A Bloomberg Professional Services Offering

住友生命保険相互会社様

BQuant

資産運用の高度化を目指し、デジタル・イノベーションを推進する

Investment Management

お客さま事例：お客さま事例

ブルームバーグスペシャルインタビュー「膨大なデータの加工や分析、ビジュアル化が簡単に。
自社製アプリを社内で自動共有できて便利」
第 2 回 BQuant ハッカソン Most Popular App 賞：住友生命 特別勘定運用部チーム

Most Popular App 賞：住友生命 特別勘定運用部チームの皆さま

2020 年 2 月 21 日、丸の内ブルームバーグ東京オフィスにおいて保険会社様対象の「第 2 回 BQuant ハッカソン」が開催されました。各社が抱える資産運用の課題解決を目指して、ブルームバーグが開発した次世代定量分析プラットフォームの BQuant でアプリケーションを作成し、そのアイデアや開発力を競い合いました。国内の保険会社 7 社 11 チーム 28 名対抗で行われた本イベントで、参加者全員の投票で選ぶ MostPopular App を受賞したのは、住友生命（特別勘定運用部）チームでした。ファンドの資産運用にあたるポートフォリオマ
ネージャーは、日々、資産配分の判断をしなければなりません。同チームは、そのサポートとなる 3 つのツールを開発しました。今回、特別にお時間をいただき、ハッカソン参加に至った動機や参加したことでどのような変化があったかお話をうかがいました。

どのような BQuant アプリを作成されましたか？また、これはどのような課題を解決するためのものでしょうか？
A : 3 つの機能を備えたアプリを作成しました。1 つ目は、日本企業の決算分析ツール。TOPIX は 2000 銘柄を超える株式から構成されるため、エクセルで各銘柄、各期の決算データを個々に抽出しようとすると大きな負荷がかかります。それを BQuant 上で 1 度に全銘柄のデータをリクエストすることによって、高速に取得できるようになりました。2 つ目は、エクセルでは実装できなかった Lasso回帰モデルを BQuant で実装しました。機械学習モデルの 1 つである Lasso 回帰を使って、相関の高い変数を選定することができます。例えば、相関の期間や周期、説明変数、被説明変数を設定すると、「S&P 株価指数と米 2 年債利回りは相関が高い」等の結果巨大なデータベースから直接データを取得でき、加工からビジュアル化まですべて BQuant 内で完結できるのは非常に便利だと思います住友生命保険相互会社様

アプリの開発にあたって、工夫した点、苦労した点はありますか？また、ブルームバーグからのサポートはご満足いただ
けたでしょうか?
A : プレゼンに向けて、少しでも伝わりやすいものになるよ
うに、ipy widget s やブルームバーグ社専用ライブラリのbqviz・bqplot を用いて、操作やビジュアル面の工夫を重ねました。また、BQL の大きな利点である「クラウド上での計算」を活用することで、大量のデータをダウンロードすることなく、集計することができました。一方で、BQL の知識がある者がいなかったため、BQL によるデータ取得には少し苦労しました。ブルームバーグ社には、ヘルプデスクや対面の場において多くの質問に迅速に回答していただいた上、サンプルコードの提供なども行っていただき、作成期間をとおして非常に助けられました。
がグラフによって示されます。こういった情報は、ポートフォリオマネージャーが「この指標を使うためには、他にどの指標を参考にしたらいいのか」と考える時のサポートになるものです。3 つ目は、Correlation Heatmap。着目している資産をカスタマイズして、時系列でヒートマップの変化を閲覧できるアプリです。自社が持つファンドが、今どの資産と相関が高いのかが可視化されています。
アプリは会社の中でどのようにしてご利用されますか？
A : ポートフォリオマネージャーに使用していただくことで、アロケーション判断の一助となればと思っております。また、今後も機能の追加や分析の高度化を進め、パフォーマンス向上に繋げていきたいです。
「各アプリは、BQuant の強みを存分に発揮しています。特に 1 つ目は、BQL 上で処理することによってダウンロードするデータ量を大幅に削減することに成功しています。ヒートマップも、インタラクティブかつきれいなレイアウトになっています」（BQuant チーム）と非常に高く評価されました。

