ANALISIS PENGARUH KECUKUPAN MODAL, KUALITAS AKTIVA PRODUKTIF DAN LIKUIDITAS TERHADAP KINERJA BANK UMUM SYARIAH DI INDONESIA
Medina Almunawwaroh 1

## ABSTRACT
The  aims  of  study  are  to  analyze  effect  of  Capital  Adequacy  Ratio,  Quality  of Productive  Asset  and  Liquidity  against  Return  On  Assets  (ROA).  The  Population used  in  this study are Financial Statements  Islamic  Commercial Bank (BUS)  from 2014-2016.  Data  of  this  study  is  the  quantitative  data  obtained  monthly  financial statements Islamic Commercial Banks (BUS from Bank Indonesia and Otoritas Jasa Keuangan Website. This study Analyzed by using multiple linear regressions. Capital Adequacy Ratio and Liquidity has not significant negative to ROA. While, Quality of Productive Asset has not significant positif to ROA. Based on the calculation, Capital Adequacy Ratio, Q uality of Productive Asset , and Liquidity has a different sign with the hypothesis.
Keywords: Performance,  Capital  Adequacy  Ratio,  Q uality  of  Productive  Asset , Liquidity

## ABSTRAK
Penelitian  ini  bertujuan  untuk  menganalisis  pengaruh  Kecukupan  Modal,  Kualitas Aktiva  Produktif  dan  Likuiditas  terhadap  Kinerja (ROA). Populasi  yang  digunakan dalam penelitian ini adalah laporan keuangan Bank Umum Syariah (BUS) periode 2014-2016.  Data  penelitian  ini  menggunakan  data  kuantitatif  yang  diperoleh  dari laporan  keuangan  bulanan  Bank  Umum  Syariah  (BUS)  pada  website  Bank Indonesia dan Otoritas Jasa Keuangan. Analisis data menggunakan analisis regresi linear  berganda.  Kecukupan  Modal  dan  Likuiditas  berpengaruh  negatif  tidak signifikan terhadap ROA, sedangkan Kualitas  Aktiva  Produktif  berpengaruh positif tidak signifikan terhadap ROA. Berdasarkan hasil perhitungan,  Kecukupan  Modal, Kualitas  Aktiva  Produktif,  dan  Likuiditas  memiliki  arah  yang  berbeda  dengan hipotesis yang diajukan.
Kata kunci: Kinerja, Kecukupan Modal, Kualitas Aktiva Produktif, Likuiditas

