## PENGARUH PEMBIAYAAN MURABAHAH PERIODE 2006:1 – 2013:4
Mustika Ananda Putri 1 , Tri Kunawangsih 2*
*Fakultas Ekonomi dan Bisnis, Universitas Trisakti trikape@yahoo.co.id

## Abstract
This research examines the effect of variables consisting of Third Party Fund, Non Perform- ing Financing, Inflation, Islamic Certificate of Bank Indonesia  against Murabahah on Is- lamic Banking in Indonesia. This study uses secondary data regularly (time series data) with the selected time period is the quarter in the period 2006-2013. The required data from Bank Indonesia. The methodology used in this study is multiple regressionClassic OLS. Based on the classic assumption test, a variable that is used to qualify Classical assumption test. Nei- ther Heteroskedasticity Test, Multicollinearity Test and Normality Test. Results of testing the hypothesis by using one sample t-test and paired samples t-test proved that there is variables that influence positively, namely DPK, NPF, and inflation. The SBIS positive effect but not significant.
Keywords:  Murabahah Financing, Third Party Funds, non-performing financings, In- flation, Islamic Certificate of Bank Indonesia

## PENDAHULUAN
Dewasa ini Perbankan merupakan sa- lah satu pendukung perkembangan perekonomian  sebuah  negara.  Lembaga  per- bankan  hadir  di  tengah  masyarakat  meng- gerakkan roda perekonomian. Dalam perekonomian,  keberadaan  lembaga  per- bankan berfungsi sebagai intermediasi antara pihak-pihak  yang  membutuhkan  modal (pengguna  dana)  dengan  pihak-pihak  yang memilikinya (pemilik dana). Perbankan Indo- nesia menggunakan dual-banking system se- jak  tahun  1992  dimulai  dengan  berdirinya Bank Muamalat Indonesia, khususnya untuk bank  syariah  mulai  berkembang  pesat  sejak berlakunya  UU  nomor  10  tahun  1998  yang memungkinkan bank untuk beroperasi dengan  sistem  konvensional  dan  sistem  sya- riah.
Kondisi  perekonomian  nasional  sep- erti inflasi akan secara langsung mempengaruhi iklim usaha perbankan dalam pembiayaan  dan  pengumpulan dana  dari na- sabah  telah  dibiayai.  Hal  ini  pasti  ber- pengaruh pada besaran pendapatan yang akan diperoleh oleh bank dan kemampuan nasabah dalam membayar pinjamanannya. oleh karena itu,  bank  akan  lebih  berhati-hati  dalam menyalurkan dana kepada sektor ini.
Terdapat  berbagai  faktor  yang  dapat mempengaruhi jumlah pembiayaan pada per- bankan di Indonesia baik faktor internal mau- pun  faktor  eksternal.Faktor  internal  dian- taranya Dana Pihak Ketiga dan Non Perform- ing  Financings  (NPF).  Pada  faktor  eksternal
terdapat  variabel-variabel  makro  seperti Inflasi dan Sertifikat Bank Indonesia Syariah (SBIS).  Menurut  Siswati  (2013)  dalam penelitian,  secara  parsial,  total  DPK  ber- pengaruh positif dan signifikan terhadap pem- biayaan, sedangkan NPF berpengaruh namun tidak signifikan terhadap pembiayaan.
Menurut  Sun’an  dan  Kaluge  (2007) faktor-faktor yang mempengaruhi penyaluran kredit  investasi  di  Indonesia  adalah  Dana Pihak Ketiga (DPK), suku bunga kredit, ting- kat  inflasi.  Penelitian  sejenis  juga  dilakukan Herlambang  (2004)  mengungkapkan  bahwa faktor-faktor yang mempengaruhi penyaluran kredit bank umum milik pemerintah di Jawa Tengah  adalah  jumlah  Dana  Pihak  Ketiga yang berhasil dihimpun oleh bank pemerintah,  tingkat  suku  bunga  kredit  yang ditetapkan,  dan  tingkat  Inflasi  di  Jawa  Ten- gah. Kedua penelitian tersebut menghasilkan kesimpulan  yang  sama  yaitu  dana  pihak  ke- tiga  dan  tingkat  suku  bunga  kredit  ber- pengaruh  positif  terhadap  penyaluran  kredit, kemudian tingkat inflasi berpengaruh negatif terhadap  penyaluran  kredit.  Artinya  apabila dana  pihak  ketiga  yang  berhasil  dihimpun oleh bank meningkat maka penyaluran kredit dimasyarakat  akan  meningkat,  begitu  pula dengan  tingkat  suku  bunga  kredit.  Apabila tingkat suku bunga  meningkat, maka penya- luran  kredit  juga  meningkat..  Sebaliknya dengan tingkat inflasi, apabila tingkat inflasi disuatu wilayah meningkat maka penyaluran kredit perbankan akan menurun.
