Available Online at http://ejournal.warmadewa.ac.id/index.php/jret
DOI: 10.22225/jj.3.2.128.13-21
DETERMINASI PROFITABILITAS SEKTOR PERBANKAN DI BURSA EFEK INDONESIA

## I Ketut Sudarmanta
Pascasarjana Universitas Warmadewa Denpasar Sudarmanta@gmail.com

## Abstract
Profitability  is bank’s ability  to get  profit during certain period. In order to reach maximal profitability  the bank should take attention and to manage the risk which able to have effect on profitability decrease.This study aims  to  examine  the  effect  ofNet  Interest  Margin  (NIM),  BOPO  (Operational  cost),  Loan  to  Deposit  Ratio (LDR), Capital Adequacy Ratio (CAR), andNon Performing Loan (NPL) towardReturn On Asset (ROA).  Sam- pling issaturatedthen obtain 30 Bank listed in the Indonesia stock exchange. Data analysis technique applied with multiple regression analysis and hypotesis test by using t-testto examine coefficientregression partially- and  F-testto  examine  the  effect  simultaneouslyby  significancy  level  of  5%.    Beside  that  has  been  conducted assumption classic test covering normality test. During observation period shows that research data is normal distribution. Based on the normality test, multicolinearity test, heteroskedascity test, and autocorrelation test did not find deviate variable from assumption classic. Its shows that data has comply the conditions by using multiple regression analysis.  The result shows that variable of NIM, CAR, have positive significant effect to- ward ROA, while variable  of NPL and BOPO  have negative effect toward ROA, and LDR don’t have effect toward ROA. Prediction contribution of the seventh varibles toward ROA is 91%, and the rest is 9% effected by other factor that not include in this model of research.
Keywords:  Return  On  Asset  (ROA),  Net  Interest  Margin  (NIM),  BOPO  (Operational  cost),  Loan  to  Deposit Ratio (LDR) Capital Adequacy Ratio (CAR), Non Performing Loan (NPL).

## PENDAHULUAN
Sektor  perbankan  merupakan  tulang punggung  bagi  perekonomian  Indonesia dan  memiliki  peranan  sangat  penting  se- bagai  perantara  keuangan.  Kesehatan  bank memiliki  pengaruh  penting  bagi  kesehatan perekonomian  secara  umum,  hal  ini  tidak hanya  penting  bagi  manajer  bank,  tetapi juga untuk stakeholder seperti, bank sentral, asosiasi  bankir,  pemerintah,  dan  otoritas keuangan lainya (Kasmir: 24: 2014).
Profitabilitas  merupakan  salah  satu tujuan utama yang harus dicapai oleh setiap bank  dalam  melaksanakan  kegiatan  usaha perbankan.Dimana  kinerja  bank  dapat dilihat melalui profitabilitas yang dihasilkan,  profitabilitas  merupakan  salah satu pengukur kinerja keuangan sebuah per- bankan. Jika sebuah bank mempunyai prof- itabilitas  yang  baik  maka  kelangsungan hidup  bank  tersebut  akan  terjamin.  Se- baliknya jika bank mempunyai produktifitas buruk maka kelangsungan hidup bank tidak akan bertahan lama.
Terdapat  banyak  faktor  yang  dapat mempengaruhi  produktifitas  bank,  selain dari  sisi  internal  bank  terdapat  pula  faktor
eksternal  yang  sulit  dikendalikan    oleh  pe- rusahaan yang dapat menurunkan profitabil- itas  bank.  Faktor  eksternal  tersebut  di  an- taranya  kondisi  makro  ekonomi  seperti inflasi,  suku bunga, dan  nilai  tukar. Di sisi lain, faktor internal juga turut mempengaruhi  profitabilitas  perbankan. Menurut  Machfoedz  (1999),  faktor  utama yang mempengaruhi profitabilitas bank ada- lah  manajemen.  Manajemen  suatu  bank mencakup penghimpunan dana (DPK), ma- najemen  permodalan  (CAR),  manajemen umum  (NIM),  manajemen  rentabilitas (BOPO),  dan  manajemen  likuiditas  (LDR) yang  pada  akhirnya  akan  mempengaruhi dan  bermuara  pada  perolehan  laba (profitabilitas) perusahaan perbankan (Defri,  2012).  Penelitian  ini  memuat  ROA sebagai  variabel  dependen.  Selanjutnya, NIM,  BOPO,  CAR,  LDR,NPL,  (variabel internal)  sebagai  variabel  independen. Dipilihnya  variable-variabel  independen tersebut  mampu  mempengaruhi  profitabili- tas  perbankan  didasarkan  berbagai  pertim- bangan  antara  lain.  Terjadi research  gap dari  hasil  penelitian  terdahulu,  diprediksi lima  variable  independen  tersebut  ber-
pengaruh  besar  terhadap  profitabilitas  se- hingga penting untuk dikaji.

