## PENGARUH VARIABEL ROA, BOPO, NPL DAN SBI TERHADAP FUNGSI INTERMEDIASI BANK PEMERINTAH DAN BANK ASING

## Rachi Titi Ramadhani Sari
Fakultas Manajemen, Universitas Gunadarma Jl. Margonda Raya No. 100, Depok 16424, Jawa Barat Email: rachi1405@yahoo.com

## Abstrak
Penelitian ini bertujuan  untuk melihat bagaimana pengaruh variable ROA, BOPO,  NPL, dan  SBI  terhadap  konsistensi  bank  pemerintah  maupun  bank  asing  dalam  menjalankan  fungsi intermediasi,  serta  apakah  terdapat  kemungkinan  adanya  indikator  lain  yang  mempengaruhi konsistensi bank dalam menjalankan fungsi intermediasinya selain ROA, NPL, BOPO, dan SBI. Metode  yang  digunakan  adalah  pengumpulan  data  sekunder.  Penggunaan  metode  ini  untuk memperoleh data-data yang berupa perhitungan rasio keuangan (ROA,  BOPO,  NPL,  dan  SBI) dan  besarnya  dana  pihak  ketiga    yang  berhasil  dihimpun  oleh  bank,  serta  besarnya penyaluran kredit bank.
Hasil  yang  diperoleh  menunjukkan  bahwa  pendapatan  operasional  bank  sebagian  besar berasal  dari  pendapatan  fee  based,  baik  pada  bank  asing  maupun  pada  bank  pemerintah. Apabila  bank  menerapkan  fungsi  intermediasi  maka  seharusnya  sebagian  besar  pendapatan operasional bank berasal dari pendapatan bunga kredit.
Dari  penelitian  ini  penulis  menyimpulkan  bahwa  bank  tidak  konsisten  dalam menjalankan  fungsi  intermesianya  dikarenakan  bank  lebih  mengutamakan  aktivitas  fee  based yang dapat menghasilkan keuntungan yang besar walaupun memiliki resiko yang besar.
Kata Kunci : ROA,  BOPO,  NPL,  SBI, intermediasi

## THE INFLUENCE OF ROA, BOPO, NPL AND THE SBI TO THE INTERMEDIATION FUNCTION OF GOVERNMENT BANKS AND FOREIGN BANKS

## Abstract
This  study  aims  to  see  how  the  influence  of  ROA,  BOPO,  NPL,  and  the  SBI  to  the consistency  of  government  banks  and  foreign  banks  in  the  intermediation  function,  as  well  as whether there is a possibility of other indicators that affect the consistency of banks intermediary function  other  than  ROA,  NPLs,  ROA,  and  SBI.  The  method  used  is  secondary  data  collection. The use of these methods to obtain data in the form of calculation of financial ratios (ROA, ROA, NPL, and SBI) and the amount of third party funds that have been collected by the bank, and the amount of bank lending.
The results showed that the bank's operating income mostly comes from fee-based income, both on a foreign bank or a government bank. If the bank intermediation function then it should apply  most  of  the  bank's  operating  income  is  derived  from  interest  income  from  loans. From  this  study,  the  authors  conclude  that  the  bank  was  not  consistent  in  carrying  out  the
functions intermesianya because banks prefer fee-based activities that can generate huge profits despite having a big risk.
Keywords : ROA, ROA, NPL, SBI, intermediation

