## ANALISIS RASIO CAMEL TERHADAP KONDISI TINGKAT KESEHATAN PADA BANK SUMSEL BABEL PERIODA 2005 – 2009

## Panca Satria *)

## ABSTRAK
Pemikiran yang paling mendasar dari penelitian ini adalah bahwa keputusan likuidasi bank dilakukan pemerintah  menimbulkan  dampak  yang  luas  pada  masyarakat  khususnya  nasabah  bank.  untuk menilai kesehatan suatu bank, masyarakat selama ini mengandalkan informasi dari laporan keuangan yang dipublikasikan di media massa. Sedangkan kriteria kesehatan bank  saat ini diatur, diawasi dan dinilai  oleh  Bank  Indonesia  berdasarkan  lima  aspek  yaitu  permodalan,  kualitas  aktiva,  manajemen, kemampuan  laba  dan  likuiditas  yang  biasa  disebut  dengan CAMEL .  dari  latar  belakang    ini    timbul suatu  pertanyaan apakah rasio-rasio keuangan dalam laporan keuangan yang diplublikasikan dapat digunakan  untuk  menilai  kesehatan  bank  di  masa  datang  sehubungan  dengan  adanya  kesulitan keuangan dan kebangkrutan.
Penelitian  ini  menggunakan  metode  pengumpulan  data  yaitu  pengumpulan  data  sekunder  berupa laporan  keuangan  selama  lima tahun  berturut-turut  prioda  2005 – 2009 dari www.bi.go.id .  penelitian ini  menguji  rasio-rasio  keuangan  CAMEL  yang  didapat  dari  laporan  keuangan  untuk  menganalisis kesehatan keuangan bank, Tehnik analisis yang digunakan adalah dengan korelasional, dan menguji erat  hubungan  antara  variable  Independet  terhadap  dependen    digunakan  OLS  (Oldinary  Leaset Square) dan analisis regresi berganda.
Hasil pengujian menunjukkan bahwa rasio-rasio CAMEL yang dapat mempengaruhi kesehatan adalah kualitas aktiva, rentabilitas dan likuiditas.
Kata kunci : Likuidasi, Camel, Rasio, Kualitas Aktiva, Rentabilitas, Likuditas .
PENDAHULUAN 1.  Latar Belakang Masalah
Seiring dengan krisis multi dimensi  yang  menimpa  Indonesia sejak  pertengahan  tahun  1997  yang dimulai dengan merosotnya nilai rupiah terhadap  dolar  Amerika  Serikat  telah menghancurkan  sendi-sendi  ekonomi termasuk  pada  sector  perbankan. Krisis  moneter  yang  terus  menerus mengakibatkan  krisis  kepercayaan, akibatnya  banyak  sekali  bank  dilanda penyakit yang sama. Hal ini menyebabkan  banyaknya  bank  yang lumpuh  karena  dihantam  kredit  macet. Peristiwa  likuidasi  bank  yang  terjadi telah  menimbulkan  kepanikan  dalam masyarakat  karena  pada  umumnya mereka  tidak  menduga  akan  terjadi, sementara  alasan  pemerintah  untuk melikuidasi sejumlah bank masih belum  transparan.  Informasi  kondisi perbankan  yang  kurang  transparan akan  mengikabatkan  buruknya  kinerja keuangan perbankan. Hal ini
disebabkan
informasi yang dikembangkan  oleh  manajemen  atau investor tidak sesuai dengan kenyataan yang sesungguhnya. Informasi tentang posisi
keuangan perusahaan, kinerja perusahaan,  aliran  kas  perusahaan, dan  informasi  lain  yang  berkaitan dengan laporan keuangan dapat diperoleh dari laporan keuangan perusahaan. Untuk memahami informasi  tentang  laporan  keuangan, analisis  laporan  keuangan  sangat dibutuhkan Gibson dan Boyer,
(1980:154),  analisis  laporan  keuangan meliputi  perhitungan  dan  interprestasi rasio keuangan.
Analisis laporan keuangan dapat  membantu  para  pelaku  bisnis, baik  pemerintah  dan  para  pemakai laporan keuangan lainnya dalam menilai kondisi keuangan suatu perusahaan tidak terkecuali perusahaan perbankan. ini
menunjukkan  bahwa  rasio  keuangan
*) Dosen Tetap FE Univ-PGRI Plg
bermanfaat  dalam  menilai  kondisi keuangan perusahaan perbankan. Penelitian  rasio  keuangan  baik  secara individu  maupun  secara construct untuk  menilai  kinerja  dan  pengujian hubungan  rasio  keuangan  dengan kesehatan  keuangan  perbankan.  Hal ini  didasarkan  oleh  beberapa  alasan antara  lain  keuangan  perusahaan perbankan  sedikit  berbeda  dengan rasio keuangan-keuangan sejenis perusahaan lainnya. Hal ini ditunjukkan oleh  Standard  Akuntansi  Keuangan Perbankan  yang  diatur  khusus  dalam Pernyataan Standard Akuntansi Keuangan No.31 (IAI, 1995).
Akhir-akhir ini istilah bank  sehat atau  tidak  sehat  semakin  populer. Berbagai  kejadian  actual,  tentang perbankan seperti merger dan likuidasi selalu  dikaitkan  dengan  kesehatan bank  tadi.  Oleh  karenanya  sebuah bank  tentunya  memerlukan  suatu analisis  untuk  mengetahui  kondisinya setelah melakukan kegiatan operasionalnya  dalam  jangka  waktu tertentu. Kesehatan suatu bank adalah kemampuan suatu bank untuk melakukan kegiatan operasional
perbankan  secara  normal  dan  mampu memenuhi semua kewajibannya dengan  baik  dengan  cara-cara  yang sesuai  dengan  peraturan  perbankan yang berlaku.
Bank  Indonesia  selaku  Bank Sentral  mempunyai  peranan  yang penting dalam menyehatkan perbankan,  karena  Bank  Indonesia bertugas  mengatur  dan  mengawasi jalannya  kegiatan  operasional  bank. Untuk  itu  Bank  Indonesia  menetapkan suatu  ketentuan  yang  harus  dipenuhi dan dilaksanakan oleh lembaga perbankan,  yaitu  berdasarkan  surat keputusan  Direksi  Bank  Indonesia nomor 30/12/KEP/DIR dan Surat
Edaran Bank Indonesia No.30/3/UPPB tanggal  30  April  1997  yaitu  tentang Tata Cara Penilaian Tingkat
Kesehatan Bank Indonesia. Pelaksanaan penilaian dilakukan
dengan cara mengkualifikasikan beberapa  komponen  dari  masing- masing  factor  yaitu  komponen Capital (permodalan), Assets (Aktiva), Management (manajemen), Earning (Rentabilitas), Liquidity (Likuiditas)
atau disingkat dengan istilah CAMEL .
Dengan melakukan analisis tersebut, maka dapat diketahui keadaan serta perkembangan financial perusahaan serta hasil-hasil yang telah dicapai  diwaktu  lampau  dan  diwaktu sedang  berjalan  selain  itu  dengan menganalisis  rasio  CAMEL  diwaktu lampau  dapat  diketahui  kelemahan- kelemahan  bank  dan  hasil-hasil  yang dianggap telah cukup baik dan diketahui potensi bank tersebut. Dengan analisis tersebut juga memungkinkan manajemen untuk mengidentifikasi perubahan-perubahan pada trend ,  jumlah  dan  hubungan, serta  alasan  perusahaan  tersebut. Hasil  analisis  ini  akan  membantu menginterprestasikan berbagai hubungan  kunci  potensi  keberhasilan perusahaan  di  masa  mendatang,  hal ini  juga  dapat  digunakan  sebagai bahan pertimbangan dalam pengambilan  kebijakan  manajemen  di segala aspek.
Penilaian  terhadap  kesehatan bank  perlu dilakukan  oleh  pemilik atau pengelola bank, karena dengan adanya  penilaian  tersebut  efisiensi dalam menjalankan usaha dapat ditingkatkan  dan  potensi  kegagalan dapat  dihindarkan.  Dengan  analisis tingkat  kesehatan  bank,  maka  akan terlihat  akan  kemampuan  bank  untuk memenuhi kewajibannya, posisi struktur  modal  bank,  hasil  usaha  yang telah  dicapai  dan  prediksi  kegagalan yang  akan  dialami.  Dengan  hasil penelitian tersebut maka akan membantu masyarakat dalam
menentukan  pilihan  terhadap  bank
yang  sehat,  membantu  investor  dalam memutuskan  pilihan  investasinya  dan tentunya Bank Indonesia dalam menentukan  kebijakan  yang  bertujuan melindungi  masyarakat  dari  akibat kegagalan bank.
Seiring  dengan  perkembangan dunia  perbankan  saat  ini,  pendirian dan  pembukaan  cabang-cabang  baru bank semakin menjamur dan persaingan  semakin  ketat.  Ditengah gejolak  seperti  ini,  bank-bank  milik pemeritah daerah (BPD) juga
meningkat, baik statusnya yang tadinya  hanya  merupakan  suatu  Bank Pembangunan  Daerah  meningkatkan status  menjadi  bank conventional bahkan  meningkat  lagi  menjadi  Bank Umum  Devisa  bukan  itu  saja  tetapi membuka  cabang-cabang  baru  di  luar provinsi pemeritahan daerah berasal.
Berdasarkan  uraian  di  atas, maka  peneliti  tertarik  untuk  meneliti bagaimana  peranan  rasio  CAMEL dalam menilai kondisi tingkat kesehatan  Bank.  Oleh  karena itu  judul dari penelitian yang akan dilaksanakan adalah  :  “ Analisis  Rasio  CAMEL Terhadap Kondisi Tingkat Kesehatan Pada Bank Sumsel Babel Perioda 2005 – 2009 ”.
2.  Rumusan Masalah
a.  Apakah rasio keuangan Capital,  Assets,  Management, Earning dan Liquidity mempunyai pengaruh terhadap  kesehatan  keuangan perbankan secara parsial. b.  Apakah rasio keuangan Capital,  Assets,  Management, Earning dan Liquidity mempunyai pengaruh terhadap  kesehatan  keuangan perbankan  secara  bersama-
sama.

