ΣΩΛΗΝΟΥΡΓΕΙΑ ΛΙΜΠΑΡ. ΤΖΙΡΑΚΙΑΝ PROFIL A.E. Ε Τ ΗΣΙ Α Ο ΙΚ ΟΝΟ ΜΙ ΚΗ Ε ΚΘΕ ΣΗ της οικονομικής χρήσης από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 Σύμφωνα με το άρθρο 4 του Ν.3556/2007 ΕΔΡΑ: 56οχλμ. ΕΘΝ.ΟΔΟΥ ΑΘΗΝΩΝ – ΛΑΜΙΑΣ Τ.Κ. 32011 - ΟΙΝΟΦΥΤΑ ΒΟΙΩΤΙΑΣ ΑΡΙΘΜΟΣ Μ.Α.Ε. : 9615/06/Β/86/41 ΑΡ. Γ.Ε.ΜΗ. 121923260000 ΔΙΑΔΙΚΤΥΑΚΟΣ ΤΟΠΟΣ: http://www.tzirakian.com Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων της Εταιρείας οι οποίες έχουν καταρτιστεί σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Χρηματοοικονομικής Αναφοράς (Δ.Π.Χ.Α.) Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 1 ΣΩΛΗΝΟΥΡΓΕΙΑ ΛΙΜΠΑΡ.ΤΖΙΡΑΚΙΑΝ PROFILA.E. Ετήσια Oικονομική ‘Εκθεση Για τη χρήση που έληξε την 31η Δεκεμβρίου 2020 Π ΙΝΑΚΑΣ Π ΕΡΙΕΧΟΜΕΝΩΝ ΔΗΛΩΣΕΙΣ ΤΩΝ ΜΕΛΩΝ ΤΟΥ ΔΙΟΙΚΗΤΙΚΟΥ ΣΥΜΒΟΥΛΙΟΥ.................... 4 Έκθεση του Διοικητικού Συμβουλίου ................................................................... 5 Α. ΑΠΟΛΟΓΙΣΜΟΣ ΓΙΑ ΤΗ ΧΡΗΣΗ 2020 – ΔΕΙΚΤΕΣ ΕΠΙΔΟΣΕΩΝ ............. 5 Β. ΣΗΜΑΝΤΙΚΑ ΓΕΓΟΝΟΤΑ 2020 ...................................................................... 8 Γ. ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΕΣ ΓΙΑ ΠΕΡΙΒΑΛΛΟΝΤΙΚΑ ΚΑΙ ΕΡΓΑΣΙΑΚΑ ΘΕΜΑΤΑ .. 13 Δ. ΚΙΝΔΥΝΟΙ & ΑΒΕΒΑΙΟΤΗΤΕΣ ....................................................................... 14 Ε. ΈΚΘΕΣΗ ΤΟΥ Δ.Σ. ΓΙΑ ΣΥΝΑΛΛΑΓΕΣ ΜΕ ΤΙΣ ΣΥΝΔΕΔΕΜΕΝΕΣ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΙΣ ......................................................................................................... 18 ΣΤ. ΣΤΟΧΟΙ - ΠΡΟΟΠΤΙΚΕΣ - ΠΡΟΒΛΕΠΟΜΕΝΗ ΠΟΡΕΙΑ...................... 19 Ζ. Εναλλακτικοί Δείκτες Μέτρησης Απόδοσης (ΕΔΜΑ) ................................. 20 Η. ΠΛΗΡΟΦΟΡΙΕΣ ΣΥΜΦΩΝΑ ΜΕ ΤΟ ΑΡΘΡΟ 4 ΠΑΡ.7 & 8 ΤΟΥ Ν.3556/2007 ................................................................................................................ 21 ΔΗΛΩΣΗ ΕΤΑΙΡΙΚΗΣ ΔΙΑΚΥΒΕΡΝΗΣΗΣ........................................................ 24 ΕΚΘΕΣΗ ΑΝΕΞΑΡΤΗΤΟΥ ΟΡΚΩΤΟΥ ΕΛΕΓΚΤΗ ΛΟΓΙΣΤΗ ........................ 38 Κατάσταση Οικονομικής Θέσης (ποσά εκφρασμένα σε ευρώ) ..................... 44 Κατάσταση Συνολικών Εσόδων (ποσά εκφρασμένα σε ευρώ) ..................... 45 Κατάσταση Λοιπών Συνολικών Εσόδων της Εταιρίας ................................... 45 Κατάσταση Μεταβολών Ιδίων Κεφαλαίων (ποσά εκφρασμένα σε ευρώ) 47 Κατάσταση Ταμειακών Ροών (ποσά εκφρασμένα σε ευρώ) .......................... 49 ΕΠΙΛΕΓΜΕΝΕΣ ΕΠΕΞΗΓΗΜΑΤΙΚΕΣ ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ ΕΠΙ ΤΩΝ ΕΤΗΣΙΩΝ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΩΝ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΩΝ ΤΗΣ 31ΗΣΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2020 .............................................................. 50 1. Γενικές Πληροφορίες ...................................................................................... 50 2. Πλαίσιο κατάρτισης των Οικονομικών Καταστάσεων ........................... 50 3. Διαχείριση χρηματοοικονομικών Κινδύνων.............................................. 57 4. Μεταβολές στις λογιστικές αρχές ............................................................... 63 5. Λειτουργικοί Τομείς ........................................................................................ 63 Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 2 6. Ιδιοχρησιμοποιούμενα ενσώματα πάγια περιουσιακά στοιχεία .......... 64 7. Άυλα περιουσιακά στοιχεία .......................................................................... 68 8. Περιουσιακά στοιχεία με δικαίωμα χρήσης ............................................ 68 9. Μη κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία διαθέσιμα προς πώληση70 10. Χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία σε εύλογη αξία μέσω λοιπών συνολικών εσόδων ................................................................................ 70 11. Λοιπές μακροπρόθεσμες απαιτήσεις ........................................................ 71 12. Αναβαλλόμενη φορολογική απαίτηση .................................................... 71 13. Αποθέματα...................................................................................................... 72 14. Χρεώστες & άλλοι λογαριασμοί ................................................................. 72 15. Χρηματοοικονομικά στοιχεία σε εύλογες αξίες μέσω αποτελεσμάτων .................................................................................................................................. 74 16. Ταμειακά Διαθέσιμα & ισοδύναμα............................................................ 74 17. Μετοχικό κεφάλαιο – Διαφορά από έκδοση μετοχών υπέρ το άρτιο 74 18. Αποθεματικά .................................................................................................. 74 19. Μακροπρόθεσμες υποχρεώσεις & αναβαλλόμενη φορολογική υποχρέωση ............................................................................................................ 75 20. Προβλέψεις και ενδεχόμενες υποχρεώσεις ............................................. 77 21. Βραχυπρόθεσμες Υποχρεώσεις .................................................................. 81 22. Κύριοι Μέτοχοι ............................................................................................... 81 23. Κόστος των πωλήσεων και κατανομή εξόδων ανά κέντρο κόστους81 24. Άλλα έσοδα εκμετάλλευσης ...................................................................... 82 25. Έσοδα Συμμετοχών...................................................................................... 82 26. Άλλα Λειτουργικά έξοδα ............................................................................. 83 27. Χρηματοοικονομικά έξοδα .......................................................................... 83 28. Φόρος εισοδήματος ........................................................................................ 83 29. Μερίσματα ...................................................................................................... 85 30. Ανθρώπινο Δυναμικό & Κόστος ανθρώπινου δυναμικού .................... 85 31. Καθαρά Κέρδη/(Ζημίες) Χρήσεως μετά από φόρους ............................ 85 32. Κέρδη / (Ζημίες) προ φόρων χρηματοδοτικών, επενδυτικών αποτελεσμάτων και αποσβέσεων (EBITDA) ................................................. 85 33. Κέρδη/ (Ζημίες) μετά από φόρους ανά μετοχή ....................................... 85 34. Συναλλαγές με τα συνδεδεμένα μέρη ..................................................... 86 35. Γεγονότα μετά τον Ισολογισμό .................................................................. 87 Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 3 Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 37 ΕΚΘΕΣΗ ΑΝΕΞΑΡΤΗΤΟΥ ΟΡΚΩΤΟΥ ΕΛΕΓΚΤΗ ΛΟΓΙΣΤΗ Προς τους Μετόχους της Εταιρείας «ΣΩΛΗΝΟΥΡΓΕΙΑ ΛΙΜΠΑΡ. ΤΖΙΡΑΚΙΑΝ PROFIL A.E.» Έκθεση Ελέγχου επί των Οικονομικών Καταστάσεων Γνώμη Έχουμε ελέγξει τις συνημμένες οικονομικές καταστάσεις της Εταιρείας ΣΩΛΗΝΟΥΡΓΕΙΑ ΛΙΜΠΑΡ. ΤΖΙΡΑΚΙΑΝ PROFIL A.E. (η Εταιρεία), οι οποίες αποτελούνται από την κατάσταση οικονομικής θέσης της 31ης Δεκεμβρίου 2020, τις καταστάσεις συνολικού εισοδήματος, μεταβολών ιδίων κεφαλαίων και ταμειακών ροών της χρήσεως που έληξε την ημερομηνία αυτή, καθώς και περίληψη σημαντικών λογιστικών αρχών και μεθόδων και λοιπές επεξηγηματικές πληροφορίες. Κατά τη γνώμη μας, οι συνημμένες οικονομικές καταστάσεις παρουσιάζουν εύλογα, από κάθε ουσιώδη άποψη, την οικονομική θέση της εταιρείας ΣΩΛΗΝΟΥΡΓΕΙΑ ΛΙΜΠΑΡ. ΤΖΙΡΑΚΙΑΝ PROFIL A.E. κατά την 31η Δεκεμβρίου 2020, τη χρηματοοικονομική της επίδοση και τις ταμειακές της ροές για τη χρήση που έληξε την ημερομηνία αυτή σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Χρηματοοικονομικής Αναφοράς, όπως αυτά έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση. Βάση γνώμης Διενεργήσαμε τον έλεγχό μας σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Ελέγχου (ΔΠΕ) όπως αυτά έχουν ενσωματωθεί στην Ελληνική Νομοθεσία. Οι ευθύνες μας, σύμφωνα με τα πρότυπα αυτά περιγράφονται περαιτέρω στην ενότητα της έκθεσής μας «Ευθύνες ελεγκτή για τον έλεγχο των οικονομικών καταστάσεων». Είμαστε ανεξάρτητοι από την Εταιρεία καθ’ όλη τη διάρκεια του διορισμού μας σύμφωνα με τον Κώδικα Δεοντολογίας για Επαγγελματίες Ελεγκτές του Συμβουλίου Διεθνών Προτύπων Δεοντολογίας Ελεγκτών, όπως αυτός έχει ενσωματωθεί στην Ελληνική Νομοθεσία και τις απαιτήσεις δεοντολογίας που σχετίζονται με τον έλεγχο των οικονομικών καταστάσεων στην Ελλάδα και έχουμε εκπληρώσει τις δεοντολογικές μας υποχρεώσεις σύμφωνα με τις απαιτήσεις της ισχύουσας νομοθεσίας και του προαναφερόμενου Κώδικα Δεοντολογίας. Πιστεύουμε ότι τα ελεγκτικά τεκμήρια που έχουμε αποκτήσει είναι επαρκή και κατάλληλα να παρέχουν βάση για τη γνώμη μας. Σημαντικότερα θέματα ελέγχου Τα σημαντικότερα θέματα ελέγχου είναι εκείνα τα θέματα που, κατά την επαγγελματική μας κρίση, ήταν εξέχουσας σημασίας στον έλεγχό μας επί των οικονομικών καταστάσεων της ελεγχόμενης χρήσεως. Τα θέματα αυτά και οι σχετιζόμενοι κίνδυνοι ουσιώδους ανακρίβειας αντιμετωπίστηκαν στο πλαίσιο του ελέγχου των οικονομικών καταστάσεων ως σύνολο, για τη διαμόρφωση της γνώμης μας επί αυτών και δεν εκφέρουμε ξεχωριστή γνώμη για τα θέματα αυτά. Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 38 Ελεγκτικές Διαδικασίες αναφορικά με τα Κυριότερα Θέματα Ελέγχου Αποτίμηση αξίας Κυριότερα Θέματα Ελέγχου ιδιοχρησιμοποιούμενων οικοπέδων και κτιρίων και επενδυτικών ακινήτων Στο πλαίσιο του ελέγχου μας ζητήσαμε και Την 31/12/2020 η εύλογη αξία των οικοπέδων και λάβαμε από τη Διοίκηση, για αξιολόγηση, την κτιρίων, που παρουσιάζεται στη σημείωση 6 έκθεση (Ιδιοχρησιμοποιούμενα ακινήτων ενσώματα πάγια εκτίμησης που της εύλογης αξίας των από τους εκτιμητές και διενεργήθηκε περιουσιακά στοιχεία και επενδυτικά ακίνητα) ανεξάρτητους ανέρχεται σε € 8.927 χιλ. (€10.547 χιλ. κατά την συζητήσαμε με τη Διοίκηση τη διαδικασία και τις 31/12/2019) και καθορίσθηκε από τη Διοίκηση μεθόδους βάσει χρησιμοποιώντας των εκτιμήσεων ανεξάρτητων επαγγελματιών εκτιμητών. επαγγελματίες εκτίμησης. ανεξάρτητους εμπειρογνώμονες επαγγελματίες διενεργήσαμε, Η σημαντική αξία που αντιπροσωπεύουν, για Επιπρόσθετα, ως μεταξύ άλλων, εκτιμητές τις κατωτέρω ελεγκτικές διαδικασίες: την Εταιρεία, ως ποσοστό (περίπου 34%) επί του συνολικού ενεργητικού τα Αξιολόγηση της ανεξαρτησίας, της ιδιοχρησιμοποιούμενα οικόπεδα και κτίρια και αντικειμενικότητας, της καταλληλότητας, της τα επενδυτικά ακίνητα που περιλαμβάνονται επάρκειας των προσόντων και της ικανότητας στους λογαριασμούς αυτούς, το συνεχιζόμενο των ανεξάρτητων επαγγελματιών εκτιμητών περιβάλλον που χρησιμοποιήθηκαν από τη Διοίκηση για ελληνική ύφεσης αγορά που επικρατεί ακινήτων, καθώς στην και η την υποκειμενικότητα και οι σημαντικές κρίσεις που εκτίμηση στη . διαδικασία εκτίμησης της εύλογης αξίας τους, Αξιολόγηση ασκεί η Διοίκηση και εμπεριέχεται της εύλογης αξίας των καταλληλότητας της ακινήτων κατά την 31/12/2020 της καθιστούν την αποτίμηση αυτών ένα από τα μεθόδου εκτίμησης της εύλογης αξίας κάθε σημαντικότερα θέματα του ελέγχου. Όπως ακινήτου σε σχέση με τις αποδεκτές μεθόδους περιγράφεται στις σημειώσεις 2 και 6 των εκτίμησης της εύλογης αξίας, λαμβάνοντας Οικονομικών Καταστάσεων οι εκτιμήσεις της υπόψη τα ιδιαίτερα χαρακτηριστικά κάθε εύλογης αξίας βασίσθηκαν κυρίως στη Συγκριτική Μέθοδο, λαμβάνοντας υπόψη τους ακινήτου. Αξιολόγηση του εύλογου των παραδοχών που παράγοντες που καθορίζουν την αξία των εν χρησιμοποιήθηκαν στις μελέτες εκτιμήσεων λόγω ακινήτων, συμπεριλαμβανομένων των των ανεξάρτητων επαγγελματιών εκτιμητών συγκριτικών τιμών πωλήσεων καθώς και τις τάσεις της οικονομίας και της αγοράς ακινήτων. που χρησιμοποιήθηκαν από τη Διοίκηση. Έλεγχο καταλληλότητας, πληρότητας και ακρίβειας της εισαγωγής των δεδομένων στις μελέτες εκτιμήσεων των ανεξάρτητων επαγγελματιών εκτιμητών. Έλεγχο των λογιστικών εγγραφών για την εξακρίβωση της ορθής καταχώρησης της εύλογης αξίας κάθε ακινήτου. Συμφωνία των ποσών που απεικονίζονται στις οικονομικές καταστάσεις με τις εύλογες αξίες στις μελέτες εκτιμήσεων των ανεξάρτητων επαγγελματιών εκτιμητών). Επιπλέον αξιολογήσαμε την επάρκεια και την καταλληλότητα των γνωστοποιήσεων στη σημείωση 6 των οικονομικών καταστάσεων. Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 39 Ανακτησιμότητα εμπορικών απαιτήσεων Οι ελεγκτικές μας διαδικασίες σχετικά με την ανακτησιμότητα Την 31/12/2020, οι εμπορικές και λοιπές των εμπορικών απαιτήσεων περιλάμβαναν, μεταξύ άλλων: απαιτήσεις της Εταιρείας ανέρχονται σε € 9.142 χιλ. (€ 7.983 χιλ. την 31/12/2019) ενώ η σχετική Την κατανόηση συσσωρευμένη απομείωση ανέρχεται σε € 2.894 διαδικασιών χιλ. Εταιρείας (€ 2.819 χιλ. την 31/12/2019), όπως αναφέρεται στην σημείωση 14 των οικονομικών την εξέταση καθώς και ελέγχου την εξέταση των της των βασικών δικλίδων σχετικά με τη χορήγηση καταστάσεων πιστώσεων στους πελάτες. Οι και πιστωτικού εμπορικές απαιτήσεις της Εταιρείας Την εκτίμηση των παραδοχών και της μεθοδολογίας που χρησιμοποιήθηκε από την περιλαμβάνουν κυρίως απαιτήσεις από πελάτες Εταιρεία εσωτερικού. Το περιβάλλον λειτουργίας στον ανακτησιμότητας κλάδο εγκυμονεί κινδύνους επισφάλειας από απαιτήσεων ή του χαρακτηρισμού τους ως τους εν λόγω πελάτες της εταιρείας. Ειδικότερα, στην περίπτωση της αφερεγγυότητας αυτών για τον προσδιορισμό της εμπορικών της των επισφαλείς. Την εξέταση των απαντητικών επιστολών των πελατών, η Εταιρεία εκτίθεται σε αυξημένο των δικηγόρων, για θέματα που χειρίστηκαν πιστωτικό κίνδυνο όταν οι πελάτες αδυνατούν κατά τη διάρκεια του έτους για τον εντοπισμό να τυχόν θεμάτων που υποδεικνύουν υπόλοιπα ανταπεξέλθουν στις συμβατικές τους υποχρεώσεις. από εμπορικές απαιτήσεις που δεν είναι ανακτήσιμα στο μέλλον. Η Διοίκηση για να εκτιμήσει το ποσό της Την εξέταση της ληκτότητας των υπολοίπων απομείωσης των εμπορικών της απαιτήσεων, των εμπορικών απαιτήσεων στο τέλος της αξιολογεί την ανακτησιμότητα των εμπορικών χρήσης και τον εντοπισμό τυχόν οφειλετών απαιτήσεων επισκοπώντας την ληκτότητα των με οικονομική δυσχέρεια. Συζήτηση με τη υπολοίπων των πελατών, το πιστωτικό ιστορικό Διοίκηση τους και την διευθέτηση των μεταγενέστερων αλληλογραφία της Εταιρείας με τους πελάτες πληρωμών της. Αξιολόγηση των δημοσίως διαθεσίμων σύμφωνα με τον εκάστοτε διακανονισμό. και εξέταση της πρόσφατης στοιχείων και πληροφοριών. Τον επαναϋπολογισμό της απομείωσης των Δεδομένης της σημαντικότητας του θέματος και εμπορικών απαιτήσεων λαμβάνοντας υπόψη του επιπέδου της κρίσης και των εκτιμήσεων συγκεκριμένες παραμέτρους για οφειλέτες, που απαιτήθηκαν, θεωρούμε πως αυτό αποτελεί όπως ένα από τα σημαντικότερα θέματα ελέγχου. μεγάλους την ληκτότητα οφειλέτες και υπολοίπων, τους τους οφειλέτες υψηλού κινδύνου. Την αξιολόγηση ανακτησιμότητας των υπολοίπων συγκρίνοντας τα ποσά του τέλους της χρήσης με μεταγενέστερες εισπράξεις/τακτοποιήσεις. Επιπλέον αξιολογήσαμε την επάρκεια και την καταλληλότητα των γνωστοποιήσεων στη σημείωση 14 των οικονομικών καταστάσεων. Άλλες πληροφορίες Η διοίκηση είναι υπεύθυνη για τις άλλες πληροφορίες. Οι άλλες πληροφορίες περιλαμβάνονται στην Έκθεση Διαχείρισης του Διοικητικού Συμβουλίου, για την οποία γίνεται σχετική αναφορά στην «Έκθεση επί Άλλων Νομικών και Κανονιστικών Απαιτήσεων», στις Δηλώσεις των Μελών του Διοικητικού Συμβουλίου, αλλά δεν περιλαμβάνουν τις οικονομικές καταστάσεις και την έκθεση ελέγχου επί αυτών. Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 40 Η γνώμη μας επί των οικονομικών καταστάσεων δεν καλύπτει τις άλλες πληροφορίες και δεν εκφράζουμε με τη γνώμη αυτή οποιασδήποτε μορφής συμπέρασμα διασφάλισης επί αυτών. Σε σχέση με τον έλεγχό μας επί των οικονομικών καταστάσεων, η ευθύνη μας είναι να αναγνώσουμε τις άλλες πληροφορίες και με τον τρόπο αυτό, να εξετάσουμε εάν οι άλλες πληροφορίες είναι ουσιωδώς ασυνεπείς με τις οικονομικές καταστάσεις ή τις γνώσεις που αποκτήσαμε κατά τον έλεγχο ή αλλιώς φαίνεται να είναι ουσιωδώς εσφαλμένες. Εάν, με βάση τις εργασίες που έχουμε εκτελέσει, καταλήξουμε στο συμπέρασμα ότι υπάρχει ουσιώδες σφάλμα σε αυτές τις άλλες πληροφορίες, είμαστε υποχρεωμένοι να αναφέρουμε το γεγονός αυτό. Δεν έχουμε τίποτα να αναφέρουμε σχετικά με το θέμα αυτό. Ευθύνες της διοίκησης και των υπευθύνων για τη διακυβέρνηση επί των οικονομικών καταστάσεων Η διοίκηση έχει την ευθύνη για την κατάρτιση και εύλογη παρουσίαση των οικονομικών καταστάσεων σύμφωνα με τα ΔΠΧΑ όπως αυτά έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση, όπως και για εκείνες τις δικλίδες εσωτερικού ελέγχου που η διοίκηση καθορίζει ως απαραίτητες, ώστε να καθίσταται δυνατή η κατάρτιση των οικονομικών καταστάσεων απαλλαγμένων από ουσιώδες σφάλμα, που οφείλεται είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Κατά την κατάρτιση των οικονομικών καταστάσεων, η διοίκηση είναι υπεύθυνη για την αξιολόγηση της ικανότητας της Εταιρείας να συνεχίσει τη δραστηριότητά της, γνωστοποιώντας όπου συντρέχει τέτοια περίπτωση, τα θέματα που σχετίζονται με τη συνεχιζόμενη δραστηριότητα και τη χρήση της λογιστικής αρχής της συνεχιζόμενης δραστηριότητας, εκτός και εάν η διοίκηση είτε προτίθεται να ρευστοποιήσει την Εταιρεία ή να διακόψει τη δραστηριότητά της ή δεν έχει άλλη ρεαλιστική εναλλακτική επιλογή από το να προβεί σ’ αυτές τις ενέργειες. Η Επιτροπή Ελέγχου (άρθ. 44 ν.4449/2017) της Εταιρείας έχει την ευθύνη εποπτείας της διαδικασίας χρηματοοικονομικής αναφοράς της Εταιρείας. Ευθύνες ελεγκτή για τον έλεγχο των οικονομικών καταστάσεων Οι στόχοι μας είναι να αποκτήσουμε εύλογη διασφάλιση για το κατά πόσο οι οικονομικές καταστάσεις, στο σύνολο τους, είναι απαλλαγμένες από ουσιώδες σφάλμα, που οφείλεται είτε σε απάτη είτε σε λάθος και να εκδώσουμε έκθεση ελεγκτή, η οποία περιλαμβάνει τη γνώμη μας. Η εύλογη διασφάλιση συνιστά διασφάλιση υψηλού επιπέδου, αλλά δεν είναι εγγύηση ότι ο έλεγχος που διενεργείται σύμφωνα με τα ΔΠΕ, όπως αυτά έχουν ενσωματωθεί στην Ελληνική Νομοθεσία, θα εντοπίζει πάντα ένα ουσιώδες σφάλμα, όταν αυτό υπάρχει. Σφάλματα δύναται να προκύψουν από απάτη ή από λάθος και θεωρούνται ουσιώδη όταν, μεμονωμένα ή αθροιστικά, θα μπορούσε εύλογα να αναμένεται ότι θα επηρέαζαν τις οικονομικές αποφάσεις των χρηστών, που λαμβάνονται με βάση αυτές τις οικονομικές καταστάσεις. Ως καθήκον του ελέγχου, σύμφωνα με τα ΔΠΕ όπως αυτά έχουν ενσωματωθεί στην Ελληνική Νομοθεσία, ασκούμε επαγγελματική κρίση και διατηρούμε επαγγελματικό σκεπτικισμό καθ’ όλη τη διάρκεια του ελέγχου. Επίσης: Εντοπίζουμε και αξιολογούμε τους κινδύνους ουσιώδους σφάλματος στις οικονομικές καταστάσεις, που οφείλεται είτε σε απάτη είτε σε λάθος, σχεδιάζοντας και διενεργώντας ελεγκτικές διαδικασίες που ανταποκρίνονται στους κινδύνους αυτούς και αποκτούμε ελεγκτικά τεκμήρια που είναι επαρκή και κατάλληλα για να παρέχουν βάση για την γνώμη μας. Ο κίνδυνος μη εντοπισμού ουσιώδους σφάλματος που οφείλεται σε απάτη είναι υψηλότερος από αυτόν που οφείλεται σε λάθος, καθώς η απάτη μπορεί να εμπεριέχει Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 41 συμπαιγνία, πλαστογραφία, εσκεμμένες παραλείψεις, ψευδείς διαβεβαιώσεις ή παράκαμψη των δικλίδων εσωτερικού ελέγχου. Κατανοούμε τις δικλίδες εσωτερικού