f r a u d

, w h i l e t h e s e c o n d a p p l i e s o n l y t o p r e s e n t c r e d i t o r s a n d a d d r e s s e s c o n s t r u c t i v e f r a u d

.

S e e T e n n

. C o d e A n n

. § § 6 6

- 3

- 3 0 5 ( a ) ( 1 )

, 6 6

- 3

- 3 0 6 ( a ) ( 2 0 0 4 )

. V a r i o u s r e m e d i e s a r e a v a i l a b l e

t o a n a f f e c t e d c r e d i t o r

. S e e T e n n

. C o d e A n n

. § 6 6

- 3

- 3 0 8

. U n d e r t h e U F T A

, a “ t r a n s f e r ” i s 3

d e f i n e d

, w i t h r e s p e c t t o b o t h s t a t u t e s

, a s i n c l u d i n g “ e v e r y m o d e

, d i r e c t o r i n d i r e c t

, a b s o l u t e

o r c o n d i t i o n a l

, v o l u n t a r y o r i n v o l u n t a r y

, o f d i s p o s i n g o f o r p a r t i n g w i t h a n a s s e t o r a n i n t e r e s t

i n a n a s s e t

, a n d i n c l u d e s p a y m e n t o f m o n e y

, r e l e a s e

, l e a s e

, a n d c r e a t i o n o f a l i e n o r o t h e r

e n c u m b r a n c e

. ” T e n n

. C o d e A n n

. § 6 6

- 3

- 3 0 2 ( 1 2 )

. I n t h e i n s t a n t c a s e

, t h e r e i s n o d i s p u t e t h a t

a t r a n s f e r t o o k p l a c e w i t h r e s p e c t t o t h e D a y b r e a k W a y p r o p e r t y

. T a k i n g t h e s t a t u t e s i n t u r n

,

w e t h u s c o n s i d e r w h e t h e r t h e t r a n s f e r w a s f r a u d u l e n t

.

C

.

I n o r d e r t o e s t a b l i s h a c l a i m o f a f r a u d u l e n t t r a n s f

e r p u r s u a n t t o S e c t i o n 6 6

- 3

-

3 0 5 ( a ) ( 1 )

, i t m u s t b e s h o w n t h a t t h e t r a n s f e r w a s m a d e w i t h t h e “ a c t u a l i n t e n t t o h i n d e r

, d e l a y

, o r d e f

r a u d a n y c r e d i t o r o f t h e d e b t o r

. ” I n m a k i n g t h i s d e t e r m i n a t i o n

, t h e c o u r t s a r e

g u i d e d b y a c o n s i d e r a t i o n o f t h e f o l l o w i n g f

a c t o r s

, i n c l u d i n g w h e t h e r

I n it s fi nal j udgm ent

, the tr ia l cou rt st at ed tha t the par ti es in the pre sen t cas e agree d i n a pre

- tr ia l 3

con fe re nce tha t dives ti ng ti tl e of the Daybrea k Wa y pro per ty out of Am bur n and int o the Exec utr ix was the

pro per re m edy if

a f ra udul ent tr ans fe r wa s e st abl is hed

.

-10-( 1 ) T h e t r a n s f e r o r o b l i g a t i o n w a s t o a n i n s i d e r ;

( 2 ) T h e d e b t o r r e t a i n e d p o s s e s s i o n o r c o n t r o l o f t h e p r o p e r t y

t r a n s f e r r e d a f t e r t h e t r a n s f

e r ;

( 3 ) T h e t r a n s f

e r o r o b l i g a t i o n w a s d i s c l o s e d o r c o n c e a l e d ;

( 4 ) B e f o r e t h e t r a n s f

e r w a s m a d e o r o b l i g a t i o n w a s i n c u r r e d

, t h e

d e b t o r h a d b e e n s u e d o r t h r e a t e n e d w i t h s u i t ;

( 5 ) T h e t r a n s f

e r w a s o f s u b s t a n t i a l l y a l l t h e d e b t o r ' s a s s e t s ;

( 6 ) T h e d e b t o r a b s c o n d e d ;

( 7 ) T h e d e b t o r r e m o v e d o r c o n c e a l e d a s s e t s ;

( 8 ) T h e v a l u e o f t h e c o n s i d e r a t i o n r e c e i v e d b y t h e d e b t o r w a s

r e a s o n a b l y e q u i v a l e n t t o t h e v a l u e o f t h e a s s e t t r a n s f e r r e d o r t h e

a m o u n t o f t h e o b l i g a t i o n i n c u r r e d ;

