Vol. 2 No. 4 (2022) https://doi.org/10.35877/454RI.daengku1103

## The Effect of CSR, Executive Risk Preference, and Company Size on Tax Avoidance in Financial Institutions in Indonesia
Ghina Kemala Dewi a,* , Alvi Darmawati Nur Hardaningrum a , Satiti Utami b , & Pandu Adi Cakranegara c
a Institut Teknologi dan Bisnis Ahmad Dahlan Jakarta, Indonesia
b Politeknik Penerbangan Indonesia Curug, Indonesia
c Universitas Presiden, Indonesia

## Abstract
This research aims to analyze CSR,  Executive Risk Preference and  Company  Size on tax avoidance  in  Indonesia. This study is quantitative research, where the dependent variable is tax avoidance. To proxy tax avoidance, it uses a cash-effective tax rate (CETR). Independent variables examined include Corporate Social Responsibility, Executive Risk Preference and Firm Size. The sample of this study  was 55 companies in the Financial Financing Institution sector,  listed on the  Indonesia Stock  Exchange during peri od 2015-2019. This  study  uses  purposive  sampling  to  determine  samples  with  predetermined  criteria.  At  the  same  time,  a  classical assumption test is used to analyze the data. Hypothesis testing is performed using multiple linear regression methods. The results show that Corporate Social Responsibility and Company Size have a significant positive effect on tax avoidance. In contrast, there is no significant positive effect of Executive Risk Preference on tax avoidance.
Keywords: corporate social responsibility, executive risk preferences, company size, tax avoidance

