## Pengukuran Efisiensi Serta Analisis Faktor Internal dan Eksternal Bank yang Memengaruhinya
Measurement of Efficiency and Analysis of Bank Internal and External Factors that Affect It
Aron Marsondang 1* , Budi Purwanto 2 , Heti Mulyati 2 1 Departemen Manajemen, Fakultas Ekonomi dan Manajemen, IPB Kampus Dramaga Bogor 16680
2 Sekolah Pascasarjana Institut Pertanian Bogor, Kampus IPB Dramaga, Bogor 16680

## ABSTRACT
Efficiency for the banking industry as a whole is the most important aspect considered to realize  healthy and sustainable  financial  performance.  Therefore,  to  realize  a  healthy  and  sustainable  financial  performance,  the government intervenes  in  the  banking  business to divide  or categorize  banks  based  on  core  capital. This study  will measure  the  efficiency  level  of  conventional  commercial  banks  with  input  variables  that  are  thought  to  affect  the output variable using non-parametric methods with the Data Envelopment Analysis (DEA) model. Bank size (SIZE), Capital Adequacy Ratio (CAR), and Loan to Deposit Ratio (LDR) proved to have a significant positive effect on the efficiency  of  banks  listed  on  the  Indonesia  Stock  Exchange  for  the  period  2013-2017.  Meanwhile,  non-performing loan  (NPL)  proved  to  have  a  significant  negative  effect  on  the  efficiency  of  banks  listed  on  the  Indonesia  Stock Exchange  for  the  period  2013-2017 . External  factors  such  as  the  rupiah  exchange  rate  (KURS),  Bank  Indonesia interest  rates  (SBI),  and  gross  domestic  product  (GDP)  have  proven  to  have  no  significant  positive  effect  on  the efficiency of banks listed on the Indonesian Stock Exchange in the period 2013-2017.
Keywords: Bank size,  Capital  Adequacy Ratio  (CAR),  Non-Performing  Loan  (NPL),  Loan  to  Deposit  Ratio  (LDR), Rupiah  exchange  rate  (KURS),  Bank  Indonesia  interest  rate  (SBI),  Gross  Domestic  Gross  (GDP),  efficiency  level banking.

## ABSTRAK
Efisiensi  bagi  industri  perbankan  secara  keseluruhan  adalah  aspek  terpenting  yang  dipertimbangkan  untuk mewujudkan  kinerja  keuangan  yang  sehat  dan  berkelanjutan.  Oleh  sebab  itu,  untuk  mewujudkan  kinerja  keuangan yang  sehat  dan  berkelanjutan,  pemerintah  melakukan  intervensi  dalam  bisnis  perbankan  untuk  membagi  atau mengategorikan  bank  berdasarkan  modal  inti.  Penelitian  ini  akan  mengukur  tingkat  efisiensi  bank  umum konvensional dengan  variabel input  yang  diduga  mempengaruhi  variabel output dengan  menggunakan  metode non- parametric dengan model Data Envelopment Analysis (DEA). Ukuran bank (SIZE), Capital Adequacy Ratio (CAR), dan Loan  to  Deposit  Ratio (LDR)  terbukti  memiliki  pengaruh  positif  yang  signifikan  terhadap  efisiensi  bank  yang terdaftar  di  Bursa  Efek  Indonesia  untuk  periode  2013-2017.  Sementara  itu, Non  Performing  Loan (NPL)  terbukti memiliki  pengaruh  negatif  yang  signifikan  terhadap  efisiensi  bank  yang  terdaftar  di  Bursa  Efek  Indonesia  untuk periode 2013-2017. Faktor-faktor eksternal seperti nilai tukar rupiah (KURS), suku bunga Bank Indonesia (SBI), dan produk domestik bruto (PDB) terbukti tidak memiliki pengaruh positif yang signifikan terhadap efisiensi bank yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia pada periode 2013 -2017.
Kata  Kunci :  Ukuran  bank, Capital  Adequacy  Ratio (CAR), Non-Performing  Loan (NPL), Loan  to  Deposit  Ratio (LDR), nilai tukar rupiah (KURS), suku bunga Bank Indonesia (SBI), Gross Domestic Bruto (GDP), tingkat efisiensi perbankan.
*Corresponding author Alamat e-mail: marsondang@gmail.com
Jurnal Manajemen dan Organisasi (JMO), Vol. 10 No. 1, April 2019, Hal. 48-62

## PENDAHULUAN
Sektor  perbankan  merupakan  lembaga  yang  berperan  penting  sebagai  penggerak perekonomian  nasional.  Bank  sebagai  agen  pembangunan  diharapkan  mampu  memelihara kestabilan  moneter.  Salah  satunya  dilakukan  dengan  mengatur  perputaran  uang  di  masyarakat melalui peranan bank sebagai perantara keuangan ( financial intermediary ). Lebih lanjut, sebagai intermediasi  keuangan,  bank  memiliki  peranan  sebagai  mata  rantai  dalam  melakukan  bisnis yang  berkaitan  dengan  penyediaan  atau  pendanaan  dan  modal  kerja  bagi  unit  bisnis  dalam melaksanakan fungsi produksi.
Di  Indonesia,  perbankan  mempunyai  pangsa  pasar  sebesar  80  persen  (Sutanto,  2015). Dari keseluruhan sistem  keuangan  yang ada, kurang  lebih 90 persen  dari jumlah aset  dan total pembiayaaan dikuasai oleh Bank Umum (Bank Indonesia, 2016). Namun demikian, berdasarkan data dari statistik perbankan yang dipublikasikan oleh Otoritas Jasa Keuangan (OJK) diketahui bahwa  setiap  tahunnya  biaya  operasional  perbankan  umum  mengalami  peningkatan  seperti terlihat pada gambar di bawah ini.

## Gambar 1. Trend nilai biaya operasional dan outstanding kredit perbankan umum periode 2012-2016 (Dalam Miliar Rupiah)
Sumber: Otoritas Jasa Keuangan (2019)
Mengacu  pada  data  diatas,  dapat  diketahui  bahwa  hampir  setiap  tahunnya  perbankan mengalami peningkatan biaya operasional. Pada tahun 2012, nilai biaya operasional perbankan umum  sebesar  218.409  miliar  rupiah  dan  terus  mengalami  peningkatan.  Berdasarkan  data  dari OJK tersebut, peningkatan tertinggi biaya  operasional  perbankan terjadi pada tahun 2016  yang mencapai  456.244  miliar  rupiah  atau  meningkat  sebesar  108,9  persen  dibandingkan  dengan empat  tahun  sebelumnya.  Dengan  kata  lain,  trend  biaya  operasional  perbankan  di  Indonesia yang  memiliki  pangsa  pasar  sebesar  80  persen  dalam  melaksanakan  operasionalnya  masih dihadapkan  dengan  masalah  tingginya  biaya  operasional.  Kondisi  tersebut  juga  menunjukkan
2.725.674 3.319.842 3.706.501 3.320.898 3.112.333 0 500.000 1.000.000 1.500.000 2.000.000 2.500.000 3.000.000 3.500.000 4.000.000 2012 2013 2014 2015
2016
O ut st andi ng K re di t Tahun 218.409 251.154 278.849 386.114 456.244 0 50.000 100.000 150.000 200.000 250.000 300.000 350.000 400.000 450.000 500.000 2012 2013 2014 2015
2016
B ia ya O pe ra si Tahun
Jurnal Manajemen dan Organisasi (JMO), Vol. 10 No. 1, April 2019, Hal. 48-62
adanya gap dan  atau  arah  berlawanan  dengan  outstanding  kredit  selama  periode  2012  sampai dengan  2016.  Pada  tahun  2015,  biaya  operasional  mengalami  peningkatan  yang  cukup signifikan dibandingkan dengan tahun 2014, sedangkan pada tahun yang sama yaitu tahun 2015 outstanding  kredit  mengalami  penurunan  mencapai  10,40  persen  dibandingkan  tahun  2014. Adanya gap antara  biaya  operasional  yang  dikeluarkan  perbankan  dengan outstanding kredit menjadikan  hal  tersebut  perhatian  penting  untuk  diketahui  penyebabnya.  Oleh  karena  itu, analisis  mengenai  efisiensi  pada  perusahaan  sektor  perbankan  perlu  dilakukan  guna  mencari tahu faktor-faktor apa saja yang dapat mempengaruhi tingkat efisiensi perbankan tersebut. Lebih lanjut,  pentingnya  pengukuran  efisiensi  adalah  untuk  memungkinkan  para  manajer  untuk melakukan  tolok  ukur  kinerja  bank  dan  mendefinisikan  bidang-bidang  inefisiensi  untuk perbaikan dimasa depan (Mostafa dalam Othman et al., 2016).
