## INTERNAL FACTORS AFFECTING THE COMPANY'S TAX MANAGEMENT LQ45
Mimelientesa Irman 2 , Kitty 1 , Yenny Wati 3 , Restu Hayati 4 1,2,&3 Institut Bisnis dan Teknologi Pelita Indonesia, 4 Universitas Islam Riau Email : mimelientesa.irman@lecturer.pelitaindonesia.ac.id

## ABSTRACT
This research aims to determine the effect of Firm Size of company, Profitability of company, Tax Facilities, and Independent Commisioner on Tax Management of the company in LQ45 companies listed in the IDX for the period 2015-2019  .  The  study  used  secondary  data.  The  sample  technique in this study  used purposive  sampling. The number of samples obtained as many as 22 companies. This research analysis method uses descriptive analysis as well as several types of evaluations using the help of SmartPLS software. From this study came the conclusion that Firm Size of company and Profitability of company does not have a significant influence on Tax Management. While the Tax Facilities and Independent Commisioner have a significant influence on Tax Management.

## Keywords: Tax Management; Firm Size of company; Return on Assets; Tax Facilities; Independent
Commisioner

## FAKTOR INTERNAL YANG MEMPENGARUHI MANAJEMEN PAJAK PADA PERUSAHAAN LQ45

## ABSTRAK
Penelitian  ini  bertujuan  untuk  mengetahui  pengaruh  Ukuran  Perusahaan,  Profitabilitas  Perusahaan,  Fasilitas Perpajakan dan Komisaris Independen terhadap Manajemen Pajak pada perusahaan LQ45 yang terdaftar di BEI periode 2015-2019. Penelitian ini menggunakan data sekunder. Teknik sampel pada penelitian ini menggunakan purposive  sampling.  Jumlah  sampel  yang  diperoleh  sebanyak  22  perusahaan.  Metode  analisis penelitian  ini menggunakan analisis deskriptif serta beberapa jenis evaluasi dengan menggunakan bantuan software SmartPLS. Dari penelitian ini diperoleh kesimpulan bahwa Ukuran Perusahaan tidak memiliki pengaruh signifikan terhadap Manajemen Pajak. Sedangkan Fasilitas Perpajakan dan Komisaris Independen memiliki pengaruh yang signifikan terhadap Manajemen Pajak.
Kata Kunci: Manajemen Pajak; Ukuran Perusahaan; Return on Assets ; Fasilitas Perpajakan; Komisaris Independen

## PENDAHULUAN
Indonesia  masih  merupakan negara  yang  sedang  berkembang  namun  dengan  jumlah  penduduk  yang  tergolong padat dengan  menduduki  peringkat  ke  empat  berdasarkan  jumlah penduduk antar  negara Indonesia  sendiri memiliki kekayaan sumber daya alam yang berlimpah berkat posisi geografis yang strategis sehingga hal tersebut menjadi pemicu bagi pengusaha dalam negeri maupun  luar  negeri  berlomba-lomba  untuk  melakukan  investasi di tanah  air  ini. Disisi  lain  kondisi seperti  ini  menguntungkan pemerintah menerima  pendapatan  negara  yang lebih   dari  sektor  pajak   untuk bantu dalam mewujudkan kesejahteraan bangsa. Penerimaan pajak bisa berasal dari Pajak Penghasilan (PPh), Pajak Pertambahan Nilai (PPN), Pajak Penjualan atas Barang Mewah (PPnBM), Pajak  Bumi  dan  Bangunan  (PBB)  dan  pajak-pajak  lainnya.  Perusahaan  merupakan  salah  satu  subjek  pajak penghasilan, yaitu subjek pajak badan. Hal ini di atur dalam Undang-Undang No. 36 Tahun 2008 pasal 2 ayat (1). Perusahaan  ketika  menerima  atau  memperoleh  penghasilan  akan  berubah  status  perpajakannya  menjadi  wajib pajak dan akan dikenai pajak penghasilan berdasarkan tarif yang ditetapkan oleh pemerintah.
Pajak merupakan perspektif ekonomi dimana sebagai salah satu sumber pendapatan negara yang penting bagi pelaksanaan dan peningkatan sumber daya dari sektor privat ke sektor publik yang bersifat memaksa serta tidak mendapat timbal balik secara langsung (Pohan, 2013). Pajak bersifat iuran wajib yang menjadi beban bagi setiap perusahaan karna sifatnya memaksa  dan akan mengurangi laba bersih setiap perusahaan. Jika perusahaan tidak membayar iuran wajib tersebut maka perusahaan akan dikenakan sanksi sesuai undang- undang yang berlaku mengenai tarif pajak.
Penggelapan  pajak  seperti  kasus  yang  dialami  PT  Coca  Cola  Indonesia  (CCI)  diduga  melakukan penggelapan  pajak  untuk  tahun  pajak 2002,  2003,  2004, dan  2006.  Dari hasil  penelusuran,  Direktorat  Jenderal Pajak (DJP) menemukan adanya pembengkakan biaya untuk iklan dari rentang waktu tahun 2002-2006. Namun, biaya iklan yang dibebankan oleh PT CCI tidak memiliki kaitan langsung dengan produk yang dihasilkan. Beban biaya  yang  besar  menyebabkan  penghasilan  kena  pajak  berkurang,  sehingga  setoran  pajaknya  pun  mengecil. Menurut DJP terdapat perbedaan total penghasilan kena pajak CCI pada periode itu antara perhitungan DJP dan perhitungan PT CCI. Sehingga dari selisih penghasilan kena pajak tersebut, DJP menghitung kekurangan pajak penghasilan (PPh) PT CCI adalah Rp 49,24 miliar (Kontan.co.id, 2014).
Terdapat juga kasus indikasi penggelapan pajak yang dilakukan oleh PT Abadi Jaya Manunggal (AJM) yang    merupakan  perusahaan  industri  besi  dan  baja.  Kasus  ini  menyeret  Direktur  PT  AJM  sebagai  tersangka. Laporan  dari  Direktorat  Jenderal  Pajak  (DJP),  Direktur  PT  AJM  dengan  sengaja  menyampaikan  Surat Pemberitahuan (SPT) yang tidak benar karena tidak melaporkan seluruh penjualan PT AJM dalam kurun waktu 2006-2007.  Dampak  dari  kasus  penggelapan  pajak  ini,  negara  mengalami  kerugian  hingga  Rp  15  miliar  yang dihitung  dari  pajak  pertambahan  nilai  (PPN)  dalam  negeri  yang  seharusnya  disetorkan  oleh  PT  AJM  setelah dipungut  dari  para  pembeli  AJM  (Kontan.co.id,  2015).  Kasus-kasus  tersebut  adalah  contoh  nyata  dari  upaya sejumlah perusahaan untuk menghindari pajak secara ilegal.

## TINJAUAN PUSTAKA Teori Keagenan
Teori keagenan dalam perusahaan mengidentifikasi adanya pihak-pihak dalam perusahaan yang memiliki berbagai kepentingan untuk mencapai tujuan dalam kegiatan perusahaan.Teori ini muncul karena adanya hubungan antara prinsipal dan agen.Teori agensi mengasumsikan bahwa semua individu bertindak atas kepentingan mereka sendiri.

