## Analisis Persiapan Persiapan Implementasi PSAK 74 pada Perusahaan Asuransi Indonesia (Studi Kasus pada Perusahaan Asuransi X)
Fitri Anjani 1 , Ludovicus Sensi Wondabio 2
1,2) Universitas Indonesia
1) ftrianjani@gmail.com , 2) ludovicussensiwondabio@gmail.com
*Corresponding Author
Diajukan : 17 Desember 2022 Disetujui : 22 Desember 2022 Dipublikasi
: 1 April 2023

## ABSTRACT
The  importance  of  the  insurance  industry  for  the  economy,  the  establishment  of  accounting standards  in  the  financial  statements  of  insurance  companies  is  needed  to  support  the improvement  of  corporate  governance.  Until  now,  the  preparation  of  financial  reports  for insurance  companies  in  Indonesia  still  follows  the  standards  of  Statement  of  Financial Accounting  Standards  (PSAK)  62  concerning  Insurance  Contracts  which  is  a  temporary standard, so a new, better standard is needed, namely PSAK 74 which is an adoption of IFRS 17 and will become effective internationally on January 1, 202s3, while in Indonesia it will become effective on January 1, 2025. This study aims to determine the readiness of insurance companies in implementing PSAK 74, its impact on the presentation of financial statements, and to find out the issue of gaps that occur in the implementation PSAK 74. This research is a qualitative case study  with  primary  and  secondary  data  taken  through  semi-structured  interview  techniques, observation and documentation. From the research results, it was found that Insurance Company X had started to make preparations for the implementation of PSAK 74, but there were still gaps related  to  several  issues  that  must  be  considered  in  its  implementation.  Meanwhile,  the presentation of the financial statements themselves did not experience significant changes except for adjustments to several accounts related to the implementation of PSAK 74.
Keyword: financial statement, insurance company, implementation PSAK 74,

## PENDAHULUAN
Industri  asuransi  secara  esensial  merupakan  perusahaan  yang  mengumpulkan  dana  dari masyarakat  dengan  skala  besar  yang  kemudian  dikelola  dan  digunakan  untuk  pemberian pertanggungan.  Hal  ini  membuat  industri  asuransi  memegang  peranan  penting  bagi perekonomian  karena  polis  asuransi  membantu  perusahaan  mengelola  resiko  bisnis  melalui proses  transfer  risiko  (Alnajjar  &  Rashwan,  2019).  Mengingat  pentingnya  peranan  perusahaan asuransi, maka penetapan standar akuntansi  pada laporan  keuangan  perusahaan asuransi  sangat dibutuhkan  untuk  menunjang  peningkatan  tata  kelola  perusahaan  (Alnodel,  2018).  Saat  ini, pelaporan keuangan yang digunakan perusahaan asuransi di Indonesia masih mengikuti regulasi dari  Pernyataan  Standar  Akuntansi  Keuangan  (PSAK)  62  tentang  Kontrak  Asuransi  dengan dilengkapi oleh PSAK 28 tentang Akuntansi Asuransi Kerugian dan PSAK 36 tentang Akuntansi Kontrak Asuransi Jiwa.
PSAK 62 sendiri merupakan standar yang diadopsi dari International Financial Reporting Standards (IFRS)  4: Insurance  Contract yang  diterbitkan oleh  International  Accounting Standards  Board (IASB).  PSAK  62  tentang  kontrak  asuransi  yang  berlaku  saat  ini  merupakan standar  yang  berlaku  sementara,  sehingga  dibutuhkan  standar  baru  yang  lebih  baik.  Perbedaan
dalam perlakuan akuntansi antar negara dan produk menyebabkan investor dan analis mengalami kesulitan  untuk  memahami  dan  membandingkan  laporan  keuangan  perusahaan  asuransi, sehingga  perlu  adanya  standar  akuntansi  yang  dapat  mengatur  kontrak  asuransi  yang  bersifat global.
PSAK 74: Kontrak Asuransi yang merupakan adopsi dari IFRS 17: Insurance Contract dan direncanakan secara efektif akan mulai berlaku bagi internasional pada 1 Januari 2023. PSAK 74 telah  mencakup  beberapa  ketentuan  yang  direlaksasi  sebagaimana  telah  diatur  di  dalam amandemen IFRS  17, diantaranya  memberikan  penambahan  pengecualian  pada  ruang  lingkup, adanya penyajian laporan keuangan yang disesuaikan, opsi mitigasi risiko yang diterapkan, dan beberapa  ketentuan  transisi  yang  dimodifikasi.  Rajala  (2020)  menyebut  laporan  keuangan perusahaan  asuransi  yang  dibuat  dengan  penerapan  IFRS  17  dapat  memiliki  “daya  banding” ( comparable )  dan  keterbukaan.  Selain  itu,  PSAK  74  juga  menyediakan  informasi  yang  jelas terkait  pemisahaan  antara  pendapatan  dari  bisnis  asuransi  dengan  pendapatan  dari  kegiatan investasi, sehingga diharapkan seluruh stakeholders dari laporan keuangan, termasuk pemegang polis  maupun  investor  bisa  memiliki  informasi  atas  laporan  keuangan  perusahaan  secara transparan.
