## DAMPAK BANK SPECIFIC VARIABLES PADA RASIO NON PERFORMING LOAN DALAM SISTEM PERBANKAN INDONESIA
Anita Carolina Muhammad Madyan
a.carolina@student.unair.ac.id
Departemen Manajemen Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Airlangga

## ABSTRACT
Conventional banks are vulnerable to non-performing loans, because the credit is the main source income of a bank. Credit risk may still occur, even though the bank's management has  made  efforts  based  credit  rating  5C.  The  purpose  of  this  study  was  to  determine  how much influence the variable CAR, LAR, NIM, and ROE against Non-Performing Loans (NPL) in the banking companies listed on BEI. The sampling technique used is purposive sampling with criteria: (1) a conventional commercial bank listed on the BEI 2009-2013 period, (2) the bank that issued the annual financial statements in a row in the period from 2009 to 2013, and (3) bank which has a data completeness NPL, CAR, LAR, NIM, and ROE in the period 2009-2013. Data obtained from the annual report of each bank in 2009-2013. There are a total sample of 29 banks. The analysis technique used is multiple linear regression and hypothesis testing using t-statistic  to  test  the  partial  regression  coefficient  and  F-statistic  to  test  the  effect simultaneously  with  a  significance  level  of  0.05.  Before  being  tested  by  multiple  linear regression, first performed classical assumption of normality test data. The results showed that there were no deviations from the classical assumption test. This indicates that the available data is normal or eligible to be used as a multiple linear regression model. From the analysis, CAR  and  ROE  have  significant  negative  effect  on  the  NPL  and  LAR  have  not  significant negative effect on the NPL, while variable NIM have significant positive effect on the NPL. Keywords : CAR, LAR, NIM, ROE, NPL, multiple linear regression

## PENDAHULUAN
Berdasarkan  UU  No.  10  Tahun  1998,  Bank  adalah  badan  usaha  yang  menghimpun dana  dalam  bentuk  simpanan  dan  menyalurkannya  kepada  masyarakat  dalam  bentuk kredit  dan  atau  bentuk-bentuk  lainnya,  dalam  rangka  meningkatkan  taraf  hidup masyarakat  banyak.  Dalam  menyalurkan  dananya  dalam  bentuk  kredit,  bank  harus memperhatikan kualitas kreditnya sehingga tidak merugikan bank itu sendiri. Taswan (2010 : 309)  menjelaskan  bahwa  dalam  aktivitas  perkreditan  terdapat  unsur  waktu,  risiko, pendapatan,  penyerahan,  kepercayaan,  persetujuan.  Dalam  kredit  ada  petunjuk  jarak (waktu)  antara  penyerahan  dengan  pelunasan,  karena  itu  selama  jangka  waktu  tersebut terdapat  risiko.  Namun  selain  risiko,  kredit  juga  menimbulkan  pendapatan.  Pendapatan

