## PENGARUH NON PERFORMING LOAN, NET INTEREST MARGIN, BIAYA OPERASIONAL/PENDAPATAN OPERASIONAL DAN LOAN TO DEPOSIT RATIO TERHADAP  PROFITABILITAS BANK(STUDI KASUS BANK RAKYAT INDONESIA, Tbk PERIODE 2003 – 2014)

## Lia Julaeha
Fakultas Ekonomi Universitas Gunadarma Jl. Margonda Raya No. 100, Depok 16424, Jawa Barat liajulaeha@staff.gunadarma.ac.id

## Abstrak
Penelitian dilakukan di Bank Rakyat Indonesia, Tbk dengan tujuan mengetahui pengaruh Net Performing Loan (NPL), Net Interest Margin (NIM), Biaya Bunga/Pendapatan Bunga, Loan  to  Deposit  Ratio  (LDR)  terhadap  Profitabilitas  Bank  (ROA)  pada  Bank  Rakyat Indonesia, Tbk. Data yang digunakan dalam penelitian ini menggunakan data sekunder. Metode yang digunakan dalam penelitian ini adalah metode kuantitatif. Dalam penelitian ini  variabel  X  Net  Performing  Loan  (NPL),  Net  Interest  Margin  (NIM),  Biaya Bunga/Pendapatan Bunga, Loan to Deposit Ratio (LDR) merupakan variabel independen (bebas),  dan  variabel  Y  (Return  On  Asset)  merupakan  variabel  dependen  (terikat).  Alat untuk menganalisis data menggunakan analisis regresi berganda. Hasil penelitian dapat diambil kesimpulan bahwa terdapat pengaruh anatara Net Performing Loan (NPL),  Net Interest  Margin  (NIM),  Biaya  Bunga/Pendapatan  Bunga,  Loan  to  Deposit  Ratio  (LDR) terhadap  Return  On  Asset  (ROA).  Dan  tidak  terdapat  pengaruh  antara  Biaya  Bunga/ Pendapatan  Bunga terhadap Return On Asset (ROA) pada Bank Rakyat Indonesia, Tbk.
Kata  kunci:  Net  Performing  Loan  (NPL),  Net  Interest  Margin  (NIM),  Biaya Bunga/Pendapatan Bunga, Loan to Deposit Ratio (LDR) dan Return On Asset (ROA)
INFLUENCE OF NON-PERFORMING LOAN, NET INTEREST MARGIN,

## OPERATIONAL COST/OPERATIONAL REVENEU AND LOAN
TO DEPOSIT RASIT TOWARD THE BANK PROFITIBALITY (CASE STUDY: BANK RAKYAT INDONESIA, Tbk 2003-2004 PERIOD)

## Abstract
The study was conduct at Bank Rakyat Indonesia, Tbk with the objective of knowing the influence  of  Net  Performing  Loan  (NPL),  Net  Interest  Margin  (NIM),  Interest  Rate  / Interest Income, Loan to Deposit Ratio (LDR) on Bank Profitability (ROA) at Bank Rakyat Indonesia, Tbk. The data used in this study using secondary data. The method used in this research is quantitative method. In this research, the variable of X Net Performing Loan (NPL), Net Interest Margin (NIM), Interest Rate / Interest Income, Loan to Deposit Ratio (LDR)  is  independent  variable,  and  Y  (Return  On  Asset)  variable  is  dependent  variable (bound).  The  tools  for  data  analysis  use  multiple  regression  analysis.  The  result  of  this research can be concluded that there are influences of Net Performing Loan (NPL), Net Interest Margin (NIM), Interest / Interest Income, Loan to Deposit Ratio (LDR) to Return On  Asset  (ROA).  And  there  is  no  influence  between  Interest  Cost  /  Interest  Income  on Return On Asset (ROA) at Bank Rakyat Indonesia, Tbk.