Implementasi  PSAK  74  di  Indonesia  direncanakan  efektif  berjalan  pada  pada  1  Januari 2025.  Meskipun  demikian,  para  pelaku  industri  asuransi  telah  diminta  oleh  Otoritas  Jasa Keuangan  (OJK)  untuk  melakukan  persiapan  sedini  mungkin.  Penelitian  mengenai  persiapan implementasi PSAK 74 pada perusahaan asuransi terutama di Indonesia masih jarang ditemukan, namun  demikian  sudah  ada  beberapa  peneliti  terdahulu  yang  telah  membahas  hal  tersebut. Penelitian Muskita & Safitri (2019; Qadri et al (2022)  mengemukakan bahwa terdapat beberapa kendala  dalam  penerapan  PSAK  74  yaitu  adanya  kesulitan  untuk  mengumpulkan  dan menyesuaikan  data  historis  perusahaan  yang  dibutuhkan  dalam  perhitungan  restropektif  bagi kontraktual  jasa  marjin  (CSM).  Kendala  lain  yaitu    minimnya  tenaga  aktuaria  dan  kompetensi akuntan  padahal  dalam  pengimplementasian  PSAK  74  perusahaan  asuransi  dituntut  untuk melakukan  lebih  banyak  perhitungan  aktuaria  dibandingkan  dengan  pembuatan  laporan keuangan dengan menggunakan PSAK 62.
Salah satu perusahaan asuransi yang terdaftar dan tercatat di Otoritas Jasa Keuangan (OJK) adalah Perusahaan Asuransi X. Perusahaan  ini berdiri pada tahun 1985 dan  merupakan bagian dari  perusahaan  asuransi  yang  merupakan  grup  penyedia  layanan  keuangan  dari  Kanada  yang beroperasi di Asia, Kanada dan Amerika Serikat.   Mengingat induk perusahaan yang berada di Kanada, sudah semestinya jika perusahaan ini akan ikut mengadopsi penerapan IFRS 17 di tahun 2023. Hal ini menarik  penulis untuk mengulas lebih jauh terkait persiapan dalam implementasi PSAK 74 di Perusahaan Asuransi X.  Penelitian ini berbeda dengan penelitian terdahulu karena penelitian  ini  mengambil  studi  kasus  salah  satu  perusahaan  asuransi  di  Indonesia.  Lebih  lanjut penelitian  ini  memiliki  beberapa  tujuan  diantaranya  untuk  mengetahui  sejauh  mana  persiapan yang  dilakukan  oleh    Perusahaan  Asuransi  X  dalam  penerapan  PSAK  74,  perubahan  apa  saja yang ada dalam penyajian laporan keuangan yang ada di  Perusahaan Asuransi X, serta aspek apa saja yang menjadi poin penting dalam penerapan PSAK 74.

## STUDI LITERATUR

## Penelitian Terdahulu
Owais & Dahiyat (2021) melakukan penelitian dengan topik “ Readiness and Challenges for Applying  IFRS  17:  The  Case  of  Jordanian  Insurance  Companies” .  Hasil  penelitian  tersebut menjelaskan bahwa Perusahaan Asuransi Yordania belum siap dalam menerapkan IFRS 17. Hasil ini  mengindikasikan  masih  adanya  tantangan  yang  dihadapi  dalam  menerapkan  IFRS  17. Kemampuan  perusahaan  asuransi  untuk  mendefinisikan  ruang  lingkup  IFRS  17  rendah,  sebagai akibat dari tidak  adanya pembuatan portofolio kontrak asuransi dan pemisahan kontrak asuransi yang  menguntungkan  atau  berisiko  di  pengakuan  awal,  dan  pada  pengklasifikasian  kontrak menggunakan  pendekatan  pengukuran  yang  berbeda  dengan  IFRS  17.  Tantangan  terbesar  yang
dihadapi  perusahaan  asuransi  di  Jordania  adalah  tantangan  data,  pelaku  implementasi  pertama kali, tantangan sistem, dan hasil dari pemaparan.
Muskita  &  Safitri  (2019) melakukan  penelitian  dengan  topik  “Analisis  Kesiapan Pengimplementasian  IFRS  17  pada  Perusahaan  Perasuransian  di  Indonesia ”. Hasil  penelitian tersebut  menjelaskan  bahwa    jika  IFRS  17  diterapkan,  maka  tampilan  laporan  pendapatan komprehensif akan sangat berbeda dengan laporan model yang sekarang digunakan, tetapi justru laporan  yang  baru  ini  akan  lebih  sesuai  dengan  bentuk  laporan  pada  industri  lain  yang  sejenis (misalnya bank atau perusahaan sekuritas). Implementasi IFRS 17 sangat baik bagi perusahaan perasuransian  di  Indonesia.  Namun,  dalam  pengimplementasian  PSAK  74  di  Indonesia ditemukan  juga  berbagai  kendala  yaitu  salah  satunya  adalah  perusahaan  asuransi  mengalami kesulitan untuk pengumpulan dan penyesuaian data historis perusahaan yang dibutuhkan dalam perhitungan  restropektif  bagi  kontraktual  jasa  marjin  (CSM).  Kendala  lain  yang  muncul  yaitu minimnya tenaga aktuaria, padahal dalam penerapannya PSAK 74 perusahaan asuransi dituntut lebih banyak melakukan perhitungan aktuaria. Diketahui juga bahwa pengimplementasian PSAK 74 pada perusahaan asuransi di Indonesia pasti akan memakan waktu lebih lama dari batas waktu yang ditetapkan oleh International Accounting Standards Board (IASB).
Selanjutnya  Mitrašević  &  Lalić  (2019)  meneliti  hambatan  untuk  menerapkan  standar akuntansi  asuransi  baru  di  sektor  asuransi  negara  maju  Eropa.  Hasil  studi  menunjukkan perubahan  yang  mempengaruhi  penerapan  standar  baru  akan  sangat  bergantung  pada  jenis  dan sifat  kontrak  asuransi  yang  disediakan  oleh  bisnis  asuransi.  Perbedaan  antara  kebijakan  baru dengan  kebijakan  akuntansi  yang  berlaku  juga  akan  berdampak  pada  sejauh  mana  penerapan standar  baru  tersebut.  Perlu  adanya  pembaruan  berkala  dari  setiap  informasi  yang  digunakan dalam  menghitung  biaya  asuransi,  karena  penerapannya  diproyeksikan  akan  berdampak  besar pada kontrak asuransi jangka panjang.

