## Jurnal Ekonomi Manajemen
Volume 3 Nomor 1 (Mei 2017) 11-17 http://jurnal.unsil.ac.id/index.php/jem ISSN 2477-2275 (Print)

## ANALISIS PENGARUH KUALITAS ASET, LIKUIDITAS,

## SOLVABILITAS, AKTIVITAS DAN NON PERFORMING LOAN TERHADAP KINERJA KEUANGAN
(P ADA P ERBANKAN YANG T ERCATAT DI

## B URSA E FEK I NDONESIA )
Elis Listiana Mulyani a, *, Asep Budiman b
a,b Fakultas Ekonomi Universitas Siliwangi, Jl. Siliwangi No. 24 Tasikmalaya, Indonesia *elislistiana@unsil.ac.id
Diterima: Januari 2017 Disetujui: Maret 2017 Dipublikasikan: Mei 2017.

## ABSTRACT
The purpose of this study was to determine and analyze the "Effects of Asset Quality, Liquidity, Solvency, Activities and Non-Performing Loans to Financial Performance" in the bank listed on the Stock Exchange Indonesia. Methods used are descriptions and correlational. The analytical tool used is multiple regression and the coefficient of determination. The results of this study indicate that there is no significant influence assets quality, Liquidity, Solvency, Activities and Non-Performing Loans to financial  performance.  While  partially  Asset  Quality  Non-performing  loans  and  significantly influence the financial performance, while Liquidity, Solvency and Activities not significant effect on financial performance.
Keywords: asset quality; liquidity; activity; solvency; NPL.

## ABSTRAK
Tujuan  Penelitian  ini  adalah  untuk  mengetahui  dan  menganalisis  “Pengaruh  kualitas  Asset, Likuiditas,  Solvabilitas,  Aktivitas    dan Non  Performing  Loan terhadap  Kinerja  Keuangan  “  pada perbankan yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia. Metode Penelitian yang digunakan adalah deskripsi dan  korelasional  dengan  alat  analisis  yang  digunakan  adalah  regressi  berganda  dan  koefisien determinasi. Hasil dari penelitian ini menunjukkan bahwa terdapat pengaruh tidak signifikan kualitas assets,  Likuiditas,  Solvabilitas,  Aktivitas  dan  Non  Performing  Loan  terhadap  kinerja  keuangan. Sedangkan  secara  parsial  Kualitas  Asset  dan  Non  Performing  Loan  yang  berpengaruh  signifikan terhadap  kinerja  keuangan,  sedangkan  Likuiditas,  Solvabilitas,  dan  Aktivitas  berpengaruh  tidak signifikan terhadap kinerja keuangan.
Kata Kunci: kualitas asset; likuiditas; aktivitas; solvabilitas; NPL.

