## PENINGKATAN KINERJA KEUANGAN LPD DESA ADAT PENGLATAN MELALUI PENGELOLAAN RISIKO KEUANGAN DI MASA PANDEMI COVID-19
Ni Made Wulan Sari Sanjaya 1 , Kadek Purnama Dewi 2
1-2 Program studi S1 Manajemen, Sekolah Tinggi Ilmu Satya Dharma Email: wulan.sari947@gmail.com , kadekpurnamadewi86@gmail.com

## Abstract
During the Covid-19 pandemic, many LPDs were found to have experienced a decline in assets, even unable to obtain optimal profits. This condition makes the LPD's ability to increase assets lower. Thus, in  order  to  produce  optimal  assets,  management  needs  to  carry  out  proper  risk  management.  So  this research is aimed at analyzing the financial performance of LPD Penglatan Traditional Village through risk  management  during  the  Covid-19  pandemic.  This  type  of  associative  research  with  a  quantitative approach. The data was obtained through the financial reports of the Penglatan Traditional Village LPD. The data analysis technique used is multiple linear regression analysis with the variables tested consisting of  two  X  variables,  namely  Loan  to  Deposit  Ratio  (LDR/X1)  and  BOPO  (X2).  Meanwhile,  ROA  is  a  Y variable. The results show that there is an significantand  positive effect between LDR on ROA. Meanwhile, a significant and negative effect was found between BOPO and ROA..
Keywords : ROA, LDR, risk management, financial performance

## 1. PENDAHULUAN
Sejak  terjadinya  pandemi  covid-19, banyak  ditemukan  adanya  LPD-LPD  yang mengalami penurunan asset, bahkan tidak sedikit dengan  hadirnya  pandemi  juga  telah  membuat banyak  LPD  tidak  mampu  memperoleh  laba secara  optimal.  Begitupula  dari  sisi  peran  LPD dalam  menumbuh-kembangkan  sektor  ekonomi pedesaan  juga  ikut  menjadi  rendah [1] .  Begitu hebatnya  dampak  yang  ditimbulkan  oleh  virus covid-19,  sehingga  penting  kiranya  untuk melakukan  sebuah  evaluasi  kinerja  keuangan, yang merupakan salah satu unsur penting didalam operasional  LPD.  Rasio  profitabilitas  atau kemampuan  perusahaan  untuk  mendapatkan keuntungan atau laba selama periode waktu yang telah  ditentukan,  sering  digunakan  sebagai asumsi dasar bahwa semakin tinggi profitabilitas suatu perusahaan, maka semakin besar kemampuannya untuk bertahan dalam lingkungan  ekonomi  yang  sulit.  Indikator profitabilitas  yang  digunakan  oleh  LPD  sesuai dengan tata cara penilaian kesehatan LPD adalah return on assets (ROA) [2] .
Akan  tetapi  untuk  menghasilkan  rasio ROA yang optimal, disituasi ekonomi yang sulit diperlukan  sebuah  pengelolaan  risiko  yang optimal  pula.  Pada  dasarnya  tanpa  adanya pandemi,  operasional  LPD  sudah  sangat  dekat dengan risiko, sehingga dengan adanya pandemi covid-19 profil risiko yang dimiliki oleh lembaga keuangan  seperti  LPD  menjadi  semakin  besar. Hal tersebut memerlukan adanya kesadaran pihak manajemen  selaku  ujung  tombak  dari  aktivitas LPD untuk menyadari risiko sebagai bagian yang tidak  terpisahkan  dan  mesti  dikelola  secara optimal  guna  memperkecil  dampak  yang  dapat diberikan dari potensi risiko tersebut dan  kondisi inilah  yang  menjadi  dasar  terbentuknya  sebuah konsep manajemen risiko [3].
Kinerja  keuangan  adalah  gambaran kondisi  keuangan  perusahaan  yang  dianalisis dengan menggunakan alat-alat analisis keuangan sehingga dapat diketahui kekurangan dan prestasi yang  dicapai  perusahaan  dalam  satu  periode tertentu  [4].  Dalam  penelitian  ini  rasio  yang digunakan  untuk  mengukur  kinerja  keuangan yaitu  ROA.  ROA  adalah  suatu  rasio  keuangan yang  dapat  dijadikan  sebagai  indikator  dalam

