## Sosio e-Kons

## Analisis Kebijakan Atasi Credit Crunch Bank Umum di Indonesia
Risna Kartika 1 , Marlina Nur Lestari 2 , & Rina Madyasari 3
1,2 Universitas Galuh
3 Universitas Cipasung
ARTICLE INFO ABSTRACT Article History: Received: 12 Januari 2022 Revised: 25 April 2022 Accepted 29 April 2022 COVID-19 has been declared a pandemic by WHO on March 9, 2020 due to the fact the unfold  of  Covid-19  has  reached  118  countries,  including  Indonesia.  This  pandemic  not handiest has an impact on the fitness disaster however additionally has an impact on the economic disaster, one in every of that is the banking monetary sector. this is reflected in credit score increase which has a tendency to decline with the average credit increase of commercial banks only zero.09% from January 2020 to June 2021. The reason of this study is to analyze rules to overcome the credit score crunch at commercial banks in Indonesia. The  method  used  on  this  study  is  a  descriptive  approach  with  a  literature  assessment technique. based on studies, it's miles known that the guidelines which have been released to lessen the credit score crisis of business Banks collectively with the restoration of financial healing  in  Indonesia  are  countercyclical  guidelines  and  integrated  regulations,  both guidelines  comprise  credit  restructuring  with  long  time  loans,  subsidies  or  reductions  in interest  rates, reduction  of  interest arrears  in  addition  to  a  discount  in arrears  of  primary and/or credit conversion and credit ensures.The researcher recommends that the vaccination program  need  to  be  found  out  straight  away  so  that  each  one  communities  can  quickly acquire programs to  encourage greater most  effective activities and the dissemination of fitness  protocols  for  the  prevention  of  Covid-19  desires  to  be  constantly  echoed  so  they remain applied, due to the fact those various regulations can not run optimally without the implementation of those applications.
COVID-19 telah ditetapkan sebagai pandemi oleh WHO pada 9 Maret 2020 karena penyebaran Covid-19 telah mencapai 118 negara, termasuk Indonesia. Pandemi ini tidak hanya berdampak pada bencana kebugaran tetapi juga berdampak pada bencana  ekonomi,  salah  satunya  adalah  sektor  moneter  perbankan.  hal  ini tercermin  dari  peningkatan  skor  kredit  yang  memiliki  kecenderungan  menurun dengan rata-rata kenaikan kredit bank umum hanya sebesar nol,09% dari Januari 2020  hingga  Juni  2021.  Alasan  penelitian  ini  adalah  untuk  menganalisis  aturan untuk  mengatasi  credit  score  crunch  pada  komersial  perbankan  di  Indonesia. Metode yang digunakan dalam penelitian ini adalah pendekatan deskriptif dengan teknik penilaian kepustakaan. Berdasarkan kajian, diketahui bahwa pedoman yang telah dikeluarkan untuk mengurangi krisis nilai kredit bank bisnis secara bersama- sama  dengan  pemulihan  pemulihan  keuangan  di  Indonesia  adalah  pedoman countercyclical dan peraturan yang terintegrasi, kedua pedoman tersebut terdiri dari restrukturisasi kredit dengan pinjaman jangka panjang, subsidi atau pengurangan suku  bunga,  pengurangan  tunggakan  bunga  selain  diskon  tunggakan  konversi primer  dan/atau  kredit  dan  jaminan  kredit.  Peneliti  menyarankan  agar  program vaksinasi perlu segera diketahui sehingga masing-masing komunitas dapat dengan cepat memperoleh Program-program untuk mendorong kegiatan yang lebih efektif dan sosialisasi protokol kesehatan pencegahan Covid-19 ingin terus digaungkan agar  tetap  diterapkan,  karena  berbagai  regulasi  tersebut  tidak  dapat  berjalan maksimal tanpa penerapan aplikasi tersebut.
Keywords:
Policy;
Credit Crunch;
Credit Growth;
Comercial Banks; Covid-19.
