## COSTING:Journal of Economic, Business and Accounting
Volume 7 Nomor 1, Juli-Desember 2023 e-ISSN : 2597-5234

## ANALYSIS OF THE EFFECT OF FINANCIAL RATIOS ON PROFITABILITY IN FOREIGN EXCHANGE BANKS LISTED ON THE IDX FOR THE 2017-2022 PERIOD

## ANALISIS PENGARUH RASIO KEUANGAN TERHADAP PROFITABILITAS
PADA BANK DEVISA YANG TERDAFTAR DI BEI PERIODE 2017-2022
Dina Fadhilah 1 , Gregorius N. Masdjojo 2
Universitas Stikubank Semarang 1,2 dinafadila53@gmail.com 1 , masdjojo@edu.unisbank.ac.id 2

## ABSTRACT
The  purpose  of  this  study  is  to  determine  the  effect  of  Net  Interest  Margin  (NIM), Operating Costs on Operating Income (BOPO), Loan to Deposit Ratio (LDR), and Non Performing  Loan  (NPL)  on  Profitability  as  proxied  by  Return  on  Assets  (ROA).  This research  uses  data  sourced  from  foreign  exchange  bank  companies  listed  on  the Indonesia  Stock  Exchange  (IDX)  starting  from  2017-2022  and  financial  ratio  reports obtained  from  the  Financial  Services  Authority  (OJK).  The  total  number  of  foreign exchange bank companies listed on the IDX is 32 companies and those that enter the test  criteria  are  12  companies.  The  total  panel  data  of  288  comes  from  6  years  of quarterly  data  for  12  Foreign  Exchange  Banks.  The  results  of  panel  data  regression analysis with the help of E-Views software show that the best estimation choice is Fixed Effect Model (FEM). Based on FEM output, it was found that the NIM variable had a positive and significant effect on Profitability (ROA). BOPO variables have a negative and  significant  effect  on  Profitability  (ROA).  And  NPL  has  a  negative  and  significant effect  on  Profitability  (ROA).  The  LDR  variable  has  no  effect  on  Profitability  (ROA). The coefficient of determination of this FEM model is 95%.
Keywords: NIM, BOPO, LDR, NPL, Profitability, FEM

## ABSTRAK
Tujuan  dari  penelitian  ini  adalah  untuk  mengetahui  pengaruh Net  Interest  Margin (NIM), Operating Costs on Operating Income (BOPO), Loan to Deposit Ratio (LDR), dan Non Performing Loan (NPL)  terhadap  Profitabilitas  yang  diproksi  dengan Return on  Asset (ROA).  Riset  ini  menggunakan  data-data  yang  bersumber  dari  perusahaan bank Devisa yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia (BEI) dimulai dari tahun 2017-2022 dan  laporan  rasio  keuangan  yang  diperoleh  dari  Otoritas  Jasa  Keuangan  (OJK).  Total perusahaan bank Devisa yang terdaftar di BEI 32 perusahaan dan yang masuk kriteria uji sebesar 12 perusahaan. Jumlah data panel 288 berasal data triwulan selama 6 tahun untuk  12  Bank  Devisa.  Hasil  analisis  regresi  data  panel  dengan  bantuan  software E- Views menunjukkan  pilihan  estimasi  terbaik  adalah Fixed  Effect  Model (FEM). Berdasarkan  ouput  FEM  ditemukan  bahwa  variabel  NIM  berpengaruh  positif  dan signifikan  terhadap  Profitabilitas  (ROA).  Variabel  BOPO  berpengaruh  negatif  dan signifikan terhadap Profitabilitas (ROA). Dan NPL berpengaruh negatif dan signifikan terhadap Profitabilitas (ROA). Variabel LDR tidak berpengaruh terhadap Profitabilitas (ROA). Koefisien determinasi dari model FEM ini adalah 95 %.
Kata Kunci: NIM, BOPO, LDR, NPL, Profitabilitas, FEM.