## Tinjauan Pustaka Kinerja Keuangan Bank
Kinerja  keuangan  bank  merupakan gambaran kondisi keuangan bank pada sua- tu  periode  tertentu,  di  mana  informasi  po- sisi keuangan dan kinerja keuangan di masa lalu seringkali digunakan sebagai dasar un- tuk  memprediksi  posisi  keuangan  dan kinerja  di  masa  depan.  Penilaian  kinerja keuangan  bank  dapat  dinilai  dengan  pen- dekatan  analisa  rasio  keuangan  dari  semua laporan keuangan  yang  dilaporkan di  masa depan (Febryani dan Zulfadin, 2003).
Kinerja  keuangan  dapat  dianalisis dengan menggunakan analisis rasio likuidi- tas (seperti misalnya dengan cash ratio , re- serve  requirement,  loan  to  deposit  ratio, loan to asset ratio , dan rasio kewajiban ber- sih call  money ),  analisis  rasio  rentabilitas (seperti  misalnya  ROA,  ROE,  BOPO,  dan NPM  atau Net  Profit  Margin ),  dan  yang terakhir adalah dengan analisis rasio solva- bilitas  (CAR, Debt  to  Equity  Ratio ,  dan Long  Term  Debt  to  Asset  Ratio ), (Dendawijaya,  2003)  :Penilaian  kinerja keuangan  perbankan  dimaksudkan  untuk menilai  keberhasilan  manajemen  di  dalam mengelola suatu badan usaha. Penilaian ini dapat diproksi dengan (Achmad dan Kusu- no, 2003):
1. Indikator Financial Ratio.
2. Ketentuan  penilaian  kesehatan perbankan  (peraturan  Bank  In- donesia).
3. Fluktuasi  harga  saham  dan  re- turn saham (bank publik).
Dalam  penelitian  ini  digunakan indi- cator  financial  ratio dalam  menilai  kinerja keuangan  bank. Indicator  financial  ratio yang digunakan terdiri dari Return On Asset (ROA)  sebagai  variabel  dependen.  ROA merupakan  ukuran  dari  kinerja  keuangan bank  dalam  memperoleh  laba  sebelum  pa- jak,  yang  dihasilkan  dari  total  aset  (total aktiva)  bank  yang  bersangkutan  (Surat Edaran  BI  No.  3/30DPNP  tanggal  14 Desember 2001).

## Analisis Makro Ekonomi
Analisis  makro  ekonomi  merupakan analisis terhadap faktor-faktor eksternal dan bersifat  makro,  yang  berupa  peristiwa- peristiwa  yang  terjadi  di  luar  perusahaan, sehingga  tidak  dapat  dikendalikan  secara langsung  oleh  perusahaan.  Lingkungan ekonomi makroakan mempengaruhi operasional  perusahaan  yang  dalam  hal  ini keputusan  pengambilan  kebijakan  yang berkaitan  dengan  kinerja  keuangan  per- bankan. Faktor-faktor yang dapat
mempengaruhi suatu keputusan manajemen perusahaan  perbankan  adalah  dengan melihat  faktor  internal  dan  faktor  ekster- nal.Faktor  internal  dapat  dikaitkan  dengan pengambilan kebijakan dan strategi operasional  bank.Sementara  faktor  ekster- nal  (faktor  yang  berasal  dari  luar  perus- ahaan),  meliputi  kebijakan  moneter,  fluk- tuasi nilai tukar dan tingkat inflasi, volatili- tas  tingkat  bunga,  dan  inovasi  instrumen keuangan  (Siamat,  2005).Dalam  penelitian ini  menggunakan  faktor  internal  untuk melihat kinerja keuangan perbankan. Faktor internal  dalam  penelitian  ini  menggunakan indikator financial ratio ,

## Profitabilitas
Profitabilitas  adalah  kemampuan  pe- rusahaan  untuk  menghasilkan  laba  selama periode  tertentu  dengan  total  aktiva  atau modal  yang  dimilikinya  (Munawir,  2010). Menurut Sawir (2005), profitabilitas adalah kemampuan suatu bank dalam menghasilkan laba selama satu periode ter- tentu, juga bertujuan untuk mengukur ting- kat efektifitas manajemen dalam menjalan- kan  operasional  perusahaannya.Laba  yang diraih  merupakan  cerminan  kinerja  dari suatu bank.
Kinerja  suatu  bank  dikatakan  baik dapat  dilihat  dari  tingkat  profitabilitasnya. Profitabilitas  juga  merupakan  salah  satu faktor  dalam  penilaian  kesehatan  bank. Dengan  tingkat  profitabilitas  yang  tinggi maka  bank  dapat  menjaga  kelangsungan hidupnya agar tidak terlikuidasi. Laba yang
diperoleh suatu bank dapat dijadikan modal untuk  menjalankan  operasional  perusahaan selain  modal  yang  berasal  dari  eksternal perusahaan  seperti  Net  Interest  Margin maupun pinjaman dari pihak lain.

## Net Interest Margin
Rasio  NIM  mencerminkan  risiko pasar yang timbul akibat berubahnya kondi- si  pasar,  di  mana  hal  tersebut  dapat  meru- gikan  bank  (Hasibuan,  2007).  Rasio  NIM juga digunakan untuk mengukur kemampu- an  manajemen  bank  dalam  menghasilkan pendapatan  dari  bunga  dengan  melihat kinerja  bank  dalam  menyalurkan  kredit, mengingat  pendapatan  operasional  bank sangat  tergantung  dari  selisih  bunga  dari kredit  yang  disalurkan  (Mahardian,  2008). Semakin besar NIM yang dicapai oleh suatu bank  maka  akan  meningkatkan  pendapatan bunga  atas  aktiva  produktif  yang  dikelola oleh bank yang bersangkutan, sehingga laba bank (ROA) akan meningkat.

