### IN THE SUPREME COU RT OF TEN NESSEE

AT NASHVILL E

Ju ne 13 , 20 12 Ses si on

BSG , LLC v . CHECK VEL OCI TY, INC.

A p p e a l b y P e r m i s s i o n f r o m t h e C o u r t o f A p p e a l s , M i d d l e S e c t i o n

C h a n c e r y C o u r t f

o r D a v i d s o n C o u n t y

N o

. 0 9

- 2 1 1 3

- I I C a r o l L

. M c C o y , C h a n c e l l o r

N o

. M 2 0 1 1

- 0 0 3 5 5

- S C

- R 1 1

- C V

- F i l e d N o v e m b e r 2 0

, 2 0 1 2

A c o n t r a c t r e q u i r e d p a y m e n t o f “ f e e r e s i d u a l s ” f

r o m c u s t o m e r s r e f

e r r e d b y B S G

, L L C t o

C h e c k V e l o c i t y

, a c o m p a n y p r o v i d i n g c h e c k r e

- p r e s e n t m e n t s e r v i c e s

. T h e c o n t r a c t p r o v i d e d

t h a t p a y m e n t o f f

e e r e s i d u a l s s u r v i v e d t h e t e r m i n a t i o n o f t h e a g r e e m e n t b e t w e e n t h e p a r t i e s

a n d c o n t i n u e d u n t i l t h e “ e x p i r a t i o n o f t h e C u s t o m e r a g r e e m e n t s a s t h e y m a y b e r e n e w e d

. ”

T w o a g r e e m e n t s w e r e e x e c u t e d b e t w e e n a r e f e r r e d c u s t o m e r a n d C h e c k V e l o c i t y

. T h e f i r s t

a g r e e m e n t

, w h i c h e x p i r e d b y i t s o w n t e r m s

, p r o v i d e d f o r c h e c k r e

- p r e s e n t m e n t s e r v i c e s

. T h e

s e c o n d a g r e e m e n t c o n t i n u e d t h e r e

- p r e s e n t m e n t s e r v i c e s r e q u i r e d b y t h e f i r s t a g r e e m e n t a n d

a d d e d a d d i t i o n a l s e r v i c e s

. I n a d d i t i o n

, o t h e r t e r m s o f t h e f i r s t a g r e e m e n t w e r e c h a n g e d

, i n c l u d i n g a c h o i c e o f l a w p r o v i s i o n

. W e h o l d t h a t t h e s e c o n d a g r e e m e n t w i t h a d d i t i o n a l

s e r v i c e s a n d c h a n g e d t e r m s w a s n o t a r e n e w a l o f t h e f i r s t a g r e e m e n t

. A c c o r d i n g l y

, w e

r e v e r s e t h e C o u r t o f A p p e a l s a n d a f f i r m t h e t r i a l c o u r t ’ s g r a n t o f s u m m a r y j u d g m e n t i n f a v o r

o f C h e c k V e l o c i t y

.

T e n n

. R

. A p p

. P

. 1 1 A p p e a l b y P e r m i s s i o n ;

J u d g m e n t o f t h e T r i a l C o u r t A f f i r m e d

J A N IC E M

. H O LD E R

, d e l i v e r e d t h e o p i n i o n o f t h e C o u r t

, i n w h i c h G A R Y R

. W A D E

, C

. J

. , a n d

C O R N E LIA A

. C LA R K

, W ILL IA M C

. K O C H

, J R

. , a n d S H A R O N G

. L E E

, J J

. , j o i n e d

.

D a v i d O

. H u f

f ( a t o r a l a r g u m e n t ) a n d N i c k S h e l t o n

, N a s h v i l l e

, T e n n e s s e e

, f o r t h e a p p e l l a n t

,

C h e c k V e l o c i t y

, I n c

.

