## PENGARUH DANA PIHAK KETIGA, TINGKAT BAGI
HASIL DAN NON PERFORMING FINANCING

## TERHADAP VOLUME DAN PORSI PEMBIAYAAN BERBASIS BAGI HASIL PADA PERBANKAN SYARIAH DI INDONESIA
Lintang Nurul Annisa Rizal Yaya *
Faculty of Economics Universitas Muhammadiyah Malang Email: *r.yaya@umy.ac.id, rizalyaya@gmail.com
ABSTRAK - Penelitian ini bertujuan untuk mengetahui pengaruh dana pihak ketiga (DPK), tingkat bagi hasil  dan  non-performing  financing  (NPF)  terhadap  volume  dan  porsi  pembiayaan  berbasis  bagi  hasil pada  perbankan  syariah.  Sampel  yang  digunakan  adalah  tujuh  bank  umum  syariah  dengan  objek penelitian  laporan  keuangan  triwulan  dari  Juni  2010  hingga  September  2013.Metode  analisis  data menggunakan analisis regresi linear berganda.Hasil penelitian menunjukkan bahwa, dari aspek volume, variabel  DPK,  tingkat  bagi  hasil  dan  NPF  periode  lalu  berpengaruh  signifikan  terhadap  volume pembiayaan  berbasis  bagi  hasil  periode  berikutnya.Pada  aspek  proporsi  ditemukan  bahwa  hanya variable  tingkat  bagi  hasil  penyaluran  pembiayaan  periode  lalu  yang  berpengaruh  signifikan  terhadap porsi pembiayaan berbasis bagi hasil periode berikutnya.
Kata Kunci : Dana Pihak Ketiga, Tingkat Bagi Hasil, Non Performing Financing,  Volume Pembiayaan, Porsi Pembiayaan
ABSTRACT - This study aims to examine the impact of the third-party funds (DPK), profit sharing rate and  non-performing  financing  (NPF)  of  the  volume  and  financing  portion  of  profit  sharing  based  on Islamic banking. The sample of this study is seven Islamic banks with the purpose of research object are quarterly financial statements from June 2010 until September 201. Methods of data analysis are using multiple linear regression analysis. The results showed that, from the aspect of volume, DPK variable, profit sharing rate and NPF last period has a significant impact on the profit-sharing based on financing volume  for  the  subsequent  period.  In  the  proportion  aspect,  it  is  found  that  the  only  variable  level  of revenue sharing finance portfolio of last period that significantly influences the results-based financing portion for the next period.
Keywords : Third party funds, profit-sharing rate, Non Performing Finance, financing volume, financing portion

## PENDAHULUAN
Pada  tahun  2012  terjadi  pertumbuhan  pembiayaan  bagi  hasil  yang  cukup signifikan pada perbankan syariah di  Indonesia. Pertumbuhan tersebut  terlihat dari  penyaluran  pembiayaan  perbankan  syariah  selama  tahun  2012  mencapai Rp 149 triliun atau tumbuh 43,41% dibandingkan pencapaian pada tahun 2011. Pembiayaan murabahah mendominasi dengan jumlah hingga 60%. Pembiayaan bagi  hasil  yang  terdiri  dari  akad  musyarakah  dan  mudharabah  masing-masing mencapai  jumlah  sebesar  18,8%.  Pertumbuhan  pembiayaan  ini  salah  satunya disebabkan  karena  meningkatnya  dana  pihak  ketiga  (DPK).  Pada  laporan  per 31  Desember  2012,  DPK  bank  syariah  mencapai  Rp  150  triliun  atau  naik 28,03% dibanding dengan tahun sebelumnya. DPK yang diperoleh terdiri dari deposito,  tabungan  dan  giro.  Dari  ketiga  bentuk  tersebut  deposito  merupakan jenis  penghimpunan  dana  yang  terbanyak  dihimpun  yaitu  sebesar  57,4%. Tabungan diperoleh sebanyak 30,5% dan sisanya diperoleh dalam bentuk giro. Kinerja  ini  telah  menaikkan  pangsa  pasar  perbankan  syariah  pada  tahun  2011 sebesar  4,08%  menjadi  4,69%  pada  akhir  tahun  2012  dengan  total  aset  Rp 199,7  triliun.  Ini  menunjukkan  bahwa  pembiayaan  bagi  hasil  belum  dapat mendominasi  pembiayaan  yang  diberikan  bank  syariah  secara  keseluruhan. Hanya  negara-negara  tertentu  yang  sudah  mampu  menempatkan  pembiayaan bagi  hasil  tersebut  pada  porsi  tertinggi  dari  total  pembiayaan  keseluruhan. Sebagai  contoh  negara  Sudan  yang  mampu  memberikan  batasan  jumlah maksimal  sebesar  30%  untuk  pembiayaan  selain  bagi  hasil  dan  menentukan porsi yang lebih tinggi untuk pembiayaan bagi hasil (Andraeny, 2011) .
Al  Harran  dalam  Cleopatra  (2008),  mengemukakan  bahwa  perkembangan perbankan syariah dapat meningkat pesat dengan menaikkan porsi pembiayaan musyarakah  jangka  panjang.Pada  umumnya  pembiayaan  musyarakah  jangka panjang  merupakan  pembiayaan  berskala  besar  yang  dapat  meningkatkan pertumbuhan  perbankan  syariah.Selain  itu  Ascarya  dan  Yumanita  (2004) dalam  Cleopatra  (2008),  berpendapat  bahwa  pembiayaan  bagi  hasil  yang rendah  menyebabkan  munculnya  risiko  yang  mampu  menghambat perkembangan perbankan syariah.Selain itu, rendahnya pembiayaan bagi hasil menimbulkan  pandangan  dari  masyarakat  bahwa  tidak  ada  perbedaan  antara sistem  perbankan  konvensional  dengan  perbankan  syariah.Sementara  itu, pembiayaan  bagi  hasil  mencerminkan  karakteristik  dari  bank  syariah. Rendahnya  porsi  pembiayaan  bagi  hasil  ini  seringkali  menyebabkan kemampuan berinvestasi bank syariah terhambat.
Ketidakpastian  akan  pendapatan  dan  keuntungan  dari  pembiayaan  bagi  hasil membuat  risiko  yang  dihadapi  oleh  pihak  bank  syariah  menjadi  lebih  besar.
Hal  inilah  yang  seringkali  dijadikan  alasan  mengapa  jumlah  pembiayaan  bagi hasil  cenderung  lebih  kecil  dibandingkan  dengan  pembiayaan  murabahah. Dengan  adanya  masalah  rendahnya  volume  pembiayaan  berbasis  bagi  hasil yang  seharusnya  mendominasi  jenis  pembiayaan  bank  syariah,  maka  perlu dikaji  faktor-faktor  yang  memengaruhi  jumlah  pembiayaan  tersebut  baik  dari segi volume maupun porsi pembiayaan.

## TINJAUAN LITERATUR
Bank Syariah adalah bank yang kegiatan usahanya berdasarkan prinsip syariah. Sistem perbankan syariah telah diatur dalam Undang-Undang No. 7 tahun 1992 tentang  perbankan  syariah  yang  telah  diubah  dengan  Undang-Undang  No.  10 tahun 1998 dan diperkuat dengan Undang-Undang No. 21 tahun 2008. Dalam perkembangannya sebagai suatu lembaga keuangan di Indonesia, bank syariah memiliki  suatu  karakteristik  pada  sistem  yang  dijalankan.  Hal  ini  melekat dalam visi dan misi bank syariah. Berdasarkan Pasal 4 Undang-Undang No. 21 tahun  2008  menyebutkan  bahwa  bank  syariah  wajib  menjalankan  fungsi menghimpun  dan  menyalurkan  dana  masyarakat.  Bank  syariah  juga  dapat menjalankan  fungsi  sosial  dalam  bentuk  lembaga  baitulmal.  Yaya  dkk  (2014) menjelaskan terdapat empat fungsi yang dimiliki oleh bank syariah yaitu:

## Fungsi Manajer Investasi
Di  dalam  fungsi  ini,  bank  syariah  berperan  sebagai  manajer  investasi  dari pemilik  dana  (shahibul  maal).  Bank  syariah  bertugas  menghimpun  dana  dari masyarakat khususnya dana mudharabah. Dana tersebut harus disalurkan pada penyaluran  yang  produktif  bukan  penyaluran  yang  konsumtif  untuk menghasilkan  keuntungan  yang  akan  dibagi  kepada  pemilik  modal  dan  bank syariah.  Keuntungan  tersebut  dibagikan  sesuai  dengan  besar  kecilnya pendapatan yang diperoleh bank syariah dalam mengelola dana. Semakin besar pendapatan  yang  diperoleh  semakin  besar  pula  keuntungan  yang  akan dibagikan,  begitu  juga  sebaliknya.  Dapat  diartikan  bahwa  keuntungan  yang diberikan bank syariah tidak tetap setiap periodenya.