## 1. Pendahuluan *
Pajak adalah suatu awal penghasilan bagi negara yang sangat penting  untuk penerapan serta pengembangan nasional yang  bermaksud  hendak  memajukan  kenyamanan  dan  ketentraman  penduduk  (Christelia,  Kurnianto,  Purwanti, Kalbuana,  dan  Tho’in,  2021;  Nurwati,  Prastio,  dan  Kalbuana,  2021;  Widagdo,  Kalbuana,  dan  Yanti,  2020;  Yanti, Solihin, Saptono, Kalbuana, dan Yohana, 2020). Perolehan pajak di dapat melalui sumber seperti bea cukai, pemasukan pajak, dan pajak penghasilan yang dibayar oleh perusahaan maupun perseorangan (Pengembangan et al., 2020).
Pendapat  terkait  aktivitas  perusahaan  untuk  melakukan  penghindaran  pajak  ditemukan  perbedaan  yang  tergantung dengan kepentingan masing-masing pihak terkait hal tersebut dikarenakan sikap untuk melakukan penghindaran pajak tidak melanggar aturan yang ditetapkan oleh pemerintah melalui Dirjen Pajak walaupun hal tersebut dapat mengurangi pendapatan  pemerintah  melalui  sektor  perpajakan.  Penghindaran  pajak  juga  memliki  dampak  tidak  langsung  bagi masyarakat, citra perusahaan akan menjadi buruk di pandangan masyarakat apabila menjalankan aktifitas penghindaran pajak,  hal  tersebut  dikarenakan  aktivitas  ini  akan  menghalangi  penerimaan  bagi  warga  negara  yang  lain  (Fuest  dan Riedel,  2009).  Tujuan  perseroan  melakukan  penghindaran  pajak  (tax  avoidance)  sebagai  bentuk  menekan  anggaran pajak  yang  dikeluarkan  oleh  perusahaan  dan  mengoptimalkan  laba  yang  dihasilkan  perusahaan  tanpa  melakukan penyimpangan  terhadap  peraturan  perpajakan.  Perusahaan  dapat  melakukan  praktik  penghindaran  pajak  melalui leverage, ukuran perusahaan dan komite audit (Widyaningsih, Harimurti, dan Widarno, 2018).
CSR ( Corporate Social Responsibility ) diartikan dengan bagaimana perusahaan menaruh perhatian terhadap dampak lingkungan  dan  sosial  didalam  lingkup  operasinya,  mengoptimalkan  manfaat  dan  mengurangi  kerugian  (Setiorini, Fidayanti,  Kalbuana,  dan  Cakranegara,  2022).  Perusahaan  dapat  kehilangan  legitimasi  apabila  terbukti  melakukan praktek penghindaran pajak dimata stakeholder. CSR dan  pajak  memiliki persamaan, dimana keduanya  memberikan
* Corresponding author.
E-mail address : ghinakemaladewi@gmail.com
bantuan  sosial  untuk  masyarakat.  Apabila  perusahaan  semakin  sadar  akan  pentingnya  CSR,  maka  perusahaan  juga semakin sadar akan pentingnya dalam pembayaran pajaknya (Wiguna dan Jati, 2017).
Aspek  preferensi  risiko  eksekutif  perseroan  juga  bisa  menguasai  penerapan  penghindaran  pajak.  Risiko  merupakan dampak  maupun  imbas  yang  akan  terjadi  karna  prosedur  yang  saat  ini  sedang  berlangsung  ataupun  peristiwa  yang hendak  timbul  dan  semua  hal  yang  akan  berpengaruh  terhadap  perolehan  sasaran  institusi  (Mayangsari,  2015). Preferensi risiko bisa berdampak pada  implementasi tanggung  jawab eksekutif. Imbas  mengenai aktivitas  juga dapat ditelaah  oleh  eksekutif  dengan  harapan  agar  memperoleh  hasil  optimal,  termasuk  dalam  penetapan  sikap  agar perusahaan dapat menghindari membayar pajak secara berlebih. Usaha yang di lalakukan eksekutif yaitu menempatkan orang  yang  di  anggap  tangan  kanan  dan  mempunyai  kemampuan  untuk  memonitor  sekaligus  membuat  strategi penghindaran pajak yang sesuai dengan kehendak eksekutif (Wiguna dan Jati, 2017).
Setelah  beberapa aspek di atas, ada satu aspek yang bisa  juga  berpengaruh untuk penghindaran pajak adalah ukuran perusahaan.  (Dharma  dan  Ardiana,  2016)  sebelumnya  meneliti  tentang  pengaruh  ukuran  perusahaan  terhadap penghindaran pajak yang menyatakan bahwa ukuran perusahaan memiliki pengaruh signifikan terhadap penghindaran pajak.  Akan  tetapi  (Cahyono  et  al.,  2016)  mengungkapkan  bahwa  tidak  adanya  pengaruh  positif  signifikan  diantara ukuran perusahaan dengan penghindaran pajak.
Dari  penelitian-penelitian  sebelumnya  yang  di  lakukan  oleh  (Permata  Sari  &  Adiwibowo,  2017),  hasil  penelitian membuktikan bahwa pada variabel independen CSR, CSR dengan dimensi Sosial dan CSR dengan dimensi Ekonomi, secara bersamaan mempengaruhi penghindaran pajak yang diproksikan dengan ETR di perusahaan manufaktur terdaftar di Bursa Efek Indonesia pada sub sektor industri. Sedangkan menurut penelitian (H & Kusbandiyah, 2017), hasil analisis membuktikan  bahwa  variabel CSR tidak  berpengaruh  terhadap praktik  penghindaran  pajak  yang diproksikan  dengan ETR.
Penelitian  yang akan dilakukan  ini  merumuskan beberapa  masalah  yaitu apakah terdapat pengaruh Corporate Social Responsibility, Preferensi Resiko Eksekutif dan Ukuran Perusahaan secara partial terhadap Penghindaran Pajak; serta Apakah  terdapat  pengaruh  Corporate  Social  Responsibility,  Preferensi  Resiko  Eksekutif,  Ukuran  Perusahaan  secara simultan terhadap Penghindaran Pajak ?
Adapun  yang  menjadi  tujuan  dari  penelitian  ini  guna  mendapat  bukti  empiris  tentang  pengaruh  dari  variabel  CSR, Preferensi  Resiko  Eksekitif  serta  Ukuran  Perusahaan  terhadap  variabel  penghindaran  pajak  di  perusahaan  terdaftar Bursa Efek Indonesia dari tahun 2015-2019 khusunya pad sub sektor Lembaga Pembiayaan Keuangan.