© 2022 The Author(s). Published by Universitas Indraprasta PGRI, Jakarta, Indonesia. This is an open access article under the CC BY license ( https://creativecommons.org/licenses/by/4.0/ ) Corresponding Author: Risna Kartika, Email: risnakartika@unigal.ac.id
How to Cite: Kartika, R., Lestari M.N, & Madyasari, R. (2022). Analisis kebijakan atasi credit crunch bank umum di Indonesia. Sosio e-Kons, 14 (1), 99-106

## PENDAHULUAN
Laporan kasus Covid-19 di Indonesia pertama dikonfirmasi Presiden joko widodo pada tanggal dua Maret 2020 (Almuttaqi, 2020), pendapat yang berbeda dikemukaan oleh Tim Pakar FKM UI yang memberikan pernyataan bahwa Corona Virus Disease yang kemudian disingkat menjadi Covid-19 mulai ada  di  Indonesia  pada  minggu  ketiga  bulan  Januari  2020  (detikcom,  2020).  Mulai  pada  saat  itu, perjuangan menghadapi virus tersebut berlangsung sampai saat ini, Agustus 2021. Covid-19 sendiri telah resmi  menjadi  pandemi  hampir  diseluruh  dunia  (WHO  Timeline  COVID-19,  2020;  Wiryawan,  2020). Sampai dengan tanggal 6 September tahun 2021 sebanyak 4.129.020 kasus terkonfirmasi positif  dengan kasus  aktif  sebanyak  155.519  dengan  jumlah  lebih  dari  10.191  kasus  sembuh  setiap  harinya  (Peta Sebaran  Covid-19,  2021)  hal  ini  menimbulkan  rasa  optimis  dengan  total  kasus  sembuh  2  kali  lipat daripada penambahan kasus setiap harinya.
Pandemi ini berdampak sistemik, tidak hanya menimbulkan krisis kesehatan, tetapi juga krisis pada  sektor  ekonomi,  keuangan,  perbankan,  dan  lain-lain  yang  menyebabkan  menumpuknya permaslaahan, penanganan krisis ini tidak hanya dapat diselesaikan pada satu sektor saja, tettapi harus berdampingan  (Bidari,  A; Simangunsong,  F;  Siska, 2020;  Kurniawati  &  Halisa  Nour,  2021).  Berbagai sektor  yang  terdampak  memiliki  permasalahan  masing-masing  yang  pelik,  kebijakan  yang  dirancang tentu tidak boleh bersinggungan satu dan lainnya, pada sektor ekonomi permasalahan dapat dilihat dari indikator presentase ekononomi yang tumbuh 3,31% pada Maret 2021 dibandingkan pada bulan yang sama ditahun 2020. Pertumbuhan dengan jumlah 12,93% dari berbagai bidang diantaranya perikanan, kehutanan,  pertanian  dan  produksi.  Berbeda  dengan  sisi  pengeluaran  yaitu  29,07%  menjadi pertumbuhan  tertinggi  yaitu  komponen  pengeluaran  konsumsi  pemerintah,  kontraksi  pertumbuhan sebesar -0,17% justru terlihat pada sumber pertumbuhan PDB berdasarkan lapangan usaha pada bidang jasa keuangan dan asuransi pada Maret 2021 dibandingkan dengan pada bulan Desember 2020, dan jika dibandingkan dengan yang sama tahun 2020 presentase penurunan lebih besar yaitu -2,97%, hal ini menunjukkan adanya perbedaan setelah adanya pandemi ini (Badan Pusat Statistik, 2021).