## PENDAHULUAN
Bank  merupakan  suatu  lembaga  yang  berperan  sebagai  perantara  keuangan antara pihak-pihak yang memiliki dana dengan pihak-pihak yang memerlukan dana serta
1 Dosen pada Jurusan Akuntansi FE UNSIL, medinaalmunawaroh@unsil.ac.id
sebagai  lembaga  yang  berfungsi  nmemperlancar  aliran  lalu  lintas  pembayaran. Berdasarkan pasal 5 Undang-Undang No 10 Tahun 1998, tentang Perbankan, terdapat dua  jenis  bank,  yaitu  Bank  Umum  dan  Bank  Perkreditan  Rakyat.  Kedua  jenis  bank tersebut dalam menjalankan kegiatan usahanya diklasifikasikan menjadi dua, yaitu bank konvensional  dan  bank  dengan  prinsip  syariah.  Perbedaan  mendasar  antara  bank konvensional  dan  bank  syariah  adalah  adanya  larangan  bunga  dalam  bank  syariah sebagaimana  sistem  bunga  yang  dianut  oleh  bank  konvensional.  Sehingga  dalam menjalankan  kegiatan  operasinya,  bank  syariah  menganut  sistem  bagi  hasil.  Alasan dipilihnya industri perbankan syariah karena penelitian tentang kinerja keuangan bank syariah masih lebih jarang dilakukan dibandingkan penelitian tentang kinerja keuangan bank konvensional.
Kinerja  bank  merupakan  hal  yang  sangat  penting,  karena  bisnis  perbankan adalah  bisnis  kepercayaan,  sehingga  bank  harus  menunjukkan  kredibilitasnya  agar masyarakat  banyak  melakukan  transaksi  di  bank  tersebut,  salah  satunya  dalam peningkatan labanya. Peningkatan laba bank syariah tidak saja berpengaruh terhadap tingkat bagi hasil untuk para pemegang saham tetapi juga berpengaruh terhadap hasil yang diberikan kepada nasabah penyimpan dana. Oleh karena itu, bank syariah memiliki peranan penting untuk terus meningkatkan kinerjanya.
Return on Assets (ROA) digunakan untuk mengukur kinerja (profitabilitas) bank karena  Bank  Indonesia  sebagai  pembina  dan  pengawas  perbankan  lebih mengutamakan  nilai  profitabilitas  suatu  bank  yang  diukur  dengan  aset  yang  dananya sebagian  besar  dari  dana  simpanan  masyarakat.  Selain  itu  ROA  digunakan  untuk mengukur  efektivitas  perusahaan  di  dalam  menghasilkan  keuntungan  dengan memanfaatkan aktiva yang dimilikinya.
Penelitian  tentang  rasio  keuangan  dan  pengaruhnya  terhadap  kinerja (profitabilitas) bank di Indonesia telah dilakukan oleh beberapa peneliti. Setiawan (2009) meneliti  Kecukupan  Modal  (CAR)  yang  menunjukkan  pengaruh  positif  terhadap profitabilitas  bank,  berbanding  terbalik  dengan  hasil  penelitian  Furi  (2005)  yang menunjukkan  bahwa  CAR  berpengaruh  negatif  terhadap  profitabilitas  bank.  Menurut penelitian Javaid et al. (2011), Kualitas Aktiva Produktif (KAP) berpengaruh negatif tidak signifikan terhadap profitabilitas. Hasil penelitian Olweny dan Shipo (2011) menunjukkan bahwa KAP berpengaruh negatif signifikan terhadap profitabilitas. Hal sebaliknya terjadi pada  penelitian  Febrianty  (2013)  yang  menunjukkan  bahwa  KAP  berpengaruh  positif signifikan  terhadap  profitabilitas.  Hasil  penelitian  Dewi  (2010)  menyatakan  bahwa Likuiditas  (FDR)  berpengaruh  negatif  dan  tidak  signifikan  terhadap  ROA.  Berbeda
dengan penelitian yang dilakukan oleh Riyadi dan Yulianto (2014) menyatakan bahwa FDR berpengaruh postitif signifikan terhadap profitabilitas. Hal ini sejalan dengan hasil penelitan yang dilakukan oleh Sabir et.al (2012).
Perkembangan  kelembagaan  perbankan  syariah  tersebut  meningkat  sejak dikeluarkannya  Undang-Undang  Nomor  7  Tahun  1992  tentang  Perbankan. Perkembangan  perbankan  syariah  yang  dilihat  dari  perkembangan  rasio  keuangan, Bank Umum Syariah dapat dilihat dalam Tabel 1 berikut ini:
Tabel 1 Perkembangan Rata-Rata CAR, KAP, FDR, dan ROA Bank Umum Syariah di Indonesia Periode 2014-2016
Variabel 2014 2015 2016 CAR (%) 15,74 15,02 15,95 KAP (%) 4,78 5,19 4,27 FDR (%) 86,66 88,03 85,99 ROA (%) 0,41 0,49 0,63
Sumber: Statistik Perbankan Syariah, data diolah 2017
Berdasarkan  Tabel  1,    rata-rata  CAR  Bank  Umum  Syariah  pada  tahun  2015 mengalami penurunan 0,72% tetapi ROA mengalami kenaikan sebesar 0,08%. Hal ini tidak sesuai dengan teori yang menyatakan jika CAR mengalami penurunan maka ROA juga  akan  mengalami  penurunan.    Rata-rata  KAP  Bank  Umum  Syariah  tahun  2015 mengalami kenaikan sebesar 0,41%, tetapi ROA juga naik sebesar 0,08%. Hal tersebut tidak sesuai dengan teori yang menyatakan jika KAP mengalami kenaikan maka ROA akan mengalami penurunan. Rata-rata FDR bank syariah pada tahun 2016 mengalami penurunan sebesar 2,04% tetapi ROA mengalami  kenaikan sebesar 0,14%. Hal ini tidak sesuai dengan teori yang menyatakan jika FDR mengalami penurunan maka ROA juga akan mengalami penurunan dan jika FDR mengalami kenaikan maka ROA juga akan mengalami  kenaikan.  Dengan  adanya  fenomena  yang  terjadi  pada  bank  syariah  dan adanya inkonsistensi hasil penelitian, maka perlu diteliti lebih lanjut bagaimana pengaruh Kecukupan Modal, Kualitas Aktiva Produktif dan Likuiditas terhadap Kinerja Bank Umum Syariah yang diproksikan dengan CAR, KAP dan FDR terhadap ROA.

