TigerResearch/tigerbot-earning-plugin huggingface dataset:
我国复合材料行业经过不断发展,市场规模持续扩大,产业链逐步完善。但我国复合材料产品主要集中在中低端领域,能够生产高端产品的企业数量较少,还有部分产品需依赖进口。我国的航空航天及汽车工业快速发展,对高端复合材料的需求不断增长,为满足国内市场需求,提升国际竞争力,我国复合材料产业结构急需调整。
目前国内碳纤维主要应用于航空航天、体育休闲等领域,我国体育用品领域的碳纤维需求量大幅领先于海外,风电叶片、建筑外墙领域占比较大;在航空航天、轨道交通、新能源装备等方面的应用水平则偏低,碳纤维的应用大幅落后于世界先进水平。随着未来我国航空航天事业的飞速发展将带来对碳纤维的持续需求,国产高性能碳纤维将继续保持良好的增长态势,需求结构也将进一步向高端应用领域靠拢。国内碳纤维需求的结构性差异同时也预示着结构性的机遇,在航空航天、压力容器、汽车、轨交等领域将有望迎来需求空间的大幅增长。
树脂基复合材料制品应用需要完成原材料选择、设计、仿真分析、工艺开发、试制到量产的一系列过程,目前随着复合材料被应用于越来越广泛的领域,除结构力学性能的要求之外,还要进一步满足复材制品的耐高温、耐腐蚀等的结构功能一体化需求,这就要求公司具备丰富的原材料库、生产技术储备来满足客户一些特殊功能性要求。对应设计及工艺人员需要具备一定复材知识背景及项目经历,操作人员需要经过培训并具备上岗证,设备设施需要满足下料、成型、固化、加工、后处理、检测等一系列功能需求。
2)航空大型结构件精密制造领域
军用飞机方面,据中商情报网数据显示,2021 年中央本级国防支出预算比上年增长6.8%,达到13795.44 亿元,且会继续保持适度稳定增长。预计“十四五”期间我国军用飞机将新增2,900 架,对应航空零部件制造的市场空间约为1,140 亿元。同时,部队加速列装补齐保有量短板、加速升级换装提升先进战机占比,都将会为军用航空零部件制造行业带来巨大的增量空间;民用飞机方面,当前我国民机以进口为主,国外波音、空客占据绝大部分的市场份额。但随着持续研发投入的积淀,我国国产民机已逐步形成体系,呈现快速发展的态势。民机领域,中国商飞预测,未来20 年,全球需要4.54 万架新飞机,价值约6.6 万亿美元。其中国产C919 所处的单通道细分市场,需求32055 架新机,价值约3.63 亿美元。同时,我国支线客机ARJ-21 已投入航线运营,干线客机C919 目前仍处于适航取证阶段,远程宽体客机CR929 进入初步设计阶段,三大民机发展节奏呈梯队推进,未来的20 年仍会是国内民航飞机的持续增长年。随着国内民用航空制造需求持续升温,飞机零部件精加工业务将充分受益于此。
我国航空产业历经数次战略性和专业化重组,目前已经形成“以航空工业集团为主的军用飞机、以中国商飞集团为主的民用飞机、以中国航发集团为主的飞机发动机”的行业格局,鼓励民间资本进入航空工业领域,各企业依据自身定位和技术实力,承接不同类型航空器产品的研发和制造。围绕航空工业的产业布局,我国航空零部件制造行业形成了以内部配套企业为主,科研机构、合资企业和民营企业有效补充的市场竞争格局。
航空工业是一国科技实力最为直接的展现,技术壁垒很高。航空工业配套产品生产需要较高的技术水平和严格的质量控制体系,随着我国航空工业向着赶超国际先进水平的目标迈进,行业内主要客户对产品质量、性能要求越来越高,产品更新迭代不断加速,要求供应商在产品研发、材料成型、精度控制、加工工艺、测量检验等方面拥有长期且深入的设计、制造经验以及技术积累。航空工业配套产业的技术壁垒还体现在对人员素质的要求上,由于飞机零部件的研发生产对于产品的可靠性、维修性、保障性、测试性、安全性、环境适应性有着较高要求,精通专业知
识、行业经验丰富的人才非常重要,且随着航空工业技术不断发展进步,新工艺、新流程不断推出,从业人员需要掌握行业最新发展趋势,不断学习和应用先进技术。
在轨道交通业务领域:根据“十四五”规划和2035 年远景目标纲要,到2025 年,全国铁路运营里程将达到17 万公里左右,其中高铁5 万公里,未来我国铁路行业发展市场仍然广阔。随着外部环境影响逐步消退,国内人员出行及高铁列车开行量回升,有望带动公司粉末冶金制动闸片业务逐步恢复。目前,国内拥有CRCC 颁发动车组闸片认证证书的企业共有25 家,其中17 家企业有正式证书,8 家企业有试用证书。国内从事该领域的企业主要为德国克诺尔集团在中国的全资子公司克诺尔苏州、中车戚墅堰以及常州中车铁马等。随着未来高铁制动闸片行业参与者增多,动车组闸片行业竞争日趋激烈,公司将面临较为激烈的行业竞争态势。报告期内,公司作为国铁集团动车组闸片联采招标中标数量最多、开展合作检修业务铁路局数量最多的企业,持续深化在轨道交通刹车片领域材料配方、工艺路线、生产装备等方面的研究积累,多年来凭借着技术、品牌、服务、渠道等优势,始终在行业中占据领先地位。
国内具备轨道交通机车车辆制动系统集成能力的企业有纵横机电、南京海泰、中车四方研究所、中车株洲分公司,上述企业均为天宜上佳合成闸片/闸瓦产品主要客户。凭借在制动系统关键部件的技术研发、工艺设备及研发试验能力优势,公司在城市轨道交通制动闸片/闸瓦市场积累了丰富的经验以及良好的口碑,后续有望进一步开阔该市场。
在光伏新能源业务领域:据国家能源局发布的2022 年全国电力工业统计数据显示,截至2022年底,全国太阳能发电装机容量为3.93 亿千瓦,对比2021 年增长28.1%;2022 年光伏新增装机量为87.41GW,对比2021 年增长60.3%。国内从事热场碳碳复合材料的公司包括金博股份、西安超码、美兰德等公司。公司于2021 年正式进入该领域,尽管公司进入行业时间较晚,但后发优势突显,凭借在装备领域的颠覆式创新精神特别是在沉积装备方面超大规格尺寸的突破与应用,大幅提升了产能规模及交付能力,实现了设备单产效率高、单吨电耗小、制造成本低等优势。在该业务领域,公司搭建了完备的全生产链,在预制体编织、气相沉积、产品纯化等方面取得重大突破并得以产业化应用。公司具备碳纤维预制体自制能力,预制体智能针刺生产线已正式投产,在针刺环节,公司将过往传统单点针刺升级为多点多工位智能针刺,突破行业自动化程度低、生产周期长的难点与痛点;公司在四川江油产业园已完成第一代、第二代大型沉积炉及配套工序设备投产,对应2,000 吨级碳碳复合材料制品产线目前运转良好。同时,直径突破8 米的第三代超大
规格沉积炉已于2023 年一季度末完成设备安装调试,投产后碳碳热场制品年化产能将达3,500 吨。此外,考虑到未来热场材料更大尺寸发展趋势以及与制动盘沉积工艺的产能协同,公司再次突破原有装备规格,加大加高装备尺寸,充分发挥超大型设备规模及成本优势,预计该第四代沉积装备将于2023 年底逐步投产,据此公司包含多品类碳基材料制品总沉积产能(年化)有望达到5,500吨;公司对碳碳复合材料制品产线进行了自动化改造及装备升级,可有效提高碳碳复材产品纯化能力、生产效率及产品的稳定性、一致性,节约人工成本,降低能耗,全面提升公司产品竞争力。