## Risiko Operasional
Rasio  ini  mencerminkan  tingkat efisiensi bank dalam menjalankan operasionalnya.BOPO  merupakan  rasio  an- tara biaya yang dikeluarkan meliputi beban operasional  oleh  bank  dalam  menjalankan aktivitas  utamanya  terhadap  pendapatan yang  diperoleh  dari  aktivitas  tersebut.  Ak- tivitas  utama  bank  seperti  biaya  bunga, biaya  tenaga  kerja,  biaya  pemasaran  dan biaya  operasi  lainnya,  sedangkan  pendapa- tan  operasional  adalah  pendapatan  bunga yang diperoleh dari penempatan dana dalam bentuk  kredit  dan  pendapatan  operasi lainnya. Semakin kecil rasio BOPO menun- jukkan  semakin  efisien  suatu  bank  dalam menjalankan aktivitas usahanya.
Nilai  BOPO  (Biaya  operasional  ter- hadap  pendapatan  operasional  yang  ideal agar  suatu  bank  dinyatakan  efisien  adalah 70%  –  80%.  Bank  Indonesia  menetapkan BOPO  ≥  80%  agar  sebuah  bank  dapat dikatakan sehat.
Likuiditas
LDR merupakan rasio yang menun- jukkan  kemampuan  suatu  bank  dalam  me- nyediakan  dana  kepada  debiturnya  dengan modal yang dimiliki oleh bank maupun da- na yang dapat dikumpulkan dari masyarakat (Almilia  dan  Herdiningtyas,  2005).  LDR juga  merupakan  ukuran  likuiditas  yang mengukur besarnya dana yang ditempatkan dalam bentuk kredit yang berasal dari dana yang dikumpulkan oleh bank (terutama da- na masyarakat). Semakin banyak dana yang disalurkan  ke  dalam  bentuk  kredit  maka LDR  akan  meningkat  sehingga  ROA  yang diperoleh dari selisih bunga oleh suatu bank akan  meningkat  pula.Menurut  ketentuan Bank  Indonesia,  bank  yang  sehat  memiliki LDR 85%-110%.

## Rasio Permodalan
Menurut  Riyadi  (2006),  semakin  be- sar  CAR  maka  semakin  besar  daya  tahan bank  dalam  menghadapi  penyusutan  nilai harta bank yang timbul karena adanya harta bermasalah.  Semakin  tinggi  CAR,  menun- jukkan  kinerja  bank  dalam  memberikan kredit  yang  semakin  baik  dan  proses menyalurkan dana kepada masyarakat serta penghimpunan dana berjalan efektif sehing- ga  dapat  meningkatkan  LDR  dan  akan berdampak  pula  pada  meningkatnya  laba (ROA).
Ketentuan  tentang  modal  minimum bank  umum  yang  berlaku  di  Indonesia mengikuti  standar Bank  for  International Settlements (BIS).  Bank  Indonesia  me- wajibkan  setiap  bank  umum  menyediakan modal minimum sebesar 8% dari total akti- va tertimbang menurut risiko (ATMR).

## Risiko Kredit
Risiko  kredit  didefinisikan  sebagai risiko  yang  dikaitkan  dengan  kemungkinan kegagalan  klien  membayar  kewajibannya atau  risiko  dimana  debitur  tidak  dapat  me- lunasi  hutangnya.Basel  Committee  on Banking Supervision (1999 dalam Nawaz et al ., 2012) menyatakan bahwa credit risk as the potential that a bank borrower or coun- terparty  will  fail  to  meet  its  obligations  in accordance with agreed terms .
Non  Performing  loan (NPL)  adalah rasio  dari  risiko  kredit  yang  menunjukkan perbandingan  jumlah  kredit  bermasalah dengan  total  kredit.Kredit  bermasalah  ada- lah  kredit  dengan  kualitas  kurang  lancar, diragukan  dan  macet.Tingginya  NPL  akan dapat  memperbesar  biaya,  baik  biaya  pen- cadangan  aktiva  produktif  maupun  biaya lainnya sehingga pada akhirnya modal bank ikut  terkikis.  Semakin  besar  NPL  maka akan  meningkatkan  premi  risiko  yang berdampak  pada  tingginya  suku  bunga kredit.  Suku  bunga  kredit  yang  terlampau tinggi akan mengurangi permintaan masyarakat  akan  kredit  (Fitria  dan  Raina, 2012).  Rendahnya  permintaan  akan  kredit akan  menyebabkan  rendahnya  juga  tingkat LDR dan dapat menurunkan tingkat profita- bilitas  bank  akibat  tidak  bekerjanya  fungsi intermediasi  bank  secara  optimal  karena menurunkan perputaran dana bank sehingga memperkecil kesempatan bank memperoleh laba. Bank Indonesia menetapkan nilai NPL maksimum  suatu  bank  adalah  sebesar  5%, apabila bank melebihi batas yang diberikan maka bank tersebut dikatakan tidak sehat.

