I-FINANCE: a Research Journal on Islamic Finance Vol.08 No. 02 Desember 2022 http//jurnal.radenfatah.ac.id/index.php/i-finance Ivani dan Dhani………Analisis Profitabilitas Pada Bank Umum Syariah
P-ISSN: 2476-8871 E-ISSN: 2615-1081

## ANALISIS PROFITABILITAS PADA BANK UMUM SYARIAH DI INDONESIA
Ivani Garham 1)* , Dhani Ichsanuddin Nur 2) 12 Fakultas Ekonomi dan Bisnis, UPN Veteran Jawa Timur
1* Korespondensi email: ivanigarham123@gmail.com

## Abstrak
Penelitian  ini  dilaksanakan  guna  melakukan  analisis  serta  menguji  pengaruh  kecukupan  modal,  likuiditas, pembiayaan serta efisiensi terhadap profitabilitas Bank Umum Syariah di Indonesia tahun 2017-2020. Sebanyak 14 bank sebagai populasi dari penelitian ini. Sampel dilaksanakan pengambilan  menggunakan teknik sampling jenuh,  yakni  semua  bagian  dari  populasi  selaku  sampel.  Sampel  totalnya  14  bank  umum  syariah  di  Indonesia tahun 2017-2020. Metode analisis yakni analisis regresi data panel. Hipotesis diuji memakai uji F serta  uji t. Hasil dari penelitian ini yakni kecukupan modal membawa pengaruh positif dan signifikan terhadap profitabilitas, likuiditas  membawa  pengaruh  positif  tidak  signifikan  terhadap  profitabilitas,  pembiayaan  membawa  pengaruh negatif  serta  signifikan  terhadap  profitabilitas  dan  efisiensi  membawa  pengaruh  negatif  tidak  signifikan  terhadap profitabilitas.  Adapun  kesimpulannya  yakni  Kecukupan  modal  dan  pembiayaan  dapat  berkontribusi  pada Profitabilitas  bank  umum  syariah  di  Indonesia.  Sedangkan  likuiditas  dan  efisiensi  tidak  dapat  memberikan kontribusi pada Profitabilitas bank umum syariah di Indonesia.
Kata kunci: efisiensi, kecukupan modal, likuiditas, pembiayaan, profitabilitas

