## Cost Efficiency Dalam Meningkatkan Kinerja Bank Syariah Di Indonesia
Didit Supriyadi 1 , Agus Rahayu 2 , Lili Adi Wibowo 3 , Moch. Dudih 4
Fakultas Pendidikan Ekonomi dan Bisnis Universitas Pendidikan Indonesia, Bandung,

## Indonesia
Abstrak . Analisis kinerja bisnis dalam industri perbankan syariah dilakukan untuk menjamin dan mengevaluasi bahwa segala bentuk  kegiatan  perusahaan  telah  sesuai  dengan  koridor  dan  ketentuan  syariah.  Penelitian  ini  bertujuan  untuk  menjelaskan pengaruh  board  characteristics  terhadap  cost  efficiency  serta  dampaknya  terhadap  islamic  bank  performance  dengan menggunakan sample 33 islamic banking di Indonesia. Variabel yang diteliti meliputi board characteristics yang diukur melalui board leadership dan board size, cost efficiency yang diukur melalui throughput activities dan cycle efficiensy, serta islamic bank performance yang diukur melalui capital asset quality, profit marging, earning, dan liquidity. Metode penelitian yang digunakan dalam penelitian ini adalah Partial Least Square (PLS). Hasil penelitian menunjukkan bahwa board characteristics berpengaruh signifikan  terhadap  cost  efficiency  dan  islamic  bank  performance,  sedangkan  cost  effieicncy  juga  berpengaruh  signifikan terhadap  islamic  bank  performance.  Board  Characteristics  lebih  tinggi  pengaruhnya  terhadap  islamic  bank  performance dibandingkan dengan cost efficiency.
Kata kunci . Bank performance, board characteristics, environmental analysis.
Corresponding author. How to cite this article. Didit Supriyadi, Agus Rahayu, Lili Adi Wibowo, & Moch. Dudih. 2019. Cost Efficiency Dalam Meningkatkan Kinerja Bank Syariah Di Indonesia . Jurnal Riset Akuntansi dan Keuangan , 7 (1), 169–176. History of article. Received: January 2019, Revision: Maret 2019, Published: April 2019 Online ISSN: 2541-061X.Print ISSN: 2338-1507. DOI: 10.17509/jrak.v7i1.14628 Copyright©2019. Published by Jurnal Riset Akuntansi dan Keuangan. Program Studi Akuntansi. FPEB. UPI

## PENDAHULUAN
Islamic  Bank  telah  berkembang  sejak didirikan  pada  pertengahan  tahun  1970an serta  telah  memasuki  sebagian  besar  pasar keuangan  global  (  Mallin,  Farag,  &  Ow- Yong,  2014,  Mallin  et  al.,  2014).  Tingkat pertumbuhan tertinggi Islamic Bank mencapai hingga  50  negara  dan  angka-angka  ini  tidak hanya mewakili negara-negara besar (Safieddine,  2009  dalam  Shahzad  Bukhari  et al.,  2013).  Tujuan  dari  Islamic  Bank  adalah untuk  mempromosikan  dan  mengembangkan penerapan  prinsip-prinsip  Islam  ke  dalam transaksi  keuangan,  perbankan  dan  bisnis terkait (Aziz, 2017).
Perkembangan  industri  islamic  bank yang  terjadi  di  dunia  global  ini  juga berdampak  pada  Indonesia  sebagai  negara dengan mayoritas populasi masyarakat beragama  islam.  Pada  awal  berkembangnya bank  syariah  di  Indonesia  keunggulan komperatif  bank  syariah  lebih  menonjol
dibandingkan  bank  konvensional  sehingga sebagai suatu produk keuangan baru memiliki daya  tarik  yang  cukup  kuat  bagi  konsumen. Perkembangan  selanjutnya  bank  syariah berupaya  untuk  membangun  keunggulan kompetetifnya  agar  bisa  menarik  konsumen lebih banyak lagi. Saat target market share 5% dicanangkan pada tahun 2008, bank syariah berupaya untuk membangun keunggulan  kompetitifnya,  meskipun  pada akhirnya  bank  syariah  belum  bisa  mencapai target market  share 5%  tersebut  sampai tahun 2010.  Kegagalan  bank  syariah  mencapai target market  share 5%  merupakan  gejala bahwa  bank  syariah  masih  kalah  bersaing dengan  bank  konvensional.  Ketidakmampuan bank  syariah  dalam  bersaing  dengan  bank syariah  disebabkan  tidak  terkelolanya  dengan baik  keunggulan  komperatif  dan  kompetitif yang dimiliki bank syariah (Noven Suprayogi, 2013).

