Owner: Riset & Jurnal Akuntansi e –ISSN  : 2548-9224 | p–ISSN  : 2548-7507 Volume 6 Nomor 4, Oktober 2022 DOI : https://doi.org/10.33395/owner.v6i4.1187

## Pengaruh manajemen laba, CSR, dan Leverage Aggressiveness dengan asimetri informasi sebagai variabel moderasi
Ariesta Amelia Husen 1* , Waluyo 2
Universitas Mercu Buana, DKI Jakarta ariestaameliahusen28@gmail.com , waluyo@mercubuana.ac.id / waluyo9@yahoo.com
* Corresponding author
Diajukan : 21 September 2022 Disetujui : 23 September 2022
Dipublikasi : 4 Oktober 2022

## ABSTRACT
This  study  aims  to  determine  the  influence  of  profit  management,  corporate  social responsibility, and leverage on tax aggressiveness with information asymmetry as a moderation variable. Companies, as taxpayers, and the government has different interests. The government optimizes state revenue on taxes because taxes are one of the significant revenue factors for a country that is used to finance routine expenses and development expenditures. For companies, taxes  are  a  mandatory  burden  that  can  reduce  net  profit,  so  companies  as  taxpayers  tend  to minimize  taxes.  Companies  use  these  differences  in  interests  as  an  opportunity  to  be  more aggressive  in  minimizing  taxes.  The  method  used  is  descriptive  research  by  recording  data accompanied  by  valued  numbers  and  can  give  an  objective  picture  of  the  variables  to  be studied.  The  population  in  the  study  is  mining  companies  listed  on  the  Indonesia  Stock Exchange. The sample selection technique used in this study was Purposive sampling, which is 24 companies during a research period from 2017-2019. This study used panel data regression analysis. The results of this study show that profit management and leverage have a significant effect  on  tax  aggressiveness,  while  corporate  social  responsibility  does  not  affect  tax aggressiveness.  In  addition,  information  asymmetry  cannot  moderate  profit  management, corporate social responsibility, and leverage to tax aggressiveness .
Keywords : Corporate  Social  Responsibility,  Information  Asymmetry,  Leverage,  Profit Management,, Tax Aggressiveness

