## COSTING:Journal of Economic, Business and Accounting

## PENGARUH RASIO KECUKUPAN MODAL, RESIKO KREDIT, PROFITABILITAS DAN LIKUDITAS TERHADAP FINANCIAL DISTRESS PADA PERUSAHAAN PERBANKAN YANG TERDAFTAR DI BURSA EFEK INDONESIA
PERIODE TAHUN 2016 – 2020
THE INFLUENCE OF CAPITAL ADEQUACY RATIO, CREDIT RISK, PROFITABILITY AND LIQUIDITY AGAINST FINANCIAL DISTRESS IN BANKING COMPANIES LISTED ON THE INDONESIA STOCK EXCHANGE
FOR THE PERIOD OF 2016 – 2020
Eddo Mochammad Kareem 1 , Didit Supriyadi 2 , Sri Suartini 3 Universitas Singaperbangsa Karawang Eddojr765@gmail.com 1

## ABSTRAK
Penelitian  ini  bertujuan  untuk  mengetahui  dan  menganalisis  pengaruh  kinerja  keuangan berupa  rasio  perbankan  CAR,  NPL,  ROA,  ROE  dan  LDR  terhadap  financial  distress  pada perusahaan  perbankan  yang  terdaftar  di  Bursa  Efek  Indonesia  periode  2016-2020.  Sampel yang digunakan penelitian ini adalah 32 perusahaan perbankan yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia. Metode analisis data yang digunakan adalah metode statistik deskriptif dan metode regresi linier berganda data panel. Hasil penelitian ini menunjukkan bahwa CAR, NPL, ROA, ROE  dan  LDR  secara  serempak  berpengaruh  signifikan  terhadap  Financial  Distress. Sedangkan  secara  parsial  CAR  dan  ROA  berpengaruh  positif  signifikan  terhadap  Financial Distress pada perusahaan perbankan yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia, sedangkan NPL, ROE  dan  LDR  tidak  berpengaruh  terhadap  Financial  Distress  pada  perusahaan  perbankan yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia 2016-2020.
Kata Kunci: CAR, NPL, ROA, ROE, LDR, Financial Distress

## ABSTRACT
This study aims to determine and analyze the effect of financial performance in the form of banking ratios CAR, NPL, ROA, ROE and LDR on financial distress in banking companies listed  on  the  Indonesia  Stock  Exchange  for  the  2016-2020  period.  The  sample  used  in  this study were 32 banking companies listed on the Indonesia Stock Exchange. The data analysis method used is descriptive statistical method and multiple linear regression method for panel data. The results of this study indicate that CAR, NPL, ROA, ROE and LDR simultaneously have  a  significant  effect  on  Financial  Distress.  While  partially  CAR  and  ROA  have  a significant positive effect on Financial Distress in banking companies listed on the Indonesia Stock Exchange, while NPL, ROE and LDR have no effect on Financial Distress in banking companies listed on the Indonesia Stock Exchange 2016-2020.
Keywords: CAR, NPL, ROA, ROE, LDR, Financial Distress