## KAJIAN PUSTAKA

## Kinerja
Dalam penelitian ini, ROA digunakan sebagai indikator performance atau kinerja bank. Return  On  Assets (ROA)  memfokuskan  kemampuan  perusahaan  untuk memperoleh earning dalam  operasi  perusahaan,  ROA  digunakan  untuk  mengukur efektifitas perusahaan dalam menghasilkan keuntungan dengan memanfaatkan aktiva yang  dimilikinya.  Semakin  besar  ROA  menunjukan  kinerja  keuangan  semakin  baik, karena  tingkat  pengembalian  semakin  besar.  Apabila  ROA  meningkat,  berarti profitabilitas  perusahaan  meningkat,  sehingga  dampak  akhirnya  adalah  peningkatan profitabilitas yang dinikmati oleh pemegang saham. Perusahaan dengan total aset yang besar  mencerminkan  kemapanan  perusahaan.  Perusahaan  yang  sudah  mapan biasanya kondisi keuangannya juga lebih stabil.
Bank syariah juga merupakan lembaga keuangan yang berorientasi pada laba ( profit oriented ). Pengertian profitabilitas dari sudut pandang bank syariah bahwa laba bukan hanya untuk kepentingan pemilik atau pendiri, tetapi juga untuk pengembangan usaha. Dalam rangka meningkatkan profitabilitasnya bank syariah menempatkan dana yang telah dihimpun dalam bentuk kredit atau pembiayaan, baik bersifat jangka pendek maupun jangka panjang.

## Kecukupan Modal (CAR)
Modal  merupakan  salah  satu  variabel  yang  dapat  digunakan  sebagai  dasar pengukuran kinerja bank. Modal merupakan salah satu faktor yang penting bagi bank dalam mengembangkan usahanya dan menampung resiko kerugian. Berdasarkan Surat Edaran  Bank  Indonesia  Nomor  3/30/DPNP,  terdapat  dua  rasio  keuangan  yang  dapat digunakan  untuk  menilai  aspek  permodalan  yaitu  CAR ( Capital  Adequacy  Ratio )  dan Aktiva  Tetap  terhadap  Modal.  Rasio  yang  sering  digunakan  adalah  CAR atau  rasio modal  terhadap  ATMR  (Aktiva  Tertimbang  Menurut  Risiko)  yang  didapatkan  dengan membandingkan antara modal dengan ATMR. Semakin besar nilai CAR maka semakin sehat bank tersebut karena akan semakin besar daya tahan bank dalam menghadapi penyusutan  nilai  harta  bank  yang  timbul  karena  adanya  harta  bermasalah.  Sesuai dengan  peraturan  Bank  Indonesia  No  9/13/PBI/2007,  nilai  batas  minimum  CAR yang baik adalah 8%. Jika nilai CAR suatu perusahaan berada dibawah 8% maka perusahaan tersebut tidaklah sehat. Berdasarkan uraian diatas, maka dapat dirumuskan hipotesis: H 1 : Kecukupan Modal berpengaruh positif terhadap Return On Assets (ROA).

## Kualitas Aktiva Produktif (KAP)
Aktiva  produktif  adalah  penanaman  dana  bank  dalam  bentuk  rupiah  maupun valuta asing, kredit yang diberikan, surat berharga yang diterbitkan serta penempatan pada  bank  lain  yang  wajib  dilaksanakan  berdasarkan  prinsip  kehati-hatian  dan memenuhi  prinsip  syariah.  Kualitas  Aktiva  Produktif  (KAP)  diproksi  dengan  rasio penghapusan  aktiva  produktif  (PPAP)  terhadap  total  aktiva  produktif.  Pembentukan PPAP merupakan salah satu upaya untuk membentuk cadangan dari kemungkinan tidak tertagihnya  penempatan  dana,  sehingga  PPAP merupakan  beban  bagi bank.  Adanya pencadangan yang semakin tinggi, mengindikasikan bahwa aktiva produktif yang dimiliki bank  banyak  yang  memiliki  kolektibilitas  dalam  perhatian  khusus  sampai  macet.  Hal tersebut mengindikasikan bank kurang berhati-hati dalam menyalurkan dananya dalam pembiayaan. Semakin besar nilai yang  ditunjukkan oleh KAP, maka semakin besar pula bank  harus  mencadangkan  keuntungan  yang  diperoleh  untuk  aktiva,  sehingga  laba bersih  yang  diperoleh  bank  akan  semakin  kecil.  Berdasarkan  uraian  diatas  dapat dirumuskan hipotesis:
H 2 :  Kualitas  Aktiva  Produktif  (KAP)  berpengaruh  negatif  terhadap Return  On Assets (ROA)