## Fungsi Investor
Di  dalam  fungsi  ini  tentunya  bank  syariah  berperan  sebagai  investor  atau pemilik  dana.  Dana  tersebut  harus  diinvestasikan  pada  kegiatan  yang  sesuai dengan  syariah.  Investasi  yang  sesuai  prinsip  syariah  dilakukan  melalui berbagai macam akad, yaitu akad jual beli, akad investasi, akad sewa-menyewa dan akad lainnya yang tidak melanggar syariah.

## Fungsi Sosial
Bank syariah menjalankan fungsi sosialnya ini untuk menghimpun dana dalam bentuk zakat, infaq, sadaqah dan wakaf. Dana tersebut diberikan dalam bentuk bantuan  kepada  pihak-pihak  yang  membutuhkan  untuk  memenuhi  kebutuhan hidup mereka.

## Fungsi Jasa Keuangan
Fungsi  jasa  keuangan  bank  syariah  tidak  berbeda  dengan  bank  konvensional. Hanya saja dalam melakukan fungsi jasa keuangan ini bank syariah harus tetap menerapkan  prinsip  syariahnya.  Contoh  dari  fungsi  ini  adalah  memberikan layanan kliring, transfer, inkaso, pembayaran gaji, letter of guarantee , letter of credit dan lain-lain.
Sistem  operasional  bank  syariah  terdiri  dari  sistem  penghimpunan  dana, penyaluran dana dan penyediaan jasa keuangan. Dari setiap sistem operasional tersebut,  Bank  Syariah  menyediakan  produk-produk  sendiri  yang  ditawarkan kepada para nasabah. Pada dasarnya penghimpunan dana yang dilakukan bank syariah maupun bank konvensional adalah berupa giro, tabungan dan deposito. Berdasarkan  fatwa  Dewan  Syariah  Nasional  (DSN)  prinsip  yang  digunakan bank  syariah  dalam  penghimpunan  dana  dapat  menggunakan  prinsip  wadiah dan mudharabah.
1) Giro  Wadiah,  merupakan  titipan  dari  nasabah  kepada  bank  syariah. Penarikan titipan tersebut dapat dilakukan kapan saja dengan menggunakan cek,  bilyet  giro,  kartu Automatic  Teller  Machine (ATM),  sarana  perintah pembayaran lainnya atau dengan cara pemindahbukuan.
2) Tabungan  Wadiah,  sama  halnya  dengan  giro  wadiah  yaitu  titipan  dari nasabah kepada bank syariah. Perbedaan tabungan wadiah dan giro wadiah terletak  pada  waktu  dan  cara  penarikannya.  Pada  tabungan  wadiah penarikannya  dilakukan  sesuai  dengan  kesepakatan  tertentu  dengan menggunakan  kuitansi,  kartu  ATM,  sarana  perintah  pembayaran  lainnya atau dengan cara pemindahbukuan.
3) Tabungan  Mudharabah,  adalah  dana  simpanan  nasabah  yang  penarikannya hanya  dapat  dilakukan  pada  waktu  tertentu  serta  penarikan  tidak  dapat dilakukan  dengan  menggunakan  cek  atau  sejenisnya.  Nasabah  akan memperoleh  imbalan  dari  tabungan  mudharabah  ketika  bank  syariah memperoleh  keuntungan  setiap  periodenya.  Imbalan  tersebut  dibagikan sesuai dengan nisbah bagi hasil yang disepakati antara bank dan nasabah.
4) Deposito Mudharabah, merupakan dana simpanan nasabah dimana nasabah memberikan kepercayaan penuh kepada bank syariah untuk mengelola dana tersebut  dengan  pembagian  keuntungan  antara  nasabah  dan  bank  syariah sesuai dengan nisbah yang telah disepakati. Penarikan deposito mudharabah hanya dapat dilakukan pada waktu tertentu sesuai dengan kesepakatan.
Berdasarkan  UU  no  21  tahun  2008,  kegiatan  penghimpunan  dan  penyaluran dana merupakan kegiatan utama bank syariah. Dengan demikian, bank syariah harus memiliki kemampuan dalam menghimpun  dana dari masyarakat  supaya penyaluran  dana  dapat  dilakukan  secara  optimal.  DPK  merupakan  dana terbesar  yang  dimiliki  oleh  bank  dan  sumber  utama  dalam  pembiayaan  yang dilakukan bank syariah.
Pada  penghimpunan  dengan  skema  mudharabah,  baik  bank  maupun  nasabah memberikan  perhatian  khusus  pada  tingkat  bagi  hasil.  Dalam  penghimpunan dengan  skema  bagi  hasil,  pemodal  (nasabah)  dan  pengelola  modal  (bank syariah) akan terikat suatu kontrak didalam suatu usaha tersebut. Jika mendapat keuntungan akan dibagi dua sesuai dengan nisbah yang telah disepakati diawal perjanjian.  Jika  usaha  tersebut  mengalami  kerugian,  pihak  yang  bertanggung jawab  ditentukan  sesuai  dengan  akad  yang  digunakan  dan  perjanjian  yang disepakati.  Dalam  hal  ini  perbedaan  pembagian  keuntungan  antara  bank konvensional  dengan  bank  syariah  yaitu  pada  penetapan  keuntungan.  Jika  di bank  konvensional,  dengan  asumsi  uang  ditabungan  adalah  sama,  maka penerimaan  bunga  akan  selalu  sama  setiap  bulannya.  Akan  tetapi  pada  bank syariah,  walaupun  uang  di  tabungan  nilainya  sama,  akan  tetapi  nilai  rupiah yang  diterima  besar  kemungkinan  akan  berbeda  karena  bagi  hasil  yang diterima  menyesuaikan  dengan  besar  kecilnya  pendapatan  dan  keuntungan yang diperoleh bank.
Dalam  hal  ini  tingkat  bagi  hasil  merupakan  faktor  penting  dalam  jenis pembiayaan berbasis bagi hasil. Jika bank syariah ingin kompetitif dalam bagi hasil  kepada  nasabah  dan  pada  saat  yang  sama  juga  bisa  menghasilkan keuntungan yang tinggi, bank syariah harus berusaha meningkatkan kinerjanya dalam  hal  penyaluran  dana.  Dari  segi  penyaluran,  terdapat  tiga  prinsip  yang umum digunakan di perbankan syariah yaitu, jual beli, bagi hasil atau investasi dan sewa (Yaya et al., 2014).

## Prinsip Jual Beli
Prinsip jual beli terdiri atas:
84 Annisa & Yaya | Volume dan Porsi Pembiayaan_
1) Murabahah,  merupakan  penyaluran  dana  dalam  bentuk  jual  beli.  Dalam prinsip  ini  bank  berperan  sebagai  penjual  dan  nasabah  berperan  sebagai pembeli.  Bank  mendapatkan  keuntungan  dari  selisih  harga  jual  dan  harga perolehan.  Setelah  nasabah  memperoleh  barang,  nasabah  dapat  membayar dengan tunai ataupun angsuran sesuai dengan kesepakatan.
2) Salam,  merupakan  prinsip  jual  beli  yang  pelunasannya  dilakukan  diawal sebelum  barang  diterima.  Bank  membeli  barang  dari  pemasok  kemudian diserahkan  kepada  nasabah.  Keuntungan  yang  diperoleh  bank  syariah berasal  dari  selisih  harga  jual  kepada  nasabah  dengan  harga  barang  yang diperoleh dari pemasok.
3) Istishna’, merupakan prinsip  jual beli dimana penjual menyediakan barang yang sesuai dengan keinginan pembeli kemudian menjualnya dengan harga yang  disepakati.  Pada  prinsip  jual  beli  istishna’  barang  yang diperjualbelikan  belum  ada  dan  membutuhkan  waktu  untuk  membuatnya.
Pembayaran  barang  tersebut  dapat  dilakukan  pada  saat  kontrak,  dibayar secara  angsuran  ataupun  dibayar  dikemudian  hari  sesuai  dengan kesepakatan.

## Prinsip Bagi Hasil atau Investasi
Prinsip bagi hasil atau investasi terdiri dari:
1. Mudharabah,  dalam  prinsip  ini  bank  berperan  sebagai  pemilik  dana (shahibul  maal)  dan  nasabah  berperan  sebagai  pengelola  dana  (mudharib).
Keuntungan  yang  diperoleh  melalui  skema  ini  dibagi  berdasarkan  nisbah yang  telah  disepakati  diawal  perjanjian.  Jika  terjadi  kerugian,  maka  bank akan  menanggung  seluruh  kerugian  tersebut  kecuali  kerugian  yang disebabkan oleh pengelola. Pada skema mudharabah ini dibagi menjadi dua, yaitu  mudharabah  muthlaqah  dan  mudharabah  muqayyadah.  Pada  skema mudharabah  muthlaqah,  keuntungan  yang  diterima  bank  berasal  dari besarnya  nisbah  yang  ditetapkan  untuk  bank.  Sedangkan  pada  skema mudharabah muqayyadah, bank memperoleh keuntungan dari fee yang telah ditentukan.
2. Musyarakah,  suatu  kerja  sama  antara  para  pemilik  modal  yang mencampurkan modal mereka untuk melakukan suatu kegiatan usaha. Pada skema  ini  hubungan  antara  bank  dan  nasabah  adalah  suatu  kemitraan. Keuntungan  yang  diperoleh  dibagi  berdasarkan  nisbah  yang  disepakati
bersama, jika terjadi kerugian ditanggung berdasarkan porsi modal masing- masing pihak.

