## ANALISIS FAKTOR YANG MEMPENGARUHI PROFITABILITAS PADA SEKTOR PERBANKAN
Giovani Virza Amallia 1, *
Program Studi Magister Manajemen, Universitas Hayam Wuruk Perbanas Surabaya, Surabaya, Indonesia, gvnvirsa14@gmail.com *Corresponding author
Suhartono 2
Program Studi Magister Manajemen, Universitas Hayam Wuruk Perbanas Surabaya, Surabaya, Indonesia, suhartono@perbanas.ac.id
Abstract Background – Bank  can  achieve  their  objective  in  making  a  profit  by considering  some  factors.  Among  the  factors  considered  are  factors attached  to  the  internal  bank.  Among  other  things,  through  the management of operational activities, it will impact the bank’s perform ance over the resulting profitability ratios.
Aim – The purpose of this study was to examine the ratio of Loan to Deposit Ratio (LDR), Non Performing Loan  (NPL),  Bank  Size,  and  Good  Corporate  Governance  (GCG)    partially  to  Return-On-Asset  (ROA)  in banking sector.
Design / methodology / approach – The population used in this study is banking in Indonesia. In this study using purposive sampling technique. The data source of this research uses quantitative secondary data. The analysis technique used in this research is multiple linear regression model.
Findings – The results of this show that Loan to Deposit Ratio has a significant positive effect on Return On Asset while the Non-Performing Loan ratio has an negative significant effect on Return On Asset. The Bank  Size  and  Good  Corporate  Governance  ratios  have  a  insignificant  negative  influence  on  Return  On Asset.
Research implication – Based on the results of tests that have been carried out previously, this study has managerial implications in reviewing what factors can increase profitability for Commercial Banks of Business Category 2.
Limitations – The research sample is limited to BUKU 2 only. The research period used is limited to 2015- 2019. The factors that influence the Return On Asset are limited to internal factors.
Keyword : Bank, Size, GCG, LDR, NPL, ROA

## Abstrak
Latar Belakang - Bank dapat mencapai tujuannya dalam memperoleh laba dengan mempertimbangkan beberapa  faktor.  Faktor  yang  dipertimbangkan  tersebut  diantaranya  merupakan  faktor-faktor  yang melekat pada internal bank. Diantaranya melalui pengelolaan kegiatan operasional sehingga hal tersebut akan berdampak pada perolehan kinerja bank yang tercermin melalui rasio profiabilitas yang dihasilkan. Tujuan - Untuk menganalisis pengaruh rasio Loan to Deposit Ratio, Non Performing Loan , Bank Size , dan Good Corporate Governance secara parsial maupun terhadap Return On Asset pada sektor Perbankan. Desain / metodologi / pendekatan - Populasi yang digunakan dalam penelitian ini adalah Perbankan di Indonesia. Untuk menemukan sampel sesuai kriteria, melalui teknik purposive sampling . Sumber data penelitian  ini  menggunakan  data  sekunder  yang  bersifat  kuantitatif.  Teknik  analisis  yang  digunakan pada penelitian ini yaitu regresi data panel.
Temuan - Hasil penelitian menunjukkan secara parsial Loan to Deposit Ratio memiliki pengaruh positif signifikan terhadap Return On Asset , sedangkan rasio Non Performing Loan memiliki pengaruh negatif signifikan terhadap Return On Asset. Adapun Rasio Bank Size dan Good Corporate Governance memiliki pengaruh yang negatif tidak signifikan terhadap Return On Asset .
Diterima : 19 Juni 2021 Direview : 04 Agustus 2021 Direvisi : 31 Desember 2021 Disetujui : 31 Januari 2022
Implikasi  penelitian  - Berdasarkan  hasil  pengujian  yang  telah  dilakukan  sebelumnya,  penelitian  ini memiliki implikasi manajerial dalam meninjau faktor apa saja yang dapat meningkatkan profitabilitas bagi Bank Umum Kategori Usaha (BUKU) 2.
Batasan penelitian - Sampel penelitian terbatas pada BUKU 2 saja, Periode penelitian yang digunakan terbatas  pada  tahun  2015 – 2019.  Faktor-faktor  yang  mempengaruhi  dihasilkannya Return  On  Asset terbatas pada faktor internal saja.
Kata kunci : Ukuran, Bank , GCG, LDR, NPL, ROA