## METODE Metode Analisis Data
Pendekatan  yang  digunakan  dalam penelitian  adalah  pendekatan  kuantitatif, yaitu  menganalisis  pengukuran  fenomena ekonomi  yang  merupakan  gabungan  antara teori  ekonomi  (informasi  laporan  keu- angan),  model  matematika  dan  statistika yang diklasifikasikan dalam kategori terten- tu dengan menggunakan tabel-tabel tertentu guna  mempermudah  dalam  menganalisis dengan menggunakan program SPSS 22. for windows .  Sedangkan  teknik  analisis  yang digunakan  adalah  teknik  analisis  regresi linier  berganda,  untuk  melihat  hubungan antara satu variabel terikat dengan lebih sa- tu variabel bebas. Dimana dalam penelitian ini,  teknik  analisis  regresi  berganda  untuk mengukur pengaruh capital adequacy ratio (CAR), non performing loan (NPL), loan to deposit ratio (LDR), Biaya Operasional ter- hadap  Pendapatan  Operasional  (BOPO), dan  Net  Interest  Margin  (NIM)  terhadap
return on assets (ROA) .

## Teknik AnalisisData
Metode  analisis  data  yang  digunakan dalam  penelitian  ini  adalah  analisis  regresi berganda. Formulasi persamaan regresi ber- ganda sendiri adalah sebagai berikut:
Y = a + b1X1 + b2X2 + b3X3 + b4X4 + b5X5 + e …………………..(5) Keterangan : Y : Return on Assets (ROA) a : konstanta X1 :Net Interest Margin (NIM) X2 :Biaya Operasional terhadap Pendapatan Operasional (BOPO)
X3 : Loan to Deposit Ratio (LDR) X4 : Capital Adquacy Ratio (CAR) X5 : Non Performing Loan (NPL) b1-b5  :  Koefisien  regresi,  merupakan besarnya  perubahan  variabel  terikat  akibat perubahan tiap-tiap unit variabel bebas. e :  Kesalahan Residual ( error )
Uji t ( Uji Parsial) Uji  t  digunakan untuk  menguji varia- bel-variabel  independen  secara  individu berpengaruh  dominan  dengan  taraf  signif- ikansi 5%.

## Hipotesis Penelitian
1. Net  Interest  Margin (NIM)  berpengaruh positif  signifikan  terhadap Return  On Asset (ROA).
2.  BOPO  berpengaruh  negatif  signifikan terhadap Return On Asset (ROA).
3. Loan  to  Deposit  Ratio (LDR)  ber- pengaruh  positif  singnifikan  terhadap Return On Asset (ROA).
4. Capital  Adequacy  Ratio (CAR)  ber- pengaruh positif signifikan terhadap Re- turn On Asset (ROA).
5. Non  Performing  Loan (NPL)  ber- pengaruh  negatif  signifikan  terhadap Return On Asset (ROA).

## HASIL PENELITIAN DAN PEMBAHA- SAN
Hasil Penelitian
JAGADHITA: Jurnal Ekonomi & Bisnis, Vol. 3 , No 2. September 2016, hal 16

## On Asset (ROA)
Hasil  penelitian  ini  menunjukkan bahwa  jika  BOPO  meningkat  yang  berarti efisiensi  menurun,  maka Return  On  Asset (ROA) yang diperoleh bank akan menurun. Hal  ini  disebabkan  karena  tingkat  efisiensi bank  dalam  menjalankan  operasinya  ber- pengaruh terhadap pendapatan atau earning yang  dihasilkan  oleh  bank  tersebut.  Jika kegiatan  operasional  dilakukan  dengan efisien (dalam hal ini nilai rasio BOPO ren- dah)  maka  pendapatan  yang  dihasilkan bank  tersebut  akan  naik.  Selain  itu, besarnya  rasio  BOPO  juga  disebabkan  ka- rena  tingginya  biaya  dana  yang  dihimpun dan rendahnya pendapatan bunga dari pena- naman  dana.  Sehingga  semakin  besar BOPO maka akan semakin kecil Return On Asset (ROA). Hasil temuan ini mendukung hasil  penelitian  dari  Mawardi  (2005),  Su- patra  (2007),  dan  Mahardian  (2008)  yang menunjukkan  bahwa  BOPO  berpengaruh negatif signifikan terhadap Return On Asset (ROA)
Pengaruh Loan  to  Deposit  Ratio (LDR) terhadap Return On Asset (ROA).
Hasil  ini  menunjukan  bahwa  LDR tidak berpengaruh signifikan terhadap prof- itabilitas  bank.Sehingga  hipotesis  yang menyatakan bahwa rasio LDR berpengaruh positif signifikan terhadap ROA bank tidak dapat  diterima.Penelitian  ini  menunjukan semakin tinggi LDR suatu bank tidak men- jadi  tolak  ukur  keberhasilan  manajemen bank  untuk  memperoleh  keuntungan  ting- gi.LDR  yang  tinggi  tidak  signifikan  ber- pengaruh  terhadap  ROA,  hal  ini  dapat dikarenakan besarnya pemberian kredit tid- ak didukung dengan kualitas kredit.Kualitas kredit  yang  buruk  akan  meningkatkan  risi- ko  terutama  bila  pemberian  kredit  dil- akukan  dengan  tidak  menggunakan  prinsip kehati-hatian  dan  ekspansi  dalam  pem- berian  kredit  yang  kurang  terkendali  se- hingga bank akan menanggung risiko  yang lebih besar pula. Selain itu, LDR tidak sig- nifikan karena adanya pergerakan data atau rasio  LDR  yang  fluktuatif  pada  masing- masing  perusahaan  perbankan  di  setiap  ta- hunnya.Ada  perusahan  perbankan  yang
secara parsial pengaruh dari kelimah variabel independen tersebut terhadap ROA ditunjukkan pada tabel 5.7 berikut :
Tabel 5.6 Uji t (Uji Parsial)