## PENDAHULUAN
Pengoptimalan  atas  penerimaan  pajak  merupakan  hal  yang  sangat  penting  namun  hal tersebut  berbanding  terbalik  dengan  realisasi  penerimaan  pajak  dengan  target  dari  tahun  ke tahun  selalu  dibawah  target,  atau  dengan  kata  lain  walaupun  setiap  tahun  penerimaan  pajak selalu  meningkat,  tetapi  realisasinya  target  yang  di  dapat  tidak  pernah  mencapai  target  yang telah ditentukan oleh pemerintah.
Berdasarkan  data  Kementerian  Keuangan,  persentase  penerimaan  pajak  dengan  target anggaran pada tahun 2015 adalah 81,96%  yaitu dengan penerimaan pajak Rp 1.060,83 Triliun dari target sebesar Rp 1.294,26 Triliun, pada tahun 2016 persentasenya turun menjadi 81,60%. Pada tahun 2017 naik menjadi 89,67% dan tahun 2018 sebesar 92,23%, pada tahun 2019 turun menjadi sebesar 84,44%, serta pada tahun 2020 persentasenya menjadi 89,25% . Dalam rentang waktu  tersebut  pencapaian  pajak  di  Indonesia  masih  belum  mencapai  target.  Hal  tersebut menandakan  penerimaan  pajak  di  Indonesia  belum  optimal.  Salah  satu  kemungkinan  belum optimal tersebut adanya praktik tax aggressiveness.
Tax  aggressiveness merupakan  suatu  aksi  yang  bertujuan  mengurangi  beban  pajak
Owner: Riset & Jurnal Akuntansi e –ISSN  : 2548-9224 | p–ISSN  : 2548-7507 Volume 6 Nomor 4, Oktober 2022 DOI : https://doi.org/10.33395/owner.v6i4.1187
perusahaan  dengan  memakai  perencanaan  pajak  yang  terkategori  ataupun  tidak  terkategori pelanggaran pajak (Frank et al., 2009). Salah satu contoh praktik tax aggressiveness yang terjadi di Indonesia yaitu kasus yang dilakukan oleh PT Adaro Energy Tbk. Perusahaan tersebut telah melakukan praktik penghindaran pajak sejak tahun 2009 - 2017 dengan melakukan manajemen laba  melalui transfer  pricing dengan  memanfaatkan  adanya  asimetri  informasi.  Perusahaan tersebut  melakukan transfer  pricing dengan  menjual  batu  bara  harga  rendah  kepada  anak perusahaannya sendiri (Coaltrade Services International) di Singapura.
Lebih lanjut, perusahaan tersebut menjual batu bara tersebut dengan harga yang lebih tinggi ke anak usahanya yang berada di negara lain. Dengan demikian, perusahaan tersebut membayar jumlah pajak yang dibayarkan di Indonesia lebih rendah daripada yang semestinya yaitu senilai US$  125  juta  (Rp.  1,75  triliun  dengan  kurs  Rp.  14.000).  Menurut  (Puspitasari  et  al.,  2021) praktik-praktik  demikian  menyebabkan  penerimaan  pajak  yang  diterima  di  Indonesia  menjadi tidak  maksimal,  padahal  seperti  yang  diketahui  bahwa  pendapatan perusahaan  tersebut  berasal dari sumber daya di Indonesia
Salah  satu  faktor  yang  dapat  menyebabkan tax  aggressiveness yaitu  asimetri  informasi (Wijayanti  and  Rismawati,  2017).  Adanya  asimetri  Informasi  mengarah  pada  penghindaran pajak.  Adanya  asimetri  Informasi  mengarah  pada  penghindaran  pajak  (Wijayanti  and Rismawati,  2017).  Menurut  (Alkausar,  Lasmana  and  Soemarsono,  2020),  asimetri  informasi mengakibatkan  fiskus  (representasi  dari  pemerintah)  sulit  mendeteksi  adanya  tindakan agresivitas  pajak  perusahaan,  karena  fiskus  tidak  memiliki  data  yang  cukup  karena ketidakseimbangan informasi antara wajib pajak dan fiskus.
Tax  Aggressiveness tidak  hanya  dipengaruhi  oleh  asimetri  informasi  saja  tetapi  juga dipengaruhi  oleh  manajemen  laba.  Pajak  berhubungan  langsung  dengan  laba,  dimana  jumlah pajak terutang dihitung berdasarkan besar kecilnya laba yang diperoleh perusahaan. Laba sering digunakan  sebagai  dasar  untuk  pembuatan  keputusan  berbagai  pihak  yang  berkepentingan, sehingga  manajemen  memanfaatkan  peluang  untuk  melakukan  manajemen  laba  dalam  rangka meminimalkan jumlah pajak. Dalam keterkaitannya antara manajemen laba dengan pajak adalah dimana  pihak  perusahaan  melakukan  manajemen  laba  yaitu  dengan  cenderung  meminimalkan laba perusahaan, hal tersebut dilakukan agar laba yang dijadikan sebagai dasar pengenaan pajak (DPP)  menjadi kecil sehingga jumlah beban pajak  yang ditanggung pun  menjadi rendah. Atau dengan  kata  lain,  perusahaan  akan  cenderung  melakukan  manajemen  laba  agar  pajak  yang dibayarkan menjadi kecil.
Menurut penelitian yang dilakukan oleh to (Pitoyo, Ahmar and Suyanto, 2019), (Pratiwi and  Siregar,  2019),  (Amidu,  Coffie  and  Acquah,  2019),  dan  (Kurniasih,  Sulardi  and  Suranta, 2017)  manajemen  laba  memiliki  pengaruh  yang  signifikan  terhadap  tindakan tax aggressiveness.  Sedangkan,  hasil  penelitian  oleh (Mustika,  Sulistyowati  and  Wahyuni,  2019), (Solikhah,  Wahyudin,  Purwaningsih,  &  Suryarini,  2019),  dan    (Diatmika  and  Sukartha,  2019) manajemen laba tidak memiliki pengaruh signifikan terhadap tax aggressiveness.
Dalam  praktik  pajak  agresif,  Perusahaan tak  jarang juga  memanfaatkan  biaya  pengeluaran dalam  melakukan CSR untuk  meminimalkan beban pajak sehingga  membuat pendapatan  yang menjadi objek PPh perusahaan dapat berkurang yaitu melalui seperti pemilihan strategi tertentu sehingga  barang  atau  jasa  yang  diberikan  kepada  pihak  penerima  tidak  terutang  atau  jika terutang  maka  diupayakan  seminimal  mungkin  pembebanannya.  Berikut  merupakan  beberapa pengeluaran  dalam  rangka  CSR  yang  dapat  diakui  sebagai  deductible  expenses,  yaitu sumbangan  fasilitas  pendidikan,  biaya  magang,  beasiswa,  dan  pelatihan,  sumbangan penanggulangan bencana nasional, biaya pengolahan limbah, dan lain-lain.
CSR  dapat  berpengaruh  terhadap  praktik tax  aggressiveness. CSR  dapat  berpengaruh terhadap  praktik tax aggressivenes (Lanis  and  Richardson,  2013;  Chang et  al. ,  2016; Kusumawati and Hardiningsih, 2016; Fitri and Munandar, 2018; Zeng, 2018; Lin et al. , 2019; Pratiwi  and  Siregar,  2019;  Salhi et  al. ,  2019;  Kristiadi,  Kurniawati  and  Naufa,  2020). Sedangkan,  hasil  penelitian  oleh  (Susanti,  2017),  (Mohanadas,  Sallehhuddin,  Salim,  &  Pheng,
Owner: Riset & Jurnal Akuntansi e –ISSN  : 2548-9224 | p–ISSN  : 2548-7507 Volume 6 Nomor 4, Oktober 2022 DOI : https://doi.org/10.33395/owner.v6i4.1187
2019),  (Wijayanti  and  Rismawati,  2017)  CSR  tidak  berpengaruh  terhadap  praktik tax aggressiveness.
Adapun kasus yang terkait tax aggressiveness dengan leverage, yaitu kasus yang dilakukan oleh  PT.  Rajawali  Nusantara  Indonesia  (PT  RNI).  Perusahaan  tersebut  memanfaatkan penggunaan  utang  sebagai  modalnya  dalam  rangka  untuk  mengurangi  pajak.  Padahal perusahaan tersebut sudah terdaftar sebagai perseroan terbatas. Hal  tersebut dapat terlihat pada laporan  keuangan  tahun  2014,  utang  perusahaan  tersebut  Rp.  20,4  milliar,  sedangkan  omzet perusahaan tersebut hanya sebesar Rp. 2,17 miliar. Pada laporan tahun yang sama juga tercatat kerugian  ditahan  sebesar  Rp.  26,12  milliar.  Selain  itu,  perusahaan  ini  juga  memanfaatkan Peraturan  Pemerintah  No  46/2013  mengenai  tarif  1%  Pajak  Penghasilan  UMKM  untuk  omzet dibawah Rp. 4.8 milliar/tahun (Dowling and Pfeffer, 1975).
Dengan menggunakan hutang perusahaan dengan tujuan mengurangi beban pajaknya, maka perusahaan  tersebut  dapat  dikategorikan  melakukan  tindakan  pajak  agresif.  Perusahaan  akan cenderung  mengefisienkan  penggunaan  pajak  dengan  memaksimalkan  biaya,  sehingga  dapat mengurangi  pendapatan  dengan  menggunakan  hutang  (Waluyo,  2018).  Selain  itu  (Setyowati, Titisari  and  Dewi,  2018)  and  (Fitri  and  Munandar,  2018)  menyatakan  bahwa leverage mempunyai  pengaruh  terhadap tax  aggressiveness. Namun  berbeda  dengan  hasil  penelitian (Setyowati,  Titisari  and  Dewi,  2018)  and  (Wijayanti  and  Rismawati,  2017), leverage tidak memiliki pengaruh terhadap tax aggressiveness .
Dengan  adanya  uraian  tersebut  dapat  diketahui  bahwa  penelitian  yang  dilakukan sebelumnya  menunjukan  hasil  yang  belum  konsisten.  Dari  hasil  penelitian  tersebut membuktikan  masih  perlunya  penelitian  lebih  lanjut.  Adapun  perbedaan  penelitian  ini  dengan penelitian  sebelumnya  yaitu  pada  penelitian  ini  menggunakan  variabel  Asimetri  Informasi sebagai variabel moderating dalam  meneliti tax aggressiveness . sebagai novelty atas penelitian ini.  Alasan  peneliti  menggunakan  variabel  Asimetri  Informasi  sebagai  variabel  moderating dalam  meneliti tax  aggressiveness .  yaitu  yang  mana  dengan  adanya  asimetri  informasi  dapat dimanfaatkan oleh Perusahaan untuk melakukan penghindaran pajak.
Seperti  yang  diketahui  bahwa  perusahaan  pertambangan  membutuhkan  modal  yang sangat besar dalam  mengeksploitasi SDA dalam  mengembangkan pertambangan tersebut, oleh karena  itu  perusahaan  pertambangan  banyak  masuk  ke  pasar  modal  untuk  menyerap  investasi dan  untuk  memperkuat  posisi  keuangannya.  Namun  Komisi  Pemberantasan  Korupsi  (KPK) melihat  sektor  pertambangan  merupakan  sektor  yang  rawan  praktik  korupsi,  salah  satunya penghindaran pajak
Dengan adanya uraian tersebut, ma ka peneliti ingin meneliti untuk menguji lebih lanjut terkait  pengaruh  manajemen  laba, Corporate  Social  Responsibility ,  dan leverage terhadap tax aggressiveness dengan  asimetri  informasi  sebagai  variable  moderasi.  Alasan  peneliti  memilih perusahaan  pertambangan  untuk  diteliti,  yaitu  karena  sektor  pertambangan  merupakan  salah satu  penopang  pembangunan  suatu  negara,  karena  perannya  sebagai  penyedia  sumber  daya energi yang sangat diperlukan bagi pertumbuhan perekonomian suatu negara.

## KAJIAN LITERATUR
Penelitian-penelitian  tentang  manajemen  laba, Corporate  Social  Responsibility, leverage, dan asimetri informasi terhadap tax aggressiveness menunjukkan hasil yang beragam dan menarik untuk dikaji lebih dalam. Penelitian yang dimaksud adalah :
Penelitian  oleh  (Pitoyo  et  al.,  2019)  menguji  pengaruh  manajemen  laba  terhadap tax aggressiveness , dengan komite audit, kepemilikan institusional, dan komisi independen sebagai variabel  moderasi.  Hasil  penelitian  ini  menunjukkan  bahwa  manajemen  laba  berpengaruh terhadap  tindakan  pajak  agresif.  Kepemilikan  institusional  dapat  memoderasi  pengaruh manajemen  laba  terhadap  tindakan  pajak  agresif.  Komisaris  dewan  independen  dapat memoderasi pengaruh manajemen laba terhadap tindakan pajak agresif. komite audit tidak dapat memoderasi pengaruh manajemen laba terhadap tindakan pajak agresif.
Owner: Riset & Jurnal Akuntansi e –ISSN  : 2548-9224 | p–ISSN  : 2548-7507 Volume 6 Nomor 4, Oktober 2022 DOI : https://doi.org/10.33395/owner.v6i4.1187
Penelitian  oleh  (Pratiwi  &  Siregar,  2019)  menguji  pengaruh  CSR  terhadap penghindaran pajak dan manajemen laba dengan koneksi politik sebagai moderating role. Hasil penelitian  ini  menunjukkan  bahwa  CSR  memiliki  pengaruh  positif  signifikan  terhadap penghindaran pajak, manajemen laba riil, dan praktik manajemen laba agregat.
Penelitian oleh (Mustika et al., 2020) menguji pengaruh liquidity, leverage dan earnings management  terhadap  corporate  tax  aggressiveness .  Hasil  penelitian  ini  menunjukkan  bahwa liquiditas  tidak  berpengaruh  terhadap  agresivitas  pajak, leverage berpengaruh  signifikan terhadap  agresivitas  pajak,  dan  manajemen  laba  tidak  berpengaruh  signifikan  terhadap agresivitas pajak.