## PENDAHULUAN
Bank  merupakan  suatu  lembaga  keuangan yang berperan penting dalam perekonomian di  Indonesia.  Bank  sendiri  memiliki  tugas dalam  menghimpun  dana  masyarakat, kemudian  menyalurkan  kembali  dana tersebut  dalam  bentuk  pinjaman  ( financial intermediary ). Industri
perbankan
merupakan salah satu bisnis yang berperan strategis untuk perkembangan suatu negara.Atas kestrategisan peran bank dalam menjaga  stabilitas  sistem  keuangan,  maka industri  ini  patut  mendapat  perhatian  dari pemerintah. Sebab industri ini rentan akan risiko  maupun  kegagalan  sistemik  (Eng, 2013).
Laba bank akan tercapai dengan adanya keberagaman produk dan jasa pada industri ini.  Keberagaman  tersebut  mendorong masing-masing pihak bank untuk berkompetisi  dalam  memberikan  kualitas dan  layanan  terbaiknya.  Hal  tersebut dilakukan  untuk  menarik  minat  nasabah agar  bertransaksi  menggunakan  layanan perbankan.
Peraturan  Otoritas  Jasa  Keuangan  No. 6/POJK.03/2016  yang  mengatur  kegiatan
usaha  berdasarkan  modal  inti  bank.  Peran modal  inti  tersebut  akan  menjadi  faktor krusial  yang  diyakini  dapat  menjadi ketahanan  bagi  bank  guna  memperoleh peningkatan  laba  (Darina  et  al.,  2020). Kegiatan usaha berdasarkan modal inti bank terdiri dari BUKU 1, BUKU 2, BUKU 3, dan BUKU  4.  Berikut  perkembangan  laba  bank berdasarkan  kategori  usahanya.  Pada gambar  1,  terlihat  perkembangan  laba setelah  pajak  dari  tahun  2015-2019  yang menunjukkan  adanya  fluktuasi.  Laba  yang dihasilkan  tersebut  berkaitan  dengan  biaya yang dikeluarkan guna kegiatan operasional bank.    Laba  yang  dihasilkan  tersebut berkaitan  dengan  biaya  yang  dikeluarkan guna  kegiatan  operasional  bank.  Pada gambar tersebut terlihat BUKU 2
menghadapi tekanan yang signifikan. Hal ini tercermin pada perolehan laba yang sempat mengalami  kenaikan  pada  tahun  2016 hingga  lambat  laun  kian  menurun.  Hal tersebut mengindikasikan atas adanya suatu masalah  bisnis  yang  sedang  dihadapi. Dimana  penurunan  tersebut  berkaitan
dengan  kurang  optimalnya  kegiatan  usaha yang dilakukan.
Pembatasan kegiatan usaha yang berlaku  pada  BUKU  2  menjadi  salah  satu dampak  penurunan  laba.  Bank  dengan kategori ini hanya dapat melakukan layanan treasury  terbatas  dan  penyertaan  modal pada  lembaga  keuangan  dalam  negeri  saja. Hal  ini  mengakibatkan  pangsa  pasar  yang dimiliki  pun  relatif  terbatas.  Potensi  akan laba  yang  dihasilkan  pun  juga  akan terpengaruh  oleh  target  pasar  yang  juga
terbatas. Kegagalan bisnis dapat diminimalisir  dengan  adanya  pengendalian internal.  Pengendalian  tersebut  diterapkan agar  keberlangsungan  bisnis  bank  dapat tetap  berjalan  dengan  baik. Bank  patut mempertimbangkan  faktor  yang  menjadi masalah  dalam  proses  perolehan  laba. Faktor  yang  dipertimbangkan  tersebut diantaranya  merupakan  faktor-faktor  yang melekat  pada  internal  bank  diantaranya melalui rasio perbankan.