## PENDAHULUAN
Peranan  perbankan  yang  strategis dalam  mencapai  tujuan  pembangunan nasional,  memerlukan  pembinaan  dan pengawasan  yang  efektif,  dengan  didasari harapan  agar  perbankan  di  Indonesia mampu  berfungsi  secara  efisien,  sehat, wajar, dan mampu melindungi  secara baik
dana yang dititipkan masyarakat  ke bidang- bidang  yang  produktif  bagi  pencapaian sasaran pembangunan.
Berkaitan dengan hal tersebut di atas dapat  diketahui  betapa  pentingnya  posisi perbankan
dalam peningkatan perekonomian  suatu  negara.  Perbankan sebagai lembaga penghimpun dan penyalur dana masyarakat  dalam bentuk  penyaluran
Elis Listiana, Asep Budiman/ Jurnal Ekonomi Manajemen 3(1) (Mei 2017) 11-17
kredit. Penyaluran kredit ini akan digunakan  untuk  menambah  modal  bagi dunia usaha sehingga dapat menggerakkan sektor riil dan juga sektor jasa.  Eksistensi perbankan  sangat  diperlukan  dalam  suatu negara, untuk itu perlu diadakan pengawasan  pembinaan  usaha  agar  usaha bank  dapat  berjalan  sesuai  dengan  yang diharapkan. Tujuan pembinaan dan pengawasan bank menurut pasal 29 ayat 2 Undang-Undang  Republik  Indonesia  No. 10  tahun  1998,  yaitu:  Bank  wajib memelihara  tingkat  kesehatan  bank  sesuai dengan ketentuan kecukupan modal, kualitas aset, kualitas manajemen, likuiditas,  rentabilitas,  solvabilitas,  dan aspek lain yang berhubungan dengan usaha bank, dan wajib melakukan kegiatan usaha sesuai dengan prinsip kehati-hatian.
Tingkat kesehatan bank salah satunya tercermin dari modal yang dimiliki. Modal merupakan salah satu faktor penting dalam rangka  pengembangan  usaha  bisnis  dan menampung  resiko  kerugian.  Salah  satu indicator  yang  digunakan  adalah Capital Adequacy  Ratio  (CAR ),  dimana  semakin tinggi CAR maka semakin kuat kemampuan bank  tersebut  utnuk  menanggung  resiko dari  setiap  kredit/aktiva  produktif  yang berisiko.  Jika  nilai CAR tinggi  (sesuai Peraturan bank
Indonesia no
18/03/PBI/2016 CAR minimal adalah 6,5% untuk  cadangan  primer  dan  4%  untuk cadangan  sekunder)  berarti  bank  tersebut mampu  membiayai  operasi  bank,  keadaan yang  menguntungkan  bank  tersebut  akan memberikan  kontribusi  yang  cukup  besar bagi  profitabilitas. CAR diukur  dengan membagi  modal  dengan  aktiva  tertimbang menurut resiko (ATMR).
Tingkat kesehatan yang lainnya dapat dilihat  dari  kualitas  asset  yang  tercermin dari  PPAP (Penyisihan  Penghapusan Aktiva  Produktif),  Likuiditas  dari  dana pihak ketiga, Solvabilitas dan Profitabilitas yang  bisa  dilihat  dari Return  On Asset (ROA)  atau  Rerturn  on  Investm ent (ROI). Bank  dituntut  untuk  dapat  menghasilkan laba  (profitabilitas)  yang  terus  meningkat
melalui penjualan jasanya. Penjualan kredit akan  menyebabkan  aliran  kas  keluar  yang dapat  mengurangi  cadangan  kas  yang  ada. Semakin  besar  kemampuan  bank  untuk menciptakan kredit, semakin besar kesempatan  bank  untuk  memperoleh  laba tetapi  perluasan  kredit  dapat  mengurangi tingkat likuiditas bank. Hal inilah yang sulit dilakukan oleh para bankir untuk mengelola liquidity dan profitability yang sejak dahulu menjadi  dilema  dunia  perbankan  karena sifatnya yang selalu bertentangan kepentingan ( conflict of interest )
(Sinungan, 2003: 98). Masalah lain adalah besarnya  kredit  yang  disalurkan  juga berisiko  terhadap  kredit  macet  ( Non Performing  Loan ).  Semakin  besar Non Performing  Loan  (NPL )  maka  semakin besar  pula  pengaruhnya  terhadap  Laba perusahaan yang akan berdampak terhadap kinerjanya yang tercermin dalam Return On Asset  (ROA )  atau Rerturn  On  Investment (ROI). Namun  pada  kenyataannya  tidak selamanya  tingkat  kesehatan  yang  baik dapat  meningkatkan  kinerja  yang  baik, demikian  pula  sebaliknya,  ada  beberapa bank  yang  tingkat  kesehatannya  tidak sebaik  bank  yang  lain,  tapi  kinerjanya cukup baik.
Berdasarkan  masalah  tersebut  maka perlu  kiranya  dilakukan  penelitian  dengan judul  “Analisis    Pengaruh  Kualitas  Asset, Likuiditas, Solvabilitas, Aktivitas, Dan Non
Performing Loan Terhadap Kinerja
Keuangan ( Pada  Sektor  Perbankan  yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia”.