## METODE
Penelitian  ini  merupakan  penelitian  kausal  yang  bertujuan  untuk  menguji  hipotesis tentang pengaruh antar variabel yaitu menguji variabel manajemen laba (X1), corporate social responsibility (X2),  dan Leverage (X3)  terhadap tax  aggressiveness .  (Y)  dengan  variabel asimetri  informasi  sebagai  variabel  moderating  (M)  dengan  metode  penelitian  deskriptif. Pendekatan ini merupakan pendekatan kuantitatif  yaitu penelitian yang  memperoleh data  yang berbentuk  angka  atau  data  kualitatif  yang  diangkakan.Menurut  (Sekaran  &  Bougie,  2016) analisis  kuantitatif  adalah  bentuk  analisa  yang  menggunakan  angka-angka  dan  dengan perhitungan statistik untuk menganalisis suatu hipotesis dan memerlukan beberapa alat analisis.

## Hipotesis
Gambar 1
Hipotesis Penelitian Sumber : Analisis Data
Hipotesis dalam penelitian ini : H1 : Manajemen Laba berpengaruh terhadap tax aggressiveness .
H2 : Corporate Social Responsibility berpengaruh terhadap tax aggressiveness . H3 : Leverage berpengaruh terhadap tax aggressiveness . H4 : Asimetri  Informasi  memoderasi  pengaruh  antara  Manajemen  Laba  dengan tax aggressiveness .
H5 : Asimetri Informasi memoderasi pengaruh antara Corporate Social Responsibility dengan tax aggressiveness .
H6 : Asimetri Informasi memoderasi pengaruh antara Leverage dengan tax aggressiveness .

## Metode Pengukuran Variabel
Variabel independen ( manajemen laba, CSR, leverage ) terhadap variabel dependen ( tax aggresiveness ). Tax  aggressiveness .adalah  tindakan  merekayasa  pendapatan  kena  pajak  yang dilakukan  oleh  perusahaan  dalam  rangka  meminimalkan  pajak  yang  akan  dibayarkan perusahaan  sebagai  langkah  penghindaran  pajak  dengan  memanfaatkan  celah-celah  yang  ada
Owner: Riset & Jurnal Akuntansi e –ISSN  : 2548-9224 | p–ISSN  : 2548-7507 Volume 6 Nomor 4, Oktober 2022 DOI : https://doi.org/10.33395/owner.v6i4.1187
dalam  peraturan  perpajakan.  Dalam  penelitian  ini  menggunakan  komponen  pengukuran Cash Effective  Tax  Rate (CETR)  untuk  mengukur  tingkat  agretivitas  pajak.CETR  digunakan  karena diharapkan  dapat  mengidentifikasi  keagresifan  perencanaan  pajak  perusahaan  yang  dilakukan dengan  menggunakan  perbedaan  tetap  maupun  perbedaan  temporer  (Apriyani  &  Harnovinsah, 2019).
Keterangan : Cash ETR = Cash Effective Tax Rate perusahaan suatu periode Cash taxes paid t = Jumlah pembayaran pajak secara tunai selama tahun t Total pre tax accounting income t = Jumlah penghasilan sebelum pajak selama tahun t.
Manajemen  laba  (X1)  merupakan  suatu  tindakan  yang  dilakukan  oleh  manajemen dengan cara  memanipulasi informasi atau data akuntansi agar jumlah laba  yang tercatat dalam laporan keuangan sesuai dengan keinginan manajer, baik untuk tujuan kepentingan perusahaan maupun  kepentingan  pribadi.  Dalam  penelitian  ini  manajemen  laba  dapat  diukur  dengan menggunakan model (Utami, 2005), yakni :
Keterangan : = Perubahan aktiva lancar pada periode t = Perubahan hutang lancar pada periode t = Perubahan kas dan ekuivalen kas pada periode Corporate  Social  Responsibility  (X2) diukur  dengan  menggunakan  jumlah  item  yang diungkapkan  perusahaan  atas  CSR disclosure .  Penelitian  ini  menggunakan  tabel checklist dengan indikator pengungkapan CSR yang dikeluarkan oleh Global Reporting Initiative (GRI). GRI  yang  digunakan  adalah  GRI  G4  yang  terdiri  dari  6  indikator  GRI  dengan  jumlah  item sebanyak  91  item.  Indikator  GRI  G4  yang  digunakan  adalah  indikator  ekonomi,  lingkungan, praktik kerja, hak asasi  manusia, kemasyarakatan, dan tanggung jawab produk. Pengungkapan CSR dihitung dengan menggunakan rasio. Rumus rasio pengukuran pengungkapan CSR adalah sebagai berikut:
Keterangan : CSR : Pengungkapan Tanggung Jawab Sosial dan Lingkungan Perusahaan ∑Xi : Nilai 1 jika diungkapkan dan 0 jika tidak diungkapkan ∑X : Jumlah pengungkapan untuk perusahaan
Leverage (X3)  merupakan  sebagai  tambahan  penggunaan  dana  dari  pihak  di  luar perusahaan (eksternal) untuk digunakan dalam pembiayaan investasi dan asset perusahaan, yang mana dari jumlah hutang tersebut dapat menimbulkan biaya tambahan dalam bentuk bunga, dan bunga tersebut dapat menjadi pengurang beban pajak perusahaan Menurut (Lanis & Richardson, 2013) Leverage dapat dihitung dengan rumus:
Asimetri informasi merupakan suatu kondisi gap informasi antara beberapa pihak, yaitu yang  mana  pihak  manajemen  perusahaan  lebih  menguasai  informasi  dan  prospek  perusahaan dimasa  yang  akan  datang  dibandingkan  dengan  pihak  lain.  Asimetri  informasi  dapat  dihitung dengan rumus (Barus and Setiawati, 2015):
Owner: Riset & Jurnal Akuntansi e –ISSN  : 2548-9224 | p–ISSN  : 2548-7507 Volume 6 Nomor 4, Oktober 2022 DOI : https://doi.org/10.33395/owner.v6i4.1187
Keterangan : MVE = Market Value Equity Debt = Hutang / Kewajiban TA = Total Asset
Table 1  Operasional dan Metode Pengukuran Variabel NO Variabel Penelitian Indikator Variabel Rumus Skala Perhitungan 1. Tax Aggressiveness Rasio 2. Information Asymmetry (M) Rasio 3. Earning Management (X 1 ) Rasio 4. Corporate Social Responsibility (X 2 ) Rasio 5. Leverage (X 3 ) Rasio

## Analisis Data
Dalam  penelitian  ini,  data  yang  digunakan  merupakan  data  panel  ( pooled  data )  yaitu data  yang  memiliki  gabungan  antara  runtun  waktu  ( time  series )  dan  antar  ruang  ( cross- sectional )  (Ghozali  dan  Ratmono,  2017:49).  Pada  penelitian  ini  peneliti  menggunakan  alat analisis  Economic  Views  (EViews) version 10.  Hal  tersebut  dikarenakan  alat  analisis  tersebut menyediakan  fasilitas  metode  estimasi  regresi  yang  lebih  lengkap  dibandingkan  dengan software lainnya,  kemudian  kemudahan  penggunaan,  serta  dalam version 10  kemudahan membuat  lembar  kerja  ( workfile )  secara  langsung  dari  file  excel  dan  metode  estimasi  regresi yang lebih lengkap dengan beberapa tenik yang digunakan:
1. Analisis Statistik Deskriptif
Statistik  deskriptif  memberikan  gambaran  atau  deskripsi  suatu  data  yang  dilihat  dari  nilai rata-rata  (mean),  standar  deviasi,  varian,  maksimum,  minimum,  sum,  range,  kurtosis  dan swekness  (kemenangan  distribusi).  Analisis  statistik  deskriptif  dalam  penelitian  ini  untuk pencatatan data disertai angka- angka yang merupakan nilai dan dapat diberikan gambaran yang objektif dari variabel-variabel yang akan diteliti.
2. Uji Kelayakan Model Regresi Data Panel Uji Simultan dengan F-test menunjukkan apakah model regresi dalam penelitian ini adalah model  regresi  yang  layak  dan  baik.  Jika  nilai  probabilitas  signifikansi  <  0,05,  maka  dapat dibuat kesimpulan bahwa model regresi dalam penelitian ini adalah model  yang layak dan baik.
3. Uji Hipotesis
Uji statistik t pada dasarnya menunjukkan seberapa jauh pengaruh satu variabel independen secara  individual  dalam  menerangkan  variasi  variabel  dependen  (Ghozali,2012).  Adapun penerimaan atau penolakan hipotesis dalam uji t berdasarkan pada kriteria berikut:
a. Jika nilai signifikasi ≤ 0,05 berarti variabel independen secara individual berpengaruh terhadap variabel dependen.
Owner: Riset & Jurnal Akuntansi e –ISSN  : 2548-9224 | p–ISSN  : 2548-7507 Volume 6 Nomor 4, Oktober 2022 DOI : https://doi.org/10.33395/owner.v6i4.1187
b. Jika  nilai  signifikasi  ≥  0,05  berarti  variabel  independen  secara  individual  tidak berpengaruh terhadap variabel dependen.