## Likuiditas (FDR)
Penilaian  likuiditas  dimaksudkan  untuk  menilai  kemampuan  bank  dalam memelihara  tingkat  likuiditas  yang  memadai  termasuk  antisipasi  atas  risiko  likuiditas yang akan muncul. Likuiditas menunjukkan ketersediaan dana dan sumber dana bank pada  saat  ini  dan  masa  yang  akan  datang.  FDR dalam  dunia  perbankan  syariah melakukan  pembiayaan  dengan  tidak  menggunakan  sistem  bunga.  FDR menyatakan seberapa  jauh  kemampuan  bank  dalam  membayar  kembali  penarikan  dana  yang dilakukan  deposan  dengan  mengandalkan  kredit  yang  diberikan  sebagai  sumber likuiditasnya.  Semakin  besar  kredit  maka  pendapatan  yang  diperoleh  naik,  karena pendapatan naik maka otomatis laba juga akan meningkat. Peningkatan laba tersebut mengakibatkan kinerja bank yang diukur dengan ROA semakin tinggi. Sesuai dengan Surat  Edaran  Bank  Indonesia  No  6/23/DPNP,  Standar  FDR  yang  baik  adalah  80% sampai dengan 110%. Apabila FDR suatu bank berada di atas atau di bawah dari batas yang  ditetapkan  oleh  Bank  Indonesia, maka  bank  dalam  hal  ini  dapat  dikatakan tidak menjalankan fungsinya sebagai pihak intermediasi dengan baik. Oleh karena itu, pihak manajemen  harus  dapat  mengelola  dana  yang  dihimpun  dari  masyarakat  untuk
kemudian disalurkan kembali dalam bentuk kredit. Berdasarkan uraian tersebut, maka dapat dirumuskan hipotesis:
H 3 : Likuiditas berpengaruh positif terhadap Return On Assets (ROA).

## METODE PENELITIAN

## Jenis Penelitian dan Populasi
Penelitian  ini  termasuk  dalam  jenis  penelitian  deskriptif  kuantitatif,  yaitu penelitian  yang  menggambarkan  dan  menjelaskan  variabel-variabel  independen  yang terdiri  Kecukupan  Modal,  Kualitas  Aktiva  Produktif,  dan  Likuiditas  untuk  dianalisis pengaruhnya terhadap variabel dependen, yaitu Kinerja (ROA) bank umum  syariah di Indonesia.  Populasi  penelitian  ini  adalah  laporan  keuangan  Bank  Umum  Syariah  di Indonesia.  Periode  penelitian  dari  bulan  Juli  2014  sampai  bulan  Desember  2016. Analisis  deskriptif  menggunakan  data  laporan  keuangan  bank  syariah  yang  dapat diakses  melalui  website  Bank  Indonesia  ataupun  Otoritas  Jasa  Keuangan.  Secara keseluruhan dari hasil uji asumsi klasik yang digunakan, dapat disimpulkan bahwa model regresi dalam penelitian ini memenuhi semua persyaratan uji asumsi klasik.

## Operasional Variabel
Operasional variabel dalam penelitian ini dapat dilihat pada Tabel 2 berikut ini:
Tabel 2 Operasional Variabel No Variabel Indikator Skala 1 Kecukupan Modal (CAR) (X 2 ) Diukur dengan rasio antara total modal dengan ATMR Rasio 2 Kualitas Aktiva Produktif (KAP) (X 3 ) Diukur dengan rasio antara PPAP dengan total aktiva produktif Rasio 3 Likuiditas (FDR) (X 4 ) Diukur dengan rasio antara pembiayaan yang diberikan bank dengan dana pihak ketiga Rasio 4 Kinerja (ROA) (Y) Diukur dengan rasio antara laba sesudah pajak dengan total aset. Rasio

## Sumber Data
Data yang digunakan dalam  penelitian ini adalah data sekunder dalam  bentuk deret waktu ( time series ) per bulan mulai bulan Juli 2014-Desember 2016. Data yang digunakan adalah data Kecukupan Modal, Kualitas Aktiva Produktif, dan Likuiditas Bank Umum Syariah dari website resmi melalui Bank Indonesia, yaitu www.bi.go.id , Otoritas Jasa Keuangan, yaitu www.ojk.go.id , dan sumber lain yang menunjang penelitian ini.

## HASIL DAN PEMBAHASAN
Analisis Data
Statistik Deskriptif Variabel

## Tabel 3 Statistik Deskriptif Variabel

## Descriptive Statistics
N Minimum  Maximum Mean Std. Deviation Kecukupan Modal 30 14,09 15,95  14,9723 ,48918 Kualitas Aktiva Produktif 30 4,27 6,14 5,4910 ,55444 Likuiditas 30 85,99 94,02  89,3907 2,33161 ROA 30 ,16 1,01 ,6050 ,17069 Valid N (listwise) 30
Berdasarkan Tabel 3 dapat diketahui bahwa jumlah total data yaitu 30 buah yang berasal dari laporan keuangan bank umum syariah periode Juli 2014 sampai Desember 2016. Rata-rata Kecukupan Modal selama periode pengamatan sebesar 14,97 dengan standar deviasi 0,49. Hasil tersebut menunjukkan bahwa nilai standar deviasi lebih kecil daripada rata-rata Kecukupan Modal yang mengindikasikan hasil yang baik. Hasil yang sama  baiknya  juga  terjadi  pada  3  (tiga)  varibel  yang  lainnya  yaitu  Kualitas  Aktiva Produktif, Likuiditas dan ROA.