## Prinsip Sewa
Prinsip sewa terdiri atas:
1. Ijarah,  merupakan  transaksi  sewa  menyewa  antara  pemilik  barang  sewa dengan  penyewa.  Bank  syariah  berperan  sebagai  pemilik  barang  sewa  dan nasabah berperan sebagai penyewa. Dalam skema ijarah ini, nasabah hanya memanfaatkan  barang  sewaan  tanpa  bertujuan  untuk  memiliki  barang tersebut. Nasabah membayar atas barang yang disewa tersebut kepada bank secara tunai maupun secara angsuran.
2. Ijarah  Muntahiya  Bittamlik,  merupakan  transaksi  sewa  menyewa  antara bank  syariah  dengan  nasabah  untuk  mendapatkan  keuntungan  atas  barang yang  disewakan.  Sama  halnya  dengan  Ijarah,  dalam  skema  ini  bank berperan  sebagai  penyedia  barang  sewa  dan  nasabah  berperan  sebagai penyewa.  Perbedaannya,  jika  dalam  skema  ijarah  muntahiya  bittamlik nasabah  diberi  wewenang  untuk  dapat  memiliki  barang  yang  disewa, sedangkan  pada  skema  ijarah  nasabah  tidak  bertujuan  untuk  memiliki barang yang disewa.
Dalam  hal  penyaluran  dana,  bank  syariah  dituntut  untuk  berhati-hati  dengan kemungkinan  tidak  tertagihnya  dana  yang  disalurkan.  Tingkat  pembiayaan yang  tidak  tertagih  dinyatakan  dengan  indikator Non  Performing  Financing (NPF)  yaitu  rasio  antara  pembiayaan  yang  bermasalah  dengan  total pembiayaan  yang  disalurkan  oleh  bank  syariah.  Idroes  dan  Nursella  (2013) menyatakan  berdasarkan  kriteria  yang  sudah  ditetapkan  oleh  Bank  Indonesia, kategori pembiayaan yang termasuk NPF:
a. Kurang lancar, cadangan yang dibentuk pada kredit dengan kualitas kurang lancar  sebesar  15%.  Debitur  yang  dikategorikan  dalam  kriteria  ini  adalah debitur yang menunggak pembayaran pokok dan bunga antara 91-120 hari, kegiatan usaha menunjukkan potensi pertumbuhan yang sangat terbatas atau tidak mengalami pertumbuhan, likuiditas kurang dan modal kerja terbatas.
b. Diragukan,  cadangan  uang  dibentuk  dengan  kualitas  diragukan  sebesar 50%.  Debitur  yang  dikategorikan  dalam  kriteria  ini  adalah  debitur  yang menunggak  pembayaran  pokok  dan  bunga  antara  121-180  hari,  kegiatan
usaha  menurun,  likuiditas  sangat  rendah  dan  rasio  modal  terhadap  hutang cukup tinggi.
c. Macet,  cadangan  yang  dibentuk  dengan  kualitas  macet  sebesar  100%. Debitur  yang  dikategorikan  dalam  kriteria  ini  adalah  debitur  yang menunggak pembayaran pokok dan bunga lebih dari 180 hari, kelangsungan usaha  sangat  diragukan,  serta  pelanggaran  terhadap  persyaratan  pokok dalam perjanjian kredit.
Tingginya  NPF  menunjukkan  banyaknya  jumlah  nasabah  yang  tidak  dapat melunasi  pinjamannya  sesuai  dengan  perjanjian  diawal  yang  telah  disepakati antara  nasabah  dan  bank.Semakin  tinggi  NPF  mengakibatkan  penurunan pendapatan  bank  syariah  serta  menimbulkan  risiko  yang  tinggi  pula. Munculnya  kredit  bermasalah  akan  mengakibatkan  semakin  rendahnya kemampuan  bank  syariah  untuk  memperoleh  keuntungan  sehingga  dapat mengurangi perolehan laba bank syariah (Andraeny, 2011).
Bank  Indonesia  telah  menetapkan  besarnya  NPF  yang  baik  adalah  dibawah 5%.  Semakin  rendah  NPF  maka  semakin  tinggi  keuntungan  yang  diperoleh bank,  sebaliknya  semakin  tinggi  NPF  maka  bank  akan  mengalami  kerugian akibat tingkat pengembalian kredit bermasalah yang tinggi (Novianti, 2013).