## HASIL

## Hasil Statistik Deskriptif
Hasil statistik deskriptif analisis statistik deskriptif yang dihasilkan dalam penelitian ini meliputi mean, minimum, maximum, standard deviation, skewness ,dan kurtosis.
Tabel 2  Hasil Analisis Deskriptif Manajemen Laba CSR Leverage Asimetri Informasi Tax Aggressiveness Mean -0.018406 0.267552   0.487313 0.822728 0.323926 Median 0.003888 0.280220   0.469876 0.571015 0.290399 Maximum 0.418570 0.670330   1.002494 7.383382 1.112909 Minimum -0.996919 0.010989   0.106081 0.170683 -0.014213 Std. Dev. 0.181146 0.166485   0.208902 1.237846 0.184338 Skewness -2.574947 -0.002706   0.557598 4.567815 1.771546
Sumber: Hasil pengolahan Eviews 10
Berdasarkan  tabel  2  menunjukkan  bahwa  variabel  manajemen  laba  mempunyai  nilai minimum sebesar  -0,996919  yang dimiliki oleh PT. Cita Mineral InvestindoTbk. (CITA) pada tahun  2017.  Sedangkan  nilai  maximum  sebesar  0,418570  yang  dimiliki  oleh  PT.  Borneo  Olah Sarana  Sukses  Tbk.  (BOSS)  pada  tahun  2019.  Dengan  nilai  rata-rata  mean  sebesar  -0,018406 menunjukkan  bahwa  rata-rata  sebanyak  1,84%  perusahaan  melakukan  manajemen  laba  dan standar  deviasi  dengan  nilai  sebesar  0,181146  atau  18,1%,  menunjukkan  bahwa  varian manajemen laba dari seluruh sampel lebih kecil rata-ratanya.
Kemudian  variabel  c orporate  social  responsibility (CSR)  mempunyai  nilai  minimum sebesar 0,010989 yang dimiliki oleh PT. Mitrabara Adiperdana Tbk. (MBAP) pada tahun 2017, PT.  Capitalinc  Investment  Tbk.  (MTFN)  pada  tahun  2017-2019,  dan  PT.  J  Resources  Asia Pasifik Tbk (PSAB) pada tahun 2017-2019. Sedangkan nilai maximum sebesar 0,670330  yang dimiliki  oleh  PT.  Elnusa  Tbk.  (ELSA)  pada  tahun  2017.  Dengan  nilai  rata-rata  mean  sebesar 0,267552  menunjukkan  bahwa  rata-rata  sebanyak  26,7%  perusahaan  melakukan corporate social  responsibility (CSR)  dan  standar  deviasi  dengan  nilai  sebesar  0,166485  atau  16,6%, menunjukkan  bahwa  varian corporate  social  responsibility (CSR)  dari  seluruh  sampel  lebih besar rata-ratanya.
Variabel leverage mempunyai nilai minimum sebesar 0,106081 yang dimiliki oleh PT. Harum  Energy  Tbk.  (HRUM)  pada  tahun  2019.  Sedangkan  nilai maximum sebesar  1,002494 yang dimiliki oleh PT. Capitalinc Investment Tbk. (MTFN) pada tahun 2017. Dengan nilai rata- rata  mean  sebesar  0,487313  menunjukkan  bahwa  rata-rata  sebanyak  48,7%  perusahaan melakukan leverage dan  standar  deviasi  dengan  nilai  sebesar  0,208902  atau  20,8%, menunjukkan bahwa varian leverage dari seluruh sampel lebih besar rata-ratanya.
Variabel asimetri informasi mempunyai nilai minimum sebesar 0,170683 yang dimiliki oleh  PT.  Harum  Energy  Tbk.  (HRUM)  pada  tahun  2019.  Sedangkan  nilai  maximum  sebesar 7,383382 yang dimiliki oleh PT. Capitalinc Investment Tbk. (MTFN) pada tahun 2017. Dengan nilai rata-rata mean sebesar 0,822728 menunjukkan bahwa rata-rata sebanyak 82,2% perusahaan melakukan asimetri informasi dan standar deviasi dengan nilai sebesar 1,237846 atau 123,7%, menunjukkan bahwa varian asimetri informasi dari seluruh sampel lebih kecil rata-ratanya.
Variabel Tax aggresiveness mempunyai nilai minimum sebesar -0,014213 yang dimiliki oleh  PT.  Cita  Mineral  InvestindoTbk.  (CITA)  pada  tahun  2017.  Sedangkan  nilai  maximum sebesar 1,112909 yang dimiliki oleh PT. Medco Energi Internasional Tbk. (MEDC) pada tahun
Owner: Riset & Jurnal Akuntansi e –ISSN  : 2548-9224 | p–ISSN  : 2548-7507 Volume 6 Nomor 4, Oktober 2022 DOI : https://doi.org/10.33395/owner.v6i4.1187
2019.  Dengan  nilai  rata-rata  mean  sebesar  0,323926  menunjukkan  bahwa  rata-rata  sebanyak 32,3%  perusahaan  melakukan Tax  aggresiveness dan  standar  deviasi  dengan  nilai  sebesar 0,184338 atau 18,4%, menunjukkan bahwa varian Tax aggresiveness dari seluruh sampel lebih besar rata-ratanya.

## Hasil Uji Simultan dengan F-test
Uji pengaruh simultan digunakan untuk mengetahui apakah variabel independen seperti manajemen  laba, corporate  social  responsibility,  leverage mempengaruhi  variabel  independen yaitu tax aggressiveness. Berikut hasil dari uji simultan F-test.
Tabel 3 Hasil Uji Stimultan dengan F-test R-squared 0.197770 Mean dependent var 0.175750 Adjusted R-squared 0.110027 S.D. dependent var 0.128178 S.E. of regression 0.120921 Sum squared resid 0.935807 F-statistic 2.253952 Durbin-Watson stat 2.038840 Prob(F-statistic) 0.040935 Sumber: Hasil pengolahan Eviews 10
Berdasarkan hasil tabel 3 dari uji simultan F-statistic 2,2539 dengan tingkat probability sebesar  0,040935.  Hasil  ini  menunjukkan  model  regresi  dalam  penelitian  ini  layak  dan  baik karena P-value lebih kecil dari tingkat signifikansi 5%.

