## CAR dan Financing To Deposit Ratio terhadap ROA PT Bank Syariah Mandiri
Ayu Maharani W.

## ABSTRAK
Capital  Adequacy  Ratio (CAR), Financing  to  Deposit  Ratio (FDR)  dan Return  On  Asset (ROA) merupakan  rasio  yang  digunakan  sebagai  faktor  penilaian  tingkat  kesehatan  bank  syariah  di Indonesia.  CAR  merupakan  rasio  permodalan  bank  untuk  mengukur  kecukupan  modal  bank. Sementara  FDR  merupakan  rasio  untuk  mengukur  kemempuan  bank  dalam  membayar  kembali penarikan  dana  oleh  deposan  dengan  mengandalkan  pembiayaan.  ROA  adalah  rasio  yang menunjukkan seberapa besar kontribusi aset dalam menciptakan laba bersih.Penelitian ini bertujuan untuk  menguji  pengaruh Capital  Adequacy  Ratio (CAR) , dan Financing  to  Deposit  Ratio (FDR) terhadap Return on Asset (ROA)pada PT  Bank Syariah Mandiri periode 2010-2018.
Penelitian ini menggunakan metode kuantitatif. Sampel yang digunakan dalam penelitian ini sebanyak  36  laporan  keuangan  publikasi  triwulanan  Bank  Syariah  Mandiri  periode  2010  - 2018.Teknik  analisis  yang  digunakan  dalam  penelitian  ini  adalah  korelasi  dan  regresi  linear berganda.  Sedangkan  uji  asumsi  klasik  yang  digunakan  dalam  penelitian  ini  meliputi,  uji normalitas, uji multikolonieritas, uji hetereoskedasitas dan uji autokorelasi.
Hasil penelitian menunjukkan bahwa CAR PT Bank Syariah Mandiri dengan nilai rata-rata 13,76% berada pada peringkat 1  yaitu bank memiliki kondisi kesehatan yang “sangat baik”. FDR PT  Bank  Syariah  Mandiri  dengan  nilai  rata-rata  84,71%  berada  pada  peringkat  2  yaitu  bank memiliki  kondisi  kesehatan  yang  “baik”.  ROA  PT  Bank  Syariah  Mandiri  dengan  nilai  rata-rata 1,31% berada pada peringkat 2  yaitu bank memiliki kondisi kesehatan yang “baik”.Secara parsial variabel  CAR  tidak berpengaruh signifikan terhadap ROA, melalui uji t diperoleh nilai  Sig. 0,114 >0,05,  maka  H 1 ditolak.  Dan  variabel  FDR  berpengaruh  signifikan  terhadap  ROA,  melalui  uji  t diperoleh  nilai  Sig.  0,000  <  0,05,  maka  H 2 diterima.  Secara  simultan  varibel  CAR  dan  FDR berpengaruh  signifikan  terhadap  ROA,  melalui  uji  F  diperoleh  Nilai  Sig.  0,000  <  0,05,  maka  H 3 diterima.  Berdasarkan  hasil  analisis  koefisien  determinasi,  nilai  kontribusi  variabel  independen terhadap variabel dependen menunjukkan angka sebesar 0,509. Sehingga dapat disimpulkan bahwa CAR  dan  FDR  berpengaruh  sebesar  50,9%  terhadap  ROA,  dan  sebesar  41,9%  dipengaruhi  faktor lain  yakni  faktor  internal  yang  terdiri  dari  NPF  ( Non  Performing  financing )  dan  BOPO  (Beban Operasional  terhadap  Pendapatan  Operasional),  serta  faktor  eksternal  yang  terdiri  dari  inflasi, tingkat suku bunga, dan nilai tukar rupiah.
Kata Kunci: Capital Adequacy Ratio , Financing to Deposit Ratio, dan Return On Asset .

## PENDAHULUAN
Berkembangnya  dunia  usaha  saat  ini telah  banyak  melahirkan  lembaga-lembaga keuangan  yang  baru,  terutama  di  bidang perbankan.  Salah  satu  lembaga  perbankan yang  hangat  menjadi  topik  pembicaraan dalam  beberapa  tahun  belakangan  ini  adalah perbankan  syariah.  Bank  adalah  badan  usaha yang  menghimpun  dana  dari  masyarakat dalam  bentuk  simpanan  dan  menyalurkannya kepada  masyarakat  dalam  bentuk  kredit  dan bentuk  lainnya  dalam  rangka  meningkatkan taraf  hidup  rakyat.  Dalam  hal  ini,  bank berperan  sebagai  perantara  keuangan  antara pihak-pihak  yang  memiliki  kelebihan  dana dengan  pihak-pihak  yang  memerlukan  dana, serta  sebagai lembaga yang  berfungsi memperlancar  lalu  lintas  pembayaran. 1 Dari pengertian  tersebut  dapat  disimpulkan  bahwa bank  mempunyai  kedudukan  yang  sangat strategis  yakni  sebagai  penunjang  kelancaran sistem  pembayaran,  pelaksana  kebijakan moneter  dan  alat  pencapaian  stabilitas  sistem keuangan,  sehingga  diperlukan  perbankan yang sehat, transparan dan dapat dipertanggungjawabkan.
Berdasarkan  Undang-Undang  No  21 tahun  2008  tentang  perbankan  syariah,  yang dimaksud  dengan  bank  syariah  adalah  bank yang menjalankan kegiatan usahanya berdasarkan  prinsip  syariah  dan  menurut jenisnya terdiri atas Bank Umum Syariah dan
1 Muhammad, Manajemen  Bank  Syariah (Yogyakarta: AMP YKPN, 2007), 40.

