标题：克莱夫·格兰杰
个人简介
格兰杰1934年9月出生于英国威尔士的斯旺西，早期就读于诺丁汉大学，接受当时英国第一个经济学数学双学位教育，1955年留校任教，1957年在天文学杂志上他发表了第一篇论文：  “关于太阳黑子活动的一个统计模型”。1959年，他在诺丁汉大学获得统计学博士学位。在20世纪60年代早期，格兰杰获得了支持英国学者去美国深造的哈克尼斯(Harkness)奖学金，去普林斯顿做访问学者，在著名学者约翰·塔基（JohnTukey）和奥斯卡·摩根斯坦(OscarMorgenstein)门下深造。1974年移居美国,成为圣迭亚哥加州大学经济学院教授。随后,他开创了该学院的计量经济学研究工作,并使之成为全世界最出色的计量经济学研究基地之一。最后成为该校的荣誉退休教授。格兰杰于1991年成为国际预测师协会会员，曾获得斯德哥尔摩经济学院和卡洛斯三世大学的荣誉博士学位。他现为西部经济学会主席、每年仅两位的美国经济学会杰出会员。他的研究兴趣主要在统计学和计量经济学（主要是时间序列分析）、预测、金融、人口统计学和方法论等方面。 
2003年诺贝尔经济学奖获得者，克莱夫·格兰杰，2003年诺贝尔经济学奖得主，来自美国加州大学圣迭戈分校。
格兰杰教授被认为是世界上最伟大的计量经济学家之一，瑞典皇家科学院曾说，“他不仅是研究员们学习的光辉典范，而且也是金融分析家的楷模。”无数经济学专业的学生奋斗一生，也只是为了能远远看到他的背影。他在利用数学模型分析时间序列数据方面的实证研究，给全世界打开了一扇窥探经济运行规律，特别是金融市场运行规律的大门。正因如此，我们可以对股市和汇市浩如烟海的数据进行分析整理，并预测今后的走势。 
除了在计量经济学方面造诣颇高之外，格兰杰教授的文学水平也非常出色。早在读高中时，他就曾在两个语法学校就读，这使得他的论文语言流畅，可读性强，许多内容和案例都成为经典被广泛引用。[1]
格兰杰教授为研究经济规律作出了大量贡献，这首先要感谢他的一次口吃。在高中时期，格兰杰的第一理想是做方法论的研究，但有一次所有学生公开表达理想的时候，他竟然没有说出方法论这个单词，而是随口说要做统计学家。格兰杰教授后来回忆说，也许就是因为那一次口吃，决定了他现在的职业。从此世界上多了一位傲视群雄的经济学家，克莱夫·格兰杰。
学术贡献
从访问普林斯顿的20世纪60年代早期开始，格兰杰就是一位非常有影响的时间序列计量经济学学者。他的论文几乎涵盖了过去40年间该领域的主要进展，没有格兰杰的分析方法，进行时间序列计量方面的实证分析几乎是不可能的。就他所产生的学术影响，人们对他的叹服可以用天才的研究者和作家来表达。 
格兰杰的学术作品有两个突出的特点，学术思想与实际问题密切相关；很强  诺贝尔经济学奖的可读性，因此很多内容已经成为引用的经典。也许，这些方面的长处除了与他本人的天才资质有关之外，还和他的学习经历有关。早在读高中时，他就曾在两个语法学校就读。而且他喜欢纯粹的数学思维训练，在初学经济学时，就对当时只会纯文字描述的经济学家感到遗憾。 
诺贝尔奖评委会认为，格兰杰的工作改变了经济学家处理时间序列数据的方法，对研究财富与消费、汇率与价格、以及短期利率与长期利率之间的关系具有非常重要意义。目前美国联邦储备委员会和许多国家的中央银行都使用这一方法来进行评估和预测。
学术职务
格兰杰曾任美国西部经济学联合会主席。他担任的职务和获得的奖励有:美国经济学联合会年度杰出资深会员奖、斯德哥尔摩经济学院荣誉博士、芬兰艺术和科学协会外籍会员、国际预测协会会员、美国艺术和科学院院士、经济计量学协会会员等。在问鼎诺奖之前,他刚刚摘取了有准诺贝尔经济学奖之称的美国经济学联合会年度杰出资深会员奖。
诺贝尔奖
2003年诺贝尔经济学奖获得者
个人简历
克莱夫·格兰杰（Clive W.J. Granger）教授因“协整理论”在时间序列数据分析上做出的杰出贡献而获2003年诺贝尔经济学奖。现任加利福尼亚大学圣地亚哥分校教授。
克莱夫·格兰杰教授曾担任美国西部经济学联合会主席，他还是美国艺术和科学院院士、英国社会科学院院士、国际预测协会会员、计量经济学会会员、芬兰艺术和科学协会外籍会员，并获得美国经济学会杰出会员、澳大利亚和新西兰建模及仿真协会Biennal奖。
克莱夫·格兰杰教授于1955年获得诺丁汉大学学士学位，1959年获得诺丁汉大学博士学位。他还获得奥尔胡斯大学、拉夫堡大学、斯德哥尔摩经济学院、卡洛斯三世大学荣誉博士学位。他的研究领域包括：统计学和经济计量学（主要是时间序列分析）、预测、金融、人口统计学。主要著作有：《经济学的实证建模:设定和估计》、《经济序列建模:经济计量方法阅读材料》、《双线性时间序列模型导论》、《经济时间序列预测》、《商品价格的投机、套利和预测》、《股价的可预测性》等。
