ANNUAL FINANCIAL REPORT Ετήσια Οικονομική Έκθεση ΓΙΑ ΤΗ ΧΡΗΣΗ ΑΠΟ 1 ΙΑΝΟΥΑΡΙΟΥ ΜΕΧΡΙ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2021 (σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Χρηματοοικονομικής Αναφοράς και το άρθρο 4 του Ν.3556/2007) 2021 Περιεχόμενα Δηλώσεις των Μελών του Διοικητικού Συμβουλίου...............................................................................................4 Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης του Διοικητικού Συμβουλίου επί των Οικονομικών Καταστάσεων και Δήλωση Εταιρικής Διακυβέρνησης............................................................6 Επεξηγηματική Έκθεση του Διοικητικού Συμβουλίου σύμφωνα με το Ν.3556/2007 & Πληροφόρηση σχετικά με το άρθρο 50 παρ. 2 του Ν.4548/2018.........................80 Έκθεση Ανεξάρτητου Ορκωτού Ελεγκτή Λογιστή.........................................................................................84 Οικονομικές Καταστάσεις της Εταιρείας.........................................................................................................92 Κατάσταση Χρηματοοικονομικής Θέσης (Ποσά σε Ευρώ)...........................................................................94 Κατάσταση Συνολικού Εισοδήματος (Ποσά σε Ευρώ).................................................................................95 Κατάσταση Μεταβολών Ιδίων Κεφαλαίων (Ποσά σε Ευρώ).......................................................................96 Κατάσταση Ταμειακών Ροών (Ποσά σε Ευρώ)..........................................................................................97 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων...........................................................................................98 1. Γενικές Πληροφορίες για την Εταιρεία.............................................................................................................99 2. Βασικές Λογιστικές Πολιτικές....................................................................................................................... 101 2.1 Πλαίσιο Κατάρτισης Οικονομικών Καταστάσεων Εταιρείας.................................................................. 101 2.2 Αλλαγές Σε Λογιστικές Πολιτικές...................................................................................................... 101 2.3 Πληροφόρηση Κατά Τομέα............................................................................................................... 108 2.4 Συναλλαγές Και Υπόλοιπα Σε Ξένο Νόμισμα..................................................................................... 108 2.5 Ενσώματα Περιουσιακά Στοιχεία....................................................................................................... 108 2.6 Επενδύσεις Σε Ακίνητα..................................................................................................................... 110 2.7 Μισθώσεις....................................................................................................................................... 110 2.8 Άυλα Περιουσιακά Στοιχεία.............................................................................................................. 112 2.9 Επενδύσεις Σε Χρηματοοικονομικά Στοιχεία....................................................................................... 113 2.10 Απομείωση Αξίας Περιουσιακών Στοιχείων..................................................................................... 115 2.11 Ασφαλιστικές και αντασφαλιστικές Δραστηριότητες......................................................................... 116 2.12 Συμψηφισμός Απαιτήσεων Υποχρεώσεων....................................................................................... 119 2.13 Απαιτήσεις Κατά Χρεωστών Ασφαλίστρων...................................................................................... 119 2.14 Ταμειακά Διαθέσιμα και Ισοδύναμα................................................................................................. 119 2.15 Χορηγούμενα Δάνεια...................................................................................................................... 120 2.16 Μετοχικό Κεφάλαιο........................................................................................................................ 120 2.17 Χρηματοοικονομικές Υποχρεώσεις.................................................................................................. 120 2.18 Φορολογία..................................................................................................................................... 120 2.19 Παροχές Προς Εργαζομένους.......................................................................................................... 121 2.20 Προβλέψεις.................................................................................................................................... 123 2.21 Αναγνώριση Λοιπών Εσόδων - Εξόδων.......................................................................................... 123 2.22 Μερίσματα Πληρωτέα.................................................................................................................... 124 2.23 Συναλλαγές με συνδεδεμένα μέρη.................................................................................................. 124 2.24 Κέρδη ανά Μετοχή......................................................................................................................... 124 2.25 Αποαναγνώριση............................................................................................................................. 124 3. Σημαντικές Λογιστικές Εκτιμήσεις και Παραδοχές.......................................................................................... 125 3.1 Κρίσεις............................................................................................................................................ 125 3.2 Εκτιμήσεις Και Υποθέσεις................................................................................................................. 126 4. Διαχείριση Ασφαλιστικών & Χρηματοοικονομικών Κινδύνων......................................................................... 129 4.1 Ανάλυση Κινδύνων.......................................................................................................................... 130 4.1.1 Ασφαλιστικός Κίνδυνος........................................................................................................ 130 4.1.2 Πιστωτικός Κίνδυνος........................................................................................................... 136 4.1.3 Κίνδυνος Ρευστότητας......................................................................................................... 138 4.1.4 Κίνδυνος Αγοράς................................................................................................................. 142 4.1.5 Λειτουργικός Κίνδυνος......................................................................................................... 145 4.1.6 Κίνδυνος Φερεγγυότητας βάσει Solvency II.......................................................................... 146 4.1.7 Διαχείριση Κεφαλαίων........................................................................................................ 147 4.1.8 Άλλοι σημαντικοί κίνδυνοι – επίδραση της νόσου COVID-19.................................................. 148 4.2 Ιεραρχία εύλογης αξίας.................................................................................................................... 153 5. Πληροφόρηση κατά Τομέα............................................................................................................................ 156 6i. Ενσώματα Πάγια Περιουσιακά Στοιχεία........................................................................................................ 161 6ii. Δικαιώματα Χρήσης Περιουσιακών Στοιχείων και Υποχρεώσεις Μισθώσεων................................................ 162 7. Άυλα Περιουσιακά Στοιχεία......................................................................................................................... 164 8. Επενδύσεις σε Ακίνητα................................................................................................................................. 165 9. Χρηματοοικονομικά Στοιχεία στην εύλογη αξία μέσω αποτελεσμάτων............................................................. 166 10. Απαιτήσεις από Ασφάλιστρα....................................................................................................................... 167 11. Απαιτήσεις από Αντασφαλιστές................................................................................................................... 168 12. Προμήθειες και Λοιπά Έξοδα Παραγωγής Επόμενων Χρήσεων.................................................................... 168 13. Λοιπά Στοιχεία Ενεργητικού........................................................................................................................ 170 14. Ταμειακά Διαθέσιμα και Ισοδύναμα............................................................................................................. 171 15. Ίδια Κεφάλαια........................................................................................................................................... 172 16. Υποχρεώσεις προς Αντασφαλιστές.............................................................................................................. 174 17. Προβλέψεις................................................................................................................................................ 174 18. Λοιπές Υποχρεώσεις.................................................................................................................................. 175 19. Ασφαλιστικές Προβλέψεις & Αναλογία από Αντασφαλιστές.......................................................................... 175 20. Αναβαλλόμενος Φόρος............................................................................................................................... 177 21. Υποχρεώσεις για Παροχές σε Εργαζόμενους............................................................................................... 179 22. Δουλευμένα (Μικτά) Ασφάλιστρα και Συναφή Έξοδα.................................................................................. 181 23. Εκχωρηθέντα Ασφάλιστρα......................................................................................................................... 181 24. Κέρδη/(Ζημίες) από Αποτίμηση Επενδυτικών Ακινήτων............................................................................... 182 25. Κέρδη/(Ζημίες) από Αποτίμηση Χρηματοοικονομικών Στοιχείων.................................................................. 182 26. Κέρδη/(Ζημίες) από Πώληση Χρηματοοικονομικών Στοιχείων..................................................................... 182 27. Έσοδα Επενδύσεων.................................................................................................................................... 183 28. Λοιπά Έσοδα............................................................................................................................................. 183 29. Αποζημιώσεις Ασφαλισμένων.................................................................................................................... 184 30. Μεταβολή Ασφαλιστικών Προβλέψεων....................................................................................................... 184 31. Δουλευμένες Προμήθειες Παραγωγής......................................................................................................... 185 32. Λειτουργικά Έξοδα..................................................................................................................................... 185 33. Λοιπά Έξοδα.............................................................................................................................................. 186 34. Φόρος Εισοδήματος................................................................................................................................... 187 35. Κέρδη ανά Μετοχή.................................................................................................................................... 188 36. Διανομή.................................................................................................................................................... 188 37. Ενδεχόμενες Υποχρεώσεις και Δεσμεύσεις.................................................................................................. 188 38. Συναλλαγές με Συνδεδεμένες Επιχειρήσεις και Πρόσωπα............................................................................ 190 39. Γεγονότα μετά την Ημερομηνία Σύνταξης των Οικονομικών Καταστάσεων...................................................... 192 Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 79 Επεξηγηματική Έκθεση του Διοικητικού Συμβουλίου σύμφωνα με το Ν.3556/2007 & Πληροφόρηση σχετικά με το άρθρο 50 παρ. 2 του Ν.4548/2018 80 INTERLIFE Ασφαλιστική Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις Με βάση το άρθρο 4 παρ. 7 του Ν.3556/2007 και το άρθρο 50 παρ. 2 του Ν.4548/2018 η Εταιρεία υποχρεούται να δημοσιεύσει στην παρούσα έκθεση του Δ.Σ. αναλυτικές πληροφορίες αναφορικά με τα κάτωθι: Διάρθρωση μετοχικού κεφαλαίου της Εταιρείας Το μετοχικό κεφάλαιο της Εταιρείας ανέρχεται σε €10.955.068,08 και διαιρείται σε 18.567.912 κοινές ονομαστικές μετοχές, ονομαστικής αξίας €0,59 έκαστη. Όλες οι μετοχές της Εταιρείας είναι κοινές, ονομαστικές με δικαίωμα ψήφου. Δεν υπάρχουν ειδικές κατηγορίες μετοχών. Οι μετοχές της Εταιρείας είναι άυλες και εισηγμένες στη Νεοαναπτυσσόμενων Εταιριών Αγορά (μη ρυθμιζόμενη) του Χρηματιστηρίου Κύπρου και από την 26/01/2021 διαπραγματεύονται παράλληλα και στην Κύρια (ρυθμιζόμενη) Αγορά του Χρηματιστηρίου Αθηνών. Τα δικαιώματα των μετόχων της Εταιρείας είναι ανάλογα με το ποσοστό του κεφαλαίου, στο οποίο αντιστοιχεί η ονομαστική αξία της μετοχής. Κάθε μετοχή ενσωματώνει όλα τα δικαιώματα και τις υποχρεώσεις που προβλέπει ο Νόμος και το Καταστατικό της. Ειδικότερα: • Το δικαίωμα συμμετοχής και ψήφου στη Γενική Συνέλευση της Εταιρείας. • Το δικαίωμα επί του μερίσματος από τα ετήσια κέρδη της Εταιρείας, όπως αυτό ορίζεται από τη Γενική Συνέλευση των Μετόχων κατόπιν εισήγησης του Δ.Σ. • Μέρισμα δικαιούται κάθε μέτοχος, ο οποίος αναφέρεται στο τηρούμενο από την Εταιρεία μητρώο μετόχων κατά την ημερομηνία προσδιορισμού δικαιούχων μερίσματος. Το μέρισμα κάθε μετοχής καταβάλλεται στο μέτοχο εντός δύο (2) μηνών από την ημερομηνία της Τακτικής Γενικής Συνέλευσης που ενέκρινε τις ετήσιες Οικονομικές Καταστάσεις. Ο τρόπος και ο τόπος καταβολής ανακοινώνεται στο Ημερήσιο Δελτίο Τιμών και στην ιστοσελίδα του Χ.Α. Η αξίωση είσπραξης του μερίσματος παραγράφεται και το αντίστοιχο ποσό περιέρχεται στο Ελληνικό Δημόσιο μετά την παρέλευση πέντε (5) ετών από το τέλος του έτους, κατά το οποίο η Γενική Συνέλευση ενέκρινε τη διανομή του. • Το δικαίωμα προτίμησης σε κάθε αύξηση του μετοχικού κεφαλαίου της Εταιρείας με μετρητά και την ανάληψη νέων μετοχών. • Το δικαίωμα λήψης αντιγράφου των Οικονομικών Καταστάσεων και των εκθέσεων των ορκωτών ελεγκτών και του Διοικητικού Συμβουλίου της Εταιρείας. Η Γενική Συνέλευση των μετόχων της Εταιρείας διατηρεί όλα τα δικαιώματά της κατά τη διάρκεια της εκκαθάρισης (σύμφωνα με το άρθρο 41 του Καταστατικού της). Η ευθύνη των μετόχων της Εταιρείας περιορίζεται στην ονομαστική αξία των μετοχών που κατέχουν. Περιορισμοί στη μεταβίβαση μετοχών Οι μετοχές της Εταιρείας είναι σε άυλη μορφή, είναι ελεύθερα διαπραγματεύσιμες στη ΝΕΑ του Χρηματιστηρίου Κύπρου και στην Κύρια Αγορά του Χρηματιστηρίου Αθηνών και μεταβιβάζονται όπως ορίζει το ισχύον νομικό και κανονιστικό πλαίσιο, ενώ δεν υφίστανται από το Καταστατικό της περιορισμοί στη μεταβίβασή τους. Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 81 Επεξηγηματική Έκθεση Σημαντικές άμεσες ή έμμεσες συμμετοχές κατά την έννοια των διατάξεων των άρθρων 9 έως 11 του Ν.3556/2007 με ημερομηνία αναφοράς την 31/12/2021 Μέτοχος Αριθμός Μετοχών % Συμμετοχής Ιωάννης Βοτσαρίδης του Παναγιώτη* 4.098.426 22,0726% Γεωργία Βοτσαρίδου του Χρήστου 2.644.564 14,2427% Κωνσταντίνος Βοτσαρίδης του Παναγιώτη** 2.501.483 13,4720% Στεργιανή Καραθανάση του Γεωργίου** 2.501.483 13,4720% Ανδρέας Χατζηπαναγή του Χατζηπαναγή 1.116.258 6,0117% ΓΝΩΜΩΝ ΣΥΜΒΟΥΛΟΙ Α.Ε.* 986.566 5,3133% Παναγιώτης Βοτσαρίδης του Ιωάννη 943.692 5,0824% Ηλέκτρα Βοτσαρίδου του Ιωάννη 945.692 5,0931% INTERBROKERS A.E.* 307.576 1,6565% Λοιποί Μέτοχοι <5%*** 5.023.655 27,0557% Σύνολο 18.567.912 100,00% * Ο κος Ι. Βοτσαρίδης έχει έμμεσο έλεγχο δικαιωμάτων ψήφου 6,9698% μέσω των ελεγχόμενων, από τον ίδιο, εταιρειών «ΓΝΩΜΩΝ ΣΥΜΒΟΥΛΟΙ Α.Ε.» και «INTERBROKERS Α.Ε.» οι οποίες κατέχουν 5,3133% και 1,6565% των μετοχών της Εταιρείας αντίστοιχα. Βάσει αυτού ο άμεσος και ο έμμεσος έλεγχος δικαιωμάτων ψήφου του κ. Ι. Βοτσαρίδη ανέρχεται συνολικά σε 29,0424%. ** Ο κος Κωνσταντίνος Βοτσαρίδης και η κα Στεργιανή Καραθανάση κατέχουν σύνολο 2.501.483 μετοχών και συνακόλουθα ποσοστό δικαιωμάτων ψήφου 13,4720%, λόγω συμμετοχής σε Κοινή Επενδυτική Μερίδα (ΚΕΜ). *** Η εταιρεία «INTERBROKERS Α.Ε.» δεν περιλαμβάνεται στους Λοιπούς Μετόχους αν και κατέχει ποσοστό μετοχών κάτω του 5%. Κάτοχοι κάθε είδους μετοχών που παρέχουν ειδικά δικαιώματα ελέγχου και περιγραφή των σχετικών δικαιωμάτων Δεν υφίστανται μετοχές με ειδικά δικαιώματα ελέγχου. Περιορισμοί στο δικαίωμα ψήφου Δεν υφίστανται στο καταστατικό της Εταιρείας περιορισμοί στο δικαίωμα ψήφου που απορρέουν από τις μετοχές της πλην του αναφερόμενου στο άρθρο 19 παρ. 4. Συμφωνίες μεταξύ μετόχων οι οποίες είναι γνωστές στον εκδότη και συνεπάγονται περιορισμούς στη μεταβίβαση μετοχών ή περιορισμούς στην άσκηση δικαιωμάτων ψήφου Δεν υφίστανται συμφωνίες μεταξύ μετόχων γνωστές στην Εταιρεία οι οποίες συνεπάγονται περιορισμούς στη μεταβίβαση μετοχών ή περιορισμούς στην άσκηση δικαιωμάτων ψήφου. 82 INTERLIFE Ασφαλιστική Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις Κανόνες για το διορισμό και την αντικατάσταση μελών του Διοικητικού Συμβουλίου, καθώς και για την τροποποίηση του καταστατικού, εφόσον διαφοροποιούνται από τα προβλεπόμενα στο Ν.4548/2018 Αναφορικά με το διορισμό, την αντικατάσταση μελών του Διοικητικού Συμβουλίου της Εταιρείας και τα σχετικά με την τροποποίηση του Καταστατικού της, δεν υφίστανται κανόνες οι οποίοι να διαφοροποιούνται από τα προβλεπόμενα στο Ν.4548/2018, όπως ισχύει σήμερα. Αρμοδιότητα του Διοικητικού Συμβουλίου ή ορισμένων μελών του Διοικητικού Συμβουλίου, για την έκδοση νέων μετοχών ή την αγορά ίδιων μετοχών Σύμφωνα με τα προβλεπόμενα στο Ν.4548/2018. Σημαντικές συμφωνίες που έχει συνάψει ο εκδότης και η οποία τίθεται σε ισχύ, τροποποιείται ή λήγει σε περίπτωση αλλαγής στον έλεγχο του εκδότη κατόπιν δημόσιας πρότασης και τα αποτελέσματα της συμφωνίας αυτής, εκτός εάν, εξαιτίας της φύσεως της, η δημοσιοποίηση της συμφωνίας θα προκαλούσε σοβαρή ζημία στον εκδότη. Η εξαίρεση δημοσιοποίησης της συμφωνίας δεν ισχύει όταν η υποχρέωση δημοσιοποίησης προκύπτει από άλλες διατάξεις. Δεν υφίστανται σχετικές σημαντικές συμφωνίες. Συμφωνίες που ο εκδότης έχει συνάψει με μέλη του Διοικητικού του Συμβουλίου ή με το προσωπικό του, η οποία προβλέπει αποζημίωση σε περίπτωση παραίτησης ή απόλυσης χωρίς βάσιμο λόγο ή τερματισμού της θητείας ή της απασχόλησης τους εξαιτίας της δημόσιας πρότασης. Δεν υφίστανται σχετικές συμφωνίες. Πληροφόρηση σχετικά με άρθρο 50 παρ. 2 του Ν.4548/2018 Ίδιες Μετοχές Η Εταιρεία δεν απέκτησε κατά τη διάρκεια του 2021 Ίδιες Μετοχές. Η Εταιρεία την 31/12/2021, διέθετε 91.143 Ίδιες Μετοχές συνολικής αξίας € 131.540,07. Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 83 Έκθεση Ανεξάρτητου Ορκωτού Ελεγκτή Λογιστή 84 INTERLIFE Ασφαλιστική Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις Προς τους Μετόχους της Εταιρείας «ΙΝΤΕΡΛΑΙΦ ΑΝΩΝΥΜΗ ΑΣΦΑΛΙΣΤΙΚΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΓΕΝΙΚΩΝ ΑΣΦΑΛΙΣΕΩΝ» Έκθεση ελέγχου επί των οικονομικών καταστάσεων Γνώμη Έχουμε ελέγξει τις συνημμένες οικονομικές καταστάσεις της εταιρείας «ΙΝΤΕΡΛΑΙΦ ΑΝΩΝΥΜΗ ΑΣΦΑΛΙΣΤΙΚΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΓΕΝΙΚΩΝ ΑΣΦΑΛΙΣΕΩΝ» (η Εταιρεία), οι οποίες αποτελούνται από την κατάσταση χρηματοοικονομικής θέσης της 31ης Δεκεμβρίου 2021, τις καταστάσεις συνολικού εισοδήματος, μεταβολών ιδίων κεφαλαίων και ταμειακών ροών της χρήσεως που έληξε την ημερομηνία αυτή, καθώς και περίληψη σημαντικών λογιστικών αρχών και μεθόδων και λοιπές επεξηγηματικές πληροφορίες. Κατά τη γνώμη μας, οι συνημμένες οικονομικές καταστάσεις παρουσιάζουν εύλογα, από κάθε ουσιώδη άποψη, την οικονομική θέση της εταιρείας «ΙΝΤΕΡΛΑΙΦ ΑΝΩΝΥΜΗ ΑΣΦΑΛΙΣΤΙΚΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΓΕΝΙΚΩΝ ΑΣΦΑΛΙΣΕΩΝ» κατά την 31η Δεκεμβρίου 2021, τη χρηματοοικονομική της επίδοση και τις ταμειακές της ροές για τη χρήση που έληξε την ημερομηνία αυτή σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Χρηματοοικονομικής Αναφοράς, όπως αυτά έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση. Βάση γνώμης Διενεργήσαμε τον έλεγχό μας σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Ελέγχου (ΔΠΕ) όπως αυτά έχουν ενσωματωθεί στην Ελληνική Νομοθεσία. Οι ευθύνες μας, σύμφωνα με τα πρότυπα αυτά περιγράφονται περαιτέρω στην ενότητα της έκθεσής μας “Ευθύνες ελεγκτή για τον έλεγχο των οικονομικών καταστάσεων”. Είμαστε ανεξάρτητοι από την Εταιρεία, καθ’ όλη τη διάρκεια του διορισμού μας, σύμφωνα με τον Κώδικα Δεοντολογίας για Επαγγελματίες Ελεγκτές του Συμβουλίου Διεθνών Προτύπων Δεοντολογίας Ελεγκτών, όπως αυτός έχει ενσωματωθεί στην Ελληνική Νομοθεσία και τις απαιτήσεις δεοντολογίας που σχετίζονται με τον έλεγχο των οικονομικών καταστάσεων στην Ελλάδα και έχουμε εκπληρώσει τις δεοντολογικές μας υποχρεώσεις σύμφωνα με τις απαιτήσεις της ισχύουσας νομοθεσίας και του προαναφερόμενου Κώδικα Δεοντολογίας. Πιστεύουμε ότι τα ελεγκτικά τεκμήρια που έχουμε αποκτήσει είναι επαρκή και κατάλληλα να παρέχουν βάση για τη γνώμη μας. Σημαντικότερα θέματα ελέγχου Τα σημαντικότερα θέματα ελέγχου είναι εκείνα τα θέματα που, κατά την επαγγελματική μας κρίση, ήταν εξέχουσας σημασίας στον έλεγχό μας επί των οικονομικών καταστάσεων της ελεγχόμενης χρήσεως. Τα θέματα αυτά και οι σχετιζόμενοι κίνδυνοι ουσιώδους ανακρίβειας αντιμετωπίστηκαν στο πλαίσιο του ελέγχου των οικονομικών καταστάσεων ως σύνολο, για τη διαμόρφωση της γνώμης μας επί αυτών και δεν εκφέρουμε ξεχωριστή γνώμη για τα θέματα αυτά. Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 85 Σημαντικότερα θέματα ελέγχου Πώς αντιμετωπίστηκε το σημαντικότερο θέμα ελέγχου στον έλεγχό μας Αποτίμηση Χρηματοοικονομικών Στοιχείων στην Εύλογη Αξία μέσω Αποτελεσμάτων Η Εταιρεία κατέχει επενδύσεις σε χρηματοοικονομικά στοιχεία αποτιμώμενα στην εύλογη άξια συνολικής αξίας €150.814.559,87 την 31/12/2021 (€148.949.229,99 την 31/12/2020). Το συγκεκριμένο κονδύλι αντιπροσωπεύει το 55,08% του συνόλου του Ενεργητικού. Περισσότερες πληροφορίες παρατίθενται στις σημειώσεις 2.9, 4.2.1, 9 και 25 των οικονομικών καταστάσεων. Η αποτίμηση των χρηματοοικονομικών στοιχείων, απαιτεί σημαντική κρίση της Διοίκησης της Εταιρείας, αρχικά ως προς την επιλογή της βάσης δεδομένων από την οποία θα αντληθούν οι σχετικές τιμές αποτίμησης και περεταίρω ως προς την επιλογή της τιμής αποτίμησης που πρέπει να ληφθεί για κάθε ένα χρηματοοικονομικό στοιχείο ξεχωριστά. Για τα χρηματοοικονομικά στοιχεία, των οποίων οι τιμές αποτίμησης είναι δυσκολότερο να προσδιοριστούν βάσει των διαθέσιμων στοιχείων, απαιτείται ακόμη πιο αυξημένη κρίση της Διοίκησης. Σημαντικές ανακρίβειες των δεδομένων ή μη λογικές παραδοχές, θα μπορούσαν να οδηγήσουν σε σημαντικές διαφοροποιήσεις κονδυλίων των καταστάσεων χρηματοοικονομικής θέσης και συνολικού εισοδήματος. Δεδομένης της σημαντικότητας του θέματος και του επιπέδου της κρίσης και των εκτιμήσεων που απαιτήθηκαν, θεωρούμε πως αυτό αποτελεί ένα από τα σημαντικότερα θέματα ελέγχου. Η ελεγκτική μας προσέγγιση σε σχέση με το θέμα αυτό περιλάμβανε, μεταξύ άλλων τις παρακάτω ελεγκτικές διαδικασίες: • Αξιολόγηση της επάρκειας των διαδικασιών τήρησης και παρακολούθησης του μητρώου/χαρτοφυλακίου επενδύσεων. • Αξιολόγηση της μεθοδολογίας και των παραδοχών που χρησιμοποιήθηκαν, σε σχέση με τη συνήθη πρακτική και τις κατευθυντήριες γραμμές, που σχετίζονται με τις αποτιμήσεις χρηματοοικονομικών στοιχείων σε εύλογη αξία. • Αξιολόγηση της επάρκειας διαδικασιών εντοπισμού και ελέγχου τυχόν αποκλίσεων των τιμών αποτίμησης των χρηματοοικονομικών στοιχείων, οι οποίες λήφθηκαν από τις τράπεζες και τους θεματοφύλακες. • Έλεγχος της πληρότητας και της ορθής ενημέρωσης των δεδομένων του μητρώου/χαρτοφυλακίου επενδύσεων. • Επιβεβαίωση των δεδομένων του χαρτοφυλακίου επενδύσεων με τη λήψη επιβεβαιωτικών επιστολών από τις τράπεζες και τους θεματοφύλακες της Εταιρείας. • Έρευνα σε βάσεις δεδομένων, οργανωμένων και μη, αγορών, με σκοπό την επιβεβαίωση των τιμών αποτίμησης του χαρτοφυλακίου επενδύσεων και διερεύνηση τυχόν αποκλίσεων. • Εξέταση της ορθής ταξινόμησης του χαρτοφυλακίου επενδύσεων, καθώς και της λογιστικής αντιμετώπισης των αποτελεσμάτων αποτίμησής του, σύμφωνα με τις λογιστικές αρχές, όπως αυτές ορίζονται στις σημειώσεις 2.9.1 και 2.9.2 των οικονομικών καταστάσεων. • Αξιολόγηση της επάρκειας και της καταλληλότητας των γνωστοποιήσεων στις σχετικές σημειώσεις των οικονομικών καταστάσεων. 86 INTERLIFE Ασφαλιστική Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Σημαντικότερα θέματα ελέγχου Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις Πώς αντιμετωπίστηκε το σημαντικότερο θέμα ελέγχου στον έλεγχό μας Εξέταση της επάρκειας των ασφαλιστικών προβλέψεων εκκρεμών ζημιών Η Εταιρεία έχει σχηματίσει την 31/12/2021 ασφαλιστικές προβλέψεις ύψους €107.124.300,79 (€99.338.389,04 την 31/12/2020) για εκκρεμείς αποζημιώσεις από ασφαλιστήρια συμβόλαια ζημιών, που αντιπροσωπεύουν το 39,12% του συνόλου των Ιδίων Κεφαλαίων και Υποχρεώσεων. Όπως περιγράφεται στις σημειώσεις 3.2 και 19 των οικονομικών καταστάσεων, οι ασφαλιστικές προβλέψεις εκκρεμών ζημιών αποτελούν το μεγαλύτερο μέρος των ασφαλιστικών προβλέψεων της Εταιρείας. Οι προβλέψεις για δηλωθείσες εκκρεμείς αποζημιώσεις ασφαλίσεων ζημιών είναι μια περιοχή που περιλαμβάνει σημαντικές κρίσεις, εκτιμήσεις και παραδοχές αφού ο υπολογισμός τους απαιτεί πρόβλεψη από τη Διοίκηση των πιθανών αποζημιώσεων που θα πληρωθούν στους ασφαλισμένους. Η Εταιρεία χρησιμοποιεί εξωτερικούς και εσωτερικούς νομικούς σύμβουλους για απαιτήσεις που θα διακανονιστούν στο δικαστήριο καθώς και άλλων εμπειρογνωμόνων όπου κρίνεται αναγκαίο. Η αξιολόγηση της επάρκειας των προβλέψεων εκκρεμών αποζημιώσεων απαιτεί τη χρήση των κατάλληλων αναλογιστικών μεθοδολογιών και υπολογισμών. Λαμβάνοντας υπόψη ότι το ποσό των προβλέψεων για δηλωθείσες εκκρεμείς αποζημιώσεις ασφαλίσεων ζημιών είναι σημαντικό και ο υπολογισμός τους είναι υποκειμενικός, θεωρούμε αυτόν τον κίνδυνο ως έναν εκ των σημαντικότερων κινδύνων ουσιωδών ανακριβειών. Η ελεγκτική μας προσέγγιση σε σχέση με το θέμα αυτό περιλάμβανε, μεταξύ άλλων τις παρακάτω ελεγκτικές διαδικασίες: • Αξιολόγηση της πολιτικής της Εταιρείας ως προς την επάρκεια της σχηματισμένης πρόβλεψης βάσει των καταγεγραμμένων διαδικασιών καθώς και ιστορικών στατιστικών στοιχείων της Εταιρείας. • Εξέταση της πληρότητας και επάρκειας των δεδομένων και στοιχείων στους φακέλους εκκρεμών αποζημιώσεων. • Αξιολόγηση με δειγματοληπτικό έλεγχο των φακέλων εκκρεμών αποζημιώσεων ως προς την πληρότητα και επάρκεια της σχηματισμένης πρόβλεψης καθώς και ως προς την εξουσιοδότηση του σχηματισμού της πρόβλεψης από τους υπευθύνους διακανονισμού ζημιών. • Αξιολόγηση της ακρίβειας των πληροφοριών του μητρώου εκκρεμών ζημιών με σύγκριση των δεδομένων στους φακέλους αποζημιώσεων με τα αναλυτικά στοιχεία του μητρώου εκκρεμών αποζημιώσεων σε δειγματοληπτική βάση. • Αξιολόγηση, με δειγματοληπτικό έλεγχο, των εκτιμήσεων και των παραδοχών της Διοίκησης για τον υπολογισμό της πρόβλεψης συγκρίνοντας τις πληρωμές που πραγματοποιήθηκαν στη χρήση με τις προβλέψεις που είχαν υπολογιστεί κατά το προηγούμενο έτος καθώς αντίστοιχη σύγκριση έγινε για πληρωμές της επόμενης χρήσης και έλεγχο επάρκειας της πρόβλεψης της χρήσης. • Αξιολόγηση της ικανότητας, των δυνατοτήτων και της αντικειμενικότητας των εμπειρογνωμόνων – αναλογιστών που χρησιμοποίησε η Εταιρεία. • Αξιολόγηση της επάρκειας και της καταλληλότητας των σχετικών γνωστοποιήσεων των οικονομικών καταστάσεων. Με τη συνεργασία ειδικών εμπειρογνωμόνων-αναλογιστών, των οποίων αξιολογήσαμε την ικανότητα, αντικειμενικότητα και επάρκεια, διενεργήσαμε τις ακόλουθες ελεγκτικές διαδικασίες: • Aξιολόγηση των αναλογιστικών εκθέσεων αναφορικά με τη λογικότητα των παραδοχών και την καταλληλόλητα των μεθοδολογιών που χρησιμοποιήθηκαν, βάσει διεθνών αναλογιστικών πρακτικών, εσωτερικών οδηγιών και πολιτικών της Εταιρείας. • Ανεξάρτητο επαναϋπολογισμό της βέλτιστης εκτίμησης του τελικού κόστους των αποζημιώσεων και της επάρκειας των προβλέψεων για εκκρεμείς αποζημιώσεις και σύγκριση των αποτελεσμάτων με τα αποτελέσματα της Εταιρείας. • Σύγκριση των δεδομένων που περιλαμβάνονται στα μοντέλα εκτίμησης επάρκειας με τα αναλυτικά δεδομένα των μητρώων εκκρεμών αποζημιώσεων. • Αξιολόγηση των σημαντικότερων διακυμάνσεων καθώς και τυχόν μεταβολών στις παραδοχές και τη μεθοδολογία υπολογισμού σε σχέση με την προηγούμενη χρήση. Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 87 Άλλες πληροφορίες Η Διοίκηση είναι υπεύθυνη για τις άλλες πληροφορίες. Οι άλλες πληροφορίες περιλαμβάνονται στην Έκθεση Διαχείρισης του Διοικητικού Συμβουλίου, για την οποία γίνεται σχετική αναφορά στην “Έκθεση επί άλλων Νομικών και Κανονιστικών Απαιτήσεων”, στις Δηλώσεις των Μελών του Διοικητικού Συμβουλίου, αλλά δεν περιλαμβάνουν τις οικονομικές καταστάσεις και την έκθεση ελέγχου επί αυτών. Η γνώμη μας επί των οικονομικών καταστάσεων δεν καλύπτει τις άλλες πληροφορίες και δεν εκφράζουμε με τη γνώμη αυτή οποιασδήποτε μορφής συμπέρασμα διασφάλισης επί αυτών. Σε σχέση με τον έλεγχό μας επί των οικονομικών καταστάσεων, η ευθύνη μας είναι να αναγνώσουμε τις άλλες πληροφορίες και με τον τρόπο αυτό, να εξετάσουμε εάν οι άλλες πληροφορίες είναι ουσιωδώς ασυνεπείς με τις οικονομικές καταστάσεις ή τις γνώσεις που αποκτήσαμε κατά τον έλεγχο ή αλλιώς φαίνεται να είναι ουσιωδώς εσφαλμένες. Εάν, με βάση τις εργασίες που έχουμε εκτελέσει, καταλήξουμε στο συμπέρασμα ότι υπάρχει ουσιώδες σφάλμα σε αυτές τις άλλες πληροφορίες, είμαστε υποχρεωμένοι να αναφέρουμε το γεγονός αυτό. Δεν έχουμε τίποτα να αναφέρουμε σχετικά με το θέμα αυτό. Ευθύνες της Διοίκησης και των υπευθύνων για τη διακυβέρνηση επί των Οικονομικών Καταστάσεων Η Διοίκηση έχει την ευθύνη για την κατάρτιση και εύλογη παρουσίαση των καταστάσεων σύμφωνα με τα Δ.Π.Χ.Α. όπως αυτά έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση, όπως και για εκείνες τις δικλίδες εσωτερικού ελέγχου που η Διοίκηση καθορίζει ως απαραίτητες, ώστε να καθίσταται δυνατή η κατάρτιση οικονομικών καταστάσεων απαλλαγμένων από ουσιώδες σφάλμα, που οφείλεται είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Κατά την κατάρτιση των οικονομικών καταστάσεων, η Διοίκηση είναι υπεύθυνη για την αξιολόγηση της ικανότητας της Εταιρείας να συνεχίσει τη δραστηριότητά της, γνωστοποιώντας όπου συντρέχει τέτοια περίπτωση, τα θέματα που σχετίζονται με τη συνεχιζόμενη δραστηριότητα και τη χρήση της λογιστικής αρχής της συνεχιζόμενης δραστηριότητας, εκτός και εάν η Διοίκηση είτε προτίθεται να ρευστοποιήσει την Εταιρεία ή να διακόψει τη δραστηριότητά της ή δεν έχει άλλη ρεαλιστική εναλλακτική επιλογή από το να προβεί σ ’αυτές τις ενέργειες. Η Επιτροπή Ελέγχου (άρθ. 44 Ν.4449/2017) της Εταιρείας έχει την ευθύνη εποπτείας της διαδικασίας χρηματοοικονομικής αναφοράς της Εταιρείας. Ευθύνες ελεγκτή για τον έλεγχο των Οικονομικών Καταστάσεων Οι στόχοι μας είναι να αποκτήσουμε εύλογη διασφάλιση για το κατά πόσο οι οικονομικές καταστάσεις, στο σύνολο τους, είναι απαλλαγμένες από ουσιώδες σφάλμα, που οφείλεται είτε σε απάτη είτε σε λάθος και να εκδώσουμε έκθεση ελεγκτή, η οποία περιλαμβάνει τη γνώμη μας. Η εύλογη διασφάλιση συνιστά διασφάλιση υψηλού επιπέδου, αλλά δεν είναι εγγύηση ότι ο έλεγχος που διενεργείται σύμφωνα με τα ΔΠΕ, όπως αυτά έχουν ενσωματωθεί στην Ελληνική Νομοθεσία, θα εντοπίζει πάντα ένα ουσιώδες σφάλμα, όταν αυτό υπάρχει. Σφάλματα δύναται να προκύψουν από απάτη ή από λάθος και θεωρούνται ουσιώδη όταν, μεμονωμένα ή αθροιστικά, 88 INTERLIFE Ασφαλιστική Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις θα μπορούσε εύλογα να αναμένεται ότι θα επηρέαζαν τις οικονομικές αποφάσεις των χρηστών, που λαμβάνονται με βάση αυτές τις οικονομικές καταστάσεις. Ως καθήκον του ελέγχου, σύμφωνα με τα ΔΠΕ όπως αυτά έχουν ενσωματωθεί στην Ελληνική Νομοθεσία, ασκούμε επαγγελματική κρίση και διατηρούμε επαγγελματικό σκεπτικισμό καθ’ όλη τη διάρκεια του ελέγχου. Επίσης: • Εντοπίζουμε και αξιολογούμε τους κινδύνους ουσιώδους σφάλματος στις οικονομικές καταστάσεις, που οφείλεται είτε σε απάτη είτε σε λάθος, σχεδιάζοντας και διενεργώντας ελεγκτικές διαδικασίες που ανταποκρίνονται στους κινδύνους αυτούς και αποκτούμε ελεγκτικά τεκμήρια που είναι επαρκή και κατάλληλα για να παρέχουν βάση για τη γνώμη μας. Ο κίνδυνος μη εντοπισμού ουσιώδους σφάλματος που οφείλεται σε απάτη είναι υψηλότερος από αυτόν που οφείλεται σε λάθος, καθώς η απάτη μπορεί να εμπεριέχει συμπαιγνία, πλαστογραφία, εσκεμμένες παραλείψεις, ψευδείς διαβεβαιώσεις ή παράκαμψη των δικλίδων εσωτερικού ελέγχου. • Κατανοούμε τις δικλίδες εσωτερικού ελέγχου που σχετίζονται με τον έλεγχο, με σκοπό το σχεδιασμό ελεγκτικών διαδικασιών κατάλληλων για τις περιστάσεις, αλλά όχι με σκοπό τη διατύπωση γνώμης επί της αποτελεσματικότητας των δικλίδων εσωτερικού ελέγχου της Εταιρείας. • Αξιολογούμε την καταλληλότητα των λογιστικών αρχών και μεθόδων που χρησιμοποιήθηκαν και το εύλογο των λογιστικών εκτιμήσεων και των σχετικών γνωστοποιήσεων που έγιναν από τη Διοίκηση. • Αποφαινόμαστε για την καταλληλότητα της χρήσης από τη Διοίκηση της λογιστικής αρχής της συνεχιζόμενης δραστηριότητας και με βάση τα ελεγκτικά τεκμήρια που αποκτήθηκαν για το εάν υπάρχει ουσιώδης αβεβαιότητα σχετικά με γεγονότα ή συνθήκες που μπορεί να υποδηλώνουν ουσιώδη αβεβαιότητα ως προς την ικανότητα της Εταιρείας να συνεχίσει τη δραστηριότητά της. Εάν συμπεράνουμε ότι υφίσταται ουσιώδης αβεβαιότητα, είμαστε υποχρεωμένοι στην έκθεση ελεγκτή να επιστήσουμε την προσοχή στις σχετικές γνωστοποιήσεις των οικονομικών καταστάσεων ή εάν αυτές οι γνωστοποιήσεις είναι ανεπαρκείς να διαφοροποιήσουμε τη γνώμη μας. Τα συμπεράσματά μας βασίζονται σε ελεγκτικά τεκμήρια που αποκτώνται μέχρι την ημερομηνία της έκθεσης ελεγκτή. Ωστόσο, μελλοντικά γεγονότα ή συνθήκες ενδέχεται να έχουν ως αποτέλεσμα η Εταιρεία να παύσει να λειτουργεί ως συνεχιζόμενη δραστηριότητα. • Αξιολογούμε τη συνολική παρουσίαση, τη δομή και το περιεχόμενο των οικονομικών καταστάσεων, συμπεριλαμβανομένων των γνωστοποιήσεων, καθώς και το κατά πόσο οι οικονομικές καταστάσεις απεικονίζουν τις υποκείμενες συναλλαγές και τα γεγονότα με τρόπο που επιτυγχάνεται η εύλογη παρουσίαση. Μεταξύ άλλων θεμάτων, κοινοποιούμε στους υπεύθυνους για τη διακυβέρνηση, το σχεδιαζόμενο εύρος και το χρονοδιάγραμμα του ελέγχου, καθώς και σημαντικά ευρήματα του ελέγχου, συμπεριλαμβανομένων όποιων σημαντικών ελλείψεων στις δικλίδες εσωτερικού ελέγχου εντοπίζουμε κατά τη διάρκεια του ελέγχου μας. Επιπλέον, δηλώνουμε προς τους υπεύθυνους για τη διακυβέρνηση ότι έχουμε συμμορφωθεί με τις σχετικές απαιτήσεις δεοντολογίας περί ανεξαρτησίας και γνωστοποιούμε προς αυτούς όλες τις σχέσεις και άλλα θέματα που μπορεί εύλογα να θεωρηθεί ότι επηρεάζουν την ανεξαρτησία μας και τα σχετικά μέτρα προστασίας, όπου συντρέχει περίπτωση. Από τα θέματα που γνωστοποιήθηκαν στους υπεύθυνους για τη διακυβέρνηση, καθορίζουμε τα θέματα εκείνα που ήταν εξέχουσας σημασίας για τον έλεγχο των οικονομικών καταστάσεων της ελεγχόμενης χρήσεως και ως εκ τούτου αποτελούν τα σημαντικότερα θέματα ελέγχου. Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 89 Έκθεση επί Άλλων Νομικών και Κανονιστικών Απαιτήσεων 1. Έκθεση Διαχείρισης Διοικητικού Συμβουλίου Λαμβάνοντας υπόψη ότι η Διοίκηση έχει την ευθύνη για την κατάρτιση της Έκθεσης Διαχείρισης του Διοικητικού Συμβουλίου και της Δήλωσης Εταιρικής Διακυβέρνησης που περιλαμβάνεται στην έκθεση αυτή, κατ’ εφαρμογή των διατάξεων της παραγράφου 5 του άρθρου 2 του Ν.4336/2015 (μέρος Β), σημειώνουμε ότι: 1. Στην Έκθεση Διαχείρισης του Διοικητικού Συμβουλίου περιλαμβάνεται δήλωση εταιρικής διακυβέρνησης, η οποία παρέχει τα πληροφοριακά στοιχεία που ορίζονται στο άρθρο 152 του Ν.4548/2018. 