Pengaruh Profitabilitas, Leverage , dan Likuiditas terhadap Agresivitas Pajak (Studi Empiris Perusahaan Sektor Energi yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia Tahun 2018-2020)

## Dodi Antono Matanari
Unversitas Jambi, Jambi, Indonesia Alamat e-mail corresponding author dodimatanari090100@gmail.com

## I N F O   A R T I K E L

## Histori Artikel
Tanggal sumbit 11 Juli 2022 Tanggal revisi 26 september 2022 Tanggal Accepted 27 september 2022
Key words: Profitabilitas, Leverage , Likuiditas dan Agresivitas Pajak
DOI : 10.36805/akuntansi.v7i2.2437
Open access under Creative Common Attribution-ShareAlike (CC-BY-SA)

## A B S T R A C T
Taxation  is  one  of  the  most  important  sources  of  funding  for  the  development  of facilities  and  infrastructure  in  any  country.  In  Indonesia,  the  government  has formulated  various  tax  policies  and  regulations  to  maximize  the  income  of  the taxation  department,  because  taxation  can  have  a  very  large  impact  on  government revenues  and  APBN  budgeting.  This  of  course  requires  companies  to  carry  out  tax aggressiveness,  such  as  doing  many  ways  in  order  to  minimize  tax  payments.  This study  aims  to  examine  the  effect,  profitability,  leverage,  and  liquidity  on  tax aggressiveness in energy sector companies listed on the Indonesia Stock Exchange in 2018-2020.  Research  data  is  secondary  data  in  the  form  of  financial  reports  from companies. While the population in this study are all energy sector companies listed on  the  Indonesia  Stock  Exchange  in  2018-2020.  Sampling  in  this  study  using purposive sampling method where the total population is 72 companies. In accordance with  the criteria  of  the  selected sample, the  sample companies in  this  study  were 24 companies. The data analysis used in this research is multiple linear regression. The results of this study indicate that Profitability, Leverage and Liquidity have no effect simultaneously on tax aggressiveness, Profitability does not affect tax aggressiveness, Leverage  does  not  affect  tax  aggressiveness,  Liquidity  does  not  affect  tax aggressiveness.

## A B S T R A K
Perpajakan  merupakan  salah  satu  sumber  pendanaan  terpenting  untuk pembangunan  sarana  dan  prasarana  di  negara  manapun.  Di  Indonesia  sendiri pemerintah  telah  merumuskan  berbagai  kebijakan  dan  peraturan  perpajakan untuk memaksimalkan pendapatan departemen perpajakan, karena perpajakan dapat memberikan dampak yang sangat besar terhadap pendapatan pemerintah dan  penganggaran  APBN.  Hal  ini  tentunya  menuntut  perusahaan  untuk melakukan  agresivitas  pajak,  seperti  melakukan  banyak  cara  agar  dapat meminimalisir  pembayaran  pajak.  Penelitian  ini  bertujuan  untuk  menguji pengaruh,  profitabilitas,  Leverage,  dan  Likuiditas  terhadap  agresivitas  pajak pada  perusahaan  sektor  Energi  yang  terdaftar  di  Bursa  Indonesia  tahun  2018- 2020. Data penelitian dalam penelitian ini adalah laporan keuangan berbentuk data  sekunder  dan  menggunakan  populasi  seluruh  perusahaan  Sektor  Energi yang  terdaftar  pada  Bursa  Efek  Indonesia  tahun  2018-2020.  Sampel  yang diambil dalam penelitian ini menggunakan subjective sampling dimana jumlah populasi  nya  yaitu 72  perusahaan.  Sesuai  dengan  kriteria sampel  yang  dipilih maka perusahaan yang menjadi sampel dalam penelitian ini adalah sebanyak 24 perusahaan.  Analisis data yang  digunakan  dalam  penelitian  ini  adalah  regresi linear  berganda.  Hasil  penelitian  ini  menunjukkan  bahwa  Profitabiltas, Leverage dan Likuidtas tidak berpengaruh secara simultan terhadap agresivitas pajak,  Profitabilitas  tidak  berpengaruh  terhadap  agresivitas  pajak,  Leverage tidak  berpengaruh  terhadap  agresivitas  pajak,  Likuiditas  tidak  berpengaruh terhadap agresivitas pajak.

## 1. Pendahuluan
Perpajakan  merupakan  salah  satu  sumber  pendanaan  terpenting  untuk  pembangunan sarana  dan  prasarana  di  negara  manapun.  Peraturan  dan  kebijakan  perpajakan  dirumuskan oleh  Pemerintah  untuk      memaksimalkan  pendapatan  departemen  perpajakan,  karena perpajakan  dapat  memberikan  dampak  yang  sangat  besar  terhadap  pendapatan  pemerintah dan penganggaran APBN. Semakin besar pajak yang dibayarkan kepada negara maka semakin besar juga jumlah pajak yang diterima oleh negara (Novitasari & Selly, 2017)
Perusahaan  merupakan  salah  satu  lembaga  pembayar  pajak  yang  diharuskan  untuk membayar  pajak  kepada  negara.  Tetapi,  bagi  perusahaan  pajak  merupakan  salah  satu  beban yang bisa mengurangi laba perusahaan tersebut. Oleh sebab itu, perusahaan akan mencari jalan keluar  supaya  bisa  meminimalkan  biaya  pajak  yang  di  keluarkan.  Cara  atau  strategi  yang dilakukan adalah dengan perencanaan pajak atau agresivitas pajak. Rata rata perusahaan akan melakukan  agresivitas  pajak  supaya  bisa  meminimalkan  biaya  pajak  yang    setorkan  bagi negara yang berguna bagi manajer dalam pengambilan keputusan (Fitri & Munandar, 2018)
Pendapatan  negara  melalui  pajak,  mulai  7  tahun  terakhir  sudah  tidak  pernah  lagi  dapat mencapai  target  yang  sudah  di  teptapkan  negara  sebelumnya.  Bahkan  pendapataan  pajak terus-menerus  mengalami  penurunan  jika  dilihat  dari  rasionya.  Tarif  pajak  merupakan perbandingan  antara  total  penerimaan  pajak  dengan  produk  domestik  bruto  (PDB)  selama periode yang sama. Produk domestik bruto adalah nilai total barang dan jasa yang diperoleh suatu negara dikurangi nilai barang dan jasa yang digunakan dalam produksi.
Menurut  dokumen  Direktorat  Jenderal  Pajak,  tarif  pemungutan  pajak  terus  menurun. Misalnya,  penurunan  paling  signifikan  pada  tahun  2020.  Pada  tahun  2020,  tarif  pemungutan pajak negara turun menjadi 63,2% atau 21,2% dibandingkan tahun 2019, yaitu 8,4%. Informasi tersebut  menyebutkan bahwa  sejak  tahun  lalu, pandemi  Covid-19  telah  memberikan  tekanan pada semua bidang kegiatan. Akibatnya, penerimaan negara juga turun secara drastis.
Profitabilitas  merupakan standar yang digunakan oleh perusahaan dalam mengelola aset untuk menghasilkan keuntungan  pada tahun berjalan. Parameter yang bisa digunakan untuk menentukan  kemampuan  perusahaan  dalam  menghasilkan  laba,  dihitung  menggunakan Return  on  Assets (ROA)  dengan  membagi  laba  setelah  pajak  dengan  total  aset  yang  dimiliki perusahaan.  ROA  yang  tinggi  menggambarkan  kemampuan  perusahaan  dalam  mengelola sumber dayanya dengan baik sehingga memungkinkan perusahaan untuk menghasilkan laba yang  tinggi,  tetapi  sebaliknya  jika  ROA  rendah  menggambarkan  profitabilitas  perusahaan. kemungkinan disebabkan oleh penurunan pasar, yang memengaruhi laba perusahaan.
Leverage adalah rasio atau perbandingan untuk mengukur seberapa banyak perusahaan dibiayai  oleh  utangnya.  Penggunaan  utang  yang  berlebihan  bagi  perusahaan  dapat memberikan dampak negatif bagi  perusahaan karena perusahaan akan dikategorikan sebagai Leverage ekstrim  ( the  extreme  debt ).  Hal  ini  berarti  perusahaan  sudah  terjebak  dalam  tingkat hutang  yang  besar  yang  membuat  perusahaan  kesulitan  untuk  membayar  utang  karena perusahaan  harus  menyeimbangkan  seberapa  banyak  utang  yang  layak  diambil  dari  mana perusahaan dapat digunakan untuk membayar utang (Fitri and Munandar 2018).
Likuiditas adalah kemampuan perusahaan untuk menangani hutang jangka pendeknya. Perusahaan  yang  sangat  likuid  mungkin  memiliki  sumber  daya  yang  baik  untuk  memiliki modal kerja yang baik untuk memenuhi kewajiban jangka pendeknya, sedangkan perusahaan yang  tidak  likuid  menggambarkan  kemampuan  perusahaan  yang  kurang  mampu  memenuhi kewajibannya,  sehingga  yang  dilakukan  adalah  pajak  agresif  untuk  meningkatkan  likuiditas perusahaan.  Hal  ini  didukung  oleh  penelitian  Pramana  dan  Wirakusuma  (2019)  bahwa perusahaan  dengan  likuiditas  rendah  cenderung  melakukan  serangan  pajak  untuk  menjaga arus kas yang dimiliki perusahaan.
Permasalah-permasalahan  tentang  agesivitas  pajak  sering  kita  jumpai  di  negara  kita  ini, oleh  sebab  itu  permasalahan  ini  sangat  menarik  di  jadikan  penelitian.  Penelitian  ini  merujuk pada beberapa penelitian terdahulu yang meneliti tentang pengaruh, Profitabilitas, Leverage dan Likuiditas pada agresivitas pajak. Dalam beberapa penelitian terdahulu ada banyak perbedaan hasil penelitian, oleh karena masih tidak konsistennya hasil penelitian maka dalam penelitian ini  akan  meneliti  mengenai  pengaruh  Profitabilitas, Leverage ,  dan  Likuiditas  terhadap agresivitas pajak.
Berdasarkan  latar  belakang  tersebut  maka  diperoleh  rumusan  masalah  dalam  penelitian ini, yaitu: apakah Profitabilitas, Leverage , dan Likuiditas berpengaruh secara simultan terhadap Agresivitas  pajak  pada  perusahaan  sektor  energi  yang  terdaftar  pada  Bursa  Efek  Indonesia Tahun  2018-2020  dan  apakah  Profitabilitas,  Leverage,  dan  Likuiditas  berpengaruh  secara parsial  terhadap  Agresivitas  pajak  pada  perusahaan  Energi  yang  terdaftar  dalam  Bursa  Efek Tahun 2018 - 2020? Dengan tujuan penelitian yaitu, untuk memberikan bukti empiris pengaruh Profitabilitas,  Leverage,  dan  Likuiditas  terhadap  agresivitas  pajak  pada  perusahaan  sektor Energi yang terdaftar dalam Bursa Efek Indonesia Tahun 2018-2020.

