Pengaruh Likuiditas Dan Financial Distress Terhadap Agresivitas Pajak Dengan Firm Size Sebagai Variabel Moderasi Pada Perusahaan Badan Usaha Milik Negara Yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia

## Tahun 2018-2020
Feriyana Maulida 1) , Nuramalia Hasanah 2) , Tuty Sariwulan 3)
Universitas Negeri Jakarta, Indonesia
feriyanaamaulida@gmail.com

## ARTICLE INFO ABSTRACT
Article History: Received: 30 January 2023 Accepted : 14 June 2023 Published : 1 July 2023 This study aims to analyze the effect of liquidity and financial distress on tax aggressiveness with firm size as the moderating variabel. This research uses secondary  data  namely  the  annual  reports  obtained  from  IDX  website  and www.idnfinancials.com. The data collection technique is the observing and recording the data required from the annual reports. The purposive sampling technique  was  used  as  a  sampling  technique  and  this  study  uses  Multiple Linear  Regression  and  Moderated  Regression  Analyze.  The  results  of  this study indicate that liquidity has a negative significant on tax aggresiveness, financial distress has a positive significant on tax aggresiveness,firm size has no  effect  on  tax  aggresiveness.  Meanwhile,  that  firm  size  has  been  able  to moderate the effect liquidity on tax aggresiveness and firm size has not been able to moderate the effect financial distress on tax aggresiveness. Keyword: Tax Aggressiveness, Liquidity, Financial
Distress, Firm Size

## ABSTRAK
Correponding Author: Feriyana Maulida feriyanaamaulida@gmail.com distress terhadap agresivitas pajak dengan firm size sebagai variable moderasi. Penelitian  ini  menggunakan  data  sekunder  berupa  laporan  tahunan  yang diperoleh dari website BEI dan www.idnfinancials.com . Teknik pengumpulan data  yaitu  teknik  observasi  yaitu  mengamati  dan  mencatat  data  yang diperlukan  dari  laporan  tahunan  perusahaan.  Teknik purposive  sampling digunakan sebagai teknik pengambilan sampel dan menggunakan uji analisis regresi  linear  berganda  dan  analisis  regresi  moderasi.  Hasil  penelitian menunjukan  bahwa  likuiditas  berpengaruh  negatif  signifikan  terhadap agresivitas  pajak, financial  distress berpengaruh  positif  signifikan  terhadap agresivitas pajak dan firm size tidak berpengaruh terhadap agresivitas pajak. Sedangkan firm  size mampu  memoderasi  pengaruh  likuiditas  terhadap agresivitas pajak dan firm size tidak mampu memoderasi pengaruh financial distress terhadap agresivitas pajak.
How to Cite: Maulida,F., Nuramalia, H., Tuty, S. (2023). Pengaruh Likuiditas Dan Financial Distress Terhadap Agresivitas Pajak  Dengan  Firm  Size  Sebagai  Variabel  Moderasi  Pada  Perusahaan  Badan  Usaha  Milik  Negara  Yang Terdaftar  Di  Bursa  Efek  Indonesia. Jurnal  Ilmiah  Wahana  Akuntansi ,  18(1),  17-35.  https:// doi.org/10.21009/wahana.18.012
http://journal.unj/unj/index.php/wahana-akuntansi ISSN: 2302 – 1810

