## Faktor-Faktor yang Mempengaruhi Profitabilitas Bank: Studi pada Perbankan Swasta di Indonesia
Dahyang Ika Leni Wijayani 1
Politeknik Negeri Balikpapan dahyang.ika@poltekba.ac.id
*Corresponding Author Diajukan : 5 Oktober 2022 Disetujui : 23 Oktober 2022
Dipublikasi : 1 Januari 2023

## ABSTRACT
This  research  aim  is  to  investigate  the  factors  that  influence  bank  profitability  in  Indonesia especially with some banking ratio such as loan to deposit ratio, capital adequacy ratio and non- performing  loan.  Return  on  asset,  known  as  ROA  is  used  to  measure  bank  profitability,  which indicates  the  return  on  all  assets  used  by  the  company  and  serves  as  a  measure  of  how  well management  handles  its  investments.  All  the  independent  variables  are  characteristic measurement  for  banking  sector  with  return  on  asset  as  dependent  variables.  Loan  to  deposit ratio  measures  how  much  deposit  the  bank  received  from  customer  compared  to  how  much  it lends out as a credit. Meanwhile, capital adequacy ratio shown the measurement of the capital to asset ratio. In addition, non-performing loan as a dependent variable, illustrate the comparation between non-performing loan and total loans disbursed by banks. There are 40 private banks in the population who listed on Indonesia Stock Exchange  on 2019-2020 and 24 were chosen with purposive sampling. Moreover, multiple linear regression (MLR) with classical assumption test is statistic method to test the hypothesis. The result shows that only loan to deposit ratio which has no  influence  to  return  on  asset  as  proxies  for  profitability.  Statistically  proven  that  capital adequacy  ratio  has  a  positive  impact  to  profitability,  meanwhile  non-performing  loan  has  a negative impact to profitability. This research will contribute to the existing theories of liquidity risk and trade off theory between liquidity and profitability.
Keywords : Capital Adequacy Ratio; Loan to Deposit Ratio; Non-Performing Loan; Profitability; Return on Asset.

## PENDAHULUAN
Sektor  perbankan  sebagai  salah  satu  lembaga  keuangan  dan  bertujuan  bisnis,  keuntungan merupakan salah satu alat ukur penting untuk melihat kinerja bank tersebut. Salah satu alat ukur kemampuan  bank  dalam  menghasilkan  keuntungan  adalah return  on  asset (ROA)  (Romadloni and Herizon 2015). Salah satu indikator sektor perbankan menurut  (BI 2016) adalah ROA yang merupakan perbandingan earnings before tax dengan rata-rata total aset bank. Oleh karena rasio profitabilitas  ini  merupakan  salah  satu  indikator  penting  pada  sektor  perbankan,  maka  bank diharapkan  dapat  memaksimalkan  laba  yang  diperoleh  agar  laba  meningkat  dan  mengakibatkan ROA juga meningkat.
Dikarenakan  ROA  merupakan  salah  satu  alat  ukur  yang  krusial,  sektor  perbankan  perlu melihat  faktor  apa  saja  yang  sekiranya  dapat  meningkatkan  rasio  tersebut . Menurut  (Ramadanti and  Meiranto  2015), tingkat  profitabilitas  bank  dapat  dipengaruhi  oleh  faktor  internal  dan eksternal dan salah satu faktor yang dapat mempengaruhi dari sisi internal adalah likuiditas. Salah satu  ukuran  likuiditas  bank  menurut  (Kasmir  2018)  adalah loan  to  deposit  ratio (LDR)  yang merupakan perbandingan antara jumlah dana yang dihimpun bank ( deposit ) dengan jumlah kredit yang  disalurkan.  Rasio  lain  yang  dapat  berpengaruh  terhadap  profitabilitas  adalah capital adequacy  ratio  ( CAR)  yang  menurut  (BI  2019)  merupakan  rasio  kecukupan  modal  untuk memastikan perhitungan perbandingan modal dan aset. Menurut (OJK, 2016), penyediaan modal
minimum  bank  umum  berkisar  dari  8-11%.  Dengan  kata  lain,  apabila  modal  dari  suatu  bank kurang  dari  8%  maka  bank  tidak  dapat  menjalankan  kegiatannya  karena  tingkat  modal  tidak sesuai dengan tingkat presentase yang sudah ditetapkan.
Rasio  lain  yang  dapat  mempengaruhi  profitabilitas  adalah non-performing  loan (NPL)  yang dihitung dari penjumlahan kredit bermasalah dengan total kredit yang disalurkan oleh bank. Rasio ini  memperlihatkan  seberapa  besar  kualitas  nilai  aset  produktif  bank  terhadap  jumlah  kredit bermasalah,  yang  berarti  bahwa  semakin  besar  rasio  tersebut  menunjukkan  semakin  buruk kualitas  aset  yang  menguntungkan  tersebut  (Kasmir  2018).  Bank  Indonesia  telah  menetapkan bahwa  nilai  NPL  adalah  5%  dari  total  protofolio  kreditnya  (BI  2019).  Besarnya  NPL menunjukkan  bahwa  bank  memiliki  kualitas  kredit  yang  kurang  baik,  dan  bank  tidak  mampu menarik  kembali  dana  yang  telah  disalurkan  kepada  nasabah,  sehingga  berakibat  pada menurunnya tingkat keuntungan yang diperoleh oleh bank.
Penelitian  terdahulu  terkait  pengaruh  faktor  likuiditas  perbankan  menunjukkan  hasil  yang berbeda-beda.  Menurut (Ramadanti and Meiranto 2015; Widyastuti and Aini 2021) LDR sebagai salah  satu  alat ukur likuiditas belum  mampu  menunjukkan pengaruh  terhadap profitabilitas.  Hal berbeda  disimpulkan  oleh  (Romadloni  and  Herizon  2015),  yang  menyatakan  bahwa  semakin tinggi  LDR  justru  akan  menurunkan  ROA.  (Tiara  and  Mayasari  2016)  dalam  penelitiannya menyimpulkan bahwa LDR memiliki pengaruh positif terhadap ROA. Semakin tinggi LDR akan meningkatkan  laba  perusahaan  asalkan  kemampuan  bank  dalam  menyalurkan  kredit  dilakukan secara efektif dan meminimalisir kredit macet (Utomo 2015).
Penelitian  terdahulu  yang  dilakukan  oleh  (Nophiansah  2018;  Putri  2015;  Putrianingsih  and Arief 2016) menyimpulkan bahwa CAR tidak berpengaruh signifikan terhadap ROA. Sedangkan (Bernardin  2016;  Putri,  Wiagustini,  and  Abundanti  2018;  Utomo  2015)  menyimpulkan  CAR memiliki  pengaruh  positif  terhadap  ROA.  Hasil  yang  berbeda  menurut  (Muin  2017) menyimpulkan  bahwa  CAR  berpengaruh  negatif  terhadap  ROA.  CAR  yang  tinggi  dapat mengurangi  kemampuan  bank  dalam  melakukan  ekspansi  usahanya  karena  semakin  besarnya cadangan modal yang digunakan untuk menutupi risiko kerugian (Muin 2017).