2. Κατά τη γνώμη μας η Έκθεση Διαχείρισης του Διοικητικού Συμβουλίου έχει καταρτισθεί σύμφωνα με τις ισχύουσες νομικές απαιτήσεις του άρθρου 150 και της παραγράφου 1 (περιπτώσεις γ’ και δ’) του άρθρου 152 του Ν.4548/2018 και το περιεχόμενο αυτής αντιστοιχεί με τις συνημμένες οικονομικές καταστάσεις της χρήσης που έληξε την 31.12.2021. 3. Με βάση τη γνώση που αποκτήσαμε κατά το έλεγχό μας, για την εταιρεία «ΙΝΤΕΡΛΑΙΦ ΑΝΩΝΥΜΗ ΑΣΦΑΛΙΣΤΙΚΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΓΕΝΙΚΩΝ ΑΣΦΑΛΙΣΕΩΝ» και το περιβάλλον της, δεν έχουμε εντοπίσει ουσιώδεις ανακρίβειες στην Έκθεση Διαχείρισης του Διοικητικού της Συμβουλίου. 2. Συμπληρωματική Έκθεση προς την Επιτροπή Ελέγχου Η γνώμη μας επί των συνημμένων οικονομικών καταστάσεων είναι συνεπής με τη Συμπληρωματική Έκθεσή μας προς την Επιτροπή Ελέγχου της Εταιρείας, που προβλέπεται από το άρθρο 11 του κανονισμού της Ευρωπαϊκής Ένωσης (ΕΕ) αριθ. 537/2014. 3. Παροχή Μη Ελεγκτικών Υπηρεσιών Δεν παρείχαμε στην Εταιρεία μη ελεγκτικές υπηρεσίες που απαγορεύονται σύμφωνα με το άρθρο 5 του κανονισμού της Ευρωπαϊκής Ένωσης (ΕΕ) αριθ. 537/2014 ή λοιπές επιτρεπόμενες μη ελεγκτικές υπηρεσίες. 4. Διορισμός Ελεγκτή Διοριστήκαμε για πρώτη φορά ως Ορκωτοί Ελεγκτές Λογιστές της Εταιρείας με την από 30/06/2011 απόφαση της ετήσιας τακτικής γενικής συνέλευσης των μετόχων. Έκτοτε ο διορισμός μας έχει αδιαλείπτως ανανεωθεί για μια συνολική περίοδο 11 ετών με βάση τις κατ’ έτος λαμβανόμενες αποφάσεις της τακτικής γενικής συνέλευσης των μετόχων. 5. Κανονισμός Λειτουργίας Η Εταιρεία διαθέτει Κανονισμό Λειτουργίας σύμφωνα με το περιεχόμενο που προβλέπεται από τις διατάξεις του άρθρου 14 του Ν.4706/2020. 6. Έκθεση Διασφάλισης επί του Ευρωπαϊκού Ενιαίου Ηλεκτρονικού Μορφότυπου Αναφοράς Εξετάσαμε το ψηφιακό αρχείο της εταιρείας «ΙΝΤΕΡΛΑΙΦ ΑΝΩΝΥΜΗ ΑΣΦΑΛΙΣΤΙΚΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΓΕΝΙΚΩΝ ΑΣΦΑΛΙΣΕΩΝ» (εφεξής Εταιρεία), το οποίο καταρτίστηκε σύμφωνα με τον Ευρωπαϊκό Ενιαίο Ηλεκτρονικό Μορφότυπο (ESEF) που ορίζεται από τον κατ’ εξουσιοδότηση Κανονισμό της Ευρωπαϊκής Επιτροπής (EΕ) 2019/815, όπως τροποποιήθηκε με τον Κανονισμό (EΕ) 2020/1989 (εφεξής Κανονισμός ESEF), το οποίο περιλαμβάνει τις οικονομικές καταστάσεις της Εταιρείας για τη χρήση που έληξε την 31 Δεκεμβρίου 2021, σε μορφή XHTML (213800LR8NQK1YISMU92-2021-12-31-el). Κανονιστικό πλαίσιο Το ψηφιακό αρχείο του Ευρωπαϊκού Ενιαίου Ηλεκτρονικού Μορφότυπου καταρτίζεται σύμφωνα με τον Κανονισμό ESEF και την 2020/C 379/01 Ερμηνευτική Ανακοίνωση της Ευρωπαϊκής Επιτροπής της 10ης Νοεμβρίου 2020, όπως 90 INTERLIFE Ασφαλιστική Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις προβλέπεται από το Ν. 3556/2007 και τις σχετικές ανακοινώσεις της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς και του Χρηματιστηρίου Αθηνών (εφεξής «Κανονιστικό Πλαίσιο ESEF»). Συνοπτικά το Πλαίσιο αυτό προβλέπει, μεταξύ άλλων, ότι όλες οι ετήσιες οικονομικές εκθέσεις θα πρέπει να συντάσσονται σε μορφότυπο XHTΜL. Οι απαιτήσεις που ορίζονται από το ισχύον Κανονιστικό Πλαίσιο ESEF αποτελούν κατάλληλα κριτήρια για να εκφράσουμε συμπέρασμα που παρέχει εύλογη διασφάλιση. Ευθύνες της διοίκησης και των υπευθύνων για τη διακυβέρνηση Η Διοίκηση έχει την ευθύνη για την κατάρτιση και υποβολή των εταιρικών οικονομικών καταστάσεων της Εταιρείας, για τη χρήση που έληξε την 31 Δεκεμβρίου 2021, σύμφωνα με τις απαιτήσεις που ορίζονται από το Κανονιστικό Πλαίσιο ESEF, όπως και για εκείνες τις δικλίδες εσωτερικού ελέγχου που η Διοίκηση καθορίζει ως απαραίτητες, ώστε να καθίσταται δυνατή η κατάρτιση του ψηφιακού αρχείου απαλλαγμένου από ουσιώδες σφάλμα, που οφείλεται είτε σε απάτη είτε σε λάθος. Ευθύνες του Ελεγκτή Η δική μας ευθύνη είναι ο σχεδιασμός και η διενέργεια αυτής της εργασίας διασφάλισης, σύμφωνα με την υπ’ αρ. 214/4/1102-2022 Απόφαση του Δ.Σ. της Επιτροπής Λογιστικής Τυποποίησης και Ελέγχων (ΕΛΤΕ) και τις «Κατευθυντήριες οδηγίες σε σχέση με την εργασία και την έκθεση διασφάλισης των Ορκωτών Ελεγκτών Λογιστών επί του Ευρωπαϊκού Ενιαίου Ηλεκτρονικού Μορφότυπου Αναφοράς (ESEF) των εκδοτών με κινητές αξίες εισηγμένες σε ρυθμιζόμενη αγορά στην Ελλάδα», όπως εκδόθηκαν από το Σώμα Ορκωτών Ελεγκτών την 14/02/2022 (εφεξής "Κατευθυντήριες Οδηγίες ESEF"), έτσι ώστε να αποκτήσουμε εύλογη διασφάλιση ότι οι οικονομικές καταστάσεις της Εταιρείας που καταρτίστηκαν από τη Διοίκηση σύμφωνα με τον ESEF συμμορφώνονται από κάθε ουσιώδη άποψη με το ισχύον Κανονιστικό Πλαίσιο ESEF. Η εργασία μας διενεργήθηκε σύμφωνα με τον Κώδικα Δεοντολογίας για Επαγγελματίες Ελεγκτές του Συμβουλίου Διεθνών Προτύπων Δεοντολογίας Ελεγκτών (Κώδικας ΣΔΠΔΕ), όπως αυτός έχει ενσωματωθεί στην Ελληνική Νομοθεσία και επιπλέον έχουμε εκπληρώσει τις δεοντολογικές υποχρεώσεις ανεξαρτησίας, σύμφωνα με το Ν.4449/2017 και τον Κανονισμό (ΕΕ) 537/2014. Η εργασία διασφάλισης που διενεργήσαμε καλύπτει περιοριστικά τα αντικείμενα που περιλαμβάνονται στις Κατευθυντήριες Οδηγίες ESEF και διενεργήθηκε σύμφωνα με το Διεθνές Πρότυπο Εργασιών Διασφάλισης 3000, “Έργα Διασφάλισης Πέραν Ελέγχου ή Επισκόπησης Ιστορικής Οικονομικής Πληροφόρησης”. Η εύλογη διασφάλιση συνιστά διασφάλιση υψηλού επιπέδου, αλλά δεν είναι εγγύηση ότι η εργασία αυτή θα εντοπίζει πάντα ένα ουσιώδες σφάλμα αναφορικά με μη συμμόρφωση με τις απαιτήσεις του Κανονιστικού Πλαισίου ESEF. Συμπέρασμα Με βάση τη διενεργηθείσα εργασία και τα τεκμήρια που αποκτήθηκαν, διατυπώνουμε το συμπέρασμα ότι οι οικονομικές καταστάσεις της Εταιρείας για τη χρήση που έληξε την 31 Δεκεμβρίου 2021, σε μορφή αρχείου XHTML (213800LR8NQK1YISMU92-2021-12-31-el), έχουν καταρτιστεί, από κάθε ουσιώδη άποψη, σύμφωνα με τις απαιτήσεις του Κανονιστικού Πλαισίου ESEF. Αθήνα, 29 Απριλίου 2022 Ο Ορκωτός Ελεγκτής Λογιστής Ανδρέας Σοφής Α.Μ. Σ.Ο.Ε.Λ. 47771 Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 91 Οικονομικές Καταστάσεις της Εταιρείας για την Περίοδο από 01/01/2021 έως 31/12/2021 92 INTERLIFE Ασφαλιστική Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 93 Οικονομικές Καταστάσεις της Εταιρείας Κατάσταση Χρηματοοικονομικής Θέσης (Ποσά σε Ευρώ) 31 Δεκεμβρίου 2021 Αναθεωρημένη 31 Δεκεμβρίου 2020 6i 6ii 7 8 6.789.422,71 115.889,98 31.833,77 23.747.354,27 7.080.883,31 133.406,62 29.559,05 21.945.078,69 9 150.814.559,87 148.949.229,99 10 11 1.941.680,18 3.330.595,43 6.613,39 1.689.407,38 2.499.600,44 - 12 5.666.550,13 4.876.190,23 13 14 5.408.510,39 75.962.239,30 4.947.974,80 57.119.402,98 273.815.249,42 249.270.733,49 10.955.068,08 7.987,77 23.134.667,34 (131.540,07) 87.981.967,69 10.955.068,08 7.987,77 22.369.088,52 (131.540,07) 76.506.904,46 121.948.150,82 109.707.508,77 296.761,20 2.679.590,08 450.834,00 11.041.731,63 259.411,18 2.480.592,16 428.426,00 10.810.250,24 14.468.916,91 13.978.679,58 29.799.426,78 107.124.300,79 474.454,13 25.919.389,59 99.338.389,04 326.766,51 Σύνολο ασφαλιστικών προβλέψεων 137.398.181,70 125.584.545,14 ΣΥΝΟΛΟ ΙΔΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ ΚΑΙ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΩΝ 273.815.249,43 249.270.733,49 Σημειώσεις ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ Ενσώματα πάγια περιουσιακά στοιχεία Δικαιώματα χρήσης περιουσιακών στοιχείων Άυλα περιουσιακά στοιχεία Επενδύσεις σε ακίνητα Χρηματοοικονομικά στοιχεία στην εύλογη αξία μέσω αποτελεσμάτων Απαιτήσεις από ασφάλιστρα Απαιτήσεις από αντασφαλιστές Απαιτήσεις από αντασφαλιστικές δραστηριότητες Προμήθειες και λοιπά έξοδα παραγωγής επόμενων χρήσεων Λοιπά στοιχεία ενεργητικού Ταμειακά διαθέσιμα και Ισοδύναμα ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ ΙΔΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΚΑΙ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ Ίδια Κεφάλαια Μετοχικό Κεφάλαιο Διαφορά από έκδοση μετοχών υπέρ το άρτιο Αποθεματικά Αποθεματικό ιδίων μετοχών Αποτελέσματα εις νέον 15 15 15 15 15 Σύνολο Ιδιών Κεφαλαίων Υποχρεώσεις Υποχρεώσεις προς αντασφαλιστές Αναβαλλόμενες φορολογικές υποχρεώσεις Προβλέψεις Λοιπές Υποχρεώσεις 16 20 17,21 18 Σύνολο Υποχρεώσεων Ασφαλιστικές προβλέψεις Μη δεδουλευμένα ασφάλιστρα Ασφαλιστικές προβλέψεις εκκρεμών ζημιών Λοιπές ασφαλιστικές προβλέψεις 19 19 19 Τα συγκριτικά μεγέθη της Κατάστασης Χρηματοοικονομικής Θέσης έχουν αναθεωρηθεί λόγω της αλλαγής της λογιστικής πολιτικής αναφορικά με το Δ.Λ.Π. 19. Σχετική αναφορά γίνεται στη σημείωση 2.2.3. 94 INTERLIFE Ασφαλιστική Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις Κατάσταση Συνολικού Εισοδήματος (Ποσά σε Ευρώ) 31 Δεκεμβρίου 2021 Αναθεωρημένη 31 Δεκεμβρίου 2020 70.936.718,09 (4.889.977,49) 66.986.397,76 (4.232.267,00) 66.046.740,60 62.754.130,76 24 62.225,83 655.550,88 25 1.194.860,64 932.670,81 26 4.049.942,93 (362.721,59) 27 28 2.982.156,58 1.041.582,60 2.923.659,29 807.139,26 Σύνολο Επενδύσεων και λοιπών εσόδων 9.330.768,58 4.956.298,65 ΣΥΝΟΛΟ ΕΣΟΔΩΝ (α) 75.377.509,18 67.710.429,41 (28.436.773,33) (7.102.604,38) (13.896.406,20) (7.633.511,57) (185.551,84) (25.798.171,15) (1.992.871,31) (12.998.726,38) (6.823.447,78) (426.649,13) ΣΥΝΟΛΟ ΕΞΟΔΩΝ (β) (57.254.847,32) (48.039.865,75) ΚΕΡΔΗ/(ΖΗΜΙΕΣ) ΠΡΟ ΦΟΡΩΝ (α)+(β) 18.122.661,86 19.670.563,66 (3.659.744,55) (4.240.648,19) 14.462.917,31 15.429.915,47 (6.491,00) 2.928,00 1.428,02 (702,72) (5.062,98) 2.225,28 14.457.854,33 15.432.140,75 0,7828 0,8351 Σημειώσεις ΕΣΟΔΑ Δουλευμένα μικτά ασφάλιστρα και συναφή έσοδα Εκχωρημένα ασφάλιστρα 22 23 Καθαρά δουλευμένα ασφάλιστρα Κέρδη/(Ζημιές) από αποτίμηση επενδυτικών ακινήτων Κέρδη/(Ζημιές) από αποτίμηση χρηματοοικονομικών στοιχείων Κέρδη/(Ζημιές) από πώληση χρηματοοικονομικών στοιχείων Έσοδα επενδύσεων Λοιπά έσοδα ΕΞΟΔΑ Αποζημιώσεις ασφαλισμένων Μεταβολή ασφαλιστικών προβλέψεων Δουλευμένες προμήθειες παραγωγής Λειτουργικά έξοδα Λοιπά έξοδα Φόρος εισοδήματος 29 30 31 32 33 34 ΚΕΡΔΗ/(ΖΗΜΙΕΣ) ΜΕΤΑ ΦΟΡΩΝ (1) ΛΟΙΠΑ ΣΥΝΟΛΙΚΑ ΕΣΟΔΑ Στοιχεία που δεν θα ταξινομηθούν στην κατάσταση συνολικών εσόδων σε μεταγενέστερες χρήσεις: Επανεκτίμηση υποχρέωσης παροχών προσωπικού, αναλογιστικά Κέρδη/(Ζημιές) Αναβαλλόμενος φόρος επί της επανεκτίμησης της υποχρέωσης παροχών προσωπικού ΛΟΙΠΑ ΣΥΝΟΛΙΚΑ ΕΣΟΔΑ ΜΕΤΑ ΦΟΡΩΝ (2) ΣΥΓΚΕΝΤΡΩΤΙΚΑ ΣΥΝΟΛΙΚΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΧΡΗΣΗΣ (1)+(2) Βασικά κέρδη / (ζημιές) ανά μετοχή 35 Τα συγκριτικά μεγέθη της Κατάστασης Συνολικού Εισοδήματος έχουν αναθεωρηθεί λόγω της αλλαγής της λογιστικής πολιτικής αναφορικά με το Δ.Λ.Π. 19. Σχετική αναφορά γίνεται στη σημείωση 2.2.3. Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 95 Οικονομικές Καταστάσεις της Εταιρείας Κατάσταση Μεταβολών Ιδίων Κεφαλαίων (Ποσά σε Ευρώ) Διαφορά από έκδοση Μετοχικό μετοχών κεφάλαιο υπέρ το άρτιο Υπόλοιπο την 1 Ιανουαρίου 2020 Προσαρμογή λόγω αλλαγής λογιστικής πολιτικής IAS 19 Υπόλοιπο την 1 Ιανουαρίου 2020 10.955.068,08 10.955.068,08 Αποθεματικά Κέρδη εις νέον Σύνολο ιδίων κεφαλαίων 7.987,77 21.264.260,31 61.893.701,46 94.121.017,62 - 27.830,11 126.520,29 154.350,40 7.987,77 21.292.090,42 62.020.221,75 94.275.368,02 Σχηματισμός αποθεματικών - - 943.232,75 (943.232,75) - Αποτελέσματα (κέρδη) χρήσης - - - 15.429.915,47 15.429.915,47 Λοιπά συνολικά έσοδα - - 2.225,28 - 2.225,28 Υπόλοιπο την 31 Δεκεμβρίου 2020 10.955.068,08 7.987,77 22.237.548,45 76.506.904,47 109.707.508,77 Υπόλοιπο την 1 Ιανουαρίου 2021 7.987,77 22.237.548,45 76.506.904,47 109.707.508,77 10.955.068,08 Διανομή μερισμάτων - - - (2.217.212,28) (2.217.212,28) Σχηματισμός αποθεματικών - - 770.641,80 (770.641,80) - Αποτελέσματα (κέρδη) χρήσης - - - 14.462.917,31 14.462.917,31 Λοιπά συνολικά έσοδα - - (5.062,98) - (5.062,98) Υπόλοιπο την 31 Δεκεμβρίου 2021 10.955.068,08 7.987,77 23.003.127,27 87.981.967,70 121.948.150,82 Τα συγκριτικά μεγέθη της Κατάστασης Μεταβολών Ιδίων Κεφαλαίων έχουν αναθεωρηθεί λόγω της αλλαγής της λογιστικής πολιτικής αναφορικά με το Δ.Λ.Π. 19. Σχετική αναφορά γίνεται στη σημείωση 2.2.3. 96 INTERLIFE Ασφαλιστική Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις Κατάσταση Ταμειακών Ροών (Ποσά σε Ευρώ) Αναθεωρημένη Σημειώσεις 31 Δεκεμβρίου 2021 31 Δεκεμβρίου 2020 Λειτουργικές δραστηριότητες πριν τις μεταβολές στα λειτουργικά περιουσιακά στοιχεία Κέρδη προ φόρων Αναπροσαρμογές για: Αποσβέσεις Τόκοι χρεωστικοί Τόκοι και συναφή έσοδα επενδύσεων Δικαιώματα χρήσης περιουσιακών στοιχείων (Κέρδη)/Ζημιές από αποτίμηση επενδυτικών ακινήτων (Κέρδη)/Ζημιές από αποτίμηση χρηματοοικονομικών στοιχείων (Κέρδη)/Ζημιές από πώληση χρηματοοικονομικών στοιχείων (Κέρδη)/Ζημιές από πώληση πάγιων περουσιακών στοιχείων Ασφαλιστικές Προβλέψεις Προβλέψεις Εκμεταλλεύσεως 18.122.661,86 19.670.563,66 321.713,60 126.856,22 (2.982.156,58) 17.516,63 (62.225,83) (1.194.860,64) (4.049.942,93) 7.102.604,38 (89.256,63) 352.935,09 131.646,67 (2.923.659,29) 48.936,69 (655.550,88) (932.670,81) 362.721,59 (10.264,44) 1.992.871,31 (172.613,10) 17.312.910,08 17.864.916,49 (1.404.608,05) 4.259.421,61 (3.528.305,87) 752.085,74 (264.044,99) (892.576,56) 16.639.417,77 17.460.380,68 6,7 8 (32.527,72) (1.740.049,75) (110.407,28) (583.845,21) 6,7 - 11.550,00 9 9 27 27 27 (65.000.675,48) 68.380.149,17 1.945.124,02 438.225,65 598.806,91 (88.731.533,41) 87.745.876,33 1.882.876,79 367.211,55 673.570,95 Καθαρές ταμειακές ροές από επενδυτικές δραστηριότητες 4.589.052,80 1.255.299,72 Τόκοι χρεωστικοί Εξοφλήσεις υποχρεώσεων μίσθωσης Καταβολή μερισμάτων (126.856,22) (41.565,76) (2.217.212,28) (131.646,67) (40.225,89) - (2.385.634,26) (171.872,56) 18.842.836,32 18.543.807,85 57.119.402,98 38.575.595,13 75.962.239,30 57.119.402,98 32 27 6ii 24 25 26 30 17,33 Ταμειακές ροές από λειτουργικές δραστηριότητες πριν τις μεταβολές στα λειτουργικά περουσιακά στοιχεία Μεταβολές σε λειτουργικά περουσιακά στοιχεία (Αύξηση)/Μείωση απαιτήσεων Αύξηση/(Μείωση) υποχρεώσεων Καταβεβλημένοι φόροι Καθαρές ταμειακές ροές από λειτουργικές δραστηριότητες Ταμειακές ροές από επενδυτικές δραστηριότητες Αγορές άυλων και ενσώματων πάγιων περουσιακών στοιχείων (Αγορές)/Πωλήσεις επενδυτικών ακινήτων Πωλήσεις άυλων και ενσώματων πάγιων περουσιακών στοιχείων Αγορές χρηματοοικονομικών στοιχείων Πωλήσεις χρηματοοικονομκών στοιχείων Τόκοι εισπραχθέντες Μερίσματα εισπραχθέντα Ενοίκια εισπραχθέντα Καθαρές ταμειακές ροές από χρηματοδοτικές δραστηριότητες Καθαρή αύξηση (μείωση) στα Ταμειακά Διαθέσιμα και Ισοδύναμα αυτών Ταμειακά Διαθέσιμα και Ισοδύναμα αυτών αρχής χρήσεως Ταμειακά Διαθέσιμα και Ισοδύναμα αυτών τέλους χρήσεως Τα συγκριτικά μεγέθη της Κατάστασης Ταμειακών Ροών έχουν αναθεωρηθεί λόγω της αλλαγής της λογιστικής πολιτικής αναφορικά με το Δ.Λ.Π. 19. Σχετική αναφορά γίνεται στη σημείωση 2.2.3. Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 97 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων 98 INTERLIFE Ασφαλιστική Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις 1. Γενικές Πληροφορίες για την Εταιρεία Η ΙΝΤΕΡΛΑΪΦ (INTERLIFE) Ανώνυμη Ασφαλιστική Εταιρεία Γενικών Ασφαλίσεων με διακριτικό τίτλο ΙΝΤΕΡΛΑΪΦ A.A.Ε.Γ.Α. ιδρύθηκε την 04/11/1991 με την υπ’ αριθ. 5793/04.11.91 απόφαση του κ. Υπουργού Εμπορίου (Τεύχος Ανωνύμων Εταιρειών αριθ. φύλλου 4481/14.11.1991). Έδρα της Εταιρείας είναι η Θέρμη Θεσσαλονίκης, 14ο χλμ. Ε.Ο. Θεσσαλονίκης – Πολυγύρου, με Αρ. Γ.Ε.ΜΗ. 57606004000 (Αρ. Μ.Α.Ε. 25088/05/Β/91/23) και θα χαρακτηρίζεται εφεξής ως «η Εταιρεία». Η Εταιρεία επίσης διατηρεί υποκαταστήματα στην Αθήνα, στη Ρόδο και στο Ηράκλειο Κρήτης. Ο αριθμός προσωπικού την 31η Δεκεμβρίου 2021 ανήλθε σε 145 άτομα (2020: 140). Βάσει καταστατικού, η διάρκεια της Εταιρείας έχει ορισθεί ως αόριστη. Η διάρκεια της Εταιρείας δύναται να τροποποιηθεί κατόπιν σχετικής αποφάσεως της Γενικής Συνελεύσεως και τροποποιήσεως του σχετικού άρθρου. Σύμφωνα με το άρθρο 4 του Καταστατικού της, σκοπός της Εταιρείας είναι η κατά Νόμο: α) ενέργεια στην Ελλάδα και στο Εξωτερικό ασφαλίσεων, συνασφαλίσεων και αντασφαλίσεων κατά ζημιών, β) αντιπροσώπευση αλλοδαπών ασφαλιστικών και αντασφαλιστικών επιχειρήσεων, γ) ίδρυση ή συμμετοχή σε άλλες ασφαλιστικές ή αντασφαλιστικές επιχειρήσεις οποιασδήποτε μορφής, δ) πραγματοποίηση κάθε εργασίας που θα κρίνεται αναγκαία για την προώθηση των εργασιών της Εταιρείας, ε) τοποθέτηση εργασιών μεταξύ ασφαλιστικών επιχειρήσεων υποκαταστημάτων ή νόμιμων αντιπροσώπων αλλοδαπών ασφαλιστικών επιχειρήσεων, στ) η ίδρυση και ανωνύμων εταιρειών που δεν έχουν ως αντικείμενο ασφαλιστικές εργασίες. Η δυνατότητα αυτή περιορίζεται στο ένα πέμπτο των ιδίων κεφαλαίων της Εταιρείας. Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ο αριθμός φορολογικού μητρώου (Α.Φ.Μ.) της Εταιρείας είναι 094342626 και υπάγεται στη Δ.Ο.Υ. ΦΑΕ ΘΕΣΣΑΛΟΝΙΚΗΣ. Από την 17η Οκτωβρίου 2012 οι μετοχές της Εταιρείας διαπραγματεύονται στην Αγορά Νεοαναπτυσσόμενων Εταιρειών (Ν.Ε.Α.) του Χρηματιστηρίου Κύπρου. Επιπλέον, παράλληλα με το Χρηματιστήριο Κύπρου (ΝΕΑ), από την 26η Ιανουαρίου 2021 οι μετοχές της Εταιρείας διαπραγματεύονται στην Κύρια Αγορά του Χρηματιστηρίου Αθηνών. Η Εταιρεία διέπεται από τις διατάξεις του Ν.4548/2018 «Αναμόρφωση του δικαίου των ανωνύμων εταιρειών», από τις διατάξεις του άρθρου 4 του Ν.3556/2007 και από τις ειδικότερες διατάξεις του Ν.4364/2016 σχετικά με την «Προσαρμογή της ελληνικής νομοθεσίας στην Οδηγία 2009/138/ΕΚ του Ευρωπαϊκού Κοινοβουλίου και του Συμβουλίου, της 25ης Νοεμβρίου 2009, σχετικά με την ανάληψη και την άσκηση δραστηριοτήτων ασφάλισης και αντασφάλισης (Φερεγγυότητα ΙΙ)» καθώς και από τις οικείες Πράξεις Εκτελεστικής Επιτροπής της Τράπεζας της Ελλάδος. Επίσης, διέπεται από κάθε διάταξη ή νόμο ή απόφαση της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς και του Χρηματιστηρίου Αξιών Κύπρου. Εποπτεύουσα αρχή λόγω της ιδιότητας της ως ασφαλιστική επιχείρηση είναι η Διεύθυνση Εποπτείας Ιδιωτικής Ασφάλισης της Τραπέζης της Ελλάδος καθώς και η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς, ως εισηγμένη στο Χρηματιστήριο Αθηνών από την 26/01/2021. Οι παρούσες ετήσιες Οικονομικές Καταστάσεις της 31ης Δεκεμβρίου 2021 έχουν εγκριθεί από το Διοικητικό Συμβούλιο την 29η Απριλίου 2022 και τελούν υπό την έγκριση της Τακτικής Γενικής Συνέλευσης των Μετόχων της Εταιρείας. Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 99 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων Η τρέχουσα σύνθεση του Δ.Σ. κατόπιν εκλογής του την 16/06/2021 και της συγκρότησής του σε σώμα την 17/06/2021 είναι η ακόλουθη: Ονοματεπώνυμο Θέση Ιδιότητα Ιωάννης Βοτσαρίδης του Παναγιώτη Πρόεδρος και Διευθύνων Σύμβουλος Εκτελεστικό Μέλος Ευάγγελος Δρυμπέτας του Ιωάννη Αντιπρόεδρος Ανεξάρτητο Μη Εκτελεστικό Μέλος Κωνσταντίνος Βοτσαρίδης του Παναγιώτη Αναπληρωτής Διευθύνων Σύμβουλος Εκτελεστικό Μέλος Γεωργία Βοτσαρίδου του Χρήστου Μέλος Εκτελεστικό Μέλος Αθανάσιος Πρόιος του Γεωργίου Μέλος Εκτελεστικό Μέλος Ευαγγελία Μηντζιώρη του Φωτίου Μέλος Εκτελεστικό Μέλος Δημήτριος Παπαδόπουλος του Γεωργίου Μέλος Μη εκτελεστικό Μέλος Πασχαλίνα Γούτα του Βασιλείου Μέλος Ανεξάρτητο Μη Εκτελεστικό Μέλος Στυλιανή Αλεξανδρή του Δημητρίου Μέλος Ανεξάρτητο Μη Εκτελεστικό Μέλος Η θητεία των μελών είναι πενταετής και λήγει στις 17/06/2026. Δυνάμει του από 08/07/2021 πρακτικού Δ.Σ. ορίσθηκε ως αναπληρωτής του Προέδρου, στην περίπτωση απουσίας του ή κωλύματός του ως προς τα εκτελεστικά του καθήκοντα, το εκτελεστικό μέλος Γεωργία Βοτσαρίδου. Επισημαίνεται ότι η σύνθεση του Διοικητικού Συμβουλίου έως την 16/06/2021 (ημέρα εκλογής του νέου Δ.Σ. ως ανωτέρω αναφέρθηκε) ήταν η ακόλουθη: Ονοματεπώνυμο Θέση Ιδιότητα Ιωάννης Βοτσαρίδης του Παναγιώτη Πρόεδρος και Διευθύνων Σύμβουλος Εκτελεστικό Μέλος Ευάγγελος Δρυμπέτας του Ιωάννη Αντιπρόεδρος Ανεξάρτητο Μη Εκτελεστικό Μέλος Κωνσταντίνος Βοτσαρίδης του Παναγιώτη Αναπληρωτής Διευθύνων Σύμβουλος Εκτελεστικό Μέλος Γεωργία Βοτσαρίδου του Χρήστου Μέλος Εκτελεστικό Μέλος Αθανάσιος Πρόιος του Γεωργίου Μέλος Εκτελεστικό Μέλος Πασχαλίνα Γούτα του Βασιλείου Μέλος Ανεξάρτητο Μη Εκτελεστικό Μέλος 100 INTERLIFE Ασφαλιστική Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις 2. Βασικές Λογιστικές Πολιτικές Οι κύριες λογιστικές πολιτικές που εφαρμόστηκαν για τη σύνταξη των Οικονομικών Καταστάσεων της χρήσης που έληξε την 31η Δεκεμβρίου 2021 παρατίθενται παρακάτω. Οι λογιστικές πολιτικές βάσει των οποίων συντάχθηκαν οι συνημμένες οικονομικές καταστάσεις είναι συνεπείς με αυτές της συγκριτικής περιόδου εκτός από την αλλαγή που αναφέρεται στη σημείωση 2.2.3 σχετικά με την αλλαγή λογιστικής πολιτικής σύμφωνα με το Δ.Λ.Π. 19. 2.1 Πλαίσιο Κατάρτισης Οικονομικών Καταστάσεων Εταιρείας Οι Οικονομικές Καταστάσεις της Εταιρείας έχουν συνταχθεί με βάση τα Διεθνή Πρότυπα Χρηματοοικονομικής Αναφοράς (Δ.Π.Χ.Α.) όπως αυτά έχουν εκδοθεί από την Επιτροπή Διεθνών Λογιστικών Προτύπων (I.A.S.B.), καθώς και των Διερμηνειών τους, οι οποίες έχουν εκδοθεί από την Επιτροπή Ερμηνείας Προτύπων (I.F.R.I.C.) και έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση με τον κανονισμό αριθ. 1606/2002 της Ευρωπαϊκής Ένωσης και ισχύουν κατά την 31 Δεκεμβρίου 2021. αυξημένη πολυπλοκότητα και αβεβαιότητα αναφέρονται παρακάτω στη Σημείωση 3.2. Ένα σημαντικό χαρακτηριστικό των Δ.Π.Χ.Α. είναι ότι απαιτούν τη διενέργεια εκτιμήσεων και την υιοθέτηση παραδοχών από πλευράς της Διοίκησης, σε ότι αφορά τη σύνταξη των Οικονομικών Καταστάσεων. Αυτές βασίζονται στις διαθέσιμες πληροφορίες και φυσικά στην άσκηση κρίσεως από πλευράς Διοίκησης επί των πληροφοριών αυτών. Υπάρχει η περίπτωση τα πραγματικά μελλοντικά αποτελέσματα να διαφέρουν από τις εκτιμήσεις που έκανε η Διοίκηση και τυχόν τέτοιες αποκλίσεις να επηρεάσουν σημαντικά τα παραπάνω οικονομικά αποτελέσματα. Οι περιπτώσεις στις οποίες εμφανίζεται πιο έντονη η υποκειμενικότητα των λογιστικών κρίσεων της Διοίκησης, καθώς επίσης και αυτές που χαρακτηρίζονται από Ως αρχή σύνταξης των Οικονομικών Καταστάσεων είναι η αρχή συνέχισης της δραστηριότητας (going concern). Η Εταιρεία καταγράφει δείκτες κεφαλαιακής επάρκειας που υπερβαίνουν τα ελάχιστα αποδεκτά όρια φερεγγυότητας χωρίς τη χρήση μεταβατικών μέτρων και αντιμετωπίζει με επιτυχία τους κινδύνους που σχετίζονται με τον COVID-19, επομένως η Διοίκηση της Εταιρείας θεωρεί ότι ισχύει η αρχή της συνέχισης της επιχειρηματικής δραστηριότητας, βάσει της οποίας έχουν συνταχθεί οι Οικονομικές Καταστάσεις. Οι Οικονομικές Καταστάσεις έχουν συνταχθεί σύμφωνα με την αρχή του ιστορικού κόστους, με εξαίρεση τα επενδυτικά περιουσιακά στοιχεία που αφορούν οικόπεδα και κτίρια, τα αξιόγραφα του επενδυτικού χαρτοφυλακίου και τα χρηματοοικονομικά στοιχεία του ενεργητικού και παθητικού, τα οποία επιμετρώνται στην εύλογη αξία τους. Τα ποσά στις Οικονομικές Καταστάσεις παρουσιάζονται σε Ευρώ που αποτελεί το λειτουργικό νόμισμα της Εταιρείας. 2.2 Αλλαγές σε Λογιστικές Πολιτικές 2.2.1 Νέα Πρότυπα, Διερμηνείες, Αναθεωρήσεις και Τροποποιήσεις υφιστάμενων Προτύπων τα οποία έχουν τεθεί σε ισχύ και έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση Τα ακόλουθα νέα Πρότυπα, Διερμηνείες και τροποποιήσεις Προτύπων έχουν εκδοθεί από το Συμβούλιο Διεθνών Λογιστικών Προτύπων (IASB), έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση και η εφαρμογή τους είναι υποχρεωτική από την 01/01/2021 ή μεταγενέστερα. Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 101 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων Τροποποιήσεις στο Δ.Π.Χ.Α. 4 «Ασφαλιστικές Συμβάσεις» - αναβολή εφαρμογής Δ.Π.Χ.Α. 9 (εφαρμόζεται για ετήσιες περιόδους που ξεκινούν την ή μετά την 01/01/2021) Τον Ιούνιο του 2020, το IASB προέβη στην έκδοση τροποποιήσεων βάσει των οποίων αναβάλλεται η ημερομηνία αρχικής εφαρμογής του Δ.Π.Χ.Α. 17 για δύο έτη, δηλαδή θα εφαρμόζεται για ετήσιες περιόδους που ξεκινούν την ή μετά την 1η Ιανουαρίου 2023. Συνεπεία αυτού, το IASB προέβη επίσης σε παράταση της καθορισμένης καταληκτικής ημερομηνίας για την προσωρινή εξαίρεση από την εφαρμογή του Δ.Π.Χ.Α. 9 «Χρηματοοικονομικά Μέσα» που περιλαμβάνεται στο Δ.Π.Χ.Α. 4 «Ασφαλιστικές Συμβάσεις», έχοντας ως αποτέλεσμα οι οικονομικές οντότητες να απαιτείται να εφαρμόσουν το Δ.Π.Χ.Α. 9 για ετήσιες περιόδους που ξεκινούν την ή μετά την 1η Ιανουαρίου 2023. Η Εταιρεία την παρούσα χρονική στιγμή, εξετάζει την επίπτωση της εφαρμογής του εν λόγω προτύπου στις Οικονομικές Καταστάσεις της. Τροποποιήσεις στα Δ.Π.Χ.Α. 9, Δ.Λ.Π. 39, Δ.Π.Χ.Α. 7, Δ.Π.Χ.Α. 4 και Δ.Π.Χ.Α. 16: «Αναμόρφωση Σημείου Αναφοράς Επιτοκίου – Φάση 2» (εφαρμόζεται για ετήσιες περιόδους που ξεκινούν την ή μετά την 01/01/2021) Τον Αύγουστο του 2020, το IASB ολοκλήρωσε τη διαδικασία αξιολόγησης και ανταπόκρισης στην αναμόρφωση των διατραπεζικών επιτοκίων και άλλων σημείων αναφοράς επιτοκίου, προβαίνοντας στην 102 INTERLIFE Ασφαλιστική έκδοση μίας σειράς τροποποιήσεων σε πέντε Πρότυπα. Οι τροποποιήσεις συμπληρώνουν αυτές που εκδόθηκαν το 2019 και επικεντρώνονται στις επιπτώσεις στις Οικονομικές Καταστάσεις όταν μια εταιρεία αντικαθιστά το παλιό επιτόκιο αναφοράς με ένα εναλλακτικό επιτόκιο αναφοράς ως αποτέλεσμα της αναμόρφωσης. Πιο συγκεκριμένα, οι τροποποιήσεις σχετίζονται με το πώς μια εταιρεία θα λογιστικοποιήσει τις αλλαγές στις συμβατικές ταμειακές ροές χρηματοοικονομικών μέσων, πώς θα λογιστικοποιήσει μία αλλαγή στις σχέσεις αντιστάθμισης ως αποτέλεσμα της αναμόρφωσης, καθώς και σχετικές πληροφορίες που θα πρέπει να γνωστοποιήσει. Η Εταιρεία την παρούσα χρονική στιγμή, εξετάζει την επίπτωση της εφαρμογής των εν λόγω προτύπων στις Οικονομικές Καταστάσεις της. Τροποποιήσεις στο Δ.Π.Χ.Α. 16 «Μισθώσεις»: Σχετιζόμενες με τον COVID-19 Παραχωρήσεις Μισθώματος μεταγενέστερα της 30ης Ιουνίου 2021 (εφαρμόζεται για ετήσιες περιόδους που ξεκινούν την ή μετά την 01/04/2021) Τον Μάρτιο του 2021, το IASB προέβη στην έκδοση τροποποιήσεων αναφορικά με την πρακτική εφαρμογή του Δ.Π.Χ.Α. 16, βάσει των οποίων επεκτείνεται η περίοδος εφαρμογής κατά ένα έτος προκειμένου να συμπεριλάβει τις παραχωρήσεις μισθώματος που σχετίζονται με τον COVID-19 οι οποίες μειώνουν τις πληρωμές μισθωμάτων που καθίστανται πληρωτέες την ή πριν από την 30η Ιουνίου 2022. Οι τροποποιήσεις δεν έχουν σημαντική επίδραση στις Οικονομικές Καταστάσεις. Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις 2.2.2 Νέα Πρότυπα, Διερμηνείες, Αναθεωρήσεις και Τροποποιήσεις υφιστάμενων Προτύπων τα οποία δεν έχουν ακόμα τεθεί σε ισχύ ή δεν έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση Τα ακόλουθα νέα Πρότυπα, Διερμηνείες και τροποποιήσεις Προτύπων έχουν εκδοθεί από το Συμβούλιο Διεθνών Λογιστικών Προτύπων (IASB), αλλά είτε δεν έχουν ακόμη τεθεί σε ισχύ είτε δεν έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση. Τροποποιήσεις στο Δ.Π.Χ.Α. 3 «Συνενώσεις Επιχειρήσεων», στο Δ.Λ.Π. 16 «Ενσώματα Πάγια», στο Δ.Λ.Π. 37 «Προβλέψεις, Ενδεχόμενες Υποχρεώσεις και Ενδεχόμενα Στοιχεία του Ενεργητικού» και στις «Ετήσιες Βελτιώσεις 2018 - 2020» (εφαρμόζεται για ετήσιες περιόδους που ξεκινούν την ή μετά την 01/01/2022) Τον Μάιο του 2020, το IASB προέβη στην έκδοση μίας σειράς τροποποιήσεων, που περιλαμβάνουν περιορισμένου σκοπού τροποποιήσεις σε τρία Πρότυπα, καθώς και τις Ετήσιες Βελτιώσεις του Συμβουλίου. Οι εν λόγω τροποποιήσεις παρέχουν διευκρινίσεις αναφορικά με τη διατύπωση των Προτύπων ή διορθώνουν ήσσονος σημασίας συνέπειες, παραβλέψεις ή αντικρούσεις μεταξύ των απαιτήσεων των Προτύπων. Πιο συγκεκριμένα: • Οι τροποποιήσεις στο Δ.Π.Χ.Α. 3 «Συνενώσεις Επιχειρήσεων» επικαιροποιούν μία παραπομπή του Δ.Π.Χ.Α. 3 στο Εννοιολογικό Πλαίσιο της Χρηματοοικονομικής Αναφοράς χωρίς να τροποποιούν τις λογιστικές απαιτήσεις που αφορούν στις συνενώσεις επιχειρήσεων. • Οι τροποποιήσεις στο Δ.Λ.Π. 16 «Ενσώματα Πάγια» απαγορεύουν σε μία εταιρεία να αφαιρέσει από το κόστος των παγίων ποσά που έλαβε από την πώληση στοιχείων που παράγονται κατά τη διάρκεια προετοιμασίας των εν λόγω παγίων για να καταστούν έτοιμα προς χρήση. Αντιθέτως, η εταιρεία αναγνωρίζει τα εν λόγω έσοδα από πωλήσεις και τα σχετικά κόστη στην Κατάσταση Αποτελεσμάτων. • Οι τροποποιήσεις στο Δ.Λ.Π. 37 «Προβλέψεις, Ενδεχόμενες Υποχρεώσεις και Ενδεχόμενα Στοιχεία του Ενεργητικού» προσδιορίζουν τα κόστη που μία εταιρεία θα πρέπει να συμπεριλάβει κατά την αξιολόγηση για το εάν ένα συμβόλαιο είναι ζημιογόνο. • Οι Ετήσιες Βελτιώσεις των Δ.Π.Χ.Α. – Κύκλος Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων 2018-2020 προβαίνουν σε ήσσονος σημασίας τροποποιήσεις στο Δ.Π.Χ.Α. 1 «Πρώτη Εφαρμογή των Διεθνών Προτύπων Χρηματοοικονομικής Αναφοράς», στο Δ.Π.Χ.Α. 9 «Χρηματοοικονομικά Μέσα», στο Δ.Λ.Π. 41 «Γεωργία» και στα Επεξηγηματικά Παραδείγματα που συνοδεύουν το Δ.Π.Χ.Α. 16 «Μισθώσεις». Η Εταιρεία θα εξετάσει την επίπτωση όλων των παραπάνω στις Οικονομικές του Καταστάσεις, αν και δεν αναμένεται να έχουν καμία. Τα ανωτέρω έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση με ημερομηνία έναρξης ισχύος την 01/01/2022. Δ.Π.Χ.Α. 17 «Ασφαλιστικές Συμβάσεις» (εφαρμόζεται για ετήσιες περιόδους που ξεκινούν την ή μετά την 01/01/2023) Τον Μάιο του 2017, το IASB προέβη στην έκδοση ενός νέου Προτύπου, του Δ.Π.Χ.Α. 17, το οποίο αντικαθιστά ένα ενδιάμεσο Πρότυπο, το Δ.Π.Χ.Α. 4. Σκοπός του έργου του IASB ήταν η ανάπτυξη ενός ενιαίου Προτύπου βασισμένου στις αρχές (principle-based standard) για τον λογιστικό χειρισμό όλων των τύπων ασφαλιστικών συμβάσεων, συμπεριλαμβανομένων και των συμβάσεων αντασφάλισης που κατέχει ένας ασφαλιστικός φορέας. Ένα ενιαίο Πρότυπο βασισμένο στις αρχές θα ενισχύσει τη συγκρισιμότητα της χρηματοοικονομικής αναφοράς μεταξύ οικονομικών οντοτήτων, δικαιοδοσιών και κεφαλαιαγορών. Το Δ.Π.Χ.Α. 17 καθορίζει τις απαιτήσεις που θα πρέπει να εφαρμόζει μία οικονομική οντότητα στη χρηματοοικονομική πληροφόρηση που σχετίζεται με ασφαλιστικές συμβάσεις που εκδίδει και συμβάσεις αντασφάλισης που κατέχει. Επιπλέον, τον Ιούνιο του 2020, το IASB προέβη στην έκδοση τροποποιήσεων, οι οποίες όμως δεν επηρεάζουν τις θεμελιώδεις αρχές που εισήχθησαν όταν αρχικά εκδόθηκε το Δ.Π.Χ.Α. 17. Οι τροποποιήσεις έχουν σχεδιαστεί με σκοπό να μειώσουν τα κόστη μέσω απλούστευσης ορισμένων απαιτήσεων του Προτύπου, να οδηγήσουν σε πιο εύκολα επεξηγήσιμη Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 103 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων χρηματοοικονομική απόδοση, καθώς και να διευκολύνουν τη μετάβαση αναβάλλοντας την ημερομηνία εφαρμογής του Προτύπου για το 2023, παρέχοντας παράλληλα πρόσθετη βοήθεια για τη μείωση της προσπάθειας που απαιτείται κατά την πρώτη εφαρμογή του Προτύπου. Τα ανωτέρω έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση με ημερομηνία έναρξης ισχύος την 01/01/2023. Οι κυριότερες αρχές του Δ.Π.Χ.Α. 17 είναι οι ακόλουθες Μία Εταιρεία: • Προσδιορίζει ως ασφαλιστήρια συμβόλαια τις συμβάσεις εκείνες με τις οποίες η οικονομική οντότητα αποδέχεται σημαντικό ασφαλιστικό κίνδυνο από άλλο μέρος (τον αντισυμβαλλόμενο) συμφωνώντας να αποζημιώσει τον αντισυμβαλλόμενο εάν ένα συγκεκριμένο αβέβαιο μελλοντικό συμβάν επηρεάζει αρνητικά τον αντισυμβαλλόμενο. • Διαχωρίζει συγκεκριμένα ενσωματωμένα παράγωγα, διακριτά επενδυτικά στοιχεία και διαφορετικές υποχρεώσεις απόδοσης από τα ασφαλιστήρια συμβόλαια. • Διαχωρίζει τις συμβάσεις σε ομάδες που θα αναγνωρίσει και θα αποτιμήσει. • Αναγνωρίζει και αποτιμά τις ομάδες των ασφαλιστηρίων συμβολαίων με βάση: i. Μια αναπροσαρμοσμένη ως προς τον κίνδυνο παρούσα αξία των μελλοντικών ταμειακών ροών (ταμειακές ροές εκπλήρωσης) που ενσωματώνει όλες τις διαθέσιμες πληροφορίες σχετικά με τις ταμειακές ροές εκπλήρωσης με τρόπο που συνάδει με τις παρατηρήσιμες πληροφορίες της αγοράς, πλέον (εάν αυτή η αξία είναι μια υποχρέωση) ή μείον (αν η αξία αυτή είναι περιουσιακό στοιχείο). ii. Ένα ποσό που αντιπροσωπεύει το μη δεδουλευμένο κέρδος στην ομάδα των συμβάσεων (το συμβατικό περιθώριο παροχής υπηρεσιών). • Αναγνωρίζει το κέρδος από μια ομάδα ασφαλιστηρίων συμβολαίων κατά τη διάρκεια της περιόδου που η οικονομική οντότητα παρέχει ασφαλιστική κάλυψη και καθώς η οικονομική οντότητα αποδεσμεύεται από τον κίνδυνο. Εάν μια ομάδα συμβολαίων είναι ή καθίσταται ζημιογόνος, η οντότητα αναγνωρίζει αμέσως τη ζημία. • Παρουσιάζει ξεχωριστά τα έσοδα από ασφαλιστικές εργασίες, τα έξοδα ασφαλιστικών υπηρεσιών και τα έσοδα ή έξοδα χρηματοδότησης της ασφάλισης. • Γνωστοποιεί πληροφορίες που επιτρέπουν στους χρήστες των Οικονομικών Καταστάσεων να εκτιμήσουν την επίδραση που έχουν οι συμβάσεις που 104 INTERLIFE Ασφαλιστική εμπίπτουν στο πεδίο εφαρμογής του Δ.Π.Χ.Α. 17 στην οικονομική θέση, στη χρηματοοικονομική απόδοση και στις ταμειακές ροές της. Η Εταιρεία αξιολογεί ήδη την επίπτωση όλων των παραπάνω στις Οικονομικές της Καταστάσεις, αν και δεν αναμένεται να έχουν σημαντική επίπτωση διότι εκδίδει ελάχιστα πολυετή ασφαλιστικά συμβόλαια μη σημαντικής αξίας. Τροποποιήσεις στο Δ.Λ.Π. 1 «Παρουσίαση των Οικονομικών Καταστάσεων» (εφαρμόζεται για ετήσιες περιόδους που ξεκινούν την ή μετά την 01/01/2023) Τον Φεβρουάριο του 2021, το IASB προέβη στην έκδοση τροποποιήσεων περιορισμένου σκοπού που αφορούν στις γνωστοποιήσεις των λογιστικών πολιτικών. Σκοπός των τροποποιήσεων είναι να βελτιώσουν τις γνωστοποιήσεις των λογιστικών πολιτικών ώστε να παρέχουν πιο χρήσιμη πληροφόρηση στους επενδυτές και σε λοιπούς χρήστες των Οικονομικών Καταστάσεων. Πιο συγκεκριμένα, με βάση τις τροποποιήσεις απαιτείται η γνωστοποίηση σημαντικών πληροφοριών σχετικών με τις λογιστικές πολιτικές, αντί της γνωστοποίησης των σημαντικών λογιστικών πολιτικών. Η Εταιρεία θα εξετάσει την επίπτωση όλων των παραπάνω στις Οικονομικές της Καταστάσεις, αν και δεν αναμένεται να έχουν καμία. Τα ανωτέρω έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση με ημερομηνία έναρξης ισχύος την 01/01/2023. Τροποποιήσεις στο Δ.Λ.Π. 8 «Λογιστικές Πολιτικές, Αλλαγές στις Λογιστικές Εκτιμήσεις και Λάθη: Ορισμός των Λογιστικών Εκτιμήσεων» (εφαρμόζεται για ετήσιες περιόδους που ξεκινούν την ή μετά την 01/01/2023) Τον Φεβρουάριο του 2021, το IASB προέβη στην έκδοση τροποποιήσεων περιορισμένου σκοπού οι οποίες αποσαφηνίζουν τη διαφορά μεταξύ αλλαγής λογιστικής εκτίμησης και αλλαγής λογιστικής πολιτικής. Η διάκριση αυτή είναι σημαντική, καθώς η αλλαγή λογιστικής εκτίμησης εφαρμόζεται χωρίς αναδρομική ισχύ και μόνο για μελλοντικές συναλλαγές και άλλα μελλοντικά γεγονότα, εν αντιθέσει με την αλλαγή λογιστικής πολιτικής που έχει αναδρομική ισχύ και εφαρμόζεται Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή σε συναλλαγές και άλλα γεγονότα του παρελθόντος. Η Εταιρεία θα εξετάσει την επίπτωση όλων των παραπάνω στις Οικονομικές της Καταστάσεις, αν και δεν αναμένεται να έχουν καμία. Τα ανωτέρω έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση με ημερομηνία έναρξης ισχύος την 01/01/2023. Τροποποιήσεις στο Δ.Λ.Π. 1 «Ταξινόμηση Υποχρεώσεων ως Βραχυπρόθεσμες ή Μακροπρόθεσμες» (εφαρμόζεται για ετήσιες περιόδους που ξεκινούν την ή μετά την 01/01/2023) Τον Ιανουάριο του 2020, το IASB προέβη στην έκδοση τροποποιήσεων στο Δ.Λ.Π. 1 που επηρεάζουν τις απαιτήσεις για την παρουσίαση των υποχρεώσεων. Συγκεκριμένα, οι τροποποιήσεις αποσαφηνίζουν ένα από τα κριτήρια ταξινόμησης μιας υποχρέωσης ως μακροπρόθεσμη, την απαίτηση για μία οντότητα να έχει το δικαίωμα να αναβάλει τον διακανονισμό της υποχρέωσης για τουλάχιστον 12 μήνες μετά την περίοδο αναφοράς. Οι τροποποιήσεις περιλαμβάνουν: α) αποσαφήνιση ότι το δικαίωμα μίας οντότητας για αναβολή του διακανονισμού θα πρέπει να υφίσταται κατά την ημερομηνία αναφοράς, β) αποσαφήνιση ότι η ταξινόμηση της υποχρέωσης δεν επηρεάζεται από τις προθέσεις ή προσδοκίες της διοίκησης σχετικά με την εξάσκηση του δικαιώματος αναβολής του διακανονισμού, γ) επεξηγούν πώς οι συνθήκες δανεισμού επηρεάζουν την ταξινόμηση, και δ) αποσαφήνιση των απαιτήσεων σχετικά με την ταξινόμηση υποχρεώσεων μίας οντότητας που πρόκειται να ή ενδεχομένως να διακανονίσει μέσω έκδοσης ιδίων συμμετοχικών τίτλων. Επιπλέον, τον Ιούλιο του 2020, το IASB προέβη στην έκδοση μίας τροποποίησης για την αναβολή κατά ένα έτος της ημερομηνίας έναρξης ισχύος της αρχικώς εκδοθείσας τροποποίησης στο Δ.Λ.Π. 1, ως αποτέλεσμα της εξάπλωσης της πανδημίας του COVID-19. Η Εταιρεία θα εξετάσει την επίπτωση όλων των παραπάνω στις Οικονομικές της Καταστάσεις, αν και δεν αναμένεται να έχουν καμία. Τα ανωτέρω δεν έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση. Τροποποιήσεις στο Δ.Λ.Π. 12 «Φόροι Εισοδήματος: Αναβαλλόμενος Φόρος σχετιζόμενος με Απαιτήσεις και Υποχρεώσεις Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις που προκύπτουν από μία Μεμονωμένη Συναλλαγή» (εφαρμόζεται για ετήσιες περιόδους που ξεκινούν την ή μετά την 01/01/2023) Τον Μάιο του 2021, το IASB προέβη στην έκδοση στοχευμένων τροποποιήσεων στο Δ.Λ.Π. 12 προκειμένου να προσδιορίσει πώς οι οικονομικές οντότητες θα πρέπει να χειρίζονται τον αναβαλλόμενο φόρο που προκύπτει από συναλλαγές όπως οι μισθώσεις και οι υποχρεώσεις αποδέσμευσης – συναλλαγές για τις οποίες οι οικονομικές οντότητες αναγνωρίζουν ταυτόχρονα μία απαίτηση και μία υποχρέωση. Σε συγκεκριμένες περιπτώσεις, οι οικονομικές οντότητες απαλλάσσονται από την αναγνώριση αναβαλλόμενου φόρου όταν αναγνωρίζουν απαιτήσεις ή υποχρεώσεις για πρώτη φορά. Οι τροποποιήσεις αποσαφηνίζουν ότι η εν λόγω απαλλαγή δεν έχει εφαρμογή και οι οικονομικές οντότητες απαιτείται να αναγνωρίζουν αναβαλλόμενο φόρο στις συναλλαγές αυτές. Η Εταιρεία θα εξετάσει την επίπτωση όλων των παραπάνω στις Οικονομικές της Καταστάσεις, αν και δεν αναμένεται να έχουν καμία. Τα ανωτέρω δεν έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση. Τροποποιήσεις στο Δ.