Warmadewa Economic Development Journal
Pengaruh Rasio Capital Adequacy Ratio, Net Interest Margin, Non Performing Loan Terhadap Return On Asset Bank Konvensional Periode 2014 -2022
Ketut Adhi Wiyana Wirawan
Fakultas Ekonomi dan Bisnis, Universitas Warmadewa, Denpasar, Bali-Indonesia Email: ketutadi1407@gmail.com

## How to cite (in APA style):
Wirawan, K, A, W. (2024). Pengaruh Rasio Capital Adequacy Ratio, Net Interest Margin, Non Performing Loan Terhadap Return  On  Asset  Bank  Konvensional  Periode  2014  -2022. Warmadewa  Economic  Development  Journal (WEDJ) , 7(1), pp.10-19. https://doi.org/10.22225/wedj.7.1.2024.10-19

## Abstract
This  research  serves  to  fill  in  something  that  has  not  been  known  from  previous  research  that  discusses differences of opinion about each ratio. The focus is on the phenomenon of gaps in the relationship between ROA  and  bank financial  performance.  The  purpose  of  this  is  to  evaluate  the  influence  of  Capital Adequacy Ratio,  Net  Interest  Margin,  and  Non-Performing  Loan  on  ROA  both  separately  and  jointly  on  these  banks during  the  2014-2022  period.  This  research  method  is  a  quantitative  approach  of  purposive  sampling techniques  to  select  a  sample  consisting  of five  leading  conventional  banks  in  Indonesia.  The  results  of  the analysis using multiple linear regression and hypothesis testing, the effect of Capital Adequacy Ratio on ROA is not significant, Net Interest Margin has a significant positive effect on ROA, Non-Performing Loans on ROA have a significant negative influence, Capital Adequacy Ratio, Net Interest Margin, Non-Performing Loans as a whole have an effect on ROA.
Keywords: capital adequacy ratio (CAR), net interest margin (NIM), non performing loan (NPL), return on asset (ROA).

## Abstrak
Penelitian  ini  berfungsi  mengisi  sesuatu  yang  belum  ada  pengetahuan  dari  penelitian  sebelumnya  yang membahas perbedaan pendapat tentang tiap tiap rasio. Fokusnya tersebut pada fenomena kesenjangan dalam hubungan  ROA  dengan  kinerja  keuangan  bank.  Tujuannya  ini  merupakan  untuk  mengevaluasi  pengaruh Capital  Adequacy Ratio, Net  Interest Margin, dan Non Performing Loan terhadap ROA baik secara terpisah maupun  bersama-sama  pada  bank-bank  tersebut  selama  periode  2014-2022.  Metode  penelitian  ini  ialah pendekatan  kuantitatif  teknik  purposive  sampling  untuk  memilih  sampel  yang  terdiri  dari  lima  bank konvensional  terkemuka  di  Indonesia.  Hasil  analisis  menggunakan  regresi  linier  berganda  dan  pengujian hipotesis,  Pengaruh  Capital  Adequacy  Ratio  pada  ROA  tidak  signifikan,  Net  Interest  Margin  berpengaruh positif  secara  signifikan  pada  ROA,  Non  Performing  Loan  pada  ROA  pengaruh  negatif  signifikan,  Capital Adequacy Ratio, Net Interest Margin, Non Performing Loan secara menyeluruh berpengaruh pada ROA.
Kata  kunci: capital  adequacy  ratio  (CAR),  net  interest  margin  (NIM),  non  performing  loan  (NPL), return on asset (ROA).