## METODE
Penelitian  ini  merupakan  penelitian  kualitatif  deskriptif  dengan  pendekatan  studi  kasus. Data  yang  digunakan  dalam  penelitian  ini  terdiri  dari  data  primer  dan  sekunder  yang dikumpulkan melalui teknik  wawancara  dan  dokumentasi.  Teknik  wawancara  dilakukan secara semi terstruktur melalui aplikasi video virtual Microsoft Teams , sedangkan teknik dokumentasi digunakan  untuk  pengumpulan  data  berupa  laporan  keuangan  auditan  dan  laporan  tahunan Perusahaan Asuransi X sebagai bahan evaluasi terhadap dampak penerapan PSAK 74. Informan kunci  dalam  penelitian  ini  yaitu  Ketua  Tim  IFRS  17  Bidang  Akuntansi  (narasumber  1)  dan Ketua  Tim  IFRS  17  Bidang  Aktuaria  (narasumber  2)  dari  Perusahaan  Asuransi  X.  Pemilihan objek  wawancara  didasarkan  pada  pentingnya  peranan  bidang  akuntansi  dan  aktuaria  dalam pembuatan analisa kesenjangan untuk memberikan gambaran lengkap persiapan awal penerapan PSAK 74 pada Perusahaan Asuransi X.
Secara umum, pendekatan dan metodologi yang digunakan dalam gap analysis yaitu dengan cara melakukan diskusi dan tanya jawab ( defined future state ), melakukan review dokumenrasi atas  system  yang  saat  ini  digunakan  ( review  current  state ),  melakukan  perbandingan  dengan persyaratan  ( requirement )  PSAK  74  dan  PSAK  71  (practical  best  practice)  dan  melakukan analisa kesenjangan (gap analysis) dan memberikan saran serta rekomendasi (Wondabio, 2021). Terkait  dengan  PSAK  74,  menurut  Wondabio  (2021)  analisa  kesenjangan  yang  relevan berdasarkan  persyaratan  dari  PSAK  74  yaitu:  (1)  Pendefinisian  kontrak  asuransi  ( Definition  of insurance  contracts ),  (2)  Penggabungan  atau  pemisahan  kontrak  asuransi  ( Combination  / unbundling  of  insurance  contracts ),  (3)  Pemisahan  komponen  non-asuransi  ( Separating  non- insurance  components ),  (4)  Penggabungan  dan  Pengakuan  kontrak  asuransi  dan  reasuransi ( aggregation  and  Recognition  of  insurance  and  reinsurance  contracts ),  (5)  Arus  kas  akuisisi asuransi  ( Insurance  acquisition  cash  flows ),  (6)  Modifikasi  kontrak  dan  akuntansi  untuk penghentian pengakuan ( Contract modifications and accounting for derecognition ), (7) Tingkat agregasi  ( Level  of  Aggregation ),  (8)  Kontrak  yang  merugi  ( Onerous  contracts ),  (9)  Batasan kontrak ( Contract boundaries ), (10) Model Pengukuran Umum ( General Measurement Model), (11) Tingkat diskonto ( Discount rate ), (12) Penyesuaian risiko untuk risiko non-keuangan ( Risk
adjustments for non-financial risk ), (13) Marjin Jasa Kontraktual ( Contractual Service Margin ), (14)  Pengukuran  selanjutnya  ( Subsequent  measurement ),  (15)  Pendekatan  alokasi  premi ( Premium  Allocation  Approach ),  (16)  Pengakuan  dan  pengukuran  akuntansi  untuk  kontrak reasuransi  yang  dimiliki  ( Accounting  recognition  and  measurement  for  reinsurance  contract held ), (17)Penyajian dan pengungkapan pada laporan keuangan ( Presentation and disclosures ), (18) Transisi ( Transition )

## HASIL

## Persiapan Penerapan PSAK 74 Perusahaan Asuransi X
Hasil  wawancara  dengan  narasumber  2  yang  dilakukan  pada  7  Oktober  2022  diperoleh informasi bahwa Perusahaan Asuransi X sudah mulai mempersiapkan penerapan PSAK 74 yang akan  mulai  diujicoba  pada  tanggal  1  Januari  2023.  Persiapan  dilakukan  mengingat  perusahaan harus tetap  melakukan  pelaporan  keuangan  baik  ke  perusahaan  regional  maupun  induk  dengan berpatokan pada IFRS 17. Hal ini diperkuat dengan keterangan dari hasil wawancara berikut:
“Rencananya penerapan PSAK 74 di Indonesia seharusnya 1 Januari 2025. Untuk kesiapannya sendiri walaupun belum final namun sudah disiapkan dan masih dalam tahap percobaan dengan tujuan penerapannya pada 1 Januari 2023 untuk laporan Regional. Jadi semua yang dibangun pada  saat  ini  mengacu  pada  IASB  atau  IFRS  17  yang  akan  diterapkan  secara  global.” (Narasumber 2, 7 Oktober 2022)
Melalui surat OJK S-893/NB.211/2021, Perusahaan Asuransi dan Reasuransi diminta untuk melakukan  kajian  terhadap  kebutuhan  infrastruktur  dan  hal  pendukung  lainnya  dibandingkan dengan  ketersediaan/kesiapannya  berupa  analisa  kesenjangan  ( Gap  Analysis )  dalam  bentuk position  paper .  Pembuatan  kajian  tersebut  didasarkan  pada  karakteristik  produk  dan  portofolio kontrak  asuransi  entitas  dengan  batas  waktu  penyerahan  tanggal  31  Desember  2021  dan  telah diperpanjang  hingga  paling  lambat  31  Januari  2022.  Pada  saat  penelitian  ini  selesai  dilakukan, perusahaan  asuransi  X  sudah  melakukan  pembuatan  analisa  kesenjangan  ( Gap  Analysis )  dalam bentuk position  paper dan  sudah  menyerahkannya  ke  OJK  sesuai  dengan  SE  OJK  NO.  S- 893/NB.211/2021  -  9  SEP  2021.  Namun,  bersadarkan  hasil  wawancara  kepada  narasumber  2, diketahui bahwa perusahaan asuransi X belum mendapatkan umpan balik terkait dengan analisa kesenjangan  ( Gap  Analysis )  dalam  bentuk position  paper yang  sudah  diserahkan.  Kemudian, melalui  SE  OJK  NO.  S-189/NB.2/2022  -  2  SEP  2022,  OJK  telah  meminta  perusahaan  asuransi untuk menyerahkan informasi dengan target output persiapan implementasi PSAK 74 untuk tahun 2022  yang  diminta  untuk  disampaikan  paling  lama  tanggal  23  Desember  2022.  Berdasarkan informasi  yang  diperoleh  sampai  dengan  akhir  penelitian  ini,  Perusahaan  Asuransi  X  belum melakukan  pembuatan technical/accounting  position  paper,  updated  gap  analysi s,  studi  kasus dan COA atas implementasi PSAK 74 yang diminta oleh OJK ini.