## KAJIAN TEORI
Peranan  perbankan  yang  strategis dalam  mencapai  tujuan  pembangunan nasional,memerlukan    pembinaan  dan pengawasan yang efektif. Dalam menjalankan aktifitasnya diperlukan modal dengan kualitas yang baik. Artinya sumber dana bagi modal tersebut harus proporsional  antara  modal  asing  dengan modal  sendiri.  Sumber  dana  tersebut dialokasikan  kepada  masyarakat  dalam bentuk  pinjaman.  Rasio  kecukupan  modal
yang  biasa  digunakan  adalah  CAR.CAR menunjukkan  seberapa  besar  modal  bank telah memadai untuk menunjang kebutuhan dasar    untuk  menilai  prospek  kelanjutan usaha  bank  bersangkutan.  Jadi  semakin besar CAR maka semakin besar daya tahan bank yang bersangkutan dalam menghadapi penyusutan  nilai  harta  bank  yang  timbul karena adanya harta bermasalah.
Bagi  perbankan  kecukupan  modal tidaklah  memadai  tanpa  diikuti  oleh kualitas  asset  yang  baik.  Kualitas  asset Menurut Peraturan Bank Indonesia (BI) No 14/15/PBI/2012 terdiri dari aktiva Produktif dan Aktiva Non Produktif. Semakin tinggi aktiva produktif maka akan semakin tinggi pula  cadangan  Penghapusan  Penyisihan aktiva Produktif. Besarnya cadangan PPAP menunjukkan besarnya dana yang dialokasikan  pada  nasabah,  sehingga peluang  untuk  mendapatkan  keuntungan (Profit) semakin besar.
Likuiditas  merupakan  kemampuan perusahaan  untuk  memenuhi  kewajiban jangka pendek yang harus segera dipenuhi. Kewajiban  ini  berasal  dari  pinjaman  yang sifatnya  jangka  pendek  atau  dana  pihak ketiga  yang  sifatnya  jangka  pendek, misalnya  tabungan,  atau  deposito  yang jangka  waktunya  kurang  dari  1  th.  Untuk memenuhi kewajiban tersebut maka perbankan  harus  memiliki  dana  yang sifatnya  likuid.  Dana  tersebut  harus disediakan untuk berjaga-jaga bila seandainya nasabah sewaktu-waktu mengambil  simpanannya.  Salah  satu  alat ukur  Likuiditas  adalah Loan  to  Deposit Ratio (LDR) . Semakin besar LDR menunjukkan  semakin  besar  dana  yang teralokasi kepada nasabah berupa pinjaman yang  bersumber  dari  Dana  Pihak  ketiga. Karena  dana  ini  berasal  dari  simpanan masyarakat,  maka  semakin  kecil  selisih pinjaman dengan Dana Pihak Ketiga maka semakin  besar  peluang  bank  untuk mendapatkan keuntungan (Profit). Demikian juga sebaliknya, bila dana pihak ketiga  yang  teralokasi  sebagai  pinjaman
kecil  (LDR  rendah),  maka  peluang  untuk mendapat keuntungan juga juga rendah.
Solvabilitas  menunjukkan  seberapa besar kemampuan perusahaan untuk memenuhi kewajiban finansialnya.. Semakin  besar  kewajiban/hutang  maka kemampuan  membayarnya  juga  akan rendah, demikian juga sebaliknya. Dengan demikian bank harus dapat mengendalikan solvabilitasnya  supaya  rasio  antara  hutang dan  modal  sendiri  tetap  terjaga.  Bila perusahaan dapat mengendalikan hutangnya  maka  risiko  yang  diakibatkan karena  kegagalan  ini  dapat  dihindari, sehingga  biaya  yang  muncul  bisa  ditekan sampai  0%.  Untuk  meningkatkan  laba perusahaan,  maka  tingkat  penggunaan assetnya  harus  dioptimalkan.  Artinya semakin besar asset yang digunakan, maka peluang  perusahaan  untuk  mendapatkan keuntungan  juga  besar.  Namun  besarnya nominal  asset  yang  digunakan  juga  harus diikuti  dengan  tingkat  perputaran  yang tinggi,  sehingga  pendapatan  perusahaan juga  tinggi.  seberapa  besar  aktivitas perbankan dapat menghasilkan keuntungan.
Hal ini sesuai dengan fungsi perbankan  sebagai  penghimpun  dana  dan menyalurkannya kepada masyarakat. Dana yang  berasal  dari  masyarakat  bisa  berupa tabungan  atau  deposito.  Konsekuensi  dari tabungan  dan  deposito  adalah  adanya kewajiban  membayar  bunga.  Semakin tinggi kewajiban (hutang) maka bunga yang dibayarkan semakin tinggi. Semakin tinggi dana  yang  diserap  maka  semakin  tinggi biaya bagi perusahaan. Maka dari itu bank harus  dapat  mengalokasikan  dana  tersebut sebagai  kredit  kepada  nasabah.  Bila pendapatan  dari  kredit  ini  lebih  besar  dari biaya bunga dana pihak ketiga, maka bank mendapat keuntungan/ Profit.
Namun demikian, dalam
menjalankan usahanya bank juga menghadapi  risiko  yang  cukup  besar. Risiko ini bisa berasal dari perubahan suku bunga  atau  perubahan  risiko  pasar. Perubahan suku bunga berpengaruh terhadap  nasabah,  baik  peminjam  maupun
Elis Listiana, Asep Budiman/ Jurnal Ekonomi Manajemen 3(1) (Mei 2017) 11-17
deposan. Bila suku bunga naik, dana pihak ketiga akan cenderung meningkat, sedangkan  pinjaman  cenderung  menurun. Demikian juga sebaliknya, bila suku bunga turun,  simpanan  berkurang  sedangkan pinjaman meningkat. Jadi dapat disimpulkan bahwa Kualitas Asset (PPAP), Likuiditas (LDR),Solvabilitas (CAR),
Aktivitas  (TATO)  dan Non  Performing
Loan  (NPL) dapat  mempengaruhi  Kinerja perbankan yang
tercermin dari Profitabilitasnya (ROA).