## Hasil Test Hipotesis
1. Hasil Uji Signifikasi T-Test
Tabel 4  Hasil Uji Parsial Model Random Variable Coefficient  Std. Error  t-Statistic  Prob. C 0.100593 0.088398 1.137947  0.2591 Manajemen Laba 0.183297 0.089006 2.059381  0.0433 CSR 0.292983 0.149496 1.959799  0.0541 Leverage 0.304360 0.129536 2.349611  0.0217 Sumber : Analisis Data
Berdasarkan tabel 4, menunjukkan bahwa nilai probabilitas dari manajemen laba  yaitu sebesar 0,0433 lebih kecil dari tingkat signifikansi yang diharapkan (0,0433<0,05) dengan nilai t-Statistic  sebesar  2,059381.  Hal  tersebut  dapat  diartikan  bahwa  manajemen  laba  berpengaruh signifikan  terhadap tax  aggresiveness pada  perusahaan  sektor  pertambangan  yang  terdaftar  di Bursa Efek Indonesia periode 2017-2019, maka H1 diterima. Nilai koefisien sebesar 0,183297 (positif)    artinya  apabila  manajemen  laba  meningkat  1%  maka tax  aggressiveness akan mengalami kenaikan sebesar 0, 183297 dengan menganggap variabel lain konstan.
Selanjutnya  nilai  probabilitas  CSR  sebesar  0,0541  lebih  besar  dari  tingkat  signifikansi yang  diharapkan  (0,0541>0,05).  Sehingga  CSR  tidak  berpengaruh  signifikan  terhadap tax aggresiveness pada  perusahaan  sektor  pertambangan  yang  terdaftar  di  Bursa  Efek  Indonesia periode 2017-2019, maka H2 ditolak.
Selain itu, nilai probabilitas leverage sebesar 0,0217 lebih kecil dari tingkat signifikansi yang  diharapkan  (0,0217<0,05).  Sehingga leverage berpengaruh  signifikan  terhadap tax aggresiveness pada  perusahaan  sektor  pertambangan  yang  terdaftar  di  Bursa  Efek  Indonesia periode  2017-2019,  maka  H3  diterima.  Nilai  koefisien  sebesar  0,304360  (positif)    artinya apabila leverage meningkat  1%  maka tax  aggressiveness akan  mengalami  kenaikan  sebesar 0,304360 dengan menganggap variabel lain konstan.
Owner: Riset & Jurnal Akuntansi e –ISSN  : 2548-9224 | p–ISSN  : 2548-7507 Volume 6 Nomor 4, Oktober 2022 DOI : https://doi.org/10.33395/owner.v6i4.1187
1. Hasil Uji MRA (Moderated Regresion Analysis) Uji MRA (Moderated Regresion Analysis) merupakan model uji untuk mengetahui variabel moderasi dapat memperkuat atau justru memperlemah pengaruh antara variabel independen ( manajemen laba, CSR, leverage ) terhadap variabel dependen ( tax aggresiveness ).
Tabel 5  Hasil Uji Signifikasi dengan Variabel Moderasi
Variable Coefficient  Std. Error t-Statistic  Prob. C 0.081918 0.086687 0.944994  0.3481 Manajemen Laba 0.186225 0.089412 2.082786  0.0411 CSR 0.262296 0.148285 1.768861  0.0815 Leverage 0.421320 0.148268 2.841606  0.0059 Asimetri Informasi -0.036535 0.025504 -1.432520  0.1566
Source: Eviews 10 processing results
Pengujian pengaruh Asimetri Informasi terhadap tax aggressiveness menghasilkan nilai probabilitas  sebesar  0,1566.  Hasil  pengujian  tersebut  menunjukkan  bahwa  probablitas  > significant alpha (5% atau 0,05). Hal ini berarti tidak terdapat pengaruh yang signifikan asimetri informasi terhadap tax aggressiveness.
Tabel 6  Hasil Pengujian Signifikasi Model dengan Interaksi
Variable Coefficient  Std. Error t-Statistic  Prob. C 0.333766 0.217609 1.533788  0.1300 Manajemen Laba 0.160886 0.127410 1.262743  0.2113 CSR -0.202925 0.489623  -0.414452  0.6799 Leverage 0.168737 0.269302 0.626571  0.5332 Asimetri Informasi -0.529850 0.401225  -1.320581  0.1913 Manajemen Laba * Asimetri Informasi -0.009601 0.072594  -0.132256  0.8952 CSR* Asimetri Informasi 0.883875 0.891508 0.991438  0.3252 Leverage * Asimetri Informasi 0.486649 0.396688 1.226782  0.2244
Sumber : Data Analisis
Berdasarkan  tabel  6,  nilai  t-statistik  dari  variabel  moderasi  adalah  -0,132256  dan probabilitas  moderasi  sebesar  0,8952,  nilai  ini  lebih  besar  dari  tingkat  signifikan  yang diharapkan (0,8952>0,05). Hal tersebut dapat diartikan bahwa asimetri informasi tidak mampu memoderasi  hubungan  antara  manajemen  laba  terhadap tax  aggresiveness, maka  dapat disimpulkan  hasil  pada  hipotesis  keempat  (H4)  yang  menyatakan  asimetri  informasi  dapat memoderasi hubungan antara manajemen laba terhadap tax aggresiveness ditolak.
Berdasarkan tabel 6, menunjukkan bahwa nilai t-statistik dari variabel moderasi adalah 0,991438 dan probabilitas moderasi sebesar 0,3252 , nilai ini lebih besar dari tingkat signifikan yang  diharapkan  (0,3252>0,05).  Hal  tersebut  dapat  diartikan  bahwa  asimetri  informasi  tidak mampu memoderasi hubungan antara CSR terhadap tax aggresiveness, maka dapat disimpulkan hasil  pada  hipotesis  kelima  (H5)  yang  menyatakan  asimetri  informasi  dapat  memoderasi hubungan antara CSR terhadap tax aggresiveness ditolak.
Berdasarkan tabel 6, menunjukkan bahwa nilai t-statistik dari variabel moderasi adalah 1,226782 dan probabilitas moderasi sebesar 0,2244, nilai ini lebih besar dari tingkat signifikan yang  diharapkan  (0,2244>0,05).  Hal  tersebut  dapat  diartikan  bahwa  asimetri  informasi  tidak mampu  memoderasi  hubungan  antara leverage terhadap tax  aggresiveness ,  maka  dapat disimpulkan  hasil  pada  hipotesis  keenam  (H6)  yang  menyatakan  asimetri  informasi  dapat memoderasi hubungan antara leverage terhadap tax aggresiveness ditolak.
Owner: Riset & Jurnal Akuntansi e –ISSN  : 2548-9224 | p–ISSN  : 2548-7507 Volume 6 Nomor 4, Oktober 2022 DOI : https://doi.org/10.33395/owner.v6i4.1187

