## TAX AVOIDANCE: EMPLOYMENT BENEFITS LIABILITY, SALES GROWTH, CAPITAL INTENSITY, PROFIT MANAGEMENT, AND INVENTORY INTENSITY
Musyafa’ah Musyafa’ah, Nita Andriyani Budiman  , Zamrud Mirah Delima Universitas Muria Kudus, Indonesia
 nita.andriyani@umk.ac.id
https://doi.org/10.46367/jas.v7i2.1452
Received: Sep 09, 2023 Revised: Oct 04, 2023 Accepted: Oct 11, 2023 Published: Dec 18, 2023

## ABSTRACT
This  research  analyzes  the  influence  of  employee  benefit  obligations,  sales  growth,  capital intensity, earnings management, and inventory intensity on tax avoidance. The population in this study  are  primary  consumer  goods  companies  listed  on  the  Indonesia  Stock  Exchange  in  2017- 2021.  The  sampling  technique  used  purposive  sampling  so  that  137  research  samples  were obtained.  The  data  source  comes  from  secondary  data  in  company  financial  reports.  The  data analysis  technique  used  is  multiple  linear  regression  analysis  with  the  help  of  IBM  SPSS  24 software.  The  results  of  this  research  show  that  earnings  management  positively  affects  tax avoidance.  Inventory  intensity  negatively  affects  tax  avoidance.  Employee  benefit  obligations, sales growth, and capital  intensity do not  affect  tax avoidance. This research can  enrich agency and stakeholder theory by identifying the role of earnings management and inventory intensity in corporate  tax  strategies.  Companies  need  to  consider  wise  earnings  management  and  evaluate inventory policies to optimize the reduction of tax liabilities while still complying with applicable tax regulations.
Keywords: tax avoidance, employee benefits, sales growth, capital, earnings, investory.

## PENGHINDARAN PAJAK: KEWAJIBAN IMBALAN KERJA, PERTUMBUHAN PENJUALAN, INTENSITAS MODAL, MANAJEMEN LABA, DAN INTENSITAS PERSEDIAAN

## ABSTRAK
Penelitian  ini  bertujuan  untuk  menganalisis  pengaruh  kewajiban  imbalan  kerja,  pertumbuhan penjualan,  intensitas  modal,  manajemen  laba,  dan  intensitas  persediaan  terhadap  penghindaran pajak.  Populasi  pada  penelitian  ini  adalah  perusahaan  barang  konsumer  primer  yang  terdaftar  di Bursa Efek Indonesia tahun 2017-2021. Teknik yang digunakan dalam pengambilan sampel adalah purposive  sampling ,  sehingga  diperoleh  137  sampel  penelitian.  Sumber  data  berasal  dari  data sekunder  berupa  laporan  keuangan  perusahaan.  Teknik  analisis  data  yang  digunakan  adalah analisis regresi linier berganda dengan bantuan perangkat lunak IBM SPSS 24. Hasil penelitian ini menunjukkan bahwa manajemen laba berpengaruh positif terhadap penghindaran pajak. Intensitas persediaan  berpengaruh  negatif  terhadap  penghindaran  pajak.  Kewajiban  imbalan  kerja, pertumbuhan  penjualan,  dan  intensitas  modal  tidak  berpengaruh  terhadap  penghindaran  pajak. Penelitian ini dapat memperkaya teori agensi dan pemangku kepentingan dengan mengidentifikasi peran manajemen laba dan intensitas persediaan dalam strategi pajak perusahaan. Perusahaan perlu mempertimbangkan  manajemen  laba  yang  bijak  dan  evaluasi  kebijakan  persediaan  untuk mengoptimalkan  pengurangan  kewajiban  pajak  dengan  tetap  mematuhi  regulasi  pajak  yang berlaku.
Kata kunci: penghindaran pajak, imbalan kerja, pertumbuhan penjualan, modal, laba, persediaan.

## PENDAHULUAN
Pajak memegang peranan yang sangat penting dalam kehidupan bernegara, terutama  dalam  pelaksanaan  pembangunan,  karena  pajak  merupakan  sumber pendapatan  pemerintah  yang  mendanai  seluruh  pengeluaran.  Penerimaan  pajak telah  meningkat  secara  signifikan,  baik  secara  nominal  maupun  persentase  dari total  penerimaan  pemerintah  (Dianto  2023).  Di  sisi  lain,  menunjukkan  bahwa kesadaran  masyarakat  Indonesia  untuk  membayar  pajak  masih  rendah  (Fatimah 2020;  Sembiring  2021).  Perusahaan  beranggapan  bahwa  pajak  menjadi  beban yang  harus  ditanggung  dan  menyebabkan  berkurangnya  laba  yang  diperoleh perusahaan  (Jamaludin  2020).  Berdasarkan  hal  ini  menunjukkan  bahwa  tingkat penghindaran  pajak  yang  dilakukan  oleh  wajib  pajak  tergolong  tinggi. Penghindaran pajak adalah suatu tindakan dengan tujuan untuk mengurangi beban pajak  yang  dibayarkan  dengan  tidak  melanggar  undang  undang  perpajakan (Budiman  and  Bandi  2023).  Meskipun  penghindaran  pajak  tidak  melanggar hukum  pajak  namun  hal  ini  menimbulkan  konflik  kepentingan  antara  pihak pemerintah  dengan  perusahaan,  dimana  pihak  pemerintah  menginginkan penerimaan  pajak  yang  besar  sedangkan  pihak  perusahaan  sebisa  mungkin meminimalisir beban pajaknya (Handayani 2018).
Fenomena  penghindaran  pajak  yang  sempat  dilakukan  oleh  salah  satu perusahaan  barang  konsumer  primer  pada  tahun  2019. Tax  Justice  Network melaporkan dugaan PT Bentoel International Investama Tbk (RMBA), anak usaha British  American  Tobacco (BAT)  melakukan  penghindaran  pajak  di  Indonesia hingga  US$14  juta  per  tahun,  sebagai  akibat  dari  pembayaran  bunga  pinjaman. Selain  itu  BAT  juga  dinilai  mengalihkan  sebagian  pendapatannya  keluar  dari Indonesia  melalui  dua  cara.  Pertama,  yang  lebih  besar  adalah  pinjaman  intra- perusahaan.  Kedua,  lebih  kecil  adalah  melalui  pembayaran  kembali  ke  Inggris untuk royalti, ongkos dan layanan  (Simamora 2019). Praktik penghindaran pajak oleh perusahaan dipengaruhi oleh banyak faktor. Namun diduga faktor yang lebih dominan  memengaruhi  penghindaran  pajak  adalah  kewajiban  imbalan  kerja, pertumbuhan  penjualan,  intensitas  modal,  manajemen  laba,  dan  intensitas persediaan.  Sedangkan  penelitian  terdahulu  mengenai  pengaruh  kewajiban imbalan  kerja  terhadap  penghindaran  pajak  sudah  dilakukan  oleh  Marfiana  and Putra  (2021)  mengungkapkan  bahwa  kewajiban  imbalan  kerja  berpengaruh negatif terhadap penghindaran pajak. Berbeda dengan penelitian  Leksono (2018) yang mengungkapkan bahwa pendanaan imbalan pasti pasca kerja tidak memiliki pengaruh terhadap praktik penghindaran pajak.
Penelitian terdahulu  mengenai  pengaruh  pertumbuhan  penjualan  terhadap penghindaran  pajak  sudah  dilakukan  oleh  Marfiana  and  Putra  (2021)  yang menyatakan  bahwa  pertumbuhan  penjualan  berpengaruh  positif  terhadap penghindaran  pajak.  Berbeda  dengan  penelitian  yang  dilakukan  oleh  Safani  and Ardini  (2020)  yang  mengemukakan  bahwa  pertumbuhan  penjualan  berpengaruh negatif  terhadap  penghindaran  pajak.  Disisi  lain  penelitian  yang  dilakukan  oleh Prawati  and  Hutagalung  (2020)  menyatakan  pertumbuhan  penjualan  tidak berpengaruh  terhadap  penghindaran  pajak.  Selanjutnya  penelitian  mengenai pengaruh  intensitas  modal  terhadap  penghindaran  pajak  sudah  dilakukan  oleh Marfiana and Putra (2021) yang menyatakan bahwa intensitas modal berpengaruh positif  terhadap  penghindaran  pajak.  Berbeda  dengan  penelitian  yang  dilakukan
oleh  Rifai  and  Atiningsih  (2019);  Prawati  and  Hutagalung  (2020)  yang mengemukakan  bahwa  intensitas  modal  berpengaruh  negatif  terhadap penghindaran pajak. Disisi lain, penelitian yang dilakukan oleh Juliana, Arieftiara, and  Nugraheni  (2020);  Syamsuddin  and  Suryarini  (2020)  menyatakan  intensitas modal tidak berpengaruh terhadap penghindaran pajak.
Penelitian  terdahulu  mengenai  pengaruh  manajemen  laba  terhadap penghindaran  pajak  sudah  dilakukan  oleh  Marfiana  and  Putra  (2021)  yang menyatakan  bahwa  manajemen  laba  berpengaruh  positif  terhadap  penghindaran pajak.  Hal  ini  berbeda  dengan  penelitian  yang  dilakukan  oleh  Purbowati  and Yuliansari  (2019);  Rifai  and  Atiningsih  (2019);  Octavia  and  Sari  (2022)  yang menyatakan  bahwa  manajemen  laba  berpengaruh  negatif  terhadap  penghindaran pajak.  Disisi  lain,  penelitian  yang  dilakukan  oleh  Alfarizi,  Sari,  and  Ajengtiyas (2021)  mengemukakan  bahwa  manajemen  laba  tidak  berpengaruh  terhadap penghindaran  pajak.  Kemudian  penelitian  mengenai  pengaruh  intensitas persediaan  terhadap  penghindaran  pajak  sudah  dilakukan  oleh  Syamsuddin  and Suryarini  (2020)  yang  menyatakan  bahwa  intensitas  persediaan  berpengaruh positif  terhadap  penghindaran  pajak.  Berbeda  dengan  penelitian  yang  dilakukan oleh  Nasution  and  Mulyani  (2020)  yang  mengemukakan  bahwa  intensitas persediaan  berpengaruh  negatif  terhadap  penghindaran  pajak.  Disisi  lain, penelitian  yang  dilakukan  oleh  Yunie  (2022)  menyatakan  bahwa  intensitas persediaan tidak berpengaruh terhadap penghindaran pajak.
Berdasarkan  hasil  penelitian  penelitian  sebelumnya  masih  menunjukan hasil  yang  berbeda-beda,  sehingga  diperlukan  untuk  dilakukan  penelitian  lebih lanjut. Penelitian ini merupakan pengembangan dari penelitian Marfiana and Putra (2021)  dengan  menambahkan  variabel  intensitas  persediaan  sehingga  posisi penelitian  ini  berbeda  dan  memiliki  kebaruan  dari  penelitian  terdahulu.  Alasan menambah  variabel  intensitas  persediaan  adalah  ketika  suatu  perusahaan berinvestasi  dalam  bentuk  persediaan  yang  tinggi,  maka  biaya  tambahan  yang dikeluarkan  akibat  investasi  persediaan  juga  akan  tinggi.  Semakin  tinggi  biaya tambahan  yang  dikeluarkan  oleh  perusahaan  untuk  meningkatkan  investasi persediaan  maka  laba  yang  diperoleh  perusahaan  tidak  terlalu  tinggi.  Semakin kecil laba yang diperoleh perusahaan maka celah untuk melakukan penghindaran pajak  dalam  suatu  perusahaan  akan  semakin  kecil  (Sinaga  and  Malau  2021). Penelitian  ini  bertujuan  untuk  menganalisis  pengaruh  kewajiban  imbalan  kerja, pertumbuhan  penjualan,  intensitas  modal,  manajemen  laba,  dan  intensitas persediaan terhadap penghindaran pajak pada perusahaan barang konsumer primer yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia tahun 2017-2021.

