Available at https://jurnal.stie-aas.ac.id/index.php/jie
Jurnal Ilmiah Ekonomi Islam, 10(01), 2024, 876-886
Pengaruh Pembiayaan Terhadap Profitabilitas (ROA) Pada Bank Umum Syariah di Indonesia (2017-2022)
Suci Nungcahyani 1*) , Agung Wahyudi 2) 1,2 Fakultas Ekonomi dan Bisnis Islam, UIN Raden Mas Said Surakarta *Email Korespondensi: sucinungcahyani@gmail.com

## Abstract
This study aims to show the effects of mudharaba financing, musharaka financing, and ijara financing as well as partially  and  stimulants  the  profitability  of  Return  On  Asset  (ROA)  at  Sharia  Commercial  Banks  (BUS)  in Indonesia. This study is quantitative research using secondary data in the form of panel data. The population used in the study is 13 Sharia Commercial Banks in Indonesia. Sample collection used a purposive sampling so that 5 bank units according to the criteria with a total of 120 sample data are obtained. As for data analysis techniques using model selection methods, classical assumption tests, panel data regression, and hypothesis tests. The results of  the  research  show  that partial  mudharaba financing  has  no  effect  and  is  not  significant  on  ROA  on  BUS. Musyaraka financing has a positive and significant effect on ROA in BUS. Ijarh financing has a negative and significant effect on ROA on BUS. Meanwhile, the stimulant financing of mudharaba, musyaraka, and ijara has a  significant  effect  on  ROA  on  BUS.  This  research  provides  insight  into  BUS  to  pay  attention  to mudharaba,musyaraka, and ijara financing in order to increase the profitability of Sharia Commercial Banks.
Keywords:  Mudharaba  Financing;  Musyaraka  Financing;  Ijara  Financing;  Return  On  Asset  (ROA);  Sharia Commercial Bank.
Saran sitasi : Nungcahyani, S., & Wahyudi, A. (2024). Pengaruh Pembiayaan Terhadap Profitabilitas (ROA) Pada Bank  Umum  Syariah  di  Indonesia  (2017-2022). Jurnal  Ilmiah  Ekonomi  Islam,  10 (01),  876-886.  doi: http://dx.doi.org/10.29040/jiei.v10i1.11748
DOI: http://dx.doi.org/10.29040/jiei.v10i1.11748

## 1. PENDAHULUAN
Islam mengajarkan kepada umatnya untuk selalu memelihara  kebenaran  disegala  aspek  kehidupan. Kebenaran ini juga ditegakkan dalam aktivitas sistem ekonomi  Islam.  Menegakkan  ekonomi  Islam sehubungan  pada  dasar  Allah  adalah  sang  pencipta seluruh alam semesta, tolong menolong antar sesama dan  saling  bekerja  sama,  tidak  berlebihan  dan mengutamakan kesederhanaan, memperoleh keuntungan dengan cara yang halal, serta niat maupun usaha yang tulus (Kardi et al., 2023). Sistem ekonomi Islam dibangun untuk kesejahteraan dan kemakmuran seluruh umat manusia.
Perkembangan  ekonomi  Islam  yang  semakin maju membuat keuangan syariah dikenal oleh banyak masyarakat,  terutama  perbankan  syariah.  Dengan demikian,  kepercayaan  masyarakat  pada  perbankan syariah  juga  ikut  meningkat.  Keadaan  ini dimanfaatkan  perbankan  syariah  untuk  meluaskan
pangsa  pasarnya  dengan  memberi  edukasi  kepada masyarakat  tentang  perbankan  syariah.  Masyarakat mempunyai  peran  yang  penting  dalam  menjaga kelangsungan  usaha dari perbankan syariah. Adapun kepercayaan masyarakat pada bank tidak akan terlepas dari  kesehatan  bank  dan  kondisi  keuangan  bank tersebut (Fazriani & Mais, 2019).
Perbankan  menjadi  lembaga  yang  mempunyai peran  penting  dalam  membangun  negara  (agent  of development).  Hal  ini  diimplementasikan  oleh  bank dalam  menjalankan  fungsi  sebagai  intermediasi keuangan  (Anisa  &  Anwar,  2021).  Artinya  bank menghimpun dana masyarakat dengan kredit maupun bentuk lainnya guna meningkatkan taraf kesejahteraan masyarakat.
Keberadaan perbankan syariah menjadi perhatian utama  pada  industri  perbankan.  Pertumbuhan  yang stagnan mengakibatkan perubahan pada profitabilitas (Abbas & Arizah, 2019). Perbankan syariah Indonesia
terus  meningkat  sejalan  pemikiran  kalangan masyarakat  mengenai  sistem  syariah  dengan  tidak melibatkan unsur bunga (riba). UU No. 10 Tahun 1998 mengemukakan  jika  bank  di  bedakan  dalam  dua kategori  berdasarkan  sistem  operasionalnya,  yakni bank sistem konvensional serta bank syariah.
Salah  satu  usaha  paling  utama  yang  dilakukan perbankan  syariah  adalah  pembiayaan  kepada masyarakat. Pembiayaan menjadi sumber pendapatan terbesar dalam kegiatan perbankan syariah (Kusuma, 2019).  Pembiayaan  yakni  penyediaan  dana  ataupun tagihan atas kesepakatan pihak bank dan nasabah yang wajib  dikembalikan  beserta  imbalan  maupun  bagi hasil  (Inti et al., 2014). Pembiayaan menjadi aktivitas yang paling mendominasi dalam pengalokasian dana pada  perbankan.  Sebab  dalam  upaya  meningkatkan profitabilitasnya  perbankan  melakukan  pembiayaan yang diberikan pada nasabah.
Dalam  pengukuran  tingginya  profitabilitas perbankan  menggunakan  rasio Return  On  Asset (ROA).  ROA  ialah  perbandingan  dari  profitabilitas dipakai  dalam  menaksir  kekuatan  perusahaan  saat mengelola  dana  atau  modal  yang  ditanamkan  pada aktiva  guna  memperoleh  keuntungan.  Menurut (Azalina, 2015) menyatakan bahwa dalam ROA dari semua aktiva yang dikendalikan tanpa memperhatikan sumber  dana  serta  rasio  ini  biasanya  diukur  dalam bentuk  persentase.  Jika  rasio  menunjukkan  semakin rendah maka tidak baik, sedangkan semakin tingginya rasio maka semakin baik (Kusuma, 2019).
Profitabilitas  ialah  kesanggupan  atau  kekuatan badan  perusahaan dalam memperoleh profit ataupun keuntungan.  Aktiva  serta  modal  yakni  sumber  laba yang didapat oleh badan perusahaan (Inti et al., 2014). Terdapat  berbagai  rasio  perbandingan  yang  dipakai saat  menilai  profitabilitas  badan  perusahaan  seperti ROA, ROE, GPM, dan NPM. Dalam riset ini memakai profitabilitas  yakni  skala  Return  On  Asset  (ROA) karena  bisa  memperlihatkan  pencapaian  laba  pada bank.  Penggunaan  aset  secara  efisiensi  untuk menghasilkan  laba  bisa  dilihat  dari  besarnya  ROA perusahaan (Haq, 2015)
Prioritas  utama  semua  perusahaan  termasuk perbankan yakni mampu mencapai tingkat profitabilitas secara maksimal mungkin. Bank syariah sebagai  lembaga  sektor  keuangan  tentunya  tidak terlepas  pada  tujuannya  yaitu  menghasilkan  laba. Besar  kecilnya  laba  bank  dipengaruhi  return  total pembiayaan  ketika  telah  tersalurkan  (Suryadi  & Burhan,  2022).  Kegiatan  operasional  suatu
pembiayaan pada bank dikatakan efektif serta efisien dalam  memperoleh  laba  perusahaan  tercermin  pada rasio profitabilitas (Syahri & Harjito, 2020).
Tabel 1 Laba Bersih BUS (miliar)

