Efter Nazitysklands ockupation av Danmark 9 april 1940 var Bangsted en av de journalister som lämnade B.T. och gick över till den nazistiska tidningen Fædrelandet. Bangsted blev tidningens chefredaktör. Två år senare blev han ledare för det danska nazistpartiet, DNSAP. Då partiet fick 43 000 röster i 1943 års folketingsval blev Bangsted invald och satt där fram till krigsslutet. Efter kriget dömdes han till åtta års fängelse, varav han avtjänade fyra.