Berdasarkan  pemaparan  tersebut, penulis  merasa  tertarik  untuk  melakukan
penelitian kembali tentang pengaruh variabel DPK, NPF, Inflasi, Sertifikat Bank Indonesia Syariah (SBIS), dan pembiayaan murabahah pada BUS dan UUS di Indonesia.
Penelitian  ini  mengangkat  judul “FAKTOR-FAKTOR YANG MEMPENGARUHI  PEMBIAYAAN  MU- RABAHAH  PADA  BANK  UMUM  SYA- RIAH  DAN  UNIT  USAHA  SYARIAH  DI INDONESIA 2006:1 – 2013:4.”

## METODOLOGI PENELITIAN
Rancangan dari penelitian ini adalah deskriptif  analisis  yaitu  suatu  studi  untuk menjelaskan  tentang  gambaran  setiap  varia- bel  yang  diteliti  baik  menurut  definisi  mau- pun menurut perkembangannya. Model yang digunakan akan diestimasikan dengan model Ordinary  Least  Square (OLS)  dan  pelang- garan  Asumsi  Klasik.  Pertimbangan  karena metode  ini  mempunyai  keunggulan,  yaitu teknis  yang  kuat,  serta  mudah  dalam  perhi- tungan dan penarikan interpretasinya.
Tujuan dari penelitian ini adalah un- tuk  melihat  hubungan  antara  variabel-varia- bel  bebas  dengan  variabel  tidak  bebas  serta mencoba menjelaskan seberapa besar pengaruh  dan  seberapa  signifikan  masing- masing  variabel  bebas  tersebut  mempunyai hubungan dengan variabel tidak bebas.
Dalam penelitian ini yang merupakan variabel  dependen  adalah  seluruh  jumlah pembiayaan murabahah yang disalurkan oleh Bank Umum Syariah dan Unit Usaha Syariah
di  Indonesia  2006:1  –  2013:4.  Dana  Pihak Ketiga (DPK) adalah merupakan sumber dana yang berasal dari masyarakat yang terhimpun melalui  produk  giro  wadiah,  tabungan mudharabah, dan deposito mudharabah. Data jumlah  DPK  Bank  Umum  Syariah  dan  Unit Usaha Syariah di Indonesia di ambil dari situs Bank  Indonesia  berbentuk  data  kuartalan pada periode 2006:1 – 2013:4. Inflasi adalah kondisi  naiknya  harga  secara  terus  menerus. Data  inflasi  diambil  berdasarkan  Indeks Harga  Konsumen  (IHK)  yang  dikeluarkan oleh Bank Indonesia berbentuk data kuartalan pada periode 2006:1 – 2013:4.
Sertifikat  Bank  Indonesia  Syairah (SBIS)  adalah  sertifikat  berdasarkan  prinsip syariah  sebagai  penitipan  dana  berjangka waktu pendek dalam mata uang rupiah yang diterbitkan  oleh  Bank  Indonesia.  Data operasional yang digunakan dalam penelitian adalah persentase imbal hasil SBIS. Data ini diperoleh dari Bank  Indonesia yaitu Statistik Perbankan  Syariah  berdasarkan  perhitungan bulanan  berbentuk  data  kuartalan  pada periode  2006:1  –  2013:4.  NPF  merupakan tingkat  persentase  pembiayaan  bermasalah yang dihadapi perbankan syariah. NPF adalah jumlah  pembiayaan  yang  bermasalah  dan kemungkinan tidak dapat ditagih. Maka akan berakibat semakin besar pula kebutuhan biaya penyisihan kerugian pembiayaan yang nantinya akan berpengaruh pada keuntungan yang  diperoleh  bank.  Semakin  tinggi  nilai NPF  dapat  memberikan  pengaruh  yang negatif terhadap pembiayaan murabahah.
Nilai NPF diambil dari situs Bank Indonesia berbentuk data kuartalan pada periode 2006:1 – 2013:4.