## Sumber :www.idx.co.id, diolah
Berdasarkan  table  5.7  maka  dapat disusun  persamaan  regresi  linier  berganda sebagai berikut :
ROA = 10,769 + 0,082NIM  – 0,094BOPO – 0,007LDR + 0,047CAR – 0.110NPL

## PEMBAHASAN
Pengaruh Net  Interest  Margin (NIM) terhadap Return On Asset (ROA) Hasil penelitian ini menunjukkan bah- wa Net  Interest  Margin (NIM)  menunjuk- kan  kemampuan  manajemen  bank  dalam mengelola  aktiva    produktif  untuk menghasilkan  pendapatan  bunga  bersih  se- makin besar  maka akan meningkatkan pen- dapatan  bunga  atas  aktiva  produktif  yang dikelola  bank,  sehingga  semakin  besar Net Interest  Margin (NIM)  menunjukkan  se- makin efektif bank dalam penempatan akti- va perusahaan  dalam bentuk kredit, sehing- ga Return  On  Asset (ROA)  bank  akan meningkat. Atau dengan kata lain, semakin besar Net Interest Margin (NIM)  suatu bank maka  semakin  besar  juga Return  On  Asset (ROA). ROA yang diperoleh bank tersebut, yang berarti kinerja keuangan bank semakin membaik  dan  meningkat.Hasil  temuan  ini mendukung  hasil  penelitian  dari  Mawardi (2005) dan Mahardian (2008) yang menun- jukkan  bahwa Net  Interest  Margin (NIM) berpengaruh positif signifikan terhadap Re- turn On Asset (ROA).
Pengaruh Biaya Operasional/Pendapatan Operasional  (BOPO)  terhadap Return
mempunyai  nilai  LDR  rendah  dan  ada  pe- rusahaan  perbankan  yang  mempunyai  nilai LDR  tinggi  sehingga  terjadi  kesenjangan yang  cukup  tinggi  antar  perusahaan  per- bankan tiap tahunnya.
Pengaruh Capital  Adequacy Ratio (CAR) terhadap Return On Asset (ROA) Hasil penelitian ini menunjukkan bah- wa  semakin  besar Capital  Adequacy  Ratio (CAR) maka Return On Asset (ROA) yang diperoleh bank akan semakin besar, karena semakin  besar Capital  Adequacy  Ratio (CAR)  maka  semakin  tinggi  kemampuan permodalan  bank  dalam  menjaga  kemung- kinan  timbulnya  risiko  kerugian  kegiatan usahanya,  sehingga  kinerja  bank  juga  akan meningkat.  Selain  itu,  semakin  tinggi  per- modalan bank maka bank dapat melakukan ekspansi  usahanya  dengan  lebih  aman. Adanya ekspansi usaha pada akhirnya akan mempengaruhi kinerja keuangan bank yang bersangkutan. Hasil temuan ini mendukung hasil penelitian dari Werdaningtyas (2002), Desfian (2003), dan Mahardian (2008) yang menunjukkan bahwa Capital Adequacy Ra- tio (CAR)  berpengaruh  positif  signifikan terhadap Return On Asset (ROA).
Pengaruh Non  Performing  Loan (NPL) terhadap Return On Asset (ROA ) Hasil penelitian ini menunjukkan bah- wa  semakin  besar Non  Performing  Loan (NPL)  maka Return  On  Asset (ROA)  yang diperoleh  akan  semakin  kecil.  Peningkatan Non  Performing  Loan (NPL)  akan mempengaruhi  profitabilitas  bank,  karena semakin  tinggi Non  Performing  Loan (NPL)  maka  akan  semakin  buruk  kualitas kredit  bank  yang  menyebabkan  jumlah kredit  bermasalah  semakin  besar,  dan  oleh karena  itu  bank  harus  menanggung  keru- gian dalam kegiatan operasionalnya sehing- ga  berpengaruh  terhadap  penurunan  laba (ROA) yang diperoleh bank. Non Perform- ing Loan (NPL) yang rendah mengindikasi- kan  kinerja  keuangan  bank  semakin baik.Hasil  temuan  ini  mendukung  hasil penelitian  dari  Mawardi  (2005)  yang menunjukkan bahwa Non Performing Loan (NPL)  berpengaruh  negatif  signifikan  ter- hadap Return On Asset (ROA).
JAGADHITA: Jurnal Ekonomi & Bisnis, Vol. 3 , No 2. September 2016, hal 18

