Title: Regions Bank v. Ernest Kramer

State: alabama

Issuer: Alabama Supreme Court

Document:

R e l : 06/01/2012 
Notice: 
T h i s o p i n i o n i s s u b j e c t t o f o r m a l 
r e v i s i o n b e f o r e p u b l i c a t i o n i n 
t h e advance 
s h e e t s o f 
Southern Reporter. 
R e a d e r s a r e 
r e q u e s t e d t o n o t i f y t h e 
Reporter of Decisions, 
Alabama A p p e l l a t e C o u r t s , 300 D e x t e r Avenue, Montgomery, Alabama 36104-3741 
((334) 229¬
0 6 4 9 ) , o f 
any 
t y p o g r a p h i c a l o r 
o t h e r e r r o r s , i n 
o r d e r t h a t c o r r e c t i o n s may 
be 
made b e f o r e 
t h e o p i n i o n i s 
p r i n t e d i n 
Southern Reporter. 
SUPREME COURT OF ALABAMA 
OCTOBER TERM, 2011-2012 
1100967 
Regions Bank, i n 
i t s 
f i d u c i a r y c a p a c i t y as t r u s t e e o f 
the 
Helga M. Kramer Revocable T r u s t , and Delores A n c e l l 
v. 
E r n e s t Kramer 
1100968 
Regions Bank, i n 
i t s 
f i d u c i a r y c a p a c i t y as t r u s t e e or 
c o t r u s t e e o f the 
Kenyon R. K i r k l a n d I r r e v o c a b l e T r u s t , the 
Kenyon R. K i r k l a n d Revocable T r u s t , and the 
Kenyon R. 
K i r k l a n d Managed IRA T r u s t , and David P u c k e t t 
v. 
Kenyon R. K i r k l a n d 
Appeals from J e f f e r s o n C i r c u i t 
Court 
(CV-10-903818; CV-10-903807) 
PARKER, 
J u s t i c e . 
R e g i o n s Bank, i n i t s f i d u c i a r y 
c a p a c i t y as t r u s t e e o r 
c o t r u s t e e o f v a r i o u s 
t r u s t s d e s c r i b e d b e l o w , D e l o r e s 
A n c e l l , 
and 
D a v i d 
P u c k e t t 
( R e g i o n s 
Bank, 
A n c e l l , 
a n d P u c k e t t a r e 
h e r e i n a f t e r c o l l e c t i v e l y r e f e r r e d t o as " t h e 
t r u s t e e s " ) 
f i l e d 
two p e r m i s s i v e 
a p p e a l s , 
p u r s u a n t t o R u l e 5, A l a . R. App. P., 
f r o m 
t h e 
J e f f e r s o n 
C i r c u i t 
C o u r t ' s 
o r d e r s 
d e n y i n g 
t h e 
t r u s t e e s ' m o t i o n s t o d i s m i s s 
i n p a r t 
E r n e s t 
K r a m e r ' s a n d 
K e n y o n R. K i r k l a n d ' s c o m p l a i n t s 
f i l e d a g a i n s t t h e 
t r u s t e e s . We 
a f f i r m t h e t r i a l 
c o u r t ' s 
o r d e r s . 
F a c t s a n d P r o c e d u r a l 
H i s t o r y 
The 
f o l l o w i n g 
r e l e v a n t 
f a c t s 
a r e p r e s e n t e d 
i n 
t h e s e 
p e r m i s s i v e 
a p p e a l s . 
R e g i o n s 
Bank 
s e r v e s 
as 
t r u s t e e o r 
c o t r u s t e e o f f o u r s e p a r a t e 
t r u s t s , t h e 
management o f w h i c h 
i s 
a t 
i s s u e i n t h i s c a s e : 1 ) 
t h e 
H e l g a M. K r a m e r R e v o c a b l e T r u s t , 
o f w h i c h E r n e s t K r a m e r i s 
t h e s o l e b e n e f i c i a r y ( " t h e K r a m e r 
r e v o c a b l e 
t r u s t " ) 
( w h i c h 
i s t h e s u b j e c t 
o f 
a p p e a l 
no. 
1 1 0 0 9 6 7 ) ; 2) t h e K e n y o n R. K i r k l a n d I r r e v o c a b l e T r u s t ("the 
K i r k l a n d 
i r r e v o c a b l e 
t r u s t " ) , 
o f w h i c h 
K i r k l a n d i s t h e 
1100967, 
1100968 
g r a n t o r ; 
3) 
t h e K e n y o n 
R. 
K i r k l a n d 
R e v o c a b l e 
T r u s t 
("the 
K i r k l a n d 
r e v o c a b l e 
t r u s t " ) , 
o f w h i c h 
K i r k l a n d 
i s b o t h 
t h e 
g r a n t o r and t h e b e n e f i c i a r y ; 
and 4) t h e K e n y o n R. 
K i r k l a n d 
Managed IRA T r u s t ("the IRA t r u s t " ) , o f w h i c h K i r k l a n d i s b o t h 
t h e g r a n t o r and t h e b e n e f i c i a r y 
( w h i c h t r u s t s a r e t h e 
s u b j e c t 
o f a p p e a l no. 1 1 0 0 9 6 8 ) . 
K r a m e r and K i r k l a n d 
( h e r e i n a f t e r c o l l e c t i v e l y r e f e r r e d t o 
as 
" t h e p l a i n t i f f s " ) 
b r o u g h t 
s e p a r a t e 
a c t i o n s 
a g a i n s t 
t h e 
t r u s t e e s . 
On November 20, 2008, K r a m e r s u e d R e g i o n s Bank and 
A n c e l l , t h e R e g i o n s Bank t r u s t 
o f f i c e r a s s i g n e d t o t h e K r a m e r 
r e v o c a b l e t r u s t 
( h e r e i n a f t e r 
c o l l e c t i v e l y r e f e r r e d t o as " t h e 
K r a m e r 
d e f e n d a n t s " ) , 
as 
w e l l 
as 
o t h e r s 
n o t 
p a r t i e s 
t o 
p e r m i s s i v e 
a p p e a l 
no. 
1100967. 
I n h i s c o m p l a i n t , 
K r a m e r 
a l l e g e d 
t h a t t h e K r a m e r d e f e n d a n t s ' management o f t h e 
a s s e t s 
h e l d by t h e K r a m e r 
r e v o c a b l e 
t r u s t 
c o n s t i t u t e d 
a b r e a c h o f 
f i d u c i a r y 
d u t y , 
n e g l i g e n c e , w a n t o n n e s s , b r e a c h o f 
c o n t r a c t , 
f r a u d , 
r e c k l e s s 
m i s r e p r e s e n t a t i o n , 
n e g l i g e n t 
m i s r e p r e s e n t a t i o n , 
s u p p r e s s i o n , 
v i o l a t i o n 
o f 
t h e 
A l a b a m a 
S e c u r i t i e s A c t , A l a . Code 1975, § 8-6-1 e t s e q . , d e c e i t , 
and 
c o n s p i r a c y ; 
K r a m e r r e q u e s t e d a j u r y 
t r i a l as t o a l l c l a i m s . 
On J a n u a r y 6, 2010, t h e K r a m e r d e f e n d a n t s 
f i l e d a m o t i o n 
t o d i s m i s s 
a l l o f K r a m e r ' s c l a i m s 
e x c e p t K r a m e r ' s b r e a c h - o f -
3 
1100967, 1100968 
f i d u c i a r y - d u t y 
c l a i m . 
The 
K r a m e r 
d e f e n d a n t s 
a r g u e d , 
i n 
p e r t i n e n t 
p a r t , 
as 
f o l l o w s : 
" [ K r a m e r ' s ] C o m p l a i n t 
i s f u n d a m e n t a l l y a t odds 
w i t h 
t h e 
A l a b a m a 
Supreme 
C o u r t ' s 
d e c l a r a t i o n 
o f 
A l a b a m a 
l a w 
i n 
[ R e g i o n s Bank v.] 
R e e d [ , 
60 
So. 
3d 
868 
( A l a . 2 0 1 0 ) ] . I n s t e a d o f s t a t i n g h i s 
a l l e g a t i o n s 
s o l e l y 
i n 
t e r m s 
o f 
b r e a c h 
o f 
t r u s t , 
[ K r a m e r ] 
p u r p o r t s 
t o 
s t a t e 
c l a i m s 
[ o f ] 
n e g l i g e n c e , 
w a n t o n n e s s , 
b r e a c h 
o f 
c o n t r a c t , 
f r a u d , 
r e c k l e s s 
m i s r e p r e s e n t a t i o n , 
n e g l i g e n t 
m i s r e p r e s e n t a t i o n , 
s u p p r e s s i o n , 
v i o l a t i o n o f A l a b a m a 
S e c u r i t i e s 
A c t , 
d e c e i t , and 
c o n s p i r a c y -- 
c l a i m s 
t h a t t h e 
p l a i n t i f f s 
a t t e m p t e d 
t o 
a s s e r t 
i n Reed. 
The 
A l a b a m a 
Supreme 
C o u r t 
has 
made 
a b u n d a n t l y 
c l e a r 
t h a t 
t h e s e 
a l l e g a t i o n s 
-- 
a l l o f 
w h i c h 
r e l a t e 
s o l e l y 
t o 
t h e 
t r u s t e e ' s 
a c t i o n s 
and 
d e c i s i o n s 
i n a d m i n i s t e r i n g 
t h e 
t r u s t s 
-- 
c o n s t i t u t e 
s o l e l y 
a 
c l a i m 
f o r b r e a c h 
o f 
t r u s t . 
I d . Thus, b a s e d on 
t h e 
c a t e g o r i c a l 
a u t h o r i t y 
o f 
Reed, 
t h e 
l o n g s t a n d i n g 
A l a b a m a 
p r e c e d e n t s 
f o l l o w e d 
t h e r e i n , 
and 
t h e 
p l a i n 
l a n g u a g e 
o f 
t h e 
[ A l a b a m a U n i f o r m T r u s t C o d e ] , a l l c o u n t s a l l e g e d 
i n 
[ K r a m e r ' s ] C o m p l a i n t , e x c e p t C o u n t One 
f o r b r e a c h 
o f 
f i d u c i a r y d u t y 
( i . e . , 
a c l a i m 
f o r b r e a c h o f 
t r u s t ) , 
s h o u l d be 
d i s m i s s e d . " 
The 
K r a m e r d e f e n d a n t s a l s o s o u g h t t o 
s t r i k e K r a m e r ' s 
r e q u e s t 
f o r a j u r y 
t r i a l . 
On O c t o b e r 20, 
2010, 
K i r k l a n d s u e d R e g i o n s Bank and 
D a v i d 
P u c k e t t , 
t h e 
R e g i o n s 
Bank 
t r u s t 
o f f i c e r 
a s s i g n e d 
t o 
t h e 
K i r k l a n d i r r e v o c a b l e 
t r u s t , t h e K i r k l a n d r e v o c a b l e t r u s t , 
and 
t h e 
IRA 
t r u s t 
( h e r e i n a f t e r 
c o l l e c t i v e l y 
r e f e r r e d 
t o 
as 
" t h e 
K i r k l a n d 
d e f e n d a n t s " ) , 
as 
w e l l 
as 
o t h e r s 
n o t 
p a r t i e s 
t o 
p e r m i s s i v e 
a p p e a l 
no. 
1100968. 