Pada dasarnya bank ialah sebuah badan usaha yang bertugas untuk menggabungkan dana dari berbagai lapisan masyarakat yang memiliki dana lebih baik dalam bentuk, simpanan,baik tabungan, giro maupun deposito ataupun simpanan lainnya, simpanan tersebut kemudian akan di berikan dalam bentuk penyaluran kredit kepada masyarakat dengan tujuan produktif ataupun konsumsi. Dengan demikian bank memiliki peran yang amat penting bagi perekonomian suatu negara, termasuk di Indonesia karena tujuan bank sendiri ialah untuk meningkatkan kesejahteraan masyarakat secara umum (Nurkhofifah et al., 2019). Jenis bank secara umum yaitu bank umum dan bank perkreditan rakyat, perbedaannya BPR dilarang untuk melakukan kegiatan jasa lalu lintas permbayaran (Widyastuti & Yuliandari, 2019). Pada dasarnya bank ialah lembaga intermediasi sesuai dengan tugasnya yaitu menjadi tempat bertemunya pihak yang memiliki  dana  berlebih  dengan  pihak  yang  memerlukan  dana  (Regaer  et  al.,  2016).  Peran  penting perbankan bagi perkeonomian karena perbankan memiliki tujuan untuk meningkatkan kesejahteraan atau taraf hidup masyarakat sehingga perputraan perekonomian tetap berjalan (Citrawati & Ahmar, 2018). Bank  umum  merupakan  bank  yang  melaksanakan  kegiatan  usahanya  baik  berdasarkan  prinsip konvensional  maupun  syariah  dan  dalam  kegiatan  usahanya  memberikan  jasa  dalam  lalu  lintas pembayaran (OJK, 2021).
Ditengah krisis kesehatan karena pandemi yang masih berlangsung sampai saat, pada triwulan I tahun 2021 fungsi intermediasi perbankan sedikit menurun akibat kredit yang masih terkontraksi, meski demikian Dana Pihak Ketiga (DPK) tumbuh relatif tinggi yaitu sebesar 9,50% (year on year). Dari sisi likuiditas Bank Umum cukup memadai hal ini tergambar dari rasio aset likuid terhadap no core deposite dan rasio aset likuid terhadap DPK yang masing-masing sebesar 154,53% dan 33,58%. Meski begitu, credit  risk dan rentability  ratio masih  tetap  harus  diperhatikan  karena  ekonomi  masih  belum  pulih sepenuhnya (OJK, 2021). Masalah tersebut dapat dirunut secara rinci dilihat dari sisi penyaluran kredit. Berikut ialah data penyaluran dana bank umum dari mulai bulan Januari 2020 sampai dengan bulan Juni 2021, tersaji pada tabel 1.

## Tabel 1.
Kredit yang disalurkan Bank Umum
Periode Januari 2020-Juni2021 Tahun Bulan Kredit yang diberikan Bank Umum (Miliar) Pertumbuhan 2020 Januari Rp          5.567.040,27 0,66% Februari Rp          5.603.979,41 3,17% Maret Rp          5.781.564,08 -1,82% April Rp          5.676.052,44 -0,43% Mei Rp          5.651.482,93 -0,60% Juni Rp          5.617.711,47 -0,19% Juli Rp          5.607.297,46 -0,24% Agustus Rp          5.594.105,42 0,14% September   Rp          5.602.034,29 -0,86% Oktober Rp          5.553.639,06 -0,66% November Rp          5.516.904,25 0,56% Desember Rp          5.547.617,55 -1,56% 2021 Januari Rp          5.460.997,94 0,39% Februari Rp          5.482.054,16 1,37% Maret Rp          5.556.954,52 -0,24% April Rp          5.543.357,63 0,58% Mei Rp          5.575.627,10 1,24% Juni Rp          5.644.856,78 -
Sumber: OJK, 2021.
