Jurnal Ekonomi dan Bisnis, Vol. 6 No. 1 Februari 2019 P - ISSN : 2503-4413 E - ISSN : 2654-5837 Hal 73 - 82
PENGARUH CAPITAL ADEQUACY RATIO, NON PERFORMING LOAN, DAN RETURN ON ASSET TERHADAP PENYALURAN KREDIT PADA BANK UMUM YANG TERDAFTAR  DI BURSA EFEK INDONESIA TAHUN 2013-2017
Sri  Suartini Hari Sulistiy
Hasna Fauzia
Program Studi Akuntansi - Universitas Singaperbangsa, Karawang srisuartini_daw@yahoo.com
Program Studi Akuntansi - Universitas Singaperbangsa, Karawang
Harisulistiyo68@gmail.com Program Studi Akuntansi - Universitas Singaperbangsa, Karawang hasnaafauziaa@gmail.com Article Info Abstract Article History : Received 26 January 2019 Accepted 14 February 2019 Available Online 01 March 2019
Bank  is  one  of  the  financial  institutions  that  have  the  main task  as  a  financial  intermediary  institution.  The  Bank  also provides other supporting services to support the smoothness of  activities  to  collect  and  channel  funds  either  directly  or indirectly related to  savings or credit activities. The increase in  loans  disbursed  by  commercial  banks  does  not  have continuity with the increase in credit growth, this is due to the supply  or  credit  crunch  phenomenon  caused  by  many  things such  as  the  low  quality  of  banking  assets,  the  high  non performing  loan  value  or  the  drop  in  banking  capital  due  to depreciation. The purpose of this research is to know whether there  is  influence  of  capital  adequacy  ratio,  non  performing loan,  return  on asset  to  credit  distribution  either  partially  or jointly.  The  method  used  in  this  research  is  descriptive verification  method  with  quantitative  approach  which  is sourced from annual financial statements of commercial bank and  literature  study.  Sampling  technique  using  non probability sampling with purposive sampling technique. The data  obtained  were  analyzed  by  testing  the  validity  of  data, multiple linear regression analysis and hypothesis test using f test and t test. The results of this study indicate that partially capital  adequacy  ratio  has  a  negative  effect  on  credit distribution,  non-performing  loans  have  a  positive  effect  on credit distribution and return on assets have a positive effect on credit distribution. While the joint capital adequacy ratio, non-performing  loans,  return  on  assets  effect  on  credit distribution.
Keyword : CAR,
NPL, ROA, Credit Distribution.

## PENDAHULUAN
Bank  merupakan  salah  satu  lembaga keuangan  yang  mempunyai  tugas  utama
sebagai  lembaga  perantara  keuangan ( financial  intermediaries), yaitu  bertugas
menyalurkan  dana  dari  pihak  yang berkelebihan  dana  ( idle  fund  surplus  unit ) kepada  pihak  yang  membutuhkan  dana atau kekurangan dana pada waktu  yang di tentukan,  serta  sebagai  lembaga  yang berfungsi memperlancar lalu lintas pembayaran (Lukman
Dendawijaya
2009:14).
Pertumbuhan  kredit  yang  lambat tersebut  bisa  disebabkan  juga  oleh  faktor penawaran  yaitu  keengganan  bank  untuk menyalurkan  kredit,  yang  sering  disebut sebagai  fenomena credit  crunch. Faktor- faktor  yang  mempengaruhi  penawaran kredit  ini  berupa  faktor  yang  berasal  dari kondisi internal bank yang biasanya dilihat dari tingkat kesehatan bank yang bersangkutan.  Faktor-faktor  tersebut  dapat di  kategorikan  dalam  berbagai  aspek antara  lain  aspek  permodalan  yang diproksikan  dengan Capital  Adequacy Ratio (CAR),  aspek  kolektibilitas  kredit diproksikan dengan Non Performing Loan (NPL),  ataupun  aspek  profitabilitas  yang diproksikan  dengan Return  On  Asset (ROA). (Peraturan Bank Indonesia Nomor: 6/10/PBI/2004).
Penyaluran  kredit  bertujuan  untuk meningkatkan nilai kekayaan bank. Dengan  adanya  stabilitas  ekonomi  yang baik  maka  akan  menarik  minat  para investor asing. Maka dari itu banyak pihak
bank yang berlomba-lomba untuk meningkatkan  sumber  dana  bank  yang kemudian disalurkan kembali dalam bentuk kredit. Pihak bank terus mengembangkan kompetinsi dibidang kredit  untuk  meningkatkan  pertumbuhan kredit yang berkesinambungan. Walaupun penyaluran kredit mengalami peningkatan di setiap tahunnya,  bank  harus  lebih  berhati-hati dalam menentukan kebijakan yang diambil terutama dalam kebijakan kredit. Kebijakan kredit merupakan tempat penyaluran  dana  terbesar  yang  dihimpun oleh bank, bahkan bank cenderung enggan menyalurkan  kreditnya  jika  memang kondisi  calon  debitur  belum  diketahui dengan pasti feasibility -nya.
Berdasarkan  uraian  latar  belakang  di atas,  mendorong  penulis  untuk  melakukan penelitian lebih lanjut mengenai permasalahan penyaluran kredit ini. Penelitian  ini  akan  menjawab  rumusan masalah sebagai berikut :
a. Apakah  terdapat  pengaruh  Capital Adequacy  Ratio,  Non  Performing Loan,  Return  On  Asset  baik  secara parsial maupun bersama-sama Terhadap  Penyaluran  Kredit  Pada Bank Umum Yang Terdaftar Di Bursa
Efek Indonesia Tahun 2013-2017?

