En octubre el almirante Horthy negoció el final de las hostilidades con los soviéticos, por lo que anunció que las tropas húngaras deberían deponer las armas. La Alemania nazi, de la que Hungría era aliada, no tardó en responder y lanzó la Operación Panzerfaust, una operación de agentes especiales mediante la cual se hicieron con el control del país. Con el apoyo nazi, Szálasi fue declarado primer ministro del nuevo «Gobierno de Unidad Nacional» y «caudillo de la nación» del nuevo Estado Húngaro.