平成24年3月期 第2四半期決算短信〔日本基準〕（連結）
平成23年11月14日
上場会社名 株式会社 フォーバル
コード番号 8275
URL http://www.forval.co.jp
代表者（役職名） 代表取締役社長（氏名） 中島 將典
問合せ先責任者 （役職名） 取締役管理本部長（氏名） 加藤 康二
四半期報告書提出予定日
平成23年11月14日
配当支払開始予定日―
四半期決算補足説明資料作成の有無 ： 無
四半期決算説明会開催の有無： 有 （アナリスト・機関投資家向け）

上場取引所

大TEL 03-3498-1541（百万円未満切捨て）

1. 平成24年3月期第2四半期の連結業績（平成23年4月1日～平成23年9月30日）(1) 連結経営成績（累計）（％表示は、対前年同四半期増減率）

売上高
24年3月期第2四半期
23年3月期第2四半期（注）包括利益

営業利益

経常利益

四半期純利益

百万円％

百万円％

百万円％

百万円％16,566
16,090

3.0
0.2

296
329

△10.1
94.2

305
328

△7.0
112.5

236
185

27.7
189.3

24年3月期第2四半期 335百万円 （5.4％）

23年3月期第2四半期 318百万円 （―％）

潜在株式調整後1株当たり四半期純利益

1株当たり四半期純利益円銭

24年3月期第2四半期
23年3月期第2四半期

円銭

―
―

17.44
13.65

(2) 連結財政状態
総資産
24年3月期第2四半期
23年3月期（参考） 自己資本

純資産

自己資本比率

百万円

百万円

％

15,757
16,277
24年3月期第2四半期 5,347百万円

5,814
5,714
23年3月期 5,211百万円

33.9
32.0

2. 配当の状況
第1四半期末円銭

23年3月期24年3月期24年3月期（予想）

年間配当金
第3四半期末

第2四半期末円銭

―
―

期末

合計円銭

0.00
0.00円銭円銭

―

15.00

15.00

―

12.50

12.50

（注）直近に公表されている配当予想からの修正の有無 ： 無（注）23年３月期期末配当金の内訳 普通配当 12円50銭 特別配当 ２円50銭

3. 平成24年3月期の連結業績予想（平成23年4月1日～平成24年3月31日）（％表示は、対前期増減率）

売上高
百万円

営業利益％

百万円

通期
33,0002.2700（注）直近に公表されている業績予想からの修正の有無 ： 無

経常利益

1株当たり当期純利益

当期純利益％

百万円％

百万円％円銭2.8

700

5.24650.1

34.28

4. その他(1) 当四半期連結累計期間における重要な子会社の異動（連結範囲の変更を伴う特定子会社の異動） ： 無
新規 ― 社 （社名）、 除外 ― 社 （社名）(2) 四半期連結財務諸表の作成に特有の会計処理の適用 ： 無(3) 会計方針の変更・会計上の見積りの変更・修正再表示① 会計基準等の改正に伴う会計方針の変更： 無② ①以外の会計方針の変更： 無③ 会計上の見積りの変更： 無④ 修正再表示： 無(4) 発行済株式数（普通株式）① 期末発行済株式数（自己株式を含む）② 期末自己株式数③ 期中平均株式数（四半期累計）

24年3月期2Q
24年3月期2Q
24年3月期2Q

13,866,311 株 23年3月期
302,943 株 23年3月期
13,563,467 株 23年3月期2Q

13,866,311 株
302,773 株
13,563,902 株※四半期レビュー手続の実施状況に関する表示
この四半期決算短信は、金融商品取引法に基づく四半期レビュー手続きの対象外でありますが、この四半期決算短信の開示時点において、金融商品取引法に基づく四半期報告書のレビュー手続きは終了しております。

※業績予想の適切な利用に関する説明、その他特記事項
本資料に記載されている業績見通し等の将来に関する記述は、当社が現在入手している情報及び合理的であると判断する一定の前提に基づいており、実際の業績等は様々な要因により大きく異なる可能性があります。業績予想に関する事項につきましては、添付資料３ページ「連結業績予想に関する定性的情報」をご参照ください。

㈱フォーバル（8275） 平成24年３月期 第２四半期決算短信○添付資料の目次
１．当四半期決算に関する定性的情報 ……………………………………………………………………………………

