Financial Literacy and Personal Financial Management of Students: A Descriptive Analysis
Wella Sandria a , Hasan Basri b , Siswoyo a,b, * a,b,c Universitas Muhammadiyah Jambi, Indonesia * Corresponding author e-mail: wellasandria@gmai.com ; hasan_stiemjbi@gmail.com ; siswoyosis91@gmail.com
A R T I C L E  I N F O A B S T R A C T DOI: 10.32502/jimn.v10i2.2728 This research is a quantitative descriptive study based on a survey of research subjects, where the results of the study can provide an accurate picture of the level  of  financial  literacy  in  students  of  Management  Study  Program, Muhammadiyah University of Jambi. This study uses primary data through interviews,  observation  and  distributing  questionnaires  using  google  form media to 166 students out of a total of 284 active students registered in the Management Study Program of the Muhammadiyah University of Jambi for the  2019/2020  Academic  Year.  Secondary  data  were  obtained  from publications related to literature and financial decisions. The variable of the respondent's level of financial literacy was measured by 19, while the variable of financial decisions was measured by 8 questions related to basic knowledge of finance,  savings  and loans, insurance  and  investment.  The results  of the analysis of this study found that the level of financial literacy of students of Management Study Program, Muhammadiyah University of Jambi was still in the low and medium category. Low literacy is shown in the insurance and investment aspects, while moderate aspects are shown in the results of basic knowledge, savings and loans. From the results of financial decision analysis based on students' personal opinions, it was also found that a lack of financial literacy made it difficult for them to make financial  decisions, especially in the long term.
Article history :
Received:
01 April 2021
Accepted: 30 Mei 2021
Available online: 15 Juni 2021 Keyword : Literasi keuangan, pengelolaan keuangan mahasiswa A B S T R A K
Penelitian ini merupakan penelitian deskriptif kuantitatif berdasarkan survei terhadap subjek penelitian, dimana hasil penelitian dapat memberikan gambaran yang akurat tentang  tingkat  literasi  keuangan  pada  mahasiswa  Program  Studi  Manajemen Universitas Muhammadiyah Jambi. Penelitian ini menggunakan data primer melalui wawancara,  observasi,  dan  penyebaran  angket  menggunakan  media  google  form kepada 166 mahasiswa dari total 284 mahasiswa aktif yang terdaftar di Program Studi Manajemen  Universitas  Muhammadiyah  Jambi  Tahun  Pelajaran  2019/2020.  Data sekunder  diperoleh  dari  publikasi  yang  berkaitan  dengan  literatur  dan  keputusan keuangan.  Variabel  tingkat  literasi  keuangan  responden  diukur  sebanyak  19, sedangkan  variabel  keputusan  keuangan  diukur  dengan  8  pertanyaan  terkait pengetahuan dasar keuangan, simpan pinjam, asuransi, dan investasi. Hasil analisis

## JURNAL ILMU MANAJEMEN
Published every June and December e-ISSN: 2623-2081, p-ISSN: 2089-8177 Journal homepage: http://jurnal.um-palembang.ac.id/ilmu_manajemen
Financial Literacy and Personal Financial Management of Students: a Descriptive Analysis
penelitian ini menemukan bahwa tingkat literasi keuangan mahasiswa Program Studi Manajemen  Universitas  Muhammadiyah  Jambi  masih  dalam  kategori  rendah  dan sedang.  Literasi  yang  rendah  ditunjukkan  pada  aspek  asuransi  dan  investasi, sedangkan  aspek  sedang  ditunjukkan  pada  hasil  pengetahuan  dasar,  tabungan,  dan pinjaman. Dari hasil analisis keputusan keuangan berdasarkan pendapat pribadi siswa juga ditemukan bahwa kurangnya literasi keuangan membuat mereka kesulitan dalam mengambil keputusan keuangan terutama dalam jangka panjang.
Creative Commons Attribution-ShareAlike 4.0 International License .

## Pendahuluan
Dengan  jumlah  penduduk  yang  sangat  besar, Indonesia  harus  mampu  mempersiapkan  diri menghadapi persaingan global di era
Masyarakat Ekonomi ASEAN (MEA). Dengan pesatnya pertumbuhan dan pertumbuhan  ekonomi  era  MEA,  lembaga keuangan  memegang  peranan  penting  dalam kehidupan masyarakat luas. Dengan banyaknya  Lembaga  Keuangan  Bank  (LKB) dan Lembaga Keuangan Non Bank (LKBB) di Indonesia,  setiap  lembaga  berupaya  untuk memberikan  edukasi  dan  literasi  keuangan kepada  masyarakat secara  keseluruhan. Kurangnya  pengetahuan  tentang  literasi keuangan  merupakan  masalah  serius  dan tantangan  besar  bagi  masyarakat  Indonesia. Saat ini, perkembangan masyarakat Indonesia dalam mempelajari bagaimana cara mengelola keuangan telah meningkat menjadi lebih baik. Kemauan  untuk  membaca  berbagai  macam hal  yang  berhubungan  dengan  keuangan semakin tinggi. Edukasi mengenai pentingnya kesadaran keuangan ( financial literacy ) untuk masyarakat Indonesia perlu terus ditingkatkan agar masyarakat mampu mengelola keuangannya  secara  cerdas  dan  dapat mempersiapkan masa depan diri dan keluarganya menuju masyarakat yang dengan keuangan  yang  sehat.  Adapun  kebebasan keuangan  ( financial  freedom )  dapat  diraih dengan melakukan kebiasaan – kebiasaan baik dalam menggunakan uang seperti menyisihkan  uang  untuk  dit  abung,  hemat dalam  hal  konsumsi  dan  cermat  dalam berbelanja.  Hal  ini harus diajarkan sejak dini agar  mereka  sudah  siap  ketika  dewasa  nanti,
terlebih  lagi  bila  sudah  berkeluarga.  Edukasi kesadaran  keuangan  yang  dilakukan  sedini mungkin  melalui  pembiasaan  hal  baik  pada akhirnya akan mempengaruhi perilaku masyarakat  dalam  mengambil  keputusan keuangan.  Salah  satu  cara  dalam  menyikapi keuangan  adalah  bagaimana  invidu  dapat mengontrol pengeluaran keuangan pribadinya. Ketika  seorang  individu  dengan  mudahnya dapat  mengendalikan  pengeluaran  keuangan pribadinya,  membatasi  jumlah  belanja  sesuai kebutuhan,  dapat  dikatakan  bahwa  individu tersebut  memiliki  tingkat  literasi  keuangan yang baik. Dan berlaku pula sebaliknya.
Perlunya  masyarakat  memahami  tentang produk  dan  layanan  lembaga  jasa  keuangan, membuat OJK mencetuskan program Strategi Nasional Literasi Keuangan Indonesia (SNLKI) mencanangkan 3 (tiga) pilar utama. Pertama,  mengedepankan  program  edukasi dan  kampanye  nasional  literasi  keuangan. Kedua,  berbentuk  penguatan  infrastruktur literasi  keuangan.  Ketiga,  berbicara  tentang pengembangan  produk  dan  layanan  jasa keuangan  yang  terjangkau.  Peerapan  ketiga pilar  tersebut  diharapkan  dapat  mewujudkan masyarakat  Indonesia  yang  memiliki  tingkat literasi  keuangan  yang  tinggi  sehingga masyarakat dapat memilih dan memanfaatkan produk dan jasa keuangan guna meningkatkan kesejahteraan  (OJK,  2013).  Tujuan  jangka panjang  dari  literasi  keuangan  bagi  seluruh lapisan  masyarakat  adalah  untuk  :  (1) Meningkatkan literasi seseorang yang sebelumnya less  literate/not  literate menjadi well  literate ;  (2)  Meningkatkan  jumlah pengguna produk dan jasa layanan keuangan.