ελέγχου που σχετίζονται με τον έλεγχο, με σκοπό το σχεδιασμό ελεγκτικών διαδικασιών κατάλληλων για τις περιστάσεις, αλλά όχι με σκοπό την διατύπωση γνώμης επί της αποτελεσματικότητας των δικλίδων εσωτερικού ελέγχου της Εταιρείας. Αξιολογούμε την καταλληλότητα των λογιστικών αρχών και μεθόδων που χρησιμοποιήθηκαν και το εύλογο των λογιστικών εκτιμήσεων και των σχετικών γνωστοποιήσεων που έγιναν από τη διοίκηση. Αποφαινόμαστε για την καταλληλότητα της χρήσης από τη διοίκηση της λογιστικής αρχής της συνεχιζόμενης δραστηριότητας και με βάση τα ελεγκτικά τεκμήρια που αποκτήθηκαν για το εάν υπάρχει ουσιώδης αβεβαιότητα σχετικά με γεγονότα ή συνθήκες που μπορεί να υποδηλώνουν ουσιώδη αβεβαιότητα ως προς την ικανότητα της Εταιρείας να συνεχίσει τη δραστηριότητά της. Εάν συμπεράνουμε ότι υφίσταται ουσιώδης αβεβαιότητα, είμαστε υποχρεωμένοι στην έκθεση ελεγκτή να επιστήσουμε την προσοχή στις σχετικές γνωστοποιήσεις των οικονομικών καταστάσεων ή εάν αυτές οι γνωστοποιήσεις είναι ανεπαρκείς να διαφοροποιήσουμε τη γνώμη μας. Τα συμπεράσματά μας βασίζονται σε ελεγκτικά τεκμήρια που αποκτώνται μέχρι την ημερομηνία της έκθεσης ελεγκτή. Ωστόσο, μελλοντικά γεγονότα ή συνθήκες ενδέχεται να έχουν ως αποτέλεσμα η Εταιρεία να παύσει να λειτουργεί ως συνεχιζόμενη δραστηριότητα. Αξιολογούμε τη συνολική παρουσίαση, τη δομή και το περιεχόμενο των οικονομικών καταστάσεων, συμπεριλαμβανομένων των γνωστοποιήσεων, καθώς και το κατά πόσο οι οικονομικές καταστάσεις απεικονίζουν τις υποκείμενες συναλλαγές και τα γεγονότα με τρόπο που επιτυγχάνεται η εύλογη παρουσίαση. Μεταξύ άλλων θεμάτων, κοινοποιούμε στους υπεύθυνους για τη διακυβέρνηση, το σχεδιαζόμενο εύρος και το χρονοδιάγραμμα του ελέγχου, καθώς και σημαντικά ευρήματα του ελέγχου, συμπεριλαμβανομένων όποιων σημαντικών ελλείψεων στις δικλίδες εσωτερικού ελέγχου εντοπίζουμε κατά τη διάρκεια του ελέγχου μας. Επιπλέον, δηλώνουμε προς τους υπεύθυνους για τη διακυβέρνηση ότι έχουμε συμμορφωθεί με τις σχετικές απαιτήσεις δεοντολογίας περί ανεξαρτησίας και γνωστοποιούμε προς αυτούς όλες τις σχέσεις και άλλα θέματα που μπορεί εύλογα να θεωρηθεί ότι επηρεάζουν την ανεξαρτησία μας και τα σχετικά μέτρα προστασίας, όπου συντρέχει περίπτωση. Από τα θέματα που γνωστοποιήθηκαν στους υπεύθυνους για τη διακυβέρνηση, καθορίζουμε τα θέματα εκείνα που ήταν εξέχουσας σημασίας για τον έλεγχο των οικονομικών καταστάσεων της ελεγχόμενης χρήσεως και ως εκ τούτου αποτελούν τα σημαντικότερα θέματα ελέγχου. Έκθεση επί Άλλων Νομικών και Κανονιστικών Απαιτήσεων 1. Έκθεση Διαχείρισης Διοικητικού Συμβουλίου Λαμβάνοντας υπόψη ότι η διοίκηση έχει την ευθύνη για την κατάρτιση της Έκθεσης Διαχείρισης του Διοικητικού Συμβουλίου και της Δήλωσης Εταιρικής Διακυβέρνησης που περιλαμβάνεται στην έκθεση αυτή, κατ’ εφαρμογή των διατάξεων της παραγράφου 5 του άρθρου 2 του Ν. 4336/2015 (μέρος Β), σημειώνουμε ότι: α) Στην Έκθεση Διαχείρισης του Διοικητικού Συμβουλίου περιλαμβάνεται δήλωση εταιρικής διακυβέρνησης, η οποία παρέχει τα πληροφοριακά στοιχεία που ορίζονται στο άρθρο 152 του Ν. 4548/2018. Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 42 β) Κατά τη γνώμη μας η Έκθεση Διαχείρισης του Διοικητικού Συμβουλίου έχει καταρτισθεί σύμφωνα με τις ισχύουσες νομικές απαιτήσεις του άρθρου 150 και της παραγράφου 1 (περιπτώσεις γ’ και δ’) του άρθρου 152 του Ν. 4548/2018 και το περιεχόμενο αυτής αντιστοιχεί με τις συνημμένες οικονομικές καταστάσεις της χρήσης που έληξε την 31 Δεκεμβρίου 2020. γ) Με βάση τη γνώση που αποκτήσαμε κατά το έλεγχό μας, για την εταιρεία ΣΩΛΗΝΟΥΡΓΕΙΑ ΛΙΜΠΑΡ. ΤΖΙΡΑΚΙΑΝ PROFIL A.E. και το περιβάλλον της, δεν έχουμε εντοπίσει ουσιώδεις ανακρίβειες στην Έκθεση Διαχείρισης του Διοικητικού της Συμβουλίου. 2. Συμπληρωματική Έκθεση προς την Επιτροπή Ελέγχου Η γνώμη μας επί των συνημμένων οικονομικών καταστάσεων είναι συνεπής με τη Συμπληρωματική Έκθεσή μας προς την Επιτροπή Ελέγχου της Εταιρείας, που προβλέπεται από το άρθρο 11 του κανονισμού της Ευρωπαϊκής Ένωσης (ΕΕ) αριθ. 537/2014. 3. Παροχή Μη Ελεγκτικών Υπηρεσιών Δεν παρείχαμε στην Εταιρεία μη ελεγκτικές υπηρεσίες που απαγορεύονται σύμφωνα με το άρθρο 5 του κανονισμού της Ευρωπαϊκής Ένωσης (ΕΕ) αριθ. 537/2014. 4. Διορισμός Ελεγκτή Διοριστήκαμε για πρώτη φορά ως Ορκωτοί Ελεγκτές Λογιστές της Εταιρείας με την από 30/06/2011 απόφαση της ετήσιας τακτικής γενικής συνέλευσης των μετόχων. Έκτοτε ο διορισμός μας έχει αδιαλείπτως ανανεωθεί για μια συνολική περίοδο 10 ετών με βάση τις κατ’ έτος λαμβανόμενες αποφάσεις της τακτικής γενικής συνέλευσης. Αθήνα, 24 Μάρτιου 2021 Ο Ορκωτός Ελεγκτής Λογιστής Βρασίδας Σπ. Δαμηλάκος Α.Μ. ΣΟΕΛ 22791 DELTA PARTNERS ΟΡΚΩΤΟΙ ΕΛΕΓΚΤΕΣ ΛΟΓΙΣΤΕΣ Α.Ε. Λ. Ποσειδώνος 80, 17455 Άλιμος Α.Μ. ΣΟΕΛ 153 Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 43 ΣΩΛΗΝΟΥΡΓΕΙΑ ΛΙΜΠΑΡ. ΤΖΙΡΑΚΙΑΝPROFIL A.E. Κατάσταση Οικονομικής Θέσης (ποσά εκφρασμένα σε ευρώ) ΕΤΑΙΡΕΙΑ ENEΡΓΗΤΙΚΟ Μη κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία Ιδιοχρησιμοποιούμενα ενσώματα πάγια ΣΗΜ. 31/12/2020 31/12/2019 6 στοιχεία Επενδύσεις σε ακίνητα 8.056.043 7.666.582 6 1.722.780 3.420.198 Περιουσιακά στοιχεία με δικαίωμα χρήσης 8 93.575 12.546 Άυλα περιουσιακά στοιχεία 7 22.304 23.901 Μη κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία διαθέσιμα προς πώληση 9 45.000 65.000 Χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία σε εύλογη αξία μέσω λοιπών συνολικών εσόδων Λοιπές μακροπρόθεσμες απαιτήσεις 10 322.763 355.850 11 7.528 4.400 Αναβαλλόμενη φορολογική απαίτηση 12 756.216 713.193 11.026.209 12.261.671 ΣΥΝΟΛΟ ΜΗ ΚΥΚΛΟΦΟΡΟΥΝΤΟΣ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ Κυκλοφορούν Ενεργητικό Αποθέματα 13 5.184.953 3.326.719 Χρεώστες & άλλοι λογαριασμοί 14 9.141.563 7.982.737 Χρηματοοικονομικά στοιχεία σε εύλογες αξίες μέσω αποτελεσμάτων 15 22.274 16.767 Ταμειακά διαθέσιμα & ισοδύναμα ΣΥΝΟΛΟ ΚΥΚΛΟΦΟΡΟΥΝΤΟΣ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 16 725.200 178.911 15.073.990 11.505.134 26.100.199 23.766.804 ΙΔΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ & ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ Μετοχικό Κεφάλαιο 17 457.200 457.200 Αποθεματικά 18 3.448.556 3.162.852 Καθαρή Θέση Μετόχων 3.905.756 3.620.052 ΣΥΝΟΛΟ ΙΔΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ 3.905.756 3.620.052 3.052.753 3.043.798 152.992 120.341 ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ Μακροπρόθεσμες Υποχρεώσεις Αναβαλλόμενη φορολογική υποχρέωση 19 Πρόβλεψη αποζημίωσης προσωπικού λόγω συνταξιοδότησης 20 Μακροπρόθεσμα δάνεια 19 7.723.944 243.881 Λοιπές μακροπρόθεσμες υποχρεώσεις 19 116.571 8.720 Υποχρεώσεις από μισθώσεις ΣΥΝΟΛΟ ΜΑΚΡΟΠΡΟΘΕΣΜΩΝ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΩΝ Βραχυπρόθεσμες Υποχρεώσεις Καταθέσεις μετόχων για αύξηση κεφαλαίου Προμηθευτές & άλλοι λογαριασμοί 19 72.060 6.062 11.118.321 3.422.801 21 1.420.000 0 21 21 4.585.479 4.717.554 Φόροι Πληρωτέοι 237.735 414.174 Χορηγήσεις Τραπεζών 21 4.811.393 11.585.754 Υποχρεώσεις από μισθώσεις 21 ΣΥΝΟΛΟ ΒΡΑΧΥΠΡΟΘΕΣΜΩΝ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΩΝ ΣΥΝΟΛΟ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΩΝ ΣΥΝΟΛΟ ΙΔΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ & ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΩΝ 21.515 6.470 11.076.123 22.194.444 16.723.951 20.146.752 26.100.199 23.766.804 Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 44 Κατάσταση Συνολικών Εσόδων (ποσά εκφρασμένα σε ευρώ) ΣΗΜ. 1/1-31/12/2020 1/1-31/12/2019 Κύκλος Εργασιών 5 17.764.303 14.525.579 Κόστος πωλήσεων 23 16.035.774 13.569.474 1.728.529 956.105 24 236.563 105.606 23 996.112 885.701 Έξοδα διοίκησης 23 552.397 500.564 Άλλα λειτουργικά έξοδα 26 195.063 203.540 Έσοδα συμμετοχών 25 7.017 5.122 ‘Έσοδα επενδύσεων σε ακίνητα 6 553.294 0 Έξοδα επενδύσεων σε ακίνητα 6 Μικτά Κέρδη/ (Ζημίες) Άλλα λειτουργικά έσοδα και έσοδα από επενδύσεις Έξοδα πωλήσεων και διανομής 54.952 18.994 726.879 (541.966) 536.762 770.853 190.117 (1.312.819) 28 56.772 (545.159) 31 246.889 (1.857.978) 246.889 (1.857.978) 0 0 0,1620 (1,2191) 0,0000 0,0000 Αποτελέσματα Εκμετάλλευσης Χρηματοοικονομικά έξοδα Κέρδη / (Ζημίες ) χρήσεως προ φόρων (Μείον) Φόρος εισοδήματος Καθαρά Κέρδη / (Ζημίες) χρήσεως μετά από φόρους (Α) Κατανέμονται σε: 27 -Ιδιοκτήτες μητρικής -Δικαιώματα μειοψηφίας Κέρδη / (Ζημίες) μετά από φόρους ανά μετοχή (σε €) Προτεινόμενο μέρισμα ανά μετοχή 33 Κατάσταση Λοιπών Συνολικών Εσόδων της Εταιρίας Κέρδη / (ζημιές) μετά από φόρους (Α) Λοιπά συνολικά έσοδα μετά από φόρους (ΒΙ& ΒΙΙ) Κονδύλια τα οποία δεν θα ανακαταταχθούν μεταγενέστερα στα αποτελέσματα: Αναλογιστικό κέρδος/(ζημιά) από πρόβλεψη αποζημίωσης προσωπικού Αναβαλλόμενη φορολογία αναλογιστικών ζημιών από πρόβλεψη αποζημίωσης προσωπικού Κέρδη/ (Ζημιές) επανεκτίμησης της εύλογης αξίας των ακινήτων Έσοδα επανεκτίμησης της εύλογης αξίας των ακινήτων Αναβαλλόμενη φορολογία επανεκτίμησης της εύλογης αξίας των ακινήτων Αύξηση αποθεματικού επανεκτίμησης της εύλογης αξίας των ακινήτων λόγω μείωσης της αναβαλλόμενης φορολογικής υποχρέωσης Σύνολο (ΒΙ) Κονδύλια τα οποία θα ανακαταταχθούν μεταγενέστερα στα αποτελέσματα: Επενδύσεις αποτιμημένες στην εύλογη αξία μέσω λοιπών συνολικών εσόδων Σύνολο (ΒΙΙ) Συγκεντρωτικά συνολικά έσοδα από φόρους (Α) + (Β) -Ιδιοκτήτες μητρικής 246.889 38.815 (1.857.978) (694.203) (16.271) (8.477) 3.905 2.035 0 (905.351) 110.878 0 (26.611) 217.284 0 135.827 71.902 (558.682) (33.087) (135.521) (33.087) (135.521) 285.704 (2.552.181) 285.704 (2.552.181) Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 45 -Δικαιώματα μειοψηφίας Κέρδη / (Ζημίες) προ φόρων, χρηματοδοτικών, επενδυτικών αποτελεσμάτων & αποσβέσεων (EBITDA) 32 0 0 527.927 (196.289) Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 46 ΣΩΛΗΝΟΥΡΓΕΙΑ ΛΙΜΠΑΡ.ΤΖΙΡΑΚΙΑΝ PROFIL A.E. Κατάσταση Μεταβολών Ιδίων Κεφαλαίων (ποσά εκφρασμένα σε ευρώ) Υπόλοιπο την 01 Ιανουαρίου 2019 Μετοχικό κεφάλαιο Διαφορά από έκδοση Μετοχών Υπέρ το άρτιο Τακτικό Αποθεματικό Αφορολόγητα αποθεματικά Ειδικά αποθεματικά Λοιπά αποθεματικά Αποτίμηση χρηματοοικονομικών στοιχείων ενεργητικού σε εύλογες αξίες Αποτελέσματα εις νέον Σύνολο ιδίων Κεφαλαίων 457.200 21.534.305 680.579 1.370.143 7.000.415 7.901.250 425.413 (33.197.071) 6.172.233 (1.857.978) (1.857.978) Ζημιές χρήσης Αύξηση /(Μείωση) αποθεματικού επενδύσεων αποτιμημένων στην εύλογη αξία μέσω λοιπών συνολικών εσόδων (135.521) Αύξηση/ (Μείωση) αποθεματικού επανεκτίμησης της εύλογης αξίας των ακινήτων λόγω μείωσης της αναβαλλόμενης φορολογικής υποχρέωσης (135.521) 135.827 135.827 Επίδραση αναλογιστικών κερδών/ (ζημιών) από πρόβλεψη αποζημίωσης προσωπικού (8.477) (8.477) Αναβαλλόμενη φορολογία αναλογιστικών κερδών/(ζημιών) από πρόβλεψη αποζημίωσης προσωπικού 2.035 2.035 Κέρδη/ (Ζημιές) επανεκτίμησης της εύλογης αξίας των ακινήτων Αναβαλλόμενη φορολογία επανεκτίμησης της εύλογης αξίας των ακινήτων Υπόλοιπο την 31 Δεκεμβρίου 2019 457.200 21.534.305 680.579 1.370.143 Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 47 7.000.415 (905.351) (905.351) 217.284 217.284 7.349.011 289.892 (35.061.491) 3.620.052 Υπόλοιπο την 01 Ιανουαρίου 2020 Μετοχικό κεφάλαιο Διαφορά από έκδοση Μετοχών Υπέρ το άρτιο Τακτικό Αποθεματικό Αφορολόγητα αποθεματικά Ειδικά αποθεματικά Λοιπά αποθεματικά Αποτίμηση χρηματοοικονομικών στοιχείων ενεργητικού σε εύλογες αξίες Αποτελέσματα εις νέον Σύνολο ιδίων Κεφαλαίων 457.200 21.534.305 680.579 1.370.143 7.000.415 7.349.011 289.892 (35.061.491) 3.620.052 246.889 246.889 Κέρδη χρήσης Αύξηση /(Μείωση) αποθεματικού επενδύσεων αποτιμημένων στην εύλογη αξία μέσω λοιπών συνολικών εσόδων (33.087) (33.087) Επίδραση αναλογιστικών κερδών/ (ζημιών) από πρόβλεψη αποζημίωσης προσωπικού (16.271) (16.271) Αναβαλλόμενη φορολογία αναλογιστικών κερδών/(ζημιών) από πρόβλεψη αποζημίωσης προσωπικού 3.905 3.905 Κέρδη/ (Ζημιές) επανεκτίμησης της εύλογης αξίας των ακινήτων 110.878 110.878 Αναβαλλόμενη φορολογία επανεκτίμησης της εύλογης αξίας των ακινήτων (26.611) (26.611) Υπόλοιπο την 31 Δεκεμβρίου 2020 457.200 21.534.305 680.579 1.370.143 Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 48 7.000.415 7.433.278 256.805 (34.826.967) 3.905.756 Κατάσταση Ταμειακών Ροών (ποσά εκφρασμένα σε ευρώ) ΕΤΑΙΡΕΙΑ Λειτουργικές δραστηριότητες 31/12/2020 31/12/2019 190.117 -1.312.819 Αποσβέσεις 301.057 307.233 Προβλέψεις Αποτελέσματα (έσοδα, έξοδα, κέρδη & ζημιές) επενδυτικής δραστηριότητας Χρεωστικοί τόκοι και συναφή έξοδα Πλέον / Μείον προσαρμογές για μεταβολές λογαριασμών κεφαλαίου κίνησης ή που σχετίζονται με τις λειτουργικές δραστηριότητες -48.019 131.792 -509.284 28.911 536.762 770.853 Μείωση/(αύξηση) αποθεμάτων -1.776.753 471.905 Μείωση/(αύξηση) απαιτήσεων -1.167.874 225.179 1.169.587 280.505 -493.067 -763.545 -1.797.474 140.015 -564.784 -77.609 2.223.111 40.200 Κέρδη/Ζημίες προ φόρων Πλέον / Μείον αναπροσαρμογές για: (Μείωση)/αύξηση υποχρεώσεων (πλην τραπεζών) Μείον Χρεωστικοί τόκοι και συναφή έξοδα καταβεβλημένα Σύνολο εισροών / (εκροών) από λειτουργικές δραστηριότητες (α) Επενδυτικές δραστηριότητες Αγορά ενσώματων και άυλων πάγιων στοιχείων Εισπράξεις από πωλήσεις ενσώματων και άυλων πάγιων στοιχείων Μερίσματα εισπραχθέντα Σύνολο εισροών / (εκροών) από επενδυτικές δραστηριότητες (β) 7.017 5.122 1.665.344 -32.287 Χρηματοδοτικές δραστηριότητες Εισπράξεις για αύξηση μετοχικού κεφαλαίου 0 0 12.164.739 8.657.492 -11.486.320 -8.749.395 Σύνολο εισροών / (εκροών) από χρηματοδοτικές δραστηριότητες (γ) Καθαρή αύξηση (μείωση) στα ταμιακά διαθέσιμα & ισοδύναμα α)+(β)+(γ) 678.419 -91.904 546.289 15.824 Ταμιακά διαθέσιμα & ισοδύναμα έναρξης περιόδου 178.911 163.087 Ταμιακά διαθέσιμα & ισοδύναμα λήξης περιόδου 725.200 178.911 Εισπράξεις από εκδοθέντα/αναληφθέντα δάνεια Εξοφλήσεις δανείων __________________ Ο Πρόεδρος του Δ.Σ. _______________________ Ο Οικονομικός Διευθυντής Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 49 ΕΠΙΛΕΓΜΕΝΕΣ ΕΠΕΞΗΓΗΜΑΤΙΚΕΣ ΣΗΜΕΙΩΣΕΙΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΩΝ ΤΗΣ 31ΗΣΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2020 ΕΠΙ ΤΩΝ ΕΤΗΣΙΩΝ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΩΝ (Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων) 1. Γενικές Πληροφορίες Η «ΣΩΛΗΝΟΥΡΓΕΙΑ ΛΙΜΠΑΡΕΤ ΤΖΙΡΑΚΙΑΝ PROFIL A.E.» (εφεξής «η Εταιρία») ιδρύθηκε στην Ελλάδα το 1967 (ΦΕΚ 310/27.04.67 - AΦΜ.094022888) ως ανώνυμη Εταιρία. Η έδρα της Εταιρίας βρίσκεται στο 56οχλμ. της Εθνικής Οδού Αθηνών – Λαμίας στα Οινόφυτα Βοιωτίας. Η διάρκεια της Εταιρίας, ορίζεται ως αόριστη σύμφωνα με το άρθρο 4 του Καταστατικού της. Οι βασικές δραστηριότητες της Εταιρίας, σύμφωνα με το άρθρο 3 του καταστατικού της είναι: α) η οργάνωση και λειτουργία πλήρους βιομηχανικής μονάδος παραγωγής σωλήνων παντός τύπου, β) η εγκατάσταση στα Οινόφυτα συγχρονισμένου εργοστασίου παραγωγής, κατασκευής και συναρμολόγησης σωλήνων εξ οιονδήποτε μορφής πρώτης ύλης, γ) η επιχείρηση και ανάληψη πρωτοβουλιών για την αξιοποίηση οιασδήποτε παραγωγικής εφευρέσεως κατασκευής ιδίων μορφών σωλήνων, δ) η συμμετοχή αυτής υφ’ οιανδήποτε μορφή ήθελε αποφασίσει το Δ.Σ., εις παρόμοιας, ομοειδής ή και παράλληλους επιχειρήσεις, μη αποκλειόμενης προς τον σκοπό αυτόν της παροχής εγγυήσεων υπέρ ή και εις βάρος τρίτων, ε) η αναδοχή χρεών επί τω τέλει της αξιοποιήσεως οιανδήποτε παραγωγικής και εμπορικής δραστηριότητας της συγχωνευόμενης επιχειρήσεως ή του δημιουργούμενου νέου παραγωγικού φορέως ανάγονται εις τους σκοπούς της εταιρίας, στ) η συμμετοχή ή η ίδρυση νέων εταιρειών που έχουν ως σκοπό την κατασκευή, την αγορά, την πώληση και την καθ’ οιονδήποτε τρόπο αξιοποίηση ακινήτων και ζ) η εισαγωγή και η εμπορία παντός τύπου μετάλλων, καθώς και η αντιπροσώπευση σχετικών οίκων του εξωτερικού. Το Διοικητικό Συμβούλιο της Εταιρίας ενέκρινε τις Οικονομικές Καταστάσεις της χρήσεως που έληξε την 31η Δεκεμβρίου 2020, την 22η Μαρτίου 2021 και οι οποίες υπόκεινται σε οριστική έγκριση από την Ετήσια Τακτική Γενική Συνέλευση των μετόχων της Εταιρίας που θα συγκληθεί το αργότερο έως της 10/09/2021. Ο αριθμός του προσωπικού της εταιρίας στις 31 Δεκεμβρίου 2020 ανέρχεται σε 55 άτομα. 2. Πλαίσιο κατάρτισης των Οικονομικών Καταστάσεων 2.1 Βάση Σύνταξης Οικονομικών Καταστάσεων Οι παρούσες ετήσιες οικονομικές καταστάσεις της Εταιρίας καλύπτουν την χρήση από 1η Ιανουαρίου έως την 31η Δεκεμβρίου της χρήσης 2020. Οι λογιστικές αρχές και οι μέθοδοι υπολογισμών που εφαρμόστηκαν για την προετοιμασία και παρουσίαση των ετήσιων Οικονομικών Καταστάσεων είναι σύμφωνες με αυτές που χρησιμοποιήθηκαν για την σύνταξη των ετήσιων Οικονομικών Καταστάσεων της Εταιρίας, την χρήση που έληξε την 31η Δεκεμβρίου 2019. Όλα τα αναθεωρημένα ή νεοκδοθέντα πρότυπα & διερμηνείες που έχουν εφαρμογή και ήταν σε ισχύ την 31η Δεκεμβρίου 2020, ελήφθησαν υπόψη στην έκταση που αυτά ήταν εφαρμόσιμα. Οι οικονομικές καταστάσεις συντάχθηκαν με βάση τη λογιστική αρχή του ιστορικού κόστους, προσαρμόστηκαν έτσι που να περιλαμβάνει την επανεκτίμηση ορισμένων στοιχείων του παγίου ενεργητικού και των κινητών αξιών που κατέχει η Εταιρία. 2.2 Πρώτη Εφαρμογή των Διεθνών Προτύπων Χρηματοοικονομικής Πληροφόρησης Σύμφωνα με την Ευρωπαϊκή Νομοθεσία και βάσει του Νόμου 3229/2004 (όπως τροποποιήθηκε με τον Νόμο 3301/2004) οι ελληνικές Εταιρείες που είναι εισηγμένες σε οποιοδήποτε Χρηματιστήριο Αξιών (εσωτερικού ή εξωτερικού) υποχρεούνται να συντάσσουν τις Οικονομικές τους Καταστάσεις για τις χρήσεις που ξεκινούν από την 1η Ιανουαρίου 2005 και εντεύθεν, σύμφωνα με ΔΠΧΑ. Βάσει του ΔΠΧΑ 1 και της προαναφερθείσας Ελληνικής Νομοθεσίας, οι ανωτέρω εταιρείες είναι υποχρεωμένες να παρουσιάζουν συγκριτικές Οικονομικές Καταστάσεις σύμφωνα με τα ΔΠΧΑ, τουλάχιστον για μία χρήση. Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 50 2.3 Πάγιο ενεργητικό Τα ενσώματα πάγια περιουσιακά στοιχεία απεικονίζονται στις οικονομικές καταστάσεις στις αξίες κτήσεώς τους, εκτός των ιδιόκτητων γηπέδων-οικοπέδων και κτιρίων, τα οποία εμφανίζονται στην εύλογη αξία τους, με βάση εκτιμήσεις ανεξάρτητων αναγνωρισμένων εκτιμητών οι οποίες διενεργούνται περιοδικά κάθε 2 έτη, εκτός και εάν η διενέργεια αποτιμήσεως σε συντομότερη χρονική περίοδο κρίνεται επιβεβλημένη βάσει των ισχυόντων συνθηκών αγοράς κατά την εκάστοτε ημερομηνία ισολογισμού, μειούμενη κατά τις αποσβέσεις όσον αφορά τα κτίρια. Οι αποσβέσεις επιβαρύνουν την κατάσταση συνολικών εσόδων, με βάση τη σταθερή μέθοδο απόσβεσης, καθ' όλη τη διάρκεια της εκτιμώμενης ωφέλιμης ζωής των παγίων περιουσιακών στοιχείων. Οι εδαφικές εκτάσεις δεν αποσβένονται. Με τη βάση αυτή τα κυριότερα ποσοστά που χρησιμοποιούνται είναι ως ακολούθως: Μηχανήματα 5-10 έτη 10 % - 20 % Μεταφορικά μέσα 5-20 έτη 5 % - 20 % Έπιπλα & εξοπλισμός γραφείων 3-10 έτη 8 % -33,33 % Τα κτίρια και εγκαταστάσεις κτιρίων που ευρίσκονται σε ακίνητα τρίτων αποσβένονται με βάση τη διάρκεια μίσθωσης του ακινήτου. Για σκοπούς πρώτης εφαρμογής των Διεθνών Λογιστικών Προτύπων αυτά εμφανίζονται σε αξία κτήσης. 