ΕΤΗΣΙΑ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗ ΕΚΘΕΣΗ ΓΙΑ ΤΗΝ ΠΕΡΙΟΔΟ 1 Ιανουαρίου – 31 Δεκεμβρίου 2019 ΠΕΡΙΕΧΟΜΕΝΑ: ΔΗΛΩΣΗ ΕΚΠΡΟΣΩΠΩΝ ΤΟΥ ΔΙΟΙΚΗΤΙΚΟΥ ΣΥΜΒΟΥΛΙΟΥ ΕΚΘΕΣΗ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ ΤΟΥ ΔΙΟΙΚΗΤΙΚΟΥ ΣΥΜΒΟΥΛΙΟΥ ΔΗΛΩΣΗ ΕΤΑΙΡΙΚΗΣ ΔΙΑΚΥΒΕΡΝΗΣΗΣ (Ν. 4548/2018) ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΕΚΘΕΣΗ ΕΛΕΓΧΟΥ ΑΝΕΞΑΡΤΗΤΟΥ ΟΡΚΩΤΟΥ ΕΛΕΓΚΤΗ ΛΟΓΙΣΤΗ ΔΗΛΩΣΗ ΕΤΑΙΡΙΚΗΣ ΔΙΑΚΥΒΕΡΝΗΣΗΣ - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 3 Σύμφωνα με το άρθρο 20 του Καταστατικού της Εταιρείας, το Διοικητικό Συμβούλιο αμέσως μετά την εκλογή του συνέρxεται και συγκροτείται σε σώμα, εκλέγοντας τον Πρόεδρο και τον Γραμματέα του και, κατά την κρίση του, ένα ή περισσότερους Αντιπροέδρους. Ως Γραμματέας μπορεί να εκλεγεί οποιοδήποτε τρίτο και μη Μέλος του Διοικητικού Συμβουλίου φυσικό πρόσωπο. Ο Πρόεδρος του Διοικητικού Συμβουλίου διευθύνει τις συνεδριάσεις. Τον Πρόεδρο όταν απουσιάζει ή κωλύεται, αναπληρώνει σε όλη την έκταση των αρμοδιοτήτων του ο Αντιπρόεδρος και αυτόν, όταν επίσης απουσιάζει ή κωλύεται ή δεν υπάρχει, ο Διευθύνων Σύμβουλος ή οποιοσδήποτε των συμβούλων, σύμφωνα με απόφαση του Διοικητικού Συμβουλίου επ' αυτού. Το Διοικητικό Συμβούλιο συνεδριάζει τουλάχιστον μία φορά το μήνα στην έδρα της Εταιρείας ή στον Δήμο Αθηναίων. Συγκαλείται οποτεδήποτε από τον Πρόεδρό του ή αν το ζητήσουν δύο μέλη του. Σύμβουλος που απουσιάζει μπορεί να αντιπροσωπεύεται από άλλο σύμβουλο. Κάθε σύμβουλος μπορεί να αντιπροσωπεύει ένα μόνο σύμβουλο που απουσιάζει. Το Διοικητικό Συμβούλιο βρίσκεται σε απαρτία και συνεδριάζει εγκύρως, όταν παρευρίσκονται ή αντιπροσωπεύονται σ' αυτό το ήμισυ πλέον ενός των συμβούλων, ουδέποτε όμως ο αριθμός των παρόντων συμβούλων μπορεί να είναι μικρότερος των τριών. Οι αποφάσεις του Διοικητικού Συμβουλίου λαμβάνονται με απόλυτη πλειοψηφία των συμβούλων που είναι παρόντες και εκείνων που αντιπροσωπεύονται, εκτός από ειδικές περιπτώσεις του Καταστατικού της Εταιρείας, όπου απαιτείται πλειοψηφία τουλάχιστον των δύο τρίτων (2/3) των μελών. Για τις συζητήσεις και τις αποφάσεις του Διοικητικού Συμβουλίου τηρούνται πρακτικά, τα οποία υπογράφονται από τον προεδρεύοντα και τους Συμβούλους που παρίστανται στη συνεδρίαση. Οι Σύμβουλοι δεν έχουν το δικαίωμα να αρνηθούν την υπογραφή των πρακτικών των συνεδριάσεων στις οποίες παρέστησαν. Σε περίπτωση αρνήσεως καταχωρείται στα πρακτικά μία περίληψη της γνώμης του αρνούμενου Συμβούλου. Αντίγραφα και αποσπάσματα των πρακτικών του Διοικητικού Συμβουλίου επικυρώνονται από τον Πρόεδρο ή τον αναπληρωτή του ή από πρόσωπο οριζόμενο από το Διοικητικό Συμβούλιο με απόφασή του. Ο ακριβής τρόπος λειτουργίας του Διοικητικού Συμβουλίου της Εταιρείας προβλέπεται αναλυτικά στο Καταστατικό της Εταιρείας και την ισχύουσα νομοθεσία. ζ) Στην Εταιρεία λειτουργούν η Επιτροπή Οργάνωσης Εταιρικής Διακυβέρνησης και Αποδοχών και η Επιτροπή Ελέγχου. Επιτροπή Οργάνωσης Εταιρικής Διακυβέρνησης και Αποδοχών Η Επιτροπή Οργάνωσης Εταιρικής Διακυβέρνησης και Αποδοχών είναι επιτροπή που λειτουργεί στο πλαίσιο του Διοικητικού Συμβουλίου της Εταιρείας, στην οποία το τελευταίο έχει αφενός αναθέσει τα θέματα στελέχωσης και αμοιβών, προκειμένου να διασφαλιστεί ότι τα ανώτατα διευθυντικά στελέχη και οι Σύμβουλοι ανταμείβονται κατά τρόπο συνεπή με τη μισθολογική πολιτική της Εταιρείας, τον ανταγωνισμό, το ισχύον θεσμικό πλαίσιο απασχόλησης και τα συμφέροντα των μετόχων και αφετέρου τον έλεγχο της εφαρμογής των περί εταιρικής διακυβέρνησης διατάξεων, την ενημέρωση της Διοίκησης της Εταιρείας για τις εξελίξεις του ισχύοντος κανονιστικού πλαισίου και την πρόταση πρακτικών βέλτιστης εταιρικής διακυβέρνησης προς τη Διοίκηση. Η υφιστάμενη σύνθεση της Επιτροπής Οργάνωσης Εταιρικής Διακυβέρνησης και Αποδοχών αποτελείται από τρία (3) μέλη του Διοικητικού Συμβουλίου. Η Επιτροπή Οργάνωσης Εταιρικής Διακυβέρνησης και Αποδοχών αποτελείται από τα ακόλουθα μέλη του Δ.Σ. της Εταιρείας, δυνάμει της από 28.06.2019 απόφασης του Διοικητικού Συμβουλίου της Εταιρείας: Θωμαΐδης Γεώργιος του Κων/νου, Χατζόπουλος Γεώργιος του Νικολάου, Δικαίος Νικόλαος του Γεωργίου. ΔΗΛΩΣΗ ΕΤΑΙΡΙΚΗΣ ΔΙΑΚΥΒΕΡΝΗΣΗΣ - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 4 Επιτροπή Ελέγχου Σκοπός και Αρμοδιότητες Η Επιτροπή Ελέγχου συστήθηκε με πρωταρχικό σκοπό την παροχή βοήθειας στο Διοικητικό Συμβούλιο της Εταιρείας, ώστε να εκπληρώσει τις εποπτικές αρμοδιότητές του, που σχετίζονται με την διαδικασία της χρηματοοικονομικής πληροφόρησης, με την αποτελεσματικότητα των συστημάτων εσωτερικού ελέγχου, με την διασφάλιση της ποιότητας και διαχείρισης κινδύνων που σχετίζονται με την Εταιρεία, με την ανεξαρτησία των ορκωτών ελεγκτών λογιστών, καθώς και με την επισκόπηση του υποχρεωτικού ελέγχου των ετήσιων και ενοποιημένων οικονομικών καταστάσεων. Συγκεκριμένα, η Επιτροπή Ελέγχου, μεταξύ άλλων: α) ενημερώνει το Διοικητικό Συμβούλιο για το αποτέλεσμα του υποχρεωτικού ελέγχου και επεξηγεί πώς συνέβαλε ο υποχρεωτικός έλεγχος στην ακεραιότητα της χρηματοοικονομικής πληροφόρησης και ποιος ήταν ο ρόλος της επιτροπής ελέγχου στην εν λόγω διαδικασία, β) παρακολουθεί τη διαδικασία χρηματοοικονομικής πληροφόρησης και υποβάλλει συστάσεις ή προτάσεις για την εξασφάλιση της ακεραιότητάς της, γ) παρακολουθεί την αποτελεσματικότητα των συστημάτων εσωτερικού ελέγχου, διασφάλισης της ποιότητας και διαχείρισης κινδύνων της επιχείρησης και, κατά περίπτωση, του τμήματος εσωτερικού ελέγχου της, όσον αφορά τη χρηματοοικονομική πληροφόρηση της Εταιρείας, χωρίς να παραβιάζει την ανεξαρτησία αυτής, δ) παρακολουθεί τον υποχρεωτικό έλεγχο των ετήσιων και ενοποιημένων χρηματοοικονομικών καταστάσεων και ιδίως την απόδοσή του, ε) επισκοπεί και παρακολουθεί την ανεξαρτησία των ορκωτών ελεγκτών λογιστών ή των ελεγκτικών εταιρειών και ιδίως την καταλληλότητα της παροχής μη ελεγκτικών υπηρεσιών στην Εταιρεία, στ) είναι υπεύθυνη για τη διαδικασία επιλογής ορκωτών ελεγκτών λογιστών ή ελεγκτικών εταιρειών και προτείνει τους ορκωτούς ελεγκτές λογιστές ή τις ελεγκτικές εταιρείες που θα διοριστούν. Επιπρόσθετα, η Επιτροπή Ελέγχου παρακολουθεί και επιθεωρεί την ορθή λειτουργία της υπηρεσίας εσωτερικού ελέγχου σύμφωνα με τα επαγγελματικά πρότυπα και το ισχύον νομικό και κανονιστικό πλαίσιο, και αξιολογεί το έργο, την επάρκειά και την αποτελεσματικότητά της, χωρίς ωστόσο να επηρεάζει την ανεξαρτησία της. Εφόσον κριθεί σκόπιμο, η Επιτροπή Ελέγχου υποβάλλει προτάσεις προς το Διοικητικό Συμβούλιο, ώστε η υπηρεσία εσωτερικού ελέγχου να διαθέτει τα απαραίτητα μέσα, να είναι επαρκώς στελεχωμένη με δυναμικό με επαρκείς γνώσεις, εμπειρία και εκπαίδευση, να μην υπάρχουν περιορισμοί στο έργο της και να έχει την προβλεπόμενη ανεξαρτησία. Σε κάθε περίπτωση, η Επιτροπή Ελέγχου λειτουργεί στα πλαίσια της ισχύουσας νομοθεσίας και σύμφωνα με τα ειδικότερα αναφερόμενα στο Καταστατικό της, το οποίο έχει εγκριθεί δυνάμει της από 10.01.2018 Απόφασης του Διοικητικού Συμβουλίου της Εταιρείας. Σύνθεση Η Επιτροπή Ελέγχου αποτελεί επιτροπή του Διοικητικού Συμβουλίου της Εταιρείας, σύμφωνα με τους ορισμούς του άρθρου 44 παρ. 1 εδ. β του ν. 4449/2017, και απαρτίζεται από τρία (3) μέλη, τα οποία είναι μη εκτελεστικά μέλη του Διοικητικού Συμβουλίου και ανεξάρτητα μη εκτελεστικά μέλη του Διοικητικού Συμβουλίου. Στην πλειονότητά τους είναι ανεξάρτητα από την Εταιρεία. Όλα τα μέλη της Επιτροπής Ελέγχου ορίζονται από την Γενική Συνέλευση των μετόχων της Εταιρείας. Ο Πρόεδρος της Επιτροπής ορίζεται από τα μέλη της (ή εκλέγεται από την Γενική Συνέλευση των μετόχων) και είναι επίσης ανεξάρτητος από την Εταιρεία. Η θητεία των μελών είναι ετήσια και ανανεώνεται ετησίως στην Τακτική Γενική Συνέλευση των μετόχων. Η Επιτροπή Ελέγχου δύναται να έχει και ένα αναπληρωματικό μέλος. ΔΗΛΩΣΗ ΕΤΑΙΡΙΚΗΣ ΔΙΑΚΥΒΕΡΝΗΣΗΣ - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 5 Τα μέλη της Επιτροπής Ελέγχου, στο σύνολό τους διαθέτουν αποδεδειγμένα επαρκή γνώση του τομέα εμπορίας πετρελαιοειδών και συναφών χημικών προϊόντων, στον οποίο δραστηριοποιείται η Εταιρεία. Τουλάχιστον ένα (1) μέλος της Επιτροπής Ελέγχου της Εταιρείας διαθέτει, εν προκειμένω, αποδεδειγμένα επαρκή γνώση στην ελεγκτική και λογιστική, όπως απαιτείται από τις διατάξεις του άρθρου 44, παρ. 1, τελευταίο εδάφιο του Ν.4449/2017, ώστε να είναι σε θέση η Επιτροπή Ελέγχου, να εκπληρώσει συγκεκριμένες αρμοδιότητες που σχετίζονται με την παράγραφο 3, του άρθρου 44, του Ν.4449/2017. Η αξιολόγηση των υποψήφιων μελών της Επιτροπής Ελέγχου διενεργείται, κάθε φορά, από το Διοικητικό Συμβούλιο της Εταιρείας. Η Επιτροπή Ελέγχου αποτελείται από τα ακόλουθα ανεξάρτητα μη εκτελεστικά και μη εκτελεστικά μέλη του Δ.Σ. της Εταιρείας, τα οποία εξελέγησαν με την από 28.06.2019 απόφαση της Τακτικής Γενικής Συνέλευσης των μετόχων της Εταιρείας: 1. 2. 3. Πρόεδρος - Ανεξάρτητο Μη Εκτελεστικό Μέλος ΔΣ: Θανόπουλος Κωνσταντίνος, Μέλος - Ανεξάρτητο Μη Εκτελεστικό Μέλος ΔΣ: Τσαλαμανδρής Νικόλαος, Μέλος - Μη εκτελεστικό Μέλος ΔΣ: Πρωτοψάλτης Γεώργιος Αναπληρωματικό Μέλος: Γκιόκας Νικόλαος. η) Η Εταιρεία επιλέγει να διατηρεί Διοικητικό Συμβούλιο με αριθμό μελών σημαντικά ανώτερο του ελάχιστου προβλεπόμενου εκ του Καταστατικού ορίου των τριών (3) Συμβούλων, προκειμένου να εκπροσωπούνται σε αυτό ποικιλομορφία γνώσεων, προσόντων και εμπειρίας που ανταποκρίνονται στους εταιρικούς στόχους και παράλληλα διασφαλίζεται, στο βαθμό που κάτι τέτοιο είναι εφικτό, σχετική ισορροπία μεταξύ εκτελεστικών και μη εκτελεστικών μελών. Δεν υφίσταται κάποιος ειδικότερος περιορισμός ως προς την ηλικία, το φύλο, το εκπαιδευτικό και επαγγελματικό ιστορικό στα πρόσωπα που απαρτίζουν τα διοικητικά, διαχειριστικά και εποπτικά όργανα της Εταιρείας, αλλά αξιολογούνται συνολικά, προκειμένου να διασφαλισθεί η αρτιότητα στον τρόπο λειτουργίας κάθε οργάνου της Εταιρείας. ΔΗΛΩΣΗ ΕΤΑΙΡΙΚΗΣ ΔΙΑΚΥΒΕΡΝΗΣΗΣ - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 6 Coral Όμιλος Εταιρειών ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΣΥΜΦΩΝΑ ΜΕ ΤΑ ΔΙΕΘΝΗ ΠΡΟΤΥΠΑ ΧΡΗΜΑΤΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΑΝΑΦΟΡΑΣ ΟΠΩΣ ΑΥΤΑ ΕΧΟΥΝ ΥΙΟΘΕΤΗΘΕΙ ΑΠΟ ΤΗΝ ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΕΝΩΣΗ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ 1 ΙΑΝΟΥΑΡΙΟΥ – 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 ΤΟΥ ΟΜΙΛΟΥ ΚΑΙ ΤΗΣ ΕΤΑΙΡEΙΑΣ CORAL ΑΝΩΝΥΜΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΠΕΤΡΕΛΑΙΟΕΙΔΩΝ ΚΑΙ ΧΗΜΙΚΩΝ ΠΡΟΪΟΝΤΩΝ Περιεχόμενα οικονομικών καταστάσεων Σελίδα Κατάσταση Αποτελεσμάτων και Συνολικού Εισοδήματος της χρήσης που έληξε την 31η Δεκεμβρίου 2019 Κατάσταση Οικονομικής Θέσης της 31ης Δεκεμβρίου 2019 Κατάσταση Μεταβολών Ιδίων Κεφαλαίων της χρήσης που έληξε την 31η Δεκεμβρίου 2019 Κατάσταση Ταμειακών Ροών της χρήσης που έληξε την 31η Δεκεμβρίου 2019 4 5 6 7 1. Γενικές πληροφορίες 8 2. Υιοθέτηση Νέων και Αναθεωρημένων Διεθνών Προτύπων Χρηματοοικονομικής Αναφοράς (ΔΠΧΑ) 8 2.1. Πρότυπα και Διερμηνείες υποχρεωτικά για την κλειόμενη οικονομική χρήση 2.2. Νέα πρότυπα, διερμηνείες και τροποποιήσεις 3. Σύνοψη σημαντικών λογιστικών πολιτικών 3.1. Πλαίσιο κατάρτισης 3.2. Βάση ενοποίησης 3.3. Συμμετοχές σε συγγενείς επιχειρήσεις 3.4. Αναγνώριση εσόδων 3.5. Συναλλαγματικές μετατροπές 3.6. Παροχές στο προσωπικό μετά την έξοδο από την υπηρεσία 3.7. Φορολογία 3.8. Ενσώματα πάγια περιουσιακά στοιχεία 3.9. Άυλα περιουσιακά στοιχεία 3.10. Αποθέματα 3.11. Ταμειακά διαθέσιμα 3.12. Μετοχικό κεφάλαιο 3.13. Δανεισμός 3.14. Εμπορικές υποχρεώσεις 3.15. Προβλέψεις 3.16. Χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία 3.17. Λοιπά Χρηματοοικονομικά Στοιχεία Ενεργητικού 3.18. Απομείωση αξίας μη χρηματοοικονομικών περιουσιακών στοιχείων 3.19. Διανομή μερισμάτων 3.20. Χρηματοοικονομικά έξοδα 3.21. Στρογγυλοποιήσεις κονδυλίων 3.22. Αναταξινομήσεις Κονδυλίων 4. Σημαντικές λογιστικές εκτιμήσεις και κρίσεις της διοικήσεως 4.1. Φόρος εισοδήματος 4.2. Συνταξιοδοτικά προγράμματα 4.3. Επίδικες Υποθέσεις 8 12 15 15 15 16 16 19 19 20 21 21 21 22 22 22 22 22 22 25 25 26 26 26 26 26 26 27 27 5. Κύκλος εργασιών 27 6. Έξοδα ανά κατηγορία 29 7. Παροχές σε εργαζομένους 29 8. Λοιπά έσοδα 30 9. Λοιπά κέρδη/ (ζημιές) 30 10. Χρηματοοικονομικά έξοδα 30 11. Έσοδα από επενδύσεις & συμμετοχές 30 12. Φόρος εισοδήματος 31 13. Κέρδη ανά Μετοχή 31 14. Ενσώματα πάγια περιουσιακά στοιχεία 32 15. Άυλα περιουσιακά στοιχεία 34 16. Δικαιώματα χρήσης παγίων 35 17. Συμμετοχές σε θυγατρικές και συγγενείς εταιρείες 37 18. Λοιπά χρηματοοικονομικά στοιχεία 38 ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 2 19. Λοιπές μακροπρόθεσμες απαιτήσεις 38 20. Αποθέματα 39 21. Πελάτες και λοιπές βραχυπρόθεσμες απαιτήσεις 39 22. Ταμειακά διαθέσιμα και ισοδύναμα 42 23. Μετοχικό κεφάλαιο 42 24. Αποθεματικά 42 25. Δάνεια 44 26. Μισθώσεις 45 27. Φορολογικές υποχρεώσεις 46 28. Αναβαλλόμενη φορολογία 47 29. Υποχρεώσεις παροχών προσωπικού λόγω εξόδου από την υπηρεσία 48 30. Προβλέψεις 49 31. Προμηθευτές και λοιπές υποχρεώσεις 50 32. Λοιπές μακροπρόθεσμες υποχρεώσεις 50 33. Ενδεχόμενες υποχρεώσεις/ Εκκρεμείς δικαστικές υποθέσεις 50 34. Συναλλαγές με συνδεδεμένα μέρη 52 35. Διαχείριση χρηματοοικονομικού κινδύνου 53 35.1. 35.2. 35.3. 35.4. Κίνδυνος αγοράς Πιστωτικός κίνδυνος Κίνδυνος ρευστότητας Διαχείριση κινδύνων κεφαλαίου 53 53 54 55 36. Γεγονότα μετά την περίοδο αναφοράς 55 Οι οικονομικές καταστάσεις του Ομίλου και της Εταιρείας, σελ. 4 έως και 56 εγκρίθηκαν κατά την συνεδρίαση του Διοικητικού Συμβουλίου της Εταιρείας την Τετάρτη 22 Απριλίου 2020 και τελούν υπό την έγκριση της ετήσιας τακτικής γενικής συνέλευσης των μετόχων. ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 3 Κατάσταση Αποτελεσμάτων και Συνολικού Εισοδήματος της χρήσης που έληξε την 31η Δεκεμβρίου 2019 Ποσά σε χιλ. € Κύκλος εργασιών Κόστος πωληθέντων Μεικτά αποτελέσματα Έξοδα διάθεσης Έξοδα διοίκησης Λοιπά έσοδα Λοιπά κέρδη/ (ζημιές) Αποτελέσματα εκμετάλλευσης Χρηματοοικονομικά έξοδα Έσοδα από επενδύσεις Κέρδη από συγγενείς εταιρείες Κέρδη/(Ζημιές) προ φόρων Φόρος εισοδήματος Καθαρά κέρδη/(ζημιές) χρήσης μετά από φόρους Σημείωση 5 6 6 8 9 10 11 11 12 Κατανέμονται στους μετόχους της Εταιρείας Δικαιώματα μειοψηφίας Κέρδη/(ζημιές) ανά μετοχή σε € Λοιπά συνολικά εισοδήματα Στοιχεία που θα ταξινομηθούν μελλοντικά στην κατάσταση αποτελεσμάτων Λοιπά συνολικά εισοδήματα Στοιχεία που δεν θα ταξινομηθούν μελλοντικά στην κατάσταση αποτελεσμάτων Αναλογιστικά κέρδη/(ζημίες) από συνταξιοδοτικά προγράμματα Λοιπά συνολικά εισοδήματα Φόρος εισοδήματος Συγκεντρωτικό συνολικό εισόδημα χρήσης Κατανέμονται στους μετόχους της Εταιρείας Δικαιώματα μειοψηφίας 13 29 12 Όμιλος 1/11/131/12/2019 31/12/2018 2.328.175 2.189.986 (2.135.919) (2.010.531) 192.256 179.455 (144.725) (131.812) (13.178) (12.929) 3.798 3.688 154 (192) 38.305 38.210 (15.559) (13.033) 402 364 5.697 4.617 28.845 30.158 (8.258) (9.668) 20.587 20.490 Εταιρεία 1/11/131/12/2019 31/12/2018 2.075.256 1.976.181 (1.984.060) (1.880.636) 91.196 95.545 (71.250) (70.247) (11.380) (10.397) 10.881 10.431 466 (79) 19.913 25.253 (8.636) (7.450) 5.417 12.507 16.694 30.310 (4.482) (6.264) 12.212 24.046 20.963 (376) 20.689 (199) 12.212 - 24.046 - 7,68 7,58 4,47 8,81 79 (80) - - (577) (3) 138 20.224 56 (1) 41 20.506 (576) 138 11.774 56 41 24.143 20.600 (376) 20.705 (199) 11.774 - 24.143 - Οι σημειώσεις στις σελίδες 8 έως 56 αποτελούν αναπόσπαστο μέρος αυτών των οικονομικών καταστάσεων. ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 4 Κατάσταση Οικονομικής Θέσης της 31ης Δεκεμβρίου 2019 Όμιλος Εταιρεία Σημείωση 31/12/2019 31/12/2018 31/12/2019 31/12/2018 Ποσά σε χιλ. € ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ Πάγιο Ενεργητικό Ενσώματα πάγια περιουσιακά στοιχεία Άυλα περιουσιακά στοιχεία Δικαιώματα χρήσης παγίων Επενδύσεις σε θυγατρικές Επενδύσεις σε συγγενείς επιχειρήσεις Λοιπές μακροπρόθεσμες απαιτήσεις Λοιπά χρηματοοικονομικά στοιχεία Σύνολο Παγίου Ενεργητικού Κυκλοφορούν Ενεργητικό Αποθέματα Πελάτες και λοιπές βραχυπρόθεσμες απαιτήσεις Ταμειακά διαθέσιμα και ισοδύναμα Σύνολο Κυκλοφορούντος Ενεργητικού Σύνολο Ενεργητικού ΙΔΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΚΑΙ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ Ίδια Κεφάλαια Μετοχικό κεφάλαιο Αποθεματικά Αποτελέσματα εις νέον Ιδία κεφάλαια αποδιδόμενα στους μετόχους Δικαιώματα μειοψηφίας Σύνολο Ιδίων Κεφαλαίων ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ Μακροπρόθεσμες Υποχρεώσεις Δάνεια Υποχρεώσεις μισθώσεων Αναβαλλόμενες φορολογικές υποχρεώσεις Υποχρεώσεις παροχών προσωπικού λόγω εξόδου από την υπηρεσία Προβλέψεις Λοιπές μακροπρόθεσμες υποχρεώσεις Σύνολο Μακροπρόθεσμων Υποχρεώσεων Βραχυπρόθεσμες Υποχρεώσεις Προμηθευτές και λοιπές υποχρεώσεις Δάνεια Υποχρεώσεις μισθώσεων Φόροι εισοδήματος Υποχρεώσεις παροχών προσωπικού λόγω εξόδου από την υπηρεσία Προβλέψεις Σύνολο Βραχυπρόθεσμων Υποχρεώσεων Σύνολο Υποχρεώσεων Σύνολο Ιδίων Κεφαλαίων και Υποχρεώσεων 14 15 16 17 17 19 18 9.348 6.150 500 298.402 149.079 10.020 8.269 17.191 500 185.059 140.834 7.951 87.367 20.386 3.071 5.878 265.487 130.320 8.453 20.236 3.015 16.553 178.577 20 21 22 132.890 137.107 19.620 289.617 588.019 101.674 106.205 17.676 225.555 410.614 97.164 126.815 5.171 229.150 494.637 77.206 112.147 5.263 194.616 373.193 23 24 80.151 40.036 31.793 151.980 2.109 154.089 80.151 30.987 23.835 134.973 2.485 137.458 80.151 38.280 11.663 130.094 130.094 80.151 29.637 12.125 121.913 121.913 25 26 28 169.317 85.002 762 122.693 916 148.845 67.434 1.756 115.716 1.403 30 32 6.898 1.712 6.116 269.807 6.217 1.933 5.595 137.354 6.884 576 5.105 230.600 6.207 902 4.634 128.862 31 25 26 27 143.865 4.613 14.955 - 83.391 50.466 1.260 123.003 1.690 8.560 - 72.359 48.511 863 151 539 164.123 433.930 588.019 120 565 135.802 273.156 410.614 151 539 133.943 364.543 494.637 120 565 122.418 251.280 373.193 29 29 30 160.733 10.310 111.361 Οι σημειώσεις στις σελίδες 8 έως 56 αποτελούν αναπόσπαστο μέρος αυτών των οικονομικών καταστάσεων. ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 5 Κατάσταση Μεταβολών Ιδίων Κεφαλαίων της χρήσης που έληξε την 31η Δεκεμβρίου 2019 Όμιλος Σύνολο ιδίων κεφαλαίων Μετοχικό κεφάλαιο Αποτελέσματα εις αποδιδόμενα στους και υπέρ το άρτιο Λοιπά αποθεματικά νέον μετόχους Ποσά σε χιλ. € Δικαιώματα μειοψηφίας Σύνολο ιδίων κεφαλαίων Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2018 Επίδραση αλλαγής λογιστικών πολιτικών (υιοθέτηση Δ.Π.Χ.Α. 9) Προσαρμοσμένο υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2018 Καθαρό κέρδος χρήσης Αποθεματικά μερισμάτων Μεταφορά Λοιπά Συνολικά εισοδήματα Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2018 80.151 26.488 8.981 115.620 2.684 118.304 80.151 80.151 26.488 3.587 913 (1) 30.987 (1.352) 7.629 20.689 (3.587) (913) 17 23.835 (1.352) 114.268 20.689 16 134.973 2.684 (199) 2.485 (1.352) 116.952 20.490 16 137.458 Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2019 Καθαρό κέρδος χρήσης Αποθεματικά μερισμάτων Μεταφορά Λοιπά Συνολικά εισοδήματα Μερίσματα Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2019 80.151 80.151 30.987 11.599 1.046 (3) (3.593) 40.036 23.835 20.963 (11.599) (1.046) (360) 31.793 134.973 20.963 (363) (3.593) 151.980 2.485 (376) 2.109 137.458 20.587 (363) (3.593) 154.089 Εταιρεία Μετοχικό κεφάλαιο Αποτελέσματα εις και υπέρ το άρτιο Λοιπά αποθεματικά νέον Ποσά σε χιλ. € Σύνολο ιδίων κεφαλαίων Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2018 Επίδραση αλλαγής λογιστικών πολιτικών (υιοθέτηση Δ.Π.Χ.Α. 9) Προσαρμοσμένο υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2018 Καθαρό κέρδος χρήσης Αποθεματικά μερισμάτων Μεταφορά Λοιπά Συνολικά εισοδήματα Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2018 80.151 25.389 (6.775) 98.765 80.151 80.151 25.389 3.587 661 29.637 (995) (7.770) 24.046 (3.587) (661) 97 12.125 (995) 97.770 24.046 97 121.913 Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2019 Καθαρό κέρδος χρήσης Αποθεματικά μερισμάτων Μεταφορά Λοιπά Συνολικά εισοδήματα Μερίσματα Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2019 80.151 80.151 29.637 11.599 637 (3.593) 38.280 12.125 12.212 (11.599) (637) (438) 11.663 121.913 12.212 (438) (3.593) 130.094 Οι σημειώσεις στις σελίδες 8 έως 56 αποτελούν αναπόσπαστο μέρος αυτών των οικονομικών καταστάσεων. ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 6 Κατάσταση Ταμειακών Ροών της χρήσης που έληξε την 31η Δεκεμβρίου 2019 Ποσά σε χιλ. € Σημείωση Λειτουργικές δραστηριότητες Καθαρά κέρδη/ (ζημιές) χρήσης προ φόρων Προσαρμογές για: Αποσβέσεις ενσώματων παγίων περιουσιακών στοιχείων Αποσβέσεις άυλων περιουσιακών στοιχείων Αποσβέσεις δικαιωμάτων χρήσης παγίων Ζημιές/ (κέρδη) από διαγραφή παγίων στοιχείων Προβλέψεις Συναλλαγματικές διαφορές Χρεωστικοί τόκοι και συναφή έξοδα (Έσοδα - κέρδη)/έξοδα - ζημίες από επενδυτικές δραστηριότητες Ταμειακές εισροές/(εκροές) από λειτουργικές δραστηριότητες πριν τις μεταβολές των λογαριασμών κεφαλαίου κίνησης Μεταβολές λογαριασμών κεφαλαίου κίνησης (Αύξηση)/ μείωση αποθεμάτων (Αύξηση)/ μείωση απαιτήσεων Αύξηση/ (μείωση) υποχρεώσεων Ταμειακές ροές από λειτουργικές δραστηριότητες Καταβληθέντες τόκοι Καταβληθείς φόρος εισοδήματος Καθαρές ταμειακές εισροές/(εκροές) από λειτουργικές δραστηριότητες Ταμειακές ροές από επενδυτικές δραστηριότητες Αγορές ενσώματων παγίων περιουσιακών στοιχείων Αγορές άυλων περιουσιακών στοιχείων Πωλήσεις ενσώματων παγίων περιουσιακών στοιχείων Τόκοι εισπραχθέντες Απόκτηση θυγατρικών, συγγενών, κοινοπραξιών και λοιπών επενδύσεων Μερίσματα Εισπραχθέντα Καθαρές ταμειακές εισροές/(εκροές) από επενδυτικές δραστηριότητες 14 15 16 9 10 11 14 15 11 Ταμειακές ροές από χρηματοδοτικές δραστηριότητες Δάνεια αναληφθέντα Αποπληρωμή δανεισμού Εξοφλήσεις υποχρεώσεων από μισθώσεις (χρεολύσια) Μερίσματα πληρωθέντα Καθαρές ταμειακές εισροές/(εκροές) από χρηματοδοτικές δραστηριότητες Καθαρή (μείωση)/αύξηση στα ταμειακά διαθέσιμα και ισοδύναμα Ταμειακά διαθέσιμα και ισοδύναμα στην έναρξη της χρήσης Ταμειακά διαθέσιμα και ισοδύναμα στη λήξη της χρήσης 22 Όμιλος 1/11/131/12/2019 31/12/2018 Εταιρεία 1/11/131/12/2019 31/12/2018 28.845 30.158 16.694 30.310 13.521 2.437 17.469 20 1.307 (321) 15.559 (6.099) 12.419 2.421 33 (39) 31 13.033 (4.972) 11.073 2.046 11.549 21 1.248 (241) 8.636 (5.417) 10.194 2.131 20 468 41 7.450 (12.498) 72.738 53.084 45.609 38.116 (31.216) (34.807) 60.370 67.085 (13.748) (10.787) 42.550 (1.993) 4.263 (21.221) 34.133 (11.872) (6.301) 15.960 (19.958) (17.328) 51.511 59.834 (8.117) (7.009) 44.708 3.765 (3.887) (23.677) 14.317 (6.427) (2.725) 5.165 (25.725) (2.276) 93 116 (56) 4.753 (23.095) (26.659) (1.166) 22 25 3.997 (23.781) (22.076) (1.258) 175 297 (206) 4.753 (18.315) (21.698) (393) 5 11 (400) 11.996 (10.479) 55.190 (54.913) (14.195) (3.593) (17.511) 106.971 (104.479) - 103.539 (101.956) - 2.492 39.713 (53.883) (8.722) (3.593) (26.485) 1.944 17.676 19.620 (5.329) 23.005 17.676 (92) 5.263 5.171 (3.731) 8.994 5.263 1.583 Οι σημειώσεις στις σελίδες 8 έως 56 αποτελούν αναπόσπαστο μέρος αυτών των οικονομικών καταστάσεων. ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 7 Σημειώσεις επί των οικονομικών καταστάσεων σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Χρηματοοικονομικής Αναφοράς 1. Γενικές πληροφορίες Η Μητρική Εταιρεία του Ομίλου CORAL (ο Όμιλος) είναι η εταιρεία με την επωνυμία CORAL A.E. (πρώην Shell Hellas A.E) ΑΝΩΝΥΜΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΠΕΤΡΕΛΑΙΟΕΙΔΩΝ ΚΑΙ ΧΗΜΙΚΩΝ ΠΡΟΪΟΝΤΩΝ (η Εταιρεία) η οποία είναι ανώνυμη Εταιρεία και έχει συσταθεί στην Ελλάδα σύμφωνα με τις διατάξεις του Κ.Ν. 2190/1920, με έδρα το Μαρούσι, Ηρώδου Αττικού 12Α. Η αλλαγή ονομασίας της Εταιρείας έλαβε χώρα την 29η Ιουνίου 2010 σύμφωνα με την απόφαση 7803/10 της νομαρχίας Αθηνών. Ο Όμιλος δραστηριοποιείται στην Ελλάδα στον κλάδο των πετρελαιοειδών και οι κύριες δραστηριότητες του αφορούν στην εμπορία προϊόντων πετρελαίου, την ανάμιξη, συσκευασία και εμπορία ορυκτελαίων και συναφών προϊόντων και την παροχή συναφών υπηρεσιών, οι οποίες συμπληρώνουν ή εξυπηρετούν τους σκοπούς των παραπάνω δραστηριοτήτων ή τους γενικούς σκοπούς του Ομίλου. Η Εταιρεία έως την 30η Ιουνίου του έτους 2010 ήταν 100% θυγατρική της Shell Overseas Holdings Limited και μέλος του ομίλου της Royal Dutch Shell. Την 1η Ιουλίου 2010 ολοκληρώθηκε η εξαγορά του 100% της Εταιρείας από την Μότορ Όϊλ (Ελλάς) Διυλιστήρια Κορίνθου Α.Ε., η οποία είναι εισηγμένη στο Χρηματιστήριο Αθηνών. Ο αριθμός απασχολούμενου προσωπικού του Ομίλου και της Εταιρείας την 31η Δεκεμβρίου 2019 ανερχόταν σε 318 άτομα και 283 άτομα αντίστοιχα (31η Δεκεμβρίου 2018: Όμιλος 313 άτομα, Εταιρεία 276 άτομα). Η ηλεκτρονική διεύθυνση του ομίλου είναι https://www.coralenergy.gr/. 2. Υιοθέτηση Νέων και Αναθεωρημένων Διεθνών Προτύπων Χρηματοοικονομικής Αναφοράς (ΔΠΧΑ) Νέα πρότυπα, τροποποιήσεις προτύπων και διερμηνείες Συγκεκριμένα νέα πρότυπα, τροποποιήσεις προτύπων και διερμηνείες έχουν εκδοθεί, τα οποία είναι υποχρεωτικά για λογιστικές περιόδους που ξεκινούν την 1 Ιανουαρίου 2019 ή μεταγενέστερα. Όσα εξ αυτών αναμένεται να έχουν επίδραση στον Όμιλο, παρατίθενται παρακάτω. 2.1. Πρότυπα και Διερμηνείες υποχρεωτικά για την κλειόμενη οικονομική χρήση 2.1.1. Αλλαγές στις λογιστικές πολιτικές Το Δ.Π.Χ.Α. 16 περιλαμβάνει ένα ολοκληρωμένο μοντέλο για την αναγνώριση των μισθώσεων και τον χειρισμό αυτών επί των οικονομικών καταστάσεων τόσο για τους μισθωτές όσο και για τους εκμισθωτές. Το νέο Πρότυπο για τις μισθώσεις εισάγει ένα μοντέλο ελέγχου για τον προσδιορισμό των μισθώσεων, διακρίνοντας τις συμβάσεις μίσθωσης από τις συμβάσεις παροχής υπηρεσιών με κριτήριο του εάν το περιουσιακό στοιχείο το οποίο αποτελεί αντικείμενο της μίσθωσης ελέγχεται από τον μισθωτή. Το πρότυπο αυτό αντικαθιστά τα ακόλουθα Πρότυπα και Διερμηνείες: ➢ Δ.Λ.Π. 17 “Μισθώσεις” ➢ Ε.Δ.Δ.Π.Χ.Α. 4 “Ο προσδιορισμός του εάν μια συμφωνία εμπεριέχει μίσθωση” ➢ ΜΕΔ 15 “Λειτουργικές μισθώσεις- Κίνητρα”, και ➢ ΜΕΔ 27 “Εκτίμηση της ουσίας των συναλλαγών που συνεπάγονται τον νομικό τύπο της μίσθωσης” Το Δ.Π.Χ.Α. 16 εισάγει σημαντικές αλλαγές στην λογιστική αντιμετώπιση των μισθώσεων από την πλευρά του μισθωτή υπό την έννοια ότι καταργείται πλέον η διάκριση μεταξύ της λειτουργικής και χρηματοδοτικής μίσθωσης, όπως ίσχυε κατά το παρελθόν σύμφωνα με το Δ.Λ.Π. 17, και απαιτείται από τον μισθωτή κατά την έναρξη της μίσθωσης η αναγνώριση ενός περιουσιακού στοιχείου με δικαίωμα χρήσης και μιας υποχρέωσης από την μίσθωση για όλες τις μισθώσεις με εξαίρεση τις βραχυπρόθεσμες μισθώσεις και τις μισθώσεις υποκείμενου περιουσιακού στοιχείου χαμηλής αξίας. Αντιθέτως με τις αλλαγές που έχουν επέλθει στην λογιστική αντιμετώπιση των μισθώσεων για τους μισθωτές, οι απαιτήσεις του Δ.Π.Χ.Α. 16 για την λογιστική αντιμετώπιση των μισθώσεων από την πλευρά των εκμισθωτών παρέμειναν σε μεγάλο βαθμό άθικτες εν συγκρίσει με το Δ.Λ.Π. 17, και κατά συνέπεια, συνεχίζεται να απαιτείται από τους εκμισθωτές η ταξινόμηση των μισθώσεων ως χρηματοδοτικές ή λειτουργικές. Παρόλα αυτά, σύμφωνα με το Δ.Π.Χ.Α. 16, ο ενδιάμεσος εκμισθωτής (υπεκμισθωτής) πρέπει να ταξινομήσει την υπεκμίσθωση ως χρηματοδοτική ή λειτουργική έχοντας ως κριτήριο το περιουσιακό στοιχείο με δικαίωμα χρήσης της κύριας μίσθωσης και όχι το υποκείμενο περιουσιακό στοιχείο. Επιπλέον, το Δ.Π.Χ.Α. 16 παρέχει καθοδήγηση ως προς την λογιστική αντιμετώπιση ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 8 των συναλλαγών πώλησης και επαναμίσθωσης ενός περιουσιακού στοιχείου και απαιτεί εν συνόλω την διενέργεια εκτεταμένων γνωστοποιήσεων σε σύγκριση με το Δ.Λ.Π. 17. Ο Όμιλος εφάρμοσε για πρώτη φορά το Δ.Π.Χ.Α. 16 την 1η Ιανουαρίου 2019, χρησιμοποιώντας την τροποποιημένη αναδρομική προσέγγιση (modified retrospective approach). Όλες οι αλλαγές που επήλθαν κατά την μετάβαση στο Δ.Π.Χ.Α. 16 αναγνωρίστηκαν την 1η Ιανουαρίου 2019 ως προσαρμογές στο υπόλοιπο έναρξης των αντίστοιχων κονδυλίων της Κατάστασης Οικονομικής Θέσης του Ομίλου (Σημείωση 2.1.2) χωρίς να επαναδιατυπωθούν τα συγκριτικά στοιχεία. 2.1.2. Επίδραση από την υιοθέτηση του Δ.Π.Χ.Α. 16 Σύμφωνα με το Δ.Λ.Π. 17, ο Όμιλος ταξινομούσε κάθε μίσθωση (ως μισθωτής) κατά την ημερομηνία έναρξης της εκάστοτε μισθωτικής περιόδου είτε ως χρηματοδοτική είτε ως λειτουργική. Με την υιοθέτηση του Δ.Π.Χ.Α. 16, ο Όμιλος εφάρμοσε μια ενιαία προσέγγιση αναγνώρισης και επιμέτρησης για όλες τις μισθώσεις, εκτός από τις βραχυπρόθεσμες μισθώσεις και τις μισθώσεις υποκείμενου περιουσιακού στοιχείου χαμηλής αξίας. Ο Όμιλος επέλεξε να αναγνωρίζει ως έξοδα τα μισθώματα των βραχυπρόθεσμων μισθώσεων και των μισθώσεων υποκείμενου περιουσιακού στοιχείου χαμηλής αξίας με την ευθεία μέθοδο σε όλη την διάρκεια της μίσθωσης. Ο Όμιλος δεν χρησιμοποίησε την διαθέσιμη πρακτική διευκόλυνση κατά την μετάβαση στο Δ.Π.Χ.Α. 16, αναφορικά με την δυνατότητα της μη επαναξιολόγησης του εάν μια σύμβαση είναι ή περιέχει μίσθωση. Συνεπώς, ο ορισμός της μίσθωσης και η σχετική καθοδήγηση του Δ.Π.Χ.Α. 16 εφαρμόστηκε για την επαναξιολόγηση όλων των συμβάσεων μίσθωσης που ήταν σε ισχύ την 1η Ιανουαρίου 2019. Η εν λόγω επαναξιολόγηση δεν επηρέασε σε σημαντικό βαθμό το εύρος των συμβάσεων που πληρούν τον ορισμό της μίσθωσης για τον Όμιλο. Κατά την εφαρμογή του Δ.Π.Χ.Α. 16, ο Όμιλος επέλεξε επίσης να χρησιμοποιήσει τις ακόλουθες πρακτικές διευκολύνσεις που παρέχονται από το Πρότυπο κατά την ημερομηνία της αρχικής εφαρμογής αυτού: (α) εξαίρεση των αρχικών άμεσων δαπανών κατά την επιμέτρηση του περιουσιακού στοιχείου με δικαίωμα χρήσης, (β) αντί της διενέργειας ελέγχου απομείωσης, ο Όμιλος βασίστηκε στην αξιολόγηση που είχε γίνει πριν την ημερομηνία αρχικής εφαρμογής του Προτύπου για το αν οι μισθώσεις είναι επαχθείς εφαρμόζοντας το Δ.Λ.Π. 37 και (γ) χρήση της αποκτηθείσας κατά το παρελθόν γνώσης για τον προσδιορισμό της διάρκειας της μίσθωσης, όταν η σύμβαση εμπεριέχει δικαίωμα παράτασης ή καταγγελίας της μίσθωσης. Εξαιρουμένων των βραχυπρόθεσμων μισθώσεων και των μισθώσεων υποκείμενου περιουσιακού στοιχείου χαμηλής αξίας, ο Όμιλος αναγνώρισε περιουσιακά στοιχεία με δικαίωμα χρήσης και τις αντίστοιχες υποχρεώσεις από μίσθωση για όλες τις μισθώσεις που είχαν προηγουμένως ταξινομηθεί ως λειτουργικές. Τα περιουσιακά στοιχεία με δικαίωμα χρήσης αναγνωρίστηκαν σε ποσό ίσο με το ποσό των υποχρεώσεων από μισθώσεις, προσαρμοσμένο με τυχόν προπληρωμές που είχαν προηγουμένως αναγνωρισθεί. Δεν υπήρχαν επαχθείς συμβάσεις μίσθωσης για τις οποίες θα απαιτείτο προσαρμογή στο περιουσιακό στοιχείο με δικαίωμα χρήσης κατά την ημερομηνία αρχικής εφαρμογής. Οι υποχρεώσεις από μισθώσεις αναγνωρίστηκαν βάσει της τρέχουσας αξίας των υπολειπόμενων μισθωμάτων, προεξοφλημένων με το διαφορικό επιτόκιο δανεισμού κατά την ημερομηνία αρχικής εφαρμογής. ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 9 Η επίδραση από την εφαρμογή του Δ.Π.Χ.Α. 16 την 1η Ιανουαρίου 2019 (αύξηση/(μείωση)) έχει ως εξής: Ποσά σε χιλ. € ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ Πάγιο Ενεργητικό Δικαιώματα χρήσης παγίων Λοιπές μακροπρόθεσμες απαιτήσεις Σύνολο Παγίου Ενεργητικού Κυκλοφορούν Ενεργητικό Πελάτες και λοιπές βραχυπρόθεσμες απαιτήσεις Σύνολο Κυκλοφορούντος Ενεργητικού Σύνολο Ενεργητικού ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ Μακροπρόθεσμες Υποχρεώσεις Υποχρεώσεις μισθώσεων Σύνολο Μακροπρόθεσμων Υποχρεώσεων Βραχυπρόθεσμες Υποχρεώσεις Υποχρεώσεις μισθώσεων Σύνολο Βραχυπρόθεσμων Υποχρεώσεων Σύνολο Υποχρεώσεων Σύνολο Ιδίων Κεφαλαίων και Υποχρεώσεων Αναφορά Όμιλος Εταιρεία (i) (ii) 106.508 (10.009) 96.499 84.510 (10.009) 74.501 (ii) (2.217) (2.217) 94.282 (1.894) (1.894) 72.607 (i) 81.530 81.530 63.652 63.652 (i) 12.752 12.752 94.282 94.282 8.955 8.955 72.607 72.607 i. Η εφαρμογή του Δ.Π.Χ.Α. 16 σε μισθώσεις που είχαν προηγουμένως ταξινομηθεί ως λειτουργικές είχε ως αποτέλεσμα την αναγνώριση “Περιουσιακών στοιχείων με δικαίωμα χρήσης” και “Υποχρεώσεων από μισθώσεις”. ii. Η λογιστική αξία των προπληρωμένων μισθωμάτων που είχαν προηγουμένως αναγνωριστεί στα κονδύλια “Λοιπές μακροπρόθεσμες απαιτήσεις” και “Πελάτες & λοιπές βραχυπρόθεσμες απαιτήσεις” μεταφέρθηκαν στο κονδύλι “Περιουσιακά στοιχεία με δικαίωμα χρήσης”. Ο πίνακας συμφωνίας μεταξύ των δεσμεύσεων από λειτουργικές μισθώσεις που είχαν γνωστοποιηθεί στις ετήσιες οικονομικές καταστάσεις της 31ης Δεκεμβρίου 2018 σύμφωνα με το Δ.Λ.Π. 17 και των υποχρεώσεων από μισθώσεις που αναγνωρίστηκαν στην Κατάσταση Οικονομικής Θέσης κατά την 1η Ιανουαρίου 2019 σύμφωνα με το Δ.Π.Χ.Α. 16, παρουσιάζεται κατωτέρω: Ποσά σε χιλ. € Όμιλος Εταιρεία Δεσμεύσεις από λειτουργικές μισθώσεις κατά την 31η 115.973 89.769 Δεκεμβρίου 2018 Δεσμεύσεις που αφορούν βραχυπρόθεσμες μισθώσεις (527) (527) Προσαρμογές λόγω του διαφορετικού χειρισμού του 3.618 3.439 χαρτοσήμου των μισθώσεων Αναπροσαρμοσμένες δεσμεύσεις λειτουργικής 119.064 92.681 μίσθωσης κατά τη 31η Δεκεμβρίου 2018 Επίδραση της εφαρμογής του προεξοφλητικού επιτοκίου (24.782) (20.074) κατά την 1η Ιανουαρίου 2019 Υποχρεώσεις από μισθώσεις κατά την 1η Ιανουαρίου 2019 94.282 72.607 Εκ των οποίων: Μακροπρόθεσμες υποχρεώσεις από μισθώσεις Βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις από μισθώσεις 81.530 12.752 94.282 63.652 8.955 72.607 Το σταθμισμένο μέσο διαφορικό επιτόκιο δανεισμού του μισθωτή που εφαρμόστηκε για τον προσδιορισμό των υποχρεώσεων από μισθώσεις κατά την 1η Ιανουαρίου 2019 ήταν 3,40 % για τον Όμιλο και την Εταιρεία. ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 10 2.1.3. Αναθεωρημένες λογιστικές πολιτικές Ο Όμιλος ως μισθωτής Ο Όμιλος εκτιμά εάν μια σύμβαση αποτελεί ή εμπεριέχει μίσθωση, κατά την έναρξη ισχύς αυτής και αναγνωρίζει κατά περίπτωση ένα περιουσιακό στοιχείο με δικαίωμα χρήσης και μια αντίστοιχη υποχρέωση από την μίσθωση για όλες τις συμβάσεις μίσθωσης στις οποίες είναι μισθωτής, εκτός από τις βραχυπρόθεσμες μισθώσεις (που ορίζονται ως μισθώσεις με διάρκεια μίσθωσης 12 μηνών ή λιγότερο) και μισθώσεις υποκείμενου περιουσιακού στοιχείου χαμηλής αξίας. Για τις μισθώσεις αυτές, ο Όμιλος αναγνωρίζει τα μισθώματα ως λειτουργικά έξοδα με την ευθεία μέθοδο, σε όλη τη διάρκεια της μίσθωσης. Η υποχρέωση από την μίσθωση αρχικά επιμετράται στην παρούσα αξία των μισθωμάτων τα οποία παραμένουν ανεξόφλητα κατά την ημερομηνία έναρξης της μισθωτικής περιόδου και προεξοφλούνται με το τεκμαρτό επιτόκιο της μίσθωσης. Εάν το επιτόκιο αυτό δεν μπορεί να καθοριστεί εύκολα, ο Όμιλος χρησιμοποιεί το διαφορικό επιτόκιο δανεισμού του. Τα μισθώματα που περιλαμβάνονται στην επιμέτρηση της υποχρέωσης από τη μίσθωση αποτελούνται από: ➢ σταθερά μισθώματα (περιλαμβανομένων των ουσιαστικά σταθερών μισθωμάτων), μειωμένα κατά τυχόν κίνητρα μίσθωσης, ➢ κυμαινόμενα μισθώματα τα οποία εξαρτώνται από έναν δείκτη ή ένα επιτόκιο, τα οποία αρχικά επιμετρώνται με χρήση του δείκτη ή του επιτοκίου κατά την ημερομηνία έναρξης της μισθωτικής περιόδου, ➢ ποσά τα οποία αναμένεται να καταβάλλει ο μισθωτής βάσει των εγγυήσεων υπολειμματικής αξίας, ➢ την τιμή άσκησης του δικαιώματος αγοράς εάν είναι μάλλον βέβαιο ότι ο μισθωτής θα ασκήσει το εν λόγω δικαίωμα, και ➢ την καταβολή ποινής για καταγγελία της μίσθωσης, εάν η διάρκεια μίσθωσης αποτυπώνει την άσκηση δικαιώματος του μισθωτή για καταγγελία της μίσθωσης. Η υποχρέωση από την μίσθωση επιμετράται μεταγενέστερα, αυξάνοντας την λογιστική αξία για να αποτυπωθούν οι τόκοι επί της υποχρέωσης από την μίσθωση (με χρήση της μεθόδου του πραγματικού επιτοκίου) και μειώνοντας την λογιστική αξία για να αποτυπωθούν οι καταβολές των μισθωμάτων. Ο Όμιλος επανεπιμετρά την υποχρέωση από την μίσθωση (και κάνει τις αντίστοιχες προσαρμογές στα σχετικά περιουσιακά στοιχεία με δικαίωμα χρήσης) εάν: ➢ επέλθει αλλαγή στην διάρκεια της μίσθωσης ή εάν επέλθει μεταβολή στην εκτίμηση του δικαιώματος αγοράς, στην περίπτωση αυτή η υποχρέωση από την μίσθωση επανεπιμετράται προεξοφλώντας τα αναθεωρημένα μισθώματα με βάση το αναθεωρημένο προεξοφλητικό επιτόκιο. ➢ επέλθει μεταβολή στα μισθώματα εξαιτίας της μεταβολής στον δείκτη ή στο επιτόκιο ή στα ποσά τα οποία αναμένεται να καταβληθούν λόγω της εγγύησης υπολειμματικής αξίας. Σε αυτές τις περιπτώσεις η υποχρέωση από την μίσθωση επιμετράται προεξοφλώντας τα αναθεωρημένα μισθώματα με βάση το αρχικό προεξοφλητικό επιτόκιο. ➢ μια μίσθωση τροποποιείται και η τροποποίηση της μίσθωσης δεν αντιμετωπίζεται λογιστικά ως χωριστή μίσθωση, στην περίπτωση αυτή η υποχρέωση από την μίσθωση επανεπιμετράται προεξοφλώντας τα αναθεωρημένα μισθώματα κάνοντας χρήση του αναθεωρημένου προεξοφλητικού επιτοκίου. Η υποχρέωση από την μίσθωση παρουσιάζεται διακριτά στην Ενοποιημένη Κατάσταση Οικονομικής Θέσης. Το περιουσιακό στοιχείο με δικαίωμα χρήσης εμπεριέχει το ποσό της αρχικής επιμέτρησης της αντίστοιχης υποχρέωσης από την μίσθωση, τα μισθώματα τα οποία καταβλήθηκαν κατά την ημερομηνία έναρξης της μισθωτικής περιόδου ή προγενέστερα αυτής, και τυχόν αρχικές άμεσες δαπάνες. Μεταγενέστερα επιμετρώνται στο κόστος μειωμένα κατά τις τυχόν σωρευμένες αποσβέσεις και τις ζημίες απομείωσης. Ο Όμιλος εφαρμόζει το Δ.Λ.Π. 36 προκειμένου να προσδιορίσει εάν το περιουσιακό στοιχείο με δικαίωμα χρήσης έχει απομειωθεί. Στις περιπτώσεις που ο Όμιλος αναλαμβάνει συμβατικά την υποχρέωση να αποσυναρμολογήσει και να απομακρύνει το υποκείμενο περιουσιακό στοιχείο, να αποκαταστήσει το χώρο που έχει τοποθετηθεί ή να αποκαταστήσει το υποκείμενο περιουσιακό στοιχείο στην κατάσταση στην οποία προβλέπεται από τους όρους και τις προϋποθέσεις της σύμβασης μίσθωσης, αναγνωρίζει μια πρόβλεψη η οποία επιμετράται σύμφωνα με το Δ.Λ.Π. 37. Τα κόστη αυτά προσαυξάνουν την λογιστική αξία του περιουσιακού στοιχείου με δικαίωμα χρήσης. Ο Όμιλος δεν επιβαρύνθηκε με κάποιο από αυτά τα κόστη κατά τις περιόδους που παρουσιάζονται στις εν λόγω ενδιάμεσες συνοπτικές οικονομικές καταστάσεις. ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 11 Τα περιουσιακά στοιχεία με δικαίωμα χρήσης αποσβένονται στην μικρότερη χρονική περίοδο μεταξύ της διάρκειας της μίσθωσης και της ωφέλιμης ζωής του εκάστοτε υποκείμενου περιουσιακού στοιχείου. Εάν ως αποτέλεσμα της σύμβασης μίσθωσης μεταβιβάζεται η κυριότητα του εκάστοτε υποκείμενου περιουσιακού στοιχείου ή στο κόστος του περιουσιακού στοιχείου με δικαίωμα χρήσης έχει ενσωματωθεί το τίμημα εξαγοράς του υποκείμενου περιουσιακού στοιχείου δεδομένου ότι ο Όμιλος αναμένει να εξασκήσει το δικαίωμα αγοράς αυτού, το εν λόγω περιουσιακό στοιχείο με δικαίωμα χρήσης αποσβένεται στην ωφέλιμη ζωή του εκάστοτε υποκείμενου περιουσιακού στοιχείου. Η απόσβεση ξεκινά από την έναρξη της μισθωτικής περιόδου. Τα περιουσιακά στοιχεία με δικαίωμα χρήσης παρουσιάζεται διακριτά στην Ενοποιημένη Κατάσταση Οικονομικής Θέσης. Τα κυμαινόμενα μισθώματα τα οποία δεν εξαρτώνται από κάποιο δείκτη ή επιτόκιο δεν περιλαμβάνονται στην επιμέτρηση της υποχρέωσης από την μίσθωση και κατά συνέπεια δεν αποτελούν συστατικό στοιχείο της λογιστικής αξίας του περιουσιακού στοιχείου με δικαίωμα χρήσης. Οι σχετικές πληρωμές αναγνωρίζονται ως έξοδο την περίοδο κατά την οποία επήλθε το γεγονός ή ο όρος ενεργοποίησης αυτών των καταβολών και περιλαμβάνονται στα κονδύλια “Έξοδα διοίκησης” και “Έξοδα διάθεσης” στην Κατάσταση Αποτελεσμάτων και Λοιπών Συνολικών Εισοδημάτων. Σύμφωνα με όσα προβλέπει το Δ.Π.Χ.Α. 16, ο Όμιλος εφάρμοσε την πρακτική διευκόλυνση του Δ.Π.Χ.Α. 16 σύμφωνα με την οποία ο μισθωτής δεν υποχρεούται να διαχωρίσει τα μη μισθωτικά στοιχεία, και επομένως αντιμετωπίζει λογιστικά κάθε μισθωτικό και σχετικό μη μισθωτικό στοιχείο ως ενιαία σύμβαση. Ο Όμιλος ως εκμισθωτής Οι μισθώσεις στις οποίες ο Όμιλος είναι εκμισθωτής κατατάσσονται είτε ως χρηματοδοτικές είτε ως λειτουργικές. Όταν σύμφωνα με τους όρους της μίσθωσης μεταβιβάζονται ουσιαστικά όλοι οι κίνδυνοι και οι ωφέλειες που συνοδεύουν την κυριότητα του στον μισθωτή, η μίσθωση κατατάσσεται ως χρηματοδοτική. Όλες οι άλλες μισθώσεις κατατάσσονται ως λειτουργικές μισθώσεις. Όταν ο Όμιλος είναι ενδιάμεσος μισθωτής, αντιμετωπίζει λογιστικά την κύρια μίσθωση και την υπεκμίσθωση ως δυο χωριστές συμβάσεις. Η υπεκμίσθωση κατατάσσεται ως χρηματοδοτική ή λειτουργική ανάλογα με το περιουσιακό στοιχείο με δικαίωμα χρήσης που προκύπτει από την κύρια μίσθωση. Τα έσοδα από τις λειτουργικές μισθώσεις αναγνωρίζονται με την ευθεία μέθοδο κατά την διάρκεια της εκάστοτε μίσθωσης. Τα αρχικά άμεσα κόστη διαπραγμάτευσης και διεκπεραίωσης της συμφωνίας μιας λειτουργικής μίσθωσης προστίθενται στην λογιστική αξία του υποκείμενου περιουσιακού στοιχείου και αναγνωρίζονται με την ευθεία μέθοδο κατά την διάρκεια της εκάστοτε μίσθωσης. Τα ποσά που οφείλουν οι μισθωτές από τις χρηματοδοτικές μισθώσεις αναγνωρίζονται ως απαιτήσεις στο ποσό της καθαρής επένδυσης του Ομίλου στην χρηματοδοτική μίσθωση. Το χρηματοοικονομικό έσοδο από την μίσθωση κατανέμεται στις περιόδους αναφοράς έτσι ώστε να αντανακλάται το σταθερό περιοδικό ποσοστό απόδοσης του Ομίλου στην υπολειπόμενη καθαρή επένδυση στις χρηματοδοτικές μισθώσεις. Όταν η μίσθωση περιλαμβάνει μισθωτικά και μη μισθωτικά στοιχεία, ο Όμιλος εφαρμόζει το Δ.Π.Χ.Α. 15 προκειμένου να επιμερίζει το τίμημα της σύμβασης σε κάθε στοιχείο χωριστά. 2.2. Νέα πρότυπα, διερμηνείες και τροποποιήσεις Συγκεκριμένα νέα πρότυπα, τροποποιήσεις προτύπων και διερμηνείες που έχουν εκδοθεί, τα οποία είναι υποχρεωτικά για λογιστικές περιόδους που ξεκινούν την 1 Ιανουαρίου 2019 ή μεταγενέστερα. Όσα εξ αυτών αναμένεται να έχουν επίδραση στον Όμιλο, παρατίθενται παρακάτω. ΕΔΔΠΧΠ 23 «Ασαφής μεταχείριση του Φόρου Εισοδήματος» Η διερμηνεία προσδιορίζει το φορολογητέο κέρδος (φορολογητέα ζημιά), τις φορολογικές βάσεις, τις αχρησιμοποίητες φορολογικές ζημιές, τους αχρησιμοποίητους πιστωτικούς φόρους και φορολογικούς συντελεστές, όταν υπάρχει αβεβαιότητα για την λογιστική μεταχείριση του φόρου εισοδήματος βάσει του ΔΛΠ 12 (Φόρος Εισοδήματος). ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 12 Η διερμηνεία προβλέπει ότι μια οικονομική οντότητα οφείλει να αξιολογεί την πιθανότητα η αρμόδια φορολογική αρχή να αποδεχθεί τον υιοθετημένο ή προτεινόμενο από την οντότητα λογιστικό χειρισμό ενός φορολογικού θέματος (ή μιας ομάδας θεμάτων) στη δήλωση φόρου εισοδήματος. Εάν η οικονομική οντότητα εκτιμήσει ότι ένας συγκεκριμένος φορολογικός χειρισμός είναι το πιθανότερο να γίνει αποδεκτός από τις φορολογικές αρχές, τότε καθορίζει τη φορολογική επίδραση αυτού σύμφωνα με τον χειρισμό που έχει ήδη επιλεχθεί. Εάν η οικονομική οντότητα εκτιμήσει ότι η συγκεκριμένη φορολογική μεταχείριση, συνοδεύεται από υψηλή αβεβαιότητα σχετικά με την αποδοχή της από την αρμόδια φορολογική αρχή, τότε οφείλει να χρησιμοποιήσει το πιθανότερο ποσό ή την αναμενόμενη αξία για τον προσδιορισμό της φορολογικής επίδρασης. Η παραπάνω απόφαση θα πρέπει να βασίζεται στη μέθοδο που παρέχει καλύτερες προβλέψεις για την επίλυση της αβεβαιότητας. Η διερμηνεία δεν έχει σημαντική επίδραση στην χρηματοοικονομική θέση ή/και στην χρηματοοικονομική επίδοση του Ομίλου και της Εταιρείας. ΔΛΠ 19 (Τροποποίηση) «Μεταβολή, περικοπή ή διακανονισμός προγράμματος καθορισμένων παροχών» Οι αλλαγές του ΔΛΠ 19 αποσαφηνίζουν ότι σε περίπτωση μεταβολής, περικοπής ή διακανονισμού του προγράμματος καθορισμένων παροχών είναι πλέον υποχρεωτικό το κόστος τρέχουσας απασχόλησης και ο καθαρός τόκος για το υπόλοιπο της περιόδου αναφοράς να προσδιορίζονται βάσει επικαιροποιημένων αναλογιστικών παραδοχών. Επιπλέον έχουν συμπεριληφθεί προσαρμογές στο πρότυπο που αποσαφηνίζουν το αντίκτυπο τυχόν μεταβολής, περικοπής ή διακανονισμού του προγράμματος στα προαπαιτούμενα για το ανώτατο όριο του περιουσιακού στοιχείου. Η τροποποίηση δεν έχει σημαντική επίδραση στην χρηματοοικονομική θέση ή/και στην χρηματοοικονομική επίδοση του Ομίλου και της Εταιρείας. ΔΛΠ 28 (Τροποποίηση) «Μακροχρόνιες Επενδύσεις σε Συνδεδεμένες και Κοινοπραξίες» Η τροποποίηση διευκρινίζει ότι μια οικονομική οντότητα εφαρμόζει το ΔΠΧΑ 9 «Χρηματοοικονομικά μέσα» για μακροχρόνιες επενδύσεις σε συνδεδεμένες ή κοινοπραξίες, που αποτελούν μέρος της καθαρής επένδυσης στη συνδεδεμένη ή κοινοπραξία, αλλά στις οποίες δεν εφαρμόζεται η μέθοδος της καθαρής θέσης. Οι αλλαγές περιγράφονται λεπτομερώς στο κείμενο του Προτύπου. Η τροποποίηση δεν έχει επίδραση στην χρηματοοικονομική θέση ή/και στην χρηματοοικονομική επίδοση του Ομίλου και της Εταιρείας Τροποποιήσεις σε πρότυπα που αποτελούν τμήμα του προγράμματος ετήσιων βελτιώσεων για το 2017 του ΣΔΛΠ (Συμβούλιο Διεθνών Λογιστικών Προτύπων) κύκλος 2015-2017. Οι τροποποιήσεις που παρατίθενται παρακάτω, υιοθετήθηκαν από την Ευρωπαϊκή Ένωση με ισχύ από την 01.01.2019 και περιγράφουν αλλαγές σε τρία πρότυπα. ΔΠΧΑ 3 «Συνενώσεις επιχειρήσεων» & ΔΠΧΑ 11 «Σχήματα υπό κοινό έλεγχο» Οι τροποποιήσεις στο ΔΠΧΑ 3 αποσαφηνίζουν ότι όταν μια οικονομική οντότητα αποκτά τον έλεγχο επιχείρησης που αποτελεί κοινή επιχείρηση, οφείλει να προβεί σε επανεκτίμηση της προηγούμενης συμμετοχής της στην επιχείρηση αυτή. Οι τροποποιήσεις στο ΔΠΧΑ 11 αποσαφηνίζουν ότι όταν μια οικονομική οντότητα αποκτά τον από κοινού έλεγχο μιας επιχείρησης που αποτελεί κοινή επιχείρηση, δεν οφείλει να προβεί σε επανεκτίμηση της προηγούμενης συμμετοχής της στην επιχείρηση αυτή. ΔΛΠ 12 «Φόροι Εισοδήματος» Η τροποποίηση διευκρινίζει ότι μια οικονομική οντότητα οφείλει να αναγνωρίσει τις φορολογικές επιπτώσεις της διανομής μερίσματος στα αποτελέσματα, στα λοιπά συνολικά έσοδα ή στα ίδια κεφάλαια, ανάλογα με το πού έχει αρχικώς αναγνωριστεί η συναλλαγή ή το γεγονός το οποίο δημιούργησε τα διανεμητέα κέρδη που προκάλεσαν τη διανομή μερίσματος. ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 13 ΔΛΠ 23 «Κόστος Δανεισμού» Οι τροποποιήσεις αποσαφηνίζουν ότι εάν μέρος δανείου παραμένει σε εκκρεμότητα αφού το συναρτώμενο με αυτό στοιχείο ενεργητικού είναι έτοιμο προς πώληση ή προς τη χρήση για την οποία προορίζεται, το σε εκκρεμότητα ποσό του δανείου συμπεριλαμβάνεται στο συνολικό δανεισμό της οντότητας. Τροποποιήσεις εφαρμοστέες για ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν μετά την 1η Ιανουαρίου 2020 Οι τροποποιήσεις που παρατίθενται παρακάτω, εκδόθηκαν από το Συμβούλιο Διεθνών Λογιστικών Προτύπων (IASB) με ισχύ από την 01.01.2020. ΔΛΠ 1 και ΔΛΠ 8: «Ορισμός της σημαντικότητας» Οι τροποποιήσεις στοχεύουν στην ευθυγράμμιση του ορισμού της «σημαντικότητας» σε όλο το εύρος των προτύπων ενώ παρέχουν διευκρινήσεις επί συγκεκριμένων πτυχών του ορισμού. Ο νέος ορισμός προσδιορίζει ότι: «μια πληροφορία είναι σημαντική από τη στιγμή που μπορεί εύλογα να θεωρηθεί πως η παράλειψη, η απόκρυψη ή η ανακρίβεια των δεδομένων της θα επηρεάσει την οικονομική πληροφόρηση που παρέχει η οντότητα και κατά συνέπεια τις αποφάσεις που λαμβάνουν οι χρήστες των οικονομικών καταστάσεων αυτής». Επιπροσθέτως, η οικονομική οντότητα οφείλει να εκτιμήσει κατά πόσον κάθε παρεχόμενη πληροφορία, είτε μεμονωμένα είτε σε συνδυασμό με άλλες πληροφορίες, είναι σημαντική εντός του συνολικού πλαισίου των οικονομικών καταστάσεων. Οι τροποποιήσεις δεν αναμένεται να έχουν σημαντική επίδραση στην χρηματοοικονομική θέση ή/και στην χρηματοοικονομική επίδοση του Ομίλου και της Εταιρείας ενώ τίθενται σε ισχύ για ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν την ή μετά την 1 Ιανουαρίου 2020 με δικαίωμα πρόωρης εφαρμογής αυτών. ΔΠΧΑ 9, ΔΛΠ 39 και ΔΠΧΑ 7: «Μεταρρύθμιση επιτοκίων αναφοράς» Οι τροποποιήσεις παρέχουν ένα πρώτο πλαίσιο για την ομαλή μετάβαση από έναν υφιστάμενο δείκτη αναφοράς επιτοκίου (IBOR) σε ένα εναλλακτικό επιτόκιο για οντότητες που εφαρμόζουν τις απαιτήσεις λογιστικής αντιστάθμισης του ΔΠΧΑ 9 ή του ΔΛΠ 39, οι οποίες απαιτούν την ανάλυση των αναμενόμενων μελλοντικών γεγονότων με τη χρήση ενός επιτοκίου αναφοράς. Επιπλέον, οι τροποποιήσεις συμπεριλαμβάνουν προσαρμογές του ΔΠΧΑ 7 (Χρηματοοικονομικά Μέσα: Γνωστοποιήσεις) σχετικά με τις πρόσθετες γνωστοποιήσεις που απαιτούνται ως αποτέλεσμα της αβεβαιότητας που προκύπτει από τη μεταρρύθμιση των επιτοκίων αναφοράς. Οι τροποποιήσεις δεν αναμένεται να έχουν σημαντική επίδραση στην χρηματοοικονομική θέση ή/και στην χρηματοοικονομική επίδοση του Ομίλου και της Εταιρείας, ενώ τίθενται σε ισχύ για ετήσιες περιόδους που ξεκινούν την ή μετά την 1η Ιανουαρίου 2020, με δικαίωμα πρόωρης εφαρμογής αυτών. ΔΠΧΑ 3: «Συνενώσεις Επιχειρήσεων» - (εκδόθηκε στις 22 Οκτωβρίου 2018) Τον Οκτώβριο του 2018, το Συμβούλιο Διεθνών Λογιστικών Προτύπων (IASB) εξέδωσε τροποποιήσεις σχετικά τον ορισμό της «Επιχείρησης» (τροποποιήσεις στο ΔΠΧA 3). Οι τροποποιήσεις αποσκοπούν στην διευκόλυνση μιας οντότητας κατά τη διαδικασία προσδιορισμού της φύσης των δραστηριοτήτων και περιουσιακών στοιχείων που αποκτούν ώστε να διαχωριστεί η απόκτηση μια επιχείρησης από αυτήν μιας ομάδας περιουσιακών στοιχείων. Οι τροποποιήσεις του ΔΠΧA 3 τίθενται σε ισχύ από την 01.01.2020 και εφαρμόζονται σε συναλλαγές που αφορούν συνενώσεις επιχειρήσεων και αποκτήσεις περιουσιακών στοιχείων για τις οποίες η ημερομηνία απόκτησης είναι την ή μετά την 1η Ιανουαρίου 2020, κατά συνέπεια, οι οντότητες δεν χρειάζεται να επανεξετάσουν αντίστοιχες συναλλαγές που συνέβησαν σε προηγούμενες περιόδους. Η πρόωρη εφαρμογή της τροποποίησης επιτρέπεται και οφείλει να γνωστοποιείται. Η τροποποίηση δεν έχει ακόμη υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση. ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 14 3. Σύνοψη σημαντικών λογιστικών πολιτικών 3.1. Πλαίσιο κατάρτισης Οι παρούσες οικονομικές καταστάσεις έχουν συνταχθεί με βάση την αρχή της συνεχιζόμενης δραστηριότητας και περιλαμβάνουν τις ατομικές και ενοποιημένες οικονομικές καταστάσεις της Εταιρείας και του Ομίλου Coral για τη χρήση που έληξε την 31 Δεκεμβρίου 2019. Οι οικονομικές καταστάσεις έχουν συνταχθεί σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Χρηματοοικονομικής Αναφοράς («ΔΠΧΑ») και τις διερμηνείες των ΔΠΧΑ (IFRIC), που είχαν εκδοθεί από το Συμβούλιο των Διεθνών Λογιστικών Προτύπων (IASB) και την Επιτροπή Διερμηνειών των ΔΠΧΑ (IFRIC) αντίστοιχα, και τα οποία έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση. Οι οικονομικές καταστάσεις έχουν συνταχθεί με βάση την αρχή του ιστορικού κόστους. Η σύνταξη των οικονομικών καταστάσεων σύμφωνα µε τα ΔΠΧΑ απαιτεί τη χρήση ορισμένων σημαντικών λογιστικών εκτιμήσεων και την άσκηση κρίσης από τη Διοίκηση στη διαδικασία εφαρμογής των λογιστικών αρχών. Επίσης, απαιτείται η χρήση υπολογισμών και υποθέσεων που επηρεάζουν τα αναφερθέντα ποσά των περιουσιακών στοιχείων και υποχρεώσεων, τη γνωστοποίηση ενδεχόμενων απαιτήσεων και υποχρεώσεων κατά την ημερομηνία των οικονομικών καταστάσεων και τα αναφερθέντα ποσά εισοδημάτων και εξόδων κατά τη διάρκεια του έτους υπό αναφορά. Παρά το γεγονός ότι αυτοί οι υπολογισμοί βασίζονται στην καλύτερη δυνατή γνώση της Διοίκησης σε σχέση µε τις τρέχουσες συνθήκες και ενέργειες, τα πραγματικά αποτελέσματα μπορεί τελικά να διαφέρουν από αυτούς τους υπολογισμούς. Οι περιοχές που αφορούν περίπλοκες συναλλαγές και εμπεριέχουν μεγάλο βαθμό υποκειμενικότητας, ή οι υποθέσεις και εκτιμήσεις που είναι σημαντικές για τις οικονομικές καταστάσεις αναφέρονται στη Σημείωση 4. Για τη σύνταξη των οικονομικών καταστάσεων της περιόδου που έληξε την 31 Δεκεμβρίου 2019 χρησιμοποιήθηκαν λογιστικές εκτιμήσεις και παραδοχές σύμφωνες με αυτές που ακολουθήθηκαν κατά τη σύνταξη των οικονομικών καταστάσεων της χρήσης που έληξε την 31 Δεκεμβρίου 2018. 3.2. Βάση ενοποίησης Οι ενοποιημένες οικονομικές καταστάσεις συμπεριλαμβάνουν τις οικονομικές καταστάσεις της Εταιρείας και των επιχειρήσεων που ελέγχονται από αυτήν (θυγατρικές) κατά τη λήξη της αντίστοιχης περιόδου. Ο έλεγχος επιτυγχάνεται όπου η Εταιρεία έχει τη δύναμη να ρυθμίζει την χρηματοοικονομική και λειτουργική πολιτική της επιχείρησης στην οποία συμμετέχει ώστε να επωφελείται από τις δραστηριότητές της. Κατά την εξαγορά, τα περιουσιακά στοιχεία και οι υποχρεώσεις και οι πιθανές υποχρεώσεις κάθε θυγατρικής αποτιμώνται σύμφωνα με την εύλογη αξία τους κατά την ημερομηνία της εξαγοράς. Το επιπλέον ποσό που καταβάλλεται για την εξαγορά, από την εύλογη αξία της καθαρής θέσης που αποκτήθηκε, αναγνωρίζεται ως υπεραξία. Εάν το κόστος εξαγοράς είναι μικρότερο της εύλογης αξίας της καθαρής θέσης που αποκτήθηκε, τότε η διαφορά πιστώνεται στα αποτελέσματα την χρονιά της κτήσης. Οι λογιστικές αρχές των θυγατρικών είναι οι ίδιες ή/και προσαρμόζονται με αυτές της Μητρικής. Κατά την ενοποίηση, όλες οι σημαντικές διεταιρικές συναλλαγές, τα υπόλοιπα, τα κέρδη και ζημίες μεταξύ των επιχειρήσεων του Ομίλου απαλείφονται. Το Διοικητικό Συμβούλιο της Εταιρείας συνιστά τον κύριο λήπτη επιχειρηματικών αποφάσεων και ελέγχει τις εσωτερικές αναφορές χρηματοοικονομικής πληροφόρησης προκειμένου να αξιολογήσει την επίδοση της Εταιρείας και του Ομίλου και να λάβει αποφάσεις σχετικά με την κατανομή πόρων. Η Διοίκηση έχει καθορίσει τους τομείς δραστηριότητας βασισμένη σε αυτές τις εσωτερικές αναφορές σύμφωνα με το ΔΠΧΑ 8. Για την κατηγοριοποίηση ανά λειτουργικό τομέα έχουν ληφθεί υπόψη τα εξής: ➢ Η φύση των προϊόντων και υπηρεσιών, ➢ Τα ποσοτικά όρια που ορίζει το ΔΠΧΑ 8. Βάσει των ανωτέρω, ο Όμιλος παρουσιάζει τις πληροφορίες σε ένα λειτουργικό τομέα ως ακολούθως: ➢ Εμπορία πετρελαιοειδών. Το κυριότερο μέρος της δραστηριότητας του Ομίλου ανά γεωγραφικό τομέα βρίσκεται στην Ελλάδα. Οι πωλήσεις στο εξωτερικό αφορούν σε δραστηριότητα στην Κύπρο και την Σερβία καθώς και σε εξαγωγές εμπορευμάτων. Δεν υπάρχει εξάρτηση από σημαντικούς πελάτες καθώς δεν υπάρχουν συναλλαγές με έναν εξωτερικό πελάτη που να ανέρχονται σε ποσοστό 10% ή και μεγαλύτερο επί των συνολικών εσόδων του Ομίλου. ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 15 3.3. Συμμετοχές σε συγγενείς επιχειρήσεις Συγγενής είναι η επιχείρηση στην οποία η Εταιρεία ασκεί σημαντική επιρροή, αλλά όχι έλεγχο ή από κοινού έλεγχο, μέσω συμμετοχής στις διοικητικές και λειτουργικές αποφάσεις της επιχείρησης στην οποία συμμετέχει. Τα αποτελέσματα, τα περιουσιακά στοιχεία καθώς και οι υποχρεώσεις των συγγενών επιχειρήσεων, ενσωματώνονται σε αυτές τις οικονομικές καταστάσεις με τη μέθοδο της Καθαρής Θέσης εκτός και αν οι επενδύσεις σε αυτές τις εταιρείες έχουν χαρακτηρισθεί ως διαθέσιμες προς πώληση. Οι επενδύσεις σε συγγενείς εταιρείες παρουσιάζονται στην Κατάσταση Οικονομικής Θέσης στο κόστος τους, όπως αυτό αναμορφώθηκε με τις μετά την κτήση μεταβολές στο μερίδιο του Ομίλου, στην αντίστοιχη καθαρή θέση της συνδεδεμένης Εταιρείας, μείον την όποια απομείωση στην αξία των ατομικών επενδύσεων. Οι ζημιές των συγγενών επιχειρήσεων που υπερβαίνουν το ποσοστό συμμετοχής του Ομίλου σε αυτές, δεν αναγνωρίζονται. Τα κέρδη ή οι ζημιές που πραγματοποιούνται από συναλλαγές μεταξύ των συγγενών εταιριών και των ενοποιούμενων εταιρειών του Ομίλου απαλείφονται κατά το ποσοστό συμμετοχής του Ομίλου στις συγγενείς επιχειρήσεις. Οι ζημιές ενδεχομένως να αποτελούν ένδειξη απομείωσης της αξίας του στοιχείου που μεταφέρθηκε, οπότε σε αυτή την περίπτωση σχηματίζεται η πρόβλεψη που χρειάζεται για την απομείωση της αξίας του εν λόγω στοιχείου. Οι συμμετοχές σε θυγατρικές και συγγενείς επιχειρήσεις αποτιμώνται στις ατομικές Καταστάσεις Οικονομική Θέσης των εταιριών που ενοποιούνται στο ιστορικό κόστος κτήσης τους και υπόκεινται σε έλεγχο για πιθανή απομείωση. 3.4. Αναγνώριση εσόδων Ο Όμιλος αναγνωρίζει έσοδα από τις ακόλουθες βασικές πηγές: 3.4.1. Πώληση πετρελαιοειδών προϊόντων Αναγνώριση Στις λιανικές πωλήσεις πετρελαιοειδών προϊόντων, το έσοδο αναγνωρίζεται όταν ο πελάτης αποκτά τον έλεγχο των μεταβιβαζόμενων προϊόντων, δηλαδή εκείνη την χρονική στιγμή κατά την οποία ο πελάτης αγοράζει τα προϊόντα από το δίκτυο πρατηρίων λιανικής πώλησης υγρών καυσίμων. Στην πλειονότητα των λιανικών πωλήσεων, η πληρωμή της τιμής συναλλαγής εκτελείται άμεσα και καταβάλλεται με την αγορά των σχετικών προϊόντων στο εκάστοτε πρατήριο λιανικής πώλησης υγρών καυσίμων. Ο Όμιλος διαθέτει πρόγραμμα πιστότητας πελατών το οποίο αναλύεται παρακάτω. Ο Όμιλος λειτουργεί πρόγραμμα πιστότητας πελατών με την ονομασία “Shell Smart Club”. Μέσω του προαναφερθέντος προγράμματος πιστότητας, οι πελάτες λιανικής συγκεντρώνουν πόντους από τις αγορές πετρελαιοειδών προϊόντων και υπηρεσιών από το δίκτυο των πρατηρίων λιανικής πώλησης υγρών καυσίμων, οι οποίοι τους δίνουν τη δυνατότητα είτε να αποκτήσουν δωρεάν προϊόντα που περιλαμβάνονται σε συγκεκριμένους καταλόγους είτε να λάβουν έκπτωση στις μελλοντικές αγορές πετρελαιοειδών προϊόντων. Οι ανωτέρω αναφερθέντες πόντοι παρέχουν στους πελάτες ένα ουσιώδες δικαίωμα υπό την έννοια ότι δεν θα μπορούσαν να αποκτήσουν δωρεάν προϊόντα ή να λάβουν έκπτωση επί μελλοντικών αγορών χωρίς να προβούν πρώτα στην αγορά πετρελαιοειδών προϊόντων. Ως εκ τούτου, η υπόσχεση στους πελάτες να αποκτήσουν δωρεάν συγκεκριμένα προϊόντα ή να λάβουν έκπτωση επί μελλοντικών αγορών αποτελεί διακριτή υποχρέωση εκτέλεσης. Η τιμή συναλλαγής κατανέμεται μεταξύ των πετρελαιοειδών προϊόντων, των υπηρεσιών και των πόντων βάσει των αυτοτελών τιμών πώλησης αυτών. Η αυτοτελής τιμή πώλησης για κάθε ένα πόντο προσδιορίζεται κατ’ εκτίμηση αφενός με βάση την τιμή των προϊόντων που θα δοθούν δωρεάν ή του ποσού της έκπτωσης που θα δοθεί σε μελλοντική αγορά προϊόντων κατά την εξαργύρωση των πόντων από τον πελάτη και αφετέρου με βάση την πιθανότητα εξαργύρωσης αυτών όπως προκύπτει από ιστορικά στοιχεία που διαθέτει ο Όμιλος επί ανάλογων συναλλαγών που έχουν διενεργηθεί κατά το παρελθόν. Μια συμβατική υποχρέωση αναγνωρίζεται για τα έσοδα που σχετίζονται με τους πόντους των προγραμμάτων πιστότητας του Ομίλου κατά την στιγμή της αρχικής πώλησης. Τα έσοδα από τους πόντους πιστότητας αναγνωρίζονται κατά την εξαργύρωση των πόντων από τους πελάτες ή όταν οι πόντοι πάψουν να είναι σε ισχύ. Στις χονδρικές πωλήσεις πετρελαιοειδών προϊόντων στην εγχώρια και διεθνή αγορά, το έσοδο αναγνωρίζεται σε μια δεδομένη χρονική στιγμή, κατά την οποία ο πελάτης αποκτά τον έλεγχο των μεταβιβαζόμενων προϊόντων, η οποία είναι όταν τα προϊόντα παραδίδονται στο τόπο που έχουν συμφωνηθεί συναρτήσει των διεθνών εμπορικών όρων αποστολής (shipping incoterm rules) που είναι εφαρμοστέοι κατά περίπτωση σύμφωνα με την σύμβαση που έχει συνταχθεί και υπογραφεί μεταξύ των αντισυμβαλλομένων. Μετά την παράδοση των προϊόντων, ο αγοραστής έχει την ικανότητα να ορίσει την χρήση και να αποκομίσει ουσιωδώς όλα τα υπολειπόμενα οφέλη που απορρέουν από τα προϊόντα αυτά, είτε μεταπωλώντας τα στους τελικούς καταναλωτές είτε μέσω της εσωτερικής ανάλωσης αυτών για την παραγωγή προϊόντων ή την παροχή υπηρεσιών. Η Εταιρεία και ο Όμιλος αναγνωρίζουν μια εμπορική απαίτηση όταν τα προϊόντα παραδίδονται στο πελάτη, δεδομένου ότι την χρονική αυτή στιγμή το δικαίωμα σε αντάλλαγμα γίνεται ανεπιφύλακτο, καθώς απαιτείται μόνο η πάροδος του χρόνου προκειμένου να καταστεί απαιτητή η πληρωμή του εν λόγω ανταλλάγματος. ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 16 Επιμέτρηση Ορισμένες συμβάσεις με πελάτες στην χονδρική αγορά πώλησης πετρελαιοειδών προϊόντων παρέχουν εκπτώσεις στην τιμή πώλησης η οποία είναι συνάρτηση της επίτευξης προκαθορισμένων ποσοτήτων αγορών (εκπτώσεις όγκου). Οι εκπτώσεις (επίτευξης στόχου) όγκου περιλαμβάνουν μεταβλητό αντάλλαγμα. Το μεταβλητό αντάλλαγμα εκτιμάται κατά τη σύναψη της σύμβασης και περιλαμβάνεται στην τιμή συναλλαγής μέρος ή το σύνολο αυτού στο βαθμό στον οποίο υπάρχει αυξημένη πιθανότητα να μην προκύψει σημαντική αναστροφή στο ποσό του σωρευμένου εσόδου που έχει αναγνωριστεί όταν εξαλειφθεί στην συνέχεια η αβεβαιότητα που σχετίζεται με το μεταβλητό αντάλλαγμα. Για την εκτίμηση του μεταβλητού ανταλλάγματος για τις αναμενόμενες μελλοντικές εκπτώσεις όγκου, η Εταιρεία και ο Όμιλος εφαρμόζει τη μέθοδο του «πιθανότερου ποσού» για συμβάσεις με ένα και μοναδικό όριο όγκου και τη μέθοδο της «εκτιμώμενης αξίας» για συμβάσεις με περισσότερα από ένα όριο όγκου. Κριτήριο για την επιλογή της πλέον ενδεδειγμένης κατά περίπτωση μεθόδου προσδιορισμού του μεταβλητού ανταλλάγματος αποτελεί ο αριθμός των διαφορετικών ορίων όγκου που εμπεριέχει κάθε σύμβαση. Η Εταιρεία και ο Όμιλος εφαρμόζουν στην συνέχεια τις διατάξεις περιορισμού των εκτιμήσεων του μεταβλητού ανταλλάγματος και αναγνωρίζει μια συμβατική υποχρέωση για τις αναμενόμενες μελλοντικές εκπτώσεις προσαρμόζοντας ανάλογα το ποσό των εσόδων. Σε γενικές γραμμές, η χρονική περίοδος που μεσολαβεί μεταξύ της μεταβίβασης ενός προϊόντος ή μιας υπηρεσίας από την Εταιρεία και τον Όμιλο και την στιγμή κατά την οποία ο πελάτης καταβάλλει το τίμημα της συναλλαγής είναι μικρότερη του έτους. Στο πλαίσιο αυτό, η Εταιρεία και ο Όμιλος επέλεξαν να εφαρμόσουν την πρακτική διευκόλυνση του Δ.Π.Χ.Α. 15:63, σύμφωνα με την οποία δεν απαιτείται να προσαρμόζεται το υποσχόμενο ποσό του ανταλλάγματος με τις επιδράσεις ενός σημαντικού σκέλους χρηματοδότησης. Ωστόσο, ορισμένες συμβάσεις που έχει ο Όμιλος με κάποιους από τους αντιπροσώπους του περιλαμβάνουν ένα σημαντικό σκέλος χρηματοδότησης υπό την έννοια ότι ο όρος πίστωσης που τους παρέχεται είναι κατά μέσο όρο 4 έως 5 έτη, ενώ ο συνήθης όρος πίστωσης που παρέχει ο Όμιλος στους πελάτες της εγχώριας αγοράς κυμαίνεται από 5 έως 30 ημέρες. Στις περιπτώσεις αυτές, ο Όμιλος αναγνωρίζει έσοδα στο ποσό που αντανακλά την τιμή την οποία θα είχε καταβάλλει ένας πελάτης για τα υποσχόμενα προϊόντα, εάν ο πελάτης είχε πληρώσει τοις μετρητοίς τα εν λόγω προϊόντα όταν μεταβιβάζονται στον πελάτη (ήτοι η τιμή πώλησης μετρητοίς). Η τιμή συναλλαγής για τις συμβάσεις αυτές προεξοφλείτε χρησιμοποιώντας εκείνο το προεξοφλητικό επιτόκιο που θα χρησιμοποιούνταν σε μια χωριστή χρηματοδοτική συναλλαγή ανάμεσα στον Όμιλο και τους πελάτες του κατά την έναρξη ισχύος των σχετικών συμβάσεων. Το επιτόκιο αυτό αντανακλά τα πιστωτικά χαρακτηριστικά του μέρους που λαμβάνει την χρηματοδότηση βάσει της σύμβασης, καθώς και οποιαδήποτε άλλη εξασφάλιση ή εγγύηση που παρέχεται από τον πελάτη. Απεικόνιση Εμπορικές απαιτήσεις Εμπορική απαίτηση είναι το δικαίωμα του Ομίλου σε αντάλλαγμα το οποίο είναι ανεπιφύλακτο. Ένα δικαίωμα σε αντάλλαγμα θεωρείται ανεπιφύλακτο εάν απαιτείται μόνο η πάροδος του χρόνου προκειμένου να καταστεί απαιτητή η πληρωμή του εν λόγω ανταλλάγματος. Ο Όμιλος αντιμετωπίζει λογιστικά τις εμπορικές απαιτήσεις σύμφωνα με το ΔΠΧΑ 9 (βλέπε Σημείωση 21). Συμβατικό περιουσιακό στοιχείο Συμβατικό περιουσιακό στοιχείο είναι το δικαίωμα του Ομίλου σε αντάλλαγμα έναντι αγαθών ή υπηρεσιών τα οποία ο Όμιλος έχει μεταβιβάσει στους πελάτες του. Όταν ο Όμιλος εκτελεί τις συμβατικές του υποχρεώσεις μεταβιβάζοντας αγαθά ή υπηρεσίες σε πελάτη προτού ο πελάτης πληρώσει το αντάλλαγμα ή προτού καταστεί απαιτητή η πληρωμή, ο Όμιλος απεικονίζει τη σύμβαση ως συμβατικό περιουσιακό στοιχείο. Ο Όμιλος αξιολογεί ένα συμβατικό περιουσιακό στοιχείο για απομείωση σύμφωνα με το ΔΠΧΑ 9. Συμβατική υποχρέωση Συμβατική υποχρέωση είναι η υποχρέωση του Ομίλου να μεταβιβάσει στους πελάτες του αγαθά ή υπηρεσίες για τα οποία ο Όμιλος έχει λάβει αντάλλαγμα (ή είναι απαιτητό ένα ποσό του ανταλλάγματος) από τον πελάτη. Όταν ο πελάτης καταβάλει αντάλλαγμα ή ο Όμιλος διατηρεί δικαίωμα επί ενός ποσού ανταλλάγματος το οποίο είναι ανεπιφύλακτο (ήτοι εισπρακτέο), προτού ο Όμιλος μεταβιβάσει το αγαθό ή την υπηρεσία στον πελάτη, ο Όμιλος απεικονίζει τη σύμβαση ως συμβατική υποχρέωση όταν η πληρωμή πραγματοποιείται ή καθίσταται απαιτητή (όποιο από τα δύο ισχύει πρώτο). ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 17 3.4.2. Υπηρεσίες αποθήκευσης καυσίμων Ο Όμιλος μέσω των εγκαταστάσεων αποθήκευσης καυσίμων παρέχει στους πελάτες του υπηρεσίες αποθήκευσης, οι οποίες περιλαμβάνουν την παραλαβή, αποθήκευση και διανομή των καυσίμων σύμφωνα με τις ανάγκες και τις κατευθύνσεις των πελατών. Για την παροχή των παραπάνω υπηρεσιών, ο Όμιλος εισπράττει αμοιβή από τους πελάτες του, η οποία υπολογίζεται ανά κυβικό μέτρο καυσίμου που παραλαμβάνεται και αποθηκεύεται στις εγκαταστάσεις του. Οι μεμονωμένες υπηρεσίες που περιγράφονται παραπάνω (δηλ.: παραλαβή, αποθήκευση και διανομή καυσίμων) δεν είναι διακριτές και ως εκ τούτου όλες οι υπηρεσίες που υποσχέθηκαν στους πελάτες του Ομίλου λογίζονται ως μία και μοναδική υποχρέωση εκτέλεσης. Τα έσοδα από τις υπηρεσίες αποθήκευσης καυσίμων αναγνωρίζονται σε βάθος χρόνου, καθώς οι πελάτες του Ομίλου λαμβάνουν και ταυτόχρονα αναλώνουν τα οφέλη που απορρέουν από την εκπλήρωση της υποχρέωσης εκτέλεσης που έχει αναλάβει ο Όμιλος έναντι αυτών. 3.4.3. Έσοδα από δικαιώματα για την χρήση εμπορικών σημάτων Ο Όμιλος συνάπτει συμβάσεις με πελάτες και υπόσχεται να: ➢ παραχωρήσει μια άδεια η οποία παρέχει στους πελάτες του το δικαίωμα χρήσης των εμπορικών σημάτων του Ομίλου, ➢ παράσχει το δικαίωμα στους πελάτες του να ελέγχουν τη χρήση ενός πρατηρίου πώλησης υγρών καυσίμων, και ➢ πωλούν τα προϊόντα του Ομίλου για μια προκαθορισμένη χρονική περίοδο. Ο Όμιλος αξιολόγησε ότι οι υποσχέσεις (α) να χορηγήσει άδεια για την χρήση των εμπορικών σημάτων, (β) να παράσχει το δικαίωμα χρήσης του πρατηρίου πώλησης υγρών καυσίμων και (γ) η πώληση προϊόντων είναι τρεις ξεχωριστές υποχρεώσεις εκτέλεσης. Τα κριτήρια αναγνώρισης και επιμέτρησης για την πώληση των προϊόντων του Ομίλου αναλύονται λεπτομερώς παραπάνω στην υπό ενότητα "Πώληση πετρελαιοειδών προϊόντων". Το δικαίωμα ελέγχου της χρήσης του πρατηρίου πώλησης υγρών καυσίμων συνιστά μίσθωση και ως τέτοια λογιστικοποιείται σύμφωνα με τις διατάξεις του Δ.Π.Χ.Α. 16 (βλέπε σημείωση 2.1.3). Σε αντάλλαγμα για τη χορήγηση της ανωτέρω άδειας χρήσης των εμπορικών σημάτων του Ομίλου, ο Όμιλος εισπράττει ως αμοιβή ένα μηνιαίο πάγιο τέλος. Το τίμημα της συναλλαγής σχετικά με την άδεια χρήσης των σημάτων δεν έχει τη μορφή δικαιωμάτων βάσει πωλήσεων ή χρήσης έναντι της παραχώρησης χρήσης των εμπορικών σημάτων. Η τιμή της συναλλαγής κατανέμεται μεταξύ της άδειας εμπορικού σήματος, του δικαιώματος χρήσης του πρατηρίου πώλησης υγρών καυσίμων και των προϊόντων βάσει των αυτοτελών τιμών πώλησης αυτών. Ο Όμιλος κατέληξε στο συμπέρασμα ότι η φύση της υπόσχεσης εκτέλεσης είναι να παρέχει δικαίωμα πρόσβασης στην πνευματική ιδιοκτησία του Ομίλου. Τα εμπορικά σήματα έχουν περιορισμένη αυτόνομη λειτουργικότητα. Ουσιαστικά το σύνολο της χρησιμότητας των εμπορικών σημάτων που παρέχεται βάσει της άδειας χρήσης αυτών προέρχεται από τις παλαιές και συνεχιζόμενες δραστηριότητες του Ομίλου αναφορικά με την δημιουργία, συνεχή αναβάθμιση και διατήρηση των εμπορικών σημάτων του. Κατά συνέπεια, η άδεια παρέχει στον πελάτη το δικαίωμα πρόσβασης στην πνευματική ιδιοκτησία του Ομίλου και η υποχρέωση εκτέλεσης του Ομίλου εκπληρώνεται σε βάθος χρόνου. Ο Όμιλος αναγνωρίζει τα έσοδα σε βάθος χρόνου χρησιμοποιώντας την σταθερή μέθοδο για την επιμέτρηση της προόδου προς την πλήρη εκπλήρωση της υποχρέωσης εκτέλεσης, διότι η μέθοδος αυτή παρέχει μια πιστή απεικόνιση της μεταβίβασης της υποχρέωσης εκτέλεσης του Ομίλου, δηλαδή της χρήσης των εμπορικών σημάτων του Ομίλου. 3.4.4. Έσοδα από τόκους Τα έσοδα από τόκους αναγνωρίζονται βάσει χρονικής αναλογίας και με τη χρήση του πραγματικού επιτοκίου. Όταν υπάρχει απομείωση των απαιτήσεων, η λογιστική αξία αυτών μειώνεται στο ανακτήσιμο ποσό τους το οποίο είναι η παρούσα αξία των αναμενόμενων μελλοντικών ταμειακών ροών προεξοφλουμένων με το αρχικό πραγματικό επιτόκιο και κατανέμει την έκπτωση σαν έσοδο από τόκους. 3.4.5. Μερίσματα Τα μερίσματα λογίζονται ως έσοδα, όταν θεμελιώνεται το δικαίωμα είσπραξής τους. ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 18 3.4.6. Έσοδα από ενοίκια Ο Όμιλος αναγνωρίζει τα έσοδα από λειτουργικές μισθώσεις με βάση τη σταθερή μέθοδο κατά τη διάρκεια των σχετικών μισθώσεων. 3.4.7. Έσοδα από παροχή λοιπών υπηρεσιών Τα έσοδα από παροχή υπηρεσιών λογίζονται την περίοδο που παρέχονται οι υπηρεσίες, με βάση το στάδιο ολοκλήρωσης της παρεχόμενης υπηρεσίας σε σχέση με το σύνολο των παρεχόμενων υπηρεσιών. 3.5. Συναλλαγματικές μετατροπές 3.5.1. Λειτουργικό νόμισμα και νόμισμα παρουσίασης Τα στοιχεία των οικονομικών καταστάσεων του Ομίλου επιµετρώνται µε βάση το κύριο νόµισµα του κύριου οικονομικού περιβάλλοντος, στο οποίο ο Όμιλος λειτουργεί («λειτουργικό νόμισμα»). Οι οικονομικές καταστάσεις παρουσιάζονται σε Ευρώ, που είναι το λειτουργικό νόμισμα και το νόμισμα παρουσίασης του Ομίλου. 3.5.2. Συναλλαγές και υπόλοιπα Οι συναλλαγές σε ξένα νομίσματα μετατρέπονται στο λειτουργικό νόμισμα με ισοτιμίες που ισχύουν κατά την ημερομηνία των συναλλαγών. Κέρδη και ζημιές από συναλλαγματικές διαφορές οι οποίες προκύπτουν από την τακτοποίηση τέτοιων συναλλαγών κατά τη διάρκεια της περιόδου και από τη μετατροπή των νομισματικών στοιχείων που εκφράζονται σε ξένο νόμισμα με τις ισχύουσες ισοτιμίες κατά την ημερομηνία της κατάστασης χρηματοοικονομικής θέσης, καταχωρούνται στα αποτελέσματα. 3.5.3. Μετατροπή εκμετάλλευσης στο εξωτερικό Τα αποτελέσματα και η χρηματοοικονομική θέση όλων των θυγατρικών του Ομίλου που έχουν λειτουργικό νόμισμα διαφορετικό από το νόμισμα αναφοράς μετατρέπονται στο νόμισμα αναφοράς ως ακολούθως: (i) Στοιχεία ενεργητικού και παθητικού του κάθε ισολογισμού που παρουσιάζεται μετατρέπονται με την ισοτιμία της ημερομηνίας του ισολογισμού. (ii) Έσοδα και έξοδα για κάθε λογαριασμό αποτελεσμάτων μετατρέπονται με μέσες ισοτιμίες (εκτός αν οι μέσες τιμές δεν αποτελούν καλή προσέγγιση της συσσωρευτικής επίδρασης που προέρχεται από τις ισοτιμίες της ημέρας που γίνονται οι συναλλαγές στην οποία περίπτωση χρησιμοποιούνται οι ισοτιμίες της ημερομηνίας που γίνεται η συναλλαγή). (iii) Όλες οι συναλλαγματικές διαφορές που προκύπτουν αναγνωρίζονται σαν ξεχωριστή κίνηση στην καθαρή θέση. 3.6. Παροχές στο προσωπικό μετά την έξοδο από την υπηρεσία 3.6.1. Παροχές μετά την έξοδο από την υπηρεσία Οι παροχές μετά την έξοδο από την υπηρεσία περιλαμβάνουν προγράμματα καθορισμένων παροχών, καθώς και πρόγραμμα καθορισμένων συνεισφορών. Ο Όμιλος αναγνωρίζει ως έξοδο στην περίοδο που αφορά, τις εισφορές που καταβάλλει στο πρόγραμμα καθορισμένων συνεισφορών για την παροχή υπηρεσιών των εργαζομένων την περίοδο αυτή. Οι εισφορές σε οργανισμούς συνταξιοδότησης (Ασφαλιστικά ταμεία) αντιμετωπίζονται όπως οι εισφορές σε προγράμματα καθορισμένων συνεισφορών. Το κόστος των παροχών προσωπικού για το πρόγραμμα καθορισμένων παροχών υπολογίζεται ετησίως με τη χρήση της μεθόδου της προβεβλημένης πιστωτικής μονάδας (projected unit credit method), από ανεξάρτητο αναλογιστή στο τέλος της κάθε περιόδου αναφοράς. Η υποχρέωση που εμφανίζεται στην Κατάσταση Οικονομικής Θέσης είναι η παρούσα αξία της δέσμευσης των καθορισμένων παροχών. Οι συνιστώσες του κόστους καθορισμένων παροχών που αναγνωρίζονται στα αποτελέσματα (κέρδη ή ζημίες) είναι οι εξής: α) το κόστος τρέχουσας απασχόλησης των εργαζομένων για ένα επιπλέον έτος, ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 19 β) ο καθαρός τόκος επί της υποχρέωσης, που προκύπτει από τον πολλαπλασιασμό του επιτοκίου προεξόφλησης επί την καθαρή υποχρέωση καθορισμένων παροχών στην αρχή της περιόδου αναφοράς, γ) το κόστος παρελθούσης προϋπηρεσίας εξαιτίας τυχών αλλαγών ή περικοπών στα δεδομένα του προγράμματος και δ) τα κέρδη ή οι ζημίες που προκύπτουν από διακανονισμούς. Τα αναλογιστικά κέρδη και ζημίες που προκύπτουν από αυξήσεις ή μειώσεις στην παρούσα αξία της υποχρέωσης καθορισμένων παροχών λόγω μεταβολών στις αναλογιστικές παραδοχές και προσαρμογών βάση της πείρας, αναγνωρίζονται στα Λοιπά Συνολικά Εισοδήματα. 3.6.2. Παροχές τερματισμού της απασχόλησης Οι παροχές τερματισμού της απασχόλησης πληρώνονται όταν οι εργαζόμενοι αποχωρούν πριν την ημερομηνία συνταξιοδοτήσεως. Ο Όμιλος καταχωρεί αυτές τις παροχές όταν δεσμεύεται, είτε όταν τερματίζει την απασχόληση εργαζομένων σύμφωνα με ένα λεπτομερές πρόγραμμα για το οποίο δεν υπάρχει πιθανότητα απόσυρσης, είτε όταν προσφέρει αυτές τις παροχές ως κίνητρο για εθελουσία αποχώρηση. 