Terkait dengan urgensi analisis efisiensi pada sektor perbankan, mengacu pada Muljawan et  al. (2014),  dinyatakan  bahwa  daya  saing  perbankan  dapat  tercermin  dari  tingkat  efisiensi operasional.  Oleh  sebab  itu,  penting  untuk  diketahui  faktor-faktor  yang  dapat  mempengaruhi tingkat efisiensi pada perusahaan sektor perbankan.  Lebih lanjut, efisiensi juga sering dijadikan sebagai salah satu alat utama dalam  mengukur  kinerja perusahaan (Andhyka et al., 2017). Hal tersebut  juga  terjadi  pada  perusahaan  perbankan.  Lebih  dari  itu,  pada  industri  perbankan, efisiensi  tidak  hanya  digunakan  dalam  melihat  kinerja  operasional  dan  manajemen,  melainkan efisiensi berperan penting dalam melihat kemungkinan suatu perusahaan perbankan mengalami kebangkrutan. Hal ini sesuai denganyang dinyatakan oleh Berger et al. (1993) bahwa rendahnya tingkat  efisiensi  merupakan salah satu indikasi akan terjadinya  kebangkrutan suatu bank. Oleh sebab itu, mengetahui tingkat efisiensi suatu bank menjadi penting.
Efisiensi merupakan indikator penting dalam mengukur kinerja keseluruhan dari aktivitas suatu  perusahaan.  Menurut  Haynes  (1999),  efisiensi  diartikansebagai  bagaimana  suatu perusahaan  dapat  berproduksi  dengan  biaya  serendah  mungkin  untuk  menghasilkan output secara  optimal.  Perusahaan  dikatakan  efisien  apabila  dengan  jumlah  input  tertentu  dapat menghasilkan  jumlah output lebih  banyak  atau  pada  jumlah output tertentu  bisa  menggunakan input  lebih  sedikit.  Pada  dasarnya,  efisiensi  diartikan  sebagai  sebagai  rasio output terhadap input ; dan lebih banyak output per unit input menunjukkan efisiensi yang lebih besar sementara output maksimum  per  unit input mencerminkan  efisiensi  optimal  (Othman et  al., 2016). Pengukuran efisiensi menentukan bagaimana perusahaan dapat memaksimalkan output dan laba dan  pada  saat  yang  sama  meminimalkan  biayanya.  Konsep  pengukuran  efisiensi  menurut Sherman  dan  Zhu  (2006)  dalam  Othman et  al. (2016)  menyatakan  bahwa  efisiensi  suatu perusahaan  terdiri  atas  empat  jenis  yaitu:  pertama, technical  efficiency (TE)  yang  merupakan efisiensi  global  dalam  mengukur  kemampuan  bank  untuk  menghasilkan output aktual  dengan input lebih sedikit, atau lebih sedikit sumber daya yang digunakan menunjukkan efisiensi yang lebih  tinggi.  Kedua, scale  efficiency (SE)  mengacu  pada  tingkat  volume  aktivitas  optimal dimana  inefisiensi  dapat  timbul  jika  barang  atau  jasa  diproduksi  diatas  atau  dibawah  tingkat optimal  yang  menghasilkan  tambahan  biaya  tetap.  Ketiga, price  efficiency (PE)  dimana  bank dapat meningkatkan efisiensinya jika dapat membeli input (sumber daya manusia dan material) dengan  harga  lebih  murah  tanpa  mengorbankan  kualitas.  Keempat, allocative  efficiency (AE) mengukur  campuran  optimal  dari  beberapa input untuk  menghasilkan  produk  atau  layanan, seperti  bank  memasukkan automatic  teller  machines (ATM)  dan internet  banking untuk pertukaran tenaga kerja modal untuk meningkatkan efisiensi. Dengan demikian, dapat dipahami bahwa suatu proses produksi dikatakan efisien apabila pada penggunaan input sejumlah tertentu dapat  dihasilkan output yang  maksimal,  atau  untuk  menghasilkan output sejumlah  tertentu digunakan input yang paling minimal.
Salah satu analisis mengenai efisiensi yang digunakan oleh para peneliti terdahulu adalah Data  Envelopment  Analysis (DEA)  (Endri  dan  Abidin,  2009;  Wijayanto  dan  Sutarno,  2010; Kumar  dan  Charles,  2012;  &  Gardener et  al., 2013). Data  Envelopment  Analysis (DEA) merupakan metode non-parametik yang menghasilkan production frontier untuk mengidentifikasi  unit  yang  digunakan  sebagai  referensi  yang  dapat  membantu  untuk  mencari penyebab  dan  jalan  keluar  dari  ketidakefisienan.  Dengan  analisis  efisiensi  perbankan
Jurnal Manajemen dan Organisasi (JMO), Vol. 10 No. 1, April 2019, Hal. 48-62
berdasarkan  model  DEA,  dapat  diketahui input dan  atau output yang  menyebabkan  bank menjadi  tidak  efisien.  Karakter  pengukuran  efisiensi  dengan  metode  DEA  memiliki  konsep yang berbeda dengan efisiensi pada umumnya yaitu efisiensi yang diukur adalah bersifat teknis, bukan  ekonomis,  artinya  bahwa  analisis  DEA  hanya  memperhitungkan  nilai  absolut  dari  satu variabel.  Model  DEA  memiliki  dua  pendekatan  yang  terdiri  dari  pendekatan  orientasi input ( input  oriented )  dan  pendekatan  orientasi output ( output  oriented) (Charnes et  al., 1978). Selanjutnya  menurut  Hadad et  al. (2003),  pendekatan  yang  digunakan  dalam  mendefinisikan hubungan input  output dalam  tingkah  laku  perbankan  pada  metode  parametrik  maupun  non- parametrik adalah pendekatan produksi ( the production approach ), pendekatan intermediasi ( the intermediation  approach );  dan  pendekatan  aset  ( the  asset  approach ).  Pemilihan input dan output yang  tepat  dalam  penerapan  analisis  DEA  merupakan  langkah  yang  krusial.  Hal  ini mengingat  bahwa  terdapat  pendekatan  yang  berbeda-beda  dalam  analisis  DEA.  Pendekatan yang berbeda-beda dalam analisis DEA menyebabkan bahwa variabel input output analisis DEA juga  beragam.  Pada  penelitian  ini  akan  digunakan  pendekatan  intermediasi  karena mempertimbangkan  fungsi  vital  bank  sebagai  lembaga  intemediaris  yang  menghimpun  dana dari surplus unit  dan  menyalurkannya  kepada  defisit  unit.  Berger  dan  Mester  (1997) menyatakan  bahwa  pendekatan  intermediasi  merupakan  pendekatan  yang  lebih  tepat  untuk mengevaluasi  kinerja  lembaga  keuangan  secara  umum  karena  karakteristik  lembaga  keuangan sebagai financial  intermediation .  Hal  ini  pun  sejalan  dengan  beberapa  penelitian  seperti  pada penelitian  Avkira  (1999),  Erwinta  dan  Wilson  (2004)  yang  menghitung  efisiensi  operasional dengan menggunakan pendekatan intermediaris dalam menentukan variabel output oriented . Besarnya  tingkat  efisiensi  pada  perusahaan  perbankan  akan  sangat  bergantung  pada berbagai faktor, baik yang bersifat mikro maupun makro (Berger  & Mester, 1997; Muljawan et al .,  2014).  Faktor-faktor  tersebut  di  antaranya  adalah  suku  bunga,  pertumbuhan  ekonomi, volatilitas  pasar,  tingkat  harga  tenaga  kerja,  biaya  energi,  dan  faktor-faktor  lainnya.  Lebih lanjut,  di  antara  faktor-faktor  penentu  efisiensi  tersebut,  tingkat  suku  bunga  dana  di  pasar merupakan salah satu faktor yang sangat menentukan tingkat efisiensi operasional bank karena menentukan besarnya cost of fund bank (Muljawan et  al., 2014). Selain  itu, tingkat persaingan supply kredit  yang  menentukan  pola  pembentukan  pasar  kredit  juga  berpengaruh  terhadap efisiensi  operasional  perbankan.  Dalam  suatu  pasar  yang  mengalami supply  rigidity , supply kredit akan cenderung didominasi oleh beberapa bank, sehingga lembaga perbankan akan dapat memaksimalkan keuntungan jangka pendek. Namun, secara jangka panjang bank-bank tersebut akan kehilangan daya kompetitifnya untuk bersaing secara efisien. Dampak lebih luasnya adalah masyarakat  selaku  pengguna  dana  akan  mengalami  kesulitan  untuk  mendapatkan  sumber  dana yang murah untuk menjalankan usahanya dan pada akhirnya juga akan menentukan daya saing industri dalam negeri.