在汽车业务领域:据中汽协数据显示,2022 年我国新能源汽车产销分别完成705.8 万辆和688.7 万辆,同比分别增长96.9%和93.4%。新能源汽车提速快、车重大,对轻量化及制动安全提出了更苛刻要求。碳陶制动盘制动性能优异,相比铸铁盘不仅能够实现轻量化、间接提升车辆续航里程,同时给车辆驾驶者带来更安全和更可靠的驾乘体验。随着碳陶制动盘在国内新能源汽车市场的推广应用,国内车企对碳陶制动盘的关注度逐日提升,碳陶制动盘材料有望加速渗透进入商业化规模量产阶段。公司基于自身在制动材料领域多年积累,前瞻性布局新一代制动材料研发,2016 年成立碳陶事业部,当前已具备碳陶制动盘预制体编织、气相沉积、陶瓷溶渗等技术能力,可实现碳陶制动盘性能正向设计开发。同时在碳陶制动盘加工技术上也取得重大突破,实现预制体“近净成形”,有效缩短了加工周期,在未来产业化过程中有望进一步降低生产成本。此外,公司发展至今已与国内多家企业形成战略合作关系,并积极进行产业化布局,15 万套高性能碳陶制动盘产业化建设项目正在四川江油产业园稳步推进中。
在国防装备业务领域:公司在该业务领域主要包含树脂基碳纤维复合材料业务和航空大型结构件精密制造业务。
在树脂基碳纤维复合材料业务领域:国内碳纤维复材企业主要包括上游的中简科技、光威复材、中复神鹰和吉林化纤,中游的中航高科(中航复材),下游的航空工业、商飞、商发、航天科技、航天科工、中船、中电等国有军工央企。其中部分企业产品可覆盖全产业链。总体而言,我国已经形成较为完整的碳纤维复合材料产业链,下游企业的应用空间有望得到拓展,未来市场空间较大。树脂基碳纤维复合材料制品领域企业在面对不同的应用场景将面临更多技术挑战,需要解决成型工艺复杂、成本偏高、生产效率较低等核心问题,实现以需求为牵引的差异化、定制化发展路径,才能在更多新的应用场景中获得青睐,逐步实现对传统材料的替代。
天仁道和是国内该领域新进入的具有独立研发与设计能力的优质复合材料制品供应商,在商业火箭、卫星支架、无人机和弹类舱体等轻质结构研发设计与新材料研发及先进制造方面积累了较为丰富的经验,具备基于产品综合性能及成本要求进行产品结构优化、工艺选择,以及结构强度、振动噪声、环境应力等方面仿真分析能力,缩短开发周期的同时大幅提高了产品结构可靠性以及工艺稳定性。同时天仁道和拥有热压罐成型技术、预浸料热压成型技术、缠绕成型技术和RTM成型技术等多种技术能力。为延展树脂基碳纤维复合材料制品前端产业链,已在江苏常州建立预浸料生产线,具备中温环氧体系,高温环氧体系,双马树脂体系高性能预浸料自主开发能力,已开发出多个牌号预浸料材料投入市场。随着航空、航天领域新项目的实施,天仁道和在行业内已具备一定影响力。
在航空大型结构件精密制造业务领域:我国航空制造业历经数次战略性和专业化重组,目前形成了以中航工业及其下属单位以及中国商飞为主的制造格局,各企业依据自身实力和技术研发格局,承接不同类型航空器产品研发和制造。围绕航空工业产业布局,我国航空零部件制造行业形成了以内部配套企业为主,科研机构、合资企业和民营企业有效补充的市场竞争格局,行业内主要企业包括爱乐达、通达股份等民营上市企业。瑞合科技在国内军用/民用航空产业链中具有较为明显的技术优势,同时资质齐全具备较好的先发优势,在国内航空工业中具有较高知名度。在航空工装、航空零部件精密制造领域,瑞合科技已经成为国内几大重点主机厂合格供应商,以及军队飞机修理厂、航空发动机厂、中国燃气涡轮研究院等科研机构的供应商,在行业内具备较好的口碑及先发优势,客户群体相对稳定。
(1)轨道交通业务领域
我国铁路自主创新取得重大成果,总体技术水平迈入世界先进行列,高速、高原、高寒、重载铁路技术达到世界领先水平,智能高铁技术全面实现自主化,目前已形成涵盖时速160-350 公里速度等级的复兴号系列动车组车型体系。国铁集团在深化复兴号高速列车自主创新方面也在启动研发新一代更高速度、更加安全、更加环保、更加节能、更加智能的复兴号动车组新产品。
为保证车辆的安全运行,下游整车制造企业、系统集成商和各铁路局对零部件的可靠性、一致性都有严格要求,要求供应商具备较高的工艺水平、质量检测水平和售后服务水平,行业壁垒、行业集中度相对较高,市场竞争相对有序。
在产品技术方面,目前动车组闸片主要为粉末冶金闸片材料,该类产品技术目前较为成熟,闸片性能及运行情况较好,安全性高,预计短期内不存在完全迭代的可能。公司也将保持在该领域的技术及产品的先发优势,不断在该领域进行技术配方及工艺的突破,以满足未来的发展需要。
(2)光伏新能源业务领域
在光伏新能源热场部件领域,由于材料性能特点,碳碳复合材料制品已逐步替代传统石墨材料成为光伏热场部件领域的主流,尤其在热场四大部件的渗透率迅速提升,碳碳坩埚的渗透率目前已达到95%以上。
目前,N 型硅片在光伏领域已是公认的发展趋势,作为拉晶设备中的关键耗材,国产碳碳复合材料热场部件也将进一步替代等静压石墨产品,碳碳复合材料热场部件的渗透率将进一步提升。此外,N 型硅片对热场部件的纯度要求更高,在N 型硅片制备过程中,碳碳复合材料相比石墨材料在热膨胀系数方面更具优异性,碳碳复合材料热场的使用寿命更长。大尺寸叠加N 型硅片渗透率快速提升,热场部件加速升级。碳基复材热场性能更好、损耗更少、经济性更佳,且更适于N型硅片生产制造。
随着硅片向高纯度、大尺寸方向发展,碳碳复合材料热场产品向高纯度、大尺寸的方向发展也是必然趋势。未来,碳碳复合材料应用领域广阔。
(3)汽车业务领域
公司在该业务领域主要针对汽车碳陶制动盘市场,根据国务院发布的《中国制造2025》,已明确将碳纤维及其复合材料汽车零部件技术作为节能与新能源汽车领域的重要发展方向。在保持或提升汽车强度和安全性的前提下,尽可能降低整车质量和减少能源消耗,对提升续航里程、改善性能等具有重要意义,是现代汽车工业技术发展的方向。而相比传统材料,碳陶复合材料更耐高温、质量更轻、抗氧化能力强、韧性好且不易磨损,不仅能有效的解决传统钢铁材质制动盘在车辆高速或长时间行驶过程中出现的热衰退现象,还可以减轻汽车重量,极大的提高了汽车制动盘操作性能以及制动反应速度。
随着新能源汽车发展到智能化阶段,轻量化与制动高稳定性已成为明确趋势。碳陶制动盘能够替代传统铸铁制动盘,可实现30%至50%的轻量化效果,显著减轻汽车整体重量。同时,碳陶制动盘耐磨损、不易锈蚀,能够提升汽车制动稳定性。
伴随新能源汽车轻量化需求快速发展,国内外多家车企加速布局碳陶制动盘落地,碳陶制动盘材料有望加速渗透进入商业化规模量产阶段。随着碳陶制动盘生产技术不断升级、成本不断下降,未来碳陶制动盘在汽车市场应用前景广阔。
(4)国防装备业务领域
在树脂基碳纤维复合材料业务领域方面,随着行业技术的进步、社会需求水平的提高,碳纤维制品应用已经从早期的航空航天制造、体育用品行业迅速向火箭卫星等高端装备、风电、压力容器、轨道交通、兵器工业、船舶工业、电子电器行业拓展。据中商产业研究院信息显示,2022年,中国碳纤维产能领先,国产碳纤维的性价比在提升中,国产碳纤维用量历史上首次超越了进口量,在中国市场总需求量的比例直接飙升到60.5%,比2021 年增长了53.8%,但出口量极小,国内碳纤维行业还需继往开来,苦练技术内功,形成国际竞争优势的运行产能。从碳纤维的应用领域来看,2022 年全球碳纤维需求总量:135,000 吨,风电叶片占比25.7%,体育休闲17.8%,航空航天军工占比14.9%,汽车7%。2022 年中国碳纤维的需求应用为74,429 吨,对比2021 年的62,379 吨,同比增长了19.3%,风电叶片占比23.5%,体育休闲占比30.9%,航空航天10.5%,汽车3.2%。