## PENDAHULUAN
Menurut  (Hek  et  al.,  2022)  sumber  penerimaan  negara  yang  berperan  besar  dalam membiayai  berbagai  program  pemerintah  dalam  pelaksanaan  pembangunan  nasional  dan pembiayaan  seluruh  pengeluaran  demi  terwujudnya  kemakmuran  dan  kesejahteraan  rakyat disebut pajak. Menurut pemerintah, pajak menjadi salah satu bagian dari pendapatan namun menurut perusahaan salah satu beban perusahaan yang dapat menghambat perusahaan dalam memaksimalkan laba bersih perusahaan yaitu pajak (Apriliana, 2022).
Perbedaan tersebut memicu perusahaan untuk melakukan tindakan yang agresif terhadap pajaknya  sehingga  beban  pajak  perusahaan  akan  berkurang,  laba  meningkat  sehingga menyebabkan  bonus  yang  didapatkan  manajer  menjadi  besar.  Tindakan  perusahaan  dalam mengurangi  beban  pajak  guna  meningkatkan  laba  bersih  perusahaan  serta  mengurangi tingginya  pembayaran  pajak  yang  harus  dibayarkan  oleh  perusahaan  dinamakan  agresivitas pajak (tax  aggressiveness) .  Menurut  (Amalia,  2021)  mengartikan  bahwa  agresivitas  pajak merupakan usaha perusahaan melalui perencanaan pajak ( tax planning) dengan merekayasa laba kena pajak untuk memperkecil beban pajak yang dilakukan secara legal atau illegal.
Bagi  perusahaan,  agresivitas  pajak  memiliki  risiko  besar  karena  jika  dilakukan  secara ilegal  dan  otoritas  mengetahui  adanya  indikasi  melanggar  aturan  maka  perusahaan  akan mendapat sanksi atau denda yang lebih memberatkan perusahaan dan bahkan sampai dapat menyebabkan nama baik perusahaan menjadi buruk. Sedangkan bagi pemerintah, agresivitas pajak yang terus dilakukan oleh perusahaan dapat menurunkan penerimaan negara dari sektor pajak  yang  dapat  menyebabkan  terhambatnya  pelaksanaan  program  negara  dan ketidakmampuan dalam membiayai seluruh pengeluaran negara.
Fenomena  perusahaan  yang  melakukan  agresivitas  pajak  seperti  salah  satu  perusahaan BUMN yaitu PT Perusahaan Gas Negara Tbk (PGAS) yang bergerak dibidang transmisi dan distribusi  gas  bumi menghadapi  kasus  pajak  yang  akhirnya  pada  tahun  2019,  PGAS  harus membayar  pokok  sengketa  pajak  sebesar  Rp3,06  triliun  ditambah  denda  karena  PGAS dianggap melanggar aturan dalam melakukan penghindaran pajak. Kasus ini terjadi karena ada perbedaan pemahaman antara PGAS dan Direktorat Jenderal Pajak (DJP) dalam memahami ketentuan  perpajakan  PMK-252/PMK.011/2012  (PMMK)  terhadap  pelaksanaan  kewajiban pemungutan  PPN  atas  penyerahan  gas  bumi  dan  mekanisme  penagihannya ( www.cnbcindonesia.com ).
Selain itu, perusahaan yang juga terindikasi melakukan agresivitas pajak yaitu PT Aneka Tambang  (ANTM)  yang  merupakan  salah  satu  perusahaan  milik  negara  dibidang pertambangan.  Pada  tahun  2021,  ANTM  diduga  melakukan  penghindaran  pajak  yang  dari
0. 053 0. 030 0. 003 A G R E S I V I T A S   P A J A K
2018 2019 2020
tindakannya tersebut, negara mengalami kerugian Rp 2,9 triliun. ANTM diduga melakukan penukaran kode impor atas produk emas dari Singapura yang jumlahnya sebesar Rp 47,1 triliun agar produk tersebut terbebas dari bea masuk dan pajak penghasilan (PPh) impor. Padahal, produk  tersebut  seharusnya  dikenai  bea  masuk  hingga  5%  dan  PPh  2,5% ( https://www.cnbcindonesia.com/ ).
Gambar 1. Rata-rata Agresivitas Pajak tahun 2018-2020 Sumber: Data diolah oleh Peneliti (2022)
Berdasarkan Gambar 1 terlihat bahwa secara keseluruhan dilihat dari rata-rata agresivitas pajak  secara  keseluruhan  pada  tahun  2018  hingga  2020  turun,  yaitu  ditahun  2018  -  2019 menurun dari 0.053 menjadi 0.030. Kemudian, ditahun 2019-2020 menurun dari 0.030 menjadi 0.003.  Hal  tersebut  dapat  mengindikasikan  bahwa  semakin  kecil  nilai  agresivitas  pajak menunjukan bahwa pada tahun tersebut, rata-rata perusahaan mengurangi tindakan agresivitas pajak.
Hal yang diprediksi mampu memengaruhi entitas untuk melakukan tindakan agresif pajak yaitu likuiditas. Menurut (Herlinda & Rahmawati, 2021) mengungkapkan bahwa perusahaan dapat  melihat  kemampuannya  dalam  memenuhi  kewajiban  jangka  pendeknya  tepat  waktu termasuk  dalam  menyelesaikan  kewajiban  pajaknya  sebelum  jatuh  tempo  dengan  melihat kondisi likuiditasnya. Apabila likuiditas rendah mencerminkan bahwa sumber dana yang ada di perusahaan tidak cukup untuk menyelesaikan kewajiban jangka pendek sebelum jatuh tempo (Ramadani  &  Hartiyah,  2020).  Penelitian  dari  (Sari  &  Rahayu,  2020),  menyatakan  bahwa likuiditas  rendah  maka  perusahaan  mengalami  kondisi  kesulitan  likuiditas  sehingga menyebabkan  menurunnya  agresivitas  pajak.  Menurut  (Poerwati  et  al.,  2021)  dan (Yuliantoputri & Suhaeli, 2022), yang menyatakan bahwa menurunnya nilai likuiditas maka menjadikan entitas untuk bertindak agresif terhadap pajaknya.
Selanjutnya, faktor lain dianggap memengaruhi agresivitas pajak yaitu financial distress . Menurut  (Ari  &  Sudjawoto,  2021)  mengatakan  bahwa financial  distress merupakan perusahaan  sedang  mengalami  kesulitan  keuangan  yang  disebabkan  karena  perusahaan mengalami  penurunan  pendapatan  yang  dimana  tidak  sebanding  dengan  besarnya  jumlah kewajiban  yang  harus  dibayarkan  perusahaan.  Dalam  kondisi financial  distress memicu perusahaan untuk mengurangi pengeluaran dengan bertindak lebih agresif dalam memperkecil beban pajak sebab dalam kondisi kesulitan keuangan, perusahaan merasa lebih terbebani jika harus ada tingginya kewajiban pajak. Sehingga, entitas akan meningkatkan agresivitas pajak (Nugroho et al., 2020).
Sementara itu, faktor yang juga dianggap memengaruhi agresivitas pajak yaitu firm size. Menurut (Ahdiyah & Triyanto, 2021) mengatakan bahwa perusahaan besar dikenakan pajak yang tinggi karena mampu menghasilkan laba yang tinggi sehingga firm size yang lebih besar akan bertindak lebih agresif dalam memperkecil beban pajak perusahaan. Namun, menurut (A. Kartika  &  Nurhayati,  2020)  menyatakan  bahwa  perusahaan  kecil  yang  justru  lebih  agresif dalam  memperkecil  beban  pajak  karena  perusahaan  kecil  memiliki  aset  yang  kecil  dan cenderung  memperoleh  laba  yang  lebih  kecil  maka  kurang  mendapatkan  pengawasan  dari pemerintah, sehingga dengan kurangnya pengawasan dari pemerintah maka kesempatan bagi perusahaan kecil untuk bertindak lebih agresif dalam memperkecil beban pajak perusahaan.
Kaitannya dengan moderasi, menurut (Cahyadi et al., 2020) mengatakan bahwa firm size dapat memoderasi pengaruh likuiditas terhadap agesivitas pajak. Penelitian dari (Suyanto et al.,  2022)  mengatakan firm  size dan  likuiditas  tidak  dapat  memoderasi  terhadap  agresivitas pajak. Adanya pengaruh atau tidak berpengaruhnya apakah firm size mampu memoderasi atau tidak pengaruh likuiditas dan financial distress terhadap agresivitas pajak membuat peneliti tertarik untuk membuktikan secara empiris hasil penelitian tersebut. Selain itu, masih terdapat perbedaan hasil penelitian dan kesenjangan hasil penelitian terdahulu serta masih sedikit yang melakukan  penelitian  dalam  menguji  pengaruh  likuiditas  dan financial  distress terhadap agresivitas pajak yang dimoderasi oleh firm size , maka peneliti melakukan penelitian dengan judul “Pengaruh Likuiditas dan Financial Distress terhadap Agresivitas Pajak dengan Firm Size sebagai Variabel Moderasi pada Perusahaan Badan Usaha Milik Negara (BUMN) yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia (BEI) tahun 2018-2020”.

