e-ISSN 2442-9449 Vol.12. No.1 (2024) 205-219 p-ISSN 2337-4721

## PENGARUH LOCUS OF CONTROL, FINANCIAL SOCIALIATION DAN

## PARENTAL NORMS TERHADAP FINANCIAL MANAGEMENT BEHAVIOR DENGAN FINANCIAL LITERACY SEBAGAI VARIABEL INTERVENING PADA MAHASISWA PENDIDIKAN EKONOMI UNIVERSITAS NEGERI MAKASSAR
Neneng Hidayat 1 , Ali Muhson 2 , Muh. Firdaus 3
Universitas Negeri Yogyakarta nenenghidayat770@gmail.com 1 , alimuhson@uny.ac.id 2 , Firdausansyar@gmail.com 3

## Abstract
This  research  aims  to  determine  the  influence  of  Locus  of  Control,  Financial Socialization,  and  Parental  Norms  on  Financial  Management  Behavior  with Financial  Literacy  as  an  Intervening  Variable  among  Economics  Education Students at Makassar State University. This research is quantitative, with a total population  of  640  students  from  the  Faculty  of  Economics  as  recipients  of  the Bidikmisi Scholarship Program. A sample was then obtained based on the Slovin formula of 246 students. The results of this research are: (1) Locus of control has no  effect  on  financial  management  behavior;  (2)  Financial  Socialization  has  an effect  on  financial  Management  Behavior,  (3)  Parental  Norms  have  an  effect  on financial  management  behavior;  (4)  financial  literacy  has  no  effect  on  financial management behavior; (5) Locus of Control has an effect on financial literacy; (6) Financial Socialization has no effect on financial literacy, (7) Parental norms have no  effect  on  financial  literacy;  (8)  Locus  of  Control  has  no  effect  on  Financial Management Behavior through financial literacy; (9) Financial Socialization has no  effect  on  financial  management  behavior  through  financial  literacy;  (10) Parental  Norms  have  no  effect  on  financial  Management  Behavior  through Financial Literacy among Makassar State University students in the class of 2020.
Keywords: Locus of Control; Financial Socialization; Parental Norms; Financial Management Behavior; Financial Literacy

## PENDAHULUAN
Era globalisasi membawa banyak  perubahan  negara-negara  di dunia  memberikan  hal  yang  positif dan  dampak  negatif  dalam  perilaku keuangan masyarakat untuk
memenuhi  kebutuhan  hidup  sehari- hari. Manusia dengan segala kebutuhan  dan  keinginannya  yang tidak  terbatas  merupakan  salah  satu faktor  penyebabnya  gaya  hidup konsumtif.  Manusia  harus  bekerja
e-ISSN 2442-9449 Vol.12. No.1 (2024) 205-219 p-ISSN 2337-4721
untuk mendapatkan penghasilan yang digunakan untuk memenuhi kebutuhannya dan keinginan. Pendapatan  yang  diperoleh  harus dikelola dengan baik untuk digunakan secara  efektif  dan  efisien.  Dampak globalisasi  juga  berdampak  pada masyarakat  Indonesia.  Masyarakat
Indonesia  dengan  perilaku  keuangan yang cenderung konsumtif menghasilkan  berbagai  keburukan perilaku  keuangan  seperti  kurangnya kegiatan  menabung,  investasi  dan penganggaran  untuk  masa  depan. Otoritas  Jasa  Keuangan  menyatakan masyarakat Indonesia semakin konsumtif dan meninggalkan kebiasaan  menabung  yang  tercermin dari menurunnya Marginal Propensity (Ameliawati  &  Setiyani,
2018).
Dikarenakan  tidak  memiliki pendapatan  sendiri  atau  sumber keuangan  yang  masih  berasal  dari orang  tua  banyak  mahasiswa  yang mengeluh  di  masa  transisi  pendemi COVID-19  saat  ini,  dimana  banyak orang tua yang mengalami penurunan penghasilan bahkan kehilangan pekerjaan  disebabkan  mengalami pemberhentian  hubungan  kerja.  Hal tersebut tentu sangat berdampak bagi mahasiswa yang selama ini senantiasa bergantung  pada  pendapatan  orang tua,  mereka  tidak  dapat  secara maksimal  memenuhi  kebutuhannya bahkan beberapa mahasiswa merasakan dampak yang cukup besar seperti,  tidak  mampu  membayar tagihan  kos  dan  kesulitan  membayar uang kuliah sehingga terancam untuk berhenti kuliah (Anggraini dkk 2020)
Saat ini perilaku pengelolaan keuangan  ( Financial  Management Behavior )  merupakan  sebuah  isu yang tidak dapat dihidarkan terutama berkaitan dengan 2 bagaimana masyarakat  dalam  memperlakukan uang dan mengelola keuangan dengan bijak.  Hal  ini  sangatlah  berperan penting  dalam  menciptakan  situasi keuangan yang sehat mulai dari mulai dari  level  individu,  keluarga  dan lingkungan.  Namun  pada  praktiknya masih  banyak  temuan  kejadian  yang mana masyarakat masih belum cukup dewasaan  secara  perilaku  untuk mengelola uang dan banyak masyarakat cenderung perfikir jangka pendek  dalam  banyak  keputusan keuangan yang dilakukan. Sejatinya memiliki
