Nach seiner Indienststellung wurde der Kreuzer im Bereich der Mittelmeerflotte eingesetzt und war während des Italienisch-Äthiopischen Krieges auch im Roten Meer im Einsatz. Am 2. August 1936 erreichte die "Sydney" zum ersten Mal Australien und blieb von da an bis zum Ausbruch des Zweiten Weltkriegs 1939 in australischen Gewässern. Bei Kriegsbeginn 1939 befand sich der Kreuzer in Fremantle, das Schwesterschiff "Hobart" ex "Apollo" in Sydney und die erst im Juni 1939 übernommene "Perth" ex "Amphion" in der Karibik, wo sie auch über den Winter zur Unterstützung der Royal Navy verblieb.