Pengukuran  efisiensi  perbankan  yang  menjadi  fokus  penelitian  ini  adalah technical efficiency (efisiensi  teknikal) . Efisiensi  teknikal  pada  dasarnya  menyatakan  hubungan  antara input dengan output dalam  suatu  proses  produksi  (Berger,  1997).  Selain  itu  sangat  penting mengetahui  faktor-faktor  yang  secara  langsung  dapat  mempengaruhi  tingkat  efisiensi  bank untuk  melihat  faktor  determinasi  mana  yang  membuat  kinerja  bank  tidak  efisien.  Penelitian yang  dilakukan  Anwar et  al. (2012)  menjelaskan  faktor-faktor  yang  memengaruhi  efisiensi operasional  bank  di  Indonesia  di  antaranya  adalah  total  aset  sebagai  proksi  dari  ukuran  bank, Return  on  Asset (ROA)  sebagai  proksi  dari  keuntungan  bank, Capital  Adequacy  Ratio (CAR) dan Loan  to  Deposit  Ratio (LDR)  sebagai  proksi  dari  likuiditas  bank, Non  Performing  Loan (NPL)  sebagai  proksi  dari  risiko  kredit  bank,  pertumbuhan  GDP  riil,  IHSG  (Indeks  Harga Saham  Gabungan),  dan  nilai  tukar  rupiah  terhadap  dolar.  Sedangkan  pada  penelitian  Subandi (2014),  dilakukan  analisis  faktor-faktor  yang  memengaruhi  efisiensi  operasional  bank  di Indonesia  yang  di  antaranya  adalah  total  aset,  tipe  bank  (status  bank),  rasio  CAR,  rasio  LDR, rasio  NPL,  pengeluaran  operasional  ( operating  expense ),  dan Net  Interest  Margin (NIM). Penelitian  yang  dilakukan  oleh  Herlina  (2006)  menunjukkan  bahwa  ukuran  perusahaan memiliki hubungan positif dengan tingkat efisiensi bank.
Jurnal Manajemen dan Organisasi (JMO), Vol. 10 No. 1, April 2019,
Hal. 48-62
Efisiensi  bagi  industri  perbankan  secara  keseluruhan  merupakan  aspek  yang  paling penting  diperhatikan  untuk  mewujudkan  suatu  kinerja  keuangan  yang  sehat  dan  berkelanjutan ( sustainable ).  Oleh  sebab  itu,  untuk  mewujudkan  suatu  kinerja  keuangan  yang  sehat  dan berkelanjutan ( sustainable ) pemerintah mengintervensi usaha perbankan melakukan pembagian atau  kategorisasi  bank  berdasarkan  modal  inti.  Hal  tersebut  mulai  diterapkan  oleh  Bank Indonesia  pada  tahun  2012  yang  tertuang  dalam  Peraturan  Bank  Indonesia  Nomor 14/26/PBI/2012  tentang  Kegiatan  Usaha  dan  Jaringan  Kantor  berdasarkan  Modal  Inti  Bank yang  kemudian  diperbaharui  menjadi  Peraturan  Otoritas  Jasa  Keuangan  No.  6/POJK.3/2016. Peraturan  tersebut  membagi  bank  umum  berdasarkan  modal  inti  yang  dimilikinya  dan  disebut dengan  BUKU  (Bank  Umum  berdasarkan  Kegiatan  Usaha).  Untuk  bank  dengan  modal  inti dibawah  Rp  1  Triliun,  bank  masuk  dalam  kategori  BUKU  I.  Sedangkan  untuk  bank  dengan modal inti mulai dari Rp 1 triliun hingga di bawah Rp 5 triliun, masuk dalam kategori BUKU II. Bank dengan modal inti antara Rp 5 triliun hingga di bawah Rp 30 triliun, dikategorikan sebagai bank  BUKU  III.  Bank  dengan  modal  inti  di  mulai  dari  Rp  30  triliun  hingga  diatasnya  masuk dalam kategori bank BUKU IV (Bank Indonesia, 2012).
Merujuk pada kondisi tersebut, penelitian ini  hanya  melakukan  kategori bank  BUKU III dan  BUKU  IV  dimana  dalam  penelitian  yang  dilakukan  oleh  Nisa et  al. (2018)  ditekankan bahwa bank dengan modal inti yang lebih tinggi beroperasi lebih efisien daripada bank dengan modal  inti  rendah.  Dengan  demikian,  diharapkan  bank  dengan  BUKU  tinggi  memiliki  nilai efisiensi  yang  juga  tinggi.  Kemudian,  sejalan  dengan  beberapa  penelitian  terdahulu,  maka penelitian ini akan menganalisa pengaruh faktor-faktor internal dan eksternal bank yang diduga dominan  berpengaruh  terhadap technical  efficiency perbankan.  Penentuan  faktor  internal  dan eksternal  bank  pada  penelitian  ini  juga  didasarkan  pada  faktor  yang  mempengaruhi  secara langsung  fungsi  intermediasi  bank.  Sehingga  faktor  internal  bank  seperti  ukuran  bank  ( SIZE ), Capital  Adequacy  Ratio (CAR),  risiko  kredit  ( Non  Performing  Loan ),  dan liquidity ( Loan  to Deposit )  yang  diduga  secara  langsung  berpengaruh  terhadap  fungsi  intermediasi  bank  yang optimal,  juga  mempengaruhi  tingkat  efisiensi  suatu  bank.  Sedangkan  faktor  eksternal  bank dalam  penelitian  ini  antara  lainnya  adalah  nilai  tukar  rupiah,  suku  bunga  bank  Indonesia,  dan Growth Domestic Product (GDP).

## METODE PENELITIAN
Data Envelopment Analysis (DEA) Metode Data  Envelopment  Analysis (DEA)  merupakan  prosedur  yang  dirancang  secara khusus  untuk  mengukur  nilai  efisiensi  suatu  kegiatan  ekonomi  yang  menggunakan  banyak inputdan  menghasilkan  banyak output .  DEA  merupakan  suatu  pendekatan  non-parametrik berbasis linear  programing (LP)  yang  dapat  digunakan  untuk  mengukur  efisiensi  pada  Unit Kegiatan  Ekonomi  (UKE)  atau  yang  sering  disebut Decision  Making  Unit (DMU)  yang memiliki  beragam input dan output. Metode  DEA  pada  penelitian  ini  berorientasi  pada output ( output oriented ) yaitu dengan input yang tetap dapat menghasilkan output yang besar. Menurut Banker, et  al. (1984),  asumsi  DEA  yang  berorientasi  pada output tepat  digunakan  bagi perbankan yang beroperasi pada skala yang optimal.

## Oriented ouput
Variabel  yang  digunakan  sebagai  input  dan  output  dalam  model  DEA  mengacu  pada hasil  penelitian  Hadad  (2003).  Selain  itu,  pemilihan  variabel input dan output tersebut  juga didasarkan  pada  peran  industri  perbankan  sebagai  lembaga  intermediasi.  Variabel  yang digunakan  sebagai  input  di  antaranya  adalah  Dana  Pihak  Ketiga  (DPK),  beban  tenaga  kerja (BTK), dan Total Aset, sedangkan output terdiri atas kredit dan pendapatan operasional.

## Model Regresi Data Panel
Metode analisis  data digunakan juga untuk  menguji hipotesa dalam penelitian  ini adalah model  regresi  data  panel  (kombinasi time  series dan cross  section )  dengan  menggunakan bantuan  program  aplikasi  statistik  komputer  Eviews  8.0.  Menurut  Nuryanti  dan  Pambuko
Jurnal Manajemen dan Organisasi (JMO),
Vol. 10 No. 1, April 2019, Hal. 48-62
(2018:83),  data  panel  adalah  penggabungan  antara  data cross-section dan  data time  series . Adapun persamaan regresi data panel dalam penelitian ini adalahsebagai berikut:
EF it =   β 0 + β 1 (SIZE) it + β 2 (CAR) it + β 3 (NPL) it + β 4 (LDR) it + β 5 (KURS) it + β 6 (SBI) it + β 7 (GDP) it +µ it Keterangan:
EF
= Skor DEA (tingkat efisiensi)
SIZE  = Total Aset Bank CAR = Capital Adequacy Ratio NPL = Non Performing Loan LDR = Loan to Deposit Ratio KURS  = Nilai Tukar Rupiah terhadap Dollar Amerika SBI = Suku Bunga Bank Indonesia GDP = Gross Domestic Product
Dalam  regresi  data  panel  dikenal  tiga a macam  pendekatan  (Gujarati,  2003)  yang  terdiri dari  pendekatan  kuadrat t terkecil  atau pooled  least  square ( common  effect ),  pendekatan  efek tetap p ( fixed  effect ),  dan  pendekatan  efek k random  ( random  effect ).  Berikut  ini  merupakan tahapan analisis data dan pengujiannya yang dilakukan pada penelitian ini.