## TINJAUAN TEORI

## Teori Agensi
Dalam teori agensi memandang jika kaitannya dengan pajak karena principal dan agen memiliki kepentingan tidak sama, agen menerapkan rencana pajak untuk meminimalkan beban pajak  agar  pajak  menjadi  rendah.  Dengan  rendahnya  pajak,  maka  dapat  menghasilkan keuntungan tinggi. Keuntungan yang lebih tinggi membawa keuntungan bagi agen karena agen menerima  insentif  atau  bonus  yang  besar.  Dengan  adanya  motif  tersebut,  membuat  agen melakukan  agresivitas  pajak  untuk  mengurangi  beban  pajaknya  sehingga  keuntungan  yang diperoleh perusahaan tinggi, dengan harapan agen mendapatkan insentif atau bonus yang tinggi (Prasetyo & Wulandari, 2021).

## Likuiditas
Menurut  (Ismail  &  Cahyaningsih,  2020)  mengungkapkan  bahwa  likuiditas  merupakan ketersediaan dana pada perusahaan untuk membayar seluruh kewajiban sebelum jatuh tempo dengan cara mengubah aset yang bisa dikonversi dengan uang tunai atau kas dengan cepat dan mudah (aset likuid).

## Financial Distress
Menurut (Nugroho et al., 2020) situasi keuangan entitas saat sedang dalam krisis atau tidak sehat yang terjadi sebelum perusahaan mengalami kebangkrutan dinamakan financial distress.

## Firm Size
Menurut  (Ningrum  et  al.,  2021) firm  size merupakan  suatu  pengukuran  yang  dalam mengelompokan  suatu  entitas  dalam  kategori  besar  atau  kecil  yang  dapat  dinilai  dengan berbagai cara diantaranya berdasarkan jumlah aset, jumlah penjualan dan jumlah equity.

## Agresivitas Pajak
Menurut  (Amalia,  2021)  mengatakan  bahwa  agresivitas  pajak  merupakan  salah  satu  usaha perusahaan melalui perencanaan pajak ( tax planning) dengan merekayasa laba kena pajak guna memperkecil atau menurunkan beban pajak yang dapat dilakukan dengan cara legal atau illegal.

## Kerangka Teori
Kerangka teori dalam penelitian ini yang terlihat pada Gambar 2.
Gambar 2. Kerangka Teori Sumber: Data Diolah oleh Peneliti (2022)

## Pengembangan Hipotesis
Teori  agensi  memandang  bahwa  likuiditas  tinggi  mencerminkan  bahwa  perputaran  kas pada perusahaan baik. Keadaan yang baik mencerminkan bahwa pendapatan yang diperoleh perusahaan tinggi. Semakin tinggi pendapatan mengakibatkan beban pajak tinggi, tingginya beban pajak menyebabkan laba bersih menjadi kecil. Semakin kecil laba menyebabkan insentif bonus untuk agen menjadi kecil sehingga dalam hal ini perusahaan berusaha meningkatkan laba  dengan  melakukan  tindakan  agresif  pajak.  Penelitian  terdahulu  mengenai  likuiditas terhadap agresivitas pajak diantaranya “ (Allo et al., 2021); (Sari & Rahayu, 2020) dan (Adiputri & Erlinawati, 2021) ” menjelaskan bahwa “ tinggi likuiditas maka meningkatkan agresivitas pajak dan rendah likuiditas akan menurunkan agresivitas pajak ” . Penelitian dari (Poerwati et al., 2021); dan (Yuliantoputri & Suhaeli, 2022) mengatakan bahwa tinggi likuiditas maka menurunkan agresivitas pajak dan rendah likuiditas maka meningkatkan agresivitas pajak. Oleh karena itu, sesuai dengan penjelasan maka hipotesis yaitu:

## H1: Likuiditas Berpengaruh Terhadap Agresivitas Pajak
Teori agensi memandang bahwa perusahaan akan selalu berusaha untuk mempertahankan citra  baik  dengan  memberi  kinerja  yang  baik,  walaupun  sebenarnya  perusahaan  sedang mengalami financial distress namun tujuan dari tindakan tersebut agar perusahaan dapat tetap menjaga  kelangsungan  usaha  dan  tetap  berdiri  dalam  kondisi  sehingga  dengan  hal  tersebut untuk membalikkan keadaan perusahaan maka akan bertindak agresif pajak untuk memperkecil pajak  sebab  dengan  beban  pajak  tinggi,  perusahaan  akan  merasa  lebih  terbebani  jika  harus ditambah  dengan  tingginya  pajak.  Oleh  karena  itu,  disaat  kondisi financial  distress maka
meningkatkan agresivitas pajak. Beberapa penelitian yang menguji financial distress terhadap agresivitas  pajak  diantaranya “ (Ayem  et  al.,  2021)  dan  (Henni  Rahayu  Handayani  &  Siti Mandiansyah,  2021)  menyatakan  tingginya financial  distress maka  akan  meningkatkan agresivitas pajak dan rendahnya financial distress maka akan menurunkan agresivitas pajak ” . Penelitian dari “ (Permata et al., 2021) dan (Jaffar et al., 2021) menyatakan tingginya financial distress maka akan menurunkan agresivitas pajak dan rendahnya financial distress maka akan meningkatkan  agresivitas  pajak ” .  Oleh  karena  itu,  sesuai  dengan  penjelasan  maka  hipotesis yaitu:

## H2: Financial distress Berpengaruh Terhadap Agresivitas Pajak
Teori agensi memandang bahwa perusahaan besar dilihat dari tercukupinya sumber daya (aset)  dibandingkan  dengan  perusahaan  kecil.  Perusahaan  besar  memiliki  peluang  untuk melakukan perencanaan pajak dengan teknik akuntansi untuk mengelola keuntungan mereka agar lebih kecil. Semakin besar perusahaan, semakin besar biaya politik. Biaya politik termasuk pajak, sehingga perusahaan mengurangi biaya politik tersebut dengan agresivitas pajak, dan perusahaan besar lebih menarik perhatian untuk dikenakan pajak yang tinggi dari pemerintah sehingga perusahaan berusaha menurunkan laba untuk mengurangi pemungutan pajak yang tinggi oleh pemerintah. Beberapa penelitian yang dilakukan terkait pengaruh firm size terhadap agresivitas pajak diantaranya penelitian dari (Legowo et al., 2021) dan (Ahdiyah & Triyanto, 2021)  mengatakan  semakin  besar firm  size maka  akan  meningkatkan  agresivitas  pajak  dan semakin  kecil firm  size maka  akan  menurunkan  agresivitas  pajak.  Penelitian  dari  (Sari  & Rahayu, 2020) dan (A. Kartika & Nurhayati, 2020) mengatakan semakin besar firm size maka agresivitas pajak meningkat dan semakin kecil firm size maka akan menurunkan agresivitas pajak. Oleh karena itu, sesuai dengan penjelasan maka hipotesis yaitu:

