Volume 01  Nomor 02  2019 ISSN: Online 2655-6499

## Pengaruh Kecukupan Modal, Efisiensi dan Likuiditas Terhadap Tingkat Profitabilitas Bank Umum Konvensional Tahun 2012 – 2017
Fitra Jufriadi 1 , Rosyeni Rasyid 1*
1 Universitas Negeri Padang e-mail: fitra. nakrantau@gmail. com; rosyenirasyid@yahoo. com

## *corresponding author

## Abstract
Penelitian ini bertujuan untuk menganalisis pengaruh kecukupan modal, efsiensi, dan likuiditas terhadap  tingkat  profitablitas  Bank  umum  konvensional.  Penelitian  ini  tergolong  penelitian kuantitatif. Populasi dalam penelitian ini adalah seluruh perusahaan perbankan yang terdaftar di  Bursa  Efek  Indonesia  tahun  2012-2017.  Sampel  pada  penelitian  ini  ditentukan  dengan purposive sampling berdasarkan kriteria perusahaan perbankan yang terdaftar di BEI, perusahaan yang menerbitkan laporan keuangan secara lengkap selama tahun  pengamatan. Sampel  pada penelitian ini yaitu sebanyak 30 perusahaan perbankan. Jenis data yang digunakan adalah data sekunder dari website www.idx.co.id . Metode  analisis yang digunakan adalah analisis regresi berganda dengan menggunakan program SPSS. Hasil penelitian ini menunjukkan (1) kecukupan modal  yang  diukur  dengan capital  adequacy  ratio tidak  berpengaruh  signifikan  terhadap profitabilitas perusahaan perbankan yang go public di Bursa Efek Indonesia (2) net interest margin berpengaruh positif dan signfikan terhadap profitabilitas perusahaan perbankan yang go public di Bursa  Efek  Indonesia  (3)  BOPO  berpengaruh  negatif  dan  signifikan  terhadap  profitabilitas perusahaan  perbankan  yang go  public di  Bursa  Efek  Indonesia  (4) loan  to  deposit  ratio tidak berpengaruh signifikan terhadap profitabilitas perusahaan perbankan yang go public di Bursa Efek Indonesia.
Keywords: Kecukupan modal (CAR), efisiensi (NM, BOPO), likuiditas ( LDR), profitabilitas (ROA)