A l v i n S c o t t D e r r i c k

, N a s h v i l l e

, T e n n e s s e e

, f o r t h e a p p e l l e e

, B S G

, L L CO P I N I O N

I

. F a c t s a n d P r o c e d u r a l H i s t o r y

B S G

, L L C ( “ B S G ” ) a n d C h e c k V e l o c i t y

, I n c

. ( “ C h e c k V e l o c i t y ” ) e n t e r e d i n t o a t w o

y e a r c o n t r a c t o n F e b r u a r y 2 3

, 2 0 0 4

. P u r s u a n t t o t h i s c o n t r a c t

, B S G a g r e e d t o m a r k e t C h e c k

V e l o c i t y ’ s “ R e $ u b m i t I t ” p r o g r a m a n d r e f e r c u s t o m e r s t o C h e c k V e l o c i t y f o r c h e c k c o l l e c t i o n

a n d p r o c e s s i n g

. I n r e t u r n

, C h e c k V e l o c i t y p r o v i d e d B S G w i t h p e r i o d i c c o m p e n s a t i o n o r “ f e e

r e s i d u a l s ” p a y a b l e f

r o m t h e f

e e s C h e c k V e l o c i t y c o l l e c t e d

. T h e c o n t r a c t t e r m i n a t e d o n

F e b r u a r y 2 3

, 2 0 0 6

. O n F e b r u a r y 2 4

, 2 0 0 6

, B S G a n d C h e c k V e l o c i t y e x e c u t e d a s i m i l a r

c o n t r a c t t h a t t e r m i n a t e d o n F e b r u a r y 2 4

, 2 0 0 9

. N o f u r t h e r c o n t r a c t s w e r e e x e c u t e d b e t w e e n

B S G a n d C h e c k V e l o c i t y

.

W h i l e t h e f

i r s t c o n t r a c t b e t w e e n B S G a n d C h e c k V e l o c i t y w a s i n e f f e c t

, B S G r e f

e r r e d

W e i g h t W a t c h e r s I n t e r n a t i o n a l

, I n c

. ( “ W e i g h t W a t c h e r s ” ) t o C h e c k V e l o c i t y f o r c h e c k

c o l l e c t i o n a n d p r o c e s s i n g

. W e i g h t W a t c h e r s a n d C h e c k V e l o c i t y e n t e r e d i n t o a n “ E l e c t r o n i c

C h e c k R e c o v e r y A g r e e m e n t ” ( “ E C R A g r e e m e n t ” ) e f f e c t i v e J u n e 2 9

, 2 0 0 5

. W h e n c h e c k s

w e r e r e t u r n e d f

o r i n s u f f i c i e n t f u n d s

, t h e E C R A g r e e m e n t r e q u i r e d W e i g h t W a t c h e r s t o r e f e r

t h o s e c h e c k s t o C h e c k V e l o c i t y f o r e l e c t r o n i c r e

- p r e s e n t m e n t

. E l e c t r o n i c r e

- p r e s e n t m e n t i s

a t h i r d

- p a r t y c o l l e c t i o n s e r v i c e b y w h i c h a c h e c k t h a t h a s b e e n r e t u r n e d f o r i n s u f f i c i e n t f u n d s

i s r e

- p r e s e n t e d i n e l e c t r o n i c f o r m

. C h e c k V e l o c i t y w a s r e q u i r e d t o c o m p l e t e t h e r e

p r e s e n t m e n t p r o c e s s w i t h i n n i n e t y d a y s f r o m t h e d a t e o f r e c e i p t o f e a c h r e t u r n e d c h e c k

.

A s s i g n m e n t o f t h e E C R A g r e e m e n t w a s p r o h i b i t e d

, a n d t h e a g r e e m e n t w a s g o v e r n e d b y

T e n n e s s e e l a w

. A l t h o u g h t h e E C R A g r e e m e n t e x p i r e d o n J u n e 2 9

, 2 0 0 7

, C h e c k V e l o c i t y

c o n t i n u e d t o p r o v i d e W e i g h t W a t c h e r s w i t h r e

- p r e s e n t m e n t s e r v i c e s a n d c o n t i n u e d t o p a y f e e

r e s i d u a l s t o B S G

.

