Jurnal Akuntansi dan Keuangan FEB Universitas Budi Luhur Vol. 8 No.1 April 2019 ISSN: 2252 7141
LEVERAGE, UKURAN PERUSAHAAN, PROFITABILITAS, PERTUMBUHAN PENJUALAN, PROPORSI KOMISARIS INDEPENDEN DAN KUALITAS AUDIT TERHADAP TAX AVOIDANCE
(Studi Empiris pada Perusahaan Manufaktur yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia Periode 2014-2016)

## Nora Hilmia Primasari
Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Budi Luhur Jakarta JL. Ciledug Raya, Petukangan Utara, Kebayoran Lama, Jakarta 12260
Email: norahilmia@gmail.com

## ABSTRACT
This study aims to determine the effect of leverage, company size, profitability, sales growth, the proportion of independent commissioners and the quality of audits on tax avoidance. The population of this research is manufacturing companies listed on the Indonesia Stock Exchange for the period 2014-2016. The number of samples used was 92 manufacturing companies based on purposive sampling technique, with a period of 3 years  so  the  data  used  amounted  to  276  data.  The  results  showed  that  leverage, company size, sales growth, proportion of independent commissioners and audit quality did not affect tax avoidance, only profitability had an effect on tax avoidance.
Keywords:  leverage,  company  size,  profitability,  sales  growth,  independent commissioners and audit quality, tax avoidance

## ABSTRAKSI
Penelitian  ini  bertujuan  untuk  mengetahui  pengaruh leverage,  ukuran perusahaan, profitabilitas, pertumbuhan penjualan, proporsi komisaris independen dan kualitas audit terhadap penghindaran pajak. Populasi penelitian ini adalah perusahaan manufaktur yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia periode 2014-2016. Jumlah sampel yang  digunakan  sebanyak  92  perusahaan  manufaktur  berdasarkan  teknik purposive sampling, dengan jangka waktu 3 tahun jadi data yang digunakan sebesar 276 data. Hasil  penelitian  menunjukkan  bahwa leverage,  ukuran  perusahaan,  pertumbuhan penjualan, proporsi komisaris independen dan kualitas audit tidak berpengaruh terhadap tax avoidance, hanya profitabilitas yang berpengaruh terhadap tax avoidance Kata  Kunci: leverage,  ukuran  perusahaan,  profitabilitas,  pertumbuhan  penjualan, komisaris independen dan kualitas audit, penghindaran pajak
Primasari - Leverage, Ukuran Perusahaan, Profitabilitas, Pertumbuhan Penjualan, Proporsi…

## PENDAHULUAN
Pajak menjadi sumber pendapatan negara terbesar di Indonesia saat ini. Lebih dari 80 persen penerimaan negara disumbangkan oleh pajak ( www.pajak.go.id ). Namun begitu,  masih  ada  beberapa  kasus  perusahaan  yang  melakukan  perencanaan  untuk menekan biaya pajak yang harus disetor dengan cara memanfaatkan kelemahan yang ada di peraturan perpajakan yang disebut sebagai penghindaran pajak.
Kasus penghindaran pajak diantaranya “Panama Papers” di awal tahun 2016, dari data yang ada saat ini dapat diketahui pola penghindaran pajak yang ada, yaitu dengan membuat “perusahaan kertas” di beberapa “Surga Pajak” (Kemenkeu.go.id). Selain itu ada  kasus  PT  Asian  Agri,  yang  merupakan  salah  satu  kasus  terbesar  yang  pernah diungkap adalah PT Asian Agri Tbk yang oleh direktorat Jederal Pajak (DJP) ditengarai telah  melakukan  penggelapan  pajak  sebesar  Rp  1,3  triliun.  Data  realisasi  pajak  pun diperoleh bahwa realisasi pajak pada tahun 2014-2016 tidak pernah mencapai target. Di tahun  2014  realisasi  pajak  hanya  mencapai  91,7%  dari  target  ( kemenkeu.go.id ),  di tahun  2015  dan  2016  realisasi  pajak  pun  hanya  mencapai  81,5%  dari  target ( www.bisnis.liputan6.com ).
Banyak  faktor  yang  dapat  memunculkan  adanya  penghindaran  pajak  ( tax avoidance),  salah  satunya  adalah  leverage,  rasio  ini  menunjukkan  ketergantungan perusahaan dengan utang untuk menjalankan aktivitasnya. Keuntungan yang menurun juga  akan  memperkecil  beban  pajak  yang  ditanggung  perusahaan.  Penelitian sebelumnya  mengungkapkan  bahwa leverage  tidak  berpengaruh  terhadap penghindaran pajak (Nurfadilah dkk, 2016) hal serupa juga dinyatakan Dewinta dan Setiawan (2016) serta Agustina dan Aris (2016). Hal ini tentu bertolak belakang dengan teori  yang  dikemukakan  sebelumnya.  Sedangkan  Swingly  dan  Sukarta  (2015) menyatakan bahwa leverage berpengaruh negatif terhadap penghindaran pajak.
Ukuran  perusahaan  merupakan  salah  satu  faktor  yang  sering  diteliti pengaruhnya  terhadap  penghindaran  pajak.  Dengan  besarnya  aset  yang  dimiliki, perusahaan  akan  memiliki  kekuatan  tersendiri  untuk  menghadapi  masalah  bisnisnya sehingga potensi untuk mendapatkan keuntungan yang maksimal juga tinggi begitupun juga beban pajaknya. Perusahaan besar biasanya memiliki tim hukum yang bagus untuk mencari  celah-celah  peraturan  perpajakan  untuk  menekan  biaya  pajak  yang  harus mereka  bayar.  Sebaliknya  perusahaan  besar  juga  akan  melihat  dari  sisi  publik  jika mereka  melakukan  penghindaran  pajak  dan  diketahui  oleh  pihak  fiskus  akan memperburuk citra mereka. Dewinta dan Setiawan (2016) serta Puspita dan Febrianti (2017) dan juga Swingly dan Sukarta (2015) di dalam penelitiannya mengungkapkan
bahwa ukuran perusahaan berpengaruh positif terhadap penghindaran pajak. Sementara hasil  berbeda  diungkapkan  oleh  Mahanani  dkk  (2017)  juga  Agustina  dan  Aris  (2016) serta  Nurfadillah  dkk  (2016)  bahwa  ukuran  perusahaan  tidak  berpengaruh  terhadap penghindaran pajak.
Faktor  berikutnya  adalah Return  On  Asset  (ROA).  ROA  digunakan  untuk mengukur  efektivitas dari keseluruhan  operasi  perusahaan yang  akan menghasilkan keuntungan  yang  besar  pula.  Dengan  adanya  keuntungan  yang  besar  maka  beban pajak  yang  akan  ditanggung  perusahaan  juga  besar.  Hal  ini  akan  mendorong perusahaan baik dari pihak internal maupun eksternal perusahaan untuk melakukan perencanaan  pajak.  Menurut  Agustina  dan  Aris  (2016)  ROA  berpengaruh  signifikan terhadap penghindaran pajak. Dewinta dan Setiawan (2016) juga menyatakan bahwa ROA  berpengaruh  positif  terhadap  penghindaran  pajak,  sementara  Puspita  dan Febrianti (2017) menyatakan ROA berpengaruh negatif terhadap penghindaran pajak. Berbeda dengan penelitian Rosalia (2017) yang menyatakan ROA tidak berpengaruh terhadap penghindaran pajak.
Pertumbuhan penjualan di lihat dari perbandingan penjualan tahun ini dengan penjualan  tahun  sebelumnya.  Pertumbuhan  penjualan  di  lihat  dari  rasionya,  semakin besar tingkat rasionya semakin bagus pula perusahaan dalam menjalankan bisnisnya. Dengan meningkatnya penjualan perusahaan dari tahun ke tahun juga akan berdampak pada  meningkatnya  keuntungan  perusahaan.  Pertumbuhan  penjualan  sama  halnya dengan  ROA  di  penelitian  ini  semakin  besar  rasionya  semakin  besar  pula  dorongan perusahaan untuk melakukan penghindaran pajak. Selain itu dengan tingginya tingkat penjualan  perusahaan  memungkinkan  untuk  menjaga  atau  bahkan  meningkatkan penjualan untuk tahun berikutnya, dengan cara tetap menjaga pandangan publik bahwa perusahaan  membayar  pajak  sesuai  dengan  yang  harus  mereka  bayar.  Penelitian sebelumnya  mengungkapan  bahwa  pertumbuhan  penjualan  berpengaruh  positif terhadap  penghindaran  pajak (Dewinta  dan  Setiawan,  2016).  Sementara  Puspita  dan Febrianti (2017) mengungkapkan bahwa pertumbuhan penjualan berpengaruh negatif terhadap penghindaran pajak. Sedangkan menurut Mahanani dkk (2017) serta Swingly dan  Sukarta  (2015)  menyatakan  bahwa  pertumbuhan  penjualan  tidak  berpengaruh terhadap penghindaran pajak.
Faktor berikutnya yang diperkirakan mampu mempengaruhi penghindaran pajak adalah  proporsi  komisaris  independen.  Proporsi  komirsaris  independen  merupakan Presentase perbandingan antara komisaris independen dengan jumlah anggota dewan komisaris lainnya yang memegang peranan dalam pengawasan manajemen perusahaan,
Primasari - Leverage, Ukuran Perusahaan, Profitabilitas, Pertumbuhan Penjualan, Proporsi…
Maharani  dan  Suardana  (2014).  Semakin  banyak  komisaris  independen  diharapkan corporate  governance  didalam  perusahaan  meningkat,  sehingga  mampu  mendorong manajemen perusahaan untuk tidak melakukan praktik penghindaran pajak. Penelitian yang  dilakukan  oleh  Asri  dan  Suardana  (2016)  mendapatkan  hasil  bahwa  proporsi komisaris  independen  tidak  berpengaruh  terhadap  penghindaran  pajak.  Namun  hasil berbeda didapatkan oleh Rosalia dan Sapari (2017) yang mendapatkan bahwa proporsi komisaris independen berpengaruh negatif terhadap penghindaran pajak.
Kualitas audit di penelitian ini di ukur dengan Kantor Akuntan Publik (KAP) yang mengaudit laporan keuangan perusahaan. KAP the big four di anggap menjadi KAP yang berkompeten untuk mengaudit laporan keuangan sehingga bisa mendeteksi kecurangan atau  salah  saji  material  yang  disengaja  maupun  tidak  di  sengaja.  Perusahaan  yang menggunakan  jasa  KAP the  big  four  di  anggap  cenderung  untuk  tetap  melakukan pembayaran  pajak  sesuai  dengan  yang  harus  mereka  bayar.  Walaupun  di  dalam praktiknya masih ada kasus penghindaran pajak yang malah laporan auditnya dikerjakan oleh  KAP the  big  four.  Nurfadillah  dkk  (2016)  mengatakan  bahwa  kualitas  audit berpengaruh  secara  parsial  terhadap  penghindaran  pajak.  Tetapi  berbeda  dengan penelitian  lainnya  yang  mengungkapkan  bahwa  kualitas  audit  tidak  berpengaruh terhadap penghindaran pajak (Rosalia, 2017)