## Latar Belakang
Peran perbankan dan lembaga keuangan lainnya sangat menentukan bagi perekonomian suatu negara. Karena fungsi bank sebagai lembaga intermediasi dan karena aktivitas bank sangat penting untuk memenuhi kebutuhan dan  keinginan  masyarakat  (Arthesa,  2006:4).  Peranan  lembaga  perbankan  dalam  upaya  mendukung  dan meningkatkan pelaksanaan pembangunan lembaga perbankan telah menunjukan perkembangan yang pesat, seiring dengan  pembangunan  diindonesia  dan  perkembangan  perekonomian  internasional,  serta  sejalan  dengan peningkatan tuntutan kebutuhan masyarakat akan jasa perbankan yang tangguh dan sehat (Kasmir, 2005:369).
Fungsi bank sangat penting bagi perekonomian suatu negara karena bank berperan sebagai perantara keuangan serta memperlancar aliaran lalu lintas pembayaran (Merkusiawati, 2003). Perkembangan perekonomian nasional senantiasa  bergerak  cepat  dengan  tantangan  yang  semakin  kompleks.  Oleh  karena  itu,  diperlukan  berbagai penyesuaian  dibidang  ekonomi  termasuk  sektor  perbankan  sehingga  diharapkan  akan  dapat  memperbaiki  dan memperkukuh perekonomian nasional (Kasmir, 2005:417)
Dalam  kerangka  pembangunan  perekonomian  nasional,  sektor  keuangan  khususnya  industri  perbankan merupakan  salah  satu  komponen  terpenting  sebagai  pendukung  dan  penggerak  laju  pertumbuhan  ekonomi. Kebijakan  kebijakan  sektor  keuangan  khususnya  dunia  perbankan  akan  berpengaruh  secara  langsung  terhadap iklim  dan  arah  pembangunan  ekonomi.  Oleh  karena  itu,  kemajuan  ataupun  kesulitan  yang  dihadapi  sektor perbankan,  akan  berdampak  luas  terhadap  upaya  pembangunan  perekonomian  nasional  (PPRI  No.  17  Tahun 1999).
Pembangunan nasional dalam bidang ekonomi tidak dapat terlepas dari lembaga keuangan bank mengingat fungsinya sebagai lembaga intermediasi dalam masyarakat. Peranan perbankan dalam mamajukan perekonomian
suatu negara sangatlah besar. Hampir semua sektor yang berhubungan dengan berbagai kegiatan keuangan selalu membutuhkan jasa bank. Bagi suatu negara, bank dapat dikatakan sebagai darahnya perekonomian suatu negara. Karena  peranan  perbankan  sangat  mempengaruhi  kegiatan  ekonomi.  Dengan  kata  lain  kemajuan  suatu  bank disuatu negara dapat dijadikan sebagai kemajuan bagi negara tersebut. Sebab semakin maju suatu negara, maka semakin besar peranan perbankan dalam mengendalikan negara tersebut (Kasmir, 2008).
Fungsi  utama  dari  bank  adalah  menyediakan  jasa  menyangkut  penyimpanan  nilai  dan  perluasan  kredit. Fungsi perbankan Indonesia adalah sebagai penghimpun, penyalur dan pelayan jasa dalam lalulintas pembayaran dan peredaran uang di masyarakat yang bertujuan menunjang pelaksanaan pembangunan nasional, dalam rangka meningkatkan pemerataan, pertumbuhan ekonomi dan stabilitas nasional ke arah peningkatan kesejahteraan rakyat banyak.  Bagi  dunia  perbankan  yang  mengelola  bisnis  kepercayaan,  dimana  hidupnya  sangat  tergantung  dari pelayanan yang diberikan kepada masyarakat. Artinya jika masyarakat sudah tidak percaya lagi kepada salah satu bank, maka dampaknya  akan berakhir  riwayat bank tersebut apabila tidak berubah  pelayanannya. Oleh karena kegiatannya menyangkut uang masyarat dan kepercayaan yang diberikan, maka setiap periode diadakan penilaian tentang kesehatan suatu bank dan bagi bank yang dinyatakan tidak sehat untuk beberapa periode, maka disarankan untuk melaksanakan penggabungan dengan bank lain (Kasmir, 2013).
Perbankan di indonesia telah diatur dalam Undang –undang  RI no. 10 tahun 1998 tentang perubahan atas undang –undang RI no. 7 tahun 1992, bahwa bank adalah badan usaha yang menghimpun dana dari masyarakat dalam bentuk simpanan dan menyalurkan kembali kepada masyarakat dalam bentuk kredit dan atau bentuk bentuk lainnya  dalam  rangka  meningkatkan  taraf  hidup  rakyat  banyak.  Bank  memiliki  fungsi  intermediasi  yang menjembatani pihak yang kelebihan dana  (penyimpan  dana  atau kreditur) dan pihak yang membutuhkan dana (peminjam dana atau debitur). Berdasarkan fungsinya ini bank disebut sebagai lembaga intermediasi atau lembaga perantara ( Bank Indonesia, 2003:129). Bank dalam menjalankan kegiatan usahanya mengandalkan kepercayaan dari masyarakat serta pihak-pihak lainnya sperti para pemegang saham. oleh sebab itu bank perlu menjaga agar kinerja  keuangannya  tetap  stabil  bahkan  meningkat.  Salah  satu  ukuran  prestasi  kinerja  keuangan  yang  diraih perusahaan dapat dilihat dari tingkat profitabilitas perusahaan (Wantera dan Mertha, 2015).
Tujuan akhir yang ingin dicapai suatu perusahaan yang terpenting adalah, memperoleh laba dan keuntungan yang maksimal, dengan memperoleh laba. Untuk mengukur ingkat keuntungan suatu perusahaan, digunakan rasio keuntungan atau rasio profitabilitas yang dikenaljuga dengan rasio rentabilitas. Rasio profitabilitas merupakan rasio untuk  menilai  kemampuan  perusahaan  dalam  mencari  keuntungan.  Rasio  ini  juga  memberikan  ukuran  tingkat efektivitas  manajemen  suatu  perusahaan.  Hal  ini  ditunjukkan  oleh  laba  yang  dihasilkan  dari  penjualan  dan pendapatan investasi (Kasmir, 2013:196).
Tingkat kesehatan bank dapat dinilai berdasarkan besarnya profitabilitas suatu bank. Profitabilitas merupakan indikator  yang  paling  tepat  untuk  mengukur  kinerja  suatu  bank.  Pada  umumnya  ukuran  profitabilitas  yang digunakan  adalah Return On Equity (ROE) dan Return On Asset (ROA). Return On Asset (ROA) merupakan rasio yang digunakan untuk mengukur kemampuan amanjemen bank dalam memperoleh laba. Semakin besar Return On Asset (ROA)  semakin  besar  pula  tingkat  keuntungan  yang  dicapai  bank  tersebut  dan  dan  menunjukan  kinerja perusahaan yang semakin baik (Syamsuddin,2009:63).
Return  On  Asset (ROA)  memfokuskan  kemampuan  manajemen  bank  dalam  menghasilkan  income  dari pengelolaan aset yang dimiliki, sedangkan Return On Equity (ROE) menunjukkan kemampuan manajemen bank dalam mengelola modal yang tersedia untuk mendapatkan net income . Dalam menentukan tingkat kesehatan bank yang  pada  akhirnya  dapat  mencerminkan  berkelanjutan  kinerja  keuangan  suatu  bank,  bank  indonesia  lebih mementingkan penilaian laba berdasarkan Return on Asset (ROA) karena bank indonesia lebih mengutamakan nilai profitabilitas  suatu  bank  yang  diukur  dengan  assets  yang  sebagian  besar  dananya  dihimpun  dari  simpanan masyarakat (Dendawijaya, 2003).
Efisiensi  merupakan  indikator  dalam  mengukur  kinerja  keseluruhan  dari  aktivitas  keseluruha  perusahaan. Efisiensi  sering  diartika  bagaimana  suatu  perusahaan  dapat  berproduksi  dengan  biaya  yang  serendah  mungkin, efisiensi juga menyangkut pengelolaan hubungan input dan output yaitu bagaimana mengalokasikan faktor- faktor produksi  yang  tersedia  secara  optimal  untuk  dapat  menghasilkan  output  yang  maksimal.  Suatu  perusahaan dikatakan memiliki tingkat efisiensi yang lebih tinggi jika dengan jumlah input tertentu dapat menghasilkan jumlah output yang lebih banyak atau pada jumlah pada jumlah output tertentu bisa menggunakan input lebih sedikit ( zainal, 2009).
Efisiensi    dan    ketahanan    industri    perbankan    memiliki    peran  yang    penting    dalam    mendukung perekonomian  Indonesia.  Faktanya,  kelangsungan  operasional  perbankan  bergantung  pada  kemampuannya dalam mempertahankan  daya  saing  yang  tecermin  pada  efisiensi operasional (Muljawan, 2014). Faktor yang dapat  mempengaruhi  efisiensi  bank  umum  diantaranya  pengeluaran  operasional,  Net  Intetrest  Margin  (NIM), sebagai tingkat kapitalisasi bank (Muljawan 2014).
Rasio  ini  menujukan  kemampuan  earning  assets  dalam  menhasilkan  pendapatan  bunga  bersih.  Menurut Riyadi (2006), NIM adalah perbandingan antara Interest Income (pendapatan bunga bank yang diperoleh) dikurangi Interest expenses (biaya bunga bank yang menjadi beban) dibagi dengan Average Interest EarningAssets (rata-rata aktiva produktif yang digunakan). Aktiva produktif merupakan penanaman dana bank baik dalam valas maupun rupiah dalam  bentuk  kredit,  surat  berharga,  penempatan  dana  antar-bank,  dan  penyertaan  saham.  Rasio  NIM  juga digunakan  untuk  mengukur  kemampuan  kinerja  manajemen  bank  dalam  menyalurkan  kredit,  mengingat pendapatan operasional bank sangat bergantung dari selisih antara suku bunga dari kredit yang disalurkan dengan suku bunga simpanan yang diterima( Riyadi, 2006).
Biaya  Operasional/Pendapatan  Operasional  (BOPO)  adalah  rasio  perbandingan  antara  biaya  operasional dengan  pendapatan  operasional,  semakin  rendah  tingkat  rasio  Biaya  Operasional/Pendapatan  Operasional (BOPO) berarti semakin baik kinerja manajemen bank tersebut, karena lebih efisien dalam menggunakan sumber daya yang ada di peruahaan. Keberhasilan bank didasarkan pada penilaian kuantitatif terhadap rentabilitas bank dapat  diukur  dengan  menggunakan  rasio  biaya  operasional  terhadap  pendapatan  operasional  (Kuncoro  dan Suhardjono,  2002).  Bank  Indonesi  menetapkan  angka  terbaik  untuk  rasio  Biaya  Operasional/Pendapatan Operasional (BOPO) adalah 90%, karena jika rasio Biaya Operasional/Pendapatan Operasional (BOPO) melebihi hinnga mendekati 100% maka bank tersebut dapat dikategorikan tidak efisien dalam menjalankan operasinya.

## Tujuan Penelitian
Berdasarkan latarbelakang masalah di atas maka tujuan dari penelitian ini adalah:
1. Menganalisis pengaruh Kecukupan Modal (Capital) terhadap tingkat profitabilitas perbankan pada Bank Umum konvensional selama periode 2012-2017.
2. Menganalisis pengaruh Efisiensi terhadap tingkat profitabilitas perbankan pada Bank Umum konvensional selama periode 2012-2017.
3. Menganalisis pengaruh Lkuiditas terhadap tingkat profitabilitas perbankan pada Bank Umum konvensional selama periode 2012-2017.