O n A u g u s t 1 3

, 2 0 0 8

, C h e c k V e l o c i t y a n d W e i g h t W a t c h e r s e n t e r e d i n t o a “ C o l l e c t i o n

S e r v i c e s A g r e e m e n t

. ” P u r s u a n t t o t h e C o l l e c t i o n S e r v i c e s A g r e e m e n t

, C h e c k V e l o c i t y

c o n t i n u e d t o p r o v i d e e l e c t r o n i c r e

- p r e s e n t m e n t s e r v i c e s t o W e i g h t W a t c h e r s

. T h e C o l l e c t i o n

S e r v i c e s A g r e e m e n t i n c l u d e d n e w t e r m s r e q u i r i n g C h e c k V e l o c i t y t o “ [ c ] a r r y o u t r e a s o n a b l e

c o l l e c t i o n e f

f o r t s f o r c r e d i t c a r d d e c l i n e a c c o u n t s

. ” T h e C o l l e c t i o n S e r v i c e s A g r e e m e n t a l s o

c h a n g e d s e v e r a l p r o v i s i o n s i n t h e p r i o r a g r e e m e n t

. C h e c k V e l o c i t y w a s r e q u i r e d t o r e

p r e s e n t r e t u r n e d c h e c k s w i t h i n t w e n t y d a y s i n s t e a d o f t h e n i n e t y d a y s r e q u i r e d b y t h e E C R

A g r e e m e n t

. A s s i g n m e n t o f t h e c o n t r a c t

, w h i c h w a s p r o h i b i t e d b y t h e E C R A g r e e m e n t

, w a s

p e r m i t t e d b y t h e C o l l e c t i o n S e r v i c e s A g r e e m e n t

. A d d i t i o n a l l y

, t h e C o l l e c t i o n S e r v i c e s

A g r e e m e n t w a s g o v e r n e d b y t h e l a w s o f N e w Y o r k r a t h e r t h a n t h e l a w s o f T e n n e s s e e

.

-2-C h e c k V e l o c i t y c o n t i n u e d t o p a y f e e r e s i d u a l s t o B S G u n t i l S e p t e m b e r 1 5

, 2 0 0 8

, a f t e r

w h i c h i t m a d e n o f

u r t h e r p a y m e n t s

. B S G f i l e d a c o m p l a i n t i n t h e C h a n c e r y C o u r t f o r 1

D a v i d s o n C o u n t y a l l e g i n g t h a t C h e c k V e l o c i t y ’ s f a i l u r e t o p a y f

e e r e s i d u a l s o n t h e W e i g h t

W a t c h e r s c o n t r a c t a f

t e r S e p t e m b e r 1 5

, 2 0 0 8

, c o n s t i t u t e d a b r e a c h o f t h e 2 0 0 6 c o n t r a c t

b e t w e e n B S G a n d C h e c k V e l o c i t y

. C h e c k V e l o c i t y d e n i e d t h a t i t o w e d a n y f u r t h e r f e e

r e s i d u a l s t o B S G

. C h e c k V e l o c i t y f i l e d a m o t i o n f

o r s u m m a r y j u d g m e n t a s s e r t i n g t h a t t h e r e

w e r e n o g e n u i n e i s s u e s o f m a t e r i a l f a c t b e c a u s e t h e C o l l e c t i o n S e r v i c e s A g r e e m e n t b e t w e e n

W e i g h t W a t c h e r s a n d C h e c k V e l o c i t y c o n s t i t u t e d a n e w a g r e e m e n t a n d t h e r e f o r e n o f e e

r e s i d u a l s w e r e o w e d t o B S G

. T h e t r i a l c o u r t a g r e e d a n d a w a r d e d s u m m a r y j u d g m e n t i n f a v o r

o f C h e c k V e l o c i t y

.

B S G f i l e d a t i m e l y n o t i c e o f a p p e a l

, a n d t h e C o u r t o f A p p e a l s r e v e r s e d t h e t r i a l c o u r t

.

T h e C o u r t o f A p p e a l s h e l d t h a t t h e 2 0 0 8 C o l l e c t i o n S e r v i c e s A g r e e m e n t b e t w e e n W e i g h t

W a t c h e r s a n d C h e c k V e l o c i t y w a s a r e n e w a l o f t h e 2 0 0 5 E C R A g r e e m e n t

. B S G

, L L C v

.

C h e c k V e l o c i t y

, I n c

. , N o

. M 2 0 1 1

- 0 0 3 5 5

- C O A

- R 3

- C V

, 2 0 1 1 W L 3 5 5 8 2 0 8

, a t * 3 ( T e n n

. C t

.

