PENGARUH PEMBIAYAAN MURABAHAH, MUDHARABAH,

## MUSYARAKAH, IJARAH TERHADAP PROFITABILITAS BANK
UMUM SYARIAH PERIODE 2016-2018
Oryza Sativa Meiswari dan Diah Nurdiwaty Program Studi Akuntansi, Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Nusantara PGRI Kediri diahnurdiwaty@gmail.com

## Abstract
Profitability  is  a  certain  condition  that  has  been  achieved  by  a  sharia  bank  as  a reflection  of  public  trust  in  commercial  banks  that  have  undergone  a  process  of activity  for  several  years.  This  study  aims  to  analyze  the  effect  of  murabahah, mudharabah,  musyarakah  and  ijarah  financing  on  the  profitability  of  Islamic commercial  banks.  Profitability  is  the  dependent  variable  in  this  study,  while murabahah,  mudharabah,  musyarakah  and  ijarah  financing  are  independent variables.The type of data used is secondary data which is obtained from quarterly financial reports taken from the official website or website www.bi.go.id/www.ojk.go.id and the official website of each Islamic Commercial Bank.  The  study  population  consisted  of  12  Islamic  commercial  banks,  and obtained  72  samples  by  purposive  sampling  method.  The  approach  used  in  this research  is  a  quantitative  approach.  The  data  analysis  technique  used  is  multiple linear  regression.The  results  of  this  study  indicate  that  partially  murabahah financing and ijarah financing have a significant effect on profitability. Based on the results of the F test, the variables of murabahah, mudharabah, musyarakah and ijarah financing simultaneously have a significant effect on profitability.
Keywords : Murabahah Financing, Mudharabah, Musharaka, Ijarah,
Profitability.