## PENDAHULUAN
Sektor  perbankan  memiliki  peran dalam  perekonomian  yang  berfungsi sebagai  lembaga  intermediasi  keuangan, serta  menjamin  sistem  pembayaran  yang mendukung  dalam  proses  pembangunan ekonomi.  Dalam  hal  ini,  sektor  per- bankan  memiliki  peran  yang  strategis dalam  mengurangi  biaya  transaksi  ( tran- saction cost ),  melakukan  pembagian  risi- ko  ( risk  sharing )  dan  mengurangi  ke- mungkinan  informasi  yang  asimetris ( asymmetric  information ).  Seiring  deng- an  perjalanan  waktu,  sektor  per-bankan mengalami  perubahan    yang    mempeng- aruhi    aktivitas    bisnis    intinya,    dari aktivitas bisnis yang “tradisional” (mem- berikkan  pinjaman  modal  kerja  dan investasi)  ke  arah  aktivitas  bisnis  yang “non  tradisional”  ( fee  based  income , dealer transaksi  derivatif,  dll).  Perge- seran  fungsi  utama  perbankan  ke  arah aktivitas  bisnis  yang  memiliki  risiko tinggi tentu akan memberikkan efek yang sangat negatif pada pembangunan ekonomi.  Pada    akhirnya  efektivitas    ke- bijakan    moneter    tidak  akan  optimal mempengaruhi  aktivitas  ekonomi  sektor riil.
Variabel-variabel  yang  mempeng- aruhi  besarnya  kredit  yang  disalurkan diantaranya Return  On  Assets (ROA), Biaya  Operasional  terhadap  Pendapatan Operasional  (BOPO),  jumlah  kredit macet  (NPL), Interest  rates  differential (INT),  dan Industrial  Production  Index (Hadad : 2004).
Menurut Perry Warjiyo (2004),
dala,  kenyataannya  perilaku  penawaran kredit  perbankan  tidak  hanya  dipeng- aruhi  oleh  dana  yang  tersedia  yang bersumber  dari  DPK  (Dana  Pihak Ketiga),  tetapi  juga  dipengaruhi  oleh persepsi  bank  terhadap  prospek  usaha debitur    dan    kondisi    perbankan    itu
sendiri  seperti  permodalan  atau  CAR (Capital  Adequacy  Ratio) ,  jumlah  kredit macet  atau  NPL (Non  Performing Loans) ,  dan  LDR (Loan  to  Deposit Ratio). Suseno    dan    Piter    A.    (2003), menambahkan    bahwa    indikator    lain yang  berpengaruh  terhadap  keputusan bank  untuk  menyediakan  kredit  kepada debitur    adalah    faktor    rentabilitas   atau tingkat    keuntungan    yang    tercermin dalam  ROA  ( Return  on  Assets ).  Selain itu  fungsi  intermediasi  perbankan  juga dapat  dipengaruhi  oleh  kondisi  ekonomi makro  seperti  tingkat  bunga,  inflasi  dan fluktuasi nilai tukar (Haryati : 2009).
Berdasarkan  Undang-undang   No- mor  10  tahun  1998 yang menyebutkan bahwa  bank  seharusnya  menjalankan fungsi  intermediasinya  sebagai  lembaga yang  menyalurkan  dana  yang  berhasil dihimpun  dalam  bentuk  pinjaman  (kre- dit)   investasi   atau   modal   kerja.   Na- mun   pada   kenyataannya   bank peme- rintah  dan  bank  asing  saat  ini  cen- derung  menyalurkan  sebagian  dananya untuk  melakukan  aktivitas  bisnis  yang memiliki  risiko  tinggi  melalui  kegiatan yang  menghasilkan  pendapatan  yang berbasis  komisi  ( fee  based  income )  serta transaksi derivatif lainnya untuk mendapatkan keuntungan lebih serta agar dapat  bersaing  dalam  industri  perbankan tanah air.

