Además, el Terremoto de San Francisco de 1906 destruyó ambos locales, por lo cual los Grauman se quedaron temporalmente fuera del negocio. Sid fue capaz de salvar un proyector de cine de entre las ruinas y consiguió una tienda de un predicador evangelista en Oakland, California. Con eso y con algunos bancos de una iglesia destruida se instaló en el lugar donde había estado el teatro Unique. La familia dirigió su tienda teatro durante dos años y, para entonces, David Grauman ya había abierto otro teatro, el New National. Los Grauman expandieron sus locales en poco tiempo, estrenando el Imperial y el Empress en San Francisco, además de trabajar en otras ciudades del Norte de California. En 1917 decidieron colocarse en Los Ángeles y construir teatros en esa ciudad, por lo que contactaron con Adolph Zukor, el propietario y fundador de Paramount Pictures, para obtener un acuerdo comercial. Zukor aceptó comprar los locales de los Grauman en San Francisco y ayudarles financieramente para llevar su negocio a Los Ángeles.