## PENDAHULUAN

## Latar Belakang Masalah
Bank  adalah  suatu  lembaga  keuangan  yang  menjadi  perantara  antar masyarakat  melalui  kredit  atau  bisa  disebut  pembiayaan.  Pada  dasarnya    bank sebagai  lembaga  perantara    artinya  lembaga  yang  mempunyai  fungsi  pokok mengumpulkan  dana  dari  masyarakat  dan  menyalurkan  dana  tersebut  kembali pada masyarakat.
UU  RI  No.  10  tahun  1998  pasal  1  ayat  (Indonesia,  2008)  yang menerangkan bahwa bank umum merupakan bank yang melakukan usaha dengan konvensional  dan  atau  berdasar  pada  prinsip  syariah  yang  di  dalam  kegiatannya memberikan  jasa  pada  lalu  lintas  pembayaran.  Berdasar  pada  UU  tersebut  bisa djelaskan bahwa  ada dua jenis perbankan  yang terdapat di  Indonesia, antara lain adalah  bank  konvensional  serta  bank  syariah.  Bank  konvensional  dalam kegiatannya  menggunakan  sistem  bunga  sedangkan  bank  syariah  dalam kegiatannya menggunakan sistem bagi hasil.
Begitu  maraknya  aktivitas  bank  syariah  di  Indonesia,  menunjukkan tingginya  tingkat  kepercayaan  masyarakat  terhadap  praktik  perbankan  syariah. Untuk  menambah  tingkat  kepercayaan  masyarakat,  kinerja  perbankan  harus  bisa ditingkatkan dan menunjukkan nilai yang bagus. Salah satu bentuk aktivitas yang bisa dilakukan yaitu dengan menilai tingkat profitabilitas bank tersebut.
Kasmir  (2016:  196),  menjelaskan  profitabilitas  menjadi  suatu  rasio  yang dapat  berguna  untuk  menilai  kemampuan  perusahaan  di  dalam  mencapai  suatu keuntungan  tertentu.  Rasio  ini  juga  dapat  memberi  perusahaan  ukuran,  sampai pada tingkat apa efektivitas manajemen suatu perusahaan. 1
Selanjutnya,  profitabilitas  juga  menggambarkan  ukuran  secara  spesifik performa  bank  yang  selaras  dengan  tujuan  dari  pihak  manajemen,  yaitu meningkatkan  nilai  bank  bagi  semua  pemegang  saham.  Dapat  dikatakan  bahwa profitabilitas  merupakan  salah  satu  pedoman  di  dalam  pengukuran  terkait seberapa besar keuntungan menjadi sangat penting untuk suatu bank sehingga bisa mengetahui sejauh mana bank telah menjalankan usahanya secara efisien. Dimana laba  yang  dihasilkan  bank  dapat  diketahui  dari  banyaknya  pembiayaan  ataupun kredit  yang  telah  disalurkan.  Keuntungan  tersebut  bisa  terlihat  dari  tingkat profitabilitas    bank  tersebut  yang  sudah  diukur  dengan  rasio  keuangan.  Sejauh mana  rasio  bank  tersebut  dalam  mengelola asset dan liabilities yang  ada,  serta dapat  dinilai  dengan Return  On  Asset atau  bisa  disebut ROA  secara  kuantitatif. Sehingga  dapat  dikatakan  bahwa  profitabilitas  dapat  menjadi  penentu  penting untuk  menilai  kegiatan  perbankan  syariah.  Lalu,  untuk  menaikkan  tingkat
1 Kasmir. Analisis Laporan Keuangan. Jakarta. Raja Grafindo Persada. 2016, (hlm 196)
profitabilitas  sebaiknya  dilakukan  bersamaan  dengan  peningkatan  kualitas  di dalam  penyaluran  aktiva  produksi.  Salah  satu  dari  kegiatan  penyaluran  aktiva produktif    perbankan  syariah  adalah  dengan  kredit  kepada  masyarakat,  artinya pembiayaan  yang  menggunakan  bagi  hasil  sebagai  prinsip  dengan  akad mudharabah  dan  musyarakah,  kredit  melalui  jual  beli  menggunakan  akad murabahah, serta kredit melalui dasar sewa menggunakan akad ijarah.
Murabahah  yaitu  akad  jual  beli  barang  yang  harga  jualnya  sejumlah  biaya perolehan  yang  telah  ditambahkan  pada  keuntungan  ataupun  margin  yang  telah disepakati dan juga penjual diharuskan untuk mengungkap biaya perolehan barang itu  pada pembeli  yang bersangkutan  (PSAK 102 paragraf 5). Pengertian  tersebut mengungkap  bahwa  transaksi  dalam  bentuk murabahah bisa  berbentuk  kredit (pembayaran tangguh) ataupun berbentuk tunai setelah pembeli menerima barang, dapat juga ditangguhkan dalam bentuk cicilan setelah pembeli menerima barang, atau  juga  ditangguhkan  melalui  pembayaran  sejumlah  harga  barang  dikemudian hari (PSAK 102 paragraf 8). 2 Sehingga berdasarkan transaksi itu pihak bank akan memperoleh keuntungan dari jual beli yang telah disepakati secara bersama pada awal  akad.  Dalam  akad  tersebut  bank  membayar  pembelian  barang  yang dibutuhkan  dan  diinginkan  nasabah  dengan  cara  membeli  barang  tersebut  dari pemasok  yang  kemudian  bank  akan  menjualnya  kembali  pada  nasabah  dengan penambahan biaya keuntungan serta dilaksanakan melalui perjanjian ataupun akad terlebih dahulu antara bank dan nasabah.
Mudharabah  merupakan  suatu  akad  kerjasama  usaha  diantara  dua  pihak tertentu dimana pihak pertama ( shahibul maal ) akan menyediakan seluruh (100%) modal,  lalu  pihak  lain  akan  menjadi  pengelola  usaha.  Terkait  keuntungan  yang akan  diperoleh pada  akad mudharabah , dibagikan sesuai kesepakatan di dalam kontrak, tapi bila usaha tersebut rugi, kerugiannya  ditanggung oleh pemilik modal  sejauh  kerugian  tersebut  tidak  diakibatkan  oleh  kelalaian  pengelola.
Jika    kerugian  tersebut  adalah  akibat  dari  kecurangan  atau  kelalaian  pengelola, pihak  pengelola  diharuskan  untuk  bertanggungjawab  atas  kerugian  yang
2 Kautsar Riza Salman, Akuntansi Perbankan Syariah Berbasisi Psak Syariah , Jakarta: Akademia Permata, 2012, h. 141
disebabkan  tersebut.  Namun  apabila  kerugian  itu  dikarenakan  proses  normal usaha,  dan  tidak  disebabkan  kelalaian  atau  juga  kecurangan  pengelola,  kerugian itu ditanggung sepenuhnya oleh pihak pemilik modal, sedangkan pihak pengelola akan  kehilangan  tenaga  dan  keahlian  yang  telah  dicurahkan.  Bila  kerugian  itu karena  kelalaian  dan  kecurangan  pengelola,  maka  pengelola  akan  bertanggung jawab sepenuhnya.
Pembiayaan musyarakah merupakan  akad untuk kerjasama antara  pemilik dana  dengan  menggabungkan  modal,  melalui  usaha  bersama  dan  pengelolaan secara  bersama  di  dalam  suatu  kemitraan.  Sistem    bagi  hasilnya  disetujui  sesuai kesepakatan  (biasanya  dapat  ditentukan  berdasar  pada  jumlah  modal  yang diberikan  masing-masing  pemilik  dana  dan  peran  masing-masing  pihak). Ijarah yaitu  akad  untuk  pemindahan  hak  guna  atau  manfaat  atas  suatu  barang  atau  jasa tertentu  di  waktu  tertentu  melalui  pembayaran  upah  sewa  (ujrah),  tanpa  diikuti pemindahan kepemilikan atas barang itu sendiri.
Berdasar  pada  sistem  penilaian  dari  tingkat  kesehatan  bank  umum  dengan prinsip  syariah,  sudah  diterbitkan  peraturan  Nomor8/POJK.03/2014  (Komisioner & Jasa, 2015) terkait sistem penilaian tingkat kesehatan pada bank umum syariah dengan  prinsip  syariah.  Meningkatnya  realisasi  dari  jenis  produk  serta  sulitnya persaingan  diantara  perbankan  syariah  memberi  pengaruh  pada  kompleksitas usaha dan juga profil risiko bank berprinsip syariah.
Di  Indonesia, tingkat  kesehatan bank dapat  dinilai berdasarkan pada faktor penentu  diantaranya  adalah  1)  Profil  risiko  (risk  profile),  2)  Good  Corporate Gorvernance,  3)  rentabilitas  (earnings),  dan  4)  permodalan  (capital).  Penilaian profil risiko adalah suatu penilaian internal dan juga penilaian kualitas penerapan manajemen risiko  yang ada di dalam kegiatan operasional bank. Good Corporate Gorvernance pada bank  umum syariah adalah penilaian dari kualitas manajemen bank atas pelaksanaan 5 (lima) prinsip Good Corporate Gorvernance diantaranya yaitu akuntabilitas, pertanggungjawaban, profesional, dan kewajaran. Rentabilitas menunjukkan  kemampuan  bank  di  dalam  upaya  untuk  meningkatkan keuntungannya  melalui  kemampuan  serta  sumber  yang  sudah  dimiliki  jadi  dapat diketahui seberapa tingkat efesiensi usaha tersebut dan profitabilitas yang berhasil
dicapai  oleh  bank.  Permodalan  digunakan  sebagai  cara  untuk  mengukur kemampuan bank dalam penyerapan kerugian-kerugian yang belum bisa dihindari serta  bisa  digunakan  sebagai  cara  untuk  mengukur  kekayaan  bank  ataupun kekayaan  para  pemegang  saham.  Secara  singkat  dapat  dikatakan  bahwa  bank diidentifikasi  sebagai  sehat  merupakan  bank  yang  bisa  memelihara  dan  menjaga kepercayaan dari masyarakat,  mampu melaksanakan fungsi  intermediasi,  mampu membantu  kelancaran  lalu  lintas  pembayaran  serta  bisa  digunakan  oleh pemerintah  dalam  membantu  melakukan  semua  kebijakan,  dan  bermanfaat  juga bagi perekonomian secara keseluruhan.
Ketidak  konsistenan  hasil  dari  penelitian-penelitian  sebelumnya  yang menjadi  faktor  ketertarikan  untuk  melaksanakan  penelitian  kembali.  Seperti halnya    penelitian  yang  telah  dilaksanakan  Wibowo  &  Sunarto  (2016) menunjukkan  pembiayaan mudharabah dan musyarakah berpengaruh  secara parsial terhadap profitabilitas pada Bank Pembiayaan Rakyat Syariah, sedangkan penelitian  Cut  Faradilla  (2017)  menggambarkan  pembiayaan  murabahah  serta musyarakah berpengaruh parsial kepada profitabilitas tetapi pembiayaan istishna, ijarah  dan  mudharabah  tidak  berpengaruh  secara  parsial  kepada  profitabilitas Bank Umum Syariah di Indonesia. Namun penelitian yang dilakukan Sjamsuddin dan  Antuli  (2018)  menunjukkan  pembiayaan  mudharabah  berpengaruh  secara parsial  kepada  profitabilitas  PT.  Bank  Muamalat  Indonesia  Tbk.  Periode  2011- 2016.
Adapun  yang  menjadi  tujuan  dilakukannya  penelitian  ini  yaitu: Pertama, Untuk  mengenalisis  apakah  terdapat  pengaruh  pembiayaan  murabahah, mudharabah,  musyarakah  dan  ijarah  secara  parsial  terhadap  tingkat  profitabilitas di  bank  umum  syariah.  Kedua,  Untuk  mengenalisis  apakah  terdapat  pengaruh pembiayaan  murabahah,  mudharabah,  musyarakah  dan  ijarah  secara  simultan terhadap tingkat profitabilitas di bank umum syariah.

