## TIN: Terapan Informatika Nusantara
Vol 4, No 3, August 2023, page 167-177 ISSN 2722-7987 (Media Online) Website https://ejurnal.seminar-id.com/index.php/tin DOI 10.47065/tin.v4i3.4170

## Model Peningkatan Kinerja Keuangan Berbasis Capital Adequacy Ratio (CAR) Pada Perbankan BUMN Di Indonesia
Lusiana Risma Riani * , Mutamimah
Fakultas Ekonomi, Magister Manajemen, Universitas Islam Sultan Agung, Semarang, Indonesia Email: 1,* Lusiana1442@std.unissula.ac.id, 2 mutamimah@unissula.ac.id Email Penulis Korespondensi: Lusiana1442@std.unissula.ac.id
Abstrak− Penelitian  ini  bertujuan  untuk  mengetahui  pengaruh  Non  Performing  Loan  (NPL)  dan  Loan  to  Deposit  Ratio  (LDR) terhadap  Profitabilitas  dengan  Capital  Adequacy  Ratio  (CAR)  sebagai  variabel  intervening  pada  Bank  BUMN  di  Indonesia.  Jenis penelitian  ini  adalah  kuantitatif  yaitu  berfokus  pada  pengelolaan  data  numerik.  Populasi  dalam  penelitian  ini  menggunakan  bank BUMN  yang  terdaftar  di  Bursa  Efek  Indonesia  (BEI).  Sampel  yang  digunakan  dalam  penelitian  ini  adalah  laporan  tahunan  bank BUMN  yang  terdaftar  di  Bursa  Efek  Indonesia  (BEI)  pada  tahun  2010-2021,  sedangkan  metode  pengambilan  sampel  dalam penelitian ini menggunakan metode purposive sampling yang kemudian diperoleh 4 sampel bank BUMN yakni BRI, BNI, BTN dan Bank  Mandiri.  Temuan  hasil  analisis  data  dapat  diketahui  bahwa  Non  Performing  Loan  (NPL)  berpengaruh  negatif  signifikan terhadap Capital Adequacy Ratio (CAR) dan Loan to Deposit Ratio (LDR) berpengaruh positif signifikan terhadap Capital Adequacy Ratio  (CAR).  Selain  itu  dapat  diketahui  juga  bahwa  Non  Performing  Loan  (NPL)  berpengaruh  negatif  signifikan  terhadap Profitabilitas,  Loan  to  Deposit  Ratio  (LDR)  tidak  berpengaruh  terhadap  Profitabilitas  dan  Capital  Adequacy  Ratio  (CAR) berpengaruh positif signifikan terhadap Profitabilitas.
Kata Kunci: Non Performing Loan; Loan to Deposit Ratio; Capital Adequacy Ratio; Profitabilitas; Perbankan
Abstract− This study aims to determine the effect of Non Performing Loans (NPL) and Loan to Deposit Ratio (LDR) on Profitability with  the  Capital  Adequacy  Ratio  (CAR)  as  an  intervening  variable  in  state-owned  banks  in  Indonesia.  This  type  of  research  is quantitative, which focuses on managing numerical data. The population in this study uses state-owned banks listed on the Indonesia Stock  Exchange  (IDX).  The  sample  used  in  this  study  is  the  annual  report  of  state-owned  banks  listed  on  the  Indonesia  Stock Exchange (IDX) in 2010-2021, while the sampling method in this study used a purposive sampling  method which then obtained 4 samples  of  state-owned  banks  namely  BRI,  BNI,  BTN  and  Mandiri  Bank.  The  findings  of  the  data  analysis  show  that  Non Performing Loans (NPL) have a significant negative effect on Capital Adequacy Ratio (CAR) and Loan to Deposit Ratio (LDR) have a  significant  positive  effect  on  Capital  Adequacy  Ratio  (CAR).  In  addition,  it  can  also  be  seen  that  Non-Performing  Loans  (NPL) have a significant negative effect on Profitability, Loan to Deposit Ratio (LDR) have no effect on Profitability and Capital Adequacy Ratio (CAR) has a significant positive effect on Profitability.
Keywords : Non Performing Loan; Loan to Deposit Ratio; Capital Adequacy Ratio; Profitability; Banking

## 1. PENDAHULUAN
Kondisi perekonomian pada suatu negara merupakan salah satu hal yang sangat penting. Karena tujuan perekonomian negara adalah untuk mensejahterakan dan memenuhi kebutuhan hidup masyarakat. Kondisi perekonomian negara yang baik dapat  mencerminkan aktivitas ekonomi  yang berjalan  dengan baik.  Aktivitas ekonomi  yang berjalan lancar akan berdampak  positif  untuk  meningkatkan  penghasilan  masyarakat.  Hal  ini  tentunya  akan  mendorong  pada  peningkatan kesejahteraan  hidup  masyarakat.  Sebaliknya,  jika  kondisi  perekonomian  pada  suatu  negara  buruk  maka  dapat menghambat  aktivitas  ekonomi.  Banyak  faktor  yang  dapat  mempengaruhi  kondisi  perekonomian  suatu  negara  baik yang  dapat  diprediksi  maupun  yang  tidak  dapat  diprediksi.  Indonesia  mengalami  penurunan  kondisi  perekonomian sejak tahun 2018. Bahkan pada awal pandemi covid-19 menyerang Indonesia yaitu tahun 2020, pertumbuhan ekonomi Indonesia sebesar -2,07 persen (BPS Daerah Istimewa Yogyakarta, 2021). Indonesia mengalami kerugian bagi berbagai pihak  karena  terjadi  resesi  ekonomi.  Seperti  pendapatan  masyarakat  yang  terus  menurun,  meningkatnya  tingkat pengangguran karena terjadi PHK diberbagai perusahaan, dan terhambatnya aktivitas ekonomi yang merupakan dampak dari kondisi perekonomian yang buruk.
Perbankan  berfungsi  sebagai Intermediary  Institution ,  yang  berarti  bank  menjadi  salah  satu  penopang  yang memperkuat sistem perekonomian disuatu negara. Intermediary Institution (Perantara keuangan), artinya suatu lembaga yang  menjembatani  dua  pihak  dengan  kebutuhan  yang  berbeda.  Atau  mampu  menyalurkan  dana  dari  pihak  ekonomi yang  memiliki  kelebihan  dana  kepada  pihak  ekonomi  yang  membutuhkan  dana.  Oleh  karena  itu  dalam  pertumbuhan dan pembangunan ekonomi suatu negara membutuhkan peran perbankan yang berkinerja sehat serta efektif untuk dapat menyalurkan kredit dengan himpunan dana dari masyarakat.
Di  Indonesia,  terdapat  beberapa  perusahaan  yang  mendapat kepercayaan  tinggi dari  masyarakat.  Salah  satunya yaitu Bank BUMN. Bank BUMN (Badan Usaha Milik Negara) adalah bank yang dimiliki oleh Negara dimana sebagian besar  modalnya  berasal  dari  kekayaan  Negara  yang  dipisahkan.  Meskipun  kepemilikan  saham  bank  BUMN  terbuka untuk  publik,  persentase  kepemilikannya  lebih  besar  ke  pemerintah.  Tingkat  kepercayaan  masyarakat  Indonesia terhadap  Bank  BUMN  tinggi  karena  masyarakat  menganggap  bahwa  penyimpanan  dana  di  bank  pemerintah  lebih aman.  Bank  BUMN  terdiri  dari  BRI,  BNI,  BTN  dan  Bank  Mandiri.  Bank  BUMN  sendiri  merupakan  bank  milik pemerintah  Indonesia  yang  mampu  memberikan  sumbangan  APBN  dengan  deviden  yang  diberikan  kepada  negara sebagai pemilik dari bank-bank tersebut (Diffia & Santoso, 2015).