## HASIL DAN PEMBAHASAN
Menggunakan  model  regresi  linier berganda  dengan  metode  ordinary  least square (OLS). Model regresi untuk hubungan antara  variabel-variabel  bebas  (DPK,  NPF, Inflasi,  SBIS,)  dengan  variabel  tidak  bebas (Pembiayaan  Murabahah)  secara  umum membentuk persamaan regresi :
PMUR  =  βo  +  β1DPK  +  β2NPF  + β3INFL + β4SBIS + è
Dari hasil pengolahan  diperoleh    R2 =  0,993  Artinya  bahwa  variasi  dari  variable independent  (DPK,  NPF,  INFL,  dan  SBIS) mampu  menjelaskan  variasi  dari  variable dependent (PMUR) sebesar 99,1%. Sedangkan sisanya (100% - 99,1% = 0,09%) adalah  variasi  dari  variable  independent lain yang  mempengaruhi  PMUR  tetapi  tidak dimasukkan  dalam  model.  Model  Goodness of Fit karena nilai dari R² mendekati 1.
Dan  dari  hasil  pengolahan  data diperoleh nilai konstanta negatif yang artinya jika empat variabel independen memiliki nilai nol,  maka  pembiayaan  murabahah  memiliki nilai sebesar -22.491,14. Nilai ini menunjukan  bahwa  pada  kondisi  tersebut masyarakat  tidak  memiliki  minat  pada pembiayaan murabahah di Bank Umum
Syariah  dan  Unit  Usaha  Syariah  di Indonesia,  dan  jika      dilihat  dari  masing- masing  variabel  ini  keempatnya  memiliki pengaruh yang bersifat positif.
Pada pengujian individu dapat dibuktikan  bahwa  Dana  Pihak  Ketiga  secara independen berbanding lurus dengan Pembiayaan  Murabahah.  Berdasarkan  hasil penelitian diperoleh nilai b1 = 0,66 yang artinya Dana Pihak Ketiga berpengaruh positif terhadap Pembiayaan Murabahah. Naiknya Dana Pihak
Ketiga Rp 1,- akan meningkatkan
Pembiayaan  Murabahah  sebesar  0,66.  Dana
Pihak Ketiga didapatkan p = 0,000 (p < 0,05) artinya  secara  parsial  berpengaruh  terhadap Pembiayaan Murabahah. Pada pengujian individu dapat dibuktikan bahwa Non Performing Financings  secara  independen  berbanding lurus dengan Pembiayaan Murabahah. Berdasarkan hasil penelitian diperoleh nilai b2 =  247.739,57  yang  artinya  Non Performing Financings berpengaruh positif terhadap Pembiayaan Murabahah. Naiknya Non Performing  Financings  1%  akan  menaikkan Pembiayaan  Murabahah  sebesar 247.739,57.
Non  Performing  Financings  didapatkan  p  = 0,005  (p  <  0,05)  artinya  secara  parsial berpengaruh terhadap Pembiayaan Murabahah.
Pada pengujian individu dapat
dibuktikan  bahwa  Inflasi  secara  independen berbanding lurus dengan Pembiayaan Murabahah.  Berdasarkan  hasil  penelitian diperoleh  nilai  b3  =  68.258,54  yang  artinya Inflasi berpengaruh positif terhadap
Pembiayaan  Murabahah.  Naiknya  Inflasi sebesar  1%  akan  meningkatkan  Pembiayaan Murabahah sebesar 68.258,54. Inflasi didapatkan p = 0,000 (p < 0,05) artinya secara parsial  berpengaruh  terhadap  Pembiayaan Murabahah.
Pada pengujian individu dapat dibuktikan  bahwa  Sertifikat  Bank  Indonesia Syariah  secara  independen  berbanding  lurus dengan Pembiayaan Murabahah. Berdasarkan hasil  penelitian  diperoleh  nilai  b4  =  289,39 yang  artinya  Sertifikat  Bank  Indonesia Syariah berpengaruh positif terhadap Pembiayaan  Murabahah.  Naiknya  Sertifikat Bank  Indonesia  Syariah  sebesar  1%  akan menurunkan Pembiayaan Murabahah sebesar 289,39.  Sertifikat  Bank  Indonesia  Syariah didapatkan p = 0,409 (p > 0,05) artinya secara parsial tidak berpengaruh terhadap
Pembiayaan Murabahah. Uji  F  dilakukan  untuk  menguji
apakah secara bersama-sama variabel independen  mempunyai  pengaruh  yang signifikan  terhadap  variabel  dependennya. Dari  hasil  uji  F  dapat  disimpulkan  bahwa secara  bersama-sama  terbukti  bahwa  DPK, NPF,  INFL,  dan  SBIS  terbukti  berpengaruh signifikan terhadap PMUR.
