第 127 回 埼玉県内企業経営動向調査 －2024 年 4～6 月期－
調査対象：県内企業 535 社
回答企業：163 社（回答率 30.5％）
調査分析方法BSI 方式

調査方法（期間）：アンケート方式 (4 月 16 日～5 月 29 日)
業種別内訳：製造業 86 社 非製造業 77 社

各設問に対して、良い・増加・過大と回答する割合から悪い・減少・不足と回答する割合を差し引いた数値で業況などを分析する方式
調査時点(前回) 2024 年 2 月 29 日
(今回) 2024 年 5 月 31 日

為替レート(円/ドル)
148.68157.15

日経平均株価(円)39,166.19
38,487.90

概況
埼玉県内企業の業況感（全産業）は前期比悪化している。
今回調査（2024 年 4〜6 月期）の業況判断 BSI は－23 と、前回 1～3 月期調査（－20）比3 ㌽悪化している。販売価格の引上げに一服感がある中、為替円安化を背景とした原材料・仕入価格の再上昇、電子部品・半導体等関連産業の業況低迷、輸送機械における検査不正による減産の長期化などがみられ、業況が悪化している。
業種別にみると、製造業では、加工組立型（電気・情報通信機器、電子部品・デバイス、輸送機械）において「悪い」超幅を拡大しているものの、素材型、生活関連型において業況が改善しており、「悪い」超幅が縮小している（前回－33 → 今回－28）。一方、非製造業では、業況は 3 期振りに悪化し、「悪い」超幅が 11 ㌽拡大している（前回－5 → 今回－16）。一般建設、卸売、小売、不動産、その他非製造業（飲食業を含む）などで業況が悪化している。
先行き（7〜9 月期）については、業況判断 BSI は－25 と更に 2 ㌽悪化する見通し。製造業では、需要回復は年度後半以降との見方が強く 3 ㌽悪化する見通しとなっているほか、非製造業でも、先行きを慎重にみており、同幅が 2 ㌽拡大する見通しとなっている（製造業：今回－28→先行き－31、非製造業：今回－16 → 先行き－18）。
図表１．業況判断ＢＳＩの推移
(ＢＳＩ)

予測

（注）前回予測との差＝今回調査の実績BSI-前回調査時点の予測BSI3020100-10-20-20-23-30-25-40
前回予測との差

-50

全産業
-60

製造業
非製造業

-70-802010

1112131415161718192021222324(年)－１－１．業況判断 BSI(「良い」－「悪い」)
埼玉県内企業の業況感（全産業）は前期比悪化している。
今回調査（2024 年 4〜6 月期）の業況判断 BSI は－23 と、前回 1～3 月期調査（－20）比 3㌽悪化している。販売価格の引上げに一服感がある中、為替円安化を背景とした原材料・仕入価格の再上昇、電子部品・半導体等関連産業の業況低迷、輸送機械における検査不正による減産の長期化などがみられ、業況が悪化している。
業種別にみると、製造業では、加工組立型（電気・情報通信機器、電子部品・デバイス、輸送機械）において「悪い」超幅を拡大しているものの、素材型、生活関連型において業況が改善しており、「悪い」超幅が縮小している（前回－33 → 今回－28）。一方、非製造業では、業況は 3 期振りに悪化し、「悪い」超幅が 11 ㌽拡大している（前回－5 → 今回－16）。
一般建設、卸売、小売、不動産、その他非製造業（飲食業を含む）などで業況が悪化している。
図表２.規模別・業種別業況判断ＢＳＩ
2022年

2023年

2024年
4～6月

10～12月

1～3月

4〜6月

7〜9月

10～12月

前回予測

今回

7～9月
（先行）

1～3月

-25-26-24-16-16-20-16-23-25

規模の小さい企業(100人未満）-25-35-28-25-20-21-21-25-29

規模の大きい企業（100人以上）-25-16-19-7-11-19-10-21-20-29-41-38-21-22-33-21-28-31

規模の小さい企業（100人未満）-27-45-41-27-32-39-29-29-37

規模の大きい企業（100人以上）-31-36-33-15-11-26-11-27-23-27-36-49-27-19-31-31-17-15

紙加工品等-44-38-38-20-11-13-13-13-25

化学･プラスチック･ゴム製品-38-36-430-20-14-14-14

14

鉄鋼･非鉄金属-20-40-40-17

25-40-60-25-33

金属製品-100-57-20-40-50-67-33-33

その他素材型-25-55-58-58-45-44-22-10-10-21-41-31-16-24-33-16-44-51-13-14-22-30-17-33-17-25-58

