## PENGARUH RASIO-RASIO KEUANGAN TERHADAP KINERJA KEUANGAN BANK SYARIAH PERIODE
TAHUN 2010-2012
(STUDI KASUS PADA BPRS ARTHA SURYA BAROKAH)
Nolita Dwi Arini Fatmasari Sukesti
Program Studi Akuntansi Fakultas Ekonomi Universitas Muhammadiyah Semarang

## ABSTRACT
Bank is a financial institution whose main activity is to receive deposits from the public  and  distribute  to  third  parties  to  obtain  and  deliver  services  in  payment traffic.  Reality  show  no  economic  indicators  that  can  be  developed  without  the help  of  banking  institutions.  Therefore,  the  bank  holds  a  strategic  role  in  the economy.  The  existence  of  the  banking  sector  in  Indonesia  is  divided  into  two types of banks, ie commercial banks and rural banks.
The  population  in  this  study  is  the  overall  financial  statement  SRB  Surya  Artha Barokah  Semarang.  Samples  taken  in  this  study  is  the  financial  statement  SRB Surya Artha Barokah 2010-2012. Analysis tool used is multiple linear regression. The  results  showed  that  the  hypothesis  test  using  the  F  test  showed  that  the CAMEL  variables  simultaneously  affect  the  bank's  financial  performance. Hypothesis testing using t-test showed that there are significant between the RWA, CAR,  CAR,  KAP,  PPAP,  PM,  ROA,  Cash  Ratio,  on  financial  performance.  The higher  RWA,  CAR,  CAR,  KAP,  PPAP,  PM,  ROA,  the  higher  the  financial performance of BPR Syariah Surya Artha Barokah Semarang. Hypothesis testing using t-test showed that there is no influence between the Cash Ratio and LDR on financial performance. Cash Ratio and the higher the LDR then it will not affect the financial performance of BPR Syariah Barokah Arta Surya Semarang.
Key word : ATMR, KPMM, CAR, KAP, PPAP, PM, ROA, Cash Ratio and financial performance

## Latar Belakang Masalah
Bank  merupakan  lembaga keuangan  yang  kegiatan  utamanya adalah    menerima  simpanan  dari masyarakat dan menyalurkan kembali  kepada  pihak  ketiga  untuk memperoleh  dan  menyediakan  jasa- jasa  dalam  lalulintas  pembayaran. Kenyataan  menunjukkan  tidak  ada indikator ekonomi yang dapat berkembang  tanpa  bantuan  lembaga perbankan.  Oleh  karena  itu,  bank memegang  peranan  yang  sangat strategis dalam perekonomian. Keberadaan  dunia  perbankan  di Indonesia  di  bagi  menjadi  dua  jenis bank,  yaitu  bank  umum  dan  bank perkreditan  rakyat.  Bank  perkreditan rakyat merupakan salah satu pendukung perkembangan perekonomian  Indonesia,  terutama untuk  kegiatan  usaha  mikro,  kecil dan  menengah  serta  sektor  informal.
Peran  BPR  dalam  pemberian  kredit bagi usaha mikro, kecil, dan menengah ini dapat membantu menciptakan  lapangan  pekerjaan, pemerataan pendapatan dan pemerataan  kesempatan  berusaha  di Indonesia. BPR  Syariah  sebagai  salah satu lembaga keuangan yang bergerak  di  bidang  bisnis  jasa keuangan  tentunya  memiliki  tujuan, baik  tujuan  jangka  pendek,  maupun tujuan jangka panjang. Tujuan jangka pendek adalah untuk
memperoleh  laba  yang  baik  yang akan  dicapai  oleh  BPR  Syariah. Tujuan  jangka  panjang  adalah  untuk menjaga  kelangsungan  hidupnya. Untuk  mencapai  tujuan  tersebut manajemen  harus  bekerja  keras dengan  pengelolaan  yang  baik.  BPR
Syariah  sebagai  lembaga  keuangan harus betul-betul menjaga kepercayaan. Untuk menjaga kepercayaan  tersebut  BPR  Syariah harus menjaga kesehatan perusahaannya.  Tingkat  kesehatan BPR  Syariah  adalah  kinerja  dan kualitas  BPR  Syariah  dilihat  dari faktor-faktor  penting  yang  sangat berpenagruh bagi kelancaran, keberlangsungan,  keberhasilan  usaha
BPR  Syari’ah,  baik  jangka  pendek, maupun  jangka  panjang  (Buchori, 2001).
Berdasarkan  uraian  tersebut, maka  penulis  ingin  mengadakan penelitian  mengenai  kinerja  laporan keuangan  bank  syariah  dengan  judul
”PENGARUH RASIO-RASIO KEUANGAN TERHADAP KINERJA  KEUANGAN  BANK SYARIAH DENGAN MENGGUNAKAN METODE CAMEL  (Studi  Kasus  pada  BPRS Artha  Surya  Barokah  Semarang Periode Tahun 2006-2012). Rumusan Masalah Berdasarkan latar belakang masalah  diatas  dapat  dirumuskan permasalahan  yang  akan  dipecahkan dalam  penelitian  ini  yaitu  sebagai berikut :
1. Bagaimana  tingkat  kesehatan keuangan  bank  ditinjau  dari analisis  CAMEL  pada  BPR Syariah Artha Surya  Barokah
Semarang tahun 2006-2012?
2. Bagaimana  pengaruh  rasio- rasio keuangan terhadap kinerja keuangan bank?

## TINJAUAN PUSTAKA Bank Syariah
Berdasarkan  Undang-undang No.7  Tahun  1992  tentang  perbankan sebagaimana  telah  diubah  dengan Undang-undang  No.10  Tahun  1998, jenis  bank  di  Indonesia  terdiri  dari dua kelompok  yaitu bank umum dan bank  perkreditan  rakyat  (BPR). Dalam UU tersebut dijelaskan bahwa bank  umum  adalah  bank  yang
melaksanakan  kegiatan  usaha  secara konvensional atau berdasarkan prinsip syariah yang dalam kegiatannya  memberikan  jasa  dalam lalu lintas pembayaran. Dalam menjalankan kegiatan usahanya bank umum  dapat  memilih  satu  dari  tiga pilihan  yaitu  seluruhnya  beroperasi secara konvensional, seluruhnya
beroperasi secara syariah, atau melakukan  kegiatan  usaha  secara konvensional sekaligus juga melakukan kegiatan usaha berdasarkan  prinsip  syariah (dual system bank) ( Antonio, 2000 ).