## Pengaruh Kecukupan ( CAR)  Modal terhadap Profitailitas
CAR merupakan penilaian terhadap aspek permodalan suatu bank untukmengetahui kecukupan modal bank dalam  mendukung  kegiatan  bank  secaraefisien.  Modal  bank  dapat  digunakan  untuk  menjaga  kemungkinan timbulnyarisiko kerugian sebagai akibat pergerakan aktiva bank sebagai financialintermediary , sedangkan pergerakan pasiva  kearah  aktiva  akan  menimbulkanberbagai  resiko,  dan  peningkatan  peranan  aktiva  bank  sebagai penghasilkeuntungan  harus  dijaga.  Besarnya  modal  suatu  bank  akan  mempengaruhitingkat  kepercayaan masyarakat terhadap kinerja bank (Sinungan, 2000). CARmerupakan indikator terhadap kemampuan bank untuk menutupi  penurunanaktivanya  sebagai  akibat  dari  kerugian-kerugian  bank  yang  disebabkan  olehaktiva  yang berisiko dengan kecukupan modal yang dimilikinyaakan meningkatkan profitabilitas.
H 1 Terdapat pengaruh yang positif antara CAR terhadap tingkat profitabilitas perbankan pada Bank Umum Konvensional diIndonesia.

## Pengaruh Efisiensi Terhadap Profitabilitas (ROA)
Efisiensi  operasional  jugamempengaruhi  lemahnya    kondisi    internal    sektor    perbankan.  Karena    hal    ini berkaitan    dengan    operasional  perbankan,    maka  efisiensi    operasional  merupakan    masalah    yang    kompleks dimana setiap  perusahan  perbankan  selalu  berusaha untuk  memberikan  layanan  yang  terbaik  kepada nasabah, namun pada saat yang sama bank harus berupaya  untuk  beroperasi  dengan  efisien (Veithzal, dkk, 2007). Faktor yang dapat mempengaruhi efisiensi bank umum diantaranya pengeluaran operasional, Net Intetrest Margin (NIM), sebagai tingkat kapitalisasi bank (Muljawan 2014).
H 2. 1 Terdapat  pengaruh  yang  positif  antara  NIM  terhadap  tingkat  profitabilitasperbankan  pada  Bank Umum Konvensional di Indonesia.
BOPO  merupakan  rasio  antara  biaya  operasional  terhadap  pendapatan  operasional  (Dendawijaya,  2003). BOPO  digunakan  untuk  mengukur  kemampuan  manajemen  bank  dalam  mengendalikan  biaya  operasional terhadap pendapatan operasional. Rasio BOPO menunjukkan rasio efisiensi perusahaan, karena semakin efisien biaya operasional yang dikeluarkan oleh bank (Almilia dan Herdiningtyas, 2005). Semakin kecil angka rasio BOPO, maka kondisi bermasalah di bank semakin kecil. Jika kondisi bermasalah di bank semakin kecil maka kemungkinan kondisi  bank  semakin  baik.  Kondisi  bank  yang  semakin  baik  akan  menyebabkan  kinerja  perusahaan  juga mengalami peningkatan. Maka dari uraian tersebut dapat dibuat hipotesis sebagai berikut:
H 2. 2 Terdapat pengaruh yang negatif antara BOPO terhadap tingkat profitabilitas perbankan pada Bank Umum Konvensional di Indonesia.

## Pengaruh Likuiditas (LDR)  terhadap ROA
LDR (Loan to Deposit Ratio ) mengukur kemampuan bank dalam membayar kembali kewajiban kepada para nasabah yang telah menanamkan dana dengan kredit yang telah diberikan kepada para debiturnya (Almilia dan Herdiningtyas, 2005). Menurut Dendawijaya (2003), LDR tersebut menyatakan seberapa jauh kemampuan bank dalam membayar kembali penarikan dana yang dilakukan deposan dengan mengandalkan kredit yang diberikan sebagai sumber likuiditasnya. Semakin tinggi rasio tersebut memberikan indikasi semakin tinggi juga kemampuan likuiditas bank yang bersangkutan. Oleh karena itu semakin tinggi tingkat likuiditas bank tersebut maka kinerja perusahaan semakin meningkat. LDR berpengaruh positif terhadap tingkat profitabilitas. Maka dari uraian tersebut dapat dibuat hipotesis sebagai berikut:
H 3 Terdapat  pengaruh  yang  positif  antara  LDR  terhadap  tingkat  profitabilitas  perbankan  pada  Bank Umum Konvensional di Indonesia.

## Kerangka Pemikiran
CAR merupakan penilaian terhadap aspek permodalan suatu bank untuk mengetahui kecukupan modal bank dalam  mendukung  kegiatan  bank  secaraefisien.  CARmerupakan  indikator  terhadap  kemampuan  bank  untuk menutupi  penurunanaktivanya  sebagai  akibat  dari  kerugian-kerugian  bank  yang  disebabkan  olehaktiva  yang berisiko  dengan  kecukupan  modal  yang  dimilikinya  (Dendawijaya,2003).  CAR  mencerminkan  modal  sendiri perusahaan  untuk  mengahasilkan  laba.  Semakin  besar  CAR  maka  semakin  besar  kesempatan  bank  dalam menghasilkan  laba  karena  dengan  modal  yang  besar,  manajemen  bank  sangat  leluasa  dalam  menempatkan dananya kedalam aktivitas  investasi yang menguntungkan. Rendahnya CAR dikarenakan peningkatan ekspansi aset beresiko yang tidak diimbangi dengan penambahan modal menurunkan kesempatan bankuntuk berinvestasi dan dapat menurunkan kepercayaan masyarakat kepada bank sehingga berpengaruh pada profitabilitas.
NIM digunakan untuk mengukur kemampuan manajemen bank dalam menghasilkan pendapatan dari bunga dengan  melihat kinerja bank dalam  menyalurkan kredit, mengingat porsi terbesar pendapatan operasional bank berasal dari selisih bunga dari kredit yang disalurkan dengan simpanan yang diterima (Mahardian, 2008). Semakin besar NIM yang dicapai oleh suatu bank maka akan meningkatkan pendapatan bunga atas aktiva produktif yang dikelola oleh bank yang bersangkutan, sehingga laba bank (ROA) akan meningkat. Dengan demikia semakin tinggi NIM maka semakin semakin besar profitabilitas bank.
BOPO digunakan untuk mengukur kemampuan manajemen bank dalam mengendalikan biaya operasional terhadap pendapatan operasional. Rasio BOPO menunjukkan rasio efisiensi perusahaan, karena semakin efisien biaya operasional yang dikeluarkan oleh bank. Semakin kecil angka rasio BOPO, maka kondisi bermasalah di bank semakin kecil. Jika kondisi bermasalah di bank semakin kecil maka kemungkinan kondisi bank semakin baik. Maka dari itu semakin kecil BOPO maka semakin tinggi profitabilitas perbankan.
Menurut Dendawijaya (2003), LDR tersebut menyatakan seberapa jauh kemampuan bank dalam membayar kembali  penarikan  dana  yang  dilakukan  deposan  dengan  mengandalkan  kredit  yang  diberikan  sebagai  sumber likuiditasnya. Semakin tinggi rasio tersebut memberikan indikasi semakin tinggi juga kemampuan likuiditas bank yang  bersangkutan.  Oleh  karena  itu  semakin  tinggi  tingkat  likuiditas  bank  tersebut  maka  kinerja  perusahaan semakin meningkat.
Gambar 1. Pengaruh CAR, NIM, BOPO, dan LDR terhadap ROA