## SIMPULAN
Hasil analisisnya adalah sebagai beri- kut  :  1) Net  Interest  Margin (NIM)  ber- pengaruh  positif  terhadap Return  On  Asset (ROA).  Hal  tersebut  menunjukkan  bahwa semakin  besar Net  Interest  Margin (NIM) maka  semakin  besar  pula  profitabilitas (ROA) yang diperoleh, yang berarti kinerja keuangan bank yang bersangkutan semakin membaik atau meningkat.  2) BOPO (Biaya Operasional/Pendapatan  Operasional)  ber- pengaruh negatif terhadap Return On Asset (ROA).  Hal  tersebut  menunjukkan  bahwa semakin  besar  Biaya  Operasional  terhadap Pendapatan  Operasional  (BOPO)  maka  se- makin  kecil  pendapatan  yang  dihasilkan, sehingga  berpengaruh  terhadap  penurunan laba  (ROA)  yang  diperoleh  bank  yang  ter- daftar di  Bursa Efek  Indonesia. 3) Loan to Deposit Ratio (LDR) tidak berpengaruhsig- nifikan  terhadap Return  On  Asset (ROA). Hal  tersebut  menunjukkan  bahwa  semakin besar Loan  to  Deposit  Ratio (LDR)  tidak akan  mempengaruhi(ROA)  perbankan  di Bursa Efek Indonesia. 4) Capital Adequacy Ratio (CAR)  berpengaruh  positif  terhadap Return  On  Asset (ROA).  Hal  tersebut menunjukkan bahwa semakin besar Capital Adequacy Ratio (CAR) maka semakin ting- gi  kemampuan  permodalan  bank  di  Bursa Efek  Indonesia  dalam  menjaga  kemung- kinan  timbulnya  risiko  kerugian  kegiatan usahanya  sehingga  kinerjanya  juga  akan meningkat. 5) Non Performing Loan (NPL) berpengaruh  negatif  terhadap Return  On Asset (ROA).  Hal  tersebut  menunjukkan bahwa  semakin  tinggi Non  Performing Loan (NPL) maka akan semakin menurunkualitas  kredit  bank  yang  me- nyebabkan  jumlah  kredit  bermasalah  se- makin besar, dan oleh karena itu bank harus menanggung  kerugian  dalam  kegiatan operasionalnya  sehingga  berpengaruh  ter- hadap  penurunan  laba  (ROA)  yang  di- peroleh bank di Bursa Efek Indonesia. Non Performing  Loan (NPL)  yang  rendah mengindikasikan  kinerja  keuangan  bank semakin baik.

## UCAPAN TERIMA KASIH
Penulis  mengucapkan  terima  kasih  yang sebesar  besarnya  kepada  reviewer  dan semua  pihak  yang  telah  membantu  dalam pembuatan  artikel  ini  baik  dalam  bentuk kritik  ataupun  masukan  yang  membangun untuk  perbaikan  artikel  ini  agar  menjadi lebih baik