A p p

. A u g

. 1 1

, 2 0 1 1 )

. A s a r e n e w a l

, C h e c k V e l o c i t y w a s r e q u i r e d t o c o n t i n u e t o p a y f e e

r e s i d u a l s t o B S G

. B S G

, 2 0 1 1 W L 3 5 5 8 2 0 8

, a t * 3

. W e g r a n t e d C h e c k V e l o c i t y p e r m i s s i o n

t o a p p e a l

.

I I

. A n a l y s i s

T h i s c a s e r e q u i r e s u s t o i n t e r p r e t t h e 2 0 0 6 c o n t r a c t b e t w e e n B S G a n d C h e c k V e l o c i t y 2

t o d e t e r m i n e w h e t h e r C h e c k V e l o c i t y c o n t i n u e s t o o w e f e e r e s i d u a l s t o B S G f o r t h e

e l e c t r o n i c r e

- p r e s e n t m e n t s e r v i c e s t o W e i g h t W a t c h e r s

. T h e i n t e r p r e t a t i o n o f a w r i t t e n

c o n t r a c t i s a q u e s t i o n o f l a w

, w h i c h w e r e v i e w d e n o v o

. 8 4 L u m b e r C o

. v

. S m i t h

, 3 5 6

S

. W

. 3 d 3 8 0

, 3 8 3 ( T e n n

. 2 0 1 1 )

. O u r i n t e r p r e t a t i o n o f a c o n t r a c t r e q u i r e s u s t o a s c e r t a i n a n d

g i v e e f f e c t t o t h e p a r t i e s ’ i n t e n t

. A l l s t a t e I n s

. C o

. v

. W a t s o n

, 1 9 5 S

. W

. 3 d 6 0 9

, 6 1 1 ( T e n n

.

2 0 0 6 )

.

T h e l a n g u a g e a t i s s u e i n t h i s c a s e i s t h e t e r m i n a t i o n c l a u s e i n t h e 2 0 0 6 c o n t r a c t

b e t w e e n B S G a n d C h e c k V e l o c i t y

. T h e c o n t r a c t b e t w e e n B S G a n d C h e c k V e l o c i t y p r o v i d e s :

T he con tr act bet ween BSG and Chec k V el oci ty pro vides tha t the net fe e re si dua ls woul d be “pa id 1

m ont hly . . . wit hin 15 d ays fo ll owin g the p re vious m ont h.”

Alt hough We ight Wa tc her s and Chec k V el oci ty ent e r e d i n t o the ECR Agreement at the ti m e the 2

2004 con tr act bet ween BSG and Chec k V el oci ty was in for ce, the par ti es agree tha t the la nguage of the 2006

con tr act bet ween BSG an d Che ck Ve loc it y g overns th is di spu te

.

-3-T h i s A g r e e m e n t m a y b e t e r m i n a t e d b y e i t h e r p a r t y u p o n a d e f a u l t b y t h e o t h e r

p a r t y c o n t i n u i n g a f

t e r t h i r t y ( 3 0 ) d a y s n o t i c e t o t h e o t h e r o f t h e d e f a u l t ;

p r o v i d e d

, h o w e v e r

, t h a t C h e c k V e l o c i t y ’ s l i a b i l i t y f o r a n y C h e c k V e l o c i t y N e t

F e e R e s i d u a l s p a y a b l e u n d e r S e c t i o n 2 o f t h i s A g r e e m e n t ( a n d B S G ’ s A u d i t

R i g h t s i n c o n n e c t i o n w i t h i t s r e s i d u a l p a y m e n t s ) s h a l l s u r v i v e t h e t e r m i n a t i o n

o f t h i s A g r e e m e n t a n d c o n t i n u e u n t i l t h e e x p i r a t i o n o f t h e C u s t o m e r

a g r e e m e n t s a s t h e y m a y b e r e n e w e d u n d e r w h i c h s u c h C h e c k V e l o c i t y N e t F e e

R e s i d u a l s a r e p a y a b l e

.