## METODE PENELITIAN
Pendekatan Penelitian
Penelitian  ini  menggnakan  pedekatan  kuatitatif.  Adapun  yang  menjadi alasan  peneliti  yaitu  dikarenakan  data  yang  akan  dianalisis  dalam  penelitian  ini berbentuk angka yang bias diukur secara rasional dan sitematis.
105 | Oryza Sativa Meiswari dan Diah Nurdiwaty : Pengaruh Pembiayaan Murabahah, Mudharabah, Musyarakah, Ijarah Terhadap Profitabilitas Bank Umum Syariah Periode 2016-2018
Peneliti memilih metode metode  kuantitatif yang bersifat asosiasif kausal. Adapun alasan peneliti adalah dimaksudkan untuk mencari pengaruh dari variabel bebas pembiayaan mudharabah, pembiayaan musyakah, pembiayaan murabahah serta pembiayaan ijarah tehadap tingkat profitabilitas sebagi variabel terikat.
Penelitian  ini  dilaksanakan  pada  Bank  Umum  Syariah  di  Indonesia  dengan menggunakan laporan keuangan triwulan periode Tahun 2016-2018. Dengan populasi meliputi  Bank  Umum  Syariah  yang  listing  di  Indonesia  periode  tahun  2016-2018, adalah  sebanyak  12  bank.  Sampel  penelitian  ini  diambil  melalui  metode  purposive sampling yang merupakan teknik pengambilan sampel melalui pertimbangan tertentu. Adapun  kriteria  sampel  yang  ditetapkan  peneliti  yaitu  Bank  Umum  Syariah  di Indonesia,  Bank  Umum  Syariah  yang  sudah  mempublish  laporan  keuangan,  Bank Umum  Syariah  yang  mengalami  laba  dan  Bank  Umum  Syariah  yang  telah  sesuai kriteria  variabel  terkait  pembiayaan  murbahah,  mudharabah,  musyrakah  dan  ijarah. Sehingga  total  sampel  yang  didapat  sebanyak  6  bank  Umum  Syariah  yaitu  Bank Muamalat  Indonesia,  Bank  Syariah  Mandiri,  Bank  BRI  Syariah,  Bank  Syariah Bukopin, Bank BNI Syariah dan Bank BCA Syariah.