1. Common effect Model (CEM)
Common  effect  model (CEM)  atau pooled  least  square (PLS)  merupakan  model  yang diperoleh h dengan mengombinasikan atau mengumpulkan semua data cross section dan data time series . Model data ini kemudian diestimasi dengan menggunakan n ordinary leastsquare (OLS).
2. Fixed Effect Model l (FEM)
Fixed  effect  model (FEM)  digunakan  untuk  mengatasi  masalah  asumsi intersep atau slope dari persamaan regresi yang dianggap konstan pada model pooled least square (PLS). Dalam  metode  ini  variabel dummy  (dummy  variable )  digunakan  untuk  menghasilkan  nilai parameter  yang  berbeda-beda,  baik  lintas  unit cross  section maupun  antar  waktu  ( time series ).
3. Random Effect Model (REM)
Random effect model (REM) digunakan untuk mengestimasi i data panel dimana variabel gangguan  mungkin  saling  berhubungan  antar  waktu  dan  antar  individu.  Dalam  model i ini, parameter  yang  berbeda  antar  waktu  maupun n antar  individu  dimasukkan  ke  dalam e error , karena hal inilah model ini sering j juga disebut sebagai Error Component t Model (ECM). 4. Pemilihan Model Estimasi Data Panel Dari ketiga pendekatan model l data panel di atas, maka untuk menentukan pendekatan mana  yang  lebih  baik k digunakan  pengujian  kesesuaian  model.  Secara  formal,  ada  tiga prosedur  pengujian k kesesuaian  model  yang  akan  digunakan  untuk  memilih  model  regresi data a panel  yang terbaik,  yang terdiri  dari  Uji Chow q ( Chow Test ),  Uji Hausman n ( Hausman Test )  dan  Uji Lagrange  Multiplier  (Lagrange  Multiplier  Test ).  Berikut  ini  dijelaskan mengenai k ketiga pengujian tersebut.
Gambar 2. Pengujian Kesesuaian Model
Fixed Effect Model (FEM) Random Effect Model (REM) Pooled Least Square Model (PLSM)/ Common Effect Model (CEM) Hausman Test LM Test Chow Test
Jurnal Manajemen dan Organisasi (JMO), Vol. 10 No. 1, April 2019, Hal. 48-62
a. Uji Chow ( Chow Test )
Uji Chow w ( Chow T est) a atau uji Restricted F digunakan untuk memilih model mana yang  paling g baik  digunakan  untuk  mengestimasi  data  panel  apakah fixed  effect  model (FEM)  atau common  effect  model (CEM).  Rumus  untuk  mendapatkan  nilai  F  Statistik seperti yang dirumuskan n oleh Chow adalah sebagai berikut:
𝐹 = 𝑃𝑅𝑆𝑆 − 𝑈𝑅𝑆𝑆/(𝑁 − 1) URSS (𝑁𝑇 − 𝑁 − 𝐾)
Dimana: PRSS   = Residual o Sum of Square (CEM) URSS   = Residual s Sum of Square (FEM)
N = jumlah data cross section n T = jumlah data time series s K
= jumlah h variabel bebas Hipotesis nol dari restricted F test t adalah sebagai berikut: H o = Common effect model l (CEM) lebih baik dari fixed effectmodel (FEM) H 1 = Fixed effectmodel (FEM) lebih baik dari common effect model (CEM) Kriteria  pengujian  hipotesis s adalah  jika  hasil  nilai  Fhitung  >  Ftabel  pada  tingkat keyakinan α a tertentu, maka Ho ditolak, H1 diterima, artiya fixed effect model lebih tepat digunakan untuk teknik k estimasi (Gujarati, 2003).
b. Uji Hausman ( Hausman Test ) Uji Hausman ( Hausman Test ) digunakan untuk k memilih model mana yang paling baik  digunakan  untuk  mengestimasi  data  panel  apakah fixed  effectmodel l (FEM)  atau random effectmodel (REM).Rumus untuk mendapatkan nilai uji Hausman a adalah sebagai berikut:
m = (β – b) ( M 0 -M 1 ) -1 (β-b) ≈ X 2 (K)
Dimana: a β = vector untuk statistik variabel fixed effect t b = vector untuk statistik variabel random effect t M 0 = matrik kovarian untuk k dugaan FEM M 1 = matrik k kovarian untuk dugaan REM Hipotesis nol dari uji Hausman n adalah sebagai berikut: H 0 : Random effect model l (REM) lebih baik dari fixed effectmodel n (FEM) H 1 : Fixed effectmodel (FEM) lebih baik dari common effect model (CEM) Kriteria  pengujian  hipotesis  adalah  jika o X 2 hitung > X 2 tabel dan p-value signifikan,  maka  H 0 ditolak k dan fixed effect model tepat untuk digunakan (Gujarati, 2003). c. Uji Lagrange Multiplier (Lagrange Multiplier Test)
Uji Lagrange  Multiplier r ( Lagrange  Multiplier  Test )atauLM Test digunakan  untuk memilih model l mana yang paling baik digunakan untuk mengestimasi data a panel apakah random  effectmodel (REM)  atau common  effectmodel (CEM).Rumus  untuk mendapatkan n nilai uji Lagrange Multiplier adalah sebagai berikut:
Hipotesis nol dari LM Test adalah:
H o : Common effectmodel (CEM) lebih baik dari random effectmodel (REM) H 1 : Random effectmodel (REM) lebih baik dari common effectmodel (CEM)
5. Dengan  kriteria  pengujian  jika  X² hitung >  X² tabel dan p-value signifikan,  maka  H o ditolak, artinya model REM lebih tepat digunakan (Gujarati, 2003).Pengujian Hipotesa Penelitian Pengujian  hipotesis  digunakan untuk  mengetahui i pengaruh variabel  independen (X) dengan variabel  dependen  (Y)  adalah  menggunakan  regresi  linier  data  panel.  Adapun  langkah- langkah analisis s ini adalah sebagai berikut:
Jurnal Manajemen dan Organisasi (JMO), Vol. 10 No. 1, April 2019, Hal. 48-62
a. Uji Parsial (Uji t) Uji t pada  dasarnya  menunjukkan n seberapa  jauh  pengaruh  satu  variabel  independen secara  individual  dalam  menerangkan  variasi  variabel  dependen.  Uji t digunakan  untuk menguji i koefisien  regresi  secara  parsial  dari  variabel  independennya.  Prosedur  yang digunakan untuk k melakukan uji t adalah: a. Merumuskan hipotesis s H i ; a β 1 =β 2 =β 3 ≠  0,  artinya  bahwa  terdapat  pengaruh h yang  signifikan  dari  variabel independen terhadap variabel dependen secara parsial.
b. Menentukan tingkat signifikasi Hipotesis ini diuji dengan menggunakan tingkat t signifikasi sebesar α = 0,05.
c. Menetukan kriteria pengujian hipotesis penelitian:
1) Berdasarkan perbandingan thitung dengan  t-tabel t dengan pedoman:
a) Jika t t hitung <t tabel ,  berarti  variabel independent secara  signifikan  parsial  tidak mempunyai p pengaruh yang signifikan terhadapvariabel dependent b) Jika    t hitung > t tabel ,  berarti  variabel l independent secara  parsial  mempunyai pengaruh yang signifikan terhadap p variabel dependent
2) Berdasarkan niali signifikasi ( p-value ), pedomannya ialah :
a) Apabila  nilai  signifikasi  ( p-value )  >  0,05:  berarti  variabel independent secara parsial  tidak k mempunyai  pengaruh  yang  signifikan  terhadap  variabel dependent .
b) Apabila  nilai  signifikasi i ( p-value )  <  0,05:  berarti  variabel independent secara parsial mempunyai pengaruh yang s signifikan terhadap variabel dependent.
