<PAGE>      PAGE  1
000 B000000 12/31/1999
000 C000000 0000808452
000 D000000 N
000 E000000 NF
000 F000000 Y
000 G000000 N
000 H000000 N
000 I000000 6.1
000 J000000 A
001 A000000 THE BERWYN FUNDS
001 B000000 811-4963
001 C000000 6102967222
002 A000000 1189 LANCASTER AVENUE
002 B000000 BERWYN
002 C000000 PA
002 D010000 19312
002 D020000 1298
003  000000 N
004  000000 N
005  000000 N
006  000000 N
007 A000000 Y
007 B000000  2
007 C010100  1
007 C020100 BERWYN FUND
007 C030100 N
007 C010200  2
007 C020200 BERWYN INCOME FUND
007 C030200 N
007 C010300  3
007 C010400  4
007 C010500  5
007 C010600  6
007 C010700  7
007 C010800  8
007 C010900  9
007 C011000 10
008 A00AA01 THE KILLEN GROUP, INC
008 B00AA01 A
008 C00AA01 801-18770
008 D01AA01 BERWYN
008 D02AA01 PA
008 D03AA01 19312
008 D04AA01 1298
012 A00AA01 PFPC
012 B00AA01 85-1196
012 C01AA01 WILMINGTON
012 C02AA01 DE
012 C03AA01 19809
013 A00AA01 PRICE WATERHOUSE COOPERS LLP
013 B01AA01 PHILADELPHIA
<PAGE>      PAGE  2
013 B02AA01 PA
013 B03AA01 19103
014 A00AA01 BERWYN FINANCIAL SERVICES CORP.
014 B00AA01 8-46745
015 A00AA01 PFPC TRUST CO.
015 B00AA01 C
015 C01AA01 WILMINGTON
015 C02AA01 DE
015 C03AA01 19899
015 E01AA01 X
018  00AA00 Y
019 A00AA00 N
019 B00AA00    0
020 A000001 BERWYN FINANCIAL SERVICES CORP.
020 B000001 23-2665129
020 C000001     73
020 A000002 MERRILL LYNCH
020 B000002 13-5674085
020 C000002     16
020 A000003 SMITH BARNEY
020 B000003 13-1912900
020 C000003      1
020 A000004 BEAR STERNS
020 B000004 13-3604093
020 C000004      1
020 C000005      0
020 C000006      0
020 C000007      0
020 C000008      0
020 C000009      0
020 C000010      0
021  000000       91
022 A000001 A.G. EDWARDS
022 B000001 43-0895447
022 C000001         0
022 D000001       898
022 A000002 CREDIT RESEARCH
022 B000002 06-1386357
022 C000002       752
022 D000002         0
022 A000003 BAIRD PATRICK
022 B000003 13-2766571
022 C000003         0
022 D000003      1711
022 A000004 MCMAHAN SECURITIES
022 B000004 06-1229141
022 C000004         0
022 D000004      1674
022 A000005 FORUM CAPITAL MARKETS
022 B000005 06-1351111
022 C000005         0
<PAGE>      PAGE  3
022 D000005       623
022 A000006 PRESSPRICH & CO
022 B000006 13-3570685
022 C000006         0
022 D000006       307
022 A000007 JEFFRIES & CO
022 B000007 95-2622900
022 C000007         0
022 D000007       249
022 A000008 SPEAR LEEDS & KELLOGG
022 B000008 13-5515160
022 C000008         0
022 D000008      1000
022 A000009 FREEMAN SECURITES
022 B000009 13-2662313
022 C000009         0
022 D000009       430
022 A000010 LEHMAN BROTHERS
022 B000010 13-2518466
022 C000010         0
022 D000010       243
023 C000000        752
023 D000000       7135
024  00AA00 N
025 D00AA01       0
025 D00AA02       0
025 D00AA03       0
025 D00AA04       0
025 D00AA05       0
025 D00AA06       0
025 D00AA07       0
025 D00AA08       0
026 A000000 Y
026 B000000 Y
026 C000000 N
026 D000000 Y
026 E000000 N
026 F000000 Y
026 G010000 N
026 G020000 N
026 H000000 N
027  000000 Y
029  00AA00 N
030 A00AA00      0
030 B00AA00  0.00
030 C00AA00  0.00
031 A00AA00      0
031 B00AA00      0
032  00AA00      0
033  00AA00      0
042 A00AA00   0
<PAGE>      PAGE  4
042 B00AA00   0
042 C00AA00   0
042 D00AA00   0
042 E00AA00   0
042 F00AA00   0
042 G00AA00   0
042 H00AA00   0
043  00AA00      0
044  00AA00      0
054 A00AA00 Y
054 B00AA00 Y
054 C00AA00 Y
054 D00AA00 N
054 E00AA00 N
054 F00AA00 N
054 G00AA00 N
054 H00AA00 N
054 I00AA00 N
054 J00AA00 Y
054 K00AA00 N
054 L00AA00 Y
054 M00AA00 N
054 N00AA00 N
054 O00AA00 N
077 A000000 Y
077 B000000 Y
078  000000 N
080 A00AA00 CNA
080 C00AA00     1050
081 A00AA00 Y
081 B00AA00   2
082 A00AA00 Y
082 B00AA00        3
083 A00AA00 N
083 B00AA00        0
084 A00AA00 N
084 B00AA00        0
085 A00AA00 Y
085 B00AA00 N
086 A010000      0
086 A020000      0
086 B010000      0
086 B020000      0
086 C010000      0
086 C020000      0
086 D010000      0
086 D020000      0
086 E010000      0
086 E020000      0
086 F010000      0