Keywords: Net Performing Loan (NPL), Net Interest Margin (NIM), Margin cost/ Margin Revenue, Loan to Deposit Ratio (LDR) and Return on Asset (ROA)

## PENDAHULUAN
Aktivitas  bank  dalam  menjalankan usahanya  tidak  hanya  mencari  keun- tungan  semata  tetapi  juga  merupakan mitra  kerja  atau  kolega  dari  pemerintah dan  pihak  swasta  yang  sama-sama berpartisipasi atau memberikan andil yang positif terhadap pembangunan perekonomian  nasional. Net  performing loan (NPL)  merupakan  masalah  berba- haya  bagi  perbankan  nasional.  Salah satu faktor yang saat ini lebih berperan dalam masalah  NPL  adalah  dampak  krisis  mul- tidimensional  yang  dimulai  pada  1997- 1998  hingga  sekarang  masih  menyebab- kan banyak debitur bank, baik di segmen corporate,  commercial ,  maupun consu- mer belum  mampu  menyelesaikan  kredit macetnya.  Kredit  bermasalah  yang  besar dalam  industri  perbankan  membawa dampak  yang  luas.  Kredit  bermasalah merugikan  perkembangan  usaha  dan kesehatan bank dari sudut pandang mikro, sedangkan  dari  sudut  pandang  makro, mengingat  sebagian  dana  yang  dihimpun bank  digunakan  untuk  menutup  kewa- jiban  baik  jangka  pendek  atau  jangka panjang  maka  kemampuan  bank  dalam memberikan  kredit  baru  menjadi  ber- kurang  sehingga  menutup  kemungkinan calon  debitur  baru  memperoleh  fasilitas kredit bank yang bersangkutan.
Bank  perlu  mengetahui  seberapa efektif penyaluran kredit bank yang salah satunya  merupakan  kegiatan  operasional bank, maka digunakan rasio BOPO (biaya operasional  terhadap  pendapatan  opera- sional).  Rasio  BOPO  digunakan  untuk mengukurtingkat  efisiensi  dan  kemam- puan  bank  dalam  melakukan  kegiatan operasinya  (Dendawijaya,  2009).  Efisi- ensi  operasi  dilakukan  oleh  bank  dalam rangka  untuk  mengetahui  apakah  bank telah  menggunakan  semua  faktor  pro-
duksinya  dengan  tepat  guna  dan  berhasil guna. Net  interest  margin (NIM)  mencer- minkan  resiko  pasar  yang  timbul  karena adanya pergerakan variabel pasar, dimana hal  tersebut  dapat  merugikan  bank. Besarnya  NIM  akan  mempengaruhi  laba rugi  bank  yang  pada  akhirnya  mem- pengaruhi kinerja bank tersebut.
Loan  to  depositratio (LDR)  meru- pakan  rasio  yang  mengukur  kemampuan bank  untuk  memenuhi  kewajiban  yang harus dipenuhi. Semakin tinggi LDR maka laba  bank  semakin  meningkat  (dengan asumsi bank tersebut mampu menyalurkan kreditnya dengan efektif), dengan meningkatnya  laba  bank,  maka  kinerja bank  juga  meningkat.  Dengan  demikian besar-kecilnya rasio LDR suatu bank akan mempengaruhi  kinerja  bank  tersebut. Dalam  mengukur  kinerja  peru-sahaan yang  bagus  adalah  profit  motif  dapat digunakan  analisis  profitabilitas.  Rasio profitabilitas yang penting bagi bank dapat diukur  dengan  rasio return  on  asset (ROA) .  ROA  penting  bagi  bank  karena dengan menggunakan ROA memperhitungkan manajemen bank dalam memperoleh  laba  secara  kese-luruhan. Semakin besar ROA suatu bank, semakin baik  pula  posisi  bank  tersebut  dari  sisi aset.