I n 
h i s 
c o m p l a i n t , 
K i r k l a n d 
4 
1100967, 1100968 
a l l e g e d t h a t t h e K i r k l a n d d e f e n d a n t s ' management o f t h e 
a s s e t s 
h e l d by t h e K i r k l a n d i r r e v o c a b l e t r u s t , t h e K i r k l a n d 
r e v o c a b l e 
t r u s t , 
and 
t h e IRA 
t r u s t c o n s t i t u t e d a b r e a c h 
o f f i d u c i a r y 
d u t y , 
n e g l i g e n c e , 
w a n t o n n e s s , 
b r e a c h 
o f 
c o n t r a c t , 
f r a u d , 
r e c k l e s s 
m i s r e p r e s e n t a t i o n , 
n e g l i g e n t 
m i s r e p r e s e n t a t i o n , 
s u p p r e s s i o n , 
v i o l a t i o n o f t h e A l a b a m a S e c u r i t i e s A c t , d e c e i t , 
and 
c o n s p i r a c y . 
On 
December 
9, 
2010, 
t h e 
K i r k l a n d 
d e f e n d a n t s 
f i l e d 
a 
m o t i o n t o d i s m i s s a l l 
o f K i r k l a n d ' s c l a i m s , e x c e p t 
K i r k l a n d ' s 
b r e a c h - o f - f i d u c i a r y - d u t y 
c l a i m . 
The 
K i r k l a n d 
d e f e n d a n t s 
a r g u e d , i n p e r t i n e n t p a r t , as 
f o l l o w s : 
" [ K i r k l a n d ' s ] C o m p l a i n t i s f u n d a m e n t a l l y a t odds 
w i t h 
t h e 
A l a b a m a 
Supreme 
C o u r t ' s 
d e c l a r a t i o n 
o f 
A l a b a m a l a w i n [ R e g i o n s Bank v.] 
R e e d [ , 
60 So. 
3d 
868 
( A l a . 2 0 1 0 ) ] . I n s t e a d o f s t a t i n g h i s a l l e g a t i o n s 
s o l e l y 
i n 
t e r m s 
o f 
b r e a c h 
o f 
t r u s t , 
[ K i r k l a n d ] 
p u r p o r t s 
t o 
s t a t e 
c l a i m s 
[ o f ] 
n e g l i g e n c e , 
w a n t o n n e s s , 
b r e a c h 
o f 
c o n t r a c t , 
f r a u d , 
r e c k l e s s 
m i s r e p r e s e n t a t i o n , 
n e g l i g e n t 
m i s r e p r e s e n t a t i o n , 
s u p p r e s s i o n , 
v i o l a t i o n 
o f A l a b a m a 
S e c u r i t i e s A c t , 
d e c e i t , and c o n s p i r a c y -- c l a i m s 
t h a t t h e 
p l a i n t i f f s 
a t t e m p t e d 
t o 
a s s e r t 
i n Reed. 
The 
A l a b a m a 
Supreme 
C o u r t 
has 
made 
a b u n d a n t l y 
c l e a r 
t h a t 
t h e s e 
a l l e g a t i o n s 
-- 
a l l o f w h i c h 
r e l a t e 
s o l e l y t o 
t h e 
t r u s t e e ' s a c t i o n s and d e c i s i o n s i n a d m i n i s t e r i n g 
t h e 
t r u s t s 
-- 
c o n s t i t u t e 
s o l e l y a c l a i m 
f o r b r e a c h 
o f 
t r u s t . 
I d . Thus, b a s e d on t h e c a t e g o r i c a l a u t h o r i t y 
o f 
Reed, 
t h e 
l o n g s t a n d i n g 
A l a b a m a 
p r e c e d e n t s 
f o l l o w e d 
t h e r e i n , 
and 
t h e 
p l a i n 
l a n g u a g e 
o f 
t h e 
[Alabama U n i f o r m T r u s t C o d e ] , a l l 
c o u n t s a l l e g e d i n 
[ K i r k l a n d ' s ] C o m p l a i n t , e x c e p t C o u n t One 
f o r b r e a c h 
5 
1100967, 1100968 
o f 
f i d u c i a r y 
d u t y 
( i . e . , 
a 
c l a i m 
f o r b r e a c h 
o f 
t r u s t ) , 
s h o u l d be 
d i s m i s s e d . " 
The 
K i r k l a n d d e f e n d a n t s 
a l s o 
s o u g h t 
t o 
s t r i k e 
K i r k l a n d ' s 
r e q u e s t f o r 
a j u r y 
t r i a l .
1 
On M a r c h 15, 2 0 1 1 , K r a m e r 
f i l e d a r e s p o n s e t o t h e K r a m e r 
d e f e n d a n t s ' 
m o t i o n t o d i s m i s s ; on M a r c h 22, 2 0 1 1 , K i r k l a n d 
f i l e d a r e s p o n s e t o t h e K i r k l a n d d e f e n d a n t s ' m o t i o n t o d i s m i s s 
and m o t i o n t o s t r i k e K i r k l a n d ' s demand f o r 
a j u r y 
t r i a l . 
On 
A p r i l 
13, 2 0 1 1 , t h e 
t r i a l 
c o u r t 
e n t e r e d 
i d e n t i c a l 
o r d e r s i n e a c h c a s e , g r a n t i n g i n p a r t and d e n y i n g i n p a r t t h e 
t r u s t e e s ' m o t i o n s t o d i s m i s s . 
S p e c i f i c a l l y , t h e t r i a l 
c o u r t 
g r a n t e d 
t h e 
t r u s t e e s ' m o t i o n 
t o 
d i s m i s s 
i n s o f a r as t h e 
t r u s t e e s s o u g h t t h e d i s m i s s a l o f t h e p l a i n t i f f s ' common-law 
c l a i m s , 
i . e . , 
t h e 
c o u n t s 
o f t h e 
p l a i n t i f f s ' 
c o m p l a i n t s 
a l l e g i n g 
n e g l i g e n c e , 
w a n t o n n e s s , b r e a c h 
o f c o n t r a c t , 
f r a u d , 
r e c k l e s s 
m i s r e p r e s e n t a t i o n , 
n e g l i g e n t 
m i s r e p r e s e n t a t i o n , 
s u p p r e s s i o n , 
d e c e i t , and c o n s p i r a c y . 
The t r i a l 
c o u r t 
d e n i e d 
t h e 
t r u s t e e s ' m o t i o n s 
t o d i s m i s s 
i n s o f a r as t h e t r u s t e e s 
1We 
n o t e t h a t t h e t r u s t e e s were r e p r e s e n t e d by t h e same 
a t t o r n e y s i n b o t h 
a c t i o n s b e l o w and t h a t K r a m e r and K i r k l a n d 
were 
r e p r e s e n t e d 
b y 
t h e same 
a t t o r n e y s 
b e l o w ; t h e same 
a t t o r n e y s who a r g u e d t h e c a s e b e f o r e t h e t r i a l 
c o u r t 
a p p e a r 
b e f o r e 
t h i s C o u r t i n t h e s e p e r m i s s i v e a p p e a l s . 
F u r t h e r , J u d g e 
R o b e r t S. V a n c e , J r . , h e a r d 
b o t h 
c a s e s 
b e l o w . 
6 
1100967, 1100968 
s o u g h t 
t h e 
d i s m i s s a l 
o f 
t h e 
p l a i n t i f f s ' 
c l a i m s 
a l l e g i n g 
v i o l a t i o n s o f t h e A l a b a m a S e c u r i t i e s A c t ; t h u s , t h o s e 
c l a i m s , 
as w e l l as t h e p l a i n t i f f s ' c l a i m s a l l e g i n g b r e a c h o f 
f i d u c i a r y 
d u t y , 
r e m a i n e d 
p e n d i n g . 
The 
t r i a l 
c o u r t 
a l s o 
d e n i e d 
t h e 
t r u s t e e s ' m o t i o n s t o s t r i k e t h e 
p l a i n t i f f s ' r e q u e s t s 
f o r j u r y 
t r i a l s , 
as 
f o l l o w s : 
" R e g i o n s 
n e x t 
a r g u e s 
t h a t 
t h e 
b r e a c h 
o f 
f i d u c i a r y d u t y c l a i m i s p u r e l y e q u i t a b l e 
i n 
n a t u r e , 
so t h a t t h e 
p l a i n t i f f 
may 
n o t s e e k e i t h e r a j u r y 
o r 
p u n i t i v e damages w i t h r e g a r d t o i t . 
The C o u r t a g r e e s 
t h a t no j u r y r i g h t a t t a c h e s 
t o t h i s c a u s e o f a c t i o n . 
I f 
t h e 
c l a i m b a s e d 
on 
t h e 
A l a b a m a 
S e c u r i t i e s 
A c t 
g o e s t o 
t r i a l , h o w e v e r , t h e n a j u r y must d e c i d e 
any 
d i s p u t e d 
i s s u e s o f f a c t common t o t h e c l a i m s . See 
Ex 
 
p a r t e 
T a y l o r , 
828 
So. 
2d 
883 
( A l a . 2001 ), 
and 
Ex 
p a r t e T h o r n , 788 
So. 
2d 
140 
( A l a . 2 0 0 0 ) . "
2 
On 
A p r i l 
27, 
2011, 
t h e 
t r u s t e e s 
f i l e d m o t i o n s 
i n 
b o t h 
a c t i o n s e n t i t l e d " m o t i o n t o r e c o n s i d e r o r , i n t h e a l t e r n a t i v e , 
p e t i t i o n 
f o r p e r m i s s i o n 
t o a p p e a l . " 
The 
t r i a l 
c o u r t 
d e n i e d 
t h e 
t r u s t e e s ' m o t i o n s 
t o 
r e c o n s i d e r , 
b u t 
i t c e r t i f i e d 
f o r 
2 E x 
p a r t e 
T a y l o r 
i s a p p a r e n t l y 
c i t e d f o r t h e 
p r o p o s i t i o n 
t h a t 
" ' [ t ] h e 
t r i a l must be 
a r r a n g e d 
so 
t h a t 
t h e 
d e c i s i o n 
o f 
t h e 
e q u i t a b l e 
i s s u e s by 
t h e j u d g e d o e s n o t 
o p e r a t e t o d e n y a 
t r i a l 
by 
j u r y 
o f 
t h e 
l e g a l 
i s s u e s . ' " 
828 
So. 
2d 
a t 
885 
( q u o t i n g E v a n s v. E v a n s , 547 
So. 
2d 459, 
460 
( A l a . 1 9 8 9 ) ) . 
Ex 
p a r t e 
T h o r n 
i s 
a p p a r e n t l y 
c i t e d 
f o r 
t h e 
p r o p o s i t i o n 
t h a t , 
"when 
b o t h 
l e g a l 
and 
e q u i t a b l e 
c l a i m s 
a r e 
j o i n e d 
i n 
one 
a c t i o n , t h e n , 
t h e 
t r i a l j u d g e must a r r a n g e t h e o r d e r 
o f 
t r i a l 
so t h a t t h e j u d g e ' s d e c i s i o n on t h e e q u i t a b l e i s s u e s does 
n o t 
o p e r a t e t o deny a t r i a l by t h e j u r y o f t h e 
l e g a l i s s u e s . " 
788 
So. 
2d a t 
144. 
7 
1100967, 1100968 
p e r m i s s i v e 
a p p e a l s 
u n d e r 
R u l e 
5, 
A l a . 
R. 
App. 
P., 
i t s 
i n t e r l o c u t o r y o r d e r s d e n y i n g i n p a r t t h e t r u s t e e s ' m o t i o n s 
t o 
d i s m i s s . 
P u r s u a n t 
t o 
R u l e 
5, 
t h e 
t r u s t e e s 
t h e n 
f i l e d 
p e t i t i o n s f o r p e r m i s s i o n t o a p p e a l w i t h t h i s C o u r t , w h i c h 
t h i s 
C o u r t g r a n t e d . 
We 
h a v e c o n s o l i d a t e d t h e p e r m i s s i v e a p p e a l s 
f o r 
t h e p u r p o s e 
o f w r i t i n g one 
o p i n i o n . 