## PENDAHULUAN
Perbankan  di  Indonesia  memiliki andil  yang  amat  berarti,  salah  satunya yakni  sebagai  penunjang  penerapan
pembangunan  nasional  untuk  tercapainya pemerataan, perkembangan ekonomi, serta peningkatan  ketenteraman  masyarakat serta  melindungi  stabilitas  moneter  yang
diakibatkan oleh kebijakan kepada tabungan  masyarakat  dan  sebagai  jalur pembayaran.  Kehadiran  sektor  perbankan selaku  subsistem  dalam  perekonomian sesuatu  negeri  mempunyai  andil  yang berarti, apalagi dalam kehidupan masyarakat  modern  sehari-  hari  sebagian besar  menyertakan  pelayanan  dari  sektor perbankan. Menurut Undang Undang No 7
Tahun 1992 mengenai
Perbankan sebagaimana  diganti  dengan  undang- undang  No  10  tahun  1998,  Perbankan merupakan segala sesuatu yang menyangkut  perihal  bank,  melingkupi kelembagaan,  aktivitas  upaya,  dan  cara serta  proses  dalam  melakukan  aktivitas usahanya  sebaliknya  bank  merupakan lembaga  usaha  yang  menghimpun  dana dari  masyarakat  dalam  wujud  simpanan serta  menyalurkannya  pada  publik  dalam bentuk kredit serta ataupun bentuk- bentuk yang  lain  dalam  rangka  meningkatkan derajat hidup orang banyak.
Gambar  1.  Laba/Rugi  Tahun  Berjalan  Bank Konvensional Tahun 2016 – 2020
Sumber : Data Diolah, 2022
Pada  gambar  1  menampilkan  laba atau rugi tahun berjalan semua bank umum konvensional  bank  yang  terdaftar  pada bursa efek Indonesia. Bank tersebut terdiri dari  Bank  Persero,  Bank  Pemerintah Daerah,  Bank  Swasta  Nasional,  serta Kantor perwakilan dari Bank yang Berada di  Luar  Negara.  Pada  tahun  2019,  secara keseluruhan  bank  umum  konvensional mempunyai  keuntungan  paling  tinggi selama 5 tahun terakhir. Tetapi pada tahun 2020 bank- bank itu mengalami penurunan keseluruhan  keuntungan  yang  sangat
signifikan  yakni  dari  156.  487  miliyar rupiah  di  tahun  2019  menjadi  98.  914 miliyar rupiah.
Salah satu upaya dalam melihat dan memperhitungkan  peluang  bank  ke  depan bisa  diamati  dari  kinerjanya  dalam menciptakan keuntungan yang ditunjukkan lewat informasi finansial. Menurut Leopold  A.  Bernstein  bahwa  informasi finansial  bisa  dipakai  guna  menilai  posisi finansial pada masa lalu serta saat sekarang dari hasil pembedahan perusahaan perbankan,  dengan  tujuan  penting  buat membagikan  kemungkinan  taksiran  serta perkiraan  mengenai  kemampuan  di  masa yang mendatang (Kasmir, 2019). Informasi finansial  yang  diterbitkan  oleh  perusahaan (perbankan)  ialah  salah  satu  basis  data untuk  publik  terkait  posisi  finansial  bank itu, kemampuan perusahaan, dan pergantian  posisi  finansial  perusahaan, yang  amat  bermanfaat  guna  mensupport dalam  pengumpulan  ketetapan  yang  pas guna  memilah  bank  ataupun  jadi  lembaga finansial  yang  bisa  diyakini.  Sebab perbankan  mempunyai  peranan  selaku intermediasi  yakni  menolong  pihak  yang berkelebihan  dana  dengan  pihak  yang kekurangan  dana.  Kepercayaan  ialah modal  yang  amat  berarti  untuk  bank. Dengan  mempunyai  kepercayaan  publik yang  besar,  hingga  bank  bisa  tingkatkan profitabilitasnya.  Perihal  ini  berarti  kalau bank  hendak  bertumbuh  jadi  lebih  besar lagi  dengan  mempunyai  keseluruhan  asset yang  besar.  Guna  menjaga  kepercayaan publik,  maka  suatu  bank  berada  dalam kondisi  sehat  ataupun  tidak  dalam  situasi financial distress .
Financial  distress ialah  sesuatu situasi  finansial  perusahaan  yang  berada dalam  keadaan  yang  tidak  sehat  ataupun darurat  (Afriyeni,  2012).  Ada  banyak perusahaan  besar  ataupun  kecil  yang hadapi  kebangkrutan  dampak  dari  suasana perekonomian yang berubah- ubah terlebih pada  tahun  2019  dunia  digemparkan dengan  terdapatnya  wabah  endemi  yakni COVID-  19  yang  memberikan  dampak bukan  cuma  di  sektor  kesehatan  namun
pula  pada  sektor  ekonomi.  Pergantian suasana  itu  pengaruhi  aktivitas  serta kemampuan perusahaan termasuk perbankan. Kinerja  keuangan  perbankan  bisa ditinjau  dari  situasi  dalam  perusahaan memakai
penilaian aspek rasio permodalan,  kualitas  aset,  manajemen, profitabilitas,  likuiditas.  Analisa  rasio keuangan  finansial  bisa  dijadikan  sebagai sesuatu  alat  dalam  memperhitungkan situasi financial  distress yang  dialami perusahaan  (Widhiari  &  Merkusiwati, 2015),  sehingga  bisa  dilakukan  tindakan guna  menanggulangi  ataupun  memulihkan situasi  yang  terjalin  saat  sebelum berpotensi  mengalami financial  distress . Ada pula rasio keuangan yang bisa dipakai guna  memperhitungkan financial  distress pada  perusahaan  perbankan  antara  lain Capital  Adequacy  Ratio (CAR), Non- Performing Loan (NPL), Return On Assets (ROA), Return  On  Equity (ROE)  serta rasio Loan To Deposit Ratio (LDR).
Rasio  kecukupan  modal  dalam  hal ini  diproksikan  oleh Capital  Adequacy Ratio (CAR).  Rasio  ini  memperlihatkan kepiawaian bank dalam menyediakan dana guna keperluan pengembangan usaha serta menampung  resiko  kerugian  dana  yang disebabkan  oleh  aktivitas  operasi  bank (Pratiwi,  2012).  CAR  memperlihatkan sejauh  mana  penyusutan  asset  bank  masih bisa  ditutup  oleh equity bank  yang  ada (Taswan, 2010). Semakin besar CAR maka semakin banyak modal yang dipunyai bank guna menopang penyusutan asset sehingga dapat  untuk  menyerap  kerugian-  kerugian yang  tidak  bisa  dihindarkan.  CAR digunakan  sebagai  alat  ukur  dalam pemenuhan investasi pada suatu bank. jika bank mempunyai modal yang cukup dalam menyerap  kerugian,  maka  semakin  besar kemungkinan  bank  dalam  menciptakan profit,  maka  akan  bisa  memperkecil kemungkinan  perusahaan  itu  mengalami kesulitan finansial. Penelitian yang dilakukan  oleh  (Kuncoro  &  Agustina,
2017)  menerangkan  jika  rasio Capital
Adequancy  Ratio (CAR)  mempengaruhi pada probabilitas financial distress . Resiko  kredit  ialah  penilaian  yang dilakukan oleh bank guna mengenali resiko kegagalan  pengembalian  kredit  oleh debitur.  Penilaian  ini  membuktikan kepiawaian  manajemen  bank  dalam mengatur  kredit.  Semakin  besar  rasio  ini berarti semakin kurang baik kualitas kredit bank  yang  berdampak  jumlah  kredit bermasalah  terus  menjadi  besar  karna tingkat kesehatan bank menurun. akibatnya kemungkinan  sesuatu  bank  dalam  situasi bermasalah  semakin  besar  (Almilia  & Herdinigtyas,
2005). Hal ini
mengakibatkan  bank  berpotensi  alami financial distress .  Resiko  kredit  dalam  hal ini diproksikan oleh Non Performing Loan (NPL).  Hasil  studi  Pasaribu  (2014) menemukan  jika  rasio  NPL  mempunyai pengaruh  positif  serta  signifikan,  dengan kata  lain  rasio  ini  hendak  meningkatkan tingkatan  probabiltas financial  distress pada perbankan.
Profitabilitas diproksikan oleh Return  On  Asset (ROA)  serta Return  On Equity (ROE).  ROA  dipakai  guna mengukur  kemampuan  manajemen  bank dalam  mendapatkan  profit  (laba  saat sebelum  pajak)  yang  diperoleh  dari keseluruhan  aset  bank  yang  berhubungan. Semakin  besar  ROA  sesuatu  bank, semakin  besar  pula  tingkatan  profit  yang dicapai bank itu serta semakin positif pula posisi  bank  tersebut  dari  faktor  aset (Dendawijaya, 2009). Studi yang dilakukan oleh (Andari & Wiksuana, 2017;
Aminah et  al. ,  2019)  menyatakan  jika ROA memiliki pengaruh terhadap financial  distress .  Hal  ini  membuktikan tingkatan  ROA  yang  semakin  besar, mengkodisikan bank itu guna tidak hadapi kesulitan  finansial  ( financial  distress ).
Tingkatan  ekuitas  perbankan  bisa  ditinjau dari Return  on  Equity (ROE)  yang menggambarkan  rasio  antara  keuntungan bersih  bank  dengan  modal  sendiri.  ROE dipakai guna mengenali tingkatan keuntungan  setelah  pajak  dalam  12  bulan terakhir  jika  dibanding  dengan  tingkatan
ekuitas  yang  dipunyai  perusahaan.  ROE dipakai  oleh  para  pemegang  saham  guna mengenali  kemampuan  perusahaan  dalam mendapatkan  keuntungan  bersih  dalam kaitannya  dengan  pemasukan  deviden (Kurniasari  &  Ghozali,  2013).  Studi  yang dilakukan  oleh  (Kurniasari  &  Ghozali, 2013;  Rahmania  &  Hermanto,  2014) mendapatkan  jika  rasio  ROE  berpengaruh signifikan terhadap financial distress . Faktor
penelitian keuangan perbankan terkahir ialah likuiditas, adapaun  rasio  yang  dipakai  yaitu Loan to Deposit  Ratio (LDR). Loan  to  Deposit Ratio (LDR) ialah rasio yang dipakai guna mengukur  tingkatan  likuiditas  bank  yang membuktikan  kemampuan  bank  guna penuhi permohonan kredit dengan memakai  keseluruhan  asset  yang  dipunyai oleh bank (Dendawijaya, 2009). Hasil studi yang  dilakukan  (Kurniasari  &  Ghozali, 2013; Rahmania & Hermanto 2014) bahwa ada  hubungan  positif  antara  rasio  LDR terhadap prediksi kebangkrutan bank.
Berdasaran  hasil  analisa,  bahwa kinerja finansial bank umum konvensional yang  memperlihatkan  rasio Capital Adequacy  Ratio (CAR), Return  On  Asset (ROA),  Beban  Operasional  terhadap Pendapatan  Operasional  (BOPO), Net Interest  Margin (NIM),  serta Loan  to Deposit  Ratio (LDR).  Sepanjang  5  tahun terakhir, penyusutan kinerja finansial yang sangat  penting  terjadi  di  tahun  2020.  Hal ini  berkaitan  dengan  endemi  COVID-  19 yang  melanda  Indonesia  semenjak  Maret 2020.
Berdasarkan latar belakang masalah,  maka  perlu  dilakukan  penelitian untuk memprediksi kemungkinan
terjadinya  kebangkrutan  atau  kesulitan keuangan  sebuah  perusahaan,  dalam penelitian ini mengangkat judul “Pengaruh Rasio  Kecukupan  Modal,  Resiko  Kredit, Profitabilitas  Dan  Likuditas  Terhadap Financial  Distress Pada  Perusahaan Perbankan  Yang  Terdaftar  Di  Bursa  Efek Indonesia Periode Tahun 2016 – 2020”.

## METODE PENELITIAN
Jenis  penelitian  yang  digunakan peneliti dalam bentuk kuantitatif. Penelitian  ini  menggunakan  data  sekunder berupa laporan keuangan perusahaan yang telah  diaudit.  Teknik  penentuan  sampling menggunakan purposive sampling, dengan kriteria perbankan yang listing pada Bursa Efek  Indonesia  periode  2016 - 2020  yang menerbitkan  laporan  keuangan  lengkap dan  tersedia  rasio - rasio  keuangan  yang mendukung  penelitian  periode  2016 - 2020. Berdasarkan  kriteria  tersebut  diperoleh  32 perbankan yang memenuhi kriteria menjadi  sampel  penelitian.  Variabel Financial  Distress dalam  penelitian  ini adalah    bank  yang  mengalami  kegagalan dalam  menjalankan.  operasi  bank  untuk menghasilkan  laba.    Pengkuran  masing - masing variabel dalam penelitian ini adalah sebagai berikut:
1. Variabel  kecukupan  modal  dalam penelitian  ini  diproksikan  oleh Capital Adequacy Ratio (CAR).
2. Variabel  resiko  kredit  dalam  penelitian ini  diproksikan  oleh Non  Performing Loan (NPL).
3. Variabel  profitabilitas  dalam  penelitian ini  diproksikan  oleh Return  On  Asset (ROA) serta Return On Equity (ROE).
4. Variabel  likuiditas  dalam  penelitian  ini diproksikan  oleh Loan to Deposit Ratio (LDR).
Teknik  analisis  data  yang  digunakan adalah  Analisis  Regresi  Linier  Berganda, dengan  variabel  bebas  CAR,  NPL,  ROA, ROE  dan  LDR  sedangkan  variabel  terikat adalah financial  distress .  Pengujian hipotesis  menggunakan  Uji  t  dengan  taraf kesalahan α = 0,05.