## 1.  PENDAHULUAN
Teori moneter menekankan peran penting bank dalam penciptaan uang dan penyediaan kredit, sementara  ekonomi  moneter  memperdalam  pemahaman  tentang  pengaruh  uang  terhadap  aktivitas ekonomi (Hasoloan, 2014). Undang-Undang No. 10 tahun 1999 tentang perbankan menggambarkan bank  sebagai  entitas  yang  menghimpun  dana  dari  masyarakat  dan  mengalokasikannya  kembali dalam  bentuk  kredit  untuk  meningkatkan  kesejahteraan  umum.  Profitabilitas  bank,  seperti  yang dikemukakan oleh Kasmir (2018), menjadi perhatian utama karena mencerminkan kemampuan bank dalam menghasilkan keuntungan, yang menjadi tujuan utama pendirian bank. Tingkat profitabilitas yang  tinggi  mencerminkan  kinerja  yang  baik  dan  keberlanjutan  operasional  bank.  Dengan pentingnya  hal  ini,  penelitian  tentang  pengaruh  rasio  keuangan  terhadap  profitabilitas  bank konvensional di Indonesia menjadi relevan untuk diselidiki. Analisis rasio keuangan bank digunakan sebagai  alat  evaluasi  kesehatan  keuangan  bank,  memberikan  wawasan  kepada  pemangku kepentingan  seperti  investor,  regulator,  dan  kreditur  tentang  kinerja  keuangan,  risiko,  dan kemampuan  bank  dalam  memenuhi  kewajiban  finansialnya.  Dalam  konteks  industri  perbankan, analisis  rasio  keuangan  memainkan  peran  kunci  dalam  memastikan  keberlangsungan  bank, memperkuat modal, dan mengelola risiko dengan efektif. Oleh karena itu, fokus pada analisis rasio bank adalah esensial untuk memastikan keberlangsungan operasional dan keuangan bank yang sehat.
Dalam  teori  moneter  disebutkan  bahwa  bank  adalah  lembaga  utama  untuk  menciptakan  uang dan  memberikan  kredit,  ekonomi  moneter  adalah  suatu  bagian  dari  ilmu  ekonomi  dimana  itu mempelajari  suatu  sifat,  fungsi  dan  pengaruh  dalam  kegiatan  ekonomi.  profitabilitas  ialah perbandingan  yang  menilai  suatu  kemampuan  bank  untuk  mendapatkan  keuntungan,  masalah profitabilitas bank merupakan bentuk sasaran utama sebab bank itu didirikan.
Gambar 1. Tingkat CAR,NIM,NPL,ROA (Sumber: Laporan Kinerja Keuangan Bank, grafik diolah)
Dari  gambar  diatas  dapat  dilihat  bahwa  tiap  tahunnya  tingkat Capital  Adequacy  Ratio,  Net Interest Margin, Non Performing Loan, Return On Asset pada Bank BTN, BNI, BRI, MANDIRI dan BCA, mengalami fluktuatif. Hal ini tidak berbanding lurus dengan jumlah asset yang bertambah dari Tahun 2014-2022. Penurunan menunjukkan bahwa kinerja manajemen bank dalam mengelola aktiva untuk mendapatkan laba tidak berjalan baik.
Di  dalam  industri  perbankan  rasio  suatu  keuangan  sangat  penting  karena  lembaga  yang memperoleh pendapatan dari pengumpulan dana dan memberikan kredit atau menyalurkan kembali dana kepada nasabah.
Bank  bisa  mengidentifikasi  kekuatan  dan  kelemahan  dalam  strategi  keuangan,  peraturan  dan kebijakan  bisa  dapat  sering  berubah  ubah  dimana  itu  mempengaruhi  cara  bank  dalam  mengelola asetnya.
Maka  dari  itu  dengan  adanya  penelitian  ini  bertujuan  menganalisis  perbandingan  rasio CAR, NIM,  NPL pada ROA mengidentifikasi  pengaruh  ini  melalui  rasio  keuangan  yang  dimana merupakan langkah awal dalam perbaikan.Top of Form

## 2.  TINJAUAN PUSTAKA

## Teori Moneter
Menurut  Keynes,  Pasar  keuangan  memainkan  peran  penting  dalam  menetapkan  tingkat  suku
bunga  yang  serta  memengaruhi  dinamika  permintaan  dan  penawaran  uang.  Kebijakan  moneter memanipulasi  jumlah  uang  yang  beredar  dan  situasi  pasar  terkait  suku  bunga.  Menurut  Hasoloan (2014)  secara  keseluruhan,  kegiatan  ekonomi  dapat  dijelaskan  sebagai  aktivitas  yang  berdampak pada tingkat kesempatan kerja, produksi dan interaksi di tingkat internasional.
Ruang  lingkup  kajian  ekonomi  moneter  meliputi  suatu  peran  dan  fungsi  uang  dalam perekonomian, system moneter berpengaruh terhadap jumlah uang yang beredar, struktur dan fungsi bank  sentral,  pengaruh  jumlah  uang  dan  kredit  didalam  kegiatan  ekonomi  serta  system  moneter internasional. Teori kuantitas uang menurut Irving Fisher dimana berpendapat bahwa kecepatan atau kelajuan  peredaran  uang  adalah  tetap  karena  jumlah  uang  beredar  dan  pertambahannya  tidak memiliki  pengaruh  yang  penting  atas  kelajuan  peredaran  uang.  Teori  sisa  Tunai  menurut  Alfred Marshall  (1958)  dimana  analisa  marshal  yaitu  mengembangkan  persamaan  sisa  tunai  untuk menerangkan  ciri  – ciri  perkalian  di  antara  uang  yang  beredar  dan  tingkat  harga.  Analisa  marshall tersebut dikenal sebagai (cash-balance theory).