## METODE PENELITIAN
Metode  yang  digunakan  dalam penelitian  ini  adalah  metode  deskriptif. Gima  (2008:37)  mengemukakan  bahwa metode  deskriptif  adalah  riset  yang berupaya mengumpulkan
data, menganalisis  secara  kritis  atas  data-data tersebut
dan mengumpulkannya berdasarkan fakta-fakta pada masa penelitian berlangsung atau masa sekarang. Operasionalisasi Variabel Dalam penelitian ini, penulis menggunakan dua variabel yaitu:
Variabel Independen (X)
X1=  Kualitas Asset : Penyisihan Penghapusan Aktiva Produktif
X2 = Likuiditas: (LDR) X3 = Solvabilitas : Capital Adequacy Ratio (CAR)
X4 =  Aktivitas  : Total  Asset  Turn  Over (TATO)
X5 = Non Performing Loan (NPL ) Variabel Dependen (Y) Profitabilitas ( Return On Asset (ROA))

## Populasi dan Sampel
Populasi  dalam  penelitian  ini  adalah perbankan  yang  terdaftar  di  Bursa  Efek Indonesia  pada  tahun  2015  yaitu  43  bank. Sampel yang diambil menggunakan sampel bersyarat ( Purposive Sampling ), yaitu Bank yang memenuhi persyaratan sebagai berikut:
Bank  yang  menerbitkan  laporan  keuangan tahun 2015.
Bank  yang  memiliki  data  yang  sesuai dengan kebutuhan  penulis
Dari 43 bank  yang terdaftar di  Bursa Efek Indonesia  (BEI),  terdapat  13  bank  yang tidak  memenuhi  kriteria  diatas,  sedangkan sisanya  sebanyak  31  bank  memenuhi kriteria diatas. Jadi sampel dalam penelitian adalah 31 bank yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia (BEI)
Alat  analisis  Data  yang  diperlukan adalah:
1.  Kualitas Asset diukur dengan Penyisihan Penghapusan Aktiva Produktif (PPAP)
2.  Likuiditas:  diukur  dengan Loan  To Deposits ratio (LDR)
3.  Solvabilitas  diukur  dengan Capital Adequacy Ratio(CAR)
4.  Rasio  Aktivitas  diukur  dengan Totalo Assets Turn Over (TATO )
5. Non Performing Loan (NPL)
6.  Profitabilitas ( Return On Asset/ ROA)