D i s c u s s i o n 
I n 
i t s c e r t i f i c a t i o n 
f o r p e r m i s s i v e a p p e a l , 
t h e 
t r i a l 
c o u r t must i n c l u d e a s t a t e m e n t o f t h e c o n t r o l l i n g q u e s t i o n o f 
l a w . 
I n 
c o n d u c t i n g 
o u r 
de 
novo 
r e v i e w 
o f 
t h e 
q u e s t i o n 
p r e s e n t e d on a p e r m i s s i v e a p p e a l , " t h i s C o u r t w i l l n o t e x p a n d 
i t s 
r e v i e w ... b e y o n d t h e q u e s t i o n o f l a w s t a t e d by t h e 
t r i a l 
c o u r t . 
Any 
s u c h 
e x p a n s i o n 
w o u l d 
u s u r p 
t h e 
r e s p o n s i b i l i t y 
e n t r u s t e d t o t h e t r i a l c o u r t by R u l e 5 ( a ) [ , A l a . R. App. P . ] . " 
BE&K, 
I n c . 
v. 
B a k e r , 
875 
So. 
2d 
1185, 
1189 
( A l a . 
2 0 0 3 ) . 
T h e r e f o r e , t h e o n l y i s s u e b e f o r e t h i s C o u r t i s t h e 
f o l l o w i n g 
q u e s t i o n o f l a w 
i d e n t i f i e d by t h e 
t r i a l 
c o u r t i n i t s R u l e 
5 
c e r t i f i c a t i o n s : 
"Whether t h e p l a i n t i f f [ s ] , 
as b e n e f i c i a r [ i e s ] o f 
a 
t r u s t , 
may 
m a i n t a i n a c l a i m 
a g a i n s t t h e 
t r u s t e e 
u n d e r t h e A l a b a m a S e c u r i t i e s A c t , A l a . Code 
[1975,] 
§ 8-6-1 
e t s e q . , o r w h e t h e r t h e o n l y s t a t e l a w 
c l a i m 
t h a t may be a s s e r t e d a g a i n s t a t r u s t e e i s f o r b r e a c h 
o f 
f i d u c i a r y 
d u t y u n d e r 
t h e A l a b a m a U n i f o r m 
T r u s t 
Code." 
8 
1100967, 1100968 
The a n s w e r t o t h e 
f i r s t 
p a r t 
o f t h e q u e s t i o n 
p o s e d w i l l 
o f 
n e c e s s i t y a n s w e r t h e s e c o n d 
p a r t . 
The t r u s t e e s a r g u e t h a t R e g i o n s Bank v. R e e d , 60 So. 3d 
868 ( A l a . 
2 0 1 0 ) , i s d i s p o s i t i v e o f t h e i s s u e b e f o r e 
u s .
3 
The 
t r u s t e e s a r g u e t h a t , i n Reed, " t h i s C o u r t h e l d r e p e a t e d l y 
and 
u n e q u i v o c a l l y 
t h a t 
a l l 
m a t t e r s 
p e r t a i n i n g t o t r u s t s 
r e m a i n 
w i t h i n 
e q u i t y ' s 
e x c l u s i v e 
j u r i s d i c t i o n . " 
The 
t r u s t e e s ' 
b r i e f s , a t p. 15. 
The t r u s t e e s a r g u e t h a t t h e t r i a l 
c o u r t ' s 
o r d e r 
d e n y i n g t h e i r m o t i o n s t o d i s m i s s 
as t o t h e 
p l a i n t i f f s ' 
c l a i m s 
b r o u g h t u n d e r t h e A l a b a m a 
S e c u r i t i e s A c t c r e a t e s 
"a 
new, a d d i t i o n a l e x c e p t i o n t o t h e e q u i t a b l e j u r i s d i c t i o n o f t h e 
a d m i n i s t r a t i o n o f t r u s t s i n o r d e r 
t o a l l o w 
an a t - l a w 
c l a i m 
a g a i n s t 
t h e t u r s t e e [ s ] 
I d . , a t p. 19. 
The 
t r u s t e e s ' 
e n t i r e 
a r g u m e n t 
t h a t 
Reed 
i s d i s p o s i t i v e f o c u s e s 
on 
t h e 
l a n g u a g e i n Reed t h a t 
" ' a l l m a t t e r s p e r t a i n i n g t o t r u s t s ... 
[ a r e ] w i t h i n e q u i t y ' s 
e x c l u s i v e 
j u r i s d i c t i o n . ' " 
Reed, 60 So. 
3d a t 882 
( q u o t i n g 
F i r s t A l a b a m a Bank o f H u n t s v i l l e , N.A. 
v .  
S p r a g i n s , 
475 So. 2d 512, 514 ( A l a . 1 9 8 5 ) ) . 
The p o r t i o n o f Reed r e l i e d upon by t h e t r u s t e e s i n m a k i n g 
t h e i r a r g u m e n t does n o t a d d r e s s t h e i s s u e p r e s e n t e d t o 
t h i s 
3 I n 
f a c t , t h e o n l y 
a u t h o r i t y r e l i e d upon by t h e t r u s t e e s 
i s Reed and t h e c a s e s and s t a t u t e s 
r e l i e d upon by Reed. 
9 
1100967, 1100968 
C o u r t by t h e t r i a l c o u r t ' s c e r t i f i e d q u e s t i o n o f l a w . I n s t e a d , 
t h e 
i s s u e 
i n Reed was 
a 
j u r i s d i c t i o n a l 
one 
i n v o l v i n g 
t h e 
c o n c u r r e n t 
j u r i s d i c t i o n o f t h e J e f f e r s o n C i r c u i t C o u r t and t h e 
J e f f e r s o n P r o b a t e 
C o u r t , t h e d e t e r m i n a t i o n o f w h i c h h i n g e d on 
t h i s 
C o u r t ' s 
i n t e r p r e t a t i o n o f § 1 9 - 3 B - 2 0 3 , A l a . Code 1 9 7 5 .
4 
The 
l a n g u a g e i n Reed 
r e l i e d 
upon by t h e t r u s t e e s does n o t 
a n s w e r t h e q u e s t i o n b e f o r e u s . 
An e x a m i n a t i o n 
o f Reed 
w i l l 
d e m o n s t r a t e 
t h e 
i n a p p l i c a b i l i t y 
o f Reed 
i n a n s w e r i n g 
t h e 
q u e s t i o n c u r r e n t l y b e f o r e u s . 
I n 
R e e d , 
t h i s 
C o u r t 
s e t f o r t h 
t h e f o l l o w i n g p e r t i n e n t 
p r o c e d u r a l 
h i s t o r y : 
" A c c o r d i n g 
t o 
[ t h e b e n e f i c i a r i e s 
o f 
c e r t a i n 
t r u s t s s u i n g R e g i o n s as t h e t r u s t e e a n d / o r c o t r u s t e e 
o f 
t h o s e 
t r u s t s ] , 
i n 2008 
s e v e r a l 
c l a s s 
a c t i o n 
l a w s u i t s were 
f i l e d 
i n T e n n e s s e e f e d e r a l 
d i s t r i c t 
c o u r t s a g a i n s t R e g i o n s ... as t h e t r u s t e e o f c e r t a i n 
t r u s t s 
f o r a l l e g e d 
v i o l a t i o n s 
o f 
s e c u r i t i e s 
l a w s 
r e l a t i n g 
t o 
i n v e s t m e n t s 
made 
by 
R e g i o n s 
i n 
4 S e c t i o n 19-3B-203 
p r o v i d e s : 
" ( a ) E x c e p t as p r o v i d e d i n s u b s e c t i o n 
( b ) , t h e 
c i r c u i t 
c o u r t 
has 
e x c l u s i v e 
j u r i s d i c t i o n 
o f 
p r o c e e d i n g s 
i n t h i s 
s t a t e b r o u g h t b y a t r u s t e e o r 
b e n e f i c i a r y 
c o n c e r n i n g 
t h e 
a d m i n i s t r a t i o n 
o f 
a 
t r u s t . 
"(b) A p r o b a t e c o u r t g r a n t e d s t a t u t o r y e q u i t a b l e 
j u r i s d i c t i o n 
has 
c o n c u r r e n t 
j u r i s d i c t i o n 
w i t h t h e 
c i r c u i t 
c o u r t 
i n 
any 
p r o c e e d i n g 
i n v o l v i n g 
a 
t e s t a m e n t a r y 
o r i n t e r 
v i v o s 
t r u s t . " 
10 
1100967, 1100968 
[ a l l e g e d l y u n s t a b l e 
and 
u n s u c c e s s f u l ] 
f u n d s 
I n 
r e s p o n s e 
t o 
t h e 
T e n n e s s e e 
c l a s s 
a c t i o n s , 
R e g i o n s 
f i l e d 
i n t h e 
[ J e f f e r s o n ] p r o b a t e c o u r t 
a 
' P e t i t i o n 
f o r 
I n s t r u c t i o n s and 
D e c l a r a t o r y J u d g m e n t ' 
r e l a t i n g 
t o 
A l a b a m a 
t r u s t s 
f o r w h i c h 
R e g i o n s 
s e r v e d 
as 
a 
t r u s t e e . 
R e g i o n s 
r e q u e s t e d 
t h a t 
t h e 
p r o b a t e 
c o u r t 
a p p o i n t 
a 
t r u s t e e 
ad 
l i t e m 
t o 
p a r t i c i p a t e i n 
t h e 
c l a s s - a c t i o n 
l i t i g a t i o n 
and 
t o 
r e p r e s e n t 
t h e 
i n t e r e s t s 
o f t h e 
t r u s t 
a c c o u n t s . 
The 
p r o b a t e 
c o u r t 
g r a n t e d 
R e g i o n s ' s r e q u e s t . Upon r e c e i v i n g n o t i c e 
o f 
t h e 
a p p o i n t m e n t 
o f 
t h e 
t r u s t e e 
ad 
l i t e m , 
t h e 
[ b e n e f i c i a r i e s ] 
f i l e d 
m o t i o n s 
t o 
i n t e r v e n e 
i n 
t h e 
p r o b a t e 
c o u r t 
p r o c e e d i n g 
t o 
p r o t e c t 
t h e i r 
own 
i n t e r e s t s . 
The 
p r o b a t e 
c o u r t 
d e n i e d 
t h e m o t i o n s 
t o 
i n t e r v e n e , 
b u t 
i t 
a l l o w e d 
b e n e f i c i a r i e s o f 
t h e 
s u b j e c t 
t r u s t s 
t o o p t 
o u t 
o f r e p r e s e n t a t i o n by 
t h e 
t r u s t e e 
ad 
l i t e m . 
The 
[ b e n e f i c i a r i e s ] 
s u b s e q u e n t l y 
e x e r c i s e d 
t h e i r 
r i g h t t o o p t 
o u t . 
"On November 19, 2008, R e g i o n s f i l e d a 
' P e t i t i o n 
f o r 
F i n a l 
S e t t l e m e n t ' 
i n 
t h e 
p r o b a t e 
c o u r t 
('the 
f i n a l - s e t t l e m e n t 
a c t i o n ' ) p u r s u a n t 
t o § 1 9 - 3 B - 2 0 5 , 
A l a . 
Code 1975, 
c o n c e r n i n g 
t h e 
t r u s t s 
f o r w h i c h i t 
s e r v e d 
as t r u s t e e o r c o t r u s t e e 
"On November 20, 2008, t h e [ b e n e f i c i a r i e s ] f i l e d 
t h e 
a b o v e - r e f e r e n c e d 
a c t i o n 
i n 
t h e 
c i r c u i t 
c o u r t 
('the 
c i r c u i t 
c o u r t 
a c t i o n ' ) . 
