8月中旬,中国电商巨头京东发布了非常、非常强劲的第二季度业绩后,其股价飙升至历史新高。
港股科技股的基本面也极为优秀,在疫情的背景下,阿里巴巴、腾讯、美团点评的互联网优势被放大。
美团对平安、工行的逆袭,被认为是中国科技股对金融股的历史性超越。事实上,中国科技股在港股市场的估值提升,被认为是美国科技股牛市的翻版。根据汤森路透旗下理柏(Lipper)此前的研究数据显示,美股科技巨头一而再、再而三的持续走牛,很大程度上是因为大量科技基金的发行,巨量基金涌入美股市场,并优先配置六大科技巨头的股票。
港股的情况也大致类似,内地基金公司密集推出科技基金,进入2020年以来,A股公募基金产品进一步放大,尤其是科技主题基金频频引爆市场,爆款基金已不再是一线基金公司产品发行的稀缺现象。
值得一提的是,A股大量爆款基金在2020年先后涌入市场,将极大利好港股龙头,根据基金募集说明书,这些爆款基金普遍性的规定,最高50%的仓位配置港股市场。
券商中国记者注意到,仅在7月13日到19日的一周内,市场就有19只新基金发行,其中包括13只权益基金。比如在7月13日发行的南方核心成长混合基金,一天吸引300亿资金抢购,远超其50亿的募集上限。基金招募说明书中介绍,南方核心成长混合基金的股票投资占基金资产的比例范围为60%-95%,其中港股通股票投资比例不超过股票资产的50%。
此外,8月17日吸引550亿资金抢购的中欧阿尔法基金,按其80亿的限购规模,该基金也将为港股的科技龙头提供大量子弹。与南方核心成长基金类似,中欧阿尔法基金投资于股票投资比例为基金资产的60%-95%,港股通标的股票投资比例不超过全部股票资产的50%。
也就是说,南方核心成长基金最多可有23.7亿资金投资港股通的科技龙头股,中欧阿尔法基金最多有38亿资金可配置港股的科技龙头。