## Jurnal Pendidikan Akuntansi Indonesia, Vol. 19, No. 1, Tahun 2021
Natalis Christian, Angelica, Fina Fiorentini, Natalia Harini, & Susanti Hal. 84 – 97

## ANALISIS FINANCIAL SHENANIGANS PADA PERUSAHAAN PEMBANGKIT LISTRIK DI LAOS
Oleh:
Natalis Christian 1 , Angelica 2 , Fina Fiorentini 3 , Natalia Harini 4 , Susanti 5 Universitas Internasional Batam
1 natalis.christian@uib.edu , 2 1842034.angelica@uib.edu , 3 1842132.fina@uib.edu
4 1842103.natalia@uib.edu, 5 1842126.susanti@uib.edu

## Abstrak
Pada  era  globalisasi  ini  dunia  usaha  menghadapi  persaingan  yang  semakin  ketat  serta perkembangan ekonomi  dan kemajuan teknologi.  Mengingat tingkat  persaingan yang tinggi, maka  peran  informasi  sangat  penting  untuk  perkembangan  perusahaan  yang  berupa  laporan keuangan sehingga memicu terjadinya financial shenanigans . Dimana financial shenanigans merupakan tindakan yang bertujuan untuk memberikan gambaran yang salah tentang kinerja dan posisi keuangan yang sebenarnya. Penelitian disini menggunakan penelitian kualitatif yang didasarkan  pada  studi  pustaka  dan  data  sekunder  yang  berasal  dari  laporan  keuangan perusahaan EDL Generation Public Company dan sistem akuntansi di Laos. Tujuan penelitian ini adalah membandingkan sistem akuntansi di negara Indonesia dan Laos, serta mengetahui kondisi  perusahaan  di  Laos  dengan  menggunakan financial  shenanigans sebagai  indikator analisis.  Berdasarkan  penelitian  yang  telah  dilakukan,  dapat  disimpulkan  bahwa  laporan keuangan perusahaan di  Indonesia dan Laos memiliki  persamaan dalam  menerapkan prinsip IFRS walaupun terdapat beberapa perbedaan nama akun namun memiliki arti yang sama dan tidak terdapat financial shenanigans 1-7 pada perusahaan tenaga pembangkit listrik di Laos.
Kata kunci: Sistem Akuntansi, Fraud, Financial Shenanigans, Laos, Indonesia.

## Abstract
In this era of globalization, the business world faces increasingly fierce competition as well as economic development and technological progress. Given the high level of competition, the role of  information  is  very  important  for  the  development  of  companies  in  the  form  of  financial statements,  thus  triggering  financial  shenanigans.  Where  financial  shenanigans  are  actions that aim to give a false picture of the actual performance and financial position. This study uses qualitative research based on literature studies and secondary data derived from the financial statements  of  the EDL Generation Public Company and the accounting system in  Laos.  The purpose  of  this  study  is  to  compare  the  accounting  systems  in  Indonesia  and  Laos,  and  to determine the condition of companies in Laos by using financial shenanigans as an indicator of analysis. Based on the research that has been done, it can be concluded that the financial statements of companies in Indonesia and Laos have similarities in applying the IFRS principle, although there are some differences in account names but have the same meaning and there are no financial shenanigans 1-7 for power generation companies in Laos.
Keywords: Accounting System, Fraud, Financial Shenanigans, Laos, Indonesia.

## Jurnal Pendidikan Akuntansi Indonesia, Vol. 19, No. 1, Tahun 2021
Natalis Christian, Angelica, Fina Fiorentini, Natalia Harini, & Susanti Hal. 84 – 97

## PENDAHULUAN
Di era globalisasi sekarang ini, dunia usaha menghadapi persaingan yang semakin ketat dan kondisi yang menuntut perusahaan untuk menjalankan usahanya dengan lebih efektif dan efisien.  Mengingat  tingkat  persaingan  yang  tinggi,  perkembangan  ekonomi  dan  kemajuan teknologi, maka peran informasi sangat penting untuk perkembangan perusahaan. informasi ini dapat berupa informasi laporan keuangan. Untuk memberikan pihak-pihak dari dalam dan luar perusahaan  informasi  mengenai  keuangan  perusahaan,  maka  perlu  adanya  sistem  akuntansi (Eierle & Schultze, 2013).
Menurut Mulyadi (2016) “Sistem аkuntаnsi аdаlаh mаnаjemen cаtаtаn, dokumen, dаn lаporаn  yаng  dikoordinаsi  sebаik  mungkin  untuk  menyediаkаn  informаsi  keuаngаn  yаng dibutuhkаn oleh mаnаjemen untuk mempermudаh pengelolааn perusаhааn”. Sistem akuntansi berkaitan erat dengan laporan keuangan. Laporan keuangan adalah salah satu tempat dimana informasi  mengenai  laba berada secara periodik. Laporan keuangan menjadi  sumber tentang finansial  sebuah  perusahaan  yang  berguna  baik  bagi  pihak  dalam  maupun  luar  perusahaan. Laporan keuangan dibuat oleh perusahaan sebagai sarana untuk melihat kelangsungan hidup sebuah perusahaan, namun tidak sedikit perusahaan yang menyalahgunakan dan memanipulasi laporan keuangan (Pongoh, 2013).
Kecurangan atau fraud dalam laporan keuangan sudah menjadi  hal  biasa di  kalangan pengusaha.  Dalam  praktiknya,  fraud  dapat  berbentuk  manipulasi  pencatatan  dengan  secara sengaja  menghapus  transaksi,  peristiwa,  akun  atau  informasi  penting  lainnya,  serta menyalahgunakan  kebijakan  atau  prosedur  yang  digunakan  untuk  mencatat,  mengukur,  dan melaporkan  transksi  sehingga  dapat  menghasilkan  laporan  keuangan  yang  keliru  (ACFE, 2014).  Fraud  dalam  pencatatan  laporan  keuangan  atau  dapat  disebut  sebagai  kecurangan akuntansi seringkali sengaja dilakukan untuk memperindah laba sebuah perusahaan sehingga investor tergiur dan akhirnya berinvestasi dalam perusahaan tersebut. Menurut ACFE and Ernst &  Young  (2009),  kecurangan  dalam  laporan  keuangan  sebagian  besar  dilakukan  oleh manajemen perusahaan karena mereka memiliki kuasa untuk mengecek laporan keuangan, baik neraca perusahaan, laporan pendapatan, serta laporan arus kas.
Di Indonesia, kecurangan akuntansi dapat dikatakan sudah menjadi berita sehari-hari. Salah  satu  contohnya  yaitu  kasus  korupsi  Perusahaan  Asuransi  Jiwasraya  yang  berawal  dari pengelolaan  investasi  dan  reksadana  yang  bekerja  sama  dengan  Komisaris  dari  PT  Hanson International, PT Trada Alam Minera, dan PT Maxima Integra. Pengelolaan ini tidak dilakukan secara  transparan  sehingga  dianggap  ilegal.  Melalui  ACFE  Indonesia  (2019)  menemukan banyak sekali kejahatan akuntansi dalam kasus ini dan dapat diringkas bahwa ada sebanyak 22 kasus pelaku kejahatan dalam pelaporan keuangan, 167 kasus pelaku kejahatan korupsi, dan 50 kasus  dalam  penyalahgunaan  asset  yang  menyebabkan  kerugian  negara  sebesar  Rp  16,8  T (Wicaksono, 2020).
Tidak hanya di Indonesia, di negara ASEAN (Association of Southeast Asian Nations) lainnya juga mengalami hal serupa. Salah satu negara ASEAN yang memiliki kasus kecurangan adalah Laos. Indeks Persepsi Korupsi untuk sektor publik menunjukkan 71 poin di Laos untuk tahun 2020. Skala ini berkisar dari 0 hingga 100, di mana korupsi meningkat, semakin tinggi angkanya. Dengan hasil ini, Laos menempati urutan ke-134. Jadi, dibandingkan dengan negara lain,  angka  ini  jauh  di  bawah  rata-rata.  Dibandingkan  tahun  sebelumnya,  pada  tahun  2020 tingkat korupsi tetap tidak berubah. Dalam jangka panjang, angka tersebut telah menurun secara moderat dalam beberapa tahun terakhir (World Data, 2020).
Meskipun  tingkat  korupsi  di  Laos  termasuk  tinggi,  penyebab  korupsi  bukanlah  dari perusahaan yang tercatat di Bursa Efek Laos tetapi sebagian besar terletak di politik dan budaya sehingga  sulit  untuk  menemukan  kasus fraud di  Laos,  terutama fraud yang  dilakukan  oleh perusahaan terbuka di Laos (World Data, 2020). Oleh karena itu, penelitian ini dilakukan untuk