## Tabel 1. Perkembangan Industri Perbankan Syariah Di Indonesia
Sumber : Otoritas Jasa Keuangan, 2018
Berdasarkan  Tabel  1.  dapat  diketahui bahwa dalam industri islamic bank terdiri dari tiga  jenis  yaitu  Bank  Umum  Syariah,  Unit Usaha  Syariah  dan  Bank  Perkreditan  Rakyat Syariah.  Jenis  Islamic  Bank  dengan  jumlah bank  paling  banyak  pada  November  2017 adalah  Bank  Perkreditan  Rakyat  Syariah sebanyak  167  bank.  Sementara  berdasarkan dari  segi  operasional  dan  sumber  daya manusia,  jenis  perbankan  syariah  dengan jumlah  kantor  dan  pekerja  paling  banyak adalah  Bank  Umum  Syariah  dengan  jumlah 1.817  kantor  dan  52.155  orang  pekerja.  Jika dianalisa  lebih  jauh  dapat  diketahui  bahwa industri Islamic Bank di Indonesia mengalami peningkatan  tiap  tahunnya  namun  angkanya masih sangat kecil dan lambat. Dua dari enam indikator mengalami penurunan pada November  2017  dari  tahun  sebelumnya  yaitu jumlah  kantor  bank  umum  syariah dari  1.869 kantor pada tahun 2016 menjadi 1.817 kantor pada November 2017 lalu jumlah kantor bank perkreditan  rakyat  syariah  juga  mengalami penurunan  dari  453  kantor  menjadi  442 kantor.  Namun  penurunan  yang  dialami  oleh jumlah  kantor  bank  umum  syariah  telah terjadi  dalam  tiga  tahun  terakhir  dengan angka yang cukup tinggi. Hal ini
mengindikasikan  dua  hal  yaitu  adanya masalah  pertumbuhan  industri  islamic  bank pada  bank  umum  syariah  atau  dilakukannya efisiensi  oleh  perusahaan  mengingat  saat  ini penggunaan layanan perbankan telah berbasis pada media digital.
Semakin  banyaknya  jumlah  bank syariah  yang  beroperasi  di  Indonesia,  dalam bentuk  Bank  Umum  Syariah  (BUS)  dengan berbagai  bentuk  produk  dan  pelayanan  yang diberikan  dapat  menimbulkan  permasalahan di  masyarakat.  Permasalahan  yang  paling penting  adalah  bagaimana  kualitas  kinerja bank syariah yang ada. Bank syariah haruslah dapat memberikan manfaat yang optimal bagi masyarakat,  peran  dan  tanggung  jawab  bank syariah  selaku  lembaga  keuangan  islam  tidak hanya terbatas pada kebutuhan keuangan dari berbagai  pihak,  tetapi  yang  paling  penting adalah  kepastian  seluruh  kegiatan  yang dijalankan  oleh  bank  syariah  sesuai  dengan prinsip  syariah  (Pramitasari,  2016).  Untuk mengetahui  prestasi  yang  dicapai  oleh perusahaan, perlu dilakukan penilaian terhadap      kinerja      perusahaan      dalam waktu      tertentu.      Yang      paling berkepentingan    dalam    mengevaluasi    atau menilai    kinerja    perusahaan    adalah  pemilik perusahaan  dalam  hal  ini  investor,  para