pengetahuan  dasar  tentang  keuangan itu  penting  bagi  setiap  individu. Kesejahteraan seseorang dapat dilihat dari  bagaimana  seseorang  tersebut berperilaku dalam mengelola keuangannya. Bagi para remaja yang masuk  pada  dunia  perkuliahan  tentu menjadi  tantangan  tersendiri  terlebih untuk  menyesuaikan  diri  dengan lingkungan  sosial  yang  berbeda  dari lingkungan sosial mereka sebelumnya semisal  lingkungan  pendidikan  saat masih  duduk  di  bangku  sekolah menengah,  kemudian  lingkungan keluarga yang begitu berbeda dengan lingkungan  pertemanan  dan  dengan segala  tingkah  laku  pribadi  yang beragam menjadi satu dalam lingkungan kampus sehingga ini akan menjadi  hal  menarik  untuk  diteliti. Memiliki  perilaku  keuangan  yang baik  ini  juga  sangat  penting  bagi
e-ISSN 2442-9449 Vol.12. No.1 (2024) 205-219 p-ISSN 2337-4721
mahasiswa Pendidikan Ekonomi
Universitas  Negeri  Makassar,  karena sebagai  mahasiswa  ekonomi  yang mana pengetahuan dan ilmu ekonomi sudah  menjadi  mata  kuliah  yang dipelajari  selama  hampir  4  tahun lamanya  maka  pengetahuan  tentang bagaimana mengelola keuangan dengan bijak sangatlah penting untuk dipahami  secara  menyeluruh  dan mendalam dan yang sangat disayangkan  ialah  ketika  melihat fenomena  dimana  sebagian  besar mahasiswa masih belum dapat menyikapi  keuangan  dengan  benar. Kebanyakan kasus, mahasiswa masih cenderung  menggunakan  uangnya untuk  hal  yang  bersifat  sementara daripada memenuhi kebutuhan penunjang  untuk  perkuliahan  yang merupakan  investasi  untuk  masa depan.  Selain  itu,  dari  mahasiswa kebanyakan tidak membuat anggaran pengeluaran  dan  belanja  uang  yang dimiliki,  mencatat  pengeluaran  dan belanja baik harian maupun bulanan, serta  tidak  menyediakan  dana  untuk pengeluaran  yang  tidak  terduga.
Berdasarkan penjelasan atau gambaran  tersebut  dapat  ditarik spekulasi bahwa mahasiswa Universitas Negeri Makassar angkatan  2020  umumnya  masih cenderung  berperilaku  konsumtif, lebih mendahulukan keinginan daripada  kebutuhan,  mereka  belum bisa  memiliki  perilaku  yang  baik dalam pengelolaan keuangan. Perilaku  konsumtif  mahasiswa  ini tidak  didasarkan  lagi  pada  teori kebutuhan  ( need ),  tetapi  didorong
oleh  hasrat  ( desire )  dan  keinginan ( want ).
Perilaku mahasiswa dalam membelanjakan  atau  menggunakan uang  tergantung  pengetahuan  yang dimiliki.  Kurangnya  pengetahuan keuangan sejak dini dapat menyebabkan  perilaku  pengelolaan keuangan pribadi yang buruk. Mahasiswa  yang  tidak  dibekali dengan pengetahuan keuangan memiliki  kemungkinan  melakukan kesalahan pengelolaan keuangan yang semakin besar. Mahasiswa yang tidak memiliki pengetahuan pengelolaan  keuangan  yang  baik dalam membelanjakan uangnya setiap hari, akan mengalami masalah keuangan  yang  kompleks.  Untuk  itu perlu adanya pengetahuan pengelolaan keuangan yang baik, agar mahasiswa dapat membuat penentuan keuangan ( Financial Setting ) mengenai pengeluaran keuangan yang  akan  dilakukan.  Pemilihan penentuan keuangan yang buruk akan berdampak negatif dan akan berlanjut dalam jangka panjang. Untuk itu itu, perlu  adanya  perilaku  manajemen keuangan yang baik untuk pengelolaan  keuangan  yang  dimiliki (Asih & Khafid, 2020).
Generasi  muda  yang well- literate akan  berpengaruh  dalam menciptakan  perekonomian  negara yang  lebih  stabil.  Stabilitas  sistem keuangan  diharapkan  dapat  dicapai. Oleh  karena  itu,  seluruh  elemen, termasuk  lembaga  keuangan,  pasar keuangan,  infrastruktur  keuangan, serta  perusahaan  non-keuangan  dan setiap  individu,  terutama  kaum
e-ISSN 2442-9449 Vol.12. No.1 (2024) 205-219 p-ISSN 2337-4721
milenial  dapat  saling  berinteraksi dalam  pendanaan  dan  penyediaan pembiayaan perekonomian yang sehat. Banyak mahasiswa menggunakan  sumber  dana  yang mereka miliki sesuai keinginan tanpa membuat perincian dan penganggaran terlebih dahulu. Hal ini mengindikasikan  bahwa  mahasiswa jarang  mempraktikan  kemampuan keuangan  dasar,  seperti budgeting , perencanaan  tabungan  harian  atau perencanaan untuk kebutuhan jangka panjang dan lain sebagainya sehingga penggunaan  keuangan  mereka  tidak terkontrol (Lubis 2020).