## Sumber: OJK, data diolah 2023
Data  di  atas  memperlihatkan  laba  bersih dihasilkan  oleh  bank  syariah  cenderung  meningkat sehingga  diperlukan  adanya  kajian  guna  membahas mengenai  faktor  yang  mendorong  peningkatan keuntungan berdasarkan prinsip syariah. Sebuah bank dalam meningkatkan profitabilitasnya harus memaksimalkan laba yang dihasilkan. Salah satunya dengan  memanfaatkan  aktiva  produktif  yakni pembiayaan (Hasibuan & Dwiarti, 2019).
Bank  Indonesia  (BI)  berperan  sebagai  pembina serta  pengawas  kegiatan  industri  perbankan memprioritaskan  profitabilitas  pada  bank  melalui pengukuran  assets  yang  dananya  mayoritas  dari simpanan nasabah (Arifian & Bowo, 2014). Adapun keunggulan ROA yaitu menjadi denominator sehingga bisa  diterapkan  pada  organisasi.  ROA  sebagai  rasio yang  tergolong  mudah  dalam  perhitungan,  mudah dipahami,  serta  rasio  yang  penting  sebab  berbentuk nilai absolut. Selain itu, ROA sebagai alat ukur yang komprehensif karena semuanya berpengaruh terhadap laporan keuangan (Pratama et al., 2017).
Terdapat  komponen  yang  mempengaruhi  naik turunnya ROA di industri Bank. Salah satunya adalah aktiva  produktif  yaitu  pembiayaan.  Pada  penelitian ini,  pembiayaan  yang  mempengaruhi  ROA  yaitu pembiayaan mudharabah,  musyarakah ,  serta ijarah . ROA  memiliki  hubungan  positif  pada  pembiayaan suatu  industri  bank,  sebab  bertambah  besarnya penyaluran  pembiayaan  membuat  laba  ikut  naik sehingga profitabilitas mengalami peningkatan (Sari, 2018).
Penelitian  tentang  pengaruh  pada  pembiayaan mudharabah terhadap  ROA  telah  dilaksanakan  oleh
2017 2018 2019 2020 2021 2022
Laba Bersih 990 2806 4195 3782 4464 7401 0 2000 4000 6000 8000 Laba Bersih Bank Umum Syariah Laba Bersih
banyak peneliti menghasilkan kesimpulan bermacam –  macam.  Hartati,  Dailibas,  dan  Mubarokah  (2021); Pratama,  Martika,  dan  Rahmawati  (2017);  Nopa Saputra (2021); Kusuma (2019); Fitriani, Mahdayani, Lail,  Dewanto,  dan  Nursyirwan  (2021);  Suryadi (2022);  Paratika  dan  Diana  (2023);  Ningsih  dan Irwansyah (2021); Firdayati dan Canggih (2020).
Penelitian  tentang  pengaruh  pada  pembiayaan musyarakah terhadap  ROA  sudah  dilaksanakan oleh berbagai  peneliti  menunjukkan  hasil  yang  beragam Kardi, Miswati, Rinjani, Hasan (2023); Agung Indra Suharto  (2019);  Istiqomawati,  Baskoro,  dan  Haque (2022);  Putri,  (2020);  Rianti  dan  Elmanizar  (2019); Fazriani  dan  Mais,  (2019);  Asih  (2019);  Putri  dan Mulyasari,  (2022);  Rizky  dan Azib  (2021); Auditya dan Afridani (2019).
Selanjutnya  penelitian  tentang  pengaruh  pada pembiayaan ijarah terhadap ROA telah banyak diteliti menghasilkan  kesimpulan  beragam  Sari,  Aulia, Anami, dan Salsabila (2021); Khumaini dan Armina (2019); Dewirini dan Suhono (2022); Kardi, Miswati, Rinjani,  dan  Hasan  (2023);  Kusuma  (2019); Istiqomawati,  Baskoro,  dan  Haque  (2022);  Suryadi (2022);  Hartati,  Dailibas,  dan  Mubarokah  (2021); Muyassaroh,  Fadilla,  dan  Choiriyah  (2022);  dan Rohmatun, Satria, dan Salim (2023).
Berdasarkan  macam-macam  hasil  penelitian yang  sudah  dilaksanakan,  memungkinkan  pengaruh variabel  lainnya  bisa  berpengaruh  pada  pembiayaan mudharabah,  musyarakah ,  serta ijarah terhadap profitabilitas  (ROA).  Pembeda  penelitian  ini dibandingkan penelitian sebelumnya ada pada sampel dan waktu yang dilakukan sehingga dapat menjadi gap penelitian ini. Atas dasar fenomena serta gap tersebut, maka  penelitian  ini  memiliki  tujuan  dalam menganalisa  dengan  empiris  akankah  pembiayaan mudharabah,  musyarakah ,  dan ijarah mempunyai pengaruh  terhadap  profitabilitas  (ROA)  pada  BUS periode 2017-2022.

## TELAAH LITERATUR

## Teori Agensi
Teori  agensi  ialah  teori  mengenai  ikatan  antar satu orang ataupun lebih sebagai agen dan principal (Jensen  &  Meckling,  1976;  Wahyuni,  2016).  Teori agensi  pada  pembiayaan  industri  bank  syariah merupakan  bank  sebagai  pihak  yang  menyediakan dana  dan  menaruh  kepercayaan  pada  nasabahnya menjadi  agen  dalam  mengelola  dana.  Dalam  hal tersebut  agen  (nasabah)  wajib  mengembalikan  dana dari bank (Nizar & Anwar, 2015).

## Pembiayaan Pada Bank Syariah
Pembiayaan adalah bagian dari aktivitas industri bank  syariah  ketika  menyalurkan  dana  pada masyarakat.  Peran  sebagai  investor  serta  manajer investasi  telah  dilakukan  oleh  bank  syariah  saat penyaluran  pembiayaan  pada  masyarakat  (OJK, 2021).  Tugas  menjadi  investor  yaitu  dengan menyalurkan  asetnya  untuk  mendapatkan  laba. Sedangkan  peran  menjadi  manajer  investasi  sebab mayoritas  dana  yang  telah  disalurkan  pada pembiayaan bersumber dari dana nasabah (masyarakat) (Anshori, 2018).
Dalam  melakukan  penyaluran  pembiayaan  ada beberapa skema yang disediakan pihak bank syariah misalnya,  bagi-hasil,  jual-beli,  serta  sewa-menyewa (Puspitasari,  2018).  Pada  skema  jual  beli menggunakan  beberapa  akad,  misalnya murabahah, istishna , dan salam . Menurut (OJK, 2020) dalam data statistik perbankan syariah pada OJK skema akad jual beli  sebagian  besar  memakai  akad murabahah . Sedangkan, pada skema bagi hasil perbankan syariah mayoritas menggunakan akad musyarakah .