## TINJAUAN PUSTAKA DAN PENGEMBANGAN HIPOTESIS

## Teori Agensi
Jensen  dan  Meckling  (1976)  dalam  Agustina  dan  Aris  (2016)  menjelaskan hubungan keagenan sebagai suatu kontrak antara satu atau beberapa orang (pemberi kerja atau principal) yang mempekerjakan orang lain (agent) untuk melakukan sejumlah jasa  dan  memberikan  wewenang  dalam  pengambilan  keputusan.  Dengan  adanya hubungan keagenan ini akan terjadi konflik antara pihak principal dengan pihak agent, yang  dikarenakan  tidak  seimbangnya  informasi  dan  perbedaan  kepentingan  antara kedua pihak. Di penelitian ini perbedaan kepentingan terjadi antara pemerintah dalam hal  ini fiskus  dengan  perusahaan.  Pemerintah  tentu  ingin memaksimalan  penerimaan pajak mereka sehingga negara mendapatkan sumber daya yang nantinya akan di pakai untuk kepentingan negara, tetapi di lain pihak perusahaan ingin meminimalkan beban pajak yang  harus  mereka tanggung  yang  nantinya akan  memaksimalkan  penerimaan perusahaan.

## Teori Kepatuhan
Teori kepatuhan ( compliance theory) merupakan teori yang menjelaskan suatu kondisi  dimana  seseorang  taat  terhadap  perintah  atau  aturan  yang  diberikan. Berdasarkan peraturan Menteri Keuangan Nomor 192/PMK.03/2007 tentang Wajib Pajak dengan  kriteria  tertentu  yang  selanjutnya  disebut  sebagai  Wajib  Pajak  Patuh  adalah Wajib  Pajak  yang  memenuhi  persyaratan  sebagai  berikut:  a.  Tepat  waktu  dalam menyampaikan  Surat  Pemberitahuan.  b.  Tidak  mempunyai  tunggakan  pajak  untuk semua jenis pajak, kecuali tunggakan pajak yang telah memperoleh izin meng angsur atau menunda pembayaran pajak. c. Laporan keuangan diaudit oleh akuntan publik atau lembaga pengawasan keuangan pemerintah dengan pendapat wajar tanpa pengecualian selama 3 tahun berturut-turut. d. Tidak pernah dipidana karena melakukan tindak pidana di bidang perpajakan berdasarkan putusan pengadilan yang telah mempunyai kekuatan hukum  tetap  dalam  jangka  waktu  5  tahun  terakhir.  Maka  dapat  diartikan  kepatuhan perpajakan  adalah  kepatuhan  yang  didasarkan  pada  kesadaran  seorang  Wajib  Pajak terhadap  kewajiban  perpajakannya  dengan  tetap  berlandaskan  pada  peraturan perundang-undangan yang telah ditetapkan.