Peneliti  terdahulu  yang  menguji pengaruh  NPL  terhadap  kinerja  bank dilakukan  oleh  Usman  (2003)  yaitu menguji  pengaruh  NPL  terhadap  peru- bahan  laba  satu  tahun  mendatang.Hasil penelitianUsman  (2003)  menunjukkan bahwa  NPL  tidak  berpengaruh  signifikan terhadap  perubahan  laba  sehingga  perlu dilakukan penelitian lanjutan yang meneliti  tentang  pengaruh  NPL  terhadap ROA,  karena  ROA  lebih  mencerminkan kinerja  laba  yang  sudah  memperhitung- kan aset yang dimilikinya. Hal ini sejalan dengan penelitian yang dilakukan Suyono
(2005) dan Aini (2013), dimana NPL tidak berpengaruh signifikan terhadap return on asset (ROA).  Sementara  hasil  penelitian yang  dilakukan  oleh  Mawardi  (2005), Darmansyah (2014), dan Dewi, Herawati, dan  Sulindawati  (2015)  me-nyimpulkan bahwa NPL secara signifikan berpengaruh negatif  terhadap return  on  asset (ROA). Jika semakin besar NPL akan mengakibatkan  menurunnya Return  on Asset (ROA),  yang  juga  berarti  kinerja keuangan bank yang menurun. Begitu pula sebaliknya,  jika nonperforming  loan (NPL) turun, maka return on asset (ROA) akan semakin meningkat, sehingga kinerja keuangan  bank  dapat  dikatakan  semakin baik.
Menurut  Mahardian  (2008),  Aini
(2013),  dan  Dewi,  Herawati,  dan  Sulin- dawati  (2015), efisiensi  operasi (BOPO) berpengaruh  signifikan  negatif  terhadap return  on  asset (ROA).  Semakin  tinggi rasio  BOPO  maka  dapat  dikatakan  ke- giatan  operasional  yang  dilakukan  bank tersebut  tidak efisien.Aini  (2013) menya- takan  bahwa  NIM  tidak  berpengaruh terhadap  ROA.  Hal  tersebut  berbeda dengan  hasil  penelitian  yang  dilakukan oleh  Widyastutidan  Octaviani  (2010), Darmansyah  (2014)  dan  Dewi,  Herawati, dan  Sulindawati  (2015)  menunjukkan bahwa net interest margin (NIM) berpengaruh  signifikan  positif  terhadap returnon  asset (ROA).  Hal  ini  berarti kemampuan bank dalam memperoleh laba dari  bunga  berpengaruh  terhadap  baik buruknya kinerja keuangan bank tersebut. Jika  dalam  perolehan  rasio  NIM  bank meningkat,  maka  kinerja  keuangan  bank tersebut  juga  akan  meningkat.  Menurut Dewi, Herawati, dan Sulin-dawati (2015), loan  to  deposit  ratio (LDR)  secara signifikan  berpengaruh  positif  terhadap return on asset (ROA). Dengan demikian tingkat likuiditas suatu bank berpengaruh terhadap kinerja keuangan bank. Semakin optimal  tingkat  likuiditas  bank  tersebut, maka  dana  pihak  ketiga  yang  disalurkan dalam  bentuk  kredit  semakin  besar.Hasil
penelitian yang dilakukan oleh Widyastuti dan Octaviani (2010) menunjukkan bahwa LDR  secara  siginifikan  berpengaruh negatif  terhadap  ROA.  Sementara  hasil penelitian yang dilakukan olehAini (2013) dan  Darmansyah  (2014)  menun-jukkan bahwa LDR secara parsial tidak berpengaruh signifikan terhadap ROA.
Berdasarkan  latar  belakang  diatas, penelitian  ini  bertujuan  untuk  menguji pengaruh  NPL,  NIM,  BOPO  dan  LDR terhadap profitabilitas bank pada PT. Bank Rakyat  Indonesia,  Tbk  selama  periode 2003  sampai  dengan  2014  secara  parsial dan secara simultan.

## METODE PENELITIAN
Data  yang  digunakan  adalah  data sekunder  yang  diperoleh  dari  laporan keuangan  publikasi  yang  diterbitkan  oleh Bank  Rakyat  Indonesia,  Tbk.  Data  yang digunakan  adalah  data  laporan  keuangan publikasi  triwulanperiode  Maret  2003 hingga  Desember  2014  (Bank  Indonesia, 2015).  Jangka  waktu  tersebut  dipandang cukup  untuk  mengikuti  perkembangan kinerja  bank  karena  mencakup  periode terbaru  laporan  keuangan  publikasi  yang diterbitkan  oleh  Bank  Rakyat  Indonesia, Tbk.Teknik  analisis  yang  digunakan dalam  penelitian  ini  adalah  analisis statistik regresi berganda.Persamaan regresi yang digunakan pada penelitian ini ditunjukkan pada Persamaan 1.
e x b x b x b x b a Y       4 4 3 3 2 2 1 1 (1)
Pada  persamaan  1, a merupakan suatu konstanta, b 1 ,b 2 ,b 3 , dan b 4 merupakan  koefisien  regresi  untuk  setiap variabel  bebas, x 1 adalah  variabel non performing loan (NPL), x 2 adalah variabel net  interest  margin (NIM), x 3 adalah variabel  biaya  operasional  ter-hadap pendapatan operasional (BOPO), x 4 adalah variabel loan to deposit ratio (LDR), dan Y adalah return  on  assets (ROA).  Model penelitian  yang  digunakan  untuk  melihat
hubungan  antara  variabel  bebas  dengan variabel  terikat  dalam  penelitian  ini  baik secara  parsial  maupun  bersama-sama (simultan) ditunjukkan pada Gambar 1.

## HASIL DAN PEMBAHASAN
Hasil  regresi  linier  berganda  ditun- jukkan  Tabel  1.  Berdasarkan  Tabel  1  di- peroleh  persamaan  regresi  seperti  ditun- jukkan pada Persamaan 2.
e Y       9LDR 02 . 0 BOPO 015 . 0 0.166NIM NPL 145 . 0 298 . 2 (2) Berdasarkan  Persamaan  2,  nilai konstanta  yang  diperoleh  untukvariabel NPL  sebesar  0.145  artinya  jika  variabel bebas  lain  nilainya  tetap  dan  NPK mengalami kenaikan 1%, maka ROA akan mengalami  peningkatan  sebesar  14.5%. Koefisien  bernilai  positif  artinya  terjadi hubungan  positif  antara  NPL  dengan ROA,  semakin  naik  NPL  maka  semakin
meningkat ROA.Jadi berapapun nilai rasio non performing loan (NPL) mempengaruhi besar kecilnya rasio return on  asset (ROA).  Oleh  karena  itu,  dapat disimpulkan  bahwa  peran  bank  dalam menjalankan  fungsinya  sebagai  pihak intermediasi berjalan dengan baik.
Koefisien  variabel  NIM  sebesar 0.166  artinya  jika  variabel  bebas  lain nilainya  tetap  dan  NIM  mengalami  ke- naikan  1%,  maka  ROA  akan  mengalami peningkatan  sebesar  16.6%.  Koefisien bernilai  positif  artinya  terjadi  hubungan positif antara NIM dengan ROA, semakin naik  NIM  maka  semakin  meningkat ROA.Hal  ini  berarti  kemampuan  bank dalam  memperoleh  labadari  bunga  ber- pengaruh  terhadap  baik  buruknya  kinerja keuangan banktersebut. Jika dalam perolehan  rasio  NIM  bank  meningkat, maka kinerjakeuangan bank tersebut juga akan meningkat.
Gambar 1. Model Penelitian
Tabel 1.  Hasil Regresi Linier Berganda
Model Koefisien t Sig. 1(Constant) 2.298 0.584 0.562 NPL 0.145 2.257 0.029 NIM 0.166 2.276 0.028 BOPO -0.015 -2.073 0.022 LDR 0.029 2.094 0.042 Sumber : Hasil Penelitian, 2015 (Data Diolah)
Tabel 2. Hasil Uji F
Model F
Regresion 3.941
Sumber: Hasil Penelitian, 2015 (Data Diolah)
Variabel  BOPO  memiliki  koefisien sebesar -0.015 artinya jika variabel bebas lain nilainya tetap dan BOPO mengalami kenaikan  1%,  maka  ROA  akan  menga- lami  peningkatan  sebesar  -1.5%.  Koe- fisien bernilai negatif artinya tidak terjadi hubungan  positif  antara  BOPO  dengan ROA.Semakin  tinggi  rasio  BOPO  maka dapat dikatakankegiatan operasional yang dilakukan  bank  tersebut  tidak  efisien. Begitupula  sebaliknya  semakin  rendah rasio  BOPO  maka  kegiatan  operasional bank  tersebut  akan  semakin  efisien.  Bila semua  kegiatan  yang  dilakukanbank berjalan  secara  efisien,  maka  laba  yang akan didapat juga semakinbesar yang pada akhirnya  akan  meningkatkan  kinerja keuangan bank tersebut.
