Pengaruh Tingkat Kesehatan Keuangan dan Prudent Akuntansi Terhadap Kualitas Laporan Keuangan Sebelum dan Sesudah Implementasi IFRS pada Perusahaan Pembiayaan di Bursa Efek Indonesia

## PENGARUH TINGKAT KESEHATAN KEUANGAN DAN PRUDENT AKUNTANSI TERHADAP KUALITAS LAPORAN KEUANGAN SEBELUM DAN SESUDAH IMPLEMENTASI IFRS PADA PERUSAHAAN PEMBIAYAAN DI BURSA EFEK INDONESIA
Hermanto, Sigit Adibuwono Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Esa Unggul Jalan Arjuna Utara No.9 Kebon Jeruk Jakarta 11510 Hermanto@esaunggul.ac.id

## Abstract
IFRS Implementation is an important issue in preparing a financial statement. The purpose of this research is to examine the effectual difference of  health financial ratio toward finacial statement quality and use of Prudent Accounting as a moderating variable before and after implementation of IFRS. The sample used are financial companies that were registered in the Indonesian stock exchange (BEI) between 2008-2016, through secondary data resource and sample data collection through  the  purposive  sampling  method.  The  hypothesis  was  tested  through  Moderating Regression Analysis (MRA). The result of this research reveals that Capital Ratio, Net Perfoming Loan  (NPF)  dan  Gearing  Ratio  have  different  effects  toward  a  financial  statement’s  quality  and Prudent accounting has influence over the relationship between Gearing ratio toward a financial statement  before  and  after  implementation  of  IFRS.  The  reasearch  reveals  that  the  prudent variable  is  the  most  influental  variable  prior  to  IFRS  implementation  and  a  variable  moderating prudent toward Gearing ratio is most influental variable after IFRS implementation.
Keywords : capital ratio, non performing finance ratio, return on asset

