Пусан превратился в крупный торговый и промышленный центр. Он был связан железнодорожным паромом с японским городом Симоносеки. С 1925 Пусан — административный центр провинции Кёнсан-Намдо. Во время Корейской войны 1950-53 являлся временной столицей Республики Корея, так как был самой отдаленной от границы КНДР точкой, а также главной военной базой США и их союзников на территории Кореи. С 4 августа по 18 сентября 1950 года Пусанский периметр оставался последним рубежом обороны Южной Кореи. После войны до 1963 года оставался центром провинции, затем стал городом прямого подчинения, присоединив большинство территории Тоннэ к себе, а с января 1995 — городом-метрополией.