## Jurnal Pendidikan Akuntansi Indonesia, Vol. 19, No. 1, Tahun 2021
Natalis Christian, Angelica, Fina Fiorentini, Natalia Harini, & Susanti Hal. 84 – 97
menganalisis  sejarah  dan  perkembangan  sistem  akuntansi  di  Laos  walaupun  informasi mengenai sistem akuntansinya terbatas, perbandingan laporan keuangan di Indonesia dan Laos, serta apakah terdapat kecurangan di salah satu laporan keuangan di perusahaan terbuka yang ada di Laos dengan menggunakan financial shenanigans sebagai indikator.

## LANDASAN TEORI

## 1. Laporan Keuangan
Laporan  keuangan  merupakan  penyajian  terstruktur  dari  posisi  keuangan  dan  kinerja perusahaan  selama  satu  tahun  sesuai  dengan  PSAK  1.  Laporan  ini  menunjukkan  sejarah perusahaan  yang  diukur  dari  nilai  moneter.  Laporan  keuangan  juga  dapat  digunakan  untuk menilai  kinerja  perusahaan  di  masa  lalu,  sekarang,  dan  masa  depan.  Sederhananya,  laporan keuangan adalah laporan yang menunjukkan situasi keuangan perusahaan saat ini atau periode waktu tertentu (Kasmir, 2008).
Kelengkapan  laporan  keuangan  pada  umumnya  berisi  laporan  laba  rugi  yang  berisi untung dan rugi perusahaan pada satu periode, laporan perubahan modal yang berisi bertambah atau berkurangnya modal pada satu periode, neraca yang berisi jumlah aset, utang dan ekuitas perusahaan,  laporan  arus  kas  yang  berisi  tentang  pertambahan  serta  pengurangan  kas perusahaan  pada  satu  periode,  dan  catatan  atas  laporan  keuangan  yang  berisi  penjelasan tambahan mengenai situasi perusahaan.
Analisis  laporan  keuangan  adalah  suatu  metode  atau  teknik  yang  digunakan  untuk melakukan penelaahan atas laporan keuangan secara komprehensif. Secara umum, analisis ini digunakan  oleh  perusahaan  atau  organisasi  untuk  mereview  semua  jenis  laporan  keuangan secara berkala. Melakukan analisis ini sangat penting karena akan memungkinkan Anda untuk melihat stabilitas dan bahkan menghitung untung dan rugi perusahaan (Priharto, 2020).

## 2. Fraud (Kecurangan)
Istilah Fraud sangat umum dan dapat dijabarkan dalam berbagai kategori kecurangan. Menurut ACFE (2016) fraud merupakan tindakan melawan hukum dan sengaja dilakukan oleh individu  didalam  atau  diluar  organisasi  untuk  tujuan  tertentu  (manipulasi  atau misreporting kepada pihak lain) tujuannya untuk  keuntungan pribadi  atau kelompok yang dapat  membuat pihak dirugikan secara langsung maupun tidak langsung.
ACFE ( Association of Certified Fraud Examiners) membagi fraud menjadi tiga jenis, yaitu (Association of Certified Fraud Examinations Indonesia (ACFE), 2016):
1. Asset  Misappropriation, jenis  ini  termasuk  penyalahgunaan  properti  atau  aset perusahaan atau pihak lain. Ini adalah salah satu bentuk penipuan yang sangat mudah dikenali karena berwujud dan terukur.
2. Fraudulent  Statement, jenis  ini  termasuk  tindakan  yang  diambil  oleh  pegawai  negeri atau pejabat tinggi suatu perusahaan atau lembaga pemerintah untuk menutupi keadaan keuangan  perusahaan  yang  mencerminkan  keadaan  sebenarnya  untuk  mendapatkan keuntungan. Melakukan rekayasa terhadap laporan keuangan merupakan jenis tindakan ini.
3. Corruption, jenis ini termasuk tindakan yang sangat umum terjadi dibeberapa negara berkembang  yang  penegakkan  hukumnya  tergolong  lemah  dan  tata  kelola perusahaannya  tidak  diketahui,  sehingga  faktor  integritas  masih  dipertanyakan. Tindakan  semacam  ini  sangat  sulit  terdeteksi  karena  banyaknya  terlibat  pihak-pihak yang bekerja sama dengan tujuan yang sama yaitu mendapatkan keuntungan. Ini juga termasuk  penyalahgunaan  wewenang/  konflik  kepentingan,  penyuapan,  penerimaan ilegal, dan pemerasan keuangan.

## Jurnal Pendidikan Akuntansi Indonesia, Vol. 19, No. 1, Tahun 2021
Natalis Christian, Angelica, Fina Fiorentini, Natalia Harini, & Susanti Hal. 84 – 97

## 3. Fraud Triangle (Segitiga Kecurangan)
Fraud  triangle  theory merupakan  teori  mendasar fraud. Konsep  segitiga fraud dikenalkan pertama kali pada tahun 1953 oleh Cressey. Dalam serangkaian wawancara yang dilakukan kepada 113 orang yang dihukum karena melakukan trust  violators atau pelanggar kepercayaan.  SAS  99,  ISA  240,  TSAS  43,  serta  Pernyataan  Standar  Akuntansi  No.  70 merupakan faktor risiko fraud .
Insentif menjadi motif yang memotivasi banyak orang berbuat curang karena tuntutan gaya  hidup,  kekurangan  ekonomi,  perilaku  berfoya-foya,  lingkungan  perjudian.  Motif  ini mempunyai dua bentuk yaitu nyata dan perseptual. Contoh motif nyata yaitu pelaku yang sudah kecanduan obat, terlarang, yang kesusahan dalam ekonomi, sedangkan motif perseptual adalah pendapat yang dikembangkan oleh orang-orang yang membutuhkan kepemimpinan. Dalam  SAS  No.  99,  Ada  beberapa  kondisi  umum  yang  muncul  di  bawah  tekanan  yang mengarah  pada  penipuan.  Kondisi  tersebut  adalah  stabilitas  keuangan,  tekanan  eksternal, kebutuhan keuangan pribadi, dan tujuan keuangan (Rukmawati & Chairi, 2011).