## PROFITABILITY ANALYSIS OF SHARIA COMMERCIAL BANKS IN INDONESIA

## Abstract
This study was conducted to analyze and examine the effect of capital adequacy, liquidity, financing and efficiency on profitability at Islamic Commercial Banks in Indonesia from 2017-2020. A total of 14 banks as the population of this study. Samples were taken using a saturated sampling technique, namely all parts of the population as samples. The total sample was 14 Islamic commercial banks in Indonesia from 2017-2020. The method of analysis in this study  is  multiple  regression  analysis.  The  hypothesis  was  tested  using  the  F  test  and  the  t-test.  The result  of  this research is that capital adequacy has a significant positive effect on profitability, liquidity has a non-significant positive effect on profitability, financing has a negative and significant effect on profitability, and efficiency has an insignificant negative  effect  on  profitability. The  conclusion  is  the  adequacy  of  capital  and  financing  can  contribute  to  the profitability  of  Islamic  commercial  banks  in  Indonesia.  Meanwhile,  liquidity  and  efficiency  can’t  contribute  to  the profitability of Islamic commercial banks in Indonesia.
Keywords: Capital Adequacy, Efficiency, Financing, Liquidity, Profitability
PENDAHULUAN
Menggerakkan  perekonomian  diperlukan  banyak  modal  yang  dikeluarkan  untuk megembangkan ekonomi sebuah negara. Perusahaan yang menggeluti bidang jasa keuangan yang dapat bermanfaat bagi seluruh lapisan masyarakat sangat dibutuhkan, seperti lembaga keuangan ataupun salah satunya yang biasa dikenal dengan bank. Di Indonesia, perbankan umumnya  diklasifikasikan  jadi  dua  yakni  Bank  Syariah  serta  Bank  Konvensional.  Bank Syariah  yakni  lembaga  keuangan  yang  lalu  lintas  pembayaran,  pengoperasian  peredaran uang dan kegiatan utamanya yakni memberikan pembiayaan dan jasa lainnya sesuai dengan prinsip syariat islam.
Diterima: 30 Aug 2022      Direvisi: 26 Dec 2022       Disetujui: 31 Dec 2022      Dipublikasi: 04 Jan 2023
I-FINANCE: a Research Journal on Islamic Finance Vol.08 No. 02 Desember 2022 http//jurnal.radenfatah.ac.id/index.php/i-finance Ivani dan Dhani………Analisis Profitabilitas Pada Bank Umum Syariah
Bank Umum Syariah di Indonesia menunjukkan perkembangan secara cepat walau berjalan  agak  lambat.  Dilihat  dari  pertumbuhan  aset  setiap  tahunnya.  Tahun  2018  Bank Umum  Syariah  di  Indonesia  memiliki  total  aset  senilai  Rp  316.691  miliar.  Pada  bulan Desember  2019  total  aset  Bank  Umum  Syariah  menjadi  Rp  350.364  miliar.  Dana  pihak ketiga  pun  mengalami  peningkatan  31.3  persen  dari  257.606  miliar  di  bulan  Desember 2018,  menjadi  Rp  298.978  miliar  ketika  bulan  Desember  2019  (Otoritas  Jasa  Keuangan, 2019) .
Profitabilitas  yakni  usaha  guna  mendapatkan  keuntungan  ataupun  profit  melalui kegiatan  operasional  secara  efektif  serta  efisien  (Dewi,  2018).  Profitabilitas  bank  pada penelitian  ini  dilakukan  pengukuran  dengan Return  On  Assets ,  yang  mana  salah  satu  dari rasio  profitabilitas  untuk  pengukuran  kinerja  suatu  bank  dalam  memproduksi  laba  bersih sesuai tingkat aset tertentu. Oleh sebab itu Bank Indonesia lebih memprioritaskan besarnya profitabilitas bank yang dengan pengukurannya dari aset yang sebagian dananya diperoleh dari  dana  simpanan  masyarakat,  maka  penilaian  ROA  menjadi  perhatian  lebih  Bank Indonesia  daripada  evaluasi Return  on  Equity .  Perihal  ini  dikarenakan  ROA  lebih representatif  untuk  menentukan  tingkat  profitabilitas  perbankan  dibandingkan  ROE. (Janah, 2018). ROA yakni informasi mengenai laba suatu bank yang dihitung berdasarkan tingkat aset yang dikembalikan. Apabila ROA  mempunyai nilai yang tinggi, menunjukkan sinyal yang baik kepada pihak eksternal bank. Hal itu berarti kinerja keuangan suatu bank dapat  dikatakan  baik  sehingga  dapat  meningkatkan  keyakinan  penuh  serta  jaminan keamanan  mengenai  dana  yang  dihimpun  oleh  nasabah  dan  masyarakat  kepada  bank. Kinerja  itu  akan  membawa  pengaruh  terhadap  tingkat  loyalitas  nasabah  karena  adanya nasabah  yang  berpendapat  jika  bank  dengan  kinerja  yang  tidak  baik  dalam  mengelola keuangannya  akan  menghasilkan  tingkat  profitabilitas  yang  kecil,  begitu  juga  sebaliknya. Kinerja  suatu  bank  biasanya  ditunjukkan  melalui  laporan  keuangan  bank  dengan menganalisisnya.
Faktor  yang  mempengaruhi Return  On  Asset  (ROA) yakni  kecukupan  modal  yang pengukurannya  yakni Capital  Adequacy  Ratio (CAR).  CAR  merupakan  pengukuran  bank dalam  usahanya  untuk  terus  beroperasi  meskipun  ada  beberapa  tingkat  risiko  keuangan (Syahputra, 2018). Rasio ini mencerminkan bahwa bank dapat menutupi risiko kerugiannya dengan  modal  sendiri.  Semakin  besar  nilai  CAR  menunjukkan  bank  mempunyai manajemen  yang  unggul  dalam  hal  mengcover  risiko  dan  kerugian.  Dimana  hal  tersebut akan dapat mempengaruhi perolehan keuntungan bank akibat dari optimalnya modal yang dikelola.
Faktor berikutnya yang mempengaruhi Return On Asset (ROA) yakni likuiditas yang diukur dengan Financing to Deposit Ratio (FDR). FDR merupakan rasio pengukuran tingkat likuiditas yang mempunyai tujuan untuk mengetahui usaha bank dalam menggunakan total aset  yang  dimiliki  dalam  memenuhi  permintaan  pembiayaan.  Tingginya  rasio  ini  berarti tingkat  likuiditas  bank  akan  lebih  rendah  karena  jumlah  dana  bank  guna  penyaluran pembiayaan makin kecil (Hijriyani & Setiawan, 2017) Faktor  selanjutnya  yakni  pembiayaan  yang  diukur  dengan Non  Performing  Financing (NPF).  NPF  merupakan  rasio  suatu  bank  dalam  usahanya  memenuhi  pembiayaan bermasalah  yang  ada  dengan  aktiva  produktif  yang  dmilikii  bank  syariah  (Desiana  & Ariyanti, 2017). Dengan meminimalisir rasio ini bank dapat menghasilkan keuntungan dari pembiayaan yang dikeluarkan secara maksimal.
Faktor berikutnya yang mempengaruhi Return On Asset (ROA) yakni efisiensi diukur dengan  Biaya  Operasional  &  Pendapatan  Operasional  (BOPO).  BOPO  merupakan  rasio
suatu  bank  dalam  periode  tertentu  yang  memperlihatkan  perbandingan  antara  beban ataupun  biaya  operasional  terhadap  pendapatan  operasional  suatu  bank  (Desiana  & Ariyanti,  2017).    Jika  nilai  BOPO  rendah  dapat  menunjukkan  kinerja  suatu  manajemen bank lebih baik, karena penggunaan sumber daya yang tersedia digunakan secara tepat. Objek  Bank  Umum  Syariah  di  Indonesia  yang  digunakan  sebanyak  14  bank. Terjadinya pandemi covid-19 ketika tahun 2020 yang sedang terjadi di penjuru dunia yang cukup berdampak bagi perekonomian Indonesia. Sejumlah perbankan syariah melaporkan dalam  usahanya  memperoleh  laba  ataupun  keuntungan  cukup  tertekan  di  awal  pandemi. Dengan adanya restrukturisasi pembiayaan untuk mencegah kredit macet dari nasabah yang terjadi  kesulitan  memenuhi  kewajiban  tetapi  malah  menekan  laju  pembiayaan  bermasalah bank syariah. Secara tidak langsung, profitabilitas bank syariah akan sangat bergantung pada besaran nilai penyaluran pembiayaan yang direstrukturisasi serta jangka waktunya. Berikut data  rasio  profitabilitas  yang  pengukurannnya  dengan Retun  On  Asset (ROA)  pada  Bank Umum Syariah selama 2017-2020:
Tabel 1 Rata-rata Return On Asset (ROA) BUS selama 2017-2020 Keterangan Return On Assets (%) 2017 2018 2019 2020 Total 10,39 16,61 36,71 24,88 Rata-rata 0,74 1,19 2,62 1,78
Sumber: Laporan Keuangan Bank Umum Syariah, 2022
Pada  tabel  1  memperlihatkan  rata-rata  tingkat  ROA  bank  umum  syariah  ketika tahun 2019 dan 2020 memiliki angka rasio diatas standar ketentuan yang telah ditetapkan oleh  BI  (Bank  Indonesia)  pada  rasio  ROA  yakni  1.5%.  Kemudian  ketika  tahun  2017 diperoleh  sebanyak  0,74%  serta  tahun  2018  diperoleh  sebanyak  1,19%  dapat  dikatakan ketika tahun tersebut tingkat ROA cukup sehat karena belum mencapai standar ketentuan yang ditetapkan Bank Indonesia. Rata-rata ROA Bank Umum Syariah yang menurun ketika tahun 2017 terjadi karena pembiayaan bermasalah dan biaya operasional yang lebih tinggi. Tetapi  ketika  tahun  2019  tingkat  ROA  terjadi  kenaikan,  hal  itu  disebabkan  oleh menurunnya  pembiayaan  yang  dilakukan  bank  umum  syariah  dan  berkembangnya digitalisasi.  Ketika  tahun  2020  tingkat  ROA  terjadi  penurunan  kembali,  disebabkan  oleh adanya  pandemi  yang  memicu  bank  umum  syariah  melakukan  restrukturisasi  untuk nasabahnya  yang  terjadi  kesulitan  memenuhi  kewajiban  akan  tetapi  malah  meningkatkan pembiayaan bermasalah dan menekan rasio profitabilitas bank syariah (Husen Miftahudin, 2021)
Terdapat banyak penelitian yang sebelumnya dilakukan mengenai Return On Assets yakni penelitian Siti Ma’rufah dan Heru yang menyatakan bahwa CAR memiliki pengaruh terhadap ROA (Siti Ma’rufah Nadiroh & Suprihhadi, 2018) dan didukung oleh penelitian yang  dilakukan Muhammad  Yusuf  yang  hasilnya  CAR  memiliki  pengaruh  positif  dan signifikan  terhadap  profitabilitas  (Yusuf,  2017).  Namun  bertentangan  hasil  dengan penelitian  Pertiwi  dan  Liana  Susanto bahwa  CAR tidak  berpengaruh  signifikan  terhadap ROA bank (Liana Susanto, 2019).
Penelitian  Fitri  Adha  dan  Suazhari  memperlihatkan  bahwa  FDR  membawa pengaruh positif terhadap ROA (Afya & Suazhari, 2019). Namun hasil itu berbeda dengan hasil  penelitian  Nuri  Zulfah  Hijriyani  dan  Setiawan  bahwa Financing  Deposit  Ratio (FDR)
I-FINANCE: a Research Journal on Islamic Finance Vol.08 No. 02 Desember 2022 http//jurnal.radenfatah.ac.id/index.php/i-finance Ivani dan Dhani………Analisis Profitabilitas Pada Bank Umum Syariah
tidak  membawa  pengaruh  yang  signifikan  terhadap Return  On  Assets (ROA)  (Hijriyani  & Setiawan, 2017).
Muhammad  Yusuf  memperlihatkan  hasil  bahwa Non  Performing  Financing (NPF) membawa pengaruh yang signifikan terhadap Return On Asset (ROA) (Yusuf, 2017).  Hasil penelitian tersebut bertolak belakang dari hasil penelitian Dedi Irawan, Haryadi dan Enggar yang  memperlihatkan  bahwa Non  Performing  Financing (NPF)  tidak  membawa  pengaruh terhadap ROA (Irawan et al., 2019).
Selanjutnya  penelitian  yang  dilakukan  oleh  Siti  Ma’rufah  dan  Heru  bahwa  BOPO memiliki  pengaruh  positif  dan  signifikan  terhadap  ROA  (Siti  Ma’rufah  Nadiroh  & Suprihhadi  2018).  Namun  berbeda  dengan  penelitian  Eti  Rohimah  bahwa  BOPO  tidak membawa pengaruh terhadap Return On Asset (ROA) (Rohimah, 2021). Masalah yang dibahas dalam penelitian ini yakni apakah variabel “kecukupan modal (CAR),  likuiditas  (FDR),  pembiayaan  (NPF)  dan  efisiensi  (BOPO)”  membawa  pengaruh terhadap  profitabilitas  (ROA)  pada  Bank  Umum  Syariah?  sesuai  permasalahan  tersebut, memiliki  tujuan  untuk  menganalisis  serta  mengetahui  pengaruh  CAR,  FDR,  NPF,  dan BOPO terhadap profitabilitas (ROA) pada Bank Umum Syariah.

