Після жовтневого перевороту у Росії 1917 року Деражню не обминула громадянська війна, єврейські погроми, колективізація 1920-х, штучний Голодомор 1930-х. Під час Української революції 29 липня 1919 р. силами 7-ї Львівської бригади ІІ-го Корпусу УГА місто було звільнене від більшовиків. На початку серпня 1919 року силами Сьомої Львівської бригади Української Галицької армії спільно з повстанцями полковника Висоцького місто було визволене від російсько-більшовицьких окупантів (також Летичів). В місті деякий час влітку 1919 року розташовувалась Ставка Начальної Команди Української Галицької армії.