总体来看,中国主导的树脂基碳纤维复合材料为风电叶片及体育休闲器材,尽管在航空航天军工领域有所接近,但仍然有一定差距。国内航空航天高附加值复合材料产品正在从单一的复合材料结构轻量化需求,逐渐转变为结构功能一体化集成需求。随着大飞机、无人机、火箭卫星等航空航天高端装备的升级换代,高端复合材料需求越来越迫切,为满足国内市场需求,提升国际竞争力,我国复合材料产业结构急需调整。
在航空大型结构件精密制造业务领域方面,经过70 多年的创新发展,国内的航空制造业已经形成了产品配套较为齐全的自主工业体系,目前已基本掌握从设计、试制、试验到批产等关键技术,在此基础上,已具备自主研制能力。围绕航空工业的产业布局,我国航空零部件制造行业形成了内部配套企业为主,科研机构、合资企业和民营企业有效补充的市场竞争格局。目前,国内的航空零部件行业上市公司集中于民营企业,目前整体竞争格局相对分散。国内航空零部件的市场发展主要集中于两类,一类是军机,一类是民机行业。
目前,我国空军已进入“战略空军”发展阶段,但目前我国军机在总量和结构上仍与美国等军事大国存在较大差距。从军机数量看,据Flight International《World Air Forces 2022》统计,我国现役军机(包括:加油机、教练机、特种飞机、运输机、战斗机、直升机)总数为3,285 架,占全球比重为6%;美国为13,246 架,占全球比重为25%;俄罗斯为4,173 架,占全球比重为8%。从飞机总数上看,中国军机数量不到美国的1/4,比俄罗斯少近1000 架;我国数量最多的战斗机只有1,571 架,而美国有2,717 架,数量只有美国的57.34%,其余各类军机数量与美国差距明显。为应对未来复杂多变的环境,我军亟需补全各类型飞机的差距,飞机制造需求有望进一步提升。在民用航空市场上,随着我国国民经济的持续发展,为了满足对民航运输日益增长的需求,促进航空运输业的发展,我国不断加大民航运输建设方面投资,民航运输市场发展迅速。
据《中国商飞公司市场预测年报(2022-2041)》预测,未来20 年全球旅客周转量(RPKs)将以每年3.9%的速度增长,在2041 年达到19.9 万亿客公里。中国航空运输市场将接收喷气客机9,284 架,其中支线客机958 架,单通道客机6,288 架,双通道客机2,038 架。到2041 年,中国的机队规模将达到10,007 架,占全球客机机队21.1%,中国航空市场将成为全球最大的单一航空市场。
经多年深耕,瑞合科技积累了丰富的航空零部件及工装设备设计、开发、制造技术经验,具备较强的技术实力和市场竞争力。依托公司平台优势、技术优势、经验积累和客户基础,公司团队抓住行业和市场发展机遇,通过强化技术创新与产品研发,公司业务不断向航空零部件、航天零部件等领域延伸,形成了跨度较深的纵向一体化产业链优势,不断增强公司的竞争优势,扩大市场占有率,巩固在该行业领域中的技术优势和领先地位。
(1)轨道交通业务
公司动车组用粉末冶金闸片以及合成闸片/闸瓦技术经多年研发、生产已形成成熟技术,具有高可靠性、经济性、安全舒适性等特点,相较行业内其他生产企业,公司具有较强的先发优势、技术优势、规模优势及成本优势。在材料配方方面,公司打破行业传统材料配方模式,通过调整摩擦组元和润滑组元的类型及其配比,在保证基体强度的同时,充分发挥“石墨”等材料各项特性,提高闸片的导热性并确保不同速度下足够高的摩擦系数及其稳定性;在工艺路线方面,粉末冶金工艺路线为混料、压制、烧结工序,为了确保动车组用粉末冶金闸片性能的稳定性、一致性,依据生产工艺设计参数,定制生产设备及工装,实现了产品批量生产高效、稳定。
公司通过多年技术积累以及技术迭代,研发出粉末冶金闸片三代升级产品TS399B,在保证摩擦体物理性能及摩擦性能的前提下,提高了摩擦块集热散热性能及制动盘温度分布均匀性,降低了制动时摩擦副表面温度,使闸片与制动盘达到最佳匹配,闸片平均寿命提高近一倍,该产品已通过CRCC 认证。
(2)光伏新能源业务
在光伏热场产业链中,上游为碳纤维、碳纤维预制体等原材料,中游为热场部件生产制造环节,下游为光伏行业硅片及拉晶设备环节。公司业务涉及光伏热场产业链上游及中游,有望形成规模效应,降低生产成本,发挥技术优势。
在光伏热场产业链上游预制体环节,高质量预制体可有效缩短致密周期,提高单位时间产出,且碳纤维预制体费用占热场成本比例较高,因此预制体的降本增效可有效提高公司产品竞争力。报告期内,公司在碳碳复合材料制品生产上,逐步实现了预制体完全自制,该部分业务由子公司天启光峰实施。近两年,针对产品预留量大、物料利用率低、制备周期长、生产效率低、针刺密度不均匀、产品易变形等诸多痛点,天启光峰对传统针刺进行了颠覆式创新,实现了预制体近净成形、一机多位多点智能针刺、连续矫形固化、超大型异形件制备。预制体生产实现了“三高一低”,即“高纤维体积份数、高结构强度、高密度,低变形量”,大幅提升了物料利用率及生产效率,同时解决了产品易变形问题。
在光伏热场产业链中游环节,公司作为碳碳热场部件生产制造商,审时度势、踔厉前行,在产能落地、技术工艺及装备升级、市场开拓等方面都取得突出成绩。报告期内,公司与设备供应商合作开发,攻克了大尺寸沉积炉增密效率慢及增密均匀性差的难题,选用目前碳碳复材领域批量化生产最大规格沉积设备,稳步落地2,000 吨碳碳复合材料产能。截至本报告披露日,公司碳碳复合材料产能达到3,500 吨,可满足36 寸甚至更大尺寸产品批量化生产。为适应N 型电池硅片发展趋势,公司及时布局了高温纯化装备,增强产品纯化能力,产品灰分可达100ppm 以下,满足N 型电池硅片制造环节需求;在碳碳复合材料制品工艺方面,公司已掌握“纯气相沉积”及“气相沉积+液相浸渍”两种工艺路线,通过对浸渍工序的装备改造以及对浸渍剂材料配方的升级,有效降低了浸渍剂残渣,大幅提升了产品密度均匀性、材料利用率及生产效率,成本优势明显,使得两种工艺路线下生产成本相当。通过推动沉积装备大型化、高温设备连续化、关键工序智能化、工序连接自动化的落地,公司碳碳热场部件的生产实现了制造效率及工艺水平达到行业领先水平,公司下游客户拓展情况较好,产品客户群体稳定。
在石英坩埚行业方面,近年来随着硅片尺寸不断迭代,石英坩埚高性能、大尺寸化趋势明显,加之高纯石英砂紧缺,下游客户对石英坩埚产品性能要求进一步提高,产品质量口碑成为重中之重。自2022 年11 月完成对新熠阳的收购后,公司迅速充实新熠阳管理团队,加持集团资金、资源、业务协同优势以及工艺装备优化提升经验,坚定推行质量战略,坚持品质为先的理念,快速补充原材料检验检测设备、规范完善原材料到厂检测流程及数据记录,全面梳理生产工艺、提高各环节品质控制要求,严格执行产品质量检验标准,全面提升了新熠阳产品质量与经营实力。