## Penghindaran Pajak
Menurut  Pohan  (2013:23)  penghindaran  pajak  adalah  salah  satu  upaya perlawanan  pajak  aktif,  yaitu  semua  usaha  dan  perbuatan  yang  secara  langsung ditunjukan  kepada  fiskus  dan  bertujuan  menghindari  pajak.  Penghindaran  pajak dipenelitian ini diukur dengan menggunakan rasio Cash Effective Tax Rate (CETR). CETR menjelaskan  rasio  antara  pembayaran  pajak  yang  dibayarkan  perusahaan  dari  laba perusahaan  sebelum  pajak.  Ketika CETR naik maka penghindaran  pajak turun  begitu juga  sebaliknya (Agustina  dan Aris,  2016)  Rumus  yang  digunakan  untuk menghitung CETR menurut Rosalia (2017) sebagai berikut:
Sumber: Rosalia (2017)

## Leverage
Irawati  (2006:42)  berpendapat  bahwa leverage  menunjukan  seberapa  besar kebutuhan dana perusahaan dibelanjai atau didanai dengan pinjaman. Perhitungan rasio leverage  pada  penelitan  ini  menggunakan  Debt  to  asset  ratio  Kasmir  (2008)  yang
CETR  = Pembayaran pajak Laba sebelum pajak
Primasari - Leverage, Ukuran Perusahaan, Profitabilitas, Pertumbuhan Penjualan, Proporsi…
menjelaskan  seberapa  besar  aset  perusahaan  dibiayai  oleh  utang  perusahaan  atau seberapa besar utang perusahaan bepengaruh pada pengelolaan aset perusahaan.
Semakin besar leverage maka beban bunga dari utang perusahaan juga semakin besar Semakin besarnya beban bunga yang ditanggung perusahaan akan mengurangi besarnya  keuntungan  perusahaan.  Swingly  dan  Sukartha  (2015)  menyatakan  bahwa perusahaan yang mempunyai utang yang besar memiliki tarif pajak efektif yang baik. Dengan  rendahnya  beban  pajak  yang  harus  dibayar  perusahaan,  maka  penerimaan negara  dari  sektor  pajak  juga  akan  menurun,  sementara  negara  mengharapkan penerimaan dari sektor pajak semaksimal mungkin untuk menunjang program-program yang di susun pemerintah. Penjelasan tersebut sesuai dengan penelitian Swingly dan Sukartha  (2015)  yang  menyatakan  bahwa leverage  berpengaruh  negatif  terhadap penghindaran pajak. Maka hipotesis dalam penelitian ini adalah:
H 1 : Leverage berpengaruh negatif terhadap penghindaran pajak

## Ukuran Perusahaan
Menurut Agustina dan Aris (2016) ukuran perusahaan adalah suatu skala yang dapat mengklasifikasikan perusahaan menjadi perusahaan besar dan kecil dengan cara mebandingkan  total  aktiva  atau  total  aset  perusahaan,  nilai  pasar  saham,  rata-rata tingkat  penjualan,  dan  jumlah  penjualan.  Semakin  besar  total  aset  perusahaan  maka akan  meningkat  juga  jumlah  produktifitas  perusahaan  tersebut.  Hal  itu  akan menghasilkan  laba  yang  semakin  meningkat  dan  memengaruhi  tingkat  pembayaran pajak.  Dengan  besarnya  beban  pajak  yang  harus  perusahaan  bayar  memungkinkan mereka untuk melakukan praktik penghindaran pajak. Sementara di lain pihak, negara membutukan penerimaan dari sektor pajak semaksimal mungkin. Hal ini sesuai dengan penelitian Dewinta dan Setiawan (2016) yang menyatakan bahwa ukuran perusahaan berpengaruh  positif  terhadap  penghindaran  pajak.  Hipotesis  yang  diusulkan  dalam penelitian ini adalah sebagai berikut:
H 2 : Ukuran perusahaan berpengaruh positif terhadap penghindaran pajak

## Profitabilitas ( Return On Asset)
Variabel profitabilitas dalam penelitian ini di ukur dengan Return On Asset (ROA) Menurut Agustina dan Aris (2016), ROA merupakan satu indikator yang mencerminkan kinerja operasional perusahaan dan ROA dapat dijadikan sebagai pengukur keuntungan bersih yang diperoleh dari penggunaan aset. Ketika rasio ROA tinggi, berarti semakin
Jurnal Akuntansi dan Keuangan Vol. 8 No.1 April 2019 hal 21-40
besar keuntungan suatu perusahaan. Semakin besar keuntungan perusahaan semakin besar pula beban pajak yang akan ditanggung perusahaan, sehingga akan mendorong perusahaan untuk melakukan praktik penghindaran pajak untuk menekan beban pajak yang harus ditanggung perusahaan. Dengan adanya praktik tersebut tentu saja akan menimbulkan kerugian negara dalam penerimaan sektor pajak. Hal itu disebakan adanya perbedaan  kepentingan  antara  wajib  pajak  dalam  hal  ini  perusahaan  dengan  fiskus. Dimana  perusahaan  akan  berusaha  untuk  menekan  beban  pajak  mereka  sementara fiskus  mengharapkan  penerimaan  sebesar-besarnya  dari  beban  pajak  yang  harus ditanggung  perusahaan.  Hal  ini sesuai  dengan hasil  penelitian  Dewinta  dan  Setiawan (2016) yang menyatakan bahwa ROA berpengaruh positif terhadap penghindaran pajak. Adapun hipotesis yang dibangun dalam penelitian ini adalah sebagai berikut:
H 3 : ROA berpengaruh positif terhadap penghindaran pajak

## Pertumbuhan Penjualan
Pertumbuhan  penjualan  merupakan  perhitungan  kenaikan  atau  penurunan pejualan  dari  tahun  ke  tahun.  Dengan  adanya  rasio  perumbuhan  penjualan  ini perusahaan bisa melihat bagaimana perkembangan bisnis mereka dari tahun ke tahun. Semakin tinggi rasio ini semakin bagus pula perusahaan dalam menjalankan bisninya dan  kemungkinan  mendapatkan  keuntungan  yang  maksimal  menjadi  lebih  besar (Dewinta dan Setiawan, 2016).
Semakin tinggi rasio pertumbuhan penjualan maka keuntungan yang dihasilkan akan meningkat. Sehingga semakin tinggi tingkat penjualan maka perusahaan cendrung akan  mendapat  keuntungan  yang  besar  (Dewinta  dan  Setiawan,  2016).  Dengan besarnya keuntungan yang diperoleh perusahaan juga akan berpengaruh pada besarnya pajak yang harus dibayar perusahaan. Perusahaan yang tingkat keuntungannya besar cendrung akan melakukan upaya penekanan beban pajak yang akan mereka tanggung. Sementara  fiskus  mempunyai  kepentingan  yang  berebeda  di  mana  mereka mengharapkan penerimaan yang maksimal dari wajib pajak. Penejelasan tersebut sesuai dengan penelitian Dewinta dan Setiawan (2016) yang mengungkapakan pertumbuhan penjualan berpengaruh positif terhadap penghindaran pajak. Berdasarkan uraian di atas maka hipotesis yang ajukan adalah sebagai berikut:
H 4 : Pertumbuhan Penjualan berpengaruh positif terhadap penghindaran pajak
Primasari - Leverage, Ukuran Perusahaan, Profitabilitas, Pertumbuhan Penjualan, Proporsi…