## PENELITIAN TERDAHULU DAN PENURUNAN HIPOTESIS

## Pengaruh  DPK  terhadap  Volume  dan  Porsi  Pembiayaan  Berbasis  Bagi
Hasil
Dana  merupakan  unsur  penting  dalam  setiap  kegiatan.  Semakin  banyak  dana yang  didapatkan  maka  semakin  besar  pula  dana  yang  akan  dikeluarkan.  Hal tersebut  berlaku  juga  untuk  perbankan  syariah.  Kegiatan  utama  pada  bank syariah adalah penghimpunan dan penyaluran dana. Penghimpunan dana yang diperoleh dari masyarakat ini digunakan untuk pembiayaan bank syariah salah satunya pembiayaan berbasis bagi hasil.
Menurut Antonio (2001) dan Muhammad (2007) salah satu sumber dana yang digunakan untuk pembiayaan adalah simpanan DPK. Meningkatnya DPK lalu juga berpengaruh terhadap meningkatnya porsi pembiayaan berbasis bagi hasil periode  berikutnya.  Tingginya  porsi  pembiayaan  bagi  hasil  yang  disalurkan bank  syariah  dapat  dilihat  dari  jumlah  aset  yang  dimiliki  oleh  bank  syariah. Karena adanya aset  yang tersedia di bank syariah berhubungan positif dengan tingkat  penyaluran  produk  pembiayaan  bagi  hasil.  Salah  satu  cara  yang  dapat
dilakukan  bank  syariah  untuk  meningkatkan  jumlah  aset  melalui penghimpunan  dana  dari  masyarakat.  Oleh  karena  itu,  semakin  banyak  DPK yang diperoleh dari masyarakat semakin tinggi pula pembiayaan berbasis bagi hasil yang disalurkan kepada masyarakat. (Rahmat, 2012)
Pada  penelitian  Andraeny  (2011)  disebutkan  bahwa  semakin  banyak  aliran DPK  yang  masuk  kedalam  kas  bank  syariah  maka  semakin  meningkatkan kegiatan  pembiayaan  bank.  Hasil  penelitian  yang  dihasilkan  Faridah  (2013) juga  menyatakan  bahwa  DPK  berpengaruh  positif  terhadap  volume pembiayaan  berbasis  bagi  hasil.  Berdasarkan  teori  dan  penelitian  terdahulu, maka hipotesis yang dapat diturunkan adalah sebagai berikut:
H 1 :  DPK  periode  lalu  berpengaruh  positif  terhadap  volume pembiayaan berbasis bagi hasil periode berikutnya.
H 2 :  DPK  periode  lalu  berpengaruh  positif  terhadap  porsi pembiayaan berbasis bagi hasil periode berikutnya.
Pengaruh  Tingkat  Bagi  Hasil  terhadap  Volume  dan  Porsi  Pembiayaan Berbasis Bagi Hasil
Dalam  menjalankan  operasionalnya  bank  sebagai  lembaga  keuangan  yang bersifat profit  oriented tentu  menginginkan  tingkat  keuntungan  yang  tinggi. Besarnya keuntungan yang diinginkan bank merupakan salah satu faktor dalam menetapkan  besarnya  volume  pembiayaan  yang  akan  disalurkan  (Muljono, 2001).  Tingkat  bagi  hasil  pembiayaan  periode  lalu  adalah  salah  satu  faktor penting  dalam  menentukan  besarnya  volume  pembiayaan  berbasis  bagi  hasil yang  disalurkan  di  periode  berikutnya.  Dengan  bagi  hasil  yang  tinggi  maka bank mendapatkan keuntungan yang tinggi dari proses penyaluran pembiayaan bagi  hasil.  Bank  akan  cenderung  memperbanyak  menyalurkan  pembiayaan berbasis bagi hasil jika tingkat bagi hasilnya tinggi.
Pembiayaan  bagi  hasil  yang  disalurkan  bank  syariah  memiliki  produk-produk yang  ditawarkan.  Menurut  Rahmat  (2012)  produk-produk  dari  pembiayaan bagi  hasil  cenderung  menghasilkan  pendapatan  dan  keuntungan  yang  lebih besar  dibanding  pembiayaan  yang  lain.  Pada  saat  bank  syariah  memperoleh keuntungan  yang  tinggi  dari  proses  pembiayaan  bagi  hasil,  maka  tingkat  bagi hasil  yang  diberikan  juga  tinggi.  Secara  tidak  langsung,  hal  tersebut  dapat meningkatkan  porsi  pembiayaan  berbasis  bagi  hasil.  Andraeny  (2011) menyatakan bahwa semakin tinggi tingkat bagi hasil maka semakin besar pula volume  pembiayaan  berbasis  bagi  hasil  yang  disalurkan  karena  semakin banyak keuntungan yang akan diperoleh bank. Penelitian Novianti (2013) juga
memperoleh  hasil  yang  sama  yaitu  tingkat  bagi  hasil  berpengaruh  positif terhadap volume pembiayaan berbasis bagi hasil. Hal ini berkebalikan dengan hasil penelitian Kurniasari (2013) dan Pramono (2013) yaitu tingkat bagi hasil tidak  berpengaruh  positif  terhadap  volume  pembiayaan  berbasis  bagi  hasil. Berdasarkan uraian diatas, maka dapat dirumuskan hipotesis sebagai berikut:
H 3 :Tingkat  bagi  hasil  periode  lalu  berpengaruh  positif  terhadap volume pembiayaan berbasis bagi hasil periode berikutya.
H 4 :Tingkat  bagi  hasil  periode  lalu  berpengaruh  positif  terhadap porsi pembiayaan berbasis bagi hasil periode berikutnya.
Pengaruh NPF terhadap  Volume  dan  Porsi  Pembiayaan  Berbasis  Bagi Hasil
Pembiayaan  berbasis  bagi  hasil  berpotensi  menimbulkan  risiko  pembiayaan bermasalah  yaitu  nasabah  tidak  dapat  melunasi  kewajibannya  kepada  bank. Untuk  mengukur  tingkat  pembiayaan  bermasalah  tersebut  dapat  digunakan NPF . Tingginya tingkat  pembiayaan bermasalah akan berdampak negatif bagi pihak bank. Salah satu dampak bagi pihak bank akibat terjadinya pembiayaan bermasalah adalah hilangnya kesempatan bank untuk memperoleh pendapatan dari pembiayaan yang disalurkan sehingga mengurangi perolehan laba.
Peningkatan  NPF  akan  berpengaruh  terhadap  peningkatan  jumlah  Penyisihan Penghapusan  Aktiva  Produktif  (PPAP)  yang  harus  dibuat  oleh  bank  syariah sesuai peraturan yang telah ditentukan oleh bank Indonesia. Jika hal ini terjadi terus menerus, modal yang dimiliki bank syariah akan menurun sehingga dapat memengaruhi  kemampuan  bank  dalam  menyalurkan  pembiayaan,  termasuk pembiayaan berbasis bagi  hasil. Oleh karena itu, NPF periode  yang telah lalu dapat memengaruhi volume pembiayaan bagi hasil periode berikutnya.
Pembiayaan yang bermasalah merupakan salah satu risiko yang dihadapi bank syariah  yang  dapat  mengganggu  kegiatan  pembiayaan  khususnya  pembiayaan bagi  hasil.  Menurut  Rahmat  (2012)  pengusaha  dengan  bisnis  yang  memiliki tingkat  keuntungan  tinggi  cenderung  tidak  akan  menggunakan  sistem  bagi hasil. Pengusaha semacam ini akan lebih memilih kredit dengan menggunakan sistem  bunga  karena  lebih  menguntungkan  dengan  jumlah  perhitungannya yang  sudah  pasti  dibanding  sistem  bagi  hasil.  Selain  itu  pengusaha  dengan bisnis  yang  berisiko  rendah  pun  tidak  berminat  untuk  menggunakan pembiayaan bagi hasil. Hal tersebut membuat minat terhadap pembiayaan bagi hasil  berkurang.  Rendahnya  porsi  pembiayaan  berbasis  bagi  hasil  pada  bank
syariah  salah  satunya  dipengaruhi  oleh  besarnya  risiko  dalam  pembiayaan berbasis bagi hasil.
Penelitian  Hendri,  Ethika,  dan  Darmayanti  (2012)  serta  Andraeny  (2011) menyatakan  bahwa NPF tidak  berpengaruh  terhadap  volume  pembiayaan berbasis  bagi  hasil.  Penelitian  tersebut  menjelaskan  bahwa  kegiatan financing yang dilakukan oleh bank syariah tidak berpengaruh dengan peningkatan atau penurunan rasio NPF yang terjadi pada bank syariah tersebut.Dalam penelitian Kurniasari  (2013)  dan  Novianti  (2013)  menyatakan  bahwa NPF berpengaruh negatif  terhadap  volume  pembiayaan  berbasis  bagi  hasil.  Berdasarkan  uraian diatas, dapat dirumuskan hipotesis sebagai berikut:
H 5 : NPF periode  lalu  berpengaruh  negatif  terhadap  volume pembiayaan berbasis bagi hasil periode berikutnya.
H 6 : NPF periode  lalu  berpengaruh  negatif  terhadap  porsi pembiayaan berbasis bagi hasil periode berikutnya.

## Model Penelitian
Berdasarkan  landasan  teori  dan  hipotesis  yang  telah  dibahas  model  penelitian pengaruh DPK, tingkat bagi hasil dan NPF dapat digambarkan sebagai berikut:
Gambar 1: Model Penelitian
Tingkat Bagi Hasil (+) Non Performing Financing (-) Porsi Pembiayaan Berbasis Bagi Hasil Volume Pembiayaan Berbasis Bagi Hasil Dana Pihak Ketiga (+)

## METODE PENELITIAN

## Objek Penelitian, Sampel Dan Metode Pengambilan Sampel
Objek penelitian yang digunakan yaitu laporan keuangan triwulan Bank Umum Syariah  di  Indonesia  mulai  Juni  2010  sampai  dengan  September  2013 (Bank_Indonesia, 2013). Jenis data  yang digunakan dalam penelitian ini  yaitu data  kuantitatif.  Data  kuantitatif  yaitu  angka  yang  disajikan  dalam  laporan keuangan  triwulan  yang  digunakan  untuk  menghitung  nilai  variabel-variabel yang  terkait  dengan  penelitian  ini.Adapun  Sumber  data  dalam  penelitian  ini merupakan data sekunder. Data sekunder adalah data  yang sudah tersedia dan diperoleh  dari  pihak  lain.  Data  sekunder  dalam  penelitian  ini  bersumber  dari laporan keuangan publikasi triwulan Bank Umum Syariah secara berturut-turut selama  periode  Juni  2010  -  September  2013  yang  diterbitkan  oleh  Bank Indonesia melalui website resmi www.bi.go.id .
Teknik  pengambilan  sampel  yang  digunakan  adalah purposive  sampling dengan kriteria sampel sebagai berikut:
 Bank Syariah yang sudah berstatus Bank Umum Syariah di Indonesia.
 Bank  Umum  Syariah  yang  mempublikasikan  laporan  keuangan  triwulan pada situs resmi Bank Indonesia.
 Menyajikan  data  yang  lengkap  dalam  laporan  keuangan  publikasi  Bank Umum Syariah pada periode penelitian Juni 2010 - September 2013.
Data  dalam  penelitian  ini  dikumpulkan  dengan  menggunakan  metode dokumentasi.Dokumentasi  dilakukan  dengan  menelusuri,  mengumpulkan, mencatat  dan  menghitung  data-data  yang  diperoleh.Data  dokumentasi diperoleh  dari  laporan  keuangan  triwulan  Bank  Umum  Syariah  yang dipublikasikan  pada  website  yang  diakses  di www.bi.go.id .  Data  yang dikumpulkan  meliputi  jumlah  pembiayaan  mudharabah  dan  musyarakah, jumlah seluruh pembiayaan yang disalurkan, DPK, tingkat bagi hasil dan NPF .

## Definisi Operasional Dan Pengukuran Variabel

## Variabel Dependen
Variabel  dependen  dalam  penelitian  ini  adalah  volume  dan  porsi  pembiayaan berbasis  bagi  hasil.Volume  pembiayaan  berbasis  bagi  hasil  adalah  jumlah agregat  nilai  pembiayaan  mudharabah  dan  musyarakah  yang  disalurkan  oleh Bank Umum Syariah, yang dinyatakan dalam milyaran rupiah.Sedangkan porsi
pembiayaan  bagi  hasil  adalah  perbandingan  pembiayaan  mudharabah  dan musyarakah  dengan  keseluruhan  pembiayaan  yang  disalurkan  oleh  Bank Umum  Syariah,  yang  dinyatakan  dalam  persentase.Data  mengenai  jumlah perhitungan volume dan porsi pembiayaan berbasis bagi hasil ini diperoleh dari data laporan keuangan (neraca).

