Nel 1951 il Primo Ministro Mohammad Mossadeq nazionalizzò l'industria petrolifera iraniana ed in particolare la raffineria di Abadan, allora di proprietà della britannica Anglo-Iranian Oil Company, che ne era il cuore. Ne seguì una crisi internazionale, nota come la Crisi di Abadan. Mossadeq sarà deposto da un colpo di Stato nel 1953 chiamato Operazione Ajax, ma la raffineria resterá nazionalizzata. Dal 1958, la città è collegata da un oleodotto a Teheran.