## Teori Akuntansi Positif
Teori  akuntansi  positif  menganggap  bahwa  manajer  secara  rasional  (seperti  investor)  akan  memilih  kebijakan akuntansi yang menurut mereka baik. Manajer perusahaan yang aktif melakukan eksplorasi akan memilih untuk menggunakan  manajemen  laba  untuk  merataan  laba  dan  meningkatkan  present  value  aliran  bonus,  sehingga meskipun laba tinggi akan berdampak pada pajak yang tinggi

## Teori Stake Holder
Menurut  teori  ini, stakeholder memegang  peranan  penting  dalam  menentukan  kesuksesan  perusahaan.  Tujuan utamanya  adalah  membantu manajer  korporasi  untuk  mengerti  lingkungan stakeholder mereka  dan  melakukan pengelolaan dengan lebih efektif diantara keberadaan hubungan-hubungan dilingkungan perusahaan mereka serta menolong manajer korporasi dalam meningkatkan nilai dari dampak aktivitas-aktivitas mereka dan meminimalkan kerugian bagi stakeholder nya.

## Pajak
Pajak adalah pungutan yang bersifat wajib dari rakyat untuk rakyat. Setiap sen uang pajak yang dibayarkan rakyat akan masuk dalam pos pendapatan negara dari sektor pajak. Penggunaannya untuk membiayai belanja pemerintah pusat maupun daerah demi kesejahteraan masyarakat.
e-ISSN 2527-8215

## Manajemen Pajak
(Pohan,  2015)  Manajemen  pajak  dapat  merupakan  usaha  menyeluruh  yang  diupayakan  oleh  wajib  pajak  agar segala hal yang berkaitan dengan perpajakan dapat dikelola dengan efektif, efisien, dan ekonomis. Artinya, metode ini merupakan proses untuk meminimalisir beban pajak namun tetap berada pada jalurnya, yakni sesuai dengan ketentuan peraturan perundang-undangan perpajakan yang berlaku. Tujuan akhir yang ingin dicapai dari adanya sistem ini adalah guna mengoptimalisasi dan/atau meminimalkan beban pajak yang bisa dicapai namun tidak hanya dengan  melakukan  suatu  perencanaan  yang  matang,  tapi  juga  dengan  melewati  beberapa  tahap  seperti, pengorganisasian, pelaksanaan, dan pengawasan yang baik dan terkendali.

## Ukuran Perusahaan
Menurut (Darmadi, 2013) terdapat dua cara dalam perhitungan nilai kekayaan suatu perusahaan, yaitu dengan cara melihat  total  aktiva  dan  total  nilai  perusahaan.Ukuran  perusahaan  merupakan  suatu  pengukuran  yang dikelompokkan  berdasarkan  besar  kecilnya  perusahaan  dan  dapat  menggambarkan  kegiatan  operasional perusahaan dan pendapatan yang di peroleh perusahaan (Ardyansyah, 2014).

## Hutang Perusahaan
Hutang adalah semua kewajiban keuangan perusahaan kepada pihak lain yang belum terpenuhi dimana hutang ini merupakan sumber pembiayaan eksternal yang digunakan oleh perusahaan untuk membiayai kebutuhan dananya (Munawir, dalam Rahmawati, 2012).

## Return On Assets Perusahaan
Manfaat Return On Assets antara lain untuk menganalisis kemampuan menghasilkan laba, untuk menggambarkan kriteria yang sangat di perlukan dalam menilai kesuksesan suatu perusahaan, merupakan suatu alat untuk membuat proyeksi laba perusahaan dan merupakan suatu alat pengendalian bagi manajemen.

## Intensitas Persediaan
Intensitas persediaan merupakan bagian dari aktivitas investasi yang dilakukan perusahaan yang dikaitkan dengan investasi  dalam  bentuk  persediaan  (Ardyansah,  2014).  Intensitas  persediaan  menggambarkan  investasi  modal perusahaan terhadap persediaan perusahaan.

## Intensitas Aset Tetap
Intensitas  aset  tetap  merupakan  rasio  yang  menandakan  intensitas  kepemilikan  aset  tetap  suatu  perusahaan dibandingkan dengan total aset. Kepemilikan aset tetap yang tinggi akan menghasilkan beban depresiasi atas aset yang besar pula, sehingga laba perusahaan akan berkurang akibat adanya jumlah aset tetap yang besar.

## Fasilitas Perpajakan
Fasilitas  perpajakan  yang  tercantum  dalam  Undang-Undang  No.  7  Tahun  2021  tentang Harmonisasi  Peraturan Perpajakan  menyatakan  bahwa  perusahaan  dengan  kriteria  tertentu  akan  mendapatkan  fasilitas  dalam  bentuk penurunan  tarif  sebesar  20%.  Dengan  adanya  fasilitas  penurunan  tarif  pajak  sebesar  2%  dari  yang  seharusnya tertuang  dalam peraturan  pemerintan  pengganti  undang-uang  senilai  22%.  Hal  ini  akan mengakibatkan  adanya penurunan beban pajak terutang yang dibayarkan oleh perusahaan. Untuk melihat adanya perbedaan tarif dasar pengenaan  pajak  pada  tiap  perusahaan,  maka  perlu  memisahkan  perusahaan  yang  mendapat  fasilitas  dan  yang tidak mendapat fasilitas tarif pajak 20%.

## Komisaris Independen
Komisaris  independen merupakan  anggota  dewan komisaris  yang  berasal dari  luar manajemen  perusahaan  dan bukan merupakan pegawai perusahaan tersebut tetapi berurusan langsung dengan organisasi dalam perusahaan. Dalam peraturan Bursa Efek Indonesia (BEI) Nomor Kep-305/BEJ/07-2004 di jelaskan bahwa suatu perusahaan harus memiliki komisaris independen sekurang-kurangnya 30% (tiga puluh perseratus) dari jajaran anggota Dewan Komisaris.

## Perumusan Hipotesis Pengaruh Ukuran Perusahaan terhadap Manajemen Pajak
(Darmadi,  2013)  berpendapat  bahwa  perusahaan  berskala  kecil  tidak  dapat  optimal  dalam  manajemen  pajak dikarenakan kekurangan ahli dalam perpajakan.Ketika kegiatan manajemen pajak perusahaan tidak optimal akan menyebabkan hilangnya kesempatan perusahaan untuk mendapat tax incentive yang dapat mengurangi pajak yang dibebankan kepada perusahaan.
Hasil penelitian yang dilakukan oleh (Ardyansah, 2014) menyatakan bahwa ukuran perusahaan memiliki pengaruh terhadap  tarif  pajak  efektif  dengan  arah  negatif.  Dan  pada  penelitian  yang  dilakukan  oleh  (Darmadi,  2013) menyatakan  bahwa  ukuran  perusahaan  memiliki  pengaruh  terhadap  tarif  pajak  efektif  dengan  arah  positif.
Sedangkan  pada  penelitian  yang  dilakukan  (Rahmawati  ,  2017)  ukuran  perusahaan  tidak  memiliki  pengaruh terhadap tarif pajak efektif dengan arah positif.
H 1 : Ukuran Perusahaan memiliki pengaruh positif terhadap Manajemen Pajak