Salah satu faktor yang mempengaruhi  baik  atau  buruknya perilaku pengolaan keuangan mahasiswa  yaitu  adanya  keyakinan menyelesaikan suatu pokok permasalahan berdasarkan pengetahuan  sebelumnya  ( Locus  of Control )  dan  adanya  kesadaran  yang terbentuk  dari  peraturan  orang  tua (Parental  Norms)  untuk  mengelola keuangan  dengan  baik  atas  dasar keuangan  yang  masih  bergantung pada  orang  tua.  Pada  dasarnya,
keberhasilan variabel Locus of Control dan Parental  Norms pada manajemen keuangan yang baik juga harus didasari dengan faktor pendukung  lainnya  seperti  adanya pengetahuan mengenai literasi keuanagn ( Financial Literacy ) (Jazuli 2019). Adapun  tujuan  dari Financial Literacy yaitu menumbuhkan kesadaran  pada  masyarakat  untuk membuat  keputusan  keuangan  yang cerdas.  Keterampilan  seperti  cara
mengelola uang secara efektif,
pembentukan  anggaran  yang  baik, mengendalikan tabungan dan
pinjaman,  serta  investasi merupakan bagian dari literasi keuangan. Dengan demikian,  setiap  orang  yang  ingin mengelola  keuangannya  akan  lebih berhati-hati dan mempergunakan uang  tersebut  untuk  kebutuhan  yang benar-benar dibutuhkannya. Penjelasan  ini  juga  didukung  oleh hasil penelitian terdahulu yang menyatakan  bahwa  terdapat  banyak faktor yang mempengaruhi Financial Management Behavior (perilaku pengelolaan  keuangan).  (Sundarasen et  al.  2016)  menyatakan  bahwa perilaku keuangan mahasiswa
dipengaruhi  oleh  faktor  sebagai berikut: Financial  Literacy (Literasi keuangan), Financial  Socialization Agents (Agen  sosialisai  keuangan), dan Parental  Norms 7  (Aturan Orangtua).  Lain  halnya  dengan (Prihartono  and  Asandimitra  2018), faktor  yang  mempengaruhi  perilaku keuangan adalah income (pendapatan), higher Education Learning (pembelajaran  pendidikan tinggi), Financial Knowladge (pengetahuan keuangan), dan Financial Literacy (literasi keuangan).  (Mien  and  Thao  2015) menyatakan bahwa faktor-faktor yang mempengaruhi  perilaku  keuangan mahasiswa  ada  tiga  yaitu:  faktor Locus  of  Control (sikap  keuangan), Financial  Knowledge (pengetahuan keuangan),  dan External  Locus  of
Control .  Pada  penelitian  ini  faktor yang mempengaruhi Financial
Management Behavior yaitu Locus of
e-ISSN 2442-9449 Vol.12. No.1 (2024) 205-219 p-ISSN 2337-4721
Control, Financial Socialization, Parental  Norms, dan Financial Literacy . Financial Management Behavior adalah kemampuan seseorang dalam mengatur (perencanaan, penganggaran, pemeriksaan, penggunaan,
pengendalian, pencarian, dan penyimpanan) dana keuangan sehari- hari (Kholiah & Iramani, 2013). Munculnya Financial Management  Behavior ,  merupakan dampak dari besarnya hasrat seseorang yang menimbulkan keputusan untuk membelanjakan pendapatan  yang  diperoleh.  Menurut (Widyawati 2012), keputusan keuangan yang diambil oleh seseorang meliputi berapa besar uang yang  harus  dikonsumsi  tiap  periode, apakah ada kelebihan dan bagaimana kelebihan  tersebut  diinvestasikan serta  bagaimana  mendanai  investasi dan  konsumsi.  (Chinen  and  Endo 2012)  mengatakan  bahwa  individu yang  memiliki  kemampuan  untuk membuat  keputusan  yang  benar tentang keuangan tidak akan memiliki masalah keuangan dimasa depan dan menunjukkan perilaku keuangan yang sehat  serta  mampu  menentukan prioritas kebutuhan bukan keinginan.
Perilaku  8  keuangan  yang  sehat ditunjukkan oleh aktivitas perencanaan, pengelolaan serta
pengendalian  keuangan  yang  baik. Indikator  perilaku  keuangan  yang baik  dapat  dilihat  dari  cara/sikap seseorang  dalam  mengelola  keluar masuknya  uang,  manajemen  kredit, tabungan dan investasi (Hilgert at al, 2003).  Faktor  yang  mempengaruhi
Financial  Management  Behavior adalah Locus  of  Control.  Locus  of Control pertama  kali  dikemukakan oleh Rotter, pada tahun 1966, seorang ahli  teori  pembelajaran  sosial. Locus of  Control adalah  cara  pandang seseorang  terhadap  suatu  peristiwa apakah  seseorang  dapat  atau  tidak dapat  mengendalikan  peristiwa  yang terjadi padanya. Maksudnya seseorang  meyakini  bahwa  suatu keberhasilan  atau  kegagalan  yang terjadi  pada  dirinya  tergantung  dari sikap,  tanggung  jawab  pribadi  dan merupakan  hasil  dari  usahanya sendiri.  Orientasi Locus  of  Control dibedakan  menjadi  dua,  yakni Locus of  Control internal  dan Locus  of Control eksternal  (Robbins  Stephen and Judge 2008).
Variabel locus of control diduga mempengaruhi  perilaku  keuangan seseorang secara psikologis. Penelitian  yang  telah  dilakukan  oleh (Kholilah and Iramani 2013) menunjukkan bahwa Locus of Control berpengaruh terhadap Financial Management Behavior . Hal serupa juga dikemukakan oleh (Arifin 2017)  dalam  penelitiannya  yang menyatakan bahwa Locus of  Control mempengaruhi Financial
Management  Behavior. Pada  tahun yang  sama  (Dwiastanti  2017)  dalam penelitiannya  menunjukkan  bahwa Locus of Control berpengaruh terhadap Financial Management Behavior . Hal ini telah menunjukkan bahwa individu memperoleh
informasi  keuangan  dari  sistem instruktif formal maupun dari asosiasi dengan  agen  sosialisasi  (Hilgert,
e-ISSN 2442-9449 Vol.12. No.1 (2024) 205-219 p-ISSN 2337-4721
Hogarth,  and  Beverly  2003).  Agen sosialisasi,  misalnya,  orang  tua, teman,  pendidik  dan  media  penting dalam menentukan perilaku keuangan.  Dampak  dari  rekan-rekan juga sangat penting dalam membentuk perilaku keuangan (Kretschmer and Pike 2010). Penelitian  yang  telah  dilakukan  oleh (Ameliawati  and  Setiyani  2018) menunjukkan bahwa financial socialization  berpengaruh  terhadap financial management behavior. Pada penelitian  sebelumnya,  (Sundarasen et  al.  2016)  juga  mengemukakan bahwa Financial Socialization berpengaruh terhadap Financial Management Behavior . Namun, penelitian serupa yang telah dilakukan oleh (Wiyono and Kusuma 2017)  menyatakan  bahwa  sosialisasi yang dilakukan oleh lingkungan tidak berpengaruh terhadap Financial Management Behavior .