## HASIL DAN PEMBAHASAN Analisis Deskriptif
Tabel 1. Hasil Analisis Deskriptif
N Min.  Max.  Sum  Mean Std. Deviation CAR 32 64 191  3336  104.2 23.360 NPL 32 3 44  541  16.90 8.748 ROA 32 -18 19  172  5.36 8.085 ROE 32  -234 94  708  22.13 65.670
LDR 32  258 669  1381  431.6 76.916 FDISTRES  32 -1 13  127  3.96 3.236
Sumber : Data Diolah, 2022
Berdasarkan  pada  tabel  1  diatas dapat diketahui bahwa nilai rasio keuangan pada  perusahaan  perbankan  yang  terdaftar di  Bursa  Efek  Indonesia  tahun  2016 sampai dengan 2020 sebagai berikut:
1. Capital  Adequacy  Ratio (CAR)  pada perusahaan  perbankan  yang  terdaftar  di Bursa  Efek  Indonesia  tahun  2016 sampai  2020 menunjukan  besarnya kecukupan  modal  minimum  yang dibutuhkan untuk dapat menutupi risiko kerugian  yang  mungkin  timbul  dari penanaman aktiva-aktiva yang mengandung  risiko  (kredit,  penyertaan surat  berharga  dan  tagihan  pada  pihak lain).  Hasil  dari  statistik  deskriptif menunjukan  nilai  rata-rata  sebesar 104,26 atau 104,3% menunjukan bahwa rata-rata Capital  Adequacy  Ratio perusahaan  perbankan  yang  menjadi sampel  penelitian  memiliki  tingkat kecukupan modal yang sangat memadai.  Nilai  standar  deviasi  sebesar 23,360 atau sebesar 23,36% menunjukan bahwa standar
penyimpangan  data  terhadap  nilai  rata- ratanya  sebesar  23,36%.  Nilai Capital Adequacy  Ratio maksimum  pada penelitian  ini  sebesar  191  atau  191%, sedangkan nilai Capital Adequacy Ratio minimum pada penelitian ini sebesar 64 atau 64%. Hasil ini menunjukan bahwa perusahaan  perbankan  dalam  penelitian ini  memiliki  nilai capital  adequacy ratio yang  sesuai  dengan  batas minimum yang ditetapkan oleh Otoritas
Jasa  Keuangan,  yaitu  8%. Dengan demikian bahwa posisi Capital
Adequacy  Ratio  pada  perusahaan perbankan yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia  tahun  2016  sampai  2020 berada  pada  posisi  naik  turun  atau fluktuatif.
2. Non  Performing  Loan (NPL)  pada perusahaan  perbankan  yang  terdaftar  di Bursa  Efek  Indonesia  tahun  2016
sampai  2020 menunjukan  besarnya kredit  bermasalah  yang  dialami  oleh perbankan. Hasil dari statistik deskriptif menunjukan  nilai  rata-rata  sebesar 16,90  atau  16,90%  menunjukan  bahwa rata-rata
Non Performing Loan
perusahaan  perbankan  yang  menjadi sampel  penelitian  memiliki  tingkat bermasalah  berada  pada  ketegori  tinggi karena  diatas  dari  5%.  Nilai  standar deviasi  sebesar  8,748  atau  sebesar 8,75%  menunjukan  bahwa  standar penyimpangan  data  terhadap  nilai  rata- ratanya  sebesar  8,75%.  Nilai Non Performing  Loan maksimum  pada penelitian  ini  sebesar  44  atau  44%, sedangkan  nilai Non  Performing  Loan minimum  pada  penelitian  ini  sebesar  3 atau  3%. Dengan  demikian  bahwa posisi Non  Performing  Loan pada perusahaan  perbankan  yang  terdaftar  di Bursa  Efek  Indonesia  tahun  2016 sampai  2020  berada  pada  posisi  naik turun atau fluktuatif.
3. Return
on Asset (ROA) pada perusahaan  perbankan  yang  terdaftar  di Bursa  Efek  Indonesia  tahun  2016 sampai  2020 menunjukan  besarnya keuntungan  yang  diperoleh  bank terhadap keseluruhan aset yang dimiliki. Hasil dari statistik deskriptif menunjukan  nilai  rata-rata  sebesar  5,36 atau 5,36% menunjukan bahwa perusahaan  perbankan  yang  dijadikan sampel  pada  penelitian  ini  memiliki kemampuan  memperoleh  keuntungan sebesar  5,36%  dari  total  aset  yang dimiliki  dalam  satu  periode.  Nilai standar  deviasi  sebesar  8,085  atau sebesar  8,08%  menunjukan  bahwa standar  penyimpangan  data  terhadap nilai  rata-ratanya  sebesar  8,08%.  Nilai Return  on  Asset maksimum  pada penelitian  ini  sebesar  19  atau  19%, sedangkan  nilai Return  on  Asset minimum  pada  penelitian  ini  sebesar  - 18  atau  -18%.  Hasil  ini  menunjukan bahwa  terdapat  perusahaan  perbankan dalam  penelitian  ini  yang  masih memiliki  tingkat Return  On  Asset
dibawah  ketentuan  Otoritas  Jasa
Keuangan yaitu 1,25%. Dengan demikian bahwa posisi Return On Asset pada  perusahaan  perbankan  yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia tahun 2016  sampai  2020  berada  pada  posisi naik turun atau fluktuatif.
4. Return  on  Equity (ROE) pada perusahaan  perbankan  yang  terdaftar  di Bursa  Efek  Indonesia  tahun  2016 sampai  2020 menunjukan kemampuan bank  dalam  memperoleh  laba  bersih yang  dikaitakan  denga  pembayaran deviden. Hasil  dari  statistik  deskriptif menunjukan  nilai  rata-rata  sebesar 22,13  atau  22,13%  menunjukan  bahwa perusahaan  perbankan  yang  dijadikan sampel  pada  penelitian  ini  memiliki kemampuan dalam memperoleh keuntungan  bersih  sebesar  22,13%  dari total  aset  yang  dimiliki  dalam  satu periode.  Nilai  standar  deviasi  sebesar 65,670 atau sebesar 65,67% menunjukan bahwa standar penyimpangan  data  terhadap  nilai  rata- ratanya sebesar 65,67%. Nilai Return on Equity maksimum  pada  penelitian  ini sebesar  94  atau  94%,  sedangkan  nilai Return  on  Equity minimum  pada penelitian  ini  sebesar  -234  atau  -234%. Hasil  ini  menunjukan  bahwa  terdapat perusahaan  perbankan  dalam  penelitian ini yang masih memiliki tingkat Return on  Equity dibawah  ketentuan  Otoritas Jasa Keuangan dan BI yaitu sebesar 5% atau  0,05. Dengan  demikian  bahwa posisi Return on Equity pada perusahaan  perbankan  yang  terdaftar  di Bursa  Efek  Indonesia  tahun  2016 sampai  2020  berada  pada  posisi cenderung menurun.
5. Loan  to  Deposit  Ratio (LDR)  pada perusahaan  perbankan  yang  terdaftar  di Bursa  Efek  Indonesia  tahun  2016 sampai  2020 menunjukan  besarnya kemampuan  bank  dalam  membayar kembali penarikan dana yang dilakukan deposan  dengan  mengandalkan  kredit yang  diberikan  kepada  nasabah. Hasil dari statistik deskriptif menunjukan nilai
rata-rata  sebesar  431,68  atau  431,68% menunjukan  bahwa  perusahaan  sampel memiliki kemampuan dalam membayar kembali penarikan dana yang dilakukan deposan  dengan  mengandalkan  kredit yang  diberikan  kepada  nasabah sebesar 431,68%  dalam  satu  periode,  artinya bahwa Loan to Deposit Ratio perbankan dalam  penelitian  ini  berada  pada kategori  kurang  sehat  karena  sesuai dengan  standar  yang  ditetapkan  oleh Bank  Indonesia  yaitu  >  85%  -  100% tergolong  kurang  sehat. Nilai  standar deviasi  sebesar  76,916  atau  sebesar 76,92%  menunjukan  bahwa  standar penyimpangan  data  terhadap  nilai  rata- ratanya  sebesar  76,92%.  Nilai Loan  to Deposit
Ratio maksimum pada penelitian  ini  sebesar  669  atau  669%, sedangkan  nilai Loan  to  Deposit  Ratio minimum  pada  penelitian  ini  sebesar 258  atau  258%. Dengan  demikian bahwa  posisi Loan  to  Deposit  Ratio pada  perusahaan  perbankan  yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia tahun 2016  sampai  2020  berada  pada  posisi naik turun atau fluktuatif.
6. Financial  Distress pada  perusahaan perbankan yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia  tahun  2016  sampai  2020 menunjukan  kondisi  di  mana  hasil operasi  perusahaan  tidak  cukup  untuk memenuhi kewajiban perusahaan . Hasil dari  statistik  deskriptif  memperlihatkan nilai  rata-rata  sebesar  3,96  atau  3,96% menunjukan bahwa perusahaan perbankan yang dijadikan sampel dalam penelitian  ini    sebesar  3,96%  dari  hasil operasi  perusahaan  tidak  cukup  untuk memenuhi kewajiban perusahaan dalam satu  periode.  Nilai  standar  deviasi sebesar  3,236  atau  sebesar  3,24% menunjukan bahwa standar
penyimpangan  data  terhadap  nilai  rata- ratanya  sebesar  3,24%.  Nilai Financial Distress maksimum  pada  penelitian  ini sebesar  13  atau  13%,  sedangkan  nilai Financial  Distress minimum  pada penelitian ini sebesar -1 atau -1%. Hasil ini menunjukan bahwa terdapat
perusahaan  perbankan  dalam  penelitian ini  yang  masih  tidak  cukup  untuk memenuhi kewajiban perusahaan dalam satu  periode  dari  hasil  operasinya.
Dengan
demikian bahwa posisi
Financial  Distress pada  perusahaan perbankan yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia  tahun  2016  sampai  2020 berada pada posisi cenderung turun.