## DOI 10.37600/ekbi.v6i2.1194
mengetahui  sejauh  mana  bank  memanfaatkan aktivanya untuk mendapatkan keuntungan [5].
Risiko  likuiditas  dapat  terjadi  ketika perusahaan  mengalami  kesulitan  membayar kewajiban lancarnya [6]. Untuk mengukur risiko likuiditas,  manajemen  bank  dapat  melakukan tinjauan pada Loan to Deposit Ratio (LDR). Loan to Deposit Ratio (LDR) adalah rasio yang dapat digunakan  untuk  mengukur  komposisi  jumlah kredit  yang  diberikan  dibandingkan  dengan jumlah dana masyarakat dan modal sendiri yang digunakan  [7].  Besarnya  loan  to  Deposit  Ratio menurut peraturan pemerintah maksimum adalah 110%.
Risiko  operasional  adalah  risiko  yang timbul  dari  masalah  internal  perusahaan,  risiko ini  terjadi  karena  lemahnya  sistem  kontrol manejemen  (manajement  control  system)  yang dilakukan  oleh  pihak  internal  perusahaan  [8]. Untuk  menghitung  risiko  operasional  bisa mengunakan rasio BOPO (Biaya Operasional dan Pendapatan  Operasional).  Biaya  Operasional Pendapaan  Operasional  (BOPO)  adalah  rasio perbandingan  antara  biaya  operasional  dan pendapatan  operasional  [9].  Rasio  Biaya operasional  terhadap  pendapatan  operasional digunakan untuk mengukur tingkat efisiensi bank dalam menjalankan kegiatan operasionalnya.
Salah  satu  Lembaga  Perkreditan  Desa yang  sangat  berkepentingan  terhadap  perolehan laba  adalah  LPD  Desa  Adat  Penglatan  yang beralamat  dijalan  Pulau  Irian,  Desa  Penglatan, Kecamatan  Buleleng,  Kabupaten  Buleleng. Sebagai  lembaga  yang  dimiliki  oleh  Desa  Adat Penglatan, keberadaan LPD Desa Adat Penglatan sangat  diharapkan  oleh  krama  desa  dalam  ikut meringankan  beban  masyarakat  dalam  hal menjaga  dan  melestarikan  budaya  dan  adat- istiadat.  Sebagaimana  diketahui  laba  yang diperoleh LPD diakhir tahun buku sebanyak 20% digunakan  sebagai  dana  pembangunan  yang diserahkan  kepada  desa  adat  yang  kemudian dapat  digunakan  atau  dikelola  oleh  desa  adat untuk  keperluan-keperluan  kepentingan  orang banyak.  Pertumbuhan  Asset  dari  tahun  2017 hingga  tahun  2022  diketahui  mengalami
fluktuasi,  dengan  nilai  presentase  pertumbuhan terbesar terjadi pada tahun 2019  sebesar 8,35% dan  terkecil  terjadi  pada  tahun  2020  sebesar  - 0,67%. Kemudian bila diperhatikan dari sisi Laba diketahui  bahwa  juga  mengalami  pertumbuhan yang  fluktuasi  dimana  pertumbuhan  terbesar pada  tahun  2019  sebesar  20,55%  dan  terkecil terjadi  pada  tahun  2020  sebesar  -34,53%. Sementara bila dilihat dari sisi rasio ROA dapat diketahui bahwa nilai ROA terbesar terjadi pada tahun  2019  sebesar  11,26%,  dan  terkecil  terjadi pada  tahun  2020  sebesar  –34,09%,  dengan  kata lain  selama  6  tahun  presentase  ROA  secara umum  berada  pada  kisaran  diatas  2,25% berdasarkan perhitungan standar LPD atau diatas batas  maksimal  ROA  yang  diharuskan  pada sebuah lembaga keuangan. Berdasarkan tinjauan pada fenomena yang terjadi pada LPD Desa Adat Penglatan  dimana  cukup  tingginya  perolehan laba  yang  ditunjukkan  rasio  ROA  dienam  tahun terakhir  berada  diatas  ketentuan  ROA  minimal yang  ditetapkan  maka  penulis  merasa  tertarik meneliti  perolehan  laba  LPD  Desa  Adat Penglatan tersebutdari sisi rasio LDR dan BOPO. Tujuan  penelitian  ini  adalah  untuk  menegtahui pengaruh LDR dan BOPO terhadap ROA.
LDR  (Loan  to  Deposit  Ratio)  adalah rasio yang digunakan untuk mengukur komposisi jumlah  kredit  yang  diberikan  dibandingkan dengan  jumlah  dana  masyarakat  dan  modal sendiri yang digunakan [7]. Semakin tinggi Loan Deposit Ratio (LDR) menunjukan semakin besar kredit  yang  disalurkan,  sebaliknya  jika  Loan Deposit  Ratio  (LDR)  semakin  rendah  maka keefektifan  bank  dalam  menyalurkan  kreditnya semakin  menurun  sehingga  kesempatan  dalam memperoleh laba dari kredit menjadi rendah [10] . Beberapa penelitian terdahulu yang menghubungkan  variabel  LDR  terhadap  ROA, menyatakan  bahwa    LDR  berpengaruh  terhadap ROA di lembaga keuangan [11]; [12]; [6]. BOPO merupakan  rasio  perbandingan  antara  biaya operasional  dengan  pendapatan  operasional, semakin  rendah  tingkat  rasio  BOPO  maka semakin  efisien  sumber  daya  perusahaan  yang digunakan,  sehingga  menghasilkan  kinerja

## DOI 10.37600/ekbi.v6i2.1194
manajemen  bank  yang  lebih  baik [13] .  Adanya efisiensi  bank  dalam  mengolah  biaya  maka tingkat keuntungan yang diperoleh bank tersebut semakin  meningkat [14] .  Penilaian  rasio  BOPO dapat dikatakan sehat apabila memiliki nilai rasio sebesar  93,52%  hal  itu  sesuai  ketentuan  yang dikeluarkan  oleh  Bank  Indonesia.  Penelitian lainnya  juga  menyatakan  variabel  BOPO berpengaruh  terhadap  variabel  ROA [15];
[12];[16], [17] .