## H3: Firm size Berpengaruh Terhadap Agresivitas Pajak
Teori agensi memandang bahwa perusahaan besar terlihat dari laba yang diperolehnya. Semakin  besar  laba  maka  perusahaan  tergolong  besar.  Perusahaan  besar  tercermin  dari tingginya  likuiditas.  Besar  laba  maka  pajak  tinggi,  perusahaan  berusaha  untuk  mengurangi pajak  dengan  bertindak  agresif  terhadap  pajak.  Penelitian  mengenai  pengaruh firm  size terhadap hubungan likuiditas dan agresivitas pajak diantaranya penelitian dari (Nur Hanifah, 2022) dan (Cahyadi et al., 2020)  menyatakan bahwa “ firm size mampu memoderasi pengaruh hubungan antara likuiditas dan agresivitas pajak ” . Oleh karena itu, sesuai dengan penjelasan maka hipotesis yaitu:
H4: Terdapat pengaruh firm size terhadap hubungan antara likuiditas dan agresivitas pajak
Teori agensi memandang bahwa firm size dapat diukur dengan seberapa banyak aset yang dimiliki  perusahaan.  Tingkat  aset  menunjukkan  bahwa  perusahaan  dapat  dengan  mudah memenuhi kewajibannya di masa depan. Oleh karena itu, besarnya firm size mampu bertahan dalam kondisi financial distress . Semakin besar firm size maka semakin kecil berpotensi terjadi financial  distress dan  akan  mengurangi  tindakan  agresif  pajak.  Beberapa  penelitian  terkait pengaruh firm size terhadap hubungan antara financial distress dan agresivitas pajak. “ Namun penelitian dari (Suyanto et al., 2022) dan (Maulana et al., 2018) menyatakan bahwa firm size tidak dapat memoderasi pengaruh financial distress terhadap agresivitas pajak ” . Oleh karena itu, sesuai dengan penjelasan maka hipotesis yaitu:
H5:  Terdapat  pengaruh firm  size terhadap  hubungan  antara financial  distress dan agresivitas pajak.

## METODE
Penelitian  ini  menggunakan  data  sekunder  berupa  laporan  tahunan  perusahaan  BUMN tahun 2018 hingga 2020 yang diperoleh dari website BEI dan www.idnfinancials.com . Teknik purposive  sampling digunakan  dalam  mengambil  sampel  kemudian  data  laporan  yang diperoleh diamati dan dicatat. Metode analisis data meliputi analisis regresi linier berganda dan analisis regresi moderasi.

## Statistik Deskriptif
Statistik  deskriptif  merupakan  metode  yang  dihubungkan  dengan  menghimpun  dan menyajikan  data  sehingga  memberikan  gambaran  umum  dari  masing-masing  variabel penelitian secara statistik yang dilihat dari N, min, max, mean dan standar deviasi.

## Uji Normalitas
Menurut Ghozali (2020) uji normalitas merupakan uji untuk mengetahui penyebaran data terdistribusi  normal  atau  tidak.  Data  yang  baik  yaitu  yang  berdistribusi  normal.  Jika  nilai signifikan ≥ dari level of significant ( ∝) 0,05 maka berdistribusi normal dan jika nilai signifikan ≤ dari level of significant ( ∝) 0,05 maka tidak berdistribusi normal.

## Uji Asumsi Klasik
Asumsi klasik ialah uji prasyarat sebelum melakukan analisis regresi dari data yang telah dikumpulkan.  Ada  beberapa  uji  yaitu  uji  multikolinearitas,  uji  heteroskedastisitas  dan  uji autokorelasi.

## Analisis Regresi Linear Berganda
Analisis  regresi  linear  berganda  merupakan  sebuah  persamaan  regresi  yang menghubungkan antara dua atau lebih variabel independen terhadap variabel dependen.

## Analisis Regresi Moderasi
Analisis  regresi  moderasi  disebut  dengan  uji  interaksi  dengan  sebuah  persamaan  yang mengadung unsur interaksi atau perkalian antara dua atau lebih variabel independen.

## Uji Hipotesis
Menurut  Ghozali  (2020)  pengujian  bertujuan  mengetahui  pengaruh  variabel  independen terhadap variabel dependen yaitu dengan menggunakan uji t. Dengan kriteria apabila t hitung > t tabel atau nilai signifikansi ≤ probabilitas 0.05, maka Ha diterima artinya ada pengaruh antar kedua variabel dan apabila t hitung < t tabel atau nilai signifikansi ≥ probabilitas 0.05, maka Ha tidak terima artinya tidak ada pengaruh antar kedua variabel.

## HASIL DAN PEMBAHASAN

## Statistik Deskriptif
1. Nilai minimum dari variabel likuiditas (X 1 ) yaitu 0.100. Nilai maksimum dari likuiditas sebesar  2.195.  Nilai mean dari  likuiditas  adalah  1.005980  dan  ukuran  penyebaran  data yang dilihat dari standar deviasi adalah 0.497420.
2. Nilai minimum dari variabel financial distress (X 2 ) sebesar -1.439. Nilai maksimum dari variabel financial distress sebesar 2.428. Nilai mean financial distress sebesar 0.4713 dan ukuran penyebaran data yang dilihat dari standar deviasi adalah 1.271045.
3. Nilai minimum dari variabel firm size (X 3 ) yaitu 12.237. Nilai maksimum dari variabel firm size yaitu 32.656. Nilai mean firm size sebesar 25.32363 dan ukuran penyebaran data yang dilihat dari standar deviasi adalah 6.117141.
4. Nilai  minimum  dari  variabel  agresivitas  pajak  (Y)  yaitu  -0,240.  Nilai  maksimum  dari variabel agresivitas pajak yaitu 0,266. Nilai mean agresivitas pajak sebesar 0,02853 dan ukuran penyebaran data yang dilihat dari standar deviasi adalah 0,081674.

## Hasil Uji Normalitas
Dari  tabel  terlihat  jika  nilai  signifikansi 0,082  artinya  nilai  tersebut  >  dari level  of significant ( ∝) 0,05 sehingga disimpulkan data terdistribusi normal.