## TIN: Terapan Informatika Nusantara
Vol 4, No 3, August 2023, page 167-177 ISSN 2722-7987 (Media Online) Website https://ejurnal.seminar-id.com/index.php/tin DOI 10.47065/tin.v4i3.4170
Tingkat  kesehatan  pada  sutau  bank  dapat  dilihat  dari  Kinerja  keuangannya.  Kinerja  perbankan  harus diperhatikan  karena  bank  berperan  penting  bagi  perekonomian  suatu  negara.  Sebagai  penghimpun  dana  masyarakat, tentunya  suatu  bank  membutuhkan  kepercayaan  masyarakat  untuk  menyimpan  dana  mereka.  Masyarakat  cenderung akan  memberikan  kepercayaan  yang  lebih  tinggi  kepada  Bank  yang  memiliki  kesehatan  finansial  yang  baik. Profitabilitas  menjadi  salah  satu  indikator  untuk  mengukur  kinerja  perusahaan.  Karena  profitabilitas  merupakan kemampuan  perusahaan  untuk  memperoleh  laba  dalam  hubungannya  dengan  penjualan,  total  aktiva,  maupun  modal perusahaan  (Sartono,  2010).  Bank  BUMN  di  Indonesia  harus  bersaing  untuk  dapat  mencapai  laba  atau  tingkat keuntungan yang lebih tinggi, karena semakin tinggi laba maka akan meningkatkan profitabilitas perusahaan yang akan berdampak baik pada kinerja perusahaan tersebut.
Profitabilitas adalah kemampuan perusahaan dalam menghasilkan keuntungan atau laba yang berasal dari modal yang dimiliknya. Angka profitabilitas ditunjukkan antara lain pada laba penjualan , laba sebelum pajak, pendapatan per saham  dan  laba  investasi.  Perusahaan  dapat  menjadikan  nilai  profitabilitas  sebagai  acuan  bagi  kesehatan  perusahaan. Pada  penelitian  ini  yang  digunakan  perbankan  sebagai  alat  ukur  profitabilitas  yaitu  dengan  menggunakan  indikator ROA  (Return  on  asset).  ROA  merupakan  rasio  keuangan  yang  dapat  mencerminkan  bagaimana  suatu  perusahaan memanfaatkan  sumber  daya  modal  yang  dimilikinya  dengan  baik  untuk  memperoleh  keuntungan  atau  laba.  Bank Indonesia (BI) merujuk ROA (Return on asset) untuk menentukan kesehatan atau kinerja suatu perbankan karena ROA dalam perusahaan dianggap dapat menunjukkan kemampuan perusahaan dalam mendapatkan laba bersih yang berasal dari  total  aset  yang  dimiliki  oleh  perusahaan.  Penelitian  ini  akan  meneliti  beberapa  faktor  yang  dapat  mempengaruhi profitabilitas perbankan seperti Capital Adequacy ratio (CAR), Non Performing Loan (NPL), dan Loan to Deposit Ratio (LDR).
Capital  Adequacy  Ratio  (CAR)  merupakan  rasio  kecukupan  modal  yang  digunakan  untuk  mengukur kemampuan  bank  dalam  melihat  risiko  kerugian  yang  akan  dihadapi  oleh  bank  serta  untuk  menunjang  aktiva  yang berpeluang terdapat risiko, seperti kredit yang diberikan serta untuk memenuhi kebutuhan deposan dan kreditur dengan cara membandingkan antara jumlah  modal dengan aset tertimbang  menurut risiko. Besar kecilnya CAR  yang dimiliki oleh  bank  tentunya  sangat  penting  karena  menyangkut  risiko  aktivitas  bisnis  pada  bank.  Apabila  nilai  CAR  berada dibawah permodalan minimum yang ditentukan oleh Bank Indonesia (BI), maka bank akan mengalami kesulitan untuk bertahan  pada  saat  mengalami  kerugian  (S.  P.  Dewi,  2017).  CAR  digunakan  sebagai  variabel  intervening  dalam penelitian  ini  karena  CAR  merupakan  salah  satu  faktor  penentu  berjalaannya  kegiatan  operasional  bank  dalam menghimpun  dan  menyalurkan  dana.  Nilai  CAR  yang  baik  sesuai  aturan    Bank  Indonesia  (BI)  dianggap  dapat meminimalisir  dampak  pada  risiko  kredit  dan  risiko  likuiditas  yang  terjadi  karena  bank  memiliki  modal  yang  cukup untuk  mengatasi  risiko  tersebut.  Pada  penelitian  terdahulu  yang  meneliti  mengenai  pengaruh  CAR  terhadap profitabilitas menunjukan hasil yang konsisten. Menurut penelitian (Kadek et al., 2021), Capital Adequacy Ratio (CAR) berpengaruh  terhadap  Profitabilitas.  Begitu  juga  dalam  penelitian  (Anggari  &  Dana,  2020)  yang  menunjukkan  hasil Capital Adequacy Ratio (CAR) berpengaruh terhadap Profitabilitas.
Non  Performing  Loan  (NPL)  adalah  kredit  yang  digolongkan  dengan  kualitas  diragukan,  kurang  lancar  dan macet.  Kredit  bermasalah  itu  sendiri  merupakan  risiko  yang  harus  dihadapi  oleh  bank,  maka  dari  itu  NPL  menjadi bagian dari pengelolaan kredit perbankan. Semakin tinggi rasio NPL menunjukan bahwa manajemen pembiayaan pada bank tersebut buruk karena kredit macet yang telah disalurkan semakin tinggi. Demikian juga apabila rasio NPL rendah maka  berarti  kinerja  bank  atau  manajemen  pembiayaanya  semakin  baik  dalam  pengelolaan  kredit  macet.  Pada penelitian terdahulu yang meneliti mengenai pengaruh Non Performing Loan (NPL) terhadap Profitabilitas menunjukan hasil  yang  tidak  konsisten.  Menurut  penelitian  (Kadek  et  al.,  2021),  NPL  berpengaruh  negatif  terhadap  Profitabilitas (ROA).    Berbeda  dengan  penelitian  (Rifansa  et  al.,  2022)  yang  menunjukkan  hasil  NPL  tidak  berpengaruh  terhadap profitabilitas (ROA).
Loan  to  Deposit  Ratio  (LDR)  adalah  salah  satu  rasio  yang  dapat  digunakan  untuk  mengukur  atau  menilai likuiditas  pada  perbankan.  Kemampuan  bank  dalam  mengelola  likuiditasnya  dengan  baik  akan  berdampak  positif terhadap  meningkatnya  kepercayaan  masyarakat  (K.T,  Ariwidanta  &  I.G.B,  2018).  Rasio  ini  dapat  mencerminkan kemampuan  sebuah  bank  dalam  membayar  kembali  dana  yang  ditarik  oleh  nasabah  dengan  mengandalkan  kredit sebagai  sumber  likuiditas.  LDR  merupakan  perbandingan  antara  total  kredit  yang  diberikan  dengan  total  dana  pihak ketiga.  Dana  pihak  ketiga  merupakan  dana  yang  dihimpun  dari  masyarakat  yang  terdiri  dari  tabungan,  deposito  dan simpanan  giro.  Semakin  tinggi  rasio  LDR  artinya  bank  dapat  memanfaatkan  dana  masyarakat  dengan  baik  untuk penyaluran  kredit, dengan demikian akan  meningkatkan pendapatan bunga dan berdampak positif pada  meningkatnya profitabilitas.  Pada  penelitian  terdahulu  yang  meneliti  mengenai  pengaruh  LDR  terhadap  Profitabilitas,  menunjukan hasil  yang  tidak  konsisten.  Menurut  penelitian  (N.  K.  C.  Dewi  &  Badjra,  2020),  LDR  berpengaruh  terhadap Profitabilitas  (ROA).  Sementara  penelitian  (Juliana  et  al.,  2021)  menyatakan  bahwa  LDR  tidak  memiliki  pengaruh signifikan terhadap profitabilitas. Penelitian ini dilakukan berdasarkan kinerja Bank BUMN yang mengalami fluktuasi pada periode tahun 2010-2021 yang dilihat dari rasio Profitabilitas sebagai berikut :
Tabel 1. Kinerja Pada Bank BUMN Berdasarkan Rasio Profitabilitas Periode Tahun 2010-2021
Profitabilitas (ROA) Tahun BRI BNI BTN Mandiri 2010 4,64% 2,50% 2,05% 3,40%

