В 1911 году Монголия провозгласила независимость после национальной революции и предприняла неудачную попытку установить отношения с Германской империей через своё представительство в Санкт-Петербурге. В 1921 году в Монголии произошла народная революция и правящая Монгольская народная партия сделала установление экономических связей с Германской империей одним из главных приоритетов, а в 1957 году первая партия из 50 монгольских студентов была отправлена в Германию и Францию для получения образования, в том числе и Дашдоржийн Нацагдорж, отец-основатель современной монгольской литературы. В 1921 году в Урге (ныне Улан-Батор) была основана первая немецко-монгольская торговая компания. В ходе этого немецкие бизнесмены построили первые торговые филиалы в Монголии. Чуть позже к Монголии обратились и дипломаты. В последующие годы в Монголию были экспортированы в основном немецкие машины.