## 4. Financial Shenanigans
Financial  shenanigans adalah  segala  bentuk  tindakan  yang  bertujuan  untuk memberikan gambaran yang salah tentang kinerja atau posisi keuangan sebenarnya dari sebuah perusahaan.  Kejahatan  keuangan  dapat  terkait  erat  dengan  penipuan  laporan  keuangan. Kecurangan laporan keuangan atau biasa disebut kecurangan adalah kesalahan penyajian yang disengaja  dari  posisi  keuangan  perusahaan  dengan  salah  merepresentasikan  atau menghilangkan jumlah atau dengan sengaja mengungkapkan jumlah dalam laporan keuangan untuk menyesatkan pengguna laporan keuangan (ACFE, 2018). Oleh karena itu, di satu sisi, kejahatan keuangan adalah perilaku curang karena mereka salah menggambarkan kinerja dan posisi keuangan sebenarnya dari suatu perusahaan.
Investor  menilai  para  eksekutif  perusahaan  dengan  keras  ketika  mereka  gagal  untuk bertemu  ekspektasi  pendapatan  saat  melaporkan  laporan  kuartal.  Harga  saham  sering  kali mengalami penurunan drastis jika melaporkan penghasilan yang mengecewakan. Maka tidak heran para eksekutif mengarahkan harga saham (dan paket kompensasi eksekutif) menjadi lebih tinggi.  Beberapa  perusahaan  menggunakan  berbagai  trik  untuk  memanipulasi  pendapatan. Terdapat  tujuh  manipulasi  penghasilan  berikut  (EM) shenanigans yang  menghasilkan representasi yang keliru dari pendapatan berkelanjutan perusahaan yaitu:
• EM Shenanigan No. 1: Recording Revenue Too Soon
• EM Shenanigan No. 2: Recording Bogus Revenue
• EM Shenanigan No. 3: Boosting Income Using One-Time or Unsustainable Activities
• EM Shenanigan No. 4: Shifting Current Expenses to a Later Period
• EM Shenanigan No. 5: Employing Other Techniques to Hide Expenses or Losses
• EM Shenanigan No. 6: Shifting Current Income to a Later Period
• EM Shenanigan No. 7: Shifting Future Expenses to an Earlier Period

## Alasan Keberadaan Financial Shenanigans

## •
Faktor Keserakahan
Manajer  melakukan  gimiks  akuntansi  jika  mereka  sendiri  diuntungkan.  Bonus mendorong manajer untuk mencatat penjualan dan keuntungan yang lebih tinggi dan tidak ada pertanyaan  yang  dilontarkan  tentang  bagaimana  keuntungan  itu  didapatkan  maka  terdapat insentif untuk melakukan shenanigans (Schilit, 2002).

## Jurnal Pendidikan Akuntansi Indonesia, Vol. 19, No. 1, Tahun 2021
Natalis Christian, Angelica, Fina Fiorentini, Natalia Harini, & Susanti Hal. 84 – 97
More Benign More Egregious 1 2 3 4 Change in accounting estimates Releasing reserves Capitalizing operating costs Including bricks in inventory boxes to trick the auditors who weigh the boxes Tabel 1. Kontinum Shenanigans

## • Insentif Manajemen yang Salah Arah
Seperti  kita  layaknya,  manajer  akan  terpengaruhi  tingkah  laku  nya  dari  bonus  dan penghargaan yang perusahaan berikan. Banyak perusahaan yang menawarkan Stock  Options berdasarkan kinerja keuangan perusahaan, maka manajer akan termotivasi untuk melaporkan laporan keuangan yang diinginkan. Sama logikanya, jika divisi yang kinerja nya kurang bagus maka  akan  mendapat  berbagai  ancaman  seperti  PHK  dan  kompensasi  yang  rendah  untuk manajernya.  Manajer  itu  biasanya  akan  mencari  cara  agar  laporannya  terlihat  baik  karena tekanan untuk melaporkan pendapatan dan keuntungan yang tinggi, manajer akan kreatif dalam menginterpretasikan standar akuntansi yang berlaku (Schilit, 2002).
• Mudah Dilakukan
Manajer  yang  memilih  metode  pencatatan  akuntansi  (pencatatatan  persediaan, amortisasi, dan sebagainya). Bergantung pada metode apa yang dipilih dan estimasi yang dibuat yang membentuk laporan keuangan sebuah perusahaan mencatat keuntungan atau kerugian dan masih tetap sesuai pada standar akuntansi. Manajer yang jujur akan mempertimbangkan metode apa  yang  digunakan  agar  dapat  mempresentasikan  laporan  keuangan  dengan  keadaan sebenarnya, tetapi manajer yang mencari keuntungannya sendiri akan bermain pada fleksibilitas standard akuntansi (Schilit, 2002).
• Mempertanyakan Aturan Akuntansi yang Terlalu Liberal
Karena  manajemen  memiliki  kendali  substansial  atas  angka-angka  yang  dilaporkan, pertimbangkan  apakah  kebijakan  akuntansi  yang  dipilih  terlalu  agresif.  Mempertimbangkan berbagai kebijakan akuntansi perusahaan, seperti metode persediaan, periode amortisasi, dan kebijakan  pengakuan  pendapatan.  Selanjutnya,  pertimbangkan  setiap  perubahan  dalam kebijakan akuntansi dan alasannya (Schilit, 2002).
Di luar bidang etika, penilaian memainkan peran yang sangat  penting dalam industri perbankan  dan  asuransi.  Bankir  menggunakan  pertimbangan  dalam  menentukan  apakah  dan kapan menghapus pinjaman yang mungkin tidak dilunasi. Jika mereka lamban dalam mengenali pinjaman bermasalah dan gagal untuk menghapusnya, bank akan terus mengenakan bunga atas pinjaman yang goyah. Hasilnya adalah aset, pendapatan bunga, dan laba yang berlebihan pada laporan keuangan bank (Schilit, 2002).
• Internal Kontrol yang Buruk
Selain memanfaatkan fleksibilitas standar akuntansi, manajemen mungkin mengalami sedikit kesulitan dalam mendistorsi laporan keuangan jika perusahaan memiliki pengendalian internal yang lemah. Pengendalian tersebut berkaitan dengan struktur organisasi dan prosedur perusahaan untuk melindungi aset dari kerugian dan memastikan keandalan catatan keuangan untuk  tujuan pelaporan  eksternal.  Kontrol  yang kuat  (yaitu, checks and balances) cenderung mengurangi godaan bagi manajemen untuk terlibat dalam kejahatan. Namun, jika pengamanan dan kontrol kurang, karyawan yang tidak etis dapat terlibat dalam kejahatan tanpa mendapat hukuman. Sementara auditor independen meneliti kecukupan pengendalian ini, mungkin sulit

## Jurnal Pendidikan Akuntansi Indonesia, Vol. 19, No. 1, Tahun 2021
Natalis Christian, Angelica, Fina Fiorentini, Natalia Harini, & Susanti Hal. 84 – 97
bagi pembaca laporan keuangan untuk memastikan apakah pengendalian tersebut mengandung kelemahan (Schilit, 2002).
• Kecil Kemungkinan Anda akan Tertangkap
Perusahaan  menggunakan  trik  akuntanti  karena  mereka  percaya  bahwa  mereka  tidak akan  tertangkap  oleh  regulator  dan  auditor  biasanya  dikarenakan  mereka  benar,  dan  jika tertangkap denda terlalu kecil dan terlalu lambat (Schilit, 2002).
• Laporan Keuangan Kuartal Tidak Diaudit
Investor dan bankir yang mengandalkan laporan keuangan triwulanan dan siaran pers tentang kinerja keuangan mungkin percaya bahwa laporan tersebut mendapat restu dari CPA independen.  Sayangnya,  hal  itu  biasanya  tidak  benar.  Hanya  laporan  keuangan  tahunan perusahaan publik yang harus diaudit; laporan triwulanan tidak perlu. Selain itu, sebagian besar perusahaan dimiliki swasta dan jarang diaudit oleh CPA luar. Ketika perusahaan menggunakan trik akuntansi pada laporan keuangan yang tidak diaudit, ada sedikit risiko bahwa mereka akan tertangkap.  Akibatnya,  investor  harus  sangat  berhati-hati  saat  membaca  laporan  keuangan triwulanan (Schilit, 2002).