## Tabel 1 Indeks Literasi Keuangan di Indonesia
Tingkat Literasi Sektor Keuangan Perbankan Asuransi Lembaga Keuangan Dana Pensiun     Pasar Modal Pegadaian Well Literation 21.80% 17.84% 9.80% 7.13% 3.79% 14.85% Sufficient Literation 75.44% 41.69% 17.89% 11.74% 2.40% 38.89% Less Literation 2.04% 0.68% 0.21% 0.11% 0,03% 0.83% Not Literation 0.73% 39.80% 72.10% 81.03% 93.79% 45.44% Sumber : OJK (2013)
Pembelajaran di perguruan tinggi memainkan peran yang sangat penting dalam membangun literasi  keuangan  mahasiswa  secara  efektif dan  efisien.  Materi  dalam  perkuliahan, seminar atau kelompok belajar tentang literasi keuangan  dapat  membantu  mahasiswa  untuk memiliki  kemampuan  dalam  memahami, menilai dan bertindak secara positif terhadap pengelolaan  keuangan  pribadi  mahasiswa. Penelitian ini dibatasi pada mahasiswa sebagai bagian  dari  generasi  muda  dan  milenial, dimana subjek penelitian ini adalah mahasiswa aktif tahun 2019 di Program Studi Manajemen  Fakultas  Ekonomi  dan  Bisnis Universitas Muhammadiyah Jambi.
Penelitian  yang  berkaitan  dengan  tingkat literasi  keuangan  di  kalangan  mahasiswa khususnya  di  Indonesia  sudah  banyak dilakukan di berbagai perguruan tinggi, seperti yang  telah  dilakukan  oleh  Khrisna,  Sari  dan Rofaidi  (2010),  Mendari  dan  Kewal  (2013), Dewi,  Khotimah  dan  Puspasari  (2014),  dan masih  banyak  lagi  penelitian  lain.  Selain  di Indonesia, penelitian literasi keuangan terhadap mahasiswa juga pernah dilakukan di berbagai  negara.  Chen  dan  Volpe  (1998) melakukan  survei  terhadap  924  mahasiswa dari  14  universitas  di  California,  Florida, Kentucky, Massachussetts, Ohio dan Pennsylvania.  Ibrahim  et.  al.  (2009)  juga meneliti tentang tingkat pengetahuan keuangan dan manajemen keuangan mahasiswa  di  Universiti  Teknologi  MARA, Kedah, Malaysia.
Kajian Literatur
Edukasi dan literasi keuangan sangat penting dilakukan  sedini  mungkin,  dimulai  dari lingkungan  keluarga,  sekolah,  pendidikan tinggi, dan masyarakat sosial. Edukasi Literasi keuangan  menurut  Rapih  (2016),  merupakan sebuah  pemahaman  yang  komprehensif  serta mendalam  tentang  pengelolaan  keuangan pribadi  ataupun  keluarga  yang  membuat seseorang  memiliki  kuasa,  pemahaman  dan keyakinan terhadap keputusan keuangan yang di  ambil.  Pendidikan  literasi  keuangan  dapat diartikan  sebagai  kemampuan  membaca, menganalisis,  mengelola  dan  berkomunikasi tentang  kondisi  keuangan  pribadi  yang mempengaruhi kesejahteraan materi. Keputusan  yang  diambil  dalam  pengelolaan keuangan  di  usia  anak  dan  remaja  masih memerlukan pengetahuan dan keahlian tentang  keuangan  yang  baik  dan  benar. Beberapa penelitian menunjukkan bahwa usia 12  tahun  ke  atas  masih belum  punya  strategi yang  efektif  dalam  mengelola  keuangan pribadi mereka seperti menabung, berinvestasi dan sulit menahan godaan dalam menghabiskan  uang  sehingga  cenderung konsumtif.
Literasi  keuangan  dapat  diartikan  sebagai pengetahuan  keuangan  yang  bertujuan  untuk mencapai kemakmuran (Lusardi dan Mitchell, 2007). Pengetahuan keuangan dapat membantu individu membuat berbagai keputusan  pemilihan  produk  keuangan, merencanakan  dan  mengelola  keuangan pribadi, memaksimalkan nilai waktu dari uang dan  meningkatkan  kesejahteraan  keuangan (Margaretha dan Pambudhi, 2015). Kesalahpahaman dalam pengetahuan
Financial Literacy and Personal Financial Management of Students: a Descriptive Analysis
keuangan dapat mengakibatkan individu tidak siap menghadapi dampak inflasi, kemerosotan ekonomi,  pemborosan  dan  pengeluaran konsumtif, penggunaan kartu kredit dan debit yang  tidak  bijaksana,  perkiraan  pinjaman  / pembiayaan yang tidak akurat, sehingga sulit untuk  berinvestasi  atau  mengakses  pasar keuangan.  Dalam  penelitian  Lusardi  dan Mitchell  (2014)  disebutkan  bahwa  terdapat hubungan  yang  kuat  antara  literasi  keuangan dengan  keterampilan  manajemen  keuangan sehari-hari,  hal  ini  menunjukkan  bahwa semakin  baik  literasi  keuangan  seseorang maka semakin baik keputusan untuk berinvestasi  dan  keputusan  untuk  memilih. produk  atau  layanan  keuangan  di  industri keuangan.
Berbicara  mengenai  keuangan,  menurut Yushita (2017), kecerdasan finansial meliputi 4  (empat)  aspek,  yaitu  :  (1)  Bagaimana mendapatkan uang; (2) Bagaimana mengelola uang;  (3)  Bagaimana  menyimpan  uang;  dan (4)  Bagaimana  menggunakan  uang.  Dari pendapat  di  atas,  bahwa  sebagian  besar masyarakat  masih  berada  pada  bagaimana cara mendapatkan uang,  belum fokus kepada tiga aspek lainnya. Maka tidak mengherankan apabila ada seorang karyawan atau artis yang pada  masa  kejayaannya  melimpah  harta, sementara  pada  masa  tua  nya  kekurangan harta,  bahkan  ada  yang  kesulitan  membayar hutang  untuk  memenuhi  kehidupan  sehari  – hari. Pada saat itulah mereka baru menyadari mendapatkan  uang  harus  di  sikapi  bijak dengan  bagaimana  mengelola,  menyimpan dan  menggunakan  uang  tersebut. Financial literacy akan  mempengaruhi  bagaimana individu dalam menabung, meminjam, berinvestasi  dan  mengelola  keuangan.  Lebih jauh,  kecakapan  finansial  juga  menekankan pada  kemampuan  untuk  memahami  konsep dasar  dari  ilmu  ekonomi  dan  keuangan  serta menerapkannya  dengan  tepat  (Hailwood, 2007).
Faktor  –  faktor  yang  mempengaruhi  dalam literasi keuangan ( financial literacy ) menurut Chen dan Volpe (1998) yaitu :
1. Pengetahuan
Umum Tentang Keuangan  Pribadi  ( General  Personal Financial Knowledge ), meliputi pemahaman beberapa hal yang berkaitan  dengan  pengetahuan  dasar tentang keuangan pribadi.
2. Tabungan  dan  Pinjaman  ( Saving  and Borrowing ),  meliputi  pengetahuan yang  berkaitan  dengan  tabungan  dan pinjaman  seperti  penggunaan  kartu kredit.
3. Perlindungan  Asuransi  ( Insurance ), meliputi  pengetahuan  dasar  tentang asuransi  dan  produk  asuransi,  seperti asuransi  jiwa,  asuransi  kendaraan bermotor, dan lainnya.