## 2. Tinjauan Pustaka

## 2.1. Teori Agency
Teori  keagenan  ( agency  theory )  adalah  hubungan agency yang  muncul  ketika  satu  orang ketika satu orang atau lebih (principal) mempekerjakan orang lain (agent) untuk memberikan layanan  dan  kemudian  mendelegasikan  kekuasaan  pengambilan  keputusan  kepada  agen perwakilan (Jensen and Meckling 1976).
Teori keagenan menjelaskan konsep pemisahan tugas antara manajemen sebagai agen dan pemegang saham atau pemilik usaha sebagai direktur. (Jensen dan Meckling 1976) menemukan bahwa pemegang saham adalah wakil dari agen yang bertindak atas nama pemegang saham, sedangkan  manajer  adalah  agen  yang  bertindak  untuk  kepentingan  pemegang  saham,  yaitu aset  maksimum  pemegang  saham.  Teori  keagenan  berasal  dari  adanya  kontrak  kerja  antara direktur  yang  berwenang  dan  agen  atau  penerima  tugas  untuk  mengelola  bisnis.  Manajer (agen)  diharuskan  memberikan  informasi  kepada  pemilik  bisnis  (kebijakan)  tentang  bisnis, karena diyakini bahwa manajer memiliki pemahaman yang lebih baik tentang keadaan bisnis yang sebenarnya.

## 2.2. Pajak dan Agresivitas Pajak
Agresivitas  pajak diukur dengan menggunakan effective tax rate (ETR). Effective tax rate adalah suatu bentuk penghitungan nilai tarif pajak ideal yang dikenakan pada suatu bisnis dan keberadaan effective  tax  rate (ETR)  ini  merupakan  salah  satu  persyaratan  khusus  untuk dipelajari karena dapat merangkum dampak kumulatif dari pajak yang berbeda. insentif. dan perubahan. dalam tarif pajak perusahaan. (Nurfadilah et al., 2016)
Effetictive  tax  rate (ETR)  dihitung  atau  dinilai  berdasarkan  informasi  keuangan  yang diberikan oleh perusahaan, sehingga efective tax rate (ETR) adalah wujud dari perhitunggan tarif pajak pada perusahaan. Dari  definisi  tersebut tujuan dari effective tax rate (ETR)  adalah untuk dapat mengetahui persentase perubahan pembayaran pajak yang sebenarnya atas keuntungan komersial  yang  dilakukan    (Indradi  2018). Effective  tax  rate menjelaskan  persentase  atau perbandingan  antara  beban  pajak  perusahaan  yang  dibayarkan  kepada  pemerintah  dengan total pendapatan sebelum pajaknya (Wijayanti, dkk 2016).

## 2.3. Kerangka Pemikiran
2.3.1. Pengaruh Profitabilitas Terhadap Agresivitas Pajak Perusahaan
Profitabilitas  merupakan  ukuran  kinerja  sebuah  perusahaan.  Profitabilitas  suatu perusahaan menggambarkan kemampuan suatu perusahaan untuk menghasilkan laba selama
periode  waktu  tertentu dengan  tingkat  penjualan,  aset,  dan modal saham  tertentu  (Maharani dan Suardana, 2014).
Penelitian  Profitabilitas  oleh  Maharani  dan  Suardana  (2014)  menunjukkan  bahwa Profitabilitas berpengaruh terhadap agresivitas pajak. Penelitian Andhari dan Sukartha (2017) menemukan  bahwa  Profitabilitas  berpengaruh  terhadap  agresivitas  pajak.  Penelitian  yang  di lakukan  Prasista  dan  Setiawan  (2016)  menemukan  bahwa  Profitabilitas  tidak  berpengaruh terhadap  agresivitas  pajak.  Perusahaan  yang  Profitabilitasnya  rendah  memiliki  kemungkinan gagal  bayar  pajak  yang  tinggi.  Hal  ini  dikarenakan  perusahaan  dengan  profitabilitas  yang rendah  memilih  untuk  menjaga  keuangan  dan  aset  perusahaan  daripada  membayar  pajak, sehingga membuat perusahaan dikenakan pajak.
H1 : Profitabilitas berpengaruh terhadap agresivitas pajak Perusahaan di Industri Energi.

## 2.3.2. Pengaruh Leverage Terhadap Agresivitas Pajak Perusahaan
Leverage adalah ukuran jumlah hutang yang digunakan perusahaan untuk menjalankan bisnisnya.  Hasil  perhitungan  leverage  menunjukkan  seberapa  besar  aset  perusahaan  berasal dari  modal  pinjaman  perusahaan.  Jika  perusahaan  memiliki  sumber  kredit  yang  besar,  maka harus  membayar  bunga  yang  tinggi  kepada  krediturnya.  Beban  bunga  mengurangi  laba, sehingga  penurunan  laba  mengurangi  beban  pajak  periode  berjalan.  Perusahaan  dapat menggunakan  tingkat  leverage  ini  untuk  mengurangi  keuntungan  dan  memiliki  efek mengurangi  beban  pajak  mereka(  Adisamartha  et  al.,  2015).  Penelitian  tentang Leverage oleh Fadli (2016)  menunjukkan bahwa Leverage berpengaruh signifikan terhadap agresivitas pajak, dan penelitian Andhari dan Sukartha (2017) bahwa Leverage berpengaruh terhadap agresivitas pajak.  Penelitian  Lestari  and  Putri  (2017) Leverage berpengaruh  terhadap  Agresivitas  pajak. Tingkat hutang yang tinggi menyebabkan tarif pajak efektif yang rendah juga dan oleh karena itu menunjukkan tingkat penghindaran pajak yang tinggi.
H2 : Leverage berpengaruh terhadap agresivitas pajak Perusahaan Sektor Energi.