## 2. METODE PENELITIAN
Data  yang  digunakan  dalam  penelitian ini  meliputi  data  laporan  keuangan  neraca  dan laba  rugi  bulanan  selama  tiga  tahun  yaitu  dari tahun 2020 sampai tahun 2022 dan sejarah LPD Desa  Adat  Penglatan.  Data  bersumber  dari  data primer  yaitu  data  internal  yang  diperoleh  secara langsung dari  sumber  asli yaitu  LPD Desa  Adat Penglatan  berupa  laporan  keuangan  bulanan seperti  neraca  dan  laba  rugi  selama  lima  tahun yaitu  dari  tahun  2017  s/d  2022  serta  sejarah berdirinya  perusahaan.  Data  yang  digunakan berjenis kuantitatif, yaitu berupa angka, serta data kualitatif yang berbentuk kata-kata terkait dengan sejarah berdirinya LPD Desa Adat Penglatan.
Subejk  penelitian  ini  adalah  LPD  Desa Adat  Penglatan  yang  berlokasi  di  Jalan  Pulau Irian, Dusun Kajanan, Desa Penglatan, Bali. LPD Desa  Adat  Penglatan  dipilih  sebagai  subjek penelitian  karena  mampu  menunjukkan  kinerja keuangan  yang  baik  di  tengah  situasi  pandemi dan  telah  benyak  melaksanakan  program  yang meringankan beban nasabah.
Teknik pengumpulan data yang digunakan  dalam  penelitian  ini  adalah  teknik dokumentasi.  Teknik  dokumentasi  dimaksud merupakan  metode  pengumpulan  data  dengan cara  mengkaji,melihat  dan  memahami  laporan serta  catatan  yang  ada  di  perusahaan.  Data dikumpulkan  meliputi  data  laporan  keuangan neraca  dan  laba  rugi  bulanan  selama  tiga  tahun yaitu  dari  tahun  2020  sampai  tahun  2022  dan sejarah LPD Desa Adat Penglatan
Teknik  analisis  data  yang  digunakan dalam penelitian ini adalah analisis regresi linier
berganda.  Tahapan  analisis  data  yang  dilakukan yaitu penetapan model regresi, uji asumsi klasik (normalitas,multikolinieritas, heteroskedastisitas, dan  autokorelasi),  uji  model  (analisis  koefisien determinasi/R2 dan uji F) , dan uji hipotesis (Uji T).

## 3. HASIL DAN PEMBAHASAN Hasil Penelitian Analisis Statistik Deskriptif
Hasil analisis statistik deskriptif variabel LDR, BOPO dan ROA ditampilkan pada tabel 1. Nilai  Return  On  Asset  (ROA)  di  ketahui mengalami fluktuasi, dimana nilai ROA terendah adalah 0,02% yang terjadi pada bulan Desember 2018,  kemudian  nilai  ROA  tertinggi  adalah sebesar  0,51%  terjadi  dibulan  Juli  2019. Sedangkan nilai rata-rata ROA diselama periode penelitian  adalah  sebesar  0,28%.    Nilai  Loan  to Deposit  Ratio  (LDR)  di  ketahui  mengalami fluktuasi,  dimana  nilai  LDR  terendah  adalah 64,85% yang terjadi pada bulan September 2022, kemudian  nilai  LDR  tertinggi  adalah  sebesar 85,50%  terjadi  dibulan  Juni  2019.  Sedangkan nilai  rata-rata  LDR  diselama  periode  penelitian adalah sebesar 73,96%. Nilai Beban Operasional Pendapatan  Operasional  (BOPO)  di  ketahui mengalami  fluktuasi,  dimana  nilai  BOPO terendah adalah 69,20% yang terjadi pada bulan Januari  2016,  kemudian  nilai  BOPO  tertinggi adalah sebesar 80,38% terjadi dibulan September 2020.  Sedangkan  nilai  rata-rata  BOPO diselama periode penelitian adalah sebesar 75,89%. Tabel 1. Statistik Deskriptif Rasio LDR, BOPO, dan ROA
N Minimum Maximum  Mean Y 72  ,02 ,51 ,2839 X1 72  64,85 85,50 73,9582 X2 72  69,20 80,38 75,8894 Valid  N (listwise) 72