Indikator 2011 2012 2013 2014 2015 2016 Nov- 2017 Bank Umum Syariah Jumlah Bank 11 11 11 12 12 13 13 Jumlah Kantor  1401 1745 1998 2163 1990 1869 1817 Jumlah Pekerja 21820  24111  26717  41393  51413  51110  52155 Unit Usaha Syariah Jumlah Bank 24 24 23 22 22 21 21 Jumlah Kantor  336 517 590 320 311 332 343 Jumlah Pekerja 2067 3108 11511  4425 4403 4487 4539 Bank Perkreditan Rakyat Syariah Jumlah Bank 155 158 163 163 163 166 167 Jumlah Kantor  364 401 402 439 446 453 442 Jumlah Pekerja 3773 4359 4826 4704 4102 4372 4614
manajer,  kreditur  pemerintah  dan  masyarakat (Fajra, 2012).
Pengukuran terhadap kinerja bisnis  perlu dilakukan sebagai evaluasi apakah perusahaan telah  mencapai  target  yang  telah  ditetapkan atau  tidak  (Hameed  et  al,  2004  dalam Harianto,  2013).  Untuk  menilai  kesehatan suatu perusahaan atau organisasi memerlukan beberapa  penilaian  yang  dapat  diwakili melalui  pengukuran  kinerja.  Pengukuran kinerja  merupakan  bagian  dari  sistem pengendalian  manajemen  yang  mencakup tindakan yang menyiratkan keputusan perencanaan,  penilaian  kinerja  dan  operasi karyawan  (Permana,  Robiani,  Marwa,  & Azwardi, 2017). Analisis kinerja bisnis dalam industri  perbankan  syariah  dilakukan  untuk menjamin  dan  mengevaluasi  bahwa  segala bentuk  kegiatan  perusahaan  telah  sesuai dengan koridor dan ketentuan syariah. Dalam mendapatkan kepercayaan dari nasabah, bank syariah  harus  mampu  memberikan  garansi terhadap seluruh produk dan proses bisnisnya dijalankan menurut aturan dan prinsip syariah (Grais  and  Pellegrini,  2006).  Oleh  karena karena  itu  sangat  penting  bagi  para  pimpinan bank  syariah  untuk  memiliki  pemahaman yang  cukup  di  bidang  syariah  sehingga memungkinkan  mereka  untuk  menghadapi inovasi  produk  dan  operasi  bisnis  sehari-hari (Hassan,  et  al.,  2011).  Board  characteristics menjadi  salah  satu  faktor  penting  dalam meningkatkan kinerja bisnis bank diperlihatkan  oleh  penelitian  (Yammeesri  & Herath, 2010) yang menjelaskan bahwa board characteristics  akan  berkaitan  erat  dengan kebijakan-kebijakan  yang  dilakukan  dalam organisasi untuk memonitor kinerja manajemen.
Masalah  finansial  juga  tidak  kalah pentingnya  dalam  menunjang  kinerja  bisnis. Efisiensi  pembiayaan  merupakan  salah  satu variabel yang mendukung dalam pembentukan kinerja keungan karena menunjukkan tingkat kesehatan dan produktivitas
perusahaan dari segi finansialnya. Berdasarkan uraian latar belakang  permasalahan  maka  tujuan  dari penelitian  ini  adalah  untuk  mengetahui pengaruh  board  characteristic  terhadap  cost
efficiency  serta  dampaknya  terhadap  islamic banking performance.