## Pengaruh Hutang Perusahaan terhadap Manajemen Pajak
Ketika perusahaan menggunakan utang dalam pendanaannya, maka akan ada biaya bunga utang yang akan timbul. Biaya  hutang  yang  timbul  karena  adanya  hutang  dapat  menjadi  faktor  pengurang  pajak.  Hasil  penelitian  yang dilakukan oleh (Imelia, 2015) menunjukkan bahwa semakin besar utang perusahaan, besarnya pajak yang dibayar akan semakin rendah artinya berbengaruh terhadap manajemen pajak. Sedangkan pada penelitian yang dilakukan oleh (Darmadi, 2013) menyatakan bahwa hutang perusahaan tidak memiliki pengaruh terhadap tarif pajak efektif. H 2 : Hutang Perusahaan memiliki pengaruh positif terhadap Manajemen Pajak

## Pengaruh Return On Assets terhadap Manajemen Pajak
Ketika  laba  yang  diperoleh  membesar,  maka  secara  otomatis  jumlah  pajak  penghasilan  akan  meningkat  sesuai dengan peningkatan laba perusahaan. Perusahaan dengan tingkat profitabilitas yang tinggi dapat membayar pajak lebih tinggi dari perusahaan yang memiliki profitabilitas yang rendah.
Hasil  penelitian  yang  dilakukan  oleh  (Afifah,  2020)  dan  (Henny  &  Febrianti,  2016)  menyatakan  bahwa Profitabilitas  perusahaan  memiliki  pengaruh  terhadap  tarif  pajak  efektif.  Sedangkan  Pada  penelitian  yang dilakukan oleh dan (Imelia, 2015) menyatakan bahwa profitabilitas tidak memiliki pengaruh terhadap tarif pajak efektif.
H 3 : Return On Assets memiliki pengaruh positif terhadap Manajemen Pajak

## Pengaruh Intensitas Persediaan terhadap Manajemen Pajak
Intensitas  persediaan  merupakan  gambaran  bagaimana  perusahaan  menginvestasikan  kekayaannya  pada persediaan.  Besarnya  Intensitas  persediaan  dapat  menimbulkan  biaya  tambahan  antara  lain  adanya  biaya penyimpanan dan biaya yang timbul akibat adanya kerusakan barang (Herjanto, 2007).
Hasil penelitian yang dilakukan oleh (Darmadi, 2013) menyatakan bahwa intensitas persediaan memiliki pengaruh terhadap  tarif  pajak  efektif.Sedangkan  pada  penelitian  yang  dilakukan  oleh  (Amelia,  2015)menyatakan  bahwa intensitas persediaan tidak memiliki pengaruh terhadap tarif pajak efektif.
H 4 : Intensitas Persediaan memiliki pengaruh negatif terhadap Manajemen Pajak

## Pengaruh Intensitas Aset Tetap terhadap Manajemen Pajak
Intensitas aset tetap perusahaan menggambarkan banyaknya investasi perusahaan terhadap aset tetap perusahaan. Intensitas aset tetap perusahaan dapat mengurangi pajak karena adanya depresiasi yang melekat dalam aset tetap. Hasil penelitian yang dilakukan oleh (Amelia, 2015) menyatakan bahwa Intensitas aset tetap memiliki pengaruh terhadap tarif pajak efektif dengan arah negatif. Sedangkan penelitian yang dilakukan oleh  (Mutia Dianti Afifah &  Mhd  Hasymi,  2020)  menyatakan  bahwa  bahwa  Intensitas  aset  tetap  memiliki  pengaruh  terhadap  tarif  pajak efektif dengan arah positif.
H5 : Intensitas Aset Tetap memiliki pengaruh negatif terhadap Manajemen Pajak

## Pengaruh Fasilitas Perpajakan terhadap Manajemen Pajak
Semakin  kecil  tarif  pajak  yang  dibebankan  kepada  perusahan,  maka  perusahaan  tersebut  akan  semakin  patuh terhadap  peraturan  perpajakan.  Pemerintah  sebagai  aparatur  negara  memberikan  beberapa  fasilitas  perpajakan kepada perusahaan dengan tujuan agar perusahaan tersebut semakin patuh dalam memenuhi kewajiban perpajakan. Hasil  penelitian  yang  dilakukan  oleh  (Henny  &  Febrianti,  2016)  menyatakan  bahwa  fasilitas  perpajakan berpengaruh signifikan terhadap effective tax rate (ETR). Namun berbeda dengan penelitian yang dilakukan oleh Darmadi (2013) yang menyatakan fasilitas perpajakan tidak berpengaruh terhadap manajemen pajak. H6 : Fasilitas Perpajakan memiliki pengaruh Positif  terhadap Manajemen Pajak

## Pengaruh Komisaris Independen terhadap Manajemen Pajak
Komisaris independen melakukan pengarahan dan pengawasan agar tidak terjadi asimetri informasi yang sering terjadi antara pemilik perusahaan (prinsipal) dan manajemen perusahaan (agen). Komisaris independen menjadi penengah  antara  manajemen  perusahaan  dan  pemilik  perusahaan  dalam  mengambil  kebijakan  agar  tidak melanggar hukum termasuk penentuan strategi yang terkait dengan pajak.
H7 : Komisaris Independen memiliki pengaruh Positif  terhadap Manajemen Pajak

## Kerangka Pemikiran
Berdasarkan  teori  dan  penelitian  terdahulu  maka,  dalam  penelitian  ini  akan  dilakukan  penelitian  lebih  lanjut mengenai  Ukuran  perusahaan,  Hutang  Perusahaan  ,  Profitabilitas  Perusahaan,  Intensitas  Persediaan,  Intensitas
Persediaan , Intensitas Aset Tetap, Fasilitas Perpajakan , dan Komisaris Independen terhadap Manajemen Pajak. Berdasarkan  latar  belakang,  tinjauan  pustaka,  penelitian  terdahulu  dan  perumusan  hipotesis,  maka  kerangka pemikiran sebagai berikut:
Sumber : Jurnal Penelitian Yang Dikembangkan Gambar 1. Kerangka Pemikiran

## METODE PENELITIAN Tempat dan Waktu Penelitian
Penelitian ini dilakukan dengan mengambil data perusahaan LQ45 yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia (BEI) melalui www.idx.co.id. Penelitian ini mulai dilakukan pada bulan  September 2021 sampai dengan Januari 2022.

