Ciò provocò lo scoppio della Seconda guerra anglo-maratha (1803–1805), che si concluse con la schiacciante vittoria britannica, che comportò il reinsediamento di Bajirao II come "Peshwa". Nel 1817, Bajirao II si unì alla Terza guerra anglo-maratha dopo che i Britannici avevano favorito i nobili Gaekwad in una disputa relativa alla spartizione delle entrate dello Stato maratha. Dopo aver sofferto numerose sconfitte militari, il "Peshwa" si arrese al superiore avversario britannico, e acconsentì a ritirarsi in un feudo a Bithur, accontentandosi di un appannaggio annuo.