## KAJIAN LITERATUR

## Board Characteristics
Governance  Structure  atau  biasa disebut sebagai Board characteristics merupakan  suatu  kerangka  yang  harus  ada dalam  organisasi  yang  digunakan  untuk nenerapkan  berbagai  prinsip  governance sehingga  prinsip  tersebut  dapat  dibagi, dijalankan  serta  dikendalikan  (Arifin,  2005). Penelitian  yang  dilakukan  oleh  (Bradbury, Mak,  &  Tan,  2006)  mengemukakan  bahwa board  characteristics  dibentuk  oleh  dimensi berikut ini: 1) board leadership, 2) board size, 3) board independence dan 4) audit commitee independence.

## Cost Efficiency
Cost efficiency menunjukkan seberapa efisien  suatu  aktivitas  mengkonsumsi  sumber daya  dalam  menghasilkan  keluaran.  Efisien merupakan  rasio  antara  keluaran  dengan masukan.  Semakin  sedikit  masukan  yang dikonsumsi  untuk  menghasilkan  keluaran, semakin efisien aktivitas di dalam mengkonsumsi  masukan.  Ukuran  efisiensi proses  produksi  barang  atau  jasa  dapat dihitung  dengan  membandingkan  processing activities  atau  value-added  activities  dengan throughput  activities  yang  lebih  dikenal dengan  istilah  cycle  efficiency  (Mulyadi, 1998).

## Islamic Bank Performance
Islamic bank
performance memberikan  intuisi  mendalam  bahwa  faktor penentu risiko Bank Islam harus berbeda dari faktor-faktor  yang  mempengaruhi  perbankan konvensional  (Ahmad  &  Ahmad,  2016). Islamic  bank  performance  dalam  aspek pendanaan tidak seperti di bank konvensional dimana  pendanaan  diperpanjang  melalui pemberian pinjaman pada suatu jangka waktu tertentu  dengan  bunga,  dalam  perbankan syariah,  hal  itu  ditempuh  melalui  skema pembiayaan  perwalian  tanpa  bunga  (Aziz, 2017).  Sistem  perbankan  untuk  mengetahui

## Meningkatkan Kinerja Bank Syariah Di Indonesia
kondisi atau kinerja bank biasanya menggunakan  analisis  CAMELS  (Capital, Asset,  Management,  Earning,  Liquidity, Sensitivity of Market Risk) (Kasmir, 2008: 50 dalam  Permana  et  al.,  2017).    Model pengukuran  CAMELS  telah  dinyatakan  oleh Bank  Indonesia  sehingga  bank-bank  di Indonesia  diwajibkan  membuat  laporan  rutin dan reguler (Permana et al., 2017).

## METODOLOGI PENELITIAN
Metode penelitian yang digunakan adalah  verifikatif  yang  bertujuan  untuk memperoleh  kebenaran  dari  sebuah  hipotesis yang dilaksanakan melalui pengumpulan data di lapangan. Unit analisis dalam penelitian ini adalah islamic banking di Indonesia sebanyak 13  bank  dengan  metode  pengumpulan  data menggunakan  kuesioner  dan  wawancara. Teknik analisis data yang dipergunakan untuk mengetahui hubungan korelatif dalam penelitian ini yaitu partial least square (PLS).

## HASIL DAN PEMBAHASAN Evaluasi Outer Model
Convergent  validity  terdiri  dari  tiga pengujian  yaitu  reliability  item  (validitas  tiap indikator),  composite  reability,  dan  average variance extracted (AVE). Convergent validity  digunakan  untuk  mengukur  seberapa besar  indikator  yang  ada  dapat  menerangkan dimensi.  Artinya  semakin  besar  convergent validity  maka  semakin  besar  kemampuan indikator tersebut dalam menerapkan dimensinya.
Table 2. Reliability Item
Tabel  tersebut  memperlihatkan  bahwa nilai  outer  loading  >0,7  sehingga  dapat dikatakan  ideal,  artinya  bahwa  indikator tersebut  dapat  dikatakan  valid  sebagai indikator untuk mengukur konstrak.
Table 3. Composite Realibility Latent variable Dimensions Cronbach's alpha D.G. rho (PCA) Boards Characteristic 2 0,884 0,912 Cost Efficiency 2 0,851 0,858 Islamic Bank Performance 6 0,881 0,881
Tabel  di  atas  menunjukkan  nilai cronbach’s  alpha  dan  D.G  rho  (PCA)  diatas 7,0 artinya bahwa konstrak memiliki reabilitas  atau  keterandalan  yang  tinggi sebagai alat ukur.
Table 4. Convergent validity Latent variable Mean Communalities (AVE) Boards Characteristic 0,895 Cost Efficiency 0,870 Islamic Bank Performance 0,628
Tabel  di  atas  menunjukkan  bahwa  nilai  AVE diatas  0,5  maka  dapat  dikatakan  bahwa konstrak  memiliki  convergent  validity  yang baik. Artinya variabel laten dapat menjelaskan  rata-rata  lebih  dari  setengah variance dari indikator-indikatornya.