## Populasi dan Sampel
Populasi yang akan digunakan pada penelitian ini adalah seluruh perusahaan LQ45 yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia  (BEI)  periode  mulai  dari  bulan  Februari  2015-2019  Juli  yang  diperoleh  dari  www.idx.co.id,  yaitu berjumlah  63  perusahaan.  Teknik  pengambilan  sampel  yang  digunakan  dalam  penelitian  ini adalah  purposive sampling . Adapun kriteria pemilihan sampel sebagai berikut :

## Tabel 1. Kriteria Pemilihan Sampel
No Kategori Jumlah Perusahaan 1 Perusaan LQ45 selama tahun pengamatan periode 2015 – 2019 63 2 Perusahaan LQ45 yang tidak mengalami Delisting selama tahun pengamatan periode 2015 – 2019 27 3 Perusahaan yang memiliki aset berupa Persediaan 22 Total Sampel 22 Sumber : Data Olahan

## Operasional Variabel Penelitian
Dalam penelitian ini, variabel bebas dan variabel terikat yang akan digunakan terdiri dari :
Ukuran Perusahaan (X 1 ) Indikator untuk Ukuran Perusahaan dalam penelitian ini sebagai berikut :
Ln Total Aset
Hutang Perusahan (X 2 ) Indikator untuk Hutang Perusahaan dalam penelitian ini sebagai berikut :
𝑇𝑜𝑡𝑎𝑙 𝐻𝑢𝑡𝑎𝑛𝑔 𝑇𝑜𝑡𝑎𝑙 𝐴𝑠𝑒𝑡
Ukuran Perusahaan (X 1 ) Hutang Perusahaan (X 2 ) Return on Assets
(X 3 ) Intensitas Persediaan (X 4 ) Intensitas Aset Tetap
(X 5 ) Fasilitas Perpajakan
(X 6 ) Komisaris Independen
(X 7 )
Manajemen Pajak
(Y)
Return On Assets (X 3 )
Indikator untuk Profitabilitas Perusahaan dalam penelitian ini sebagai berikut : 𝐿𝑎𝑏𝑎 𝐵𝑒𝑟𝑠𝑖ℎ
𝑇𝑜𝑡𝑎𝑙 𝐴𝑠𝑒𝑡
Intensitas Persediaan (X 4 )
Indikator untuk Intensitas Persediaan dalam penelitian ini sebagai berikut : 𝑇𝑜𝑡𝑎𝑙 𝑃𝑒𝑟𝑠𝑒𝑑𝑖𝑎𝑎𝑛
𝑇𝑜𝑡𝑎𝑙 𝐴𝑠𝑒𝑡
Intensitas Aset Tetap (X 5 )
Indikator untuk Intensitas Aset Tetap dalam penelitian ini sebagai berikut : 𝑇𝑜𝑡𝑎𝑙 𝐴𝑠𝑒𝑡 𝑇𝑒𝑡𝑎𝑝
𝑇𝑜𝑡𝑎𝑙 𝐴𝑠𝑒𝑡
Fasilitas Perpajakan (X 6 ) Indikator untuk Fasilitas Perpajakan dalam penelitian ini sebagai berikut :
- Perusahaan yang mengalami penurunan tarif  pajak 20% = 1
- Perusahaan yang mengalami penurunan tarif  pajak diatas 20% = 0
-
Komisaris Independen (X 7 ) Indikator untuk Komisaris Independen dalam penelitian ini sebagai berikut : 𝐽𝑢𝑚𝑙𝑎ℎ 𝐾𝑜𝑚𝑖𝑠𝑎𝑟𝑖𝑠 𝐼𝑛𝑑𝑒𝑝𝑒𝑛𝑑𝑒𝑛
𝐽𝑢𝑚𝑙𝑎ℎ 𝐷𝑒𝑤𝑎𝑛 𝐾𝑜𝑚𝑖𝑠𝑎𝑟𝑖𝑠
Manajemen Pajak (Y 1 ) Indikator untuk Manajemen Pajak dalam penelitian ini sebagai berikut : 𝐵𝑒𝑏𝑎𝑛 𝑃𝑎𝑗𝑎𝑘 𝑃𝑒𝑛𝑔ℎ𝑎𝑠𝑖𝑙𝑎𝑛

## 𝐿𝑎𝑏𝑎 𝑆𝑒𝑏𝑒𝑙𝑢𝑚 𝑃𝑎𝑗𝑎𝑘

## Metode Analisis
Metode  analisis  data  merupakan  suatu  metode  yang  digunakan  untuk  memproses  variabel-variabel  yang  ada sehingga menghasilkan suatu hasil penelitian yang berguna dan memperoleh suatu kesimpulan.

## Uji Statistik Deskriptif
S tatistik deskriptif memberikan gambaran atau deskripsi suata data yang dilihat dari nilai minimum ( min ), nilai maksimum ( max ), nilai rata-rata ( mean ), dan standar deviasi mengenai variabel independen dan dependen yang dijabarkan dalam bentuk statistic (Ghozali, 2016).

## Uji Asumsi Klasik Uji
Asumsi klasik digunakan untuk menguji apakah data yang telah dikumpulkan oleh peneliti memiliki kualitas yang baik. Uji asumsi klasik yang digunakan dalam penelitian ini adalah uji normalitas data, uji multikolinearitas, uji autokorelasi, uji heteroskedastisitas. Jika data yang telah dikumpulkan sudah memenuhi seluruh kriteria asumsi klasik, maka data yang ada termasuk dalam kategori data yang baik (Ghozali, 2016).

## Uji Normalitas
Uji  normalitas  digunakan  untuk  mengetahui  apakah  dalam  model  regresi,  variable  independen  dan  variabel dependen  keduanya  memiliki  distribusi  normal  atau  tidak.  Model  regresi  yang  baik  adalah  memiliki  distribusi normal  atau  mendekati  normal.  Seperti  diketahui  bahwa  uji t mengasumsikan  bahwa  nilai  residual  mengikuti distribusi normal. Kalau asumsi ini dilanggar maka uji statistik menjadi tidak valid untuk jumlah sampel kecil. Pengujian normalitas data dilakukan dengan menggunakan metode analisis P-P plot.

## Uji Multikolonearitas
Uji  multikolonieritas  bertujuan  untuk  menguji  apakah  model  regresi  ditemukan  adanya  korelasi  antar  variabel bebas (independen). Model regresi yang baik seharusnya tidak terjadi korelasi di antara variabel independen. Salah satu untuk mengetahui ada/tidaknya multikolinearitas ini adalah dengan menggunakan Variance Inflation Factor (VIF) dan Tolerance. Nilai tolerance yang  rendah  sama  dengan  nilai  VIF  tinggi  (karena VIF=1/Tolerance ) (Ghozali, 2016). Kriteria pengambilan keputusan dengan nilai tolerance dan VIF adalah jika nilai tolerance kecil dari 0,10 atau nilai VIF besar dari 10, berarti terjadi multikolonieritas. Begitu juga sebaliknya.

## Uji Heteroskedastisitas
Uji heteroskedastisitas bertujuan menguji apakah dalam model regresi terjadi ketidaksamaan variance dari residual suatu pengamatan ke pengamatan yang lain. Jika variance dari residual satu pengamatan ke pengamatan lain tetap,
maka disebut homoskedastisitas dan jika berbeda disebut heteroskedastisitas. Model regresi yang baik adalah yang homoskedastisitas atau tidak terjadi heteroskedastisitas (Ghozali, 2016).