Hasil uji t menunjukkan bahwa nilai t hitung  untuk  variabel  Dana  Pihak  Ketiga (DPK)  lebih  besar  dari  t  tabel  (t  hitung  >  t tabel) dan nilai signifikansi < 0,05, sehingga memunculkan  keputusan  untuk  menolak  H0 dan  menerima  Ha.  Berdasarkan  hasil pengujian ini, maka dapat dinyatakan bahwa DPK  secara  parsial  berpengaruh  signifikan
terhadap  Pembiayaan  Murabahah  di  Bank Umum  Syariah  dan  Unit  Usaha  Syariah  di
Indonesia Periode 2006-2013. DPK dalam penelitian ini berpengaruh signifikan terhadap Pembiayaan Murabahah dengan koefisien regresi bernilai positif  (0,66)  yang  menunjukkan  bahwa hubungannya dengan Pembiayaan
Murabahah  searah.  Ketika  DPK  naik  maka Pembiayaan  Murabahah  akan  naik.  Kondisi ini sejalan dengan penelitian Siswati (2013), bahwa  semakin  besar  DPK  yang  terkumpul maka  bank  akan  menyalurkan  pembiayaan semakin  besar.  Hal  tersebut  dikarenakan salah  satu  tujuan  bank  adalah  mendapatkan profit, sehingga bank tidak akan mengendapkan  dananya  begitu  saja.  Bank cenderung  untuk  menyalurkan  dananya semaksimal  mungkin  guna  memperoleh keuntungan yang maksimal pula.
Hasil uji t menunjukkan bahwa nilai t hitung  untuk  variabel  Dana  Pihak  Ketiga (DPK)  lebih  besar  dari  t  tabel  (t  hitung  >  t tabel) dan nilai signifikansi < 0,05, sehingga memunculkan  keputusan  untuk  menolak  H0 dan  menerima  Ha.  Berdasarkan  hasil pengujian ini, maka dapat dinyatakan bahwa DPK  secara  parsial  berpengaruh  signifikan terhadap  Pembiayaan  Murabahah  di  Bank Umum  Syariah  dan  Unit  Usaha  Syariah  di Indonesia Periode 2006-2013.
DPK dalam penelitian ini berpengaruh signifikan terhadap Pembiayaan Murabahah dengan koefisien regresi bernilai positif  (0,66)  yang  menunjukkan  bahwa hubungannya
dengan
Pembiayaan

## Media Ekonomi Vol. 22 No. 3 Desember 2014
Murabahah  searah.  Ketika  DPK  naik  maka Pembiayaan  Murabahah  akan  naik.  Kondisi ini sejalan dengan penelitian Siswati (2013), bahwa  semakin  besar  DPK  yang  terkumpul maka  bank  akan  menyalurkan  pembiayaan semakin  besar.  Hal  tersebut  dikarenakan salah  satu  tujuan  bank  adalah  mendapatkan profit, sehingga bank tidak akan mengendapkan  dananya  begitu  saja.  Bank cenderung  untuk  menyalurkan  dananya semaksimal  mungkin  guna  memperoleh keuntungan yang maksimal pula.
Hasil uji t menunjukkan bahwa nilai t hitung  untuk  variabel  Inflasi  lebih  besar dari  t  tabel  (t  hitung  >  t  tabel)  dan  nilai signifikansi < 0,05, sehingga memunculkan keputusan untuk menolak H0 dan menerima Ha. Berdasarkan hasil pengujian ini, maka dapat dinyatakan bahwa Inflasi secara par- sial  berpengaruh  signifikan  terhadap  Pem- biayaan  Murabahah  di  Bank  Umum  Syariah dan Unit Usaha Syariah di Indonesia Periode 2006-2013.