## METODE PENELITIAN
Jenis Data
Data  sekunder  merupakan  jenis  data  ini.  Data  penelitian  ini  bersifat  kuantitatif, maknanya mencakup angka-angka dalam publikasi laporan keuangan tahunan bank umum syariah  periode  2017-2020  dari  web  resmi  milik  Bank  Indonesia  ataupun  Otoritas  Jasa Keuangan serta dari situs resmi milik setiap bank.

## Sumber Data
Perolehan  data  melalui  laporan  keuangan  tahunan  yang  dipublikasi  oleh  Bank umum  syariah  periode  2017-2020  dalam  web  resmi  dari  Bank  Indonesia,  platform  setiap bank  umum  syariah  serta  Otoritas  Jasa  Keuangan  (OJK)  yang  pengaksesannya  melalui www.ojk.go.id. Dengan penghimpunan data yang dipakai yakni Teknik dokumentasi serta Studi kepustakaan.

## Populasi dan Sampel
Populasi  yakni  terdapat  14  Bank  Umum  Syariah.  Pengambilan  sampel  dengan teknik  sensus  sampling  (sampel  jenuh),  yakni  mengambil  seluruh  bagian  dari  populasi sebagai  sampel  terdapat  14  Bank  umum  syariah  di  Indonesia.  Didapatkan  56  unit  data observasi yang berasal dari 4 tahun periode penelitian dikalikan dengan 14 bank.

## Variabel dan Definisi Operasional Variabel Penelitian Variabel Dependen (Y)
Variabel  dependen  yakni  Profitabilitas,  usaha  suatu  perusahaan  guna  memperoleh keuntungan ataupun laba yang berasal dari kegiatan operasionalnya. Variabel ini dilakukan pengukuran memakai Return On Asset (ROA). ROA menilai usaha suatu perusahaan dalam mendapatkan laba bersih berdasar pada tingkat aset tertentu. Sesuai pernyataan Desiana & Ariyanti (2017) rumus ROA yakni:
Return On Asset = Laba Sebelum Pajak x 100%
Total Aset
I-FINANCE: a Research Journal on Islamic Finance Vol.08 No. 02 Desember 2022 http//jurnal.radenfatah.ac.id/index.php/i-finance Ivani dan Dhani………Analisis Profitabilitas Pada Bank Umum Syariah

## Variabel Independen (X)
1. Kecukupan Modal (X 1 )
Kecukupan  modal  dilakukan  pengukuran  dengan Capital  Adequacy  Ratio (CAR).  CAR yakni rasio suatu bank yang memperlihatkan usaha perbankan mengatasi kemungkinan risiko  kerugian  melalui  dana  yang  disediakan.  Perhitungan  CAR  sebagai  berikut: (Desiana & Ariyanti, 2017)
2. Likuiditas Likuiditas  dilakukan  pengukuran  dengan Financing  to  Deposit  Ratio (FDR)  yakni  rasio suatu  bank  guna  melaksanakan  pengukuran  tingkat  likuiditas  yang  mempunyai  tujuan guna mengetahui usaha bank dengan memakai total aset yang dipunyai dalam memenuhi permintaan  pembiayaan.  Sesuai  pernyataan  Desiana  &  Ariyanti  (2017)  rasio  FDR dihitung dengan:
3. Pembiayaan Pembiayaan ini dilakukan pengukuran dengan Non Performing Financing (NPF) yakni rasio suatu  bank  guna  melakukan  pengukuran  usaha  bank  dalam  memenuhi  pembiayaan bermasalah yang ada dengan aktiva produktif yang dipunyai”. Sesuai pernyataan Desiana & Ariyanti (2017) rasio NPF dihitung:

## 4. Efisiensi
Efisiensi dilakukan pengukuran dengan Biaya Operasional dan Pendapatan Operasional (BOPO) yakni rasio suatu bank dalam periode tertentu yang menunjukkan perbandingan antara  beban  ataupun  biayao  perasional  terhadap  pendapatan  operasional”.  Sesuai pernyataan Desiana & Ariyanti (2017) rasio BOPO dihitung dengan:

## Teknik Analisis Data
Analisis Statistik Deskriptif
Analisis  statistik  deskriptif  dilakukan  dengan  perhitungan  nilai  minimum, maksimum  dan  nilai  rata-rata  untuk  variabel  penelitian  meliputi Capital  Adequacy  Ratio (CAR). Financing to Deposit Ratio (FDR), Non Performing Financing (NPF), Biaya Operasional dan Pendapatan Operasional (BOPO) dan Return on Asset (ROA) dimana metode analisis yang  dipakai  yakni  regresi  data  panel,  dengan  menggunakan  alat  pengolah  data  software Eviews versi 10.

## Uji Asumsi Klasik
Dilaksanakan untuk memastikan model yang didapatkan apakah asumsi dasar telah terpenuhi dari analisis regresi ataupun tidak. Pengujian asumsi klasik sebagai berikut:
CAR =
Modal Bank x 100%
Aktiva Tertimbang Menurut Risiko
FDR = Total Pembiayaan x 100%
Total Dana Pihak Ketiga
NPF = Pembiayaan Bermasalah x 100% Total Pembiayaan
BOPO =         Biaya Operasional x 100% Pendapatan Operasional
I-FINANCE: a Research Journal on Islamic Finance Vol.08 No. 02 Desember 2022 http//jurnal.radenfatah.ac.id/index.php/i-finance Ivani dan Dhani………Analisis Profitabilitas Pada Bank Umum Syariah

## 1. Uji Normalitas
Dilakukan  guna  untuk  pengujian  model  regresi  terdapat  variabel  pengganggu  ataupun residual dengan adanya distribusi normal ataupun tidak.
2. Uji Autokorelasi
Dilakukan  guna  untuk  melakukan  pengujian  apakah  model  ditemukan  adanya  korelasi antara  kesalahan  pengganggu  pada  periode  t  bersama  kesalahan  pengganggu  pada periode t-1 (sebelumnya).

## Analisis Regresi Data Panel
Data  Panel  yakni  gabungan  antara  data  time  series  dan  cross  section  data,    yang dimana time series yaitu sekelompok pengamatan dalam rentang waktu tertentu. Sedangkan cross section yaitu pengumpulan data dari sampel dalam kurun waktu tertentu (Widarjono, 2018: 9). Berikut model persamaan regresi yang digunakan:
𝑌 = 𝛼 + 𝛽 1 𝑋 1 + 𝛽 2 𝑋 2 + 𝛽 3 𝑋 3 + 𝛽 4 𝑋 4 + µ
Keterangan :
Y = Profitabilitas (ROA) 𝛼 = Konstanta β = KoefisienRegresi
X 1 = CAR X 2 = FDR X 3 = NPF X 4
= BOPO
µ = Standar error
Metode Estimasi Data Panel
Metode ini biasanya dilakukan dengan 3 (tiga) metode yakni Common Effects Model, Fixed Effects Model, Random Effect Model (Widarjono, 2018: 373).
1. Common Effects Model
Teknik untuk mengestimasi data panel dengan hanya menggabungkan data time series dan cross section .
2. Fixed Effects Model
Teknik model ini untuk mengestimasi data panel dengan menggunakan variabel dummy untuk menangkap adanya intersep.
3. Random Effect Model
Teknik  ini  guna  mengatasi  kelemahan  metode  efek  tetap  yang  menggunakan  variabel dummy sehingga model mengalami ketidakpastian.