## PENDAHULUAN
Menurut UU No. 4 P2SK tentang
i perbankan, i Perbankan i meliputi i segala i sesuatu i yang i berkaitan i tentang i Bank,
i meliputi i kelembagaan, i kegiatan i usaha
i serta i cara i dan i proses i dalam
i menjalankan i kegiatan i usahanya.
i Sedangkan i Bank  imerupakan i badan iu saha i yang i mengumpulkan i dana i dari
i masyarakat i dalam i bentuk i simpanan
s dan i menyalurkannya i kepada
i masyarakat i dalam i bentuk i pinjaman i dan
i atau i bentuk-bentuk i lainnya i dalam
i rangka i meningkatkan i taraf i hidup i rakyat i banyak.
Salah  satu  jenis  perbankan  di Indonesia  adalah  bank  perdagangan rahasia umum yang tidak dikenal. Bank perdagangan  yang  tidak  dikenal  adalah bank  yang  dapat  menyelesaikan  latihan bisnis  perbankan  perdagangan  yang tidak  dikenal.  Administrasi  yang disajikan  oleh  bank  perdagangan  asing yang terhubung dengan standar moneter asing,  misalnya,  pindah  ke  luar  negeri, memperdagangkan  standar  moneter asing,  pertukaran  produk  dan  impor, dan  administrasi  perdagangan  asing lainnya (Rembet and Baramuli 2020).
Sama  seperti  organisasi  lainnya, memperoleh  laba i ( profit ) i dengan
i memanfaatkan i sumber i daya
i perusahaan i (faktor i produksi) i secara
i efisien i dan i benar-benar i dapat
i menghasilkan i produk i yang i serius i di i pasar i juga merupakan tujuan utama dari organisasi  perbankan.  Oleh  karena  itu organisasi  harus  mengetahui  kondisi moneter  organisasi,  yang  terdiri  dari catatan  moneter,  pengumuman  gaji  dan laporan  moneter  lainnya.  (Ali  and Roosaleh  Laksono  2017).  Kinerja keuangan  perbankan  harus  terlihat melalui indikator moneter yang berbeda seperti Net i Interest i Margin i (NIM),
i Biaya i Operasional i Pendapatan
i Operasional i (BOPO), i Loan i to i Deposit
i Ratio i (LDR), i Non i Performing i Loan i (NPL).
Marker  yang  menjadi  titik  fokus pertimbangan  dalam i penelitian i ini
i adalah i Benefit, i dan i dalam i penelitian
i ini i yang i digunakan i adalah i Return i On
i Asset i (ROA). i Berikut  adalah  beberapa contoh  perbaikan  ROA  di  bank perdagangan  asing  yang  tercatat  di BEI :
Tabel 1. Contoh Perkembangan ROA
Tabel i 1 i di i atas i menunjukkan i bahwa i pergerakan i rata-rata i Return i On
i Asset i dari i tahun i 2017  –  2022 berfluktuasi.  Artinya,  kinerja  bank dalam  menghasilkan  laba  dari  kegiatan operasionalnya  masih  belum  optimal.
Sehingga hal tersebut dapat menyebabkan perusahaan tidak stabil. Adapun penelitian terdahulu
(Hikmah  2022),  yang  menyatakan
i bahwa  iNIM i berpengaruh i terhadap
i ROA,
i sedangkan i penelitian i menyatakan i bahwa i NIM i berpengaruh
i signifikan i terhadap
i ROA (Sudarmawanti and Pramono 2017) Penelitian  (Sudiyatno  et  al.  2021) dan  (Fajari  and  Sunarto  2017) menyatakan  bahwa  BOPO  membuat perbedaan  yang  negatif  dan  luar  biasa, sedangkan penelitian menyatakan bahwa  BOPO  mempengaruhi  ROA. (Rembet and Baramuli 2020)
Penelitian  (Sadi’yah,  Mai,  and Pakpahan  2021)  menyatakan  bahwa LDR  mempengaruhi  ROA,  kemudian lagi penelitian menyatakan bahwa LDR mempengaruhi ROA menyatakan bahwa LDR secara bermakna mempengaruhi  ROA,  kemudian  lagi penelitian  menyatakan  bahwa  LDR mempengaruhi  ROA (Pramana  Putra and Rahyuda 2021)
PERUSAHAAN ROA 2017 2018 2019 2020 2021 2022 BCA 3,90%  3,20% 3,20% 2,70% 2,80% 3,20% CCB 0,54%  0,86% 0,71% 0,29% 0,41% 0,69% MANDIRI 2,72%  3,17% 3,03% 1,64% 2,53% 3,30% MAYBANK 1,48%  1,74% 1,45% 1,04% 1,34% 1,25% MEGA 2,24%  2,47% 2,90% 3,64% 4,22% 4,00%
Penelitian (Batari Ayunda Praja & Hartono, 2018), (Permatasari, Rahadian, and  ...  2017)  menyatakan  bahwa  NPL berpengaruh  positif  dan i signifikan
i terhadap i ROA, i kemudian i penelitian
i (Yanti i and i Masdjojo i 2018) i menyatakan i bahwa i NPL i berpengaruh
i negatif i dan i signifikan i terhadap i ROA.
i Sedangkan
i penelitian i (Nofitasari,
i Rahayu, i and i Akuntansi i 2022), i dan i (Lestari i and i Setianegara i 2020) i menyatakan i bahwa i NPL i tidak
i berpengaruh i terhadap i ROA. Ditemukan  adanya  perbedaan hasil penelitian sebelumnya berdasarkan latar  belakang  sebelumnya;  sebagai ihasilnya, peneliti melakukan penelitian sebagaimana dimaksud dalam judul. “Analisis Pengaruh Rasio Keuangan  Terhadap  Profitabilitas (Studi Kasus pada Bank Devisa yang terdaftar  di  Bursa  Efek  Indonesia Periode Tahun 2017 – 2022)”. Tujuan
i dari i penelitian i ini i yaitu: i menemukan i bukti i empiris i pengaruh i NIM, i BOPO,
i LDR, i dan i NPL sebagai rasio keuangan terhadap ROA sebagai profitabilitas.