## PEMBAHASAN

## Pengaruh Manajemen Laba terhadap
Tax Aggressiveness
Berdasarkan  hasil  uji  statistik  menunjukkan  bahwa  manajemen  laba  berpengaruh signifikan  terhadap tax  aggresiveness .  Hal  tersebut  dikarenakan  laba  merupakan  dasar  dalam pembuatan  keputusan  berbagai  pihak  yang  berkepentingan,  sehingga  perusahaan  akan cenderung melakukan manajemen laba agar pajak yang dibayarkan menjadi lebih rendah. Hasil penelitian  ini  sejalan  dengan  penelitian  Bayu,  et  al  (2018),  bahwa  peningkatan  dalam pengelolaan  laba  mempengaruhi  eksistensi  aksi  pajak  yang  agresif.  Hal  tersebut  dikarenakan manajer  mempunyai  keleluasaan  memilih  alternatif  dalam  suatu  transaksi  serta  memilih  opsi perawatan  akuntansi,  hal  itu  mengindikasikan  salah  satu  opsi  yang  sedang  dilakukan  tindakan pajak  agresif.  Hal  tersebut  dapat  digunakan  oleh  manajemen  untuk  mengurangi  keterandalan laporan  keuangan  dan  secara  potensial  tidak  mencerminkan  kondisi  yang  sebenarnya.  Kondisi ini  mengindikasikan  bahwa  perusahaan  selalu  berusaha  untuk  menemukan  cara  dalam  rangka meminimalkan beban pajak perusahaan. Hasil penelitian yang sama juga ditunjukkan oleh hasil penelitian yang dilakukan oleh (Pratiwi & Siregar, 2019) , (Amidu et al., 2019) dan (Kurniasih et al., 2017).
Pengaruh Corporate Social Responsibility (CSR) terhadap Tax Aggressiveness
Nilai  probabilitas  CSR  sebesar  0,0541  lebih  besar  dari  tingkat  signifikansi  yang diharapkan  (0,0541>0,05).  Sehingga  CSR  tidak  berpengaruh  signifikan  terhadap  tax aggresiveness  pada  perusahaan  sektor  pertambangan  yang  terdaftar  di  Bursa  Efek  Indonesia periode  2017-2019,  maka  H2  ditolak.  Berdasarkan  hasil  uji  statistik  menjelaskan  bahwa  CSR tidak  berpengaruh  signifikan  terhadap tax  aggresiveness .  Hal  tersebut  menerangkan  bahwa pengungkapan  CSR  di  Indonesia  masih  bersifat  impersonal  dan  tidak  rinci.  Yang  mana pengungkapan  CSR  perusahaan  hanya  sebuah  wujud  pengungkapan  kepedulian  perusahaan terhadap masyarakat saja dan tidak berkaitan dengan agresivitas pajak.
Hasil penelitian ini sejalan dengan penelitian (Makhfudloh, Herawati, & Wulandari, 2018), yang menjelaskan bahwa CSR tidak memiliki pengaruh terhadap agresivitas pajak. Hal tersebut mungkin  karena  data  CSR  dalam  laporan  tidak  dijamin  mencerminkan  apa  yang  terjadi.  Hasil penelitian ini juga mendukung penelitian (Harjito, Sari, & Yulianto, 2017) dan (Anita, Basri, & Julita,  2015)  yang  beranggapan  bahwa  tingkat  pengungkapan  CSR  dalam  laporan  tahunan perusahaan  tidak  dapat  memastikan  rendahnya  tindakan  pajak  agresif  yang  dilakukan  oleh perusahaan.  Peneliti  menduga  bahwa  ada  unsur-unsur  lain  yang  menyebabkan  CSR  tidak mempengaruhi agresivitas pajak.
Pengaruh Leverage terhadap Tax Aggressiveness Nilai  probabilitas leverage sebesar  0,0217  lebih  kecil  dari  tingkat  signifikansi  yang diharapkan  (0,0217<0,05).  Sehingga leverage berpengaruh  signifikan  terhadap  tax aggresiveness  pada  perusahaan  sektor  pertambangan  yang  terdaftar  di  Bursa  Efek  Indonesia periode  2017-2019,  maka  H3  diterima. Leverage mempunyai  pengaruh  positif,  hal  tersebut menunjukkan  bahwa  semakin  tinggi  kewajiban  jangka  panjang  perusahaan  maka  indikasi perusahaan  untuk  melakukan  tindakan tax  aggressiveness semakin  tinggi.  Hasil  penelitian  ini sama  dengan  penelitian  (Dinar,  Yuesti,  &  Dewi,  2020)  yang  menerangkan  bahwa  semakin tinggi  utang  perusahaan  maka  insentif  pajak  atas  bunga  utang  yang  semakin  besar  sehingga menyebabkan  laba  kena  pajak  akan  menjadi  lebih  kecil.  Hal  tersebut  dikarenakan  semakin tinggi  biaya  bunga  maka  akan  menurunkan  beban  pajak  perusahaan.  Oleh  karena  itu  semakin besar rasio leverage , maka tarif pajak yang dikenakan akan semakin kecil.
Hasil  penelitian  ini  juga  sejalan  dengan  penelitian  (Hariani  &  Waluyo,  2019),  yang mana penggunaan utang jangka panjang dapat menyebabkan perusahaan membayar biaya tetap dalam  bentuk  bunga  pada  Pembayaran  hutang,  penggunaan  dana  yang  menyebabkan  beban tetap  ini  dapat  mengurangi  pendapatan  pajak.  Sehingga  perusahaan  dapat  mengambil
Owner: Riset & Jurnal Akuntansi e –ISSN  : 2548-9224 | p–ISSN  : 2548-7507 Volume 6 Nomor 4, Oktober 2022 DOI : https://doi.org/10.33395/owner.v6i4.1187
keuntungan  dari  penggunaan  utang  untuk  mengurangi  pendapatan  pajak.  Perusahaan manufaktur  sampel  memiliki  utang  jangka  panjang  yang  relatif  besar.  Hasil  penelitian  yang sama  lainnya  juga  ditunjukkan  oleh  hasil  penelitian  yang  dilakukan  oleh  (Waluyo,  2018),  dan (Fitri & Munandar, 2018).

## Pengaruh  Asimetri  Informasi  dapat  memoderasi  hubungan  Manajemen  Laba  terhadap Tax Aggressiveness
Berdasarkan  tabel  6,  nilai  t-statistik  dari  variabel  moderasi  adalah  -0,132256  dan probabilitas  moderasi  sebesar  0,8952,  nilai  ini  lebih  besar  dari  tingkat  signifikan  yang diharapkan (0,8952>0,05). Hal tersebut dapat diartikan bahwa asimetri informasi tidak mampu memoderasi  hubungan  antara  manajemen  laba  terhadap tax  aggresiveness ,  maka  dapat disimpulkan  hasil  pada  hipotesis  keempat  (H4)  yang  menyatakan  asimetri  informasi  dapat memoderasi hubungan antara manajemen laba terhadap tax aggresiveness ditolak.
Berdasarkan  hasil  uji  statistik  menunjukkan  bahwa  asimetri  informasi  tidak  mampu memoderasi hubungan antara manajemen laba terhadap tax aggressiveness. Hal ini dikarenakan variabel  asimetri  informasi  tidak  berpengaruh  signifikan  terhadap  manajemen  laba.  Hal  ini menjelaskan bahwa asimetri informasi bukanlah faktor yang paling dipertimbangkan oleh pihak manajemen  perusahaan  untuk  tindakan  manajemen  laba  dengan  tujuan  tindakan tax aggressiveness. Hasil  penelitian  ini  tidak  sejalan  dengan  hasil  penelitian  yang  dilakukan  oleh (Balakrishnan et al., 2018), (Chen & Lin, 2017),  (Comprix, Graham, & Moore, 2011), (Ayers, Jiang,  &  Laplante,  2009)  yang  menjelaskan  bahwa  perencanaan  pajak  yang  agresif  dapat mempengaruhi laba dan asimetri informasi.
Pengaruh Asimetri Informasi dapat memoderasi hubungan Corporate Social Responsibility (CSR)  terhadap Tax Aggressiveness
Berdasarkan tabel 5, menunjukkan bahwa nilai t-statistik dari variabel moderasi adalah 0,991438 dan probabilitas moderasi sebesar 0,3252 , nilai ini lebih besar dari tingkat signifikan yang  diharapkan  (0,3252>0,05).  Hal  tersebut  dapat  diartikan  bahwa  asimetri  informasi  tidak mampu memoderasi hubungan antara CSR terhadap tax aggresiveness, maka dapat disimpulkan hasil  pada  hipotesis  kelima  (H5)  yang  menyatakan  asimetri  informasi  dapat  memoderasi hubungan antara CSR terhadap tax aggresiveness ditolak.
Berdasarkan  hasil  uji  statistik  menunjukkan  bahwa  asimetri  informasi  tidak  dapat memoderasi hubungan antara CSR terhadap tax aggressiveness. Hal tersebut disebabkan karena masih  banyak  perusahaan  yang  belum  menyadari  pentingnya  CSR  sehingga  tidak  mengikuti standar CSR  yang Ukuran CSR tidak  mampu  mempengaruhi perusahaan untuk  melakukan tax aggressiveness . Hasil penelitian ini tidak mendukung teori legitimasi. Hal tersebut dikarenakan praktik  CSR  di  Indonesia  yang  masih  rendah,  sehingga  penghindaran  pajak tidak  berpengaruh penting dalam aspek Perusahaan melakukan CSR (Solikhah et al., 2019)
Selain  itu,  perusahaan  akan  cenderung  akan  mengungkapkan  informasi  terkait  CSR yang telah dilakukan, namun tidak dengan tujuan untuk menghindari pajak atau dengan kata lain hasil  penelitian  ini  menerangkan  bahwa  tidak  terjadi  asimetri  informasi  yang  memoderasi hubungan antara perusahaan untuk melakukan CSR dengan tindakan Tax Agrressiveness .  Hasil penelitian ini sama dengan hasil penelitian (Solikhah et al., 2019).
Pengaruh  Asimetri  Informasi  dapat  memoderasi  hubungan Leverage terhadap Tax Aggressiveness
Berdasarkan tabel 5, menunjukkan bahwa nilai t-statistik dari variabel moderasi adalah 1,226782 dan probabilitas moderasi sebesar 0,2244, nilai ini lebih besar dari tingkat signifikan yang  diharapkan  (0,2244>0,05).  Hal  tersebut  dapat  diartikan  bahwa  asimetri  informasi  tidak mampu  memoderasi  hubungan  antara leverage terhadap tax  aggresiveness ,  maka  dapat
Owner: Riset & Jurnal Akuntansi e –ISSN  : 2548-9224 | p–ISSN  : 2548-7507 Volume 6 Nomor 4, Oktober 2022 DOI : https://doi.org/10.33395/owner.v6i4.1187
disimpulkan  hasil  pada  hipotesis  keenam  (H6)  yang  menyatakan  asimetri  informasi  dapat memoderasi hubungan antara leverage terhadap tax aggresiveness ditolak.
Berdasarkan  hasil  uji  statistik  menunjukkan  bahwa  asimetri  informasi  tidak  dapat memoderasi  hubungan  antara leverage terhadap tax  aggressiveness .  Yang  mana  hal  tersebut kemungkinan disebabkan karena adanya faktor atau variabel lain selain asimetri informasi yang dapat memoderasi atau mempengaruhi perusahaan untuk menggunakan leverage dalam rangka melakukan tax aggressiveness.
Penelitian ini diharapkan dapat memberikan masukan dan solusi serta kontribusi dalam praktik  manajemen  laba,  praktik  CSR, leverage ,  serta  asimetri  informasi  untuk  memperbaiki akurasi  prediksi tax  aggresiveness yang  akan  datang  yang  dapat  digunakan  oleh  pelanggan, investor,  ataupun  pemerintah.  Selain  itu,  dapat  memberikan  kontribusi  kebijakan  dalam  hal meningkatkan  penerimaan  pajak  negara  dan  dalam  hal  mencegah  praktik  penghindaran  pajak perusahaan.
Penelitian ini diharapkan dapat memberikan masukan dan solusi serta kontribusi dalam praktik  manajemen  laba,  praktik  CSR, leverage ,  serta  asimetri  informasi  untuk  memperbaiki akurasi  prediksi tax  aggresiveness yang  akan  datang  yang  dapat  digunakan  oleh  pelanggan, investor,  ataupun  pemerintah.  Selain  itu,  dapat  memberikan  kontribusi  kebijakan  dalam  hal meningkatkan  penerimaan  pajak  negara  dan  dalam  hal  mencegah  praktik  penghindaran  pajak perusahaan.