## Pemilihan Metode Regresi Data Panel
Untuk  mengelola  data  panel  dengan  menggunakan  model  terbaik  ada  beberapa pengujian yang dilakukan yakni:
1. Uji Chow
Guna  mengestimasi  data  panel  dalam  menentukan  model  terbaik  antara Common  Effect atau Fixed Effect yang paling tepat digunakan. Hipotesis yang diuji: H 0 = Model Common Effect H 1 = Model Fixed Effect
I-FINANCE: a Research Journal on Islamic Finance Vol.08 No. 02 Desember 2022 http//jurnal.radenfatah.ac.id/index.php/i-finance Ivani dan Dhani………Analisis Profitabilitas Pada Bank Umum Syariah
Apabila probabilitas (cross-section F) memiliki nilai < 0,05 maka H 0 ditolak atau tidak menggunakan  model common  effect ,  namun  bila  probabilitas  (cross-section  F)  memiliki nilai > 0,05 maka H 0 diterima atau menggunakan model common effect (Widarjono, 2018: 373).
2. Uji Hausman
Untuk mengestimasi data panel dalam menentukan model terbaik antara Fixed Effect atau Random Effect yang digunakan. Hipotesis yang diuji: H 0 = Model Random Effect H 1 = Model Fixed Effect
Apabila probabilitas (crosssection random) memiliki nilai < 0,05 maka H 0 ditolak atau tidak  menggunakan  model random  effect ,  namun  bila  probabilitas  (crosssection  random) memiliki  nilai  >  0,05  maka  H 0 diterima  atau  menggunakan  model random  effect (Widarjono, 2018: 375-376).
3. Uji Lagrange Multiplier Untuk mengestimasi data panel dalam menentukan model terbaik antara Common Effect atau Random Effect yang digunakan. Hipotesis yang diuji:
H 0 = Model Common Effect H 1 = Model Random Effect

## Pengujian Hipotesis
1. Uji t Dilakukan  guna  memperlihatkan  sejauh  apa  pengaruh  satu  variabel  bebas terhadap  variabel  terikat  dengan  menganggap  variabel  bebas  lainnya  konstan. Penerimaan  ataupun  penolakan  hipotesis  yang  dipakai  yakni  significance  level  0,05  (α =5%).
a. Bila nilai thitung > ttabel, berarti variabel bebas secara individu membawa pengaruh terhadap variabel terikat ataupun nilai signifikan < 0,05, sehingga hipotesis diterima (koefisien regresi signifikan).
b. Bila  nilai  thitung  <  ttabel,  berarti  variabel  bebas  secara  individu  tidak  membawa pengaruh terhadap variabel terikat ataupun nilai signifikan > 0,05, sehingga hipotesis ditolak (koefisien regresi tidak signifikan).
2. Uji F
Dilakukan  guna  memperlihatkan  apakah  secara  bersama-sama  variabel  bebas yang  ada  dalam  model  membawa  pengaruh  terhadap  variabel  terikat.  Kriteria pengujiannya yaitu:
a. Bila Fhitung memiliki nilai > Ftabel, maka hipotesis dapat diterima. Berarti variabel terikat  (Y)  membawa  pengaruh  secara  bersama-sama  (simultan)  terhadap  variabel bebas (X).
b. Bila nilai Fhitung < Ftabel, maka hipotesis ditolak. Berarti variabel terikat (Y) tidak membawa pengaruh secara bersama-sama (simultan) terhadap variabel bebas (X).
3. Koefisien Determinasi (uji R 2 )
Berguna  untuk  mengukur  usaha  model  dalam  menerangkan  variasi  variabel terikat.  Mempunyai  nilai  antara  nol  serta  satu.  Nilai  R²  mendekati  satu  berarti  hampir seluruh  informasi  yang  diberikan  setiap  variabel  bebas  diperlukan  guna  memprediksi variabel-variabel terikat.
I-FINANCE: a Research Journal on Islamic Finance Vol.08 No. 02 Desember 2022 http//jurnal.radenfatah.ac.id/index.php/i-finance Ivani dan Dhani………Analisis Profitabilitas Pada Bank Umum Syariah

## HASIL PENELITIAN DAN PEMBAHASAN
Hasil Penelitian
Terkait  pengolahan  data  dari  variabel-variabel  penelitian  ini  diperoleh  statistik deskriptif sebagaimana yang dapat dilihat pada tabel 2 berikut:
Tabel 2
Analisis Statistik Deskriptif ROA CAR FDR NPF BOPO Mean 0.015847   0.247973   0.753634   0.032470   0.777381 Median 0.009447   0.211469   0.795398   0.023847   0.688894 Maximum 0.136987   0.992491   1.967341   0.220188   1.905825 Minimum -0.112129   0.045661   0.129460   0.000000   0.278244 Std. Dev. 0.039083   0.152854   0.351033   0.034847   0.319949 Skewness 0.603860   2.763837   0.460025   3.140349   1.486383 Kurtosis 6.880668   13.18244   4.330425   16.57442   5.883961 Sum 0.887437   13.88649   42.20349   1.818303   43.53336 Sum Sq. Dev.   0.084009   1.285032   6.777348   0.066787   5.630210 Observations 56 56 56 56 56 Sumber : Hasil Olah Data 2022, Eviews 10
Terkait  tabel  2  dapat  dilihat  hasil  analisis  deskriptif  dari  14  bank  umum  syariah dengan  56  pengamatan,  diketahui  nilai  minimum Return  On  Asset (ROA)  senilai  –  0,1121 dan nilai maksimum sebanyak 0,1369 dengan nilai rata-rata sebanyak 0,0158. Artinya secara keseluruhan  besarnya  tingkat  keuntungan  yang  didapat  oleh  bank  umum  syariah  di Indonesia periode 2017-2020 sebanyak 0,15%. Nilai minimum variabel CAR sebesar 0,0456 dan  nilai  maksimum  sebesar  0,9924  dengan  nilai  rata-rata  sebesar  0,2479.  Nilai  rata-rata sebesar  0,2479  artinya  bahwa  secara  umum  tingkat  keuntungan  yang  didapat  oleh  bank umum  syariah  di  Indonesia  periode  2017-2020  dengan  menggunakan  modalnya  sendiri sebanyak 24,79%.
Selanjutnya  variabel  FDR  memperoleh  nilai  minimum  senilai  0,1294  dan  nilai maksimum  sebesar  0,19673  dengan  nilai  rata-rata  sebanyak  0,7536.  Artinya  secara keseluruhan  kemampuan  bank  umum  syariah  di  Indonesia  periode  2017-2020  dalam mendapatkan  keuntungan  dari  pembiayaan  yang  disalurkan  sebanyak  75,36%.  Nilai minimum  variabel  NPF  sebesar  0,0000  dan  nilai  maksimum  sebesar  0,2201  dengan  nilai rata-rata  sebesar  0,0324.  Nilai  rata-rata  sebesar  0,0324  artinya  secara  umum  kemampuan bank  umum  syariah  di  Indonesia  periode  2017-2020  dalam  mengatasi  pembiayaan bermasalah mengunakan aktiva produktifnya sebanyak 3,24%.
Kemudian untuk variabel BOPO diperoleh nilai minimum variabel BOPO sebesar 0,2782 dan nilai maksimum sebesar 1,9058 dengan nilai rata-rata sebesar 0,7773. Nilai rata- rata  sebesar  0,7773  artinya  bahwa  secara  keseluruhan  keuntungan  yang  dihasilkan  bank umum  syariah  di  Indonesia  periode  2017-2020  dengan  biaya  dan  pendapatan  operasional sebanyak 77,73%.
Sebelum dilakukannya pengujian hipotesis maka perlu dilakukan pengujian asumsi klasik yang merupakan syarat sebelum dilakukan analisis regresi yaitu pengujian normalitas dan autokorelasi sebagai berikut:
1. Uji Normalitas Berdasarkan pengolahan data menggunakan aplikasi EVIEWS diperoleh  hasil dari pengujian normalitas sebagaimana yang dapat dilihat pada gambar 1.