## 2. Kajian Pustaka

## 2.1 Signalling Theory
Teori signal merupakan sinyal yang dikirim oleh manajer perusahaan kepada para investor untuk mengguncang asimetri informasi. Melalui  signal  inilah  investor maupun  kreditor dapat memanfaatkan  informasi  bersifat keuangan  maupun non  keuangan  guna  pengambilan  keputusan  bisnisnya  serta  melemahkan  perbedaan/asimetri  informasi  ini  (Arnas, Lamtiar, Kurniawati, Kurnianto, dan Kalbuana, 2021; Dewi, Yani, Yohana, Kalbuana, dan Tho’in, 2021; Nurwati et al., 2021; Pratama, Kalbuana, dan Utami, 2020; Santoso, Sutadipraja, Purwanti, dan Kalbuana, 2019; Yanti et al., 2020; Yohana, Bp, Cahyadi, dan Kalbuana, 2021; Yohana, Gaol, Dewi, Kalbuana, dan Abdusshomad, 2021).

## 2.2 Corporate Social Responsibility
CSR  pada  penelitian  ini  dapat  diproksikan  menggunakan  pengungkapan  CSR  atau  CSR  dislosure.  CSR  dihitung berdasarkan jumlah pengungkapan yang di lakukan oleh perusahaan dan di beri skor 1 lalu dibagi dengan 91 indikator berdasarkan GRI-G4  jika perusahaan tidak  melakukan pengungkapan  maka di  beri skor 0. Rumus pengukuran rasio pengungkapan CSR adalah sebagai berikut:
CSRIi = ∑ Xki nj
Keterangan:
CSRIi = Corporate Social Responsibility index perusahaan i
∑Xki  = Total dari 1 untuk informasi di ungkapkan dalam laporan keuangan tahunan dan 0 untuk informasi keuangan tahunan yang tidak diungkapkan
Nj = Jumlah item perusahaan tahun j
H 1 : Corporate Social Responsibility memberi pengaruh positif signifikan terhadap penghindaran pajak

## 2.3 Preferensi Resiko Eksekutif
Preferensi  risiko  eksekutif  yaitu  suatu  akibat  yang  akan  di  terima  oleh  eksekutif  sebagai  dampak  dari  langkah  yang diambilnya. Sikap eksekutif adalah penentu untuk menentukan langkah apa yang akan di lakukan kedepannnya dengan tidak lupa mempertimbangkan berbagai aspek. Imbas dari langkah tersebut juga dikaji secara akurat oleh para eksekutif agar atas keputusan yang nantinya diambil memilki dampak negatif yang paling kecil untuk perusahaan (Hanafi dan Harto, 2014). Preferensi Resiko Eksekutif dapat proksikan menggunakan:
RISK = EBITDA Total Aset
H 2 : Preferensi Resiko Eksekutif memberi pengaruh positif signifikan terhadap penghindaran pajak.

## 2.4 Ukuran Perusahaan (Firm Size)
Ukuran perusahaan merupakan skala untuk menentukan besar kecilnya perusahaan melalui berbagai cara diantaranya kapitalisasi pasar, log total penjualan, log total aktiva, dan lain-lain. Ukuran perusahaan pada penelitian ini proksikan dengan nilai log natural total aset dengan rumus:
Size = Ln (total aset)
H 3 : Ukuran perusahaan memberi pengaruh positif signifikan terhadap penghindaran pajak.