Π.Χ.Α. 17 «Ασφαλιστικές Συμβάσεις: Πρώτη Εφαρμογή των Δ.Π.Χ.Α. 17 και Δ.Π.Χ.Α. 9 – Πληροφορίες Συγκριτικής Περιόδου» (εφαρμόζεται για ετήσιες περιόδους που ξεκινούν την ή μετά την 01/01/2023) Τον Δεκέμβριο του 2021, το IASB προέβη στην έκδοση μίας τροποποίησης περιορισμένου σκοπού στις απαιτήσεις μετάβασης στο Δ.Π.Χ.Α. 17 προκειμένου να αντιμετωπίσει ένα σημαντικό ζήτημα που σχετίζεται με τις προσωρινές λογιστικές αναντιστοιχίες μεταξύ των υποχρεώσεων από ασφαλιστικές συμβάσεις και των χρηματοοικονομικών στοιχείων του ενεργητικού στη συγκριτική πληροφόρηση στα πλαίσια της πρώτης εφαρμογής του Δ.Π.Χ.Α. 17 «Ασφαλιστικές Συμβάσεις» και του Δ.Π.Χ.Α. 9 «Χρηματοοικονομικά Μέσα». Η τροποποίηση έχει σκοπό να βελτιώσει τη χρησιμότητα της χρηματοοικονομικής πληροφόρησης που θα παρουσιάζεται στη συγκριτική περίοδο για τους χρήστες των Οικονομικών Καταστάσεων. Η Εταιρεία θα εξετάσει την επίπτωση όλων των παραπάνω στις Οικονομικές της Καταστάσεις, αν και δεν αναμένεται να έχουν σημαντική επίπτωση. Τα ανωτέρω δεν έχουν υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση. Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 105 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων 2.2.3 Αλλαγές Λογιστικής Πολιτικής – Εφαρμογή της Διερμηνείας του Δ.Λ.Π. 19 της Επιτροπής Διερμηνειών των Διεθνών Προτύπων Χρηματοοικονομικής Αναφοράς (IFRS Interpretations Committee) και καθορισμός του πλαισίου για την κατανομή των παροχών αποζημίωσης λόγω συνταξιοδότησης Η Επιτροπή Διερμηνειών των Διεθνών Προτύπων Χρηματοοικονομικής Αναφοράς εξέδωσε τον Μάιο 2021 την οριστική απόφαση ημερήσιας διάταξης υπό τον τίτλο «Κατανομή παροχών σε περιόδους υπηρεσίας (Δ.Λ.Π. 19)» (“Attributing Benefits to Periods of Service (IAS 19)”) επί της οποίας περιλαμβάνεται επεξηγηματικό υλικό αναφορικά με τον τρόπο κατανομής των παροχών σε περιόδους υπηρεσίας επί συγκεκριμένου προγράμματος καθορισμένων παροχών ανάλογο με αυτό των διατάξεων του άρθρου 8 του Ν. 3198/1955 ως προς την παροχή αποζημίωσης λόγω συνταξιοδότησης (το «Πρόγραμμα Καθορισμένων Παροχών του Εργατικού Δικαίου»). Συγκεκριμένα, η ως άνω οριστική απόφαση ημερήσιας διάταξης της Επιτροπής παρέχει επεξηγηματικές πληροφορίες σχετικά με την εφαρμογή των βασικών αρχών και κανόνων του Δ.Λ.Π. 19 ως προς τον τρόπο κατανομής των παροχών σε περιόδους υπηρεσίας ανάλογου προγράμματος καθορισμένων παροχών με αυτό που ορίζεται στο Πρόγραμμα Καθορισμένων Παροχών του Εργατικού Δικαίου. Οι εν λόγω επεξηγηματικές πληροφορίες διαφοροποιούν τον τρόπο με τον οποίο εφαρμόζονταν, στην Ελλάδα, κατά 106 INTERLIFE Ασφαλιστική το παρελθόν οι βασικές αρχές και κανόνες του Δ.Λ.Π. 19 ως προς το θέμα αυτό, και κατά συνέπεια, σύμφωνα με τα όσα ορίζονται στο “IASB Due Process Handbook (par. 8.6)”, οι οικονομικές οντότητες που συντάσσουν τις οικονομικές τους καταστάσεις σύμφωνα με τα Δ.Π.Χ.Α. απαιτείται να τροποποιήσουν ανάλογα τη Λογιστική τους Πολιτική ως προς το θέμα αυτό. Η Εταιρεία μέχρι την έκδοση της Aπόφασης της Επιτροπής, εφάρμοζε το Δ.Λ.Π. 19 κατανέμοντας τις παροχές όπως ορίζονται από το άρθρο 8 του Ν.3198/1955, τον Ν.2112/1920 και της τροποποίησής του από τον Ν.4093/2012 όπου αυτή ήταν εφαρμόσιμη, στην περίοδο από την πρόσληψη μέχρι την ημερομηνία συνταξιοδότησης των εργαζομένων. Η εφαρμογή της εν λόγω οριστικής απόφασης στις συνημμένες οικονομικές καταστάσεις, έχει ως αποτέλεσμα να γίνεται πλέον η κατανομή των παροχών στα τελευταία 16 έτη μέχρι την ημερομηνία συνταξιοδότησης των εργαζομένων ακολουθώντας την κλίμακα του Ν.4093/2012. Βάσει των ανωτέρω, η ως άνω οριστική απόφαση ημερήσιας διάταξης της Επιτροπής έχει αντιμετωπισθεί ως Μεταβολή Λογιστικής Πολιτικής σύμφωνα με τις παρ. 19-22 του Δ.Λ.Π. 8. Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις Οι παρακάτω πίνακες παρουσιάζουν την επίδραση από την εφαρμογή της οριστικής απόφασης για κάθε συγκεκριμένο κονδύλι των Οικονομικών Καταστάσεων που επηρεάζεται. Κατάσταση Χρηματοοικονομικής Θέσης (Ποσά σε Ευρώ) Αναθεωρημένα 31 Δεκεμβρίου 2020 Επίδραση αλλαγής Λογιστικής Πολιτικής Δημοσιευμένα 31 Δεκεμβρίου 2020 Αναθεωρημένα 1 Δεκεμβρίου 2020 Επίδραση αλλαγής Λογιστικής Πολιτικής Δημοσιευμένα 31 Δεκεμβρίου 2019 Αποθεματικά 22.369.088,52 27.273,03 22.341.815,49 21.423.630,50 27.830,12 21.395.800,38 Αποτελέσματα εις νέον 76.506.904,46 143.599,76 76.363.304,69 62.020.221,74 126.520,28 61.893.701,46 Σύνολο ιδίων κεφαλαίων 98.875.992,98 170.872,79 98.705.120,18 83.443.852,24 154.350,40 83.289.501,84 2.480.592,16 53.959,83 2.426.632,33 2.496.587,89 48.742,23 2.447.845,66 428.426,00 (224.832,63) 653.258,63 410.862,00 (203.092,63) 613.954,63 2.909.018,16 (170.872,79) 3.079.890,96 2.907.449,89 (154.350,40) 3.061.800,29 101.785.011,14 86.351.302,13 - 86.351.302,13 Αναθεωρημένα 31 Δεκεμβρίου 2020 Επίδραση αλλαγής Λογιστικής Πολιτικής Δημοσιευμένα 31 Δεκεμβρίου 2020 (426.649,13) 22.473,00 (449.122,13) ΚΕΡΔΗ/(ΖΗΜΙΕΣ) ΠΡΟ ΦΟΡΩΝ 19.670.563,66 22.473,00 19.648.090,66 Φόροι εισοδήματος (4.240.648,19) (5.393,52) (4.235.254,67) ΚΕΡΔΗ/(ΖΗΜΙΕΣ) ΜΕΤΑ ΦΟΡΩΝ (1) 15.429.915,47 17.079,48 15.412.835,99 Αναβαλλόμενος φόρος επί της επανεκτίμησης της υποχρέωσης παροχών προσωπικού 2.928,00 (733,00) 3.661,00 Φόρος εισοδήματος που αναλογεί (702,72) 175,92 (878,64) ΛΟΙΠΑ ΣΥΝΟΛΙΚΑ ΕΣΟΔΑ ΜΕΤΑ ΦΟΡΩΝ (2) 2.225,28 (557,08) 2.782,36 15.432.140,75 16.522,40 15.415.618,35 ΙΔΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΚΑΙ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ Ίδια κεφάλαια Υποχρεώσεις Αναβαλλόμενες φορολογικές υποχρεώσεις Προβλέψεις Σύνολο υποχρεώσεων ΣΥΝΟΛΟ ΙΔΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ ΚΑΙ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΩΝ 101.785.011,14 - Κατάσταση Συνολικού Εισοδήματος (Ποσά σε Ευρώ) ΕΞΟΔΑ Λοιπά έξοδα ΛΟΙΠΑ ΣΥΝΟΛΙΚΑ ΕΣΟΔΑ Στοιχεία που δεν θα ταξινομηθούν στην κατάσταση συνολικών εσόδων σε μεταγενέστερες χρήσεις: ΣΥΓΚΕΝΤΡΩΤΙΚΑ ΣΥΝΟΛΙΚΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΧΡΗΣΗΣ (1)+(2) Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 107 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων 2.3 Πληροφόρηση Κατά Τομέα Η παρουσίαση των πληροφοριών για τους λειτουργικούς τομείς δραστηριότητας, πραγματοποιείται σύμφωνα με τον τρόπο που η Διοίκηση της Εταιρείας αντιλαμβάνεται και αξιολογεί την επιχειρηματική δραστηριότητα. Ως επιχειρηματικός τομέας ορίζεται μία ομάδα περιουσιακών στοιχείων και λειτουργιών που παρέχουν ασφαλιστικά προϊόντα, τα οποία υπόκεινται σε διαφορετικούς κινδύνους και αποδόσεις σε σχέση με άλλα. Ως γεωγραφικός τομέας, ορίζεται μια περιοχή στην οποία η Εταιρεία δραστηριοποιείται και προσφέρει ασφαλιστικά προϊόντα και η περιοχή αυτή υπόκειται σε διαφορετικούς κινδύνους και αποδόσεις σε σχέση με άλλες περιοχές. Η Εταιρεία παρουσιάζει διακεκριμένα τον τομέα ασφάλισης του κλάδου αυτοκινήτου και τους λοιπούς κλάδους. Οι τομείς που παρουσιάζονται ξεχωριστά είναι αυτοί που χρησιμοποιούνται ώστε η Διοίκηση να λάβει στρατηγικές αποφάσεις. Οι εσωτερικές συναλλαγές αν πραγματοποιηθούν γίνονται με τους ίδιους όρους που πραγματοποιούνται οι συναλλαγές σε καθαρά εμπορική βάση. Οι λογιστικές αρχές που χρησιμοποιεί η Εταιρεία για τους σκοπούς Αναφοράς κατά τομέα σύμφωνα με το Δ.Π.Χ.Α. 8 είναι οι ίδιες που χρησιμοποιούνται κατά τη σύνταξη των Οικονομικών Καταστάσεων. Δεν έχουν υπάρξει αλλαγές σε σχέση με την προηγούμενη περίοδο όσον αφορά τις μεθόδους αποτίμησης που χρησιμοποιήθηκαν για τον προσδιορισμό του κέρδους ή της ζημιάς του γεωγραφικού τομέα. 2.4 Συναλλαγές Και Υπόλοιπα Σε Ξένο Νόμισμα Το Ευρώ αποτελεί το συναλλακτικό νόμισμα της Εταιρείας. Όλα τα στοιχεία των Οικονομικών Καταστάσεων παρουσιάζονται στο κύριο νόμισμα που αναφέρεται παραπάνω. Η Εταιρεία τόσο κατά την τρέχουσα χρήση όσο και κατά την προηγούμενη συναλλάσσεται κατά κύριο λόγο σε Ευρώ (€) και ως εκ τούτου ο συναλλαγματικός κίνδυνος είναι περιορισμένος. Οι συναλλαγές σε ξένα νομίσματα μετατρέπονται στο συναλλακτικό νόμισμα με βάση τις συναλλαγματικές ισοτιμίες που ίσχυαν τις ημερομηνίες των εκάστοτε συναλλαγών. Τα συναλλαγματικά κέρδη και ζημίες που προκύπτουν από την εκκαθάριση αυτών των συναλλαγών και από τη μετατροπή των νομισματικών περιουσιακών στοιχείων και υποχρεώσεων σε ξένο νόμισμα αναγνωρίζονται μέσω της Κατάστασης Συνολικών Εσόδων. Οι συναλλαγματικές διαφορές από τη μετατροπή των χρεογράφων και των άλλων νομισματικών χρηματοοικονομικών περιουσιακών στοιχείων που επαναποτιμώνται σε εύλογες αξίες περιέχονται στην Κατάσταση Συνολικών Εσόδων. 2.5 Ενσώματα Περιουσιακά Στοιχεία Στην κατηγορία των ενσώματων περιουσιακών στοιχείων περιλαμβάνονται οικόπεδα, κτίρια, μεταφορικά μέσα και λοιπός πάγιος εξοπλισμός (έπιπλα, Η/Υ κ.λπ.), τα οποία χρησιμοποιούνται από την Εταιρεία για την επίτευξη του λειτουργικού σκοπού της. 108 INTERLIFE Ασφαλιστική Σε περίπτωση που κάποιο ενσώματο περιουσιακό στοιχείο έχει μικτή χρήση, δηλαδή ιδιοχρησιμοποίηση αλλά παράλληλα εξυπηρετεί και επενδυτικό σκοπό τότε κατατάσσεται ανάλογα με το ποιος από τους δυο σκοπούς καλύπτεται περισσότερο από τη χρήση του. Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις Στην κατηγορία γήπεδα - κτίρια κάθε στοιχείο αποτιμάται αρχικά στην αξία κτήσεως του, δηλαδή το ιστορικό κόστος. Τυχόν δαπάνες οι οποίες αποτελούν άμεσα σχετιζόμενο έξοδο απόκτησης ενός οικοπέδου - κτιρίου όπως είναι οι φόροι μεταβίβασης, συμβολαιογραφικά έξοδα, μεσιτικές αμοιβές κ.λπ. προσαυξάνουν την αξία κτήσης του. Η Εταιρεία αποσβένει τα ενσώματα πάγια στοιχεία με τη μέθοδο της σταθερής ετήσιας απόσβεσης κατά τη διάρκεια της ωφέλιμης ζωής τους. Μεταγενέστερα κόστη προσαυξάνουν την αξία κτήσης του παγίου μόνο όταν είναι βέβαιο ότι θα προκύψουν οικονομικά οφέλη. Όλα τα υπόλοιπα έξοδα συντήρησης και εγκατάστασης που παρουσιάζονται καταχωρούνται στην κατάσταση συνολικού εισοδήματος της χρήσης. Είδος Πάγιου Στοιχείου Ωφέλιμη Διάρκεια Ζωής Γήπεδα Δεν αποσβένονται Κτίρια 25 έτη Ως ενσώματα περιουσιακά στοιχεία θεωρούνται και οι ακινητοποιήσεις υπό εκτέλεση ασχέτως από τη μελλοντική χρήση του ενσώματου περιουσιακού στοιχείου. Αυτές αποτιμώνται με βάση το ιστορικό κόστος, δηλαδή το κόστος που έχει καταβάλλει η Εταιρεία ως το τρέχον στάδιο κατασκευής του. Δεν διενεργούνται αποσβέσεις σε αυτού του είδους τα ενσώματα στοιχεία. Οι αποσβέσεις διενεργούνται με την ολοκλήρωσή τους και την έναρξη χρήσης αυτών για παραγωγικούς ή επενδυτικούς σκοπούς. Όταν ολοκληρωθούν οι ακινητοποιήσεις υπό εκτέλεση, μεταφέρονται είτε στους ανάλογους λογαριασμούς των ενσώματων περιουσιακών στοιχείων (π.χ. οικόπεδα, κτίρια) εάν η χρήση προβλέπεται να εξυπηρέτηση λειτουργικούς σκοπούς της Εταιρείας είτε στις επενδύσεις σε ακίνητα, εάν πρόκειται για επένδυση. Ως αρχική αξία αυτών των ενσώματων περιουσιακών στοιχείων λογίζεται το ιστορικό κόστος ολοκλήρωσής τους. Οι λοιπές κατηγορίες ενσώματων περιουσιακών στοιχείων (έπιπλα και λοιπός εξοπλισμός, μεταφορικά μέσα) αποτιμώνται στην ιστορική αξία κτήσης τους, μείον τις αναλογούσες αποσβέσεις. Οι δαπάνες που πραγματοποιούνται μεταγενέστερα της απόκτησης ενός ενσώματου περιουσιακού στοιχείου, με σκοπό την επαύξηση της μελλοντικής αξίας και παραγωγικής ικανότητας του δύνανται να κεφαλαιοποιούνται. Σε κάθε άλλη περίπτωση οι δαπάνες μεταφέρονται και επιβαρύνουν τα αποτελέσματα της χρήσης που αφορούν (π.χ. δαπάνες συντήρησης παγίου κ.λπ.). Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Οι ωφέλιμες ζωές των ενσώματων περιουσιακών στοιχείων είναι οι εξής: Μεταφορικά μέσα 6 - 9 έτη Έπιπλα & λοιπός εξοπλισμός 5 - 10 έτη Οι αποσβέσεις των ενσώματων περιουσιακών στοιχείων αρχίζουν με την έναρξη της χρησιμοποίησης τους και παύουν με την πώληση ή την απόσυρσή τους από την παραγωγική διαδικασία. Επιπρόσθετα, σε ότι αφορά κυρίως τις αποσβέσεις των κτιρίων, αυτές δύνανται να σταματήσουν εάν το λογιστικό υπόλοιπο που έχει διαμορφωθεί μετά τις αποσβέσεις πλέον δεν αντανακλά την πραγματική εναπομένουσα οικονομική αξία του παγίου. Η Διοίκηση κρίνει ότι με αυτόν τον τρόπο επιτυγχάνεται καλύτερη απεικόνιση της αξίας των ενσώματων περιουσιακών στοιχειών. Σε ετήσια βάση η Διοίκηση εξετάζει εάν συντρέχουν τέτοιες περιπτώσεις. Εάν υπάρχουν τέτοιες περιπτώσεις γίνεται σχετική γνωστοποίηση στις Σημειώσεις των Οικονομικών Καταστάσεων. Στις περιπτώσεις εκποίησης ενσώματων στοιχείων ενεργητικού, τα κέρδη η οι ζημίες υπολογίζονται ως εξής: Στην αξία εκποίησης (τιμή πώλησης) προστίθεται η λογιστική αξία κτήσεως (ιστορικό κόστος κτήσης προσαυξημένο με τυχόν αναπροσαρμογές αξίας) και αφαιρούνται οι συσσωρεμένες αποσβέσεις των στοιχείων αυτών. Το αποτέλεσμα επιβαρύνει τα αποτελέσματα χρήσης της περιόδου που αυτό αφορά. Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 109 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων 2.6 Επενδύσεις σε Ακίνητα Οι επενδύσεις σε ακίνητα περιλαμβάνουν οικόπεδα και κτίρια που είναι ιδιόκτητα, τα οποία κατέχονται με σκοπό την είσπραξη μισθωμάτων ή/και την αποκόμιση κεφαλαιακών κερδών. Οι επενδύσεις σε ακίνητα αναγνωρίζονται αρχικά στο κόστος κτήσης τους, συμπεριλαμβανομένων των σχετικών άμεσων εξόδων κτήσης. Μετά την αρχική αναγνώριση, οι επενδύσεις σε ακίνητα αναγνωρίζονται στην εύλογη αξία. Η εύλογη αξία των ακινήτων προσδιορίζεται από μελέτες ανεξάρτητων επαγγελματιών μελών του Σώματος Ορκωτών Εκτιμητών, σύμφωνα με οδηγίες που εκδίδονται από τη Διεθνή Επιτροπή Προτύπων Αποτίμησης (International Valuation Standards Committee). Η μέθοδος αποτίμησης που χρησιμοποιείται είναι η συγκριτική ή η επενδυτική. Με τη συγκριτική μέθοδο, η αξία που δίδεται στο προς εκτίμηση ακίνητο προσδιορίζεται κατόπιν σύγκρισης του ακινήτου με άλλα ομοειδή ακίνητα για τα οποία υπάρχουν διαθέσιμες τιμές πρόσφατων συναλλαγών. Με την επενδυτική μέθοδο, η αξία που δίδεται στο προς εκτίμηση ακίνητο προσδιορίζεται με τη χρήση μοντέλων προεξόφλησης μελλοντικών ταμειακών ροών που προκύπτουν από τη χρήση (εκμίσθωση) του ακινήτου. Η εύλογη αξία των επενδύσεων σε ακίνητα απεικονίζει, μεταξύ άλλων, έσοδα από ενοίκια υφιστάμενων μισθώσεων και παραδοχές σχετικά με τα έσοδα από ενοίκια από μελλοντικές μισθώσεις, υπό το φως των τρεχουσών συνθηκών που ισχύουν στην αγορά. Επίσης αντικατοπτρίζει, σε παρόμοια βάση, οποιαδήποτε ταμειακή εκροή που θα ήταν αναμενόμενη, από κάθε ακίνητο. Μεταγενέστερες δαπάνες προστίθενται στη λογιστική αξία του ακινήτου μόνο όταν είναι πιθανόν ότι μελλοντικά οικονομικά οφέλη, που σχετίζονται με το εν λόγω ακίνητο, θα εισρεύσουν στην Εταιρεία και ότι τα σχετικά κόστη μπορούν να μετρηθούν αξιόπιστα. Τα έξοδα επιδιορθώσεων και συντηρήσεων επιβαρύνουν τα αποτελέσματα της χρήσης κατά την οποία πραγματοποιούνται. Επίσης, οι μεταβολές στην εύλογη αξία αναγνωρίζονται στην κατάσταση συνολικού εισοδήματος. Τα στοιχεία αναγνωρίζονται μέχρι την πώλησή τους ή νωρίτερα, κατά την ημερομηνία που η Εταιρεία παύει να έχει μελλοντικά οικονομικά οφέλη από το στοιχείο. Μεταφορές ακινήτων από την κατηγορία των επενδύσεων σε ακίνητα γίνονται μόνο όταν υπάρχει μεταβολή χρήσης αυτών, που αποδεικνύεται από την έναρξη της ιδιοχρησιμοποίησης από την Εταιρεία ή την έναρξη της αξιοποίησης με σκοπό την πώληση. Ακίνητα τα οποία κατασκευάζονται ή αξιοποιούνται για μελλοντική χρήση ως επενδύσεις σε ακίνητα, ταξινομούνται ως ενσώματες ακινητοποιήσεις και εμφανίζονται στο κόστος έως ότου η κατασκευή ή η αξιοποίηση ολοκληρωθεί, οπότε και αναταξινομούνται και λογιστικοποιούνται ως επενδύσεις σε ακίνητα. Οι ταμειακές ροές από την αγορά και την πώληση επενδυτικών ακινήτων παρουσιάζονται στις επενδυτικές δραστηριότητες. 2.7 Μισθώσεις Η αξιολόγηση του εάν μια σύμβαση είναι ή εμπεριέχει μίσθωση βασίζεται πάντοτε στην ουσία της εν λόγω σύμβασης. Κατά την αξιολόγηση θα πρέπει να εξετασθεί κατά πόσον: α) η εκπλήρωση μιας σύμβασης εξαρτάται από τη χρήση ενός συγκεκριμένου περιουσιακού στοιχείου ή στοιχείων και β) η σύμβαση εκχωρεί δικαίωμα χρήσης του περιουσιακού στοιχείου. Η Εταιρεία ως μισθωτής Η Εταιρεία εκτιμά εάν μια σύμβαση αποτελεί ή εμπεριέχει μίσθωση, κατά την έναρξη ισχύς αυτής και αναγνωρίζει κατά περίπτωση ένα περιουσιακό στοιχείο με δικαίωμα 110 INTERLIFE Ασφαλιστική χρήσης και μια αντίστοιχη υποχρέωση από τη μίσθωση για όλες τις συμβάσεις μίσθωσης στις οποίες είναι μισθωτής, εκτός από τις βραχυπρόθεσμες μισθώσεις (που ορίζονται ως μισθώσεις με διάρκεια μίσθωσης 12 μηνών ή λιγότερο) και μισθώσεις υποκείμενου περιουσιακού στοιχείου χαμηλής αξίας. Για τις μισθώσεις αυτές, η Εταιρεία αναγνωρίζει τα μισθώματα ως λειτουργικά έξοδα με την ευθεία μέθοδο, σε όλη τη διάρκεια της μίσθωσης. Συμβάσεις που έχουν λήξει και οι οποίες έχουν “σιωπηρά ανανεωθεί” με απεριόριστη διάρκεια μίσθωσης θεωρείται ότι δεν είναι εκτελεστές, δηλαδή δεν απορρέουν από αυτές εκτελεστά δικαιώματα Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή και υποχρεώσεις. Η Εταιρεία αναγνωρίζει τα μισθώματα που αφορούν αυτές τις μισθώσεις ως λειτουργικά έξοδα στην Κατάσταση Αποτελεσμάτων. Η υποχρέωση από τη μίσθωση αρχικά επιμετράται στην παρούσα αξία των μισθωμάτων τα οποία παραμένουν ανεξόφλητα κατά την ημερομηνία έναρξης της μισθωτικής περιόδου, τα οποία προεξοφλούνται με το τεκμαρτό επιτόκιο της μίσθωσης. Εάν το επιτόκιο αυτό δεν μπορεί να καθοριστεί εύκολα, η Εταιρεία χρησιμοποιεί το διαφορικό επιτόκιο δανεισμού του. Τα μισθώματα που περιλαμβάνονται στην επιμέτρηση της υποχρέωσης από τη μίσθωση αποτελούνται από: • σταθερά μισθώματα (περιλαμβανομένων των ουσιαστικά σταθερών μισθωμάτων), μειωμένα κατά τυχόν κίνητρα μίσθωσης, • κυμαινόμενα μισθώματα τα οποία εξαρτώνται από έναν δείκτη ή ένα επιτόκιο, τα οποία αρχικά επιμετρώνται με χρήση του δείκτη ή του επιτοκίου κατά την ημερομηνία έναρξης της μισθωτικής περιόδου, • ποσά τα οποία αναμένεται να καταβάλλει ο μισθωτής βάσει των εγγυήσεων υπολειμματικής αξίας, • την τιμή άσκησης του δικαιώματος αγοράς εάν είναι μάλλον βέβαιο ότι ο μισθωτής θα ασκήσει το εν λόγω δικαίωμα, και • την καταβολή ποινής για καταγγελία της μίσθωσης, εάν η διάρκεια μίσθωσης αποτυπώνει την άσκηση δικαιώματος του μισθωτή για καταγγελία της μίσθωσης. Η υποχρέωση από τη μίσθωση επιμετράται μεταγενέστερα, αυξάνοντας τη λογιστική αξία για να αποτυπωθούν οι τόκοι επί της υποχρέωσης από τη μίσθωση (με χρήση της μεθόδου του πραγματικού επιτοκίου) και μειώνοντας τη λογιστική αξία για να αποτυπωθούν οι καταβολές των μισθωμάτων. Η Εταιρεία επανεπιμετρά την υποχρέωση από τη μίσθωση (και κάνει τις αντίστοιχες προσαρμογές στα σχετικά περιουσιακά στοιχεία με δικαίωμα χρήσης) εάν: • επέλθει αλλαγή στη διάρκεια της μίσθωσης ή εάν επέλθει μεταβολή στην εκτίμηση του δικαιώματος αγοράς, στην περίπτωση αυτή η υποχρέωση από τη μίσθωση επανεπιμετράται προεξοφλώντας τα αναθεωρημένα μισθώματα με βάση το αναθεωρημένο προεξοφλητικό επιτόκιο. • επέλθει μεταβολή στα μισθώματα εξαιτίας της μεταβολής στον δείκτη ή στο επιτόκιο ή στα ποσά τα οποία αναμένεται να καταβληθούν λόγω της εγγύησης υπολειμματικής αξίας. Σε αυτές τις περιπτώσεις η υποχρέωση από τη μίσθωση επιμετράται Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις προεξοφλώντας τα αναθεωρημένα μισθώματα με βάση το αρχικό προεξοφλητικό επιτόκιο. • μια μίσθωση τροποποιείται και η τροποποίηση της μίσθωσης δεν αντιμετωπίζεται λογιστικά ως χωριστή μίσθωση, στην περίπτωση αυτή η υποχρέωση από τη μίσθωση επανεπιμετράται προεξοφλώντας τα αναθεωρημένα μισθώματα κάνοντας χρήση του αναθεωρημένου προεξοφλητικού επιτοκίου. Η υποχρέωση από τη μίσθωση παρουσιάζεται διακριτά στην Κατάσταση Χρηματοοικονομικής Θέσης. Το περιουσιακό στοιχείο με δικαίωμα χρήσης εμπεριέχει το ποσό της αρχικής επιμέτρησης της αντίστοιχης υποχρέωσης από τη μίσθωση, τα μισθώματα τα οποία καταβλήθηκαν κατά την ημερομηνία έναρξης της μισθωτικής περιόδου ή προγενέστερα αυτής, και τυχόν αρχικές άμεσες δαπάνες. Μεταγενέστερα επιμετρώνται στο κόστος μειωμένα κατά τις τυχόν σωρευμένες αποσβέσεις και τις ζημίες απομείωσης. Η Εταιρεία εφαρμόζει το Δ.Λ.Π. 36 προκειμένου να προσδιορίσει εάν το περιουσιακό στοιχείο με δικαίωμα χρήσης έχει απομειωθεί. Τα περιουσιακά στοιχεία με δικαίωμα χρήσης αποσβένονται στη μικρότερη χρονική περίοδο μεταξύ της διάρκειας της μίσθωσης και της ωφέλιμης ζωής του εκάστοτε υποκείμενου περιουσιακού στοιχείου. Εάν ως αποτέλεσμα της σύμβασης μίσθωσης μεταβιβάζεται η κυριότητα του εκάστοτε υποκείμενου περιουσιακού στοιχείου ή στο κόστος του περιουσιακού στοιχείου με δικαίωμα χρήσης έχει ενσωματωθεί το τίμημα εξαγοράς του υποκείμενου περιουσιακού στοιχείου δεδομένου ότι η Εταιρεία αναμένει να εξασκήσει το δικαίωμα αγοράς αυτού, το εν λόγω περιουσιακό στοιχείο με δικαίωμα χρήσης αποσβένεται στην ωφέλιμη ζωή του εκάστοτε υποκείμενου περιουσιακού στοιχείου. Η απόσβεση ξεκινά από την έναρξη της μισθωτικής περιόδου. Τα περιουσιακά στοιχεία με δικαίωμα χρήσης παρουσιάζονται διακριτά στην Κατάσταση Χρηματοοικονομικής Θέσης. Τα κυμαινόμενα μισθώματα τα οποία δεν εξαρτώνται από κάποιο δείκτη ή επιτόκιο δεν περιλαμβάνονται στην επιμέτρηση της υποχρέωσης από τη μίσθωση και κατά συνέπεια δεν αποτελούν συστατικό στοιχείο της λογιστικής αξίας του περιουσιακού στοιχείου με δικαίωμα χρήσης. Οι σχετικές πληρωμές αναγνωρίζονται ως έξοδο Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 111 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων την περίοδο κατά την οποία επήλθε το γεγονός ή ο όρος ενεργοποίησης των καταβολών αυτών. Η Εταιρεία εφάρμοσε την πρακτική διευκόλυνση του Δ.Π.Χ.Α. 16 σύμφωνα με την οποία ο μισθωτής δεν υποχρεούται να διαχωρίσει τα μη μισθωτικά στοιχεία, και επομένως αντιμετωπίζει λογιστικά κάθε μισθωτικό και σχετικό μη μισθωτικό στοιχείο ως ενιαία σύμβαση. Η Εταιρεία ως εκμισθωτής Οι μισθώσεις στις οποίες η Εταιρεία είναι εκμισθωτής κατατάσσονται είτε ως χρηματοδοτικές είτε ως λειτουργικές. Όταν σύμφωνα με τους όρους της μίσθωσης μεταβιβάζονται ουσιαστικά όλοι οι κίνδυνοι και οι ωφέλειες που συνοδεύουν την κυριότητα του στον μισθωτή, η μίσθωση κατατάσσεται ως χρηματοδοτική. Όλες οι άλλες μισθώσεις κατατάσσονται ως λειτουργικές μισθώσεις. Όταν η Εταιρεία είναι ενδιάμεσος μισθωτής, αντιμετωπίζει λογιστικά την κύρια μίσθωση και την υπεκμίσθωση ως δυο χωριστές συμβάσεις. Η υπεκμίσθωση κατατάσσεται ως χρηματοδοτική ή λειτουργική ανάλογα με το περιουσιακό στοιχείο με δικαίωμα χρήσης που προκύπτει από την κύρια μίσθωση. Τα έσοδα από τις λειτουργικές μισθώσεις αναγνωρίζονται με την ευθεία μέθοδο κατά τη διάρκεια της εκάστοτε μίσθωσης. Τα αρχικά άμεσα κόστη διαπραγμάτευσης και διεκπεραίωσης της συμφωνίας μιας λειτουργικής μίσθωσης προστίθενται στη λογιστική αξία του υποκείμενου περιουσιακού στοιχείου και αναγνωρίζονται με την ευθεία μέθοδο κατά τη διάρκεια της εκάστοτε μίσθωσης. Τα ποσά που οφείλουν οι μισθωτές από τις χρηματοδοτικές μισθώσεις αναγνωρίζονται ως απαιτήσεις στο ποσό της καθαρής επένδυσης της Εταιρείας στη χρηματοδοτική μίσθωση. Το χρηματοοικονομικό έσοδο από τη μίσθωση κατανέμεται στις περιόδους αναφοράς έτσι ώστε να αντανακλάται το σταθερό περιοδικό ποσοστό απόδοσης της Εταιρείας στην υπολειπόμενη καθαρή επένδυση στις χρηματοδοτικές μισθώσεις. Όταν η μίσθωση περιλαμβάνει μισθωτικά και μη μισθωτικά στοιχεία, η Εταιρεία εφαρμόζει το Δ.Π.Χ.Α. 15 προκειμένου να επιμερίζει το τίμημα της σύμβασης σε κάθε στοιχείο χωριστά. Διάρκεια μίσθωσης Οι συμβάσεις των οποίων η ημερομηνία λήξης ανανεώνεται σιωπηρά, καθίστανται αορίστου χρόνου μετά την ημερομηνία λήξη τους και συνεχίζουν να δημιουργούν εκτελεστά δικαιώματα και υποχρεώσεις, εφόσον κανένας από τους αντισυμβαλλόμενους δεν προχωρήσει στην καταγγελία αυτών. Δεδομένου ότι τόσο ο μισθωτής όσο και ο εκμισθωτής έχουν το δικαίωμα να καταγγείλουν τη μίσθωση χωρίς τη λήψη σχετικής άδειας του αντισυμβαλλόμενου και χωρίς να απαιτείται η καταβολή κάποιου ποσού ως αποζημίωση, η Εταιρεία αξιολόγησε ότι οι εν λόγω συμβάσεις μίσθωσης δεν δημιουργούν εκτελεστά δικαιώματα και υποχρεώσεις μετά το πέρας της συμβατικής ημερομηνίας λήξης και συνεπώς δεν πληρούν τον ορισμό της σύμβασης του Δ.Π.Χ.Α. 16. Συνεπώς η Εταιρεία αναγνωρίζει τα μισθώματα που σχετίζονται με αυτές τις μισθώσεις ως λειτουργικά έξοδα στην Κατάσταση Συνολικού Εισοδήματος. Τροποποιήσεις στο Δ.Π.Χ.Α. 16 «Παραχωρήσεις Μισθώματος» σχετιζόμενες με τον COVID-19 Οι τροποποιήσεις, ως αναφέρονται παραπάνω στη σημείωση 2.2, παρέχουν στους μισθωτές τη δυνατότητα να μην προβούν σε αξιολόγηση για το εάν οι παραχωρήσεις μισθωμάτων που σχετίζονται με τον COVID-19 και μειώνουν τις πληρωμές μισθωμάτων, χαρακτηρίζονται ως τροποποίηση μίσθωσης. Το παρόν, έχει παραταθεί και ισχύει για πληρωμές μισθωμάτων που οφείλονται την ή πριν την 30η Ιουνίου 2022. Η Εταιρεία έκανε χρήση της τροποποίησης αυτής και δεν προέβη σε τροποποίηση της μίσθωσης και προσαρμογή της αξίας του δικαιώματος χρήσης, η οποία παρέμεινε αμετάβλητη. Επιπλέον, η υποχρέωση μίσθωσης μειώθηκε με ισόποσο όφελος στα αποτελέσματα χρήσης. 2.8 Άυλα Περιουσιακά Στοιχεία Στα άυλα στοιχεία του ενεργητικού περιλαμβάνονται τα λογισμικά προγράμματα, τα οποία αποτιμώνται στο 112 INTERLIFE Ασφαλιστική κόστος κτήσεως μείον τις συσσωρευμένες αποσβέσεις τους. Οι αποσβέσεις διενεργούνται με τη σταθερή μέθοδο Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή κατά τη διάρκεια της ωφέλιμης ζωής των στοιχείων αυτών η οποία κυμαίνεται από 1 έως 5 χρόνια. Οι δαπάνες που σχετίζονται με τη συντήρηση των λογισμικών προγραμμάτων αναγνωρίζονται στην κατάσταση συνολικού εισοδήματος κατά την ημερομηνία που αυτές πραγματοποιούνται. Τα κόστη ανάπτυξης που συνδέονται άμεσα με τα προγράμματα λογισμικού αναγνωρίζονται ως άυλα περιουσιακά στοιχεία όταν πληρούνται τα ακόλουθα κριτήρια: • Είναι τεχνικά εφικτό το προϊόν λογισμικού να τεθεί σε χρήση. • Η Διοίκηση της Εταιρείας έχει την πρόθεση να ολοκληρώσει το λογισμικό και να το θέσει σε λειτουργία για ιδία χρήση ή να το πουλήσει. • Η Διοίκηση της Εταιρείας έχει την ικανότητα να ολοκληρώσει το λογισμικό και να το θέσει σε λειτουργία για ιδία χρήση ή να το πουλήσει. • Μπορεί να τεκμηριωθεί με ποιο τρόπο το λογισμικό θα Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις αποφέρει μελλοντικά οικονομικά οφέλη. • Υπάρχουν οι διαθέσιμοι, τεχνικοί και οικονομικοί πόροι ώστε να ολοκληρωθεί η κατασκευή του λογισμικού και να τεθεί σε χρήση ή να πουληθεί. • Οι δαπάνες που αναλογούν στο προϊόν λογισμικού κατά τη διάρκεια της ανάπτυξης του να μπορούν να επιμετρηθούν αξιόπιστα. Τα έξοδα που κεφαλαιοποιούνται ως μέρος της ανάπτυξης ενός λογισμικού προϊόντος είναι έξοδα μισθοδοσίας και αναλογία από τα γενικά έξοδα Διοίκησης. Τέλος, δαπάνες όπως, οι δαπάνες ίδρυσης και πρώτης εγκατάστασης επιχειρησιακών μονάδων ή υποκαταστημάτων, δαπάνες εκπαίδευσης προσωπικού, δαπάνες διαφήμισης και προβολής και δαπάνες μετεγκατάστασης και αναδιοργάνωσης τμήματος ή όλης της Εταιρείας, αναγνωρίζονται ως έξοδα κατά το χρόνο πραγματοποιήσεώς τους. 2.9 Επενδύσεις σε Χρηματοοικονομικά Στοιχεία 2.9.1 Κατηγοριοποίηση i. Χρηματοοικονομικά στοιχεία στην Εύλογη αξία μέσω αποτελεσμάτων Κατά την αρχική αναγνώριση η Εταιρεία προσδιορίζει οποιοδήποτε χρηματοοικονομικό περιουσιακό στοιχείο, ως χρηματοοικονομικό μέσο αποτιμώμενο στην εύλογη αξία του μέσω των αποτελεσμάτων όταν: α) Απαλείφει ή μειώνει σημαντικά μια ανακολουθία στην επιμέτρηση ή την αναγνώριση (ορισμένες φορές αναφερόμενη ως «λογιστική ασυμμετρία») που θα προέκυπτε εάν τα σχετιζόμενα παράγωγα χρηματοπιστωτικά προϊόντα αντιμετωπίζονταν λογιστικά ως εμπορικό χαρτοφυλάκιο και τα υποκείμενα χρηματοοικονομικά μέσα επιμετρούνται στο αποσβεσμένο κόστος, όπως είναι δάνεια και απαιτήσεις κατά ασφαλισμένων και χρηματοπιστωτικών ιδρυμάτων ή υποχρεώσεις από πιστωτικούς τίτλους. β) Μια ομάδα χρηματοοικονομικών περιουσιακών στοιχείων, υποχρεώσεων ή και των δύο τυγχάνει διαχείρισης και η απόδοσή της αξιολογείται σε βάση εύλογης αξίας, σύμφωνα με την τεκμηριωμένη στρατηγική διαχείρισης κινδύνων ή επενδύσεων και η πληροφόρηση Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων σχετικά με την ομάδα παρέχεται εσωτερικά σε αυτό το επίπεδο στη Διοίκηση της Εταιρείας. γ) Τα χρηματοοικονομικά μέσα περιέχουν ένα ή περισσότερα ενσωματωμένα παράγωγα, η ύπαρξη των οποίων τροποποιεί ουσιαστικά τις ταμειακές ροές και για το λόγο αυτό θα έπρεπε να απεικονίζονται σε διακεκριμένη βάση εάν δεν είχαν ταξινομηθεί σε αυτή την κατηγορία. Ο προσδιορισμός κάποιου χρηματοοικονομικού στοιχείου ως αποτιμώμενο στην εύλογη αξία μέσω αποτελεσμάτων είναι αμετάκλητος. ii. Εμπορικό χαρτοφυλάκιο Το εμπορικό χαρτοφυλάκιο περιλαμβάνει χρεόγραφα που αποκτώνται είτε για τη δημιουργία κέρδους από τη βραχυπρόθεσμη μεταβολή στην τιμή ή το περιθώριο του διαπραγματευτή ή είναι χρεόγραφα που ανήκουν σε ένα χαρτοφυλάκιο χρεογράφων για τα οποία υπάρχει ιστορικό βραχυπρόθεσμης δημιουργίας κέρδους. Το εμπορικό χαρτοφυλάκιο της Εταιρείας δεν περιλαμβάνει χρεόγραφα που υπόκεινται σε συμφωνία πώλησης και επαναγοράς. Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 113 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων 2.9.2 Αναγνώριση και επιμέτρηση Όλα τα χρηματοοικονομικά αξιόγραφα που έχει η Εταιρεία στην κατοχή της διαπραγματεύονται σε οργανωμένες αγορές και καταχωρούνται από την Εταιρεία ως αξιόγραφα που προορίζονται για εμπορική εκμετάλλευση και είναι διαθέσιμα προς πώληση. Η απόφαση για την ταξινόμηση αυτή των επενδύσεων λαμβάνεται αρχικά κατά τον χρόνο απόκτησής τους και επανεξετάζεται στην περίοδο κλεισίματος κάθε οικονομικής κατάστασης. Η επανεξέταση αυτή δύναται να γίνει επίσης οποτεδήποτε κρίνει η Διοίκηση ότι πρέπει να γίνει εάν συντρέχουν καταστάσεις, οι οποίες επηρεάζουν τις επενδύσεις αυτές ή γίνει αλλαγή της επενδυτικής στρατηγικής της Εταιρείας. Τα χρηματοοικονομικά αξιόγραφα καταχωρούνται αρχικά στην αξία κτήσης τους κατά την ημερομηνία αγοράς τους, η οποία προσαυξάνεται με τις δαπάνες συναλλαγής. Μεταγενέστερα της ημερομηνίας αγοράς τους (κατά κύριο λόγο σε κάθε ημερομηνία σύνταξης Οικονομικών Καταστάσεων), τα αξιόγραφα αποτιμώνται στην εύλογη αξία τους. Η εύλογη αξία προσδιορίζεται κατά περίπτωση από τιμές που παρέχονται από τις οργανωμένες αγορές, από διαπραγματευτές αξιόγραφων ή από μοντέλα προεξόφλησης μελλοντικών ταμειακών ροών. Τα κέρδη και οι ζημίες που προκύπτουν από τις μεταβολές της εύλογης αξίας των χρηματοοικονομικών αξιόγραφων κατά την αποτίμηση ή την πώληση τους, καταχωρούνται στα αποτελέσματα της χρήσης στην οποία πραγματοποιείται αυτή. Επίσης, τα έσοδα από τόκους και μερίσματα που αφορούν χρηματοοικονομικά αξιόγραφα, καταχωρούνται στον λογαριασμό αποτελεσμάτων χρήσης. Αναλυτικότερα η προσέγγιση της Εταιρείας έχει ως εξής: α) Τα ομόλογα έχουν μακροπρόθεσμη λήξη (πέραν 114 INTERLIFE Ασφαλιστική του ενός έτους) και συγκεκριμένη ονομαστική αξία η οποία και πληρώνεται στον χρόνο λήξης τους. Η πολιτική της Εταιρείας είναι κατά τον χρόνο αγοράς τους, αυτά να καταχωρούνται στο κόστος κτήσης τους, περιλαμβανομένου και τυχόν έμμεσα έξοδα που σχετίζονται με αυτά. Κατά τον χρόνο λήξης τους (ρευστοποίηση τους) γίνεται η σχετική αποτίμηση, και τα τυχόν έσοδα η έξοδα που προκύπτουν βαρύνουν τα αποτελέσματα της χρήσης αυτής. Τα ετήσια έσοδα από τόκους που προκύπτουν από αυτά τα χρηματοοικονομικά προϊόντα αναγνωρίζονται στη χρήση που λαμβάνουν χώρα. β) Τα αμοιβαία κεφάλαια σε αντίθεση με τα ομόλογα δεν έχουν ονομαστική αξία. Αρχικά αυτά καταχωρούνται στην αξία κτήσης τους. Τα τυχόν έμμεσα έξοδα που σχετίζονται με τη κτήση τους αντιμετωπίζονται με τον ίδιο τρόπο όπως αναφέρεται παραπάνω στα ομόλογα. Μετά την αρχική καταχώρηση βάσει του κόστους κτήσης, η αποτίμησή τους σε ετήσια βάση γίνεται βάσει της εύλογης αξίας τους. Δεδομένου ότι πρόκειται για χρηματοοικονομικά και η απόδοσή τους είναι ιδιαίτερα μεταβλητή, αποτελεί επιλογή της Διοίκησης ως εύλογη αξία να λογίζεται η τρέχουσα τιμή τους. γ) Στην περίπτωση των μετοχών που διαπραγματεύονται στο Χρηματιστήριο, αυτές αναγνωρίζονται κατά την ημερομηνία της αγοράς τους και καταχωρούνται στο κόστος κτήσης τους, περιλαμβανομένου και τυχόν έμμεσα έξοδα που σχετίζονται με αυτά. Στη συνέχεια οι επενδύσεις αυτές αποτιμώνται στην εύλογη αξία τους, δηλαδή τη τρέχουσα αξία του προϊόντος στην αγορά αυτή. Όπως και στα ανωτέρω χρηματοοικονομικά προϊόντα οι τυχόν διαφορές που προκύπτουν κατά την αποτίμηση (κέρδη η ζημίες) βαρύνουν τα αποτελέσματα χρήσης στα οποία πραγματοποιήθηκε η αποτίμηση. Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις 2.10 Απομείωση Αξίας Περιουσιακών Στοιχείων Σε κάθε ημερομηνία σύνταξης των Οικονομικών Καταστάσεων, η Διοίκηση της Εταιρείας εξετάζει την αξία των περιουσιακών στοιχείων προκειμένου να διαπιστώσει εάν υφίσταται περίπτωση απομείωσης της αξίας τους. Εφόσον συντρέχει τέτοια περίπτωση διερευνάται κατά πόσον η λογιστική αξία των συγκεκριμένων περιουσιακών στοιχείων μπορεί να ανακτηθεί και σε αρνητική περίπτωση διενεργείται ανάλογη πρόβλεψη για απομείωση. Ως ανακτήσιμη αξία θεωρείται η μεγαλύτερη αξία μεταξύ εύλογης αξίας μείον τα απαιτούμενα για την πώληση κόστη και αξίας χρήσεως. i. Χρηματοοικονομικά αναπόσβεστο κόστος στοιχεία στο Τα στοιχεία του ενεργητικού που αποσβένονται υπόκεινται σε έλεγχο απομείωσης της αξίας τους όταν υπάρχουν αντικειμενικές αποδείξεις ότι η λογιστική αξία τους δεν θα ανακτηθεί. Η ανακτήσιμη αξία είναι το μεγαλύτερο ποσό μεταξύ της καθαρής τιμής πώλησης και της αξίας λόγω χρήσης. Αντικειμενικές ενδείξεις υπάρχουν όταν συντρέχουν οι παρακάτω προϋποθέσεις: 1) Σημαντική οικονομική δυσχέρεια του αντισυμβαλλόμενου. 2) Μη καταβολή ασφαλίστρων. 3) Όταν η λογιστική αξία των στοιχείων του ενεργητικού που αναγνωρίζεται από την επιχείρηση (ή της Μονάδας Δημιουργίας Ταμειακών Ροών) είναι μεγαλύτερη από το ανακτήσιμο ποσό τους. Όταν συντρέχουν οι παραπάνω περιπτώσεις για καλύτερη απεικόνιση της οικονομικής κατάστασης οι απαιτήσεις αυτές χαρακτηρίζονται ως επισφαλείς και παρακολουθούνται ξεχωριστά. Πέραν των ανωτέρω, η Εταιρεία, για τη διασφάλιση των απαιτήσεων, έχει θεσπίσει την παροχή εγγυήσεων, εμπράγματων και άλλων, στα πλαίσια ενός κανονισμού Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων συνεργασίας. Ο βαθμός εγγύησης του χρεώστη, κλιμακώνεται με βάση το ύψος των συνολικών του τρεχουσών υποχρεώσεων (συμπεριλαμβανομένων των άληκτων αξιόγραφων). Επιπρόσθετα, εάν συντρέχουν βάσιμοι λόγοι από τους οποίους να συνάγεται ότι οι απαιτήσεις αυτές δεν δύναται να εισπραχτούν (π.χ. χρεωκοπία, έλλειψη ακίνητων στοιχείων που δύναται να διεκδικηθούν) τότε διαγράφονται βαρύνοντας τα αποτελέσματα της χρήσης στην οποία έγινε η διαγραφή τους. Στη περίπτωση που κάποια απαίτηση που έχει χαρακτηριστεί ως επισφαλής εισπραχθεί, τότε αυτή μεταφέρεται από τους λογαριασμούς επισφαλειών στις απαιτήσεις. Αντίστοιχα, εάν κάποια απαίτηση η οποία έχει διαγραφεί εισπραχθεί σε μεταγενέστερη χρήση, αυτή αναγνωρίζεται και προσαυξάνει τα αποτελέσματα της χρήσης στην οποία εισπράχθηκε. Σε ότι αφορά τις απαιτήσεις από λοιπούς χρεώστες, αυτές αφορούν απαιτήσεις από ενοίκια, διεκδικούμενα ποσά από ζημίες που πληρώθηκαν και λοιπές απαιτήσεις. Οι απαιτήσεις αυτές αναγνωρίζονται λογιστικά με την έκδοση των σχετικών νομικών εγγράφων μεταξύ της Εταιρείας και του συμβαλλόμενου χρεώστη. Σε ότι αφορά την τυχόν απομείωση της αξίας τέτοιων απαιτήσεων ισχύουν τα ανωτέρω που αφορούν τους χρεώστες ασφαλίστρων. Τα τυχόν έσοδα από τόκους υπερημερίας που προέρχονται από τις ανωτέρω απαιτήσεις αναγνωρίζονται λογιστικά εντός της χρήσης στην οποία έγινε δεκτός ο διακανονισμός με τον χρεώστη και την έκδοση του σχετικού παραστατικού. ii. Απομείωση άλλων μη χρηματοοικονομικών στοιχείων Τα περιουσιακά στοιχεία που έχουν απροσδιόριστη ωφέλιμη διάρκεια ζωής δεν υπόκεινται σε αποσβέσεις και ελέγχονται για τυχόν απομείωση κάθε χρόνο. Στις Οικονομικές Καταστάσεις δεν περιλαμβάνονται τέτοια στοιχεία. Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 115 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων 2.11 Ασφαλιστικές & Αντασφαλιστικές Δραστηριότητες Η Εταιρεία υιοθέτησε το Δ.Π.Χ.