Alfonso Olaso se alistó al inicio de la Guerra Civil Española en el Requeté (la milicia carlista), con la que combatió durante toda la Guerra Civil. Participó en la Batalla de Brunete y tras ser ascendido a alférez combatió en el Frente de Teruel. El 18 de diciembre de 1937 fue hecho prisionero por los republicanos tras caer la posición que defendía con sus hombres en la ofensiva republicana contra Teruel. Herido con dos impactos de bala en el torso y el hombro fue evacuado a la ciudad de Teruel donde se sabe que fue atendido por médicos del bando republicano. Sin embargo su pista se pierde en este momento. Existen dos versiones sobre lo que le pudo pasar; según unos murió desangrado por las heridas que había recibido; según otros fue ejecutado por su condición de oficial por los hombres de El Campesino. Se desconoce la fecha exacta de su muerte, pero se cree que fue en los días inmediatamente posteriores al 18 de diciembre de 1937.