## Gambar 1
Hasil Uji Normalitas 0 2 4 6 8 10 -0.4 -0.3 -0.2 -0.1 0.0 0.1 0.2 0.3 Series: Residuals Sample 1 56 Observations 56
Mean 1.50e-15 Median -0.005074 Maximum 0.273858 Minimum -0.357534 Std. Dev. 0.141239 Skewness -0.033171 Kurtosis 2.609282 Jarque-Bera 0.366477 Probability 0.832570

## Sumber: Hasil Olah Data 2022, Eviews 10
Terkait gambar 1 hasil uji normalitas dapat dilihat bahwa nilai probabilitas sebesar 0,83 (p > 0,05), maka bisa disimpulkan bahwa residual mempunyai data yang berasal dari populasi normal.
2. Uji Autokorelasi
Berdasarkan pengolahan data menggunakan aplikasi EVIEWS diperoleh  hasil dari pengujian autokorelasi sebagaimana yang dapat dilihat pada Tabel 3.
Tabel 3 Hasil Uji Autokorelasi

## Sumber : Hasil Olah Data 2022, Eviews 10
Terkait  tabel  3  hasil  uji  autokorelasi  didapatkan  hasil  nilai  Durbin  Watson  senilai 2,775645, angka ini bisa disimpulkan bahwa data pengamatan tidak ada gejala autokorelasi.

## Metode Estimasi Data Panel
Guna memperoleh model terbaik maka perlu dilakukan pengujian sebagai berikut:
1. Uji Chow
Berdasarkan  perhitungan  diperoleh  hasil  uji  chow  sebagaimana  yang  dapat  dilihat pada Tabel 4 berikut ini.
Tabel 4 Hasil Uji Chow
Redundant Fixed Effects Tests Effects Test Statistic d.f. Prob. Cross-section F 1.725192 (13,39) 0.0339 Cross-section Chi-square 25.440567 13 0.0202 Sumber : Hasil Olah Data 2022, Eviews 1 R-squared 0.712670     Mean dependent var 0.015847 Adjusted R-squared 0.584127     S.D. dependent var 0.039083 S.E. of regression 0.025204     Akaike info criterion -4.268567 Sum squared resid 0.024138     Schwarz criterion -3.617561 Log likelihood 137.5199     Hannan-Quinn criter. -4.016174 F-statistic 5.544239     Durbin-Watson stat 2.775645 Prob(F-statistic) 0.000006
I-FINANCE: a Research Journal on Islamic Finance Vol.08 No. 02 Desember 2022 http//jurnal.radenfatah.ac.id/index.php/i-finance Ivani dan Dhani………Analisis Profitabilitas Pada Bank Umum Syariah
Berdasarkan  tabel  4  diatas  diperoleh  nilai  probabilitas  cross-section  F  sebesar 0,0339  lebih  kecil  dari  taraf  signifikansi  0,05  (0,0339  >  0,05).  Berarti  hasil  uji  chow menerima H 1 atau model fixed effect lebih tepat daripada model common effect.
2. Uji Hausman
Berdasarkan  perhitungan  diperoleh  hasil  uji  hausman  sebagaimana  yang  dapat dilihat pada Tabel 5 berikut ini.
Tabel 5

## Hasil Uji Hausman
Correlated Random Effects - Hausman Test
Equation: Untitled Test cross-section random effects Test Summary Chi-Sq. Statistic  Chi-Sq. d.f. Prob. Cross-section random 2.678910 3 0.0438 Sumber : Hasil Olah Data 2022, Eviews 10
Berdasarkan  tabel  5  diperoleh  nilai  probabilitas  cross-section  random  sebesar 0,0438  kurang  dari  taraf  signifikansi  0,05  (0,0438  >  0,05).  Berarti  hasil  uji  hausman menerima  H 1 maka  metode  yang  paling  tepat  digunakan  pada  penelitian  ini  yakni  fixed effect daripada random effect.
Hasil Analisis Regresi Data Panel
Berdasarkan  pengolahan  data  panel  menggunakan  EVIEWS  diperoleh  hasil pengujian regresi sebagaimana yang dapat dilihat pada tabel 6 berikut ini.
Tabel 6 Hasil Uji Fixed Effect

## Sumber : Hasil Olah Data 2022, Eviews 10
Terkait tabel 6 memperlihatkan hasil persamaan regresi yang didapatkan yakni: ROA (Y) = 0,011 + 0,111 CAR – 0,006 FDR – 0,656 NPF + 0,004 BOPO
Penjelasan  mengenai  persamaan  garis  regresi  di  atas  dapat  dijelaskan  sebagai berikut:
1. Konstanta  senilai  0,011  menerangkan bahwasanya  jika  variabel  CAR,  FDR,  NPF  serta BOPO  besarnya  nol  ataupun  konstan,  maka  nilai  ROA  (Y)  sebanyak  0,011  persen. Selanjutnya  nilai  koefisien  variabel  CAR  senilai  0,111  dan  mempunyai  tanda  positif memperlihatkan  perubahan  yang  searah  antara  CAR  dengan  Profitabilitas  (ROA), maknanya  jika  CAR  naik  satu  persen,  ROA  (Y)  akan  terjadi  kenaikan  sebanyak  0,130 persen. Dan begitu sebaliknya dengan asumsi variabel bebas lainnya yakni konstan.
2. Nilai  koefisien  variabel  FDR  sebesar  0,006  dan  mempunyai  tanda  negatif memperlihatkan perubahan yang lawan arah antara variabel FDR dengan Profitabilitas (ROA),  maknanya  bila  FDR  naik  satu  persen,  maka  variabel  ROA  akan  terjadi penurunan sebanyak 0,006 persen. Begitu sebaliknya, bila FDR turun satu persen, maka
Variable Coefficient Std. Error t-Statistic Prob. C 0.011031 0.014574 0.756886 0.4538 X1 0.111883 0.027430 4.078800 0.0002 X2 -0.006943 0.011283 -0.615337 0.5420 X3 -0.656206 0.131483 -4.990822 0.0000 X4 0.004646 0.014217 0.326787 0.7456
I-FINANCE: a Research Journal on Islamic Finance Vol.08 No. 02 Desember 2022 http//jurnal.radenfatah.ac.id/index.php/i-finance Ivani dan Dhani………Analisis Profitabilitas Pada Bank Umum Syariah
ROA akan terjadi kenaikan sebanyak 0,006 persen, asumsi variabel bebas lainnya yakni konstan.
3. Nilai  koefisien  variabel  NPF  sebesar  0,656  serta  mempunyai  tanda  negatif memperlihatkan perubahan yang tidak searah antara NPF dengan  Profitabilitas (ROA), maknanya  jika  NPF  naik  satu  persen,  maka  ROA  akan  turun  sebanyak  0,656  persen. Begitu  sebaliknya,  bila  NPF  turun  satu  persen  maka  ROA  akan  naik  sebanyak  0,656 persen dengan asumsi variabel bebas lainnya yakni konstan.
4. Nilai  koefisien  variabel  BOPO  sebesar  0,004  dan  mempunyai  tanda  positif memperlihatkan  perubahan  yang  searah  antara  BOPO  dengan  Profitabilitas  (ROA), maknanya bila BOPO naik satu persen maka ROA akan terjadi kenaikan sebesar 0,004. Dan begitu sebaliknya, bila BOPO turun satu persen maka ROA akan terjadi penurunan sebanyak 0,004 persen dengan asumsi variabel bebas lainnya yakni konstan.
Hasil  pengujian  hipotesis  t  pada  tabel  6  dapat  dilihat  pengaruh  dari  tiap  variabel CAR, FDR, NPF dan BOPO terhadap Profitabilitas (ROA) yang bisa dijelaskan:

## Pengaruh Kecukupan Modal Terhadap Profitabilitas
Variabel  kecukupan  modal  yang  pengukurannya  dengan Capital  Adequacy  Ratio (CAR) memperoleh tingkat (Sig. 0,000<0,05 : signifikan). Berarti hipotesis diterima, artinya Variabel Capital Adequacy Ratio (CAR) membawa pengaruh positif dan signifikan terhadap Profitabilitas yakni Return On Asset (ROA).
Pengaruh Likuiditas Terhadap Profitabilitas Variabel  likuiditas  yang  pengukurannya  dengan Financing  to  Deposit  Ratio (FDR) memperoleh  tingkat  (Sig.  0,542  >  0,05  :  tidak  signifikan).  Berarti  hipotesis  tidak  dapat diterima,  artinya  variabel  FDR  tidak  membawa  pengaruh  terhadap  Profitabilitas  yang pengukurannya dengan ROA.

