В советский период дворец Петра III сдавался в аренду различным организациям, в частности, Лесотехническому техникуму (с 1929 по 1935 годы). В 1940 году планировалось открыть во дворце музей, но помешала начавшаяся Великая Отечественная война. Образовавшийся в годы войны Ораниенбаумский плацдарм позволил Ораниенбауму избежать участи остальных пригородов Ленинграда и не подвергнуться тотальному разрушению. Благодаря подвигу защитников плацдарма все постройки Ораниенбаума сохранили свою подлинность.