## Dampak penerapan PSAK 74 terhadap Penyajian Laporan Keuangan Perusahaan Asuransi X
Laporan keuangan auditan Perusahaan Asuransi X disajikan berdasarkan PSAK 62 dan pada saat  penerapan  PSAK  74,  penyajian  laporan  keuangan  di  Perusahaan  Asuransi  X  tidak mengalami  perubahan  signifikan  kecuali  penyesuaian  untuk  akun-akun  tertentu  terkait  dengan kontrak asuransi yang akan dijelaskan pada pembahasan di bawah ini.
Tabel 1. Perbedaan Perubahan Akun PSAK 62 dan PSAK 74
Jenis Laporan PSAK 62 PSAK 74 Laporan Posisi Keuangan (Aset) Piutang Premi Neto Aset Kontrak Asuransi Piutang dan Aset Reasuransi Aset Kontrak Reasuransi Utang Reasuransi Liabilitas Kontrak
Laporan Posisi Keuangan (Liabilitas) Reasuransi Utang Klaim Liabilitas Manfaat Polis Masa Depan Provisi Yang Timbul Akibat Tes Kecukupan Liabilitas Cadangan Atas Klaim  Yang Sudah Diterima  Tetapi Belum Disetujui (RBNA) Cadangan Atas Klaim Yang Terjadi Tetapi Belum Dilaporkan (IBNR) Premi Yang Belum  Merupakan Pendapatan Kontribusi Yang Belum Menjadi Hak Upah Yang Belum Menjadi Hak, Neto Liabilitas Kontrak Asuransi
Sumber: Laporan Keuangan Perusahaan Asuransi X (2021), diolah penulis
Berdasarkan  Tabel  1  Akun-akun  yang  mengalami  penyesuaian  pada  laporan  posisi keuangan Perusahaan Asuransi X yaitu aset (liabilitas) kontrak asuransi berdasarkan PSAK 74. Model  pengukuran  GMM  model  menjelaskan  bahwa  aset  (liabilitas)  kontrak  asuransi  dihitung dengan  menggunakan  penjumlahan  dari:  (1)  Nilai  sekarang  atas  arus  kas  masa  depan  ( present value of future cash flow ) merupakan estimasi arus kas masa depan dari  premi, klaim, manfaat dan biaya akuisisi ( current estimates of future cash flow ) (2) Penyesuaian risiko ( risk adjustment ) merupakan  penyesuaian  eksplisit  terhadap  kompensasi  perusahaan  untuk  menanggung  risiko asuransi (3) Marjin jasa kontraktual (CSM) merupakan pendapatan yang belum diakui pada saat Perusahaan Asuransi X menyediakan jasa sesuai kontrak asuransi berdasarkan level agregasinya. Pendapatan  CSM  diakui  sesuai  dengan  periode  jasa  proteksi  dari  jasa  asuransi  yang  diberikan oleh Perusahaan Asuransi X kepada pemegang polisnya.

## Gambar 1.  Laporan Laba (Rugi) Perusahaan Asuransi X
Sumber: Laporan Keuangan Perusahaan Asuransi X (2021), diolah penulis
Pada  gambar  1  akun-akun  yang  akan  mengalami  penyesuaian  pada  Laporan  Laba  (Rugi) Perusahaan Asuransi X diantaranya:   (1) Pendapatan jasa asuransi ( insurance service revenue ), merupakan pendapatan jasa yang diperoleh dari kontrak asuransi. Pendapatan asuransi diperoleh dari pelaporan liabilitas asuransi yang terdiri dari ekspektasi klaim dan beban, amortisasi CSM,
dan perubahan risk adjustment. Pendapatan jasa asuransi disajikan terpisah dalam laba rugi dan tidak  memasukkan  komponen  investasi  apapun.  (2)  Beban  jasa  asuransi  ( insurance  service expense )  terdiri  dari  kejadian  klaim,  beban  jasa  asuransi  lain  yang  sudah  terjadi  dan  lainnya (PSAK 74 part 84). Beban jasa asuransi terdiri dari jumlah actual klaim dan beban, pengakuan kerugian untuk kontrak yang merugi, perubahan pada liabilitas klaim, pembalikan kerugian ( loss reversal selanjutnya).  Beban  jasa  asuransi  disajikan  terpisah  dalam  laba  rugi  dan  tidak memasukkan  komponen  investasi  apapun.  (3)  Pendapatan  investasi  ( investment  income ) Pendapatan investasi terkait dengan aset yang dimiliki entitas dicatat dengan penerapan standar yang berbeda. Pencatatan komponen investasi ini disajikan dalam bagian terpisah di dalam laba rugi  dan  terpisah  dengan  pendapatan  jasa  asuransi.  (4)  Beban  Keuangan  Asuransi  ( Insurance Finance Expense ), pencatatan beban keuangan asuransi disajikan dalam bagian terpisah di dalam laporan  laba  rugi  dan  terpisah  dengan  beban  jasa  asuransi.  Pendapatan  investasi  dikurangi dengan  beban  keuangan  asuransi  akan  menghasilkan  jumlah  hasil  pengembalian  investasi  di dalam laporan laba rugi.