b. Uji Simultan (Uji F)
Uji  F  digunakan  untuk  mengetahui i ada  tidaknya a pengaruh  secara  bersama-sama (simultan) antar variabel bebas terhadap variabel a terikat. Prosedur yang digunakan untuk melakukan uji F f adalah: a. Merumuskan hipotesis s H i ;  β 1 =β 2 =β 3 :  ≠  0,  artinya  bahwa  terdapat  pengaruh  yang  signifikan  dari  variabel independen terhadap variabel d dependen secara simultan.
b. Menentukan tingkat signifikasi i
Hipotesis ini diuji dengan menggunakan n tingkat signifikasi sebesar α = 0,05.
c. Menentukan kriteria pengujian hipotesis penelitian m
1) Berdasarkan perbandingan F hitung dengan F tabel dengan pedoman:
a) Jika a F hitung <  F tabel, berarti  semua  variabel independent a secara  simultan  tidak mempunyai i pengaruh yang signifikan terhadap variabel dependent
b) Jika a F hitung >  F tabel, berarti  semua  variabel independent secara  simultan mempunyai pengaruh h yang signifikan terhadap variabel dependent
2) Berdasarkan nilai signifikan (p-value), pedomannya ialah:
a) Apabila  nilai  signifikasi (p-value) >  0,05:  berarti  semua  variabel independent secara  simultan m tidak  mempunyai  pengaruh  yang  signifikan  terhadap  variabel dependent.
b) Apabila  nilai  signifikasi (p-value) <  0,05:  berarti  semua  variabel independent secara  simultan  mempunyai  pengaruh h yang  signifikan  terhadap  variabel dependent .
c. Koefisien Determinasi ( R 2 ) r
Koefisien determinasi ( R 2 ) digunakan untuk mengukur r seberapa jauh kemampuan model dalam  menerangkan  variasi  variabel  dependen  (Gujarati,  2003).  Nilai  koefisien determinasi a adalah  0  dan  1.  Nilai R 2 yang  kecil  berarti  kemampuan  variabel- variabel i independen dalam menjelaskan variasi variabel dependen amat terbatas (Ghozali, 2013).  Nilai  yang  mendekati  1  (satu)  berarti  variabel-variabel l independen  memberikan hampir semua informasi yang dibutuhkan untuk memprediksi i variasi variabel dependen.
Jurnal Manajemen dan Organisasi (JMO), Vol. 10 No. 1, April 2019, Hal. 48-62

## HASIL DAN PEMBAHASAN
Selama  periode  penelitian,  seperti  yang  dapat  dilihatpada  Tabel  11,  hasil  penelitian memperlihatkan  bahwa  nilai  rata-rata  efisiensi  teknis  bank  pemerintah  di  Indonesia  adalah sebesar  99,5persen.  Bank  umum  swasta  nasional  devisa  (BUSND)  di  Indonesia  sebesar  92,0 persen,  sedangkan  nilai  rata-rata  efisiensi  teknis  bank  umum  swasta  nasional  non-devisa (BUSNND)  di  Indonesia  sebesar  94,4  persen.  Kemudian  nilai  rata-rata  efisiensi  teknis  bank pembangunan daerah (BPD) di Indonesia sebesar 100 persen.

## Tabel 1. Nilai Efisiensi DEA
Kelompok Bank Efisiensi Minimum Maksimum Mean Std. Deviasi Bank pemerintah CRS TE 0,984 1,000 0,995 0,008 VRS TE 1,000 1,000 1,000 0,000 SE 0,984 1,000 0,995 0,008 Bank umum swasta nasional devisa CRS TE 0,631 1,000 0,920 0,131 VRS TE 0,691 1,000 0,957 0,092 SE 0,762 1,000 0,958 0,073 Bank umum swasta nasional non- devisa CRS TE 0,823 1,000 0,944 0,073 VRS TE 1,000 1,000 1,000 0,000 SE 0,820 1,000 0,943 0,074 Bank pembangunan daerah CRS TE 1,000 1,000 1,000 0,000 VRS TE 1,000 1,000 1,000 0,000 SE 1,000 1,000 1,000 0,000 Sumber: Hasil Pengolahan dengan DEAP 2.1p Keterangan:
CRSpTE  : Technical EfficiencyChange VRS PE : Pure Technical Efficiency SEp : Scale Efficiency
Pada Tabel  2  menunjukkan  bank-bank  umum  persero  (Pemerintah),  bank  umum  swasta nasional  devisa  (BUSND),  bank  umum  swasta  nasional  non-devisa  (BUSNND),  dan  bank pembangunan  daerah  (BPD)  yang  berada  pada frontier efisiensi  DEA  menunjukkan  jumlah bank  yang  paling  efisien  (memiliki  efisiensi  100  persen)  dan  sudah  beroperasi  pada  skala optimal bervariasi antara 11 sampai 21 bank. Selama periode penelitian hampir semua bank baik pemerintah, bank swasta nasional  devisa (BSND), bank swasta nasional  non-devisa (BSNND), dan bank pembangunan  daerah (BPD) berada pada frontier setidaknya satu kali, dengan  hanya dua  bank  dari  kelompok  bank  swasta  nasional  devisa  (BSND)  yang  tidak  pernah  berada  pada frontier  efisiensi selama periode penelitian  yaitu bank  Mega Tbk., dan Bank OCBCNISP Tbk. Sementara itu, semua bank pada kelompok bank pemerintah, bank swasta nasional non-devisa, dan bank pembangunan daerah sudah berada pada frontier efisiensi selama periode penelitian.
Jurnal Manajemen dan Organisasi (JMO),
Vol. 10 No. 1, April 2019,
Hal. 48-62

## Tabel 2. Komposisi Frontier Produksi
Nama Bank Kelompok Bank 2013 2014 2015 2016 2017 Jumlah PT. Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk Pemerintah drs crs drs crs irs 2 PT. Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk Pemerintah crs crs crs crs drs 4 PT. Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk Pemerintah crs crs crs crs crs 5 PT. Bank Mandiri (Persero) Tbk Pemerintah crs crs crs crs crs 5 PT. Bank Rakyat Indonesia Agroniaga Tbk BUSND irs irs crs crs drs 2 PT. Bank Capital Inodesia Tbk BUSND irs irs irs crs irs 1 PT. Bank Central Asia Tbk BUSND drs drs crs crs drs 2 PT. Bank Bukopin Tbk BUSND drs drs drs drs crs 1 PT. Bank Mestika Dharma Tbk BUSND drs crs crs crs crs 4 PT. Bank Danamon Indonesia Tbk BUSND crs crs irs irs drs 2 PT. Bank Maspion Indonesia Tbk BUSND irs irs crs crs crs 3 PT. Bank Bumi Arta Tbk BUSND irs irs irs irs crs 1 PT. Bank Cimb Niaga Tbk BUSND drs drs drs crs crs 2 PT. Bank Maybank Indonesia Tbk BUSND drs crs crs irs crs 3 PT. Bank Permata Tbk BUSND drs drs irs crs drs 1 PT. Bank Sinarams Tbk BUSND crs crs crs irs crs 4 PT. Bank Artha Graha Internasional Tbk BUSND drs drs drs crs irs 1 PT. Bank Mayapada Internasional Tbk BUSND drs drs crs irs drs 1 PT. Bank Windu Kentjana Internasional Tbk BUSND drs irs drs crs crs 2 PT. Bank Mega Tbk BUSND drs drs drs drs drs 0 PT. Bank OCBC NISP Tbk BUSND drs drs drs drs drs 0 PT. Bank Pan Indonesia Tbk BUSND drs drs crs crs drs 1 PT. Bank Woori Saudara Indonesia 1906 Tbk BUSND crs crs crs crs crs 5 PT. Bank Yudha Bhakti Tbk BUSND crs crs crs irs crs 4 PT. Bank Tabungan Pensiun Nasional Tbk BUSND crs crs crs crs crs 5 PT. Bank Victoria Internasional Tbk BUSND crs crs crs crs crs 5 PT. Bank MItraniaga Tbk BUSND irs irs irs crs crs 2 PT. Bank Nationalnobu Tbk BUSND irs irs drs crs crs 2 PT. Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat dan Banten Tbk BPD crs crs crs crs crs 5 PT. Bank Pembangunan Daerah Jawa Timur Tbk BPD crs crs crs crs crs 5 Jumlah Bank 30 11 14 17 21 18
Sumber: Hasil Pengolahan dengan DEAP 2.1
Keterangan:
CRSo  : Constant Returns to Scale VRS   : Decreasing Returns to Scale IRS : IncreasingReturn to Scale
Berdasarkan  hasil  pengujian  Efisiensi  Industri  Perbankan  yang  Terdaftar  di  BEI  dengan DEA  seperti  terlihat  pada  Tabel  1,  maka  dapat  diketahui  bahwa  dari  keempat  kelompok  bank yaitu  kelompok  bank  umum  persero  (Pemerintah),  bank  umum  swasta  nasional  devisa (BUSND), bank umum swasta nasional non-devisa (BUSNND), dan bank pembangunan daerah (BPD)  memiliki  tingkat  efisiensi  yang  berbeda-beda.  Mengacu  pada  Tabel  2,  selama  tahun pengamatan yaitu 2013 sampai dengan 2017, maka pada kelompok bank swasta nasional devisa (BSND)  dengan  jumlah  bank  sebanyak  19  bank  sebanyak  dua  bank  yang  tidak  pernah  berada pada frontier efisiensi  selama  periode  2013  sampai  2017  yaitu  bank  Mega  Tbk,  dan  Bank OCBCNISP  Tbk.  Sementara  itu,  semua  bank  pada  kelompok  bank  pemerintah,  bank  swasta nasional non-devisa, dan bank pembangunan daerah sudah berada pada frontier efisiensi selama periode  penelitian.  Dengan  demikian  dapat  dibuatkan  tabel  kesimpulan  mengenai  tingkat efisiensi dari keempat kelompok bank tersebut seperti Tabel 3 berikut ini.