## Anita Carolina Muhammad Madyan
kredit  dapat  berupa  bunga  atau  pendapatan  bagi  hasil  (tergantung  sistem  bank  yang bersangkutan).
Dalam  menyalurkan  kreditnya,  perbankan  menghadapi  berbagai  resiko  dibidang kredit, misalnya debitur tidak memenuhi kewajibannya tepat pada waktunya (kelambatan angsuran  atau  pelunasan)  atau  lalai  membayar  pokok  pinjaman  dan  bunga (Suhardjono,2002  :  276).  Menurut  Fahmi  (2011  :  104),  Resiko  kredit  merupakan  risiko  yang disebabkan  oleh  ketidakmampuan  para  debitur  dalam  memenuhi  kewajibannya sebagaimana  yang  dipersyaratkan  oleh  pihak  kreditur.  Resiko  kredit  umumnya  timbul  dari berbagai  kredit  yang  masuk  dalam  kategori  bermasalah  atau NPL . Non  Performing  Loan (NPL) merupakan rasio kredit bermasalah terhadap total kredit (Propst, 2012).
Kredit  bermasalah  yang  besar  dalam  industri perbankan  membawa  dampak yang luas.  Dari  sudut  pandang  mikro  hal  tersebut  merugikan  perkembangan  usaha  dan kesehatan  bank,  sedangkan  dari  sudut  pandang  makro  mengingat  sebagian  dana  yang dihimpun  bank  digunakan  untuk  menutup  kewajiban  baik  jangka  pendek  atau  panjang, maka  kemampuan  bank  dalam  memberikan  kredit  baru  menjadi  berkurang  sehingga menutup  kemungkinan  calon  debitur  baru  memperoleh  fasilitas  kredit  bank  yang bersangkutan.  Dampak  lainnya  adalah  bank  akan  cenderung  terlalu  berhati-hati  dalam memberikan kredit. Dengan makin selektifnya pemberian kredit, berakibat proses pemberian kredit  cenderung  lama  dari  prosedur  normal  dan  ekspansi  kredit  menjadi  turun  sehingga mengakibatkan biaya dana dan bunga kredit menjadi lebih tinggi.
Peningkatan  dan  penurunan  NPL  pada  suatu  bank  dapat  dipengaruhi  berbagai faktor.  Dalam  penelitian  ini,  faktor-faktor  yang  diduga  mempengaruhi  tingkat  Non Performing  Loan  (NPL)  adalah  Capital  Adequacy  Ratio  (CAR),    Loan  to  Asset  Ratio,  Net Interest Margin (NIM), dan Return On Equity (ROE).
Capital  Adequacy  Ratio  (CAR)  adalah  ukuran  yang  digunakan  untuk  membantu pemeriksaan kesehatan dan stabilitas sistem perbankan, menunjukkan kapasitas bank untuk mengatasi  risiko  kredit  dan  risiko  operasional  lainnya    (Zhou  dkk,  2011).  Bank  dengan  CAR baik  memiliki profitabilitas yang  baik. Penyediaan    modal  yang  baik akan  membuat bank- bank komersial mampu menyerap kredit yang buruk (Abiola dkk, 2014). Jadi, bank tersebut mampu  menutupi  resiko  kredit  yang  terjadi  dengan  besarnya  cadangan  dana  yang diperoleh dari perbandingan modal dan Aktiva Tertimbang Menurut Resiko (ATMR).
Disamping  itu,  loan  to  asset  ratio  merupakan  perbandingan  seberapa  besar  kredit yang diberikan bank dibandingkan dengan besarnya total aset yang dimiliki bank. Rasio ini berguna  untuk  mengukur  kemampuan  bank  dalam  memenuhi  permintaan  kredit  para nasabah  dengan  aktiva  yang  tersedia    (Veithzal,  2007  :  549).  Jika  bank  terlalu  cenderung menghindari  risiko,  maka  rasio  ini  akan  cenderung  kecil  dan  sebaliknya,  jika  bank  terlalu ceroboh dalam memberikan kredit maka akan memberikan angka yang besar untuk rasio ini.
Selain faktor tersebut, rasio Net Interest Margin (NIM) merupakan selisih antara semua penerimaan  bunga  atas  aset  bank  dan  semua  biaya  bunga  atas  dana  bank  yang diperoleh (Darmawi 2011 : 224). Sebuah perubahan kecil dalam NIM memiliki dampak besar pada  profitabilitas.  NIM  yang  tinggi  berhubungan  dengan  bank  yang  menguntungkan (profitable)  dengan  mempertahankan  kualitas  aset  yang  baik    (Hui  dkk,  2012).  Jadi, besarnya  NIM  akan  mempengaruhi  laba-rugi  bank  yang  pada  akhirnya  mempengaruhi kinerja bank tersebut. Semakin besar rasio ini maka akan meningkatkan pendapatan bunga atas aktiva produktif yang dikelola bank.
Return  On  Equity  (ROE)  adalah  rasio  keuangan  yang  mengacu  pada  jumlah keuntungan  yang  diperoleh  perbankan  dibandingkan  dengan  jumlah  total  ekuitas pemegang  saham  yang  diinvestasikan.  ROE  merupakan  imbalan  yang  diperoleh  para pemegang saham untuk investasi mereka. Sebuah perbankan yang memiliki ROE tinggi lebih mampu  menghasilkan  kas  internal.  Jadi,  semakin  tinggi  ROE,  maka  semakin  baik  sebuah perbankan dalam hal mendapatkan keuntungan (Ongore dkk,2013).