## KAJIAN TEORI

## Pengaruh CAR Terhadap Penyaluran Kredit
Kredit  adalah  penyediaan  uang  atau tagihan,  berdasarkan  persetujuan  atau kesepakatan  pinjam  meminjam  antar  bank dengan pihak lain yang mewajibkan pihak pinjam meminjam untuk melunasi hutangnya  setelah  jangka  waktu  tertentu dengan  jumlah  bunga,  imbalan  atau pembagian
hasil keuntungan (Mahmoeddin, 2014:2).
Kredit  yang  disalurkan  oleh  bank kepada  masyarakat  merupakan  salah  satu bentuk  penggunaan  dana  bank  yang menghasilkan  pendapatan  bank  yang berupa  bunga  kredit.  Oleh  karena  itu, penyaluran  kredit  kepada  masyarakat
disebut sebagai aktiva produktif. Pendapatan  sebuah  bank  yang  berupa bunga kredit sebagian disisihkan digunakan  untuk  mengganti  kredit  non lancar (I Wayan Sudirman, 2013:44).
Yang  teramat  penting  bagi  sebuah bank adalah terjaganya modal yang berarti bisa mendapatkan kepercayaan dari masyarakat,  dengan  demikian,  bank  dapat menghimpun dana masyarakat yang selanjutnya  digunakan  untuk  keperluan operasional. Menurut Ikatan Bankir Indonesia  (IBI)  (2014:28)  Semakin  tinggi rasio CAR, semakin meningkat kemampuan  bank  untuk  mendukung
pertumbuhan  usaha,  termasuk  menutup kerugian yang tidak diperkirakan (unexepected  loss).  Apabila  ketentuan rasio  kecukupan  modal  tidak  terpenuhi, akan  mengurangi  kemampuan  ekspansi kredit  dan  mempengaruhi  kesehatan  bank (Herman Darmawi 2012:18).
Rasio kecukupan modal yang tinggi, akan  sangat  mempengaruhi  operasional sebuah  bank  sebagai  lembaga  keuangan atau intermediasi khusunya dalam
menyalurkan  kredit,  semakin  besar  modal yang  dimiliki  sebuah  bank  kemungkinan bank  menyalurkan  kreditnya  juga  akan relatif besar.
Berdasarkan  uraian  diatas,  maka dapat  dibangun  sebuah  hipotesis  sebagai berikut :
Ha1  :  Terdapat  pengaruh  Capital Adequacy  Ratio  terhadap  Penyaluran Kredit  pada  bank  umum  di  Bursa  Efek Indonesia.