Faktor  lain  yang  mempengaruhi  tingkat  profitabilitas  bank  adalah  kredit  bermasalah  atau NPL.  Studi  yang  dilakukan  oleh  (Anam  2013;  Putri  et  al.  2018;  Putrianingsih  and  Arief  2016; Ramadanti  and  Meiranto  2015;  Romadloni  and  Herizon  2015;  Tiara  and  Mayasari  2016; Widyastuti  and  Aini 2021)  menyimpulkan  bahwa  tingginya  NPL  akan  menyebabkan  penurunan tingkat  keuntungan  bank.  Hasil  yang  berbeda  disimpulkan  oleh  (Anindiansyah  et  al.  2020; Griselda  and  Riyadi  2021;  Muin  2017),  bahwa  tinggi  rendahnya  NPL  tidak  akan  berpengaruh terhadap  tingkat  profitabilitas.  Hasil  yang  berbeda  dan  berkebalikan  disimpulkan  oleh  (Fajari 2017; Hediati and Hasanuh 2021; Nurfitriani 2021), semakin tinggi kredit bermasalah justru akan meningkatkan profitabilitas bank.
Penelitian ini bertujuan melihat pengaruh dari indikator sektor perbankan menurut (BI 2016) terhadap  profitabilitas  perbankan  swasta  di  Indonesia.  Bank  swasta  dipilih  sebagai  objek penelitian dikarenakan dari 44 bank yang terdaftar di BEI, sebesar 90%-nya (40 bank) merupakan bank  umum  swasta  nasional,  dan  diharapkan  nilai  tersebut  mampu  merepresentasikan  kinerja keseluruhan  perbankan  di  Indonesia.  Dari  penelitian  terdahulu  yang  dijelaskan  di  atas  masih terdapat  inkonsistensi  hasil  atas  pengaruh  variabel  independen  terhadap  tingkat  profitabilitas. Selain  itu  penelitian  ini  akan  berkontribusi  dalam  mendukung  teori liquidity  risk serta trade  off theory between liquidity and profitability.

## STUDI LITERATUR
Teori  yang  digunakan  dalam  penelitian  ini  adalah liquidity  risk  theories  ( teori  risiko likuiditas) serta trade  off  theory  between  liquidity  and  profitability (teori  antara  likuiditas  dan keuntungan) . Menurut  (Darwis  2019),  konsep  teori  likuiditas  muncul  karena  adanya  kegiatan komersil bank dan pengelolaan dana bank dan risiko ini merupakan risiko yang paling mendasar pada  dunia  perbankan.  Risiko  likuiditas  merupakan  kemungkinan  terjadinya  kerugian  yang disebabkan  karena  usaha  untuk  memenuhi  kebutuhan  uang  kas  dalam  rangka  pemenuhan kebutuhan  nasabah.  Kemungkinan  kerugian  terjadi  karena  keharusan  menjual  aset  atau mengumpulkan  dana  dalam  waktu  singkat  untuk  menghadapi  situasi  keuangan  tertentu.  Sebuah
bank  dapat  kehilangan  kepercayaan  dari  deposan  jika  dana  tidak  tepat  waktu  diberikan  kepada mereka,  reputasi  bank  dapat  dipertaruhkan  dalam  situasi  ini,  dan  posisi  likuiditas  yang  buruk dapat menyebabkan adanya penalti dari regulator (Arif and Anees 2012) Terdapat berbagai faktor yang  bisa meningkatkan risiko likuiditas bagi bank seperti komitmen  yang  tinggi bank  terhadap pinjaman jangka panjang yang pada akhirnya akan mampu menciptakan masalah likuiditas serius. Ada  dua  cara  menurut  (Goodhart  2008)  untuk  mengatasi  risiko  likuiditas  yaitu maturity tranformastion dan inherent  liquidity  of  a  bank’s  asset. Transformasi  maturitas  menunjuk  pada tingkat maturitas kewajiban dan aset bank, sedangkan likuiditas inheren aset bank adalah sejauh mana aset dapat dijual tanpa menimbulkan kerugian nilai yang signifikan.
Konsep trade  off  theory  between  liquidity  and  profitability merupakan  teori  yang  berbeda kepentingan  antara  likuiditas  dan  profitabilitas  dimana  pada  satu  sisi,  bank  harus  menjaga kestabilan likuiditasnya dengan memperbesar cadangan kas, akan tetapi di sisi lain harus menjaga tingkat (Ramadanti and Meiranto 2015).  Likuiditas yang tinggi (cadangan kas banyak sehingga idle capacity meningkat), akan menurunkan kemampuan bank dalam menghasilkan keuntungan. Sebaliknya,  jika  perusahan  tidak  membiarkan idle  resources dan  menggunakannya  untuk meningkatkan pendapatan, maka penggunaan idle resource tadi akan menurunkan likuiditas bank profitabilitasnya  (Utomo,  Istiqomah,  and  Susanti  2013).  Oleh  karenanya,  bank  harus  mampu menjaga  keseimbangan  antara  likuiditas  dan  profitabilitas.  Dapat  disimpulkan  bahwa  teori  ini merupakan konsep dasar pertentangan antara konsep likuiditas dan profitabilitas yang harus diatur sedemikian rupa oleh bank. Ketika menjalankan kebijakan operasionalnya, bank harfus berhato- hati dalam menjaga likuiditasnya.
Menurut (Kasmir, 2018), return on asset adalah rasio yang memperlihatkan hasil return atas semua  aset  yang  dipakai  dalam  perusahaan,  dan  sebagai  alat  ukuran  tentang  efektivitas manajemen  dalam  mengelola  investasinya.  Menurut  (BI  2021),  terdapat  fluktuasi  terhadap perkembangan rata-rata rasio LDR, CAR, NPL, dan ROA dari tahun 2019-2020 pada bank umum swasta  di  Indonesia.  Nilai  rata-rata  ROA  (dari  2,47%  menjadi  1,64%)  dan  LDR  (dari  94,43% menjadi  82,33%)  mengalami  penurunan,  yang  menandakan  bahwa  belum  stabilnya  perusahaan perbankan  dalam  mendapatkan  laba  dan  juga  menjaga  rasio  likuiditas.  Nilai  rata-rata  NPL mengalami  peningkatan  (dari  12,77%  menjadi  14,64%)  yang  menandakan  bahwa  pengelolaan kredit  bank  belum  cukup  baik  sehingga  mengalami  penurunan  pada  laba  yang  mungkin mengakibatkannya ROA akan menurun. CAR mengalami peningkatan yang menunjukkan adanya peningkatan jumlah kredit yang diberikan atau menurunnya rata-rata total dana pihak ketiga. Atas dasar  fenomena  inilah,  penelitian  ini  akan  melihat  apakah  nilai  profitabilitas  perbankan  swasta dalalm kurun waktu tersebut dipengaruhi oleh LDR, CAR dan NPL.