( 9 ) T h e d e b t o r w a s i n s o l v e n t o r b e c a m e i n s o l v e n t s h o r t l y a f t e r

t h e t r a n s f

e r w a s m a d e o r t h e o b l i g a t i o n w a s i n c u r r e d ;

( 1 0 ) T h e t r a n s f

e r o c c u r r e d s h o r t l y b e f o r e o r s h o r t l y a f

t e r a

s u b s t a n t i a l d e b t w a s i n c u r r e d ; a n d

( 1 1 ) T h e d e b t o r t r a n s f

e r r e d t h e e s s e n t i a l a s s e t s o f t h e b u s i n e s s

t o a l i e n o r w h o t r a n s f

e r r e d t h e a s s e t s t o a n i n s i d e r o f t h e d e b t o r

.

T e n n

. C o d e A n n

. § 6 6

- 3

- 3 0 5 ( b )

. T h e r e c o r d r e f l e c t s t h a t t h e c o u r t c o n s i d e r e d t h e e v i d e n c e

r e g a r d i n g e a c h o f

t h e a b o v e

- c i t e d s t a t u t o r y f a c t o r s a n d e x p r e s s l y f

o u n d ( w i t h t h e e x c e p t i o n

o f f a c t o r e l e v e n

, w h i c h i t h e l d w a s i n a p p l i c a b l e i n t h e p r e s e n t c a s e ) t h e e x i s t e n c e o f e v e r y

f a c t o r t e n d i n g t o e s t a b l i s h a c t u a l f r a u d o n t h e J u d g m e n t D e b t o r ’ s p a r t

. W e q u o t e p e r t i n e n t

p o r t i o n s o f t h e c o u r t ’ s r u l i n g e l a b o r a t i n g a s t o c e r t a i n f a c t o r s :

N u m b e r 3 : T h e t r a n s f e r o r o b l i g a t i o n w a s d i s c l o s e d o r

c o n c e a l e d

. T h e C o u r t f

i n d s t h a t t h e t i t l i n g o f t h e p r o p e r t y i n

. . .

A m b u r n ’ s n a m e w a s i n d e e d a n a t t e m p t t o c o n c e a l t h e t r a n s f e r

.

-11-N u m b e r 5 : T h e t r a n s f e r w a s o f s u b s t a n t i a l l y a l l t h e [ D ] e b t o r ’ s

a s s e t s

. T h e C o u r t b e l i e v e s t h a t f a c t o r i s p r e s e n t h e r e

. A g a i n [

, ]

t h e t r a n s f

e r o r h e r e

, [ J u d g m e n t D e b t o r ]

, h a d l e t a h o u s e i n

K n o x v i l l e g o i n t o f

o r e c l o s u r e a n d l o s e i t s p e c i f i c a l l y i n a n

a t t e m p t t o t r y t o a v o i d l o s i n g i t t o w a r d p a y m e n t o f t h i s

[ j u d g m e n t ] d e b t w h i c h h e a l r e a d y o w e d

.

N u m b e r 6 : T h e d e b t o r a b s c o n d e d

. T h a t f a c t o r i s p r e s e n t h e r e

. [ J u d g m e n t D e b t o r ] w a s n ’ t h e r e a t a n y t i m e i n t h i s l a w s u i t

. . . .

N u m b e r 7 : T h e d e b t o r r e m o v e d o r c o n c e a l e d a s s e t s

. T h e c o u r t

f i n d s t h a t f

a c t o r i s p r e s e n t h e r e

. Y o u g e t $ 1 0 9

, 0 0 0

. 0 0 i n c a s h

,

c a s h c a s h

, o n t h e s a l e o f a h o u s e

. . . t h e r e i s n o t h i n g i l l e g a l

a b o u t t h a t

, b u t i t i s e x t r e m e l y u n u s u a l

, a n d t h e n y o u t u r n a r o u n d

a s h o r t p e r i o d o f t i m e l a t e r a n d y o u b u y a n o t h e r h o u s e w i t h c a s h

c a s h f o r $ 1 0 7

, 0 0 0

. 0 0 a n d t i t l e i t i n s o m e b o d y e l s e ’ s n a m e

, t h e

C o u r t c o n c l u d e s t h a t w a s a n a t t e m p t t o c o n c e a l t h e a s s e t s

.