T h e p a r t i e s d o n o t d i s p u t e t h a t t h e c o n t r a c t r e q u i r e s C h e c k V e l o c i t y t o c o n t i n u e t o p a y f e e

r e s i d u a l s t o B S G f

r o m c u s t o m e r a g r e e m e n t s s o l o n g a s t h o s e c u s t o m e r a g r e e m e n t s a r e

r e n e w e d

. C h e c k V e l o c i t y i s b o u n d b y t h i s p r o v i s i o n e v e n a f t e r t h e e x p i r a t i o n o f t h e

a g r e e m e n t b e t w e e n B S G a n d C h e c k V e l o c i t y

. B e f o r e t h i s C o u r t

, t h e p a r t i e s h a v e d e f i n e d t h e

i s s u e a s w h e t h e r t h e C o l l e c t i o n S e r v i c e s A g r e e m e n t w i t h W e i g h t W a t c h e r s i s a r e n e w a l o f

t h e E C R A g r e e m e n t o r w h e t h e r t h e C o l l e c t i o n S e r v i c e s A g r e e m e n t i s a n e n t i r e l y n e w

c o n t r a c t t h a t s u p p l a n t s t h e E C R A g r e e m e n t

.

I n i t i a l l y

, w e m u s t d e t e r m i n e w h e t h e r t h e c o n t r a c t l a n g u a g e a t i s s u e i s a m b i g u o u s

. S e e

M a g g a r t v

. A l m a n y R e a l t o r s

, I n c

. , 2 5 9 S

. W

. 3 d 7 0 0

, 7 0 4 ( T e n n

. 2 0 0 8 )

. I f t h e c o n t r a c t

l a n g u a g e i s f

o u n d t o b e c l e a r a n d u n a m b i g u o u s

, t h e c o n t r a c t l a n g u a g e i s i n t e r p r e t e d

a c c o r d i n g t o i t s p l a i n t e r m s a n d o r d i n a r y m e a n i n g

. M a g g a r t

, 2 5 9 S

. W

. 3 d a t 7 0 4

. C o n t r a c t

l a n g u a g e w i l l b e d e e m e d a m b i g u o u s w h e n i t c a n “ b e u n d e r s t o o d i n m o r e w a y s t h a n o n e

. ”

A l l s t a t e I n s

. C o

. , 1 9 5 S

. W

. 3 d a t 6 1 1 ( q u o t i n g F a r m e r s

- P e o p l e s B a n k v

. C l e m m e r

, 5 1 9

S

. W

. 2 d 8 0 1

, 8 0 5 ( T e n n

. 1 9 7 5 ) ) ( i n t e r n a l q u o t a t i o n m a r k s o m i t t e d )

. C o n t r a c t l a n g u a g e w i l l

n o t b e c o n s i d e r e d a m b i g u o u s

, h o w e v e r

, m e r e l y b e c a u s e t h e p a r t i e s d i f f e r a s t o t h e i r

i n t e r p r e t a t i o n o f t h e l a n g u a g e

. J o h n s o n v

. J o h n s o n

, 3 7 S

. W

. 3 d 8 9 2

, 8 9 6 ( T e n n

. 2 0 0 1 )

( q u o t i n g C o o k e v i l l e G y n e c o l o g y & O b s t e t r i c s

, P

. C

. v

. S e

. D a t a S y s

. , I n c

. , 8 8 4 S

. W

. 2 d 4 5 8

,

4 6 2 ( T e n n

. C t

. A p p

. 1 9 9 4 ) )

.

T h e p a r t i e s h a v e n o t d e f i n e d t h e t e r m “ r e n e w ” i n t h e i r a g r e e m e n t

. T h e t e r m “ r e n e w a l ”

h a s m u l t i p l e m e a n i n g s

. A r e n e w a l i s “ [ t ] h e r e

- c r e a t i o n o f a l e g a l r e l a t i o n s h i p o r t h e

r e p l a c e m e n t o f a n o l d c o n t r a c t w i t h a n e w c o n t r a c t

, a s o p p o s e d t o t h e m e r e e x t e n s i o n o f a

p r e v i o u s r e l a t i o n s h i p o r c o n t r a c t

. ” B l a c k ’ s L a w D i c t i o n a r y 1 4 1 0 ( 9 t h e d

. 2 0 0 9 )

. T h i s

d e f i n i t i o n o f r e n e w a l i n c l u d e s a n e n t i r e l y n e w c o n t r a c t

