После упадка израильской кинопромышленности в конце 1990-х годов и принятия закона о её общественном финансировании в 2001 году израильский кинематограф переживает бум. Публика снова вернулась в кинотеатры. Израильские фильмы пользуются заслуженным успехом на мировых кинофестивалях. Развитие коммерческого телевидения в Израиле повлекло за собой расцвет кино. На экраны выходят фильмы молодых израильских кинорежиссёров, таких как Довер Косашвили с фильмом «Поздняя свадьба» (חתונה מאוחרת), Нир Бергман — «Сломанные крылья» (כנפיים שבורות) и «Внутренняя грамматика» (הדקדוק הפנימי), Йосеф Сидар — «Бофор» (בופור), Эран Колирин — «Визит оркестра» (ביקור התזמורת), Шмуэль Маоз — «Ливан» (לבנון) и др. Снимают новые фильмы и известные кинорежиссёры: Эйтан Фокс — «Прогулки по воде» (ללכת על המים) и «Йосси и Джаггер» (יוסי וג'אגר); Ави Нешер — «Конец света налево» (סוף העולם שמאלה); Шаби Габизон — «Катастрофы Нины» (האסונות של נינה) и т. д. В 2005 году, фильм одного из самых известных режиссёров Израиля Амоса Гитая «Свободная зона» (אזור חופשי) выходит в мировой прокат. В фильме снялась Натали Портман, а исполнительница главной женской роли Хана Ласло получила премию за лучшую женскую роль на Каннском кинофестивале.