N u m b e r 8 : T h e v a l u e o f t h e c o n s i d e r a t i o n r e c e i v e d b y t h e d e b t o r

w a s r e a s o n a b l y e q u i v a l e n t

. H e r e [ J u d g m e n t D e b t o r ] d i d n ’ t

r e c e i v e a n y t h i n g o f v a l u e o t h e r t h a n a p r o m i s e

, o r a l p r o m i s e

, n o t

i n c l u d e d i n t h e t i t l e p a p e r s

. . . t h a t

. . . R o b i n

. . . w o u l d h a v e a

p l a c e t o l i v e

.

T h e b u r d e n i s o n t h e p l a i n t i f f t o p r o v e t h a t a p a r t i c u l a r t r a n s f e r i s f r a u d u l e n t

. T h e

f i n d i n g o f f

r a u d i s b a s e d u p o n t h e f a c t s a n d c i r c u m s t a n c e s o f e a c h c a s e a n d i s t y p i c a l l y

p r o v e n b y c i r c u m s t a n t i a l e v i d e n c e

. N a d l e r v

. M o u n t a i n V

a l l e y C h a p e l B u s

. T

r u s t

, N o

.

E 2 0 0 3

- 0 0 8 4 8

- C O A

- R 3

- C V

, 2 0 0 4 W L 1 4 8 8 5 4 4

, a t * 2 ( T e n n

. C t

. A p p

. E

. S

. , f i l e d J u n e 3 0

,

2 0 0 4 ) ( c i t i n g M a c o n B a n k & T r u s t C o

. v

. H o l

l a n d

, 7 1 5 S

. W

. 2 d 3 4 7

, 3 4 9 ( T e n n

. C t

. A p p

.

1 9 8 6 ) )

. I n a d d i t i o n t o t h e a b o v e

- c i t e d s t a t u t o r y f a c t o r s

, c i r c u m s t a n t i a l e v i d e n c e m a y c o m e

i n t h e f o r m o f “ b a d g e s o f f

r a u d ”

– c i r c u m s t a n t i a l i n d i c a t o r s u s e d b y t h e c o u r t s t o p e r c e i v e

a d e b t o r ’ s i n t e n t f

o r f r a u d u l e n t t r a n s f

e r p u r p o s e s

. B a d g e s o f f r a u d h a v e b e e n d e s c r i b e d a s

“ a n y f a c t [ s ] t h a t t h r o w [ ] s u s p i c i o n o n t h e t r a n s a c t i o n a n d c a l l [ ] f o r a n e x p l a n a t i o n

. ” M a c o n

B a n k

, 7 1 5 S

. W

. 2 d a t 3 4 9

. T e n n e s s e e c o u r t s h a v e i d e n t i f i e d t h e f o l l o w i n g b a d g e s o f f

r a u d :

1

. T h e t r a n s f

e r o r i s i n a p r e c a r i o u s f

i n a n c i a l c o n d i t i o n

.

2

. T h e t r a n s f

e r o r k n e w t h e r e w a s o r s o o n w o u l d b e a l a r g e

m o n e y j u d g m e n t r e n d e r e d a g a i n s t t h e t r a n s f e r o r

.

-12-3

. I n a d e q u a t e c o n s i d e r a t i o n w a s g i v e n f o r t h e t r a n s f

e r

.

4

. S e c r e c y o r h a s t e e x i s t e d i n c a r r y i n g o u t t h e t r a n s f e r

.

5

. A f a m i l y o r f

r i e n d s h i p r e l a t i o n s h i p e x i s t e d b e t w e e n t h e

t r a n s f e r o r a n d t h e t r a n s f

e r e e ( s )

.

6

. T h e t r a n s f

e r i n c l u d e d a l l o r s u b s t a n t i a l l y a l l o f t h e t r a n s f e r ’ s

n o n e x e m p t p r o p e r t y

.

7

. T h e t r a n s f

e r o r r e t a i n e d a l i f

e e s t a t e o r o t h e r i n t e r e s t i n t h e

p r o p e r t y t r a n s f

e r r e d

.

8

. T h e t r a n s f

e r o r f a i l e d t o p r o d u c e a v a i l a b l e e v i d e n c e e x p l a i n i n g

o r r e b u t t i n g a s u s p i c i o u s t r a n s a c t i o n

.

9

. T h e r e i s a l a c k o f i n n o c e n t p u r p o s e o r u s e f o r t h e t r a n s f

e r

.

N a d l e r , a t * 2 ( c i t i n g I

n r e H i c k s

, 1 7 6 B

. R

. 4 6 6

, 4 7 0 ( B a n k r

. W

. D

. T e n n

. 1 9 9 5 ) ) ; S t o n e v

.