## Pengaruh NPL Terhadap Penyaluran Kredit
Menurut  Ismail  (2016:125) Non Performing  Loan  atau Kredit  bermasalah yaitu suatu keadaan dimana nasabah sudah tidak  sanggup  membayar  sebagian  atau seluruh kewajibannya kepada bank seperti yang telah diperjanjikan. Setiap bank harus mampu  mengelola  kreditnya  dengan  baik dalam memberikan kredit kepada masyarakat  maupun  dalam  pengembalian kreditnya  sesuai  dengan  syarat  dan ketentuan  yang  berlaku  sehingga  tidak menimbulkan kredit bermasalah.
NPL  mencerminkan  risiko  kredit, semakin  kecil  NPL  semakin  kecil  pula risiko  kredit  yang  ditanggung  pihak  bank.
Dalam  memberikan  kredit  bank  harus melakukan  analisis  terhadap  kemampuan debitur untuk membayar kembali kewajibannya.  Setelah  kredit  diberikan, bank wajib melakukan pemantauan terhadap penggunaan kredit serta kemampuan bayar dan kepatuhan memenuhi kewajiban.
Berdasarkan  uraian  diatas  maka dapat  dibangun  sebuah  hipotesis  sebagai berikut :
Ha2  :  Terdapat  pengaruh  Non Performing  Loan  terhadap  Penyaluran Kredit  pada  bank  umum  di  indonesia.

## Pengaruh ROA Terhadap Penyaluran Kredit
Return On  Asset  (ROA)  atau  sering disebut
Rentabilitas
Ekonomi
menggambarkan  kemampuan  perusahaan menghasilkan laba pada masa lalu, analisis ini  kemudian  bisa  diproyeksikan  ke  masa depan untuk melihat kemampuan perusahaan menghasilkan laba pada masa- masa mendatang (Dr. Mamduh M. Hanafi,
2016:157).
Dalam  perbankan  yang  utama  ingin dicapai  adalah  laba.  Pencapaian  laba tersebut  dapat  berupa  kecukupan  dalam memenuhi  kewajiban  terhadap  pemegang saham,  penilaian  atas  kinerja  pimpinan, dan  meningkatkan  daya  tarik  investor
dalam  menanamkan  modalnya.  Menurut Simorangkir dalam Amalia Yuliana (2014),  laba  yang  tinggi  membuat  bank mendapat  kepercayaan  dari  masyarakat yang  memungkinkan  bank  menghimpun modal  lebih  banyak  sehingga  bank memperoleh  kesempatan  meminjamkan dengan lebih luas.
Berdasarkan  uraian  diatas  maka dapat  dibangun  sebuah  hipotesis  sebagai berikut :
Ha3  :  Terdapat  pengaruh  Return  On Asset  terhadap  Penyaluran  Kredit  pada bank umum di Indonesia.

## Pengaruh CAR, NPL, ROA Terhadap Penyaluran Kredit
Capital  Adequacy  Ratio (CAR) adalah rasio yang memperlihatkan seberapa besar jumlah seluruh aktiva bank
yang  mengandung  unsur  resiko  (kredit, penyertaan,  surat  berharga,  tagihan  pada bank  lain)  yang  ikut  dibiayai  dari  modal
sendiri bank, disamping memperoleh dana- dana  dari  sumber  diluar  bank  Lukman Dendawijaya (2009:121).
Non Performing Loan (NPL) menunjukkan kemungkinan terjadinya resiko  tidak  tertagihnya  piutang  terhadap sejumlah  pinjaman.  Semakin  kecil  rasio NPL,  maka  semakin  kecil  pula  resiko kemungkinan  tidak  tertagihnya  piutang terhadap sejumlah pinjaman yang diberikan yang berarti semakin menguntungkan bank.
Return  On  Assets (ROA)  adalah indikator  yang  akan  menunjukkan  bahwa apabila  rasio  ini  meningkat  maka  aktiva bank  telah  digunakan  dengan  optimal untuk  memperoleh  pendapatan  sehingga
diperkirakan  ROA  dan  kredit  memiliki hubungan  yang  positif. Return  On  Assets (ROA) digunakan untuk mengukur kemampuan  manajemen  bank  dalam memperoleh  keuntungan  (laba)  secara keseluruhan  semakin  besar  ROA  semakin besar pula posisi bank dari segi penggunaan  asset  (Lukman  Dendawijaya, 2009:118).
Berdasarkan  uraian  diatas  maka dapat  dibangun  sebuah  hipotesis  sebagai berikut :
Ha 4 : Terdapat pengaruh CAR, NPL, dan  ROA  terhadap  Penyaluran  Kredit secara  bersama  pada  bank  umum  di Indonesia.