## 2.3.3. Pengaruh Likuiditas Terhadap Agresivitas Pajak Perusahaan
Likuiditas  adalah  kemampuan  perusahaan  untuk  memenuhi  kewajiban  jangka pendeknya, yang, menurut konvensi, “jangka pendek dia nggap sebagai jangka waktu hingga satu tahun, meskipun terkait dengan siklus operasi normal perusahaan. Jadi likuiditas sangat penting  bagi  sebuah  bisnis.  Solvabilitas  dapat  digunakan  untuk  menghitung  dampak  yang timbul dari ketidakmampuan perusahaan memenuhi kewajiban jangka pendeknya. (Tiaras dan Wijaya,2015).
Hasil  penelitian  Fadli  (2016)  bahwa  Likuiditas  berpengaruh  signifikan  terhadap Agresivitas pajak. Perusahaan dengan rasio Likuiditas rendah tampaknya mengambil tindakan pajak yang agresif, karena perusahaan lebih mementingkan arus kas daripada membayar pajak yang  lebih  tinggi/besar.  Likuiditas  yang  berlebihan  menggambarkan  tingginya  tingkat  kas yang  tidak  terpakai  yang  dianggap  kurang  produktif.  Likuiditas  yang  tidak  mencukupi mengurangi  kepercayaan  kreditur  terhadap  perusahaan,  yang  menyebabkan  penurunan ekuitas pinjaman dari kreditur (Fadli Iman 2016).
H3: Likuiditas berpengaruh terhadap agresivitas pajak Perusahaan Sektor Energi.

## 2.4. Model Penelitian
Untuk  lebih  menjelaskan  hubungan  antara  variabel  bebas  dan  variabel  bebas  dalam penelitian ini, berikut adalah gambar model penelitiannya sebagai berikut.
Variabel Independen Variabel Dependen
Gambar 2.1

## Model Penelitian

## 3. Metode Penelitian
Populasi  penelitian  ini  adalah  seluruh  perusahaan  EnergI  yang  terdaftar  di  Bursa  Efek Indonesia tahun 2018-2020 yaitu sebanyak 74 perusahaan. Pemilihan sampel dalam penelitian ini didasarkan pada sampel subjektif, dan populasi dipilih berdasarkan kriteria sampling dari 74 perusahaan menjadi 24 perusahaan. Jenis data yang diginakan dalam penelitian ini adalah data sekunder yang diambil dari Bursa Efek Indonesia. Teknik Pengumpulan data yang dipakai dalam penelitian ini adalah dengan teknik dokumentasi. Sumber dari data peneltian ini adalah dari  bursa  Efek  Indonesia,  laporan  keuangan.  Analisis  data  yang  digunakan  adalah  analisis liniar berganda.
3.1. Operasionalisasi dan Pengukuran Variabel
Variabel yang dipakai dalam penelitian ini yaitu variabel dependen (Agresivitas Pajak) dan  variabel  Independen  (Profitabilitas, Leverage dan  Likuiditas).  Berikut  ini  adalah  definisi operasional  dan  pengukuran  variabel  yang  berhubungan  dengan  Profitabilitas, Leverage dan Likuiditas terhadap agresivitas pajak.

## 3.2. Defenisi Operasionali dan Pengukuran Variabel

## 3.2.1. Profitabilitas
Profitabilitas  adalah  kemampuan  perusahaan  untuk  menghasilkan  pendapatan  dari sumber-sumber  yang  dimiliki  perusahaan,  seperti  aset,  modal  atau  penjualan  perusahaan. Return of asset adalah ukuran kemampuan perusahaan perusahaan untuk menghasilkan seluruh asetnya dari laba setelah pajak (Sudana, 2015). Profitabilitas dihitung dengan rumus:
Laba Setelah Pajak ………………… (1)
Total Aset ROA =
H4 H3 H1 H2 H1 Profitabiltas (X1) Leverage (X2) Likuditas (X3) mm Agresivitas Pajak (Y)

## 3.2.2. Leverage
Leverage merupakan  perbandingan  yang  digunakan  untuk  mengukur  seberapa  tinngi pemakaian  utang  dalam  pembelanjaan  perusahaan. Debt  to  Total  assest  ratio bisa  mengukur proporsi dana yang bersumber dari utang untuk membiayai aktiva perusahaan (Sudana, 2015). Leverage dihitung dengan rumus:
Total Utang ………………… ..(2)
Total Aset

## 3.2.3. Likuiditas
Likuiditas  adalah  perbanndingan  yang  mengukur  kemampuan  perusahaan  untuk memenuhi  kewajiban  keuangan  jangka  pendek.  Rasio  lancar  mengukur  kemampuan perusahaan  untuk  melunasi  hutang  jangka  pendek  dengan  aset  lancarnya  sendiri  (Sudana, 2015). Likuiditas dihitung dengan rumus
Aset Lancar ………………… . (3)
Kewajiban Lancar

## 3.2.4. Agresivitas Pajak
Agresivitas pajak adalah situasi di mana perusahaan diberdayakan untuk menegakkan kebijakan  perpajakan  dan   ada  kemungkinan bahwa  kebijakan tersebut tidak akan ditinjau atau  ditantang  dari  perspektif    hukum  (Andhari  and  Sukartha  2017).  Richardson  dan  Lanis (2011) sepakat bahwa agresivitas pajak bertujuan untuk meminimalkan biaya pajak yang harus dikeluarkan  perusahaan.  Agresvitas  pajak  di  hitung  dengan  mengunakan  rumus  sebagai berikut:
Beban penghasilan pajak ………………… .(4)
Pendapatan sebelum pajak

## 4. Hasil dan Pembahasan

## 4.1. Hasil Analisis
4.1.1. Hasil Analisis Statistik Deskriptif
Statistik  deskriptif  menggambarkan  karakteristik  dan  perbedaan  variabel  penelitian yang  diteliti.  Data  yang  diperoleh  dari  hasil  analisis  statistik  deskriptif  menunjukkan  nilai tertinggi  (maksimum),  terendah  (minimum),  mean  ( mean ),  dan  standar  deviasi  variabel  yang diteliti baik untuk variabel bebas maupun variabel terikat. Berikut hasil analisis deskriptif dari variabel-variabel penelitian ini:
DAR     =
Rasio Lancar    =
ETR   =
Tabel 1

## Hasil Analisis Statistik Deskriptif Sebelum Eliminasi Data
Descriptive Statistics N Minimum Maximum Mean Std. Deviation ROA 72 .00 .46 .0819 .07734 DAR 72 .00 .71 .4286 .17387 CR 72 .35 10.07 2.0634 1.90629 ETR 72 .00 6.16 .3108 .71234 Valid N (listwise) 72

## Sumber: Data diolah melalui Spss 23
Dari hasil pengolahan data pada Tabel 1 terlihat bahwa jumlah sampel yang digunakan untuk  survei  adalah  72  sampel  yang  terdiri  dari  24  perusahaan,  yang  dikalikan  dengan  tiga tahun periode survei 2018, 2019, dan 2020. Data tersebut merupakan data kasus outlier untuk beberapa  variabel  yang  digunakan  dalam  penelitian.  Data  outlier  merupakan  data  ekstrim dalam artian nilainya terlalu jauh dari mean. Data outlier dapat menyebabkan hasil penelitian miring dan dapat menyesatkan. Oleh karena itu, data outlier harus dihilangkan. Ada beberapa cara  untuk  mengatasi  data  outlier.  Yaitu,  menghapus  data  untuk  meminimalkan  data  dan menormalkan distribusi data. (Ghozali, 2013).
Tabel 2 Hasil Analisis Statistik Deskriptif Setelah Eliminasi Data Descriptive Statistics N Minimum Maximum Mean Std. Deviation Roa 63 .000 .456 .08490 .080600 Dar 63 .146 .713 .45967 .140476 Cr 63 .349 6.308 1.73535 1.025431 Etr 63 .001 .762 .23869 .128409 Valid N (listwise) 63
Sumber : Data diolah melalui Spss 23