電気・情報通信機械器具-9-10-10-11-25-36-55-67-58

電子部品・デバイス-33-75-80-50-67-57-14-71-57

輸送機械-44-78-430-13-2211-38-25

精密機械

0-20-25000

250-50

全産業

製造業

素材型

加工組立型
一般機械器具

-67-67-33-13-13-40

40020

飲・食料品

-50-71-33

0-20-50

50-20

25

印刷・同関連業-100-50-33-33

000

1000

その他製造業-40-330-25-67-50-50

0-25-21-9-8-10-8-5-10-16-18

規模の小さい企業（100人未満）-23-23-11-22-53-11-18-18

規模の大きい企業（100人以上）-20

5-50-11-12-9-15-18

一般建設-77-60813-130-6

卸 売-7-18-9-27-14-17-17-40-40

小 売-33-67606-6-6-25

運輸・倉庫

0-11-50-33-11-40-30-22-22

不動産-13-250-29-13-17-17-40-20

その他非製造業-36-500-130

6-130

生活関連型

非製造業

－２－

２．売上（生産）高 BSI (「増加」－「減少」)～全産業では「減少」超が縮小～

全産業では 2 期連続して「減少」超となっているが、「減少」超幅は 7 ㌽縮小している。業種別にみると、製造業、非製造業とも「減少」超となっている。製造業では、2 期連続して「減少」超となっているものの、「減少」超幅は前期比 21 ㌽縮小しており、素材型、加工組立型（一般機械、電子部品・デバイス、輸送機械）、生活関連型とも「減少」超幅が縮小している。一方、非製造業では、9 ㌽悪化し、3 期ぶりに「減少」超に転化している。特に、小売は、37 ㌽と大幅に悪化しており、3 期振りに「減少」超となっている。規模別にみると、規模の小さい企業は「減少」超幅は横ばいである一方、規模の大きい企業は、14 ㌽改善し、2 期振りに「増加」超に転じている。
図表 3

売上（生産）高 BSI(前々回調査)23 年 10～12 月期
105151010

全産業
製造業
非製造業
規模の小さい企業
規模の大きい企業

３．経常利益 BSI (「増加」－「減少」)(前回調査)
24 年 1～3 月期－ 8－228－ 6－10(今回調査)
4～6 月期－ 1－ 1－ 1－ 64(先行き)
7～9 月期
5811
9～全産業では「減少」超幅は横ばい～

全産業では、前期に減少超幅が 13 ㌽拡大、「減少」超を大幅に拡大したが、今期は横ばいとなっている。もっとも、業種別にみると、製造業では、14 ㌽「減少」超幅を縮小したのに対して、非製造業では、16 ㌽「減少」超幅を拡大している。特に、一般建設、小売は「減少」超に転じており、それぞれ 24 ㌽、58 ㌽の大幅な悪化となっている。
図表 4

経常利益 BSI

全産業
製造業
非製造業
規模の小さい企業
規模の大きい企業(前々回調査)23 年 10～12 月期－ 4－ 6－ 3－124(前回調査)
24 年 1～3 月期－17－29－ 3－18－15－３－(今回調査)
4～6 月期－17－15－19－19－14(先行き)
7～9 月期－ 6－ 2－ 9－167

４．海外需要 BSI(「増加」－「減少」)～全産業では「減少」超幅は縮小～

製造業では、素材型、加工組立型で「減少」幅が縮小したことから、6 ㌽「減少」超幅が縮小している。非製造業では、「減少」超幅が 2 ㌽拡大している。
図表 5海外需要 BSI