## Kerangka Konseptual
Dapat  disampaikan  kerangka  konseptual  penelitian  yang  merupakan  alur  pemikiran penelitian ini sebagai berikut:
ISTITHMAR: Journal of Islamic Economic Development, Volume 4, No. 2, Desember 2020 | 106
Yang menjadi hipotesis penelitian adalah:
H1: Diduga  akad  Murabahah  berpengaruh  signifikan  terhadap  profitabilitas pada Bank Umum Syariah periode 2016-2018.
H2: Diduga  akad Mudharabah berpengaruh signifikan terhadap profitabilitas pada Bank Umum Syariah periode 2016-2018.
H3 : Diduga  akad  Musyarakah berpengaruh signifikan terhadap profitabilitas pada Bank Umum Syariah periode 2016-2018.
H4: Diduga  akad  Ijarah  berpengaruh  signifikan  terhadap  profitabilitas  pada Bank Umum Syariah periode 2016-2018.
H5:    Diduga  akad  Murabahah,  Mudharabah,  Musyarakah,  dan  Ijarah berpengaruh signifikan terhadap profitabilitas pada Bank Umum  Syariah periode 2016-2018.
Untuk menentukan tingkat proftabilitas, ROA ( Return on Assets ) akan digunakan karena  jika  mengetahui  ROA,  maka  semua  aktivitas  operasional  bisa  dievaluasi, secara khusus untuk tingkat pengembalian investasinta. Dimana ROA dapat dihitung dengan rumus:

## Fahmi (2013:135) dalam Utami (2017)
Regresi  linier  berganda  berguna  untuk  menganalisis,  dengan  uji  yaitu  asumsi  klasik yang  meliputi  uji  normalitas,  uji  multikolonieritas,  uji  autokorelasi,  uji heteroskedastisitas dan selanjutnya uji hipotesis meliputi uuji t (uji parsial) dan uji f (uji  simultan).  Analisis  regresi  linier  berganda  digunakan  untuk  menemukan  arah hubungan diantara variabel independen dan variabel dependen apakah masing-masing variabel independen berhubungan  secara  positif  atau  negatif yang  bisa  dirumuskan sebagai berikut :
ROA = 𝐿𝑎𝑏𝑎 𝐵𝑒𝑟𝑠𝑖ℎ 𝑆𝑒𝑡𝑒𝑙𝑎ℎ 𝑃𝑎𝑗𝑎𝑘 𝑇𝑜𝑡𝑎𝑙 𝐴𝑠𝑒𝑡
107 | Oryza Sativa Meiswari dan Diah Nurdiwaty : Pengaruh Pembiayaan Murabahah, Mudharabah, Musyarakah, Ijarah Terhadap Profitabilitas Bank Umum Syariah Periode 2016-2018
Keterangan :
Y = Profitabilitas α = Konstanta persamaan regresi e = Error terns/Variabel residual
= Koefesien regresi
= Pembiayan Murabahah
= Pembiayaan Mudharabah
= Pembiayaan Musyarakah
= Pembiayaan Ijarah

## PEMBAHASAN
Sesuai ddengan uji asumsi klasik diperoleh hasil bahwa data penelitian, model regresi  tersebut  memenuhi  asumsi  normalitas.  Uji Kolmogrov  Smirnov  Test ,  nilai signifikansinya 0,300 lebih besar daripada 0,05 maka dapat menunjukkan bahwa data penelitian memenuhi asumsi normalitas. berikut disampaikan hasil pengolahan uji KS pada tabel 1:
Tabel 1 Hasil Uji Kolmogrov-Smirnov Test (K-S) Unstandardized Residual N 72 Normal Parameters a,b Mean .0000000 Std. Deviation .21288121 Most Extreme Differences Absolute .115 Positive .115 Negative -.053 Kolmogorov-Smirnov Z .973 Asymp. Sig. (2-tailed) .300 a. Test distribution is Normal.
ISTITHMAR: Journal of Islamic Economic Development, Volume 4, No. 2, Desember 2020 | 108
Unstandardized Residual
N 72 Normal Parameters a,b Mean .0000000 Std. Deviation .21288121 Most Extreme Differences Absolute .115 Positive .115 Negative -.053 Kolmogorov-Smirnov Z .973 Asymp. Sig. (2-tailed) .300
a. Test distribution is Normal.
b. Calculated from data .
Sumber : SPSS for windows versi 23, data diolah 2020
Hasil uji  Multikolonieritas ditunjukkan dari hasil perhitungan nilai Variance Inflantion factor (VIF) atau nilai tolerance dengan kriteria jika nilai Tolerance
>0,10 sama dengan nilai VIF < 10 maka model reegresi tersebut tidak terdapat gejala multikolenieritas . Pada tabel 2 disampaikan hasil uji multikolonieritas:
Tabel 2.
Hasil Uji Multikolonieritas Model Collinearity Statistics Tolerance VIF 1 (Constant) Murabahah .286 1.610 Mudharabah .154 6.489 Musyarakah .276 3.628 Ijarah .667 1.500
Sumber : Output SPSS versi 23
Sebuah  data  dikatakan  tidak  mengalami  multikolonieritas  apabila  tolerance  >  0,10 dan  nilai  VIF  <  10.  Berdasar  pada  tabel  2  diatas  jadi  dapat  dikatakan  bahwa  model dalam  penelitian  ini  tidak  terjadi  gejala  multikoloneritas  karena  output  SPSS  diatas memperlihatkan  jika  nilai  tolerance  dari  variabel  Murabahah,  Mudharabah,
109 | Oryza Sativa Meiswari dan Diah Nurdiwaty : Pengaruh Pembiayaan Murabahah, Mudharabah, Musyarakah, Ijarah Terhadap Profitabilitas Bank Umum Syariah Periode 2016-2018
Musyarakah dan Ijarah NPM  > 0,10 dan nilai VIF < 10 sehingga menunjukkan bebas adanya multikolonieritas.
Untuk  menguji  apakah  terdapat  korelasi  atau  tidak  pada  model  regresi  linear maka  dilakukan  uji  autokorelasi.    Untuk  mendeteksi  autokorelasi  bias  dilakukan  uji statistik dengan uji Durbin-Watson , ditunjukkan dengan tabel dibawah ini :
Tabel 3.
Uji Durbin-watson (DW test)
Model Summary b Model R R Square Adjusted  R Square Std.  Error  of the Estimate Durbin- Watson 1 .578 a .334 .294 .21914 1.998

## Sumber : Output SPSS 23
Hasil  hitung durbin-watson sebesar  1,998  tersebut  menunjukkan  tidak  ada masalah autokorelasi antara variabel.
Uji  heteroskedastisitas  dilaksankan  untuk  melihat  adanya  penyimpangan  dari syara-syarat  asumsi  klasik  yang  ada  pada  regresi  linear.  Dimana  di  dalam  model regresi  harus  dilengkapi  syarat  tidak  adanya  heteroskedastisitas.  Hasil  uji heterokedastisitas bias dilihat di gambar 1 berikut ini :
Gambar 1. Garfik Scatterplot
ISTITHMAR: Journal of Islamic Economic Development, Volume 4, No. 2, Desember 2020 | 110
Sumber : Output SPSS versi 23
Berdasarkan  gambar  1  grafik  scatterplot,  bisa  diambil  kesimpulan  bahwa model  regresi  ini  tidak  terjadi  heteroskedastisitas dikarenakan titik-titik  menyebar secara acak di atas ataupun di bawah angka 0 pada sumbu Y.

## Analisis Regresi Linier Berganda
Model  regresi  linier  berganda  ( multiple  linier  regression  method) berguna untuk  mengetahui  apabila  masing-masing    variabel independen berhubugan  postif atau negatif deengan variabel dependen atau tidak .
Tabel 4
Analisis Regresi Linier Berganda Coefficients a Model Unstandardized Coefficients Standardized Coefficients B Std. Error Beta 1 (Constant) 1.681 .489 Murabahah .140 .074 .646 Mudharabah .009 .070 .034 Musyarakah -.255 .053 -.924 Ijarah .017 .009 .225 Sumber : Output SPSS versi 23
Berdasarkan tabel 4 terseebut, persamaan regresi linnier bergandanya  yaitu :
Y = 1,681 + 0,140 + 0,009 – 0,255 + 0,017 + e
Keterangan :
1. Konstanta  sebesar  1,681  mengungkapkan  bahwa  jka  pebiayaan  murabahah, mudharabah,  musyarakah  dan  ijarah  bernilai  konstantan  atau  tetap,  maka besarnya nilai variabel profitabilitas adalah sebesar 1,681.
2. Koefesien  regresi  variabel  murabahah  yaitu    0,140.  Diartikan  bahwa  apabila terdapat  penambahan  pembiayaan  murabahah  sebesar  1%    akan  menaikkan profitabilitas  (ROA)  sejumlah  0,140  berdasarkan  asumsi  variabel  lain  tetap.
111 | Oryza Sativa Meiswari dan Diah Nurdiwaty : Pengaruh Pembiayaan Murabahah, Mudharabah, Musyarakah, Ijarah Terhadap Profitabilitas Bank Umum Syariah Periode 2016-2018
Apabila  terdapat  penurunan  pembiayaan  murabahah  sebesar  1%,  akan menurunkan profitabilitas (ROA), berdasarkan asumsi variabel lainnya tetap.
3. Koefesien  regresi  variabel  pembiayaan  mudharabah  sebesar  0,009.  Diartikan bahwa  apabila  terdapat  penambahan  pembiayaan  pembiayaan  mudharabah sebsar  1%  akan  meningkatkan  profitabilitas  (ROA)  sejumlah  0,009  dengan asumsi variabel lain tetap. Apabila terdapat penurunan pembiayaan mudharabah sejumlah  1%  akan  menurukan  profitabilittas  (ROA),  dengan  asumsi  variabel lainnya tetap.
4. Koefesien  regresi  variabel  pembiayaan  musyarakah  sejumlah  0,255.  Diartikan bila  terdapat  penambahan  pembiayaan  musyarakah  sejumlah  1%  akan menaikkan profitabilitas (ROA) sejumlah 0,255 dengan asumsi variabel lainnya tetap.  Apabila  terdapat  penurunan  pembiayaan  musyarakah  sebesar  1%  maka akan menurukan profitabilitas (ROA), dengan asumsi variabel lainnya tetap.
5. Koefesien  regresi  variabel  pembiayaan  ijarah  sejumlah  0,017.  Diartikan  bila terdapat  penambahan  pembiayaan  ijarah  sejumlah  1%  akan  meningkatkan profitabilitas  (ROA)  sebesar  0,017  berdasarkan  asumsi  variabell  lainnya  tetap. Apabila  terdapat  penurunan  pembiayaan  ijarah  sejumlah  1%  maka  akan menurunkan profitabilitas (ROA), namun dengan syarat asumsi variabel lainnya tetap.

## A. Koefesien Determinasi
Nilai  koefisien  determinasi  atau  R  Square  digunakan  untuk  memprediksi dan  mengetahui  sebesar  apa  pengaruh  yang  bisa  diberikan  variabel  X  secara bersama terhadap variabel Y.  Berikut adalah hasil uji koefesien determinasi ( ) dengan SPSS pada tabel 5 :
Tabel 5.

## Hasil Koefesien Detreminasi
Model Summary
ISTITHMAR: Journal of Islamic Economic Development, Volume 4, No. 2, Desember 2020 | 112
Model R R Square Adjusted R Square Std.  Error  of the Estimate 1 .578 a .334 .294 .21914
Sumber : Output SPSS versi 23
Berdasarkan tabel 5 diatas diperoleh hasil nilai R Square sebesr 0,334 dan nilai Adjusted sebesar  0,294  dengan  demikian  menggambarkan    bahwa pembiayaan  Murabahah,  Mudharabah,  Musyarakah  dan  Ijarah  mampu menjelaskan  Profitabilitas  (ROA)  sebesar  29,4%  dan  sisanya  70,6%  dijelaskan variabel lain.