Koefisien  variabel  LDR  sebesar
0.029  artinya  jika  variabel  bebas  lain nilainya  tetap  dan  LDR  mengalami  ke- naikan  1%,  maka  ROA  akan  mengalami peningkatan  sebesar  2.9%.  Koefisien bernilai  positif  artinya  terjadi  hubungan positif antara LDR dengan ROA, semakin naik  LDR  maka  semakin  meningkat ROA.Dengan  demikian  tingkat  likuiditas suatu  bank  berpengaruh  terhadap  kinerja keuangan  bank.  Semakin  optimal  tingkat likuiditas bank tersebut, maka dana pihak ketiga  yang  disalurkan  dalam  bentuk kredit  semakin  besar.  Dengan  semakin besarnya kredit yang diberikan, maka laba yang  akan  diperoleh  juga  semakin  besar sehingga  kinerja  keuangan  bank  akan meningkat.
Selanjutnya  dilakukan  uji  F  untuk mengetahui  pengaruh  variabel  bebas secara  simultan  terhadap  harga  saham.
Hasil  uji  F  ditunjukkan  pada  Tabel  2. Tabel  2  menunjukan  bahwa  uji  simultan model menghasilkan nilai F sebesar 3.941.
Berdasarkan  hasil  pengujian  secara bersama-sama  (uji  F),  hasil  penelitian menunjukkan  bahwa  Fhitung  =  3,941  > Ftabel  =  2,59.  Secara  simultan  menun-
jukkan  bahwa  variabel non  performing loan (NPL) ,  net  interest  margin (NIM), biaya  operasional  terhadap  pendapatan operasional  (BOPO)  dan loan  to  deposit ratio (LDR) berpengaruh signifikan terhadap return  on  asset (ROA).  Variabel non  performing  loan (NPL) ,  net  interest margin (NIM), biaya operasional terhadap pendapatan operasional (BOPO) dan loan to  deposit  ratio (LDR)dapat  dijadikan pertimbangan bagi investor untuk mengetahui  atau  memprediksi  tingkat pengembalian  aset  (laba)  perusahaan untuk  pengambilan  keputusan  investasi. Dengan mengetahui seberapa besar tingkat pengembalian aset ini, para debitur ataupun  investor  akan  tertarik  untuk menanamkan  modalnya  pada  PT  Bank Rakyat  Indonesia,  Tbk  sehingga  laba perusahaan  akan  meningkat  dan  kinerja keuangan pun semakin baik.

## SIMPULAN DAN SARAN
Hasil penelitian menunjukkan bahwa secara parsial non performing loan (NPL) net interest margin (NIM), dan loan to deposit ratio (LDR) berpengaruh positif dan  signifikan  terhadap return  on  asset (ROA). Biaya operasional terhadap pendapatan  operasional  (BOPO)  secara parsial berpengaruh negatif dan signifikan terhadap return on asset (ROA). Variabel non  performing  loan (NPL) ,  net  interest margin (NIM),  biaya  operasional  terha- dap  pendapatan  operasional  (BOPO)  dan loan  to  deposit  ratio (LDR)  secara simultan berpengaruh signifikan terhadap return on asset (ROA).