## METODE PENELITIAN
Objek  dari  penelitian  ini  adalah  4 bank  pemerintah  dan  9  bank  asing  yang masih  aktif  dan  terdaftar  pada  Bank Indonesia  serta  berdomisili  di  Indonesia dengan periode  pengamatan  yaitu  peri- ode  2006  sampai  dengan 2010.
Teknik analisis menggunakan regresi  linier  berganda,  dengan  persa- maan regresi sebagai berikut:
Y = a + b1X1 + b2X2 + b3X3 + b4X4 + e
Keterangan : Y = Kredit a = Konstanta
b 1 , b2, b3, b4 = Koefisien Regresi X1 = ROA X2 = BOPO X3 = NPL X4 = SBI e = Error
Pengujian  Parsial  dan  simultan  di- maksudkan  untuk  mengetahui  apakah variabel  bebas  secara  individu  mem- punyai pengaruh terhadap variabel terikat Y  yaitu  Kredit  dengan  asumsi  variabel yang lain konstan.
Ho  :  ROA,  BOPO,  NPL,  dan  SBI secara  individu  tidak  berpeng- aruh  terhadap  konsistensi  bank dalam  menjalankan  fungsi  inter- medisi  yang  digambarkan  oleh besarnya persentase kredit. Hi :    ROA,  BOPO,  NPL  dan  SBI
secara  individu  berpengaruh  ter- hadap  konsistensi  bank  dalam menjalankan  fungsi  intermedisi yang  digambarkan  oleh  besarnya persentase kredit.
Dasar pengambilan keputusan :
1) Jika probabilitas signifikansi) > 0,05 α maka Ho diterima
2)  Jika  probabilitas  (signifikansi)  <  0,05 α maka Ho ditolak dan menerima Hi
Koefisien  determinasi  digunakan untuk  mengukur  sejauh  mana  kemam- puan  model  dalam  menerangkan  variasi variabel  terikat.  Nilai R  Square berada diantara  nol  sampai  dengan  satu.  Sema- kin  mendekati  nilai  satu  maka  variabel
bebas  hampir  memberikan  semua  infor- masi  untuk  memprediksi  variabel  terikat atau  merupakan  indikator  yang  menun- jukkan  semakin  kuatnya    kemampuan dalam  menjelaskan  perubahan  variabel bebas terhadap variasi variabel terikat.

## HASIL DAN PEMBAHASAN

## Kinerja Fungsi Intermediasi Bank Pemerintah
Kinerja  fungsi  intermediasi  bank dapat  diukur  melalui  beberapa  indikator yang  dapat  mempengaruhi  besarnya penawaran atau penyaluran kredit. Bebe- rapa indikator yang dapat mempengaruhi besarnya  penyaluran  kredit  tercemin dalam Return  on  Assets (ROA),  beban operasional  terhadap  pendapatan  opera- sional  (BOPO),  dan Non  Performing Loan (NPL). Dalam kegiatan usaha bank, rasio  ROA  yang  tinggi  menun-jukkan bank  telah  menyalurkan  kredit  dan memperoleh pendapatan.  Selama periode penelitian,  bank  pemerintah  menunjuk- kan  bahwa  ROA  bank  pemerintah meningkat  hampir  disetiap  tahunnya. Seperti  yang  digambarkan  pada  tabel dibawah ini:
Gambar 1. Besarnya ROA Bank Pemerintah
Indikator lainnya  yang dapat mem- pengaruhi  besarnya  penyaluran  kredit yaitu  beban  operasional  terhadap  pen- dapatan  operasional  (BOPO).  Semakin kecil  rasio  BOPO  menunjukkan  bahwa bank telah melakukan kegiatan
operasionalnya secara efisien.
Tingkat  efisiensi  kegiatan  opera- sional  bank  pemerintah  yang  digam- barkan  dalam  rasio  BOPO  dapat  dilihat melalui tabel seperti dibawah ini:
Gambar 2. Besarnya BOPO Bank Pemerintah
Rasio  lainnya  yaitu Non  Perfor- ming  Loan (NPL),  dimana  semakin tinggi  NPL  maka  bank  cenderung mengurangi  atau  tidak  menyalurkan kredit  sehingga  mempengaruhi  perilaku
pengambilan keputusan manajemen bank dalam  menyalurkan  kredit.  Persentase besarnya  NPL  bank  pemerintah  cende- rung  setiap  tahunnya.  Seperti  yang digambarkan  pada  tabel  dibawah ini.
Gambar 3 . Besarnya NPL Bank Pemerintah
Berdasarkan  data  diatas  yang  menggam- barkan  besarnya  indikator-indikator  yang mempengaruhi  perilaku  penawaran  atau penyaluran  kredit  maka  dapat  dikatakan bahwa  bank  pemerintah  selama  periode penelitian  telah  konsisten  dalam  men- jalankan  fungsi  intermediasinya,  dimana bank  pemerintah  telah  menyalurkan  dana yang  berhasil  dihimpunnya  dari  pihak yang  memiliki  kelebihan  dana  kepada pihak  yang  membutuhkan  dana.  Hal  ini digam-barkan  dengan  rasio  ROA  yang cen-derung meningkat setiap tahunnya se- lama  periode  penelitian  yang  menun- jukkan  bahwa  bank  pemerintah  telah berhasil mengelola total  asset yang dimi- liki  dan  memperoleh  pendapatan  bank, serta  rasio  BOPO  dan  NPL  yang cenderung menurun setiap tahunnya yang
menunjukkan  bahwa  bank  pemerintah telah  efisien  dalam  menjalankan  kegiatan operasionalnya  dan  manajemen  bank mampu  mengelola  penyaluran  kreditnya dengan  baik  sehingga  resiko  kredit bermasalah bank menjadi lebih kecil.