## METODE PENELITIAN
Peneliti  imenggunakan i metode
i kuantitatif i dalam i penelitian i ini
i informasi i yang i digunakan i berasal i dari
i organisasi i bank i perdagangan i asing
i yang i tercatat i di i Bursa i Efek i Indonesia
i (BEI) i mulai i tahun i 2017-2022  dan laporan  proporsi  moneter  dari  Otoritas Jasa  Keuangan  (OJK).  Pemulihan informasi diperoleh dengan dokumentasi  dari  buku-buku,  dan laporan-laporan penting. Populasi
i dalam i penelitian i ini i adalah i organisasi
i bank i dagang i asing i yang i tercatat i di i Bursa i Efek i Indonesia i (BEI) i periode
i 2017 - i 2022.
Penggunaan i teknik i sampel i yang
i diterapkan i dalam i penelitian i purposive
i sampling i menemtukan i sampel i dengan
i berdasarkan
i kriteria-kriteria i atau
i pertimbangan i tertentu i (Ahyar i et i al.
i 2020). i Total i perusahaan i bank i Devisa
i yang i terdaftar i di i BEI  32  perusahaan dan  yang  masuk  kriteria  uji  sebesar  12 perusahaan.  Variabel  yang  digunakan yaitu i profitabilitas i (ROA) i sebagai
i variabel i dependen, i NIM, i BOPO, i LDR, i dan i NPL is ebagai i variabel i independen. Variabel  –  variabel  tersebut  akan  diuji dengan  regresi  data  panel,  dan  Jumlah data  panel  288  berasal  data  triwulan selama  6  tahun  untuk  12  Bank  Devisa.
Software yang digunakan untuk mendukung  uji-uji  dalam  penelitian  ini menggunakan E-Views 12 .

## Statistik Deskriptif
(Ahyar  et  al.  2020)  Statistik Deskriptif  adalah  pengukuran  yang bekerja  dengan  informasi  populasi.
Untuk memberikan garis besar informasi yang digunakan, penelitian ini menggunakan  pemeriksaan  proporsi moneter.  Sebelum  sebuah  spekulasi dicoba,  harus  dilakukan  pemeriksaan faktual yang memukau untuk memberikan  garis  besar  informasi sebagai  nilai  dasar,  nilai  terbesar,  rata- rata (mean) dan standar deviasi..

## Uji Chow
Uji . i Chow i adalah i untuk i menentukan i model i odel i Fixed i Effect i atau i Random i Effect i yang i paling i pas i untuk i menilai i informasi i yang
i dipergunakan. i Dalam i ulasan i ini i Uji i Chow i adalah i Fixed i Effect i Model i merupakan i uji i yang i tepat i digunakan.