NPF  dalam  penelitian  ini  ber- pengaruh  signifikan  terhadap  Pembiayaan Murabahah dengan koefisien regresi bernilai positif  (68.258,54.)  yang  artinya  Inflasi  ber- pengaruh negatif terhadap Pembiayaan Mura- bahah.  Naiknya  Inflasi  sebesar  1%  akan menurunkan Pembiayaan Murabahah sebesar 68.258,54 artinya secara parsial berpengaruh terhadap  Pembiayaan  Murabahah.  Ketika Inflasi  naik  maka  Pembiayaan  Murabahah akan naik.
Hal  ini  menunjukkan  hubungan  sig- nifikan positif terhadap pembiayaan muraba- hah,  hal  ini  bertentangan  dengan  penelitian Pinaringani (2011), yang  menunjukkan hasil hubungan inflasi terhadap pembiayaan mura- bahah  signifikan  negatif,  bahwa  jika  inflasi meningkat maka harga barang yang  menjadi objek  transaksi  akan  meningkat.  Hasil penelitian dapat disimpulkan bahwa mening- katnya laju inflasi tidak akan mengurangi ak- tivitas  bank  syariah  dalam  menyaluran  dana yang  dihimpunnya.  Kenaikan  harga  barang akibat  dari  tingginya  laju  inflasi  tidak  akan mempengaruhi bank syariah dalam melakukan penyaluran dana kepada masyara- kat.
Hasil uji t menunjukkan bahwa nilai t hitung  untuk  variabel  Sertifikat  Bank Indonesia Syariah (SBIS) lebih besar dari t tabel (t hitung > t tabel) dan nilai signifikansi > 0,05, sehingga memunculkan  keputusan untuk menerima  H0  dan  menolak  Ha. Berdasarkan hasil  pengujian  ini,  maka  dapat  dinyatakan bahwa SBIS secara parsial tidak berpengaruh signifikan  terhadap  Pembiayaan  Murabahah di Bank Umum Syariah dan Unit Usaha Sya- riah di Indonesia Periode 2006-2013.
SBIS  dalam  penelitian  ini  tidak  ber- pengaruh  signifikan  terhadap  Pembiayaan Murabahah dengan koefisien regresi bernilai positif  (289,39)  yang  artinya  SBIS  ber- pengaruh positif terhadap Pembiayaan Mura- bahah.  Naiknya  Sertifikat  Bank  Indonesia Syariah  sebesar  1%  akan  menaikkan  Pem- biayaan Murabahah sebesar
Determinasi Pembiayaan Murabahah Periode 2006:1 – 2013:4
289,39 artinya secara parsial berpengaruh ter- hadap  Pembiayaan  Murabahah  namun  tidak signifikan.  Ketika  SBIS  naik  maka  Pem- biayaan Murabahah akan meningkat.
Kondisi ini sejalan dengan penelitian Ambarwati  (2008)  bahwa  hubungan  antara SBIS  terhadap  pembiayaan  murabahah  ber- nilai  positif.  Hal  ini  diketahui  bahwa  jika SBIS  meningkat  maka  pembiayaan  muraba- hah akan meningkat pula dengan asumsi var- iabel lainnya tetap dan juga berarti bahwa jika SBIS  meningkat  maka  bank  syariah  tetap memilih  untuk  menyalurkan  dananya  dalam bentuk  pembiayaan  murabahah  sehingga pangsa pembiayaan murabahah tetap tinggi.

## SIMPULAN DAN SARAN

## Simpulan
Dari  hasil  penelitian  ini,  pengaruh variabel independen Dana Pihak Ketiga, Non Performing Financings, Inflasi, dan Sertifikat Bank Indonesia Syariah secara bersama-sama sebesar  99,1%  mempengaruhi  variabel dependen  yaitu  Pembiayaan  Murabahah  dan signifikan,  hal  ini  ditunjukkan  oleh  F stat . Berdasarkan Uji t, dapat disimpulkan bahwa secara parsial penelitian variabel Dana Pihak Ketiga  berpengaruh  positif  dan  signifikan terhadap
Pembiayaan Murabahah.
berdasarkan  Uji  t,  dapat  disimpulkan  bahwa secara  parsial  penelitian  variabel  Non Performing  Financings  berpengaruh  positif dan signifikan terhadap Pembiayaan Murabahah.  Berdasarkan  Uji  t,  dapat disimpulkan  bahwa  secara  parsial  penelitian
variabel  Inflasi  berpengaruh  positif  dan signifikan  terhadap Pembiayaan  Murabahah. Berdasarkan Uji t, dapat disimpulkan bahwa secara  parsial  penelitian  variabel  Sertifikat Bank  Indonesia  Syariah  berpengaruh  positif namun tidak signifikan terhadap Pembiayaan Murabahah.

