Lecture 18

INTERNATIONAL	  COMMERCIAL	  	  ARBITRATION	  A	  Lawyer’s	  Prac6ce	  	  James	  Claxton	  Legal	  Counsel,	  ICSID	  22	  August	  2014	  1	  STRUCTURE	  OF	  PRESENTATION	  	  Overview	  of	  interna6onal	  arbitra6on	  proceedings	  	  -­‐ Designing	  the	  arbitra/on	  -­‐ Li/ga/ng	  the	  merits	  	  -­‐ Enforcing	  the	  arbitral	  award	  	  2	  DISPUTE	  RESOLUTION	  What	  is	  interna/onal	  arbitra/on?	  	  	  	  

3	  DISPUTE	  RESOLUTION	  Why	  do	  par/es	  use	  interna/onal	  arbitra/on?	  	  	  	  4	  DESIGNING	  THE	  ARBITRATION:	  ARBITRATION	  AGREEMENT	  5	  ARBITRATION	  AGREEMENT	  Contents	  of	  an	  arbitra/on	  agreement:	  	  - Clear	  statement	  that	  the	  par/es	  agree	  to	  submit	  disputes	  to	  arbitra/on	  - Ad	  hoc	  or	  ins/tu/onal	  arbitra/on	  - The	  “seat”	  of	  the	  arbitra/on	  - The	  number	  of	  arbitrators	  - The	  language	  of	  the	  arbitra/on	  	  	  	  6	  INSTITUTIONAL	  ARBITRATION	  What	  services	  do	  arbitral	  ins/tu/ons	  oﬀer?	  	  ̶ Arbitra/on	  rules	  ̶ Assistance	  in	  appoin/ng	  arbitrators	  ̶ Determina/on	  of	  arbitrators’	  compensa/on	  	  	  	  7	  INSTITUTIONAL	  ARBITRATION	  Ins/tu/ons	  preferred	  by	  corporate	  counsel:	  	  ̶ ICC	  (50%)	  ̶ LCIA	  (14%)	  ̶ AAA	  (ICDR)	  (8%)	  ̶ SIAC	  (5%)	  	  	  	  	  	  	  	  	  	  2010	  Interna0onal	  Arbitra0on	  Survey,	  Choices	  in	  Interna0onal	  Arbitra0on,	  	  	  Queen	  Mary	  /	  White	  &	  Case	  	  8	  	  AD	  HOC	  ARBITRATION	  What	  is	  ad	  hoc	  arbitra/on?	  	  	  	  

9	  AD	  HOC	  ARBITRATION	  Who	  “administers”	  an	  ad	  hoc	  arbitra/on?	  	  ̶	  	  	  What	  is	  the	  source	  of	  the	  rules?	  	  ̶	  	  	  Who	  appoints	  the	  arbitrators?	  
̶	  	  	  Who	  determines	  arbitrator	  compensa/on?	  	  	  	  10	  ARBITRATION	  AGREEMENT	  What	  is	  the	  “seat,”	  and	  why	  is	  it	  relevant?	  

11	  SEAT	  OF	  ARBITRATION	  The	  seat	  determines	  the	  law	  that	  applies	  to	  some	  aspects	  of	  the	  arbitra/on	  procedure.	  
The	  law	  of	  the	  seat	  may	  cover	  challenges	  to	  awards.	  
Par/es	  can	  have	  hearings	  at	  another	  loca/on.	  	  	  	  	  12	  SEAT	  OF	  ARBITRATION	  Seats	  preferred	  by	  corporate	  counsel:	  	  London	  (30%)	  	  Geneva	  (9%)	  	  Tokyo	  (7%)	  	  Paris	  (7%)	  	  Singapore	  (7%)	  	  	  	  	  	  	  	  	  	  2010	  Interna0onal	  Arbitra0on	  Survey,	  Choices	  in	  Interna0onal	  Arbitra0on,	  	  	  Queen	  Mary	  /	  White	  &	  Case	  	  13	  GOVERNING	  LAW	  What	  law	  governs	  the	  arbitra/on?	  	  	  	  14	  GOVERNING	  LAW	  This	  law	  applies	  to	  the	  contract	  and	  governs	  rights	  and	  responsibili/es	  	  of	  the	  par/es.	  	  Example:	  force	  majeure	  	  	  	  	  	  	  	  	  	  	  	  	  15	  	  	  GOVERNING	  LAW	  Governing	  law	  most	  frequently	  used	  by	  corpora/ons:	  	  English	  (40%)	  New	  York	  (17%)	  Swiss	  (8%)	  French	  (6%)	  	  	  	  	  	  	  2010	  Interna0onal	  Arbitra0on	  Survey,	  Choices	  in	  Interna0onal	  Arbitra0on,	  	  	  Queen	  Mary	  /	  White	  &	  Case	  	  16	  	  	  DESIGNING	  THE	  ARBITRATION:	  	  ARBITRAL	  TRIBUNAL	  17	  ESTABLISHMENT	  OF	  THE	  ARBITRAL	  TRIBUNAL	  Normally	  one	  or	  three	  arbitrators	  If	  three	  arbitrators	  are	  chosen,	  the	  normal	  cons/tu/on	  procedure	  is	  the	  following:	  ‒ Each	  party	  normally	  chooses	  an	  arbitrator	  ‒ The	  par/es	  or	  arbitrators	  agree	  on	  the	  third,	  presiding	  arbitrator	  ‒ Failing	  agreement,	  the	  presiding	  arbitrator	  is	  chosen	  by	  an	  ins/tu/on	  (or	  court)	  18	  SELECTION	  OF	  ARBITRAL	  TRIBUNAL	  What	  factors	  are	  relevant	  to	  picking	  an	  arbitrator?	  	  19	  CHALLENGING	  ARBITRATORS	  What	  if	  you	  think	  that	  the	  arbitrator	  chosen	  by	  your	  opponent	  is	  biased?	  

