После выборов в скупщину в октябре 1907 года Сербия разорвала дипломатические отношения с Черногорией. Во время боснийского кризиса отношения между двумя государствами были восстановлены. В начале XX века Черногория была небольшим аграрным государством, в котором на 1909 год проживали около 222 тысяч человек и из них только 15,57 % — в городах. Сельское хозяйство было примитивным, частыми были неурожаи и голод. Например, в начале XX века голодными были 1900, 1903, 1904, 1911 и 1913 годы. В 1909 году был раскрыт заговор, участники которого преследовали цель свержения князя Николая. В том же году под руководством русского инженера Болотова проведено осушение болот около Скадарского озера. Вскоре был раскрыт ещё один заговор, участники которого планировали свергнуть Николу и возвести на престол его старшего сына Данилу, освободив политических заключенных. 15 августа 1910 года Никола провозгласил Черногорию королевством. В предвоенные годы Никола маневрировал между Россией и Австро-Венгрией, вымогая у них субсидии. После поездки Николая в Россию в 1910 году, русское правительство в два раза увеличило ежегодную субсидию Черногории. Его первым королём и единственным королем стал Никола I.