## Saran
Implikasi praktis dari hasil penelitian ini Bagi Pemerintah, jika ingin meningkatkan pembiayaan murabahah maka harus membuat kebijakan  yang  menjadikan  iklim  investasi disektor  riil  kondusif  sehingga  harapan (ekspektasi)  keuntungan  menjadi  meningkat dan  pada  akhirnya  akan  meningkatkan pembiayaan  murabahah.  Terutama  dari  sisi regulasi,  diharapkan  pemerintah  mendukung penuh  pembiayaan  murabahah,  agar  market share di Indonesia terus meningkat.
Bagi Bank Indonesia, untuk meningkatkan pembiayaan murabahah hendaknya membuat kebijakan yang menjadikan  faktor  inflasi  dan  SBIS  menjadi bahan pertimbangan utama karena laju inflasi yang  fluktuatif  dan  SBIS  yang  meningkat tinggi pada bank sentral akan merugikan bank syariah,  nasabah,  dan  masyarakat.  Keadaan ini  menjadikan  selera  masyarakat  untuk bekerja, menabung, dan berinvestasi
berkurang  yang  mengakibatkan  kegiatan  di sektor riil tersendat. Bagi Perbankan Syariah untuk meningkatkan pembiayaan murabahah hendaklah memperhatikan faktor dana pihak ketiga (DPK) yang paling berpengaruh karena
DPK  dapat  dikendalikan  oleh  bank  syariah yang merupakan sisi pendanaan, dimana dana yang semakin meningkat juga harus diimbangi  dengan  penyaluran  pembiayaan dan  juga  menjaga  tingkat  pembiayaan bermasalah  (NPF)  di  bawah  5%  untuk menjaga sisi kesehatan suatu bank.
Bagi  Nasabah,  untuk  mengajukan pembiayaan  murabahah  maka  hendaknya nasabah sudah memahami mengenai pembiayaan  murabahah,  terutama  bank syariah. Calon nasabah akan diseleksi guna menghindari  resiko  yang  akan  diterima bank.  Nasabah  diharapkan  dapat  terus membayar cicilan ke bank, walaupun inflasi meningkat.

## DAFTAR PUSTAKA
Ambarwati,  Septiana  (2008),  "Faktor- faktor yang Mempengaruhi Pembiayaan Murabahah dan Mudharabah  pada  Bank  Umum Syariah  di  Indonesia”.  (tidak  dipub-
likasikan)
Amiruddin,  R.,  A.  H.  Shaari  &  I.  Ismail (2007). “Test for Dynamic Relation- ship  between  financial  development and  economic  growth  in  Malaysia”. Journal  of  Gajah  Mada  International 9.
Arifin, Zainul (2009),“ Dasar-Dasar Mana- jemen Bank Syariah ”,  Jakarta:
Pustaka Alvabet.
Ascarya  (2007),  “ Akad  &Produk  Bank Syariah” , Jakarta: PT. Raja Grafindo. Ascarya,  dan  Diana  Yumanita  (2005),
“ Bank  Syariah:  Gambaran  Umum, Seri  Kebanksentralan  Nomor  14” ,
Jakarta: Bank Indonesia Pusat Pendidikan dan Studi Kebanksentralan.
Darmawi,  Herman  (2012),  “ Manajemen
Perbankan” , Jakarta: Bumi Aksara.
Djohanputro, Bramantyo  (2006),  “ Prinsip- Prinsip  Ekonomi  Makro” ,  Cetakan
Pertama, Jakarta: PPM. Dornbusch, Rudiger dan Stanley Fischer(2008),“ Makroekonomi” , Jakarta:  Penerbit  Media  Global Edukasi. Eachern, William. A. Mc. (2000), “ Ekonomi  Makro:  Pendekatan  Kon- temporer” , Terj. Sigit Triandaru, Ja- karta: Salemba Empat.
Firmansyah  (2007),  “ Evaluasi  Penerapan Metode Penentuan Harga Jual Beli Murabahah” .  (Studi  Kasus  pada BMT  Berkah  Madani),  Yogyakarta: Sekolah  Tinggi  Ekonomi  Islam ‘SEBI’ (tidak dipublikasikan)
Gujarati,  Damodar  (2008),  “ Dasar–Dasar Ekonometrika” ,  Jilid  1,  Jakarta:  Er- langga Indonesia.