## DAFTAR PUSTAKA
Abdullah,  M.  Faisal.  2005. Manajemen Perbankan . Edisi Kelima, Universitas Muhamadiah Malang. Agustiningrum, Riski. 2012.AnAlisis Pengaruh CAR, NPL, Dan LDR Ter- hadap  Profitabilitas  Pada  Perusahaan Perbankan.  Tesis,  Fakultas Ekonomi Universitas Udayana, BAli.
Akhtar,  Muhammad  Farhan,  Khizer  Ali, dan Shama Sadaqat. 2011. Faktor In- fluencing  the  Probability  of  Conven- tional Banks of Pakistan. International Research Journal  of  Finance  and Economis, Issue 66, ISSN 1450-2887, pp. 117-124.
Ali,  Masyhud.  2006.  Manajemen  Risi- ko.Jakarta: PT. RajaGrafindo Persada.
Almilia, Luciana Spica dan Winny Herdin- ingtyas.  2005.  AnAlisis  Rasio  Camel Terhadap  Prediksi  Kondisi  Bermasa- lah Pada Lembaga Perbankan Periode 2000-2002, Jurnal Akuntansi  & Keu- angan, Vol. 7, No. 2 November, Sura- baya.
Ani, W. U., Ugwunta, D. O., Ezeudu, I. J., dan  Ugwuanyi,  G.  O.  2012.  An  em- pirical assessment of the determinants of bank profitability in Nigeria: Bank characteristics  panel  evidence .  Jour- nal  of  Accounting  and  Taxation Vol. 4,  ISSN  2141-6664,  pp.  38-43,  De- cember.
Azwir,  Yakub.  2006.  AnAlisis  Pengaruh Kecukupan Modal, Efisiensi, Likuidi- tas,  NPL,  dan  PPAP  Terhadap  ROA Bank  (Studi  Empiris:  Pada  Industri Perbankan  Yang  Listed  di  BEJ  Peri- ode    Tahun  2001-2004). Tesis Pro- gram  Pasca  SarjanaPada  Program
Magister ManajemenUniversitas Diponegoro, Semarang.
Brigham,  E.F.  dan  Gapenski,  LouisC.,
1996. “ Intermediate finance  manage- ment ”          (5  Th    ed.).  Harbor  Drive: The Dryden Press Buyuksalvarci, Ahmet dan Hasan Abdioglu. 2011.  Determinants  of  Capital  Ade- quacy Ratio in Turkish Banks: A pan- el  data  analysis.    African Journal  of Business  Management Vol.5,  ISSN 1993-8233 Academic  Journals ,  pp.
11199-11209.November.
Chang,  Yoonhee Tina. 2006. Role of Non-
Performing Loans (NPLs) and Capital Adequacy  in  Banking  Structure  and Competition. Economic  &  Social  Re- search  Council,  Center  for  Competi- tion  Policy. ISSN  1745-9648,  CCP Working Paper 06-15. Defri.  2012.  Pengaruh Capital  Adequacy Ratio (CAR), Likuiditas dan Efisiensi Operasional  Terhadap  Profitabilitas Perusahaan Perbankan yang Terdaftar di  BEI. Jurnal  Manajemen ,  Vol.  01, No. 01.
Dendawijaya,  Lukman.  2005. Manajemen Perbankan .  Jakarta:  Penerbit  GhAlia Indonesia.
Dendawijaya,  Lukman.  2009. Manajemen Perbankan .  Jakarta: Penerbit GhAlia Indonesia.
Funso,  Kolapo  T.,  Ayeni  R.  Kolade,  and Oke M. Ojo. 2012.   Credit Risk  And Commercial  Banks’  Performance  In Nigeria:  A  Panel  Model  Approach. AustrAlian Journal  of  Business  and Management Research, Vol.2, No.02, pp. 31-38, May.
Haneef, Shahbaz, Tabassum Riaz,  Muham- mad Ramzan, Mansoor Ali Rana, Ha- fiz M. Ishaq, dan Yasir Karim. 2012. Impact  of  Risk  Management  on  Non Performing Loans and Profitability of Banking  Sector  of  Pakistan.  Inter- nasional Journal  of  Business  and  so- cial  Science Vol.  3,  No.  7,  pp.  307- 315, April. http://www.bi.go.id. Di akses tanggal 4 Sep- tember 2015 http://www.idx.co.id. Di akses tanggal 4 Januari 2016
Irianti, Tjiptowati Endang. 2011.  Pengaruh Rasio  Kecukupan  Modal,  Likuiditas, Dan  Total  Net  Interest  Margin  Ter- hadap  Tingkat  Profitabilitas  Perus- ahaan  Perbankan.Jurnal  Ilmiah  Inko- ma, Volume 24, No. 1, Februari.
Javaid, Saira, Jamil Anwar, KhAlid Zaman, dan  Abdul  Gafoor.  2011.  Determi- nants  of  Bank  Profitability  in  Paki- stan:  Internal  Faktor  Analysis.  Medi- terranean Journal Of Social Sciences,
Vol. 2, No. 1, ISSN 2039-2117, Janu- ari.
Joseph,Mabvure  Tendai,  Gwangwava  Ed- son,  Faitira  Manuere,  Mutibvu Clifford, dan Kamoyo Michael. 2012. Non Performing loans in Commercial Banks: A case of CBZ Bank Limited In  Zimbabwe. Interdisciplinary  Jour- nal  Of  Contemporary  Research  In Business Vol. 4, No. 7, November.
Karunia, Clorinda. 2013. AnAlisis Pengaruh Rasio Capital, Asset QuAli- ty ,  Dan Liquidity Terhadap  Kinerja Keuangan  Pada  Sektor  Perbankan Yang Terdaftar Di BEI Periode 2007- 2011. Jurnal Ilmiah Manajemen Keu- angan Fakultas Bisnis Dan Ekonomi- ka , Universitas Surabaya. Kasmir,  2008, Bank  dan  Lembaga  Keu- angan Lainnya , Edisi Revisi, Jakarta; PT.RajaGrafindo Persada
------.  2011. Manajemen  Perbankan :  Edisi Revisi 2008. Jakarta: Rajawali Pers. ------.  2014. Bank  dan  lembaga  Keuangan Lainnya .  Jakarta:  PT  RajaGrafindo Persada.
