2023年9月19日

海外酒類事業※資料中、以下については略称を使用しております。
SUSA社：SAPPORO U.S.A.,INC.
Stone社：STONE BREWING CO., LLC

事業戦略説明会
サッポロビール株式会社
取締役常務執行役員 国際事業本部長
生方 誠司
常務執行役員
国際事業副本部長 黒川 雅弘

SPB：SAPPORO PREMIUM BEER
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０１. サッポログループにおける海外酒類事業の位置づけ（P.3~6）
０２. 事業概況（P.7~10）

０３. 海外酒類事業の成長戦略（P.11）
目次－エリア戦略

これまでの取組みとこれからの取組み（P.12~22）－グローバルブランド戦略（P.23）－グローバル人財戦略（P.24）

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サッポログループの目指す姿【経営理念】

潤いを創造し豊かさに貢献する

私たちは、 「個性かがやくブランド」と「お客様や地域とのつながり」という資産を活用し、”時間”と”空間”という2つの側面から、独自のブランド体験を創造してきました
時代とともに変容する“豊かさ”の本質によりいっそう向き合い、明日につながる、自然、社会、心の“豊かさ”に貢献していきます【サッポログループが提供する価値】
全ての事業が提供する時間と空間で、人々と地域社会のWell-beingに貢献
酒類

時間

個性かがやくブランド

食品飲料

不動産

空間

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サッポログループの中期経営計画
基本方針「Beyond150 ～事業構造を転換し新たな成長へ～」
構造改革

強化・成長

事業ポートフォリオの整理

海外事業、コア事業における成長実現

・「再編」「整理」と位置付けた事業は2024年までに抜本的に見直し

・北米酒類、海外飲料の展開を加速
・国内ビールへの集中、RTDブランドの育成
・不動産事業の収益構造多様化

財務目標

主な非財務目標

・ROE : 8％
・EBITDA年平均成長率 : 10%程度（CAGR）
・海外売上高年平均成長率 : 10%程度（CAGR）

・温室効果ガス排出削減（いずれも2022年比）
スコープ1、2 2030年 42%削減（2026年 21%削減）
スコープ3 2030年 25%削減（2026年 12.5%削減）
SBT※1イニシアチブへコミットメントレター提出、受理済

・女性役員比率、女性管理職比率:12％以上※2※1 SBT（Science Based Targets） パリ協定が求める⽔準と整合した、企業が設定する温室効果ガス排出削減⽬標のこと※2 22年12月末実績：女性役員8.3％、女性管理職5.4％
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サッポログループにおける海外酒類事業の位置づけ≫ トップラインの成長トレンドが継続しており、グループ売上構成比の16%を占める≫ 事業ポートフォリオ整理において、「強化・成長」に位置付けている
海外酒類セグメント売上収益（酒税込み）推移（単位：億円） ※輸出売上含む、非継続事業除く

367380408

370

407

538

10年間で倍に

512

558

481

772847

構造改革

強化・成長再編

成長※・国内食品飲料

・海外酒類

・外食・海外飲料2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2023
（計画）

サッポログループ売上収益構成比
不動産
海外飲料 5%
不動産

事業整理

5%

5%
国内食品飲料
19%

食品飲料
29%

4,347億円

国内酒類（2020年実績）

52%

4,900億円

国内酒類（2023年計画）

51%

収益力強化※

・酒類の一部

・国内酒類

・食品飲料の一部

・不動産

外食
4%

外食
3%

海外酒類
11%

海外酒類

※成長・収益力強化はコア事業として投資を優先的に行い、利益の柱とする事業

16%
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サッポログループにおける海外酒類事業の位置づけ≫ 売上収益は2026年までに1,070億円、事業利益率は2026年までに6.2%を目指す
売上収益・事業利益の推移※海外酒類セグメント＋輸出事業

22年実績
売上収益

23年計画

北米が成長のドライバーとなる

26年計画

772億円

847億円

1,070億円

海外酒類セグメント

740億円

800億円

1,000億円

22年実績

26年計画

輸出事業

33億円

47億円

70億円

33億円

70億円

2億円

10億円

-

▲3億円

5億円

-

4億円

5億円

-

事業利益
海外酒類セグメント
輸出事業

事業利益率
売上収益
年平均成長率（CAGR）

6.2％

APAC欧州

北米
22年実績

26年計画

740億円

1,000億円

10%程度
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米国のSTONE BREWING CO., LLCの全持分取得

着実に事業を拡大

米国での生産拠点獲得により、事業成長スピードをさらに加速させる

ベトナム ロンアンにビール工場竣工*当社調べ

日本のビールメーカーとして初めてベトナムにビール工場を建設*
成長を続けるAPAC市場で、サッポロブランドの事業拡大を推進※APAC欧州の沿革詳細はP.22に記載

カナダ SLEEMAN BREWERIES LTD.の株式取得

事業概況

カナダ第3位のビールメーカーであり、プレミアムビールに定評のあった同社を買収
ものづくりに対する姿勢は当社と似ており、スムーズなPMIを実現

沿革

米国にSAPPORO U.S.A., INC.を設立
品質や原料へのこだわりによりジャパンクオリティを維持し、米国での認知度や評価を獲得

米国向けにビールの輸出を開始
日本食レストランを主な販売先として海外展開をスタート

1964

1984

2006

2011

2022

2023~
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北米を中心に、サッポロブランド、海外ブランドを展開★海外酒類