截至本报告披露日,新熠阳生产的石英坩埚产品得到下游客户好评,使用寿命及单产排名已经位居行业头部水平,且与公司碳碳热场业务协同效果显著。基于新熠阳已取得的优异经营成果,公司继续坚定推进石英坩埚业务在徐州及江油扩产扩建,加强与石英砂行业主要供应商长期合作并已签订战略合作协议。同时,为进一步提高产品质量与一致性,公司正加速推进对既有产线自动化改造,着力打造具备自动配料、自动上料、自动布料、自动刮料等功能的石英坩埚自动化产线。
(3)汽车业务
公司全力推动碳陶制动产品产业化应用,在四川江油产业园区加速布局15 万套(60 万盘)碳陶制动盘产线,截至本报告披露日,公司已完成四川江油产业园8 号厂房建设,超大规格沉积设备已进入安装调试阶段,碳陶制动盘智能针刺正在进行工艺验证,江油碳陶制动盘产线建设稳步推进中。
报告期内,公司在碳陶制动盘产业化进程中最为关键的技术工艺方面也取得了新进展,在碳陶制动盘预制体方面,公司成功开发近净成形全新结构预制体,且通过材料结构优化,实现表层功能层与结构支撑层有机结合,有效解决了传统长纤编织盘表面纤维裸露以及氧化烧蚀等问题,既能保证结构强度,又实现了良好的摩擦性能。公司具备同时生产碳陶制动盘和制动衬片的能力,拥有自主研发的金属基复合材料和合成材料双体系衬片。同时,由公司自主研发的碳陶制动盘和衬片摩擦副组合已进入更细致的技术验证阶段,技术优势明显。
报告期内,公司与多家车企开展合作,根据客户技术输入提供解决方案,公司已与15 家汽车主机厂商及供应链客户建立碳陶制动盘项目合作关系,获得某头部新能源车企重点车型碳陶盘量产项目定点,并取得两家车企合格供应商资格以及一家车企试制供应商资格;公司已与两家汽车主机厂签署战略合作协议,依托其品牌及平台,开展商用车、特种车辆高性能碳陶制动材料核心部件研制开发工作,共同推进碳陶制动盘在商用汽车领域的应用。
(4)国防装备业务
在树脂基碳纤维复合材料方面,公司建有千万级仿真平台,具备结构强度、振动噪声、环境应力、工艺过程等有限元分析技术正向设计开发能力,为客户提供优质解决方案,产品性能完全满足客户需求。根据碳纤维不同应用场景性能及功能需求,对预浸料开展配方优化及工艺升级,并取得重大突破,掌握中温环氧体系、高温环氧体系、双马树脂体系等多个核心树脂配方,产品已通过各项性能测试验证,上架多个系列产品及对应数据库,提高了材料选型效率,大幅降低产品开发成本。天仁道和拥有热压罐、模压、缠绕、RTM 等多种成型设备及技术,企业影响力在行业稳步提升。报告期内,为延展树脂基碳纤维复合材料制品前端产业链,公司已在江苏常州建立预浸料生产线,已开发出多个牌号预浸料材料并投入使用。
在碳碳复合材料方面,公司与国内部分研究院达成战略合作,针对大尺寸碳碳复合材料构件制备进行联合开发,在缩短产品生产周期的同时,产品各部分密度及性能均匀性好,具备了大尺寸、复杂形状碳基复合材料的开发、生产及检验能力,为公司进一步拓宽市场夯实了基础。
在航空大型结构件精密制造方面,公司加强技术创新,依托公司在框、梁、肋等类型结构件丰富数控加工制造经验及大量加工数据,通过CAD、CAPP 等三维计算机辅助设计软件应用,将航空飞行器结特征类型构件工艺设计、工艺管理、工艺知识融入专家系统中,依靠专家系统及工艺路线柔性化数据库,开发特征、参数辨别及数据库提取技术,针对新零件特征、参数范围进行辨别,将判断结果传递进入工艺标准数据库,数据库自动进行筛选,提取工艺过程参数,推算工艺过程数据,从而快速完成公司零件工艺文件及数控程序编制。通过安装于每台设备的PMS 智能刀具监控系统实现终端智能化,通过自感知、自诊断、自决策,实现刀具异常监控、磨损监控、碰撞监控及智适应提效,降低生产风险、提高效率、降低成本;IOM 生产制造协同系统通过对设备及生产的互联互通实现信息透明化和决策数据化,实时获取生产状态数据,提高管理效率、让管理更科学。
认定称号|认定年度|产品名称
单项冠军示范企业|2022 年-2024 年|动车组粉末冶金闸片
截至2022 年12 月31 日,公司及子公司拥有已授权专利288 项,其中包括53 项发明专利、210 项实用新型专利、10 项外观设计专利以及15 项PCT 专利,并拥有软件著作权22 项。
|本年新增||累计数量|
|申请数(个)|获得数(个)|申请数(个)|获得数(个)
发明专利|15|4|176|53
实用新型专利|46|51|265|210
外观设计专利|4|1|13|10
软件著作权|0|0|22|22
其他|1|6|32|15
合计|66|62|508|310
注:其他为PCT 专利
|本年度|上年度|变化幅度(%)
费用化研发投入|94,232,278.83|69,375,063.48|35.83
资本化研发投入|0|0|0
研发投入合计|94,232,278.83|69,375,063.48|35.83
研发投入总额占营业收入比例(%)|9.55|10.34|-7.64
研发投入资本化的比重(%)|0|0|0
报告期内,公司加大各业务板块的科技研发投力度,导致研发投入总额有所增加。
序号|项目名称|预计总投资规模|本期投入金额|累计投入金额|进展或阶段性成果|拟达到目标|技术水平|具体应用前景
1|机车合成闸瓦的开发和应用|320.00|100.00|349.87|闸瓦性能符合TJ/JW041-2014交流传动机车合成闸瓦暂行技术条件要求,该项目结题|产品性能符合 TJ/JW041-2014 交流传动机车合成闸瓦暂行技术条件要求|国内先进|适用于XHD2、XHN5 等机车踏面制动系统
2|低地板车合成闸片的开发和应用|420.00|183.04|463.98|产品性能符合主机厂技术条件要求,完成产品交付,该项目结题|满足主机厂技术条件要求|国内先进|适用于低地板车盘形制动系统
3|时速160 公里动力集中电动车组拖车复合闸片的开发和应用|560.00|291.95|599.93|闸片满足主机厂技术条件,该项目结题|闸片满足主机厂技术条件,通过装车运用考核|国内领先|适用于时速160 公里动力集中电动车组拖车
4|时速400 公里高速列车/动车组制动闸片|707.00|125.00|761.68|实现闸片装车,并顺利完成世界领先新型复兴号高速综合检测列车相关科学试验任务,具备批量生产能力,该项目结题|完成装车考核,实现批量生产|国际领先|匹配高端化、自动化、智能化的动车组闸片生产线,生产制造具有自主知识产权的粉末冶金制动闸片,为时速400 公里高速列车/动车组样车的生产、试验提供配套闸片
5|乘用车用碳陶制动盘用衬片的开发与应用|800.00|158.06|730.41|已完成产品开发,产品已通过台架测试,性能符合主机厂技术条件要求,且通过装车考核|通过CCC 强制性产品认证,通过台架试验,满足主机厂技术条件,通过装车路试考核|国内先进|适用乘用车
6|轨道交通绿色环保低噪音闸片的开发|1,500.00|392.18|1,197.87|完成低噪音闸片结构选型,闸片性能满足TJ/CL 307-2019 标准;明确了降低噪音的方法措|闸片性能满足 TJ/CL307-2019 标准要求;闸片1:1 台架试|国内先进|适用于城际动车组列车
|||||施,通过优化改进后1:1 台架试验噪音控制有突破性进展|验噪音低于95dB,实现装车考核||