## LANDASAN TEORI DAN PENGEMBANGAN HIPOTESIS

## KREDIT
Ismail  (2010:93)  menyatakan  bahwa  dalam  pengertian  sederhana  kredit  merupakan penyaluran  dana  dari  pihak  pemilik  dana  kepada  pihak  yang  memerlukan  dana. Penyaluran dana tersebut didasarkan pada kepercayaan yang diberikan oleh pemilik dana kepada  pengguna  dana.  Dalam  bahasa  latin,  kredit  berasal  dari  kata  “credere”  yang artinya  percaya,    artinya  pihak  yang  memberikan  kredit  percaya  kepada  pihak  yang menerima kredit, bahwa kredit yang diberikan pasti akan terbayar. Di lain pihak, penerima kredit  mendapat  kepercayaan  dari  pihak  yang  memberi  pinjaman,  sehingga  pihak peminjam berkewajiban untuk mengembalikan kredit yang telah diterimanya.
Unsur-unsur yang terdapat di dalam kredit adalah sebagai berikut :
1. Kreditor
Kreditor  merupakan  pihak  yang  memberikan  kredit  (pinjaman)  kepada  pihak  lain  yang mendapat  pinjaman.  Pihak  tersebut  bisa  perorangan  atau  badan  usaha.Bank  yang memberikan kredit kepada pihak peminjam merupakan kreditor.
2. Debitur
Debitur merupakan pihak yang membutuhkan dana, atau pihak yang mendapat pinjaman dari pihak lain.
3. Kepercayaan (Trust)
Kreditur  memberikan  kepercayaan  kepada  pihak  yang  menerima  pinjaman  (debitur) bahwa  debitur  akan  memenuhi    kewajibannya  untuk  membayar  pinjamannya  sesuai dengan  jangka  waktu  tertentu  yang  diperjanjikan.  Bank  memberikan  pinjaman  kepada
pihak lain, sama artinya dengan bank memberikan kepercayaan kepada pihak peminjam, bahwa pihak peminjam akan dapat memenuhi kewajibannya.
4. Perjanjian
Pejanjian  merupakan  suatu  kesepakatan  yang  dilakukan  antara  bank  (kreditur)  dengan pihak peminjam (debitur).
5. Risiko
Setiap dana yang disalurkan oleh bank selalu mengandung adanya risiko tidak kembalinya dana. Risiko adalah kemungkinan kerugian yang akan timbul atas penyaluran kredit bank.
6. Jangka Waktu
Jangka  waktu  merupakan  lamanya  waktu  yang  diperlukan  oleh  debitur  untuk  membayar pinjamannya kepada kreditur.
7. Balas Jasa
Setiap  imbalan  atas  dana  yang  disalurkan  oleh  kreditur,  maka  debitur  akan  membayar sejumlah uang tertentu sesuai dengan perjanjian. Dalam perbankan konvensional, imbalan tersebut berupa bunga.
Kredit  bank  menurut  kualitasnya  didasarkan  atas  risiko  kemungkinan  menurut  bank terhadap  kondisi  dan  kepatuan  debitur  dalam  memenuhi  kewajiban  untuk  membayar bunga,  mengangsur,  serta  melunasi  pinjamannya  kepada  bank.Jadi,  unsur  utama  dalam menentukan  kualitas  tersebut  adalah  waktu  pembayaran  bunga,  pembayaran  angsuran, maupun pelunasan pokok pinjaman. Perinciannya adalah sebagai berikut :
1. Kredit Lancar ( Pass )
Kredit digolongkan lancar apabila memenuhi kriteria seperti di bawah ini :
a. Pembayaran angsuran pokok dan/ atau bunga tepat waktu; dan
b. Memiliki mutasi rekening yang aktif; atau
c. Bagian dari kredit yang dijamin dengan agunan tunai ( cash collateral ).
2. Perhatian Khusus ( Special Mention )
Kredit digolongkan ke dalam kredit perhatian khusus apabila memenuhi kriteria :
a. Terdapat tunggakan angsuran pokok dan/ atau bunga yang melampaui 90 hari; atau
b. Kadang-kadang terjadi cerukan; atau
c. Mutasi rekening relatif aktif; atau
d. Jarang terjadi pelanggaran terhadap kontrak yang diperjanjikan; atau
e. Didukung oleh pinjaman baru.
3. Kurang Lancar ( Substandard )
Kredit yang digolongkan ke dalam kredit kurang lancar apabila memenuhi kriteria :
a. Terdapat tunggakan angsuran pokok dan/ atau bunga yang telah melampaui 90 hari; atau
b. Sering terjadi cerukan; atau
c. Frekuensi mutasi rekening relatif rendah; atau
d. Terjadi pelanggaran terhadap kontrak yang diperjanjikan lebih dari 90 hari; atau
e. Terdapat indikasi masalah keuangan yang dihadapi debitur; atau
f. Dokumentasi pinjaman yang lemah.
4. Diragukan ( Doubtful)
Kredit yang digolongkan ke dalam kredit diragukan apabila memenuhi kriteria:
a. Terdapat  tunggakan  angsuran  pokok  dan/  atau  bunga  yang  telah  melampaui  180  hari; atau
b. Terjadi cerukan yang bersifat permanen; atau
c. Terjadi wanprestasi lebih dari 180 hari; atau
d. Terjadi kapitalisasi bunga; atau
e. Dokumentasi hukum yang lemah baik untuk perjanjian kredit maupun pengikatan jaminan.
5. Macet ( Loss)
Kredit digolongkan ke dalam kredit macet apabila memenuhi kriteria :
a. Terdapat  tunggakan  angsuran  pokok  dan/  atau  bunga  yang  telah  melampaui  270  hari; atau
b. Kerugian operasional ditutup dengan pinjaman baru; atau
c. Dari segi hukum maupun kondisi pasar, jaminan tidak dapat dicairkan pada nilai wajar.

## Non Performing Loans (NPL)
NPL  merupakan  kredit  dengan  kualitas  Kurang  Lancar,  Diragukan,  dan  Macet (Charles  dkk,2013).    Stephen  (2002:445)  menjelaskan  bahwa  suatu  pinjaman  dapat diklasifikasikan sebagai "bermasalah" atau "normal" setelah semua pembayaran yang jatuh tempo  telah  dibuat  dan  pembayaran  telah  diterima  sesuai  jadwal  untuk  jangka  waktu tertentu.  Definisi  yang  paling  umum  dari  non  performing  loan  adalah  dimana  peminjam terlambat  dalam  melakukan  pembayaran  lebih  dari  hari  yang  ditetapkan  dalam pembayaran pinjaman yang  dijadwalkan.
Untuk mengetahui besarnya tingkat NPL suatu bank, maka diperlukan suatu ukuran. Bank  Indonesia  menginstruksikan  perhitungan  NPL  dalam  laporan  tahunan  perbankan nasional  sesuai dengan Surat  Edaran  Bank Indonesia  No.  3/33/DPNP  tanggal  14  Desember 2001 tentang perhitungan rasio keuangan bank, yang dirumuskan sebagai berikut :
NPL = Jumlah kredit kurang lancar,diragukan,dan macet Total Kredit