086 F020000      0
<PAGE>      PAGE  5
028 A010100        83
028 A020100         0
028 A030100         0
028 A040100       778
028 B010100       249
028 B020100         0
028 B030100         0
028 B040100      1418
028 C010100        43
028 C020100         0
028 C030100         0
028 C040100      1535
028 D010100        51
028 D020100         0
028 D030100         0
028 D040100      1285
028 E010100       179
028 E020100         0
028 E030100         0
028 E040100      1019
028 F010100       755
028 F020100         0
028 F030100         0
028 F040100      2254
028 G010100      1360
028 G020100         0
028 G030100         0
028 G040100      8289
028 H000100         0
034  000100 N
035  000100      0
036 B000100      0
037  000100 Y
038  000100      0
039  000100 N
040  000100 N
045  000100 Y
046  000100 N
047  000100 Y
048  000100  1.000
048 A010100        0
048 A020100 0.000
048 B010100        0
048 B020100 0.000
048 C010100        0
048 C020100 0.000
048 D010100        0
048 D020100 0.000
048 E010100        0
048 E020100 0.000
048 F010100        0
<PAGE>      PAGE  6
048 F020100 0.000
048 G010100        0
048 G020100 0.000
048 H010100        0
048 H020100 0.000
048 I010100        0
048 I020100 0.000
048 J010100        0
048 J020100 0.000
048 K010100        0
048 K020100 0.000
055 A000100 Y
055 B000100 N
056  000100 Y
057  000100 N
058 A000100 N
059  000100 Y
060 A000100 N
060 B000100 N
061  000100     3000
062 A000100 N
062 B000100   0.0
062 C000100   0.0
062 D000100   0.0
062 E000100   0.0
062 F000100   0.0
062 G000100   0.0
062 H000100   0.0
062 I000100   0.0
062 J000100   0.0
062 K000100   0.0
062 L000100   0.0
062 M000100   0.0
062 N000100   0.0
062 O000100   0.0
062 P000100   0.0
062 Q000100   0.0
062 R000100   0.0
063 A000100   0
063 B000100  0.0
066 A000100 Y
066 E000100 Y
067  000100 N
068 A000100 N
068 B000100 N
069  000100 N
070 A010100 Y
070 A020100 N
070 B010100 N
070 B020100 N
070 C010100 N
<PAGE>      PAGE  7
070 C020100 N
070 D010100 N
070 D020100 N
070 E010100 N
070 E020100 N
070 F010100 N
070 F020100 N
070 G010100 N
070 G020100 N
070 H010100 N
070 H020100 N
070 I010100 N
070 I020100 N
070 J010100 N
070 J020100 N
070 K010100 Y
070 K020100 N
070 L010100 Y
070 L020100 Y
070 M010100 N
070 M020100 N
070 N010100 N
070 N020100 N
070 O010100 N
070 O020100 N
070 P010100 N
070 P020100 N
070 Q010100 N
070 Q020100 N
070 R010100 N
070 R020100 N
071 A000100       511
071 B000100      8077
071 C000100     44549
071 D000100    1
072 A000100 12
072 B000100       46
072 C000100      427
072 D000100        0
072 E000100        0
072 F000100      476
072 G000100        0
072 H000100        0
072 I000100       38
072 J000100       31
072 K000100        0
072 L000100       26
072 M000100        3
072 N000100       18
072 O000100        5
072 P000100        0
<PAGE>      PAGE  8
072 Q000100        0
072 R000100       13
072 S000100       20
072 T000100        0
072 U000100        0
072 V000100        0
072 W000100       30
072 X000100      660
072 Y000100        0
072 Z000100     -187
072AA000100        0
072BB000100       61
072CC010100        0
072CC020100     2838
072DD010100        0
072DD020100        0
072EE000100        0
073 A010100   0.0000
073 A020100   0.0000
073 B000100   0.0000
073 C000100   0.0000
074 A000100       42
074 B000100        0
074 C000100        0
074 D000100      303
074 E000100        0
074 F000100    38949
074 G000100        0
074 H000100        0
074 I000100        0
074 J000100      149
074 K000100        0
074 L000100       18
074 M000100        0
074 N000100    39461
074 O000100      105
074 P000100       32
074 Q000100        0
074 R010100        0
074 R020100        0
074 R030100        0
074 R040100       15
074 S000100        0
074 T000100    39309
074 U010100     2430
074 U020100        0
074 V010100    16.18
074 V020100     0.00
074 W000100   0.0000
074 X000100     1021
074 Y000100        0
<PAGE>      PAGE  9
075 A000100        0
075 B000100    46677
076  000100     0.00
028 A010200       895