## Sumber : Laporan Publikasi Keuangan OJK per Desember 2019

## Gambar 1 Perkembangan Laba Setelah Pajak Bank (dalam Jutaan Rupiah)
Rasio  perbankan  berfungsi  sebagai  salah satu  tolak  ukur  kemampuan  bank  dalam menghasilkan  laba.  Pada  pengukuran  laba
bank  dapat  dievaluasi  melalui  rasio profitabilitas.  Tolak  ukur  yang  digunakan dalam rasio ini melalui rasio ROA. Rasio ini
memanfaatkan informasi laba bersih sebelum  pajak  terhadap  total  aset  yang dimiliki bank. Apabila bank dapat mengelola laba  yang  dihasilkan  secara  efektif  dan efisien,  maka  bank  dapat  melakukan perluasan  aset  maupun  investasinya  guna mendukung  keberlangsungan  proses  bisnis (Alhempi, 2016).
Rasio  berikutnya  yang  memberikan pengaruh terhadap dihasilkannya suatu laba diantaranya rasio likuiditas. Rasio likuiditas merupakan  tolak  ukur  kemampuan  bank dalam memenuhi kewajiban jangka pendeknya  pada  pihak  ketiga.  Salah  satu rasio yang dapat mengukur tingkat likuiditas bank dengan menggunakan LDR. Rasio yang juga  dapat  mempengaruhi  laba  yang dihasilkan  bank  ialah  rasio  kualitas  aset. Rasio  ini  digunakan  untuk  mengetahui kemampuan  kualitas  aset  lancar  yang dimiliki bank dalam menutup aset produktif bermasalah. Aset produktif tersebut dialokasikan  pada  kegiatan  bank  berupa penyaluran kredit.
Tingkat kesehatan bank dapat
diproyeksikan  melalui  rasio  NPL).  Rasio  ini memanfaatkan informasi total kredit bermasalah  terhadap  total  kredit  yang diberikan. Apabila bank memiliki nilai rasio yang  tinggi,  maka  dapat  dikatakan  bank memiliki  skor  kesehatan  yang  tidak  baik. Hutagalung  (2013)  dan  Subandi  (2013) membuktikan  terdapat  hubungan  negatif signifikan  antara  NPL  terhadap  ROA. Tingginya kredit macet akan mempengaruhi
penurunan  profitabilitas  yang  dihasilkan. Berlawanan dengan hasil penelitian tersebut,  Irawati  et  al.,  2019  berpendapat bahwa NPL memiliki pengaruh negatif tidak signifikan  terhadap  ROA.  Disamping  itu, manajemen bank juga perlu memperhatikan faktor  yang  mempengaruhi  profitabilitas selain  rasio  keuangan.  Salah  satu  faktor tersebut  ialah bank  size.  Bank  size sendiri merupakan  gambaran  besar  atau  kecilnya suatu bank dengan menggunakan informasi total  aset  yang  dimiliki.  Apabila  bank memiliki  total  aset  yang  tinggi  maka  bank diindikasikan  memiliki  struktur  biaya  yang lebih baik. Menurut Seemule et al., 2017 dan Sugiarto  (2018)  membuktikan  bahwa bank size yang tinggi akan lebih menguntungkan dibandingkan  dengan bank  size rendah. Dengan  demikian, bank  size memiliki pengaruh  positif  signifikan  terhadap  ROA yang  dihasilkan.  Sebaliknya,  Prasanjaya (2013) menyatakan bank size tidak memiliki pengaruh yang signifikan terhadap profitabilitas yang dihasilkan.
Selanjutnya  faktor  yang  tidak  kalah penting  dalam  mendorong  pencapaian tujuan  bank  yaitu  penerapan  GCG. Penerapan  sistem  ini  dilakukan  secara jangka panjang dengan mempertimbangkan serangkaian kebijakan, proses, serta memperhatikan  peraturan  yang  berlaku disuatu  lembaga  (Iramani  et  al.,  2018). Penerapan  prinsip  GCG  dapat  ditempuh dengan  beberapa  cara,  diantaranya  melalui tolak  ukur  skor  komposit self-assessment
yang  dimiliki  bank.  Dimana  skor  komposit bank menunjukkan nilai yang semakin kecil, maka  bank  telah  menerapkan  GCG dengan baik.  Apabila  bank  yang  telah  menerapkan prinsip-prinsip  GCG  dengan  baik,  maka akan menghasilkan nilai tambah bagi pihak internal  maupun  eksternal  bank.  Hal  ini sejalan  dengan  hasil  penelitian  yang dilakukan Ghalib (2018) dan Iramani et al., 2018  menyatakan  bahwa  hubungan  antara GCG  dengan  profitabilitas  ialah  positif signifikan. Sebaliknya, Ferdyant et al., 2014 menyatakan GCG memiliki pengaruh negatif signifikan terhadap ROA.

## TINJAUAN PUSTAKA
Pada penelitian ini, menggunakan beberapa teori  yang  berhubungan  dengan  pokok pembahasan  penelitian.  Teori-teori  tersebut digunakan sebagai penunjang dalam
penjelasan dan analisis yang akan dilakukan.

## Bank Umum
Bank  memiliki  peran  dalam  meningkatkan taraf  hidup  masyarakat  dalam  membantu lalu  lintas  pembayaran.  Menurut  Berger  et al., 2008 bank umum dapat diklasifikasikan berdasarkan kepemilikannya sebagai berikut 1. Bank Swasta dan Bank Negara
Pada  klasifikasi  ini,  bank  dikategorikan sesuai  kepemilikan  instansinya.Lebih dari  50%  kepemilikan  bank  swasta dikuasai  oleh  pihak  swasta,  baik nasional maupun asing.
2. Bank Domestik dan Bank Asing
Pada klasifikasi ini, jenis bank ditentukan  berdasarkan  kepemilikan suatu negara atau wilayahnya. Kepemilikan tersebut melalui kepemilikan nasional ataupun kepemilikan asing. Sesuai Peraturan Otoritas Jasa
Keuangan No. 6/POJK.03/2016 bank umum dapat dikelompokkan berdasarkan kegiatan usaha sebagai berikut :
1. BUKU 1, terdiri dari bank dengan modal inti bank sampai dengan kurang dari Rp. 1 Triliun.
2. BUKU 2, terdiri dari bank dengan modal inti  paling  sedikit  Rp  1  Triliun  sampai dengan kurang dari Rp. 5 Triliun.
3. BUKU 3, terdiri dari bank dengan modal inti  paling  sedikit  Rp.  5  Triliun  sampai dengan kurang dari Rp. 30 Triliun.
4. BUKU 4, terdiri dari bank dengan modal inti  paling  sedikit  Rp.  30  Triliun.  Pada kategori  ini  cakupan  aktivitas  yang dilakukan lebih luas.

## Rasio Profitabilitas (ROA)
Rasio profitabilitas digunakan untuk mengukur kemampuan bisnis yang dilakukan bank secara efisien dari keuntungan yang dicapai (Rivai, 2013). Pada rasio  profitabilitas  terdiri  dari  dua  sudut pandang indikator penilaian. Sudut pandang tersebut akan menentukan bagaimana bank dapat mencapai profit tersebut. Adapun dua sudut pandang tersebut dari segi penjualan dan  segi  investasi.  Namun,  pada  penelitian
ini terfokuskan pada indikator penilaian segi investasi,
sehingga penelitian ini menggunakan tolak ukur ROA. Rumus ROA ditunjukkan pada persamaan (1).