## Isu Kesenjangan dalam Penerapan PSAK 74
Pada saat penerapan PSAK 74 dilakukan maka proses bisnis perusahaan akan ikut berubah karena adanya perubahan pengukuran pendapatan (liabilitas) kontrak asuransi yang diatur dalam PSAK 74. Walaupun perusahaan sudah mulai melakukan persiapan, namun terdapat beberapa isu kesenjangan yang harus perlu diperhatikan dalam penerapan PSAK 74 diantaranya
Pendefinisian kontrak asuransi ( Definition Of Insurance Contracts ). Beberapa kontrak yang sebelumnya  diklasifikasikan  sebagai  kontrak  asuransi  dapat  direklasifikasikan  sebagai  kontrak investasi atau kontrak jasa lainnya tergantung dengan tingkat risiko signifikan setiap produknya. Berdasarkan  keterangan  narasumber  2 perusahaan  belum  menentukan  besarnya  tingkat  risiko yang  signifikan  secara  konsisten  karena  tidak  adanya threshold yang  di  tentukan.  Hal  ini dijelaskan dalam keterangan narasumber 2 berikut ini :
“ Beberapa  perusahaan  asuransi  X  di  negara  lain  terutama  di  Eropa  umumnya  menentukan besarnya  risiko  asuransi  yang  signifikan  sebesar  5-10%  saat  pengadopsian  IFRS  4.  Di Indonesia  sendiri  kita  telah  menggunakan  besarnya  risiko  asuransi  yang  signifikan  sebesar  3- 5%  secara  tidak  konsisten  dikarenakan  kita  tidak  punya  penentuan  threshold  terkait  dengan besarnya tingkat risiko yang signifikan ini ” (Narasumber 2, 7 Oktober 2022)
Level  Agregasi  Kontrak  ( Level  Aggregation ).  Pada  pelaporan  keuangan  yang  digunakan, saat  ini  perusahaan  tidak  membagi  kontraknya  berdasarkan  portfolio  dan  agregasi  dari  kontrak asuransi yang ada dalam pelaporan, sehingga berbeda dengan yang dipersyaratkan dalam PSAK 74. Hal ini sesuai dengan keterangan narasumber 2 berikut ini :
“Tidak  ada  pembagian  per  portfolio  sebelumnya.  Untuk  analisa  kita  secara  internal,  kita mempunyai pembagian kontrak asuransi tetapi per jenis produknya seperti whole life, unit link, term life, endowment, dan kesehatan.” (Narasumber 1, 2 November 2022)
Tingkat  Diskonto  ( Discount  Rate ).  Pada  saat  ini,  tingkat  suku  bunga  obligasi  pemerintah yang  diperoleh  dari  data Indonesian  Bond  Pricing  Agency (IBPA)  digunakan  oleh  bagian aktuaria  dalam  perhitungan  cadangan  teknis  (LAT).  Kemudian  berdasarkan  informasi  dari narasumber,  diketahui  bahwa  untuk  arus  kas  yang  tidak  bervariasi,  perusahaan  memperoleh premi  likuiditas  atas  tarif  bebas  risiko  yang  ditentukan  menggunakan  tarif  sebesar  3.5%  dan sudah  memutuskan  akan  menggunakan  pendekatan bottom-up sebagai  jumlah  komponen berdasarkan  spread  pasar  saat  ini  untuk  portofolio  referensi  yang  disesuaikan  untuk menghilangkan  default  dan  komponen  konstan  untuk  perbedaan  likuiditas  antara  kontrak asuransi dan portofolio referensi. Hal ini berdasarkan keterangan narasumber 2 berikut ini :
“ Jadi kan perhitungan reserve yang menggunakan interest rate biasanya pake asumsi 100 tahun, itu ada asumsinya, salah satu asumsi yang digunakan yaitu namanya ultimate rate, jadi ultimate
rate  ini  misalkan  untuk  tahun  ke  60-100  saat  ini  Indonesia  menentukan  untuk  menggunakan ultimate rate 3.5%” (Narasumber 2, 7 Oktober 2022)
Arus  Kas  Akuisisi  Asuransi  ( Insurance  Acquisition  Cashflows ).  Berdasarkan kondisi  yang ada  saat  ini,  menunjukkan  bahwa  biaya  asuransi  tidak  dapat  menggambarkan  kondisi  yang sebenarnya seperti yang dipersyaratkan dalam PSAK 74 lampiran A dimana menjelaskan bahwa arus  kas  akuisisi  asuransi  dapat  diatribusikan  langsung  ke  dalam  portfolio  kontrak  asuransi dimana  biaya  ini  bisa  timbul  dari  biaya  penjualan, underwriting ataupun  biaya  terkait  dengan pembentukan kelompok kontrak asuransinya. Selain itu, perbedaan biaya akuisisi dapat langsung berdampak  kepada  pengakuan  pendapatan  perusahaan  pada  laporan  keuangan  yang  ada sekarang.