Jurnal Manajemen dan Organisasi (JMO), Vol. 10 No. 1, April 2019, Hal. 48-62
Tabel 3. Nilai Efisiensi Lembaga Keuangan Bank di BEI Tahun 2013 – 2017
Nama Bank Kode Bank 2013 2014 2015 2016 2017 Nilai Efisiensi Ket. Nilai Efisiensi Ket. Nilai Efisiensi Ket. Nilai Efisiensi Ket. Nilai Efisiensi Ket. PT. Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk BBNI 0,841 TE 0,912 TE 0,945 TE 0,888 TE 0,902 TE PT. Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk BBRI 0,882 TE 0,825 TE 0,852 TE 0,849 TE 0,869 TE PT. Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk BBTN 0,890 TE 1,000 E 1,000 E 1,000 E 1,000 E PT. Bank Mandiri (Persero) Tbk BMRI 0,806 TE 0,883 TE 0,941 TE 0,857 TE 0,896 TE PT. Bank Rakyat Indonesia Agroniaga Tbk AGRO 0,970 TE 0,992 TE 0,998 TE 1,000 E 0,945 TE PT. Bank Capital Inodesia Tbk BACA 0,971 TE 0,986 TE 0,861 TE 0,885 TE 0,883 TE PT. Bank Central Asia Tbk BBCA 0,783 TE 0,871 TE 1,000 E 0,998 TE 0,978 TE PT. Bank Bukopin Tbk BBKP 0,899 TE 1,000 0,999 TE 0,966 TE 0,972 TE PT. Bank Mestika Dharma Tbk BBMD 0,987 TE 1,000 E 1,000 E 0,999 TE 0,982 TE PT. Bank Danamon Indonesia Tbk BDMN 1,000 E 0,980 TE 0,962 TE 0,996 TE 1,000 E PT. Bank Maspion Indonesia Tbk BMAS 0,941 TE 0,987 TE 0,998 TE 0,995 TE 0,989 TE PT. Bank Bumi Arta Tbk BNBA 0,935 TE 0,991 TE 0,987 TE 0,995 TE 0,995 TE PT. Bank Cimb Niaga Tbk BNGA 0,870 TE 0,978 TE 0,946 TE 0,945 TE 0,946 TE PT. Bank Maybank Indonesia Tbk BNII 0,905 TE 1,000 E 1,000 E 1,000 E 1,000 E PT. Bank Permata Tbk BNLI 0,877 TE 0,894 TE 0,990 TE 0,812 TE 0,841 TE PT. Bank Sinarams Tbk BSIM 1,000 E 1,000 E 1,000 E 1,000 E 1,000 E PT. Bank Artha Graha Internasional Tbk INPC 0,932 TE 0,992 TE 0,982 TE 0,981 TE 0,972 TE PT. Bank Mayapada Internasional Tbk MAYA 0,931 TE 0,999 TE 1,000 E 1,000 E 1,000 E PT. Bank Windu Kentjana Internasional Tbk MCOR 0,990 TE 0,995 TE 0.994 TE 0,989 TE 0,988 TE PT. Bank Mega Tbk MEGA 0,904 TE 0,992 TE 0,999 TE 1,000 E 0,999 TE PT. Bank OCBC NISP Tbk NISP 0,865 TE 0,988 TE 0,995 TE 0,958 TE 0,966 TE PT. Bank Pan Indonesia Tbk PNBN 0,809 TE 0,945 TE 0,998 TE 0,991 TE 1,000 E PT. Bank Woori Saudara Indonesia 1906 Tbk SDRA 1,000 E 1,000 E 0,979 TE 1,000 E 1,000 E PT. Bank Yudha Bhakti Tbk BBYB 0,821 TE 0,976 TE 1,000 E 1,000 E 1,000 E PT. Bank Tabungan Pensiun Nasional Tbk BTPN 1,000 E 1,000 E 1,000 E 1,000 E 1,000 E PT. Bank Victoria Internasional Tbk BVIC 0,921 TE 0,997 TE 0,977 TE 0,969 TE 0,929 TE PT. Bank MItraniaga Tbk NAGA 0,039 TE 0,069 TE 0,100 TE 0,094 TE 0,046 TE PT. Bank Nationalnobu Tbk NOBU 0,635 TE 0,841 TE 0,877 TE 0,905 TE 0,900 TE PT. Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat dan Banten Tbk BJBR 0,816 TE 0,991 TE 0,992 TE 0,959 TE 0,969 TE PT. Bank Pembangunan Daerah Jawa Timur Tbk BJTM 0,909 TE 0,973 TE 0,978 TE 0,983 TE 0,976 TE
Keterangan:
E : Efisien
TE  : Tidak Efisien
Berdasarkan  uji  pemilihan  model  dalam  regresi  data  panel,  dihasilkan random  effect model sebagai model terbaik, dengan output pada Tabel 4.
Tabel 4. Analisis Regresi Data Panel Dependent Variable: EFISIENSI? Method: Pooled EGLS ( Cross-section random effects ) Variable Coefficient Std. Error t-Statistic Prob. C 0,188996 8,859464 0,021333 0,9830 SIZE? 0,007762 0,008293 2,935888 0,0410 CAR? 0,338741 0,150427 2,251873 0,0260 NPL? -0,255019 0,072465 -3,519219 0,0006 LDR? 0,490360 0,053579 9,152093 0,0000 KURS? 0,026126 0,251401 0,103921 0,9174 SBI? 0,000728 0,014861 0,048957 0,9610 GDP? 0,011519 0,484149 0,023792 0,9811 Adjusted R-squared 0,337280 F-statistic 11,10596 Prob(F-statistic) 0,000000
Jurnal Manajemen dan Organisasi (JMO), Vol. 10 No. 1, April 2019, Hal. 48-62
Berdasarkan Tabel 4, diperoleh persamaan regresi sebagai berikut:
EFISIENSI = 0,188996– 0,007762SIZE – 0,338741CAR + 0,255019NPL + 0,490360LDR + 0,26126KURS + 0,000728SBI + 0,011519GDP + e
Berdasarkan  Tabel  4  diatas,  nilai adjusted  R-Squared adalah  sebesar  0,33720.  Hal  ini dapat  diartikan  bahwa  variabel-variabel  bebasdalam  penelitian  ini,  yaitu  ukuran  bank  (SIZE), Capital Adequacy Ratio (CAR), Non Performing Loan (NPL), nilai tukar rupiah terhadap Dollar Amerika  (KURS),  suku  bunga  Bank  Indonesia  (SBI)  dan Gross  Domestic  Product (GDP) perusahaan secara bersama-sama dapat menjelaskan variabel terikat, yaitu efisiensi bank sebesar 33,72  persen.  Sisanya  sebesar  66,28  persen  dijelaskan  oleh  variabel-variabel  lain  diluar  model penelitian.