## Variabel Independen
Variabel  independen  dalam  penelitian  ini  adalah  DPK,  tingkat  bagi  hasil  dan NPF yang  sumber  datanya  diperoleh  dari  laporan  keuangan  satu  periode sebelum periode laporan keuangan sumber data variabel independen.

## I. Dana Pihak Ketiga
DPK  adalah  simpanan  nasabah  berupa  tabungan,  giro  serta  deposito  dalam rupiah  dan  valuta  asing  yang  dihimpun  oleh  bank  syariah  pada  saat  tertentu, yang  dinyatakan  dalam  milyaran  rupiah.  Data  mengenai  jumlah  DPK  ini diperoleh dari data laporan keuangan (neraca) yaitu jumlah dari dana simpanan wadiah,  tabungan  mudharabah  dan  deposito  mudharabah.  DPK  dihitung dengan menggunakan rumus sebagai berikut:
DPK =   simpanan wadiah + tabungan mudharabah + deposito mudharabah

## II. Tingkat Bagi Hasil
Tingkat bagi hasil adalah pendapatan yang diperoleh dari kegiatan pembiayaan mudharabah dan musyarakah bagi pihak bank syariah pada saat tertentu, yang dinyatakan dalam milyaran rupiah.Data mengenai jumlah tingkat bagi hasil ini diperoleh dari data laporan keuangan (laba/rugi).

## III. Non Performing Financing
Non  performing  financing adalah  perbandingan  antara  pembiayaan  yang bermasalah  (pembiayaan    kurang  lancar,  diragukan  dan  macet)  dengan  total pembiayaan  yang  disalurkan  oleh  bank  syariah,  yang  dinyatakan  dalam persentase.  Data  mengenai  jumlah NPF ini  diperoleh  dari  data  laporan keuangan (kualitas aktiva produktif dan informasi lainnya). NPF diukur dengan menggunakan rumus sebagai berikut:
𝑵𝑷𝑭 = Pembiayaan bermasalah
Total Pembiayaan 𝑥 100% (1)

## Uji Kualitas Data Dan Hipotesis
Statistik  deskriptif  digunakan  untuk  menghitung  nilai  rata-rata  (mean), minimum, maksimum dan standar deviasi dari variabel dependen dan variabel independen.Hasil  dari  perhitungan  tersebut  memberikan  informasi  yang  jelas sehingga  data  tersebut  mudah  dipahami.Disamping  itu  juga  dilakukan  uji asumsi  klasik  ini  dilakukan  untuk  menguji  kualitas  data.  Terdapat  empat  uji asumsi  klasik  yang akan digunakan dalam  penelitian ini   yaitu uji normalitas, uji multikolinearitas, uji autokorelasi, uji heteroskedastisitas.
Uji  hipotesis  ini  untuk  menguji  pengaruh  dari  variabel  independen  terhadap variabel dependennya dengan menggunakan metode regresi linier berganda.Model  yang digunakan dalam regresi linier berganda ini  yaitu untuk melihat  pengaruh  DPK,  tingkat  bagi  hasil, NPF terhadap  volume  dan  porsi pembiayaan  berbasis  bagi  hasil.  Untuk  menganalisis  pengaruh  dari  hipotesis digunakan alat analisis yaitu  SPSS For Windows versi 16. Adapun persamaan regresi untuk menguji hipotesis dalam penelitian ini sebaga berikut:
Y 1t = α + β 1 X 1t-1 + β 2 X 2t-1 + β 3 X 3t-1 + € (2)
Y 2t = α + β 1 X 1t-1 + β 2 X 2t-1 + β 3 X 3t-1 + € (3)
Keterangan:
Y 1 = Volume Pembiayaan Berbasis Bagi Hasil Y 2 = Porsi Pembiayaan Berbasis Bagi Hasil α = Konstanta β 1 - β 3 = Koefisien regresi X 1 = Dana Pihak Ketiga X 2 = Tingkat Bagi Hasil X 3 = Non Performing Financing € = Error (tingkat kesalahan pengganggu)
Satuan  nilai  dalam  variabel  tersebut  berbeda-beda,  sehingga  dibutuhkan  suatu transformasi untuk menyamakan nilai-nilai dalam variabel.Transformasi dalam bentuk  logaritma  natural  dilakukan  untuk  memperkecil  nilai  koefisien  yang dihasilkan  karena  adanya  perbedaan  satuan  nilai  antar  variabel.  Dengan demikian model persamaan regresi menjadi :
Ln_Y 1t = α + β 1 Ln_X 1t-1 + β 2 Ln_X 2t-1 + β 3 X 3t-1 + € (4)
Y 2t = α + β 1 Ln_X 1t-1 + β 2 Ln_X 2t-1 + β 3 X 3t-1 + €
Keterangan:
Y 1 = Volume Pembiayaan Berbasis Bagi Hasil Y 2 = Porsi Pembiayaan Berbasis Bagi Hasil α = Konstanta β 1 - β 3 = Koefisien regresi X 1 = Dana Pihak Ketiga X 2 = Tingkat Bagi Hasil X 3 = Non Performing Financing € = Error (tingkat kesalahan pengganggu)
Koefisien  determinasi  digunakan  sebagai  koefisien  yang  mengukur  seberapa besar  pengaruh  variabel  independen  terhadap  variabel  dependen  (Wahyudi, 2013).Nilai  koefisien  determinasi  adalah  antara  0-1.  Jika  nilai  koefisien determinasi  mendekati  0  berarti  kemampuan  variabel  independen  dalam menjelaskan  variasi  variabel  dependen  sangat  terbatas.Sedangkan  jika  nilai koefisien  determinasi  mendekati  1  berarti  variabel  independen  memberikan hampir  semua  informasi  yang  dibutuhkan  untuk  memprediksi  variabel dependen.  Uji  Signifikansi  Simultan  (Uji  Statistik  F)  akan  digunakan  untuk menunjukkan  apakah  semua  variabel  independen  yang  terdapat  dalam  model regresi  secara  bersama-sama  memengaruhi  variabel  dependen.  Pengujian  ini dilakukan  dengan  melihat  nilai  signifikansi.  Jika  nilai  sig  <  α  (0,05)  maka variabel  independen  secara  bersama-sama  berpengaruh  terhadap  variabel dependen. Sebaliknya jika nilai sig > α (0,05) maka variabel independen tidak secara  bersama-sama  memengaruhi  variabel  dependen.  Uji  Signifikansi Parameter  Individual  (Uji  t)  digunakan  untuk  mengetahui  pengaruh  variabel independen  terhadap  variabel  dependen  secara  individual.  Pengujiannya ditunjukkan  dengan  nilai  sig  <  α  (0,05)  maka  hipotesis  diterima.  Sebaliknya jika nilai sig > α (0,05) maka hipotesis ditolak.

## HASIL PENELITIAN DAN PEMBAHASAN

## Gambaran Umum Objek Penelitian
Objek  penelitian  yang  digunakan  dalam  penelitian  ini  adalah  seluruh  Bank Umum  Syariah  yang  mempublikasikan  laporan  keuangan  triwulan  di  Bank Indonesia  selama  periode  Juni  2010  sampai  dengan  September  2013.  Jumlah keseluruhan  Bank  Umum  Syariah  hingga  tahun  2013  sebanyak  11  bank. Berdasarkan  teknik  pengambilan  sampel  dengan  menggunakan  metode purposive sampling diperoleh sampel sebanyak 7 bank,  yaitu  Bank Muamalat Indonesia,  Bank  Syariah  Mandiri,  Bank  Negara  Indonesia  Syariah,  Bank
Rakyat  Indonesia  Syariah,  Bank  Syariah  Bukopin,  Bank  Mega  Syariah  dan Bank Jabar Banten Syariah.
Jumlah perhitungan laporan keuangan yang diperoleh setiap bank dari periode
Juni 2010 sampai  dengan September 2013 sebesar 14 laporan
keuangan.Dengan  menggunakan  metode  penggabungan  data  ( pooling )  maka diperoleh  data  laporan  keuangan  pada  penelitian  ini  sebanyak  14  ×  7  =  98 pengamatan.  Karena  dalam  penelitian  ini  menggunakan  periode  t  (untuk variabel dependen) dan periode t-1 (untuk variabel dependen) maka data yang akan diuji menjadi 91 data.