## TELAHAAN LITERATUR

## Teori Agensi
Teori agensi dikemukakan pertama kali oleh Jensen and Meckling (1976). Teori  agensi  membahas  hubungan  kerjasama  diantara  prinsipal  yang  bertindak sebagai pemilik usaha dan agen  yang bertindak sebagai pengelola usaha, dimana prinsipal  mendelegasikan  wewenangnya  kepada  agen  untuk  mengelola  usaha dalam  suatu  terminasi  kontrak  kerja  (Juliana,  Arieftiara,  and  Nugraheni  2020). Adanya  pendelegasian  wewenang  kepada  agen  akan  menyebabkan  manajemen memiliki  informasi  yang  lebih  banyak  dibandingkan  dengan  prinsipal  (Firdaus
and  Poerwati  2022).  Terdapat  dua  kepentingan  yang  berbeda  dalam  perusahaan dimana  masing-masing  pihak  berusaha  untuk  mencapai  kemakmuran  yang dikehendaki,  sehingga  menimbulkan  asimentri  informasi  antara  manajemen dengan pemilik (Safani and Ardini 2020).

## Teori Stakeholder
Teori stakeholder dikemukan  pertama  kali  oleh  Freeman  (1984).  Teori stakeholder menggambarkan  kegiatan  yang  ada  dalam  perusahaan  yang dipengaruhi  oleh  kepentingan  individu  atau  kelompok.  Teori stakeholder menyatakan  bahwa  perusahaan  bukanlah  entitas  yang  beroperasi  untuk kepentingannya  sendiri  namun  harus  memberikan  manfaat  bagi stakeholer nya. Oleh  karena  itu,  keberadaan  suatu  perusahaan  dipengaruhi  oleh  dukungan stakeholder terhadap perusahaan tersebut, hal tersebut yang menuntut perusahaan untuk  dapat  memikirkan  kepentingan stakeholder daripada  kepentingan perusahaan  itu  sendiri. Stakeholder adalah  orang  atau  kelompok  yang  terlibat dalam  aktivitas  perusahaan  secara  langsung  maupun  tidak  langsung.  Pemerintah sebagai  regulator  yang  merupakan  salah  satu stakeholder perusahaan,  dimana perusahaan  harus  memperhatikan  kepentingan  pemerintah  salah  satunya  dengan tidak  melakukan  penghindaran  pajak.  Apabila  perusahaan  melakukan penghindaran pajak dan merugikan negara, maka hal ini tidak sesuai dengan teori stakeholder yang menyebutkan bahwa perusahaan selalu mengusahakan dukungan untuk stakeholder nya (Ranti and Ajimat 2022).

## Penghindaran Pajak
Pendapatan dari sektor pajak adalah sumber utama pendapatan pemerintah untuk  meningkatkan  anggaran  negara  dan  memungkinkan  wajib  pajak  untuk memenuhi  kewajiban  perpajakannya  berdasarkan self  assessment  system yang menjadi  sistem  perpajakan  Indonesia  (Pravasanti  2018).  Kepatuhan  atau ketidakpatuhan  wajib  pajak  adalah  salah  satu  tindakan  esensial  yang  perlu diperhatikan  (Hidayat  and  Maulana  2022).  Penghindaran  pajak  merupakan tindakan  yang  dilakukan  untuk  mengurangi  beban  pajak  yang  dibayarkan  yang bersifat  legal,  sehingga  tidak  melanggar  peraturan  perpajakan  dengan  cara mencari celah dari kelemahan peraturan pajak itu sendiri (Alfaruqi, Sugiharti, and Cahyadini 2019). Penghindaran pajak ini dapat dilakukan oleh perusahaan dengan dua  cara,  yaitu  pembelaan  diri  ketika  wajib  pajak  tidak  berlaku  kena  pajak  dan pemindahan bisnis atau tempat tinggal dari lokasi tarif pajak tinggi ke lokasi tarif pajak rendah (Yunie 2022).

## Kewajiban Imbalan Kerja
Imbalan kerja merupakan suatu pemberian dari entitas kepada pekerja atas jasa  yang  diberikan  pekerja  dalam  suatu  terminasi  kontrak  kerja.  Imbalan  kerja mencakup  imbalan  kerja  jangka  pendek,  imbalan  pasca  kerja,  imbalan  kerja jangka  panjang  lain,  dan  pesangon  (IAI  2015).  Ketika  para  pekerja  telah memberikan  jasanya  kepada  entitas  dalam  suatu  periode  akuntansi,  entitas mengakui  jumlah  tidak  terdiskonto  dari  imbalan  kerja  jangka  pendek  yang diharapkan akan  dibayar  sebagai  imbalan  atas  jasa  (IAI  2015).  Sebagai  liabilitas (beban  akrual),  setelah  dikurangi  jumlah  yang  telah  dibayar.  Jika  jumlah  yang telah dibayar melebihi jumlah yang tidak didiskonto dari imbalan tersebut, maka
entitas  mengakui  kelebihan  tersebut  sebagai  aset  (beban  dibayar  dimuka)  selama pembayaran tersebut timbul, contoh pengurangan pembayaran di masa depan atau pengembalian  kas.  Sebagai  beban,  kecuali  jika  SAK  mensyaratkan  atau mengizinkan  imbalan  tersebut  termasuk  dalam  biaya  perolehan  aset  (Baguna, Nangoi, and Alexander 2019) .

## Pertumbuhan Penjualan
Pertumbuhan  penjualan  merupakan  meningkatnya  pendapatan  atau penjualan perusahaan pada periode pengamatan dibandingkan dengan pendapatan atau  penjualan  periode  sebelumnya  akibat  pembelian  barang  atau  jasa  oleh konsumen  (Susanti,  M.,  and  Silvera  2021).  Keberhasilan  perusahaan  dalam pertumbuhan penjualan dilihat dari peluang atau tawaran bisnis yang ada di pasar untuk  perusahaan,  begitupun  sebaliknya  jika  tawaran  bisnis  untuk  perusahaan sedikit  maka  keberhasilan  pertumbuhan  penjualan  perusahaan  belum  berhasil (Safani and Ardini 2020). Perusahaan yang memiliki pertumbuhan penjualan yang tinggi  akan  terdorong  untuk  meningkatkan  kapasitas  operasionalnya  untuk mendapatkan  laba  yang  tinggi  sehingga  mampu meningkatkan  beban  pajak  yang dibayarkan perusahaan (Safani and Ardini 2020).

## Intensitas Modal
Intensitas  modal  merupakan  cerminan  perusahaan  berinvestasi  dalam bentuk  aset  tetap  (Firdaus  and  Poerwati  2022).  Preferensi  perpajakan  aset  tetap mempunyai masa manfaat tertentu, yang umumnya lebih cepat dari masa manfaat yang  diprediksikan  oleh  perusahaan,  sementara  perusahaan  diperbolehkan  untuk menyusutkan  aset  tetap  sesuai  dengan  perkiraan  masa  manfaat  pada  kebijakan perusahaan  (Rifai  and  Atiningsih  2019).  Akibatnya  akan  terjadi  perbedaan perhitungan depresiasi antara pihak akuntansi dengan perpajakan. Aset tetap yang dimiliki  perusahaan  mencakup  aset  tetap  berwujud  yang  tidak  dapat  disusutkan, seperti  tanah  dan  aset  tetap  berwujud  yang  dapat  disusutkan,  seperti  bangunan, mesin,  peralatan,  dan  sebagainya.  Beban  dalam  pajak  ada  dua,  yaitu deductible expense adalah  beban  yang  digunakan  sebagai  pengurang  pajak  dalam  laporan keuangan fiskal perusahaan, sedangkan non deductible expense adalah beban yang tidak langsung terkait dengan kegiatan perusahaan (Yunie 2022).