全産業
製造業
非製造業
規模の小さい企業
規模の大きい企業(前々回調査)23 年 10～12 月期－ 4－ 5－ 2－ 3－ 5(前回調査)
24 年 1～3 月期－ 4－ 700－ 8

５．生産（販売）設備 BSI (「過剰」－ 「不足」)(今回調査)
4～6 月期－ 2－ 1－ 2－ 1－ 2(先行き)
7～9 月期－ 6－ 8－ 2－ 6－ 5

～全産業では「不足」超に転化～

全産業では、2 ㌽「不足」が増加し、2 期振りに「不足」超に転化している。製造業では、「過剰」超幅は横ばいとなっている。加工組立型は、2 ㌽「過剰」超幅が拡大しているものの、素材型は 3 ㌽「過剰」超幅が縮小している。非製造業では、「不足」超幅が 5 ㌽拡大している。また、規模別では、規模の大きい企業が「不足」超幅が 4 ㌽拡大し、「不足」超に転化している。
図表 6

生産(販売)設備 BSI

全産業
製造業
非製造業
規模の小さい企業
規模の大きい企業(前々回調査)23 年 10～12 月期－ 33－111－ 7(前回調査)
24 年 1～3 月期
16－ 420６．雇用人員 BSI (「過剰」－「不足」)(今回調査)
4～6 月期－ 16－ 92－ 4(先行き)
7～9 月期
07－ 91－ 1～全産業では「不足」超幅はほぼ横ばい～

製造業では、素材、加工組立型で「不足」超幅が縮小するなど、2 ㌽「不足」超幅が縮小している。非製造業では、「不足」超幅が 7 ㌽拡大するなど、人手不足感は強まっており、特に、一般建設、卸売、運輸・倉庫、不動産、その他非製造業（飲食業を含む）は不足感が強まっている。
図表 7

雇用人員 BSI

全産業
製造業
非製造業
規模の小さい企業
規模の大きい企業(前々回調査)23 年 10～12 月期－37－25－52－34－41(前回調査)
24 年 1～3 月期－36－24－49－40－31－４－(今回調査)
4～6 月期－37－22－56－40－35(先行き)
7～9 月期－37－21－56－39－34

７．資金繰り BSI(「楽である」－「苦しい」)～全産業では「苦しい」超に転化～
全産業では、2020 年 4～6 月期以来の「苦しい」超となった。製造業では、横這いとなり、2期連続「苦しい」超となっているうえ、非製造業では、6 ㌽悪化し、「苦しい」超に転化している。また、「規模の大きい企業」、「規模の小さい企業」とも「苦しい」超となっている。
図表 8

資金繰り BSI

全産業
製造業
非製造業
規模の小さい企業
規模の大きい企業(前々回調査)23 年 10～12 月期
341－ 29(前回調査)
24 年 1～3 月期
0－ 23－1010(今回調査)
4～6 月期－ 2－ 2－ 3－ 3－ 1(先行き)
7～9 月期－ 3－ 5－ 1－ 7
1８.原材料・仕入価格 BSI、販売（受注）価格 BSI (「上昇」－「下落」)～全産業では価格収支 BSI は大幅に悪化～
原材料・仕入価格 BSI は、6 期ぶりに大幅に上昇した（24/1～3 月：42→4～6 月：54、12㌽上昇）。一方、販売（受注）価格 BSI は 4 期連続して下落している（24/1～3 月：16→4～6月：11、5 ㌽下落）。今期の価格収支 BSI は原材料・仕入価格 BSI の上昇に加え販売（受注）価格 BSI が下落したため、17 ㌽の大幅な悪化となっている。

原材料・仕入価格、販売価格BSIの推移
予測
8180
価格収支BSI67（B)－(A）

72

販売価格BSI5859

原材料・仕入価格BSI（A）

60

5452
48（B）
35

25

2830

1720

2116←4046421911

上
昇超

210

下落超

-20-38-42-31-31-26-27→-30-40-43-42-46-60
20.4-6

21.4-622.4-623.4-624.4-6以－５－上