4 июля 1187 года в битве при Хаттине сарацины, под командованием Саладина, разбили армию короля Иерусалима Ги де Лузиньяна и овладели городом. Когда это стало известно папе Урбану III, он умер от потрясения. Следующий папа, Григорий VIII, призвал христиан к новому крестовому походу. Дож Мастропьетро объявил принудительный заём. Однако роль Венеции в этом крестовом походе неизвестна, возможно, она предоставила крестоносцам морской транспорт