## Analisis Verifikatif
Hasil Uji Asumsi Klasik Tabel 2 Hasil Uji Asumsi Klasik Var. Uji Normalitas Uji Multikolonieritas Uji Autokorelasi Asymp. Sig. (2-tailed) Tolerance VIF Durbin- Watson CAR
0,959 .533 1.877 1,557 NPL .403 2.481
ROA .098 9.181 ROE .107 9.305 LDR .960 1.042 Tabel  diatas  memperlihatkan  hasil pengujian asumsi klasik variabel penelitian.  Dimana  hasil  uji  normalitas menunjukan bahwa data residual berdistribusi  secara  normal.  Hal  ini dibuktikan  dengan  nilai Asymp.  Sig.  (2- tailed) lebih besar dari 0.05 (0.959 > 0.05). Kemudian
uji multikolinieriras menunjukan  nilai tolerance diatas  0,1  dan Variance  Inflation  Factor (VIF)  tidak melebihi  10  yang  artinya  bahwa  tidak terdapat  masalah  multikolinieritas  pada persamaan  regresi.  Hasil  uji  Durbin- Watson  (DW)  menunjukan  tidak  terdapat masalah  autokolerasi  karena  nilai  DW sebesar  1,557  yang  berada  diantara  d U < DW  <  4-d U atau  1,11  <  1,557  <  2,18.
Untuk  hasil  uji  heteroskedastisitas  dengan melihat  pola  gambar Scatterplots juga menunjukkan tidak terjadi masalah heteroskedastisitas  karena  penyebaran titik-titik data tidak terpola
Gambar 2. Hasil Uji Heteroskedastisitas Sumber

## Analisis Regresi Linier Berganda
Tabel 3 Hasil Analisis Regresi Linier Berganda Coefficients a Model Unstandardized Coefficients Standardized Coefficients B Std. Error Beta 1  (Constant) -4.682 3.569 CAR .063 .021 .460 NPL -.025 .064 -.070 ROA .341 .145 .844 ROE -.027 .017 -.551 LDR .002 .005 .054 a. Dependent Variable: FD
Sumber : Data Diolah, 2022
Tabel  3  diatas  diperoleh  persamaan sebagai berikut:
Y = -4,682 + 0,063X 1 - 0,025X 2 + 0,341X 3 - 0,027X 4 + 0,002X 5 + e
dari  hasil  persamaan  regresi  linier berganda tersebut, masing-masing variabel dapat diinterpretasikan sebagai berikut: 1. Persamaan  regresi  linear  berganda diketahui mempunyai konstanta sebesar -4,682  dengan  arah  negatif.  Sehingga besaran  konstanta  menunjukkan  bahwa jika variabel-variabel independen CAR, NPL, ROA,
ROE dan LDR diasumsikan  konstan,  maka  variabel dependen  yaitu financial  distress akan turun sebesar 4,682%.
2. Koefisien  variabel Capital  Adequacy Ratio (CAR)  =  0,063  dengan  arah positif,  berarti  setiap  kenaikan Capital Adequacy  Ratio (CAR)  sebesar  1%
akan menyebabkan Kenaikan Financial
Distress sebesar 0,063%.
3. Koefisien  variabel Non  Performing Loan (NPL)  =  -0,025  dengan  arah negatif,  berarti  setiap  penurunan Non Performing  Loan (NPL)  sebesar  1% akan menyebabkan penurunan Financial Distress sebesar 0,025%.
4. Koefisien  variabel Return  On  Asset
(ROA)  =  0,341  dengan  arah  positif, berarti setiap kenaikan Return On Asset (ROA)  sebesar  1%  akan  menyebabkan kenaikan Financial  Distress sebesar 0,341%.
5. Koefisien  variabel Return  On  Equity (ROE)  =  -0,027  dengan  arah  negatif, berarti  setiap  penurunan Return  On
Equity (ROE)  sebesar  1%  akan menyebabkan  penurunan Financial
Distress sebesar 0,027%.
6. Koefisien  variabel Loan  to  Deposit Ratio (LDR)  =  0,002  dengan  arah positf,  berarti  setiap  kenaikan Loan  to Deposit Ratio (LDR)  sebesar  1%  akan menyebabkan Kenaikan
Financial Distress sebesar 0,02%.

## Analisis Koefisien Determinasi Simultan
Tabel 4 Hasil Koefisien Determinasi
Model Summary b
Model R R Square Adjusted R Square Std. Error of the Estimate 1 .818 a .670 .606 1.996
a. Predictors: (Constant), LDR, CAR, ROE,
NPL, ROA b. Dependent Variable: FD
Sumber : Data Diolah, 2022
Berdasarkan tabel diatas,
menunjukan  bahwa  koefisien  determinasi (R 2 )  sebesar  0,670  atau  67%,  maka variabel Dependen yaitu Financial Distress (Y) bisa diterangkan oleh variabel Capital Adequacy Ratio (CAR)  (X ₁ ), Non Performing  Loan (NPL)  (X ₂ ), Return  On Asset (ROA)  (X ₃ ), Return  On  Equity (ROE)  (X 4 )  dan Loan  to  Deposit  Ratio
(LDR)
(X 5 ) berpengaruh terhadap
Financial  Distress (Y)  sebesar  67% sedangkan  sisanya  33%  merupakan pengaruh  dari  faktor  lain  yang  tidak diteliti.