## X 100%
Agar  dapat  menentukan  tingkat  yang  wajar  atau  sehat  dilihat  dari  keberadaan  NPL diperlukan  suatu  standar  ukuran  yang  tepat.  Bank  Indonesia  menetapkan  bahwa  tingkat NPL yang wajar berkisar antara 3%-5% dari total portofolio kreditnya.
Variabel spesifik bank yang mempengaruhi rasio Non Performing Loan :
Capital Adequacy Ratio (CAR)
Darmawi (2011:97) juga menjelaskan bahwa CAR merupakan perbandingan antara modal  dengan  Aktiva  Tertimbang  Menurut  Risiko  (ATMR). Capital  Adequacy  Ratio (CAR) merupakan rasio yang bertujuan untuk memastikan bahwa bank dapat menyerap kerugian
yang  timbul  dari  aktivitas  yang  dilakukan.  Basel  II  mempersyaratkan  bahwa  bank  harus menyediakan modal sebesar 8% terhadap aset tertimbang menurut risiko (Basel accord). Rasio ini dihitung dengan rumus sebagai berikut :
CAR = 𝑀𝑜𝑑𝑎𝑙 𝐵𝑎𝑛𝑘 𝐴𝑘𝑡𝑖𝑣𝑎 𝑇𝑒𝑟𝑡𝑖𝑚𝑏𝑎𝑛𝑔 𝑀𝑒𝑛𝑢𝑟𝑢𝑡 𝑅𝑖𝑠𝑖𝑘𝑜 𝑥 100%
CAR  yang  baik  menandakan  bahwa  bank  memiliki  kemampuan  yang  baik  untuk tetap  bertahan  dari loan yang  bergejolak.  Rivai  (2007:548)  juga  menjelaskan  bahwa  CAR digunakan untuk mengukur kemampuan dana intern untuk menutup kredit macet. Semakin besar rasio ini, maka semakin baik performa perkreditan bank tersebut karena semakin besar dana yang tersedia untuk menutup kredit macet.
H 1 : Capital adequacy ratio berpengaruh negatif terhadap non performing loan.

## Loan to Asset Ratio (LAR)
Kasmir  (2000  :  270)  juga  menjelaskan  bahwa loan  to  asset  ratio merupakan  rasio untuk  mengukur  jumlah  kredit  yang  disalurkan  dengan  jumlah  harta  yang  dimiliki  bank. Semakin  tinggi  rasio  ini,  tingkat  likuiditasnya  semakin  kecil  karena  jumlah  aset  yang diperlukan untuk membiayai kreditnya menjadi semakin besar. Rasio ini dirumuskan sebagai berikut :
Loan to Asset Ratio = Jumlah Kredit yang Diberikan Jumlah Asset X 100%
Khemraj  dkk  (2009)  dalam  penelitiannya  juga  menemukan  pengaruh  yang  positif loan  to  asset  ratio terhadap  NPL.  Hal  ini  memberi  makna  apabila  pertumbuhan  kredit berkurang, loan  to  asset  ratio juga  berkurang.    Klein  (2013)  menjelaskan  bahwa  pinjaman berlebihan  yang  diukur  dengan loan  to  aset  rasio ,  menyebabkan  NPL  lebih  tinggi. Berdasarkan, penelitian-penelitian tersebut, maka loan to asset ratio memiliki pengaruh yang positif terhadap NPL.
H 2 :  Loan to asset ratio berpengaruh positif terhadap non performing loan

## Net Interest Margin (NIM)
Rasio ini menunjukkan kemampuan earning assets dalam menghasilkan pendapatan bunga  bersih.  Pendapatan  bunga  bersih  diperoleh  dengan  melihat  laporan  laba  rugi  pos pendapatan  (beban)  bunga  bersih  (Rivai,  Basir,  Sudarto  2013:  481).  NIM  berfokus  pada keuntungan  yang  diperoleh  pada  pinjaman,  investasi  dan  kegiatan  pendanaan  (Ameur dkk,2013). Rasio ini dirumuskan sebagai berikut :
NIM = 𝑃𝑒𝑛𝑑𝑎𝑝𝑎𝑡𝑎𝑛 𝐵𝑢𝑛𝑔𝑎 𝐵𝑒𝑟𝑠𝑖ℎ 𝐴𝑘𝑡𝑖𝑣𝑎 𝑃𝑟𝑜𝑑𝑢𝑘𝑡𝑖𝑓 𝑋 100%
Pendapatan  bunga  bersih  yang  tinggi  ini  merupakan  akibat  dari  lebarnya spread pendapatan  bunga  dengan  beban  bunga  bank  tersebut. Spread yang  lebar  ini dikarenakan  suku  bunga  kredit  yang  terlalu  tinggi  jika  dibandingkan  dengan  suku  bunga dana,  sehingga  pendapatan  bunga  bersih  sebuah  bank  meningkat.  Kondisi  seperti  ini menguntungkan  bagi  pihak  bank,  tetapi  bisa  merugikan  bagi  para  debitur  karena  harus membayar bunga kredit cukup tinggi. Hal ini dapat memicu peningkatan NPL.
H 3 : Net interest margin berpengaruh positif terhadap non performing loan