4. Investasi ( Investments ), meliputi pengetahuan  tentang  suku  bunga pasar, reksadana dan risiko investasi.
Manajemen keuangan pribadi menurut Gitman  (2003)  adalah  seni  atau  ilmu mengelola  sumber  daya  (uang)  baik  di individu  atau  rumah  tangga.  Dalam  proses pengelolaan  tersebut,  terkadang  tidak  mudah untuk  dijalankan,  karena  terdapat  langkah- langkah  sistematis  yang  harus  diaplikasikan dan  diikuti.  Namun,  dengan  memahami manajemen  keuangan  pribadi  dari  awal, berarti perencanaan dan penggunaan keuangan  seseorang  sudah  terencana  dan terpetakan dengan baik. Hal ini sejalan dengan pendapat  Silvy  dan  Yulianti  (2013),  bahwa dalam melakukan pengelolaan keuangan harus diawali  dengan  perencanaan  keuangan  untuk mencapai  tujuan  jangka  pendek  dan  jangka panjang.  Media  yang  digunakan  bisa  melalui tabungan,  investasi  dan  pengalokasian  dana lainnya.  Dengan  mengelola  keuangan  secara baik, maka individu tidak akan terjebak pada perilaku konsumtif dan hedonisme yang tidak terkendali.
Senduk  (2000)  mendefinisikan  perencanaan keuangan adalah proses merencanakan tujuan – tujuan keuangan jangka pendek dan jangka panjang (Yohnson, 2004). Dengan
perencanaan  keuangan  di  awal,  seseorang
tidak  akan  dijanjikan  untuk  menjadi  kaya  di kemudian hari, tetapi lebih kepada pendisiplinan  dan  pengendalian  diri  terhadap kondisi finansial di masa depan secara efisien dan  efektif  sesuai  dengan  finansial  saat  ini. Keuangan  yang  direncanakan  di  awal  juga membuat aliran kas ( cash flow ) menjadi aman dan  terarah.  Beberapa  keuntungan  lain  dari pentingnya perencanaan keuangan yaitu dapat melindungi  diri  sendiri  dan  keluarga  dari berbagai  risiko  besar  yang  tak  terduga (kecelakaan,  penyakit,  kematian  dan  kasus hukum), naiknya biaya hidup di suatu negara, mampu membayar hutang di masa lalu, biaya rumah  tangga,  biaya  asuh  dan  pendidikan anak,  biaya  hidup  saat  tidak  produktif,  biaya masa  tua  dan  biaya  –  biaya  jangka  panjang lainnya.
Pengelolaan keuangan pribadi  juga menuntut adanya pola hidup dengan sistem prioritas ( the power  of  priority ).  Hal  tersebut  akan berpengaruh  kepada  perilaku  yang  disiplin dalam mengelola keuangan. Menurut Tangney,  Baumeister  &  Boone  (2004), kedisiplinan  yaitu  kemampuan  diri  untuk menyesuaikan diri individu dengan perubahan yang  secara  eksplisit  membahas  tentang pengendalian  diri  ( self-control ).  Ini  berarti bahwa  sistem  pengendalian  diri  merupakan salah satu faktor yang menunjang kedisiplinan dan  kunci  kesuksesan  seseorang  menjalani kehidupan. Selain itu, Cummins, et. al. (2009) mengungkapkan bahwa kesuksesan mengelola  keuangan  pribadi  juga  ditentukan oleh  pengetahuan  setiap  individu.  Hal  yang sama  juga  dibuktikan  dalam  hasil  penelitian Andrew  (2014)  yang  menunjukkan  bahwa pengetahuan  akan  keuangan  yang  dimiliki seseorang  berpengaruh  positif  dan  signifikan terhadap pengelolaan keuangan.
Dalam penelitian Lusardi dan Mitchell (2014), menyatakan  bahwa  terdapat  hubungan  yang kuat  antara financial  literacy dan day  to  day financial management skill dan telah dibuktikan  oleh  penelitian  –  penelitian sebelumnya. Penelitian di AS juga menyebutkan  bahwa financial  literacy dan
partisipasi masyarakat dalam financial market sangat  terkait  erat.  Hal  ini  menunjukkan semakin  baik  literasi  keuangan  seseorang, maka semakin baik pula keputusan berinvestasi  dan  keputusan  memilih  produk atau jasa keuangan di industri keuangan.

## Metode Penelitian
Penelitian ini merupakan penelitian deskriptif kuantitatif berdasarkan survei terhadap subjek penelitian  yaitu  mahasiswa  Program  Studi Manajemen Universitas Muhammadiyah
Jambi  yang  aktif  dan  terdaftar  pada  tahun 2019. Penelitian kuantitatif, menurut Sugiyono  (2011)  banyak  membahas  hasil berupa  angka  dan  numerik,  mulai  dari pengumpulan  data,  interpretasi  data  dan penampilan hasil olahan data.
Penelitian  ini  menggunakan  data  primer melalui  wawancara,  observasi  dan  pengisian angket,  sementara  data  sekunder  diperoleh dari  publikasi  terkait  literatur  dan  keputusan keuangan. Populasi menurut Arikunto (2010) adalah  keseluruhan  jumlah  subjek  dalam penelitian.  Populasi  penelitian  ini  adalah seluruh  mahasiswa  aktif  yang  terdaftar  di Program Studi Manajemen Universitas Muhammadiyah Jambi TA 2019/2020
berjumlah  284  orang  mahasiswa.  Sampel adalah bagian dari elemen – elemen populasi yang terpilih yang dapat mewakili karakteristik populasi sebagai objek penelitian (Arikunto,  2010).  Teknik  penarikan  sampel menggunakan purposive  sampling ,  artinya sampel  yang  bertujuan  (Singarimbun  dan Effendi,  2008).  Penentuan  jumlah  sampel dilakukan dengan menggunakan rumus Slovin.
Teknik analisis data adalah statistik deskriptif dengan  melihat  persentase  data  penelitian. Tingkat  literasi  keuangan  diukur  dengan  19 pernyataan, kemudian dihitung, dibagi semua pernyataan kemudian dikalikan seratus persen,  jika  skor  jawaban  responden  yang menjawab  benar  adalah  >80%  (literasi keuangan tinggi), 60%-80% (literasi keuangan menengah), <60%, (literasi keuangan rendah).
Financial Literacy and Personal Financial Management of Students: a Descriptive Analysis
Keputusan  keuangan  diukur  dengan  8 pertanyaan  kemudian  dihitung  persentase jawaban setiap responden (Maulani, 2016).

## Hasil Dan Pembahasan
Hasil  analisis  statistik  deskriptif  terhadap karakteristik  responden  menunjukkan  bahwa dari  166  responden,  39,2%  adalah  pria  dan 60,8%  wanita.  Untuk  usia,  64  orang  berusia kurang  atau  sama  dengan  20  tahun  (38,6%) dan  102  orang  berusia  lebih  dari  20  tahun (61,4%).  Jumlah  mahasiswa  yang  memiliki nilai IPK > 3.00 berjumlah 128 orang (77,1%) dan  </=  3.00  hanya  22,9%.  Terkait pengalaman  kerja,  31,9%  responden  tidak mempunyai  pengalaman  dalam  bekerja, 16,3% sudah pernah bekerja < 1 tahun, 32,5% bekerja  1–5  tahun  dan  sisanya  19,3%  sudah bepengalaman  dalam  bekerja  lebih  dari  5 tahun.  Untuk  domisili  responden,  73% responden  masih  tinggal  di  rumah  orang tua/wali,  16,3%  kost/  kontrak/  asrama,  dan sisanya  tinggal  di  rumah  sendiri..  Untuk pendidikan  terakhir  Ayah,  sebanyak  58 responden menjawab SD – SMP (34,9%) dan sisanya  SMA  –  Sarjana/  Magister/  Doktor (65,1%). Sementara, Pendidikan terakhir Ibu, 53,6%  menjawab  SD  –  SMP  dan  46,4% menjawab SMA – Sarjana/ Magister/ Doktor.