## KESIMPULAN
Manajemen  Laba  merupakan  salah  satu  indikator  yang  dapat  mempengaruhi  keputusan perusahaan  dalam  melakukan  Tax  Aggressiveness.  Hal  tersebut  dikarenakan  laba  merupakan dasar  dalam  pembuatan  keputusan  berbagai  pihak  yang  berkepentingan.  Manajer  mempunyai keleluasaan  memilih  alternatif  dalam  suatu  transaksi  serta  memilih  opsi  perawatan  akuntansi, salah satunya dalam hal terkait perpajakannya, sehingga perusahaan akan cenderung melakukan manajemen  laba  agar  pajak  yang  dibayarkan  menjadi  lebih  rendah. Leverage berpengaruh signifikan  terhadap tax  aggresiveness .    Hal  ini  mengindikasikan  bahwa leverage dapat dimanfaatkan  oleh  perusahaan  untuk  melakukan  Tindakan tax  aggressiveness . Leverage mempunyai pengaruh positif, hal tersebut menunjukkan bahwa semakin tinggi kewajiban jangka panjang  perusahaan  maka  indikasi  perusahaan  untuk  melakukan  tindakan  Tax  Aggressiveness semakin tinggi.
Bagi  peneliti  selanjutnya,  disarankan  menggunakan  tahun  yang  lebih  Panjang  dan  jenis perusahaan  lain  yang  tidak  hanya  sebatas  pada  perusahaan  sektor  pertambangan  sebagai perbandingan hasil penelitian pada perusahaan sektor pertambangan. Pada penelitian berikutnya sebaiknya  memakai  model  Pengukuran  lain  dari  pengukuran Corporate  Social  Responsibility (CSR), yang bisa saja dapat menghasilkan perbandingan yang lebih baik, seperti menggunakan Indikator  analisis Global  Reporting  Standard (GRI)  Core  2016.  Pengungkapan sustainability report diukur  dengan  cara  analisis  jumlah  pengungkapan  yang  dilakukan  perusahaan  dengan jumlah indikator dalam GRI Core 2016.