## Hasil dan Pembahasan

## Deskriptif Variabel Penelitian
Setelah seluruh data dan informasi berhasil dikumpulkan maka tahapan pengolahan data dapat dilaksanakan. Proses  pengolahan  data  dilakukan  dengan  menggunakan  program  SPSS.  Berdasarkan  hasil  pengolahan  data diketahui gambaran umum tentang masing-masing variabel penelitian seperti terlihat pada Tabel 6 dibawah ini:
Tabel 1. Deskriptif Statistik Variabel Penelitian Variabel N Min Mak Mean Std Deviasi Capital adequacy ratio 180 8. 02 42. 84 18. 32 4. 88 Net interest margin 180 0. 24 16. 64 5. 47 2. 36 BOPO 180 33. 28 235. 20 87. 62 23. 95 Loan to deposit ratio 180 50. 58 140. 72 85. 12 12. 18 Return on assets 180 -11. 15 5. 15 1. 41 2. 39 Sumber Olahan Data (2019)
Pada Tabel 1 terlihat bahwa total jumlah data yang digunakan adalah 180 observasi. Sepanjang tahun 2012 sampai dengan 2017 nilai capital adequacy ratio terendah yang dimiliki salah satu perusahaan perbankan adalah 8. 02% sedangkan nilai capital adequacy ratio tertinggi yang dimiliki salah satu perusahaan perbankan yang dijadikan sampel  adalah  42.  84%.  Rata  rata  perusahaan  perbankan  yang  dijadikan  sampel  menghasilkan  rata  rata capital adequacy ratio sebesar 18. 32% dengan standar deviasi mencapai 4. 88%. Berdasarkan rata rata nilai rasio kecukupan modal dapat disimpulkan bahwa pada umumnya perusahaan perbankan di Bursa Efek Indonesia dari tahun 2012 sampai dengan 2017 relatif sehat.
Sepanjang tahun 2012 sampai dengan 2017 diketahui nilai net interest margin terendah yang dimiliki salah satu perusahaan  sampel  adalah  sebesar  0.  24%  sedangkan  nilai net  interest  margin tertinggi  yang  dimiliki  salah  satu perusahaan  adalah  16.  64%.  Sepanjang  periode  observasi  rata  rata  nilai net  interest  margin yang  dimiliki  pada umumnya perusahaan perbankan sepanjang tahun 2012 sampai dengan 2017 adalah sebesar 5. 47% dengan standar deviasi  mencapai  2.  36%.  Sesuai  dengan  nilai  rata  rata net  interest  margin diketahui  kemampuan  perusahaan perbankan di Bursa Efek Indonesia sepanjang tahun 2012 sampai dengan 2017 relatif cukup baik.
Berdasarkan  proses  tabulasi  diketahui  bahwa  sepanjang  tahun  2012  sampai  dengan  2017  nilai  rasio  biaya operasional  terendah  yang  dimiliki  salah  satu  perusahaan  adalah  sebesar  33.  28%,  sedangkan  nilai  rasio  biaya operasional tertinggi yang dimiliki salah satu perusahaan perbankan yang go public di Bursa Efek Indonesia adalah sebesar 235. 20%. Rata rata besarnya nilai biaya operasional yang dikeluarkan perusahaan perbankan yang go public di Bursa Efek Indonesia mencapai 87. 62% dengan standar deviasi sebesar 23. 95%. Sesuai dengan nilai rata rata rasio  biaya  operasional  yang  diperoleh  dapat  disimpulkan  bahwa  pada  umumnya  perusahaan  perbankan  yang digunakan sebagai sampel memiliki komposisi biaya operasional yang relatif bervariasi.
Sesuai dengan analisis laporan keuangan perusahaan perbankan yang go public diketahui nilai loan to deposit ratio terendah yang dimiliki salah satu perusahaan perbankan adalah sebesar 50. 58% sedangkan nilai loan to deposit ratio tertinggi  yang  dimiliki  salah  satu  perusahaan  perbankan  yang  dijadikan  sampel  adalah  sebesar  140.  72%. Sepanjang  tahun  2012  sampai  dengan  2017  nilai  rata  rata loan  to  deposit  ratio yang  dimiliki  pada  umumnya perusahaan  perbankan  yang go  public adalah  sebesar  85.  12%  sedangkan  standar  deviasi  yang  diperoleh  adalah sebesar  12.  18%.  Berdasarkan  nilai  rata  rata loan  to  deposit  ratio dapat  disimpulkan  bahwa  pada  umumnya perusahaan perbankan yang go public di Bursa Efek Indonesia relatif tinggi.
Sepanjang tahun  2012  sampai  dengan  2018  diketahui  nilai return  on  assets terendah  yang  dimiliki  pada umumnya  perusahaan  perbankan  di  Bursa  Efek  Indonesia  adalah  -11.  15%.  Nilai  tersebut  menunjukan  masih terdapatnya sejumlah perusahaan perbankan yang mengalami kerugian. Dari observasi data diketahui nilai return on  assets tertinggi  adalah  5.  15%.  Rata  rata  perusahaan  perbankan  yang go  public di  Bursa  Efek  Indonesia menghasilkan nilai return on assets sebesar 1. 41% dengan standar deviasi sebesar 2. 39. Sesuai dengan rata rata return on assets yang diperoleh dapat disimpulkan bahwa kemampuan perusahaan perbankan dalam menghasilkan laba masih belum terlalu tinggi.

## Analisis Kuantitatif
Dalam rangka membuktikan kebenaran hipotesis yang diajukan maka dilakukan dengan analisis kuantitatif dengan tahapan sebagai berikut:

## 1. Pengujian Asumsi Klasik
Berdasarkan  metodologi  penelitian  maka  tahapan  pengujian  asumsi  klasik  yang  akan  digunakan  dalam penelitian ini adalah sebagai berikut:
a. Pengujian Normalitas
Pengujian normalitas bertujuan untuk memastikan bahwa variabel penelitian yang digunakan telah memiliki pola sebaran yang konstan atau berdistribusi normal. Pengujian normalitas dilakukan dengan menggunakan uji One  Sample  Kolmogorov  Smirnov  Test.  Berdasarkan  hasil  pengolahandata  yangtelah  dilakukan  diperoleh ringkasan hasil terlihat pada Tabel 2 dibawah ini:
Tabel 2. Hasil Pengujian Normalitas Setelah di Normalkan Variabel Asymp Sig (2-Tailed) Alpha Kesimpulan Capital adequacy ratio 0. 069 0. 05 Normal Net interest margin 0. 155 0. 05 Normal BOPO 0. 095 0. 05 Normal Loan to deposit ratio 0. 055 0. 05 Normal Return on assets 0. 297 0. 05 Normal Sumber Olahan Data (2019)
Berdasarkan  hasil  pengujain  normalitas  kedua  terlihat  bahwa  masing-masing  variabel  penelitian  yang digunakan  telah  memiliki  nilai  asymp  sig  (2-tailed)  diatas  atau  sama  dengan  0,05  sehingga  dapat  disimpulkan bahwa seluruh variabel penelitian yang digunakan telah berdistribusi normal sehingga tahaapn pengolahan data lebih lanjut dapat segera dilakukan.