Untuk  mengetahui  gambaran  tingkat literasi  keuangan  mahasiswa  untuk  setiap pertanyaan dan setiap aspek di ukur dengan 19 item  pernyataan  dari  4  (empat)  aspek  literasi keuangan yaitu  5  item  untuk aspek pengetahuan  dasar  keuangan,  3  item  untuk tabungan dan pinjaman, 5 item untuk asuransi dan  6  item  untuk  investasi.  Hasil  persentase masing  –  masing  item  pertanyaan  di  peroleh dari  hasil  perhitungan  jawaban  yang  benar ( correct  answer )  dari  tiap  –  tiap  pertanyaan. Kemudian  jawaban  benar  tersebut  di  bagi dengan  total  jumlah  responden  dan  di  kali dengan  seratus  persen.  Tingkat  literasi keuangan  dikategorikan  rendah  apabila  total jawaban  benar  dari  setiap  pertanyaan  adalah <60%  responden  dari  total  166  responden, kategori  sedang  apabila  dari  60%  -  80% responden  mampu  menjawab  dengan  benar pertanyaan yang diajukan, sedangkan kategori tinggi apabila >80% dari total 166 responden mampu  menjawab  dengan  benar  setiap pertanyaan  yang  diberikan.  Dari  hasil  olah data ini juga dapat diketahui responden mana yang  memiliki  pemahaman  yang  benar tentang  aspek  literasi  keuangan,  dan  mana yang tidak. Hasil uji tingkat literasi keuangan mahasiswa  Prodi  Manajemen  Universitas Muhammadiyah  Jambi  dapat  di  lihat  pada Tabel 2.

## Tabel 2

## Literasi Keuangan Responden Berdasarkan Jawaban Benar Setiap Item, Setiap Aspek
Item Pertanyaan Tingkat Literasi Keuangan Rendah Sedang Tinggi A. ASPEK PENGETAHUAN DASAR KEUANGAN 1 Anda lebih untung jika mendapatkan uang Rp 10 juta tahun ini dibandingkan tiga tahun yang akan datang. 77,71% 2 Mengurangi frekuensi belanja akan mengurangi pengeluaran Anda. 95,18% 3 Daya beli Anda akan naik jika tingkat inflasi adalah 5% dan bunga bank atas tabungan Anda adalah 3%. 30,12% 4 Evaluasi  keuangan  berfungsi  untuk  melihat  apakah  kita telah  membuat  rencana  yang  baik  dan  apakah  terdapat kesalahan dalam perencanaan tersebut atau tidak. 96,39% 5 Rasio  likuiditas  mengukur  seberapa  besar  kemampuan perusahaan menghasilkan keuntungan. 9,04% Rata – Rata Literasi “Pengetahuan Dasar Keuangan” 61,69%

## B. ASPEK TABUNGAN DAN PINJAMAN
6
Tabungan  adalah  kelebihan  pendapatan  setelah  dikurangi pengeluaran. 83,73% 7 Anda  menabung  Rp  10.000.000,-  di  awal  tahun  dengan bunga 4% tanpa biaya administrasi. Maka saldo tabungan Anda akan sebesar Rp.10.400.000,- di akhir tahun. 78,31% 8 Obligasi merupakan kontrak pinjaman bank dalam jangka pendek. 34,34% Rata – Rata Literasi “Tabungan dan Pinjaman” 65,46% C. ASPEK ASURANSI 9 Fungsi  dasar  asuransi  adalah  untuk  menanggulangi kerugian bersifat spekulatif. 12,65% 10 Asuransi  dapat  dipandang  sebagai  salah  satu  sumber pendapatan. 53,61% 11 Retensi  yaitu  banyaknya  perusahaan  asuransi  yang menanggung  kerugian  dan  besarnya  risiko  yang dipindahkan ke perusahaan asuransi yang ikut menanggung kerugian. 73,49% 12 Obligasi dapat diasuransikan. 40,36% 13 Alasan utama pembelian asuransi adalah untuk melindungi Anda dari kerugian yang sudah terjadi. 15,66% Rata – Rata Literasi “Asuransi” 39,16% D. ASPEK INVESTASI 14 Blue Chip Stock adalah salah satu jenis saham preferen. 17,47% 15 Saham  perusahaan  rokok  adalah  salah  satu  contoh defensive stock. 77,71% 16 Deviden  adalah  pendapatan  Anda  dari  investasi  dalam bentuk saham. 91,57% 17 Fenomena  pergerakan  harga  dan  volume  perdagangan saham adalah dasar dari analisis fundamental. 10,84% 18 Obligasi memiliki risiko lebih tinggi dibandingkan saham. 33,73% 19 Jika Anda membeli obligasi sebuah perusahaan maka Anda menjadi pemilik perusahaan. 36,14% Rata – Rata Literasi “Investasi” 44,58%
Tabel 2 terlihat pada aspek pengetahuan dasar keuangan,  literasi  keuangan  mahasiswa dengan  kategori  rendah  ditunjukkan  pada pertanyaan  3  dan  5  yaitu  hanya  30,12%  dan 9,04%  dari  total  responden  yang  mampu menjawab  dengan  benar.  Hal  ini  bermakna bahwa  kurang  dari  enam  puluh  persen mahasiswa masih kurang memahami daya beli justru  akan  menurun  apabila  tingkat  inflasi tinggi  dan  tingkat  suku  bunga  tabungan  di bank kecil, mahasiswa juga belum sepenuhnya memahami bahwa rasio likuiditas bukan untuk mengukur seberapa besar kemampuan perusahaan dalam menghasilkan keuntungan, tetapi  untuk  mengukur  seberapa  besar
kemampuan  perusahaan  untuk  membayar kewajiban  atau  hutang  jangka  pendeknya. Tingkat  literasi  keuangan  mahasiswa  berada pada  kategori  tinggi  yaitu  sebesar  95,18% 96,39% dari total responden mampu menjawab  dengan  benar  untuk  pertanyaan  2 dan 4. Artinya, lebih dari delapan puluh persen mahasiswa  sangat  memahami  bahwa  dengan mereka mengurangi intensitas hidup konsumtif dan berbelanja akan dapat mengendalikan pengeluaran keuangan mereka sendiri. Mereka juga sangat memahami bahwa penerapan evaluasi keuangan bertujuan untuk membuat  perencanaan  keuangan  menjadi lebih baik dan dapat melihat ada atau tidaknya
kesalahan dari perencanaan tersebut. Nilai rata –  rata  literasi  keuangan  untuk  aspek pengetahuan  dasar  keuangan  adalah  sebesar 61,69%  dan  dikategorikan  sedang,  artinya mahasiswa  Prodi  Manajemen  Universitas Muhammadiyah  Jambi  telah  mempunyai pengetahuan yang cukup tentang literasi dasar keuangan pribadi secara umum.
Berikutnya,  literasi  keuangan  pada  aspek tabungan  dan  pinjaman  menunjukkan  bahwa hanya  34,34%  mahasiswa  yang  menjawab dengan  benar  pada  pertanyaan  8  bahwa obligasi  bukan  merupakan  kontrak  pinjaman bank  dalam  jangka  pendek,  dan  hasil  ini dikategorikan  sangat  rendah  (<  60%). Sementara pada pertanyaan 7 sebesar 78,31% dari total responden mampu menjawab dengan benar dan literasi keuangan mereka dikategorikan  sedang  (antara  60%  -  80%). Adapun  literasi  keuangan  dengan  kategori tinggi yaitu sebesar 83,73% (> 80%) dari total responden, dimana responden mampu menjawab  dengan  benar  tentang  definisi tabungan yang merupakan kelebihan pendapatan setelah dikurangi dengan pengeluaran pada pertanyaan 6. Untuk rata  – rata jawaban yang benar pada aspek tabungan dan  pinjaman  adalah  sebesar  65,46%  dan dikategorikan  literasi  keuangan  sedang. Artinya  bahwa  mahasiswa  Prodi  Manajemen Universitas  Muhammadiyah  Jambi  telah memiliki pengetahuan yang cukup tentang hal – hal terkait tabungan dan pinjaman.