## Perusahaan yang menggunakan Shenanigans
Jenis  perusahaan  apa  yang  paling  mungkin  menggunakan shenanigans ?  Meskipun relatif mudah bagi manajer untuk menggunakan tipu muslihat dan hanya ada kemungkinan kecil mereka  tertangkap,  sebagian  besar  perusahaan  tidak  sengaja  mengubah  laporan  keuangan mereka.  Sayangnya,  karena  Anda  tidak  pernah  tahu  sebelumnya  perusahaan  mana  yang mempublikasikan informasi yang menyesatkan, maka berhati-hatilah untuk sedikit mencurigai semua  perusahaan  dan  mencari  tanda-tanda  peringatan  dini  adanya  masalah.  Tanda-tanda tersebut  sering  kali  mencakup  (1)  lingkungan  pengendalian  yang  lemah  (yaitu,  kurangnya anggota tidak terafiliasi dalam dewan direksi atau kurangnya auditor eksternal yang kompeten /  independen),  (2)  manajemen  yang  menghadapi  tekanan  persaingan  yang  ekstrim,  dan  (3) manajemen  diketahui  atau  dicurigai  memiliki  karakter  yang  meragukan.  Waspadai  faktor- faktor ini pada jenis perusahaan berikut: perusahaan yang tumbuh cepat dengan pertumbuhan riil  mulai  melambat,  perusahaan  keranjang  yang  berjuang  untuk  bertahan  hidup,  perusahaan publik baru, dan perusahaan swasta (Schilit & Perler, 2010).
Pertumbuhan  semua  perusahaan  yang  tumbuh  cepat  pada  akhirnya  akan  sangat melambat.  Pada  titik  itu,  manajer  mungkin  tergoda  untuk  menggunakan  tipu  muslihat akuntansi.  Investor  dan  pemberi  pinjaman  harus  waspada  terhadap  kejahatan  di  semua perusahaan  semacam  itu.  Di  sisi  lain,  manajer  dari  perusahaan  yang  sangat  lemah  mungkin tergoda  untuk  menggunakan  trik  akuntansi  untuk  menipu  dunia  luar  dengan  berpikir  bahwa masalah perusahaan mereka kecil. Investor dan pemberi pinjaman harus sangat waspada ketika sebuah  perusahaan  mungkin  tidak  mematuhi  perjanjian  pinjaman  bank  tentang  tindakan keuangan seperti kekayaan bersih minimum dan modal kerja. Banyak perusahaan publik baru yang sahamnya diterbitkan pertama kali melalui penawaran umum perdana, atau IPO, belum pernah diaudit sebelumnya dan mungkin kekurangan kontrol internal yang kuat. Shenanigan mungkin lazim. Akhirnya, perusahaan swasta, terutama yang dimiliki erat dan belum diaudit, lebih cenderung menggunakan kejahatan (Schilit & Perler, 2010).

## METODE PENELITIAN
Penelitian  ini  merupakan  penelitian  kualitatif  yaitu  penelitian  kritis  deskriptif  yang menekankan pada kemampuan menganalisis sumber dan data yang ada dengan mengambil teori dan konsep yang ada yang ditafsirkan berdasarkan kitab suci yang mengarah pada pembahasan. Penelitian kualitatif bertujuan untuk memahami fenomena sosial dari sudut pandang partisipan (Taroreh  et  al.,  2018).  Jenis  penelitian  kualitatif  ada  tiga,  yaitu  penelitian  berbasis  pustaka,

## Jurnal Pendidikan Akuntansi Indonesia, Vol. 19, No. 1, Tahun 2021
Natalis Christian, Angelica, Fina Fiorentini, Natalia Harini, & Susanti Hal. 84 – 97
penelitian  lapangan,  dan  penelitian  pengembangan  (Sari  &  Asmendri,  2018),  Penelitian  ini didasarkan pada studi pustaka yang berguna untuk memperoleh data sekunder yang diperlukan melalui berbagai media yaitu buku, jurnal, artikel dan website (Sari & Asmendri, 2018).
Penelitian  ini  menggunakan  data  sekunder,  artinya  sumber  datanya  tidak  langsung disediakan  oleh  sumber  yang  bersangkutan.  Sumber  data  berasal  dari  laporan  keuangan perusahaan EDL Generation Public Company yang terdapat di internet. Metode pengumpulan data adalah teknik atau metode yang digunakan untuk mengumpulkan data. Metode mengacu pada cara yang dapat ditunjukkan melalui angket, wawancara, observasi, tes, dan dokumentasi (Taroreh et al., 2018). Dalam penelitian ini, penulis menggunakan metode dokumentasi dengan mengumpulkan data dan informasi dari catatan perusahaan yang terdokumentasi dan laporan tertulis perusahaan EDL Generation Public Company.

## HASIL DAN PEMBAHASAN

## 1. Sejarah dan Perkembangan Akuntansi di Laos
Sejak tahun 1922, Laos telah menggunakan Sistem Akuntansi Laos yang mengharuskan perusahaan melakukan penyerahan bagan akun yang lengkap ke Departemen Perpajakan dan Departemen  Keuangan,  kemudian  Undang-undang  Akuntansi  dan  Audit  baru  telah  disahkan untuk memungkinkan pengenalan standar akuntansi dan audit yang diperbarui di Laos di masa depan  yang  masih  deskriptif  dan  perlu  klarifikasi. Lao  Institute  of  Chartered  Accountants (LICPA) mengoperasikan sistem sertifikasi CPA, tetapi program ini tidak memenuhi standar pendidikan  internasional  IFAC  dan  tidak  ada  universitas  di  Laos  yang  menawarkan  kursus akuntansi khusus.
Rekomendasi kebijakan ditujukan kepada otoritas Republik Demokratik Rakyat Laos untuk  dipertimbangkan.  Tindakan  ini  termasuk  memperkuat  kerangka  hukum,  memperkuat mekanisme pemantauan dan penegakan, meningkatkan pendidikan dan pelatihan akademik dan profesional,  mekanisme  pelembagaan  untuk  pengawasan  independen  dari  profesi  audit,  dan mengembangkan keterampilan regulator dan badan profesional melalui adopsi IFRS dan ISA penuh,  serta  meningkatkan  proses  persetujuan  untuk  auditor  dan  akuntan  dalam  praktiknya, ujian kualifikasi profesional diambil di Laos. 13 Juli 2014 Undang-Undang Akuntansi (No. 47 / NA, 2013) mulai berlaku dan menggantikan Undang-Undang Akuntansi (No. 01 / NA, 2 Juli 2007), yang mengatur prosedur akuntansi untuk badan hukum internasional yang disetujui oleh Majelis  Nasional  pada  tanggal  26  Desember  2013  mengatur,  dengan  tujuan  mereformasi standar akuntansi Laos ("LAS") sehingga sesuai dengan standar akuntansi internasional ("IAS") dan standar akuntansi internasional ("IFRS").
Pemerintah Laos mulai melepaskan kendali ekonomi dan mendirikan bisnis swasta di tahun  1986.  Akibatnya,  perkembangan  ekonomi  meningkat  dari  tingkat  yang  sangat  rendah naik  hingga  rata-rata  6%  per  tahun  1988-2004,  kecuali  selama  krisis  keuangan  Asia  yang dimulai  pada  tahun  1997.  Seperti  kebanyakan  negara  berkembang,  kota  besar  mengalami pertumbuhan  ekonomi  tertinggi.  Perekonomian  Vientiane,  Luang  Prabang,  Pakxe  dan Savannakhet telah mengalami perkembangan yang signifikan dalam tahun-tahun terakhir.
IFRS telah diadopsi oleh Laos untuk pembuatan standar akuntansi. Standar ini berlaku untuk  semua  jenis  perusahaan,  termasuk  yang  tercatat  di  Bursa  Efek.  IFRS  ( International Financial Accounting Standard ) merupakan upaya untuk memperkuat keuangan secara global dan  menemukan  solusi  untuk  kurangnya  transparansi  dalam  informasi.  Keterbatasan  dalam sistem  akuntansi  di  Laos  merugikan  akuntan  yang  bekerja  untuk  perusahaan  internasional karena menyebabkan kesulitan dalam menulis laporan keuangan.
Legislator  Laos  menuturkan  revisi  undang-undang  akan  memudahkan  perusahaan internasional berbisnis di Laos. Untuk saat ini, Pemerintah Laos sedang mendorong perusahaan internasional untuk berinvestasi di dalam negeri guna mendorong dan menopang pertumbuhan