## Return On Equity (ROE)
Dendawijaya  (2005  :120)  menjelaskan  bahwa  ROE  adalah  perbandingan  antara laba bersih bank dengan modal sendiri. Rasio ini dapat dirumuskan sebagai berikut :
ROE = 𝐿𝑎𝑏𝑎 𝐵𝑒𝑟𝑠𝑖ℎ 𝑀𝑜𝑑𝑎𝑙 𝑠𝑒𝑛𝑑𝑖𝑟𝑖 x 100%
Ali  (2013)  menemukan  pengaruh negatif  ROE  terhadap  NPL,  dimana  kenaikan  ROE menunjukkan pengurangan NPL, begitu pula sebaliknya. Penemuan ini juga didukung oleh Makri  dkk  (2014)  yang  menjelaskan  bahwa  kemerosotan  rasio  profitabilitas  seperti  ROE membawa kepada peningkatan pada non performing loan . Hal ini terkait dengan perilaku pengambilan resiko, dimana bank dengan manajemen yang buruk  akan mengarah pada aktivitas berisiko dan kinerjanya akan semakin menurun sehingga dapat meningkatkan NPL.
H 4 : Return on equity berpengaruh negatif terhadap non performing loan

## METODE PENELITIAN

## Pendekatan Penelitian
Berdasarkan  variabel-variabel  yang  telah  diteliti  dan  model  penelitian  yang  telah  disusun, maka penelitian ini menggunakan  penelitian kuantitatif untuk menjawab rumusan masalah. Pendekatan kuantitatif  menitik beratkan pada pengujian hipotesis, mengukur variabel yang sedang  diteliti  dan  akan  menghasilkan  kesimpulan  yang  dapat  digeneralisasikan. Pendekatan kuantitatif ini menggunakan analisis metode regresi linier berganda.
Metode  yang  digunakan  dalam  penentuan  sampel  adalah purposive  sampling ,  dengan kriteria-kriteria sebagai berikut:
1. Subjek  penelitian  merupakan  bank  yang  terdaftar  di  Bursa  Efek  Indonesia  selama  periode 2009- 2013.
2. Bank  yang  menerbitkan  laporan  keuangan  tahunan  secara  berturut-  turut  dalam  periode tahun 2009-2013.
3. Bank yang memiliki kelengkapan data NPL, CAR, LAR, NIM, dan ROE dalam periode tahun 2009-2013.

## Kerangka Pemikiran

## Capital Adequacy Ratio
Loan to Asset Ratio
Net Interest Margin
Return On Equity
Asset Ratio Non Performing Loan

## Anita Carolina Muhammad Madyan

## Definisi Operasional Variabel
Adapun variabel yang digunakan dalam penelitian ini beserta definisi operasionalnya, yaitu:
1. Non  Performing  Loan (NPL)  adalah  perbandingan  antara  jumlah  kredit  dalam  kualitas kurang lancar, diragukan dan macet dengan total kredit.
Rumus : NPL = Jumlah non performing loan / total kredit x 100%
2. Capital  Adequacy  Ratio (CAR)  merupakan  perbandingan  antara  jumlah  modal  dengan aktiva tertimbang menurut risiko (ATMR).
Rumus : CAR = Modal / ATMR x 100%
3. Loan  to  Asset  Ratio adalah  rasio  yang  digunakan  untuk  mengukur  tingkat  likuiditas  bank yang  menunjukkan  kemampuan  bank  untuk  memenuhi  permintaan  kredit  dengan menggunakan total aset yang dimiliki bank.
Rumus : LAR = Jumlah kredit yang diberikan / jumlah aset x 100%
4. Net  Interest  Margin (NIM)  merupakan rasio yang menunjukkan  kemampuan earning assets dalam menghasilkan pendapatan bunga bersih.
Rumus : NIM = Pendapatan bunga bersih / aktiva produktif x 100%
5. Return  On  Equity (ROE)  adalah  perbandingan  antara  laba  bersih  bank  dengan  modal sendiri.
Rumus : ROE : Laba bersih / Modal sendiri x 100%
Model Analisis Data
Untuk menguji pengaruh capital adequacy ratio, loan to asset ratio, net interest margin dan return on equity terhadap non performing loan digunakan model regresi berganda seperti berikut :
NPL (i,t) = α + β 1 CAR i,t + β 2 LAR i,t + β 3 NIM i,t +β 4 ROE i,t + e Keterangan:
NPL (i,t) : NPL perbankan i pada tahun t α : konstanta dari persamaan regresi
β 1 , β 2 ,β 3, β 4 : koefisien regresi
CAR i,t : variabel capital adequacy ratio perbankan i pada tahun t
LAR i,t : variabel loan to asset ratio perbankan i pada tahun t
NIM i,t : variabel net interest margin perbankan i pada tahun t
ROE i,t : variabel return on equity perbankan i pada tahun t e : error atau kesalahan prediksi

