Ook na het WK 2014 bleef Depay een vaste waarde in Oranje. Het Nederlands elftal kwalificeerde zich niet voor het EK 2016, noch voor het WK 2018. Depay bereikte in 2019 met Oranje wel de finale van de eerste editie van de UEFA Nations League. Onder het bewind van de in februari 2018 aangetreden Ronald Koeman was Depay met tien doelpunten en tien assists betrokken bij twintig van de eerste 34 goals die het Nederlands elftal maakte onder leiding van deze bondscoach. Het was ook Koeman die Depay vanaf maart 2018, nadat hij in Oranje altijd linksbuiten had gespeeld, in het vervolg in de spits liet spelen.