LDR  merupakan  kemampuan  bank  dalam  membayar  kembali  penarikan  dana  oleh  deposan dengan mengendalikan kredit yang disalurkan sebagai sumber likuiditas  (Darwis 2019). Dengan kata lain, rasio ini menunjukkan seberapa besar pemberian kredit kepada nasabah dapat seimbang dengan  kewajiban  bank  untuk  segera  memenuhi  permintaan  deposan  jika  mereka  akan  menarik simpanan  mereka  yang  telah  bank  salurkan  dalam  bentuk  kredit.  Penelitian  terdahulu  terkait pengaruh  faktor  likuiditas  perbankan  menunjukkan  hasil  yang  berbeda-beda.    Menurut (Ramadanti  and  Meiranto  2015;  Widyastuti  and  Aini  2021)  LDR  sebagai  salah  satu  alat  ukur likuiditas belum mampu menunjukkan pengaruh terhadap profitabilitas. Tinggi rendahnya tingkat kredit  tidak  mampu  menjelaskan  fluktuasi  pendapatan  bank,  hal  ini  disebabkan  karena pendapatan  bunga  yang  dihasilkan  melalui  penyaluran  kredit  kurang  mampu  berkontribusi terhadap naiknya keuntungan bank (Bernardin 2016). Hal berbeda disimpulkan oleh (Romadloni and Herizon 2015), yang menyatakan bahwa semakin tinggi LDR justru akan menurunkan ROA. Tingkat  LDR  yang  tinggi  justru  akan  menurunkan  ROA  (Suhandi,  2019).  Hal  ini  disebabkan karena tingginya penyaluran kredit  tidak  dibarengi dengan keefektifan dalam hal  penagihan dan justru  menimbulkan  tingginya  kredit  macet  yang  akan  meningkatkan  beban  adminsitrasi penagihan,  sehingga  labanya  menurun.  (Tiara  and  Mayasari  2016)  dan  (Amir,  Dzulfadeln,  and Amri 2022) dalam penelitiannya menyimpulkan bahwa LDR memiliki pengaruh positif terhadap ROA. Semakin tinggi LDR akan meningkatkan laba perusahaan asalkan kemampuan bank dalam menyalurkan kredit dilakukan secara efektif dan meminimalisir kredit macet (Utomo 2015).
Menurut (Darwis 2019), CAR adalah rasio yang membandingkan jumlah modal bank dengan aktiva  yang  dimiliki  oleh  bank.  Dengan  rasio  ini,  dapat  diketahui  kemampuan  bank  dalam menyangga aktiva bank terutama kredit yang diberikan. Penelitian terdahulu yang dilakukan oleh (Anggawulan and Suardikha 2021; Nophiansah 2018; Putri 2015; Putrianingsih and Arief 2016) menyimpulkan  bahwa  CAR  tidak  berpengaruh  signifikan  terhadap  ROA.  Naik  turunnya  CAR sebagai  alat  ukur  solvabilitas  tidak  mampu  menjelaskan  fluktuasi  profitabilitas.  Hal  ini disebabkan  karena  bank  hanya  menggunakan  modalnya  untuk  menutupi  kegagalan  operasional, bukan  untuk  melakukan  ekspansi  usaha  untuk  mendapatkan  keuntungan  (Nophiansah,  2018). Sedangkan  (Bernardin  2016;  Putri  et  al.  2018;  Utomo  2015)  menyimpulkan  CAR  memiliki pengaruh  positif  terhadap  ROA.  Kenaikan  kecukupan  modal  akan  mengakibatkan  perusahaan mampu  meningkatkan  laba  yang  akan  sangat  menunjang  operasional  usaha  bank  (Bernardin 2016). Hasil yang berbeda menurut (Muin 2017) menyimpulkan bahwa CAR berpengaruh negatif terhadap ROA. CAR yang tinggi dapat mengurangi kemampuan bank dalam melakukan ekspansi usahanya  karena  semakin  besarnya  cadangan  modal  yang  digunakan  untuk  menutupi  risiko kerugian (Muin 2017).
Menurut (BI 2016), non-performing loan didefinisikan sebagai kredit dengan kualitas kurang lancar, diragukan dan macet. Cara untuk mendapatkan nilai NPL adalah dengan membandingkan jumlah non-performing loan dengan total kredit. Studi yang dilakukan oleh (Anam 2013; Putri et al. 2018; Putrianingsih and  Arief 2016; Ramadanti and Meiranto 2015; Romadloni and Herizon 2015; Tiara and Mayasari 2016; Widyastuti and Aini 2021) yang menyimpulkan bahwa tingginya NPL  akan  menyebabkan  penurunan  tingkat  keuntungan  bank.  NPL  yang  tinggi  menunjukkan bahwa  bank  harus  menanggung  kerugian  yang  disebabkan  karena  menurunnya  kualitas  kredit dikarenakan  bertambahnya  jumlah  kredit  bermasalah  (Nophiansah  2018).  Hasil  yang  berbeda disimpulkan oleh (Anindiansyah et al. 2020; Griselda and Riyadi 2021; Muin 2017), bahwa tinggi rendahnya NPL tidak akan berpengaruh terhadap tingkat profitabilitas. Rata-rata penelitian yang menyimpulkan  tidak  berpengaruhnya  tingkat  kredit  bermasalah  terhadap  ROA  adalah dikarenakan rasio NPL yang sangat kecil. Hasil yang berbeda dan berkebalikan disimpulkan oleh (Fajari  2017;  Hediati  and  Hasanuh  2021;  Nurfitriani  2021),  semakin  tinggi  kredit  bermasalah justru akan meningkatkan profitabilitas bank.