## Jurnal Pendidikan Akuntansi Indonesia, Vol. 19, No. 1, Tahun 2021
Natalis Christian, Angelica, Fina Fiorentini, Natalia Harini, & Susanti Hal. 84 – 97
ekonomi  nasional.  Hampir  sebagian  besar  usaha  kecil  dan  menengah  tidak  memiliki  sistem akuntansi dan memperkirakan pendapatan mereka dalam membayar pajak.

## 2. Dasar Hukum Akuntansi Laos
Berdasarkan  Undang-Undang  Akuntansi,  entitas  kepentingan  publik  (PIE),  yang merupakan bank dan lembaga keuangan di bawah kendali Bank of Laos, perusahaan asuransi, perusahaan sekuritas, dan perusahaan publik, diwajibkan untuk menerapkan Standar Pelaporan Keuangan  Internasional  (IFRS)  saat  mempersiapkan  laporan  keuangan.  Badan  kepentingan non-publik  (non-PIE),  yang  terdiri  dari  perusahaan  besar,  menengah  dan  kecil,  menerapkan Standar  Pelaporan  Keuangan  Laos  untuk  Perusahaan  Kepentingan  Non-Publik  (LFRS  untuk Non-PIE),  yang  didasarkan  pada  tahun  2009  versi  IFRS  untuk  UKM,  untuk  menyiapkan laporan  keuangan  mereka.  Di  bawah  Undang-Undang  Akuntansi,  Kementerian  Keuangan (KemenKeu) bertanggung jawab untuk menetapkan standar akuntansi (IFAC, 2021).

## 3. Organisasi dan Sertifikasi Akuntansi Profesional di Laos
Organisasi  akuntansi  professional  di  Laos  disebut  juga  sebagai Laos  Chamber  of Professional Accountants and Auditors (LCPAA). LCPAA dibentuk untuk menyatukan para akuntan  profesional  di  Laos.  Pengakuan  organisasi  ditetapkan  berdasarkan  Undang-Undang Auditing  Independen  tahun  2014.  Organisasi  ini  menawarkan  kepada  anggotanya  lisensi Akuntan Publik (CPA) dan bertanggung jawab untuk: (i) mengatur dan menawarkan program pengembangan  profesional  untuk  semua  profesional;  (ii)  mengelola  dan  mengelola  ujian profesional  untuk  sertifikasi  CPA;  dan  (iii)  melakukan  investigasi  dan  tindakan  disipliner dengan  Departemen  Keuangan  CPA  sebagai  auditor  di  sebuah  firma  audit  yang  merupakan anggota LCPAA (IFAC, 2021).
Di  bawah  Undang-Undang  Audit  Independen  2014,  profesional  akuntansi  diatur  di tingkat negara bagian oleh Kementerian Keuangan (KemenKeu) dan di tingkat profesional oleh Laos  Chamber  of  Professional  Accountants  and  Auditors (LCPAA).  Undang-undang mewajibkan semua akuntan publik, termasuk Laos Chartered Accountants (CPA Laos) dalam praktik publik dan swasta, firma akuntansi dan audit, dan Entitas Kepentingan Publik (PIE) dan perusahaan  besar,  untuk  menyelesaikan  sertifikasi  LCPAA.  Kode,  bergabung,  dan  perbarui lisensi  Anda  untuk  berlatih  dengan  menyelesaikan  persyaratan  Pengembangan  Profesional Berkelanjutan  (CPD).  The  Independent  Examination  Act  memberikan  persyaratan  CPD  120 jam selama tiga tahun dengan minimal  20 jam dalam satu  tahun untuk semua  profesional  di yurisdiksi  (IFAC) 2021).
Untuk  memenuhi  syarat  sebagai  CPA  Laos,  kandidat  wajib:  (i)  lulus  14  ujian;  (ii) mencapai tiga tahun pengalaman praktis; dan (iii) mengikuti modul etika profesi. Individu yang menghadiri dan menyelesaikan program universitas di bidang Akuntansi, Pajak atau Audit di National University of Laos dapat memperoleh pengecualian tertentu. “Konsultan Akuntansi” atau  orang  yang  memenuhi  syarat  di  bawah  program  sertifikasi  LCPAA  sebelumnya (beroperasi  dari  1998-2015)  harus  lulus  lima  makalah  Tingkat  P  Association  of Chartered Certified  Accountants (ACCA)  untuk  mempertahankan  lisensi  mereka.  Berdasarkan  hukum, LCPAA bertanggung jawab untuk (i) mengatur dan menyampaikan program CPD untuk semua praktisi;  (ii)  mengelola  dan  melaksanakan  ujian  profesional  untuk  sertifikasi  CPA;  dan  (iii) melakukan investigasi dan sistem disipliner dengan KemenKeu (IFAC, 2021).

## 4. Standar Pelaporan Laporan Keuangan di Laos
Berdasarkan  Undang-Undang  Akuntansi  2013,  Kementerian  Keuangan  (KemenKeu) berkewajiban dalam menetapkan standar akuntansi yang akan diterapkan di Laos. Kementerian Keuangan  telah  mengadopsi  Standar  Pelaporan  Keuangan  Internasional  (IFRS)  untuk

## Jurnal Pendidikan Akuntansi Indonesia, Vol. 19, No. 1, Tahun 2021
Natalis Christian, Angelica, Fina Fiorentini, Natalia Harini, & Susanti Hal. 84 – 97
diterapkan oleh badan kepentingan publik (PIE), yaitu bank dan lembaga keuangan di bawah kendali  Bank  of  Laos,  perusahaan  asuransi,  perusahaan  sekuritas,  dan  perusahaan  publik. Kementerian  Keuangan  juga  telah  mengembangkan  standar  akuntansi  untuk  non-PIE  yang terdiri  dari  perusahaan  besar,  menengah,  dan  kecil.  Perusahaan-perusahaan  ini  menerapkan Standar  Pelaporan  Keuangan  Laos  untuk  Perusahaan  Kepentingan  Non-Publik  (LFRS  untuk Non-PIE),  yang  didasarkan  pada  IFRS  untuk  Usaha  Kecil  dan  Menengah  versi  2009,  untuk menyiapkan laporan keuangan mereka (IFAC, 2021).