## METODOLOGI PENELITIAN
Variabel  dependen  dalam  penelitian ini adalah penyaluran kredit perbankan dan jumlah  penyaluran  kredit  yang  digunakan diperoleh  dari  data  tahun  2013-2017. Sedangkan  variabel  independen  yang digunakan adalah Capital Adequacy Ratio , Non  Performing  Loan ,  dan Return  On Assets . Capital  Adequacy  Ratio dapat diukur  dengan  membandingkan  modal bank  dengan  aktiva  tertimbang  menurut risiko. CAR yang digunakan diperoleh dari data CAR tahun 2013-2017. Non Performing  Loan dapat  diukur  dengan membandingkan kredit bermasalah dengan jumlah  kredit  yang  disalurkan.  NPL  yang digunakan  diperoleh  dari  data  NPL  tahun
2013-2017. Return On Assets dapat diukur dengan membandingkan laba bersih dengan  total  asset.  ROA  yang  digunakan diperoleh dari data ROA tahun 2013-2017. Metode dalam penelitian ini menggunakan metode  deskriptif  verifikatif.  Metode deskriptif digunakan
untuk
mendeskripsikan atau menguraikan permasalahan  yang  berkaitan  dengan pertanyaan terhadap variabel mandiri yaitu mendeskripsikan  CAR,  NPL,  ROA  dan penyaluran  kredit.  Sedangkan  metode verifikatif  bertujuan  menjawab  rumusan masalah  yang  berkaitan  dengan  pengaruh CAR, NPL, dan ROA terhadap penyaluran kredit.

## Populasi dan Sampel
Populasi penelitian ini adalah seluruh  perusahaan  bank  umum  yang terdaftar  di  Bursa  Efek  Indonesia  (BEI) selama  tahun  2013-2017  yang  berjumlah 42  bank  umum.  Sampel  penelitian  ini adalah  perusahaan  bank  umum  yang terdaftar  di  Bursa  Efek  Indonesia  (BEI)
selama  tahun  2013-2017  yang  telah memenuhi  kriteria.  Penarikan  sampel penelitian dilakukan dengan menggunakan metode purposive  sampling .  Berdasarkan kriteria-kriteria tersebut diperoleh  11 bank umum yang dijadikan sampel penelitian.

## Metode Analisis Data
Metode  analisis  yang  digunakan dalam penelitian ini adalah analisis regresi linear berganda. Persamaan yang
digunakan untuk menguji hipotesis penelitian ini adalah sebagai berikut:
Y = α + β 1 X 1 + β 2 X 2 + β 4 X 3 + e
Dimana : Y      = Penyaluran Kredit Bank Umum α       = Konstanta β       = Koefisien Regresi X1    = Capital Adequacy Ratio (CAR) X2    = Non Performing Loan (NPL) X3    = Return On Asset (ROA) e       = Standar Error

## HASIL PENELITIAN
Berdasarkan  kriteria  yang  telah ditetapkan  pada  bab  III  diperoleh  jumlah sampel  sebanyak  11  perusahaan  bank umum  yang  terdaftar  di  Bursa  Efek
Indonesia (BEI) periode 2013-2017. Gambaran  tahap  penyeleksian  sampel dapat dilihat pada tabel :
Tabel 1

## Tahap Penyeleksian Sampel Penelitian
No. Keterangan Jumlah Bank Umum
1. Bank  Umum  yang  telah go  public dan  telah  terdaftar  di bursa  efek  indonesia  dan  konsisten  beroperasi  selama periode penelitian yaitu 2013-2017. 42 2. Bank  Umum  yang  tidak  mempublikasikan  laporan keuangan tahunan teraudit dan tidak memiliki kelengkapan  data  terkait  dengan  variabel  yang  diteliti pada periode penelitian yaitu 2013-2017. (30) 3. Bank  umum  yang  mengalami  kerugian  selama  periode penelitian yaitu 2013-2017 secara berturut-turut. (1) Total Sampel Penelitian 11 Sumber : www.idx.co.id (Data diolah peneliti, 2018) Tabel 2

