ご参考資料

2020年3月12日

臨時レポート
3月12日の当社ファンドの基準価額下落について当社が運用する以下のファンドにつきましては、新型コロナウイルス感染拡大への警戒感を背景とした世界的な株式市場の急落を受け、12日の基準価額が大きく下落しました。ファンドの状況と基準価額下落の要因となりました市場動向について以下のとおりご報告いたします。

◆ ファンドの状況
基準価額及び下落率（前営業日比5％以上下落のファンド）
正式名称
ブラジル高配当株オープン（毎月決算型）
ＳＭＴ 米国ＲＥＩＴインデックス・オープン
Ｊリートアクティブファンド（１年決算型）
ＪリートファンドＪ－ＲＥＩＴ・リサーチ・オープン（年２回決算型）
Ｊ－ＲＥＩＴ・リサーチ・オープン（毎月決算型）
ＳＭＴ Ｊ－ＲＥＩＴインデックス・オープン
Ｊリートインデックス・オープン（ＳＭＡ専用）
ＳＭＴ ＭＩＲＡＩｎｄｅｘ 宇宙
米国ＲＥＩＴ・リサーチ・オープン 為替ヘッジなし（毎月決算型）
米国ＲＥＩＴ・リサーチ・オープン 為替ヘッジなし（年２回決算型）
ＳＭＴＡＭダウ・ジョーンズ インデックスファンド
ＳＭＴ ダウ・ジョーンズ インデックス・オープン
ＳＭＴＡＭ ＮＹダウインデックスオープン
ＵＳインフラ株式ファンド 為替ヘッジなし（年２回決算型）
ＳＭＴＡＭ ＮＹダウインデックスオープン（為替ヘッジあり）
ＳＭＴＡＭダウ・ジョーンズ インデックスファンド（為替ヘッジあり）
米国ＲＥＩＴ・リサーチ・オープン 為替ヘッジあり（年２回決算型）
米国ＲＥＩＴ・リサーチ・オープン 為替ヘッジあり（毎月決算型）
日本株＆Ｊリート 好配当フォーカスファンド
グローバルリートインデックス・オープン（ＳＭＡ専用）
ＳＭＴ グローバルＲＥＩＴインデックス・オープン
日本株＆Ｊリート 好配当フォーカスファンド（年２回決算型）
ＳＭＴ ＭＩＲＡＩｎｄｅｘ ｅビジネス
世界スタートアップ＆イノベーション株式ファンド
キャッシュフロー経営評価オープン
米国厳選株ファンド２０１８－１０（繰上償還条件付）
ＵＳインフラ株式ファンド 為替ヘッジあり（年２回決算型）

基準価額(円) 前営業日比(円) 変動率
2,843-304 -9.66%
9,239-667 -6.73%
16,229-1,166 -6.70%
7,259-520 -6.68%
15,737-1,111 -6.59%
7,057-497 -6.58%
16,737-1,168 -6.52%
33,326-2,325 -6.52%
7,807-523 -6.28%
10,039-645 -6.04%
10,680-682 -6.00%
36,966-2,351 -5.98%
17,323-1,101 -5.98%
14,779-939 -5.97%
7,870-464 -5.57%
9,541-562 -5.56%
20,914-1,231 -5.56%
9,653-565 -5.53%
9,642-563 -5.52%
10,596-618 -5.51%
34,671-2,020 -5.51%
15,300-891 -5.50%
9,439-548 -5.49%
8,256-455 -5.22%
9,332-510 -5.18%
9,098-494 -5.15%
8,772-476 -5.15%
7,591-410 -5.12%

協会分類の特殊型（ブル・ベア型）は除きます。

◆ 市場の動向
米国における新型コロナウイルスの感染者数が累計1,000人を超え、WHO（世界保健機関）が新型コロナウイルスについて「パンデミック（世界的な大流行）とみなせる」と表明したことや、米政府が欧州からの渡航制限を検討していると報じられたことを受けて、景気の先行きへの不安が一段と強まりました。
また、複数の企業が銀行融資枠の上限まで借り入れを行うと発表したことを受けて投資家心理が一段と悪化する中で、トランプ政権が議会に提案した給与税の年内免除を軸とする経済対策について詳細が明らかにされなかったことから実現性について懐疑的な見方が広がり、11日の米国株式市場は前日の大幅上昇から一転して大幅に下落しました。
米国株式市場の大幅下落の流れを受けて、12日の日本株式市場が続落する中で、Ｊリート市場も大きく下落しました。
以上
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この場合、成功報酬額の加算によってご負担いただく費用が上記の上限を超過する場合がありますが、成功報酬額は運用実績等により変動するため、上限額等を事前に表示することができません。
4.その他費用 （1）上記以外に投資信託の保有期間等に応じてご負担いただく費用（*）があります。これらの費用は、運用状況等により変動するため、料率、上限額等を事前に表示することができません。
（*）監査費用、有価証券の売買・保管、信託事務に係る諸費用、投資信託証券の解約に伴う信託財産留保額、および投資信託が実質的に投資対象とする仕組み債券の価格に反映される費用等
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