## 5. Pengukuran dan Pengungkapan Kebijakan Akuntansi di Laos
Pengukuran  akuntansi  di  Laos  menggunakan  pengukuran historical  cost atau  biaya historis. Dalam hal aset, jumlah kas dan setara kas yang harus dikeluarkan atau nilai wajar dari imbalan yang dikembalikan dari akuisisi aset disebut juga biaya perolehan historis. Dalam hal liabilitas, jumlah penerimaan kas dan setara kas yang diterima dengan nilai wajar disebut juga sebagai  biaya  perolehan  historis.  Jumlah  kas  atau  setara  kas  yang  diharapkan  akan  dibayar untuk  menyelesaikan  liabilitas  dalam  kegiatan  bisnis  normal.  Riwayat  diamortisasi  Biaya akuisisi adalah biaya perolehan dari suatu aset atau total liabilitas atau kurang dari bagian biaya akuisisi yang sebelumnya diakui sebagai beban atau pendapatan.
Perusahaan  harus  mengungkapkan  dasar  penilaian  (atau  basis)  yang  sesuai  dengan kebijakan  akuntansi  serta  instrumen  keuangan  dengan  pemahaman  yang  relavan  terhadap laporan keuangan. Jumlah tercatat dari setiap kategori aset keuangan dan liabilitas keuangan juga harus diungkapkan oleh entitas dengan tanggal pelaporan.

## 6. Perbandingan Sistem Akuntansi di Indonesia dan Laos
Negara Laos dan Indonesia mempunyai persamaan pada sistem pelaporan keuangannya yaitu  dimana  kedua  negara  ini  sama-sama  menganut  standar  IFRS  dengan  siklus  pencatatan yang sama yaitu, laporan laba rugi, laporan perubahan, neraca, laporan arus kas, dan catatan atas laporan keuangan. Namun, kedua negara ini juga mempunyai beberapa perbedaan dalam nama-nama akun pada laporan keuangan. Tabel dibawah ini menampilkan perbandingan akun- akun pada perusahaan EDL Generation Public Company di  Laos dan PT Perusahaan  Listrik Negara di Indonesia.
Tabel 2 . Contoh Tabel Perbedaan Nama Akun Laos (EDL) Indonesia (PLN) Non Current Assets Investments in Subsidiaries Tidak ada Investments in Associates Investments in Associates Investments in Joint Ventures Investments in Joint Ventures Advance Payment for Investment Tidak ada Asset Under Concession - net Tidak ada Intangible Assets Tidak ada Advance Payment for Interest Rate Swap Tidak ada Swap Contract Receivable Tidak ada Advance to Suppliers for Construction Project Tidak ada Deposits at Financial Institution Pledged as Collateral Tidak ada Other Non Current Assets Other Non Current Assets Current Assets Cash and Cash Equivalents Cash and Cash Equivalents Short Term investments Short Term investments

## Jurnal Pendidikan Akuntansi Indonesia, Vol. 19, No. 1, Tahun 2021
Natalis Christian, Angelica, Fina Fiorentini, Natalia Harini, & Susanti Hal. 84 – 97
Short Term Loan to Related Party Tidak ada Trade and Other Receivables Trade Receivable Current Portion of Advance Payment for Interest Rate Swap  Tidak ada Spare parts and Supplies - net Tidak ada Other Current Assets Other Current Assets Equity Shareholders Equity Equity Attributable to Owners of the Parent Share Capital Capital Stock Share Premium Tidak ada Legal Reserve Tidak ada Translation Adjustments Tidak ada Retained Earnings Retained Earnings Non Current Liabilities Long Term Borrowings Long-term Liabilities Debentures Bonds Payable Swap Contract Payables Tidak ada Current Liabilities Trade and Other Payables Trade Payables Current Portion of Long term Borrowings Current Maturities of Long-term Liabilities Short term Borrowings - net Tidak ada Debentures - net Bonds Payable Accrued Expenses Accrued Expenses Other Current Liabilities Other Payables
7. Analisis Analisis  Financial  Shenanigans  terhadap  perusahaan  EDL  Generation Public Company di Laos
Shenanigans No. 1: Mencatat pendapatan terlalu dini atau mempertanyakan kemampuan pembayaran
Tabel 3 . Perubahan pada pengakuan pendapatan 2020 2019 2018 2017 2016 VND Million Reported Reported Reported Reported Reported Total Revenue 110,490,033 130,036,014 121,894,401 89,350,048 57,614,344 Growth -15% 7% 36% 55% 69%
Sumber: Laporan Tahunan EDL Generation Public Company 2016-2020
Berdasarkan Tabel 2, menunjukkan bahwa tidak ada perubahan yang sangat signifikan dari  tahun  2016  sampai  dengan  tahun  2020.  Hal  ini  menyatakan  bahwa  tidak  ada  terjadi pencatatan  pendapatan  dimuka  terlalu  cepat  atau  pendapatan  yang  dipindahkan  ke  masa sekarang. Jik pendapatan diakui terlalu dini, maka penjualan akan terus meningkat sedangkan di arus kas tidak terjadi kenaikkan. Pada EDL Generation Public Company menerapkan accrual basis of accounting yang artinya pencatatan tetap akan dilanjutkan setelah transaksi dilakukan, meskipun uang belum diterima. EDL Generation Public Company mengakui pendapatan jika,

## Jurnal Pendidikan Akuntansi Indonesia, Vol. 19, No. 1, Tahun 2021
Natalis Christian, Angelica, Fina Fiorentini, Natalia Harini, & Susanti Hal. 84 – 97
1. Perjanjian Pembelian Tenaga Listrik atau perjanjian kontrak serupanya ada
2. Pengiriman telah terjadi
3. Harga yang dapat diukur telah ditetapkan dan ditentukan
4. Piutang terkait kemungkinan besar akan dipulihkan
5. Penyerahan terjadi ketika risiko dan manfaat yang terkait dengan kepemilikan dialihkan kepada pembeli
Dari pernyataan diatas yang terdapat dalam catatan laporan keuangan perusahaan EDL Generation Public Company, terbukti bahwa perusahaan tersebut tidak melakukan shenanigans 1.