Loan to Deposit Ratio (LDR) dan Tingkat Profitabilitas (ROA) Menurut liquidity  risk  theories, risiko  likuiditas  terjadi  ketika perbankan  meningkatkan kredit  jangka  panjangnya,  dimana  ketika  hal  ini  terjadi,  risiko  likuiditas  perbankan  akan meningkat.  Ketika  perusahaan  mampu  mengelola  kredit  jangka  panjangnya  kepada  nasabah secara  efektif,  maka  peningkatan  kredit  akan  diiringi  dengan  peningkatan  profitabilitas (Nurfitriani  2021).  LDR  merupakan  rasio  perbandingan  antara  kredit  yang  disalurkan  kepada masyarakat  dengan  total  dana  yang  dihimpun  dari  dari  masyarakat.  Dari  penyaluran  kredit tersebut,  bank  akan  mampu  mendapatkan  pendapatan  operasional  dari  bunga  kredit.  Penelitian yang  dilakukan  oleh  (Almazari  2014;  Negara  and  Sujana  2014)  menyimpulkan  bahwa  semakin tinggi  LDR,  profitabilitas  bank  anak  meningkat.  Berdasarkan  hal  tersebut,  hipotesisnya  adalah sebagai berikut:
H 1 : Kenaikan Loan to Deposit Ratio Akan Meningkatkan Profitabilitas Bank
Capital Adequacy Ratio (CAR) dan Tingkat Profitabilitas (ROA)
Rasio  CAR  menunjukkan  seberapa  besar  jumlah  aktiva  bank  yang  mengandung  risiko dibiayai  dari  modal  sendiri  bank.  Rasio  ini  menggambarkan  kemampuan  bank  dalam  menutupi kerugian  yang  disebabkan  oleh  aktiva  yang  berisiko.    CAR  merupakan  rasio  yang  berkaitan dengan  modal  dimana  besaran  modal  tersebut  akan  berpengaruh  terhadap  kegiatan  bank  yang menghasilkan laba, nilai laba yang didapat akan mempengaruhi sebuah nilai ROA. Semakin besar nilai  dari  CAR  menunjukan  semakin  baik  suatu  bank  dalam  memperoleh  laba,  sehingga  CAR berpengaruh positif terhadap ROA s(Putri et al. 2018). Menurut (Bernardin 2016; Utomo 2015), tingginya  perbaningan  antara  aktiva  berisiko  dengan  modal  sendiri  akan  meningkatkan  tingkat
profitabilitas bank.  Berdasarkan hal tersebut, hipotesisnya adalah sebagai berikut: H 2 : Kenaikan Capital Adequacy Ratio Akan Meningkatkan Profitabilitas Bank
Non-Performing Loan (NPL) dengan Tingkat Profitabilitas (ROA)
NPL merupakan rasio yang digunakan untuk mengukur besarnya kredit yang bermasalah di bank (BI 2016), jadi semakin rendah nilai NPL yang didapatkan suatu bank akan mengakibatkan besarnya  laba  yang  didapatkan  oleh  bank,  semakin  tinggi  nilai  NPL  yang  didapatkan  oleh  bank maka  akan  semakin  kecil  pula  pendapatan  bunga  dan  penurunan  laba  perusahaan  karena  risiko dari  kegagalan  kredit  semakin  tinggi  pula.  Apabila  nilai  NPL  turun  berarti  akan  meningkatkan nilai  dari  (Putri  et  al.  2018)laba  begitu  juga  sebaliknya  apabila  nilai  dari  laba  naik  maka  nilai ROA pun meningkat (Anam 2013). Penelitian oleh (Putrianingsih and Arief 2016; Ramadanti and Meiranto  2015;  Romadloni  and  Herizon  2015;  Widyastuti  and  Aini  2021)menyimpulkan bahwa NPL  berpengaruh  negatif  terhadap  ROA.  Berdasarkan  hal  tersebut,  hipotesisnya  adalah  sebagai berikut:
H 3 : Kenaikan Non-Performing Loan Akan Menurunkan Profitabilitas Bank
Berdasarkan latar belakang dan studi literatur di atas, dirumuskan  model penelitian sebagai berikut:
Gambar 1. Model Penelitian Sumber: data diolah peneliti (2021)

## METODE
Penelitian  ini  menggunakan  data  sekunder.  Data  sekunder  adalah  sumber  data  penelitian yang  didapatkan  secara  tidak  langsung  melalui  media  perantara.  Data  sekunder  yang  digunakan berupa  laporan  keuangan  Bank  swasta  periode  2019-2020.  Metode  yang  digunakan  untuk pengumpulan  data  adalah  metode  studi  dokumentasi,  yaitu  peneliti  memperoleh  data  melalui laporan serta catatan-catatan keuangan bersumber dari BI, BEI, OJK dan situs asli dari bank yang bersangkutan.
Dalam  penelitian  ini,  teknik  sampling  yang  digunakan  adalah nonprobability  sampling dengan purposive sampling . Jumlah sampel sebanyak 40 bank swasta yang terdaftar di BEI dalam kurun waktu 2019-2020 dengan kriteria-kriteria yang dapat dilihat pada tabel 1 di bawah ini
Tabel 1. Kriteria Sampel No Kriteria Jumlah 1. Bank umum swasta terdaftar di BEI 40 2. Bank yang tidak mempublikasikan laporan keuangan lengkap (8) 3. Bank yang mengalami rugi dalam kurun waktu 2019-2020 (8) Jumlah sampel memenuhi kriteria 24 Jumlah observasi penelitian 2 tahun x 24 48
Sumber tabel: data diolah peneliti (2021)
Teknik analisis data yang digunakan dalam penelitian ini menggunakan teknik analisis data
Capital Adequacy Ratio (CAR) (X 2 ) Profitabilitas (Return on Assets)
(Y)
Non-Performing Loan (NPL)
(X 3 ) H 1 H 2 H 3 Loan to Deposit Ratio (LDR) (X 1 )
statistik.  Menurut  (Sugiyono  2019),  statistik  digunakan  untuk  menguji  populasi  melalui  data sampel. Teknik analisis data yang digunakan dalam penelitian ini adalah dengan aplikasi statistik IBM  SPSS  Statistics  26  yang  digunakan  untuk  melakukan  pengujian  statistik  deskriptif,  uji asumsi klasik, analisis regresi linear berganda, dan pengujian hipotesis. Variabel yang digunakan dalam penelitian ini satu variabel dependen yang memproksikan profitabilitas yaitu ROA dan tiga varibel independen yaitu LDR, CAR dan NPL dengan model yang digambarkan dalam persamaan 1 di bawah ini.
…………………………………………. (1)
Variabel  dependen  dalam  penelitian  ini  adalah  profitabilitas  yang  diukur  menggunakan ROA.  Rasio  ini  menunjukkan  kemampuan  bank  dalam  menghasilkan  laba  dari  pengelolaan asetnya (Kasmir 2018) yang ditunjukkan dengan persamaan di bawah ini:
……………………………………………………………. (2)
Sumber: SE BI No.13/24/DPNP (2011)
Variabel  independen  pertama  yang  digunakan  dalam  penelitian  ini  merupakan  salah  satu indikator  sektor  perbankan  sesuai  (BI  2016)  yaitu  LDR  yang  menunjukkan  perbandingan  total kredit  yang  diberikan  dengan  total  dana  pihak  ketiga  yang  dihimpun  dari  nasabah.  Rumusnya diperoleh dari (BI 2011) sesuai yang terlampir di bawah ini:
…………………………………………………………. (3)
Sumber: SE BI No.13/24/DPNP (2011)
Variabel  independen  kedua  yang  digunakan  adalah  CAR  yang  menunjukkan  perbandingan equity  capital dengan total  loans dan securities. Rumusnya  diperoleh  dari  (Kasmir  2018)  yaitu sebagai berikut:
…………………………………………………………. (4)
Sumber: SE BI No.13/24/DPNP (2011)
Variabel  independen  ketiga  yang  digunakan  adalah  NPL  yang  menunjukkan  perbandingan total  kredit  bermasalah  dengan  total  kredit . Rumusnya  diperoleh  dari  (BI  2011)  yaitu  sebagai berikut:
………………………………………………………. (5)
Sumber: SE BI No.13/24/DPNP (2011)

## HASIL DAN PEMBAHASAN
Menurut (Ghozali 2018), statistik deskriptif diperlukan dalam penelitian untuk memberikan gambaran  suatu  data  secara  umum  melalui  nilai  rata-rata,  nilai  maksimum,  nilai  minimum  dan juga standar deviasi. Hasil statistik deskriptif dalam penelitian ini adalah sebagai berikut:
Tabel 2. Statistik Deskriptif Variabel N Minimum Maximum Mean SD LDR 39 0,60 1,08 0,8423 0,11984 CAR 39 0,09 0,36 0,2223 0,06151 NPL 39 0,00 0,05 0,0195 0,01172 ROA 39 0,00 0,04 0,0145 0,01025 Sumber tabel: data diolah peneliti (2021)
Data yang digunakan dalam penelitian ini sebanyak 48 sampel dengan 24 bank. Namun, dari
48  sampel  terdapat  9  data  yang  menganggu  normalitas  sehingga  dilakukan outlier .  Jumlah  data yang diolah untuk dianalisis menjadi sebanyak 39 data.
