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【臨時レポート】 2020 年 9 月 4 日 現在

基準価額が5％以上下落したファンドとその背景について（9月4日）◆9月4日の基準価額下落について別表に記載の公募ファンドの9月4日の基準価額は、前営業日比5％以上の下落となりました。
基準価額下落の背景となりました市況動向等、および今後の運用方針につきご報告致します。
◆基準価額下落の背景となった市況動向等
9月4日の基準価額に反映される米国株式市場は、足元の株高を牽引してきたハイテク株を中心に下落しました。特に明確な売り材料の無い中での株安については、米国株が上昇を続け割高感も意識され始める中で、利益確定の売りが集中し、相場の変動が高まった面が強いとみられます。バーチャルリアリティやナノテクノロジー関連など、足元まで好調を維持していたハイテク株の下落が比較的大きかったことからも、利益確定の要素が強かったと伺われます。
◆今後の見通しおよび運用方針
ハイテク株は、コロナ禍でも「巣篭もり消費」や在宅勤務拡大などの社会・生活様式の変化による恩恵を受けやすいとの期待が、市場で高まっています。こうした期待は引き続き続くとみるものの、金融市場における期待と足元の実体経済で乖離が広がった場合には、市場が再び調整するリスクがあるとみられます。
今後の日程では、米国の金融政策や大統領選など、市場の転換点にもなりうるイベントが控えています。これらイベントや市況動向等に十分注意を払い、引き続き各ファンドのコンセプトに沿った運用を継続していく方針です。

■コメントは作成時点のものであり将来予告なく変更されることがあります。
■また、将来の市場環境の変化または運用成果等を保証するものではありません。なお、市況の変動等により方針通りの運用が行われない場合があります。
■表示桁未満の数値がある場合、四捨五入で処理しております。

■後記の「本資料のご利用にあたっての注意事項等」をご覧ください。

1【臨時レポート】 2020 年 9 月 4 日 現在

＜別表＞
【基準価額が前営業日比5％以上下落したファンド】
ファンド名
基準価額
前営業日比ｅＭＡＸＩＳ Ｎｅｏ バーチャルリアリティ
14,374円-878円
米国株式シグナルチェンジ戦略ファンド（為替ヘッジなし）
12,964円-791円
米国株式シグナルチェンジ戦略ファンド（為替ヘッジあり）
13,184円-795円
サイバーセキュリティ株式オープン（為替ヘッジなし）
19,625円-1,177円
米国ＩＰＯニューステージ・ファンド＜為替ヘッジなし＞（年２回決算型）
15,621円-935円
米国ＩＰＯニューステージ・ファンド＜為替ヘッジなし＞（資産成長型）
16,025円-948円
米国ＩＰＯニューステージ・ファンド＜為替ヘッジあり＞（資産成長型）
16,179円-957円
米国ＩＰＯニューステージ・ファンド＜為替ヘッジあり＞（年２回決算型）
15,753円-931円
サイバーセキュリティ株式オープン（為替ヘッジあり）
19,648円-1,135円
ｅＭＡＸＩＳ Ｎｅｏ ナノテクノロジー
10,778円-618円
ｅＭＡＸＩＳ Ｎｅｏ 自動運転
16,840円-965円
グローバル・スマート・イノベーション・オープン（年１回決算型）
22,381円-1,196円
グローバル・スマート・イノベーション・オープン（年２回決算型）
11,921円-637円※騰落率は、収益分配金（課税前）を分配時に再投資したものとみなして計算したものであり、小数点第３位を四捨五入しています。
※ファンドによっては、投資対象資産や通貨の評価対象日（ファンドへの実質的な反映日）が異なります。

■後記の「本資料のご利用にあたっての注意事項等」をご覧ください。

2

騰落率-5.76%-5.75%-5.69%-5.66%-5.65%-5.59%-5.58%-5.58%-5.46%-5.42%-5.42%-5.07%-5.07%

【臨時レポート】 2020 年 9 月 4 日 現在

（ご参考）
【株式相場】
NYダウ工業株30種平均株価
S&P500種株価指数
S&P500種株価指数先物（1限月）
S&P500配当貴族指数（配当込み）
NASDAQ総合指数
S&P Kensho Virtual Reality Index（配当込み、米ドルベース）
S&P Kensho Nanotechnology Index（配当込み、米ドルベース）
S&P Kensho Autonomous Vehicles Index（配当込み、米ドルベース）※小数点第３位四捨五入※出所：Bloomberg

9月3日

9月2日

28,292.73
3,455.06
3,461.50
587.41
11,458.10
234.79208.00461.8029,100.50
3,580.84
3,579.20
600.64
12,056.44
248.98219.86488.07