Berdasarkan tabel 1. tersebut secara general penyaluran kredit dari Bank Umum di Indonesia mengalami fluktuasi dari mulai  Janurai 2020 sampai dengan Juni 2021, penurunan penyaluran kredit diawali pada bulan Maret 2020 tepat satu bulan setelah Covid-19 masuk ke Indonesia dan terus menurun sampai dengan pertengahan tahun 2020, begitupun penyaluran yang dilakukan pada akhir 2020 yang memiliki kecenderungana menurun. Di tahun 2021 kredit yang disalurkan oleh Bank Umum pun masih mengalami  flktuasi  dari  awal  sampai  dengan  pertengahan  2021.  Latar  belakang  ini  menyebakan kekhawatiran  perbankan  karena  menurunnya  total  kredit  yang  disalurkan  oleh  perbankan mengindikasikan telah terjadi credit crunch. Credit crunch ialah kondisi perlambatan pertumbuhan kredit, credit  crunch sendiri  didefinisikan  sebagai  keengganan  perbankan  untuk  menyalurkan  kredit  kepada masyarakat karena kelangkaan sumber dana serta disebabkan oleh tidak adanya permintaan (Kurniawati & Halisa Nour, 2021). Salah satu indikator krisis perkreditan ialah adanya kondisi menurunnya jumlah perusahaan  yang  termasuk  dalam  kategori  layak  mendapatkan  pendanaan  atau  kredit  dari  lembaga keuangan, khususnya perbankan (Holmberg, 2011), dengan kata lain hal ini memicu terjadinya konsisi credit  crunch.  Credit  crunch merupakan  kondisi  turunnya  jumlah  pinjaman  dalam  bentuk  kredit  pada perbankan (Kurniawati & Halisa Nour, 2021). Credit crunch juga di artikan sebagai krisis kredit disebabkan sulitnya memperoleh kredit serta modal investasi dalam suatu periode waktu mengingat peran perbankan sebagai  lembaga  intermediasi  pada  masayarakat  (Holmberg,  2011). Beberapa  faktor  yang  dapat menyebabkan  terjadinya  kondisi credit  crunch ialah  faktor  permodalan,  faktor  profitabilitas  dan  faktor kolektibilitas  (PBI  No  6/10/PBI/2004).  Kondisi  pandemi  Covid-19  memicu  krisis,  antara  lain  beberapa negara tentu akan membatasi penyaluran kredit yang dapat mengakibatkan kelangkaan dana bahkan secara  global,  kondisi  pandemi  ini  diprediksikan  akan  meningkatkan  krisis  kredit  di  berbagai  negara
(Wijaya,  2020).  Berdasarkan  permasalahan  tersebut  dirasa  perlu  dikaji  kembali  kebijakan-kebijakan terkait  dengan  penangana  pandemi  dan  penangana credit  crunch Bank  Umum,  khususnya  di Indonesia.Penelitian ini memiliki tujuan guna menganalisis kebijakan-kebijakan yang dikeluarkan oleh lembaga-lembaga  yang  berwenang  untuk  mengatasi credit  crunch yang  terjadi  pada  Bank  Umum  di Indonesia.

## METODE
Penelitian ini menggunakan metode deskriptif dengan pendekatan literature review. Pendekatan literature  review atau  kejian  literatur  ialah  menggambarkan  suatu  teori  atau  hasil  penelitian  yang berdasarkan  berbagai  sumber  yang  ada,  baik  buku,  jurnal,  peraturan,  kebijakan  atau  terbitan  lain mengenai  isyu  atau  topik  tertentu  yang  kemudian  dijadikan  sebagai  referensi  atau  dasar  dalam menyelesaikan suatu isu (Marzali, 2017; Prawirasasra, 2018). Teknik analisis data yang digunakan ialah induksi yang terdiri dari 3 tahapan, yang pertama ialah data reduction ialah mengumpulkan data terkait dengan  isyu  yang  diangkat,  peneliti  akan  memilah  data  yang  relevan  dengan  yang  dibutuhkan, selanjutnya data presentation yang dilakukan dengan  cara menyusun dan mengkategorikan kumpulan informasi serta data dengan tujuan memudahkan penarikan kesimpulan dan data disajikan dalam bentuk narasi baik dalam bentuk tabel, bagan, gambar ataupun uraian yang mudah dipahami sehingga akan memudahkan tahapan selanjutnya yaitu drawing conclusion atau penarikan kesimpulan (Kartika et al., 2021; Prawirasasra, 2018). Beberapa tahapan dalam penelitian ini dimulai dari identifikasi masalah, studi kepustakaan,  mengumpulkan  data  pendukung  penelitian,  olah  data  dan  menginterpretasikan  hasil penelitian ini.