## Uji Autokorelasi
Uji  autokorelasi  bertujuan  untuk  mengetahui  ada  tidaknya  korelasi  antara  variable  pengganggu  pada  periode tertentu dengan variabel pengganggu periode sebelumnya. Untuk mengetahui apakah terjadi autokorelasi dalam suatu  model  regresi  maka  dalam  penelitian  ini  digunakan run  test. Dasar  pengambilan  keputusan  uji  statistic dengan Run test adalah Jika nilai Asymp. Sig (2-tailed) kurang dari 0,05, maka H0 ditolak dan H 1 diterima. Hal ini berarti data residual terjadi secara tidak random (sistematis). Seddangkan Jika nilai Asymp. Sig (2-tailed) lebih dari 0,05, maka H0 diterima dan H 1 ditolak. Hal ini berarti data residual terjadi secara random (acak).
Ghozali  (2018)  menjelaskan  bahwa  uji  t  menggambarkan  tentang  seberapa  jauh  pengaruh  yang  di timbulkan  antara  satu  variabel  independen  yang  terdiri  Ukuran  Perusahaan,  Hutang  Perusahaan,  Profitabilitas Perusahaan, Intensitas Persediaan, Intensitas Aset Tetap, Fasilitas Perpajakan, dan Komisaris Independen dalam menerangkan variabel dependen nya. Dasar pengambilan keputusan uji hipotesis adalah sebagai berikut : H 1 ditolak, yaitu apabila nilai signifikan t > 0,05 atau bila nilai lebih dari nilai a 0,05 berarti variabel independen secara individual tidak berpengaruh terhadap variabel dependen.
H 1 diterima, yaitu apabila nilai signifikan t < 0,05 atau bila nilai signifikansi kurang dari atau sama dengan nilai a 0,05 berarti variable independen secara individual berpengaruh terhadap variabel dependen.

## HASIL PENELITIAN DAN PEMBAHASAN
Uji Analisis Deskriptif Tabel 2. Deskriptif
N Minimum Maximum Mean Std. Deviation Ukuran Perusahaan 110 23,734 34,32 29,55781 1,891465 Return On Assets 110 ,135 489,959 6,23740 47,693600 Profitabilitas Perusahaan 110 0,00000315 429,043 5,04055 41,466385 Intensitas Persediaan 110 0,00042245 197,881 2,72719 20,135538 Intensitas Aset Tetap 110 0,00031661 664,236 9,19303 68,763893 Fasilitas Perpajakan 110 1 1 ,22727 ,420988 Komisaris Independen 110 ,167 ,833 ,41105 ,122807 Manajemen Pajak 110 ,005 1 ,27252 ,181313
Sumber :  Data Olahan

## Ukuran Perusahaan
Nilai  minimun  variabel  Ukuran  Perusahaan dari  110  perusahaan  LQ45  yang  terdaftar  di  Bursa  Efek  Indonesia periode 2015-2019 adalah sebesar 23,734 yang diperoleh dari perusahaan Adaro Energi TBK (ADRO) pada tahun 2017. Adapun nilai maksimum adalah sebesar 34,32 diperoleh dari perusahaan Bumi Serpong Tbk (BSDE) pada tahun 2015. Nilai rata-rata yang diperoleh dari variabel ini adalah 29,55781 dengan nilai standar deviasi sebesar 1,891465.

## Hutang Perusahaan
Nilai  minimun  variabel  Hutang  Perusahaan dari  110  perusahaan  LQ45  yang  terdaftar di  Bursa  Efek  Indonesia periode 2015-2019 adalah sebesar 0,135 yang diperoleh dari perusahaan Indocement Tunggal Prakasa Tbk (INTP) pada tahun 2017. Adapun nilai maksimum adalah sebesar 489,959 diperoleh dari perusahaan AKR Corporindo Tbk (AKRA) pada tahun 2016. Nilai rata-rata yang diperoleh dari variabel ini adalah 6,23740 dengan nilai standar deviasi sebesar 47,693600.

## Return On Assets
Nilai minimun variabel Return On Assets (Profitabilitas) Perusahaan dari 110 perusahaan LQ45 yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia periode 2015-2019 adalah sebesar 0,00000315 yang diperoleh dari perusahaan Adaro Energi TBK (PGAS) pada tahun 2018. Adapun nilai maksimum adalah sebesar 429,043 diperoleh dari perusahaan Surya Citra Media Tbk (SCMA) pada tahun 2015. Nilai rata-rata yang diperoleh dari variabel ini adalah 5,04055 dengan nilai standar deviasi sebesar 41,466385.

## Intensitas Persediaan
Nilai minimun variabel Intensitas Persediaan dari 110 perusahaan LQ45 yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia
periode  2015-2019  adalah  sebesar  0,00042245  yang  diperoleh  dari  perusahaan  Semen  Gresik  (Persero)  Tbk (SMGR)  pada  tahun  2015.  Adapun  nilai  maksimum  adalah  sebesar  197,881  diperoleh  dari  perusahaan  AKR Corporindo Tbk (AKRA) pada tahun 2016. Nilai rata-rata yang diperoleh dari variabel ini adalah 2,72719 dengan nilai standar deviasi sebesar 20,135538.

## Intensitas Aset Tetap
Nilai minimun variabel Intensitas Aset Tetap dari 110 perusahaan LQ45 yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia periode 2015-2019 adalah sebesar 0,00031661 yang diperoleh dari perusahaan Gudang Garam Tbk (GGRM) pada tahun 2015. Adapun nilai maksimum adalah sebesar 664,236  diperoleh dari perusahaan Semen Gresik (Persero) Tbk (SMGR) pada tahun 2017. Nilai rata-rata yang diperoleh dari variabel ini adalah 9,19303 dengan nilai standar deviasi sebesar 68,763893.

## Komisaris Independen
Nilai minimun variabel Komisaris Independen dari 110 perusahaan LQ45 yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia periode 2015-2019 adalah sebesar 0,167 yang diperoleh dari perusahaan Adhi Karya (Persero) Tbk (ADHI) pada tahun  2017.  Adapun  nilai  maksimum  adalah  sebesar  0,833  diperoleh  dari  perusahaan Unilever  Indonesia  Tbk (UNVR)  pada  tahun  2018.  Nilai rata-rata yang diperoleh dari variabel  ini  adalah  0,41105  dengan  nilai  standar deviasi sebesar 0,122807.