## Manajemen Laba
Manajemen  laba  merupakan  tindakan  yang  dilakukan  oleh  manajer perusahaan  untuk  mengubah  nilai  yang  ada  dalam  laporan  keuangan menggunakan  kebijakan  akuntansi  dan  mengatur  transaksi  yang  didasari  untuk mengurangi beban pajak yang dibayarkan (Kristanti 2019; Hendri and Nurhazana 2019). Manajemen laba dapat dilakukan melalui dua cara, yaitu mengubah metode akuntansi yang merupakan bentuk manajemen laba yang paling jelas terlihat, dan mengubah  estimasi  dan  kebijakan  akuntansi  yang  menentukan  angka  akuntansi, suatu bentuk manajemen laba yang lebih samar (Purbowati and Yuliansari 2019). Motivasi perusahaan melakukan manajemen laba, yaitu motivasi bonus, motivasi melindungi  kontrak  yang  dimiliki  perusahaan  akibat  peristiwa  tak  terduga, motivasi melakukan penawaran saham perdana, dan motivasi pajak (Yunie 2022).

## Intensitas Persediaan
Intensitas  persediaan  merupakan  cerminan  seberapa  besar  investasi perusahaan  dalam  bentuk  persediaan  (Sinaga  and  Malau  2021).  Besarnya persediaan  tersebut  akan  memuncukan  biaya-biaya  tambahan,  antara  lain  biaya penyimpanan  ataupun  biaya  kerusakan  barang  dalam  gudang  (Syamsuddin  and Suryarini  2020).  Semakin  tinggi  investasi  perusahaan  dalam  bentuk  persediaan, maka  biaya  yang  timbul  atas  investasi  persediaan  tersebut  juga  akan  tinggi. Semakin  tinggi  biaya  yang  di  keluarkan  oleh  perusahaan  untuk  meningkatkan investasi  dalam  bentuk  persediaan  maka  laba  yang  diperoleh  perusahaan  tidak terlalu tinggi (Sinaga and Malau 2021).

## Pengembangan Hipotesis
Imbalan  kerja  merupakan  seluruh  bentuk  pemberian  dari  entitas  atas  jasa yang  diberikan  oleh  pekerja  (IAI  2015).  Tepper  (1981)  meramalkan  bahwa perusahaan mengintegrasikan rencana tunjangan pekerja untuk mengurangi pajak secara  keseluruhan.  Imbalan  pasca  kerja  dikategorikan  sebagai  aset  pajak tangguhan  yang  telah  diakui  dalam  akuntansi  tetapi  belum  diakui  dalam  pajak (Laux  2013).  Laux  (2013)  membuktikan  terdapat  hubungan  antara  aset  pajak tangguhan  &  liabilitas  pajak  tangguhan  dengan  beban  pajak  masa  depan. Berdasarkan teori agensi, prinsipal cenderung melakukan aktivitas propping untuk mendukung  perusahaan  dalam  mengurangi  kerugian  salah  satunya  dengan mengurangi  beban  pajak  yang  dibayarkan  yang  dilakukan  melalui  tindakan penghindaran  pajak.  Hal  itu,  berkaitan  dengan  pertimbangan  regulasi  aturan turunan  undang-undang  cipta  kerja  yang  dikhawatirkan  pegawai,  melalui  aturan tersebut  beban  pajak  yang  dibayarkan  akan  kecil  karena  terdapat  peluang  bagi prinsipal  untuk  tidak  memberikan  uang  pesangon  kepada  pegawai.  Selain  itu, berdasarkan  PSAK  24  mengenai  ilmu  aktuari  yang  digunakan  untuk  mengukur imbalan kerja mengandung ketidakpastian. Penelitian terdahulu yang menyatakan bahwa kewajiban imbalan kerja berpengaruh negatif terhadap penghindaran pajak (Marfiana  and  Putra  2021).  H 1 :  kewajiban  imbalan  kerja  berpengaruh  negatif terhadap penghindaran pajak.
Pertumbuhan  yang  meningkat  menyebabkan  perusahaan  meningkatkan kapasitas  operasinya  karena  dengan  pertumbuhan  penjualan  yang  meningkat, perusahaan  akan  mendapatkan  keuntungan  yang  besar  juga,  maka  dari  itu perusahaan akan  cenderung  untuk  melakukan  praktik  penghindaran  pajak karena keuntungan yang tinggi akan menimbulkan beban pajak yang besar pula  (Juliana, Arieftiara,  and  Nugraheni  2020).  Hal  ini  sejalan  dengan  teori stakeholder , perusahaan yang memiliki pertumbuhan penjualan yang tinggi akan mendapatkan sorotan dari berbagai pihak stakeholder . Perusahaan yang memiliki pertumbuhan penjualan  yang  tinggi  mampu  memberikan  konstribusi  kepada  pemangku kepentingan  dari aktivitas  operasional  perusahaan  sehingga  dapat  menilai  bahwa perusahaan  mengalami  pertumbuhan  secara  positif  setiap  tahunnya  dan  akan memiliki kinerja keuangan yang baik. Beberapa penelitian terdahulu menyatakan bahwa  pertumbuhan  penjualan  berpengaruh  positif  terhadap  penghindaran  pajak (Juliana,  Arieftiara,  and  Nugraheni  2020;  Marfiana  and  Putra  2021).  H 2 : pertumbuhan penjualan berpengaruh positif terhadap penghindaran pajak Intensitas  modal  erat  kaitannya  dengan  jumlah  aset  yang  dimiliki perusahaan  dalam  wujud  aset  tetap  dan  persediaan.  Berdasarkan  peraturan
perpajakan  yang  ada  di  Indonesia,  aset  tetap  memiliki  masa  manfaat  dan  beban depresiasiasi  yang  berbeda  setiap  tahunnya  (Jamaludin  2020).  Aset  tetap  yang dimiliki  perusahaan  memungkinkan  perusahaan  memotong  pajak  akibat  dari penyusutan  aset  tetap  perusahaan  setiap  tahunnya.  Hal  ini  menunjukkan  bahwa semakin tinggi tingkat aset tetap yang dimiliki perusahaan maka beban pajak yang ditanggung  oleh  perusahaan  akan  semakin  rendah.  Teori  agensi  menjelaskan untuk mencapai tujuannya agent akan bersusah payah dalam memperoleh insentif yang  dikehendaki  melalui  upaya  mengoptimalkan  kinerja  perusahaan,  dalam praktik  pengurangan  pajak agent akan  menggunakan  dana  perusahaan  untuk diinvestasikan  dalam  wujud  aset  tetap  dengan  tujuan  menggunakan  beban depresiasi  untuk  mengurangi  beban  pajak.  Beberapa  penelitian  terdahulu menyatakan  bahwa  intensitas  modal  berpengaruh  positif  terhadap  penghindaran pajak  (Marfiana  and  Putra  2021;  Sinaga  and  Malau  2021;  Firdaus  and  Poerwati 2022;  Yunie  2022).  H 3 :  intensitas  modal  berpengaruh  positif  terhadap penghindaran pajak.
Motivasi  perusahaan  melakukan  manajemen  laba,  yaitu  motivasi  bonus, motivasi  melindungi  kontrak  yang  dimiliki  perusahaan  akibat  peristiwa  tak terduga,  motivasi  melakukan  penawaran  saham  perdana,  dan  motivasi  pajak. Manajer  melakukan  manajemen  laba  dikarenakan  adanya  keinginan  untuk mengurangi beban pajak. Jadi, semakin agresif perusahaan melakukan manajemen laba, maka tingkat penghindaran pajak perusahaan juga tinggi karena beban pajak semakin  kecil  (Suyanto  and  Supramono  2012).  Berdasarkan  teori  agensi  yang menjelaskan  konflik  agensi  yang  menyebabkan  adanya  asimetri informasi antara agen  dengan  prinsipal  menciptakan  kondisi  dimana  agen  mengetahui  informasi lebih  banyak  dibandingkan  dengan  prinsipal  sehingga  dapat  membuat  agen melakukan salah satu motivasi manajemen laba yaitu motivasi bonus.  Agen akan berusaha  untuk  merekayasa  pelaporan  keuangan  dengan  tujuan  untuk  membuat nilai  laba  yang  ada  dalam  laporan  keuangan  berkinerja  baik  dengan  kebijakan untuk  menurunkan  beban  pajak  melalui  praktik  penghindaran  pajak.  Beberapa penelitian  terdahulu  menyatakan  bahwa  manajemen  laba  berpengaruh  positif terhadap penghindaran pajak (Darma, Tjahjadi, and Mulyani 2019; Marfiana and Putra  2021).  H 4 :  manajemen  laba  berpengaruh  positif  terhadap  penghindaran pajak.
Besarnya  persediaan  tersebut  akan  memunculkan  biaya-biaya  tambahan antara  lain  biaya  penyimpanan  ataupun  biaya  kerusakan  barang  dalam  gudang (Syamsuddin  and  Suryarini  2020).  Melalui  biaya  tambahan  tersebut  dapat digunakan  untuk  mengurangi  beban  pajak  yang  dibayarkan  perusahaan  tanpa melakukan tindakan penghindaran pajak. Hal ini sejalan dengan teori stakeholder , perusahaan  yang  memiliki  persediaan  yang  tinggi  mampu  meningkatkan penjualan  yang  akan  mendapatkan  sorotan  dari  berbagai  pihak stakeholder .
Perusahaan  juga  akan  mampu  memberikan  kontribusi  kepada  pemangku kepentingan  dari  aktivitas  operasionalnya.  Beberapa  penelitian  terdahulu menyatakan  bahwa  intensitas  persediaan  berpengaruh  negatif  terhadap penghindaran  pajak  (Marfiana  and  Putra  2021;  Niandari  and  Novelia  2022).  H 5 : intensitas persediaan berpengaruh negatif terhadap penghindaran pajak.