## 3.  Tujuan Penelitian
a.  Untuk  mengetahui  pengaruh variable capacity, assets, management, earning dan liquidity terhadap  kesehatan perbankan secara parsial.
b.  untuk  mengetahui  pengaruh variable capacity, assets, management, earning dan liquidity terhadap  kesehatan perbankan  secara  bersama- sama.

## TINJAUAN PUSTAKA
1.  Kajian Teoritis a.  Pengertian Analisis Rasio Analisis Rasio Finansil
( Financial Statements Analysis ) adalah alat-alat analisis yang digunakan untuk mengukur kinerja perusahaan di bidang keuangan. Analisis rasio memperhatikan  kepada  perhitungan rasio agar dapat mengevaluasi keadaan  financial  pada  masa  yang lalu,  sekarang  dan  memproyeksikan hasil  yang  akan  datang.  Rasio  dapat dihitung berdasarkan financial statement yang  telah  tersedia  yang terdiri  dari  :  a) Balance  sheet atau neraca,  yang  menunjukkan  posisi perusahaan  pada  suatu  saat.  b) Income  statement atau  rugi  laba  yang merupakan  laporan  selama  periode tertentu Alwi, (1993 : 72).
b.  CAMEL Rating System dan Rasio CAMEL
Dalam kamus perbankan (Institut  Bankir  Indonesia),  edisi  kedua tahun  1999  :  CAMEL  adalah  aspek yang paling banyak berpengaruh terhadap kondisi keuangan bank, yang mempengaruhi  pula  tingkat  kesehatan bank,  CAMEL  merupakan  tolok  ukur yang menjadi obyek pemeriksaan bank yang  dilakukan  oleh  pengawas  bank. CAMEL  terdiri  atas  lima  criteria,  yaitu
modal, aktiva, manajemen, pendapatan dan likuiditas.
Berdasarkan  kamus  perbankan (Institut  Bankir  Indonesia),  edisi  kedua tahun 1999, peringkat CAMEL dibawah 81  memperlihatkan  kondisi  keuangan yang  lemah  yang  ditunjukkan  oleh neraca  bank,  seperti  rasio  kredit  tak lancar  terhadap  total  aktiva  yang meningkat,  apabila  hal  tersebut  tidak diatasi akan mengganggu kelangsungan  usaha  bank,  bank  yang terdaftar  pada  pengawasan  dianggap sebagai bank bermasalah dan diperiksa  lebih  sering  oleh  pengawas bank  jika  dibandingkan  dengan  bank yang  tidak  bermasalah.  Bank  dengan peringkat  CAMEL  diatas  81  adalah bank  dengan  pendapatan  yang  kuat dan aktiva tak lancar sedikit.
Pengklasifikasian  secara  tepat apakah suatu system perbankan dalam kondisi sehat bukanlah hal yang mudah  karena  tidak  ada  suatu  tolok ukur ( benchmark )
yang dapat menentukan  kapan  system  perbankan tidak sehat atau kapan krisis perbankan akan terjadi.
Bank dikatakan
sehat apabila indicator-indikator yang menunjukkan kinerja suatu bank menunjukkan  nilai  yang  baik,  dalam arti  nilai  tersebut  biasa  berada  dalam rata-rata  industry  perbankan,  lebih tinggi  dibandingkan  dengan  rata-rata industry perbankan, atau sesuai dengan  /atau  lebih  tinggi  dari  kriteria yang telah ditetapkan oleh manajemen bank  maupun  pemerintah.  Indicator- indikator  tersebut  merupakan  suatu hasil  proses  pengukuran  dan  analisis kuantitatif  maupun  kaulitatif  rasio-rasio keuangan bank maupun prestasi manajemen  bank.  Sebagai  contoh ditunjukkan  oleh  tingginya  rasio-rasio keuangan  (yang  diambil  dari  laporan keuangan)  baik likuiditas,  profitabilitas, solvabilitas dan lain-lain maupun
secara  aspek  kualitatif  yaitu  kepuasan karyawan,  produktivitas, market  share , kepuasan pelanggan, kepuasan masyarakat.
Berdasarkan Surat Edaran Bank Indonesia  Nomor  30/2/UPPB  tanggal 30  April  1998  tentang  tata  cara penilaian tingkat kesehatan bank umum,  penilaian  tingkat  kesehatan bank  oleh  Bank  Indonesia  dilakukan dengan  melihat  factor-faktor  : Capital (permodalan), Asset  quality (kualitas asset), Management (manajemen), Earning (kemampuan  mencetak  laba) dan liquidity (likuditas)  atau  biasa disingkat  dengan  CAMEL.  Di  samping itu,  dilihat  pemenuhan  ketentuan  yang pelaksanaannya berpengaruh terhadap  penilaian  kesehatan  bank, serta  penilaian  dengan  menggunakan factor judgement untuk menilai konsistensi  di  antara  masing-masing aspek CAMEL diatas.
Komponen permodalan ( Capital ) dhitung sesuai dengan rumusan kewajiban  penyediaan  modal  mininum (KPMM) atau Capital Adequancy Ratio (CAR),  yaitu  merupakan  hasil  bagi antara  modal  dengan  aktiva  tertibang menurut  risiko  (ATMR).  Komponen permodalan  ini  mempunyai  bobot penilaian  25%.  Jumlah  modal  yang diperhitungkan  meliputi  modal  inti  dan modal  pelengkap.  Modal  inti  meliputi modal  disetor,  agio/disagio  saham, modal  sumbangan,  cadangan  umum, laba  ditahan,  dan  laba  tahun  berjalan (khusus  laba  tahun  berjalan  dihitung 50%  setelah  dikurangi  pajak,  dan apabila  rugi  dihitung  100%  sebagai pengurang modal inti). Modal pelengkap meliputi : Cadangan revaluasi  aktiva  tetap,  penyisihan penghapusan aktiva produktif
(maksimum  sebesar  50%  dari  modal inti). Besarnya modal pelengkap secara  keseluruhan  maksimum  100% dari modal inti.
Camel Rating Sistem Tabel 2.1 Faktor Di Nilai Komponen Bobot 1.  Permodalan Risiko modal terhadap aktiva tertimbang menurut risiko 25% 2.  Kualitas Aktiva Produktif a.  Rasio aktiva produktif yang diklasifikasikan Terhadap aktiva produktif b.  Rasio penyisihan penghapusan aktiva Produktif yang dibentuk terhadap penyisihan Penghapusan aktiva produktif yang wajib dibentuk 30 % 25% 5% 3.  Manajemen a.  Manajemen Umum b.  Manajemen Risiko 25% 10% 15% 4.  Rentabilitas a.  Rasio laba terhadap rata-rata volume usaha b.  Rasio biaya terhadap pendapatan operasional 10% 5% 5% 5.  Likuiditas a.  Rasio kewajiban bersih call money terhadap Aktiva lancar dalam rupiah b.  Rasio kredit terhadap dana yang diterima Dalam rupiah dan valas 10% 5% 5%

## Sumber : Bank Indonesia (2002)
Penilaian tingkat kesehatan
ditetapkan  dalam  empat  golongan predikat tingkat kesehatan bank sebagai berikut :
1.  Nilai  kredit  81  sd  100  diberi predikat Sehat
2.  Nilai kredit 66 sd 81 diberi predikat Cukup Sehat
3.  Nilai kredit 51 sd 66 diberi predikat Kurang Sehat
4.  Nilai  kredit  0  sd  51  diberi  predikat Tidak Sehat.