## Abstraksi
Penerapan IFRS menjadi isu penting dalam pelaporan keuangan Perusahaan Pembiayaan. Tujuan Penelitian  ini  adalah  untuk  meneliti  perbedaan  pengaruh  rasio  kesehatan  keuangan  terhadap kualitas  laporan  keuangan  dan  menggunakan  Prudent  akuntansi  sebagai  variabel  moderating sebelum  dan  setelah  penerapan  IFRS.  Sampel  yang  digunakan  adalah  Perusahaan  Pembiayaan yang  terdaftar  di  Bursa  Efek  Indonesia  (BEI)  selama  periode  2008-2016,  dengan  sumber  data sekunder  dan  pengumpulan  sample  data  menggunakan  metode  purposive  sampling.  Pengujian Hipotesis mengg unakan  Moderating  Regression  Alaysis  (MRA).  Hasil  Penelitian  ini menunjukkan bahwa Rasio Modal, NPF dan Gearing Ratio memiliki perbedaan pengaruh terhadap kualitas  laporan  keuangan  dan  Prudent  akuntansi  berpengaruh  pada  hubungan  Gearing  rasio terhadap  laporan  keuangan  sebelum  dan  setelah  penerapan  IFRS.  Temuan  Penilitian menunjukkan bahwa variabel prudent merupakan variabel yang berpengaruh sebelum penerapan IFRS dan variabel moderating prudent terhadap Gearing rasio adalah variabel yang berpengaruh setelah penerapan IFRS.
Kata kunci : rasio modal, non performing finance rasio, return on asset
Pendahuluan Sektor  Pembiayaan  merupakan  sektor yang  cukup  rentan  terhadap  terjadinya  praktik manipulasi  laporan  keuangan.  Perusahaan Pembiayaan ( Finance  Company)  memiliki perbedaan  karakteristik  dengan  industri  lainnya dimana Perusahaan Pembiayaan rentan terhadap
praktek manipulasi laporan keuangan. Perusahaan  Pembiayaan  sering  disebut  sektor usaha  yang  “tidak  transparan”  sehingga  banyak pihak  yang  mempertanyakan  dan  meragukan kualitas laporan keuangan
Perusahaan
Pembiayaan  (nama,  tahun).  Sehingga  OJK sebagai otoritas pemerintah  yang  mengatur  dan
mengawasi  Perusahaan  Pembiayaan  telah menetapkan  standar  ukuran  rasio  kesehatan keunagan  yang  patut  dijaga  oleh  Perusahaan Pembiayaan.
Dalam  POJK  nomor  29/POJK.05/2014 tentang  Penyelenggaraan  Usaha  Perusahaan Pembiayaan,  OJK  memandang  perlu  untuk menetapkan  standar  minimum  beberapa  rasio keuangan  untuk  mengukur  tingkat  kesehatan suatu  perusahaan.  Sehingga  OJK  menetapkan beberapa  aturan  tentang  Rasio  Permodalan, kualitas  piutang  pembiayaan,  rentabilitas, likuiditas dan gearing rasio.
Disisi  lain,  IAI    telah  mengumumkan rencana  konvergensi  standar  akuntansi  lokalnya yaitu  Pernyataan  Standar  Akuntansi  Keuangan (PSAK)  dari  US  GAAP  ( United  States  Generally Accepted  Accounting  Principles)    menjadi International  Financial  Reporting  Standards (IFRS)  yang  merupakan  produk  dari  IASB  pada Desember 2008. Rencana pengkonvergensian ini telah  direalisasikan  pada  tahun  2012.  Sehingga, Perusahaan Pembiayaan juga harus menerapkan IFRS ( International Financial Reporting Standards) dan tunduk pada Pernyataan Standar Akuntansi  Keuangan  (PSAK)  dalam  menyajikan Laporan  Keuangannya  (Armelia,  2014).  Secara normatif perusahaan pembiayaan wajib mengikuti  PSAK  No.  1  untuk  penyajian  laporan keuangan, PSAK No. 2 untuk  penyajian arus kas dan  secara  khusus  PSAK  No.  30  untuk  Sewa Guna  Usaha.  Sehingga  dalam  menjalankan usahanya,  Perusahaan  Pembiayaan  diharapkan dapat menjaga  dua hal sekaligus yaitu menjaga tingkat  kesehatan  keuangan  perusahaan  dan menjaga kualitas laporan keuangan itu sendiri.
Bursa  Efek  Indonesia  (BEI)  juga memberlakukan  bahwa  Implementasi  adopsi IFRS  secara  keseluruhan  di  Indonesia  berlaku efektif dan wajib bagi perusahaan yang go public terhitung mulai 1 Januari 2012.
Perbedaan  utama  antara  IFRS  dan  US GAAP adalah  bahwa  US  GAAP  merupakan  standar akuntansi  yang  berdasarkan Ruled  Based (berbasis aturan) dan IFRS berdasarkan Principle based.  Dimitropaulos  et  al.  (2013)  dan    Turel
(2009) mengungkapkan bahwa terjadi peningkatan  kualitas  informasi  akuntansi  yang dibuat berdasarkan standar yang principle based.
Dengan  penerapan  IFRS  yang  menganut Principle  based  dalam  pelaporan  keuangan, Manajer  keuangan  dituntut  untuk  lebih  bersikap prudent  atau  prinsip  kehati-hatian.  Akan  tetapi konsep konservatisme tersebut dapat menyebabkan  laporan  keuangan  yang  bias karena  menyebabkan  kualitas  laba  yang dihasilkan  menjadi  lebih  rendah.  Perusahaan Pembiayaan  menerapkan  prinsip  kehati-hatian dalam  mengakui  dan  mengukur  aktiva  dan  laba karena  aktivitas  ekonomi  dan  bisnis  yang dilingkupi ketidakpastian (Buwono, 2014).
Standar  akuntansi  yang  berkualitas sangat  penting  untuk  pengembangan  kualitas struktur  pelaporan  keuangan  global.  Standar akuntansi  yang  berkualitas  terdiri  dari  prinsip- prinsip  komprehensif  yang  netral,  konsisten, sebanding,  relevan  dan  dapat  diandalkan  yang berguna  bagi  investor,  kreditor  dan  pihak  lain untuk  membuat  keputusan  alokasi  modal  (SEC, 2000, dalam Buwono. 2014). Permasalahan akan kebutuhan  standar  yang  berkualitas  tersebut menuntun akan pengadopsian IFRS ( International  Financial  Reporting  Standard) yang berdasar atas adanya peningkatan kualitas akuntansi dan keseragaman standar internasional  untuk  mencapai  kewajaran  dalam pelaporan keuangan.
Dalam  menjalankan  kegiatan  usahanya, perusahaan  pembiayaan  wajib  memperhatikan atuan-aturan  yang  telah  ditetapkan  oleh pemerintah,  yang  dalam  hal  ini  adalah  OJK selaku  otoritas  pemerintah  yang  mengatur  dan mengawasi perusahaan pembiayaan di Indonesia.  Sehingga  dalam  penelitian  ini  akan mengkaji hubungan kepatuhan antara perusahaan-perusahaan pembiayaan di
Indonesia  terhadap  aturan-aturan  OJK  yang dalam  hal  ini  direpresentasikan  dengan  aturan- aturan mengenai rasio kesehatan keuangan yang telah  ditetapkan  pada  Peraturan  OJK  nomor 29/POJK.05/2014.
Intervensi pihak ketiga dapat memperumit  penyusunan  standar  akuntansi dan mempengaruhi  kebijakan  akuntansi.  Pemilihan kebijakan  tersebut  akan  dilakukan  secara  ketat antara  badan  pembuat  standar  akuntansi,  dan auditor  yang  tugasnya  mengimplementasikan standar,  karena  mereka  adalah  bagian  utama yang  terlibat  dalam  pemilihan  kebijakan
akuntansi.  Dan  tujuan  dari  penetapan  kebijakan akuntansi  tersebut  adalah  untuk  menghilangkan praktik manipulasi dalam akuntansi.
Buwono  (2014)  mengemukakan  bahwa keberadaan  aturan  dalam  standar  akuntansi dapat  merupakan  salah  satu  alat  yang mengakomodasi  dan  memfasilitasi  perusahaan melakukan  kecurangan.  Perusahaan  dapat menyembunyikan kecurangan dengan memanfaatkan  berbagai  metode  dan  prosedur yang terdapat dalam standar akuntansi, sehingga standar  akuntansi  seolah-olah  mengakomodasi dan  memberi  kesempatan  perusahaan  untuk mengatur dan mengelola laba perusahaan. Salah satu  upaya  mengurangi  manipulasi  laporan keuangan  tersebut  yaitu  melakukan  koreksi terhadap  standar  akuntansi.  Perbaikan  standar akuntansi  yang  saat  ini  sedang  menjadi  isu adalah  adopsi International  Financial  Reporting
Standard ( IFRS). Cai dkk. (2008)
mengungkapkan salah satu isu dari IASB adalah bahwa  standar  internasional  bertujuan  untuk menyederhanakan  berbagai  alternatif  kebijakan akuntansi  yang  diperbolehkan  dan  diharapkan untuk  membatasi  pertimbangan  kebijakan manajemen  ( management’s discretion) terhadap manipulasi  laba  sehingga  dapat  meningkatkan kualitas laba.
Teori Kepatuhan ( Complaince Theory) . Tuntutan  akan  kepatuhan  perusahaan pembiayaan  di  Indonesia  terhadap  aturan pemerintah  dalam  hal  ini  adalah  Peraturan  OJK nomor 29/POJK.05/2014
tentang
Penyelenggaraan usaha perusahaan pembiayaan dimana  mengataturan  penerapan  IFRS  dalam rangka meningkatkan kualitas laporan keuangan Perusahaan  Pembiayaan.  Laporan  keuangan yang berkualitas dapat membawa dampak positif pada  kesehatan  keuangan,  mengatur  beberapa ukuran tingkat kesehatan
Perusahaan pembiayaan seperti rasio permodalan, rasio Non- Performing  Finance  (NPF),  rasio  rentabilitas ( ROA),  rasio  likuiditas  (Current  Ratio),  dan Gearing ratio. Disatu sisi Perusahaan Pembiayaan juga  dituntut  untuk  menerapkan  IFRS  dalam membuat laporan keuangannya.
Teori  kepatuhan  telah  diteliti  pada  ilmu- ilmu  sosial  khususnya  dibidang  psikologis    dan sosiologi    yang    lebih  menekankan      pada
pentingnya      proses  sosialisasi  dalam mempengaruhi  perilaku  kepatuhan  seorang individu. Menurut Tyler (Buwono, 2014) terdapat dua perspektif dalam literatur sosiologi mengenai kepatuhan  kepada  hukum,  yang  disebut instrumental dan normatif. Perspektif instrumental  mengasumsikan  individu  secara utuh  didorong  oleh  kepentingan  pribadi  dan tanggapan  terhadap perubahan-perubahan  yang berhubungan dengan perilaku. Perspektif normatif  berhubungan  dengan  apa  yang  orang anggap  sebagai  moral  dan  berlawanan  dengan kepentingan pribadi. Seorang individu cenderung mematuhi  hukum  yang  mereka  anggap  sesuai dan  konsisten  dengan  norma-norma  internal mereka.  Komitmen  normatif  melalui  moralitas personal  ( normative  commitment  through morality) berarti mematuhi hukum karena hukum tersebut  dianggap  sebagai  suatu  keharusan, sedangkan  komitmen  normatif  melalui  legitimasi ( normative  commitment  through  legitimaty) berarti  mematuhi  peraturan  karena  otoritas penyusun hukum tersebut tersebut memiliki hak untuk mendikte perilaku (Buwono,2014).
Menurut Lunenburg (2012) teori
kepatuhan  ( compliance  theory)  adalah  sebuah pendekatan  terhadap  struktur  organisasi  yang mengintegrasikan  ide-ide  dari  model  klasik  dan partisi  manajemen.  Sedangkan  menurut  H.C Kelman  dalam  Anggraeni  dan  Kiswaran  (2011) compliance  diartikan  sebagai  suatu  kepatuhan yang  didasarkan  pada  harapan  akan  suatu imbalan  dan  usaha  untuk  menghindarkan  diri dari hukuman yang mungkin dijatuhkan.

## Tujuan Laporan Keuangan
Dalam  PSAK  1  Revisi  2013,  disebutkan bahwa  dasar-dasar  penyajian  laporan  keuangan bertujuan  umum  ( general  purpose  financial statements)  agar  dapat  dibandingkan  dengan periode sebelumnya dan entitas lain. Dan tujuan dari  laporan  keuangan  adalah memberikan informasi  mengenai:  posisi  keuangan,  kinerja keuangan dan arus kas entitas yang bermanfaat bagi sebagian besar kalangan pengguna laporan dalam pembuatan keputusan ekonomi.
Teori  normatif  dianggap  merupakan pendapat  pribadi  yang  subjektif,  sehingga  tidak dapat diterima begitu saja dan harus dapat diuji secara  empiris  agar  memiliki  dasar  teori  yang
kuat.  Dalam  praktik,  para  profesional  dalam bidang  akuntansi  telah  menyadari  sepenuhnya bahwa  teori  akuntansi  positif  lebih  cendrung diterapkan dibanding teori akuntansi normatif.
Pandangan sains akan menghasilkan teori akuntansi positif dan pandangan tekhnologi akan menghasilkan teori akuntansi normative. Klasifikasi  ini  terjadi  karena  sasaran  yang berbeda-beda yang ingin dicapai atau dihasilkan oleh  teori  akuntansi.  Penjelasan  normatif  berisi pernyataan dan penalaran untuk menilai apakah sesuatu itu baik atau buruk atau relevan atau tak relevan  dalam  kaitannya  dengan  pelaporan keuangan.  IFRS  yang  menerapkan Principle Based  daripada  Rule  Based  lebih  sesuai  dengan prinsip-prinsip Teori akuntansi Normative.