## METODE PENELITIAN
Penelitian ini merupakan penelitian kuantitatif dengan  menggunakan data sekunder  berupa  laporan  keuangan  perusahaan  barang  konsumer  primer  yang terdaftar  di  Bursa  Efek  Indonesia.  Data  penelitian  diperoleh  dengan  cara mengunduh  laporan  keuangan  perusahaan  barang  konsumer  primer  yang diperoleh  dari  website  resmi  Bursa  Efek  Indonesia  (www.idx.co.id)  dan  website masing  masing  perusahaan  barang  konsumer  primer.  Populasi  penelitian  yaitu perusahaan barang konsumer primer yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia tahun 2017-2021 sebanyak 98 perusahaan. Teknik pengambilan sampel yang digunakan dalam penelitian ini, yaitu purposive sampling dengan kriteria seperti yang terlihat pada  Tabel  1,  sehingga  diperoleh  sampel  sebanyak  137  data  observasi.  Teknik analisis yang digunakan dalam penelitian ini, yaitu analisis regresi linier berganda time  series.  Regresi  berganda  artinya  persamaan  regresi  yang  terdiri  dari  satu variabel dependen dan beberapa variabel indepedn. Alat analisis yang digunakan dalam penelitian ini, yaitu IBM SPSS versi 24.
Tabel 1 Pemilihan Sampel Penelitian No Kriteria Jumlah 1 Perusahaan barang konsumer primer yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia selama periode 2017-2021 98 2 Perusahaan barang konsumer primer yang tidak terdaftar di Bursa Efek Indonesia dari periode 2017-2021 (32) 3 Perusahaan barang konsumer primer yang tidak menerbitkan financial report dalam kurun waktu 2017-2021 (7) 4 Perusahaan barang konsumer primer yang tidak menerbitkan financial report dalam mata uang Rupiah waktu 2017-2021 (2) 5 Perusahaan barang konsumer primer yang mengalami kerugian dalam kurun waktu 2017-2021 (21) Sampel Penelitian 36 Jumlah Sampel Penelitian Sebelum Outlier (36 × 5 tahun) 180 Data Outlier (43) Jumlah Sampel Penelitian 137 Sumber: data sekunder (diolah, 2023)

## HASIL DAN PEMBAHASAN

## Statistik Deskriptif
Analisis statistik deskriptif digunakan untuk menganalisis data dengan cara menggambarkan  atau  menjelaskan  data  sehingga  menjadi  informasi  yang  jelas tanpa  bermaksud  memberikan  kesimpulan  yang  diterima  secara  umum,  melalui nilai  minimum,  maksimum,  rata  rata,  dan  standar  deviasi.  Berdasarkan  Tabel  2, hasil  statistik  deskriptif  menunjukkan  bahwa  kewajiban  imbalan  kerja,  intensitas modal,  intensitas  persediaan,  dan  penghindaran  pajak  masing  masing  memiliki nilai  rata  rata  lebih  tinggi  dibandingkan  nilai  standar  deviasi  artinya  masing masing  data  antar  perusahaan  barang  konsumer  primer  memiliki  data  yang  tidak jauh berbeda atau perbedaan data antar perusahaan barang konsumer primer tidak terlalu tinggi. Sementara itu, pertumbuhan penjualan dan manajemen laba masing
masing  memiliki  nilai  rata  rata  lebih  rendah  dibandingkan  dengan  nilai  standar deviasi  artinya  masing  masing  data  antar  perusahaan  barang  konsumer  primer memiliki  sebaran  yang  luas  atau  perbedaan  data  antar  perusahaan  barang konsumer primer yang tinggi.
Tabel 2 Hasil Statistik Deskriptif Variabel N Minimum Maksimum Mean Std. Deviasi Kewajiban Imbalan Kerja 137 0,0025 0,0996 0,035392 0,0209536 Pertumbuhan Penjualan 137 -0,2042 0,3709 0,081788 0,1172549 Intensitas Modal 137 0,0167 0,7622 0,319099 0,1709895 Manajemen Laba 137 -0,2484 0,1459 -0,050061 0,0831040 Intensitas Persediaan 137 0,0110 0,4513 0,178947 0,1013339 Penghindaran Pajak 137 0,1339 0,3543 0,240299 0,0429970
Sumber: data sekunder (diolah, 2023)

## Uji Normalitas
Uji  normalitas  digunakan  untuk  mengetahui  apakah  kedua  variabel (variabel dependen dan variabel independen) berdistribusi normal atau mendekati normal  dalam model  regresi.  Pengujian  normalitas  menggunakan  uji one  sample kolmogorov-smirnov dengan kriteria pengambilan keputusan, jika nilai signifikan uji one  sample  kolmogorov-smirnov >  0,05  maka  data  residual  berdistribusi normal.  Berdasarkan  hasil  uji one  sample  kolmogorov-smirnov setelah outlier menunjukkan  bahwa  dengan  total  sampel  sebanyak  137  data  memiliki  nilai asymp. sig. (2-tailed) sebesar 0,200 artinya lebih dari 0,05 sehingga data residual berdistribusi normal.

## Uji Multikolinieritas
Uji  multikolinieritas  digunakan  untuk  mengetahui  apakah  persamaan regresi  yang digunakan ditemukan korelasi antar variabel independennya.  Model regresi yang baik yaitu model regresi yang tida ditemukan korelasi antar variabel independen.  Uji  multikolinieritas  diukur  menggunaan  nilai  toleransi  dan varian inflator factor (VIF) dengan kriteria pengambilan keputusan jika nilai toleransi > 0,1  dan VIF <  10,  maka  tidak  terjadi  masalah  multikolinieritas.  Tabel  3 menunjukkan bahwa masing masing variabel independen memiliki nilai toleransi > 0,1 dan nilai VIF < 10 sehingga dapat dikatakan bahwa dalam persamaan regresi ini tidak ditemukan korelasi antar variabel independen atau terbebas dari masalah multikolinieritas.
Tabel 3 Hasil Uji Multikolinieritas Variabel Tolerance VIF Kewajiban Imbalan Kerja 0,916 1,092 Pertumbuhan Penjualan 0,968 1,033 Intensitas Modal 0,681 1,469 Manajemen Laba 0,947 1,056 Intensitas Persediaan 0,685 1,460 Sumber: data sekunder (diolah, 2023)

## Uji Autokorelasi
Uji  autokorelasi  digunakan  untuk  menentukan  apakah  ada  atau  tidaknya korelasi  antar  variabel  penelitian  dari  satu  pengamatan  dengan  pengamatan sebelumnya dalam model persamaan regresi. Model regrsi yang baik yaitu model regresi  yang  terbebas  dari  autokorelasi.  Untuk  mendeteksi  adanya  autorelasi dalam penelitian ini menggunakan uji durbin watson dengan kriteria pengambilan keputusan  jika  nilai  DU<D<4-DU,  maka  tidak  ditemukan  autokorelasi. Berdasarkan  hasil  uji  autokorelasi  dengan  menggunakan  uji Durbin  Watson setelah  dilakukan  metode cochrane  orcutt diperoleh  nilai  1,968  dengan  N=137 dan K=6-1=5, taraf signifikasi  yang digunakan adalah 0,05 diperoleh DL=1,646, DU=1,797  dan  4-1,797=2,203.  Uji  autokorelasi  dengan Durbin  Watson menyatakan  bahwa  uji  autokorelasi  tidak  terjadi  jika  nilai  DU<D<(4-DU). Diketahui  bahwa  uji  autokorelasi  pada  nilai Durbin  Watson adalah 1,797<1,968<2,203, sehingga dapat dikatakan tidak terjadi autokorelasi.