## Kinerja  Fungsi  Intermediasi  Bank Asing
Kinerja  bank  asing  selama  perio- de  penelitian  dalam  menjalankan fungsi intermediasinya    cenderung    menurun, hal  ini  dapat  dilihat  dari beberapa  indi- kator yang mempengaruhi perilaku penyaluran  kredit  antara  lain  seperti rasio ROA yang ditunjukkan pada gambar di bawah ini.
Beban  operasional  terhadap  pen- dapatan  operasional  (BOPO)  merupakan salah  satu  indikator  lain    yang  dapat mempengaruhi  besarnya penyaluran  kre- dit.  Besarnya  rasio  BOPO  bank  asing
selama  periode  yang  diteliti  mengalami penurunan  dan  peningkatan  setiap  tahun- nya.  Hal  ini  dapat  dilihat  melalui  tabel dibawah ini
Gambar 5 . Besarnya BOPO Bank Asing
Rasio  lainnya  yaitu Non  Perfor- ming  Loan (NPL),  dimana  besarnya persentase rasio NPL bank asing cenderung  mengalami  penurunan  setiap
tahunnya  selama  periode  yang  diteliti . Hal    ini    dapat    dilihat    pada  tabel dibawah ini:
.
Gambar 6 . Besarnya NPL Bank Asing
Berdasarkan  data  diatas  yang  meng- gambarkan  besarnya  indikator-indikator yang  mempengaruhi  perilaku  penawaran
atau  penyaluran  kredit  maka  dapat  dika- takan  bahwa  bank  asing  selama  periode penelitian  masih  belum  konsisten  dalam
menjalankan  fungsi  interme-diasinya.  Hal ini  ditunjukkan  dengan  rasio  NPL  yang cenderung  meningkat  sejak  tahun  2006 sampai dengan 2009 dan  besarnya melebihi  5%  yang  berarti  jumlah  kredit bermasalah  bank  cukup  besar,  walaupun besarnya  rata-rata  rasio  ROA  dan  BOPO bank  asing  telah  memenuhi  standar  yang ditetapkan  Bank  Indonesia,  yang  berarti bank  asing  mampu  mengelola  total  asset yang  dimiliki  dan  memperoleh   pendapat- an    bank,  serta    telah    efisien    dalam menjalankan kegiatan.

## Pengujian Dan Analisis Data
Uji  regresi  berganda  digunakan untuk  mengetahui  ada  tidaknya  pengaruh antara  variabel  bebas  dengan  variabel terikat.  Berdasarkan  perumusan  masalah dan hipotesis yang telah ditentukan, maka didapat  hasil  pengolahan  data  sebagai berikut:  Berda-sarkan  perumusan  masalah dan hipotesis  yang telah ditentukan, maka didapat  hasil  pengolahan  data  sebagai berikut:
Tabel 1. Koefisien Regresi
Dependent Variable: Kredit
Tabel 2. ANOVA
Model
Sum of Squares Df Mean Square F Sig.
1 Regression
Residual Total 1.959E12 4
4.896E11 26.995 .000 a 2.086E12 115 1.814E10 4.044E12 119