## Shenanigans No. 2: Mengakui adanya pendapatan palsu sebagai pendapatan
Dari  catatan  laporan  keuangan  perusahaan,  EDL  Generation  Public  Company  tidak mengakui  pinjaman  sebagai  pendapatan.  Dalam  catatan  atas  laporan  keuangan  tahunan perusahaan,  pinjaman  dicatat  sebesar  nilai  awal  pendapatan  yang  diterima  setelah  dikurangi biaya transaksi yang terjadi. Pinjaman diklasifikasikan sebagai kewajiban lancar kecuali jika perusahaan memiliki hak tidak terbatas untuk menunda pemenuhan kewajiban tersebut paling sedikit 12 bulan setelah tanggal neraca.
Shenanigan No. 3: Mendongkrak pendapatan dengan one -time gains
Tabel 4 . Perubahan pada pengakuan Laba KIP million 2020 2019 2018 2017 2016 Total Profit 157.443 197.616 470.354 471.185 554.349 Growth -20% -58% 0% -15% -13% Sumber: Laporan Tahunan EDL Generation Public Company 2016-2020
Dari tabel diatas, perubahan profit pada tahun 2018 - 2019 terjadi penurun yang sangat signifikan. Pada tahun 2018, diduga terjadi penurunan yang sangat signifikan disebabkan oleh peningkatan  saldo  akun  Net  foreign  exchange  loss  dari  KIP  -29,050  menjadi  KIP  71,524 dimana  terjadi  kenaikkan  sebesar  346%.  Sedangkan  untuk  tahun  2019,  terjadi  penurunan sebesar 20% diduga oleh kenaikkan beban operasi dan administrasi dari KIP 154,849 menjadi KIP 198,319. Berdasarkan analisa data ini, didapatkan bahwa penuruna yang terjadi disebabkan oleh  beban-beban  perusahaan,  bukan  terjadi  karena  penjualan  aset  yang  mengabaikan  nilai, ataupun meningkatkan profit dengan utang yang sudah kadaluarsa.

## Shenanigan No. 4: Mengalihkan beban ke periode sebelumnya atau ke periode yang akan datang
Dalam  laporan  keuangan  tahunan  perusahaan,  EDL  Generation  Public  Company mencatat penurunan nilai aset yang nilainya turun. Aset yang mengalami penyusutan diperiksa ulang untuk penurunan nilai. Aset yang mengalami penyusutan harus direview untuk penurunan nilai  jika  ada  peristiwa  atau  perubahan  keadaan  yang  menunjukkan  bahwa  nilai  tercatatnya mungkin tidak dapat dipulihkan. Kerugian penurunan nilai diakui jika nilai buku aset melebihi nilai realisasi, yang lebih tinggi dari nilai wajar aset dikurangi biaya penjualan dan nilai pakai. Untuk  tujuan  penilaian,  aset  yang  mengalami  penurunan  nilai  dikelompokkan  menjadi  unit terkecil  yang  menghasilkan  arus  kas  yang  dapat  diidentifikasi  secara  terpisah.  Aset  selain goodwill  yang  mengalami  penurunan  nilai  diuji  untuk  kemungkinan  pembalikan  dari penurunan nilai tersebut pada setiap tanggal pelaporan.

## Jurnal Pendidikan Akuntansi Indonesia, Vol. 19, No. 1, Tahun 2021
Natalis Christian, Angelica, Fina Fiorentini, Natalia Harini, & Susanti Hal. 84 – 97
Shenanigan No. 5: Tidak melakukan pencatatan atau dengan sengaja mengurangi nilai liabilitas
Dalam  laporan  keuangan  perusahaan,  EDL  Generation  Public  Company  melakukan pencatatan atas beban dan liabilitas terkait dengan masa yang akan datang di akun “Accrued Expenses”.
Liabilities Long-term borrowings 14 844,299            841,457 Debentures 15 3,985,936         1,452,163 Swap contract payables 16 145,676            161,397 Total non-current liabilities 4,975,911         2,455,017 Trade and other payables Payables for assets under concession 25 228,730            130,940 Current portion of long-term borrowings 14, 25 3,957,400                     - Income tax payable 214,484            178,007 Accrued expense 17 12,238                8,199 Other current liabilities 158,888              91,818 Total current liabilities 375                   163 Total liabilities 4,572,115            409,127 Total equity and liabilities 9,548,026         2,864,144 18,737,176       11,968,372
Tabel 5 . Laporan Keuangan EDL Generation Public Company
Shenanigan  No.  6:  Memindahkan  pencatatan  pendapatan  periode  berjalan  ke  periode yang akan datang
Seperti  yang  kita  bahas  pada  shenanigan  No.  1,  bahwa  EDL  Generation  Public Company akan mencatat penjualan apabila,
1. Perjanjian Pembelian Tenaga Listrik atau perjanjian kontrak serupanya ada
2. Pengiriman telah terjadi
3. Harga yang dapat diukur telah ditetapkan dan ditentukan
4. Piutang terkait kemungkinan besar akan dipulihkan
5. Penyerahan terjadi ketika risiko dan manfaat yang terkait dengan kepemilikan dialihkan kepada pembeli
Jadi,  tidak  ada  kemungkinan  bahwa  EDL  Generation  dengan  sengaja  menunda pencatatan pendapatan  atau menciptakan cadangan dan mencatatnya sebagai  laba yang  akan datang.
Shenanigans 7: memindahkan beban masa depan ke periode berjalan sebagai kerugian incidental .
Tabel 6. Tabel Akuisisi EDL Generation Public Company 2015 2016 2017 2018 2019 Revenue 847,759 1,241,181 1,219,825 1,137,430 1,217,530 Operating Income 742,730 758,377 979,030 604,695 634,660 Net Income 640,539 554,349 471,185 64,949 197,616 Total Asset 11,968,372 18,737,176 19,619,193 21,995,528 23,656,378
Sumber: Laporan Tahunan EDL Generation Public Company 2015-2019

## Jurnal Pendidikan Akuntansi Indonesia, Vol. 19, No. 1, Tahun 2021
Natalis Christian, Angelica, Fina Fiorentini, Natalia Harini, & Susanti Hal. 84 – 97
Dari  hasil  ini,  dapat  dilihat  bahwa  EDL  tidak  memenuhi  tanda-tanda  kecurangan ataupun  adanya  penipuan  dalam  mengakui  beban  maupun  kerugiannya.  Yang  dimana  dapat dilihat  dari  revenue  dimana  tiap  tahunnya  tidak  memiliki  perbedaan  yang  sangat  signifikan drastis dari tahun ke tahun. Kemudian untuk operating income disini nilainya diambil dari nilai revenue from sales setelah itu dikurang dengan cost of sales sehingga menghasilkan operating income.  Lalu  kemudian  untuk  nilai  Net  income  diisini  diambil  dari  nilai  Operating  Income ditambahkan  dengan  Other  Income  kemudian  dikurangi  beban  administrasi  kemudian ditambah/kurangi  dengan  laba(rugi)  pertukaran  mata  uang  asing,  kemudian  ditambahkan dengan profit  dari investasi  atas  asosiasi  maupun  joint  venture. Kemudian dikurangi  dengan finance cost lalu menghasilkan Net Income untuk tahun berjalan. Lalu untuk tahun 2018 dan tahun  2019  Net  Income  EDL  mengalami  pemerosotan  yang  dimana  disebabkan  oleh peningkatan finance cost yang dua kali lipat lebih tinggi dari tahun-tahun sebelumnya setelah itu ditambah juga dengan adanya kerugian kurs yang membuat Net Income perusahaan menjadi lebih kecil.
Kemudian untuk biaya penelitian dan pengembangan di Laporan Keuangan EDL tidak dicantumkan  sehingga  dapat  disimpulkan  bahwa  EDL  tidak  memiliki  biaya  penelitian  dan pengembangan.  Kemudian  untuk  beban  diskresioner  disini  dapat  berupa  beban  iklan,  beban yang berhubungan dengan masyarakat dan investor, dan juga beban pelatihan karyawan. Dan hasil analisis menunjukkan bahwa EDL tidak memenuhi kriteria dalam penipuan diskresioner dikarenakan  tidak  ditemukan  biaya-biaya  terkait  sehingga  dapat  disimpulkan  untuk  kriteria shenanigans dimana mempercepat beban diskresioner tidak terdeteksi.
Berdasarkan  hasil  penelitian  mengenai  fraud  shenanigans  pada  perusahaan  EDL Generation  Public  Company,  tidak  ditemukan  adanya  fraud  shenanigans  yang  bisa  saja dikarenakan oleh kurangnya pengungkapan informasi yang disajikan pada laporan keuangan di laos.