Norma orangtua adalah aturan-
aturan yang diberikan oleh orang tua terhadap  anaknya  yang  diberikan sejak  dini  sebagai  pedoman  dalam melaksanakan  sesuatu.  Begitu  juga dalam hal perilaku pengelolaan uang.
Penelitian saat ini telah direkomendasikan  bahwa  orang  tua juga 10 persuasif dalam menyampaikan  pendidikan  terkait uang untuk anak-anak mereka. Penelitian  yang  dilakukan  oleh (Sundarasen et al. 2016) membuktikan  bahwa Paretal  Norms berpengaruh terhadap financial management behavior. Namun, penelitian serupa yang telah dilakukan oleh (Albertus at al, 2020)
menyatakan  bahwa  sosialisasi  yang dilakukan  oleh  lingkungan  tidak berpengaruh terhadap financial management behavior. Literasi keuangan didefinisikan sebagai kecerdasan atau kemampuan seseorang dalam mengelola keuangannya. Literasi keuangan merupakan  keharusan  bagi  setiap individu  agar  terhindar  dari  masalah keuangan. Masalah keuangan seringkali  terjadi  karena  kurang pahamnya individu mengenai pengetahuan keuangan dan kebiasaan pengaturan keuangan yang buruk. Hal ini  bisa  dilihat  dari  pola  gaya  hidup yang tidak seimbang dengan penghasilan, manajemen hutang yang caruk  maruk,  defisit  keuangan  yang berkesinambungan,  tidak  melakukan pencatatan  dengan  benar  dan  tidak memiliki  tujuan  keuangan.  Gaya hidup yang tidak disesuaikan dengan kemampuan keuangan juga terkadang menyebabkan  seseorang  melakukan segala cara. Gaya hidup
mencerminkan  pola  konsumsi  yang menggambarkan  pilihan  seseorang bagaimana  ia  menggunakan  waktu dan uang (Sumarwan 2004).
Pendekatan teoritis yang digunakan untuk menjelaskan perilaku pengelolaan keuangan
( Financial  Management  Behavior ) dalam penelitian ini adalah Theory Of Planned Behavior (TPB) dikembangkan  terlebih  dahulu  oleh (Ajzen  1991). Theory  of  Planned Behavior dianggap  penting  dalam memprediksi  suatu  perilaku,  dalam penelitian ini adalah perilaku pengelolaan  keuangan  ( Financial
e-ISSN 2442-9449 Vol.12. No.1 (2024) 205-219 p-ISSN 2337-4721
Management Behavior ). Berdasarkan teori ini, dalam berperilaku
dipengaruhi  oleh  norma  subjektif, dimana norma yang dimaksud dalam penelitian  ini  adalah  sosialisasi keuangan  ( Financial  Socialization ) dan Parental Norms (norma orangtua),  kendali  perilaku  yang dipersepsikan  dalam  penelitian  ini adalah Locus of Control .
Berdasarkan  permasalahan  dan
pendekatan teoritis yang telah diuraikan di atas, mendorong penulis untuk  melakukan  penelitian  lebih lanjut  mengenai  faktor-faktor  yang diduga berpengaruh terhadap financial management behavior dengan  judul  “Pengaruh Locus  of
Control  Financial Socisaliation dan
Parental  Norms Terhadap Financial Management Behavior dengan Financial  Literacy Sebagai  Variabel Intervening pada Mahasiswa Pendidikan Ekonomi Universitas Negeri  Makassar”.  Adapun  sampel dari  penelitian  ini  yaitu  Mahasiswa Pendidikan Ekonomi Universitas
Negeri Makassar Angkatan 2020.

## METODE PENELITIAN
Penelitian  ini  adalah  penelitian yang bersifat expost-facto karena data yang diperoleh adalah data hasil dari peristiwa  yang  sudah  berlangsung, sehingga peneliti hanya mengungkap fakta  berdasarkan  pengukuran  gejala yang  telah  ada  pada  responden (Arikunto  and  Suharsimi  2010).
Penelitian ini juga merupakan penelitian asosiatif komparatif, karena penelitian ini bertujuan untuk mengetahui  kemungkinan  adanya
hubungan  sebab  akibat  dengan  cara tertentu  berdasar  atas  pengamatan terhadap  akibat  yang  ada,  kemudian mencari  kembali  faktor  yang  diduga menjadi penyebabnya, melalui pengumpulan  data  (Arikunto  and
Suharsimi 2010). Dalam  penelitian  ini,  populasi penelitian  mengacu  pada  jumlah mahasiswa penerima Program Beasiswa Bidikmisi Universitas Negeri Makassar yang berjumlah 640 orang (sumber: Kepala Bagian Kemahasiswaan dan Alumni Universitas Negeri Makassar). Penentuan jumlah sampel menggunakan rumus Slovin, sehingga  didapat  246  jumlah  sampel penelitian. Sampel diambil berdasarkan probability  sampling ; simple  random  sampling ,  dimana peneliti  memberikan  peluang  yang sama  bagi  setiap  unsur  (anggota) populasi untuk dipilih menjadi anggota  sampel  yang  dilakukan secara  acak  tanpa  memperhatikan strata  yang  ada  dalam  populasi  itu sendiri.