## HASIL DAN PEMBAHASAN

## Hasil
Pandemi Covid-19 telah menjangkiti Indonesia selama kurang lebih 17 bulan memukul banyak pihak  di  berbagai  negara,  begitupun  di  Indonesia  (Wijaya,  2020),  kondisi  ekonomi  tidak  menjadi pengecualian terkena dampak krisis ini, khususnya penyaluran kredit pada Bank Umum di Indonesia.
Sumber: OJK, 2021 Gambar 1. Penyaluran Kredit Bank Umum tahun 2020 dan 2021
Rp5,300,000.00 Rp5,350,000.00 Rp5,400,000.00 Rp5,450,000.00 Rp5,500,000.00 Rp5,550,000.00 Rp5,600,000.00 Rp5,650,000.00 Rp5,700,000.00 Rp5,750,000.00 Rp5,800,000.00 Ja n u a ri F eb ru ari M are t
Ap ri l M ei Ju n i Ju li
Ag u stu s S ep te m b e r Ok to b er
No v em b e r
De se m b er Ja n u a ri F eb ru ari M are t Ap ri l M ei Ju n i
2021
Berdasarkan data yang dari Statistik Perbankan Indonesia (SPI) dan disajikan pada Gambar 1. diketahui bahwa penyaluran kredit Bank Umum pada awal terjadinya pandemi Covid-19 di Indonesia mengalami penurunan yang cenderung terus menurun sampai pada awal tahun 2021.
Sumber: OJK, 2021. Gambar 2. Pertumbuhan Penyaluran Kredit Bank Umum tahun 2020 dan 2021
Begitupun  dilihat  dari  sisi  pertumbuhan  penyaluran  kredit,  diketahui  pada  Gambar  2. pertumbuhan penyaluran kredit dari Januari 2020 sampai dengan Juni 2021 di dominasi penurunan setiap bulannya, dengan rata-rata pertumbuhan ialah 0,09% dengan penurunan pertumbuhan penyaluran kredit terbesar terjadi pada bulan Maret 2020 sebesar  -1,82% tetap pada bulan pertama adanya konfirmasi kasus Covid-19 di Indonesia, dikhawatirkan terjadi credit crunch . Bebebrapa kebijakan yang dirancang pemerintah  telah  diterapkan  demi  menekan  angka  penularan  kasus  terkonfirmasi  positif  Cocid-19 diantaranya  ialah  Pembatasan  Sosial  Berskala  Besar  atau  PSBB  yang  mulai  diterapkan  di  beberapa daerah di Indonesia, antara lain di Provinsi DKI Jakarta dan Jawa Barat mulai 10 April 2020 (Wiryawan, 2020),  kebijakan  PSBB  dilaksanakan  berdasarkan  Undang-Undang  No  6  tahun  2018  mengenai kekarantinaan kesehatan. Kebijakan ini memberikan batasan mengenai berkumpul dalam skala yang besar dengan menyertakan sanksi bagi siapa saja yang melanggar kebijakan ini, sanksi tersebut sesuai dengan pasal 96 UU No 6 Tahun 2018 yaitu denda Rp. 100.000.000,- serta kurungan penjara maksimal 1 tahun, kebiajkan PSBB ini diperlakukan mulai 10 April 2020 (Setiani & Yulianto, 2021). Pembatasan ruang gerak masyarakat ini mau tidak mau berdampak pada penurunan pendapatan, karena tidak sedikit yang mengalami pengurangan jam kerja  (Sayuti & Hidayati, 2020) pemutusan hubungan kerja sampai dengan penutupan tempat usaha.