. T h i s C o u r t h a s n o t e d

, h o w e v e r

, t h a t

r e n e w a l “ i s f

r e q u e n t l y u s e d a s s y n o n y m o u s w i t h e x t e n s i o n

. ” W o m b l e v

. W a l k e r

, 1 8 1 S

. W

. 2 d

5

, 8 ( T e n n

. 1 9 4 4 ) ( i n t e r n a l q u o t a t i o n m a r k s o m i t t e d )

. W h e n u s e d i n t h e s e n s e o f a c o n t r a c t

e x t e n s i o n

, a r e n e w a l i s a c o n t r a c t f o r a n a d d i t i o n a l p e r i o d o f t i m e w i t h t h e s a m e t e r m s a n d

o b l i g a t i o n s a s a p r i o r c o n t r a c t a n d d o e s n o t c o n f e r n e w o b l i g a t i o n s o r r i g h t s

. C f

. W o m b l e

,

1 8 1 S

. W

. 2 d a t 8 ( d i s c u s s i n g r e n e w a l o f a l e a s e ) ; B r e w e r v

. V a n g u a r d I n s

. C o

. , 6 1 4 S

. W

. 2 d

3 6 0

, 3 6 3 ( T e n n

. C t

. A p p

. 1 9 8 0 ) ( d i s c u s s i n g r e n e w a l o f a n i n s u r a n c e c o n t r a c t )

. C o n s i d e r e d

-4-i n i s o l a t i o n

, t h e m e a n i n g o f t h e p h r a s e “ a s t h e y m a y b e r e n e w e d ” c o u l d b e a m b i g u o u s

b e c a u s e i t m a y b e u n d e r s t o o d t o i n c l u d e a n e n t i r e l y n e w c o n t r a c t a s w e l l a s a c o n t r a c t

e x t e n s i o n

. S e e A l l s t a t e I n s

. C o

. , 1 9 5 S

. W

. 3 d a t 6 1 1

.

W e d o n o t

, h o w e v e r

, r e a d p r o v i s i o n s o f a c o n t r a c t i n i s o l a t i o n

. M a g g a r t

, 2 5 9 S

. W

. 3 d

a t 7 0 5

. I n c o n s t r u i n g a c o n t r a c t

, “ o n e c l a u s e m a y m o d i f y

, l i m i t o r i l l u m i n a t e a n o t h e r

. ”

M a g g a r t

, 2 5 9 S

. W

. 3 d a t 7 0 4 ( q u o t i n g C o c k e C n t y

. B d

. o f H i g h w a y C o m m ’ r s v

. N e w p o r t

U t i l s

. B d

. , 6 9 0 S

. W

. 2 d 2 3 1

, 2 3 7 ( T e n n

. 1 9 8 5 ) )

. T h e 2 0 0 6 c o n t r a c t b e t w e e n B S G a n d C h e c k

V e l o c i t y a l s o s t a t e s t h a t “ [ t ] h e i n i t i a l t e r m o f t h i s A g r e e m e n t s h a l l b e t h r e e ( 3 ) y e a r s

c o m m e n c i n g o n i t s d a t e o f e x e c u t i o n

, a n d s h a l l b e r e n e w a b l e f o r s u c c e s s i v e t e r m s o f o n e ( 1 )

y e a r u p o n t h e e x p i r a t i o n o f t h e i n i t i a l t e r m u p o n m u t u a l c o n s e n t

. ” ( E m p h a s i s a d d e d )

. T h i s

p r o v i s i o n r e f

l e c t s t h e p a r t i e s ’ u n d e r s t a n d i n g t h a t a r e n e w a l o f t h e c o n t r a c t b e t w e e n B S G a n d

C h e c k V e l o c i t y i s a n e x t e n s i o n o f t h e i n i t i a l t e r m o f t h e c o n t r a c t f o r a n a d d i t i o n a l p e r i o d o f

t i m e w i t h t h e s a m e t e r m s

. A b s e n t a c o n t r a r y i n d i c a t i o n

, a w o r d w i l l g e n e r a l l y b e g i v e n t h e

s a m e m e a n i n g t h r o u g h o u t a c o n t r a c t

. 1 1 R i c h a r d A

. L o r d

, W i l l i s t o n o n C o n t r a c t s § 3 2 : 6 ( 4 t h

e d

. 2 0 1 2 )

. W e t h e r e f

o r e h o l d t h a t t h e m e a n i n g o f “ r e n e w ” w i t h i n t h e c o n t r a c t b e t w e e n B S G

a n d C h e c k V e l o c i t y i s a c o n t r a c t e x t e n s i o n f o r a n a d d i t i o n a l p e r i o d o f t i m e w i t h t h e s a m e

t e r m s a n d c o n d i t i o n s o f t h e o r i g i n a l c o n t r a c t

.