BQuant が特に有効と思える点、使い方を教えてください
A : ブルームバーグ社の持つ巨大なデータベースから直接データを取得でき、加工からビジュアル化まですべて BQuant 内で完結できる点で非常に利便性が高いと感じます。業務効率化はもちろんのこと、Python の様々なライブラリを使用することで、分析手法のレベルアップ・資産運用の高度化を図ることが可能です。また、公開することでアプリを簡単に社内で連携することが出来るのも、BQuantの優れた点だと思います。
BQuant ハッカソンに参加いただき、得られたものを教えてください
A : 社外や社内の他部署のチームが作成したアプリから、それぞれがどのような課題に取り組んでいるのかを知り、知見を広げることができました。また、Python を使って具体的に何ができるのかということを、詳しくない方にも分かりやすく伝えることができたのではないかと思います。
ありがとうございました。

社内ハッカソンからのスナップショット

BQL では、クラウドを利用することで、大量のデータをダウンロードすることなく、決算データの集計が可能でしたお客さま事例

ブルームバーグスペシャルインタビュー「ここを乗り越えないと次は見えない、とにかくチャレンジしてみよう」
松本 巌

執行役常務

松本巌

執行役常務

略歴

2010 年 9 月

資金債券運用部長
2011 年 4 月

運用企画部長2016 年 4 月

執行役員兼運用企画部長
2017 年 4 月

上席執行役員兼運用企画部長
2018 年 7 月

執行役常務

BQuant などの新しいテクノロジーの活用を推進することに対して、社内ではどのような議論がありましたか？また松本常務にとってのハッカソンの魅力とはどのようなところにあるでしょうか？
松本常務（以下敬称略）：当初は、BQuant で何ができるのかイメージもわかず、ブルームバーグ社から話を聴くまでは、このような利用の仕方があるとは知りませんでした。ブルーム
バーグ社のAIM、PORT+ を導入することを決めた当初の目的は AIM を導入することで STP を実現し業務を効率化すること、PORT+ を導入することによりポートフォリオ分析機能を活用し資産運用の高度化を図ることで、BQuant を活用するという視点は、最初の構想にはありませんでした。その後、ブルームバーグ社から BQuant の講習を受け、初めてその有効性に気づいたというのが正直なところです。
ブルームバーグ社の展開する大量のデータと BQuant を活用した新しいテクノロジーの融合による相乗効果を実感し、活用推進の方向へと大きく舵をきりました。ハッカソンの魅力
は、資産運用に係わるビッグデータを、Python 言語を使って自ら分析できるという有効性を体感でき、作ったアプリケーションの内容を互いに発表し合うことで、社員がモチベーションを高めてくれることだと思います。弊社では、ハッカソンを開催することで、一気に BQuant の活用機運が高まったと考えています。

作ったアプリを互いに発表し合うことで、モチベーションが高まるのが魅力住友生命保険相互会社様

より多く、より速く、より高度な分析へ乗り越えないと次は見えない

資産運用の高度化をさらに推進するにあたり、松本常務のテクノロジー導入に関してのお考えをお聞かせください。
そのなかでBQuant やハッカソンはどのように位置付けられていますでしょうか。

松本：講習を受けるだけでなく、「アプリケーションを実際に作ってみて初めてスキルが身につく」ということはわかってはいるものの、今までプログラムを扱ったことの無い資産運用部門の人間が、1 からプログラムを学び、日常の業務をこなしながら、ハッカソンに向けたアプリケーションの開発を行うことは、とても敷居が高いと感じていました。正直な話、「日常の業務をこなすだけでも大変なのに、それに加えてアプリケーションを作ることは厳しい」という意見もありました。ただ、「ここを乗り越えない限り次の展望は見えない。だから、とにかくチャレンジしてみよう」と皆をその気にさせました。いったん「やる」と決まってからは、参加チームメンバーは、「アプリケーション作成」という共通の目標に向かって邁進してくれました。ハッカソンで発表するために、どのようなアプリケーションを作るか、各チームがアイデアを出し合い、活発に議論が交わされました。アイデアは次々と沸き上がり、斬新な発想のアプリケーションが生まれました。そして、ハッカソンで発表するアプリで終わらずに、すでに、次に向けた新たな発想のアプリケーション構築に向けて動き出しています。こうした動きが自然発生的に、資産運用部門に生まれるようになれば、弊社の資産運用力は高度化していくと確信しています。

松本：デジタル化の大きな波は、保険ビジネスだけでなく、資産運用ビジネスにも影響を及ぼしています。低金利が続くなか、世界中の保険会社、銀行、資産運用会社にとって、投融資のリスクを適切に取って収益を上げることが、生き残りを左右する至上命題となっています。そのためには、より多くのデータをより速く、より高度に分析することが必要で、いずれの金融機関も最新の情報技術の活用に余念がありません。
今や、資産運用にとって、データに基づいて、投資効果を振り返り、リスクを管理し、新たな投資手法を研究するためのＩＴテクノロジーは、必須のスキルであると言っても過言ではありません。
インフラとしての BQuant
BQuant は、まさにそうしたスキルを発揮するためのインフラであると認識しています。BQuant を使うことによって、ブルームバーグ社が持っている株価、為替、金利、企業財務、気候変動等の環境といった資産運用に係るデータを、Python を使って効 率よく扱 えるようになったのは 、非 常に価 値あることだと思っています。もちろん、ブルームバーグ社 から、PORT+ のような高度なアプリケーションが最初から提供されていますが、分析したいすべての機能が用意されているわけではありません。ファンドマネージャーごとに、分析したい視点も異なります。自分の求める分析アプリケーションが見つからずに、新たに作ってもらうとしたら、多大なコストと、時間がかかります。
そのような時、情報システム部や外部のシステムベンダーに頼ることなく、分析したい機能を備えたアプリケーションを比較的簡単に自分たちで組むことができたら、これ程効率的なことはありません。その環境を提供してくれるのが、BQuant の最大の魅力であり、将来的には、AI の技術も応用できたらと思っています。
今回は社内でも資産運用に携わる多くの方にハッカソンにご参加いただきました。アプリの作成やイベント運営に多大なリソースを費やされたかと存じますが、会社でこのような決断をされる際、どのようなことを意識されていたのでしょうか？

イノベーションの原動力
こうしたイノベーションを生み出す原動力は非常に重要です。
そしてBQuant がその原動力になってくれるのであれば、活用しない手はありません。もちろん、各チームでのアプリケーションの作成や発表のための打ち合わせ、イベント運営のための準備等、ハッカソン実現に向けた労力は相当なものがありましたが、IT 活用の高度化という、それ以上の効果を生みだしていることも事実です。弊社ではハッカソンイベントを今後も継続し、資産運用部門に生まれた IT 活用の機運を引続き盛り上げていく予定です。今後ともブルームバーグ社には、BQuant 講習など、サポートをいただければ大変助かります。よろしくお願いいたします。
資産運用力の高度化への取り組みにおいて今後の展望をお聞かせください。
松本：社内におけるノウハウを共有化して、BQuant をアプリ構築のインフラとして誰でも当たり前に使えるようにしていきたいと思っています。そのためには、さらなるスキルのレベルアップを図るとともに、新たに資産運用部門に入ってくる人にもPythonも含めたBQuant の活用方法を習得させる必要があると考えています。
ありがとうございました。

次々とアイデアが沸き上がり、斬新な発想のアプリケーションが生まれたお客さま事例

ブルームバーグスペシャルインタビュー「今後、新たな発想で自らアプリにチャレンジする機運が生まれました」
運用企画部

荒井次長 / ALM 証券運用部

坪倉上席部長代理

続いて、運用企画部次長の荒井様、ALM 証券運用部上席部長代理の坪倉様にお話をうかがいました。
自動化やシステム構築等のデジタライゼーションを会社全体で推進されていらっしゃいますね。
A : 全社の取り組みとして、デジタルテクノロジーの進化や超高齢社会の到来、消費構造の変化等の急激な外部環境の変化に対応していくために、弊社では全社をあげて「イノベーションの推進」に取り組んでいます。2018 年 4 月には、東京と米シリコンバレーに、「スミセイ・デジタル・イノベーション・ラボ」を開設し、より機動的な商品提供や、お客さまの利便性向上を可能にするインフラ構築や、お客さまサービス向上を視野に入れた各種実証実験を行っています。
また、「お客さま本位の仕事への転換・集中」「健康でいきいきと働く職場の実現」をすることでお客さま目線での生産性の向上を目指す「WPI（Work Performance Innovation）プロジェクト」に 取り組 んで います。2 0 2 0 年 4 月からRPA（Robotic Process Automation）を本格稼働し、業務合理化を進めていこうとしています。在宅勤務・モバイルワー
クの実施、新しいグループウェアの導入によるコミュニケーシ
ョンの活性化・効率化なども推進し、これまで以上に IT の活用を進めています。
さらに、弊社主力商品 Vitality で収集するデータ（ウェアラブ
ルデバイスや IoT 機器などから集めるデータの他、SNS のデータ、医療系のオープンデータ等）を取り入れ、社内外のデータを組み合わせて活用する等のニーズに対応するため、クラウドを積極活用した次世代の IT インフラを整備するとともに、データを活用できる人材を社内で育成、データレイクや機械学習といった新たな技術を積極的に取り入れていくことで、データドリブンの会社を目指して取組んでいます。
資産運用部門ではとくにどのような点を重視されているのでしょうか。
A : ブルームバーグ社とプロジェクトを組んで、資産運用の運用企画部­­
荒井次長

ALM証券運用部
坪倉上席部長代理

業務 効率化、意 思決 定の高度化を図る観 点から、AIM、PORT+、BVAL の導入と弊社資産運用勘定系システムとの連動を実現（2020 年 2 月）しました。今後は RPA 導入による資産運用業務の自動化、在宅勤務を可能にする、あらゆる資産運用システムの統合モバイル環境の実現に取り組んでいきます。データドリブン型の人材育成として、資産運用部門におけるIT対応力強化を目的に、各種外部研修を実施するとともに、BQuant の習得・活用にも力を入れています。
データ取得から分析までをシームレスにその経緯もあって第 1 回保険会社向け BQuant ハッカソンへ参加されたのですね。
A : 個人レベルでは、機械学習やプログラミングに強いメンバーは、フロント各部署にも一定数いました。近年、Python が金融や資産運用の実務でも広く使われ始めているのを目にして、1 年ほど前に最低限の Python の開発環境を構築しましたが、実務レベルで活用するにあたり、データを取りに行く、加工・整 備する、といった点が最も高いハードルとして残っていました。ところが BQuant を使うと、データの取得会社の枠を超えて、広くアイデアを持ち寄るハッカソンそのものが「オープン・イノベーション」

住友生命保険相互会社様から Py thon による分析まで、シームレスに行うことができることが分かりました。それまで試してみたかった分析手法が、BQuant なら実現できるのでは、と考えたのがハッカソン参加の動機です。第 1 回保険会社向けハッカソンでは、弊社のアプリが最優秀賞を受賞したこともあって、マネジメント層も含めた社内での注目度も上がりました。担当者レベルでも、Python や BQuant に興味を持つ人が増え、2019 年秋には社外講師による研修なども実施し、30 名を超えるメンバーが受講するなど、次第に BQuant を活用しようという機運が盛り上がりました。