Perbedaan antara bank syariah  dengan  bank  konvensional terutama  pada  produk  dan  jasa perbankan  yang  ditawarkan.  Bank syariah  memiliki  karakteristik  antara lain  tidak  menggunakan  sistem bunga,  tetapi  dengan  menggunakan metode bagi hasil dan jual beli, bank syariah  juga  hanya  memberikan pembiayaan  pada  kegiatan  usaha yang  halal,  dan  bank  syariah  wajib memiliki  Dewan  Pengawas  Syariah (DPS). Sejak tahun 1990 (Lokakarya Bunga Bank dan Perbankan MUI 19- 21  Agustus  1990)  MUI  sudah memilih  bahwa  bunga  bank  itu memang  haram.  Karena  itu  MUI mengeluarkan  bank  tanpa  bunga (Bank Muamalat Indonesia, didirikan tahun 1992). Perbedaan yang muncul sampai  saat  ini  adalah  apakah keharamannya  mutlak  atau  tidak. Ada yang mengharamkannya mutlak, tetapi  pendapat  yang  berkembang  di MUI  memilih  bahwa  keharamannya tidak mutlak, yaitu masih membolehkan  bunga  bank  karena darurat (keterpaksaan). Ini dikarenakan  bank  syariah  belum dapat  membuka  layanan  di  seluruh daerah di Indonesia (Antonio, 2000). Kinerja Bank Kinerja keuangan adalah gambaran tentang setiap hasil ekonomi  yang  mampu  diraih  oleh perusahaan  perbankan  pada  saat periode  tertentu  melalui  aktivitas- aktivitas perusahaan untuk menghasilkan keuntungan secara efesien  dan  efektif,  yang  dapat diukur  perkembangannya  dengan mengadakan  analisis  terhadap  data- data keuangan  yang tercermin dalam laporan  keuangan.  Untuk  mengukur keberhasilan  suatu  perusahaan  pada umumnya  berfokus  pada  laporan keuangan  disamping  data  data  non keuangan  lain  yang  bersifat  sabagai penunjang. Informasi kinerja bermanfaat untuk memprediksi kapasitas perusahaan dalam manghasilkan  arus  kas  dari  sumber dana yang ada (Baraba, 1999). Kesehatan Keuangan Bank Kesehatan keuangan bank dapat  diartikan  sebagai  kemampuan suatu bank untuk melakukan kegiatan operasional perbankkan secara  normal  seperti  kemampuan menghimpun  dana  dari  masyarakat, dari  lembaga  lain,  dan  dari  modal sendiri, kemampuan mengelola dana, kemampuan untuk menyalurkan dana ke  masyarakat,  karyawan,  pemilik modal,  dan  pihak  lain,  pemenuhan peraturan  perbankkan  yang  berlaku dan mampu memenuhi semua kewajiban  dengan  baik  dengan  cara- cara  yang  sesuai  dengan  peraturan perbankkan yang berlaku.(Budi Santoso : 2006) Metode CAMEL Kesehatan atau kondisi keuangan  dan  non  keuangan  bank berdasarkan prinsip syariah merupakan kepentingan semua pihak terkait,  baik  pemilik  manajemen bank,  masyarakat  pengguna  jasa bank.  Dalam  melakukan  penilaian terhadap kinerja bank, metode
CAMEL adalah metode standar yang digunakan  oleh  bank  sentral  hampir di  seluruh  dunia.  Bank  sentral mempunyai kewajiban dan wewenang untuk menjaga dan mengendalikan  bank-bank  yang  ada didalam industri perbankannya. Untuk  melakukan  kontrol  terhadap kinerja maka bank sentral mewajibkan bank-bank untuk mengirimkan laporan keuangan secara  berkala  baik  berupa  laporan mingguan, triwulan, semester, maupun  laporan  tahunan.  Ukuran untuk  penilaian  kesehatan  bank syariah  telah  ditentukan  oleh  Bank Indonesia. Pengembangan Perbankan Syariah Indonesia (2002). Diantaranya  terdapat  pada  Cetak Biru Pengembangan Perbankan Syariah Indonesia (2002). Berdasarkan ketentuan dalam Undang-undang  tentang  perbankan dan  peraturan  yang  terdapat  pada Cetak Biru Pengembangan Perbankan  Syariah  Indonesia,  Bank Indonesia  mengeluarkan  peraturan Bank Indonesia nomor : 9/1/PBI/2007  yang mengatur tentang sistem  penilaian  tingkat  kesehatan bank  umum  berdasarkan  prinsip syariah (Bank Indonesia, 2002)
a. Rasio Modal (Capital)
Modal  merupakan  faktor yang sangat penting bagi perkembangan dan kemajuan bank  serta  upaya  untuk  tetap menjaga kepercayaan masyarakat. Bank  Indonesia  (BI)  sebagai otoritas moneter menetapkan ketentuan  mengenai  kewajiban penyediaan modal minimum  yang harus selalu  dipertahankan  setiap bank. Kecakupan modal merupakan  faktor  penting  dalam bank dalam rangka pengembangan usaha dan menampung risiko kerugian. Bank
Indonesia mendapatkan kewajiban penyediaan modal minimum  yang harus  selalu  dipertahankan  oleh setiap bank sebagai suatu proporsi tertentu dari total ATMR. Ketentuan pemenuhan permodalan minimum bank disebut  juga Capital  Adequacy Ratio (CAR),  ketentuan  CAR adalah  8%.  Kecuali  pada  saat terjadi  krisis  moneter  pada  tahun 1998,  ketentuan  CAR  diturunkan menjadi  4%.  Penurunan  nilai CAR  tersebut  dimaksudkan  untuk membantu kinerja tingkat kesehatan bank. Angka ini merupakan penyesuaian dari
ketentuan  yang  berlaku  secara internasional  berdasarkan  standar
Bank  for  International  Settlement
(BIS),  agar  perbankan  Indonesia dapat  berkembang  secara  sehat dan memiliki kemampuan bersaing dengan bank-bank internasional (Nanda: 2006).
b. Rasio Kualitas Aktiva Produktif
(Assets Quality) Aktiva produktif sebagaimana  di  maksud  dalam Surat  Edaran  Bank  Indonesia No. 31/147/KEP/DIR tanggal 12 November 1998 adalah penanaman  dana  baik  dalam rupiah  atau  valuta  asing  dalam bentuk  kredit,  surat  berharga,
penempatan antar bank, penyertaan,  termasuk  komitmen dan  kontijensi  pada  transaksi rekening  administratif.  Kualitas aktiva  produktif  adalah  semua aktiva  dalam  rupiah  atau  valas yang  dimiliki  oleh  bank  dengan maksud untuk memperoleh penghasilan sesuai dengan fungsinya, yaitu pemberian kredit,  kepemilikan  surat-surat berharga,  dan  penempatan  dana kepada bank lain baik dari dalam
maupun  luar  negeri  terkecuali penanaman  dana  dalam  bentuk giro atau penyertaan. (Dendawijaya:2009) Dari definisi di atas dapat disimpulkan bahwa kualitas aktiva  produktif  adalah  tolok ukur  untuk  menilai  tingkat kemungkinan diterimanya kembali  dana  yang  ditanamkan dalam aktiva produktif berdasarkan kriteria tertentu. . Rasio Manajemen (Management) Menurut Stoner dalam T. Hani Handoko (2003), “Manajemen adalah proses
perencanaan, pengorganisasian,
pengarahan dan pengawasan usaha-usaha para anggota organisasi dan penggunaan sumber daya-sumber daya organisasi  lainnya  agar  mencapai tujuan  organisasi yang  telah ditetapkan.”