## Metoda Pengujian Hipotesis
Analisis  regresi  linear  berganda  dalam penelitian ini digunakan untuk menghitung besarnya  pengaruh  variabel  independen yaitu  kualitas  Asset  (PPAP),  Likuiditas (Loan  to  Deposits  Ratio),  Solvabilitas (CAR),  Aktivitas  (TATO)  dan  NPL terhadap  variabel  dependen  profitabilitas (ROA).  Adapun  bentuk  model  yang  akan diuji dalam penelitian ini, yaitu:
Y = a+b1X 1 +b2X 2 +b3X3+b4X4+b5X5+ e
Dimana:
Y = Return On Assets (ROA) a =   Konstanta, besar nilai Y jika X=0
b1-b4  =  Koefisien  arah  regresi,  yang menyatakan  perubahan  nilai  Y apabila terjadi perubahan nilai X X1 =   Penyisihan  Penghapusan  Aktiva
Produktif X2 =  Rasio Likuiditas ( Loan to Deposits Ratio /LDR) X3 =   Rasio Solvabilitas (CAR) X4 =   Rasio Aktivitas (TATO ) X5 = Non Performing Loan (NPL)
e =   Standard error

## HASIL DAN PEMBAHASAN

## Analisis Regresi Berganda
Setelah  melalui  uji  asumsi  klasik  dan berdasarkan    hasil  pengolahan  dengan
menggunakan  SPSS  diperoleh  persamaan berikut:
Y = 1,055 + 0,641 X 1 + 0,012 X 2 + 0,006 X 3 – 0,197 X 4 – 0,625 X 5 Interprestasi  dari  persamaan  regresi berganda tersebut adalah:
1.  Jika  nilai  dari  variabel  X 1 Kualitas Aktiva  (Penyisihan  Penghapusan  Asset Produktif/PPAP), X 2 Likuiditas ( Loan to Deposits  ratio/DR ),  X 3 Solvabilitas ( Capital  Adequacy  Ratio ),  X 4 Rasio Aktivitas (Total asset Turn Over/TATO) dan  X 5 Non  Performing  Loan/NPL adalah  sama  dengan  nol,  maka  nilai variabel Y (ROA) 1,055 .
2.  Variabel  X 1 Kualitas  Aktiva  (PPAP) mempunyai pengaruh yang
positif.terhadap  Profitabilitas  (ROA) dengan  koefisien  sebesar  0,641  artinya jika  PPAP  naik  sebesar  1  satuan  maka Profitabilitas  (ROA)  akan  naik  sebesar
0,641.
3.  Variabel X 2 Likuiditas ( Loan to Deposits ratio/LDR ) mempunyai pengaruh positif terhadap  ROA  (Y)  dengan  koefisien regresi  sebesar  0,012  artinya  jika  LDR naik  1  satuan  maka  ROA  akan  naik sebesar  0,012  dengan  catatan  variabel lain tetap atau konstan
4.  Variabel X 3 Solvabilitas/ Capital Adequacy  Ratio mempunyai  pengaruh Positif  terhadap  ROA  (Y)  dengan koefisien  regresi  sebesar  0,006  artinya jika Capital Adequacy Ratio (CAR) naik 1  satuan  maka  ROA  akan  naik  sebesar 0,006 dengan catatan variabel lain tetap atau konstan.
5.  Variabel  X 4 Total  Asset  Turn  Over (TATO )  mempunyai  pengaruh  negatif terhadap  Profitabilitas  (ROA)  dengan koefisien  regresi  sebesar  0,197  artinya jika  TATO  naik  1  satuan  maka  ROA akan turun sebesar 0,197 dengan catatan variabel lain tetap atau konstan.
6.Variabel X 5 Non Performing Loan (NPL )
mempunyai  pengaruh  negatif  terhadap ROA  (Y)  dengan  koefisien  regresi sebesar  0,625  artinya  jika  NPL    naik sebesar  1  satuan  maka  ROA  (Y)  akan
turun  sebesar  0,625  dengan  catatan bahwa variabel lain tetap atau konstan.