## Uji Hausman
Uji  iHausman i merupakan i uji i terukur i untuk i menyimpulkan i apakah i model i Fixed i Effect i atau i Random i Effect i yang i paling i tepat i digunakan. i Pada i penelitian i ini i hasil i dari i Uji i Hausman i adalah i Fixed i Effect i Model .
Uji Asumsi Klasik Uji Multikolinieritas Uji i multikolinearitas i bermaksud
i untuk i menguji i regresi i menemukan
i hubungan i yang i signifikan i antara
i variabel i independen. i Dalam i model
i regresi i yang i baik i seharusnya i tidak i ada hubungan antara faktor bebas.
Uji Heteroskedastisitas
Uji heteroskedastisitas
menunjukkan  apakah  esidual  model
i yang i terbentuk i memiliki i varian
i konstan i atau i tidak. i Model i yang i layak
i adalah i model i yang i memiliki i fluktuasi
i yang i konsisten i dari i setiap i pengaruh
i atau i residu i yang i meresahkan. i Heteroskedastisitas i adalah
i suatu
i keadaan i dimana i praduga i tidak terpenuhi,  tepatnya  terdapat  asumsi blunder  yang  berbeda  dan  perubahan pada setiap rentang waktu  (Napitupulu et al. 2021).

## Analisis Regresi Data Panel
Analisis i regresi i data i panel i adalah
i prosedur i yang i digunakan i untuk i menunjukkan i pengaruh i faktor i bebas i terhadap  variabel  terikat  di  beberapa daerah  yang  dilihat  dari  suatu  objek eksplorasi selama jangka waktu tertentu.
Analisis Koefisien Determinasi (R 2 ) Koefisien  determinasi  adalah ukuran  yang  signifikan  dalam  regresi, karena  dapat  menjelaskan  terlepas  dari apakah  model  regresi  yang  dinilai  itu bagus.
Koefisien
i determinasi
i mencerminkan i seberapa
i besar
i penyesuaian i variasi i dalam i variabel
i dependen i dapat i dipahami i oleh
i penyesuaian i variasi i dalam i variabel otonom. (Napitupulu et al. 2021).
Uji Pengaruh Bersama ( Uji F )
Uji F diharapkan dapat menentukan  spekulasi  koefisien  relaps (slant)  secara  bersama-sama,  sehingga
dapat  menjamin  bahwa  model  yang dipilih dapat atau tidak dapat menguraikan  pengaruh  faktor  otonom terhadap variabel dependen (Napitupulu et al. 2021).
Uji Parsial ( Uji-t ) Uji i t i digunakan i untuk i menguji
i koefisien i regresi i secara i terpisah. i Pengujian i dilakukan i terhadap i koefisien
i regresi i populasi, i apakah i sama i dengan
i nol i yang i berarti i faktor i bebas
i mempengaruhi i variabel i terikat, i atau
i tidak i sama i dengan i nol i yang i berarti
i bahwa i variabel i otonom  secara  esensial mempengaruhi
variabel terikat
(Napitupulu et al. 2021).
Profitabilitas (ROA) Menurut  (Sadi’yah  et  al.  2021) Rasio-rasio  berikut  dapat  digunakan
i untuk i mengukur i dan i mengevaluasi
i kemampuan i bank i dalam i menghasilkan
i laba i dari i total i aset i ROA, i ROA i dapat i diukur dengan cara berikut  :
𝑅𝑂𝐴 = %&'& )*'*+,- .&/&0 123&+ 45*3
Net Interest Margin (NIM) Dalam  (Pramana  Putra  and Rahyuda  2021)  rasio i yang i digunakan i untuk i mengukur i manajemen i bank i dalam i mengelola i aktiva i produktifnya
i menangani i sumber i daya i pengadaannya i untuk i menghasilkan i pembayaran i pendapatan i bersih i NIM i dapat diperkirakan dengan cara berikut :
𝑁𝐼𝑀 = .*9:&;&3&9 <,9=& <*>5?@
A&3&BA&3& 123&+ 45*3 .>2:,03?C
Biaya  Opersional  dan  Pendapatan Operasional (BOPO) Rasio  iini i digunakan i untuk i mengukur i tingkat i efisiensi i dan i kemampuan i bank i dalam i melakukan
i kegiatan i operasinya  (Pramana  Putra and  Rahyuda  2021).  BOPO  dapat diukur dengan cara berikut :
𝐵𝑂𝑃𝑂 = <?&F& G;*>&5?29&+ .*9:&;&3&9 G;*>&5?29&+
Loan to Deposit Ratio
(LDR)
Rasio i tersebut i menunjukkan i kemampuan i bank i untuk i menyediakan i dana bagi debitur yang berasal dari dana masyarakat  dan  modal  yang  dimiliki bank  (Rembet  and  Baramuli  2020). LDR dapat diukur dengan cara berikut :
𝐿𝐷𝑅 = J>*:?3 K&9& .?@&0 J*3?=& Non Performing Loan (NPL)
Rasio  yang  digunakan  untuk mengukur
tingkat kemungkinan pembayaran  dengan  melihat  kemajuan non-performing  total  yang  terdiri  dari kredit  yang  buruk,  dipertanyakan  dan buruk  dengan  semua  kredit  diberikan kepada  klien  (Sadi’yah  et  al.  2021). NPL dapat diukur dengan cara berikut :
𝑁𝑃𝐿 = J>*:?3 <*>-&5&+&@ 123&+ J>*:?3