7|市域车用粉末冶金闸片开发|1,200.00|334.53|334.53|对接客户获取160km/h 市域B城际车技术要求,完成产品结构、配方、工艺研究和试验,性能满足客户需求|闸片满足客户技术条件,实效市域车系列动车组粉末冶金闸片销售|国内先进|适用于时速120-200km/h市域动车组车型
8|乘用车用金属基衬片开发|1,500.00|465.35|465.35|完成首个衬片产品结构设计、模具加工,进行配方、工艺设计,完成第一阶段样件生产及性能摸排,从结构和配方上开展第二阶段优化设计|满足主机厂技术条件,交付样件实现装车路试,具备批量生产能力。通过CCC 强制性产品认证,具备申请IATF16949 汽车质量管理体系资格|国内先进|新能源车、高端乘用车
9|时速160-250 公里动力集中动车组粉末冶金闸片开发|1,500.00|370.80|370.80|完成160 公里动力集中动车组粉末冶金闸片优化升级,性能满足TJ/CL 561-2018 标准,完成CRCC 现场抽样|闸片满足客户技术条件,实效动力集中动车组粉末冶金闸片销售|国内先进|适用于时速160-250 公里动力集中动车组
10|新能源汽车用高性能碳陶制动盘开发|2,000.00|661.35|661.35|获得了“定点通知书”,完成了台架试验考核和小批量样件交付,进入装车路试阶段|通过台架试验,满足主机厂技术条件,通过装车路试考核,实现批量交付|国内先进|新能源汽车
11| N2 类特种车用碳陶制动盘开发|1,500.00|527.44|527.44|完成了碳陶制动盘产品开发和样件交付,2 个车型进入装车和路试阶段|通过台架试验,满足主机厂技术条件,通过装车路试考核,实现批量交付|国内先进|总质量3.5-15 吨特种车辆
12|飞行汽车用高性能碳陶制动盘设计和开发|1,000.00|418.52|418.52|完成并通过了台架试验考核|通过台架试验,完成陆行装车路试,实现飞行汽车装车搭载。|国内先进|飞行汽车
13|船用复合材料上层建筑典型部件开发|65.00|114.27|114.27|完成样机试制,并交付客户试用|完成上船考核,获得应用评价报告,并在建船时应用|国内领先|可批量应用于各大船厂
14|航天飞行器复合材料舱体制备工艺研究|300.00|496.28|496.28|完成功能性地面测试,完成实物发射测试,产品按客户要求完成交付,性能满足客户技术要求,该项目结题|完成功能性地面测试,完成实物发射测试,并进入批量应用。|国内领先|可批量应用于民用航天运载工具姿态控制支架结构,替代金属构件
15|航天飞行器碳碳复合材料部件开发|1,000.00|420.60|420.60|已完成首套产品交付,正在开展小批量生产|顺利交付某型号飞行器碳碳产品,并完成飞行试验考核,满足客户技术要求。|国内领先|可批量运用于高超声速飞行器热防护材料
16|凝给水中高温减振接管研制|95.00|110.00|110.00|完成研制任务,产品性能满足要求,达到供货状态,该项目结题|完成研制,达到订货状态|国内领先|中高温管路系统
17|加长型减振接管研制|350.00|437.94|437.94|完成研制任务,性能处于国内同类产品领先地位,能够满足新型管路系统需求,该项目结题|完成研制,达到独家供货状态|国内领先国际一流|新型管路系统
18|活法兰球形管研制|120.00|152.00|152.00|完成研制任务,达到全部指标要求,重量和减振性能优异,具备供货能力,该项目结题|完成研制,达到供货状态|国内领先国际一流|新型管路系统
19|无人机机身碳纤维零部件开发与应用|500.00|351.66|577.35|样品已通过测试验证,综合性能满足客户要求,该项目结题|完成样品制备,通过性能测试,综合性能满足客户要求|国内领先|适用于各类无人机机身结构及零部件
20|复合材料防热套筒开发与应用|80.00|40.50|74.61|已完成首批次产品交付,性能满足客户技术要求,该项目结题|完成产品交付,并通过性能测试,满足客户技术要求|国内领先|适用于弹体、箭体防热结构及零部件
21|复合材料舱体开发与应用|400.00|200.50|389.84|已完成产品交付,客户完成测试验证,满足客户技术要求,该项目结题|完成产品交付,通过性能测试,满足客户技术要求|国际领先|适用于各类弹体结构及零部件
22|复合材料飞行汽车机身开发与应用|200.00|10.10|174.65|已按客户要求完成样机交付,客户已完成试验。满足客户技|完成样机交付,满足客户技术要求|国际领先|适用于各类无人机机身结构及零部件
|||||术要求,后续进行新型号研发,该项目结题|||
23|光伏热场碳/碳产线自动化开发|1,000.00|415.47|553.26|已完成自动化产品硬件搭建,自动打磨、抛光功能已完成调试,其余功能正在带电调试|1、完成各工序自动衔接;2、完成主要工序之间的辅助工序;3、完成产品在线无损检测|国际领先|1、提高生产效率;2、降低成本;3、提高产品应用的一致性、稳定性及安全性
24|高纯碳碳复合材料的研发|900.00|85.98|87.40|已完成第一阶段工艺优化,产品灰分≤100ppm|完成高纯度碳碳复合材料制品工艺技术开发|国际领先|适用于光伏、半导体等领域高纯度碳基复合材料制品
25|快速化学气相沉积(CVI)生产工艺的研发|1,600.00|146.96|367.11|已掌握5 米以上大型化学气相沉积炉快速沉积工艺|将沉积时间缩短20%-40%|国际先进|降低生产成本,缩短生产周期
26|超级隔热节能保温筒的开发应用|500|73.84|73.84|已完成开发方案设计与原料采购|提高保温性能,节约村晶能耗5-20%|国内领先|应用于单晶炉热场保温层
27|高密度碳碳耐烧蚀部件的开发|1,000|2.17|2.17|已完成批产工艺下首轮鉴定试验,性能满足用户使用要求|完成3 种不同类型碳碳耐烧部件型号开发,掌握批生产工艺且成本优于同行|国内领先|应用于火箭发动机喷管及其他耐烧蚀高温部件中,确保性能满足用户使用需求的前提下,降低耐烧蚀部件的成本。
28|高结构强度、高密度、超薄保温筒的开发应用|1,000.00|103.81|103.81|完成预制体产品制备、沉积、加工验证|工艺定型|国内领先|热场保温筒预制体制备
29|碳纤维预制体工艺改进研发项目|700.00|342.33|342.33|1.完成了设备,工艺匹配,形成了系统的自动针刺工艺。2.优化过程操作,提升产品生产效率|1.在行业生产效率上缩短1/3 生产时间。2.完成设备与工艺匹配。|国内先进|热场预制体产品
合计||22,817.00|7,532.63|11,359.19|/|/|/|/
注:本报告期内,共有29 个在研项目,有12 个项目结题
基本情况||
|本期数|上期数
公司研发人员的数量(人)|196|126
研发人员数量占公司总人数的比例(%)|12.30|16.34
研发人员薪酬合计|4,581.58|3,515.06
研发人员平均薪酬|23.38|27.90
研发人员学历结构|
学历结构类别|学历结构人数
博士研究生|3
硕士研究生|27
本科|96
专科|64
高中及以下|6
研发人员年龄结构|
年龄结构类别|年龄结构人数