## Bank  Pembiayaan  Rakyat
Syariah. 2 Sampai  saat  ini,  perkembangan perbankan  syariah  cukup  pesat,  dimana  bank memiliki peluang besar dalam mengembangkan  industri  perbankan  syariah. Banyak  bank-bank  yang  selalu  bersifat konvensional  akhirnya  membuka  cabang perbankan yang bersifat syariah.
Semakin  ketatnya  persaingan  antara bank syariah dan bank konvensional, mengharuskan  bank  syariah  harus  selalu dalam  kondisi  yang  sehat.  Kesehatan  bank merupakan  suatu  kepentingan  semua  pihak terkait,  baik  pihak  pemilik  bank,  pengelola bank  maupun  masyarakat  pengguna  jasa bank.  Hal  ini  sebagai  upaya  bank  untuk mengetahui  kondisi  usahanya  saat  ini, sekaligus memudahkan pengambilan kebijakan untuk masa depan. 3
Dalam Surat Edaran BI No. 9/24/DPbS  disebutkan  penilaian  tingkat kesehatan  bank  dipengaruhi  oleh  faktor CAMELS ( Capital, Asset Quality,
Management,  Earnings,  Liquidity,  Sensitivity to  Market  Risk ). 4 Capital berkaitan  dengan permodalan  atau  rasio  kecukupan  modal, Asset quality berkaitan dengan kualitas aktiva produktif, Management untuk menilai kualitas manajemen, Earning untuk  rasio  rentabilitas
2 Bank Indonesia, “Undang-Undang No 21 tahun 2008 tentang  Perbankan  Syariah”, www.bi.go.id ,  16  Juli 2008, diakses pada tanggal 20 Mei 2018.
3 Muhammad, Manajemen  Dana  Bank  Syariah (Jakarta: PT raja Grafindo Persada, 2015),266.
4 Bank  Indonesia,  Surat  Edaran  BI  No.  9/24/DPbS, www.bi.go.id ,  30  Oktober  2007,  diakses  pada  tanggal 20 Mei 2018.
bank, Liquidity untuk  rasio  likuiditas  bank dan Sensitivity to Market Risk untuk sensitivitas terhadap risiko pasar.
Aspek  permodalan  merupakan  salah satu  faktor  yang  sangat  penting  untuk menentukan  tingkat  kesehatan  bank.  Bank yang memiliki tingkat kecukupan modal yang baik  menunjukkan  indikator  sebagai  bank yang  sehat.  Sebab  kecukupan  modal  bank menunjukkan keadaan yang dinyatakan dengan  suatu  rasio  tertentu  yang  disebut dengan  rasio  kecukupan  modal  atau Capital Adequacy  Ratio (CAR). 5 Capital  Adequacy Ratio (CAR)  adalah  rasio  yang  berkaitan dengan  faktor  permodalan  bank  untuk mengukur  kecukupan  modal  yang  dimiliki bank untuk menunjang aktiva yang mengandung resiko.  Sesuai  dengan ketentuan Bank  Indonesia,  untuk  saat  ini  minimal Capital  Adequacy  Ratio sebesar  8%  dari Aktiva Tertimbang
Menurut Resiko (ATMR) . 6
Earning (Rentabilitas) merupakan salah  satu  komponen  penilaian  kesehatan bank syariah. Earning atau yang biasa disebut dengan  rasio  profitabilitas  adalah  rasio  yang digunakan  untuk  mengetahui  kemampuan bank  dalam  menghasilkan  laba. 7 Profitabilitas
5 Muhammad, Manajemen Dana Bank Syariah .,140.
6 Dhian  Dayinta  Pratiwi,  “Pengaruh  CAR,  NPF,  FDR dan  BOPO  terhadap  ROA  Bank  Umum  Syariah”,
(Skripsi, Universitas Diponegoro, Semarang, 2012), 7.
7 Veitzal  Rivai  dan  Arviayan  Arifin, Islamic  Bank: Sebuah  teori,  konsep  dan  aplikasi (Jakarta:  Bumi Aksara, 2010), 865.
dapat  dikatakan  sebagai  salah  satu  indikator yang  paling  tepat  untuk  mengukur  kinerja suatu perusahaan.Rasio yang biasa digunakan untuk mengukur kinerja profitabilitas perbankan  adalah Return  On  Equity (ROE) dan Return  On  Asset (ROA). Return  On Equity atau  hasil  pengembalian  atas  ekuitas merupakan rasio  yang menunjukkan seberapa besar  kontribusi  ekuitas  dalam  menciptakan laba  bersih. Return  On  Asset atau  hasil pengembalian atas aset merupakan rasio yang menunjukkan  seberapa  besar  kontribusi  aset dalam menciptakan laba bersih. 8
Return  On  Asset adalah  ukuran  dasar efisiensi suatu perusahaan dalam mengalokasi dan  mengelola  sumber  dayanya. Return  On Asset berbeda  dengan Return  On  Equity karena Return On Asset mengukur keuntungan  sebagai  presentase  dari  seluruh aktiva atau asset, sedangkan Return On Equity mengukur keuntungan sebagai presentase dari modal  pemegang  saham  saja. 9 Oleh  karena itu,  dalam  penelitian  ini Return  On  Asset (ROA)  digunakan  sebagai  ukuran  kinerja perbankan. Alasan dipilihnya Return On Asset (ROA)  sebagai  ukuran  kinerja  adalah  karena Return  On  Asset digunakan  untuk  mengukur kemampuan manajemen bank dalam memperoleh  keuntungan  secara  keseluruhan. Menurut  Dendawijaya  jika Return  On  Assets
8 Hery, Analisis  Kinerja  Manajemen (Jakarta:  PT Grasindo, 2014), 193-194.
9 Gunawan  dan  Susanti, Analisis  Manajemen Keuangan (Jakarta: PT Indira, 2013), 45.
(ROA)  suatu  perusahaan  naik  dari  tahun  ke tahun,  maka  bisa  dikatakan  perusahaan semakin  efisien  dalam  mengelola  bisnisnya. Semakin  besar Return  On  Asset suatu  bank, semakin  besar  pula  tingkat  keuntungan  yang dicapai  bank  dan  semakin  baik  posisi  bank tersebut dari segi penggunaan aset. 10
Selain aspek permodalan dan earning , salah  satu  komponen  penilaian  tingkat kesehatan  bank  adalah  aspek  likuiditas. Likuiditas  bank  adalah  kemampuan  bank dalam memenuhi kewajiban jangka pendeknya.  Likuiditas  merupakan  suatu  hal yang sangat penting bagi bank untuk dikelola dengan  baik  karena  akan  berdampak  pada profitabilitas.  Selain  itu,  likuiditas  juga berkaitan dengan masalah kepercayaan masyarakat. 11 Penilaian  likuiditas  merupakan penilaian  terhadap  kemampuan  bank  untuk memelihara  dan  memenuhi  likuiditas  yang memadai  dan  kecukupan  manajemen  risiko likuiditas. Jadi, penilaian likuiditas ini penting karena  fungsi  utama  bank  sebagai  lembaga intermediary (perantara)  agar  bank  terus  bisa memenuhi kewajibannya.
Salah  satu  rasio  likuiditas  yang digunakan oleh bank syariah adalah Financing  to  Deposit  Ratio yaitu  rasio  untuk mengukur kemampuan bank dalam membayar kembali penarikan dana oleh deposan dengan
10 Lukman  Dendawiaya, Manajemen  Perbankan (Jakarta : Ghalia Indonesia, 2009), 118.
11 Muhammad, Manajemen  Dana  Bank  Syariah .,  157- 158.
mengandalkan  pembiayaan  yang  diberikan sebagai  sumber  likuiditasnya.  Rasio  ini dipergunakan  untuk  mengukur  sampai  sejauh mana  dana  pinjaman  yang  bersumber  dari dana pihak ketiga. Financing to Deposit Ratio diperoleh dari perbandingan total pembiayaan dengan total DPK (Dana Pihak Ketiga). 12
Objek  penelitian  ini  adalah  PT  Bank Syariah  Mandiri,  alasan  penulis  memilih  PT Bank Syariah Mandiri karena BSM merupakan  salah  satu  bank  umum  syariah terbaik  di  Indonesia.  Bank  Syariah  Mandiri pernah  meraih  penghargaan  sebagai Bank  of The  Year di  tahun  2016.  Selain  itu,  Bank Syariah Mandiri juga merupakan bank umum syariah  yang  memiliki  jaringan  kantor terbanyak  di  Indonesia.  Berikut  jumlah jaringan  kantor  bank  syariah  yang  termasuk dalam bank BUMN di Indonesia.
Suatu bank yang memiliki modal yang cukup  bisa  dikatakan  mempunyai  peluang untuk  memperoleh  profitabilitas  lebih  tinggi sehingga  jika  nilai  CAR  tinggi  maka  bank tersebut mampu membiayai kegiatan operasional  dan  memberikan  kontribusi  yang cukup besar untuk meningkatkan profitabilitas  bank  tersebut.  Maka  dapat disimpulkan hubungan CAR dan ROA adalah positif.  Semakin  besar  rasio  CAR  maka semakin  baik  ROA  suatu  bank.  Begitu  pula sebaliknya,  apabila  rasio  CAR  turun  maka ROA  suatu  bank  juga  akan  mengalami
12 Ibid.,253.
penurunan. 13 Pada  tahun  2016,  presentase CAR  naik  menjadi  14,01%,  dan  diikuti  oleh naiknya  ROA  menjadi  0,59%.  Begitu  pula, presentase  CAR  kembali  naik  pada  tahun 2018  menjadi  16,26%%,  dan  diikuti  naiknya ROA menjadi 0,88%.
FDR merupakan rasio  yang mengukur kemampuan bank untuk memenuhi kewajiban yang harus dipenuhi. Sehingga semakin tinggi FDR  maka  laba  bank  semakin  meningkat, dengan asumsi bank tersebut mampu menyalurkan  dananya  untuk  pembiayaan yang  efektif.  Dengan  meningkatnya  laba bank,  maka  kinerja  bank  (ROA)  juga meningkat.  Sehingga,  besar-kecilnya  rasio FDR  suatu  bank  akan  mempengaruhi  kinerja bank  (ROA)  tersebut. 14 Hal  inilah  yang menjadi  alasan  penulis  memilih  PT  Bank Syariah Mandiri sebagai obyek penelitian.
Rasio BOPO digunakan untuk mengukur  tingkat  efisiensi  dan  kemampuan bank dalam melakukan  kegiatan operasi.  Jadi semakin rendah  BOPO  maka semakin efisien bank  tersebut  dalam  mengendalikan  biaya operasionalnya, dengan adanya efisiensi biaya maka  keuntungan  yang  diperoleh  bank  akan semakin  besar.  Sehingga  semakin  rendah
13 Faniditya  Ramadhan,  “Pengaruh  CAR,  NPF  dan FDR  terhadap  Profitabilitas  PT  Bank  Mega  Syariah”,
(Skripsi,  UIN  Syarif  Hidayatullah  Jakarta,  Jakarta, 2015), 5.
14 Endang Nugraheny, “Analisis Pengaruh CAR, FDR, BOPO  dan  NPF  Terhadap  Return  On  Asset  (ROA) Pada PT.Bank Syariah Mandiri”, (Tesis,UIN Sumatera Utara Medan, 2015), 4.
BOPO  maka  ROA  akan  semakin  meningkat begitu pula sebaliknya. 15
NPF  ( Non  Performing  Financing ) adalah  rasio  yang  menunjukkan  resiko pembiayaan  pada  bank  syariah.  NPF  yang menyatakan pembiayaan macet, hal ini sangat menentukan  laba  bank  syariah.  Apabila  NPF menunjukkan  nilai  yang  rendah,  diharapkan pendapatan  akan  meningkat  sehingga  laba yang  didapat  akan  meningkat  pula,  namun sebaliknya  apabila  nilai  NPF  tinggi  maka pendapatan akan menurun sehingga laba yang didapat akan menurun. Arah hubungan antara NPF  terhadap  ROA  adalah  negatif,  karena jika NPF tinggi maka akan berpengaruh pada menurunnya  ROA  yang  didapat  oleh  bank syariah begitu pula sebaliknya. 16