## Sumber: Data diolah penulis(2023)

## Uji Asumsi Klasik UjiNormalitas
Uji  normalitas  yang  digunakan  mendeteksi kenormalan distribusi data adalah dengan uji non- parametric Kolmogorov-Smirnov (Analisis

## DOI 10.37600/ekbi.v6i2.1194
Explore).  Hasil  uji  normalitas  ditampilkan  pada tabel 2.
Berdasarkan  hasil  uji  normalitas  pada  tabel  2, nilai Kolmogorof – Smirnov (K-S) sebesar 0,200 tidak  signifikan  pada  0,05  karena  (0,200>0.05). Sehingga disimpulkan data dalam model regresi berdistribusi secara normal
Tabel 2. Uji Normalitas Unstandardized Residual N 72 Normal Parameters a,b Mean .0000000 Std. Deviation .10190023 Most Extreme Differences Absolute .073 Positive .073 Negative -.044 Test Statistic .073 Asymp. Sig. (2-tailed) .200 c,d Sumber: Data diolah penulis(2023)

## Uji Multikolinieritas
Hasil  uji  multikolonieritas  model  penelitian  ini disajikan pada tabel 3 berikut ini :
Tabel 3. Uji Multikolinearitas Coefficients a Model Unstandardized Coefficients Standardized Coefficients t Sig. Collinearity Statistics B Std. Error Beta Tolerance VIF 1  (Constant)  .768 .252 3.053 .003 LDR .025 .004 .572 6.662 .000  .899 1.113 BOPO -.027 .007 -.322 -3.750  .000  .899 1.113 a. Dependent Variable: ROA Sumber: Data diolah penulis(2023)
Berdasarkan  hasil  perhitungan  diatas, dapat dilihat nilai tolerance dan VIF dari variabel LDR  (X1)  adalah  sebesar  0,899  dan  1113. Variabel  BOPO  (X2)  adalah  sebesar  0,899  dan 1113. Sehingga disimpulkan model regresi tidak terdapat  masalah  multikolinearitas  diantara variabel  independen  karena  nilai tolerance
berada  diatas  angka  0,10  dan VIF juga menunjukkan dibawah angka 10.

## Hetersokedastisitas
Hasil  uji  asumsi  klasik  heteroskedastiasitas model regresi penelitian ini disajikan pada tabel 4 berikut ini :
Tabel 4 . Uji Heteroskedastisitas Model Unstandardized Coefficients Standardized Coefficients t Sig. B Std. Error  Beta 1 (Constant) .335 .195 1.714  .091 LDR -.004 .003 -.153 -1.218  .227 BOPO -.007 .006 -.155 -1.228  .224 Dependent Variable: ABSRES
Uji heteroskedastisitas menggunakan metode  uji  glejser,  dimana  variable  residual absolut  diregresikan  variable  LDR  dan  BOPO. Berdasarkan  hasil  perhitungan  diatas,  dapat dilihat nilai signifikasi berada diatas kepercayaan 0,05  yang  ditunjukkan  oleh  variabel  LDR  (X1) adalah  sebesar  0,227  dan  variabel  BOPO  (X2) adalah  sebesar  0,224.  Sehingga  disimpulkan
model regresi bebas dari masalah heteroskedastisitas.

## Autokorelasi
Hasil  uji  asumsi  klasik  Autokorelasi  model regresi  penelitian  ini  disajikan  pada  tabel  5 berikut ini

## DOI 10.37600/ekbi.v6i2.1194

## Tabel 5. Uji Autokorelasi
Model Summary b Model R R Square Adjusted R Square Std. Error of the Estimate Durbin-Watson 1 0.741a 0.549 0.536 0.08041 1.793 a. Predictors: (Constant), BOPO, LDR
b. Dependent Variable: ROA

## Sumber: Data diolah penulis(2023)
Berdasarkan  hasil  perhitungan  SPSS diatas,  dapat  diketahui  bahwa  nilai  Durbin- Watson (d) adalah sebesar 1,793 Sementara nilai dL dan dU pada K-3 dan n – 72 adalah dl = 1,554 sedangkan du = 1,672. Oleh karenanya maka nilai d terletak pada du<d<4-du (1,672<1,793<2,328). Sehingga  keputusannya  adalah  tidak  ada autokorelasi  positif  dan  negatif  atau  keputusan tidak ditolak. Untuk itu dapat dinyatakan bahwa model  regresi  sudah  terbebas  dari  masalah autokorelasi  dan  layak  untuk  dilakukan  analisis regresi.

## Uji Model
Uji  model  atau goodness  of  fit model  regresi penelitian  ini  ditinjau  dari  uji  f  dan  koefisien determinasi.  Berikut  hasil  analisis  uji  f  dan koefisien determinasi.