## Profitabilitas
Gambaran mengenai kesanggupan suatu perusahaan dalam memperoleh laba serta bisa diamati dalam  suatu rasio misalnya Return  On Asset (ROA) (Muhammad, 2015). Meningkatnya ROA suatu bank memperlihatkan  naiknya  laba  yang  didapatkan  bank seta kondisi bank semakin baik dalam meningkatkan dana oleh DPK yang telah dihimpun (Zahwa, 2019). Keuntungan  dari  bank  syariah  dihasilkan  lewat kegiatan  usaha  perbankan  yang  bermacam-macam, seperti jual beli menghasilkan margin, sewa menyewa serta jasa menghasilkan ujrah, dan bagi hasil (PLS).
Besaran keuntungan yang diperoleh bank syariah bisa  diakibatkan  oleh  aspek  internal  maupun eksternal.  Aspek  internal  disebabkan  dari  dalam perusahaan (bank syariah) seperti, segmentasi bisnis, pengendalian  biaya,  serta  pengendalian  pendapatan. Sedangan  faktor  eksternal  disebabkan  dari  luar perusahaan  (bank  syariah)  sehingga  tidak  bisa dikendalikan  perusahaan  seperti  persaingan  bisnis pada  wilayah  operasi  bank  syariah  dan  keadaan ekonomi.

## Mudharabah
Mudharabah yakni  suatu  perjanjian  atas kerjasama  dua  pihak  maupun  lebih  dimana  pihak kesatu menyediakan dana serta pihak kedua bertugas mengelola dana. Adapun profit dalam akad kerja sama
ini nantinya akan dibagi sesuai kesepakatan saat awal perjanjian. Mudharabah termasuk  akad  kerjasama yang beresiko ( risk bussines ) sebab apabila usaha rugi akan  dibebankan  pada  pemilik  dana  yang menanggung semua kerugiannya (Eja Armaz, 2023). Dalam  penelitian  (Dewirini,  2022;  Suharto,  2019) menunjukkan  pembiayaan mudharabah berpengaruh positif serta signifikan terhadap profitabilitas (ROA).

## Musyarakah
Musyarakah yakni  suatu  kerjasama  antar  dua pihak  ataupun  lebih  dimana  semua  pihak  ikut berkontribusi  dalam  menyalurkan  dana  yang digunakan  sebagai  modal  dalam  membiayai  usaha (Wiroso,  2011). Musyarakah biasanya  digunakan dalam pembiayaan proyek dimana kedua pihak secara bersama  membiayai  pekerjaan  suatu  proyek. Selanjutnya,  apabila  proyek  selesai  dana  harus dikembalikan  nasabah  dengan  nisbah  berupa  bagi hasil sesuai kesepakatan di awal kontrak (Agung Indra Suharto, 2019). Dalam penelitian (Suryadi & Burhan, 2022)  memperlihatkan  pembiayaan musyarakah berpengaruh  dan  positif  signifikan  terhadap profitabilitas (ROA).
Ijarah (Muhammad,  2015)  menyebutkan  jika ijarah adalah suatu akad pengalihan kegunaan atau hak guna pada sebuah objek dan jasa dengan jangka waktu yang telah ditentukan menggunakan imbalan berupa upah. Dalam  hal  ini,  pengalihan  kepemilikan  tidak  diikut sertakan pada objek tersebut. Penelitian (Dewirini & Suhono, 2022) memperlihatkan jika pembiayaan sewa ijarah mempunyai pengaruh serta signifikan terhadap profitabilitas (ROA).

## Return On Assets (ROA)
ROA merupakan tolok ukur dalam mengendalikan aset berupa profit yang digambarkan dalam  bentuk  presentase  dan  menggambarkan seberapa  efisien  aset  yang  dikelola  pada  bank ( Zulkifli, 2023 ) . Apabila ROA pada suatu bank besar, maka  keuntungan  atau  profitabilitas  bank  tersebut juga  akan  semakin  besar  sehingga  posisi  bank terhadap  penggunaan  aset  dapat  dikatakan  baik. Sebaliknya,  jika  ROA  semakin  kecil  maka memperlihatkan bahwa kemampuan manajemen suatu bank  berkurang  saat  mengatur  aktiva  dalam menaikkan  laba  serta  memperkecil  biaya  (Saleh, 2021). Rasio ini bisa dirumuskan dengan:
ROA = 𝑳𝒂𝒃𝒂 𝑩𝒆𝒓𝒔𝒊𝒉 𝑻𝒐𝒕𝒂𝒍 𝑨𝒔𝒆𝒕 × 100%

## Perbankan Syariah
Perbankan  syariah  yakni  sebuah  lembaga berkaitan  mengenai  bank  syariah  serta  UUS  dengan aktivitas, kelembagaan, dan  metode mengoperasikan kegiatan  usaha  tersebut  (Presiden  RI,  2008).  Dalam melaksanakan  usahanya  yang  berpedoman  pada prinsip  syariah,  maka  bank  syariah  dikelompokkan dalam dua jenis yakni bank umum syariah atau (BUS) serta  bank  pembiayaan  rakyat  syariah  atau  (BPRS). Sistem syariah yaitu suatu pedoman dalam Islam pada aktivitas  bank  atas  fatwa  dari  lembaga  mempunyai wewenang  untuk  menetapkan  pada  bidang  syariah (Presiden RI, 2008).

## 2. METODELOGI PENELITIAN
Pada penelitian ini menggunakan jenis penelitian kuantitatif. Adapun variabel memakai variabel bebas berupa  pembiayaan mudharabah,  musyarakah ,  serta ijarah . Sedangkan variabel terikat berupa profitabilitas menggunakan rasio ROA. Penelitian ini memakai data sekunder yang diperoleh pada website OJK yakni https://www.ojk.go.id .
Populasi memakai semua laporan keuangan dari BUS yang telah terpublikasi serta terdaftar pada OJK. Sampel  yang  diambil  memakai  cara purposive sampling berdasarkan aturan berikut: i) Mempublikasikan  laporan  keuangan  BUS  setiap periode  triwulan  di  tahun  2017-2022,  ii)  BUS menerbitkan  informasi  serta  data  keuangan  yang dibutuhkan  pada  penelitian  ini.  Adapun  BUS  yang memenuhi kriteria ialah: Bank Victoria Syariah, Bank Muamalat, Bank Jabar Banten Syariah, Bank Bukopin Syariah, dan Bank BCA Syariah. Sehingga didapatkan sampel pada penelitian ini sejumlah 120 data sampel.
Teknik  analisa  memakai  metode  pemilihan model  yaitu  uji chow dan  uji hausman ,  uji  asumsi klasik  meliputi  uji  multikolonearitas  dan  uji heteroskedastisitas,  analisis  regresi,  uji  hipotesis berupa  uji  t,  uji  f,  serta  koefisien  determinasi. Agar mengetahui hasil pengujian maka dibantu dengan alat yaitu Eviews 10 .