## Uji Asumsi Klasik
a.  Uji Normalitas
Tabel 4 Hasil Uji Normalitas
One-Sample Kolmogorov-Smirnov Test Unstandardiz ed Residual N 30 Normal Parameters a Mean .0000000 Std. Deviation .16323189 Most Extreme Differences Absolute .089 Positive .079 Negative -.089 Kolmogorov-Smirnov Z .489 Asymp. Sig. (2-tailed) .971 a. Test distribution is Normal.
Uji  Normalitas  bertujuan  untuk  menguji  apakah  dalam  model  regresi  variabel pengganggu memiliki distribusi normal atau tidak (Ghozali, 2013). Berdasarkan Tabel 4 pada  bagian Asymp.  Sig.  (2-tailed) tertera  angaka  0,971  yang  berarti  apabila  nilai probabilitas signifikansi lebih dari α ≥ 0,05, maka data pada penelitian ini terdistribusi secara normal.

## b.  Uji Multikolonieritas
Tabel 5 Hasil Uji Multikolinieritas
Model Collinearity Statistics Tolerance VIF 1 (Constant) Kecukupan Modal .637 1.571 Kualitas Aktiva Produktif .818 1.222 Likuiditas .718 1.392
Uji  multikolinearitas  bertujuan  untuk  menguji  apakah  model  regresi  ditemukan korelasi antar variabel bebas (independen). Model regresi yang baik seharusnya tidak terjadi  korelasi  diantara  vaiabel  independen  (Ghozali,  2013).  Untuk  mendeteksi multikolinieritas pada model regresi adalah dengan cara melihat nilai Tolerance dan nilai
Variance  Inflation  Factor (VIF).  Jika  nilai Tolerance lebih  dari  0,10  berarti  tidak  ada kolerasi antar variabel independen. Jika nilai Variance  Inflation Factor (VIF) lebih besar dari 10, maka terjadi multikolinieritas (Ghozali, 2013). Pada Tabel 5 nilai Tolerance CAR, KAP dan FDR lebih dari 0,10 dan nilai Variance  Inflation Factor (VIF) kurang dari 10 yang berarti data pada penelitian ini tidak terjadi multikolinieritas.

## 3. Uji Heterokedastisitas

## Tabel 6 Hasil Uji Heteroskedastisitas

## Correlations
Kecukupa n Modal Kualitas Aktiva Produktif  Likuiditas Unstandardize d Residual Spear man's rho Kecukupa n Modal Correlation Coefficient 1.000 -.176 -.486 ** -.020 Sig. (2-tailed) . .352 .007 .915 N 30 30 30 30 Kualitas Aktiva Produktif Correlation Coefficient -.176 1.000 .118 .009 Sig. (2-tailed) .352 . .536 .962 N 30 30 30 30 Likuiditas  Correlation Coefficient -.486 ** .118 1.000 -.078 Sig. (2-tailed) .007 .536 . .683 N 30 30 30 30 Unstandar dized Residual Correlation Coefficient -.020 .009 -.078 1.000 Sig. (2-tailed) .915 .962 .683 . N 30 30 30 30
**. Correlation is significant at the 0.01 level (2-tailed).
Uji  heteroskedastisitas  bertujuan  menguji  apakah  dalam  model  regresi  terjadi ketidaksamaan variance dari residual satu pengamatan ke pengamatan yang lain. Model regresi yang baik adalah tidak terjadi Heteroskedastisitas (Ghozali, 2013).
Berdasarkan Tabel 6, terlihat bahwa korelasi rank spearman antara Kecukupan Modal  dengan Sig.  (2-tailed) adalah  0,915,  korelasi rank  spearman antara  KUalitas Aktiva Produktif dengan Sig. (2-tailed) adalah 0,962, dan korelasi rank spearman antara Likuiditas dengan Sig. (2-tailed) adalah 0,683, maka masalah heteroskedastisitas dapat dikatakan tidak terjadi karena semua nilai korelasi rank spearman lebih besar dari 0,05.

## 4. Uji Autokorelasi
Uji autokorelasi dapat dilakukan dengan cara uji Durbin-Watson (DW test). Untuk mendeteksi ada atau tidaknya autokorelasi, maka dilakukan pengujian Durbin-Watson dengan ketentuan sebagai berikut:
Tabel 7  Kriteria Nilai Uji Durbin-Watson
No Nilai DW Kesimpulan 1 1,65 < DW <2,35 Tidak ada korelasi 2 1,21 < DW < 1,65 Tidak dapat disimpulkan 3 2,35< DW < 2,79 Tidak dapat disimpulkan 4 DW < 1,21 Terjadi autokorelasi 5 DW > 2,79 Terjadi autokorelasi
Sumber: Sulaiman (2004)
Tabel 8 Hasil Uji Autokorelasi
Model Summary b
Model R R Square Adjusted R Square Std. Error of the Estimate Durbin- Watson 1 .292 a .086 -.020 ,17239 1.895
a. Predictors: (Constant), Likuiditas, Kualitas Aktiva Produktif,
Kecukupan Modal
b. Dependent Variable: ROA
Berdasarkan  Tabel  8  diketahui  nilai  DW  1,895,  selanjutnya  nilai  ini  dibandingkan dengan nilai yang terdapat pada Tabel 7, posisi nilai DW 1,895 berada diantara 1,65 < DW <2,35 yang artinya data pada penelitian ini tidak terdapat korelasi.