## Teori Kinerja Perbankan
Menurut  Basran  Desfian  (2005)  Prestasi  perbankan  ialah  hasil  yang  diperoleh  oleh  suatu lembaga  keuangan  dalam  mengelola  sumber  dayanya  secara  optimal  dan  produktif  guna  untuk mencapai  tujuan  yang  ditetapkan  oleh  manajemen,  dan  dapat  dievaluasi  melalui  analisis  rasio keuangan.
Menurut  Priyanto  (2014)  yang  mengartikan  analisis  rasio  merupakan  salah  satu  alat  analisis rasio  merupakan    salah  satu  analisis  keuangan  yang  banyak  digunakan.  Rasio  adalah  alat  sebagai penyediaan  pandangan  terhadap  kondisi  yang  mendasari.  Rasio  adalah  salah  satu  titik  awal  bukan titik  akhir.  Analisa  rasio  dapat  mengungkapkan  hubungan  yang  penting  dan  menjadi  dasar perbandingan  dalam  menemukan  kondisi  dan  tren  yang  sulit  untuk  dideteksi  dengan  mempelajari masing  masing  komponen  yang  membentuk  rasio.  banyak  digunakan.  Rasio  adalah  alat  sebagai penyediaan  pandangan  terhadap  kondisi  yang  mendasari.  Rasio  adalah  salah  satu  titik  awal  bukan titik  akhir.  Analisa  rasio  dapat  mengungkapkan  hubungan  yang  penting  dan  menjadi  dasar perbandingan  dalam  menemukan  kondisi  dan  tren  yang  sulit  untuk  dideteksi  dengan  mempelajari masing masing komponen yang membentuk rasio.

## Bank Konvensional
Menurut  Undang-Undang  No.  10  tahun  1999  tentang  perubahan  atas  Undang-Undang  No.  7 tahun  1992  tentang  perbankan,  bank  adalah  sebuah  entitas  bisnis  yang  mengumpulkan  dana  dari masyarakat  dalam  bentuk  simpanan  dan  mengalokasikannya  kembali  kepada  masyarakat  dalam bentuk  kredit  atau  layanan  keuangan  lainnya  untuk  meningkatkan  taraf  hidup  masyarakat  secara luas.  Di  Indonesia,  bank  terbagi  menjadi  dua  jenis  utama,  yaitu  Bank  Umum  dan  Bank Perekonomian  Rakyat.  Bank  Umum,  seperti  yang  didefinisikan  dalam  undang-undang  tersebut, adalah  lembaga  keuangan  yang  melakukan  kegiatan  usaha  secara  konvensional  dan  dapat  juga berdasarkan  prinsip  syariah,  yang  fokus  utamanya  adalah  memberikan  layanan  dalam  transaksi pembayaran.
Bank  konvensional,  yang  memiliki  cakupan  yang  serupa  dengan  bank  umum  sebagaimana dijelaskan dalam pasal 1 ayat 3 Undang-Undang No. 10 Tahun 1998, adalah bank yang melakukan kegiatan usaha secara konvensional dalam memberikan layanan dalam transaksi pembayaran tanpa berpatokan pada prinsip syariah.

## Profitabilitas
Menurut  (Kasmir,  2008)  Profitabilitas  adalah  suatu  perbandingan  yang  menilai  kemampuan bank  untuk  meraih  keuntungan.  Profitabilitas  dalam  perbankan  merupakan  suatu  kesanggupan dimana  mendapatkan  laba.  Rasio Return  On  Asset ialah  perbandingan  dimana  menunjukkan kemampuan terhadap modal yang telah di investasikan demi menghasilkan keuntungan.
Menurut  [2] ROA/return  on  asset merupakan  ratio  yang  menunjukan  kemampuan  dari  modal yang  diinvestasikan  dalam  keseluruhan  aktiva  untuk  menghasilkan  keuntungan  dengan  kata  lain, rasio ini digunakan untuk menggambarkan produktivitas bank yang bersangkutan.
CAR adalah  rasio  yang  memperlihatkan  sebarapa  besar  jumlah  seluruh  aktiva  bank  yang mengandung  resiko.  Menurut  [3] CAR Merupakan  rasio  modal  sendiri  terhadap  aktiva  tertimbang
menurut  risiko  (ATMR).  Rasio CAR digunakan  untuk  mengukur  kecukupan  modal  yang  dimiliki bank untuk menunjang aktiva yang mengandung atau menghasilkan resiko.
NPL adalah  rasio  kredit  bermasalah  dengan  total  kredit. NPL yang  baik  adlaah NPL yang memiliki  nilai  dibawah  5%.  Semakin  kecil NPL semakin  kecil  pula  risiko  kredit  yang  ditanggung bank. NIM merupakan  perbandingan  antara  pendapatan  bunga  bersih  terhadap  rata  – rata  aktiva produktif.