## REFERENSI
Alkausar,  B.,  Lasmana,  M.  S.,  &  Soemarsono,  P.  N.  (2020).  Agresivitas  Pajak:  Sebuah  Meta Analisis dalam Persepektif Agency Theory. The International Journal of Applied Business Tijab , 4 (1).
Amidu,  M.,  Coffie,  W.,  &  Acquah,  P.  (2019).  Transfer  pricing,  earnings  management  and  tax avoidance of firms in Ghana. Journal of Financial Crime . https://doi.org/10.1108/JFC-10- 2017-0091
Anita,  F.,  Basri,  Y.  M., &  Julita,  J.  (2015). Pengaruh  corporate  social  responsibility,  leverage, likuiditas,  dan  ukuran  perusahaan  terhadap  agresivitas  pajak  (studi  empiris  pada perusahaan  real  estate  dan  property  yang  terdaftar  di  Bursa  Efek  Indonesia  tahun  2010- 2013). Doctoral Dissertation, Riau University , 2 (2).
Apriyani, A., & Harnovinsah, H. (2019). The Effect of Good Corporate Governance Principles Application  ,  Corporate  Social  ResponsibilityDisclosure  ,  and  Leverage  Ratio  on  Tax Aggressiveness. International  Journal  of  Business  and  Management  Invention  (IJBMI) , 8 (07), 10–16.
Ayers,  B.  C.,  Jiang,  J.,  &  Laplante,  S.  K.  (2009).  Taxable  income  as  a  performance  measure:
The  effects  of  tax  planning  and  earnings  quality. Contemporary  Accounting  Research , 26 (1), 15–54. https://doi.org/10.1506/car.26.1.1
Balakrishnan,  K.,  Blouin,  J.,  &  Guay,  W.  (2018).  Tax  Aggressiveness  and  Corporate Transparency. Kings College London - FWIC Journals .
Barus, A. C., & Setiawati, K. (2015). PENGARUH ASIMETRI INFORMASI , MEKANISME CORPORATE  GOVERNANCE  ,  DAN  BEBAN  PAJAK. Jurnal  Wira  Ekonomi Mikroskil , 5 (1).
Chang,  M.-L.,  Yen,  T.-Y.,  Chiu,  S.-C.,  &  Chen,  Y.  (2016).  Tax  Aggressiveness  and  Firm’s Cash  Holdings:  The  Role  of  Corporate  Social  Responsibility. International  Research Journal of Applied Finance ISSN , VII (5 May), 19–38. https://doi.org/10.0705/article-2 Chen,  T.,  &  Lin,  C.  (2017).  Does  Information  Asymmetry  Affect  Corporate  Tax Aggressiveness ? Journal  of  Financial  and  Quantitative  Analysis , 00 (00),  1–29. https://doi.org/10.1017/S0022109017000576
Comprix, J., Graham, R. C., & Moore, J. A. (2011). Empirical evidence on the impact of book- tax  differences  on  divergence  of  opinion  among  investors. Journal  of  the  American Taxation Association , 33 (1), 51–78. https://doi.org/10.2308/jata.2011.33.1.51
Diatmika, M. D., & Sukartha, I. M. (2019). Pengaruh Manajemen Laba Pada Agresivitas Pajak dan  Implikasinya  Terhadap  Nilai  Perusahaan. E-Jurnal  Akuntansi  Universitas  Udayana , 26 (1), 591–621. https://doi.org/10.24843/EJA.2019.v26.i01.p22 Pengaruh Dinar, M., Yuesti, A., & Dewi, N. P. S. (2020). Pengaruh Profitabilitas, Likuiditas dan Leverage Terhadap  Agresivitas  Pajak  Pada  Perusahaan  Manufaktur  yang  Terdaftar  di  BEI. Jurnal Kharisma , 2 (1), 66–76.
Dowling, J., & Pfeffer, J. (1975). Organizational Legitimacy : Social Values and Organizational
Behavior. The Pacific Sociological Review , 18 (1), 122–136.
Fitri,  R.  A.,  &  Munandar,  A.  (2018).  The  Effect  of  Corporate  Social  Responsibility  , Profitability  ,  and  Leverage  toward  Tax  Aggressiveness  with  Size  of  Company  as
Moderating Variable. Binus Business Review , 9 (1), 63–69.
https://doi.org/10.21512/bbr.v9i1.3672
Frank,  M.  M.,  Lynch,  L.  J.,  &  Rego,  S.  O.  (2009).  Tax  Reporting  Aggressiveness  and  Its Relation to Aggressive Financial Reporting. The Accounting Review American Accounting Association , 84 (2), 467–496. https://doi.org/10.2308/accr.2009.84.2.467 Hadi,  J.,  &  Mangoting,  Y.  (2014).  Pengaruh  Struktur  Kepemilikan  dan  Karakteristik  Dewan Terhadap Agresivitas Pajak. Tax & Accountig Review , 4 (2), 1–10.
Hariani, S. L., & Waluyo. (2019). Effect of Profitability , Leverage and CEO Narcissism on Tax Avoidance. Scholars Bulletin , 5 (8), 414–421. https://doi.org/10.21276/sb.2019.5.8.2
Harjito,  Y.,  Sari,  N.  C.,  &  Yulianto.  (2017).  Tax  Aggressiveness  Seen  From  Company Characteristics  and  Corporate  Social  Responsibility. Journal  of  Auditing,  Finance,  and Forensic Accounting , 5 (2), 77–91.
Kristiadi,  F.,  Kurniawati,  E.  P.,  &  Naufa,  A.  M.  (2020).  Corporate  Social  Responsibility  and Tax  Aggressiveness:  Evidence  From  Indonesia. Journal  of  Theory  &  Applied Management , 13 (2). https://doi.org/10.20473/jmtt.v13i2.21211 Kurniasih, L., Sulardi, & Suranta, S. (2017). Earnings management , corporate governance and tax avoidance : the case in indonesia. Journal of Finance and Bankin Review , 2 (4), 28–35. Kusumawati,  W.  T.,  &  Hardiningsih,  P.  (2016).  The  Effect  of  Institutional  Ownership  and Corporate  Social  Responsibility  to  The  Tax  Aggressiveness. Proceedings-International Conference  of  Banking,  Accounting,  Management  and  Economics  &  Call  For  Papers (ICOBAME) .
Lanis,  R.,  &  Richardson,  G.  (2013).  Corporate  social  responsibility  and  tax  aggressiveness :  a test of legitimacy theory. Accounting, Auditing  & Accountability Journal , 26 (1), 75–100. https://doi.org/10.1108/09513571311285621
Lin, X., Liu, M., So, S., & Yuen, D. (2019). Corporate social responsibility , firm performance and tax risk. Managerial Auditing Journal , 34 (9), 1101–1130.
https://doi.org/10.1108/MAJ-04-2018-1868
Makhfudloh,  F.,  Herawati,  N.,  &  Wulandari,  A.  (2018).  Pengaruh  Corporate  Social Responsibility  terhadap  Perencanaan  Agresivitas  Pajak. Jurnal  Akuntansi  Dan  Bisnis , 18 (1), 48. https://doi.org/10.20961/jab.v18i1.235
Mohanadas,  N.  D.,  Sallehhuddin,  A.,  Salim,  A.,  &  Pheng,  L.  K.  (2019).  CSR  and  Tax Aggressiveness  of  Malaysian  listed  companies :  evidence  from  an  emerging  economy.
Social Responsibility Journal , (January). https://doi.org/10.1108/SRJ-01-2019-0021 Mustika,  M.,  Sulistyowati,  S., &  Wahyuni, E.  N.  (2020).  Examining  the  Impact  of  Liquidity  ,
Leverage  and  Earning  Management  on  Corporate  Tax  Aggressiveness  in  Property  and Real  Estate  Companies  on  Indonesia  Stock  Exchange. Advances  in  Economics,  Business and Management Research , 127 (Aicar 2019), 2014–2017.
Pitoyo,  B.  S.,  Ahmar,  N.,  &  Suyanto.  (2019).  Effect  of  earnings  Management  on  Tax Aggressiveness :  Audit  Committee  ,  Institutional  Ownership  ,  and  Independent Commissioner  As  Moderating  Variables. Advances  in  Social  Science,  Education  and Humanities Research , 203 , 371–375.
Pratiwi,  I.  S.,  &  Siregar,  S.  V.  (2019).  The  Effect  of  Corporate  Social  Responsibility  on  Tax Avoidance  and  Earnings  Management :  The  Moderating  Role  of  Political  Connections. International Journal of Business , 24 (3).
Puspitasari,  D.,  Radita,  F.,  Firmansyah,  A.,  Akuntansi,  J.,  Keuangan,  P.,  &  Stan,  N.  (2021).
PENGHINDARAN  PAJAK  DI  INDONESIA:  PROFITABILITAS,  LEVERAGE, CAPITAL  INTENSITY. JURNAL  RISET  AKUNTANSI  TIRTAYASA , 6 (2),  138–152. https://doi.org/10.48181/JRATIRTAYASA.V6I2.10429
Putri, N. K., & Diamastuti, E. (2021). Pengaruh Pengungkapan Corporate Social Responsibility, Profitabilitas  Dan  Ukuran  Perusahan  Terhadap  Agresivitas  Pajak. SIMAK , 19 (01),  174– 189.
Salhi,  B.,  Riguen,  R.,  Kachouri,  M.,  &  Jarboui,  A.  (2019).  The  mediating  role  of  corporate social  responsibility  on  the  relationship  between  governance  and  tax  avoidance :  UK common  law  versus  French  civil  law. Social  Responsibility  Journal ,  (April). https://doi.org/10.1108/SRJ-04-2019-0125
Sekaran,  U.,  &  Bougie,  R.  (2016). Research  Method  for  Business:  A  Skill-Building  Approach (7th Editio). Chichester, West Sussex, United Kingdom: John Wiley & Sons.
Setyowati,  E.,  Titisari,  K.  H.,  &  Dewi,  R.  R.  (2018).  The  effect  of  profitability  ,  leverage  , liquidity , and the company size on Aggressiveness Tax the Sector Companies Consumer Goods Industry That Listed On The Indonesia Stock Exchange Year 2014-2016. The 2nd International  Conference  on  Technology,  Education,  and  Social  Science  2018  (The  2nd ICTESS 2018) , 2018 , 374–382.
Solikhah,  B.,  Wahyudin,  A.,  Purwaningsih,  S.,  &  Suryarini,  T.  (2019).  The  Role  of  Earning Quality  ,  Audit  Quality  and  Independent  Commissioner  in  Suppressing  Tax  Avoidance Practice. Journal  of  Advanced  Research  in  Law  and  Economics , X (8  (46)),  2523–2533. https://doi.org/10.14505/jarle.v10.8(46).30.
Susanti,  M.  (2017).  Corporate  Social  Responsibility  ,  Size  and  Tax  Avoidance. International Journal of Economic Perspectives , 11 (1), 1639–1650.
Utami,  W.  (2005).  Pengaruh  Manajemen  Laba  Terhadap  Biaya  Modal  Ekuitas  (Studi  Pada Perusahaan Publik Sektor Manufaktur). SNA VIII Solo, .
Waluyo, W. (2018). Do Efficiency of Taxes , Profitability and Size of Companies affect Debt ?
A  Study  of  Companies  Listed  in  the  Indonesian  Stock  Exchange. European  Research Studies Journal , XXI (1), 331–339.
Wijayanti,  P.,  &  Rismawati,  S.  (2017).  THE  IMPACT  OF  FINANCIAL  CONDITION  AND CORPORATE  SO-  CIAL  RESPONSIBILITY  TO  THE  AGGRESSIVENESS  OF COMPANY. International Journal of Organizational Innovation , 9 (April), 244–258.
Zeng,  T.  (2018).  Relationship  between  corporate  social  responsibility  and  tax  avoidance : international  evidence. Social  Responsibility  Journal .  https://doi.org/10.1108/SRJ-03- 2018-0056