农金眼 6月8日,中国人民银行发布《中国区域金融运行报告(2021)》,对402家地方法人银行的调查结果显示:农信机构总资产、总负债增速提高较快,资本充足率适中,总体风险可控,但样本银行净息差2.1%,同比下降0.13个百分点,为近三年来最低水平。净息差收窄削弱了盈利能力,地方法人银行“寒冬”已至! 《报告》指出,2020年末我国地方法人银行有四千余家,人民银行货币政策分析小组对其中 402家进行了抽样调查,包括城商行 71 家、农商行 128家、农信社 60 家、村镇银行 143 家。农信机构占抽样调研机构总数的47%。 结果显示 :地方法人银行信贷增速加快,金融支持实体经济力度加大。存款保持较快增长,结构性存款占比回落,大额存单增速放缓,同业负债占比下降。资本充足率总体保持稳定,流动性指标保持在合理水平,不良贷款率总体可控。但部分银行面临竞争压力加大、抗风险能力不高、金融科技发展不足、公司治理机制有待完善等问题,应引导地方法人银行回归当地、回归本源,坚守“支农支小”定位,完善公司治理机制,健全可持续的银行资本补充渠道,加快加大不良贷款处置化解,加强对金融科技发展的政策支持,促进地方法人银行稳健规范经营。 01 农信机构整体状况如何?信贷增速拉动资产扩张, 负债稳定性有所提升,总体风险可控 —— 农信机构总资产、总负债提升较快 资产端: 2020年末,样本银行总资产增速为10.2%,同比上升3.3个百分点。城商行、农商行、农信社、村镇银行总资产增速分别为 10.2%、10.2%、10.4%和12.7%,同比分别提高1.9个、6.6个、4.6个和0.8个百分点,农商行和农信社总资产增速提高较快。 负债端: 2020年末,样本银行总负债增速为10.4%,同比上升3.8个百分点。城商行、农商行、农信社、村镇银行的各项存款占比分别为 72.5%、77.9%、86.2%和90.3%,城商行、农商行的负债来源较之于农信社、村镇银行相对多元化。城商行、农商行、农信社、村镇银行总负债增速分别为10.2%、0.8%、10.5%和14.3%,同比分别提高2.2个、7.7个、5.3个和2.5个百分点,农商行和农信社总负债增速提高较快。 ——信贷结构、负债结构持续优化 资产端:在支持政策引导下,样本银行持续优化信贷结构。 一方面,加强支持实体经济力度,加大对小微企业、制造业等领域的信贷投放。2020年末,样本银行小微企业贷款余额增长15.2%,制造业贷款余额增长11%,增速较上年分别提高3.5个和8.9个百分点。另一方面,按照监管政策要求,逐步规范理财和资管业务。2020年末,样本银行股权及其他投资占总资产的比重为12%,同比下降2.5个百分点,表外理财占比为9.9%,同比下降0.1个百分点。 负债端:样本银行结构性存款占比回落,大额存单增速放缓,同业负债占比下降,负债稳定性有所提升。 2020年末,样本银行结构性存款余额较当年6月末下降27.6%,占各项存款比重下降至3.2%。随着不规范的定期存款创新产品逐步清理,2020年末样本银行大额存单余额增速为25.8%,同比下降43个百分点;同业负债余额同比下降2.7%,占总负债的17.2%,占比较上年末下降2.3个百分点。 ——资本充足率适中,总体风险可控 2020年末,样本银行资本充足率为13.3%,近三年基本稳定在13%以上。分地区看,东、中、西、东北地区样本银行的资本充足率分别为14.1%、12.5%、13.5%和11.4%。2020年末,样本银行流动性比例为 65.7%,东部、中部、西部和东北地区的流动性比例分别为66.7%、66.5%、64.1%和54.7%,均保持在合理水平,高于25%的监管要求。 不良贷款总体可控,资产质量存在地区差异。2020年末,样本银行不良贷款率为1.92%,同比上升0.05个百分点。分地区看,东北地区和中部地区样本银行资产质量下迁,不良贷款率同比上升0.42个和 0.24个百分点;东部地区和西部地区资产质量有所改善,不良贷款率分别下降0.01个和0.13个百分点。疫情对企业经营的影响具有滞后性,后期不良贷款存在上升压力。 02 《报告》中的农信亮点有哪些? 金融创新、资本补充、改制化险成绩突出 《报告》肯定了农信机构的发展成绩,并“点名”了部分农信机构。 ——重庆农商行获得中西部首家银行间市场信用风险缓释工具创设资质,债券发行规模较快增长,融资工具持续创新,金融服务实体经济质效明显提升。 ——青海两家农商行通过增资扩股、减少分红等方式完成资本补充需要;陕西秦农银行发行20亿元二级资本债券,进一步拓宽。地方法人金融机构资产质量、流动性水平、资本实力有所提升。2020年末,西部地区地方法人金融机构不良贷款率同比下降1.2个百分点,流动性比率同比上升2.9个百分点,资本充足率同比上升0.8个百分点。 ——广西7家农信社和1家农村合作银行成功改制成农村商业银行,金融改革持续推进。 ——广东省佛山中支搭建同业交流平台,推动法人金融机构共享推动存量贷款定价基准转换的经验做法,协调辖内农商行妥善解决市民投诉及异议,让客户愿意转换、放心转换,提高政策传导的覆盖面和有效性。 03 挑战有哪些?线下优势受削弱、 线上业务拓展慢、客户存在流失压力 《报告》指出,近年来,地方法人银行的线下优势受到削弱,线上业务拓展较慢,客户存在流失压力,市场经营面临不小的挑战。 一是市场竞争减缓盈利增速,支持实体经济的可持续性受影响。 一方面,由于地方法人银行对传统贷款业务依赖性强,而定价能力不足,与大中型银行竞争处于弱势,面临留客难、获客难,净息差收窄、资产利润率下降的压力。2020年,样本银行净息差2.1%,同比下降 0.13个百分点,为近三年来最低水平。净息差收窄削弱了盈利能 力,2020年,样本银行资产利润率为0.6%,同比下降0.2个百分点。另一方面,金融数字化进程加快,银行业展业模式、服务内容、经营管理 面临重构,地方法人银行金融数字化转型困难,服务水平落后于市场需求,自身发展面临瓶颈。 二是资本补充能力不足,制约信贷投放能力。 2020年末样本银行资本净额增速为5.48%,同比下降6.25个百分点。地方法人银行盈利能力下降导致内源性资本补充能力不足,仅靠利润留存难以满足资本补充需要。同时,由于资产规模、 主体信用评级等因素制约,外源性资本补充渠道狭窄,制约地方法人银行信贷投放能力。 三是公司治理机制不完善,风险处置手段单一。 部分地方法人银行存在股权关系不透明不规范,股东行为不合规不审慎,董事会履职有效性不足,高管层职责定位存在偏差,监事会监督不到位等问题。地方法人银行不良贷款处置手段较为单