## Analisis Statistik Deskriptif
Sumber : Data diolah peneliti, 2018
Berdasarkan  hasil  pengujian,  dapat diketahui bahwa variabel dependen penyaluran  kredit,  dari  11  (sebelas)  bank umum  yang  dijadikan  sampel  memiliki
nilai keseluruhan sebesar Rp 6.688.796.251,  nilai  minimum  sebesar  Rp
2.827.422 yaitu Bank Bumi Arta Tbk pada tahun  2013,  nilai  maximum  sebesar  Rp N Min. Max. Sum Mean Std. Deviation CAR 55 12,74 29,58 1095,21 19,9129 3,86606 NPL 55 ,21 3,90 109,37 1,9885 1,01423 ROA 55 ,47 5,14 122,15 2,2209 ,97775 PENY. KREDIT 55  2827422  467509000  6688796251  121614477,3  129322170,721
Valid N (listwise)  55
467.509.000  yaitu  Bank  Central  Asia  Tbk pada  tahun  2017,  nilai  rata-rata  ( mean ) sebesar  Rp  121.614.477,  dan  nilai  standar deviasi sebesar Rp 129.322.170.
Untuk  variabel Capital  Adequacy Ratio, dari  11  (sebelas)  bank  umum  yang dijadikan sampel memiliki nilai keseluruhan  sebesar  1095,21%,  nilai minimum  sebesar  12,74%  yaitu  Bank Negara  Indonesia  (BNI)  pada  tahun  2013, nilai maximum sebesar 29,58% yaitu Bank Rakyat  Indonesia  Agroniaga  pada  tahun 2017,  nilai  rata-rata  ( mean )  sebesar
19,9129%,  dan  nilai  standar  deviasi sebesar 3,86606%.
Untuk variabel Non Performing Loan,
dari  11  (sebelas)  bank  umum  yang dijadikan sampel memiliki nilai keseluruhan sebesar 109,37%, nilai minimum sebesar 0,21% yaitu Bank Bumi Arta  pada  tahun  2013,  nilai  maximum sebesar  3,90%  yaitu  Bank  CIMB  Niaga pada  tahun  2016,  nilai  rata-rata  ( mean ) sebesar 1,9885%, dan nilai standar deviasi sebesar 1,01423%.
Untuk  variabel Return  On  Asset, dari 11  (sebelas)  bank  umum  yang  dijadikan sampel memiliki nilai keseluruhan sebesar 122,15%,  nilai  minimum  sebesar  0,47% yaitu Bank CIMB Niaga pada tahun 2015,
nilai  maximum  sebesar  5,14%  yaitu  Bank Woori Saudara Indonesia pada tahun 2013, nilai  rata-rata  ( mean )  sebesar  2,2209%, dan nilai standar deviasi sebesar
0,97775%.