## 3. HASIL DAN PEMBAHASAN
3.1. Hasil Penelitian
Uji Pemilihan Model
a. Uji Chow
Pengujian yang dilakukan guna menetapkan antara  model Fixed  Effect  Model (FEM)  atau Common Effect Model (CEM) yang cocok di suatu penelitian.  Jika  nilai probability <  5%,  maka
cocok  memakai  model  FEM.  Namun,  apabila probability >  5%,  maka  cocok  memakai  model CEM  (Bawono  et  al.,  2018).  Penelitian  ini menunjukkan nilai probability di bawah 0,05 atau 0,0000  <  0,05,  jadi  pada  uji  chow  model  yang terbaik untuk dipakai yakni FEM.
Tabel 2 Uji Chow
Sumber : data sekunder dengan Eviews 10

## b. Uji Hausman
Pengujian  yang  dipakai  guna  menetapkan antara  model Fixed  Effect  Model (FEM)  atau Random Effect Model (REM) yang cocok di suatu penelitian.  Uji  ini  menggunakan  distribusi  dari Cross  Section  Random .  Menurut  (Ghozali  & Ratmono, 2020) apabila probability > 5%, maka cocok  di  pakai  ialah Random  Effect  Model (REM). Apabila probability < 5%, maka cocok di pakai ialah Fixed Effect Model (FEM).
Dalam  pengujian  data  panel  pada  penelitan ini  didapatkan  hasil Cross  section  random Chi- Square dengan  nilai probability yaitu  0,0000. Dengan  demikian,  model  yang  terbaik  untuk dipakai  dalam  penelitian  ini  yaitu Fixed  Effect Model (FEM),  karena  nilai  probability  0,0000 < 0,05.
Tabel 3 Uji Hausman

## Sumber: data sekunder dengan Eviews 10

## Uji Asumsi Klasik
a. Uji Multikolonearitas
Uji  Multikolonearitas  berguna  mengetahui ada  ataupun  tidaknya  interaksi  antar  variabel bebas  di  model  regresi  (Bawono  et  al.,  2018). Pengujian multikolonearitas menunjukkan perbandingan nilai koefisien  antar variabel bebas yang nilainya < 0,85. Sehingga dalam penelitian ini  data  yang  telah  diolah  tidak  terjadi multikolonearitas.
Tabel 4 Uji Multikolonearitas

## b. Uji Heteroskedastisitas
Suatu  pengujian  yang  dipakai  dalam menemukan  sebuah  model  regresi  ada  tidaknya ketidaksamaan variance antar residual observasi. Berdasarkan  hasil  pengujian  terlihat  jika  tidak terdapat hubungan signifikan antar semua variabel bebas  pada  nilai  absolut  residual.  Dalam  tabel memperlihatkan  jika  nilai probability pada masing  -  masing  variabel  bebas  >  0,05,  bisa disimpulkan tidak mengalami indikasi heteroskedastisitas.
Tabel 5 Uji Heteroskedastisitas

## Sumber: data sekunder dengan Eviews 10

## Regresi Data Panel
Hasil pengujian didapatkan model regresi yakni ROA=  -0.249308315947  -0.00156484930958  X1 +0.011312235977  X2  -0.00130192543804  X3. Agar lebih sederhana maka dibulatkan sehingga menghasilkan persamaan ROA= -0,25 – 0,0015X1 + 0,0113X2 - 0,0013X3.
Dengan  demikian,  persamaan  regresi  bisa dijelaskan  apabila  konstanta  senilai  (-0,25) menunjukkan jika tanpa adanya variabel pembiayaan mudharabah (X1), musyarakah (X2), dan ijarah (X3) maka  ROA  (Y)  menurun  senilai  25%.  Pembiayaan mudharabah (X1)  senilai  (-0,0015)  menggambarkan apabila pembiayaan mudharabah terjadi pertambahan 1%,  ROA  BUS  menurun  (-0,0015).  Selanjutnya pembiayaan musyarakah (X2)  senilai  0,0113 menggambarkan  apabila  pembiayaan musyarakah (X2) mengalami pertambahan 1%, ROA BUS terjadi peningkatan sebesar 0,0113. Pembiayaan ijarah (X3) senilai (-0,0013) menggambarkan apabila pembiayaan ijarah (X3)  terjadi  pertambahan  1%,  ROA  BUS menurun  senilai  (-0,0013).  Dalam  hal  ini  memakai asumsi  jika  nilai  pada  variabel  bebas  yang  lain konstan.

## Tabel 6 Output Eviews
Sumber: data sekunder dengan Eviews 10
Uji Hipotesis
a. Uji T
Pengujian dilakukan secara individu (parsial) guna  mengamati  sejauh  mana  pengaruh  dari variabel  bebas  secara  individu  terhadap  variabel terikat  menggunakan  signifikansi  sebesar  0,05 (Ghozali, 2016). Jika probability < 0,05, artinya signifikan. Tetapi, apabila nilai probability > 0,05, artinya tidak signifikan.
Pada tabel 6 memperlihatkan jika pembiayaan mudharabah (X1)  mempunyai koefisien  senilai  (-0,0015)  arah  negatif  dan probability senilai 0,1493, sehingga probability > 0,05,  menunjukkan  pembiayaan mudharabah tidak  berpengaruh  terhadap  ROA.  Pembiayaan musyarakah (X2)  menunjukkan  hasil  koefisien senilai  0,0113  arah  koefisien  yang  positif    serta probability sebesar 0,0007, artinya probability < 0,05,  menunjukkan  pembiayaan musyarakah berpengaruh  positif  terhadap  ROA.  Pembiayaan ijarah (X3)  mempunyai  koefisien  senilai  (-
0,0013)  arah  koefisien  yang  negatif  serta probability senilai 0,0045, artinya probability < 0,05, menunjukkan pembiayaan ijarah berpengaruh negatif terhadap ROA.
b. Uji F
Pengujian yang dipakai guna mengetahui ada tidaknya pengaruh variabel  independen terhadap variabel dependen secara keseluruhan (stimulan). Apabila probability (F-statistic) < 0,05, terdapat pengaruh  variabel  independen  terhadap  variabel dependen  secara  stimulan.  Tetapi,  apabila probability  (F-statistic) >  0,05,  maka  tidak  ada pengaruh  antara  variabel  independen  terhadap variabel  dependen  secara  stimulan  (Ghozali, 2016). Pada tabel 6 menggambarkan Probability
(F-statistic) 0.000006  <  0,05,  artinya  ada pengaruh  variabel  independen  ( mudharabah, musyarakah ,  dan ijarah )  terhadap  variabel dependen (ROA) pada BUS secara stimulan.
Dalam uji F selain melihat nilai probability (F-statistic) juga  dapat  memakai  taraf signifikansi. Nilai taraf signifikansi yang dipakai adalah 0,05 dengan Ftabel senilai 2.6828. Nilai F- statistic Fhitung  5,977966  >  Ftabel  2,6828, sehingga menunjukkan bahwa variabel
mudharabah,  musyarakah ,  dan ijarah secara stimulan  berpengaruh  signifikan  terhadap  ROA pada BUS.
c. Koefisien Determinasi
Koefisien  determinasi  dipakai  guna  melihat seberapa banyak kontribusi variabel bebas secara stimulan terhadap variabel terikat dengan melihat koefisien  determinasi.  Nilai  dari adjusted  R- Square pada tabel 6 yakni 0,226498 atau 22,6%. Maka  variabel  independen  secara  keseluruhan berpengaruh  pada  variabel  dependen  sebesar 22,6%,  sedangkan  sisanya  senilai  77,4%  tidak dijabarkan pada penelitian ini.