## Kualitas Laporan Keuangan
Laporan keuangan merupakan hasil akhir dari  proses  akuntansi  yang  memberikan gambaran  tentang  keadaan  posisi  keuangan, hasil  usaha,  serta  perubahan  dalam  posisi keuangan  suatu  perusahaan.  Laporan  keuangan juga  merupakan  kesimpulan  dari  pencatatan transaksi yang dilakukan oleh suatu perusahaan. Laporan  keuangan  adalah  media  yang  paling penting  untuk  menilai  kondisi  ekonomi  dan prestasi manajemen.  Laporan  keuangan  disusun berdasarkan Standar Akuntansi Keuangan  (SAK) yang  telah  ditetapkan  oleh  Ikatan  Akuntan Indonesia  (IAI).  SAK  memberikan  fleksibilitas bagi manajemen dalam memilih metode maupun estimasi akuntansi yang dapat digunakan.

## Desain Riset
Rancangan penelitian ini bersifat kausalitas-eksplanatoris karena
menguji hubungan  kausal  secara  simultan  antar  variabel Capital  Asset  Ratio,  NPF,  ROA,  Current  Rasio, Gearing  Rasio  terhadap  kualitas  laporan keuangan  dengan  dimediasi  rasio prudent  pada industri  pembiayaan  yang  terdaftar  pada  Bursa Efek  Indonesia.  Metode  pengumpulan  data adalah survey. Jenis data berbentuk primer. Data penelitian berupa data sekunder, yaitu data yang telah  di  olah  dari  pihak  pertama  dan  telah dipublikasikan kepada umum. Data harga saham perusahan  diperoleh  dari website  BEI  (Bursa Efek  Indonesia)  dan  data  laba  perusahaan  di peroleh dari website BEI (Bursa Efek Indonesia),
ICMD ( Indonesian Capital Market Directory) serta website HOTS (Home Online System Trading).

## Populasi dan Sampel
Populasi  dalam  penelitian  ini  adalah seluruh  perusahaan  industri  perbankan  yang telah  terdaftar  di  Bursa  Efek  Indonesia  ( go public).  Populasi  dari  penelitian  ini  merupakan perusahaan  yang  tercatat  di  Bursa  Efek  Jakarta yang berjumlah 16 perusahaan. Proses penarikan sampel  ini  dikategorikan  sebagai purposive sampling.

## Variabel Penelitian
Definisi  operasional  variabel  dapat dijelaskan  sebagai  berikut: pertama,  Variabel pada  penelitian  ini  adalah  rasio  permodalan. Rasio  permodalan  adalah  perbandingan  Modal dan  Total  Aset  yang  merupakan  perwujudan kemampuan  finansial  perusahaan.  Skala  yang digunakan  adalah  persentase  dengan  standar maksimum adalah 100%. Kedua, Non Performing Finance  (X2)  adalah  perbandingan  pembiayaan bermasalah  dikurangi  Cadangan  Pembiayaan terhadap  total  pembiayaan. Ketiga, ROA  (X3) kemampuan  perusahaan  dalam  menghasilkan laba dengan menggunakan total aktiva yang ada dan  setelah  biaya-biaya  modal  (biaya  yang digunakan mendanai aktiva) dikeluarkan, variabel  ROA  diproksikan  mengunakan  skala rasio.
Keempat, Rasio likuiditas (X4). perbandingan  antara  aktiva  lancar  dengan kewajiban lancar. Menurut peraturan OJK. Skala yang  digunakan  adalah  persentase  dengan standar  maksimum  adalah  100%. Kelima, Gearing Rasio (X5). adalah perbandingan  antara hutang dan equity perusahaan. POJK menetapkan  aturan  bahwa  batas  maksimum Gearing  rasio  suatu  perusahaan  pembiayaan adalah  10  kali.  Skala  yang  digunakan  adalah persentase  dengan  standar  maksimum  adalah 100%. Keenam,  Kualitas  Laporan  keuangan  (Y) Kualitas Laporan keuangan memiliki karakteristik Dapat dipahami, Relevan, Materialitas, keandalan, penyajian jujur, substansi mengungguli  bentuk,  netralitas,  pertimbangan sehat,  kelengkapan.  Peneliti  menggunakan Karakteristik  tersebut  untuk  mengukur  variabel kualitas laporan keuangan. Skala yang digunakan adalah  persentase  dengan  standar  maksimum
adalah  100%. Ketujuh,  Prudent  (Z)  adalah prinsip kehati- hatian yang dilakukan perusahaan dalam penerapan sistem pencatatan dan metode akuntansi.  Skala  yang  digunakan  adalah persentase  dengan  standar  maksimum  adalah 100%.

## Teknik Analisis Data
Penelitian  ini  menggunakan  alat  uji Moderating Regression Analysis Uji ini
dimaksudkan untuk mengetahui linieritas hubungan antara variabel bebas dengan variabel tergantung,  selain  itu  uji  linieritas  ini  juga diharapkan  dapat  mengetahui  taraf  signifikansi penyimpangan dari linieritas hubungan tersebut. Apabila  penyimpangan  yang  ditemukan  tidak signifikan, maka hubungan antara variabel bebas dengan variabel tergantung adalah linier.

## Model Penelitian
Model  penelitian  yang  dirancang  sebagai berikut:

## Gambar 1 Pengujian Hipotesis
Berdasarkan  teori  dan  studi  empirik yangtelah  dibahas  sebelumnya,  hipotesis  yang diajukan sebagai berikut:
H 1 :  Terdapat  perbedaan  pengaruh  rasio permodalan  terhadap  kualitas  laporan keuangan  Perusahaan  Pembiayaan  sebelum dan sesudah implementasi IFRS
H 2 :  Terdapat  perbedaan  pengaruh  rasio Non- performing  Finance  (NPF)  terhadap  kualitas laporan  keuangan  Perusahaan  Pembiayaan sebelum dan sesudah implementasi IFRS H 3 : Terdapat  perbedaan  pengaruh  rasio rentabilitas  (ROA)  terhadap  kualitas  laporan keuangan  Perusahaan  Pembiayaan  sebelum dan sesudah implementasi IFRS
H 4 :  Terdapat  perbedaan  pengaruh  rasio likuiditas  ( Current  ratio)  terhadap  kualitas laporan  keuangan  Perusahaan  Pembiayaan sebelum dan sesudah implementasi IFRS
H 5 :  Terdapat  perbedaan  pengaruh Gearing ratio  terhadap  kualitas  laporan  keuangan Perusahaan  Pembiayaan  sebelum  dan sesudah implementasi IFRS
H 6 : Prudent  akuntansi  sebagai  variabel moderating  pada  pengaruh  perbedaan  rasio permodalan  terhadap  kualitas  laporan keuangan  Perusahaan  Pembiayaan  sebelum dan sesudah  implementasi IFRS
H 7 : Prudent  akuntansi  sebagai  variabel moderating  pada  pengaruh  perbedaan  rasio NPF  terhadap  kualitas  laporan  keuangan Perusahaan  Pembiayaan    sebelum  dan sesudah implementasi IFRS
H 8 : Prudent  akuntansi  sebagai  variabel moderating  pada  pengaruh  perbedaan  rasio rentabilitas  (ROA)  terhadap  kualitas  laporan keuangan  Perusahaan  Pembiayaan  sebelum