3.7. Φορολογία Το έξοδο του φόρου αντιπροσωπεύει το άθροισμα του τρέχοντος πληρωτέου φόρου και του αναβαλλόμενου φόρου, πλέον τυχόν πρόσθετου φόρου από φορολογικό έλεγχο προηγούμενων χρήσεων. Η επιβάρυνση του φόρου της τρέχουσας χρήσης βασίζεται στο φορολογητέο κέρδος της χρήσης. Το φορολογητέο κέρδος διαφέρει από το καθαρό λογιστικό κέρδος που εμφανίζεται στα αποτελέσματα διότι αποκλείει έσοδα ή έξοδα που φορολογούνται ή εξαιρούνται από τον φόρο σε άλλες χρήσεις και επιπλέον αποκλείει στοιχεία που ποτέ δεν φορολογούνται ή δεν εκπίπτουν φορολογικά. Ο φόρος υπολογίζεται σύμφωνα με τους ισχύοντες φορολογικούς συντελεστές ή αυτούς που ουσιαστικά έχουν θεσπιστεί κατά την ημερομηνία της Κατάστασης Οικονομικής Θέσης. Αναβαλλόμενη φορολογία αναγνωρίζεται σε διαφορές μεταξύ της λογιστικής αξίας των περιουσιακών στοιχείων και των υποχρεώσεων στις οικονομικές καταστάσεις και των αντίστοιχων φορολογικών βάσεων των χρησιμοποιούμενων για τον υπολογισμό των φορολογητέων κερδών και λογιστικοποιείται με την χρήση της μεθόδου της υποχρέωσης στην Κατάσταση Οικονομικής Θέσης. Οι υποχρεώσεις από αναβαλλόμενη φορολογία αναγνωρίζονται για όλες τις φορολογικές προσωρινές διαφορές, ενώ οι απαιτήσεις από αναβαλλόμενη φορολογία αναγνωρίζονται στην έκταση που είναι πιθανό ότι φορολογητέα κέρδη θα είναι διαθέσιμα έναντι των οποίων εκπεστέες προσωρινές διαφορές θα μπορούν να χρησιμοποιηθούν. Τέτοιες απαιτήσεις και υποχρεώσεις δεν αναγνωρίζονται αν οι προσωρινές διαφορές προκύπτουν από υπεραξία ή από την αρχική αναγνώριση (εκτός από μία συνένωση επιχειρήσεων) περιουσιακών στοιχείων και υποχρεώσεων, από συναλλαγές που δεν επηρεάζουν ούτε τα φορολογητέα ούτε τα λογιστικά κέρδη. Υποχρεώσεις από αναβαλλόμενη φορολογία αναγνωρίζονται για προσωρινές φορολογικές διαφορές που προκύπτουν από επενδύσεις σε θυγατρικές και συνδεμένες επιχειρήσεις, και συμφέροντα σε κοινοπραξίες με εξαίρεση τις περιπτώσεις όπου ο Όμιλος μπορεί να ελέγξει την αντιστροφή των προσωρινών διαφορών και είναι πιθανό ότι οι διαφορές αυτές δεν θα αντιστραφούν στο προβλεπόμενο μέλλον. Απαιτήσεις από αναβαλλόμενη φορολογία αναγνωρίζονται για προσωρινές φορολογικές διαφορές που προκύπτουν από επενδύσεις και συμφέροντα μόνο στην έκταση που είναι πιθανό να υπάρχουν επαρκή φορολογητέα κέρδη έναντι των οποίων θα χρησιμοποιηθούν τα οφέλη των προσωρινών φορολογικών διαφορών και αναμένεται ότι αυτές θα αντιστραφούν στο προβλεπόμενο μέλλον. Η λογιστική αξία της απαίτησης από αναβαλλόμενη φορολογία εξετάζεται κάθε ημερομηνία σύνταξης της Κατάστασης Οικονομικής Θέσης και μειώνεται στην έκταση που δεν είναι πλέον πιθανό ότι θα υπάρχουν επαρκή φορολογητέα κέρδη που θα επιτρέψουν την ανάκτηση αυτού του περιουσιακού στοιχείου εξ’ ολοκλήρου ή εν μέρει. Η αναβαλλόμενη φορολογία υπολογίζεται σύμφωνα με τους φορολογικούς συντελεστές που αναμένεται να βρίσκονται σε ισχύ την περίοδο που θα ρευστοποιηθεί η απαίτηση ή θα διακανονιστεί η υποχρέωση. Η αναβαλλόμενη φορολογία επιβαρύνει ή ωφελεί τα αποτελέσματα της χρήσης, με εξαίρεση τις περιπτώσεις εκείνες που αφορούν εγγραφές κατευθείαν στην καθαρή θέση οπότε και η αναβαλλόμενη φορολογία που τις αφορά λογιστικοποιείται στην καθαρή θέση. Αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις και υποχρεώσεις συμψηφίζονται όταν υπάρχει ένα νομικά εκτελεστό δικαίωμα να συμψηφισθούν τρέχουσες φορολογικές απαιτήσεις με τρέχουσες φορολογικές υποχρεώσεις και όταν αυτές σχετίζονται με φόρους εισοδήματος επιβαλλόμενους από την ίδια φορολογική αρχή και επί πλέον ο Όμιλος προτίθεται να διακανονίσει τις τρέχουσες φορολογικές απαιτήσεις και υποχρεώσεις του σε μία καθαρή βάση. ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 20 3.8. Ενσώματα πάγια περιουσιακά στοιχεία Τα ενσώματα πάγια επιμετρώνται στο κόστος κτήσεως μείον συσσωρευμένες αποσβέσεις και απομείωση. Το κόστος κτήσεως περιλαμβάνει όλες τις δαπάνες που συνδέονται άμεσα με την απόκτηση των στοιχείων. Επιπλέον δαπάνες προστίθενται στη λογιστική αξία των ενσωμάτων παγίων ή καταχωρούνται ως ξεχωριστό πάγιο μόνον εάν αναμένεται να επιφέρουν μελλοντικά οικονομικά οφέλη στον Όμιλο και το κόστος τους μπορεί να επιμετρηθεί αξιόπιστα. Το κόστος επισκευών και συντηρήσεων καταχωρείται στα αποτελέσματα της χρήσεως που πραγματοποιούνται. Τα οικόπεδα δεν αποσβένονται. Οι αποσβέσεις των άλλων στοιχείων των ενσωμάτων παγίων υπολογίζονται με τη σταθερή μέθοδο κατά τη διάρκεια της ωφέλιμης ζωής τους ως εξής: - Κτίρια 10-40 έτη - Μηχανολογικός εξοπλισμός 5-30 έτη Μεταφορικά μέσα 5-20 έτη - Έπιπλα και λοιπός εξοπλισμός 4-25 έτη Οι υπολειμματικές αξίες και οι ωφέλιμες ζωές των ενσωμάτων παγίων επαναξιολογούνται σε τακτά χρονικά διαστήματα, ώστε τυχόν αλλαγές στις εκτιμήσεις να εφαρμοσθούν σε επόμενες χρήσεις. Όταν οι λογιστικές αξίες των ενσωμάτων παγίων υπερβαίνουν την ανακτήσιμη αξία τους, η διαφορά (απομείωση) καταχωρείται άμεσα ως έξοδο στα αποτελέσματα. Το κόστος και οι συσσωρευμένες αποσβέσεις ενός παγίου διαγράφονται κατά την πώληση ή απόσυρσή του όταν δεν αναμένονται περαιτέρω οικονομικά οφέλη από τη συνεχιζόμενη χρήση του. Κέρδη ή ζηµίες από την πώληση ενσωμάτων παγίων, καθορίζονται από τη διαφορά μεταξύ του τιμήματος που λαµβάνεται μείον τη λογιστική αναπόσβεστη αξία αυτών μείον τα έξοδα πώλησης των παγίων. Τα κέρδη ή οι ζημιές που προκύπτουν κατά την πώληση περιλαμβάνονται στα αποτελέσματα της χρήσης που πωλείται ή διαγράφεται. 3.9. Άυλα περιουσιακά στοιχεία 3.9.1. Λογισμικά Τα αγοραζόμενα λογισμικά προγράμματα αποτιμώνται στο κόστος κτήσεως μείον τις αποσβέσεις. Οι αποσβέσεις υπολογίζονται με τη σταθερή μέθοδο κατά τη διάρκεια της ωφέλιμης ζωής των στοιχείων αυτών η οποία κυμαίνεται από 4 έως 8 χρόνια. Δαπάνες που σχετίζονται με τη συντήρηση λογισμικών προγραμμάτων αναγνωρίζονται ως έξοδα όταν πραγματοποιούνται. 3.9.2. Δικαιώματα Η κατηγορία «Δικαιώματα» περιλαμβάνει κατά κύριο λόγο τις άυλες εμπορικές αξίες (αέρας) που καταβάλλονται από τον Όμιλο. Οι αποσβέσεις υπολογίζονται με την σταθερή μέθοδο κατά την διάρκεια της ωφέλιμης ζωής των στοιχείων αυτών. Η ωφέλιμη ζωή τους είναι σύμφωνα με τα χρόνια της μίσθωσης και κυμαίνεται από 1 έως 20 χρόνια. Οι υπολειμματικές αξίες και οι ωφέλιμες ζωές των άυλων περιουσιακών στοιχείων επαναξιολογούνται σε τακτά χρονικά διαστήματα, ώστε τυχόν αλλαγές στις εκτιμήσεις να εφαρμοσθούν σε επόμενες χρήσεις. 3.10. Αποθέματα Τα αποθέματα αποτιμώνται στη χαμηλότερη αξία μεταξύ κόστους κτήσεως και καθαρής ρευστοποιήσιμης αξίας. Το κόστος συμπεριλαμβάνει τα άμεσα υλικά και, όπου συντρέχει περίπτωση, τα άμεσα εργατικά κόστη και τα αναλογούντα γενικά βιομηχανικά έξοδα που πραγματοποιούνται προκειμένου να φέρουν τα αποθέματα στην παρούσα τους θέση και κατάσταση. Το κόστος προσδιορίζεται με τη μέθοδο του μηνιαίου μέσου σταθμικού κόστους. Η καθαρή ρευστοποιήσιμη αξία εκτιμάται με βάση τις τρέχουσες τιμές πώλησης των αποθεμάτων στα πλαίσια της συνήθους δραστηριότητας αφαιρουμένων και των τυχόν εξόδων πώλησης. Πρόβλεψη για βραδέως κινούμενα ή απαξιωμένα αποθέματα σχηματίζεται εφόσον κρίνεται απαραίτητο. ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 21 3.11. Ταμειακά διαθέσιμα Τα ταμειακά διαθέσιμα περιλαμβάνουν τα μετρητά, τις καταθέσεις όψεως και τις βραχυπρόθεσμες μέχρι τρίμηνες επενδύσεις υψηλής ρευστοποίησης και χαμηλού ρίσκου. 3.12. Μετοχικό κεφάλαιο Το μετοχικό κεφάλαιο περιλαμβάνει τις κοινές μετοχές του Ομίλου. Οι κοινές μετοχές περιλαμβάνονται στα ίδια κεφάλαια. Άμεσα έξοδα για την έκδοση μετοχών, εμφανίζονται μετά την αφαίρεση του σχετικού φόρου εισοδήματος, σε μείωση του προϊόντος της έκδοσης. 3.13. Δανεισμός Τα έντοκα τραπεζικά δάνεια και οι υπεραναλήψεις καταχωρούνται με τα αντίστοιχα ποσά των σχετικών αναλήψεων μειωμένα κατά τα άμεσα έξοδα έκδοσης τους. Τα χρηματοοικονομικά έξοδα, συμπεριλαμβανομένων και των πληρωτέων επιβραβεύσεων (premium) κατά την εξόφληση ή επαναγορά και τα άμεσα έξοδα έκδοσης λογιστικοποιούνται σε δεδουλευμένη βάση στα αποτελέσματα χρησιμοποιώντας τη μέθοδο του πραγματικού επιτοκίου και προστίθενται στο αναπόσβεστο λογιστικό υπόλοιπο του σχετικού δανείου ή υπερανάληψης, στην έκταση που δεν διακανονίζονται στην περίοδο που προκύπτουν. 3.14. Εμπορικές υποχρεώσεις Οι εμπορικές υποχρεώσεις αναγνωρίζονται αρχικά στην εύλογη αξία και αποτιμώνται μεταγενέστερα σύμφωνα με τη μέθοδο του αναπόσβεστου κόστους με τη χρήση του πραγματικού επιτοκίου. 3.15. Προβλέψεις Οι προβλέψεις αναγνωρίζονται όταν υπάρχει μία παρούσα νομική ή τεκμαιρόμενη δέσμευση ως αποτέλεσμα παρελθοντικών γεγονότων, είναι πιθανόν ότι θα απαιτηθεί εκροή πόρων για τον διακανονισμό της δέσμευσης και το απαιτούμενο ποσό μπορεί να εκτιμηθεί αξιόπιστα. Οι προβλέψεις επιμετρούνται στην καλύτερη δυνατή εκτίμηση στην οποία καταλήγει η Διοίκηση σε ότι αφορά στο κόστος που θα προκύψει για τον διακανονισμό της υποχρέωσης. 3.16. Χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία 3.16.1. Αρχική Αναγνώριση Ένα χρηματοοικονομικό περιουσιακό ενεργητικού ή μία χρηματοοικονομική υποχρέωση αναγνωρίζονται στην κατάσταση οικονομικής θέσης του Ομίλου, όταν ο Όμιλος καθίσταται μέρος των συμβατικών όρων του μέσου. 3.16.2. Αρχική Επιμέτρηση Ο Όμιλος επιμετρά τα χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού και τις υποχρεώσεις κατά την αρχική αναγνώριση στην εύλογη αξία πλέον/μείον τα κόστη συναλλαγής που συνδέονται με την απόκτηση των χρηματοοικονομικών στοιχείων ενεργητικού ή την έκδοση χρηματοοικονομικών υποχρεώσεων, αντίστοιχα (άλλα από τα χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία και τις υποχρεώσεις στην ΕΑΜΚΑ). Ο Όμιλος αναγνωρίζει αρχικά τις εμπορικές απαιτήσεις όπου δεν περιλαμβάνεται σημαντικό σκέλος χρηματοδότησης στη τιμή συναλλαγής τους. 3.16.3. Κατάταξη και Επιμέτρηση των χρηματοοικονομικών στοιχείων ενεργητικού 3.16.3.1. Εμπορικές Απαιτήσεις και Χρεωστικοί τίτλοι Όλα τα χρηματοοικονομικά περιουσιακά ενεργητικού που εμπίπτουν στο πεδίο εφαρμογής του ΔΠΧΑ 9, επιμετρούνται μετά την αρχική τους αναγνώριση στο αποσβεσμένο κόστος ή στην εύλογη αξία. Η βάση για την επιμέτρησή τους εξαρτάται τόσο από το επιχειρηματικό μοντέλο του Ομίλου για την διαχείριση των χρηματοοικονομικών του στοιχείων ενεργητικού, όσο από τα χαρακτηριστικά των συμβατικών ταμειακών ροών τους. Η αξιολόγηση του Ομίλου σχετικά με το επιχειρηματικό του μοντέλο καθορίζεται σε επίπεδο χαρτοφυλακίου, ο οποίος να αντανακλά πως ομάδες χρηματοοικονομικών στοιχείων ενεργητικού που ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 22 διακρατούνται μέσα στο ίδιο χαρτοφυλάκιο διαχειρίζονται μαζί για να επιτευχθεί ο επιχειρηματικός στόχος του Ομίλου, αντί κάθε μέσο χωριστά. Τα χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού που δημιουργούν ταμειακές ροές, που αποτελούνται αποκλειστικά από πληρωμές κεφαλαίου και τόκων, ταξινομούνται λαμβάνοντας υπόψη το επιχειρηματικό μοντέλο διακράτησης αυτών των μέσων. Τα χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού τα οποία διακρατούνται υπό επιχειρηματικό μοντέλο με στόχο την κατοχή τους μέχρι την λήξη και την συλλογή των συμβατικών ταμειακών ροών, επιμετρούνται στο αποσβεσμένο κόστος. Εάν στο επιχειρηματικό μοντέλο υπάρχει πρόθεση κατοχής των χρηματοοικονομικών στοιχείων ενεργητικού ώστε να εισπράττονται οι συμβατικές ταμειακές ροές, αλλά αναμένεται η πώληση τους όταν είναι απαραίτητο (π.χ. ώστε να εκπληρωθεί μια ειδική ανάγκη ρευστότητας), τότε αυτά τα μέσα επιμετρούνται στην ΕΑΜΛΣΕ. Τα χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού που διακρατούνται εντός επιχειρηματικού μοντέλου διαφορετικού από τα ανωτέρω, επιμετρούνται στην ΕΑΜΚΑ. Ο Όμιλος έχει ένα επιχειρηματικό μοντέλο εντός του οποίου διαχειρίζεται τα χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού, το οποίο αντανακλά τον τρόπο που ο Όμιλος τα διαχειρίζεται προκειμένου να παράγει ταμειακές ροές. Συγκεκριμένα, τα χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού του Ομίλου διακρατούνται εντός ενός επιχειρηματικού μοντέλου στόχος του οποίου είναι η διακράτηση των χρηματοοικονομικών στοιχείων ενεργητικού για την είσπραξη των συμβατικών ταμειακών ροών. Σύμφωνα με αυτό τα χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού του Ομίλου διακρατούνται μέχρι τη λήξη τους και εισπράττονται οι συμβατικές ταμειακές ροές τους. Ο Όμιλος για την διενέργεια της αξιολόγησης του αν οι ταμειακές ροές θα πραγματοποιηθούν εισπράττοντας τις αντίστοιχες πληρωμές κατά την διάρκεια της ζωής του χρηματοοικονομικού στοιχείου ενεργητικού, εξετάζει την συχνότητα, την αξία και το χρόνο των πωλήσεων των προηγούμενων περιόδων, τον λόγο αυτών των πωλήσεων και τις προσδοκίες του Ομίλου αναφορικά με μελλοντικές πωλήσεις. Εκτός από τα ανωτέρω, ο Όμιλος εξετάζει όλες τις σχετικές πληροφορίες για να αξιολογήσει το επιχειρηματικό μοντέλο, εξαιρουμένων των σεναρίων που δεν αναμένει ο Όμιλος να συμβούν, όπως το “χειρότερο σενάριο” ή το “ακραίο σενάριο”. Κατά την εκτέλεση αυτής της άσκησης, ο Όμιλος εξετάζει όλες τις διαθέσιμες και σχετικές πληροφορίες, όπως μεταξύ άλλων πως επιμετράται η απόδοση των περιουσιακών στοιχείων και πως γίνεται η διαχείριση των χρηματοοικονομικών περιουσιακών στοιχείων. Κατά την αρχική αναγνώριση ενός χρηματοοικονομικού στοιχείου ενεργητικού, ο Όμιλος καθορίζει εάν αποτελεί μέρος του υπάρχοντος επιχειρηματικού μοντέλου ή εάν αντιπροσωπεύει ένα νέο επιχειρηματικό μοντέλο. Ο Όμιλος επαναξιολογεί το επιχειρηματικό μοντέλο σε κάθε περίοδο αναφοράς ώστε να προσδιορίσει εάν το επιχειρηματικό μοντέλο άλλαξε σε σχέση με την προηγούμενη περίοδο αναφοράς. Για τις τρέχουσες περιόδους αναφοράς της τρέχουσας χρήσης, ο Όμιλος δεν εντόπισε κάποια αλλαγή στο επιχειρηματικό του μοντέλο. 3.16.3.2. Μετοχές Τα χρηματοοικονομικά μέσα που ανταποκρίνονται στον ορισμό των μετοχών, όπως προβλέπεται από το ΔΛΠ 32, επιμετρούνται μεταγενέστερα της αρχικής αναγνώρισης στην ΕΑΜΚΑ. Ο Όμιλος μπορεί να επιλέξει αμετάκλητα να παρουσιάζει στα λοιπά συνολικά έσοδα τις μεταβολές της εύλογης αξίας των μετοχών, με την προϋπόθεση ότι οι μετοχές δεν διακρατούνται για διαπραγμάτευση και δεν αποτελούν ενδεχόμενο αντάλλαγμα αναγνωριζόμενο από τον Όμιλο σε συνένωση επιχειρήσεων στην οποία εφαρμόζεται το ΔΠΧΑ 3. Ο Όμιλος κάνει την ανωτέρω αμετάκλητη επιλογή μεμονωμένα για κάθε περιουσιακό στοιχείο που πληροί τον ορισμό της μετοχής κατά το ΔΛΠ 32. 3.16.3.3. Αναταξινομήσεις Εάν το επιχειρηματικό μοντέλο, υπό το οποίο ο Όμιλος διακρατά τα χρηματοοικονομικά περιουσιακά του στοιχεία, αλλάξει εξαιτίας εξωτερικών ή εσωτερικών αλλαγών οι οποίες θεωρούνται σημαντικές για την δραστηριότητα του Ομίλου και είναι ευαπόδεικτες επέρχεται αναταξινόμηση όλων των χρηματοοικονομικών περιουσιακών στοιχείων που έχουν επηρεαστεί. Η αναταξινόμηση εφαρμόζεται μελλοντικά της ημερομηνίας αναταξινόμησης η οποία είναι η πρώτη μέρα της πρώτης τριμηνιαίας περιόδου αναφοράς μετά την αλλαγή του επιχειρηματικού μοντέλου. Οι αναταξινομήσεις αναμένονται να είναι πολύ σπάνιες. Οι επενδύσεις σε μετοχές για τις οποίες ο Όμιλος έχει επιλέξει αμετάκλητα τον προσδιορισμό σε ΕΑΜΛΣΕ και κάθε χρηματοοικονομικό περιουσιακό στοιχείο το οποίο έχει προσδιοριστεί στην ΕΑΜΚΑ κατά την αρχική αναγνώριση, δεν μπορούν να αναταξινομηθούν, καθώς ο προσδιορισμός τους κατά την αρχική αναγνώριση είναι αμετάκλητος. Κατά την διάρκεια της ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 23 τρέχουσας χρήσης, δεν έγιναν αναταξινομήσεις καθώς δεν υπήρχε αλλαγή του επιχειρηματικού μοντέλου υπό του οποίου ο Όμιλος διακρατά τα χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού. 3.16.4. Κατάταξη και Επιμέτρηση των Χρηματοοικονομικών Υποχρεώσεων Οι χρηματοοικονομικές υποχρεώσεις κατατάσσονται είτε ως χρηματοοικονομικές υποχρεώσεις στην ΕΑΜΚΑ είτε ως λοιπές χρηματοοικονομικές υποχρεώσεις (ήτοι στο αποσβεσμένο κόστος). Ο Όμιλος δεν έχει κατατάξει καμία από τις χρηματοοικονομικές του υποχρεώσεις στην ΕΑΜΚΑ. Ο Όμιλος επιμετρά τις χρηματοοικονομικές υποχρεώσεις, όπως τα ομολογιακά δάνεια, τα έντοκα τραπεζικά δάνεια και τις υπεραναλήψεις στο αποσβεσμένο κόστος (ήτοι Λοιπές χρηματοοικονομικές υποχρεώσεις). Τα κόστη χρηματοδότησης, συμπεριλαμβανομένων επαυξήσεων καταβλητέων κατά τον διακανονισμό ή εξοφλήσεων και άμεσων κοστών έκδοσης, αντιμετωπίζονται λογιστικά σε δεδουλευμένη βάση στο λογαριασμό Αποτελεσμάτων χρησιμοποιώντας την μέθοδο του πραγματικού επιτοκίου, και προστίθενται στην λογιστική αξία του μέσου στον βαθμό που δεν διακανονίζονται στο έτος στο οποίο δημιουργούνται. 3.16.5. Επιμέτρηση της Απομείωσης των Χρηματοοικονομικών στοιχείων ενεργητικού Ο Όμιλος επιμετρά την πρόβλεψη ζημίας των απαιτήσεων από πελάτες ως εκτίμηση της παρούσας αξίας των υστερήσεων ταμειακών ροών κατά την διάρκεια ζωής των απαιτήσεων από πελάτες. Ως υστέρηση ταμειακών ροών νοείται η διαφορά μεταξύ των ταμειακών ροών που οφείλονται στον Όμιλο όπως προβλέπεται συμβατικά σύμφωνα και των ταμειακών ροών που ο Όμιλος αναμένει να εισπράξει. Ο Όμιλος υιοθέτησε την απλοποιημένη προσέγγιση όσον αφορά την εκτίμηση των αναμενόμενων πιστωτικών ζημιών (ΑΠΖ) για τις απαιτήσεις από πελάτες. Ο Όμιλος σε κάθε ημερομηνία αναφοράς, επιμετρά την πρόβλεψη ζημίας των απαιτήσεων από πελάτες σε ποσό που ισούται με τις πιστωτικές ζημίες καθ' όλη τη διάρκεια ζωής. Συνεπώς, όλες οι απαιτήσεις από πελάτες του Ομίλου κατατάσσονται στις δυο ακόλουθες κατηγορίες: Στάδιο 2: Επιμέτρηση των ΑΠΖ καθ' όλη τη διάρκεια ζωής - χωρίς πιστωτική απομείωση. Εάν το χρηματοοικονομικό στοιχείο ενεργητικού έχει σημαντική αύξηση πιστωτικού κινδύνου από την αρχική αναγνώριση, αλλά δεν έχει ακόμη απομειωθεί, κατατάσσεται στο Στάδιο 2 και επιμετράται στις ΑΠΖ της συνολικής ζωής, που ορίζεται ως αναμενόμενη πιστωτική ζημία που οφείλεται σε όλα τα πιθανά πιστωτικά γεγονότα κατά την διάρκεια της αναμενόμενης ζωής του. Στάδιο 3: Επιμέτρηση των ΑΠΖ για την συνολική ζωή των στοιχείων – με πιστωτική απομείωση. Εάν το χρηματοοικονομικό στοιχείο ενεργητικού ορίζεται ως πιστωτικά απομειωμένο, μεταφέρεται στο Στάδιο 3 και επιμετράται στις ΑΠΖ για την συνολική ζωή του. Αντικειμενικό τεκμήριο για ένα πιστωτικά απομειωμένο χρηματοοικονομικό στοιχείο ενεργητικού αποτελεί η καθυστέρηση άνω των 90 ημερών, καθώς και άλλες πληροφορίες σχετικά με σημαντικές οικονομικές δυσκολίες του χρεώστη. Τα ακόλουθα είναι τα βασικά δεδομένα που εισάγονται για την εφαρμογή των λογιστικών πολιτικών του Ομίλου, όσον αφορά τις εκτιμήσεις των ΑΠΖ του Ομίλου: ➢ Άνοιγμα σε Αθέτηση (“EAD”): αντιπροσωπεύει το ποσό του ανοίγματος κατά την ημερομηνία αναφοράς. ➢ Πιθανότητα Αθέτησης (“PD”): Η πιθανότητα αθέτησης είναι μια εκτίμηση της πιθανότητας εντός του συγκεκριμένου χρονικού ορίζοντα. Ο Όμιλος υπολογίζει τις Πιθανότητες Αθέτησης, χρησιμοποιώντας ιστορικά στοιχεία, τις παραδοχές και τις μελλοντικές εκτιμήσεις. ➢ Ζημία σε Περίπτωση Αθέτησης (“LGD”): αντιπροσωπεύει την εκτίμηση της ζημίας που θα πραγματοποιηθεί κατά την ημερομηνία αθέτησης. Η Ζημία σε Περίπτωση Αθέτησης υπολογίζεται ως η διαφορά μεταξύ των συμβατικών ταμειακών ροών του μέσου που οφείλονται και των αναμενόμενων μελλοντικών ταμειακών ροών του μέσου που αναμένεται να εισπραχθούν. Ο προσδιορισμός της Ζημίας σε Περίπτωση Αθέτησης εξετάζει επίσης και την επίδραση της ανάκτησης των αναμενόμενων ταμειακών ροών που προκύπτουν από τις εξασφαλίσεις που διακρατά ο Όμιλος. Ο Όμιλος κατέχει εξασφαλίσεις ως μέσα μετρίασης του πιστωτικού κινδύνου που σχετίζονται με τις απαιτήσεις από πελάτες. Τα βασικά είδη των διακρατούμενών εξασφαλίσεων είναι: ➢ Μετρητά ➢ Εμπορικά και οικιστικά ακίνητα ➢ Εγγυητικές επιστολές ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 24 ➢ Ενέγγυες πιστώσεις ➢ Επιταγές Την 31.12.2019 ο Όμιλος δεν κατείχε κάποια απαίτηση από πελάτες για την οποία να μην έχει αναγνωριστεί ΑΠΖ, λόγω της επίδρασης οποιασδήποτε αντίστοιχης εξασφάλισης. Στο επίκεντρο της επιμέτρησης της ΑΠΖ είναι ο ορισμός της αθέτησης. Ο Όμιλος θεωρεί γεγονός αθέτησης όταν ο οφειλέτης είναι σε καθυστέρηση για περισσότερες από 90 ημέρες ή δεν είναι πιθανό να αποπληρώσει τις υποχρεώσεις του στον Όμιλο λόγω οικονομικών δυσκολιών. Ο Όμιλος επιμετρά τα ΑΠΖ σε συλλογική βάση για χαρτοφυλάκια απαιτήσεων από πελάτες με παρόμοια πιστωτικά χαρακτηριστικά. Ειδικότερα, ο Όμιλος εκτιμά τις ΑΠΖ ομαδοποιώντας τις απαιτήσεις βάσει των κοινών χαρακτηριστικών κινδύνου και των ημερών καθυστέρησης. Επιπλέον, ο Όμιλος αξιολογεί τις αναμενόμενες πιστωτικές ζημίες που σχετίζονται με τα χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού του Ομίλου, λαμβάνοντας υπόψη πληροφορίες που αφορούν το μέλλον. Οι πληροφορίες που αφορούν το μέλλον ενσωματώνονται στο μοντέλο των ΑΠΖ μέσω της εξέτασης διάφορων εσωτερικών και εξωτερικών πηγών της πραγματικής οικονομικής πληροφορίας και των οικονομικών προβλέψεων. Ο Όμιλος αναγνωρίζει την σχετιζόμενη πρόβλεψη ζημίας σε κάθε ημερομηνία αναφοράς. 3.16.6. Παράγωγα χρηματοοικονομικά μέσα Ο Όμιλος προβαίνει στη σύναψη περιορισμένου αριθμού συμβάσεων χρηματοοικονομικών μέσων στα πλαίσια της διαχείρισης των κινδύνων της αγοράς στην οποία δραστηριοποιείται. Τα παράγωγα χρηματοοικονομικά μέσα αναγνωρίζονται αρχικά στην εύλογη αξία τους την ημέρα που συνάπτεται η σύμβαση και στη συνέχεια επιμετρούνται στην εύλογη αξία τους σε κάθε ημερομηνία αναφοράς. Το κέρδος ή η ζημία που προκύπτει, αναγνωρίζεται άμεσα στα αποτελέσματα, εκτός αν το παράγωγο χρηματοοικονομικό μέσο είναι προσδιορισμένο και αποτελεσματικό μέσο αντιστάθμισης, στην οποία περίπτωση, ο χρόνος αναγνώρισης στα αποτελέσματα εξαρτάται από τη φύση της σχέσης αντιστάθμισης. Ένα παράγωγο με θετική εύλογη αξία, αναγνωρίζεται ως χρηματοοικονομικά περιουσιακό στοιχείο, ενώ ένα παράγωγο με αρνητική εύλογη αξία, αναγνωρίζεται ως χρηματοοικονομική υποχρέωση. Τα παράγωγα δεν συμψηφίζονται στις οικονομικές καταστάσεις, εκτός αν ο Όμιλος έχει τόσο το νομικά επιβαλλόμενο δικαίωμα όσο και την πρόθεση να τα συμψηφίσει. Ένα παράγωγο παρουσιάζεται ως μη κυκλοφορούν περιουσιακό στοιχείο ή μακροπρόθεσμη υποχρέωση, εφόσον η εναπομένουσα περίοδος ωρίμανσης του μέσου είναι μεγαλύτερη από 12 μήνες και δεν επιβάλλεται να πραγματοποιηθεί ή να διακανονιστεί εντός 12 μηνών. Τα υπόλοιπα παράγωγα παρουσιάζονται ως κυκλοφορούντα στοιχεία ενεργητικού ή βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις. 3.17. Λοιπά Χρηματοοικονομικά Στοιχεία Ενεργητικού Τα λοιπά χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία ενεργητικού αφορούν χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία που αποτιμούνται στην εύλογη αξία μέσω των λοιπών συνολικών εισοδημάτων (ΕΑΜΛΣΕ) και περιλαμβάνουν μη εισηγμένους μετοχικούς τίτλους οι οποίοι δεν κατέχονται προς διαπραγμάτευση και για τους οποίους έχει επιλεγεί αμετάκλητα από τον Όμιλο κατά την αρχική αναγνώριση (μετάβαση) να αναγνωρισθούν στην κατηγορία αυτή. 3.18. Απομείωση αξίας μη χρηματοοικονομικών περιουσιακών στοιχείων Οι λογιστικές αξίες των στοιχείων μακροπρόθεσμου ενεργητικού ελέγχονται για σκοπούς απομείωσης όταν γεγονότα ή αλλαγές στις συνθήκες υποδηλώνουν ότι η λογιστική αξία μπορεί να μην είναι ανακτήσιμη. Όταν η λογιστική αξία κάποιου περιουσιακού στοιχείου υπερβαίνει το ανακτήσιμο ποσό του, η αντίστοιχη ζημία απομείωσής του καταχωρείται στην κατάσταση αποτελεσμάτων. Η ανακτήσιμη αξία προσδιορίζεται ως η μεγαλύτερη αξία μεταξύ της καθαρής τιμής πώλησης και της αξίας χρήσεως. Εύλογη αξία μείον έξοδα πώλησης είναι το ποσό που μπορεί να ληφθεί από τη πώληση ενός περιουσιακού στοιχείου στα πλαίσια μιας αμφοτεροβαρούς συναλλαγής στην οποία τα μέρη έχουν πλήρη γνώση και προσχωρούν οικειοθελώς, μετά την αφαίρεση κάθε πρόσθετου άμεσου κόστους διάθεσης του περιουσιακού στοιχείου, ενώ, αξία χρήσης ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 25 είναι η καθαρή παρούσα αξία των εκτιμώμενων μελλοντικών ταμειακών ροών που αναμένεται να πραγματοποιηθούν από τη συνεχή χρήση ενός περιουσιακού στοιχείου και από την πρόσοδο που αναμένεται να προκύψει από τη διάθεσή του στο τέλος της εκτιμώμενης ωφέλιμης ζωής του. Για τους σκοπούς προσδιορισμού της απομείωσης, τα στοιχεία του ενεργητικού ομαδοποιούνται στο χαμηλότερο επίπεδο για το οποίο οι ταμειακές ροές δύναται να προσδιοριστούν ξεχωριστά. 3.19. Διανομή μερισμάτων Διανομή μερίσματος αναγνωρίζεται ως υποχρέωση όταν η διανομή εγκρίνεται από την Γενική Συνέλευση των μετόχων. 3.20. Χρηματοοικονομικά έξοδα Τα χρηματοοικονομικά έξοδα αναγνωρίζονται στα αποτελέσματα χρήσεως με την πραγματοποίησή τους. 3.21. Στρογγυλοποιήσεις κονδυλίων Τα ποσά που εμπεριέχονται στις Οικονομικές Καταστάσεις έχουν στρογγυλοποιηθεί σε χιλιάδες Ευρώ. Διαφορές που ενδέχεται να υπάρχουν οφείλονται σε αυτές τις στρογγυλοποιήσεις. 