У серпні 1993, через рік після перемоги на чемпіонаті Європи, Міхаель Лаудруп повернувся в національну команду. Данія почала показувати змішані результати, спочатку проваливши відбір на Чемпіонат світу з футболу 1994, але потім здобувши перемогу у Кубку конфедерацій, перемігши володаря Копа Америка збірну Аргентини у фіналі з рахунком 2-0. На Євро 96, команда кваліфікувалась одразу, як діючий чемпіон. Результатом її виступів стала перемога над командою Туреччини 3-0, нічия 1-1 з Португалією і поразка Хорватії 0-3. Данія зайняла 3 місце в групі, і покинула турнір. Після турніру збірну та федерацію футболу було піддано різкій критиці з боку преси, наслідком цього стала відставка головного тренера.