S m i l e

, E 2 0 0 9

- 0 0 0 4 7

- C O A

- R 3

- C V

, 2 0 0 9 W L 4 8 9 3 5 6 3

, a t * 5 ( T e n n

. C t

. A p p

. E

. S

. , f i l e d D e c

.

1 8

, 2 0 0 9 )

. “ T h e p r e s e n c e o f o n e o r m o r e o f

t h e b a d g e s o f f

r a u d g i v e s r i s e t o a p r e s u m p t i o n

o f f r a u d a n d c o n s e q u e n t l y s h i f t s t h e b u r d e n o f d i s p r o v i n g f r a u d t o t h e d e f

e n d a n t

. ” I

d

. ( c i t i n g

M a c o n B a n k

, 7 1 5 S

. W

. 2 d a t 3 4 9 )

.

H e r e

, t h e t r i a l c o u r t e x p r e s s l y f o u n d t h a t a l l n i n e “ b a d g e s o f f r a u d ” w e r e p r e s e n t

.

W e a g r e e

. O n o u r r e v i e w

, w e c o n c l u d e t h a t t h e p r e s e n c e o f t h e s t a t u t o r y f a c t o r s s e t f

o r t h i n

S e c t i o n 6 6

- 3

- 3 0 5 ( b ) a s w e l l a s e a c h o f t h e c o m m o n l a w b a d g e s o f f r a u d a m o u n t t o

o v e r w h e l m i n g

, c i r c u m s t a n t i a l i n d i c a t o r s o f t h e J u d g m e n t D e b t o r ’ s “ a c t u a l i n t e n t t o h i n d e r

, d e l a y

, o r d e f

r a u d ” h i s c r e d i t o r s

, t h e E x e c u t r i x i n p a r t i c u l a r

. I n c o n s i d e r i n g t h e b a d g e s o f

f r a u d

, t h e t r i a l c o u r t f

u r t h e r o b s e r v e d

, i n r e l e v a n t p a r t :

T h e l a c k o f a n i n n o c e n t p u r p o s e f o r t h e t r a n s f

e r

. A n o t h e r b i g

t h i n g h e r e

, t h e r e i s a b s o l u t e l y n o e x p l a n a t i o n o f f e r e d f o r a n y o f

t h i s

, n o e x p l a n a t i o n

. [ A m b u r n ]

- - A n d l e t m e s a y t h i s

. I d o n o t

m e a n t o l a y a n y o f

t h i s a t [ A m b u r n ’ s ] d o o r

. [

. . . . ]

. T h e r e i s n o

e v i d e n c e

, n o e v i d e n c e

, t h a t s h e w a s c u l p a b l e p e r s o n a l l y i n a n y

w a y

. I t h i n k t h i s w a s a s c h e m e o f [ t h e J u d g m e n t D e b t o r ] a n d

,

u n f o r t u n a t e l y

, [ A m b u r n ] g o t c a u g h t u p i n i t

.

-13-A n d t h e n

, . . . : T h e t r a n s f e r o r ’ s f a i l u r e t o o f

f e r e v i d e n c e

e x p l a i n i n g a w a y t h e s u s p i c i o u s n a t u r e o f t h e t r a n s f e r

. A g a i n

, [ t h e J u d g m e n t D e b t o r ] i s n o t e v e n h e r e

, n o t b e e n h e r e a t a n y

t i m e i n c o n n e c t i o n w i t h t h i s l a w s u i t

.

R o b i n [ ] i s n o t h e r e

. S h e h a s n o t b e e n h e r e a t a n y t i m e

. . . .

S h e w a s n ’ t h e r e a t t h e t r i a l t o d a y

.

T h e r e i s a b s o l u t e l y n o e x p l a n a t i o n o f f e r e d h e r e

. [

. . . . ]

. T o o

m a n y b a d g e s o f f

r a u d

, t o o m a n y f

a c t s

. T h e f

a c t t h a t [ t h e

J u d g m e n t D e b t o r ] a s k e d f o r t h e c a s h [ f

r o m t h e B u y e r s o f t h e

B r e c k e n r i d g e p r o p e r t y ]

, a s k e d f o r i t e a r l y

, b y t h e w a y

, a s k e d f o r

i t e a r l y

, g o t i t e a r l y u p o n c o n d i t i o n t h a t i t w o u l d b e p a i d i n c a s h

.