Di  aspek  asuransi  pula  dapat  dilihat  bahwa literasi  keuangan  mahasiswa  masih  rendah, karena  persentase  responden  yang  mampu menjawab benar masih sangat sedikit sekali (< 60%) dari total responden.  Untuk pertanyaan 10  yaitu  hanya  53,61%  responden  yang menjawab  benar  bahwa  asuransi  juga  dapat dipandang sebagai salah satu sumber pendapatan,  di  susul  pertanyaan  12  sebesar 40,36%  responden  yang  menjawab  benar bahwa  obligasi  tidak  dapat  diasuransikan. Persentase  jawaban  benar  ( correct  answer ) dari total responden sangat rendah
ditunjukkan  pada  hasil  olah  data  pada pertanyaan  13  yaitu  sebesar  15,66%  dan pertanyaan 9 yaitu sebesar 12,65%. Pengetahuan responden tentang alasan utama pembelian asuransi dan fungsi dasar asuransi masih sangat minim sekali. Rata – rata hanya 39,16%  yang  menjawab  dengan  benar  pada aspek  asuransi.  Artinya,  literasi  mahasiswa Prodi Manajemen UM Jambi tentang teori dan praktik asuransi masih sangat sedikit.
Pada  aspek  terakhir  dari  literasi  keuangan yaitu  aspek  investasi  terdapat  6  pertanyaan yang  diberikan  kepada  mahasiswa  Prodi Manajemen Universitas Muhammadiyah Jambi,  dan  hasilnya  sebagian  besar  masih belum  memahami  tentang  investasi.  Pada pertanyaan  19  hanya  36,14%  dari  total responden  yang  menjawab  benar  bahwa pembelian obligasi tidak menimbulkan kepemilikan, yang menimbulkan kepemilikan terhadap perusahaan adalah pembelian saham. Pada  pertanyaan  18  hanya  33,73%  dari  total responden yang menjawab benar bahwa risiko yang  ditimbulkan  dari  pembelian  obligasi adalah  lebih  kecil  daripada  saham.  Literasi keuangan  terhadap  investasi  yang  rendah ditunjukkan pada pertanyaan 14 yaitu sebesar 17,47%  tentang  jenis  saham  preferen.  Masih banyak  mahasiswa  Manajemen  UM  Jambi yang  belum  mengetahui  bahwa Blue  Chip Stock bukan termasuk saham preferen (saham biasa) tetapi merupakan saham unggulan atau saham  kelas  A  dari  perusahaan  besar  ynng memiliki  kinerja  dan  fundamental  terbaik  di bursa  saham,  memiliki  aset  dalam  jumlah yang  banyak  lebih  dari  40  triliun  rupiah, memiliki  struktur  keuangan  yang  kokoh  dan telah  memproduksi  produk  berkualitas  yang sangat  di  minati  masyarakat  luas.  Literasi investasi yang lebih rendah lagi terdapat pada pertanyaan  17  yaitu  hanya  10,84%  dari  total responden  yang  mampu  menjawab  benar bahwa pergerakan harga dan volume perdagangan saham bukan dasar dari analisis fundamental, tetapi adalah bagian dari analisis teknikal.  Dalam  hal  ini  mahasiswa  masih belum  memahami  dengan  benar  perbedaan
analisis  teknikal  dan  fundamental  dalam penilaian  investasi.  Analisis  teknikal  adalah analisis yang bertujuan untuk memperkirakan arah  pergerakan  harga  di  masa  mendatang dengan mempelajari data – data harga di pasar pada  tahun  sebelumnya,  sementara  analisis fundamental  bertujuan  untuk  memantau  dan menilai  kondisi  –  kondisi  yang  mendasari pergerakan  harga  suatu  aset,  seperti  laporan keuangan perusahaan, neraca, pendapatan dan faktor  lain  yang  berpengaruh  terhadap kesehatan  keuangan  perusahaan.  Literasi investasi dengan kategori sedang ditunjukkan pada pertanyaan 15 sebesar 77,71% dari total responden  menjawab  benar  tentang  saham defensive .  Lebih  dari  50%  mahasiswa  yang mengetahui  bahwa defensive  stock adalah saham  perusahaan  yang  mampu  menjaga kinerja keuangan lebih stabil di tengah gejolak ekonomi  dan  berpeluang  pulih  lebih  cepat ketika kondisi pasar membaik. Saham ini juga mempunyai analisis kondisi fundamental yang kuat.  Contoh  dari  saham  defensif  adalah perusahaam  yang  menjual  kebutuhan  dengan
kategori  primer  seperti  kebutuhan  pokok sehari  –  hari  termasuk  rokok,  obat  -  obatan, listrik,  air,  gas,  dan  lain  –  lain.  Hasil  literasi keuangan  tertinggi  terhadap  aspek  investasi ditunjukkan pada pertanyaan 16 yaitu sebesar 91,57% dari total responden mampu menjawab  dengan  benar  tentang  dividen. Mahasiswa  sudah  sangat  memahami  bahwa dividen adalah laba perusahaan yang menjadi hak  para  pemegang  saham  berdasarkan banyak  nya  saham  yang  dimiliki,  dibagikan setiap tahun yang merupakan pendapatan bagi pemegang  saham.  Mereka  juga  mengerti bahwa  tidak  semua  keuntungan  perusahaan dibagiakn dalam bentuk dividen, akan ada laba di  tahan  yang  digunakan  sebagai  modal perluasan  usaha  perusahaan.  Rata  –  rata correct  answer untuk  6  pertanyaan  yang mengukur  literasi  investasi  ditemukan  hasil hanya 44,58% dari total responden yang benar –  benar  memiliki  pengetahuan  di  bidang investasi.  Hasil  ini  masuk  dalam  kategori rendah karena masih kurang dari 60%.

## Tabel 3
Tingkat Literasi Keuangan Responden
Tabel 3 di atas menunjukkan gambaran secara umum  tentang  literasi  keuangan  pada mahasiswa  Prodi  Manajemen  Universitas Muhammadiyah  Jambi,  ditemukan  hasil bahwa sebanyak 143 mahasiswa atau 86,14% masih  memiliki  literasi  yang  rendah  tentang aspek pengetahuan dasar keuangan, tabungan dan  pinjaman,  asuransi  dan  investasi, sedangkan  sisanya  sebanyak  23  mahasiswa atau 13,86% sudah cukup memahami tentang pengetahuan  dasar  keuangan,  tabungan  dan pinjaman,  asuransi  dan  investasi.  Dan  tidak ada satu orang pun dari total responden yang
mampu  menjawab  dengan  benar  pertanyaan tentang pengetahuan dasar keuangan, tabungan  dan  pinjaman,  asuransi  serta investasi  melebihi  80%,  sehingga  dapat disimpulkan  persentase  responden  dengan literasi  keuangan  tinggi  adalah  0%.  Hal  ini dapat  disebabkan  karena  adanya  perbedaan latar belakang pendidikan orang tua, pendidikan  mahasiswa  sewaktu  berada  di sekolah menengah dan kecenderungan mahasiswa  yang  kurang  banyak  membaca mengenai literasi keuangan. Kategori Jumlah Responden Persentase Rendah 143 86,14% Sedang 23 13,86% Tinggi 0 0%
Financial Literacy and Personal Financial Management of Students: a Descriptive Analysis
Tabel  4  adalah  hasil  analisis  keputusan keuangan  pribadi  didasari  oleh  bagaimana pendapat pribadi responden dalam menyikapi dalan mengelola kesehatan keuangan mereka. Variabel  ini  di  ukur  dengan  mengajukan  8 item  pertanyaan  pilihan  ganda,  sehingga responden  hanya  perlu  untuk  memilih jawaban  yang  sesuai  dengan  keputusan pribadi mereka.