## Pembahasan
Pemerintah menerapkan berbagai kebijakan demi memulihkan perekonomian, baik dari Otoritas Jasa Keuangan, Bank Indonesia maupun Kementrian Keuangan.

## 1. Kebijakan Otoritas Jasa Keuangan
Berbagai  kebijakan  telah  dikeluarkan  oleh  OJK  dalam  mengahapi  Covid-19  ini  untuk pemuliha  perkonomian,  khususnya  perbankan  diantaranya  ialah  kebijakan  Countercyclical. Kebijakan ini diterapkan guna membantu meringankan debitur yang usaha ataupun pekerjaannya terdampak.  Kebijakan  ini  mengacu  pada  POJK  No  11/  POJK.03/2020  mengenai  stimulus perekonomian nasional, diketahui bahwa bank diperbolehkan melakukan restrukturisasi kredit bagi debitur yang telah dipastikan terkena dampak pandemi ini termasuk juga debitur UMKM di berbagai bidang usaha, baik trasportasi, pariwisata, pertambangan, pertanian, makanan, dll.
a. POJK Stimulus No 11/POJK.03/2020
-3.00% -2.00% -1.00% 0.00% 1.00% 2.00% 3.00% 4.00% Jan u ari Fe b ru ari Mar e t A p ri l Me i Ju n i Ju li A gu st u s
Se p te mb er O kt o b er
N o ve mb er De se mb e r Jan u ari Fe b ru ari Mar e t A p ri l Me i Ju n i 2020 2021
Demi  meningkatkan  optimalisasi  fungsi  perbankan  sebagai  lembaga  intermediasi, mendukung  pertumbuhan  ekonomi  serta  menjaga  stabilitas  keuangan  dirasa  perlu  adanya stimulus sebagai countercyclical. Kebijakan ini diterapkan mulai 31 Maret 2021.
Beberapa hal yang diatur dalam POJK ini antara lain mengenai debitur yang memperoleh keringanan ini yaitu debitur yang mengalami kesulitan dalam memenuhi kewajiban atau dalam hal pembyaran angsuran karena usaha atau pekerjaannya terdampak pendemi Covid-19 baik secara  langsung  dirasakan  maupun  tidak.  Kebijakan  stimulus  ini  dilakukan  dengan  penilaian kualitas kredit serta peningkatan kualitas kredit. Restrukturisasi kredit juga menjadi bagian dalam kebijakan ini, dengan mengacu pada POJK asset quality assessment , restrukturisasi kredit ini dilakukan dengan berbagai langkah, diantaranya dengan  melakukan pengurangan tunggakan pokok,  tunggakan  bunga,  jangka  waktu  kredit  yang  diperpanjang.  Jangka  waktu  kredit  ini diperpanjang  sampai  dengan  tambahan  1  tahun  sebagi  bentuk  kelonggarandilakukan  agar kewajiban debitur menjadi lebih ringan, tentu saja debitur yang dimaksud ialah harus memenuhi kategori tertentu, antara lain ialah UMKM, berbagai informal sector, buruh harian yang memiliki tunggakan atau kewajiban membayar angsuran kredit.
b. POJK  18  /POJK.03/2020  Mengenai  Perintah  Tertulis  Untuk  Penanganan  Permalalahan Bank Demi menjaga stabilitas sistem ekuangan pada kondisi pandemi yang telah masuk ke Indonesia ini serta menanggulangi ancaman krisis ekonomi, OJK memuat kebijakan mengenai penanganan  permasalahan  perbankan,  hal  ini  mencakup  bank  umum  baik  bank  umum  yang berprinsip konvensional maupun syariah.
c. Perubahan Ketiga atas Peraturan Otoritas Jasa keuangan No 4/POJK.04/2014 mengetahu Tata Cara penagihan Sanksi Administratif Berupa Denda di Sektor Jasa Keuangan Perubahan ini memuat mengenai penundaan pemberian surat teguran dan pengenaan bunga akibat adanya pandemi Covid-19 ini.
