Вскоре после переизбрания Бериши страну поразил экономический кризис, которому способствовал крах нескольких «финансовых пирамид», приведший к утрате сбережений огромной массы населения. Люди обвинили руководство страны в участии в финансовых махинациях. В результате нападений на склады вооружений страна оказалась на грани гражданской войны и хаоса. В июне 1997 были проведены досрочные парламентские выборы, на которых победила коалиция партий, которую возглавили социалисты. Через месяц после поражения его партии Бериша ушёл в отставку, продолжая возглавлять партию. В июле 1997 Беришу на президентском посту сменил социалист Реджеп Мейдани.