## 3.2. Pembahasan
Pengaruh  Pembiayaan  Mudharabah  terhadap ROA
Pengujian  menunjukkan  hasil  probabilitas pembiayaan mudharabah (X1) senilai 0,1493 > 0,05. Jadi,  pembiayaan mudharabah tidak  mempunyai pengaruh terhadap Return On Asset di BUS. Sehingga tinggi rendahnya suatu pembiayaan mudharabah tidak bisa  menaikkan  maupun  merendahkan  rasio  ROA. Sebab, pembiayaan mudharabah mempunyai prinsip profit and loss sharing artinya, laba yang dihasilkan bergantung  pada  kelancaran  bisnis  dari  pengelola dana.
Penelitian ini searah pada penelitian Suryadi dan Burhan  (2022);  Faradila,  Shabri,  dan  Arfan  (2017); Paratika  dan  Diana  (2023)  menerangkan  jika pembiayaan mudharabah tidak berpengaruh terhadap ROA pada BUS. Berbanding terbalik pada penelitian Istiqomawati,  Baskoro,  dan  Haque  (2022);  Kardi, Miswati,  Rinjani,  dan  Hasan  (2023);  Agung (2019); Andriani  dan  Bahit  (2021)  menerangkan  jika pembiayaan mudharabah berpengaruh dan signifikan terhadap ROA pada BUS.
Prinsip loss  sharing yang  digunakan  dalam pembiayaan mudharabah membuat keuntungan yang diperoleh  tidak  pasti  karena  laba  yang  dihasilkan
bergantung pada keberhasilan pihak yang mengelola usaha.  Walaupun,  pembiayaan mudharabah dikenal dengan  prinsip  bagi  hasilnya,  tetapi  sampai  saat  ini pembiayaan belum tersalurkan secara optimal. Kurang optimalnya  penyaluran  pembiayaan mudharabah dipengaruhi  oleh  salah  satu  faktor  yakni  keterangan yang disampaikan oleh mudharib pada shahibul maal yang  kurang  transparan,  sehingga  pihak  bank  tidak mengetahui keadaan sesungguhnya  pada usaha yang sedang dikelola nasabah. Hal semacam ini membuat pihak  yang  satu  diuntungkan  sedangkan  pihak  lain merasa dirugikan (Suryadi & Burhan, 2022).

## Pengaruh  Pembiayaan  Musyarakah  terhadap ROA
Pengujian  memperlihatkan  hasil  probabilitas pembiayaan musyarakah (X2) senilai 0,0007 < 0,05. Pada  koefisien  regresi  memperlihatkan  arah  positif, maka  pembiayaan musyarakah berpengaruh  positif terhadap  ROA.  Dengan  demikian,  penyaluran pembiayaan musyarakah dapat  mempengaruhi naiknya  ROA  pada  BUS.  Semakin  tingginya  suatu pembiayaan  musyarakah  maka  ROA  akan  semakin naik.
Penelitian  ini  searah  teradap  penelitian Irwansyah  dan  Hidayat  (2020);  Putri  dan  Mulyasari (2022);  Rianti  dan  Elmanizar  (2019);  Pratama, Martika, dan Rahmawati (2017); Agung Indra Suharto (2019)  menyatakan  jika  pembiayaan musyarakah berpengaruh  positif  terhadap  profitabilitas  (ROA). Berlawanan  pada  penelitian  Istiqomawati,  Baskoro, dan  Haque  (2022);  Nuryani  &  Tandika  (2019);  dan Nopa  Saputra  (2021)  menyatakan  jika  pembiayaan musyarakah tidak berpengaruh terhadap profitabilitas (ROA).
Pembiayaan musyarakah berkontribusi  lebih besar dibandingkan pembiayaan mudharabah (Pratama  et  al.,  2017).  Hal  ini  karena,  pada pembiayaan musyarakah memiliki  resiko lebih kecil daripada  pembiayaan mudharabah .  Meningkatnya pembiayaan musyarakah mempengaruhi  laba, sehingga  profitabilitas  (ROA)  perusahaan  semakin baik.
Kerjasama musyarakah yang  dikelola  akan memperoleh  hasil  berupa  nisbah.  Nisbah  yang diperoleh akan mempengaruhi bersarnya keuntungan yang  didapatkan  oleh  bank,  dimana  penyaluran pembiayaan musyarakah yang  semakin  tinggi  akan membuat  pendapatan  semakin  meningkat  sehingga ROA juga akan mengalami peningkatan. Pembiayaan
musyarakah bisa  memperoleh  pendapatan  nisbah (bagi  hasil)  untuk  memenuhi  permodalan,  apabila permodalan pada BUS baik maka profitabilitas akan meningkat.  Dalam  pembiayaan musyarakah bank menanggung risiko yang kecil, sebab pelibatan modal serta  kerugian  usaha  akan  dibagi  pada  kedua  pihak sesuai kesepakatan (O. Y. Putri & Mulyasari, 2022).

## Pengaruh Pembiayaan Ijarah terhadap ROA
Berdasarkan pengujian menunjukkan hasil yakni probabilitas  pembiayaan ijarah (X3)   0,0045  <  0,05 sehingga  hipotesis  H3  diterima.  Namun,  koefisien regresi  bernilai  negatif,  berarti  pembiayaan ijarah berpengaruh negatif terhadap ROA di BUS. Sehingga pembiayaan ijarah yang tersalurkan bisa mempengaruhi  penurunan  ROA.  Hal  ini  bisa  dilihat pada  pertumbuhan  pembiayaan  sewa ijarah tahun 2018  –  2022  yang  cenderung  mengalami  fluktuasi sehingga akan berpengaruh terhadap penurunan ROA (OJK,  2022).  Tingginya  penyaluran  pembiayaan ijarah membuat  biaya  operasional  meningkat sehingga  laba  akan  menyusut  (Lestari  &  Cahyono, 2019).
Hasil  penelitian  ini  mendukung  penelitian Umiyarzi,  Faizal,  dan  Fadilla  (2022);  Khumaini  dan Armina  (2019);  dan  Asih  (2019)  menyatakan  jika pembiayaan  sewa ijarah berpengaruh  negatif signifikan  terhadap  ROA  pada  BUS.  Berbanding terbalik dari hasil penelitian (Suryadi, 2022); Faradila, Arfan,  dan  Shabri  (2017),  dan  (Sari,  Aulia,  Anami, dan  Salsabila  (2021)  jika  pembiayaan  sewa ijarah tidak berpengaruh terhadap profitabilitas (ROA) pada BUS.
Dalam  pembiayaan  sewa ijarah apabila  terjadi risiko seperti penyusutan serta kerusakan barang akan menyebabkan bank menanggung kerusakan tersebut, walaupun  nantinya  bank  tetap  akan  mendapatkan biaya  sewa.  Oleh  karena  itu,  biaya  penyusutan  serta kerusakan  barang  yang  dikeluarkan  bank  akan mempengaruhi  profitabilitas  yang  didapatkan  bank syariah  serta  berpotensi  menurunkan  tingkat Return On Asset (ROA) (Suryadi, 2022).
Selain  itu,  pembiayaan ijarah yang  jarang digunakan  dalam  akad  pembiayaan  oleh  nasabah mengakibatkan  sepi  peminat.  Oleh  karena  itu,  di penelitian ini pembiayaan ijarah berpengaruh negatif terhadap  ROA.  Sebaiknya  pihak  bank  membuat strategi  serta  prosedur  terkait  biaya  kerusakan terhadap  barang  untuk  mengurangi  biaya  yang dikeluarkan  oleh  bank.  Hal  ini  dilakukan  agar
perbankan  syariah  terus  mengalami  kemajuan sehingga  akan  berdampak  terhadap  laba  yang diperoleh BUS (Astuti, 2020).

