Cuenta una leyenda que cuando llegaron los españoles, destruyeron el templo de Cuauhtlitzin (también conocido como Tlanchana) y en su lugar construyeron la iglesia de San Juan Bautista. Poco después de la conquista española en el siglo XVI, Coatetelco se convirtió en parte del Marquesado del Valle de Oaxaca. La tierra fue expropiada y comenzó la siembra de caña de azúcar. En 1701 los hacendados construyeron una represa y establecieron un trapiche (ingenio azucarero). Casi al mismo tiempo, establecieron un rancho de ganado llamado La Estancia.