Deutsch:
710.150
Reglement über die Tresorerie des Kantons Graubünden
Vom 19.03.2013 (Stand 01.09.2020)
Gestützt auf Art. 42 Abs. 1 der Verordnung über den kantonalen Finanzhaushalt (FHV)
[1]
von der Regierung erlassen am 19. März 2013

Rumantsch:
710.150
Reglament davart la tresoraria dal chantun Grischun
dals 19-03-2013 (versiun dals 01-09-2020)
Sa basond sin l'art. 42 al. 1 da l'ordinaziun da finanzas dal chantun Grischun (OFC)
[1]
relaschà da la regenza ils 19 da mars 2013

Italiano:
710.150
Regolamento sulla tesoreria del Cantone dei Grigioni
del 19.03.2013 (stato 01.09.2020)
emanato dal Governo il 19 marzo 2013
visto l'art. 42 cpv. 1 dell'ordinanza sulla gestione finanziaria cantonale (OGFC)
[1]

Deutsch:
1
Bei der Bewirtschaftung der Finanzanlagen steht die Sicherheit im Vordergrund. Die Anlagetätigkeit erfolgt nach den Kriterien Sicherheit, Diversifikation und marktkonformer Ertrag. Sie basiert auf einem Konzept mit risikoorientierten Anlagelimiten pro Gegenpartei.
2
Die Beschaffung und die Bewirtschaftung der notwendigen Finanzmittel haben möglichst kostengünstig und unter Berücksichtigung des Zinsänderungs- und des Refinanzierungsrisikos zu erfolgen. Es ist ein ausgewogenes Fälligkeitsprofil der Schulden sicherzustellen.
3
Die Finanzverwaltung gewährleistet durch die laufende Planung und Steuerung der Liquidität die jederzeitige Zahlungsbereitschaft des Kantons.
*
4
Die Finanzverwaltung sorgt für eine transparente und nachvollziehbare Abwicklung der verschiedenen Aufgaben und stellt sicher, dass die einzelnen Geschäfte im Sinne des internen Kontrollsystems (IKS) nach dem Vier-Augen-Prinzip abgewickelt werden. Schriftliche Vereinbarungen mit Gegenparteien werden ausschliesslich kollektiv zu zweien unterzeichnet.
*

Rumantsch:
Art. 3 Princips ed incumbensas principalas
1
Per administrar las investiziuns finanzialas predominescha la segirezza. L'activitad d'investiziun vegn fatga tenor ils criteris segirezza, diversificaziun e retgav confurm al martgà. Ella sa basa sin in concept cun limitas d'investiziun orientadas a la ristga per cuntrapartida.
2
Procurar ed administrar ils meds finanzials necessaris sto vegnir fatg en moda uschè favuraivla sco pussaivel e resguardond la ristga d'ina midada dal tschains e d'ina refinanziaziun. In profil equilibrà da la scadenza dals debits sto vegnir garantì.
3
Cun planisar e cun reglar cuntinuadamain la liquiditad garantescha l'Administraziun da finanzas la prontadad da pajament permanenta dal chantun.
*
4
L'Administraziun da finanzas procura per ina regulaziun transparenta e chapaivla da las differentas incumbensas e garantescha che las singulas fatschentas vegnian liquidadas en il senn dal sistem da controlla intern (SCI) tenor il "princip da quatter egls". Cunvegnas en scrit cun cuntrapartidas vegnan suttascrittas exclusivamain en moda collectiva da duas persunas.
*

Italiano:
Art. 3 Principi e compiti principali
1
Nella gestione degli investimenti finanziari vi è in primo piano la sicurezza. Gli investimenti avvengono in base ai criteri sicurezza, diversificazione e ricavo conforme alle condizioni di mercato. Essi si fondano su una strategia con limiti di investimento orientati ai rischi per controparte.
2
L'acquisizione e la gestione dei mezzi finanziari necessari devono avvenire a condizioni possibilmente favorevoli e in considerazione del rischio di fluttuazione del tasso di interesse e del rischio di rifinanziamento. Va garantito un profilo delle scadenze dei debiti equilibrato.
3
Grazie alla pianificazione continua e alla gestione della liquidità, l'Amministrazione delle finanze garantisce la solvibilità permanente del Cantone.
*
4
L'Amministrazione delle finanze provvede a uno svolgimento trasparente e comprensibile dei diversi compiti e garantisce che in conformità al sistema di controllo interno (SCI) le singole operazioni vengano svolte secondo il principio del doppio controllo. Gli accordi scritti con le controparti vengono sottoscritti esclusivamente con firma collettiva a due.
*

Deutsch:
1
Mindestens jährlich legen das Departement für Finanzen und Gemeinden (Departement) und die Finanzverwaltung die konkrete Tresoreriestrategie für die Finanzanlagen und Schulden sowie für allfällige weitere strategische Handlungsfelder schriftlich fest. Im Rahmen der festgelegten Strategie ist die Finanzverwaltung für den operativen Vollzug zuständig.
*
2
Geschäfte in Fremdwährung sind nur zulässig, wenn sie abgesichert werden oder Bestandteil eines Vermögensverwaltungsmandats oder einer Kollektivanlage sind.
*