## METODE PENELITIAN
Penelitian ini menggunakan
pendekatan kuantitatif yang hasil penelitiannya  disajikan  dalam  bentuk  data atau  deskripsi  dengan  menggunakan  angka statistik. 17 Metode penelitian kuantitatif merupakan metode penelitian yang dimaksudkan  untuk  menjelaskan  fenomena dengan  menggunakan  data-data  numerik, kemudian dianalisis yang umumnya menggunakan  statistik.  Metode  ini  sebagai
15 Dhian Dayinta Pratiwi,  “Pengaruh  CAR,  NPF, FDR dan BOPO terhadap ROA., 6.
16 Ibid., 7.
17 Husaini Umar, Metodologi Penelitian Aplikasi dalam Pemasaran (Jakarta:  Gramedia  Pustaka  Utama,  1999), 39.
metode ilmiah karena telah memenuhi kaidah- kaidah ilmiah yaitu empiris, obyektif, terukur, rasional, dan sistematis. 18
Jenis penelitian yang digunakan  yakni penelitian  korelasi  adalah  suatu  penelitian yang  melibatkan  tindakan  pengumpulan  data guna  menentukan  apakah  ada  hubungan  dan tingkat  hubungan  antara  dua  variabel  atau lebih.  Oleh  karena  itu,  dalam  penelitian  ini berusaha menjelaskan ada tidaknya hubungan antara  variabel  (x)  dan  variabel  (y).  Selain menggunakan korelasi peneliti juga menggunakan  teknik  analisa  regresi  untuk mengetahui  seberapa  besar  pengaruh  atau menentukan  hubungan  sebab  akibat  antara variabel (x) dan variabel (y). Adapun variabel yang berkaitan dalam penelitian ini, yaitu:
1. Variabel Independent
atau
variabel bebas (X)
Variabel bebas adalah variabel yang mempengaruhi  atau  yang  menjadi  sebab perubahannya atau timbulnya variabel dependent  (terikat). 19 Variabel  bebas  dalam penelitian  ini  yaitu Capital  Adequacy  Ratio (CAR)  dan Financing  to  Deposit  Ratio
(FDR).  CAR  adalah  rasio  kecukupan  modal bank atau merupakan kemampuan bank dalam permodalan yang ada untuk menutup
18 Uhar  Suharsaputra, Metode  Penelitian  Kuantitatif, Kualitatif  dan  Tindakan (Bandung:  Refika  Aditama, 2012), 49.
19 Sugiyono, Statistika  untuk  Penelitian (Bandung: ALFABETA, 2013), 4.
kemungkinan  kerugian.  Perhitungan  CAR dapat dirumuskan sebagai berikut: 20
CAR = Modal ATMR × 100%
FDR ( Financing to Deposit Ratio ) yaitu rasio untuk  mengukur  kemampuan  bank  dalam membayar  kembali  penarikan  dana  oleh deposan  dengan  mengandalkan  pembiayaan yang diberikan sebagai sumber likuiditasnya.Adapun  rumus  FDR  sebagai berikut: 21
FDR =
Total Pembiayaan
Total Dana Pihak Ketiga × 100% 2. Variabel  Dependent  atau  variabel terikat (Y)
Variabel terikat merupakan variabel  yang  dipengaruhi  atau  menjadi akibat,  karena  adanya  variabel  bebas. 22 Variabel  terikat  dalam  penelitian  ini  adalah Return  On  Assets (ROA).  ROA  adalah  rasio keuangan  bank  yang  berhubungan  dengan profitabilitas. ROA berfungsi untuk mengukur efektivitas  perbankan  dalam  menghasilkan laba  dengan  memanfaatkan  aktiva  (asset) yang  dimiliki.Berikut  rumus  yang  digunakan untuk menghitung ROA: 23
20 Khaerul  Umam, Manajemen  Perbankan  Syariah (Jakarta : Ghalia Indonesia, 2009), 251.
21 Muhammad, Manajemen  Dana  Bank  Syariah (Jakarta: PT raja Grafindo Persada, 2015), 253.
22 Sugiyono, Statistika untuk Penelitian ., 4.
23 Hery ,  Analisis  Kinerja  Manajemen (Jakarta:  PT Grasindo, 2014), 193
ROA = Laba Sebelum Pajak Total Asset
× 100%
Data yang digunakan peneliti merupakan  data  kuantitatif.  Data  kuantitatif adalah  data  yang  berbentuk  angka  atau bilangan.  Sesuai  dengan  bentuknya,  data kuantitatif  dapat diolah  dan  dianalisis menggunakan  teknik  perhitungan  statistika. Data  kuantitatif  pada  penelitian  ini  berupa angka-angka  dari  laporan  keuangan  publikasi triwulanan  PT  Bank  Syariah  Mandiri  periode 2010-2018.
Sumber  data  yang  digunakan  peneliti dalam  penelitian  ini  merupakan  sumber  data sekunder.  Data  sekunder  merupakan  data yang  diperoleh  secara  tidak  langsung  dari sumber aslinya. Sumber data dalam penelitian ini  diperoleh  dari  website  resmi  PT  Bank Syariah
Mandiri
(www.banksyariahmandiri.co.id) website resmi  Bank  Indonesia  (www.bi.go.id),  dan website  resmi  Otoritas  Jasa  Keuangan (www.ojk.go.id).

## D. Pengumpulan Data
Metode  pengumpulan  data  adalah teknik  atau  cara-cara  yang  dapat  digunakan oleh  peneliti  untuk  pengumpulan  data. Pengumpulan  data  adalah  prosedur  yang sistematis dan standar untuk memperoleh data yang  diperlukan. 24 Teknik  pengumpulan  data
24 Moh  Nazir, Metodologi  Penelitian (Bogor:Ghalia Indonesia, 2014), 153.
yang digunakan oleh peneliti adalah dokumentasi. Dengan teknik dokumentasi ini, peneliti  dapat  memperoleh  informasi  bukan dari  orang sebagai  narasumber, tetapi  mereka memperoleh  informasi  dari  macam-macam sumber  tertulis  atau  dari  dokumen  yang  ada pada  informan. 25 Metode  dokumentasi  pada penelitian ini dilakukan dengan cara membuka  website  resmi  obyek  yang  diteliti dan  mencatat  dokumen  atau  data-data  yang berupa  laporan  keuangan  publikasi  bulanan PT Bank Syariah Mandiri.

