オンライン説明会資料

2024年6月28日
株式会社 Will Smart

Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary１．会社及び事業概要
２．競争優位性目次

３．成長戦略
４．財務ハイライト
５．その他

Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary21. 会社及び事業概要

Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary3ミッション

自らのアイディアとテクノロジーを活用し社会課題を解決する移動を支援するテクノロジー企業として、顧客企業の課題解決を行い移動者の利便性向上モビリティDXの推進
上記価値の実現を進めてまいります。

Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary

会社概要

社名

株式会社 Will Smart

本社所在地

東京都江東区富岡2-11-6 HASEMAN BLDG5-1

設立年月日

2012年12月12日

事業内容

モビリティ業界を中心とした事業課題解決に対してDX 技術を駆使したソリューションの企画・提案、ソフトウェアの受託開発と運用支援。

代表者石井 康弘

主な取引先
（50音順）

ENEOS株式会社、株式会社エネクスライフサービス、九州旅客鉄道株式会社、京王電鉄バス株式会社、京浜急行バス株式会社、第一交通産業株式会社、大和ライフネクスト株式会社、西日本旅客鉄道株式会社、
パナソニック株式会社

Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary5沿革 （売上高と従業員推移）
2016年度の経営体制変更後、課題解決型のソリューション提案へビジネスモデルを変換しモビリティ業界を中心とした事業拡大により、創業時からの売上高年平均成長率は28％で推移。
1,400,000
1,200,00060
売上（千円）
従業員（人）

50

1,000,000

40

800,000
30

600,000
400,000
200,000
020

2020/1~2023/5
コロナ禍による市場の悪化
・新規対面営業の制限期間

100

2012年度

2013年度

2014年度

2015年度前 社長体制（創業後 4期）

2016年度

2017年度

2018年度

2019年度

2020年度

現 石井社長体制

2021年度

2022年度

2023年度Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary

6

事業概要

総合情報配信サービス

モビリティシステムサービス

公共空間・交通機関などの場所にあるディスプレイ（デジタルサイネー

モビリティビジネスに必要な車両データを取得するための「データ収集基盤ジ）を使って施設の館内情報や交通機関の運行情報などを情報発信（車載デバイス）」の提供とビジネスのフロントエンド機能となる「予約シスするサービスを行っています。

テム・利用アプリ」の提供を行っています。

クラウド化支援サービス

AI・データサイエンスサービス

モビリティ業界の企業様が利用するフロントエンドシステム（販売や予約シ 交通事業者や自治体などの交通利用データを分析・可視化することで課ステムなど）を中心に、オンプレミスのシステムをクラウド化することによるリニ 題となる論点を整理し、交通事業者や自治体によるEBPM（エビデンス
ューアルや、新規事業の販売系基幹システムの開発を行っております。に基づく制作立案）への取組支援を主に行っております。
Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary

7

事業領域
当社では、人や物の移動により経済活動を行う領域を「モビリティ市場」と位置付け、下記の事業領域を中心にソリューションを提供。

Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary

8

事業方針
当社は、モビリティ業界の変化する課題に対して、経験・ノウハウや新技術を活用しながら、顧客（事業者及び行政）と共に社会課題を解決し、顧客の成長機会の支援と移動者の利便性向上を促進するためのソリューションの提供を行う。

Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary9ビジネスモデル（全体）

サービスの流れ

資金の流れ

技術協力

￥
国内外開発
パートナー

顧客
物流

レンタカー

サービス代金システム保守・利用料

旅行

タクシー

業務委託料

コンサルティング/システム開発/商品販売

鉄道

バス

商品仕入れ

販売
パートナー

EV充電

行政

P
駐車場

駅

レベニューシェア* ・ライセンス利用料

￥

開発支援

￥商品
仕入れ先

コンサルティング/システム開発商品販売/
保守・ライセンス￥
商品代金*：顧客が利用するシステム利用料の分配金￥

サービス代金システム保守・利用料

Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary

10

ビジネスモデル（個別案件）
当社の新規受注は、Webを中心とした事例紹介などへの直接問い合わせから始まるケースが多いことが特徴。
下図は、案件発生～受注後の一般的な売上推移イメージ及び収益モデルである。
売上直接問い合わせ（WEBマーケ中心）

