标题：中小企业融资八大渠道
基本信息
主讲：吴瑕
组成：6盘VCD
中国经济出版社
定价：880
作者简介
吴瑕 
著名的企业融资、财务管理专家，黑龙江商学院企业管理系学士学位，2000年获美国克斯莱大学(American Coastline University) 工商管理硕士学位。现为中国社会科学院中小企业研究中心投融资研究部主任，国家银河培训工程特聘讲师,国家发改委培训中心高级讲师,北京大学继续教育部特聘教授,清华大学继续教育学院特聘教授。
编辑推荐
著名资本运作和财务管理专家吴瑕主讲《融资有道--中小企业融资八大渠道》课程讲座，详细讲述企业融资八大渠道及三十五种具体操作方法，解决中国中小企业融资难题，拓宽企业融资渠道!资金是任何一家企业发展的命脉，融资问题始终是制约企业发展的瓶颈所在，尤其是民营中小企业[1]融资更是难上加难，症结到底在哪里？如何让企业老板快速地掌握“借鸡生蛋”的融资技巧，巧用资本的力量让企业搭上快速列车？
研究领域
中小企业融资操作、企业融资技术、财务管理、内部财务控制系统建立和风险防范
课程简介
《融资有道--中小企业融资八大渠道》
渠道一：债权融资 
（一）国内银行贷款 
1. 国内银行贷款特点 
2. 企业贷款条件 
3. 国内银行贷款期限 
4. 浙商银行推出小企业贷款“套餐” 
5. 案例：金得利集团以无形资产担保贷款 
（二）国外银行贷款 
1. 国外商业银行贷款的特点 
2. 国外商业银行贷款期限                              
3. 国外商业银行贷款种类 
4. 国外商业银行的贷款程序 
（三）发行债券融资 
1. 企业债券融资的种类与特点 
2. 企业发行债券的必备条件 
3. 企业发行债券的运作程序 
4. 企业发行债券策划与运作中应注意的问题 
5. 案例：阳光集团债券融资 
（四）金融租赁融资 
1. 金融租赁融资的特点 
2. 金融租赁融资的优点 
3. 金融租赁融资的程序 
4. 案例：多赢的租赁融资 
5. 首批试点5家银行系统金融租赁公司介绍 
（五）民间借贷融资 
1. 民间借贷融资的特点 
2. 民间借贷模式创新—个人委托贷款业务 
3. 个人委托银行贷款的特点 
4. 案例：多赢的民间借贷融资 
（六）信用担保融资 
1. 信用担保融资的特点： 
2. 案例：第三方物流介入存货质押反担保融资 
渠道二：股权融资 
（七）股权出让融资 
1. 股权出让的对象 
2. 股权出让的价格： 
3. 股权出让的比例： 
4. 案例：多元经营股权出让融资 
（八）产权交易融资 
1. 产权的种类 
2. 产权交易的形式 
3. 产权交易的场所 
4. 产权交易的运作程序 
5. 案例：东北某玻璃企业融资案例 
（九）杠杆收购融资 
1. 杠杆收购的范围 
2. 杠杆收购的特点 
3. 杠杆收购的运作程序 
4. 案例：小鱼吃大鱼的杠杆收购融资 
（十）引进风险投资 
1. 风险投资的特点 
2. 引进风险投资企业的基本条件 
3. 引进风险投资企业领导人的基本条件 
4. 引进风险投资的阶段 
5. 引进风险投资的运作程序 
6. 风险投资退出模式 
7. 案例：金蝶软件引进IDG风险投资 
渠道三：上市融资 
（十一）国内上市融资 
1. 企业国内上市融资的特点 
2. 企业在国内上交所主板上市融资的条件 
3. 企业国内上市融资的运作程序 
（十二）境外上市融资 
1．国家鼓励具备条件的企业到境外上市融资 
2．目前实际可选择的境外资本市场 
（1）香港交易所主板和创业板股票市场 
（2）新加坡交易所股票市场 
（3）美国纽约交易所和NASDAQ股票市场 
（4）英国伦敦交易所股票市场 
（5）德国法兰克福交易所股票市场 
3．香港交易所主板<<证券上市规则>>对申请在主板市场上市公司基本条件的要求 
（十三）买壳上市融资 
1. 壳公司的特点 
2. 买壳上市融资的运作程序 
渠道四：内部融资 
（十四）留存盈余融资 
1. 如何进行留存盈余融资，就看如何制定股利分配政策。 
2. 是否发放股利？ 
3. 何时发放股利？ 
4. 发放何种形式的股利？ 
5. 股利发放数量多少？ 
（十五）应收账款融资 
1. 应收账款抵押 
2. 应收账款让售 
3. 应收账款融资的优缺点 
4. “应收账款池融资”的新业务 
（十六）票据贴现融资 
1. 概念  
2. 优点 
3. 票据贴现与银行贷款的区别 
（十七）资产典当融资  
1. 典当融资的资产范围一般包括 
2. 典当融资的基本程序 
3. 典当融资的优点 
4. 案例：典当融资赚快钱   
（十八）商业信用融资 
1、应付账款融资 