## dan sesudah  implementasi IFRS
H 9 : Prudent  akuntansi  sebagai  variabel moderating  pada  pengaruh  perbedaan  rasio likuiditas  ( current  ratio)  terhadap  kualitas laporan  keuangan  Perusahaan  Pembiayaan sebelum dan sesudah implementasi IFRS H 10 : Prudent  akuntansi  berpengaruh  sebagai variabel moderating pada pengaruh perbedaan Gearing  Ratio  terhadap  kualitas laporan  keuangan  Perusahaan  Pembiayaan sebelum dan sesudah implementasi IFRS
Hasil dan Pembahasan Analisis Diskriptif Statistik deskriptif disajikan untuk menjelaskan  deskripsi  data  dari  seluruh  variabel yang  dimasukkan  dalam  penelitian.  Statistik deskriptif  pada  tabel  5.2  menunjukkan  nilai minimum,  nilai  maksimum, mean  dan  standar deviasi  masing-masing  variabel.  Berikut  ini adalah  tabel  statistik  deskriptif  dengan  N=72 yaitu :

## Tabel
Descriptive Statistics Variabel Minimum Maximum Mean Std. Deviation RMsblm ,08000 ,99100 ,47745  ,24385969 RMStl ,10300 ,99000 ,38285  ,27187077 NPFSbm -,05800 ,98600 ,09516  ,26511850 NPFStl -,05800 ,09900 ,00170  ,15818924 ROASblm -,01500 ,39510 ,08840  ,08835959 ROAStl ,00800 ,12020 ,05830  ,02825761 CRSblm 1,1160 140,893  17,4963 35,58097 CRStl 1,0960 151,417  19,7170  43,253593 99 GRSblm ,0100 8,4030 2,2990  2,11969705 GRStl ,0100 7,9450 2,7150  2,4881525 7 PRSblm -1,4441 2,8430 -,1180  ,54149267 PRStl -,3131 ,2886 -,0711  ,07782395 KLKSbl -6,320 1,232 -,0401  1,20171368 KLKstl -,6167 2,237 ,1950  ,50469197
Uji Reliabilitas dan Validitas Uji  Pengujian    Normalitas    digunakan untuk  menguji  apakah  dalam  sebuah  model regresi,  variabel    terikat,    variabel    bebas    atau keduanya    mempunyai    distribusi    normal ataukah    tidak.  Berikut  ini  data  yang  diperoleh, yaitu :

## Tabel Hasil Uji Normalitas
One-Sample Kolmogorov-Smirnov Test
Unstandardized Residual N 63 Normal Parameters a,b Mean .0037537 Std. Deviation .29241083 Most Extreme Differences Absolute .085 Positive .058 Negative -.085 Kolmogorov-Smirnov Z .678 Asymp. Sig. (2-tailed) .747
a. Test distribution is Normal.
b. Calculated from data.

## Uji Normalitas
Uji  ini  bertujuan  untuk  melihat  apakah dalam  model  regresi  terjadi  ketidaksamaan variabel  dari  residual  satu  pengamatan  ke pengamatan  lain.  Berikut  ini  adalah  hasil  uji heteroskedastisitas  baik  sebelum  maupun sesudah implementasi IFRS yaitu : Hasil Uji sebelum penerapan IFRS
Uji Autokorelasi Hasil Uji Autokorelasi sebelum penerapan IFRS
Model Summary b Model R R Square Adjusted R Square Std. Error of the Estimate Durbin- Watson 1 .888 a .789 .665 .25016 1.829 a.  Predictors:  (Constant),  M_GRsblm,  LQsblm,  ROAsblm, M_RPMsblm,  M_ROAsblm,  RPMsblm,  NPFsblm,  GRsblm,
M_NPFsblm, M_LQsblm b. Dependent Variable: KLKsblm Berdasarkan  hasil  pengujian autokorelasi pada  tabel  sebelum  penerapan  IFRS  diatas diketahui  nilai  DW  sebesar  1,829  kemudian berdasarkan  DW  tabel dengan  menggunakan    n = 63, k = 5 dan tingkat kepercayaan 0,05 maka diketahui  nilai dL  (lower  bound)  adalah  1.4265 dan dU (upper bound) adalah 1.7671. Sehingga
dapat  disimpulkan  daerah  keputusan  tidak terdapat  autokrelasi  positif  maupun  negatif  (dU < d < 4-dU).
Hasil  Uji  Autokorelasi  setelah  penerapan IFRS
Model Summary b Model R R Square  Adjusted R Square Std. Error of the Estimate Durbin - Watso n 1 .808 a .653 .509 .16050  2.037
a.  Predictors:  (Constant),  M_GRssdh,  LQssdh,  NPFssdh, ROAssdh,  M_ROAssdh,  GRssdh,  M_NPFssdh,  M_LQssdh, RPMssdh, M_RPMssdh b. Dependent Variable: KLKssdh
Berdasarkan  hasil  pengujian autokorelasi pada  tabel  setelah  penerapan  IFRS  diatas diketahui  nilai  DW  sebesar  2,037  kemudian berdasarkan  DW  tabel dengan  menggunakan    n = 63, k = 5 dan tingkat kepercayaan 0,05 maka diketahui  nilai dL  (lower  bound)  adalah  adalah 1 .4265  dan  dU  (upper  bound)  adalah  1.7671. Sehingga  dapat  disimpulkan  daerah  keputusan tidak terdapat autokrelasi positif maupun negatif (dU < d < 4-dU).

## Uji Multikolinearitas
Uji  Multikolinearitas  bertujuan  untuk menguji penemuan korelasi antar variabel bebas. Model regresi yang baik seharusnya tidak terjadi korelasi  diantara  variabel  bebas.  Jika  variabel bebas  saling  berkorelasi,  maka  variabel-variabel ini  tidak  ortogal  (yaitu  variabel  bebas  yang  nilai korelasi  antar  sesama  variabel  bebas  sama dengan nol).
Hasil Uji Multikolonieritas Coefficients a Model Collinearity Statistics Tolerance VIF 1  (Constant) NPFsblm .171 5.837 ROAsblm .592 1.688 LQsblm .168 5.939 GRsblm .203 4.931 M_RPMsblm .137 7.284 M_NPFsblm .108 9.287 M_ROAsblm .560 1.784 M_LQsblm .126 7.907 M_GRsblm .163 6.125
Model  regresi  yang  baik  adalah  regresi dengan  tidak  ada  gejala  korelasi  yang  kuat diantara  variabel  bebasnya.  Pengujian  ini menggunakan  matrik  korelasi  untuk  melihat besarnya  korelasi  antar  variabel  independen. Menurut  Ghozali  (2006:97),  jika  antar  variabel independen  ada  korelasi  yang  cukup  tinggi umumnya  diatas  0,95    atau  diatas  95%,  maka hal ini merupakan indikasi adanya multikolonieritas. Hasil pengujian pada tabel 5.6
menunjukkan  tidak  ada  nilai  koefisien  korelasi antar  variabel  independen  yang  lebih  besar  dari 0,95,  maka  dapat  disimpulkan  tidak  terdapat indika  si multikolonieritas  antar  variabel independen.  Nilai tolerance    semua    variabel bebas    lebih    besar    dari    0,10,  demikian    pula nilai  VIF  semuanya  kurang  dari  10 (VIF<10). Dengan    demikian    dapat    disimpulkan  bahwa model  regresi  tidak  mengindikasikan  adanya multikolinieritas.