Α. 4, οπότε και έγινε ταξινόμηση του χαρτοφυλακίου σε ασφαλιστικά και επενδυτικά συμβόλαια. Ασφαλιστικά συμβόλαια είναι εκείνα τα συμβόλαια με τα οποία μεταφέρεται σημαντικός ασφαλιστικός κίνδυνος από τον ασφαλιζόμενο στην ασφαλιστική Εταιρεία και όπου η ασφαλιστική Εταιρεία αποδέχεται να αποζημιώσει τον ασφαλιζόμενο σε περίπτωση επέλευσης καθορισμένου αβέβαιου μελλοντικού συμβάντος που επηρεάζει αρνητικά τον ασφαλιζόμενο. Ο ασφαλιστικός κίνδυνος είναι σημαντικός όταν και μόνον όταν ένα συμβάν θα μπορούσε να αναγκάσει την ασφαλιστική Εταιρεία να καταβάλει σημαντικές επιπλέον παροχές. Tα συμβόλαια, τα οποία δεν περιλαμβάνουν την κάλυψη σημαντικού ασφαλιστικού κινδύνου, χαρακτηρίζονται ως επενδυτικά. i. Ασφαλιστήρια συμβόλαια Ζημιών Τα ασφάλιστρα των συμβολαίων ζημιών αναγνωρίζονται ως έσοδα (δεδουλευμένα ασφάλιστρα) αναλογικά με την περίοδο διάρκειας του ασφαλιστηρίου συμβολαίου. Κατά την ημερομηνία κλεισίματος των Οικονομικών Καταστάσεων το ποσό των εγγεγραμμένων ασφαλίστρων που αναλογεί στο επόμενο ή στα επόμενα έτη μεταφέρεται στο απόθεμα μη δεδουλευμένων ασφαλίστρων. Τα ασφάλιστρα απεικονίζονται πριν τη μείωση των αναλογουσών προμηθειών. Πιο αναλυτικά τα συμβόλαια διαχωρίζονται σε: α) Ασφαλιστήρια Συμβόλαια Ζημιών - Αστικής Ευθύνης Αυτοκινήτου Στην κατηγορία αυτή περιλαμβάνονται τα συμβόλαια που εκδίδει η Εταιρεία για την κάλυψη του κινδύνου της αστικής ευθύνης αυτοκινήτων. β) Ασφαλιστήρια Συμβόλαια Ζημιών Πυρός και Λοιπών Κλάδων Στην κατηγορία αυτή περιλαμβάνονται τα συμβόλαια που καλύπτουν τον κίνδυνο πυρός, σεισμού, χερσαίων οχημάτων, κλοπής, μεταφορών, γενικής αστικής ευθύνης, πιστώσεων, εγγυήσεων, βοηθείας, σκαφών, αεροσκαφών, πληρωμάτων και λοιπά. Επί των ανωτέρω 116 INTERLIFE Ασφαλιστική εσόδων από ασφάλιστρα προστίθενται τα «δικαιώματα συμβολαίων» το ύψος των οποίων καθορίζεται από την κάθε ασφαλιστική Εταιρεία ξεχωριστά. Η κατανομή των εσόδων αυτών γίνεται κατά κλάδο ασφάλισης. Tα ασφαλιστικά έσοδα της Εταιρείας προέρχονται κυρίως από τη δραστηριοποίησή της στην ασφάλιση αυτοκινήτων. Τα εισπρακτέα ποσά από ασφαλιστήρια συμβόλαια, δηλαδή τα έσοδα, αναγνωρίζονται στα αποτελέσματα αναλογικά με την περίοδο διάρκειας του ασφαλιστήριου συμβολαίου και είναι απαιτητά από τους ασφαλισμένους, μεσίτες ασφαλίσεων και πράκτορες. Τα πληρωτέα ποσά που σχετίζονται με τα ασφαλιστήρια συμβόλαια, ανήκουν σε δυο κατηγορίες: α) Τις αποζημιώσεις ζημιών οι οποίες προέρχονται από συμβατικές υποχρεώσεις ασφαλιστικών συμβολαίων και β) τα γενικά έξοδα που διενεργεί η Εταιρεία για την προώθηση των ασφαλιστικών εργασιών της. Και τα δυο βαρύνουν τα αποτελέσματα της περιόδου που αυτά αφορούν. Τα γενικά έξοδα περιλαμβάνουν δαπάνες όπως προμήθειες προς μεσίτες ασφαλίσεων, πράκτορες, μισθοδοσίες προσωπικού της Εταιρείας που ασχολείται με τις ασφαλίσεις, δαπάνες συντήρησης εξοπλισμού και αναλώσιμα αυτού που χρησιμοποιείται για την προώθηση ασφαλίσεων και τα λοιπά σχετικά λειτουργικά έξοδα, όπως είναι η διαφήμιση κ.λπ. Οι δαπάνες για προμήθειες αναγνωρίζονται στα αποτελέσματα με βάση τη χρονική διάρκεια των ασφαλιστικών συμβολαίων που αυτές αφορούν. Έτσι, εάν ένα μέρος του συμβολαίου αφορά μια χρήση και το υπόλοιπο την επόμενη, το ποσό της προμήθειας μεταφέρεται αναλογικά στις δύο χρήσεις. Οι λοιπές παραπάνω δαπάνες αναγνωρίζονται στον χρόνο διενέργειάς τους. Όπως και τα γενικά έξοδα έτσι και οι πληρωθείσες αποζημιώσεις ασφαλιστικών ζημιών αναγνωρίζονται στα αποτελέσματα της χρήσης που έλαβαν χώρα. Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης ii. Μεταφερόμενα Συμβολαίων (ΜΕΠ) Επεξεγηματική Έκθεση Έξοδα Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Πρόσκτησης Οι προμήθειες και τα άλλα έξοδα πρόσκτησης που αναλογούν στην επόμενη χρήση τόσο των νέων συμβολαίων όσο και των ανανεώσεων των υφιστάμενων συμβολαίων απεικονίζονται στο λογαριασμό του Ενεργητικού «Προμήθειες και άλλα έξοδα παραγωγής επομένων χρήσεων» και κατανέμονται στις χρήσεις ανάλογα με τη διάρκεια των ασφαλιστηρίων συμβολαίων. Η συντριπτική πλειοψηφία των ασφαλιστηρίων συμβολαίων έχει ετήσια διάρκεια. iii. Ασφαλιστικές προβλέψεις Οι ασφαλιστικές προβλέψεις αντιπροσωπεύουν την εκτίμηση της Διοίκησης της Εταιρείας για υποχρεώσεις που απορρέουν από τα ασφαλιστήρια συμβόλαια. Η Εταιρεία διενεργεί στο τέλος κάθε οικονομικής χρήσης προβλέψεις για κινδύνους που απορρέουν από τα ασφαλιστήρια συμβόλαια που έχει συνάψει. Η διενέργεια των προβλέψεων αυτών είναι υποχρεωτική βάσει της ασφαλιστικής νομοθεσίας η οποία διέπει τη λειτουργία των ασφαλιστικών επιχειρήσεων στην Ελλάδα. Το τελικό ποσό των υπολογιζόμενων προβλέψεων βαρύνει τα αποτελέσματα χρήσης της οικονομικής χρήσης που αφορά και αρχικά α) συμψηφίζονται με τις αντίστοιχες προβλέψεις της προηγούμενης χρήσης με το αποτέλεσμα του συμψηφισμού να βαρύνει τα αποτελέσματα χρήσης και β) μεταφέρεται στην επόμενη οικονομική χρήση ως προβλέψεις προηγούμενης χρήσης. Οι ασφαλιστικές προβλέψεις αναλύονται στις ακόλουθες κυριότερες κατηγορίες: Προβλέψεις για μη δεδουλευμένα ασφάλιστρα Αντιπροσωπεύουν το μέρος των καθαρών εγγεγραμμένων ασφαλίστρων που καλύπτει κατ’ αναλογία την περίοδο από την ημερομηνία σύνταξης των Οικονομικών Καταστάσεων μέχρι τη λήξη της περιόδου για την οποία έχουν καταχωρηθεί τα ασφάλιστρα στα μητρώα της Εταιρείας. Προβλέψεις για Κινδύνους σε Ισχύ Αφορά την πρόσθετη πρόβλεψη η οποία σχηματίζεται κατά την ημερομηνία κλεισίματος των Οικονομικών Καταστάσεων όταν εκτιμάται ότι το απόθεμα των μη δεδουλευμένων ασφαλίστρων και δικαιωμάτων μετά την αφαίρεση των αναλογούντων εξόδων πρόσκτησης Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις δεν επαρκεί για την κάλυψη των προβλεπόμενων ζημιών και εξόδων των ασφαλιστηρίων συμβολαίων σε ισχύ την ημερομηνία αυτή. Προβλέψεις Εκκρεμών Αποζημιώσεων Αφορά τις προβλέψεις εκκρεμών ζημιών περιλαμβάνουν τις κατά φάκελο προβλέψεις για το κόστος των ζημιών, τα επιπλέον ποσά που εκτιμήθηκαν αναλογιστικά για να καλύψουν τυχόν ανεπάρκειες των προαναφερθέντων προβλέψεων, το κόστος των ζημιών που δεν έχουν αναγγελθεί καθώς και τα έξοδα διαχείρισης των ζημιών. Το τελικό κόστος των εκκρεμών ζημιών υπολογίζεται με τη χρήση ενός φάσματος τυποποιημένων αναλογιστικών τεχνικών, όπως η Chain Ladder και η BornheutterFerguson μέθοδοι. Η κύρια υπόθεση στην οποία βασίζονται αυτές οι τεχνικές είναι ότι η εμπειρία που έχει αποκομίσει η Εταιρεία από τις ζημιές του παρελθόντος μπορεί να χρησιμοποιηθεί για την εκτίμηση των μελλοντικών ζημιών και συνεπώς για τον καθορισμό του τελικού κόστους των αξιώσεων. Έλεγχος επάρκειας ασφαλιστικών αποθεμάτων (Liability Adequacy Test – «LAT») Η Εταιρεία αξιολογεί την επάρκεια των αναγνωριζόμενων ασφαλιστικών προβλέψεων εφαρμόζοντας τον έλεγχο επάρκειας των ασφαλιστικών υποχρεώσεων χρησιμοποιώντας τρέχουσες εκτιμήσεις των μελλοντικών ταμειακών ροών των ασφαλιστηρίων συμβολαίων. Στην περίπτωση που οι προκύπτουσες, από τον έλεγχο επάρκειας των ασφαλιστικών αποθεμάτων, υποχρεώσεις της Εταιρείας υπερβαίνουν τα ασφαλιστικά αποθέματα που έχουν υπολογισθεί σύμφωνα με τις διατάξεις του Δ.Π.Χ.Α. 4 «Ασφαλιστήρια Συμβόλαια», η επιπρόσθετη πρόβλεψη αυξάνει τα αποθέματα των κλάδων τους οποίους αφορά και επιβαρύνει τα αποτελέσματα της χρήσης για την οποία διενεργείται ο έλεγχος. iv. Διασωθείσα περιουσία και έξοδα υπο/ αντικατάστασης Σε ορισμένες περιπτώσεις υπάρχει πιθανότητα από τον διακανονισμό μιας ζημιάς να προκύψει υπολειμματική αξία. Η Εταιρεία κατά πάγια τακτική αποζημιώνει των ασφαλισμένο αφαιρώντας την υπολειμματική αξία του σώσματος. Η εκτίμηση της αξίας του σώσματος γίνεται από εμπειρογνώμονες και δεν συμπεριλαμβάνεται στις ασφαλιστικές υποχρεώσεις της Εταιρείας. Η Εταιρεία στη λήξη της ελεγχόμενης περιόδου δεν περιελάβανε στις Οικονομικές της Καταστάσεις σώσματα. Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 117 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων v. Αντασφαλιστικές Συμβάσεις Ως συμβόλαια αντασφάλισης λογίζονται οι συμβάσεις που έχει κάνει η Εταιρεία με αντασφαλιστές (άλλες ασφαλιστικές εταιρείες) εντός και εκτός Ελλάδος, βάσει των οποίων έχει εκχωρήσει σε αυτούς ένα μέρος των εσόδων από ένα ασφαλιστικό συμβόλαιο με αντάλλαγμα την αποζημίωσή της ως ένα ποσοστό από τυχόν ζημίες που μπορεί να προκύψουν από το συμβόλαιο αυτό. Αντίστοιχα, η Εταιρεία λειτουργεί και ως αντασφαλιστής καλύπτοντας άλλες ασφαλιστικές επιχειρήσεις εντός και εκτός Ελλάδος. Σημειώνεται ότι τα έσοδα από τη δραστηριότητα αυτή δεν είναι σημαντικά όπως επίσης και η έκθεση της Εταιρείας ως αντασφαλιστής. Το μέρος του αποθέματος που αναλογεί στους αντασφαλιστές της Εταιρείας αναγνωρίζονται ως στοιχεία ενεργητικού «Απαιτήσεις από Αντασφαλιστές». Οι υποχρεώσεις προς τους αντασφαλιστές αφορούν κυρίως τα οφειλόμενα αντασφάλιστρα. Η Εταιρεία εξετάζει αν οι απαιτήσεις από αντασφαλιστές έχουν υποστεί απομείωση κατά τη σύνταξη των οικονομικών της καταστάσεων, μειώνει τη λογιστική αξία τους αναλόγως και αναγνωρίζει τη ζημία απομείωσης στα αποτελέσματα. Μία απαίτηση από αντασφαλιστή είναι απομειωμένη όταν και μόνον όταν: (i) υπάρχουν αντικειμενικές αποδείξεις, ως αποτέλεσμα γεγονότος που συνέβη μετά την αρχική αναγνώριση της απαίτησης, ότι η Εταιρεία ενδέχεται να μην εισπράξει ολόκληρο το ποσό που του αναλογεί σύμφωνα με τους όρους του συμβολαίου και (ii) το γεγονός αυτό έχει αξιόπιστα μετρήσιμη επίδραση στα ποσά τα οποία η Εταιρεία θα εισπράξει από τον αντασφαλιστή. Τα ποσά που προκύπτουν από τις αντασφαλιστικές συμβάσεις αναγνωρίζονται στον χρόνο που συνάφθηκε η σχετική σύμβαση και α) βαρύνουν τα αποτελέσματα της οικονομικής αυτής χρήσης β) εμφανίζονται ως στοιχεία ενεργητικού ή παθητικού, ανάλογα με το εάν το ποσό αυτό οφείλεται στην Εταιρεία από αποζημιώσεις ή στον αντασφαλιστή ως οφειλή. Η αποτίμηση των ποσών αυτών γίνεται βάσει των όρων που έχουν υπογραφεί στις σχετικές αντασφαλιστικές συμβάσεις. Όπως και στα ασφαλιστήρια συμβόλαια, έτσι και εδώ η Διοίκηση εξετάζει κάθε χρόνο εάν συντρέχουν περιπτώσεις απομείωσης της αξίας τέτοιων απαιτήσεων ή υποχρεώσεων. Σε περίπτωση που συντρέχει τέτοια περίπτωση, τότε η τυχόν απομείωση αναγνωρίζεται στα αποτελέσματα ως ζημία και μειώνει αντίστοιχα την απαίτηση αυτή. Τα κύρια στοιχεία του αντασφαλιστικού προγράμματος της Εταιρείας για τη χρήση 2021 ήταν: 118 Ασφαλιστικό πρόγραμμα 2021 Ανώτατη οροφή αποζημιώσεως Motor excess UNLIMITED XS 500.000 Catastrophe excess 30.000.000 XS 500.000 Properties & Engineering Risk 10.000.000 XS 150.000 Miscellaneous accident 3.000.000 XS 75.000 Marine 1.300.000 XS 50.000 Medical Expenses 500.000 XS 20.000 INTERLIFE Ασφαλιστική Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις 2.12 Συμψηφισμός Απαιτήσεων Υποχρεώσεων Τα χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού και παθητικού συμψηφίζονται και το καθαρό ποσό απεικονίζεται στην κατάσταση οικονομικής θέσης, μόνο όταν υπάρχει νομικά ισχυρό δικαίωμα να συμψηφίσει τα ποσά που αναγνωρίστηκαν και υπάρχει η πρόθεση να γίνει διακανονισμός σε καθαρή βάση, ή για να ρευστοποιήσει το περιουσιακό στοιχείο και να διακανονίσει την υποχρέωση ταυτόχρονα. 2.13 Απαιτήσεις Κατά Χρεωστών Ασφαλίστρων Οι απαιτήσεις κατά χρεωστών ασφαλίστρων περιλαμβάνουν ασφάλιστρα από ασφαλισμένους, συνεργάτες με δικαίωμα είσπραξης και επίδικες υποθέσεις. Η Εταιρεία έχει καταρτίσει συμβάσεις για την παροχή πίστωσης χρόνου στους συνεργάτες για την είσπραξη των ασφαλίστρων. Οι εισπράξεις των ασφαλίστρων γενικά πραγματοποιούνται σύμφωνα με τα οριζόμενα στην Πολιτική Διαχείρισης Παραγωγής και Είσπραξης Ασφαλίστρων (ΠΟ. ΔΙ.Π.Ε.Α.). Οι απαιτήσεις κατά χρεωστών ασφαλίστρων καταχωρούνται στις Οικονομικές Καταστάσεις την ημερομηνία έκδοσης των Ασφαλιστηρίων Συμβολαίων. Προβλέψεις για απομείωση της αξίας των χρεωστών ασφαλίστρων Πρόβλεψη για απομείωση της αξίας μιας απαίτησης σχηματίζεται όταν υπάρχουν βάσιμες ενδείξεις ότι η Εταιρεία δεν πρόκειται να εισπράξει το σύνολο των απαιτήσεων που είναι απαιτητά στα πλαίσια της σύμβασης και σύμφωνα με τους αρχικούς όρους της. Η Εταιρεία εξετάζει εάν υπάρχουν βάσιμες ενδείξεις για πιθανές ζημίες στο χαρτοφυλάκιο απαιτήσεων κατά ασφαλισμένων. Μία απαίτηση υπόκειται σε απομείωση της αξίας της όταν σύμφωνα με τους όρους της σύμβασης, παρουσιάζει καθυστέρηση ή όταν υπάρχουν βάσιμες ενδείξεις, κατά την ημερομηνία εκτίμησης, οι οποίες καταδεικνύουν ότι οι χρεώστες ασφαλίστρων δεν θα έχουν τη δυνατότητα να ανταποκριθούν στις υποχρεώσεις τους. Σε κάθε ημερομηνία ισολογισμού όλες οι καθυστερημένες ή επισφαλείς απαιτήσεις εκτιμώνται για να προσδιοριστεί η αναγκαιότητα ή μη πρόβλεψης για επισφαλείς απαιτήσεις. Το υπόλοιπο της συγκεκριμένης πρόβλεψης για επισφαλείς απαιτήσεις προσαρμόζεται κατάλληλα σε κάθε ημερομηνία κλεισίματος ισολογισμού, ώστε να αντανακλά τους πιθανολογούμενους σχετικούς κινδύνους. Κάθε διαγραφή υπολοίπων χρεώνεται στην υπάρχουσα πρόβλεψη για επισφαλείς απαιτήσεις. Αποτελεί πολιτική της Εταιρείας να μη διαγράφεται καμία απαίτηση μέχρι να εξαντληθούν όλες οι δυνατές πρακτικές και νομικές ενέργειες για την είσπραξή της. 2.14 Ταμειακά Διαθέσιμα και Ισοδύναμα Τα ταμειακά διαθέσιμα και ισοδύναμα περιλαμβάνουν τα μετρητά στην τράπεζα και στο ταμείο της Εταιρείας καθώς επίσης και τις βραχυπρόθεσμες επενδύσεις υψηλής ρευστότητας, όπως τα προϊόντα της αγοράς χρήματος Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων και τις προθεσμιακές καταθέσεις, των οποίων ο κίνδυνος μεταβολής της εύλογης αξίας τους είναι ασήμαντος και τα οποία χρησιμοποιούνται από την Εταιρεία για την εξυπηρέτηση των βραχυπροθέσμων υποχρεώσεων της. Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 119 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων 2.15 Χορηγούμενα Δάνεια Τα δάνεια προς το προσωπικό, τους ασφαλιστές και τους ασφαλισμένους ζωής καταχωρούνται την ημερομηνία εκταμίευσης στο ύψος του χορηγηθέντος ποσού πλέον τα άμεσα έξοδα που σχετίζονται με τη χορήγηση. Μεταγενέστερα της αρχικής καταχώρησής τους, οι χορηγήσεις αποτιμώνται στο αποσβέσιμο κόστος με τη μέθοδο του αποτελεσματικού επιτοκίου. Όταν μια χορήγηση χαρακτηριστεί ως επισφαλής, η λογιστική της αξία μειώνεται στην εκτιμώμενη ανακτήσιμη αξία, η οποία προσδιορίζεται ως η παρούσα αξία των αναμενόμενων μελλοντικών ταμειακών ροών, συμπεριλαμβανομένων των εκτιμώμενων ανακτήσιμων ποσών από εγγυήσεις και εμπράγματες εξασφαλίσεις, προεξοφλούμενων με το αρχικό αποτελεσματικό επιτόκιο της χορήγησης. 2.16 Μετοχικό Κεφάλαιο Έξοδα τα οποία πραγματοποιήθηκαν για την έκδοση μετοχών εμφανίζονται μετά την αφαίρεση του σχετικού φόρου εισοδήματος, σε μείωση των ιδίων κεφαλαίων. Τα έξοδα τα οποία σχετίζονται με την έκδοση μετοχών για την απόκτηση επιχειρήσεων περιλαμβάνονται στο κόστος κτήσης της Εταιρείας που αποκτάται. Κατά την απόκτηση ιδίων μετοχών, το καταβληθέν τίμημα, συμπεριλαμβανομένων και των σχετικών δαπανών, απεικονίζεται μειωτικά των ιδίων κεφαλαίων (αποθεματικό υπέρ το άρτιο). Οι Ίδιες Μετοχές δεν ενσωματώνουν δικαιώματα ψήφου. Η Εταιρεία κατά την 31 Δεκεμβρίου 2021 κατείχε 91.143 ίδιες μετοχές συνολικού ποσού € 131.540,07. 2.17 Χρηματοοικονομικές Υποχρεώσεις Οι χρηματοοικονομικές υποχρεώσεις της Εταιρείας προς τρίτους αποτιμώνται στις Οικονομικές Καταστάσεις στο ιστορικό κόστος τους βάσει των νόμιμων στοιχείων που υπάρχουν για τις συναλλαγές αυτές. Τυχόν επιβαρύνσεις από εκπρόθεσμες πληρωμές υποχρεώσεων βαρύνουν τα αποτελέσματα χρήσης και προσαυξάνουν ισόποσα τις υποχρεώσεις. Μια χρηματοοικονομική υποχρέωση παύει να αναγνωρίζεται όταν ακυρώνεται, εκπνέει ή δεν υφίσταται πλέον. Όταν μια υφιστάμενη χρηματοοικονομική υποχρέωση αντικαθίσταται από μια άλλη από τον ίδιο δανειστή με σημαντικά διαφορετικούς όρους ή οι όροι της υφιστάμενης υποχρέωσης τροποποιούνται σημαντικά, αυτή η αλλαγή ή τροποποίηση θεωρείται ως παύση αναγνώρισης της αρχικής υποχρέωσης και αναγνώριση μιας νέας και η διαφορά στα αντίστοιχα λογιστικά υπόλοιπα αναγνωρίζεται στα αποτελέσματα. 2.18 Φορολογία Η επιβάρυνση της χρήσης εισοδήματος αποτελείται από τους τρέχοντες φόρους και τους αναβαλλόμενους φόρους, δηλαδή τους φόρους ή τις φορολογικές ελαφρύνσεις που σχετίζονται με τα οικονομικά οφέλη που προκύπτουν στη χρήση αλλά έχουν ήδη καταλογιστεί ή θα καταλογιστούν από τις φορολογικές αρχές σε διαφορετικές χρήσεις. Ο τρέχων και αναβαλλόμενος φόρος καταχωρείται στα αποτελέσματα ή απευθείας στην καθαρή θέση αν αφορά 120 INTERLIFE Ασφαλιστική στοιχεία που έχουν αναγνωρισθεί απευθείας στα Ίδια Κεφάλαια. Ο φόρος εισοδήματος υπολογίζεται επί των φορολογητέων κερδών της χρήσης με τον εκάστοτε ισχύοντα συντελεστή. Τα φορολογητέα κέρδη διαφέρουν από τα καθαρά κέρδη της Εταιρείας, όπως αυτά εμφανίζονται στις Οικονομικές Καταστάσεις, Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή διότι δεν περιλαμβάνουν έσοδα ή έξοδα τα οποία δεν φορολογούνται ή αναγνωρίζονται φορολογικά σε άλλες χρήσεις και δεν περιλαμβάνουν ποσά τα οποία ουδέποτε φορολογούνται ή αναγνωρίζονται φορολογικώς. Ο αναβαλλόμενος φόρος εισοδήματος προσδιορίζεται με τη μέθοδο της υποχρέωσης που προκύπτει από τις προσωρινές διαφορές μεταξύ της λογιστικής αξίας και της φορολογικής βάσης των στοιχείων του ενεργητικού και των υποχρεώσεων. Αναβαλλόμενος φόρος εισοδήματος δεν λογίζεται εάν προκύπτει από την αρχική αναγνώριση στοιχείου ενεργητικού ή παθητικού σε συναλλαγή, εκτός επιχειρηματικής συνένωσης, η οποία όταν έγινε η συναλλαγή δεν επηρέασε ούτε το λογιστικό ούτε το φορολογικό κέρδος ή ζημία. Οι αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις και υποχρεώσεις αποτιμώνται με βάση τους φορολογικούς συντελεστές που αναμένεται να εφαρμοστούν στην περίοδο κατά την οποία θα διακανονιστεί η απαίτηση ή η υποχρέωση, λαμβάνοντας υπόψη τους φορολογικούς συντελεστές (και φορολογικούς νόμους) που έχουν τεθεί σε ισχύ ή ουσιαστικά ισχύουν μέχρι την ημερομηνία αναφοράς. Αναβαλλόμενες απαιτήσεις αναγνωρίζονται στην έκταση κατά την οποία εκτιμάται ότι θα υπάρχουν φορολογητέα κέρδη. Η αναγνώριση αναβαλλόμενων φορολογικών απαιτήσεων βασίζεται στην πεποίθηση της Διοίκησης, η οποία στηρίζεται σε διαθέσιμα υποστηρικτικά στοιχεία, ότι φορολογικά οφέλη που συνδέονται με προσωρινές διαφορές, όπως, φορολογικές ζημίες μεταφερόμενες σε επόμενες χρήσεις και φορολογικές απαιτήσεις είναι Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις πιθανό να πραγματοποιηθούν. Η λογιστική αξία των αναβαλλόμενων φορολογικών απαιτήσεων εξετάζεται σε κάθε ημερομηνία σύνταξης Οικονομικών Καταστάσεων και μειώνεται στο βαθμό που δε θεωρείται πλέον πιθανό ότι θα υπάρξουν επαρκή φορολογητέα κέρδη για την ανάκτηση όλου ή μέρους αυτής. Προκειμένου, η Εταιρεία, να λάβει την απόφαση να αναγνωρίσει αυτές τις αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις εξετάζει όλα τα διαθέσιμα, θετικά και αρνητικά, στοιχεία, περιλαμβανομένης της πραγματοποίησης: των ήδη υπαρκτών φορολογικών προσωρινών διαφορών, των προβλεπόμενων μελλοντικών φορολογικών κερδών και των πρόσφατων οικονομικών αποτελεσμάτων. Στην περίπτωση που η Εταιρεία διαπιστώσουν ότι στο μέλλον είναι πιθανό να ανακτήσει αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις πέραν αυτών που έχει ήδη αναγνωρίσει, τότε προβαίνει σε αύξηση της λογιστικής αξίας των αναβαλλόμενων φορολογικών απαιτήσεων. Οι αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις και υποχρεώσεις συμψηφίζονται μόνο εάν επιτρέπεται νομικά ο συμψηφισμός φορολογικών απαιτήσεων και υποχρεώσεων και εφόσον οι αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις και υποχρεώσεις προκύπτουν από την ίδια φορολογούσα αρχή επί της οντότητας που φορολογείται ή και επί διαφορετικών οντοτήτων και υπάρχει η πρόθεση η τακτοποίηση να γίνει με συμψηφισμό. Οι μεταφερόμενες αχρησιμοποίητες φορολογικές ζημιές αναγνωρίζονται ως περιουσιακά στοιχεία μόνο όταν είναι πιθανό ότι θα προκύψουν μελλοντικά φορολογητέα κέρδη. 2.19 Παροχές Προς Εργαζομένους Βραχυπρόθεσμες παροχές Οι βραχυπρόθεσμες παροχές προς τους εργαζομένους (εκτός από παροχές λήξης της εργασιακής σχέσης) σε χρήμα και σε είδος αναγνωρίζονται ως έξοδο όταν καθίστανται δεδουλευμένες. Τυχόν ανεξόφλητο ποσό καταχωρείται ως υποχρέωση, ενώ σε περίπτωση που το ποσό που ήδη καταβλήθηκε υπερβαίνει το ποσό των παροχών, η Εταιρεία αναγνωρίζει το υπερβάλλον ποσό ως στοιχείο του ενεργητικού της (προπληρωθέν έξοδο) μόνο κατά την έκταση που η προπληρωμή θα οδηγήσει σε μείωση μελλοντικών πληρωμών ή σε επιστροφή. Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Παροχές μετά την έξοδο από την υπηρεσία Οι παροχές μετά τη λήξη της απασχόλησης περιλαμβάνουν συντάξεις ή άλλες παροχές (ασφάλειες ζωής και ιατρική περίθαλψη) που παρέχει η Εταιρεία μετά τη λήξη της απασχόλησης, ως αντάλλαγμα της υπηρεσίας των εργαζομένων. Συνεπώς, περιλαμβάνουν τόσο προγράμματα καθορισμένων εισφορών όσο και προγράμματα καθορισμένων παροχών και αναλύονται κατωτέρω. Το δεδουλευμένο κόστος των προγραμμάτων καθορισμένων εισφορών καταχωρείται ως έξοδο στην περίοδο που αφορά. Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 121 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων i. Πρόγραμμα καθορισμένων εισφορών Με βάση το πρόγραμμα καθορισμένων εισφορών, η υποχρέωση της Εταιρείας (νομική ή τεκμαρτή) περιορίζεται στο ποσό που έχει συμφωνηθεί να συνεισφέρει στο φορέα (π.χ. ταμείο) που διαχειρίζεται τις εισφορές και χορηγεί τις παροχές. Συνεπώς, το ποσό των παροχών που θα λάβει ο εργαζόμενος προσδιορίζεται από το ποσό που καταβάλλει η Εταιρεία (ή και ο εργαζόμενος) και από τις καταβληθείσες επενδύσεις των εισφορών αυτών. Η πληρωτέα εισφορά από την Εταιρεία σε ένα πρόγραμμα καθορισμένων εισφορών, αναγνωρίζεται είτε ως μία υποχρέωση μετά και την αφαίρεση της εισφοράς που καταβλήθηκε, είτε ως ένα έξοδο. ii. Πρόγραμμα καθορισμένων παροχών Ως πρόγραμμα καθορισμένων παροχών ορίζεται ένα πρόγραμμα παροχών σε εργαζομένους μετά την έξοδο από την υπηρεσία, στο οποίο οι παροχές καθορίζονται με βάση οικονομικές και δημογραφικές παραδοχές. Οι πιο σημαντικές παραδοχές, μεταξύ άλλων, είναι η ηλικία, τα έτη προϋπηρεσίας, ο μισθός, οι δείκτες προσδόκιμης ζωής, το επιτόκιο προεξόφλησης, ο ρυθμός αύξησης αποδοχών και συντάξεων. Στα προγράμματα καθορισμένων παροχών, η αξία της υποχρέωσης είναι ίση με την παρούσα αξία των καθορισμένων πληρωτέων παροχών κατά την ημερομηνία σύνταξης των Οικονομικών Καταστάσεων μειωμένης κατά την εύλογη αξία των περιουσιακών στοιχείων του προγράμματος. Η υποχρέωση καθορισμένων παροχών και το σχετικό έξοδο εκτιμάται ετησίως από ανεξάρτητους αναλογιστές με τη χρήση της μεθόδου της προβεβλημένης πιστωτικής μονάδας (projected unit credit method). Η παρούσα αξία της υποχρέωσης προσδιορίζεται προεξοφλώντας τις εκτιμώμενες μελλοντικές ταμειακές εκροές με το επιτόκιο υψηλής ποιότητας εταιρικών ομολόγων ή κρατικών ομολόγων στο ίδιο νόμισμα με εκείνο της υποχρέωσης και με διάρκεια ανάλογη της υποχρέωσης, ή με το επιτόκιο που λαμβάνει υπόψη τον κίνδυνο και τη διάρκεια της υποχρέωσης, όπου το βάθος αγοράς για τέτοια ομόλογα κρίνεται ανεπαρκές. Το καθαρό επιτόκιο υπολογίζεται εφαρμόζοντας το επιτόκιο προεξόφλησης στην αρχή της περιόδου στην καθαρή υποχρέωση των προγραμμάτων καθορισμένων παροχών. Το κόστος υπηρεσίας (τρέχουσας και προϋπηρεσίας (συμπεριλαμβανομένων των περικοπών) και τα κέρδη ή οι ζημίες που προκύπτουν από διακανονισμούς) και 122 INTERLIFE Ασφαλιστική το καθαρό χρηματοοικονομικό κόστος της καθαρής υποχρέωσης/(απαίτησης) των καθορισμένων παροχών αναγνωρίζονται στην κατάσταση συνολικού εισοδήματος και περιλαμβάνονται στις Δαπάνες προσωπικού. Η καθαρή υποχρέωση καθορισμένων παροχών (μετά την αφαίρεση των περιουσιακών στοιχείων) αναγνωρίζεται στην κατάσταση Οικονομικής Θέσης, με τις μεταβολές που προκύπτουν από την επαναμέτρηση (περιλαμβανομένων των αναλογιστικών κερδών και ζημιών, της επίδραση της μεταβολής της οροφής των περιουσιακών στοιχείων (αν υφίσταται) και της αναμενόμενης απόδοσης των περιουσιακών στοιχείων (εξαιρουμένου του επιτοκίου)), να αναγνωρίζονται άμεσα στα Λοιπά Συνολικά Έσοδα, χωρίς να επιτρέπεται μεταγενέστερα η μεταφορά της στην κατάσταση αποτελεσμάτων, προκειμένου να αντικατοπτρίζεται πλήρως η αξία του ελλείμματος ή πλεονάσματος του προγράμματος. Τα αναλογιστικά κέρδη και οι ζημίες είναι στοιχεία της υποχρέωσης της παροχής της Εταιρείας, όσο και του εξόδου το οποίο θα αναγνωριστεί στην Κατάσταση Συνολικού Εισοδήματος. Τέλος, το κόστος προϋπηρεσίας αναγνωρίζεται άμεσα στην Κατάσταση Συνολικού Εισοδήματος. Παροχές τερματισμού της απασχόλησης Οι παροχές λόγω λήξης της εργασιακής σχέσης καταβάλλονται όταν οι εργαζόμενοι αποχωρούν πριν την ημερομηνία συνταξιοδότησης. Η Εταιρεία καταχωρεί αυτές τις παροχές όταν δεσμεύεται, είτε όταν τερματίζει την απασχόληση υπαρχόντων εργαζομένων σύμφωνα με ένα λεπτομερές πρόγραμμα για το οποίο δεν υπάρχει πιθανότητα απόσυρσης, είτε όταν προσφέρει αυτές τις παροχές ως κίνητρο για εκούσια (εθελουσία) αποχώρηση. Όταν οι παροχές αυτές καθίστανται πληρωτέες σε περιόδους πέρα των δώδεκα μηνών από ημερομηνία του Ισολογισμού, τότε θα πρέπει να προεξοφλούνται με βάση τις αποδόσεις των υψηλής ποιότητας εταιρικών ομολόγων ή των κρατικών ομολόγων. Στην περίπτωση μίας προσφοράς που γίνεται για να ενθαρρύνει την εθελουσία αποχώρηση, η αποτίμηση των παροχών λήξης της εργασιακής σχέσης πρέπει να βασίζεται στον αριθμό των εργαζομένων που αναμένεται να δεχτούν την προσφορά. Στην περίπτωση τερματισμού απασχόλησης που υπάρχει αδυναμία προσδιορισμού των εργαζομένων που θα κάνουν χρήση αυτών των παροχών, δεν γίνεται λογιστικοποίηση αλλά γνωστοποίηση αυτών ως ενδεχόμενη υποχρέωση. Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις 2.20 Προβλέψεις Προβλέψεις αναγνωρίζονται όταν η Εταιρεία έχει παρούσες νομικές ή τεκμηριωμένες υποχρεώσεις ως αποτέλεσμα παρελθόντων γεγονότων, είναι πιθανή η εκκαθάρισή τους μέσω εκροών πόρων και η εκτίμηση του ακριβούς ποσού της υποχρέωσης μπορεί να πραγματοποιηθεί με αξιοπιστία. Οι προβλέψεις βαρύνουν τη χρήση της περιόδου που αυτές αφορούν. Όταν η επίδραση της διαχρονικής αξίας του χρήματος είναι ουσιώδης, το ποσό της πρόβλεψης αντανακλά την παρούσα αξία της δαπάνης που αναμένεται να απαιτηθεί για το διακανονισμό της δέσμευσης. Τυχόν μειώσεις επί των προβλέψεων αυτών, δηλαδή μη χρησιμοποιούμενες προβλέψεις, αναγνωρίζονται ως έσοδα που προστίθενται στα αποτελέσματα της χρήσης που αφορούν. Μία πρόβλεψη για κόστος αναδιάρθρωσης καταχωρείται μόνον όταν πληρούνται τα γενικά κριτήρια καταχώρησης για προβλέψεις. Τέτοιες προβλέψεις περιλαμβάνουν πρόστιμα λόγω τερματισμού συμβάσεων μισθώσεων και αμοιβές λόγω εξόδου από την υπηρεσία εργαζομένων. Όταν υπάρχει ένας αριθμός όμοιων δεσμεύσεων (π.χ. εγγυήσεις προϊόντων ή όμοιες συμβάσεις), η πιθανότητα ότι μία εκροή θα απαιτηθεί για διακανονισμό, καθορίζεται λαμβάνοντας υπόψη την κατηγορία των δεσμεύσεων, ως ένα σύνολο. Οι προβλέψεις επισκοπούνται κατά την ημερομηνία σύνταξης κάθε ισολογισμού και προσαρμόζονται προκειμένου να αντανακλούν την παρούσα αξία της δαπάνης που αναμένεται να απαιτηθεί για τη διευθέτηση της υποχρέωσης. Οι ενδεχόμενες υποχρεώσεις δεν αναγνωρίζονται στις Οικονομικές Καταστάσεις αλλά γνωστοποιούνται, εκτός αν η πιθανότητα εκροών πόρων οι οποίοι ενσωματώνουν οικονομικά οφέλη είναι ελάχιστη. Οι ενδεχόμενες απαιτήσεις δεν αναγνωρίζονται στις Οικονομικές Καταστάσεις αλλά γνωστοποιούνται εφόσον η εισροή οικονομικών οφελών είναι πιθανή. Επίσης, προβλέψεις για μελλοντικές λειτουργικές ζημιές δεν καταχωρούνται. 2.21 Αναγνώριση Λοιπών Εσόδων - Εξόδων Τα έσοδα λογίζονται μόνον όταν πιθανολογείται ότι τα οικονομικά οφέλη που συνδέονται με τη συναλλαγή θα εισρεύσουν στην Εταιρεία και αποτιμώνται στην εύλογη αξία του εισπραχθέντος ή εισπρακτέου ανταλλάγματος. Η αναγνώριση εσόδων από ασφαλιστήρια συμβόλαια περιγράφεται στη Σημείωση 2.11. Τα λοιπά έσοδα της Εταιρείας προέρχονται από επενδύσεις που έχουν γίνει είτε σε ακίνητα είτε σε χρηματοοικονομικά προϊόντα. Αντίστοιχα, τα έξοδα που αφορούν τις αντίστοιχες δραστηριότητες της Εταιρείας κατατάσσονται στις ίδιες κατηγορίες. i) Έσοδα από Υπηρεσίες Όταν το αποτέλεσμα μιας συναλλαγής, που αφορά την παροχή υπηρεσιών, μπορεί να εκτιμηθεί αξιόπιστα, η καταχώρηση εσόδου που σχετίζεται με τη συναλλαγή γίνεται με βάση το στάδιο ολοκλήρωσης της συναλλαγής, κατά την ημερομηνία αναφοράς. Το αποτέλεσμα μιας συναλλαγής μπορεί να εκτιμηθεί αξιόπιστα, όταν πληρούνται όλες οι ακόλουθες προϋποθέσεις: Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων α) το ποσό του εσόδου μπορεί να αποτιμηθεί αξιόπιστα, β) πιθανολογείται ότι τα οικονομικά οφέλη, που συνδέονται με τη σύμβαση, θα εισρεύσουν στην Εταιρεία, γ) το στάδιο ολοκλήρωσης της συναλλαγής, κατά την ημερομηνία αναφοράς, μπορεί να καθοριστεί αξιόπιστα και δ) τα κόστη που αναλήφθηκαν για τη συναλλαγή και αυτά που απαιτούνται για την ολοκλήρωση της συναλλαγής, μπορεί να αποτιμηθούν αξιόπιστα. ii) Μερίσματα Εισπρακτέα Τα μερίσματα αναγνωρίζονται όταν οριστικοποιείται το δικαίωμα είσπραξής τους από τους μετόχους. iii) Έσοδα - Έξοδα Επενδύσεων Τα έσοδα που προέρχονται από ενοίκια αναγνωρίζονται ετησίως στο ημερολογιακό έτος που αφορούν. Τα έσοδα από πώληση ενός ακινήτου αναγνωρίζονται στη χρήση που έλαβε χώρα η πώληση. Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 123 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων Σε περίπτωση που προκύπτει ζημία από μια τέτοια πώληση, αυτή βαραίνει τα αποτελέσματα χρήσης που αφορά. Τα έσοδα από τόκους και λοιπά σχετικά έσοδα όπως είναι η πώληση τους αναγνωρίζονται στην κατάσταση συνολικού εισοδήματος της χρήσης που επιτεύχθηκαν. Τα έξοδα διαχείρισης των ακινήτων βαραίνουν το αποτέλεσμα της χρήσης που αφορούν. Τα χρηματοοικονομικά προϊόντα όπως είναι οι μετοχές, τα ομόλογα κ.λπ. διατηρούνται με σκοπό το κέρδος από μεταπώληση ή μερίσματα. Στις περιπτώσεις που προκύπτει ζημία από την πώληση των χρηματοοικονομικών επενδυτικών προϊόντων, αυτή αναγνωρίζεται στην κατάσταση συνολικού εισοδήματος της χρήσης που έγινε η πώληση. 2.22 Μερίσματα Πληρωτέα Τα μερίσματα αναγνωρίζονται στις Οικονομικές Καταστάσεις ως υποχρέωση μετά την έγκριση της διανομής τους από την ετήσια Γενική Συνέλευση των μετόχων της Εταιρείας. 2.23 Συναλλαγές με συνδεδεμένα μέρη Στα συνδεδεμένα μέρη περιλαμβάνονται επιχειρήσεις, στις οποίες η Εταιρεία διατηρεί τον έλεγχο ή ασκεί ουσιώδη επιρροή στη διαχείριση και οικονομική πολιτική τους. Επίσης, ως συνδεδεμένα μέρη θεωρούνται τα μέλη της Διοίκησης της Εταιρείας καθώς και τα μέλη του Διοικητικού Συμβουλίου της, τα στενά συγγενικά με αυτά πρόσωπα, εταιρείες που ελέγχονται από αυτά ή στις οποίες τα τελευταία έχουν ουσιώδη επιρροή στη διαχείριση και οικονομική πολιτική τους. 2.24 Κέρδη ανά Μετοχή Ο δείκτης των βασικών κερδών ανά μετοχή υπολογίζεται διαιρώντας το καθαρό κέρδος ή ζημιά της περιόδου που αναλογεί στους κατόχους των μετοχών με το μέσο σταθμισμένο αριθμό μετοχών σε κυκλοφορία κατά τη διάρκεια χρήσης. 2.25 Αποαναγνώριση Ένα χρηματοοικονομικό περιουσιακό στοιχείο (ή αν ισχύει, μέρος χρηματοοικονομικού περιουσιακού στοιχείου ή ομάδα παρόμοιων τέτοιων στοιχείων) παύει να αναγνωρίζεται όταν εκπνεύσουν τα συμβατικά δικαιώματα επί των ταμειακών ροών του χρηματοοικονομικού περιουσιακού στοιχείου. Μια χρηματοοικονομική υποχρέωση παύει να αναγνωρίζεται όταν ακυρώνεται, εκπνέει ή δεν υφίσταται πλέον. 124 INTERLIFE Ασφαλιστική Όταν μια υφιστάμενη χρηματοοικονομική υποχρέωση αντικαθίσταται από μια άλλη από τον ίδιο δανειστή με σημαντικά διαφορετικούς όρους, ή οι όροι της υφιστάμενης υποχρέωσης τροποποιούνται σημαντικά, αυτή η αλλαγή ή τροποποίηση θεωρείται ως παύση αναγνώρισης της αρχικής υποχρέωσης και αναγνώριση μιας νέας και η διαφορά στα αντίστοιχα λογιστικά υπόλοιπα αναγνωρίζεται στα αποτελέσματα. Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις 3. Σημαντικές Λογιστικές Εκτιμήσεις και Παραδοχές Η σύνταξη των Οικονομικών Καταστάσεων σύμφωνα με τα Δ.Π.Χ.Α. προϋποθέτει τη διενέργεια εκτιμήσεων και παραδοχών, οι οποίες ενδέχεται να επηρεάσουν τόσο τα λογιστικά υπόλοιπα των περιουσιακών στοιχείων και υποχρεώσεων, όσο και τις απαιτούμενες γνωστοποιήσεις για ενδεχόμενες απαιτήσεις και υποχρεώσεις κατά την ημερομηνία σύνταξης των Οικονομικών Καταστάσεων, όπως επίσης και το ύψος των εσόδων και εξόδων που αναγνωρίσθηκαν κατά τη διάρκεια της περιόδου αναφοράς. Η χρήση των διαθέσιμων πληροφοριών και η εφαρμογή υποκειμενικής κρίσης, αποτελούν αναπόσπαστα στοιχεία για τη διενέργεια εκτιμήσεων κατά κύριο λόγο στις ακόλουθες περιοχές: αποτίμηση επενδυτικών ακινήτων, υποχρεώσεις παροχών στο προσωπικό μετά την έξοδο από την υπηρεσία, ασφαλιστικά αποθέματα, απομείωση αξίας απαιτήσεων, ανοιχτές φορολογικές χρήσεις και εκκρεμείς δικαστικές υποθέσεις. Τα πραγματικά μελλοντικά αποτελέσματα ενδέχεται να διαφέρουν από τις ανωτέρω εκτιμήσεις, ενώ οι αποκλίσεις ενδέχεται να έχουν σημαντική επίπτωση επί των Οικονομικών Καταστάσεων. Η Διοίκηση της Εταιρεία πιστεύει ότι οι εκτιμήσεις και παραδοχές που έχουν διενεργηθεί για τη σύνταξη των Οικονομικών Καταστάσεων αντικατοπτρίζουν επαρκώς τα γεγονότα και τις συνθήκες που επικρατούσαν κατά την 31η Δεκεμβρίου 2021. Οι εκτιμήσεις και παραδοχές που ενέχουν σημαντικό κίνδυνο να προκαλέσουν ουσιώδεις προσαρμογές στις λογιστικές αξίες των στοιχείων του ενεργητικού και των υποχρεώσεων την Εταιρεία στην επόμενη οικονομική περίοδο έχουν ως εξής: 3.1 Κρίσεις Κατά τη διαδικασία εφαρμογής των λογιστικών αρχών και των κρίσεων της Διοίκησης, εκτός αυτών που περιλαμβάνουν εκτιμήσεις, που σχηματίζονται από τη Διοίκηση και που έχουν τη σημαντικότερη επίδραση στα ποσά που αναγνωρίζονται στις Οικονομικές Καταστάσεις κυρίως σχετίζονται με: Κατηγοριοποίηση των επενδύσεων Η Διοίκηση αποφασίζει κατά την απόκτηση μίας επένδυσης, εάν αυτή θα κατηγοριοποιηθεί ως διακρατούμενη μέχρι τη λήξη, κατεχόμενη για εμπορικούς σκοπούς, αποτιμώμενη στην εύλογη αξία μέσω των αποτελεσμάτων, ή διαθέσιμη προς πώληση. Για αυτές που είναι διακρατούμενες μέχρι τη λήξη, η Διοίκηση εξετάζει εάν πληρούνται τα κριτήρια που ορίζει το Δ.Λ.Π. 39 και συγκεκριμένα η Εταιρεία έχει την πρόθεση και την ικανότητα να της κρατήσει έως τη λήξη τους. Η Εταιρεία κατηγοριοποιεί τις επενδύσεις ως κατεχόμενες για εμπορικούς σκοπούς εάν αυτές έχουν αποκτηθεί κυρίως για τη δημιουργία βραχυπρόθεσμου κέρδους. Η κατηγοριοποίηση των Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων επενδύσεων ως αποτιμώμενες στην εύλογη αξία μέσω των αποτελεσμάτων εξαρτάται από τον τρόπο με βάση τον οποίο η Διοίκηση παρακολουθεί την απόδοση των επενδύσεων αυτών. Όταν δεν κατηγοριοποιούνται ως κατεχόμενες για εμπορικούς σκοπούς αλλά υπάρχουν διαθέσιμες και αξιόπιστες εύλογες αξίες και οι μεταβολές στις εύλογες αξίες περιλαμβάνονται στο κέρδος ή στη ζημιά στους λογαριασμούς των αποτελεσμάτων, τότε κατηγοριοποιούνται ως αποτιμώμενες στην εύλογη αξία μέσω των αποτελεσμάτων. Το σύνολο του χαρτοφυλακίου επενδύσεων της Εταιρείας έχει κατηγοριοποιηθεί ως διαθέσιμα προς πώληση. Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 125 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων 3.2 Εκτιμήσεις Και Υποθέσεις Συγκεκριμένα ποσά τα οποία περιλαμβάνονται ή επηρεάζουν τις Οικονομικές Καταστάσεις και οι σχετικές γνωστοποιήσεις πρέπει να εκτιμώνται, απαιτώντας το σχηματισμό υποθέσεων σχετικά με αξίες ή συνθήκες που δεν είναι δυνατό να είναι γνωστές με βεβαιότητα κατά την περίοδο σύνταξης των Οικονομικών Καταστάσεων. Ως σημαντική λογιστική εκτίμηση, θεωρείται μία η οποία είναι σημαντική για την εικόνα της Οικονομικής Κατάστασης της Εταιρείας και τα αποτελέσματα και απαιτεί τις πιο δύσκολες, υποκειμενικές ή περίπλοκες κρίσεις της Διοίκησης, συχνά ως αποτέλεσμα της ανάγκης για σχηματισμό εκτιμήσεων σχετικά με την επίδραση υποθέσεων οι οποίες είναι αβέβαιες. Η Εταιρεία αξιολογεί τέτοιες εκτιμήσεις σε συνεχή βάση, βασιζόμενη στα αποτελέσματα του παρελθόντος και στην εμπειρία, συσκέψεις με ειδικούς, τάσεις και άλλες μεθόδους οι οποίες θεωρούνται λογικές στις συγκεκριμένες συνθήκες, όπως επίσης και τις προβλέψεις μας σχετικά με το πώς αυτά ενδέχεται να αλλάξουν στο μέλλον. Ασφαλιστικές Προβλέψεις εκκρεμών ζημιών με τη μέθοδο φάκελο προς φάκελο (ΑΕΖ φ/φ) Οι εκτιμήσεις που πραγματοποιεί η Εταιρεία σχετικά με τα ασφαλιστήρια συμβόλαια που εκδίδει και τις πληρωμές που καλείται να καταβάλει όταν επέλθει το ασφαλιστικό γεγονός είναι από τις σημαντικότερες εκτιμήσεις που καλείται να πάρει η Διοίκηση για την Εταιρεία. Υπάρχουν αρκετές πηγές αβεβαιότητας που πρέπει να ληφθούν υπόψη στην εκτίμηση της τελικής αποζημίωσης που τελικά θα καταβάλει η Εταιρεία. Μερικές από αυτές είναι η τελική έκβαση της υπόθεσης όταν αυτή καταλήξει στα δικαστήρια, συμπληρωματικά στοιχεία που δεν ήταν γνωστά από το άνοιγμα του φακέλου ζημιάς κ.α. Η Εταιρεία βασιζόμενη και στην πρόταση των αναλογιστών που συνεργάζεται, οι οποίοι αναλύουν τα απολογιστικά στοιχεία των προηγούμενων ετών της Εταιρείας και των λοιπών ασφαλιστικών του κλάδου, έχει συντάξει κανονισμό με τη πολιτική αποθεματοποίηση ανά κλάδο ασφάλισης ο οποίος τηρείται και αναθεωρείται όταν κριθεί αυτό απαραίτητο. Ασφαλιστικές Προβλέψεις εκκρεμών ζημιών με αναλογιστικές & στατιστικές μεθόδους (ΑΕΖ α/σ) Πέραν από την κατά περίπτωση εκτίμηση των προβλεπόμενων ποσών αποζημίωσης με τη μέθοδο φάκελο προς φάκελο, εφαρμόζονται και στατιστικές τεχνικές που αποσκοπούν σε μια ασφαλέστερη συνολική εκτίμηση των μελλοντικών υποχρεώσεων και το σχηματισμό κατάλληλων αποθεμάτων. Οι τεχνικές αυτές βασίζονται στη μελέτη των ιστορικών δεδομένων για τον προσδιορισμό του τελικού κόστους και σε υποθέσεις σχετικά με το μέσο κόστος αποζημίωσης, τον μελλοντικό πληθωρισμό και τις μεταβολές των κανόνων του νομικού πλαισίου που εφαρμόζονται. Στη διαδικασία αυτή εντάσσεται και ο υπολογισμός των προβλέψεων για ζημιές που δεν έχουν γνωστοποιηθεί στην Εταιρεία μέχρι την ημερομηνία αποτίμησης. Για να εκτιμηθεί ανεξάρτητα το ύψος των αποθεμάτων εφαρμόστηκαν οι ακόλουθες αναλογιστικές μέθοδοι: Chain Ladder (CL), Bornhuetter-Ferguson (BF), Average Cost(AC) και Frequency-Severity (FS). Μεταφερόμενα Έξοδα Πρόσκτησης Τα Μεταφερόμενα έξοδα πρόσκτησης υπολογίζονται επί των άμεσων και έμμεσων εξόδων πρόσκτησης. Ο υπολογισμός των ΜΕΠ που αντιστοιχούν στα άμεσα έξοδα γίνεται ανά συμβόλαιο και ανά κλάδο αναλογικά με τη χρονική διάρκεια του ασφαλιστηρίου συμβολαίου. 