Die daraufhin angelegten Fabriken ließen Hanerau entstehen. Das Kapital stellte wiederum Hinrich III van der Smissen zur Verfügung. Für ansiedlungswillige Arbeiter und Gewerbetreibende stelle Mannhardt günstige, zum Teil kostenlose Grundstücke an der Straße nach Hademarschen zur Verfügung. Als Betriebszweige entwickelten sich Weben, Gewirke (ab 1807), Spinnen (ab 1809), Drucktechnik und Färben (ab 1811) sowie eine Rasenbleiche. Bei dem vor Ort sehr beschränkten Absatzmarkt profitierte das Unternehmen von der Kontinentalsperre und dem erhöhten Bedarf Militärtextilien. Als mit Beginn der Befreiungskriege die englische Industrieware wieder auf dem Markt war, musste die Produktion schrittweise eingeschränkt werden. Der Dänische Staatsbankrott von 1813 und der Niedergang des Altonaer Handelshauses seit 1808 bedingten finanzielle Mehrbelastungen. Um das schwiegerväterliche Smissen-Haus zu stützen, nahm Mannhardt nun seinerseits eine Hypothek auf das Gut in Höhe von 150.000 Courantmark auf. Dennoch wurde die Altonaer Firma 1824 liquidiert. Die Hanerauer Fabriken beschäftigten auch Kinder, die so zum Unterhalt ihrer Familien beitragen konnten. Sie wurden auf Kosten der Betriebe erzogen, was damals unüblich war. Die „Industrieschule“ war der Vorläufer der Hanerauer Volksschule. 1809 begründete Mannhardt eine Unterstützungskasse. Jeder Arbeiter zahlte pro Woche 1 Schilling Schleswig-Holsteinisch Courant ein. 1807 gründete Mannhardt für seine Geldgeschäfte eine Sparkasse, aus der ab 1820 die Spar- und Leihkasse wurde. Auch damit war er größeren Orten weit voraus. Hatte Mannhardt in seiner Jugend die Hilfe seiner Familie, besonders seines Bruders Johann Ludwig erfahren, so förderte er nun die Kinder seiner Geschwister. Zum Teil kam das Hanerau zugute. Seinem Neffen "Christian Friedrich Schwartz" bezahlte er das Medizinstudium in Kiel. Der gründete 1815/16 in der stillgelegten Strumpfwirkerei eine Arztpraxis und eine Handapotheke.