Gujarati,  Damodar,  dan  Dawn  C  Porter (2010),
“ Dasar-dasar Ekonometrika” ,  Jakarta  :Salemba
Empat.
Determinasi Pembiayaan Murabahah Periode 2006:1 – 2013:4
Gozali, Ahmad (2005), “ Serba-Serbi Kredit Syariah;  Jangan  Ada  Bunga  Di  An- tara  Kita” ,  Jakarta:  PT  Elex  Media Komputindo.
Ismail  (2010),  “ Manajemen  Perbankan Dari  Teori  Menuju  Aplikasi” , Jakarta: Kencana. Jamli,  Ahmad  (2001),  “ Teori  Ekonomi Makro” , Yogyakarta: BPFE.
Karim,  Adiwarman  (2008), Bank  Islam: “Analisis  Fiqih  dan  Keuangan”, Edisi 3 ,  Jakarta:  PT.  Raja  Grafindo Persada.
Kasmir (2008a), “ Dasar-Dasar Per-
bankan” ,  Jakarta:  PT  Raja  Grafindo Persada. ______ (2008b), “ Bank dan Lembaga Keu- angan  Lainnya” ,  Jakarta:  PT  Raja Grafindo Persada.
McTaggart,  Douglas,  et.  al.  (2003),
“ Economics. Fourth edition”,
Australia: Pearson Education.
Pinaringani, Saras (2011), “Analisis pembiayaan  murabahah  perbankan syariah  dengan metode
sytem dynamics”, (tidak dipublikasikan). Pratin, dan Adnan Akhyar (2005),
“Analisis  Hubungan  Simpanan, Modal Sendiri, NPL, Prosentase
Bagi Hasil dan Markup Keuntungan Terhadap  Pembiayaan  Pada  Per- bankan Syariah” , (Studi Kasus: Bank
Muamalat Indonesia) (tidak dipublikasikan). Rivai,  Veithzal  (2007),  “ Bank  and  Finan-
cial Institute Management” , Jakarta:
PT. Raja Grafindo Persada.
Roesmara,  Duddy  dan  Nurul  Chotimah (2008), “Variabel-variabel  yang
Mempengaruhi  Pembiayaan  pada Perbankan  Syariah  di  Indonesia Ditinjau  dari Sisi Penawaran”, Jurnal Eksibi vol 2 no 2 Juni.
Siswati (2013), “Analisis Penyaluran Dana
Bank  Syariah”,  Jurnal  Dinamika Manajemen,Vol. 4, No. 1. Sudarsono, Heri (2008),“ Bank dan Lembaga Keuangan Syariah” , Yogyakarta: Ekonisia. Sumitro, Warkum (2004),“ Asas-asas Perbankan  Islam  Dan  Lembaga- lembaga  Terikat  (BAMUI,  takul  dan pasar modal syariah) di Indonesia” , Jakarta: PT.Raja Graffindo Persada. Sun’an,  Muammil  dan  David  Kaluge
(2007),“Faktor-Faktor yang
Mempengaruhi Penyaluran Kredit In- vestasi di Indonesia (Pendekatan Er- ror Correction Model,” ECM), Jurnal Keuangan dan Perbankan XI No.2. Susanti,  Luh  Rahmi  (2010),”Analisis Pengaruh  Variabel  Makroekonomi Terhadap  Pertumbuhan  Kredit  pada Bank  Umum  di  Indonesia  Periode
Tahun 2002 2009”. (tidak dipub- likasikan)
Wirdyaningsih,  Perwataatmaja,  Karnaen. Dewi,  Gemala.  Barlinti,Yeni  Salma (2005), “ Bank dan Asuransi Islam di Indonesia” ,Jakarta: Kencana.
Wiroso  (2005),  “ Penghimpun  Dana  dan Distribusi  Hasil  Usaha  Bank  Sya- riah” , Jakarta: PT. Grasindo. Yuliadi,  Imamudin  (2008),  “ Ekonomi Moneter” , Jakarta: PT. Indeks.
Zulkifli, Sunarto (2007), “ Panduan Praktis Transaksi  Perbankan  Syariah” ,  Ja- karta: Zikrul H