## Uji f
Hasil uji f model regresi penelitian ini ditamplkan pada tabel 8 sebagai berikut Tabel 8 . Uji Simultan (Uji F)
ANOVA b Model Sum of Squares df Mean Squar e F Sig. 1 Regression  .535 2 .267 41.359  .000b Residual .440 68  .006 Total .975 70 a. Predictors: (Constant), BOPO, LDR
b. Dependent Variable:ROA Sumber: Data diolah penulis(2023)
Pada tabel 8 menunjukkan angka hasil uji F  menghasilkan  F  hitung  sebesar  41,359. Sementara  itu  nilai  pada  tabel  distribusi  nilai  F pada  taraf  signifikansi  5%  adalah  3,12.  Oleh karena F hitung 41,359 > F tabel 3,12 maka Ho ditolak  dan  Ha  diterima,  dengan  tingkat
signifikansi  0,000  (jauh  lebih  kecil  dari  0,05) sehingga  dapat  disimpulkan  bahwa  LDR  dan BOPO secara bersama-sama berpengaruh positif signifikan  terhadap  ROA  yang  dimiliki  LPD Desa Adat Penglatan.

## Analisis Koefisien Determinasi
Hasil  analisis  koefisien  korelasi  kuadrat  sebagai dasar perhitungan koefisien determinasi ditampilkan pada tabel 9 sebagai berikut
Tabel 9 . Analisis Koefisien Determinasi Model Summary b
Model
R R Square Adjusted R Square Std. Error of the Estimate Durbin- Watson 1 .741a  .549 .536 .08041 1,793 a. Predictors: (Constant), BOPO, LDR b. Dependent Variable: ROA Sumber: Data diolah penulis(2023) Berdasarkan tabel diatas, dapat diketahui bahwa nilai Adjusted Square adalah sebesar 0,536. Hal ini menunjukkan bahwa niali LDR,  dan  BOPO  yang  digunakan  dalam penelitian  ini  mampu  mempengaruhi  nilai  ROA LPD Desa Adat Penglatan sebesar 53,6% (0,536 x  100).  Sedangkan  sisanya  sebesar  46,4% dipengaruhi  oleh  faktor-faktor  lain  diluar  model penelitian.

## Uji Hipotesis Uji t
Pengujian  hipotesis  pengaruh  secara  individu antara  variabel  LDR  atau  variabel  BOPO terhadap  variabel  ROA,  dilakukan  dengan  uji signifikansi t. Berikut hasil uji signifikansi t yang ditampilkan pada tabel 10.

## DOI 10.37600/ekbi.v6i2.1194

## Tabel 10 . Uji Signifikansi Parameter Individu (Uji t)
Coefficients a Model Unstandardized Coefficients Standardized Coefficients t Sig. B Std. Error Beta 1 (Constant) .768 .252 3.053 .003 LDR3 .025 .004 .572 6.662 .000 BOPO3 -.027 .007 -.322 -3.750 .000
Sumber: Data diolah penulis(2023)
Uji  signifikansi  t  dilakukan  dengan membadingkan hasil t hitung dengan t tabel. Nilai t  tabel  pada  df=  72-2=70  sebesar  1,293.  Hasil pengujian hipotesis pertama menunjukan variabel LDR  berpengaruh  signifikan  terhadap  variabel ROA, dimana nilai t hitung positif sebesar 6,662 lebih  besar  dari  nilai  t-tabel  (1,293).  Hasil  ini menunjukan  hipotesis  pertama  diterima  yaitu LDR berpengaruh positif dan signifikan terhadap ROA. Hasil pengujian pengaruh variabel BOPO terhadap  variabel  ROA  diperoleh  statistik  uji-t negatif  sebesar -3,750,  maka  dinyatakan pengaruhnya signiikan karena itu nilai t-hitung>t- tabel  (1,293).  Hasil  ini  menunjukan  bahwa hipotesis  kedua  diterima  yaitu,  pengaruh  BOPO negatif dan  signifikan  terhadap ROA  LPD Desa Adat Penglatan.