## Analisis Regresi Linier Berganda
Dari  perhitungan  regresi  linier  berganda dengan  menggunakan  program  SPSS didapat  hasil  sebagai  berikut:  Penyaluran
Kredit (Y) = 28,500 – 4,192 CAR + 0,993 NPL + 1,835 ROA
Koefisien Determinasi
Tabel 3
Hasil Analisis Koefisien Determinasi
Sumber : Data diolah peneliti, 2018
Pada tabel 4.8 didapat nilai koefisien determinasi  atau  R 2 sebesar  0,452  atau sebesar  45,2%.  Hal  ini  menunjukkan bahwa  variabel  yang  diteliti  yaitu capital adequacy  ratio,  non  performing  loan dan
return on asset berpengaruh sebesar 45,2% terhadap  penyaluran  kredit.  Sedangkan sisanya  yaitu  54,8%  dipengaruhi  oleh variabel  lain  yang  tidak  diteliti  dalam penelitian ini.
Model Summary b
Model R R Square Adjusted R Square Std. Error of the Estimate Durbin- Watson 1 ,673 a ,452 ,420 1,15120 1,990 a. Predictors: (Constant), ROA_LN, CAR_LN, NPL_LN
b. Dependent Variable: KREDIT_LN
Tabel 4 Hasil Uji Hipotesis Secara Parsial Coefficients a Model Unstandardize d Coefficients Standardized Coefficients T Sig. Collinearity Statistics B Std. Error Beta Tolerance  VIF 1 (Constant) 28,500  2,493 11,430  ,000 CAR_LN -4,192 ,858 -,531  -4,887  ,000 ,908  1,101 NPL_LN ,993 ,249 ,456 3,978  ,000 ,818  1,223 ROA_LN 1,835 ,393 ,558 4,667  ,000 ,751  1,332 a. Dependent Variable: KREDIT_LN
Sumber : Data diolah peneliti, 2018
Dengan menggunakan
tingkat signifikansi  5%  dan  menggunakan  uji  2 sisi diperoleh nilai t tabel (df=n-1; dua sisi (0,025))  atau  (df=55-1=54;0,025)  sebesar 2,005.
Berdasarkan hasil pengujian hipotesis, diperoleh nilai thitung uji t pada pengaruh  capital  adequacy  ratio  terhadap penyaluran  kredit  sebesar  -4,887.  Jika dibandingkan  dengan  nilai  ttabel    yaitu sebesar  -2,005  maka  akan  memperoleh hasil nilai thitung < nilai -ttabel atau sama dengan  -4,887  <  -2,005.  Serta  diperoleh nilai signifikansi sebesar 0,000 yaitu lebih kecil  dari  0,05.  Berdasarkan  hasil  tersebut menunjukkan  bahwa  HO  ditolak  dan  Ha1 tidak  ditolak.  Selain  itu,  memiliki  nilai konstanta  -4,192  yang  berarti  bahwa apabila  terjadi  kenaikan  pada  capital adequacy  ratio  maka  akan  diikuti  oleh penurunan penyaluran kredit dan demikian pula sebaliknya. Dengan demikian, didapat kesimpulan  bahwa  terdapat  pengaruh negatif  signifikan  capital  adequacy  ratio terhadap  penyaluran  kredit.  Hal  ini mengindikasikan  bahwa  peningkatan  atau penurunan CAR selama periode penelitian mempengaruhi  penyaluran  kredit  secara signifikan.  Semakin  besar  CAR  maka semakin  rendah  jumlah  kredit  yang disalurkan dan semakin rendah CAR maka semakin besar jumlah kredit yang disalurkan.  Rasio  kecukupan  modal  yang tinggi, akan sangat mempengaruhi operasional sebuah bank
dalam menyalurkan  kredit,  semakin  besar  modal
yang  dimiliki  sebuah  bank  kemungkinan bank  menyalurkan  kreditnya  juga  akan relatif besar. Namun apabila rasio kecukupan  modal  tidak  terpenuhi,  maka akan  mempengaruhi  kemampuan  ekspansi kredit  dan  mempengaruhi  kesehatan  bank. Hasil  peneitian  ini  mendukung  penelitian Billy Arma Pratama tahun 2010.
Berdasarkan hasil pengujian hipotesis  diperoleh  nilai  thitung  uji  t  pada pengaruh  non  performing  loan  terhadap penyaluran  kredit  sebesar  3,978.  Jika dibandingkan  dengan  nilai  ttabel  yaitu sebesar  2,005  maka  akan  memperoleh hasil  nilai  thitung  >  nilai  ttabel  atau  sama dengan 3,978> 2,005. Serta diperoleh nilai signifikansi sebesar 0,000 yaitu lebih kecil dari  0,05.  Berdasarkan  hasil  tersebut menunjukkan  bahwa  HO  ditolak  dan  Ha2 tidak  ditolak.  Selain  itu,  memiliki  nilai konstanta  positif  sebesar  0,993  yang artinya  apabila  terjadi  kenaikan  pada  non performing  loan  maka  akan  diikuti  oleh kenaikan penyaluran kredit. Dengan demikian,  didapat  kesimpulan  bahwa terdapat pengaruh secara positif signifikan non  performing  loan  terhadap  penyaluran kredit.  Rata-rata  nilai  NPL  pada  periode 2013-2017  sebesar  1,99%  ,  yang  berarti bahwa  rata-rata  nilai  NPL  tersebut  masih berada  pada  batas  aman  seperti  yang disyaratkan  Bank  Indonesia  bahwa  NPL yang  baik  berada  pada  nilai  dibawah  5%. Hasil  peneitian  ini  mendukung  penelitian Oktaviani tahun 2012.
Berdasarkan hasil pengujian
hipotesis  diperoleh  nilai  thitung  uji  t  pada pengaruh return on asset terhadap penyaluran  kredit  sebesar  4,667.  Jika dibandingkan  dengan  nilai  ttabel  yaitu sebesar  2,005  maka  akan  memperoleh hasil  nilai  thitung  >  nilai  ttabel  atau  sama dengan 4,667> 2,005. Serta diperoleh nilai signifikansi sebesar 0,000 yaitu lebih kecil dari  0,05.  Berdasarkan  hasil  tersebut menunjukkan  bahwa  HO  ditolak  dan  Ha3 tidak  ditolak.  Selain  itu,  memiliki  nilai konstanta  positif  sebesar  1,835  yang artinya  apabila  terjadi  kenaikan  pada return  on  asset  maka  akan  diikuti  oleh kenaikan penyaluran kredit. Dengan
demikian,  didapat  kesimpulan  bahwa terdapat pengaruh secara positif signifikan return on asset terhadap penyaluran kredit. Penyaluran  kredit  merupakan  kegiatan utama perbankan dalam menghasilkan laba bahkan hampir semua bank masih mengandalkan  penghasilannya  melalui penyaluran  kredit.  Laba  yang  tinggi membuat bank mendapat kepercayaan dari masyarakat  yang  memungkinkan  bank menghimpun modal lebih banyak sehingga bank memperoleh kesempatan menyalurkan  dananya  dengan  lebih  luas.
Hasil  peneitian  ini  mendukung  penelitian Kristiana Setianingsih tahun 2012.