Menurut  Luther  Gulick dalam  T.  Hani  Handoko  (2003), “Manajemen  adalah  suatu  bidang ilmu  pengetahuan  ( scince )  yang berusaha  secara  sistematis  untuk memahami mengapa dan bagaimana  manusia  bekerjasama untuk mencapai tujuan dan membuat  sistem  kerjasama  ini lebih bermanfaat bagi kemanusiaan.” d. Rasio Rentabilitas (Earning) Menurut Kasmir (2008),” Earning adalah merupakan kemampuan bank dalam meningkatkan labanya. Analisis rasio rentabilitas bank adalah alat untuk menganalisis atau mengukur tingkat efisiensi usaha dan profitabilitas  yang  dicapai  oleh bank  yang  bersangkutan.  Selain itu,  rasio-rasio  dalam  kategori  ini dapat pula digunakan untuk
mengukur tingkat kesehatan keuangan bank bank. (Dendawijaya:2009) Menurut Munawir S. (2002),  “  Rentabilitas  adalah menunjukkan kemampuan perusahaan  untuk  menghasilkan laba selama periode tertentu.” Rentabilitas adalah kemampuan bank untuk menghasilkan  keuntungan  yang wajar  sesuai  dengan line  of business . Rentabilitas suatu bank dalam analisa CAMEL ini adalah  meliputi  besarnya  rasio laba  sebelum  pajak  diperoleh terhadap  total asset (ROA),  dan rasio beban operasional terhadap pendapatan  operasional  bank
(BOPO).
e. Rasio Likuiditas (Liquidity) Menurut Dendawijaya (2009), “Likuiditas adalah kemampuan bank dalam memenuhi  kewajiban-kewajiban jangka  pendeknya  atau  kewajiban yang sudah jatuh tempo.” Menurut Munawir S. (2002), “Likuiditas adalah menunjukkan kemaampuan suatu perusahaan untuk memenuhi  kewajiban  pada  saat ditagih, perusahaan yang mampu memenuhi kewajiban keuangannya tepat pada waktunya berarti perusahan tersebut  dalam  keadaan  likuid. Rasio likuiditas adalah kemampuan  suatu  bank  dalam memenuhi kewajiban jangka pendeknya  secara  tepat  waktu Suatu  bank  dapat  dikatakan likuid, apabila bank bersangkutan  mampu  membayar semua hutangnya terutama
hutang  jangka  pendek.  Dalam hal  ini  yang  dimaksud  dengan hutang  jangka  pendek  yang  ada
di  bank  antara  lain  adalah simpanan masyarakat yaitu seperti tabungan, giro, dan deposito.
Dikatakan likuid jika pada  saat  ditagih  bank  mamapu membayar.  Kemudian  bank  juga harus  dapat  pula  memenuhi semua  permohonan  kredit  yang layak  dibiayai.  Dalam  penelitian ini, rasio likuiditas yang digunakan adalah Loan to Deposit Ratio (LDR). Kerangka Pemikiran
Kerangka konseptual merupakan pondasi  utama  untuk  sepenuhnya proyek  penelitian  itu  ditujukan,  hal ini  merupakan  jaringan  hubungan antar  variabel  yang  secara  logis diterangkan  dan  dikembangkan  dari perumusan masalah yang telah diidentifikasikan melalui proses wawancara,  observasi  dan  survey literatur,  (Kuncoro,  2003).  Secara sederhana kerangka konseptual didalam  penelitian  ini  dapat  dilihat dalam gambar berikut :
Gambar 2.1

## Kerangka Pemikiran

## Hipotesis
Hipotesis  merupakan  jawaban sementara terhadap rumusan masalah penelitian,  oleh  karena  itu  rumusan masalah  penelitian  biasanya  disusun dalam  bentuk  pernyataan  (Sugiyono, 2005).
Hipotesis  dalam  penelitian  ini adalah: H 1 =  Permodalan berpengaruh positif terhadap Kinerja Bank. H 2 =  Kualitas Aktiva Produktif  berpengaruh positif terhadap Kinerja Bank. H 3 =  Manajemen berpengaruh positif terhadap Kinerja Bank. H 4 =  Rentabilitas berpengaruh positif terhadap Kinerja Bank. H 5 = Likuiditas berpengaruh positif terhadap Kinerja Bank.
Capital Kinerja Bank Asset Quality Management Earning Liquidity

## METODOLOGI PENELITIAN
Variabel  Penelitian  dan  Devinisi
Operasional Penelitian  ini  dibatasi pada faktor-faktor yang mempengaruhi tingkat kesehatan BPR Syariah Artha Surya Barokah Semarang dengan tujuan untuk manghindari ketidakjelasan  dalam  membahas dan  menganalisis  permasalahan. Variabel  yang  dianalisis  adalah sebagai berikut :
a) Rasio Modal ( Capital ) b) Rasio Kualitas Aktiva Produktif ( Asset Quality ) c) Rasio Manajement
( Management )
d) Rasio Rentabilitas ( Earning )
e) Rasio Likuiditas ( Liquidity )
Devinisi Operasional Variabel
1. Permodalan
Faktor  permodalan  dihitung melalui  rasio  modal  terhadap Aktiva  Tertimbang  Menurut Risiko  (ATMR)  atau  yang lebih dikenal dengan perhitungan Capital Adequacy Ratio (CAR). Perbandingan  antara  modal bank terhadap Aktiva Tertimbang  Menurut  risiko (ATMR) (Taswan, 2006). a. Perhitungan ATMR
ATMR  =  Aktiva  Neraca X Bobot Risiko b. Pemenuhan kewajiban Penyediaan Modal Minimum (KPMM) KPMM = 8% X ATMR c. Rasio Modal (CAR) CAR merupakan perbandingan antara modal bank dengan Aktiva Tertimbang Menurut Risiko (ATMR). CAR = Untuk menentukan kriteria risiko permodalan dapat menggunakan rumus sebagai berikut: Cara penilaian faktor permodalan dihitung berdasarkan kriteria sebagai berikut: Rasio  modal  8%  dengan nilai  kredit  81  diberi predikat  sehat  dan  untuk setiap  kenaikan  0,1% mulai  8%  dengan  nilai kredit ditambah 1 maksimum  100,  setiap penurunan 0,1% dari 7,9% diberi predikat kurang sehat dengan nilai kredit 65 dikurangi 1. 2. Kualitas Aktiva Produktif Dalam  melakukan  penilaian
terhadap  komponen  faktor kualitas asset didasarkan  atas dua rasio yaitu
a. Kualitas  Aktiva  Produktif (KAP)
Ratio = Ratio = Sumber:
Taswan (2006) Keterangan: KL = Kurang Lancar D = Diragukan M = Macet Aktiva  Produktif  = Kredit  yang  diberikan + Antar Bank
AktivaPemberian Nilai Kredit adalah 1) Untuk rasio 22,5%  atau  lebih diberi  nilai  kredit 0 2) Untuk setiap penurunan  0,15% mulai  dari  22,5% nilai kredit ditambah 1 dengan maksimum 100. b. Perbandingan  Penyisihan Penghimpunan Aktiva Produktif  yang  Dilakukan bentuk (PPAPYD) Ratio = Sumber  :  Taswan (2006) Pemberian  Nilai  Kredit adalah 1) Untuk  rasio  0%  diberi nilai kredit 0 2) Untuk  setiap  kanaikan 1%  mulai  dari  0% nilai kredit ditambah 1 dengan nilai maksimum 100. 3. Faktor Manajemen Faktor manajemen dalam penelitian menggunakan rumus laporan  keuangan  yaitu Profit Margin. 4. Faktor Rentabilitas Dalam melakukan penilaian terhadap komponen faktor rentabilitaspeneliti menggunakan 2 rasio. a) ROA =
Keterangan:
1)  Untuk  rasio  0%  atau negatif diberi nilai kredit 0
2)  Untuk  setiap  kenaikan
0,015%  mulai  dari  0% nilai  kredit  ditambahkan dengan  nilai  maksimum 100. b) Biaya Operasional dibandingkan  dengan Pendapatan Operasional(BOPO). BOPO
=
Pemberian Nilai Kredit, adalah: 1)  Untuk  rasio  100% atau lebih dari nilai kredit 0. 2) Untuk setiap penurunan 0,08% nilai kredit ditambah 1 denganmaksimum 100. 5. Faktor Likuiditas a. Perhitungan Cash Rasio : Cash Rasio =
Pemberian Nilai Kredit: NK  =  (Rasio  :  0,05)  x 1(maksimum 100) Nilai Faktor:
Nilai  Faktor  =  Bobot ROA x NK b. Perhitungan Rasio LDR: LDR = Perhitungan Nilai Kredit: NK  =  (115  –  Rasio)  x 4(maksimum 100) Nilai Faktor:
Nilai  Faktor  =  Bobot

## LDR x NK

## Penentuan Populasi dan Sampel
Populasi  adalah  wilayah generalisasi  yang  terdiri  atas obyek/subyek  yang  mempunyai kualitas dan karakteristik tertentu  yang  ditetapkan  oleh peneliti  untuk  dipelajari  dan kemudian  ditarik kesimpulannya (Sugiyono, 2005). Populasi dalam  penelitian  ini  adalah keseluruhan  laporan  keuangan
BPRS  Artha  Surya  Barokah Semarang.