T h e c o u r s e o f c o n d u c t o f C h e c k V e l o c i t y s u p p o r t s t h e i n t e r p r e t a t i o n t h a t t h e p a r t i e s

i n t e n d e d a r e n e w a l t o b e a c o n t r a c t e x t e n s i o n

. P i n s o n A s s o c

. I n s

. A g e n c y

, I n c

. v

. K r e a l

, 8 0 0

S

. W

. 2 d 4 8 6

, 4 8 7 ( T e n n

. C t

. A p p

. 1 9 9 0 )

. W e i g h t W a t c h e r s a n d C h e c k V e l o c i t y c o n t i n u e d

t o p e r f o r m t h e E C R A g r e e m e n t a f t e r i t t e r m i n a t e d b y i t s o w n t e r m s o n J u n e 2 9

, 2 0 0 7

. T h i s

C o u r t h a s h e l d t h a t w h e n p a r t i e s c o n t i n u e t o p e r f o r m t h e s a m e s e r v i c e s a f t e r a c o n t r a c t f

o r

a d e f i n i t e t e r m h a s e x p i r e d

, i t i s p r e s u m e d t h a t t h e y a r e o p e r a t i n g u n d e r a “ n e w c o n t r a c t

h a v i n g t h e s a m e t e r m s a n d c o n d i t i o n s a s t h e o r i g i n a l o n e

. ” C f

. D e l z e l l v

. P o p e

, 2 9 4 S

. W

. 2 d

6 9 0

, 6 9 4 ( T e n n

. 1 9 5 6 ) ( i n t e r n a l q u o t a t i o n m a r k s o m i t t e d ) ( s t a t i n g t h e g e n e r a l r u l e i n t h e

c o n t e x t o f e m p l o y m e n t c o n t r a c t s )

. B y c o n t i n u i n g t o o p e r a t e u n d e r t h e t e r m s o f t h e E C R

A g r e e m e n t

, C h e c k V e l o c i t y a n d W e i g h t W a t c h e r s i m p l i c i t l y r e n e w e d t h e E C R A g r e e m e n t

w i t h t h e s a m e t e r m s

. C o n s i s t e n t w i t h t h i s i n t e r p r e t a t i o n

, C h e c k V e l o c i t y p a i d B S G f e e

r e s i d u a l s a f

t e r t h e t e r m i n a t i o n o f t h e E C R A g r e e m e n t u n t i l t h e e x e c u t i o n o f t h e C o l l e c t i o n

S e r v i c e s A g r e e m e n t o n A u g u s t 1 3

, 2 0 0 8

.

W h e n C h e c k V e l o c i t y a n d W e i g h t W a t c h e r s e x e c u t e d t h e C o l l e c t i o n S e r v i c e s

A g r e e m e n t

, h o w e v e r

, C h e c k V e l o c i t y a n d W e i g h t W a t c h e r s c e a s e d o p e r a t i n g u n d e r t h e t e r m s

o f t h e E C R A g r e e m e n t

. C o m p a r i n g t h e E C R A g r e e m e n t t o t h e C o l l e c t i o n S e r v i c e s

A g r e e m e n t

, w e o b s e r v e t h a t t h e t w o a g r e e m e n t s h a d s u b s t a n t i a l l y d i f f e r e n t t e r m s

. C h e c k

V e l o c i t y a n d W e i g h t W a t c h e r s a d d e d a n e n t i r e l y n e w o b l i g a t i o n i n t h e C o l l e c t i o n S e r v i c e s

A g r e e m e n t i n t h e f

o r m o f c r e d i t c a r d c o l l e c t i o n s e r v i c e s

. T h e r i g h t t o a s s i g n c o n t r a c t u a l

r i g h t s w a s a l s o a l t e r e d

. U n l i k e t h e E C R A g r e e m e n t

, w h i c h p r o h i b i t e d a s s i g n m e n t

, t h e

-5-C o l l e c t i o n S e r v i c e s A g r e e m e n t p e r m i t t e d e i t h e r p a r t y t o a s s i g n i t s r i g h t s u n d e r t h e c o n t r a c t

.