## Hipotesis Uji t (Parsial)
Tabel 5 Hasil Analisis Uji t
Coefficients a Model t Sig. 1 (Constant) -1.312 .201 CAR 2.981 .006 NPL -.394 .697 ROA 2.347 .027 ROE -1.604 .121 LDR .470 .643 a. Dependent Variable: FD
Sumber : Data Diolah, 2022

## Keterangan:
Pengaruh Capital Adequacy Ratio (CAR) terhadap Financial Distress Pengaruh Capital  Adequacy  Ratio (CAR) terhadap Financial  Distress dapat diketahui  melalui  pengujian  statistik dengan hipotesis sebagai berikut:
Hipotesis Statistik:
H0   :  b ₁ X ₁ = 0 (Tidak ada pengaruh) Ha   :  b ₁ X ₁ ≠ 0 (=Ada pengaruh) Hipotesis bentuk kalimat: Ho  : Capital  Adequacy  Ratio (CAR)
tidak berpengaruh terhadap Financial Distress.
Ha  : Capital  Adequacy  Ratio (CAR) berpengaruh  terhadap Financial Distress.
Berdasarkan Uji t didapatkan koefisien  pengaruh Capital  Adequacy Ratio (CAR)  terhadap Financial  Distress adalah  sebesar  2,981  dengan  α  =  0,006. Dari  nilai-nilai  di  atas  terlihat  bahwa  nilai sign  α yang  diperoleh  variabel Capital Adequacy Ratio (CAR) (X 1 ) < 0.05, sesuai dengan  kriteria  pengujian  hipotesis  bahwa H 0 ditolak  dan  Ha  diterima.  Dengan demikian  dapat  disimpulkan  bahwa
Capital Adequacy Ratio (CAR) berpengaruh positif dan signifikan
terhadap Financial Distress
pada perusahaan  perbankan  yang  terdaftar  di Bursa  Efek  Indonesia  tahun  2016  sampai
2020.  Dengan  demikian hipotesis  kesatu (H1) diterima.
Pengaruh Non  Performing  Loan (NPL) terhadap Financial Distress Pengaruh Non  Performing  Loan (NPL)  terhadap Financial  Distress dapat diketahui  melalui  pengujian  statistik dengan hipotesis sebagai berikut:
Hipotesis Statistik: H0   :  b 2 X 2 = 0 (Tidak ada pengaruh) Ha   :  b 2 X 2 ≠ 0 (=Ada pengaruh) Hipotesis bentuk kalimat: Ho : Non Performing Loan (NPL) tidak berpengaruh  terhadap Financial Distress.
Ha  : Non  Performing  Loan (NPL) berpengaruh  terhadap Financial Distress.
Berdasarkan  Uji  t  didapatkan koefisien  pengaruh Non  Performing  Loan (NPL)  terhadap Financial  Distress adalah sebesar -0,394 dengan nilai sig. 0,697. Dari nilai-nilai di atas terlihat bahwa nilai sign α yang  diperoleh  variabel Non  Performing Loan (NPL)  (X 2 )  >    0.05,  sesuai  dengan kriteria  pengujian  hipotesis  bahwa  H 0 ditolak dan Ha diterima. Dengan demikian dapat  disimpulkan  bahwa Non Performing Loan (NPL)  tidak  berpengaruh  terhadap Financial  Distress pada  perusahaan perbankan  yang  terdaftar  di  Bursa  Efek Indonesia  tahun  2016  sampai  2020. Dengan  demikian hipotesis  kedua  (H2) ditolak .
Pengaruh Return  On  Asset (ROA) terhadap Financial Distress Pengaruh Return  On  Asset (ROA) terhadap Financial Distress
dapat diketahui  melalui  pengujian  statistik dengan hipotesis sebagai berikut:
Hipotesis Statistik:
H0   :  b 3 X 3 = 0 (Tidak ada pengaruh) Ha   :  b 3 X 3 ≠ 0 (=Ada pengaruh) Hipotesis bentuk kalimat:
Ho  : Return  On  Asset (ROA)  tidak berpengaruh terhadap Financial
Distress. Ha  : Return  On  Asset (ROA) berpengaruh terhadap Financial
Distress.
Berdasarkan  Uji  t  didapatkan koefisien  pengaruh Return  On  Asset (ROA)  terhadap Financial Distress adalah sebesar 2,347 dengan nilai sig. 0,027. Dari nilai-nilai di atas terlihat bahwa nilai sign α yang  diperoleh  variabel Return  On  Asset (ROA) (X 3 ) < 0.05, sesuai dengan kriteria pengujian  hipotesis  bahwa  H 0 ditolak  dan Ha  diterima.  Dengan  demikian  dapat disimpulkan  bahwa Return  On  Asset (ROA)  berpengaruh  positif  dan  signifikan terhadap Financial Distress
pada perusahaan  perbankan  yang  terdaftar  di Bursa  Efek  Indonesia  tahun  2016  sampai 2020.  Dengan  demikian hipotesis  ketiga (H3) diterima .
Pengaruh Return  On  Equity  (ROE) terhadap Financial Distress Pengaruh Return On Equity (ROE) terhadap Financial Distress
dapat diketahui  melalui  pengujian  statistik dengan hipotesis sebagai berikut:
Hipotesis Statistik: H0   :  b 4 X 4 = 0 (Tidak ada pengaruh) Ha   :  b 4 X 4 ≠ 0 (=Ada pengaruh) Hipotesis bentuk kalimat: Ho  : Return  On  Equity (ROE)  tidak berpengaruh  terhadap Financial Distress.
Ha  : Return  On  Equity (ROE) berpengaruh  terhadap Financial Distress.
Berdasarkan  Uji  t  didapatkan koefisien  pengaruh Return  On  Equity (ROE)  terhadap Financial Distress adalah sebesar -1,604 dengan nilai sig. 0,121. Dari nilai-nilai di atas terlihat bahwa nilai sign α yang  diperoleh  variabel Return On Equity (ROE)  (X 4 )  >  0.05,  sesuai  dengan  kriteria pengujian  hipotesis  bahwa  H 0 ditolak  dan
Ha  diterima.  Dengan  demikian  dapat disimpulkan  bahwa Return  On  Equity (ROE)  tidak  berpengaruh  signifikan  dan negatif  terhadap Financial  Distress pada perusahaan  perbankan  yang  terdaftar  di
Bursa  Efek  Indonesia  tahun  2014  sampai 2020. Dengan demikian hipotesis
keempat (H4) ditolak .
Pengaruh Loan  to  Deposit  Ratio (LDR) terhadap Financial Distress Pengaruh Loan  to  Deposit  Ratio (LDR)  terhadap Financial  Distress dapat diketahui  melalui  pengujian  statistik dengan hipotesis sebagai berikut: Hipotesis Statistik:
H0   :  b 5 X 5 = 0 (Tidak ada pengaruh) Ha   :  b 5 X 5 ≠ 0 (=Ada pengaruh) Hipotesis bentuk kalimat: Ho : Loan to Deposit Ratio (LDR) tidak berpengaruh  terhadap Financial Distress.
Ha  : Loan  to  Deposit  Ratio (LDR) berpengaruh  terhadap Financial
Distress. Berdasarkan Uji t didapatkan
koefisien  pengaruh Loan  to  Deposit  Ratio (LDR)  terhadap Financial Distress adalah sebesar 0,470 dengan nilai sig. 0,643. Dari nilai-nilai di atas terlihat bahwa nilai sign α yang  diperoleh  variabel  pengaruh Loan to Deposit  Ratio (LDR)  (X 5 )  >  0.05,  sesuai dengan  kriteria  pengujian  hipotesis  bahwa H 0 ditolak  dan  Ha  diterima.  Dengan demikian  dapat  disimpulkan  bahwa pengaruh Loan  to  Deposit  Ratio (LDR) tidak  berpengaruh  terhadap Financial Distress pada  perusahaan  perbankan  yang terdaftar  di  Bursa  Efek  Indonesia  tahun 2016  sampai  2020.  Dengan  demikian hipotesis kelima (H5) ditolak .