Sampel  adalah  bagian dari  jumlah  dan  karakteristik yang  dimiliki  oleh  populasi tersebut (Sugiyono, 2005). Sampel  yang  diambil  dalam penelitian  ini  adalah  laporan keuangan  BPRS  Artha  Surya
Barokah tahun 2006-2012.
Metode Analisis Data Metode analisis merupakan  suatu  metode  yang digunakan penulis untuk menguraikan suatu objek berdasarkan  unsur-unsur  dalam suatu  objek.  Dalam  hal  ini penganalisaan  data-data  yang telah dikumpulkan untuk penulisan  skripsi  ini,  penulis menggunakan metode deskriptif. Dimana metode deskriptif merupakan suatu metode dimana data dikumpulkan, diinterpretasikan, dianalisis sehingga memberikan keterangan  yang  lengkap  bagi pemecahan  permasalahan  yang dihadapi. Rumus rasio yang digunakan  untuk  menilai  tingkat kesehatan keuangan BPRS untuk masing-masing faktor dan komponennya  adalah  sebagai berikut: 1. Permodalan Faktor  permodalan  dihitung melalui  rasio  modal  terhadap Aktiva  Tertimbang  Menurut Risiko  (ATMR)  atau  yang lebih dikenal dengan perhitungan Capital Adequacy Ratio (CAR). Perbandingan  antara  modal bank terhadap Aktiva Tertimbang  Menurut  risiko (ATMR) (Taswan, 2006). a. Perhitungan ATMR
ATMR  =  Aktiva  Neraca
X Bobot Risiko b. Pemenuhan kewajiban Penyediaan Modal Minimum (KPMM) KPMM = 8% X ATMR c. Rasio Modal (CAR) CAR merupakan perbandingan antara modal bank dengan Aktiva Tertimbang Menurut Risiko (ATMR). CAR = Untuk menentukan kriteria risiko permodalan dapat menggunakan rumus sebagai berikut: Cara penilaian faktor permodalan dihitung berdasarkan kriteria sebagai berikut: Rasio  modal  8%  dengan nilai  kredit  81  diberi predikat  sehat  dan  untuk setiap  kenaikan  0,1%
mulai  8%  dengan  nilai kredit ditambah 1 maksimum  100,  setiap penurunan 0,1% dari 7,9% diberi predikat
kurang sehat dengan nilai kredit 65 dikurangi 1.
2. Kualitas Aktiva Produktif Dalam  melakukan  penilaian terhadap  komponen  faktor
kualitas asset didasarkan  atas dua rasio yaitu a. Kualitas  Aktiva  Produktif (KAP)
Ratio = Ratio = Sumber: Taswan
(2006) Keterangan: KL = Kurang Lancar D = Diragukan M = Macet Aktiva  Produktif  = Kredit  yang  diberikan + Antar Bank AktivaPemberian Nilai Kredit adalah 3) Untuk rasio 22,5%  atau  lebih diberi  nilai  kredit 0 4) Untuk setiap penurunan  0,15% mulai  dari  22,5% nilai kredit ditambah 1 dengan maksimum 100. b. Perbandingan  Penyisihan Penghimpunan Aktiva Produktif  yang  Dilakukan bentuk (PPAPYD) Ratio = Sumber  :  Taswan (2006) Pemberian  Nilai  Kredit adalah 3) Untuk  rasio  0%  diberi nilai kredit 0 4) Untuk  setiap  kanaikan 1%  mulai  dari  0% nilai kredit ditambah 1 dengan nilai maksimum 100. c. Faktor Manajemen Penilaian Faktor  manajemen  dalam penelitian ini menggunakan  nilai Provit margin d. Faktor Rentabilitas Dalam melakukan penilaian terhadap komponen faktor rentabilitaspeneliti menggunakan 2 rasio. c) ROA
=
Keterangan:
1)  Untuk  rasio  0%  atau negatif diberi nilai kredit 0
2)  Untuk  setiap  kenaikan 0,015%  mulai  dari  0% nilai  kredit  ditambahkan dengan  nilai  maksimum 100. d) Biaya Operasional dibandingkan  dengan Pendapatan Operasional(BOPO). BOPO
=
Pemberian Nilai Kredit, adalah: 1)  Untuk  rasio  100% atau lebih dari nilai kredit 0. 2) Untuk setiap penurunan 0,08% nilai kredit ditambah 1
denganmaksimum
100. e. Faktor Likuiditas c. Perhitungan Cash Rasio : Cash Rasio = Pemberian Nilai Kredit: NK  =  (Rasio  :  0,05)  x 1(maksimum 100) Nilai Faktor: Nilai  Faktor  =  Bobot ROA x NK d. Perhitungan Rasio LDR: LDR = Perhitungan Nilai Kredit: NK  =  (115  –  Rasio)  x 4(maksimum 100) Nilai Faktor: Nilai  Faktor  =  Bobot LDR x NK f. Regresi Linier Berganda. Analisis  regresi  berganda digunakan untuk meramalkan  pengaruh  dua atau lebih variabel prediktor  (variabel  bebas) terhadap satu variabel kriterium  (variabel  terikat) atau  untuk  membuktikan ada atau tidaknya hubungan fungsional antara  dua  buah  variabel bebas (X) atau lebih dengan  sebuah  variabel terikat (Y). Rumus  yang  digunakan adalah :
Y = a+ b 1 X 1 + b 2 X 2 + b 3 X 3 + b 4 X 4 + b 5 X 5 + e Keterangan:
Y = Kinerja Keuangan a =   Konstanta X 1 = Capital . X 2 = Asset Quality . X 3 = Management . X 4 = Earning . X 5 = Liquidity . b 1 - b 6 = Koefisien regresi parsial. e = Hambatan. Pengujian Hipotesis Untuk mengetahui pengaruh  masing-masing  variabel bebas  pada  variabel  terikat  perlu dilakukan pengujian signifikansi dari masing-masing koefisien regresi yaitu  dengan  menggunakan  Uji  “t” dan uji “F”. Analisis Koefisien Determinasi (R²) Analisis Koefisien determinasi digunakan untuk mengukur  kebenaran  menggunakan model analisis regresi  dan mengukur seberapa  jauh  kemampuan  model dalam  menerangkan  variasi  variabel dependen. Koefisien determinasi digunakan untuk mengetahui seberapa besar prosentase
sumbangan  variabel  bebas  terhadap variabel  terikat  yang  dapat  pula dinyatakan dalam persentase.