Selanjutnya  berdasarkan  uji  T-Parsial  diperoleh  hasil  bahwa  ukuran  bank  (SIZE) memiliki  nilai estimate diperoleh  sebesar  0,007762,  dan  nilai p-value sebesar  0,0410  <  0,05 (tingkat  kesalahan  α  =  5  persen),  maka  H a 1  diterima.  Dapat  disimpulkan  bahwa  ukuran  bank (SIZE) berpengaruh positif terhadap efisiensi bank. Hal ini menunjukkan bahwa besar kecilnya ukuran  bank  dapat  mempengaruhi  efisiensi  bank.  Hasil  ini  sejalan  dengan  temuan  penelitian yang  dilakukan  oleh  Yudhistira  (2004),  Subekti  dan  Widiyanti  (2004),  Acsarya  dan  Yumanita (2005), dan Herlina (2006) yang menemukan adanya hubungan positif dengan tingkat efisiensi bank.
Sedangkan  pada  variabel Capital  Adequacy  Ratio (CAR)  memiliki  nilai estimate diperoleh  sebesar  0,338741,  dan  nilai p-value sebesar  0,0260  <  0,05  (tingkat  kesalahan  α  =  5 persen),  maka  Ha2  diterima.  Dapat  disimpulkan  bahwa Capital  Adequacy  Ratio (CAR) berpengaruh positif terhadap efisiensi bank. Hal ini dikarenakan bahwa kemampuan bank dalam mencukupi  modalnya  akan  memberikan  peluang  yang  cukup  besar  bagi  suatu  bank  untuk melakukan  ekspansi  kredit  (memaksimalkan output )  yang  akan  berpengaruh  terhadap  tingkat efisiensi  bank  tersebut.  Hasil  penelitian  ini  sejalan  dengan  penelitian  sebelumnya  Berger  dan Mester  (1997)  serta  didukung  hasil  penelitian  terbaru  oleh  Fatmawati  dan  Aji  (2018)bahwa faktor CAR berpengaruh positif signifikan terhadapefisiensi.
Hipotesis  ketiga  pada  variabel Non  Performing  Loan (NPL)  memilikinilai estimate diperoleh  sebesar  -0,255019,  dan  nilai p-value sebesar  0,0006  <  0,05  (tingkat  kesalahan  α  = 5%),  maka H a 3  diterima. Dapat disimpulkan bahwa Non Performing Loan (NPL) berpengaruh dengan  arah  hubungan  negatif  terhadap  efisiensi  bank.  Hal  ini  menunjukkan  bahwa  besarnya Non Performing Loan (NPL) akan  diikuti  oleh  menurunnya tingkat efisiensi bank. Kondisi  ini mengindikasikan  bahwa  apabila  nilai  NPL  tinggi  dapat  dijadikan  sebagai  indikasi  tingginya jumlah  kredit  yang  bermasalah.  Hasil  penelitian  ini  sejalan  dengan  penelitian  terdahulu  yang dilakukan  oleh  Ramli et  al. (2018)  yang  juga  menemukan  bahwa Non  Performing  Loan memiliki pengaruh signifikan dengna arah hubungan negatif terhadap efisiensi.
Variabel loan to deposit ratio (LDR) memilikinilai estimate diperoleh sebesar 0,490360, dan  nilai p-value sebesar  0,0000  <  0,05  (tingkat  kesalahan  α  =  5  persen),  maka  Ha4  diterima. Dapat  disimpulkan  bahwa loan  to  deposit  ratio (LDR)  berpengaruh  positif  terhadap  efisiensi bank. Penelitian terdahulu yang dilakukan oleh Subandi dan Ghozali (2014) menyatakan adanya hubungan positif signifikanantara LDR  dengan tingkat efisiensi perbankan. Dimana bank-bank yang  menunjukkan  kinerja  LDR  yang  optimal  lebih  efisien  dibandingkan  bank  dengan  LDR rendah.
Hipotesis  kelima pada variabel  nilai tukar rupiah terhadap Dollar  Amerika (KURS) nilai estimate diperoleh sebesar 0,026126, dan nilai p-value sebesar 0,9174 > 0,05 (tingkat kesalahan α  =5%),  maka  Ho5  diterima  dan  Ha5  ditolak.  Dapat  disimpulkan  bahwa  nilai  tukar  rupiah terhadap  Dollar  Amerika  (KURS)  tidak  berpengaruh  negatif  terhadap  efisiensi  bank.Hasil  ini mengindikasikan  bahwa  nilai  tukar  rupiah  terhadap  dollar  Amerika  dan  suku  bunga  bank Indonesia  tidak  sepenuhnya  memberikan  pengaruh  yang  berarti  terhadap  perubahan  naik turunnya tingkat efisiensi bank umum persero (Pemerintah), bank umum swasta nasional devisa (BUSND), bank umum swasta nasional non-devisa (BUSNND), dan bank pembangunan daerah (BPD).
Jurnal Manajemen dan Organisasi (JMO), Vol. 10 No. 1, April 2019, Hal. 48-62
Suku  bunga  Bank  Indonesia  (SBI)  memiliki  nilai estimate diperoleh  sebesar  0,000728, dan  nilai p-value sebesar  0,9610  >  0,05  (tingkat  kesalahan  α  =  5  persen),  maka  Ha6  ditolak. Dapat disimpulkan bahwa suku bunga Bank Indonesia (SBI) tidak berpengaruh negatif terhadap efisiensi bank. Hal  ini  menunjukkan bahwa besar kecilnya tingkat suku bunga Bank  Indonesia (SBI)  tidak  berpengaruh  terhadap  efisiensi  bank.  Hasil  ini  mengindikasikan  bahwa  nilai  tukar rupiah terhadap dollar Amerika dan suku bunga bank  Indonesia tidak sepenuhnya  memberikan pengaruh yang berarti terhadap perubahan naik turunnya tingkat efisiensi bank.
Variabel gross  domestic  product (GDP)  memiliki  nilai estimate diperoleh  sebesar 0,011519, dan nilai p-value sebesar 0,9811 > 0,05 (tingkat kesalahan  α = 5 persen),  maka Ha7 ditolak.  Dapat  disimpulkan  bahwa grossdomestic  product (GDP)  tidak  berpengaruh  negatif terhadap  efisiensi  bank.  Hasil  ini  sesuai  dengan  Sparta  (2017)  bahwa  meskipun  nominal  GDP Indonesia  terus  naiksetiap  tahunnya,  pertumbuhan  GDP  tersebut  terus  mengalami  penurunan. Penurunan persentase pertumbuhan  ekonomi tidak  memiliki  nilai range yang besar, sedangkan tingkat  efisiensi  perbankan  bergerak  fluktuatif  dengan  nilai  yang  beragam  antar  bank  satu dengan bank yang lainnya.
Berdasarkan hasil pengujian mengenai tingkat efisiensi perbankan menggunakan DEA, diketahui  bahwa  Berdasarkan  hasil  analisis  DEA d dengan  melihat  nilai  skala  efisiensi  ( scale efficiency )  diketahui bahwa bank  yang  memiliki  nilai  efisiensi 1 (satu) atau 100 persen selama periode  pengamatan  yaitu  2013 s sampai  dengan  2017  pada  kelompok  bank  umum  swasta nasional  non-devisa  yaitu  PT.  Bank  Tabungan  Pensiunan  Nasional  Tbk.  Sementara  itu,  pada kelompok  bank  swasta  nasional  devisa  hanya  PT.  Bank  Sinarmas  Tbk.  yang  memiliki  nilai efisiensi 1 (satu) atau 100 persen selama periode pengamatan yaitu 2013 sampai  dengan 2017. Sedangkan  pada  kelompok b bank  bank  pemerintah,  dan  bank  umum  swasta  nasional e devisa efisiensi  terjadi  tidak  sepenuhnya  dalam  tahun  tahun  pengamatan.  Hal  tersebut  dapat  dilihat pada grafik berikut:

## Gambar 7. Trend efisiensi per kelompok bank periode 2013-2017 Sumber: Hasil Olah Data dengan DEAP
Hasil  tersebut  menunjukkan  bahwa  tingkat  efisiensi  berdasarkan  kelompok  bank  rata- rata efisiensi telah dicapai oleh kelompok bank umum swasta devisa. Sementara itu, kelompok bank  umum  swasta  nasional  non-devisa  merupakan  kelompok  bank  yang  memiliki  rata-rata tingkat efisiensi paling rendah dibandingkan dengan kelompok bank lainnya dalam pengamatan ini. Hal ini dapat terjadi  karena pada kelompok bank swasta nasional devisa rata-rata memiliki modal  besar  dan  memiliki  teknologi  dan  jaringan  yang  luas.  Lebih  lanjut,  berdasarkan pengertian  bank  devisa  yang  disebutkan  dalam  penelitian  Azis  (2015)  bahwa  bank  devisa merupakan  bank  yang  dapat  melaksanakan  transaksi  keluar  negeri  atau  yang  berhubungan dengan mata uang asing secara keseluruhan. Sehingga rata-rata bank pada kelompok devisa ini menjaga  tingkat  kinerja  banknya  untuk  dapat  bersaing  dalam  persaiangan  global.  Dengan  kata lain, bank  devisa dinilai  memiliki  jaringan bank  yang  sangat besar dan luas sehingga  memiliki kinerja  yang  lebih  bagus  serta  manajemen  yang  berskala  internasional,  yang  membuat  bank tersebut memiliki kinerja yang bagus juga. Sedangkan kelompok bank lainnya seperti kelompok
Jurnal Manajemen dan Organisasi (JMO),
Vol. 10 No. 1, April 2019, Hal. 48-62
bank swasta nasional  non-devisa dinilai belum  efisien karena sebagian besar bank  yang  masuk dalam kelompok bank tersebut adalah kelompok bank yang memiliki modal kecil dan memiliki jaringan yang terbatas juga. Untuk kelompok bank swasta nasional non-devisa, kelompok bank ini tidak dapat melakukan kegiatan transaksi dengan pihak luar negeri atau dengan valuta asing, sehingga fungsi bank sebagai lembaga intermediasi juga terbatas.

