Nach dem Gewinn des Meistertitels mit Cruz Azul in der Saison 1968/69 wechselte „Tarzán“ Palacios zum Hauptstadtverein América, mit dem er in der &lt;a href="Primera%20Divisi%C3%B3n%20%28Mexiko%29%201970/71"&gt;Saison 1970/71&lt;/a&gt; einen weiteren Meistertitel und drei Jahre später die Copa México gewann. Während seiner Zeit bei den "Americanistas" schaffte er auch den Sprung in die Nationalmannschaft und bestritt Ende November 1969 zwei Länderspiele gegen Jamaika (2:0) und Costa Rica (0:2) im Rahmen des CONCACAF-Nations-Cup 1969.