20	  HIGHLIGHTS	  OF	  PART	  1	  - A	  valid	  arbitra/on	  agreement	  must	  contain	  statement	  that	  the	  par/es	  agree	  to	  submit	  disputes	  to	  arbitra/on	  	  - The	  selec/on	  of	  the	  arbitral	  tribunal	  is	  among	  the	  most	  important	  decisions	  that	  the	  par/es	  make	  in	  an	  arbitra/on	  - A	  party	  may	  challenge	  the	  arbitrator	  chosen	  by	  its	  opponent	  	  21	  LITIGATING	  THE	  MERITS:	  EVIDENCE	  22	  LEGAL	  SYSTEMS	  OF	  THE	  WORLD	  23	  INTERNATIONAL	  ARBITRATION	  	  	  	  	  	  There	  are	  few	  procedural	  rules.	  	  This	  lack	  of	  rules	  is	  problema/c	  when	  the	  par/es	  come	  from	  diﬀerent	  cultures.	  	  	  24	  IBA	  RULES	  ON	  THE	  TAKING	  OF	  EVIDENCE	  IN	  INTERNATIONAL	  	  ARBITRATION	  	  	  	  	  Provides	  procedural	  guidelines	  for	  interna/onal	  arbitra/on	  Compromise	  between	  civil	  law	  and	  common	  law	  procedures	  	  ̶ Inspired	  by	  civil	  law	  regarding	  documentary	  evidence	  	  	  ̶ Inspired	  by	  common	  law	  systems	  regarding	  witnesses	  of	  fact	  	  	  25	  EVIDENCE:	  WITNESSES	  	  	  	  26	  WITNESSES	  	  What	  is	  a	  “witness?”	  	  	  	  27	  WITNESSES	  	  Ar/cle	  4.1	  of	  the	  IBA	  Rules:	  	  “Within	  the	  0me	  ordered	  by	  the	  Arbitral	  Tribunal,	  each	  Party	  shall	  iden0fy	  the	  witnesses	  on	  whose	  tes0mony	  it	  relies	  and	  the	  subject	  maJer	  of	  that	  tes0mony.”	  	  	  The	  par/es	  are	  free	  to	  choose	  their	  witnesses.	  	  The	  selec/on	  of	  witnesses	  is	  a	  very	  important	  and	  strategic	  phase	  of	  the	  procedure.	  	  	  28	  WITNESSES	  	  Ar/cle	  4.2	  of	  the	  IBA	  Rules:	  “Any	  person	  may	  present	  evidence	  as	  a	  witness,	  including	  a	  party	  or	  a	  Party’s	  oﬃcer,	  employee	  or	  other	  representa0ve.”	  	  	  It	  is	  frequent	  that	  party	  employees	  are	  heard	  as	  witnesses.	  	  	  29	  WITNESSES	  	  Should	  a	  lawyer	  be	  permiJed	  to	  “prepare”	  a	  witnesses?	  	  	  30	  WITNESSES	  	  Ar/cle	  4.3	  of	  the	  IBA	  Rules:	  	  	  “It	  shall	  not	  be	  improper	  for	  a	  Party,	  its	  oﬃcers,	  employees,	  legal	  advisers	  or	  other	  representa0ves	  to	  interview	  its	  witnesses	  or	  poten0al	  witnesses.”	  	  	  31	  WITNESSES	  HEARING	  	  	  	  32	  WITNESS	  EXAMINATION	  	  Ar/cle	  8(3)(b)	  of	  the	  IBA	  Rules:	  	  	  “With	  respect	  to	  oral	  tes0mony	  at	  an	  Eviden0ary	  Hearing:	  	  …	  following	  direct	  tes0mony,	  any	  other	  Party	  may	  ques0on	  such	  witness,	  in	  an	  order	  to	  be	  determined	  by	  the	  Arbitral	  Tribunal.”	  	  	  33	  HIGHLIGHTS	  OF	  PART	  2	  	  ̶The	  IBA	  Rules	  on	  the	  Taking	  of	  Evidence	  in	  Interna/onal	  Arbitra/on	  are	  commonly	  followed	  in	  interna/onal	  arbitra/ons.	  
̶These	  rules	  are	  intended	  to	  be	  a	  compromise	  between	  the	  common	  and	  civil	  law	  systems.	  