Penyesuaian  untuk  Risiko  Non-Keuangan  ( Risk  Adjustments  for  Non-Financial  Risk ). Menurut  informasi  yang  diberikan  oleh  narasumber,  di  PSAK  74  tidak  menentukan  teknik apapun  dalam  menghitung  Penyesuaian  Risiko  (RA)  atau  daftar  semua  risiko  yang  harus dimasukkan  dalam  penyesuaian  risiko.  Perusahaan  Asuransi  X  saat  ini  masih  menggunakan asumsi Provision  for  Adverse  Deviation (PAD)  untuk  menghitung  kewajiban  teknis  klaim. Perusahaan  mengusulkan  untuk  terus  menggunakan  pendekatan  margin  yang  saat  ini  sudah digunakan dalam proses penilaiannya. Hal ini berdasarkan keterangan narasumber 2 berikut ini :
“ Saat ini dengan penggunaan IFRS 4 kita menggunakan PAD (provision for adverse deviation) untuk  perhitungannya  dan  asumsi  PAD  ini  rencananya  akan  tetap  kita  gunakan  saat implementasi IFRS 17. ” (Narasumber 2, 7 Oktober 2022)
Marjin  Jasa  Kontraktual  ( Contractual  Service  Margin ).  Dalam  penjelasan  istilah  di  PSAK 74,  Marjin  Jasa  Kontraktual  merupakan  komponen  asset  atau  liabilitas  dengan  jumlah  tercatat untuk  kelompok  kontrak  asuransi  yang  belum  mengakui  labanya,  dan  akan  diakui  pada  saat entitas  telah  memberikan  jasa  asuransi  sesuai  kontrak  asuransinya.Pada  pelaporan  keuangan perusahaan  yang  digunakan  saat  ini tidak  terdapat  perhitungan  Marjin Jasa  Kontraktual (CSM) dikarenakan CSM merupakan item baru yang dipersyaratkan dalam PSAK 74.
Perubahan General  Ledger  Chart  of  Accounts dan  pengklasifikasiannya.  PSAK  74  sudah mengatur beberapa model pengukuran seperti yang telah dijelaskan pada bab 2, diantaranya yaitu (1)  General  Measurement  Model,  (2)  Premium  Allocation  Approach,  serta  (3)  Variable  fee Approach. Pencatatan dengan model pengukuran baru sesuai dengan persyaratan PSAK 74 akan membawa perubahan pada General Ledger Chart of Accounts dan pengklasifikasiannya.Berdasarkan  informasi  yang  telah  diberikan  oleh  narasumber,  diketahui bahwa perusahaan sudah menentukan model pengukuran untuk masing – masing produknya. Hal ini didukung oleh hasil wawancara dari narasumber yaitu :
“Kita pake GMM selain yang memiliki direct participant feature karena itu menggunakan VFA.” (Narasumber 2, 28 Oktober 2022)
“Kita  pakenya  PAA  untuk  yang  setahunnya.  Tapi  apakah  semua  kontrak  jangka  pendek menggunakan  PAA?  Itu  tergantung.  Biasanya  kontrak  jangka  pendek  itu  ada  juga  kontraknya rider.  Kan  kontrak  rider  itu  dihitung  mengikuti  basenya.  Misalnya  utuk  produk  hospital  dia tahunan  coveragenya,  misalnya  rider  hospital  ini  attach  ke  produk  UL,  dia  akan  dihitung mengikuti  metode  basenya  jadi  dalam  kasus  ini  mengikuti  VFA.  Jadi  gak  selalu  akan menggunakan PAA.” (Narasumber 2, 28 Oktober 2022)
“Untuk  produk unit  link, metode yang  digunakan  adalah  Variable fee  approach  dimana sudah melakukan  uji  kelayakan  VFA  dan  untuk  metode  VFA  sendiri  sudah  sesuai  dengan  global standard  aja.  Paling  untuk  asumsinya  untuk  masing  masing  produknya  tergantung  futurenya gimana  motarlitynya  gimana,  itu  follow  existing  yang  kita  punya  sekarang  tapi  untuk  konsep VFAnya kita ikutin global standard aja.” (Narasumber 2, 28 Oktober 2022)
Untuk kontrak asuransi jangka panjang selain yang memiliki direct participant feature karena itu menggunakan VFA, Perusahaan Asuransi X sudah menentukan menggunakan model pengukuran umum  ( general  measurement  model). Sedangkan  untuk  kontrak  jangka  pendek,  Perusahaan Asuransi  X  sudah  menetapkan  menggunakan  metode Premium  Allocation  Approach  (PAA). Perusahaan juga sudah melakukan pengujian terhadap produk  - produk rider yang melekat pada produk - produk unit link. Selanjutnya, untuk polis - polis unit link (bersifat partisipasi langsung), Perusahaan  Asuransi  X  sudah  menentukan  untuk  menerapkan  model  perhitungan  VFA  dimana untuk  konsep  penerapannya  mengikuti  PSAK  74  dan  sudah  melakukan  analisa  secara  kualitatif dan  kuantitatif  (uji  kelayakan  VFA)  untuk  menentukan  apakah  suatu  kontrak  asuransi  dengan fitur partisipasi langsung dapat diukur menggunakan VFA.