A n d t h e n s h o r t l y t h e r e a f t e r t u r n e d a r o u n d a n d t o o k a l a r g e s u m

o f m o n e y

, $ 1 0 7

, 0 0 0

. 0 0

, i n a c l o t h b a g

, a l l b u t t h e l a s t $ 2

, 0 0 0 o f

i t s t i l l b e a r i n g t h e b a n k b a n d s

, a n d p a i d f o r t h i s h o u s e

.

J u s t t o o m a n y

, . . . t o o m a n y t h i n g s t o b e e x p l a i n e d a w a y

. Y o u

j u s t c o u l d n ’ t

. . . h e j u s t d i d n ’ t

, h e c o u l d n ’ t e x p l a i n t h e m a w a y

.

A g a i n

, “ [ w ] h e r e t h e c i r c u m s t a n c e s o f a t r a n s f e r o f p r o p e r t y b y a d e b t o r a r e s u s p i c i o u s

,

t h e f a i l u r e o f t h e p a r t i e s t o t e s t i f y o r t o p r o d u c e a v a i l a b l e e x p l a n a t i o n o r r e b u t t i n g e v i d e n c e

i s a b a d g e o f f

r a u d

. ” U n i o n B a n k v

. C h a

f f i n

, 2 4 T e n n

. A p p

. 5 2 8

, 1 4 7 S

. W

. 2 d 4 1 4 ( 1 9 4 0 )

.

I n t h e i n s t a n t c a s e

, p r o o f o f t h e e x i s t e n c e o f e v e r y a p p l i c a b l e s t a t u t o r y f a c t o r a n d n u m e r o u s

b a d g e s o f f

r a u d s u r r o u n d t h e t r a n s f e r o f t h e D a y b r e a k W a y p r o p e r t y

. T h e r e l e v a n t f a c t s t h u s

“ t h r e w t h e b u r d e n o f g o i n g f o r w a r d w i t h p r o o f o f a n e x p l a n a t i o n o n t h e [ J u d g m e n t D e b t o r ]

. ”

M a c o n B a n k a n d T

r u s t C o

. v

. H o l

l a n d

, 7 1 5 S

. W

. 2 d a t 3 4 9

. N o s u c h p r o o f w a s

f o r t h c o m i n g

. A c c o r d i n g l y

, t h e e v i d e n c e s u p p o r t s t h e c o n c l u s i o n t h a t a f r a u d u l e n t t r a n s f

e r

w a s c o n c l u s i v e l y s h o w n

. M o r e s i g n i f i c a n t l y i n t h e c o n t e x t o f t h e E x e c u t r i x ’ s m o t i o n f o r

d i r e c t e d v e r d i c t

, w e c o n c l u d e t h a t t h e r e w e r e n o e v i d e n c e u p o n w h i c h a j u r y c o u l d b a s e a n y

o t h e r c o n c l u s i o n

.

D

.

W e n e x t c o n s i d e r w h e t h e r t h e t r a n s f e r o f t h e D a y b r e a k W a y p r o p e r t y i s p r o p e r l y

d e e m e d f r a u d u l e n t u n d e r T e n n

. C o d e A n n

. § 6 6

- 3

- 3 0 6 ( a )

. T h a t S e c t i o n p r o v i d e s a s f o l l o w s :

A t r a n s f e r m a d e o r o b l i g a t i o n i n c u r r e d b y a d e b t o r i s f r a u d u l e n t

a s t o a c r e d i t o r w h o s e c l a i m a r o s e b e f o r e t h e t r a n s f

e r w a s m a d e

o r t h e o b l i g a t i o n w a s i n c u r r e d i f t h e d e b t o r m a d e t h e t r a n s f e r o r

-14-i n c u r r e d t h e o b l i g a t i o n w i t h o u t r e c e i v i n g a r e a s o n a b l y

e q u i v a l e n t v a l u e i n e x c h a n g e f o r t h e t r a n s f

e r o r o b l i g a t i o n a n d

t h e d e b t o r w a s i n s o l v e n t a t t h a t t i m e o r t h e d e b t o r b e c a m e

i n s o l v e n t a s a r e s u l t o f t h e t r a n s f e r o r o b l i g a t i o n

.

T h u s

, t h e e l e m e n t s r e q u i r e d t o e s t a b l i s h a c l a i m o f a c o n s t r u c t i v e l y f r a u d u l e n t t r a n s f

e r a r e :

1 ) T h e c r e d i t o r ’ s c l a i m a r o s e b e f o r e t h e t r a n s f

e r ;

2 ) T h e d e b t o r d i d n o t r e c e i v e a r e a s o n a b l y e q u i v a l e n t v a l u e ; a n d

3 ) T h e d e b t o r w a s i n s o l v e n t o r r e n d e r e d i n s o l v e n t b y t h e

t r a n s f e r

.