## Pengaruh Pembiayaan Terhadap Profitabilitas
Variabel  pembiayaan  yang  pengukurannya  dengan Non  Performing  Financing (NPF) memperoleh  tingkat  (Sig.  0,000<  0,05  :  signifikan).  Berarti  hipotesis  diterima,  artinya variabel  NPF  membawa  pengaruh  negatif  dan  signifikan  terhadap  Profitabilitas  yang pengukurannya dengan ROA.

## Pengaruh Efisiensi Terhadap Profitabilitas
Variabel  efisiensi  yang  pengukurannya  dengan  Biaya  Operasional  terhadap Pendapatan Operasional (BOPO) memperoleh tingkat (Sig. 0,920 > 0,05 : tidak signifikan). Berarti  hipotesis  tidak  dapat  diterima,  artinya  variabel  BOPO  membawa  pengaruh positif tidak signifikan terhadap Profitabilitas yang pengukurannya dengan ROA.
Kemudian  untuk  mengetahui  pengaruh  variabel  CAR,  FDR,  NPF  dan  BOPO secara bersama - sama (simultan) terhadap ROA dapat dilihat pada tabel 7 berikut ini. Tabel 7 Hasil Uji F
Sumber : Hasil Olah Data 2022, Eviews 10
R-squared 0.712670     Mean dependent var 0.015847 Adjusted R-squared 0.584127     S.D. dependent var 0.039083 S.E. of regression 0.025204     Akaike info criterion  -4.268567 Sum squared resid 0.024138     Schwarz criterion -3.617561 Log likelihood 137.5199     Hannan-Quinn criter.  -4.016174 F-statistic 5.544239     Durbin-Watson stat 2.775645 Prob(F-statistic) 0.000006
I-FINANCE: a Research Journal on Islamic Finance Vol.08 No. 02 Desember 2022 http//jurnal.radenfatah.ac.id/index.php/i-finance Ivani dan Dhani………Analisis Profitabilitas Pada Bank Umum Syariah
Terkait tabel 7 diatas memperlihatkan nilai F-statistic sebesar 5,5442. Dapat dilihat juga  nilai  prob.  F-statistic  sebesar  0,000006.  Karena  F-statistic  5,5442  >  2,54  dan  nilai probabilitas F-statistic < 0,05, berarti H 0 ditolak dan H 1 diterima. Bisa disimpulkan bahwa variabel  CAR,  FDR,  NPF  dan  BOPO  memiliki  pengaruh  secara  bersama-sama  pada profitabilitas  yang  pengukurannya  dengan  ROA  pada  Bank  Umum  Syariah  di  Indonesia periode 2017-2020.
Koefisien Determinasi (R 2 ) Berdasarkan  pengolahan  data  diperoleh  hasil  pengujian  koefisien  determinasi  (R 2 ) sebagaimana yang dapat dilihat pada tabel 8 berikut ini. Tabel 8 Hasil Koefisien Determinasi

## Sumber : Hasil Olah Data 2022, Eviews 10
Pada  tabel  8  memperlihatkan  hasil  dari  Adjusted  R-squared  mempunyai  nilai sebesar 0,584127 atau 58,41%. Menunjukkan variabel bebas yakni CAR, FDR, NPF serta BOPO dapat menerangkan variabel terikat yakni Profitabilitas diukur dengan ROA sebesar 58,41%.  Untuk  sisanya  sebesar  41,59%  dijelaskan  oleh  variabel  lain  diluar  yang  tidak mencakup dalam penelitian ini.

