13 апреля 1793 года Людвиг Фридрих вступил на престол княжества. После победы Наполеона в битве при Йене и Аустерлице княжество Шварцбург-Рудольштадт оказалось под принудительным управлением французов, которое было снято 24 марта 1807 года благодаря дипломатическим способностям канцлера княжества Фридриха Вильгельма фон Кетельходта. 18 апреля 1807 года княжество Шварцбург-Рудольштадт вступило в Рейнский союз. Резиденция Людвига Фридриха и его высокообразованной супруги Каролины получила известность в культурных кругах. В Рудольштадте открылся театр.