## Hipotesis Uji F (Simultan)
Tabel 6. Hasil Uji F
ANOVA b Model Sum of Squares  df Mean Square  F Sig.
1 Regression 210.340 5  42.068 10.55 5 .000 a Residual 103.629  26  3.986 Total 313.969  31 a. Predictors: (Constant), LDR, CAR, ROE, NPL,
ROA
b. Dependent Variable: FD Sumber : Data Diolah, 2022
Berdasarkan  tabel  diatas,  dapat dilihat  bahwa  nilai  F hitung sebesar  10,555 dengan  Sig.  0,000.  Nilai  ini  akan dibandingkan dengan nilai F tabel pada tabel distribusi F. Dengan α = 0,05, df7 = n-k-1 = 32-5-1 = 26, diperoleh F tabel sebesar 2,47. Dengan  demikian  F hitung 10,555  >  F tabel 2,47  dan  Sign.  0,000  <  0,05  sehingga Ha diterima dan  H 0 ditolak.  Hal  ini menunjukan  bahwa  terdapat  pengaruh positif  signifikan  antara Capital Adequacy Ratio (CAR), Non  Performing  Loan (NPL), Return On Asset (ROA), Return On Equity (ROE)  dan Loan  to  Deposit  Ratio (LDR)  terhadap Financial  Distress pada perusahaan  perbankan  yang  terdaftar  di Bursa  Efek  Indonesia  tahun  2016  sampai 2020.
Pengaruh Capital Adequacy Ratio (CAR) Terhadap Financial Distress Berdasarkan hasil pengujian hipotesis  menunjukan  bahwa Capital Adequacy  Ratio (CAR)  secara  parsial berpengaruh positif dan signifikan terhadap financial distress pada perusahaan  perbankan  yang  terdaftar  di Bursa  Efek  Indonesia  periode  tahun  2016 sampai  2020.  Artinya  bahwa  semakin tinggi Capital  Adequacy  Ratio (CAR) maka  probabilitas  terjadinya  kesulitan keuangan  akan  semakin  rendah.  Jika dikaitkan  dengan  penelitian  sebelumnya hal  ini  mendukung  Penelitian  yang dilakukan  oleh  (Prasetyo,  2010;  Halim, 2016;  Sofiasani  &  Gautama,  2016; Zahronyaan  &  Mahardika,  2018;  Wijaya, 2019).  Hasil  ini  menguatkan  fenomena yang  ada  dalam  penelitian  bahwa  kinerja keuangan  perbankan  dilihat  dari  rasio Capital  Adequacy  Ratio (CAR)  periode
2016 – 2020 menunjukan CAR yang tinggi atau  diatas  23%,  yang  artinya  bahwa Capital  Adequacy  Ratio (CAR)  berada pada  kategori  sangat  sehat  karena  berada pada  rasio  CAR  ≥  11%  dengan  peringkat penilaian  kesehatan  Bank  yang  sehat  (SE BI,  No.  13/24/DPNP/2011). Capital Adequacy Ration (CAR) adalah rasio yang memperlihatkan  seberapa  besar  jumlah seluruh  aktiva  yang  mengandung  resiko (kredit, penyertaan, surat berharga, tagihan pada  bank  lain)  ikut  dibiayai  dari  modal sendiri  disamping  memperoleh  dana-dana dari sumber-sumber diluar bank.
Pengaruh Non Perfoprming Loan (NPL) terhadap Financial Distress
Berdasarkan hasil
pengujian hipotesis menunjukan bahwa secara parsial
Non  Performing  Loan (NPL)  tidak berpengaruh  terhadap Financial  Distress pada  perusahaan  perbankan  yang  terdaftar di  Bursa  Efek  Indonesia  tahun  2016 sampai  2020.  Tidak  berpengaruhnya  NPL disebabkan  bahwa  kesulitan  keuangan bank  disebabkan  kemampuan  bank  untuk memperoleh  laba  dan  pendapatan  bunga bank  berkurang.  Hasil  ini  dikuatkan  oleh hasil  penelitian  yang  dilakukan  oleh penelitian  (Hidayati  &  Yuvia,  2015; Listiani Putri, 2018; Astuti & Permata Sari, 2021)  bahwa  CAR  dan  NPL,  tidak memiliki pengaruh yang signifikan terhadap  probabilitas financial  distress . NPL suatu bank semakin tinggi dikarenakan  bank  tersebut  tidak  selektif dalam  memberikan  kredit.  Ketidak- selektifan  pihak  manajemen  bank  tersebut dapat  meningkatkan  kredit  bermasalah suatu  bank.  Meningkatnya  jumlah  kredit bermasalah  yang  merupakan  bagian  total aset akan mempengaruhi tingkat pendapatan bank.
Pengaruh Return  On  Assets (ROA) terhadap Financial Distress
Berdasarkan hasil
pengujian hipotesis  menunjukan  bahwa Return  On
Asset (ROA)  berpengaruh  positif  dan signifikan  terhadap Financial  Distress
pada  perusahaan  perbankan  yang  terdaftar di  Bursa  Efek  Indonesia  tahun  2016 sampai  2020.  Jika  dikaitkan  dengan penelitian  sebelumnya  hal  ini  mendukung Penelitian yang dilakukan oleh (Baimwera & Muriuki, 2014; Rahmadani et al. , 2014; Muhtar  &  Aswan,  2017).  Hasil  ini menguatkan  fenomena  yang  ada  dalam penelitian bahwa kinerja keuangan perbankan  dilihat  dari  rasio Return  On Asset (ROA)  periode  2016  –  2020 menunjukan  ROA  yang  tinggi,  yang artinya  bahwa Return  On  Asset (ROA) berada  pada  kategori  sangat  sehat  karena berada  pada  rasio  ROA  >  1,5%  dengan peringkat  penilaian  kesehatan  Bank  yang sangat sehat (SE BI, No. 13/24/DPNP/2011). Kemungkinan terjadinya financial distress akan  semakin rendah  apabila Return  On  Assets semakin besar yang menunjukkan kinerja keuangan semakin  baik.  Sebaliknya  kemungkinan terjadinya financial distress apabila Return On Assets semakin rendah yang menunjukkan  kinerja  keuangan  tidak  baik dimana perusahaan tidak mampu mengoptimalkan  aktiva  yang  dimiliki untuk  menghasilkan  keuntungan  sehingga profitabilitas menurun.
Pengaruh Return  on  Equity (ROE) terhadap Financial Distress Berdasarkan hasil pengujian hipotesis  menunjukan  bahwa Return  On Equity (ROE) tidak berpengaruh signifikan dan  negatif  terhadap Financial  Distress pada  perusahaan  perbankan  yang  terdaftar di  Bursa  Efek  Indonesia  tahun  2016 sampai  2020.  Artinya  bahwa  semakin rendah Return  On  Equity (ROE)  maka probabilitas bank dalam kondisi bermasalah  akan  semakin  besar.  Hal  ini terjadi  karena  penurunan  laba  bersih sebanding  dengan  peningkatan  ekuitas yang  tiap  tahunnya  pada  perbankan  pada periode  2016  –  2020.  Ini  berarti  bahwa Return  On  Equity secara  langsung  tidak memiliki  dampak  pada  kondisi financial distress suatu  perusahaan  perbankan.  Jika dikaitkan  dengan  penelitian  sebelumnya
hal  ini  mendukung  Penelitian  yang dilakukan  oleh  (Kurniasari  &  Ghozali, 2013; Erni & Imron, 2019; Wahyuni et al ., 2020).  Semakin  rendah Return  On  Equity maka  semakin  rendah  hasil  pengembalian atas  ekuitas  berarti  semakin  rendah  pula jumlah  laba  bersih  yang  dihasilkan  dari setiap  rupiah  dana  yang  tertanam  dalam ekuitas (Hery, 2018).
Pengaruh Loan  to  Deposit  Ratio (LDR) terhadap Financial Distress Berdasarkan hasil
pengujian hipotesis  menunjukan  bahwa Loan  to Deposit  Ratio (LDR)  tidak  berpengaruh terhadap Financial Distress
pada perusahaan  perbankan  yang  terdaftar  di Bursa  Efek  Indonesia  tahun  2016  sampai 2020.  Hal  ini  menunjukkan  bahwa peningkatan  atau  penurunan  LDR  selama periode  penelitian  tidak  mempengaruhi kondisi financial distress secara signifikan. LDR  yang  negatif  menunjukkan  bahwa kemampuan  memasarkan  dana  belum maksimal  sehingga  bank  mengivestasikan dana  yang  dihimpun  dalam  bentuk  aktiva produktif lain yang tidak beresiko, semakin tinggi LDR maka semakin besar probabilitas  suatu  bank  dalam  kondisi financial  distress .  Jika  dikaitkan  dengan penelitian  sebelumnya  hal  ini  mendukung Penelitian yang dilakukan oleh (Rahmania, 2014; Kristanti et al ., 2016; Aminah et al. , 2019). LDR  merupakan  rasio  untuk mengukur  peranan  dana  dalam  pinjaman keuangan  sedangkan.  Menurut  (Riyadi,
2006)  LDR  adalah  perbandingan  antara total  kredit  yang  diberikan  dengantotal Dana  Pihak  Ketiga  (DPK)  yang  dapat dihimpun oleh
Bank.
LDR akan menunjukkantingkat  kemampuan  Bank dalam menyalurkan dana pihak ketiga yang menghimpun oleh Bankyang bersangkutan. Maksimal  LDR  yang  diperkirakan  oleh Bank Indonesia adalah sebesar110%.
Pengaruh Capital  Adequacy  Ratio (CAR), Non  Perfoprming  Loan (NPL), Return  On  Assets (ROA), Return  on Equity (ROE) dan Loan to Deposit Ratio (LDR) terhadap Financial Distress
Berdasarkan hasil pengujian hipotesis  menunjukan  bahwa  terdapat pengaruh  positif  signifikan  antara Capital Adequacy  Ratio (CAR), Non  Performing Loan (NPL), Return  On  Asset (ROA), Return  On  Equity (ROE)  dan Loan  to Deposit  Ratio (LDR)  terhadap Financial Distress pada  perusahaan  perbankan  yang terdaftar  di  Bursa  Efek  Indonesia  tahun 2016  sampai  2020.  Hasil  penelitian  ini sesuai  dengan  penelitian  yang  dilakukan oleh (Rahmadani et al. , 2014; Maisarah & Diah,  2018;  Yulian,  2020 ; Iyan  Dana,
2020)  bahwa  seluruh  rasio  keuangan  pada penelitian  ini  yaitu  CAR,  NPL,  NIM, ROA,  BOPO,  ROE  dan  LDR  secara simultan  atau  bersama-sama  memiliki pengaruh yang signifikan terhadap kondisi financial distress perbankan.