T e n n

. C o d e A n n

. § 6 6

- 3

- 3 0 6 ( a ) ; S t o n e v

. S m i l e

, 2 0 0 9 W L 4 8 9 3 5 6 3 a t * 4

.

A s s e t o u t e a r l i e r i n t h i s o p i n i o n

, t h e t r i a l c o u r t e x p r e s s l y f o u n d t h a t e a c h e l e m e n t w a s

p r o v e n a t t r i a l

. F i r s t

, a s A m b u r n c o n c e d e s

, t h e r e i s n o q u e s t i o n t h a t t h e f i r s t e l e m e n t e x i s t s ;

t h e E x e c u t r i x b e c a m e a c r e d i t o r o f t h e J u d g m e n t D e b t o r b e f o r e t h e D a y b r e a k W a y p r o p e r t y

w a s p u r c h a s e d

. T h e s e c o n d e l e m e n t f o c u s e s o n t h e v a l u e o f t h e c o n s i d e r a t i o n t h e J u d g m e n t

D e b t o r r e c e i v e d i n e x c h a n g e f o r t h e t r a n s f

e r

. A m b u r n a r g u e s t h a t t h e r e i s a d i s p u t e d i s s u e

o f f a c t “ a b o u t t h e e x a c t a m o u n t [ t h e J u d g m e n t D e b t o r ] c o n t r i b u t e d

, i f a n y

, ” t o t h e p u r c h a s e

o f t h e D a y b r e a k W a y p r o p e r t y

. W e d i s a g r e e

. A t t r i a l

, A m b u r n a d m i t t e d t h a t t h e J u d g m e n t

D e b t o r h a d c o n t r i b u t e d “ s o m e ” o f t h e $ 1 0 7

, 0 0 0 p l u s p u r c h a s e m o n e y

. F u r t h e r

, t h e p r o o f

s h o w e d t h a t t h e p u r c h a s e w a s m a d e w i t h c a s h t h a t t h e J u d g m e n t D e b t o r s u p p l i e d s o o n a f t e r

t h e J u d g m e n t D e b t o r r e c e i v e d a r o u n d $ 1 0 9

, 0 0 0 i n c a s h f r o m h i s s a l e o f t h e B r e c k e n r i d g e

p r o p e r t y

. W h i l e A m b u r n s t a t e d i n h e r i n t e r r o g a t o r y r e s p o n s e

, “ u p o n i n f o r m a t i o n a n d b e l i e f

”

– r a t h e r t h a n p e r s o n a l k n o w l e d g e

– t h a t t h e p u r c h a s e w a s m a d e b y b o t h t h e J u d g m e n t D e b t o r

a n d R o b i n

, s h e p r o d u c e d n o e v i d e n c e a t t r i a l o f a n y o t h e r s o u r c e o f t h e m o n e y o t h e r t h a n t h e

J u d g m e n t D e b t o r

. O n t h e e v i d e n c e b e f o r e u s

, n o d i s p u t e d i s s u e o f f a c t e x i s t s a s t o w h e t h e r

t h e m o n e y w a s c o n t r i b u t e d b y t h e J u d g m e n t D e b t o r

. A l l o f i t w a s c o n t r i b u t e d b y h i m

.

T h i s l e a d s u s t o c o n s i d e r w h e t h e r t h e J u d g m e n t D e b t o r r e c e i v e d a n y t h i n g o f

“ r e a s o n a b l y e q u i v a l e n t v a l u e ” i n r e t u r n f o r t h e $ 1 0 7

, 0 0 0 p l u s h e e x p e n d e d

. A m b u r n i n s i s t s

t h a t t h e c o u r t f

a i l e d t o c o n s i d e r t h a t t h e J u d g m e n t D e b t o r r e c e i v e d “ s o m e t h i n g ” f r o m

A m b u r n i n e x c h a n g e f

o r t h e t r a n s f

e r

– t h a t i s

, t h e J u d g m e n t D e b t o r “ r e c e i v e d a p r o m i s e t h a t

[ w i f e R o b i n ] w o u l d r e c e i v e a p l a c e t o l i v e ” i f t h e J u d g m e n t D e b t o r d i e d o r s h e a n d t h e

J u d g m e n t D e b t o r s e p a r a t e d

. T o t h e c o n t r a r y

, t h e t r i a l c o u r t f o u n d t h a t t h e J u d g m e n t D e b t o r

r e c e i v e d n o t h i n g o f v a l u e f r o m A m b u r n i n e x c h a n g e f o r t h e p u r c h a s e a n d t r a n s f e r o f t h e

p r o p e r t y o t h e r t h a n “ a p r o m i s e

, o r a l p r o m i s e

, n o t i n c l u d e d i n t h e t i t l e p a p e r s

. . . t h a t

. . .