## II.1.7  Penilaian Kesehatan Bank Menurut Metode CAMEL
Untuk  melakukan  penilaian kesehatan suatu bank dapat dilihat dari berbagai  aspek..  penilaian  bertujuan untuk menentukan apakah bank tersebut  dalam  kondisi  yang  sehat, cukup  sehat,  kurang  sehat  dan  tidak sehat, sehingga Bank Indonesia sebagai  pengawas  serta  Pembina bank-bank  dapat  memberikan  arahan bagaimana bank tersebut harus dijalankan  dengan  baik  atau  bahkan dihentikan operasinya.
Ukuran untuk penilaian kesehatan  bank  telah  ditentukan  oleh Bank  Indonesia  seperti  yang  tertera dalam Undang-Undang RI No. 7 tahun 1992  tentang  perbankan  pasal  29, yang isinya adalah :
1)  pembinaan  dan  pengawasan  bank dilakukan oleh Bank Indonesia.
2)  Bank
Indonesia menetapkan ketentuan  tentang  kesehatan  bank dengan memperhatikan aspek permodalan, kualitas asset,
kualitas  manajemen,  rentabilitas, likuiditas,  solvabilitas  dan  aspek lain  yang  berhubungan  dengan usaha bank.
3)  Bank  wajib  memelihara  kesehatan bank  sesuai  dengan  ketentuan sebagaimana  dimaksudkan  dalam ayat  (2)  dan  wajib  melakukan usaha  sesuai  dengan  prinsip- prinsip kehati-hatian.
Berdasarkan
ketentuan dalam Undang-undang tentang perbankan  tersebut,  Bank  Indonesia telah  mengeluarkan  Surat  Edaran No.26/5/BPPP  tanggal  29  Mei  1993
yang  mengatur  tentang  tata  cara penilaian  tingkat  kesehatan  bank.
Ketentuan ini merupakan penyempurnaan ketentuan yang dikeluarkan  Bank  Indonesia  dengan surat  Edaran  No.23/21/BPPP  tanggal 28 Februari 1991.
Metode penilaian tingkat kesehatan bank tersebut diatas kemudian  dikenal  dengan  metode CAMEL. Karena telah dilakukan perhitungan  tingkat  kesehatan  bank berdasarkan metode CAMEL
selanjutnya dilanjutkan dengan perhitungan  tingkat  kepatuhan  bank pada  beberapa  ketentuan  khusus, metode  tersebut  selanjutnya  dikenal dengan  istilah  CAMEL  Plus.  Penilaian kesehatan bank meliputi 5 aspek, yaitu :
1) Capital ,  untuk  rasio  kecukupan modal
2) Assets , untuk rasio kualitas aktiva
3) Manajemen , untuk menilai kualitas manajemen
4) Earning,
untuk rasio-rasio rentabilitas bank 5) Liquidity , untuk rasio-rasio likuiditas bank.
II.1.7.1 Capital  Adequacy  Ratio /
CAR (Rasio Kecukupan Modal ) CAR merupakan rasio permodalan  yang  menunjukkan kemampuan  bank  dalam  rangka pengembangan usaha dan menampung  kemungkinan  risiko kerugian yang diakibatkan kegiatan operasional
bank.
Penilaian aspek ini lebih dimaksudkan  untuk  mengetahui bagaimana  atau  berapa  modal bank tersebut telah memadai untuk menunjang kebutuhannya.
Bank  selalu  dipantau  dan didorong untuk memenuhi ketentuan  di  bidang  permodalan. Perhitungan  penyediaan  modal
minimum  (CAR)  didasarkan  pada prinsip  bahwa  setiap  penanaman dana  bank  yang  mengandung resiko  harus  disediakan  jumlah modal sebesar presentase tertentu dari jumlah penanamannya.
Komponen modal ini meliputi  modal  disetor,  modal sumbangan, agio saham,
cadangan  yang  dibentuk  dari  laba setelah  pajak  dan  laba  yang diperoleh bank setelah
diperhitungkan pajak.
Modal
pelengkap terdiri dari modal pinjaman,  pinjaman  subordinasi yang diperhitungkan sebagai modal pelengkap setinggi-
tingginya  sebesar  50%  dari  modal inti. Modal pelengkap yang diperhitungkan sebagai modal bank  setinggi-tingginya  sebesar 100% dari modal. Sedangkan aktiva tertimbang menurut resiko tersebut mencakup aktiva neraca dan beberapa  pos  dalam  rekening administratif.  Dalam  menghitung ATMR,  terhadap  masing-masing pos  aktiva  diberikan  bobot  resiko yang  besarnya  didasarkan  pada kadar  resiko  yang  terkandung pada  aktiva  itu  sendiri  atau  bobot resiko yang didasarkan pada golongan nasabah,  penjamin  serta sifat agunan.
Penilaian  terhadap  factor
permodalan didasarkan pada rasio modal  terhadap  Aktiva  Tertimbang Menurut Resiko (ATMR)
sebagimana  diatur  dalam  surat Keputusan  Direksi  Bank  Indonesia No.26/20/KEP/DIR
tentang Kewajiban  Modal  Minimum  Bank dan  Surat  Edaran  Bank  Indonesia No.26/1/BPPP  tanggal  29  Mei 1993 perihal Kewajiban
Penyediaan  Modal  Minimum  Bank bagi Bank Umum.
Penilaian terhadap pemenuhan Kewajiban Penyediaan Modal Minimum (KPMM) ditetapkan sebagai berikut :
1)  Pemenuhan KPMM sebesar 8% diberi  predikat  sehat  dengan nilai  kredit  81  dan  untuk  setiap kenaikan  0,1%  dari  pemenuhan KPMM  sebesar  8%  nilai  kredit ditambah  1  hingga  maksimum 100.
2)  Pemenuhan  KPMM  kurang  dari 8%  sampai  dengan  7,9%  diberi predikat  kredit  kurang  sehat dengan nilai kredit 65 dan untuk setiap  penurunan  0,1%  dari pemenuhan KPMM sebesar 7,9%  nilai  kredit  dikurangi  1
dengan minimum 0.
3)  Pemenuhan KPMM sebesar 8% bagi bank devisa pada waktunya akan ditingkatkan sesuai  dengan  ketentuan  yang diatur  dalam  Surat  Keputusan Direksi Bank Indonesia No.28/64/KEP/DIR  dan  Surat Edaran Bank Indonesia No.28/4/UPPB  masing-masing tanggal  7  September  1995 tentang persyaratan Bank Umum  Bukan  Bank  Devisa menjadi Bank UmumDevisa. Berdasarkan ketentuan yang berlaku bank-bank diwajibkan untuk memelihara Kewajiban Penyediaan Modal
Minimum (KPMM)  sekurang-kurangnya  8%. Oleh  karena  itu,  cara  penilaian terhadap  rasio  modal  yang  kurang dari  8%  dalam  ketentuan  yang baru  diberikan  predikat  kurang sehat  maksimum  nilai  kredit  65. Perlu  dikemukan  bahwa  sesuai dengan Surat Edaran Bank Indonesia  No.26/4/BPPP  tanggal 29 Mei 1993 perihal Kualitas Aktiva Produktif dan
Pembentukan Penyisihan  Penghapusan  Aktiva
Produktif,  mulai  akhir  Desember 1996  perhitungan  besarnya  modal inti  Bank  Umum  dalam  penilaian tingkat kesehatan factor permodalan akan dikurangi dengan  kekurangan  Penyisihan Penghapusan Aktiva Produktif yang  Wajib  dibentuk  (PPAPWD) terhadap Penyisihan Penghapusan Aktiva Produktif (PPAP) yang telah dibentuk.
II.1.7.2  Assets Quality (kualitas

## Aktiva Produktif /KAP)
Aktiva  produktif  merupakan sumber  pendapatan  utama  dari kegiatan  perusahaan  perbankan, yang  termasuk  komponen  aktiva produktif  di  sini  adalah  kredit  yang diberikan, penanaman modal dalam  surat  berharga,  penanaman modal ke bank lain dan penyertaan. Pendapatan bank diharapkan  semakin  besar  dari penanaman  dalam  aktiva  produkti, sehingga kesempatan untuk memperoleh laba semakin meningkat.  Perolehan  laba  akan memberikan  penilaian  positif  bagi investor yang menanamkan modalnya pada saham perbankan.
Dana yang berhasil dihimpun  oleh  bank  akan  menjadi beban  bila  dibiarkan  saja.  Oleh sebab itu bank harus mengalokasikan  dananya  dalam bentuk aktiva
produktif.
Penanaman dana bank pada aktiva produktif wajib dilaksanakan berdasarkan  prinsip  kehati-hatian. Pengurus  bank  harus  menjaga kualitas  aktiva  produktifnya  agar selalu dalam keadaan baik.
Penilaian  kualitas  aktiva produktif dilihat dari rasio
Penyisihan  Penghapusan  Aktiva Produktif (PPAP)
terhadap produktif  yang  dimiliki  bank.  PPAP merupakan  cadangan  penyisihan
dari  aktiva  produktif  yang  dibentuk untuk menutup resiko kerugian dari penanaman dana.
Berdasarkan  SK  Dir  Bank Indonesia No.31/148/KEP/DIR, cadangan  PPAP  terdiri  atas  dua yaitu cadangan umum dan cadangan kjhusus. Cadangan umum  PPAP  ditetapkan  sekurang- kurangnya  sebesar  1%  dari  aktiva produktif Bank Indonesia dan surat utang pemerintah. Cadangan khusus PPAP ditetapkan sekurang-kurangnya sebesar :
1)  5%  dari  aktiva  produktif  yang digolongkan  dalam  perhatian khusus.
2)  15%  dari  aktiva  produktif  yang digolongkan kurang lancer setelah dikurangi nilai agunan.
3)  50%  dari  aktiva  produktif  yang digolongkan  diragukan  setelah dikurangi nilai agunan.
4)  100%  dari  aktiva  produktif  yang digolongkan macet setalah dikurangi nilai agunan. Agunan yang dapat diperhitungkan  sebagai  pengurang dalam  pembentukan  PPAP  terdiri atas :
1)  Giro,  deposito,  tabungan  dan setoran jaminan yang diblokir.
2)  Sertifikat  Bank  Indonesi  dan surat utang pemerintah.
3)  Surat berharga yang aktif diperdagangkan di pasar modal.
4)  Tanah,  gedung,  rumah  tinggal, pesawat udara dan kapal laut. Dilihat dari ketentuan
pembentukan cadangan
penyisihan  aktiva  produktif  dapat dikatakan  bahwa  semakin  banyak aktiva  produktif  yang  bermasalah akan  semakin  besar  resiko  yang dihadapi  bank  atau  dengan  kata lain kualitas aktiva produktif semakin memburuk sehingga cadangan  yang  harus  dibentuk juga  semakin  besar.  Cadangan
yang semakin besar akan menurunkan profitabilitas bank (Taswan,2000).
Salah satu komponen dalam  penelitian  factor  Kualitas Aktiva  Produktif  (KAP)  dalam ketentuan lama yaitu perbandingan antara  jumlah  PPAP  terhadap jumlah  aktiva.  Aktiva  Produktif yang diklasifikasikan (APD), dalam ketentuan  baru  yang  digantikan dengan  komponen  jumlah  PPAP yang  telah  dibentuk  terhadap Penyisihan  Penghapusan  AKtiva Produktif  yang  Wajib  di  bentuk (PPAPWD).
` penilaian  terhadap  factor
Kualitas  Aktiva  Produktif  (KAP) didasarkan pada dua rasio, yaitu :
1)  Rasio  Aktiva  Produktif  yang diklasifikasikan  terhadap  Aktiva Produktif
2)  Rasio  Penyisihan  Penghapusan Aktiva  Produktif  yang  dibentuk oleh  Bank  terhadap  Penyisihan Penghapusan  Aktiva  Produktif yang wajib dibentuk oleh Bank.