A l t h o u g h C h e c k V e l o c i t y c o n t i n u e d t o p e r f o r m e l e c t r o n i c r e

- p r e s e n t m e n t s e r v i c e s p u r s u a n t

t o t h e C o l l e c t i o n S e r v i c e s A g r e e m e n t

, t h e t e r m s o f t h e r e

- p r e s e n t m e n t s e r v i c e s w e r e a l t e r e d

.

T h e C o l l e c t i o n S e r v i c e s A g r e e m e n t d e c r e a s e d t h e t i m e i n w h i c h C h e c k V e l o c i t y w a s

r e q u i r e d t o r e

- p r e s e n t r e t u r n e d c h e c k s

, r e q u i r i n g C h e c k V e l o c i t y t o r e

- p r e s e n t w i t h i n t w e n t y

d a y s i n c o n t r a s t t o t h e n i n e t y d a y s p e r m i t t e d i n t h e E C R A g r e e m e n t

. T h e C o l l e c t i o n S e r v i c e s

A g r e e m e n t a l s o c h a n g e d t h e c h o i c e o f l a w p r o v i s i o n f r o m T e n n e s s e e t o N e w Y o r k

.

T h e s u b s t a n t i a l c h a n g e s r e f l e c t e d i n t h e C o l l e c t i o n S e r v i c e s A g r e e m e n t m a d e t h a t

a g r e e m e n t i n c o n s i s t e n t w i t h t h e t e r m s o f t h e E C R A g r e e m e n t

. W e t h e r e f o r e c o n c l u d e t h a t

t h e C o l l e c t i o n S e r v i c e s A g r e e m e n t w a s n o t a r e n e w a l o f t h e E C R A g r e e m e n t b e t w e e n C h e c k

V e l o c i t y a n d W e i g h t W a t c h e r s a s t h a t t e r m i s u s e d i n t h e 2 0 0 6 c o n t r a c t b e t w e e n B S G a n d

C h e c k V e l o c i t y

.

B e c a u s e w e c o n c l u d e t h a t t h e C o l l e c t i o n S e r v i c e s A g r e e m e n t b e t w e e n W e i g h t

W a t c h e r s a n d C h e c k V e l o c i t y w a s n o t a r e n e w a l o f t h e E C R A g r e e m e n t

, C h e c k V e l o c i t y

d o e s n o t c o n t i n u e t o o w e f e e r e s i d u a l s t o B S G p u r s u a n t t o t h e 2 0 0 6 a g r e e m e n t b e t w e e n B S G

a n d C h e c k V e l o c i t y

. C h e c k V e l o c i t y i s t h e r e f o r e e n t i t l e d t o s u m m a r y j u d g m e n t a s a m a t t e r

o f l a w

. 8 4 L u m b e r C o

. , 3 5 6 S

. W

. 3 d a t 3 8 3

- 8 4

.

I I I

. C o n c l u s i o n

T h e W e i g h t W a t c h e r s C o l l e c t i o n S e r v i c e s A g r e e m e n t c o n t a i n e d t e r m s a n d o b l i g a t i o n s

n o t p r e s e n t i n t h e E C R A g r e e m e n t a n d w a s n o t a r e n e w a l o f t h e E C R A g r e e m e n t

. W e a f f i r m

t h e j u d g m e n t o f t h e t r i a l c o u r t a w a r d i n g s u m m a r y j u d g m e n t i n f a v o r o f C h e c k V e l o c i t y

.

C o s t s o f t h i s a p p e a l a r e t a x e d t o B S G

, L L C

, a n d i t s s u r e t y

, f o r w h i c h e x e c u t i o n m a y i s s u e

i f n e c e s s a r y

.

_ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ J A N I C E M

. H O L D E R

, J U S T I C E

-6-