## PENUTUP Kesimpulan
Berdasarkan analisis dan pembahasaan yang ada, dapat disimpulkan sebagai berikut:
1. Capital  Adequacy  Ratio (CAR)  secara parsial  berpengaruh  positif  signifikan terhadap financial  distress .  Artinya bahwa semakin tinggi Capital Adequacy Ratio (CAR) maka probabilitas terjadinya  kesulitan  keuangan  akan semakin rendah.
2. Non  Performing  Loan (NPL)  secara parsial  tidak  berpengaruh  terhadap financial  distress .  Artinya  bahwa semakin  rendah Non  Performing  Loan (NPL)  akan  menurunkan  resiko  pada kondisi financial distress .
3. Return  On  Asset (ROA)  secara  parsial berpengaruh  positif  signifikan  terhadap financial  distress .  Artinya  bahwa semakin  tinggi Return On Asset (ROA) maka akan semakin rendah probabilitas bank mengalami kebangkrutan.
4. Return On Equity (ROE)  secara  parsial tidak  berpengaruh  signifikan  terhadap financial  distress .  Artinya  bahwa semakin  rendah Return  On  Equity (ROE)  maka  probabilitas  bank  dalam kondisi bermasalah akan semakin besar.
5. Loan  to  Deposit  Ratio (LDR)  secara parsial  tidak  berpengaruh  signifikan terhadap financial  distress .  Artinya bahwa  semakin  tinggi Loan  to  Deposit Ratio (LDR)  tidak  akan  meningkatkan financial distress . 6. Capital  Adequacy  Ratio (CAR), Non Performing  Loan (NPL), Return  On Asset (ROA), Return On Equity (ROE) dan Loan  to  Deposit  Ratio (LDR) berpengaruh  secara  simultan  terhadap financial  distress pada  perusahaan perbankan yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia  periode  tahun  2016  sampai 2020.

## Saran
Berdasarkan dari keterbatasan hasil penelitian  yang  telah  dilakukan,  maka  ada beberapa
saran yang dapat dipertimbangkan yaitu : 1. Pihak manajemen perusahaan perbankan yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia perlu menjaga dan mengelola modalnya dengan baik dengan terusmenjaga  besarnya  CAR  dan melakukan efisiensi dalam menghasilkan  pendapatan  bunga  bank yang optimal, dengan demikian kemampuan  bank  dalam  menciptakan laba dari modal sendiri tetap tinggi dan sebaiknya  menjaga  dan  meningkatkan nilai  CAR,  misal  dengan  menambah setoran  modal  pemilik,  melakukan revaluasi  aktiva  tetap  sehingga  jumlah modal  akan  mengalami  peningkatan, atau  melakukan  penjualan  aset  yang tidak  produktif  yang  akan  mengurangi ATMR  dan  berdampak  positif  terhadap CAR.  Dengan  cara-cara  tersebut  CAR akan  meningkat,  sehingga  pencapaian laba  akan  semakin  optimal  sehingga resiko  mengalami  kesulitan  keuangan akan rendah.
2. Pihak  perusahaan  perbankan  yang terdaftar  di  Bursa  Efek  Indonesia  lebih meningkatkan  pengawasan  kredit  dan meminimalisir resiko kredit bermasalah dengan  tetap  memegang  teguh  prinsip kehati-hatian sehingga penyaluran
kredit  menjadi  selektif  dan  gejala  awal risiko kredit dapat diantisipasi. Sehingga  diharapkan  nilai  risiko  kredit berada  dibawah  maksimum  yaitu  5% dan  resiko  kesulitan  keuangan  akn terhidari.  Penggunaan  prinsip-prinsip pemberian  kredit  harus  diperhatikan oleh  para  karyawannya  agar  bisa menghasilkan  nasabah  yang  berkualitas dan menguntungkan perusahaan.
3. Bagi  pihak  perusahaan  perbankan  yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia dalam upaya  meningkatkan Return  On  Asset (ROA)  dapat  dioptimalkan  dengan memanfaatkan  sumber  daya  yang  ada, baik  sumber  daya  manusianya  maupun teknologi  dan  sumber  daya  lainnya, yaitu  dengan  cara  diversifikasi  produk jasa  layanan  yang  dapat  dinikmati  oleh nasabah  dengan  pemanfaatan  jasa layanan  yang  ada  juga  mendorong recovery atas  kredit  hapus  buku sehingga  dapat  mendorong Return  On Asset (ROA) bank.
4. Bagi  perusahaan  perbankan  yang terdaftar  di  Bursa  Efek  Indonesia, diharapkan  untuk  memperhatikan  nilai Return  on  Equity (ROE)  dengan  cara meningkatkan  efektivitas  manajemen dalam  mengelola  investasi  perusahaan serta  dalam  melaksanakan  keseluruhan operasional perusahaan. Dengan demikian, nilai Return on Equity (ROE) perusahaan tidak mengalami penurunan yang  dapat  menyebabkan  kesulitan keuangan.
5. Manajemen perusahaan perbankan yang terdaftar  di  Bursa  Efek  Indonesia  tetap konsisten  dalam  menjaga  rasio Loan to Deposit Ratio (LDR)    di    posisi    ideal serta    memperhatikan    kualitas    kredit yang  disalurkan  untuk  menghindari terjadinya  kredit  yang  bermasalah sehingga dapat memperoleh keuntungan dari kredit yang disalurkan bagi bank.
6. Untuk penelitian selanjutnya, agar dapat mengembangkan  variabel-variabel  lain yang  dapat  mempengaruh  yang  dapat mempengaruhi dan memprediksi financial  distress perbankan  baik  dari
segi  internal  lainnya  maupun  eksternal perusahaan.