The 
[ b e n e f i c i a r i e s 
sued] R e g i o n s 
... 
and 
a l l e g e d b r e a c h 
o f 
f i d u c i a r y 
d u t y , 
n e g l i g e n c e , 
w a n t o n n e s s , 
b r e a c h 
o f 
c o n t r a c t , 
f r a u d , n e g l i g e n t i n d e m n i t y , 
v i o l a t i o n o f t h e A l a b a m a 
S e c u r i t i e s A c t , 
c o n s p i r a c y , 
and 
a i d i n g and 
a b e t t i n g 
b r e a c h e s 
o f 
d u t y 
and 
l a w . 
The 
c l a i m s 
e n c o m p a s s e d 
b o t h t h e 
t r u s t s f o r w h i c h R e g i o n s s e r v e d 
as 
t r u s t e e 
o r c o t r u s t e e as w e l l as t h e two 
t r u s t s f o r w h i c h i t 
s e r v e d 
as a g e n t and 
c u s t o d i a n 
The 
g r a v a m e n 
o f 
t h e c o m p l a i n t 
i s t h a t R e g i o n s k n o w i n g l y i n v e s t e d 
t h e 
a s s e t s 
o f 
t h e 
t r u s t s 
i n 
... 
u n s t a b l e , 
h i g h - r i s k 
f u n d s a f f i l i a t e d 
w i t h R e g i o n s t h a t were 
e x p e r i e n c i n g 
s e v e r e 
f i n a n c i a l 
p r o b l e m s . 
The 
c o m p l a i n t 
r e q u e s t s 
11 
1100967, 1100968 
damages o f a t l e a s t $400,000 and makes a demand f o r 
a j u r y 
t r i a l . 
"On November 
24, 2008, 
S t o c k h a m 
[one o f t h e 
b e n e f i c i a r i e s ] 
f i l e d i n t h e p r o b a t e c o u r t a m o t i o n 
t o 
d i s m i s s o r t o t r a n s f e r t o t h e c i r c u i t 
c o u r t t h e 
f i n a l - s e t t l e m e n t 
a c t i o n 
on 
t h e 
g r o u n d 
t h a t 
t h e 
p r o b a t e 
c o u r t 
l a c k e d 
j u r i s d i c t i o n 
t o 
h e a r 
t h e 
[ b e n e f i c i a r i e s ' ] 
c l a i m s 
a g a i n s t 
R e g i o n s . 
I n i t s 
r e s p o n s e t o t h e m o t i o n t o d i s m i s s , 
R e g i o n s 
a r g u e d 
t h a t , 
p u r s u a n t t o § 1 9 - 3 B - 2 0 3 ( b ) , 
A l a . Code 1975, 
t h e 
p r o b a t e 
c o u r t h a d j u r i s d i c t i o n t o h e a r i n t h e 
f i n a l - s e t t l e m e n t 
a c t i o n any c l a i m s 
b r o u g h t by t h e 
[ b e n e f i c i a r i e s ] 
a g a i n s t 
R e g i o n s 
a l l e g i n g 
m a l a d m i n i s t r a t i o n 
o f t h e a s s e t s o f t h e t r u s t s f o r 
w h i c h i t s e r v e d as t r u s t e e o r c o t r u s t e e , as w e l l any 
c l a i m s a g a i n s t R e g i o n s a l l e g i n g mismanagement o f t h e 
a s s e t s o f t h e t r u s t s f o r w h i c h i t s e r v e d 
as 
a g e n t 
and 
c u s t o d i a n . 
"On J a n u a r y 8, 2009, R e g i o n s 
f i l e d an a n s w e r i n 
t h e 
c i r c u i t 
c o u r t t o t h e c i r c u i t 
c o u r t 
a c t i o n . ... 
On 
[ F e b r u a r y 11, 2 0 0 9 ] , R e g i o n s 
f i l e d 
a m o t i o n t o 
d i s m i s s o r t o s t a y t h e c i r c u i t c o u r t a c t i o n p u r s u a n t 
t o 
§ 6 - 5 - 4 4 0 [ , A l a . Code 
1 9 7 5 ] . 
I n t h a t 
m o t i o n , 
R e g i o n s 
a g a i n 
n o t e d 
t h a t 
i t b e l i e v e d t h e p r o b a t e 
c o u r t h a d j u r i s d i c t i o n , p u r s u a n t t o § 
1 9 - 3 B - 2 0 3 ( b ) , 
A l a . 
Code 1975, t o h e a r a l l t h e c l a i m s 
b r o u g h t i n 
t h e 
c i r c u i t 
c o u r t a c t i o n . 
"On M a r c h 26, 2009, t h e p r o b a t e c o u r t i s s u e d an 
o r d e r 
d e n y i n g S t o c k h a m ' s 
m o t i o n 
t o d i s m i s s 
o r t o 
t r a n s f e r t h e f i n a l - s e t t l e m e n t a c t i o n . I n i t s o r d e r , 
t h e p r o b a t e c o u r t c o n c l u d e d t h a t ' R e g i o n s ' 
P e t i t i o n 
f o r 
F i n a l S e t t l e m e n t was p r o p e r l y and t i m e l y 
f i l e d ' 
and 
t h a t by b r i n g i n g i t s a c t i o n 
' R e g i o n s d o e s n o t 
c u r t a i l 
p o t e n t i a l c l a i m s 
a g a i n s t 
i t . 
R a t h e r , [ t h e 
b e n e f i c i a r i e s ] 
may 
o b j e c t t o t h e r e q u e s t e d 
r e l i e f 
and 
a s s e r t any c l a i m s 
a g a i n s t 
R e g i o n s 
r e l a t i n g t o 
t h e a d m i n i s t r a t i o n o f t h e t r u s t s i n t h i s p r o c e e d i n g 
f o r 
a d j u d i c a t i o n by t h i s C o u r t . ' The p r o b a t e 
c o u r t 
b a s e d i t s j u r i s d i c t i o n 
on i t s i n t e r p r e t a t i o n o f § 
12 
1100967, 1100968 
1 9 - 3 B - 2 0 3 ( b ) , 
f i n d i n g 
t h a t 
t h e s t a t u t e 
gave t h e 
p r o b a t e 
c o u r t 
" ' c o n c u r r e n t 
j u r i s d i c t i o n w i t h t h e c i r c u i t 
c o u r t 
i n 
any 
p r o c e e d i n g 
i n v o l v i n g 
a 
t e s t a m e n t a r y 
o r i n t e r 
v i v o s 
t r u s t . 
As a 
r e s u l t , 
t h i s C o u r t ... may h e a r any m a t t e r 
c o n c e r n i n g 
a 
t r u s t ' s 
a d m i n i s t r a t i o n , 
i n c l u d i n g w i t h o u t 
l i m i t a t i o n an a c t i o n t o 
" d e t e r m i n e t h e l i a b i l i t y o f a t r u s t e e f o r 
an 
a c t i o n 
r e l a t i n g 
t o t h e t r u s t 
a n d t o 
c o m p e l r e d r e s s o f a b r e a c h o f t r u s t b y any 
a v a i l a b l e 
remedy." 
A l a . Code 
[1975,] 
§ 
1 9 - 3 B - 2 0 1 ( d ) ( 1 3 ) . ' 
"The 
p r o b a t e 
c o u r t went on t o s t a t e t h a t 
' [ i ] t i s 
t h e 
C i r c u i t 
C o u r t 
a c t i o n -- 
f i l e d 
s u b s e q u e n t l y t o 
t h i s 
a c t i o n -- t h a t 
s h o u l d be d i s m i s s e d o r s t a y e d 
p u r s u a n t 
t o A l a . Code [1975,] § 6-5-440.' 
"On A p r i l 16, 2009, t h e [ b e n e f i c i a r i e s ] 
f i l e d a 
p e t i t i o n f o r 
a w r i t o f mandamus i n 
t h e c i r c u i t 
c o u r t 
('the 
mandamus 
p r o c e e d i n g ' ) 
s e e k i n g 
an 
o r d e r 
d i r e c t i n g t h e p r o b a t e 
c o u r t t o w i t h d r a w 
i t s M a r c h 
26, 2009, o r d e r d e n y i n g S t o c k h a m ' s m o t i o n t o d i s m i s s 
t h e 
f i n a l - s e t t l e m e n t a c t i o n a n d t o e n t e r an 
o r d e r 
d i s m i s s i n g t h e e n t i r e 
f i n a l - s e t t l e m e n t a c t i o n . On 
A u g u s t 11, 2009, 
p u r s u a n t 
t o R u l e 
4 2 ( a ) , A l a . 
R. 
C i v . 
P., a n d w i t h t h e c o n s e n t o f R e g i o n s a n d t h e 
s i s t e r s , t h e mandamus p r o c e e d i n g was t r a n s f e r r e d t o 
J e f f e r s o n 
C i r c u i t 
C o u r t 
J u d g e 
M i c h a e l 
G r a f f e o ' s 
d o c k e t 
a n d 
c o n s o l i d a t e d 
w i t h 
t h e 
c i r c u i t 
c o u r t 
a c t i o n , w h i c h was a l r e a d y p e n d i n g b e f o r e h i m . 
" A l s o on A u g u s t 
11, 2009, t h e c i r c u i t 
c o u r t 
e n t e r e d 
an 
o r d e r 
g r a n t i n g 
t h e 
[ b e n e f i c i a r i e s ' ] 
p e t i t i o n 
f o r a 
w r i t 
o f mandamus 
d i r e c t i n g 
t h e 
p r o b a t e 
c o u r t t o v a c a t e i t s o r d e r d e n y i n g 
S t o c k h a m ' s 
m o t i o n t o d i s m i s s t h e f i n a l - s e t t l e m e n t a c t i o n a n d 
t o 
d i s m i s s i n i t s e n t i r e t y t h e f i n a l - s e t t l e m e n t a c t i o n 
w i t h o u t p r e j u d i c e i n o r d e r t o a l l o w R e g i o n s t o r a i s e 
any 
m a t t e r s 
i t a s s e r t e d i n t h e p r o b a t e 
c o u r t as 
c o u n t e r c l a i m s 
i n t h e c i r c u i t 
c o u r t 
a c t i o n . I n i t s 
13 
1100967, 1100968 
o r d e r , t h e 
c i r c u i t c o u r t o b s e r v e d t h a t 
A r t i c l e 
V I , 
§ 1 4 2 ( b ) , A l a . C o n s t . 1901, p r o v i d e s c i r c u i t c o u r t s 
w i t h 
' g e n e r a l j u r i s d i c t i o n 
i n a l l c a s e s 
e x c e p t 
as 
may 
be o t h e r w i s e p r o v i d e d by l a w ' and p r o v i d e s them 
w i t h 
a u t h o r i t y 
' t o 
r e v i e w 
d e c i s i o n s 
o f 
i n f e r i o r 
c o u r t s . ' 
I t n o t e d t h a t § 1 2 - 1 1 - 3 0 , A l a . Code 
1975, 
empowers 
c i r c u i t 
c o u r t s 
t o 
' e x e r c i s e 
a 
g e n e r a l 
s u p e r i n t e n d e n c e o v e r a l l ... p r o b a t e c o u r t s . ' 
A f t e r 
e s t a b l i s h i n g i t s g e n e r a l s u p e r v i s o r y a u t h o r i t y , 
t h e 
c i r c u i t c o u r t h e l d 
t h a t 
" ' t h e 
P r o b a t e 
C o u r t 
has 
a b u s e d 
i t s 
d i s c r e t i o n 
by 
a t t e m p t i n g 
t o 
a s s e r t 
i t s 
a u t h o r i t y 
o v e r 
m a t t e r s 
where 
i t s i m p l y 
l a c k s 
j u r i s d i c t i o n . 