## Rasio Likuiditas (LDR)
Rasio  likuiditas  merupakan  rasio  yang mempertimbangkan  aset  likuidnya  yang digunakan  untuk  mengukur  kemampuan bank  dalam  membayar  tagihan  jangka pendeknya  (Salike,  N.,  2018).  Penelitian  ini berfokus  pada  pengukuran  dengan  rasio LDR. Rasio ini digunakan untuk mengukur kemampuan bank dalam memenuhi kewajibannya kepada nasabah yang menyimpan  dananya  mengggunakan  aset likuid yang dimiliki pada bank. Rumus LDR ditunjukkan pada persamaan (2).

## Rasio Kualitas Aset (NPL)
Rasio  kualitas  aset  merupakan  rasio  yang digunakan  untuk  mengukur  kemampuan kualitas  aset  lancar  yang  dimiliki  bank.
Rasio  ini  sebagai  tolak  ukur  kualitas  aset lancar  yang  dapat  menutup  aset  produktif yang  diklasifikasikan  berupa  penyaluran kredit.  Rasio  ini  dapat  diproksikan  dengan Non  Performing  Asset  (NPA)  dan  Non Performing Loans (NPL). Rasio NPL
merupakan  rasio  yang  digunakan  untuk mengukur tingkat kesehatan melalui manajemen bank.Pengukuran pada rasio ini dengan  mempertimbangkan  pengelolaan aset  produktif  yang  baik.  Rumus  NPL ditunjukkan pada persamaan (3).

## Bank Size
Salah  satu  tujuan  bank  dalam  beroperasi ialah  bagaimana  bank  dapat  menghasilkan profit  atau  laba.  Laba  yang  dihasilkan tersebut dapat diproyeksikan dengan ukuran  besar  atau  kecilnya  suatu  bank. Bank  size merupakan  jumlah  aset  yang dimiliki oleh bank (Sugiarto, 2018).
ROA = Laba bersih sebelum pajak Total Aset x100% ………………….. (1) LDR = Total kredit yang diberikan Total DPK x100% …………………… (2) NPL = Total Kredit Bermasalah Total Kredit X100% ………………….. (3) Size = Ln Total Aset … .. ……………… ( 4)
Good Corporate Governance (GCG)
Teori  keagenan  merupakan  hal  dasar  yang perlu  diperhatikan  dalam  penerapan good corporate governance . Teori ini menjelaskan bahwa  manajemen  bank  perlu  adanya bantuan  pihak  profesional  agar  kegiatan operasional  dapat  berjalan  secara  efektif dan  efisien.  Menurut  Rahayu,  (2018) good corporate governance  dapat  mewujudkan
manfaat  jangka panjang pada perusahaan. Good corporate governance pada bank akan terlaksana  apabila  menerapkan  beberapa prinsip  yaitu Transparency,  Accountability, Responsibility, Independency, Fairness . Penerapan  GCG  yang  baik  dapat  diukur dengan menggunakan nilai resiprokal yang diperoleh  dari  nilai  komposit  bank  sebagai berikut
Tabel 1 Nilai komposit good corporate governance Skor Komposit Predikat Resiprokal Skor komposit <1,5 Sangat Baik 6 – Skor komposit 1,5 < Skor komposit < 2,5 Baik 6 – Skor komposit 2,5 < Skor komposit < 3,5 Cukup 6 – Skor komposit 3,5 < Skor komposit < 4,5 Kurang Baik 6 – Skor komposit 4,5 < Skor komposit < 5 Tidak Baik 6 – Skor komposit
Sumber: SEBI No. 9/12/DPNP

## Kerangka Penelitian

## Hipotesis
H1 : LDR secara parsial memiliki pengaruh signifikan terhadap ROA.
H2 : NPL secara parsial memiliki pengaruh negatif signifikan terhadap ROA.
H3  :  Bank  Size  secara  parsial  memiliki pengaruh positif signifikan terhadap ROA. H4 : GCG secara parsial memiliki pengaruh signifikan terhadap ROA.

## METODOLOGI PENELITIAN
Penelitian ini termasuk dalam studi kausal yang dilakukan untuk mengetahui hubungan  saling  mempengaruhi  antar variabel.  Studi  ini  menggunakan  hipotesis yang  juga  mempertimbangkan  peristiwa yang  telah  terjadi  sebagai  alat  bantu  pada pengujiannya.
Berdasarkan sumber data, sumber data penelitian ini menggunakan data sekunder yang  bersifat  kuantitatif.  Pendekatan kuantitatif  ini  menggunakan  sekumpulan informasi  berupa  angka  dan  dapat dianalisis  untuk  proses  pengambilan keputusan (Kuncoro, 2009).
Populasi  penelitian  yang  digunakan adalah  Perbankan  di  Indonesia.  Pada penelitian ini menggunakan teknik purposive sampling, dimana teknik
pengambilan  sampel  berdasarkan  sumber data dengan pertimbangan tertentu (Sugiyono,  2015).  Dari  populasi  tersebut, didapatkan 29 bank sampel sesuai dengan kriteria  yang  telah  ditetapkan  sebagai berikut:
1. Bank yang termasuk pada kategori BUKU
2 per Desember 2019.
2. Bank yang menerbitkan laporan tahunan secara berkala dari 2015-2019.
3. Bank  yang  memiliki  rata-rata  tren  ROA negatif periode 2015-2019.