## 4.1.2. Hasil Uji Normalitas
Tabel 3 Hasil Uji Normalitas Sebelum Eliminasi Data One-Sample Kolmogorov-Smirnov Test Unstandardized Residual N 72 Normal Parameters a,b Mean .0000000 Std. Deviation .70563720 Most Extreme Differences Absolute .342 Positive .342 Negative -.296 Test Statistic .342 Asymp. Sig. (2-tailed) .000 c
Sumber : Data diolah melalui Spss 23
Berdasarkan  uji  normalitas  pada  Tabel  3    Asymp.sig  adalah  0,000  yang  lebih  kecil  dari  0,05. Dari sini dapat disimpulkan bahwa variabel yang diuji tidak berdistribusi normal. Oleh karena itu,  langkah-langkah  tertentu  diperlukan  untuk  memastikan  bahwa  data  yang  diuji didistribusikan dengan sukses. Data abnormal memerlukan tindakan seperti menghapus data. Di bawah ini adalah hasil uji normalitas setelah mengeliminasi data
Tabel 4
Hasil Uji Normalitas Setelah Eliminasi Data
One-Sample Kolmogorov-Smirnov Test Unstandardized Residual N 63 Normal Parameters a,b Mean .0000000 Std. Deviation .12440860 Most Extreme Differences Absolute .082 Positive .082 Negative -.055 Test Statistic .082 Asymp. Sig. (2-tailed) .200 c,d
Sumber : Data diolah melalui Spss 23
Berdasarkan  Tabel  4  uji  normalitas  di  peroleh  bahwa Asymp.  sig sebesar  0,200  yang nilainya lebih besar  dari 0,05. Dengan demikian disimpulkan bahwa variabel-variabel yang di uji setelah dilakukan tindakan eliminasi dapat berdistribusi normal.

## 4.1.3. Hasil Uji Asumsi Klasik
Uji  pertama  yang  dilakukan  setelah  uji  normalitas  adalah  uji  multikolinearitas.  Uji multikolinearitas bertujuan untuk menguji apakah terdapat korelasi antar variabel bebas dalam suatu model regresi. Tidak terjadi multikolinearitas untuk toleransi 1 atau nilai VIF < 10. Model regresi  yang  baik  seharusnya  tidak  menunjukkan  adanya  korelasi  antar  variabel  independen (Ghozali,  2013).  Kita  dapat  melihat  bahwa  uji  multikolinearitas  menunjukkan  tidak  ada hubungan antara variabel independen dalam penelitian ini untuk uji 63 sampel. Hal ini terlihat dari  nilai  VIF  (Varance  Inflation  Factor).  Semua  variabel  berada  di  antara  1  dan  10.  Jadi profitabilitas (ROA) adalah 1,215, leverage (DAR) adalah 1,529 dan likuiditas (CR) adalah 1,303. Nilai yang dapat diterima untuk setiap variabel pada hasil pengujian adalah kurang dari 1 (<1), profitabilitas  (ROA)  sebesar  0,823,  leverage  (DAR)  sebesar  0,654,  dan  likuiditas  (CR)  sebesar 0,767.  Selain  itu,  uji  Glejser  digunakan  untuk  menguji  heteroskedastisitas.  Uji  Glejser memberikan  nilai  signifikan  sebesar  0,041  untuk  variabel  profitabilitas  (ROA),  0,782  untuk variabel leverage (DAR) dan 0,238 untuk variabel likuiditas (CR). Hasil uji heteroskedastisitas saat menguji 63 sampel yang diamati menunjukkan heteroskedastisitas pada salah satu variabel yaitu  survival  rate,  dengan  nilai  signifikansi  0,041  <  0,05.  Karena  heterogenitas  yang  terjadi pada  variabel  profitabilitas,  penelitian  ini  tidak  dapat  dilanjutkan  ke  tahap  pengujian berikutnya. Peneliti melakukan langkah-langkah untuk mengatasi heteroskedastisitas variabel profitabilitas  dengan  melakukan  transformasi  logaritma  natural  (LN).  Setelah  dilakukan transformasi  data  natural  log,  hasil  pengujian  Glejser  menunjukkan  nilai  signifikan  untuk variabel profitabilitas (ROA) sebesar 0,797, variabel leverage (DAR) sebesar 0,467, dan variabel likuiditas  (CR)  sebesar  0,58.  Hasil  uji  heterogenitas  saat  pengujian  63  sampel  yang  diamati menunjukkan tidak adanya heterogenitas pada variabel model regresi Profitabilitas, Leverage, dan  Likuiditas.  Hal  ini  ditunjukkan  dengan  nilai  signifikansi  yang  diperoleh  untuk  setiap variabel  independen  lebih  besar  dari  (>0,05)  0,05.  Berdasarkan  hasil  uji  autokorelasi  dapat diketahui  nilai  Asymp.  Karena  Sig  untuk  penelitian  ini  adalah  0,900  dan  0,900  >  0,05,  maka
dapat disimpulkan bahwa model regresi yang digunakan dalam penelitian ini tidak memiliki masalah  atau  tanda  autokorelasi.  Oleh  karena  itu,  berdasarkan  hasil  analisis  linier  berganda dari penelitian ini, dapat dirumuskan: ETR =0,125 + 0,057 X1 + 0,104 X2 + 0,035 X3 + e

## 4.2. Hasil Pengujian Hipotesis
4.2.1. Hasil Uji F
Tabel 5 Hasil Uji Statistik F ANOVA a Model Sum of Squares df Mean Square F Sig. 1 Regression .063 3 .021 1.285 .288 b Residual .960 59 .016 Total 1.022 62

## Sumber: Data diolah melalui Spss 23
Berdasarkan hasil analisis nilai F pada Tabel 5 diperoleh hasil uji F hitung sebesar 1,285. Jika F dihitung dari sebuah tabel, F tabel = (k: n-k) dimana "K" adalah jumlah variabel bebas dan "N" adalah jumlah sampel. Hasil numeriknya adalah (3;63-3) = 3:60 = 2,758 dan dari F-tabel di  atas  diperoleh  bahwa  nilai  F  hitung  <  F-tabel  1,285  <  2,758  dan  nilai  signifikansi  yang diperoleh  adalah  0,288  I  mengerti.  Artinya  nilai  tersebut  lebih  besar  dari  Signifikansi  yang digunakan  yaitu  0,05  atau  0,288  >  0,05  Hal  ini  dikarenakan  penelitian  ini  dilakukan  dengan menggunakan variabel bebas seperti profitabilitas, leverage dan likuiditas, serta variabel terikat (pajak) Artinya dapat menjelaskan bahwa tidak ada hubungan antara  agresi, pemberian ETR. Oleh  karena  itu,  penelitian  ini  tidak  mendukung  hipotesis  pertama  (H1)  yang  menyatakan bahwa  variabel  independen  profitabilitas,  leverage,  dan  likuiditas  tidak  secara  simultan berpengaruh signifikan terhadap agresivitas pajak ETR. (H1 ditolak).