## Hasil Pengujian Multikolinearitas
Pengujian  multikolinearitas  dilakukan  dengan  menggunakan  Variance  Inflation  Factor  (VIF).  Gejala multikolinearitas tidak akan terjadi ketika nilai Tolerance yang dihasilkan berada dibawah 0. 10 serta nilai VIF berada dibawah 10. Berdasarkan hasil pengujian yang telah dilakukan diperoleh hasil terlihat pada Tabel 3 dibawah ini:
Tabel 3. Hasil Pengujian Multikolinearitas Variabel Tolerance VIF Kesimpulan
Net interest margin 0. 905 1. 105 Tidak Terjadi BOPO 0. 915 1. 093 Tidak Terjadi Loan to deposit ratio 0. 851 1. 175 Tidak Terjadi Return on assets 0. 965 1. 037 Tidak Terjadi

## Sumber Olahan Data (2019)
Berdasarkan hasil pengujian  multikolinearitas yang telah  dilakukan terlihat bahwa  masing-masing variabel independen  yang  digunakan  memiliki  nilai  Tolerance  diatas  0,10  dan  niai  VIF  yang  telah  berada  dibawah  10 sehingga  dapat  disimpulkan  bahwa  seluruh  variabel  independen  yang  digunakan  telah  terbebas  dari  gejala multikolinearitas sehingga tahapan pengolahan data lebih lanjut dapat segera dilaksanakan.

## Hasil Pengujian Autokorelasi
Pengujian autokorelasi dilakukan dengan menggunakan pengujian Durbin Watson. Kriteria yang digunakan mengacu pada pendapat Santoso (2014) yang menyatakan gejala autokorelasi dapat dihindari ketika nilai DW yang dihasilkan berada diantara – 2 dan 2. Sesuai dengan hasil pengujian autokorelasi diperoleh ringkasan terlihat pada Tabel 4 dibawah ini:
Tabel 4. Hasil Pengujian Autokorelasi Model DW 1 1. 411

## Sumber Olahan Data (2019)
Berdasarkan  hasil  pengujian  autokorelasi  yang  teah  dilakukan  diketahui  nilai  DW  yang  dihasilkan  adalah sebesar  1.  411.  Nilai  DW  yang  dihasilkan  berada  diantara  dua  kuadran  yaitu  –  2  ≤  1.  411  ≤  2  sehingga  dapat disimpulkan  model  regresi  berganda  yang  akan  dibentuk  dalam  penelitian  saat  ini  telah  terbebas  dari  gejala autokorelasi, sehingga tahapan pengolahan data lebih lanjut dapat dilaksanakan.

## Hasil Pengujian Heteroskedastisitas
Pengujian  heteroskedastisitas  bertujuan  untuk  memastikan  bahwa  setiap  variabel  penelitian  yang  akan dibentuk kedalam sebuah model persamaan regresi berganda memiliki pola keragaman variance yang relatif lebih konstan atau terbebas dari gejala heteroskedastisitas. Pengujian heteroskedastisitas dilakukan dengan menggunakan uji  Glejser.  Berdasarkan  hasil  pengolahan  data  yang  telah  dilakukan  diperoleh  ringkasan  terlihat  pada  Tabel  5 dibawah ini:
Tabel 5. Hasil Pengujian Heteroskedastisitas Glejser Variabel Sig Alpha Kesimpulan Capital adequacy ratio 0. 796 0. 05 Tidak Terjadi Net interest margin 0. 546 0. 05 Tidak Terjadi BOPO 0. 889 0. 05 Tidak Terjadi Loan to deposit ratio 0. 540 0. 05 Tidak Terjadi

## Sumber Olahan Data (2019)
Sesuai  dengan  hasil  pengujian  heteroskedastisitas  dengan  model  Glejser  diketahui  bahwa  masing  masing variabel independen yang telah diregresikan dengan variabel ARESID (Absolute residual) telah memiliki nilai sig diatas tingkat kesalahan 0,05 sehingga dapat disimpulkan bahwa masing masing variabel independen telah terbebas dari gejala heteroskedastisitas sehingga tahapan pengolahan data lebih lanjut dapat segera dilakukan.

## Hasil Pengujian Hipotesis
Setelah  seluruh  variabel  penelitian  yang  digunakan  berdistribusi  normal  dan  terbebas  dari  seluruh penyimpangan  asumsi  klasik.  Maka  tahapan  pengujian  hipotesis  dapat  segera  dilakukan.  Berdasarkan  hasil pengujian yang telah dilakukan dengan menggunakan bantuan program SPSS diperoleh ringkasan hasil terlihat pada Tabel 6 dibawah ini:
Tabel 6. Hasil Pengujian Hipotesis Variabel Koefisien Regresi t-hit Sig Kesimpulan (Constanta) 5. 898 - - - Capital adequacy ratio 0. 006 0. 363 0. 717 Tidak Signifikan Net interest margin 0. 185 5. 132 0. 000 Signifikan BOPO -0. 056 -10. 408 0,000 Signifikan Loan to deposit ratio -0. 006 -1. 073 0. 285 Tidak Signifikan R 2 0. 516 F-sig          0. 000