34	  ENFORCEMENT	  OF	  THE	  ARBITRAL	  AWARD	  35	  HOW	  CAN	  A	  PARTY	  ENFORCE	  AN	  AWARD?	  	  	  “The	  Conven/on	  on	  the	  Recogni/on	  and	  Enforcement	  of	  Foreign	  Arbitral	  Awards”	  (New	  York	  Conven/on)	  36	  CHALLENGING	  THE	  AWARD	  AT	  THE	  SEAT	  An	  award	  may	  be	  challenged	  where	  it	  is	  issued	  The	  grounds	  for	  challenge	  are	  determined	  by	  na/onal	  law	  Three	  broad	  categories	  include:	  ‒ Jurisdic/on	  ‒ Procedure	  ‒ Substance	  (rare)	  	  37	  RESIST	  ENFORCEMENT	  OF	  THE	  AWARD	  Grounds	  for	  challenge	  under	  the	  New	  York	  Conven/on:	  ̶ The	  award	  deals	  with	  macers	  outside	  the	  scope	  of	  the	  arbitra/on	  agreement	  ̶ Irregular	  procedure	  or	  composi/on	  of	  the	  tribunal	  ̶ The	  award	  is	  not	  yet	  binding	  	  38	  RESIST	  ENFORCEMENT	  OF	  THE	  AWARD	  Grounds	  for	  challenge	  under	  the	  New	  York	  Conven/on:	  ̶ The	  subject	  macer	  cannot	  be	  secled	  by	  arbitra/on	  under	  the	  laws	  of	  that	  country	  ̶ Recogni/on	  or	  enforcement	  would	  violate	  the	  public	  policy	  of	  that	  country	  	  39	  HIGHLIGHTS	  OF	  PART	  3	  - The	  reason	  that	  interna/onal	  arbitra/on	  is	  successful	  is	  that	  awards	  can	  be	  enforced/recognized	  under	  the	  New	  York	  Conven/on.	  
- Par/es	  generally	  cannot	  appeal	  awards.	  
- A	  losing	  party	  can	  challenge	  an	  award	  at	  the	  seat	  of	  arbitra/on.	  
- A	  losing	  party	  can	  resist	  enforcement	  of	  the	  award.	  

40	  JAMES	  CLAXTON	  IS	  LEGAL	  COUNSEL	  AT	  THE	  INTERNATIONAL	  CENTRE	  FOR	  SETTLEMENT	  OF	  INVESTMENT	  DISPUTES	  IN	  WASHINGTON,	  DC.	  	  PRIOR	  TO	  JOINING	  ICSID,	  HE	  PRACTICED	  INTERNATIONAL	  ARBITRATION	  IN	  PARIS	  FOR	  SIX	  YEARS	  WITH	  TWO	  INTERNATIONAL	  FIRMS.	  	  JAMES	  REGULARLY	  LECTURES	  AT	  LAW	  SCHOOLS	  ON	  THE	  TOPICS	  OF	  INTERNATIONAL	  ARBITRATION,	  INTERNATIONAL	  INVESTMENT	  LAW,	  AND	  ICSID	  PROCEDURE.	  	  HE	  IS	  A	  GRADUATE	  OF	  THE	  UNIVERSITY	  OF	  COLORADO,	  TULANE	  UNIVERSITY	  LAW	  SCHOOL,	  AND	  THE	  LONDON	  SCHOOL	  OF	  ECONOMICS	  AND	  POLITICAL	  SCIENCE.	

41