## DAFTAR PUSTAKA
Afriyeni,  E.  (2012).  Model  Prediksi Financial Distress Perusahaan. Polibisnis , 4(2): 1-10.
Almilia  &  Herdiningtyas.  (2005).  Analisis Rasio  CAMEL  terhadap  Prediksi Kondisi Bermasalah Pada Lembaga Perbankan  Periode  2000-2002. Jurnal  Akuntansi  dan  Keuangan , 7(2).
Andari,  N.  M.  M.,  &  Wiksuana,  I.  G.  B. (2017).  RGECSebagai  Determinasi Dalam  Menanggulangi  Financial Distress Pada Perusahaan Perbankan Di Bursa EfekIndonesia. E-Jurnal  Manajemen  Unud ,  6(1),
116–145. Astuti,  D  &  Permatasari,  S.  (2021). Overview  of  Company  Internal Factors Affecting Financial Distress(Empirical Study on Banking  Companies  Listed  onthe Indonesia Stock Exchange). Duconomics Sci-meet 1(2). Aminah,  S.,  Rizal,  N.,  &  Taufiq,  M. (2019).  Pengaruh  Rasio  Camel terhadap  Financial  Distress  pada Sektor Perbankan. Progress Conference , 146–156.
Bank  Indonesia.  2011.  Peraturan  Bank Indonesia  Nomor  13/1/PBI/2011 tanggal  5  Januari  2011  tentang Penilaian  Tingkat  Kesehatan  Bank Umum. Jakarta.
Baimwera,  B.,  &  A.M.  Muriuki.  (2014). Analysis  Of  Corporate  Finanacial Distress  Determinants:  A  Survey Of  Non  Financial  Firms  Listed  In Nse. International  Journal  Of Current  Business  And  Social
Sciences 1(2)
Dendawijaya,  L.  (2009). Manajemen Perbankan . Jakarta: Ghalia
Indonesia.
Erni,  &  Imron,  M.  (2019).  Analisis  Rasio
Keuangan  Untuk  Memprediksi Kondisi  Financial  Distress  (Pada
Bank  Umum  Syariah  dan  Bank Pembiayaan  Rakyat  Syariah  ). Skripsi , Universitas Ahmad Dahlan. Halim,  C.  (2016).  Analysis  Effect Accounting  Ratio  and  Market Effect to Predicting Bank’s Bankruptcy with Logistic Regression  Model. JOM  Fekon , 3(1), 1294– 1308.
Hidayati,  &  Yuvia.  (2015).  Pengaruh Capital  Adequacy  Ratio  (CAR), Net  Interest  Margin  (NIM),  Loan To  Deposit  Ratio  (LDR)  dan  Non Performing  Loan  (NPL)  Terhadap Return  On  Assets  (ROA)  pada  PT. Bank  Mandiri  (persero).  Tbk. Holistic  Journal  Of  Management Research 3 (2): 37-50. Hery.  (2018). Analisis Laporan Keuangan :  Integrated  and  Comprehensive. Edition.  Cetakan  Ketiga .  PT.
Gramedia : Jakarta.
Iyan  D,  Vrita.  (2020).  Pengaruh  Car,  Npl, Roa,  Roe,  Ldr,  Bopo  Terhadap Financial Distress Pada Perusahaan Perbankan O Public Yang Terdaftar Di  Bursa  Efek  Indonesia  Periode 2015-2018. Skripsi :  Universitas Muhammadiyah Surakarta. Kasmir. (2019). Dasar – Dasar
Perbankan .  Jakarta.  PT  Raja Grafindo Persada.
Kristanti, F. T., Rahayu, S., &Huda, A. N. (2016). The determinant of financial  distress  on  Indonesian family  firm. Procedia-Social  and Behavioral Sciences , 219, 440-447. Kurniasari,  C  &  Ghozali,  I.  (2013).
Analisis  Pengaruh  Rasio  Camel dalam Memprediksi Financial Distress Perbankan Indonesi. Jurnal Akuntansi . Universitas Diponegoro, 2(4)
Kuncoro, S. & Agustina, L. (2017). Factors to  Predict  The  Financial  Distress Condition of the Banking Listed in The  Indonesia  Stock  Exchange. Accounting  Analysis  Journal ,  6(1): 39-47.
Listiani P, Elisabet L, K. H. (2018). Bisnis properti  masih  melambat,  analis sarankan  hold  saham  emiten properti.  Kontan.Co.Id.  Retrieved from https://investasi.kontan.co.id/news/ bisnis-properti-masihmelambat- analis-sarankan-hold-saham- emiten-properti .
Muhtar,  M.,  &  Aswan,  Andi.  (2017). Pengaruh Kinerja Keuangan Terhadap Terjadinya Kondisi Financial Distress Pada Perusahaan Telekomunikasi di Indonesia. Jurnal  Bisnis  Manajemen  dan Informatika . 13(3) Maisarah,  Z,  &  Diah,  E.  (2018).  Analisis Rasio Keuangan Untuk Memprediksi  Kondisi  Financial Distress  Perbankan  Syariah  Di Indonesia  (Studi  Kasus  Pada  Bank Syariah Di Indonesia Periode 2011- 2016). Jurnal  Akuntansi  Dan Keuangan Universitas Jambi ,
74(4), 157–162.
Pasaribu,  R.  B.  (2014).  Financial  Distress Prediction  on  Public  Listed  Banks in  Indonesian  Stock  Exchange.
Proceeding,  The  3rd  International Congress on Interdisciplinary Behavior & Social Science .
Prasetyo,  D.  A.  (2010).  Pengaruh  risiko kredit, likuiditas, kecukupan modal, dan  efisiensi  operasional  terhadap profitabilitas pada PT BPD Bali. E- Jurnal Manajement Unud 4(9):2590-2617.
Pratiwi,  D.,D.  (2012).  Pengaruh  CAR, BOPO,  NPF  Dan  FDR  Terhadap Return  On  Asset  (ROA)  Bank Umum  Syariah  (Studi  Kasus  Pada Bank  Umum  Syariah  Di  Indonesia Tahun  2005  –2010). Skripsi . Semarang:  Universitas  Diponegoro Semarang.
Rahmania,  M.  F.  (2014).  Analisis  Rasio Keuangan  dalam  Memprediksi Kondisi Financial Distress Perusahaan  Sekto  Perdagangan.
Jurnal  Ilmu  Manajemen ,  22.(4). 1655-1665.
Rahmania,  M.  F.,  &  Hermanto,  S.  B.
(2014).  Analisis  RasioKeuangan Terhadap Financial Distress Perusahaan Perbankan Studi Empiris  Di  Bei  2010-2012. Jurnal Ilmu  &  Riset  Akuntansi ,  3(11),  1–
20.
Ramadhani, F., Maiyarni, R., & Safelia, N. (2014). Pengaruh Modal Intelektual terhadap Kinerja Keuangan Perusahaan Perbankan yang Terdaftar  di  Bursa  Efek  Indonesia (BEI)  Tahun  2010-2012. Jurnal Cakrawala , 6(2), 126–134. Retrieved from http://onlinejournal.unja.ac.id/index .php/cakrawala/article/view/286 5.
Riyadi,  S.  (2006). Banking  Assets  and Liability  Management  (Ketiga) .
Jakarta:
FakultasEkonomi Universitas Indonesia.
Suci  A,  Noviansyah  R,  Muhammad  T.
(2019).  Pengaruh  Rasio  CAMEL terhadap  Financial  Distress  pada SektorPerbankan.
Progress Conferenc , 2(1) Sofiasani,  G.,  &  Gautama,  B.  P.  (2016). Pengaruh CAMEL terhadap Financial  Distress  Pada  Sektor Perbankan Indonesia Periode 2009- 2013. Journal of Business
Management and Enterpreneurship Education , 1(1), 136–146. Taswan.  (2010). Manajemen  Perbankan, Konsep, Teknik, dan Aplikasi. Edisi Kedua .  Yogyakarta  :  UPP  STIM YKPN Widhiari,  N.  L.  M.  A.  &  Merkusiwati,  N. K.  L.  A.  (2015).  Pengaruh  Rasio Likuiditas,  Leverage,  Operating Capacity,  dan  Sales  Growth Terhadap  Financial  Distress. E- Jurnal Akuntansi , 11(2): 456-469. Wijaya,  A.,E  (2019).  Analisis  Faktor Penentu Tingkat Profitabilitas Bank Syariah  (Studi  Di  Indonesia  Dan
Malaysia). Skripsi .  Universitas Muhammadiyah Malang. Wahyuni,  Sri  F,  Farisi,  Salman  F  & Jufrizen, J. (2020). aktor determinan  financial  distress  pada perusahaan sektor manufaktur yang terdaftar  di  bursa  efek  indonesia. Jurnal  Ekonomi  Keuangan  Dan Manajemen . 16(2) Yulian,  Y.,  Fahmi,  I.,  dan  Novianti,  T.
(2020).    Financial    Distress Analysis    Of    Indonesia    Retail Companies . Journal of Management    and    Business Review .  17(2): 215-228.
Zahronyana,  B.,D  &  Mahardika,  Dewa P.K.  (2018).  Capital  Adequacy Ratio,  Non  Performing  Loan,  Net Interestmargin,  Biaya  Operasional
Pendapatan  Operasional  Danloan To Deposit Ratio Terhadap Financial  Distress. Jurnal  Riset Akuntansi Kontemporer . 9(2),
Oktober  2018,  Hal.  90-98.  ISSN 2088-5091. Undang  Undang  No  7  Tahun  1992 mengenai Perbankan.