在当前激烈竞争的市场环境下,要实现GP追求的收益,需要更多地关注后期的绩效改进。而一个好的投资对象在很大程度上取决于其管理团队的能力。对私募股权投资者来说,评估管理团队执行投后管理计划的能力是投资决策过程至关重要的一个环节。投后管理要找专业的团队,鑫普惠创投 官网:www.xphct.com 财务管控的投后管理要点 对于参股权的财务管控,主要是投资项目的投后管理。投后管理是指完成实质性投资起到该项投资退出之日止的投资业务管理过程。 1、根据在被投企业中的股权比例及投资协议,采取不同的投后管理方式 (1)达到派出董事、监事及产权代表条件的,派出相应人员参与被投企业重大事项的管理。 (2)达不到派出人员参与管理的项目,采取定期和不定期的走访被投企业,了解企业的经营和财务情况的方式 2、建立多部门联动的投后管理体系 (1)项目投资完成后,投资业务部门需对投资项目进行经常性的分析检查,了解、掌握其运营情况。每季度向企业提交投资项目季度管理报告;每年针对投资项目的具体情况提出有针对性的书面管理建议,作为对投资项目提供增值服务的重要内容。投资业务部门应对投资项目实施动态监控,在发生影响企业投资安全的情形时,应及时向企业汇报,由企业研究采取相关措施。 (2)企业派出人员参与被投企业经营管理的,派出人员应按季度提交被投企业经营情况报告。当出现影响企业投资安全的重大事项时,应及时汇报。 (3)未派出人员参与管理的,由项目团队定期、不定期现场走访被投企业,了解经营情况和财务情况。并按月索要被投企业财务报表、财务分析,提供投后管理报告 (4)财务部门负责对数据的汇总,分析,并及时提供决策有用的信息。