## 4. KESIMPULAN
Berdasarkan  penelitian  yang  telah  dilakukan maka  didapatkan  hasil  secara  parsial  (individu) pembiayaan mudharabah (X1)  tidak  berpengaruh serta  tidak  signifikan  terhadap  ROA.  Pembiayaan musyarakah (X2) berpengaruh positif dan signifikan terhadap ROA. Pembiayaan ijarah (X3) berpengaruh negatif  serta  signifikan  terhadap  ROA.  Secara stimulan pembiayaan mudharabah, musyarakah , dan ijarah berpengaruh signifikan terhadap ROA sebesar 22,6%.
Pada penelitian ini mempunyai kekurangan pada pemakaian  variabel,  karena  hanya  memakai  tiga variabel bebas serta satu variabel terikat. Selanjutnya, waktu atau periode serta objek yang digunakan dalam penelitian  terbatas  sehingga  dirasa  masih  kurang sebab objek yang digunakan hanya lima BUS. Dalam penelitian ini masih dilakukan dengan cara sederhana sehingga  diperlukan  penelitian  lanjutan  guna mengetahui ketepatan hasilnya.
Dalam penelitian seterusnya diharapkan mampu memperbanyak variabel bebas ataupun terikat bahkan mediasi terkait rasio profitabilitas pada bank syariah. Penelitian  selanjutnya  juga  diharapkan  melakukan penelitian terhadap produk akad pembiayaan lain yang belum  ada  pada  penelitian  ini.  Kemudian memperbanyak objek penelitian misalnya UUS, BUS bagian  non-pemerintah  serta  lembaga  keuangan syariah  yang  lain  dan  menambahkan  waktu  periode penelitian.  Bahkan  menambah  ruang  lingkup  secara luas tidak hanya pada negara Indonesia, tetapi meluas ke negara muslim yang lain.

## 5. UCAPAN TERIMA KASIH
Atas keberkahan nikmat yang telah Allah SWT berikan,  penulis  menungucapkan  syukur  karena penelitian ini bisa berjalan dengan lancar seta selesai tepat waktu. Penulis menyampaikan terimakasih atas bantuan  serta  dukungan  banyak  pihak  sehingga penelitian terselesaikan dengan baik.