## Hasil Uji Hipotesis
Hasil Koefisien Determinasi (R 2 )
Koefisien  determinasi  (R 2 )  digunakan  untuk  melihat  seberapa  besar  pengaruh variabel  independen  terhadap  variabel  dependen.Nilai  koefisiensi  adalah  nol sampai dengan satu. Hasil dari koefisien determinasi dapat dilihat pada tabel 7 dan 8 berikut:
Tabel 7. Hasil Koefisien Determinasi
Model R R Square Adjusted R Square Std. Error of the Estimate 1 0,838 a 0,702 0,691 0,50000 a. Predictors: (Constant), DPK, TBH, NPF
b. Dependent Variable: VBH
Sumber : Data yang telah diolah, 2014
Berdasarkan pada tabel  diatas nilai koefisien adjusted R Square sebesar 0,691 atau  sama  dengan  69,1%.  Dapat  disimpulkan  bahwa  variabel  volume pembiayaan  berbasis  bagi  hasil  (VBH)  dijelaskan  sebesar  69,1%  oleh  ketiga variabel  independen  yaitu  DPK,  tingkat  bagi  hasil  dan NPF .  Sisanya  sebesar 30.9%  dipengaruhi  atau  dijelaskan  oleh  faktor-faktor  selain  variabel independen yang diteliti.
Tabel 8. Hasil Koefisien Determinasi
Model R R Square Adjusted R Square Std. Error of the Estimate 1 0,496 a 0,246 0,219 6.14221
a. Predictors: (Constant), DPK, TBH, NPF
b. Dependent Variable: PBH
Sumber: Data yang telah diolah, 2014
Dari hasil diatas menunjukkan nilai koefisien adjusted R Square sebesar 0,219 atau sama dengan 21,9%. Dapat disimpulkan bahwa variabel porsi pembiayaan berbasis  bagi  hasil  (PBH)  dijelaskan  sebesar  21,9%  oleh  ketiga  variabel independen  yaitu  DPK,  tingkat  bagi  hasil  dan NPF .  Sisanya  sebesar  78,1% dipengaruhi atau dijelaskan oleh faktor-faktor selain variabel independen yang diteliti.

## Hasil Uji F
Pengujian  ini  digunakan  untuk  mengetahui  pengaruh  variabel  independen terhadap variabel dependen secara bersama-sama.
Tabel 9. Hasil Uji F
a. Predictors: (Constant), DPK, TBH, NPF
b. Dependent Variable: VBH
Sumber: Data yang telah diolah, 2014
Berdasarkan  hasil  tabel  diatas  menunjukkan  nilai  F  sebesar  209,084  dengan nilai  sig  sebesar  0,000.  Dapat  diartikan  bahwa  nilai  sig  (0,000)  <  α  (0,05), sehingga  variabel  DPK,  tingkat  bagi  hasil  dan NPF secara  bersama-sama berpengaruh terhadap volume pembiayaan berbasis bagi hasil.
Tabel 10. Hasil Uji F ANOVA b Model Sum of Squares df Mean Square F Sig. 1 Regression 8483,525 3 2827,842 34,656 0,000 a Residual 7098,959 87 81,597 Total 15582,484 90
a. Predictors: (Constant), DPK, TBH, NPF
b. Dependent Variable: PBH
Sumber: Data yang telah diolah, 2014 Model Sum of Squares df Mean Square F Sig. 1 Regression 226,500 3 75,500 209,084 0,000 a Residual 31,415 87 0,361 Total 257,915 90
Dalam  penelitian  ini  variabel  dependen  yang  digunakan  adalah  volume  dan porsi  pembiayaan  berbasis  bagi  hasil,  sehingga  pengujian  dilakukan  dua  kali sesuai dengan model regresi  yang telah dibentuk. Apabila  nilai sig lebih kecil dari  α  (0,05)  maka  variabel  independen  secara  bersama-sama  berpengaruh terhadap variabel  dependen. Berlaku juga sebaliknya jika nilai  sig lebih  besar dari  nilai  α  (0,05)  maka  variabel  independen  secara  bersama-sama  tidak berpengaruh  terhadap  variabel  independen.  Hasil  dari  uji  F  dapat  dilihat  pada tabel 9 dan 10.
Berdasarkan hasil tabel diatas menunjukkan nilai F sebesar 34,656 dengan nilai sig sebesar 0,000. Dapat diartikan bahwa nilai sig (0,000) < α (0,05), sehingga variabel  DPK,  tingkat  bagi  hasil  dan NPF secara  bersama-sama  berpengaruh terhadap porsi pembiayaan berbasis bagi hasil.

## Hasil Uji t
Pengujian  ini  digunakan  untuk  mengetahui  pengaruh  variabel  independepen terhadap  variabel  dependen  secara  individu.Dalam  penelitian  ini  variabel dependen  yang  digunakan  yaitu  volume  dan  porsi  pembiayaan  berbasis  bagi hasil,  sehingga  pengujian  dilakukan  dua  kali  untuk  memengaruhi  setiap variabel dependennya. Apabila nilai sig yang dihasilkan lebih kecil dari nilai α (0,05)  maka  variabel  independen  berpengaruh  secara  individu  terhadap variabel  dependen.  Namun  jika  sebaliknya  nilai  sig  lebih  besar  dari  nilai  α (0,05) maka variabel Hasil dari uji t dapat dilihat dari tabel 11 dan 12 sebagai berikut:
Tabel 11. Hasil Uji t Unstandardized Coefficients Standardized Coefficients Model B Std. Error Beta t Sig. 1 (Constant) 1,452 1,769 0,821 0,414 DPK 0,518 0,106 0,339 4,876 0,000 TBH 0,470 0,084 0,486 5,583 0,000 NPF -0,108 0,022 -0,302 -5,010 0,000 Dependent Variable: VBH
Tabel  diatas  merupakan  hasil  dari  uji  t  dengan  menggunakan  regresi  linier berganda.  Berdasarkan  hasil  tersebut  dapat  dirumuskan  persamaan  regresi yaitu:
VBH = 1,452 + 0,339 (DPK) + 0,486 (TBH) - 0,302 (NPF) + e
Tabel 12. Hasil Uji t Model Unstandardized Coefficients Standardized Coefficients B Std. Error Beta t Sig. 1 (Constant) 12,685 26,593 0,477 0,635 DPK -4,694 1,598 -0,395 -2,938 0,004 TBH 6,198 1,266 0,824 4,898 0,000 NPF -0,463 0,324 -0,166 -1,426 0,157 Dependent Variable: PBH
Tabel  diatas  merupakan  hasil  dari  uji  t  dengan  menggunakan  regresi  linier berganda.  Berdasarkan  hasil  tersebut  dapat  dirumuskan  persamaan  regresi yaitu:
PBH = 12,685 - 0,395 (DPK) + 0,824 (TBH) - 0,166 (NPF) + e
Berdasarkan hasil pada tabel 11, variabel DPK memperoleh hasil nilai t sebesar 4,876 dengan nilai sig sebesar 0,000. Hasil nilai t positif dan nilai sig 0,000 < α (0,05),  maka  DPK  berpengaruh  positif  dan  signifikan  terhadap  volume pembiayaan berbasis bagi hasil. Dengan demikian dapat disimpulkan bahwa H 1 diterima.
Pada  tabel  12  dapat  dilihat  variabel  DPK  (DPK)  memperoleh  hasil  nilai  t sebesar -2.938 dengan nilai sig sebesar 0,004. Hasil nilai t negatif dan nilai sig 0,004 < α (0,05), maka DPK berpengaruh negatif dan signifikan terhadap porsi pembiayaan berbasis bagi hasil. Dengan demikian dapat disimpulkan bahwa H 2 ditolak. Berdasarkan pada tabel 11, hasil dari variabel tingkat bagi hasil (TBH) memperoleh  nilai  t  sebesar  5,583  dengan  nilai  sig  sebesar  0,000.  Hasil  nilai  t positif  dan  nilai  sig  0,000  <  α  (0,05),  maka  tingkat  bagi  hasil  berpengaruh positif dan signifikan terhadap volume pembiayaan berbasis bagi hasil. Dengan demikian dapat disimpulkan bahwa H 3 diterima.
Pada tabel 12 dapat dilihat variabel tingkat bagi hasil (TBH) memperoleh hasil nilai  t  sebesar  4,898  dengan  nilai  sig  sebesar  0,000.  Hasil  nilai  t  positif  dan nilai  sig  0,000  <  α  (0,05),  maka  tingkat  bagi  hasil  berpengaruh  positif  dan signifikan  terhadap  porsi  pembiayaan  berbasis  bagi  hasil.  Dengan  demikian dapat  disimpulkan  bahwa  H 4 diterima.  Dapat  dilihat  pada  tabel  11  bahwa variabel NPF memperoleh hasil nilai t sebesar -5,010 dengan nilai sig sebesar 0,000.  Hasil  nilai  t  negatif  dan  nilai  sig  0,000  <  α  (0,05),  maka  tingkat  bagi hasil berpengaruh negatif dan signifikan terhadap volume pembiayaan berbasis bagi hasil. Dengan demikian dapat disimpulkan bahwa H 5 diterima. Pada tabel 12 menunjukkan bahwa variabel NPF memperoleh hasil nilai t sebesar -1,426
dengan  nilai  sig  sebesar  0,157.  Hasil  nilai  t  negatif  dan  nilai  sig  0,157  >  α (0,05),  maka  NPF  berpengaruh  negatif  dan  tidak  signifikan  terhadap  porsi pembiayaan berbasis bagi hasil. Dengan demikian dapat disimpulkan bahwa H 6 ditolak.