## II.1.7.3  Management (Manajemen)
Manajemen merupakan kemampuan dari manajemen perusahaan perbankan dalam mengendalikan operasinya ke dalam
maupun keluar. Pengendalian operasi kedalam ditunjukkan  dari  adanya  strategi dan  sasaran  yang  jelas,  yang tercermin  dari  adanya corporate plan perusahaan, adanya pengorganisasian  operasi  yang baik, memiliki system dan prosedur yang  jelas  yang  didukung  dengan adanya teknologi informasi, adanya  sumber  daya  manusia yang  handal  serta  kepemimpinan manajemen yang professional.
Pengendalian operasi keluar  ditunjukkan  dari  adanya kemampuan  manajemen  dalam
mengendalikan  resiko  yang  ada seperti  resiko  likuiditas,  resiko pasar, resiko kredit, resiko operasional,  resiko  hukum  serta resiko pemilik dan pengurus perusahaan. Semakin solid manajemen perusahaan perbankan  akan  menumbuhkan kepercayaan  pada  investor  dan kepercayaan  ini  akan  berdampak positif  bagi  peningkatan profit
margin . Penilaian factor manajemen didasarkan pada
penilaian aspek yang terkait dengan  manajemen  permodalan, kualitas  asset,  rentabilitas  dan likuiditas, yang akan diperoleh laba ( Net Profit Margin / NPM ).

## II.1.7.4  Earning (Rentabilitas)
Earning
merupakan
kemampuan perusahaan perbankan  untuk  menghasilkan laba  selama  periode  tertentu. Apabila  rasio  rentabilitas  ini  tinggi, maka  hal  ini  menunjukkan  bahwa perusahaan  perbankan  tersebut mampu  meningkatkan  usahanya melalui  pencapaian  laba  operasi dalam periode tersebut.
Perhitungan rentabilitas penting  mengingat  hanya  bank yang memperoleh laba yang cukup yang dapat mengembangkan dirinya. Rentabilitas digunakan untuk mengukur keberhasilan manajemen  menghasilkan  laba melalui  penanaman  pada  seluruh aktiva  yang  ada  serta  mengukur kemampuan bank dalam memperoleh pendapatan operasionalnya. Penilaian  terhadap  factor rentabilitas  didasarkan  pada  dua rasio, yaitu :
1)  Rasio laba sebelum pajak
dalam 12 bulan terakhir terhadap rata-rata volume
usaha  dalam  periode  yang sama.
2)  Rasio  biaya  operasional  dalam 12  bulan  terakhir  terhadap pendapatan  operasional  dalam periode yang sama.
Rasio  laba  sebelum  pajak dalam  12  bulan  terakhir  terhadap rata-rata  volume  usaha  dalam periode  yang  sama  sebesar  0% atau  negative  diberi  nilai  kredit  0 dan untuk setriap kenaikan 0,015% mulai dari 0% nilai kredit ditambah 1 dengan maksimum 100.
Rasio  biaya  operasional dalam  12  bulan  terakhir  terhadap pendapatan operasional dalam periode  yang  sama  sebesar  100% atau  lebih  diberi  nilai  kredit  0  dan untuk  setiap  penurunan  sebesar
0,08%  nilai  kredit  ditambah  1 dengan maksimum 100.
Suatu bank dapat dimasukkan dalam klasifikasi sehat apabila  rasio laba  tehadap  volume usaha mencapai sekurang- kurangnya  1,2%  dan  rasio  biaya operasional  terhadap  pendapatan nasional tidak melebihi 93,5%.

## II.1.7.5  Liquidity (Likuiditas)
Likuiditas  merupakan  rasio yang  mengukur  kemampuan  bank untuk memenuhi kewajiban keuangan  yang  harus  segera dipenuhi. Kewajiban tersebut berupa call  money yang  harus dipenuhi  pada  saat  adanya  kliring, dimana  pemenuhannya  dilakukan dari  aktiva  lancar  yang  dimiliki perusahaan. Semakin besar aktiva lancar perusahaan perbankan maka semakin besar kemampuannya  untuk  memenuhi kewajibannya. Penilaian kuantitatif
tehadap likuiditas didasarkan pada dua rasio, yaitu :
1)  Perbandingan  jumlah  kewajiban bersih call  money terhadap aktiva  lancar  yaitu  kas,  giro pada  BI,  sertifikat  BI  dan  surat Berharga  Pasar  Uang  dalam rupiah yang telah diprediksi oleh bank lain.
2)  Perbandingan antara kredit yang  diberikan  terhadap  dana pihak ketiga, termasuk pinjaman yang  diterima  dengan  jangka waktu lebih dari 3 bulan. Dana yang diterima meliputi : 1)  Kredit likuiditas Bank Indonesia
2)  Giro,  deposito  dan  tabungan masyarakat
3)  Pinjaman  bukan  dari  bank  yang berjangka  waktu  lebih  dari  tiga bulan dan tidak termasuk pinjaman subordinasi.
4)  Deposito  dan  pinjaman  dari bank  yang  berjangka  waktu lebih dari tiga bulan.
5)  Surat  berharga  yang  diterbitkan oleh bank yang berjangka waktu lebih dari tiga bulan.
6)  Modal inti
7)  Modal pinjaman. Rasio kewajiban bersih call money terhadap  aktiva  lancar sebesar  100%  atau  lebih  diberi nilai  kredit  0  dan  untuk  setiap penurunan  1%  mulai  dari  kredit ditambah  1  dengan  maksimum 100.
Rasio kredit terhadap dana yang  diterima  oleh  bank  sebesar 115%  atau  lebih  diberi  nilai  kreit  0 dan  setiap  penurunan  1%  mulai dari rasio 115% nilai kredit ditambah  4  dengan  maksimum 100.
Pengukuran  rasio  kredit terhadap dana yang diterima sebagai  salah  satu  komponen dalam factor likuiditas yang semula dinilai  tidak  sehat  dengan  nilai kredit  0  untuk  rasio  110%  atau
lebih  dan  sehat  dengan  nilai  kredit 100 untuk rasio kurang dari 110%, dalam penilaian yang baru pengukurannya  dilakukan  secara berjenjang sejalan dengan penilaian terhadap komponen lainnya.
Likuiditas bank dapat diklasifikasikan  sehat apabila rasio net  cal  money terhadap  aktiva lancer  kurang  dari  19%  dan  rasio pinjaman  terhadap  dana  pihak ketiga kurang dari 89,85%.

## II.4 Hipotesis Penelitian
Dalam  industry  perbankan,  alat analisis  yang  digunakan  untuk  menilai kesehatan sebuah bank dengan menggunakan  rasio  keuangan,  yaitu se-himpunan indicator yang berunsurkan  variable-variabel Capital adecuacy,  Assets  quality,  Manajemen quality, Earning dan Liquidity .
Dalam  penelitian  ini  dikemukan hipotesis sebagai berikut :
H1 :  Diduga  variabel Capital (CAR), mempunyai pengaruh terhadap kesehatan perbankan secara parsial. H2 :  Diduga  variabel Assets Quality (NPL), mempunyai pengaruh terhadap kesehatan perbankan secara parsial. H3 :  Diduga variable Management (NPM), mempunyai pengaruh terhadap kesehatan perbankan secara parsial. H4 :  Diduga  variable Earning (BO/PO dan NIM),
mempunyai pengaruh terhadap kesehatan perbankan secara parsial.
H5 :  Diduga  variabel Liquility (LDR    dan    GWM), mempunyai pengaruh
terhadap
kesehatan
perbankan secara parsial. H6 :  Diduga  variable capital, assets, management, earning dan liquidity mempunyai pengaruh terhadap kesehatan perbankan secara bersama-sama.