9月4日

9月3日

9月2日比
騰落幅
騰落率
-2.78%-807.77-125.78-3.51%-3.29%-117.70-2.20%-13.23-598.34-4.96%-14.19-5.70%-11.86-5.39%-5.38%-26.27【為替相場】
円／米ドル※為替レートは三菱ＵＦＪ銀行の対顧客レート仲値等※小数点第３位四捨五入※出所：Bloomberg

106.16106.24

9月3日比
騰落幅
騰落率
-0.08%-0.08

S&P500配当貴族指数（配当込み）はS&P Dow Jones Indices LLC（「SPDJI」）の商品であり、これを利用するライセンスが三菱ＵＦＪ国際投信株式会社に付与されています。Standard & Poor’s®およびS&P®はStandard & Poor’s FinancialServices LLC（「S&P」）の登録商標で、Dow Jones®はDow Jones Trademark Holdings LLC（「Dow Jones」）の登録商標であり、これらの商標を利用するライセンスがSPDJIに、特定目的での利用を許諾するサブライセンスが三菱ＵＦＪ国際投信株式会社にそれぞれ付与されています。当ファンドは、SPDJI、Dow Jones、S&Pまたはそれぞれの関連会社によってスポンサー、保証、販売、または販売促進されているものではなく、これら関係者のいずれも、かかる商品への投資の妥当性に関するいかなる表明も行わず、S&P500配当貴族指数（配当込み）の誤り、欠落、または中断に対して一切の責任も負いません。
S&P Kensho Virtual Reality Index、S&P Kensho Nanotechnology Index、S&P Kensho Autonomous Vehicles Index（「本指数」）は、S&P Globalの一部門であるS&P
Dow Jones Indices LLC（「SPDJI」）の商品であり、これを利用するライセンスが三菱ＵＦＪ国際投信株式会社に付与されています。Standard & Poor’s®およびS&P®
はStandard & Poor’s Financial Services LLC（「S&P」）の登録商標で、Dow Jones®はDow Jones Trademark Holdings LLC（「Dow Jones」）の登録商標であり、これらの商標を利用するライセンスがSPDJIに、特定目的での利用を許諾するサブライセンスが三菱ＵＦＪ国際投信株式会社にそれぞれ付与されています。本商品は、SPDJI、Dow Jones、S&Pまたはそれぞれの関連会社（総称して「S&P Dow Jones Indices」）によってスポンサー、保証、販売、または販売促進されているものではありません。S&P Dow Jones Indicesは、本商品の所有者またはいかなる一般人に対して、株式全般または具体的に本商品への投資の妥当性、あるいは全般的な市場のパフォーマンスを追随する本指数の能力に関して、明示または黙示を問わず、いかなる表明または保証もしません。本指数に関して、S&P Dow Jones Indicesと三菱ＵＦＪ国際投信株式会社との間にある唯一の関係は、本指数とS&P Dow Jones Indicesまたはそのライセンサーの特定の商標、サービスマーク、および商標名のライセンス供与です。本指数は三菱ＵＦＪ国際投信株式会社または本商品に関係なく、S&P Dow Jones Indicesによって決定、構成、計算されます。S&P Dow
Jones Indicesは、本指数の決定、構成または計算において三菱ＵＦＪ国際投信株式会社または本商品の所有者の要求を考慮する義務を負いません。S&P Dow
JonesIndicesは、本商品の価格または数量、あるいは本商品の発行または販売のタイミングの決定、本商品が将来換金、譲渡、または償還される計算式の決定または計算に関して責任を負わず、またこれに関与したことはありません。S&P Dow Jones Indicesは、本商品の管理、マーケティング、または取引に関して、いかなる義務または責任も負いません。本指数に基づく投資商品が、指数のパフォーマンスを正確に追随する、あるいはプラスの投資収益を提供する保証はありません。
S&P Dow Jones Indices LLCは投資顧問会社ではありません。指数に証券が含まれることは、S&P Dow Jones Indicesがかかる証券の売り、買い、またはホールドの推奨を意味するものではなく、投資アドバイスとして見なしてはなりません。
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本商品は、Kenshoがスポンサー行為、保証、販売または販売促進を行うものではありません。本指数は、本商品を考慮することなく決定、構成および計算されるものであり、Kenshoは、本指数の決定、構成または計算にあたり、本商品の所有者の要望を考慮する義務を負いません。Kenshoは、本商品の所有者またはいかなる一般人に対しても、特に本商品への投資の当否に関して、明示的にも暗示的にも、何ら表明または保証を行いません。Kenshoは、証券の価値に関して、または証券、スワップ取引、証券関連スワップ契約もしくはその他のコモディティの売買にかかる契約等商品への投資の当否に関して、投資助言を提供するものではなく、また分析もしくは報告を公表・頒布するものではありません。本指数は、投資助言にあたるものではなく、またそのようにみなしたり、または解釈されるべきではありません。