## Persamaan Regresi Linier Berganda
Analisis  regresi  berganda  dalam  penelitian  ini  digunakan  untuk  mengetahui pengaruh Kecukupan Modal (CAR), Kualitas Aktiva Produktif (KAP) dan Likuiditas (FDR) terhadap Kinerja (ROA) pada Bank Umum Syariah di Indonesia periode tahun
2014 –2016.  Model  hubungan  ROA  dengan  CAR,  KAP  dan  FDR  dapat  disusun dalam persamaan linier sebagai berikut:
Y = 3,763 – 0,080 CAR + 0,008 KAP – 0,022 FDR

## Uji Hipotesis
1.  Uji Koefisien Determinasi (R 2 )
Mengukur  seberapa  jauh   kemampuan  model  dalam  menerangkan  variasi  variabel dependen (Ghozali, 2013). Nilai adjusted R 2 yang mendekati satu berarti kemampuan variabel-variabel independen memberikan hampir semua informasi yang dibutuhkan untuk memprediksi variasi variabel dependen.

## Tabel 9 Hasil Uji Determinasi
Model R R Square Adjusted R Square Std. Error of the Estimate 1 .331 a .110 -.033 ,17346
b. Dependent Variable: ROA
Berdasarkan Tabel  9  diperoleh  angka  R  (koefisien  korelasi)  sebesar  0.331.  Hal  ini menunjukkan  bahwa  terjadi  hubungan  yang  rendah  antara  CAR,  KAP  dan  FDR terhadap  ROA.  Hal  ini  didasarkan  pada  pedoman  untuk  memberikan  interpretasi koefisien korelasi pada Tabel 10.

## Tabel 10 Pedoman Interpretasi Koefisien
No Interval Koefisien Tingkat Hubungan 1 0,00 – 0,199 Sangat rendah 2 0,20 – 0,399 Rendah 3 0,40 – 0,599 Sedang 4 0,60 – 0,799 Kuat 5 0,80 – 1,000 Sangat kuat
Sumber: Sugiyono (2013)
Hasil  analisis  koefisien  determinasi  (R 2 )  menunjukkan  bahwa  kontribusi  pengaruh variabel independen (CAR, KAP dan FDR) terhadap variabel dependen (ROA) adalah
sebesar 11%. Sedangkan sisanya sebesar 89% dipengaruhi oleh variabel lain yang tidak dimasukkan atau tidak dibahas dalam penelitian ini.

## 2.  Uji Statistik F (F-test)
Menurut  Ghozali  (2013),  Uji  statistik  F  untuk  menunjukkan  apakah  semua  variabel independen yang dimaksud dalam penelitian mempunyai pengaruh secara simultan terhadap  variabel  dependen.  Uji  F  digunakan  untuk  mengetahui  apakah  variabel- variabel  independen  secara  simultan  berpengaruh  signifikan  terhadap  variabel dependen. Derajat kepercayaan yang digunakan adalah 0,05.

## Tabel 11 Hasil Uji F
ANOVA b Model Sum of Squares df Mean Square F Sig. 1 Regression .072 3 .024 .810 .500 a Residual .773 26 .030 Total .845 29
a. Predictors: (Constant), Likuiditas, Kualitas Aktiva Produktif, Kecukupan Modal
b. Dependent Variable: ROA
Berdasarkan  Tabel  11,  diketahui  nilai  signifikansi  sebesar  0,500.  Karena  nilai signifikansi  0,500>0,05,  sesuai  dengan  dasar  pengambilan  keputusan  pada  Uji  F, maka  dapat  disimpulkan  bahwa  Kecukupan  Modal,  Kualitas  Aktiva  Produktif,  dan Likuiditas secara simultan berpengaruh tidak signifikan terhadap ROA.