2.4 Άυλα Περιουσιακά στοιχεία Η Εταιρία έχει εφαρμόσει το Διεθνές Λογιστικό Πρότυπο 38 (Άυλο Ενεργητικό). Τα στοιχεία άυλου ενεργητικού παρουσιάζονται στην τιμή κτήσης μείον τις συσσωρεμένες αποσβέσεις για μείωση της τρέχουσας αξίας τους. Οι αποσβέσεις υπολογίζονται με βάση τη μέθοδο της σταθερής απόσβεσης ώστε να μειωθεί η τιμή κτήσης στην υπολογιζόμενη υπολειμματική τους αξία, στο διάστημα της αναμενόμενης ωφέλιμης χρήσης τους. Η ωφέλιμη ζωή και τα ετήσια ποσοστά απόσβεσης είναι ως εξής: Εφαρμογές 5-10 έτη 10 % - 20 % Το υπόλοιπο των άυλων περιουσιακών στοιχείων εξετάζεται στο τέλος του έτους για να προσδιοριστεί η πιθανότητα συνεχούς ύπαρξης μελλοντικών οικονομικών ωφελημάτων. 2.5 Πληροφόρηση κατά τομέα δραστηριότητας Από την χρήση 2009 που παύει η Εταιρία να καταρτίζει Ενοποιημένες Οικονομικές Καταστάσεις δεν υπάρχει πληροφόρηση αφού δεν ισχύει δεύτερος τομέας Οικονομικής δραστηριότητας πέραν του αντικειμένου της Εταιρίας που είναι η κατασκευή σωλήνων μορφής. 2.6 Επενδύσεις και λοιπά χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού Τα χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού που εμπίπτουν και ρυθμίζονται από τις διατάξεις του ΔΠΧΑ 9, ταξινομούνται ανάλογα με τη φύση και τα χαρακτηριστικά τους σε μια από τις κάτωθι τέσσερις κατηγορίες : Χρηματοοικονομικά στοιχεία σε εύλογη αξία μέσω αποτελεσμάτων, Χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία επιμετρούμενα στο αναπόσβεστο κόστος, Χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία επιμετρούμενα στην εύλογη αξία μέσω λοιπών συνολικών εσόδων. Η κατηγοριοποίηση των ανωτέρω χρηματοοικονομικών περιουσιακών στοιχείων γίνεται μετά την αρχική αναγνώριση και όπου επιτρέπεται, επανεξετάζεται και αναθεωρείται περιοδικά. (i) Χρηματοοικονομικά στοιχεία σε εύλογη αξία μέσω αποτελεσμάτων : Πρόκειται για εμπορικό χαρτοφυλάκιο της Εταιρίας που περιλαμβάνει επενδύσεις που αποκτήθηκαν με σκοπό την ρευστοποίηση τους στο άμεσο μέλλον. Κέρδη ή ζημιές από την αποτίμηση των συγκεκριμένων στοιχείων καταχωρούνται στην κατάσταση αποτελεσμάτων. (ii) Απαιτήσεις και δάνεια : Οι απαιτήσεις και τα δάνεια που δημιουργούνται από τη δραστηριότητα, αποτιμούνται στο αναπόσβεστο κόστος με βάση τη μέθοδο του πραγματικού επιτοκίου. Κέρδη ή ζημιές καταχωρούνται στην κατάσταση αποτελεσμάτων όταν τα σχετικά κονδύλια διαγράφονται ή απομειώνονται ή αποσβένονται. Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 51 (iii) Χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία επιμετρούμενα στην εύλογη αξία μέσω λοιπών συνολικών εσόδων. . Στην εν λόγω κατηγορία κατατάσσονται τα χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία τα οποία διατηρούνται στο πλαίσιο του επιχειρηματικού μοντέλου με στόχο τόσο την είσπραξη συμβατικών ταμειακών ροών όσο και μέσω της πώλησής τους και βάσει των συμβατικών όρων που διέπουν το χρηματοοικονομικό περιουσιακό στοιχείο, δημιουργούνται σε συγκεκριμένες ημερομηνίες ταμειακές ροές που συνίστανται αποκλειστικά σε αποπληρωμή κεφαλαίου και τόκων επί του ανεξόφλητου υπολοίπου κεφαλαίου. Επιπλέον, στην εν λόγω κατηγορία περιλαμβάνονται και επενδύσεις σε συμμετοχικούς τίτλους οι οποίες κατά την αρχική αναγνώρισή τους επιλέχθηκε αμετάκλητα να παρουσιάζονται στα λοιπά συνολικά έσοδα οι μεταγενέστερες μεταβολές στην εύλογη αξία τους. 2.8 Από-αναγνώριση Χρηματοοικονομικών Στοιχείων Ενεργητικού και Παθητικού (i) Χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού: Τα χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού (ή κατά περίπτωση το μέρος ενός χρηματοοικονομικού στοιχείου ενεργητικού ή το μέρος μίας ομάδας χρηματοοικονομικών στοιχείων ενεργητικού) από-αναγνωρίζονται όταν: • Τα δικαιώματα για την εισροή ταμειακών πόρων έχουν εκπνεύσει. • Η Εταιρία διατηρεί το δικαίωμα στην εισροή ταμειακών πόρων από το συγκεκριμένο στοιχείο ενεργητικού αλλά έχει αναλάβει ταυτόχρονα μία υποχρέωση προς τρίτους να τα εξοφλήσει πλήρως χωρίς σημαντική καθυστέρηση, υπό την μορφή μίας σύμβασης μεταβίβασης. • Η Εταιρία έχει μεταβιβάσει το δικαίωμα εισροής ταμειακών πόρων από το συγκεκριμένο στοιχείο ενεργητικού ενώ παράλληλα είτε (α) έχει μεταβιβάσει ουσιαστικά όλους τους κινδύνους και τα οφέλη ή (β) δεν έχει μεταβιβάσει ουσιαστικά όλους τους κινδύνους και τα οφέλη, αλλά έχει μεταβιβάσει τον έλεγχο του συγκεκριμένου στοιχείου. Όπου η Εταιρία έχει μεταβιβάσει τα δικαιώματα εισροής ταμειακών πόρων από το συγκεκριμένο στοιχείο ενεργητικού αλλά παράλληλα δεν έχει μεταβιβάσει ουσιαστικά όλους τους κινδύνους και τα οφέλη ή τον έλεγχο του συγκεκριμένου στοιχείου, τότε το στοιχείο του ενεργητικού αναγνωρίζεται στο βαθμό της συνεχιζόμενης συμμετοχής της Εταιρίας στο περιουσιακό στοιχείο αυτό. Η συνεχιζόμενη συμμετοχή η οποία έχει τη μορφή εγγύησης επί του μεταβιβαζόμενου στοιχείου αποτιμάται στην χαμηλότερη αξία μεταξύ του αρχικού υπολοίπου του στοιχείου ενεργητικού και του μέγιστου ποσού που μπορεί η Εταιρία να κληθεί να καταβάλει. Όταν η συνεχιζόμενη συμμετοχή είναι υπό την μορφή δικαιωμάτων αγοράς και/ή πώλησης επί του στοιχείου ενεργητικού (συμπεριλαμβανομένων και δικαιωμάτων που διακανονίζονται ταμειακά), ο βαθμός συνεχιζόμενης εμπλοκής, είναι η αξία του μεταβιβαζόμενου στοιχείου που δύναται η Εταιρία να επαναγοράσει, με εξαίρεση την περίπτωση ενός δικαιώματος πώλησης του στοιχείου το οποίο αποτιμάται σε εύλογες αξίες, όπου η συνεχιζόμενη συμμετοχή της Εταιρίας περιορίζεται στην χαμηλότερη μεταξύ της εύλογης αξίας του μεταβιβαζόμενου στοιχείου και την τιμή άσκησης του δικαιώματος. (ii) Χρηματοοικονομικά στοιχεία παθητικού: Ένα χρηματοοικονομικό στοιχείο παθητικού από-αναγνωρίζεται όταν η σχετική υποχρέωση ακυρώνεται ή λήγει. Όταν μία υφιστάμενη χρηματοοικονομική υποχρέωση αντικαθίσταται από μία άλλη από τον ίδιο τρίτο (δανειστή) με ουσιαστικά διαφορετικούς όρους ή όταν οι υφιστάμενοι όροι μιας υποχρεώσεις διαφοροποιούνται ουσιαστικά τότε από-αναγνωρίζεται η υφιστάμενη υποχρέωση, αναγνωρίζεται η διαφοροποιημένη, και η διαφορά μεταξύ των δύο καταχωρείται στα αποτελέσματα χρήσεως. 2.9 Παράγωγα Χρηματοοικονομικά Προϊόντα & Μέσα Αντιστάθμισης Κινδύνων Η Εταιρία κάνει χρήση παράγωγων χρηματοοικονομικών προϊόντων όπως συμβόλαια προθεσμιακών πράξεων συναλλάγματος. Τα παράγωγα χρηματοοικονομικά προϊόντα, αποτιμώνται στην εύλογη αξία τους κατά την ημερομηνία του ισολογισμού. Η εύλογη αξία των εν λόγω παραγώγων προσδιορίζεται κυρίως με βάση την αγοραία αξία και επιβεβαιώνεται από τα αντισυμβαλλόμενα πιστωτικά ιδρύματα. Μεταβολές στην εύλογη αξία των παραγώγων που έχουν ιδιότητες για αντισταθμιστική λογιστική και τα οποία είναι αποτελεσματικά, αναγνωρίζονται και καταχωρούνται απ’ ευθείας στην καθαρή θέση εάν πρόκειται για αντιστάθμιση ταμειακών ροών (cash flow hedges). Εάν πρόκειται για αποτελεσματική αντιστάθμιση εύλογης αξίας (fair value hedges) αναγνωρίζονται στα Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 52 αποτελέσματα. Οι αντισταθμιζόμενες υποχρεώσεις της Εταιρίας ταξινομήθηκαν σαν αποτιμώμενες στην εύλογη αξία μέσω αποτελεσμάτων. Για σκοπούς χρήσης αντισταθμιστικής λογιστικής, οι αντισταθμίσεις ταξινομούνται ως εξής: •Αντισταθμίσεις εύλογης αξίας (fair value hedges) όταν χρησιμοποιούνται έναντι μεταβολών στην εύλογη αξία ενός αναγνωρισμένου περιουσιακού στοιχείου ή υποχρέωσης ή εταιρικής δέσμευσης. •Αντισταθμίσεις ταμειακών ροών (cash flow hedges) όταν χρησιμοποιούνται έναντι της διακύμανσης των ταμειακών ροών σε σχέση με ένα αναγνωρισμένο περιουσιακό στοιχείο ή υποχρέωση, ή σε σχέση με το συναλλαγματικό κίνδυνο μίας εταιρικής δέσμευσης. • Αντισταθμίσεις της καθαρής επένδυσης σε μία ξένη δραστηριότητα. Όπου οι προβλεπόμενες αντισταθμιστέες μελλοντικές συναλλαγές ή υποχρεώσεις οδηγούν στην αναγνώριση μιας απαίτησης ή μιας υποχρέωσης, τα κέρδη και οι ζημίες που είχαν προηγουμένως καταχωρηθεί στα ίδια κεφάλαια (cash flow hedges) ενσωματώνονται στην αρχική αποτίμηση του κόστους των απαιτήσεων ή των υποχρεώσεων αυτών. Διαφορετικά, ποσά που εμφανίζονται στα ίδια κεφάλαια μεταφέρονται στη κατάσταση αποτελεσμάτων χρήσεως και χαρακτηρίζονται σαν έσοδο ή έξοδο εντός της χρήσης κατά την οποία οι προβλεπόμενες αντισταθμισμένες συναλλαγές επηρεάζουν την κατάσταση αποτελεσμάτων χρήσης. Ορισμένα παράγωγα ενώ χαρακτηρίζονται ως αποτελεσματικά μέσα αντιστάθμισης, βάσει των πολιτικών της Εταιρίας, δεν έχουν τα χαρακτηριστικά για αντισταθμιστική λογιστική και ως εκ τούτου κέρδη και ζημίες καταχωρούνται απ’ ευθείας στην κατάσταση αποτελεσμάτων χρήσεως. Η Εταιρία έχει κατά την 31η Δεκεμβρίου 2020, ανοιχτές θέσεις επί προθεσμιακών πράξεων συναλλάγματος ποσού σε δολάρια Αμερικής 640 χιλ. και από την αποτίμηση τους την 31/12/2020 προέκυψε ζημιά ποσού 12,6 χιλ. ευρώ που καταχωρήθηκε στα αποτελέσματα χρήσης. 2.10 Αποθέματα Τα αποθέματα αποτιμώνται στη χαμηλότερη τιμή μεταξύ της τιμής κτήσης, κόστους παραγωγής και καθαρής ρευστοποιήσιμης αξίας. Το κόστος παραγωγής αντιπροσωπεύει υλικά, άμεσα εργατικά και τις έμμεσες δαπάνες παραγωγής των προϊόντων. Τα αποθέματα αποτιμώνται με τη μέθοδο του μηνιαίου μέσου σταθμικού κόστους. Η καθαρή ρευστοποιήσιμη αξία των ετοίμων και ημιτελών προϊόντων είναι η εκτιμώμενη τιμή πώλησης στην κανονική λειτουργία της Εταιρίας μείον τα εκτιμώμενα κόστη για την ολοκλήρωσή τους και τα εκτιμώμενα αναγκαία κόστη για την πώλησή τους. Πρόβλεψη για βραδέως κινούμενα ή απαξιωμένα αποθέματα σχηματίζεται εφόσον κρίνεται απαραίτητο. Την 31/12/2020 οι συνολικές προβλέψεις απομείωσης της αξίας των αποθεμάτων ανέρχονται στο ποσό των 86 χιλ. ευρώ. 2.11 Χρεώστες & άλλοι λογαριασμοί Οι βραχυπρόθεσμοι λογαριασμοί απαιτήσεων εμφανίζονται στην ονομαστική τους αξία, μετά από προβλέψεις για τυχόν μη εισπρακτέα υπόλοιπα ενώ οι μακροπρόθεσμοι λογαριασμοί απαιτήσεων αποτιμώνται στο κόστος απόσβεσης με βάση την μέθοδο του πραγματικού επιτοκίου. Η Εταιρία έχει θεσπίσει κριτήρια για τη παροχή πίστωσης στους πελάτες, τα οποία σε γενικές γραμμές βασίζονται στο μέγεθος των δραστηριοτήτων του πελάτη, με παράλληλη εκτίμηση σχετικών οικονομικών πληροφοριών. Οι συναλλαγές γενικά πραγματοποιούνται με τους πελάτες με κανονικούς όρους και με αναμενόμενη μέση διάρκεια είσπραξης εκατόν ογδόντα ημέρες από την αποστολή των εμπορευμάτων. Σε κάθε ημερομηνία ισολογισμού όλες οι καθυστερημένες ή επισφαλείς απαιτήσεις εκτιμώνται για να προσδιοριστεί η αναγκαιότητα ή μη πρόβλεψης για επισφαλείς απαιτήσεις, μόνο για χρεώστες που τα χρέη τους θεωρούνται αμφίβολης είσπραξης. Περαιτέρω για τον προσδιορισμό των αναμενόμενων πιστωτικών ζημιών σε σχέση με τις απαιτήσεις από πελάτες, η Εταιρεία χρησιμοποιεί πίνακα προβλέψεων πιστωτικής ζημιάς με βάση την ενηλικίωση των υπολοίπων, βασιζόμενο στα ιστορικά στοιχεία της Εταιρείας για πιστωτικές ζημιές, προσαρμοσμένο για μελλοντικούς παράγοντες σε σχέση με τους οφειλέτες και το οικονομικό περιβάλλον. Οι χρεώστες και άλλοι λογαριασμοί παρουσιάζονται αφού αφαιρεθούν οι προβλέψεις για επισφαλείς απαιτήσεις που τυχόν να προκύψουν από τη συνήθη διεξαγωγή των εργασιών. Στην εταιρία, το ύψος της πρόβλεψης αυτής κατά την 31/12/2020 ανέρχεται στο ποσό των 2.894.029 €. Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 53 2.12 Μετρητά και ισοδύναμα μετρητών Την 31η Δεκεμβρίου 2020 μετρητά και άλλες αξίες ισότιμες μετρητών αποτελούνται από μετρητά στα ταμεία και υπόλοιπα τραπεζικών λογαριασμών όψεως. 2.13 Μετοχικό κεφάλαιο Το μετοχικό κεφάλαιο απεικονίζει την αξία των μετοχών της Εταιρίας που έχουν εκδοθεί και είναι σε κυκλοφορία. Το τίμημα που καταβλήθηκε πλέον της ονομαστικής αξίας ανά μετοχή καταχωρείται στον λογαριασμό « Διαφορά από έκδοση μετοχών υπέρ το άρτιο» στα Ίδια Κεφάλαια. Άμεσες δαπάνες που διενεργούνται σε σχέση με την έκδοση νέων μετοχών ή δικαιωμάτων καταχωρούνται στην καθαρή θέση αφαιρετικά από τα έσοδα της έκδοσης. 2.14 Δάνεια (Ομολογιακά και Τραπεζών) Όλες οι δανειακές υποχρεώσεις καταχωρούνται αρχικά στο κόστος το οποίο αντανακλά την εύλογή αξία των εισπρακτέων ποσών μειωμένη με τα σχετικά άμεσα έξοδα σύναψης. Χρηματοοικονομικές υποχρεώσεις δύναται να ταξινομηθούν κατά την αρχική αναγνώριση σαν αποτιμώμενες στην εύλογη αξία μέσω αποτελεσμάτων αν ικανοποιούνται τα κάτωθι κριτήρια. Οι εν λόγω υποχρεώσεις αποτελούν μέρος μιας ομάδας υποχρεώσεων οι οποίες διαχειρίζονται ή αξιολογούνται ως προς την απόδοσή τους στην βάση της εύλογης αξίας, σύμφωνα με τις στρατηγικές διαχείρισης χρηματοοικονομικών κινδύνων της Εταιρίας. 2.15 Προβλέψεις - Ενδεχόμενες Υποχρεώσεις και Ενδεχόμενες Απαιτήσεις Προβλέψεις αναγνωρίζονται όταν η Εταιρία έχει παρούσες νομικές ή τεκμαιρόμενες υποχρεώσεις ή απαιτήσεις ως αποτέλεσμα προγενέστερων γεγονότων, είναι πιθανή η εκκαθάρισή τους μέσω εκροής πόρων, τα δε ποσά των υποχρεώσεων μπορούν να εκτιμηθούν αξιόπιστα. Οι προβλέψεις επανεξετάζονται σε κάθε ημερομηνία ισολογισμού και προσαρμόζονται έτσι ώστε να απεικονίζουν τη παρούσα αξία της δαπάνης που αναμένεται να εκταμιευθεί για την τακτοποίηση της υποχρέωσης ή της απαίτησης. 2.16 Κρατικά Ασφαλιστικά Προγράμματα Το προσωπικό της Εταιρίας καλύπτεται κυρίως από τον κύριο Κρατικό Ασφαλιστικό Φορέα που αφορά στον ιδιωτικό τομέα (ΕΦΚΑ) που χορηγεί συνταξιοδοτικές και ιατροφαρμακευτικές παροχές. Κάθε εργαζόμενος είναι υποχρεωμένος να συνεισφέρει μέρος του μηνιαίου μισθού του στο ταμείο, ενώ τμήμα της συνολικής εισφοράς καλύπτεται από την Εταιρία. Κατά την συνταξιοδότηση το συνταξιοδοτικό ταμείο είναι υπεύθυνο για την καταβολή των συνταξιοδοτικών παροχών στους εργαζομένους. Κατά συνέπεια η Εταιρία δεν έχει καμία νομική ή τεκμαιρόμενη υποχρέωση για την πληρωμή μελλοντικών παροχών με βάση αυτό το πρόγραμμα. 2.17 Φόρος Εισοδήματος (Τρέχων και Αναβαλλόμενος) (i) Τρέχων φόρος εισοδήματος: Ο τρέχων φόρος υπολογίζεται βάσει των φορολογικού ισολογισμού, σύμφωνα με τους φορολογικούς νόμους που ισχύουν στην Ελλάδα. Η δαπάνη για τρέχοντα φόρο εισοδήματος περιλαμβάνει τον φόρο εισοδήματος που προκύπτει βάσει των κερδών της Εταιρίας όπως αναμορφώνονται στις φορολογικές της δηλώσεις και προβλέψεις για πρόσθετους φόρους και προσαυξήσεις για ανέλεγκτες φορολογικά χρήσεις, και υπολογίζεται σύμφωνα με τους θεσμοθετημένους ή ουσιαστικά θεσμοθετημένους φορολογικούς συντελεστές. (ii) Αναβαλλόμενος φόρος εισοδήματος: Ο αναβαλλόμενος φόρος εισοδήματος υπολογίζεται χρησιμοποιώντας τη μέθοδο της υποχρέωσης σε όλες τις προσωρινές διαφορές κατά την ημερομηνία του ισολογισμού μεταξύ της φορολογικής βάσης και της λογιστικής αξίας των περιουσιακών στοιχείων και υποχρεώσεων. Οι αναβαλλόμενες φορολογικές υποχρεώσεις αναγνωρίζονται για όλες τις φορολογητέες προσωρινές διαφορές: •Εκτός εάν η υποχρέωση για αναβαλλόμενους φόρους εισοδήματος προκύπτει από την απόσβεση της υπεραξίας ή την αρχική αναγνώριση ενός στοιχείου του ενεργητικού ή παθητικού σε μία συναλλαγή, η οποία δεν είναι συνένωση επιχειρήσεων και κατά την στιγμή της συναλλαγής δεν επηρεάζει ούτε το λογιστικό κέρδος ούτε το φορολογητέο κέρδος ή ζημία, και •Αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις αναγνωρίζονται για όλες τις εκπιπτόμενες προσωρινές διαφορές και μεταφερόμενες αχρησιμοποίητες φορολογικές απαιτήσεις και φορολογικές ζημίες, Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 54 στο βαθμό που είναι πιθανό ότι θα υπάρχει διαθέσιμο φορολογητέο κέρδος το οποίο θα χρησιμοποιηθεί έναντι των εκπιπτόμενων προσωρινών διαφορών και των μεταφερόμενων αχρησιμοποίητων φορολογικών απαιτήσεων και των αχρησιμοποίητων φορολογικών ζημιών. •Εκτός της περίπτωσης όπου η απαίτηση για αναβαλλόμενο φόρο εισοδήματος που σχετίζεται με τις εκπιπτόμενες προσωρινές διαφορές προκύπτει από την αρχική αναγνώριση στοιχείου του ενεργητικού ή του παθητικού σε μια συναλλαγή που δεν αποτελεί συνένωση επιχειρήσεων και τη στιγμή της συναλλαγής δεν επηρεάζει ούτε το λογιστικό κέρδος ούτε το φορολογητέο κέρδος ή ζημία, •Οι αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις εκτιμώνται σε κάθε ημερομηνία του ισολογισμού και μειώνονται στο βαθμό που δεν θεωρείται πιθανό ότι θα υπάρξουν αρκετά φορολογητέα κέρδη έναντι των οποίων μέρος ή το σύνολο των απαιτήσεων από αναβαλλόμενους φόρους εισοδήματος μπορεί να χρησιμοποιηθεί. •Οι αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις και υποχρεώσεις υπολογίζονται με βάση τους φορολογικούς συντελεστές που αναμένεται να είναι σε ισχύ την χρήση που η απαίτηση θα πραγματοποιηθεί ή η υποχρέωση θα τακτοποιηθεί, και βασίζονται στους φορολογικούς συντελεστές (και φορολογικούς νόμους) που είναι σε ισχύ ή έχουν θεσμοθετηθεί κατά την ημερομηνία του ισολογισμού. •Ο φόρος εισοδήματος που σχετίζεται με στοιχεία τα οποία έχουν αναγνωρισθεί απ’ ευθείας στα ίδια κεφάλαια καταχωρείται απ’ ευθείας στα ίδια κεφάλαια και όχι στην κατάσταση αποτελεσμάτων. Η Εταιρία δεν έχει σχηματίσει προβλέψεις για φόρο λογιστικών διαφορών που ενδέχεται να προκύψουν από μελλοντικό φορολογικό έλεγχο ( ως σχετική σημείωση 20 «Προβλέψεις και Ενδεχόμενες Υποχρεώσεις»). 2.18 Μακροπρόθεσμες υποχρεώσεις Οι μακροπρόθεσμες υποχρεώσεις περιλαμβάνουν όλες τις υποχρεώσεις των οποίων η προθεσμία πληρωμής ή η περίοδος εξόφλησης υπερβαίνει τους δώδεκα μήνες από την ημερομηνία του ισολογισμού. 2.19 Ξένο συνάλλαγμα Συναλλαγές σε ξένο συνάλλαγμα καταχωρούνται με βάση τις συναλλαγματικές ισοτιμίες που ισχύουν την ημερομηνία της συναλλαγής. Ποσά εισπρακτέα και υποχρεώσεις σε ξένο συνάλλαγμα μετατρέπονται σε ευρώ με βάση τις συναλλαγματικές ισοτιμίες που ισχύουν κατά την ημερομηνία του ισολογισμού. Κέρδη ή ζημιές από την μετατροπή μεταφέρονται στο λογαριασμό αποτελεσμάτων του έτους. 2.20 Έσοδα Τα έσοδα περιλαμβάνουν την εύλογη αξία των πωλήσεων αγαθών και παροχής υπηρεσιών, μείον εκπτώσεις και επιστροφές. Η αναγνώριση των εσόδων γίνεται ως εξής: (i) Πωλήσεις αγαθών Οι πωλήσεις αγαθών αναγνωρίζονται όταν οι σημαντικοί κίνδυνοι και ανταμοιβές της ιδιοκτησίας έχουν μεταφερθεί στον αγοραστή, η είσπραξη του τιμήματος είναι εύλογα εξασφαλισμένη, οι σχετιζόμενες δαπάνες και πιθανές επιστροφές αγαθών μπορούν να εκτιμηθούν αξιόπιστα και δεν υπάρχει συνεχιζόμενη ανάμιξη στη διαχείριση των αγαθών. (ii) Παροχή υπηρεσιών Τα έσοδα από παροχή υπηρεσιών αναγνωρίζονται στην περίοδο που παρέχονται οι υπηρεσίες, με βάση το στάδιο ολοκλήρωσης της παρεχόμενης υπηρεσίας σε σχέση με το σύνολο των παρεχόμενων υπηρεσιών. (iii) Έσοδα από τόκους Τα έσοδα από τόκους αναγνωρίζονται όταν ο τόκος καθίσταται δεδουλευμένος (με βάση τη μέθοδο του πραγματικού επιτοκίου). (iv) Έσοδα από μερίσματα Τα μερίσματα λογίζονται ως έσοδα με την έγκριση της διανομής τους από τη Γενική Συνέλευση των Μετόχων. Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 55 2.21 Καθαρές Χρηματοοικονομικές δαπάνες Οι καθαρές χρηματοοικονομικές δαπάνες αποτελούνται από τους χρεωστικούς τόκους επί των δανείων, τα λοιπά χρηματοοικονομικά έξοδα από ενέγγυες πιστώσεις και εγγυητικές επιστολές καθώς και από το χρηματοοικονομικό κόστος των τραπεζικών συναλλαγών. 2.22 Μισθώσεις Κατά τη σύναψη μίας σύμβασης η Εταιρεία εκτιμά εάν η σύμβαση αποτελεί ή εμπεριέχει μίσθωση. Μια σύμβαση αποτελεί ή εμπεριέχει μίσθωση εάν η σύμβαση μεταβιβάζει το δικαίωμα ελέγχου της χρήσης ενός αναγνωριζόμενου περιουσιακού στοιχείου για συγκεκριμένη χρονική περίοδο έναντι ανταλλάγματος. 