## 3.  METODE
Populasi dalam penelitian ini adalah bank konvensional yang berada di Indonesia dimana bank swasta  nasional  dan  bank  umum  milik  pemerintah.  Pemilihan  sampel  pada  penelitian  ini menggunakan metode purposive sampling , dengan kriteria yang digunakan sebagai berikut:
Perusahaan  perbankan  konvensional  pada  periode  2014-2022  yang  terdaftar  di  Bursa  Efek Indonesia.
Laporan  keuangan  tahunan  perusahaan  tersedia  lengkap  pada  Annual  Report  tahunan  dan  di Otoritas Jasa Keuangan.
Bank  konvensional  dengan  memiliki  aset  terbesar  pada  Tahun  2023  diantaranya  :  Bank Mandiri, Bank BRI, Bank BNI, Bank BTN, Bank BCA.
Jenis  data  yang  digunakan  dalam  penelitian  ini  adalah  Data  kuantitatif  adalah  data  yang berbentuk angka – angka dan dapat dihitung dengan satuan hitung (Sugiyono, 2012).
Data yang digunakan dalam penelitian ini dikumpulkan melalui metode sebagai berikut :
Metode  Dokumentasi,  menurut  Sugiyono  (2014)  metode  dokumentasi  merupakan  metode pengumpulan data yang digunakan untuk menelusuri data historis. Metode dokumentasi merupakan metode yang bersumber pada benda – benda tertulis berupka buku, majalah, dokumen, peraturan dan catatan catatan. Dimana data dapat diperoleh melalui website bank dan website OJK (Otoritas Jasa Keuangan).
Metode  pengumpulan  data  dengan  no  participant  observation,  yaitu  dengan  mencatat  atau mencopy data yang tercantum dalam laporan keuangan triwulan publikasi bank konvensional.
Analisis regresi linier berganda merupakan teknik analisis yang digunakan untuk menguji suatu pengaruh lebih dari satu variabel bebas pada variabel terikat. Analisis Deskriptif Statistik deskriptif yang digunakan untuk mendeskripsikan tingkat CAR, NIM, NPL dan ROA pada Bank konvensional yang  diantaranya  Bank  BCA,  Bank  Mandiri,  Bank,  BRI,  Bank  BNI,  Bank  BTN.  Alat  statistic deskriptif yang dipergunakan antara lain mean, nilai minimum, nilai maksimum, dan standar deviasi.
Uji  Asumsi  Klasik  digunakan  untuk  memenuhi  kriteria  regresi  linier  berganda  dimana  data terdistribusi normal dan tidak ada gejala autokorelasi dan tidak bersifat heteroskedastisitas juga tidak terdapat multikolinearitas.
Uji  t  parsial  yang  dimana  menunjukkan  sejauh  apa  pengaruh  variabel  bebas  secara  individual untuk menerangkan pengaruh ke variabel terikat.
Uji  F  simultan  dimana  uji  F  menunjukkan  sejauh  mana  pengaruh  secara  bersamaan  pada variabel terikat.

## 4.  HASIL DAN PEMBAHASAN

## Uji Statistik Deskriptif
Statistik deskriptif pada penelitian ini untuk memberikan informasi terkait karakteristik variable penelitian  yang  diantaranya  nilai  rata  – rata  (mean),  nilai  tengah  (median),  modus  dan  range  serta variasi lain.
Pada tabel 1, Variable CAR (X 1 ) memiliki nilai minimum 14,94 dan maksimum 25,42, dengan rata-rata  19,7786  dan  standar  deviasi  2,44210.  Variabel NIM (X 2 )  nilai  minimum  3,11  dan maksimum 8,82, dengan rata-rata 5,7234 dan standar deviasi 1,27563. Variable NPL (X3) memiliki nilai  terkecil  0,56  dan  terbesar  4,65,  rata-rata  2,68  dan std  Deviation 0,97944.  Variable  ROA  (Y) memiliki nilai penuh 4,87 minimal 0,53 dan, rata-rata 2,6424. standar deviasi 1,10425.