2（１）連結経営成績に関する定性的情報 ………………………………………………………………………………

2（２）連結財政状態に関する定性的情報 ………………………………………………………………………………

2（３）連結業績予想に関する定性的情報 ………………………………………………………………………………

3２．四半期連結財務諸表 ……………………………………………………………………………………………………

4（１）四半期連結貸借対照表 ……………………………………………………………………………………………

4（２）四半期連結損益計算書及び四半期連結包括利益計算書 ………………………………………………………

6

四半期連結損益計算書
第２四半期連結累計期間 ………………………………………………………………………………………

6

四半期連結包括利益計算書
第２四半期連結累計期間 ………………………………………………………………………………………

7（３）四半期連結キャッシュ・フロー計算書 …………………………………………………………………………

8（４）継続企業の前提に関する注記 ……………………………………………………………………………………

10（５）セグメント情報等 …………………………………………………………………………………………………

10（６）株主資本の金額に著しい変動があった場合の注記 ……………………………………………………………

11- 1 -

㈱フォーバル（8275） 平成24年３月期 第２四半期決算短信

１．当四半期決算に関する定性的情報（１）連結経営成績に関する定性的情報
当第２四半期連結累計期間におけるわが国経済は、東日本大震災の影響による企業の生産活動の落ち込みや輸出の減少に見舞われましたが、サプライチェーンの復旧と共に生産・輸出は持ち直しつつあります。その一方で、欧米の財政・金融問題等に加え、深刻化する円高、それまで好調であった新興国の成長鈍化など、依然として不透明な状況がつづいております。このような環境のもと当社グループの当第２四半期連結累計期間の業績は以下のようになりました。
売上高は前年同期に比べ476百万円増加し、16,566百万円（前年同期比3.0％増）となりました。モバイルショップビジネスグループの売上が主にスマートフォンの販売が好調に推移したことで前年同期比454百万円、フォーバルを中核としたビジネスグループの売上が主にセキュリティ関連商品の販売が伸びたことで189百万円増加した一方で、フォーバルテレコムを中核としたビジネスグループの売上が主に通信サービスの新規獲得が伸び悩んだことや普通印刷・特注文具関連企業の売上が伸び悩んだことで175百万円減少したことによります。
利益面では、販売費及び一般管理費が前年同期に比べ232百万円増加したことで、営業利益は296百万円（前年同期比10.1％減）、経常利益は305百万円（前年同期比7.0％減）となりました。
また、前年同期に計上した資産除去債務会計基準の適用に伴う影響額32百万円、事務所移転費用17百万円の特別損失の計上が無くなったことや、投資有価証券評価損が大幅に減少したことで特別損益が前年同期に比べ77百万円改善したこと等により、四半期純利益は236百万円（前年同期比27.7％増）となりました。
セグメントの業績は次のとおりであります。
＜フォーバルビジネスグループ＞
売上高は6,780百万円（前年同期比2.9％増）、セグメント利益は160百万円（前年同期比23.2％減）となりました。
＜フォーバルテレコムビジネスグループ＞
売上高は6,114百万円（前年同期比2.8％減）、セグメント利益は129百万円（前年同期比36.4％減）となりました。
＜モバイルショップビジネスグループ＞
売上高は3,523百万円（前年同期比14.8％増）、セグメント利益は82百万円（前年同期比362.0％増）となりました。
＜その他事業グループ＞
売上高は148百万円（前年同期比6.0％増）、セグメント利益は4百万円（前年同期比245.4％増）となりました。
（２）連結財政状態に関する定性的情報①資産、負債及び純資産の状況
当第２四半期連結会計期間末における総資産は、前連結会計年度末に比べ519百万円減少し15,757百万円となりました。
流動資産は9,697百万円となり、前連結会計年度末比554百万円の減少となりました。これは主として受取手形及び売掛金が528百万円、現金及び預金が355百万円減少したのに対し、たな卸資産が196百万円増加したためです。
固定資産は6,056百万円となり、前連結会計年度末比35百万円の増加となりました。これは主として投資有価証券の時価上昇に伴い投資その他の資産が122百万円、有形固定資産が41百万円増加したのに対し、のれんやソフトウエアの償却により無形固定資産が128百万円減少したためです。
流動負債は6,437百万円となり、前連結会計年度末比533百万円の減少となりました。これは主として支払手形及び買掛金が347百万円、短期借入金が407百万円減少したのに対して、償還期間が１年以内となったことにより固定負債より振替えられた社債200百万円の増加等があったためです。
固定負債は3,505百万円となり、前連結会計年度末比86百万円の減少となりました。これは主として、前記の理由により社債が200百万円減少したのに対し、繰延税金負債が85百万円、長期借入金が50百万円増加したためです。