Rumantsch:
Art. 5 Administraziun d'investiziuns finanzialas e da debits
1. strategia
1
Almain ina giada per onn fixeschan il Departament da finanzas e vischnancas (departament) e l'Administraziun da finanzas en scrit la strategia concreta da tresoraria per las investiziuns finanzialas e per ils debits sco er per eventuals ulteriurs champs d'acziun strategics. En il rom da la strategia fixada è l'Administraziun da finanzas cumpetenta per l'execuziun operativa.
*
2
Fatschentas en valutas estras èn mo admessas, sch'ellas vegnan segiradas u sch'ellas èn ina part integrala d'in mandat per l'administraziun da la facultad u d'ina investiziun collectiva.
*

Italiano:
Art. 5 Gestione di investimenti finanziari e debiti
1. Strategia
1
Almeno una volta all'anno il Dipartimento delle finanze e dei comuni (Dipartimento) e l'Amministrazione delle finanze fissano per iscritto la strategia di tesoreria concreta per gli investimenti finanziari e i debiti, nonché per eventuali ulteriori campi d'azione strategici. Nel quadro della strategia fissata, l'Amministrazione delle finanze è competente per l'esecuzione operativa.
*
2
Le operazioni in valuta estera sono ammesse solo se sono coperte o se fanno parte di un mandato di gestione patrimoniale o di un investimento collettivo.
*

Deutsch:
1
Mit einem aktiven Risikomanagement wird die Fälligkeitsstruktur des Fremdkapitals unter Berücksichtigung der Aktivanlagen gesteuert. Der Zinsentwicklung und der Zinserwartung an den Finanzmärkten (Zinsänderungsrisiko) und der Möglichkeit einer erschwerten Finanzierung aufgrund abnehmender Kreditwürdigkeit oder Störungen auf den Finanzmärkten (Refinanzierungsrisiko) ist Rechnung zu tragen.
2
Die Fälligkeiten der Schulden sind gleichmässig zu staffeln. Die Staffelung kann ergänzend auch mit geeigneten derivativen Zinsinstrumenten gesteuert werden.
3
Der Einsatz von derivativen Zinsinstrumenten erfolgt ausschliesslich zur Absicherung von Zinsänderungsrisiken. Vor dem Abschluss eines Geschäfts mit derivativen Instrumenten müssen die Chancen und Risiken einer geplanten Transaktion im Gesamtzusammenhang analysiert und schriftlich festgehalten und vom Departement genehmigt werden.

Rumantsch:
Art. 8 Ristga d'ina midada dal tschains e d'ina refinanziaziun
1
Cun in manaschament da ristgas activ vegn reglada la structura da scadenza dal chapital ester resguardond las investiziuns activas. Il svilup dal tschains ed il tschains previs sin ils martgads da finanzas (ristga d'ina midada dal tschains) sco er la pussaivladad d'ina finanziaziun pli difficila pervia da la dignitad da credit diminuinta u pervia da disturbis sin ils martgads finanzials (ristga d'ina refinanziaziun) ston vegnir resguardads.
2
Las scadenzas dals debits ston vegnir graduadas en moda equilibrada. La graduaziun po vegnir reglada cumplementarmain er cun instruments derivativs da tschains.
3
Instruments derivativs da tschains vegnan duvrads exclusivamain per segirar las ristgas d'ina midada dal tschains. Avant ch'i vegn concludida ina fatschenta cun agid d'instruments derivativs da tschains ston las schanzas e las ristgas da la transacziun previsa vegnir analisadas en il context general, fixadas en scrit ed approvadas dal departament.

Italiano:
Art. 8 Rischio di fluttuazione del tasso di interesse e rischio di rifinanziamento
1
Grazie a una gestione dei rischi attiva, la struttura delle scadenze del capitale di terzi viene gestita in considerazione degli investimenti attivi. Bisogna considerare lo sviluppo dei tassi d'interesse e i tassi d'interesse attesi sui mercati finanziari (rischio di fluttuazione del tasso di interesse), nonché la possibilità di un finanziamento più difficile in seguito alla diminuzione della solvibilità o di disfunzioni sui mercati finanziari (rischio di rifinanziamento).
2
Le scadenze dei debiti vanno scaglionate in modo regolare. A titolo di complemento, lo scaglionamento può essere gestito anche con strumenti su saggi di interesse derivati.
3
L'impiego di strumenti su saggi di interesse derivati avviene esclusivamente quale garanzia dei rischi di fluttuazione del tasso di interesse. Prima della chiusura di un'operazione con strumenti derivati, le opportunità e i rischi di una prevista transazione devono essere analizzati, fissati per iscritto e approvati dal Dipartimento nel contesto globale.

Deutsch:
1
Dieses Reglement tritt am 1. April 2013 in Kraft.

Rumantsch:
Art. 11 Entrada en vigur
1
Quest reglament entra en vigur il 1. d'avrigl 2013.

Italiano:
Art. 11 Entrata in vigore
1
Il presente regolamento entra in vigore il 1° aprile 2013.

Deutsch:
-

Rumantsch:
-

Italiano:
-

Deutsch:
[1]
BR
710.110
[2]
BR
427.210 Art. 20
[3]
BR
427.210 Art. 20
[4]
BR
432.010 Art. 13
[5]
BR
500.920 Art. 5

Rumantsch:
[1]
DG
710.110
[2]
DG
427.210 Art. 20
[3]
DG
427.210 Art. 20
[4]
DG
432.010 Art. 13
[5]
DG
500.920 Art. 5

Italiano:
[1]
CSC
710.110
[2]
CSC
427.210 Art. 20
[3]
CSC
427.210 Art. 20
[4]
CSC
432.010 Art. 13
[5]
CSC
500.920 Art. 5