## Uji Heteroskedastisitas
Uji heteroskedastisitas digunakan untuk mengetahui ketidaksamaan varian dari  residual  satu  pengematan  dengan  pengamatan  lainnya  dalam  model  regresi. Jika varian residul satu pengamatan dengan pengamatan lainnya sama dinamakan homoskedastisitas,  sebaliknya  jika  varian  residual  satu  pengamatan  dengan pengamatan  lainnya  berbeda  dinamakan  heteroskedastisitas.  Model  regresi  yang baik,  yaitu  model  regresi  yang  varian  residualnya  homoskedastisitas.  Untuk mendeteksi  adanya  heteroskedastisitas,  maka  dalam  penelitian  ini  menggunakan uji  glejser  dengan  kriteria  pengambilan  keputusan,  jika  nilai  signifikan  >  0,05, maka varian residual homoskedastisitas atau terbebas dari heteroskedastis. Tabel 4 menunjukkan bahwa masing masing variabel independen memiliki nilai signifikan >  0,05,  sehingga  dapat  dikatakan  bahwa  varian  residul  pada  penelitian  ini homoskedastisitas atau terbebas dari heteroskedastisitas.
Tabel 4 Hasil Uji Glejser Variabel Sig. Kewajiban Imbalan Kerja 0,653 Pertumbuhan Penjualan 0,499 Intensitas Modal 0,986 Manajemen Laba 0,110 Intensitas Persediaan 0,807 Sumber: data sekunder (diolah, 2023)

## Hipotesis
Analisis  regresi  linier  berganda  digunakan  untuk  mengetahui  pengaruh kewajiban  imbalan  kerja,  pertumbuhan  penjualan,  intensitas  modal,  manajemen laba,  dan  intensitas  persediaan  berpengaruh  terhadap  penghindaran  pajak. Pengujian  hipotesis  menggunakan  uji  t.  Sedangkan  pengujian  variabel  secara simultan  menggunakan  uji  F  dan  uji  koefisien  determinasi  digunakan  untuk mengetahui  seberapa  jauh  variabel  independen  mampu  menjelaskan  variabel dependen dalam model regresi. Uji t digunakan untuk mengetahui apakah variabel independen memengaruhi variabel dependen secara parsial atau individual dalam model regresi. Kritera pengambilan keputusan  dalam uji t, yaitu jika nilai t hitung >
t tabel dan nilai signifikan < 0,05, maka variabel independen berpengaruh terhadap variabel  dependen.  Uji  F  digunakan  untuk  mengetahui  apakah  variabel independen  memengaruhi  variabel  dependen  secara  simultan  atau  bersama  sama dalam model regresi. Kritera pengambilan keputusan dalam uji F, yaitu jika nilai F hitung >  F tabel atau  nilai  signifikan  <  0,05,  maka  variabel  independen  secara simultan berpengaruh signifikan terhadap variabel dependen.
Berdasarkan  Tabel  5,  hasil  uji  F,  diperoleh  F hitung sebesar  3,726  dengan nilai probabilitas sebesar 0,05, maka dapat ditentukan df 1 (k-1 atau 6-1) sebesar 5 dan df 2 (n-k atau 137-6) sebesar 131, sehingga didapatkan f tabel sebesar 2,28. Oleh karena  itu,  F hitung >  F tabel atau  3,726  >  2,28  dan  nilai  signifikan  sebesar  0,003 artinya  <  0,05,  sehingga  dapat  dikatakan  bahwa  kewajiban  imbalan  kerja, pertumbuhan  penjualan,  intensitas  modal,  manajemen  laba,  dan  intensitas persediaan  secara  simultan  berpengaruh  terhadap  penghindaran  pajak.  Kemudian diketahui  bahwa  nilai R  Square adalah  sebesar  0,125.  Hasil  nilai R  Square tersebut  menunjukkan  bahwa  kewajiban  imbalan  kerja,  pertumbuhan  penjualan, intensitas  modal,  manajemen  laba,  dan  intensitas  persediaan  sebagai  variabel independen  mampu  memberikan  pengaruh  terhadap  variabel  dependen,  yaitu penghindaran pajak sebesar 12,5% sedangkan sisanya sebesar 87,5% dipengaruhi atau dijelaskan oleh variabel lain yang tidak dimasukkan dalam model penelitian.
Tabel 5 Hasil Hipotesis Hipotesis Koefisien t Sig. Keputusan H 1 0,329 1,879 0,062 Ditolak H 2 0,010 0,328 0,744 Ditolak H 3 -0,027 -1,073 0,285 Ditolak H 4 0,125 2,865 0,005 Diterima H 5 -0,101 -2,420 0,017 Diterima F 3,726 0,003 R Square 0,125 Sumber: data sekunder (diolah, 2023)
Diketahui  bahwa  nilai  t tabel sebesar  1,656  yang  diperoleh  dari  nilai signifikasi  0,05  dan  nilai degree  of  freedom =  n-k  atau  137-6=131.  Berdasarkan Tabel  5,  dapat  lihat  bahwa  kewajiban  imbalan  kerja  memiliki  nilai  signifikan sebesar 0,062 artinya > 0,05, sehingga kewajiban imbalan kerja tidak berpengaruh terhadap  penghindaran  pajak  (H 1 ditolak).  Pertumbuhan  penjualan  memiliki  nilai signifikan  sebesar  0,744  artinya  >  0,05,  sehingga  pertumbuhan  penjualan  tidak berpengaruh terhadap penghindaran pajak (H 2 ditolak). Intensitas modal memiliki nilai  signifikan  sebesar  0,285  artinya  >  0,05,  sehingga  intensitas    modal  tidak berpengaruh terhadap penghindaran pajak (H 3 ditolak). Manajemen laba memiliki nilai  signifikan  sebesar  0,005  artinya  <  0,05  dan  memiliki  t hitung >  t tabel yang bernilai  positif  sebesar  2,865,  sehingga  manajemen  laba  berpengaruh  positif terhadap  penghindaran  pajak  (H 4 diterima).  Intensitas  persediaan  memiliki  nilai signifikan  sebesar  0,017  artinya  <  0,05  dan  memiliki  t hitung >  t tabel yang  bernilai negatif  sebesar  -2,420  sehingga  intensitas  persediaan  berpengaruh  negatif terhadap penghindaran pajak (H 5 diterima).

## Pengaruh Kewajiban Imbalan Kerja Terhadap Penghindaran Pajak
Hasil  penelitian  menunjukkan  bahwa  kewajiban  imbalan  kerja  tidak berpengaruh  terhadap  penghindaran  pajak.  Kewajiban  imbalan  kerja  merupakan suatu  tanggungan  atau  beban  yang  memang  semestinya  dibayarkan  oleh perusahaan kepada pegawai bukan semata untuk melakukan penghindaran pajak. Dalam  hal  ini  kewajiban  imbalan  kerja  yang  dimiliki  oleh  perusahaan  tidak  ada kaitannya  dengan  undang-undang  cipta  kerja  yang  merupakan  bagian  dari omnibus  law yang  dikhawatirkan  pegawai  karena  aturan  tersebut  hanya  sebuah rancangan regulasi yang belum terealisasi kebenarannya. Berdasarkan teori agensi manajer  yang  bertindak  sebagai  agen  akan  bertanggungjawab  terhadap pengolahan  usaha  yang  diberikan  oleh  perusahaan  selaku  prinsipal.  Dalam  hal pengambilan keputusan yang dianggap memberikan keuntungan bagi perusahaan, manajemen  tidak  dapat  celah  untuk  melakukan  penghindaran  pajak  melalui kewajiban  imbalan  kerja.  Hal  ini  karena  perusahaan  yang  memiliki  nama  besar dalam  membayar  imbalan  kerja  kepada  pegawai  memiliki  banyak  fasilitas  di dalam  imbalan  kerja  tersebut,  seperti  imbalan  kerja  pasca  kerja,  pesangon,  dana pensiun, dan imbalan jangka pendek. Dari masing-masing fasilitas dalam imbalan kerja  tersebut  memiliki  dasar  hukum  dan  perhitungan  atau  kebijakan  akuntansi yang  berbeda  beda,  sehingga  tidak  ada  kaitannya  kewajiban  imbalan  kerja  yang dibayarkan  perusahaan  dengan  tindakan  penghindaran  pajak,  perusahaan  justru memiliki  banyak  tanggungan  imbalan  kerja  kepada  pegawainya  yang  mampu menurunkan  beban  pajak  yang  dibayarnya  tanpa  melalui  tindakan  penghindaran pajak.  Hasil  penelitian  ini  didukung  oleh  penelitian  Leksono  (2018)  yang menemukan  bahwa  pendanaan  imbalan  pasti  pasca  kerja  tidak  berpengaruh terhadap  penghindaran  pajak.  Namun  hasil  penelitian  ini  bertentangan  dengan penelitian  yang  dilakukan  oleh  Marfiana and  Putra  (2021)  yang  mengungkapkan bahwa kewajiban imbalan kerja berpengaruh negatif terhadap penghindaran pajak.

## Pengaruh Pertumbuhan Penjualan Terhadap Penghindaran Pajak
Hasil  penelitian  menunjukkan  bahwa  pertumbuhan  penjualan  tidak berpengaruh  terhadap  penghindaran  pajak.  Hal  tersebut  disebabkan  karena perusahaan  tidak  mampu  meningkatkan  penjualan  kearah  positif,  sehingga  laba atas  penghasilan  yang  diperoleh  perusahaan  tidak  maksimal.  Pertumbuhan penjualan yang tinggi menunjukkan tingginya laba perusahaan, hal ini mendorong perusahaan dalam melakukan penjualan kepada pihak berelasi dengan perusahaan yang ada di dalam negeri maupun di luar negeri. Aktivitas penjualan kepada pihak berelasi di luar negeri mengakibatkan perusahaan tidak menanggung beban pajak dari  barang  yang  dijual  (Firdaus  and  Poerwati  2022).  Berdasarkan  teori stakeholder perusahaan  akan  berusaha  untuk  mengungkapkan  tanggungjawab sosialnya  kepada  pemerintah  dengan  cara  tidak  melakukan  penghindaran  pajak. Selain itu, ketika perusahaan memiliki pertumbuhan penjualan tinggi maka kinerja operasionalnya  baik,  sehingga  dapat  dipercaya  pemegang  saham  ataupun masyarakat  dengan  demikian  perusahaan  tidak  terpengaruh  untuk  melakukan penghindaran  pajak  yang  dapat  menghilangkan  kepercayaan  dari  pemegang saham  dan  masyarakat.  Hasil  penelitian  ini  sejalan  dengan  penelitian  yang dilakukan  oleh  Prawati  and  Hutagalung  (2020); Asri  and  Mahfudin  (2021);
Firdaus  and  Poerwati  (2022)  yang  menyatakan  bahwa  pertumbuhan  penjualan tidak berpengaruh terhadap penghindaran pajak. Sementara itu, hasil penelitian ini
menolak  hasil  penelitian  yang  dilakukan  oleh  Juliana,  Arieftiara,  and  Nugraheni (2020);  Marfiana  and  Putra  (2021)  yang  menyatakan  bahwa  pertumbuhan penjualan  berpengaruh  positif  terhadap  penghindaran  pajak.  Hasil  penelitian  ini juga  berlawanan  dengan  penelitian  yang  dilakukan  oleh  Irawati  et  al.  (2020); Safani  and  Ardini  (2020)  yang  menyatakan  bahwa  pertumbuhan  penjualan berpengaruh negatif terhadap penghindaran pajak.

## Pengaruh Intensitas Modal Terhadap Penghindaran Pajak
Hasil  penelitian  menunjukkan  bahwa  intensitas  modal  tidak  berpengaruh terhadap  penghindaran  pajak.  Hal  ini  karena  perusahaan  yang  telah  memiliki nama  besar  biasanya  aset  tetap  yang  digunakan  sudah  habis  masa  manfaatnya (Syamsuddin  and  Suryarini  2020).  Selain  itu,  tingginya  aset  tetap  yang  dimiliki oleh  perusahaan  memang  digunakan  untuk  kegiatan  operasional  dan  investasi bukan  untuk  melakukan  penghindaran  pajak  (Juliana,  Arieftiara,  and  Nugraheni 2020).  Berdasarkan  teori  agensi  dalam  mengelola  usaha  manajemer  selaku  agen memanfaatkan  dana  yang  dimiliki  oleh  perusahaan  untuk  diinvestasikan  dalam bentuk  aset  tetap  tidak  didasari  untuk  mendapatkan  kompensasi.  Hal  ini  karena tidak  ada  kaitannya  jumlah  aset  tetap  yang  dimiliki  perusahaan  dengan  tindakan penghindaran pajak, jumlah aset tetap yang dimiliki perusahaan tersebut memang digunakan  untuk  kepentingan  perusahaan,  yaitu  menunjang  kegiatan  operasional perusahaan  dalam  menyediakan  barang  dan  jasa  (Wati  and  Astuti  2020).  Hasil penelitian  ini  sejalan  dengan  penelitian  yang  dilakukan  oleh Juliana, Arieftiara, and Nugraheni (2020); Syamsuddin and Suryarini (2020); Wati and Astuti (2020). Berbanding  terbalik  dengan  penelitian  yang  dilakukan  oleh  Marfiana  and  Putra (2021);  Sinaga  and  Malau  (2021);  Firdaus  and  Poerwati  (2022);  Yunie  (2022) yang  menyatakan  bahwa  intensitas  modal  berpengaruh  positif  terhadap penghindaran  pajak.  Hasil  penelitian ini juga  menolak  penelitian  yang  dilakukan oleh  Rifai  and  Atiningsih  (2019);  Prawati  and  Hutagalung  (2020)  yang menyatakan  bahwa  intensitas  modal  berpengaruh  negatif  terhadap  penghindaran pajak.

## Pengaruh Manajemen Laba Terhadap Penghindaran Pajak
Hasil penelitian menunjukkan bahwa manajemen laba berpengaruh positif terhadap  penghindaran  pajak.  Hal  ini  mengindikasikan  bahwa  selama  periode pengamatan  perusahaan  cenderung  melakukan income  descresing sebagai  upaya penghindaran  pajak.  Perilaku  manajemen  laba  berupa income  descresing dapat dijelaskan  ketika  laba  menjadi  patokan  dalam  pengukuran  beban  pajak perusahaan.  Oleh  karena  itu,  manajemen  akan  melaporkan  laba  sesuai  dengan tujuannya,  yaitu  menggunakan  kebijakan  akuntansi  untuk  mengurangi  laba sebagai  tindakan  penghindaran  pajak  (Suyanto  and  Supramono  2012). Berdasarkan  teori  agensi  terdapat  keterkaitan  motivasi  manajemen  laba,  yaitu motivasi  bonus  dengan  teori  agensi  dimana  semakin  besar  perusahaan  maka semakin  tinggi  motivasi  untuk  melakukan  penurunan  laba.  Berbagai  metode akuntansi akan digunakan untuk mencapai tujuan penghematan  pajak yang dapat mengurangi  pendapatan  pemerintah  (Darma,  Tjahjadi,  and  Mulyani  2019).  Hasil penelitian  ini  sejalan  dengan  penelitian  yang  dilakukan  oleh  Suyanto  and Supramono  (2012);  Darma,  Tjahjadi,  and  Mulyani  (2019);  Marfiana  and  Putra (2021)  yang  menyatakan  bahwa  manajemen  laba  berpengaruh  positif  terhadap
penghindaran pajak. Penelitian ini bertentangan dengan penelitian yang dilakukan oleh  Purbowati  and  Yuliansari  (2019);  Rifai  and  Atiningsih  (2019);  Octavia  and Sari  (2022)  yang  menyatakan  bahwa  manajemen  laba  berpengaruh  negatif terhadap  penghindaran  pajak.  Hasil  penelitian  ini  juga  menolak  penelitian  yang dilakukan  oleh  Alfarizi,  Sari,  and  Ajengtiyas  (2021);  Nugroho,  Mulyanto,  and Afifi (2022) yang menyatakan bahwa manajemen laba tidak berpengaruh terhadap penghindaran pajak.

## Pengaruh Intensitas Persediaan Terhadap Penghindaran Pajak
Hasil  penelitian  menunjukkan  bahwa  intensitas  persediaan  berpengaruh negatif  terhadap  penghindaran  pajak.  Hal  tersebut  mengindikasikan  bahwa perusahaan  melakukan  pengelolaan  persediaan  dengan  baik,  sehingga  mampu meminimalisir  biaya  tambahan  atas  investasi  persediaan.  Biaya  tambahan  atas investasi  persediaan  yang  semakin  berkurang  akan  mampu  menaikkan  laba perusahaan yang pada akhirnya dapat meningkatkan pembayaran pajak  (Niandari and  Novelia  2022).  Berdasarkan  teori stakeholder perusahaan  berusaha  untuk mengungkapkan  tanggungjawab  sosialnya  kepada  pemerintah  agar  tidak melakukan  penghindaran  pajak  dengan  cara  melakukan  pengelolaan  persediaan dengan  baik  agar  mengurangi  biaya  tambahan  atas  persediaan  yang  dimiliki. Selain  itu,  semakin  tinggi  persediaan  yang  dimiliki  oleh  perusahaan  mampu meningkatkan  penjualan,  sehingga  mampu  mendapatkan  sorotan  dari  pihak investor  dan  perusahaan  mampu  memberikan  kontribusi  kepada  pihak  investor. Hasil  penelitian  ini  sejalan  dengan  penelitian  yang  dilakukan  oleh  Nasution  and Mulyani  (2020);  Sinaga  and  Malau  (2021);  Niandari  and  Novelia  (2022)  yang menyatakan  intensitas  persediaan  berpengaruh  negatif  terhadap  penghindaran pajak.  Hasil  penelitian  ini  bertentangan  dengan  penelitian  yang  dilakukan  oleh Syamsuddin  and  Suryarini  (2020);  Widyaningsih  (2021)  yang  menyatakan intensitas  persediaan  berpengaruh  positif  terhadap  penghindaran  pajak.  Hasil penelitian ini juga menolak penelitian yang dilakukan oleh Yulianty, Khrisnatika, and  Firmansyah  (2021);  Yunie  (2022)  yang  menyatakan  bahwa  intensitas persediaan tidak berpengaruh terhadap penghindaran pajak.

## KESIMPULAN
Berdasarkan hasil analisis dan pembahasan, maka dapat ditarik kesimpulan bahwa  kewajiban  imbalan  kerja,  pertumbuhan  pnjualan,  dan  intensitas  modal tidak  berpengaruh  terhadap  penghindaran  pajak,  sedangkan  manajemen  laba berpengaruh  positif  terhadap  penghindaran  pajak,  sementara  itu  intensitas persediaan  berpengaruh  negatif  terhadap  penghindaran  pajak.  Hal  ini  karena semakin besar suatu perusahaan maka semakin tinggi motivasi untuk menurunkan laba  sebagai  upaya  tindakan  penghindaran  pajak.  Selain  itu  perusahaan  yang memiliki  investasi  dalam  bentuk  persediaan  yang  tinggi  mampu  menurunkan beban pajak yang dibayarkan perusahaan tanpa melakukan tindakan penghindaran pajak  karena  terdapat  biaya  tambahan  atas  investasi  persediaan  yang  mampu meminimalisir beban pajak.
Penelitian  ini  dapat  memperkaya  teori  agensi  dan  pemangku  kepentingan dengan  mengidentifikasi  peran  manajemen  laba  dan  intensitas  persediaan  dalam strategi pajak perusahaan. Perusahaan perlu mempertimbangkan manajemen laba
yang bijak dan evaluasi kebijakan persediaan untuk mengoptimalkan pengurangan kewajiban  pajak  dengan  tetap  mematuhi  regulasi  pajak  yang  berlaku. Keterbatasan  dalam  penelitian  ini,  yaitu  kewajiban  imbalan  kerja,  pertumbuhan penjualan,  intensitas  modal,  manajemen  laba,  dan  intensitas  persediaan  hanya mampu  menjelaskan  variabel  penghindaran  pajak  sebesar  12,5%  dan  sisanya sebesar  87,5%  dapat  memberikan  peluang  bagi  penelitian  selanjutnya  untuk menambah variabel independen lainnya yang memungkinkan dapat  memengaruhi penghindaran pajak.
Penelitian  selanjutnya  dapat  menambah  variabel  lainnya,  seperti  kualitas audit  dan  komisaris  independen.  Hal  ini  karena  fungsi  kualitas  audit  sebagai gambaran  transparansi  yang  mengharuskan  adanya  sistem  pengungkapan  yang tepat.  Perusahaan  yang  diaudit  oleh  kantor  akuntan  publik  (KAP) big  four lebih terhindar dari tindakan penghindaran pajak karena KAP big four lebih kompeten dan  profesional,  sehingga  mereka  lebih  yakin  bagaimana  mendeteksi  dan mencegah  manipulasi  terhadap  tindakan  penghindaran  pajak.  Penelitian selanjutnya juga dapat menambah variabel komisaris independen, sebab komisaris independen  memiliki  tugas  mengawasi  proses  penyusunan  laporan  keuangan akuntansi,  komisaris  independen  memiliki  keterkaitan  dengan  pemegang  saham, sehingga  komisaris  independen  akan  berjuang  untuk  menerapkan  ketaatan perusahaan dalam membayar pajak.