## Sumber Olahan Data (2019)
Berdasarkan hasil pengolahan data terlihat bahwa masing-masing variabel penelitian yang digunakan telah memiliki koefisien regresi yang dapat dibuat kedalam sebuah model persamaan regresi berganda yaitu:
Y = 5. 898 + 0. 006X 1 + 0. 185X 2 – 0. 056X 3 – 0. 006X 4
Sesuai dengan ringkasan hasil pengujian hipotesis terlihat bahwa nilai koefisien determinasi yang dihasilkan dalam pengujian adalah sebesar 0. 516. Hasil yang diperoleh tersebut menunjukan bahwa capital adequacy ratio , net interest margin , BOPO dan loan to deposit ratio secara bersama sama mampu memberikan variasi kontribusi dalam mempengaruhi kemampuan perusahaan perbankan dalam menghasilkan laba sebesar 51. 60% sedangkan sisanya 48. 40% lagi dijelaskan oleh variabel lain yang belum digunakan dalam penelitian saat ini.
Pada  tahapan  pengujian  ketepatan  model  statistik  dengan  menggunakan  uji  F-statistik  diperoleh  nilai  sig sebesar 0. 000. Tahapan pengolahan data dilakukan dengan menggunakan tingkat kesalahan sebesar 0,05. Hasil yang  diperoleh  menunjukan  bahwa  nilai  sig  sebesar  0,000  berada  kaih  dibawah  tingkat  kesalahan  0,05  maka keputusannya  adalah  Ho  ditolak  dan  Ha  diterima  sehingga  dapat  disimpulkan  bahwa capital adequacy  ratio , net interest margin , BOPO dan loan to deposit ratio secara bersama sama berpengaruh signifikan terhadap profitabilitas perusahaan perbankan yang go public di Bursa Efek Indonesia.
Pada  tahapan  pengujian  hipotesis  dengan  menguji  pengaruh capital  adequacy  ratio terhadap  profitabilitas diperoleh  nilai  koefisien  regresi  bertanda  positif  sebesar  0.  005  yang  diperkuat  dengan  nilai  sig  sebesar  0.  717. Tahapan pengolaban data dilakukan dengan menggunakan tingkat kesalahan sebesar 0. 05. Hasil yang diperoleh menunjukan nilai sig sebesar 0. 717 > alpha 0,05 maka keputusannya adalah Ho diterima dan H1 ditolak sehingga dapat  disimpulkan  bahwa  rasio  kecukupan  modal  yang  diukur  dengan capital  adequacy  ratio tidak  berpengaruh signifikan terhadap profitabilitas perusahaan perbankan yang go public di Bursa Efek Indonesia.
Pada  tahapan  pengujian  hipotesis  kedua  dengan  menggunakan  variabel net  interest  margin diperoleh  nilai koefisien  regresi  bertanda  positif  sebesar  0.  185.  Hasil  yang  diperoleh  diperkuat  dengan  nilai  sig  sebesar  0,000. Proses  pengolahan  data  dilakukan  dengan  menggunakan  tingkat  kesalahan  sebesar  0,05.  Hasil  yang  diperoleh menunjukan bahwa bila nilai sig 0,000 jauh berada dibawah tingkat kesalahan sebesar 0,05. Maka keputusannya adalah Ho ditolak dan Ha diterima sehingga dapat disimpulkan bahwa net interest margin berpengaruh positif dan signfikan terhadap profitabilitas perusahaan perbankan yang go public di Bursa Efek Indonesia.
Sesuai dengan hasil pengujian hipotesis ketiga dengan menggunakan variabel BOPO diperoleh nilai koefisien regresi bertanda negatif sebesar -0. 056. Nilai tersebut dibuktikan secara statistik dengan nilai sig sebesar 0,000. Tahapan  pengolahan  data  dilakukan  dengan  menggunakan  tingkat  kesalahan  sebesar  0,05.  Dengan  demikian terlihat bahwa nilai sig sebesar 0,000 jauh berada dibawah tingkat kesalahan sebesar 0,05 sehingga keputusannya adalah Ho ditolak dan Ha diterima maka dapat disimpulkan bahwa rasio BOPO berpengaruh negatif dan signifikan terhadap profitabilitas perusahaan perbankan yang go public di Bursa Efek Indonesia.
Pada tahapan pengujian hipotesis keempat dengan menggunakan loan to deposit ratio diperoleh nilai koefisien regresi bertanda positif sebesar 0. 006. Nilai  tersebut dibuktikan  secara  statistik  dengan nilai sig  sebesar  0. 285. Tahapan  pengolahan  data  dilakukan  dengan  tingkat  kesalahan  sebesar  0,05.  Hasil  yang  diperoleh  tersebut
menunjukan  bahwa  nilai  sig  0,285  berada  jauh  diatas  tingkat  kesalahan  0,05  maka  keputusannya  adalah  Ho diterima dan Ha ditolak atau dapat disimpulkan bahwa rasio likuiditas bank yang diukur dengan loan to deposit ratio tidak berpengaruh signifikan terhadap profitabilitas perusahaan perbankan yang go public di Bursa Efek Indonesia.