Dari tabel 2, LDR memiliki nilai terendah sebesar 0,60 yaitu BPD Jatim tahun 2020 dan nilai tertinggi sebesar 1,08 yaitu Bank Pan Indonesia di tahun 2019. Nilai rata-rata LDR sebesar 0,84 yang  menunjukkan  bahwa  rata-rata  total  kredit  yang  disalurkan  oleh  bank  swasta  dalam  kurun waktu 2019-2020 adalah sebesar 84%.
Dari tabel 2, CAR memiliki nilai terendah sebesar 0,09 yaitu Bank Capital Life tahun 2020 dan nilai tertinggi sebesar 0,36 yaitu Bank Permata tahun 2019. Nilai rata-rata CAR sebesar 0,223 yang  menunjukkan  bahwa  rata-rata  perbandingan equity  capital dengan  kredit  yang  disalurkan oleh bank swasta dalam kurun waktu 2019-2020 adalah sebesar 22%.
Dari tabel 2, NPL memiliki nilai terendah sebesar 0,00 yaitu Bank Capital Life tahun 2020 dan  nilai  tertinggi  sebesar  0,05  yaitu  Bank  Ganesha  di  tahun  2019.  Nilai  rata-rata  NPL  sebesar 0,0195  yang  menunjukkan  bahwa  rata-rata  kredit  bermasalah  yang  dialami  bank  swasta  dalam kurun  waktu  2019-2020  adalah  sebesar  2%.  Nilai  ini  masih  jauh  rendah  dibandingakn  dengan standar BI yang menyaratkan bahwa nilai maksimal NPL adalah 5%.
Dari tabel 2, ROA memiliki nilai terendah sebesar 0,00 yaitu Bank MNC Internasional tahun 2020 dan nilai tertinggi sebesar 0,004 yaitu Bank Central Asia di tahun 2019. Nilai rata-rata ROA sebesar 0,0145 yang menunjukkan bahwa rata-rata profitabilitas bank swasta dalam kurun waktu 2019-2020 adalah sebesar 1,5%.
Tabel 3. Hasil Uji Asumsi Klasik No Uji Kriteria Hasil Deskripsi 1 Normalitas Kolmogorov-Smirnov p-value > 0,05 sig = 0,200 uji normalitas terpenuhi 2 Multikolinearitas Tolerance > 0,10 and VIF < 10 T > 0,10 VIF < 10 tidak ada gejala multikolinearitas 3 Heteroskesdatisitas Glesjer Test > 0,05 all variable > 0,05 tidak terjadi masalah heteroskesdatisitias 4 Autokorelasi Durbin-Watson DU < D < (4-DU) 1,6575 < 1,992 < 2,078 tidak terjadi masalah autokorelasi Sumber: Data Penelitian, 2021
Berdasarkan  tabel  3  hasil  uji  normalitas  dengan  menggunakan  teknik  analisis One  Sample Kolmogorov Smirnov Test menunjukkan  nilai Asymp. Sig. (2- tailed)  adalah  0,200 dimana  nilai tersebut  bisa  dikatakan  normal  karena  nilai  signifikansi  >  0,05  yaitu  0,200  >  0,05.  Maka,  dapat ditarik  kesimpulan  bahwa  residual  terdistribusikan  secara  normal.  Hasil  uji  multikolinearitas mendapatkan  hasil  yaitu  nilai  tolerance  >  0,10  dan  nilai  variance  inflation  factor  <  10  sehingga dapat  disimpulkan  bahwa,  dalam  penelitian  ini  tidak  terjadi  multikolinearitas.  Hasil  uji heteroskedastisitas,  semua  variabel  memiliki  nilai  signifikansi  >  0,05  sehingga  semua  variabel bebas  dari  masalah  heteroskesdatisitas.  Hasil  uji  autokorelasi  menggunakan  Durbin  –  Watson, dapat  diketahui  bahwa  nilai  DW  adalah  sebesar  1,992.  Nilai  ini  akan  digunakan  untuk  melihat nilai  tabel  DW  menggunakan  taraf  signifikansi  5%  dengan  jumlah  data  (N)  sebanyak  39  dan jumlah  variabel  bebas sebanyak 3  (k=3), dan didapatkan nilai yaitu dL < d  <  dU  atau 1,6575 < 1,992  <  2,078.  Hasil  tersebut  menunjukkan  tidak  ada  autokorelasi,  yang  mengartikan  bahwa regresi  linier  dalam  penelitian  ini  tidak  ada  korelasi  antara  residual  periode  2019-2020  dengan periode sebelumnya.
Tabel 4. Hasil Analisis Regresi Linear Berganda Model Unstandardized Coefficients t Sig. B Std. Error (Constant) 0,023 0,011 2,082 0,045 LDR -0,016 0,012 -1,365 0,181
CAR 0,057 0,023 2,503 0,017 NPL -0,410 -0,468 -3,414 0,002 R-Squared (R 2 ) 0,344 Observations 39 Sumber: Data Penelitian, 2021
Berdasarkan tabel 4 di atas, persamaan regresi linier adalah sebagai berikut:
………………………… (6)
Nilai konstanta sebesar 0,023 diartikan bahwa jika variabel independen LDR, CAR dan NPL bernilai konstan, maka nilai variabel dependen yaitu ROA adalah sebesar 0,023. Konstanta LDR sebesar  -0,016  yang  artinya  setiap  penambahan  1%  LDR  maka  nilai  ROA  akan  turun  sebesar  - 0,016. Konstanta CAR sebesar 0,057 yang artinya setiap penambahan 1% LDR, maka nilai ROA akan  mengalami  kenaikan  sebesar  0,057.  Konstanta  NPL  sebesar  -0,410  yang  artinya  jika  ada penambahan 1% NPL, maka nilai ROA akan mengalami penurunan sebesar -0,410. Hasil output koefisien  determinasi  menunjukkan  nilai  sebesar  0,344  atau  34,4%  yang  menunjukkan  bahwa besar  persentase  variasi  variabel  LDR,  CAR  dan  NPL  terhadap  variabel  ROA  adalah  sebesar 34,4%, sedangkan sisanya sebesar 65,6% dipengaruhi oleh variabel-variabel lain di luar variabel yang diteliti.
Berdasarkan  tabel  4,  hasil  pengujian  statistik  untuk  variabel  LDR  didapatkan  nilai signifikansi  lebih  dari  0,05  yaitu  sebesar  0,181  >  0,05,  sehingga  dapat  disimpulkan  bahwa  H 1 ditolak,  tidak  terbukti  secara  empiris  bahwa  kenaikan  atau  penurunan  LDR  tidak  akan mempengaruhi tingkat profitabilitas bank (ROA).
Hasil  uji  statistik  t  untuk  pengaruh  CAR  terhadap  ROA  pada  tabel  4  diperoleh  hasil signifikansi  sebesar  0,017  <  0,05,  sehingga  dapat  disimpulkan  bahwa  H 2 diterima  yang  artinya terbukti  secaar  empiris  bahwa  kenaikan  variabel  CAR  akan  berpengaruh  terhadap  tingkat profitabilitas (ROA).