## Proporsi Komisaris Independen
Proporsi  komisaris  independen  merupakan  Presentase  perbandingan  antara komisaris independen dengan jumlah anggota dewan komisaris lainnya yang memegang peranan dalam pengawasan manajemen perusahaan, Maharani dan Suardana (2014). Dengan adanya komisaris independen, para pemegang saham mengharapkan tingkat kecurangan  yang  dilakukan  oleh  manajer  dapat  diminimalisir.  Keberadaan  komisaris independen dalam perusahaan dapat meningkatkan kinerja manajemen dimana semakin besar proporsi komisaris independen maka pengawasan menjadi lebih ketat untuk pihak manajemen (Raharjo dan Daljono, 2014). Dalam teori keagenan semakin banyak jumlah komisaris  independen  didalam  perusahaan  maka  semakin  baik  peran  mereka  dalam melakukan monitoring  dan  controlling  pada  tindakan  manajemen.  Sehingga  mampu memperkecil  ruang  gerak  manajemen  dalam  melakukan  praktik  penghindaran  pajak. Penelitian Rosalia dan Sapari (2017) menyatakan bahwa proporsi komisaris independen berpengaruh  negatif  terhadap  penghindaran  pajak.  Maka  hipotesis  tentang  proporsi komisaris independen terhadap tax avoidance adalah sebagai berikut:
H 5 : Proporsi Komisaris Independen berpengaruh negatif terhadap Tax Avoidance

## Kualitas Audit
Kualitas  audit  adalah  hasil  laporan  audit  keuangan  perusahaan  yang  hasil auditnya dijamin oleh pihak auditor tidak terdapat salah saji material, dan kecurangan dalam  laporan  audit  perusahaan (Rosalia,  2017).  KAP the big four  dianggap memiliki auditor-auditor yang berkompeten dan profesional dalam mengudit laporan keuangan. Hal  itu  nantinya perusahaan-perusahaan  yang  bekerjasama  dengan  KAP the big four cenderung untuk menghindari aktifitas penghindaran pajak Sementara dengan adanya perbedaan informasi yang di dapat fiskus yang beranggapan bahwa laporan keuangan yang di audit oleh KAP the big four dipercayai mempunyai integritas kerja yang tinggi sehingga perusahaan tidak akan melakukan praktik penghindaran pajak (Rosalia, 2017) sehingga penerimaan negara dari sektor pajak akan maksimal. Hal ini sesuai dengan hasil penelitian Maharani dan Suardana (2014) yang menyatakan bahwa kualitas audit berpengaruh  negatif  terhadap  penghindaran  pajak.  Dari  penjelasan  diatas  maka hipotesisnya adalah sebagai berikut:
H 6 : Kualitas audit berpengaruh negatif terhadap penghindaran pajak

## Kerangka Pemikiran
Leverage (X 1 )
Ukuran Perusahaan (X 2 )
Profitabilitas (X 3 )
Pertumbuhan Penjualan (X 4 )
Proporsi Komisaris Independen (X 5 ) Kualitas Audit (X 5 )

## Gambar 1

## Kerangka Pemikiran

## METODE PENELITIAN

## Populasi dan sampel penelitian
Populasi pada penelitian ini adalah perusahaan manufaktur yang terdaftar di BEI periode 2014-2016 perusahaan manufaktur di jadikan populasi penelitian karena jumlah perusahaannya yang terdaftar di BEI paling banyak di bandingkan sektor lain, sedangkan untuk  periode  penelitiannya  diambil  karena  terdapat  kasus  penghindaran  pajak  pada tahun  2014.  Sedangkan  teknik  pengambilan  sampel  menggunakan  metode purposive sampling  yang  akan  memunculkan  kriteria-kriteria  seperti  laporan  keuangan  yang  di terbitkan  per  31  Desember,  dan  memiliki  data  terkait  variabel  penelitian  serta menggunakan mata uang Rupiah sebagai mata uang pelaporannya. Proses pemilihan sampelnya sebagai berikut:

## Tabel 1: Proses pemilihan sampel
No Kriteria Penelitian Jumlah Perusahaan 1  Perusahaan  Manufaktur  yang  terdaftar  di  BEI  periode  2014-2016 (Populasi) 139 2  perusahaan  yang  tidak  menerbitkan  laporan  keuangannya  per  31 Desember (2) 3  Perusahaan yang tidak memiliki data terkait variabel (24) 4  Perusahaan  yang  menggunakan  mata  uang  selain  rupiah  di pelaporan keuangan (21) Jumlah sampel perusahaan 92 Sumber: Data di olah sendiri, 2018 Tax Avoidance (Y)
Primasari - Leverage, Ukuran Perusahaan, Profitabilitas, Pertumbuhan Penjualan, Proporsi…

## Model Penelitian
CETR = α+β ₁ LEV + β ₂ UP + β ₃ ROA + β ₄ PP+ β 5 KI + β 6 KA + € Keterangan:
CETR  = Nilai prediksi variabel dependen (penghindaran pajak)
α = Konstanta
β 1-5 = Koefisien regresi
LEV = Leverage UP = Ukuran perusahaan ROA  = Return On Asset PP = Pertumbuhan penjualan KI = Proporsi Komisaris Independen KA = Kualitas audit € = Variabel eror Operasionalisasi Variabel Tabel 2: Operasionalisasi Variabel Variabel Indikator Pengukuran Skala Sumber Tax Avoidance (Y) Sumber: Rosalia dan Sapari (2017) 𝑃𝑒𝑛𝑔ℎ𝑖𝑛𝑑𝑎𝑟𝑎𝑛 𝑃𝑎𝑗𝑎𝑘 (𝐶𝐸𝑇𝑅) = 𝑃𝑒𝑚𝑏𝑎𝑦𝑎𝑟𝑎𝑛 𝑃𝑎𝑗𝑎𝑘 𝐿𝑎𝑏𝑎 𝑆𝑒𝑏𝑒𝑙𝑢𝑚 𝑃𝑎𝑗𝑎𝑘 Rasio Laporan keuangan tahunan (www.idx.co.id) Leverage (X 1 ) Sumber: Kasmir (2008) 𝐷𝑒𝑏𝑡 𝑡𝑜 𝐴𝑠𝑠𝑒𝑡 𝑅𝑎𝑡𝑖𝑜 = 𝑇𝑜𝑡𝑎𝑙 𝐻𝑢𝑡𝑎𝑛𝑔 𝑇𝑜𝑡𝑎𝑙 𝑎𝑠𝑒𝑡 Rasio Laporan keuangan tahunan (www.idx.co.id) Ukuran Perusahaan (X 2 ) Sumber: Meilinda dan Cahyonowati (2013) Size= Logarima Natural Total Asset Rasio Laporan keuangan tahunan (www.idx.co.id) Profitabilitas (X 3 ) Sumber: Waluyo (2015) 𝑅𝑂𝐴 = 𝐿𝑎𝑏𝑎 𝑆𝑒𝑡𝑒𝑙𝑎ℎ 𝑃𝑎𝑗𝑎𝑘 𝑇𝑜𝑡𝑎𝑙 𝐴𝑠𝑒𝑡 Rasio Laporan keuangan tahunan (www.idx.co.id) Pertumbuhan Penjualan (X 4 ) Sumber: Mahanani et al (2017) 𝑃𝑒𝑟𝑡𝑢𝑚𝑏𝑢ℎ𝑎𝑛 𝑃𝑒𝑛𝑗𝑢𝑎𝑙𝑎𝑛 = 𝑝𝑒𝑛𝑗𝑢𝑎𝑙𝑎𝑛 𝑖 − 𝑝𝑒𝑛𝑗𝑢𝑎𝑙𝑎𝑛 0 𝑝𝑒𝑛𝑗𝑢𝑎𝑙𝑎𝑛 0 Rasio Laporan keuangan tahunan (www.idx.co.id) Proporsi Komisaris Independen (X 5 ) Sumber: Asri dan Suardana (2016) 𝑃𝑟𝑜𝑝𝑜𝑟𝑠𝑖 𝐾𝑜𝑚𝑖𝑠𝑎𝑟𝑖𝑠 𝐼𝑛𝑑𝑒𝑝𝑒𝑛𝑑𝑒𝑛 = 𝐾𝑜𝑚𝑖𝑠𝑎𝑟𝑖𝑠 𝐼𝑛𝑑𝑒𝑝𝑒𝑛𝑑𝑒𝑛 𝑈𝑘𝑢𝑟𝑎𝑛 𝐾𝑜𝑚𝑖𝑠𝑎𝑟𝑖𝑠 Rasio Laporan keuangan tahunan (www.idx.co.id)
Kualitas Audit (X 5 ) Sumber: Rosalia (2017) Dummy: 0: KAP non The Big Four 1: KAP The Big Four Nominal Laporan Audit Keuangan (idx.co.id)
Sumber: hasil kajian teori yang telah diolah sendiri, 2018