## Uji Asumsi Klasik
Uji  asumsi  klasik  harus  dilakukan  sebelum  melaksanakan  uji  regresi  linier  berganda  dalam menguji hipotesis. Adapun pengujian yang dilakukan yaitu uji asumsi klasik sebagai berikut:
Uji Normalitas
Table 1. Hasil Uji Statistik Deskr iptif
Gambar 1. Uji Nor malitas Probability Plot (Sumber: Output SPSS 27, data sekunder telah diolah)
Berdasarkan hasil uji normalitas probability plot diatas data ploting (titik – titik) model regresi tersebut normal karena titik titik tersebut sudah mengikuti garis diagonal.
Uji Multikolinearitas
Table 2. Hasil Uji Multikolinearitas
Sumber: Output SPSS 27, data sekunder telah diolah
Pada  hasil  uji  multikolinearitas  diatas  menunjukkan  bahwa  nilai tolerance pada  variabel CAR 0,858, variabel NIM 0,613, NPL 0,634 dan nilai VIF variabel CAR 1,166, variabel NIM 1,632 dan variabel NPL 1.577. Nilai tolerance > 0,100 dan nilai V IF < 10,00 maka dapat diambil kesimpulan bahwa tidak ada gejala multikolinearitas antara variabel bebas dalam model regresi.
Uji Heteroskedastisitas Scatterplots
Gambar 2. Uji Heter oskedastisitas Scatter plots (Sumber: Output SPSS 27, data sekunder telah diolah)
Pada hasil  gambar diatas tidak terjadi heteroskedastisitas , dasar tidak terjadi heteroskdastisitas adalah  tidak  adanya  pola  yang  jelas  seperti  bergelombang,  melebar  kemudian  menyempit  pada gambar scatterplots serta titik – titik yang menyebar diantara angka 0 pada sumbu Y.
Uji Autokorelasi Durbin Watson dan Run-Test
Table 3. Hasil Uji Run Test
Sumber: Output SPSS 27, data sekunder telah diolah
Dalam  penjelasan  table  tersebut  ,  nilai Asymp:sig  (2-tailed) yang  diatas  0,05  menunjukkan tidak adanya tanda-tanda autokorelasi.
Analisis Regresi
Table 4. Hasil Analisis Regresi
Sumber: Output SPSS 27, data sekunder telah diolah
Dari tabel tersebut, hubungan variable bebas dan variable terikat bisa dilihat melalui berikut: Y = 0.977 + 0.53X1 + 0.371X2 - 0.562X3 + e. Penafsiran koefisien model adalah sebagai berikut: α = 0.977 menandakan bahwa jika nilai variable ketiga tiganya diasumsikan sebagai 0 (nol) maka Return On Asset akan menjadi sebesar 0.977. Koefisien b1 = 0.53 menunjukkan bahwa peningkatan satu unit dalam Capital Adequacy Ratio akan meningkatkan Return On Asset, namun dengan nilai t = 1.464, nilai p = 0.151, Capital Adequacy Ratio tidak signifikan. Koefisien b2 = 0.371 menunjukkan bahwa kenaikan  yang  signifikan  dalam  Net  Interest  Margin  berdampak  positif  pada  ROA.  Sedangkan koefisien b3 = -0.562 mengindikasikan bahwa kenaikan satu unit dalam Non Performing Loan akan
mengakibatkan  penurunan  sebesar  0.562  unit  dalam  Return  On  Asset,  menunjukkan  bahwa  Non Performing Loan berdampak negatif:signifikan.
Uji t Parsial
Table 5. Hasil Uji t parsial
Sumber: Output SPSS 27, data sekunder telah diolah
Berdasarkan perhitungan dengan menggunakan IBM SPSS 27 dapat diketahui sebagai berikut, dari tabel diatas dapat dilihat bahwa, variabel CAR (X 1 ) memiliki t hitung 1,464 < t tabel 2,018 dan nilai signifikansi CAR sebesar 0,151 menandakan bahwa CAR berpengaruh terhadap ROA namun tidak signifikan  sehingga  dapat  disimpulkan  bahwa  hipotesis  pertama  tidak  diterima.  Dari  tabel    diatas dapat dilihat bahwa variabel NIM (X 2 ) memiliki t hitung 4,502 > t tabel 2,018 dan nilai signifikansi NIM sebesar 0,000 menandakan bahwa NIM mempunyai pengaruh positif dan signifikan terhadap ROA sehingga  hipotesis  kedua  diterima.  Dari  tabel    diatas  dapat  dilihat  bahwa  variabel NPL (X3) memiliki t hitung -5,338 > t tabel 2,018 dan nilai signifikansi NPL sebesar 0,000 menandakan bahwa NPL mempunyai pengaruh negatif dan signifikan terhadap ROA sehingga hipotesis ketiga diterima.
Uji F Simultan
Table 6. Hasil Uji F
Sumber: Output SPSS 27, data sekunder telah diolah
Berdasarkan tabel 6 uji  F diatas output regresi menunjkan nilai F hitung 46,511 > 2,84 F tabel dan nilai signifikansi 0,000 atau berada dibawah  tingkat signifikansi 0,05. Sehingga dapat disimpulkan bahwa Capital  Adequeacy  Ratio ( CAR),  Net  Interest  Margin ( NIM ),  dan Non  Performing  Loan ( NPL ) secara bersama sama berpengaruh signifikan terhadap Return On Asset ( ROA ). Dari uraian diatas maka Hipotesis diterima karena didukung oleh data dan dengan ekspetasi penelitian.
Hasil Uji Koefisien Determinasi R 2
Table 7. Hasil Uji Koefisien Deter minasi R 2
Sumber: Output SPSS 27, data sekunder telah diolah
Dari output data  diatas  didapatkan  nilai  pada Adjusted  R  Square sebesar  0,756  yang  artinya pengaruh Capital  Adequacy  Ratio (X 1 ), Net  Interest  Margin (X 2 ), Non  Performing  Loan (X 3 ) terhadap Return On A sset (Y) sebesar 75,6 % dan berada pada kategori kuat dikarenakan nilai lebih dari 0,67.