## Manajemen Pajak
Nilai  minimun  variabel  Manajemen  Pajak dari  110  perusahaan  LQ45  yang  terdaftar  di  Bursa  Efek  Indonesia periode 2015-2019 adalah sebesar 0,005 yang diperoleh dari perusahaan Bumi Serpong Tbk (BSDE) pada tahun 2015.  Adapun  nilai  maksimum  adalah  sebesar  1  diperoleh  dari  perusahaan  Tambang  Batubara  Bukit  Asam (Persero)  Tbk.  (PTBA)  pada tahun  2019. Nilai rata-rata yang diperoleh dari variabel  ini  adalah  0,27252  dengan nilai standar deviasi sebesar 0,181313.
Uji Asumsi Klasik Uji Normalitas
Sumber : Data Olahan SPSS Gambar 2. Probability Plot
Tabel 3. One-Sample Kolmogorov-Smirnov Test
Unstandardized Predicted Value N 110 Normal Parameters a,b Mean ,2725182 Std. Deviation ,10376577 Most Extreme Differences Absolute ,250 Positive ,154 Negative -,250 Kolmogorov-Smirnov Z 2,627 Asymp. Sig. (2-tailed) ,000
Sumber: Data Olahan Smart PLS
Berdasarkan dari gambar 2 dan gambar 3  dapat disimpulkan bahwa data tidak berdistribusi dengan normal karena data nilai signifikan kecil dari 0,05 dan data menyebar jauh dari garis diagonal dan atau tidak mengikuti arah garis diagonal atau grafik histogram.Maka dari itu penlitian dilanjutkan dengan program Smart PLS.
Uji Multikolinearitas Tabel 4. Hasil Uji Multikolinearitas (Inner VIF Values)
VARIABEL VIF KETERANGAN Ukuran Perusahaan (X1) 1.052 Tidak terjadi multikolinearitas Hutang Perusahaan (X2) 8776.121 Terjadi multikolinearitas Return On Assets (X3) 407.983 Terjadi multikolinearitas Intesitas Persediaan (X4) 113447.32 Terjadi multikolinearitas Intensitas Aset Tetap (X5) 1.039 Tidak terjadi multikolinearitas Fasilitas Perpajakan (X6) 1.044 Tidak terjadi multikolinearitas Komisaris Independen (X7) 1.024 Tidak terjadi multikolinearitas
Sumber: Data Olahan Smart PLS
Dari  tabel  diatas  terlihat  bahwa  variabel  Ukuran  Perusahaan,  Profitabilitas  Perusahaan,  Fasilitas Perpajakan, dan Komisaris Independen memiliki nilai VIF < 10, sehingga dapat dikatakan bahwa keempat variabel tersebut terbebas dari gejala mulitkolinearitas.
Tabel 5. Hasil Uji Ulang Mulitkolinearitas (Inner VIF Values)
VARIABEL VIF KETERANGAN Ukuran Perusahaan (X1) 1.052 Tidak terjadi multikolinearitas Intensitas Aset Tetap (X2) 1.039 Tidak terjadi multikolinearitas Fasilitas Perpajakan (X3) 1.044 Tidak terjadi multikolinearitas Komisaris Independen (X4) 1.024 Tidak terjadi multikolinearitas
Sumber: Data Olahan Smart PLS
Berdasarkan  diatas  dapat  disimpulkan  bahwa  variabel  Ukuran  Perusahaan,  Profitabilitas  Perusahaan, Fasilitas Perpajakan, dan Komisaris Independen memiliki nilai VIF < 10, sehingga dapat dikatakan bahwa keempat variabel tersebut terbebas dari gejala mulitkolinearitas.

## Uji Koefisien Determinasi (R 2)
Tabel 6. Hasil Uji Koefisien Determinasi (R Square Adjusted)
R Square Adjusted Pertumbuhan Manajemen Pajak (Y1) 0.300
Sumber: Data Olahan Smart PLS
Dari tabel diatas dapat terlihat bahwa nilai R Square Adjusted sebesar 0.300 atau  sebesar 30% , sehingga dapat diartikan bahwa kemampuan variabel independen (Ukuran Perusahaan, Profitabilitas Perusahaan, Fasilitas Perpajakan, dan Komisaris Independen) menerangkan variabel dependen (Manajemen Pajak) adalah sebesar 30 %, sedangkan sisanya 70% dijelaskan oleh variabel lain yang tidak diteliti dalam penelitian ini.
Analisis Jalur (Path Analysis)
Tabel 7. Hasil Pengujian Original Sample
Variabel Original Sample (O) Ukuran Perusahaan (X1) -> Manajemen Pajak (Y1) -0,083 Intensitas Aset Tetap (X2) -> Manajemen Pajak (Y1) -0,047 Fasilitas Perpajakan (X3) -> Manajemen Pajak (Y1) -0,561 Komisaris Independen (X4) -> Manajemen Pajak (Y1) -0,179
Sumber: Data Olahan Smart PLS
Dari tabel diatas dapat terlihat bahwa Ukuran Perusahaan,Profitabilitas Perusahaan, Fasilitas Perpajakan, dan Komisaris Independen mempunyai pengaruh terhadap Manajemen Pajak dengan arah Negatif. Berdasarkan data tersebut maka di dapat persamaan sebagai berikut :
Y 1 =  -0,083X1 – 0,047X2 – 0,561X3 – 0,179X4
Pengujian Hipotesis Tabel 8. Uji Hipotesis Variabel T tabel T hitung Sig Kesimpulan Ukuran Perusahaan (X1) -> Manajemen Pajak (Y1) 1,65950 1.335 0.183 Tidak Signifikan Intensitas Aset Tetap (X2) -> Manajemen Pajak (Y1) 1,65950 1.066 0.287 Tidak Signifikan Fasilitas Perpajakan (X3) -> Manajemen Pajak (Y1) 1,65950 8.884 0.000 Signifikan Komisaris Independen (X4) -> Manajemen Pajak (Y1) 1,65950 2.474 0.014 Signifikan
Sumber: Data Olahan Smart PLS

## Pengaruh Ukuran Perusahaan terhadap Manajemen Pajak
Berdasarkan data yang terdapat pada tabel 8 diketahui bahwa variabel Ukuran Perusahaan memiliki Jika t hitung < t tabel dan sig > alpha ( 1,335 < 1,65950 dan 0,183 > 0,05 ) maka dapat disimpulkan bahwa Ho ditolak dan Ha diterima.  Kesimpulan  hasil  pengujian  adalah  bahwa  Ukuran  Perusahaan  tidak  berpengaruh  signifikan  terhadap Manajemen Pajak.

## Pengaruh Intensitas Aset Tetap terhadap Manajemen Pajak
Berdasarkan data yang terdapat pada tabel 8 diketahui bahwa variabel Ukuran Perusahaan memiliki Jika t hitung < t tabel dan sig > alpha ( 1,066 < 1,65950 dan 0,287 > 0,05 ) maka dapat disimpulkan bahwa Ho ditolak dan Ha diterima.  Kesimpulan  hasil  pengujian  adalah  bahwa  Profitabilitas  Perusahaan  tidak  berpengaruh  signifikan terhadap Manajemen Pajak.

## Pengaruh Fasilitas Perpajakan terhadap Manajemen Pajak
Berdasarkan data yang terdapat pada tabel 8 diketahui bahwa variabel Ukuran Perusahaan memiliki Jika t hitung > t tabel dan sig < alpha ( 8,884 > 1,65950 dan 0,000 < 0,05 ) maka dapat disimpulkan bahwa Ho diterima dan Ha ditolak.  Kesimpulan  hasil  pengujian  adalah  bahwa  Fasilitas  Perpajakan  berpengaruh  signifikan  terhadap Manajemen Pajak.

