一般而言,历史最大回撤越小,基金管理人控制基金净值下行风险的能力就越强。当然,在对比的标的基金之时,要在相同的历史区间、市场环境之中。
夏普比率,简单来说是风险和收益的性价比。若为正值,代表基金报酬率高过波动风险;若为负值,代表基金操作风险大过于报酬率。需要注意的是,夏普比率没有基准点,因此其大小本身没有意义,只有在与其他组合的比较中才有价值。
比如,你在选择一款股票基金投资时,要找一个参照物,很多基金习惯以沪深300为参照物,那么即可比较该股票型基金与沪深300的夏普比率,夏普比率大表明超额回报率越高,也就是常常说的跑赢沪深300。
但关于最大回撤合和夏普比率的数据,好像一般的基金网站上都查不到,所以对基金小白而言,简单了解下就好。(财富号)