## Teknik Analisis Data
Teknik  analisis  yang  digunakan  pada penelitian  ini  yaitu  analisis  regresi  data panel.  Analisis  ini  menyediakan  lebih banyak data akibat pemanfaatan kombinasi data time  series dan cross  section .  Berikut adalah  langkah – langkah  melakukan analisis tersebut :
1. Uji Asumsi Klasik
Pada  penelitian  data  panel  diperlukan pengujian  asumsi  klasik.  Pengujian  ini dilakukan  pada  model  regresi  linear dengan  pendekatan Ordinary  Least Square (OLS).  Pendekatan  tersebut digunakan  pada  penelitian  dengan model Common  Effect maupun Fixed Effect .  Dengan  demikian  penelitian  ini hanya  menggunakan  uji  asumsi  klasik yang terdiri dari (1) uji normaltas, (2) uji multikolineritas,  (3)  uji  autokorelasi, dan (4) uji heteroskedasitas.
2. Analisis Regresi Data Panel
Metode  analisis  ini  digunakan  untuk mengetahui  variasi-variasi  hubungan yang dihasilkan antar dua variabel atau lebih.  Pada  metode  analisis  ini  juga memiliki  kegunaan  untuk  mengetahui besarnya pengaruh variabel. Analisis ini
dapat  menyediakan  lebih  banyak  data akibat  pemanfaatan  kombinasi  data time  series dan cross  section .  Adapun model  regresi  secara  umum yang  akan dihasilkan variabel independen terhadap variabel dependen (persamaan 5).

## 3. Uji Hipotesis
Pada  sub  bab  ini  akan  dilakukan pengujian terhadap hipotesis yang telah ditentukan  sebelumnya.  Penelitian  ini akan menggunakan uji hipotesis parsial (uji t) dan koefisien determinasi (uji R 2 )
𝑌 𝑖𝑡 = 𝛼 𝑖𝑡 + 𝛽1𝑋1 + 𝛽2𝑋2 + 𝛽3𝑋3 +  𝛽4𝑋4 + 𝑒 𝑖𝑡 ………………… (5)
Keterangan:
𝑌 𝑖𝑡 = Return On Asset ɑ = Konstanta β 1 –β 4 = Koefisien Regresi
X 1 = LDR X 2 = NPL X 3 = Bank Size X 4 = GCG e = Error

## HASIL DAN PEMBAHASAN

## Uji Asumsi Klasik
Setelah diketahui model regresi terbaik yang akan digunakan, maka pengujian
dilanjutkan  dengan  uji  asumsi  klasik dengan hasil sebagai berikut
1. Uji Normalitas
Berikut  hasil  yang  diperoleh  melalui
Shapiro  Wilk,  dimana  nilai  Prob  >  Z sebesar 0,00 < 0,05. Hal ini membuktikan  adanya  pelanggaran  uji normalitas atau data terdistribusi tidak normal. Hasil uji normalitas
ditunjukkan pada tabel 2.
2. Uji Multikolinearitas Adapun  pengujian  multikolinearitas yang telah dilakukan memperoleh hasil sebagaimana ditunjukkan pada tabel 3. Pada  tabel  3  hasil  pengujian  diatas
menunjukkan bahwa nilai VIF masing- masing variabel LDR sebesar 36,07, NPL sebesar 3,36, Bank Size sebesar 142,32, dan  GCG  sebesar  79,53.  Nilai  VIF dengan  hasil  kurang  dari  10,  hanya pada  variabel  NPL.  Artinya  hanya variabel  NPL  terbukti  tidakberkorelasi dengan  variabel  independen  lain  yang digunakan.
3. Uji Autokorelasi
Pada  penelitian  ini,  uji  autokorelasi menggunakan Wooldrige untuk
memenuhi  kriteria  uji  asumsi  klasik. Hasil pengujian  (tabel 4) menunjukkan bahwa  nilai  P  sebesar  0,01.  Nilai  ini kurang  dari  0,05,  sehingga  dapat disimpulkan  adanya  autokorelasi  pada penelitian.
4. Uji Heteroskedastisitas
Berikut  merupakan  hasil  pengujian heteroskedastisitas  dengan Breusch- Pagan .  Pada  tabel  5  nilai  signifikansi yang  ditunjukkan  melalui  Prob  >  Chi2 sebesar  0,00.  Artinya  nilai  tersebut
kurang  dari  0,05,  sehingga  dapat diartikan  adanya  heteroskedastisitas (data heterogen) pada variabel penelitian.
Tabel 2

## Hasil uji normalitas
Sumber : data diolah, 2021
Tabel 3 Hasil uji multikolinearitas Variabel VIF 1 - VIF LDR 36,07 0,03 NPL 3,36 0,29 Bank Size 142,32 0,00 GCG 79,53 0,01
Sumber : data diolah, 2021
Tabel 4