d. POJK  No  48/POJK.03/2020  Perubahan  Atas  POJK11/POJK.03/2020  mengenai  Stimulus Covid-19 Menyikapi  POJK11/POJK.03/2020  yang  berlaku  sampai  dengan  31  Maret  2021, sedangkan  pandemi  sampai  saat  ini  masih  belum  usai  terdapat  beberapa  aturan  yang ditambahkan yang diberlakukan sampai dengan 31 Maret 2022, yaitu mengenai
1) Penerapan  manajemen  risiko  dengan  minimal  Bank  mampu  menilai  debitur,  memiliki pedoman khusus terkait dengan debitur terdampak.
2) Restrukturisasi kredit
3) Bank diperbolehkan mengaplikasikan liquidity & capital policy yang merupakan dampak dari pandemi
4) Pelaporan kredit.

## 2. Bank Indonesia
Berdasarkan  Kajian  Stabilitas  Keuangan  (KSK)  Bank  Indonesia  bulan  Maret  2021  telah dirumuskan  kebijakan  terpadu  untuk  mengatasi credit  crunch secara  umum  guna  pemulihan ekonomi. Kebijakan terpadu tersebut antara lain penjaminan kredit, restrukturisasi kredit dan subsidi bunga.  Salah  satu  hal  yang  diharap  mampu  memperbaiki  kondisi  ini  ialah  penerapan  program vaksinasi sehingga diharapkan pada Semester II tahun 2021 akan terjadi pengurangan pembatasan aktivitas  masyarakat  yang  berakibat  pada  pulihnya  kemampuan  bayar  dengan  begitu  akan mendorong  perbankan  lebih  maksimal  dalam  menyediakan  fasilitas  intermediasi  salah  satunya penyaluran  dana  dalam  bentuk  kredit,  pada  akhirnya  turut  serta  dalam  percepatan  pemulihan ekonomi  nasional  (Kajian  Stabilitas  Keuangan  BI,  2021).  Berbagai  kebijakan  ini  tentu  akan  lebih efektif  dan  optimal  jika  masyarakat  tetap  ketat  menerapkan  protokol  kesehatan  dan  suksesnya program vaksinasi di Indonesia.

## SIMPULAN DAN SARAN
Kesimpulan penelitian ini ialah pemerintah melalui Otoritas Jasa Keuangan dan Bank Indonesia telah merancang berbagai kebijakan guna mengatasi kontraksi kredit Bank Umum atau credit crunch yang terjadi sebagai upaya mengoptimalkan fungsi perbankan sebagai lembaga intermediasi. Kebijakan tersebut  ialah  kebijakan countercyclical serta  kebijakan  terpadu,  kedua  kebijakan  tersebut  berisi mengenai restrukturisasi kredit degan emmperpanjang jangka waktu kredit, subsidi atau pengurnagan tingakt  suku  bunga,  pengurangan  tunggakan  bunga  serta  pengurangan  tunggakan  pokok  dan  atau konversi kredi sera penjaminan kredit.
Peneliti merekomendasikan agar program vaksinasi harus segera direalisasikan agar seluruh masayarakat dengan cepat memperoleh vaksinasi guna mendorong aktivitas masyarakat lebih optimal dan sosialisasi protokol kesehatan penvegahan Covid-19 perlu terus digaungkan agar tetap diterapkan, karena berbagai kebijakan tersebut tidak dapat berjalan dengan optimal tanpa terlaksananya program vaksinasi tersebut.