## 4.2.2. Hasil Uji T
Tabel 6 Hasil Uji T Coefficients a Model Unstandardized Coefficients Standardized Coefficients t Sig. B Std. Error Beta 1 (Constant) .125 .093 1.343 .184 X1 .057 .222 .036 .258 .797 X2 .104 .143 .114 .732 .467 X3 .035 .018 .278 1.932 .058 Sumber : Data diolah melalui Spss 23
Berdasarkan Tabel 6 dapat dilihat bahwa hasil uji t-statistik antara variabel independen dan dependen adalah::
- Nilai t-hitung variabel Profitabilitas (ROA) terhadap agresivitas pajak (ETR) sebesar 0,258 lebih kecil dari t-tabel 2,001 (df = 63 – 4 = 59; α = 5%) dan nilai signifikansi 0,797 > 0,05. Hasil ini  menjelaskan  bahwa  variabel  Profitabilitas  tidak  berpengaruh  signifikan  terhadap agresivitas pajak (ETR) ( H2  ditolak).
- Nilai t-hitung variabel Leverage (DAR) terhadap agresivitas pajak (ETR) sebesar 0,732 lebih kecil  dari t-tabel  2,001 (df = 63-4 = 59; α = 5%) dan nilai signifi kansi 0.467 > 0.05. Hasil ini menjelaskan  bahwa  variabel Leverage tidak  berpengaruh  signifikan  terhadap  agresivitas pajak (ETR) (H3 ditolak).
- Nilai t-hitung variabel Likuiditas (CR) terhadap agresivitas pajak (ETR) sebesar 1,932 lebih kecil  dari t-tabel 2,001 (df = 63- 4 = 59;  α = 5%) dan nilai signifikansi 0,058 > 0,05. Hasil ini menjelaskan bahwa variabel Likuiditas tidak berpengaruh signifikan terhadap agresivitas pajak (ETR) (H4 ditolak).

## 4.2.3. Hasil Uji Koefisien Determinasi (R²)
Tabel  7 Hasil Uji Koefisien Determinasi (R²) Model Summary Model R R Square Adjusted R Square Std. Error of the Estimate 1 .248 a .061 .014 .127532
a. Predictors: (Constant), cr, roa, dar Sumber : Data diolah melalui Spss 23
Berdasarkan Tabel 7 dijelaskan bahwa nilai r-kuadrat yang disesuaikan adalah 0,061. Nilai ini  menunjukkan  bahwa  variabel  independen  seperti  profitabilitas,  leverage,  dan  likuiditas dapat  menjelaskan  variabel  dependen  (praktik  penghindaran  pajak)  sebagai  proksi  untuk Effective Tax Rate (ETR) sebesar  6,1%  dan  sisanya  sebesar  93,9  dijelaskan  oleh  variabel lain  di luar model regresi dalam penelitian ini.

## 4. Pembahasan
Penelitian  ini  dilakukan  untuk  menguji  ada  atau  tidaknya  pengaruh  secara  signifikan variabel  Profitabilitas, Leverage dan  Likuiditas  terhadap  agresivitas  pajak  pada  perusahaan sektor  energi  periode  2018-2020.  Penelitian  ini  menguji  empat  hipotesis.  Hipotesis  pertama penelitian ini adalah profitabilitas, leverage dan likuiditas secara simultan akan mempengaruhi kebijakan  pajak  agresif  bagi  perusahaan  di  sektor  energi  dari  2018  hingga  2020.  Namun hipotesis  pertama  yang  mengatakan  Profitabilitas, Leverage, dan  Likuditas  berpengaruh terhadap agresivitas pajak perusahaan sektor energi tahun 2018-2020 ditolak berdasarkan hasil uji  yang  dilakukan  oleh  peneliti.  Hipotesis  kedua  adalah  Profitabiltas  berpengaruh  secara parsial  terhadap  agresivitas  pajak  perusahaan  sektor  energi  tahun  2018-2020.  Artinya  ketika perusahaan sampel mengalami peningkatan nilai profitabilitas maka tingkat Agresivitas Pajak yang  dilakukan  juga  mengalami  penigkatan.  Hal  ini  disebabkan  karena  disaat  perusahaan mengalami peningkatan laba, dimana jika laba suatu perusahaan mengalami peningkatan maka pajak  yang  dibebankan  juga  akan  semakin  bertambah.  Namun  hipotesis  kedua  yang mengatakan  Profitabilitas  berpengaruh  terhadap  agresivitas  pajak  perusahaan  sektor  energi tahun  2018-2020  yang  diberhentikan  berdasarkan  hasil  pengujian  yang  dilakukan  peneliti.
Hipotesis ke tiga adalah Leverage berpengaruh secara parsial terhadap agresivitas pajak perusahaan  sektor  energi  tahun  2018-2020.  Artinya  ketika  perusahaan  sampel  megalami peningkatan  nilai Leverage maka  tingkat  Agresivitas  pajak  yang  dilakukan  oleh  perusahaan akan  ditingkatkan.  Hal  ini  disebabkan  karena  saat  perusahaan  memiliki  nilai Leverage yang besar,  dimana  saat Leverage perusahaan  semakin  bertambah  maka  beban  bunga  yang  harus ditanggung  perusahaan  akan  mengalami  peningkatan.  Oleh  sebab  itu  untuk  menghindari biaya-biaya yang dikeluarkan oleh perusahaan termasuk pajak perusahaan, maka perusahaan
akan  melakukan  Agresivitas  Pajak  supaya  biaya-biaya  yang  dikeluarkan  perusahaan  dapat berkurang.  Namun  hipotesis  ke  tiga  yang  mengatakan Leverage berpengaruh  terhadap agresivitas pajak perusahaan sektor energi  tahun 2018-2020 ditolak juga berdasarkan hasil uji yang dilakukan oleh peneliti.
Hipotesis  ke  empat  adalah  pengaruh  Likuiditas  berpengaruh  secara  secara  parsial terhadap  agresivitas  pajak  perusahaan  sektor  energi  tahun  2018-2020.  Artinya  ketika perusahaan  mempunyai  nilai  Likuiditas  yang  tinggi  maka  Agresevitas  pajak  yang  dilakukan oleh  perusahaan  akan  memnurun.  Hal  ini  disebakan  karena  perusahaan  yang  mememiliki tingkat Likuiditas yang besar akan mampu untuk  membayar utang-utang jangka pendeknya. Oleh  sebab  itu,  perusahaan  yang  mampu  untuk  membayar  utang-utang  jangka  pendeknya termasuk  pajak,  maka  perusahaan  tersebut  tidak  akan  melakukan  Agresivitas  Pajak  lagi. Namun hipotesis keempat yang mengatakan Likuditas berpengaruh terhadap agresivitas pajak perusahaan  sektor  energi  tahun  2018-2020  ditolak  berdasarkan  hasil  uji  yang  dilakukan  oleh peneliti.
4.1 Pengaruh, Profitabilitas, Leverage dan Likuiditas Terhadap Agresivitas Pajak Berdasarkan hasil pengolahan data yang dilakukan dalam penelitian ini membuktikan bahwa variabel Profitabilitas (ROA), Leverage (DAR), dan Likuiditas (CR) secara simultan tidak berpengaruh  terhadap  Agresivitas  Pajak  (ETR)  sehingga  H1  pada  penelitian  ini  ditolak.  Dari hasil  uji  yang  dilakukan  pada  Profitabilitas, Leverage, Likuiditas  dapat  kita  lihat  bahwa perusahaan  tidak  agresif  dalam  pajak  yang  dibebankan  oleh  pemerintah.  Hal  ini  disebakan karena  perusahaan  lebih  cenderung  jujur  membayar  pajaknya  sesuai  dengan  pajak  yang ditetapkan  oleh  lembaga  perpajakan.  Sehingga  apa  yang  sudah  di  tetapkan  oleh  lembaga perpajak  itu  yang  menjadi  di  setor  pajaknya  ke  lembaga  perpajakan.  Perusahaan  memilih untuk  tetap  membayar  pajaknya  sebagaimana  yang  telah  di  tetapkan,  walaupun  tingkat Profitabilitas, Leverage, Likuiditas  perusahaan  mengalami  peningkatan  ataupun  mengalami penurunan.