## TIN: Terapan Informatika Nusantara
Vol 4, No 3, August 2023, page 167-177 ISSN 2722-7987 (Media Online) Website https://ejurnal.seminar-id.com/index.php/tin DOI 10.47065/tin.v4i3.4170
Profitabilitas (ROA) Tahun BRI BNI BTN Mandiri 2011 4,93% 2,90% 2,30% 3,40% 2012 5,15% 2,90% 1,94% 3,55% 2013 5,30% 3,40% 1,79% 3,66% 2014 4,73% 3,50% 1,14% 3,57% 2015 4,19% 2,60% 1,61% 3,15% 2016 3,84% 2,70% 1,76% 1,95% 2017 3,69% 2,70% 1,71% 2,72% 2018 3,68% 2,80% 1,34% 3,17% 2019 3,50% 2,40% 0,13% 3,03% 2020 1,98% 0,50% 0,69% 1,64% 2021 2,72% 1,40% 0,81% 2,53%
Dapat dilihat pada tabel 1 bahwa kinerja pada Bank BUMN berdasarkan dari rasio profitabilitas periode tahun 2010-2021 mengalami fluktuasi di setiap tahunnya. Bahkan dibeberapa periode terlihat profitabilitas yang belum sesuai dengan standar Bank Indonesia. Dimana nilai Return On Asset (ROA) yang baik menurut aturan Bank  Indonesia (BI) adalah 1,5%. Seperti BNI pada tahun 2020-2021 dan BTN pada tahun 2014 dan tahun 2018-2021 yang memiliki nilai profitabilitas  dibawah  1,5%.  Selain  itu,  penelitian  ini  dilakukan  juga  berdasarkan  hasil  yang  tidak  konsisten  antar peneliti terdahulu yang meneliti mengenai faktor-faktor yang mempengaruhi profitabilitas pada perbankan seperti Non Performing Loan (NPL) dan Loan to Deposit Ratio (LDR), sehingga menarik untuk dilakukan pengkajian ulang untuk memperjelas temuan selanjutnya. Perbedaan penelitian ini dengan penelitian sebelumnya adalah dengan menambahkan variabel intervening yaitu Capital Adequacy Ratio (CAR) untuk menjembatani hubungan Non Performing Loan (NPL) dan Loan to Deposit Ratio (LDR) terhadap profitabilitas. CAR digunakan sebagai variabel intervening dalam penelitian ini  karena  CAR  merupakan  salah  satu  faktor  penentu  berjalannya  kegiatan  operasional  bank  dalam  menghimpun  dan menyalurkan dana. Dari latar belakang diatas, maka penulis tertarik untuk melakukan penelitian dengan judul “Model Peningkatan Kinerja Keuangan Berbasis Capital Adequacy Ratio (CAR) Pada Perbankan BUMN Di Indonesia”.

## 2. METODE PENELITIAN

## 2.1 Kerangka Pemikiran Penelitian

## Gambar 1. Kerangka Pemikiran
Penelitian  ini  memiliki  kerangka  pemikiran  yang  menunjukkan  pengaruh Non-Performing  Loan (NPL)  dan Loan  to Deposit  Ratio (LDR)  terhadap  Profitabilitas  dengan Capital  Adequacy  Ratio (CAR)  sebagai  variabel  intervening. Dengan hipotesis penelitian sebagai berikut : H1 : Non Performing Loan (NPL) berpengaruh negatif terhadap Capital Adequacy Ratio (CAR) H2 : Loan to Deposit Ratio (LDR) berpengaruh positif terhadap Capital Adequacy Ratio (CAR) H3 : Non Performing Loan (NPL)  berpengaruh negatif terhadap profitabilitas H4 : Loan to Deposit Ratio (LDR)  berpengaruh positif terhadap profitabilitas H5 : Capital Adequacy Ratio (CAR) berpengaruh positif terhadap profitabilitas Penelitian  ini  menggunakan Based  view  theory sebagai  landasan  teori  yaitu  teori  yang  menjelaskan  tentang faktor-faktor  dan  mekanisme  dasar  pengembangan  perusahaan  untuk  mencapai  keunggulan  bersaing  yang berkelanjutan.  Teori  ini  memiliki  pandangan  bahwa  untuk  meningkatkan  kinerja  dan  kemampuan  daya  saing perusahaan, membutuhkan kontribusi yang penting dari sumber daya perusahaan dan kemampuan dalam mengelolanya (Doan et al., 2020). Pada penelitian ini  terbagi  menjadi dua  model penelitian  untuk diuji  yang pertama  yaitu  model 1 untuk  menguji  pengaruh Non-Performing  Loan (NPL)  dan Loan  to  Deposit  Ratio (LDR)  terhadap Capital  Adequacy Ratio (CAR). Dan berikutnya adalah model 2 untuk menguji pengaruh Non-Performing Loan (NPL), Loan to Deposit Ratio (LDR) dan Capital Adequacy Ratio (CAR) terhadap Profitabilitas.

## TIN: Terapan Informatika Nusantara
Vol 4, No 3, August 2023, page 167-177 ISSN 2722-7987 (Media Online) Website https://ejurnal.seminar-id.com/index.php/tin DOI 10.47065/tin.v4i3.4170

## 2.2 Metode Penelitian
Teknik    pada    riset    ini    menggunakan    riset    kuantitatif.  Sampel  yang  digunakan  dalam  penelitian  ini  adalah  Bank BUMN yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia (BEI) pada periode tahun 2010-2021. Pada  riset  ini  menggunakan  data laporan  tahunan  yang  diperoleh  dari  4  Bank  BUMN  di  Indonesia  menggunakan Purposive  sampling .  Data  tersebut didapat  dari  website  resmi  masing-masing  Bank  BUMN  atau  di  website  resmi  dari  Bursa  Efek  Indonesia  (BEI). Selanjutnya, teknik analisis data yang digunakan adalah analisis statistik deskriptif, Uji Chow, Uji Hausman, uji asumsi klasik  untuk  menguji  model  regresi  berdistribusi  normal  yaitu  tidak  ada  masalah  multikolinieritas  dan heteroskedastisitas, kemudian uji regresi linier berganda, uji hipotesis (uji koefisien determinasi, uji simultan F dan uji parsial t) dan uji sobel.

## 2.3 Definisi Operasional
a. Profitabilitas  adalah  kemampuan  suatu  perusahaan  untuk  menghasilkan  laba  dalam  jangka  waktu  tertentu. Profitabilitas  digunakan  sebagai  pengukur  persentase  yang  dapat  digunakan  untuk  mengevaluasi  suatu  perusahaan yang menghasilkan tingkat keuntungan yang dapat diterima.
b. CAR  merupakan  indikator  kinerja  bank  yang  digunakan  untuk  mengukur  kecukupan  permodalan  bank  untuk mendukung  aktiva  yang  dapat  menimbulkan  risiko,  seperti  kredit  yang  diberikan.  Aktiva  Tertimbang  Menurut Risiko (ATMR) digunakan sebagai dasar penentuan kebutuhan modal minimum yang dibutuhkan oleh bank.
c. Non Performing Loan (NPL) atau biasa juga disebut kredit bermasalah/macet adalah situasi dimana nasabah tidak mampu  membayar  sebagian  atau  seluruh  utangnya  kepada  bank  sesuai  dengan  kesepakatan  yang  telah  dibuat. Semakin  tinggi  nilai  NPL  maka  semakin  rendah  kualitas  kredit  pada  bank  tersebut.  Hal  ini  menyebabkan meningkatnya kredit bermasalah dan memperburuk kondisi bank (Sudarmawanti & Pramono, 2017).
d. Loan  to  Deposit  Ratio (LDR)  adalah  total  kredit  yang  diberikan  bank  dengan  dana  yang  diterima  oleh  bank. Likuiditas pada perbankan berarti bahwa bank tersebut memiliki sumber dana yang cukup untuk memenuhi semua kewajibannya.  Rasio  LDR  digunakan  untuk  mengukur  kemampuan  bank  tersebut  dalam  membayar  hutang- hutangnya dan membayar kembali kepada deposannya, serta dapat memenuhi permintaan kredit yang diajukan.

## 3. HASIL DAN PEMBAHASAN

## 3.1 Analisis Statistik Deskriptif
Statistik  deskriptif  adalah  statistik  yang  digunakan  untuk  menganalisis  data  dengan  cara  mendeskripsikan  atau menggambarkan  data  yang  telah  terkumpul  tanpa  bermaksud  membuat  kesimpulan  yang  berlaku  untuk  umum  atau generalisasi (Sugiyono, 2019). Adapun hasil statistik deskriptif pada penelitian ini sebagai berikut :
Tabel 2. Analisis Statistik Deskriptif NPL LDR CAR PROFITABILITAS Mean 2.801667  88.47292  18.38208 2.743542 Median 2.765000  87.53500  18.40500 2.720000 Maximum 4.780000  113.5000  25.28000 5.300000 Minimum 1.550000  65.44000  13.40000 0.130000 Std. Dev. 0.830489  11.11366  2.645635 1.213461 Observations 48 48 48 48
Berdasarkan Tabel 2 maka dapat dilihat bahwa Non Performing Loan (NPL) dengan jumlah observasi data 48 memiliki  nilai  tertinggi  ( Maximum )  sebesar  4,780000,  nilai  terendah  ( Minimum )  sebesar  1,550000,  nilai  rata-rata ( Mean )  sebesar  2,801667  dan  nilai  penyimpangan  ( Std.  deviation )  sebesar  0,830489.  Hasil  analisis  deskriptif  tersebut menunjukkan  nilai  rata-rata  ( Mean )  lebih  besar  dari  nilai  penyimpangan  ( Std.  deviation )  yaitu  2,801667  >  0,830489 yang menunjukan bahwa data tersebut bervariatif.
Loan  to  Deposit  Ratio (LDR)  dengan  jumlah  observasi  data  48  memiliki  nilai  tertinggi  ( Maximum )  sebesar 113,5000, nilai terendah ( Minimum ) sebesar 65,44000, nilai rata-rata ( Mean ) sebesar 88,47292 dan nilai penyimpangan ( Std. deviation ) sebesar 11,11366. Hasil analisis deskriptif tersebut menunjukkan nilai rata-rata ( Mean ) lebih besar dari nilai penyimpangan ( Std. deviation ) yaitu 88,47292 > 11,11366 yang menunjukan bahwa data tersebut bervariatif. Capital  Adequacy  Ratio (CAR)  dengan  jumlah  observasi  data  48  memiliki  nilai  tertinggi  ( Maximum )  sebesar 25,28000, nilai terendah ( Minimum ) sebesar 13,40000, nilai rata-rata ( Mean ) sebesar 18,38208 dan nilai penyimpangan ( Std. deviation ) sebesar 2,645635. Hasil analisis deskriptif tersebut menunjukkan nilai rata-rata ( Mean ) lebih besar dari nilai penyimpangan ( Std. deviation ) yaitu 18,38208 > 2,645635 yang menunjukan bahwa data tersebut bervariatif. Profitabilitas dengan  jumlah  observasi  data  48  memiliki  nilai  tertinggi  ( Maximum )  sebesar  5,300000,  nilai terendah ( Minimum ) sebesar 0,130000, nilai rata-rata ( Mean ) sebesar 2.743542 dan nilai penyimpangan ( Std. deviation ) sebesar  1,213461.  Hasil  analisis  deskriptif  tersebut  menunjukkan  nilai  rata-rata  ( Mean )  lebih  besar  dari  nilai penyimpangan ( Std. deviation ) yaitu 2.743542 > 1,213461 yang menunjukan bahwa data tersebut bervariatif.

## TIN: Terapan Informatika Nusantara
Vol 4, No 3, August 2023, page 167-177 ISSN 2722-7987 (Media Online) Website https://ejurnal.seminar-id.com/index.php/tin DOI 10.47065/tin.v4i3.4170

## 3.2 Uji Chow
Uji  chow  digunakan  untuk  memilih  antara common  effect  model dan fixed  effect  model .  Hasil  uji  chow  dapat  dilihat pada tabel berikut ini :
Tabel 3. Uji Chow Model 1 Redundant Fixed Effects Tests Effects Test Statistic d.f. Prob. Cross-section F 6.672370 (3,42)  0.0009 Cross-section Chi-square  18.707554 3 0.0003
Berdasarkan hasil pengujian yang ditunjukkan oleh tabel 3, diketahui bahwa nilai p-value adalah 0.0003, maka artinya nilai p-value < 0.05. Sehingga model yang terpilih adalah fixed effect model.
Tabel 4. Uji Chow Model 2 Redundant Fixed Effects Tests Effects Test Statistic d.f. Prob. Cross-section F 12.432454  (3,41)  0.0000 Cross-section Chi-square  31.053209 3 0.0000
Berdasarkan hasil pengujian yang ditunjukkan oleh tabel 4, diketahui bahwa nilai p-value adalah 0.0000, maka artinya nilai p-value < 0.05. Sehingga model yang terpilih adalah fixed effect model.

## 3.3 Uji Hausman
Uji Hausman digunakan untuk membandingkan pendekatan paling tepat antara Fixed Effect Model dan Random Effect Model . Hasil uji hausman dapat dilihat pada tabel berikut ini :
Tabel 5. Uji Hausman Model 1 Correlated Random Effects –Hausman Test Test Summary Chi-Sq. Statistic  Chi-Sq. d.f. Prob. Cross-section random 19.058201 2 0.0001
Berdasarkan hasil pengujian yang ditunjukkan oleh tabel 5, diketahui bahwa nilai p-value adalah 0.0001, maka artinya nilai p-value < 0.05. Sehingga model yang terpilih adalah fixed effect model .
Tabel 6. Uji Hausman Model 2
Correlated Random Effects –Hausman Test Test Summary Chi-Sq. Statistic  Chi-Sq. d.f. Prob. Cross-section random 37.297363 3 0.0000
Berdasarkan hasil pengujian yang ditunjukkan oleh tabel 6, diketahui bahwa nilai p-value adalah 0.0000, maka artinya  nilai  p-value  <  0.05.  Sehingga  model  yang  terpilih  adalah fixed  effect  model .  Maka  dapat  disimpulkan  bahwa pada penelitian ini menggunakan fixed effect model baik untuk model 1 maupun model 2.

## 3.4 Uji Asumsi Klasik
Uji  asumsi  klasik  pada  data  panel  tidak  wajib  untuk  dipenuhi,  terutama  untuk  penelitian  yang  menggunakan  data sekunder  dimana  data  sudah  dalam  bentuk  data  matang  atau  lengkap.  Menurut  (Basuki  &  Nano,  2019),  dalam  data panel uji asumsi klasik cukup dengan uji Multikolinearitas dan Uji Heteroskedastisitas.

## 3.4.1 Uji Multikolinieritas
Uji  multikolinearitas  bertujuan  untuk  menguji  ada  tidaknya  korelasi  antar  variabel  bebas  dalam  suatu  model  regresi. Model  regresi  yang  baik  seharusnya  tidak  menunjukkan  adanya  korelasi  antar  variabel  independen  (Ghozali,  2016). Hasil pengujian multikolinieritas dapat dilihat pada tabel berikut ini :
Tabel 7. Uji Multikoliniearitas Model 1 NPL LDR NPL 1.000000 0.326638 LDR 0.326638 1.000000
Berdasarkan hasil pengujian yang ditunjukkan oleh tabel 7, diketahui bahwa nilai matriks korelasi NPL dan LDR sebesar 0.326638, dimana nilai tersebut < 0.90. Sehingga tidak diidentifikasi terdapat multikolinearitas.

## TIN: Terapan Informatika Nusantara
Vol 4, No 3, August 2023, page 167-177 ISSN 2722-7987 (Media Online) Website https://ejurnal.seminar-id.com/index.php/tin DOI 10.47065/tin.v4i3.4170
Tabel 8. Uji Multikoliniearitas Model 2
NPL LDR CAR NPL 1.000000  0.326638  0.063308 LDR 0.326638  1.000000  0.080444 CAR 0.063308  0.080444  1.000000
Berdasarkan hasil pengujian yang ditunjukkan oleh tabel 8, diketahui bahwa nilai matriks korelasi NPL dan LDR sebesar  0.326638,  NPL  dan  CAR  sebesar  0.063308,  serta  LDR  dan  CAR  sebesar  0.080444.  Dimana  nilai  tersebut  < 0.90. Sehingga dalam penelitian ini tidak terjadi gejala multikolinearitas.

## 3.4.2 Uji Heteroskedastisitas
Uji heteroskedastisitas dilakukan untuk menguji apakah pada model regresi terjadi ketidaksamaan variance dari residual satu pengamatan ke pengamatan lainnya (Ghozali, Imam & Ratmono, 2017). Model regresi yang baik adalah yang tidak mengandung gejala heteroskedastisitas atau mempunyai varians homogen. Berikut ini hasil uji heteroskedastitas dengan uji glejser :
Tabel 9. Uji Heteroskedastisitas Model 1 Dependent Variable : ABS(RESID) Variable Coefficient Prob. C 2.139648 0.3637 NPL 0.390336 0.1114 LDR -0.016659 0.4987
Berdasarkan  hasil  pengujian  yang  ditunjukkan  oleh  tabel  9,  diketahui  bahwa  nilai  signifikansi  NPL  sebesar 0.1114  dan  LDR  sebesar  0.4987.  Dimana  kedua  nilai  signifikansi  tersebut  >  0.05.  Maka  artinya  data  terbebas  dari masalah heteroskedastisitas.
Tabel 10. Uji Heteroskedastisitas Model 2 Dependent Variable : ABS(RESID) Variable Coefficient Prob. C -0.079728 0.7339 NPL 0.019108 0.4585 LDR 0.001310 0.6321 CAR -0.000100 0.9895
Berdasarkan  hasil  pengujian  yang  ditunjukkan  oleh  tabel  10,  diketahui  bahwa  nilai  signifikansi  NPL  sebesar 0.4585, LDR sebesar 0.6321 dan CAR sebesar 0.9895. Dimana ketiga nilai signifikansi tersebut > 0.05. Sehingga dalam penelitian ini terbebas dari masalah heteroskedastisitas.

## 3.5 Uji Hipotesis

## 3.5.1 Koefisien Determinasi (R2)
Koefisien  determinasi  (R 2 )  bertujuan  untuk  mengetahui  seberapa  jauh  kemampuan  variabel  independen  untuk menerangkan variabel dependen. Hasil uji Koefisien determinasi (R 2 )  dapat dilihat pada tabel berikut :
Tabel 11. Uji Koefisien Determinasi (R 2 ) Model 1 R-squared 0.328190 Adjusted R-squared 0.248212 Prob (F-statistic) 0.004006
Dari tabel koefisien determinasi 11 di atas, dapat dilihat bahwa besarnya Adjust R-Square adalah 0,248212 atau 24,82%. Hal ini dapat dikatakan bahwa variabel NPL dan LDR berpengaruh terhadap CAR sebesar 24,82% sedangkan sisanya sebesar 75,18% dipengaruhi oleh faktor-faktor lain di luar model penelitian.
Tabel 12. Uji Koefisien Determinasi (R 2 ) Model 2 R-squared 0.858938 Adjusted R-squared 0.838294 Prob (F-statistic) 0.000000
Dari tabel koefisien determinasi 12 di atas, dapat dilihat bahwa besarnya Adjust R-Square adalah 0,838294 atau 83.83%.  Hal  ini  dapat  dikatakan  bahwa  variabel  NPL,  LDR  dan  CAR  berpengaruh  terhadap  profitabilitas  sebesar 83,83% sedangkan sisanya sebesar 16,17% dipengaruhi oleh faktor-faktor lain di luar model penelitian.

## TIN: Terapan Informatika Nusantara
Vol 4, No 3, August 2023, page 167-177 ISSN 2722-7987 (Media Online) Website https://ejurnal.seminar-id.com/index.php/tin DOI 10.47065/tin.v4i3.4170

## 3.5.2 Uji Statistik Secara Simultan (F)
Uji  F  adalah  alat  yang  bertujuan  untuk  menguji  pengaruh  variabel  independen  terhadap  variabel  dependen  secara bersamaan. Hasil uji F dapat dilihat pada tabel berikut :
Tabel 13. Uji F Model 1 R-squared 0.328190 Adjusted R-squared 0.248212 S.E. of regression 2.293916 Sum squared resid 221.0061 Log kikelihood -104.7568 F-statistic 4.103531 Prob (F-statistic) 0.004006
Berdasarkan  hasil  pengujian  yang  ditunjukkan  oleh  tabel  13,  diketahui  bahwa  nilai  signifikansi  sebesar 0.004006. Dimana nilai signifikansi tersebut < 0.05. Hal ini menunjukkan bahwa semua variabel independen yaitu NPL dan LDR berpengaruh signifikan secara simultan (bersama-sama) terhadap CAR.
Tabel 14. Uji F Model 2 R-squared 0.858938 Adjusted R-squared 0.838294 S.E. of regression 0.487964 Sum squared resid 9.762482 Log kikelihood -29.88535 F-statistic 41.60863 Prob (F-statistic) 0.000000
Berdasarkan  hasil  pengujian  yang  ditunjukkan  oleh  tabel  14,  diketahui  bahwa  nilai  signifikansi  sebesar 0.000000.  Dimana  nilai  signifikansi  tersebut  <  0.05.  Hal  ini  menunjukkan  bahwa  semua  variabel  independen  yaitu NPL,LDR dan CAR berpengaruh signifikan secara simultan (bersama-sama) terhadap profitabilitas.

## 3.5.3 Uji Secara Parsial (t)
Menurut  (Ghozali,  2018)  uji  t  memiliki  tujuan  menguji  variabel  bebas  berpengaruh  terhadap  variabel  terikat  secara masing-masing.  Pengujian  ini  dilakukan  dengan  uji  t  atau  t-test,  yaitu  membandingkan  antar  p-value  dengan  tingkat signifikansi  atau  α.  Kriteria  yang  dijadikan  untuk  diterima  atau  ditolaknya  hipotesis  dengan  menetapkan  tingkat signifikan α sebesar 5%. Hasil uji t dapat dilihat pada tabel berikut :
Tabel 15. Uji t Model 1
Dependent Variable : CAR Variable  Coefficient  Std. Error t-Statistic Prob. C 1.194464 4.736849 0.252164 0.8021 NPL -1.155026 0.488042 -2.366650  0.0226 LDR 0.157694 0.049622 3.177929 0.0028
Dari tabel 15 hasil dari regresi berganda dapat dianalisis bahwa pengujian hipotesis yang pertama adalah untuk menguji apakah Non  Performing  Loan berpengaruh  negatif  terhadap Capital  Adequacy  Ratio .  Hasil  pengujian  menunjukkan koefisien sebesar 1,155026 dengan arah negatif dan nilai signifikan sebesar 0,0226 yang nilainya lebih kecil dari 0,05. Dengan  demikian  dapat  disimpulkan  bahwa  terdapat  pengaruh  negatif  yang  signifikan  antara Non  Performing  Loan terhadap Capital  Adequacy  Ratio .  Sehingga  Hipotesis  H1  diterima.  Pengujian  hipotesis  yang  kedua  adalah  untuk menguji  apakah Loan  to  Deposit  Ratio berpengaruh  positif  terhadap Capital  Adequacy  Ratio .  Hasil  pengujian menunjukkan koefisien arah yang positif sebesar 0,157694 dengan  nilai signifikan sebesar 0,0028 yang nilainya lebih kecil  dari  0,05.  Dengan  demikian  dapat  disimpulkan  bahwa  terdapat  pengaruh  positif  yang  signifikan  antara Loan  to Deposit Ratio terhadap Capital Adequacy Ratio. Sehingga Hipotesis H2 diterima.
Tabel 16. Uji t Model 2
Dependent Variable : PROFITABILITAS Variable  Coefficient  Std. Error t-Statistic Prob. C 7.190980 1.008391 7.131145 0.0000 NPL -0.694384 0.110523 -6.282725  0.0000 LDR 0.005646 0.011756 0.480218 0.6336 CAR 0.108939 0.032824 3.318916 0.0019
Dari tabel 16 hasil dari regresi berganda dapat dianalisis bahwa pengujian hipotesis yang ketiga adalah untuk menguji

## TIN: Terapan Informatika Nusantara
Vol 4, No 3, August 2023, page 167-177 ISSN 2722-7987 (Media Online) Website https://ejurnal.seminar-id.com/index.php/tin DOI 10.47065/tin.v4i3.4170
apakah Non  Performing  Loan berpengaruh  negatif  terhadap  Profitabilitas.  Hasil  pengujian  menunjukkan  koefisien sebesar 0,694384 dengan arah  negatif dan  nilai  signifikan  sebesar 0,0000 yang  nilainya  lebih  kecil dari 0,05. Dengan demikian  dapat  disimpulkan  bahwa  terdapat  pengaruh  negatif  yang  signifikan  antara Non  Performing  Loan terhadap Profitabilitas. Sehingga Hipotesis H3 diterima. Pengujian hipotesis yang keempat adalah untuk menguji apakah Loan to Deposit  Ratio berpengaruh  positif  terhadap  Profitabilitas.  Hasil  pengujian  menunjukkan  koefisien  arah  yang  positif sebesar  0,005646  dengan  nilai  signifikan  sebesar  0.6336  yang  nilainya  lebih  besar  dari  0,05.  Dengan  demikian  dapat disimpulkan  bahwa Loan  to  Deposit  Ratio tidak  berpengaruh terhadap  Profitabilitas.  Sehingga  Hipotesis  H4  ditolak. Pengujian  hipotesis  yang  kelima  adalah  untuk  menguji  apakah Capital  Adequacy  Ratio berpengaruh  positif  terhadap Profitabilitas.  Hasil  pengujian  menunjukkan  koefisien  arah  yang  positif  sebesar  0,108939  dengan  nilai  signifikan sebesar 0.0019 yang nilainya lebih kecil dari 0,05. Dengan demikian dapat disimpulkan bahwa terdapat pengaruh positif yang signifikan antara Capital Adequacy Ratio terhadap Profitabilitas. Sehingga Hipotesis H5 diterima. Berdasarkan  pada  tabel  15  dan  16  uji  hipotesis  dapat  dirumuskan  model  regresi  pada  penelitian  ini  adalah sebagai berikut:
Y1 = 1.194464 - 1.155026X1 + 0.157694X2 + ε Y2 = 7.190980 - 0.694384X1 + 0.005646X2 + 0.108939Y1 + ε

## 3.6 Uji Sobel
Uji  sobel  digunakan  untuk  mengetahui  mampu  atau  tidaknya  variabel  intervening  dalam  memediasi  antara  variabel independen  dan  variabel  dependen.  Pada  penelitia  ini  variabel  intervening  yang  digunakan  adalah Capital  Adequacy Ratio (CAR). Uji sobel dalam penelitian ini menggunakan uji Z yang dihitung menggunakan kalkulator sobel test yang diakses melalui web https://www.danielsoper.com/ (Soper, 2023). Sebagai berikut :
Gambar 2. Uji Sobel Model 1
A : -1.1550 B : 0.1089 SEA : 0.4880 SEB : 0.0328 Sobel test statistic
: -1.92723998
One-tailed robability
: 0.02697487
Two-tailed probability
: 0.05394973
Berdasarkan  hasil  pengujian  pada  gambar  2,  diketahui  bahwa  nilai  Sobel  test  statistic  sebesar  -1.92723998. Dimana  nilai  tersebut  <  1.96.  Hal  ini  menunjukkan  bahwa  variabel  CAR  tidak  mampu  memediasi  antara  NPL  dan Profitabilitas.
Gambar 3. Uji Sobel Model 2
A : 0.1576 B : 0.1089 SEA : 0.0496 SEB : 0.0328 Sobel test statistic
: 2.29556611
One-tailed probability : 0.01085035 Two-tailed probability : 0.02170070
Berdasarkan  hasil  pengujian  pada  gambar  3,  diketahui  bahwa  nilai  Sobel  test  statistic  sebesar  2.29556611.

## TIN: Terapan Informatika Nusantara
Vol 4, No 3, August 2023, page 167-177 ISSN 2722-7987 (Media Online) Website https://ejurnal.seminar-id.com/index.php/tin DOI 10.47065/tin.v4i3.4170
Dimana  nilai  tersebut  >  1.96.  Hal  ini  menunjukkan  bahwa  variabel  CAR  mampu  memediasi  antara  LDR  dan Profitabilitas.

## 3.7 Pembahasan
3.7.1 Pengaruh Non Performing Loan terhadap Capital Adequacy Ratio
Berdasarkan hasil uji t-statistik pada tabel 15 diketahui bahwa variabel NPL menunjukkan koefisien sebesar 1,155026 dengan  arah  negatif  dan  nilai  signifikan  sebesar  0,0226  yang  nilainya  lebih  kecil  dari  0,05.  Hasil  penelitian menunjukkan bahwa Non Performing Loan menunjukkan pengaruh negatif dan siginifikan terhadap Capital Adequacy Ratio .  Hal  ini  dikarenakan  kenaikan  nilai  rasio  NPL  mencerminkan  peningkatan  kredit  bermasalah.  Yang  berarti perusahaan  akan  mendapati  pembayaran  kredit  yang  tertunda  karena  kredit  bermasalah  tersebut.  Sehingga  akan menyebabkan timbulnya kerugian pada perusahaan. Hal tersebut akan berdampak pada menurunnya Capital Adequacy Ratio (CAR)  karena  meningkatnya  penggunaan  modal  perusahaan  untuk  mengatasi  kerugian  yang  terjadi.  Hasil penelitian ini didukung dengan penelitian terdahulu yang dilakukan oleh (Kadek et al., 2021) yang menyatakan bahwa NPL  berpengaruh  negatif  terhadap  CAR.  Namun  hasil  penelitian  ini  tidak  sejalan  dengan  penelitian  yang  dilakukan (Choerudin et al., 2016) yang menyatakan bahwa NPL berpengaruh positif terhadap CAR.
3.7.2 Pengaruh Loan to Deposit Ratio terhadap Capital Adequacy Ratio
Berdasarkan hasil uji t-statistik pada tabel 15 diketahui bahwa variabel LDR  menunjukkan menunjukkan koefisien arah yang  positif  sebesar  0,157694  dengan  nilai  signifikan  sebesar  0,0028  yang  nilainya  lebih  kecil  dari  0,05.  Hasil penelitian  menunjukkan bahwa Loan to Deposit Ratio berpengaruh positif dan siginifikan terhadap Capital Adequacy Ratio. Hal ini dikarenakan kenaikan rasio LDR menunjukkan meningkatnya penyaluran kredit pada perusahaan. Serta akan  meningkatkan  kemampuan  bank  dalam  membayar  pembiayaan  dari  dana  yang  telah  dihimpun,  sehingga  bank tidak  perlu  menggunakan  modalnya  untuk  sumber  pembiayaan.  Tingginya  rasio  LDR  juga  dapat  menunjukkan kemampuan bank yang semakin baik dalam memanfaatkan dana masyarakat untuk penyaluran kredit. Hasil penelitian ini  didukung  dengan  penelitian  terdahulu  yang  dilakukan  oleh  (Choerudin  et  al.,  2016)  yang  menyatakan  LDR berpengaruh  positif  terhadap  CAR.  Namun  hasil  penelitian  ini  tidak  sejalan  dengan  penelitian  yang  dilakukan  oleh (Elizabeth Sugiarto Dermawan, 2022) yang menyatakan LDR berpengaruh negatif terhadap CAR.

## 3.7.3 Pengaruh Non Performing Loan terhadap Profitabilitas
Berdasarkan hasil uji t-statistik pada tabel 16 diketahui bahwa variabel NPL menunjukkan koefisien sebesar 0,694384 dengan  arah  negatif  dan  nilai  signifikan  sebesar  0,0000  yang  nilainya  lebih  kecil  dari  0,05.  Hasil  penelitian menunjukkan  bahwa Non  Performing  Loan berpengaruh  negatif  dan  siginifikan  terhadap  Profitabilitas.  Hal  ini dikarenakan kenaikan rasio NPL mencerminkan semakin banyak pula kredit bermasalah yang terjadi pada perusahaan. Perusahaan  mendapati  penundaan  pembayaran  kredit  oleh  debitur  karena  adanya  kredit  bermasalah  tersebut.  Hal  ini menyebabkan menurunnya kesempatan bank untuk memperoleh pendapatan bunga serta pengembalian nominal kredit. Akibatnya akan timbul beban kerugian pada perusahaan yang akan berdampak buruk pada perolehan keuntungan atau laba perusahaan. Laba yang semakin rendah akan menurunkan profitabilitas perusahaan. Hasil penelitian ini didukung dengan  penelitian  terdahulu  yang  dilakukan  oleh  (Kadek  et  al.,  2021)  yang  menyatakan  NPL  berpengaruh  negatif terhadap profitabilitas. Namun hasil penelitian ini tidak sejalan dengan penelitian  yang dilakukan oleh  (Rifansa et al., 2022) yang menyatakan NPL tidak berpengaruh terhadap Profitabilitas.

## 3.7.4 Pengaruh Loan to Deposit Ratio terhadap Profitabilitas
Berdasarkan hasil uji t-statistik pada tabel 16 diketahui bahwa variabel LDR menunjukkan koefisien arah yang positif sebesar  0,005646  dengan  nilai  signifikan  sebesar  0.6336  yang  nilainya  lebih  besar  dari  0,05.  Hasil  penelitian menunjukkan  bahwa Loan  to  Deposit  Ratio (LDR) tidak  berpengaruh  terhadap  Profitabilitas.  Hal  ini  dikarenakan berdasarkan  Peraturan  Menteri  Keuangan  Nomor  70/  PMK.05/2020  tentang  Penempatan  Uang  Negara  Pada  Bank Umum Dalam Rangka Percepatan Pemulihan Ekonomi Nasional (PMK No. 70/2020). Pemerintah mempunyai program kredit  bersubsidi  pada  Bank  BUMN  dengan  suku  bunga  yang  rendah  bagi  masyarakat  berpenghasilan  menengah  ke bawah dan usaha mikro. Hal ini bertujuan untuk memperluas pembiayaan dan pengembangan UMKM serta mendorong pertumbuhan  ekonomi.  Tentunya  program  penyaluran  kredit  ini  tidak  berfokus  pada  laba  yang  besar  sehingga  tidak berpengaruh  pada  kenaikan  laba  atau  profitabilitas  Bank  BUMN.  Oleh  karena  itu,  setiap  peningkatan  atau  penurunan Loan  to  Deposit  Ratio (LDR)  tidak  mempengaruhi  profitabilitas  pada  bank.  Hasil  penelitian  ini  didukung  dengan penelitian  terdahulu  yang  dilakukan  oleh  (Juliana  et  al.,  2021)  yang  menyatakan Loan  to  Deposit  Ratio tidak berpengaruh terhadap Profitabilitas. Namun hasil penelitian ini tidak sejalan dengan penelitian yang dilakukan oleh (N. K. C. Dewi & Badjra, 2020) yang menyatakan bahwa Loan to Deposit Ratio (LDR) berpengaruh terhadap Profitabilitas.
3.7.5 Pengaruh Capital Adequacy Ratio terhadap Profitabilitas
Berdasarkan hasil uji t-statistik pada tabel 16 diketahui bahwa variabel CAR menunjukkan koefisien arah yang positif sebesar  0,108939  dengan  nilai  signifikan  sebesar  0.0019  yang  nilainya  lebih  kecil  dari  0,05.  Hasil  penelitian menunjukkan  bahwa Capital  Adequacy  Ratio berpengaruh  positif  dan  siginifikan  terhadap  Profitabilitas.  Hal  ini dikarenakan  makin  tinggi  nilai  CAR  maka  semakin  baik  kemampuan  bank  dalam  menanggung  kebutuhan  kredit  dan

## TIN: Terapan Informatika Nusantara
Vol 4, No 3, August 2023, page 167-177 ISSN 2722-7987 (Media Online) Website https://ejurnal.seminar-id.com/index.php/tin DOI 10.47065/tin.v4i3.4170
aktiva  produktif  yang  berisiko.  Semakin  besar  juga  kemungkinan  bank  untuk  memperoleh  keuntungan.  Hal  ini dikarenakan  manajemen  dengan  modal  skala  besar  dapat  memberi  lebih  banyak  fleksibilitas  untuk  menginvestasikan modal  dalam  kegiatan  investasi  yang  menguntungkan  dan  berkontribusi  baik  terhadap  kenaikan  profitabilitas perusahaan.  Hasil  penelitian  ini  didukung  dengan  penelitian  terdahulu  yang  dilakukan  oleh  (Kadek  et  al.,  2021)  yang menyatakan  bahwa  CAR  berpengaruh  positif  terhadap  profitabilitas.  Namun  hasil  penelitian  ini  tidak  sejalan  dengan penelitian  yang  dilakukan  oleh  (Choerudin  et  al.,  2016)  yang  menyatakan  bahwa  CAR  berpengaruh  negatif  terhadap profitabilitas.

## 4. KESIMPULAN
Hasil  penelitian  membuktikan  bahwa Non  Performing  Loan (NPL)  berpengaruh  negatif  terhadap Capital  Adequacy Ratio (CAR), Loan  to  Deposit  Ratio (LDR)  berpengaruh  positif  terhadap Capital  Adequacy  Ratio (CAR), Non Performing Loan (NPL)  berpengaruh negatif terhadap profitabilitas, Loan to Deposit Ratio (LDR) tidak berpengaruh terhadap  profitabilitas  dan Capital  Adequacy  Ratio (CAR)  berpengaruh  positif  terhadap  profitabilitas.  Pada  riset  ini implikasi manajerial pada bank BUMN, peneliti menyarankan manajemen bank dalam membuat kebijakan yang dapat membantu perusahaan untuk meningkatkan profitabilitas. Hal yang perlu dilakukan oleh manajemen bank yaitu dengan memperkuat struktur modalnya, karena peningkatan sturktur modal atau CAR dapat meningkatkan profitabilitas. Pihak manajemen  juga  harus  mempertahankan  kualitas  aktivanya,  dengan  mengatur  besar  kecilnya  persentase  tingkat  risiko untuk  kredit  bermasalah.  Selain  itu,  pihak  manajemen  bank  juga  perlu  memperhatikan  penyaluran  kredit  yang  harus sangat  terkendali  dengan  menerapkan  prinsip  kehati-hatian.  Karena  kredit  dengan  kolektibilitas  buruk  resikonya semakin  besar,  sehingga  dapat  berdampak  buruk  pada  profitabilitas.  Riset  yang  akan  datang  sebaiknya  meneliti pengaruh  faktor-faktor  lain  yang  belum  diuji  terhadap  profitabilitas,  agar  penelitian  selanjutnya  dapat  memperoleh pengetahuan yang semakin banyak mengenai profitabilitas pada perbankan.

## REFERENCES
Anggari,  N.  L. S., & Dana, I. M. (2020). The Effect of  Capital  Adequacy Ratio, Third Party  Funds,  Loan to Deposit Ratio,  Bank  Size  on  Profitability  in  Banking  Companies  on  IDX. American  Journal  of  Humanities  and  Social Sciences Research , 4 (12), 334–338. www.ajhssr.com Basuki, A. T., & Nano, P. (2019). Analisis Regresi Dalam Penelitian Ekonomi dan Bisnis. PT Rajagrafindo Persada, Depok , 18 , 1–52. BPS Daerah Istimewa Yogyakarta. (2021). Berita Resmi Statistik. Bps.Go.Id , 19 (27), 1–8. https://jakarta.bps.go.id/pressrelease/2019/11/01/375/tingkat-penghunian-kamar--tpk--hotel--berbintang-dki- jakarta-pada-bulan-september-2019-mencapai-58-97-persen.html
Choerudin,  A.,  Yuniatun,  E.,  &  Kusdiasmo,  B.  (2016).  Pengaruh  Non  Perfoming  Loan  (NPL)  dan  Loan  to  Deposit Ratio  (LDR)  terhadap  Return  on  Asset  (ROA)  dengan  Capital  Adequacy  Ratio  (CAR)  sebagai  Variabel Intervening  (Studi  Pada  Bank  Umum  Yang  Terdaftar  Di  BEI  Periode Tahun  2012-2015). ProBank , 2 (2),  2252– 7886.
Dewi,  N.  K.  C.,  &  Badjra,  I.  B.  (2020).  the  Effect  of  Npl,  Ldr  and  Operational  Cost  of  Operational  Income  on  Roa. American Journal of Humanities and Social Sciences Research , 4 (7), 171–178. www.ajhssr.com
Dewi,  S.  P.  (2017).  Pengaruh  Capital  Adequacy  Ratio,  Non  Performing  Loan,  Loan  To  Deposit  Ratio  Dan  Efisiensi Operasional Terhadap Profitabilitas Perbankan Yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia. Jurnal Akuntansi , 18 (3), 422–437. https://doi.org/10.24912/ja.v18i3.274
Diffia,  H.  A.,  &  Santoso,  A.  L.  (2015).  Analisis  Kinerja  Keuangan  Bank  Bumn  Periode  2012-2014. Sustainable Competitive Advantage (SCA) , 5 (1).
Doan,  N.  T.,  Hoang,  D.  P.,  &  Pham,  A.  H.  T.  (2020).  Media  reputation:  a  source  of  banks’  financial  performance. International Journal of Bank Marketing , 38 (6), 1399–1419. https://doi.org/10.1108/IJBM-02-2020-0047
Elizabeth  Sugiarto  Dermawan,  S.  C.  S.  B.  (2022).  Pengaruh  NPL  Dan  LDR  Terhadap  Profitability  Perusahaan
Perbankan Dengan CAR Sebagai Mediasi. Jurnal Ekonomi , 26 (11), 303–320.
https://doi.org/10.24912/je.v26i11.779
Ghozali, Imam & Ratmono, D. (2017). Analisis Multivariat Dan Ekonometrika : Teori, Konsep, Dan Aplikasi Dengan Eview 10. In Badan penerbit Universitas Diponegoro . Badan penerbit Universitas Diponegoro. Ghozali, I. (2016). Aplikasi Analisis Multivariate dengan program IBM SPSS 23, Edisi Kedelapan. In Badan Penerbit Uniersitas Diponegoro . Badan Penerbit Uniersitas Diponegoro.
Ghozali,  I.  (2018).  Aplikasi  Analisis  Multivariate  dengan  Program  IBM  SPSS  25.  In Badan  penerbit  Universitas Diponegoro . Badan penerbit Universitas Diponegoro.
Juliana, Lady, Toni, N., Edward, Y. R., & Purba, K. (2021). the Effect of Nim, Ldr and Npl Towards Roa With Car As a Moderating Variable in Conventional Commercial Banks Registered on Idx Period 2016-2019 . 24 (6), 209–216. K.T,  Ariwidanta  &  I.G.B,  W.  (2018).  of  Agricultural  and  Socio-. Journal,  Russian  Agricultural,  O  F  Sciences, Economic , 6 (June).
Kadek, N., Swandewi, M., & Purnawati, N. K. (2021). Capital Adequacy Ratio Mediates the Effect of Non-Performing Loan on Returns on Assets in Public Commercial Banks. In American Journal of Humanities and Social Sciences

## TIN: Terapan Informatika Nusantara
Vol 4, No 3, August 2023, page 167-177 ISSN 2722-7987 (Media Online) Website https://ejurnal.seminar-id.com/index.php/tin DOI 10.47065/tin.v4i3.4170
Research (Issue 5). www.ajhssr.com Rifansa,  M.  B.,  Aisyah,  N.,  &  Pulungan,  F.  (2022).  The  Effect  of  Capital  Adequacy  Ratio  (CAR),  Non-Performing Loan  (NPL),  Net  Interest  Margin  (NIM),  Loan  to  Deposit  Ratio  (LDR)  and  Operational  Costs  and  Operational Revenue (BOPO) On Return on Assets (ROA) in Bank IV Indonesia. Budapest International Researchand Critics Institute-Journal (BIRCI-Journal , 5 (2), 15723–15737. https://doi.org/10.33258/birci.v5i2.5484 Sartono, A. (2010). Manajemen Keuangan teori dan Aplikasi edisi 4 . Bpfe. Soper, D. S. (2023). Sobel Test Calculator for the Significance of Mediation [Software] . https://www.danielsoper.com/statcalc
Sudarmawanti, E., & Pramono, J. (2017). PENGARUH CAR, NPL, BOPO, NIM DAN LDR TERHADAP ROA (Studi kasus  pada  Bank  Perkreditan  Rakyat  di  Salatiga  yang  terdaftar  di  Otoritas  Jasa  Keuangan  Tahun  2011-2015). Among Makarti , 10 (1), 1–18. https://doi.org/10.52353/ama.v10i1.143 Sugiyono. (2019). Metodelogi Penelitian Kuantitatif dan Kualitatif Dan R&D . ALFABETA.