汉堡艺术剧院里灯火辉煌,舞台上下十分热闹,而后台该剧院的演员赫夫根正在为自己还是个二流演员而苦恼万分。不久剧院特邀名演员尼布尔任主角,尼布尔把女友芭芭拉介绍给赫夫根认识。赫夫根开始追求起芭芭拉。通过芭芭拉他来到柏林,还找到了好友乌尔里西斯大演革命戏,一举征服了柏林工人的心。正当赫夫根红极一时,希特勒上台。他巴结纳粹将军的情妇林登塔尔,谋取了主演“浮士德”剧中靡菲斯特这一角色,赫夫根把靡菲斯特这个魔鬼演得如此威风凛凛,纳粹将军大为赞赏,不久提拔他任柏林国家剧院的经理。为了感激帝国将军,他别出心裁,停演三天,在剧院为将军生日举行盛大庆典。庆祝活动结束后,将军把他带到空旷的运动场上,让他站在广场的中心,打开四面八方的探照灯,刺眼的灯光直照赫夫根的脸,他露出痛苦绝望的神情,声嘶力竭地发出颤抖的声音:“你们要我干什么?我不过是个演员!”靡菲斯特在《浮士德》中,实际上是魔鬼撒旦的化名,在《浮士德》中,他妄图把伟大的浮士德引入歧途,但最终浮士德还是选择了为人类造福,死后灵魂并未让靡菲斯特带走,而升上了天堂。导演并不强调《浮士德》的隐喻,开场时人物的塑造颇有几分奥森·威尔斯在《公民凯恩》中的味道。影片对特殊境遇中人的求生和堕落作了真实的描写,以小见大反映了纳粹为何能得到当时德国人民的支持。本片以德国现代戏剧史上最伟大的演员格斯特夫.古鲁丹斯真实的一生为依据,电影《摩菲斯特》描述了一个在二战中与德国人委曲求全合作的演员,最后仍被德国人抛弃的故事。