- 2 -㈱フォーバル（8275） 平成24年３月期 第２四半期決算短信②キャッシュフローの状況
当第２四半期連結会計期間末における現金及び現金同等物（以下「資金」という）は3,503百万円となり、前連結会計年度末に比べ355百万円の減少となっております。各キャッシュ・フローの状況とそれらの要因は次のとおりです。
（営業活動によるキャッシュ・フロー）
営業活動の結果獲得した資金は356百万円（前年同期比55.0％減）となりました。これは主として税金等調整前四半期純利益が298百万円、減価償却費が172百万円、売上債権の減少による資金の増加が515百万円あったのに対し、仕入債務の減少による資金の減少が347百万円、たな卸資産の増加による資金の減少が195百万円あったことによるものです。
（投資活動によるキャッシュ・フロー）
投資活動の結果使用した資金は107百万円（前年同期比286.0％増）となりました。これは主として有形固定資産の取得による支出が83百万円、無形固定資産の取得による支出が51百万円、投資有価証券の取得による支出が53百万円あったのに対し、貸付金の回収による収入が55百万円あったことによるものです。
（財務活動によるキャッシュ・フロー）
財務活動の結果使用した資金は604百万円（前年同期比36.1％増）となりました。これは主として短期借入金の純減少額が400百万円、配当金の支払額が201百万円、長期借入金の返済による支出が157百万円あったのに対し、長期借入れよる収入が200百万円あったことによるものです。
（３）連結業績予想に関する定性的情報
最近の業績の動向を踏まえ、平成23年５月19日に公表いたしました当第２四半期累計期間及び通期の連結業績予
想を、平成23年10月31日付にて修正いたしました。
詳細につきましては、平成23年10月31日付にて公表いたしました「業績予想の修正に関するお知らせ」をご参照ください。

- 3 -㈱フォーバル（8275） 平成24年３月期 第２四半期決算短信

２．四半期連結財務諸表（１）四半期連結貸借対照表（単位：千円）前連結会計年度(平成23年３月31日)

当第２四半期連結会計期間(平成23年９月30日)

資産の部
流動資産
現金及び預金受取手形及び売掛金
商品及び製品仕掛品
原材料及び貯蔵品
その他
貸倒引当金

3,875,654
4,351,463
421,384
45,19522,5481,595,534△60,123

3,520,179
3,822,492
563,427
102,293
20,407
1,728,550△59,899

流動資産合計10,251,658

9,697,450

955,364

996,764

939,239
306,490876,368
240,907

1,245,730

1,117,275

2,962,391
1,386,649△529,252

3,173,286
1,294,800△525,573

3,819,789

3,942,513

6,020,883

6,056,554

固定資産
有形固定資産無形固定資産のれん
その他
無形固定資産合計
投資その他の資産投資有価証券
その他貸倒引当金
投資その他の資産合計
固定資産合計
繰延資産

5,029

3,690

資産合計

16,277,571

15,757,695

負債の部
流動負債
支払手形及び買掛金
短期借入金
未払法人税等賞与引当金
役員賞与引当金
その他

3,713,034
1,035,548
137,101
241,315
37,5001,806,342

3,365,077
628,428
86,905228,590
27,7502,100,286

流動負債合計6,970,841

6,437,037

固定負債
社債
長期借入金
退職給付引当金
その他

500,000
491,164
1,515,169
1,085,975

300,000
541,187
1,537,938
1,126,716

固定負債合計3,592,308

3,505,842

10,563,149

9,942,880

負債合計

- 4 -

㈱フォーバル（8275） 平成24年３月期 第２四半期決算短信（単位：千円）前連結会計年度(平成23年３月31日)
純資産の部
株主資本
資本金
資本剰余金
利益剰余金
自己株式
株主資本合計その他の包括利益累計額
その他有価証券評価差額金
為替換算調整勘定
その他の包括利益累計額合計
少数株主持分

当第２四半期連結会計期間(平成23年９月30日)

4,150,294
2,488,479△2,527,948△101,562

4,150,294
2,488,479△2,494,898△101,608

4,009,263

4,042,266

1,203,050△851

1,308,595△2,9871,202,199

1,305,607

502,958

466,941

純資産合計

5,714,421

5,814,815

負債純資産合計

16,277,571

15,757,695- 5 -㈱フォーバル（8275） 平成24年３月期 第２四半期決算短信（２）四半期連結損益計算書及び四半期連結包括利益計算書（四半期連結損益計算書）（第２四半期連結累計期間）（単位：千円）前第２四半期連結累計期間(自 平成22年４月１日
至 平成22年９月30日)