## Uji Asumsi Klasik
Uji Multikolinieritas
Tabel 3. Hasil Uji Multikolinieritas Coefficients a Model Unstandardized Coefficients Standardiz ed Coefficient s T Sig. Collinearity Statistics B Std. Error Beta Toler ance VIF 1 (Constant) .022 .016 1.374 .177 Likuiditas .000 .000 -.212 -3.444 .001 .363 2.758 Financial Distress .138 .009 1.077 15.192 .000 .274 3.648 Firm Size -.001 .001 -.071 -1.475 .148 .601 1.664
a. Dependent Variable: Agresivitas Pajak
Sumber: Output SPSS 26, (2022)
Dari tabel terlihat jika X 1 , X 2 dan X 3 memiliki VIF masing-masing sebesar 2.578, 3.648 dan 1.664 < nilai VIF 10 dan nilai tolerance masing-masing sebesar 0.363, 0.274  dan 0,601 > dari nilai tolerance 0.10 sehingga disimpulkan bebas multikoliniearitas.

## Uji Heteroskedastisitas
Dari tabel terlihat nilai signifikansi X 1 , X 2 dan X 3 masing-masing sebesar 0,157, 0,330 dan 0,071 > level of significant ( ∝) 0,05 sehingga disimpulkan tidak terjadi heteroskedastisitas.

## Hasil Uji Autokorelasi
Dari  tabel  terlihat  nilai Durbin-Watson sebesar  2.121,  n  =  45  dan  k  =  3,  diperoleh  dU sebesar 1, 6662 dan dL sebesar 1, 3832. Sehingga didapatkan 2,338 (4 – dU = 4 - 1, 6662). Dari  perhitungan  didapatkan  (dU < d < 4  -  dU)  atau  (1,  6662 < 2,121 < 2,338)  sehingga disimpulkan tidak terdapat gejala autokorelasi.

## Hasil Uji Analisis Regresi Linear Berganda
Nilai konstanta dari persamaan yaitu 0.022 artinya jika X 1 , X 2 dan X 3 sama dengan nol, maka nilai Y yaitu 0.022. Nilai koefisien X 1 yaitu 0.000, hasil tersebut menjelaskan bahwa setiap satu kali peningkatan, atas likuiditas maka Y mengalami pengurangan yaitu 0.000 dengan anggapan variabel lain dianggap nol. Nilai koefisien X 2 yaitu 0.138, hasil tersebut menjelaskan bahwa setiap satu kali peningkatan, atas variabel financial distress maka Y mengalami penambahan yaitu 0.138 dengan anggapan variabel lain dianggap nol. Nilai koefisien X 3 yaitu 0.001, hasil tersebut  menjelaskan  bahwa  setiap  satu  kali  peningkatan,  atas  variabel firm  size maka  Y mengalami pengurangan sebesar 0.001 dengan anggapan variabel lain dianggap nol.
Hasil Uji Analisis Regresi Moderasi
Nilai  koefisien  X 3 *X 1 yaitu  2.605E-5,  hasil  tersebut  menjelaskan  bahwa  setiap  satu  kali peningkatan, maka Y mengalami pengurangan sebesar 2.605E-5 dengan anggapan variabel lain dianggap nol ” . “ Nilai koefisien X 3 *X 2 yaitu 0.001 hasil tersebut menjelaskan bahwa setiap satu kali peningkatan, maka Y mengalami penambahan yaitu 0.001 dengan anggapan variabel lain dianggap nol ” .

## Uji Hipotesis
Uji t
Cara menghitung t tabel sebagai berikut T tabel = t (0.05 / 2; 𝑛 − 𝑘 − 1); T tabel = t (0.025; 45 – 3− 1); T tabel = t (0.025; 41) ; T tabel = 2.020. Dilihat dari tabel, secara parsial X1 memiliki nilai t hitung -3.444 > t tabel -2.020 dan nilai signifikansi 0.001 < tingkat signifikansi 0.05 maka H1 Diterima. X2 memiliki t hitung 15.192 > dari t tabel 2.020 dan nilai signifikansi 0,000 < dari tingkat signifikansi 0.05 maka H2 Diterima . X3 memiliki t hitung -1.475 > dari t tabel -2.020 dan nilai signifikansi 0.148 > dari signifikansi 0.05 maka H3 Tidak Diterima artinya tidak ada pengaruh firm  size terhadap  agresivitas  pajak.  Berdasarkan  hasil  uji  moderasi  X1*X3  memiliki  t hitung 2.030  >  dari  t tabel 2.020  dan  nilai  signifikansi  0.049  <  tingkat  signifikansi  0.05  maka H4 Diterima . X2*X3 memiliki t hitung -1,014 < dari t tabel -2,020 dan nilai signifikansi 0.317 > dari tingkat signifikansi 0.05 maka H5 Tidak Diterima .

## Pembahasan

## Likuiditas Berpengaruh Terhadap Agresivitas Pajak
Menurut  hasil  uji  dapat  diambil  kesimpulan  likuiditas  tinggi  maka  dapat  menurunkan agresivitas pajak sebaliknya likuiditas rendah maka dapat meningkatkan agresivitas pajak. Hal tersebut menunjukan bahwa likuiditas tinggi menunjukan bahwa kondisi likuiditas dari suatu perusahaan berada dalam keadaan baik dan aman sehingga perusahaan mampu dengan cepat untuk membayar kewajiban jangka pendek sebelum jatuh tempo. Likuiditas yang baik maka perusahaan  akan  bertindak  kurang  agresif  dalam  memperkecil  beban  pajak  perusahaan. Penelitian ini sama dengan (Herlinda & Rahmawati, 2021); (Malau, 2021); (Yuliantoputri & Suhaeli,  2022);  (Poerwati  et  al.,  2021)  dan  (Indriani  et  al.,  2022)  yang  mengatakan  bahwa likuiditas memiliki pengaruh negatif dan signifikan terhadap agresivitas pajak.