## METODOLOGI PENELITIAN

## III.2  Populasi,  sampel  dan  Tehnik Sampling
Dalam  penelitian  ini  yang menjadi populasi adalah Bank Pembangunan Daerah SUMSEL BABEL (Bank Sumsel Babel),
selanjutnya dalam penelitian ini direncanakan sampel yang diambil dari populasi yang dilakukan dengan sampling purposive.
III.3 Variabel dan Defenisi Operasional a. Variable independent yang terdiri dari : 1.  Capital Capital dengan menggunakan  suatu  indicator yaitu CAR yang diperoleh dengan rumus (SE BI No.3/30DPNP tgl. 14 Desember 2001):
Modal Bank CAR  =
Total ATMR 2.  Assets Indikasi  Kualitas  asset  yang dipakai adalah rasio kualitas
produktif bermasalah dengan aktiva produktif (NPL) yang diperoleh dengan rumus (SE BI No.3/30DPNP tgl. 14 Desember 2001) :
Kredit Bermasalah
NPL  = Total Kredit

## 3.  Management
Aspek Management menggunakan suatu indicator  yaitu Net  Profir Margin (NPM) dihitung dengan rumus (SE BI No.3/30DPNP tgl. 14 Desember 2001) :

## Net Income
NPM = Operating Income

## 4.  Earning
Earning (aspek  rentabilitas) indicator yang dipakai adalah (SE BI No.3/30DPNP tgl. 14 Desember 2001) :
Total beban operasional
BO/PO  =
Total pendapatan operasional
Pendapatan bunga bersih NIM    = aktiva produktif

## 5.  Liquidity
Liquidity  (aspek  likuditas) indicator  yang  digunakan adalah (SE BI No.3/30DPNP tgl. 14 Desember 2001) :
Total Kredit LDR   =
Total Dana Pihak Ketiga + Modal

## Giro pada Bank Indonesia
GWM =
Seluruh dana yang berhasil dihimpun
b. Variable Dependen adalah variable  yang  dipengaruhi  oleh variable  yang  mendahuluinya. Variable  ini  disebut  variable  Y
yang  menjadi  varibel  terikat dalam penelitian yaitu kesehatan keuangan perbankan (dalam  penelitian  ini  diukur dengan pertumbuhan laba).
Indicator  yang digunakan  dalam menghitung  pertumbuhan  laba adalah (SE BI No.3/30DPNP tgl. 14 Desember 2001) : Laba tahun ini – Laba tahun sebelumnya Pertumbuhan Laba = Laba tahun sebelumnya III.4 Langkah  Dalam  Pengumpulan Data Penelitian  ini  menggunakan metode pengumpulan data yaitu
pengumpulan  data  sekunder  berupa laporan keuangan per-semester selama  5  (lima)  tahun  berturut-turut, yaitu  tahun  2005,  2006,  2007,  2008 dan  2009,  yang  telah  dipublikasikan dengan melalui www.bi.go.id .

## III.5 Tehnik dan Analisis Data
Penelitian  ini  menggunakan model analisis koefisien regresi berganda  berdasarkan  pada  model kuadrat  terkecil  biasa  OLS  ( Ordinary Least  Square )  untuk  menganalisis pengaruh  CAR,  NPL,  NPM,  BOPO, NIM,  LDR    dan  GWM  terhadap kesehatan  perbankan  (  Y  )  dalam  hal ini  pertumbuhan  laba  yang  disusun dalam bentuk persamaan berikut :
Y = α  +  b 1 X 1 +  b 2 X 2 +  b 3 X 3 +  b 4 X 4 + b 5 X 5 + b 6 X 6 + b 7 X 7
Keterangan :
Y =  Kesehatan Perbankan (Pertumbuhan laba)
α =   Koefisin konstanta
b 1-7 =  Koefisien regresi variable independen
X 1 =   CAR  ( Capital Adequacy Ratio ) X 2 = NPL  ( Non Performing Loans ) X 3 =   NPM  ( Net Profit Margin )
X 4 =  BO/PO    (Biaya  Operasional /Pendapatan)
X 5 =  NIM   ( Net Interest Margin )
X 6 =  LDR  ( Loan to Deposit Ratio ) X 7 =  GWM  (Giro Wjib Minimum)
III.6 Hipotesis Penelitian
H 01 : b i = 0   =  diduga variable capital, assets,  management, earning,  dan  liquidity
tidak mempunyai pengaruh terhadap kesehatan  perbankan secara parsial.
H 01 : b i ≠ 0   =  diduga variable capital, assets,  management, earning  dan  liquidity mempunyai  pengaruh terhadap kesehatan perbankan secara parsial. H 02 : b i = 0   =  diduga variable capital, assets,  management,
earning,  dan  liquidity tidak mempunyai pengaruh terhadap kesehatan  perbankan secara bersama-sama.
H 02 : b i ≠ 0   =  diduga variable capital, assets,  management, earning  dan  liquidity mempunyai  pengaruh
terhadap kesehatan perbankan secara bersama-sama.

## IV.4.  Hasil Pengujian Hipotesis
Pengujian hipoteisi dengan menggunakan model regresi dilakukan dengan bantuan Program SPSS.
IV.4.1  Pengujian Goodness of Fit (R 2 )

## Tabel 4.9
Nilai  Koefisien  determinasi (R 2 )  diperoleh  0.998  artinya  99,8  % kesehatan keuangan perbankan dipengaruhi  oleh  variable  CAR,  NPL, NPM,  BO/PO,  NIM,  LDR  dan  GWM. Sedangkan  sisanya  sebesar  0,2  % disebabkan  oleh  factor  lain  yang  tidak dimasukkan dalam persamaan ini.

## IV.4.2  Hasil  Pengujian  Hipotesis secara Parsial (Uji t)
Hipotesis  yang  dimaksud disini  adalah  hipotesis  penelitian  yang menilai pengaruh capital, assets, management,  earning  dan  liquidity secara parsial atau sendiri.
Tabel. 4.10
1.  Pengujian Hipotesis CAR ( Capital Adequacy Ratio ) terhadap Kesehatan Bank
secara Individual (parsial) Untuk menguji hipotesis pengaruh  CAR  (X1)  terhadap kesehatan  bank  (Y)  dengan menggunakan  statistic  uji  t. pengujian  ini  dilakukan  dengan membandingkan  t Sign dengan α = 0,05 dan derajat bebas (n-k-1)
dengan kriteria keputusan adalah :
Jika t Sign > α (k:n-k-1), maka H o ditolak Jika  t Sign ≤  α  (k:n-k-1), maka H o diterima Berdasarkan hasil analisis regresi  nilai  t Sign =  1,103  dan α = 0,05, berarti t Sign > α. Dengan demikian  H o ditolak,  artinya Capital  Adequacy  Ratio (X1)
berpengaruh positif dan
Mode l Summary b .998 a .997 .985 82067.55349
.997 87.179 7 2 .011 2.269 Model 1 R R Square Adjusted R Square Std. Error of the Estimate R Square Change F Change df1 df2 Sig. F Change Change Statistics Durbin-
W atson
Predictors: (Constant), GW M, NIM, CAR, BO/, NPL, LDR, NPM a. Dependent Variable: PERTUMBUHAN LABA b. Coefficients a 220248.0 1201480
.183 .871 2.287 2.073 .071 1.103 .385 -68.446 9.999 -.640 -6.845 .021 8.151 2.822 .355 2.889 .102 -.192 1.216 -.009 -.158 .889 25.345 2.449 .887 10.349 .009 -1.331 .425 -.254 -3.128 .089 2.139 1.757 .139 1.218 .348 (Constant) CAR NPL NPM
BO/ NIM LDR GWM Model 1 B Std. Error Unstandardized Coefficients Beta Standardized Coefficients t Sig. Dependent Variable: PERTUMBUHAN LABA a.
signifikan  terhadap  kesehatan bank  (Y).  Hal  ini  karna  semakin kecil  rasio  tersebut,  semakin baik, karena menandakan bahwa  aktiva  produktif  yang bermasalah  pada  bank  tersebut relative kecil.
2.  Pengujian Hipotesis NPL ( Non Performing  Loans )  terhadap
kesehatan bank secara
parsial:
Untuk    menguji      hipotesis NPL  (X2)    terhadap    kesehatan bank  (Y)  dengan  menggunakan statistic  Uji  t  pengujian  ini dilakukan dengan membandingkan  t Sign dengan α =  0,05    dan  derajat  bebas  (n-k-
1) dengan kriteria keputusan :
Jika t Sign > α (k:n-k-1), maka H o ditolak Jika  t Sign ≤  α  (k:n-k-1),
maka H o diterima Berdasarkan hasil analisis regresi nilai t Sign = -6,845 dan α = 0,05, berarti t Sign < α. Dengan demikian  H o diterima,  artinya
Non  Performing  Loan (X2) berpengaruh negatif dan signifikan  terhadap  kesehatan bank  (Y).  Hal  ini  berbanding terbalik (negative) karena makin besar  rasionya  makin  besar resiko kerugian dalam penanaman aktiva produkti. 3.  Pengujian Hipotesis NPM ( Net Protif Margin ) terhadap kesehatan bank secara parsial:
Untuk    menguji      hipotesis NPM (X3)  terhadap  kesehatan bank  (Y)  dengan  menggunakan statistic  Uji  t  pengujian  ini dilakukan
dengan
membandingkan  t Sign dengan α =  0,05    dan  derajat  bebas  (n-k-
1) dengan kriteria keputusan :
Jika t Sign > α (k:n-k-1), maka H o ditolak Jika  t Sign ≤  α  (k:n-k-1),
maka H o diterima Berdasarkan hasil analisis
regresi  nilai  t Sign =  2,88 9  dan  α = 0,05, berarti t Sign > α. Dengan demikian  H o ditolak,  artinya Net Profit  Margin (X3)  berpengaruh positif  dan  signifikan  terhadap kesehatan  bank  (Y).  Hal  ini menunjukkan kemampuan manajemen dalam
pengendalian  resiko,  semakin solid  manajemen  perusahaan perbankan  akan  menumbuhkan kepercayaan  pada  investor  dan kepercayaan ini akan berdampak positif bagi peningkatan profit margin.
4.  Pengujian  Hipotesis  BO/PO
(Biaya
Operasional/Pendapatan)
terhadap kesehatan bank secara parsial: Untuk    menguji      hipotesis BO/PO (X4)
terhadap kesehatan    bank  (Y)  dengan menggunakan  statistic  Uji  t pengujian  ini  dilakukan  dengan membandingkan  t Sign dengan α =  0,05    dan  derajat  bebas  (n-k- 1) dengan kriteria keputusan :
Jika t Sign > α (k:n-k-1), maka H o ditolak Jika  t Sign ≤  α  (k:n-k-1),
maka H o diterima Berdasarkan hasil analisis
regresi nilai t Sign = -0,158 dan α = 0,05, berarti t Sign ≤ α. Dengan demikian  H o diterima,  artinya Biaya Operaional/Pendapatan (X4)  berpengaruh  negatif  dan signifikan  terhadap  kesehatan bank  (Y).  hal  ini  berbanding terbalik,  karena  jika  semakin kecil  rasionya  akan  semakin
baik,  karena  berarti  bank  dapat beroperasional secara efisien.
5. Pengujian  Hipotesis  NIM  ( Net Interest Margin ) terhadap kesehatan bank secara parsial:
Untuk    menguji      hipotesis
NIM  (X5)    terhadap    kesehatan bank  (Y)  dengan  menggunakan statistic  Uji  t  pengujian  ini dilakukan dengan membandingkan  t Sign dengan α =  0,05    dan  derajat  bebas  (n-k- 1) dengan kriteria keputusan :
Jika t Sign > α (k:n-k-1), maka H o ditolak Jika  t Sign ≤  α  (k:n-k-1),
maka H o diterima Berdasarkan hasil analisis
regresi nilai t Sign = 10,349 dan α = 0,05, berarti t Sign > α. Dengan demikian  H o ditolak,  artinya pendapatan bunga bersih terhadap  aktiva  produktif  (X4) berpengaruh positif dan signifikan  terhadap  kesehatan bank  (Y).  hal  ini  berarti  makin tinggi  rasio,  maka  menunjukkan keberhasilan pencapaian pendapatan  laba  operasional dalam periode tertentu.
1.  Pengujian Hipotesis LDR
( Loan to Deposit Ratio ) terhadapa kesehatan  bank secara parsial :
Untuk    menguji      hipotesis LDR  (X6)    terhadap    kesehatan bank  (Y)  dengan  menggunakan statistic  Uji  t  pengujian  ini dilakukan dengan membandingkan  t Sign dengan α =  0,05    dan  derajat  bebas  (n-k-
1) dengan kriteria keputusan :
Jika t Sign > α (k:n-k-1), maka H o ditolak Jika  t Sign ≤  α  (k:n-k-1),
maka H o diterima Berdasarkan hasil analisis
regresi nilai t Sign = -3,128 dan α = 0,05, berarti t Sign < α. Dengan demikian  H o diterima,  artinya Loan  to  Deposit  Ratio  (X6) berpengaruh negatif dan signifikan  terhadap  kesehatan bank  (Y).  hal  ini  menunjukkan kemampuan dalam menanamkan  aktiva  produktif untuk menciptakan laba sebanyak  mungkin,  makin  kecil rasionya  semakin  besar  untuk mendapatkan laba.
2.  Pengujian Hipotesis GWM (Giro Wajib Minimum) terhadap kesehatan Bank secara parsial :
Untuk    menguji      hipotesis GWM (X7)  terhadap  kesehatan bank  (Y)  dengan  menggunakan statistic  Uji  t  pengujian  ini dilakukan dengan membandingkan  t Sign dengan α =  0,05    dan  derajat  bebas  (n-k- 1) dengan kriteria keputusan :
Jika t Sign > α (k:n-k-1), maka H o ditolak Jika  t Sign ≤  α  (k:n-k-1),
maka H o diterima Berdasarkan hasil analisis regresi  nilai  t Sign =  1,218 dan  α = 0,05, berarti t Sign > α. Dengan demikian H o ditolak, artinya Giro Wajib Minimum (X7) berpengaruh positif dan signifikan  terhadap  kesehatan bank (Y). hal ini  berarti semakin besar aktiva lancer maka semakin  besar  kemampuannya untuk memenuhi kewajibannya.
IV.4.3  Hasil Pengujian Hipotesis secara Simultan (Uji F).