Tabel 4 Hasil Keputusan Keuangan Berdasarkan Pendapat Pribadi Responden No Pertanyaan Opsi Jawaban Persen (%) 1 Jika ingin berinvestasi untuk masa pensiun 30 tahun yang akan datang. Strategi mana sesuai dengan keinginan Anda? a. Menyimpan di tabungan 34,94 b. Menyimpan di deposito 32,53 c. Investasi di reksadana 17,47 d. Investasi di obligasi 14,46 e. Menyimpan di save deposite box 0,60 2 Anggap usia Anda 20 tahun dan tidak memiliki tanggungan. Asuransi mana yang sebaiknya Anda pilih? a. Asuransi jiwa jangka panjang 42,17 b. Asuransi kendaraan 40,96 c. Asuransi kesehatan kelas tertinggi 10,24 d. Tidak perlu membeli asuransi 5,42 e. Asuransi penerbangan setiap take off 1.21 3 Anda baru lulus kuliah dan bekerja dengan gaji Rp 28 juta/tahun. Anda harus membayar cicilan Rp600.000/tahun selama 5 tahun dan melunasi kartu kredit Anda.
Bagaimanakah cara Anda menyehatkan keuangan Anda? a. Hemat pengeluaran dan membayar hutang dengan tabungan 55,42 b. Jaga pola belanja yang sama seperti bulan lalu 40,95 c. Terapkan untuk pinjaman konsumen untuk mobil baru 1,21 d. Meminjam kepada keluarga untuk melunasi hutang 1,21 e. Gunakan kartu kredit Anda untuk membayar berlibur di Bali 1,10 4 Apakah Anda memiliki catatan keuangan? a. Tidak memiliki catatan keuangan 39,76 b. Memiliki catatan yang rinci pemasukan dan pengeluaran 37,95 c. Memiliki catatan keuangan yang terbatas 22,29 5 Pentingkah membuat catatan keuangan yang memadai? a. Sangat Penting 81,33 b. Agak Penting 13,85 c. Ragu – Ragu 4,22 d. Agak Tidak Penting 0,60 e. Sangat Tidak Penting 0,00 6 Pentingkah pengeluaran lebih kecil daripada pemasukan? a. Sangat Penting 84,34 b. Agak Penting 9,63 c. Ragu – Ragu 2,41 d. Agak Tidak Penting 2,41 e. Sangat Tidak Penting 1,21
7 Pentingkah mempertahankan nilai pertanggungan asuransi yang memadai? a. Sangat Penting 63,25 b. Agak Penting 24,70 c. Ragu – Ragu 11,45 d. Agak Tidak Penting 0,60 e. Sangat Tidak Penting 0,00 8 Pentingkah merencanakan dan mengimplementasikan program - program investasi? a. Sangat Penting 72,89 b. Agak Penting 15,66 c. Ragu – Ragu 10,24 d. Agak Tidak Penting 1,21 e. Sangat Tidak Penting 0,00
Dari  hasil  yang  ditunjukkan  pada  tabel  4 diatas,  dapat  disimpulkan  bahwa  34,94% responden  masih  memilih  tabungan  sebagai alternatif  pertama  dalam  berinvestasi  jangka panjang  untuk  masa  depan  mereka,  di  susul dengan  32,53%  responden  memilih  untuk berinvestasi  dengan  cara  mendepositokan dana  mereka  di  bank,  17,47%  responden memilih  untuk  berinvestasi  dengan  cara reksadana, dan sisanya 14,46% memilih untuk berinvestasi  melalui  obligasi  di  perusahaan jangka  panjang.  Sementara  itu,  hanya  0,60% dari toal  responden yang memutuskan untuk menggunakan  jasa save  deposit  box (SDB) sebagai  alat  untuk  penyimpanan  dana  jangka panjang.  Hasil  di  atas  membuktikan  bahwa masih  sangat  kurangnya  literasi  mahasiswa terhadap  bentuk  –  bentuk  pilihan  investasi jangka panjang selain menyimpan dana dalam bentuk  tabungan.  Hasil  tersebut  sejalan dengan  hasil  literasi  keuangan  mahasiswa tentang  tabungan  ( saving ),  dimana  sebesar 83.73% dari total responden menjawab benar bahwa kelebihan pendapatan setelah dikurangi pengeluaran dihitung sebagai dana yang harus ditabung, dan secara psikologis cara menabung yang paling mudah dan resiko kecil menurut  persepsi  mahasiswa  adalah  dengan menabung  uang  di  bank.  Padahal  selain menabung  di  bank,  terdapat  banyak  pilihan alternatif  investasi  baik  jangka  pendek maupun jangka panjang yang dapat memberikan  keuntungan  yang  tinggi  dengan risiko  yang  lebih  rendah  kepada  mahasiswa dan  milenial,  seperti  halnya  reksadana  pasar uang  dan  investasi  saham.  Dari  hasil wawancara kepada responden, lebih dari 50% mahasiswa tidak mengetahui secara jelas cara
kerja  berinvestasi  di  reksadana,  obligasi  dan penggunaan save  deposit  box (SDB).  Di dukung oleh hasil rata – rata responden yang mampu menjawab dengan benar tentang aspek investasi sebesar 44,58% semakin menguatkan  bahwa  pengetahuan  mahasiswa tentang  investasi  masih  sangat  rendah  dan minim (< 60%).
Selanjutnya,  untuk  keputusan  pembelian asuransi  di  usia 20 tahun dan kondisi  sedang tidak  memiliki  tanggungan,  hasil  olah  data menunjukkan  sebanyak  42,17%  mahasiswa memilih untuk membeli asuransi jiwa jangka panjang  untuk  memproteksi  diri  mereka  dari segala  risiko  diri  yang  terjadi  di  kemudian hari,  sebanyak  40,96%  mahasiswa  lebih memiliih  untuk  mengasuransikan  kendaraan mereka  dari  pada  membeli  asuransi  untuk kesehatan  mereka  (10,24%).  Kurangnya pengetahuan  mahasiswa  tentang  pentingnya asuransi  menyebabkan  5,42%  dari  total responden  mahasiswa  memutuskan  untuk tidak  perlu  membeli  asuransi  di  usia  muda. Sedangkan  1,21%  responden  memutuskan untuk  membeli  asuransi  penerbangan  setiap kali mereka berpergian menggunakan pesawat terbang  untuk  melindungi  diri  mereka  dari risiko penerbangan. Dari sebaran hasil di atas sangat terlihat bahwa literasi mahasiswa Prodi Manajemen Universitas Muhammadiyah Jambi masih sangat rendah terhadap asuransi, sehingga  sulit  untuk  memutuskan  asuransi mana  yang  sebaiknya  mereka  pilih.  Bahkan masih  ada  mahasiswa  yang  memutuskan untuk  tidak  perlu  membeli  asuransi  untuk masa  depan  mereka  karena  mereka  belum mampu melihat manfaat dan keuntungan dari
Financial Literacy and Personal Financial Management of Students: a Descriptive Analysis
asuransi  yang  dimiliki.  Hal  ini  dipengaruhi oleh gaya hidup yang konsumtif di usia muda sehingga  merasa  berat  untuk  menyisihkan uang  saku  mereka  untuk  membayar  iuran asuransi. Mahasiswa juga masih memprioritaskan  eksistensi  diri  daripada pentingnya  proteksi  padahal  kejadian  tak terduga  bisa  terjadi  kepada  siapa  saja. Pemahaman  yang  keliru  terhadap  asuransi seringkali membuat mahasiswa tidak menyadari  pentingnya  asuransi,  padahal  usia muda,  produktif  dan  kondisi  fisik  yang  baik tak seharusnya membuat mereka menjadi abai terhadap pentingnya asuransi untuk melindungi  diri  mereka  di  masa  depan, terutama  terhadap  asuransi  jiwa  dan  asuransi kesehatan. Manajemen risiko yang buruk dari perusahaan asuransi, birokrasi yang rumit dan berbelit – belit dan sulit untuk menerima klaim juga membuat mahasiswa memutuskan untuk enggan membeli asuransi jenis apapun. Hasil keputusan  keuangan  berdasarkan  pendapat pribadi mahasiswa ini juga merupakan cermin dari  hasil  literasi  keuangan  mahasiswa  pada aspek  asuransi,  dimana  hanya  15,66% responden  yang  menjawab  dengan  benar alasan  utama  dari  pembelian  asuransi,  dan 12,65%  responden  yang  menjawab  benar tentang  fungsi  dasar  asuransi.  Minimnya pengetahuan  tentang  asuransi  di  kalangan mahasiswa  ini  membuat  literasi  asuransi mereka sangat rendah dan keputusan keuangan yang di ambil menjadi kurang tepat.