30 岁以下(不含30 岁)|69
30-40 岁(含30 岁,不含40 岁)|105
40-50 岁(含40 岁,不含50 岁)|18
50-60 岁(含50 岁,不含60 岁)|4
60 岁及以上|0
1、战略
天宜上佳紧跟国家发展战略,深耕高铁主赛道,聚焦产业协同高附加值大容量市场,升级碳陶制动材料,拓展碳基复合材料、树脂基碳纤维复合材料,挖掘第二、第三增长曲线,通过规模化、产业化、智能化、数字化,致力将公司发展成为绿能新材料创新及产业化应用平台型公司。
(1)战略目标明确,新业务成长迅速
天宜上佳作为高铁轨交闸片龙头,近年来积极拓展第二增长曲线,向碳碳热场、石英坩埚、碳陶制动盘布局延伸,短期碳碳热场、石英坩埚形成协同之势并行发展,中期碳陶制动盘业务有望打开成长新空间,长期持续深度挖掘碳基材料在更多新能源场景领域应用。
公司依托高铁闸片深厚技术底蕴、丰富产业化管理经验及优秀成本管控能力,业务涉及碳基复合材料产业链上游、中游,有望发挥技术优势、装备应用经验、工艺及客户协同作用,形成规模效应、降低生产成本、快速打开市场,助力新业务迅速成长。
(2)新材料产品研发
报告期内,公司专注于核心技术能力的积累与新产品开发,研发资金投入达9,423 万元,占营业收入比重9.55%。截至2022 年12 月31 日,公司及子公司获得53 项发明专利及210 项实用新型专利,发明专利及使用新型专利涉足公司四大核心业务板块,公司持续加大研发投入,增强技术创新能力,针对碳碳热场、碳陶材料持续研发,同时向光伏石英坩埚领域延伸,进一步拓展了公司技术储备,强大的研发实力为公司产品技术迭代升级打下坚实基础。报告期内,公司新获得62 项专利,其中发明专利4 项、实用新型专利51 项、PCT 专利6 项以及外观设计专利1 项;新增申请专利66 项,其中发明专利15 项、实用新型专利46 项、PCT 专利1 项以及外观设计专利4 项。较去年同期,累计获得发明专利、实用新型专利以及PCT 专利证书新增10 项,同比增长19.61%,彰显了公司较强的自主研发和产品创新能力。
(3)规模化、产业化
公司根据制定的发展战略,对各业务板块实施规模化、产业化生产,建有千万级仿真计算平台及亿万级1:1 三方检测平台,在北京房山布局高铁粉末冶金闸片无人智能生产线;在四川江油建设2,000 吨级碳碳复合材料生产线,15 万套碳陶制动盘生产线;在徐州扩建并改造升级年产64,800 只石英坩埚生产线;在天津武清建有年产30 万件轨道交通车辆闸片/闸瓦、30 万套汽车刹车片、412.5 万套汽车配件生产线。
(4)智能化、数字化
公司注重通过智能化、数字化提升生产效率,产品稳定性、一致性,实现产品可追溯,持续降本增效。公司建有粉末冶金闸片无人智能生产线、预制体智能针刺生产线、全自动连续固化炉;超大规格沉积装备自动出装系统、制动盘预制体无人智能针刺线、增密制动盘全自动高温连续渗硅炉、碳陶制动盘智能机械加工及装配生产线正在逐步落地中。
2、创新
公司多年来致力于新材料研发及产业化应用,在材料技术开发、工艺制备、装备升级改造等方面敢于打破传统思维、颠覆原有生产方式,引领产业技术革命,提高行业生产技术管理水平。公司产业化应用中,预制体由单点针刺升级为多点多工位智能针刺;化学气相沉积设备由小规格升级为超大规格设备气相沉积设备;粉末冶金闸片、碳陶制动盘渗硅高温生产设备由独立分布式升级为连续生产方式;碳陶制动盘成功开发近净成形全新结构预制体并设计完成无人智能针刺生产线。
3、人才
公司成立以来自主培养了一批使命感强、战略视野宽、创新意识高的管理、研发、营销团队,通过实战的锤炼,为各业务板块孵化了大量管理型、技术型核心骨干人才;公司基于摩擦材料领域的技术优势以及所处行业的领先地位,立足于绿能新材料创新及产业化应用平台型公司定位,吸引凝聚了在轨道交通、光伏新能源、航空航天、汽车及精密制造等领域的一批国内外优秀技术研发人才;公司为不同层级员工提供职业发展通道,不断完善优化公司内部晋升机制,为公司自主创新及员工自我价值实现提供了平台。报告期内,研发人员扩充至196 人,较去年同期增长55.56%。
报告期内,公司不断开拓新业务产品应用领域,其中:天力新陶、天启光峰聚焦光伏新能源,航空航天领域,致力于碳碳复合材料制品产业化应用;天启智和聚焦汽车制动领域,致力于碳陶复合材料制品产业化应用;天仁道和聚焦国防装备、航空航天、轨道交通等领域,致力于树脂基碳纤维复合材料应用;新熠阳聚焦石英坩埚生产。尽管天宜上佳多业务发展迅速,竞争优势逐渐显现,但仍面临在目标领域市场发展不及预期的风险。
随着公司生产经营规模的扩大,公司应收账款仍将保持较大规模。公司对于应收账款已经制定了相应的管理制度,做好相应的应收账款管理,但如果公司不能对应收账款维持高效管理,将对公司营运资金及现金流产生压力,进而对公司财务状况和经营成果带来不利影响。
2、新增固定资产折旧风险
围绕绿能新材料创新及产业化应用平台型公司的战略布局,公司多个新业务齐头并进发展,将新增多处厂房及多条产线,公司的固定资产也将相应增加。随着固定资产的增加,固定资产折旧也将随之增加,如公司盈利能力不及预期,固定资产的折旧增加将会对公司盈利水平、经营业绩产生不利影响。
3、毛利率下降风险
公司主要产品销售价格受市场竞争环境及成本等因素影响。若行业竞争加剧,可能导致公司主要产品销售价格下降,进而引起公司毛利率下滑,对经营业绩产生不利影响。此外,随着公司新材料领域的业务拓展及发展,公司综合毛利率存在下降的风险。为保持较强的盈利能力,公司也将不断巩固在原有业务上的技术先发优势,同时在新材料领域不断创新,改进和提升工艺,有效地实现和推动产业及自身的降本增效。
轨道交通行业发展很大程度上依赖于政府的项目投入和中国中车招投标总体规划,如未来政府对行业的有利政策出现变动,政策红利出现消减,或中国中车的招投标计划出现临时性变更,则可能对公司业务发展产生不利影响。如未来财政或货币政策趋于紧缩,导致公司所在市场的政府相关客户的需求下降或支付变慢,亦可能对公司业务发展或财务状况产生不利影响。
此外,光伏新能源产业是国家十四五规划重点发展产业,其发展受国家宏观调控政策以及行业产业政策及措施的影响,如果行业产业政策发生重大变化,行业景气度出现不利变化,将对公司该业务的生产经营产生不利影响。同时,公司在不断开拓碳基复合材料制品应用领域,不同应用领域所呈现行业竞争特点不尽相同。近年来,新业务领域不乏行业深耕多年的头部企业和跨界参与竞争的新来者,市场竞争将日趋激烈。如果未来宏观经济和市场需求发生变化、新业务相关产业政策发生重大不利变化,将影响整个新业务所处行业的发展,进而对公司的经营业绩和财务状况产生不利影响。
公司所在的轨道交通、光伏新能源、国防装备及相关市场需求一定程度上受宏观经济影响,如果宏观经济形势和产业政策出现不利影响因素,例如货币政策从紧、铁路货运装备投资规模减少、原材料成本上涨、国家对光伏行业以及军工行业政策进行宏观调整等,将对公司经营规模和盈利能力产生不利影响。
报告期内,公司实现营业收入98,711.78 万元,同比增长47.05%;实现归属于母公司所有者的净利润17,916.27 万元,同比增长2.40%;实现归属于母公司所有者的扣除非经常性损益的净利润13,751.76 万元,同比下降17.64%。