## 3.  Uji Statistik t (t-test)
Uji t digunakan untuk mengetahui apakah variabel-variabel independen secara parsial berpengaruh nyata atau tidak terhadap variabel dependen. Derajat signifikansi yang digunakan adalah 0,05.
Tabel 12 Hasil Uji t Model Unstandardized Coefficients Standardized Coefficients T Sig. B Std. Error Beta 1 (Constant) 3.763 2.499 1.506 .144 Kecukupan Modal -.080 .082 -.228 -.970 .341 Kualitas Aktiva Produktif .008 .064 .026 .124 .902 Likuiditas -.022 .016 -.307 -1.388 .177

## a. Dependent Variable: ROA
Berdasarkan  Tabel  12  dapat  diketahui  arah  dari  koefisien  beta  regresi  dan signifikansinya.  tingkat  signifikan  variabel  independen  Kecukupan  Modal  sebesar 0,341, Kualitas Aktiva Produktif sebesar 0,902, dan Likuiditas sebesar 0,177, ketiga varibel  independen  memiliki    tingkat  signifikan  di  atas  0,05.  Berdasarkan  cara pengambilan keputusan uji parsial dalam analisis regresi dapat disimpulkan bahwa Kecukupan  Modal,  Kualitas  Aktiva  Produktif,  dan  Likuiditas  secara  parsial berpengaruh tidak signifikan terhadap ROA. Berikut penjelasan hasil perhitungan Uji t masing-masing variabel.

## H
1 : Kecukupan Modal berpengaruh positif terhadap ROA
Nilai  beta  -0,228  menunjukkan  bahwa  Kecukupan  Modal  berpengaruh  negatif terhadap ROA. Hasil ini menunjukkan bahwa semakin besar Kecukupan Modal akan berdampak pada penurunan ROA Bank Umum Syariah. Dapat disimpulkan H 1 ditolak.
H 2 : Kualitas Aktiva Produktif berpengaruh negatif terhadap ROA
Nilai beta 0,026 menunjukkan bahwa Kualitas Aktiva Produktif  berpengaruh positif terhadap ROA. Hasil ini menunjukkan bahwa semakin besar Kualitas Aktiva Produktif akan berdampak pada peningkatan ROA Bank Umum Syariah. Dapat disimpulkan H 2 ditolak.
H 3 : Likuiditas berpengaruh positif terhadap ROA
Nilai beta -0,307 menunjukkan bahwa Likuiditas berpengaruh negatif terhadap ROA. Hasil  ini  menunjukkan  bahwa  semakin  besar  Likuiditas  akan  berdampak  pada penurunan ROA Bank Umum Syariah. Dapat disimpulkan H 3 ditolak.

## Pembahasan Hasil Uji Statistik

## 1.  Pengaruh Kecukupan Modal (CAR) terhadap ROA
Karena  nilai  CAR  negatif  sedangkan  hipotesis  yang  diajukan  adalah  positif  dapat disimpulkan  H 1 ditolak.  CAR  pada  Bank  Umum  Syariah  di  Indonesia  pada  tahun 2014-2016 yang tinggi tidak menyebabkan profitabilitas yang tinggi. Jika dilihat dari kondisi empiris dari obyek penelitian, maka akan tampak bahwa sebagian besar bank syariah mempunyai CAR di atas 8% dan memiliki rata-rata CAR sebesar 14,97%. Hal ini dapat disebabkan karena Bank Umum Syariah yang beroperasi pada tahun 2014- 2016  tidak  mengoptimalkan  dana  yang  ada.  Hal  ni  dapat  terjadi  karena  peraturan Bank Indonesia yang mensyaratkan CAR minimal 8% mengakibatkan bank syariah berusaha  selalu  menjaga  agar  CAR  yang  dimiliki  sesuai  dengan  peraturan  yang berlaku.  Hasil  penelitian  ini  konsisten  dengan  hasil  penelitian  Furi  (2005)  yang menunjukkan bahwa CAR berpengaruh negatif terhadap ROA.

## 2.  Pengaruh Kualitas Aktiva Produktif (KAP) terhadap ROA
Hipotesis dalam penelitian ini menyebutkan bahwa Kualitas Aktiva Produktif memiliki pengaruh negatif terhadap ROA sedangkan hasil uji t menunjukkan bahwa Kualitas Aktiva Produktif memiliki pengaruh positif.  Hal ini menunjukkan bahwa semakin besar Kualitas  Aktiva  Produktif  akan  berdampak  pada kenaikan  ROA.  Hasil  penelitian  ini konsisten  dengan  hasil  penelitian  Febrianty (2013)  yang  menunjukkan bahwa  KAP berpengaruh positif terhadap ROA.

## 3.  Pengaruh Likuiditas (FDR) terhadap ROA
Pada hipotesis dinyatakan bahwa Likuiditas berpengaruh positif terhadap ROA. Dari hasil  penelitian  diperoleh  nilai  beta  untuk  Likuiditas  bernilai  negatif.  Hal  ini menunjukkan  bahwa  semakin  besar  Likuiditas  akan  berdampak  pada  penurunan ROA. Hasil penelitian ini konsisten dengan hasil penelitian Dewi (2010) menyatakan bahwa Likuiditas (FDR) berpengaruh negatif  tidak signifikan terhadap ROA.