## Uji F
Pengujian    terhadap  pengaruh  secara simultan  antara  variabel  independen  terhadap dependen variabel Kualitas Laporan keuangan.
Hasil uji F sebelum penerapan IFRS
ANOVA a Model Sum of Squares df Mean Square F Sig. 1 Regression 3.980 10 .398  6.360  .000 b Residual 1.064 17 .063 Total 5.044 27 a. Dependent Variable: KLKsblm b.  Predictors:  (Constant),  M_GRsblm,  LQsblm,  ROAsblm, M_RPMsblm, M_ROAsblm, RPMsblm, NPFsblm, GRsblm, M_NPFsblm, M_LQsblm
Hasil  uji  F  (ANOVA)  pada  tabel  diatas menunjukkan  bahwa  Rasio  modal,  NPF  rasio, ROA,  Current  rasio,  Gearing  rasio  dan  Prudent Akuntansi
sebelum penerapan IFRS menunjukkan  nilai  signifikansi  sebesar    0,000 yang  berarti  α  <  0,05.  Hal  ini  berarti  bahwa hipotesis tersebut diterima.
Hasil Uji F setelah penerapan IFRS
ANOVA a Model Sum of Squares df Mean Square F Sig. 1 Regression 1.166  10 .117  4.524  .001 b Residual .618  24 .026 Total 1.784  34 a. Dependent Variable: KLKssdh
b. Predictors: (Constant), M_GRssdh, LQssdh, NPFssdh, ROAssdh, M_ROAssdh,  GRssdh,  M_NPFssdh,  M_LQssdh,  RPMssdh, M_RPMssdh
Hasil uji F (ANOVA) pada tabel 5.8 diatas menunjukkan  bahwa  Rasio  modal,  NPF  rasio, ROA, Current  rasio,  Gearing  rasio  dan  Prudent Akuntansi  setelah  penerapan  IFRS  juga menunjukkan  nilai  signifikansi  sebesar    0,001 yang  berarti  α  <  0,05.  Hal  ini  berarti  bahwa hipotesis tersebut diterima.

## Uji Koefisien Determinasi (R²) Koefisien determinasi (R²) sebelum IFRS
Model Summary b Model R R Square Adjusted R Square Std. Error of the Estimate Durbin- Watson 1 .888 a .789 .665 .25016 1.829 a.  Predictors:  (Constant),  M_GRsblm,  LQsblm,  ROAsblm, M_RPMsblm,  M_ROAsblm,  RPMsblm,  NPFsblm,  GRsblm,
M_NPFsblm, M_LQsblm b. Dependent Variable: KLKsblm Koefisien  determinasi  pada  regresi linear  sering  diartikan  sebagai  seberapa besar  kemampuan  semua  variabel  bebas dalam  menjelaskan  varians  dari  variabel terikatnya. Dari hasil pengujian menunjukkan bahwa  besarnya  adjusted  R  square  adalah 0,665  hal  ini  membuktikan  bahwa  66,5% variasi  variabel  Kualitas  Laporan  Keuangan yang  dapat  dijelaskan  oleh 5  (lima)  variabel independen  Rasio  Modal,  Rasio  NPF,  ROA, Current  Rasio  dan  Gearing  Rasio  sebelum penerapan  IFRS.  Sedangkan  sisa  33,5% adalah faktor lain yang tidak dibahas.
Koefisien  determinasi  pada  regresi linear  diartikan  sebagai  seberapa  besar
kemampuan  semua  variabel  bebas  dalam menjelaskan varians dari variabel terikatnya.
Koefisien determinasi (R²) setelah IFRS Model Summary b Model R R Square Adjusted R Square Std. Error of the Estimate Durbin- Watson 1 .808 a .653 .509 .16050 2.037 a.  Predictors:  (Constant),  M_GRssdh,  LQssdh,  NPFssdh,  ROAssdh, M_ROAssdh, GRssdh, M_NPFssdh, M_LQssdh, RPMssdh, M_RPMssdh b. Dependent Variable: KLKssdh
Dari  hasil  pengujian  menunjukkan bahwa  besarnya adjusted  R  square  adalah 0,509  hal  ini  membuktikan  bahwa  50,9% variasi  variabel  Kualitas  Laporan  Keuangan yang  dapat  dijelaskan  oleh 5  (lima)  variabel independen  Rasio  Modal,  Rasio  NPF,  ROA, Current  Rasio  dan  Gearing  Rasio  setelah penerapan  IFRS.  Sedangkan  sisa  49,1% adalah faktor lain yang tidak dibahas.

## Uji T (Parsial)
Analisa Uji regresi dilakukan untuk memperoleh  jawaban  atas  jawaban  yang diturunkan.  Hasil  uji  regresi  ditunjukkan  dalam tabel berikut ini :

## Tabel Uji t
Std. Deviation t Sig. (2- tailed) Pair 1 RPMsblm - RPMssdh .20017 2.266 .032 Pair 2 NPFsblm - NPFssdh .59707  -3.811 .001 Pair 3 ROAsblm - ROAssdh 3.41851 -.917 .367 Pair 4 LQsblm – LQssdh 3.70647 -.778 .444 Pair 5 GRsblm – GRssdh 1.52669  -2.593 .015
H 1 :  Terdapat  perbedaan  pengaruh  positif  Rasio permodalan  terhadap  kualitas  laporan  keuangan Perusahaan  pembiayaan  sebelum  dan  sesudah penerapan  IFRS.  Berdasarkan  Tabel  diatas  nilai signifikansi  Rasio  modal  sebelum  dan  sesudah penerapan  IFRS  adalah  0,032  yang  berarti bahwa α < 0,05, maka hipotesis  tersebut dapat diterima . H 2 : Terdapat perbedaan pengaruh negatif Rasio Non-performing  finance  (NPF)  terhadap  kualitas laporan  keuangan  Perusahaan  pembiayaan sebelum  dan  sesudah  penerapan  IFRS.
Berdasarkan Tabel diatas, rasio NPF sebelum dan sesudah  penerapan  IFRS  memiliki    nilai signifikansi  sebesar  0,001  yang  berarti  bahwa  α <  0,05  maka  hipotesis  tersebut diterima , dengan  kata  lain  bahwa  rasio  NPF  berpengaruh pada  Kualitas  Laporan  Keuangan  sebelum  dan sesudah penerapan IFRS.
H 3 :  Terdapat  perbedaan  pengaruh  positif  rasio rentabilitas  (ROA)  terhadap  kualitas  laporan keuangan  Perusahaan  pembiayaan sebelum  dan sesudah  penerapan  IFRS.  Tabel  menunjukkan bahwa  rasio  rentabilitas  (ROA)  memiliki    nilai signifikansi  sebesar  0,367  yang  berarti  bahwa  α >  0,05.  Hal  ini  menunjukkan  bahwa  hipotesis  3 dapat ditolak . H 4 :  Terdapat  perbedaan  pengaruh  positif  Rasio likuiditas  ( Current  ratio)  terhadap  kualitas laporan  keuangan  Perusahaan  pembiayaan sebelum  dan  sesudah  penerapan  IFRS. Berdasarkan  tabel  diatas,  nilai  signifikansi Current Ratio adalah 0,444 dan ini menunjukkan bahwa α > 0,05, Sehingga hipotesis ini ditolak . Hasil  hipotesis  ini  mengungkapkan  bahwa Current  Ratio  yang  menjadi  ukuran  likuiditas perusahaan,  tidak  mempengaruhi  kualitas laporan keuangan.
H 5 :  Terdapat  perbedaan  pengaruh  positif Gearing  rasio  terhadap  kualitas  laporan keuangan  Perusahaan  pembiayaan  sebelum  dan sesudah  penerapan  IFRS.  Pengujian  Hipotesis menunjukkan  bahwa  nilai  signifikansi  Gearing Rasio adalah 0,015 yang berarti bahwa α < 0,05. Sehingga  hipotesis  5  bahwa  Gearing  rasio berpengaruh  positif  pada  kualitas  laporan keuangan  Perusahaan  pembiayaan  sebelum  dan sesudah penerapan IFRS diterima .

