Pemberontakan Taiping tercetus pada tahun 1850 dan pada tahun 1853, Shanghai diduduki oleh salah satu cabang kongsi gelap pemberontak yang digelar Persatuan Pedang Kecil. Pertempuran yang menyusul memusnahkan kawasan-kawasan luar bandar tetapi petempatan-petempatan orang asing tidak terjejas. Oleh itu, penduduk-penduduk Cina pergi ke sana untuk mendapatkan perlindungan. Walaupun orang-orang Cina sebelum itu dilarang tinggal di dalam petempatan-petempatan orang asing, tahun 1854 memperlihatkan peraturan-peraturan baru dibuat yang menyebabkan tanah terbuka kepada orang-orang Cina. Harga tanah naik dengan pesat. 1854 juga memperlihatkan mesyuarat tahunan pertama Majlis Perbandaran Shanghai yang ditubuhkan untuk mengurus petempatan-petempatan orang asing. Pada tahun 1863: