DOI 10.23960/jak.v27i2.365

## JURNAL AKUNTANSI DAN KEUANGAN (JAK)

## Volume 27 Nomor 2, Tahun 2022
http://jurnal.feb.unila.ac.id/index.php/jak

## DAMPAK PANDEMI COVID-19 TERHADAP KESEHATAN PERBANKAN SYARIAH DI INDONESIA: SEBUAH TINJAUAN METODE RGEC

## Siswantoro
Universitas Negeri Semarang

## Informasi Naskah

## Abstract

## Update Naskah:
Dikumpulkan: 08 January 2022 Diterima: 04 Juli 2022 Terbit/Dicetak: 28 Juli 2022
The  purpose  of  this  study  is  to  answer  the  debate  regarding  the impact of the Covid-19 pandemic on the soundness of Islamic banks in  Indonesia.  In  this  study,  the  soundness  of  Islamic  banking  is measured  using  the  RGEC  method.  The  object  of  the  research  is focused  on  all  Islamic  banking  companies  operating  in  Indonesia with  a  total  population  of  14  companies.  The  data  is  the  annual reports  of  company  in  the  period  before  and  after  the  pandemic, namely  2019  and  2020  period.  After  the  sample  selection  process was carried out, only 12 companies remained that met the criteria for  further  analysis.  The  data  analysis  technique  used  descriptive statistical analysis and different tests with paired sample t-test and Wilcoxon  signed-rank  test  which  had  previously  passed  the normality test. The results showed that only the capital adequacy ratio indicator experienced significant differences before and after the Covid-19 pandemic in Indonesia, while the other three indicators showed  no  significant  differences.  This  indicates  that  Islamic banking  is  still  quite  capable  of  overcoming  the  impact  of  the pandemic so that it does not have a serious effect on the soundness of Islamic banking

## Keywords:
Covid-19  Pandemic;  Islamic  Bank Soundness; RGEC Method

## A. PENDAHULUAN
Dunia  sedang  diguncang  oleh  krisis  kesehatan  yang  belum  pernah  terjadi  sebelumnya  yang disebabkan oleh virus corona baru. Dampak pandemi Covid-19 tidak hanya terbatas pada aspek kesehatan, tetapi juga merambah ke aspek ekonomi yang mulai goyah. Banyaknya kebijakan penutupan kegiatan usaha dan  pembatasan  kegiatan  masyarakat  telah  mendorong  perekonomian  global  ke  jurang  resesi  terparah dalam  beberapa  tahun  terakhir  (World  Bank,  2020).  Produk  domestik  bruto  (PDB)  dunia  diperkirakan terkontraksi  sebesar  3%  pada  2020  dan  akumulasi  kerugiannya  mencapai  US$9  triliun  selama  periode 2020-2021  (IMF,  2020).  Alon  et  al  (2020)  dan  Baldwin  &  Weder  di  Mauro  (2020)  menyatakan  bahwa krisis ekonomi ini terus memberikan dampak  yang lebih mengkhawatirkan seperti maraknya pemutusan hubungan kerja (PHK) dan kebangkrutan di berbagai sektor usaha.
Sektor  keuangan  merupakan  salah  satu  sektor  usaha  yang  mendapat  dampak  signifikan  dari pandemi Covid-19. Beberapa akademisi ekonomi seperti Beck (2020), McKibbin & Fernando (2020) dan Goodell  (2020)  menilai  sektor  ini  dikhawatirkan  menerima  dampak  yang  jauh  lebih  parah  dari  krisis ekonomi global yang terjadi pada 2008-2009. Hal ini dikarenakan Pandemi Covid-19 berdampak sistemik pada  kekacauan  ekonomi  yang  belum  pernah  ada  sebelumnya  sehingga  sulit  dikendalikan  (Miah  et  al., 2021). Situasi ini mendorong spekulasi para ahli untuk mengkaji kemungkinan dampak pandemi terhadap sektor keuangan pada umumnya dan perbankan pada khususnya.
Di negara dengan penduduk mayoritas Muslim seperti Indonesia, industri perbankan tidak hanya mengenal perbankan konvensional saja, namun perbankan syariah juga berkembang cukup pesat. Hassan & Aliyu (2018) menyatakan bahwa secara umum perbankan syariah memiliki ketahanan yang lebih baik dibandingkan  bank  konvensional  ketika  diguncang  oleh  krisis  keuangan  sistemik  seperti  pandemi  yang sedang  berlangsung.  Hal  ini  karena  sifat  unik  dari  bisnis  Bank  Syariah  yaitu  dengan  cara  memperoleh keuntungan dari pembiayaan berbasis ekuitas dari keuntungan usaha yang diperoleh debitur sesuai dengan akad yang telah disepakati di awal. Di sisi lain, jika debitur mengalami kerugian usaha, maka bank syariah juga menerima dampak kerugian debitur tersebut (Wahyudi et al., 2020). Mekanisme ini cenderung mudah diterapkan sehingga keuntungan atau kerugian yang diperoleh dapat diprediksi.
Asumsi ini sejalan dengan pernyataan Menteri Keuangan Sri Mulyani yang mengklaim stabilitas, ketahanan, dan kesehatan perbankan syariah dinilai lebih stabil di masa pandemi (Suharto, 2021). Beberapa indikator  keuangan  bank  syariah  dinilai  tetap  stabil  bahkan  tumbuh  positif  di  tengah  pandemi.  Berikut stabilitas perbankan syariah di masa pandemi yang dinilai dari beberapa indikator rasio keuangan.

## Tabel 1. Kinerja dan Stabilitas Bank Syariah Indonesia selama Pandemi Covid-19
Indikator rasio keuangan Angka Keterangan Total aset Rp1.710,6 triliun Memegang 9,69% pangsa pasar Dana pihak ketiga (DPK) Tumbuh 11,56% Lebih besar dari konvensional 11,49% Pembiayaan syariah Tumbuh 9,42% Lebih tinggi dari konvensional sebesar 0,55% Rasio kecukupan modal Rata-rata 23,5% Memenuhi standar minimal 8% Pembiayaan bermasalah Rata-rata 3,31% Di bawah standar 5% Jumlah investor Islam Tumbuh 108% - Transaksi saham syariah Rp 6,2 miliar Tumbuh 59% dari tahun sebelumnya

## Sumber: Data sekunder 2021, diolah
Berdasarkan  data  yang  disajikan  pada  Tabel  1,  jelas  membuktikan  bahwa  stabilitas  perbankan syariah  yang  dinilai  dari  indikator  rasio  keuangan  selama  pandemi  memang  cukup  menggembirakan. Beberapa indikator tumbuh positif di tengah goncangan pandemi yang belum mereda. Namun, Miah et al (2021)  menyatakan  bahwa  situasi  pandemi  yang  terjadi  saat  ini  merupakan  situasi  yang  sangat  sulit dikendalikan dan sulit diprediksi karena dampak pandemi terhadap kegiatan ekonomi cukup rumit dan tidak terbayangkan sebelumnya. Hal ini menimbulkan asumsi bahwa guncangan pandemi juga berdampak pada kesehatan  bank  syariah  secara  lebih  luas  dan  tidak  hanya  pada  rasio  keuangan.  Pernyataan  tersebut memotivasi  penelitian  ini  untuk  mengkaji  dampak  pandemi  Covid-19  terhadap  tingkat  kesehatan  bank syariah di Indonesia dengan menggunakan metode yang lebih tepat.
Pemerintah telah menyepakati bahwa pengukuran tingkat kesehatan bank syariah tidak hanya cukup
dalam  aspek  kuantitatif,  tetapi  juga  harus  diperhatikan  indikator  kualitatif.  Di  Indonesia,  metode  yang sering dijadikan acuan dalam menilai tingkat kesehatan suatu bank adalah metode RGEC karena metode ini secara tegas tertuang dalam Peraturan Bank Indonesia Nomor 13/1/PBI/2011 tentang Penilaian Tingkat Kesehatan Bank. Metode RGEC merupakan kombinasi pengukuran 4 indikator dalam menentukan sehat atau  tidaknya  suatu  bank,  yaitu  profil  risiko  ( risk  factor ),  tata  kelola  perusahaan  ( good  corporate governance ), profitabilitas ( earning ) dan permodalan ( capital ratio ). Metode ini dinilai lebih tepat dalam merepresentasikan  tingkat  kesehatan  suatu  bank,  karena  berbagai  aspek  juga  diukur,  seperti  tata  kelola bisnis atau tata kelola perusahaan yang baik.
Beberapa  penelitian  sebelumnya  telah  menguji  dampak  pandemi  Covid-19  terhadap  perbankan syariah  seperti  yang  ditemukan  di  dalam  penelitian  Candera  et  al  (2021);  Wijayanti  &  Afifi  (2020); Salsabilla et al (2021); dan Barua & Barua (2020). Penelitian-penelitian tersebut mengungkapkan dampak pandemi  pada  bank  syariah  dengan  menggunakan  metode  penilaian  yang  berbeda.  Beberapa  penelitian tersebut  menemukan  bukti  empiris  terhadap  penurunan  kinerja  indikator  kesehatan  perbankan  syariah, seperti penurunan indikator aset tertimbang menurut risiko, rasio kecukupan modal, pendapatan bunga pada bank syariah di Bangladesh (Barua & Barua, 2020). Salsabilla et al  (2021) membuktikan bahwa kinerja return on assets menurun cukup tajam pada industri perbankan syariah. Namun, studi Candera et al (2021) dan Wijayanti & Afifi (2020) menyatakan bahwa pandemi tidak banyak berdampak pada kinerja keuangan perbankan syariah.
Jika  dicermati,  sebagian  besar  penelitian  sebelumnya  lebih  memilih  penggunaan  rasio  keuangan untuk  menilai kinerja dan kesehatan bank syariah pada masa pandemi Covid-19. Penelitian sebelumnya masih sangat terbatas dalam menggunakan metode penilaian RGEC untuk mengungkap tingkat kesehatan bank syariah di masa pandemi. Untuk itu, penelitian ini mencoba melengkapi penelitian sebelumnya yang telah  dilakukan  dengan  memanfaatkan  metode  RGEC  dalam  menilai  tingkat  kesehatan  bank  syariah  di masa pandemi. Diharapkan melalui metode penilaian RGEC dapat  diperoleh hasil penelitian  yang lebih luas dan komprehensif dalam menilai tingkat kesehatan bank syariah.
Secara  umum,  penelitian  ini  berkontribusi  untuk  menjawab  pertanyaan  apakah  benar  Pandemi Covid-19  berdampak  negatif  terhadap  kesehatan  perbankan  syariah  di  Indonesia  atau  tidak  berdampak karena sifat usahanya. Penelitian ini menggambarkan bagaimana kesehatan perbankan syariah sebelum dan sesudah  pandemi  Covid-19  dinilai  dari  profil  risiko  ( non-performing  financing dan financing  to  deposit ratio );  tata  kelola  usaha  ( good  corporate  governance );  kinerja  profitabilitas  ( return  on  assets );  dan permodalan  ( capital  adequacy  ratio ).  Selain  itu,  dengan  bantuan  uji  statistik  t-test,  penelitian  ini  juga bertujuan  untuk  mengetahui  bagaimana  tingkat  perubahan  pada  masing-masing  indikator  penilaian sehingga  dapat  diketahui  perbedaan  tingkat  kesehatan  bank  syariah  sebelum  dan  sesudah  Covid-19 Pandemi.

## B. METODE PENELITIAN

## Jenis dan Pendekatan Penelitian
Jenis penelitian ini adalah kuantitatif karena data yang digunakan berupa angka-angka yang dapat diolah melalui  teknik  analisis  tertentu  sehingga  menghasilkan  jawaban  atas  hipotesis  yang  diajukan. Sementara  itu, pendekatan  penelitian  ini  menggunakan  pendekatan  komparatif  atau  studi  perbandingan. Hal  ini  dikarenakan penelitian  ini  dilakukan  dengan  membandingkan  tingkat  kesehatan  bank  syariah  sebelum  dan  sesudah  pandemi Covid-19 di Indonesia.
Populasi, Sampel dan Teknik Pengambilan Sampel
Populasi  dalam  penelitian  ini  adalah  seluruh  perusahaan  perbankan  syariah  di  Indonesia  yang berjumlah  14  perusahaan. Teknik  pemilihan  sampel  menggunakan  teknik purposive  sampling dengan menggunakan tiga kriteria sebagai berikut:
1. Perbankan syariah resmi beroperasi di Indonesia pada periode 2019 dan 2020.
2. Perbankan syariah secara konsisten menyajikan laporan tahunan di situs web perusahaan dari tahun 2019-2020.
3. Perbankan syariah memiliki laporan tahunan dengan data yang dibutuhkan dalam penelitian ini. Dengan menggunakan ketiga kriteria tersebut, maka langkah-langkah penentuan sampel dan unit
analisis disajikan pada Tabel 2 sebagai berikut:

## Tabel 2. Penentuan sampel penelitian
Nomor Kriteria sampel penelitian Kuantitas 1. Perbankan syariah resmi beroperasi di Indonesia pada periode 2019 dan 2020. 14 2. Perbankan syariah konsisten dalam menyajikan laporan tahunan di situs web perusahaan dari 2019-2020 (2) 3. Perbankan syariah belum memiliki laporan tahunan dengan data yang dibutuhkan dalam penelitian ini (0) Jumlah sampel penelitian 12

## Sumber: Data sekunder 2021, diolah
Berdasarkan informasi  yang tercantum pada Tabel 2 dapat diketahui bahwa jumlah bank syariah yang resmi beroperasi di  Indonesia hingga tahun 2020 sebanyak 14 perusahaan. Sebanyak 2 perusahaan tidak konsisten dalam melaporkan laporan keuangannya di website perusahaan, sehingga harus dikeluarkan dari sampel. Dengan perhitungan tersebut, maka jumlah sampel dalam penelitian ini ditentukan sebanyak 12 perusahaan.

## Teknik pengumpulan data
Dalam  penelitian  ini,  teknik  dokumentasi  digunakan  dalam  proses  pengumpulan  data. Hal  ini dikarenakan data diperoleh dengan mengunduh laporan tahunan perbankan syariah periode 2019 dan 2020 di website masing-masing perusahaan. Setelah data diperoleh, proses selanjutnya adalah menghitung setiap indikator  penilaian  kesehatan  bank  syariah  sesuai  dengan  pengukuran  yang  digunakan  dengan  bantuan Microsoft Excel . Setelah mendapatkan data berupa angka, selanjutnya data tersebut diolah dan dianalisis lebih lanjut.

## Teknik analisis data
Teknik analisis data yang digunakan dalam penelitian ini terdiri dari dua jenis, yaitu analisis statistik deskriptif  dan  Uji  Beda. Dengan  memanfaatkan  alat  analisis  berupa  SPSS  versi  21,  analisis  statistik deskriptif digunakan untuk menggambarkan tingkat kesehatan bank syariah yang dinilai dari 4 indikator penilaian sebelum dan sesudah pandemi Covid-19. Sementara itu, Uji Beda dilakukan untuk mengetahui apakah ada perbedaan pada 4 indikator penilaian tingkat kesehatan perbankan syariah sebelum dan sesudah Pandemi Covid-19. Sebelum dilakukan Uji Beda, masing-masing indikator tingkat kesehatan bank syariah akan melalui uji normalitas terlebih dahulu. Jika data setiap indikator dinyatakan normal, maka Uji Beda yang dilakukan adalah uji statistik parameter dengan menggunakan uji paired sample t-test , sedangkan jika data tidak normal maka dilakukan pengujian dengan menggunakan uji statistik nonparameter menggunakan metode uji Wilcoxon sign rank-test .

## C. HASIL PENELITIAN
Hasil Analisis Statistik Deskriptif
Hasil Analisis Statistik Deskriptif Risiko Pembiayaan Bank Indonesia telah menetapkan standar minimum rasio NPF yang harus dijaga oleh perbankan syariah dengan kriteria sebagai berikut:
Tabel 3. Matriks Kriteria Profil Risiko (NPF) Peringkat Predikat Kriteria 1 Sangat sehat NPF < 2% 2 Sehat 2% NPF < 5% 3 Cukup sehat 5% NPF < 8% 4 Tidak sehat 8% NPF <12% 5 Sangat tidak sehat NPF ≥ 12% Sumber: Bank Indonesia, 2011 Berikut adalah hasil analisis statistik deskriptif untuk risiko pembiayaan yang diukur dengan angka

## NPF sebelum dan sesudah Pandemi Covid-19.

## Tabel 4. Hasil Analisis Statistik Deskriptif Risiko Pembiayaan (%NPF)
Bank Sebelum Predikat Setelah Predikat Naik/Turun Bank Syariah Aceh 1,29 Sangat sehat 1,53 Sangat sehat 18,6% Syariah NTB 1,36 Sangat sehat 1,26 Sangat sehat -7.35% Victoria Syariah 3,94 Sehat 4,73 Sehat 20,05% BCA Syariah 0,58 Sangat sehat 0,5 Sangat sehat -13,79% BJB Syariah 3,54 Sehat 5,28 Cukup sehat 49,15% BNI Syariah 3,33 Sehat 3,38 Sehat 1,5% BRI Syariah 3,38 Sehat 1,77 Sangat sehat -47,63% BTPN Syariah 1,36 Sangat sehat 1,91 Sangat sehat 40,44% Mega Syariah 1,72 Sangat sehat 1,69 Sangat sehat -1,74% Bank Muamalat 4,3 Sehat 3,95 Sehat -8,14% Panin Dubai Syariah 3,81 Sehat 3,38 Sehat -11,28% Syariah Bukopin 5,89 Cukup sehat 7,49 Cukup sehat 27,16% Rata-rata 2,875 Sehat 3,027 Sehat 6,87% Sumber: Data sekunder 2021, diolah
Berdasarkan hasil analisis pada Tabel 4 di atas, rata-rata angka NPF sebelum dan sesudah Pandemi Covid-19  tahun  2019  dan  2020  masih  dalam  kategori  sehat,  meskipun  mengalami  peningkatan  sebesar 6,87%. Meskipun rata-rata peringkat NPF perbankan syariah juga tergolong sehat dan sangat sehat, namun 6 perusahaan tercatat mengalami kenaikan NPF cukup tinggi.

## Hasil Analisis Statistik Deskriptif Risiko Likuiditas
Berdasarkan edaran Bank Indonesia, bank syariah dapat dikategorikan sehat dan tidak sehat apabila memenuhi kriteria FDR dengan ketentuan sebagai berikut:
Tabel 5. Matriks Kriteria Risiko Likuiditas (FDR) Peringkat Predikat Kriteria 1 Sangat sehat FDR < 75% 2 Sehat 75% FDR < 85% 3 Cukup sehat 85% FDR < 100% 4 Tidak sehat 100% FDR < 120% 5 Sangat tidak sehat FDR ≥ 120% Sumber: Bank Indonesia, 2011
Berikut adalah hasil analisis statistik deskriptif untuk  risiko  likuiditas  yang diukur dengan angka FDR sebelum dan sesudah Pandemi Covid-19.

## Tabel 6. Hasil Analisis Statistik Deskriptif Risiko Likuiditas (%FDR)
Bank Sebelum Predikat Setelah Predikat Naik/Turun Bank Syariah Aceh 68,64 Sangat sehat 70,82 Sangat sehat 3,17% Syariah NTB 81,89 Sehat 86,53 Sehat 5,67% Victoria Syariah 80,52 Sehat 74,05 Sangat sehat -8.03% BCA Syariah 91,00 Cukup sehat 81,3 Sehat -10,66% BJB Syariah 93,53 Cukup sehat 86,64 Sehat -7.37% BNI Syariah 74,31 Sangat sehat 68,79 Sangat sehat -7.43% BRI Syariah 80,12 Sehat 80,99 Sehat 1,09% BTPN Syariah 95,27 Cukup sehat 97,37 Cukup sehat 2.2% Mega Syariah 94,53 Cukup sehat 63,94 Sangat sehat -32,36% Bank Muamalat 73,51 Sangat sehat 69,84 Sangat sehat -4.99% Panin Dubai Syariah 95,72 Cukup sehat 111,71 Tidak sehat 16,7% Syariah Bukopin 93,48 Cukup sehat 196,73 Sangat tidak sehat 110,45% Rata-rata 85,21 Cukup sehat 90,73 Cukup sehat 6,47% Sumber: Data sekunder 2021, diolah
Hasil analisis statistik  deskriptif  untuk  risiko  likuiditas  yang  diukur  dengan  FDR  membuktikan bahwa  rata-rata angka FDR  sebelum dan sesudah Pandemi Covid-19 berada pada kategori cukup sehat, meskipun terjadi peningkatan sebesar 6,47%. Predikat angka FDR sebelum Pandemi Covid-19 tahun 2019 sebagian  besar  cukup  sehat  dengan  jumlah  6  perusahaan,  sedangkan  predikat  risiko  likuiditas  setelah
Pandemi Covid-19 tahun 2020 lebih beragam dengan jumlah 5 perusahaan berperingkat sangat sehat. Selain itu, sebanyak 6 perusahaan tercatat mengalami peningkatan FDR dengan angka yang cukup beragam.