## 3. Metode

## 3.1 Populasi dan Sampel
Sampel dalam penelitian ini adalah perusahaan sub sektor Lembaga Pembiayaan Keuangan yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia  yang  berjumlah  55  perusahaan.  Jenis  data  yang  digunakan  pada  penelitian  ini  adalah  data  sekunder.  Data sekunder yang dipakai dalam penelitian ini adalah financial report, annual report dan perusahaan yang terdaftar di BEI dari  tahun  2015  –  2019. Panentuan  sampel  menggunakan  teknik  purposive  sampling  dengan  rekomendasi  yaitu:  (1) Perusahaan sub sektor lembaga keuangan yang konsisten terdaftar di Bursa Efek Indonesia (BEI) selama periode 2015- 2019.  (2) Perusahaan  yang  selalu  menerbitkan  annual  report  selama  2015-2019.  (3)  Perusahaan  yang  menggunakan mata uang rupiah

## 3.2 Variabel Penelitian
Dalam  penelitian  ini,  variabel dependen  yaitu penghindaran pajak. Proksi untuk mengukur Penghindaran pajak ( Tax Avoidance ) menggunakan rumus:

## CETR = Beban Pajak Penghasilan
Laba Sebelum Pajak
Variabel independen untuk penelitian ini yaitu corporate social responsibility , preferensi resiko eksekutif dan ukuran perusahaan terhadap penghindaran pajak.

## 4. Hasil dan Pembahasan
Penelitian ini menggunakan perusahaan sub sektor lembaga pembiayaan keuangan periode tahun 2015 sampai dengan 2019 dan terdaftar pada Bursa Efek Indonesia. Dengan menggunakan metode purposive sampling, diperoleh 11 sampel perusahaan sub sektor lembaga pembiayaan keuangan. Dengan jumlah tahum penelitian adalah 5 tahun (2015-2019), maka total data penelitian adalah 55 data. Tabel 1 untuk melihat bagaimana proses pengambilan sampel.
Tabel 1. Prosedur Pemilihan Sampel Kriteria Jumlah Perusahaan yang konsistem terdaftar di BEI selama 2015-2019 15 Perusahaan yang tidak menerbitkan annual report selama 2015-2019 4 Perusahaan yang menggunakan mata uang selain rupiah 0 Jumlah sampel yang memenuhi kriteria 11 Total sampel penelitian selama 2015-2019 (5 tahun) 55

## 4.1 Regresi Linear Berganda
Tabel 2. Regresi Linear Berganda Unstandardized Coef Std. Coef Collinearity Statistics Model B Std. Error Beta t Sig Tolerance VIF (Constant) -3.908 1.289 -3.033 .004 X1 = CSR -1.306 .401 -.448 -3.253 .002 .695 1.438 X2 = Preferensi Rasio Eksekutif 1.123 .773 .186 1.454 .152 .806 1.241 X3 = Ukuran Perusahaan .142 .046 .426 3.095 .003 .696 1.436
Dari hasil Tabel 2. Dapat di lihat pada nilai coefficients dan dapat di buat persamaan regresi sebagai berikut:
Y = - 3,908 - 1,306 CSR + 1,123 PRE + 0,142 SIZE + E

## 4.2 Uji Asumsi Klasik
Data yang terdapat pada tabel 2 diperoleh hasil uji multi kolonieritas, tidak diperoleh satupun pada semua variabel X memiliki  nilai  tolerancenya  di  bawah  0.10  serta  melebihi  10  pada  nilai  VIFnya,  sehingga  dapat  di  artikan  diantara variabel x terbebas dari masalah multikolinieriets di model regresinya.

## 4.3 Uji Parsial (Uji t)
Berdasarkan data pada tabel 2, maka bisa ditegaskan:
a. Dari pengujian ini dapat dilihat bahwa corporate social responsibility terhadap penghindaran pajak didapatkan nilai signifikansi sejumlah (0.002 < 0.05) dan  membuat  hipotesis pertama diterima, berarti corporate social responsibility berpengaruh signifikan terhadap penghindaran pajak.
b.  Dari  pengujian  ini  dapat  dilihat  bahwa  preferensi  resiko  eksekutif  terhadap  penghindaran  pajak  didapatkan  nilai signifikansi  sejumlah  (0.152  >  0.05)  dan  membuat  hipotesis  kedua  tidak  dapat  diterima,  berarti  preferensi  resiko eksekutif tidak berpengaruh signifikan terhadap penghindaran pajak.
c.  Dari  pengujian  ini  dapat  dilihat  bahwa  ukuran  perusahaan  terhadap  penghindaran  pajak  diperoleh  nilai  signifikan (0.003 < 0.05) dan membuat hipotesis ketiga diterima, yang berarti ukuran perusahaan berpengaruh signifikan terhadap penghindaran pajak.