## DAFTAR PUSTAKA
Alfarizi, Renal Ijlal, Ratna Hindria Dyah Pita Sari, and Ayunita Ajengtiyas. 2021. “Pengaruh Profitabilitas, Transfer Pricing, Dan Manajemen Laba Terhadap
Tax Avoidance.” In KORELASI (Koferensi Riset Nasional Ekonomi,Manajemen,  Dan  Akuntansi) ,  2:898–917.  Jakarta:  Fakultas Ekonomi dan Bisnis UPN Veteran Jakarta. https://conference.upnvj.ac.id/index.php/korelasi/article/view/1185. Alfaruqi,  Haidar  Ammar,  Dewi  Kania  Sugiharti,  and  Amelia  Cahyadini.  2019.
“Peran  Pemerintah  Dalam  Mencegah  Tindakan  Penghindaran  Pajak Sebagai  Aktualisasi  Penyelenggaraan  Pemerintahan  Yang  Baik  Dalam Bidang  Perpajakan.” ACTA  DIURNAL: Jurnal  Ilmu  Hukum  Kenotariatan 3 (1): 113–33. http://jurnal.fh.unpad.ac.id/index.php/acta/article/view/216. Asri, Annisa Ayu, and Endang Mahfudin. 2021. “Pengaruh Intensitas Aset Tetap Dan  Pertumbuhan  Penjulan  Terhadap  Penghindaran  Pajak.” COSTING: Journal  of  Economic,  Bussines  and  Accounting 5  (1):  90–97. https://doi.org/10.31539/costing.v5i1.2032.
Baguna, Stacy E., Grace B. Nangoi, and Stanly W. Alexander. 2019. “Pengakuan, Pengukuran  Dan  Pengungkapan  Imbalan  Kerja  Berdasarkan  PSAK  24
Pada PT Berlian Kharisma Pasifik.” Jurnal EMBA : Jurnal Riset Ekonomi, Manajemen, Bisnis Dan Akuntansi 7 (3): 4417–26.
https://ejournal.unsrat.ac.id/index.php/emba/article/view/25139.
Budiman,  Nita,  and  Bandi  Bandi.  2023.  “Board  of  Directors  Diversity  in  Tax
Avoidance.” In Proceedings of the International Conference on Economic,
Management,  Business  and  Accounting,  ICEMBA  2022,  17  December 2022, Tanjungpinang, Riau Islands, Indonesia . EAI.
https://doi.org/10.4108/eai.17-12-2022.2333218. Darma,  Rizky,  Yuniarti  Dwi  Jayanthi  Tjahjadi,  and  Susi  Dwi  Mulyani.  2019. “Pengaruh  Manajemen  Laba,  Good  Corporate  Governance  ,  Dan  Risiko Perusahaan Terhadap Tax Avoidance.” Jurnal Magister Akuntansi Trisakti 5 (2): 137–64. https://doi.org/10.25105/jmat.v5i2.5071.
Dianto, Trio Kurnia. 2023. “Penerimaan Negara Hingga Akhir April Tahun 2023 Tumbuh  Baik,  Daya  Tahan  Ekonomi  Indonesia  Semakin  Kuat Menghadapi Tekanan Global.” Kemenkeu.Go.Id. 2023. https://anggaran.kemenkeu.go.id/in/post/penerimaan-negara-hingga-akhir- april-tahun-2023-tumbuh-baik,-daya-tahan-ekonomi-indonesia-semakin- kuat-menghadapi-tekanan-global. Fatimah,  Fatimah.  2020.  “Menteri  Keuangan  Menilai  Kesadaran  Pajak Masyarakat Masih Minim.” Pajakku.Com. 2020. https://www.pajakku.com/read/5fcede792ef363407e21eb5f/Menteri- Keuangan-Menilai-Kesadaran-Pajak-Masyarakat-Masih-Minim. Firdaus,  Vidella  Anisa,  and  Rr  Tjahjaning  Poerwati.  2022.  “Pengaruh  Intensitas
Modal,  Pertumbuhan  Penjualan  Dan  Kompensasi  Eksekutif  Terhadap Penghindaran  Pajak  (Studi  Pada  Perusahaan  Manufaktur  Yang  Terdaftar Di  Bursa  Efek  Indonesia  (BEI)  Periode  2018  –  2020).” JIMAT:  Jurnal Ilmiah Mahasiswa Akuntansi 13 (1): 180–89.
https://ejournal.undiksha.ac.id/index.php/S1ak/article/view/38009. Freeman,  R.  Edward.  1984. Strategic  Management:  A  Stakeholder  Approach . Boston: Pitman Publishing.
Handayani,  Rini.  2018.  “Pengaruh  Return  on  Assets  (ROA),  Leverage  Dan Ukuran Perusahaan Terhadap Tax Avoidance Pada Perusahaan Perbankan Yang  Listing  Di  BEI  Periode  Tahun  2012-2015.” Jurnal  Akuntansi Maranatha 10 (1): 72–84. https://doi.org/10.28932/jam.v10i1.930. Hendri,  Zul,  and  Desi  Nurhazana.  2019.  “Pengaruh  Manajemen  Laba  Terhadap Perencanaan  Biaya  Modal  Ekuitas  Dengan  Return  On  Assets  (ROA) Sebagai  Variabel  Moderating  Pada  Perusahaan  Manufaktur  Yang Terdaftar  Di  BEI.” JAS  (Jurnal  Akuntansi  Syariah) 3  (1):  102–17. https://doi.org/10.46367/jas.v3i1.166.
Hidayat,  Imam,  and  Lusiana  Maulana.  2022.  “Pengaruh  Kesadaran  Wajib  Pajak, Sanksi  Pajak,  Dan  Kualitas  Pelayanan  Pajak  Terhadap  Kepatuhan  Wajib
Pajak  Kendaraan  Bermotor  Di  Kota  Tangerang.” Bongaya  Journal  for Research in Accounting (BJRA) 5 (1): 11–35. https://doi.org/10.37888/bjra.v5i1.322.
IAI.  2015.  “PSAK  24  Imbalan  Kerja.”  Ikatan  Akuntan  Indonesia.  2015. http://tempdata.iaiglobal.or.id/files/ED PSAK 24 (26 Juni 15).pdf.
Irawati,  Wiwit,  Zul  Akbar,  Rosita  Wulandari,  and  Harry  Barli.  2020.  “Analisis Profitabilitas,  Leverage,  Pertumbuhan  Penjualan  Dan  Kepemilikan Keluarga Terhadap Penghindaran Pajak.” Jurnal Akuntansi Kajian Ilmiah Akuntansi (JAK) 7 (2): 190–99. https://doi.org/10.30656/jak.v7i2.2307. Jamaludin,  Ali.  2020.  “Pengaruh  Profitabilitas  (ROA),  Leverage  (LTDER)  Dan Intensitas  Aktiva  Tetap  Terhadap  Penghindaran  Pajak  (Tax  Avoidance) Pada  Perusahaan  Subsektor  Makanan  Dan  Minuman  Yang  Terdaftar  Di BEI Periode 2015-2017.” Eqien: Jurnal Ekonomi Dan Bisnis 7 (1): 85–92. https://doi.org/10.34308/eqien.v7i1.120.
Jensen,  Michael  C.,  and  William  H.  Meckling.  1976.  “Theory  of  the  Firm: Managerial Behavior, Agency Costs and Ownership Structure.” Journal of Financial  Economics 3  (4):  305–60.  https://doi.org/10.1016/0304- 405X(76)90026-X.
Juliana,  Desi,  Dianwicaksih  Arieftiara,  and  Ranti  Nugraheni.  2020.  “Pengaruh Intensitas  Modal,  Pertumbuhan  Penjualan,  Dan  CSR  Terhadap Penghindaran  Pajak.”  In PROSIDING  BIEMA.  Business  Management, Economic,  and  Accounting  National  Seminar ,  1:1257–71.  Jakarta: Fakultas Ekonomi dan Bisnis UPN Veteran Jakarta. https://conference.upnvj.ac.id/index.php/biema/article/view/914.
Kristanti,  Ika  Neni.  2019.  “Motivasi  Dan  Strategi  Manajemen  Laba  Pada Organisasi.” Jurnal  Ilmiah  Akuntansi  Dan  Keuangan 8  (2):  68–80. https://doi.org/10.32639/jiak.v8i2.298.
Laux,  Rick  C.  2013.  “The  Association  between  Deferred  Tax  Assets  and Liabilities  and  Future  Tax  Payments.” The  Accounting  Review 88  (4): 1357–83. https://doi.org/10.2308/accr-50417.
Leksono, Davina Clarice. 2018. “Pengaruh Pendanaan Imbalan Pasti Pasca Kerja Terhadap  Praktik  Penghindaran  Pajak.”  Universitas  Indonesia. https://lontar.ui.ac.id/detail?id=20474862.
Marfiana, Andri, and Yohanes Praka Mael Putra. 2021. “The Effect of Employee Benefit  Liabilities,  Sales  Growth,  Capital  Intensity,  and  Earning Management on  Tax  Avoidance.” Jurnal Manajemen STIE Muhammadiyah Palopo 7 (1): 16–30. https://doi.org/10.35906/jm001.v7i1.718.