## B. Pengujian Hipotesis
1. Uji t (Uji Parsial)
Uji  t  (uji  parsial)  digunakan  untuk  melakukan  pengujian  tentang bagaimana  pengaruh  masing-masing  variabel  pembiayaan  Murabahah, Mudharabah,  Musyarakah  serta  pembiayaan  Ijarah  terhadap  Profitabilitas (ROA)  periode  2016-2018,  yaitu  jika  nilai  sig  <  probabilitas  0,05  maka ada pengaruh  variabel  bebas,  dan  sebaliknya.  Berikut  adalah  hasil  dari    uji  t dengan menggunakan SPSS dalam tabel 6 :
Tabel 6 Hasil Uji Pasial (Uji t) Model Unstandardized Coefficients Standardized Coefficients T Sig. B Std. Error Beta 1 (Constant) 1.681 .489 3.435 .001 Murabahah .140 .074 .646 1.902 .011 Mudharabah .009 .070 .034 .134 .894 Musyarakah -.255 .053 -.924 .865 .070 Ijarah .017 .009 .225 1.844 .000 Sumber : Output SPSS versi 23
113 | Oryza Sativa Meiswari dan Diah Nurdiwaty : Pengaruh Pembiayaan Murabahah, Mudharabah, Musyarakah, Ijarah Terhadap Profitabilitas Bank Umum Syariah Periode 2016-2018
Berdasar  pada  hasil  perhitungan  SPSS,  pengaruh  parsial  variabel independen terhadap  variabel dependen dengan  variabel  moderasi  dapat dijelaskan sebagai berikut:
a. Sig  sebesar  0,011  tersebut  <  0,05.  Sehinga ditolak diterima. sehingga  secara  parsial  variabel  murabahah  berpengaruh  signifikan  atas profitabilitas.
b. Nilai  Sig  sebesar  0,894  >  0,05.  Sehingga diterima ditolak.  Jadi dapat  diisimpulkaan  bahwa  secara  parsial  variabel  mudharabah  tidak berpengaruh signifikan atas profitabilitas.
c. Sig  sebesar  0,070  tersebut  >  0,05.  Sehingga diterima ditolak. Disimpulkan  secara  parsial  variabel  musyarakah  tidak  berpengaruh signifikan atas profitabilitas.
d. Nilai sig sebesar 0,000  tersebut < 0,05. Sehingga ditolak diterima.
Jadi    secara  parsial  variabel  ijarah  berpengaruh  signifikan  atas profitabilitas.

## 2. Uji F (Uji Simultan)
Uji statistik F digunakan untuk mnengetahui berpengaruh signifikan atau tidak variabel bebas pembiayaan murabahah, mudharabah, musyarakah dan ijarah terhadap profitabilitas (ROA). Hal tersebut
ada pengaruh variabel bebas, dan sebaliknya. Berikut adalah hasil dari uji t dengan menggunakan SPSS dalam tabel 6 :
Tabel 6 Hasil Uji Pasial (Uji t) Model Unstandardized Coefficients Standardized Coefficients T Sig. B Std. Error Beta 1 (Constant) 1.681 .489 3.435 .001 Murabahah .140 .074 .646 1.902 .011
ISTITHMAR: Journal of Islamic Economic Development, Volume 4, No. 2, Desember 2020 | 114
Mudharabah .009 .070 .034 .134 .894 Musyarakah -.255 .053 -.924 .865 .070 Ijarah .017 .009 .225 1.844 .000
Sumber : Output SPSS versi 23
Berdasar  pada  hasil  perhitungan  SPSS,  pengaruh  parsial  variabel independen terhadap  variabel dependen dengan  variabel  moderasi  dapat dijelaskan sebagai berikut:
e. Sig  sebesar  0,011  tersebut  <  0,05.  Sehinga ditolak diterima. sehingga  secara  parsial  variabel  murabahah  berpengaruh  signifikan  atas profitabilitas.
f. Nilai  Sig  sebesar  0,894  >  0,05.  Sehingga diterima ditolak.  Jadi dapat  diisimpulkaan  bahwa  secara  parsial  variabel  mudharabah  tidak berpengaruh signifikan atas profitabilitas.
g. Sig  sebesar  0,070  tersebut  >  0,05.  Sehingga diterima ditolak. Disimpulkan  secara  parsial  variabel  musyarakah  tidak  berpengaruh signifikan atas profitabilitas.
h. Nilai sig sebesar 0,000  tersebut < 0,05. Sehingga ditolak diterima. Jadi    secara  parsial  variabel  ijarah  berpengaruh  signifikan  atas profitabilitas.
berdasarkan  pengambilan  keputusan  bila    nilai  sig  <0,05  maka  hipotesis diterima dan sebaliknya. Hasil dari uji F  dengan SPSS disajikan dalam tabel 7 yaitu dibawah ini :
Tabel 7 Hasil Uji F (Simultan)
115 | Oryza Sativa Meiswari dan Diah Nurdiwaty : Pengaruh Pembiayaan Murabahah, Mudharabah, Musyarakah, Ijarah Terhadap Profitabilitas Bank Umum Syariah Periode 2016-2018
Pada  tabel  7  hasil  dari  perhitungan  uji  F  menggambarkan  nilai  sig.  0,000. Dimana angka tersebut berada di bawah 0,05, artinya hipotesis yang diambil yaitu ditolak  dan diterima.  Sehingga    kesimpulannya  bahwa  variabel  pembiayaan murabahah, mudharabah, musyarakah dan ijarah  secara simultan memiliki  pengaruh terhadap profitabilitas (ROA).