当第２四半期連結累計期間(自 平成23年４月１日
至 平成23年９月30日)

売上高
売上原価

16,090,545
11,540,951

16,566,987
11,817,978

売上総利益

4,549,593

4,749,009

販売費及び一般管理費

4,220,078

4,452,810

営業利益

329,514

296,199

営業外収益
受取利息
受取配当金
貸倒引当金戻入額
その他

2,877
8,811
－
19,316

2,171
24,186
12,35014,351

営業外収益合計

31,00553,05916,956
2,866
11,906

16,913
17,934
8,781

31,72943,630328,791

305,628

3,315
1,074
4,406
7,249
－

0
3,605
－
－

16,046

5,009

1,953
－
46,403
17,291
32,762
1,905

2,898
5,436
1,975
－
－
1,659

100,316

11,970

税金等調整前四半期純利益

244,521298,667

法人税、住民税及び事業税
法人税等調整額

118,675△64,70365,625864

法人税等合計53,971

66,489少数株主損益調整前四半期純利益

190,549

232,178

5,401△4,324

185,147

236,502

営業外費用支払利息
持分法による投資損失
その他
営業外費用合計
経常利益
特別利益
投資有価証券売却益
固定資産売却益
貸倒引当金戻入額
受取弁済金
その他
特別利益合計
特別損失
固定資産除売却損
投資有価証券売却損
投資有価証券評価損
事務所移転費用
資産除去債務会計基準の適用に伴う影響額
その他
特別損失合計少数株主利益又は少数株主損失（△）
四半期純利益

- 6 -

1,403

㈱フォーバル（8275） 平成24年３月期 第２四半期決算短信（四半期連結包括利益計算書）（第２四半期連結累計期間）（単位：千円）前第２四半期連結累計期間(自 平成22年４月１日
至 平成22年９月30日)

当第２四半期連結累計期間(自 平成23年４月１日
至 平成23年９月30日)

190,549

232,178

128,658△952

104,340△1,026

127,706

103,314

四半期包括利益

318,255

335,492（内訳）
親会社株主に係る四半期包括利益
少数株主に係る四半期包括利益

312,395
5,859

339,910△4,418

少数株主損益調整前四半期純利益
その他の包括利益
その他有価証券評価差額金
持分法適用会社に対する持分相当額
その他の包括利益合計- 7 -㈱フォーバル（8275） 平成24年３月期 第２四半期決算短信（３）四半期連結キャッシュ・フロー計算書（単位：千円）
前第２四半期連結累計期間(自 平成22年４月１日
至 平成22年９月30日)

当第２四半期連結累計期間(自 平成23年４月１日
至 平成23年９月30日)

244,521179,530
83,96654,031
99,78222,50059,610△11,689

298,667
172,527
89,842△3,901△12,725△9,75016,956
2,866△3,315

16,913
17,934
5,435
1,975
△707
－

営業活動によるキャッシュ・フロー
税金等調整前四半期純利益
減価償却費
のれん償却額
貸倒引当金の増減額（△は減少）
賞与引当金の増減額（△は減少）
役員賞与引当金の増減額（△は減少）
退職給付引当金の増減額（△は減少）
受取利息及び受取配当金支払利息
持分法による投資損益（△は益）投資有価証券売却損益（△は益）投資有価証券評価損益（△は益）固定資産除売却損益（△は益）資産除去債務会計基準の適用に伴う影響額
売上債権の増減額（△は増加）
たな卸資産の増減額（△は増加）
仕入債務の増減額（△は減少）
未払金の増減額（△は減少）
その他

46,403879
32,762957,949
26,307△581,815△316,611△89,993

22,769△26,358

515,046△195,822△347,956
52,883△135,433

小計824,641

461,341

利息及び配当金の受取額
利息の支払額
法人税等の支払額

11,103△16,621△27,289

26,489△15,564△116,110

営業活動によるキャッシュ・フロー

791,834

356,156△20,927△83,115

4,761△29,533－△11,411

20,852△51,308

15,334△52,500

1,447△7,00033,069△5,36855,663△29,882

38,405407

43,010△3,365△27,761△107,161

投資活動によるキャッシュ・フロー
有形固定資産の取得による支出
有形固定資産の売却による収入
無形固定資産の取得による支出
無形固定資産の売却による収入
投資有価証券の取得による支出
投資有価証券の売却による収入貸付けによる支出
貸付金の回収による収入差入保証金の差入による支出
差入保証金の回収による収入
その他
投資活動によるキャッシュ・フロー