## Pembahasan
Pengaruh Loan  to  Deposit  Raio (LDR) terhadap Return on Assets (ROA) Hasil pengujian hipotesis pertama menunjukan bahwa LDR berpengaruh positif dan signifikan  terhadap  ROA  LPD  Desa  Adat Penglatan.  Loan  to  Deposit  Ratio  (LDR) merupakan rasio efektivitas LPD dalam menyalurkan  pinjaman  atas  dana  yang  mampu dihimpunnya, seperti deposito, tabungan sukarela,  dan  tabungan  wajib.  Ditemukannya hasil  yang  positif  antara  Loan  to  Deposit  Ratio (LDR)  terhadap  Return  On  Asset  (ROA)  pada penelitian ini menjelaskan bahwa rasio LDR yang tinggi  akan  dapat  meningkatkan  profitabilitas LPD,  dan  sebaliknya  rasio  LDR  yang  rendah akan  menurunkan  tingkat  profitabilitas  LPD. Tingginya  tingkat  LDR  LPD  maka  dapat
dikatakan  LPD  mampu  mengelola  dana  yang telah  dihimpunnya  baik  itu  tabungan,  simpanan berjangka  dan  juga  tabungan  wajib  dari masyarakat  penyimpan  dana.  Sehingga  dari penyaluran  kredit  yang  dilakukan  LPD  kepada masyarakat peminjam akan mendapatkan pendapatan  berupa  bunga  pinjaman  yang selanjutnya  dapat  meningkatkan  profitabilitas LPD [18].
Selama periode penelitian nilai rasio LDR dari tahun 2017 s/d 2022 memiliki nilai rata-rata dibawah  ketentuan  maksimal  yang  di  syaratkan dalam penilaian Kesehatan  standar  LPD sebesar 85%  s/d  95%,  atau  tepatnya  nilai  LDR  LPD berada pada 73,95%. Nilai rasio LDR yang masih dibawah nilai ketentuan tersebut mengindikasikan bahwa selama periode tersebut, terdapat  dana  yang  masih  mengendap  belum mampu disalurkan. Hal ini sangat terkait dengan kewajiban  LPD  untuk  menyediakan  likuiditas yang  lebih  besar  pada  masa  setelah  terjadinya pandemi covid-19 ditahun 2020 lalu. Permohonan pinjaman di masa itu, banyak yang tidak  direalisasikan  karena  pihak  LPD  lebih mengutamakan  ketersediaan  likuiditas  atau ketersediaan  dananya  dalam  mengantisipasi penarikan  dana  simpanan  yang  dapat  terjadi setiap  saat,  sehingga  kondisi  tersebut  membuat LPD  sempat  mengalami  penurunan  jumlah penyaluran kredit yang cukup besar dalam kurun waktu 2020 s/d 2022.
Situasi selama pandemi terjadi menunjukkan  bahwa  LPD  Desa  Adat  Penglatan belumk  mampu  secara  optimal  menyalurkan kreditnya.  Kurang  optimalnya  penyaluran  kredit yang  di  realisasikan  maka  hal  tersebut  dapat

## DOI 10.37600/ekbi.v6i2.1194
berimbas  terhadap  Return  On  Asset  (ROA) dimana  semakin  rendah  penyaluran  kredit  pada masyarakat  akan  menyebabkan  semakin  sedikit nilai  ROA  LPD  Desa  Adat  Penglatan.  Besarnya LDR  mampu  menggambarkan  besarnya  nilai ROA dalam suatu Lembaga  keuangan, sehingga semakin  tinggi    tingkat  LDR  nya  maka  akan semakin tinggi nilai ROA dalam sebuah Lembaga keuangan  tersebut,  dan  begitu  pula  sebaliknya [12].
Pengaruh  Biaya  Operasional  Pendapatan Operasional  (BOPO)  terhadap Return  on Asstes (ROA)
Hasil  pengujian  statistik  uji  t  menujukan pengaruh  variabel  BOPO  negatif  dan  signifikan terhadap variabel ROA. Hal ini dapat disimpulkan bahwa hipotesis  kedua yaitu makin tinggi  rasio  BOPO  maka  makin  rendah  rasio ROA  yang  diajukan  dalam  penelitian  ini  nyata kebenarannya atau “diterima”. Biaya Operasional Pendapatan  Operasional  (BOPO)  itu  sendiri merupakan rasio yang digunakan untuk mengukur kemampuan perusahaan dalam mengendalikan  biaya  operasional  terhadap pendapatan  operasional.  Hasil  penelitian  ini sejalan dengan beberapa penelitian lainnya yang memperoleh  hasil  bahwa  BOPO  memiliki pengaruh  yang  negatif  dan  signifikan  terhadap nilai ROA [15]; [12]; [14].
Rata-rata  rasio  BOPO  LPD  Desa  Adat Penglatan  selama  periode  tahun  2017  s/d  2022 adalah sebesar 75,88%, dimana angka ini berada dibawah  ketentuan  maksimal  yang  di  syaratkan dalam  penilaian  kesehatan  standar  LPD  sebesar 79,75%.  Nilai  rata-rata  rasio  BOPO  tersebut mengindikasikan bahwa secara umum LPD Desa Adat  Penglatan  selama  periode  tersebut  telah mampu  mengendalikan  pembiayaan  lembaga secara  efisien.  Efektifnya  penggunaan  biaya dapat  mempengaruhi  besaran  ROA  LPD  Desa Adat  Penglatan.  Penelitian  ini  sejalan  dengan penelitian  sebelumnya  yang  menyatakan  bahwa Biaya  operasional  merupakan  biaya  yang dikeluarkan oleh LPD dalam rangka menjalankan aktivitas  usaha  pokoknya  seperti  biaya  bunga,
biaya  tenaga  kerja,  dan  lain-lain  [19].  Hal  ini berarti bahwa semakin tinggi BOPO yang terjadi di  LPD  maka  ROA  LPD  akan  menurun.  Begitu pula  sebaliknya  semakin  rendah  BOPO  maka ROA  LPD  akan  meningkat.  Nilai  terbesar  rasio BOPO  selama  penelitian  yaitu  80,38%  lebih besar dari batas maksimal yang diharapkan yang terjadi  pada  bulan  september  tahun  2020, menunjukkan  bahwa  adanya  pembiayaan  yang lebih  besar  dikeluarkan  oleh  pihak  manajemen dalam menjalankan kegiatan operasionalnya pada bulan  bersangkutan.  Peningkatan  biaya  tersebut terjadi  pada  situasi  perekonomian  selama  masa pandemi covid-19.