## HASIL PENELITIAN DAN PEMBAHASAN
Analisis Regresi Berganda
Hasil  analisis  regresi  adalah berupa  koefisien  untuk  masing- masing variabel independen.
Koefisien  ini  diperoleh  dengan  cara memprediksi nilai  variabel  dependen dengan  suatu  persamaan  (Ghozali, 2006)
Table 4.6
Hasil uji regresi
Sumber: Data sekunder yang diolah
Dari hasil uji tersebut persamaan  regresi  yang  diperoleh adalah sebagai berikut:
Y  =  -2,591  -0,015X 1 -0,044X 2 - 0,035X 3 +  0,015X 4 +  0,092X 5 - 0,018X 6 +  0,025X 7 -  0,142  X 7 + 0,027 X 8 + e Berdasarkan  persamaan  diatas  maka dapat dijelaskan sebagai berikut : a. Nilai konstanta -2,591 menunjukkan nilai variabel kinerja  dengan  asumsi  variabel yang lain bernilai nol.
b. Koefisien regresi ATMR sebesar  -0,015  menunjukkan bahwa kenaikan komposisi ATMR  sebesar  1  %  maka cenderung  menurunkan ATMR sebesar 0,015 %.
c. Koefisien regresi KPMM
sebesar  -0,044  menunjukkan bahwa kenaikan komposisi KPMM  sebesar  1  %  maka cenderung meningkatkan KPMM sebesar 0,44. d. Koefisien  regresi  CAR  sebesar -0,035  menunjukkan  bahwa
kenaikan komposisi CAR sebesar  1%  maka  cenderung menurunkan CAR sebesar
0,035%.
e. Koefisien  regresi  KAP  sebesar 0,015 menunjukkan bahwa kenaikan  komposisi ATMR sebesar  1%  maka  cenderung meningkatkan    KAP sebesar
0,015%.
f. Koefisien regresi PPAP sebesar
0,092 menunjukkan bahwa kenaikan komposisi PPAP sebesar  1%  maka  cenderung meningkatkan  PPAP  sebesar 0,092%.
g. Koefisien  regresi  ROA  sebesar 0,180 menunjukkan bahwa kenaikan komposisi ROA sebesar  1  %  maka  cenderung menurunkan    ROA    sebesar 0,180 %.
h. Koefisien regresi BOPO sebesar  0,142  menunjukkan bahwa kenaikan komposisi BOPO  sebesar  1  %  maka cenderung  menurunkan    BOPO sebesar 0,142%.
Coeffici ents a
-2.591 2.583 -1.003 .330 -.015 .055 -.084 -4.265 .005 .262 3.810 -.044 .355 -.021 -4.123 .015 .909 1.100 -.035 .109 -.061 -4.100 .006 .740 1.351 .015 .008 .585 4.849 .008 .265 3.777 .092 .048 .421 3.936 .007 .560 1.787 -.018 .082 -1.180 -3.214 .018 .200 7.257 .025 .105 1.352 3.242 .008 .100 3.470 -.142 .118 -.315 -4.210 .002 .391 2.560 .027 .037 .152 .745 .900 .633 1.579 .585 .331 .331 1.768 .095 .756 1.323 (Constant) ATMR KPMM
CAR KAP
PPAP PM ROA BOPO CASH LDR Model 1 B Std.  Error Unstandardized Coef f icients
Beta Standardized Coef f icients t Sig. Tolerance VIF Collinearity  Statistics
Dependent  Variable:  KINERJA a.
i. Koefisien  regresi Cash  Ratio
sebesar  0,027  menunjukkan bahwa kenaikan komposisi Cash  Ratio sebesar  1  %  maka cenderung  menurunkan Cash Ratio sebesar 0,027 %. j. Koefisien  regresi  LDR  sebesar 0,585 menunjukkan bahwa kenaikan komposisi LDR sebesar  1%  maka  cenderung menurunkan    LDR    sebesar 0,585%. Uji Kebaikan Model Penelitian Uji  kebaikan  model  dalam penelitian ini terdiri dari Uji koefisien Determinan (R²), Uji F dan Uji t. Hasil penelitian dapat digambarkan sebagai berikut :
Uji Koefisien Determinan (R²)
Uji koefisien Determinan (R²) Pada    intinya  untuk  mengukur seberapa  jauh  kemampuan  model dalam  menerangkan  variasi  variabel dependen.  Dengan  melihat  Adjusted R  Square  maka  dapat  diketahui prosentase  pengaruh  semua  variabel independen terhadap variabel dependen (Ghozali, 2006).
Tabel 4.7
Hasil Uji Koefisien Determinan (R²)
Sumber: Data sekunder yang diolah
Berdasarkan table diatas, nilai adjusted  R  square  sebesar  0,284 artinya 28,4 persen variabel dependen  dijelaskan  oleh  ketujuh variabel  independen, sedangkan  72,6 persen  dejelaskan  oleh  variabel independen lain yang tidak dimasukkan ke dalam model. Uji Simultan (Uji F) Uji simultan digunakan untuk mengetahui pengaruh variabel independen terhadap variabel
dependen  secara  simultan  (bersama- sama).  Pengujian  dilakukan  dengan menggunakan  tingkat  signifikasi  5 persen.  Uji  Simultan  ini  dilakukan dengan membandingkan nilai signifikansi alpha (Ghozali,2006).
Tabel 4.8 Hasil Uji Simultan (Uji F)
Model  Summary b .741 a
.549 .284 .494830725684388 2.885 Model 1 R R Square Adjusted R Square St d.  Error of  t he Estimate Durbin- Wat son Predictors:  (Const ant), LDR, CAR, KPMM,  PM, CASH,  PPAP, BOPO,  ATMR, KAP,
ROA a. Dependent  Variable: KINERJA b. ANOVA b 5.067 10
.507 2.907 .039 a 4.163 17 .245 9.230 27 Regression Residual Total Model 1
Sum  of Squares df Mean Square F Sig.
Predictors:  (Const ant), LDR, CAR, KPMM,  PM, CASH, PPAP, BOPO,  ATMR,  KAP,
ROA a. Dependent  Variable: KINERJA b.
Sumber: Data Primer yang diolah
Berdasarkan  hasil  pengujian diatas,  signifikansi  sebesar  0,000 dengan  nilai  F  hitung  sebesar  2,907 lebih besar dari  F table= 2,17. Maka dapat disimpulkan bahwa keseluruhan variabel independen berpengaruh secara simultan terhadap variabel dependen. Uji Signifikan Parameter Individual (Uji t) Untuk mengetahui pengaruh variabel ATMR, KPMM, CAR, KAP, PPAP, PM, ROA, BOPO, Cash Ratio,
LDR terhadap kinerja keuangan maka perlu  dilakukan  uji  t.  Hasil  dari  uji  t dalam  penelitian  ini  adalah  sebagai berikut : (Lihat table 4.8) 1. Pengaruh variabel ATMR terhadap kinerja keuangan . Berdasarkan  tabel  4.6  diatas dapat  dilihat  bahwa  nilai  b untuk  ATMR  adalah  -0,015 sedangkan t hitung untuk ATMR sebesar  -4,265  atau  lebih  besar dari  nilai  t-tabel  2,000  dengan nilai  signifikansi  sebesar  0,005 atau  lebih  besar  dari  0,05 sehingga  disimpulkan  bahwa H1 diterima. Berarti dapat disimpulkan bahwa ATMR berpengaruh terhadap kinerja keuangan.