## Tabel 4.11
Untuk menguji
Hipotesis secara  bersama-sama  CAR  (X1),  NPL (X2),  NPM  (X3),  BO/PO  (X4),  NIM
(X5),  LDR  (X5)  dan    GWM  (X7) terhadap Kesehatan Bank (Y)
dilakukan dengan menggunakan statistic  uji  F.  pengujian  ini  dilakukan denga membandingkan F Sign pada α = 0,05 dan derajat bebas (n-k-1) dengan criteria keputusan adalah :
Jika  F Sign >    α  (k:n-k-1),  maka  H o ditolak Jika  F Sign ≤    α  (k:n-k-1),  maka  H o diterima
Berdasarkan  hasil  analisis  regresi  nilai F Sign =  87,179  dan α =  0,05,  berarti  F Sign > α.  Dengan  demikian  H o ditolak, artinya  CAR  (X1),  NPL  (X2),  NPM (X3), BO/PO (X4), NIM (X5), LDR (X6) dan  GWM  (X7)  secara  bersama-sama berpengaruh  positif  dan  signifikan terhadap  kesehatan  bank  (Y).  hal  ini menunjukkan bahwa rasio camel terhadap  kondisi  tingkat  kesehatan bank  sebesar  87,179  berarti  87,18  % =  >  81  dari  kategori  standar  tingkat kesehatan suatu bank.

## Tabel 4.12
Dari  data  tersebut  diperoleh persamaan sebagai berikut : Y  =  α  +  b 1 X 1 +  b 2 X 2 +  b 3 X 3 + b 4 X 4 + b 5 X 5 + b 6 X 6 + b 7 X 7
Y  =  220248  +  2.287(X1)  +  - 68.446(X2) + 8.151(X3) + -
0.192(X4) + 25.345(X5) + - 1.331(X6) + 2.139(X7)
Persamaan ini dapat diartikan : 220248  merupakan  konstanta, ini  berarti  bahwa  apabila  nilai koefisien  variable  independent tidak mengalami perubahan maka  nilai  Y  (kesehatan  bank) sebesar 220248.
ANOV A b 4.1E+ 012 7 5.872E +011 87.179 .011 a 1.3E+ 010 2 6735083337 4.1E+ 012 9
Regres sion Residual Total Model
1 Sum of Squares df Mean  Square F Si g.
Predic tors : (Const ant),  GW M,  NIM , CA R, B O/,  NP L, LDR,  NPM a. Dependent Variabl e: P ERTUM BUHAN  LAB A b. Coefficients a
220248.0 1201480 .183 .871 2.287 2.073 .071 1.103 .385 -68.446 9.999 -.640 -6.845 .021 8.151 2.822 .355 2.889 .102 -.192 1.216 -.009 -.158 .889 25.345 2.449 .887 10.349 .009 -1.331 .425 -.254 -3.128 .089 2.139 1.757 .139 1.218 .348 (Constant) CAR NPL NPM BO/
NIM LDR GWM Model 1 B Std. Error Unstandardized Coefficients Beta Standardized Coefficients t Sig. Dependent Variable: PERTUMBUHAN LABA a.

## PEMBAHASAN
V.1.1  Analisis Pengaruh CAR ( Capital Adequacy Ratio ) terhadap Kesehatan Bank secara Parsial Setelah  dilakukan  uji  statistic pengaruh  CAR,  yang  menghasilkan bahwa CAR berpengaruh secara positif dan signifikan terhadap Kesehatan  Bank.  Hal  ini  menunjukkan bahwa CAR  merupakan suatu variable yang  sangat  penting  dalam  bank, karena  untuk  mengukur  kemampuan permodalan  yang  ada  untuk  menutupi kemungkinan kerugian didalam kegiatan perkreditan dan perdagangan surat-surat  berharga.    Bank  selalu dipantau dan didorong untuk memenuhi ketentuan di bidang permodalan,  perhitungan  penyediaan modal  minimum  (CAR)  didasarkan pada prinsip bahwa setiap penanaman dana  bank  yang  mengandung  resiko harus disediakan jumlah modal sebesar presentase dari jumlah penanamannya.
Dari tabel tersebut di atas dapat terlihat  bahwa  ada  hubungan    yang positif antara CAR terhadap kesehatan bank.  Makin  besar  nilai  persentase CAR  makin  besar  resiko  pengaruh terhadap kesehatan bank.
V.1.2  Analisis  Pengaruh  NPL  ( Non Performing  Loan )  terhadap kesehatan bank secara parsial
Setelah  dilakukan  uji  statistic pengaruh  NPL,  yang  menghasilkan bahwa NPL berpengaruh secara negatif dan signifikan terhadap Kesehatan  Bank.  Hal  ini  menunjukkan bahwa  NPL  merupakan  suatu  variable yang  sangat  penting  dalam  bank, karena sesuai dengan fungsi bank dan kegiatan usaha bank yang dilaksanakan  kegiatan  menyalurkan dana  kemasyarakat  dalam  bentuk kredit.
Aktiva  produktif  merupakan
sumber pendapatan utama dari kegiatan usaha perbankan.
Pendapatan  bank  diharapkan  semakin besar  dari  penanaman    dalam  aktiva produkti,  sehingga  kesempatan  untuk memperoleh  laba  semakin  meningkat. Semakin  kecil  rasio  NPL,  semakin baik,  karena  menandakan  bahwa aktiva produktif yang bermasalah pada bank tersebut relative kecil.
V.1.3  Analisis  pengaruh  NPM  ( Net Profit Margin ) terhadapa
Kehatan Bank  secara Parsial : Setelah  dilakukan  uji  statistic pengaruh  NPM,  yang  menghasilkan bahwa  NPM  berpengaruh  secara positif dan signifikan terhadap
Kesehatan  Bank.  Hal  ini  menunjukkan bahwa NPM merupakan suatu variable yang  sangat  penting  dalam  bank, karena  kemampuan  dari    manajemen dalam pengendalian operasional ditunjukkan adanya strategi dan sasaran  yang  jelas  serta  adanya sumber daya manusia yang professional. Semakin solid manajemen  perusahaan  perbankan akan menumbuhkan kepercayaan pada  investor  dan  kepercayaan  ini akan berdampak positif bagi peningkatan profit margin .
V.1.4  Analisis Pengaruh BO/PO (Biaya Operasional /Pendapatan) terhadap Kesehatan Bank Secara Parsial:
Setelah  dilakukan  uji  statistic pengaruh  BO/PO,  yang  menghasilkan bahwa  BO/PO  berpengaruh  secara negatif dan signifikan terhadap Kesehatan  Bank.  Hal  ini  menunjukkan bahwa BO/PO merupakan suatu variable bagian dari Rentabilitas (indicator)  terhadap  kesehatan  bank, karena  mengukur  kemampuan  bank dalam memperoleh pendapatan
operasionalnya. Semakin kecil rasionya  akan  semakin  baik,  karena berarti  bank  dapat  beropeasi  secara efisien.