## Hasil uji autokorelasi
Sumber : data diolah, 2021
Tabel 5 Hasil uji heteroskedastisitas
Sumber : data diolah, 2021

## Uji Estimasi Model Regresi
Penelitian  ini  ini  menggunakan  data  panel yang  mengkombinasikan  data time  series dan cross section . Pengujian ini memerlukan estimasi  untuk  menentukan  model  regresi terbaik  dengan  menggunakan  dua  metode berikut:

## 1. Chow Test
Metode ini dilakukan guna mengetahui model  terbaik  diantara  Ordinary  Least Square  (OLS)  dan  Fixed  Effect  (FE) dengan hipotesis
H0 : Ordinary Least Square (OLS)
H1 : Fixed Effect (FE) Z 3,87 Prob > Z 0,00 F (1,28) 6,80 Prob > F 0,01 Chi (1) 7372,50 Prob > Chi 2 0,00
Pada tabel 6 menunjukkan bahwa nilai P yang ditunjukkan pada kolom Prob > F  sebesar  0,00<  0,05.  Artinya  H 1 diterima,  dimana  model  regresi  terbaik pada pengujian ini menggunakan Fixed Effect (FE).

## 2. Hausman Test
Apabila  pada  pengujian  sebelumnya diperoleh  model  terbaik  menggunaan Fixed Effect, maka diperlukan pengujian lebih  lanjut  dengan  metode Hausman Test.  Pengujian  ini  dilakukan  untuk menentukan  kembali  apakah  teknik sebelumnya Fixed Effect (FE) lebih baik dibandingkan  dengan  Random  Effect (RE). Adapun hipotesis sebagai berikut : H0 : Random Effect (RE)
H1 : Fixed Effect (FE)
Pada tabel 7 menunjukkan bahwa nilai Prob>  Chi2sebesar  0,01<  0,05.  Hal  ini berarti  H 0 ditolak,  sehingga  model regresi  terbaik  pada  penelitian  ini menggunakan model Fixed Effect (FE).

## Analisis Regresi Data Panel
Pada pengujian sebelumnya telah ditentukan model regresi terbaik yang akan digunakan  pada  penelitian,  yaitu  model Fixed  Effect  (FE).  Selain  itu,  model  regresi juga telah dinyatakan layak dari uji asumsi klasik,  sehingga  hasil  estimasi  penelitian akan  konsisten  dan  tidak  bias.  Tabel  8 menunjukkan  hasil  pengujian  analisis regresi data panel. Dari hasil analisis  yang ditunjukkan  pada  tabel  8  diperoleh  model regresi sebagai berikut
𝑅𝑂𝐴 = 𝛼 𝑖𝑡 + 0,02𝐿𝐷𝑅 − 0,13𝑁𝑃 − 0,37𝐵𝑎𝑛𝑘 𝑆𝑖𝑧 − 0,18𝐺𝐶𝐺 + 𝑒 𝑖𝑡 Keterangan :
1. Y = ROA, sebagai variabel dependen.
2. Konstanta ( 𝛼 𝑖𝑡 ) = 7,32, artinya LDR, NPL, Bank Size, dan GCG memiliki nilai yang constant sebesar 7,32 dalam mempengaruhi ROA.
3. 𝛽1 = 0,02, artinya jika LDR mengalami peningkatan sebesar satu persen maka ROA akan naik sebesar 0,02 persen.
4. 𝛽2 = -0,13, artinya jika NPL mengalami peningkatan sebesar satu persen maka ROA akan turun sebesar 0,13 persen.
5. 𝛽3 = -0,37, artinya jika Bank Size mengalami peningkatan sebesar satu persen maka ROA akan turun sebesar 0,37 persen.
6. 𝛽4 = -0,18, artinya jika GCG mengalami peningkatan sebesar satu persen maka ROA akan turun sebesar 0,18 persen.
Tabel 6 Hasil Chow Test Variabel Koef. Regresi P > |t| LDR 0,02 0,03 NPL -0,13 0,00 Bank Size -0,37 0,20 GCG -0,18 0,39 Prob > F 0,00 Sumber : data diolah, 2021 Tabel 7 Hasil Hausman Test Variabel Koef. Regresi FE RE LDR 0,02 0,02 NPL -0,13 -0,15 Bank Size -0,37 -0,15 GCG -0,18 -0,44 Prob > Chi2 0,01
Sumber : data diolah, 2021

## Tabel 8
Hasil Uji Analisis Regresi Data Panel Variabel Koef. Regresi t P > |t| LDR 0,02 2,21 0,03 NPL -0,13 -3,04 0,00 Bank Size -0,37 -1,29 0,20 GCG -0,18 -0,85 0,39 Cons 7,32 1,51 0,13 Overall R-Squared 0,17 F (4, 112) 4,95 Prob > F 0,00 Sumber : data diolah, 2021