Berdasarkan  tabel  4  hasil  perhitungan  dengan  uji  statistik  t  pengaruh  NPL  terhadap  ROA diperoleh  nilai  signifikansi  sebesar  0,002  <  0,05  sehingga  H 3 diterima.  Kenaikan  NPL  terbukti secara empiris akan berpengaruh terhadap penurunan ROA.

## PEMBAHASAN
Loan to Deposit Ratio (LDR) dan Tingkat Profitabilitas (ROA)
Berdasarkan  hasil  uji  hipotesis  melalui  regresi  linier  berganda, loan  to  deposit  ratio yang menunjukkan  kemampuan  bank  dalam  menyalurkan  kredit  tidak  terbukti  mampu  meningkatkan ataupun  menurunkan  ROA.  Nilai  LDR  tidak  banyak  memberikan  kontribusi  kepada  laba  bank. dikarenakan pendapatan bank tidak hanya diperoleh dari pendapatan bunga pinjaman tetapi juga berasal dari pendapatan lain. Hasil penelitian ini mendukung penelitian terdahulu yang dilakukan oleh  (Bernardin  2016;  Ramadanti  and  Meiranto  2015;  Widyastuti  and  Aini  2021).  Rasio  LDR digunakan  untuk  mengetahui  serta  menilai  seberapa  jauh  bank  memiliki  kondisi  keuangan  yang sehat  dalam  menjalankan  kegiatan  usahanya.  Dengan  nilai  LDR  bank  dapat  mengantisipasi  dan memperkecil  terjadinya  kerugian  yang  akan  dialami  bank.  Hasil  empiris  pada  penelitian  ini menunjukkan bahwa nilai ROA tidak hanya dipengaruhi dari tingkat penyaluran kredit saja.
Bank  memiliki  pendapatan  lain  yang  diperoleh  untuk  meningkatkan  laba.  Salah  satunya pendapatan  lain  yang  didapatkan  oleh  bank  adalah free  based  income ,  yang  merupakan  usaha sebuah bank dalam mencari pendapatan lain diluar pendapatan bunga kredit,  antara lain  melalui pendapatan pemberian jasa-jasa kepada nasabahnya seperti komisis dan provisi, pendapatan hasil transaksi  valuta  asing  atau  devisa  dan  pendapatan  operasional  lainnya.  Jadi  dapat  disimpulkan bahwa  pendapatan  bank  tidak  hanya  diperoleh  berdasarkan  bunga  kredit  pada  pinjaman,  tetapi juga  pendapatan  lain.  Menurut(Widyastuti  and  Aini  2021),  dikarenakan  terkadang  bank  tidak memiliki  kualitas  kredit  yang  baik  sehingga  akan  menanggung  risiko  yang  lebih  besar,  oleh karenanya  LDR  tidak  mampu  mempengaruhi  ROA.  Besar  kecilnya  tingkat  LDR  tidak mempengaruhi  kenaikan  maupun  penurunan  ROA,  hal  ini  sejalan  dengan  penelitian  yang
dilakukan  oleh  (Abdurrohman  et  al.  2020)  dimana  besarnya  kredit  yang  disalurkan  oleh  bank tidak  memberikan  kontribusi  terhadap  kenaikan  ataupun  penurunan  ROA.  LDR  yang  tinggi menunjukkan  bank  kurang  likuid  dalam  memenuhi  kewajibannya  mengembalikan  dana  ke deposan,  sehingga  bank  akan  kesulitan  mendapatkan  kepercayaan  publik  (Maulana,  Dwita,  and Helmayunita 2021).
Hasil  ini  kurang  mendukung  teori risk  liquidity yang  menjelaskan  bahwa  ada  hubungan antara  risiko  bank  dengan  profitabilitas.  Ketika  bank  mampu  menjaga  likuiditasnya  maka kemampuan operasional bank akan turun.
Capital Adequacy Ratio (CAR) dan Tingkat Profitabilitas (ROA) Hasil  penelitian  ini  menyimpulkan  bahwa  variabel capital  adequacy  ratio berpengaruh positif  dan  signifikan  terhadap  tingkat  profitabilitas.  Kenaikan  rasio  CAR  akan  meningkatkan laba  yang  dimiliki  bank.  Tingginya  nilai  CAR,  membuat  bank  dapat  memaksimalkan  tingkat penyaluran  dana  dan  dapat  mengatasi  kerugian  yang  dihadapi,  sehingga  sangat  mempengaruhi nilai profitabilitas. Hasil penelitian ini dapat mendukung penelitian terdahulu yang dilakukan oleh (Bernardin 2016; Putri et al. 2018; Utomo 2015). Menurut (Bernardin 2016), kenaikan kecukupan modal akan mengakibatkan perusahaan mampu meningkatkan laba yang akan sangat menunjang operasional  usaha  bank.  CAR  merupakan  rasio  yang  digunakan  untuk  mengukur  kecakupan modal  suatu  bank  yang  mencerminkan  kemampuan  bank  dalam  menyerap  risiko.  Sehingga mengukur nilai CAR sangat penting untuk memastikan bahwa bank memiliki modal yang cukup dalam  mengatasi  kemungkinan  terjadinya  kerugian.  Melalui  nilai  CAR,  bank  dapat  melihat seberapa  besar  bank  dapat  menyerap  jumlah  kerugian  yang  wajar  sebelum  terjadinya kebangkrutan. Hal ini digunakan bank untuk tetap menjaga kestabilan kondisi keuangan bank.
Semakin besar kecakupan modal modal bank maka semakin besar ROA, dikarenakan modal yang  besar  memungkinkan  manajemen  bank  sangat  leluasa  dalam  menempatkan  dananya kedalam  aktivitas  investasi  yang  menguntukan.  Selain  itu,  modal  yang  efektif  juga  dapat meningkatkan  pemberian  kredit.  Tingginya  kecukupan  modal,  selain  meningkatkan  ROA  juga dapat meningkatkan kepecayaan masyarakat terhadap bank, sehingga membuat masyarakat ingin menyimpan  dananya  pada  bank  tersebut  dan  dapat  membantu  bank  untuk  meningkatkan kreditnya. Dari peningkatan kredit tersebut, bank  akan  memperoleh  laba yang tinggi dari  bunga kredit.
Hasil  penelitian  ini  mendukung  teori liquidity  risk yang  menyatakan  bahwa  ketika  bank memiliki  tingkat  keuntungan  yang  tinggi  dari  penyaluran  kredit,  dengan  catatan  bahwa  kredit tersebut  efektif,  maka  akan  mampu  meningkatkan  keuntungan  perusahaan  (Ramadanti  and Meiranto 2015).