126 INTERLIFE Ασφαλιστική Για τα Έμμεσα Έξοδα Πρόσκτησης, υπολογίζεται το ποσοστό που βαρύνει τη χρήση επί των εγγεγραμμένων ασφαλίστρων και των δικαιωμάτων ανά κλάδο και στη συνέχεια εφαρμόστηκαν τα ποσοστά αυτά ανά κλάδο επί των αντίστοιχων συμβολαίων που είναι σε ισχύ στο τέλος της χρήσης. Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις Ανακτησιμότητα των απαιτήσεων από χρεώστες ασφαλίστρων Όταν η Εταιρεία έχει αντικειμενικές ενδείξεις ότι δεν θα εισπράξει όλα τα οφειλόμενα σε αυτήν ποσά, σύμφωνα με τους όρους της κάθε συμφωνίας, σχηματίζει πρόβλεψη για απομείωση εμπορικών απαιτήσεων. Οι προβλέψεις επισφαλών χρεωστών ασφαλίστρων είναι η διαφορά μεταξύ της λογιστικής αξίας της απαίτησης και της αξίας των εκτιμώμενων μελλοντικών εισπράξεων ως αποτέλεσμα αξιολόγησης των ανείσπρακτων ασφαλίστρων και των πιθανών ζημιών που δύνανται να προκύψουν. Το ποσό της πρόβλεψης καταχωρείται ως δαπάνη στα άλλα έξοδα εκμετάλλευσης στην κατάσταση αποτελεσμάτων. Η αξιολόγηση των απαιτήσεων διενεργείται με τη χρήση συγκεκριμένης μεθοδολογίας και οδηγιών. Η μεθοδολογία αυτή αποτελείται από δύο βασικά συστατικά μέρη: την ατομική αξιολόγηση και την αξιολόγηση σε συλλογικό επίπεδο. Σε ατομικό επίπεδο, η αξία που η Διοίκηση εκτιμά ότι θα ανακτήσει από τον υπόχρεο προσδιορίζεται αφού ληφθούν υπόψη οι οικονομικές δυνατότητες του αντισυμβαλλομένου, τυχόν εξασφαλίσεις ή εγγυήσεις, δυνατότητα συμψηφισμού με υποχρεώσεις της Εταιρείας τρέχουσες ή μελλοντικές και το εύρος της συνεργασίας και το ιστορικό συμπεριφοράς στις συναλλαγές με την Εταιρεία. Για την εκτίμηση της αξίας που θα ανακτηθεί σε συλλογικό επίπεδο, η Διοίκηση βασίζεται στην εμπειρία των τελευταίων ετών την οποία και προεκτείνει στο μέλλον λαμβάνοντας υπόψη τη μεταβολή της ποιότητας και του μεγέθους του χαρτοφυλακίου. Εύλογη αξία των χρηματοοικονομικών μέσων Σχεδόν όλα τα χρηματοοικονομικά αξιόγραφα που έχει η Εταιρεία στην κατοχή της, στις 31/12/2021, διαπραγματεύονται σε οργανωμένες αγορές και οι τιμές τους είναι διαθέσιμες. Οι τιμές που χρησιμοποιεί η Εταιρεία για να τα αποτιμήσει λαμβάνονται από τις επιστολές των θεματοφυλάκων κάθε τίτλου κατά περίπτωση. Εφόσον προκύψει περίπτωση που τα χρηματοοικονομικά μέσα δεν διαπραγματεύονται σε οργανωμένες χρηματιστηριακές αγορές ή οι τιμές τους δεν είναι διαθέσιμες, η εύλογη αξία τους προσδιορίζεται με τη χρήση διαφόρων μεθόδων αποτίμησης. Αυτές περιλαμβάνουν μεθόδους προεξόφλησης χρηματοροών, καθώς και άλλα μοντέλα που βασίζονται κυρίως σε προσδιορίσιμες κατ’ αντικειμενικό τρόπο παραμέτρους (observable parameters) και σε μικρό βαθμό σε μη προσδιορίσιμες κατ’ αντικειμενικό τρόπο παραμέτρους (non-observable parameters). Τα μοντέλα αυτά εφαρμόζονται με συνέπεια από περίοδο σε περίοδο, εξασφαλίζοντας έτσι τη συγκρισιμότητα και τη συνέχεια της αποτίμησης διαχρονικά. Ωστόσο, ο προσδιορισμός της εύλογης αξίας εμπεριέχει σημαντικό βαθμό κρίσης. Για το λόγο αυτό, η Διοίκηση της Εταιρείας επανεξετάζει τα αποτελέσματα που προκύπτουν από τα ανωτέρω μοντέλα, προκειμένου να καλύψει τους εγγενείς κινδύνους που συνδέονται με τα μοντέλα αποτίμησης (π.χ. παράμετροι, παραδοχές). Παρόλο που σε ορισμένες περιπτώσεις ο προσδιορισμός των εύλογων αξιών προϋποθέτει σε αρκετά σημαντικό βαθμό τη διενέργεια κρίσης, η Διοίκηση πιστεύει ότι οι εύλογες αξίες που έχουν καταχωρηθεί στην κατάσταση οικονομικής θέσης καθώς και οι αλλαγές στις εύλογες αξίες που έχουν καταχωρηθεί στη κατάσταση των αποτελεσμάτων, έγιναν σύμφωνα με την αρχή της συντηρητικότητας και αντικατοπτρίζουν τις υφιστάμενες οικονομικές συνθήκες, βάσει των μηχανισμών ελέγχου και των διαδικασιών διασφάλισης που εφαρμόζονται. Απομείωση αξίας χαρτοφυλακίου επενδύσεων Η Εταιρεία εφαρμόζει το Δ.Λ.Π. 39 για τον προσδιορισμό χρεογράφων του χαρτοφυλακίου επενδύσεων που έχουν υποστεί απομείωση. Ο προσδιορισμός αυτός απαιτεί την εφαρμογή κρίσης σε σημαντικό βαθμό ώστε να προσδιορισθεί αν έχει λάβει χώρα σημαντική ή παρατεταμένη μείωση της εύλογης αξίας της επένδυσης και υπολείπεται της λογιστικής της αξίας. Για να πραγματοποιήσει αυτή τη κρίση, η Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Διοίκηση της Εταιρείας εξετάζει, ανάμεσα σε άλλους παράγοντες, τη φυσιολογική διακύμανση της τιμής του χρεογράφου στην αγορά, την οικονομική κατάσταση και τη βραχυπρόθεσμη προοπτική της Εταιρείας στην οποία γίνεται η επένδυση, λαμβάνοντας υπόψη παράγοντες όπως η απόδοση του κλάδου που αυτή ανήκει, αλλαγές στη τεχνολογία, λειτουργικές και χρηματοδοτικές ταμειακές ροές. Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 127 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων Εκτίμηση και απομείωση της εύλογης αξίας των επενδύσεων σε ακίνητα και των ενσώματων περιουσιακών στοιχείων Η Εταιρεία εξετάζει στη λήξη κάθε περιόδου αν υπάρχουν ενδείξεις απομείωσης των ακινήτων της, συγκρίνοντας τη λογιστική αξία τους με την εύλογη αξία τους, όπως αυτή εκτιμάται από πιστοποιημένους ανεξάρτητους εκτιμητές. Ως εύλογη αξία μιας επένδυσης σε ακίνητα είναι το ποσό για το οποίο αυτό το ακίνητο θα μπορούσε να ανταλλαχθεί μεταξύ δύο μερών που ενεργούν με τη θέλησή τους και με πλήρη γνώση των συνθηκών της αγοράς, σε μία συναλλαγή που διεξάγεται σε καθαρά εμπορική βάση. Η καλύτερη ένδειξη της εύλογης αξίας δίδεται από τρέχουσες τιμές σε μία ενεργό αγορά για παρόμοιο ακίνητο στην ίδια τοποθεσία και κατάσταση και που υπόκειται σε παρόμοια μίσθωση και άλλες συμβάσεις. Ωστόσο στις περισσότερες περιπτώσεις ακινήτων τρέχουσες τιμές σε μία ενεργό αγορά δεν είναι διαθέσιμες και επομένως η Εταιρεία απαιτείται να προσδιορίζει την εύλογη αξία βασιζόμενη σε εκτιμήσεις. Εφόσον η εύλογη αξία υπολείπεται της λογιστικής αξίας, αυτό θεωρείται ένδειξη απομείωσης, και εφόσον πρόκειται για επενδυτικό ή κενό ακίνητο, η λογιστική αξία προσαρμόζεται στην εύλογη αξία, η οποία θεωρείται και ως ανακτήσιμη αξία για τα συγκεκριμένα ακίνητα. Σε ότι αφορά τα ακίνητα που ιδιοχρησιμοποιούνται από την Εταιρεία, για τον προσδιορισμό της ανακτήσιμης αξίας, λαμβάνεται υπόψη η αξία χρήσης για την Εταιρεία και διενεργείται απομείωση μόνο αν η ανακτήσιμη αξία υπολείπεται της λογιστικής αξίας. Πρόβλεψη για φόρο εισοδήματος Η Εταιρεία υπόκειται σε φόρο εισοδήματος και σε άλλες πολυάριθμες φορολογικές δικαιοδοσίες. Η πρόβλεψη για φόρο εισοδήματος με βάση το Δ.Λ.Π. 12 υπολογίζεται με εκτίμηση των φόρων που θα καταβληθούν στις φορολογικές αρχές και περιλαμβάνει τον τρέχοντα φόρο εισοδήματος για κάθε χρήση και πρόβλεψη για τους πρόσθετους φόρους που πιθανόν να προκύψουν σε φορολογικούς ελέγχους. Η Εταιρεία αναγνωρίζει υποχρεώσεις για αναμενόμενα θέματα φορολογικού ελέγχου, βασιζόμενη σε εκτιμήσεις του κατά πόσο θα οφείλονται επιπλέον φόροι. Όταν το τελικό αποτέλεσμα από τους φόρους αυτών των υποθέσεων διαφέρει από τα ποσά που είχαν αρχικά λογιστεί, τότε οι διαφορές αυτές θα έχουν επίδραση στο φόρο εισοδήματος και στις προβλέψεις για αναβαλλόμενη φορολογία στην περίοδο κατά την οποία τα ποσά αυτά έχουν καθορισθεί. Τέλος, η τελική εκκαθάριση των φόρων εισοδήματος πιθανόν να αποκλίνει από τα σχετικά ποσά τα οποία έχουν καταχωρηθεί στις Οικονομικές Καταστάσεις. Αναβαλλόμενος φόρος Οι Αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις που αφορούν αποτιμητικές ζημιές ομολόγων, μετοχών και αμοιβαίων κεφαλαίων και εκπεστέες προσωρινές διαφορές, αναγνωρίζονται στην έκταση που πιθανολογείται ότι στο μέλλον θα υπάρξουν φορολογητέα κέρδη επαρκή να καλύψουν τις φορολογικές ζημίες και τις εκπεστέες προσωρινές διαφορές. Για τον προσδιορισμό του ποσού των αναβαλλόμενων φορολογικών απαιτήσεων που θα αναγνωριστούν απαιτείται κρίση η οποία βασίζεται στην εκτίμηση του πιθανού χρόνου και επιπέδου πραγματοποίησης των φορολογητέων κερδών σε συνδυασμό με το μελλοντικό φορολογικό προγραμματισμό. Κόστος προγραμμάτων καθορισμένων παροχών Το καθαρό κόστος προγραμμάτων καθορισμένων παροχών εκτιμάται με αναλογιστικές μεθόδους με τη χρήση παραδοχών για το επιτόκιο προεξόφλησης, την αύξηση αποδοχών, την κινητικότητα του προσωπικού και την αναμενόμενη απόδοση των περιουσιακών στοιχείων των προγραμμάτων. Η αύξηση των 128 INTERLIFE Ασφαλιστική αποδοχών διαμορφώνεται ουσιαστικά βάσει της ετήσιας μισθολογικής πολιτικής της Εταιρείας. Η αναμενόμενη μακροπρόθεσμη απόδοση των περιουσιακών στοιχείων των προγραμμάτων αντιπροσωπεύει τις εκτιμήσεις της Διοίκησης ως προς τη μέση απόδοση των επενδυμένων κεφαλαίων των προγραμμάτων. Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις Ενδεχόμενα γεγονότα Η Εταιρεία εμπλέκεται σε δικαστικές διεκδικήσεις και αποζημιώσεις κατά τη συνήθη πορεία των εργασιών της. Η Διοίκηση κρίνει ότι οποιοιδήποτε διακανονισμοί δε θα επηρέαζαν σημαντικά την οικονομική θέση της Εταιρείας, την 31 Δεκεμβρίου 2021. Παρόλα αυτά, ο καθορισμός των ενδεχόμενων υποχρεώσεων που σχετίζονται με τις δικαστικές διεκδικήσεις και τις απαιτήσεις είναι μία πολύπλοκη διαδικασία που περιλαμβάνει κρίσεις σχετικά με τις πιθανές συνέπειες και τις διερμηνείες σχετικά με τους νόμους και τους κανονισμούς. Μεταβολές στις κρίσεις ή στις διερμηνείες είναι πιθανό να οδηγήσουν σε μία αύξηση ή μία μείωση των ενδεχόμενων υποχρεώσεων της Εταιρείας στο μέλλον. 4. Διαχείριση Ασφαλιστικών και Χρηματοοικονομικών Κινδύνων Η Εταιρεία λόγω της φύσης των εργασιών της εκτίθεται σε ασφαλιστικούς και χρηματοοικονομικούς κινδύνους. Γι’ αυτό το λόγο θεωρεί την ύπαρξη ενός αποτελεσματικού πλαισίου διαχείρισης κινδύνων βασικό παράγοντα περιορισμού της έκθεσης του σε κινδύνους και προστασίας τόσο των μετόχων όσο και των ασφαλισμένων. Η Εταιρεία θεωρεί την ύπαρξη αποτελεσματικού πλαισίου διαχείρισης κινδύνου βασικό παράγοντα περιορισμού της έκθεσης της σε κινδύνους και προστασίας των μετόχων και των ασφαλισμένων. Για τον σκοπό αυτό, υιοθετεί πρακτικές και μεθοδολογίες διαχείρισης κινδύνων λαμβάνοντας υπόψη όλες τις σχετικές οδηγίες και απαιτήσεις της Εποπτικής Αρχής – Διεύθυνση Εποπτείας Ιδιωτικής Ασφάλισης της Τράπεζας της Ελλάδος αλλά και της νομοθεσίας του Ν.4364/2016 αναφορικά με τη Φερεγγυότητα ΙΙ. Για τη διαχείριση και την αντιμετώπιση των εν λόγω κινδύνων, έχει συσταθεί η Επιτροπή Διαχείρισης Κινδύνων, η οποία αναφέρεται στο Διοικητικό Συμβούλιο. Το σύστημα διαχείρισης κινδύνων περιλαμβάνει διαδικασίες εντοπισμού, μέτρησης, παρακολούθησης, ελέγχου και αναφοράς των κινδύνων. Με τη μετάβαση στο εποπτικό πλαίσιο της Φερεγγυότητας ΙΙ, η Εταιρεία πλέον επιμετρά και τους κινδύνους στους οποίους υπόκειται και σύμφωνα με τις διατάξεις του εν λόγω πλαισίου. Σε τακτά χρονικά διαστήματα λαμβάνονται αποφάσεις αναδιάρθρωσης του χαρτοφυλακίου εφόσον κριθεί απαραίτητο προκειμένου να υπάρχει πάντα επαρκής ρευστότητα για την Εταιρεία. Όλες οι μεταβολές που πραγματοποιούνται στο χαρτοφυλάκιο της Εταιρείας και αφορούν την ασφαλιστική τοποθέτηση της Εταιρείας γνωστοποιούνται στην Τράπεζα της Ελλάδος. Η Εταιρεία αποτιμά το σύνολο του χαρτοφυλακίου της στην εύλογη αξία μέσω της κατάστασης συνολικού εισοδήματος. Αναλυτική παρουσίαση των χρηματοοικονομικών στοιχείων που κατέχει η Εταιρεία γίνεται στη Σημείωση 9 των Οικονομικών Καταστάσεων. Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 129 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων 4.1 Ανάλυση Κινδύνων Οι κίνδυνοι που καλύπτονται από το πλαίσιο διαχείρισης κινδύνων κατ’ ελάχιστον είναι οι ακόλουθοι: • Ασφαλιστικός Κίνδυνος • Πιστωτικός Κίνδυνος • Κίνδυνος Ρευστότητας • Κίνδυνος Αγοράς • Λειτουργικός Κίνδυνος • Κίνδυνος Φερεγγυότητας βάσει Solvency II 4.1.1 Ασφαλιστικός Κίνδυνος Τυχόν απόκλιση του πραγματικού αριθμού ζημιών, του χρόνου επέλευσής τους και του ύψους των αιτούμενων αποζημιώσεων από τις εκτιμήσεις ενδέχεται να προκαλέσει μη αναμενόμενη αύξηση του δείκτη ζημιών, ανεπαρκή τιμολόγηση των ασφαλίστρων ή ανεπαρκή αποθεματοποίηση και να έχει αρνητική επίδραση στα έξοδα και κατ’ επέκταση στα αποτελέσματα και τα ίδια κεφάλαια της Εταιρείας. Η δραστηριότητα της Εταιρείας συνίσταται στην ανάληψη της ασφάλισης του κινδύνου ζημιών στις οποίες είναι εκτεθειμένα φυσικά και νομικά πρόσωπα. Οι κίνδυνοι αυτοί που μπορεί να επέλθουν από διάφορα ασφαλιστικά συμβάντα και σχετίζονται με την περιουσία, την αστική ευθύνη, τα ατυχήματα, κ.λπ. Τα ασφαλιστικά συμβάντα είναι τυχαία από τη φύση τους και αναπόφευκτα υπάρχει αβεβαιότητα όσον αφορά τον χρόνο επέλευσης, τη συχνότητα και τη σφοδρότητα των απαιτήσεων/ αποζημιώσεων. Στατιστικές μέθοδοι εφαρμόζονται σε ιστορικά στοιχεία για να αξιολογηθεί ο κίνδυνος για την Εταιρεία και να προκύψει η κατάλληλη τιμολόγηση και η κατάλληλη αποθεματοποίηση των ασφαλιστικών προϊόντων. Ως εκ τούτου η Εταιρεία είναι εκτεθειμένη σε ασφαλιστικό κίνδυνο, ο οποίος επέρχεται εάν και όταν ο χρόνος επέλευσης, η συχνότητα και η σφοδρότητα των ασφαλιστικών συμβάντων διαφέρουν από τα αναμενόμενα με βάση τα ιστορικά στοιχεία και τις στατιστικές προβλέψεις. Ήτοι, σε περίπτωση απόκλισης του πραγματικού αριθμού ζημιών, του χρόνου επέλευσής τους και του ύψους των αιτούμενων αποζημιώσεων από τις αντίστοιχες εκτιμήσεις τότε παρατηρείται αύξηση των αποζημιώσεων σε σχέση με τα ασφάλιστρα με ανάλογη επίπτωση στα αποτελέσματα και τα ίδια κεφάλαια της Εταιρείας. 130 INTERLIFE Ασφαλιστική Επιπλέον, τα απρόβλεπτα γεγονότα περιλαμβάνουν την πιθανότητα επέλευσης ακραίων γεγονότων όπως φυσικές καταστροφές και καταστροφικά γεγονότα που προκαλούνται από τον άνθρωπο τα οποία ενδέχεται να ενεργοποιήσουν ταυτόχρονα σημαντικό αριθμό απαιτήσεων/αποζημιώσεων. Τέτοιες καταστροφές μπορεί να αναφέρονται σε φυσικά φαινόμενα όπως σεισμοί, πλημμύρες ή επιδημίες καθώς και καταστροφές που σχετίζονται με την ανθρώπινη δραστηριότητα όπως βιομηχανικά ατυχήματα, κοινωνικές αναταραχές, τρομοκρατικές επιθέσεις κ.λπ. Τα απρόβλεπτα αυτά γεγονότα ενδέχεται να επηρεάσουν μικρές ή/και μεγαλύτερες και ευρύτερες γεωγραφικές περιοχές και πληθυσμούς. Συνοψίζοντας, ως ασφαλιστικός κίνδυνος, θεωρείται η δυσμενής επίπτωση στα ίδια κεφάλαια της Εταιρείας από μη αναμενόμενη αύξηση του δείκτη ζημιών, από ανεπαρκή τιμολόγηση των ασφαλίστρων ή από ανεπαρκή αποθεματοποίηση. Ο συνολικός ασφαλιστικός κίνδυνος (Underwriting Risk) της Εταιρείας, εκφρασμένος σε Κεφαλαιακές Απαιτήσεις Φερεγγυότητας με ημερομηνία αναφοράς 31/12/2021 απεικονίζεται στον παρακάτω πίνακα: Ασφαλιστικός Κίνδυνος Κεφαλαιακές απαιτήσεις φερεγγυότητας Ζωής - Υγείας 789.921 Γενικών Ζημιών 41.185.817 Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Ο ασφαλιστικός κίνδυνος αποτελείται από επί μέρους κινδύνους (σημειώνοντας ότι η Εταιρεία δεν ασκεί τον κλάδο Ζωής): 1. Ασφαλιστικός Κίνδυνος Γενικών Ζημιών Ο Ασφαλιστικός Κίνδυνος Γενικών Ζημιών αποτελείται από υποκατηγορίες κινδύνου: i. Κίνδυνος Πρόβλεψης Ασφαλίστρων και Αποθεμάτων Ο κίνδυνος ασφαλίστρου αφορά στον κίνδυνο τα ασφάλιστρα να μην επαρκούν να καλύψουν τα έξοδα και τις αποζημιώσεις και υφίσταται κατά τη στιγμή της έκδοσης του ασφαλιστήριου. Ο κίνδυνος αποθεμάτων προέρχεται από τη μη ορθή εκτίμηση του ύψους των τεχνικών προβλέψεων. ii. Κίνδυνος Ακύρωσης (Lapse Risk) Είναι ο κίνδυνος απώλειας ή αλλαγής των στοιχείων του παθητικού που προέρχεται από μεταβολές στο επίπεδο και τη μεταβλητότητα των ρυθμών ακύρωσης ή εξαγοράς, προκαλώντας ζημιές ή δυσμενή μεταβολή στην αξία των τεχνικών μας προβλέψεων. Δεν υφίσταται κίνδυνος ακύρωσης, καθώς η διάρκεια του συμβολαίου και του ασφαλίστρου ταυτίζεται. iii. Καταστροφικός Κίνδυνος Γενικών Ασφαλίσεων Ο κίνδυνος καταστροφών γενικών ασφαλίσεων πηγάζει από ακραία ή έκτακτα γεγονότα των οποίων ο κίνδυνος δεν λαμβάνεται επαρκώς υπόψη από τον κίνδυνο ασφαλίστρων και αποθεμάτων. Οικονομικές Καταστάσεις Ασφαλιστικός Κίνδυνος Γενικών Ζημιών Σημειώσεις Κεφαλ. απαιτήσεις φερεγγυότητας Κίνδυνος Πρόβλεψης Ασφαλίστρων και Αποθεμάτων Κίνδυνος Ακύρωσης Κίνδυνος Καταστροφών Γενικών Ασφαλίσεων Διαφοροποίηση Συνολικές Κεφαλαιακές Απαιτήσεις 35.485.712 13.838.437 -8.138.332 41.185.817 2. Ασφαλιστικός Κίνδυνος Υγείας Ο ασφαλιστικός κίνδυνος υγείας που αντιμετωπίζεται με παρόμοιο τρόπο όπως οι γενικές ασφαλίσεις αποτελείται από ανάλογες υποκατηγορίες κινδύνου: i. Κίνδυνος πρόβλεψης ασφαλίστρων και αποθεμάτων Ο κίνδυνος ασφαλίστρου αφορά στον κίνδυνο τα ασφάλιστρα να μην επαρκούν να καλύψουν τα έξοδα και τις αποζημιώσεις και υφίσταται κατά τη στιγμή της έκδοσης του ασφαλιστήριου. Ο κίνδυνος αποθεμάτων προέρχεται από τη μη ορθή εκτίμηση του ύψους των τεχνικών προβλέψεων. ii. Κίνδυνος Εξαγοράς Συμβολαίων Υγείας (Lapse Risk) Είναι ο κίνδυνος απώλειας ή αλλαγής των στοιχείων του παθητικού που προέρχεται από μεταβολές στο επίπεδο και τη μεταβλητότητα των ρυθμών ακύρωσης ή εξαγοράς, προκαλώντας ζημιές ή δυσμενή μεταβολή στην αξία των τεχνικών μας προβλέψεων. Οι κύριες υποκατηγορίες κινδύνου είναι: • Φυσικές Καταστροφές. Ο κίνδυνος για την Εταιρεία από φυσικές καταστροφές επηρεάζεται μόνο από τον κίνδυνο του σεισμού. • Καταστροφές που οφείλονται στον ανθρώπινο παράγοντα. Ο καταστροφικός κίνδυνος που οφείλεται στον ανθρώπινο παράγοντα αφορά τους κλάδους Αστική Ευθύνη Αυτοκινήτου, Πυρός και Γενική Αστική Ευθύνη. Ο συνολικός ασφαλιστικός κίνδυνος γενικών ασφαλίσεων (Non-Life Underwriting Risk) της Εταιρείας, εκφρασμένος σε Κεφαλαιακές Απαιτήσεις Φερεγγυότητας με ημερομηνία αναφοράς 31/12/2021 απεικονίζεται στον παρακάτω πίνακα: Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Δεν υφίσταται κίνδυνος ακύρωσης, καθώς η διάρκεια του συμβολαίου και του ασφαλίστρου ταυτίζεται. ii. Καταστροφικός Κίνδυνος Ασφαλίσεων Υγείας Ο κίνδυνος καταστροφικών γεγονότων πηγάζει από ακραία ή έκτακτα γεγονότα (πχ πανδημία). Ο Καταστροφικός Κίνδυνος Υγείας επηρεάζεται από το Μαζικό Ατύχημα και τη Συγκέντρωση ατυχημάτων και την Πανδημία. Ο συνολικός κίνδυνος ασφαλίσεων υγείας (Non-Life Health Underwriting Risk) της Εταιρείας, εκφρασμένος σε Κεφαλαιακές Απαιτήσεις Φερεγγυότητας με ημερομηνία αναφοράς 31/12/2021 απεικονίζεται στον παρακάτω πίνακα: Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 131 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων Ασφαλιστικός Κίνδυνος Υγείας Κεφαλ. απαιτήσεις φερεγγυότητας Κίνδυνος Πρόβλεψης Ασφαλίστρων και Αποθεμάτων Κίνδυνος Ακύρωσης Καταστροφικός Κίνδυνος Υγείας Διαφοροποίηση Συνολικές Κεφαλαιακές Απαιτήσεις 362.515 617.023 -189.617 789.921 Μεταβολή προφίλ κινδύνου Η μεταβολή του συνολικού ασφαλιστικού κινδύνου (Underwriting Risk) της Εταιρείας, εκφρασμένος σε κεφαλαιακές απαιτήσεις φερεγγυότητας σε σχέση με την προηγούμενη περίοδο αναφοράς απεικονίζεται στον παρακάτω πίνακα: Ασφαλιστικός Κίνδυνος 31.12.2021 Ασφαλίσεις Ζωής - - - Ασφαλίσεις Υγείας 789.921 673.775 17,2% Γενικές Ασφαλίσεις 41.185.817 33.900.226 21,5% Σύνολο 41.975.738 34.574.001 21,4% 31.12.2020 Μεταβολή Συχνότητα και Σοβαρότητα Ζημιών Η συχνότητα και η σοβαρότητα των ζημιών επηρεάζεται από πολλούς παράγοντες. Ο πιο σημαντικός παράγοντας είναι το θανατηφόρο αυτοκινητιστικό ατύχημα και η εξέλιξη που μπορεί να έχει η τελική αποζημίωση σε περίπτωση που η υπόθεση καταλήξει στα δικαστήρια. Ο παράγοντας του πληθωρισμού είναι επίσης σημαντικός διότι οι παραπάνω υποθέσεις διεκπεραιώνονται σε βάθος χρόνου. Η Εταιρεία αντιμετωπίζει τους παραπάνω κινδύνους μέσω του τμήματος Underwriting και με κατάλληλες αντασφαλιστικές συμβάσεις τις οποίες υπογράφει κάθε χρόνο (Excess of Loss). Στις περιπτώσεις που κριθεί ωφέλιμο για την Εταιρεία να συνάψει συμβόλαια με αυξημένο ασφαλιστικό κίνδυνο τότε συνάπτεται επιπλέον αντασφαλιστική σύμβαση. Η εκτίμηση ως προς την τελική καταβολή αποζημίωσης πραγματοποιείται μέσω εξειδικευμένου τμήματος (underwriting) και παραδεδεγμένων αναλογιστικών αρχών. Τα ασφαλιστικά γεγονότα είναι τυχαία και ως εκ τούτου είναι λογικό να υπάρχουν σημαντικές διαφοροποιήσεις από χρονιά σε χρονιά αναφορικά με το ύψος των καταβλημένων αποζημιώσεων και των σχηματισμένων προβλέψεων. Η Διοίκηση της Εταιρείας έχει εξειδικευμένα στελέχη με μακρόχρονη εμπειρία στον ασφαλιστικό χώρο και έχει αναπτύξει ποσοτικές και ποιοτικές μεθόδους προκειμένου να πετύχει διασπορά του ασφαλιστικού κινδύνου. Επιπλέον, η Εταιρεία θέτει περιορισμούς ως προς τα όρια ανάληψης των ασφαλιστικών κινδύνων θέτοντας επιλεγμένα κριτήρια. Για παράδειγμα η Εταιρεία δεν ασφαλίζει οχήματα με ειδικά χαρακτηριστικά (π.χ. ταξί, λεωφορεία) ενώ σε περίπτωση που διαπιστωθεί ότι η δηλωθείσα ζημιά δεν είναι πραγματική μπορεί να αρνηθεί την πληρωμή της. Στον παρακάτω πίνακα εμφανίζεται η συγκέντρωση των υποχρεώσεων από ζημίες ανά περιοχή δραστηριότητας για τον κλάδο αστικής ευθύνης από χερσαία αυτοκίνητα ο οποίος είναι και ο σημαντικότερος για την Εταιρεία. 31 Δεκεμβρίου 2021 31 Δεκεμβρίου 2020 Αθηνών και Πειραιώς 50.775.182,08 45.159.160,91 Θεσσαλονίκης 18.133.826,71 17.375.501,52 Λοιποί Νομοί 38.215.292,00 36.803.726,61 107.124.300,79 99.338.389,04 Απόθεμα Εκκρεμών Ζημιών 132 INTERLIFE Ασφαλιστική Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις Ο παρακάτω πίνακας απεικονίζει τον αριθμό εκδοθέντων συμβολαίων και εν ισχύ καθώς και τη συγκέντρωση των ασφαλισμένων κεφαλαίων που έχει η Εταιρεία κατά την ημερομηνία αναφοράς. 2021 ΕΚΔΟΘΕΝΤΑ ΣΥΜΒΟΛΑΙΑ 2020 ΕΚΔΟΘΕΝΤΑ ΣΥΜΒΟΛΑΙΑ ΛΟΙΠΟΙ ΚΛΑΔΟΙ 62.773 58.225 ΑΣΤ. ΕΥΘΥΝΗ ΑΠΟ ΧΕΡΣΑΙΑ ΟΧΗΜΑΤΑ 670.509 650.339 Σύνολο 733.282 708.564 2021 ΣΥΜΒΟΛΑΙΑ ΣΕ ΙΣΧΥ 2020 ΣΥΜΒΟΛΑΙΑ ΣΕ ΙΣΧΥ ΛΟΙΠΟΙ ΚΛΑΔΟΙ 37.721 34.359 ΑΣΤ. ΕΥΘΥΝΗ ΑΠΟ ΧΕΡΣΑΙΑ ΟΧΗΜΑΤΑ 370.408 341.853 Σύνολο 408.129 376.212 2021 ΣΥΝΟΛΙΚΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΣΕ ΙΣΧΥ 31/12/2021 2020 ΣΥΝΟΛΙΚΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ ΣΕ ΙΣΧΥ 31/12/2020 12.327.016.732,81 10.472.453.961,62 * * 12.327.016.732,81 10.472.453.961,62 Κλάδος Ασφάλισης Ζημιών Κλάδος Ασφάλισης Ζημιών Κλάδος Ασφάλισης Ζημιών ΛΟΙΠΟΙ ΚΛΑΔΟΙ ΑΣΤ. ΕΥΘΥΝΗ ΑΠΌ ΧΕΡΣΑΙΑ ΟΧΗΜΑΤΑ Σύνολο * Από 1ης Ιανουαρίου 2017 τα ελάχιστα ποσά ασφαλιστικής κάλυψης που προβλέπονται στο άρθρο 6 παρ. 5 του Π.Δ. 237/1986 δεν μπορεί να είναι κατώτερα από τα οριζόμενα ακολούθως: α) Σε περίπτωση σωματικής βλάβης € 1.220.000 ανά θύμα. β) Σε περίπτωση υλικής ζημίας € 1.220.000 ανά ατύχημα, ανεξάρτητα από τον αριθμό των θυμάτων. Πηγές αβεβαιότητας για μελλοντικές πληρωμές ζημιών Οι αποζημιώσεις καταβάλλονται όταν επέλθει ο ασφαλιστικός κίνδυνος βάσει συμβολαίου. Η Εταιρεία είναι υπόχρεη για την καταβολή αποζημίωσης με τη δήλωση της ζημίας, παρ’ όλα αυτά υπάρχουν περιπτώσεις για τις οποίες η Εταιρεία θα κληθεί να καταβάλλει αποζημιώσεις για τις οποίες μέχρι την ημερομηνία λήξης της τρέχουσας περιόδου δεν της έχουν γνωστοποιηθεί (IBNR). Η Διοίκηση της Εταιρείας λαμβάνει πληροφόρηση σε τακτά χρονικά διαστήματα και σε συνεργασία με εξειδικευμένους αναλογιστές καταρτίζει επαρκείς προβλέψεις. Για τον υπολογισμό των εκκρεμών ζημιών η Εταιρεία Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων χρησιμοποιεί στατιστικές και μη στατιστικές μεθόδους. Αναφορικά με τις μη στατιστικές μεθόδους η Εταιρεία εκτιμά το κόστος κάθε δηλωθείσας ζημιάς με τη μέθοδο φάκελο προς φάκελο. Στις εκτιμήσεις της η Εταιρεία λαμβάνει υπόψη της τόσο το κόστος της αποζημίωσης συμπεριλαμβανομένων των τόκων όσο και των άμεσων εξόδων διακανονισμού της ζημιάς, όπως π.χ. έξοδα πραγματογνωμόνων, ιατρικά έξοδα και δικαστικά έξοδα. Ένας σημαντικός δείκτης για τον υπολογισμό της πρόβλεψης των ζημιών είναι ο υπολογισμός του δείκτη Ζημιών. Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 133 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων Ο παρακάτω πίνακας παρουσιάζει τον δείκτη Loss Ratio για τους κλάδους δραστηριότητας της Εταιρείας. ΔΕΙΚΤΗΣ ΖΗΜΙΩΝ ΑΝΑ ΚΛΑΔΟ 31 Δεκεμβρίου 2021 31 Δεκεμβρίου 2020 Αστική Ευθύνη Αυτοκινήτου (19) 59% 58% Προσωπικό Ατύχημα (10) 14% 15% Ασθένεια (11) 30% 27% Χερσαίων Οχημάτων (12) 68% 68% Αεροσκαφών, Πλοίων, Μεταφορών, Αστική Ευθύνη Αεροσκαφών, Αστική Ευθύνη Πλοίων (14,15,16,20 & 21) 20% 18% Πυρός & Λοιπών Ζημιών Αγαθών (17 & 18) 27% 28% Γενικής Αστικής Ευθύνης (22) 5% 5% Νομικής Προστασίας (26) 25% 26% Η Εταιρεία περιλαμβάνει στα τεχνικά αποθέματα της ένα ποσό για ζημίες από αξιώσεις που έχουν προκύψει αλλά δεν έχουν ακόμα γνωστοποιηθεί (IBNR, Incurred But Not Reported). Επειδή το IBNR είναι μια σημαντική συνιστώσα στον υπολογισμό των αποθεματικών της Εταιρείας, η Εταιρεία, σε τακτά χρονικά διαστήματα και στο τέλος κάθε χρήσης, με βάση όλες τις πληροφορίες που διαθέτει συνεργάζεται με εξειδικευμένους αναλογιστές και υπολογίζει το IBNR με τις πιο έγκυρες επιστημονικές μεθόδους. Ωστόσο, παρά τη χρήση εξελιγμένων επαγγελματικών τεχνικών, τα αποθεματικά 134 INTERLIFE Ασφαλιστική αυτά είναι εξαιρετικά ευαίσθητα σε μεταβολές στο οικονομικό, κοινωνικό και νομικό περιβάλλον. Εάν το αποθεματικό (IBNR) αντιπροσωπεύει μόνο ένα μικρό μέρος των συνολικών αποθεματικών της Εταιρείας, τότε οι επιπτώσεις αυτών των άγνωστων ζημιών στις συνολικές ζημίες είναι πιθανό να είναι μικρές. Αντίθετα, εάν τα IBNR αποθεματικά αντιπροσωπεύουν ένα μεγάλο τμήμα των αποθεματικών της Εταιρείας, ο αντίκτυπος στις συνολικές ζημίες που αναφέρθηκαν σχετικά με ασφαλιστήρια του παρελθόντος μπορεί να είναι σημαντικός. Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις Ανάλυση Ευαισθησίας Η ανάλυση ευαισθησίας πραγματοποιείται επί των παραδοχών που χρησιμοποιούνται στον υπολογισμό της βέλτιστης εκτίμησης ασφαλίστρων και της βέλτιστης εκτίμησης ζημιών. Επί τη βάσει του βασικού σεναρίου, ελέγχονται διαφορετικά σενάρια ως προκύπτουν επιλέγοντας διαφορετικές παραδοχές, με στόχο τον έλεγχο της επίδρασης σημαντικών παραμέτρων στις σχετικές εκτιμήσεις. Πρόβλεψη εκκρεμών αποζημιώσεων Όσον αφορά την ανάλυση ευαισθησίας στην πρόβλεψη Εκκρεμών αποζημιώσεων τα σενάρια που λήφθηκαν υπόψη είναι: • 20% αύξηση του Αναλογιστικού Αποθέματος του κλάδου αστικής ευθύνης οχημάτων • 20% αύξηση του Δείκτη Αποθέματος Έμμεσων Εξόδων Διακανονισμού (ULAE) Ανάλυση ευαισθησίας στην πρόβλεψη εκκρεμών αποζημιώνσεων σε € ‘000: Σενάριο Πρόβλεψη εκκρεμών αποζημιώσεων (καθαρή) Διαφορά Βάση 97.900 - 20% αύξηση του Αναλογιστικού Αποθέματος του κλάδου αστικής ευθύνης οχημάτων 99.445 1,58% 20% αύξηση του Δείκτη Αποθέματος Έμμεσων Εξόδων Διακανονισμού (ULAE) 97.992 0,09% Από τον παραπάνω πίνακα παρατηρούμε ότι η Πρόβλεψη των Εκκρεμών Αποζημιώσεων επηρεάζεται περισσότερο από μια δυσμενή εξέλιξη του Αναλογιστικού (απροεξόφλητου) Αποθέματος. Πρόβλεψη ασφαλίστρων Τα σενάρια που λήφθηκαν υπόψη για τον έλεγχο Ευαισθησίας στην πρόβλεψη Ασφαλίστρων είναι τα εξής: • 10% αύξηση του Δείκτη Ζημιών • 15% αύξηση του Δείκτη Εξόδων Ανάλυση ευαισθησίας στην πρόβλεψη ασφαλίστρων € ‘000: Σενάριο Πρόβλεψη εκκρεμών αποζημιώσεων (καθαρή) Διαφορά Βάση 18.447 - 10% αύξηση του Δείκτη Ζημιών 20.064 8,76% 15% αύξηση του Δείκτη Εξόδων 18.877 2,33% Από τον ανωτέρω πίνακα, παρατηρούμε ότι η Πρόβλεψη Ασφαλίστρων επηρεάζεται περισσότερο από μια δυσμενή εξέλιξη στο δείκτη ζημιών. Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 135 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων 4.1.2 Πιστωτικός Κίνδυνος Ο πιστωτικός κίνδυνος προκύπτει όταν η αδυναμία του υπόχρεου να εξοφλήσει τις υποχρεώσεις του θα μπορούσε να μειώσει το ποσό των μελλοντικών ταμειακών εισροών της Εταιρείας από χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία κατά την ημερομηνία του ισολογισμού. Ως υπόχρεοι εννοούνται οι αντισυμβαλλόμενοι όπως οι ασφαλιστικοί διαμεσολαβητές, οι αντασφαλιστές, οι εκδότες τίτλων και οποιοιδήποτε άλλοι οφειλέτες και εγγυητές. Οι βασικοί παράγοντες που εκθέτουν την Εταιρεία στον πιστωτικό κίνδυνο είναι οι εξής: • Απαιτήσεις έναντι των αντασφαλιστών στις εκκρεμείς ή πληρωθείσες ζημιές • Απαιτήσεις έναντι των συνεργατών από τα ασφαλιστήρια συμβόλαια • Απαιτήσεις έναντι των πελατών • Απαιτήσεις έναντι των πιστωτικών ιδρυμάτων • Απαιτήσεις που υπόκεινται στον κίνδυνο χρηματαγορών Κατηγορίες κινδύνου • Κίνδυνος απώλειας κεφαλαίου λήξης ομολόγων ή/και κουπονιών • Κίνδυνος απώλειας καταθέσεων ή/και τόκων αυτών • Κίνδυνος αντασφαλιστών • Κίνδυνος διαμεσολαβητών Ο πιστωτικός κίνδυνος της Εταιρείας εκτιμάται με βάση την τυποποιημένη προσέγγιση (Standard Formula) του πλαισίου «Φερεγγυότητα ΙΙ» που αντιστοιχεί στο κίνδυνο αντισυμβαλλομένου. Σύμφωνα με τις παρεχόμενες πληροφορίες, η Εταιρεία είναι εκτεθειμένη και στις δύο κατηγορίες έκθεσης τύπου I (type I) και τύπου II (type II) όπως αναλύεται παρακάτω: • Στην πρώτη κατηγορία έκθεσης τύπου Ι περιλαμβάνονται οι τραπεζικές καταθέσεις όψεως και οι απαιτήσεις από αντασφαλιστές. Επιπλέον, λαμβάνεται υπόψη ο μετριασμός του ασφαλιστικού κινδύνου (risk mitigation effect of UW risk) που προέρχεται από τους αντασφαλιστές. • Στη δεύτερη κατηγορία τύπου II περιλαμβάνονται οι απαιτήσεις ασφαλίστρων επιμερισμένες σε αυτές που αφορούν οφειλές πάνω από 3 μήνες και σε αυτές που αφορούν οφειλές για χρονικό διάστημα μικρότερο των 3 μηνών. Ο συνολικός πιστωτικός κίνδυνος (Counterparty Default Risk) της Εταιρείας, εκφρασμένος σε Κεφαλαιακές Απαιτήσεις Φερεγγυότητας με ημερομηνία αναφοράς 31/12/2021 απεικονίζεται στον παρακάτω πίνακα: Πιστωτικός Κίνδυνος Κεφαλαιακές απαιτήσεις φερεγγυότητας Έκθεση Τύπου Ι 4.146.875 Έκθεση Τύπου ΙΙ 416.937 Διαφοροποίηση -95.715 Συνολικές Κεφαλαιακές Απαιτήσεις 136 INTERLIFE Ασφαλιστική 4.468.097 Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις Στον παρακάτω πίνακα αναφέρονται τα κονδύλια της Κατάστασης Χρηματοοικονομικής Θέσης τα οποία επηρεάζουν τον πιστωτικό κίνδυνο: 31 Δεκεμβρίου 2021 31 Δεκεμβρίου 2020 150.814.559,87 148.949.229,99 Απαιτήσεις από ασφάλιστρα 1.941.680,18 1.689.407,38 Απαιτήσεις από αντασφαλιστές 3.330.595,43 2.499.600,44 6.613,39 - Λοιπά στοιχεία ενεργητικού 5.408.510,39 4.947.974,80 Ταμειακά διαθέσιμα και Ισοδύναμα 75.962.239,30 57.119.402,98 Χρηματοοικονομικά στοιχεία στην εύλογη αξία μέσω αποτελεσμάτων Απαιτήσεις από αντασφαλιστικές δραστηριότητες Οι απαιτήσεις από ασφάλιστρα προέρχονται κυρίως από μια μεγάλη, ευρεία πελατειακή βάση και για συγκεκριμένους πιστωτικούς κινδύνους η Εταιρεία σχηματίζει αντίστοιχες προβλέψεις επισφαλειών. Στο τέλος της χρήσης, η Εταιρεία δεν αντιμετωπίζει σημαντικές συγκεντρώσεις πιστωτικών κινδύνων, για τους οποίους δεν έχουν σχηματιστεί αντίστοιχες προβλέψεις επισφαλειών. Η χρηματοοικονομική κατάσταση των πελατών/συνεργατών παρακολουθείται σε συνεχή βάση, εφαρμόζοντας διαδικασίες που να βεβαιώνουν ότι οι πωλήσεις προϊόντων και παροχή υπηρεσιών γίνονται σε πελάτες με κατάλληλη ιστορία αξιοπιστίας. Αναφορικά με την ικανότητα των αντασφαλιστών να ανταποκριθούν στις υποχρεώσεις τους η Εταιρεία προτού προχωρήσει σε σύμβαση συνεργασίας ελέγχει την πιστοληπτική τους ικανότητα. Στον παρακάτω πίνακα υπάρχει η ανάλυση της πιστοληπτικής ικανότητας των αντασφαλιστών ανά κλάδο ασφάλισης από τον οίκο αξιολόγησης A.M. Best: RATING ΑΝΤΑΣΦΑΛΙΣΤΩΝ LINE OF BUSINESS ΒΒ+ AA- A- A A+ PER RISK EXCESS OF LOSS 1st LAYER 0,00% 0,00% 0,00% 50,00% 50,00% PER RISK EXCESS OF LOSS 2nd LAYER 0,00% 0,00% 0,00% 50,00% 50,00% PER RISK EXCESS OF LOSS 3rd LAYER 0,00% 0,00% 0,00% 50,00% 50,00% Catastrophe 1st Layer 10,00% 0,00% 25,00% 35,00% 30,00% Catastrophe 2st Layer 10,00% 0,00% 25,00% 35,00% 30,00% Catastrophe 3st Layer 10,00% 0,00% 25,00% 35,00% 30,00% MOTOR 1st LAYER 0,00% 0,00% 16,00% 56,50% 27,50% MOTOR 2nd LAYER 0,00% 0,00% 16,00% 56,50% 27,50% MOTOR 3rd LAYER 0,00% 0,00% 16,00% 56,50% 27,50% MOTOR 4th LAYER 0,00% 0,00% 16,00% 56,50% 27,50% MISCELLANEOUS 1st LAYER 0,00% 0,00% 0,00% 30,00% 70,00% MISCELLANEOUS 2st LAYER 0,00% 0,00% 0,00% 30,00% 70,00% MARINE 1st LAYER 0,00% 0,00% 0,00% 70,00% 30,00% MARINE 2st LAYER 0,00% 0,00% 0,00% 70,00% 30,00% MEDICAL1st LAYER 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 100,00% MEDICAL2nd LAYER 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 100,00% MEDICAL3rd LAYER 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 100,00% Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 137 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων Τα τραπεζικά υπόλοιπα τηρούνται σε χρηματοοικονομικούς οργανισμούς με υψηλή πιστωτική αξιοπιστία και η Εταιρεία εφαρμόζει διαδικασίες που περιορίζουν την έκθεσή της σε πιστωτικό κίνδυνο σε σχέση με κάθε χρηματοοικονομικό οργανισμό. Στον παρακάτω πίνακα υπάρχει ανάλυση του πιστωτικού κινδύνου των χρηματοοικονομικών στοιχείων που διαθέτει η Εταιρεία με βάση την πιστοληπτική αξιολόγηση από τον οίκο Standard & Poor’s και σε περίπτωση που δεν υπάρχουν διαθέσιμα πρόσφατα στοιχεία χρησιμοποιείται η πιστοληπτική αξιολόγηση κάποιου αντίστοιχου οίκου: B CCC Χωρίς Βαθμολογία Σύνολο 2.391.220,00 6.013.353,30 6.141.102,50 8.388.871,73 32.391.499,44 39.142.876,73 - - - 32.874.034,56 32.874.034,56 - - - - 33.546.263,20 33.546.263,20 - - - - - 5.275.583,14 7.584.302,80 5.275.583,14 7.584.302,80 9.709.678,28 - - 62.223.244,98 - 4.029.316,04 75.962.239,30 2021 AAA AA Ομόλογα κρατικά Ομόλογα εταιρικά Αμοιβαία Κεφάλαια εσωτερικού Αμοιβαία Κεφάλαια εξωτερικού Μετοχές εσωτερικού Μετοχές εξωτερικού Ταμείο και Ταμειακά Ισοδύναμα 506.050,00 1.703.975,00 1.009.200,00 - - - - - - - - - - - Σύνολο 506.050,00 BBB BB 2.473.975,00 1.761.425,00 20.311.021,94 4.243.127,50 12.903.503,50 3.687.550,70 2.713.175,00 16.426.780,78 14.664.928,50 23.998.572,64 64.614.464,98 6.013.353,30 97.839.473,97 226.776.799,17 2020 AAA AA Ομόλογα κρατικά Ομόλογα εταιρικά Αμοιβαία Κεφάλαια εσωτερικού Αμοιβαία Κεφάλαια εξωτερικού Μετοχές εσωτερικού Μετοχές εξωτερικού Ταμείο και Ταμειακά Ισοδύναμα 452.008,50 513.000,00 2.954.965,00 1.031.050,00 - - Σύνολο A A BBB BB 2.535.183,00 3.836.049,00 20.545.199,89 6.956.629,50 12.769.201,61 2.909.255,97 - - - B 356.540,00 - CCC Χωρίς Βαθμολογία Σύνολο 3.958.609,53 5.402.942,25 7.763.172,91 35.726.347,64 36.257.459,52 - 32.296.260,87 32.296.260,87 - - - - - - - 33.283.160,82 33.283.160,82 - - - - - - - 4.257.809,73 7.128.191,41 4.257.809,73 7.128.191,41 - - 7.748.364,38 - - 45.347.566,88 - 4.023.471,72 57.119.402,98 965.008,50 3.986.015,00 17.240.176,88 16.605.250,61 23.454.455,86 45.704.106,88 3.958.609,53 94.155.009,71 206.068.632,97 Η κατηγορία ΑΑΑ αποτελεί τον μεγαλύτερο συντελεστή διαβάθμισης ενώ η κατηγορία με τα “Χωρίς βαθμολογία” αξιόγραφα περιλαμβάνει κυρίως έντοκα γραμμάτια Ελληνικού Δημοσίου και μερίδια αμοιβαίων κεφαλαίων. Τα λοιπά στοιχεία ενεργητικού τα οποία αποτελούνται κατά κύριο λόγο από προκαταβολές φόρων και λοιπές απαιτήσεις από φόρους (€ 3.049χιλ.), εγγυήσεις κυρίως για συμμετοχή σε φιλικούς διακανονισμούς (€ 840χιλ.), απαιτήσεις από δεδουλευμένους τόκους (€ 770χιλ.) καθώς και λοιπά δεδουλευμένα έσοδα, δεν ελλοχεύουν ιδιαίτερο πιστωτικό κίνδυνο. Παρόλα αυτά, το τέλος της χρήσης, η Εταιρεία δεν αντιμετωπίζει σημαντικές συγκεντρώσεις πιστωτικών κινδύνων, για τους οποίους δεν έχουν σχηματιστεί αντίστοιχες προβλέψεις απομείωσης. 4.1.3 Κίνδυνος Ρευστότητας Ο κίνδυνος ρευστότητας ορίζεται ως ο κίνδυνος η Εταιρεία να μην είναι σε θέση να ανταποκριθεί στις υποχρεώσεις της όταν αυτές καταστούν απαιτητές ως αποτέλεσμα της επέλευσης του ασφαλιστικού κινδύνου που ενσωματώνουν τα ασφαλιστήρια συμβόλαια ή άλλες ανάγκες που προέρχονται από συμβατικές δεσμεύσεις. Ο ασφαλιστικός κίνδυνος είναι από τη φύση του πολύ δύσκολο να προσδιοριστεί και ως εκ τούτου η εκτίμηση των συνεπειών του περιλαμβάνει πολλά στοιχεία υποκειμενικότητας και κρίσεων από τη Διοίκηση. 138 INTERLIFE Ασφαλιστική Η επιτροπή διαχείρισης διαθεσίμων σε τακτά χρονικά διαστήματα συνεδριάζει και καθορίζει τη στρατηγική επενδύσεων των χρηματικών διαθεσίμων της Εταιρείας ώστε να περιορίσει στο ελάχιστο τον κίνδυνο ρευστότητας. Για τους παραπάνω λόγους που αναφέρονται, η Εταιρεία επιλέγει πολύ προσεκτικά τα χρηματοοικονομικά μέσα στα οποία επενδύει τα διαθέσιμά της και στοχεύει οι επενδύσεις να πραγματοποιούνται σ’ ένα χαρτοφυλάκιο με ιδιαίτερα εμπορεύσιμα στοιχεία που μπορούν εύκολα να ρευστοποιηθούν. Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις Ο παρακάτω πίνακας παρουσιάζει τη χρονολογική ανάλυση των άμεσα ρευστοποιήσιμων στοιχείων ενεργητικού: 2021 Σύνολο Έως 5 έτη 5 με 10 έτη Πάνω από 10 έτη Ομόλογα 71.534.376,17 27.806.173,87 38.121.097,15 5.607.105,15 Αμοιβαία κεφάλαια 66.420.297,76 66.420.297,76 - - Μετοχές 12.859.885,94 12.859.885,94 - - Ταμείο και Ταμειακά Ισοδύναμα 75.962.239,30 75.962.239,30 - - Σύνολο 226.776.799,17 183.048.596,87 38.121.097,15 5.607.105,15 Σύνολο Έως 5 έτη 5 με 10 έτη Πάνω από 10 έτη Ομόλογα 71.983.807,16 30.565.263,53 32.109.566,89 9.308.976,74 Αμοιβαία κεφάλαια 65.579.421,69 65.579.421,69 - - Μετοχές 11.386.001,14 11.386.001,14 - - Ταμείο και Ταμειακά Ισοδύναμα 57.119.402,98 57.119.402,98 - - 206.068.632,97 164.650.089,34 32.109.566,89 9.308.976,74 2020 Σύνολο Ο παρακάτω πίνακας παρουσιάζει τη χρονολογική ανάλυση των λοιπών υποχρεώσεων και ασφαλιστικών προβλέψεων: <2 ΕΤΗ 2-4 ΕΤΗ 4-6 ΕΤΗ 6> ΕΤΗ Σύνολο 296.761,20 - - - 296.761,20 Υποχρεώσεις Υποχρεώσεις προς αντασφαλιστές Ασφαλιστικές προβλέψεις εκκρεμών ζημιών 45.771.527,22 35.516.740,11 15.139.172,28 10.696.861,19 107.124.300,79 Λοιπές Υποχρεώσεις Εγγυήσεις πληρωτέες - 177.466,61 - - 177.466,61 1.888.338,42 - - - 1.888.338,42 Υποχρεώσεις για μισθώσεις 123.719,00 - - - 123.719,00 Επιταγές πληρωτέες 720.919,81 - - - 720.919,81 Υποχρεώσεις για λοιπούς φόρους και τέλη 3.029.437,44 - - - 3.029.437,44 Φόρος εισοδήματος 4.480.472,56 - - - 4.480.472,56 164.433,22 - - - 164.433,22 - - - - - 91.229,80 - - - 91.229,80 10.498.550,25 177.466,61 - - 10.676.016,86 Προμηθευτές - Πιστωτές Υποχρεώσεις προς ασφαλιστικά ταμεία Έσοδα επομένων χρήσεων Εξοδα χρήσεως δεδουλευμένα Σύνολο Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 139 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων Ο παρακάτω πίνακας παρουσιάζει τη χρονολογική ανάλυση του πλήθους εκκρεμών ζημιών ανά κλάδο: ΚΩΔΙΚΟΣ ΚΛΑΔΟΣ <2 ΕΤΗ 2-4 ΕΤΗ 4-6 ΕΤΗ 6> ΕΤΗ Συνολικό Πλήθος 10 (1) ΑΤΥΧΗΜΑΤΩΝ 48 8 2 2 60 11 (2) ΑΣΘΕΝΕΙΩΝ 299 4 - - 303 12 (3) ΣΩΜΑΤΩΝ ΧΕΡΣΑΙΩΝ ΟΧΗΜΑΤΩΝ 2.084 361 14 2 2.461 14 (5) ΣΩΜΑΤΩΝ ΑΕΡΟΣΚΑΦΩΝ - - - - - 15 (6) ΣΩΜΑΤΩΝ ΠΛΟΙΩΝ 15 8 - - 23 16 (7) ΜΕΤΑΦΕΡΟΜΕΝΑ ΕΜΠΟΡΕΥΜΑΤΑ 25 5 1 - 31 17 (8) ΠΥΡΚΑΙΑ ΚΑΙ ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΤΗΣ ΦΥΣΕΩΣ 92 52 1 1 146 18 (9) ΛΟΙΠΩΝ ΖΗΜΙΩΝ ΑΓΑΘΩΝ 1 3 - 1 5 19 (10) ΑΣΤ. ΕΥΘΥΝΗΣ ΑΠΟ ΧΕΡΣΑΙΑ ΟΧΗΜΑΤΑ 13.767 4.706 1.164 240 19.877 20 (11) ΑΣΤ. ΕΥΘΥΝΗΣ ΑΕΡΟΣΚΑΦΩΝ - - - - - 21 (12) ΑΣΤ. ΕΥΘΥΝΗΣ ΠΛΟΙΩΝ, ΣΚΑΦΩΝ 18 8 3 2 31 22 (13) ΓΕΝΙΚΗΣ ΑΣΤΙΚΗΣ ΕΥΘΥΝΗΣ 171 52 16 4 243 25 (16) ΔΙΑΦΟΡΩΝ ΧΡΗΜΑΤΙΚΩΝ ΑΠΩΛΕΙΩΝ - - - - - 26 (17) ΝΟΜΙΚΗΣ ΠΡΟΣΤΑΣΙΑΣ 702 432 174 46 1.354 27 (18) ΒΟΗΘΕΙΑΣ - - - - - 17.222 5.639 1.375 298 24.534 Ο παρακάτω πίνακας παρουσιάζει τη χρονολογική ανάλυση του συνολικού αποθέματος εκκρεμών ζημιών ανά κλάδο: ΚΩΔΙΚΟΣ ΚΛΑΔΟΣ <2 ΕΤΗ 2-4 ΕΤΗ 4-6 ΕΤΗ 6> ΕΤΗ Συνολικό Πλήθος 307.630,45 10 (1) ΑΤΥΧΗΜΑΤΩΝ 61.770,38 225.026,00 8.840,00 11.994,07 139.817,06 2.157,37 - - 141.974,43 2.886.347,98 449.382,11 40.537,69 1.085,22 3.377.353,00 11 (2) ΑΣΘΕΝΕΙΩΝ 12 (3) ΣΩΜΑΤΩΝ ΧΕΡΣΑΙΩΝ ΟΧΗΜΑΤΩΝ 14 (5) ΣΩΜΑΤΩΝ ΑΕΡΟΣΚΑΦΩΝ - - - - - 15 (6) ΣΩΜΑΤΩΝ ΠΛΟΙΩΝ 69.322,21 82.194,58 - - 151.516,79 16 (7) ΜΕΤΑΦΕΡΟΜΕΝΑ ΕΜΠΟΡΕΥΜΑΤΑ 346.261,31 18.905,88 56.316,51 - 421.483,70 17 (8) ΠΥΡΚΑΙΑ ΚΑΙ ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΤΗΣ ΦΥΣΕΩΣ 795.608,45 1.153.429,27 275,20 275.878,18 2.225.191,10 18 (9) ΛΟΙΠΩΝ ΖΗΜΙΩΝ ΑΓΑΘΩΝ 5.500,00 22.277,40 - 50,00 27.827,40 19 (10) ΑΣΤ. ΕΥΘΥΝΗΣ ΑΠΟ ΧΕΡΣΑΙΑ ΟΧΗΜΑΤΑ 20 (11) ΑΣΤ. ΕΥΘΥΝΗΣ ΑΕΡΟΣΚΑΦΩΝ - - - - - 21 (12) ΑΣΤ. ΕΥΘΥΝΗΣ ΠΛΟΙΩΝ, ΣΚΑΦΩΝ 125.224,16 25.733,20 55.444,20 191.656,36 398.057,92 22 (13) ΓΕΝΙΚΗΣ ΑΣΤΙΚΗΣ ΕΥΘΥΝΗΣ 431.331,93 146.985,44 89.292,44 349.014,95 1.016.624,76 25 (16) ΔΙΑΦΟΡΩΝ ΧΡΗΜΑΤΙΚΩΝ ΑΠΩΛΕΙΩΝ - - - - - 26 (17) ΝΟΜΙΚΗΣ ΠΡΟΣΤΑΣΙΑΣ 201.658,05 112.223,24 31.138,34 8.675,97 353.695,60 27 (18) ΒΟΗΘΕΙΑΣ - - - - - 40.708.685,69 33.278.425,62 14.857.327,90 45.771.527,22 35.516.740,11 140 INTERLIFE Ασφαλιστική 9.858.506,44 98.702.945,64 15.139.172,28 10.696.861,19 107.124.300,79 Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις Για τον συγκεκριμένο κίνδυνο παρακολουθούμε δύο δείκτες που ελέγχουν τη ρευστότητα και ορίζονται ως εξής: Οι δείκτες ρευστότητας και καταθέσεων για το 2021 ανήλθαν σε 82,67% και 22,91% αντίστοιχα. Όσον αφορά τον κίνδυνο λοιπών υποχρεώσεων η Εταιρεία δεν έχει εξωτερικό δανεισμό, αφού η πάγια τακτική της είναι να στηρίζεται στα ίδια κεφάλαιά της. Τέλος, για τα λειτουργικά έξοδα η Εταιρεία παρακολουθεί τον δείκτη των λειτουργικών εξόδων ως προς τα δεδουλευμένα μικτά ασφάλιστρα και φροντίζει να παραμένει σε χαμηλά επίπεδα (με μέγιστο όριο το 15%). Πιο συγκεκριμένα: Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 141 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων 4.1.4 Κίνδυνος Αγοράς Είναι ο κίνδυνος απώλειας ή δυσμενούς μεταβολής στη χρηματοοικονομική κατάσταση, που απορρέει από τις διακυμάνσεις στο επίπεδο και στη μεταβλητότητα των αγοραίων τιμών των περιουσιακών στοιχείων, των υποχρεώσεων και των χρηματοπιστωτικών μέσων. Το επενδυτικό χαρτοφυλάκιο είναι διαφοροποιημένο τόσο ανά κατηγορία περιουσιακών στοιχείων, όσο και ανά γεωγραφική κατανομή και ωριμότητα αγοράς. Επιπλέον, είναι σχετικά συντηρητικό αφού το μεγαλύτερο μέρος των επενδύσεων είναι τοποθετημένο σε επενδύσεις σταθερού εισοδήματος. Εκτός των ακινήτων τα οποία βρίσκονται όλα στην Ελληνική επικράτεια και αποτιμώνται στην εύλογη αξία, το χρηματοοικονομικό σκέλος του επενδυτικού χαρτοφυλακίου της Εταιρείας παρουσιάζει την 31/12/2021 την ακόλουθη διασπορά: Διάγραμμα: Ανάλυση πριν και μετά το look - through Κατανομή Επενδύσεων Αμοιβαία Κεφάλαια Ομόλογα 29% 32% Διαθέσιμα Μετοχές 33% 6% Κατανομή Επενδύσεων μετά το look - through Διαθέσιμα Κρατικά Ομόλογα 36% 22% Εταιρικά Ομόλογα 23% Μετοχές 17% Λοιπά Στοιχεία 2% 142 INTERLIFE Ασφαλιστική Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Κατανομή Επενδύσεων με Διαβάθμιση Αγοράς πριν το look - through Οικονομικές Καταστάσεις Κατανομή Επενδύσεων με Διαβάθμιση Αγοράς μετά το look - through Secondary Emerging 0,65% Secondary Emerging International 0,59% International 0,26% Frontier 1,25% Frontier 0,86% Developing 1,59% Developing 1,92% 35,88% Developed 10% 20% 30% 33,86% Advanced Emerging 60,04% 0% 1,90% Developed Advanced Emerging 40% 50% Σημειώσεις 60% 61,20% 0% 10% 20% 30% 40% 50% 60% Διάγραμμα: Νομισματική και Γεωγραφική Κατανομή Βόρεια Αμερική 3% Γεωγραφική Κατανομή Νομισματική Κατανομή Ασία & Ειρηνικός 1% GBP 1% Αφρική 1% Μέση Ανατολή 0% USD 6% Λοιπά 1% Νότια/ Λατινική Αμερική 0% EUR 92% Ευρώπη 95% Η Εταιρεία, στο πλαίσιο της διαχείρισης του κινδύνου αγοράς, αναγνωρίζει όλους τους επιμέρους κινδύνους που τον συνθέτουν, προκειμένου να τους αντιμετωπίσει. Ο βαθμός πολυπλοκότητας του κινδύνου αγοράς, εξαρτάται από τον αντίστοιχο επενδυτικό κανονισμό και το είδος των επενδύσεων που επιλέγει η Εταιρεία. Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 143 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων Κατηγορίες κινδύνου • Κίνδυνος επιτοκίου (Interest Rate Risk) • Κίνδυνος μετοχών (Equity Risk) • Κίνδυνος συγκέντρωσης (Concentration Risk) • Συναλλαγματικός κίνδυνος (Currency Risk) • Κίνδυνος περιουσίας (Property Risk) • Κίνδυνος πιστωτικού περιθωρίου (Spread Risk) Ο κίνδυνος αγοράς της Εταιρείας εκτιμάται με βάση την τυποποιημένη προσέγγιση του πλαισίου «Φερεγγυότητα ΙΙ». Ο συνολικός κίνδυνος Αγοράς (Market Risk) της Εταιρείας, εκφρασμένος σε Κεφαλαιακές Απαιτήσεις Φερεγγυότητας με ημερομηνία αναφοράς 31/12/2021 απεικονίζεται στον παρακάτω πίνακα: Κίνδυνος Αγοράς Επιτοκιακός Κίνδυνος Κίνδυνος Μετοχών Κίνδυνος Περιουσίας Κίνδυνος Πιστωτικού Περιθωρίου Συναλλαγματικός Κίνδυνος Κίνδυνος Συγκέντρωσης Διαφοροποίηση Συνολικές Κεφαλαιακές Απαιτήσεις Κεφαλαιακές απαιτήσεις φερεγγυότητας 3.855.631 20.180.239 7.619.467 13.442.548 6.271.589 19.466.764 -26.558.123 44.278.117 Επιτοκιακός Κίνδυνος 5% Κίνδυνος Συγκέντρωσης Κίνδυνος Μετοχών 27% 29% Συναλλαγματικός Κίνδυνος 9% Κίνδυνος Πιστωτικού Περιθωρίου Κίνδυνος Περιουσίας 11% 19% Κίνδυνος επιτοκίου Ως κίνδυνο επιτοκίου θεωρούμε τη μείωση της αξίας της καθαρής θέσης της Εταιρείας, καθώς επηρεάζονται και τα περιουσιακά στοιχεία και οι υποχρεώσεις, λόγω μεταβολής της καμπύλης επιτοκίων άνευ κινδύνου. 144 INTERLIFE Ασφαλιστική Κίνδυνος μετοχών Ως κίνδυνο μετοχών θεωρούμε τη μείωση της αξίας των περιουσιακών στοιχείων και κατ’ επέκταση της καθαρής θέσης, εξαιτίας της αρνητικής μεταβολής της αξίας των μετοχών. Οι μετοχές διακρίνονται σε δύο είδη: • Τύπου I: περιλαμβάνει μετοχές εισηγμένες σε οργανωμένες αγορές στις χώρες που είναι μέλη του Ευρωπαϊκού Οικονομικού Χώρου (ΕΕΑ) ή του Οργανισμού για Οικονομική Συνεργασία και Ανάπτυξη (OECD). • Τύπου II: περιλαμβάνει εισηγμένες μετοχές σε χώρες που δεν είναι μέλη του ΕΕΑ ή OECD, μη εισηγμένες μετοχές, τα υλικά αγαθά και άλλες επενδύσεις που δεν εμπεριέχονται αλλού για τον κίνδυνο της αγοράς. Η Εταιρεία έχει επενδύσεις σε μετοχές, καθώς και επενδύσεις σε Μετοχικά Α/Κ και Μικτά Α/Κ. Οι μετοχές των Α/Κ ανήκουν και στην κατηγορία Τύπου Ι αλλά και στην κατηγορία Τύπου ΙΙ. Στην κατηγορία Τύπου ΙΙ συμπεριλήφθηκε το ποσό € 5,42 εκ. που αφορούν παράγωγα, εμπορεύματα και λοιπά στοιχεία Α/Κ. Κίνδυνος συγκέντρωσης Ως κίνδυνο συγκέντρωσης θεωρούμε την τοποθέτηση ενός σημαντικού μέρους του χαρτοφυλακίου σε ένα εκδότη – αντισυμβαλλόμενο. Ο κίνδυνος συγκέντρωσης προέρχεται από τη συγκέντρωση επενδύσεων σε αντισυμβαλλομένους οι οποίοι έχουν χαμηλή πιστοληπτική διαβάθμιση. Η Εταιρεία διαθέτει ένα πλήρως διαφοροποιημένο χαρτοφυλάκιο λόγω του μεγάλου ποσοστού που είναι επενδυμένο σε αμοιβαία κεφάλαια. Συναλλαγματικός κίνδυνος Ως συναλλαγματικό κίνδυνο θεωρούμε το κίνδυνο που απορρέει από τοποθέτηση σε ξένο νόμισμα. Για κάθε ξένο νόμισμα, η κεφαλαιακή απαίτηση για το συναλλαγματικό κίνδυνο ισούται με τη μεγαλύτερη από τις ακόλουθες: • Την κεφαλαιακή απαίτηση για τον κίνδυνο της αύξησης της αξίας νομισμάτων διαφορετικών από το τοπικό • Την κεφαλαιακή απαίτηση για τον κίνδυνο της μείωσης της αξίας νομισμάτων διαφορετικών από το τοπικό Η Εταιρεία έχει επενδύσεις σε νόμισμα διαφορετικό του Ευρώ, κατ' επέκταση υπόκειται σε συναλλαγματικό κίνδυνο. Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Κίνδυνος περιουσίας Ως κίνδυνο περιουσίας θεωρούμε τον κίνδυνο μείωσης της αξίας των περιουσιακών στοιχείων, εξαιτίας της μεταβολής της αποτίμησης των ακινήτων. Ως ακίνητα θεωρούνται: • Τα οικόπεδα, κτίρια, εμπράγματα δικαιώματα επί ακινήτων • Ακίνητα για την ιδία χρήση της ασφαλιστικής επιχείρησης • Οι επενδύσεις σε ακίνητα μέσω των οργανισμών συλλογικών επενδύσεων Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις Κίνδυνος Πιστωτικού Περιθωρίου Ο κίνδυνος αυτός αντικατοπτρίζει τη μεταβολή της αξίας των περιουσιακών στοιχείων και των υποχρεώσεων που προκαλούνται από μεταβολές στο επίπεδο ή στη μεταβλητότητα των πιστωτικών περιθωρίων πάνω από την καμπύλη επιτοκίου άνευ κινδύνου (risk free). Η Εταιρεία έχει επενδύσεις σε κρατικά και εταιρικά ομόλογα, κρατικά και εταιρικά ομόλογα μέσω Α/Κ, προθεσμιακές καταθέσεις και προθεσμιακές καταθέσεις μέσω Α/Κ. Κατ’ επέκταση υπόκεινται στον Κίνδυνο Πιστωτικού Περιθωρίου (Spread Risk). Ανάλυση Ευαισθησίας Όσον αφορά την ανάλυση ευαισθησίας των κεφαλαιακών απαιτήσεων φερεγγυότητας του κινδύνου αγοράς λήφθηκε υπόψη μια ποσοστιαία αύξηση της τάξης του 10% των κεφαλαιακών απαιτήσεων μεμονωμένα για κάθε επιμέρους κίνδυνο που τον συνθέτει. Ως βάση λήφθηκαν υπόψη οι κεφαλαιακές απαιτήσεις φερεγγυότητας με 31/12/2021. Τα αποτελέσματα παρουσιάζονται στον πίνακα που ακολουθεί: Κίνδυνος Αγοράς Κεφαλαιακές Απαιτήσεις Φερεγγυότητας % Μεταβολή Βάση 44.278.117 10% αύξηση στον Επιτοκιακό Κίνδυνο 44.326.995 0,1% 10% αύξηση στον Κίνδυνο Μετοχών 46.001.696 3,9% 10% αύξηση στον Κίνδυνο Περιουσίας 44.815.618 1,2% 10% αύξηση στον Κίνδυνο Πιστωτικού Περιθωρίου 45.317.193 2,3% 10% αύξηση στον Συναλλαγματικό Κίνδυνο 44.530.364 0,6% 10% αύξηση στον Κίνδυνο Συγκέντρωσης 45.167.822 2,0% Από τον παραπάνω πίνακα διαφαίνεται ότι οι κεφαλαιακές απαιτήσεις φερεγγυότητας του κινδύνου αγοράς επηρεάζονται σε μεγαλύτερο βαθμό από την αύξηση των κεφαλαιακών απαιτήσεων του κινδύνου μετοχών και του κινδύνου πιστωτικού περιθωρίου. 4.1.5 Λειτουργικός Κίνδυνος Ο λειτουργικός κίνδυνος καλύπτει όλα τα γεγονότα εκείνα που μπορεί να προκύψουν από την αποτυχία των εσωτερικών διαδικασιών ή από κάποιο ανθρώπινο λάθος. Η Εταιρεία έχει εντοπίσει τέτοιους κινδύνους, οι οποίοι έχουν καταγραφεί και ελέγχονται σε τακτή χρονική βάση. Επιπλέον, υπάρχουν εγχειρίδια διαδικασιών για κάθε τμήμα, τα οποία είναι διαθέσιμα ανά πάσα στιγμή. Κατηγορίες κινδύνου Τα κύρια σημεία του λειτουργικού κινδύνου της Εταιρείας, καταγράφονται ως εξής: • Διακοπή δραστηριότητας και δυσλειτουργία συστημάτων • Προβλήματα στην εκτέλεση και διαχείριση διαδικασιών • Εσωτερική απάτη Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων • Εξωτερική απάτη • Υπαλληλικές πρακτικές και ασφάλεια εργασιακού περιβάλλοντος • Καταστροφή φυσικών περιουσιακών στοιχείων Λόγω έλλειψης καταγραφής ιστορικών γεγονότων η Εταιρεία δεν εκτιμά τον συγκεκριμένο κίνδυνο με κάποιο άλλο τρόπο, παρά μόνο με βάση την τυποποιημένη προσέγγιση της EIOPA. Ο λειτουργικός κίνδυνος (Operational Risk) της Εταιρείας, εκφρασμένος σε Κεφαλαιακές Απαιτήσεις Φερεγγυότητας με ημερομηνία αναφοράς 31/12/2021 ανέρχεται στο ποσό των € 3.586.980 και υπολογίζεται σύμφωνα με το σχετικό τύπο της τυποποιημένης μεθόδου (Standard Formula). Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 145 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων 4.1.6 Κίνδυνος Φερεγγυότητας βάσει Solvency II Ο κίνδυνος φερεγγυότητας ορίζεται ως ο κίνδυνος η Εταιρεία να μην είναι σε θέση να ανταποκριθεί στις υποχρεώσεις που απορρέουν από το νέο θεσμικό πλαίσιο Φερεγγυότητας ΙΙ, βάσει των απαιτήσεων του Πυλώνα ΙΙ. Το σύστημα διαχείρισης κινδύνων περιλαμβάνει διαδικασίες εντοπισμού, μέτρησης, παρακολούθησης, ελέγχου και αναφοράς των κινδύνων. Οι τομείς που καλύπτονται από το πλαίσιο διαχείρισης κινδύνων, που είναι σύννομο με τις απαιτήσεις του νέου πλαισίου φερεγγυότητας ΙΙ (Solvency II), κατ’ ελάχιστον είναι: i. Κίνδυνος Αγοράς Ο Κίνδυνος Αγοράς ορίζεται ως ο υφιστάμενος ή μελλοντικός κίνδυνος για τα κέρδη και τα κεφάλαια της Εταιρείας, που προκύπτει από τις διακυμάνσεις στο επίπεδο ή/ και τη διακύμανση των αγοραίων τιμών των περιουσιακών στοιχείων και υποχρεώσεων. Ο κίνδυνος Αγοράς αποτελείται από τις παρακάτω υποκατηγορίες κινδύνου: Επιτοκιακός Κίνδυνος Ορίζεται ως ο υφιστάμενος ή μελλοντικός κίνδυνος για τα κέρδη και τα κεφάλαια της Εταιρείας που προκύπτει από την αλλαγή στην κατεύθυνση, τη διακύμανση ή τη συσχέτιση επιτοκίων, το σχήμα της καμπύλης αποδόσεων καθώς και τη διαφορά μεταξύ των διαφορετικών επιτοκίων που επηρεάζουν τα περιουσιακά στοιχεία και τις υποχρεώσεις. Η Εταιρεία παρακολουθεί συστηματικά τις επιπτώσεις του επιτοκιακού κινδύνου. Πολιτική της είναι η επένδυση σημαντικού τμήματος του χαρτοφυλακίου σε ομόλογα. Κίνδυνος μετοχών Ορίζεται ως ο υφιστάμενος ή μελλοντικός κίνδυνος για τα κέρδη και τα κεφάλαια της Εταιρείας, που προκύπτει από την αλλαγή στην κατεύθυνση, τη διακύμανση ή τη συσχέτιση των τιμών των μετοχών/ δεικτών που επηρεάζουν τα περιουσιακά στοιχεία της Εταιρείας. Κίνδυνος Ακινήτων Ορίζεται ως ο υφιστάμενος ή μελλοντικός κίνδυνος για τα κέρδη και τα κεφάλαια της Εταιρείας, που προκύπτει από την αλλαγή στην κατεύθυνση, τη διακύμανση ή τη συσχέτιση των τιμών των ακινήτων επηρεάζοντας έτσι τα στοιχεία του ενεργητικού, συνεπώς και τις επενδύσεις που αφορούν γη και τα κτίρια καθώς και τα ακίνητα για ιδία χρήση. 146 INTERLIFE Ασφαλιστική Κίνδυνος Πιστωτικών Περιθωρίων Ορίζεται ως ο υφιστάμενος ή μελλοντικός κίνδυνος για τα κέρδη και τα κεφάλαια της Εταιρείας, που προκύπτει από την αλλαγή στην κατεύθυνση, τη διακύμανση ή τη συσχέτιση των πιστωτικών περιθωρίων κινδύνου (spread) πάνω στη καμπύλη μηδενικού κινδύνου (risk free) που επηρεάζουν τα στοιχεία του ενεργητικού και του παθητικού. Αυτό ισχύει ιδιαίτερα στα εταιρικά ομόλογα και στα ομόλογα μειωμένης εξασφάλισης. Συναλλαγματικός Κίνδυνος Ορίζεται ως ο υφιστάμενος ή μελλοντικός κίνδυνος για τα κέρδη και τα κεφάλαια της Εταιρείας, που προκύπτει από την αλλαγή στην κατεύθυνση, τη διακύμανση ή τη συσχέτιση των συναλλαγματικών ισοτιμιών που επηρεάζουν τα περιουσιακά στοιχεία και τις υποχρεώσεις. Η Εταιρεία συναλλάσσεται μόνο σε Ευρώ και ως εκ τούτου ο συναλλαγματικός κίνδυνος είναι περιορισμένος. Κίνδυνος Συγκέντρωσης αγοράς Ορίζεται ως ο υφιστάμενος ή μελλοντικός κίνδυνος για τα κέρδη και τα κεφάλαια της Εταιρείας, που προκύπτει από την υπερβολική συνολική έκθεση σε έναν αντισυμβαλλόμενο ή ομάδα αντισυμβαλλομένων στις χρηματοπιστωτικές συναλλαγές. ii. Κίνδυνος Αθέτησης Αντισυμβαλλομένου Ορίζεται ως ο υφιστάμενος ή μελλοντικός κίνδυνος για τα κέρδη και τα κεφάλαια της Εταιρείας, που προκύπτει από την αδυναμία του υπόχρεου να εκπληρώσει τους όρους της οποιαδήποτε σύμβασης ή οποιαδήποτε άλλης υποχρέωσης έχει συμφωνηθεί με την Εταιρεία. Ο όρος υπόχρεος περιλαμβάνει τους αντισυμβαλλόμενους, π.χ. μεσίτες ασφαλειών και αντασφαλιστές, τους εκδότες τίτλων, καθώς και οποιονδήποτε οφειλέτη και εγγυητή. iii. Λειτουργικός Κίνδυνος Ορίζεται ως ο υφιστάμενος ή μελλοντικός κίνδυνος για τα κέρδη και τα κεφάλαια που απορρέει από ακατάλληλες ή ανεπαρκείς εσωτερικές διαδικασίες, ή από ακατάλληλο ή ανεπαρκές προσωπικό, ή από ακατάλληλα ή ανεπαρκή λειτουργικά συστήματα, ή από εξωτερικά γεγονότα. Για τον περιορισμό του εν λόγω κινδύνου, η Εταιρεία έχει θεσπίσει επαρκείς μηχανισμούς ελέγχου και αναφοράς με στόχο τον εντοπισμό, αξιολόγηση και διαχείριση του Λειτουργικού Κινδύνου. Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή iv. Κίνδυνος ρευστότητας Ο κίνδυνος ρευστότητας συνίσταται στην πιθανότητα η Εταιρεία να μη μπορέσει να εκπληρώσει εμπρόθεσμα τις χρηματοοικονομικές της υποχρεώσεις. Η Εταιρεία παρακολουθεί τις υποχρεώσεις και φροντίζει για την έγκαιρή αποπληρωμή παρακολουθώντας τις ταμειακές εισροές και εκροές και εξασφαλίζοντας επαρκή ταμειακά διαθέσιμα. Ο κίνδυνος ρευστότητας διατηρείται σε χαμηλά επίπεδα, μέσω της ύπαρξης επαρκών ταμειακών διαθεσίμων και πιστωτικών ορίων, που διασφαλίζουν την ομαλή εκπλήρωση των χρηματοοικονομικών του υποχρεώσεων. v. Ασφαλιστικός Κίνδυνος Είναι ο κίνδυνος από ένα μελλοντικό καθορισμένο αβέβαιο γεγονός, που θα επηρεάσει δυσμενώς τον ασφαλισμένο. Με τη σύναψη του ασφαλιστηρίου συμβολαίου, ο κίνδυνος αυτός μεταβιβάζεται από τον ασφαλισμένο στον ασφαλιστή. Η Εταιρεία μεταβιβάζει μέρος των ασφαλιστικών Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις κινδύνων στον αντασφαλιστή, ενώ παράλληλα ελέγχει σε τακτά χρονικά διαστήματα την πολιτική της στην ανάληψη των κινδύνων, ώστε η συχνότητα και το ύψος των ζημιών να είναι εντός των ορίων που είχαν εκτιμηθεί στην τιμολόγηση. Εν κατακλείδι, η Εταιρεία παρακολουθούσε και συνεχίζει να παρακολουθεί με μεγάλη προσοχή τις εν λόγω εξελίξεις, λαμβάνοντας κάθε αναγκαίο μέτρο ώστε να εξασφαλίζει την απρόσκοπτη συνέχιση της επιχειρηματικής της δραστηριότητας. Η Εταιρεία καταφέρνει να ανταποκρίνεται με επιτυχία στις δυσκολίες που υφίστανται, στηρίζοντας τη ρευστότητα του εγχώριου συστήματος και συνεχίζοντας απρόσκοπτα και ομαλά τη λειτουργία της σε όλους τους τομείς δραστηριοποίησης. Στα πλαίσια αυτά, η Εταιρεία παρακολουθεί και αποτιμά συνεχώς τις εξελίξεις και θα ενημερώνει άμεσα το επενδυτικό κοινό για κάθε επίδραση που οι διαμορφούμενες συνθήκες μπορεί να έχουν στη λειτουργία της, την οικονομική της κατάσταση και τα αποτελέσματά της. 4.1.7 Διαχείριση Κεφαλαίων Το ελάχιστο ύψος του Μετοχικού Κεφαλαίου και του συνόλου των Ιδίων Κεφαλαίων της Εταιρείας ορίζονται από τις Εποπτικές Αρχές και τον Εμπορικό Νόμο. Η Εταιρεία παρακολουθεί τακτικά, τουλάχιστον ανά τρίμηνο, το ύψος των Ιδίων Κεφαλαίων σε σχέση με τα απαιτούμενα ελάχιστα όρια και τις εξελίξεις στο εξωτερικό και εσωτερικό περιβάλλον της που μπορεί να επηρεάσουν σημαντικά τα διαθέσιμα κεφάλαια της. την αρχή της συνέχισης της δραστηριότητας και να μεγιστοποιεί την αξία προς τους μετόχους. Από την 1 Ιανουαρίου 2016 τέθηκε σε ισχύ ο Ν.4364/2016 για τις ασφαλιστικές επιχειρήσεις στην Ελλάδα, ο οποίος δημοσιεύθηκε στο ΦΕΚ της 5 Φεβρουαρίου 2016. Ο νέος νόμος αντικαθιστά τον προηγούμενο νόμο 400/1970 για τις ασφαλιστικές επιχειρήσεις και θέτει σε ισχύ τις απαιτήσεις της Οδηγίας Φερεγγυότητα II (Solvency II) 2009/138/EE. Η Εταιρεία διαχειρίζεται την κεφαλαιακή της δομή και προβαίνει σε αναπροσαρμογές ανάλογα με τις μεταβολές στις οικονομικές συνθήκες και τα χαρακτηριστικά των κινδύνων που πηγάζουν από τις εργασίες της. Για να διατηρήσει ή να αναπροσαρμόσει την κεφαλαιακή της δομή, η Εταιρεία μπορεί να μεταβάλει τη μερισματική της πολιτική προς τους μετόχους ή να επιλέξει την έκδοση μετοχών. Η Εταιρεία στις 31/12/2020 κάλυπτε όλες τις υποχρεώσεις της σχετικά με τα απαιτούμενα κεφάλαια (M.C.R. και S.C.R.) που καθορίζονται από την Τράπεζα της Ελλάδος βάσει του SOLVENCY II. Ο κύριος στόχος της διαχείρισης κεφαλαίων από την Εταιρεία είναι η διατήρηση υγιών δεικτών κεφαλαιακής επάρκειας έτσι ώστε να μπορεί να λειτουργεί με βάση Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Η στρατηγική διαχείρισης κεφαλαίου που εφαρμόζεται έχει στόχο τη διασφάλιση κεφαλαιακής επάρκειας για την Εταιρεία, σύμφωνα με το ισχύον ρυθμιστικό πλαίσιο Φερεγγυότητας II (Solvency II), αποτρέποντας ενδεχόμενες συνέπειες στην κεφαλαιακή επάρκεια της. Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 147 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων 4.1.8 Άλλοι σημαντικοί κίνδυνοι Διανύοντας μια πρωτόγνωρη περίοδο για τη χώρα μας και ολόκληρο τον πλανήτη (COVID-19, Γεωπολιτικές Εντάσεις, Πληθωρισμός), η οποία χαρακτηρίζεται από αβεβαιότητα και μεταβλητότητα, έχουμε ως πρωταρχικό μας μέλημα να ενεργούμε με σύνεση και ψυχραιμία ώστε να προβαίνουμε στη λήψη ορθών αποφάσεων με σκοπό τη διασφάλιση της εύρυθμης λειτουργίας της Εταιρείας: Κίνδυνος Πανδημίας Δράσεις Επιχειρηματικής Συνέχειας (σε περίπτωση αναζωπύρωσης της πανδημίας) • Ενημέρωση προσωπικού δια του ιατρού εργασίας αναφορικά με τα μέτρα προφύλαξης που πρέπει να λαμβάνει για την προστασία του από τον COVID-19. • Απολύμανση του χώρου εργασίας σε τακτά χρονικά διαστήματα. • Παροχή αντισηπτικών εργαζόμενους. διαλυμάτων Εκτίμηση των πιθανών επιπτώσεων των κινδύνων αυτών στους στόχους που έχει θέσει η Διοίκηση και στη φερεγγυότητα Η Εταιρεία ήδη έχει εκπονήσει μία σειρά από stress tests ώστε να μελετήσει την επίπτωση μεταβολών στην παραγωγή ασφαλίστρων, στις επενδύσεις, στα έξοδα, στο δείκτη αποζημιώσεων και στις προμήθειες. Τα tests αυτά δεν αποδίδονται σε συγκεκριμένη αιτία, αλλά αποτελούν μία καλή προσομοίωση τυχόν δυσμενών σεναρίων που ενδέχεται να πραγματοποιηθούν και αποτυπώνουν τα αποτελέσματα στα βασικά μεγέθη της Εταιρείας, δηλαδή στα ίδια κεφάλαια, στην κερδοφορία, στο MCR και στο SCR. στους • Αναβολή όλων των προγραμματισμένων εκδηλώσεων που συνεπάγονται συναθροίσεις ατόμων (λ.χ. επιμορφωτικά σεμινάρια στο δίκτυο ασφαλιστικών διαμεσολαβητών). • Αναβολή επαγγελματικών ταξιδιών των στελεχών. • Περιορισμός μετακινήσεων των στελεχών στις απολύτως αναγκαίες. • Αντικατάσταση συναντήσεων με τηλεδιασκέψεις, για την αποτελεσματική συνέχιση των δραστηριοτήτων της Εταιρείας. • Εκ περιτροπής τηλεργασία του προσωπικού σύμφωνα με τα προβλεπόμενα μέτρα. • Ενημέρωση προσωπικού για τα μέτρα ασφαλείας που πρέπει να λαμβάνει όταν παρέχει εξ αποστάσεως εργασία ώστε να διασφαλίσουμε την προστασία των προσωπικών δεδομένων και των συστημάτων της Εταιρείας. • Παροχή διαγνωστικών τεστ στους εργαζόμενους της Εταιρείας. 148 INTERLIFE Ασφαλιστική • Τέλος, σημειώνεται ότι η Εταιρεία διαθέτει πολιτική σχεδίου ανάκτησης συστημάτων από καταστροφή και επιχειρησιακής συνέχειας, την οποία και εφαρμόζει προσαρμοζόμενη στις τρέχουσες καταστάσεις. Επιπλέον, η Εταιρεία έχει μελετήσει την επίπτωση στο επενδυτικό της χαρτοφυλάκιο ιδιαίτερα δυσμενών παρελθόντων συμβάντων και το αποτέλεσμα αυτών στο SCR ratio. Επιπρόσθετα, έχουν διενεργηθεί μια σειρά από reverse stress tests τα οποία παρουσιάζουν επενδυτικό και ασφαλιστικό ενδιαφέρον και υποδεικνύουν εκείνη την κατάσταση η οποία θα μπορούσε να οδηγήσει τον δείκτη φερεγγυότητας σε επίπεδα της τάξης του 120% & 100%. Όλα τα προηγούμενα, και με τη μέχρι στιγμής γνώση που έχουμε, μας δίνουν μία ένδειξη για την επίπτωση των κινδύνων αυτών στην υλοποίηση των στόχων που έχει θέσει η Διοίκηση και στη φερεγγυότητα της Εταιρείας, παρά το γεγονός ότι δεν έχει προβλεφθεί η συγκεκριμένη αιτία. Πιο συγκεκριμένα, ακόμα και αν επαληθευτεί το πιο δυσμενές σενάριο από τα ακραία ιστορικά γεγονότα που έχουν εξεταστεί, τότε το SCR ratio θα κυμανθεί γύρω στο 145% με βάση τα στοιχεία της 31/12/2021 καθώς η αρνητική απόδοση επενδύσεων της τάξης του -6% ανά έτος επί τρία συναπτά έτη οδηγεί το SCR ratio στο 115%. Επιπρόσθετα, από τα reverse stress test που πραγματοποιήθηκαν προέκυψε ότι για να πέσει το SCR ratio στο 100% θα πρέπει να υπάρξει μείωση του συνόλου των επενδυτικών στοιχείων της τάξης του -23% ή να διαγραφούν από το ενεργητικό της Εταιρείας 59,4 εκ. €. Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις Ποσοτικά Δεδομένα Επιπτώσεων COVID-19 Στον πίνακα που ακολουθεί παρουσιάζεται ενδεικτική απεικόνιση των δεδομένων κατά την περίοδο αναφοράς της Τρέχουσας Αξίας (market value) τόσο στο σύνολο του ενεργητικού όσο και στα επιμέρους στοιχεία που το απαρτίζουν. Ημερομηνία Αναφοράς Μετρητά και Σύνολο καταθέσεις σε Ενεργητικού τράπεζες Ομόλογα και έντοκα γραμμάτια δημοσίου 31/12/2019 228.635.678 38.575.595 72.193.577 11.391.218 63.808.829 42.666.460 31/3/2020 213.858.134 46.663.549 66.490.558 7.999.214 49.726.864 42.977.949 30/6/2020 228.374.264 49.135.959 73.080.266 8.072.631 56.708.616 41.376.792 30/9/2020 235.300.365 51.153.097 74.663.418 9.517.416 58.498.109 41.468.325 31/12/2020 249.270.733 57.119.403 71.983.807 11.386.001 65.579.422 43.202.101 31/3/2021 257.191.633 57.892.361 75.003.943 11.362.396 68.005.546 44.927.387 30/6/2021 266.687.473 64.829.175 75.830.974 11.915.822 68.820.595 45.290.906 30/9/2021 270.888.967 72.072.385 75.865.536 11.220.036 66.600.983 45.130.027 31/12/2021 273.815.249 75.962.239 71.534.376 12.859.886 66.420.298 47.038.450 Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Συλλογικές επενδύσεις (Αμοιβαία Μετοχές κεφάλαια κλπ) Λοιπά στοιχεία ενεργητικού Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 149 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων Η μεταβολή και η ποσοστιαία μεταβολή σε σχέση με την 31/12/2019 για κάθε ημερομηνία αναφοράς παρουσιάζονται στον πίνακα που ακολουθεί. Σημειώνουμε ότι για την καλύτερη επισκόπηση των αποτελεσμάτων τα στοιχεία του ενεργητικού έχουν ομαδοποιηθεί σε δύο κατηγορίες (Μετρητά, Ομόλογα, Μετοχές, Αμοιβαία Κεφάλαια) και (Ομόλογα, Μετοχές, Αμοιβαία Κεφάλαια). Από τον πίνακα παρατηρούμε ότι την 31/12/2021 σημειώνεται αύξηση στο Σύνολο Ενεργητικού της τάξης του 20% σε σχέση με την 31/12/2019 ανακτώντας πλήρως την απώλεια που σημειώθηκε στο πρώτο εξάμηνο του 2020. Τρέχουσα Αξία (market value) στην Ημερομηνία Αναφοράς Ημερομηνία Αναφοράς Σύνολο Ενεργητικού Μετρητά, Ομόλογα, Μετοχές, ΑΚ Ομόλογα, Μετοχές, ΑΚ 31/12/2019 228.635.678 185.969.219 147.393.624 31/3/2020 213.858.134 170.880.185 124.216.636 30/6/2020 228.374.264 186.997.472 137.861.513 30/9/2020 235.300.365 193.832.040 142.678.943 31/12/2020 249.270.733 206.068.633 148.949.230 31/3/2021 257.191.633 212.264.246 154.371.885 30/6/2021 266.687.473 221.396.567 156.567.392 30/9/2021 270.888.967 225.758.940 153.686.555 31/12/2021 273.815.249 226.776.799 150.814.560 Μεταβολή (σε σχέση με την 31/12/2019) 31/12/2019 31/3/2020 -14.777.544 -15.089.034 -23.176.987 30/6/2020 -261.415 1.028.253 -9.532.111 30/9/2020 6.664.686 7.862.821 -4.714.681 31/12/2020 20.635.055 20.099.414 1.555.606 31/3/2021 28.555.955 26.295.028 6.978.261 30/6/2021 38.051.795 35.427.348 9.173.768 30/9/2021 42.253.289 39.789.721 6.292.931 31/12/2021 45.179.571 40.807.580 3.420.936 % Μεταβολή (σε σχέση με την 31/12/2019) 31/12/2019 31/3/2020 -6,5% -8,1% -15,7% 30/6/2020 -0,1% 0,6% -6,5% 30/9/2020 2,9% 4,2% -3,2% 31/12/2020 9,0% 10,8% 1,1% 31/3/2021 12,5% 14,1% 4,7% 30/6/2021 16,6% 19,1% 6,2% 30/9/2021 18,5% 21,4% 4,3% 31/12/2021 19,8% 21,9% 2,3% 150 INTERLIFE Ασφαλιστική Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Κίνδυνος Κλιματικής Αλλαγής Ταυτόχρονα με την πανδημία, η συνεχιζόμενες επιπτώσεις από την κλιματική αλλαγή εξακολουθούν να εγκυμονούν σοβαρούς κινδύνους για την παγκόσμια οικονομία. Οι μεγάλες φυσικές καταστροφές είναι πιο πιθανές, απειλώντας όλες τις οικονομίες (όπως φαίνεται στο φάσμα των ακραίων καιρικών φαινομένων -πλημμύρες, ξηρασίες, πυρκαγιές- σε όλες τις ηπείρους το 2021). Η επανάληψη τέτοιων γεγονότων θα έφερνε δυσμενείς συνθήκες και θα επηρέαζε περαιτέρω τις παγκόσμιες αλυσίδες εφοδιασμού. Παρά τη δεδηλωμένη φιλοδοξία στη διάσκεψη της Γλασκώβης για το κλίμα (COP26), οι τρέχουσες δεσμεύσεις για τη μείωση των αερίων του θερμοκηπίου απέχουν πολύ από τον περιορισμό της αύξησης της παγκόσμιας θερμοκρασίας στους 2 βαθμούς Κελσίου πάνω από τα προβιομηχανικά επίπεδα. Οι συνθήκες αυτές εξακολουθούν να απαιτούν επείγουσα διεθνή δράση για την αντιμετώπιση της κλιματικής αλλαγής. Θα χρειαστούν πολύ μεγαλύτερες συντονισμένες παγκόσμιες πολιτικές συμπεριλαμβανομένων των κατώτατων τιμών του άνθρακα - για να επιτευχθούν οι νέοι στόχοι που τέθηκαν στη διάσκεψη της Γλασκώβης για το κλίμα και να αποτραπεί η καταστροφική παγκόσμια κλιματική αλλαγή. Η τιμολόγηση του άνθρακα και οι μειώσεις στις επιδοτήσεις ορυκτών καυσίμων μπορούν επίσης να δημιουργήσουν πόρους για τη χρηματοδότηση άλλων στοιχείων της αναγκαίας απάντησης πολιτικής: επενδύσεις σε πράσινες υποδομές και επιδοτήσεις έρευνας για ανανεώσιμες πηγές ενέργειας και τεχνολογίες αποθήκευσης, καθώς και αντισταθμιστικές μεταφορές σε εκείνες που επηρεάζονται αρνητικά από την ενεργειακή μετάβαση. Τέτοια μέτρα σε εθνικό επίπεδο θα πρέπει να ενισχυθούν με πολυμερείς πρωτοβουλίες χρηματοδότησης για το κλίμα με επαρκείς πόρους, ώστε να διασφαλιστεί ότι όλες οι χώρες μπορούν να επενδύσουν στα απαραίτητα μέτρα μετριασμού και προσαρμογής. Οι κίνδυνοι που επηρεάζουν την Εταιρεία εστιάζονται στην ενδεχόμενη αύξηση των έντονων καιρικών φαινομένων και στις επιπτώσεις που μπορεί να έχουν στο δείκτη ζημιών των ασφαλίσεων περιουσίας και αυτοκινήτου. Η ενδεχόμενη αύξηση του δείκτη αποζημιώσεων είναι μέσα στις ακραίες περιπτώσεις (stress tests) που διενεργεί η Εταιρεία – ακόμα και αν δεν προσδιορίζεται η συγκεκριμένη αιτία. Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις Γεωπολιτικές Εντάσεις Οι γεωπολιτικές εντάσεις, συμπεριλαμβανομένης της ανατολικής Ευρώπης και της ανατολικής Ασίας, θέτουν σε κίνδυνο τον ενεργειακό εφοδιασμό, το διεθνές εμπόριο και την πολιτική συνεργασία. Οι κοινωνικές αναταραχές, οι οποίες είχαν μειωθεί νωρίτερα κατά την πανδημία, είναι για άλλη μια φορά σε άνοδο σε ορισμένες χώρες - που σχετίζονται εν μέρει με τις αυξημένες τιμές των τροφίμων και της ενέργειας. Επιπλέον, πολλές από τις αυξήσεις των δασμών που εισήχθησαν κατά την περίοδο 2018–19 εξακολουθούν να ισχύουν και οι διασυνοριακές τεχνολογικές τριβές παραμένουν εμφανείς. Όλα αυτά τα στοιχεία αποτελούν πρόσθετα εμπόδια στην πορεία προς την ανάκαμψη. Πέραν του κινδύνου μίας παρατεταμένης και γενικευμένης σύρραξης στην Ευρώπη, που θα ήταν καταστροφική (παρά τη μικρή πιθανότητα πραγματοποίησής της), οι γεωπολιτικές εντάσεις στην Ευρώπη επιτείνουν τις διαταραχές στην εφοδιαστική αλυσίδα, αυξάνουν σημαντικά το κόστος της ενέργειας και άρα τον πληθωρισμό και κατ' επέκταση το κόστος λειτουργίας της Εταιρείας. Οι συνέπειες της αύξησης των εξόδων της Εταιρείας έχουν εξεταστεί σε μία σειρά από stress tests ακόμα και αν δεν έχει προσδιοριστεί η συγκεκριμένη αιτία. Φυσικά, υπάρχουν και οι συνέπειες του πληθωρισμού όπου κάποιες από αυτές είναι ευεργετικές (μείωση της συχνότητας λόγω μειωμένης κυκλοφορίας οχημάτων) και κάποιες δυσμενείς (αύξηση της σφοδρότητας λόγω αύξησης του μέσου κόστους επισκευής). Ψηφιοποίηση Οι χώρες καλούνται μεταξύ άλλων να προσαρμοστούν και σε μια αγορά εργασίας που διαμορφώθηκε από την πανδημία, εξελίσσοντας τους εργαζομένους όπως απαιτείται για να εξασφαλίσουν επικερδή απασχόληση σε μια πιθανώς πιο ψηφιακή οικονομία. Σε αυτό το πλαίσιο, η πανδημία παρέχει μια μοναδική ευκαιρία να ενισχυθούν οι προσπάθειες ψηφιοποίησης και η υιοθέτηση νέων τεχνολογιών. Πιο άμεσα, η μείωση των δασμών και των εμπορικών φραγμών μπορεί να βοηθήσει στη μείωση των διαταραχών της προσφοράς και των πληθωριστικών πιέσεων παγκοσμίως, ενώ παράλληλα διευκολύνει την καλύτερη κατανομή των πόρων σε μεγαλύτερους ορίζοντες. Αυτές οι προσπάθειες, σε συνδυασμό με την παγκόσμια Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 151 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων συνεργασία για την ενίσχυση των αλυσίδων εφοδιασμού, θα βοηθήσουν στη μείωση των κινήτρων προληπτικής αποθεματοποίησης και θα επιτρέψουν την ομαλή προσαρμογή σε μελλοντικούς κραδασμούς. Μέσα σε αυτό το περιβάλλον η ψηφιοποίηση καταλαμβάνει κάθε πτυχή της δημόσιας και ιδιωτικής ζωής. Οι άνθρωποι έχουν αποκτήσει έντονη ψηφιακή ζωή που σε κάποιες περιπτώσεις έχει υποκαταστήσει και τη φυσική ζωή. Η πληροφορική και η δικτύωση συνεχίζουν να επεκτείνονται στην παραγωγή, τις μεταφορές, την επιστήμη, την κυβέρνηση και το σπίτι. Αυτό δημιουργεί κινδύνους αλλά και ευκαιρίες: οι διαδικασίες γίνονται απείρως αναπαραγώγιμες, ακριβέστερες, ασφαλέστερες και πιο οικονομικά αποδοτικές συνολικά. Και δημιουργούνται συνολικά κάποιες δυνατότητες καινοτομίας. Το Internet of Things (IoT) επιτρέπει σε όλο και περισσότερες εφαρμογές και συσκευές να συνδέονται online. Έχουμε ξεκινήσει εδώ και καιρό να επικοινωνούμε όχι μόνο μεταξύ μας, αλλά και με μηχανές. Και οι μηχανές αλληλοεπιδρούν όλο και περισσότερο και μαζί μας. Αυτό το φαινόμενο μπορεί να φανεί στην ανάπτυξη έξυπνων συστημάτων μεταφορών και δικτυωμένων οχημάτων. Ωστόσο, η ψηφιοποίηση δημιουργεί επίσης νέους κινδύνους και προκλήσεις, μαζί με τα πολλά 152 INTERLIFE Ασφαλιστική πλεονεκτήματά της. Οι έξυπνες συσκευές, οι υπολογιστές και οι δικτυωμένες οικιακές συσκευές γίνονται όλο και περισσότερο στόχοι χάκερ. Οι δικτυωμένες εγκαταστάσεις παραγωγής, τα οχήματα, οι υποδομές μεταφορών και όλες οι άλλες συσκευές που είναι συνδεδεμένες στο διαδίκτυο προσφέρουν ευκαιρίες και στους εγκληματίες. Και η ψηφιοποιημένη υποδομή μας δεν είναι απλώς ολοένα και πιο ευαίσθητη σε hacks και χειραγώγηση, αλλά η μεγαλύτερη πολυπλοκότητά της αυξάνει επίσης την πιθανότητα αστοχιών και διακοπών. Οι κίνδυνοι αυτοί αναγνωρίζονται από την Εταιρεία και εντάσσονται στο γενικότερο πλαίσιο του Λειτουργικού κινδύνου. Η ψηφιοποίηση όμως είναι το κλειδί για ένα επιτυχημένο μέλλον για τον ασφαλιστικό κλάδο. Το κεφάλαιο από μόνο του δεν αρκεί πλέον. Προκειμένου να ανταποκριθεί στις μεταβαλλόμενες ανάγκες της πελατειακής της βάσης, ο ασφαλιστικός κλάδος πρέπει να επενδύσει σε υλικό και τεχνολογία, όπως το IoT και η ανάλυση δεδομένων. Η ψηφιοποίηση αναμένεται να ανοίξει ένα ευρύ φάσμα νέων και καλύτερων εφαρμογών και εγκαταστάσεων. Θα αυξήσει την αποτελεσματικότητα και την αποδοτικότητα στην παραγωγή, θα δημιουργήσει νέες τεχνολογίες για ιδιώτες χρήστες και επιχειρήσεις και θα φέρει επανάσταση σχεδόν σε κάθε πτυχή της ζωής μας. Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις 4.2 Ιεραρχία εύλογης αξίας 4.2.1 Επιμέτρηση της εύλογης αξίας χρηματοοικονομικών στοιχείων Η Εταιρεία υπολογίζει την εύλογη αξία των χρηματοοικονομικών στοιχείων βάσει ενός πλαισίου υπολογισμού της εύλογης αξίας που κατατάσσει τα χρηματοοικονομικά στοιχεία σε μια ιεραρχία τριών επιπέδων βάση των δεδομένων που χρησιμοποιούνται στην αποτίμηση, όπως περιγράφεται κατωτέρω: Επίπεδο 1: Στο επίπεδο 1 περιλαμβάνονται μετοχές, αμοιβαία κεφάλαια και ομόλογα που διαπραγματεύονται σε οργανωμένη χρηματιστηριακή αγορά. Επίπεδο 2: Στο επίπεδο 2 περιλαμβάνονται χρεόγραφα με τιμές σε μη ενεργές αγορές, καθώς και χρεόγραφα χωρίς τιμή από κάποια αγορά των οποίων οι αξίες υπολογίζονται χρησιμοποιώντας μοντέλα αποτίμησης ή τεχνικές με δεδομένα που είναι παρατηρήσιμα στην αγορά ή μπορούν να υπολογισθούν από παρατηρήσιμα στοιχεία από την αγορά. Η κατηγορία αυτή περιλαμβάνει κυρίως ομόλογα και μετοχές οι αξίες των οποίων έχουν υπολογισθεί χρησιμοποιώντας δεδομένα από οργανωμένες αγορές. Επίπεδο 3: Σε αυτό το επίπεδο περιλαμβάνονται χρηματοοικονομικά στοιχεία όπως μετοχές και ομολογίες εταιρειών εσωτερικού για την αποτίμηση των οποίων χρησιμοποιήθηκε η μέθοδος της καθαρής θέσης ή προσδιορίσθηκε με βάσει εκτίμηση από τη Διοίκηση. Τα ανωτέρω περιγράφουν σε γενικές γραμμές τις λογιστικές πολιτικές που ακολουθεί η Εταιρεία σε ότι αφορά τα χρηματοοικονομικά στοιχεία που κατέχει. Εκτός αυτών, σε κάθε ημερομηνία κλεισίματος Οικονομικών Καταστάσεων, η Διοίκηση εξετάζει εάν συντρέχουν πρόσθετοι λόγοι απομείωσης των ανωτέρω αξιών. Στην περίπτωση που η εύλογη αξία υπολείπεται της αντίστοιχης λογιστικής, η απομείωση αυτή βαραίνει τα αποτελέσματα χρήσης. Σε κάθε περίπτωση, εάν προκύψουν πωλήσεις ή ρευστοποιήσεις χρηματοοικονομικών επενδύσεων όλων των ανωτέρω κατηγοριών, αυτά αποτιμώνται στην τρέχουσα αξία τους. Τυχόν κέρδη η ζημίες που προκύπτουν βαρύνουν τα αποτελέσματα της οικονομικής χρήσης όπου έγινε η συναλλαγή πώλησης. Τα επίπεδα των χρηματοοικονομικών στοιχείων που διαθέτει η Εταιρεία έχουν ως εξής: 2021 Επίπεδο 1 Επίπεδο 2 Επίπεδο 3 Επίπεδο 4 Μετοχές εισηγμένες 12.859.885,94 - - 12.859.885,94 Ομόλογα 71.534.376,17 - - 71.534.376,17 Αμοιβαία κεφάλαια 66.276.474,33 - 143.823,43 66.420.297,76 150.670.736,44 - 143.823,43 150.814.559,87 Επίπεδο 1 Επίπεδο 2 Επίπεδο 3 Επίπεδο 4 Μετοχές εισηγμένες 11.386.001,14 - - 11.386.001,14 Ομόλογα 71.683.807,16 300.000,00 - 71.983.807,16 Αμοιβαία κεφάλαια 65.549.250,12 - 30.171,57 65.579.421,69 148.619.058,42 300.000,00 Χρηματοοικονομικά στοιχεία στην εύλογη αξία μέσω αποτελεσμάτων 2020 Χρηματοοικονομικά στοιχεία στην εύλογη αξία μέσω αποτελεσμάτων Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων 30.171,57 148.949.229,99 Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 153 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων 4.2.2 Επιμέτρηση της εύλογης αξίας μη χρηματοοικονομικών στοιχείων Η Εταιρεία αποτιμά τα επενδυτικά ακίνητα σε εύλογες αξίες σύμφωνα με το Δ.