## Uji Hipotesis
berdasarkan  pengujian  hipotesis  pada penelitian  dilakukan  dengan  beberapa tahapan serta menghasilkan keluaran yang menjelaskan  hubungan  kerangka  hipotesa diatas sebagai berikut
1. Uji Parsial (Uji t)
Uji  parsial  dikenal  juga  dengan  uji parameter  individual.  Pengujian  ini
dilakukan untuk mengetahui pengaruh variabel  independen  secara  individual terhadap  variabel  dependen.  Hasil analisis  yang  dilakukan  peneliti  dapat dijelaskan sebagai berikut :
a. Rasio Likuiditas (LDR)
Berdasarkan  tabel  8  menunjukkan bahwa  nilai  P  dapat  menjelaskan nilai  signifikansi  sebesar  0,03  lebih
kecil dari 0,05. Disamping itu, nilai t hitung yang dihasilkan sebesar 2,21 juga  lebih  besar  dari  t  tabel  yaitu
1,65.  Artinya  LDR  memberikan pengaruh positif signifikan terhadap ROA, sehingga hipotesis diterima.
b. Kualitas Aset (NPL) Pada  tabel  8  menjelaskan  bahwa nilai  signifikansi  variabel  NPL sebesar  0,00  dengan  nilai  t  hitung sebesar  -3,04.  Hal  ini  dapat diartikan  nilai  signifikansi  0,00  < 0,05 dan nilai t hitung -3,04 < -1,65, sehingga  H 0 ditolak.  Hipotesis  NPL memiliki pengaruh negatif signifikan terhadap ROA dapat dibenarkan.
c. Bank Size
Berdasarkan tabel 8 dapat diketahui nilai  P  sebesar  0,20  yang  berarti lebih besar dari 0,05. Selain itu, nilai t  hitung  yang  dihasilkan  sebesar  - 1,29, dimana nilai ini lebih kecil dari t tabel yaitu 1,65. Dengan demikian, dapat  disimpulkan  bahwa  hipotesis Bank Size secara  parsial  memiliki pengaruh positif signifikan terhadap ROA ditolak atau H 0 diterima
d. Good Corporate Governance
Berdasarkan  hasil  pengujian  pada tabel 8 menunjukkan bahwa nilai P yang dihasilkan sebesar 0,39 dengan nilai  t  hitung sebesar  -0,85.  Hal ini berarti nilai signifikansi 0,39> 0,05, dan  nilai  t  hitung  -6,22  <  -1,65, sehingga  H0  diterima.  Artinya
hipotesis GCG secara parsial memiliki pengaruh signifikan
terhadap ROA dapat ditolak.
Koefisien Determinasi (Uji 𝐑 𝟐 )
Tahap  pengujian  ini  dilakukan  guna mengukur  kemampuan  model  variabel independen  dalam  menjelaskan  variabel dependennya. Berdasarkan tabel 8 menunjukkan hasil analisis nilai R-Squared sebesar  0,17  atau  17%.  Hal  ini  berarti bahwa variasi pada variabel LDR, NPL, Bank Size, dan  GCG  dapat  mempengaruhi  ROA sebesar  17%.  Sisanya  sebesar  83% dipengaruhi oleh variabel lain diluar model penelitian.

## KESIMPULAN
Berdasarkan  analisis  data  yang  telah dilakukan  sebelumnya,  maka  diperoleh kesimpulan sebagai berikut :
1. LDR  secara  parsial  memiliki  pengaruh positif  signifikan  terhadap  ROA  pada Perbankan  di  Indonesia.  Hal  ini menunjukkan  apabila  LDR  semakin meningkat, maka ROA yang dihasilkan juga akan mengalami peningkatan.
2. NPL  secara  parsial  memiliki  pengaruh negatif signifikan terhadap ROA. Hal ini menunjukkan  bahwa  semakin  rendah
NPL yang dimiliki bank, akan mempengaruhi  tingginya  ROA  yang akan dihasilkan.
3. Bank Size secara  parsial  berpengaruh negatif  tidak  signifikan  terhadap  ROA.
Artinya  peningkatan  Bank  Size  yang dimiliki bank, akan berbanding terbalik dengan  semakin  menurunnya  ROA namun tidak signifikan.
4. GCG secara parsial berpengaruh negatif tidak signifikan terhadap ROA. Dengan demikian,  GCG  yang  ditunjukkan melalui  skor  komposit  yang  semakin kecil  maka  ROA  yang  dihasilkan  akan meningkat namun tidak signifikan.

## IMPLIKASI PENELITIAN
Berdasarkan pengujian yang telah dilakukan,  memperoleh  hasil  bahwa  ROA yang dihasilkan bank dominan dipengaruhi oleh  faktor  kreditnya.  Hal  ini  dipengaruhi baik dari segi penyaluran maupun kualitas kredit  yang  dihasilkan.  ROA  yang  dimiliki
bank  akan  menurun  apabila  rasio  LDR maupun  NPL  tidak  dikelola  dengan    baik. Dalam menjalankan tugas sebagai lembaga intermediasi,  bank  perlu  memperhatikan prinsip-prinsip pokok perbankan. Diantaranya  dengan  mempertimbangkan prinsip prudent ,  yang  mana  bank  wajib bersikap  berhati-hati  dalam  melindungi dana  nasabah  yang  dikelola  oleh  bank. Prinsip  ini  bertujuan  untuk  meminimalisir adanya risiko kredit yang timbul.

## ACKNOWLEDGEMENT
Peneliti mengucapkan terima kasih kepada pihak-pihak yang terlibat dalam disusunnya penelitian  ini,  khususnya  pihak  kampus
Universitas Hayam Wuruk Perbanas Surabaya.