## Uji Simultan
Tabel 5 Hasil Uji Hipotesis Secara Bersama-sama (Uji f) ANOVA a Model Sum of Squares Df Mean Square F Sig. 1 Regression 55,845 3 18,615 14,046 ,000 b Residual 67,589 51 1,325 Total 123,434 54 a. Dependent Variable: KREDIT_LN b. Predictors: (Constant), ROA_LN, CAR_LN, NPL_LN
Sumber : Data diolah peneliti, 2018
Hasil  pengujian  secara  simultan, yaitu diperoleh nilai F hitung sebesar 14,046. Adapun nilai F tabel pada tingkat signifikansi 5% dan derajat kebebasan df1 (variabel-1) =  3  dan  df2  (n-k-1)  =  51  maka  F tabel didapat F(3;51) = 2,79.
Berdasarkan hasil pengujian hipotesis,  didapat  Nilai  F hitung sebesar 14,046.  Adapun  nilai  F tabel pada  tingkat signifikansi 5% dan derajat kebebasan df1 (variabel-1) = 3 dan df2 (n-k-1) = 51 maka F tabel didapat  F(3;51)  =  2,79.  Nilai  F hitung dengan  F tabel selanjutnya  dibandingkan, sehingga  diperoleh  nilai  14,046  >  2,79
yaitu,  nilai  F hitung lebih  besar  dari  nilai F tabel . Nilai signifikansi sebesar 0,000 lebih kecil  dari  0,05.  Sehingga  H o ditolak  dan Ha 4 tidak ditolak. Dengan demikian, dapat disimpulkan  bahwa  terdapat  pengaruh secara  bersama  antara Capital  Adequacy Ratio,  Non  Performing  Loan,  Return  On Asset terhadap  Penyaluran  Kredit.  Hasil penelitian ini mendukung penelitian Sugeng Riadi tahun2018 yang menyatakan bahwa  “Secara  bersama  Dana Capital Adequacy  Ratio,  Non  Performing  Loan, Return  On  Asset berpengaruh  terhadap Penyaluran Kredit.”

## KESIMPULAN
Berdasarkan analisis
regresi berganda,  menunjukkan  bahwa Capital Adequacy  Ratio memiliki  hubungan  yang tidak  searah  dengan  penyaluran  kredit. Sedangkan  NPL  dan  ROA  memiliki hubungan  yang  searah  dengan  penyaluran kredit.
Berdasarkan Uji Hipotesis,
menunjukkan  bahwa  terdapat  pengaruh positif signifikan non performing loan dan return on asset terhadap penyaluran kredit dan  terdapat  pengaruh  negatif  signifikan
Capital
Adequacy Ratio terhadap penyaluran kredit.