## V.1.5  Analisis  Pengaruh  NIM  ( Net
Interest Margin ) terhadap Kesehatan Bank
secara
Parsial :
Setelah  dilakukan  uji  statistic pengaruh  NIM,  yang  menghasilkan bahwa NIM berpengaruh secara positif dan  signifikan  terhadap  Kesehatan Bank. Hal ini menunjukkan bahwa NIM merupakan  suatu  variable  bagian  dari Rentabilitas (indicator) terhadap kesehatan  bank,  karena  menunjukkan suatu pendapatan bunga bersih dalam periode  tertentu.    Karena  sumber pendapatan  perbankan  lebih  banyak hasil  dari  penananam  aktiva  produktif. Semakin tinggi rasionya akan semakin baik,  karena  berarti  bank  lebih  besar pencapaian laba pada waktu tertentu.
V.1.6  Analisis  Pengaruh  LDR  ( Loan to  Deposit  Ratio )  terhadap Kesehatan Bank secara Parsial : Setelah  dilakukan  uji  statistic pengaruh  LDR,  yang  menghasilkan bahwa LDR berpengaruh secara negatif dan signifikan terhadap Kesehatan  Bank.  Hal  ini  menunjukkan bahwa  LDR  merupakan  suatu  variable yang  sangat  penting  dalam  bank, karena kemampuan bank untuk memenuhi segera
kewajiban keuangan. hal ini menunjukkan kemampuan dalam menanamkan aktiva  produktif  untuk  menciptakan laba  sebanyak  mungkin,  makin  kecil rasionya semakin besar untuk mendapatkan laba.
Karena kewajiban tersebut harus segera dipenuhi.  Semakin besar aktiva lancar semakin besar
kemampuannya untuk memenuhi kewajiban. V.1.7  Analisis  Pengaruh  GWM  (Giro Wajib Minimum) terhadap Kesehatan secara parsial :
Setelah  dilakukan  uji  statistic pengaruh  GWM,  yang  menghasilkan bahwa  GWM  berpengaruh  secara positif dan signifikan terhadap Kesehatan  Bank.  Hal  ini  menunjukkan bahwa GWM merupakan suatu variable  yang  sangat  penting  dalam bank,  karena  merupakan  salah  satu sumber  dana  untuk  memenuhi  segera kewajiban keuangan. Karena kewajiban  tersebut  harus  dipenuhi. Semakin  besar  penempatan  Giro Wajib pada Bank Indonesia maka akan semakin kecil pendapatan bank tehadap  laba.  Dan  kewajiban  tersebut harus segera dipenuhi. Semakin besar aktiva lancar semakin besar kemampuannya untuk memenuhi kewajiban.

## V.2    Analisis  Pengaruh  Kesehatan secara Simultan
Setelah  dilakukan  uji  statistic pengaruh  CAR,  NPL,  NPM,  BO/PO, NIM, LDR dan GWM, secara bersama- sama  terhadap  kesehatan  bank  yang menghasilkan bahwa berpengaruh secara  positif  dan  signifikan  terhadap Kesehatan Bank. Kalau dilihat mengenai hubungan Variabel Independent terhadap  tingkat  Kesehatan  Bank, dengan hasil pengelolaan data melalui program SPSS dapat dilihat pada tabel dibawah ini :

## Tabel 5.2
Dari tabel tersebut di atas dapat terlihat  bahwa  ada  hubungan    yang positif  antara  rasio  CAMEL  terhadap kesehatan bank, sebesar 99,8% mempengaruhi  kesehatan  Bank.  Hal ini  menunjukkan  bahwa  rasio  CAMEL merupakan suatu variable yang sangat penting dalam menilai kesehatan bank.

## KESIMPULAN DAN SARAN

## VI.1  Kesimpulan
Berdasarkan hasil penelitian dan  analisis  statistic  serta  telah dilakukan  uji  hipotesis  dapat  diperoleh kesimpulan sebagai berikut :
1.  Bahwa  Variabel  Capital  dengan proksi  Rasio  CAR  berpengaruh secara  positif  dan  signifikan
terhadap kesehatan Bank, karena untuk mengukur kemampuan  permodalan  yang ada untuk menutupi kemungkinan  kerugian  dalam kegiatan perkreditan dan perdagangan surat-surat berharga. bank selalu dipantau dan didorong untuk memenuhi kebutuhan di bidang permodalan, perhitungan penyediaan modal minimum didasarkan  pada  prinsip  bahwa setiap  penanaman  dana  bank yang  mengandung  resiko  harus disediakan jumlah modal
sebesar  presentase  dari  jumlah penanamannya.
2.  Bahwa  variabel  Assets  dengan proksi rasio NPL (Non Performing  Loan),  berbanding terbalik atau berpengaruh secara  negative  dan  signifikan terhadap kesehatan bank, semakin kecil rasio NPL
semakin baik, karena menandakan bahwa aktiva produktif yang bermasalah pada bank tersebut relative kecil.
Sesuai  dengan  fungsi  bank dan kegiatan  usaha  bank  yang melaksanakan kegiatan menyalurkan dana kemasyarakat dalam bentuk kredit,  dimana  aktiva  produktif merupakan  sumber  pendapatan utama  dari  kegiatan  usaha bank. pendapatan bank diharapkan  semakin  besar  dari penanaman dalam aktiva produktif,  sehingga  kesempatan untuk memperoleh laba semakain meningkat.
3.  Bahwa  variable  Management dengan  proksi  rasio  NPM  (Net Profit Margin), berpengaruh positif  dan  signifikan  terhadap kesehatan bank. Hal ini menunjukkan bahwa kemampuan  dari  manajemen dalam pengendalian operasional  ditunjukkan  adanya strategi  dan  sasaran  yang  jelas serta  adanya  sumber  daya manusia yang profesional. Semakin solid manajemen perusahaan  perbankan  akan
Mode l Summary b .998 a .997 .985 82067.55349
.997 87.179 7 2 .011 2.269 Model 1 R R Square Adjusted R Square Std. Error of the Estimate R Square Change F Change df1 df2 Sig. F Change Change Statistics Durbin-
W atson
Predictors: (Constant), GW M, NIM, CAR, BO/, NPL, LDR, NPM a.
Dependent Variable: PERTUMBUHAN LABA b.
menumbuhkan kepercayaan pada  investor  dan  kepercayaan ini  akan  berdampak  positif  bagi peningkatan profit margin. 4.  Bahwa variable Earning dengan proksi BO/PO (Biaya Operasional  /Pendapatan)  dan NIM (Net Interest Margin), dimana bahwa BO/PO berbanding terbalik terbalik atau berpengaruh  secara  negative dan signifikan terhadapa kesehatan bank. Hal ini menunjukkan bahwa kemampuan bank dalam memperoleh pendapatan operasionalnya, karena semakin kecil  rasionya  akan  semakin bain, berarti bank dapat beroperasi secara efisiensi.
Sementara  Rasio  NIM  (Net
Interest  Margin)  berpengaruh secara  positif  dan  signifikan terhadap kesehatan bank, semakin  tinggi  rasionya  akan semakin baik, berarti bank lebih besar  pencapaian  laba  pada waktu tertetntu. Hal ini menunjukkan  suatu  pendapatan perbankan banga bersih, karena sumber  pendapatan  perbankan lebih banyak hasil dari penanaman pada aktiva produktif.
5.  Bahwa Variabel Liquidity dengan  proksi  LDR  (Loan  to Deposit  Ratio)  dan  GWM  (Giro Wajib  Minimum).  Bahwa  LDR berbanding terbalik atau berpengaruh  secara  negative dan signifikan terhadap kesehatan  bank,  semakin  kecil rasionya  semakin  besar  untuk mendapatkan laba. Hal ini menunjukkan  kemampuan  bank untuk memenuhi kewajiban keuangan dan kemampuan dalam
menanamkan aktiva
produktif  untuk  menciptan  laba sebanyak mungkin.
Sementara  Rasio  GWM  (Giro Wajib Minimum)berpengaruh positif  dan  signifikan  terhadap kesehatan bank. Hal ini menunjukkan  semakin  besar aktiva  lancer  semakin  besar kemampuannya untuk memenuhi kewajiban.
6.  Rasio  CAMEL  sebagai  variable Independent  secara  bersama- sama  (simultan)  berpengaruh positif  dan  signifikan  terhadap kesehatan  Bank  sebesar  99,8% secara  realitas  memang  dapat dibuktikan.
7.  Bahwa  PT  Bank  Sumsel  Babel dalam  kurun  waktu  5  (lima) tahun  berturut-turut  tahun  2005, 2006,  2007,  2008  dan  2009 dapat  dikatakan  kategori BANK SEHAT , berdasarkan Surat Keputusan Direksi Bank Indonesia No.30/12/KEP/DIR dan Surat Edaran Bank Indonesia No.30/3/ UPPB tanggal  30  April  1997  yaitu tentang  Tata  Cara  Penilaian Tingkat Kesehatan Bank. bahwa suatu bank masuk pada kategori  SEHAT  pada  posisi  >
81  Point,  sedangkan  PT  Bank Sumsel  Babel  dengan  point sebesar 87,179 yang
berdasarkan  hasil  penilitian    ini, maka  dapat  dikatakan  Kategori BANK SEHAT .