## E. Analisis Data
Analisis  data  merupakan  salah  satu proses  penelitian  yang  dilakukan  setelah semua data yang dipergunakan guna memecah  permasalahan  yang  diteliti  sudah diperoleh secara lengkap. Analisis data adalah proses  pelacakan  dan  pengaturan  secara sistematis  terhadap  data  yang  diperoleh  agar dapat  dipresentasikan  kepada  orang  lain. 26
Analisis  data  dilakukan  apabila  data-data yang diperlukan telah terkumpul dan selanjutnya  data  tersebut  digunakan  untuk menarik  kesimpulanyang  obyektif  dan  logis. Analisis data pada penelitian ini menggunakan  program  SPSS  ( Statistical Package for Service Solution ).
Untuk menjawab rumusan masalah,  yang  pertama  kali  dilakukan  adalah
25 Djam’an  Satori  dan  Aan  Komariah, Metodologi Penelitian Kualitatif (Bandung:Alfabeta, 2013), 149. 26 Ahmad  Tanzeh ,  Pengantar  Metode  Penelitian (Yogyakarta: Teras, 2009), 103.
menganalisis  bagaimana  profitabilitas  PT Bank  Syariah  Mandiri.  Hubungan  (korelasi) linier  antara  dua  variabel  X  dan  Y disimbolkan dengan huruf r, yaitu merupakan simbol  dari  koefisien  korelasi  Pearson. Adapun rumus  yang dapat digunakan sebagai berikut: 27 r = n Σx i y i −   (Σx i )(Σy i ) √(n Σx i 2 − (x i ) 2 )(n Σy i 2 − (y i )² )
Interprestasi terhadap koefisien
korelasi diklasifikasikan sebagai berikut: 28 Interval koefisien Tingkat hubungan 0,00 – 0,199 Sangat rendah 0,20 – 0,399 Rendah 0,40 – 0,599 Sedang 0,60 – 0,799 Kuat 0,80 – 0,999 Sangat kuat Sesuai dengan hipotesis yang dirumuskan maka alat analisis yang digunakan  adalah  analisis  regresi  berganda. Regresi  digunakan  untuk  menggambarkan garis yang menunjukkan arah hubungan antar variabel, serta dilakukan untuk memprediksikan  seberapa  jauh  perubahan nilai  variabel  dependen,  bila  nilai  variabel independen  dimanipulasi/diubah-ubah  atau dinaik  turunkan.  Analisis  regresi  bertujuan untuk  mengetahui  hubungan  sebab  akibat
27 Sugiyono, Statistika untuk Penelitian ., 228.
28 Ibid., 231.
(pengaruh) antar variabel. Adapun persamaan umum regresi berganda adalah: 29
Y = a + b 1 X 1 + b 2 X 2
Sehingga  model  yang  digunakan  dari  model dasar penentuan ROA adalah sebagai berikut: ROA = a + b 1 CAR + b 2 FDR
Besarnya  konstanta  tercermin  dalam “a”,  dan  besarnya  koefisien  regresi  dari masing-masing variabel independen ditunjukkan  dengan  b 1 dan  b 2 .  Karena  data yang  digunakan  adalah  data  sekunder,  maka untuk  menentukan  ketepatan  model  perlu dilakukan  pengujian  atas  beberapa  asumsi klasik  yang mendasari  model regresi.  Berikut adalah  beberapa  pengujian  asumsi  klasik, antara lain:
1. Uji Asumsi Klasik
a. Uji Normalitas
Uji normalitas bertujuan untuk menguji apakah dalam model regresi, variabel penganggu  atau  residual  memiliki  distribusi normal. Seperti diketahui bahwa T-test dan F- test  mengasumsikan  bahwa  nilai  residual mengikuti distribusi normal. Kalau asumsi ini dlarang maka uji statistik menjadi  tidak valid untuk  sampel  kecil.  Ada  dua  cara  untuk mendeteksi  apakah  residual  berdistribusi normal atau tidak yaitu dengan analisis grafik dan  uji  statistik. 30 Pengujian  normalitas  dapat dilakukan dengan Plot, Kolmogorov
29 Ibid., 275.
30 Imam Ghozali, Aplikasi Analisis Multivariate dengan Program SPSS ., 110.
semornov.  Dalam  uji  plot  jika  titik-titik menyebar  mengikuti  garis  diagonal  dan berada  di  sekitar  garis  diagonal  maka berdistribusi normal.
b. Uji Multikolinearitas Uji  multikolinearitas  bertujuan  untuk menguji  apakah  model  regresi  ditemukan adanya korelasi antar variabel bebas (independen).  Model  regresi  yang  baik seharusnya  tidak  terjadi  korelasi  diantara variabel  bebas  (independen).  Jika  variabel bebas  (independen)  saling  berkorelasi,  maka variabel-variabel ini tidak ortogonal. Variabel ortogonal  adalah  variabel  bebas  (independen) yang  nilai  korelasi  antar  sesama  variabel independen sama dengan nol.Untuk mendeteksi adanya multikolinearitas, dilakukan  dengan  menggunakan Variance Inflation  Factor (VIF),  jika  nilai  VIF    tidak lebih  dari  10  maka  model  terbebas  dari multikolinearitas. 31
c. Uji Heteroskesdastisitas Uji  heteroskesdastisitas  bertujuan  untuk menguji apakah dalam model regresi  terjadi ketidaksamaan  varian  dari  residual  satu pengamatan  ke  pengamatan  yang  lain.  Jika varian  dari  residual  satu  pengamatan  ke pengamatan  yang  lain  tetap,  maka  disibut hemoskedastisitas  dan  jika  berbeda  disebut heteroskesdastisitas.  Model  regresi  yang baik  adalah  yang  hemoskedastisitas  atau tidak terjadi heteroskesdastisitas.
31 Ibid., 91.
Kebanyakan  data crossection mengandung situasi  heteroskesdastisitas  karena  data  ini menghimpun  data  yang  mewakili  berbagai ukuran (kecil, sedang dan besar). 32 Pengujian heteroskedastisitas  dapat  dilakukan  dengan scatter  plot .  Dalam  uji  plot  jika  titik-titik menyebar secara acak tidak membentuk pola dan  berada  di  atas  nol  dan  di  bawah  nol maka dikatakan regresi tidak terjadi heteroskedastisitas .
d. Uji Autokorelasi
Uji  autokorelasi  bertujuan  untuk menguji  apakah  dalam  model  regresi  linier ada  korelasi  antara  kesalahan  penganggu pada  periode  t  dengan  kesalah  penganggu pada  periode  t-1  (sebelumnya).  Jika  terjadi korelasi,  maka  dinamakan  ada  problem autokorelasi.  Autokorelasi  muncul  karena observasi  yang  berurutan  sepanjang  waktu berkaitan  satu  sama  lainnya.  Hal  ini  sering ditemukan  pada  data  runtut  waktu  ( time series )  karena  “gangguan”  pada  individu atau  kelompok  cenderung  mempengaruhi “gangguan”  pada  indiviu  atau  kelompok yang  sama  pada  periode  berikutnya.  Model regresi  yang  baik  adalah  regresi  yang  bebas dari  autokorelasi. 33 Pengujian  autokorelasi dapat dilakukan dengan melihat nilai durbin watson (dw). Pedoman pengujiannya adalah:
1) Jika  DW  lebih  kecil  dari  dl  atau  lebih besar dari (4-dl) maka H o ditolak, yang berarti terdapat autokorelasi.
2) Jika DW terletak antara du dan (4-du) maka  H o diterima,  yang  berarti  tidak ada autokorelasi.
3) Jika DW terletak antara dl dan du atau antara  (4-dl)  dan  (4-du)    maka  tidak menghasilkan kesimpulan yang pasti.
2. Pengujian Hipotesis
a. Uji t
Uji  hipotesis  dilakukan  dengan  uji  t.
Uji t merupakan pengujian terhadap variabel independen  secara  parsial  yang  dilakukan untuk melihat pengaruh variabel independen secara individual terhadap variabel dependen. 34 Uji  ini  dilakukan  dengan  cara membandingkan  nilai  t-hitung  dengan  t- tabel. Uji ini dilakukan dengan syarat:
1) Jika  t-hitung  <  t-tabel,  maka  hipotesis tidak  teruji  yaitu  variabel  independen tidak  berpengaruh  signifikan  terhadap variabel dependen.
2) Jika  t-hitung  >  t-tabel,  maka  hipotesis teruji yang berarti variabel independen berpengaruh signifikan terhadap variabel dependen.
Pengujian  juga  dapat  dilakukan  melalui pengamatan  nilai  signifikansi  t  pada  tingkat α yang digunakan (penelitian ini menggunakan  tingkat  α  sebesar  5%).
34 Ridwandan  dan  Sunarto, Pengantar  Statistik  untuk Penelitian  Pendidikon,  Sosial,  Ekonomi,  Komunikasi dan Bisnis (Bandung: Alfabeta, 2013), 116.
Analisis  didasarkan  pada  perbandingan antara  nilai  signifikansi  t  dengan  nilai signifikansi  0,05,  dimana  syarat-syaratnya adalah sebagai berikut: 35
1) Jika  signifikansi  t  <  0,05  maka  hipotesis teruji  yang  berarti  variabel  independen berpengaruh  signifikan  terhadap  variabel dependen.
2) Jika  signifikansi  t  >  0,05  maka  hipotesis tidak  teruji  yaitu  variabel  independen tidak  berpengaruh  signifikan  terhadap variabel dependen.
b. Uji F
Uji F dilakukan untuk mengetahui besarnya  pengaruh  variabel  independen secara  bersama-sama  terhadap  variabel dependen.Uji ini dilakukan dengan membandingkan  antara  nilai  F-hitung dengan  F-tabel.Uji  ini  dilakukan  dengan syarat:
1) Jika Fhitung < Ftabel, maka hipotesis tidak  teruji  yaitu  variabel-variabel independen  secara  simultan  tidak berpengaruh signifikan terhadap variabel dependen.
2) Jika Fhitung > Ftabel, maka hipotesis teruji yaitu variabel-variabel
independen secara simultan
berpengaruh signifikan terhadap variabel dependen.
35 Ebta  Budi  Lestari,  “Pengaruh  ROA  dan  ROE terhadap  Harga  Saham  Perusahaan  yang  tergabung dalam JII” (Skripsi, IAIN Tulungagung, Tulungagung, 2016), 58.
Pengujian  juga  dapat  dilakukan melalui  pengamatan  nilai  signifikansi  F pada tingkat α yang digunakan (penelitian ini  menggunakan  tingkat  α  sebesar  5%).
Analisis  didasarkan  pada  pembandingan antara  nilai  signifikansi  F  dengan  nilai signifikansi 0,05, dimana syarat-
syaratnya adalah sebagai berikut: 36
1) Jika  signifikansi  F  <  0,05,  maka hipotesis teruji yang berarti variabel- variabel  independen  secara  simultan berpengaruh signifikan terhadap variabel dependen.
2) Jika signifikansi F > 0,05, maka hipotesis tidak teruji yaitu variabel-variabel independen secara simultan tidak berpengaruh  signifikan  terhadap  variabel dependen.
c. Uji Koefisien Determinasi Koefisien  determinasi  (R2)  pada intinya mengukur seberapa jauh kemampuan model  dalam  menerangkan  variasi  variabel dependen. Nilainya adalah antara nol sampai dengan  satu.  Nilai  R2  yang  kecil  berarti kemampuan  variabel-variabel  independen dalam menjelakan variasi variabel dependen sangat  terbatas.  Nilai  yang  mendekati  satu berarti variabel-variabel independen memberikan  hampir  semua  informasi  yang dibutuhkan  untuk  memprediksi  variasi variabel  dependen.  Secara  umum  koefisien determinasi  untuk  data  silang  ( crossection )
36 Ibid., 59-60.
relatif  rendah  karena  adanya  variasi  yang besar  antara  masing-masing  pengamatan, sedangkan  untuk  data  runtun  waktu  ( time series )  biasanya  mempunyai  data  koefisien determinasi tinggi. 37