## DAFTAR PUSTAKA
Alhempi, R. R., & Zainal, H. (2016). Penentu Profitabilitas Perbankan Indonesia: Aplikasi Model Regresi Data Panel. MIX: Jurnal Ilmiah Manajemen , 6 (1), 152412.
Berger,  A.  N.,  Klapper,  L.  F.,  Peria,  M.  S.  M.,  &  Zaidi,  R.  (2008).  Bank  ownership  type  and banking relationships. Journal of Financial Intermediation, 17(1), 37-62.
Darina,  P.,  Azam,  A.  N.,  &  Bayu,  B.  (2020).  Analysis  Causality  Of  Capital  Structure  And Profitability Of Banking Sector Listed In Indonesian Stocks Exchange: Buku 1, Buku 2, Buku 3, And Buku 4 Of 2014-2018 Period. Russian Journal of Agricultural and Socio- Economic Sciences, 97(1).
Eng, T. S. (2013) . “Pengaruh NIM, BOPO, LDR, NPL & CAR Terhadap Roa Bank Internasional Dan Bank Nasional Go Public Periode 2007 –2011”. Jurnal dinamika manajemen , 1 (3).
Ferdyant,  F.,  Zr,  R.  A.,  &  Takidah, E. (2014).  Pengaruh  Kualitas  Penerapan  Good Corporate Governance  dan  Risiko  Pembiayaan  terhadap  Profitabilitas  Perbankan  Syariah.  Jurnal Dinamika Akuntansi dan Bisnis, 1(2), 134-149.
Ghalib,  S.  (2018).  Good  Corporate  Governance  Rating  and  Bank  Profitability  in  Indonesia:
Evidence from Panel Data. International Journal of Business & Society , 19 (3).
Hutagalung,  E.  N.,  &  Ratnawati,  K.  (2013).  Analisa  Rasio  Keuangan  terhadap  Kinerja  Bank Umum di Indonesia. Jurnal Aplikasi Manajemen , 11 (1), 122-130.
Iramani, R. R., Muazaroh, M., & Mongid, A. (2018). Positive contribution of the good corporate governance  rating  to  stability  and  performance: Evidence from  Indonesia. Problems and Perspectives in Management , 16 (2), 1-11.
Irawati, N., Maksum, A., Sadalia, I., & Muda, I. (2019). Financial performance of Indonesi an’s banking  industry:  The  role  of  good  corporate  governance,  capital  adequacy  ratio,  non- performing loan and size. International Journal of Scientific and Technology Research , 8 (4), 22-26.
Kuncoro, M. (2009). Metode Riset Untuk Bisnis & Ekonomi. Jakarta: Salemba Empat.
Otoritas  Jasa  Keuangan.  (2021). Laporan  Keuangan  Perbankan  (www.ojk.go.id) diakses  25 Pebruari 2021.
Otoritas Jasa Keuangan. (2021). Peraturan Otoritas Jasa Keuangan Nomor 6/POJK.03/2016, tentang Kegiatan  Usaha  dan  Jaringan  Kantor  Berdasarkan  Modal  Inti  Bank. Jakarta: Otoritas Jasa Keuangan.
Otoritas  Jasa  Keuangan.  (2021). Statistik  Perbankan  Indonesia (www.ojk.go.id) diakses  25 Pebruari 2021.
Prasanjaya,  A.  Y.,  & Ramantha,  I.  W. (2013).  Analisis  pengaruh  rasio  CAR,  BOPO,  LDR  dan ukuran  perusahaan  terhadap  profitabilitas  bank  yang  terdaftar  di  BEI. E-Jurnal Akuntansi , 4 (1), 230-245.
Rahayu, S. M., Ramadhanti, W., & Widodo, T. M. (2018). Analisis Pengaruh Gender Direksi dan Komisaris, Manajemen Laba, Serta Kinerja Perusahaan Terhadap Kompensasi Manajemen Puncak di ASEAN . Deepublish.
Salike, N., & Ao, B. (2018). Determinants of bank’s profitability: role of poor asset quality in Asia. China Finance Review International .
Seemule, M., Sinha, N., & Ndlovu, T. (2017). Determinants of commercial banks' profitability in Botswana: an empirical analysis. IUP Journal of Bank Management , 16 (2), 7.
Subandi,  S.,  &  Ghozali,  I.  (2013).  Determinan  efisiensi  dan  dampaknya  terhadap  kinerja profitabilitas industri perbankan di Indonesia. Jurnal Keuangan dan Perbankan , 17 (1).
Sugiarto, S., & Lestari, H. S. (2018). Faktor-Faktor yang Mempengaruhi Profitabilitas Bank Pada Bank  Konvensional  yang  Terdaftar  di  Bursa  Efek  Indonesia. Jurnal  Manajemen  dan Pemasaran Jasa , 10 (2), 267-280.
Sugiyono. (2015). Metode Penelitian Kuantitatif. Kualitatif dan R&D. Bandung Alfabeta.
Veithzhal  Rivai.  (2013). Comercial  Bank  Management,  Manajemen  Perbankan  dan  Teori  ke Praktik . Cetakan ke 1. Jakarta: PT. Raja Grafindo Persada.