2. Pengaruh variabel KPMM terhadap  kinerja  keuangan . Berdasarkan  tabel  4.6  diatas dapat  dilihat  bahwa  nilai  b untuk  KPMM  adalah  -0,044 sedangkan t hitung untuk ATMR sebesar  -4,123  atau  lebih  besar dari  nilai  t-tabel  2,000  dengan nilai  signifikansi  sebesar  0,015 atau  lebih  kecil  dari  0,05 sehingga  disimpulkan  bahwa H1 ditolak. Berarti dapat disimpulkan  bahwa  KPMM  tidak berpengaruh terhadap kinerja keuangan. 3. Pengaruh variabel CAR terhadap kinerja keuangan. Berdasarkan  tabel  4.6  diatas dapat  dilihat  bahwa  nilai  b untuk CAR adalah 0,035 sedangkan  t  hitung  untuk  CAR sebesar  -4,100  atau  lebih  besar dari  nilai  t-tabel  2,000  dengan nilai  signifikansi  sebesar  0,006 atau  lebih  kecil  dari  0,05 sehingga  disimpulkan  bahwa H1 ditolak. Berarti dapat disimpulkan  bahwa  CAR  tidak berpengaruh terhadap kinerja keuangan.
4. Pengaruh variabel KAP terhadap kinerja  keuangan.  Berdasarkan tabel  4.6  diatas  dapat  dilihat bahwa nilai b untuk KAP adalah 0,015  sedangkan  t  hitung  untuk KAP  sebesar  4,849  atau  lebih besar  dari  nilai  t-tabel  2,000 dengan  nilai  signifikansi  sebesar 0,008  atau  lebih  besar  dari  0,05 sehingga  disimpulkan  bahwa H1 diterima. Berarti dapat disimpulkan bahwa KAP berpengaruh terhadap kinerja keuangan. 5. Pengaruh variabel PPAP terhadap  kinerja  keuangan . Berdasarkan  tabel  4.6  diatas dapat  dilihat  bahwa  nilai  b untuk PPAP adalah 0,092 sedangkan  t  hitung  untuk  PPAP sebesar 3,936 atau lebih besar dari nilai  t-tabel  2,000  dengan  nilai signifikansi  sebesar  0,007  atau lebih  besar  dari  0,05  sehingga disimpulkan  bahwa H1  ditolak. Berarti  dapat  disimpulkan  bahwa PPAP tidak berpengaruh terhadap kinerja keuangan.
6. Pengaruh variabel ROA terhadap
kinerja  keuangan.  Berdasarkan tabel  4.6  diatas  dapat  dilihat bahwa nilai b untuk ROA adalah 0,025  sedangkan  t  hitung  untuk ROA  sebesar  3,242  atau  lebih besar  dari  nilai  t-tabel  2,000 dengan  nilai  signifikansi  sebesar 0,008  atau  lebih  besar  dari  0,05 sehingga  disimpulkan  bahwa H1 ditolak. Berarti dapat disimpulkan  bahwa  ROA  tidak berpengaruh terhadap kinerja keuangan. 7. Pengaruh variabel BOPO terhadap kinerja keuangan. Berdasarkan  tabel  4.6  diatas dapat  dilihat  bahwa  nilai  b untuk  BOPO  adalah  -0,142 sedangkan  t  hitung  untuk  BOPO sebesar 4,210 atau lebih kecil dari nilai  t-tabel  2,000  dengan  nilai signifikansi  sebesar  0,002  atau lebih  besar  dari  0,05  sehingga disimpulkan  bahwa H1  ditolak. Berarti  dapat  disimpulkan  bahwa BOPO tidak berpengaruh terhadap kinerja keuangan. 8. Pengaruh  variabel Cash  Ratio terhadap kinerja keuangan.
Berdasarkan  tabel  4.6  diatas dapat  dilihat  bahwa  nilai  b untuk Cash  Ratio adalah  0,027 sedangkan  t  hitung  untuk Cash
Ratio sebesar  0,745    atau  lebih kecil  dari  nilai  t-tabel  2,000 dengan  nilai  signifikansi  sebesar 0,900  atau  lebih  besar  dari  0,05 sehingga  disimpulkan  bahwa H1 ditolak. Berarti dapat disimpulkan  bahwa Cash  Ratio tidak berpengaruh terhadap kinerja keuangan.
9. Pengaruh variabel LDR terhadap kinerja  keuangan.  Berdasarkan tabel  4.6  diatas  dapat  dilihat bahwa  nilai  b  untuk  LDR adalah  0,585  sedangkan  t  hitung untuk  LDR  sebesar  1,768    atau
lebih kecil dari  nilai t-tabel 2,000 dengan  nilai  signifikansi  sebesar 0,095  atau  lebih  besar  dari  0,05 sehingga  disimpulkan  bahwa H1 ditolak. Berarti dapat disimpulkan  bahwa  LDR  tidak berpengaruh terhadap kinerja keuangan.

## Pembahasan
Pengaruh  Permodalan  terhadap Kinerja Keuangan Modal  merupakan  faktor yang sangat penting bagi perkembangan dan kemajuan bank  serta  upaya  untuk  tetap menjaga kepercayaan masyarakat. Bank  Indonesia  (BI)  sebagai otoritas moneter menetapkan ketentuan  mengenai  kewajiban penyediaan modal minimum  yang harus selalu  dipertahankan  setiap bank. Kecakupan modal merupakan  faktor  penting  dalam bank dalam rangka pengembangan usaha dan menampung risiko kerugian. Bank Indonesia mendapatkan kewajiban penyediaan modal minimum  yang harus  selalu  dipertahankan  oleh setiap bank sebagai suatu proporsi tertentu dari total ATMR. Ketentuan pemenuhan permodalan minimum bank
disebut  juga Capital  Adequacy Ratio (CAR),  ketentuan  CAR adalah  8%.  Kecuali  pada  saat terjadi  krisis  moneter  pada  tahun 1998,  ketentuan  CAR  diturunkan menjadi  4%.  Penurunan  nilai CAR  tersebut  dimaksudkan  untuk membantu kinerja tingkat kesehatan bank. Angka ini merupakan penyesuaian dari
ketentuan  yang  berlaku  secara internasional  berdasarkan  standar Bank  for  International  Settlement (BIS),  agar  perbankan  Indonesia
dapat  berkembang  secara  sehat dan memiliki kemampuan bersaing dengan bank-bank internasional (Nanda, 2006). Pengaruh variabel ATMR terhadap kinerja keuangan . Berdasarkan tabel 4.6 diatas dapat dilihat  bahwa  nilai  b  untuk ATMR  adalah  0,015  sedangkan  t hitung untuk ATMR sebesar 4,265 atau  lebih  besar  dari  nilai  t-tabel 2,000  dengan  nilai  signifikansi sebesar 0,005 atau lebih besar dari 0,05  sehingga  disimpulkan  bahwa H1 diterima. Berarti dapat disimpulkan bahwa ATMR berpengaruh terhadap kinerja keuangan. Pengaruh variabel KPMM terhadap kinerja keuangan .  Berdasarkan  tabel  4.6 diatas  dapat  dilihat  bahwa  nilai  b untuk KPMM adalah 0,044 sedangkan  t  hitung  untuk  ATMR sebesar  4,123  atau  lebih  kecil  dari nilai  t-tabel  2,000  dengan  nilai signifikansi  sebesar  0,015  atau lebih  besar  dari  0,05  sehingga disimpulkan  bahwa H1  ditolak. Berarti  dapat  disimpulkan  bahwa KPMM tidak berpengaruh terhadap kinerja keuangan. Pengaruh  variabel  CAR terhadap kinerja keuangan. Berdasarkan tabel 4.6 diatas dapat dilihat  bahwa  nilai  b  untuk  CAR adalah  -0,035  sedangkan  t  hitung untuk  CAR  sebesar  -4,100  atau lebih  kecil  dari  nilai  t-tabel  2,000 dengan  nilai  signifikansi  sebesar 0,006  atau  lebih  besar  dari  0,05 sehingga  disimpulkan  bahwa H1 ditolak. Berarti  dapat  disimpulkan bahwa  CAR  tidak  berpengaruh terhadap kinerja keuangan.