初期開発

営業活動

パートナー企業、顧問、顧客の紹介

約20%＋ライセンス契約

安定期/拡大期
顧客ビジネスの維持・成長

受注

約30%

運用体制維持既存顧客

課題特定・企画提案

新規顧客

潜在顧客

約50％

追加開発

ショット

（初期開発）

ストックショット

顧客ビジネスの成長との相乗効果による収益増（追加開発）

ストック
1年目

2年目

3年目

4年目

5年目

経過年数

Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary

11

利益構造
24/3期売上高対比では原価・販管費の体制維持（人件費等）が50％超を占めるため、開発・営業の生産性向上がポイント。
（単位：百万円）

開発体制の維持にかかる人件費等

31.0%

インポートセグメントを中心とする商品仕入高
ソフトウエアの減価償却費100.0%

11.3%

3.4%

その他、通信費等の売上原価10.0%

営業体制等の人件費

25.9%

システム利用、外部専門家などの販管費

15.0%
売上高

営業利益

Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary12業績の季節変動について当社が提供するソリューションは、顧客のシステム投資予算並びに新製品開発予算の対象となり、顧客企業の予算執行のタイミング、開発するシステムの工期や受託契約案件の検収のタイミングとの兼ね合いから、第４四半期会計期間（1月～３月）に売上高が偏重する。
四半期会計期間ごとの売上高推移（単位：百万円）

500

423

400

366

300
182

200
100

226
152

202

253

91

0
１Q

２Q

３Q

４Q

（4～6月）（7～9月）（10～12月）（1～3月）

23/3期

24/3期

Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary13

２. 競争優位性Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary14

ポジショニングマップ
創業以来、モビリティ業界の顧客と直接契約で取引を行い、常に最新の業界知見に触れつつ顧客事業の理解と課題解決提案力の向上に努めることで、他のベンチャー企業と異なる独自の強みとポジショニングの確立を目指す。
「知見豊富×大企業との取り組み」で独自ポジションを確立

一般的なスタートアップが取り組もうとする課題
モビリティ

業界A

業界B

業界C

自社
サービス

＜業界に特化＞
特定業界において、課題発見から、設計開発、保守運用に至るまで一連を展開

一般的なベンチャー
及び中小企業

当社

受託開発コンサル
ティング

当社が取り組む課題
特定業界に絞ることで、業界理解を深めコンサルから開発・運用に至るまでの一連をワンストップサービスとして提供＜業務に特化＞
コンサル、要件定義、開発のみなど
特定の業務に特化して業務展開

大企業

中小顧客との取り組み

大手顧客との取り組み

Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary15競争優位性
１．直接対話により蓄積された業界特化の「顧客理解力」
２．総合的な企画開発や幅広いフィールドでの運用を実現する「技術力」
３．モビリティ業界に特化し「プラットフォーム化したサービス」

1.

2.

3.

Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary16競争優位性①（顧客との直接取引によって蓄積されるノウハウと課題解決力）
モビリティ業界の大手企業と直に対話し、共創型のシステム開発を行うことで、最新の業界知見・業務フローに触れる機会となり顧客事業の理解と課題解決力の向上に寄与し、当社の強みとなっている。

Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary17競争優位性② （IoT WEB 実務経験に基づく技術的優位性）
屋外や移動体などの環境下で安定稼働を維持するハードウェアや、ガソリン車・EV車両の車両データ収集・管理基盤などを制御するIoT技術と、需要により変動する料金体系と在庫の連動が重要な要素となる予約系ビジネスを中心としたWEBオープン系技術、そこに業界知見を組み合わせて企画開発を行うことで、モビリティ業界に特化したIT企業としての強みとなっている。

Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary18競争優位性③ （独自プラットフォームの展開）
これまで開発したサービスを機能ごとに提供できるよう独自のプラットフォームとして展開し、各種機能を必要とする顧客に応じたカスタマイズや横展開を実現。また、パッケージ化したことにより、販売代理店を通じた販売が可能。
各種機能●カーシェアシステム●IoT Gateway●情報配信システム(Will-Sign)●分析基盤構築● BIツール

Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary19

３. 成長戦略

Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary

20

成長戦略
成長戦略を通じて当社の強みを拡大し、成長機会の獲得と企業価値の向上を目指す。

１
事業基盤の強化２
事業領域の拡大

新規アカウントとの取引増加

×

既存アカウント*との関係維持取扱事例拡大による信用強化、収益基盤の安定化

国・自治体・モビリティ企業との連携強化

MaaSの実現へ

３
プラットフォームの拡大
アライアンス強化＊ 既存アカウント： 過去に一度でも取引がある取引顧客

プラットフォームの各種機能の強化
Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary21重要指数の推移
既存アカウントとの取引事例が大幅増加。モビリティ業界のコロナ禍からの脱却が鮮明となり、設備投資への取組が再開されたもの。
これまでの成長率を維持し、総アカウント数を伸ばしながら、既存アカウントとの取引増に注力していく。
総アカウント数*1（単位：アカウント数）

CAGR

120
1680

40

0

18158485

24/3期

24/12期

25/3期

（見通し）

（参考）
当初計画

既存アカウント数
CAGR

3718274345

20/3期

21/3期

205460

22/3期

23/3期

既存アカウント＊1 総アカウント数：当該年度に取引のあった 既存アカウント＋新規アカウント＊＊ 決算期変更に伴いCAGRは24/3期までの数値を利用し、算定。25/3期は参考値。

新規アカウント13.7%

9918.2%

Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary22重要指数の推移
決算期変更に伴い、9か月決算となるためストック売上高総額は減少するも、これまでの成長率を維持し、12か月想定では、堅調な推移を見込む。
（単位︓百万円）

300

83847020010004690

20/3期

505522890250230
190

170906030103

21/3期（単位：社）

22/3期
ストック売上

23/3期

24/3期
ストック先アカウント

24/12期

（見通し）

25/3期

ストック売上アカウント数CAGR

15.9%
ストック売上
CAGR

26.5%

0（参考）
当初計画

＊＊ 決算期変更に伴いCAGRは24/3期までの数値を利用し、算定。25/3期は参考値。
Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary23重要指数の推移
新規システム開発案件に加え、継続的な追加開発案件が増加したことで、ショット売上高は回復基調。
決算期変更に伴い、売上高が集中する1月～3月が無いため、24/12期は減少を見込むものの、12か月決算だった場合の成長率はこれまでと同様を見込む。
（単位：社）（単位：百万円）

1200

12101000

978800400
20008*17447285600439990

518856500

442

ショット売上
CAGR

14.1%

22

20/3期

100

21/3期

22/3期
ショット売上*1 大型開発案件受注により一時的に増収 *2 インポートセグメントを除く＊＊ 決算期変更に伴いCAGRは24/3期までの数値を利用し、算定。 25/3期は参考値。

23/3期

24/3期

30M超取引先24/12期

25/3期

（見通し）

（参考）
当初計画

Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary24

4. 財務ハイライト

Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary

25

決算サマリー
TOPICS決算サマリー
売上高2024年3月期 総括

1,085百万円（ 1,080百万円 ）上場時業績予想

YoY ＋33.5％
売上総利益480百万円
YoY ＋99.7％
営業利益36百万円（ 30百万円 ）上場時業績予想

YoY －％（前年同期は赤字のため）・ 複数の大型案件の初期システム開発が完成し、次フェーズ（追加開発又は運用）へ移行。
・ 特定顧客への売上依存度が低下。
・開発体制の強化による安定的な収益体制の強化。
・ プラットフォーム「Will-Mobi」のリリース及び、類似事例の受注による収益力の改善。
2024年12月期 注力ポイント
・既存顧客からの新規案件受注による取引拡大。
・運用（ストック売上）の増加による、さらなる収益体制の強化。
・「Will-Mobi」のラインナップ追加による収益力の向上。
・事業成長へ繋がる人材への投資。
Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary

26

業績予想
決算期の変更により2024年12月期は9か月となる。
当社は季節変動があり１月～３月に売上高・利益が偏重するため、決算期の変更により赤字決算を見込むが12か月予想に変更は無い（詳細は次ページ）。
2024/3期
単位：百万円実績（9か月）

2024/12期

実績（12か月）

業績予想
（9か月）

前年同期比

売上高

662

1,085

700＋5.7％

営業利益△12636△90－

経常利益△12735△91－

当期純利益△12827△93－

Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary

27

業績予想
12か月決算を想定した場合は、以下の業績となり、前回発表（2024年4月26日付）から変更点はない。
2024/12期
単位：百万円

業績予想

2025年1月～３月想定業績

12か月
想定業績

対売上高

2024年3月期
比（12か月）

売上高

700

550

1,250

100.0％＋15.2％

営業利益△90210120

9.6％＋233.2%

経常利益△91210119

9.5％＋237.2%当期純利益△931931008.0％＋269.6％

Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary28

5. その他Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary29

本資料の取扱いについて

本資料は、当社の情報提供を目的としており、有価証券または取引に関する募集、投資の勧誘を意図しておりません。
また、本資料には将来予測に関する記述が含まれておりますが、これらの記載は当社の見解や仮定、本資料作成時点において入手した情報に基づき作成したものであります。
将来予測には多くのリスク及び不確実性が存在し、実際の経営成績及び財政状態等については、予測と大きく異なる可能性があります。
本資料に記載されている当社以外の情報は公開情報に基づいていますが、当社はこれらの情報の正確性や適切性について独自の検証を行っておらず、保証しておりません。

Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary30

Appendix

Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary

31

No.

導入実績（総合情報配信サービス）

西日本最大級のバスターミナル（OCAT）運営のための管理システムをリプレイス
既存システムの課題を解消
課題
効果・モニターの劣化による視認性の低下とシステム不具合の頻発
・複雑な構内放送用システムの操作性と保守費用の負担
・導入実績があるバスターミナル管理システムを利用し、安定運用と操作性の課題を解決
・安定運用により保守運用の負担も軽減

既存のシステムの老朽化に伴い、リプレイスを検討。システム開発のみではなく、バスターミナル運営の知識を活用し、客観的な目線から必要な機能を提案。
将来のバスターミナルの運営も踏まえ、拡張性と保守費用の削減を実現する当社システムの採用に至る。
これまで改良を継続してきたWill-Signなどを利用することで誰でも利用可能なシステムとなり、構内放送と連携することで複雑な操作性も改善した。
拡張性があるシステムを利用することで将来のバスターミナル施策への柔軟性も備える。

Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary

32

No.

導入実績（総合情報配信サービス）

インバウンド旅客向け多言語情報配信や、無人駅での運行情報等の配信による利便性向上
無人化・省人化促進により、顧客のコストを削減
課題
効果

・訪日外国人旅行者の増加に伴い、問合わせ業務が急増
・サービス品質の維持と従業員の生産性向上が課題
・利用者は多言語表示の運行情報をサイネージで確認可能
・サービス品質を維持しつつ、従業員の生産性向上にも寄与

駅の移動者対応をサービス品質を維持しつつ、従業員の生産性を向上させるた
め、運行情報などをご案内するための総合情報配信サービスを導入。日英中韓の多言語表記に加え、音声放送にも連動。またリアルタイム性を持たせるため、従業員が状況に合わせてスマートフォンから表示を切り替えられる仕様となっている。
さらに既製品を中心とした機器構成や、基幹システムと連携することなく列車位置情報を表示できるHTMLページを参照することにより、初期費用を最小限に抑えた導入が可能となる。
JR九州では導入台数が100台を超える。

Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary

33

No.