## HASIL DAN PEMBAHASAN
Variabel N Minimum (%) Maksimum (%) Rata-Rata Standar Deviasi Non Performing Loan 145 0,14 50,96 3,3225 5,62353 Capital Adequacy Ratio 145 8,02 46,79 16,6643 5,78427 Loan to Asset Ratio 145 30,93 80,09 63,4036 10,27133 Net Interest Margin 145 0,76 16,64 5,8319 2,53017 Return On Equity 145 -167,53 402,86 15,1804 40,63913
Variabel Dependen Variabel Independen Koefisien Regresi Std. Error t - hitung Sig. t/2 Kesimpulan NPL (Constant) 5,662 1,042 5,435 0,000 CAR -0,111 0,025 -4,540  0,000 H 0 ditolak LAR -0,020 0,014 -1,490  0,0695  H 0 diterima NIM 0,149 0,059 2,543 0,006 H 0 ditolak ROE -0,067 0,007 -9,096  0,000 H 0 ditolak R Square (R 2 ) 0,421 Durbin Watson 1,768 F hitung 24,573 Probabilitas F (sig) .000
Dari  hasil pengujian  di  atas  maka dapat disusun suatu  persamaan  regresi linear berganda sebagai berikut:
NPL = 5,662 -0,111 CAR –0,020 LAR + 0,149 NIM -0,067 ROE
Keterangan :
1. Konstanta λ sebesar 5,662 menunjukkan jika variabel independen bernilai nol, maka tingkat NPL naik senilai 5,662.
2. Koefisien regresi ( 𝛽 1 ) untuk CAR sebesar -0,111  yang menunjukkan jika CAR dan NPL memiliki hubungan  negatif,  apabila  terjadi  peningkatan  satu  satuan  CAR  maka  menurunkan  NPL 0,111.

## Anita Carolina Muhammad Madyan
3. Koefisien regresi ( 𝛽 2 ) untuk LAR sebesar -0,020 yang menunjukkan jika LAR dan NPL memiliki hubungan negatif, apabila terjadi peningkatan satu satuan nilai LAR maka menurunkan NPL -0,020.
4. Koefisien regresi ( 𝛽 3 ) untuk NIM sebesar 0,149 yang menunjukkan jika NIM  dan NPL memiliki hubungan  positif,  apabila  terjadi  peningkatan  satu  satuan  NIM  maka  meningkatkan NPL 0,149.
5. Koefisien regresi ( 𝛽 4 ) untuk  ROE  sebesar -0,067 yang menunjukkan jika ROE  dan NPL memiliki hubungan negative,  apabila  terjadi  peningkatan  satu  satuan  nilai  ROE  maka  menurunkan NPL sebesar  0,067.

## Pengaruh CAR terhadap NPL
CAR merupakan perbandingan antara modal dengan Aktiva Tertimbang Menurut Risiko (ATMR).  CAR  merupakan  rasio  yang  bertujuan  untuk  memastikan  bahwa  bank  dapat menyerap kerugian yang timbul dari aktivitas yang dilakukan, dimana salah satunya adalah resiko  kredit.  Semakin  tinggi  CAR  mengindikasikan  bahwa  bank  mempunyai  modal  yang cukup baik dalam menunjang kebutuhannya serta mampu mengontrol resiko yang timbul.
Berdasarkan  hasil  penelitian  ini  diketahui  bahwa  CAR  berpengaruh  negatif  signifikan terhadap  NPL bank.  Menurut  penelitian  Fauzy  (2010),  semakin  besar  tingkat  kecukupan permodalan  bank,  maka  semakin  besar  kemampuan  bank  untuk  mencadangkan  kredit macet sehingga resiko kredit juga menurun. Hal ini menyebabkan kemungkinan bank untuk dapat bertahan dari masalah loans tersebut semakin baik, sehingga membuat tingkat NPL semakin  kecil.  Sehubungan  dengan  hal  tersebut,  semakin  besar  kecukupan  permodalan bank, maka bank tersebut bisa dikatakan dalam kondisi yang sehat.
Sinkey dan Greenawalt (1991) menyatakan bahwa bank yang memiliki CAR yang cukup akan memiliki tingkat NPL yang rendah. Oleh karena itu, CAR berpengaruh negatif signifikan terhadap  NPL.  Penelitian  ini  sejalan  dengan  penelitian  yang  dilakukan  oleh  Ali  (2013)  dan Boudriga (2009) bahwa CAR berpengaruh negatif terhadap NPL.

## Pengaruh LAR terhadap NPL
Loan  to  Asset  Ratio (LAR)  menunjukkan  seberapa  besar  kredit  yang  diberikan  bank dibandingkan  dengan  besarnya  total  aset  yang  dimiliki  bank.  Rasio  ini  berguna  untuk mengukur  kemampuan  bank  dalam  memenuhi  permintaan  kredit  para  nasabah  dengan aktiva yang tersedia . Semakin besar kredit yang diberikan oleh bank, maka semakin besar presentase  rasio  ini  dan  semakin  besar  pula  resiko  kredit  yang  akan  dihadapi  oleh  bank tersebut.
Berdasarkan  hasil  penelitian  ini  diketahui  bahwa  LAR  cenderung  memiliki  pengaruh negatif  tidak  signifikan  terhadap  NPL  bank.  Hal  ini  disebabkan  banyak  bank  dalam penelitian ini memiliki LAR yang besar, namun NPL nya kecil. Ini menunjukkan bahwa bank dengan  LAR  yang  tinggi  memiliki  analisa  kredit  yang  baik  sehingga  mampu  memberikan kredit  kepada  debitur  yang  tepat.  Dengan  demikian,  resiko  gagal  bayar  dapat
diminimalkan karena debitur mampu mengembalikan kredit yang telah diberikan oleh pihak bank. Kondisi seperti ini menunjukkan walaupun bank memberikan kredit dalam jumlah yang besar, tetapi tingkat NPLnya masih dalam batas yang wajar.
Hasil  penelitian  ini  berbeda  dengan  penelitian  yang  dilakukan  Mejra  (2009)  yang menemukan  bahwa loan  to  asset  ratio memberikan  kontribusi  terhadap  peningkatan dinamika  rasio  NPL,  namun  didukung  oleh  penelitian  yang  dilakukan  oleh  Ali  (2013)  yang menjelaskan bahwa loan to asset ratio (LAR) berpengaruh negatif dengan NPL.