Pengaruh Rasio  Kualitas  Aktiva Produktif    terhadap  kinerja keuangan Aktiva produktif sebagaimana  di  maksud  dalam Surat  Edaran  Bank  Indonesia No. 31/147/KEP/DIR tanggal 12 November 1998 adalah penanaman  dana  baik  dalam rupiah  atau  valuta  asing  dalam bentuk  kredit,  surat  berharga, penempatan antar bank, penyertaan,  termasuk  komitmen dan  kontijensi  pada  transaksi rekening  administratif.  Kualitas aktiva  produktif  adalah  semua aktiva  dalam  rupiah  atau  valas yang  dimiliki  oleh  bank  dengan maksud untuk memperoleh penghasilan sesuai dengan fungsinya, yaitu pemberian kredit,  kepemilikan  surat-surat berharga,  dan  penempatan  dana kepada bank lain baik dari dalam maupun  luar  negeri  terkecuali penanaman  dana  dalam  bentuk giro atau penyertaan.
(Dendawijaya:2009)
Dalam hal ini upaya yang dilakukan  adalah  untuk  menilai jenis-jenisasset  yang  dimiliki oleh  bank.  Penilaian  asset  harus sesuai  dengan  peraturan  oleh Bank Indonesia dengan membandingkan  antara  aktiva produktif  yang  diklasifikasikan terhadap aktiva produktif, kemudian rasio penyisihan penghapusan  aktiva  produktif terhadap aktiva produktif diklasifikasikan. Salah satu jenis dari rasio kualitas aktiva produktif  adalah  NPL  ( Non
Performing Loan ).
Kelangsungan kegiatan operasi  bank  sangat  dipengaruhi pada kesiapan bank menanggung kemungkinan  timbulnya  risiko
kerugian dalam kegiatan menanamkan  dana  ke  dalam berbagai alternatif investasi khususnya dalam aktiva produktif.  Untuk  mengantisipasi terjadinya  risiko  kerugian,  bank perlu  membentuk  penyisihan penghapusan  aktiva  produktif
(PPAP). Apabila ternyata jumlah PPAP  lebih  kecil  dari  yang seharusnya dibentuk, maka jumlah kekurangan tersebut diperhitungkan sebagai pengurang  modal  inti  dalam perhitungan kewajiban penyediaan modal minimum bank. Pengaruh  variabel  KAP terhadap kinerja keuangan.
Berdasarkan  tabel  4.6  diatas dapat dilihat bahwa nilai b untuk
KAP  adalah  0,015  sedangkan  t hitung  untuk  KAP  sebesar  4,849 atau  lebih  besar  dari  nilai  t-tabel 2,000  dengan  nilai  signifikansi sebesar  0,008  atau  lebih  besar dari  0,05  sehingga  disimpulkan bahwa H1 diterima. Berarti dapat disimpulkan bahwa KAP berpengaruh terhadap kinerja keuangan. Pengaruh  variabel  PPAP terhadap  kinerja  keuangan .
Berdasarkan  tabel  4.6  diatas dapat dilihat bahwa nilai b untuk PPAP  adalah  0,092  sedangkan  t hitung untuk PPAP sebesar 3,936 atau  lebih  kecil  dari  nilai  t-tabel 2,000  dengan  nilai  signifikansi sebesar  0,007  atau  lebih  besar dari  0,05  sehingga  disimpulkan bahwa H1  ditolak. Berarti  dapat disimpulkan  bahwa  PPAP  tidak berpengaruh terhadap kinerja keuangan. Rasio Manajemen (Management)
Menurut Stoner dalam T. Hani Handoko (2003), “Manajemen adalah proses perencanaan, pengorganisasian, pengarahan dan pengawasan usaha-usaha para anggota organisasi dan penggunaan sumber daya-sumber daya organisasi  lainnya  agar  mencapai tujuan  organisasi yang  telah ditetapkan.”
Menurut  Luther  Gulick dalam  T.  Hani  Handoko  (2003), “Manajemen  adalah  suatu  bidang ilmu  pengetahuan  ( scince )  yang berusaha  secara  sistematis  untuk memahami mengapa dan bagaimana  manusia  bekerjasama untuk mencapai tujuan dan membuat  sistem  kerjasama  ini lebih bermanfaat bagi kemanusiaan.” Unsur-unsur penilaian dalam  kualitas  manajemen  adalah manejemen permodalan, manajemen  aktiva,  manajemen umum,  manajemen  rentabilitas dan  manajemen  likuiditas,  yang didasarkan  atas  jawaban  dari  100 pertanyaan yang diajukan. Penilaian  terhadap  faktor-faktor manajemen,  meliputi  penilaian terhadap komponen-komponen sebagai berikut : a. Kualitas  manajemen  umum, penerapan manajemen risiko terutama pemahaman manajemen atas risiko Bank Umum atau UUS. b. Kepatuhan Bank  Umum atau UUS terhadap ketentuan yang berlaku, komitmen kepada Bank Indonesia  maupun  pihak lain, dan kepatuhan terhadap prinsip  syariah  termasuk edukasi pada  masyarakat,
pelaksana fungsi sosial.