## Evaluasi Inner Model
Goodness of fit model structural dapat dianalisis  dari  nilai  pedictive-relevance  (Q2) yang dapat dihitung berdasarkan nilai R2 dari masing-masing variabel endogen seperti yang tersaji dalam tabel berikut.
Latent variable Manifest variables Standardized loadings Boards Characteristic BC1 0.957 BC2 0.935 Cost Efficiency CE1 0,925 CE2 0,940 Islamic Bank Performance IBP1 0,784 IBP2 0,745 IBP3 0,813 IBP4 0,869 IBP5 0,721 IBP6 0,816
Table 5.  R-square R² F BC →IBP 0,463 0,110 CE → IBP 0,453 0,157 Berdasarkan  tabel  di  atas  maka  nilai  Q2  =  1- (1-0,463)(1-0,453)  =  0,7062  atau  predictive value  Q2=70,62,  artinya  bahwa  sangat memungkinkan  untuk  dilakukan  uji  hipotesis terhadap
model.
Tabel 6. Hypothesis Testing and Path Coefficient
Gambar 1. Path Diagram
Hipotesis 1  : Pengaruh Board Characteristics Terhadap Cost Effiency
Uji  hipotesis  menunjukkan  bahwa  board characteristics memiliki pengaruh yang positif dan signifikan terhadap cost efficiency, hal ini dapat  dilihat  dari  nilai  patch  coefficient sebesar  0,674  dengan  tingkat  signifikansi  p- value  =  0,000  <  0,05  sehingga  hipotesis diterima.  Artinya  bahwa  semakin  baik  board characteristics  yang  dimiliki  oleh  bank syariah  maka  akan  semakin  effisien  biaya yang dikeluarkan oleh bank syariah.
Hipotesis  2  :  Pengaruh  Board  Characteristics Terhadap Islamic Banking Performance
Uji  hipotesis  menunjukkan  bahwa  board characteristics memiliki pengaruh yang positif
dan  signifikan,  hal  ini  dapat  dilihat  dari  nilai patch coefficient sebesar 0,312 dengan tingkat signifikansi p-value = 0,0254 < 0,05 sehingga hipotesis  diterima.  Artinya  bahwa  semakin baik  board  characteristics  yang  dimiliki  oleh bank syariah maka islamic banking performance nya akan semakin tinggi.
Hipotesis  3  :  Pengaruh  Cost  Efficiency Terhadap Islamic Banking Performance Uji  hipotesis  menunjukkan  bahwa  cost efficiency memiliki pengaruh yang positif dan signifikan, hal ini dapat dilihat dari nilai patch coefficient  sebesar  0,406  dengan  tingkat signifikansi  p-value  =  0,027  <  0,05  sehingga hipotesis  diterima.  Artinya  bahwa  semakin efisien  biaya  yang  dikeluarkan  oleh  bank syariah  maka  islamic  banking  performance nya akan semakin tinggi.
Latent variable Path Coefficient t Pr > |t| Decision BC → CE 0,674 6,084 0,000 Significant BC → IBP 0,312 1,930 0,0254 Significant CE → IBP 0,406 2,215 0,027 Significant

## KESIMPULAN
Berdasarkan  hasil  pengujian  hipotesis maka  dapat  disimpulkan  bahwa  board characteristics berpengaruh posistif dan signifikan  terhadap  cost  efficiency  dan islamic  banking  performance.  Begitu  pula cost efficiency berpengaruh secara positif dan signifikan terhadap islamic banking performance.  Board  Characteristics  lebih tinggi  pengaruhnya  terhadap  islamic  bank performance dibandingkan dengan cost efficiency .