## 4.4 Uji Simultan (Uji F)
Tabel 3. Uji Simultan (Uji F) ANOVA a Model Sum of Square df Mean Square F Sig Regression 2.167 3 .722 8.324 .000 b Residual 4.425 51 .087 Total 6.592 54
Dapat  dilihat  pada  tabel  3  yang  mendapatkan  hasil  nilai  Signifikan  sejumlah  (0.000  <  0.05)  yang  berarti  secara keseluruhan variabel X 1 , X 2 dan X 3 memiliki pengaruh signifikan terhadap penghindaran pajak.

## 4.5 Uji Koefisien Determinasi
Tabel 4. Uji Koefisien Determinasi Model Summary b Model R R-Square Adjusted R- Square Std. Error of the Estimate Durbin Watson 1 .573 a .329 .289 .2945 1.842
Pada  tabel  5  didapat  nilai  sebesar  0,289  atau  sebesar  28,9%  yang  menerangkan  bahwa  keefektifan  CSR,  preferensi resiko eksekutif serta ukuran perusahaan dapat menggambarkan Variabel Dependen adalah sebesar 28,9%. Sedang yang lainnya sebesar 71,1% diterangkan oleh variabel lain.

## 5. Kesimpulan
Setelah  dilakukannya  penelitian  memperoleh  hasil  penelitian  tentang  pengaruh  corporate  social  responsibility, preferensi  resiko  eksekutif,  dan  ukuran  perusahaan  pada  penghindaran  pajak  pada  perusahaan  sub  sektor  lembaga pembiayaan keuangan yang terdaftar di BEI tahun 2015-2019 sebagai berikut:
a. Corporate social responsibility memiliki pengaruh signifikan pada penghindaran pajak, sehingga H 1 diterima. b.  Preferensi resiko eksekutif tidak berpengaruh signifikan terhadap penghindaran pajak, sehingga H 2 ditolak.
c.  Ukuran perusahaan berpengaruh signifikan terhadap penghindaran pajak, sehingga H 3 diterima.