## Financial distress Berpengaruh Terhadap Agresivitas Pajak
Menurut hasil uji dapat diambil kesimpulan semakin kecil nilai financial distress maka agresivitas pajak menurun dan semakin besar nilai financial distress maka agresivitas pajak meningkat ” . Pada saat terjadi financial distress pendapatan perusahaan terus menurun, beban perusahaan meningkat, sulit bagi perusahaan untuk mendapatkan pembiayaan tambahan seperti sulitnya  mengakses  ke  lembaga  keuangan,  dan  ketidakmampuan  perusahaan  untuk mengembalikan pinjaman. Dengan kondisi tersebut, apabila ditambah dengan adanya pajak, maka  akan  memperburuk  kondisi  keuangan  perusahaan.  Oleh  karena  itu,  perusahaan  tidak ingin kondisi perusahaan menjadi lebih buruk jika ditambah dengan adanya beban pajak maka mendorong untuk memperkecil pengeluarannya dengan melakukan tindakan yang lebih agresif dalam  memperkecil  beban  pajak.  Teori  agensi  memandang  jika  perusahaan  dalam  kondisi financial  distress maka  dapat  meningkatkan  agresivitas  pajak  untuk  memperkecil pengeluarannya  sebab  dalam  kondisi financial  distress perusahaan  akan  merasa  terbebani dengan adanya beban pajak sehingga perusahaan akan meningkatkan agresivitas pajak untuk meminimalkan  semua  pengeluaran  termasuk  membayar  pajak  untuk  menjaga  kontinuitas perusahaan  dan  kelangsungan  hidup  perusahaan  agar  tidak  terjadi  kebangkrutan.  Hasil penelitian sama seperti (Henni Rahayu Handayani & Siti Mandiansyah, 2021) dan (Ayem et al., 2021) menyatakan bahwa “ ada pengaruh positif financial distress terhadap agresivitas pajak ” artinya  kondisi financial  distress ,  entitas  dihadapi  dengan  masalah  yang  berkaitan  dengan meningkatnya  biaya,  menurunnya  pendapatan,  kesulitan  untuk  mengakses  ke  sumber  biaya untuk mendapat dana tambahan dan ketidakmampuan perusahaan dalam membayar kredit yang
dapat  menyebabkan  kewajiban  perusahaan  bertambah  besar  membuat  perusahaan  mencari solusi dengan melakukan “ agresivitas pajak ” .
Firm size Berpengaruh Terhadap Agresivitas Pajak
Menurut hasil uji dapat diambil kesimpulan bahwa firm size dan agresivitas pajak tidak memiliki pengaruh. Menurut (Permana & Maidah, 2020) mengatakan bahwa pajak merupakan beban pagi semua perusahaan sehingga dapat mengindikasikan akan terjadinya tindakan yang dilakukan perusahaan untuk memperkecil beban pajaknya. Pada umumnya perusahaan dengan minim pengetahuan dalam hal pembukuan, pencatatan maupun pelaporan keuangan sehingga perusahaan  kecil  masih  kurang  mendapat  pengawasan  dari  otoritas  pajak  sehingga mengakibatkan perusahaan kecil memiliki kemungkinan untuk melakukan agresivitas pajak. Sedangkan perusahaan besar lebih berhati-hati dalam melakukan agresivitas pajak karena akan menyebabkan  nama  baik  perusahaan  menjadi  buruk  di  mata  investor.  Penelitian  ini  sama dengan dengan  (Prasetyo & Wulandari, 2021) dan (Masyitah et al., 2022) yang mengatakan bahwa ukuran perusahaan tidak memiliki pengaruh terhadap agresivitas pajak.
Pengaruh firm size terhadap hubungan antara likuiditas dan agresivitas pajak
Menurut  hasil  uji  dapat  diambil  kesimpulan firm  size mampu  memoderasi  pengaruh likuiditas  terhadap  agresivitas  pajak.  Perusahaan  besar  terlihat  dari  laba  yang  diperolehnya. Semakin  besar  laba  maka  perusahaan  tergolong  besar.  Perusahaan  besar  tercermin  dari tingginya  likuiditas.  Besar  laba  maka  pajak  tinggi,  perusahaan  berusaha  untuk  mengurangi pajak  dengan  bertindak  agresif  terhadap  pajak.  Penelitian  mengenai  pengaruh firm  size terhadap hubungan likuiditas dan agresivitas pajak diantaranya penelitian dari (Nur Hanifah, 2022) dan (Cahyadi et al., 2020)  menyatakan bahwa “ firm size mampu memoderasi pengaruh likuiditas terhadap agresivitas pajak ” .
Pengaruh firm size terhadap hubungan antara financial distress dan agresivitas pajak
Menurut hasil uji dapat disimpulkan bahwa “ firm size tidak mampu memoderasi pengaruh financial distress terhadap agresivitas pajak ” artinya perusahaan besar atau kecil tidak menutup kemungkinan  dapat  mengalami  kerugian  yang  dapat  berdampak  pada  kebangkrutan.  Hal tersebut  terjadi  karena  perusahaan  besar  mampu  mengatur  arus  kas  agar  pendapatan operasional dapat digunakan untuk membayar beban yang muncul sedangkan perusahaan kecil akan mengatur keuangannya dengan cara menghemat biaya agar tidak semakin besar ” . “ Oleh karena itu, firm size tidak dapat memoderasi pengaruh financial distress terhadap agresivitas
pajak ”” . Hasil penelitian sama seperti penelitian (Suyanto et al., 2022); (Maulana et al., 2018) menemukan bahwa “ firm size tidak dapat memoderasi hubungan antara financial distress dan agresivitas pajak ” .

## KESIMPULAN DAN SARAN
Sesuai  dengan  hasil  uji  dan  pembahasan  sebelumnya,  maka  dapat  ditarik  kesimpulan bahwa likuiditas dan financial distress berpengaruh terhadap agresivitas pajak. Firm size tidak berpengaruh terhadap agresivitas pajak. Firm size dapat memoderasi (memperkuat) hubungan likuiditas dan agresivitas pajak. Firm size tidak dapat memoderasi hubungan financial distress dan agresivitas pajak. Bagi entitas harus mampu menjaga proporsi antara jumlah aset lancar dengan  kewajiban  lancar  diantaranya  dengan  mengalokasikan  dana  ke  dalam marketable securities yang merupakan bagian dari aset lancar perusahaan, melakukan percepatan umur piutang sehingga dapat dengan cepat diubah menjadi uang tunai untuk memenuhi kewajiban jangka pendeknya sebelum jatuh tempo dan dapat berupaya dengan melakukan penghematan biaya-biaya operasional perusahaan, melakukan restrukturasi utang dan perusahaan juga harus menyediakan sumber dana cadangan yang dapat digunakan ketika perusahaan dalam kondisi financial distress untuk menghindari besarnya risiko perusahaan jika melakukan agresivitas pajak disaat mengalami financial distress.