## 6. REFERENSI
Abbas,  A.,  &  Arizah,  A.  (2019).  Marketability, profitability,  and  profit-loss  sharing:  evidence from sharia banking in Indonesia. Asian Journal of  Accounting  Research , 4 (2),  315–326. https://doi.org/10.1108/AJAR-08-2019-0065
Agung Indra Suharto. (2019). Pengaruh Pembiayaan Mudharabah  dan  Pembiayaan  Musyarakah Terhadap  Tingkat  Profitabilitas  Bank  Umum Syariah  Periode  2013-2017. Jurnal  Akuntansi , 2 (1), 1–20.
Andriani,  &  Sari,  M.  (2021).  Pengaruh  Pembiayaan Murabahah,  Mudharabah,  Musyarakah  Dan Istishna  Terhadap  Tingkat  Profitabilitas  Bank Umum Syariah Di Indonesia. Indonesian Journal of  Applied  Accounting  and  Finance , 1 (2),  193– 209. https://doi.org/10.31961/ijaaf.v1i2.1170 Anisa,  S.  T.,  &  Anwar,  S.  (2021).  Determinan Profitabilitas Bank Umum Syariah Di Indonesia Dengan  Tingkat  Likuiditas  Sebagai  Variabel Intervening. JPS  (Jurnal  Perbankan  Syariah) ,
2 (2),
131–149.
https://doi.org/10.46367/jps.v2i2.346 Anshori,  A.  G.  (2018). Perbankan  Syariah  di Indonesia . Yogyakarta: Gadjah Mada University Press.
Arifian, D., & Bowo, F. A. (2014). Analisis Economic Value Added dan Return on Asset (ROA) pada Kinerja  Perusahaan  Terbuka. Jurnal  Studia Akuntansi dan Bisnis , 2 (1), 109–120.
Asih,  Y.  (2019).  Analisis  Pengaruh  Pembiayaan Mudharabah,  Musyarakah,  Murabahah  Dan Ijarah  Terhadap  Profitabilitas  Bank  Umum Syariah Di Indonesia Periode 2014-2018. Jurnal Penelitian , 13 (2), 234–248. https://journal.unimar-
amni.ac.id/index.php/EBISMEN/article/view/13 /136
Astuti,  E.  F.  D.  (2020).  Pengaruh  Pembiayaan Murabahah  Dan  Ijarah  Terhadap  Tingkat  Laba Bersih Dengan Return On Asset (ROA) sebagai Variabel Intervening Pada Bank Umum Syariah Periode  2015-2019. Skripsi , 1 (1),  1–132. http://etheses.iainponorogo.ac.id/10648/
Auditya,  L.,  &  Afridani,  L.  (2019).  Pengaruh Pembiayaan Musyarakah Terhadap Profitabilitas Pada Bank Umum Syariah (Bus) Periode 2015- 2017. Jurnal  BAABU  AL-ILMI:  Ekonomi  dan Perbankan Syariah , 3 (2).
https://doi.org/10.29300/ba.v3i2.1541
Azalina,  N.  (2015).  Pengaruh  Tingkat  Perputaran Modal  Kerja,  Struktur  Modal  Dan  Skala Perusahaan  Terhadap  Profitabilitas. Jurnal Ekonomi  Syariah  Teori  dan  Terapan , 2 (12), 1002. https://doi.org/10.20473/vol2iss201512pp1002- 1018 Bawono,  Anton,  &  Ibnu  Sina,  A.  F.  (2018). Ekonometrika  Terapan  Untuk  Ekonomi  Dan Bisnis Islam . Salatiga: LP2M IAIN Salatiga. Dewirini,  C.  A.,  &  Suhono.  (2022).  Pengaruh Pembiayaan  Mudharabah  Dan  Sewa  Ijarah Terhadap  Profitabilitas. Competitive  Jurnal Akuntansi dan Keuangan , 6 (1), 2022.
Eja Armaz, Refky Fielnanda, & Mahathir Hefrianda.
(2023).  Analisis  Manajemen  Risiko  Akad  Pada Pembiayaan  Mudhrabah  Di  Segmen  Umkm  Di Bank  Syariah  Indonesia  Kc  Jambi  –  Gatot Subroto. Jurnal Ilmiah Manajemen, Ekonomi dan
Akuntansi, 3(1), 133–142. https://doi.org/10.55606/jurimea.v3i1.250
Faradila,  C.,  Arfan,  M.,  &  Shabri,  M.  (2017).
Pengaruh  Pembiayaan  Murabahah,  Istishna, Ijarah,  Mudharabah,  dan  Musyarakah  terhadap Profitabilitas Bank Umum Syariah di Indonesia. GEMILANG: Jurnal Manajemen dan Akuntansi , 6 (3),
10–18. https://doi.org/10.56910/gemilang.v2i4.127
Fazriani,  A.  D.,  &  Mais,  R.  G.  (2019).  Pengaruh Pembiayaan  Mudharabah,  Musyarakah,  dan Murabahah  terhadap  Return  On  Asset  melalui Non  Performing  Financing  sebagai  Variabel Intervening  (pada  Bank  Umum  Syariah  yang Terdaftar  diotoritas  Jasa  Keuangan). Jurnal Akuntansi  dan  Manajemen , 16 (01),  1–34. https://doi.org/10.36406/jam.v16i01.265
Firdayati,  E.,  &  Canggih,  C.  (2020).  Pengaruh Pembiayaan  Murabahah,  Mudharabah,  dan Musyarakah Terhadap Profitabilitas Bank Umum Syariah. Ekonomika  Dan  Bisnis  Islam , 4 ,  139–
150.
Fitriani, N. H., Mahdayani, N., Alfi Lail, N., Kennardi Dewanto, R., Iswanti Nursyirwan, V., Ekonomi, F.,  Studi,  P.  S.,  Pamulang,  U.,  &  Selatan,  T. (2021).  Pengaruh  Pembiayaan  Murabahah, Mudharabah dan Musyarakah Terhadap Profitabilitas (ROA) Pada Bank Umum Syariah Di  Iindonesia  2016-2020. PROSISING  PIM (Pekan Ilmiah Mahasiswa) , 2 (1), 302–317. Ghozali,  I.  (2016). Aplikasi  Analisis  Multivariate Dengan  Program  SPSS .  Semarang:  Badan Penerbit Universitas Diponegoro.
Ghozali,  I.,  &  Ratmono,  D.  (2020). Analisis Multivariat  dan  Ekonometrika,  Teori,  Konsep, dan  Aplikasi  dengan  Eviews  8 (Edisi  2,  C). Semarang: Badan Penerbit Universitas
Diponegoro.
Haq,  R.  N.  A.  (2015).  Pengaru  Pembiayaan  Dan Efisiensi  Terhadap  Profitabilitas  Bank  Umum Syariah. Perbanas  Review , 1 (November),  107– 124.
Hartati,  D.  S.,  Dailibas,  &  Mubarokah,  I.  (2021).
Pengaruh Pembiayaan Mudharabah
,
Musyarakah Dan Ijarah Terhadap. Jurnal Ilmiah
Ekonomi Islam , 7 (01), 235–240.
Hasibuan,  A.  N.,  &  Dwiarti,  R.  (2019).  Pengaruh
Profitabilitas,
Resiko
Keuangan Dan
Pertumbuhan  Perusahaan  Terhadap  Manajemen Laba Pada Perusahaan Kosmetik Dan Keperluan Rumah  Tangga  Yang  Terdaftar  Di  Bursa  Efek Indonesi  Tahun  2013-2017. Jurnal  Manajemen dan Keuangan , 8 (1), 21–33.
https://doi.org/10.33059/jmk.v8i1.1129
Inti, R., Permata, D., Yaningwati, F., Administrasi, F.
I.,  &  Brawijaya,  U.  (2014).  ANALISIS PENGARUH PEMBIAYAAN
MUDHARABAH DAN MUSYARAKAH
TERHADAP  TINGKAT  PROFITABILITAS  ( RETURN  ON  EQUITY  )  (  Studi  pada  Bank Umum  Syariah  Yang  Terdaftar  di  Bank Indonesia  Periode  2009-2012  ). Jurnal Administrasi Bisnis , 12 (1), 1–9.
Irvan  Muhamad  Rizky,  &  Azib.  (2021).  Pengaruh Pembiayaan  Mudharabah,  Murabahah  dan Musyarakah terhadap Return On Assets. Jurnal Riset  Manajemen  dan  Bisnis , 1 (1),  16–24. https://doi.org/10.29313/jrmb.v1i1.35
Irwansyah,  R.,  &  Hidayat,  S.  (2020).  Pengaruh Pembiayaan  Murabahah  Dan  Pembiayaan Musyarakah  Terhadap  Pemberian  Keuntungan Bank Umum Syariah. HUMAN FALAH: Jurnal Studi  Ekonomi  dan  Bisnis  Islam , 7 (1). https://doi.org/10.30829/hf.v7i1.6807
Istiqomawati,  R.,  Windu  Baskoro,  &,  &  Haque,  H. (2022). Analisis Pengaruh Pembiayaan Mudharabah,  Musyarakah,  Murabahah  dan Ijarah  terhadap  Profitabilitas  Bank  Muamalat Indonesia. Jurnal  Kajian  Akuntansi  dan Keuangan , 2 (1), 9–15.
Jensen, M. ., & Meckling, W. . (1976). Theory of the Firm :  Managerial  Behavior,  Agency  Cost,  and Ownership  Structure. Journal  of  financial Economicsinancial  Economics , 3 ,  305–360. https://doi.org/10.1177/0018726718812602 Kardi, Miswati, F., Rinjani, M., & Hasan, L. (2023). Pengaruh Pembiayaan Mudharabah, Musyarakah dan  Ijarah  Terhadap  Profitabilitas  (ROA)  Pada Bank Umum Syariah di Indonesia. Jurnal Ilmiah