2.22.1 Μισθώσεις στις οποίες η Εταιρεία είναι μισθωτής Η Εταιρεία αναγνωρίζει υποχρεώσεις από μισθώσεις για τις πληρωμές μισθώσεων και περιουσιακά στοιχεία με δικαίωμα χρήσης που αντιπροσωπεύουν το δικαίωμα χρήσης των υποκείμενων περιουσιακών στοιχείων. Περιουσιακά στοιχεία με δικαίωμα χρήσης Η Εταιρεία αναγνωρίζει τα περιουσιακά στοιχεία με δικαίωμα χρήσης κατά την ημερομηνία έναρξης της μισθωτικής περιόδου. Τα περιουσιακά στοιχεία με δικαίωμα χρήσης επιμετρώνται στο κόστος, μειωμένα κατά τις σωρευμένες αποσβέσεις και τυχόν ζημιές απομείωσης και επαναπροσδιορίζονται στις περιπτώσεις επανεπιμέτρησης της υποχρέωσης από μισθώσεις. Το κόστος των περιουσιακών στοιχείων με δικαίωμα χρήσης αποτελείται από το ποσό της υποχρέωσης από μισθώσεις που αναγνωρίστηκε, τις αρχικές άμεσες δαπάνες και τυχόν μισθώματα τα οποία προκαταβλήθηκαν της ημερομηνίας έναρξης της μισθωτικής περιόδου. Τα περιουσιακά στοιχεία με δικαίωμα χρήσης αποσβένονται με βάση τη σταθερή μέθοδο στη μικρότερη χρονική περίοδο μεταξύ της διάρκειας της μίσθωσης και της ωφέλιμης ζωής τους. Η Εταιρεία έχει συνάψει συμβάσεις μίσθωσης κτιριακών εγκαταστάσεων και μεταφορικών μέσων που χρησιμοποιούνται στις δραστηριότητές της. Στην περίπτωση όπου οι συμβάσεις μίσθωσης περιέχουν μισθωτικά και μη μισθωτικά στοιχεία, η Εταιρεία έχει επιλέξει να μη διαχωρίσει τα μέρη της σύμβασης που δεν αποτελούν μίσθωση από τα στοιχεία της μίσθωσης και αντιμετωπίζει κάθε στοιχείο της μίσθωσης και οποιαδήποτε συναφή μέρη που δεν αποτελούν μίσθωση ως μία ενιαία μίσθωση. Τα περιουσιακά στοιχεία με δικαίωμα χρήσης υπόκεινται σε έλεγχο απομείωσης της αξίας τους. Υποχρεώσεις από μισθώσεις Κατά την ημερομηνία έναρξης της μισθωτικής περιόδου η Εταιρεία επιμετρά την υποχρέωση από μισθώσεις στην παρούσα αξία των μισθωμάτων τα οποία πρόκειται να καταβληθούν κατά τη διάρκεια μίσθωσης. Τα μισθώματα αποτελούνται από τα σταθερά μισθώματα, μειωμένα κατά τυχόν εισπρακτέα κίνητρα μισθώσεων, τα κυμαινόμενα μισθώματα τα οποία εξαρτώνται από έναν δείκτη ή ένα επιτόκιο καθώς και τα ποσά τα οποία αναμένεται να καταβληθούν βάσει των εγγυήσεων υπολειμματικής αξίας. Για τον προσδιορισμό της παρούσας αξίας των μισθωμάτων, η Εταιρεία χρησιμοποιεί επιτόκιο ίσο με το κόστος επιπρόσθετου δανεισμού της κατά την ημερομηνία έναρξης της μίσθωσης, εάν το πραγματικό επιτόκιο δεν προσδιορίζεται ευθέως από τη σύμβαση μίσθωσης. Μετά την αρχική αναγνώριση, η υποχρέωση από μισθώσεις αυξάνεται βάσει των τόκων επί της υποχρέωσης και μειώνεται με την καταβολή των μισθωμάτων. Σε περίπτωση τροποποίησης των όρων της αρχικής μίσθωσης η λογιστική αξία της υποχρέωσης από μισθώσεις επαναμετράται και η όποια προκύπτουσα διαφορά αναγνωρίζεται στην κατάσταση αποτελεσμάτων. 2.22.2 Μισθώσεις στις οποίες η Εταιρεία είναι εκμισθωτής Για μισθώσεις στις οποίες ο εκμισθωτής δεν μεταβιβάζει ουσιαστικά όλα τα οικονομικά οφέλη και τους κινδύνους που απορρέουν από την κυριότητα του μισθωμένου περιουσιακού στοιχείου κατατάσσονται ως λειτουργικές μισθώσεις. Όταν τα περιουσιακά στοιχεία μισθώνονται με λειτουργική μίσθωση, το περιουσιακό στοιχείο περιλαμβάνεται στην κατάσταση χρηματοοικονομικής θέσης βάσει της φύσης του περιουσιακού στοιχείου. Τα έσοδα από Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 56 μισθώματα από λειτουργικές μισθώσεις αναγνωρίζονται κατά τους όρους της μίσθωσης με τη σταθερή μέθοδο. Κατά τη λήξη της κλειόμενης χρήσης η Εταιρεία δεν είχε συνάψει συμβάσεις μισθώσεων στις οποίες ήταν εκμισθωτής. 3. Διαχείριση χρηματοοικονομικών Κινδύνων Η Εταιρία εκτίθεται σε κινδύνους οι πιο σημαντικοί από τους οποίους είναι ο κίνδυνος διακύμανσης τιμών, ο πιστωτικός κίνδυνος, οι μεταβολές στις τιμές συναλλάγματος και των επιτοκίων και ο κίνδυνος ρευστότητας. Κίνδυνος διακύμανσης τιμών Η διατήρηση αποθέματος έχει ευεργετικά αποτελέσματα στην περίπτωση αυξητικής τάσης των τιμών ενώ εγκυμονεί κινδύνους σε ενδεχόμενη πτώση. Στόχος της διοίκησης είναι ο διαρκής εξορθολογισμός της διαχείρισης των αποθεμάτων ώστε να μπορεί να ανταποκρίνεται στη ζήτηση με τη μικρότερη δυνατή δέσμευση πόρων. Επίσης, η Εταιρία έχει μερική εξάρτηση από τρείς προμηθευτές του εξωτερικού και έναν του εσωτερικού δεδομένου ότι το ποσοστό αγορών της σε πρώτες ύλες & εμπορεύματα από κάθε ένα από τους ανωτέρω προμηθευτές ξεπερνάει το 10% του συνόλου των αγορών της. Πιστωτικός κίνδυνος Ο πιστωτικός κίνδυνος απορρέει από την αδυναμία της μη τήρησης των συμβατικών υποχρεώσεων των πελατών. Η διαχείριση του κινδύνου γίνεται από το τμήμα χρηματοοικονομικής διαχείρισης της Εταιρίας. Η στρατηγική της Εταιρείας για τη διαχείριση του πιστωτικού κινδύνου εστιάζει στη διασπορά των πελατών. Η γενική Διεύθυνση της Εταιρίας καθορίζει την πολιτική πιστωτικών διευκολύνσεων και βεβαιώνεται για την τήρηση των νομίμων διαδικασιών και ελέγχων. Πελάτες – Επισφάλειες & προβλέψεις επισφαλών απαιτήσεων Η πελατειακή βάση της Εταιρίας παρουσιάζει ικανοποιητική διασπορά. Κατά την κλειόμενη χρήση υπήρξε μόνο ένας πελάτης που απορρόφησε πάνω από το 10 % του κύκλου εργασιών της. Το τμήμα διαχείρισης πιστωτικού κινδύνου, αξιολογεί την πιστοληπτική ικανότητα του πελάτη λαμβάνοντας υπόψη την οικονομική του κατάσταση, το ιστορικό των συναλλαγών του και άλλες παραμέτρους, και ελέγχει τα πιστωτικά όρια των λογαριασμών. Για ειδικούς πιστωτικούς κινδύνους γίνονται προβλέψεις για ζημιές από απαξιώσεις. Η διοίκηση της Εταιρείας εξετάζοντας εκτενώς κάθε σχετική πληροφορία ή ένδειξη, αλλά και κατ’ εφαρμογή του ΔΠΧΑ 9 προέβη σε περαιτέρω αναπροσαρμογή του ποσού της πρόβλεψης για τυχόν επισφάλειες κατά καθαρό ποσό 75 χιλ. ευρώ. Το συνολικό ποσό της σχηματισθείσας πρόβλεψης την 31/12/2020 ανήλθε σε 2.894 χιλ. ευρώ. Το συγκεκριμένο ποσό καλύπτει τυχόν επισφάλειες πελατών, οι οποίες επανεκτιμούνται σε κάθε ημερομηνία ισολογισμού. Η οικονομική αβεβαιότητα και οι συνθήκες αστάθειας της ελληνικής οικονομίας λόγω και της εξέλιξης της πανδημίας από τον COVID -19 , διατηρούν τον κίνδυνο νέων επισφαλειών. Η διοίκηση επιδεικνύει αυξημένη επαγρύπνηση λόγω των συνθηκών που επικρατούν στην ελληνική οικονομία, προκειμένου να διασφαλίσει εγκαίρως τη λήψη όλων των αναγκαίων μέτρων και ενεργειών για την ελαχιστοποίηση του κινδύνου. Συναλλαγματικός κίνδυνος Ο συναλλαγματικός κίνδυνος είναι ο κίνδυνος διακύμανσης της αξίας των χρηματοοικονομικών μέσων, των περιουσιακών στοιχείων και υποχρεώσεων εξαιτίας των αλλαγών στις συναλλαγματικές ισοτιμίες. Οι εισαγωγές και οι υποχρεώσεις της Εταιρίας σε άλλο νόμισμα (πλην ευρώ) είναι όλες σε δολάρια ΗΠΑ. Δεν υπάρχουν δανειακές υποχρεώσεις σε άλλο νόμισμα πλην ευρώ και ως εκ τούτου η έκθεση της Εταιρίας σε τέτοιο κίνδυνο προέρχεται κυρίως από υπάρχουσες ή προσδοκώμενες ταμιακές ροές σε ξένο νόμισμα και συγκεκριμένα σε δολάριο ΗΠΑ ($) λόγω των εισαγωγών-αγορών πρώτων υλών από το εξωτερικό (τρίτες χώρες) που πραγματοποιεί η Εταιρεία. Οι προβλεπόμενες διακυμάνσεις της συναλλαγματικής ισοτιμίας του δολαρίου δεν αναμένεται να έχουν ιδιαίτερη επίδραση στα αποτελέσματα της Εταιρείας. Η Εταιρεία παρακολουθεί στενά τις μεταβολές της συναλλαγματικής ισοτιμίας και αντισταθμίζει το συναλλαγματικό κίνδυνο με τη σύναψη προθεσμιακών πράξεων συναλλάγματος, όποτε κρίνεται συμφέρουσα η σύναψή τους. Την 31/12/2020 οι υποχρεώσεις σε ξένο νόμισμα ανέρχεται σε 283.000 δολάρια ΗΠΑ.. Περαιτέρω υφίστανται προθεσμιακές πράξεις συναλλάγματος 640.000 δολαρίων Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 57 ΗΠΑ για κάλυψη της υφιστάμενης υποχρέωσης αλλά και μελλοντικών υποχρεώσεων σε δολάρια ΗΠΑ από εισαγωγές Α’ υλών. Σε κάθε ημερομηνία ισολογισμού οι εν λόγω υποχρεώσεις αποτιμώνται και οι τυχόν συναλλαγματικές διαφορές μεταφέρονται στα αποτελέσματα χρήσης. Κατά την αποτίμηση τους την 31/12/2020 προέκυψε ζημία ποσού 12.612 ευρώ όπου επιβάρυνε τα αποτελέσματα χρήσης. Κίνδυνος επιτοκίου Οι δανειακές υποχρεώσεις της Εταιρίας προς τις ελληνικές τράπεζες συνδέονται είτε με επιτόκια Euribor πλέον περιθώριο τραπέζης, είτε με το εκάστοτε βασικό επιτόκιο χορηγήσεων της δανείστριας τράπεζας. Ο κίνδυνος μεταβολής του επιτοκίου σχετίζεται με τα δάνεια της Εταιρίας, όπου μια περίοδος μεταβλητότητας στις τιμές των επιτοκίων μπορεί να επηρεάσει τις ταμιακές ροές της. Η Εταιρία παρακολουθεί διαρκώς τις τάσεις των επιτοκίων, καθώς και τις χρηματοδοτικές της ανάγκες, έτσι ώστε να είναι σε θέση να αποφασίζει για τη διάρκεια και τις σχέσεις μεταξύ κυμαινόμενου και σταθερού κόστους ενός νέου δανεισμού. Ως εκ τούτου, όλα τα δάνεια βραχυπρόθεσμα ή μακροπρόθεσμα που έχει συνάψει αφορούν κυμαινόμενα επιτόκια, όπου η μεταβολή τους (Euribor τριμήνου πλέον περιθωρίου) έχει αναλογική επίπτωση στα χρηματοοικονομικά αποτελέσματα (βλέπε σημείωση 19). Η εκτίμηση της Διοίκησης της Εταιρείας είναι ότι η πολιτική των χαμηλών επιτοκίων θα συνεχιστεί σε όλη τη διάρκεια του οικονομικού έτους καθώς οι πληθωριστικές πιέσεις στις χώρες τις Ευρωζώνης είναι χαμηλότερες των εκτιμήσεων, αλλά και η υποχώρηση των οικονομικών δεικτών λόγω της πανδημίας έχει οδηγήσει την ΕΚΤ στη διατήρηση της ποσοτικής χαλάρωσης και στο τρέχον έτος Περαιτέρω οι αποφάσεις για την ένταξη στην ποσοτική χαλάρωση και των ελληνικών ομολόγων έχει οδηγήσει σε νέα μείωση των επιτοκίων . Κατά την αναδιάρθρωση του τραπεζικού δανεισμού της Εταιρείας κατά τη διάρκεια του τρέχοντος έτους, συμφωνήθηκαν νέα βελτιωμένα επιτόκια με τις πιστώτριες τράπεζες περιορίζοντας το χρηματοοικονομικό κόστος, παράλληλα επετεύχθη η σύναψη νέου τραπεζικού μακροπρόθεσμου δανείου με προνομιακούς όρους, όπως αναφέρθηκε και ανωτέρω στην ανάλυση του βραχυπρόθεσμου και μακροπρόθεσμου δανεισμού. Κίνδυνος ρευστότητας Ο κίνδυνος ρευστότητας αναφέρεται στην πιθανότητα αδυναμίας της Εταιρίας να εκπληρώσει τις ταμειακές της υποχρεώσεις κυρίως όσον αφορά την πληρωμή προμηθευτών και τραπεζικών διευκολύνσεων και χορηγήσεων. Οι συνολικές υποχρεώσεις προς τους προμηθευτές της Εταιρείας είναι βραχυπρόθεσμες. Στην ίδια κατηγορία είναι και οι υποχρεώσεις από φόρους και ασφαλιστικά ταμεία. Η Εταιρία διαχειρίζεται τον κίνδυνο αυτό με συνεχή παρακολούθηση της σχέσης μεταξύ βραχυπροθέσμων υποχρεώσεων, μετρητών και άμεσα ρευστοποιήσιμων στοιχείων ενεργητικού. Ο παρακάτω πίνακας αναλύει τις υποχρεώσεις της Εταιρίας με βάση την υπολειπομένη διάρκεια τους κατά την 31.12.2020 . Υποχρεώσεις με βάση την υπολειπόμενη διάρκεια τους την 31.12.2020 Δάνεια Προμηθευτές και Λοιπές υποχρεώσεις Σύνολο 1 έως 6 μήνες 3.084.671 6 έως 12 μήνες 1.726.722 άνω του ενός έτους 7.723.944 Σύνολο 12.535.338 4.756.881 1.507.849 188.632 6.453.361 7.841.552 3.234.571 7.912.576 18.988.699 Επί των ακινήτων της Εταιρείας, στα Οινόφυτα Βοιωτίας είχαν εγγραφεί προσημειώσεις υπέρ των τραπεζών Eurobank Ergasias Α.Ε., ποσού 6.860.000 € και Πειραιώς Α.Ε., ποσού 4.500.000 € και 360.000 € για την εξασφάλιση υφιστάμενων δανείων. Κατόπιν αποπληρωμής ποσού 1.800 χιλ. ευρώ στις 06/08/2020 για υφιστάμενα δάνεια των πιστωτριών τραπεζών Eurobank ErgasiasΑ.Ε. μετά των διαδόχων της και Πειραιώς Α.Ε και της υπογραφής των νέων συμβάσεων στις 29/09/2020 και Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 58 30/09/2020 αντίστοιχα με τις εν λόγω τράπεζες στα πλαίσια συμφωνίας αναδιάρθρωσης του δανεισμού της Εταιρείας, τα εν λόγω πιστωτικά ιδρύματα συναίνεσαν στη μερική άρση των ανωτέρω προσημειώσεων κατά ποσού 1.108 χιλ. ευρώ και 692 χιλ. ευρώ αντίστοιχα. Όποτε και επέλθει η άρση των περιορισμών στη λειτουργία των δικαστηρίων λόγω της πανδημίας, η Εταιρεία και οι πιστώτριες τράπεζες θα ενεργήσουν προς την τυπική ολοκλήρωση της μερικής άρσης των εν λόγω προσημειώσεων. Κατά συνέπεια και σύμφωνα με τα ανωτέρω τα ποσά των προσημειώσεων διαμορφώνονται υπέρ της Eurobank ErgasiasΑ.Ε. μετά των διαδόχων της στο ποσό των 5.752.000 € και για την Πειραιώς Α.Ε., στο ποσό των 3.808.000 € και 360.000 €. Επί του ακινήτου της Εταιρείας στη Λεωφόρο Κηφισού υφίσταται ειδικό πληρεξούσιο υπέρ της Εθνικής Τράπεζας της Ελλάδος παραχωρώντας της το δικαίωμα εγγραφής προσημείωσης υποθήκης έως του ποσού των 500.000 € για την εξασφάλιση υφιστάμενων δανείων και πιστώσεων. Επί των αποθεμάτων της Εταιρείας υφίσταται κυμαινόμενη ασφάλεια, ποσού 1.000.000 € η οποία έχει παρασχεθεί στην Εθνική Τράπεζα της Ελλάδος για την εξασφάλιση υφιστάμενων δανείων και πιστώσεων. Οι χορηγηθείσες τραπεζικές εγγυητικές επιστολές καλής πληρωμής για τις παραγγελίες του εξωτερικού, της Εταιρίας την 31/12/2020 αναλύονται ως εξής: 2020 2019 Εγγυητικές επιστολές καλής πληρωμής σε ( € ) 424.389 325.360 Εγγυητικές επιστολές καλής πληρωμής σε ( $ ) 0 0 Ενέγγυες πιστώσεις σε (€) 2.900.670 3.103.751 Στην σημείωση Νο.19 παρατίθεται λεπτομερής ανάλυση των δανειακών υποχρεώσεων της Εταιρίας και συγκεκριμένα ημερομηνίες λήξεως των χρηματοοικονομικών υποχρεώσεων την 31 Δεκεμβρίου 2020, παραθέτοντας και συγκριτικά στοιχεία και για την προηγούμενη χρονική χρήση που έληγε την 31 Δεκεμβρίου 2019. Με βάση τις ως άνω παραδοχές κατά την τρέχουσα χρονική στιγμή και για την επόμενη χρήση η Εταιρία αξιολογεί τον κίνδυνο ρευστότητας ως σημαντικό αλλά ελεγχόμενο. Οι ημερομηνίες λήξεως των χρηματοοικονομικών υποχρεώσεων την 31 Δεκεμβρίου 2020 και τα συγκριτικά στοιχεία και για την προηγούμενη χρονική χρήση που έληγε την 31 Δεκεμβρίου 2019 παρατίθενται στην ενότητα μακροπρόθεσμες υποχρεώσεις. Στη σημείωση Νο.14 παρατίθεται ανάλυση της ενηλικίωσης των απαιτήσεων της Εταιρίας. Κίνδυνος από την εξάπλωση του κορονοϊού Η Εταιρεία παρακολουθεί προσεκτικά τις εξελίξεις σχετικά με την εξάπλωση του κορονοϊού (COVID-19), προκειμένου να προσαρμοστεί στις ειδικές συνθήκες που προκύπτουν για την αντιμετώπιση και τον περιορισμό της διάδοσης του. Διαθέτουν πλάνο για την απρόσκοπτη λειτουργία των δραστηριοτήτων τους σε συμμόρφωση με την ισχύουσα νομοθεσία. Στο πλαίσιο αυτό λαμβάνουν προληπτικά μέτρα για την ασφάλεια των εργαζομένων, είναι σε ετοιμότητα για την εφαρμογή σχεδίου συνέχισης των εργασιών τους, καθώς παρακολουθούν και συμμορφώνονται με τις υποχρεώσεις όπως επιβάλλονται από τις επίσημες οδηγίες των αρμόδιων αρχών σε εθνικό επίπεδο. Παρά τις αρνητικές επιπτώσεις της πανδημίας τόσο στην ελληνική όσο και στη διεθνή οικονομία η Διοίκηση της Εταιρείας εφαρμόζοντας το πλάνο της κατάφερε κατά την κλειόμενη χρήση όχι μόνο να περιορίσει στο ελάχιστο τις οποίες αρνητικές επιπτώσεις του φαινομένου στην επιχειρηματική δραστηριότητά της αλλά παράλληλα να επιτύχει αύξηση των πωλήσεων και της κερδοφορίας της. Σε κάθε περίπτωση οι πιθανές ποσοτικές και ποιοτικές επιπτώσεις της πανδημίας στη λειτουργία της Εταιρείας κατά την τρέχουσα χρήση είναι υπό αξιολόγηση και η Διοίκηση βρίσκεται σε ετοιμότητα προκειμένου να λάβει μέτρα και να προβεί σε κατάλληλες κινήσεις ώστε να ανταπεξέλθει στην νέα αυτή συνθήκη, επαναξιολογώντας τη στρατηγική τους ανάλογα με τις εξελίξεις και διατηρώντας την κοινωνική της ευθύνη. Προσδιορισμός εύλογων αξιών Η Εταιρεία χρησιμοποιεί την παρακάτω ιεραρχία για τον καθορισμό και την γνωστοποίηση της εύλογης αξίας των χρηματοοικονομικών μέσων ανά τεχνική αποτίμησης: Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 59 Επίπεδο 1: διαπραγματεύσιμες τιμές σε ενεργές αγορές για όμοια περιουσιακά στοιχεία. Επίπεδο 2: λοιπές τεχνικές αποτίμησης, βασιζόμενες απευθείας σε δημοσιευόμενες τιμές αγοράς ή υπολογιζόμενες εμμέσως από δημοσιευόμενες τιμές αγοράς για παρόμοια εργαλεία. Επίπεδο 3: τεχνικές που χρησιμοποιούν εισροές που έχουν σημαντική επίδραση στην εύλογη αξία και δεν βασίζονται σε διαθέσιμες πληροφορίες από τρέχουσες συναλλαγές. Κατά τη διάρκεια της κλειόμενης χρήσης δεν υπήρξαν μεταφορές μεταξύ των Επιπέδων 1 και 2, ούτε μεταφορές εντός και εκτός του Επιπέδου 3 για την μέτρηση της εύλογης αξίας. Κατά την 31/12/2020 δεν υπήρξαν χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού και παθητικού που επιμετρήθηκαν στην εύλογη αξία τους. Η εύλογη αξία των περιουσιακών στοιχείων με δικαίωμα χρήσης καθορίζεται με τη χρησιμοποίηση τεχνικών μεθόδων όπως η προεξόφληση των μελλοντικών μισθώσεων με τα κατάλληλα επιτόκια αγοράς (Επίπεδο 2) Η εύλογη αξία των επενδυτικών και ιδιοχρησιμοποιούμενων ακινήτων επιμετράται για την Εταιρεία από ανεξάρτητους εκτιμητές (Επίπεδο 3) Η εύλογη αξία των χρηματοοικονομικών περιουσιακών στοιχείων μέσω συνολικών εσόδων επιμετράται με τεχνική αποτίμησης η οποία βασίζεται σε μοντέλο προεξόφλησης μελλοντικών ταμειακών ροών ( επίπεδο 3) Χρηματοοικονομικά στοιχεία σε ευλογίες αξίες μέσω αποτελεσμάτων αφορά επενδύσεις σε οργανωμένη χρηματιστηριακή αγορά ( επίπεδο 1) Στον παρακάτω πίνακα παρουσιάζεται μια σύγκριση, των λογιστικών και εύλογων αξιών των λοιπών χρηματοοικονομικών στοιχείων της Εταιρείας όπου η λογιστική αξία προσεγγίζει την εύλογη και δεν υπάγεται στα ανωτέρω τρία επίπεδα εύλογων αξίων : Λογιστική αξία Η ΕΤΑΙΡΕΙΑ Σημείωση Κατά την 31/12/2020 Εύλογη αξία Κατά την 31/12/2019 Κατά την 31/12/2020 Κατά την 31/12/2019 Χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία Μακροπρόθεσμες απαιτήσεις 11 7.528 4.400 7.528 4.400 Πελάτες και λοιπές απαιτήσεις 14 9.141.563 7.982.737 9.141.563 7.982.737 16 725.200 178.911 725.200 178.911 Μακροπρόθεσμα δάνεια 19 7.723.944 243.881 7.723.944 243.881 Βραχυπρόθεσμα δάνεια 21 4.811.393 11.585.754 4.811.393 11.585.754 Λοιπές μακροπρόθεσμες υποχρεώσεις 19 4.571 8.720 4.571 8.720 19, 21 93.575 12.532 93.575 12.532 6.243.215 5.131.727 6.243.215 5.131.727 28.750.989 25.148.662 28.750.989 25.148.662 Ταμειακά διαθέσιμα και ισοδύναμα Χρηματοοικονομικές υποχρεώσεις Υποχρεώσεις από μισθώσεις Προμηθευτές και λοιπές υποχρεώσεις Σύνολο 21 Νέα πρότυπα, τροποποιήσεις προτύπων και διερμηνείες: Συγκεκριμένα νέα πρότυπα, τροποποιήσεις προτύπων και διερμηνείες έχουν εκδοθεί, τα οποία είναι υποχρεωτικά για λογιστικές περιόδους που ξεκινούν κατά τη διάρκεια της παρούσας χρήσης ή μεταγενέστερα. Οι λογιστικές αρχές είναι σύμφωνες με αυτές που χρησιμοποιήθηκαν για την σύνταξη των οικονομικών καταστάσεων για τη χρήση που έληξε την 31 Δεκεμβρίου 2019, εκτός από την υιοθέτηση των νέων προτύπων που είναι υποχρεωτικά για χρήσεις με έναρξη την 1η Ιανουαρίου 2020. Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 60 Α) Πρότυπα και Διερμηνείες υποχρεωτικές για περιόδους που ξεκινούν την κλειόμενη χρήση ΔΠΧΑ 3 (Τροποποιήσεις) «Ορισμός συνένωσης επιχειρήσεων» (εφαρμόζονται στις ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν την ή μετά την 1η Ιανουαρίου 2020) Ο νέος ορισμός εστιάζει στην έννοια της απόδοσης μιας επιχείρησης με τη μορφή παροχής αγαθών και υπηρεσιών στους πελάτες σε αντίθεση με τον προηγούμενο ορισμό ο οποίος εστίαζε στις αποδόσεις με τη μορφή μερισμάτων, χαμηλότερου κόστους ή άλλου οικονομικού οφέλους σε επενδυτές και λοιπά μέρη. Η εν λόγω τροποποίηση δεν είχε την οποιαδήποτε επίπτωση στις οικονομικές καταστάσεις της Εταιρείας. ΔΛΠ 1 και ΔΛΠ 8 (Τροποποιήσεις) «Ορισμός του ουσιώδους» (εφαρμόζονται στις ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν την ή μετά την 1η Ιανουαρίου 2020) Η τροποποίηση αποσαφηνίζει τον ορισμό του ουσιώδους και πώς πρέπει να χρησιμοποιείται, συμπληρώνοντας τον ορισμό με οδηγίες οι οποίες παρέχονταν έως τώρα σε άλλα σημεία των ΔΠΧΑ. Επιπλέον, έχουν βελτιωθεί οι διευκρινίσεις που συνοδεύουν τον ορισμό. Τέλος, η τροποποίηση διασφαλίζει ότι ο ορισμός του ουσιώδους εφαρμόζεται με συνέπεια σε όλα τα ΔΠΧΑ. Οι εν λόγω τροποποιήσεις δεν είχαν την οποιαδήποτε επίπτωση στις οικονομικές καταστάσεις της Εταιρείας. Εννοιολογικό πλαίσιο Διεθνών Προτύπων Χρηματοοικονομικής Αναφοράς (εφαρμόζεται στις ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν την ή μετά την 1η Ιανουαρίου 2020) Το Συμβούλιο Διεθνών Λογιστικών Προτύπων εξέδωσε το αναθεωρημένο εννοιολογικό πλαίσιο για τη χρηματοοικονομική πληροφόρηση στις 29 Μαρτίου 2018. Το εννοιολογικό πλαίσιο καθορίζει ένα ολοκληρωμένο σύνολο εννοιών για τη χρηματοοικονομική πληροφόρηση. Οι έννοιες αυτές συμβάλλουν στον καθορισμό προτύπων, την καθοδήγηση των συντακτών για την ανάπτυξη συνεπών λογιστικών πολιτικών και την υποστήριξη στην προσπάθεια τους να κατανοήσουν και να ερμηνεύσουν τα πρότυπα. Το Συμβούλιο Διεθνών Λογιστικών Προτύπων εξέδωσε επίσης ένα συνοδευτικό έγγραφο, Τροποποιήσεις στις παραπομπές του εννοιολογικού πλαισίου, το οποίο καθορίζει τις τροποποιήσεις των προτύπων που επηρεάζονται προκειμένου να επικαιροποιηθούν οι αναφορές στο αναθεωρημένο εννοιολογικό πλαίσιο. Στόχος του εγγράφου είναι η υποστήριξη της μετάβασης στο αναθεωρημένο εννοιολογικό πλαίσιο ΔΠΧΑ για τις εταιρείες που υιοθετούν το εννοιολογικό πλαίσιο για να αναπτύξουν λογιστικές πολιτικές όταν κανένα πρότυπο ΔΠΧΑ δεν κάνει αναφορά. Οι ανωτέρω τροποποιήσεις δεν είχαν την οποιαδήποτε επίπτωση στις οικονομικές καταστάσεις της Εταιρείας. ΔΠΧΑ 9, ΔΛΠ 39 και ΔΠΧΑ 7 (Τροποποιήσεις) «Αναμόρφωση Επιτοκίων Αναφοράς» (εφαρμόζεται στις ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν την ή μετά την 1η Ιανουαρίου 2020) Τον Σεπτέμβριο του 2019 το Συμβούλιο Διεθνών Λογιστικών Προτύπων προέβη στην έκδοση τροποποιήσεων σε ορισμένες απαιτήσεις συγκεκριμένων λογιστικών χειρισμών αντιστάθμισης, με σκοπό την εξομάλυνση ενδεχόμενων επιπτώσεων που προκύπτουν από την αβεβαιότητα η οποία προέρχεται από την αναμόρφωση των επιτοκίων αναφοράς. Οι συγκεκριμένες τροποποιήσεις σχεδιάστηκαν για να υποστηρίξουν την παροχή χρήσιμων χρηματοοικονομικών πληροφοριών από τις εταιρείες κατά τη διάρκεια της περιόδου αβεβαιότητας, η οποία προκύπτει από τη σταδιακή κατάργηση των επιτοκίων αναφοράς, όπως τα διατραπεζικά επιτόκια. Επιπλέον, οι εταιρείες απαιτείται να παράσχουν πρόσθετες πληροφορίες αναφορικά με τις σχέσεις αντιστάθμισης που επηρεάζονται άμεσα από τις εν λόγω συνθήκες αβεβαιότητας. Οι ανωτέρω τροποποιήσεις δεν είχαν την οποιαδήποτε επίδραση στις οικονομικές καταστάσεις της Εταιρείας. Β) Πρότυπα και Διερμηνείες υποχρεωτικά για μεταγενέστερες περιόδους Συγκεκριμένα νέα πρότυπα, τροποποιήσεις προτύπων και διερμηνείες είναι υποχρεωτικά για λογιστικές περιόδους που ξεκινούν μεταγενέστερα της 1ης Ιανουαρίου 2020 και δεν έχουν εφαρμοστεί κατά την κατάρτιση των συνημμένων ετήσιων οικονομικών καταστάσεων. Η Εταιρεία ερευνά την επίδραση των νέων προτύπων και τροποποιήσεων στις οικονομικές της καταστάσεις. Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 61 ΔΠΧΑ 16 (Τροποποιήσεις) «Διευκολύνσεις με μισθώσεις σχετιζόμενες με τον Covid-19» (εφαρμόζεται στις ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν την ή μετά την 1η Ιουνίου 2020) Οι συγκεκριμένες τροποποιήσεις του ΔΠΧΑ 16 παρέχουν στους μισθωτές τη δυνατότητα να μην προβούν σε αξιολόγηση για το εάν μία σχετιζόμενη με τον Covid -19 παραχώρηση μισθώματος χαρακτηρίζεται ως τροποποίηση μίσθωσης. Πιο συγκεκριμένα, οι τροποποιήσεις διευκρινίζουν ότι στην περίπτωση κατά την οποία πληρούνται συγκεκριμένες προϋποθέσεις, δεν απαιτείται από τους μισθωτές να αξιολογήσουν εάν συγκεκριμένες παραχωρήσεις μισθώματος που σχετίζονται με τον Covid-19 αποτελούν τροποποιήσεις μίσθωσης. Οι μισθωτές που εφαρμόζουν αυτή την πρακτική εφαρμογή, θα υιοθετήσουν για τις εν λόγω παραχωρήσεις μισθώματος έναν λογιστικό χειρισμό ως να μην αποτελούν τροποποιήσεις μίσθωσης. Οι συγκεκριμένες τροποποιήσεις δεν αναμένεται να έχουν σημαντική επίδραση στις οικονομικές καταστάσεις της Εταιρείας. ΔΠΧΑ 17 «Ασφαλιστικές Συμβάσεις» (εφαρμόζονται στις ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν την ή μετά την 1η Ιανουαρίου 2021) Τον Μάιο του 2017, το Συμβούλιο Διεθνών Λογιστικών Προτύπων προέβη στην έκδοση ενός νέου Προτύπου, του ΔΠΧΑ 17, το οποίο αντικαθιστά το ΔΠΧΑ 4. Σκοπός του έργου του IASB ήταν η ανάπτυξη ενός ενιαίου προτύπου βασισμένου στις αρχές για τον λογιστικό χειρισμό όλων των τύπων ασφαλιστικών συμβάσεων, συμπεριλαμβανομένων και των συμβάσεων αντασφάλισης που κατέχει ένας ασφαλιστικός φορέας. Ένα ενιαίο πρότυπο το οποίο θα ενισχύσει τη συγκρισιμότητα της χρηματοοικονομικής αναφοράς μεταξύ οικονομικών οντοτήτων, δικαιοδοσιών και κεφαλαιαγορών. Το ΔΠΧΑ 17 καθορίζει τις απαιτήσεις που θα πρέπει να εφαρμόζει μία οικονομική οντότητα στη χρηματοοικονομική πληροφόρηση που σχετίζεται με ασφαλιστικές συμβάσεις που εκδίδει και συμβάσεις αντασφάλισης που κατέχει. Τα ανωτέρω δεν έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση. Οι ανωτέρω τροποποιήσεις δεν έχουν εφαρμογή στην Εταιρεία. ΔΠΧΑ 4 (Τροποποιήσεις) «Ασφαλιστικές Συμβάσεις-παράταση από την εφαρμογή του ΔΠΧΑ 9» (εφαρμόζονται στις ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν την ή μετά την 1η Ιανουαρίου 2021) Τον Ιούνιο του 2020, το Συμβούλιο Διεθνών Λογιστικών Προτύπων προέβη στην έκδοση τροποποιήσεων βάσει των οποίων παρατείνεται η ημερομηνία αρχικής εφαρμογής του ΔΠΧΑ 17 για δύο έτη, δηλαδή θα εφαρμόζεται για ετήσιες περιόδους που ξεκινούν την ή μετά την 1η Ιανουαρίου 2023. Συνεπεία αυτού, δόθηκε παράταση και της καθορισμένης καταληκτικής ημερομηνίας για την προσωρινή εξαίρεση από την εφαρμογή του ΔΠΧΑ 9 «Χρηματοοικονομικά Μέσα» που περιλαμβάνεται στο ΔΠΧΑ 4 «Ασφαλιστικές Συμβάσεις», με αποτέλεσμα οι οικονομικές οντότητες να απαιτείται να εφαρμόσουν το ΔΠΧΑ 9 για ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν την ή μετά την 1η Ιανουαρίου 2023. Οι ανωτέρω τροποποιήσεις δεν έχουν εφαρμογή στην Εταιρεία. ΔΠΧΑ 9, ΔΛΠ 39, ΔΠΧΑ 7, ΔΠΧΑ 4 και ΔΠΧΑ 16 (Τροποποιήσεις) «Αναμόρφωση Επιτοκίων Αναφοράς– Φάση 2» (εφαρμόζονται στις ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν την ή μετά την 1η Ιανουαρίου 2021) Τον Αύγουστο του 2020, το Συμβούλιο Διεθνών Λογιστικών Προτύπων ολοκλήρωσε τη διαδικασία αξιολόγησης και ανταπόκρισης στην αναμόρφωση των διατραπεζικών επιτοκίων και άλλων επιτοκίων αναφοράς, εκδίδοντας μία σειρά τροποποιήσεων σε πέντε Πρότυπα, οι οποίες συμπληρώνουν αυτές που εκδόθηκαν το 2019 και επικεντρώνονται στις επιπτώσεις στις οικονομικές καταστάσεις όταν αντικαθίσταται το παλιό επιτόκιο αναφοράς με ένα εναλλακτικό επιτόκιο αναφοράς ως αποτέλεσμα της αναμόρφωσης. Οι νέες τροποποιήσεις σχετίζονται με το πώς μια Εταιρεία θα λογιστικοποιήσει τις αλλαγές στις συμβατικές ταμειακές ροές χρηματοοικονομικών μέσων, πώς θα λογιστικοποιήσει μία αλλαγή στις σχέσεις αντιστάθμισης ως αποτέλεσμα της αναμόρφωσης και στις σχετικές πληροφορίες που θα πρέπει να γνωστοποιήσει. Η Εταιρεία θα εξετάσει την επίπτωση των ανωτέρω τροποποιήσεων στις Οικονομικές της Καταστάσεις, οι οποίες σε κάθε περίπτωση δεν αναμένεται να είναι σημαντικές. ΔΠΧΑ 3, ΔΛΠ 16, ΔΛΠ 37, Ετήσιες Βελτιώσεις 2018-2020 (Τροποποιήσεις) (εφαρμόζονται στις ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν την ή μετά την 1η Ιανουαρίου 2022) Τον Μάιο του 2020, το Συμβούλιο Διεθνών Λογιστικών Προτύπων προέβη στην έκδοση μίας σειράς τροποποιήσεων, που περιλαμβάνουν τροποποιήσεις σε τρία Πρότυπα καθώς και στις Ετήσιες Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 62 Βελτιώσεις του Συμβουλίου. Οι συγκεκριμένες τροποποιήσεις παρέχουν διευκρινίσεις αναφορικά με τη διατύπωση των Προτύπων ή διορθώνουν ήσσονος σημασίας συνέπειες, παραβλέψεις ή αντικρούσεις μεταξύ των απαιτήσεων των Προτύπων. Πιο συγκεκριμένα: - Οι τροποποιήσεις στο ΔΠΧΑ 3 «Συνενώσεις επιχειρήσεων» επικαιροποιούν μία παραπομπή του ΔΠΧΑ 3 στο Εννοιολογικό Πλαίσιο της Χρηματοοικονομικής Αναφοράς χωρίς να τροποποιούν τις λογιστικές απαιτήσεις που αφορούν στις συνενώσεις επιχειρήσεων. - Οι τροποποιήσεις στο ΔΛΠ 16 «Ενσώματα πάγια» απαγορεύουν σε μία Εταιρεία να αφαιρέσει από το κόστος των παγίων ποσά που έλαβε από την πώληση στοιχείων που παράγονται κατά τη διάρκεια προετοιμασίας των εν λόγω παγίων για να καταστούν έτοιμα προς χρήση. Αντιθέτως, η Εταιρεία αναγνωρίζει τα εν λόγω έσοδα από πωλήσεις και τα σχετικά κόστη στην Κατάσταση Αποτελεσμάτων. - Οι τροποποιήσεις στο ΔΛΠ 37 «Προβλέψεις, Ενδεχόμενες υποχρεώσεις και Ενδεχόμενα στοιχεία ενεργητικού» προσδιορίζουν τα κόστη που μία οντότητα θα πρέπει να συμπεριλάβει κατά την αξιολόγηση για το εάν ένα συμβόλαιο είναι ζημιογόνο. - Οι Ετήσιες Βελτιώσεις των ΔΠΧΑ – Κύκλος 2018-2020 προβαίνουν σε ήσσονος σημασίας τροποποιήσεις στο ΔΠΧΑ 1 «Πρώτη Εφαρμογή των Διεθνών Προτύπων Χρηματοοικονομικής Αναφοράς», στο ΔΠΧΑ 9 «Χρηματοοικονομικά Μέσα», στο ΔΛΠ 41 «Γεωργία» και στα Επεξηγηματικά Παραδείγματα που συνοδεύουν το ΔΠΧΑ 16 «Μισθώσεις». Οι ανωτέρω τροποποιήσεις δεν έχουν υιοθετηθεί ακόμα από την Ευρωπαϊκή Ένωση. Η Εταιρεία θα εξετάσουν την επίπτωση των ανωτέρω τροποποιήσεων στις Οικονομικές τους Καταστάσεις, οι οποίες σε κάθε περίπτωση δεν αναμένεται να είναι σημαντικές. ΔΛΠ 1 (Τροποποιήσεις) «Ταξινόμηση Υποχρεώσεων ως Βραχυπρόθεσμες ή Μακροπρόθεσμες» (εφαρμόζονται στις ετήσιες λογιστικές περιόδους που ξεκινούν την ή μετά την 1η Ιανουαρίου 2023) Τον Ιανουάριο του 2020, το Συμβούλιο Διεθνών Λογιστικών Προτύπων προέβη στην έκδοση τροποποιήσεων στο ΔΛΠ 1 που επηρεάζουν τις απαιτήσεις σχετικά με την παρουσίαση των υποχρεώσεων. Οι συγκεκριμένες τροποποιήσεις αποσαφηνίζουν ένα από τα κριτήρια ταξινόμησης μιας υποχρέωσης ως μακροπρόθεσμη, την απαίτηση για μία οντότητα να έχει το δικαίωμα να αναβάλει τον διακανονισμό της υποχρέωσης για τουλάχιστον 12 μήνες μετά την περίοδο αναφοράς. Οι τροποποιήσεις αποσαφηνίζουν ότι το δικαίωμα μίας οντότητας για αναβολή του διακανονισμού θα πρέπει να υφίσταται κατά την ημερομηνία αναφοράς, η ταξινόμηση μιας υποχρέωσης δεν επηρεάζεται από τις προθέσεις ή προσδοκίες της διοίκησης σχετικά με την εξάσκηση του δικαιώματος αναβολής του διακανονισμού, επεξηγούν πώς οι συνθήκες δανεισμού επηρεάζουν την ταξινόμηση και αποσαφηνίζουν τις απαιτήσεις σχετικά με την ταξινόμηση υποχρεώσεων που πρόκειται να διακανονιστούν μέσω της έκδοσης ιδίων συμμετοχικών τίτλων. Οι ανωτέρω τροποποιήσεις δεν έχουν υιοθετηθεί ακόμα από την Ευρωπαϊκή Ένωση. Η Εταιρεία θα εξετάσει την επίπτωση των ανωτέρω τροποποιήσεων στις Οικονομικές της Καταστάσεις, οι οποίες σε κάθε περίπτωση δεν αναμένεται να είναι σημαντικές. 4. Μεταβολές στις λογιστικές αρχές Κατά την κλειόμενη χρήση δεν υπήρξε μεταβολή στις λογιστικές αρχές. Οι λογιστικές αρχές και οι μέθοδοι υπολογισμών που εφαρμόστηκαν για την προετοιμασία και παρουσίαση των ετήσιων Οικονομικών Καταστάσεων είναι σύμφωνες με αυτές που χρησιμοποιήθηκαν για την σύνταξη των ετήσιων Οικονομικών Καταστάσεων της Εταιρίας, την χρήση που έληξε την 31η Δεκεμβρίου 2019 5. Λειτουργικοί Τομείς Το σύνολο του κύκλου εργασιών της Εταιρίας αφορά χονδρικές πωλήσεις και δεν υπάρχει εποχικότητα στα είδη που εμπορεύεται και παράγει. Λόγω της μεγάλης πελατειακής βάσης της Εταιρίας δεν υφίστανται κίνδυνοι εξάρτησης από μερίδα πελατών της, καθώς δεν υφίσταται πελάτης που να απορροφά πάνω από το 10% του κύκλου εργασιών της το διάστημα 01/01/20 31/12/20. Η ανάλυση των εσόδων της Εταιρείας για τη χρήση 01/01-31/12/2020 και 01/01-31/12/2019 κατά κατηγορία οικονομικής δραστηριότητας ΣΤΑΚΩΔ-2003 είναι η εξής: Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 63 Παλαιός Κωδικός Νέος Κωδικός 272.2 24.20 Κατασκευή χαλυβδοσωλήνων 271.0 24.10 515.2 46.72 ΠΕΡΙΓΡΑΦΗ ΔΡΑΣΤΗΡΙΟΤΗΤΑΣ 31/12/2020 31/12/2019 15.623.012 13.121.460 Παραγωγή βασικού σιδήρου και χάλυβα & σιδηροκραμάτων 29.471 21.849 Χονδρικό εμπόριο μετάλλων και μεταλλευμάτων 2.111.821 1.382.270 17.764.303 14.525.579 ΣΥΝΟΛΟ Οι επιμέρους δραστηριότητες που περιλαμβάνονται στην ως άνω επεξηγηματική σημείωση υπ’ αριθμ. 5 των ετήσιων οικονομικών καταστάσεων για τη χρήση 01/01 - 31/12/2020 και 01/01 31/12/2019 (Παραγωγή βασικού σιδήρου και χάλυβα & σιδηροκραμάτων και Χονδρικό εμπόριο μετάλλων και μεταλλευμάτων) αποτελούν παρεπόμενες και συμπληρωματικές δραστηριότητες της κύριας επιχειρηματικής δραστηριότητας αυτής της κατασκευής χαλυβδοσωλήνων. Κατά συνέπεια οι εν λόγω παρεπόμενες δραστηριότητες δεν αποτελούν λειτουργικούς τομείς σύμφωνα με τις διατάξεις του ΔΠΧΑ 8 «Λειτουργικοί τομείς» και δεν φέρουν κανένα από τα χαρακτηριστικά που αναφέρονται στις παραγράφους 5-10 του ΔΠΧΑ 8 6. Ιδιοχρησιμοποιούμενα ενσώματα πάγια περιουσιακά στοιχεία Τα ενσώματα πάγια της Εταιρίας για τη χρήση που λήγει την 31η Δεκεμβρίου 2020 και την 31 Δεκεμβρίου 2019 αναλύονται ως εξής: Κτίρια & Γήπεδα Μεταφορικά τεχνικά Μηχανήματα Έπιπλα Σύνολο οικόπεδα μέσα έργα Αξία κτήσεως Υπόλοιπο 1.1.2019 3.967.661 Προσθήκες 7.025.489 9.271.176 4.301 71.192 Πωλήσεις παγίων Αναταξινόμηση σε επενδυτικά ακίνητα Επανεκτιμήσεις παγίων Αντιλογισμοί αποσβεσθέντων ακινήτων Υπόλοιπο 31.12.2019 229.622 21.180.102 1.801 77.295 (64.782) (64.782) (217.615) (1.424.851) (1.642.466) (366.867) (538.484) (905.351) (228.533) (228.533) 3.383.179 Πρόβλεψη αποσβέσεων Υπόλοιπο 1.1.2019 Επιβάρυνση 12μήνου 2019 Διαγραφή λόγω πωλήσεων Αντιλογισμοί και τακτοποιήσεις συσσωρευμένων αποσβέσεων Υπόλοιπο 31.12.2019 Αναπόσβεστη αξία 31/12/2019 686.153 4.837.922 9.342.368 621.371 231.423 18.416.264 (1.201.784) (8.806.020) (514.329) (192.490) (10.714.623) (120.735) (150.843) (10.381) (6.813) (288.772) 25.180 25.180 228.533 3.383.179 228.533 (1.093.986) (8.956.863) (499.530) (199.303) (10.749.682) 3.743.936 385.505 121.841 32.121 7.666.582 Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 64 Αξία κτήσεως Υπόλοιπο 1.1.2020 3.383.179 Προσθήκες 4.837.922 9.342.368 74.847 464.820 Πωλήσεις παγίων Επανεκτιμήσεις παγίων Υπόλοιπο 31.12.2020 (1.062.697) 231.423 18.416.264 22.459 562.126 (55.457) (1.118.154) (249.567) 360.445 3.133.612 5.273.214 8.744.491 565.914 253.882 17.971.113 (1.093.986) (8.956.863) (499.530) (199.303) (10.749.682) (108.427) (154.302) (9.696) (7.152) (279.577) 1.058.732 55.457 (1.202.413) (8.052.433) (453.769) (206.455) (9.915.070) 4.070.802 692.058 112.145 47.426 8.056.043 Πρόβλεψη αποσβέσεων Υπόλοιπο 1.1.2020 Επιβάρυνση 12μήνου 2020 Διαγραφή λόγω πωλήσεων Υπόλοιπο 31.12.2020 Αναπόσβεστη αξία 31/12/2020 621.371 3.133.612 110.878 1.114.189 Επί των ακινήτων της Εταιρείας, στα Οινόφυτα Βοιωτίας είχαν εγγραφεί προσημειώσεις υπέρ των τραπεζών Eurobank Ergasias Α.Ε., ποσού 6.860.000 € και Πειραιώς Α.Ε., ποσού 4.500.000 € και 360.000 € για την εξασφάλιση υφιστάμενων δανείων. Κατόπιν αποπληρωμής ποσού 1.800 χιλ. ευρώ στις 06/08/2020 για υφιστάμενα δάνεια των πιστωτριών τραπεζών Eurobank ErgasiasΑ.Ε. μετά των διαδόχων της και Πειραιώς Α.Ε και της υπογραφής των νέων συμβάσεων στις 29/09/2020 και 30/09/2020 αντίστοιχα με τις εν λόγω τράπεζες στα πλαίσια συμφωνίας αναδιάρθρωσης του δανεισμού της Εταιρείας, τα εν λόγω πιστωτικά ιδρύματα συναίνεσαν στη μερική άρση των ανωτέρω προσημειώσεων κατά ποσού 1.108 χιλ. ευρώ και 692 χιλ. ευρώ αντίστοιχα. Όποτε και επέλθει η άρση των περιορισμών στη λειτουργία των δικαστηρίων λόγω της πανδημίας, η Εταιρεία και οι πιστώτριες τράπεζες θα ενεργήσουν προς την τυπική ολοκλήρωση της μερικής άρσης των εν λόγω προσημειώσεων. Κατά συνέπεια και σύμφωνα με τα ανωτέρω τα ποσά των προσημειώσεων διαμορφώνονται υπέρ της Eurobank ErgasiasΑ.Ε. μετά των διαδόχων της στο ποσό των 5.752.000 € και για την Πειραιώς Α.Ε., στο ποσό των 3.808.000 € και 360.000 €. Περαιτέρω έχει παρασχεθεί ειδικό πληρεξούσιο προς την Εθνική Τράπεζα της Ελλάδος παραχωρώντας της το δικαίωμα εγγραφής προσημείωσης υποθήκης έως του ποσού των 500 χιλ. ευρώ επί ακινήτου στη Λεωφόρο Κηφισού. Μελέτη Εκτίμησης της Αγοραίας Αξίας των Ακινήτων Η Εταιρεία, μετά από σχετική εντολή ανάθεσης προς ανεξάρτητο εκτιμητή, προχώρησε σε μελέτη επανεκτίμησης της εύλογης Αξίας (fair value) των ενσώματων ακινητοποιήσεων της (γηπέδων και κτιρίων) με κρίσιμη ημερομηνία την 30 Ιουνίου 2020 κατά τα Διεθνή Πρότυπα Χρηματοοικονομικής Αναφοράς. Η μελέτη αυτή προσδιορίζει την Αγοραία Αξία των ακινήτων, η οποία θεωρείται ότι ταυτίζεται με την έννοια της Εύλογης Αξίας (Fair Value), δηλαδή το ποσό για το οποίο ένα περιουσιακό στοιχείο θα μπορούσε να ανταλλαγεί μεταξύ δύο μερών που ενεργούν με τη θέληση τους και με πλήρη γνώση των συνθηκών της αγοράς. Στα ιδιοχρησιμοποιούμενα ακίνητα εφαρμόζονται οι διατάξεις του Δ.Λ.Π. 16. Ύστερα από την αναγνώρισή του ως περιουσιακό στοιχείο, ένα στοιχείο των ενσώματων ακινητοποιήσεων του οποίου η εύλογη αξία μπορεί να αποτιμηθεί αξιόπιστα θα εμφανίζεται με αναπροσαρμοσμένη αξία, που αποτελείται από την εύλογη αξία του κατά την ημέρα της αναπροσαρμογής, μειωμένη με τις μεταγενέστερες σωρευμένες αποσβέσεις και τις μεταγενέστερες σωρευμένες ζημίες απομείωσης (όπου απαιτούνται). Τα ακίνητα που έχουν ταξινομηθεί στην κατηγορία επενδύσεις σε ακίνητα εφαρμόζεται το ΔΛΠ 40. Μετά την αρχική αναγνώριση, η οικονομική οντότητα που επιλέγει τη μέθοδο της εύλογης αξίας πρέπει να επιμετρά ολόκληρη την επένδυσή της σε ακίνητα Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 65 στην εύλογη αξία. Το Κέρδος ή ζημία που ανακύπτει από μια μεταβολή στην εύλογη αξία της επένδυσης σε ακίνητα θα συμπεριλαμβάνεται στο καθαρό κέρδος ή ζημία για την περίοδο στην οποία προκύπτει. Η εκτιμώμενη εύλογη αξία των ακινήτων της Εταιρίας κατά την κρίσιμη ημερομηνία επανεκτίμησης ανέρχεται σε € 8.927.227 παρουσιάζοντας θετική διαφορά επανεκτίμησης ποσού € 55.926. Η θετική διαφορά επανεκτίμησης καταχωρήθηκε στα ίδια κεφάλαια για τα ιδιοχρησιμοποιούμενα ακίνητα κατά ποσό 110.878 € , ενώ για τα ακίνητα που έχουν ταξινομηθεί στην κατηγορία επενδύσεις σε ακίνητα καταχωρήθηκε στην κατάσταση αποτελεσμάτων χρήσεως έξοδο κατά ποσό 54.952 €. Την 31/12/2020 η εύλογη αξία των ιδιοχρησιμοποιούμενων ακινήτων της Εταιρείας μετά αποσβέσεων ανέρχεται σε 7.204 χιλ. ευρώ και η εύλογη αξία των επενδυτικών ακινήτων μετά από την πώληση ακινήτου αλλά και την επανεκτίμηση τους ανέρχεται σε 1.723 χιλ. ευρώ. Μεθοδολογία Εκτίμησης Η εκτίμηση είναι πιστοποιημένη καθώς εκπληρώνει όλες τις προδιαγραφές σύμφωνα με τις οδηγίες που περιέχονται στο εγχειρίδιο εκτιμήσεων του Βασιλικού Ινστιτούτου Ορκωτών Πραγματογνωμόνων της Μεγάλης Βρετανίας, Ιανουάριος 2020 (RICS Valuation - Global Standards,2020)και είναι σε πλήρη συμφωνία με τα Ευρωπαϊκά Εκτιμητικά Πρότυπα της TEGoVA (The European Group of Valuers’Associations – EVS 2016) και τα Διεθνή Εκτιμητικά Πρότυπα (International Valuation Standards – I.V.S.), όπως αυτά αναλύονται στην έκδοση 2020. Σημειώνεται ότι δεν υπάρχουν σχετικά Ελληνικά Εκτιμητικά Πρότυπα. Η εκτίμηση της αγοραίας αξίας προέκυψε με βάση τη Συγκριτική Μέθοδο (Comparative Method) για την εκτίμηση των ιδιοχρησιμοποιούμενων ακινήτων στα Οινόφυτα, τη Μέθοδο Εισοδήματος με Προεξόφληση Μελλοντικών Χρηματοροών για την εκτίμηση του ακινήτου της Αταλάντης, τη Συγκριτική Μέθοδο για την εκτίμηση του ακινήτου της Λ . Κηφισού καθώς και του ακινήτου του Αγρινίου. Η Συγκριτική Μέθοδος χρησιμοποιείται σε κάθε περίπτωση που υπάρχει ενεργή αγορά από την οποία μπορούν να αντληθούν ικανοποιητικές και αξιόπιστες πληροφορίες για αντίστοιχα με το προς εκτίμηση ακίνητο. Η εκτιμητική πρακτική αναφέρει ότι ανάλογα με την χρήση του ακινήτου θα πρέπει να αναζητηθούν συγκριτικά στοιχεία για παρόμοια ακίνητα στην περιοχή του. Σε περίπτωση που δεν είναι δυνατή η συγκέντρωση τέτοιων συγκριτικών στοιχείων ο εκτιμητής δύναται να ανοίξει την ακτίνα έρευνας του και με κατάλληλες προσαρμογές να προσεγγίσει το εκτιμώμενο ακίνητο Η Μέθοδος Εισοδήματος με Προεξόφληση Μελλοντικών Χρηματοροών υπολογίζει αναλυτικά τη μελλοντική ταμειακή ροή για ένα συγκεκριμένο χρονικό διάστημα (συνήθως για δέκα χρόνια) λαμβάνοντας υπόψη το σημερινό καθαρό έσοδο (passing rent), την αναπροσαρμογή του, το αγοραίο μίσθωμα (Market Rent) και όλες τις πιθανές αλλαγές στην αγορά. Κατόπιν με παραδοχές για το συντελεστή προεξόφλησης των μελλοντικών ροών και το συντελεστή κεφαλαιοποίησης της αξίας του ακινήτου στο τέλος της προς εξέταση περιόδου, εκτιμά την πραγματική σημερινή αξία του ακινήτου. Η μέθοδος δύναται να χρησιμοποιήσει διαφορετικό Discount Rate για την προεξόφληση των διαφορετικών χρηματοροών καταβαλλόμενου και αγοραίου ενοικίου, ενώ την τερματική αξία την υπολογίζει με βάση το αγοραίο ενοίκιο, θεωρώντας ότι υπάρχει ετήσια αύξηση με βάση τις τρέχουσες συνθήκες. ΣΥΓΚΕΝΤΡΩΤΙΚΟΣ ΠΙΝΑΚΑΣ ΕΚΤΙΜΗΣΗΣ ΤΗΣ ΕΥΛΟΓΗΣ ΑΞΙΑΣ ΤΩΝ ΑΚΙΝΗΤΩΝ ΤΗΣ ΕΤΑΙΡΕΙΑΣ ΠΡΟΚΕΙΜΕΝΗΣ ΛΟΓΙΣΤΙΚΗΣ ΑΠΕΙΚΟΝΙΣΗΣ ΚΑΤΑ Δ.