## Pembahasan Pengaruh Kecukupan Modal (CAR) Terhadap Profitabilitas (ROA)
Berdasarkan  hasil  regresi  dari  uji  t  bisa  diketahui  yakni  variabel  kecukupan  modal yang  pengukurannya  dengan capital  adequacy  ratio (CAR) membawa  pengaruh  positif   dan signifikan  terhadap  profitabilitas  (ROA)  pada  Bank  Umum  Syariah  di  Indonesia  periode 2017 - 2020.
Dengan  memiliki  modal  yang  besar  serta  dimanfaatkan  secara  efektif,  dapat memperoleh  laba  sehingga  modal  akan  membawa  pengaruh  yang  signifikan  terhadap profitabilitas  bank  umum  syariah.  Semakin  efektif   bank  dalam  menggunakan  modalnya, dengan  meningkatkan  kinerja  yang  lebih  baik  bisa  jadi  akan  mendapatkan  penuh kepercayaan  dari  masyarakat  dengan  adanya  modal  tambahan.  Nilai  CAR  perlu dipertahankan oleh manajemen bank, dengan berprinsip jumlah modal harus tersedia untuk setiap  penanaman  modal  yang  mengandung  resiko  setara  dengan  standar  yang  telah ditentukan  oleh  Bank  Indonesia  yakni  sebesar  8%  dari  aktiva  tertimbang  menurut  resiko (ATMR)  kepada  jumlah  penanaman  modalnya.  Dengan  modal  yang  cukup,  maka  bank syariah  dapat  melakukan  ekspansi  dalam  rangka  peningkatan  profitabilitas (Siti  Ma’rufah Nadiroh 2018).
Hasil  penelitian  ini  didukung  oleh  penelitian  Siti  Ma’rufah  Nadiroh  (2018)  dan Serafina  &  Sampurno  (2020)  yang  menerangkan  bahwa  permodalan  dalam  perbankan memiliki kedudukan yang penting dan harus selalu dipenuhi. Nilai rasio capital adequacy ratio yang  semakin  besar  dipunyai  perbankan,  dinyatakan  semakin  baik  karena  bank  mampu
R-squared 0.712670     Mean dependent var 0.015847 Adjusted R-squared 0.584127     S.D. dependent var 0.039083 S.E. of regression 0.025204     Akaike info criterion  -4.268567 Sum squared resid 0.024138     Schwarz criterion -3.617561 Log likelihood 137.5199     Hannan-Quinn criter.  -4.016174 F-statistic 5.544239     Durbin-Watson stat 2.775645 Prob(F-statistic) 0.000006
I-FINANCE: a Research Journal on Islamic Finance Vol.08 No. 02 Desember 2022 http//jurnal.radenfatah.ac.id/index.php/i-finance Ivani dan Dhani………Analisis Profitabilitas Pada Bank Umum Syariah
memberikan  modal  yang  besar  untuk  menutupi  kerugian  yang  dialami  (Rohimah,  2021). Namun  berbeda  dengan  hasil  penelitian  yang  dilakukan  oleh  Loraine  Pertiwi  dan  Liana Susanto  yang  menyatakan  variabel Capital  Adequacy  Ratio (CAR)  tidak  berpengaruh signifikan terhadap profitabilitas (ROA) (Liana Susanto, 2019).
Pengaruh Likuiditas (FDR) Terhadap Profitabilitas (ROA) Berdasarkan  hasil  regresi  dari  uji  t  bisa  diketahui  yakni  variabel  likuiditas  yang pengukurannya dengan financing to deposit ratio (FDR) membawa pengaruh positif  dan tidak signifikan  terhadap  profitabilitas  (ROA)  pada  Bank  Umum  Syariah  di  Indonesia  periode 2017-2020.
Hasil  penelitian  ini  memperlihatkan  nilai financing  to  deposit  ratio yang  tinggi  belum pasti dapat memberikan keuntungan yang tinggi pula. Tingginya nilai financing to deposit ratio pada  bank  akan  berakibat  pada  pemberian  dana  pembiayaan  yang  menumpuk  yang mana pembiayaan sebagai sumber likuiditas bank. Terjaminnya likuiditas bank mudah dicairkan, apabila  selama  bank  syariah  dalam  keadaan  normal  dengan  disusunnya  aktiva  produktif yang  sesuai  kredit  jangka  pendek  (Hijriyani  &  Setiawan  2017).  Sehingga  besarnya penyaluran  jumlah  kredit  akan  menentukan  keuntungan  bank.  Rata-rata  nilai financing  to deposit ratio bank umum syariah masih belum memenuhi standar ketentuan yang ditentukan oleh Bank Indonesia yakni sebesar 80%-100%. Dengan begitu memperlihatkan bahwasanya usaha bank dalam memaksimalkan nilai pendapatan dari dana yang dilakukan peminjaman kepada masyarakat masih belum sesuai rencana.
Maysarah & Kharisma (2020) menyatakan bahwa makin besar nilai rasio financing to deposit  ratio maka  makin  kecil  usaha  bank  yang  berkaitan  dalam  melakukan  pembiayaan likuiditas sebab pembiayaan memerlukan jumlah dana yang lebih besar dan tidak diimbangi dengan keuntungan yang didapat. Hasil penelitian ini selaras dengan penelitian Hijriyani & Setiawan (2017), Rina & Rofiuddin (2021) yang menerangkan bahwasanya financing to deposit ratio tidak membawa pengaruh terhadap profitabilitas (ROA).
Pengaruh Pembiayaan (NPF) Terhadap Profitabilitas (ROA)
Berdasarkan  hasil  regresi  dari  uji  t  bisa  diketahui  yakni  variabel  pembiayaan  yang pengukurannya dengan non performing financing (NPF) membawa pengaruh negatif  signifikan terhadap profitabilitas pada Bank Umum Syariah di Indonesia periode 2017-2020. Pada  penelitian  ini  terlihat  rata-rata  bank  umum  syariah  mempunyai  nilai non performing financing diatas standar ketentuan yang telah ditentukan oleh Bank Indonesia yakni sebesar 5%. Berarti beberapa bank umum syariah dapat mengendalikan kualitas penyaluran kreditnya dan mengatasi pembiayaan bermasalah sehingga dapat menghasilkan tingkat rasio pembiayaan  bermasalah  yang  rendah.  Lubis  et  al.(2017)  menyatakan  bahwa  biasanya  nilai pembiayaan  bermasalah  bank  yang  tinggi  dapat  diantisipasi  dengan  melakukan  evaluasi kinerja  keuangannya  dengan  cara  melakukan  pemberhentian  sementara  distribusi pembiayaan sehingga tingkat non performing financing dapat teratasi.
Hasil penelitian didukung oleh penelitian Dewi (2018), Serafina & Sampurno (2020) dan  Lubis  et  al.(2017)  yang  menerangkan  bahwasanya  makin  tinggi  nilai Non  performing financing (NPF)  menandakan  bahwa  makin  besar  turunnya  perolehan  pendapatan  suatu bank,  sebab  pembiayaan  bermasalah  seperti  pembiayaan  macet,  kurang  lancar,  diragukan yang dimiliki suatu bank yang tinggi nilainya akan membawa pengaruh terhadap perolehan keuntungan. Sebaliknya apabila suatu bank mempunyai non performing financing yang rendah sehingga  usaha  bank  dalam  mengatasi  pembiayaan  bermasalah  makin  baik  dan  dapat
meningkatkan  profitabilitas  bank.  Namun  hasil  penelitian  ini  berbeda  dengan  penelitian yang dilakukan oleh Yusuf  (2017), Siti Ma’rufah Nadiroh (2018) dan Romadhon (2020).
Pengaruh Efisiensi (BOPO) Terhadap Profitabilitas (ROA) Berdasarkan  hasil  regresi  dari  uji  t  bisa  diketahui  yakni  variabel  efisiensi  yang pengukurannya  dengan  biaya  operasional  terhadap  pendapatan  operasional  (BOPO) membawa pengaruh negatif  tidak signifikan terhadap profitabilitas Bank Umum Syariah di Indonesia periode 2017-2020.
Ketidakmampuan  biaya  operasional  dengan  pendapatan  operasional  dalam mempengaruhi  profitabilitas  dikarenakan  tingginya  nilai  biaya  operasional  terhadap pendapatan operasional bank umum syariah yang diatas standar ketentuan yang ditentukan oleh  Bank  Indonesia  yakni  80%.  Artinya  beberapa  bank  umum  syariah  belum  mampu memanfaatkan biaya operasional secara efisien seperti dalam mengelola pembiayaan, yang mana mempunyai fungsi yakni sebagai penyumbang sumber pendapatan terbesar dari bank umum  syariah.  Hal  ini  membuat  bank  mengalami  peningkatan  pada  penggunaan  biaya operasional  yang  tidak  diselaraskan  dengan  perolehan  pendapatan  yang  diterima  melalui kegiatan  operasionalnya  sehingga  mengakibatkan  menurunnya  nilai  pendapatan operasional. Oleh karena itu tingginya tingkat rasio BOPO berarti kinerja manajemen bank belum efisien dalam menggunakan sumber daya yang ada di bank yang akan berakibat pada berkurangnya  laba  sebelum  pajak  yang  pada  akhirnya  akan  menurunkan  ROA  (Rohimah, 2021).  Hasil  penelitian  ini  selaras  dengan  penelitian  Rohimah  (2021)  yang  menerangkan bahwa  biaya  operasional  terhadap  pendapatan  operasional  tidak  membawa  pengaruh terhadap profitabilitas (ROA).
Pengaruh  Kecukupan  Modal  (CAR),  Likuiditas  (FDR),  Pembiayaan  (NPF)  dan Efisiensi (BOPO) Terhadap Profitabilitas (ROA) Berdasarkan  hasil  uji  simultan  (uji  F)  bisa  diketahui  bahwa  variabel  CAR,  FDR, NPF  dan  BOPO  memiliki  pengaruh  secara  bersama-sama  (simultan)  pada  profitabilitas pada Bank Umum Syariah di Indonesia periode 2017-2020.
Nilai koefisien determinasi Adjusted R-squared sebesar 0,5841 menunjukkan bahwa variabel bebas yakni CAR, FDR, NPF serta BOPO dapat menerangkan dan mempengaruhi variabel terikat yakni Profitabilitas yang pengukurannya dengan ROA senilai 58,41 persen. Untuk sisanya senilai 41,59 persen dijelaskan oleh variabel lain diluar yang tidak mencakup dalam  penelitian  ini  seperti  variabel  dana  pihak  ketiga  (DPK),  kualitas  aktiva  produktif, ukuran bank dan lain-lain.
Sesuai  dengan  teori  yang  menyebutkan  bahwa  apabila  bank  dalam  operasionalnya dapat memanfaatkan secara maksimal modal yang tersedia, menyalurkan pembiayaan yang berlebihan  secara  efektif,  mengurangi  pembiayaan  bermasalah  yang  diperoleh  dari  kredit macet,  kurang  lancar  dan  diragukan,  mengelola  biaya  operasional  dan  pendapatan operasional  secara  efisien  maka  akan  dapat  meningkatkan  profitabilitas  (Hijriyani  & Setiawan,  2017).  Adapun  faktor-faktor  yang  dianggap  dapat  mempengaruhi  terhadap profitabilitas yang pengukurannya dengan return on asset (ROA) antara lain kecukupan modal (CAR).  Likuiditas  (FDR),  Pembiayaan  (NPF)  dan  Efisiensi  (BOPO)  ((Noviana,  2020), (Yusuf, 2017), (Afya & Suazhari, 2019).
Hasil  penelitian  ini  selaras  dengan  penelitian  yang  dilakukan  oleh  Dea  Oktivani Serafina  bahwa capital  adequacy  ratio (CAR), financing  to  deposit  ratio (FDR), non  performing financing (NPF),  serta  biaya  operasional  dengan  pendapatan  operasional  (BOPO)  secara
I-FINANCE: a Research Journal on Islamic Finance Vol.08 No. 02 Desember 2022 http//jurnal.radenfatah.ac.id/index.php/i-finance Ivani dan Dhani………Analisis Profitabilitas Pada Bank Umum Syariah
bersama-sama  (simultan)  membawa  pengaruh  terhadap  profitabilitas  (ROA)  (Serafina  & Sampurno, 2020)
KESIMPULAN
Terkait  penguraian  hasil  dan  pembahasan,  bisa  diambil  kesimpulan  beberapa temuan  yakni  Kecukupan  modal  dan  pembiayaan  membawa  pengaruh  memberikan kontribusi  terhadap  Profitabilitas  pada  bank  umum  syariah  di  Indonesia.  Sedangkan, Likuiditas  dan  Efisiensi  tidak  memiliki  pengaruh  tidak  dapat  memberikan  kontribusi terhadap  Profitabilitas  pada  bank  umum  syariah  di  Indonesia.    Bagi  peneliti  berikutnya, apabila  menggunakan  topik  yang  sama  sebaiknya  menambah  sampel  penelitian  dengan menambah  periode  penelitian  dan  menggunakan  variabel  yang  lebih  bervariasi  seperti NOM, PPAP, ROE, dan DPK dan sebagainya yang belum diteliti dalam penelitian ini. Serta dapat  menghasilkan  penelitian  yang  lebih  baik  terkait  faktor-faktor  yang  dapat mempengaruhi profitabilitas, sehingga bisa menjadi referensi untuk penelitian selanjutnya.