Ekonomi Islam , 1 (4), 194–213. https://doi.org/https://doi.org/10.5281/zenodo.79
52547
Khumaini,  S.,  &  Armina,  N.  F.  (2019).  Pengaruh Pembiayaan  Ijarah  Dan  Biaya  Operasional Pendapatan Terhadap Profitabilitas Bank Syariah Mandiri. Al Maal: Journal of Islamic Economics and Banking , 1 (1), 37. https://doi.org/10.31000/almaal.v1i1.1818
Kusuma,  R.  A.  (2019).  Pengaruh  Pembiayaan
Mudharabah,
Pembiayaan Musyarakah, Pembiayaan  Sewa/Ijarah,  dan  Pembiayaan Murabahah  Terhadap  Profitabilitas  Bank Muamalat  Indonesia  (Periode  2012-2018).  In Analisis Fiqih dan Keuangan .
Lestari, U. T. M., & Cahyono, H. (2019). Benarkah Pembiayaan  Murabahah  Berpengaruh  Terhadap Profitabilitas. Jurnal  Ekonomi  Islam , 2 (2),  72– 78.
Muhammad.  (2015). Manajemen  Bank  Syariah . Yogyakarta: UMP APM YKPN.
Muhammad. (2015). Manajemen Dana Bank Syariah . Jakarta: Rajawali Pers.
Ningsih,  S.,  &  Irwansyah,  R.  (2021).  Pengaruh Pembiayaan  Musyarakah. Mudharabah  dan Murabahah Terhadap Profitabilitas, E … , 6 (1), 54–72.
Nizar,  A.  S.,  &  Anwar,  M.  K.  (2015).  Pengaruh Pembiayaan  Jual  Beli,  Pembiayaan  Bagi  Hasil Dan  Intellectual  Capital  Terhadap  Kinerja Keuangan  Bank  Syariah. AKRUAL:  Jurnal
Akuntansi , 6 (2), 130. https://doi.org/10.26740/jaj.v6n2.p130-146
Nopa  Saputra,  N.  (2021).  Pengaruh  Pembiayaan Terhadap  Profitabilitas  Bank  Syariah  Mandiri Periode  2012-2019. Jurnal  Ilmu  Ekonomi  dan Perencanaan  Pembangunan , 1 (1),  50–71. https://journal.unbara.ac.id/index.php/klassen/art icle/download/699/517/
OJK.  2020.  (n.d.). Statistik  Perbankan  Syariah . Jakarta: Otoritas Jasa Keuangan RI. https://www.ojk.go.id/id/kanal/syariah/data-dan- statistik/statistik-perbankan-syariah/default.aspx OJK.  2021.  (n.d.). Perbankan  Syariah  dan Kelembagaannya . Jakarta: Otoritas Jasa Keuangan RI. https://ojk.go.id/id/kanal/syariah/tentang-
syariah/pages/pbs-dan-kelembagaan.aspx OJK.  (2022). Laporan  Lembaga  Keuangan  Syariah Indonesia .  Jakarta:  Otoritas  Jasa  Keuangan  RI. https://ojk.go.id/id/kanal/syariah/data-dan- statistik/laporan-perkembangan-keuangan- syariah-indonesia/Documents/LAPORAN PERKEMBANGAN  KEUANGAN  SYARIAH INDONESIA 2022.pdf Paratika,  T.  L.,  &  Diana,  N.  (2023).  Pengaruh Pembiayaan  Murabahah  dan  Mudharabah terhadap  profitabilitas  Bank  Umum  Syariah Periode  2016  -  2020. Jurnal  Pendidikan  dan Konseling , 5 (21), 3422–3428.
Pratama,  D.  N.,  Martika,  L.  D.,  &  Rahmawati,  T.
(2017).  Pengaruh  Pembiayaan  Mudharabah, Pembiayaan  Musyarakah  dan  Sewa  Ijarah Terhadap  Profitabilitas. Jurnal  Riset  Keuangan dan Akuntansi , 3 (1), 53–68.
https://doi.org/10.1108/02635570210428311 Presiden  RI.  (2008). Undang-Undang  Republik Indonesia  Nomor  21  Tahun  2008  Tentang
Perbankan Syariah . Presiden Republik
Indonesia.
https://peraturan.bpk.go.id/Details/39655/uu-no- 21-tahun-2008
Puspitasari,  N.  (2018). Keuangan  Islam  Teori  Dan Praktik . Yogyakarta: UII Press.
Putri,  O.  Y.,  &  Mulyasari,  C.  (2022).  Pengaruh Pembiayaan Murabahah, Mudharabah, Musyarakah  Terhadap  Profitabilitas  Pada  PT. Bank Rakyat Indonesia (BRI) Syariah. Ar-Ribhu: Jurnal Manajemen dan Keuangan Syariah , 3 (1), 13–30.
Putri, R. D. (2020). Pengaruh Pembiayaan Murabahah Dan  Musyarakah  Terhadap  Profitabilitas  Bank Umum  Syariah  Periode  2016-2018. Jurnal Tabarru’:  Islamic  Banking  and  Finance , 3 (1), 48–56. https://doi.org/10.25299/jtb.2020.vol3(1).5310 Rianti, F. A., & Elmanizar. (2019). Pengaruh Piutang Murabahah,  Pembiayaan  Mudharabah  dan Pembiayaan  Musyarakah  terhadap  Profitabilitas Bank  Syariah. Jurnal  Pajak,  Akuntansi,  Sistem informasi, dan Auditing , 1 (1), 58–82.
Rini Malinda Sari, Fena Ulfa Aulia, Iis Nurul Anami, & Atika Salsabila. (2021). Pengaruh Pembiayaan
Ijarah,
Non-Performing Financing Dan
Financing To Deposit Ratio Terhadap Return On Assets  Pada  Unit  Usaha  Syariah  Tahun  2018- 2020. JPS (Jurnal Perbankan Syariah) , 2 (1), 12– 28. https://doi.org/10.46367/jps.v2i1.286 Rohmatun,  S.,  Satria,  C.,  &  Salim,  A.  (2023). Pengaruh Pembiayaan Murabahah, Mudharabah Dan  Ijarah  Terhadap  Return  on  Asset  (Roa) Dengan  Rasio  Biaya  Operasional  Sebagai Variabel Moderasi Pada Bank Umum Syariah Di Indonesia. Jurnal  Ilmiah  Mahasiswa  Ekonomi Syariah (JIMESHA) , 3 (1), 39–48.
Saleh,  I.  (2021).  Pengaruh  Kinerja  Keuangan  Dan Inflasi  Terhadap  Return  On  Asset  Pada  Bank Umum  Syariah  Di  Indonesia. JPS  (Jurnal
Perbankan Syariah) , 2 (2), 212–225. https://doi.org/10.46367/jps.v2i2.369
Saputra,  N.  (2021).  Pengaruh  Pembiayaan  Terhadap Profitabilitas  Bank  Syariah  Mandiri  Periode 2012-2019. Jurnal Ilmu Ekonomi dan Perencanaan Pembangunan , 1 (1), 50–71.
Sari, F. F. (2018). Pengaruh Opini Audit , Financial Distress  ,  Perubahan  ROA  ,  Dan  Pertumbuhan Perusahaan Klien Terhadap Auditor Switching ( Studi  pada  Perusahaan  Manufaktur  yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia Tahun 2011- 2016 ). Naskah Publikasi , 1–108.
Siti  Muyassaroh,  Fadilla  Fadilla,  &  Choiriyah Choiriyah.  (2022).  Pengaruh  Pembiayaan Murabahah  dan  Ijarah  Terhadap  Return  On Assets  (ROA)  Bank  Muamalat  Indonesia. GEMILANG: Jurnal Manajemen dan Akuntansi , 2 (4), 10–19. https://doi.org/10.56910/gemilang.v2i4.128 Suryadi, N. (2022). Pengaruh Pembiayaan Murabahah, Mudharabah, Ijarah, dan Rasio Non Performing  Finan. Jurnal  Tabarru’:  Islamic Banking and Finance , 5 (1), 83–97.
Suryadi, N., & Burhan. (2022). Pengaruh Pembiayaan Mudharabah,  Murabahah,  dan  Musyarakah terhadap  Profitabilitas  dengan  NPF  Sebagai Variabel  Moderasi  Pada  Bank  Umum  Syariah. Management  Studies  and  Entrepreneurship Journal , 3 (1), 169–183.
Syahri, N. A., & Harjito, D. A. (2020). The effect of financing  using  the  principle  of  profit-loss sharing  on  profitability  level  of  commercial Islamic bank registered in Bank Indonesia. Asian Journal  of  Islamic  Management  (AJIM) , 2 (1), 46–58. https://doi.org/10.20885/ajim.vol2.iss1.art5 Wahyuni, M. A. (2016). PENGARUH MEKANISME
CORPORATE GOVERNANCE

## PADA
PENGUNGKAPAN  MODAL  INTELEKTUAL (Studi  Empiris  Pada  Perusahaan  Manufaktur
Yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia). Buletin Studi Ekonomi , 21 (1), 48–59.
Zahwa, S. C. (2019). Pengaruh Equivalent Rate Bagi Hasil, Profitabilitas dan Jumlah Kantor Terhadap Dana  Pihak  Ketiga  BPR  Syariah  di  Indonesia.
Skripsi .
Zulkifli, Marcelina, M., & Desiana, I. (2023). Analisis Rasio  Return  On  Asset  (ROA)  Pada  Bank Mandiri. Jurnal Neraca: Jurnal Pendidikan dan Ilmu  Ekonomi  Akuntansi , 7 (1),  44–50. https://doi.org/10.31851/neraca.v7i1.9413