## PEMBAHASAN

## A. Tingkat  CAR  Pada  PT  Bank  Syariah Mandiri
Capital Adequacy Ratio (CAR) merupakan rasio yangmemperlihatkan seberapa  besar  jumlah  seluruh  aktiva  bank yangmengandung unsur risiko (kredit, penyertaan,  surat  berharga,  tagihanpada  bank lain)  yang  ikut  dibiayai  dari  modal  sendiri disampingmemperoleh dana-dana dari sumber-sumber diluar bank. Dengan kata lain, Capital Adequacy Ratio adalah rasio kinerjabank  untuk  mengukur  kecukupan modal  yang  dimiliki  bank  untuk  menunjang aktiva  yang  mengandung  atau  menghasilkan resiko. 38 CAR  menunjukkan  sejauh  mana penurunan aset bank masih dapat ditutup oleh ekuitas  bank  yang  tersedia,  semakin  tinggi CAR semakin baik kondisi sebuah bank. 39
CAR  dihitung  dengan  cara membandingkan  modal  dan  total  Aktiva
37 Aria  Muharam,  “Analisis  Pengaruh  Kondisi  Makro Ekonomi  terhadap  Perubahan  Laba  Operasional  Bank Umum  Syariah  Periode  2005-2007”,  (Skripsi,  UIN Sunan Kalijaga Yogyakarta, Yogyakarta, 2015), 45.
38 Dhian  Dayinta  Pratiwi,  “Pengaruh  CAR,  NPF,  FDR dan  BOPO  terhadap  ROA  Bank  Umum  Syariah”, (Skripsi, Universitas Diponegoro Semarang, 2012), 32.
39 Zainul  Arifin, Dasar-Dasar  Manajemen  Bank Syariah (Jakarta: Pustaka Alvabet, 2005),136.
Tertimbang  Menurut  Risiko  (ATMR).  Bank Indonesia  menetapkan  batas  minimum  CAR setiap bank yakni sebesar 8%. Jika suatu bank memiliki  rasio  CAR  dibawah  8%  maka  bank tersebut  dapat  dikatakan  tidak  sehat.  Karena rasio  CAR  merupakan  salah  satupenilaian tingkat kesehatan bank.
Pada  PT  Bank  Syariah  Mandiri  CAR periode 2010-2018 bergerak secara fluktuatif. Berdasarkan  hasil  analisis  data  diketahui bahwa pada PT Bank Syariah Mandiri periode 2010-2018nilai  CAR  maksimum  sebesar 16,46%,ini  terjadi  pada  periode  September tahun 2018. Sementara nilai CAR minimumsebesar  10,60%,  ini  terjadi  pada periode Desember tahun 2010. Dan nilai rata- rata  CAR  menunjukkan  angka  sebesar 13,76%.  Dari  keseluruhan  periode,  CAR masih  memenuhi  lebih  dari  batas  minimum 8%  yang  ditetapkan  oleh  Bank  Indonesia. Kemudian  untuk  nilai  rata-rata  CAR  Bank Syariah  Mandiri  juga  berada  diatas  batas minimum  yang  telah  ditetapkan  oleh  Bank Indonesia.  Maka  dalam  hal  ini,  selama periode  penelitian  rasio Capital  Adequacy Ratio (CAR)  PT  Bank  Syariah  Mandiri dengan  nilai  rata-rata  13,76%  berada  pada peringkat  1  yaitu  bank  memiliki  kondisi kesehatan yang “sangat baik”.

## B. Tingkat  FDR  Pada  PT  Bank  Syariah

## Mandiri
Financing  to  Deposit  Ratio (FDR) merupakan  ukuran  kemampuan  bank  dalam
membayar  kembali  penarikan  dana  yang dilakukan  deposan  dengan  mengandalkan pembiayaan  yang  diberikan  sebagai  sumber likuiditasnya.  FDR  menunjukkan  tingkat kemampuan  bank  dalam  menyalurkan  dana pihak ketiga yang dihimpun oleh bank. 40 Semakin tinggi nilai FDR menandakan jumlah  pembiayaan  yang  diberikan  juga tinggi  sehingga  meningkatkan  pendapatan, akan tetapi jika nilai FDR terlalu tinggi maka akan  berakibat  bank  tidak  likuid  atau  kurang sehat,  karena  tidak  akan  mampu  membayar kewajiban jangka pendeknya. Oleh karena itu pihak bank membutuhkan banyak dana untuk menjamin  penarikan  dana  yang  dilakukan sewaktu-waktu oleh nasabah penyimpan dana. Namun  jikan  nilai  FDR  rendah,  berarti pembiayaan  yang dilakukan pada bank masih kurang. Maka akan ada dana yang menganggur  ( idle  fund )  pada  perbankan.  Jika ada bank dana yang berhenti maka pihak bank berarti  kurang  dapat  melakukan  kegiatan dalam penyaluran dana.
Pada PT Bank Syariah Mandiri presentase  FDR  periode  2010-2018  bergerak secara  fluktuatif.  Berdasarkan  hasil  analisis data  diketahui  bahwa  pada  PT  Bank  Syariah Mandiri periode 2010-
2018nilaiFDRmaksimum  sebesar  95,61%, terjadi  pada  periode  Maret  tahun  2013. NilaiFDRminimum  sebesar73,92%,  terjadi
40 Fajar Sidik, “Analisis Pengaruh CAR, NPF dan FDR terhadap  ROA  Bank  Muamalat  Indonesia”,  (Skripsi, IAIN Surakarta, Surakarta, 2016), 31-32.
pada  periode  Maret  tahun  2018.  Dan  nilai rata-rata  FDR  menunjukkan  angka  sebesar 84,71%.Maka  hal  ini  menunjukkan  bahwa selama  periode  penelitian  rasio Financing  to Deposit  Ratio (FDR)  PT  Bank  Syariah Mandiri dengan nilai rata-rata 84,71% berada pada peringkat 2 yaitu bank memiliki kondisi kesehatan yang “baik”.