## Hasil Analisis Deskriptif Statistik Good Corporate Governance
Untuk menilai baik  tidaknya  perbankan  syariah  dalam  menerapkan  GCG,  Bank  Indonesia  telah menetapkan matriks penilaian berdasarkan peringkat komposit, yaitu sebagai berikut:
Tabel 7. Matriks Kriteria Rating GCG Peringkat Predikat Kriteria 1 Sangat sehat Nilai Komposit < 1,5 2 Sehat Nilai Komposit 1,5 – 2,5 3 Cukup sehat Nilai Komposit 2,5 – 3,5 4 Tidak sehat Nilai Komposit 2,5 – 3,5 5 Sangat tidak sehat Nilai Komposit 4,5 – 5 Sumber: Bank Indonesia, 2011
Hasil analisis statistik  deskriptif  untuk  penilaian good  corporate  governance dirangkum  dalam Tabel 8 sebagai berikut.
Tabel 8. Hasil Analisis Statistik Deskriptif GCG (Peringkat Komposit GCG) Bank Sebelum Predikat Setelah Predikat Naik/Turun Bank Syariah Aceh 2 Sehat 2 Sehat Stagnan Syariah NTB 2 Sehat 2 Sehat Stagnan Victoria Syariah 2 Sehat 2 Sehat Stagnan BCA Syariah 1 Sangat sehat 1 Sangat sehat Stagnan BJB Syariah 3 Cukup sehat 3 Cukup sehat Stagnan BNI Syariah 2 Sehat 2 Sehat Stagnan BRI Syariah 2 Sehat 2 Sehat Stagnan BTPN Syariah 2 Sehat 2 Sehat Stagnan Mega Syariah 2 Sehat 2 Sehat Stagnan Bank Muamalat 3 Cukup sehat 3 Cukup sehat Stagnan Panin Dubai Syariah 2 Sehat 2 Sehat Stagnan Syariah Bukopin 3 Cukup sehat 3 Cukup sehat Stagnan Rata-rata Sehat Sehat

## Sumber: Data sekunder 2021, diolah
Berdasarkan  hasil  analisis  statistik  deskriptif  pada  penilaian  penerapan  GCG,  sebagian  besar perusahaan menyandang predikat sehat baik sebelum maupun sesudah Pandemi Covid-19 dengan jumlah perusahaan sebanyak 8 perusahaan. Sementara itu, pada tabel di atas juga dapat disimpulkan bahwa tidak ada perubahan signifikan penilaian penerapan GCG sebelum dan sesudah Pandemi Covid-19 karena semua perusahaan tidak mengalami kenaikan atau penurunan peringkat komposit GCG.

## Hasil Analisis Statistik Deskriptif Kinerja Profitabilitas
Menurut  ketentuan  Bank  Indonesia,  bank  syariah  dapat  dikategorikan  sehat  apabila  memenuhi persyaratan untuk memperoleh ROA sebagai berikut:

## Tabel 9. Matriks Kriteria Peringkat Profitabilitas (ROA)
Peringkat Predikat Kriteria 1 Sangat sehat ROA > 1,5% 2 Sehat 1,25% ROA < 1,5% 3 Cukup sehat 0,5% ROA < 1,25% 4 Tidak sehat 0% ROA < 0,5% 5 Sangat tidak sehat ROA ≤  0% Sumber: Bank Indonesia, 2011
Berikut adalah tabel yang menginformasikan kinerja profitabilitas perbankan syariah sebelum dan sesudah Pandemi Covid-19 yang diukur menggunakan ROA.

## Tabel 10. Hasil Analisis Statistik Deskriptif Kinerja Profitabilitas (%ROA)
Bank Sebelum Predikat Setelah Predikat Naik/Turun Bank Syariah Aceh 2,33 Sangat sehat 1,73 Sangat sehat -25,75% Syariah NTB 2,56 Sangat sehat 1,74 Sangat sehat -32,03% Victoria Syariah 0,05 Cukup sehat 0,16 Tidak sehat 220% BCA Syariah 1,2 Cukup sehat 1,1 Cukup sehat -8,3% BJB Syariah 0,6 Cukup sehat 0,41 Tidak sehat -31,67% BNI Syariah 1,82 Sangat sehat 1,33 Sehat -26,92% BRI Syariah 0,31 Tidak sehat 0,81 Cukup sehat 161,29% BTPN Syariah 13,58 Sangat sehat 7,16 Sangat sehat -47,27% Mega Syariah 0,89 Cukup sehat 1,74 Sangat sehat 95,5% Bank Muamalat 0,05 Tidak sehat 0,03 Tidak sehat -40% Panin Dubai Syariah 0,25 Tidak sehat 0,06 Tidak sehat 76% Syariah Bukopin 0,04 Tidak sehat 0,04 Tidak sehat 0% Rata-rata 1,97 Sangat sehat 1,36 Sehat -31,12%

## Sumber: Data sekunder 2021, diolah
Berdasarkan  hasil  analisis  statistik  deskriptif  kinerja  profitabilitas  pada  Tabel  10  di  atas menunjukkan  bahwa  meskipun  predikat  profitabilitas  sebelum  dan  sesudah  terjadinya  Covid-19  sangat sehat  dan  sehat,  namun  hal  ini  disebabkan  oleh  dominasi  salah  satu  bank  yang  memberikan  kontribusi cukup tinggi terhadap angka ROA yaitu Bank BTPN Syariah. Sebelum dan sesudah pandemi, terdapat 5 perusahaan  yang  menyandang  predikat  tidak  sehat. Sementara  itu,  ada  7  perusahaan  yang  mengalami penurunan ROA pasca pandemi dengan angka yang cukup beragam.