## Uji Moderating Tabel Uji Moderating
Paired Samples Test t Sig. (2- tailed) Std. Deviation Pair 6  M_RPMsblm - M_RPMssdh .20789  -3.107 .004 Pair 7  M_NPFsblm - M_NPFssdh .41412  -1.509 .143 Pair 8  M_ROAsblm - M_ROAssdh .84164  -2.115 .044 Pair 9  M_LQsblm - M_LQssdh 1.85939  -1.872 .072 Pair 10 M_GRsblm - M_GRssdh .70958  -1.779 .086
Uji  ini  digunakan  untuk  mengetahui linieritas  hubungan  antara  variabel  bebas (independent) dengan variabel moderating. Hasil Uji MRA ditunjukkan dalam tabel berikut : H 6 :  Prudent  akuntansi  sebagai  variabel moderating  berpengaruh  positif  pada  perbedaan pengaruh  rasio  permodalan  terhadap  kualitas laporan  keuangan  Perusahaan  pembiayaan sebelum  dan  sesudah  penerapan  IFRS. Berdasarkan  tabel  diatas,  nilai  signifikansi Prudent  akuntansi  sebagai  variabel  moderating berpengaruh  positif  pada  hubungan  rasio permodalan  dan  kualitas  laporan  keuangan Perusahaan  pembiayaan  sebelum  dan  sesudah penerapan  IFRS  adalah  0,004  yang  berarti bahwa  α  <  0,05,    sehingga  hipotesis  ini  dapat diterima . H 7 :  Prudent  akuntansi  sebagai  variabel moderating  berpengaruh  positif  pada  perbedaan pengaruh  NPF  rasio  terhadap  kualitas  laporan keuangan  Perusahaan  pembiayaan  sebelum  dan sesudah  penerapan  IFRS.  Pengujian  hipotesis dalam  menunjukkan  bahwa  nilai  signifikansi Prudent  akuntansi  sebagai  variabel  moderating berpengaruh  positif  pada  hubungan  NPF  rasio dan  kualitas  laporan  keuangan  Perusahaan pembiayaan  sebelum  dan  sesudah  penerapan IFRS adalah 0,143 yang berarti bahwa α > 0,05, sehingga hipotesis ini ditolak . H 8 :  Prudent  akuntansi  sebagai  variabel moderating  berpengaruh  positif  pada  perbedaan pengaruh  ROA  terhadap  kualitas  laporan keuangan  Perusahaan  pembiayaan  sebelum  dan sesudah  penerapan  IFRS.  Tabel  menunjukkan bahwa  nilai  signifikansi  Prudent  akuntansi sebagai variabel  moderating  berpengaruh  positif pada  hubungan  ROA  dan  kualitas  laporan keuangan  Perusahaan  pembiayaan  sebelum  dan sesudah  penerapan  IFRS  adalah  0,044  yang berarti bahwa nilai α < 0,05. Nilai signifikansi ini menunjukkan bahwa hipotesis ini diterima . H 9 :  Prudent  akuntansi  sebagai  variabel moderating  berpengaruh  positif  pada  perbedaan pengaruh  rasio  likuiditas  terhadap  kualitas laporan  keuangan  Perusahaan  pembiayaan sebelum dan sesudah penerapan IFRS. Dari hasil uji  hipotesis  MRA  yang  ditunjukkan  pada  tabel, nilai  signifikansi  rasio  likuiditas  ( current  ratio) adalah 0,072 yang berarti bahwa  nilai α > 0,05.
Hal  ini  menunjukkan  bahwa  Hipotesis  tersebut ditolak.
H 10 :  Prudent  akuntansi  sebagai  variabel moderating  berpengaruh  positif  pada  perbedaan pengaruh gearing rasio terhadap kualitas laporan keuangan  Perusahaan  pembiayaan  sebelum  dan sesudah  penerapan  IFRS.  Tabel  menunjukkan bahwa  nilai  signifikansi  Prudent  akuntansi sebagai variabel  moderating  berpengaruh  positif pada  hubungan  gearing  rasio  dan  kualitas laporan  keuangan  Perusahaan  pembiayaan sebelum  dan  sesudah  penerapan  IFRS  adalah 0,086 yang berarti bahwa nilai bahwa α > 0,05. Nilai  signifikansi  ini  menunjukkan  bahwa hipotesis ini ditolak dengan arah positif.

## Uji Chow Test
Regresi  data  selama  tahun  sebelum penerapan  IFRS  (2008-2011)  dan  hasil  yang diambil  berupa  residual  dari  table  anova  yaitu sebagai berikut:
Hasil Uji Regresi sebelum penerapan IFRS (2008-2011)
ANOVA a Model Sum of Squares Df Mean Square F Sig. 1 Regression 2.389 5 .478 3.960 .010 b Residual 2.655 22 .121 Total 5.044 27 a. Dependent Variable: KLKsblm
b.  Predictors:  (Constant),  GRsblm,  NPFsblm,  LQsblm,  ROAsblm, RPMsblm
Regresi  data  selama  tahun  sesudah penerapan  IFRS  (2012-2016)  dan  hasil  yang diambil  berupa  residual  dari  table  anova  yaitu sebagai berikut:
Hasil Uji Moderating sesudah penerapan IFRS (2012-2016)
ANOVA a Model Sum of Squares Df Mean Square F Sig. 1 Regression .893 5 .179  5.809 .001 b Residual .891 29 .031 Total 1.784 34 a. Dependent Variable: KLKssdh b.  Predictors:  (Constant),  GRssdh,  NPFssdh,  LQssdh,  ROAssdh,
RPMssdh
Setelah semua regresi total, sebelum dan sesudah  dilakukan  langkah  berikutnya  yaitu memasukkan  angka  residual  masing-masing  di atas  ke  dalam  rumus  (Ghazali,  2011)  sebagai berikut:

## F=

## Keterangan :
Rssr   = Nilai Restricted residual sum of squares (2008-2016)
Rssur   = RSS1 (2008-2011) + RSS2 (2012-2016) N1 = Jumlah sample 2008-2011 N2 = Jumlah sample 2012-2016 K = Jumlah parameter yang diestimasi Sehingga, diperoleh angka berikut : F= 5.987- 3.546/5 3.546/63
F=  0,4882
0,0562
F= 8,673
Jika  F  hitung  >  F  table  maka  kita  menolak hipotesis  nol  dan  menyimpulkan  bahwa  model regresi sebelum  dan  sesudah  memang  berbeda. Dari  table  F  dengan  df  =  5  dan  63  tingkat signifikansi  0,05  didapat  nilai  F  table  2,36.  Oleh karena  F  hitung  >  F  table  f  dapat  disimpulkan bahwa    regresi  tahun  2012  mempengaruhi stabilitas  model  regresi  atau  dengan  kata  lain hubungan  antara  variable  independen  dan dependen  mengalami  perubahan  selama  tahun periode pengamatan yaitu 2008-2016.
Sebelum  penerapan  IFRS  pengaruh simultan  terhadap  Kualitas  Laporan  Keuangan (R²) sebesar 0,665 dan  setelah penerapan  IFRS menunjukkan  nilai  (R²)  sebesar  0,589.  Hal  ini menunjukkan  bahwa  Rasio  keuangan  dan Prudent  Akuntansi  sebelum  penerapan  IFRS mempengaruhi Kualitas  Laporan  Keuangan  lebih besar dari pada pengaruhnya setelah penerapan IFRS.