## Pembahasan
Berdasarkan hasil uji hipotesis diatas menunjukkan bahwa Capital Adequacy Ratio pada berpengaruh  tidak  signifikan  terhadap Return  On  Asset .  Hasil  signifikansi  menjelaskan berpengaruh tidak signifikan Capital Adequacy Ratio dikarenakan nilai signifikansi berada > 0,05 sehingga hipotesis pertama (H 1 )  yang diajukan dalam penelitian ini ditolak. Hal ini tidak  sesuai  dengan  teori  yang  ada  dan  dapat  terjadi  dikarenakan Capital  Adequacy  Ratio yang cukup tinggi cenderung menunjukkan bahwa bank memiliki modal untuk menanggung risiko  yang  terjadi.  Pandemi Covid-19 telah  menghadirkan  beberapa  tantangan  terhadap ekonomi  yang  belum  pernah  terjadi  pada  waktu  sebelumnya,  mengubah  lanskap  bisnis secara signifikan di berbagai sektor diantaranya perbankan. Dalam konteks ini penting untuk mempertimbangkan bahwa suatu pandemic memicu ketidakpastian ekonomi yang tinggi dan menyebabkan  perubahan  dalam  perilaku konsumen  serta  menghadirkan  tekanan  signifikan pada kesehatan keuangan bank.
Meskipun Capital  Adequacy  Ratio memiliki  peran  penting  dalam  menentukan  tingkat keamanan dan kestabilan modal bank, pada masa pandemi Covid-19 , faktor-faktor eksternal seperti penurunan aktivitas ekonomi, peningkatan risiko kredit, dan penurunan permintaan kredit  dapat  secara  signifikan  mempengaruhi  kinerja  keuangan  bank,  termasuk Return  on Asset .  Dalam  situasi  di  mana  bank-bank  dihadapkan  pada  tekanan  likuiditas  yang  lebih tinggi  dan  memprioritaskan  pemenuhan  kebutuhan  likuiditas  daripada  pertumbuhan  aset, pengaruh Capital Adequacy Ratio terhadap Return on Asset dapat tereduksi.
Selain  itu,  respons  kebijakan  moneter  dan  fiskal  dari  pemerintah  dan  otoritas  moneter  untuk merespons dampak ekonomi dari pandemi juga dapat memainkan peran dalam mengubah dinamika hubungan  antara Capital  Adequacy  Ratio dan Return  on  A sset .  Misalnya,  kebijakan  suku  bunga rendah  yang  diperkenalkan  untuk  merangsang  pertumbuhan  ekonomi  dapat  mempengaruhi  margin bunga  neto  bank  dan  secara  tidak  langsung  mempengaruhi Return  on  Asset .  Oleh  karena  itu walaupun Capital  Adequacy  Ratio secara  konseptual  merupakan  indikator  penting  untuk mengevaluasi kesehatan keuangan bank, faktor faktor eksternal dan respons kebijakan mungkin telah membuat  hubungan Capital  Adequacy  Ratio dan Return  On  A sset menyebabkan  tidak  signifikan. Hal  ini  tidak  sejalan  dengan  penelitian  yang  dilakukan  oleh  Warsa  &  Mustanda  (2016)  bahwa disimpulkan Capital  Adequacy  Ratio berpengaruh  positif  dan  tidak  signifikan  terhadap Return  On Asset Hal  ini  pun  tidak  sejalan  dengan  penelitian  yang  dilakukan  oleh  Pinasti  (2018)  bahwa disimpulkan Capital  Adequacy  Ratio berpengaruh  negatif  dan  tidak  signifikan  terhadap Return  On Asset .