## HASIL DAN PEMBAHASAN
Statistik Deskriptif Tabel 2. Hasil Uji Deskriptif
Sumber : Hasil Data E-Views (2023)
Uji Chow Tabel 3. Hasil Uji Chow
Sumber : Hasil Data E-Views (2023)
Uji Hausman Tabel 4. Hasil Uji Hausman

## Sumber : Hasil Data E-Views (2023)
Uji Multikolinieritas
Tabel 5. Hasil Uji Multikolinieritas
Sumber : Hasil Data E-Views (2023)
Uji Heteroskedastisitas Tabel 6. Hasil Uji Heteoskedastisitas

## Sumber : Hasil Data E-Views (2023)
Analisis Regresi Data Panel Tabel 7. Hasil Fixed Effect Model (Model Terpilih)
Sumber : Hasil Data E-Views (2023) Berdasarkan  pengujian  diatas menggunakan pesamaan sebagai berikut: ROA = 5,95 + 0,14NIM – 0,06BOPO –

## 2,43LDR – 0,09NPL
Uji Koefesien Determinasi (R 2 ) Berdasarkan  tabel  6,  terlihat bahwa  harga  R-kuadrat  yang  diubah adalah  0,95,  yang  berarti  bahwa kapasitas  variabel  otonom  untuk memahami  variabel  dependen  adalah 95%, sedangkan kelebihan 5%
i dipengaruhi i oleh i elemen i yang i berbeda.
i tidak i hadir i dalam i model. i Artinya,
i faktor i NIM, i BOPO, i LDR, i dan i NPL i dapat i mengantisipasi i ROA, i sedangkan ROA NIM BOPO LDR NPL Mean 1,99 4,87 78,01 89,69 2,36 Median 2,06 4,62 76,63 85,45 2,32 Maximum 4,22 9,85 106,84 171,28 6,41 Minimum 0,29 2,82 46,54 51,57 0,00 Std. Dev. 1,06 1,28 11,67 23,33 1,15 Skewness 0,12 1,41 -0,14 1,52 0,29 Kurtosis 1,84 5,38 2,18 5,02 2,79 Jarque-Bera 16,69 163,54 8,99 159,44 4,55 Probability 0,00 0,00 0,01 0,00 0,10 Sum 572,16 1403,04  22468,07  25830,37 679,68 Sum Sq. Dev. 325,62 467,75  39068,08  156223,90 377,38 Observations 288 288 288 288 288
NIM BOPO LDR NPL
NIM 1,00 -0,39 0,02 -0,16 BOPO -0,39 1,00 -0,08 0,17 LDR 0,02 -0,08 1,00 -0,04 NPL -0,16 0,17 -0,04 1,00 -0.8 -0.4 0.0 0.4 0.8 1.2 1 - 17Q 1 1 - 20Q 4 2 - 18Q 3 2 - 22Q 2 3 - 20Q 1 4 - 17Q 4 4 - 21Q 3 5 - 19Q 2 6 - 17Q 1 6 - 20Q 4 7 - 18Q 3 7 - 22Q 2 8 - 20Q 1 9 - 17Q 4 9 - 21Q 3 10 - 1 9Q 2 11 - 1 7Q 1 11 - 2 0Q 4 12 - 1 8Q 3 12 - 2 2Q 2 ROA Residuals
i sisanya i 5% i dipengaruhi i oleh i elemen
i lain i yang i tidak i dianalisis i dalam i ulasan
i ini.
Uji Pengaruh Bersanama ( Uji F ) Berdasarkan i hasil i pengujian i dari i tabel i 6, i diketahui i bahwa i Prob i esteem i (F-measurement) i adalah i 0,00. i Hal i ini
i menunjukkan i bahwa i nilai i lebih i sederhana i dari i tingkat i kepentingan (<0,05).  Sehingga  cenderung  beralasan bahwa  NIM,  BOPO,  LDR,  dan  NPL secara bersamaan mempengaruhi ROA.