## Dependent Variable: Kredit
Tabel 3. Koefisien Determinasi
Model R R Square Adjusted R Square Std. Error of the Estimate Durbin-Watson
Model Unstandardized Coefficients B               Std.Eror Standardiz ed
Coefficient s
Beta t Sig Collinearity Statistics Tolerance     VIF 1 (Constant) ROA BOPO NPL SBI 933431.976
148589.229
6.282 .000 -133403.816 17285.593 -.724 -7.718 .000 .509 1.963 -117.448 1266.206 -.009 -.093 .926 .531 1.883 -20588.458 4601.873 -.388 -4.474 .000 .596 1.677 -13058.617 7041.362 -.149 -1.855 .043 .597 1.435
1 .696a .484 .466 1.34676E5 3.074
a. Predictors: (Constant), SBI, ROA, NPL, BOPO
b. Dependent Variable: Kredit
Tabel  1  menunjukkan  koefisien regresi  untuk  ROA  (X 1 )  sebesar  933 431,976  bertanda  negatif,  hal  ini  berarti bahwa  setiap  perubahan  sebesar  satu persen  pada  ROA  sementara  BOPO, NPL,    dan    SBI    diasumsikan    tetap, maka    besarnya   kredit   akan mengalami penurunan sebesar    933431,976.  Ber- dasarkan nilai taraf signifikansi t hitung X 1 (NPL) sebesar  0,000<0,05  maka kepu-tusannya  adalah  tolak  Ho    dan menerima  Hi.  Artinya  besar  ROA  secara parsial  berpengaruh  signifikan  terhadap konsis-tensi  bank  dalam  menjalankan fungsi  intermediasi  yang  digambarkan dengan  besarnya  persentase  kredit  yang disalurkan.
Koefisien  regresi  untuk  BOPO  (X 2 ) sebesar  117,448  bertanda  negatif,  hal  ini berarti  bahwa  setiap  perubahan  sebesar satu  persen  pada  BOPO  sementara ROA, NPL,  dan  SBI  diasumsikan  tetap,  maka besarnya persentase kredit akan mengalami  penurunan  sebesar  117,448. Berdasarkan  nilai  taraf  signifikansi t hitung X 2 (BOPO)  sebesar  0,926  >  0,05  maka keputusannya  adalah  menerima  H0    dan menolak  Hi.  Artinya  besar  BOPO  secara parsial tidak berpengaruh signifikan negatif  terhadap  konsistensi  bank  dalam menjalankan  fungsi  intermediasi  yang digambarkan  dengan  besarnya  persentase kredit yang disalurkan.
Koefisien  regresi  untuk  NPL  (X3) sebesar  20588,458  bertanda  negatif,  hal ini  berarti    bahwa    setiap    perubahan    se- besar  satu  persen  pada  NPL  se-mentara ROA,    BOPO,    dan    SBI    diasumsikan tetap,    maka    besarnya    kredit    akan mengalami  penurunan  sebesar  20588,458. Berdasarkan  nilai  taraf  signifikansi  t hitung X 3 (NPL)  sebesar  0,000  <  0,05  maka keputusannya  adalah  menolak  H 0 dan menerima  Hi.  Artinya  besar  NPL  secara parsial  berpengaruh  signifikan  negatif
terhadap  konsistensi  bank  dalam  men- jalankan  fungsi  intermediasi  yang  digam- barkan  dengan  besarnya  persentase  kredit yang disalurkan.
Koefisien  regresi  untuk  SBI  (X3) sebesar  13058,617  bertanda  negatif,  hal ini  berarti    bahwa    setiap    perubahan    se- besar  satu  persen  pada  NPL  sementara ROA,    BOPO,    dan    NPL    diasumsikan tetap,    maka    besarnya    kredit    akan mengalami  penurunan  sebesar  13058,617. Berdasarkan  nilai  taraf  signifikansi  t hitung X 4 (SBI)  sebesar  0,043  <  0,05  maka keputusannya  adalah  menolak  H 0 dan menerima  Hi.  Artinya  besar  SBI  secara parsial  berpengaruh  signifikan  negatif terhadap  konsistensi  bank  dalam  men- jalankan  fungsi  intermediasi  yang  digam- barkan  dengan  besarnya  persentase  kredit yang disalurkan Tabel 3 menunjukkan  nilai R 2 sebesar  0,484.  Koefisien  ini  menun- jukkan   bahwa   48,4%   perubahan   yang terjadi    pada    kredit    dapat  dijelaskan oleh  variabel  ROA,  BOPO  dan  NPL, sedangkan  sisanya  sebesar  51,6% dijelas- kan oleh variabel lain yang tidak diteliti.
Berdasarkan  gambar  komposisi  in- dikator   lain   yang   dapat   mempengaruhi kredit, dapat  dilihat bahwa pendapatan fee based  lebih  dominan  terhadap  pendapatan operasional  bank,  baik  pada  bank  asing maupun  pada  bank  pemerintah.  Apabila bank  menerapkan  fungsi  intermediasi maka  seharusnya  pendapatan  bunga  kredit lebih dominan terhadap pendapatan operasional.  Hal  ini  mendukung  hasil penelitian  penulis  yang  menunjukkan hubungan  yang  nega-tif  antara  ROA  dan penyaluran kredit.