## Pembahasan
Berdasarkan analisis hasil pengujian statistik yang telah dilakukan maka dapat diajukan beberapa pembahasan penting yang merupakan jawaban dari permasalahan yang diajukan dalam penelitian ini seperti terihat pada sub bab dibawah ini:
1. Pengaruh Capital Adequacy Ratio Terhadap Return on Assets Perusahaan Perbankan yang Go public di Bursa Efek Indonesia
Berdasarkan  hasil  pengujian  hipotesis  pertama  dengan  menguji  pengaruh capital  adequacy  ratio terhadap profitabilitas diperoleh nilai koefisien regresi bertanda positif sebesar 0. 005 yang diperkuat dengan nilai sig sebesar 0.  717.  Tahapan  pengolahan  data  dilakukan  dengan  menggunakan  tingkat  kesalahan  sebesar  0.  05.  Hasil  yang diperoleh menunjukan nilai sig sebesar 0. 717 > alpha 0,05 maka keputusannya adalah Ho diterima dan H1 ditolak sehingga  dapat  disimpulkan  bahwa  rasio  kecukupan  modal  yang  diukur  dengan capital  adequacy  ratio tidak berpengaruh signifikan terhadap profitabilitas yang diukur dengan return on assets perusahaan perbankan yang go public di Bursa Efek Indonesia.
Hasil  yang  diperoleh  tidak  sejalan  dengan  hipotesis  yang  diajukan,  keadaan  tersebut  menunjukan  bahwa kecukupan  modal  bukanlah  variabel  yang  dapat  mempengaruhi  peningkatan  atau  penurunan  perusahaan perbankan dalam menghasilkan laba. Hasil penelitian ini mengindikasikan bahwa besar kecilnya kecukupan modal bank  belum  tentu menyebabkan  besar kecinya keuntungan bank.  Bank  yan memiliki modal besar namun tidak dapat menggunkan modalnya secara efektif untuk menghasilkan laba maka modal  pun tidak akan berpengaruh signifikan terhadap profitabilitas. Tingginya rasio modal dapat memberikan peningkatan kepercayaan masyarakat terhadap  bank.  Kepercayaan  masyarakat  terhadap  dunia  perbankan  juga  disebabkan  adanya  adanya  jaminan pemerintah terhadap dana yang mereka simpan dibank. Oleh marena itu, masyarakat masih percaya menggunakan produk  perbankan  sehingga  profitabilitas  masih  bisa  ditingkatkan.  Hal  ini  dikarenakan  adanya  peraturan  Bank indonesia yang menyatakan CAR minimal sebesar 8% yang harus dipenuhi oleh bank (PBI No. 3/21/PBI/2001).
Hasil penelitian ini hipotesis pertama sejalan dengan teori yang dijelaskan oleh Dhendawidjaya (2014) yang menyatakan bahwa kemampuan bank dalam menghasilkan laba tidak saja dipengaruhi oleh rasio kecukupan modal yang dimiliki bank saja akan tetapi juga dipengaruhi oleh strategi bank dalam memberikan kredit kepada debitur, Hasil yang sejalan diperoleh dalam penelitian Arifin (2018) dan Rahmad (2016) yang masing masing menemukan bahwa  rasio  kecukupan  modal  bank  yang  diukur  dengan  menggunaan capital  adequacy  ratio tidak  berpengaruh terhadap profitabilitas perusahaan perbankan yang go public di Bursa Efek Indonesia.
2. Pengaruh Net Interest Margin Terhadap Return on Assets Perusahaan Perbankan yang Go Public di Bursa Efek Indonesia
Pada  tahapan  pengujian  hipotesis  kedua  dengan  menggunakan  variabel net  interest  margin diperoleh  nilai koefisien  regresi  bertanda  positif  sebesar  0.  185.  Hasil  yang  diperoleh  diperkuat  dengan  nilai  sig  sebesar  0,000. Proses  pengolahan  data  dilakukan  dengan  menggunakan  tingkat  kesalahan  sebesar  0,05.  Hasil  yang  diperoleh menunjukan bahwa bila nilai sig 0,000 jauh berada dibawah tingkat kesalahan sebesar 0,05. Maka keputusannya adalah Ho ditolak dan H2. 1 diterima sehingga dapat disimpulkan bahwa net interest margin berpengaruh positif dan signfikan terhadap profitabilitas perusahaan perbankan yang go public di Bursa Efek Indonesia.
Hasil  yang  diperoleh  menunjukan  peningkatan  nilai net  interest  margin akan  mendorong  meningkatnya kemampuan  perusahaan  perbankan  dalam  menghasilkan  laba.  Hasil  yang  diperoleh  tersebut  sejalan  dengan hipotesis  yang  diajukan.  Hal  tersebut  terjadi  karena  semakin  besar  persentase net  interest  margin menunjukan kemampuan bank untuk mendapatkan penghasilan dari bunga kredit semakin baik. Ketika hal tersebut terealisasi maka laba usaha bank akan semakin meningkat. Selain itu meningkatnya pendapatan bunga bersih yang diperoleh oleh bank juga sejalan dengan  semakin banyaknya aktifitas pemberian kredit yang  dilakukan oleh bank kepada debitur, disamping  itu pembayaran bunga  yang tepat waktu hingga masa pengumpulan tagihan pinjaman yang lebih cepat akan semakin meningkatkan kemampuan bank dalam menghasilkan laba.
Temuan yang diperoleh pada tahapan pengujian hipotesis kedua sejalan dengan teori yang dijelaskan oleh Dhendawidjaya (2014) yang menemukan bahwa net interst margin yang semakin tinggi akan membuat laba yang diperoleh  bank  menjadi  semakin  optimal.  Keteraturan  dalam  pembayaran  bunga  pinjaman  akan  mendorong semakin  kuatnya  posisi  laba  perusahaan.  Hasil  yang  konsisten  diperoleh  dalam  penelitian  Sartika  (2017)  dan Maharani (2018). Hasil yang diperoleh pada masing masing penelitian  menunjukan bahwa ketika  sebuah bank memiliki nilai net interest margin yang tinggi maka kecenderungan bank untuk menghasilkan laba akan semakin baik.
3. Pengaruh BOPO Terhadap Return on Assets Perusaan Perbankan yang Go Public di Bursa Efek Indonesia Berdasarkan hasil pengujian hipotesis ketiga dengan menggunakan variabel BOPO diperoleh nilai koefisien regresi bertanda negatif sebesar -0. 056. Nilai tersebut dibuktikan secara statistik dengan nilai sig sebesar 0,000. Tahapan  pengolahan  data  dilakukan  dengan  menggunakan  tingkat  kesalahan  sebesar  0,05.  Dengan  demikian terlihat bahwa nilai sig sebesar 0,000 jauh berada dibawah tingkat kesalahan sebesar 0,05 sehingga keputusannya adalah Ho ditolak dan H2. 2 diterima maka dapat disimpulkan bahwa rasio kecukupan modal berpengaruh negatif dan signifikan terhadap profitabilitas perusahaan perbankan yang go public di Bursa Efek Indonesia.
Hasil  yang  diperoleh  menunjukan  bahwa  semakin  rendah  nilai  BOPO  yang  dimiliki  sebuah  bank  akan semakin  meningkatkan  kemampuan  bank  dalam    menghasilkan  laba.  Temuan  yang  diperoleh  konsisten  atau sejalan  dengan  hipotesis  yang  diajukan.  Keadaan  tersebut  menunjukan  berhasilnya  manajemen  bank  untuk mengurangi  nilai  rasio  operasional  menunjukan  telah  terjadinya  efektifitas  bank  dalam  menggunakan  biaya sehingga  ketika  biaya  berhasil  ditekan  maka  keuntungan  yang  diterima  bank  akan  semakin  baik.  Hasil  yang diperoleh  menunjukan  bahwa  proses  pencairan  kredit  yang  diberikan  bank  kepada  debitur  telah  sesuai  dengan prinsip  5C  sehingga  risiko  akan  terjadinya  kredit  tidak  tertagih  menjadi  lebih  kecil  sehingga  mendorong meningkatnya kemampuan bank dalam menghasilkan laba.
Hasil  yang  diperoleh  pada  tahapan  pengujian  hipotesis  ketiga  sejalan  dengan  teori  yang  dijelaskan  oleh Darmawi  (2012)  dan  Dhendawidjaya  (2014)  yang  menyatakan  semakin  efisien  biaya  operasional  yang  mampu digunakan perusahaan perbankan dalam proses penyaluran kredit atau melaksanakan kegiatan operasional lainnya maka kecenderungan laba  yang  dihasilkan perusahaan  akan semakin baik. Hasil yang konsisten  juga  diperoleh dalam penelitian Maharani (2017) yang menemukan bahwa rasio beban operasional berpengaruh negatif terhadap profitabilitas bank. Hasil yang sama diperoleh Arifin (2016) yang menemukan bahwa BOPO berpengaruh negatif terhadap profitabilitas perusahaan perbankan yang go public di Bursa Efek Indonesia.
4. Pengaruh Loan to Deposit Ratio Terhadap Return on Assets Perusahaan Perbankan yang Go public di Bursa Efek Indonesia
Pada tahapan pengujian hipotesis keempat dengan menggunakan loan to deposit ratio diperoleh nilai koefisien regresi bertanda positif sebesar 0. 006. Nilai  tersebut dibuktikan  secara  statistik  dengan nilai sig  sebesar  0. 285. Tahapan  pengolahan  data  dilakukan  dengan  tingkat  kesalahan  sebesar  0,05.  Hasil  yang  diperoleh  tersebut menunjukan  bahwa  nilai  sig  0,285  berada  jauh  diatas  tingkat  kesalahan  0,05  maka  keputusannya  adalah  Ho diterima dan H3 ditolak atau dapat disimpulkan bahwa rasio likuiditas bank yang diukur dengan loan to deposit ratio tidak berpengaruh signifikan terhadap profitabilitas perusahaan perbankan yang go public di Bursa Efek Indonesia.
Hasil  yang  diperoleh  pada  tahapan  pengujian  hipotesis  keempat  menunjukan  bahwa loan  to  deposit  ratio bukanlah variabel yang mempengaruhi kemampuan bank dalam menghasilkan laba. Temuan yang diperoleh tidak sejalan dengan hipotesis yang diajukan. Keadaan tersebut terjadi karena meningkatnya likuiditas bank hanya akan menjadi  informasi  penting  bagi  masyarakat  atau  calon  nasabah,  bukan  berarti  bank  tersebut  akan  dapat menghasilkan laba dengan lebih baik. Dalam hal ini keberhasilan bank dalam menghasilkan laba sangat tergantung pada efektifitas mereka untuk memberikan pinjaman kepada debitur, ketika bank mampu menerapkan konsep 5C dengan baik maka risiko kredit macet akan menurun sehingga akan mendorong membaiknya kemampuan bank dalam menghasilkan laba.
Temuan yang diperoleh pada tahapan pengujian hipotesis keempat didukung oleh teori Dhendawidjaya (2014) yang menyatakan bahwa tidak hanya posisi likuiditas saja yang mempengaruhi kemampuan sebuah bank dalam menghasilkan laba,  akan tetapi didukung oleh gabiungan seluruh elemen pendukung kinerja perusahaan seperti leverage, activity ratio hingga rasio pasar disamping variabel yang berasal dari luar perusahaan. Hasil yang sejalan diperoleh  dalam  penelitian  Arifin  (2018)  dan  Rahmad  (2016)  yang  masing  masing  menemukan  bahwa  rasio
kecukupan  likuiditas  bank  yang  diukur  dengan loan  to  deposit  ratio tidak  berpengaruh  terhadap  profitabilitas perusahaan perbankan yang go public di Bursa Efek Indonesia.