■後記の「本資料のご利用にあたっての注意事項等」をご覧ください。

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【臨時レポート】 2020 年 9 月 4 日 現在

【投資信託のリスクとお客さまにご負担いただく費用について】◎投資信託に係るリスクについて
投資信託は、主に国内外の株式や公社債およびリート等の値動きのある証券を投資対象としているため、当該資産の市場における取引価格の変動や為替の変動等により基準価額が変動します。これらの運用により信託財産に生じた損益はすべて投資者のみなさまに帰属します。したがって、投資者のみなさまの投資元本が保証されているものではなく、基準価額の下落により損失を被り、投資元本を割り込むことがあります。
投資信託は預貯金と異なります。また、投資信託は、個別の投資信託毎に投資対象資産の種類や投資制限、取引市場、投資対象国等が異なることから、リスクの内容や性質が異なりますので、ご投資にあたっては投資信託説明書（交付目論見書）、目論見書補完書面等をよくご覧ください。
◎投資信託に係る費用について（ご投資いただくお客さまには以下の費用をご負担いただきます。）■購入時（ファンドによっては換金時）に直接ご負担いただく費用・購入時（換金時）手数料 … 上限 3.3％（税込）※一部のファンドについては、購入時（換金時）手数料額（上限 38,500円（税込））を定めているものがあります。

■購入時・換金時に直接ご負担いただく費用・信託財産留保額 … ファンドにより変動するものがあるため､事前に金額もしくはその上限額またはこれらの計算方法を表示することができません｡■投資信託の保有期間中に間接的にご負担いただく費用・運用管理費用（信託報酬） … 上限 年3.41％（税込）※一部のファンドについては、運用実績に応じて成功報酬をご負担いただく場合があります。

・その他の費用・手数料
上記以外に保有期間等に応じてご負担いただく費用があります。投資信託説明書（交付目論見書）、目論見書補完書面等でご確認ください。
※その他の費用・手数料については、売買条件等により異なるため、あらかじめ金額または上限額等を記載することはできません。

上記の費用（手数料等）については、保有金額または保有期間等により異なるため、あらかじめ合計金額等を記載することはできません。
《ご注意》
上記のリスクや費用項目につきましては、一般的な投資信託を想定しております。費用の料率につきましては、三菱ＵＦＪ国際投信が運用するすべての公募投資信託のうち、ご負担いただくそれぞれの費用における最高の料率を記載しております。投資信託に係るリスクや費用は、それぞれの投資信託により異なりますので、ご投資をされる際には、事前によく投資信託説明書（交付目論見書）、目論見書補完書面等をご覧ください。
【本資料のご利用にあたっての注意事項等】■本資料は、三菱ＵＦＪ国際投信が作成した資料です。投資信託をご購入の場合は、販売会社よりお渡しする最新の投資信託説明書（交付目論見書）の内容を必ずご確認のうえ、ご自身でご判断ください。
■本資料の内容は作成時点のものであり、将来予告なく変更されることがあります。
■本資料は信頼できると判断した情報等に基づき作成しておりますが、その正確性・完全性等を保証するものではありません。
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また税金・手数料等を考慮しておりませんので、実質的な投資成果を示すものではありません。
■投資信託は、預金等や保険契約とは異なり、預金保険機構、保険契約者保護機構の保護の対象ではありません。銀行等の登録金融機関でご購入いただいた投資信託は、投資者保護基金の補償の対象ではありません。
■投資信託は、販売会社がお申込みの取扱いを行い委託会社が運用を行います。
■クローズド期間のある投資信託は、クローズド期間中は換金の請求を受け付けることができませんのでご留意ください。
■投資信託の取得のお申込みに関しては、クーリングオフ（金融商品取引法第37条の6の規定）の適用はありません。

設定・運用 …三菱ＵＦＪ国際投信株式会社
金融商品取引業者 関東財務局長（金商）第404号
加入協会 一般社団法人投資信託協会
一般社団法人日本投資顧問業協会4

お取引にあたっての手数料等およびリスクについて手数料等およびリスクについて
 株式等の売買等にあたっては、「ダイワ・コンサルティング」コースの店舗（支店担当者）経由で国内委託取引を行なう場合、約定代金に対して最大 1.26500％（但し、最低 2,750 円）の委託手数料（税込）が必要となります。また、外国株式等の外国取引にあたっては約定代金に対して最大 0.99000％の国内取次手数料（税込）に加え、現地情勢等に応じて決定される現地手数料および税金等が必要となります。
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ご投資にあたっての留意点
 取引コースや商品毎に手数料等およびリスクは異なりますので、上場有価証券等書面、契約締結前交付書面、目論見書、等をよくお読みください。
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商号等：大和証券株式会社 ／金融商品取引業者

関東財務局長（金商）第108号

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