## HASIL PENELITIAN

## Uji Normalitas
Perusahaan  yang  dijadikan  sampel  pada  penelitian  ini  adalah  92  perusahaan, dalam  jangka  waktu  3  tahun  maka  diperoleh  data  sebanyak  276.  Berdasarkan  uji hipotesis diperoleh hasil tampak pada tabel 3 merupakan uji sebelum dilakukan outlier, nampak hasilnya tidak normal dengan nilai Asymp. Sig. (2- tailed) sebesar 0,000 lebih kecil  dari  0.05.  Tabel  4  menunjukkan  hasil  uji  normalitas  setelah  dilakukan  outlier nampak  nilai  Asymp.  Sig.  (2- tailed)  sebesar  0,102  lebih  besar  dari  0.05  maka  data dinyatakan normal.
Tabel 3: Uji Normalitas Sebelum dilakukan Outlier
One-Sample Kolmogorov-Smirnov Test
Unstandardized Residual N 276 Normal Parameters a,b Mean .0000000 Std. Deviation 4.51174985 Most Extreme Differences Absolute .399 Positive .399 Negative -.308 Kolmogorov-Smirnov Z 6.633 Asymp. Sig. (2-tailed) .000 a. Test distribution is Normal.
b. Calculated from data.
Sumber: Hasil diolah dengan IBM SPSS versi 19.0

## Tabel 4: Uji Normalitas Setelah dilakukan Outlier
One-Sample Kolmogorov-Smirnov Test
Unstandardized Residual N 220 Normal Parameters a,b Mean .0000000 Std. Deviation .14561264 Most Extreme Differences Absolute .082 Positive .082 Negative -.033 Kolmogorov-Smirnov Z 1.221 Asymp. Sig. (2-tailed) .102 a. Test distribution is Normal. b. Calculated from data.
Sumber: Hasil diolah dengan IBM SPSS versi 19.0
Primasari - Leverage, Ukuran Perusahaan, Profitabilitas, Pertumbuhan Penjualan, Proporsi…

## Uji Multikolinieritas
Dari tabel 5 dapat diketahui bahwa nilai Tolerance untuk semua variabel masing- masing  memiliki  nilai  lebih  dari  0,1,  dan  nilai Variance Inflation Factor  (VIF) masing- masing  variabel  independen  yaitu leverage,  ukuran  perusahaan,  profitabilitas, pertumbuhan  penjualan,  proporsi  komisaris  independen  dan  kualitas  audit  masing- masing  memiliki  nilai  kurang  dari  10,  maka  dapat  disimpulkan  bahwa  model  regresi penelitian ini dapat dikatakan terbebas dari multikolinieritas.

## Tabel 5: Uji Multikolinieritas
Coefficients a Model Unstandardized Coefficients Standardized Coefficients Collinearity Statistics B Std. Error Beta Toleranc e VIF 1 (Constant) -.002 .196 LEV -.051 .037 -.093 .932 1.073 UP .008 .007 .088 .717 1.394 ROA .361 .108 .256 .725 1.380 PP -.010 .008 -.082 .982 1.018 KI .110 .061 .125 .889 1.124 KA -.032 .026 -.102 .617 1.622 a. Dependent Variable: CETR
Sumber: Hasil diolah dengan IBM SPSS versi 19.0

## Uji Heteroskedastisitas
Uji heteroskedastisitas dapat dilihat dari uji spearman rho. Hasil uji spearman rho dapat dilihat pada tabel 6, di  bawah ini. Tampak nilai signifikansi dari setiap variabel memiliki lebih dari 0,05 maka dapat disimpulkan bahwa data yang di uji tidak memiliki masalah heterokedastisitas.

## Tabel 6: Uji Spearman Rho
Correlations LEV UP ROA PP KI KA Unstandardi zed Residual Spear man's rho LEV Correlation Coefficient 1.000 .058  -.419 ** -.020 .024  -.181 ** -.012 Sig. (2-tailed) . .394 .000 .770 .728 .007 .857 N 220 220 220 220 220 220 220 UP Correlation Coefficient .058  1.000 .235 ** .028 .138 * .493 ** -.058 Sig. (2-tailed) .394 . .000 .680 .041 .000 .389 N 220 220 220 220 220 220 220 ROA Correlation Coefficient -.419 ** .235 ** 1.000  .182 ** -.044  .428 ** -.121 Sig. (2-tailed) .000 .000 . .007 .516 .000 .074 N 220 220 220 220 220 220 220
PP Correlation Coefficient -.020 .028 .182 ** 1.000  -.180 ** .032 .031 Sig. (2-tailed) .770 .680 .007 . .008 .636 .644 N 220 220 220 220 220 220 220 KI Correlation Coefficient .024 .138 * -.044  -.180 ** 1.000 .058 .001 Sig. (2-tailed) .728 .041 .516 .008 . .394 .986 N 220 220 220 220 220 220 220 KA Correlation Coefficient -.181 ** .493 ** .428 ** .032 .058  1.000 -.023 Sig. (2-tailed) .007 .000 .000 .636 .394 . .738 N 220 220 220 220 220 220 220 Unsta ndardi zed Resid ual Correlation Coefficient -.012 -.058 -.121 .031 .001 -.023 1.000 Sig. (2-tailed) .857 .389 .074 .644 .986 .738 . N 220 220 220 220 220 220 220
**. Correlation is significant at the 0.01 level (2-tailed). *. Correlation is significant at the 0.05 level (2-tailed). Sumber: Hasil diolah dengan IBM SPSS versi 19.0