## Koefisien Determinasi
Koefisien determinasi digunakan untuk mengetahui seberapa besar tingkat pengaruh  atau  tinggi  rendahnya  pengaruh antara variabel independen terhadap Return On Asset (ROA) sebagai variabel dependen. Hasil pengolahan dengan SPSS menunjukkan  bahwa  R  Square  sebesar 0,293  yang  artinya  bahwa  besarnya pengaruh   Penyisihan Penghapusan Aktiva Produktif  (PPAP), Loan  to  Deposit  Ratio (LDR ) Capital  Adequacy  Ratio  (CAR) , Total  Asset  Turn  Over  (TATO)  dan  Non Performing  Loan  (NPL )  terhadap Return On assets (ROA ) sebesar 29,30% sedangkan sisanya sebesar 70,70%
dipengaruhi  oleh  faktor  lain  yang  tidak diteliti oleh penulis.
Pengujian Hipotesis Pengujian Secara Simultan:
Pengujian ini digunakan untuk mengetahui  ada  tidaknya  pengaruh  secara bersama-sama variabel Penyisihan Penghapusan  Aktiva  Produktif  (PPAP), Loan  to  Deposit  Ratio  (LDR ) Capital Adequacy  Ratio  (CAR) , Total  Asset  Turn Over  (TATO)  dan  Non  Performing  Loan (NPL )  terhadap Return  On  assets  (ROA) dengan menggunakan uji F.
Berdasarkan tabel  ANOVA (lampiran) bahwa  dapat  diketahui  nilai  Sig  F  0,103. Karena F signifikansi lebih besart dari 0,05 (α=5%), maka dapat disimpulkan bahwa Ha ditolak dan Ho diterima. Hal ini menunjukkan  bahwa  secara  simultan Penyisihan  Penghapusan  Aktiva  Produktif (PPAP), Loan  to  Deposit  Ratio  (LDR ) Capital Adequacy Ratio (CAR) , Total Asset Turn  Over  (TATO)  dan  Non  Performing Loan  (NPL )  berpengaruh  tidak  signifikan terhadap Return  On  assets  (ROA) pada perbankan  yang  tercatat  di  Bursa  Efek Indonesia (BEI)
Pengujian Secara Parsial:
Uji Parsial bertujuan untuk mengetahui besarnya pengaruh masing-masing variabel independen. Penyisihan Penghapusan
Elis Listiana, Asep Budiman/ Jurnal Ekonomi Manajemen 3(1) (Mei 2017) 11-17
Aktiva Produktif (PPAP), Loan to Deposit Ratio  (LDR ) Capital  Adequacy  Ratio (CAR) , Total Asset Turn Over (TATO) dan Non  Performing  Loan  (NPL )  terhadap Return On assets (ROA) secara individual (parsial).
Berdasarkan  pengujian  secara  parsial,
hanya Kualitas
Assets (Penyisihan Penghapusan  Asset  Produkrif/PPAP)  dan Non  Performing  Loan (NPL) yang berpengaruh signifikan, sedangkan
Likuiditas  (lon  To  Deposit  ratio/LDR), Solvabilitas ( Capital Adequacy Ratio/C AR),  Ratio  Aktivitas  (Total  asset Turn  Over/TATO)  dan  Non  Performing Loan (NPL) berrpengaruh tidak signifikan.
Dari  kelima  variabel  tersebut,  yang mempunyai pengaruh paling besar terhadap perubahan  Profitabilitas  adalah Non
Performing Loan (NPL ). Hal ini diakibatkan  karena  semakin  besar  NPL maka semakin besar pula risiko yang harus ditanggung  oleh  perbankan  sehingga menjadi  biaya  yang  dapat  menurunkan Profitabilitas  (ROA).  Sedangkan    yang pengaruhnya paling kecil terhadap perubahan Profitabilitas adalah Solvabilitas (Capital  Adequacy  Ratio/  CAR ).  Hal  ini menunjukkan bahwa semakin besar (Capital  Adequacy  Ratio/  CAR maka semakin  besar  pula  Profitabilitasnya.  Bila pengelolaan modal berjalan dengan efektif, maka  ketika  modal  mengalami  kenaikan akan  diikuti  oleh  kenaikan  alokasi  kredit, sehingga pendapatan bunga juga meningkat, sehingga pendapatan bersihnya pun meningkat.