Non-Performing Loan (NPL) dengan Tingkat Profitabilitas (ROA)
Hasil  uji  statistik  menyimpulkan  bahwa  kenaikan  NPL  akan  menurunkan  tingkat profitabilitas  bank  yang  diproksikan  dengan return  on  asset .  Apabila  debitur  tidak  dapat mengembalikan  pinjaman  pokok  beserta  bunga  pinjaman  tertentu  saja  bank  akan  mengalami kerugian,  oleh  sebab  itu  rasio  NPL  merupakan  salah  satu  penilaian  yang  sangat  penting  bagi bank. Hasil penelitian ini mendukung penelitian terdahulu oleh (Anam 2013; Nasikin and Yuliana 2022; Putri et al. 2018; Romadloni and Herizon 2015; Tiara and Mayasari 2016; Widyastuti and Aini  2021)yang  menunjukkan  bahwa  NPL  berpengaruh  terhadap  ROA.  NPL  yang  tinggi menunjukkan  bahwa  bank  harus  menanggung  kerugian  yang  disebabkan  karena  menurunnya kualitas  kredit  dikarenakan  bertambahnya  jumlah  kredit  bermasalah  (Nophiansah  2018).  Ketika tingkat risiko atas pemberian kredit pada bank cukup rendah, bank akan mengalami keuntungan (Putrianingsih and Arief 2016) dan oleh karenanya profitabilitas bank juga akan meningkat.
NPL  merupakan  tingkat  kredit  bermasalah  pada  suatu  bank  yang  menjadi  salah  satu indikator  aset  kesehatan  suatu  bank  serta  kecakupan  manajemen  risiko  kredit.  Nilai  NPL  yang tinggi akan memberikan dampak buruk bagi bank, salah satunya adalah penurunan dari nilai laba. Bank  dapat  dikatakan  sehat  jika  nilai  NPL  rendah  dan  stabil  untuk  setiap  tahunnya.  Dengan meningkatnya  nilai  NPL,  bank  harus  menyediakan  cadangan  pengahapusan  piutang yang  cukup besar,  sehimgga  kemampun  untuk  memberi  kredit  akan  sangat  terbatas.  Sebaliknya,  ketika  nilai NPL  semakin  rendah,  bank  menunjukkan  keefektifan  dalam  pengelolaan  kreditnya.  Dalam
menjalankan  operasional  tentu  saja  bank  tidak  lepas  dari  berbagai  macam  resiko.  Ketika  kredit yang  disalurkan  bermasalah,  hal  tersebut  akan  mengakibatkan  berkurangnya  kapasitas  bank dalam  memperoleh  keuntungan  dan  merupakan  sinyal  buruk  bagi  bank  (Sutrisno,  Laksana,  and Djuwarsa 2022).
Hasil  ini  mendukung trade-off  theory  between  liquidity  and  profitability dan  juga risk liquidity  theory .  Ketika  perusahaan  mampu  mengelola  risiko  kegagalan  kredit  yang  disalurkan, keuntungan  bank  akan  meningkat.  Kemampuan  bank  dalam  mengatur  keseimbangan  antara likuiditasnya  (yang  ditunjukkan  dengan  rendahnya  nilai  NPL)  dengan  tingkat  profitabilitas (ROA)  akan  mampu  memaksimalkan  kinerja  bank  dengan  menurunkan  NPL  yang  akan  mampu meningkatkan ROA.

## KESIMPULAN
Penelitian ini menguji pengaruh faktor likuiditas (LDR), faktor solvabilitas (CAR) dan faktor risiko  kredit  (NPL).  Berdasarkan  uji  hipotesis  disimpulkan  bahwa  LDR  kurang  mampu menjelaskan pengaruhnya terhadap ROA. Tidak berpengaruhnya nilai LDR terhadap ROA terjadi karena nilai pada faktor lain  lebih berpengaruh dibandingkan nilai LDR.  Pendapatan bank tidak hanya diperoleh berdasarkan bunga kredit pada pinjaman, tetapi bank masih memiliki pendapatan lain  yang  mungkin  lebih  berpengaruh  terhadap  ROA  seperti fee  based  income. Tingginya  rasio CAR  terbukti  mampu  meningkatkan  profitabilitas  bank  dan  bank  dapat  memaksimalkan  tingkat penyaluran dana serta mengatasi kerugian yang dialaminya, sehingga mempengaruhi nilai ROA. Peningktan risiko kredit yang diproksikan melalui NPL terbukti mampu menurunkan kemampuan bank  dalam  menghasilkan  keuntungan.  Dengan  meningkatnya  nilai  NPL,  bank  harus menyediakan  cadangan  pengahapusan  piutang  yang  cukup  besar,  sehingga  kemampun  untuk memberi  kredit  akan  sangat  terbatas.  Kredit  bermasalah  yang  tinggi  membuat  bank  akan membatasi  tingkat  penyaluran  dana  untuk  mencegah  bertambahnya  tingkat  kredit.  Hasil penelitian ini membuktikan kebenaran dari teori liquidity risk dan juga trade-off theory between liquidity and profitability.

## REFERENSI
Abdurrohman,  Dwi  Fitrianingsih,  Anis  Fuad  Salam,  and  Yoalnda  Putri.  2020.  “Abdurrohman.”
Jurnal Revenue 01(01):125–32. Almazari,  Ahmad  Aref.  2014. Impact  of  Internal  Factors  on  Bank  Profitability:  Comparative Study between Saudi Arabia and Jordan . Vol. 4. Scienpress Ltd.
Amir, Muhammad, Aditiya Dzulfadeln, and Astiwi Amri. 2022. “The Effect of Loan to Deposit Ratio  (LDR)  on  Return  On  Assets  (ROA)  at  PT.  Bank  Mandiri  (Persero)  Tbk.” Jurnal Ilmiah Ilmu Administrasi Dan Manajemen 15(3):155–64.
Anam,  A.  Khoirul.  2013.  “Risiko  Likuiditas  Dan  Dampaknya  Terhadap  Kinerja  Perbankan  Di Indonesia.” Jurnal Dinamila Ekonomi & Bisnis 10(1).
Anggawulan, Made Diah Dianti, and I. Made Sadha Suardikha. 2021. “Capital Adequacy Ratio,
Loan to Deposit Ratio, Ukuran Perusahaan Dan Return On Assets Dengan Non Performing
Loan Sebagai Variabel Pemoderasi.” E-Jurnal Akuntansi 31(1):130. doi:
10.24843/eja.2021.v31.i01.p10.
Anindiansyah,  Gladis,  Bambang  Sudiyatno,  Elen  Puspitasari,  and  Yeye  Susilawati.  2020. “Pengaruh  CAR,  NPL,  BOPO,  Dan  LDR  Terhadap  ROA  Dengan  NIM  Sebagai  Variabel Intervening  (Studi  Pada  Bank  Yang  Go  Publik  Di  Bursa  Efek  Indonesia  Periode  Tahun 2015-2018).” Pp. 560–67 in Proceeding SENDIU .
Arif,  Ahmed,  and  Nauman  Ahmed  Anees.  2012.  “Liquidity  Risk  and  Performance  of  Banking System.” Journal  of  Financial  Regulation  and  Compliance 20(2):182–95.  doi: 10.1108/13581981211218342.
Bernardin, Deden Edwar Yokeu. 2016. “Pengaruh CAR Dan LDR Terhadap Return on Assets.” Ecodemica IV(2):232–41. BI.  2011. Surat  Edaran  Kepada  Bank  Umum  Konvensional  Di  Indonesia  No.  13/23/DPNP . Jakarta.
BI. 2016. Metadata Indikator Sektor Perbankan . Jakarta. BI. 2019. Lampiran I SE OJK.03/2019 Tentang Sistem Penilaian Tingkat Kesehatan Bank .
BI. 2021. Statistik Perbankan Indonesia .
