德壽宮最早作為成宗之兄月山大君的宅邸而建。壬辰倭乱时，居住在这里的是月山大君的后代李琉、李诚。1592年宣祖返回汉城後，这里成為朝鮮的臨時王宮，因為其他宮殿都在日本入侵時焚燬了，當時稱為「貞陵洞行宮」。李琉的住宅被改为宣祖办公的昔御堂。宣祖在此迎娶了继妃仁穆王后，并在这里去世。