## C. Tingkat  ROA  Pada  PT  Bank  Syariah

## Mandiri
Return  On  Assets (ROA)  adalah  rasio yang  menunjukkan  seberapa  besar  kontribusi asset dalam menciptakan laba bersih. Dengan kata lain, rasio ini digunakan untuk mengukur seberapa  besar  jumlah  laba  bersih  yang  akan dihasilkan  dari  setiap  rupiah  dana  yang tertanam  dalam  total  aset.  Rasio  ini  dihitung dengan  membagi  laba  bersih  terhadap  total asset. 41 ROA  digunakan  untuk  mengukur evektifitas perusahaan di dalam menghasilkan keuntungan dengan memanfaatkan aktiva/aset yang  dimilikinya,  dengan  kata  lain  rasio  ini digunakan  untuk  mengukur  kemampuan manajemen  bank  dalam  memperoleh  laba secara  keseluruhan. 42 Semakin  besar  ROA suatu  bank,  semakin  besar  pula  tingkat keuntungan  yang  dicapai  bank  tersebut  dan semakin  baik  pula  posisi  bank  tersebut  dari segi penggunaan aset.
41 Hery ,  Analisis  Kinerja  Manajemen (Jakarta:  PT Grasindo, 2014), 193.
42 Veithzal  Rivai  dan  Andria  Permata  Veithzal, Islamic Financial  Management (Jakarta:  Raja  Grafindo Persada, 2008), 89.
Presentase ROA pada PT Bank Syariah  Mandiri  periode  2010-2018  bergerak secara  fluktuatif.  Berdasarkan  hasil  analisis data  diketahui  bahwa  pada  PT  Bank  Syariah Mandiri periode 2010- 2018nilaiROAmaksimum sebesar 2,56%,
terjadi  pada  periode  Maret  tahun  2013. Sementaranilai ROA minimumsebesar 0,17%, terjadi  pada  periode  Desember  tahun  2014. Nilai  rata-rata  ROA  menunjukkan  angka sebesar  1,31%.Maka  hal  ini  menunjukkan bahwa selama periode penelitian rasio Return On  Assets (ROA)  PT  Bank  Syariah  Mandiri berada  pada  peringkat  2  yaitu  bank  memiliki kondisi kesehatan yang “baik”.

## D. Pengaruh  CAR  terhadap  ROA  Pada PT Bank Syariah Mandiri
CAR  adalah  rasio  keuangan  yang berkaitan dengan permodalanperbankan dimana  besarnya  modal  suatu  bank  akan berpengaruh pada mampu atau tidaknya suatu bank secara efisien menjalankan kegiatannya. Jika  modal  yang  dimiliki  oleh  bank  tersebut mampu  menyerap  kerugian-kerugian  yang tidak  dapat  dihindarkan,  maka  bank  dapat mengelola seluruh kegiataanya secara efisien, sehingga  kekayaan  bank  diharapkan  akan semakin meningkat demikian juga sebaliknya. 43 Jadi,  semakin  tinggi  nilai  CAR menunjukkan  bahwa  bank  tersebut  memiliki
43 Wildan Farhat Pinasti, “Pengaruh CAR, BOPO, NPL, NIM  dan  LDR  Terhadap  Profitabilitas  Bank  Umum Periode  2011-2015”,  (Jurnal  Nominal.  Volume  VII Nomor 1, tahun 2018), 130.
modal yang cukup untuk melakukan kegiatan operasionalnya,  sehingga  dapat  menambah keuntungan  bagi  bank  tersebut  dan  dapat meningkatkan nilai Return On Assets (ROA).Maka  dapat  disimpulkan  hubungan CAR dan ROA adalah positif. Semakin besar rasio  CAR  maka  semakin  naik  ROA suatubank.  Begitu  pula  sebaliknya,  apabila rasio  CAR  turun  maka  ROA  suatu  bank  juga akan mengalami penurunan.
Berdasarkan analisis data pada bab IV, hasil  penelitian  melalui  uji  t  menyatakan bahwa  variabel Capital  Adequacy  Ratio (CAR) tidak berpengaruh siginifikan terhadap Return  On  Assets (ROA)  dengan  nilai  Sig. 0,114> 0,05.Jadi dapat dikatakan bahwa tidak terdapat  pengaruh  yang  signifikan  antara Capital  Adequacy  Ratio (CAR)  terhadap Return  On  Assets (ROA).  Hal  itu  disebabkan karena  modal  yang  diperoleh  perusahaan tidak hanya dialokasikan untuk kegiatan yang dapat menghasilkan laba.
Jumlah dana pada BankSyariah Mandiri  yang  di  tempatkan  pada  Bank Indonesia  berupa  Sertifikat  Bank  Indonesia Syariah  (SBIS).Sertifikat  Bank  Indonesia Syariah merupakan surat berharga berdasarkan  prinsip  syariah  yang  berjangka pendek  dalam  mata  uang  rupiah  yang diterbitkan  oleh  Bank  Indonesia  guna  untuk pengendalian  moneter.  Apabila  bank  syariah memilih untuk menempatkan dana tersebut di SBIS,  dikarenakan  besarnya  resiko  untuk
menyalurkannya  pada  sektor  riil.  Selain  itu dana  bank  syariah  yang  ditempatkan  di  SBIS dikarenakan  untuk  menghindari  adanya idle fund (dana  mengaggur)  guna  menjaga likuiditas bank. 44
Terjadi  peningkatan  yang  signifikan danayang  ditempatkan  pada  bank  indonesia berupa  SBIS,  hal  ini  lah  yang  menyebabkan nilaiATMR  menjadi  sedikit  karena  nilai ATMR penempatan pada Bank Indonesiaadalah  0  hal  ini  dikarenakan penempatan  SBIS  pada  Bank  Indonesia  tidak memilikiresiko  akan  tetapi  keuntungan  yang didapat  bank  juga  akan  kecil,  berbeda denganpembiayaan  yang  memiliki  resiko besar  akan  tetapi  keuntungan  yang  didapat jugabesar.Dengan  nilai  ATMR  kecil  maka nilai  CAR  akan  besar,  karena  untuk  mencari nilai  CAR  adalah  modal  dibagi  oleh  ATMR. Dari  sinilah  nilai  CAR  yang  besar  tidak menunjukkan pengaruh positif terhadap ROA, karena  dana  yang  dimiliki  BSM  tidak  dapat disalurkan untuk pembiayaan yang memilikikeuntungan lebih tinggi dari penempatan pada Bank Indonesia.
Hal  ini  juga  didukung  oleh  beberapa penelitian  sebelumya  yang  dilakukanoleh Fajar  Sidiq  (2016)  dan  Giofani  Nursucia (2017).  Dalam  penelitian  sebelumnya  yang dilakukan pada bank syariah juga
44 Lusi Anggraini, “Analisis Pengaruh SBIS, NPF, Kurs dan  Inflasi  terhadap  Pembiayaan  Murabahah  Pada Perbankan  Syariah  di  Indonesia”,  (Skripsi,  Jakarta: UIN Syarif Hidayatullah Jakarta, 2016), 6-7.
menunjukkan  nilai  CARtidak  berpengaruh signifikan  terhadap  ROA.  Namun  bertolak belakang  dengan  penelitian  sebelumnya  yang dilakukan oleh Desi Ariyani (2011).