## DAFTAR PUSTAKA
Adiputri, D. A. P. K., & Erlinawati, N. W. A. (2021). Pengaruh Profitabilits, Likuiditas dan Capital Intensity terhadap Agresivitas Pajak. Hita Akuntansi Dan Keuangan , 2 (2), 467– 487.
Ahdiyah, A., & Triyanto, D. N. (2021). Impact of Financial Distress, Firm Size, Fixed Asset Intensity, and Inventory Intensity on Tax Aggressiveness. Journal of Accounting Auditing and Business , 4 (2).
Allo,  M.  R.,  Alexander,  S.  W.,  &  Suwetja,  I.  G.  (2021).  Pengaruh  Likuiditas  Dan  Ukuran Perusahaan  Terhadap  Agresivitas  Pajak  (Studi  Empiris  Pada  Perusahaan  Manufaktur Yang  Terdaftar  Di  Bei  Tahun  2016-2018). Jurnal  EMBA:  Jurnal  Riset  Ekonomi, Manajemen, Bisnis Dan Akuntansi , 9 (1), 647–657.
Amalia, D. (2021). Pengaruh Likuiditas, Leverage Dan Intensitas Aset Terhadap Agresivitas Pajak. KRISNA: Kumpulan Riset Akuntansi , 12 (2), 232–240.
Apriliana,  N.  (2022).  Pengaruh  likuiditas,  profitabilitas  dan  leverage  terhadap  agresivitas pajak. Jurnal Cendekia Keuangan , 1 (1), 27.
Ari, T. T. F., & Sudjawoto, E. (2021). Pengaruh Financial Distress dan Sales Growth terhadap Tax Avoidance. Jurnal Administrasi Dan Bisnis , 15 (2), 82–88.
Ayem,  S.,  Putry,  N.  A.  C.,  &  Kelen,  G.  H.  M.  (2021).  The  Effect  of  Profitability,  Profit Management and Financial Distress on Tax Aggressiveness (Study on Companies Listed on the Indonesia Stock Exchange 2016-2019). Balance: Jurnal Ekonomi , 17 , 241–251.
Cahyadi,  H.,  Surya,  C.,  Wijaya,  H.,  &  Salim,  S.  (2020).  Pengaruh  Likuiditas,  Leverage, Intensitas Modal, dan Ukuran Perusahaan Terhadap Agresivitas Pajak. STATERA: Jurnal Akuntansi Dan Keuangan , 2 (1), 9–16.
Djohar,  C.,  &  Angelina.  (2022).  Pengaruh  Managerial  Ownership,  Financial  Distress  dan Capital Intensity Terhadap Tax Aggressivenes Pada Perusahaan Properti dan Real Estate yang  Terdaftar  di  Bursa  Efek  Indonesia  Tahun  2016-202. Indonesian  Journal  of Management Studies , 1 (2), 1–11.
Hek, T. K., Wongsosudono, C., & Gulo, D. P. G. (2022). Analisis Faktor yang Mempengaruhi Agresivitas Pajak ( Perusahaan Properti dan Real Estate yang Terdaftar di BEI ). Jurnal Audit Dan Perpajakan , 2 (2).
Henni  Rahayu  Handayani,  &  Siti  Mandiansyah.  (2021).  Pengaruh  Manajemen  Laba  dan Financial distress Terhadap Agresivitas Pajak Pada Perusahaan Manufaktur Di Indonesia. Scientific Journal of Reflection: Economic, Accounting, Management, and Business , 4 (2),
311–320.
Herlinda, A. R., & Rahmawati, M. I. (2021). Pengaruh Profitabilitas, Likuiditas, Leverage Dan Ukuran Perusahaan Terhadap Agresivitas Pajak. Jurnal Ilmu Dan Riset Akuntansi , 10 .
Hidayat, A., & Muliasari, R. (2020). Pengaruh Likuiditas, Leverage dan Komisaris Independen Terhadap Agresivitas Pajak Perusahaan. SULTANIST: Jurnal Manajemen Dan Keuangan ,
8 (1), 28–36.
Hidayati,  F.,  Kusbandiyah,  A.,  Pramono,  H.,  &  Pandansari,  T.  (2021).  Pengaruh  Leverage, Likuiditas, Ukuran Perusahaan, Dan Capital Intensity Terhadap Agresivitas Pajak (Studi Empiris  Pada  Perusahaan  Manufaktur  Yang  Terdaftar  Di  Bursa  Efek  Indonesia  Tahun 2016-2019). Ratio : Reviu Akuntansi Kontemporer Indonesia , 2 (1), 25–35.
Hurrohma, N., & Ardiana, M. (2021). Pengaruh Likuiditas dan Leverage terhadap Agresivitas Pajak (Studi Kasus Perusahaan Manufaktur pada Sub Sektor Food and Beverage yang Terdaftar. Journal of Finance and Accounting Studies , 3 (2), 110–119.
Indriani,  Y.,  Salfadri,  &  Silvera,  D.  L.  (2022).  The  Effect  Of  Liqudity,  Asset  Intensity, Inventory  Intensity,  On  Tax  Aggressiveness,  On  Property  dan  Real  Estate  Companies Registered In The Indonesia Stock Exchange In 2016 -2018. Pareso Jurnal , 4 (2), 477– 492.
Ismail, I. F. P., & Cahyaningsih. (2020). Pengaruh Intensitas Modal, Profitabilitas, Likuiditas dan  Leverage  terhadap  Agresivitas  Pajak. E-Proceeding  of  Management , 7 (2),  2936– 2944.
Jaffar, R., Derasshid, C., & Taha, R. (2021). Determinants of Tax Aggressiveness: Empirical Evidence from Malaysia. Journal of Asian Finance, Economics and Business , 8 (5), 0179– 0188.
Kartika, A., & Nurhayati, I. (2020). Likuiditas, leverage, profitabilitas dan ukuran perusahaan sebagai  predictor  agresivitas  pajak  (Studi  Empiris  Perusahaan  Manufaktur  Subsektor Barang  Konsumsi  yang  Terdaftar  di  Bursa  Efek  Indonesia  Periode  2015-2018). Al Tijarah , 6 (3), 121.
Kartika, F. (2022). Pengaruh Struktur Kepemilikan, Tingkat Leverage, Dan Financial Distress Terhadap  Tindakan  Aggresivitas  Pajak  (Studi  Perusahaan  Manufaktur  Di  Bursa  Efek Indonesia). Journal Competency of Business , 6 (01), 95–115.