3.22. Αναταξινομήσεις Κονδυλίων Έγιναν μερικές αναταξινομήσεις κονδυλίων σε κονδύλια της “Κατάσταση Αποτελεσμάτων και Λοιπών Συνολικών Εισοδημάτων” της προηγούμενης συγκριτικής χρήσης 2018, ώστε αυτά να καταστούν συγκρίσιμα με τα αντίστοιχα της τρέχουσας χρήσης. Οι αναταξινομήσεις αυτές αφορούν στις κατηγορίες “Κύκλος εργασιών” ( Όμιλος: €8,3 εκ, Εταιρεία: €20,7 εκ), “Κόστος πωληθέντων” (Όμιλος: €10,1 εκ, Εταιρεία: €15,2 εκ), και συνολικά στα “Μεικτά αποτελέσματα” (Όμιλος: €(1,8) εκ, Εταιρεία: €5,5 εκ). Οι αναταξινομήσεις αυτές δεν είχαν καμία επίδραση στα Καθαρά Αποτελέσματα και στα Ίδια Κεφάλαια του Ομίλου ή της Εταιρείας. 4. Σημαντικές λογιστικές εκτιμήσεις και κρίσεις της διοικήσεως Οι εκτιμήσεις και οι κρίσεις της Διοίκησης επανεξετάζονται διαρκώς και βασίζονται σε ιστορικά δεδομένα και προσδοκίες για μελλοντικά γεγονότα, που κρίνονται εύλογες σύμφωνα με τα ισχύοντα. Ο Όμιλος προβαίνει σε εκτιμήσεις και παραδοχές σχετικά με την εξέλιξη των μελλοντικών γεγονότων. Οι εκτιμήσεις και παραδοχές που ενέχουν σημαντικό κίνδυνο να προκαλέσουν ουσιώδεις προσαρμογές στις λογιστικές αξίες των περιουσιακών στοιχείων και των υποχρεώσεων στους επόμενους 12 μήνες έχουν ως εξής: 4.1. Φόρος εισοδήματος Απαιτείται κρίση για τον προσδιορισμό της πρόβλεψης για φόρο εισοδήματος και αναβαλλόμενη φορολογία διότι υπάρχουν συναλλαγές και υπολογισμοί για τους οποίους ο τελικός προσδιορισμός του φόρου είναι αβέβαιος. Ο αναβαλλόμενος φόρος εισοδήματος προσδιορίζεται µε τους φορολογικούς συντελεστές και νόµους που αναµένεται να ισχύσουν όταν οι αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις θα πραγματοποιηθούν ή οι αναβαλλόμενες φορολογικές υποχρεώσεις θα αποπληρωθούν, όπως αυτοί (οι μελλοντικοί φορολογικοί συντελεστές) είναι γνωστοί κατά την ημερομηνία σύνταξης της κατάστασης οικονομικής θέσης. Οι αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις αναγνωρίζονται κατά την έκταση στην οποία θα υπάρξει μελλοντικό φορολογητέο κέρδος για την χρησιμοποίηση της προσωρινής διαφοράς που δημιουργεί την αναβαλλόμενη φορολογική απαίτηση και επανεξετάζονται σε κάθε ημερομηνία της κατάστασης οικονομικής θέσης. Με βάση τα παραπάνω, είναι φανερό ότι η ακρίβεια της εκτίμησης της αναβαλλόμενης φορολογίας, εξαρτάται από σειρά παραγόντων που είτε βρίσκονται εκτός ελέγχου του Ομίλου (π.χ. μεταβολή φορολογικών συντελεστών, μεταβολές στη φορολογική νομοθεσία που ενδεχομένως επηρεάζουν τη φορολογική βάση των περιουσιακών στοιχείων, ή τις κατηγορίες των προσωρινών διαφορών), είτε βασίζονται σε προβλέψεις για την μελλοντική πορεία της επιχείρησης που εξ ορισμού ενέχουν σημαντικό κίνδυνο. ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 26 4.2. Συνταξιοδοτικά προγράμματα Η παρούσα αξία των συνταξιοδοτικών παροχών βασίζεται σε ένα αριθμό παραγόντων που προσδιορίζονται με τη χρήση αναλογιστικών μεθόδων και παραδοχών, όπως το επιτόκιο προεξόφλησης για τον υπολογισμό του κόστους παροχής. Ο Όμιλος καθορίζει το κατάλληλο επιτόκιο προεξόφλησης στο τέλος κάθε χρήσης. Αυτό ορίζεται ως το επιτόκιο που θα πρέπει να χρησιμοποιηθεί για να προσδιοριστεί η παρούσα αξία των μελλοντικών ταμειακών ροών που αναμένεται να απαιτηθούν για την κάλυψη των υποχρεώσεων των συνταξιοδοτικών προγραμμάτων. Ο συντελεστής προεξόφλησης που χρησιμοποίησε ο Όμιλος για την τρέχουσα χρήση ανέρχεται στο 0,8%. Οι λοιπές παραδοχές που έχουν χρησιμοποιηθεί παρουσιάζονται στη σημείωση 29. 4.3. Επίδικες Υποθέσεις Ο Όμιλος αναγνωρίζει πρόβλεψη για επίδικες υποθέσεις βάσει στοιχείων από τη Νομική Υπηρεσία της. Άλλες πηγές αβεβαιότητας, σχετικές με τις παραδοχές της Διοίκησης, αποτελεί η εκτίμηση σχετικά με την ωφέλιμη ζωή των παγίων στοιχείων και η πρόβλεψη για τους επισφαλείς πελάτες. 5. Κύκλος εργασιών Η ανάλυση του κύκλου εργασιών είναι ως κάτωθι: Ποσά σε χιλ. € Εμπορευμάτων Προϊόντων Υπηρεσιών Λοιπά Σύνολο Όμιλος 1/1 1/1 31/12/2019 31/12/2018 797.011 1.509.650 21.636 (122) 2.328.175 684.293 1.486.417 19.900 (624) 2.189.986 Εταιρεία 1/1 1/1 31/12/2019 31/12/2018 544.555 1.509.650 21.173 (122) 2.075.256 469.649 1.486.416 20.740 (624) 1.976.181 Οι πωλήσεις εμπορευμάτων και προϊόντων συμπεριλαμβάνουν πωλήσεις χονδρικής και λιανικής. Οι λιανικές πωλήσεις ως επί το πλείστον πραγματοποιούνται από τις θυγατρικές εταιρείες που λειτουργούν το δίκτυο πρατηρίων καυσίμων τόσο στην Ελλάδα όσο και στο εξωτερικό. Τα ποσά που εμφανίζονται στην κατηγορία «Λοιπά» του Ομίλου αφορούν ποσά που σχετίζονται με την εφαρμογή του ΔΠΧΑ 15 αναφορικά με τα προγράμματα πιστότητας πελατών, καθώς και στον επηρεασμό του αποτελέσματος λόγω της προεξόφλησης μελλοντικών μακροπρόθεσμων απαιτήσεων που αφορούν στην παροχή εμπορευματικών πιστώσεων που χορηγεί η Εταιρεία σε εμπορικούς πελάτες. Ο πίνακας που ακολουθεί παρουσιάζει μία ανάλυση των πωλήσεων ανά γεωγραφικό τομέα (εξωτερικό – εσωτερικό) και ανά κατηγορία πωληθέντων ειδών. Κατηγορία Πωλήσεων Ποσά σε χιλ. € Καύσιμα Λιπαντικά Χημικά Φυσικό Αέριο/Υγραέριο Λοιπά Σύνολο Πωλήσεων Εξωτερικού Όμιλος 1/1 1/1 31/12/2019 31/12/2018 Εταιρεία 1/1 1/1 31/12/2019 31/12/2018 87.921 14 1.744 489 2.588 104.065 9 927 154 851 32.437 14 1.744 1.019 34.767 9 927 178 92.756 106.006 35.214 35.881 ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 27 Κατηγορία Πωλήσεων Ποσά σε χιλ. € Όμιλος 1/1 1/1 31/12/2019 31/12/2018 Εταιρεία 1/1 1/1 31/12/2019 31/12/2018 Καύσιμα Λιπαντικά Χημικά Φυσικό Αέριο/Υγραέριο Υπηρεσιών Λοιπά Σύνολο Πωλήσεων Εσωτερικού 2.146.102 6.046 36.480 21.300 21.585 3.906 1.995.822 5.630 30.225 28.972 19.900 3.431 1.973.727 6.046 36.480 14 21.173 2.602 1.872.267 5.630 30.225 9.530 20.740 1.908 2.235.419 2.083.980 2.040.042 1.940.300 Γενικό Σύνολο 2.328.175 2.189.986 2.075.256 1.976.181 Η δραστηριότητα στο εξωτερικό αναλύεται ως εξής : Ποσά σε χιλ. € Κατηγορία Πωλήσεων Καύσιμα Λιπαντικά Φυσικό Αέριο/Υγραέριο Χημικά Λοιπά Σύνολο Ποσά σε χιλ. € Κατηγορία Πωλήσεων Καύσιμα Λιπαντικά Φυσικό Αέριο/Υγραέριο Χημικά Λοιπά Σύνολο Δραστηριότητα Κύπρου 69.625 642 70.267 Δραστηριότητα Κύπρου 66.736 381 67.117 1/1/2019-31/12/2019 Δραστηριότητα Σερβίας Εξαγωγές 7.974 489 1.147 9.610 10.322 14 1.744 799 12.879 1/1/2018-31/12/2018 Δραστηριότητα Σερβίας Εξαγωγές 4.677 154 470 5.301 32.652 9 927 33.588 Σύνολο 87.921 14 489 1.744 2.588 92.756 Σύνολο 104.065 9 154 927 851 106.006 ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 28 6. Έξοδα ανά κατηγορία Ποσά σε χιλ. € Παροχές σε εργαζομένους Αποσβέσεις ενσώματων περιουσιακών Αποσβέσεις άϋλων περιουσιακών στοιχείων Αποσβέσεις δικαιωμάτων χρήσης παγίων Έξοδα επιδιόρθωσης και συντήρησης Μισθώματα βάσει λειτουργικών μισθώσεων Αποθήκευτρα Πρόβλεψη για επισφαλείς απαιτήσεις Μεταφορικά και έξοδα ταξιδίων Αμοιβές διαχειριστών πρατηρίων Αμοιβές & έξοδα τρίτων Έξοδα προβολής και διαφήμισης Ασφάλιστρα Έξοδα Τηλεπικοινωνιών Έξοδα ηλεκτρικού ρεύματος Λοιποί Φόροι Τέλη Λοιπά Σύνολο Σημείωση 7 14 15 16 21 Κατανομή ανά λειτουργία: Κόστος πωληθέντων Έξοδα διάθεσης Έξοδα διοίκησης Σύνολο Όμιλος 1/11/131/12/2019 31/12/2018 19.182 18.563 13.521 12.419 2.437 2.421 17.469 3.763 3.765 3.359 20.251 6.128 5.566 90 301 22.158 20.239 38.590 31.256 20.499 19.477 5.542 5.523 820 788 680 1.359 3.542 3.313 2.573 2.656 3.949 3.477 164.302 151.374 Εταιρεία 1/11/131/12/2019 31/12/2018 17.740 17.204 11.073 10.194 2.046 2.131 11.549 2.987 3.068 2.865 14.855 5.214 4.852 139 160 19.480 19.274 15.370 14.014 8.301 7.208 528 545 549 975 406 506 1.757 2.032 2.130 1.723 102.134 98.741 1/11/131/12/2019 31/12/2018 1/11/131/12/2019 31/12/2018 6.399 144.725 13.178 164.302 6.633 131.812 12.929 151.374 19.504 71.250 11.380 102.134 18.097 70.247 10.397 98.741 Στο κόστος πωληθέντων για την χρήση που έληξε την 31/12/2019, περιλαμβάνονται έξοδα ποσού € 6.399 χιλιάδων που αφορούν σε κόστος για τις παρεχόμενες υπηρεσίες.Tο αντίστοιχο πόσο για τη χρήση του 2018 ήταν € 6.633 χιλιάδες. Στις αμοιβές και έξοδα τρίτων περιλαμβάνονται και αμοιβές των νόμιμων ελεγκτών συνολικού ποσού € 442 χιλιάδων για την χρήση 2019 (2018 : € 505 χιλιάδες). 7. Παροχές σε εργαζομένους Ποσά σε χιλ. € Μισθοί και ημερομίσθια Έξοδα κοινωνικής ασφάλισης Λοιπές εργοδοτικές παροχές και έξοδα Συνταξιοδοτικό κόστος προγραμμάτων καθορισμένων παροχών Σύνολο Όμιλος 1/11/131/12/2019 31/12/2018 11.982 11.690 3.384 3.303 3.413 3.277 403 19.182 293 18.563 Εταιρεία 1/11/131/12/2019 31/12/2018 10.773 10.549 3.196 3.150 3.371 3.221 400 17.740 284 17.204 ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 29 8. Λοιπά έσοδα Ποσά σε χιλ. € Έσοδα από ενοίκια Έσοδα από πελάτες κάρτας Έσοδα από εμπορικούς αντιπροσώπους Έσοδα από προμήθειες Λοιπά έσοδα Σύνολο Όμιλος 1/11/131/12/2019 31/12/2018 1.010 979 602 529 629 705 561 586 996 889 3.798 3.688 Εταιρεία 1/11/131/12/2019 31/12/2018 8.422 8.129 602 529 815 873 561 586 481 314 10.881 10.431 9. Λοιπά κέρδη/ (ζημιές) Όμιλος 1/11/131/12/2019 31/12/2018 Ποσά σε χιλ. € Κέρδη/ (ζημιές) από διαγραφές παγίων στοιχείων Καθαρά κέρδη/(ζημιές) από συναλλαγματικές διαφορές Λοιπά Σύνολο Εταιρεία 1/11/131/12/2019 31/12/2018 (20) (33) (21) (20) 755 (581) 154 (229) 70 (192) 518 (31) 466 (17) (42) (79) 10. Χρηματοοικονομικά έξοδα Όμιλος Εταιρεία 1/11/11/11/1Ποσά σε χιλ. € 31/12/2019 31/12/2018 31/12/2019 31/12/2018 Τόκοι βραχυπρόθεσμων δανείων 200 2.340 153 2.050 Τόκοι και έξοδα μακροπρόθεσμων δανείων 5.257 4.192 4.822 4.169 Τόκοι χρηματοδοτικών μίσθωσεων 3.269 2.571 Σύνολο τόκων 8.726 6.532 7.546 6.219 Προμήθειες Τραπεζών 5.266 5.801 496 530 Εξοδοποίηση δαπανών μακροπρόθεσμων δανείων 492 607 477 606 Έξοδα αδράνειας 123 2 112 2 (Κέρδη) / Ζημίες από παράγωγα επιμετρούμενα σε EAMKA* 939 Λοιπά 13 91 5 93 Σύνολο 15.559 13.033 8.636 7.450 *Εύλογη Αξία Μέσω Κατάστασης Αποτελεσμάτων 11. Έσοδα από επενδύσεις & συμμετοχές Όμιλος Εταιρεία 1/11/11/11/131/12/2019 31/12/2018 31/12/2019 31/12/2018 Ποσά σε χιλ. € Έσοδα τόκων Έσοδα από μερίσματα Κέρδη/(Ζημίες) από Συγγενείς Εταιρείες Σύνολο 402 5.697 6.099 364 4.617 4.981 664 4.753 5.417 510 11.997 12.507 Τα Κέρδη από Συγγενείς Εταιρείες ποσού € 5.697 χιλιάδων αφορούν την αναλογία του Ομίλου επί των οικονομικών αποτελεσμάτων των ενοποιούμενων με τη μέθοδο της Καθαρής Θέσης εταιρειών «Shell & MoH Α.Ε Αεροπορικών Καυσίμων» και «Εγκαταστάσεις Πετρελαιοειδών Ρόδου – Αλεξανδρουπόλεως Α.Ε». ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 30 Τα έσοδα τόκων περιλαμβάνουν έσοδα τόκων καταθέσεων και λοιπών περιπτώσεων καθώς και έσοδο προεξόφλησης των εμπορευματικών πιστώσεων το οποίο ανέρχεται σε € 248 χιλιάδες για την χρήση 2019 και σε € 300 χιλιάδες για την χρήση 2018. Τέλος στα έσοδα από μερίσματα για την τρέχουσα χρήση περιλαμβάνονται μερίσματα ύψους €4.753 χιλιάδων από την συγγενή εταιρεία «Shell & MoH Α.Ε αεροπορικών καυσίμων» ενώ τα έσοδα από μερίσματα στη συγκριτική περίοδο προέρχονται κυρίως από τις θυγατρικές εταιρείες «Ερμής Α.Ε.» και «Μυρτέα Α.Ε.» (€2.000 χιλιάδες και €6.000 χιλιάδες αντίστοιχα) καθώς και από τις συγγενεις εταιρείες «Shell & MoH Α.Ε Αεροπορικών Καυσίμων» (€3.828 χιλιάδες) και «Εγκαταστάσεις Πετρελαιοειδών Ρόδου – Αλεξανδρουπόλεως Α.Ε» (€ 169 χιλιάδες). 12. Φόρος εισοδήματος Ποσά σε χιλ. € Φόρος εισοδήματος τρέχουσας χρήσης Διαφορές φορολογικού ελέγχου προηγούμενων χρήσεων Τέλος επιτηδεύματος Αναβαλλόμενος φόρος Σύνολο Όμιλος Εταιρεία 1/11/11/11/131/12/2019 31/12/2018 31/12/2019 31/12/2018 8.293 9.226 4.035 5.893 (19) (154) 8.120 387 220 (206) 9.627 (44) 353 4.344 238 14 78 6.223 Ο φόρος εισοδήματος για τη χρήση 2019 σύμφωνα με τον Ν. 4646/2019 (ΦΕΚ 201/Α/12.12.2019) υπολογίστηκε προς 24% ενώ για τη χρήση 2018 σύμφωνα με τον Ν. 4334/2015 (ΦΕΚ Α’80/16.07.2015) υπολογίσθηκε προς 29% επί του φορολογητέου κέρδους. Ο φόρος εισοδήματος της χρήσης προκύπτει αφού υπολογιστούν πάνω στο λογιστικό κέρδος οι κατωτέρω φορολογικές επιδράσεις: Ποσά σε χιλ. € Κέρδη προ φόρων/(Ζημιές) προ φόρων Φόρος υπολογισμένος με βάση ισχύοντες φορολογικούς συντελεστές Διαφορές φορολογικού ελέγχου προηγούμενων χρήσεων Τέλος επιτηδεύματος Έξοδα μη εκπεστέα φορολογικά Απαλλασσόμενα της φορολογίας έσοδα Λοιπά (αλλαγή φορολογικού συντελεστή κλπ.) Σύνολο Όμιλος Εταιρεία 1/11/11/11/131/12/2019 31/12/2018 31/12/2019 31/12/2018 28.845 30.158 16.694 30.310 6.923 8.746 4.006 8.790 (19) 970 (1.285) 1.531 8.120 387 220 794 (1.224) 704 9.627 (44) 729 (1.058) 711 4.344 238 14 613 (3.364) (68) 6.223 13. Κέρδη ανά Μετοχή Τα κέρδη ανά μετοχή, υπολογίζονται διαιρώντας τα καθαρά κέρδη μετά από φόρους, με το μέσο σταθμικό αριθμό μετοχών κάθε περιόδου/χρήσης. Ο μέσος σταθμικός αριθμός μετοχών προκύπτει αθροίζοντας τις υφιστάμενες μετοχές στις οποίες διαιρείται το μετοχικό κεφάλαιο με τα δικαιώματα που δυνητικά μπορούν να ασκηθούν και τα οποία διαθέτει η μητρική Εταιρεία και αφαιρώντας τον αριθμό των ιδίων μετοχών. Ο υπολογισμός των βασικών κερδών ανά μετοχή, βασίζεται στα ακόλουθα δεδομένα: Όμιλος 1/11/131/12/2019 31/12/2018 Ποσά σε χιλ. € Κέρδη/ (ζημιές) κατανεμόμενα στους μετόχους της Εταιρείας Μέσος Σταθμισμένος αριθμός των κοινών μετοχών για τους σκοπούς των βασικών κερδών ανά μετοχή Κέρδη/(ζημιές) ανά μετοχή σε € Εταιρεία 1/11/131/12/2019 31/12/2018 20.963 20.689 12.212 24.046 2.730.868 7,68 2.730.868 7,58 2.730.868 4,47 2.730.868 8,81 ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 31 14. Ενσώματα πάγια περιουσιακά στοιχεία Η κίνηση των ενσώματων πάγιων περιουσιακών στοιχείων του Ομίλου κατά την χρήση 1/1/2018 – 31/12/2018 και κατά την χρήση 1/1/2019 – 31/12/2019 παρουσιάζεται στον παρακάτω πίνακα: Οικόπεδα κτίρια Όμιλος Ποσά σε χιλ. € Μηχ/κός εξοπλισμός Μεταφορικά μέσα Έπιπλα και λοιπός Ακινητοποιήσεις υπό εξοπλισμός εκτέλεση Σύνολο Κόστος Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2018 Προσθήκες Μειώσεις Ανακατανομές Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2018 168.405 6.034 (54) 3.499 177.884 94.497 5.826 (41) 4.535 104.817 6.803 301 1 7.105 35.700 2.034 (87) 1.212 38.859 12.181 12.721 (1) (10.294) 14.607 317.585 26.916 (182) (1.047) 343.272 Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2019 Προσθήκες Μειώσεις Ανακατανομές Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2019 177.884 3.758 (830) 5.403 186.215 104.817 4.090 (812) 4.242 112.337 7.105 586 (18) 7.673 38.859 2.055 (1.225) 1.967 41.656 14.607 15.236 (60) (12.040) 17.743 343.272 25.725 (2.945) (428) 365.624 Συσσωρευμένες αποσβέσεις Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2018 Αποσβέσεις Μειώσεις Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2018 96.850 5.806 (43) 102.613 56.125 3.926 (31) 60.020 4.466 306 4.772 24.464 2.381 (54) 26.788 - 181.906 12.419 (128) 194.193 Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2019 Αποσβέσεις Μειώσεις Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2019 102.613 6.010 (820) 107.803 60.020 4.650 (789) 63.881 4.772 319 (20) 5.071 26.788 2.542 (1.194) 28.136 - 194.193 13.521 (2.823) 204.891 75.271 78.412 44.796 48.456 2.333 2.602 12.072 13.520 14.607 17.743 149.079 160.733 Αναπόσβεστη αξία στις 31 Δεκεμβρίου 2018 Αναπόσβεστη αξία στις 31 Δεκεμβρίου 2019 ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 32 Η κίνηση των ενσώματων πάγιων περιουσιακών στοιχείων της Εταιρείας κατά την χρήση 1/1/2018 – 31/12/2018 και κατά την χρήση 1/1/2019 – 31/12/2019 παρουσιάζεται στον παρακάτω πίνακα: Εταιρεία Ποσά σε χιλ. € Κόστος Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2018 Προσθήκες Μειώσεις Ανακατανομές Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2018 Οικόπεδα κτίρια Μηχ/κός εξοπλισμός Μεταφορικά μέσα Έπιπλα και λοιπός Ακινητοποιήσεις υπό εξοπλισμός εκτέλεση Σύνολο 145.424 5.237 (54) 3.490 154.097 81.438 4.383 (41) 4.545 90.325 5.004 1 5.005 31.752 1.599 (53) 1.711 35.008 12.174 10.735 (1) (10.288) 12.620 275.791 21.954 (149) (541) 297.055 Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2019 Προσθήκες Μειώσεις Ανακατανομές Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2019 154.097 3.421 (827) 3.925 160.616 90.325 3.238 (802) 3.891 96.652 5.005 (334) 4.671 35.008 1.730 (1.226) 1.976 37.488 12.620 13.687 (60) (10.078) 16.169 297.055 22.076 (3.249) (286) 315.596 Συσσωρευμένες αποσβέσεις Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2018 Αποσβέσεις Μειώσεις Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2018 82.696 4.499 (43) 87.152 48.490 3.327 (31) 51.786 3.637 207 3.844 21.844 2.161 (52) 23.953 - 156.666 10.194 (125) 166.735 Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2019 Αποσβέσεις Μειώσεις Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2019 87.152 4.652 (822) 90.982 51.786 3.947 (784) 54.949 3.844 197 (245) 3.796 23.953 2.277 (1.195) 25.035 - 166.735 11.073 (3.046) 174.762 Αναπόσβεστη αξία στις 31 Δεκεμβρίου 2018 Αναπόσβεστη αξία στις 31 Δεκεμβρίου 2019 66.945 69.634 38.539 41.703 1.161 875 11.055 12.453 12.620 16.169 130.320 140.834 ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 33 15. Άυλα περιουσιακά στοιχεία Τα άυλα περιουσιακά στοιχεία του Ομίλου αποτελούνται από προγράμματα λογισμικού και δικαιώματα εκμεταλλεύσεως πρατηρίων υγρών καυσίμων. Η κίνηση των άυλων περιουσιακών στοιχείων του Ομίλου κατά την χρήση 1/1/2018 – 31/12/2018 και κατά την χρήση 1/1/2019 – 31/12/2019 παρουσιάζεται στον παρακάτω πίνακα: Όμιλος Λογισμικό Ποσά σε χιλ. € Δικαιώματα Σύνολο Κόστος Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2018 Προσθήκες Μειώσεις Ανακατανομές Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2018 15.708 1.043 (6) 467 17.212 23.380 172 580 24.132 39.088 1.215 (6) 1.047 41.344 Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2019 Προσθήκες Μειώσεις Ανακατανομές Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2019 17.212 1.461 (6.712) 428 12.389 24.132 838 24.970 41.344 2.299 (6.712) 428 37.359 Συσσωρευμένες αποσβέσεις Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2018 Αποσβέσεις Μειώσεις Ανακατανομές Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2018 12.000 1.105 (3) 13.102 16.902 1.316 4 18.222 28.901 2.421 (3) 4 31.324 Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2019 Αποσβέσεις Μειώσεις Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2019 13.102 1.376 (6.712) 7.766 18.222 1.061 19.283 31.324 2.437 (6.712) 27.049 4.110 4.623 5.910 5.687 10.020 10.310 Αναπόσβεστη αξία στις 31 Δεκεμβρίου 2018 Αναπόσβεστη αξία στις 31 Δεκεμβρίου 2019 ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 34 Τα άυλα περιουσιακά στοιχεία της Εταιρείας αποτελούνται από προγράμματα λογισμικού και δικαιώματα εκμεταλλεύσεως πρατηρίων υγρών καυσίμων. Η κίνηση των άυλων περιουσιακών στοιχείων της Εταιρείας κατά την χρήση 1/1/2018 – 31/12/2018 και κατά την χρήση 1/1/2019 – 31/12/2019 παρουσιάζεται στον παρακάτω πίνακα: Εταιρεία Ποσά σε χιλ. € Κόστος Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2018 Προσθήκες Ανακατανομές Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2018 Λογισμικό Δικαιώματα Σύνολο 14.688 392 467 15.547 23.378 74 23.452 38.066 392 541 38.999 Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2019 Προσθήκες Μειώσεις Ανακατανομές Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2019 15.547 977 (6.712) 286 10.098 23.452 281 23.733 38.999 1.258 (6.712) 286 33.831 Συσσωρευμένες αποσβέσεις Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2018 Αποσβέσεις Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2018 11.514 994 12.508 16.901 1.137 18.038 28.415 2.131 30.546 Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2019 Αποσβέσεις Μειώσεις Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2019 12.508 1.061 (6.712) 6.857 18.038 985 19.023 30.546 2.046 (6.712) 25.880 3.039 3.241 5.414 4.710 8.453 7.951 Αναπόσβεστη αξία στις 31 Δεκεμβρίου 2018 Αναπόσβεστη αξία στις 31 Δεκεμβρίου 2019 16. Δικαιώματα χρήσης παγίων Η κίνηση των δικαιωμάτων χρήσης παγίων του Ομίλου κατά την κατά την περίοδο 1/1/2019 – 31/12/2019 παρουσιάζεται στον παρακάτω πίνακα: Οικόπεδα κτίρια Όμιλος Ποσά σε χιλ. € Μηχ/κός εξοπλισμός Μεταφορικά μέσα Σύνολο Κόστος Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2019 Προσθήκες Μειώσεις Ανακατανομές Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2019 94.812 18.281 (312) (557) 112.224 3.096 108 557 3.761 8.600 4.245 12.845 106.508 22.634 (312) 128.830 Συσσωρευμένες αποσβέσεις Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2019 Αποσβέσεις Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2019 12.711 12.711 361 361 4.397 4.397 17.469 17.469 Αναπόσβεστη αξία την 1 Ιανουαρίου 2019 Αναπόσβεστη αξία στις 31 Δεκεμβρίου 2019 94.812 99.513 3.096 3.400 8.600 8.448 106.508 111.361 ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 35 Η κίνηση των δικαιωμάτων χρήσης παγίων της Εταιρείας κατά την κατά την περίοδο 1/1/2019 – 31/12/2019 παρουσιάζεται στον παρακάτω πίνακα: Οικόπεδα κτίρια Εταιρεία Ποσά σε χιλ. € Μεταφορικά μέσα Σύνολο Κόστος Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2019 Προσθήκες Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2019 83.893 13.801 97.694 617 605 1.222 84.510 14.406 98.916 Συσσωρευμένες αποσβέσεις Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2019 Αποσβέσεις Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2019 11.173 11.173 376 376 11.549 11.549 Αναπόσβεστη αξία την 1 Ιανουαρίου 2019 Αναπόσβεστη αξία στις 31 Δεκεμβρίου 2019 83.893 86.521 617 846 84.510 87.367 Ο Όμιλος μισθώνει πληθώρα περιουσιακών στοιχείων συμπεριλαμβανομένων οικοπέδων και κτιρίων, μεταφορικών μέσων και μηχανημάτων. Συγκεκριμένα, ο Όμιλος μισθώνει οικόπεδα και κτίρια με σκοπό την κατασκευή και λειτουργία δικτύου πρατηρίων πώλησης υγρών καυσίμων και καταστημάτων λιανικής πώλησης, την λειτουργία εγκαταστάσεων αποθήκευσης καυσίμων καθώς επίσης και για την χρησιμοποίηση αυτών για την στέγαση των διοικητικών του μονάδων. Οι όροι των συμβάσεων μίσθωσης διαπραγματεύονται σε μεμονωμένη βάση και περιέχουν ένα ευρύ φάσμα διαφορετικών όρων και συνθηκών. Ο Όμιλος μισθώνει πλοία για την μεταφορά πετρελαιοειδών προϊόντων καθώς επίσης και επιβατικά αυτοκίνητα για την εξυπηρέτηση του προσωπικού αλλά και για την κάλυψη λοιπών λειτουργικών αναγκών του. Ο Όμιλος υπεκμισθώνει μέρος των περιουσιακών στοιχείων με δικαίωμα χρήσης που αφορούν εγκαταστάσεις κατάλληλες για την λειτουργία πρατηρίων καυσίμων και άλλων σχετικών δραστηριοτήτων υπό καθεστώς λειτουργικών μισθώσεων. Επιπλέον, ο Όμιλος εκμισθώνει μέρος των ιδιόκτητων εγκαταστάσεων αποθήκευσης καυσίμων που κατέχει σε τρίτα μέρη μέσω λειτουργικών μισθώσεων. ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 36 17. Συμμετοχές σε θυγατρικές και συγγενείς εταιρείες Οι Συμμετοχές σε θυγατρικές και συγγενείς εταιρείες του Ομίλου είναι οι ακόλουθες : Επωνυμία MYΡΤΕΑ ΑΝΩΝΥΜΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΕΜΠΟΡΙΟΥ ΑΠΟΘΗΚΕΥΣΕΩΣ ΑΝΤΙΠΡΟΣΩΠΕΙΩΝ ΠΕΤΡΕΛΑΙΟΕΙΔΩΝ ΚΑΙ ΠΑΡΟΧΗΣ ΥΠΗΡΕΣΙΩΝ ΑΝΩΝΥΜΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΜΕΤΑΦΟΡΩΝ ΕΚΜΕΤΑΛΛΕΥΣΕΩΣ ΕΜΠΟΡΙΑΣ ΠΕΤΡΕΛΑΙΟΕΙΔΩΝ ΚΑΙ ΠΑΡΟΧΗΣ ΥΠΗΡΕΣΙΩΝ Ο "ΕΡΜΗΣ" CORAL PRODUCTS AND TRADING ΑΝΩΝΥΜΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΕΜΠΟΡΙΑΣ ΝΑΥΤΙΛΙΑΚΩΝ ΚΑΥΣΙΜΩΝ,ΛΙΠΑΝΤΙΚΩΝ,ΝΑΥΤΙΚΩΝ ΕΦΟΔΙΩΝ,ΠΕΤΡΕΛΑΙΟΕΙΔΩΝ,ΧΗΜΙΚΩΝ ΠΡΟΪΟΝΤΩΝ ΚΑΙ ΠΑΡΟΧΗΣ ΥΠΗΡΕΣΙΩΝ CORAL INNOVATIONS ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΕΜΠΟΡΙΑΣ, ΑΝΑΠΤΥΞΗΣ ΚΑΙ ΕΚΜΕΤΑΛΛΕΥΣΗΣ ΛΟΓΙΣΜΙΚΟΥ, ΚΑΙ ΠΑΡΟΧΗΣ ΥΠΗΡΕΣΙΩΝ ΕΠΙΚΟΙΝΩΝΙΑΣ ΚΑΙ ΔΙΑΔΙΚΤΥΟΥ ΕΓΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΠΕΤΡΕΛΑΙΟΕΙΔΩΝ ΡΟΔΟΥ ΑΛΕΞΑΝΔΡΟΥΠΟΛΕΩΣ Α.Ε. SHELL & MOH ΑΝΩΝΥΜΟΣ ΕΤΑΙΡΙΑ ΑΕΡΟΠΟΡΙΚΩΝ ΚΑΥΣΙΜΩΝ Έδρα Ποσοστό συμμετοχής Αντικείμενο Δραστηριότητας Μέθοδος Ενοποίησης Σχέση Συμμετοχής ΜΑΡΟΥΣΙ, ΑΤΤΙΚΗ 100% ΕΜΠΟΡΙΑ ΠΕΤΡΕΛΑΙΟΕΙΔΩΝ Ολική Άμεση ΜΑΡΟΥΣΙ, ΑΤΤΙΚΗ 100% ΕΜΠΟΡΙΑ ΠΕΤΡΕΛΑΙΟΕΙΔΩΝ Ολική Άμεση ΜΑΡΟΥΣΙ, ΑΤΤΙΚΗ 100% Ολική Άμεση ΠΕΡΙΣΣΟΣ,ΑΤΤΙΚΗ 100% Ολική Άμεση ΜΑΡΟΥΣΙ, ΑΤΤΙΚΗ 37% Καθαρή Θέση Αμεση ΜΑΡΟΥΣΙ, ΑΤΤΙΚΗ Καθαρή Θέση Ολική Αμεση Άμεση Ολική Ολική Έμμεση Άμεση Ολική Έμμεση Ολική Έμμεση Ολική Έμμεση Ολική Έμμεση MEDPROFILE LTD ΛΕΥΚΩΣΙΑ, ΚΥΠΡΟΣ 49% 75% CORAL ENERGY PRODUCTS (CYPRUS) LTD MEDSYMPAN LTD ΛΕΥΚΩΣΙΑ, ΚΥΠΡΟΣ ΛΕΥΚΩΣΙΑ, ΚΥΠΡΟΣ 75% 100% CORAL SRB DOO BEOGRAD ΒΕΛΙΓΡΑΔΙ,ΣΕΡΒΙΑ 100% CORAL-FUELS DOEL SKOPJE 100% CORAL MONTENEGRO DOO PODGORICA ΣΚΟΠΙΑ, Π.