Teknik pengumpulan data menggunakan kuesioner. Skala Likert digunakan untuk mengukur indikator- indikator  pada  variabel  dependen, independen,  dan  variabel  mediasi dengan  empat  tingkat  preferensi jawaban  masing-masing  mempunyai skor  1-4.  Teknik  analisis  data  yang digunakan,  yaitu  (1)  validitas  dan reabilitas  instrumen,  (2)  uji  asumsi klasik,  (3)  uji  hipotesis  yang  terdiri dari  uji  path  analysis,  uji  t  (parsial), uji f (simultan), dan uji sobel dengan bantuan software SPSS Statistics 26.
e-ISSN 2442-9449 Vol.12. No.1 (2024) 205-219 p-ISSN 2337-4721
PEMBAHASAN HASIL PENELITIAN Uji Validitas Tabel 1. Nilai KMO Hasil Pengujian Validitas Variabel Locus of Control (X1) .820 Kaiser-Meyer-Olkin Measure of Sampling Adequacy. Variabel Financial Socialiation (X2) .862 Kaiser-Meyer-Olkin Measure of Sampling Adequacy. Variabel Parental Norms (X3) .834 Kaiser-Meyer-Olkin Measure of Sampling Adequacy. Variabel Financial Literacy (Z) .812 Kaiser-Meyer-Olkin Measure of Sampling Adequacy. Variabel Financial Management Behavior (Y) .885 Kaiser-Meyer-Olkin Measure of Sampling Adequacy.
Pada  tabel  1  tertera  bahwa semua nilai KMO > 0,5. Hal tersebut menunjukkan  bahwa  analisis  faktor layak untuk dilakukan karena menurut (Ghozali 2011) apabila nilai
indeks tinggi  berkisar  antara 0,5-1,0, maka  analisis  faktor  layak  untuk dilakukan dan begitu pula sebaliknya apabila kurang dari 0,5, maka analisis faktor tidak layak untuk dilakukan.
Tabel 2. Nilai MSA dan Faktor Loading Variabel
Butir Item Measure Sampling Adequary Keterangan Loading Faktor Keterangan X1.1 .774 Memenuhi Syarat .827 Valid X1.2 .861 Memenuhi Syarat .545 Tidak Valid X1.3 .714 Memenuhi Syarat .872 Valid X1.4 .823 Memenuhi Syarat .613 Valid X1.5 .804 Memenuhi Syarat .603 Valid X1.6 .795 Memenuhi Syarat .565 Valid X1.7 .820 Memenuhi Syarat .615 Valid X1.8 .882 Memenuhi Syarat .499 Tidak Valid X1.9 .873 Memenuhi Syarat .511 Tidak Valid X1.10 .805 Memenuhi Syarat .852 Valid X1.11 .787 Memenuhi Syarat .811 Valid X1.12 .873 Memenuhi Syarat .596 Valid X2.1 .942 Memenuhi Syarat .546 Tidak Valid X2.2 .810 Memenuhi Syarat .725 Valid X2.3 .931 Memenuhi Syarat .579 Valid X2.4 .853 Memenuhi Syarat .800 Valid X2.5 .872 Memenuhi Syarat .771 Valid X2.6 .816 Memenuhi Syarat .790 Valid X2.7 .859 Memenuhi Syarat .730 Valid X2.8 .831 Memenuhi Syarat .784 Valid X2.9 .867 Memenuhi Syarat .621 Valid X2.10 .853 Memenuhi Syarat .690 Valid X2.11 .921 Memenuhi Syarat .569 Valid
e-ISSN 2442-9449 Vol.12. No.1 (2024) 205-219 p-ISSN 2337-4721
X2.12 .838 Memenuhi Syarat .691 Valid X3.1 .922 Memenuhi Syarat .644 Valid X3.2 .840 Memenuhi Syarat .854 Valid X3.3 .837 Memenuhi Syarat .518 Tidak Valid X3.4 .897 Memenuhi Syarat .757 Valid X3.5 .895 Memenuhi Syarat .793 Valid X3.6 .719 Memenuhi Syarat .833 Valid X3.7 .849 Memenuhi Syarat .735 Valid X3.8 .814 Memenuhi Syarat .750 Valid X3.9 .707 Memenuhi Syarat .827 Valid X3.10 .840 Memenuhi Syarat .829 Valid X3.11 .838 Memenuhi Syarat .828 Valid X3.12 .736 Memenuhi Syarat .731 Valid Z.1 .799 Memenuhi Syarat .818 Valid Z.2 .806 Memenuhi Syarat .652 Valid Z.3 .840 Memenuhi Syarat .780 Valid Z.4 .877 Memenuhi Syarat .738 Valid Z.5 .784 Memenuhi Syarat .531 Tidak Valid Z.6 .823 Memenuhi Syarat .548 Tidak Valid Z.7 .789 Memenuhi Syarat .824 Valid Z.8 .806 Memenuhi Syarat .716 Valid Z.9 .808 Memenuhi Syarat 716 Valid Y.1 .871 Memenuhi Syarat .776 Valid Y.2 .902 Memenuhi Syarat .668 Valid Y.3 .883 Memenuhi Syarat .794 Valid Y.4 .827 Memenuhi Syarat .784 Valid Y.5 .918 Memenuhi Syarat .617 Valid Y.6 .927 Memenuhi Syarat .586 Valid Y.7 .912 Memenuhi Syarat .527 Tidak Valid Y.8 .939 Memenuhi Syarat .541 Tidak Valid Y.9 .886 Memenuhi Syarat .502 Tidak Valid Y.10 .908 Memenuhi Syarat .590 Valid Y.11 .805 Memenuhi Syarat .810 Valid Y.12 .838 Memenuhi Syarat .738 Valid Selanjutnya, syarat untuk menguji  viliditas  item  dilihat  dari hasil  nilai Anti  Image  Correlation,
terlihat  pada  tabel  2  bahwa  semua
nilai Measure  Sampling  Adequary
setiap  item  lebih  besar  dari  0,5.