## SARAN
Berdasarkan  hasil  analisis  dan  simpulan, maka penulis memberikan saran, yaitu :
1. Bank  umum  diharapkan  mampu menjaga  kestabilan  nilai  rasio capital adequacy  ratio ,  sehingga  bank  dapat menunjukkan  kemampuannya  dalam mempertahankan
modal yang mencukupi dan kemampuan manajemen bank dalam mengidentifikasi, mengukur,
mengawasi,  dan  mengontrol  risiko- risiko  yang  timbul  yang  dapat berpengaruh  terhadap  besarnya  modal bank  yang  akan  disalurkan  dalam bentuk kredit.
2. Bank umum diharapkan dapat mengelola risiko kredit macet yang di
proksikan  dengan non  performing loan agar  tetap  berada  dibawah  5% sesuai dengan peraturan Bank Indonesia  dengan  cara  bank  harus lebih teliti dan selektif dalam menganalisa kondisi calon debitur dan pihak  bank  lebih  memperketat  sistem pengawasan kredit agar dapat memberikan feedback untuk  dapat ditindaklanjuti.
3. Bank  umum  diharapkan  dapat  terus meningkatkan  profitabilitasnya  agar bank  dapat  menghimpun  modal  lebih banyak sehingga bank dapat
menyalurkan  kreditnya  dengan  lebih luas kepada calon debitur.

## DAFTAR PUSTAKA
Bank  Indonesia.  2004.  Peraturan  Bank Indonesia No. 6/10/PBI/2004: Jakarta. Darmawi,  Herman.  2012. Manajemen Perbankan . Bumi Aksara: Jakarta. Dendawijaya,  Lukman.  2009. Manajeman Perbankan . Jakarta: Ghalia Indonesia. Hanafi,  M.  Mamduh    dan  Abdul  Halim. 2016. Analisa  Laporan  Keuangan. UPP STIM YKPN : Yogyakarta.
Ikatan  Bankir  Indonesia.  2014. Mengelola Kredit  Secara  Sehat.  Edisi  Pertama .
Jakarta: Penerbit PT. Gramedia Pustaka Utama.
Ismail.  2016. Manajemen  Perbankan: Dari Teori Menuju Aplikasi. Kencana: Jakarta.
Kuncoro, Mudjarad dan Suhardjono. 2011.
Manajemen  Perbankan  Teori  dan
Aplikasi . Yogyakarta:
BPFE
Yogyakarta.
Mahmoeddin.  2014. Melacak  Kredit Bermasalah .  Jakarta:  Pustaka  Sinar Harapan.
Oktaviani,  2012. Pengaruh  DPK,  ROA, CAR, NPL, dan Jumlah SBI Terhadap Penyaluran  Kredit  Perbankan  (Studi Pada  Bank  Umum  Go  Public  di Indonesia
Periode 2008-2011). Skripsi,  Fakultas  Ekonomika  dan Bisnis. Universitas Diponegoro, Semarang.
Pratama,  Billy  Arma.  2010. Analisis Faktor-Faktor  yang  Mempengaruhi
Kebijakan Penyaluran
Kredit Perbankan (Studi pada Bank Umum di Indonesia Periode Tahun 2005-2009). Tesis : Universitas Diponegoro
Semarang.
Riyadi, Sugeng. 2018. The effect of Third Parties  Fund,  Non  Performing  Loan, Capital  Adequacy  Ratio,  Loan  to Deposit  Ratio,  Return  On  Assets,  Net
Interest Margin and Operating Expenses Operating Income on Lending (Study in Regional Development  Banks  in  Indonesia). Jurnal Internasional Universitas Mercubuana. http://ieomsociety.org/ diakses pada 25 April 2018.
Setianingsih,  Kristiana.  2012. Pengaruh CAR,  NPL,  dan  ROA  Terhadap Penyaluran  Kredit  pada  Bank  yang Terdaftar  di  Bursa  Efek  Indonesia
tahun  2008-2010. Kertas  Kerja  : Universitas  Kristen  Satya  Wacana
Salatiga.
Sudirman,
I.Wayan,2013. Manajemen Perbankan .Edisi kedua. Jakarta: Kencana.
Yuliana,  Amalia.  2014. Pengaruh  LDR, CAR,  ROA,  dan  NPL  Terhadap Penyaluran  Kredit  pada  Bank  Umum di  Indonesia  Periode  2008-2013 . Jurnal Dinamika Manajemen Vol. 2. https://online- journal.unja.ac.id/index.php/jmbp/arti cle/view/2481/1794 Diakses  pada  26 Oktober 2017.