## 4.2 Pengaruh Profitabilitas Terhadap Agresivitas Pajak
Hasil  pengujian  menunjukkan  t-hitung  untuk  variabel  profitabilitas  (ROA)  dan agresivitas pajak (ETR) sebesar 0,258 lebih kecil dari t-tabel (df = 63-4 = 59; = 5%) sebesar 2,001. Nilai 0,797 lebih besar dari 0,05. Hasil tersebut menjelaskan bahwa variabel profitabilitas tidak berpengaruh terhadap  agresivitas  pajak  (ETR),  sehingga H2  ditolak  dalam  penelitian  ini. Hal ini  menunjukkan  bahwa  tingkat  profitabilitas  perusahaan  di  sektor  energi  tidak  berpengaruh terhadap agresivitas pajak.
Perusahaan  yang  mengalami  peningkatan  laba  tidak  membuat  perusahaan  menjadi agresiv terhadap pajaknya. Perusahan cederung membayar pajaknya sesuai dengan laba yang di peroleh oleh perusahan. Begitpun sebaliknya ketika perusahaan mengalami penurunan laba, perusahann  tidak  melakukan  penghindaran  pajak  demi  mengurangi  biaya  yang  dikeluarkan perusahaan. Perusahaan cenderung memilih untuk membayar pajak dengan sesuai waluapun perusahaan mengalami penurunan laba
Berdasarkan  hasil  pengujian  dan  perbandingan  yang  dilakukan  oleh  peneliti,  kami menunjukkan  tidak  ada  pengaruh  yang  signifikan  terhadap  agresivitas  pajak.  Perusahaan  di sektor  energi  yang  termasuk  dalam  sampel  survei  lebih  memilih  untuk  membayar  pajak kepada otoritas pajak sesuai dengan pajak yang ditetapkan oleh otoritas pajak. Baik perusahaan
yang  mengalami  peningkatan  ataupun  mengalami  penurunan  laba  lebih  memilih  membayar pajak sesui dengan yang sudah dibebankan kepada perusahaan.
Penelitian ini mendukung dengan penelitian yang dilakukan Mustika (2017) dan Rosalia dan Sapari (2017) pada penelitiannya menghasilkan Profitabilitas tidak berpengaruh terhadap agresivitas pajak. Penghindaran pajak merupakan aktivitas berisiko, sehingga manajemen tidak akan  mengambil  risiko  dalam  meminimalkan  risiko  investasinya.  Penghindaran  pajak  juga dapat menimbulkan biaya yang signifikan, termasuk biaya yang dibayarkan kepada  akuntan, waktu  yang  dihabiskan  untuk  audit  pajak,  hukuman  reputasi,  dan  denda  yang  dibayarkan kepada otoritas pajak.
Penelitian  ini  bertolak  belakang  dengan  peneliti  sebelumnya  yaitu  Maharani  dan Suardana  (2014),  Andhari  dan  Sukharta  (2017),  Prasista  dan  Setiawan  (2016).  Semakin  tinggi ROA  maka  semakin  besar  keuntungan  dari  penggunaan  dan  pengelolaan  aset  perusahaan. Ketika laba perusahaan meningkat, jumlah pajak  penghasilan yang harus dibayar meningkat, dan  perusahaan  lebih  cenderung  bertindak  pajak  secara  agresif  untuk  meminimalkan  beban pajak mereka.
4.3 Pengaruh Leverage Terhadap Agresivitas Pajak Hasil  pengujian  menunjukkan  nilai  t-hitung  variabel Leverage (DAR)  relatif  terhadap agresivitas  pajak  (ETR)  Hasil  ini  menjelaskan  bahwa  variabel Leverage tidak  berpengaruh terhadap agresivitas pajak (ETR) sehingga H3 dalam penelitian ini ditolak.
Penelitian ini  mendukung  penelitian  sebelumnya  seperti  Mustika (2017),  Adisamartha dan Noviari (2015), Irvan dan Wijaya (2015), serta Purba dan Kuncahyo (2020). Oleh karena itu, perusahaan yang berhutang banyak akan mendorong perusahaan untuk meningkatkan labanya pada  periode  berjalan.  Perusahaan  harus  dapat  memenuhi  kewajibannya,  termasuk  beban pajak.  Hal  ini  menunjukkan  bahwa  perusahaan  memlih  untuk  memenuhi  kewajiban perpajakannya. Perusahaan  dengan  leverage  rendah,  di  sisi  lain,  tidak  terikat  oleh  kewajiban utang pihak ketiga, sehingga laba yang lebih rendah tidak menjadi masalah.
Temuan  pada  penelitian  ini  sejalan  dengan  temuan  Mustika  (2017),  Adisamartha  dan Noviari  (2015).  Leverage  tidak  mempengaruhi  penghindaran  pajak  perusahaan.  Hal  ini menunjukkan  bahwa  tinggi  rendahnya  leverage  perusahaan  tidak  berpengaruh  terhadap penghindaran pajak perusahaan. Disaat perusahaan kurang mampu dalam pemenuhan utang jangka panjangnya perusahaan tetap memilih untuk membayar pajaknya dengan jujur. Ketika perusahaan  mampu  dalam  pemenuhan  utang  jangka  panjang  perusahaan  juga  tetap  jujur dalam membayar pajak. Artinya perusahaan tidak terlalu agresif terhadap pajak nya jika dilihat dari tingkat Leverage perusahaan.
Penelitian bertentangan dengan beberapa penelitian terdahulu yang mengatakan bahwa Leverage berpengaruh  terhadap  Agresivitas  Pajak  yaitu  penelitian  yang  dilakukan  oleh  Fadli (2016),  Andhari  dan  sukartha  (2017),  Lestari  dan  Putri  (2017).  Semakin  mampu  perusahaan dalam memenuhi kewajiban jangka panjangnya maka perusahaan akan lebih berkurang dalam melakukan  penghindaran  pajak.  Jika  perusahaan  kurang  mampu  dalam  memenuhi  utang jangka  panjangnya,  perusahaan  akan  lebih  cenderung  mememilih  melakukan  penghindaran pajaknya supaya biaya-biaya yang dikeluarkan perusahaan dapat berkurang.

## 4.4 Pengaruh Likuiditas Terhadap Agresivitas Pajak
Hasil  pengujian  menunjukkan  bahwa  t-hitung  untuk  variabel  likuiditas  (CR)  dan agresivitas pajak (ETR) adalah 1,932. Ini secara signifikan lebih kecil dari t-tabel 2,00100 (df = 63-4 = 59; = 5%). Nilai 0,058 > 0,05 Hasil tersebut menjelaskan bahwa variabel likuiditas tidak berpengaruh terhadap  agresivitas  pajak  (ETR),  sehingga H4  ditolak  dalam  penelitian  ini. Hal ini  menunjukkan  bahwa  tingkat  likuiditas  perusahaan  di  sektor  energi  tidak  berpengaruh terhadap agresivitas pajak.
Bagi  perusahaan  sektor  sektor  enrgi  bisa  dikatakan  selalu  memenuhi  biaya  pajaknya, baik  disaat  perusahaan  mengalami  kenaikan  atau  penurunan  tingkat  likuiditasnya.  Ketika perusaahan memiliki likuiditas yang rendah tidak akan menyebabkan perusaahan melakukan pehindaran pajak. Walaupun perusahaan mengalami  kendala  dalam membayar utang jangka pendeknya  perusahaan  cenderung  tetap  membayar  pajaknya  sesuai  dengan  yang  sudah  di tetapkan oleh lembaga perpajakan. Perusahaan lebih mementingkan  sanksi yang didapat jika melakukan penghindaran pajak dan perusahaan tidak hanya memetingkan perusahaan sendiri tetapi lebih memetingkan kebaikan bersama.
Penelitian ini menegaskan penelitian sebelumnya yaitu Tiaras dan Wijaya (2015), Purba dan Kuncahyo (2020), bahwa hasil likuiditas tidak mempengaruhi agresivitas pajak. Kurangnya hubungan  antara  likuiditas  perusahaan  dengan  agresivitas  pajak  perusahaan  diduga  karena kecenderungan perusahaan sampel untuk menjaga likuiditas perusahaan, sehingga perusahaan memiliki  kewajiban  jangka  pendek,  termasuk  kewajiban  perpajakan,  dapat  diartikan  sebagai achievable. Bisnis yang tidak mampu membayar utang jangka pendek mereka terus memenuhi kewajiban pajak mereka untuk mengurangi risiko yang mereka timbulkan.
Hasil penelitian bertentangan dengan penelitian yang dilakukan Fadli (2016), Tiaras dan Wijaya  (2015),  Sukmawati  dan  Rebecca  (2016),  Rosalia  dan  Sapari  (2017)  dan  Indradi  (2018) dimana  hasil  penelitian  yang  diperoleh  bahwa  Likuiditas  berpengaruh  terhadap  Agresivitas Pajak  perusahaan.  Artinya  bahwa  kemampuan  perusahaan  untuk  menghasilkan  kas  dalam jangka  pendek  untuk  memenuhi  kewajiban  lancarnya  masih  tergolong  rendah.  Perusahaan yang  memiliki  tingkat  Likuiditas  yang  tinggi  maka  penghindaran  pajak  yang  dilakukan perusahaan akan semakin menurun. Hal ini menunjukkan bahwa, disaat keuangan perusahaan dalam  kondisi  yang  sehat  dan  tidak  memiliki  masalah  mengenai  arus  kas  sehingga  mampu menanggung biaya-biaya yang muncul seperti pajak (Sukmawati dan Rebecca, 2016).