Γ.Δ.Μ. ΠΟΝΤΓΚΟΡΙΤΣΑ , ΜΑΥΡΟΒΟΥΝΙΟ CORAL ALBANIA SH.A. ΤΙΡΑΝΑ, ΑΛΒΑΝΙΑ 100% 100% ΕΜΠΟΡΙΑ ΝΑΥΤΙΛΙΑΚΩΝ ΚΑΥΣΙΜΩΝ ΕΜΠΟΡΙΑ,ΑΝΑΠΤΥΞΗ ΚΑΙ ΕΚΜΕΤΑΛΛΕΥΣΗ ΛΟΓΙΣΜΙΚΟΥ, ΠΑΡΟΧΗ ΥΠΗΡΕΣΙΩΝ ΠΕΤΡΕΛΑΙΟΕΙΔΗ ΕΜΠΟΡΙΑ ΑΕΡΟΠΟΡΙΚΩΝ ΚΑΥΣΙΜΩΝ ΣΥΜΜΕΤΟΧΕΣ ΕΜΠΟΡΙΑ ΠΕΤΡΕΛΑΙΟΕΙΔΩΝ ΣΥΜΜΕΤΟΧΕΣ ΕΜΠΟΡΙΑ ΠΕΤΡΕΛΑΙΟΕΙΔΩΝ ΕΜΠΟΡΙΑ ΠΕΤΡΕΛΑΙΟΕΙΔΩΝ ΕΜΠΟΡΙΑ ΠΕΤΡΕΛΑΙΟΕΙΔΩΝ ΕΜΠΟΡΙΑ ΠΕΤΡΕΛΑΙΟΕΙΔΩΝ Τα ποσά με τα οποία είναι εκφρασμένες οι αξίες των συμμετοχών σε θυγατρικές και συγγενείς εταιρείες του Ομίλου είναι τα ακόλουθα: Επωνυμία Ποσά σε χιλ. € MYΡΤΕΑ ΑΝΩΝΥΜΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΕΜΠΟΡΙΟΥ ΑΠΟΘΗΚΕΥΣΕΩΣ ΑΝΤΙΠΡΟΣΩΠΕΙΩΝ ΠΕΤΡΕΛΑΙΟΕΙΔΩΝ ΚΑΙ ΠΑΡΟΧΗΣ ΥΠΗΡΕΣΙΩΝ ΑΝΩΝΥΜΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΜΕΤΑΦΟΡΩΝ ΕΚΜΕΤΑΛΛΕΥΣΕΩΣ ΕΜΠΟΡΙΑΣ ΠΕΤΡΕΛΑΙΟΕΙΔΩΝ ΚΑΙ ΠΑΡΟΧΗΣ ΥΠΗΡΕΣΙΩΝ Ο "ΕΡΜΗΣ" CORAL PRODUCTS AND TRADING ΑΝΩΝΥΜΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΕΜΠΟΡΙΑΣ ΝΑΥΤΙΛΙΑΚΩΝ ΚΑΥΣΙΜΩΝ,ΛΙΠΑΝΤΙΚΩΝ,ΝΑΥΤΙΚΩΝ ΕΦΟΔΙΩΝ,ΠΕΤΡΕΛΑΙΟΕΙΔΩΝ,ΧΗΜΙΚΩΝ ΠΡΟΪΟΝΤΩΝ ΚΑΙ ΠΑΡΟΧΗΣ ΥΠΗΡΕΣΙΩΝ CORAL INNOVATIONS ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΕΜΠΟΡΙΑΣ, ΑΝΑΠΤΥΞΗΣ ΚΑΙ ΕΚΜΕΤΑΛΛΕΥΣΗΣ ΛΟΓΙΣΜΙΚΟΥ, ΚΑΙ ΠΑΡΟΧΗΣ ΥΠΗΡΕΣΙΩΝ ΕΠΙΚΟΙΝΩΝΙΑΣ ΚΑΙ ΔΙΑΔΙΚΤΥΟΥ MEDPROFILE LTD CORAL ENERGY PRODUCTS (CYPRUS) LTD MEDSYMPAN LTD CORAL SRB DOO BEOGRAD CORAL-FUELS DOEL SKOPJE CORAL MONTENEGRO DOO PODGORICA CORAL ALBANIA SH.A. ΕΓΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΠΕΤΡΕΛΑΙΟΕΙΔΩΝ ΡΟΔΟΥ ΑΛΕΞΑΝΔΡΟΥΠΟΛΕΩΣ Α.Ε. SHELL & MOH ΑΝΩΝΥΜΟΣ ΕΤΑΙΡΙΑ ΑΕΡΟΠΟΡΙΚΩΝ ΚΑΥΣΙΜΩΝ Σύνολο Όμιλος 31/12/2019 31/12/2018 Εταιρεία 31/12/2019 31/12/2018 - - 1.179 1.179 - - 4.739 4.739 - - 3.500 3.500 1.038 8.310 9.348 856 7.413 8.269 1.500 7.096 2.372 269 2.802 23.457 1.500 7.096 2.222 213 2.802 23.251 ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 37 Κατά την διάρκεια του 2019 πραγματοποιήθηκε αύξηση του μετοχικού κεφαλαίου της θυγατρικής εταιρείας “MEDSYMPAN LTD” κατά το ποσό των € 150 χιλιάδων καθώς και της συγγενούς εταιρείας “ΕΓΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΠΕΤΡΕΛΑΙΟΕΙΔΩΝ ΡΟΔΟΥ ΑΛΕΞΑΝΔΡΟΥΠΟΛΕΩΣ Α.Ε. ” κατά το ποσό των € 57 χιλιάδων. Τα συνοπτικά οικονομικά στοιχεία των συγγενών εταιρειών που ενοποιούνται παρουσιάζονται παρακάτω: με τη μέθοδο της καθαρής θέσης (α) Για την εταιρεία “ΕΓΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΠΕΤΡΕΛΑΙΟΕΙΔΩΝ ΡΟΔΟΥ ΑΛΕΞΑΝΔΡΟΥΠΟΛΕΩΣ ΑΕ” Σύνολο ενεργητικού Σύνολο υποχρεώσεων Καθαρό ενεργητικό 31/12/2019 3.277 509 2.768 31/12/2018 2.850 568 2.282 Έσοδα χρήσης Κέρδη χρήσης 31/12/2019 1.287 491 31/12/2018 1.494 381 Ποσά σε χιλ. € (β) Για την εταιρεία “SHELL & MOH ΑΝΩΝΥΜΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΑΕΡΟΠΟΡΙΚΩΝ ΚΑΥΣΙΜΩΝ” Σύνολο ενεργητικού Σύνολο υποχρεώσεων Καθαρό ενεργητικό 31/12/2019 38.727 21.767 16.960 31/12/2018 33.090 17.961 15.129 Έσοδα χρήσης Κέρδη χρήσης 31/12/2019 327.416 11.146 31/12/2018 351.990 9.197 Ποσά σε χιλ. € 18. Λοιπά χρηματοοικονομικά στοιχεία Ποσοστό συμμετοχής Ποσά σε χιλ. € Έδρα Δραστηριότητα HELLAS DIRECT LTD Σύνολο Κύπρος Ασφαλιστική Εταιρία Αξία συμμετοχής 1,16% 500 500 19. Λοιπές μακροπρόθεσμες απαιτήσεις Ποσά σε χιλ. € Προκαταβολές ενοικίων* Εγγυήσεις Μακροπρόθεσμες εμπορευματικές πιστώσεις Μακροπρόθεσμες απαιτήσεις από συνδεδεμένα μέρη (σημ.34) Λοιπές μακροπρόθεσμες απαιτήσεις Σύνολο Όμιλος Εταιρεία 31/12/2019 31/12/2018 31/12/2019 31/12/2018 10.392 10.392 969 1.369 893 938 4.312 4.016 4.116 380 489 6.150 453 961 17.191 380 489 5.878 3.808 453 962 16.553 *Τα προπληρωθέντα έξοδα του Ομίλου της χρήσης 2018 αφορούν κυρίως προκαταβολές ενοικίων και άλλων εξόδων για εξασφάλιση πρατηρίων, οι οποίες για την τρέχουσα χρήση 2019 περιλαμβάνονται στα «Δικαιώματα Χρήσης Παγίων» σύμφωνα με το ΔΠΧΑ 16. ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 38 20. Αποθέματα Ποσά σε χιλ. € Πρώτες και βοηθητικές ύλες Έτοιμα και ημιτελή προϊόντα Εμπορεύματα Σύνολο Όμιλος 31/12/2019 31/12/2018 1.120 1.899 3.686 4.521 128.084 95.254 132.890 101.674 Εταιρεία 31/12/2019 31/12/2018 1.120 1.899 3.687 4.521 92.357 70.786 97.164 77.206 Σημειώνεται ότι τα αποθέματα κατά το κλείσιμο της χρήσης αποτιμώνται στην χαμηλότερη τιμή μεταξύ της αξίας κτήσης τους και της καθαρής ρευστοποιήσιμης αξίας τους. Στην χρήση 2019, μέρος των αποθεμάτων αποτιμήθηκε στην καθαρή ρευστοποιήσιμη αξία τους με αποτέλεσμα να επηρεαστεί η Κατάσταση Συνολικού Εισοδήματος (κόστος πωληθέντων) του Ομίλου και της Εταιρείας ως ακολούθως: Ποσά σε χιλ. € Εμπορεύματα Σύνολο Όμιλος 31/12/2019 31/12/2018 15 893 15 893 Εταιρεία 31/12/2019 31/12/2018 15 799 15 799 Το κόστος των αποθεμάτων που αναγνωρίστηκε σαν έξοδο στο κόστος πωληθέντων για τον Όμιλο ήταν το 2019 € 2.124.295 χιλιάδες και για το 2018 € 1.999.695 χιλιάδες (Εταιρεία: το 2019 € 1.964.557 χιλιάδες και για το 2018 € 1.862.540 χιλιάδες). 21. Πελάτες και λοιπές βραχυπρόθεσμες απαιτήσεις Οι πελάτες και οι λοιπές βραχυπρόθεσμες απαιτήσεις του Ομίλου κατά την 31/12/2019, αποτελούνται κυρίως από απαιτήσεις από την πώληση αγαθών και παροχή υπηρεσιών. Ο Όμιλος κατέχει τους πελάτες και τις λοιπές βραχυπρόθεσμες απαιτήσεις με στόχο την είσπραξη των συμβατικών ταμειακών ροών, ως εκ τούτου τις επιμετρά στο αποσβενόμενο κόστος εφαρμόζοντας τη μέθοδο του πραγματικού επιτοκίου. Οι πελάτες και οι λοιπές βραχυπρόθεσμες απαιτήσεις που είναι άτοκες, εμφανίζονται στην ονομαστική αξία τους, απομειωμένες κατά τα εκτιμώμενα μη ανακτήσιμα ποσά, ενώ εκείνα με σημαντική χρηματοοικονομική συνιστώσα αναγνωρίζονται αρχικά στην εύλογη αξία τους. Ακολουθεί ανάλυση πελατών και λοιπών βραχυπρόθεσμων απαιτήσεων: Ποσά σε χιλ. € Πελάτες από εμπορικές δραστηριότητες Βραχυπρόθεσμες Εμπορευματικές Πιστώσεις Μείον: Προβλέψεις για επισφαλείς απαιτήσεις Απαιτήσεις από συνδεδεμένα μέρη (σημ.34) Τρέχουσες Φορολογικές Απαιτήσεις Χρεώστες Μείον: Προβλέψεις για επισφαλείς χρεώστες Απαιτήσεις από συνδεδεμένα μέρη (σημ.34) Προπληρωθέντα έξοδα Συμβατικό περιουσιακό στοιχείο Λοιπές απαιτήσεις Σύνολο Όμιλος 31/12/2019 31/12/2018 89.054 63.799 11.432 11.967 (29.310) (30.515) 11.970 5.859 83.146 51.110 1.254 28.223 29.928 (2.668) (2.851) 1.816 2.456 964 3.008 416 1.395 23.956 21.159 137.107 106.205 Εταιρεία 31/12/2019 31/12/2018 74.478 54.224 11.410 11.933 (26.726) (27.786) 28.981 28.314 88.143 66.685 2.155 25.311 27.809 (2.000) (2.254) 6.010 10.340 763 2.210 416 1.340 6.017 6.017 126.815 112.147 Οι πελάτες και λοιπές απαιτήσεις αναλύονται στα εξής νομίσματα: Ποσά σε χιλ. € Ευρώ (EUR) Δολλάριo (USD) Λοιπά Σύνολο Όμιλος 31/12/2019 31/12/2018 112.095 97.026 24.175 8.153 837 1.026 137.107 106.205 Εταιρεία 31/12/2019 31/12/2018 103.196 107.175 23.582 4.935 37 37 126.815 112.147 ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 39 Η μέση πιστωτική περίοδος που προκύπτει επί των πωλήσεων αγαθών για τη μητρική Εταιρεία είναι 17 ημέρες και για τον Όμιλο είναι 14 ημέρες ενώ για το 2018 ήταν 17 ημέρες και 13 ημέρες αντίστοιχα. Μετά την προκαθορισμένη πιστωτική περίοδο χρεώνεται τόκος κατά περίπτωση. Ο Όμιλος και η Εταιρεία, δεδομένης της εφαρμογής της απλοποιημένης προσέγγισης του ΔΠΧΑ 9, υπολογίζουν τις αναμενόμενες πιστωτικές ζημιές πάντοτε σε ποσό που αντιπροσωπεύει υστερήσεις ταμειακών ροών καθ’ όλη τη διάρκεια ζωής των χρηματοοικονομικών απαιτήσεων τους σταθμισμένες με το κίνδυνο να γίνει αθέτηση. Κατά συνέπεια αυτού οι απαιτήσεις από πελάτες και οι λοιπες βραχυπρόθεσμες απαιτήσεις ταξινομούνται είτε στο στάδιο 2, είτε στο στάδιο 3. Για την μέτρηση των αναμενόμενων πιστωτικών ζημιών, οι πελάτες και οι λοιπές βραχυπρόθεσμες απαιτήσεις έχουν ομαδοποιηθεί με βάση τα πιστωτικά χαρακτηριστικά και την ενηλικίωση τους (ημέρες καθυστέρησης) κατά την ημερομηνία αναφοράς. Η μέτρηση των αναμενόμενων πιστωτικών ζημιών βασίζεται σε συγκεκριμένους παραμέτρους πιστωτικού κινδύνου (δηλ. πιθανότητα αθέτησης (Probability of Default-PD)), ζημιά σε περίπτωση αθέτησης (Loss Given Default-LGD) οι οποίοι υπολογίζονται κατόπιν ανάλυσης ιστορικών δεδομένων, των υφιστάμενων συνθηκών της αγοράς καθώς και μελλοντικών εκτιμήσεων που εκτελούνται στο τέλος της εκάστοτε περιόδου αναφοράς. Πριν γίνει αποδεκτός ένας νέος πελάτης, ο Όμιλος χρησιμοποιεί εξωτερικές πιστωτικές πληροφορίες για να εκτιμήσει την πιστοληπτική ικανότητα και φερεγγυότητα του νέου πελάτη και να ορίσει έτσι το πιστωτικό όριό του. Τα πιστωτικά όρια επανεξετάζονται και εάν κριθεί απαραίτητο αναθεωρούνται σε περιοδική βάση. Δεν υπήρξε καμία αλλαγή στις τεχνικές εκτίμησης ή στις σημαντικές παραδοχές που έγιναν για την εκτίμηση των αναμενόμενων πιστωτικών ζημιών κατά τη διάρκεια της τρέχουσας περιόδου αναφοράς. Οι ακόλουθοι πίνακες απεικονίζουν το προφίλ πιστωτικού κινδύνου των πελατών και λοιπών βραχυπρόθεσμων απαιτήσεων βάσει του σχετικού πίνακα προβλέψεων του Ομίλου και της Εταιρείας. Όμιλος Ανάλυση ενηλικίωσης ληξιπρόθεσμων υπολοίπων πελατών/χρεωστών Ποσά σε χιλ. € 31 Δεκεμβρίου 2019 Αναμενόμενο ποσοστό πιστωτικής Ζημιάς Αναμενόμενο ποσό σε αθέτηση Αναμενόμενη πιστωτική ζημιά Μη Ληξιπρόθεσμο υπόλοιπο 0-30 ημέρες 30-60 ημέρες 60-90 ημέρες 90+ ημέρες Σύνολο 1,06% 1,28% 7,42% 12,51% 83,29% 18,91% 123.428 7.229 1.236 700 36.492 169.085 1.312 92 92 88 30.394 31.978 137.107 Ανάλυση ενηλικίωσης ληξιπρόθεσμων υπολοίπων πελατών/χρεωστών Ποσά σε χιλ. € 31 Δεκεμβρίου 2018 Αναμενόμενο ποσοστό πιστωτικής Ζημιάς Αναμενόμενο ποσό σε αθέτηση Αναμενόμενη πιστωτική ζημιά Μη Ληξιπρόθεσμο υπόλοιπο 0-30 ημέρες 30-60 ημέρες 60-90 ημέρες 90+ ημέρες Σύνολο 1,34% 0,93% 8,61% 9,64% 81,05% 23,91% 89.579 9.452 734 351 39.455 139.571 1.201 88 63 34 31.980 33.366 106.205 ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 40 Εταιρεία Ποσά σε χιλ. € 31 Δεκεμβρίου 2019 Αναμενόμενο ποσοστό πιστωτικής Ζημιάς Αναμενόμενο ποσό σε αθέτηση Αναμενόμενη πιστωτική ζημιά Ποσά σε χιλ. € 31 Δεκεμβρίου 2018 Αναμενόμενο ποσοστό πιστωτικής Ζημιάς Αναμενόμενο ποσό σε αθέτηση Αναμενόμενη πιστωτική ζημιά Ανάλυση ενηλικίωσης ληξιπρόθεσμων υπολοίπων πελατών/χρεωστών Μη Ληξιπρόθεσμο 0-30 30-60 60-90 90+ υπόλοιπο ημέρες ημέρες ημέρες ημέρες Σύνολο 0,57% 0,59% 1,85% 11,83% 82,66% 18,47% 108.753 8.516 3.870 642 33.760 155.541 622 50 72 76 27.906 28.726 126.815 Ανάλυση ενηλικίωσης ληξιπρόθεσμων υπολοίπων πελατών/χρεωστών Μη Ληξιπρόθεσμο 0-30 30-60 60-90 90+ υπόλοιπο ημέρες ημέρες ημέρες ημέρες Σύνολο 0,55% 0,34% 3,57% 5,73% 80,87% 21,13% 88.210 16.083 1.205 290 36.399 142.187 489 54 43 17 29.437 30.040 112.147 Καθώς η εμπειρία του Ομίλου σε πιστωτικές ζημιές καταδεικνύει πως η πιστοληπτική συμπεριφορά των πελατών του δεν διαφοροποιείται ανάλογα με τον τομέα δραστηριότητας αυτών, η πρόβλεψη των αναμενόμενων πιστωτικών ζημιών βασίζεται στην ενηλικίωση των απαιτήσεων και δεν διαχωρίζεται σε περαιτέρω επίπεδο. Κίνηση της πρόβλεψης για επισφαλείς απαιτήσεις: Ποσά σε χιλ. € Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2018 Επίδραση αλλαγής λογιστικών πολιτικών (υιοθέτηση Δ.Π.Χ.Α. 9) Προσαρμοσμένο υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2018 Πρόβλεψη για επισφαλείς χρεώστες Μη χρησιμοποιηθείσες προβλέψεις που αναστράφηκαν Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2018 Όμιλος 31.985 1.905 33.890 301 (825) 33.366 Εταιρεία 28.772 1.402 30.174 160 (294) 30.040 33.366 184 (1.478) (94) 31.978 30.040 139 (1.453) 28.726 Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2019 Πρόβλεψη για επισφαλείς χρεώστες Διαγραφή εισπρακτέων μέσα στη χρήση Μη χρησιμοποιηθείσες προβλέψεις που αναστράφηκαν Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2019 Σε επίπεδο Ομίλου η συγκέντρωση του πιστωτικού κινδύνου είναι περιορισμένη λόγω της ευρείας βάσης και της φύσης του πελατολογίου. Ο Όμιλος και η Εταιρεία, από την 1/1/2018 εφαρμόζει την απλοποιημένη προσέγγιση του ΔΠΧΠ 9 για τον υπολογισμό των αναμενομένων πιστωτικών ζημιών των πελατών και λοιπών βραχυπροθέσμων απαιτήσεων, τους οποίους ταξινομεί είτε στο Στάδιο 2, είτε στο Στάδιο 3. Όμιλος Ποσά σε χιλ. € Αναμενόμενο ποσοστό πιστωτικής Ζημιάς Αναμενόμενο ποσό σε αθέτηση Αναμενόμενη πιστωτική ζημιά 31/12/2019 Στάδιο 2 Στάδιο 3 31/12/2018 Στάδιο 2 Στάδιο 3 1,19% 83,29% 1,38% 81,05% 132.593 36.492 100.116 39.455 1.584 30.394 1.386 31.980 ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 41 Εταιρεία Ποσά σε χιλ. € Αναμενόμενο ποσοστό πιστωτικής Ζημιάς Αναμενόμενο ποσό σε αθέτηση Αναμενόμενη πιστωτική ζημιά 31/12/2019 Στάδιο 2 Στάδιο 3 31/12/2018 Στάδιο 2 Στάδιο 3 0,67% 82,66% 0,57% 80,87% 121.781 33.760 105.788 36.399 820 27.906 603 29.437 22. Ταμειακά διαθέσιμα και ισοδύναμα Τα ταμειακά διαθέσιμα και ισοδύναμα αποτελούνται από βραχυπρόθεσμες καταθέσεις. Η λογιστική αξία των ταμειακών διαθεσίμων προσεγγίζει την εύλογη αξία τους. Όμιλος 31/12/2019 31/12/2018 4.502 3.053 15.118 14.623 19.620 17.676 Ποσά σε χιλ. € Μετρητά Διαθέσιμα σε τράπεζες Σύνολο Εταιρεία 31/12/2019 31/12/2018 665 246 4.506 5.017 5.171 5.263 Τα ταμειακά διαθέσιμα του Ομίλου αναλύονται στα εξής νομίσματα όπως παρακάτω: Όμιλος 31/12/2019 31/12/2018 17.510 13.769 1.395 3.206 715 701 19.620 17.676 Ποσά σε χιλ. € Ευρώ (EUR) Δολλάριο (USD) Λοιπά Σύνολο Εταιρεία 31/12/2019 31/12/2018 4.767 3.617 404 1.646 5.171 5.263 Εντός του κονδυλίου “Λοιπά” περιλαμβάνονται τα ταμειακά διαθέσιμα των εταιρειών του Ομίλου που δραστηριοποιούνται σε χώρες που το λειτουργικό τους νόμισμα δεν είναι το Ευρώ. 23. Μετοχικό κεφάλαιο Το μετοχικό κεφάλαιο του Ομίλου την 31η Δεκεμβρίου 2019 και την 31η Δεκεμβρίου 2018 ανέρχεται σε € 80.151 χιλιάδες και διαιρείται σε 2.730.868 μετοχές ποσού 29,35€ έκαστη. Όλες οι μετοχές είναι κοινές, ονομαστικές μη εισηγμένες στο χρηματιστήριο. 24. Αποθεματικά Τακτικό αποθεματικο Όμιλος Ποσά σε χιλ. € Ειδικά αποθεματικά Αφορολόγητα αποθεματικά Έκτακτα αποθεματικά Αποθεματικά από συν/κές διαφορές μετατροπών Σύνολο Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2018 Μεταφορά Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2018 12.950 913 13.863 13.505 3.587 17.092 8 8 29 29 (4) (1) (5) 26.488 4.499 30.987 Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2019 Μεταφορά Μερίσματα Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2019 13.863 1.046 14.909 17.092 11.599 (3.593) 25.098 8 8 29 29 (5) (3) (8) 30.987 12.642 (3.593) 40.036 ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 42 Τακτικό αποθεματικο Εταιρεία Ποσά σε χιλ. € Ειδικά αποθεματικά Σύνολο Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2018 Μεταφορά Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2018 11.882 661 12.543 13.507 3.587 17.094 25.389 4.248 29.637 Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2019 Μεταφορά Μερίσματα Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2019 12.543 637 13.180 17.094 11.599 (3.593) 25.100 29.637 12.236 (3.593) 38.280 Η Τακτική Γενική Συνέλευση των μετόχων που έλαβε χώρα στις 28 Ιουνίου του 2019 ενέκρινε την διανομή μερίσματος από Ειδικά αποθεματικά συνολικού ποσού € 3.593 χιλιάδων. (α) Τακτικό αποθεματικό Το Τακτικό Αποθεματικό σχηματίζεται σύμφωνα με τις διατάξεις της Ελληνικής Νομοθεσίας (4548/2018, άρθρα 158 και 159) κατά την οποία ποσό τουλάχιστον ίσο με το 5% των ετησίων καθαρών (μετά φόρων) κερδών, είναι υποχρεωτικό να μεταφερθεί στο Τακτικό Αποθεματικό μέχρι το ύψος του να φθάσει το ένα τρίτο του καταβλημένου μετοχικού κεφαλαίου. Το τακτικό αποθεματικό μπορεί να χρησιμοποιηθεί για κάλυψη ζημιών μετά από απόφαση της Τακτικής Γενικής Συνέλευσης των μετόχων, και ως εκ τούτου δε μπορεί να χρησιμοποιηθεί για οποιοδήποτε άλλο λόγο. (β) Ειδικά αποθεματικά Ειδικά είναι τα αποθεματικά τα οποία σχηματίζονται έχοντας συγκεκριμένο προορισμό όπως λχ. το αποθεματικό για διανομή μερισμάτων στους μετόχους, το αποθεματικό για την κάλυψη μελλοντικών ζημιών από επισφαλείς πελάτες κτλ. Ο ειδικός προσδιορισμός του αποθεματικού καθορίζεται από το όργανο εκείνο που επέβαλε το σχηματισμό του. Ήτοι από το νόμο, την γενική συνέλευση των μετόχων. Δύναται βεβαίως και η φορολογική νομοθεσία να επιβάλει ή να επιτρέψει το σχηματισμό ειδικού αποθεματικού όπως είναι το αποθεματικό από «κέρδη από την πώληση χρεογράφων». (γ) Αφορολόγητα αποθεματικά Αφορολόγητα αποθεματικά ειδικών διατάξεων νόμων Παρακολουθούνται τα αποθεματικά που σχηματίζονται από καθαρά κέρδη, τα οποία με βάση ειδικές διατάξεις αναπτυξιακών νόμων, που ισχύουν κάθε φορά, δεν φορολογούνται, γιατί χρησιμοποιήθηκαν για την απόκτηση νέου πάγιου παραγωγικού εξοπλισμού. Δηλαδή, σχηματίζονται από καθαρά κέρδη για τα οποία δεν υπολογίζεται και δεν καταβάλλεται φόρος. Αποθεματικά από απαλλασσόμενα της φορολογίας έσοδα και από έσοδα φορολογηθέντα κατά ειδικό τρόπο Περιλαμβάνεται το μέρος των αδιανέμητων καθαρών κερδών κάθε χρήσης που προέρχεται από απαλλασσόμενα της φορολογίας έσοδα και από έσοδα φορολογηθέντα κατά ειδικό τρόπο με εξάντληση της φορολογικής υποχρέωσης. Τα ανωτέρω αποθεματικά μπορούν να κεφαλαιοποιηθούν και να διανεμηθούν (αφού ληφθούν υπόψη οι περιορισμοί που μπορεί να ισχύουν κάθε φορά) με απόφαση της Τακτικής Γενικής Συνέλευσης των μετόχων. Σε περίπτωση κεφαλαιοποίησης ή διανομής υπόκεινται σε φόρο εισοδήματος με τον τρέχοντα φορολογικό συντελεστή. ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 43 25. Δάνεια Ποσά σε χιλ. € Δάνεια τραπεζών Υπερανάληψη Διαπραγματεύσιμο ομολογιακό δάνειο Μείον: Έξοδα ομολογιακού δανείου Σύνολο δανείων Όμιλος 31/12/2019 31/12/2018 82.507 74.000 2.615 10.528 90.000 90.000 (1.192) (1.369) 173.930 173.159 Ο δανεισμός είναι αποπληρωτέος ως ακολούθως: Άμεσα ή εντός ενός έτους Εντός του δεύτερου έτους Από 3 έως και 5 χρόνια Μείον: Έξοδα ομολογιακού δανείου Σύνολο δανείων 4.613 78.000 92.509 (1.192) 173.930 50.528 124.000 (1.369) 173.159 Εταιρεία 31/12/2019 31/12/2018 60.000 67.000 1.690 8.572 90.000 90.000 (1.155) (1.345) 150.535 164.227 1.690 60.000 90.000 (1.155) 150.535 48.572 117.000 (1.345) 164.227 Η Διοίκηση εκτιμά ότι η εύλογη αξία των δανείων δεν απέχει σημαντικά από την τρέχουσα αξία τους. Την 31η Δεκεμβρίου 2019 ο Όμιλος έχει τα παρακάτω τραπεζικά δάνεια: i. Η “CORAL A.E.” έχει συνάψει δάνεια ως εξής: Στις 9/5/2018 ολοκλήρωσε την έκδοση ομολογιακού δανείου ύψους € 90.000 χιλιάδων επιτοκίου 3%, το οποίο εισήχθει και διαπραγματεύεται στο Χρηματιστήριο Αθηνών. Σκοπός του δανείου είναι αναχρηματοδότηση υφιστάμενου δανεισμού. Το δάνειο θα αποπληρωθεί στις 11/5/2022. Στις 5/12/2018 η Εταιρεία σύναψε ομολογιακό δάνειο συνολικού ποσού € 25.000 χιλιάδων, διάρκειας τριών ετών με ημερομηνία αποπληρωμής την 5/12/2021. Σκοπός της σύναψης του δανείου αυτού είναι η αναχρηματοδότηση υφιστάμενου δανεισμού. Το ποσό του δάνειου που εκταμιεύτηκε ανέρχεται σε € 25.000 χιλιάδες και αποτελεί και το υπόλοιπο του δάνειου την 31/12/2019. Στις 21/12/2018 η Εταιρεία σύναψε ομολογιακό δάνειο συνολικού ποσού € 20.000 χιλιάδων, διάρκειας τριών ετών με ημερομηνία αποπληρωμής την 21/12/2021. Σκοπός της σύναψης του δανείου αυτού είναι η αναχρηματοδότηση υφιστάμενου δανεισμού. Το ποσό του δάνειου που εκταμιεύτηκε ανέρχεται σε € 20.000 χιλιάδες και αποτελεί και το υπόλοιπο του δάνειου την 31/12/2019. Στις 27/8/2019 η Εταιρεία σύναψε ομολογιακό δάνειο συνολικού ποσού € 44.000 χιλιάδων, διάρκειας δύο ετών με ημερομηνία αποπληρωμής την 27/08/2021. Σκοπός της σύναψης του δανείου αυτού είναι η αναχρηματοδότηση υφιστάμενου δανεισμού και χρηματοδότηση γενικών επιχειρηματικών σκοπών της Εταιρείας. Το ποσό του δάνειου που εκταμιεύτηκε ανέρχεται σε € 15.000 χιλιάδες και αποτελεί και το υπόλοιπο του δάνειου την 31/12/2019. Τέλος η Εταιρεία έχει λάβει βραχυπρόθεσμο δανεισμό ύψους λογαριασμών. € 1.690 χιλιάδες με την μορφή αλληλόχρεων ii. Στις 8/10/2018 η “CORAL PRODUCTS A.E.” σύναψε ομολογιακό δάνειο συνολικού ποσού € 12.000 χιλιάδων, διάρκειας τριών ετών με ημερομηνία αποπληρωμής την 8/10/2021. Σκοπός της σύναψης του δανείου αυτού είναι η αναχρηματοδότηση υφιστάμενου δανεισμού. Το ποσό του δάνειου που εκταμιεύτηκε ανέρχεται σε € 12.000 χιλιάδες και αποτελεί και το υπόλοιπο του δάνειου την 31/12/2019.Επιπλέον στις 26/06/2019 η Εταιρεία σύναψε ομολογιακό δάνειο συνολικού ποσού € 6.000 χιλιάδων, διάρκειας δύο ετών με ημερομηνία αποπληρωμής την 26/06/2021. Το ποσό του δάνειου που εκταμιεύτηκε ανέρχεται σε € 6.000 χιλιάδες και αποτελεί και το υπόλοιπο του δάνειου την 31/12/2019. iii. Η “CORAL ENERGY PRODUCTS (CYPRUS) LTD” έχει λάβει βραχυπρόθεσμο τραπεζικό δάνειο ύψους € 952 χιλιάδες με την μορφή αλληλόχρεων λογαριασμών. iv. Η “ CORAL SRB DOO BEOGRAD” έχει λάβει τραπεζικό δανεισμό ύψους € 4.507 χιλιάδες. ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 44 Για τα παραπάνω δεν έχουν εγγραφεί βάρη σε πάγια περιουσιακά στοιχεία του Ομίλου. Κίνηση υποχρεώσεων από χρηματοδοτικές δραστηριότητες Υποχρεώσεις που προκύπτουν από χρηματοδοτικές δραστηριότητες είναι εκείνες των οποίων οι ταμειακές ροές ταξινομήθηκαν, ή θα ταξινομηθούν στο μέλλον, στην κατάσταση ταμειακών ροών ως ταμειακές ροές από χρηματοδοτικές δραστηριότητες. Ο παρακάτω πίνακας παρουσιάζει τη κίνηση των υποχρεώσεων από χρηματοδοτικές δραστηριότητες για την Εταιρεία και τον Όμιλο: Μισθώσεις που Χρηματοδοτικέ αναγνωρίστηκαν κατα ς Ταμειακές Συναλλαγματικέ Νέες Ποσά σε χιλ. € Ροές ς Διαφορές μισθώσεις 31/12/2018 τηνεφαρμογή του ΔΠΧΑ 16 Δάνεια Τραπεζών 173.159 277 94.282 (14.195) 175 19.695 Υποχρεώσεις μισθώσεων Σύνολο 173.159 94.282 (13.918) 175 19.695 Όμιλος Μισθώσεις που Χρηματοδοτικέ αναγνωρίστηκαν κατα ς Ταμειακές Συναλλαγματικέ Νέες Ποσά σε χιλ. € τηνεφαρμογή του ΔΠΧΑ 16 Ροές ς Διαφορές μισθώσεις 31/12/2018 Δάνεια Τραπεζών 164.227 (14.170) 72.607 (8.722) 12.109 Υποχρεώσεις μισθώσεων Σύνολο 164.227 72.607 (22.892) 12.109 Λοιπά 31/12/2019 494 173.930 99.957 273.887 494 Εταιρεία Λοιπά 31/12/2019 478 478 150.535 75.994 226.529 Η στήλη «Λοιπά» συμπεριλαμβάνει την επίδραση των δεδουλευμένων αλλά μη καταβληθέντων τόκων των δανείων. Ο Όμιλος ταξινομεί τους καταβληθέντες τόκους ως ταμειακές ροές από λειτουργικές δραστηριότητες 26. Μισθώσεις Ο Όμιλος ως μισθωτής Οι κινήσεις των δικαιωμάτων χρήσης παγίων της Εταιρείας και του Ομίλου παρουσιάζονται αναλυτικά στη Σημείωση 16. Παρακάτω παρουσιάζονται οι υποχρεώσεις μισθώσεων και η κίνηση τους για την χρήση που έληξε την 31η Δεκεμβρίου 2019, για τον Όμιλο και την Εταιρεία: Ποσά σε χιλ. € Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2019 Προσθήκες μισθώσεων Τόκοι Πληρωμές Συναλλαγματικές Διαφορές Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2019 Όμιλος 94.282 19.695 3.269 (17.464) 175 99.957 Εταιρεία 72.607 12.109 2.571 (11.293) 75.994 ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 45 Όμιλος 31/12/2019 14.955 85.002 99.957 Εταιρεία 31/12/2019 8.560 67.434 75.994 Οι μισθώσεις είναι αποπληρωτέες ως ακολούθως: 14.955 Άμεσα ή εντός ενός έτους 15.937 Εντός του δεύτερου έτους 31.695 Από 3 έως και 5 χρόνια 57.349 Μετά από 5 χρόνια Μείον: Προεξοφληση (19.979) Σύνολο υποχρεώσεων μισθώσεων 99.957 8.560 10.446 26.108 46.060 (15.180) 75.994 Ποσά σε χιλ. € Βραχυπρόθεσμες υποχρεωσεις από Μακροπρόθεσμες υποχρεωσεις από Σύνολο υποχρεώσεων μισθώσεων Τα ποσά που αναγνωρίστηκαν στην κατάσταση συνολικών εισοδημάτων για την Εταιρεία και τον Όμιλο παρουσιάζονται στους ακόλουθους πίνακες: Ποσά σε χιλ. € Αποσβέσεις δικαιωμάτων χρήσης Τόκοι μισθώσεων Έξοδα βραχυχρόνιων μισθώσεων Έξοδα μισθώσεων χαμηλής αξίας Έξοδα ενοικίων με κυμαινόμενο μίσθωμα Σύνολο Όμιλος 17.469 3.269 661 101 2.597 24.097 Εταιρεία 11.549 2.571 612 21 2.232 16.985 Ο Όμιλος ως εκμισθωτής Ελάχιστα μισθώματα από συμβάσεις λειτουργικών μισθώσεων που αναγνωρίζονται ως έσοδα της χρήσης: Όμιλος Εταιρεία Ελάχιστα μισθώματα από συμβάσεις 31/12/2019 31/12/2018 31/12/2019 31/12/2018 Ποσά σε χιλ. € λειτουργικών μισθώσεων που αναγνωρίζονται ως έσοδα της χρήσης 1.010 979 8.422 8.129 Κατά την ημερομηνία σύνταξης των οικονομικών καταστάσεων, οι εταιρείες του Ομίλου κατέχουν συμβόλαια με τους μισθωτές που θα τους αποφέρουν κατ’ ελάχιστο τα κάτωθι ποσά ως μισθώματα: Όμιλος Εταιρεία 31/12/2019 31/12/2018 31/12/2019 31/12/2018 374 558 6.549 5.949 1.020 1.823 21.541 19.817 430 446 33.277 24.186 Ποσά σε χιλ. € Εντός 1 έτους Εντός 2 έως 5 έτη Μετά από 5 έτη 27. Φορολογικές υποχρεώσεις Για τη χρήση του 2019 δεν προκύπτουν φορολογικές υποχρεώσεις για τον Όμιλο και την Εταιρεία καθώς το ποσό της προκαταβολής φόρου εισοδήματος ήταν μεγαλύτερο από τον τελικό φόρο που προέκυψε. Το ποσό της διαφοράς έχει συμπεριληφθεί στις βραχυπρόθεσμες απαιτήσεις και αναλύεται στη Σημείωση 21. ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 46 Οι φορολογικές υποχρεώσεις του Ομίλου για την χρήση 2018 ανέρχονταν στο ποσό των € 1.260 χιλιάδων, το οποίο αφορούσε σε τέλος επιτηδεύματος €220 χιλιάδες και σε φόρο εισοδήματος €9.227 χιλιάδες μειωμένο κατά το ποσό της προκαταβολής φόρου εισοδήματος €8.187 χιλιάδες. Οι φορολογικές υποχρεώσεις της Εταιρείας για την χρήση 2018 ανέρχονταν στο ποσό των € 863 χιλιάδων, το οποίο αφορούσε σε τέλος επιτηδεύματος €14 χιλιάδες και σε φόρο εισοδήματος €5.893 χιλιάδες μειωμένο κατά το ποσό των € 5.044 χιλιάδων που αφορά σε προκαταβολή φόρου εισοδήματος και απαιτήσεις από το Ελληνικό Δημόσιο που θα συμψηφιστούν με φόρο εισοδήματος. 28. Αναβαλλόμενη φορολογία Oι κυριότερες απαιτήσεις και υποχρεώσεις από αναβαλλόμενη φορολογία που λογιστικοποιήθηκαν, καθώς και οι κινήσεις τους κατά την διάρκεια των χρήσεων 2019 και 2018 είναι οι εξής: Όμιλος Χρέωση/ Χρέωση/ (πίστωση) στην (πίστωση) στην Υπόλοιπο 1 κατάσταση Υπόλοιπο 31 Υπόλοιπο 1 κατάσταση Υπόλοιπο 31 Ιανουαρίου συνολικού Δεκεμβρίου Ιανουαρίου συνολικού Δεκεμβρίου 2018 εισοδήματος 2018 2019 εισοδήματος 2019 Ποσά σε χιλ. € Αναβαλλόμενη φορολογία από: Διαφορά φορολογικής και λογιστικής βάσης των πάγιων περιουσιακών στοιχείων Συναλλαγματικές διαφορές Αποζημιώσεις αποχώρησης και συνταξιοδοτικό πρόγραμμα προσωπικού Μεταφερόμενες φορολογικές ζημιές προς συμψηφισμό Λοιπές προσωρινές διαφορές μεταξύ φορολογικής και λογιστικής βάσης Σύνολο (10.127) 68 1.085 (46) (9.042) 22 (9.042) 22 272 (57) (8.770) (35) 1.906 (207) 1.699 1.699 101 1.800 905 83 988 988 83 1.071 6.126 (1.122) (709) 206 5.417 (916) 5.417 (916) (245) 154 5.172 (762) Με βάση το επιχειρηματικό – φορολογικό πλάνο του Ομίλου αναμένεται να προκύψουν επαρκή μελλοντικά φορολογικά κέρδη από τα οποία θα καταστεί δυνατή η αξιοποίηση της αναβαλλόμενης φορολογικής απαίτησης που έχει αναγνωριστεί από τις μεταφερόμενες φορολογικές ζημίες. Εταιρεία Χρέωση/ Χρέωση/ (πίστωση) στην (πίστωση) στην Υπόλοιπο 1 κατάσταση Υπόλοιπο 31 Υπόλοιπο 1 κατάσταση Υπόλοιπο 31 Ιανουαρίου συνολικού Δεκεμβρίου Ιανουαρίου συνολικού Δεκεμβρίου 2018 εισοδήματος 2018 2019 εισοδήματος 2019 Ποσά σε χιλ. € Αναβαλλόμενη φορολογία από: Διαφορά φορολογικής και λογιστικής βάσης των πάγιων περιουσιακών στοιχείων Συναλλαγματικές διαφορές Αποζημιώσεις αποχώρησης και συνταξιοδοτικό πρόγραμμα προσωπικού Λοιπές προσωρινές διαφορές μεταξύ φορολογικής και λογιστικής βάσης Σύνολο (8.722) 53 893 (14) (7.829) 39 (7.829) 39 85 (77) (7.744) (38) 1.905 (209) 1.696 1.696 100 1.796 5.439 (1.324) (748) (78) 4.691 (1.403) 4.691 (1.403) (461) (353) 4.230 (1.756) Στις Λοιπές προσωρινές διαφορές μεταξύ φορολογικής και λογιστικής βάσης συμπεριλαμβάνεται κυρίως αναβαλλομένη φορολογία από προβλέψεις για επισφαλείς απαιτήσεις, από προεξόφληση εμπορευματικών πιστώσεων και από λοιπές προβλέψεις. ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 47 Παρακάτω είναι η ανάλυση του υπολοίπου της αναβαλλόμενης φορολογίας πριν τον συμψηφισμό για λόγους παρουσίασης: Ποσά σε χιλ. € Αναβαλλόμενες φορολογικές υποχρεώσεις: Αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις: Σύνολο Όμιλος 31/12/2019 31/12/2018 (8.839) (10.149) 8.077 9.233 (762) (916) Εταιρεία 31/12/2019 31/12/2018 (7.783) (8.266) 6.027 6.863 (1.756) (1.403) 29. Υποχρεώσεις παροχών προσωπικού λόγω εξόδου από την υπηρεσία Για τον υπολογισμό των υποχρεώσεων του Ομίλου προς τους εργαζόμενους του, αναφορικά με τη μελλοντική καταβολή παροχών ανάλογα με το χρόνο της προϋπηρεσίας τους, διενεργήθηκε αναλογιστική μελέτη. Η υποχρέωση προσμετράται και απεικονίζεται κατά την ημερομηνία των οικονομικών καταστάσεων με βάση το αναμενόμενο να καταβληθεί δεδουλευμένο δικαίωμα του κάθε εργαζόμενου. Το ποσό του δεδουλευμένου δικαιώματος παρουσιάζεται προεξοφλούμενο στην παρούσα αξία του σε σχέση με τον προβλεπόμενο χρόνο καταβολής του. Ο Όμιλος έχει την υποχρέωση, σύμφωνα με τον Ν. 2112/20, για αποζημίωση προσωπικού λόγω συνταξιοδότησης, σύμφωνα με τα οριζόμενα από την ισχύουσα εργατική νομοθεσία. Η παρούσα αξία της υποχρέωσης για αποζημίωση προσωπικού λόγω συνταξιοδότησης (Ν. 2112/1920) και τα συναφή κόστη τρεχουσών και παραχθεισών υπηρεσιών υπολογίσθηκαν με τη μέθοδο «projected unit credit method», από ανεξάρτητο αναλογιστή. Από την 1η Ιουλίου 2012, ο Όμιλος εφαρμόζει πρόγραμμα καθορισμένης συνεισφοράς σύμφωνα με το οποίο καταβάλλει μία σταθερή συνεισφορά κάθε έτος. Κύριες παραδοχές που χρησιμοποιήθηκαν: Προεξοφλητικό επιτόκιο Πληθωρισμός Αύξηση αποδοχών προσωπικού 31/12/2019 31/12/2018 0,80% 1,70% 1,70% 1,60% 1,75% 1,75% Η πρόβλεψη για αποζημιώσεις προσωπικού του προγράμματος καθορισμένων παροχών καθώς και της υποχρέωσης για την αποζημίωση του προσωπικού λόγω συνταξιοδότησης αναλύεται ως εξής: Όμιλος 1/11/131/12/2019 31/12/2018 Ποσά σε χιλ. € Παρούσα αξία υποχρέωσης για αποχώρηση από την υπηρεσία Καθαρή υποχρέωση αναγνωρισμένη στην Κατάσταση Οικονομική Θέσης Βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις αποζημίωσης προσωπικού λόγω συνταξιοδότησης Μακρυπρόθεσμες υποχρεώσεις αποζημίωσης προσωπικού λόγω συνταξιοδότησης Σύνολο Εταιρεία 1/11/131/12/2019 31/12/2018 7.049 6.337 7.035 6.327 7.049 6.337 7.035 6.327 151 120 151 120 6.898 7.049 6.217 6.337 6.884 7.035 6.207 6.327 ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 48 Τα ποσά που καταχωρήθηκαν στην Κατάσταση Συνολικού Εισοδήματος αναφορικά με το πρόγραμμα προκαθορισμένων παροχών καθώς και της υποχρέωσης για την αποζημίωση του προσωπικού λόγω συνταξιοδότησης αναλύονται ως εξής: Ποσά σε χιλ. € Κόστος τρεχουσών παροχών Καθαρός τόκος επί της υποχρέωσης καθορισμένων Καθαρό έξοδο αναγνωρισμένο στη Κατάσταση Αποτελεσμάτων Αναλογιστικά (Κέρδη) / Ζημιές αναγνωρισμένα στα λοιπά συνολικά εισοδήματα Καθαρό έξοδο / (έσοδο) αναγνωρισμένο στα συγκεντρωτικά συνολικά εισοδήματα Όμιλος 1/11/131/12/2019 31/12/2018 302 206 101 87 Εταιρεία 1/11/131/12/2019 31/12/2018 299 197 101 87 403 293 400 284 577 (56) 576 (56) 980 237 976 228 Το παραπάνω αναγνωρισμένο έξοδο συμπεριλαμβάνεται στα λειτουργικά έξοδα του Ομίλου ως ακολούθως: Όμιλος 1/11/131/12/2019 31/12/2018 108 102 295 191 403 293 Ποσά σε χιλ. € Έξοδα διοίκησης Έξοδα διάθεσης Σύνολο Εταιρεία 1/11/131/12/2019 31/12/2018 106 93 294 191 400 284 Η κίνηση σε παρούσες αξίες της υποχρέωσης που προκύπτει από το πρόγραμμα καθορισμένων παροχών για την αποζημίωση του προσωπικού λόγω συνταξιοδότησης αναλύονται ως εξής: Όμιλος 31/12/2019 31/12/2018 6.337 6.197 280 185 101 87 577 (56) (65) (42) 21 18 (202) (52) 7.049 6.337 Ποσά σε χιλ. € Έναρξη υποχρέωσης καθορισμένων παροχών Κόστος τρεχουσών παροχών Καθαρό έξοδο τόκου Αναλογιστικά (Κέρδη)/Ζημιές Μεταφορά υποχρέωσης στην εταιρεία Περικοπές Καταβολές σε ασφαλισμένους Λήξη υποχρέωσης καθορισμένων παροχών Εταιρεία 31/12/2019 31/12/2018 6.327 6.196 278 175 101 87 576 (56) (65) (41) 21 18 (203) (52) 7.035 6.327 Ο παρακάτω πίνακας παρουσιάζει την ευαισθησία της παρούσας αξίας της υποχρέωσης για αποχώρηση από την υπηρεσία σε μια λογική μεταβολή του προεξοφλητικού επιτοκίου της τάξεως του +0,5% ή –0,5%. Όμιλος Ανάλυση ευαισθησίας για Υποχρέωση Καθορισμένων Παροχών Παρούσα αξία Υποχρέωσης Καθορισμένων Παροχών Υπολογισμός με προεξοφλητικό επιτόκιο + 0,5% Υπολογισμός με προεξοφλητικό επιτόκιο - 0,5% Εταιρεία 31/12/2019 31/12/2018 31/12/2019 31/12/2018 7.049 6.575 7.434 6.337 5.598 7.223 7.035 6.562 7.419 6.327 5.590 7.210 30. Προβλέψεις Όμιλος Σημείωση Ποσά σε χιλ. € Βραχυπρόθεσμες επίδικες υποθέσεις αξιώσεων τρίτων Μακροπρόθεσμες επίδικες υποθέσεις αξιώσεων τρίτων Σύνολο Εταιρεία 31/12/2019 31/12/2018 31/12/2019 31/12/2018 33 539 565 539 565 33 1.712 2.251 1.933 2.498 576 1.115 902 1.467 Στα ανωτέρω κονδύλια περιλαμβάνονται προβλέψεις που έχει δημιουργήσει ο Όμιλος για επίδικες υποθέσεις. ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 49 31. Προμηθευτές και λοιπές υποχρεώσεις Οι προμηθευτές και οι λοιπές υποχρεώσεις αφορούν κυρίως αγορές και λειτουργικά κόστη. Όμιλος Εταιρεία 31/12/2019 31/12/2018 31/12/2019 31/12/2018 Προμηθευτές 84.148 49.696 71.239 42.627 Προκαταβολές πελατών - χρεωστών 1.157 1.524 964 1.312 Ποσά οφειλόμενα σε συνδεδεμένα μέρη (σημ.34) 33.779 11.290 31.682 11.195 Δεδουλευμένα έξοδα 11.108 8.513 8.163 5.742 Ασφαλιστικοί οργανισμοί και λοιποί φόροι/ 1.843 1.767 1.604 1.658 Συμβατική υποχρέωση 1.607 1.744 1.607 1.744 Λοιπές υποχρεώσεις 10.223 8.857 7.744 8.081 Σύνολο 143.865 83.391 123.003 72.359 Ποσά σε χιλ. € Η μέση πιστωτική περίοδος για τις αγορές είναι 19 ημέρες, ενώ για το 2018 ήταν 17 ημέρες. Η Διοίκηση του Ομίλου εκτιμά ότι το υπόλοιπο των λειτουργικών υποχρεώσεων που απεικονίζεται στις οικονομικές καταστάσεις προσεγγίζει την εύλογη αξία τους. Οι προμηθευτές και λοιπές υποχρεώσεις αναλύονται στα εξής νομίσματα: Ποσά σε χιλ. € Ευρώ (EUR) Δολλάριo (USD) Λοιπά Σύνολο Όμιλος Εταιρεία 31/12/2019 31/12/2018 31/12/2019 31/12/2018 92.434 66.797 80.992 58.626 50.890 16.378 41.998 13.714 541 216 13 19 143.865 83.391 123.003 72.359 32. Λοιπές μακροπρόθεσμες υποχρεώσεις Οι Λοιπές μακροπρόθεσμες υποχρεώσεις αφορούν κυρίως σε εγγυήσεις που έχουν ληφθεί από πελάτες στα πλαίσια της επιχειρηματικής δραστηριότητας του Ομίλου. Επίσης σε αυτές περιλαμβάνεται ποσό € 832 χιλιάδων για τη χρήση 2019 (2018 : € 670 χιλιάδες) που αφορά σε υποχρέωση προς εταιρείες του Ομίλου, για αποζημίωση προσωπικού λόγω συνταξιοδότησης. 33. Ενδεχόμενες υποχρεώσεις/ Εκκρεμείς δικαστικές υποθέσεις α) Νομικές Υποθέσεις: Την 31/12/2019 υφίστανται επίδικες απαιτήσεις τρίτων κατά του Ομίλου συνολικού ποσού € 7,32 εκατομμυρίων περίπου, οι οποίες αφορούν σε τελωνειακές υποθέσεις, ενδεχόμενες υποχρεώσεις έμμεσων φόρων, εργατικές υποθέσεις και λοιπές υποχρεώσεις σχετιζόμενες με την εμπορική δραστηριότητα του Ομίλου. Εκ του συνόλου των επίδικων απαιτήσεων τρίτων κατά του Ομίλου, το ποσό των € 3,9 εκατομμυρίων περίπου βαρύνουν την παλαιά μέτοχο Shell βάσει της συμφωνίας πώλησης της ελληνικής Εταιρείας Shell Hellas A.E. (νυν Coral A.E.) στο νέο μέτοχο «Μότορ Όϊλ Ελλάς Α.Ε. Διυλιστήρια Κορίνθου». Οι νομικοί σύμβουλοι και η Διοίκηση εκτιμούν ότι η τελική υποχρέωση του Ομίλου θα ανέλθει στο ποσό των € 2,25 εκατομμυρίων περίπου (31/12/2018 : € 2,5 εκατομμύρια). Για το ποσό αυτό έχει σχηματιστεί ισόποση πρόβλεψη. β) Πρόστιμο αξίας € 19.664.888 επιβλήθηκε με την υπ’ αριθ. 421/V/25.11.2008 απόφασή της Επιτροπής Ανταγωνισμού σε βάρος της Εταιρείας SHELL HELLAS AE (νυν CORAL AE) για επικαλούμενη παράβαση των άρθρων 1, παρ. 1 & 2 του ν.703/77 όπως ισχύει, και ειδικότερα για υποτιθέμενη εναρμονισμένη πρακτική στην εμπορία αμόλυβδης βενζίνης με την Εταιρεία BP HELLAS AE κατά τη διάρκεια του 2003. Κατά της εν λόγω απόφασης η Εταιρεία έχει ασκήσει την από 22/01/2009 προσφυγή της στο αρμόδιο Διοικητικό Εφετείο Αθηνών, καθώς και προσθέτους λόγους, που συζητήθηκαν στις 28/09/2010. Εν τω μεταξύ η Εταιρεία αιτήθηκε την αναστολή πληρωμής του προστίμου μέχρι την έκδοση απόφασης επί της προσφυγής της. Mε την υπ.αριθ. 25/2009 απόφαση του Προέδρου του Διοικητικού Εφετείου Αθηνών η αίτηση αναστολής έγινε μερικά δεκτή για ποσό € 18.000.000. ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 50 Κατόπιν αυτού η Εταιρεία κατέβαλε το ποσό των € 1.664.888 πλέον προσαυξήσεων € 56.606 (ήτοι συνολικά € 1.721.494) την 18η Μαρτίου 2009, ενώ παράλληλα είχε κατατεθεί από τον Όμιλο Shell εγγυητική επιστολή ποσού € 7.000.000. Με την απόφαση με αρ. 1495/2011 του Διοικητικού Εφετείου Αθηνών, η ως άνω προσφυγή της Εταιρείας έγινε καθ’ ολοκληρία δεκτή και η 421/V/2008 απόφαση της Επιτροπής Ανταγωνισμού και το επιβληθέν πρόστιμο των €19.664.888 ακυρώθηκε στο σύνολο του. Τόσο η εγγυητική επιστολή ποσού € 7.000.000 όσο και το καταβληθέν πρόστιμο ύψους € 1.721.494 έχουν επιστραφεί ήδη στην Εταιρεία. Η Επιτροπή Ανταγωνισμού έχει ασκήσει αίτηση αναίρεσης κατά της 1495/2011 απόφασης του Διοικητικού Εφετείου Αθηνών. Η υπόθεση συζητήθηκε στο Συμβούλιο της Επικρατείας την 25.04.2018 (μετά από αναβολές) και εκδόθηκε η απόφαση 1769/2019, η οποία έκανε δεκτή την αίτηση αναίρεσης της Επιτροπής Ανταγωνισμού για τον τυπικό λόγο νόμιμης συγκρότησης. Μετά την έκδοση της αναιρετικής απόφασης από το ΣτΕ, το Διοικητικό Εφετείο προσδιόρισε νέα δικάσιμο για την εκδίκαση της προσφυγής μας την 30.04.2020, οπότε και θα εξεταστούν οι υπόλοιποι λόγοι της προσφυγής μας. Επιπροσθέτως και με βάση την ΠΟΛ : 1055 που δημοσιεύτηκε την 12 Μαΐου 2010 το ασυμψήφιστο υπόλοιπο, ύψους € 2.879.199 του προκαταβληθέντος φόρου εισοδήματος της Εταιρείας για το φορολογικό έτος 2007 που καταβλήθηκε το 2008 συμψηφίστηκε με το άνωθεν πρόστιμο. Συμπληρωματικά και σύμφωνα με την ΠΟΛ 1161 της 17ης Νοεμβρίου του έτους 2010 οι οφειλές προς την Εταιρεία από το σύστημα διαχείρισης πετρελαίου θέρμανσης «Ήφαιστος» για την περίοδο 10-15 Δεκεμβρίου 2010, ύψους € 112.080 συμψηφίστηκαν και αυτές με το πρόστιμο της επιτροπής ανταγωνισμού. Και τα ποσά αυτά ήδη έχουν επιστραφεί στο σύνολό τους στην Εταιρεία, με συμψηφιστικές καταβολές κατά τη διάρκεια του 2013. Σε περίπτωση αρνητικής εξέλιξης της εν λόγω υπόθεσης για την εταιρεία, θα πρέπει να σημειωθεί ότι έχει συμφωνηθεί η πλήρης κάλυψη από την παλαιά μέτοχο Shell. Η γνώμη της Διοίκησης και των νομικών συμβούλων της Εταιρείας είναι ότι η τελική έκβαση της υπόθεσης θα είναι ευνοϊκή για την Εταιρεία. γ) Η Κυπριακή Επιτροπή Προστασίας του Ανταγωνισμού (ΕΠΑ) επέβαλε πρόστιμο ύψους € 1.391.409 στην Coral Energy Products Cyprus Ltd για παραβίαση των Κυπριακών κανόνων ανταγωνισμού λόγω συμφωνιών με τους πρατηριούχους της εν λόγω εταιρείας που περιείχαν όρους για άμεσο ή έμμεσο καθορισμό λιανικής τιμής πώλησης πετρελαϊκών προϊόντων. Το πρόστιμο δεν έχει καταβληθεί από την εταιρεία. H εταιρεία έχει ασκήσει προσφυγή και αίτηση αναστολής. Το αποτέλεσμα είναι αβέβαιο, λόγω του ακυρωτικού χαρακτήρα της διαδικασίας. Σε περίπτωση αρνητικής εξέλιξης της εν λόγω υπόθεσης για την εταιρεία, θα πρέπει να σημειωθεί ότι έχει συμφωνηθεί υπό προϋποθέσεις σχετική κάλυψη από τους παλαιούς μετόχους. Επί του παρόντος η εταιρεία προχωρεί στις ενδεδειγμένες νομικές ενέργειες τις οποίες προτίθεται να εξαντλήσει, ενώ δεν έχει υπάρξει γεγονός που να αίρει τις συμφωνηθείσες προϋποθέσεις κάλυψης από τους παλαιούς μετόχους, με συνέπεια να εκτιμάται ότι δεν θα υπάρξει εκταμίευση εκ μέρους της εταιρείας. δ) Για την θυγατρική εταιρεία Coral Products ΑΕ, θεωρούνται ανέλεγκτες οι χρήσεις 2014, 2015 και 2016 κατά τις οποίες η εταιρεία ήταν ανενεργή καθώς και η χρήση του 2018 κατά την οποία ήταν ενεργή. Για την θυγατρική εταιρεία Coral Innovations ΑΕ, θεωρείται ανέλεγκτη η χρήση 2015 κατά την οποία η εταιρεία ήταν ανενεργή. Για τις χρήσεις 2014, 2015, 2016, 2017 και 2018 οι εταιρείες του Ομίλου που υποχρεούνταν σε Έλεγχο φορολογικής συμμόρφωσης από τακτικούς ελεγκτές έχουν ελεγχθεί από τον εκλεγμένο κατά Κ.Ν. 2190/1920 τακτικό ελεγκτή , σύμφωνα με το άρθρο 82 του ν. 2238/1994 και άρθρο 65Α ν.4174/13 και έχουν εκδοθεί οι σχετικές Εκθέσεις Φορολογικής Συμμόρφωσης. Σε κάθε περίπτωση και σύμφωνα με την ΠΟΛ.1006/05.01.2016 δεν εξαιρούνται από τη διενέργεια τακτικού φορολογικού ελέγχου από τις αρμόδιες φορολογικές αρχές οι επιχειρήσεις για τις οποίες εκδίδεται Έκθεση Φορολογικής Συμμόρφωσης. Συνεπώς οι φορολογικές αρχές είναι δυνατόν να επανέλθουν και να διενεργήσουν τον δικό τους φορολογικό έλεγχο. Ωστόσο εκτιμάται από την Διοίκηση του Ομίλου ότι τα αποτελέσματα από τέτοιους μελλοντικούς ελέγχους από τις φορολογικές αρχές, αν τελικά πραγματοποιηθούν, δεν θα έχουν σημαντική επίπτωση στην οικονομική θέση του Ομίλου. Μέχρι την ημερομηνία έγκρισης των οικονομικών καταστάσεων ο έλεγχος φορολογικής συμμόρφωσης όλων των εταιρειών του Ομίλου από τον τακτικό ελεγκτή της χρήσης 2019 δεν έχει ολοκληρωθεί, επιπλέον για τη χρήση 2015 βρίσκεται σε εξέλιξη έλεγχος από τις φορολογικές αρχές. Ωστόσο δεν αναμένεται να προκύψουν σημαντικές περαιτέρω επιβαρύνσεις. δ) Επίσης υπάρχουν επίδικες απαιτήσεις του Ομίλου κατά τρίτων συνολικού ποσού € 19,1 εκατομμυρίων περίπου. ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 51 ε) Κατά την 31η Δεκεμβρίου του 2019 ο Όμιλος έχει δώσει εγγυητικές επιστολές τραπεζών ύψους € 18,3 εκ περίπου (31/12/2018 : € 15,6 εκ) ως εγγύηση στα κατά τόπους τελωνεία όπου ο Όμιλος διαθέτει τελωνειακά ελεγχόμενες εγκαταστάσεις αποθήκευσης καυσίμων. Συμπληρωματικά ο Όμιλος έχει δώσει «Εγγυητικές Επιστολές Καλής Εκτέλεσης» € 15,8 εκ περίπου (31/12/2018: € 4,9 εκ). Στο παρακάτω πίνακα παρατίθεται η μεταβολή των εγγυητικών σε σχέση με την συγκριτική περίοδο: Ποσά σε χιλ. € Εγγυητικές καλής εκτέλεσης/ Διαγωνισμών Εγγυητικές Δασμών Σύνολο Όμιλος Εταιρεία 31/12/2019 31/12/2018 31/12/2019 31/12/2018 15.837 4.918 15.837 4.917 18.250 15.601 12.500 11.201 34.087 20.519 28.337 16.118 34. Συναλλαγές με συνδεδεμένα μέρη Οι κατωτέρω συναλλαγές, αφορούν συναλλαγές με συνδεδεμένα μέρη i) Συναλλαγές Όμιλος 1/11/131/12/2019 31/12/2018 Ποσά σε χιλ. € Εταιρεία 1/11/131/12/2019 31/12/2018 Πωλήσεις υπηρεσιών και αγαθών: Προς μητρική Προς θυγατρικές Προς συγγενείς Προς λοιπά συνδεδεμένα μέρη Σύνολο 20.746 1.486 91.395 113.627 22.047 1.573 51.125 74.745 20.723 1.051.099 1.486 91.110 1.164.418 22.036 981.820 1.572 50.907 1.056.335 Αγορές υπηρεσιών και αγαθών: Από μητρική Από θυγατρικές Από συγγενείς Από λοιπά συνδεδεμένα μέρη Σύνολο 699.103 382 96.361 795.846 604.158 387 71.636 676.181 617.993 13.435 382 73.715 705.525 546.384 3.693 387 52.874 603.338 Οι υπηρεσίες από και προς συνδεδεμένα μέρη, καθώς και οι πωλήσεις και αγορές αγαθών, γίνονται σύμφωνα με τους συνήθεις εμπορικούς όρους. Τα λοιπά συνδεδεμένα μέρη αφορούν κυρίως σε συγγενείς εταιρείες και εταιρείες στις οποίες συμμετέχει και ασκεί ουσιώδη επιρροή ο βασικός μέτοχος του ομίλου. ii) Υπόλοιπα τέλους χρήσης που προέρχονται από πωλήσεις-αγορές αγαθών/υπηρεσιών Όμιλος 1/11/131/12/2019 31/12/2018 Ποσά σε χιλ. € Εταιρεία 1/11/131/12/2019 31/12/2018 Απαιτήσεις από συνδεδεμένα μέρη: Από μητρική Από θυγατρικές Από συγγενείς Από λοιπά συνδεδεμένα μέρη Σύνολο 2.344 130 16.071 18.545 6.105 140 2.522 8.767 2.321 23.195 130 13.725 39.371 6.097 30.372 140 2.497 39.106 Υποχρεώσεις προς συνδεδεμένα μέρη: Προς μητρική Προς θυγατρικές Προς συγγενείς Προς λοιπά συνδεδεμένα μέρη Σύνολο 30.043 176 4.862 35.081 6.542 150 5.268 11.960 27.764 1.709 176 2.865 32.514 4.232 3.119 150 4.364 11.865 ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 52 iii) Παροχές προς τη Διοίκηση Για τη χρήση του 2019, ποσό ύψους € 3.977 χιλιάδες καταβλήθηκε ως αμοιβή διευθυντικών στελεχών του Ομίλου. Το αντίστοιχο ποσό για την χρήση που έληξε την 31 Δεκεμβρίου 2018 ήταν € 3.129 χιλιάδες Δεν υπάρχει υπόλοιπο υποχρέωσης προς τα μέλη της Διοίκησης ούτε την 31/12/2019 ούτε κατά την συγκριτική περίοδο.(Εταιρεία: 1/1–31/12/2019: € 3.810 χιλιάδες, 1/1–31/12/2018: € 2.963 χιλιάδες) 35. Διαχείριση χρηματοοικονομικού κινδύνου Η Διοίκηση του Ομίλου έχει αξιολογήσει τις επιπτώσεις στην διαχείριση οικονομικών κινδύνων που μπορεί να προκύψουν λόγω της γενικότερης κατάστασης του επιχειρηματικού περιβάλλοντος στην Ελλάδα. Γενικότερα όπως αναφέρεται και κατωτέρω στην διαχείριση των επιμέρους κινδύνων, δεν θεωρεί ότι τυχόν αρνητικές εξελίξεις στην Ελληνική οικονομία θα επηρεάσουν σημαντικά την ομαλή λειτουργία του Ομίλου. Παράγοντες χρηματοοικονομικού κινδύνου Ο Όμιλος εκτίθεται σε χρηματοοικονομικούς κινδύνους όπως κινδύνους αγοράς (μεταβολές σε συναλλαγματικές ισοτιμίες, κίνδυνο ταμειακών ροών και εύλογης αξίας από μεταβολές επιτοκίων και κίνδυνο τιμών), πιστωτικό κίνδυνο και κίνδυνο ρευστότητας. Το γενικό πρόγραμμα διαχείρισης κινδύνων του Ομίλου επιδιώκει να ελαχιστοποιήσει την ενδεχόμενη αρνητική επίδραση της μεταβλητότητας των χρηματοπιστωτικών αγορών στη χρηματοοικονομική απόδοση του Ομίλου. Συνοπτικά, οι μορφές χρηματοοικονομικών κινδύνων που προκύπτουν αναλύονται κατωτέρω. 35.1. Κίνδυνος αγοράς 35.1.1. Συναλλαγματικός κίνδυνος Ο Όμιλος δραστηριοποιείται κυρίως στην ελληνική αγορά και τιμολογεί σε Ευρώ. Για τις συναλλαγές σε ξένο νόμισμα η Εταιρεία εκτίθεται σε συναλλαγματικό κίνδυνο προερχόμενο από τα Δολάρια ΗΠΑ. Λόγω αυτού υπάρχει κίνδυνος από τις διακυμάνσεις των συναλλαγματικών ισοτιμιών. Επίσης λόγω της χρήσης των διεθνών τιμών platts σε Δολάρια ΗΠΑ για αγορές πετρελαιοειδών η σχετική ισοτιμία Δολάριο ΗΠΑ/Ευρώ είναι ένας σημαντικός παράγων των περιθωρίων κέρδους του Ομίλου. Η διαχείριση του συναλλαγματικού κινδύνου γίνεται με τη μεγιστοποίηση της φυσικής αντιστάθμισης μέσω υποχρεώσεων – απαιτήσεων και εισροών - εκροών σε Δολάρια ΗΠΑ. 35.1.2. Κίνδυνος ταμειακών ροών και κίνδυνος μεταβολών εύλογης αξίας λόγω μεταβολών των επιτοκίων Ο Όμιλος έχει πρόσβαση στην εγχώρια χρηματαγορά και είναι σε θέση να επιτυγχάνει ανταγωνιστικά επιτόκια και όρους δανεισμού. Ο κίνδυνος προέρχεται κυρίως από το γεγονός ότι το σύνολο του δανεισμού της Εταιρείας χρησιμοποιεί κυμαινόμενα επιτόκια. Κατά την 31 Δεκεμβρίου 2019, εάν τα υφιστάμενα επιτόκια των δανείων ήταν κατά 1% υψηλότερα ή χαμηλότερα, κρατώντας σταθερές τις λοιπές μεταβλητές, τα αποτελέσματα για τη χρήση του Ομίλου και της Εταιρείας θα ήταν μειωμένα / αυξημένα κατά περίπου € 1,74 εκ. και € 1,5 εκ. αντίστοιχα. 35.1.3. Κίνδυνος τιμής Ο Όμιλος εκτίθεται στον κίνδυνο διακύμανσης των τιμών του πετρελαίου λόγω της τήρησης αποθεμάτων και αντιμετωπίζει τον κίνδυνο αυτό ρυθμίζοντας τα αποθέματα στα κατώτερα δυνατά επίπεδα και καθορίζοντας τις τιμές πώλησης από τις ημερήσιες διεθνείς τιμές καθώς και με τη σύναψη συμβάσεων χρηματοοικονομικών μέσων. 35.2. Πιστωτικός κίνδυνος Ο πιστωτικός κίνδυνος αφορά κυρίως στις απαιτήσεις από πελάτες και λοιπές απαιτήσεις, καθώς τα διαθέσιμα του Ομίλου είναι κατατεθειμένα σε γνωστά τραπεζικά ιδρύματα. Οι απαιτήσεις του Ομίλου κατανέμονται σε έναν ευρύ αριθμό πελατών, συνεπώς δεν υφίσταται συγκέντρωσή τους και κατά συνέπεια σημαντικός πιστωτικός κίνδυνος. Ο Όμιλος έχει συμβάσεις για τις συναλλαγές με τους πελάτες του, στις οποίες ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 53 ορίζεται ότι η τιμή πώλησης των προϊόντων θα είναι σύμφωνη με τις αντίστοιχες τρέχουσες τιμές που ισχύουν κατά την περίοδο της συναλλαγής. Επίσης το τμήμα διαχείρισης πιστωτικού κινδύνου ασχολείται αποκλειστικά με την εφαρμογή της πιστωτικής πολιτικής του Ομίλου. Επιπροσθέτως για την εξασφάλιση των απαιτήσεων του ο Όμιλος λαμβάνει προσημειώσεις ακινήτων από τους πελάτες της καθώς και εγγυητικές επιστολές τραπέζης όπου κρίνεται αναγκαίο. Σε σχέση με πιστωτικό κίνδυνο που σχετίζεται από τις τοποθετήσεις των διαθεσίμων, επισημαίνεται ότι ο Όμιλος συνεργάζεται μόνο με τους μεγαλύτερους χρηματοοικονομικούς οργανισμούς της χώρας που έχουν υψηλό δείκτη πιστοληπτικής ικανότητας. 