Han ble i 2001 Magnum Photo Associate og i 2005 fullt medlem. Ut over det har Pellegrin egne forbindelser til tidsskriftet Newsweek. Især hans virksomhet innenfor krigreportasjenes rammer har gjort ham kjent. Pellegrin var nærværende under Kosovo-krigen i 1999, Darfur-konflikten i 2004 og Libanon-krigen i 2006, hvor han knapt unngikk å bli drept på oppdrag gjennom rakettbeskytning.