Hasil keputusan tentang strategi menyehatkan keuangan dengan kondisi jumlah cicilan yang besar  dan  jumlah  gaji  yang  terbatas  yaitu sebesar  55,42%  responden    memutuskan untuk  melakukan  penghematan  dari  sisi pengeluaran  dan  memilih  untuk  membayar hutang  cicilan  mereka  dengan  menggunakan tabungan  yang  ada.  Sedangkan  40,95% memutuskan  untuk  menjaga  pola  konsumtif mereka sama seperti  yang mereka lakukan di bulan  lalu.  Hanya  1,21%  yang  memutuskan untuk  melakukan  pinjaman  kepada  pihak keluarga  untuk  dapat  membantu  melunasi cicilan,  namun  keputusan  lain  terlihat  bahwa
sebesar  1,21%  responden  memilih  untuk nmenerapkan  pinjaman  konsumen  untuk mobil  baru  mereka  dan  1,10%  responden menggunakan  kartu  kredit  mereka  untuk berlibur di Bali. Dari keputusan di atas, terlihat bahwa manajemen keuangan pribadi mahasiswa  masih  sangat  rendah  dan  kurang memadai.  Hal  ini  biasanya  dipengaruhi  oleh gaya hidup, eksistensi diri, belanja konsumtif, sehingga  tingkat  pinjaman  dan  cicilan  pun meningkat walaupun dengan pemasukan yang terbatas, yang pada akhirnya memaksa mereka untuk  mengorbankan  tabungan  yang  mereka sisihkan selama ini dan memotong pengeluaran  mereka  untuk  dapat  membayar pinjaman  yang  ada.  Hal  ini  dapat  diatasi apabila mahasiswa memiliki literasi keuangan yang  tinggi  tentang  bagaimana  mengelola keuangan dengan risiko yang di hadapi.
Hasil keputusan responden tentang pentingnya catatan keuangan pribadi menunjukkan bahwa hanya  37,95%  dari  total  responden  yang memiliki catatan pemasukan dan pengeluaran secara  rinci,  sebesar  22,29%  responden  yang memiliki catatan keuangan yang terbatas, dan 39,76%  responden  tidak  memiliki  catatan keuangan  yang  rinci.  Jika  dikaitkan  dengan hasil  keputusan  tentang  membuat  catatan keuangan,  maka  81,33%  responden  memilih sangat  penting  untuk  membuat  catatan keuangan  yang  memadai,  13,85%  responden memilih  agak  penting,  4,22%  responden masih  ragu,  0,60%  responden  menganggap membuat  catatan  keuangan  yang  memadai agak  tidak  penting,  dan  tidak  satu  responden pun  yang  menganggap  catatan  keuangan  itu sangat tidak penting (0%). Hal ini mendukung hasil literasi keuangan pada aspek pengetahuan  dasar  keuangan  sebesar  96,39% responden menjawab benar bahwa evaluasi keuangan  berfungsi  untuk  melihat  rencana keuangan  telah  tersusun  dengan  baik  dan apakah terdapat kesalahan dalam perencanaan tersebut  atau  tidak.  Artinya,  lebih  dari  50% mahasiswa Prodi Manajemen UM Jambi juga menganggap  bahwa  pencatatan  pemasukan dan  pengeluaran  keuangan  secara  rinci  dan
terstruktur adalah sangat penting, namun pada kenyataannya  mereka  tidak  membuat  catatan keuangan  di  kehidupan  sehari-hari,  sehingga kondisi ini dapat mempersulit dalam mengelola keuangan pribadi mereka.
Untuk hasil keputusan responden tentang sisi pengeluaran dan pemasukan keuangan, sebanyak  84,34%  dari  total  responden menganggap sangat penting bahwa pengeluaran harus lebih kecil dari pemasukan, 9,63%  responden  menganggap  agak  penting, sementara  2,41%  responden  menunjukkan keputusan ragu – ragu dan menganggap agak tidak  penting.  Hanya  1,21%  responden  yang beranggapan  bahwa  pengeluaran  harus  lebih kecil  dari  pemasukan.  Hasil  di atas menggambarkan bahwa pada dasarnya mayoritas  mahasiswa  Prodi  Manajemen Universitas
Muhammadiyah
Jambi menganggap  penting  pengeluaran  dalam bentuk  belanja  dan  gaya  hidup  konsumtif harus  lebih  kecil  dari  pemasukan  yang diterima,  namun  pada  kenyataannya  masih banyak mahasiswa  yang mementingkan  gaya hidup  konsumtif.  Hal  ini  mendukung  hasil keputusan  keuangan  pribadi  responden, dimana  sebanyak  42,46%  dari  responden memilih untuk memotong pengeluaran belanja mereka dan tabungan yang dimiliki dihabiskan untuk membayar cicilan yang ada. Sehingga  yang  terjadi  adalah  sisi  pemasukan menjadi  berkurang  dan  pengeluaran  untuk membayar cicilan menjadi meningkat.
Keputusan
mempertahankan nilai
pertanggungan asuransi yang memadai menunjukkan  bahwa  63,25%  responden menganggap sangat penting, 24,70% menganggap  agak  penting,  11,45  memilih ragu  –  ragu,  1,21%  responden  menganggap agak  tidak  penting,  dan  tidak  satu  responden yang menganggap sangat tidak penting untuk mempertahankan nilai pertanggungan asuransi  yang  memadai  (0%).  Hasil  di  atas menunjukkan bahwa lebih dari 50% mahasiswa  Prodi  Manajemen  Universitas Muhammadiyah  Jambi  menganggap  sangat penting untuk mempertahankan nilai
pertangungan  atau  uang  pertanggungan  (UP) yang ada di asuransi dan hal ini didukung oleh 53,61%  dari  total  responden  yang  menjawab dengan  benar  bahwa  uang  pertanggungan asuransi  dapat  dijadikan  salah  satu  sumber pendapatan.