## Uji Parsial ( Uji-t )
Hasil  dari  uji-t  dapat  dilihat  pada tabel  6,  dengan  melihat  pada  tabel  ini, dampak  NIM,  BOPO,  LDR,  dan  NPL terhadap  ROA,  dapat  dimaknai  sebagai berikut:

## Pengaruh NIM terhadap ROA
Hasil dari uji t pada variabel NIM (X1)  didapatkan  nilai  t  hitung  sebesar 8,033 > t tabel yaitu 2,95 dan sig. 0,00 < 0,05,  maka  pada  saat  itu  H1  diakui, artinya  variabel  NIM  berpengaruh terhadap  ROA.  Konsekuensi  dari penelitian  ini  sesuai  dengan  penelitian yang  diarahkan  oleh  Sudarmawanti  & Pramono,  (2017)  ,  (Hikmah  2022), (Yanti  and  Masdjojo  2018),  (Pramana Putra  and  Rahyuda  2021),  dan  (Lestari and  Setianegara  2020)  bahwa  NIM berpengaruh  positif  dan  signifikan terhadap ROA.

## Pengaruh BOPO terhadap ROA
Hasil  dari  uji  t  pada  variabel BOPO  (X2)  diperoleh  nilai  t  sebesar  - 21,17 < t tabel yaitu -2,95 dan sig. 0,00 < 0,05, maka H2 diakui, artinya variabel BOPO  berpengaruh  terhadap  ROA. Konsekuensi  dari  penelitian  ini  sesuai dengan  penelitian  yang  dipimpin  oleh (Sadi’yah et al. 2021), (Sudiyatno et al. 2021),  dan  (Fajari  and  Sunarto  2017)
bahwa  BOPO  berpengaruh  negatif  dan signifikan terhadap ROA.

## Pengaruh LDR terhadap ROA
Hasil dari uji t pada variabel LDR (X3) didapatkan t hitung sebesar -0,67 > t tabel, yaitu -2,95 dan sig. 0,51 > 0,05, maka  H3  dihilangkan,  menyiratkan bahwa  variabel  LDR  tidak  membuat perbedaan dan tidak penting pada ROA.
Konsekuensi  dari  penelitian  ini  sesuai dengan penelitian (Rahmawati, Setyowati, and Hadiani 2021), (Fibriyanti  and  Nurcholidah  2020), (Batari  Ayunda  Praja  and  Hartono 2018),  (Pramana  Putra  and  Rahyuda
2021),  (Rembet  and  Baramuli  2020), (Lestari  and  Setianegara  2020),  dan (Permatasari  et  al.  2017)  bahwa  LDR tidak berpengaruh terhadap ROA.

## Pengaruh NPL terhadap ROA
Hasil dari uji t pada variabel NPL (X4)  diperoleh  nilai  t  sebesar  -3,64  <  t tabel,  yaitu  -2,95  dan  nilai  sig.  0,00  < 0,05,  maka  H4  diakui,  artinya  variabel NPL  berpengaruh  terhadap  ROA.  Ini didukung  oleh  penelitian  (Yanti  and Masdjojo  2018)  dan  (Sadi’yah  et  al. 2021)  yang  juga  menyatakan  bahwa NPL berpengaruh negatif dan signifikan terhadap ROA.

## PENUTUP Kesimpulan
Berdasarkan  hasil  penelitian  dan analisis sebelumnya mengenai “Analisis Pengaruh  Rasio  Keuangan  terhadap Profitabilitas  pada  Bank  Devisa  yang Terdaftar di BEI Periode 2017 – 2022”. Maka  dapat  ditarik  kesimpulan  sebagai berikut :
1. Net Interest Margin (NIM) menunjukkan bahwa adanya pengaruh  positif  dan  signifikan terhadap  Profitabilitas  [ Return  on Asset (ROA)].
2. Biaya  Operasional  dan  Pendapatan Operasional  (BOPO)  menunjukkan bahwa hasil yang diperoleh berpengaruh  negatif  dan  signifikan terhadap  Profitabilitas  [ Return  on
Asset (ROA)].
3. Loan  to  Deposit  Ratio (LDR) menunjukkan  bahwa  hasil  yang diperoleh tidak berpengaruh terhadap Profitabilitas  [ Return  on  Asset (ROA)].
4. Non Performing Loan (NPL) menunjukkan  bahwa  hasil  yang diperoleh  berpengaruh  negatif  dan signifikan  terhadap  Profitabilitas [ Return on Asset (ROA)].
5. Secara  silmutan  terdapat  pengaruh NIM,  BOPO,  LDR,  dan  NPL terhadap  Profitabilitas  (ROA)  pada bank  Devisa  yang  terdaftar  di  BEI periode 2017 – 2022.