実務に即したアプリ

BQuant 社内ハッカソンを実施されたということですが、開催に至った理由や、規模、また開催に際して工夫された点などを教えていただけますか？

第 2 回 BQuant ハッカソンにも続けて参加されました。
参加者や社内からはどのようなフィードバックがあったのでしょうか。

A : 第 1 回参加メンバーは、もともと機械学習やプログラミン
グに興味がある、「尖った」人たちでしたが、そういった層だ
けでなく、幅広い層で新しい IT の威力を実感してもらうことを通じて、組織全体としてIT対応力を高めていくことも必要と認識していました。また Bloomberg Anywhere ユーザであれば BQuant が使えるので、AIM 導入に伴って Anywhere ユーザが増えたこともあり、なるべく多くの人に BQuant を活用してもらうことが、資産運用部門全体としての効率化や分析の高度化に役立つと考えました。ブルームバーグ社提供の BQuant 講習を多くの資産運用部門の人間が受講し、「成果を具体的なかたちに」ということで、社内ハッカソン開催に至りました。

社内ハッカソンにあたっては、「実務に即したアプリ」をキーワードとしました。参加メンバーは、日々の分析や売買執行といった実務のなかで、「ここを効率化したい」「こういった分析手法を試してみたい」という思いを常に持っています。そういった思いを実現すべく、チームのメンバーが意見を出し合い、開発するアプリを決めていきました。さらに、同じ仕事をしているメンバー同士でチーム分けをすることで、ユーザインタフェースを含め、ニーズに合った機能をスムーズに決定することができ、実務に即したアプリを作ることができました。

A : 第 1 回で最優秀となったので、引き続きチャレンジしたいと思っていましたが、それだけでなく、会社の枠を超えて広くアイデアを持ち寄るハッカソンそのものが「オープン・イノベーション」であると考え、積極的に参加するようにしてきました。第 1 回にくらべると第 2回保険会社向けハッカソンは、どのチームもアプリの適用範囲が多様化し、ユーザインタフェースや分析手法も高度化していました。社内でもより一層 BQuant の活用を進めていく必要性を感じました。
また、独自の ESG モデルを構築する他社アプリを目にして、関心が急速に高まっている分野やトピックに対して、実務で使えるアプリがすばやく作られていることも新たな発見でし

ESG に関しては、外部のデータを買ってくればそれでよしといった形式的な捉えかたはすでに時代遅れになっていますお客さま事例た。ESG に関しては、外部のデータを買ってくればそれでよしといった形式的な捉えかたはすでに時代遅れになっています。社内のノウハウやアイデアを組み合わせて、より実効性のある投融資の判断に使える仕組みを作ることができ、さらにその仕組みを環境の変化に応じて日々レベルアップすることが、BQuant では可能となります。従来のやり方ではこのスピードは実現できなかったと思います。
新たな発想でチャレンジする機運が生まれた
社内開催も含めて 3 つの BQuant ハッカソンを経験された
後、社内での意識変化は感じられましたか？それはどのようなものでしたか？
A : BQuant を使うと、プログラミングやシステム開発の特別なトレーニングを受けていなくても、直観的で使いやすいイン
タフェースを備えて、高度な分析ができるアプリをすぐに作ることができるようになります。これを我々自身が実感するとともに、ハッカソンに参加したマネジメント層にも、広く知ってもらうことができたことは、とても意義深いことでした。
「IT は特別なもの、難しいもの」という苦手意識を取り除き、同時に IT の有用性を認識してもらうきっかけとなり、今後、新たな発想で自らアプリにチャレンジする機運が生まれました。