Net Interest Margin adalah salah satu indikator kunci yang digunakan untuk mengukur suatu efisiensi  pengelolaan  aset  dan  kewajiban  keuangan  bank. Net  Interest  Margin mencerminkan kemampuan  bank  untuk  memperoleh  pendapatan  bunga  bersih  dari  aktiva  produktif  dibandingkan dengan biaya bunga yang dibayarkan atas kewajiban keuangan, perbankan merupakan industry yang sangat  tergantung  pada  perbedaan  bunga  ( Interest  Spread )  untuk  menghasilkan  keuntungan  dan pendapatan. Net Interest Margin merupakan salah satu faktor utama yang mempengaruhi Return On Asset pada bank. Dalam kondisi ekonomi yang stabil dan kondisi pasar yang kondusif peningkatan Net  Interest  Margin memberikan  dampak  yang  positif  dan  signifikan  terhadap Return  On  Asset bank.  Karena  peningkatan Net  Interest  Margin menunjukkan  efisiensi  dalam  pengelolaan  suatu sumber daya keuangan. Faktor – faktor seperti peningkatan suku bunga pinjaman, manajemen risiko kredit yang efektif juga dapat memperkuat hubungan positif antara Net Interest Margin dan Return On Asset.
Hal ini sejalan dengan penelitian yang dilakukan oleh Setyarini (2020)  disimpulkan bahwa Net Interest Margin berpengaruh positif dan signifikan terhadap Return On Asset namun tidak sejalan dengan  variabel Net  Interest  Margin Rembet  &  Baramuli  (2020)  disimpulkan  bahwa Net  Interest Margin tidak berpengaruh signifikan terhadap Return On Asset.
Non  Performing  Loan  adalah  indikator  kritis  yang  mencerminkan  kualitas  pada  aset  bank, khususnya  pada  tingkat  redit  yang  dimana  ada  yang  tidak  lancar  atau  macet.  Tingkat  Non Performing  Loan  yang  tinggi  dapat  menunjukkan  adanya  risiko  kredit  yang  tinggi,  yang  dapat mengakibatkan  kerugian  finansial  yang  signifikan  pada  bank.  Kredit  macet  dapat  menimbulkan ketidakpastian  terkait  arus  kas  masa  depan  dan  meningkatkan  risiko  likuiditas  yang  bisa mengganggu  stabilitas  keuangan  bank.  Dalam  kondisi  ekonomi  yang  tidak  stabil  atau  pada  saat menghadapi krisis, pengaruh negatif Non Performing Loan terhadap Return On Asset dapat menjadi lebih  signifikan  karena  peningkatan  resiko  kredit  dan  penurunan  permintaan  kredit  dari  peminjam yang lebih berhati – hati. Krisis seperti pandemic Covid – 19 juga dapat meningkatkan risiko kredit dan  mengakibatkan  peningkatan  Non  Performing  Loan,  yang  secara  langsung  bisa  mempengaruhi kinerja pada keuangan bank.
Hal ini sejalan dengan penelitian yang dilakukan oleh Widowati & Suryono (2015) disimpulkan bahwa  Non  Performance  Loan  (NPL)  berpengaruh  negatif  dan  signifikan  terhadap  profitabilitas (ROA). Namun tidak sejalan dengan Supeno & Aminudin (2023) disimpulkan bahwa NPL memiliki pengaruh yang signifikan terhadap ROA.
Hasil  pada  analisis  Hipotesis  keempat  (H 4 )  menunjukkan  bahwa  Capital  Adequacy  Ratio,  Net Interest Margin, dan Non Performing Loan berpengaruh secara simultan terhadap Return On Asset. Hal ini didukung melalui hasil pengujian dengan  IBM SPSS 27 yang dapat dilihat melalui Tabel 6 yang menunjukkan F hitung > F tabel dan nilai signifikannya < 0,05. Dilihat dari hasil diatas maka dapat disimpulkan  bahwa  hipotesis  keempat  (H 4 )  yang  diajukan  dalam  penelitian  ini  diterima.  Capital Adequacy  Ratio,  Net  Interest  Margin,  dan  Non  Performing  Loan  merupakan  komponen  penting dalam mengevaluasi kesehatan keuangan bank. Ketiganya saling terkait dan memiliki pengaruh yang signifikan pada Return On Asset dimana Capital Adequacy Ratio mengukur kecakupan modal pada bank, Net Interest Margin yang mencerminkan efisiensi dalam operasional dalam mengelola aset dan kewajiban  finansial,  sementara  Non  Performing  Loan  menggambarkan  risiko  kredit  yang  dihadapi oleh bank.