## Saran
Saran  dari  peneliti  untuk  penelitian selanjutnya diuraikan sebagai berikut : 1. Periode  penelitian  harus  lebih  lama dan  lebih  lengkap  sehingga  dapat mendukung dalam penelitian.
2. Peneliti  selanjutnya  bisa  menmbah variabel  independen  lain  seperti Capital Adequacy Ratio (CAR),  dan ukuran perusahaan.

## DAFTAR PUSTAKA
Ahyar,  Hardani,  Universitas  Sebelas Maret,  Helmina  Andriani,  Dhika Juliana  Sukmana,  Universitas Gadjah  Mada,  M.  Si.  Hardani,
S.Pd.,  Grad.  Cert.  Biotech  Nur Hikmatul  Auliya,  M.  Si.  Helmina Andriani, Rhousandy Asri Fardani,  Jumari  Ustiawaty,  Evi Fatmi  Utami,  Dhika  Juliana Sukmana,  and  Ria  Rahmatul Istiqomah.  2020. Buku  Metode Penelitian Kualitatif & Kuantitatif . Ali,  Muhammad,  and  R.  TY  Roosaleh
Laksono.  (2017).  Pengaruh  Net Interest  Margin  (NIM),  Biaya Operasional Terhadap Pendapatan
Operasional  (BOPO),  Loan  to Deposit  Ratio  (LDR)  Dan  Non Performing Loan (NPL) Terhadap
Return  On  Assets  (ROA). Jurnal Riset  Akuntansi  Dan  Keuangan 5(2):1377–92. doi: 10.17509/jrak.v5i2.7853. Batari  Ayunda  Praja,  Nasya,  and  Ulil Hartono. (2018). Pengaruh Ukuran Perusahaan, Capital Adequacy  Ratio  (Car),  Loan  To Deposit Ratio (Ldr), Non Performing  Loan  (Npl)Terhadap Profitabilitas  Pada  Bank  Umum Swasta  Nasional  Devisa  Yang Terdaftar  Di  Indonesia  Periode 2012-2016. Jurnal Ilmu Manajemen (JIM) 7(1):1–12. Fajari,  Slamet,  and  Sunarto.  (2017).
Pengaruh  CAR,  LDR,  NPL, BOPO  Terhadap  Profitabilitas Bank  (Studi  Kasus  Perusahaan Perbankan  Yang  Tercatat  Di Bursa  Efek  Indonesia  Periode Tahun  2011  Sampai  2015). Prosiding Seminar Nasional Multi
Disiplin  Ilmu  &  Call  for  Papers UNISBANK Ke-3 3(Sendi_U 3):853–62. Fibriyanti,  Yenni  Vera,  and  Lilik Nurcholidah.  (2020).  Pengaruh
CAR,  NPL,  NIM,  BOPO  Dan LDR Terhadap Profitabilitas Bank
Umum  Swasta  Nasional  Devisa. Jurnal  Sains  Sosio  Humaniora 4(2):344–50. doi: 10.22437/jssh.v4i2.10863. Hikmah,  Hikmah.  (2022).  Analisis Faktor Yang Mempengaruhi Profitabilitas Bank Umum Swasta Nasional  Devisa. Jurnal  Valuasi:
Jurnal  Ilmiah  Ilmu  Manajemen Dan Kewirausahaan 2(1):182–93. doi: 10.46306/vls.v2i1.88. Lestari,  Wulandari  Danu,  and  R.
Gunawan  Setianegara.  (2020).
Analisis  Pengaruh  Nim,  Bopo, Ldr, Dan Npl Terhadap Profitabilitas  (Studi  Kasus  Pada Bank  Umum  Yang  Listed  Di Bursa  Efek  Indonesia  Periode 2014-2018). Keunis 8(1):82.  doi: 10.32497/keunis.v8i1.2136. Napitupulu, Runggu Besmandala, Torang P. Simanjuntak, Lumminar Hutabarat, Hormaingat Damanik,  Hotriado  Harianja,