## PEMBAHASAN
1. Pengaruh Pembiayaan Murabahah terhadap Profitabilitas
Dari  hipotesis  pertama,  memperlihatkan  pengaruh  dari  murabahah
)
terhadap  profitabilitas  (ROA)  menunjukkan  nilai  β  sejumlah  0,140  dan nilai  sig  0,011.  Dimana    nilai  sig  <    0,05  sehingga
diterima.
Kesimpulkannya  variabel murabahah berpengaruh  secara  signifikan terhadap profitabilitas .  Artinya  bila  total  pembiayaan  murabahah meningkat  sejumlah  1%  maka  proftabilitas  (ROA)  akan  meningkat sejumlah 0,14%.
Hasil ini sesuai penelitian Cut Faradilla, Dkk (2017). Dari hasil penelitian sejalan  dengan  realita  yang  terjadi.  Berdasarkan  Statistik  Perbankan Syariah dalam penelitian ini diketahui bahwa dari 6 perusahaan perbankan pada  tahun  2016  –  2018  di  Bursa  Efek  Indonesia  PT  BCA  Syariah merupakan  perusahaan  perbankan  di  BEI  periode  2016  –  2018  yang memperoleh  murabahah  terkecil  yaitu  sebesar  Rp  2.001.094.  Dapat dikatakan    pembiayaan  murabahah  memberi  pengaruh  positif  terhadap tingkat  profitabilitas  (ROA)  pada  perbankan  syariah.  Bank  syariah  sudah
ISTITHMAR: Journal of Islamic Economic Development, Volume 4, No. 2, Desember 2020 | 116
melaksanakan  pengelolaan  pembiayaan  murabahah  secara  baik  yang  pada akhirnya mampu menghasilkan laba yang optimal bagi bank umum syariah (Cut Faradilla, 2017).
Dari  paparan  diatas,  dapat  disampaikan  bahwa  pembiayaan  murabahah diminati masyarakat karena sifatnya yang tidak sulit dipahami, seperti jual beli. Realisasi pembiayaan murabahah juga tinggi dikarenakan permintaan pasar, dengan begitu untuk mendapatkan laba bagi bank tanpa risiko, rugi harus  dibagi.  Dapat  disimpulkan  bahwa  meningkatnya  penyaluran pembiayaan murabahah akan meningkatkan pula profitabilitas (ROA) bank umum syariah.
2. Pengaruh Pembiayaan Mudharabah terhadap Profitabilitas
Dari  hipotesis  kedua,hasil  penelitian  menunjukkan  nilai  β  sejumlah  0,009 dan nilai sig 0,894. Sehingga ditolak sebab nilai sig <0,05. Kesimpulan yang diperoleh bahwa mudharabah ) tidak memiliki pengaruh signfikan terhadap proftabilitas. Artinya penngkatan jumlah pembiayan mudharabah tidak  akan  menrunkan  nilai profitabilitas  (ROA). Bila  jumlah  pembiayaan mudharabah meningkat  sebesar  1%  maka proftabilitas  (ROA) tidak  akan megalami  penrunan  sebesar  0,009%.  Dari  hasil  penelitian  ini  berbeda dengan  penelitian  Sjamsuddin  dan  Antuli  (2018),  Wibowo  &  Sunarto (2016).
Dari hasil penelitian ini menjelaskan bahwa pembiayan mudharabah tidak memiliki  pengaruh  signifkan  trhadap profitabilitas  (ROA, dimana  sesuai realita  terjadi  sekarang  bahwa  pembiayan mudharabah masih  tidak menarik  dalam  perbankan  syariah  di  Indonesia  sehinga  pengaruh pembiayaan  mudharabah terhadap operasional investasi dana bank syariah sangat kecil.
3. Pengaruh Pembiayan Musyarakah terhadap Profitabilitas
117 | Oryza Sativa Meiswari dan Diah Nurdiwaty : Pengaruh Pembiayaan Murabahah, Mudharabah, Musyarakah, Ijarah Terhadap Profitabilitas Bank Umum Syariah Periode 2016-2018
Hipotesis ketiga menunjukkan nilai β sejumlah -0,255 dan nilai signifikansi sebesar 0,070. Nilai sig > 0,05 sehingga tidak berpengaruh signifikan tehadap  profitabilitas.  Artinya  bila  jumlah  pembiayan musyarakah mngalami  penigkatan  sebesar  1%  maka  profitabilitas  (ROA)  tidak  akan mengalami penuruan sejumlah 0,255%.  Namun hasil ini tidak mendukung penelitian  Cut  Faradilla  (2017)  dan  Wibowo  &  Sunarto  (2016)  yang memperlihatkan  bahwa  pembiayan  musyarakah  memiliki  pengaruh  positif terhadap proftabilitas (ROA). Dari hasil tersebut dapat disampaikan bahwa pegaruh  signifkan  pembiayan  musyarakah  dalam  perannya  pada operasional investasi dana bank sangat lemah.

