Liu Shifu war von den Resultaten der republikanischen Revolution enttäuscht. Bei Reisen durch das Land wurde er Zeuge von Rivalitäten zwischen den neuen republikanischen Machthabern und erlebte die Machenschaften in Kanton, die auch seine eigene Familie berührten. Liu wandte sich nun ganz dem Anarchismus zu, den er schon während seines Gefängnisaufenthalts kennengelernt hatte. Er las dort die von chinesischen Studenten in Paris herausgegebene anarchistische Zeitung "Xin shiji", die ihm von Freunden ins Gefängnis geschmuggelt wurde und war stark beeinflusst von Michail Bakunin und Pjotr Kropotkin. Um sich Klarheit über die neuen Ziele zu verschaffen, zog sich Liu Shifu mit Freunden in ein Kloster am Westsee zurück. Das Resultat war die Bildung der "Herzgesellschaft" ("Xinshe").