Darwis.  2019. Manajemen  Aset  Dan  Liabilitas .  Cetakan  1.  edited  by  Damirah.  Yogyakarta: TrustMedia.
Fajari,  Slamet.  2017.  “Pengaruh  CAR,  LDR,  NPL,  BOPO  Terhadap  Profitabilitas  Bank  (Studi Kasus  Perusahaan  Perbankan Yang Tercatat  Di Bursa Efek  Indonesia Periode  Tahun  2011 Sampai 2015).” Pp. 853–62 in Prosiding Seminar Nasional Multi Disiplin Ilmu & Call For Papers Unisbank . Ghozali, Imam. 2018. Aplikasi Analisis Multivariate Dengan Program IBM SPSS 25 . Semarang: Universitas Diponegoro. Goodhart, Charles. 2008. “Liquidity Risk Management.” Financial Stability Review 11:39–44. Griselda,  Nadya,  and  Selamet  Riyadi.  2021.  “Pengaruh  CAR,  LDR,  KAP  Dan  NPL  Terhadap ROA Bank Go Public Yang Terdaftar Di BEI.” Jurnal Ilmu Manajemen 11(1):53–67.
Hediati,  Nanin  Diana,  and  Nanu  Hasanuh.  2021.  “Pengaruh  Capital  Adequacy  Ratio,  Non Performing  Loan  Dan  Biaya  Operasional  Pendapatan  Operasional  Terhadap  Return  On Assets.” Business and Accounting 4(2):580–90. Kasmir. 2018. Analisis Laporan Keuangan . Cetakan 11. Depok.
Maulana, Panji, Sany Dwita, and Nayang Helmayunita. 2021. “Pengaruh CAR, NPL, LDR Dan BOPO  Terhadap  Return  On  Assets  (ROA)  Pada  Bank  Terdaftar  Di  Bursa  Efek  Indonesia Tahun 2017-2019.” Jurnal Eksplorasi Akuntansi 3(2):316–28.
Muin,  Sri  Adrianti.  2017.  “Analisis  Faktor-Faktor  Yang  Mempengaruhi  Rentabilitas  Pada  PT
Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk. Periode 2011-2016.” Jurnal Economix 5(2):137–47. Nasikin,  Yayan,  and  Indah  Yuliana.  2022.  “Peran  Retrun  On  Assets  (ROA)  Sebagai  Variabel Mediasi Pada Pengaruh Non Performing Loan (NPL) Dan BI Rate Terhadap Harga Saham Bank BUMN Periode 2011 – 2020.” Owner 6(1):400–415. doi: 10.33395/owner.v6i1.616. Negara,  I.  Putu  Agus  Atmaja,  and  I.  Ketut  Sujana.  2014.  “Pengaruh  Capital  Adequacy  Ratio,
Penyaluran  Kredit  Dan  Non  Performing  Loan  Pada  Profitabilitas.” E-Jurnal  Akkuntansi Universitas Udayana 9(2):325–39.
Nophiansah,  Dickky.  2018.  “Faktor-Faktor  Yang  Mempengaruhi  Return  on  Asset  (Studi  Kasus
Pada Bank Devisa Di Indonesia Periode 2011-2015).” Accounthink 3(01):508. Nurfitriani, Ika. 2021. “Pengaruh Capital Adequacy Ratio (CAR), Non Performing Loan (NPL), Dan  Loan  to  Deposit  Ratio  (LDR)  Terhadap  Return  On  Asset  (ROA)  Pada  PT  Bank Muamalat Indonesia.” Jurnal At-Tamwil 3(1):50–67. OJK. 2016. POJK Nomor 11 Tahun 2016 Tentang Kewajiban Penyediaan Modal Minimum Bank Umum .
Putri, Chandra Chintya. 2015. “Pengaruh NPL, LDR, CAR Terhadap Profitabilitas Bank Umum Swasta Nasional Devisa.” Jurnal Ilmu Dan Riset Manajemen 4(4):1–16.
Putri, Ni Kadek Alit Pradina, Luh Putu Wiagustini, and Ni Nyoman Abundanti. 2018. “Pengaruh NPL,  CAR  Dan  BOPO  Terhadap  Profitabilitas  Pada  Bpr  Di  Kota  Denpasar.” E-Journal Manajemen Unud 7(11):6212–38. doi: 10.24843/EJMUNUD.2018.v7.i11.p15. Putrianingsih, Dwi Indah, and Yulianto Arief. 2016. “Pengaruh Non Performing Loan (NPL) Dan Capital  Adequacy  Ratio  (CAR)  Terhadap  Profitabilitas.” Management  Analysis  Journal 5(2).
Ramadanti,  Fani,  and  Wahyu  Meiranto.  2015.  “Analisis  Pengaruh  Risiko  Likuiditas  Terhadap Profitabilitas  Perusahaan  Perbankan  Di  Indonesia.” Diponegoro  Journal  of  Accounting 4(2):1–10.
Romadloni, Rommy Rifky, and Herizon. 2015. “Pengaruh Likuiditas, Kualitas Aset, Sensitivitas Pasar,  Dan  Efisiensi  Terhadap  Return  On  Asset  (ROA)  Pada  Bank  Devisa  Go  Public.” Journal of Business and Banking 5(1):131–48.
Sugiyono. 2019. Statistika Untuk Penelitian . Alfabeta.
Suhandi. 2019. “Pengaruh Capital Adequacy Ratio (CAR) Terhadap Profitabilitas Dengan Loan To Deposit Ratio (LDR) Sebagai Variabel Intervening Studi Empiris Pada Sektor Perbankan Bank BUMN Yang Tercatat Di Bursa Efek Indonesia (BEI) Periode 2009  – 2018.” Jurnal Sains Manajemen 5(1):1–19.
Sutrisno, Mohamad Salman, Banter Laksana, and Tjetjep Djuwarsa. 2022. “Pengaruh NPL Dan CAR Terhadap ROA Pada Bank Umum Milik Negara.” Indonesian  Journal  of  Economics and Management 2(2):429–40. doi: 10.35313/ijem.v2i2.3260.
Tiara, and Mega Mayasari. 2016. “Pengaruh Risiko Likuiditas Dan Suku Bunga Bank Indonesia Terhadap Profitabilitas Perbankan.” 3(1).
Utomo,  Budi  Sungkowo.  2015.  “Analisis  Pengaruh  CAR,  NPL,  PDN,  NIM,  BOPO,  LDR  Dan Suku Bunga BI Terhadap ROA.” in Seminar Nasional Multi Disiplin Ilmu .
Utomo,  Gusti  Rindi,  Liliek  Istiqomah,  and  Dyah  Ochtorina  Susanti.  2013.  “Manajemen  Risiko Dalam  Likuiditas  Perbankan  Syariah  Di  Indonesia.” Artikel  Ilmiah  Hasil  Penelitian Mahasiswa 1–8.
Widyastuti,  Pricilla  Febryanti,  and  Nur  Aini.  2021.  “Pengaruh  CAR,  NPL,  LDR  Terhadap Profitabilitas  Bank  (ROA)  TAHUN  2017-2019.” Jurnal  Ilmiah  Mahasiswa  Akuntansi) Universitas Pendidikan Ganesha 12(03):2614–1930.