Λ.Π. 40 «Επενδύσεις σε Ακίνητα». Η κατηγοριοποίηση των επενδυτικών ακινήτων έγινε λαμβάνοντας υπόψη τα κοινά χαρακτηριστικά των ακινήτων, καθώς και τους κινδύνους που αυτά ενσωματώνουν. Η εύλογη αξία των ακινήτων προσδιορίζεται από μελέτες ανεξάρτητων επαγγελματιών μελών του Σώματος Ορκωτών Εκτιμητών, σύμφωνα με οδηγίες που εκδίδονται από τη Διεθνή Επιτροπή Προτύπων Αποτίμησης (International Valuation Standards Committee). Οι μέθοδοι αποτίμησης που χρησιμοποιήθηκαν αναφέρονται παρακάτω. Μέθοδοι Αποτίμησης Συγκριτική Μέθοδος Η εύλογη αξία του ακινήτου προκύπτει αφού ληφθούν υπόψη συγκριτικά στοιχεία της κτηματαγοράς τα οποία θα αξιολογηθούν με βάση παράγοντες όπως πιθανοί περιορισμοί στη χρήση, στοιχεία της τοποθεσίας, του μεγέθους του ακινήτου, της παλαιότητάς του, του τύπου του χρήστη κ.λπ. Οι βασικοί παράγοντες που έχουν ληφθεί υπόψη για την εκτίμηση είναι οι ακόλουθοι: • Τα ιδιαίτερα χαρακτηριστικά του ακινήτου. • Το πολεοδομικό καθεστώς της άμεσα γύρω περιοχής. • Η προσφορά και ζήτηση στην άμεσα γύρω περιοχή. • Ο χαρακτήρας ως προς τη χρήση της συγκεκριμένης και ευρύτερης περιοχής. • Η ποιότητα κατασκευής του ακινήτου και ο βαθμός συντήρησης αυτού. Μέθοδος Προεξόφλησης Χρηματοροών Η εν λόγω μέθοδος στηρίζεται στη λογική ότι, η αγοραία αξία των επαγγελματικών ακινήτων προκύπτει από την κεφαλαιοποιημένη αξία του εισοδήματός τους και σκοπός της προσέγγισης είναι να υπολογιστεί η αξία του δικαιώματος που έχει ένας επενδυτής, να λαμβάνει εισόδημα. Ο συντελεστής κεφαλαιοποίησης (AllRisk-Yield) αποτελεί τον συνδετικό κρίκο μεταξύ της κτηματαγοράς και της ευρύτερης αγοράς χρήματος. Οι συντελεστές κεφαλαιοποίησης (πολλαπλασιαστής κερδών), καθορίζονται ανάλογα με τα ειδικά χαρακτηριστικά του ακινήτου & της επένδυσης, 154 INTERLIFE Ασφαλιστική εμπεριέχοντας το ρίσκο που έχει το δικαίωμα εισοδήματος στο διηνεκές για κάποιον επενδυτή. Επίσης, υπολογίζονται οι σημαντικότερες καθαρές χρηματοροές για κάθε έτος διάρκειας της Εταιρείας, αναλύοντας όλα τα πιθανά μελλοντικά έσοδα και έξοδα, όπως προκύπτουν από τη λειτουργία ανάλογων επιχειρήσεων, αλλά και βάσει των διατεθέντων οικονομικών στοιχείων. Κατόπιν επιλέγεται το κατάλληλο επιτόκιο προεξόφλησης, ανάλογα με τον κίνδυνο πραγματοποίησης των χρηματοροών, όπως καθορίζεται από τη γενικότερη οικονομική θεωρία αλλά και τις απαιτήσεις ενός μέσου επενδυτή για ανάλογες επενδύσεις και υπολογίζεται η παρούσα αξία των μελλοντικών καθαρών χρηματοροών (Discounted Cash Flow). Με τη μέθοδο αυτή μπορεί ένας επενδυτής να υπολογίσει αναλυτικά τις μελλοντικές του προσδοκίες στηριζόμενος στην οικονομική βιωσιμότητα της Εταιρείας βάσει ρεαλιστικών παραδοχών. Η μέθοδος περιλαμβάνει επίσης ανάλυση του αντίκτυπου που θα έχουν κάποιες αλλαγές στις παραδοχές που εφαρμόστηκαν ώστε να εκτιμηθεί η διακύμανση / κίνδυνος της επένδυσης. Η διάρκεια λειτουργίας καθορίζεται σε 10 έτη, ενώ στο τέλος της ακολουθεί πραγματική ή υποθετική πώληση της Εταιρείας - ακινήτου με βάση τα προβλεπόμενα κέρδη προ τόκων και αποσβέσεων (ΕΒITDΑ – Earnings Before Interest, Taxes, Depreciation, Amortization) της τελευταίας χρονιάς που κεφαλαιοποιούνται με το κατάλληλο πολλαπλασιαστή (Exit Yield). Μέθοδος Κόστους Αντικατάστασης Για την εφαρμογή της μεθόδου πραγματοποιείται ξεχωριστή εκτίμηση για κάθε τμήμα του ακινήτου της γης και των κτισμάτων ξεχωριστά. Προσδιορίζεται η αγοραία αξία για τη γη βασισμένη σε συγκριτικά στοιχεία, λαμβάνοντας επίσης υπόψη πολεοδομικά δεδομένα, τις υποδομές στην περιοχή του ακινήτου, περιορισμούς στη χρήση της γης και πρόσβαση στην περιοχή. Ακολούθως πραγματοποιούνται εκτιμήσεις για τα κτίσματα, συμπεριλαμβανομένων των αντικειμένων που αποτελούν μόνιμα μέρη αυτών. Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Αφού προσδιορισθεί η αξία για τη κατασκευή των κτισμάτων αυτών ως νέων, προσδιορίζεται ο κατάλληλος συντελεστής απόσβεσης ο οποίος καθορίζεται αφού ληφθούν υπόψη και παράγοντες όπως η κατάσταση Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις συντηρήσεως και η τεχνολογική και τεχνική απαξίωση που παρουσιάζουν τα κτίσματα, και με βάση τον οποίο απομειώνεται η αξία κατασκευής των κτισμάτων ως νέων. Οι μέθοδοι αποτίμησης που χρησιμοποιήθηκαν καθώς και η ιεραρχία της εύλογης αξίας των επενδυτικών ακινήτων της Εταιρείας παρουσιάζεται κατωτέρω: Είδος Ακινήτου Ιεραρχία Εύλογη Αξία Μέθοδος Αποτίμησης Αγροτεμάχια - Οικόπεδα Επίπεδο 3 746.150,95 Συγκριτική Μέθοδος Αποθηκευτικοί Χώροι Επίπεδο 3 188.000,00 Συγκριτική Μέθοδος Αποθηκευτικοί Χώροι Επίπεδο 3 23.000,00 Μέθοδος Κόστους Αντικατάστασης Βιοτεχνικός Χώρος Επίπεδο 3 221.000,00 Συγκριτική Μέθοδος Βιοτεχνικός Χώρος Επίπεδο 3 755.000,00 50% Συγκριτική Μέθοδος και 50% Μέθοδος Κόστους Αντικατάστασης Γραφεία - Καταστήματα Επίπεδο 3 285.700,00 Συγκριτική Μέθοδος Γραφεία - Καταστήματα Επίπεδο 3 2.340.000,00 Προεξόφληση Μελλοντικών Χρηματοροών (DCF) Γραφεία - Καταστήματα Επίπεδο 3 492.500,00 50% Συγκριτική Μέθοδος και 50% Προεξόφληση Μελλοντικών Χρηματοροών (DCF) Γραφεία - Καταστήματα Επίπεδο 3 1.284.000,00 85% Συγκριτική Μέθοδος και 15% Προεξόφληση Μελλοντικών Χρηματοροών (DCF) Διαμέρισμα και κατάστημα Επίπεδο 3 135.000,00 Συγκριτική Μέθοδος Διαμερίσματα - Κατοικίες Επίπεδο 3 4.330.088,37 Συγκριτική Μέθοδος Διαμερίσματα - Κατοικίες Επίπεδο 3 635.000,00 Μέθοδος Κόστους Αντικατάστασης Επαγγελματικός χώρος Επίπεδο 3 3.204.000,00 Προεξόφληση Μελλοντικών Χρηματοροών (DCF) Ξενοδοχεία Επίπεδο 3 2.160.914,95 Προεξόφληση Μελλοντικών Χρηματοροών (DCF) Ξενοδοχεία Επίπεδο 3 5.775.000,00 50% Συγκριτική Μέθοδος και 50% Προεξόφληση Μελλοντικών Χρηματοροών (DCF) Ξενοδοχεία Επίπεδο 3 117.500,00 Συγκριτική Μέθοδος και Υπολειμματική Μέθοδος Συνεδριακός χώρος Επίπεδο 3 192.000,00 Συγκριτική Μέθοδος Χώροι Εκδηλώσεων Επίπεδο 3 862.500,00 Μέθοδος Κόστους Αντικατάστασης Σύνολο 23.747.354,27 Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 155 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων 5. Πληροφόρηση κατά Τομέα Την 31 Δεκεμβρίου 2021 κανένας πελάτης της Εταιρείας δεν υπερέβαινε το 10% των συνολικών πωλήσεών της. Δεν υπήρχαν συναλλαγές μεταξύ των λειτουργικών τομέων που παρουσιάζονται. Τα αποτελέσματα της Εταιρείας ανά επιχειρηματικό τομέα αναλύονται ως εξής: 1/1- 31/12/2021 Κλάδος Αυτοκινήτου Λοιποί Κλάδοι Διοίκησης και Λοιπά Σύνολο ΕΣΟΔΑ Δουλευμένα μικτά ασφάλιστρα και συναφή έσοδα 40.144.696,10 30.792.021,99 - 70.936.718,09 Εκχωρημένα ασφάλιστρα (641.796,58) (4.248.180,91) - (4.889.977,49) 39.502.899,52 26.543.841,08 - 66.046.740,60 Κέρδη/(Ζημιές) από αποτίμηση επενδυτικών ακινήτων 52.025,83 - 10.200,00 62.225,83 Κέρδη/(Ζημιές) από αποτίμηση χρηματοοικονομικών στοιχείων 666.413,58 511.156,48 17.290,57 1.194.860,64 Κέρδη/(Ζημιές) από πώληση χρηματοοικονομικών στοιχείων 2.258.788,09 1.732.548,98 58.605,86 4.049.942,93 Έσοδα επενδύσεων 1.719.342,30 1.107.894,68 154.919,60 2.982.156,58 - - 1.041.582,60 1.041.582,60 Σύνολο Επενδύσεων και λοιπών εσόδων 4.696.569,80 3.351.600,15 1.282.598,62 9.330.768,58 ΣΥΝΟΛΟ ΕΣΟΔΩΝ (α) 44.199.469,32 29.895.441,23 1.282.598,62 75.377.509,18 (22.087.039,46) (6.349.733,87) - (28.436.773,33) Καθαρά δουλευμένα ασφάλιστρα Λοιπά έσοδα ΕΞΟΔΑ Αποζημιώσεις ασφαλισμένων Μεταβολή ασφαλιστικών προβλέψεων (5.145.613,14) (1.956.991,24) - (7.102.604,38) Δουλευμένες προμήθειες παραγωγής (7.465.014,30) (6.431.391,90) - (13.896.406,20) Λειτουργικά έξοδα - - (7.633.511,57) (7.633.511,57) Λοιπά έξοδα - - (185.551,84) (185.551,84) (34.697.666,90) (14.738.117,01) (7.819.063,41) (57.254.847,32) 9.501.802,42 15.157.324,22 (6.536.464,78) 18.122.661,86 ΣΥΝΟΛΟ ΕΞΟΔΩΝ (β) ΚΕΡΔΗ/ (ΖΗΜΙΕΣ) ΠΡΟ ΦΟΡΩΝ (α)+(β) Αποσβέσεις Φόρος εισοδήματος 156 INTERLIFE Ασφαλιστική 153.788,89 167.924,71 321.713,60 (3.659.744,55) (3.659.744,55) Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Αναθεωρημένη 1/1- 31/12/2020 Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Κλάδος Αυτοκινήτου Οικονομικές Καταστάσεις Λοιποί Κλάδοι Σημειώσεις Διοίκησης και Λοιπά Σύνολο ΕΣΟΔΑ Δουλευμένα μικτά ασφάλιστρα και συναφή έσοδα 39.373.883,31 27.612.514,45 - 66.986.397,76 Εκχωρημένα ασφάλιστρα (718.093,51) (3.514.173,49) - (4.232.267,00) 38.655.789,80 24.098.340,96 - 62.754.130,76 Κέρδη/(Ζημιές) από αποτίμηση επενδυτικών ακινήτων 488.250,88 - 167.300,00 655.550,88 Κέρδη/(Ζημιές) από αποτίμηση χρηματοοικονομικών στοιχείων 541.686,91 379.879,67 11.104,23 932.670,81 Κέρδη/(Ζημιές) από πώληση χρηματοοικονομικών στοιχείων (210.665,47) (147.737,61) (4.318,51) (362.721,59) Έσοδα επενδύσεων 1.726.387,06 1.023.951,73 173.320,50 2.923.659,29 - - 807.139,26 807.139,26 Σύνολο Επενδύσεων και λοιπών εσόδων 2.545.659,37 1.256.093,79 1.154.545,49 4.956.298,65 ΣΥΝΟΛΟ ΕΣΟΔΩΝ (α) 41.201.449,17 25.354.434,75 1.154.545,49 67.710.429,41 (20.051.460,87) (5.746.710,28) - (25.798.171,15) Καθαρά δουλευμένα ασφάλιστρα Λοιπά έσοδα ΕΞΟΔΑ Αποζημιώσεις ασφαλισμένων Μεταβολή ασφαλιστικών προβλέψεων (2.251.024,35) 258.153,04 - (1.992.871,31) Δουλευμένες προμήθειες παραγωγής (7.237.590,24) (5.761.136,14) - (12.998.726,38) Λειτουργικά έξοδα - - (6.823.447,78) (6.823.447,78) Λοιπά έξοδα - - (426.649,13) (426.649,13) (29.540.075,46) (11.249.693,38) (7.250.096,91) (48.039.865,75) 11.661.373,71 14.104.741,37 (6.095.551,42) 19.670.563,66 ΣΥΝΟΛΟ ΕΞΟΔΩΝ (β) ΚΕΡΔΗ/ (ΖΗΜΙΕΣ) ΠΡΟ ΦΟΡΩΝ (α)+(β) Αποσβέσεις 167.707,39 Φόρος εισοδήματος Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων 185.227,70 352.935,09 (4.240.648,19) (4.240.648,19) Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 157 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων Η χρηματοοικονομική θέση της Εταιρείας ανά επιχειρηματικό τομέα αναλύεται ως εξής: 31/12/2021 Κλάδος Αυτοκινήτου Λοιποί Κλάδοι Διοίκησης και Λοιπά Σύνολο 3.543.872,05 6.789.422,71 ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ Ενσώματα πάγια περιουσιακά στοιχεία 3.245.550,66 Άυλα περιουσιακά στοιχεία Επενδύσεις σε ακίνητα - - - 31.833,77 31.833,77 15.466.554,27 3.500.000,00 4.780.800,00 23.747.354,27 - - 115.889,98 115.889,98 Χρηματοοικονομικά στοιχεία στην εύλογη αξία μέσω αποτελεσμάτων Δικαιώματα χρήσης περιουσιακών στοιχείων 84.114.304,11 64.517.850,51 2.182.405,24 150.814.559,87 Απαιτήσεις από ασφάλιστρα (442.829,04) 1.629.708,61 754.800,61 1.941.680,18 Απαιτήσεις από αντασφαλιστές 1.551.193,78 1.779.401,65 - 3.330.595,43 - 6.613,39 - 6.613,39 3.034.582,96 2.582.162,67 49.804,50 5.666.550,13 799.750,60 - 4.608.759,79 5.408.510,39 4.942.698,30 42.366.671,38 5.997.886,32 32.496.334,60 5.445.198,67 1.099.233,32 16.385.783,29 75.962.239,30 17.051.509,28 273.815.249,42 32.527,72 32.527,72 - 296.761,20 Απαιτήσεις από αντασφαλιστικές δραστηριότητες Προμήθειες και λοιπά έξοδα παραγωγής επόμενων χρήσεων Λοιπά στοιχεία ενεργητικού Λοιπά στοιχεία ενεργητικού Ταμειακά διαθέσιμα και Ισοδύναμα ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 150.135.778,73 106.512.071,43 Προσθήκες Υποχρεώσεις Υποχρεώσεις προς αντασφαλιστές - 296.761,20 Αναβαλλόμενες φορολογικές υποχρεώσεις - - 2.679.590 2.679.590,08 Προβλέψεις Λοιπές Υποχρεώσεις - - 450.834,00 450.834,00 (1,56) 2.828.169,89 8.213.563,30 11.041.731,63 Σύνολο Υποχρεώσεων (1,56) 3.124.931,09 11.343.987,38 14.468.916,91 Μη δεδουλευμένα ασφάλιστρα 16.101.875,17 13.697.551,61 - 29.799.426,78 Ασφαλιστικές προβλέψεις εκκρεμών ζημιών Λοιπές ασφαλιστικές προβλέψεις 98.702.945,64 8.421.355,15 - 107.124.300,79 258.058,82 216.395,31 - 474.454,13 Σύνολο ασφαλιστικών προβλέψεων 115.062.879,63 22.335.302,07 - 137.398.181,70 ΣΥΝΟΛΟ ΙΔΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ ΚΑΙ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΩΝ 115.062.878,07 25.460.233,16 133.292.138,20 273.815.249,43 Ασφαλιστικές προβλέψεις 158 INTERLIFE Ασφαλιστική Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Αναθεωρημένη 31/12/2020 Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Κλάδος Αυτοκινήτου Οικονομικές Καταστάσεις Λοιποί Κλάδοι Σημειώσεις Διοίκησης και Λοιπά Σύνολο ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ Ενσώματα πάγια περιουσιακά στοιχεία 3.364.687,98 Άυλα περιουσιακά στοιχεία Επενδύσεις σε ακίνητα - 3.716.195,33 7.080.883,31 - - 29.559,05 29.559,05 13.666.578,69 3.500.000,00 4.778.500,00 21.945.078,69 - - 133.406,62 133.406,62 Χρηματοοικονομικά στοιχεία στην εύλογη αξία μέσω αποτελεσμάτων Δικαιώματα χρήσης περιουσιακών στοιχείων 86.508.387,95 60.667.475,78 1.773.366,26 148.949.229,99 Απαιτήσεις από ασφάλιστρα (681.741,29) 1.681.284,95 689.863,72 1.689.407,38 Απαιτήσεις από αντασφαλιστές 825.198,79 1.674.401,65 - 2.499.600,44 2.646.331,87 2.197.249,37 32.608,99 4.876.190,23 749.920,60 - 4.198.054,20 4.947.974,80 3.539.709,97 33.174.441,20 5.552.935,97 23.264.907,09 4.950.085,96 680.054,69 14.042.731,90 57.119.402,98 15.898.202,23 249.270.733,49 110.407,28 110.407,28 259.411,18 - 259.411,18 Προμήθειες και λοιπά έξοδα παραγωγής επόμενων χρήσεων Λοιπά στοιχεία ενεργητικού Λοιπά στοιχεία ενεργητικού Ταμειακά διαθέσιμα και Ισοδύναμα ΣΥΝΟΛΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟΥ 140.253.805,79 92.985.318,84 Προσθήκες Υποχρεώσεις Υποχρεώσεις προς αντασφαλιστές - Αναβαλλόμενες φορολογικές υποχρεώσεις - - 2.480.592,00 2.480.592,16 Προβλέψεις Λοιπές Υποχρεώσεις - - 428.426,00 428.426,00 (1,56) 2.621.590,76 8.188.661,04 10.810.250,24 Σύνολο Υποχρεώσεων (1,56) 3.124.931,09 11.343.987,38 14.468.916,91 Μη δεδουλευμένα ασφάλιστρα 14.436.403,99 11.482.985,60 - 25.919.389,59 Ασφαλιστικές προβλέψεις εκκρεμών ζημιών Λοιπές ασφαλιστικές προβλέψεις 92.936.888,44 6.401.500,60 - 99.338.389,04 152.507,89 174.258,62 - 326.766,51 Σύνολο ασφαλιστικών προβλέψεων 107.525.800,32 18.058.744,82 - 125.584.545,14 ΣΥΝΟΛΟ ΙΔΙΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΩΝ ΚΑΙ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΩΝ 107.525.798,76 20.939.746,76 120.805.187,97 249.270.733,49 Ασφαλιστικές προβλέψεις Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 159 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων Τα δεδουλευμένα ασφάλιστρα της αστικής ευθύνης αυτοκινήτου της Εταιρείας ανά γεωγραφικό τομέα αναλύονται ως εξής: 31 Δεκεμβρίου 2021 31 Δεκεμβρίου 2020 Αθηνών και Πειραιώς 15.904.332,69 15.724.465,15 Θεσσαλονίκης 7.026.069,35 6.811.767,29 Λοιποί Νομοί 17.214.294,06 16.837.650,87 40.144.696,10 39.373.883,31 Δουλευμένα (Mικτά) ασφάλιστρα και συναφή έσοδα - Αστική Ευθύνη Aυτοκινήτων Το απόθεμα εκκρεμών ζημιών ανά γεωγραφικό τομέα αναλύονται ως εξής: 31 Δεκεμβρίου 2021 31 Δεκεμβρίου 2020 Αθηνών και Πειραιώς 50.775.182,08 45.159.160,91 Θεσσαλονίκης 18.133.826,71 17.375.501,52 Λοιποί Νομοί 38.215.292,00 36.803.726,61 107.124.300,79 99.338.389,04 Απόθεμα Εκκρεμών Ζημιών 160 INTERLIFE Ασφαλιστική Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις 6i. Ενσώματα Πάγια Περιουσιακά Στοιχεία Οι μεταβολές του λογαριασμού των ενσώματων παγίων περιουσιακών στοιχείων της Εταιρείας αναλύονται ως εξής: Κτίρια και εγκαταστάσεις Γήπεδα Μεταφορικά μέσα Έπιπλα και Ενσώματα πάγια λοιπός εξοπλισμός στοιχεία Αξία κτήσης 2.782.300,00 6.489.374,45 173.436,45 1.635.294,68 11.080.405,58 Προσθήκες περιόδου Πωλήσεις/ διαγραφές/μειώσεις - 51.955,99 - (13.612,37) 54.002,65 - 105.958,64 (13.612,37) Υπόλοιπο τέλους 31/12/2020 2.782.300,00 6.541.330,44 159.824,08 1.689.297,33 11.172.751,85 Υπόλοιπο έναρξης 1/1/2020 Αποσβέσεις Υπόλοιπο έναρξης 1/1/2020 - 2.032.584,85 165.573,42 1.563.136,33 3.761.294,60 Αποσβέσεις Μειώσεις Αποσβέσεων - 282.130,25 - 4.780,99 (12.326,81) 55.989,51 - 342.900,75 (12.326,81) Υπόλοιπο τέλους 31/12/2020 - 2.314.715,10 158.027,60 1.619.125,84 4.091.868,54 Αναπόσβεστη αξία 31/12/2020 2.782.300,00 4.226.615,34 1.796,48 70.171,49 7.080.883,31 Κτίρια και εγκαταστάσεις Γήπεδα Μεταφορικά μέσα Έπιπλα και Ενσώματα πάγια λοιπός εξοπλισμός στοιχεία Αξία κτήσης Υπόλοιπο έναρξης 1/1/2021 Προσθήκες περιόδου 2.782.300,00 - 6.541.330,44 5.350,60 159.824,08 1.893,48 1.689.297,33 14.123,64 11.172.751,85 21.367,72 Υπόλοιπο τέλους 31/12/2021 2.782.300,00 6.546.681,04 161.717,56 1.703.420,97 11.194.119,57 Υπόλοιπο έναρξης 1/1/2021 Αποσβέσεις - 2.314.715,10 283.750,73 158.027,60 3.392,48 1.619.125,84 25.685,11 4.091.868,54 312.828,32 Υπόλοιπο τέλους 31/12/2021 - 2.598.465,83 161.420,08 1.644.810,95 4.404.696,86 Αναπόσβεστη αξία 31/12/2021 2.782.300,00 3.948.215,21 297,48 58.610,02 6.789.422,71 Αποσβέσεις Οι παραπάνω αποσβέσεις περιλαμβάνονται στο κονδύλι «Λειτουργικά έξοδα» της κατάστασης συνολικού εισοδήματος. Σε προηγούμενη χρήση, η Διοίκηση της Εταιρείας ανέθεσε σε πιστοποιημένους ανεξάρτητους εκτιμητές την αποτίμηση των ενσώματων ακινητοποιήσεων (γήπεδα και κτίρια) από την οποία δεν προέκυψε ότι πρέπει να διενεργηθεί απομείωση της αξία τους. Στο τέλος της κλειόμενης χρήσης, η εύλογη αξία των ιδιοχρησιμοποιούμενων (fair value model) ακινήτων εκτιμάται ότι είναι κατά 3.157 χιλ. € περίπου μεγαλύτερη από την αξία που εμφανίζεται ανωτέρω (cost model). Δεν υπάρχουν εμπράγματα ή άλλα βάρη επί των ακινήτων της Εταιρείας. Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 161 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων 6ii. Δικαιώματα Χρήσης Περιουσιακών Στοιχείων και Υποχρεώσεις Μισθώσεων Τα δικαιώματα χρήσης των περιουσιακών στοιχείων της Εταιρείας καθώς και η σχηματιζόμενη υποχρέωση από μισθώσεις, όπως σχηματίσθηκαν κατά την 31/12/2021 εμφανίζονται στον παρακάτω πίνακα: Μεταφορικά μέσα Ακίνητα Υποχρέωση μίσθωσης Σύνολο Υπόλοιπο έναρξης 1/1/2021 121.897,00 11.509,62 133.406,62 146.551,93 Προσθήκες 18.732,82 - 18.732,82 18.732,82 (28.311,78) (7.937,67) (36.249,45) - Αποσβέσεις δικαιωμάτων χρήσης περιουσιακών στοιχείων Τόκοι υποχρεώσεων από μισθώσεις - - - 6.894,67 Πληρωμές τόκων μισθώσεων - - - (6.894,67) Πληρωμές χρεολυσίων μισθώσεων - - - (41.565,76) 112.318,03 3.571,95 115.889,98 123.718,99 Υπόλοιπο λήξης 31/12/2021 Μεταφορικά μέσα Ακίνητα Υποχρέωση μίσθωσης Σύνολο Υπόλοιπο έναρξης 1/1/2020 150.195,75 32.147,56 182.343,31 186.777,82 Αποσβέσεις δικαιωμάτων χρήσης περιουσιακών στοιχείων (28.298,75) (20.637,94) (48.936,69) - Τόκοι υποχρεώσεων από μισθώσεις - - - 8.223,73 Πληρωμές τόκων μισθώσεων - - - (8.223,73) Πληρωμές χρεολυσίων μισθώσεων - - - (40.225,89) 121.897,00 11.509,62 133.406,62 146.551,93 Υπόλοιπο λήξης 31/12/2020 31 Δεκεμβρίου 2021 31 Δεκεμβρίου 2020 Βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις μίσθωσης 31.736,29 32.242,11 Μακροπρόθεσμες υποχρεώσεις μίσθωσης 91.982,70 114.309,82 Σύνολο υποχρεώσεων από μισθώσεις 123.718,99 146.551,93 162 INTERLIFE Ασφαλιστική Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις Η Εταιρεία για τις ανάγκες της λειτουργίας της μισθώνει μία αποθήκη, το κατάστημα που στεγάζεται το υποκατάστημα της Κρήτης καθώς και 6 αυτοκίνητα. Κάθε μίσθωση αντικατοπτρίζεται στον ισολογισμό ως περιουσιακό δικαίωμα χρήσης και υποχρέωση μίσθωσης. Δεν εντοπίζονται μεταβλητές πληρωμές μισθωμάτων που να εξαρτώνται από ένα δείκτη ή επιτόκιο ώστε να εξαιρεθούν από την αρχική αποτίμηση της υποχρέωσης μίσθωσης και του περιουσιακού στοιχείου. Οι μισθώσεις κτιρίων εγκαταστάσεων έχουν διάρκεια μίσθωσης που κυμαίνονται από 3 έως 10 έτη. Οι μισθώσεις οχημάτων περιορίζονται γενικά σε περίοδο μίσθωσης 4 ετών. Τα δικαιώματα χρήσης των περιουσιακών στοιχείων εμφανίζονται στην Κατάσταση Χρηματοοικονομικής Θέσης στο κονδύλι «Δικαιώματα χρήσης περιουσιακών στοιχείων». Η αντίστοιχη υποχρέωση εμφανίζεται στο κονδύλι «Λοιπών Υποχρεώσεων», σημείωση 18. Τον Μάιο του 2020, το IASB προέβη στην έκδοση τροποποιήσεων στο Δ.Π.Χ.Α. 16 οι οποίες παρέχουν στους μισθωτές τη δυνατότητα να μην προβούν σε αξιολόγηση για το εάν μία σχετιζόμενη με τον COVID -19 παραχώρηση μισθώματος χαρακτηρίζεται ως τροποποίηση μίσθωσης. Τον Μάρτιο του 2021, προέβη σε έκδοση τροποποιήσεων και επεκτάθηκε η περίοδος αναφοράς κατά ένα έτος προκειμένου να συμπεριλάβει τις παραχωρήσεις μισθώματος που σχετίζονται με τον COVID - 19 οι οποίες μειώνουν τις πληρωμές μισθωμάτων που καθίστανται πληρωτέες την ή πριν την 30η Ιουνίου 2022. Η Εταιρεία έκανε χρήση της τροποποίησης αυτής και επέλεξε να μην αξιολογήσει εάν οι σχετιζόμενες με τον COVID 19 παραχωρήσεις μισθωμάτων αποτελούν τροποποιήσεις μισθώσεων. Το παρόν είχε ως αποτέλεσμα τον σχηματισμό εσόδου στην τρέχουσα χρήση ποσού € 4.402,20 (2020: € 4.402,17). Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 163 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων 7. Άυλα Περιουσιακά Στοιχεία Τα άυλα περιουσιακά στοιχεία της Εταιρείας εμφανίζονται στον παρακάτω πίνακα: Λογισμικό Αξία κτήσης Υπόλοιπο έναρξης 1/1/2020 Προσθήκες περιόδου Υπόλοιπο τέλους 31/12/2020 515.092,90 4.448,64 519.541,54 Αποσβέσεις Υπόλοιπο έναρξης 1/1/2020 479.948,15 Προσθήκες περιόδου 10.034,34 Υπόλοιπο τέλους 31/12/2020 489.982,49 Αναπόσβεστη αξία 31/12/2020 29.559,05 Λογισμικό Αξία κτήσης Υπόλοιπο έναρξης 1/1/2021 Προσθήκες περιόδου 519.541,54 11.160,00 Υπόλοιπο τέλους 31/12/2021 530.701,54 Αποσβέσεις Υπόλοιπο έναρξης 1/1/2021 Προσθήκες περιόδου 489.982,49 8.885,28 Υπόλοιπο τέλους 31/12/2021 498.867,77 Αναπόσβεστη αξία 31/12/2021 31.833,77 Οι παραπάνω αποσβέσεις περιλαμβάνονται στο κονδύλι «Λειτουργικά έξοδα» της Κατάστασης Συνολικού Εισοδήματος. 164 INTERLIFE Ασφαλιστική Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις 8. Επενδύσεις σε Ακίνητα Η μεταβολή των επενδυτικών ακινήτων παρουσιάζεται στον πίνακα που ακολουθεί: 31 Δεκεμβρίου 2021 31 Δεκεμβρίου 2020 Υπόλοιπο αρχής χρήσης Προσθήκες Εκποιήσεις/Μειώσεις Κέρδη/(Ζημιές) από εκτίμηση στην εύλογη αξία 21.945.078,69 1.834.434,93 (94.385,18) 62.225,83 20.705.682,60 583.845,21 655.550,88 Υπόλοιπο λήξης χρήσης 23.747.354,27 21.945.078,69 Δεν υπάρχουν εμπράγματα ή άλλα βάρη επί των ακινήτων της Εταιρείας. Επίσης, δεν υπάρχουν λοιπές νομικές υποχρεώσεις που να προκύπτουν από τις συμβάσεις των μισθώσεων ακινήτων. Κατά την 31η Δεκεμβρίου 2021 η Διοίκηση της Εταιρείας ανέθεσε σε πιστοποιημένους ανεξάρτητους εκτιμητές την αποτίμηση όλων των επενδυτικών ακινήτων της, οι οποίοι και προσδιόρισαν την εύλογη αξία των επενδύσεων σε ακίνητα κατά την ημερομηνία αυτή σε € 23.747.354,27. Η αναπροσαρμογή επί της αξίας των ακινήτων είχε ως συνέπεια την αύξηση της αξίας τους κατά € 62.225,83. Στη σημείωση 4.2.2 γίνεται αναφορά στις μεθόδους αποτίμησης που χρησιμοποιήθηκαν καθώς και στην ιεραρχία της εύλογης αξίας. Τα έσοδα από ενοίκια από τα επενδυτικά ακίνητα για τη χρήση 2021 ανέρχονται σε € 598.806,91 και σε € 673.570,95 αντίστοιχα για τη χρήση 2020 και εμφανίζονται στο κονδύλι «Έσοδα επενδύσεων» της Κατάστασης Συνολικού Εισοδήματος. Τα έσοδα μελλοντικών ενοικίων από τα επενδυτικά ακίνητα της Εταιρείας αναλύονται ως εξής: Έσοδα από ενοίκια επενδυτικών ακινήτων Εντός ενός έτους 1 με 5 έτη Πάνω από 5 έτη 653.976,71 1.786.768,42 568.860,02 Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 165 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων 9. Χρηματοοικονομικά Στοιχεία στην εύλογη αξία μέσω αποτελεσμάτων Τα χρηματοοικονομικά στοιχεία της Εταιρείας εμφανίζονται στην εύλογη αξία μέσω των αποτελεσμάτων και αναλύονται στον πίνακα που ακολουθεί: 31 Δεκεμβρίου 2021 31 Δεκεμβρίου 2020 Ομόλογα Κρατικά Εσωτερικού Κρατικά Εξωτερικού Εταιρικά Εισηγμένα Εταιρικά μη Εισηγμένα 19.905.415,94 12.486.083,50 39.142.876,73 - 20.013.849,64 15.712.498,00 35.957.459,52 300.000,00 Σύνολο Ομολόγων 71.534.376,17 71.983.807,16 Μετοχές Εισηγμένες Εσωτερικού Εισηγμένες Εξωτερικού 5.275.583,14 7.584.302,80 4.257.809,73 7.128.191,41 Σύνολο Μετοχών 12.859.885,94 11.386.001,14 Μερίδια Αμοιβαίων Κεφαλαίων Εσωτερικού Εξωτερικού 32.874.034,56 33.546.263,20 32.296.260,87 33.283.160,82 Σύνολο Αμοιβαίων Κεφαλαίων 66.420.297,76 65.579.421,69 150.814.559,87 148.949.229,99 Χρηματοοικονομικά στοιχεία στην εύλογη αξία μέσω αποτελεσμάτων Η κίνηση των χρηματοοικονομικών στοιχείων για τις χρήσεις 2021 και 2020 αντίστοιχα, παρουσιάζεται στον παρακάτω πίνακα: Σύνολο Ομολόγων 2021 Υπόλοιπο αρχής χρήσης Αγορές Πωλήσεις Λήξη ομολόγων Μεταφορά Κέρδη / (Ζημιές) από πώληση ή αποτίμηση Υπόλοιπο λήξης χρήσης 166 INTERLIFE Ασφαλιστική Σύνολο Μετοχών Εισηγμένων Σύνολο Αμοιβαίων Κεφαλαίων ΣΥΝΟΛΟ 71.983.807,16 34.233.721,77 (28.946.903,82) (4.328.806,92) - 11.386.001,14 18.871.602,70 (19.365.285,90) (4.034,64) 65.579.421,69 11.895.351,01 (15.739.152,53) 4.034,64 148.949.229,99 65.000.675,48 (64.051.342,25) (4.328.806,92) - (1.407.442,02) 1.971.602,64 4.680.642,95 5.244.803,57 71.534.376,17 12.859.885,94 66.420.297,76 150.814.559,87 Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Σύνολο Ομολόγων 2020 Υπόλοιπο αρχής χρήσης Αγορές Πωλήσεις Λήξη ομολόγων Μεταφορά Κέρδη / (Ζημιές) από πώληση ή αποτίμηση Υπόλοιπο λήξης χρήσης Οικονομικές Καταστάσεις Σύνολο Μετοχών Εισηγμένων Σύνολο Αμοιβαίων Κεφαλαίων Σημειώσεις ΣΥΝΟΛΟ 72.193.576,62 44.275.962,92 (41.424.452,89) (3.968.728,63) - 11.391.217,71 19.947.468,52 (19.525.665,35) (1.808.710,46) 63.808.829,36 24.508.101,97 (22.827.029,46) 1.808.710,46 147.393.623,69 88.731.533,41 (83.777.147,70) (3.968.728,63) - 907.449,14 1.381.690,72 (1.719.190,64) 569.949,22 71.983.807,16 11.386.001,14 65.579.421,69 148.949.229,99 Τα ανωτέρω χρεόγραφα κατηγοριοποιούνται με βάση το Δ.Π.Χ.Α. 13 στα ακόλουθα επίπεδα εύλογης αξίας: Επίπεδο 1 2021 Μετοχές εισηγμένες Ομόλογα Αμοιβαία κεφάλαια Χρηματοοικονομικά στοιχεία στην εύλογη αξία μέσω αποτελεσμάτων Χρηματοοικονομικά στοιχεία στην εύλογη αξία μέσω αποτελεσμάτων Επίπεδο 3 ΣΥΝΟΛΟ 12.859.885,94 71.534.376,17 66.276.474,33 - 143.823,43 12.859.885,94 71.534.376,17 66.420.297,76 150.670.736,44 - 143.823,43 150.814.559,87 Επίπεδο 1 2020 Μετοχές εισηγμένες Ομόλογα Αμοιβαία κεφάλαια Επίπεδο 2 Επίπεδο 2 Επίπεδο 3 ΣΥΝΟΛΟ 11.386.001,14 71.683.807,16 65.549.250,12 300.000,00 - 30.171,57 11.386.001,14 71.983.807,16 65.579.421,69 148.619.058,42 300.000,00 30.171,57 148.949.229,99 Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 167 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων 10. Απαιτήσεις από Ασφάλιστρα Η πώληση των προϊόντων της Εταιρείας γίνεται μέσω ενός ευρύτατου δικτύου συνεργατών και ως εκ τούτου ο πιστωτικός κίνδυνος περιορίζεται. Σε κάθε περίπτωση η Εταιρεία εξετάζει τις απαιτήσεις της και όταν αυτές υπερβαίνουν την πιστοληπτική πολιτική της Εταιρείας προβαίνει στον σχηματισμό προβλέψεων για επισφαλείς απαιτήσεις. Οι απαιτήσεις της Εταιρείας που αφορούν τα ασφαλιστήρια συμβόλαια αναλύονται παρακάτω: Απαιτήσεις από πράκτορες Απαιτήσεις από είσπραξη πιστωτικών καρτών Επιταγές και γραμμάτια εισπρακτέα Επιταγές και γραμμάτια σε καθυστέρηση Απαιτήσεις από επανεισπράξεις ζημιών Πρόβλεψη για επισφαλείς απαιτήσεις Προεξόφληση αξιογράφων εισπρακτέων Σύνολο 31 Δεκεμβρίου 2021 31 Δεκεμβρίου 2020 1.917.178,20 754.800,61 1.567.080,52 4.356.285,40 11.730,00 (6.536.005,14) (713,01) 1.968.754,54 689.863,72 1.364.149,48 4.419.362,03 11.730,00 (6.633.426,74) (2.349,25) 1.941.680,18 1.689.407,38 Οι προβλέψεις για επισφαλείς απαιτήσεις σχηματίζονται εξατομικευμένα για κάθε συνεργάτη/πράκτορα όταν υπάρχουν προφανείς ενδείξεις ότι οι απαιτήσεις δεν είναι εισπράξιμες στο σύνολό τους. Μη εισπράξιμα στο σύνολό τους, θεωρούνται σε κάθε περίπτωση τα υπόλοιπα που καθυστερούν πέραν του έτους. Στις περιπτώσεις αυτές σχηματίζονται προβλέψεις που αντανακλούν το ποσό της απαίτησης που δεν αναμένεται να εισπραχθεί. Οι προβλέψεις επανεξετάζονται σε κάθε ημερομηνία ισολογισμού. Η κίνηση του λογαριασμού της πρόβλεψης επισφαλών απαιτήσεων αναλύεται παρακάτω: 31 Δεκεμβρίου 2021 31 Δεκεμβρίου 2020 Υπόλοιπο αρχής χρήσης Προσθήκες / (Μειώσεις) 6.633.426,74 (97.421,60) 6.821.084,92 (187.658,18) Υπόλοιπο λήξης χρήσης 6.536.005,14 6.633.426,74 Από το σύνολο των αξιόγραφων (γραμμάτια και επιταγές) της Εταιρείας ποσού € 5.923.365,92 στις 31/12/2021, έχουν απομειωθεί αξιόγραφα συνολικού ποσού € 4.360.978,91. Τα μη απομειωμένα Γραμμάτια και Επιταγές εισπρακτέες την 31/12/2021 και 31/12/2020, ποσού € 1.562.387,01 και € 1.317.360,57 αντίστοιχα, αναλύονται με βάση την ημερομηνία λήξεως ως εξής: 31 Δεκεμβρίου 2021 31 Δεκεμβρίου 2020 έως 31/12/2021 αντίστοιχα έως 31/12/2020 έως 31/12/2022 αντίστοιχα έως 31/12/2021 μετά 31/12/2022 αντίστοιχα μετά 31/12/2021 35.233,47 1.514.334,54 12.819,00 19.055,40 1.257.569,58 40.735,59 Σύνολο 1.562.387,01 1.317.360,57 168 INTERLIFE Ασφαλιστική Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις 11. Απαιτήσεις από Αντασφαλιστές Οι αντασφαλιστές αναλαμβάνουν μέρος του ασφαλιζόμενου κινδύνου έναντι αντασφαλίστρου, ενώ συμμετέχουν στις αποζημιώσεις και στα ασφαλιστικά αποθέματα. Οι απαιτήσεις που εμφανίζει η Εταιρεία από τους αντασφαλιστές της αναλύονται ως εξής: 31 Δεκεμβρίου 2021 31 Δεκεμβρίου 2020 Συμμετοχή σε εκκρεμείς ζημιές Συμμετοχή σε πληρωθείσες ζημιές 3.314.193,78 16.401,65 2.483.198,79 16.401,65 Σύνολο 3.330.595,43 2.499.600,44 Η Εταιρεία δεν έχει εμπράγματες εξασφαλίσεις σε περίπτωση αθέτησης των υποχρεώσεων του αντασφαλιστή. 12. Προμήθειες και Λοιπά Έξοδα Παραγωγής Επόμενων Χρήσεων Οι προμήθειες και τα λοιπά έξοδα παραγωγής τόσο των νέων συμβολαίων όσο και των ανανεώσεων που αναλογούν σε επόμενες χρήσεις επόμενων χρήσεων εμφανίζονται στον παρακάτω πίνακα: 31 Δεκεμβρίου 2021 31 Δεκεμβρίου 2020 Μη δεδουλευμένες προμήθειες Έξοδα επομένων χρήσεων 5.616.745,63 49.804,50 4.843.581,24 32.608,99 Σύνολο 5.666.550,13 4.876.190,23 Η Εταιρεία στο τέλος κάθε χρήσης διενεργεί κατανομή των εξόδων προμηθειών που έδωσε σε μεσίτες και πράκτορες για την επίτευξη των ασφαλιστικών συμβολαίων βάσει της χρονικής διάρκειας των συμβολαίων που αυτά αφορούν. Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 169 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων 13. Λοιπά Στοιχεία Ενεργητικού Τα λοιπά στοιχεία του ενεργητικού της Εταιρείας εμφανίζονται στον παρακάτω πίνακα: 31 Δεκεμβρίου 2021 31 Δεκεμβρίου 2020 Προκαταβολές φόρων και λοιπές απαιτήσεις από φόρους Δάνεια και απαιτήσεις προσωπικού Εγγυήσεις Απαιτήσεις από είσπραξη ενοικίων Απαιτήσεις από δεδουλευμένους τόκους Έσοδα χρήσεως δεδουλευμένα Λοιπές απαιτήσεις Πρόβλεψη για επισφαλείς λοιπές απαιτήσεις 3.049.274,47 18.630,87 839.720,87 316.472,79 770.006,09 211.076,00 933.730,84 (730.401,54) 2.879.471,90 15.470,84 789.890,87 204.043,50 791.626,20 189.966,00 815.659,06 (738.153,57) Σύνολο 5.408.510,39 4.947.974,80 Η κίνηση του λογαριασμού της πρόβλεψης επισφαλών απαιτήσεων για τα λοιπά στοιχεία του ενεργητικού αναλύεται ως εξής: 31 Δεκεμβρίου 2021 31 Δεκεμβρίου 2020 Υπόλοιπο αρχής χρήσης Προσθήκες / (Μειώσεις) 738.153,57 (7.752,03) 743.600,49 (5.446,92) Υπόλοιπο λήξης χρήσης 730.401,54 738.153,57 170 INTERLIFE Ασφαλιστική Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις 14. Ταμειακά Διαθέσιμα και Ισοδύναμα Τα ταμειακά διαθέσιμα και ισοδύναμα της Εταιρείας, περιλαμβάνουν τα ακόλουθα στοιχεία: 31 Δεκεμβρίου 2021 31 Δεκεμβρίου 2020 Ταμείο Καταθέσεις όψεως σε ευρώ Καταθέσεις προθεσμίας σε ευρώ Καταθέσεις όψεως σε ξένο νόμισμα Καταθέσεις προθεσμίας σε ξένο νόμισμα 22.878,15 15.129.421,43 57.441.204,82 2.693.297,85 675.437,05 21.291,99 16.494.163,92 39.657.248,93 343.650,30 603.047,84 Σύνολο 75.962.239,30 57.119.402,98 Το λογιστικό υπόλοιπο του ταμείου και των καταθέσεων σε τράπεζες, προσεγγίζουν την εύλογη αξία τους κατά την 31/12/2021. Το μέσο επιτόκιο στις τραπεζικές καταθέσεις για τη χρήση 2021 ήταν 0,14% και 0,31% για τη χρήση 2020 αντίστοιχα. Επί των ανωτέρων τραπεζικών καταθέσεων υπάρχει ενέχυρο μέρους ποσού € 100.000 σε εξασφάλιση Σύμβασης Πίστωσης με ανοιχτό αλληλόχρεο λογαριασμό. Δεν υφίστανται λοιπά βάρη. Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 171 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων 15. Ίδια Κεφάλαια Μετοχικό Κεφάλαιο Το μετοχικό κεφάλαιο της Εταιρείας Interlife Α.Α.Ε.Γ.Α. ανέρχεται σε € 10.955.068,08 και είναι καταβεβλημένο πλήρως. Η ονομαστική αξία των μετοχών είναι € 0,59 ανά μετοχή και ο αριθμός των μετοχών ανέρχεται σε 18.567.912 κοινές ονομαστικές μετοχές. Διαφορά από έκδοση μετοχών υπέρ το άρτιο Έχει προκύψει από την έκδοση μετοχών υπέρ το άρτιο δηλαδή σε αξία μεγαλύτερη από την ονομαστική της αξία. Τακτικό Αποθεματικό Το τακτικό αποθεματικό έως και τα κέρδη της χρήσης 2015, σχηματίστηκε με βάση τις διατάξεις του Ν.2190/1920 και το άρθρο 18 του Ν.Δ.400/1970, σύμφωνα με τα οποία το ένα πέμπτο τουλάχιστον των καθαρών ετήσιων κερδών της Εταιρείας διατίθεται προς σχηματισμό τακτικού αποθεματικού. Η διάθεση αυτή δεν είναι υποχρεωτική όταν το αποθεματικό υπερβεί το τετραπλάσιο του μετοχικού κεφαλαίου. Από 01/01/2016 το Ν.Δ.400/1970 αντικαταστάθηκε από τον Ν.4364/2016, ο οποίος δεν προβλέπει σχηματισμό τακτικού αποθεματικού. Κατά συνέπεια, ισχύουν οι γενικές διατάξεις του Ν.4548/2018 βάσει του οποίου κάθε έτος αφαιρείται το ένα εικοστό (1/20) τουλάχιστον των καθαρών κερδών για σχηματισμό τακτικού αποθεματικού. Η αφαίρεση για σχηματισμό αποθεματικού παύει να είναι υποχρεωτική, μόλις τούτο φθάσει το ένα τρίτο (1/3) τουλάχιστον του κεφαλαίου. Το ανωτέρω αποθεματικό δεν δύναται να διανεμηθεί κατά τη διάρκεια λειτουργίας της Εταιρείας. Αποθεματικό αναπροσαρμογής αξίας ακινήτων σε εύλογη αξία Μη πραγματοποιηθέντα κέρδη ή ζημίες από επανεκτίμηση ακινήτων που έχουν ταξινομηθεί στην κατηγορία των Ιδιοχρησιμοποιούμενων Ακινήτων, σύμφωνα με τις διατάξεις του Δ.Λ.Π. 16, αναγνωρίζονται στο εν λόγω αποθεματικό μέχρι να πουληθούν ή ρευστοποιηθούν ή απομειωθούν οπότε μεταφέρονται στην κατάσταση αποτελεσμάτων χρήσης. Αποθεματικό αναλογιστικών κερδών Το αποθεματικό αυτό έχει δημιουργηθεί σύμφωνα 172 INTERLIFE Ασφαλιστική με τις διατάξεις του αναθεωρημένου Δ.Λ.Π. 19 και εμπεριέχει τα αναλογιστικά κέρδη και ζημιές των προγραμμάτων καθορισμένων παροχών της Εταιρείας. Ανάλυση της μεταβολής του αποθεματικού στη χρήση συμπεριλαμβάνεται στη Σημείωση 21. Ίδιες Μετοχές Σύμφωνα με την από 11/06/2014 απόφαση της Τακτικής Γενικής Συνέλευσης των μετόχων της Εταιρείας, αποφασίστηκε η αγορά ιδίων μετοχών της Εταιρείας μέσω του Χ.Α.Κ. βάσει των διατάξεων των παραγράφων 1 και 2 του άρθρου 16 του Κ.Ν.2190/1920. Η Εταιρεία είχε το δικαίωμα να προβεί σε χρονικό διάστημα εντός 24 μηνών από τη λήψη της προαναφερόμενης απόφασης σε αγορά ιδίων μετοχών με κατώτατο όριο τιμής αγοράς ανά μετοχή € 0,10 και ανώτατο € 2,00, και ο μέγιστος αριθμός των μετοχών που μπορεί να αποκτηθούν είναι 1.856.791 μετοχές (μέχρι το 1/10 του συνολικού αριθμού μετοχών). Έπειτα από την ανωτέρω απόφαση, η Εταιρεία προέβη στη χρήση 2014 σε αγορά 170.697 ιδίων μετοχών αξίας κτήσης € 241.458,00 και στη χρήση 2015 σε αγορά 74.298 ιδίων μετοχών αξίας κτήσης € 115.942,91. Με το πέρας των 24 μηνών από την απόφαση της Τακτικής Γενικής Συνέλευσης της χρήσης 2014, η Τακτική Γενική Συνέλευση των μετόχων στις 06/06/2016 ενέκρινε ξανά την αγορά ιδίων μετοχών με τους ίδιους όρους με αυτούς που προέβλεπε και η Γενική Συνέλευση στις 11/06/2014. Η Εταιρεία εντός της χρήσης 2016 αγόρασε ακόμη 10.000 ιδίων μετοχών αξίας κτήσης € 13.967,72 ενώ εντός της χρήσης 2017 δεν προέβη σε αγορά ίδιων μετοχών. Εν συνεχεία με την από 04/06/2018 απόφαση της Γενικής Συνέλευσης, λόγω μη εξάντλησης του ορίου (10% του μετοχικού κεφαλαίου της Εταιρείας) που έθετε οι από 11/06/2014 και 06/06/2016 αποφάσεις των Γενικών Συνελεύσεων των μετόχων, αποφασίσθηκε η αγορά ιδίων μετοχών μέχρι του ποσοστού 10% του μετοχικού κεφαλαίου και για διάστημα που δεν θα υπερβαίνει τους 24 μήνες από τη λήψη της σχετικής απόφασης με κατώτατη τιμή αγοράς € 0,10 και ανώτατη τιμή € 3,00 ανά μετοχή. Η Εταιρεία εντός της χρήσης 2018 αγόρασε επιπλέον 56.148 ιδίων μετοχών αξίας € 77.653,44 Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή με το σύνολο ιδίων μετοχών κατά την 31/12/2018 να ανέρχεται σε 311.143 συνολικής αξίας € 449.022,07. Στη χρήση 2019, η Εταιρεία, βάσει της από 24/05/2019 απόφαση Διοικητικού Συμβουλίου, προέβη σε πώληση 220.000 ιδίων μετοχών αξίας κτήσης € 317.482,00 με τιμή πώλησης € 3/μετοχή. Συνεπώς, το σύνολο των ιδίων μετοχών κατά την 31/12/2019 ανέρχεται σε 91.143 ίδιες μετοχές συνολικής αξίας € 131.540,07 και αντιπροσωπεύει το 0,49% του συνόλου των μετοχών της Εταιρείας. Δεν υπήρξε μεταβολή των Ιδίων Κεφαλαίων έως και τη χρήση 2021. Βάσει του άρθρου 50 του Ν.4548/2018, η κατοχή από την Εταιρεία ιδίων μετοχών είτε άμεσα από την ίδια είτε μέσω προσώπου που ενεργεί στο όνομά του αλλά για λογαριασμό της, επιφέρει την αναστολή των δικαιωμάτων που απορρέουν από τις μετοχές αυτές. Ειδικότερα ισχύουν τα ακόλουθα: • Αναστέλλονται τα δικαιώματα παράστασης στη γενική συνέλευση και ψήφου. Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις Οι μετοχές αυτές δεν υπολογίζονται για το σχηματισμό απαρτίας. • Τα μερίσματα που αντιστοιχούν στις ίδιες μετοχές προσαυξάνουν το μέρισμα των λοιπών μετόχων. • Σε περίπτωση αύξησης κεφαλαίου, το δικαίωμα προτίμησης που αντιστοιχεί στις ίδιες μετοχές δεν ασκείται και προσαυξάνει το δικαίωμα των λοιπών μετόχων, εκτός αν το όργανο που αποφασίζει την αύξηση αποφασίσει τη μεταβίβαση του δικαιώματος, ολικά ή μερικά, σε πρόσωπα που δεν ενεργούν για λογαριασμό της εταιρείας. Αν η αύξηση κεφαλαίου πραγματοποιείται χωρίς καταβολή εισφορών, οι ίδιες μετοχές συμμετέχουν στην αύξηση αυτή. Αποτελέσματα εις Νέον Σύμφωνα με την Ελληνική Εμπορική Νομοθεσία, οι ανώνυμες εταιρείες υποχρεώνονται στην ετήσια καταβολή μερίσματος η οποία όμως είναι υπό την έγκριση της Ετήσιας Γενικής Συνέλευσης. Η κίνηση των λογαριασμών Ιδίων Κεφαλαίων της Εταιρείας σε σχέση με τη προηγούμενη χρήση αναλύεται ως εξής: 31 Δεκεμβρίου 2021 Αναθεωρημένη 31 Δεκεμβρίου 2020 Καταβλητέο 10.955.068,08 10.955.068,08 Μετοχικό Κεφάλαιο 10.955.068,08 10.955.068,08 Διαφορά από έκδοση μετοχών υπέρ το άρτιο Τακτικό αποθεματικό Λοιπά αποθεματικά Ίδιες μετοχές Αποθεματικό αναπροσαρμογής αξίας ακινήτων σε εύλογη αξία Αποθεματικό αναλογιστικών κερδών 7.987,77 10.578.739,87 12.733.833,78 (131.540,07) (159.877,00) (18.029,30) 7.987,77 9.808.098,07 12.733.833,78 (131.540,07) (159.877,00) (12.966,32) Αποθεματικά 23.011.115,04 22.245.536,22 Αποτελέσματα εις νέον 87.981.967,70 76.506.904,47 ΙΔΙΑ ΚΕΦΑΛΑΙΑ 121.948.150,82 109.707.508,77 Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 173 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων 16. Υποχρεώσεις προς Αντασφαλιστές Οι υποχρεώσεις της Εταιρείας προς τις εταιρείες αντασφαλιστών αναλύονται ως εξής: 31 Δεκεμβρίου 2021 31 Δεκεμβρίου 2020 Υποχρεώσεις προς αντασφαλιστές - Αστική Ευθύνη Aυτοκινήτων Υποχρεώσεις προς αντασφαλιστές - Λοιποί Κλάδοι 296.761,20 259.411,18 Σύνολο 296.761,20 259.411,18 17. Προβλέψεις Οι προβλέψεις που έχει διενεργήσει η Εταιρεία αφορούν τα εξής: α) Προβλέψεις για παροχές σε εργαζομένους Τα προγράμματα για παροχές στους εργαζόμενους όσον αφορά την αποζημίωση κατά την έξοδο από την υπηρεσία εμπίπτουν στα προγράμματα καθορισμένων παροχών, σύμφωνα με το Δ.Λ.Π. 19 «Παροχές Εργαζομένων» και αναλύεται και στη Σημείωση 21. β) Προβλέψεις για φόρους ανέλεγκτων χρήσεων Η Εταιρεία έχει διενεργήσει πρόβλεψη φόρου εισοδήματος για τις ανέλεγκτες χρήσεις από τις φορολογικές αρχές συνολικού ποσού € 300.000,00 και αναλύεται στη Σημείωση 37. Το σύνολο των προβλέψεων που έχει διενεργήσει η Εταιρεία πέραν των ασφαλιστικών προβλέψεων σε σχέση με τη προηγούμενη χρήση αναλύονται ως εξής: 31 Δεκεμβρίου 2021 Αναθεωρημένη 31 Δεκεμβρίου 2020 Πρόβλεψη αποζημίωσης προσωπικού Πρόβλεψη ανέλεγκτων φορολογικών χρήσεων 150.834,00 300.000,00 128.426,00 300.000,00 Σύνολο 450.834,00 428.426,00 174 INTERLIFE Ασφαλιστική Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις 18. Λοιπές Υποχρεώσεις Οι λοιπές υποχρεώσεις της Εταιρείας αναλύονται στον παρακάτω πίνακα: 31 Δεκεμβρίου 2021 31 Δεκεμβρίου 2020 Φόρος εισοδήματος Προμηθευτές - Πιστωτές Επιταγές πληρωτέες Υποχρεώσεις για λοιπούς φόρους και τέλη Υποχρεώσεις προς ασφαλιστικά ταμεία Υποχρεώσεις προς το Σύστημα Άμεσης Πληρωμής - Σ.Α.Π. Έξοδα χρήσεως δεδουλευμένα Υποχρεώσεις για μισθώσεις Εγγυήσεις πληρωτέες Μερίσματα πληρωτέα 4.480.472,56 1.888.338,42 720.919,81 3.029.437,44 164.433,22 319.964,59 91.229,80 123.719,00 177.466,61 45.750,18 4.539.765,03 1.957.019,62 745.580,44 2.792.425,09 161.599,75 249.705,64 19.170,69 146.551,94 152.681,86 45.750,18 Σύνολο 11.041.731,63 10.810.250,24 19. Ασφαλιστικές Προβλέψεις & Αναλογία από Αντασφαλιστές Οι ασφαλιστικές προβλέψεις αντιπροσωπεύουν εκτιμήσεις για τις μελλοντικές χρηματοροές που θα προκύψουν από τα ασφαλιστήρια συμβόλαια του κλάδου ζωής και των κλάδων γενικών ασφαλίσεων. Καταστάσεων όταν το απόθεμα των μη δεδουλευμένων ασφαλίστρων και δικαιωμάτων εκτιμάται ότι δεν επαρκεί για την κάλυψη των προβλεπόμενων ζημιών και εξόδων των ασφαλιστηρίων εν ισχύ την ημερομηνία αυτή. Διακρίνονται τα ακόλουθα είδη: iii) Προβλέψεις για εκκρεμείς αποζημιώσεις Αφορούν υποχρεώσεις για ζημίες που έχουν συμβεί και αναγγελθεί αλλά δεν έχουν εξοφληθεί μέχρι την ημερομηνία σύνταξης των Οικονομικών Καταστάσεων. Σχηματίζονται με τη μέθοδο «φάκελο προς φάκελο» κατόπιν υπολογισμού του κόστους κάθε ζημίας με βάση τα υπάρχοντα στοιχεία (πραγματογνωμοσύνες, ιατρικές εκθέσεις, δικαστικές αποφάσεις κ.λπ.) κατά την ημερομηνία σύνταξης του ισολογισμού. Προβλέψεις έχουν επίσης σχηματισθεί για ζημίες που έχουν συμβεί αλλά δεν έχουν αναγγελθεί μέχρι την ημερομηνία σύνταξης των Οικονομικών Καταστάσεων (IBNR) με βάση το εκτιμώμενο μέσο κόστος ζημίας. i) Προβλέψεις για μη δεδουλευμένα ασφάλιστρα Αντιπροσωπεύουν το μέρος των καθαρών εγγεγραμμένων ασφαλίστρων που καλύπτει κατ' αναλογία την περίοδο από την ημερομηνία σύνταξης των Οικονομικών Καταστάσεων μέχρι τη λήξη της περιόδου για την οποία έχουν καταχωρηθεί τα ασφάλιστρα στα αντίστοιχα μητρώα της Εταιρείας. ii) Απόθεμα Κινδύνων εν Ισχύ Αφορά την πρόσθετη πρόβλεψη η οποία σχηματίζεται κατά την ημερομηνία σύνταξης των Οικονομικών Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 175 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων Στον παρακάτω πίνακα παρουσιάζονται τα αποθέματα των μη δεδουλευμένων ασφαλίστρων και εκκρεμών ζημιών της Εταιρείας ανά λογιστικό κλάδο ασφάλισης και ανά κατηγορία αποθέματος: 31 Δεκεμβρίου 2021 31 Δεκεμβρίου 2020 16.101.875,17 14.436.403,99 97.151.751,86 92.111.689,65 1.551.193,78 825.198,79 258.058,82 152.507,89 Σύνολο - Αστική Ευθύνη Αυτοκινήτων 115.062.879,63 107.525.800,32 Μη δεδουλευμένα ασφάλιστρα (ΑΜΔΑ) -Λοιποί Κλάδοι Εκκρεμείς ζημιές (ΑΕΖ φ/φ) - Λοιποί Κλάδοι Εκκρεμείς ζημιές (ΑΕΖ φ/φ) - Λοιποί Κλάδοι αναλογία αντασφαλιστή Εκκρεμείς ζημιές (ΑΕΖ α/σ) - Λοιποί Κλάδοι 13.697.551,61 6.641.953,50 11.482.985,60 4.727.098,95 1.779.401,65 1.674.401,65 216.395,31 174.258,62 Σύνολο - Αστική Ευθύνη Λοιπών Κλάδων 22.335.302,07 18.058.744,82 ΑΣΦΑΛΙΣΤΙΚΕΣ ΠΡΟΒΛΕΨΕΙΣ - Σύνολο 137.398.181,70 125.584.545,14 Αποθέματα ασφαλίσεως ζημιών Μη δεδουλευμένα ασφάλιστρα (ΑΜΔΑ) - Αστική Ευθύνη Αυτοκινήτων Εκκρεμείς ζημιές (ΑΕΖ φ/φ) - Αστική Ευθύνη Αυτοκινήτων Εκκρεμείς ζημιές (ΑΕΖ φ/φ) - Αστική Ευθύνη Αυτοκινήτων αναλογία αντασφαλιστή Εκκρεμείς ζημιές (ΑΕΖ α/σ) - Αστική Ευθύνη Αυτοκινήτων Η κίνηση των ασφαλιστικών προβλέψεων από εκκρεμείς ζημιές αναλύεται ως εξής: 31 Δεκεμβρίου 2021 Συνολική Μεταβολή 31 Δεκεμβρίου 2020 Αστική Ευθύνη Αυτοκινήτων Λοιποί Κλάδοι Αστική Ευθύνη Αυτοκινήτων Λοιποί Κλάδοι 92.936.888,44 6.401.500,60 90.420.541,80 6.631.028,64 Υπόλοιπο αρχής χρήσης Μεταβολή σε απόθεμα ζημιών προηγούμενων ετών Δηλωθείσες ζημιές έτους Πληρωμές ζημιών τρέχον έτους Πληρωμές ζημιών προηγούμενων ετών (5.494.233,53) (766.351,78) (7.243.641,83) (1.046.808,17) 31.590.402,96 (9.637.364,70) (10.692.747,53) 9.132.288,05 (4.912.353,71) (1.433.728,01) 28.142.480,40 (8.426.062,19) (9.956.429,74) 6.563.771,78 (4.298.517,94) (1.447.973,71) Υπόλοιπο λήξης χρήσης 98.702.945,64 8.421.355,15 92.936.888,44 6.401.500,60 Σύνολο 107.124.300,79 99.338.389,04 Ο κίνδυνος ρευστότητας που απορρέει από τις ασφαλιστικές υποχρεώσεις της Εταιρείας δεν κρίνεται ιδιαίτερα σημαντικός με δεδομένα τα υψηλά ταμειακά διαθέσιμα και την εισπραξιμότητα των απαιτήσεων από τους συνεργάτες/ πράκτορες. 176 INTERLIFE Ασφαλιστική Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις Στον παρακάτω πίνακα απεικονίζεται η εξέλιξη του συνολικού κόστους ζημιών για όλους τους κλάδους για καθένα έτος ζημιάς από το 2011 έως το 2021. Επιπρόσθετα εμφανίζονται τα σωρευτικά ποσά πληρωμών, ούτως ώστε να είναι ευδιάκριτος ο επιμερισμός του εκάστοτε συνολικού κόστους σε πληρωμές που έχουν ήδη πραγματοποιηθεί και σε προβλέψεις μελλοντικών πληρωμών για τις ζημιές που βρίσκονται σε εκκρεμότητα. 20. Αναβαλλόμενος Φόρος Σύμφωνα με το Δ.Λ.Π. 12 «Φόροι Εισοδήματος», αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις και υποχρεώσεις υπολογίζονται χωρίς προεξόφληση με τους φορολογικούς συντελεστές που αναμένεται να εφαρμοστούν την περίοδο της πραγματοποίησής τους υπό την προϋπόθεση ότι έχουν θεσπιστεί ή ουσιαστικά θεσπιστεί κατά την ημερομηνία αναφοράς. επανεξετάζεται σε κάθε χρήση, προκειμένου το υπόλοιπο που εμφανίζεται στην Κατάσταση Χρηματοοικονομικής Θέσης να απεικονίζει τον ισχύοντα φορολογικό συντελεστή. Επομένως, ο συντελεστής με τον οποίο υπολογίζεται ο αναβαλλόμενος φόρος είναι ίσος με αυτόν που εκτιμάται ότι θα ισχύει κατά τη στιγμή αναστροφής των προσωρινών φορολογικών διαφορών. Συγκεκριμένα, ο αναβαλλόμενος φόρος υπολογίζεται επί των προσωρινών διαφορών, σύμφωνα με τη μέθοδο της υποχρέωσης, με τη χρησιμοποίηση του φορολογικού συντελεστή που είναι εν ισχύ. Ο αναβαλλόμενος φόρος της Εταιρείας έχει υπολογιστεί λαμβάνοντας υπόψη τον φορολογικό συντελεστή που θα ισχύει κατά την ημερομηνία ανάκτησης των σχετικών αξιών. Η αναβαλλόμενη φορολογική απαίτηση και υποχρέωση συμψηφίζεται όταν υπάρχει εφαρμόσιμο νομικό δικαίωμα και όταν ο αναβαλλόμενος φόρος εισοδήματος αφορά στην ίδια φορολογική αρχή. Με τον Ν.4799/2021, τροποποιήθηκε το άρθρο 58 του Κώδικα Φορολογίας Εισοδήματος (Ν.4172/2013) όσον αφορά τον φόρο εισοδήματος νομικών προσώπων, μειώνοντας τον φορολογικό συντελεστή σε 22% για τα εισοδήματα του φορολογικού έτους 2021 και εφεξής (2020: 24%). Ο υπολογισμός του αναβαλλόμενου φόρου της Εταιρείας Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 177 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων Το υπόλοιπο και η κίνηση της αναβαλλόμενης φορολογίας έχουν ως εξής: 31 Δεκεμβρίου 2021 Αναθεωρημένη 31 Δεκεμβρίου 2020 Αναγνωρισθείσα φορολογική Απαίτηση Υποχρεώσεις από χρηματοδοτικές μισθώσεις Απαιτήσεις από ασφάλιστρα Προβλέψεις 27.218,18 156,86 33.183,47 35.172,46 563,82 30.822,23 Σύνολο 60.558,51 66.558,51 (832.924,77) (734.779,62) (1.853.618,03) (1.758.387,88) (53.605,79) (53.983,17) Σύνολο (2.740.148,59) (2.547.150,67) Αναβαλλόμενη Φορολογική Υποχρέωση (2.679.590,08) (2.480.592,16) Αναγνωρισθείσα φορολογική Υποχρέωση Επενδυτικά Ακίνητα και Ιδιοχρησιμοποιούμενα Ακίνητα Χρηματοοικονομικά στοιχεία στην εύλογη αξία μέσω αποτελεσμάτων Δικαιώματα χρήσης περιουσιακών στοιχείων Αναθεωρημένη Υπόλοιπο 31/12/2020 Επενδυτικά και Ιδιοχρησιμοποιούμενα Ακίνητα Δικαιώματα χρήσης περιουσιακών στοιχείων Χρηματοοικονομικά στοιχεία στην εύλογη αξία μέσω αποτελεσμάτων Απαιτήσεις από ασφάλιστρα Υποχρεώσεις από χρηματοδοτικές μισθώσεις Προβλέψεις Αναγνωρισμένο Αναγνωρισμένο στα αποτελέσματα στα ίδια κεφάλαια (734.779,62) (98.145,15) (53.983,17) 377,38 (1.758.387,88) (95.230,15) - (1.853.618,03) 563,82 (406,96) - 156,86 35.172,45 (7.954,28) 30.822,24 933,22 1.428,02 33.183,48 Υπόλοιπο λήξης χρήσης (2.480.592,16) (200.425,94) 1.428,02 (2.679.590,08) Κατάσταση Οικονομικής Θέσης Αναβαλλόμενη φορολογική απαίτηση Αναβαλλόμενη φορολογική υποχρέωση 66.558,51 (2.547.150,67) 66.558,51 (2.547.150,67) (2.480.592,16) (2.679.590,08) 178 INTERLIFE Ασφαλιστική - Υπόλοιπο 31/12/2021 (832.924,77) (53.605,79) 27.218,17 Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις 21. Υποχρεώσεις για Παροχές σε Εργαζόμενους (α) Κρατικά Ασφαλιστικά Προγράμματα: Οι εισφορές της Εταιρείας προς τα ασφαλιστικά ταμεία για τις συνεχιζόμενες δραστηριότητες για τη χρήση που έληξε την 31η Δεκεμβρίου 2021 καταχωρήθηκαν στα έξοδα και ανήλθαν σε € 853.239,52 και € 905.474,47 αντίστοιχα για τη χρήση που έληξε την 31η Δεκεμβρίου 2020. (β) Αποζημίωση προσωπικού λόγω αποχώρησης: Σύμφωνα με τις διατάξεις της εργατικής νομοθεσίας της χώρας στην οποία δραστηριοποιείται η Εταιρεία, οι εργαζόμενοι δικαιούνται αποζημίωση στην περίπτωση απόλυσης ή συνταξιοδότησής τους, το ύψος της οποίας ποικίλει ανάλογα με τον μισθό, τα έτη υπηρεσίας και τον τρόπο της αποχώρησης (απόλυση ή συνταξιοδότηση) του εργαζομένου. Η πληρωτέα αποζημίωση σε περίπτωση συνταξιοδότησης ισούται με το 40% της αποζημίωσης που θα ήταν πληρωτέα σε περίπτωση αναίτιας απόλυσης. Στην Ελλάδα, σύμφωνα με την τοπική πρακτική, αυτά τα προγράμματα δεν χρηματοδοτούνται και συνιστούν προγράμματα καθορισμένων παροχών (defined benefit plans) σύμφωνα με το Δ.Λ.Π. 19. Η υποχρέωση που καταχωρείται στον ισολογισμό για τα προγράμματα καθορισμένων παροχών είναι η παρούσα αξία της δέσμευσης για την καθορισμένη παροχή, οι μεταβολές που προκύπτουν από τα αναλογιστικά κέρδη και ζημίες και το κόστος της προϋπηρεσίας. Η δέσμευση της καθορισμένης παροχής υπολογίζεται ετησίως από αναλογιστή με τη χρήση της μεθόδου της προβεβλημένης πιστωτικής μονάδος (projected unit credit method). Το σύνολο των αναλογιστικών κερδών και ζημιών που προκύπτουν από την αναθεώρηση των παραδοχών της αναλογιστικής μελέτης, αναγνωρίζεται κατ’ ευθείαν στα αποτελέσματα εις νέον μέσω της κατάστασης συνολικών εσόδων. Η κίνηση της καθαρής υποχρέωσης στη Κατάσταση Οικονομικής Θέσης έχει ως ακολούθως: 31 Δεκεμβρίου 2021 Αναθεωρημένη 31 Δεκεμβρίου 2020 Καθαρή υποχρέωση έναρξης χρήσης Μεταβολή υποχρέωσης στη κλειόμενη χρήση 128.426,00 22.408,00 110.862,00 17.564,00 Καθαρή υποχρέωση τέλους χρήσης 150.834,00 128.426,00 Όπως προαναφέρθηκε, οι υποχρεώσεις της Εταιρείας που απορρέουν από την υποχρέωσή τους να καταβάλουν αποζημιώσεις λόγω συνταξιοδότησης προσδιορίστηκαν μέσω αναλογιστικής μελέτης βάσει του Δ.Λ.Π. 19. Οι λεπτομέρειες και οι βασικές παραδοχές της αναλογιστικής μελέτης την 31 Δεκεμβρίου 2021 και 2020 έχουν ως κάτωθι: 31 Δεκεμβρίου 2021 Αναθεωρημένη 31 Δεκεμβρίου 2020 Παρούσα αξία Δέσμευσης Καθορισμένων Παροχών Εύλογη αξία περιουσιακών στοιχείων προγράμματος 150.834,00 - 128.426,00 - Κατάσταση Αποθεματοποίησης Πλεόνασμα / (Έλλειμμα) 150.834,00 128.426,00 Πλεόνασμα / (Έλλειμμα) του Προγράμματος καθορισμένων Παροχών Παρούσα Αξία των μελλοντικών οικονομικών οφειλών (Asset Ceiling) 150.834,00 - 128.426,00 - Καθαρή υποχρέωση στον ισολογισμό 150.834,00 128.426,00 Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 179 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων Συμφωνία παρούσας αξίας υποχρέωσης παροχών Παρούσα Αξία δέσμευσης καθορισμένων Παροχών (κατά την έναρξη της οικονομικής περιόδου) Κόστος τρέχουσας απασχόλησης Χρηματοοικονομικό κόστος Τερματικές Παροχές / Επίδραση Περικοπής / Διακανονισμού Μείον Καταβληθείσες αποζημιώσεις Αναλογιστικά (κέρδη) / ζημιές περιόδου Παρούσα Αξία δέσμευσης καθορισμένων Παροχών (κατά τη λήξη της οικονομικής περιόδου 31 Δεκεμβρίου 2021 Αναθεωρημένη 31 Δεκεμβρίου 2020 128.426,00 110.862,00 21.019,00 248,00 13.991,00 (19.341,00) 6.491,00 20.713,00 844,00 10.193,00 (11.258,00) (2.928,00) 150.834,00 128.426,00 31 Δεκεμβρίου 2021 Αναθεωρημένη 31 Δεκεμβρίου 2020 2,00% 0,63% 2,00% 5,99 1,20% 0,21% 1,50% 6,05 Βασικές Προϋποθέσεις: Πληθωρισμός Προεξοφλητικό επιτόκιο Ποσοστό αύξησης αμοιβών Μέση υπολοιπόμενη διάρκεια εργασιακού βίου Στον παρακάτω πίνακα παρατίθεται η ανάλυση ευαισθησίας στην παρούσα αξία της συσσωρευμένης υποχρέωσης, σε αλλαγή των βασικών υποθέσεων εκτίμησης: Ανάλυση Ευαισθησίας αναλογιστικών παραδοχών Σενάριο Βασικό σενάριο Προεξοφλητικό επιτόκιο +0,5% Προεξοφλητικό επιτόκιο -0,5% Αύξηση μισθών +0,5% Αύξηση μισθών -0,5% Απολύσεις +0,5% Απολύσεις -0,5% 180 INTERLIFE Ασφαλιστική Υποχρέωση % Επίδραση 150.834 146.465 155.422 155.337 146.503 144.763 157.710 -2,90% 3,04% 2,99% -2,87% -4,02% 4,56% Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις 22. Δουλευμένα (Μικτά) Ασφάλιστρα και Συναφή Έσοδα Τα δουλευμένα ασφάλιστρα και συναφή έσοδα για την αστική ευθύνη αυτοκινήτων και για τους λοιπούς κλάδους παρουσιάζονται στον παρακάτω πίνακα: 31 Δεκεμβρίου 2021 31 Δεκεμβρίου 2020 41.810.167,28 39.742.161,46 (1.665.471,18) (368.278,15) 40.144.696,10 39.373.883,31 33.006.588,00 28.780.689,17 (2.214.566,01) (1.168.174,72) Δουλευμένα (Mικτά) ασφάλιστρα και συναφή έσοδα Λοιποί Κλάδοι 30.792.021,99 27.612.514,45 Σύνολο 70.936.718,09 66.986.397,76 Εγγεγραμμένα (Mικτά) ασφάλιστρα και συναφή έσοδα Αστική Ευθύνη Aυτοκινήτων Μεταβολή αποθέματος μη δουλευμένων ασφαλίστρων Αστική Ευθύνη Aυτοκινήτων Δουλευμένα (Mικτά) ασφάλιστρα και συναφή έσοδα Αστική Ευθύνη Aυτοκινήτων Εγγεγραμμένα (Mικτά) ασφάλιστρα και συναφή έσοδα Λοιποί Κλάδοι Μεταβολή αποθέματος μη δουλευμένων ασφαλίστρων Λοιποί Κλάδοι Στα εγγεγραμμένα ασφάλιστρα της Εταιρείας περιλαμβάνονται και ασφάλιστρα από αναληφθείσες αντασφαλίσεις ποσού € 50.498,62 (2020: € 21.120,13). 23. Εκχωρηθέντα Ασφάλιστρα Τα εκχωρηθέντα ασφάλιστρα για την αστική ευθύνη αυτοκινήτων και για τους λοιπούς κλάδους παρουσιάζονται στον παρακάτω πίνακα: 31 Δεκεμβρίου 2021 31 Δεκεμβρίου 2020 Εκχωρηθέντα ασφάλιστρα σε αντασφαλιστές Αστική Ευθύνη Αυτοκινήτων (641.796,58) (718.093,51) Εκχωρηθέντα ασφάλιστρα - Αστική Ευθύνη Αυτοκινήτων (641.796,58) (718.093,51) Εκχωρηθέντα ασφάλιστρα σε αντασφαλιστές - Λοιποί Κλάδοι (4.248.180,91) (3.514.173,49) Εκχωρηθέντα ασφάλιστρα - Λοιποί Κλάδοι (4.248.180,91) (3.514.173,49) Σύνολο (4.889.977,49) (4.232.267,00) Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 181 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων 24. Κέρδη/(Ζημίες) από Αποτίμηση Επενδυτικών Ακινήτων Κατά την 31η Δεκεμβρίου 2021 η Εταιρεία ανέθεσε σε πιστοποιημένους ανεξάρτητους εκτιμητές την αποτίμηση των επενδυτικών ακινήτων και βάσει των εκτιμήσεων τους καταχώρησε κέρδη ύψους € 62.225,83 (2020: € 655.550,88). 25. Κέρδη/(Ζημίες από Αποτίμηση Χρηματοοικονομικών Στοιχείων Τα κέρδη που προέκυψαν από την αποτίμηση των αξιογράφων (χρηματοοικονομικών στοιχείων) σε εύλογες αξίες κατά το τέλος της χρήσης, αναλύονται στον παρακάτω πίνακα: 31 Δεκεμβρίου 2021 31 Δεκεμβρίου 2020 Ομόλογα Αμοιβαία Κεφάλαια Μετοχές (1.834.702,44) 2.800.372,30 229.190,78 179.402,40 (1.680.852,79) 2.434.121,20 Σύνολο 1.194.860,64 932.670,81 26. Κέρδη/(Ζημίες) από Πώληση Χρηματοοικονομικών Στοιχείων Οι ζημιές (κέρδη κατά την προηγούμενη χρήση) που προέκυψαν από την πώληση των αξιογράφων (χρηματοοικονομικών στοιχείων) αναλύονται στον παρακάτω πίνακα: 31 Δεκεμβρίου 2021 31 Δεκεμβρίου 2020 Ομόλογα Αμοιβαία Κεφάλαια Μετοχές 427.260,42 1.880.270,65 1.742.411,86 728.046,74 (38.337,85) (1.052.430,48) Σύνολο 4.049.942,93 (362.721,59) 182 INTERLIFE Ασφαλιστική Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις 27. Έσοδα Επενδύσεων Η ανάλυση των εσόδων από τις επενδύσεις της Εταιρείας παρουσιάζονται στον παρακάτω πίνακα: 31 Δεκεμβρίου 2021 31 Δεκεμβρίου 2020 Έσοδα από Ενοίκια Έσοδα από Μερίσματα Έσοδα από Συναλλαγματικές Διαφορές Τόκοι Χρεογράφων Τόκοι Καταθέσεων Τόκοι Υπερημερίας από Απαιτήσεις 598.806,91 438.225,65 290.656,50 1.542.293,48 103.832,01 8.342,03 673.570,95 367.211,55 71.968,14 1.623.601,50 175.756,83 11.550,32 Σύνολο 2.982.156,58 2.923.659,29 31 Δεκεμβρίου 2021 31 Δεκεμβρίου 2020 216.179,25 27.390,00 42.518,00 8.340,00 105.173,63 641.981,72 205.061,62 27.138,58 2.975,40 10.264,44 193.105,10 368.594,12 1.041.582,60 807.139,26 28. Λοιπά Έσοδα Τα λοιπά έσοδα της Εταιρείας εμφανίζονται στον παρακάτω πίνακα: Έσοδα από λοιπές προμήθειες Έσοδα από κυλικείο Έσοδα επιχορηγήσεων Κέρδη από εκποίηση μεταφορικών μέσων Έσοδα από μη χρησιμοποιημένες προβλέψεις Λοιπά έσοδα Σύνολο Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 183 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων 29. Αποζημιώσεις Ασφαλισμένων Οι αποζημιώσεις που πληρώθηκαν από την Εταιρεία προς τους ασφαλισμένους για τον κλάδο του αυτοκινήτου και για τους λοιπούς κλάδους παρουσιάζονται στον παρακάτω πίνακα: 31 Δεκεμβρίου 2021 31 Δεκεμβρίου 2020 Αποζημιώσεις κλάδου αυτοκινήτου Αποζημιώσεις λοιπών κλάδων Αναλογία Αντασφαλιστών Αποζημιώσεις Λοιπών κλάδων 22.087.039,46 6.352.935,98 (3.202,11) 20.051.460,87 5.775.512,63 (28.802,35) Σύνολο 28.436.773,33 25.798.171,15 30. Μεταβολή Ασφαλιστικών Προβλέψεων Η μεταβολή των ασφαλιστικών προβλέψεων παρουσιάζονται στον πίνακα που ακολουθεί: 31 Δεκεμβρίου 2021 31 Δεκεμβρίου 2020 5.871.608,13 2.398.999,97 (725.994,99) (147.975,62) 5.145.613,14 2.251.024,35 2.061.991,24 (258.153,04) (105.000,00) - Σύνολο 1.956.991,24 (258.153,04) Γενικό Σύνολο 7.102.604,38 1.992.871,31 Ασφαλίσεις Αστικής Ευθύνης Αυτοκινήτου (Ιδία Κράτηση) Ασφαλίσεις Αστικής Ευθύνης Αυτοκινήτου (Αναλογία Αντασφαλιστών) Σύνολο Ασφαλίσεις Λοιπών Κλάδων (Ιδία Κράτηση) Ασφαλίσεις Λοιπών Κλάδων (Αναλογία Αντασφαλιστών) 184 INTERLIFE Ασφαλιστική Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις 31. Δουλευμένες Προμήθειες Παραγωγής Οι δουλευμένες προμήθειες παραγωγής εμφανίζονται στον παρακάτω πίνακα: 31 Δεκεμβρίου 2021 31 Δεκεμβρίου 2020 7.465.014,30 6.498.839,23 (67.447,33) 7.237.590,24 5.829.297,05 (68.160,91) 13.896.406,20 12.998.726,38 Δουλευμένες Προμήθειες Παραγωγής (Αστικής Ευθύνης Αυτοκινήτου) Δουλευμένες Προμήθειες Παραγωγής (Λοιπών Κλάδων) Έσοδο από Προμήθειες Αντασφαλιστών (Λοιπών Κλάδων) Γενικό Σύνολο 32. Λειτουργικά Έξοδα Τα λειτουργικά έξοδα της Εταιρείας αναλύονται στον πίνακα που ακολουθεί: 31 Δεκεμβρίου 2021 31 Δεκεμβρίου 2020 Αμοιβές και Έξοδα Προσωπικού Αμοιβές Τρίτων Φόροι Τέλη Έξοδα Προβολής & Διαφήμισης Συνδρομές Ασφάλιστρα Επισκευές & Συντηρήσεις Αποσβέσεις Αποσβέσεις δικαιωμάτων χρήσης περιουσιακών στοιχείων Προμήθειες επί λοιπών παρεπόμενων εργασιών Διάφορα Έξοδα 3.248.862,89 1.650.734,91 366.680,40 79.641,65 340.183,16 33.570,98 38.872,81 321.713,60 36.249,45 690.596,37 826.405,35 3.233.221,44 1.152.965,57 315.701,82 77.116,06 323.266,25 47.095,96 46.134,15 352.935,09 48.936,69 558.560,08 667.514,67 Σύνολο 7.633.511,57 6.823.447,78 Για τη χρήση που έληξε την 31/12/2021, στα λειτουργικά έξοδα της Εταιρείας περιλαμβάνονται αμοιβές της ελεγκτικής εταιρείας πέραν του τακτικού και φορολογικού ελέγχου, ποσού € 15χιλ. για λοιπές ελεγκτικές εργασίες. Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 185 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων Ο λογαριασμός Αμοιβές και Έξοδα Προσωπικού αναλύεται ως εξής: 31 Δεκεμβρίου 2021 31 Δεκεμβρίου 2020 Μισθοί και ημερομίσθια Εισφορές κοινωνικής ασφάλισης Αποζημιώσεις απολυμένων Λοιπές παροχές 2.277.860,16 853.239,52 19.341,41 98.421,80 2.171.445,94 905.474,47 11.258,33 145.042,70 Σύνολο 3.248.862,89 3.233.221,44 31 Δεκεμβρίου 2021 31 Δεκεμβρίου 2020 Ο αριθμός απασχολούμενου προσωπικού έχει ως εξής: Αριθμός Προσωπικού 145 140 33. Λοιπά Έξοδα Τα λοιπά έξοδα της Εταιρείας αναλύονται στον πίνακα που ακολουθεί: 31 Δεκεμβρίου 2021 Αναθεωρημένη 31 Δεκεμβρίου 2020 Προμήθειες Εγγυητικών Επιστολών Προβλέψεις αποζημίωσης προσωπικού λόγω συνταξιοδότησης Τόκοι υποχρεώσεων από μισθώσεις Έξοδα από Συναλλαγματικές Διαφορές Λοιπά Έξοδα 12.557,48 15.669,00 6.894,67 40.486,98 109.943,71 10.147,12 18.049,00 8.223,73 269.335,86 120.893,42 Σύνολο 185.551,84 426.649,13 186 INTERLIFE Ασφαλιστική Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις 34. Φόρος Εισοδήματος Ο φορολογικός συντελεστής των ανωνύμων εταιρειών στην Ελλάδα για τη διαχειριστική χρήση που έληξε στις 31/12/2021 ανέρχεται σε 22% (2020: 24%). Με τον Ν.4799/2021, τροποποιήθηκε το άρθρο 58 του Κώδικα Φορολογίας Εισοδήματος (Ν.4172/2013) όσον αφορά τον φόρο εισοδήματος νομικών προσώπων, μειώνοντας τον φορολογικό συντελεστή σε 22% για τα εισοδήματα του φορολογικού έτους 2021 και εφεξής (2020: 24%).Επιπλέον σχόλια σχετικά με το φόρο εισοδήματος παρατίθενται στη Σημείωση 20 των οικονομικών καταστάσεων. Ο φόρος εισοδήματος που επιβάρυνε τα αποτελέσματα αναλύεται στον πίνακα που ακολουθεί: Φόρος Εισοδήματος Χρήσης Λοιποί Φόροι Αναβαλλόμενος Φόρος Επίδραση αλλαγής φορολογικού συντελεστή στον αναβαλλόμενο φόρο 3.459.287,19 31,42 406.800,76 (206.374,82) Αναθεωρημένη 31 Δεκεμβρίου 2020 4.242.005,60 15.341,04 (16.698,45) - Σύνολο 3.659.744,55 4.240.648,19 Κέρδη/Ζημίες προ Φόρων 18.122.661,86 19.670.563,66 22% 24% Φόρος Μη εκπιπτώμενες δαπάνες Επίδραση αλλαγής φορολογικού συντελεστή Λοιπές Προσαρμογές 3.986.985,61 (255.058,58) (206.374,82) 134.192,33 4.720.935,28 (95.930,67) (384.356,42) Σύνολο 3.659.744,55 4.240.648,19 31 Δεκεμβρίου 2021 Συντελεστής Φόρου Εισοδήματος Οι λοιπές προσαρμογές αφορούν τη διαφορά που προκύπτει μεταξύ λογιστικής και φορολογικής βάσης επί τον συντελεστή φόρου της χρήσης καθώς και την αναβαλλόμενη φορολογική δαπάνη που καταχωρήθηκε στην Κατάσταση Συνολικού Εισοδήματος. Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 187 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων 35. Κέρδη ανά Μετοχή Τα βασικά κέρδη ανά μετοχή, υπολογίζονται με τη διαίρεση του καθαρού κέρδους μετά τους φόρους με το σταθμισμένο μέσο αριθμό των κοινών μετοχών κατά τη διάρκεια της χρήσης: 31 Δεκεμβρίου 2021 Αναθεωρημένη 31 Δεκεμβρίου 2020 Αριθμός μετοχών Μείον: Αριθμός Ιδίων μετοχών 18.567.912 (91.143) 18.567.912 (91.143) Σύνολο μετοχών 18.476.769 18.476.769 14.462.917,31 18.476.769 15.429.915,47 18.476.769 0,7828 0,8351 Κέρδη που αναλογούν στους μετόχους Σταθμισμένος Μ.Ο. αριθμών μετοχών σε κυκλοφορία Βασικά κέρδη ανά μετοχή (Ευρώ ανά μετοχή) 36. Διανομή Τα κέρδη της χρήσης 2021 μετά φόρων ανέρχονται στο ποσό των € 14.462.917,31. Το Διοικητικό Συμβούλιο προτίθεται να προτείνει προς τη Γενική Συνέλευση: α) Το σχηματισμό του κατά νόμου τακτικού αποθεματικού β) Τη διανομή μερίσματος, όπως αναφέρεται στη σημείωση 39 37. Ενδεχόμενες Υποχρεώσεις και Δεσμεύσεις Νομικές Υποθέσεις Ως ασφαλιστική επιχείρηση η Εταιρεία εμπλέκεται (με την ιδιότητα είτε του εναγόμενου είτε του ενάγοντος) σε διάφορες δικαστικές διεκδικήσεις για καταβολή ασφαλιστικών αποζημιώσεων, ασφαλισμένων και τρίτων καθώς και σε λοιπές διαδικασίες επιδιαιτησίας στα πλαίσια της λειτουργίας της. Η εκτίμηση της Διοίκησης και των Νομικών της Συμβούλων είναι ότι οι ενδεχόμενες ζημίες που μπορεί να προκύψουν από δικαστικές υποθέσεις διεκδικήσεων κατά της Εταιρείας, οι οποίες είναι εκκρεμείς στα δικαστήρια, συμπεριλαμβάνονται στις συνολικές προβλέψεις εκκρεμών ζημιών της Εταιρείας στις 31/12/2021 και δεν αναμένεται να έχουν ουσιώδη επίδραση στη χρηματοοικονομική θέση της Εταιρείας. Ως εκ τούτου δεν χρειάσθηκε να σχηματισθεί καμία πρόβλεψη για ενδεχόμενη ζημία, πέραν των ήδη καταχωρηθέντων. 188 INTERLIFE Ασφαλιστική Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις Εγγυήσεις Η Εταιρεία την 31η Δεκεμβρίου 2021 είχε εκδώσει εγγυητικές επιστολές καλής εκτέλεσης συνολικού ύψους € 22.216,25 (2020: € 22.216,25) από ταμείο παρακαταθηκών και δανείων και εγγυητικές επιστολές συμμετοχής σε διαγωνισμούς συνολικού ύψους € 497.630,36 (2020: € 404.916,61) από τράπεζες. Επίσης, ποσό € 10.572,11 (2020: € 10.572,11) αφορά σε εγγυήσεις ενοικίων, ΟΤΑ και ΔΕΚΟ, ποσό € 7.181,91 (2020: € 7.181,91) αφορά εγγυήσεις για ενοίκια και ποσό € 799.750,60 (2020: € 749.920,60) αφορά σε εγγύηση πληρωμής λόγω της συμμετοχής της στο σύστημα Φιλικού Διακανονισμού Ζημιών. Φορολογικά Θέματα Για τις χρήσεις 2011 έως και 2020, η Εταιρεία πληρώντας τα σχετικά κριτήρια υπαγωγής στο φορολογικό έλεγχο των Ορκωτών Ελεγκτών Λογιστών, έλαβε Έκθεση Φορολογικής Συμμόρφωσης, σύμφωνα με την παρ. 5 του άρθρου 82 του Ν.2238/1994 και του άρθρου 65Α παρ.1 του Ν.4174/2013, χωρίς να προκύψουν ουσιώδεις διαφορές. Σύμφωνα με την εγκύκλιο ΠΟΛ. 1006/2016, από τα φορολογικά έτη 2015 και έπειτα, οι εταιρείες οι οποίες έχουν υπαχθεί στον ως άνω ειδικό φορολογικό έλεγχο δεν εξαιρούνται από τη διενέργεια τακτικού φορολογικού ελέγχου από τις αρμόδιες φορολογικές αρχές. Συνεπώς οι φορολογικές αρχές είναι δυνατό να επανέλθουν και να διενεργήσουν τον δικό τους φορολογικό έλεγχο. Για τη χρήση 2021, είναι σε εξέλιξη ο φορολογικός έλεγχος για την έκδοση «Έκθεσης Φορολογικής Συμμόρφωσης» για την Εταιρεία. Η Διοίκηση της Εταιρείας δεν αναμένει να προκύψουν σημαντικές φορολογικές υποχρεώσεις πέραν από αυτές που καταχωρήθηκαν και που απεικονίζονται στις Οικονομικές Καταστάσεις. Σύμφωνα με την ελληνική φορολογική νομοθεσία και τις αντίστοιχες Υπουργικές Αποφάσεις, η Φορολογική Διοίκηση μπορεί να προβεί, κατά κανόνα, σε έκδοση πράξης διοικητικού, εκτιμώμενου ή διορθωτικού προσδιορισμού φόρου εντός πέντε ετών από τη λήξη του έτους εντός του οποίου λήγει η προθεσμία υποβολής δήλωσης. Επομένως, το δικαίωμα του Δημοσίου για έκδοση πράξης διορθωτικού προσδιορισμού φόρου εισοδήματος μέχρι και τη χρήση 2015 παραγράφηκε την 31/12/2021. Συνεπώς, για τις ανέλεγκτες φορολογικές χρήσεις 2016-2021 από τις φορολογικές αρχές, εάν τελικά πραγματοποιηθούν μελλοντικοί φορολογικοί έλεγχοι, εκτιμάται από τη Διοίκηση της Εταιρείας ότι τα αποτελέσματα αυτών δεν θα έχουν σημαντική επίδραση στη χρηματοοικονομική της θέση. Παρόλα αυτά, η Εταιρεία έχει αναγνωρίσει προβλέψεις για πρόσθετους φόρους και πρόστιμα που ενδέχεται να προκύψουν από μελλοντικούς φορολογικούς ελέγχους ύψους € 300.000,00. Δεσμεύσεις από λειτουργικά μισθώματα Από την 31 Δεκεμβρίου 2019 και έπειτα, λόγω εφαρμογής του Δ.Π.Χ.Α. 16, η Εταιρεία αποτυπώνει τις υποχρεώσεις από μισθώσεις σε ξεχωριστές γραμμές της Κατάστασης Οικονομικής Θέσης. Όσες μισθώσεις δεν εμπίπτουν στην εφαρμογή του παραπάνω προτύπου επιβαρύνουν τη Κατάστασης Συνολικού Εισοδήματος και αφορούν κυρίως μισθώσεις αντικειμένων χαμηλής αξίας. Τα ελάχιστα μελλοντικά πληρωτέα μισθώματα ενοικίασης βάσει μη ακυρώσιμων συμβολαίων λειτουργικής μίσθωσης που εξαιρούνται από την εφαρμογή των απαιτήσεων του Δ.Π.Χ.Α. 16 έχουν ως ακολούθως: 31 Δεκεμβρίου 2021 31 Δεκεμβρίου 2020 Εντός ενός έτους 1 με 5 έτη Πάνω από 5 έτη 31.736,29 91.982,70 - 32.242,11 93.012,19 21.297,63 Σύνολο 123.718,99 146.551,93 Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 189 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων 38. Συναλλαγές με Συνδεδεμένες Επιχειρήσεις και Πρόσωπα Ως συνδεμένα μέρη της Εταιρείας, θεωρούνται τα Διευθυντικά Στελέχη, τα μέλη του Διοικητικού Συμβουλίου όπως αυτά ορίζονται από το Δ.Λ.Π. 24 «Γνωστοποιήσεις Συνδεμένων Μερών» καθώς και οι συνδεμένες με αυτούς Εταιρείες. Οι εμπορικές συναλλαγές της Εταιρείας με τις συνδεδεμένες επιχειρήσεις και πρόσωπα κατά την περίοδο 01/01/202131/12/2021 έχουν πραγματοποιηθεί σύμφωνα με τους όρους της αγοράς και στα πλαίσια της συνήθους επιχειρηματικής της δραστηριότητας. Οι συναλλαγές της Εταιρείας με τα συνδεμένα με αυτήν μέρη καθώς και οι προκύπτουσες απαιτήσεις και υποχρεώσεις κατά την 31 Δεκεμβρίου 2021 και την 31 Δεκεμβρίου 2020 αντίστοιχα έχουν ως εξής: 31 Δεκεμβρίου 2021 Απαιτήσεις Υποχρεώσεις Έσοδα Έξοδα 202,56 - 579,12 - 133.458,54 238.856,58 4.641,04 595.160,70 ΓΝΩΜΩΝ ΕΞΠΕΡΤΣ ΠΡΑΓΜΑΤΟΓΝΩΜΟΝΕΣ Α.Ε. 207,20 136.616,38 1.040,00 1.319.186,08 INTERLIFE PROPERTIES Α.Ε. 320,00 129,41 2.303,80 44.814,15 2.709,86 2.334,77 521,22 - - - 2.654,45 - 150,00 - 579,12 30.000,00 ΚΡΑΤΙΚΟ ΘΕΑΤΡΟ ΒΟΡΕΙΟΥ ΕΛΛΑΔΟΣ - - - - INTERBROKERS ΙΚΕ - - - - Σύνολο 137.048,16 377.937,14 12.318,75 1.989.160,93 Αμοιβές και λοιπές παροχές Μελών Δ.Σ. και Διευθυντικών Στελεχών 20.676,11 350,98 - 337.436,93 Σύνολο 20.676,11 350,98 - 337.436,93 Συνδεμένες Εταιρείες DIREKTA Α.Ε. INTERBROKERS Α.Ε ΓΝΩΜΩΝ ΣΥΜΒΟΥΛΟΙ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΩΝ Α.Ε. ΚΤΗΜΑ ΧΡΗΣΤΙΔΗ ΙΚΕ TEA INTERLIFE 190 INTERLIFE Ασφαλιστική Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Έκθεση Διαχείρισης Επεξεγηματική Έκθεση Έκθεση Ορκωτού Λογιστή 31 Δεκεμβρίου 2020 Οικονομικές Καταστάσεις Σημειώσεις Απαιτήσεις Υποχρεώσεις Έσοδα Έξοδα 202,56 - 579,12 - 97.007,14 237.849,78 4.212,95 533.581,81 ΓΝΩΜΩΝ ΕΞΠΕΡΤΣ ΠΡΑΓΜΑΤΟΓΝΩΜΟΝΕΣ Α.Ε. 62,16 95.594,33 1.040,00 1.235.388,48 INTERLIFE PROPERTIES Α.Ε. 320,00 24.452,46 4.239,01 78.022,92 3.002,15 2.334,77 579,12 - ΚΤΗΜΑ ΧΡΗΣΤΙΔΗ ΙΚΕ - - 3.108,16 1.581,00 TEA INTERLIFE - - 579,14 - ΚΡΑΤΙΚΟ ΘΕΑΤΡΟ ΒΟΡΕΙΟΥ ΕΛΛΑΔΟΣ - - - - 100.594,01 360.231,34 14.337,50 1.848.574,21 Αμοιβές και λοιπές παροχές Μελών Δ.Σ. και Διευθυντικών Στελεχών 26.781,69 10.646,79 - 216.903,79 Σύνολο 26.781,69 10.646,79 - 216.903,79 Συνδεμένες Εταιρείες DIREKTA Α.Ε. INTERBROKERS Α.Ε ΓΝΩΜΩΝ ΣΥΜΒΟΥΛΟΙ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΩΝ Α.Ε. Σύνολο Τα έξοδα που πραγματοποιήθηκαν προς συνδεδεμένες εταιρείες αφορούν κατά κύριο λόγο προμήθειες διαμεσολάβησης ασφαλιστικών πρακτόρων, αμοιβές πραγματογνωμοσύνης ζημιών και διαχείρισης ακινήτων. Οι απαιτήσεις κατά κύριο λόγο αφορούν ασφάλιστρα συμβολαίων ενώ οι υποχρεώσεις αφορούν κυρίως αμοιβές πραγματογνωμοσύνης και διαχείρισης ακινήτων. Στις ανωτέρω υποχρεώσεις δεν συμπεριλαμβάνεται η αναλογιστική υποχρέωση προς τα συνδεδεμένα πρόσωπα της Εταιρείας (Διευθυντικά Στελέχη και εκτελεστικά μέλη Δ.Σ.) η οποία ανέρχεται την 31/12/2021 σε € 5.600.00 (2020: € 6.542,23). Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων Ετήσια Οικονομική Έκθεση 2021 191 Σημειώσεις επί των Οικονομικών Καταστάσεων 39. Γεγονότα μετά την Ημερομηνία Σύνταξης των Οικονομικών Καταστάσεων Πολεμική σύρραξη Ρωσίας - Ουκρανίας Η εισβολή της Ρωσίας στην Ουκρανία, πέρα από την ανθρωπιστική κρίση που έχει προκαλέσει με 4,3 εκ. πρόσφυγες να εγκαταλείπουν την Ουκρανία, έχει επηρεάσει αρνητικά και την παγκόσμια οικονομία. Οι αναμενόμενες υψηλότερες τιμές σε ενέργεια, εμπορεύματα, τρόφιμα και οι αρνητικές επιδράσεις στην εμπιστοσύνη θα ενισχύσουν περαιτέρω τον πληθωρισμό και κατ’ επέκταση θα συμπιεστούν τα εισοδήματα των καταναλωτών βραχυπρόθεσμα. Σύμφωνα με εκτιμήσεις ο παγκόσμιος πληθωρισμός θα κυμανθεί περίπου στο 6%. Οικονομικοί αναλυτές αναμένουν ότι αβεβαιότητα στις τιμές των περιουσιακών στοιχείων θα συνεχιστεί. Επίσης, η διατάραξη που έχει προκληθεί στις εφοδιαστικές αλυσίδες έχει μειώσει προσωρινά τις προσδοκίες για την παραγωγή και την ανάπτυξη του εμπορίου. Παρόλα αυτά, σε ευρωπαϊκό επίπεδο αναμένεται, σύμφωνα με εκτιμήσεις, ότι η οικονομική δραστηριότητα θα μεγεθυνθεί με σχετικά έντονο ρυθμό τα επόμενα τρίμηνα. Το επίπεδο των επιπτώσεων θα εξαρτηθεί από την εξέλιξη του Ρώσο-Ουκρανικού πολέμου, την επίδραση των εφαρμοζόμενων κυρώσεων και από τα πιθανά περαιτέρω μέτρα. Η Εταιρεία δεν δραστηριοποιείται στην Ουκρανία ή τη Ρωσία και επομένως δεν υπάρχουν άμεσες επιπτώσεις, παρόλα αυτά παρακολουθεί στενά τις εξελίξεις και τα γεγονότα, εκτιμώντας πως δεν θα επηρεάσουν σημαντικά τα οικονομικά μεγέθη της. Προτεινόμενο Μέρισμα χρήσης 2021 Από τα κέρδη της χρήσης 2021, το Διοικητικό Συμβούλιο προτείνει τη διανομή μερίσματος ποσού € 0,12 ανά μετοχή, ανεξάρτητα από την ποσότητα ιδίων μετοχών οι οποίες δεν συμμετέχουν στη διανομή. Την ημερομηνία σύνταξης των οικονομικών καταστάσεων οι ίδιες μετοχές ανέρχονται σε 91.143 αξίας € 131.540,07. Συνεπώς, το συνολικό ποσό του μερίσματος διαμορφώνεται σε € 2.217.212,28. Πέρα από τα προαναφερόμενα, δεν έχει συμβεί κάποιο άλλο σημαντικό γεγονός το οποίο θα απαιτούσε είτε την αναπροσαρμογή των Οικονομικών Καταστάσεων είτε τη γνωστοποίησή του σε αυτές. Θεσσαλονίκη, 29 Απριλίου 2022 Ο Πρόεδρος του Δ.Σ. και Διευθύνων Σύμβουλος Ο Αντιπρόεδρος του Δ.Σ. Ο Διευθυντής Χρηματοοικονομικών Λειτουργιών Ιωάννης Βοτσαρίδης Α.Δ.Τ. ΑΚ 300715 Ευάγγελος Δρυμπέτας Α.Δ.Τ. Χ 240578 Αθανάσιος Πρόιος Αρ.Αδ.:013360/Α' Τάξη 192 INTERLIFE Ασφαλιστική Οι συνοδευτικές σημειώσεις αποτελούν αναπόσπαστο μέρος των Οικονομικών Καταστάσεων ANNUAL FINANCIAL REPORT Ετήσια Οικονομική Έκθεση ΓΙΑ ΤΗ ΧΡΗΣΗ ΑΠΟ 1 ΙΑΝΟΥΑΡΙΟΥ ΜΕΧΡΙ 31 ΔΕΚΕΜΒΡΙΟΥ 2021 (σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Χρηματοοικονομικής Αναφοράς και το άρθρο 4 του Ν.3556/2007) ΙΝΤΕΡΛΑΪΦ (INTERLIFE) AΝΩΝΥΜΗ ΑΣΦΑΛΙΣΤΙΚΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΓΕΝΙΚΩΝ ΑΣΦΑΛΙΣΕΩΝ Αρ. Γ.Ε.ΜΗ. 57606004000, Αρ. Μητρώου 25088/05/Β/91/23 Έδρα: 14ο χλμ Ε.Ο. ΘΕΣ/ΝΙΚΗΣ – ΠΟΛΥΓΥΡΟΥ, 57001 ΘΕΡΜΗ Τηλ: 2310 499000, Fax: 2310 499099, www.interlife.gr Οι συνημμένες Οικονομικές Καταστάσεις εγκρίθηκαν από το Διοικητικό Συμβούλιο της INTERLIFE Α.Α.Ε.Γ.Α. την 29η Απριλίου 2022 και έχουν αναρτηθεί στο διαδίκτυο στην ηλεκτρονική διεύθυνση www.interlife.gr

Περίληψη: Τα μέλη του Διοικητικού Συμβουλίου της Ανώνυμης Ασφαλιστικής Εταιρείας με την επωνυμία «ΙΝΤΕΡΛΑΪΦ (INTERLIFE) AΝΩΝΥΜΗ ΑΣΦΑΛΙΣΤΙΚΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΓΕΝΙΚΩΝ ΑΣΦΑΛΙΣΕΩΝ» και το διακριτικό τίτλο «INTERLIFE Α.Α.Ε.Γ.Α.» που εδρεύει στο 14ο χλμ. της Εθνικής Οδού Θεσσαλονίκης - Πολυγύρου στη Θέρμη (Τ.Κ. 57 001): 1. Ιωάννης Βοτσαρίδης, Πρόεδρος του Δ.Σ. και Διευθύνων Σύμβουλος 2. Ευάγγελος Δρυμπέτας, Αντιπρόεδρος του Δ.Σ. 3. Αθανάσιος Πρόιος, Εκτελεστικό Μέλος Δ.Σ. σε εφαρμογή των διατάξεων του άρθρου 4 παρ. 2 του Νόμου 3556/2007 δηλώνουμε και βεβαιώνουμε ότι, εξ όσων γνωρίζουμε: α. Οι συνημμένες ετήσιες Οικονομικές Καταστάσεις της Εταιρείας INTERLIFE Α.Α.Ε.Γ.Α. για την περίοδο από 1η Ιανουαρίου 2021 έως την 31η Δεκεμβρίου 2021, οι οποίες καταρτίσθηκαν σύμφωνα με τα ισχύοντα Διεθνή Πρότυπα Χρηματοοικονομικής Αναφοράς, απεικονίζουν κατά τρόπο αληθή τα στοιχεία του ενεργητικού και του παθητικού, την καθαρή θέση και τα αποτελέσματα χρήσεως της INTERLIFE Α.Α.Ε.Γ.Α. β. Η συνημμένη Έκθεση του Διοικητικού Συμβουλίου της Εταιρείας INTERLIFE Α.Α.Ε.Γ.Α. απεικονίζει κατά τρόπο αληθή την εξέλιξη, τις επιδόσεις και τη θέση της Εταιρείας, συμπεριλαμβανομένης της περιγραφής των κυριότερων κινδύνων και αβεβαιοτήτων που αντιμετωπίζουν. Θεσσαλονίκη, 29 Απριλίου 2022 Οι δηλούντες Ιωάννης Βοτσαρίδης Ευάγγελος Δρυμπέτας Αθανάσιος Πρόιος Πρόεδρος του Δ.Σ. & Διευθύνων Σύμβουλος Α.Δ.Τ. ΑΚ 300715 Αντιπρόεδρος του Δ.Σ. Α.Δ.Τ. Χ 240578 Εκτελεστικό Μέλος του Δ.Σ. Α.Δ.Τ. ΑΟ 230846