Π.Χ.Π. ΤΗΝ ΚΡΙΣΙΜΗ ΗΜΕΡΟΜΗΝΙΑ ΕΠΑΝΕΚΤΙΜΗΣΗΣ ΣΥΝΟΛΙΚΗ ΕΚΤΙΜΗΣΗ ΕΚΤΙΜΗΣΗ ΑΓΟΡΑΙΑ ΑΞΙΑ ΕΠΙΦΑΝΕΙΑ ΕΠΙΦΑΝΕΙΑ ΑΓΟΡΑΙΑΣ ΘΕΣΗ ΑΓΟΡΑΙΑΣ ΤΟΠΟΘΕΣΙΑ ΒΑΣΙΚΗ ΧΡΗΣΗ ΑΚΙΝΗΤΟΥ ΓΗΠΕΔΟΥ ΚΤΙΡΙΟΥ ΑΞΙΑΣ ΑΚΙΝΗΤΟΥ ΑΞΙΑΣ ΓΗΣ (ΓΗ+ΚΤΙΣΜΑ) (τ.μ.) (τ.μ.) ΚΤΙΡΙΩΝ (σε ευρώ) (σε ευρώ) (σε ευρώ) ΟΙΝΟΦΥΤΑ 56ο ΧΛΜ Ε.Ο. ΑΘΗΝΩΝ – ΛΑΜΙΑΣ ΑΤΑΛΑΝΤΗ ΓΚΟΡΤΣΕΣ, ΑΤΑΛΑΝΤΗ ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΚΟΙ & ΑΠΟΘΗΚΕΥΤΙΚΟΙ ΧΩΡΟΙ (ΙΔΙΟΧΡΗΣΙΜΟΠΟΙΟ ΥΜΕΝΑ) ΑΠΟΘΗΚΕΥΤΙΚΟ ΚΤΙΡΙΟ ΚΕΝΟ (ΕΠΕΝΔΥΤΙΚΑ) 7.204.446 € 130.685,75(*) 600.785 € 35.269,52 3.133.612 € Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 66 18.065,07 4.500,00 4.070.835 € ΑΙΓΑΛΕΩ ΑΓΡΙΝΙΟ Λ. ΚΗΦΙΣΟΥ 71 ΑΓΡΙΝΙΟ Ε.Ο ΑΓΡΙΝΙΟΥ – ΙΩΑΝΝΙΝΩΝ ΘΕΣΗ ΣΤΡΑΤΟΠΕΔΟ ΑΠΟΘΗΚΕΥΤΙΚΟ ΚΤΙΡΙΟ (ΕΠΕΝΔΥΤΙΚΑ) 1.058.869 € 1.692,16 ΑΔΟΜΗΤΟ ΓΗΠΕΔΟ (ΕΠΕΝΔΥΤΙΚΑ) 63.126 € 4.886,36(*) 1.846,99 8.927.227 € ΕΚΤΙΜΏΜΕΝΗ ΣΥΝΟΛΙΚΗ ΕΥΛΟΓΗ ΑΞΙΑ Σημείωση: Στα Οινόφυτα η Εταιρεία κατέχει το 36,382% εξ αδιαιρέτου του γηπέδου των 130.685,75τ.μ. Στο Αγρίνιο η Εταιρεία κατέχει το 50% εξ αδιαιρέτου του γηπέδου των 4.886,36 τ.μ. Την 31/12/2020 η εύλογη αξία των ιδιοχρησιμοποιούμενων ακινήτων της Εταιρείας μετά αποσβέσεων ανέρχεται σε 7.204 χιλ. ευρώ και η εύλογη αξία των επενδυτικών ακινήτων μετά από την πώληση ακινήτου στα Οινόφυτα Βοιωτίας αλλά και την επανεκτίμηση τους ανέρχεται σε 1.723 χιλ. ευρώ. Την 31/12/2020 η συνολική εύλογη αξία των ιδιοχρησιμοποιούμενων ακινήτων μετά αποσβέσεων καθώς και των επενδυτικών ακινήτων ανέρχεται στο συνολικό ποσό των 8.927 χιλ. ευρώ. Επενδύσεις σε Ακίνητα Στην κατηγορία επενδύσεων σε ακίνητα ταξινομούνται τα ακόλουθα ακίνητα : ΤΟΠΟΘΕΣΙΑ ΑΤΑΛΑΝΤΗ ΑΙΓΑΛΕΩ ΑΓΡΙΝΙΟ ΘΕΣΗ ΑΚΙΝΗΤΟΥ ΓΚΟΡΤΣΕΣ, ΑΤΑΛΑΝΤΗ Λ. ΚΗΦΙΣΟΥ 71 ΘΕΣΗ ΣΤΡΑΤΟΠΕΔΟ Σύνολο ΣΥΝΟΛΙΚΗ ΑΓΟΡΑΙΑ ΑΞΙΑ ΑΚΙΝΗΤΟΥ (ΓΗ+ΚΤΙΣΜΑ) (σε ευρώ) ΕΠΙΦΑΝΕΙΑ ΓΗΠΕΔΟΥ (τ.μ.) ΕΠΙΦΑΝΕΙΑ ΚΤΙΡΙΟΥ (τ.μ.) 600.785 € 35.269,52 4.500,00 1.058.869 € 1.692,16 1.846,99 63.126 € 4.886,36(*) 1.722.780 € (*) Τμήμα του κατά 50% εξ αδιαιρέτου του γηπέδου των 4.886,36 τ.μ. στο Αγρίνιο. Έως και την ημερομηνία ταξινομήσεως στην κατηγορία των επενδύσεων σε ακίνητα, τα εν λόγω ακίνητα επιμετρούνταν στην εύλογη αξία τους. Σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Χρηματοοικονομικής Αναφοράς (ΔΠΧΑ) δεν απαιτείται ο διαχωρισμός μεταξύ αξίας γηπέδου και αξίας κτιρίου όταν έχει υιοθετηθεί η λογιστική τους αντιμετώπιση με την μέθοδο της εύλογης αξίας. Την 31.12.2020 δεν υφίστανται λοιπές προσθήκες ή βελτιώσεις των ακινήτων. Η λογιστική αξία των επενδυτικών ακινήτων στην αρχή και στο τέλος της χρήσης 01/01 31/12/2020 και της χρήσης 01/01 -31/12/2019 είναι : Υπόλοιπο επενδυτικών ακινήτων την 01.01.2019 Μείον: Επανεκτίμηση της εύλογης αξίας τους Πλέον: Αναταξινόμηση σε επενδυτικά ακίνητα Υπόλοιπο επενδυτικών ακινήτων την 31.12.2019 € 1.796.726 (€ 18.994) € 1.642.466 Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 67 € 3.420.198 Υπόλοιπο επενδυτικών ακινήτων την 01.01.2020 Μείον: Πώληση επενδυτικού ακινήτου Επανεκτίμηση της εύλογης αξίας τους Υπόλοιπο επενδυτικών ακινήτων την 31.12.2020 € 3.420.198 (€ 1.642.466) (€ 54.952) € 1.722.780 7. Άυλα περιουσιακά στοιχεία Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2019 162.947 Προσθήκες 314 Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2019 163.261 Σωρευμένες αποσβέσεις Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2019 (134.980) Αποσβέσεις (4.380) Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2019 (139.360) Αναπόσβεστη αξία την 31 Δεκεμβρίου 2019 23.901 Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2020 163.261 Προσθήκες 2.658 Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2020 165.919 Σωρευμένες αποσβέσεις Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2020 (139.360) Αποσβέσεις (4.255) Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2020 (143.615) Αναπόσβεστη αξία την 31 Δεκεμβρίου 2020 22.304 8. Περιουσιακά στοιχεία με δικαίωμα χρήσης Η Εταιρεία αναγνώρισε δικαίωμα χρήσης και υποχρέωση από μίσθωση κατ΄ εφαρμογή του ΔΠΧΑ 16 κατά την ημερομηνία έναρξης έκαστης μίσθωσης. Το δικαίωμα χρήσης αρχικά αποτιμήθηκε στο κόστος και στη συνέχεια στο κόστος μείον σωρευμένες αποσβέσεις και τυχόν ζημίες απομείωσης και προσαρμογές επαναμέτρησης της υποχρέωσης από μίσθωση. Τα δικαιώματα χρήσης που αναγνωρίσθηκαν από την Εταιρεία κατά την 31.12.2020 και 31.12.2019 αφορούν τις ακόλουθες κατηγορίες πάγιων περιουσιακών στοιχείων: Περιουσιακά στοιχεία με δικαίωμα χρήσης Περιουσιακά στοιχεία με δικαίωμα χρήσης - κτίρια και εδαφικές εκτάσεις Περιουσιακά στοιχεία με δικαίωμα χρήσης μεταφορικά μέσα Σύνολο 31/12/2020 31/12/2019 3.858 4.783 89.717 7.763 93.575 12.546 Οι υποχρεώσεις από μισθώσεις αποτιμήθηκαν στην παρούσα αξία των πληρωμών των μισθωμάτων που δεν έχουν εξοφληθεί κατά την ημερομηνία πρώτης υιοθέτησης. Η προεξόφληση διενεργήθηκε βάσει του μέσου επιτοκίου δανεισμού της Εταιρείας. Μεταγενέστερα της αρχικής αναγνώρισης, οι υποχρεώσεις από μισθώσεις αυξάνονται κατά το έξοδο τόκου το οποίο υπολογίζεται επί έκαστης επιμέρους υποχρέωσης από μίσθωση και μειώνονται με την εξόφληση των οφειλόμενων μισθωμάτων. Το επιτόκιο δανεισμού που χρησιμοποιήθηκε για τον υπολογισμό Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 68 της παρούσας αξίας των υποχρεώσεων από μισθώσεις κατά την 31/12/2020 και την 31/12/2019 ανήλθε σε 4,82% και 5,38% αντίστοιχα. Για την χρήση που έληξε την 31/12/2020 η Εταιρεία λόγω της υιοθέτησης του ΔΠΧΑ 16 αναγνώρισε έξοδα απόσβεσης ποσού € 17.225 και έξοδα τόκων ποσού € 3.106. Η συνολική επίδραση στα Κέρδη προ φόρων, τόκων, αποσβέσεων και επενδυτικών αποτελεσμάτων (EBITDA) από την υιοθέτηση του ΔΠΧΑ 16 για την Εταιρεία ανήλθε σε όφελος κατά ποσό € 20.331, λόγω της αναγνώρισης των εξόδων απόσβεσης και τόκων και της αποαναγνώρισης των εξόδων από μισθώσεις. Τα περιουσιακά στοιχεία με δικαίωμα χρήσης κατά την 31/12/2020 και 31/12/2019 αντίστοιχα έχουν ως ακολούθως: Αξία κτήσης Μεταφορικά Μέσα Κτίρια Σύνολο Πρώτη υιοθέτηση ΔΠΧΑ 16 5.808 20.819 26.627 Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2019 5.808 20.819 26.627 Προσθήκες χρήσης 0 0 0 Μειώσεις χρήσης 0 0 0 5.808 20.819 26.627 0 0 0 (1.025) (13.056) (14.081) 0 0 0 (1.025) (13.056) (14.081) 4.783 7.763 12.546 Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2019 Αποσβέσεις Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2019 Προσθήκες χρήσης Μειώσεις χρήσης Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2019 Αναπόσβεστη αξία την 31 Δεκεμβρίου 2019 Αξία κτήσης Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2020 Μεταφορικά Μέσα Κτίρια Σύνολο 5.808 20.819 26.627 116 98.139 98.255 0 0 0 5.924 118.958 124.882 Υπόλοιπο 1 Ιανουαρίου 2020 (1.025) (13.056) (14.081) Προσθήκες χρήσης (1.041) (16.185) (17.226) 0 0 0 (2.066) (29.241) (31.307) 3.858 89.717 93.575 Προσθήκες χρήσης Μειώσεις χρήσης Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2020 Αποσβέσεις Μειώσεις χρήσης Υπόλοιπο 31 Δεκεμβρίου 2020 Αναπόσβεστη αξία την 31 Δεκεμβρίου 2020 Η κατάσταση χρηματοοικονομικής θέσης της κλειόμενης χρήσης περιλαμβάνει τα παρακάτω ποσά που σχετίζονται με υποχρεώσεις από μισθώσεις: Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 69 Υποχρεώσεις από μισθώσεις 31/12/2020 31/12/2019 Υποχρεώσεις από μισθώσεις – Μακροπρόθεσμο μέρος 72.060 6.062 Υποχρεώσεις από μισθώσεις – Βραχύπρόθεσμο μέρος 21.515 6.470 Σύνολο 93.575 12.532 Το χρηματοοικονομικό κόστος από υποχρεώσεις μισθώσεων κατά την κλειόμενη χρήση ανήλθε για τον σε € 3.106 (2019: € 544) και περιλαμβάνεται στο κονδύλι «Χρηματοοικονομικά έξοδα» της Κατάστασης Συνολικών Εσόδων. Υποχρεώσεις από μισθώσεις 31/12/2020 31/12/2019 Υποχρεώσεις από μισθώσεις 110.800 26.627 Καταβληθέντα μισθώματα χρήσεως -20.331 -15.184 3.106 1.088 93.575 12.532 Τόκοι επί της υποχρέωσης από μισθώσεις Σύνολο Μισθώσεις στις οποίες η Εταιρεία είναι εκμισθωτές Στις μισθώσεις στις οποίες η Εταιρεία είναι εκμισθώτρια δεν απαιτήθηκε η διενέργεια προσαρμογών λόγω της υιοθέτησης του ΔΠΧΑ 16 καθώς οι ήδη σχετικές υιοθετημένες λογιστικές αρχές είναι σύμφωνες με εκείνες που προβλέπονται από το ΔΛΠ 17. 9. Μη κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία διαθέσιμα προς πώληση Αφορά σε μηχανήματα τα οποία περιήλθαν στην κατοχή της Εταιρίας στο πλαίσιο της διευθέτησης ληξιπρόθεσμων οφειλών πελατών και προορίζονται για πώληση. 31/12/2020 Μηχανήματα Πρόβλεψη απομείωσης Σύνολο 31/12/2019 65.000 85.000 (20.000) (20.000) 45.000 65.000 10. Χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία σε εύλογη αξία μέσω λοιπών συνολικών εσόδων Αφορά τη συμμετοχή της Εταιρίας στο μετοχικό κεφάλαιο της μη εισηγμένης στο Χ.Α., εταιρίας EUROPA PROFIL ΑΛΟΥΜΙΝΙΟ Α.Β.Ε. Την 31/12/2020, η επένδυση, με ποσοστό 2,55%, αντιπροσωπεύει τεμάχια 7.017 μετοχών. Η εκτίμηση της εύλογης αξίας της επένδυσης έγινε με τεχνική αποτίμησης, η οποία βασίζεται σε μοντέλο προεξόφλησης μελλοντικών ταμειακών ροών. Από την επανεκτίμηση της συμμετοχής την 31/12/2020 προέκυψε ζημία η οποία καταχωρήθηκε στην Κατάσταση λοιπών συνολικών εσόδων και πιο συγκεκριμένα στο λογαριασμό ‘’ Επενδύσεις αποτιμημένες στην εύλογη αξία μέσω λοιπών συνολικών εσόδων ’’. Η κατάσταση συνολικών εσόδων και η καθαρή θέση μειώθηκαν κατά ποσό (€ 33.087). EUROPA PROFIL ΑΛΟΥΜΙΝΙΟΑ.Β.Ε. 31/12/2020 31/12/2019 322.763 355.850 Η εκτίμηση της εύλογης αξίας της επένδυσης στην EUROPA PROFIL ΑΛΟΥΜΙΝΙΟ Α.Β.Ε. έγινε με τεχνική αποτίμησης η οποία βασίζεται σε μοντέλο προεξόφλησης μελλοντικών ταμειακών ροών. Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 70 Οι μελλοντικές ταμειακές ροές βασίζονται σε χρηματοοικονομικούς προϋπολογισμούς που έχουν εγκριθεί από τη διοίκηση και καλύπτουν πενταετή περίοδο. Ταμειακές ροές πέραν της πενταετούς περιόδου υπολογίζονται κατά προσέγγιση με τη βοήθεια των εκτιμώμενων ρυθμών ανάπτυξης του κλάδου δραστηριοποίησης της εταιρείας. Οι βασικές παραδοχές για τον υπολογισμό της εύλογης αξίας είναι συνεπείς με τις αντίστοιχες εσωτερικές και εξωτερικές πηγές πληροφόρησης και είναι οι ακόλουθες: Μικτό περιθώριο: Τα προϋπολογιστικά μικτά περιθώρια βασίζονται στα πραγματικά οικονομικά στοιχεία της εταιρείας κατά τις τελευταίες τρεις χρήσεις. Ρυθμός ανάπτυξης: Η βάση που χρησιμοποιήθηκε για να καθοριστεί ο ρυθμός ανάπτυξης των ταμειακών ροών πέραν της πενταετίας είναι ο εκτιμώμενος ρυθμός ανάπτυξης του κλάδου δραστηριοποίησης της εταιρείας και είναι συνεπής με τις προβλέψεις που περιλαμβάνονται σε κλαδικές αναλύσεις καθώς και τις γενικότερες συνθήκες της ελληνικής οικονομίας. Οι προβλεπόμενες ταμειακές ροές πέραν της πενταετούς περιόδου προσδιορίσθηκαν με ρυθμό ανάπτυξης 1,00%. Κεφαλαιουχικές δαπάνες: Ελήφθησαν υπόψη όλες οι αναγκαίες εκτιμώμενες προσθήκες πάγιων περιουσιακών στοιχείων και κεφαλαίου κίνησης, βάσει των αναγκών που παρατηρήθηκαν κατά τα δύο τελευταία χρόνια, ώστε η μονάδα δημιουργίας ταμειακών ροών να διατηρήσει την παραγωγική της δυνατότητα και το μερίδιο αγοράς. Προεξοφλητικό επιτόκιο: Χρησιμοποιήθηκε το μέσο σταθμικό κόστος κεφαλαίου. Το προεξοφλητικό επιτόκιο αντικατοπτρίζει (α) τη διαχρονική αξία του χρήματος και (β) συγκεκριμένους κινδύνους συναφείς με τον τομέα δραστηριότητας. Συστατικοί συντελεστές για την εκτίμηση του προεξοφλητικού επιτοκίου, είναι η απόδοση των δεκαετών ομολόγων των κρατών μελών της ευρωζώνης, η εκτίμηση του συνολικού ρίσκου της ελληνικής κεφαλαιαγοράς καθώς και της εκτιμήσεως του συστημικού ρίσκου της δραστηριότητας της EUROPA PROFIL ΑΛΟΥΜΙΝΙΟ Α.Β.Ε. Το προεξοφλητικό επιτόκιο κατά την επόμενη πενταετία εκτιμήθηκε πως θα ανέλθει σε 8,50%. 11. Λοιπές μακροπρόθεσμες απαιτήσεις Στο κονδύλι αυτό περιλαμβάνονται ποσά που αναφέρονται σε παροχές εγγυήσεων: 31/12/2020 31/12/2019 1.746 1.746 5.782 7.528 2.654 4.400 Εγγυήσεις σε δημόσιες υπηρεσίες (ΟΤΕ κλπ) Εγγυήσεις σε ιδιωτικές επιχειρήσεις Σύνολο 12. Αναβαλλόμενη φορολογική απαίτηση Στο κονδύλι αυτό περιλαμβάνεται η αναβαλλόμενη φορολογική απαίτηση που προκύπτει από τις διενεργηθείσες προβλέψεις για την κάλυψη επισφαλειών πελατών, αποχώρησης προσωπικού λόγω συνταξιοδότησης και του φόρου εισοδήματος. Προβλέψεις επισφαλών πελατών Προβλέψεις Αποζημίωσης Προσωπικού τρέχουσας χρήσης Πρόβλεψη υποτίμησης αποθεμάτων Πρόβλεψη αποτίμησης υποχρεώσεων σε ξένο νόμισμα Τόκοι υποχρεώσεων από Μισθώσεις Τόκοι επιστρεπτέας προκαταβολής 1ηΙανουαρίου 2020 676.521 Μεταβολές στη χρήση 18.046 31η Δεκεμβρίου 2020 694.567 28.882 7.836 36.718 12.611 14.544 27.155 (4.820) 1.116 (3.704) 0 0 745 735 745 735 Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 71 Σύνολο 713.193 43.022 756.216 Ο Φόρος Εισοδήματος για τη χρήση που έληξε την 31.12.2020, έχει υπολογισθεί με βάση τις τροποποιήσεις που επέφερε του άρθρο 22 του Ν. 4646/2019 με το οποίο αντικαταστάθηκε η παράγραφος 1 του άρθρου 58 του ΚΦΕ Ν. 4171/2013. Ο ισχύων φορολογικός συντελεστής για τα εισοδήματα του 2020 ανέρχεται σε 24%. 13. Αποθέματα Τα αποθέματα αποτιμώνται στην κατ’ είδος χαμηλότερη τιμή μεταξύ κόστους κτήσης και καθαρής ρευστοποιήσιμης αξίας. Το κόστος κτήσης προσδιορίζεται με την μέθοδο του μηνιαίου μέσου σταθμικού κόστους και περιλαμβάνει το κόστος αγοράς, παραγωγής ή μετατροπής και λοιπά έξοδα. Ο λογαριασμός αυτός αναλύεται ως εξής : 31/12/2020 31/12/2019 1.146.251 929.350 (Πρόβλεψη υποτίμησης εμπορευμάτων χρήσης) (23.670) (25.816) Προϊόντα έτοιμα 981.107 881.194 (18.001) (1.438) 2.240.842 1.254.196 (Πρόβλεψη υποτίμησης Α’ υλών χρήσης) (44.483) (4.743) Προκαταβολές για αγορά αποθεμάτων 902.906 293.976 5.184.953 3.326.719 Εμπορεύματα (Αρχική Αξία) Μείον: Μείον: (Πρόβλεψη υποτίμησης προϊόντων χρήσης) Πρώτες & βοηθητικές Ύλες – Αναλώσιμα & Υλικά Συσκευασίας Μείον: Σύνολο 14. Χρεώστες & άλλοι λογαριασμοί 31/12/2020 31/12/2019 6.071.306 5.114.288 131.021 72.864 5.833.265 5.614.420 (2.894.029) (2.818.836) 9.141.563 7.982.737 31/12/2020 31/12/2019 Έως 90 ημέρες 5.177.100 3.647.558 91-180 ημέρες 1.614.443 1.799.039 >181 ημέρες 2.350.020 2.536.140 Σύνολο 9.141.563 7.982.737 Πελάτες εμπορίου Διάφοροι χρεώστες Επιταγές εισπρακτέες Προβλέψεις επισφαλών απαιτήσεων Σύνολο Παρακάτω γίνεται ανάλυση της ενηλικίωσης των απαιτήσεων: Η κίνηση των προβλέψεων για επισφαλείς απαιτήσεις για τις χρήσεις που έληξαν την 31η Δεκεμβρίου 2020 και 31 Δεκεμβρίου 2019 είναι οι κάτωθι: Υπόλοιπο 01/01/2019 Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 72 -4.955.558 Υπόλοιπο 31/12/2019 -2.818.836 Υπόλοιπο 01/01/2020 -2.818.836 Πρόβλεψη χρήσης -113.790 Αντιλογισμός σωρευμένης πρόβλεψης 38.598 Υπόλοιπο 31/12/2020 -2.894.029 Η συνολική πρόβλεψη απομείωσης των εμπορικών απαιτήσεων της Εταιρείας την 31/12/2020 ανερχόταν στο ποσό των (2020: € 2.894.029) και (2019: € 2.818.836) αντίστοιχα. Η ενηλικίωση των εν λόγω απαιτήσεων, οι οποίες αφορούν πελάτες οι οποίοι βρίσκονται σε δεινή οικονομική θέση, έχει ως ακολούθως: 31/12/2020 31/12/2019 113.790 113.020 Άνω των 360 ημερών 2.781.046 2.705.816 Σύνολο 2.894.029 2.818.836 Από 180 έως 360 ημέρες Σε κάθε ημερομηνία ισολογισμού όλες οι καθυστερημένες ή επισφαλείς απαιτήσεις εκτιμώνται για να προσδιοριστεί η αναγκαιότητα ή μη πρόβλεψης για επισφαλείς απαιτήσεις, μόνο για χρεώστες που τα χρέη τους θεωρούνται αμφίβολης είσπραξης. Περαιτέρω για τον προσδιορισμό των αναμενόμενων πιστωτικών ζημιών σε σχέση με τις απαιτήσεις από πελάτες, η Εταιρεία χρησιμοποιεί πίνακα προβλέψεων πιστωτικής ζημιάς με βάση την ενηλικίωση των υπολοίπων, βασιζόμενο στα ιστορικά στοιχεία της Εταιρείας για πιστωτικές ζημιές, προσαρμοσμένο για μελλοντικούς παράγοντες σε σχέση με τους οφειλέτες και το οικονομικό περιβάλλον. Η υιοθετηθείσα πιστωτική πολιτική των εμπορικών απαιτήσεων αφορά σε πιστωτικό κύκλο έως 180 ημερολογιακές ημέρες αναλόγως το είδος των πωληθέντων ετοίμων προϊόντων και την πιστωτική διαβάθμιση του αντισυμβαλλόμενου. Κατά τη λήξη της ισχύουσας κατά περίπτωση συμφωνηθείσας περιόδου πίστωσης ο αντισυμβαλλόμενος είναι υποχρεωμένος να προβεί σε εξόφληση της οφειλής του με καταβολή μετρητών, με έκδοση μεταχρονολογημένων επιταγών ή και με συνδυασμό των δύο προαναφερόμενων μέσων πληρωμής με συνέπεια για την πλήρη ρευστοποίηση μιας εμπορικής απαίτησης να απαιτείται χρονικό διάστημα έως και 360 ημερολογιακές ημέρες. Οι απαιτήσεις με ενηλικίωση 181-360 ημερολογιακές ημέρες αφορούν κυρίως σε απαιτήσεις εκ ληφθέντων μεταχρονολογημένων επιταγών εισπρακτέων καθώς και σε ανοικτά υπόλοιπα πελατών με τους οποίους ισχύουν ειδικότερες συμφωνίες αποπληρωμής λόγω της μακρόχρονης συνεργασίας οι οποίες προβλέπουν σχετικές χρονικές περιόδους έως και ένα έτος. Σύμφωνα με τα ανωτέρω οι μη απομειωμένες εμπορικές απαιτήσεις, οι οποίες ήταν εντός της προκαθορισμένης πιστωτικής πολιτικής, έως 360 ημέρες, ανέρχονταν κατά την 31/12/2020 στο ποσό των € 7.552 χιλ. ευρώ (2019: 6.122 χιλ. ευρώ). Κατά την 31/12/2020, οι εμπορικές απαιτήσεις της Εταιρείας, οι οποίες ήταν εκτός της ανωτέρω προκαθορισμένης πιστωτικής πολιτικής αλλά δεν είχαν απομειωθεί, ανέρχονταν στο ποσό των 1.590 χιλ. ευρώ (2019: 1.860 χιλ. ευρώ ). Οι εν λόγω απαιτήσεις αφορούν σε περιπτώσεις πελατών με πολυετή συνεργασία και ειδικές εμπορικές σχέσεις, οι οποίοι έχουν συναινέσει στην εγγραφή προσημειώσεων επί ακινήτων τους προς εξασφάλιση της Εταιρείας. Η ενηλικίωση των ανωτέρω απαιτήσεων είναι πέραν των 360 ημερών. Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 73 15. Χρηματοοικονομικά στοιχεία σε εύλογες αξίες μέσω αποτελεσμάτων Στην κατηγορία αυτή συμπεριλαμβάνονται επενδύσεις που έχει κάνει η Εταιρεία στην οργανωμένη χρηματιστηριακή αγορά σε μετοχές της εισηγμένης, στο Χ.Α., εταιρείας ΜΠΗΤΡΟΣ ΣΥΜΜΕΤΟΧΙΚΗ. Οι μετοχές αυτές αποτιμήθηκαν κατά την 31/12/2020 και 31/12/2019 στην εύλογη τους αξία. Οι επενδύσεις αναλύονται ως εξής : Τεμάχια ΜΠΗΤΡΟΣ ΣΥΜΜΕΤΟΧΙΚΗ 122.385 123.705 ΤΙΜΗ ΚΛΕΙΣΙΜΑΤΟΣ 31/12/2020 ΣΥΝΟΛΙΚΗ ΑΞΙΑ 31/12/2020 31/12/2019 22.274 22.274 16.767 16.767 0,182 16. Ταμειακά Διαθέσιμα & ισοδύναμα Στον λογαριασμό αυτό περιλαμβάνονται τα μετρητά στα ταμεία και τα υπόλοιπα τραπεζικών λογαριασμών όψεως και άλλες αξίες ισότιμες μετρητών. 