028 A020200         0
028 A030200         0
028 A040200      3183
028 B010200      1178
028 B020200         0
028 B030200         0
028 B040200      3366
028 C010200      2510
028 C020200      1011
028 C030200         0
028 C040200      5324
028 D010200      1812
028 D020200         0
028 D030200         0
028 D040200      3700
028 E010200      1145
028 E020200         0
028 E030200         0
028 E040200      3393
028 F010200      1767
028 F020200      1067
028 F030200         0
028 F040200      4931
028 G010200      9307
028 G020200      2078
028 G030200         0
028 G040200     23897
028 H000200         0
034  000200 N
035  000200      0
036 B000200      0
037  000200 N
038  000200      0
039  000200 N
040  000200 N
045  000200 Y
046  000200 N
047  000200 Y
048  000200  0.500
048 A010200        0
048 A020200 0.000
048 B010200        0
048 B020200 0.000
048 C010200        0
048 C020200 0.000
048 D010200        0
048 D020200 0.000
<PAGE>      PAGE  10
048 E010200        0
048 E020200 0.000
048 F010200        0
048 F020200 0.000
048 G010200        0
048 G020200 0.000
048 H010200        0
048 H020200 0.000
048 I010200        0
048 I020200 0.000
048 J010200        0
048 J020200 0.000
048 K010200        0
048 K020200 0.000
055 A000200 Y
055 B000200 N
056  000200 Y
057  000200 N
058 A000200 N
059  000200 Y
060 A000200 Y
060 B000200 Y
061  000200     3000
062 A000200 Y
062 B000200   0.0
062 C000200   0.0
062 D000200   0.0
062 E000200   0.0
062 F000200   0.0
062 G000200   0.0
062 H000200   0.0
062 I000200   0.0
062 J000200   0.0
062 K000200   0.0
062 L000200   0.0
062 M000200   0.0
062 N000200   0.0
062 O000200   0.0
062 P000200  57.3
062 Q000200   0.0
062 R000200  42.7
063 A000200   0
063 B000200  6.2
064 A000200 N
064 B000200 N
066 A000200 N
067  000200 N
068 A000200 N
068 B000200 N
069  000200 N
070 A010200 Y
<PAGE>      PAGE  11
070 A020200 N
070 B010200 N
070 B020200 N
070 C010200 N
070 C020200 N
070 D010200 N
070 D020200 N
070 E010200 N
070 E020200 N
070 F010200 N
070 F020200 N
070 G010200 N
070 G020200 N
070 H010200 N
070 H020200 N
070 I010200 N
070 I020200 N
070 J010200 Y
070 J020200 N
070 K010200 Y
070 K020200 N
070 L010200 Y
070 L020200 Y
070 M010200 N
070 M020200 N
070 N010200 N
070 N020200 N
070 O010200 N
070 O020200 N
070 P010200 N
070 P020200 N
070 Q010200 N
070 Q020200 N
070 R010200 N
070 R020200 N
071 A000200      3515
071 B000200     14172
071 C000200     65921
071 D000200    5
072 A000200 12
072 B000200     3997
072 C000200     2019
072 D000200        0
072 E000200        0
072 F000200      381
072 G000200        0
072 H000200        0
072 I000200       39
072 J000200       40
072 K000200        0
072 L000200       25
<PAGE>      PAGE  12
072 M000200        3
072 N000200       21
072 O000200        5
072 P000200        0
072 Q000200        0
072 R000200       13
072 S000200       42
072 T000200        0
072 U000200        0
072 V000200        0
072 W000200       34
072 X000200      602
072 Y000200        0
072 Z000200     5414
072AA000200        0
072BB000200     4613
072CC010200      409
072CC020200        0
072DD010200     5413
072DD020200        0
072EE000200        0
073 A010200   0.8200
073 A020200   0.0000
073 B000200   0.0000
073 C000200   0.0000
074 A000200        0
074 B000200        0
074 C000200        0
074 D000200    32860
074 E000200     9481
074 F000200    15558
074 G000200        0
074 H000200        0
074 I000200      114
074 J000200       11
074 K000200        0
074 L000200      818
074 M000200        0
074 N000200    58842
074 O000200       17
074 P000200       25
074 Q000200        0
074 R010200        0
074 R020200        0
074 R030200        0
074 R040200     1459
074 S000200        0
074 T000200    57341
074 U010200     5736
074 U020200        0
074 V010200    10.00
<PAGE>      PAGE  13
074 V020200     0.00
074 W000200   0.0000
074 X000200      926
074 Y000200        0
075 A000200        0
075 B000200    74204
076  000200     0.00
SIGNATURE   KEVIN M RYAN
TITLE       SECRETARY-TREASURER