Sehingga,  dapat  disimpulkan  bahwa setiap item memenuhi syarat untuk uji validitas. Uji Reliabilitas
Tabel 5. Hasil uji reliabilitas
Variabel Cronbach’s Alpa Jumlah Item Keterangan Locus of control (X1) 0,710 6 Reliabel Financial socialiation (X2) 0,774 6 Reliabel Parental norms (X3) 0,817 9 Sanagat reliabel Financial literacy (Z) 0,619 3 Reliabel
e-ISSN 2442-9449 Vol.12. No.1 (2024) 205-219 p-ISSN 2337-4721
Financial management behavior (Y) 0,835 7 Sangat reliabel Berdasarkan  data  pada  tabel  3. menunjukkan  bahwa  angka-angka dari  nilai alpha  cronbach’s pada variabel locus  of  control,  financial socialiation, dan financial  literacy
adalah reliabel; pada variabel parental norms, dan financial management  behavior adalah  sangat reliabel.  Hal  ini  berarti  bahwa instrumen pernyataan kuesioner menunjukkan keandalan dalam
mengukur  variabel-variabel  dalam model  penelitian  dan  instrumen penelitian  tersebut  dapat  digunakan lebih dari satu kali dengan menggunakan  variabel  penelitian yang sama. Uji Asumsi Klasik Uji Normalitas Kolmogrov Smirnov Tabel 4. Uji Normalitas Kolmogrov Smirnov N 246 Test Statistic 0,057 Asymp. Sig. (2-tailed) 0,051 Berdasarkan  tabel  4.  diatas, diketahui  bahwa  nilai asymp.  sig sebesar  0,051  >  0,05  sehingga  dapat
disimpulkan data berdistribusi normal. Uji Multikolinearitas Tabel 5. Uji Multikolinearitas Variabel Tolerance VIF Keterangan Locus of control (X1) 0,351 2,850 Bebas multikolinearitas Financial socialiation (X2) 0,402 2,485 Bebas multikolinearitas Parental norms (X3) 0,589 1,699 Bebas multikolinearitas Financial literacy (Z) 0,811 1,233 Bebas multikolinearitas Berdasarkan  tabel  5.  diatas, terlihat bahwa nilai VIF < 4 dan nilai tolerance  variabel locus  of  control
(X1), financial  socialiation (X2),
parental  norms (X3),  dan financial
literacy (Z)  >  0,10.  Sehingga,
disimpulkan tidak ada gejala multikolinearitas.

## Uji Heterokedastisitas (Gleser)
Tabel 6. Uji Heterokedastisitas (Gleser) Variabel Signifikansi Keterangan Locus of control (X1) 0,414 Tidak terjadi heterokedastisitas
e-ISSN 2442-9449 Vol.12. No.1 (2024) 205-219 p-ISSN 2337-4721
Financial socialiation (X2) 0,332 Tidak terjadi heterokedastisitas Parental norms (X3) 0,424 Tidak terjadi heterokedastisitas Financial literacy (Z) 0,807 Tidak terjadi heterokedastisitas Berdasarkan  tabel  6.  diatas, terlihat  bahwa  nilai  signifikansi variabel locus  of  control (X1), financial  socialiation (X2), parental
norms (X3), dan financial literacy (Z)
> 0,05. Sehingga, disimpulkan bahwa tidak terjadi heterokedastisitas .
Uji Hipotesis
Uji Persamaan Regresi Model 1 Tabel 7. Uji Persamaan Regresi Model 1 Variabel B Std. Error Sig. Locus of control (X1) 0,204 0,064 0,002 Financial sosialiation (X2) 0,046 0,047 0,330 Parental norms (X3) 0,042 0,037 0,262 R R Square (R 2 ) e (eror) F 0,435 0,189 2,688 0,000 a. Financial Literacy (a) Berdasarkan  tabel  7.  diketahui bahwa  nilai  signifikansi  dari  ketiga variabel  yaitu  locus  of  control  (X1) sebesar  0,002  <  0,05  sehingga, disimpulkan  bahwa  locus  of  control (X1) berpengaruh signifikan terhadap financial  literacy  (Z).  Sedangkan, nilai signifikansi financial sosialiation (X2)  sebesar  0,330,  dan  parental norms  (X3)  sebesar  0,262  >  0,05 sehingga, disimpulkan
bahwa
financial sosialiation (X2) dan parental  norms  (X3)  secara  parsial tidak berpengaruh signifikan terhadap
financial literacy (Z).