R o b i n

. . . w o u l d h a v e a p l a c e t o l i v e

. ” A t t r i a l

, A m b u r n c o n c e d e d t h a t s h e c o n t r i b u t e d

n o t h i n g t o w a r d t h e p u r c h a s e o f t h e p r o p e r t y

, n o r d i d s h e g i v e t h e J u d g m e n t D e b t o r a d e e d

-15-o f t r u s t f

o r t h e p r o p e r t y

, e x c h a n g e a n y t h i n g o f v a l u e

, o r p r o m i s e h i m a n y p a y m e n t i n t h e

f u t u r e

. T h e U F T A e x p r e s s l y p r o v i d e s t h a t “ [ v ] a l u e i s g i v e n f o r a t r a n s f

e r o r a n o b l i g a t i o n

i f

, i n e x c h a n g e f

o r t h e t r a n s f

e r o r o b l i g a t i o n

, p r o p e r t y i s t r a n s f e r r e d o r a n a n t e c e d e n t d e b t i s

s e c u r e d o r s a t i s f

i e d

, b u t v a l u e d o e s n o t i n c l u d e a n u n p e r f o r m e d p r o m i s e m a d e o t h e r w i s e t h a n

i n t h e o r d i n a r

y c o u r s e o

f t h e p r o m i s o r '

s b u s i n e s s t o f

u r n i s h s u p p o r t t o t h e d e b t o r o r a n o t h e r

p e r s o n

. ” T e n n

. C o d e A n n

. § 6 6

- 3

- 3 0 4 ( a ) ( e m p h a s i s a d d e d )

. M o r e o v e r

, t h e o f f i c i a l

c o m m e n t s t o t h e s a m e s e c t i o n m a k e c l e a r t h a t v a l u e i s t o b e d e t e r m i n e d f r o m t h e p e r s p e c t i v e

o f t h e c r e d i t o r w h e r e b y i t i s s t a t e d t h a t “ [ c ] o n s i d e r a t i o n h a v i n g n o u t i l i t y f r o m a c r e d i t o r ’ s

v i e w p o i n t d o e s n o t s a t i s f y t h e s t a t u t o r y d e f

i n i t i o n

. ” C e r t a i n l y

, A m b u r n ’ s p r o m i s e t o a l l o w

h e r m o t h e r t o l i v e i n h e r h o m e i s o f n o v a l u e t o t h e E x e c u t r i x o r a n y o t h e r o f t h e J u d g m e n t

D e b t o r ’ s c r e d i t o r s

.

L a s t l y

, t h e t r i a l c o u r t f o u n d t h a t t h e J u d g m e n t D e b t o r w a s i n s o l v e n t o r r e n d e r e d

i n s o l v e n t b y t h e p u r c h a s e o f t h e D a y b r e a k W a y p r o p e r t y

. S e c t i o n 6 6

- 3

- 3 0 3 ( a ) o f t h e U F T A

p r o v i d e s t h a t a “ d e b t o r i s i n s o l v e n t i f t h e s u m o f

t h e d e b t o r ’ s d e b t s i s g r e a t e r t h a n a l l o f t h e

d e b t o r ’ s a s s e t s

, a t a f

a i r v a l u a t i o n

. ” W i t h e n t r y o f t h e j u d g m e n t s t e m m i n g f r o m t h e O h i o

l a w s u i t

, t h e J u d g m e n t D e b t o r w a s i n d e b t e d t o t h e E x e c u t r i x a l o n e f o r a t l e a s t $ 7 8 9

, 2 7 6

. 9 9

.