## 5.  SIMPULAN
Dari  analisis  tersebut  dapat  disimpulkan  bahwa,  variabel  Capital  Adequacy  Ratio  (X 1 ) berpengaruh  tidak  signifikan  terhadap  variabel  Return  On  Asset  selama  periode  2014-2022.  Lain dengan  variabel  Net  Interest  Margin  (X 2 )  berpengaruh  positif  signifikan  pada  variabel  Return  On Asset  selama  periode  2014-2022.  Variabel  Non  Performing  Loan  (X 3 )  berpengaruh  negatif signifikan pada variabel Return On Asset selama periode 2014-2022 dan secara keseluruhan variabel – variabel tersebut secara simultan mempengaruhi Return On Asset.

## DAFTAR PUSTA
Fakhruddin,  I.,  &  Purwanti,  T.  (2015).  Pengaruh  Rasio  Kesehatan  Bank  Terhadap  Kinerja Keuangan Bank Syariah Periode 2010-2013. Kompartemen: Jurnal Ilmiah Akuntansi , 13 (2).
Harun, U. (2016). Pengaruh Ratio-ratio Keuangan Car, Ldr, Nim, Bopo, Npl Terhadap Roa. Jurnal Riset Bisnis dan Manajemen , 4 (1), 67-82.
Hasoloan, J. (2014). Ekonomi Moneter . Deepublish.
Ikhwal,  N.  (2016).  Analisis  ROA  dan  ROE  Terhadap  Profitabilitas  Bank  Di  Bursa  Efek Indonesia. Al-Masraf: Jurnal Lembaga Keuangan dan Perbankan , 1 (2), 211-227.
Imam  Ghozali.  (2011). Aplikasi  Analisis  Multivariate  dengan  Program  IMB  SPSS  19.  Semarang.
Badan Penerbit Undip.
Prasanjaya,  A.  Y.,  &  Ramantha,  I.  W.  (2013).  Analisis  pengaruh  rasio  CAR,  BOPO,  LDR  dan ukuran  perusahaan  terhadap  profitabilitas  bank  yang  terdaftar  di  BEI. E-Jurnal  Akuntansi Universitas Udayana , 4 (1), 230-245.
Raharjo,  D.  P.  A.,  Setiaji,  B.,  &  Syamsudin,  S.  (2014).  Pengaruh  Rasio  Car,  Npl,  Ldr,  Bopo, Dan Nim Terhadap Kinerja Bank Umum Di Indonesia. Jurnal Manajemen Dayasaing , 16 (2), 7- 12.
RESTIYANA,  R.,  &  MAHFUD,  M.  K.  (2011). ANALISIS  PENGARUH  CAR,  NPL,  BOPO,  LDR,
DAN  NIM  TERHADAP  PROFITABILITAS  PERBANKAN  (Studi  pada  bank  umum  di Indonesia periode 2006-2010) (Doctoral dissertation, Universitas Diponegoro).
Rindawati,  E.  (2007).  Analisis  Perbandingan  Kinerja  Keuangan  Perbankan  Syariah  dengan Perbankan Konvensional.
ROA, B. (2012). Pengaruh rasio kesehatan bank terhadap kinerja keuangan bank umum syariah dan bank konvensional di indonesia. Jurnal Analisis , 1 (1), 79-86.
V. Wiratna Sujarweni. (2014). SPSS untuk Penelitian. Y ogyakarta: Pustaka baru Press
Widowati, S. A., & Suryono, B. (2015). Pengaruh rasio keuangan terhadap profitabilitas perbankan di Indonesia. Jurnal Ilmu Dan Riset Akuntansi (JIRA) , 4 (6).
Ikhwal, N. (2016). Analisis Roa Dan Roe Terhadap Profitabilitas Bank Di Bursa Efek Indonesia. Al- Masraf :  Jurnal  Lembaga  Keuangan  Dan  Perbankan , 1 (2),  211 – 227. http:// journal.febi.uinib.ac.id/index.php/almasraf/article/view/57
Pinasti,  W.  F.  (2018). the  Effect  of  Car,  Bopo,  Npl,  Nim  and  Ldr  To  Bank  Profitability . VII (1). www.idx.co.id.
Ponttie.  (2007).  Analisis  Pengaruh  Rasio-rasio  Keuangan  Terhadap  Kinerja  Bank  Umum  di Indonesia (Studi Empiris Bank-bank Umum Yang Beroperasi Di Indonesia). Tesis , 1 – 65.
Priyanto, D., Raharjo, A., Setiaji, B., & Syamsudin, D. (2014). Pengaruh Rasio Car, Npl, Ldr, Bopo, Dan Nim Terhadap Kinerja Bank Umum Di Indonesia. Jurnal Manajemen Dayasaing , 16 (2),
7 – 12.
Rembet, W. E. C., & Baramuli, D. N. (2020). Pengaruh Car, Npl, Nim, Bopo, Ldr Terhadap Return on Asset  (Roa) (Studi Pada Bank Umum Swasta Nasional Devisa Yang  Terdaftar Di Bei).
Jurnal EMBA: Jurnal Riset Ekonomi, Manajemen, Bisnis Dan Akuntansi , 8 (3), 342 – 352.
Santoso, R. A., & Handayani, A. (2019). Pengaruh Debt To Equity Ratio Terhadap Dividend Payout Ratio  Melalui  Return  on  Asset. Manajerial , 6 (2),  53.  https://doi.org/10.30587/ manajerial.v6i2.1013
Setyarini, A. (2020). ANALISIS PENGARUH CAR, NPL, NIM, BOPO, LDR TERHADAP ROA (Studi  Pada  Bank  Pembangunan  Daerah  Di  Indonesia  Periode  2015-2018). Research  Fair Unisri , 4 (1), 282 – 290. https://doi.org/10.33061/rsfu.v4i1.3409
Supeno,  W.,  &  Aminudin,  A.  (2023).  Analisis  Pengaruh  Npl,  Nim  Dan  Car  Terhadap  Roa  Pada Perusahaan  Perbankan  Yang  Terdaftar  Di  Bursa  Efek  Indonesia. Jurnal  Ekonomi Pembangunan  STIE  Muhammadiyah  Palopo , 9 (2),  315.  https://doi.org/10.35906/ jep.v9i2.1629
Umum,  B.,  Ramandhana,  D.  Y.,  Jayawarsa,  A.  A.  K.,  &  Azita,  S.  (2018). W armadewa  Economic Development  Journal  Ekonomi  ,  Non  Performing  Loan  (  NPL  )  dan  Capital  Adequa-  cy Ratio ( CAR ) terhadap Penyaluran Kredit Usaha Rakyat . 1 (1).
Warsa,  N.  M.  I.  U.  P.,  &  Mustanda,  I.  K.  (2016).  Pengaruh  CAR,  LDR  dan  NPL  Terhadap  ROA pada Sektor Perbankan di Indonesia. E-Jurnal Manajemen Unud , 5 (5), 2842 – 2870.
Widowati,  S.  A.,  &  Suryono,  B.  (2015).  Pengaruh  Rasio  Keuangan  Terhadap  Profitabilitas Perbankan Di Indonesia. Jurnal Ilmu & Riset Akuntansi , 4 (6), 1 – 15.
Yogi  Prasanjaya,  A.  A.,  &  Ramantha,  I.  W.  (2013).  Analisis  Pengaruh  Rasio  Car,  Bopo, Ldr  Dan Ukuran  Perusahaan  Terhadap  Profitabilitas  Bank  Yang  Terdaftar  Di  Bei. Jurnal  Akuntansi Universitas Udayana , 41 , 2302 – 8556.