Penyajian  Dan  Pengungkapan  Pada  Laporan  Keuangan (Presentation  And  Disclosures) . Dalam  sisi  pelaporan  keuangan  oleh  akuntansi,  mengingat  adanya  perbedaan  waktu pengimplementasian IFRS 17 secara global yang akan mulai diimplementasikan pada 1 Januari 2023  dan  secara  lokal  di  Indonesia  yang  akan  mulai  diimplementasikan  pada  1  Januari  2025, maka  pelaporan  di  Perusahaan  Asuransi  X  direncanakan  akan  dibuatkan  dalam  2  versi  yaitu menggunakan  IFRS  17  untuk  pelaporan  ke  regional  dan  masih  menggunakan  PSAK  62  untuk pelaporan  lokal.  Lebih  lanjut  dijelaskan  dalam  keterangan  hasil  wawancara  dari  narasumber yaitu :
“Di tahun 2023, kita rencananya akan jalan dengan dua pelaporan. Di lokal tetap menggunakan ledger  lokal  dan  untuk  ke  regional  kita  akan  menggunakan  ledger  IFRS17.  Pelaporannya seharusnya akan jalan terpisah. […] Terkait pajak di pelaporan ke regional, saat ini kita masih menggunakan angka lokal karena kan terkait pajak belum ada peraturan dengan menggunakan IFRS 17..” (Narasumber 1, 2 November 2022)
Pemahaman  terhadap  PSAK  74.  Pemahaman  mendalam  menggunakan  PSAK  74  dapat diperoleh  dengan  cara  mengikuti  pelatihan  intensif  terkait  topik  ini.  Perusahaan  Asuransi  X sudah beberapa melakukan pelatihan terkait dengan topik PSAK 74 (IFRS 17) namun menurut salah  satu  narasumber  di  tahun  2022  Perusahaan  Asuransi  X  belum  pernah  mengadakan pelatihan  terkait  dengan  PSAK  74.  Hal  ini  didukung  oleh  hasil  wawancara  dari  narasumber yaitu:
“Sebenarnya  dulu  ada  training  training  gitu  terkait  IFRS  17,  sekarang  di  2022  tidak  pernah diadakan  training  lagi  tetapi  belajarnya  lebih  ke  memahami  hasil  yang  ada  dari  sistem.[…] Masih banyak yang kita gak tau sehingga saat mempersiapkan IFRS 17 jadi kurang efektif dan saat  kita  tau  kita  jadi  berpikir  harusnya  kita  ngelakuin  ini  supaya  hasilnya  bisa  lebih  efektif lagi.” (Narasumber 2, 28 Oktober 2022)
Selain itu, pada Perusahaan Asuransi X tidak semua orang yang bekerja di bagian akuntansi dan  aktuaria  yang  mengikuti  pelatihan.  Pelatihan  biasanya  hanya  diikuti  oleh  karyawan  yang diberikan  tugas  dan  dedikasi  untuk  mempersiapkan  laporan  keuangan  dengan  menggunakan IFRS 17. Kemudian menurut salah satu narasumber, untuk mencari orang yang ahli dan paham terkait dengan PSAK 74 dianggap masih lumayan sulit. Hal ini didukung oleh hasil wawancara dari narasumber yaitu :
“Saat ini jika kita merasa jumlah resource yang dibutuhkan untuk mempersiapkan implementasi IFRS 17 masih kurang, kita lumayan kesulitan untuk mencari orang yang expertise di IFRS 17.” (Narasumber 1, 2 November 2022)
Aplikasi  akuntansi  yang  digunakan  untuk support CSM  Engine  dan  CORE  System. Dalam pelaporan  keuangan  dengan  menggunakan  PSAK  74  membutuhkan  dukungan  dari  sistem akuntansi  yang  digunakan.  Perusahaan  Asuransi  X  saat  ini  menggunakan  sistem  akuntansi bernama  Lawson  dimana  sistem  ini  sudah  dapat  mendukung  penggunaan  multiledger. Rencananya  akan ada  2  ledger  yang mana  ledger  IFRS  17  akan  digunakan  untuk  pelaporan  ke Regional dan ledger lokal dengan basis IFRS 4 akan tetap digunakan untuk pelaporan di lokal. Nantinya  proses  input  data  ke  ledger  IFRS  17  dilakukan  dengan  cara  feeding  data  dari  ledger
actual  yang  digunakan  saat  dengan  database  IFRS  dan  CORE  ke  ledger  IFRS  17  supaya  dapat digunakan  untuk  perhitungan  CSM.  Hal  ini  didukung  oleh  hasil  wawancara  dari  narasumber yaitu :
“Jadi proses input data ke IFRS 17 dilakukan dengan cara feeding data dari ledger actual yang digunakan  saat  dengan database IFRS  dan  CORE  ke ledger  IFRS 17  supaya  dapat  digunakan untuk perhitungan CSM.” (Narasumber 1, 2 November 2022)

## P EMBAHASAN
Berdasarkan  hasil  wawancara  dengan  dua  kunci  narasumber  pada  Perusahaan  Asuransi  X, diperoleh  informasi  bahwa  perusahaan  telah  mempersiapkan  penggunaan  PSAK  dalam  proses pencantatan  laporan  keuangan.  Uji  coba  akan  dilakukan  per  1  Januari  2023,  mengingat  induk Perusahaan  Asuransi  X  di  Kanada  sudah  mensyaratkan  laporan  keuangan  yang  sesuai  dengan standar  IFRS  17.  Hal  tersebut  juga  didorong  dengan  adanya  kebijakan  dari  OJK  yang  akan mewajibkan perusahaan asuransi di Indonesia tahun 2025 mengikuti standar PSAK 74. Berbagai persiapan  telah  dilakukan  oleh  perusahaan  X,  salah  satunya  dengan  membuat  analisa kesenjangan  ( Gap  Analysis )  dalam  bentuk position  paper dan  telah  diserahkan  ke  OJK  sesuai dengan SE OJK NO. S-893/NB.211/2021 - 9 SEP 2021. Meskipun belum mendapatkan umpan balik  dari  OJK  terhadap  analisa  kesenjangan  ( Gap  Analysis ),  namun  OJK  telah  meminta perusahaan asuransi untuk menyerahkan informasi dengan target output persiapan implementasi PSAK 74 untuk tahun 2022.