## 4. Pengaruh Pembiayaan Ijarah terhadap Profitabilitas
Dari hipotesis keempat, diperoleh hasil nilai β sejumlah 0,17 dan nilai sig menunjukkan  0,000.  Karena  nilai  signifikansi  >0,05  sehingga diterima dan  bisa  dijelaskan  bahwa  variabel ijarah memiliki  pengaruh  signifikan tehadap pofitabilitas (ROA) . Dapat diartikan bahwa jika jmlah pembiayaan ijarah megalami  penigkatan  sejumlah  1%  maka profitabilitas  (ROA) juga meningkat  sejumlah  0,017%.    Pengaruh  positif  dari  ijarah  tersebut medukung  relita  saat  ini,  dmana  sejak  tahun  2009-2013,  secara  nominal ijarah selalu megalami penigkatan. Tahun 2013, ijarah meningkat sejumlah 34,18%  dari  posisi  tahun  2012  yang  sebesar  7,34  triliun  rupiah.    Tetapi hasil  ini  berbeda  dengan  penlitian  Cut  Faradilla  (2017)  yang menggambarkan  bahwa  peembiayaan  Ijarah  memiliki  pengaruh  negatif terhadap proftabilitas (ROA).
5. Pengaruh  Pembiayaan Murabahah,Mudharabah,  Musyarakah  dan Ijarah terhadap Profitabilitas
Hipotesis  kelima  merupakan  hipotesis  secara  simultan  yang  menguji pengaruh  pembiyaan murabahah , mudharabah,  musyrakah dan ijrah
ISTITHMAR: Journal of Islamic Economic Development, Volume 4, No. 2, Desember 2020 | 118
terhadap profitabiltas nilai  signifikansi  dari  tabel  anova  sebesar  0,000. Nilai signifikansi > 0,05 sehingga diterima dan bisa di tarik kesimpulan bahwa  secara  simultan  yang  menguji  pengaruh  pembiayaan murabahah , mudharabah,  musyrakah dan ijirah terhadap profitablitas .  dengan  tingkat keeratan  nilai R  Square  (R 2 ) sejujmlah  0,294  berarti  29,4%  pembiayan murabahah,  mudharabah,  musyrakah  dan  ijarah mempengaruhi profitabiltas  (ROA), sementara  sisanya  70,6%  dipengaruhi  variabel  lain diluar model penlitian ini.

## SIMPULAN
Merujuk    hasil  penelitian  dan  pemnbahasan  di  atas,  jadi  dapat  disimpulan sebagai berikut:
1. Pengujian  secara  parsial  menunjukkan  bahwa  pembiayan  Murabahah memiliki pengaruh signfikan terhadap Proftabilitas pada Bank Umum Syariah tahun 2016-2018.
2. Hasil  pengujian  secara  parsial  menujukkan  bawah  pembiayan  Mudharabah tidak  terdapat  pengaruh  signifikan  terhadap  Profitabilitas  pada  Bank  Umum Syariah tahun 2016-2018.
3. Secara parsial menggambarkan bahwa pembiyaan Musyarakah tidak terdapat memiliki  pengaruh  signifikan  terhadap  Profitabilitas  pada  Bank  Umum Syariah tahun 2016-2018.
4. Hasil  uji  parsial  menggambarkan  bahwa  pembiayaan  Ijarah  memiliki pengaruh  signifikan  terhadap  Profitabilitas  pada  Bank  Umum  Syariah  tahun 2016-2018.
5. Secara  simultan  diperoleh  hasil  uji  Pembiayan  Murabahah,  Pebiayaan Mudharabah, Pembiayaan Musyrakah dan pembiayaan Ijrah memiliki pegaruh terhadap Profitabilitas pada Bank Umum Syariah Indonesia tahun 2016-2018.

## DAFTAR PUSTAKA
119 | Oryza Sativa Meiswari dan Diah Nurdiwaty : Pengaruh Pembiayaan Murabahah, Mudharabah, Musyarakah, Ijarah Terhadap Profitabilitas Bank Umum Syariah Periode 2016-2018
Abdullah Saeed, Bank Islam Dan Bunga , pustaka pelajar, Yogyakarta, 2003
Ascarya, Akad Dan Produk Bank Syariah Cet.4, Jakarta: Rajawali Pers, 2013
Cut  Faradilla,  M.A.  dan  M.S..”  Pengaruh  Pembiayaan  Murabahah,  Istishna,  Ijarah,
Mudharabah  dan  Musyarakah  terhadap  Profitabilitas  Bank  Umum  Syariah  di Indonesia”. 2017
Ghozali, Imam. “Aplikasi Analisis Multivariete dengan Program IBM SPSS 23 (Edisi 8)”. Universitas Diponegoro. 2016
Ikatan  Akuntan  Indonesia.  Pernyataan  Standar  Akuntansi  Keuangan  No.105 Akuntansi Mudharabah. 105, (2007a)
Ikatan  Akuntan  Indonesia.  Pernyataan  Standar  Akuntansi  Keuangan  No.106 Akuntansi Musyarakah. 106, (2007b).
Ikatan  Akuntan  Indonesia.  Pernyataan  Standar  Akuntansi  Keuangan  No.102 Akuntansi Mudharabah. 102. (2016).
Indonesia, P.R. UU Nomor 21 Tahun 2008 tentang Perbankan Syariah. 2008 Kasmir. Analisis Laporan Keuangan. Jakarta : Raja Grafindo Persada. 2016 Kautsar Riza Salman, Akuntansi Perbankan Syariah Berbasisi Psak Syariah , Jakarta: Akademia Permata, 2012
Komisioner, D., & Jasa, O. Otoritas Jasa Keuangan Republik Indonesia. 2015
Nurhayati  & Wasilah. Akuntansi Syariah di Indonesia Edisi 3. Salemba Empat. 2013 Sjamsuddin dan Antuli. Pengaruh Pembiayaan Mudharabah terhadap Profitabilitas (ROA) PT Bank Muamalat periode 2011-2016. (2018).
Sugiyono. Metode Penelitian Kuantitatif, Kualitatif dan R&D. Bandung: PT Alfabet.
(2017).