В 1975 году была провозглашена Лаосская народно-демократическая республика. На тот момент Лаос был бедной аграрной страной, разоренной гражданской войной. Преобладали мелкие крестьянские хозяйства, в ряде районов сохранялось подсечно-огневое земледелие. Основными культурами к 1975 году были рис и кукуруза. Также выращивались табак, кофе, хлопок, опийный мак, картофель, соя, маниок, цитрусовые и масличные. На экспорт шла продукция лесной промышленности — например, бензой. Плантации гевеи не получили развития. Промышленных объектов было очень мало — оловянная шахта Фонтиу (добытая руда шла на экспорт в непереработанном виде), цементный завод, хлопкоочистительная фабрика во Вьентьяне, мелкие предприятия легкой промышленности. В период независимости сильно развилась гидроэнергетика — к 1975 году в стране функционировали 6 крупных электростанций. Автомобильный парк в 1975 году составлял 18 тыс. машин. Дорожная сеть была слабо развита. В 1983 году в Лаосе было только 766 км дорог с асфальтовым покрытием. Железных дорог не было вовсе. Границы Лаоса были очень беспокойными. На севере против лаосских властей действовали группы партизан во главе с Па Као Хэ. На юго-западе располагался ориентировавшийся на США Таиланд. Отношения с Таиландом были враждебными и дошли в 1987—1988 годах до вооруженного конфликта. Система подготовки специалистов для национальной экономики в Лаосе практически отсутствовала. В 1975 году в стране только 145 человек обучались в высших и средних профессиональных школах.