2、商业票据融资 
3、预收货款融资 
4、商业信用筹资的优缺点 
5、案例：中国移动通信公司预存话费的商业融资 
渠道五：贸易融资 
（十九）国际贸易融资 
1. 工商银行进口T/T融资业务(短期) 
2. 业务流程 
（二十）补偿贸易融资 
1. 补偿贸易的特点 
2. 补偿贸易的形式 
3. 案例：创意补偿贸易实现互惠多赢 
渠道六：项目融资 
（二十一）项目包装融资 
1.  项目包装融资的策划运作 
2.  案例：旅游景点项目包装“一箭双雕” 
3.  项目融资包装运作 
（二十二） BOT项目融资 
1. BOT项目融资的特点 
2. 项目融资与传统融资的主要区别 
3. 案例：刺桐大桥工程—首例“国产BOT” 
（二十三）IFC国际投资 
1. IFC贷款投资的特点 
2. IFC在中国贷款投资的重点 
3. IFC贷款投资的条件 
4. IFC发贷东方集团 
渠道七：政策融资 
（二十四）政策融资（专项基金融资） 
1.  《中华人民共和国中小企业法》的相关规定 
2.  获得政府资金的前提是什么？ 
3.  案例：大庆大丰油田科技有限公司获得国家补贴960万元。 
4.  常见失败现象 
5.  案例：腾讯靠科学技术融资        
6.  如何获得政府资金？ 
7.  政策融资避免陷入的误区 
8.  如何掌握申报技巧？ 
9.  国家专项资金对企业融资的影响  
10.产业政策投资的种类 
渠道八：专业化协作融资 
（二十五）专业化协作融资 
案例：泰国鸡肉大王的故事 
ABB与零部件供应企业 
以企带村 专业化协作
融资方式
第一种是基金组织，手段就是假股暗贷。所谓假股暗贷顾名思义就是投资方以入股的方式对项目进行投资但实际并不参与项目的管理。到了一定的时间就从项目中撤股。这种方式多为国外基金所采用。缺点是操作周期较长，而且要改变公司的股东结构甚至要改变公司的性质。国外基金比较多，所以以这种方式投资的话国内公司的性质就要改为中外合资。 
第二种融资方式是银行承兑。投资方将一定的金额比如一亿打到项目方的公司帐户上，然后当即要求银行开出一亿元的银行承兑出来。投资方将银行承兑拿走。这种融资的方式对投资方大大的有利，因为他实际上把一亿元变做几次来用。他可以拿那一亿元的银行承兑到其他的地方的银行再贴一亿元出来。起码能够贴现80%。但问题是公司账户上有一亿元银行能否开出一亿元的承兑。很可能只有开出80%到90%的银行承兑出来。就是开出100%的银行承兑出来，那公司帐户上的资金银行允许你用多少还是问题。这就要看公司的级别和跟银行的关系了。另外承兑的最大的一个缺点就是根据国家的规定，银行承兑最多只能开12个月的。现在大部分地方都只能开6个月的。也就是每6个月或1年你就必须续签一次。用款时间长的话很麻烦。 
第三种融资的方式是直存款。这个是最难操作的融资方式。因为做直存款本身是违反银行的规定的，必须企业跟银行的关系特别好才行。由投资方到项目方指定银行开一个账户，将指定金额存进自己的账户。然后跟银行签定一个协议。承诺该笔钱在规定的时间内不挪用。银行根据这个金额给项目方小于等于同等金额的贷款。注：这里的承诺不是对银行进行质押。是不同意拿这笔钱进行质押的。同意质押的是另一种融资方式叫做大额质押存款。当然，那种融资方式也有其违反银行规定的地方。就是需要银行签一个保证到期前30天收款平仓的承诺书。实际上他拿到这个东西之后可以拿到其他地方的银行进行再贷款的。 
第五种融资的方式(第四种是大额质押存款)是银行信用证。国家有政策对于全球性的商业银行如花旗等开出的同意给企业融资的银行信用证视同于企业帐户上已经有了同等金额的存款。过去很多企业用这个银行信用证进行圈钱。所以现在国家的政策进行了稍许的变动，国内的企业现在很难再用这种办法进行融资了。只有国外独资和中外合资的企业才可以。所以国内企业想要用这种方法进行融资的话首先必须改变企业的性质。 
第六种融资的方式是委托贷款。所谓委托贷款就是投资方在银行为项目方设立一个专款账户，然后把钱打到专款账户里面，委托银行放款给项目方。这个是比较好操作的一种融资形式。通常对项目的审查不是很严格，要求银行作出向项目方负责每年代收利息和追还本金的承诺书。当然，不还本的只需要承诺每年代收利息。 
第七种融资方式是直通款。所谓直通款就是直接投资。这个对项目的审查很严格往往要求固定资产的抵押或银行担保。利息也相对较高。多为短期。个人所接触的最低的是年息18。一般都在20以上。 
第八种融资方式就是对冲资金。现在市面上有一种不还本不付息的委托贷款就是典型的对冲资金。 
第九种融资方式是贷款担保。现在市面上多投资担保公司，只需要付高出银行利息就可以拿到急需的资金