## Pengaruh NIM terhadap NPL
NIM  mengindikasikan  kemampuan  bank  menghasilkan  pendapatan  bunga  bersih dengan penempatan aktiva produktif.  Aktiva produktif yang  diperhitungkan adalah aktiva produktif yang dapat menghasilkan pendapatan bunga. Pendapatan bunga bersih adalah pendapatan bunga dikurangi beban bunga. NIM digunakan untuk mengukur kemampuan manajemen  bank  dalam  mengelola  aktiva  produktifnya  untuk  menghasilkan  pendapatan bunga  bersih.  Semakin  tinggi  nilai  NIM  menunjukkan  semakin  efektif  bank  dalam penempatan aktiva produktif dalam bentuk kredit.
Berdasarkan  hasil  penelitian  ini,  diketahui  bahwa  NIM  berpengaruh  positif  signifikan terhadap NPL bank. Dapat diartikan bahwa NIM mempunyai pengaruh terhadap NPL . NIM yang tinggi dari sebuah bank disebabkan oleh tingginya pendapatan  bunga bersih yang diterima  oleh  bank  tersebut.  Pendapatan  bunga  bersih  yang  tinggi  ini  merupakan  akibat dari  lebarnya spread pendapatan  bunga  dengan  beban  bunga  bank  tersebut. Spread yang lebar ini dikarenakan suku bunga kredit yang terlalu tinggi jika dibandingkan dengan suku bunga dana, sehingga pendapatan bunga sebuah bank meningkat. Kondisi seperti ini menguntungkan  bagi  pihak  bank,  tetapi  bisa  merugikan  bagi  para  debitur  karena  harus membayar  bunga  kredit  cukup  tinggi.  Hal  ini  dapat  memicu  peningkatan  NPL.  Ismail (2009:107) menyatakan bahwa kenaikan suku bunga bisa berdampak pada kenaikan kredit bermasalah.
Ali  (2013)  dalam  penelitiannya  menyebutkan  bahwa net  interest  margin memiliki pengaruh  yang  positif  terhadap non  performing  loan. Penelitian  ini  berbeda  dengan penelitian  Ongore  dkk  (2013)  yang  menyatakan  bahwa  bahwa  NIM  memiliki  pengaruh negatif dengan NPL.

## Pengaruh ROE terhadap NPL
Nilai ROE mencerminkan seberapa efektif manajemen bank dalam menggunakan dana para  pemegang  saham,  dimana  semakin  baik  ROE  maka  manajemen  semakin  efektif dalam  memanfaatkan  modal  pemegang  saham.  Kenaikan  dalam  rasio  ini  berarti  terjadi kenaikan  laba  bersih  dari  bank  yang  bersangkutan.  Selanjutnya,  kenaikan  tersebut  akan menyebabkan kenaikan harga saham bank yang akan membuat para pemegang saham bank dan para investor di pasar modal ingin membeli saham bank tersebut.

## Anita Carolina Muhammad Madyan
Berdasarkan penelitian ini diketahui bahwa ROE berpengaruh negatif signifikan terhadap NPL bank . Rasio NPL yang tinggi menunjukkan ROE yang rendah, demikian juga sebaliknya, ROE  yang  rendah  biasanya  menunjukkan  NPL  tinggi  (Ali,  2013).  ROE  yang  rendah  dari sebuah bank menggambarkan kondisi manajemen bank yang tidak baik. Kondisi seperti ini bisa memicu peningkatan NPL dari sebuah bank, dikarenakan bank tersebut tidak memiliki kemampuan yang baik dalam mengelola kredit yang akan disalurkan.
Park  dkk  (2012)    menyatakan  bahwa  ketika  sebuah  bank  memiliki  ROE  yang  rendah ditahun  ini,  bank  tersebut  akan  cenderung  melakukan  aktivitas  berisiko  yang  dapat meningkatkan  NPL  nya  di  tahun  yang  akan  datang.  Hal  ini  terkait  dengan  perilaku pengambilan resiko, dimana bank yang memiliki ROE rendah akan berusaha meningkatkan pendapatannya  ditahun  yang  akan  datang  dengan  melakukan  sejumlah  aktivitas  yang memiliki  resiko.  Salah  satu  aktivitas  tersebut  adalah  dengan  memberikan  kredit  dengan jumlah yang besar, yang tentunya dapat memicu peningkatan NPL. Pemberian kredit yang besar ini tidak diimbangi dengan manajemen yang baik oleh bank tersebut, sehingga justru bisa membawa bank tersebut pada peningkatan rasio NPL.
Oleh  karena  itu,  ROE  berpengaruh  negatif  signifikan  terhadap  NPL.  Hasil  penelitian  ini bertentangan  dengan  penelitian  Metin  dkk  (2013)  dan  Vatansever  dan  Hepsen  (  2013  ) yang  menyatakan  bahwa  ROE  berpengaruh  positif  signifikan  terhadap  NPL,  namun  sesuai dengan penelitian Ali (2013).