d. Rasio Rentabilitas (Earning) Analisis rasio rentabilitas bank adalah alat untuk menganalisis atau mengukur tingkat efisiensi usaha dan profitabilitas  yang  dicapai  oleh bank  yang  bersangkutan.  Selain itu,  rasio-rasio  dalam  kategori  ini dapat pula digunakan untuk mengukur tingkat kesehatan keuangan bank bank. (Dendawijaya:2009) Rentabilitas adalah kemampuan bank untuk menghasilkan  keuntungan  yang wajar  sesuai  dengan line  of business . Rentabilitas suatu bank dalam analisa CAMEL ini adalah  meliputi  besarnya  rasio laba  sebelum  pajak  diperoleh terhadap  total asset (ROA),  dan rasio beban operasional terhadap pendapatan  operasional  bank (BOPO). Pengaruh  variabel  ROA terhadap kinerja keuangan. Berdasarkan  tabel  4.6  diatas dapat dilihat bahwa nilai b untuk
ROA  adalah  0,025  sedangkan  t hitung  untuk  ROA  sebesar  3,242 atau  lebih  besar  dari  nilai  t-tabel 2,000  dengan  nilai  signifikansi sebesar  0,008  atau  lebih  kecil dari  0,05  sehingga  disimpulkan bahwa H1  ditolak. Berarti  dapat disimpulkan  bahwa  ROA  tidak berpengaruh terhadap kinerja keuangan. Pengaruh  variabel  BOPO terhadap kinerja keuangan. Berdasarkan  tabel  4.6  diatas dapat dilihat bahwa nilai b untuk BOPO adalah -0,142 sedangkan t hitung  untuk  BOPO  sebesar  - 4,210 atau lebih  kecil dari nilai t- tabel 2,000 dengan nilai signifikansi  sebesar  0,002  atau lebih  besar  dari  0,05  sehingga
disimpulkan  bahwa H1  ditolak. Berarti  dapat  disimpulkan  bahwa BOPO tidak berpengaruh terhadap kinerja keuangan. e. Rasio Likuiditas (Liquidity) Likuiditas adalah menunjukkan kemaampuan suatu perusahaan untuk memenuhi  kewajiban  pada  saat ditagih, perusahaan yang mampu memenuhi kewajiban keuangannya tepat pada waktunya berarti perusahan tersebut  dalam  keadaan  likuid. Rasio likuiditas adalah kemampuan  suatu  bank  dalam memenuhi kewajiban jangka pendeknya  secara  tepat  waktu Suatu  bank  dapat  dikatakan likuid, apabila bank bersangkutan  mampu  membayar semua hutangnya terutama hutang  jangka  pendek.  Dalam hal  ini  yang  dimaksud  dengan hutang  jangka  pendek  yang  ada di  bank  antara  lain  adalah simpanan masyarakat yaitu seperti tabungan, giro, dan deposito. Dikatakan likuid jika pada  saat  ditagih  bank  mamapu membayar.  Kemudian  bank  juga harus  dapat  pula  memenuhi semua  permohonan  kredit  yang layak  dibiayai.  Dalam  penelitian ini, rasio likuiditas yang digunakan adalah Loan to Deposit Ratio (LDR). Loan  to  Deposit  Ratio (LDR) adalah rasio antara seluruh  jumlah  kredit  yang diberikan  bank  dengan  dana yang diterima oleh bank (Lukman  Dendawijaya  :  2009).
Rasio ini digunakan untuk mengetahui  kemampuan  bank dalam membayar kembali
kewajiban  kepada  para  nasabah
yang telah menanamkan dananya dengan  kredit-kredit  yang  telah diberikan kepada para debiturnya. Semakin tinggi rasionya,  semakin  tinggi  tingkat likuiditasnya. Pengaruh  variabel Cash
Ratio terhadap kinerja keuangan. Berdasarkan  tabel  4.6  diatas dapat dilihat bahwa nilai b untuk Cash Ratio adalah 0,027 sedangkan  t  hitung  untuk Cash Ratio sebesar  0,745    atau  lebih kecil  dari  nilai  t-tabel  2,000 dengan  nilai  signifikansi  sebesar
0,900  atau  lebih  besar  dari  0,05 sehingga  disimpulkan  bahwa H1 ditolak. Berarti dapat disimpulkan bahwa Cash Ratio tidak
berpengaruh terhadap kinerja keuangan. Pengaruh  variabel  LDR terhadap kinerja keuangan. Berdasarkan  tabel  4.6  diatas dapat dilihat bahwa nilai b untuk LDR    adalah  0,585  sedangkan  t hitung  untuk  LDR  sebesar  1,768 atau  lebih  kecil  dari  nilai  t-tabel 2,000  dengan  nilai  signifikansi sebesar  0,095  atau  lebih  besar dari  0,05  sehingga  disimpulkan bahwa H1  ditolak. Berarti  dapat disimpulkan  bahwa  LDR  tidak berpengaruh terhadap kinerja keuangan. Adapun  hasil  pembahasan diatas  dapat  disimpulkan  dalam bentuk tabel dibawah ini : Hipotesis Uji t Sig. Hasil Kesimpulan H1 -4,265 0,005 Signifikan Ada pengaruh H2 -4,123 0,015 Signifikan Ada pengaruh H3 -4,100 0,003 Signifikan Ada pengaruh H4 4,849 0,008 Signifikan Ada pengaruh H5 3,936 0,007 Signifikan Ada pengaruh H6 -3,214 0,018 Signifikan Ada pengaruh H7 3,242 0,008 Signifikan Ada pengaruh H8 -4,210 0,002 Signifikan Ada pengaruh H9 0,745 0,900 Tidak Signifikan Tidak Ada pengaruh H10 1,768 0,095 Tidak Signifikan Tidak Ada pengaruh PENUTUP Kesimpulan Berdasarkan pembahasan yang  telah  dikemukaan  sebelumnya maka  kesimpulan  yang  dpt  diajukan adalah sebagai berikut : 1. Pengujian hipotesis dengan menggunakan  uji  F  menunjukkan bahwa variabel CAMEL berpengaruh secara simultan terhadap kinerja keuangan bank.
2. Pengujian hipotesis dengan menggunakan  uji  t  menunjukkan bahwa  terdapat  pengaruh  antara
ATMR,  dan  KAP, terhadap  kinerja keuangan.  Semakin  tinggi ATMR,
dan KAP maka akan semakin tinggi
kinerja  keuangan  BPR  Syariah Artha Surya Barokah Semarang. 3. Pengujian hipotesis dengan menggunakan  uji  t  menunjukkan bahwa  tidak  terdapat  pengaruh antara  KPMM,  CAR,  PPAP,  PM, ROA,  BOPO, Cash  Ratio dan LDR  terhadap  kinerja  keuangan. Semakin  tinggi  KPMM,  CAR, PPAP,  PM,  ROA,  BOPO, Cash Ratio dan  LDR  maka  akan semakin  tinggi  kinerja  keuangan BPR Syariah Artha Surya
Barokah Semarang.

## Keterbatasan penelitian
Berdasarkan  hasil  kesimpulan diatas  maka  keterbatasan  dalam
penelitian ini adalah  sebagai berikut :
1. Analisis  dalam  penelitian  ini masih terbatas pada perbankan syariah.  Jadi  hasil  penelitian ini  masih  tidak  dapat  untuk digeneralisasikan untuk perusahaan lain selain perbankan. 2. Rentang waktu yang digunakan  dalam  penelitian ini menggunakan data triwulan sehingga hasil penelitian belum maksimal. 3. Keterbatasan laporan keungan  yang  dimiliki  BPR Syariah Artha Surya  Barokah Semarang sehingga hasil penelitian ini tidak maksmal.
Saran Saran yang dapat dikemukaan
dalam  penelitian  ini  adalah  sebagai berikut :
1) Sebaiknya  pengukuran  kinerja keuangan  tidak  hanya  melalui kemampuan  menghasilkan  laba saja.
2) Sebaiknya  menggunakan  rasio– rasio  utama  untuk  memprediksi kinerja keuangan bank.
3) Sebaiknya  data-data  yang  ada dalam  directory  BI  dilengkapi agar  para  pengguna  data  dapat memperoleh data
secara mendetail.