La aerolínea continuó perdiendo dinero por los siguientes motivos: los gastos operativos en la Terminal 4 fueron mucho más altos que en el vestíbulo temporal de la Terminal 3; la ruta de Nagoya casi no transportaba pasajeros; las tensiones antes de la Guerra del Golfo hicieron subir los costos del combustible. En junio de 1991, America West se declaró en quiebra.