Nilai R  square (R 2 )  sebesar 0,189 (18,9%) variasi financia literacy  (Z)  dapat  dijelaskan  oleh variabel  independen  locus  of  control (X1), financial sosialiation (X2), dan parental norms (X3). Sisanya (81,1%) dijelaskan  oleh  sebab  lain  diluar medel.  Nilai  signifikansi  F  sebesar 0,000 < 0,05. Sehingga, disimpulkan bahwa variabel lucus of control (X1), financial  sosialiation  (X2),  dan parental  norms  (X3)  secara  simultan berpengaruh terhadap financial literacy (Z). Uji Persamaan Regresi Model 2 Tabel 8. Uji Persamaan Regresi Model 2 Variabel B Std. Error Sig. Locus of control (X1) -0,212 0,108 0,051 Financial sosialiation (X2) -0,180 0,078 0,022 Parental norms (X3) -0,145 0,061 0,019 Financial Literacy (Z) -0,050 0,106 0,638 R R Square (R 2 ) e (eror) F 0,503 0,253 4,423 0,000
e-ISSN 2442-9449 Vol.12. No.1 (2024) 205-219 p-ISSN 2337-4721
a. Financial Management Bihavior (b)
Berdasarkan  tabel  8.  diketahui bahwa nilai signifikansi dari variabel locus  of  control  (X1)  dan  financial literacy  (Z)  lebih  besar  dari  0,05. Artinya,  locus  of  control  (X1)  dan financial  literacy  (Z)  secara  parsial tidak berpengaruh signifikan terhadap financial  management  bihavior  (Y). Sementara  itu,  nilai  signifikansi variabel  financial  sosialiation  (X2) dan  parental  norms  (X3)  lebih  kecil dari  0,05.  Artinya,  variabel  financial sosialiation  (X2)  dan  parental  norms (X3)  secara  parsial  berpengaruh signifikan terhadap financial management bihavior (Y). Nilai R  square (R 2 )  sebesar 0,253  (25,3%)  variasi  financial management  bihavior  (Y)  dapat dijelaskan  oleh  variabel  locus  of control  (X1),  financial  sosialiation (X2),  parental  norms  (X3),  dan finacial literacy (Z). Sisanya (74,7%) dijelaskan  oleh  sebab  lain  diluar medel.  Nilai  signifikansi  F  sebesar 0,000 < 0,05. Sehingga, disimpulkan bahwa variabel lucus of control (X1), financial  sosialiation  (X2),  parental norms (X3), dan financial literacy (Z) secara simultan berpengaruh terhadap financial management bihavior (Y).
Hasil Sobel Test Tabel 9. Hasil Sobel Test Variabel B Std. Error Locus of control (X1) → Financial literacy (Z) 0,204 (a) 0,064 (sa) Financial sosialiation (X2) → Financial literacy (Z) 0,046 (a) 0,047 (sa) Parental norms (X3) → Financial literacy (Z) 0,042 (a) 0,037 (sa) Financial literacy (Z) → Financial management bihavior (Y) -0,050 (b) 0,106 (sb) Variabel Test Statistik P-Value Locus of control (X1) -0,466 0,640 Financial sosialiation (X2) -0,424 0,670 Parental norms (X3) -0,435 0,663 Berdasarkan  tabel  9.  diketahui bahwa  nilai  test  statistik  dari  ketiga variabel, yakni locus of control (X1), financial  sosialiation  (X2),  dan parental  norms  (X3)  <  1,96  (nilai  Z mutak);  dan  nilai p- value  (sig.)  dari setiap  variabel,  yakni  variabel  locus of control (X1), financial sosialiation (X2), dan parental norms (X3) > 0,05.
Sehingga, disimpulkan bahwa
variabel  locus  of  control  (X1), financial  sosialiation  (X2),  dan parental norms (X3) tidak berpengaruh terhadap financial management  bihavior  (Y)  melalui financial literacy (Z).

## KESIMPULAN DAN SARAN
e-ISSN 2442-9449 Vol.12. No.1 (2024) 205-219 p-ISSN 2337-4721
Berdasarkan  pembahasan  hasil
penelitian,  dapat  ditarik  kesimpulan sebagai berikut: 1. Locus of control tidak berpengaruh  terhadap  financial management behavior pada Mahasiswa  Universitas  Negeri Makassar tahun angkatan 2020. 2. Financial sosialiation berpengaruh  terhadap  financial management behavior pada Mahasiswa  Universitas  Negeri Makassar tahun angkatan 2020.
3. Parental norms berpengaruh terhadap  financial  management behavior pada Mahasiswa Universitas  Negeri  Makassar tahun angkatan 2020. 4. Financial literacy tidak berpengaruh  terhadap  financial management bihavior pada Mahasiswa  Universitas  Negeri
Makassar tahun angkatan 2020.
5. Locus  of  control  berpengaruh terhadap  financial  literacy  pada Mahasiswa  Universitas  Negeri Makassar tahun angkatan 2020.
6. Financial sosialiation tidak berpengaruh  terhadap  financial literacy pada Mahasiswa Universitas  Negeri  Makassar tahun angkatan 2020. 7. Parental norms tidak berpengaruh  terhadap  financial literacy pada Mahasiswa Universitas  Negeri  Makassar tahun angkatan 2020. 8. Locus of control melalui financial literacy tidak berpengaruh  secara  signifikan terhadap  financial  management behavior pada Mahasiswa
Universitas  Negeri  Makassar tahun angkatan 2020. 9. Financial literacy melalui financial literacy tidak berpengaruh  secara  signifikan terhadap  financial  management behavior pada Mahasiswa Universitas  Negeri  Makassar tahun angkatan 2020.
10. Parental norms melalui financial literacy tidak berpengaruh secara signifikan terhadap financial management behavior pada
Mahasiswa  Universitas  Negeri Makassar tahun angkatan 2020.
Berdasarkan  pembahasan  hasil penelitian  dan  kesimpulan,  maka saran  yang  dapat  diberikan  yakni sebagai berikut:
1. Peneliti  selanjutnya  diharapkan meneliti variabel lain yang belum diteliti  dalam  penelitian  terkait tentang  financial  management behavior  seperti  variabel  usia, jenis kelamin, prestasi akademik, serta variabel lain.