## Hasil Analisis Statistik Deskriptif Kinerja Modal
Bank  syariah  dapat  dikategorikan  sehat  apabila  memenuhi  standar  minimal  besaran  modal  yang ditetapkan dengan kriteria sebagai berikut:

## Tabel 11. Matriks Kriteria Peringkat Permodalan (CAR)
Peringkat Predikat Kriteria 1 Sangat sehat CAR > 12% 2 Sehat 9% CAR < 12% 3 Cukup sehat 8% CAR < 9% 4 Tidak sehat 6% CAR < 8% 5 Sangat tidak sehat CAR ≤ 6% Sumber: Bank Indonesia, 2011
Berikut adalah hasil analisis statistik deskriptif kinerja permodalan sebelum dan sesudah Pandemi Covid-19 yang diukur dengan menggunakan rasio CAR.
Tabel 12. Hasil Analisis Statistik Deskriptif Kinerja Modal (%CAR) Bank Sebelum Predikat Setelah Predikat Naik/Turun Bank Syariah Aceh 18,9 Sangat sehat 18,6 Sangat sehat -1,56% Syariah NTB 35,47 Sangat sehat 31,6 Sangat sehat -10,91% Victoria Syariah 19,44 Sangat sehat 26,08 Sangat sehat 34,16% BCA Syariah 38,3 Sangat sehat 45,3 Sangat sehat 18,28% BJB Syariah 14,95 Sangat sehat 24,14 Sangat sehat 61,47% BNI Syariah 18,88 Sangat sehat 21,36 Sangat sehat 13,13% BRI Syariah 25,26 Sangat sehat 19,04 Sangat sehat -24,62% BTPN Syariah 44,57 Sangat sehat 49,44 Sangat sehat 10,27% Mega Syariah 19,96 Sangat sehat 24,15 Sangat sehat 20,99% Bank Muamalat 12,42 Sangat sehat 15,21 Sangat sehat 22,46% Panin Dubai Syariah 14,46 Sangat sehat 31,43 Sangat sehat 117,36% Syariah Bukopin 15,25 Sangat sehat 22,22 Sangat sehat 45,7% Rata-rata 23,15 Sangat sehat 27,38 Sangat sehat 18,25%

## Sumber: Data sekunder 2021, diolah
Hasil  analisis  statistik  deskriptif  untuk  kinerja  modal  yang  terdapat  pada  Tabel  12  menjelaskan bahwa seluruh perusahaan memiliki kecukupan modal dalam kategori sangat sehat baik sebelum maupun setelah pandemi Covid-19. Tercatat sebanyak 9 perusahaan mengalami peningkatan rasio kecukupan modal dengan prosentase beragam, sedangkan 3 perusahaan lainnya justru mengalami penurunan.

## Hasil Uji Normalitas
Uji normalitas dilakukan dengan menggunakan metode Shapiro Wilk yang bertujuan sebagai acuan dalam menentukan metode Uji Beda yang akan digunakan. Dasar pengambilan keputusan adalah jika nilai signifikansi < 0,05, maka Uji Beda yang dilakukan adalah dengan menggunakan statistik parametrik dengan metode  Uji  Beda paired  sample  t-test . Sedangkan  jika  nilai  signifikansi  >  0,05  maka  Uji  Beda  yang dilakukan dengan menggunakan metode uji Wilcoxon sign rank test. Hasil uji normalitas untuk masing- masing indikator disajikan pada tabel di bawah ini.
Tabel 13. Uji Normalitas Setiap Indikator Indikator Signifikansi Shapiro Wilk Uji Beda yang Dilakukan Sebelum NPF 0,354 Paired sample t-test . Setelah NPF 0,306 Sebelum FDR 0,042 Wilcoxon sign rank test Setelah FDR 0,000 Sebelum GCG 0,003 Wilcoxon sign rank test Setelah GCG 0,003 Sebelum ROA 0,000 Wilcoxon sign rank test Setelah ROA 0,000 Sebelum CAR 0,026 Wilcoxon sign rank test Setelah CAR 0,047 Sumber: Data sekunder 2021, diolah

## Hasil Uji Beda T-tes
Setelah  dilakukan  uji  normalitas  terhadap  masing-masing  indikator  penilaian  tingkat  kesehatan bank, maka langkah selanjutnya adalah melakukan Uji Beda. Uji Beda dilakukan dengan bergantung pada hasil uji normalitas data. Jika data normal, maka Uji Beda yang dilakukan dapat menggunakan uji paired sample t-test dan jika data tidak lolos uji normalitas dapat dilakukan dengan alternatif Wilcoxon sign rank test . Dasar  pengambilan  keputusan  adalah  jika  nilai  signifikansi  <  0,05,  maka  terdapat  perbedaan  yang signifikan pada indikator penilaian tingkat kesehatan bank syariah sebelum dan sesudah pandemi Covid- 19, dan sebaliknya. Berikut adalah hasil pengujian yang berbeda pada masing-masing indikator.
Tabel 14. Hasil Uji Beda Tiap Indikator Indikator Metode Signifikansi Keputusan Sebelum NPF_Setelah NPF Paired sample t-test 0,466 Tidak signifikan Sebelum FDR_Setelah FDR Wilcoxon sign rank test 0,638 Tidak signifikan Sebelum GCG_Setelah GCG Wilcoxon sign rank test 1.000 Tidak signifikan Sebelum ROA_Setelah ROA Wilcoxon sign rank test 0.248 Tidak signifikan Sebelum CAR_Setelah CAR Wilcoxon sign rank test 0,034 Signifikan Sumber: Data sekunder 2021, diolah