## SIMPULAN DAN SARAN
Kecurangan atau fraud dalam laporan keuangan sudah menjadi hal biasa di kalangan pengusaha.  Dalam  praktiknya, fraud dapat  berbentuk  manipulasi  pencatatan  dengan  secara sengaja  menghapus  transaksi,  peristiwa,  akun  atau  informasi  penting  lainnya,  serta menyalahgunakan  kebijakan  atau  prosedur  yang  digunakan  untuk  mencatat,  mengukur,  dan melaporkan transksi sehingga dapat menghasilkan laporan keuangan yang keliru. Fraud dalam pencatatan  laporan  keuangan  atau  dapat  disebut  sebagai  kecurangan  akuntansi  seringkali sengaja dilakukan terlebih oleh pihak manajemen perusahaan untuk memperindah laba sebuah perusahaan  sehingga  investor  tergiur  dan  akhirnya  berinvestasi  dalam  perusahaan  tersebut. Financial  shenanigans adalah  segala  bentuk  tindakan  yang  bertujuan  untuk  memberikan gambaran yang salah tentang kinerja atau posisi keuangan sebenarnya dari sebuah perusahaan. Financial  shenanigans terdiri  dari  tujuh  jenis,  yaitu Shenanigans No. 1-7.  Berdasarkan penelitian yang telah dilakukan, sangat sulit menemukan kasus dan berita mengenai fraud di Laos yang disebabkan oleh kurangnya keterbukaan Pemerintahan Laos terkait hal kecurangan dan  biasanya  kecurangan  dilakukan  dibidang  politik  dan  budaya,  sehingga  penelitian  ini memanfaatkan laporan keuangan EDL Generation Public Company untuk dianalisis. Dari hasil penelitian dapat disimpulkan bahwa Negara Laos dan Indonesia mempunyai persamaan pada sistem  pelaporan  keuangannya  yaitu  dimana  kedua  negara  ini  sama-sama  menganut  standar IFRS. Namun, kedua negara ini juga mempunyai beberapa perbedaan dalam nama-nama akun pada  laporan  keuangan,  dan  jika  dilihat  dari  laporan  keuangan  yang  dikeluarkan,  dapat disimpulkan  bahwa  tidak  terdapat financial  shenanigans di  perusahaan  yang  kemungkinan dikarenakan oleh kurangnya pengungkapan transparansi mengenai informasi perusahaan.
Saran untuk pemerintah Laos untuk lebih terbuka dan transparan dalam pengungkapan

## Jurnal Pendidikan Akuntansi Indonesia, Vol. 19, No. 1, Tahun 2021
Natalis Christian, Angelica, Fina Fiorentini, Natalia Harini, & Susanti Hal. 84 – 97
kasus-kasus fraud dan sistem akuntansi yang ada di Laos agar peneliti selanjutnya lebih mudah dalam  mendapatkan  informasi  mengenai  kasus-kasus fraud dan  sistem  akuntansi  yang  ada. Untuk peneliti selanjutnya, disarankan agar lebih memperluas penelitian terutama tentang fraud di bidang politik dan budaya di Laos.

## DAFTAR PUSTAKA
Association  of  Certified  Fraud  Examinations  (ACFE).  (2014). Reports  to  the  nations:  On occupational fraud and abuse. Association of Certified Fraud Examinations, Inc: Author. Association  of  Certified  Fraud  Examinations  Indonesia  (ACFE).  (2016). Survai  Fraud Indonesia . Jakarta: ACFE Indonesia Chapter. Association of Certified Fraud Examiners (ACFE). (2018). Report To the Nations 2018 Global Study on Occupational Fraud and Abuse . Association of Certified Fraud Examinations, Inc: Author.
Eierle,  B.,  &  Schultze,  W.  (2013).  The  Role  of  Management  as  a  User  of  Accounting Information:  Implications  for  Standard  Setting. SSRN  Electronic  Journal , 12 (2),  1–32. from: https://doi.org/10.2139/ssrn.1130162
Ernst  &  Young.  (2009). Detecting  financial  statement  fraud:  What  every  manager  needs  to know. London: Ernst & Young. Kasmir. (2008). Analisis Laporan Keuangan . Jakarta: PT. Rajagrafindo Persada. International Federation of Accountants. (2021). Lao PDR. Retrieved from https://www.ifac.org/about-ifac/membership/country/lao-pdr.
Laporan Tahunan EDL Generation Public Company 2015-2019. Laporan Tahunan EDL Generation Public Company 2016-2020. Mulyadi. (2016). Sistem Akuntansi . Jakarta: Salemba Empat.
Murdock,  D.  H.  (2018).  Association  of  Certified  Fraud  Examiners  (ACFE).  In Auditor Essentials , from: https://doi.org/10.1201/9781315178141-3. Pongoh,  M.  (2013).  Analisis  Laporan  Keuangan  Untuk  Menilai  Kinerja  Keuangan  Pt.  Bumi Resources Tbk. Jurnal Riset Ekonomi, Manajemen, Bisnis Dan Akuntansi , 1 (3), 669–679. from: https://doi.org/10.35794/emba.v1i3.2135.
Priharto, S. (2020). Apa itu Analisa Laporan Keuangan? Mari Kenal Beberapa Jenisnya . from: https://accurate.id/akuntansi/apa-itu-analisa-laporan-keuangan/.
Rukmawati,  A.  D.,  &  Chairi,  A.  (2011). Persepsi  Manajer  dan  Auditor Eksternal  mengenai Efektivitas  Metode  Pendeteksian  dan  Pencegahan  Tindakan  Kecurangan  Keuangan. Paper. Retrieved from http://eprints.undip.ac.id/26843/1/SKRIPSI..1(r).pdf.
Sari,  M.,  &  Asmendri.  (2018).  Penelitian  Kepustakaan  (Library  Research)  dalam  Penelitian Pendidikan  IPA. Natural  Science:  Jurnal  Penelitian  Bidang  IPA  Dan  Pendidikan  IPA , 2 (1), 15. doi: 10.15548/nsc.v6i1.1555. Schilit, H. M. (2002). Accounting Financial Shenanigans : How to Detect Accounting Gimmicks & Fraud in Financial Reports . New York: McGraw-Hill. Schilit, H. M., & Perler, J. (2010). Financial Shenanigans. In Scientist and Citizen (Vol. 10, Issue 3), from https://doi.org/10.1080/21551278.1968.9957615
Taroreh, G.  A., Mananeke, L., Roring,  F., Sam,  U., &  Manado, R. (2018). Analisis Strategi Pemasaran Dalam Meningkatkan Volume Penjualan Mobil Mitsubishi Xpander Pada PT. Bosowa  Berlianmotor  Kairagi  Marketing. Jurnal  EMBA , 6 (4),  3683–3692.  doi: https://doi.org/10.35794/emba.v6i4.21893
Wicaksono, A. (2020). BPK Sebut Kerugian Negara Akibat Kasus Jiwasraya Rp16,8 T . from: https://www.cnnindonesia.com/ekonomi/20200309165313-78-481819/bpk-sebut- kerugian-negara-akibat-kasus-jiwasraya-rp168-t
World Data. (2020). Corruption in Laos . Laos: World Data Info.