## 5 Kesimpulan
Berdasarkan penelitian yang dilakukan, diperoleh nilai signifikansi profitabilitas, leverage, dan likuiditas sebesar 0,288, lebih besar dari nilai probabilitas 0,05, dan nilai t hitung lebih kecil dari  nilai  t  tabel.  hitung  (1,285)  <  t  tabel  (2,758).  Dari  hasil  penelitian  ini  dapat  disimpulkan bahwa  variabel  profitabilitas,  leverage  dan  likuiditas  tidak  mempengaruhi  agresivitas  pajak secara  bersamaan.  Profitabilitas  menunjukkan  nilai  signifikansi  0,797  lebih  besar  dari  nilai probabilitas 0,05 dan nilai t-hitung lebih kecil dari nilai t-tabel, yaitu t-hitung (0,258) < t-tabel (2,001).  Dari  hasil  penelitian  ini  dapat  disimpulkan  bahwa  variabel  profitabilitas  tidak berpengaruh  terhadap  agresivitas  pajak.  Nilai  signifikansi  leverage  adalah  0,467,  lebih  besar dari nilai probabilitas 0,05, dan nilai t-hitung lebih kecil dari nilai t-tabel, yaitu t-hitung (0,732) < t-tabel (2,001). Dari hasil penelitian tersebut dapat disimpulkan bahwa variabel leverage tidak berpengaruh terhadap agresivitas pajak. Likuiditas menunjukkan nilai signifikansi 0,058 yang
lebih  besar  dari  nilai  probabilitas  0,05,  dan  nilai  t-hitung  lebih  kecil  dari  nilai  t-tabel,  yaitu t- hitung  (1,932)  <  t-tabel  (2,001).  Dari  hasil  penelitian  ini  dapat  disimpulkan  bahwa  variabel likuiditas tidak berpengaruh terhadap agresivitas pajak.
Dari  hasil  penelitian  yang  dilakukan,  masih  terdapat  kekurangan  dan  keterbatasan. Dengan  kata  lain,  peneliti  menggunakan  sampel  hanya  pada  kategori  perusahaan  di  bidang energi  dengan  masa  studi  2018-2020.  Koefisien determinasi  dalam  penelitian ini  adalah  6,1%, menunjukkan  bahwa  banyak  variabel  lain  yang  mempengaruhi  agresivitas  pajak  dapat digunakan selain yang digunakan dalam penelitian ini.
Oleh  karena  itu,  apabila  peneliti  selanjutnya  melakukan  penelitian  dengan  tema  yang sama, disarankan agar dapat diperoleh hasil penelitian yang lebih baik dengan menambahkan variabel lain atau memperpanjang periode pengamatan. Sebaiknya DJP atau pemerintah lebih mengembangkan  sistem  perpajakan  khususnya  dalam  hal  undang-undang  perpajakan  dan sistem pemeriksaan pajak yang bersih, sehingga penerimaan pajak negara dapat dioptimalkan. Perusahaan  yang  agresif  dalam  kebijakan  perpajakannya  mungkin  juga  agresif  dalam pelaporan  keuangannya,  sehingga  masyarakat  atau  investor  harus  berhati-hati  dalam menanamkan modalnya pada perusahaan.