## D. PEMBAHASAN
Hasil Uji Beda pada masing-masing indikator tingkat kesehatan perbankan syariah dengan metode RGEC membuktikan bahwa hanya faktor permodalan yang memiliki perbedaan yang signifikan, sedangkan indikator lainnya tidak mengalami perbedaan yang signifikan. Hal ini membuktikan bahwa secara umum perbankan syariah mampu bertahan di  tengah  gejolak pandemi  yang belum  mereda. Hasil penelitian ini sejalan dengan penelitian Candera et al (2021) dan Wijayanti & Afifi (2020).
Berdasarkan  hasil  Uji  Beda,  indikator  risiko  pembiayaan  yang  diukur  dengan non  performing financing (NPF) tidak mengalami perbedaan yang signifikan baik sebelum maupun setelah pandemi Covid- 19. Namun demikian, terjadi peningkatan rata-rata jumlah NPF yang cukup tinggi yaitu 6,87%. Selain itu terdapat  satu  perusahaan  yaitu  BJB  Syariah  yang  mengalami  penurunan  peringkat  dari  peringkat  sangat sehat  pada  periode  2019  menjadi  cukup  sehat  pada  tahun  2020  dan  terdapat  satu  perusahaan  yang mengalami peningkatan peringkat yaitu BRI Syariah dari peringkat sehat pada tahun 2019 dengan peringkat yang sangat sehat di tahun 2020. Sementara itu, 10 perusahaan lainnya stagnan. Hal ini membuktikan bahwa meskipun  terjadi  peningkatan  rasio  NPF,  namun  dampaknya  tidak  terlalu  mempengaruhi  kesehatan  dan stabilitas bank syariah sehingga risiko tersebut dapat dikendalikan.
Sementara itu, berdasarkan hasil Uji Beda risiko likuiditas yang diukur dengan angka FDR, juga
tidak ada perbedaan yang signifikan baik sebelum dan sesudah Pandemi Covid-19. Sama halnya dengan risiko pembiayaan, rata-rata risiko likuiditas juga meningkat sebesar 6,47% dari tahun sebelumnya. Bank Bukopin Syariah menjadi satu-satunya bank yang merasakan dampak negatif akibat dari Pandemi Covid- 19 akibat peningkatan pesat tingkat FDR sebesar 110,45% yang menjadikan FDR bank menjadi tidak sehat. Namun demikian, terdapat 6 perusahaan yang mengalami penurunan angka FDR dan 5 perusahaan dengan kenaikan  FDR  yang  cukup.  Hal  inilah  yang  mendorong  tingkat  FDR  masih  bisa  dikendalikan  oleh perbankan syariah.
Praktik  penerapan  GCG  di  perbankan  syariah  juga  tidak  mengalami  perbedaan  yang  signifikan sebelum dan sesudah Pandemi Covid-19. Semua perusahaan berhasil mempertahankan peringkat mereka meskipun  pandemi  sedang  berlangsung.  Hal  ini  menyiratkan  bahwa  perusahaan  akan  terus  menerapkan GCG untuk memperkuat ketahanan perusahaan jika terjadi krisis keuangan yang disebabkan oleh pandemi.
Kinerja profitabilitas yang diukur dengan ROA juga tidak mengalami perbedaan yang signifikan. Meski secara keseluruhan rata-rata ROA mengalami penurunan sebesar 31,12%, namun dampaknya tidak begitu mengkhawatirkan bagi perusahaan. Empat perusahaan bahkan mengalami pertumbuhan ROA yang signifikan,  meskipun  7  perusahaan  lainnya  mengalami  penurunan.  Sayangnya,  5  perusahaan  dengan peringkat ROA tidak sehat pascapandemi. Namun, hal ini lebih disebabkan oleh kinerja tahun sebelumnya sehingga tidak ada perbedaan yang signifikan. Kinerja ROA yang menurun di masa pandemi tampaknya membuat perbankan syariah juga mendapat dampak yang sama dengan sektor lain akibat pandemi, meski pengaruhnya tidak terlalu signifikan.
Berdasarkan  hasil  Uji  Beda,  indikator  modal  merupakan  satu-satunya  indikator  yang  mengalami perbedaan yang signifikan. Selisih ini tercatat ke arah yang positif seiring dengan peningkatan CAR di 9 perusahaan. Hal ini mengakibatkan rata-rata angka CAR naik cukup tinggi sebesar 18,25% selama masa pandemi. Seluruh perusahaan juga masih mempertahankan predikat sangat sehat pada indikator CAR, baik sebelum  maupun  setelah  pandemi.  Peningkatan  CAR  ini  disebabkan  karena  bank-bank  yang  tergabung dalam  Badan  Usaha  Milik  Negara  (BUMN)  menyetorkan  modal  dalam  jumlah  besar  ke  bank  syariah dengan  jumlah  pembiayaan  yang  relatif  rendah.  Hal  ini  dimaksudkan  agar  bank  syariah  tetap  mampu bertahan menghadapi pandemi dengan memiliki rasio permodalan yang cukup.