## REFERENCES
Afya,  F.  A.,  &  Suazhari.  (2019).  Pengaruh  Modal,  Efisiensi,  dan  Likuiditas  terhadap Profitabilitas Bank Umum Syariah di Indonesia. Jurnal Ilmiah Mahasiswa Ekonomi Islam ,
1 (1), 37–50.
Desiana, L., & Ariyanti. (2017). Manajemen Keuangan Bank Syariah (Teori dan Evaluasi) . Noer Fikri.
Dewi,  A.  S.  (2018).  Pengaruh  CAR,  BOPO,  NPL,  NIM,  dan  LDR  terhadap  ROA  pada Perusahaan  di  Sektor  Perbankan  yang  Terdaftar  di  BEI  Periode  2012-2016. Jurnal Pundi , 1 (3), 223–236. https://doi.org/10.31575/jp.v1i3.55 Hijriyani,  N.  Z.,  &  Setiawan,  S.  (2017).  Analisis  Profitabilitas  Perbankan  Syariah  di Indonesia  sebagai  Dampak  Dari  Efisiensi  Operasional. Jurnal  Kajian  Akuntansi , 1 (2),
194–209. https://doi.org/10.33603/jka.v1i2.823 Husen Miftahudin. (2021). Restrukturisasi Tekan Rasio Profitabilitas Bank Syariah . Medcom.Id. https://www.medcom.id/ekonomi/keuangan/GNGWQBjN-restrukturisasi-tekan- rasio-profitabilitas-bank-syariah
Irawan, D., Haryadi, & Puspa Arum, E. D. (2019). Analisis Pengaruh NPF, BOPO, CAR, FDR  dan  NIM  Terhadap  Return  on  Asset  (ROA)  Pada  Bank  Umum  Syariah  di Indonesia  Tahun  2013-2017. Jurnal  Akuntansi  &  Keuangan  Unja , 4 (1),  1–14. https://doi.org/10.22437/jaku.v4i1.7424 Janah,  N.  (2018).  Pengaruh  Rasio  Keuangan  Terhadap  Profitabilitas  Perbankan  Syariah Indonesia. At-Tawassuth , Vol. III, 621–641.
Liana  Susanto,  L.  P.  (2019).  Faktor  Yang  Mempengaruhi  Profitabilitas  Pada  Perbankan Yang Terdaftar
Di Bei. Jurnal Paradigma Akuntansi , 1 (2), 282. https://doi.org/10.24912/jpa.v1i2.4701
Lubis, F. A., Isynuwardhana, D., & Juliana, V. (2017). Pengaruh Loan To Deposit Ratio (LDR),
Non  Performing  Loan  (NPL),  Capital  Adequacy  Ratio  (CAR),  Net  Interest  Margin  (NIM), Biaya  Operasional  Pendapatan  Operasional  (BOPO)  Terhadap  Return  On  Asset  (Studi  Kasus pada  Perusahaan  Perbankan  yang  Terdaftar  di  BEI) .  Jurnal  Bisnis  dan  Manajemen 4 (3), 2575–2584.
Maysarah, & Kharisma, F. (2020). Pengaruh Financing to Deposit Ratio (FDR) Terhadap Return on Assets (ROA) Pada Perbankan Syariah. Borneo Student Research (BSR) , 1 (2),
1016–1023. https://journals.umkt.ac.id/index.php/bsr/article/view/676
I-FINANCE: a Research Journal on Islamic Finance Vol.08 No. 02 Desember 2022 http//jurnal.radenfatah.ac.id/index.php/i-finance Ivani dan Dhani………Analisis Profitabilitas Pada Bank Umum Syariah
Noviana,  U.  (2020). Pengaruh  Rasio  Kinerja  Keungan  Terhadap  Profitabilitas  Pada  Bank  Umum Syariah Di Indonesia Periode 2009-2018 . Universitas Islam Negeri Ar-Raniry. Otoritas Jasa Keuangan. (2019). Statistik Perbankan Syariah . https://www.ojk.go.id/id/kanal/syariah/data-dan-statistik/statistik-perbankan- syariah/Default.aspx
Rina,  R.,  &  Rofiuddin,  M.  (2021).  Faktor-faktor  yang  mempengaruhi  profitabilitas  pada Bank  Umum  Syariah. Journal  of  Accounting  and  Digital  Finance , 1 (1),  25–35. https://doi.org/10.53088/jadfi.v1i1.7
Rohimah,  E.  (2021).  Analisis  Pengaruh  Bopo,  Car,  Dan  Npl  Terhadap  Roa  Pada  Bank BUMN  Tahun  2012-2019  (Studi  pada  Bank  BUMN  yang  Go  Public  di  Bursa  Efek Indonesia). Jurnal Ilmiah Mahasiswa Akuntansi (JIMA) , 1 (2), 133–145.
Romadhon,  I.  (2020).  Analisis  Pengaruh  Finance  to  Deposit  Ratio  (  FDR  ),  Pembiayaan Jual Beli , Pembiayaan Bagi Hasil , Pembiayaan Sewa-Menyewa dan Non Performance Finance  (  NPF  )  Terhadap  Profitabilitas  Bank  Umum  Syariah  Periode  2015-2019. Jurnal Ilmiah Mahasiswa FEB Universitas Brawijaya .
Serafina, D. O., & Sampurno, R. D. (2020). Analisis Pengaruh CAR, NPL, LDR, BOPO, DPK,  dan  SIZE  Terhadap  Kinerja  Perbankan  di  Indonesia  (Studi  Pada  Perbankan Konvensional  Yang  Terdaftar  di  BEI  Periode  2014-2018). Diponegoro  Journal  of Management , 9 (3), 1–12.
Siti  Ma’rufah  Nadiroh,  H.  S.  (2018).  Pengaruh  Rasio  Kesehatan  Bank  Terhadap Profitabilitas pada Bank Umum Syariah di Indonesia. Jurnal Ilmu Dan Riset Manajemen , 7 (4), 9.
Syahputra, R. (2018). Analisis Tingkat Kesehatan Bank Dengan Metode CAMEL Pada PT. Bank  Artos  Indonesia  Tbk,  Periode  2014-2017. JURNAL  AKUNTANSI  DAN BISNIS : Jurnal Program Studi Akuntansi , 4 (1).
https://doi.org/10.31289/jab.v4i1.1546 Widarjono,  A.  (2018). Ekonometrika  Pengantar  dan  Aplikasinya  disertai  Panduan  Eviews  Edisi Kelima (Kelima). UPP STIM YKPN Yogyakarta. Yusuf, M. (2017). Dampak Indikator Rasio Keuangan terhadap Profitabilitas Bank Umum Syariah  di  Indonesia. Jurnal  Keuangan  Dan  Perbankan , 13 (2),  141–151. http://journal.ibs.ac.id/index.php/jkp/article/view/53