## E. Pengaruh  FDR  terhadap  ROA  Pada PT Bank Syariah Mandiri
FDR  adalah  rasio  yang  mengukur kemampuan  bank  dalam  membayar  kembali penarikan  dana  yang  dilakukan  deposan dengan  mengandalkan  pembiayaan  yang diberikan  sebagai  sumber  likuiditasnya.  FDR menunjukkan tingkat kemampuan bank dalam menyalurkan dana pihak ketiga yang dihimpun  oleh  bank. 45 Semakin  besar  jumlah pembiayaan bank maka  akan semakin rendah tingkat  likuiditas  bank  yang  bersangkutan. Namun  dilain  sisi,  semakin  besar  jumlah pembiayaan  yang  diberikan,  diharapkan  bank akan mendapat return yang tinggi. 46 Sehingga arah  pengaruh  yang  timbul  antara  FDR  dan ROA  adalah  positif,  karena  apabila  bank mampu  menyediakan  dana  dan  menyalurkan dana kepada nasabah maka akan meningkatkan return yang  didapat  dan berpengaruh  pada  meningkatnya  ROAyang didapat bank syariah.
Berdasarkan  analisis  pada  bab  IV, hasil  penelitian  melalui  uji  t  menyatakan bahwa  variabel Financing  to  Deposit  Ratio
45 Sidik, “Analisis Pengaruh CAR, NPF dan FDR., 31-
32.
46 Beta  Indah  Sari,  “Pengaruh  FDR  Terhadap  ROA Bank Umum Syariah “ (Skripsi, STAIN Kediri, Kediri, 2016),82.
(FDR) berpengaruh signifikan terhadap variabel Return  On  Assets (ROA)  dengan  nilai nilai  Sig.  0,000  <  0,05.  Jadi  dapat  dikatakan bahwa  terdapat  pengaruh  yang  signifikan antara Financing  to  Deposit  Ratio (FDR) terhadap Return  On  Assets (ROA).  Hasil penelitian  ini  mendukung  penelitian  Beta Indah  Sari  (2016)  dan  Faniditya  Ramadhan (2012),  namun  bertolak  belakang  dengan penelitian  yang  dilakukan  oleh  Faja  Sidiq (2016).
Pengaruh  positif  yang  ditunjukkan oleh  FDR  terhadap  ROA  mengindikasikan bahwa  semakin  tinggi  pembiayaan  yang disalurkan  dari  sumber  dana  pihak  ketiga maka  akan  meningkatkan  ROA  pada  bank. Secara  teoritis,  tingkat  likuiditas  yang  tinggi atau  FDR  yang  rendah  akan  mengakibatkan pendapatan bank menurun. Hal ini disebabkan karena  terlalu  banyaknya  dana  pihak  ketiga yang  menganggur.Apabila  dana  tersebut disalurkan  melalui  pembiayaan  akan  menjadi produktif  dan  menghasilkan  pendapatan  bagi bank.  Pendapatan  bank  akan  berpengaruh terhadap  laba  yang  akan  diterima  bank  atau pada ROA.
Nilai pembiayaan  yang diberikan oleh PT Bank Syariah Mandiri cenderung mengalami  peningkatan  setiap  tahunnya. Inilah  yang  menjadikan  nilai  rata-rata  FDR 84,71% masih berada dalam batas aman yang ditetapkan  oleh  Bank  Indonesia.  Nilai  FDR sebesar  84,71%  menunjukkan  bahwa  84,71%
pembiayaan  berasal  dari  dana  pihak  ketiga (DPK).  Rasio  FDR  perbankan  syariah  dinilai akan  efektif  untuk  mendukung  perolehan return yang  tinggi  jika  berada  pada  kisaran 95%-98%.  Hal  itu  berarti  dari  100%  dana yang  terkumpul  dari  masyarakat,  sebanyak 95%-98%  diantaranya  disalurkan  dalam bentuk pembiayaan. Riyanto, Direktur Utama PT  Bank  Syariah  Bukopin,  mengatakan bahwa  kisaran  angka  tersebut  sangat  efektif untuk  memberikan return yang  kompetitif. 47
Sebab, margin yang dihasilkan dari pembiayaan  kepada  nasabah  cenderung  lebih tinggi  dibandingkan  jika  dana  ditempatkan pada instrumen lain seperti fasilitas simpanan Bank Indonesia dan sukuk.

## F. Pengaruh CAR dan FDR terhadap ROA

## Pada PT Bank Syariah Mandiri
Capital  Adequacy  Ratio (CAR)  yang dijadikan  sebagai  variabel  independen  (X1) dan Financing  to  Deposit  Ratio (FDR) sebagai variabel independen (X2)
berpengaruh  signifikan  terhadap Return  On Assets (ROA).  Uji  hipotesis  menyatakan bahwa  ada  pengaruh  yang  signifikan  antara CAR  dan  FDR  terhadap  ROA  pada  PT  Bank Syariah Mandiri secara bersama-sama. Hal ini dibuktikan  oleh  hasil  perhitungan  dengan menggunakan  program  SPSS  yang  diketahui bahwa  F hitung sebesar  17.080dengan  nilai probabilitas sebesar  0,000. Nilai Sig. 0,000 <
47 Farodillah  Muqoddam,  “Rasio  Pembiayaan  Bank Syariah  yang  Ideal  98%”, http://m.bisinis.com ,  14 Maret 2014, (Diakses pada tanggal 20 Januari 2019).
0,05.  Jadi  dapat  dikatakan  bahwa  terdapat pengaruh  yang  signifikan  antara Capital Adequacy  Ratio (CAR)  dan Financing  to Deposit Ratio (FDR) secara simultan terhadap Return On Asset (ROA).
Berdasarkan  hasil  analisis  koefisien determinasi, nilai kontribusi variabel independen terhadap variabel dependen menunjukkan  angka  sebesar  0,509.  Sehingga dapat  disimpulkan  bahwa Capital  Adequacy Ratio (CAR)  dan Financing  to  Deposit  Ratio (FDR)  berpengaruh  sebesar  50,9%  terhadap Return  On  Assets (ROA),  dan  sebesar  49,1% dipengaruhi  faktor  lain  di  luar  penelitian  ini. Faktor-faktor  lain  di  luar  penelitian  yang dapat  mempengaruhi Return  On  Assets (ROA)  adalah  faktor  internal  dan  faktor eksternal.  Faktor  internal  terdiri  dari  Biaya Operasional  per  Pendapatan  Operasional (BOPO)  dan Non  Performing  Financing (NPF). Sedangkan faktor eksternal terdiri dari inflasi,  tingkat  suku  bunga,  dan  nilai  tukar rupiah.
Rasio BOPO digunakan untuk mengukur  tingkat  efisiensi  dan  kemampuan bank dalam melakukan  kegiatan operasi.  Jadi semakin rendah  BOPO  maka semakin efisien bank  tersebut  dalam  mengendalikan  biaya operasionalnya, dengan adanya efisiensi biaya maka  keuntungan  yang  diperoleh  bank  akan semakin  besar.  Sehingga  semakin  rendah BOPO  maka  ROA  akan  semakin  meningkat begitu pula sebaliknya.Sementara NPF adalah
rasio  yang  menunjukkan  resikopembiayaan pada  bank  syariah.  NPF  yang  menyatakan pembiayaan macet, hal ini sangat menentukan lababank  syariah.  Apabila  NPF  menunjukkan nilai yang rendah, diharapkanpendapatan akan meningkat  sehingga  laba  yang  didapat  akan meningkat  pula,  namunsebaliknya  apabila nilai  NPF  tinggi  maka  pendapatan  akan menurun  sehingga  labayang  didapat  akan menurun.
Inflasi  adalah  proses  kenaikan  harga barang secara umum dan terus menerus dalam waktu periode tertentu. Inflasi dapat berpengaruh  buruk  bagi  perekonomian.  Hal ini  mengakibatkan  minat  masyarakat  untuk menabung,  atau  berinvestasi  dan  berproduksi menjadi  berkurang.  Jika  minat  masyarakat untuk  menabung,  atau  berinvestasi  dan berproduksi menjadi berkurang, maka profitabilitas  bank  menjadi  berkurang  karena banklah yang menjalankan kegiatan tersebut.Suku  bunga  merupakan  harga  dari pinjaman.  jika  suku  bunga  tinggi,  otomatis orang akan lebih suka menyimpan dananya di bank karena ia dapat mengharapkan pengembalian yang menguntungkan.
Sebaliknya jika suku bunga rendah, masyarakat  cenderung  tidak  tertarik  lagi untuk  menyimpan  uangnya  di  bank.  Hal  ini dapat mempengaruhi profitabilitas perbankan, sebab  jika  jumlah  dana  pihak  ketiga berkurang  maka  profitabilitas  perbankan  juga dapat menurun.