S p e c i f i c a l l y , 
t h e 
P r o b a t e 
C o u r t 
a t t e m p t s 
t o 
e x e r t 
j u r i s d i c t i o n 
o v e r 
t h e 
c l a i m s a t 
l a w 
f o r 
money 
damages 
w h i c h 
[ t h e 
b e n e f i c i a r i e s ] 
h a v e 
a s s e r t e d 
i n 
[ t h e 
c i r c u i t 
c o u r t 
a c t i o n ] , 
a s s e r t i n g 
t h a t 
s a i d 
c l a i m s 
c o n s t i t u t e c o m p u l s o r y c o u n t e r c l a i m s i n t h e 
p u r p o r t e d 
a c c o u n t i n g 
a c t i o n 
f i l e d 
by 
R e g i o n s Bank i n P r o b a t e C o u r t . ' 
"The 
c i r c u i t 
c o u r t r e a s o n e d 
t h a t 
§ 
1 2 - 1 1 - 3 0 , 
A l a . 
Code 
1975, 
" ' c l e a r l y 
s t a t e s 
... 
t h a t 
" t h e 
c i r c u i t 
c o u r t 
s h a l l 
have 
e x c l u s i v e 
j u r i s d i c t i o n 
o v e r a l l c i v i l 
a c t i o n s i n w h i c h t h e amount 
i n c o n t r o v e r s y e x c e e d s t e n t h o u s a n d 
d o l l a r s 
( $ 1 0 , 0 0 0 ) . " Thus, t h e A l a b a m a 
L e g i s l a t u r e , 
a c t i n g u n d e r t h e a u t h o r i t y o f A l a . C o n s t . , 
A r t . 
V I , § 142, has 
c l e a r l y m a n d a t e d 
t h a t 
o n l y 
t h e 
C i r c u i t 
C o u r t 
s h a l l 
[have] 
j u r i s d i c t i o n o v e r c i v i l 
s u i t s , a t l a w , s u c h 
as t o r t c l a i m s , f o r money damages where t h e 
amount i n c o n t r o v e r s y e x c e e d s t e n t h o u s a n d 
d o l l a r s 
( $ 1 0 , 0 0 0 ) , w h i c h i s t h e c a s e 
w i t h 
r e g a r d 
t o 
t h e 
c l a i m s 
b r o u g h t 
by 
[ t h e 
b e n e f i c i a r i e s ] 
i n 
[ t h e 
c i r c u i t 
c o u r t 
a c t i o n ] , 
s o u n d i n g 
i n 
t o r t , 
f o r 
money 
damages 
' 
14 
1100967, 1100968 
"The 
c i r c u i t 
c o u r t went 
on 
t o 
f i n d 
t h a t 
§ 
1 9 - 3 B - 2 0 3 , A l a . Code 
1975, 
"'does 
n o t 
g i v e 
t h e 
P r o b a t e 
C o u r t 
o f 
J e f f e r s o n 
C o u n t y 
j u r i s d i c t i o n 
t o 
h e a r 
a c t i o n s 
and 
c l a i m s 
a t 
l a w , 
e.g. 
t o r t 
c l a i m s , 
s u c h 
as 
t h o s e 
a s s e r t e d by 
[ t h e 
b e n e f i c i a r i e s ] 
i n 
[ t h e 
c i r c u i t 
c o u r t 
a c t i o n ] . 
R a t h e r , 
t h i s 
C o u r t 
c o n s t r u e s 
§ 
19-3B-203 
t o 
s i m p l y 
p r e s e r v e 
t h e 
e q u i t y 
j u r i s d i c t i o n 
a l r e a d y b e s t o w e d upon 
t h o s e 
C o u r t s m e n t i o n e d 
i n s u b s e c t i o n (b) o f 
s a i d 
s t a t u t e by p r e v i o u s l e g i s l a t i o n , and n o t t o 
e n l a r g e t h e 
j u r i s d i c t i o n 
o f t h o s e 
P r o b a t e 
C o u r t s , 
s u c h 
as 
t h e 
P r o b a t e 
C o u r t 
o f 
J e f f e r s o n C o u n t y , t o h e a r and a d d r e s s 
" a t 
l a w " 
t o r t c l a i m s f o r money damages s u c h 
as 
t h o s e 
a s s e r t e d by 
[ t h e b e n e f i c i a r i e s ] 
i n 
[ t h e 
c i r c u i t 
c o u r t 
a c t i o n ] . 
I t 
n a t u r a l l y 
f o l l o w s t h a t , s i n c e t h e P r o b a t e C o u r t 
l a c k s 
j u r i s d i c t i o n 
t o 
h e a r 
t h o s e 
c l a i m s , 
t h e y 
c a n n o t 
be 
h e l d 
t o 
be 
c o m p u l s o r y 
c o u n t e r c l a i m s 
i n t h e a c t i o n w h i c h 
R e g i o n s 
has 
f i l e d i n t h e P r o b a t e 
C o u r t . ' 
f i 
" F i n a l l y , 
t h e 
c i r c u i t 
c o u r t 
a l s o 
f o u n d 
t h a t 
a l l o w i n g t h e f i n a l - s e t t l e m e n t 
a c t i o n 
' t o p r o c e e d t o 
c o n c l u s i o n 
on 
a 
n o n j u r y 
b a s i s , 
w h i l e 
t h e 
[ b e n e f i c i a r i e s ] 
i n t h e 
[ c i r c u i t 
c o u r t 
a c t i o n ] 
a r e 
e n t i t l e d 
t o a d j u d i c a t e t h e i r 
c l a i m s t h r o u g h a 
j u r y 
t r i a l , 
c r e a t e s an u n a c c e p t a b l e and u n n e c e s s a r y 
r i s k 
o f 
i n c o n s i s t e n t 
a d j u d i c a t i o n s . ' 
" A l s o 
on 
A u g u s t 
11, 
2009, 
t h e 
c i r c u i t 
c o u r t 
e n t e r e d an o r d e r d e n y i n g R e g i o n s ' F e b r u a r y 11, 2009, 
m o t i o n 
t o 
d i s m i s s 
o r 
t o 
s t a y 
t h e 
c i r c u i t 
c o u r t 
a c t i o n . I n i t s o r d e r , t h e c i r c u i t c o u r t a d o p t e d 
t h e 
r e a s o n i n g 
s e t 
f o r t h 
i n 
i t s o r d e r 
g r a n t i n g 
t h e 
[ b e n e f i c i a r i e s ' ] 
p e t i t i o n 
f o r a 
w r i t 
o f mandamus 
d i r e c t e d t o t h e p r o b a t e 
c o u r t . 
15 
1100967, 1100968 
" R e g i o n s 
a p p e a l e d t h e c i r c u i t 
c o u r t ' s w r i t o f 
mandamus d i r e c t i n g t h e p r o b a t e c o u r t t o d i s m i s s t h e 
f i n a l - s e t t l e m e n t 
a c t i o n . 
R e g i o n s 
f i l e d 
a 
p e t i t i o n 
f o r a w r i t o f mandamus w i t h 
t h i s 
C o u r t 
s e e k i n g an 
o r d e r 
d i r e c t i n g 
t h e c i r c u i t 
c o u r t t o v a c a t e i t s 
A u g u s t 11, 2009, o r d e r d e n y i n g 
R e g i o n s ' 
m o t i o n t o 
d i s m i s s t h e c i r c u i t 
c o u r t 
a c t i o n . On November 2, 
2009, t h i s C o u r t e n t e r e d an o r d e r i s s u i n g a s t a y o f 
a l l 
p r o c e e d i n g s i n t h e c i r c u i t 
c o u r t p e n d i n g 
t h i s 
C o u r t ' s 
r e s o l u t i o n 
o f 
R e g i o n s ' 
a p p e a l 
a n d i t s 
p e t i t i o n f o r 
a w r i t o f mandamus." 
Reed, 60 So. 3d a t 872-76 
( f o o t n o t e s o m i t t e d ) . 
I n Reed, t h e q u e s t i o n b e f o r e 
t h i s 
C o u r t was " w h e t h e r § 
1 9 - 3 B - 2 0 3 ( b ) , 
A l a . Code 
1 9 7 5 , g r a n t s 
t h e p r o b a t e 
c o u r t 
j u r i s d i c t i o n t o h e a r t h e c l a i m s b r o u g h t by t h e [ b e n e f i c i a r i e s ] 
i n t h e c i r c u i t c o u r t a c t i o n . " 
60 So. 3d a t 878. 
T h i s C o u r t 
n o t e d t h a t A c t No. 1144, A l a . A c t s 1 9 7 1 , 
" ' g r a n t s 
t o t h e J e f f e r s o n 
P r o b a t e 
C o u r t 
" g e n e r a l j u r i s d i c t i o n c o n c u r r e n t w i t h t h a t 
o f t h e C i r c u i t 
C o u r t s o f t h i s 
S t a t e , i n 
e q u i t y , 
i n t h e 
a d m i n i s t r a t i o n 
o f t h e 
e s t a t e s 
o f d e c e a s e d 
p e r s o n s , 
m i n o r s a n d 
i n s a n e 
o r 
non 
compos 
m e n t i s 
p e r s o n s , 
i n c l u d i n g 
t e s t a m e n t a r y 
t r u s t 
e s t a t e s . " (§ 
1.) Thus, A c t 
No. 1144 g r a n t s t h e J e f f e r s o n 
P r o b a t e C o u r t b r o a d e r 
j u r i s d i c t i o n t h a n i s 
o t h e r w i s e g r a n t e d t o t h e p r o b a t e c o u r t s o f 
t h i s 
s t a t e . ' " 
R e e d , 60 So. 3d a t 878 ( q u o t i n g J e t t v . C a r t e r , 758 So. 2d 
526, 529 ( A l a . 1 9 9 9 ) ) . 
T h i s C o u r t t h e n s e t f o r t h t h e p a r t i e s ' 
a r g u m e n t s c o n c e r n i n g t h e i n t e r p r e t a t i o n o f § 19-3B-203, t h e 
16 
1100967, 
1100968 
g e n e r a l 
r u l e s 
o f 
s t a t u t o r y 
i n t e r p r e t a t i o n , see 
S t a t e 
Farm 
 
M u t u a l A u t o m o b i l e 
I n s u r a n c e Co. v . M o t l e y , 
909 So. 2d 
806, 
813-14 
( A l a . 
2 0 0 5 ) , and i t s 
h o l d i n g , as f o l l o w s : 
" S u b s e c t i o n 
(a) o f § 
19-3B-203 
p r o v i d e s 
t h e 
g e n e r a l 
r u l e : 
' [ T ] h e 
c i r c u i t 
c o u r t 
has 
e x c l u s i v e 
j u r i s d i c t i o n o f p r o c e e d i n g s i n t h i s s t a t e b r o u g h t by 
a 
t r u s t e e 
o r 
b e n e f i c i a r y 
c o n c e r n i n g 
t h e 
a d m i n i s t r a t i o n o f a t r u s t . ' 
S u b s e c t i o n 
(a) 
b e g i n s , 
h o w e v e r , by n o t i n g 
t h a t 
s u b s e c t i o n 
(b) p r o v i d e s 
an 
e x c e p t i o n 
t o t h i s 
g e n e r a l 
r u l e . A p l a i n r e a d i n g 
o f 
§ 
19-3B-203 
i n d i c a t e s 
t h a t 
s u b s e c t i o n 
(b) 
a c k n o w l e d g e s 
t h a t 
c e r t a i n p r o b a t e 
c o u r t s have b e e n 
g r a n t e d 
b r o a d e r 
p o w e r s 
and 
t h a t 
t h e 
e x c e p t i o n 
r e f e r e n c e d 
i n s u b s e c t i o n 
(a) i s t h a t 
t h o s e 
c o u r t s 
t h a t have b e e n g r a n t e d t h o s e b r o a d e r p o w e r s h a v e t h e 
same 
j u r i s d i c t i o n 
t o 
h e a r 
a c t i o n s 
b r o u g h t 
by 
t r u s t e e s 
o r 
b e n e f i c i a r i e s 
c o n c e r n i n g 
t h e 
a d m i n i s t r a t i o n o f t r u s t s as do t h e c i r c u i t c o u r t s o f 
t h i s 
S t a t e . 