科目|本期数|上年同期数|变动比例(%)
营业收入|987,117,816.95|671,259,223.33|47.05
营业成本|485,681,775.16|255,673,927.85|89.96
销售费用|32,024,358.87|32,988,370.45|-2.92
管理费用|134,475,004.71|106,198,513.33|26.63
财务费用|9,044,316.07|-18,580,637.10|-148.68
研发费用|94,232,278.83|69,375,063.48|35.83
经营活动产生的现金流量净额|-35,032,920.44|15,016,188.81|-333.30
投资活动产生的现金流量净额|-1,333,384,137.13|-749,179,579.99|77.98
筹资活动产生的现金流量净额|2,825,492,033.80|183,703,423.92|1,438.07
营业收入变动原因说明:主要系报告期内,公司光伏新能源业务产能释放及销售市场进一步开拓。同时,瑞合科技及新熠阳,带动公司营业收入大幅度增长;
营业成本变动原因说明:主要系报告期内,营业收入的增加导致营业成本增加;
销售费用变动原因说明:主要系报告期内,公司对销售费用加强管理,在营业收入大幅增加的同时,销售费用变动较小;
管理费用变动原因说明:主要系报告期内,公司各业务板块业务齐头并进,管理人员增加导致相关费用增加,资产规模增大,折旧摊销增长所致;
财务费用变动原因说明:主要系报告期内,公司融资借款增加导致利息费用增加所致;
研发费用变动原因说明:主要系报告期内,公司各业务板块持续研发创新,研发人员规模扩大、材料及检测费用投入增加所致;
经营活动产生的现金流量净额变动原因说明:主要系报告期内,公司光伏新能源业务产能进一步提升,支付员工薪酬及购买原材料资金增加所致;
投资活动产生的现金流量净额变动原因说明:主要系报告期内,公司及各子公司拓展新业务,所购建的固定资产及其他长期资产增加所致;
筹资活动产生的现金流量净额变动原因说明:主要系报告期内,各子公司为满足日常经营管理需要取得的各项借款增加所致。
主要产品|单位|生产量|销售量|库存量|生产量比上年增减(%)|销售量比上年增减(%)|库存量比上年增减(%)
粉末冶金闸片/有机合成闸片、闸瓦|片、对块|151,753.50|160,844.50|62,530.00|-87.94|-56.28|-25.03
碳碳复合材料系列产品|吨|1,530.84|1,332|197.98|612.06|526.95|不适用
注1:粉末冶金闸片/有机合成闸片、闸瓦本期生产的产品部分用于研发试验;注2:碳碳复合材料系列产品为碳碳板材、光伏热场部件。
分行业情况|||||||
分行业|成本构成项目|本期金额|本期占总成本比例(%)|上年同期金额|上年同期占总成本比例(%)|本期金额较上年同期变动比例(%)|情况说明
轨道交通业务板块|直接材料|46,888,022.22|9.68|81,298,350.54|31.91|-42.33|
|直接人工|9,184,870.18|1.9|14,721,641.46|5.78|-37.61|
|制造费用|38,533,336.36|7.96|34,028,772.14|13.36|13.24|
光伏新能源业务板块|直接材料|167,198,469.87|34.52|42,318,481.47|16.61|295.1|
|直接人工|15,996,520.98|3.3|3,182,134.05|1.25|402.7|
|制造费用|98,519,722.34|20.34|11,119,800.53|4.36|785.98|
国防装备业务板块|直接材料|10,629,323.40|2.19|5,607,234.71|2.2|89.56|
|直接人工|18,844,665.98|3.89|18,517,649.99|7.27|1.77|
|制造费用|64,435,931.67|13.3|39,642,368.47|15.56|62.54|
分产品情况|||||||
分产品|成本构成项目|本期金额|本期占总成本比例(%)|上年同期金额|上年同期占总成本比例(%)|本期金额较上年同期变动比例(%)|情况说明
粉末冶金闸片/有机合成闸片、闸瓦|直接材料|46,888,022.22|9.68|81,298,350.54|31.91|-42.33|-
|直接人工|9,184,870.18|1.9|14,721,641.46|5.78|-37.61|-
|制造费用|38,533,336.36|7.96|34,028,772.14|13.36|13.24|-
|小计|94,606,228.76|19.53|130,048,764.14|51.05|-27.25|-
光伏热场系统部件|直接材料|167,198,469.87|34.52|42,318,481.47|16.61|295.1|-
|直接人工|15,996,520.98|3.3|3,182,134.05|1.25|402.7|-
|制造费用|98,519,722.34|20.34|11,119,800.53|4.36|785.98|-
|小计|281,714,713.19|58.17|56,620,416.05|22.22|397.55|-
航空大型结构件精密制造|直接材料|191,623.04|0.04|178,281.30|0.07|7.48|-
|直接人工|11,645,351.43|2.4|14,193,171.43|5.57|-17.95|-
|制造费用|51,261,854.96|10.58|35,151,127.24|13.8|45.83|-
|小计|63,098,829.42|13.03|49,522,579.97|19.44|27.41|-
报告期内,直接材料、直接人工以及制造费用较去年同期变化较大主要系本期公司各业务板块规模不断扩大,业务不断发展所致,其中:光伏热场系统部件、航空大型结构件精密制造新业务对本期成本影响较大所致。
报告期公司业务规模不断扩大,实现主营业务收入983,439,223.36 元,较上年同期增加315,432,884.61 元,同比增长47.22%;公司发生主营业务成本484,317,141.35 元,较上年同期增加229,546,424.90 万元,同比增长90.1%。主营业务毛利率50.75%,较上年同期减少11.11%。
主营业务分行业情况||||||
分行业|营业收入|营业成本|毛利率(%)|营业收入比上年增减(%)|营业成本比上年增减(%)|毛利率比上年增减(%)
轨道交通业务板块|225,652,605.42|94,606,228.76|58.07|-46.53|-27.25|减少11.11 个百分点
光伏新能源业务板块|585,284,290.13|281,714,713.19|51.87|311.66|397.55|减少8.31个百分点
国防装备业务板块|156,708,019.89|93,909,921.05|40.07|113.11|89.63|增加7.42个百分点