## SIMPULAN
Berdasarkan  hasil  pengolahan  data diperoleh kesimpulan bahwa Kualitas Asset
(Penyisihan Penghapusan Asset Produktif/PPAP),  Likuiditas (Loan  To
Deposits Ratio/LDR), Solvabilitas ( Capital Adequacy  Ratio  (CAR ),)  Solvabilitas ( Capital  Adequacy  Ratio/  CAR )  ,  aktivitas (Total  asset  Turn  Over  /TATO)  dan Non Performing  Loan  (NPL )  secara  simultan berpengaruh
signifikan terhadap
Profitabilitas.  Sedangkan  secara  parsial hanya  PPAP  dan  NPL  yang  berpengaruh signifikan  terhadap  Profitabilitas.  LDR, CAR  dan  TATO berpengaruh  tidak signifikan terhadap Profitabilitas.
Berdasarkan kesimpulan diatas, maka disarankan agar perbankan yang tercatat di Bursa  Efek  Indonesia  (BEI)  mengelola Kualitas  Asset  yang  tercermin  dari Penyisihan  Penghapusan  Asset  Produktif (PPAP)  dan Non  Performing  Loan  (NPL)
sehubungan keduanya mempunyai
pengaruh yang signifikan terhadap Profitabilitas.  Semakin  tinggi  alokasi kredit,  maka  semakin  besar  risiko  kredit yang    timbul  akibat  pinjaman  tersebut. Akibatnya  risiko  kredit  macet  pun  yang tercermin dalam NPL juga semakin tinggi.

## REFERENSI
Agus Hardjito. (2011). Manajemen
Keuangan , Yogyakarta: Ekonisia.
Anisah  Lubis.  (2013). Pengaruh  Tingkat Kesehatan
Bank terhadap Pertumbuhan  Laba ,  Jurnal  Ekonomi
&  Keuangan  Vol  1  Universitas Sumatra Utara, Medan.
Armanto  Witjaksono.  (2014). Pengaruh Tingkat  Kesehatan  Bank  terhadap Return Saham, Jurnal GICI, vol 4 no 3.
Bambang  Riyanto.  (2008). Dasar-dasar Pembelanjaan Perusahaan . Yogyakarta: Rineka Cipta. Brigham,  Eugene  F  dan  Houston  Joel  F.
(2010). Dasar-dasar Manajemen Keuangan .  Jakarta  Selatan:  Salemba Empat.
Dwi  Prastowo.  (2011). Analisa  Laporan Keuangan , Yogyakarta: STIE YKPN.
Dahlan Siamat. (2012). Manajemen Perkreditan ,  PT  Radja  Grafindo Persada
Gima Sugiama. (2008). Metode Riset Bisnis dan Manajemen . Bandung: Guardaya
Elis Listiana, Asep Budiman/ Jurnal Ekonomi Manajemen 3(1) (Mei 2017) 11-17
Intimarta.
Herman  Darmawi.  (2011). Manajemen Perbankan . Jakarta: PT Bumi Aksara.
Kasmir. (2008). Analisa Laporan Keuangan .  Edisi  Kesebelas.  Jakarta:
PT. Raja Grafindo Persada.
Mahardia. (2012). Analisis pengaruh
Likuiditas  dan  Solvabilitas  terhadap Profitabilitas pada perusahaan .
Yogyakarta.
Mudrajad  Kuncoro.  (2004). Metode  Riset untuk Bisnis dan Ekonomi .
Yogyakarta: UPP AMP YKPN.
Ni  Putu  Lilis.  (2016). Pengaruh  Tingkat Kesehatan  Bank  terhadap  Harga Saham, Jurnal  FEB  Vol  5  no  5
Universitas Udayana Denpasar Nungky  Ratna.  (2016). Pengaruh  Tingkat Kesehatan Bank terhadap Perubahan Laba ,  Jurnal  vol  2  no  2,  FEB Universitas Brawijaya,Malang
Utami. (2014). Pengaruh Nilai Perusahaan terhadap  kinerja  keuangan  pada perbankan, Universitas  Airlangga,
Surabaya Peraturan Bank Indonesia Nomor 14/15/PBI/2012. Peraturan Bank Indonesia Nomor 13/1/PBI/2011. Peraturan Bank Indonesia Nomor 18/03/PBI/2016.