Ronnie  Togar  Mulia  Sirait,  and Chainar Elli Ria Lumban Tobing. (2021).  Penelitian  Bisnis :  Teknik Dan Analisa Data Dengan SPSS - STATA  -  EVIEWS. Madenatera
1:230.
Nofitasari, Lilis, Dwi Rahayu, and Studi Akuntansi. (2022). Pengaruh Capital  Adequacy  Ratio  ,  Loan Deposit Ratio Dan Non Performing Loan Terhadap Return On  Asset  Pada  Perusahaan Perbankan  Yang  Terdaftar  Di
Bursa  Efek  Indonesia  (  Studi Kasus  Pada  Bank  Umum  Swasta Nasional Devisa Periode.
Permatasari, A. N., D. Rahadian, and ...
(2017).  Pengaruh  CAR,  LDR,
BOPO, NPL Dan Ukuran Perusahaan Terhadap Profitabilitas  (Studi  Kasus  Pada Bank  Umum  Swasta  Nasional Devisa  Dan  Bank  Umum  Swasta
…. EProceedings  … 4(2):1296– 1303. Pramana  Putra,  Dewa  Putu  Wisnu,  and Henny Rahyuda. (2021). Pengaruh  Nim,  Ldr,  Npl,  Bopo Terhadap  Roa  Pada  Bank  Umum Swasta  Nasional  Devisa  Di Indonesia. E-Jurnal  Manajemen Universitas Udayana 10(11):1181. doi: 10.24843/ejmunud.2021.v10.i11.p 07.
Rahmawati,  Delsi  Indi,  Diharpi  Herli
Setyowati,  and  Fatmi  Hadiani.
(2021).  Pengaruh  LDR  Dan BOPO Terhadap ROA Pada Bank Umum  Swasta  Nasional  Devisa Di Bursa Efek Indonesia. Indonesian  Journal  of  Economics and  Management 2(1):216–23.
doi: 10.35313/ijem.v2i1.3147. Rembet,  Watung  E.  Claudia,  and  Dedy N.  Baramuli.  (2020).  Pengaruh Car,  Npl,  Nim,  Bopo,  Ldr Terhadap  Return  on  Asset  (Roa) (Studi  Pada  Bank  Umum  Swasta Nasional  Devisa  Yang  Terdaftar
Di  Bei). Jurnal  EMBA:  Jurnal Riset Ekonomi, Manajemen, Bisnis  Dan  Akuntansi 8(3):342– 52. Sadi’yah, Yeni Siti Halimatus, Muhamad  Umar  Mai,  and  Rosma Pakpahan. (2021). Pengaruh LDR, BOPO,  Dan  NPL  Terhadap  ROA Pada  BUSN  Devisa  Terdaftar  Di BEI Periode 2014-2018. Indonesian  Journal  of  Economics and  Management 1(2):295–305. doi: 10.35313/ijem.v1i2.2498. Sudarmawanti, Erna, and Joko Pramono.  (2017).  Pengaruh  Car, Npl,  Bopo,  Nim  Dan  Ldr Terhadap  Roa  (Studi  Kasus  Pada Bank  Perkreditan  Rakyat  Di Salatiga  Yang  Terdaftar  Di Otoritas  Jasa  Keuangan  Tahun 2011-2015). Among Makarti 10(1):1–18. doi: 10.52353/ama.v10i1.143. Sudiyatno,  Bambang,  Titiek  Suwarti,
Toto  Suharmanto,  and  Okki Martinus.  (2021).  Risiko  Dan Modal:  Pengaruhnya  Terhadap Profitabilitas  (Studi  Empiris  Pada Industri Perbankan Di Indonesia). Dinamika  Akuntansi  Keuangan Dan Perbankan 10(1):84–92. doi:
10.35315/dakp.v10i1.8544. Yanti,  Sinta  Trisna,  and  Gregorius  N. Masdjojo. (2018). Pengaruh
Capital Adequacy Ratio, Loan To Deposit  Ratio,  Net  Interest
Margin,  Dan  Non  Performing
Loan Terhadap Profitabilitas Pada
Bank  Umum  Swasta  Nasional Devisa Periode 2013-2017. Dinamika  Akuntansi,  Keuangan Dan Perbankan 7(2):173–85.