"We a c k n o w l e d g e t h a t § 12-11-30 p r o v i d e s f o r t h e 
c i r c u i t 
c o u r t 
t o 
have 
e x c l u s i v e 
o r i g i n a l 
j u r i s d i c t i o n o f c i v i l 
a c t i o n s i n w h i c h t h e m a t t e r a t 
c o n t r o v e r s y 
e x c e e d s $ 1 0 , 0 0 0 . We n o t e , h o w e v e r , 
t h a t 
t h i s 
s t a t u t e 
o p e r a t e s 
t o 
d i s t i n g u i s h b e t w e e n 
t h e 
j u r i s d i c t i o n o f c i r c u i t 
c o u r t s 
and 
d i s t r i c t 
c o u r t s 
as 
t o 
c i v i l 
a c t i o n s 
g e n e r a l l y . 
S e c t i o n 
19-3B-203, 
A l a . 
Code 
1975, 
s p e c i f i c a l l y 
a d d r e s s e s 
a c t i o n s 
c o n c e r n i n g 
t h e 
a d m i n i s t r a t i o n 
o f 
t r u s t s . 
'[A] 
s p e c i f i c 
s t a t u t e 
r e l a t i n g t o a s p e c i f i c 
s u b j e c t i s 
r e g a r d e d as an e x c e p t i o n 
t o , and w i l l p r e v a i l o v e r , 
a g e n e r a l 
s t a t u t e 
r e l a t i n g t o a b r o a d 
s u b j e c t . ' 
Ex 
 
p a r t e 
J o n e s M f g . Co., 
589 
So. 2d 208 , 
211 ( A l a . 
1 9 9 1 ) . 
M o r e o v e r , § 
12-11-30 
was 
l a s t 
amended i n 
1996, w h e r e a s § 19-3B-203 was e n a c t e d i n 2006. W i t h 
r e s p e c t 
t o 
j u r i s d i c t i o n 
o f a c t i o n s 
c o n c e r n i n g 
t h e 
a d m i n i s t r a t i o n o f t r u s t s , 
t h e r e f o r e , § 19-3B-203 i s 
c o n t r o l l i n g . 
17 
1100967, 1100968 
"Thus, t h e p r o b a t e c o u r t s o f J e f f e r s o n , M o b i l e , 
and 
S h e l b y 
C o u n t i e s 
h a v e 
c o n c u r r e n t 
j u r i s d i c t i o n 
w i t h t h e c i r c u i t 
c o u r t s o f t h o s e 
c o u n t i e s t o h e a r 
any 
p r o c e e d i n g 
b r o u g h t by a t r u s t e e o r b e n e f i c i a r y 
c o n c e r n i n g t h e a d m i n i s t r a t i o n o f a t r u s t . I n o t h e r 
w o r d s , 
t h e 
r e f e r e n c e 
i n 
s u b s e c t i o n 
(b) o f § 
19-3B-203 t o p r o b a t e c o u r t s 
t h a t h a v e b e e n 
g r a n t e d 
' s t a t u t o r y e q u i t a b l e j u r i s d i c t i o n ' i s 
an i d e n t i f y i n g 
r e f e r e n c e , n o t a l i m i t a t i o n on t h e j u r i s d i c t i o n o f 
t h e c o u r t s so i d e n t i f i e d . I t 
i s 
t h o s e p r o b a t e 
c o u r t s 
t o 
w h i c h 
s u b s e c t i o n 
(b) 
g r a n t s 
' c o n c u r r e n t 
j u r i s d i c t i o n ' 
w i t h 
t h e 
c i r c u i t 
c o u r t s 
t o 
h e a r 
a c t i o n s 
c o n c e r n i n g 
t h e a d m i n i s t r a t i o n o f a 
t r u s t 
b r o u g h t b y a t r u s t e e o r b e n e f i c i a r y . 
"The 
[ b e n e f i c i a r i e s ] i n s i s t 
t h a t 
e v e n i f t h e 
p r o b a t e c o u r t h a s b e e n g r a n t e d 
j u r i s d i c t i o n u n d e r § 
1 9 - 3 B - 2 0 3 ( b ) , A l a . Code 1 9 7 5 , 
t o h e a r any p r o c e e d i n g 
i n v o l v i n g an i n t e r v i v o s 
t r u s t b r o u g h t b y a t r u s t e e 
o r b e n e f i c i a r y , a l l o w i n g t h e p r o b a t e 
c o u r t t o h e a r 
t h e c l a i m s t h e y b r o u g h t i n 
t h e c i r c u i t 
c o u r t 
a c t i o n 
w o u l d 
d e p r i v e 
them o f t h e i r 
r i g h t t o a 
t r i a l b y 
j u r y , 
w h i c h i s p r o t e c t e d 
by A r t . 
I , § 1 1 , A l a . 
C o n s t . 1 9 0 1 . 
The [ b e n e f i c i a r i e s ] a r g u e t h a t some o f 
t h e 
c l a i m s 
i n 
t h e i r 
c o m p l a i n t 
-- 
s u c h 
as t h e 
n e g l i g e n c e , w a n t o n n e s s , f r a u d , n e g l i g e n t 
i n d e m n i t y , 
and 
c o n s p i r a c y 
c l a i m s 
-- a r e t o r t 
c l a i m s 
s e e k i n g 
money damages t h a t c a r r y w i t h them a r i g h t t o 
t r i a l 
by 
j u r y . They o b s e r v e t h a t , i n c o n t r a s t , 
" ' " [ t ] h e r e 
i s no common l a w r i g h t 
t o a 
t r i a l by j u r y i n 
t h e p r o b a t e c o u r t . . . . " Ex  
p a r t e 
F l o y d , 250 A l a . 154, 157, 33 So. 2d 
340, 342 ( 1 9 4 7 ) ; 
Hanks v . H a n k s , 281 A l a . 
92, 199 So. 2d 169 (1 
967 ) . The r i g h t t o a 
j u r y 
t r i a l i n 
p r o b a t e c o u r t d e p e n d s upon a 
s t a t u t o r y g r a n t o f t h a t 
r i g h t . ' 
"Kemp v . K r o u t t e r , 531 So. 2d 854, 855 ( A l a . 1 9 8 8 ) . 
"The 
p r o b l e m w i t h t h e [ b e n e f i c i a r i e s ' ] a r g u m e n t 
i s t h a t t h e c l e a r g r a v a m e n o f t h e i r c o m p l a i n t i n t h e 
c i r c u i t 
c o u r t 
a c t i o n 
w i t h 
r e g a r d 
t o t h e i r 
c l a i m s 
18 
1100967, 1100968 
a g a i n s t 
R e g i o n s 
as 
t r u s t e e 
o r 
c o t r u s t e e 
i n v o l v e s 
' e s s e n t i a l l y 
t h e 
a d m i n i s t r a t i o n 
o f 
a t r u s t , when 
a 
t r i a l 
by 
j u r y 
i s n o t 
a l l o w e d . 
See 
Ex 
p a r t e 
F l o y d , 
[250 
A l a . 
154, 
33 
So.2d 
340 
(1947 ) ] . ' 
Hanks 
v. 
 
H a n k s , 281 
A l a . 
92, 
98, 
199 
So. 
2d 
169, 
174 
( 1 9 6 7 ) . 
T h e i r 
c l a i m s 
o f 
n e g l i g e n c e , 
w a n t o n n e s s , 
f r a u d , 
and 
t h e 
l i k e 
a r e 
d e r i v a t i v e s 
o f 
t h e i r 
c l a i m 
o f 
t h e 
b r e a c h 
o f 
f i d u c i a r y d u t y .
1 1 
F o r 
e x a m p l e , 
i n 
t h e i r 
n e g l i g e n c e 
c l a i m , 
t h e 
[ b e n e f i c i a r i e s ] a l l e g e 
t h a t 
R e g i o n s 
' a c t e d 
n e g l i g e n t l y ' by 
' f a i l [ i n g ] 
t o manage 
t h e 
a s s e t s 
h e l d 
i n t r u s t f o r 
[ t h e b e n e f i c i a r i e s ] i n 
t h e 
manner 
t h a t 
a 
r e a s o n a b l y 
p r u d e n t 
i n v e s t m e n t 
manager w o u l d h a v e managed s a i d f u n d s u n d e r t h e same 
o r s i m i l a r c i r c u m s t a n c e s . ' 
I n t h e i r f r a u d c l a i m , 
t h e 
[ b e n e f i c i a r i e s ] 
a l l e g e t h a t R e g i o n s 
' r e p r e s e n t e d 
t o 
[ t h e 
b e n e f i c i a r i e s ] 
t h a t 
t h e 
i n v e s t m e n t s 
i n 
The 
Funds were 
s o l i d , 
s a f e , 
l o w - r i s k 
i n v e s t m e n t s 
t h a t 
w o u l d s a f e l y p r o v i d e 
a s e c u r e i n c o m e s t r e a m 
[ t o 
t h e 
b e n e f i c i a r i e s ] ' when, i n 
f a c t , 
t h i s 
r e p r e s e n t a t i o n 
was 
f a l s e . 
I n s h o r t , 
a l l t h e 
c l a i m s 
a g a i n s t 
R e g i o n s 
as 
t r u s t e e 
i n v o l v e 
t h e 
m a l a d m i n i s t r a t i o n 
o f 
t h e 
a s s e t s 
o f t h e v a r i o u s 
t r u s t s . 
" ' I t has 
l o n g b e e n t h e 
l a w 
i n A l a b a m a 
t h a t where a t r u s t e e does n o t p e r f o r m 
h i s 
d u t y 
t o 
p r o t e c t 
t h e 
t r u s t , 
t h e 
b e n e f i c i a r i e s may 
sue 
i n e q u i t y t o 
p r o t e c t 
t h e i r 
r i g h t s . 
S u p e r v i s i n g 
t h e 
a d m i n i s t r a t i o n 
o f 
t r u s t s 
i s 
a 
w e l l - r e c o g n i z e d 
g r o u n d o f 
e q u i t y , 
and 
t h e 
r e g u l a t i o n and e n f o r c e m e n t o f t r u s t s i s 
one 
o f t h e 
o r i g i n a l and 
i n h e r e n t p o w e r s o f 
t h e 
e q u i t y 
c o u r t . ' 
" F i r s t A l a b a m a Bank o f M o n t g o m e r y , N.A. 
v. 
M a r t i n , 
425 
So. 
2d 
415, 
423 
( A l a . 1 
9 8 2 ) . 
I n 
F i r s t 
A l a b a m a  
Bank o f H u n t s v i l l e , N.A. 
v. S p r a g i n s , 
475 
So. 
2d 
512 
( A l a . 