## Kesimpulan
Berdasarkan kepada analisis dan pembahasan hasil pengujian hipotesis yang telah dilakukan maka diajukan beberapa  kesimpulan  penting  yang  merupakan  jawaban  dari  permasalahan  yang  diajukan  dalam  penelitian  ini yaitu:
1. Capital adequacy ratio (CAR) tidak berpengaruh signifikan terhadap profitabilitas yang diukur dengan return on assets pada perusahaan perbankan yang go public di Bursa Efek Indonesia.
2. Net interest margin berpengaruh positif dan signifikan terhadap profitabilitas yang diukur dengan return on assets pada perusahaan perbankan yang go public di Bursa Efek Indonesia.
3. BOP  berpengaruh  negatif  dan  signifikan  terhadap  profitabilitas  yang  diukur  dengan return  on  assets pada perusahaan perbankan yang go public di Bursa Efek Indonesia.
4. Loan to deposit ratio tidak berpengaruh signifikan terhadap profitabilitas yang diukur dengan return on assets pada perusahaan perbankan yang go public di Bursa Efek Indonesia.
Berdasarkan  hasil  pengujian  hipotesis  yang  telah  dilakukan  maka  dapat  diajukan  beberapa  saran  yang  dapat memberikan manfaat positif bagi:
1. Bagi  manajemen  bank,  peneliti  menyarankan  agar  lebih  memperketat  persayaratan  pencarian  kredit  kepada nasabah  atau  debitur,  mengingat  dengan  semakin  ketatnya  syarat  pemberian  kredit  akan  dapat  mengurangi risiko  adanya  kredit  macet,  sekaligus  memperbesar  kemungkinan  akan  lebih  teraturnya  penerimaan  bunga pinjaman  atau  terjadinya  percepatan  pengembalian  dana  yang  dipinjamkan  kepada  nasabah,  sehingga  laba perusahaan perbankan dapat terus meningkat dalam jangka waktu tertentu.
2. Manajemen bank disarankan untuk menciptakan efisiensi dalam melakukan kegiatan usaha, seperti memastikan setiap penerima pencairan kredit merupakan individu yang tepat, hal tersebut dilakukan dengan menerapkan prinsip 5C secara tepat, dengan berkurangnya aliran biaya operasional maka laba yang dihasilkan bank akan lebih baik sehingga secara keseluruhan eksistensi bank dapat terus terjaga dalam jangka panjang.
3. Peneliti  dimasa  mendatang  disarankan  untuk  mencoba  menambahkan  beberapa  variabel  baru  yang  juga mempengaruhi  kemampuan  bank  dalam  menghasilkan  laba  seperti  ukuran  perusahaan,  kepemilikan institusional, kepemilikan manajerial dan sebagainya. Saran tersebut penting untuk mendorong meningkatnya ketepatan dan akurasi hasil penelitian yang diperoleh dimasa mendatnag.

## Daftar Rujukan
Arthesa  Ade,  Handiman  Edia.  2006. Bank  dan  Lembaga  Keuangan  Bukan  Bank .  Jakarta:  PT  Indeks  Kelompok Gramedia.
Darmawi Herman. 2014. Bank dan Lembaga Keuangan Lainnya . Edisi IV . Jakarta: Erlangga.
Dhendawidjaya Lukman. 2014. Bank dan Lembaga Keuangan Cetakan 11 . Jakarta: Erlangga.
Kasmir. 2013. Analisis Laporan Keuangan . Jakarta: Rajawali Pers.
---------. 2005. Bank dan Lembaga Keuangan Lainnya . Jakarta: PT Raja Grafindo Persada.
---------. 2012. Dasar – Dasar Perbankan . Jakarta: Rajawali Pers.
Riyadi,  Selamat.  2006. Banking  Assets  and  Liability  Manajement .  Jakarta:  Lembaga  Penerbit  Fakultas  Ekonomi Universitas Indonesia.
Syamsuddin, Lukman. 2009. Manajemen Keuangan Perusahaan: Konsep Aplikasi Dalam: perencanaan, pengawasan, dan pengambilan keputusan. Jakarta: Rajawali Pers.
Arifin Mohammad. (2018). Pengaruh Capital Adequacy Ratio. Rasio Modal Operasional dan Loan Performance Lon  Terhadap  Profitabilitas  Perusahaan  Perbankan  yang  Go  Publik  di  Bursa  Efek  Indonesia. Jurnal Ekonomi dan Bisnis Volume 8 Nomor 2.
Muljawan,  Dendang,  Dkk.  (2014). Faktor-Faktor  Penentu  Efisiensi  Perbankan  Indonesia  Serta  Dampaknya  Terhadap Perhitungan Suku Bunga Kredit.
Maharani  Dewi  Putri.  (2014).  Analisi  Pengaruh  Kinerja  Fundamental  Terhadap  Profitabilitas  Perusahaan Perbankan di Bursa Efek Indonesia . E-Journal Jurusan Manajemen Fakultas Ekonomi Universitas Andalas . Rahmad Ramadhana. (2016). Faktor Faktor yang Mempengaruhi Profitabilitas Perusahaan Perbankan yang Go Publik di Bursa Efek Indonesia . Jurnal Perbankan Volume 4 Nomor 2.
Sartika Putri. (2017). Analisis Faktor Faktor yang Mempengaruhi Profitabilitas Perusahaan Perbankan di Bursa Efek Indonesia. Jurnal Bisnis dan Ekonomi Volume 5 Nomor 2.