## REFERENCES/DAFTAR PUSTAKA
Almuttaqi, A. I. (2020). The Chaotic Response To Covid-19 In Indonesia. The Habibie Center Insights , 1 (13), 1 – 7. http://habibiecenter.or.id/img/publication/66f28c42de71fefe1c6fcdee37a5c1a6.pdf Bidari, A; Simangunsong, F; Siska, K. ; (2020). SEKTOR PERBANKAN di COVID-19. Jurnal Pro Hukum: Jurnal Penelitian Bidang Hukum Universitas Gresik , 9 (1), 1 – 9. Citrawati, J., & Ahmar, N. (2018). Klasifikasi “BUKU” (Bank Umum Kegiatan Usaha) dan Determinan Kinerja  Keuangan  Bank. Jurnal  Riset  Akuntansi  &  Perpajakan  (JRAP) , 5 (02),  259 – 270. https://doi.org/10.35838/jrap.v5i02.190
Holmberg, U. (2011). Banking and the Determinants of Credit Crunches. Research Papers in Economics ,
1 – 23. http://www.usbe.umu.se/digitalAssets/68/68846_ues822.pdf Kartika, R., Prabowo, F. H. E., Lestari, M. N., & Rahman, N. F. (2021). Building Consumers’ Awareness on  Local  Creative  Industry  Products. Proceedings  of  the  4th  International  Conference  on Sustainable  Innovation  2020-Accounting  and  Management  (ICoSIAMS  2020) , 176 (ICoSIAMS 2020), 406 – 410. https://doi.org/10.2991/aer.k.210121.058 Kurniawati, R., & Halisa Nour, N. (2021). Analisis credit crunch bank umum konvensional dan bank umum syariah di indonesia. Ekonomi Bisnis , 27 , 529 – 534. Marzali, A.-. (2017). Menulis Kajian Literatur Amri. ETNOSIA : Jurnal Etnografi Indonesia , 1 (2), 27 – 36. Nurkhofifah, N., Rozak, D. A., & Apip, M. (2019). Pengaruh Kredit Bermasalah Terhadap Profitabilitas Pada Perbankan Yang Terdaftar di BEI. Akuntapedia , 1 (1), 30 – 41. Prawirasasra, K. P. (2018). Financial technology in Indonesia: disruptive or collaborative? Reports on Economics and Finance , 4 (2), 83 – 90. https://doi.org/10.12988/ref.2018.818 Regaer, R., Areros, W., & Rogahang, J. (2016). Analisis Pemberian Kredit Mikro Terhadap Peningkatan
Nasabah. Jurnal Administrasi Bisnis 2016 , 4 (4), 1 – 7. https://ejournal.unsrat.ac.id/index.php/jab/article/view/13827 Sayuti, R. H., & Hidayati, S. A. (2020). Dampak Pandemi Covid-19 Terhadap Ekonomi Masyarakat di Nusa Tenggara Barat. RESIPROKAL: Jurnal Riset Sosiologi Progresif Aktual , 2 (2), 133 – 150. https://doi.org/10.29303/resiprokal.v2i2.46
Setiani, M. F. D. A., & Yulianto, B. A. (2021). DAMPAK KEBIJAKAN PEMBATASAN SOSIAL BERSKALA BESAR  (PSBB)  BAGI  MASYARAKAT  PESISIR  DALAM  PERSPEKTIF  SOSIOLOGI1  Masaji. Jurnal Ilmu Pengetahuan Sosial , 8 (2), 1 – 5.
Widyastuti,  I.,  &  Yuliandari,  D.  (2019).  Analisis  Peran  Bank  Pengkreditan  Rakyat  (Bpr)  Terhadap Peningkatan Kinerja Usaha Mikro Kecil(Ukm). Journal of Chemical Information and Modeling , 53 (9), 1689 – 1699. https://doi.org/10.1017/CBO9781107415324.004
Wijaya, K. (2020). Pandemi Covid-19 . Serial berbagi.
Wiryawan, I. W. (2020). Kebijakan Pemerintah Dalam Penanganan Pandemi Virus Corona Disease 2019 (Covid-19)  Di  Indonesia. Prosiding  Seminar  Nasional  Webinar  Nasional  Universitas Mahasaraswati Denpasar , 2019 (6), 179 – 188. https://e-
journal.unmas.ac.id/index.php/webinaradat/article/view/1180/1012