1 9 8 5 ) , 
t h i s 
C o u r t 
p r o v i d e d 
a 
t h o r o u g h 
e x p l a n a t i o n 
as t o why 
e v e n c l a i m s 
f o r money damages 
a l l e g i n g t h e b r e a c h o f a t r u s t do 
n o t 
c a r r y a r i g h t 
t o 
t r i a l 
by 
j u r y : 
19 
1100967, 1100968 
" ' T h i s 
c a s e 
i n v o l v e s 
two 
s e p a r a t e 
a p p e a l s : 
t h e 
f i r s t 
a p p e a l 
i s 
f r o m 
a 
j u d g m e n t i n a s u i t by b e n e f i c i a r i e s o f a 
t r u s t 
a g a i n s t 
F i r s t 
A l a b a m a 
Bank 
o f 
H u n t s v i l l e , N.A., 
a c t i n g as t r u s t e e 
u n d e r 
a 
w r i t t e n 
t r u s t 
a g r e e m e n t , 
c l a i m i n g 
mismanagement o f t h e t r u s t f u n d and b r e a c h 
o f a f i d u c i a r y d u t y , and r e q u e s t i n g 
r e m o v a l 
o f t h e t r u s t e e 
and an a c c o u n t i n g o f t h e 
s u b j e c t 
t r u s t 
"'The 
Bank 
s t r e n u o u s l y 
i n s i s t s 
t h a t 
t h e 
P l a i n t i f f s ' 
c l a i m f o r money damages, 
g r o u n d e d on t h e a l l e g a t i o n t h a t t h e Bank, 
as 
a 
p r o f e s s i o n a l 
t r u s t e e , 
b r e a c h e d i t s 
f i d u c i a r y 
d u t y i n i t s 
management o f t h e 
t r u s t e s t a t e , i s 
n o t s u c h a c l a i m f o r 
money 
damages, 
c o g n i z a b l e 
a t common l a w , as t o 
e n t i t l e t h e P l a i n t i f f s t o a j u r y 
t r i a l . 
We 
a g r e e . W h i l e , g e n e r a l l y s p e a k i n g , a t r u s t , 
c r e a t e d b y w r i t t e n i n s t r u m e n t , p a r t a k e s o f 
many o f t h e same l e g a l i n c i d e n t s as o t h e r 
w r i t t e n a g r e e m e n t s , h i s t o r i c a l l y , 
r e m e d i e s 
t o 
e n f o r c e 
r i g h t s 
a r i s i n g u n d e r a 
t r u s t 
h a v e 
b e e n 
r e l e g a t e d 
t o 
t h e 
e x c l u s i v e 
j u r i s d i c t i o n o f e q u i t y . 
" ' B o t h [2] S c o t t 
[on T r u s t s § 164 (3d 
ed. 
1 9 6 7 ) ] and t h e R e s t a t e m e n t (Second) o f 
T r u s t s 
(1959) r e c o g n i z e 
e x c l u s i v e 
e q u i t a b l e 
j u r i s d i c t i o n 
o v e r 
r e m e d i e s 
f o r 
a 
b e n e f i c i a r y 
a g a i n s t 
a 
t r u s t e e , 
w i t h 
two 
e x c e p t i o n s : 
" ( 1 ) I f t h e t r u s t e e i s u n d e r a 
d u t y 
t o 
p a y 
money 
i m m e d i a t e l y 
and 
u n c o n d i t i o n a l l y 
t o t h e b e n e f i c i a r y , t h e 
b e n e f i c i a r y c a n m a i n t a i n an a c t i o n a t l a w 
a g a i n s t t h e t r u s t e e t o e n f o r c e p a y m e n t . (2) 
I f t h e t r u s t e e o f a c h a t t e l i s 
u n d e r a d u t y 
t o 
t r a n s f e r 
i t 
i m m e d i a t e l y 
and 
u n c o n d i t i o n a l l y t o t h e b e n e f i c i a r y and i n 
b r e a c h o f t r u s t 
f a i l s t o t r a n s f e r 
i t , 
t h e 
20 
1100967, 1100968 
b e n e f i c i a r y 
c a n 
m a i n t a i n 
an 
a c t i o n a t 
l a w 
a g a i n s t 
h i m . " 
R e s t a t e m e n t 
(Second) 
o f 
T r u s t s , § 198 
( 1 9 5 9 ) . 
The 
c o u r t s o f A l a b a m a 
h a v e 
c o n s i s t e n t l y r e c o g n i z e d 
and 
a p p l i e d 
t h i s 
common 
l a w 
d e v e l o p m e n t . 
Ex 
p a r t e 
 
G a r n e r , 
280 
A l a . 
111, 
190 
So. 
2d 
544 
( 1 9 6 6 ) . 
F o r 
a c a s e 
a p p l y i n g 
t h e 
" a t 
l a w " 
e x c e p t i o n , 
see 
Ex 
p a r t e 
D a v i s , 
465 
So. 
2d 
392 
( A l a . 1 9 8 5 ) . 
" ' A p p l y i n g 
t h i s 
r u l e 
t o 
t h e 
P l a i n t i f f s ' c o m p l a i n t , 
t h e 
t r i a l c o u r t h e l d 
t h a t t h e 
P l a i n t i f f s were n o t 
e n t i t l e d t o a 
j u r y 
t r i a l w i t h r e s p e c t t o t h e i r demands t o 
remove t h e Bank as 
t r u s t e e and 
t o 
r e q u i r e 
an 
a c c o u n t i n g 
o f 
t h e 
Bank. 
As 
t o 
t h e 
r e m a i n i n g 
r e q u e s t 
f o r 
money 
damages, 
h o w e v e r , t h e 
t r i a l c o u r t h e l d t h a t t h i s d i d 
c r e a t e 
a 
l e g a l 
i s s u e 
t h a t 
e n t i t l e d 
P l a i n t i f f s 
t o a 
t r i a l 
by 
j u r y . 
" ' W h i l e t h e 
r u l e , 
as h e r e a p p l i e d , i s 
g e n e r a l l y 
c o r r e c t , i t i s n o t 
c o r r e c t 
w i t h 
r e s p e c t 
t o 
t r u s t s . 
As 
s e e n 
by 
t h e 
h i s t o r i c a l b a c k g r o u n d , t h e c o u r t o f 
e q u i t y 
e m b r a c e d t h e 
f u l l 
j u r i s d i c t i o n 
o f 
t r u s t s , 
s a v e 
f o r 
t h e 
two 
e x c e p t i o n s 
r e f e r r e d 
t o 
a b o v e , n e i t h e r o f w h i c h i s a p p l i c a b l e h e r e . 
"'We 
r e c o g n i z e t h a t t h e a p p l i c a t i o n o f 
p u r e 
l o g i c 
p r e s e n t s 
a p e r s u a s i v e 
a r g u m e n t 
f o r 
i n c l u d i n g a 
t h i r d 
e x c e p t i o n : 
a 
c l a i m 
f o r money damages o n l y , b a s e d on an a l l e g e d 
b r e a c h o f f i d u c i a r y d u t y . We 
a r e p e r s u a d e d , 
h o w e v e r , t o a d h e r e t o p r e c e d e n t and 
l e a v e 
a l l 
m a t t e r s 
p e r t a i n i n g 
t o 
t r u s t s , 
o t h e r 
t h a n t h e two 
r e c o g n i z e d 
e x c e p t i o n s , 
w i t h i n 
e q u i t y ' s e x c l u s i v e 
j u r i s d i c t i o n . 
" ' B e c a u s e 
r e m e d i e s 
o f money 
damages 
b a s e d on 
a c l a i m f o r b r e a c h o f 
t r u s t were 
21 
1100967, 1100968 
n o t 
c o g n i z a b l e 
a t 
l a w , 
we 
a r e 
c o n s t r a i n e d 
t o 
r e v e r s e 
t h e 
j u d g m e n t 
f r o m 
w h i c h 
t h e 
f i r s t 
a p p e a l 
i s t a k e n 
and 
t o remand 
t h i s 
c a u s e 
f o r 
f u r t h e r 
c o n s i d e r a t i o n 
by 
t h e 
t r i a l 
c o u r t . ' 
no 
an 
"475 
So. 
2d 
a t 513-14. See 
a l s o Ex 
p a r t e 
H o l t , 
599 
So. 
2d 
12, 
14-15 
( A l a . 1992) 
( n o t i n g 
t h a t 
' " ' [ t ] h e 
b a s i c a l l y 
e q u i t a b l e 
n a t u r e 
o f 
an 
a c t i o n 
... 
f o r 
an 
a c c o u n t i n g 
i s 
n o t 
c h a n g e d 
by 
t h e 
i n c l u s i o n 
o f 
a 
c l a i m 
f o r damages. Such 
a c l a i m 
o n l y 
r e s t a t e s 
t h e 
b a s i c 
e q u i t a b l e 
a c t i o n , 
and 
i n 
no 
way 
c r e a t e s 
r i g h t 
t o 
t r i a l 
by 
j u r y . 
I n d e e d 
i t w o u l d make 
s e n s e 
t h a t 
t h e 
c l a i m 
f o r damages 
c o u l d 
c h a n g e 
e q u i t a b l e 
a c t i o n 
i n t o one 
a t 
l a w . Damages can 
o n l y 
be d e t e r m i n e d a f t e r an 
a c c o u n t i n g 
o f w h e t h e r o r 
n o t 
money 
i s owed 
t o 
o r 
f r o m 
[ t h e 
d e f e n d a n t ] 
'"' 
( q u o t i n g S a n d e r s v. 
K i r k l a n d & Co., 
510 
So. 
2d 
138, 
141 
( A l a . 
1 9 8 7 ) , 
q u o t i n g 
i n 
t u r n 
B o n n e l l 
v. 
 
Commonwealth R e a l t y 
T r u s t , 
363 
F. Supp. 
1392, 
1393 
(E.D. 
Pa. 
1 9 7 3 ) ) 
( e m p h a s i s 
o m i t t e d ) ) . 
"The 
two 
e x c e p t i o n s 
t o 
t h e 
g e n e r a l 
r u l e 
d i s c u s s e d 
i n S p r a g i n s -- 
a d u t y o f an i m m e d i a t e 
and 
u n c o n d i t i o n a l money payment by 
t h e 
t r u s t e e 
t o 
t h e 
b e n e f i c i a r y 
o r 
a 
d u t y 
o f 
an 
i m m e d i a t e 
and 
u n c o n d i t i o n a l 
t r a n s f e r o f c h a t t e l by 
t h e 
t r u s t e e 
t o 
t h e 
b e n e f i c i a r y 
-- 
a r e 
n o t 
a p p l i c a b l e 
h e r e . 
M o r e o v e r , 
t h e 
f a c t 
t h a t 
t h e 
[ b e n e f i c i a r i e s ] h a v e 
c o u c h e d some o f 
t h e i r c l a i m s 
i n t e r m s o f t o r t s s u c h 
as n e g l i g e n c e 
makes no 
d i f f e r e n c e . 
"'We 
b e l i e v e A l a b a m a l a w 
t o be 
c l e a r : 
t h a t 
t h e 
p l a i n t i f f ' s 
c l a i m s 
h e r e 
a r e 
e x c l u s i v e l y 
w i t h i n 
t h e 
r e a l m 
o f 
e q u i t y 
j u r i s d i c t i o n . T h i s c o n c l u s i o n i s e s p e c i a l l y 
c o m p e l l i n g 
i n 
t h i s 
c a s e , 
i n 
w h i c h 
t h e 
b e n e f i c i a r y o f t h e 
t r u s t , 
u n t i l h e r 
d e a t h , 
was 
a l s o 
a c o - t r u s t e e . 
We 
have 
d i l i g e n t l y 
s e a r c h e d 
f o r 
c a s e s 
t h a t 
w o u l d 
make 
an 
e x c e p t i o n 
i n a c a s e w h e r e , as i n t h i s 
c a s e , 
t h e 
b e n e f i c i a r y , t o whom p a y m e n t s were 
t o 
22 
1100967, 1100968 
be made, was 
a l s o a c o - t r u s t e e , b u t we h a v e 
f o u n d none. 
"'We 
r e a l i z e , 
o f 
c o u r s e , 
t h a t 
[ t h e 
p l a i n t i f f ' s ] 
c o m p l a i n t 
i s 
b a s e d 
upon 
S o u t h T r u s t ' s a l l e g e d n e g l i g e n c e 
i n 
f a i l i n g 
t o 
e x e r c i s e 
s u p e r v i s i o n 
and 
c o n t r o l 
o v e r 
Payne o r 
t o e m p l o y m e a s u r e s 
s u f f i c i e n t 
t o 
d e t e c t 
e m b e z z l e m e n t 
o f 
t h e 
r o y a l t i e s . 