## PEMBAHASAN
Dana Pihak Ketiga Dengan Volume Dan Porsi Pembiayaan Berbasis Bagi Hasil
Hipotesis satu (H 1 ) diterima yang artinya bahwa DPK berpengaruh positif dan signifikan  terhadap  volume  pembiayaan  berbasis  bagi  hasil.Aliran  DPK  yang dihimpun  bank  syariah  dari  masyarakat  ini  merupakan  salah  satu  faktor  yang dapat  meningkatkan  volume  pembiayaan  bagi  hasil.  Semakin  banyak  dana yang masuk ke kas bank syariah, maka semakin tinggi pula pembiayaan yang disalurkan  terutama  pembiayaan  bagi  hasil.  Bank  syariah  mampu mengoptimalkan sumber dana dengan memanfaatkannya kedalam pembiayaan bagi hasil. Apabila bank dapat  menarik minat masyarakat  untuk  menghimpun dana  mereka  di  bank  syariah,  hal  tersebut  sangat  membantu  perkembangan bank syariah.
Pembiayaan  bagi  hasil  dapat  membantu  mendorong  perkembangan  sektor  riil di Indonesia dibandingkan pembiayaan non bagi hasil.Oleh karena itu, semakin besar  volume  pembiayaan  bagi  hasil  yang  disalurkan  bank  syariah  kepada masyarakat  semakin  besar  pula  kontribusi  yang  diberikan  bank  syariah terhadap  perekonomian  Indonesia  (Andraeny,  2011).  Selain  itu,  pembiayaan bagi  hasil  yang  disalurkan  lebih  mengutamakan  untuk  pemenuhan  kebutuhan produktif . Dampak positif dari hal  tersebut  adalah akan mampu menciptakan kesempatan  kerja  yang  menyebabkan  berkurangnya  pengangguran  dan  dapat meningkatkan pendapatan masyarakat di Indonesia (Rahmat, 2012).
Hasil  penelitian  ini  sesuai  dengan  hasil  penelitian  Andraeny  (2011)  dan (Faridah,  2013)  yang  menyatakan  bahwa  DPK  berpengaruh  positif  dan signifikan terhadap volume pembiayaan berbasis bagi hasil. Hipotesis dua (H 2 ) ditolak  yang  berarti  bahwa  DPK  berpengaruh  negatif  dan  signifikan  terhadap porsi  pembiayaan  berbasis  bagi  hasil.Semakin  banyak  DPK  berupa  tabungan, deposito  dan  giro  yang  dihimpun  bank  syariah  dari  masyarakat,  belum  tentu dapat  meningkatkan  porsi  pembiayaan  bagi  hasil.Hal  ini  disebabkan  karena DPK  yang  bersistem  jangka  pendek  sedangkan  pembiayaan  bagi  hasil  yang disalurkan berjangka panjang.Oleh sebab itu DPK tidak dapat digunakan untuk
kegiatan  pembiayaan  bagi  hasil  yang  berjangka  panjang  sehingga menyebabkan  porsi  pembiayaan  bagi  hasil  rendah  daripada  pembiayaan  non bagi hasil. Rahmat (2012) menyatakan bahwa untuk mengatasi ketidakcocokan dari  sumber  dana  dan  pembiayaan  bagi  hasil  tersebut  diperlukan  suatu hubungan  kemitraan  antara  bank  syariah  dengan  lembaga  keuangan  lain, contohnya  seperti  perusahaan  asuransi  dan  pengelola  dana  pensiun  syariah. Sumber  dana  yang  diperoleh  dari  kerja  sama  tersebut  dapat  digunakan  untuk pembiayaan bagi hasil dengan cara bank syariah menerbitkan obligasi.

## Tingkat Bagi Hasil Dengan Volume Dan Porsi Pembiayaan Berbasis Bagi
Hasil
Hipotesis tiga (H 3 ) diterima yang berarti bahwa tingkat bagi hasil berpengaruh positif  dan  signifikan  terhadap  volume  pembiayaan  berbasis  bagi  hasil.Hasil tersebut  dapat  disimpulkan  tingginya  tingkat  bagi  hasil  yang  dibagikan memengaruhi  peningkatan  volume  pembiayaan  berbasis  bagi  hasil.Tingkat bagi  hasil  merupakan  salah  satu  faktor  penting  dalam  menentukan  besarnya jumlah  pembiayaan  bagi  hasil.Bank  syariah  harus  mengoptimalkan pembiayaan bagi hasil supaya mampu memperoleh pendapatan dan keuntungan yang  tinggi  dari  pembiayaan  bagi  hasil.  Sehingga  bank  harus  mampu mengelola  dana  dari  masyarakat  yang  diinvestasikan  di  bank  syariah  dalam bentuk pembiayaan bagi hasil. Dengan keuntungan yang tinggi maka bagi hasil yang diperoleh untuk bank maupun nasabah akan tinggi pula.
Hasil  penelitian  ini  sesuai  dengan  hasil  penelitian  Andraeny  (2011)  dan Novianti (2013) yang menyatakan bahwa tingkat bagi hasil berpengaruh positif dan  signifikan  terhadap  volume  pembiayaan  berbasis  bagi  hasil.Akan  tetapi hasil  penelitian  ini  tidak  sesuai  dengan  hasil  penelitian  Kurniasari  (2013)  dan Pramono (2013) yang menyatakan tingkat bagi hasil tidak berpengaruh positif dan  signifikan  terhadap  volume  pembiayaan  berbasis  bagi  hasil.  Hipotesis empat (H 4 ) diterima yang berarti bahwa tingkat bagi hasil pembiayaan periode lalu  berpengaruh  positif  dan  signifikan  terhadap  porsi  pembiayaan  berbasis bagi  hasil.  Meskipun  pembiayaan  bagi  hasil  memiliki  risiko  tinggi,  namun produk  yang  ditawarkan  dari  pembiayaan  bagi  hasil  dapat  menghasilkan keuntungan  yang  lebih  besar  daripada  pembiayaan  lain  (Rahmat,  2012). Keuntungan  yang  besar  berpengaruh  pada  besarnya  tingkat  bagi  hasil  yang dibagikan, sehingga bank akan memperbanyak jumlah penawaran pembiayaan bagi  hasil.  Sebaliknya,  bank  akan  menghindari  risiko  yang  lebih  besar dibanding  nilai  pengembaliannya  (return  of  investment)  yang  diperoleh  dari
pembiayaan  bagi  hasil,  apabila  tingkat  bagi  hasilnya  rendah  yang mengakibatkan rendahnya porsi pembiayaan bagi hasil.
Non  Performing  Financing Terhadap  Volume  Dan  Porsi  Pembiayaan Berbasis Bagi Hasil
Hipotesis  lima  (H 5 )  diterima  yang  berarti NPF berpengaruh  negatif  dan signifikan terhadap volume pembiayaan berbasis bagi hasil. Berdasarkan teori yang  dikemukakan  oleh  Adnan  (2005)  dalam  Wahyudi  (2013)  menyatakan bahwa  pembiayaan  bermasalah  berbanding  terbalik  dengan  penyaluran pembiayaan, karena besarnya NPF menggambarkan tingkat pengendalian biaya dan  kredit  yang  dilakukan  oleh  bank  syariah.  Tingginya  pembiayaan bermasalah yang ditimbulkan dari pembiayaan bagi hasil akan mengakibatkan penurunan volume pembiayaan bagi hasil yang disalurkan bank.
Sebaliknya  apabila  pembiayaan  bermasalah  dari  kegiatan  pembiayaan  bagi hasil  mengalami  penurunan  maka  akan  mengakibatkan  peningkatan  volume pembiayaan  bagi  hasil.  Meningkatnya  NPF  akan  berpengaruh  terhadap  modal pembiayaan  karena  dana  tersedia  untuk  disalurkan  kepada  masyarakat  akan semakin  berkurang  disebabkan  oleh  kemampuan  bank  untuk  mengembalikan kembali  dana  yang  dikeluarkan  sangat  rendah.  Hasil  penelitian  ini  sesuai dengan  hasil  penelitian  Kurniasari  (2013)  dan  Novianti  (2013)  yang menyatakan  bahwa NPF berpengaruh  negatif  dan  signifikan  terhadap  volume pembiayaan  berbasis  bagi  hasil.Namun  tidak  sesuai  dengan  hasil  penelitian Andraeny  (2011)  dan  Hendri,  dkk  (2012) yang  menyatakan NPF tidak berpengaruh terhadap volume pembiayaan berbasis bagi hasil. Hipotesis enam (H 6 )  ditolak  yang  berarti NPF berpengaruh  negatif  tidak  signifikan  terhadap porsi  pembiayaan  berbasis  bagi  hasil.Berdasarkan  hasil  tersebut  dapat dijelaskan  bahwa  tinggi  atau  rendahnya  tingkat  NPF  tidak  berpengaruh terhadap  porsi  pembiayaan  bagi  hasil  yang  disalurkan  oleh  bank  syariah.  Jika dikaitkan dengan hasil hipotesis 5, dapat diartikan bahwa kendati bank syariah mengalami  kenaikan  dalam  hal  volume  pembiayaan  pada  saat  NPF  rendah, tidak berarti terjadi peningkatan dalam hal porsi pembiayaan bagi hasil.