Begitupula dengan keputusan untuk merencanakan  dan  mengimplementasikan program  –  program  investasi,  sebanyak 72,89% responden menganggap sangat penting  untuk  mmebuat  perencanaan  dan menerapkan  innestasi  baik  jangka  pendek maupun  jangka  panjang  dan  hanya  1.21% responden  yang  menganggap  investasi  agak tidak  penting.  Sementara,  tidak  ada  satu responden  pun  yang  menganggap  bahwa rencana dan implementasi investasi keuangan sebagai  hal  yang  sangat  tidak  penting  (0%). Artinya, mayoritas mahasiswa Prodi Manajemen  UM  Jambi  sangat  memahami bahwa  merencanakan  dan  melaksanakan program  investasi  baik  dalam  jangka  pendek maupun  jangka  panjang  adalah  hal  yang sangat penting. Namun,  kenyataan  di kehidupan sehari – hari mereka masih sangat sedikit  sekali  mahasiswa  yang  mempunyai investasi  selain  tabungan  di  bank.  Hal  ini  di dukung oleh rata-rata tingkat literasi keuangan pada  aspek  investasi,  sebesar  44,58% membuktikan bahwa pengetahuan mahasiswa tentang  bentuk  investasi,  manfaat  dan  risiko investasi masih sangat rendah.

## Simpulan Dan Saran
Dari hasil olah data pada penelitian ini, maka dapat disimpulkan bahwa :
1. Tingkat  literasi  keuangan  mahasiswa Prodi Manajemen Universitas
Muhammadiyah  Jambi  masih  dalam kategori  rendah  dan  sedang.  Literasi rendah ditunjukkan pada aspek asuransi dan investasi, sedangkan literasi sedang ditunjukkan  pada  hasil  pengetahuan dasar, tabungan dan pinjaman. Pemahaman  mahasiswa  masih  sangat terbatas  tentang  literasi  keuangan  dan harus  terus  ditingkatkan  dalam  bentuk kegiatan akademik.
Financial Literacy and Personal Financial Management of Students: a Descriptive Analysis
2. Berdasarkan  literasi  keuangan  yang masih  sangat  kurang,  maka  hal  ini berdampak pada pengambilan keputusan  keuangan  dan  pengelolaan keuangan  pribadi  mahasiswa.  Literasi keuangan yang rendah membuat mahasiswa  masih  ragu  untuk  memilih strategi  dalam  berinvestasi  terutama dalam investasi jangka panjang.
Mahasiswa menganggap penting
pencatatan keuangan namun masih sulit untuk  membuatnya.  Mahasiswa  juga mengetahui bahwa investasi itu penting untuk masa depan, namun masih belum tergerak  untuk  berinvestasi  dan  tidak mengetahui investasi apa yang sebaiknya dipilih.

## Daftar Pustaka
Andrew, V. dan Linawati, N. 2014. Hubungan Faktor Demografi Dalam Pengetahuan Keuangan  dan  Perilaku  Keuangan Karyawan Swasta di Surabaya. Jurnal Finesta. Vol.2. No.2. Hal. 35-39.
Arikunto, S. 2010. Prosedur Penelitian : Suatu
Pendekatan  Praktik.  Jakarta.  Rhineka Cipta.
Chen, H. dan Volpe, R.P. 1998. An Analysis of Personal  Financial  Literacy  Among College  Students.  Financial  Service Review . Vol.7. No.2. Hal.107-128. Cummins,  M.,  Haskel,  J.H.,  dan  Jenkins,  S. 2009. Financial  Attitutes  Habits  of University Fremen. Journal of Economic Education Research. Vol.10. No.1. Hal.3-6. Dewi, M.K., Khotimah, S., dan Puspasari, N. 2014. Telaah Financial
Literasi Mahasiswa  FEB  Universitas  Jendral Soedirman : Suatu Implikasi
Pembelajaran di Perguruan Tinggi. JP
Jurnal  dan  Prosiding.  Vol.4.  No.1. Hal.819-832.
Gitman,  L.J.  2003. Principles  of  Managerial Finance. Boston.  Pearson  Addison Wesley.
Hailwood, Kim dan Widdowson, Doug. 2007.
Financial  Literacy  and  its  Role  in Promoting A Sound Financial System . Reserve Bank of New Zealand . Vol.70. No.2. Hal.37-47.
Ibrahim, D., Harun, R. dan Isa, Z.M. 2009. A Study  on  Financial  Literacy  of Malaysian  Degree  Student.  Cross- cultural  Communication. ISSN  1712- 8358. Vol.5. No.4. Hal.51-59. Krishna, A., Sari, M., dan Rofaidi, R. (2010).
Analisis Tingkat Literasi Keuangan di Kalangan  Mahasiswa  dan  Faktor  – Faktor  Yang  Mempengaruhinya  : Survey  Pada  Mahasiswa  Universitas Pendidikan  Indonesia. Proceedings of the  4 th International  Conference  on Teacher  Education;  Join  Conference UPI & UPSI Bandung, Indonesia, 8-10 November 2010. Hal.552-560. Lusardi,  A.  dan  Mitchell,  O.S.  2007. Baby Boomer  Retirement  Security  :  The Roles of Planning, Financial Literacy and HousingWealth . Journal of Monetary  Economics. Vol.54.  No.1. Hal.205-224.
Lusardi,  A.  dam  Mitchell,  O.S.  2014. The Economic  Importance  of  Financial Literacy; Theory and Evidence.
Journal  of  Economic  Literature. Vol.52. No.1. Hal.15-24.
Margaretha, Farah dan Pambudhi, R.A. 2015. Tingkat  Literasi  Keuangan  Pada Mahasiswa  S1  Fakultas  Ekonomi. JMK. Vol.17. No.1. Hal.76-85.
Maulani, Septi. 2016. Analisis Faktor – Faktor
Yang Mempengaruhi Literasi Keuangan (Studi Kasus Pada Mahasiswa Jurusan Manajemen
Fakultas  Ekonomi  Universitas  Negeri Semarang  Aktif  Semester  Genap Tahun 2015/2016). FE UNNES.
Mendari, A.S. dan Kewal, S.S. 2013. Tingkat Literasi Keuangan di Kalangan Mahasiswa STIE MUSI.
Jurnal Economia. Vol.9 No.2. Hal.130-140.
Otoritas  Jasa  Keuangan.  2013.  OJK  Perkuat Upaya  Inklusi  dan  Perluasan  Akses
Keuangan Melalui Literasi Keuangan. Majalah OJK Edisi November.
Rapih,  Subroto.  2016.  Pendidikan  Literasi Keungan  Pada  Anak  :  Mengapa  dan Bagaimana. Scholaria .  Vol.6.  No.2. Hal.14-28.
Senduk,  S.  2000.  Megelola  Keuangan
Keluarga.  Jakarta.  PT.  Media  Elex Komputindo.
Silvy,  M  dan  Yulianti,  N.  2013.  Sikap Pengelola  Keuangan  dan  Perilaku Perencanaan  Investasi  Keluarga  di Surabaya. Journal  of  Business  and Banking . Vol.3. No.1. Hal.57-68.
Singarimbun,  M.  dan  Effendi,  S.  2008.
Metode  Penelitian  Survei.  Jakarta. LP3ES.
Sugiyono.  2011.  Metodologi  Penelitian Kuantitatif,  Kualitatif  dan  R&D. Bandung. Alfabeta.
Tangney,  J.P.,  Baumeister,  R.F.,  dan  Boone,
A.L. 2004. High Self-Control Predicts Good  Adjustment,  Less  Pathology, Better  Grades  and  Interpersonal Success.  Journal  of  Personality.
Vol.72. No.2. Yohnson. 2004. Peran Universitas di Surabaya Dalam Meningkatkan Jumlah Keluarga  Mapan  di  Surabaya  :  Seri Penelitian Keluarga. Jurnal Manajemen dan Kewirausahaan. Vol.6. No.1. Hal.54-71. Yushita,  A.N.  2017.  Pentingnya  Literasi Keuangan Bagi Pengelolaan Keuangan  Pribadi.  Jurnal  Nominal. Vol.6. No.1. Hal.11-24.
Financial Literacy and Personal Financial Management of Students: a Descriptive Analysis