However, we 
f i n d no 
s i g n i f i c a n t 
d i f f e r e n c e 
b e t w e e n t h e 
f a c t s a l l e g e d i n t h i s c a s e 
and 
t h o s e a l l e g e d i n S p r a g i n s 
"Ex 
p a r t e 
S o u t h T r u s t Bank o f A l a b a m a , N.A., 
679 
So. 
2d 
645, 
649 
( A l a . 1 9 9 6 ) . 
"Thus, 
t h e 
[ b e n e f i c i a r i e s ' ] c l a i m s 
f o r money 
damages do 
n o t 
e n t i t l e them t o a 
t r i a l by 
j u r y . 
The 
c l a i m s 
b r o u g h t by 
t h e 
[ b e n e f i c i a r i e s ] i n t h i s 
c a s e 
c o n c e r n 
a l l e g e d 
b r e a c h e s 
by 
t h e 
t r u s t e e 
o f 
i t s 
f i d u c i a r y 
d u t i e s 
i n 
r e l a t i o n 
t o 
t h e 
t r u s t , 
c l a i m s 
t h a t s o u n d i n e q u i t y . As 
a r e s u l t , t h e p r o b a t e 
c o u r t 
r e t a i n s 
j u r i s d i c t i o n 
o v e r 
t h e 
[ b e n e f i c i a r i e s ' ] 
c l a i m s 
a g a i n s t R e g i o n s as 
t r u s t e e o r 
c o t r u s t e e . 
"
1 1'A 
v i o l a t i o n 
by 
a 
t r u s t e e 
o f 
a 
d u t y 
t h e 
t r u s t e e owes t o a b e n e f i c i a r y i s a b r e a c h o f 
t r u s t . ' 
§ 1 9 - 3 B - 1 0 0 1 ( a ) , A l a . Code 1975." 
Reed, 60 
So. 
3d a t 8 8 0 - 8 3 . 
Our 
h o l d i n g 
i n Reed 
d i d 
n o t 
a d d r e s s 
t h e 
c u r r e n t 
i s s u e 
b e f o r e 
t h i s 
C o u r t . 
The 
t r u s t e e s 
a r g u e t h a t 
" [ t ] h i s 
C o u r t ' s 
o p i n i o n 
i n Reed e x p r e s s l y 
s t a t e d t h a t r e g a r d l e s s 
o f w h e t h e r a 
b e n e f i c i a r y 
a t t e m p t s 
t o 
a s s e r t 
a 
s t a t u t o r y 
c l a i m u n d e r 
t h e 
A l a b a m a 
S e c u r i t i e s 
A c t , 
t h e 
l a w 
o f 
t r u s t s 
i s 
e x c l u s i v e l y 
e q u i t a b l e 
and 
a l l o w s 
b u t 
one, 
e q u i t a b l e 
c l a i m 
f o r b r e a c h 
o f 
23 
1100967, 1100968 
t r u s t 
a g a i n s t 
a t r u s t e e . " 
The t r u s t e e s ' 
b r i e f , 
a t p. 10 
( e m p h a s i s i n o r i g i n a l ) . 
However, as s e t f o r t h a b o v e , 
t h i s 
C o u r t made no s u c h h o l d i n g i n Reed. 
I n d e e d , Reed i s 
p r e m i s e d on t h e f a c t t h a t v a r i o u s common-
l a w 
c l a i m s 
were 
a s s e r t e d 
and t h a t 
t h o s e 
c l a i m s 
were o f a 
n a t u r e 
t h a t w o u l d n o r m a l l y 
e n t i t l e a p l a i n t i f f t o a t r i a l b y 
j u r y . 
We 
h e l d two t h i n g s i n Reed c o n c e r n i n g 
t h o s e 
c l a i m s . 
F i r s t , we h e l d t h a t , b e c a u s e t h o s e v a r i o u s 
c l a i m s 
r e l a t e d t o 
t h e a d m i n i s t r a t i o n o f a t r u s t , t h e J e f f e r s o n P r o b a t e C o u r t h a d 
c o n c u r r e n t 
j u r i s d i c t i o n 
w i t h 
t h e c i r c u i t 
c o u r t 
o v e r 
them 
p u r s u a n t t o § 19-3B-2 
0 
3 ( b ) . 
Reed, 60 So. 3d a t 880. 
T h i s 
h o l d i n g 
was n o t d e p e n d e n t 
upon 
w h e t h e r 
t h o s e 
c l a i m s 
were 
e q u i t a b l e i n n a t u r e ; 
r a t h e r i t 
was d e p e n d e n t o n l y on t h e f a c t 
t h a t t h e y r e l a t e d t o t h e a d m i n i s t r a t i o n o f a 
t r u s t . 
S e c o n d , b u t w i t h o u t m e n t i o n i n g t h e 
A l a b a m a S e c u r i t i e s 
A c t 
c l a i m , we a d d r e s s e d w h e t h e r t h e r e was a r i g h t t o a j u r y 
t r i a l 
i n t h e p r o b a t e c o u r t a t t e n d a n t t o a t l e a s t some o f t h e c l a i m s 
a s s e r t e d : "The [ b e n e f i c i a r i e s ] a r g u e t h a t some o f t h e c l a i m s 
i n 
t h e i r 
c o m p l a i n t 
-- s u c h as t h e n e g l i g e n c e , 
w a n t o n n e s s , 
f r a u d , n e g l i g e n t 
i n d e m n i t y , 
and c o n s p i r a c y 
c l a i m s -- a r e t o r t 
c l a i m s 
s e e k i n g money damages t h a t c a r r y w i t h them a r i g h t t o 
t r i a l b y j u r y . " 
60 So. 3d a t 8 8 1 . 
F o r p u r p o s e s o f 
t h a t 
24 
1100967, 1100968 
i s s u e , we c o n s i d e r e d 
t h a t t h e h i s t o r i c common-law t r e a t m e n t o f 
s u c h 
c l a i m s 
b r o u g h t i n r e l a t i o n t o t h e a d m i n i s t r a t i o n o f a 
t r u s t was t o c o n s i d e r them as b e i n g w i t h i n t h e c o u r t ' s 
e q u i t y 
j u r i s d i c t i o n . 
Among o t h e r 
t h i n g s , we q u o t e d and r e l i e d upon 
t h e 
h o l d i n g 
i n 
S p r a g i n s , 
475 
So. 
2d 
a t 
513, 
t h a t 
" t h e 
P l a i n t i f f s ' 
c l a i m 
f o r money 
damages, 
g r o u n d e d 
on 
t h e 
a l l e g a t i o n t h a t t h e Bank, as a p r o f e s s i o n a l t r u s t e e , b r e a c h e d 
i t s 
f i d u c i a r y d u t y i n i t s 
management o f t h e t r u s t e s t a t e , i s 
n o t s u c h a c l a i m f o r money damages, c o g n i z a b l e a t common l a w , 
as t o e n t i t l e t h e P l a i n t i f f s t o a j u r y 
t r i a l . " 
60 So. 3d a t 
881-82. 
A l t h o u g h i n Reed we d i d n o t s p e c i f i c a l l y c o n s i d e r t h e 
b e n e f i c i a r i e s ' A l a b a m a S e c u r i t i e s A c t c l a i m when we 
d e s c r i b e d 
v a r i o u s c l a i m s as h i s t o r i c a l l y w i t h i n e q u i t y j u r i s d i c t i o n and 
t h e r e f o r e as c l a i m s f o r w h i c h a j u r y t r i a l was n o t a v a i l a b l e , 
t h e q u e s t i o n w h e t h e r t h e A l a b a m a S e c u r i t i e s A c t c l a i m s i n t h e 
p r e s e n t 
c a s e s c a r r y w i t h them a r i g h t t o a t r i a l by j u r y , e v e n 
i f 
t h e c l a i m s 
a r e l i t i g a t e d 
i n a p r o b a t e 
c o u r t , 
i s n o t an 
i s s u e we must d e c i d e i n o r d e r t o d e c i d e 
t h a t t h e c i r c u i t 
c o u r t 
i n 
t h e 
p r e s e n t 
c a s e 
was 
c o r r e c t 
i n n o t 
d i s m i s s i n g 
t h o s e 
c l a i m s . 
S t a t e d 
d i f f e r e n t l y , 
Reed 
d o e s 
n o t 
s t a n d 
f o r 
t h e 
p r o p o s i t i o n 
t h a t 
c l a i m s 
o t h e r w i s e 
c o g n i z a b l e 
u n d e r A l a b a m a 
25 
1100967, 1100968 
l a w , 
w h e t h e r 
c r e a t e d 
by 
t h e 
common 
l a w 
o r 
by 
l e g i s l a t i v e 
e n a c t m e n t 
( s u c h as a c l a i m u n d e r t h e A l a b a m a S e c u r i t i e s A c t ) , 
a r e 
n o t 
a v a i l a b l e u n d e r A l a b a m a 
l a w 
a g a i n s t 
a 
t r u s t e e 
i n 
r e l a t i o n t o t h a t t r u s t e e ' s a c t s o r o m i s s i o n s 
i n a d m i n i s t e r i n g 
a t r u s t . 
C o n t r a r y 
t o t h e n o t i o n t h a t we h e l d t h a t s u c h 
c l a i m s 
do 
n o t 
e x i s t and 
s h o u l d be 
d i s m i s s e d , 
we 
s i m p l y h e l d i n Reed 
t h a t t h o s e 
c l a i m s 
c o u l d be 
l i t i g a t e d 
i n t h e p r o b a t e 
c o u r t . 
The 
t r u s t e e s have 
f a i l e d 
t o s u p p o r t 
t h e i r a r g u m e n t 
w i t h 
any 
r e l e v a n t 
l e g a l a u t h o r i t y ; t h u s , we a n s w e r t h e 
f i r s t 
p a r t 
o f 
t h e 
t r i a l 
c o u r t ' s 
c e r t i f i e d 
q u e s t i o n 
o f 
l a w , 
w h i c h 
i s 
" w h e t h e r t h e 
p l a i n t i f f [ s ] , 
as b e n e f i c i a r [ i e s ] o f a t r u s t , 
may 
m a i n t a i n 
a 
c l a i m 
a g a i n s t 
t h e 
t r u s t e e 
u n d e r 
t h e 
A l a b a m a 
S e c u r i t i e s 
A c t , 
A l a . Code 
[1975,] 
§ 8-6-1 
e t 
s e q . , " 
i n 
t h e 
a f f i r m a t i v e ; t h u s , t h e s e c o n d p a r t o f i t s q u e s t i o n -- " w h e t h e r 
t h e 
o n l y 
s t a t e 
l a w 
c l a i m 
t h a t 
may 
be 
a s s e r t e d 
a g a i n s t 
a 
t r u s t e e 
i s f o r b r e a c h 
o f 
f i d u c i a r y 
d u t y u n d e r 
t h e 
A l a b a m a 
U n i f o r m T r u s t Code" -- must be a n s w e r e d i n t h e 
n e g a t i v e . 
C o n c l u s i o n 
B a s e d on t h e f o r e g o i n g , t h e 
t r i a l 
c o u r t ' s o r d e r s 
d e n y i n g 
t h e 
t r u s t e e s ' 
m o t i o n s 
t o 
d i s m i s s 
t h e 
p l a i n t i f f s ' 
c l a i m s 
a l l e g i n g 
a 
v i o l a t i o n 
o f 
t h e 
A l a b a m a 
S e c u r i t i e s 
A c t 
a r e 
a f f i r m e d . 
26 
1100967, 1100968 
1100967 -- AFFIRMED. 
1100968 -- AFFIRMED. 
M a l o n e , C . J . , and W o o d a l l , 
S t u a r t , B o l i n , M u r d o c k , Shaw, 
M a i n , and W i s e , J J . , c o n c u r . 
27