T h e r e w a s e v i d e n c e s h o w i n g t h a t

, f r o m F e b r u a r y 2 0 0 9 t h r o u g h A u g u s t 2 0 1 1

, t h e J u d g m e n t

D e b t o r n e v e r m a i n t a i n e d a b a n k a c c o u n t b a l a n c e o v e r $ 1 0

, 0 0 0

, a n d

, m a n y t i m e s

, i t w a s

c o n s i d e r a b l y l e s s

. I n f

a c t

, i n s e v e r a l m o n t h s

, t h e r e c o r d s r e f l e c t e d a n e g a t i v e a c c o u n t b a l a n c e

a n d t h e b a n k ’ s i m p o s i t i o n o f o v e r d r a f t f e e s

. T h e e v i d e n c e s h o w e d t h a t t h e J u d g m e n t D e b t o r

r e c e i v e d i n c o m e i n t h e f o r m o f d i s a b i l i t y b e n e f

i t s t h a t t o t a l e d s o m e $ 4

, 0 0 0 a m o n t h ; n o o t h e r

e v i d e n c e o f a n y i n c o m e s o u r c e w a s p r e s e n t e d

. I n a d d i t i o n

, t h e J u d g m e n t D e b t o r h a d o w n e d

t w o p r o p e r t i e s

– E d e n L a n e a n d t h e B r e c k e n r i d g e p r o p e r t y ; t h e f i r s t w a s f o r e c l o s e d u p o n a n d

t h e s e c o n d s o l d

. N o o t h e r e v i d e n c e o f a n y a s s e t s o f t h e J u d g m e n t D e b t o r w a s p r e s e n t e d

.

A m b u r n t e s t i f

i e d t h a t t h e J u d g m e n t D e b t o r a n d R o b i n h a d a l l o w e d t h e i r E d e n L a n e h o m e t o

g o i n t o f o r e c l o s u r e a n d b e g a n m o v i n g f r o m m o t e l t o m o t e l i n a n e f f o r t t o a v o i d p a y m e n t o f

t h e j u d g m e n t

. I n s h o r t

, A m b u r n ’ s c o n t e n t i o n t h a t a j u r y m a y h a v e r e a s o n a b l y c o n c l u d e d t h a t

t h e J u d g m e n t D e b t o r o w n e d a s s e t s o t h e r t h a n t h o s e r e f l e c t e d i n h i s b a n k a c c o u n t r e c o r d s i s

m o s t u n p e r s u a s i v e ; s u c h a f i n d i n g w o u l d a m o u n t t o n o t h i n g m o r e t h a n p u r e c o n j e c t u r e a s

t h e r e w a s n o b a s i s f

o r s u c h a f

i n d i n g i n t h e e v i d e n c e

. I n o u r v i e w

, t h e e v i d e n c e

o v e r w h e l m i n g l y p r e p o n d e r a t e s i n f a v o r o f t h e f

i n d i n g o f a c o n s t r u c t i v e l y

- f r a u d u l e n t t r a n s f

e r

,

t o t h e e x c l u s i o n o f a n y o t h e r c o n c l u s i o n

.

V

.

I n s u m m a r y

, i f

, f r o m a l l o f t h e e v i d e n c e

, t h e r e i s a r e a s o n a b l e b a s i s f o r d i s a g r e e m e n t

a m o n g r e a s o n a b l e p e r s o n s a s t o w h e t h e r t h e J u d g m e n t D e b t o r f r a u d u l e n t l y t r a n s f

e r r e d t h e

p r o p e r t y

, t h e n t h e q u e s t i o n i s o n e f o r t h e j u r y

. G i v e n t h e e v i d e n c e b e f o r e u s

, w e c o n c l u d e

t h a t t h e r e i s b u t o n e

, i n e s c a p a b l e c o n c l u s i o n t o b e d r a w n f r o m t h e e v i d e n c e a t t r i a l

– t h e

-16-J u d g m e n t D e b t o r ’ s t r a n s f e r o f t h e D a y b r e a k W a y p r o p e r t y t o A m b u r n w a s f r a u d u l e n t

p u r s u a n t t o b o t h T e n n

. C o d e A n n

. § 6 6

- 3

- 3 0 5 ( a ) a n d § 6 6

- 3

- 3 0 6 ( a )

. A c c o r d i n g l y

, t h e t r i a l

c o u r t d i d n o t e r r i n g r a n t i n g t h e E x e c u t r i x a d i r e c t e d v e r d i c t

.

V I

.

T h e j u d g m e n t o f t h e t r i a l c o u r t i s a f f i r m e d

. T h i s c a s e i s r e m a n d e d t o t h e t r i a l c o u r t

,

p u r s u a n t t o a p p l i c a b l e l a w

, f o r e n f o r c e m e n t o f t h e t r i a l c o u r t ’ s j u d g m e n t a n d f o r c o l l e c t i o n

o f c o s t s a s s e s s e d b e l o w

. C o s t s o n a p p e a l a r e t a x e d t o t h e a p p e l l a n t

, B r i t t a n y C

. B r a d l e y

.

_ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ C H A R L E S D

. S U S A N O

, J R

. , J U D G E

-17-