Après l’éclatement de la Deuxième Guerre mondiale, le prince Paul signe, le , un traité d’alliance faisant entrer son pays dans le camp de l'Axe. Désapprouvant cette décision, l’ deux jours plus tard et proclame la majorité du jeune Pierre II. Paul, Olga et leurs trois enfants sont alors arrêtés et remis aux Britanniques, qui les déportent en Grèce (où ils sont accueillis par le roi Georges II) puis en Égypte (sous prétexte d'intrigues). Parallèlement, le retournement du gouvernement yougoslave conduit Hitler à bombarder Belgrade et à envahir le pays en .