## SIMPULAN DAN SARAN

## Simpulan
Penelitian  ini  bertujuan  untuk  menguji  pengaruh  DPK,  tingkat  bagi  hasil  dan NPF terhadap  volume  dan  porsi  pembiayaan  berbasis  bagi  hasil.  Berdasarkan
hasil  analisis  dalam  penelitian  ini  yang  telah  dijelaskan,  maka  dapat  ditarik kesimpulan sebagai berikut:

## Pengujian secara simultan (bersama-sama)
Secara simultan menunjukkan hasil bahwa variabel independen (DPK, tingkat bagi  hasil  dan NPF )  berpengaruh  signifikan  terhadap  variabel  dependen (volume dan porsi pembiayaan berbasis bagi hasil).

## Pengujian secara parsial (individu)
1. Berdasarkan  hasil  pengujian  hipotesis  satu  (H 1 )  menunjukkan  bahwa  DPK berpengaruh  positif  dan  signifikan  terhadap  volume  pembiayaan  berbasis bagi hasil.
2. Berdasarkan  hasil  pengujian  hipotesis  dua  (H 2 )  menunjukkan  bahwa  DPK berpengaruh negatif dan signifikan terhadap porsi pembiayaan berbasis bagi hasil.
3. Berdasarkan hasil pengujian hipotesis tiga (H 3 ) menunjukkan bahwa tingkat bagi  hasil  berpengaruh  positif  dan  signifikan  terhadap  volume  pembiayaan berbasis bagi hasil.
4. Berdasarkan  hasil  pengujian  hipotesis  empat  (H 4 )  menunjukkan  bahwa tingkat  bagi  hasil  berpengaruh  positif  dan  signifikan  terhadap  porsi pembiayaan berbasis bagi hasil.
5. Berdasarkan  hasil  pengujian  hipotesis  lima  (H 5 )  menunjukkan  bahwa NPF berpengaruh  negatif  dan  signifikan  terhadap  volume  pembiayaan  berbasis bagi hasil.
6. Berdasarkan  hasil  pengujian  hipotesis  satu  (H 1 )  menunjukkan  bahwa NPF berpengaruh  negatif  dan  tidak  signifikan  terhadap  porsi  pembiayaan berbasis bagi hasil.

## Pengujian Koefisien Determinasi
Berdasarkan hasil pengujian volume pembiayaan berbasis bagi hasil dijelaskan oleh  DPK,  tingkat  bagi  hasil  dan NPF hanya  sebesar  69%.Sedangkan  porsi pembiayaan berbasis bagi hasil hanya dijelaskan sebesar 21%.

## Saran
Berdasarkan  kesimpulan  diatas,  beberapa  saran  yang  dapat  peneliti  berikan sebagai berikut:

## 102 Annisa & Yaya | Volume dan Porsi Pembiayaan_
1. Variabel  independen  yang  digunakan  dalam  penelitian  ini  hanya  variabel DPK,  tingkat  bagi  hasil  dan NPF .  Pada  penelitian  selanjutnya  diharapkan peneliti dapat meneliti atau menambahkan variabel-variabel independen lain yang  memengaruhi  volume  dan  porsi  pembiayaan  berbasis  bagi  hasil. Khususnya  untuk  faktor-faktor  yang  memengaruhi  porsi  pembiayaan berbasis  bagi  hasil  karena  belum  banyak  yang  melakukan  penelitian tersebut. Sehingga dapat menggambarkan hal-hal apa saja yang berpengaruh terhadap  porsi  pembiayaan  berbasis  bagi  hasil  seperti  faktor  internal  bank syariah, faktor nasabah bank syariah atau faktor regulasi dan pemerintah.
2. Memperluas objek penelitian tidak hanya pada Bank Umum Syariah (BUS) tetapi  bisa  juga  menggunakan  Bank  Pembiayaan  Rakyat  Syariah  (BPRS) dan  Unit  Usaha  Syariah  (UUS).  Dikarenakan  perkembangan  bank  syariah saat ini cukup pesat sehingga objek yang diteliti lebih banyak.
3. Disarankan  penelitian  selanjutnya,  peneliti  mampu  menentukan  kriteria sampel dan periode penelitian dengan sebaik mungkin supaya sampel bank yang diperoleh semakin banyak dan hasil yang diperoleh lebih baik.
4. Untuk meningkatkan volume pembiayaan berbasis bagi hasil secara efektif, manajemen  perbankan  syariah  perlu  mengupayakan  peningkatan  DPK  dan pendapatan bagi hasil pembiayaan, dan menurunkan NPF.
5. Untuk  meningkatkan  porsi  pembiayaan  berbasis  bagi  hasil  secara  efektif, fokus  perhatian  dapat  dilakukan  pada  peningkatan  pendapatan  bagi  hasil pembiayaan.

## REFERENSI
Andraeny,  D.  (2011). Analisis  Pengaruh  Dana  Pihak  Ketiga,  Tingkat  Bagi Hasil  Dan  Non  Performing  Financing  Terhadap  Volume  Pembiayaan Berbasis  Bagi  Hasil  Pada  Perbankan  Syariah  Di  Indonesia .  Paper presented at the Simposium Nasional Akuntansi XIV.
Antonio,  M.  Syafi’i.  (2001). Bank  Syariah  Dari  Teori  Ke  Praktik .  Jakarta: Gema Insani Press.
Bank_Indonesia. (2013). Laporan Keuangan Publikasi Triwulanan.   Retrieved from www.bi.go.id
Cleopatra,  Yuria  Pratiwi.  (2008). Faktor-Faktor  Yang  Mempengaruhi Pertumbuhan  Proporsi  Aset  Perbankan  Syariah  Di  Indonesia. (Tesis),
Universitas Indonesia, Jakarta
Faridah,  L.  (2013). Faktor-Faktor  Yang  Mempengaruhi  Volume  Pembiayaan Berbasis  Bagi  Hasil  Pada  Perbankan  Syariah. (Skripsi),  Universitas Muhammadiyah, Yogyakarta.
Hendri,  Ethika,  &  Darmayanti.  (2012).  Faktor-Faktor  Yang  Mempengaruhi Volume  Pembiayaan  Berbasis  Bagi  Hasil  Pada  Perbankan  Syariah  Di Indonesia. 2 (1).
Idroes,  & Nursella. (2013). Analisa Perbandingan Tingkat Risiko Pembiayaan
Murabahah  Dengan  Risiko  Pembiayaan  Bagi  Hasil  Pada  Perbankan Syariah. Retrieved from http://blog.trisakti.ac.id/ahmadmuslim/files/2013/10/jurnal.docx
Kurniasari, Ratri. (2013). Analisis Faktor-Faktor Yang Mempengaruhi Volume Pembiayaan  Berbasis  Bagi  Hasil  Pada  Perbankan  Syariah. (Skripsi), Universitas Muhammadiyah, Yogyakarta.
Muhammad. (2007). Lembaga Ekonomi Syariah . Yogyakarta: Graha Ilmu.
Muljono, Teguh Pudjo. (2001). Manajemen Bagi Bank Komersil. Yogyakarta: Bpfe-Yogyakarta . Yogyakarta: BPFE-Yogyakarta.
Novianti,  N.  I.  (2013). Faktor-Faktor  Yang  Berpengaruh  Terhadap  Volume Pembiayaan  Berbasis  Bagi  Hasil  Pada  Perbankan  Syariah. (skripsi), Universitas Muhammadiyah, Yogyakarta.
Pramono,  N.  H.  (2013).  Optimalisasi  Pembiayaan  Berbasis  Bagi  Hasil  Pada Bank Syariah Di Indonesia. Accounting Analysis Journal .
Rahmat,  A.  (2012).  Optimalisasi  Pembiayaan  Bagi  Hasil  Sebagai  Upaya Memberdayakan  Umkm  Yang  Berkeadilan.    Retrieved  from http://syariahcooperation.blogspot.com/2012/05/optimalisasi- pembiayaan-bagi-hasil.html
Wahyudi,  M.  M.  (2013). Faktor-Faktor  Yang  Mempengaruhi  Volume Pembiayaan  Berbasis  Bagi  Hasil  Pada  Perbankan  Syariah  Di

## 104 Annisa & Yaya | Volume dan Porsi Pembiayaan_
Indonesia. (Skripsi), Universitas Muhammadiyah Yogyakarta, Yogyakarta.
Yaya,  R.,  Erlangga,  A.,  &  Abdurahim,  A.  (2014). Akuntansi  Perbankan Syariah  Teori  Dan  Praktik  Kontemporer-Berdasarkan  Papsi  2013 (2 ed.). Yogyakarta: Salemba Empat.