## Uji Autokorelasi
Tabel 7: Uji Autokorelasi Model Summary b Model R R Square Adjusted R Square Std. Error of the Estimate Durbin- Watson 1 .294 a .087 .061 .1476493 1.486 a. Predictors: (Constant), KA, KI, PP, LEV, ROA, UP
b. Dependent Variable: CETR Sumber: Hasil diolah dengan IBM SPSS versi 19.0
Berdasarkan hasil perhitungan uji Durbin-Watson diperoleh nilai 1.486 dengan jumlah data sebanyak 220 dan jumlah variabel bebas 6 variabel, maka diperoleh nilai dL sebesar 1.73292 dan du; 1.82581. sedangkan 4-du (4-1.82581) didapat nilai sebesar 2.17419 dan 4-dL (4-1.73292) sebesar 2.26708. DW < du < 4-du (1.486< 1.82581< 2.17419), menghasilkan kesimpulan bahwa data tersebut terjadi masalah autokorelasi.

## Pengujian Hipotesis dengan Regresi Linier Berganda
Uji Koefisien Determinasi ( Adjusted R 2 )
Tabel 8: Koefisien Determinasi
Model Summary Model R R Square Adjusted R Square Std. Error of the Estimate 1 .355 a .126 .101 .08986
a. Predictors: (Constant), KA, KI, PP, LEV, ROA, UP Sumber: Hasil diolah dengan IBM SPSS versi 19.0
Primasari - Leverage, Ukuran Perusahaan, Profitabilitas, Pertumbuhan Penjualan, Proporsi…
Dari tabel diatas dapat diketahui nilai determinasi R 2 ( Adjusted R Square) adalah sebesar  0,101  yang  berarti leverage, ukuran perusahaan, profitabilitas, pertumbuhan penjualan, proporsi komisaris independen dan kualitas audit memiliki pengaruh sebesar 10,1% terhadap tax avoidance, sedangkan sisanya 89,9% dipengaruhi faktor lain yang tidak diteliti dalam penelitian ini.
Uji Hipotesis (Uji t)
Tabel 9: Uji t (Parsial) Coefficients a Model Unstandardized Coefficients Standardized Coefficients t Sig. B Std. Error Beta 1 (Constant) -.002 .196 -.010 .992 LEV -.051 .037 -.093 -1.370 .172 UP .008 .007 .088 1.141 .255 ROA .361 .108 .256 3.330 .001 PP -.010 .008 -.082 -1.234 .219 KI .110 .061 .125 1.803 .073 KA -.032 .026 -.102 -1.218 .225 a. Dependent Variable: CETR
Sumber: Hasil diolah dengan IBM SPSS versi 19.0
Berdasarkan  tabel  9  di  atas  dapat  disimpulkan  variabel leverage,  ukuran perusahaan, pertumbuhan penjualan, proporsi komisaris independen dan kualitas audit tidak  berpengaruh  terhadap tax  avoidance.  Hanya  variabel  yang  profitabilitas berpengaruh  terhadap tax  avoidance  karena  memiliki  nilai  signifikansi  sebesar  0,001 yang lebih kecil dari 0,05.

## Uji Kelayakan model (Uji F)
Berdasarkan  tabel  10  di  bawah  diperoleh  probabilitas  sebesar  0,037.  Nilai probabilitas ini lebih kecil dari tingkat signifikansi yaitu 0,05, maka dapat disimpulkan bahwa  model  regresi  linier  tersebut  layak  digunakan  untuk  menganalisis  prediksi pengaruh leverage, ukuran perusahaan, profitabilitas, pertumbuhan penjualan, proporsi komisaris independen dan kualitas audit terhadap tax avoidance.
Tabel 10: Uji F (Kelayakan Model) ANOVA a Model Sum of Squares df Mean Square F Sig. 1 Regression .440 6 .073 3.365 .003 b Residual 4.643 213 .022 Total 5.084 219 a. Dependent Variable: CETR b. Predictors: (Constant), KA, KI, PP, LEV, ROA, UP

## Interpretasi Hasil Penelitian

## Pengaruh Leverage terhadap Tax Avoidance
Hasil  uji  t  menunjukan  bahwa leverage  tidak  memiliki  pengaruh  terhadap penghindaran pajak. Tidak berpengaruhnya leverage terhadap penghindaran pajak di penelitian ini disebabkan karena perusahaan beranggapan bahwa rasio leverage tidak menjadi alasan bagi perusahaan untuk melakukan tindakan penghindaran pajak yang dikarenakan  besar  kecilnya  rasio  leverage  tidak  akan  mempengaruhi  laba  yang  akan diterima perusahaan namun besarnya rasio leverage diharapkan mampu meningkatkan keuntungan  pemegang  saham  (Sartono:  2008).  Hasil  penelitian  ini  sesuai  dengan penelitian Dewinta dan Setiawan (2016) dan Nurfadillah (2016) yang menyatakan bahwa leverage tidak berpengaruh terhadap penghindaran pajak sementara penelitian lainnya mengungkapkan  hasil  yang  berbeda  bahwa leverage  berpengaruh  negatif  terhadap penghindaran pajak (Swingly dan Sukarta, 2015)

## Pengaruh Ukuran Perusahaan terhadap Tax Avoidance
Hasil uji t menunjukan bahwa ukuran perusahaan tidak berpengaruh terhadap penghindaran  pajak  Tidak  berpengaruhnya  ukuran  perusahaan  mungkin  di  sebabkan dengan  adanya  pendapat  bahwa  pajak  merupakan  hal  yang  memberatkan  setiap perusahaan  sehingga  pengaruh  besar  atau  kecilnya perusahaan  tidak  menjadi  alasan perusahaan  untuk  melakukan  praktik  penghindaran  pajak.  Untuk  melakukan  praktik penghindaran  pajak  mungkin  memanfaatkan  beban  penyusutan  dan  beban  amortiasi pada aset perusahaan yang akan mengurangi pendapatan perusahaan (PSAK No 17). Jadi  besar  atau  kecilnya  perusahaan  tidak  akan  mempengurhi  tingkat  penghindaran pajak yang dilakukan perusahaan. Hasil penelitian ini sesuai dengan penelitian Agustina dan Aris (2016) Nurfadillah dkk (2016) dan Mahanani (2017) yang menyatakan tidak ada pengaruh  ukuran  perusahaan  terhadap  penghindaran  pajak.  Tetapi  hasil  berbeda
Primasari - Leverage, Ukuran Perusahaan, Profitabilitas, Pertumbuhan Penjualan, Proporsi…
ditunjukan  pada  penelitian  Dewinta  dan  Setiawan  (2016)  yang  menyatakan  bahwa ukuran perusahaan berpengaruh positif terhadap penghindaran pajak