31/12/2020 1.905 723.295 725.200 Μετρητά στα ταμεία Υπόλοιπα τραπεζών Σύνολο 31/12/2019 1.704 177.207 178.911 17. Μετοχικό κεφάλαιο – Διαφορά από έκδοση μετοχών υπέρ το άρτιο Μετοχικό Κεφάλαιο Εγκεκριμένο 1.524.000 κοινές μετοχές ανώνυμες αξίας € 0,30 η καθεμία Εκδοθέν 1.524.000 κοινές μετοχές ανώνυμες αξίας € 0,30 η καθεμία 31/12/2020 31/12/2019 457.200 457.200 31/12/2020 31/12/2019 457.200 457.200 31/12/2020 31/12/2019 21.534.305 21.534.305 Διαφορά από έκδοση μετοχών υπέρ το άρτιο Διαφορά από έκδοση μετοχών υπέρ το άρτιο 31.12.2020 & 31.12.2019 18. Αποθεματικά Υπόλοιπο την 31 /12/ 2019 Υπόλοιπο την 31 /12/ 2020 Τακτικό Αποθεματικό Αφορολόγητα αποθεματικά Ειδικά αποθεματικά Λοιπά αποθεματικά Αποθεματικό αποτίμησης χρηματοοικονομικών στοιχείων ενεργητικού σε εύλογες αξίες 680.579 1.370.143 7.000.415 7.349.011 289.892 16.690.039 680.579 1.370.143 7.000.415 7.433.278 256.805 16.741.220 Τακτικό αποθεματικό Σύμφωνα με την ελληνική εμπορική νομοθεσία, οι εταιρείες υποχρεούνται, από τα κέρδη της χρήσης, να σχηματίσουν το 5% σαν τακτικό αποθεματικό μέχρις ότου αυτό φθάσει το ένα τρίτο του καταβλημένου μετοχικού τους κεφαλαίου. Η διανομή του τακτικού αποθεματικού απαγορεύεται. Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 74 Σύνολο Αφορολόγητα και ειδικά αποθεματικά Τα αφορολόγητα και ειδικά αποθεματικά αφορούν μη διανεμηθέντα κέρδη τα οποία απαλλάσσονται της φορολογίας βάσει ειδικών διατάξεων αναπτυξιακών νόμων. Τα αποθεματικά από απαλλασσόμενα της φορολογίας έσοδα και τα αποθεματικά φορολογηθέντα κατ’ ειδικό τρόπο αφορούν έσοδα από τόκους και έχει γίνει παρακράτηση φόρου στην πηγή τους. Τα αποθεματικά αυτά υπόκεινται σε φορολόγηση σε περίπτωση διανομής τους. Στα ειδικά αποθεματικά περιλαμβάνεται και ποσό € 5.334.000 που αφορά στη μείωση του μετοχικού κεφαλαίου της Εταιρίας κατά το ποσό των € 5.334.000 με μείωση της ονομαστικής αξίας των μετοχών της Εταιρίας από 4,5 € (μετά το reverse split) σε 0,30 € ανά μετοχή, σύμφωνα με το άρθρο 4 παρ. 4 του Κ.Ν. 2190/1920, ως ίσχυε, με σκοπό τον σχηματισμό ισόποσου ειδικού αποθεματικού σύμφωνα με την απόφαση της Έκτακτης Γενική Συνέλευση των μετόχων της Εταιρίας στις 5 Δεκεμβρίου 2012. Λοιπά αποθεματικά Τα λοιπά αποθεματικά αφορούν στην επανεκτίμηση της αξίας των ακινήτων της Εταιρείας. Αποθεματικό αποτίμησης χρηματοοικονομικών στοιχείων ενεργητικού σε εύλογες αξίες Αφορά στην αποτίμηση της συμμετοχής της Εταιρίας στο μετοχικό κεφάλαιο συνδεδεμένων εταιρειών. 19. Μακροπρόθεσμες υποχρεώσεις & αναβαλλόμενη φορολογική υποχρέωση Οι υποχρεώσεις που είναι πληρωτέες εντός του επόμενου έτους (από την ημερομηνία του Ισολογισμού) έχουν χαρακτηριστεί βραχυπρόθεσμες ενώ οι υποχρεώσεις που είναι πληρωτέες μετά από ένα έτος από την ημερομηνία ισολογισμού χαρακτηρίζονται ως μακροπρόθεσμες. Αναβαλλόμενη φορολογική υποχρέωση Πρόβλεψη αποζημίωσης προσωπικού λόγω συνταξιοδότησης Μακροπρόθεσμα δάνεια από συνδεδεμένες Μακροπρόθεσμα δάνεια τραπεζών Ληφθείσες εγγυήσεις Επιστρεπτέα προκαταβολή I & II (ΓΔΟΥ 94/2020) Έσοδα επομένων χρήσεων (επιστρεπτέα Ι & II) Υποχρεώσεις από μισθώσεις Σύνολο 31/12/2020 31/12/2019 3.052.753 152.992 3.043.798 120.341 243.881 243.881 7.480.063 8.720 99.907 7.945 72.060 11.118.321 0 8.720 0 0 6.062 3.422.801 Ο Φόρος Εισοδήματος για τη χρήση που έληξε την 31.12.2020, έχει υπολογισθεί με βάση τις τροποποιήσεις που επέφερε του άρθρο 22 του Ν. 4646/2019 με το οποίο αντικαταστάθηκε η παράγραφος 1 του άρθρου 58 του ΚΦΕ Ν. 4171/2013. Ο ισχύων φορολογικός συντελεστής για τα εισοδήματα του 2020 ανέρχεται σε 24%. Τραπεζικός Δανεισμός Όλα τα δάνεια της Εταιρίας είναι σε ευρώ και έχουν χορηγηθεί από ελληνικές Τράπεζες: Βραχυπρόθεσμα τραπεζικά δάνεια Μακροπρόθεσμα τραπεζικά δάνεια Σύνολο 31/12/2020 4.811.393 7.480.063 12.291.457 31/12/2019 11.585.754 0 11.585.754 Η εξόφληση των υποχρεώσεων της Εταιρίας προς τις τράπεζες είναι πληρωτέες ως ακολούθως: Συμβατικές ημερομηνίες εξόφλησης δανειακών υποχρεώσεων Εντός έτους (1 – 365 ημέρες) Από 2 έως 3 έτη (366 – 1095 ημέρες) 2020 2019 4.811.393 1.042.444 11.585.754 0 Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 75 Από 3 έως 5 έτη (1096 – 1825 ημέρες) 6.437.619 0 Σύνολο 12.291.457 11.585.754 Κατά την 31/12/202020 το σύνολο του μακροπρόθεσμου τραπεζικού δανεισμού της Εταιρείας, ανήλθε στο ποσό των 7.480 χιλ. καθώς τμήμα του βραχυπρόθεσμού δανεισμού της Εταιρείας κατέστη εκ νέου μακροπρόθεσμο. Κατόπιν ολοκλήρωσης των συζητήσεων και διαπραγματεύσεων με τις πιστώτριες τράπεζες Eurobank ErgasiasΑ.Ε. μετά των διαδόχων της και Πειραιώς Α.Ε, η Εταιρεία ήλθε σε συμφωνία προσχωρώντας κατά την 29/09/2020 και 30/09/2020 στην υπογραφή συμβάσεων πενταετούς διάρκειας για την αναχρηματοδότηση υφιστάμενων δανείων συνολικού ποσού 6.001 χιλ. ευρώ, αφού προηγουμένως προέβη στην αποπληρωμή μέρους των βραχυπρόθεσμων δανείων της κατά ποσό 1.800 χιλ. ευρώ, υλοποιώντας μέρος της σχετικής συμφωνίας. Η εν λόγω συμφωνία κρίνεται απολύτως συμφέρουσα για την Εταιρεία καθώς θα επιφέρει την ελάφρυνση του κόστους χρηματοδότησης , την ενίσχυση της βιωσιμότητας των δανειακών υποχρεώσεων, βελτιώνοντας παράλληλα τους δείκτες ρευστότητας και κεφαλαίου κίνησης. Περαιτέρω στις 09/07/2020 η Εταιρεία προχώρησε στη σύναψη μακροπρόθεσμου δανείου πενταετούς διάρκειας με την Εθνική Τράπεζα της Ελλάδος για τη χορήγηση ποσού 2 εκ. ευρώ μέσω του Ταμείου Εγγυοδοσίας Επιχειρήσεων COVID-19. Το εν λόγω δάνειο θα καλύπτεται με εγγύηση 80% του ελληνικού δημοσίου, έχει προνομιακούς όρους και θα ενισχύσει το κεφάλαιο κίνησης της Εταιρείας. Κατόπιν των ανωτέρω το σύνολο του βραχυπρόθεσμου δανεισμού της Εταιρείας περιορίστηκε σε 4.811 χιλ. ευρώ έναντι 11.586 χιλ. ευρώ το 2019. Οι εξοφλήσεις των δανείων στη χρήση ανήλθαν σε 11.472.678 ευρώ και αφορούν εξόφληση βραχυπρόθεσμου δανεισμού και οι συνολικές αναλήψεις ανήλθαν σε 10.164.739 ευρώ. Πιο συγκεκριμένα: Βραχ/σμες τραπεζικές δανειακές υποχρεώσεις Κατά την 31/12/2018 Μείον: Αποπληρωμές Πλέον: Αναλήψεις Μακρ/σμες τραπεζικές δανειακές υποχρεώσεις Σύνολο 3.889.354 (8.749.395) 8.657.492 7.774.661 0 0 11.664.015 (8.749.395) 8.657.492 0 7.774.661 0 (7.774.661) 0 0 Μη ταμειακές μεταβολές χρήσης 1/131/12/2019 Συναλλαγματικές διαφορές Αναταξινομήσεις Λοιπές μεταβολές Κατά την 31/12/2019 Μείον: Αποπληρωμές Πλέον: Αναλήψεις 13.641 0 13.641 11.585.754 (11.472.678) 10.164.739 0 0 2.000.000 11.585.754 (11.472.678) 12.164.739 0 (5.480.063) 0 5.480.063 0 0 Μη ταμειακές μεταβολές χρήσης 1/131/12/2020 Συναλλαγματικές διαφορές Αναταξινομήσεις Λοιπές μεταβολές Κατά την 31/12/2020 13.642 0 13.642 4.811.393 7.480.063 12.291.457 Τα αποτελεσματικά ετήσια σταθμισμένα μέσα επιτόκια των τραπεζικών δανείων την ημερομηνία του Ισολογισμού είναι τα παρακάτω: 2020 Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 76 2019 Μέσο επιτόκιο δανεισμού 4,35% 4,82% Ανάλυση Ευαισθησίας δανειακών υποχρεώσεων Η εταιρία, σε μία μετακίνηση των επιτοκίων (+/- 1%) σε σχέση με τα τρέχοντα επιτόκια στο τέλος των χρήσεων 2020-2019, θα έχει επίδραση στα καθαρά μετά από φόρους κέρδη (ζημίες) της χρήσεως και κατ’ επέκταση στα ίδια κεφάλαια, ως εξής: Ανάλυση ευαισθησίας των δανείων της εταιρίας σε μεταβολές επιτοκίων Καθαρά Κέρδη (Ζημίες) μετά από φόρους Επιβάρυνση μετά από αύξηση του επιτοκίου (+1%) Αναλογούν Φόρος Εισοδήματος (24% το 2020& 24% 2019) Καθαρή Επίδραση (±) 2020 2019 246.889 (119.386) 28.653 (90.733) (1.857.978) (116.249) 27.900 (88.349) Σημείωση: Ο παραπάνω πίνακας ανάλυσης ευαισθησίας δεν περιλαμβάνει τυχόν θετική επίπτωση των εισπραχθέντων τόκων από τις καταθέσεις. Οι χορηγηθείσες τραπεζικές εγγυητικές επιστολές καλής πληρωμής για τις παραγγελίες του εξωτερικού, της Εταιρίας την 31/12/2020 & την 31/12/2019 αναλύονται ως εξής: Εγγυητικές επιστολές καλής πληρωμής σε ( € ) Εγγυητικές επιστολές καλής πληρωμής σε ( $ ) Ενέγγυες πιστώσεις σε (€) 31/12/2020 424.389 0 2.900.670 31/12/2019 325.360 0 3.103.751 Κατά την 31/12/2020 η Εταιρεία έχει αναλάβει υποχρεώσεις σε προθεσμιακές πράξεις αγοράς συναλλάγματος (Forward) ποσού 640.000 δολαρίων Αμερικής για την αντιστάθμιση κινδύνου μεταβολής της συναλλαγματικής ισοτιμίας Ευρώ/$. Η εν λόγω προθεσμιακές πράξεις αφορούν στην αποπληρωμή υποχρεώσεων από αγορές Α’ υλών σε δολάρια και από την αποτίμηση τους την 31.12.2020 προέκυψε ζημιά ποσού 12.612 ευρώ, το οποίο καταχωρήθηκε στο λογαριασμό αποτελεσμάτων χρήσης. Περαιτέρω ποσό ζημιάς 1.631 ευρώ, το οποίο καταχωρήθηκε στα αποτελέσματα χρήσης, αφορά σε αντιλογισμό κέρδους αποτίμησης προθεσμιακών πράξεων αγοράς συναλλάγματος της προηγούμενης χρήσης . 20. Προβλέψεις και ενδεχόμενες υποχρεώσεις Ανέλεγκτες χρήσεις & προβλέψεις φόρου εισοδήματος Την 31/12/2020 δεν υφίστανται προβλέψεις για ενδεχόμενες φορολογικές υποχρεώσεις. Για τις χρήσεις 2011 έως και 2013 η Εταιρεία έχει ενταχθεί στο φορολογικό έλεγχο των νόμιμων ελεγκτών που προβλέπεται από τις διατάξεις του άρθρου 82 παρ. 5 του Ν. 2238/1994 και για τις χρήσεις του 2014 έως 2019 έχει ενταχθεί στο φορολογικό έλεγχο των Ορκωτών Ελεγκτών Λογιστών που προβλέπονται από τις διατάξεις του άρθρου 65 παρ. 1 Ν. 4174/2013. Για την χρήση του 2020 η εταιρεία έχει υπαχθεί στο φορολογικό έλεγχο των Ορκωτών Ελεγκτών Λογιστών που προβλέπονται από τις διατάξεις του άρθρου 65 παρ. 1 Ν. 4174/2013. Σύμφωνα με εκτιμήσεις της Διοίκησης, έχουν ληφθεί όλες οι απαραίτητες πρόνοιες και δεν αναμένεται με την ολοκλήρωση του φορολογικού ελέγχου της χρήσης 2020 να προκύψουν πρόσθετες φορολογικές υποχρεώσεις οι οποίες θα έχουν ουσιώδη επίδραση στις οικείες οικονομικές καταστάσεις. Εκκρεμείς Δικαστικές υποθέσεις & προβλέψεις επίδικων υποθέσεων Λόγω του μεγέθους και του πλήθους των ασκούμενων δραστηριοτήτων, η εταιρία εμπλέκεται (υπό την ιδιότητα του ενάγοντος) σε διάφορες δικαστικές υποθέσεις στα πλαίσια της κανονικής λειτουργίας της. Η διοίκηση και οι νομικοί σύμβουλοι εκτιμούν ότι οι εκκρεμείς υποθέσεις αναμένεται να διευθετηθούν χωρίς σημαντικές αρνητικές επιδράσεις στην οικονομική θέση της εταιρίας ή στα αποτελέσματα της λειτουργίας της. Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 77 Λοιπές Προβλέψεις Πρόβλεψη αποζημίωσης προσωπικού λόγω συνταξιοδότησης - Παροχές στο προσωπικό Οι παροχές προς τους εργαζομένους αναγνωρίζονται ως έξοδο όταν καθίστανται δεδουλευμένες. Η κίνηση της καθαρής υποχρέωσης στους συνημμένους Ισολογισμούς έχει ως ακολούθως : 31/12/2020 31/12/2019 Παρούσα αξία μη χρηματοδοτούμενων υποχρεώσεων την 01.01.2020 & 01.01.2019 αντίστοιχα 120.341 114.650 Πρόβλεψη αποζημίωσης χρήσης 2020 & 2019 αντίστοιχα 26.380 3.602 Μείον: Αντιλογισμός πρόβλεψης λόγω αποχώρησης προσωπικού στη χρήση Αναγνώριση αναλογιστικών ( κερδών) ζημιών στα Ίδια κεφάλαια -10.000 16.271 -6.389 8.477 Παρούσα αξία της υποχρέωσης τέλους χρήσης 152.992 120.341 Για τον υπολογισμό της πρόβλεψης αποζημίωσης προσωπικού την 31/12/2020, σύμφωνα με το ΔΛΠ 19,ελήφθη υπόψη αναλογιστική μελέτη η οποία διενεργήθηκε την 31/12/2020 και έλαβε υπόψη της τις παρακάτω παραδοχές: ΔΗΜΟΓΡΑΦΙΚΕΣ ΠΑΡΑΔΟΧΕΣ 1. Πίνακας Θνησιμότητας : EVK 2000 με βελτίωση της ηλικιακής απόκλισης, σύμφωνα με την έκθεση του ΟΟΣΑ και του World Health Organization για το προσδόκιμο ζωής στην Ελλάδα, βάσει της μεθοδολογίας age setback η οποία περιγράφεται στην Υπουργική Απόφαση Κ4-4381/1979, ΦΕΚ 3434/8.11.1979 και εφαρμόστηκε και στους πίνακες επιβίωσης PM60/64 (Προσδόκιμος χρόνος ζωής: Ανδρών ≈ 79, Γυναικών ≈ 84) 2. Κινητικότητα Προσωπικού : Ομάδα Ηλικιών 3. Ηλικία κανονικής Συνταξιοδότησης: 4. Ηλικία κανονικής συνταξιοδότησης για τα Βαρέα και Ανθυγιεινά Επαγγέλματα : ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΠΑΡΑΔΟΧΕΣ 1.Μέσος ετήσιος ρυθμός μακροχρόνιας αύξησης πληθωρισμού : 2. Μέση ετήσια μακροχρόνια αύξηση μισθολογίου που λαμβάνεται υπόψη για την αποζημίωση του Ν.2112: Οικειοθελής Αποχώρηση Απόλυση Έως 45 ετών 8% 4% 46– 50 1% 1% 51 και άνω 0% 0% Σύμφωνα με τις καταστατικές διατάξεις του Ταμείου Κύριας Ασφάλισης κάθε εργαζομένου και λαμβάνοντας υπόψη την εφαρμογή του νέου νόμου 3863/2010 & 4093/2012 Μείωση κατά 5 έτη της κανονικής ηλικίας συνταξιοδότησης και λαμβάνοντας υπόψη την εφαρμογή του νέου νόμου 3863/2010 & 4093/2012 1,7 % (σύμφωνα με το πρόγραμμα σύγκλισης της Ευρωπαϊκής ένωσης – Στρατηγική της Λισσαβόνας καθώς και τις προβλέψεις της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας.) - Μέσος Ετήσιος Μακροχρόνιος Πληθωρισμός + 1,7 %= 3,2 % (Σύμφωνα με τις υποδείξεις των αρμόδιων στελεχών της εταιρείας κατά το αναλογιστικό έργο με Ημερομηνία Αναφοράς 31/12/2010) Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 78 3. Προεξοφλητικό Επιτόκιο : 0,4 % κατά την 14/12/2020 με μέση σταθμική διάρκεια αποπληρωμής των παροχών (time weighted average duration):16,47 έτη 4. Περιουσιακά στοιχεία για την αποζημίωση του Ν.2112/20 βάσει των IAS. 19 κατά την ημερομηνία αποτίμησης : Μηδέν Σημείωση: Σύμφωνα με τα οριζόμενα του IAS 19, ως περιουσιακά στοιχεία νοούνται αυτά που κατέχονται από ένα φορέα μακροχρόνιων παροχών σε εργαζομένους, ό οποίος είναι νομικά ανεξάρτητός από την οικονομική οντότητα και υφίσταται μόνο για να πληρώνει ή να χρηματοδοτεί παροχές σε εργαζομένους. Τα περιουσιακά στοιχεία σε αυτή τη περίπτωση δεν είναι διαθέσιμα στους πιστωτές της οικονομικής οντότητας ακόμα και σε περίπτωση πτώχευσης και δεν μπορούν να επιστραφούν σε αυτή ΑΛΛΕΣ ΠΑΡΑΔΟΧΕΣ 1. Ύψος συνταξιοδοτικής παροχής : Σύμφωνα με τις οδηγίες της εταιρείας εκτιμήθηκε η εφαρμογή των νομοθετικών διατάξεων του 2112/20 όπως αυτός τροποποιήθηκε από τον 4093/2012 και λαμβάνοντας υπόψη το ανώτατο όριο των μηνιαίων αποδοχών στους μισθωτούς. Διευκρίνιση: Σύμφωνα με την παρ. 5 του άρθρου 46 του Κώδικα των Δικηγόρων (Ν.4194/2013) όπως αυτή τροποποιήθηκε από με το άρθρο πρώτο υποπαρ. ΙΕ1 στοιχ. Α Ν4254/2014, λήφθηκε υπόψη το 100% της παροχής κατά την συνταξιοδότηση. 2. Ημερομηνίες Αποτίμησης : 31/12/2020 3. Πληθυσμιακά στοιχεία: Τα σχετικά δημογραφικά και οικονομικά στοιχεία έχουν σημείο αναφοράς την 31/12/2020. 4. Ύψος καταβαλλόμενων αποζημιώσεων κατά την οικονομική χρήση του 2020 : Βάσει των στοιχείων που προκύπτουν από τα βιβλία της Εταιρείας 5. Παρούσα Αξία Δέσμευσης καθορισμένων παροχών, Αναλογιστικά (κέρδη)/ζημιές κατά την 31/12/2019 καταχωρούμενα στον Ισολογισμό βάσει των IAS 19 Σύμφωνα με την προηγούμενη αναλογιστική μελέτη με σημείο αναφοράς την 31/12/2019. 6. Εκτίμηση παροχής προερχόμενη από πρόγραμμα εθελούσιας εξόδου καθορισμένων παροχών : Κατά την εκπόνηση της παρούσας μελέτης δεν υπήρχε σχετικό πρόγραμμα στην Εταιρεία. 7. Τροποποίηση της μεθοδολογίας Α) Υπολογίσθηκε η αύξηση της Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 79 εκτιμώμενης της εκτιμώμενης συνταξιοδοτικής παροχής η οποία επηρεάζει το κόστος προϋπηρεσίας (Past Service Cost) εντός της χρήσης 2020 συνταξιοδοτικής παροχής, λόγω διόρθωσης των ετών αναγνωρισμένης προϋπηρεσίας (πέρα των ετών εργασίας στην εταιρεία) που πρέπει να ληφθούν υπόψη για τον υπολογισμό της παροχής, κατ’ εντολή των αρμοδίων στελεχών της εταιρείας. Ο αντίκτυπος της αναφερόμενης επίπτωσης εξετάστηκε χρησιμοποιώντας το εκτιμώμενο προεξοφλητικό επιτόκιο κατά την 31/12/2020 Β) Υπολογίσθηκε η αύξηση της Παρούσας αξίας Δέσμευσης Καθορισμένων Παροχών λόγω της τροποποίησης της παρ. 5 του άρθρου 46 του Κώδικα των Δικηγόρων (Ν.4194/2013), με το άρθρο πρώτο υποπαρ. ΙΕ1 στοιχ. Α Ν4254/2014, όπου το ποσοστό καταβολής της παροχής κατά την συνταξιοδότηση δεν ανέρχεται πλέον στο 40% αλλά στο 100% αυτής. Ο αντίκτυπος της αναφερόμενης επίπτωσης εξετάστηκε χρησιμοποιώντας το εκτιμώμενο προεξοφλητικό επιτόκιο κατά την 31/12/2020 8. Ομαδικό πρόγραμμα καθορισμένων παροχών / Λοιπές παροχές προς το προσωπικό (ως π.χ. stockoptions) : Η παρούσα μελέτη εκπονήθηκε αυστηρά και μόνο για τις καταστατικές διατάξεις του Ν2112/1920 κατά την κανονική συνταξιοδότηση, όπως αυτός ισχύει σήμερα λαμβάνοντας υπόψη τις τροποποιήσεις του 4093/2012 8. Μεθοδολογία Αναγνώρισης αναλογιστικών (κερδών)/ ζημιών : Έγινε εφαρμογή του αναθεωρημένου IAS 19 Rev.2011 βάσει του οποίου τα αναλογιστικά κέρδη/ζημιές αναγνωρίζονται άμεσα στα κέρδη εις νέον 9. Γενική αρχή υπολογισμού των αναλογιστικών μεγεθών : Έγινε αποδοχή της αρχής της συνεχιζόμενης επιχειρηματικής δραστηριότητας σύμφωνα με το πλαίσιο των ΔΛΠ (βλ. _ΔΛΠ 1. § 25) 10. Αναλογιστική μέθοδος αποτίμησης: Χρησιμοποιήθηκε η μέθοδος της Προβεβλημένης Πιστούμενης Μονάδος (Projected Unit Credit Method) (βλ. ΔΛΠ 19. Rev.2011 § 57 (a) και 67) Παρατηρήσεις που αφορούν στην παραδοχή του Προεξοφλητικού Επιτοκίου: Σύμφωνα με το IAS 19, το επιτόκιο που χρησιμοποιείται για τον υπολογισμό των παρουσών αξιών των συνταξιοδοτικών και εφάπαξ παροχών (δηλ. το Προεξοφλητικό Επιτόκιο) θα πρέπει να προσδιορίζεται με σημείο αναφοράς τις τρέχουσες αποδόσεις σε υψηλής ποιότητας εταιρικά ομόλογα. Σε περίπτωση που δεν υπάρχει τέτοια αγορά ή έχει μικρό βάθος, τότε το προεξοφλητικό επιτόκιο θα πρέπει να προσδιορίζεται με σημείο αναφοράς τις τρέχουσες αποδόσεις κυβερνητικών ομολόγων. Επιπλέον, το προεξοφλητικό επιτόκιο πρέπει να αντανακλά το εκτιμώμενο χρονοδιάγραμμα καταβολής των παροχών. Επειδή το εκτιμώμενο χρονοδιάγραμμα καταβολής των παροχών προσεγγίζει τα 40 έτη, η αντίστοιχη καμπύλη των επιτοκίων ομοιόμορφης κατανομής που σχεδιάσαμε ούτως ώστε να εκτιμηθεί τόσο η μέση σταθμική διάρκεια αποπληρωμής των παροχών (weighted average duration) όσο και η τιμή του προεξοφλητικού επιτοκίου έχει ως δομικό σημείο αναφοράς τα ακόλουθα: Για χρηματοροές έως και τα 10 έτη χρησιμοποιήθηκαν τα Corporate Iboxx AA με μέση ωρίμανση να Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 80 αγγίζει έως και τα 10 έτη όπως αυτά δημοσιεύονται από την βάση δεδομένων της Thomson Reuters (Datastream). Εν συνεχεία για λόγους ληκτότητας για τις ροές άνω των 25 ετών και με δεδομένο την έλλειψη άλλων ομολόγων, χρησιμοποιήθηκαν οι αποδόσεις των ομολόγων της ευρωπαϊκής κεντρικής τράπεζας 21. Βραχυπρόθεσμες Υποχρεώσεις Τα εν λόγω ποσά δεν περιλαμβάνουν οποιεσδήποτε μακροπρόθεσμες υποχρεώσεις και δεν έχει γίνει οποιαδήποτε διαπραγμάτευση τους σε μακροπρόθεσμες μετά την ημερομηνία κλεισίματος του ισολογισμού της χρήσης. Πιστωτές Εμπορίου 31/12/2020 31/12/2019 2.172.146 1.084.335 283.836 410.609 Επιταγές Πληρωτέες Υποχρεώσεις από ασφαλιστικά ταμεία 83.527 138.007 Καταθέσεις μετόχων 1.420.000 0 Διάφοροι Πιστωτές 2.041.554 3.084.603 Σύνολο Προμηθευτών & άλλων λογαριασμών 6.001.064 4.717.554 237.735 414.174 4.811.393 11.585.754 4.415 0 21.515 6.470 11.076.123 16.723.951 Φόροι Πληρωτέοι Χορηγήσεις Τραπεζών Έσοδα επόμενων χρήσεων (Επιστρεπτέα Ι & ΙΙ) Υποχρεώσεις από μισθώσεις Σύνολο Βραχυπρόθεσμων Υποχρεώσεων 22. Κύριοι Μέτοχοι Οι μέτοχοι (φυσικά ή νομικά πρόσωπα) που κατέχουν άμεσα ή έμμεσα ποσοστό μεγαλύτερο του 5% του συνολικού αριθμού των μετοχών της, σύμφωνα με τις γνωστοποιήσεις του Ν.3556/2007, παρατίθενται στον κάτωθι πίνακα: Αριθμός Μετοχών Αριθμός Δικαιωμάτων Ψήφου Ποσοστό (%) Δικαιωμάτων Ψήφου Άμεσα 386.087 386.087 25,33% ΛΥΜΠΑΡΕΤ ΤΖΙΡΑΚΙΑΝ Άμεσα 168.100 168.100 11,03% ΑΝΟΥΣ ΤΖΙΡΑΚΙΑΝ – ΛΙΜΠΑΡΙΤ ΚΕΒΟΡΚΙΑΝ Κοινή επενδυτική μερίδα 230.346 230.346 15,11% ΛΙΜΠΑΡΙΤ ΚΕΒΟΡΚΙΑΝ Άμεσα 2.414 2.414 0,16% ΜΑΙΝΤΑ ΤΖΙΡΑΚΙΑΝ – ΕΙΡΗΝΗ ΚΕΒΟΡΚΙΑΝ Κοινή επενδυτική μερίδα 280.100 280.100 18,38% ΜΑΙΝΤΑ ΤΖΙΡΑΚΙΑΝ – ΛΙΜΠΑΡΙΤ ΚΕΒΟΡΚΙΑΝ Κοινή επενδυτική μερίδα 30.413 30.413 2,00% ΚΡΙΚΟΡ ΤΖΙΡΑΚΙΑΝ Άμεσα 55.367 55.367 3,63% EUROPA PROFIL ΑΛΟΥΜΙΝΙΟ ΑΒΕ Άμεσα 69.561 69.561 4,56% Είδος Συμμετοχής ΑΡΙΣ ΤΖΙΡΑΚΙΑΝ Μέτοχοι 23. Κόστος των πωλήσεων και κατανομή εξόδων ανά κέντρο κόστους Το κόστος των πωλήσεων και η κατανομή εξόδων ανά κέντρο κόστους έχει ως εξής: Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 81 1/1/2019 - 31/12/2019 (Ποσά σε ευρώ) ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΣ ΠΕΡΙΓΡΑΦΗ ΚΟΣΤΟΣ ΠΩΛΗΘΕΝΤΩΝ Κόστος Ανάλωσης Υλικών & Προϊόντων Αμοιβές & έξοδα προσωπικού Αμοιβές & έξοδα τρίτων Παροχές Τρίτων Φόροι-Τέλη Λοιπά έξοδα Προβλέψεις Προσωπικού Αποσβέσεις ΣΥΝΟΛΑ ΕΞΟΔΑ ΔΙΑΘΕΣΗΣ ΕΞΟΔΑ ΔΙΟΙΚΗΣΗΣ ΣΥΝΟΛΟ 12.244.986 107.826 0 12.352.812 593.128 219.069 264.343 15.149 21.846 1.268 209.686 13.569.474 416.421 8.480 88.803 14.945 161.350 1.850 86.025 885.701 313.042 101.532 7.648 45.022 21.314 485 11.521 500.564 1.322.591 329.081 360.794 75.116 204.510 3.603 307.233 14.955.739 1/1/2020 - 31/12/2020 (Ποσά σε ευρώ) ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟΣ ΠΕΡΙΓΡΑΦΗ ΚΟΣΤΟΣ ΠΩΛΗΘΕΝΤΩΝ Κόστος Ανάλωσης Υλικών & Προϊόντων Αμοιβές & έξοδα προσωπικού Αμοιβές & έξοδα τρίτων Παροχές Τρίτων Φόροι-Τέλη Λοιπά έξοδα Προβλέψεις Προσωπικού Αποσβέσεις ΣΥΝΟΛΑ ΕΞΟΔΑ ΔΙΑΘΕΣΗΣ ΕΞΟΔΑ ΔΙΟΙΚΗΣΗΣ ΣΥΝΟΛΟ 14.561.963 90.675 0 14.652.637 646.963 483.282 316.554 1.446.799 287.903 274.342 23.406 26.446 9.280 205.471 16.035.774 6.649 93.528 17.284 206.846 13.552 84.296 996.112 130.259 7.091 47.770 35.883 3.550 11.290 552.397 424.811 374.962 88.460 269.175 26.381 301.057 17.584.283 24. Άλλα έσοδα εκμετάλλευσης Τα άλλα έσοδα εκμετάλλευσης αναλύονται ως κατωτέρω: Ενοίκια από ακίνητα 31/12/2020 31/12/2019 131.847 89.952 Κέρδη από πώληση παγίων Συναλλαγματικές διαφορές από εμπορικές δραστηριότητες 26.953 598 11.257 633 Λοιπά έσοδα 60.999 12.792 0 1.631 5.507 0 236.563 105.606 31/12/2020 31/12/2019 7.017 5.122 7.017 5.122 Έσοδα από αποτίμηση παραγώγων Αποτίμηση μετοχών εταιριών εισηγμένων στο Χ.