## Kesimpulan
Tingkat rasio kesehatan Rasio Modal, Rasio  NPF,  ROA,  Current  Rasio  dan  Gearing Rasio  dan  Prudent  Akuntansi  sebagai  variabel moderating  terhadap  kualitas  laporan  keuangan sebelum  dan  sesudah  penerapan  IFRS  pada perusahaan  pembiayaan.  Berdasarkan  analisis hasil pengujian data dan pembahasan yang telah dilakukan  maka  dapat  diambil  kesimpulan sebagai berikut : Hipotesis 1 yang
menunjukkan  perbedaan  pengaruh  positif  Rasio Modal  terhadap  Kualitas  Laporan  Keuangan
sebelum  dan  sesudah  penerapan  IFRS  dengan tingkat  signifikansi  0,032 diterima .  Setelah penerapan  IFRS  penggunaaan Fair  Value  dapat meningkatkan  nilai  Total  Aset  Perusahaan, sedangkan  nilai  Modal  adalah  tetap,  sehingga rasio  modal  menjadi  lebih  kecil  dibandingkan dengan  sebelum  penerapan  IFRS.  Hasil penelitian juga menunjukkan bahwa peningkatan rasio modal akan meningkatkan Kualitas laporan keuangan. Hipotesis  2 yang  menunjukkan perbedaan  pengaruh  Rasio  NPF  terhadap Kualitas  Laporan  Keuangan  sebelum  dan sesudah  penerapan  IFRS  dengan  tingkat signifikansi 0,001 diterima. Perusahaan pembiayaan  wajib  menjaga  kualitas  aset pembiayaan  dan  rasio  NPF  serendah  mungkin. Hipotesis  diterima  karena  NPF  yang  rendah hanya  akan  menjaga  keuntungan  perusahaan. Pengukuran NPF dan rasio NPF tidak mengalami perubahan  sebelum  dan  sesudah  penerapan IFRS, sehingga Kualitas Laporan Keuangan tidak terpengaruh  oleh  rasio  NPF. Hipotesis  3 yang menunjukkan perbedaan pengaruh ROA terhadap  Kualitas  Laporan  Keuangan  sebelum dan  sesudah  penerapan  IFRS  dengan  tingkat signifikansi  0,367 ditolak. Total  aset  diukur dengan menggunakan harga pasar ( Market value / Fair value). Hal ini menunjukkan bahwa setelah penerapan  IFRS  penggunaaan Fair  Value  dapat menurunkan  nilai  Total  Aset  Perusahaan, sedangkan  nilai  Modal  adalah  tetap,  sehingga rasio  modal  menjadi  lebih  kecil  dibandingkan dengan  sebelum  penerapan  IFRS. Hipotesis  4 yang menunjukkan perbedaan pengaruh Current Rasio  terhadap  Kualitas  Laporan  Keuangan sebelum  dan  sesudah  penerapan  IFRS  dengan tingkat  signifikansi  0,444 ditolak. Pengukuran Current  ratio  adalah perbandingan  aset  lancar dan  hutang  lancar  dimana  pengukuran  ini  tidak terpengaruh  sebelum  dan  sesudah  penerapan IFRS.    Sehingga  hasil  hipotesis  menunjukkan bahwa  Current  ratio  tidak  mempengaruhi Kualitas  Laporan  Keuangan. Hipotesis  5 yang menunjukkan perbedaan pengaruh Gearing Rasio terhadap  Kualitas  Laporan  Keuangan  sebelum dan  sesudah  penerapan  IFRS  dengan  tingkat signifikansi 0,015 diterima. Terdapat perbedaan pengukuran Gearing  rasio  sebelum  dan  sesudah penerapan  IFRS.  Sebelum  penerapan  IFRS, equity  diukur  dengan  at  the  cost  sedangkan
setelah  penerapan  IFRS  diukur  dengan Fair value. Hipotesis 6 yang menunjukkan pengaruh Prudent  Akuntansi  sebagai  variabel  moderating pada pengaruh perbedaan Rasio Modal terhadap Kualitas  Laporan  Keuangan  sebelum  dan sesudah  penerapan  IFRS  dengan  tingkat signifikansi  0,004 diterima. Terdapat perbedaan pengukuran Rasio Modal sebelum dan sesudah penerapan  IFRS. Pengukuran total aset sebelum penerapan IFRS menggunakan historical value,  dan  pengukuran  setelah  penerapan  IFRS menggunakan fair  value,  hal  ini  akan mempengaruhi  rasio  modal.  Hasil  penelitian menunjukkan rasio modal yang meningkat maka perusahaan  akan  semakin prudent  dan mempengaruhi  kualitas  laporan  keuangan. Hipotesis  7 yang  menunjukkan  pengaruh Prudent  Akuntansi  sebagai  variabel  moderating pada  pengaruh  perbedaan  NPF  Rasio  terhadap Kualitas  Laporan  Keuangan  sebelum  dan sesudah  penerapan  IFRS  dengan  tingkat signifikansi 0,143 adalah ditolak. Tidak terdapat perbedaan  pengukuran  pada  pengukuran  NPF sebelum  dan  sesudah  penerapan  IFRS.  Tetapi NPF yang tinggi akan mempengaruhi rendahnya operational cash flow dari penerimaan pembiayaan, sehingga perusahaan akan semakin prudent. Hipotesis  8 yang  menunjukkan pengaruh  Prudent  Akuntansi  sebagai  variabel moderating  pada  pengaruh  perbedaan  ROA terhadap  Kualitas  Laporan  Keuangan  sebelum dan  sesudah  penerapan  IFRS  dengan  tingkat signifikansi 0,044 diterima. Sikap prudent yang memperlambat pengakuan revenues  dan mempercepat pengakuan expenses
mempengaruhi  Kualitas  laporan  keuangan. Sedangkan perhitungan ROA sebelum penerapan IFRS  menggunakan  pengukuran  total  aset  yang berdasarkan book  value,    dan  pengukuran  total aset  setelah  penerapan  IFRS  menggunakan pengukuran  berdasarkan fair  value.  Sehingga prudent  akuntansi  mempengaruhi  hubungan ROA dan kualitas laporan keuangan. Hipotesis 9 yang  menunjukkan  pengaruh  Prudent Akuntansi  sebagai  variabel  moderating  pada pengaruh  perbedaan Current  Rasio  terhadap Kualitas  Laporan  Keuangan  sebelum  dan sesudah  penerapan  IFRS  dengan  tingkat signifikansi 0,072 maka Hipotesis ditolak. Tidak terdapat  perbedaan  pengaruh  karena  tidak
adanya  perbedaan  pengukuran Current  rasio sebelum  dan  sesudah  penerapan  IFRS,  dan prudent  rasio  juga  meningkat  sesuai  dengan meningkatnya current rasio. Hipotesis 10 yang menunjukkan  pengaruh  Prudent  Akuntansi sebagai  variabel  moderating  pada  pengaruh perbedaan  Gearing  Rasio  terhadap  Kualitas Laporan  Keuangan  sebelum  dan  sesudah penerapan  IFRS  dengan  tingkat  signifikansi 0,086 ditolak ,  karena  Prudent  akuntansi  dan KLK  tidak  dipengaruhi  oleh cash  flow  from financing activities. Hipotesis 11 pada data R² yang  menunjukkan  relevansi  dan  reliabilitas pengaruh  rasio  permodalan,  NPF,  ROA,  Current Rasio,  Gearing  rasio  dan  prudent  akuntansi terhadap kualitas laporan keuangan sebelum dan sesudah penerapan IFRS menunjukkan penurunan  dari  0,665  menjadi  0,509.  Hal  ini berarti  bahwa  besarnya  pengaruh  rasio kesehatan  keuangan  mengalami  penurunan setelah penerapan IFRS karena adanya beberapa aturan  OJK  yang  mengikat  Perusahaan Pembiayaan  untuk  lebih  bersikap prudent  dan menjaga  kesehatan  keuangannya.  Hal  ini  juga menunjukkan bahwa Kualitas Laporan Keuangan (KLK)  tidak  terpengaruh  oleh  rasio  kesehatan keuangan atau kebijakan OJK, tetapi karena KLK lebih  mengacu  pada  PSAK  sebagai  pedoman pembuatan  laporan  keuangan. Implikasi. Setelah  penerapan  IFRS, prudence  akuntansi sebagai faktor primer dalam pertimbangan sehat untuk  penyajian  laporan  keuangan.  Prudent akuntansi  tercermin  dalam  pencatatan  nilai aktiva  tetap,  persediaan,  biaya  riset,  investasi efek dan derivatif yang menggunakan pendekatan  nilai  wajar (Fair  Value).  Faktor Primer  merupakan  faktor  penentu  dalam pengambilan  keputusan,  sehingga prudence diperlukan dalam penyusunan laporan keuangan pada account-account  untuk  penyajian  laporan keuangan. Sedangkan prudence dalam US GAAP (sebelum  IFRS)  sebagai  faktor  keterbatasan dalam  penyajian  laporan  keuangan. Principle based lebih berkualitas dalam disclosure laporan keuangan  dibandingkan Rule  based.  Kontribusi penting Principle  based  untuk  masalah  kualitas laporan  keuangan  berkaitan  dengan  penilaian dan  pengukuran  suatu  transaksi  dengan pendekatan  nilai  wajar  ( Fair  Value)  adalah implikasinya  menjadikan  laporan  keuangan
tersebut  menjadi  lebih fairness  dibandingkan dengan Rule based. Selain  hal  tersebut  perusahaan  haru memperhatikan gearing ratio perusahaan dimana sesuai  POJK  perusahaan  pembiayaan  dibatasi pemberiaan pinjaman kepada costumer sebanyak  10  x,  dimana  perusahaan  harus menurunkan  kondisi  gearing  rasio  guna mengurangi  risiko  fluktuasi  nilai  tukar  rupiah terhadap  mata  uang  asing.  Apabila  terjadi  krisis ekonomi,  sehingga  beban  perusahaan  dalam melunasi hutangnya menjadi sangat berat.