2. Peneliti  selanjutnya  diharapkan menggunakan sampel yang lebih banyak  serta  cakupan  tempat penelitian  yang  lebih  luas  untuk menguji  keandalan  dari  setiap hipotesis yang sudah diajukan.
3. Kampus  sebagai  pintu  pertama bagi mahasiswa mampu memberikan pelayanan, pelatihan,  regulasi,  dan  serta kebijakan  yang  relevan  dalam mendorong  mutu  dan  kualitas mahasiswa terkait financial management behavior.

## DAFTAR PUSTAKA
e-ISSN 2442-9449 Vol.12. No.1 (2024) 205-219 p-ISSN 2337-4721
Ajzen,  Icek.  1991.  “The  Theory  of
Planned Behavior.” Organizational  behavior  and human decision processes 50(2): 179–211. Albertus,  Setya  Stanto,  Ari  Wahyu Leksono,  and  Rendika  Vhalery. 2020. “Pengaruh Literasi Keuangan Dan Lingkungan Kampus  Terhadap  Manajemen Keuangan  Pribadi  Mahasiswa.” Research and Development Journal  of  Education 1(1):  33– 39. Ameliawati,  Meli,  and  Rediana Setiyani.  2018.  “The  Influence of  Financial  Attitude,  Financial Socialization, and Financial Experience to Financial Management Behavior with Financial Literacy as the Mediation Variable.” KnE Social Sciences : 811–32. Arifin, Muhammad. 2017. “Pengaruh Kompensasi Dan Kepuasan Kerja  Terhadap  Kinerja  (Studi Terhadap  Fakultas  Keguruan Dan Ilmu Pendidikan Universitas Muhammadiyah Sumatera  Utara).” EduTech: Jurnal  Ilmu  Pendidikan  dan Ilmu Sosial 3(2). Arikunto,  and  Suharsimi.  2010. “Prosedur Penelitian Suatu Pendekatan  Praktek.” Rineka
Cipta . Chinen, Kenichiro, and Hideki Endo. 2012.  “Effects  of  Attitude  and Background on Personal Financial  Ability:  A  Student Survey  in  the  United  States.” International Journal of
Management 29(1): 33. Dwiastanti, Anis. 2017. “Analysis of Financial Knowledge and Financial  Attitude  on  Locus  of Control and Financial Management  Behavior.” MBR (Management and Business Review) 1(1): 1–8.
Ghozali,  Imam.  2011.  “Aplikasi
Analisis  Multivariate  Dengan Program SPSS (Ketiga).” Badan Penerbit Universitas Diponegoro . Hilgert,  Marianne  A,  Jeanne  M Hogarth, and Sondra G Beverly. 2003.  “Household  Financial Management:  The  Connection between Knowledge and Behavior.” Fed.  Res.  Bull. 89: 309. Jazuli, Aroh. 2019. “Pengaruh Locus of Control , Financial Socialization  ,  Dan  Parental Norms Terhadap Financial Management  Behavior  Dengan Financial Literacy Sebagai Variabel Intervening Pada Mahasiswa  Universitas  Negeri Semarang Angkatan 2016.” : 1– 86. Al  Kholilah,  Naila,  and  Rr  Iramani. 2013. “Studi Financial Management  Behavior  Pada Masyarakat  Surabaya.” Journal of Business & Banking 3(1): 69– 80. Kretschmer,  Tina,  and  Alison  Pike. 2010. “Links between Nonshared Friendship Experiences  and  Adolescent Siblings’ Differences in Aspirations.” Journal of
e-ISSN 2442-9449 Vol.12. No.1 (2024) 205-219 p-ISSN 2337-4721
adolescence 33(1): 101–10. Lubis, Maulana Arafat. 2020. Pembelajaran Pendidikan Pancasila Dan Kewarganegaraan:(PPKN)  DI SD/MI: Peluang Dan Tantangan
Di  Era  Industri  4.0 .  Prenada Media.
Mien,  Nguyen  Thi  Ngoc,  and  Tran Phuong  Thao.  2015.  “Factors Affecting  Personal  Financial Management Behaviors: Evidence  from  Vietnam.”  In Proceedings of the Second Asia- Pacific  Conference  on  Global Business,  Economics,  Finance and Social Sciences (AP15Vietnam Conference) , , 1– 16. Prihartono,  Muhammad  Rizki  Dwi, and  Nadia  Asandimitra.  2018. “Analysis  Factors  Influencing Financial Management Behaviour.” International Journal  of  Academic  Research in  Business and Social Sciences 8(8): 308–26. Robbins  Stephen,  P,  and  Timothy  A Judge. 2008. “Perilaku
Organisasi.” Jakarta:  Salemba Empat . Sumarwan,  Ujang.  2004.  “Perilaku Konsumen: Teori Dan Penerapannya Dalam Pemasaran.” Bogor: Ghalia Indonesia 75: 15. Sundarasen, Sheela Devi D, Muhammad  Sabbir  Rahman, Noor  Shahaliza  Othman,  and Jennifer Danaraj. 2016. “Impact
of  Financial  Literacy,  Financial Socialization Agents, and Parental  Norms  on  Money Management.” Journal of Business Studies Quarterly 8(1):
137.
Widyawati,  Irin.  2012.  “Faktor- Faktor  Yang  Mempengaruhi Literasi  Finansial  Mahasiswa Fakultas  Ekonomi  Dan  Bisnis
Universitas  Brawijaya.” Assets: Jurnal Akuntansi dan Pendidikan 1(1): 89–99. Wiyono, Gendro, and Hadri Kusuma. 2017.  “Manajemen  Keuangan Lanjutan, Edisi Pertama.” Yogyakarta: UPP STIM YKPN .