## 4. KESIMPULAN
Loan to Deposit Ratio (LDR) dan Biaya Operasional  Pendapatan  Operasional  (BOPO) berpengaruh  terhadap Return  on  Assets (ROA) LPD  Desa  Adat  Penglatan.  Hasil  pengujian statistik  menunjukan  adanya  pengaruh  yang positif dan signifikan antara LDR terhadap ROA. LDR  berpengaruh  positif  terhadap  ROA  LPD Desa  Adat  Penglatan  ini  berarti  bahwa  ketika LDR  meningkat,  ROA  juga  ikut  mengalami peningkatan.  Selanjutnya,  adanya  pengaruh negatif  antara  BOPO  dengan  ROA  LPD  Desa Adat Penglatan. Nilai rata-rata rasio LDR selama periode  tahun  2017-2022  sebesar  73,95%.  Nilai inig  masih  dibawah  nilai  ketentuan,  dimana mengindikasikan bahwa selama periode tersebut, terdapat dana yang masih mengendap dan belum mampu  disalurkan.  BOPO  berpengaruh  negatif terhadap  ROA  berarti  bahwa  ketika  BOPO meningkat akan menyebabkan semakin rendahnya  ROA.  Rata-rata  rasio  BOPO  LPD Desa Adat Penglatan selama periode tahun 2017 s/d  2022  sebesar  75,88%,  dimana  angka  ini berada  dibawah  ketentuan  yang  di  syaratkan dalam  penilaian  kesehatan  standar  LPD  yaitu sebesar 79,75%. Hasil ini meunjukan LPD Desa Adat Penglatan telah mampu mengelola pembiayaan lembaga secara efisien.