## Pengaruh Profitabilitas terhadap Tax Avoidance
Hasil  pengujian  uji  statistik  t  menunjukan  bahwa  ROA  berpengaruh  terhadap penghindaran pajak dengan arah yang positif. Hal itu berarti bahwa H 3 diterima, karena memiliki  arah  yang  sama  dengan  hipotesis  di  penelitian  ini  yang  mengungkapkan arahnya  positif.  Hal  itu  dikarenakan  semakin  besar  ROA  yang  dimiliki  perusahaan semakin besar pula keuntungan yang diterima perusahaan yang juga akan menimbulkan beban pajak yang besar pula yang akan mengurangi keuntungan perushaan. Hal ini akan menimbulkan perbedaan kepentingan antara perusahaan dengan pemerintah yang ingin menarik beban pajak perusahaan secara maksimal, sementara perusahaan melakukan praktik  penghindaran  pajak  untuk  menekan  beban  pajak  yang  harus  di  bayar perusahaan,  sehingga  keuntungan  yang  diterima  perusahaan  akan  maksimal.  Hasil penelitian  ini  sesuai  dengan  penelitian  Dewinta  dan  Setiawan  (2016)  yang mengungkapkan bahwa ROA berpengaruh positif terhadap penghindaran pajak namun hasil penelitian ini tidak sesuai dengan penelitian Rosalia (2017) yang mengungkapkan bahwa ROA tidak berpengaruh terhadap penghindaran pajak

## Pengaruh Pertumbuhan Penjualan terhadap Tax Avoidance
Hasil  dari  penelitian  ini  menunjukkan  bahwa  pertumbuhan  penjualan  tidak berpengaruh terhadap penghindaran pajak. Hal ini menunjukkan beban pajak dari laba yang  diakibatkan  pertumbuhan  penjualan  tidak  menjamin  suatu  perusahaan  akan melakukan penghindaran pajak. Hal ini disebabkan pertumbuhan penjualan belum tentu menyebabkan  pertumbuhan  laba  pada  perusahaan  sehingga  tidak  signifikan mempengaruhi  penghindaran  pajak.  Dapat  dilihat  dengan  hasil  perhitungan pertumbuhan  penjualan  yang  dibandingkan  dengan  perhitungan  penghindaran  pajak. Hasil penelitian ini konsisten dengan penelitian yang dilakukan Mahanani et al. (2017) yang  menyatakan  bahwa  pertumbuhan  penjualan  tidak  berpegaruh  terhadap penghindaran pajak. Namun, hasil penelitian ini tidak konsisten dengan penelitian yang dilakukan oleh Dewinta dan Setiawan (2016) yang menyatakan bahwan pertumbuhan penjualan berpengaruh positif terhadap penghindaran pajak. Sedangkan Hidayat (2018) menyatakan  bahwa  pertumbuhan  penjualan  berpengaruh  negatif  terhadap penghindaran pajak.
Jurnal Akuntansi dan Keuangan Vol. 8 No.1 April 2019 hal 21-40

## Pengaruh Proporsi Komisaris Independen tehadap Tax Avoidance
Dari hasil analisis data menunjukkan bahwa proporsi komisaris independen tidak berpengaruh terhadap tax avoidance. Berapapun proporsi komisaris independen tidak mempengaruhi perusahaan untuk melakukan penghindaran pajak. Tugas komisaris yang utama adalah mengawasi pekerjaan direksi meliputi pengawasan preventif dan represif secara umum, sedangkan tax avoidance lebih diperankan oleh manajemen perusahaan.
Dalam  hal  ini  komisaris  independen  menjadi  bagian  yang  umum  dalam  sebuah perusahaan  dan  keberadaannya  kurang  memiliki  peran  dalam  penentuan  kebijakan perpajakan  dalam  suatu  perusahaan.  Hasil  penelitian  ini  konsisten  dengan  penelitian yang  dilakukan  oleh  Asri  dan  Suardana  (2016)  yang  mendapatkan  hasil  proporisi komisaris independen tidak berpengaruh terhadap tax avoidance. Namun demikian, hasil berbeda  didapatkan  pada  penelitian  yang  dilakukan  oleh  Rosalina  dan  Sapari  (2017) yang  menyatakan  bahwa  proporsi  komisaris  independen  berpengaruh  terhadap tax avoidance.

## Pengaruh Kualitas Audit terhadap Tax Avoidance
Hasil uji t mengungkapkan bahwa kualitas audit tidak berpengaruh terhadap tax avoidance.  Artinya  baik  KAP  the  Big  Four  maupun  bukan,  tidak  mempengaruhi perusahaan  untuk  melakukan  tindakan  penghindaran  pajak.  Hal  ini  mungkin  terjadi karena KAP the Big Four maupun bukan KAP the Big Four  memiliki auditor-auditor yang sama-sama  professional  dan  kompeten  dalam  melakukan  audit  laporan  keuangan perusahaan sehingga auditor dapat mendeteksi kesalahan yang di sengaja maupun tidak di  sengaja  dalam  penyusunan  laporan  keuangan  perusahaan.  Hal  ini  menunjukkan bahwa  KAP  melaksanakan  pekerjaannnya  sesuai  dengan  standar  audit  yang  telah  di tetapkan.  Hasil  penelitian  ini  sesuai  dengan  yang  diungkapkan  oleh  Rosalia  (2017), namun  bertolak  belakang  dengan  penelitian  Maharani  dan  Suardana  (2014)  yang mengungkapkan bahwa kualitas audit berpengaruh negatif terhadap penghindaran pajak

## PENUTUP

## Kesimpulan Penelitian
Berdasarkan  hasil  penelitian  yang  telah  diuraikan  sebelumnya  dapat  ditarik kesimpulan  bahwa leverage,  ukuran  perusahaan,  pertumbuhan  penjualan,  proporsi komisaris  independen  dan  kualitas  audit  tidak  berpengaruh  terhadap tax  avoidance, hanya profitabilitas yang berpengaruh terhadap tax avoidance
Primasari - Leverage, Ukuran Perusahaan, Profitabilitas, Pertumbuhan Penjualan, Proporsi…

## Implikasi Manajerial
Jika dilihat  dari  hasil  penelitian  ini  tingkat  profitabilitas  yang  tinggi  cenderung melakukan praktik penghindaran pajak sehingga diharapkan investor lebih cermat untuk memilih perusahaan dengan tingkat profitabilitas yang tinggi agar tidak terjadi masalah dikemudian  harinya.  Pemerintah  juga  harus  bertindak  tegas  terhadap  komisaris independen  yang  tidak  melakukan  tugasnya  dengan  baik  agar  praktik  penghindaran pajak semakin menurun dan membuat peraturan jumlah minimal komisaris independen yang ada pada suatu perusahaan.

## Saran untuk Penelitian Selanjutnya
Menambah  variabel  independen  lainnya  selain  yang  ada  pada  penelitian  ini, seperti:  komite  audit  dan  karakteristik  eksekutif.  Selanjutnya  diharapkan  untuk  tidak hanya  menggunakan  perusahaan manufaktur  saja,  namun  menggunakan  perusahaan sektor  lainnya  yang  terdaftar  di  BEI,  seperti:  sektor  jasa  dan  sektor  keuangan  dan penambahan  periode  penelitian  yang  diteliti  agar  mendapatkan  hasil  penelitian  yang lebih akurat. Selain itu perhitungan tax avoidance dapat menggunakan rumus lain seperti ETR.