## Daftar Pustaka
Andhari,  Putu  Ayu  Seri,  and  I.  Made  Sukartha.  (2017).  Pengaruh  Pengungkapan  Corporate Social  Responsibility,  Profitabilitas,  Inventory  Intensity,  Capital  Intensity  Dan  Leverage Pada Agresivitas Pajak. Jurnal Akuntansi Berkelanjutan Indonesia 2(1), 1-17.
Arianandini, Putu Winning, and I. Wayan Ramantha. (2018).  Pengaruh Profitabilitas, Leverage, Dan Kepemilikan Institusional Pada Tax Avoidance. E-Jurnal Akuntansi 2(2), 8-18.
Ariawan,  i  Made  Agus  Riko  Ariawan,  and  Putu  Ery  Setiawan.  (2017).  Pengaruh  Dewan Komisaris  Independen,  Kepemilikan  Institusional,  Profitabilitas  Dan  Leverge  Terhadap Tax Avoidance. E-Jurnal Akuntansi 18(3), 1831 – 59.
Ayu  Widya  Lestari,  Gusti,  and  I.  G.  A.  M.  Asri  Dwija  Putri.  (2017).  Pengaruh  Corporate Governance,  Koneksi  Politik,  Dan  Leverage  Terhadap  Penghindaran  Pajak. E-Jurnal Akuntansi 18(3), 28 – 54.
Dewinta,  Ida,  and  Putu  Setiawan.  (2016).  Pengaruh  Ukuran  Perusahaan,  Umur  Perusahaan, Profitabilitas,  Leverage,  Dan  Pertumbuhan  Penjualan  Terhadap  Tax  Avoidance. E-Jurnal Akuntansi Universitas Udayana 14(3), 1584 – 1615.
Direktorat  Jendral  Pajak  Kementerian  Keuangan.  (2015).  Jenis-jenis  pajak.  Diperoleh  dari http://www.pajak.go.id/content/article/jenis-pajak
Evandini,  Christa.  (2012).    Faktor-Faktor  Yang  Berpengaruh  Terhadap  Pengungkapan Tanggung  Jawab  Pada  Perusahaan  Manufaktur  Yang  Terdaftar  Di  BEI. Doctoral Dissertation, Universitas Diponogoro 2014.
Fadli,  I.,  V.  Ratnawati,  and  P.  Kurnia.  (2016).  Pengaruh  Likuiditas,  Leverage,  Komisaris
Independen, Manajemen Laba,Dan Kepemilikan Institusional Terhadap Agresivitas Pajak Perusahaan (Studi Pada Perusahaan Manufaktur Yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia Periode 2011-2013). Jurnal Online Mahasiswa Fakultas Ekonomi Universitas Riau 3(1), 5 – 19.
Fitri,  Riza  Aulia,  and  Agus  Munandar.  (2018).  The  Effect  of  Corporate  Social  Responsibility,
Profitability,  and  Leverage  toward  Tax  Aggressiveness  with  Size  of  Company  as Moderating Variable. Binus Business Review 9(1), 63
Frank,  M.M.,  Lynch,  L.  &  Rego,  S.  (2009).  Tax  Reporting  Aggressiveness  and  Its  Relation  to Aggressive Financial Reporting. T he Accounting Review , 84(2), 467-496.
Ghozali,  Imam.  (2013) .  “ Aplikasi  Analisis  Multi variate  dengan  Program  IMB  SPSS  21”. Edisi  ke tujuh. Semarang: Badan penerbit Universitas Diponegoro.
Hannafi,  Mamduh  M.,  dan  Abduh  Halim.  2016.  “ Analisis  Laporan  Keuanga n” .  Edisi Kelima. Yogyakarta: UPP STIM YPKN
Hidayati,  Nurul,  and  Fidiana.  (2017).  Pengaruh  Corporate  Governance  Social  Responsibility Dan  Good  Corporate  Governance  Terhadap  Pengindaran  Pajak. Jurnal  Ilmu  Dan  Riset Akuntansi 6(3), 53 – 70.
Ida  Bagus  Putu  Fajar  Adisamartha,  Naniek  Noviari.  (2019).  Pengaruh  Likuiditas,  Leverage, Intensitas  Persediaan  Dan  Intensitas  Aset  Tetap  Pada  Tingkat  Agresivitas  Wajib  Pajak Badan. E-Jurnal Akuntansi 13(3), 973 – 1000.
Indradi,  Donny.  (2018).  Pengaruh  Likuiditas,  Capital  Intensity  Terhadap  Agresivitas  Pajak  ( Studi Empiris PerusahanManufaktur Sub Sektor Industri Dasar Dan Kimia Yang Terdaftar Di BEI Tahun 2012-2016.). Jurnal Akuntansi Berkelanjutan Indonesia 1(1), 147.
Jensen,  Micahael  C.,  and  William  H.  Meckling.  (1976) .  “ Theory  of  the  Firm :  Managerial Behavior  ,  Agency  Costs  and  Ownership  Structure  Related  Papers.” Journal  of  Financial Economics 3(4), 305 – 60.
Jessica dan Agus Arianto Toly. (2014).  Pengaruh Pengungkapan Corporate Social Responsibility Terhadap Agresivitas Pajak. Tax & Accounting Review 4 (1), 15-27.
Knuutinen,  Reijo.  (2014).  Corporate  Social  Responsibility,  Taxation  and  Aggressive  Tax Planning. Nordic Tax Journal 7(1), 36 – 75.
Kusumawati,  Wening  Tiyas,  and  Pancawati  Hardiningsih.  (2016).  The  Effect  of  Institusional Ownership and Corporate Social Responsibility To The Tax Aggressiveness. In Proceedings International Conference of Banking, Management, and Economics (ICOBAME) Journal 2(1), 83 – 90.
Lanis, Roman, and Grant Richardson. (2011). The Effect of Board of Director Composition on Corporate Tax Aggressiveness. Journal of Accounting and Public Policy 30(1), 50 – 70.
Lapioyadi dan Ikhsan. (2015). Praktikum Metode Riset Bisnis Jakarta : Salemba Empat
Maharani, I Gusti Ayu Cahya dan Ketut Ali Suardana. (2014). Pengaruh Corporate Governance , Profitabilitas  dan Karakteristik  Eksekutif pada Tax Avoidance Perusahaan Manufaktur. E- Jurnal Akuntansi Universitas Udayana. 9(2), 535-539
Maraya,  Amila  Dyan,  dan  Reni  Yendrawati.  (2016).  Pengaruh  Corporate  Governance  Dan Corporate Social Responsibility Disclosure Terhadap Tax Avoidance: Studi Empiris Pada Perusahaan Tambang Dan CPO. Jurnal Akuntansi & Auditing Indonesia 20(2), 147 – 59.
Martani,  Dwi  Sylvia  Veronica,  Ratna  Wardhani,  Aria  Farahmita,  Edwar  Tanuwijaya.  (2016). Akuntansi Keungan Menengah . Jakarta: Salemba Empat.
Mustika.  (2017). Pengaruh Corporate Social Responsibility, Ukuran Perusahaan, Profitabilitas, Leverage, Capital Intensity, Dan Kepemilikan Keluarga Terhadap Agresivitas Pajak. JOM Fekon 4(1), 60 – 70.
Narbuko, Cholid dan Abu Achmadi. (2012). Metodologi Penelitian . Cetakan 12. Jakarta: Bumi Aksara
Novitasari,  S.,  V.  Ratnawati,  and  A.  Silfi.  (2016).  Pengaruh  Manajemen  Laba,  Corporate Governance, Dan Intensitas Modal Terhadap Agresivitas Pajak Perusahaan (Studi Empiris Pada  Perusahaan  Property  Dan  Real  Estate  Yang  Terdaftar  Di  BEI  Periode  Tahun  2010- 2014). Jurnal Online Mahasiswa Fakultas Ekonomi Universitas Riau 4(1), 1 – 14.
Nurfadilah, Henny Mulyati, Merry Purnamasari, and Hastri Niar. (2015). Pengaruh Leverage, Ukuran  Perusahaan,  Dan  Kualitas  Audit  Terhadap  Penghindaran  Pajak  (  Studi  Empiris Pada Perusahaan Manufaktur Yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia Tahun 2011-2015 ). Seminar Nasional Dan The 3rd Call for Syariah Paper , 41 – 49.
Pattisahusiwa,  Salmah,  and  Ferry  Diyanti.  (2017).  Pengungkapan  Corporate  Social Responsibility,  Struktur  Corporate  Governance  Dan  Nilai  Perusahaan. Jurnal  Ekonomi Modernisasi 13(1), 25 -37.
Pohan, Chairil Anwar. (2013). Manajemen Perpajakan . Jakarta: Gramedia pustaka Utama
Prasista,  Putu  Meita,  and  Ery  Setiawan.  (2012).  Analisis  Pengaruh  Pengungkapan  Corporate Social  Responsibility  Terhadap  Agresivitas  Pajak.” Analisis  Pengaruh  Pengungkapan Corporate Social Responsibility Terhadap Agresivitas Pajak 17(3), 68 – 76.
Prastowo,  Dwi.  (2011). Analisis  Laporan  Keuangan  Konsep  dan  Aplikasi, Yogyakarta: Sekolah Tinggi Ilmu Manajemen YKPN
Purba, Calvin V. Jayanto, and Hanif Dwi Kuncahyo. (2020). Pengaruh Profitabilitas, Likuiditas, dan  Leverage  Terhadap  Agresivitas  Pajak  Pada  Perusahaan  Manufaktur  Sektor  Lainnya Yang Terdaftar Di BEI. Bisnis-Net Jurnal Ekonomi Dan Bisnis 3(2), 158 – 74.
Putra,  I.  Gst  Ln  Ngr  Dwi  Cahyadi,  and  Ni  Ketut  Lely  Aryani  Merkusiwati.  (2016).  Pengaruh Komisaris Independen, Leverage, Size Dan Capital Intensity Ratio Pada Tax Avoidance. E- Jurnal Akuntansi Universitas Udayana 17(1), 690 – 714.
Putri,  Citra  Lestari,  and  Maya  Febrianty  Lautania.  (2016).  Pengaruhcapital  Intensity  Ratio, Inventory  Intensity  Ratio,  Ownership  Strucutre Dan  Profitability  Terhadap  Effective  Tax Rate (Etr). Jurnal Ilmiah Mahasiswa Ekonomi Akuntansi (JIMEKA) 1(1), 1-12.
Sari, Nadya Winda, Dudi Pratomo, and Siska Priyandi Yudowati. (2016). Pengaruh Manajemen Laba Terhadap Agresivitas Pajak. E-Proceeding of Management 3(2), 30 – 35.
Sekaran, Uma. (2011). Research Methods for Business . Buku 1. Edisi 4. Jakarta: Salemba Empat
Siregar, Rifka. (2016). Pengaruh Karakteristik Perusahaan Terhadap Penghindaran Pajak Pada Perusahaan Manufaktur Di Bei. Jurnal Ilmu & Riset Akuntansi 5(2), 2460 – 0585.
Sudana, I Made. (2015). Teori dan Praktik Manajemen keuangan Perusahaan . Jakarta:  Erlangga
Sujarweni, V. Wiratna. (2017). Analisis Laporan Keuangan : Teori, Aplikasi, & Hasil  Penelitian. Yogyakarta: Pustaka Baru Press.
Sukmawati, Fitri dan Rebeca Cyntia. (2016).  Pengaruh Likuiditas dan Leverage terhadap Agresivitas Pajak Pada Perusahaan Industri Barang Konsumsi di   Bursa  Efek Indonesia Periode 2011-2014. Converence On Management and  Behavioral Studies . ISSN NO:2541-3400.
Tiaras,  I.,  and H.  Wijaya.  (2015).  Pengaruh  Likuiditas,  Leverage,  Manajemen  Laba, Komisaris Independen Dan Ukuran Perusahaan Terhadap Agresivitas  Pajak. Jurnal Akuntansi 15(3), 380-383.
Wijayanti,  Ajeng,  Anita  Wijayanti,  and  Yuli  Chomsatu.  (2017).  Pengaruh  Karakteristik Perusahaan, Gcg Dan Csr Terhadap Penghindaran Pajak .” Journal of Economic and Economic Education 5(2), 113 – 27.
Yuliesti, R., & Sapari, S. (2017). Pengaruh Profitabilitas, Likuiditas Dan Corporate Governance Terhadap Penghindaran Pajak. Jurnal Ilmu dan Riset Akuntansi (JIRA) , 6 (3), 16-27.