主营业务分产品情况||||||
分产品|营业收入|营业成本|毛利率(%)|营业收入比上年增减(%)|营业成本比上年增减(%)|毛利率比上年增减(%)
粉末冶金闸片/有机合成闸片、闸瓦|225,652,605.42|94,606,228.76|58.07|-46.53|-27.25|减少11.11 个百分点
光伏热场系统部件|585,284,290.13|281,714,713.19|51.87|311.66|397.55|减少8.31个百分点
航空大型结构件精密制造|109,226,331.74|63,098,829.42|42.23|48.54|27.41|增加9.58个百分点
主营业务分地区情况||||||
分地区|营业收入|营业成本|毛利率(%)|营业收入比上年增减(%)|营业成本比上年增减(%)|毛利率比上年增减(%)
东部地区|565,899,487.27|245,709,924.50|56.58|62.42|214.56|减少21.00 个百分点
中部地区|358,141,839.39|208,194,965.54|41.87|136.53|151.74|减少3.51个百分点
西部地区|59,397,896.70|30,412,251.31|48.80|-56.93|-59.65|增加3.46个百分点
主营业务分销售模式情况||||||
销售模式|营业收入|营业成本|毛利|营业收入|营业成本|毛利率比
|||率(%)|比上年增减(%)|比上年增减(%)|上年增减(%)
直销|983,439,223.36|484,317,141.35|50.75|54.21|105.05|减少12.21 个百分点
1、分行业情况说明:
报告期内,公司铁路、船舶、航空航天和其他运输设备制造业营业收入较去年同期大幅下降,但该业务正在回暖;公司碳基复合材料业务产能释放及销售市场进一步开拓,同时,公司收购瑞合科技及新熠阳,持续带动公司营业收入大幅度增长。
2、分产品情况说明:
报告期内,粉末冶金闸片实现营业收入2.26 亿元,较去年同比下降46.53%,主要系高铁列车开行率下降所致;
报告期内,光伏热场系统部件随着产能及下游客户的进一步开拓,实现业务收入5.85 亿元,较去年同期增长311.66%,作为公司第二增长曲线的碳基复材收入带动了本期收入大幅增长;
报告期内,航空大型结构件精密制造业务实现营业收入1.09 亿元,较去年同期增长48.54%,维持较高的毛利率水平及强劲的盈利能力。
3、分区域情况说明:
报告期内,区域变动主要系各业务板块客户结构变化所致。
(4).重大采购合同、重大销售合同的履行情况
基于公司业务发展需要,公司于2022 年11 月以2.7 亿元收购新熠阳90%股权,公司快速切入光伏用石英坩埚领域,并与公司现有碳基业务发挥产业协同效应,增强公司综合竞争力。报告期内,新熠阳全年实现销售收入15,058.55 万元,销售毛利率为44.47%,实现并表销售收入2,574.40万元,并表销售毛利率为46.95%。
前五名客户销售额27,034.03 万元,占年度销售总额27.38%;其中前五名客户销售额中关联方销售额0 万元,占年度销售总额0%。
序号|客户名称|销售额|占年度销售总额比例(%)|是否与上市公司存在关联关系
1|客户A|9,002.34|9.12|否
2|客户B|4,587.97|4.65|否
3|客户C|4,531.76|4.59|否
4|客户D|4,514.78|4.57|否
5|客户E|4,397.18|4.45|否
合计||27,034.03|27.38|/
报告期内,公司不存在向单个客户的销售比例超过总额的50%,前五名客户中不存在依赖单一客户或少数客户的情况,其中,受益于公司业务规模扩大,客户C、客户D 和客户E 为本期新业务增加所产生的新客户。
前五名供应商采购额16,214.65 万元,占年度采购总额28.40%;其中前五名供应商采购额中关联方采购额0 万元,占年度采购总额0%。
序号|供应商名称|采购额|占年度采购总额比例(%)|是否与上市公司存在关联关系
1|供应商A|4,109.11|7.20|否
2|供应商B|3,440.70|6.03|否
3|供应商C|3,141.98|5.50|否
4|供应商D|3,101.93|5.43|否
5|供应商E|2,420.93|4.24|否
合计||16,214.65|28.40|/
报告期内,公司不存在向单个供应商的采购比例超过总额的50%,前五名供应商中不存在依赖单一客户或少数客户的情况,其中,受益于公司业务规模扩大,供应商A、供应商B、供应商 C、供应商D 为本期新业务增加所产生的新供应商。
见本节“利润表及现金流量表相关科目变动分析表”
项目名称|本期期末数|本期期末数占总资产的比例(%)|上期期末数|上期期末数占总资产的比例(%)|本期期末金额较上期期末变动比例(%)|情况说明
货币资金|2,074,678,023.09|30.26|627,973,165.02|18.82|230.38|主要系报告期内,公司向特定对象发行股票募集资金到账所致
应收账款|949,561,638.19|13.85|587,662,570.01|17.61|61.58|主要系报告期内,公司销售收入增加所致;
预付款项|27,749,999.40|0.40|74,005,178.12|2.22|-62.50|主要系报告期内,预付股权转让款减少所致;
存货|294,044,232.15|4.29|174,789,060.88|5.24|68.23|主要系报告期内,公司光伏新能源业务板块存货增加所致;
其他权益工具投资|89,744,859.25|1.31|51,203,540.18|1.53|75.27|主要系报告期内,公司投资航天国调基金公允价值变动所致;
固定资产|1,713,544,579.07|24.99|909,407,198.53|27.25|88.42|主要系报告期内,新增产线及厂房转固增加所致;
在建工程|569,424,570.01|8.30|314,560,878.71|9.43|81.02|主要系报告期内,新增厂房及生产线尚未达到投产状态;
使用权资产|48,786,057.67|0.71|43,309,946.60|1.3|12.64|主要系报告期内,公司海淀厂区终止租赁协议及新增新熠阳、成都瑞合、天启新新厂房租赁所致;
商誉|353,834,996.79|5.16|126,624,424.36|3.79|179.44|主要系报告期内,公司收购新熠阳新增的商誉所致;
其他非流动资产|134,187,341.55|1.96|126,157,734.79|3.78|6.36|主要系报告期内,公司扩大业务规模预付工程及设备款增加所致;
短期借款|297,981,892.17|4.35|53,870,000.00|1.61|453.15|主要系报告期内,公司及子公司为补充流动资金而贷款增加所致;
应付账款|346,722,934.48|5.06|192,624,445.98|5.77|80.00|主要系报告期内,公司
||||||业务规模扩大,应付材料采购款以及长期资产款项增加所致;