## DAFTAR PUSTAKA
Agustina, Tika. Nur., & Aris, Mochammad. Abdul. 2016. Tax avoidance : faktor-faktor yang  mempengaruhinya  pada  perusahaan  manufaktur  periode  2012-2015, Seminar Naional dan 4 th Call for syariah Paper. Hal 295-307.
Asri,  Ida  Ayu  Trisna  dan  Suardana,  Ketut  Alit.  2016.  Pengaruh  Proporsi  Komisaris Independen, Komite Audit, Preferensi Risiko Eksekutif dan Ukuran perusahaan pada Penghindaran pajak. E-Jurnal Akuntansi Universitas Udayana. Vol. 16 Hal 72-100
Departemen  Keuangan  RI. Peraturan  Menteri  Keuangan  Republik  Indonesia  Nomor 192/PMK.03/2007.  Tentang Tata Cara Penetapan Wajib Pajak  Dengan Kriteria Tertentu  Dalam  Rangka  Pengembalian  Pendahuluan  Kelebihan  Pembayaran Pajak.
Dewinta, Ida. Rosa., & Setiawan, Putu. Ery. 2016. Pengaruh Ukuran Perusahaan, Umur Perusahaan, Profitabilitas, Leverage dan Pertumbuhan Penjualan terhadap Tax Avoidance pada perusahaan Manufaktur Periode 2011-2014 , E-Jurnal Akuntansi Univesitas Udayana, Vol.14.3. Hal 1584-1613,
Hidayat,  Wastam  Wahyu.  2018.  Pengaruh  Profitabilitas,  Leverage,  dan  Pertumbuhan Penjualan  terhadap  Penghindaran  Pajak  pada  Perusahaan  Manufaktur  yang terdaftar di BEI periode 2011-2014. Jurnal Riset Manajemen dan Bisnis (JRMB) Fakultas Ekonomi UNIAT Vol.3 No.1, hal:19-26.
Ikatan Akuntansi Indonesia. 2009. Standar Akuntansi Keuangan, PSAK No 17. Jakarta: Salemba Empat.
Irawati, Susan. 2006. Manajemen Kenuangan. Bandung: PT Pustaka.
Kasmir. 2008. Analisis Laporan Keuangan. Jakarta: Rajawali Pers.
Mahanani,  Almaidah.,  Titisari,  Kartika.  Hendra.,  &  Nurlaela,  Siti.  2017.  Pengaruh Karakteristik Perusahaan, Sales Growth dan CSR terhadap Penghindaran Pajak pada Perusahaan Manufaktur Periode 2013-2015, Seminar Nasional IENACO. Hal 732-742, Fakultas Ekonomi Universitas Islam Batik Surakarta.
Maharani,  I.  Gusti.  Ayu.  Cahya.,  &  Suardana,  Ketut.  Alit.  2014.  Pengaruh  Corporate Governance,  Profitabilitas  dan  Karakter  Eksekutif  pada  Tax  Avoidance Perusahaan  Manufaktur ,  E-Jurnal  Akuntansi  Univesitas  Udayana,  Vol.9.2.  Hal 525-539, Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Udayana Bali.
Nurfadilah,  Mulyati,  Henny.,  Purnamasari,  Merry.,  &  Niar,  Hastri.  2016.  Pengaruh Leverage, Ukuran Perusahaan dan Kualitas Audit terhadap Penghindaran Pajak pada Perusahaan Manufaktur Periode 2011-2015 , Seminar Naional dan 3 rd Call for syariah Paper,  Hal 441-449, Program Studi Akuntansi STIE Ahmad Dahlan Jakarta.
Pohan,  Chairil.  Anwar.  2013. Manajemen  Perpajakan.  Jakarta:  PT  Gramedia  Pustaka Utama.
Puspita,  Deanna.,  &  Febrianti,  Meiriska.  2017.  Tax  avoidance  :  Faktor-Faktor  yang Memengaruhi  Penghindaran  Pajak pada  Perusahaan  Manufaktur  di  Bursa  Efek Indonesia, Jurnal  Bisnis  dan  Akuntansi,  Vol  11, Nomor  1.  Hal  38-46,  Sekolah Tinggi Ilmu Ekonomi Trisakti.
Raharjo, Arko Soni Dan Daljono. 2014. Pengaruh Dewan Komisaris, Direksi, Komisaris Independen,   Struktur Kepemilikan Dan Indeks Corporate Governance Terhadap Asimetri Informasi. Diponegoro Journal Of Accounting. Vol.3, No. 3, Hal. 1-13 Rosalia,  Yuliesti  dan  Sapari.  2017.  Pengaruh  Profitabilitas,  Likuiditas  dan Corporate Governance terhadap Penghindaran Pajak. Jurnal Ilmu dan Riset Akuntansi. Vol. 6, No. 3, Hal 1-20
Rosalia,  Yuliesti.  2017.  Pengaruh  Profitabilitas,  Likuiditas,  dan  Corporate  Governance terhadap Penghindaran Pajak pada BUMN Yang Terdaftar di BEI , Jurnal Ilmu dan Riset  Akuntansi,  Vol  6,  Nomor  3.  Hal  890-909,  Sekolah  Tinggi  Ilmu  Ekonomi Indonesia.
Sartono, Agus. 2008. Manajemen Keuangan (Teori dan Aplikasi). Yogyakarta: BPFE.
Swingly, Calvin., & Sukarta, I. Made. 2015. Pengaruh Karakter Eksekutif, Komite Audit,
Umur  Perusahaan,  Leverage  dan  Sales  Growth  pada  Tax  Avoidance ,  E-Jurnal Akuntansi Univesitas Udayana, Vol.10.1. Hal 47-62, Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Udayana Bali.
Undang-undang Nomor 36 Tahun 2008 Pasal 6 (1a) Tentang Pajak Penghasilan . Waluyo, & Wirawan, Ilyas. 2002. Pepajakan Indonesia. Jakarta: Salemba Empat.
Waluyo. 2013. Perpajakan Indonesia. Jakarta: Salemba Empat.
http://bisnis.liputan6.com/read/2403217/realisasi-penerimaan-pajak-2015-capai-815- dari-target. Diakses pada Tanggal 26 Oktober 2017
http://bisnis.liputan6.com/read/2693979/penerimaan-pajak-capai-81-persen-dari- target-2016. Diakses pada Tanggal 26 Oktober 2017
http://ekonomi.kompas.com/read/2014/06/13/1135319/Coca- Cola.Diduga.Akali.Setoran.Pajak. Diakses pada Tanggal 16 Oktober 2017.
http://www.idx.co.id/. Diakses pada Tanggal 15 November 2017 http://www.pajak.go.id/content/article/pajak-sebagai-ujung-tombak-pembangunan. Diakses pada Tanggal 16 Oktober 2017.