Khoirunnisa, M., & Asih, Y. B. (2021). Pengaruh likuiditas, intensitas persediaan, leverage , dan  ukuran  perusahaan  terhadap  agresivitas  pajak  pada  perusahaan  farmasi. Indonesia Journal Of Economy, Business, Entreprenueship and Finance , 1 (3), 245–257.
Legowo, W. W., Florentina, S., & Firmansyah, A. (2021). Agresivitas Pajak Pada Perusahaan Perdagangan  Di  Indonesia:  Profitabilitas,  Capital  Intensity,  Leverage,  Dan  Ukuran Perusahaan. Jurnal Bina , 8 (1), 84–108.
Malau, M. S. M. B. (2021). Ukuran Perusahaan, Likuiditas, Leverage Terhadap Agresivitas Pajak: Profitabilitas Sebagai Moderasi. Jurnal Literasi Akuntansi , 1 (1), 83–96.
Mar atun Kariima, & Septiowati, R. (2019). Pengaruh Manajemen Laba dan Rasio Likuiditas terhadap Agresivitas Pajak. Jurnal Akuntansi Berkelanjutan Indonesia , 2 (1), 17–38.
Masyitah, E., Sar, E. P., Syahputri, A., & Julyanthry. (2022). Pengaruh Leverage, Profitabilitas Dan Ukuran Perusahaan Terhadap Agresivitas Pajak (Studi Empiris Perusahaan Plastik dan Kemasan Yang Terdaftar Di BEI Periode 2016-2020). Jurnal Akuntansi Dan Pajak ,
22 (22), 1–13.
Maulana,  M.,  Marwa,  T.,  &  Wahyudi,  T.  (2018).  The  Effect  of  Transfer  Pricing,  Capital Intensity  and  Financial  Distress  on  Tax  Aggresiveness  with  Firm  Size  as  Moderating Variables. Modern Economics , 11 (1), 122–128.
Ningrum, A. O., Wasesa, S., Fahmi, N. A., Islam, U., & Utara, S. (2021). Pengaruh Ukuran Perusahaan,  Leverage  Terhadap  Agresivitas  Pajak  Pada  Perusahaan  Otomotif  Yang Terdaftar  Di  Bursa  Efek  Indonesia. Jurnal  Riset  Manajemen  &  Bisnis  (JRMB) , 6 (1), 2339–0506.
Nugroho,  R.  P.,  Sutrisno,  S.  T.,  &  Mardiati,  E.  (2020).  The  effect  of  financial  distress  and earnings management on tax aggressiveness with corporate governance as the moderating variable. International Journal of Research in Business and Social Science (2147- 4478) , 9 (7), 167–176.
Nur  Hanifah,  I.  (2022).  Corporate  Governance,  Likuiditas,  Agresivitas  Pajak:  Ukuran Perusahaan Sebagai Variabel Moderasi. Jurnal Literasi Akuntansi , 2 (1), 1–14.
Nurdiana,  A.  Y.,  Wahyuningsih,  E.  M.,  &  Fajri,  R.  N.  (2020).  Dimensi  Agresivitas  Pajak
Dilihat  Dari  Firm  Size,  Likuiditas,  Profitabilitas  Dan  Inventory  Intensity. Jurnal Akuntansi Dan Ekonomi Akreditasi , 5 (3), 74–83.
Octaviani, R. R., & Sofie, S. (2019). Pengaruh Good Corporate Governance, Capital Intensity Ratio,  Leverage,  Dan  Financial  Distress  Terhadap  Agresivitas  Pajak  Pada  Perusahaan Tambang Yang Terdaftar Di Bei Tahun 2013-2017. Jurnal Akuntansi Trisakti , 5 (2), 253– 268.
Permana, N., & Maidah. (2020). Analisis Pengaruh Financial Distress, Leverage dan Ukuran Perusahaan terhadap Agresivitas Pajak. Jurnal Studia Ekonomika , 18 , 202–211.
Permata,  S.  F.  I.,  Nugroho,  R.,  &  Muararah,  H.  S.  (2021).  Pengaruh  Financial  Distress, Manajemen Laba Dan Kecakapan Manajemen Terhadap Agresivitas Pajak. Jurnal Info Artha , 5 (2), 93–107.
Poerwati,  R.  T.,  Nurhayati,  I.,  Badjuri,  A.,  &  Sudarsi,  S.  (2021).  Rasio  Keuangan  sebagai Prediktor  Agresivitas  Pajak  (Studi  Pada  Perusahaan  Manufaktur  Subsektor  Barang Konsumsi Di BEI). Dinamika Akuntansi, Keuangan Dan Perbankan , 10 , 185–195.
Prasetyo, A., & Wulandari, S. (2021). Capital Intensity, Leverage, Return on Asset, dan Ukuran Perusahaan Terhadap Agresivitas Pajak. Jurnal Akuntansi , 13 , 134–147.
Ramadani, D. C., & Hartiyah, S. (2020). Pengaruh Corporate Social Responsibility, Leverage, Likuiditas,  Ukuran  Perusahaan  dan  Komisaris  Independen  terhadap  Agresivitas  Pajak (Studi Empiris pada Perusahaan Pertambangan yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia Tahun 2014 sampai 2018). Journal of Economic, Business and Engineering (JEBE) , 1 (2), 238–247.
Ramdhania, D. Z., & Kinasih, H. W. (2021). Pengaruh Likuiditas, Leverage, Dan Intensitas Modal  Terhadap  Agresivitas  Pajak  Dengan  Ukuran  Perusahaan  Sebagai  Variabel Moderasi. Dinamika Akuntansi, Keuangan Dan Perbankan , 10 (2), 93–106.
Sari,  C.  D.,  &  Rahayu,  Y.  (2020).  Pengaruh  Likuiditas,  Leverage,  Ukuran  Perusahaan  dan Komisaris Independen terhadap Agresivitas Pajak. Jurnal Ilmu Dan Riset Akuntansi , 9 .
Suyanto, Apriliyana, S., Alfiani, H., & Putri, F. K. (2022). Harga Transfer, Financial Distress, Manajemen  Laba,  dan  Agresivitas  Pajak:  Ukuran  Perusahaan  sebagai  Pemoderasi. Akuntansi Dewantara , 6 (3).
Yuliantoputri, S. N., & Suhaeli, D. (2022). Pengaruh Likuiditas , Profitabilitas dan Corporate Social Responsiility Terhadap Agresivitas Pajak Perusahaan Manufaktur Sub Sektor Makanan dan  Minuman  yang  Terdaftar  Di  Bursa  Efek  Indonesia  Tahun  2018-2020. Borobudur Management Review , 2 (1), 41–59.