## DAFTAR REFERENSI
Ameur,  I.G.  Ben,  Sonia  M.  Mhiri.  2013.  Explanatory  Factors  of  Bank  Performance  Evidence from  Tunisia.  International  Journal  of  Economics,  Finance  and  Management.  Vol.  2,  NO.  1, March 2013.
Boudriga,  Abdelkader,  Neila  B.  Taktak,  and  Sana  Jellouli.  2009.  Banking  Supervision  and Nonperforming Loans: A Cross-Country Analysis. Journal of Financial Economic Policy. Vol. 1 No. 4.
Carolina, Anita dan Muhammad Madyan, 2015. Dampak Bank Specific Variables Pada Rasio Non  Performing  Loan Dalam  Sistem  Perbankan  Indonesia,  Program  Studi  S1  Manajemen Unair, 81.
Darmawi, Herman. 2011. Manajemen Perbankan . Jakarta: Bumi Aksara.
Dendawijaya, Lukman. 2003. Manajemen Perbankan. Jakarta Selatan: Ghalia Indonesia. Fahmi, Irham. 2011. Manajemen Risiko Teori, Kasus, dan Solusi . Bandung: Alfabeta.
Festic, Mejra. Financial Stability in the Baltics. Journal of Economics and Finance, 59, 2009, no. 6.
Idowu  Abiola.  2014.  The  Impact  of  Credit  Risk  Management  on  the  Commercial  Banks Performance in Nigeria. International Journal of Management and Sustainability , 2014, 3(5): 295-306.
Ismail. 2010.  Manajemen Perbankan (Dari Teori Menuju Aplikasi) : Kencana Prenada Media Group
Jha, Suvita and Xiaofeng Hui. 2012. A Comparison of Financial Performance of Commercial Banks: A Case Study of Nepal. African Journal of Business Management. Vol. 6(25), pp. 7601- 7611, 27 June, 2012.
Kasmir.2006. Manajemen Perbankan . Jakarta: PT Raja Grafindo Persada.
Khemraj, Tarron and Sukrishnalall Pasha. 2009. The Determinants of Non-Performing Loans: An Econometric Case Study of Guyana.
Klein,  Nir.  2013.  Non-Performing  Loans  in  CESEE:  Determinants  and  Impact  on Macroeconomic Performance. IMF Working Paper.
Makri,  Vasiliki,  Athanasios  Tsagkanos,  and  Athanasios  Bellas.  2008.  Determinants  of  Non Performing Loans: The Case of Eurozone. PANOECONOMICUS, 2014, 2, pp. 193-206.
Ogboi,  Charles.  2013.  Impact  of  Credit  Risk  Management  and  Capital  Adequacy  on  the Financial  Performance  of  Commercial  Banks  in  Nigeria.  Journal  of  Emerging  Issues  in Economics, Finance and Banking. Vol. 2 No.3 September 2013.
Ongore, Vincent Okoth. 2013. Determinants of Financial Performance of Commercial Banks in Kenya. International Journal of Economics and Financial Issues. Vol. 3, No. 1, 2013, pp.237- 252.
Park,  Jung  Hyun  dan  Lei  Zhang.  2010.  Macroeconomic  and  Bank-Specific  Determinants  of the U.S. Non-Performing Loans: Before and During the Recent Crisis.
Propst,  Allaina.  2012.  Profitability  Performance  of  Banks  in  the  EU:  A  Cross  Country  Analysis from 2009-2010. April 26 th 2012.
Rivai, Basir, Sudarto, Veithzal. 2013. Commercial Bank Management: Manajemen Perbankan dari Teori ke Praktik . Jakarta: PT Raja Grafindo Persada.
Shingjergji,  Ali.  2013.  The  Impact  of  Bank  Specific  Variables  on  the  Non  Performing  Loans Ratio in  the  Albanian  Banking  System.  Research Journal of  Finance  and  Accounting.  Vol.4, No.7.
Sinkey,  J.F.  dan  Greenawalt,  M.B.  1991.  Loan  Loss  Experience and  Risk  Taking  Behaviour  at Large Commercial Banks. Journal of Financial Services Research. Vol.5, No.1.
Stephen.  2002.  Commercial  Bank  Financial  Management.  New  York:  Macmillan  Publishing Company.
Suhardjono. 2002. Manajemen Perbankan: Teori dan Aplikasi. Yogyakarta: BPFE Yogyakarta. Taswan. 2010. Manajemen Perbankan Konsep, Teknik & Aplikasi . Yogyakarta: UPP STIM YKPN.
Vatansever, Metin and Ali Hepsen. 2013. Determining Impacts on Non-Performing Loan Ratio in Turkey. Journal of Finance and Investment Analysis. Vol. 2, no.4, 2013, 119-129.
Wenqian Zhou. 2011. The Impact of Executive Payment on Firm Performance of the Financial Enterprises in China. Asian Social Science. Vol. 7, No. 8; August 2011.

## Anita Carolina Muhammad Madyan