Nasution, Kevin Muhammad Pransilva, and Susi Dwi Mulyani. 2020. “Pengaruh Intensitas  Aset  Tetap  Dan  Intensitas  Persediaan  Terhadap  Penghindaran Pajak  Dengan  Pertumbuhan  Penjualan  Sebagai  Variabel  Moderasi.”  In Prosiding  Seminar  Nasional  Pakar ,  1–7.  Jakarta:  Universitas  Trisakti. https://doi.org/10.25105/pakar.v0i0.6871.
Niandari,  Nanik,  and  Fransiska  Novelia.  2022.  “Profitabilitas,  Leverage, Inventory Intensity Ratio Dan Praktik Penghindaran Pajak.” Owner 6 (3): 2304–14. https://doi.org/10.33395/owner.v6i3.911.
Nugroho, Aditya Candra, Mulyanto Mulyanto, and Zaenal Afifi. 2022. “Pengaruh Financial  Distress,  Leverage,  Sales  Growth,  Manajemen  Laba  Terhadap Penghindaran  Pajak  (Studi  Empiris  Pada  Perusahaan  Manufaktur  Yang Terdaftar  Di  BEI  Selama  Tahun  2018-2021).” Jurnal  Economina 1  (2): 140–51. https://doi.org/10.55681/economina.v1i2.27.
Octavia,  Thalia  Renata,  and  Dian  Purnama  Sari.  2022.  “Pengaruh  Manajemen Laba, Leverage Dan Fasilitas Penurunan Tarif Pajak Penghasilan Terhadap Penghindaran  Pajak.” Jurnal  Pajak  Dan  Keuangan  Negara  (PKN) 4  (1): 72–82. https://doi.org/10.31092/jpkn.v4i1.1717.
Pravasanti,  Yuwita  Ariessa.  2018.  “Dampak  Kebijakan  Dan  Keberhasilan  Tax
Amnesty  Bagi  Perekonomian  Indonesia.” Kompartemen:  Jurnal  Ilmiah Akuntansi 16 (1): 84–94. https://doi.org/10.30595/kompartemen.v16i1.2415. Prawati,  Levana  Dhia,  and  Jessica  Pinta  Uli  Hutagalung.  2020.  “The  Effect  of
Capital  Intensity,  Executive  Characteristics,  and  Sales  Growth  on  Tax Avoidance.” Journal  of  Applied  Finance  &  Accounting 7  (2):  1–8.
https://doi.org/10.21512/jafa.v7i2.6378. Purbowati, Rachayu, and Sita Yuliansari. 2019. “Pengaruh Manajemen Laba Dan Corporate  Social  Responsibility  Terhadap  Tax  Avoidance.” JAD:  Jurnal Riset Akuntansi & Keuangan Dewantara 2 (2): 144–55. https://doi.org/10.26533/jad.v2i2.480.
Ranti,  Mila  Dwi,  and  Ajimat  Ajimat.  2022.  “Pengaruh  Intensitas  Persediaan, Pertumbuhan  Penjualan,  Dan  Kinerja  Keuangan  Terhadap  Penghindaran Pajak  (Studi  Empiris  Pada  Perusahaan  Sektor  Barang  Konsumsi  Yang Terdaftar  Di  Bursa  Efek  Indonesia  Tahun  2016-2020).” Jurnal  Dirupsi Bisnis 5 (4): 286–98. http://openjournal.unpam.ac.id/index.php/DRB/article/view/21127.
Rifai,  Ahmad,  and  Suci  Atiningsih.  2019.  “Pengaruh  Leverage,  Profitabilitas, Capital  Intensity,  Manajemen  Laba  Terhadap  Penghindaran  Pajak.” ECONBANK:  Journal  of  Economics  and  Banking 1  (2):  135–42. https://doi.org/10.35829/econbank.v1i2.48.
Safani,  Vina  Dinda,  and  Lilis  Ardini.  2020.  “Pengaruh  Good  Corporate Governance,  Pertumbuhan  Penjualan,  Dan  Leverage  Terhadap  Tax Avoidance.” JIRA:  Jurnal  Ilmu  Dan  Riset  Akuntansi 9  (6):  1–20.
http://jurnalmahasiswa.stiesia.ac.id/index.php/jira/article/view/2907. Sembiring,  Lidya  Julita.  2021.  “Ternyata  Cuma  Segini  Orang  RI  Patuhi  Pajak, Kamu Termasuk?” Cnbcindonesia.Com. 2021. https://www.cnbcindonesia.com/news/20211105080424-4- 289174/ternyata-cuma-segini-orang-ri-patuhi-pajak-kamu-termasuk. Simamora,  Novita  Sari.  2019.  “Diklaim  Hindari  Pajak,  Ini  Penjelasan  Produsen Rokok Bentoel (RMBA).” Bisnis.Com. 2019. https://market.bisnis.com/read/20190510/192/921222/diklaim-hindari- pajak-ini-penjelasan-produsen-rokok-bentoel-rmba.
Sinaga,  Roslan,  and  Harman  Malau.  2021.  “Pengaruh  Capital  Intensity  Dan Inventory  Intensity  Terhadap  Penghindaran  Pajak.” Jurnal  Ilmiah Mahasiswa  Manajemen,  Bisnis  Dan  Akuntansi  (JIMMBA) 3  (2):  311–22. https://doi.org/10.32639/jimmba.v3i2.811.
Susanti,  Elma,  Agussalim  M.,  and  Dica  Lady  Silvera.  2021.  “Pengaruh  Harga Transfer,  Leverage  Dan  Pertumbuhan  Penjualan  Terhadap  Penghindaran Pajak  Pada  Perusahaan  Sub  Sektor  Properti  Dan  Real  Estate  Yang Terdaftar  Di  Bursa  Efek  Indonesia  Tahun  2016-2018.” Pareso  Jurnal: Jurnal  Pengembangan  Ilmu  Akuntansi  &  Keuangan 3  (4):  843–58. https://www.ejurnal-unespadang.ac.id/index.php/PJ/article/view/450.
Suyanto, Krisnata Dwi, and Supramono Supramono. 2012. “Likuiditas, Leverage, Komisaris Independen, Dan Manajemen Laba Terhadap Agresivitas Pajak Perusahaan.” Jurnal  Keuangan  Dan  Perbankan 16  (2):  167–77. https://jurnal.unmer.ac.id/index.php/jkdp/article/view/1057/.
Syamsuddin,  Muhammad,  and  Trisni  Suryarini.  2020.  “Analisis  Pengaruh Intensitas  Modal,  Intensitas  Persediaan,  Komisaris  Independen  Dan Kepemilikan  Manajerial  Terhadap ETR.” Jurnal  Penelitan  Ekonomi  Dan Bisnis 5 (1): 52–65. https://doi.org/10.33633/jpeb.v5i1.2707. Tepper,  Irwin.  1981.  “Taxation  and  Corporate  Pension  Policy.” The  Journal  of Finance 36 (1): 1–13. https://doi.org/10.1111/j.1540-6261.1981.tb03530.x.
Wati, Eka Murni Lusiana, and Susi Astuti. 2020. “Pengaruh Profitabilitas, Good
Corporate  Governance  Dan  Intensitas  Modal  Terhadap  Penghindaran Pajak  Pada  Perusahaan  Pertambangan  Sektor  Batu  Bara  Di  Bursa  Efek Indonesia  Periode  2016-2018.” Jurnal  Ilmiah  Mahasiswa  Manajemen, Bisnis Dan Akuntansi (JIMMBA) 2 (4): 641–54.
https://doi.org/10.32639/jimmba.v2i4.619.
Widyaningsih, Adeline Anastasia. 2021. “Intensitas Modal, Intensitas Persediaan, Leverage,  Dan  Profitabilitas  Terhadap  Penghindaran  Pajak.” Media Akuntansi Dan Perpajakan Indonesia 3 (1): 57–72. https://doi.org/10.37715/mapi.v3i1.2208. Yulianty,  Astrid,  Maradela  Ermania  Khrisnatika,  and  Amrie  Firmansyah.  2021.
“Penghindaran  Pajak  Pada  Perusahaan  Pertambangan  Di  Indonesia:
Profitabilitas,  Tata  Kelola  Perusahaan,  Intensitas  Persediaan,  Leverage.”
Jurnal  Pajak  Indonesia  (Indonesian  Tax  Review) 5  (1):  20–31. https://doi.org/10.31092/jpi.v5i1.1201.
Yunie,  Yunie.  2022.  “Pengaruh  Capital  Intensity  ,  Inventory  Intensity  Dan Profitability  Terhadap  Tax  Avoidance  Pada  Perusahaan  Property,  Real Estate Dan Building Construction Yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia (BEI)  Periode  2016-2020.”  In Prosiding:  Ekonomi  Dan  Bisnis ,  2:1–11. Tangerang: Universitas Buddhi Dharma. https://jurnal.ubd.ac.id/index.php/pros/article/view/1413.