Первая его книга — сборник стихов «Соты» () вышла в 1905 году, ещё когда он был студентом. Его содержание отмечалось эстетизмом, стихи были проникнуты гедонистическими настроениями. Сам поэт характеризовал свои ранние произведения (этот сборник и ряд журнальных публикаций) как дань дионисийству. Позднее в мировоззрении и творчестве Варналиса произошли значительные изменения: он перешел к социальной тематике, стал поборником революционных преобразований в обществе (это произошло под влиянием поражения Греции в греко-турецкой войне 1919—1922 годов и революционных событий в России, а также знакомства в Париже с Роменом Ролланом и Анри Барбюсом). Эти настроения нашли отражение в его сборниках сатирических стихов «Паломник» («Ο Προσκυνητής», 1919), «Свет, который жжёт» («Το Φώς που καίει», вышедшем в 1922 году в Александрии под псевдонимом "Димос Таналиас", и переизданном в новой редакции в Афинах в 1933 году) и «Рабы в осаде» («Σκλάβοι Πολιορκημένοι», 1927). Лирика сменяется на насмешки над властью, на протесты против войны и насилия. К сатире он обращался и в позднейших поэтических сборниках: «Свободный мир» («Ελεύθερος κόσμος», 1965), «Гнев народа» («Οργή λαού», опубликованная посмертно в 1975).