- 8 -

54
△53,517

㈱フォーバル（8275） 平成24年３月期 第２四半期決算短信（単位：千円）前第２四半期連結累計期間(自 平成22年４月１日
至 平成22年９月30日)

当第２四半期連結累計期間(自 平成23年４月１日
至 平成23年９月30日)△610,000△400,000

420,000△49,092△167,768△32,563△4,503200,000△157,097△201,223△33,537△12,397△443,927△604,255

財務活動によるキャッシュ・フロー
短期借入金の純増減額（△は減少）
長期借入れによる収入
長期借入金の返済による支出
配当金の支払額
少数株主への配当金の支払額
その他
財務活動によるキャッシュ・フロー
現金及び現金同等物に係る換算差額

△327

△214

319,818△355,475

現金及び現金同等物の期首残高

3,355,940

3,858,654

現金及び現金同等物の四半期末残高

3,675,758

3,503,179

現金及び現金同等物の増減額（△は減少）- 9 -㈱フォーバル（8275） 平成24年３月期 第２四半期決算短信（４）継続企業の前提に関する注記
該当事項はありません。

（５）セグメント情報等
Ⅰ 前第２四半期連結累計期間（自平成22年４月１日 至平成22年９月30日）
１．報告セグメントごとの売上高及び利益又は損失の金額に関する情報（単位：千円）
報告セグメント
その他
（注）

フォーバル
ビジネス
グループ

フォーバル
テレコム
ビジネス
グループ

モバイルショップ
ビジネス
グループ

計

6,591,2846,290,144

3,069,259

15,950,688

139,856

16,090,545

セグメント間の内部売上高又は振替高

502,579

450,642

16,040969,263

24,519993,782

計

7,093,864

6,740,787

3,085,299

16,919,951

164,375

17,084,327

セグメント利益

209,068

204,362

17,910431,3411,415

432,757

合計

売上高
外部顧客への売上高（注）「その他」の区分は、報告セグメントに含まれない事業セグメントであり、技術者派遣事業等を含んでおります。
２．報告セグメントの利益又は損失の金額の合計額と四半期連結損益計算書計上額との差額及び当該差額の主な内容（差異調整に関する事項）（単位：千円）
利益金額

報告セグメント計

431,341「その他」の区分の利益

1,415

セグメント間取引消去△12,238

のれん償却額△83,966

棚卸資産調整額△7,037四半期連結損益計算書の営業利益

329,514３．報告セグメントごとの固定資産の減損損失又はのれん等に関する情報
該当事項はありません。

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㈱フォーバル（8275） 平成24年３月期 第２四半期決算短信

Ⅱ

当第２四半期連結累計期間（自平成23年４月１日 至平成23年９月30日）
１．報告セグメントごとの売上高及び利益又は損失の金額に関する情報（単位：千円）
報告セグメント
その他
（注）

フォーバル
ビジネス
グループ

フォーバル
テレコム
ビジネス
グループ

モバイル
ショップ
ビジネス
グループ

計

6,780,869

6,114,297

3,523,633

16,418,799

148,187

16,566,987

セグメント間の内部売上高又は振替高

445,199

506,365

28,740980,304

15,455995,760

計

7,226,068

6,620,663

3,552,373

17,399,104

163,643

17,562,748

セグメント利益

160,582

129,90782,740373,230

4,890

378,120

合計

売上高
外部顧客への売上高（注）「その他」の区分は、報告セグメントに含まれない事業セグメントであり、技術者派遣事業等を含んでおります。
２．報告セグメントの利益又は損失の金額の合計額と四半期連結損益計算書計上額との差額及び当該差額の主な内容（差異調整に関する事項）（単位：千円）
利益金額

報告セグメント計

373,230「その他」の区分の利益

4,890

セグメント間取引消去△13,512

のれん償却額△73,542

棚卸資産調整額

5,133

四半期連結損益計算書の営業利益

296,199

３．報告セグメントごとの固定資産の減損損失又はのれん等に関する情報
該当事項はありません。
（６）株主資本の金額に著しい変動があった場合の注記
該当事項はありません。

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