克莱夫·格兰杰教授1934年9月出生在英国威尔士的斯旺西，英国公民。
背景资料：克莱夫·格兰杰的“协整理论”
现代时间序列经济计量学的一个重要研究课题，是探索经济时间序列数的动态结构，研究它们的统计性质，理解产生这些经济数据的生成特点和性质，从而能更有效地利用经济数据构造和建立经济计量模型，用以进行经济预测，检验各种理论的可靠性和可行性。二十世纪七十年代以前，计量经济学的建模方法均以经济变量平稳这一假设条件为基础。稳定过程的特点是有一个均值，且每一时刻对均值的偏离基本相同。但在实际中，许多经济指标的时间序列都是非平稳的，并不具有固定的期望值，并且呈现出明显的趋势性和周期性。格兰杰1972年首先证明，如果直接将非平稳时间序列当作平稳时间序列来进行回归分析，可能会造成伪回归，即变量间本来不存在相依关系，但回归结果却得出存在相依关系的错误结论。 
经济理论认为，某些经济时间序列存在长期均衡关系。例如，净收入与消费、政府支出与税收、工资与价格、进口与出口、货币流量与价格水平、商品现货价格与期货价格等。一般说来上述经济时间序列属于非平稳序列，其方差与时间成正比。看起来这些经济变量之间似乎不会存在任何均衡关系，但事实上若干个非平稳经济时间序列的某种线性组合却有可能是平稳序列。格兰杰注意到了这一现象，利用其数学和计量经济学知识提出了协整（cointegration）的概念及其方法。所谓协整，是指多个非平稳经济变量的某种线性组合是平稳的。目前，协整分析己成为处理非平稳金融、经济变量相依关系的行之有效的方法。
协整理论主要用来探测变量间是否真的存在均衡相依关系，对于用非平稳变量建立经济计量模型，以及检验这些变量之间的长期均衡关系非常重要。首先，如果多个非平稳变量具有协整性，则这些变量可以合成一个平稳的时间序列，这个平稳的时间序列可用来描述原变量间的均衡关系。只要均衡关系存在，原变量间的平稳的线性组合就存在。其次，当且仅当若干个非平稳变量具有协整性时，由这些变量建立的回归模型才有意义。所以，协整性检验也是区别真实回归和伪回归的有效方法。最后，具有协整关系的非平稳变量可以用来建立误差修正模型。由于误差修正模型把长期关系和短期动态特征结合在一个模型中，因此既可以解决传统计量经济模型忽视伪回归的问题，又可以克服建立差分模型忽视水平变量信息的弱点。[2]
格兰杰在协整概念的基础上进一步提出了著名的格兰杰协整定理，目的在于解决协整与误差修正模型之间的关系问题。该定理的重要意义就在于其证明了协整概念与误差修正模型的必然联系。若非平稳变量之间存在协整关系，则必然可以建立误差修正模型；若用非平稳变量可以建立误差修正模型，则该变量之间必然存在协整关系。在随后的工作中，格兰杰拓展了协整分析，包括处理季节趋势序列的季节协整和处理偏离超过临界值后即向均衡调整的序列的门限协整。
主要著作
《经济时间序列的谱分析》(与Hatanaka合著)普林斯顿大学出版社,1964； 
《股价的可预测性》(与Morgenstern合著)Heath出版社,1970； 
《商品价格的投机、套利和预测》(与Labys合著)Heath出版社,1970；  《非线性经济的建模》　　《经济时间序列预测》(与Newbold合著),Academic出版社,1977； 
《双线性时间序列模型导论》(与Andersen合著),Vandenhoeck和Ruprect出版社,1978；中文 
版,1983； 
《经济序列建模型:经济计量方法阅读材料》牛津出版社,1990； 
《经济学的实证建模:设定和估计》剑桥出版社,1999等。
看好中国
2003年诺贝尔经济学奖获得者克莱夫·格兰杰昨天下午在上海交大演讲，表示看好中国现在的经济发展对股市的拉动作用。在中国股市大牛的情况下，这一讲座不仅吸引了众多学生，不少老师和市民也特意赶来。  克莱夫·格兰杰在中国　　被称为世界级预测大师的克莱夫·格兰杰昨天演讲的主题为“股票市场的价格预测问题”，他认为对于一个成熟市场而言，股市的理想状态是不会有大起大落的，有大起大落则说明市场是不充分的或者不是有效的。 　　 　　 　　 
由于没有做过十分深入的研究，克莱夫·格兰杰表示对于中国现在大牛市的行情不能做出直接预测，但他表示看好中国股市，中国现在经济发展很快，经济繁荣和股票市场的繁荣是联系在一起的。 　　 　　 　　 
不过克莱夫·格兰杰也建议对于股市泡沫要有充分准备。如果股民感觉到泡沫的存在，那么最好撤回一半投资，涨则可以继续赚钱，跌则不至于亏得太厉害。  
复旦金融与资本市场研究中心主任谢百三教授表示赞同诺奖得主的观点。财大现代金融研究中心主任丁剑平则认为，中国股市泡沫的确存在，因此在经济可控情势下，政府针对经济将会有一系列紧缩政策出台。