## KESIMPULAN
Berdasarkan hasil analisis data diketahui  bahwa  pada  PT  Bank  Syariah Mandiri  periode  2010-2018  nilai  CAR maksimum  sebesar  16,46%,  nilai  CAR minimum  sebesar  10,60%  dan  nilai  rata-rata CAR  menunjukkan  angka  sebesar  13,76%. Dari  keseluruhan  periode,  CAR  masih memenuhi lebih dari batas minimum 8% yang ditetapkan  oleh  Bank  Indonesia.  Maka  dalam hal  ini,  selama  periode  penelitian  rasio Capital  Adequacy  Ratio (CAR)  PT  Bank Syariah  Mandiri  dengan  nilai  rata-rata 13,76%  berada  pada  peringkat  1  yaitu  bank memiliki  kondisi  kesehatan  yang  “sangat baik”.
Berdasarkan hasil analisis data diketahui  bahwa  pada  PT  Bank  Syariah Mandiri  periode  2010-2018  nilai  FDR maksimum  sebesar  95,61%,  nilai  FDR minimum  sebesar  73,92%,  dan  nilai  rata-rata FDR  menunjukkan  angka  sebesar  84,71%. Maka  hal  ini  menunjukkan  bahwa  selama periode penelitian rasio Financing  to  Deposit Ratio (FDR)  PT  Bank  Syariah  Mandiri dengan  nilai  rata-rata  84,71%  berada  pada peringkat  2  yaitu  bank  memiliki  kondisi kesehatan yang “baik”.
Berdasarkan hasil analisis data diketahui  bahwa  pada  PT  Bank  Syariah Mandiri  periode  2010-2018  nilai  ROA
maksimum  sebesar  2,56%,  nilai  ROA minimum  sebesar  0,17%,  dan  nilai  rata-rata ROA  menunjukkan  angka  sebesar  1,31%. Nilai  ini  mendekati  batas  kisaran  ROA  suatu bank  yang  ditetapkan  Bank  Indonesia  yaitu 1,5%.  Maka  hal  ini  menunjukkan  bahwa selama  periode  penelitian  rasio Return  On Assets (ROA)  PT  Bank  Syariah  Mandiri dengan  nilai  rata-rata  1,31%  berada  pada peringkat  2  yaitu  bank  memiliki  kondisi kesehatan yang “baik”.
Berdasarkan  analisis  data  bahwa  hasil penelitian  melalui  uji  t  menyatakan  bahwa variabel Capital Adequacy Ratio (CAR) tidak berpengaruh  siginifikan  terhadap Return  On Assets (ROA) dengan nilai Sig. 0,114 > 0,05, maka  H 1 ditolak. Jadi  dapat  dikatakan  bahwa tidak terdapat pengaruh yang signifikan antara Capital  Adequacy  Ratio (CAR)  terhadap Return On Assets (ROA).
Berdasarkan  analisis  data  bahwa  hasil penelitian  melalui  uji  t  menyatakan  bahwa variabel Financing  to  Deposit  Ratio (FDR) berpengaruh  signifikan  terhadap  variabel Return  On  Assets (ROA)  dengan  nilai  Sig.
0,000  <  0,05,  maka  H 2 diterima.  Jadi  dapat dikatakan  bahwa  terdapat  pengaruh  yang signifikan  antara Financing  to  Deposit  Ratio (FDR)  terhadap Return On Assets (ROA).
Uji  hipotesis  menyatakan  bahwa terdapat  pengaruh  yang  signifikan  antara
CAR  dan  FDR  terhadap  ROA  pada  PT  Bank Syariah Mandiri secara bersama-sama. Hal ini dibuktikan  oleh  hasil  perhitungan  dengan menggunakan  program  SPSS  yang  diketahui bahwa  F hitung sebesar  17.080  dengan  nilai probabilitas sebesar  0,000. Nilai Sig. 0,000 < 0,05.  Jadi  dapat  dikatakan  bahwa  terdapat pengaruh  yang  signifikan  antara Capital Adequacy  Ratio (CAR)  dan Financing  to Deposit Ratio (FDR) secara simultan terhadap Return  On  Asset (ROA).  Berdasarkan  hasil analisis koefisien determinasi, nilai kontribusi variabel independen terhadap variabel dependen  menunjukkan  angka  sebesar  0,509. Sehingga dapat disimpulkan bahwa  CAR dan FDR  berpengaruh  sebesar  50,9%  terhadap ROA,  dan  sebesar  41,9%  dipengaruhi  faktor lain yakni faktor internal dan faktor eksternal. Faktor  internal  terdiri  dari  NPF  ( Non Performing  Financing )  dan  BOPO  (Biaya
Operasional terhadap Pendapatan Operasional),  faktor  eksternal  terdiri  dari inflasi,  tingkat  suku  bunga  dan  nilai  tukar rupiah.

## DAFTAR PUSTAKA
Anggraini,  Lusi.  “Analisis  Pengaruh  SBIS, NPF,  Kurs  dan  Inflasi  terhadap  Pembiayaan Murabahah Pada Perbankan Syariah di Indonesia”.  Skripsi,  Jakarta:  UIN  Syarif Hidayatullah Jakarta, 2016.
Bank  Indonesia.  “Surat  Edaran  BI  No. 9/24/DPbS”.(www.bi.go.id,  diakses  pada tanggal 20 Mei 2018).
---------. “Surat Edaran BI No. 6/23/DPNP”.(www.bi.go.id,  diakses  pada tanggal 20 Mei 2018).
---------.  “Undang-Undang  No  21  tahun  2008 tentang Perbankan Syariah”,   (www.bi.go.id, diakses pada tanggal 20 Mei 2018).
Bank Syariah Mandiri. “Sejarah Bank Syariah Mandiri”.
(http://www.syariahmandiri.co.id
, diakses tanggal 20 Desember 2018). ---------. “Visi dan Misi”. (http://www.syariahmandiri.co.id, diakses tanggal 20 Desember 2018). ---------. “Produk dan Jasa”. (http://www.syariahmandiri.co.id,   diakses tanggal 20 Desember 2018).
Gunawan  dan  Susanti. Analisis  Manajemen
Keuangan. Jakarta: Indira, 2013.
Hery. Analisis  Kinerja  Manajemen .  Jakarta:
Grasindo, 2014.
Kasmir. Manajemen  Perbankan .  Jakarta:
Grafindo Persada, 2014.
Lestari, Ebta Budi. “Pengaruh ROA dan ROE terhadap Harga Saham Perusahaan   yang tergabung  dalam  JII”.  Skripsi,  Tulungagung: IAIN Tulungagung,   2016.
---------. Manajemen  Dana  Bank  Syariah .
Jakarta: Raja Grafindo Persada, 2015.
Muharam,  Aria.  “Analisis  Pengaruh  Kondisi Makro Ekonomi terhadap Perubahan Laba operasional  Bank  Umum  Syariah  Periode 2005-2007”. Skripsi.   Yogyakarta: UIN Sunan Kalijaga, Yogyakarta, 2015. Muqoddam,  Farodillah.  “Rasio  Pembiayaan Bank Syariah
yang Ideal 98%”,
http://m.bisinis.com.  Diakses  pada tanggal 20 Januari 2019.
Nazir, Moh.
Metodologi Penelitian .
Bogor:Ghalia Indonesia, 2014.
Nugraheny,  Endang.  “Analisis  Pengaruh CAR,  FDR,  BOPO  dan  NPF  Terhadap
Return On Asset (ROA) Pada PT.Bank  Syariah  Mandiri”.  Tesis.  Medan:
UIN Sumatera Utara Medan, 2015.
Patimah.  “Pengaruh  Faktor  Internal  dan Eksternal terhadap Profitabilitas Pada Bank  Umum  Syariah  di  Indonesia”. Skripsi,  Palembang:  UIN  Raden  Fatah Palembang, 2015.
Pinasti,  Wildan  Farhat.  “Pengaruh  CAR,
BOPO,  NPL,  NIM  dan  LDR  Terhadap Profitabilitas  Bank  Umum  Periode 2011-2015”. Jurnal Nominal. Volume VII Nomor 1, tahun 2018. Pratiwi,  Dhian  Dayinta.  “Pengaruh  CAR, NPF,  FDR  dan  BOPO  terhadap  ROA Bank Umum Syariah”.Skripsi. Semarang: Universitas Diponegoro Semarang, 2012.
Ramadhan,  Faniditya.  “Pengaruh  CAR,  NPF dan FDR terhadap Profitabilitas PT   Bank Mega  Syariah”.  Skripsi.  Jakarta:  UIN  Syarif Hidayatullah Jakarta,  2015.
Ridwandan  dan  Sunarto. Pengantar  Statistik untuk Penelitian Pendidikon, Sosial,
Ekonomi,  Komunikasi  dan  Bisnis.
Bandung: Alfabeta, 2013.
Sari,  Beta  Indah.  “Pengaruh  FDR  Terhadap ROA  Bank  Umum  Syariah  “  (Skripsi,
Kediri: STAIN Kediri, 2016),82.
Sidik,  Fajar.  “Analisis  Pengaruh  CAR,  NPF dan FDR terhadap ROA Bank Muamalat Indonesia”. Skripsi, Surakarta: IAIN Surakarta, 2016.

## Satori,  Djam’an  dan  Aan  Komariah,
Metodologi Penelitian Kualitatif . Bandung: Alfabeta, 2013. Sudaryono. Statistika
Probabilitas .
Yogyakarta: ANDI, 2012.
Sugiyono. Metode  Penelitian  Kuantitatif,
Kualitatif dan R & D .  Bandung:ALFABETA,
2013.
---------. Statistika Untuk Penelitian . Bandung:
ALFABETA, 2013.
Suharsaputra, Uhar. Metode Penelitian
Kuantitatif, Kualitatif dan Tindakan .
Bandung:Refika Aditama,2012.
Umam,  Khaerul. Manajemen  Perbankan Syariah . Bandung: Pustaka Setia, 2013.
Wicaksono,  Rizky  Aryo.  “Analisis  Pengaruh
Faktor Eksternal dan Internal  Perbankan Syariah terhadap Profitabilitas Pada Perusahaan Perbankan
syariah”.
Skripsi,  Jakarta:  UIN  Syarif  Hidayatulloh Jakarta, 2015.