## DAFRAR PUSTAKA
Ahmad,  H.,  &  Ahmad,  S.  N.  (2016).  Key Factors  Influencing  Credit  Risk  of Islamic Bank: a Malaysian Case, (April). Al-Musali, M. A. K. M., & Ismail, K. N. I. K.
(2015).  Board  diversity  and  intellectual capital performance The moderating role of  the  effectiveness  of  the  effectiveness of board meetings. Accounting Research Journal, 28(3), 268–283. https://doi.org/10.1108/ARJ-01-2014-
0006
Arifin,  Z.  (2011).  Penelitian  Pendidikan: Metode  dan  Paradigma  Baru.  Bandung: PT Remaja Rosda Karya.
Aziz, J. A. (2017). Islamic Banking in Global Economic  Context  (  Critical  Studies  of
Operational  System  and  Performance  of Islamic Banking ), 12(40). https://doi.org/10.19105/al- ihkam.v12i1.1185 Bradbury,  M.,  Mak,  Y.  T.,  &  Tan,  S.  M.
(2006).  Board  Characteristics  ,  Audit Committee Characteristics and Abnormal  Accruals.  Pacific  Accounting Review, 18(2), 47–68. Cymbidiana, R. E., & Rosidi. (2013). Analisis
Lingkungan  Internal  dan  Eksternal dalam Menetapkan Strategi untuk Keberlangsungan  Hidup  Perusahaan.
Jurnal, 1–25.
Fajra, Y. (2012). Komparasi Kinerja
Perusahaan yang Berbasis Syariah
dengan  Perusahaan  yang  Berbasis  Non- Syariah. Universitas Andalas.
Harianto,  N.  (2013).  Pengaruh  Modal Intelektual terhadap Kinerja Bisnis Bank Umum  Syariah  (BUS)  di  Indonesia. Universitas Diponegoro.
Jokhadze,  V.  (2018).  Measuring  Model  Risk in  Financial  Risk  Management  and Pricing. The Journal of Finance, 1(1), 1– 21.
Otoritas  Jasa  Keuangan  (2018).  Statistika Perbankan  Syariah  November  2017.
Laporan dan statistik Otoritas  Jasa  Keuangan  (2018).  Perbankan Syariah  dan  Kelembagaannya.  Diakses 12 Februari 2018 http://www.ojk.go.id/id/kanal/syariah/ten tang-syariah/Pages/PBS-dan- Kelembagaan.aspx [online] Permana,  I.  J.,  Robiani,  B.,  Marwa,  T.,  &
Azwardi. (2017). an Analysis of
Structure, Behavior and Banking Performance  of  Islamic  Banking  in Indonesia. Eurasian Journal of Economics  and  Finance,  5(1),  114–127. https://doi.org/10.15604/ejef.2017.05.01. 008
Robu,  V.,  &  Student,  A.  (2005).  Measuring
Performance, Value Creation And Value-Based Management In The Context Of Competitiveness And Globalization.  Annals  of  University  of Craiova-Economic …, (August). Retrieved from http://ideas.repec.org/a/aio/aucsse/v2y20 10i8p108-115.html
Teti,  E.,  Perrini,  F.,  &  Tirapelle,  L.  (2014).
Competitive strategies and value creation:  a  twofold  perspective  analysis.
Journal  of  Management  Development,
33(10),
949–976. https://doi.org/10.1108/JMD-08-2012-
0100
Ulum,  I.  (2009).  Intellectual  Capital  Konsep dan  Kajian  Empiris.  Jurnal  Inferensi, 7(1), 183–204.
Yammeesri, J., & Herath, S. K. (2010). Board characteristics  and  corporate  value : evidence  from  Thailand.  Corporate Governance: The International Journal of Business  in  Society,  10(3),  279–292. https://doi.org/10.1108/14720701011051
910.

## Meningkatkan Kinerja Bank Syariah Di Indonesia