## SIMPULAN DAN SARAN
Berdasarkan  hasil  analisis  dari kinerja  kedua  bank,  bank  pemerintah dan  bank  asing  masih  belum  konsisten
dalam melaksanakan fungsi intermediasi, hal ini dapat dilihat dari besar persentase kredit  yang  disalurkan  oleh  bank  selama periode penelitian.
Hasil  yang  diperoleh  menunjukkan bahwa  pendapatan  operasional  bank sebagian besar erasal dari pendapatan fee based ,  baik  pada  bank  asing  maupun pada  bank  pemerintah.  Apabila  ank menerapkan  fungsi  intermediasi  maka seharusnya  sebagian  besar  pendapatan operasional  bank  berasal  dari  pen- dapatan  bunga  kredit.  Dari  penelitian  ini penulis menyimpulkan bahwa  bank  tidak konsisten  dalam  menjalankan  fungsi intermesianya  dikarenakan  bank  lebih mengutamakan  aktivitas fee  based yang dapat  menghasilkan  keuntungan  yang besar  walaupun  memiliki  resiko  yang besar. Jika  hal  ini  terus  berlanjut  maka bank  yang  seharusnya  menerap-kan sistem  kehati-hatian  akan  men-jalankan aktivitasnya  kearah fee  based (speku- latif).  Hal tersebut  dapat  berisiko mengganggu  stabilitas  sistem  keuangan, yang  pada  akhirnya  akan  menghambat pertumbuhan  sektor rill.

## DAFTAR PUSTAKA
Ali,  Mashud.  2004.  Asset  Liability Management  :  Menyiasati  Risiko Pasar  dan  Risiko  Operasional. Jakarta : PT. Gramedia Agung,  Juda,  dkk.  2004.  “ Credit  Crunch di Indonesia Setelah Krisis: Fakta, Penyebab  dan  Implikasi  Kebi- jakan”  Bank  Indonesia.  Maret 2001 Bank Indonesia. 2005. Peraturan Bank Indonesia No. 7/2/PBI/2005. Jakarta Bank  Indonesia.  2008  -2010.  Laporan Pengawasan  Perbankan.  Direk- torat  Penelitian  dan  Pengaturan Perbankan. Jakarta
Dendawijaya,  Lukman.  2005.Manajemen Perbankan. Jakarta: Penerbit Ghalia Indonesia Direktorat  Penelitian  dan  Pengaturan Perbankan  Bank  Indonesia  dan
Puslitbank Fakultas Ekonomi