## 5. REFERENSI
[1] N. K. W. W. A. Atmadja and A. Tungga, “PENGARUH PENDAPATAN DEBITUR,  BESAR  PINJAMAN,  DAN KEBIJAKAN RESTRUKTURISASI TERHADAP TINGKAT KELANCARAN PENGEMBALIAN KREDIT DI MASA PANDEMI COVID- 19  PADA  LEMBAGA  PERKREDITAN DESA (LPD) KECAMATAN BULELENG,” urnal  Ilm.  Mhs.  Akunt. , vol. 13, no. 01, pp. 102–116, 2022.
[2] N.  P.  N.  Antari  and  I.  G.  K.  Baskara, “PENGARUH  LDR,  NPL,  DAN  BOPO TERHADAP  PROFITABILITAS  PADA LPD  DI  KABUPATEN  GIANYAR,” E- Jurnal  Manaj. ,  vol.  9,  no.  8,  pp.  2998–
3018, 2020.
[3] N. Azizah, “PENGARUH MANAJEMEN  RISIKO  TERHADAP KINERJA KEUANGAN PERUSAHAAN  PERBANKAN  (Studi Perusahaan  Perbankan  yang  Terdaftar  di Bursa  Efek  Indonesia  Tahun  2017- 2021),” Jember, 2022.
[4] M.  J.  F.  Esomar  and  R.  Christianty, “Dampak  Pandemi  Covid-19  terhadap Kinerja Keuangan Perusahaan Sektor Jasa di BEI,” Jkbm (Jurnal Konsep Bisnis Dan Manajemen) ,  vol.  7,  no.  2,  pp.  227–233, 2021, doi: 10.31289/jkbm.v7i2.5266.
[5] S.  W.  Anggraeni  and  G.  S.  Manda, “PENGARUH RISIKO KREDIT, RISIKO  LIKUIDITAS,  DAN  RISIKO OPERASIONAL TERHADAP PROFITABILITAS BANK UMUM PERSERO  PERIODE  2013-2020,” J. Pendidikan,  Akunt.  dan  Keuang. ,  vol.  5, no. 1, pp. 67–77, 2022.
[6] R.  N.  Silitonga  and  G.  S.  Manda, “Pengaruh  Risiko  Kredit  dan  Risiko Likuiditas  terhadap  Kinerja  Keuangan pada Bank BUMN Periode 2015-2020,” J.
Maksipreneur Manajemen, Koperasi, dan
Entrep. , vol. 12, no. 1, pp. 22–32, 2022.
[7] Kasmir, Analisis  Laporan  Keuangan .
Depok: PT Raja Grafindo Persada, 2018.
[8] P.  Heryani,  Syaiful,  Darman,  and  T.  C.
Yoda,  “PENGARUH  RISIKO  KREDIT,
RISIKO  LIKUIDITAS,  DAN  RISIKO OPERASIONAL TERHADAP KINERJA  KEUANGAN  PERBANKAN UMUM
YANG TERDAFTAR DI BURSA  EFEK  INDONESIA  PERIODE (2016-2020),” Semin. Inov. Manaj. Bisnis dan Akunt. 4 , no. September, 2022.
[9] L.  Septiana  and  D.  Artati,  “Analisis Pengaruh  Capital  Adequacy  Ratio,  Non Performing  Finance,  Biaya  Operasional Pendapatan  Operasional,  dan  Return  On Asset  terhadap  Likuiditas,” J.  Bisnis Manaj. dan Akunt. , vol. 9, no. 2, pp. 120– 134, 2022.
[10] Ismadi  and  Zulfa  Irawati,  “Analisis Pengaruh Capital Adequacy Ratio ( CAR
),  Net  Interest  Margin  (  NIM  ),  Non Performing  Loan  (  NPL  ),  Biaya Operasional Terhadap Pendapatan
Operasional  (  BOPO  ),  Loan  to  Deposit Ratio  (  LDR  )  dan  Size  Terhadap Profitabilitas  (  Studi  Kasus  Pada  Perus,” Sekol. Tinggi Ilmu Kesehat. Muhammadiyah  Gombong Anal. ,  no.  10,
pp. 55–68, 2019.
[11] S. Wulandari and N. Novitasari, “Pengaruh  Internet  Banking,  Risiko Kredit  dan  Ukuran  Perusahaan  terhadap Kinerja Keuangan Perbankan yang Terdaftar  Di  Bursa  Efek  Indonesia Periode  2017  –  2019,” J.  Ekon.  Ekon. Syariah , vol. 4, no. 1, pp. 166–177, 2021, doi:
https://doi.org/10.36778/jesya.v4i1.327 Pengaruh.
[12] O. O. Mambu, M. Mangantar, and P. Van Rate, “PENGARUH RISIKO LIKUIDITAS, RISIKO OPERASIONAL DAN  RISIKO  PASAR  TERHADAP PROFITABILITAS
PERUSAHAAN PERBANKAN YANG TERDAFTAR DI LQ45  PERIODE  2014-2020,” J.  EMBA , vol. 10, no. 4, pp. 983–994, 2022.
[13] M.  Syakhrun,  A.  Amin,  and  Anwar, “PENGARUH  CAR,  BOPO,  NPF  DAN
FDR  TERHADAP  PROFITABILITAS
PADA  BANK  UMUM  SYARIAH  DI INDONESIA,” Bongaya J. Res. Manag. , vol. 2, no. 1, pp. 1–10, 2019.
[14] D. Amalia and N. Diana, “Pengaruh Biaya Operasional Terhadap
Pendapatan Operasional ( BOPO ), Capital Adequacy Ratio ( CAR ), dan Financing to Deposit
Ratio  (  FDR  )  Terhadap  Profitabilitas  ( ROA  )  Pada  Bank  Bukopin  Syariah Periode 2013-2020,” J. Ilm. Ekon. Islam , vol. 8, no. 01, pp. 1095–1102, 2022.
[15] N. D. Hediati and N. Hasanuh, “Pengaruh Capital Adequacy Ratio, Non Performing,” J. Econ. Bus. Account. , vol.
4, no. 2, pp. 580–590, 2021.
[16] S. Sirait and H. D. Pardede, “ANALISIS KINERJA  KEUANGAN  PT  BANK RAKYAT  INDONESIA  (PERSERO), TBK,” J. Ekon. dan Bisnis , vol. 3, no. 2,
pp. 313–323, 2020.
[17] S.  Sirait  and  S.  Panjaitan,  “ANALISIS
PENGARUH PANGSA PASAR PEMBIAYAAN DAN NON PERFORMING  FINANCING  (  NPF  ) TERHADAP  PROFITABILITAS,” J.
EK&BI , vol. 1, no. 2, pp. 24–30, 2018.
[18] Syamsiah,  Abdul  Rahman  Mus,  and Asdar  Djamereng,  “Pengaruh  Capital
Adequacy Ratio (CAR), Loan to Deposit Ratio  (LDR),  Biaya  Operasional  dan Pendapatan Operasional (BOPO) terhadap  Return  on  Asset  (ROA)  pada Perbankan  yang  Terdaftar  di  Bursa  Efek Indonesia,” Tata Kelola , vol. 8, no. 1, pp. 73–91, May 2021, doi: 10.52103/tatakelola.v8i1.482.
[19] N. P. A. Widari, I. K. Sunarwijaya, and I. K.  Apriada,  “Pengaruh  risiko  kredit, jumlah  nasabah,  bopo,  kecukupan  modal terhadap  profitabilitas  lpd  di  kota denpasar,” J. Kharisma , vol. 3, no. 1, pp. 435–443, 2021.