## KESIMPULAN
Berdasarkan  hasil  analisis  dan  pembahasan  dapat  disimpulkan  bahwa  nilai Kecukupan Modal, Kualitas Aktiva Produktif dan Likuiditas secara parsial berpengaruh tidak  signifikan  terhadap  ROA.  Nilai  Kecukupan  Modal  dan  Likuiditas  berpengaruh negatif terhadap ROA, sedangkan Kualitas Aktiva Produktif berpengaruh positif terhadap ROA.  Penelitiaan  ini  terbatas  dengan  variabel  Kecukupan  Modal,  Kualitas  Aktiva Produktif  dan  Likuiditas  sebagai  variabel  prediktor  kinerja  bank.  Untuk  penelitian selanjutnya  dapat  dilakukan  dengan  jumlah  variabel  yang  lebih  beragam  untuk mengidentifikasi Kinerja Bank Umum Syariah.

## DAFTAR PUSTAKA
Bank Indonesia. Laporan Keuangan Tahun 2014-2016. http://www.bi.go.id .
Dewi,  Dhika  Rahma.  2010 .  Faktor-Faktor  yang  Mempengaruhi  Profitabilitas  Bank Syariah di Indonesia. Semarang: UNDIP.
Febrianty.  2013. Pengaruh  Ukuran  Perusahaan,  Kecukupan  Modal,  Kualitas  Aktiva Produktif  (KAP)  dan  Likuiditas  Terhadap  Kinerja  Keuangan  (Studi  Pada  Bank Umum Nasional yang Terdaftar di BEI Periode 2008-2011) . Jurnal Ekonomi dan Informasi Akuntansi (JENIUS), Vol. 3 No. 3.
Furi,  Shintia  Tri.  2005. “Faktor-Faktor  yang  Mempengaruhi  Profitabilitas  Sektor Perbankan di Indonesia tahun 2001-2003 ”. Semarang :UNDIP
Ghozali,  Imam.  2013. Aplikasi  Analisis  dengan  Program  SPSS .  Semarang:  Badan Penerbit Universitas Diponegoro.
Javaid,  Saira.,  Jamil  Anwar,  Khalid  Zaman  dan  Abdul  Gafoor.  2011 .  Determinants  of Bank Profitability In Pakistan: Internal Factor Analysis . Mediterranean Journal of Social Science. Vol. 2 No. 1.
Olweny, Tobias dan Themba Mamba Shipo. 2011. Effects of Banking Sectoral Factors on Profitability of Comeercial Banks in Kenya . Economics and Finance Review,
1 (5).
Otoritas Jasa Keuangan. Laporan Keuangan Tahun 2014-2016. http://www.ojk.go.id .
Peraturan  Bank  Indonesia  No.  9/13/PBI/2007  Kewajiban  Penyediaan  Modal  Minimum Bank Umum Dengan Memperhitungkan Risiko Pasar
Peraturan  Bank  Indonesia  Nomor  10/15/PBI/2008  Tentang  Kewajiban  Penyediaan Modal Minimum Bank Umum
Riyadi  Slamet  dan  Yulianto  Agung.  2014. Pengaruh  Pembiayaan  bagi  Hasil, Pembiayaan  Jual  Beli,  Financing  to  Deposit  Ratio  (FDR)  dan  Non  Performing Financing  (NPF)  terhadap  Profitabilitas  Bank  Umum  Syariah  di  Indonesia . Accounting Analysis Journal. Semarang: Universitas Negeri Semarang.
Sabir, Muh. Muhammad Ali dan Abd. Hamid Habbe. 2012. Pengaruh Rasio Kesehatan terhadap  Kinerja  Keuangan  Bank  Umum  Syariah  dan  Bank  Konvensional  di Indonesia. Jurnal Analisis, Juni 2012, Vol.1 No.1.
Setiawan,  Adi.  2009.  “ Analisis  Pengaruh  Faktor  Makro  Ekonomi,  Pangsa  Pasar,  dan Karakteristik Bank Terhadap Profitabilitas Bank Syariah ”. Semarang: UNDIP
Sulaiman,  Wahid.  2004. Analisis  Regresi  Menggunakan  SPSS,  Contoh  Kasus  dan Pemecahannya . Yogyakarta: Andi.
Surat  Edaran  Bank  Indonesia  No . 6/23 / DPNP 31  Mei  2004. Sistem  Penilaian  Tingkat Kesehatan Bank Umum.
Surat Edaran Bank Indonesia Nomor 3/30/DPNP tanggal 14 Desember 2001. Lampiran Pedoman Perhitungan Rasio Keuangan. Jakarta: Bank Indonesia.
UU Nomor 10 Tahun 1998 tanggal 10 Oktober 1998, tentang Perubahan Atas Undang- Undang Nomor 7 Tahun 1992 Tentang Perbankan.