また、ハッカソンでは他社・他部門が作ったアプリに触れることにより、他の取組みに対して多くの刺激を受け、競争意識を生むことで更なる高みを目指す、といった好循環が生まれました。
ハッカソンに参加したメンバーは、アプリを作ることの面白さや、新しいデータを使ってみることの面白さを体感することができたと思っています。実際に作成したアプリを使用して分析を行うなど、短期間の取り組みで分析のレベルアップを行う事ができるので、実際の業務への効果も実感できるようになりました。
これも、社内ハッカソンを開催するにあたり、ブルームバーグ社より多大なサポートをいただけたからと、感謝しております。本当にありがとうございました。
ハッカソンへの積極的な取り組みを通して、どのような効果を期待されていますか？
A : ハッカソンを開催することで、「オープン・イノベーション」を推進できると考えています。すなわち、どうしても日々の業務のなかでは、社内の他部署で何をやっているのか、社外ではどういったことがトピックとなっているのか、目を向ける機会が少ないため、ハッカソンで、実務の課題をアプリで解決

ハッカソンで他社や他部門の取組みに触れることで新たな刺激を受け、次に進もうとする動機付けとなりました住友生命保険相互会社様する経験を共有すると、単にプログラム開発のスキルだけでなく、社内・社外でどのような課題があって、どのような解決方法があるのかを知ることができ、次のイノベーションに向けたアイデアが生まれる、という効果があると考えています。
単に、BQuant の使い方講習だけでは、ここまで活用の機運が高まらなかったと思います。ハッカソンを開催することで、他社や他部門と切磋琢磨し、チームの上司も含めて取組むことで、BQuant への理解が深まり、その有用性を実感できました。更に、他社や他部門の取組みに触れることで、新たな刺激を受け、次に進もうとする動機付けとなりました。この効果は、継続していきたいので、今後もハッカソンを定期的に開催していきたいと思っています。
貴社のデジタル・イノベーション推進や資産運用の高度化への取り組みにおいて、今後の展望をお聞かせください。
A : 弊社では、まだ BQuant を使い始めたばかりなので、更なるスキルのレベルアップを図り、将来的には資産運用部門の人であれば、誰でも BQuant を使いこなせるようにしていきた
いと思います。引続き、ブルームバーグ社のサポートをよろしくお願いいたします。

また、ブルームバーグ社データ以外に対する BQuant の活用（社内DWH データとの統合など）についても、アドバイスいただきたいと考えています。弊社では、BQuant を資産運用部門が作るアプリ作成のインフラにしようと考えていますが、現在、Anywhere ユーザ以外は、BQuant が使用できません。Anywhere ライセンスを持っているのは、フロント部署が多いと思われますが、Python の高度な数理・統計分析の機能は、フロントだけでなく、リスク管理部署などでも大いに威力を発揮すると考えています。全員に Anywhere ユーザになってもらうのは、コスト的に難しいため、何かいいアイデアがあれば、提案していただきたいと思います。
また、オープン・イノベーションの推 進という意 味で は 、GitHub に似たような、各ユーザがコードを公開し、互いにメンテナンス、レベルアップを進めていったり、コードを相互に利用できるような仕組みがあると、BQuant を核とした新たなエコシステムが生まれていく可能性があるのではないかと感じています。BQuant はそれだけのポテンシャルを秘めているインフラだと感じていますので、従来の枠組みにとらわれない展開を期待しています。
ありがとうございました。

お客さま事例

住友生命保険相互会社様

業務変革と意識改革を推進し事業の拡大・多様化を図る住友生命

住友生命は、個人保険、団体保険など各種生命保険契約の販売と顧客サービスおよび財務貸付、有価証券投資、不動産投資などの資産運用を主要な事業としています。また、生命保険商品の提供に加え、あらゆるリスクに備える総合生活保障の観点から、損害保険会社の代理店として自動車保険・火災保険等の損害保険商品の提供にも取り組んでいます。さらに、住友生命グループとして国内外に幅広く保険事業を展開しており、子会社・関連会社等とのシナジーの発揮を通じて、事業の拡大・多様化を図っております。

住友生命 2019 年度
ディスクロージャー誌［統合報告書］より抜粋

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