## References
Arnas, Y., et al. (2021). Factors Affecting Earning Management On Transportation Corporations In Indonesia. International Journal of Economics, Business and Accounting Research, 5(1), 150-159
Christelia,  S.,  et  al.  (2021).  Pengaruh  Ukuran  Perusahaan,  Leverage  dan  Nilai  Perusahaan  Terhadap  Tax  Avoidance  Kasus Perusahaan Yang Terdaftar Di Jakarta Islamic Index. Jurnal Ilmu Manajemen dan Akuntansi Terapan, 12(2), 190-202
Dewi, G. K., et al. (2021). Pengaruh GCG, Leverage, Pengungkapan CSR Terhadap Performance Financial Pada Perbankan Syariah Di Indonesia Dengan Ukuran Perusahaan Sebagai Variabel Moderasi. Jurnal Ilmiah Ekonomi Islam, 7(3)
H, L. A., dan Kusbandiyah, A. (2017). Pengaruh Corporate Social Responsibility, Profitabilitas, Leverage dan Komisaris Independen Terhadap Praktik Penghindaran Pajak Pada Perusahaan Yang Terdaftar Di BEI. Kompartemen
Nurwati, P., dan Kalbuana, N. (2021). Influence of Firms Size, Exchange Rate, Profitability and Tax Burden On Transfer Pricing.
International Journal of Economics, Business and Accounting Research, 5(3)
Pengembangan,  P.,  et  al.  (2020).  Eksekutif,  Preferensi  Risiko  Eksekutif  dan  Koneksi  Politik  Terhadap  Penghindaran  Pajak Perusahaan (Studi Pada Perusahaan Manufaktur Yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia). Seminar Nasional dan Call for Paper, 133-148
Dewi et.al |  Daengku: Journal of Humanities and Social Sciences Innovation, 2022, 2(4): 466–471
Permata Sari, L. L., dan Adiwibowo, A. (2017). Pengaruh Corporate Social Responsibility Terhadap Penghindaran Pajak Perusahaan.
Diponegoro Journal of Accounting, 6(4), 111-123
Pratama, A., Kalbuana, N., dan Utami, S. (2020). Pengaruh Pengungkapan Corporate Social Responsibility, Persistensi Laba dan Pertumbuhan Laba Terhadap Manajemen Laba Pada Perusahaan Yang Terdaftar Di Jakarta Islamic Index. Jurnal Ilmiah Ekonomi Islam, 6(2), 350-358
Putri, K. E., dan Yahdi, M. (2019). Pengaruh Intensitas Aset Tetap, Leverage, Return On Asset dan Ukuran Perusahaan Terhadap Penghindaran Pajak Pada Perusahaan Dagang Besar Yang Terdaftar. e-Proceeding of Management
Santoso,  D.,  Sutadipraja,  M.  W.,  Purwanti,  T.,  dan  Kalbuana,  N.  (2019).  Pengaruh  Profitabilitas,  Leverage,  Kinerja  Lingkungan Terhadap  Pengungkapan  Islamic  Social  Reporting  (Studi  Empiris  pada  Perusahaan  Yang  Terdaftar  Di  Jakarta  Islamic  Index Tahun 2013-2017). Jurnal Akuntansi Syariah, 2(2), 233-248
Setiorini,  K. R., Fidayanti, F.,  Kalbuana,  N., dan Cakranegara, P. A. (2022). Pengaruh Leverage Sebagai Pemoderasi Hubungan GCG, CSR dan Agresivitas Pajak Terhadap Financial Disstress Pada Perusahaan Perbankan Syariah Di Indonesia. Journal of Business and Economics Research, 3(2), 194-202
Widagdo, R. A., Kalbuana, N., dan Yanti, D. R. (2020). Pengaruh Capital Intensity, Ukuran Perusahaan dan Leverage Terhadap Tax Avoidance Pada Perusahaan Yang Terdaftar Di Jakarta Islamic Index. Jurnal Riset Akuntansi Politala, 3(2), 46-59
Widyaningsih, N. R., Harimurti, F., dan Widarno, B. (2018). Pengaruh Komite Audit, Ukuran Perusahaan dan Leverage Terhadap Penghindaran Pajak (Studi Pada Perusahaan Perbankan Yang Terdaftar Di Bursa Efek  Indonesia Tahun 2015-2017). Journal Universitas Slamet Riyadi, 471-480
Wiguna, I. P. P., dan Jati, I. K. (2017) Pengaruh Corporate Social Responsibility, Preferensi Risiko Eksekutif dan Capital Intensity Pada Penghindaran Pajak. E-Jurnal Akuntansi, 2(1), 418-446
Yanti, D. R., Solihin, Saptono, Kalbuana, N., dan Yohana. (2020). The Influence Of Capital Intensity, Firm Size and Leverage On Tax  Avoidance  On  Companies  Registered  in  Jakarta  Islamic  Index  Period  2015-2019. International  Journal  of  Economics, Business and Accounting Research, 4(3)
Yohana,  B.  A.  I.,  Cahyadi,  C.  I.,  dan  Kalbuana,  N.  (2021).  Pengaruh  Ukuran  Perusahaan,  Kebijakan  Hutang,  Kasus  Perusahaan Properti Yang Terdaftar DI Bursa Efek Indonesia Tahun 2016-2020. Jurnal Riset Akuntansi Politala, 4(2), 58-66
Yohana, B. A. I., Gaol, R. M. L., Dewi, G. K., Kalbuana, N., dan Abdusshomad, A. (2021). Pengaruh Free Cash Flow, Profitabilitas, Kualitas Audit, Leverage, Kebijakan Deviden Terhadap Likuiditas Pada Perusahaan Yang Terdaftar Di Jakarta Islamic Index. Jurnal Ilmiah Ekonomi Islam, 7(3)