## Pengaruh Komisaris Independen terhadap Manajemen Pajak
Berdasarkan data yang terdapat pada tabel 8 diketahui bahwa variabel Ukuran Perusahaan memiliki Jika t hitung > t tabel dan sig < alpha ( 2,474 > 1,65950 dan 0,014 < 0,05 ) maka dapat disimpulkan bahwa Ho diterima dan Ha ditolak.  Kesimpulan  hasil  pengujian  adalah  bahwa  Komisaris  Independen  berpengaruh  signifikan  terhadap Manajemen Pajak.

## Hasil dan Pembahasan Pengaruh Ukuran Perusahaan terhadap Manajemen Pajak
Ukuran Perusahaan dapat diperoleh dengan mencari Logaritma natural aset tetap.Berdasarkan pengujian yang telah dilakukan dapat disimpulkan bahwa Ukuran Perusahaan tidak berpengaruh signifikan terhadap Manajemen Pajak. Hal ini disebabkan oleh Ukuran dari suatu perusahaan merupakan indikator yang dapat menunjukan karakteristik perusahaan dimana terdapat indikator yang dapat menentukan ukuran (besar kecilnya) perusahaan, yaitu jumlah modal  yang  dimiliki,  jumlah  karyawan  yang  dimiliki  untuk  melakukan  operasi  perusahaan,  total  penjualan perusahaan,  jumlah  aktiva  yang  dimiliki  perusahaan  dan  jumlah  saham  yang  beredar.  Jika  ukuran  perusahaan dinyatakan  dengan  total  aset  maka  semakin  besar  total  aset  perusahaan  maka  akan  semakin  besar  pula  ukuran perusahaan tersebut. Perusahaan yang termasuk dalam skala perusahaan besar akan mempunyai sumber daya yang berlimpah  yang  dapat  digunakan  untuk  tujuan-tujuan  tertentu.  Sehingga  perusahaan  besar  sudah  pasti  akan mendapat perhatian besar dari pemerintah terkait dengan laba yang diperoleh. Laba yang besar dari perusahaan besar  akan  menjadi  perhatian  fiskus  atau  pelayanan  pajak  tertentu    untuk  dikenai  pajak  sesuai  dengan  aturan perundang-undangan yang berlaku.
Hasil penelitian sesuai dan sejalan dengan penelitian yang dilakukan oleh (Rahmawati , 2017) ukuran perusahaan tidak memiliki pengaruh terhadap tarif pajak efektif dengan arah positif. . Hasil penelitian ini tidak sejalan  dengan  hasil  penelitian  yang  dilakukan  oleh  (Ardyansah,  2014)  menyatakan  bahwa  ukuran  perusahaan memiliki  pengaruh  terhadap  tarif  pajak  efektif  dengan  arah  negatif.  Hasi  pada  penelitian  yang  dilakukan  oleh (Darmadi, 2013)  menyatakan bahwa  ukuran  perusahaan memiliki  pengaruh  terhadap  tarif  pajak  efektif dengan arah positif.

## Pengaruh Intensitas Aset Tetap terhadap Manajemen Pajak
Intensitas  Aset  Tetap dapat  diperoleh  dengan  perbandingan  antara  total  Intensitas  Aset  Tetap  dan  total  aset. Berdasarkan pengujian yang telah dilakukan dapat  disimpulkan bahwa Intensitas Aset Tetap tidak berpengaruh signifikan terhadap Manajemen Pajak. Hal ini disebabkan oleh Intensitas aset tetap perusahaan menggambarkan banyaknya investasi perusahaan terhadap aset tetap perusahaan. Intensitas aset tetap perusahaan dapat mengurangi
pajak karena adanya depresiasi yang melekat dalam aset tetap mengindikasikan bahwa peran intensitas aset tetap perusahaan tidak memiliki pengaruh terhadap manajemen pajak perusahaan (Mutia Dianti Afifah & Mhd Hasymi, 2020). Manajer akan menginvestasikan dana menganggur perusahaan untuk berinvestasi dalam aset tetap, dengan tujuan untuk mendapatkan keuntungan berupa depresiasi yang dapat digunakan sebagai pengurang pajak (Darmadi &  Zulaikha,  2013).  (Rodriguez  &  Arias  ,2012)  menyebutkan  bahwa  aktiva  tetap  yang  dimiliki  perusahaan memungkinkan perusahaan untuk memotong pajak akibat depresiasi dari aktiva tetap setiap tahunnya.

## Pengaruh Fasilitas Perpajakan terhadap Manajemen Pajak
Fasilitas  Perpajakan  dapat  diperoleh  dengan  ketentuan  memberikan  nilai  1  untuk  perusahaan  yang  fasilitas pajaknya dibawah 20% dan nilai 0 untuk perusahaan yang fasilitas pajaknya diatas 20%. Berdasarkan pengujian yang telah dilakukan dapat disimpulkan bahwa Fasilitas Perpajakan berpengaruh signifikan terhadap Manajemen Pajak. Hal ini disebabkan semakin kecil tarif pajak yang dibebankan kepada perusahaan,maka perusahaan akan semakin  patuh  terhadap  peraturan  perpajakan.  Ketika  jumlah  pajak  yang  dibayarkan  perusahaan  tidak  lagi memberatkan perusahaan, maka perusahaan tidak perlu lagi melakukan manajemen pajak untuk menekan beban pajaknya.  Pada  perusahaan  yang  dikenakan  tarif  pajak  yang  rendah  akan  cenderung  menjaga  agar  perusahaan menaati peraturan perpajakan sehingga tidak dikenai sanksi terkait dengan pelanggaran peraturan perpajakan yang dapat merugikan perusahaan.
Hasil penelitian ini sesuai dan sejalan dengan penelitian yang dilakukan oleh (Henny & Febrianti, 2016) menyatakan bahwa fasilitas perpajakan berpengaruh signifikan terhadap effective tax rate (ETR). Hasil penelitian tidak sejalan dengan penelitian yang dilakukan oleh Darmadi (2013) yang menyatakan fasilitas perpajakan tidak berpengaruh terhadap manajemen pajak.

## Pengaruh Komisaris Independen terhadap Manajemen Pajak
Komisaris  Independen dapat  diperoleh  dengan  perbandingan  antara  jumlah  komisaris  Independen  dan  jumlah dewan komisaris . Berdasarkan pengujian yang telah dilakukan dapat disimpulkan bahwa Komisaris Independen berpengaruh  signifikan  terhadap  Manajemen  Pajak.  Hal  ini  disebabkan  oleh  tugas  komisaris  independen  yaitu melakukan pengarahan dan pengawasan agar tidak terjadi asimetri informasi antara pemilik perusahaan (prinsipal) dan manajemen perusahaan (agen). Komisaris independen dapat menjadi penengah antara manajemen perusahaan dan pemilik perusahaan dalam mengambil kebijakan untuk perusahaan agar tidak melanggar hukum yang berlaku termasuk penentuan strategi perusahaan yang terkait dengan perpajakan.
Hasil  penelitian  ini  sesuai  dan  sejalan  dengan  penelitian  yang  dilakukan  oleh  Hasil  penelitian  yang dilakukan (Imelia, 2015)  menyatakan bahwa komisaris independen berpengaruh signifikan terhadap effective tax rate  (ETR).  Hasil  penelitian  tidak  sejalan  dengan  penelitian  yang  dilakukan  oleh  oleh  (Hesty,  2017  )  yang menyatakan komisaris independen tidak berpengaruh terhadap manajemen pajak.