## VI.2 Saran
1.  Kepada  PT  Bank  Sumsel  Babel diharapkan
meningkatkan efisiensi biaya operasional.
2.  Kepada peneliti mendatang hendaknya
memperbanyak
rasio-rasio keuangan yang relevan selain CAMEL.

## DAFTAR PUSTAKA
Almelia.,Luciana., Spica dan Herdiningtyas., Wynny., “ Analysis Rasio Camel Terhadap  Prediksi  Kondisi Bermasalah  Pada  Lembaga Perbankan  Perioda  2000 – 2002 ”,Jurnal  Akuntansi  dan Keuangan, Vol. 7 No.2, Nopember 2005, hal. 1 – 27.
Ball ,  Beaver  dan  Brown.,  “ Financial Ratio, Discrinant Analysis and The Prediction of Corporate Bankruptcy ”, Journal of Finance, 1968, hal.
589-609.
BANK  INDONESIA,  30  April  1997,
Surat Keputusan Direksi Bank Indonesia No.30/11/KEP/DIR tentang Tata  Cara  Penilaian  Tingkat Kesehatan Bank Umum .
BANK  SUMSEL  BABEL, Laporan Keuangan Tahun  2005  sd tahun 2009.
Brata,  Aloysius Gunadi,  1997, Struktur dan Kinerja Perbankan , Yogyakarta, Universitas Atma Jaya. Djarwanto, 1991, Statistik Non Parametrik , Edisi Kedua Yogyakarta, BPFE.
Djiwandono,J.  Soedradjad,  2002,  April
12, Masalah  Burden  Sharing
Pembiayaan BLBI antara Pemerintah dan BI . File://A:Pacific Link-Kolom Pakar. Fant,  L.  Franklin.,  dan  Coats,  Pamela K., 1983, “ Recognizing Financial  Distress  Patners Using  a  Neural  Network
Tool ”, Financial Management ,
Autum, Economic Review (second  Quarter),  Alwi,  1993, P72.
FASB.  1978.  Objectives  of  Financial
Statements. Statement of
Financial Accounting Concept
No.1 .
Furqon,  1999, Statistik  Terapan  untuk Penelitian . Bandung, Alfabeta. Gibson.,W., Econometric Analysis , London; Prentice-Hall International Limited, 1999. Gibson., W., dan Boyer, “ Ratio Stability and Corporate Failure ”,
Journal of Finance, Vol. XXX, No.4, September 1980, 154. Ghozali,  Imam,  2001, Aplikasi  analisis Multivariate  dengan  Program SPSS , Semarang, BP Undip. Handayani.,  Puspita.,  sari.,  “ Analysis Perbandingan  Kinerja  Bank
Nasional,  Bank  Campuran dan  Bank  Asing  dengan menggunakan Rasio Keuangan ”. Thesis S2, Program Pasca Sarjana, UNDIP, 2005. Hair,  JF.  Anderson,  RE,  Tatham,  RL. Dan Black, WC, 1995,
Multivariate  Data  Analysis ,
Edisi  keempat,  Prentice  Hall, Englewood, London, New Jersey. Hartini, 1997, Menguji Kinerja
Perusahaan  Sebelum  dan Sesudah  IPO ,  Tesis  Pasca Sarjana, Yogyakarta, UGM.
Infobank, Rating  215  Bank ,  Edisi No.226/Juni  2000  Volume XX.
Rating  165  Bank ,  Edisi No.226/Juni  2002  Volume
XXII. Ikatan  Akuntansi  Indonesia,  1995, Standar Akuntansi Keuangan , Buku Dua, Jakarta,  Penerbit  Salemba Empat.
Institut Bankir Indonesia, 1999. Kamus Perbankan  Indonesia ,  Jilid Dua.
Jain,  Bharat  A.  dan  Omshes  Kini,
1994, T he Post Issue
Operating  Performance  of IPO  Firms ,  The  Journal  of Finance.
Kusumo.,Kartiko.,  Willyanto.,  “ Analysis Rasio-Rasio Keuangan Sebagai Indikator Dalam Memprediksi Potensi Kebangkrutan  Perbankan  di Indonesia ”. Thesis S2, Program Pasca Sarjana, UNDIP, 2002. Kwik Kian Gie, 1999, Juli 5, Krisis dan Teori  Ekonomi  Kuno  yang Usang , http : //www.kompas.com/9907/05/ utama. Lopughran, Tim dan Jay R. Ritter, The
New Issue Puzzle , The
Journal of Finance, Maret.
Lawder.,  J.,S.,  “ Financial  Ratio  as Predictor  of  Failure ”,  Journal
of Accounting Research,
1989, hal. 256 M. Nasser, Etty dan Aryati, Titik, 2000, Model  Analisis  CAMEL  untuk Memprediksi Fianancial Distress pada Sektor Perbankan  yang  Go  Publik , JAAI,  volume  4,  no.  2,  hal 111 – 127.
Machfoedz,  Mas’ud,  1999, Pengaruh Krisis  Moneter  pada  Efisiensi Perusahaan  Publik  di  Bursa
Efek  Jakarta ,  Jurnal  ekonomi dan  Bisnis  Indonesia,  volume
14 nomor 1, hal 37 – 49.
Machfoeddz,  Mas’ud  dan  Payamta, 1999, Evaluasi Kinerja Perusahaan Perbankan Sebelum dan Sesudah menjadi Perusahaan Publik di Bursa  Efek  Jakarta  (BEJ) , Kelola no 20/VIII/1999, Gajah Madah  University  Business Review, hal 54-69.
Mott.,R.,L., ” Financial  Ratio  Analysis and The Prediction of Earnings Changes in
Indonesia ”, Kelola, No.8/128/1996, hal. 132.
Mulyono,  Teguh  Pujo,  1995, Analisa Laporan Keuangan untuk Perbankan , edisi Revisi,
Jakarta, Penerbit Djambatan.
Nurmadi  H.  Sumatra  dan  Yogiyanto,
Buyletin  Ekonomi  Moneter dan Perbankan, Vol. 3 nomor
2, September 2000.
Ou,  JA.  Dan  Penman, Financial Statement  Analysis  and  The Prediction  of  Stock  Return, dalam  Financial  Statement
Analysis , New York, oleh Ball dan Kothari. Pankoff dan Virgil., K., 1970
“ Predicting  Bankruptcy  for Firm  in  Financial  Distress ”. Journal  of  Business  Finance and accounting, Spring.
Prastowo,J.,P.,  1995  “ Ekonometrika Dasar ”, Edisi Kedua, Jakarta, Erlangga.
Rinaldi,  dkk,  1995, CAMEL  untuk menguji kesehatan Bank , infobank,  Edisi  Juni  nomor
186. Riyanto,  Bambang,  1992, Dasar-dasar Pembelajaran Perusahaan , Edisi 3, Yogyakarta, Yayasan Badan Penerbit Gadjah Mada. Sawir,  Agnes,  2001, Analysis  Kinerja Keuangan  dan  Perencanan Keuangan Perusahaan , Jakarta, Gramedia.
Siamat,  Dahlan,  2001, Manajemen Lembaga  Keuangan ,  Edisi Ketiga,  Lembaga  Ekonomi Universitas Indonesia.
Soendoro,  Sri  Haryati,  2001, Kinerja Keuangan  Bank-bank  Beku Operasi, Take Over, Rekapitulasi dan Sehat tahun 1992 – 1998 , Ventura,
Volume  4,  no.  2,  hal  97 –
101.
Sunggono, Bambang, 1995, Pengantar Hukum Perbankan , CV, Mandar Maju.
Supriyanto,  Eko  Budi,  1997, Kinerja Bank  di  Bawah  Tekanan  BI , Infobank,  Edisi  Juni  nomor 210. Suyatno, Thomas, 2001, Kelembagaan Perbankan ,  PT.  Gramedia
Pustaka Utama, Edisi ketiga.
Tunggal,  Amin  Wijaya,  1995, Kamus Bisnis dan Manajemen ,
Jakarta, Rineka Cipta. Thomson,  “ Predicting  Bank  Failure  in 1980’s ”.  Economic  Review, Second Quarter, oleh Taswan, 2000, hal. 17-26. Undang-undang Pokok Perbankan No.10  tahun  1998,  Penerbit Sinar Grafika. Widjanarto, 1993, Hukum dan Ketentuan Perbankan di Indonesia , Grafiti Wijaya,  P.  Helen  ,  1997, Analisis Efisiensi dan KInerja Perbankan  yang  Go  Publik ,
Tesis  Pasca  Sarjana  UGM. Yogyakarta.