35.3. Κίνδυνος ρευστότητας Ο Όμιλος συντάσσει και παρακολουθεί σε μηνιαία βάση πρόγραμμα ταμειακών ροών που περιλαμβάνει τόσο τις λειτουργικές όσο και τις επενδυτικές χρηματοροές. Η συνετή διαχείριση της ρευστότητας επιτυγχάνεται με την ύπαρξη του κατάλληλου συνδυασμού ρευστών διαθεσίμων και εγκεκριμένων τραπεζικών πιστώσεων. Ο Όμιλος διαχειρίζεται τους κινδύνους που μπορεί να δημιουργηθούν από έλλειψη επαρκούς ρευστότητας φροντίζοντας να υπάρχουν πάντα εξασφαλισμένες τραπεζικές πιστώσεις προς χρήση από τράπεζες εσωτερικού ή μέσω του Ομίλου από τράπεζες εξωτερικού. Οι υπάρχουσες διαθέσιμες αχρησιμοποίητες εγκεκριμένες τραπεζικές πιστώσεις προς την Εταιρεία, είναι επαρκείς ώστε να αντιμετωπιστεί οποιαδήποτε πιθανή έλλειψη ταμειακών διαθεσίμων. Ο παρακάτω πίνακας αναλύει τις υποχρεώσεις του Ομίλου σύμφωνα με το χρονικό υπόλοιπο από την ημερομηνία κατάστασης χρηματοοικονομικής θέσης μέχρι τη συμβατική ημερομηνία λήξης. Τα ποσά που εμφανίζονται αφορούν στις συμβατικές υποχρεώσεις. Όμιλος Ποσά σε χιλ. € 31/12/2019 Προμηθευτές και λοιπές υποχρεώσεις Μισθώσεις Δάνεια τραπεζών Τόκοι 31/12/2018 Προμηθευτές και λοιπές υποχρεώσεις Δάνεια τραπεζών Τόκοι Συνολικό μέσο Λιγότερο από 1 Από 1 έως 2 Από 2 έως 5 Πάνω από 5 επιτόκιο έτος έτη έτη έτη 0,00% 3,40% 3,13% - 143.865 14.955 4.613 7.692 13.065 78.000 7.075 24.864 91.317 10.497 47.073 10.632 Συνολικό μέσο Λιγότερο από 1 Από 1 έως 2 Από 2 έως 5 Πάνω από 5 επιτόκιο έτος έτη έτη έτη 0,00% 3,95% - 83.391 50.528 4.403 3.794 122.631 7.568 - Εταιρεία Ποσά σε χιλ. € 31/12/2019 Προμηθευτές και λοιπές υποχρεώσεις Μισθώσεις Δάνεια τραπεζών Τόκοι 31/12/2018 Προμηθευτές και λοιπές υποχρεώσεις Δάνεια τραπεζών Τόκοι Συνολικό μέσο Λιγότερο από 1 Από 1 έως 2 Από 2 έως 5 Πάνω από 5 επιτόκιο έτος έτη έτη έτη 0,00% 3,40% 3,17% - 123.003 8.560 1.690 6.517 8.220 60.000 6.155 20.515 88.845 9.191 38.699 7.589 Συνολικό μέσο Λιγότερο από 1 Από 1 έως 2 Από 2 έως 5 Πάνω από 5 επιτόκιο έτος έτη έτη έτη 0,00% 3,93% - 72.359 48.572 4.179 3.570 115.655 7.363 - ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 54 35.4. Διαχείριση κινδύνων κεφαλαίου Οι στόχοι του Ομίλου σε σχέση με τη διαχείριση κεφαλαίου είναι να διασφαλίσει τη δυνατότητα απρόσκοπτης λειτουργίας του στο μέλλον και να διατηρήσει ιδανική κατανομή κεφαλαίου μειώνοντας κατ’ αυτόν τον τρόπο το κόστος κεφαλαίου. Τα κεφάλαια του Ομίλου κρίνονται ικανοποιητικά με βάση τη σχέση καθαρού χρέους προς Ίδια Κεφάλαια. Η εν λόγω σχέση υπολογίζεται διαιρώντας τον καθαρό δανεισμό με τα Ίδια Κεφάλαια. Ποσά σε χιλ. € Βραχυπρόθεσμα δάνεια Μακροπρόθεσμα δάνεια Σύνολο δανεισμού (Σημείωση 25) Μείον: Ταμειακά διαθέσιμα και ισοδύναμα (Σημείωση 22) Καθαρός δανεισμός Ίδια κεφάλαια Συνολικά αποσχολούμενα κεφάλαια Συντελευστής μόχλευσης Ποσά σε χιλ. € Καθαρός δανεισμός Βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις μισθώσεων (Σημείωση 26) Μακροπρόθεσμες υποχρεώσεις μισθώσεων (Σημείωση 26) Καθαρό Χρέος Ίδια κεφάλαια Συνολικά αποσχολούμενα κεφάλαια Συντελευστής μόχλευσης Όμιλος Εταιρεία 31/12/2019 31/12/2018 31/12/2019 31/12/2018 4.613 50.466 1.690 48.511 169.317 122.693 148.845 115.716 173.930 173.159 150.535 164.227 (19.620) (17.676) (5.171) (5.263) 154.310 155.483 145.364 158.964 154.089 137.458 130.094 121.913 308.399 292.941 275.458 280.877 50% 53% 53% 57% Όμιλος Εταιρεία 31/12/2019 31/12/2018 31/12/2019 31/12/2018 154.310 155.483 145.364 158.964 14.955 8.560 85.002 67.434 254.267 155.483 221.358 158.964 154.089 137.458 130.094 121.913 408.356 292.941 351.452 280.877 38% 53% 41% 57% 36. Γεγονότα μετά την περίοδο αναφοράς Έπειτα από τις σχετικές αποφάσεις της ελληνικής κυβέρνησης τον Μάρτιο 2020 για την προσωρινή αναστολή της λειτουργίας επιχειρήσεων σε όλο το φάσμα της οικονομικής δραστηριότητας, αλλά και τους περιορισμούς στην κυκλοφορία του πληθυσμού που λήφθηκαν με στόχο τον περιορισμό της εξάπλωσης του Covid-19, η Εταιρεία σε αυτή την έκτακτη περίοδο θέτει την ιεράρχηση των προτεραιοτήτων της γύρω από: α. Την προστασία της υγείας και της ασφάλειας των εργαζομένων, των συνεργατών, των πελατών της και των τοπικών κοινωνιών που δραστηριοποιείται. Επιπλέον, όπου κρίθηκε απαραίτητο, εφαρμόστηκε το μοντέλο της εξ αποστάσεως εργασίας διασφαλίζοντας την απρόσκοπτη λειτουργία όλων των επιμέρους τμημάτων του Ομίλου που συμμετείχαν. β. Την λήψη μέτρων για τον περιορισμό των επιπτώσεων κατά την επαναφορά των δραστηριοτήτων της Εταιρείας σε κανονικές συνθήκες και για την προστασία της οικονομικής θέσης του Ομίλου και της Εταιρείας. Παρόμοιες αποφάσεις αναστολής λειτουργίας και περιορισμού κυκλοφορίας, έχουν λάβει οι κυβερνήσεις των χωρών εκτός Ελλάδας στις οποίες δραστηριοποιείται ο Όμιλος. Η επιδημία του Covid-19 αναμένεται να επηρεάσει το σύνολο της παγκόσμιας και ελληνικής οικονομίας άρα συνεπώς και τις οικονομικές επιδόσεις της Εταιρείας και του Ομίλου για το οικονομικό έτος 2020. Το μέγεθος των επιπτώσεων θα εξαρτηθεί από παράγοντες όπως είναι η διάρκεια της επιδημίας, η πιθανή επανεμφάνισή της αργότερα μέσα στο έτος, η διάρκεια των ισχύοντων περιοριστικών μέτρων και η πιθανή λήψη επιπρόσθετων, καθώς και οι οικονομικές συνέπειες στους άλλους κλάδους της οικονομίας μετά το πέρας της. Συνεπώς ο οικονομικός αντίκτυπος του Covid-19 στις δραστηριότητες και γενικότερα στην ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 55 οικονομική θέση της Εταιρείας και του Ομίλου, είναι αβέβαιος τη δεδομένη χρονική στιγμή και δεν μπορεί να εκτιμηθεί αξιόπιστα. Επίσης, η πτώση στις διεθνείς τιμές των καυσίμων αναμένεται να επηρεάσουν αρνητικά την αποτίμησή των αποθεμάτων ασφαλείας του Ομίλου κατά το 2020. Οι ετήσιες ενοποιημένες οικονομικές καταστάσεις του Ομίλου εγκρίθηκαν κατά τη συνεδρίαση του Διοικητικού Συμβουλίου στις 22 Απριλίου 2020. Ο ΠΡΟΕΔΡΟΣ Δ.Σ. Ο ΓΕΝΙΚΟΣ Δ/ΝΤΗΣ - ΜΕΛΟΣ Δ.Σ. Ο ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΟΣ Δ/ΝΤΗΣ Ο Δ/ΝΤΗΣ ΛΟΓΙΣΤΗΡΙΟΥ Ο ΥΠΕΥΘΥΝΟΣ ΣΥΝΤΑΞΗΣ ΤΩΝ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΩΝ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΩΝ ΙΩΑΝΝΗΣ Β. ΒΑΡΔΙΝΟΓΙΑΝΝΗΣ ΑΔΤ ΑΗ 567603 ΓΕΩΡΓΙΟΣ Ν. ΧΑΤΖΟΠΟΥΛΟΣ ΑΔΤ ΑΑ 075307 ΣΠΥΡΙΔΩΝ Π. ΜΠΑΛΕΖΟΣ ΑΔΤ ΑΒ 340097 ΚΩΝΣΤΑΝΤΙΝΟΣ Ν. ΓΕΜΕΛΙΑΡΗΣ ΑΔΤ ΑΝ 076436 ΣΤΕΡΓΙΟΣ Α. ΤΣΙΦΩΤΟΥΔΗΣ ΑΔΤ ΑΗ 554729 ΑΡ. ΑΔ. ΟΕΕ 0104838/22.07.2015 ΕΤΗΣΙΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ ΤΗΣ ΧΡΗΣΗΣ ΠΟΥ ΕΛΗΞΕ ΤΗΝ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2019 - CORAL ΟΜΙΛΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ 56 Deloitte Ανώνυμη Εταιρία Ορκωτών Ελεγκτών Λογιστών Φραγκοκκλησιάς 3α & Γρανικού 151 25 Μαρούσι Αθήνα, Ελλάδα Τηλ.: +30 210 6781 100 www.deloitte.gr Έκθεση Ανεξάρτητου Ορκωτού Ελεγκτή Λογιστή Προς τους Μετόχους της εταιρείας CORAL ΑΝΩΝΥΜΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΠΕΤΡΕΛΑΙΟΕΙΔΩΝ ΚΑΙ ΧΗΜΙΚΩΝ ΠΡΟΪΟΝΤΩΝ Έκθεση Ελέγχου επί των Εταιρικών και Ενοποιημένων Οικονομικών Καταστάσεων Γνώμη Έχουμε ελέγξει τις συνημμένες εταιρικές και ενοποιημένες οικονομικές καταστάσεις της εταιρείας CORAL ΑΝΩΝΥΜΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΠΕΤΡΕΛΑΙΟΕΙΔΩΝ ΚΑΙ ΧΗΜΙΚΩΝ ΠΡΟΪΟΝΤΩΝ (η Εταιρεία), οι οποίες αποτελούνται από την εταιρική και ενοποιημένη κατάσταση χρηματοοικονομικής θέσης της 31ης Δεκεμβρίου 2019, τις εταιρικές και ενοποιημένες καταστάσεις αποτελεσμάτων και λοιπών συνολικών εισοδημάτων, μεταβολών ιδίων κεφαλαίων και ταμειακών ροών της χρήσεως που έληξε την ημερομηνία αυτή, καθώς και περίληψη σημαντικών λογιστικών αρχών και μεθόδων και λοιπές επεξηγηματικές πληροφορίες. Κατά τη γνώμη μας, οι συνημμένες εταιρικές και ενοποιημένες οικονομικές καταστάσεις παρουσιάζουν εύλογα, από κάθε ουσιώδη άποψη, την οικονομική θέση της εταιρείας CORAL ΑΝΩΝΥΜΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΠΕΤΡΕΛΑΙΟΕΙΔΩΝ ΚΑΙ ΧΗΜΙΚΩΝ ΠΡΟΪΟΝΤΩΝ και των θυγατρικών αυτής (ο Όμιλος) κατά την 31η Δεκεμβρίου 2019, τη χρηματοοικονομική τους επίδοση και τις ταμειακές τους ροές για τη χρήση που έληξε την ημερομηνία αυτή σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Χρηματοοικονομικής Αναφοράς, όπως αυτά έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση. Βάση γνώμης Διενεργήσαμε τον έλεγχό μας σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Ελέγχου (ΔΠΕ) όπως αυτά έχουν ενσωματωθεί στην Ελληνική Νομοθεσία. Οι ευθύνες μας, σύμφωνα με τα πρότυπα αυτά περιγράφονται περαιτέρω στην ενότητα της έκθεσής μας “Ευθύνες ελεγκτή για τον έλεγχο των εταιρικών και ενοποιημένων οικονομικών καταστάσεων”. Είμαστε ανεξάρτητοι από την Εταιρεία και τις ενοποιούμενες θυγατρικές της, καθ’ όλη τη διάρκεια του διορισμού μας, σύμφωνα με τον Κώδικα Δεοντολογίας για Επαγγελματίες Ελεγκτές του Συμβουλίου Διεθνών Προτύπων Δεοντολογίας Ελεγκτών, όπως αυτός έχει ενσωματωθεί στην Ελληνική Νομοθεσία και τις απαιτήσεις δεοντολογίας που σχετίζονται με τον έλεγχο των εταιρικών και ενοποιημένων οικονομικών καταστάσεων στην Ελλάδα και έχουμε εκπληρώσει τις δεοντολογικές μας υποχρεώσεις σύμφωνα με τις απαιτήσεις της ισχύουσας νομοθεσίας και του προαναφερόμενου Κώδικα Δεοντολογίας. Πιστεύουμε ότι τα ελεγκτικά τεκμήρια που έχουμε αποκτήσει είναι επαρκή και κατάλληλα να παρέχουν βάση για τη γνώμη μας. Σημαντικότερα θέματα ελέγχου Τα σημαντικότερα θέματα ελέγχου είναι εκείνα τα θέματα που, κατά την επαγγελματική μας κρίση, ήταν εξέχουσας σημασίας στον έλεγχό μας επί των εταιρικών και ενοποιημένων οικονομικών καταστάσεων της ελεγχόμενης χρήσεως. Τα θέματα αυτά και οι σχετιζόμενοι κίνδυνοι ουσιώδους ανακρίβειας αντιμετωπίστηκαν στο πλαίσιο του ελέγχου των εταιρικών και ενοποιημένων οικονομικών καταστάσεων ως σύνολο, για τη διαμόρφωση της γνώμης μας επί αυτών και δεν εκφέρουμε ξεχωριστή γνώμη για τα θέματα αυτά. Σημαντικότερα θέματα ελέγχου της Εταιρείας και του Ομίλου Ορθή εφαρμογή του νέου λογιστικού προτύπου ΔΠΧΑ 16 Τα Δικαιώματα Χρήσης Παγίων του Ομίλου την 31 Δεκεμβρίου 2019, όπως αναλυτικά παρουσιάζονται στη Σημείωση 16 των ενοποιημένων οικονομικών καταστάσεων, ανήλθαν σε € 111.361 χιλιάδες (Εταιρεία: € 87.367 χιλιάδες). Οι Υποχρεώσεις από Μισθώσεις του Ομίλου την 31 Δεκεμβρίου 2019, όπως αναλυτικά παρουσιάζονται στη Σημείωση 26 των ενοποιημένων οικονομικών καταστάσεων, ανήλθαν σε € 99.957 χιλιάδες (Εταιρεία: € 75.994 χιλιάδες). Εφαρμόζοντας από 1 Ιανουαρίου 2019, το νέο λογιστικό πρότυπο ΔΠΧΑ 16, η Διοίκηση εξετάζει εάν μία σύμβαση αποτελεί ή εμπεριέχει μίσθωση και προβαίνει για όλες τις συμβάσεις μίσθωσης στις οποίες είναι μισθωτής στην αναγνώριση ενός Δικαιώματος Χρήσης Παγίου και της αντίστοιχης Υποχρέωσης από Μίσθωση. Στα πλαίσια αυτά, η Υποχρέωση από τη Μίσθωση επιμετράται στην παρούσα αξία των υπολειπόμενων μισθωμάτων κατά την ημερομηνία πρώτης εφαρμογής ή έναρξης της μισθωτικής περιόδου, τα οποία προεξοφλούνται με το τεκμαρτό επιτόκιο της μίσθωσης ή αν αυτό δεν μπορεί να καθοριστεί εύκολα, με το διαφορικό επιτόκιο δανεισμού. Λόγω της σημαντικότητας της αξίας των παραπάνω Δικαιωμάτων Χρήσης Παγίων και των αντίστοιχων Υποχρεώσεων από Μισθώσεις, των σημαντικών κρίσεων και εκτιμήσεων της Διοίκησης αναφορικά με την αναγνώρισή τους καθώς και για τον προσδιορισμό του προεξοφλητικού επιτοκίου, θεωρούμε την ορθή εφαρμογή του νέου λογιστικού προτύπου ΔΠΧΑ 16 ως ένα εκ των σημαντικότερων θεμάτων του ελέγχου μας. Πως αντιμετωπίστηκαν τα σημαντικότερα θέματα ελέγχου Η προσέγγιση του ελέγχου μας έγινε με βάση τον ελεγκτικό κίνδυνο και περιλαμβάνει, μεταξύ άλλων, τη διενέργεια των ακόλουθων διαδικασιών: Αξιολογήσαμε τον σχεδιασμό και την εφαρμογή των δικλίδων εσωτερικού ελέγχου που εφαρμόζει η Διοίκηση αναφορικά με την αναγνώριση των Δικαιωμάτων Χρήσης Παγίων, των Υποχρεώσεων από Μισθώσεις και του κατάλληλου προεξοφλητικού επιτοκίου. Αξιολογήσαμε αν η μεθοδολογία για την επιμέτρηση και αναγνώριση του Δικαιώματος Χρήσης Παγίου και της Υποχρέωσης από Μίσθωση, έχει εφαρμοστεί κατάλληλα και σύμφωνα με το ΔΠΧΑ 16. Με την υποστήριξη ειδικών εμπειρογνωμόνων της εταιρείας μας, αξιολογήσαμε την καταλληλότητα και το εύλογο των σημαντικών εκτιμήσεων και της μεθοδολογίας που χρησιμοποιήθηκαν για την εκτίμηση του προεξοφλητικού επιτοκίου. Σε δειγματοληπτική βάση, επιβεβαιώσαμε την ακρίβεια και πληρότητα των δεδομένων που χρησιμοποίησε η Διοίκηση στο μοντέλο υπολογισμού καθώς και την ορθότητα των υπολογισμών. Οι γνωστοποιήσεις της Διοίκησης αναφορικά με τη λογιστική πολιτική και τις λοιπές πληροφορίες σχετικά με τα Δικαιώματα Χρήσης Παγίων και τις Υποχρεώσεις από Μισθώσεις περιλαμβάνονται στις Σημειώσεις 2, 16 και 26 των εταιρικών και ενοποιημένων οικονομικών καταστάσεων. Άλλες πληροφορίες Η διοίκηση είναι υπεύθυνη για τις άλλες πληροφορίες. Οι άλλες πληροφορίες περιλαμβάνονται στην Έκθεση Διαχείρισης του Διοικητικού Συμβουλίου, για την οποία γίνεται σχετική αναφορά στην “Έκθεση επί άλλων Νομικών και Κανονιστικών Απαιτήσεων”, στις Δηλώσεις των Μελών του Διοικητικού Συμβουλίου και σε οποιεσδήποτε άλλες πληροφορίες οι οποίες είτε απαιτούνται από ειδικές διατάξεις του νόμου είτε η Εταιρεία ενσωμάτωσε προαιρετικά στην προβλεπόμενη από το Ν. 3556/2007 Ετήσια Οικονομική Έκθεση, αλλά δεν περιλαμβάνουν τις οικονομικές καταστάσεις και την έκθεση ελέγχου επί αυτών. Η γνώμη μας επί των εταιρικών και ενοποιημένων οικονομικών καταστάσεων δεν καλύπτει τις άλλες πληροφορίες και δεν εκφράζουμε με τη γνώμη αυτή οποιασδήποτε μορφής συμπέρασμα διασφάλισης επί αυτών. Σε σχέση με τον έλεγχό μας επί των εταιρικών και ενοποιημένων οικονομικών καταστάσεων, η ευθύνη μας είναι να αναγνώσουμε τις άλλες πληροφορίες και με τον τρόπο αυτό, να εξετάσουμε εάν οι άλλες πληροφορίες είναι ουσιωδώς ασυνεπείς με τις εταιρικές και ενοποιημένες οικονομικές καταστάσεις ή τις γνώσεις που αποκτήσαμε κατά τον έλεγχο ή αλλιώς φαίνεται να είναι ουσιωδώς εσφαλμένες. Εάν, με βάση τις εργασίες που έχουμε εκτελέσει, καταλήξουμε στο συμπέρασμα ότι υπάρχει ουσιώδες σφάλμα σε αυτές τις άλλες πληροφορίες, είμαστε υποχρεωμένοι να αναφέρουμε το γεγονός αυτό. Δεν έχουμε τίποτα να αναφέρουμε σχετικά με το θέμα αυτό. Ευθύνες της διοίκησης και των υπευθύνων για τη διακυβέρνηση επί των εταιρικών και ενοποιημένων οικονομικών καταστάσεων Η διοίκηση έχει την ευθύνη για την κατάρτιση και εύλογη παρουσίαση των εταιρικών και ενοποιημένων οικονομικών καταστάσεων σύμφωνα με τα ΔΠΧΑ όπως αυτά έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση, όπως και για εκείνες τις δικλίδες εσωτερικού ελέγχου που η διοίκηση καθορίζει ως απαραίτητες, ώστε να καθίσταται δυνατή η κατάρτιση των εταιρικών και ενοποιημένων οικονομικών καταστάσεων απαλλαγμένων από ουσιώδες σφάλμα, που οφείλεται είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Κατά την κατάρτιση των εταιρικών και ενοποιημένων οικονομικών καταστάσεων, η διοίκηση είναι υπεύθυνη για την αξιολόγηση της ικανότητας της Εταιρείας και του Ομίλου να συνεχίσουν τη δραστηριότητά τους, γνωστοποιώντας όπου συντρέχει τέτοια περίπτωση, τα θέματα που σχετίζονται με τη συνεχιζόμενη δραστηριότητα και τη χρήση της λογιστικής αρχής της συνεχιζόμενης δραστηριότητας, εκτός και εάν η διοίκηση είτε προτίθεται να ρευστοποιήσει την Εταιρεία και τον Όμιλο ή να διακόψει τη δραστηριότητά τους ή δεν έχει άλλη ρεαλιστική εναλλακτική επιλογή από το να προβεί σ’ αυτές τις ενέργειες. Η Επιτροπή Ελέγχου (άρθ. 44 Ν. 4449/2017) της Εταιρείας έχει την ευθύνη εποπτείας της διαδικασίας χρηματοοικονομικής αναφοράς της Εταιρείας και του Ομίλου. Ευθύνες ελεγκτή για τον έλεγχο των εταιρικών και ενοποιημένων οικονομικών καταστάσεων Οι στόχοι μας είναι να αποκτήσουμε εύλογη διασφάλιση για το κατά πόσο οι εταιρικές και ενοποιημένες οικονομικές καταστάσεις, στο σύνολό τους, είναι απαλλαγμένες από ουσιώδες σφάλμα, που οφείλεται είτε σε απάτη είτε σε λάθος και να εκδώσουμε έκθεση ελεγκτή, η οποία περιλαμβάνει τη γνώμη μας. Η εύλογη διασφάλιση συνιστά διασφάλιση υψηλού επιπέδου, αλλά δεν είναι εγγύηση ότι ο έλεγχος που διενεργείται σύμφωνα με τα ΔΠΕ, όπως αυτά έχουν ενσωματωθεί στην Ελληνική Νομοθεσία, θα εντοπίζει πάντα ένα ουσιώδες σφάλμα, όταν αυτό υπάρχει. Σφάλματα δύναται να προκύψουν από απάτη ή από λάθος και θεωρούνται ουσιώδη όταν, μεμονωμένα ή αθροιστικά, θα μπορούσε εύλογα να αναμένεται ότι θα επηρέαζαν τις οικονομικές αποφάσεις των χρηστών, που λαμβάνονται με βάση αυτές τις εταιρικές και ενοποιημένες οικονομικές καταστάσεις. Ως καθήκον του ελέγχου, σύμφωνα με τα ΔΠΕ όπως αυτά έχουν ενσωματωθεί στην Ελληνική Νομοθεσία, ασκούμε επαγγελματική κρίση και διατηρούμε επαγγελματικό σκεπτικισμό καθ’ όλη τη διάρκεια του ελέγχου. Επίσης: Εντοπίζουμε και αξιολογούμε τους κινδύνους ουσιώδους σφάλματος στις εταιρικές και ενοποιημένες οικονομικές καταστάσεις, που οφείλεται είτε σε απάτη είτε σε λάθος, σχεδιάζοντας και διενεργώντας ελεγκτικές διαδικασίες που ανταποκρίνονται στους κινδύνους αυτούς και αποκτούμε ελεγκτικά τεκμήρια που είναι επαρκή και κατάλληλα για να παρέχουν βάση για τη γνώμη μας. Ο κίνδυνος μη εντοπισμού ουσιώδους σφάλματος που οφείλεται σε απάτη είναι υψηλότερος από αυτόν που οφείλεται σε λάθος, καθώς η απάτη μπορεί να εμπεριέχει συμπαιγνία, πλαστογραφία, εσκεμμένες παραλείψεις, ψευδείς διαβεβαιώσεις ή παράκαμψη των δικλίδων εσωτερικού ελέγχου. Κατανοούμε τις δικλίδες εσωτερικού ελέγχου που σχετίζονται με τον έλεγχο, με σκοπό το σχεδιασμό ελεγκτικών διαδικασιών κατάλληλων για τις περιστάσεις, αλλά όχι με σκοπό τη διατύπωση γνώμης επί της αποτελεσματικότητας των δικλίδων εσωτερικού ελέγχου της Εταιρείας και του Ομίλου. Αξιολογούμε την καταλληλότητα των λογιστικών αρχών και μεθόδων που χρησιμοποιήθηκαν και το εύλογο των λογιστικών εκτιμήσεων και των σχετικών γνωστοποιήσεων που έγιναν από τη διοίκηση. Αποφαινόμαστε για την καταλληλότητα της χρήσης από τη διοίκηση της λογιστικής αρχής της συνεχιζόμενης δραστηριότητας και με βάση τα ελεγκτικά τεκμήρια που αποκτήθηκαν για το εάν υπάρχει ουσιώδης αβεβαιότητα σχετικά με γεγονότα ή συνθήκες που μπορεί να υποδηλώνουν ουσιώδη αβεβαιότητα ως προς την ικανότητα της Εταιρείας και του Ομίλου να συνεχίσουν τη δραστηριότητά τους. Εάν συμπεράνουμε ότι υφίσταται ουσιώδης αβεβαιότητα, είμαστε υποχρεωμένοι στην έκθεση ελεγκτή να επιστήσουμε την προσοχή στις σχετικές γνωστοποιήσεις των εταιρικών και ενοποιημένων οικονομικών καταστάσεων ή εάν αυτές οι γνωστοποιήσεις είναι ανεπαρκείς να διαφοροποιήσουμε τη γνώμη μας. Τα συμπεράσματά μας βασίζονται σε ελεγκτικά τεκμήρια που αποκτώνται μέχρι την ημερομηνία της έκθεσης ελεγκτή. Ωστόσο, μελλοντικά γεγονότα ή συνθήκες ενδέχεται να έχουν ως αποτέλεσμα η Εταιρεία και ο Όμιλος να παύσουν να λειτουργούν ως συνεχιζόμενη δραστηριότητα. Αξιολογούμε τη συνολική παρουσίαση, τη δομή και το περιεχόμενο των εταιρικών και ενοποιημένων οικονομικών καταστάσεων, συμπεριλαμβανομένων των γνωστοποιήσεων, καθώς και το κατά πόσο οι εταιρικές και ενοποιημένες οικονομικές καταστάσεις απεικονίζουν τις υποκείμενες συναλλαγές και τα γεγονότα με τρόπο που επιτυγχάνεται η εύλογη παρουσίαση. Αποκτούμε επαρκή και κατάλληλα ελεγκτικά τεκμήρια αναφορικά με την χρηματοοικονομική πληροφόρηση των οντοτήτων ή των επιχειρηματικών δραστηριοτήτων εντός του Ομίλου για την έκφραση γνώμης επί των εταιρικών και ενοποιημένων οικονομικών καταστάσεων. Είμαστε υπεύθυνοι για την καθοδήγηση, την επίβλεψη και την εκτέλεση του ελέγχου της Εταιρείας και των θυγατρικών της. Παραμένουμε αποκλειστικά υπεύθυνοι για την ελεγκτική μας γνώμη. Μεταξύ άλλων θεμάτων, κοινοποιούμε στους υπεύθυνους για τη διακυβέρνηση, το σχεδιαζόμενο εύρος και το χρονοδιάγραμμα του ελέγχου, καθώς και σημαντικά ευρήματα του ελέγχου, συμπεριλαμβανομένων όποιων σημαντικών ελλείψεων στις δικλίδες εσωτερικού ελέγχου εντοπίζουμε κατά τη διάρκεια του ελέγχου μας. Επιπλέον, δηλώνουμε προς τους υπεύθυνους για τη διακυβέρνηση ότι έχουμε συμμορφωθεί με τις σχετικές απαιτήσεις δεοντολογίας περί ανεξαρτησίας και γνωστοποιούμε προς αυτούς όλες τις σχέσεις και άλλα θέματα που μπορεί εύλογα να θεωρηθεί ότι επηρεάζουν την ανεξαρτησία μας και τα σχετικά μέτρα προστασίας, όπου συντρέχει περίπτωση. Από τα θέματα που γνωστοποιήθηκαν στους υπεύθυνους για τη διακυβέρνηση, καθορίζουμε τα θέματα εκείνα που ήταν εξέχουσας σημασίας για τον έλεγχο των εταιρικών και ενοποιημένων οικονομικών καταστάσεων της ελεγχόμενης χρήσεως και ως εκ τούτου αποτελούν τα σημαντικότερα θέματα ελέγχου. Έκθεση επί άλλων Νομικών και Κανονιστικών Απαιτήσεων 1. Έκθεση Διαχείρισης Διοικητικού Συμβουλίου Λαμβάνοντας υπόψη ότι η διοίκηση έχει την ευθύνη για την κατάρτιση της Έκθεσης Διαχείρισης του Διοικητικού Συμβουλίου και της Δήλωσης Εταιρικής Διακυβέρνησης που περιλαμβάνεται στην έκθεση αυτή, κατ’ εφαρμογή των διατάξεων της παραγράφου 5 του άρθρου 2 του Ν. 4336/2015 (μέρος Β), σημειώνουμε ότι: α) Στην Έκθεση Διαχείρισης του Διοικητικού Συμβουλίου περιλαμβάνεται δήλωση εταιρικής διακυβέρνησης, η οποία παρέχει τα πληροφοριακά στοιχεία που ορίζονται στο άρθρο 152 του Ν. 4548/2018. β) γ) 2. Κατά τη γνώμη μας η Έκθεση Διαχείρισης του Διοικητικού Συμβουλίου έχει καταρτισθεί σύμφωνα με τις ισχύουσες νομικές απαιτήσεις των άρθρων 150-151 και 153-154 και της παραγράφου 1 (περιπτώσεις γ’ και δ’) του άρθρου 152 του Ν. 4548/2018 και το περιεχόμενο αυτής αντιστοιχεί με τις συνημμένες οικονομικές καταστάσεις της χρήσης που έληξε την 31.12.2019. Με βάση τη γνώση που αποκτήσαμε κατά τον έλεγχό μας, για την εταιρεία CORAL ΑΝΩΝΥΜΟΣ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΠΕΤΡΕΛΑΙΟΕΙΔΩΝ ΚΑΙ ΧΗΜΙΚΩΝ ΠΡΟΪΟΝΤΩΝ και το περιβάλλον της, δεν έχουμε εντοπίσει ουσιώδεις ανακρίβειες στην Έκθεση Διαχείρισης του Διοικητικού της Συμβουλίου. Συμπληρωματική Έκθεση προς την Επιτροπή Ελέγχου Η γνώμη μας επί των συνημμένων εταιρικών και ενοποιημένων οικονομικών καταστάσεων είναι συνεπής με τη Συμπληρωματική Έκθεσή μας προς την Επιτροπή Ελέγχου της Εταιρείας, που προβλέπεται από το άρθρο 11 του κανονισμού της Ευρωπαϊκής Ένωσης (ΕΕ) αριθ. 537/2014. 3. Παροχή μη ελεγκτικών υπηρεσιών Δεν παρείχαμε στην Εταιρεία και τις θυγατρικές της μη ελεγκτικές υπηρεσίες που απαγορεύονται σύμφωνα με το άρθρο 5 του κανονισμού της Ευρωπαϊκής Ένωσης (ΕΕ) αριθ. 537/2014. Οι επιτρεπόμενες μη ελεγκτικές υπηρεσίες που έχουμε παράσχει στην Εταιρεία και στις θυγατρικές της, κατά τη διάρκεια της χρήσεως που έληξε την 31 Δεκεμβρίου 2019 γνωστοποιούνται στη Σημείωση 6 των συνημμένων εταιρικών και ενοποιημένων οικονομικών καταστάσεων. 4. Διορισμός Ελεγκτή Διοριστήκαμε για πρώτη φορά ως Ορκωτοί Ελεγκτές Λογιστές της Εταιρείας με την από 30/06/2011 απόφαση της ετήσιας τακτικής γενικής συνέλευσης των μετόχων. Έκτοτε ο διορισμός μας έχει αδιαλείπτως ανανεωθεί για μια συνολική περίοδο 9 ετών με βάση τις κατ’ έτος λαμβανόμενες αποφάσεις της τακτικής γενικής συνέλευσης των μετόχων. Αθήνα, 27 Απριλίου 2020 Ο Ορκωτός Ελεγκτής Λογιστής Τηλέμαχος Χ. Γεωργόπουλος Α.Μ. ΣΟΕΛ 19271 Deloitte Ανώνυμη Εταιρία Ορκωτών Ελεγκτών Λογιστών Φραγκοκκλησιάς 3α & Γρανικού, 151 25 Μαρούσι Α.Μ. ΣΟΕΛ: Ε 120 This document has been prepared by Deloitte Certified Public Accountants Societe Anonyme. Deloitte Certified Public Accountants Societe Anonyme, a Greek company, registered in Greece with registered number 0001223601000 and its registered office at Marousi-Attica, 3a Fragkokklisias & Granikou str., 151 25, is one of the Deloitte Central Mediterranean S.r.l. (“DCM”) Countries. DCM, a company limited by guarantee registered in Italy with registered number 09599600963 and its registered office at Via Tortona no. 25, 20144, Milan, Italy is one of the Deloitte NSE LLP Geographies. Deloitte NSE LLP is a UK limited liability partnership and member firm of of Deloitte Touche Tohmatsu Limited, a UK private company limited by guarantee (“DTTL”). DTTL and each of its member firms are legally separate and independent entities. DTTL, Deloitte NSE LLP and Deloitte Central Mediterranean S.r.l. do not provide services to clients. Please see www.deloitte.com/about to learn more about our global network of member firms.

Περίληψη: Σύμφωνα με τα οριζόμενα στην παράγραφο 2 περίπτωση γ του άρθρου 4 του Νόμου 3556/2007 δηλώνουμε ότι εξ όσων γνωρίζουμε: A. Οι οικονομικές καταστάσεις της χρήσης 2019 της Εταιρείας σε ατομική και ενοποιημένη βάση, οι οποίες καταρτίστηκαν σύμφωνα με τα ισχύοντα λογιστικά πρότυπα, απεικονίζουν κατά τρόπο αληθή τα στοιχεία του ενεργητικού και του παθητικού, την καθαρή θέση και τα στοιχεία της κατάστασης συνολικού εισοδήματος της Εταιρείας, καθώς και των επιχειρήσεων που περιλαμβάνονται στην ενοποίηση εκλαμβανομένων ως σύνολο, και B. Η ετήσια έκθεση του Διοικητικού Συμβουλίου απεικονίζει κατά τρόπο αληθή την εξέλιξη, τις επιδόσεις και τη θέση της Εταιρείας καθώς και των επιχειρήσεων που περιλαμβάνονται στην ενοποίηση εκλαμβανομένων ως σύνολο, συμπεριλαμβανομένης της περιγραφής των κυριότερων κινδύνων και αβεβαιοτήτων που αντιμετωπίζουν. Μαρούσι, 22 Απριλίου 2020 Ο ΠΡΟΕΔΡΟΣ Δ.Σ. ΙΩΑΝΝΗΣ Β. ΒΑΡΔΙΝΟΓΙΑΝΝΗΣ ΑΔΤ ΑΗ 567603/2009 Ο ΓΕΝΙΚΟΣ Δ/ΝΤΗΣ ΓΕΩΡΓΙΟΣ Ν. ΧΑΤΖΟΠΟΥΛΟΣ ΑΔΤ ΑΑ 075307/2005 Ο ΑΝΤΙΠΡΟΕΔΡΟΣ Δ.Σ. ΓΕΩΡΓΙΟΣ Κ. ΘΩΜΑΪΔΗΣ Σ 040106/1992