## PENUTUP
Ukuran Perusahaan  tidak berpengaruh signifikan terhadap pertumbuhan laba pada Perusahaan  LQ45 yang terdaftar di  Bursa  Efek  Indonesia  periode  2015-2019.Intensitas  Aset  Tetap  tidak  berpengaruh  signifikan  terhadap pertumbuhan  laba  pada  Perusahaan  LQ45  yang  terdaftar  di  Bursa  Efek  Indonesia  periode  2015-2019.Fasilitas Perpajakan berpengaruh signifikan terhadap pertumbuhan laba pada Perusahaan  LQ45 yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia  periode  2015-2019.  Komisaris  berpengaruh  signifikan  terhadap  pertumbuhan  laba  pada  Perusahaan LQ45 yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia periode 2015-2019.
Berdasarkan penelitian yang telah dilakukan ini, masih terdapat beberapa keterbatasan, diantaranya pada penelitian  ini,  data  yang  digunakan  tidak  berdistribusi  normal. Sehingga  penelitian  dilanjutkan  dengan menggunakan aplikasi Smart PLS.  Dan  pada  penelitian  ini,  tiga  variabel  independen  yaitu  Hutang  Perusahaan, Intensitas Persediaan, dan Return On Assets terjadi gejala multikolienaritas. Oleh karena itu, variabel tersebut tidak dimasukkan dalam pengolahan data. Diharapkan peneliti selanjutnya dapat menambahkan variabel-variabel lain yang  dapat  membantu  memperkuat  penelitian-penelitian  sebelumnya.  Peneliti  juga  disarankan  agar  dapat memperluas  populasi  dan  sampel  serta  periode  penelitian  yang  akan  diteliti  karena  dapat  mempengaruhi  hasil terhadap model penelitian.

## DAFTAR RUJUKAN
Amelia.Vicky,  (2015).  Pengaruh  Ukuran  Perusahaan,  Leverage,  Profitabilitas,  Intensitas  AsetTetap,  Intensitas Persediaan  dan  Komisaris  Independen  Terhadap  Effective  Tax  Rate  (Studi  Empiris  Pada  Perusahaan Manufaktur yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia Tahun 2010-2014). Skripsi Ardyansah, D. (2014). Pengaruh Size, Leverage, Profitability, Capital Intensity Ratio Dan Komisaris Independen Terhadap Effective Tax Rate (Etr). Diponegoro Journal of Accounting , 3 (2), 371–379.
Batmomolin, S. (2018). Analisis leverage, firm size, intensitas tetap, dan intensitas persediaan terhadap tarif pajak efektif  (Pada  Perusahaan  Kimia  Yang  Terdaftar  Di  Bursa  Efek  Indonesia  Tahun  2012-2017). Jurnal Ilmiah Buletin Ekonomi , 22 (2), 36–42.
Chairil  Anwar  Pohan.  2013.  Manajemen  Perpajakan  Strategi  Perencanaan  dan  Bisnis.  Jakarta:  PT  Gramedia Pustaka Utama.
Chairil Anwar, Pohan. 2015. Manajemen Perpajakan, Edisi 3. Jakarta: Gramedia Pustaka Utama. Darmadi,  Iqbal  Nul  Hakim.  (2013).  Analisis  Faktor  Yang  Mempengaruhi  Pajak  Dengan  Indikator  Tarif  Pajak Efektif (Studi Empiris pada Perusahaan Manufaktur yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia pada Tahun 2011-2012). In E-jurnal Akuntansi Universitas Diponegoro (Vol. 26).
Henny,  &  Febrianti,  M.  (2016).  Faktor-Faktor  Yang  Mempengaruhi  Manajemen  Pajak  Pada  Perusahaan Manufaktur. Jurnal Bisnis Dan Akuntansi , 18 (2), 159–166. Herjanto, Eddy. 2007. Manajemen Operasi. Jakarta. Grasindo. Imelia,  S.,  Zirman,  Z.,  &  Rusli,  R.  (2015).  Analisis  Faktor  Yang  Mempengaruhi  Manajemen  Pajak  Dengan Indikator Tarif Pajak Efektif (Etr) Pada Perusahaan Lq45 Yang Terdaftar Dalam Bursa Efek Indonesia Tahun 2010-2012. Jurnal Online Mahasiswa Fakultas Ekonomi Universitas Riau , 2 (1), 33847. Jailani,  M.  R.,  &  Suryarini,  T.  (2018). Analisis  Ukuran  Perusahaan  dan  Corporate  Governance  terhadap Manajemen Pajak .
Munawir. 2004. Analisa Laporan Keuangan. Analisa Laporan Keuangan. Yogyakarta :Liberty Mutia Dianti Afifah, & Mhd Hasymi. (2020). Pengaruh Profitabilitas, Leverage, Ukuran Perusahaan, Intensitas Aset  Tetap  dan  Fasilitas  Terhadap  Manajemen  Pajak dengan  Indikator  Tarif  Pajak  Efektif. Journal of Accounting Science , 4 (1), 29–42.
Putri,  S.  E.  (2016).  Pengaruh  Ukuran  Perusahaan,  Return  on  Asset  (ROA),  Leverage  Dan  Intensitas  Modal Terhadap Tarif Pajak Efektif. Jurnal Online Mahasiswa (JOM) Fakultas Ekonomi , 3 (1), 1506–1519. Rahmawati, H. (2017). Pengaruh Ukuran Perusahaan, Profitabilitas, Leverage, Fasilitas Perpajakan, dan Komisaris Independen  terhadap  Manajemen  Pajak  pada  Perusahaan  Manufaktur  yang  terdaftar  di  Bursa  Efek Indonesia (BEI) Pada Tahun 2012-2014. Jurnal Online Mahasiswa (JOM) Fakultas Ekonomi , 4 (1), 2907– 2921.
Suyanto,  K.  D.,  &  Supramono.  (2012).  Likuiditas,  Leverage,  Komisaris  Independen,  Dan  Manajemen  Laba Terhadap  Agresivitas  Pajak  Perusahaan. Jurnal  Keuangan  Dan  Perbankan , 16 (2),  167–177. http://jurkubank.wordpress.com
Wahyuni, E., Sulityo, & Dianawati, E. (2017). Pengaruh Dewan Komisaris Independen , Kepemilikan Manajerial ,  Kepemilikan  Institusional  ,  dan  Kualitas  Audit  Terhadap  Manajemen  Pajak  (  Studi  Kasus  Pada Perusahaan Perbankan Yang Listing Di BEI Periode 2012 - 2015 ) Sulistyo Eris Dianawati. Jurnal Riset Mahasiswa Akuntansi , 5 (September), 1–10.
https://jimfeb.ub.ac.id/index.php/jimfeb/article/download/4794/4201