導入実績（モビリティシステムサービス）

車の「所有」から「シェア利用」という消費者行動の変化を見据え、マンション経営課題の解決に向けた住民特化型のカーシェアシステムを開発
課題
効果・車を所有する人が減少し、空き駐車場が増加
・不動産価値の減少と駐車場収入の減少が課題
・空き駐車場の利用で収益性に加え、不動産価値も向上
・居住者専用のカーシェアサービスで住民のQOL向上にも貢献

近年、集合住宅の駐車場空室率増加による管理組合の収入減が、分譲マンションの積立金不足という社会問題に直結、将来的な住民のQOLにも影響を及ぼしている中、管理会社がソリューションをもつことに意義があると、数年前から「不動産×モビリティ」の観点でのプロジェクトが大和ライフネクストにおいて推進している。
居住者専用カーシェアは月額費用を定額化。マンション居住者かつ特定5世帯で1台の車をシェア。使いたい時に使いやすいカーシェアサービスを構築。
本システムは、当社のカーシェアリングシステムをベースに本構想に合わせたカスタマイズをすることで開発工数や費用を抑えた設計・開発を実現。

Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary

34

No.

導入実績（モビリティシステムサービス）

EV充電サービスのスタンダートを創る、
パナソニックの新サービス「Resi-Charge」の開発を支援
課題
効果

集合住宅で必要な受益者負担を実現する、課金システムや予約サービスの知見が無いカーシェアサービスなどでの知見を活かし、新サービスの課題を克服【ユーザー認証のイメージ】

パナソニックでは以前から集合住宅向けのEV充電器シェアサービス構想があったものの、ポイントなる受益者負担を実現するための課金システムと予約サービスの知見がなかった。
そこで、カーシェアシステムや予約サービスの構築経験がある当社が支援することでこれまでの構想を実現した。
当社が既知のシステムを利用することで８か月という短期間でのサービスリリースにも繋る。
東京都の条例改正もあり、今後の導入範囲の拡大を見込む。
Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary

35

関連実績
株式会社エネクスライフサービス「カースタレンタカー」のシステムリプレイスを担当しレンタカーを無人で貸渡できるサービス｢楽のりスマート｣を実現。
リプレイスのポイントレンタカー貸渡業務の無人化によるエンドユーザーの利便性向上

車両情報管理システムとレンタカーシステム、カースタレンタカーWEBサイトをシステム上で連携させて車両制御を行うことで、貸渡業務の無人化を実現。
既存のレンタカーシステムとの親和性やエンドユーザーの利便性を考慮し、スマートフォンアプリではなく、WEBサイト上から解施錠ができるように設計。

楽のりスマートの使い方

１23

ダイナミックプライシングの導入による「日車収入」の向上

これまで、予約状況に応じた価格変動は行われていなかったが、最新の需給予測に応じて最適な価格を設定できるようになった。

4

カースタレンタカーに会員登録し、運転免許証の登録・承認を行う
楽のりスマート対応の車両を選び、WEB上で予約手続きを行う
予約時間になったら駐車スペースへ。
ドアの解錠はWEBページから操作。
返却時は駐車スペースに車を戻し、WEBページからドアを施錠して完了
Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary

36

関連実績
九州におけるシームレスな移動の実現を目指す「九州MaaS」への参画を発表。

九州MaaSとは今後の展開について

 九州全体におけるシームレスな移動を目指す、官民連携の一大 全国の交通事業者や自治体に対して提供してきたデータ分析・ 九州経済連合会を・九州各県・交通事業者など約80社・団体

 九州MaaSの基礎理念のひとつである｢モビリティデータ利活用プロジェクトが参加活用に必要な知見を提供の推進｣を目指す

Will Smartの強み
複数事業者の持つデータの統合

地域公共交通構築

データ分析・検証基盤の構築
データに基づく施策立案サポート

地域経済活性化Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary37

Will Smart Co.,Ltd. | Confidential and Proprietary38