## E. SIMPULAN DAN SARAN
Berdasarkan hasil penelitian dan pembahasan dapat disimpulkan bahwa rata-rata tingkat kesehatan perbankan  syariah  sebelum  dan  sesudah  pandemi  masih  dalam  kondisi  sehat.  Perbankan  syariah  masih cukup mampu dalam menghadapi peningkatan risiko akibat pandemi. Hal ini dibuktikan dengan uji beda yang  menjelaskan  bahwa  hanya  indikator  permodalan  (CAR)  yang  memiliki  perbedaan  yang  signifikan dengan  pola  yang  meningkat,  sedangkan  indikator  lainnya  seperti  (NPF,  FDR  GCG,  dan  ROA)  tidak memiliki perbedaan yang signifikan baik sebelum maupun setelah pandemi. Meski demikian, ada beberapa hal yang perlu diwaspadai, seperti angka NPF yang meningkat sebesar 6,87%, jumlah FDR yang melonjak sebesar  6,47%  dan  angka  ROA  yang  menurun  cukup  tajam  sebesar  31,12%  pascapandemi.  Namun perubahan tersebut dinilai aman sehingga tidak berdampak signifikan.
Meski  secara  keseluruhan,  pandemi  tidak  memberikan  dampak  yang  begitu  signifikan,  namun kebijakan penting tetap diperlukan untuk mengantisipasi risiko yang mungkin muncul di masa mendatang. Beberapa  rekomendasi  kebijakan  yang  dapat  diterapkan  perbankan  syariah  dalam  menghadapi  krisis ekonomi  akibat  pandemi  adalah  sebagai  berikut:  1)  Pemerintah  terus  memberikan  permodalan  kepada perbankan syariah dalam rangka menjaga penguatan permodalan perusahaan,  2) Melakukan merger atau penggabungan usaha seperti yang dilakukan oleh tiga bank syariah di Indonesia yaitu BRI Syariah, Mandiri Syariah dan BNI Syariah yang resmi bergabung menjadi Bank Syariah Indonesia pada awal tahun 2021.

## REFERENSI
Alon, T. M., Doepke, M., Olmstead-Rumsey, J., & Tertilt, M. (2020). The impact of COVID-19 on gender equality (no. w26947). National Bureau of Economic Research .
Bank Indonesia. (2011). Regulation Number 13/1/PBI/2011 concerning the assessment of the soundness of banks. Jakarta: Bank Indonesia.
Bank Indonesia. (2011). Form Letter Number 13/24/DPNP/2011. Jakarta: Bank Indonesia Bank Indonesia. (2011). Form Letter Number 12/13/DPBS/2010. Jakarta: Bank Indonesia. Baldwin, R., & Weder di Mauro, B. (2020). Economics in the Time of COVID-19 . CEPR press. Barua, B., & Barua, S. (2020). COVID-19 implications for banks: the case of an emerging economy. Available at SSRN 3646961 . Beck, T. (2020). Finance in the time of coronavirus . Centre for Economic Policy Research.
Candera, M., Muslimin, A., & Permatasari, D. (2021). Banking Financial Performance Before and During the Covid 19 Pandemic in Indonesia: Analysis of Comparison Between Islamic and Conventional Banking. Information Technology of Industry , 9 (1), 976–986.
Goodell, J. W. (2020). COVID-19 and finance: Agendas for future research. Finance Research Letters , 3 (5), 101– 112.
Hassan,  M.  K.,  &  Aliyu,  S.  (2018).  A  contemporary  survey  of  Islamic  banking  literature. Journal  of  Financial Stability , 34 , 12–43.
IMF. (2020). The great lockdown: worst economic downturn since the great depression . https://blogs.imf.org/2020/04/14/the-great-lockdown-worst-economic-downturn-since-the-great-depression/ McKibbin, W., & Fernando, R. (2020). The economic impact of COVID-19. Economics in the Time of COVID-19.
Baldwin, B. Weder Di Mauro (Red.). Centre for Economic Policy Research (CEPR), Londyn , 45–51. Miah,  M.  D.,  Suzuki,  Y.,  &  Uddin,  S.  S.  (2021).  The  impact  of  COVID-19  on  Islamic  banks  in  Bangladesh:  a perspective of Marxian “circuit of merchant’s capital". Journal of Islamic Accounting and Business Research , 1759–0817.
Salsabilla, A., Azhari, A. R., Wahyudi, R., Pambudi, D. S., & Riduwan, R. (2021). Impact of the Covid 19 Pandemic on  The  Profitability  of  Islamic  Banks  In  Indonesia. In  Annual  Conference  of  Ihtifaz:  Islamic  Economics, Finance, and Banking , 2 (2), 61–69. Suharto,  A.  F.  H.  (2021). Sharia  finance  key  for  creating  economic  stability:  Finance  Minister . https://en.antaranews.com/news/185758/sharia-finance-key-for-creating-economic-stability-finance-minister Wahyudi, R., Diniyya, A. A., Satyarini, J. N. E., & Maulida, S. (2020). The Effect of Debt-Based Financing and Equity-Based Financing on Islamic Banks Profitability in Indonesia. International Journal of Islamic Business and Economics (IJIBEC) , 4 (2), 106–114.
Wijayanti, S., & Afifi, Z. (2020). Pandemic impact of Covid-19 on the health of syariah bank. International Journal of Economics, Business and Accounting Research (IJEBAR) , 4 (4), 1060–1067. World  Bank.  (2020). The  global  economic  outlook  during  the  COVID-19  pandemic:  a  changed  world . http://www.worldbank.org/en/news/feature/2020/06/08/the-global-economic-outlook-during-the-covid-19- pandemic-a-changed-world