Α. Σύνολο 25. Έσοδα Συμμετοχών Τα έσοδα συμμετοχών αναλύονται ως κατωτέρω: Έσοδα από μερίσματα συνδεδεμένων επιχειρήσεων μη εισηγμένων στο Χ.Α. Σύνολο Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 82 26. Άλλα Λειτουργικά έξοδα Ο λογαριασμός αυτός αναλύεται ως εξής: Συναλλαγματικές διαφορές από εμπορικές δραστηριότητες Λοιπά έξοδα Φορολογικά πρόστιμα και προσαυξήσεις Προσαυξήσεις εισφορών ασφαλιστικών ταμείων Αποτίμηση Μετοχών εταιρειών εισηγμένων στο Χ.Α. Ζημίες απομείωσης μη κυκλοφορούντων περιουσιακών στοιχείων διαθεσίμων προς πώληση Πρόβλεψη επισφαλών πελατών Αντιλογισμός πρόβλεψης αποτίμησης υποχρεώσεων σε ξένο νόμισμα Ζημίες από πώληση παγίων Πρόβλεψη αποτίμησης παραγώγων Αντιλογισμός πρόβλεψης αποτίμησης παραγώγων Σύνολο 31/12/2020 199 57.630 14.327 1 0 31/12/2019 14.572 25.759 10.727 8.253 3.007 20.000 20.000 75.193 113.020 9.904 4.409 3.567 0 12.612 1.631 195.063 0 3.793 203.540 27. Χρηματοοικονομικά έξοδα Τα χρηματοοικονομικά έξοδα αναλύονται ως εξής: 31/12/2020 31/12/2019 Τόκοι δανειακών υποχρεώσεων 519.552 560.834 Προμήθειες εγγυητικών επιστολών 142.923 130.621 88.267 79.398 3.061 0 (217.040) 0 536.762 770.853 Λοιπά συναφή χρηματοοικονομικά έξοδα Τόκοι επιστρεπτέας προκαταβολής Επιδότηση τόκων δανείων ΜΜΕ άρθρο 6 ΠΝΠ-20/03/2020 - ΕΕ 1303/2013 Σύνολο 28. Φόρος εισοδήματος Ο συνολικός φόρος εισοδήματος που απεικονίζεται στις συνημμένες οικονομικές καταστάσεις αναλύεται ως εξής: Τρέχοντες φόροι εισοδήματος : Αναβαλλόμενοι Φόροι Εισοδήματος Προβλέψεις αποζημίωσης προσωπικού 31/12/2020 31/12/2019 14.123 (46.656) 3.931 (669) Αντιλογισμός πρόβλεψης επισφαλών απαιτήσεων 18.046 (496.048) Πρόβλεψη υποτίμησης αποθεμάτων 19.556 (80) 1.116 (1.706) 56.772 (545.159) Πρόβλεψη αποτίμησης υποχρεώσεων σε ξένο νόμισμα Συνολική πρόβλεψη για φόρους εισοδήματος που απεικονίζεται στην κατάσταση αποτελεσμάτων Ο Φόρος Εισοδήματος για τη χρήση που έληξε την 31.12.2020, έχει υπολογισθεί με βάση τις τροποποιήσεις που επέφερε του άρθρο 22 του Ν. 4646/2019 με το οποίο αντικαταστάθηκε η παράγραφος 1 του άρθρου 58 του ΚΦΕ Ν. 4171/2013. Ο ισχύων φορολογικός συντελεστής για τα εισοδήματα του 2020 ανέρχεται σε 24%. Κατωτέρω παρατίθεται αναλυτικά η συμφωνία του φόρου εισοδήματος καθώς και η γνωστοποίηση που προβλέπεται από τις διατάξεις της παραγράφου 81(ζ) του ΔΛΠ 12 «Φόροι εισοδήματος». Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 83 Χρήση 1/131/12/2020 Φόρος εισοδήματος περιόδου Χρήση 1/131/12/2019 0 0 Αναβαλλόμενος φόρος 56.772 -545.159 Σύνολο φόρων στην Κατάσταση Συνολικών Εσόδων 56.772 -545.159 Χρήση 1/131/12/2020 Κέρδη / (ζημιές) προ φόρων Χρήση 1/131/12/2019 190.117 -1.312.819 Φόρος υπολογιζόμενος με τον φορολογικό συντελεστή της Εταιρείας (2020: 24 %, 2019: 24 %) 45.628 -315.076 Δαπάνες μη εκπιπτόμενες από τη φορολογία εισοδήματος 11.144 -230.083 Σύνολο φόρων στην Κατάσταση Συνολικών Εσόδων 56.772 -545.159 Η γνωστοποίηση που προβλέπεται από τις διατάξεις της παραγράφου 81(ζ) του ΔΛΠ 12 «Φόροι εισοδήματος» έχει ως ακολούθως: Κατά την 31/12/2020 Αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις Κατά την 31/12/2019 -756.216 -713.193 Αναβαλλόμενες φορολογικές υποχρεώσεις 3.052.753 3.043.798 Σύνολο αναβαλλόμενων φόρων στην Κατάσταση Οικονομικής Θέσης 2.296.537 2.330.604 Κατά την 31/12/2020 Υπόλοιπο έναρξης 01/01/20 και 01/01/2019 2.330.604 Κατά την 31/12/2019 2.140.591 Φόρος αποτελεσμάτων -56.772 545.159 Φόρος ιδίων κεφαλαίων 22.706 -355.146 2.296.537 2.330.604 Χρεώσεις (Πιστώσεις) Ιδίων Κεφαλαίων Κατά την 31/12/2020 Υπόλοιπο τέλους Κατά την 31/12/2019 Αναβαλλόμενες φορολογικές υποχρεώσεις Επανεκτίμηση παγίων σε εύλογες αξίες & Οικονομικές αποσβέσεις πάγιων περιουσιακών στοιχείων 3.043.798 Χρεώσεις (Πιστώσεις) Κατάστασης Συνολικών Εσόδων -13.750 22.706 Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 84 3.052.753 βάση ωφέλιμης ζωής Αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις Προσαρμογή αξίας λογαριασμών εισπρακτέων Πρόβλεψη αποζημίωσης προσωπικού λόγω εξόδου από την υπηρεσία Συναλλαγματικές διαφορές Προσαρμογή αξίας αποθεμάτων Τόκοι υποχρεώσεων από μισθώσεις Τόκοι επιστρεπτέας προκαταβολής Καθαρές αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις στην Κατάσταση Οικονομικής Θέσης 3.043.798 -13.750 22.706 3.052.753 -676.521 -18.046 0 -694.567 -28.882 -7.836 0 -36.718 4.819 -12.611 0 0 -1.116 -14.544 -745 -735 0 0 0 0 3.703 -27.155 -745 -735 -713.195 -43.022 0 -756.217 2.330.604 -56.772 22.706 2.296.537 29. Μερίσματα Μετά το ζημιογόνο αποτέλεσμα της Εταιρίας κατά την χρήση 2019 και σύμφωνα με την πρόταση του Διοικητικού Συμβουλίου προς την Ετήσια Τακτική Γενική Συνέλευση των μετόχων της Εταιρίας δεν πραγματοποιήθηκε η διανομή μερίσματος για τη χρήση του 2019. Για τη χρήση 2020 το Δ.Σ. δεν θα προτείνει τη διανομή μερίσματος λόγω των συσσωρευμένων ζημιών προηγουμένων χρήσεων. 30. Ανθρώπινο Δυναμικό & Κόστος ανθρώπινου δυναμικού Ο αριθμός του προσωπικού της Εταιρείας ανέρχεται σε 55 άτομα την 31 Δεκεμβρίου 2020 και σε 49 άτομα την 31 Δεκεμβρίου 2019. Το κόστος του ανθρωπίνου δυναμικού που απασχολείται στην Εταιρεία αναλύεται ως ακολούθως: Μισθοί Εργοδοτικές εισφορές Αποζημιώσεις Αντιλογισμός πρόβλεψης αποζημίωσης προσωπικού Παροχές εργαζομένων Σύνολο 31/12/2020 31/12/2019 1.129.494 1.036.873 287.702 263.282 10.000 6.389 (10.000) (6.389) 29.602 22.436 1.446.799 1.322.591 31. Καθαρά Κέρδη/(Ζημίες) Χρήσεως μετά από φόρους Τα αποτελέσματα μετά από φόρους για τη χρήση 01/01-31/12/2020 είναι κέρδη και ανέρχονται σε € 246.889, έναντι ζημιών (€ 1.857.978) την αντίστοιχη χρήση του 2019. 32. Κέρδη / (Ζημίες) προ φόρων χρηματοδοτικών, επενδυτικών αποτελεσμάτων και αποσβέσεων (EBITDA) Τα αποτελέσματα προ φόρων χρηματοδοτικών, επενδυτικών αποτελεσμάτων και αποσβέσεων (EBITDA) είναι κέρδη για τη χρήση 01/01/2020 - 31/12/2020 ανέρχονται σε € 527.927 έναντι ζημιών (€ 196.289) τη χρήση του 2019. 33. Κέρδη/ (Ζημίες) μετά από φόρους ανά μετοχή Τα κέρδη/(Ζημιές) ανά μετοχή υπολογίζονται με διαίρεση των κερδών/(ζημιών) με το σταθμισμένο αριθμό των μετοχών που ήταν σε κυκλοφορία στη διάρκεια της χρήσης ήτοι 1.524.000 κοινές ονομαστικές μετοχές για τη χρήση 01/01 – 31/12/2020 και είναι κέρδη 0,1620 €/ανά μετοχή και αντίστοιχα οι ζημιές ανά μετοχή, βάσει του Δ.Λ.Π. 33, για τη συγκριτική χρήση 01/01 – 31/12/2019 είναι (1,2191 €)/ανά μετοχή. Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 85 34. Συναλλαγές με τα συνδεδεμένα μέρη Σημαντικές συναλλαγές που καταρτίστηκαν μεταξύ της Εταιρίας και συνδεδεμένων προσώπων Οι εμπορικές συναλλαγές της Εταιρίας με τα συνδεδεμένα με αυτή πρόσωπα (νομικά και φυσικά) στην διάρκεια της χρήσης 01.01.2020 - 31.12.2020, έχουν πραγματοποιηθεί υπό τους συνήθεις όρους της αγοράς και δεν διαφοροποιήθηκαν αναλογικά με τις αντίστοιχες συναλλαγές που πραγματοποιήθηκαν στην διάρκεια της αντίστοιχης χρήσης του 2019. Συνεπώς δεν επηρεάζουν ουσιαστικά την χρηματοοικονομική θέση και τις επιδόσεις της Εταιρίας κατά το τρέχον οικονομικό έτος. Στους κατωτέρω πίνακες παρουσιάζονται οι διεταιρικές πωλήσεις και οι λοιπές διεταιρικές συναλλαγές, κατά την τρέχουσα χρήση καθώς και τα διεταιρικά υπόλοιπα απαιτήσεων και υποχρεώσεων της Εταιρίας κατά την 31.12.2020. Διεταιρικές πωλήσεις & αγορές εμπορευμάτων με συνδεδεμένες εταιρίες χρήσης από 01/01/2020 έως 31/12/2020 Στην παρούσα ενότητα περιλαμβάνονται οι σημαντικότερες συναλλαγές μεταξύ της Εταιρίας και των συνδεδεμένων με αυτήν προσώπων (φυσικών & νομικών) όπως αυτά ορίζονται στο Διεθνές Λογιστικό Πρότυπο 24 και ειδικότερα οι εταιρίες EUROPA ΠΡΟΦΙΛ ΑΛΟΥΜΙΝΙΟ Α.Β.Ε., η ΑΛΜΕ Α.Ε.Β.Ε., η ΤΕΧΝΟΣΩΛ Ε.Π.Ε. , η PROFIL ΑΛΟΥΜΙΝΙΟΝ ΚΡΗΤΗΣ ΕΠΕ και PROFIL ΑΛΟΥΜΙΝΙΟΝ ΑΡΤΑΣ ΕΠΕ: (α) Οι συναλλαγές μεταξύ της Εταιρίας και κάθε συνδεδεμένου προσώπου που πραγματοποιήθηκαν κατά την κλειόμενη χρήση και οι οποίες επηρέασαν ουσιαστικά την χρηματοοικονομική θέση ή τις επιδόσεις της Εταιρίας κατά την εν λόγω χρήση, (β) οι τυχόν μεταβολές των συναλλαγών μεταξύ της Εταιρίας και κάθε συνδεδεμένου προσώπου οι οποίες θα μπορούσαν να έχουν ουσιαστικές συνέπειες για την χρηματοοικονομική θέση ή τις επιδόσεις της Εταιρίας κατά την κλειόμενη χρήση 1.1 – 31.12.2020. Σημειώνουμε ότι η αναφορά στις ως άνω συναλλαγές η οποία ακολουθεί περιλαμβάνει τα ακόλουθα στοιχεία: v. το ποσό αυτών των συναλλαγών vi. το ανεξόφλητο υπόλοιπό τους στο τέλος της χρήσης (31.12.2020) vii. τη φύση της σχέσεως του συνδεδεμένου προσώπου με τον εκδότη καθώς και viii. τυχόν πληροφοριακά στοιχεία για τις συναλλαγές, τα οποία είναι απαραίτητα για την κατανόηση της Οικονομικής θέσης της Εταιρίας, μόνον όμως εφόσον οι συναλλαγές αυτές είναι ουσιώδεις και δεν έχουν πραγματοποιηθεί υπό τους συνήθεις όρους της αγοράς. Οι πωλήσεις προς τις συνδεδεμένες γίνονται σε κανονικές τιμές αγοράς. Τα ανοιχτά υπόλοιπα τέλους χρήσης είναι χωρίς εξασφαλίσεις και η τακτοποίησή τους γίνεται είτε με μετρητά είτε με επιταγές. Δεν έχουν παρασχεθεί ή ληφθεί εγγυήσεις για τις παραπάνω απαιτήσεις. Για τις χρήσεις 2019 και 2020 η Εταιρία δεν έχει σχηματίσει πρόβλεψη για επισφάλειες η οποία να σχετίζεται με ποσά που οφείλονται από συνδεδεμένες εταιρίες. Έσοδα (Πίνακας 1) Πωλήσεις αγαθών προς συνδεδεμένες εταιρείες Λοιπά Έσοδα από συνδεδεμένες εταιρείες Μέρισμα από συνδεδεμένη Σύνολο εσόδων Έξοδα (Πίνακας 1) Αγορές αγαθών από συνδεδεμένες εταιρείες Ενοίκια πληρωτέα Λοιπά έξοδα από συνδεδεμένες εταιρείες Τόκοι πληρωτέοι δανείων από συνδεδεμένες εταιρείες Αγορές παγίων Σύνολο εξόδων Απαιτήσεις & Υποχρεώσεις Εταιρίας με συνδεδεμένα μέρη (Πίνακας 2) 31/12/2020 1.227.496 62.715 7.017 1.297.228 31/12/2019 1.434.521 26.020 5.122 1.465.664 158.445 1.200 30.818 9.755 0 200.218 851.559 1.200 47.000 9.755 0 909.515 31/12/2020 31/12/2019 Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 86 Εμπορικές απαιτήσεις από συνδεδεμένες εταιρείες Εμπορικές υποχρεώσεις προς συνδεδεμένες εταιρείες Δανειακές υποχρεώσεις προς συνδεδεμένες εταιρείες Καταθέσεις μετόχων για αύξηση κεφαλαίου 1.434.661 186.659 1.296.158 652.651 243.881 243.881 1.420.000 0 Οι αμοιβές των διοικητικών στελεχών της Εταιρίας & Διευθυντικού προσωπικού (συμπεριλαμβανομένων των εργοδοτικών εισφορών & των λοιπών παροχών & εξόδων) για τη χρήση που έληξε την 31Δεκεμβρίου 2020 και 2019 έχουν ως εξής: Αμοιβές Μελών Δ.Σ. & Διευθυντικού Προσωπικού (Πίνακας 3) Μισθοί & Αμοιβές Μελών Δ.Σ. Μισθοί Διευθυντικού Προσωπικού Παροχές & έξοδα μελών Δ.Σ. Παροχές & έξοδα Διευθυντικού Προσωπικού ΣΥΝΟΛΟ 31/12/2020 31/12/2019 51.439 270.089 861 18.341 340.730 35.111 270.286 2.194 12.549 320.140 Απαιτήσεις & Υποχρεώσεις Εταιρίας με διευθυντικά στελέχη & μέλη της Διοίκησης (Πίνακας 4) 31/12/2020 31/12/2019 Υποχρεώσεις προς τα διευθυντικά στελέχη & μέλη της Διοίκησης 87.849 114.165 0 0 Απαιτήσεις από διευθυντικά στελέχη & μέλη της Διοίκησης Σημειώσεις: 7. Υπάρχουν συνδεδεμένα προς της Εταιρία νομικά πρόσωπα. 8. Δεν έχουν χορηγηθεί δάνεια σε μέλη του Δ.Σ. ή σε λοιπά διευθυντικά στελέχη της Εταιρίας (και τις οικογένειές τους). 9. Τα ποσά που αναφέρονται στον Πίνακα 3 (κατηγορία αμοιβές διευθυντικών στελεχών & μελών της Διοίκησης) αφορούν στο σύνολο τους αμοιβές που έχουν καταβληθεί προς τα διευθυντικά στελέχη και μέλη της διοίκησης της Εταιρίας κατά την εν λόγω χρονική περίοδο για τις προσωπικές υπηρεσίες – εργασία που παρέχουν στην Εταιρία καθώς και τα έξοδα συντήρησης και μεταφοράς των αυτοκινήτων τους που είναι ιδιοκτησία της Εταιρίας και τα οποία τους έχουν παραχωρηθεί. Οι αμοιβές των μελών του Διοικητικού Συμβουλίου είναι βάσει αποφάσεων της Τακτικής Γενικής Συνέλευσης των Μετόχων. 10. Πλην των ως άνω αμοιβών δεν υφίστανται άλλες συναλλαγές μεταξύ της Εταιρίας και των εν λόγω διευθυντικών στελεχών και μελών του Δ.Σ. 11. Τα ποσά που αναφέρονται στον πίνακα 4 (κατηγορία Απαιτήσεις και υποχρεώσεις προς τα διευθυντικά στελέχη & μέλη της διοίκησης αφορούν σε υπόλοιπο υποχρέωσης προς τον Πρόεδρο του Δ.Σ. κ. Άρι Τζιρακιάν από εκούσιο φορολογικό συμψηφισμό επιστροφής φόρου του ιδίου με τρέχουσες φορολογικές υποχρεώσεις της Εταιρείας ως σχετικά διπλότυπα συμψηφισμού 4408 και 4432 της Δ.Ο.Υ Κηφισιάς κατά ποσό 7.849 ευρώ. Περαιτέρω ποσό 80.000 ευρώ αφορά σε ταμειακή διευκόλυνση του ιδίου προς την Εταιρεία. Για το εν λόγω ποσό υπεβλήθη δήλωση χαρτοσήμου με ημερομηνία 25/10/2019 και κατεβλήθη το αναλογούν χαρτόσημο ποσού 960 ευρώ. 12. Δεν υφίστανται οιαδήποτε συναλλαγή η οποία να έχει πραγματοποιηθεί εκτός και πέραν των συνήθων όρων της αγοράς. 35. Γεγονότα μετά τον Ισολογισμό α) Καταχώρηση της απόφασης για ΑΜΚ στο ΓΕΜΗ Στις 15/01/2021 καταχωρήθηκε στο ΓΕΜΗ η από 18/12/2020 απόφαση του Διοικητικού Συμβουλίου για την αύξηση του μετοχικού κεφαλαίου της Εταιρείας καθώς επίσης και η τροποποίηση του άρθρου 5 του καταστατικού. Στις 26/02/2021 καταχωρήθηκε η ορθή της επανάληψη της λόγω της εκ παραδρομής εσφαλμένης αναφοράς του άρθρου 24 παρ. 2 αντί του ορθού 24 παρ. 1. Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 87 β) Σύναψη συμβολαίου αγοράς εξ αδιαιρέτου τμήματος οικοπέδου στα Οινόφυτα Βοιωτίας Στις 02/03/2021 η Εταιρεία προσχώρησε στη σύναψη συμβολαίου αγοράς εξ αδιαιρέτου τμήματος οικοπέδου 1.324,86 τ.μ. στα Οινόφυτα Βοιωτίας, το οποίο συνορεύει με τις εγκαταστάσεις της, από κοινού και κατ αναλογία χιλιοστών με την Πειραιώς Leasing και πωλήτρια τη συγγενή εταιρεία Europa Αλουμίνιο Profil Α. δυνάμει σχετικής άδειας που παρασχέθηκε στην από 26/08/2020 Τακτική Γενική Συνέλευση των μετόχων. Το τίμημα ανήλθε στο ποσό των 23.284 ευρώ και κρίνεται εύλογο, δίκαιο και απολύτως συμφέρον για την Εταιρεία σύμφωνα και με την έκθεση εκτίμησης ανεξάρτητου εκτιμητή η οποία αναρτήθηκε στο ΓΕΜΗ , στο Χρηματιστήριο Αθηνών και στην ιστοσελίδα της Εταιρείας. γ) Επιπτώσεις της πανδημίας και εξέλιξη της οικονομικής δραστηριότητας της Εταιρείας Οι επιπτώσεις από την εξέλιξη της πανδημίας συνεχίζουν να επηρεάζουν το επιχειρηματικό κλίμα και το σύνολο της οικονομική δραστηριότητας καθώς τα μέτρα περιορισμού που έχουν επιβληθεί για την ανάσχεση της πανδημίας έχουν σημαντική επίδραση σε ορισμένους κλάδους της οικονομίας, όπως πχ. στους κλάδους ένδυσης και υπόδησης, στον τουρισμό, στην εστίαση, πολιτισμό κτλ. Από την άλλη η συνεχής παροχή ρευστότητας και η επεκτατική δημοσιονομική πολιτική από την ελληνική κυβέρνηση, αλλά και η μετάθεση των δανειακών και άλλων χρηματοοικονομικών υποχρεώσεων των οικονομικών οντοτήτων από τα πιστωτικά ιδρύματα λειτουργούν ως ανάχωμα στην κατάρρευση αρκετών κλάδων της ελληνικής οικονομίας αλλά και των εισοδημάτων των φυσικών προσώπων, διατηρώντας σε ανεκτά επίπεδα τη συνολική ζήτηση και περιορίζοντας κατ επέκταση την υποχώρηση του ΑΕΠ. Παράλληλα η επιτάχυνση του εμβολιασμού στο γενικό πληθυσμό, αναμένεται σταδιακά να επιφέρει την επαναλειτουργία του συνόλου των οικονομικών δραστηριοτήτων και τη βελτίωση του επιχειρηματικού περιβάλλοντος. Η Εταιρεία έχοντας λάβει αρκετά μέτρα από το προηγούμενο έτος, τα οποία αναφέρθηκαν και ανωτέρω τόσο όσον αφορά στην εφαρμογή μέτρων υγειονομικής προστασίας για την απρόσκοπτη διασφάλιση της λειτουργίας της, όσο και σε μέτρα ενίσχυσης της ρευστότητας της, εκτιμά ότι η αβεβαιότητα και οι κίνδυνοι από την εξέλιξη της πανδημίας σταδιακά θα αρχίσουν να αμβλύνονται σύμφωνα με τις ανακοινωθείσες διεθνείς και εγχώριες προβλέψεις για τις υγειονομικές και οικονομικές επιπτώσεις της πανδημίας. Έχοντας διανύσει το πρώτο τρίμηνο του έτους η πορεία της Εταιρείας κρίνεται απολύτως ικανοποιητική ενώ οι στόχοι που είχαν τεθεί επιβεβαιώνονται από τα επίπεδα του κύκλου εργασιών, του όγκου και της κερδοφορίας. Η ζήτηση για χαλυβουργικά προϊόντα συνεχίζεται απρόσκοπτα καθώς η κατασκευαστική και οικοδομική δραστηριότητα θα συνεχίζει να εντείνεται. Δεν υπάρχουν άλλα γεγονότα που να είναι άξια αναφοράς και να επηρεάζουν τις Οικονομικές Καταστάσεις της Εταιρίας που έλαβαν χώρα από την 31η Δεκεμβρίου 2020 μέχρι την ημερομηνία εγκρίσεως της Ετήσιας Οικονομικής Έκθεσης. Οινόφυτα Βοιωτίας, 22 Μαρτίου 2021 Πρόεδρος του Δ.Σ. Διευθύνων Σύμβουλος & Αντιπρόεδρος του Δ.Σ. Οικονομικός Διευθυντής Προϊστάμενος Λογιστηρίου Άρις Λ. Τζιρακιάν Λυμπαρέτ Α. Τζιρακιάν Α.Δ.Τ. ΑΚ –551589 Αλέξανδρος Κ. Ζάβρας Σωκράτης Γ. Ευδαίμων Α.Δ.Τ. ΑΝ - 598919 Α.Δ.Τ. ΑΗ – 543308 Αρ. ΑΔ. Α’ Τάξης Ο.Ε.Ε.0101576 Α.Δ.Τ. ΑΚ - 803507 Ετήσια Οικονομική Έκθεση για τη χρήση από 1η Ιανουαρίου έως 31η Δεκεμβρίου 2020 ΣΕΛΙΔΑ 88

Περίληψη: Δηλώνεται με την παρούσα ότι, εξ’ όσων γνωρίζουμε οι Ετήσιες Οικονομικές Καταστάσεις της Εταιρίας «Σωληνουργεία Λιμπαρ. Τζιρακιάν Profil Α.Ε.» για την χρήση από 1η Ιανουαρίου 2020 έως 31η Δεκεμβρίου 2020, οι οποίες καταρτίστηκαν σύμφωνα με τα ισχύοντα Διεθνή Πρότυπα Χρηματοοικονομικής Αναφοράς, απεικονίζουν κατά τρόπο αληθή τα στοιχεία του Ενεργητικού και του Παθητικού, την Καθαρή Θέση και τα Αποτελέσματα Χρήσεως της Εταιρίας. Δηλώνεται επίσης ότι, εξ’ όσων γνωρίζουμε η ετήσια έκθεση του Διοικητικού Συμβουλίου απεικονίζει κατά τρόπο αληθή την εξέλιξη, τις επιδόσεις και τη θέση της Εταιρίας συμπεριλαμβανομένων της περιγραφής των κυριότερων κινδύνων και αβεβαιοτήτων που αντιμετωπίζουν . Δηλώνεται επίσης ότι οι παρούσες οικονομικές καταστάσεις, εγκρίθηκαν από το Διοικητικό Συμβούλιο την 22.03.2021 και αναρτήθηκαν στην ιστοσελίδα της Εταιρείας www.tzirakian.com. Οινόφυτα Βοιωτίας , 22 Μαρτίου 2021 Οι δηλούντες Άρις Λ. Τζιρακιάν Ειρήνη Κεβορκιάν Λυμπαρέτ Α. Τζιρακιάν Πρόεδρος του Διοικητικού Συμβουλίου Μέλος του Διοικητικού Συμβουλίου Διευθύνων Σύμβουλος & Μέλος του Διοικητικού Συμβουλίου