## Daftar Pustaka
Abhiyoga  Narendra,  Universitas  Diponegoro, 2012,  Skripsi,  Pengaruh  Pengadopsian IFRS  terhadap  Manajemen  Laba  (studi empiris  pada  perusahaan  Manufaktur yang terdaftar pada BEI 2011-2012.
Armelia  Sri  Wulandari  Sitopu,  Dr.  Ratna Wardhani,  Universitas  Indonesia,  2013,
Dampak
Pengimplementasian IFRS terhadap  kualitas  laporan  keuangan  : Studi atas PSAK 30 tentang sewa. C.A.  Ton,  Erasmus  School  of  Economics,  2011, Master Thesis, IFRS & Earning
Management  aggregat  acrual  approach on 75 Dutch Listed companies.
Danny  Limanto,  Zaenal  Fanani,  Universitas Airlangga,  2014 ,  Do  IFRS  adoption,  Firm size, and Firm Leverage influence Earning Management ? Evidence from Manufacturing  firm  listed  in  Indonesian Stock Exchange. Fivi  Anggraini  dan  Ira  Trisnawati,  Universitas Bung  Hatta,  2008,  Jurnal  Bisnis Akuntansi, Pengaruh Earning Management  terhadap  Konservatisme Akuntansi.
Hansen/Mowen,  Cengage  Learning,  Penerbit Salemba  Empat,  Buku  1  Edisi  8,  2012, Managerial  Accounting  /  Akuntansi Manajerial.
Infobank Majalah, Edisi Agutus 2015, Rating 173 Multifinance 2015.
K.R.  Subramanyam,  John  J.  Wild,  McGraw-Hill International Edition, Tenth Edition, 2009, Financial Statement Analysis.
Nur  Cahyonowati  &  Dwi  Ratmono,  Universitas Diponegoro,  2012,  Adopsi  IFRS  dan
Relevansi Nilai informasi Akuntansi. Otoritas  Jasa  Keuangan  (OJK)  Peraturan  No. 29/POJK.05/2014 tentang Penyelenggaraan Usaha Perusahaan Pembiayaan. Ponttie  Prasnanugraha,  Universitas  Diponegoro, 2007,  Analisa  Pengaruh  Rasio  Keuangan terhadap  kinerja  Bank  Umum  di Indonesia. Prima  Santy,  Universitas  Hasanuddin,  2012, Pengaruh adopsi IFRS terhadap Manajemen  Laba  pada  perusahaan Perbankan di Bursa Efek Indonesia. Remon  Gunanta,  Universitas  Widyatama,  2012, Pengaruh Konservatisme
Akuntansi
terhadap return  saham  yang  dimoderasi oleh kepemilikan institusional. Reny  Yustina,  Universitas  Brawijaya,  2012, Pengaruh konvergensi IFRS dan mekanisme Good  Corporate  Governance terhadap tingkat konservatisme Akuntansi. Ronald  Duska,  Brenda  Shay  Duska,  and  Julie
Anne  Ragatz,  Willey  Blackwell,  2011, Accounting Ethics.
Sony  Warsono  bin  Hardono,  ABPUBLISHER, 2011,  Adopsi  Standar  Akuntansi  IFRS,
Fakta, Dilema dan Matematika.
Sri Nurul Fajri, Universitas Negeri Padang, 2013, Skripsi,  Pengaruh  ukuran  perusahaan, Struktur  Kepemilikan,  dan  konsentrasi pasar pada kualitas laporan keuangan.
Uma  sekaran  and  Roger  Bougie  Sixth  Edition, John  Wiley  &  Sons  Ltd,  2013,  Research Methods for Business.
Wanqing Xu, Tillburg University. M. Sc Program, 2014,  Effect  of  IFRS  on  earning management  :  Evidence  from  UK  private firms.
William  R.  Scott,  Pearson  Sixth  edition,  2012, Finacial Accounting Theory.
Yusuf  Mohammed  Nulla,  Arab  Open  University, Kuwait Branch, 2014, Does IFRS adoption influence  fiancial  reporting  ?  Empirical study on Canadian Financial Institution.