## KESIMPULAN
Berdasarkan hasil pengujian maka dapat dibuatkan beberapa kesimpulan penelitian terkait dengan  efisiensi  perbankan  serta  pengaruh  faktor  internal  dan  eskternal  dalam  mempengaruhi tingkat efisiensi perbankan. Berdasarkan hasil analisis DEA dengan melihat nilai skala efisiensi diketahui  bahwa  bank  yang  memiliki  nilai  efisiensi  1  (satu)  atau  100  persen  selama  periode pengamatan  yaitu  periode  2013-2017  pada  kelompok  bank  umum  swasta  nasional  non-devisa yaitu PT. Bank Tabungan Pensiunan Nasional Tbk., Sementara itu, pada kelompok bank swasta nasional  devisa hanya PT. Bank Sinarmas Tbk. yang  memiliki  nilai  efisiensi 1 (satu) atau 100 persen selama periode pengamatan yaitu 2013 sampai dengan 2017. Sedangkan pada kelompok bank  bank  pemerintah,  dan  bank  umum  swasta  nasional  devisa  efisiensi  terjadi  tidak sepenuhnya dalam tahun pengamatan.
Ukuran  bank  (SIZE), Capital  adequacy  ratio (CAR),  dan Loan  toodeposit  ratio (LDR) terbukti  signifikan  berpengaruh  positif  terhadap  efisiensi  perbankan  yang  terdaftar  di  Bursa Efek Indonesia periode 2013-2017. Non PerformingLoan (NPL) terbukti signifikan berpengaruh negatif terhadap efisiensi perbankan yang terdaftar di Bursa Efek Indonesiaperiode 2013-2017. Faktor  eksternal  seperti  nilai  tukar  rupiahh  (KURS),  Suku  bunga  Bank  Indonesia  (SBI),  dan Gross Domestic Product (GDP) terbukti tidak signifikan berpengaruh positif terhadap  efisiensi perbankan yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia periode 2013-2017.

## DAFTAR PUSTAKA
Andhyka,  B.,  Nisa,  C.,  &  Puwoko,  B.  (2017).  Penggunaan  BUKU  dan  Kepemilikan  dalam Menganalisis Efisiensi Perbankan di Indonesia. Al Tijarah , 3(2), 1-22.
Anwar, Mo., Duygun, M., & Shaban, M. (2012). Small Business Finance and Indonesian Banks Efficiency:  DEA  Approach, The  13th  International  Convention  of  The  East  Asian Economic Association .
Azis,  A.  (2015).  Analisis  Perbandingan  Kinerja  Keuangan  bank  Devisa  dan  Bank  Non-Devisa di Indonesia. Jom FEKON , 2(1), 1-15.
Banker,  RD,  Charnes,  A.  &  Cooper,  WW.  (1984).  Some  models  for  estimating  technical  and scale  inefficiencies  in  data  envelopment  analysis. Management  Science ,  30(9),  1078- 1092.
Berger,  A.  N.,  &  Mester,  L.  J.  (1997).  Inside  the  black  box:  what  explains  differences  in  the efficiencies of financial institutions. Journal of Banking and Finance , 21(7), 895–947.
Berger C., Blauth, R.,& Boger D. (1993). Kano Methods for Understanding Customer-Defined Quality, Hinshitsu: Journal of the Japanese Society for Quality Control.
Charnes,  A.,  Cooper,  W.W.,  &  Rhodes,  E.  (1978).  Measuring  the  Efficiency  of  Decision Making Units. European Journal of Operational Research , 2(4), 429-444.
Endri,  &Abidin,  Z.  (2009).  Kinerja  Efisiensi  Teknis  Bank  Pembangunan  Daerah:  Pendekatan Data Envelopment Analysis (DEA). Jurnal Akuntansi dan Keuangan , 11(1), 21-29. Fatmawati, R., & Aji, T. S. (2018). Analisis Pengaruh Faktor Internal  dan Eksternal Terhadap Efisiensi  Bank  Umum  Konvensional  di  Indonesia  Periode  2012-2016  Dengan Menggunakan Two Stage Data Envelopment Analysis . Jurnal Ilmu Manajemen, 6(4), 367- 375.
Ghozali,  I.  (2013). Aplikasi  Analisis  Multivariat  dengan  Program  IBM  SPSS  21 .  Edisi  7, Semarang: Penerbit Universitas Diponegoro.
Gujarati, D. (2003). Ekonometri Dasar . Jakarta: Erlangga.
Jurnal Manajemen dan Organisasi (JMO), Vol. 10 No. 1, April 2019, Hal. 48-62
Hadad,  M.  D.  Wimboh,  S.,  Eugenia  M.,  &  Dhaniel,  I.  (2003).  Analisis  Efisiensi  Industri Perbankan  Indonesia:  Penggunaan  Metode  Nonparametrik  Data  Envelopment  Analysis (DEA). Working Paper Series Bank Indonesia .
Kumar,  M.,  &  Charles,  V.  (2012). Data  Envelopment  Analysis  and  Its  Applications  to Management. Newcastle Upon Tyne: Cambridge Scholars Publishing. Muljawan, D., Hafidz, J., Astuti, R. I., dan Oktapiani, R. (2014). Faktor-faktor Penentu Efisiensi Perbankan  Indonesia  serta  Dampaknya  Terhadap  Perhitungan  Suku  Bunga  Kredit. Working paper Bank Indonesia wp/2/2014 . Bank Indonesia.
Othman,  F.  M.,  Mohd-Zamil,  N.  A.,  Rasid,  S.  Z.  A.,  Vakilbashi,  A.,  &  Mokhber,  M.  (2016). Data  Envelopment  Analysis:  A  Tool  of  Measuring  Efficiency  in  Banking  Sector. International Journal of Economics and Financial Issues , 6(3), 911-916.
Ramli, N. A, Mohammed, N. I., Hussin, S. A. S., & Khairi, S. S. M. (2018). Investigating The Effect  of  NonPerforming  Loans  on  Technical  Efficiency  In  Malaysian  Banking  Sector. AIP Conference Proceedings , 020008-1–020008-8.
Sparta. (2017). Analisis Pengaruh Efisiensi Dan Kecukupan Modal Terhadap Kinerja Keuangan Pada  Bank  Pembangunan  Daerah  di  Indonesia. Jurnal  Ekonomi  dan  Bisnis ,  20(1),  87- 115.
Subandi,  &  Ghozali,  I.  (2014).  A  efficiency  Determinant  of  Banking  Industry  in  Indonesia. Research Journal of Finance and Accounting , 5(3), 2222-2487.
Subekti, I.,& Widiyanti, N.W. (2004). Faktor-Faktor Yang Berpengaruh Terhadap Audit Delay di Indonesia. Simposium Nasional Akuntansi , 7, 991-1002.
Wijayanto,  A.,  &  Sutarno.  (2010).  Kinerja  Efisiensi  Fungsi  Intermediasi  Bank  Persero  di Indonesia  dengan  Menggunakan  Data  Envelopment  Analysis  (DEA). Jurnal  Keuangan dan Perbankan , 14(1), 110-121.