Kolapo,  T.  Funso,  R.,  Kolade  Ayeni,  M. Ojo  Oke.  2012.  Credit  risk  and  com- mercial bank performance in Nigeria: A  panel  model  approach. AustrAlian Journal of Business and Management Research, Vol. 2 No. 02 [31-38]. Kurnia, Indra, Wisnu Mawardi. 2012. Ana- lisis  Pengaruh  BOPO,  EAR,  LAR, dan Firm Size Terhadap Kinerja Keu- angan. Diponegoro  Journal  of  Man- agement , Vol. 1, No. 2, Halaman 49-
57.
Kutsienyo,  Lawrence.  2011.  The  Determi- nant  Of  Profitability  Of  Banks  In Ghana. Thesis  submitted  to  the  Insti- tute  of  Distance  Learning,  Kwame Nkrumah  University  of  Science  and Technology in partial fulfilment of the requirements  for  the  degree  of  Com- monwealth  Executive  Masters  Of Business Administration (CEMBA).
Mahardian,
Pandu, 2008, AnAlisis
Pengaruh  Rasio  CAR,  BOPO,  NPL, NIM, dan LDR Terhadap ROA (Studi Kasus  Perusahaan  Perbankan  yang Tercatat  di  BEJ  Periode  Juni  2002- Juni 2007), TESIS Program  Pascasar- jana  Magister  Manajemen  UNDIP (tidak dipublikasikan).
Mawardi,  Wisnu.  2005.  AnAlisis  Faktor- Faktor  Yang  Mempengaruhi  Kinerja Keuangan  Bank  Umum  Di  Indonesia (Studi  Kasus  Pada  Bank  Umum Dengan  Total  Asset  Kurang  Dari  1 Triliun). Jurnal  Bisnis  Strategi Vol. 14, No. 1, pp. 83-94.
Nawaz, Mohammad, Shahid Munir, Shahid Ali Siddiqui, Tahseen Ul Ahad, Faisal Afzal, Muhammad Asif, dan Muham- mad Ateeq. 2012. Credit Risk and the Performance  of  Nigerian  Banks.  In- terdiciplinary Journal  of  Contempo- rary  Research  In  Business, Vol.  4, No. 7, November.
Nusantara, Ahmad Buyung. 2009. AnAlisis Pengaruh  NPL,  CAR,  LDR,  Dan BOPOTerhadap  Profitabilitas  Bank. Tesis Program  Studi  Magister  Mana- jemenUniversitas  Diponegoro,  Sema- rang.
Peraturan  Bank  Indonesia  NO:  6/10/ PBI/2004  Tentang  Sistem  Penilaian Tingkat  Kesehatan  Bank  Umum,
Bank Indonesia, Jakarta.
Ponco,  Budi.  2008.  AnAlisis  Pengaruh CAR,  NPL,  BOPO,  NIM  Dan LDRTerhadap  ROA. Tesis Program Studi  Magister  Manajemen  Program- Pascasarjana Universitas Diponegoro, Semarang dipublikasikan.
Puspitasari, Diana. 2009. AnAlisis Pengaruh  CAR,  NPL,  PDN,  NIM, JAGADHITA: Jurnal Ekonomi & Bisnis, Vol. 3 , No 2. September 2016, hal 20
BOPO,  LDR,  dan  Suku  Bunga  SBI terhadap  ROA. Tesis Universitas Diponegoro, Semarang. Riyadi, Selamet. 2006. Banking Assets and Liability Management . Ed. 3. Jakarta:
Lembaga  PenerbitFakultas  Ekonomi Universitas Indonesia.
Sawir, Agnes. 2005. AnAlisis Kinerja Keu- angan  dan  Perencanaan  Keuangan Perusahaan.  Jakarta:PT.  Gramedia Pustaka Utama. Siamat,  Dahlan.  2005 . Manajemen  Lem- baga  Keuangan  :  Kebijakan  Moneter dan  Perbankan.  Jakarta:  Lembaga Penerbit Fakultas Ekonomi Indonesia.
Sugiyono.  2004. Metode  Penelitian  Bisnis , Bandung: Alfabeta. Sulaiman,  Wahid.  2004. AnAlisis  Regresi Menggunakan  SPSS,  Contoh  Kasus dan Pemecahannya . Yogyakarta: An- di Sukma,  Yoli  Lara.  2013.  Pengaruh  Net  In- terest Margin, Kecukupan Modal Dan Risiko  Kredit  Terhadap  Profitabilitas (Perusahaan  Perbankan  yang  Ter- daftar  di  BEI). Artikel Program  Studi Akuntansi Fakultas  Ekonomi  Universi- tas Negeri Padang.
Surat  Edaran  Bank  Indonesia  No.  6/23/ DPNP  tanggal  31  Mei  2004,  Perihal Kepada  Semua  Bank  Umum  yang Melaksanakan Kegiatan Usaha Secara Konvensional di  Indonesia, Bank In- donesia, Jakarta.
Suyono,  Agus,  2005,  AnAlisis  Rasio-rasio Bank  yang  Berpengaruh  terhadap Re- turn  on  Asset  (ROA) , Tesis Program Pasca  Sarjana  MagisterManajemen Universitas Diponegoro.
Syafri. 2012. Faktors Affecting Bank Profit- ability  in  Indonesia.  International Conference on Business and Manage- ment, pp. 236-242, September.
Undang-Undang  No.10  Tahun  1998  tentang Perubahan  Undang-undang  No.  7  Ta- hun 1992 tentang perbankan, Jakarta. Veithzal  Rivai,  dkk,  2007, Bank  and  Fi- nancial Institution Management,
Conventional  and  Sharia  System , Ja- karta; PT. Raja Grafindo Persada
Werdaningtyas,  Hesti  2002,  Faktor  Yang Mempengaruhi  Profitabilitas  Bank Take  Over  Pramerger  di  Indonesia , JurnalManajemen  Indonesia ,  Vol.  1, No.2.
Yacub  Azwir.  2006. “AnAlisis  Pengruh Kecukupan  Modal,  Efisiensi,  Likuidi- tas, NPL dan PPAP terhadap Profita- bilitas Bank”.
Yuliani. 2007. Hubungan Efisiensi Operasional  dengan  Kinerja  Profita- bilitas  Pada  Sektor  Perbankan    yang Go  Publik  di  Bursa  Efek  Jakarta. Jurnal  Manajemen  &  Bisnis  Sriwija- ya , Vol. 5, No. 1.