Hasil  dokumentasi  laporan  keuangan  Perusahaan  Asuransi  X,  dampak  pemberlakukan PSAK  74  membuat  beberapa  akun  –  akun  tertentu  dalam  laporan  keuangan  mengalami perubahan, meskipun demikian penyajian laporan keuangan di Perusahaan Asuransi X yang ada tidak berbeda jauh dengan PSAK 62. Pada pelaksanaannya, Perusahaan Asuransi X akan tetapi menggunakan  laporan  dengan  prinsip  PSAK  62  sebagai  pegangan  laporan  intern,  sedangkan PSAK 74 akan digunakan untuk pelaporan tingkat regional. Secara teknis, berbagai entitas juga masih merujuk pada PSAK 62 mengingat fakta di lapangan PSAK 74 masih belum sepenuhnya dapat  dijalankan.  Hal  ini  serupa  dengan  penelitian  Muskita  &  Safitri  (2019)  yang  menyebut bahwa  perusahaan  asuransi  di  Indonesia  masih  kesulitan  dalam  melengkapi  data  historis sehingga hal tersebut menjadi tantangan dalam penerapan PSAK 74.
Hasil  wawancara  untuk  menganalisis  kesejangan  isu  yang  terjadi  dalam  penerapan  PSAK 74 di Perusahaan Asuransi X sejalan dengan penelitian dari Mitrašević & Lalić (2019); Muskita & Safitri (2019) ; Owais & Dahiyat (2021) yang menjelaskan bahwa tantangan dan isu penting yang perlu diperhatikan dalam penerapan PSAK 74 adalah aspek sistem, sumber daya di bidang aktuaria, serta kebijakan yang ditetapkan.

## KESIMPULAN
Kesimpulan  dalam  penelitian  ini  adalah  Perusahaan  Asuransi  X  telah  mempersiapkan implementasi  PSAK  74  untuk  periode  1  Januari  2023  sebagai  bahan  laporan  ke  regional perusahaan.  Adapun  dampak  penerapan  PSAK  74  penyajian  laporan  keuangan  di  Perusahaan Asuransi X tidak mengalami perubahan signifikan kecuali penyesuaian untuk akun-akun tertentu terkait dengan  kontrak  asuransi yaitu   seperti  CSM, pendapatan  dan beban  dari  komponen jasa asuransi  yang  disajikan  terpisah  dengan  komponen  investasi  dan  lainnya.  Berdasarkan  analisa kesenjangan,  bahwa  teridentifikasi  terdapat  beberapa  isu  yang  harus  lebih  diperhatikan  dalam penerapan PSAK 74 diantaranya pada aspek  seperti kebijakan, teknis perhitungan,  kompetensi, dan keterbatasan sumber daya manusia yang ahli dalam PSAK 74.

## REFERENSI
Alnajjar,  D.  M.,  &  Rashwan,  A.  (2019).  The  Effect  of  Disclosure  on  Risks  Arising  From Insurance  Contracts  According  to  The  International  Financial  Reporting  Standard  17 ‘Insurance  Contract’  in  Palestine. The  Journal  of  International  Finance  Studies (JIFS), 19(1), 47–64. https://doi.org/10.18374/JIFS-19-1.6
Alnodel,  A.  A.  (2018).  The  Impact  of  IFRS  Adoption  on  the  Value  Relevance  of  Accounting Information:  Evidence  from  the  Insurance  Sector. International  Journal  of  Business  and Management, 13(4), 138–148. https://doi.org/10.5539/ijbm.v13n4p138
Mitrašević, M., & Lalić, S. (2019). The Challenges of Applying IFRS 17 to the Insurance Market of Bosnia and Herzegovina. International Scientific Conference Strategic Management and Decision Support Systems in Strategic Management . https://doi.org/10.46541/978-86-7233- 380-0_13
Muskita,  C.  R.,  &  Safitri,  K.  A.  (2019).  Analisis  Kesiapan  Pengimplementasian  IFRS  17  Pada Perusahaan  Perasuransian  Di  Indonesia. Jurnal  Administrasi  Bisnis  Terapan , 1 (2). https://doi.org/10.7454/jabt.v1i2.51
Owais,  W.  O.,  &  Dahiyat,  A.  A.  (2021).  Readiness  and  Challenges  for  Applying  IFRS  17 (Insurance  Contracts):  The  Case  of  Jordanian  Insurance  Companies. Journal  of  Asian Finance, Economics and Business , 8 (3). https://doi.org/10.13106/jafeb.2021.vol8.no3.0277
Qadri,  R.  A.,  Sari,  Y.  M.,  Andriani,  A.  F.,  &  Kusumawati,  R.  (2022).  Contextualizing  the Universe of PSAK 74 [IFRS 17] in Indonesia and Insurance Industry Vigilance Through the Cosmology of “Yoga Kshema.” Journal of Accounting and Strategic Finance , 5 (1), 66–109. https://doi.org/10.33005/jasf.v5i1.237
Rajala,  M.  (2020).  Expected  Effects  Of  IFRS  17  On  The  Transparency  And  Comparability  Of Insurance Companies’ Financial Statements. Jyväskylä University
Wondabio, Ludovicus S. (2021). Understanding Insurance Contracts - GAP Analysis. Presentasi pada Asosiasi Asuransi Umum Indonesia (AAUI), Jakarta