Investor  atau  nasabah  sebaiknya memperhatikan  kinerja  keuangan  bank khususnya kredit macet (NPL), rasio NIM yang  menunjukkan  berapa  besar  bunga bersih yang diperoleh bank tersebut, biaya operasional  bank  selalu  berada  pada tingkat  efisiensi  yang  bisa  menghasilkan
laba  yang  maksimal,  sehingga  kinerja yang  dicapai  akan  selalu  meningkat.  Hal ini  dilakukan  untuk  memprediksi  be- sarnya  tingkat  pengembalian  dana  bank yang  kemudian  dapat  digunakan  untuk pengambilan  keputusan.  Dengan  rasio LDR melihat tingginya penyaluran kredit yang  diberikan,  maka  pendapatan  bunga dari  kredit  tersebut  juga  akan  meningkat, yang  berdampak  pada  tingginya  per- olehan  laba  bank.PT  Bank  Rakyat Indonesia, Tbk diharapkan dapat mening- katkan  kinerja  keuangannya  terutama dalam  hal  NPL,  NIM,  BOPO  dan  LDR karena  faktor  tersebut  merupakan  faktor yang  dapat  berpengaruh  terhadap  besar kecilnya  laba  ataupun  keuntungan  yang diperoleh bank.
Pada  penelitian  lebih  lanjut  dapat menambahkan  variabel  bebas  lainnya selain non  performing  loan  (NPL),  net interest  margin (NIM) , biaya  operasional terhadap pendapatan operasional (BOPO) dan loan  to  depositratio (LDR)  yang diperkirakan berpengaruh terhadap return on asset (ROA).

## DAFTAR PUSTAKA
Aini,  N.  (2013).  Pengaruh  CAR,  NIM, LDR,  NPL,  BOPO,  dan  Kualitas Aktiva  Produktif  Terhadap  Perubahan Laba  (Studi  Empiris  Pada  Perusahaan
Perbankan  yang  terdaftar  di  BEI) Tahun 2009–2011. Dinamika Akuntansi,  Keuangan  dan  Perbankan, 2(1), 14 – 25. Bank Indonesia. (2015). Laporan Keuangan Publikasi Triwulan. Retrieved from www.bi.go.id. Darmansyah.  (2014). Capital  Adequacy Ratio,  Loan  To  Deposit  Ratio,  Non
Performing  Loan,  Operational  Cost Ratio, Net Interest Margin dan Return On  Assets Perusahaan  Perbankan.
Jurnal Riset Akuntansi dan Perpajakan (JRAP), 1(1), 82 – 94.
Dendawijaya,  L.  (2009).  Manajemen Perbankan. Jakarta: Ghalia Indonesia. Dewi,  L.  E.,  Herawati,  N.  T.,  dan Sulindawati,  L.  G.  E.  (2015).  Analisis Pengaruh NIM, BOPO, LDR, dan NPL terhadap  Profitabilitas  (Studi  Kasus Pada  Bank  Umum  Swasta  Nasional Yang  Terdaftar  Pada  Bursa  Efek Indonesia  Periode  2009  –  2013). e- Journal Jurusan Akuntansi Program S1 Universitas Pendidikan Ganesha, 3(1). Mahardian,  P.(2008).  Analisis  Pengaruh Rasio  CAR,  BOPO,  NPL,  NIM  dan LDR  terhadap  Kinerja  Keuangan Perbankan  (Studi  Kasus  Perusahaan Perbankan yang tercatat di BEJ periode Juni  2002-Juni  2007). Tesis ,  Program Pasca  Sarjana  Magister  Manajemen, Universitas Diponegoro.
Mawardi,  W.  (2005).  Analisis  Faktor-
faktor  yang  mempengaruhi  Kinerja
Keuangan  Bank  Umum  di  Indonesia (Studi Kasus pada Bank Umum dengan total  Assets  kurang  dari  1  Triliun).
Jurnal Bisnis Strategi, 14(1), 83 – 94. Suyono,  Agus.(2005).  Analisis  Rasio- rasio Bank yang Berpengaruh terhadap Return  On  Asset  (ROA). Tesis ,
Program  Pasca  Sarjana  Magister Manajemen, Universitas Diponegoro.
Widyastuti,  T.  dan  Octaviani,  Y.,  R.
(2010).Pengaruh CAR, NIM dan LDR terhadap ROA pada Perusahaan
Perbankanyang  Terdaftar  di  BEI selama  tahun  2004  –  2008.Jurnal Akuntansi Keuangan, 10(1).