販売数量ブランド構成比★サッポロブランド 販売エリア構成比
サッポロブランドはアメリカを中心に販売

カナダ★海外ブランド

ベトナム

輸出

事業概況

1,609万函

Sleeman
海外ブランドグローバル展開

販売ブランド構成比

海外ブランドはカナダSleemanが中心

2,356万函

747万函

アメリカ

（2023年計画数量ベース/すべて大瓶換算）

Stone

その他

サッポロブランドカナダ
58％
APAC・欧州
13％

アメリカ
29％

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Premiumを中心に、各国で海外ブランド・サッポロブランドを展開（2023年計画数量ベース）

カナダ

Premium（Craft含む）

20％

SAPPORO
Sleeman
Okanagan Spring
Unibroue

アメリカ

100％

APAC・欧州

SAPPORO
Stone
Unibroue100％

SAPPORO

事業概況

Premiumブランド一覧（Craft含む）
主要ブランドMain-stream

26％

SleemanSleeman(Honey Brown)

Value

54％

Okanagan
Spring(1516)

Unibroue(Blanche de Chambly)

SapporoOld Milwaukee
Pabst Blue Ribbon
Stone
Stone
Stone
（Stone IPA） （Delicious IPA）（Buenaveza Lager）

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現地マネジメントに権限を委譲しつつも、国際事業本部でガバナンスを効かせる体制（2023年8月末時点）

Sapporo Holdings

Sapporo Breweries

International Division

事業概況
組織体制図
North America Department

Sapporo
U.S.A

SleemanBreweries

APAC EU Department

Asia & Pacific

SapporoVietnam

SapporoEuropeStone Brewing
Company
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海外酒類事業の成長戦略（骨子）2026中期ビジョン
2026年までに、SAPPOROブランド1,000万函、売上収益1,070億円、事業利益率6.2%を達成し、日本発のプレミアムビールブランドとして世界各地でかがやき続ける。
グローバル人財が世界各地で開拓者精神を発揮し、サッポログループをけん引する事業として飛躍的成長を遂げ、次世代に向けて一層成長する基盤を構築する。

ミッション
高品質の製品・サービスを通じて、世界中のお客様に楽しく豊かな生活を提供する

事業方針＜経営判断＞
現地・現場ファースト＆グローバル最適で、ミッションを達成する商品開発、製造、マーケティング、営業活動を展開＜商品戦略＞NATIONAL/REGIONALの2軸でのブランド展開
現地マーケットに適合した商品展開
SPBグローバルブランドポリシー・ルールの浸透＜エリア戦略＞
北米市場での発展加速
APAC・欧州市場での利益獲得、基盤構築①制度・システム整備、日本との連携スキーム構築＜SCM戦略＞
地産地消での物流コスト削減と品質安定を目指した「バリューチェーン構築」＜経営基盤＞②ガバナンス強化 ③ダイバーシティ＆インクルージョン④グローバル人財育成

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企業情報 （2022年12月末時点）
会社名

SLEEMAN BREWERIES LTD.

創業

1834年

社員数515名

拠点

本社（カナダオンタリオ州ゲルフ）
4工場（ゲルフ、バーノン、シャンブリー、カルガリー）

事業内容

2006年の買収以降、着実に成果を創出
スリーマン
現地通貨建て売上金額推移（連結消去前）

売上金額

ビールの製造、販売

2.7倍（2006年買収時より）

エリア戦略

2006年以降に順調に伸長

日本基準
IFRS
（酒税抜き） （酒税込み）

515

513

521

521574

2018

2019

2020

2021

2022

209

主要エリア 上位4州*で総需要の80%以上を占める
当社の注力エリアも上位4州*

2006
買収時

*アルバータ、ブリティッシュコロンビア、オンタリオ、ケベックの4州

SLEEMAN(CA$ million)

カナダ

カナダTOP 25 Brandにランクイン（2023年1-6月実績）

カナダ国内
マーケットシェア3

カナダ第 位5％

ブリティッシュコロンビア（バーノン工場）
アルバータ（カルガリー工場）⚫ Pabst Blue Ribbon（10位）

10％（2006年買収時より）ケベック（シャンブリー工場）
オンタリオ（ゲルフ工場）⚫ Old Milwaukee（12位）⚫ Sleeman Clear 2.0（17位）⚫ Sapporo（22位）⚫ Sleeman Original（23位）

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様々な課題に適切に対応し、安定した経営基盤を構築
2006年

2012年

2016年

＜買収当時＞

課題

2022年

外部環境の変化⚫ マーケットシェア減少⚫ 短期目線での経営⚫ 組織の縦割り構造・非効率化⚫ ビール数量伸長の鈍化（総需要低下）⚫ COVID-19⚫ 原材料等の高騰

現地メンバーを主体に改善・整備を実施
ベースを維持しながら、サッポロの良さを取り込んだ

エリア戦略✓ 地方分権体制から “ One Sleeman “へ✓ プロセス標準化・継続的改善マインドの醸成✓ 工場品質向上✓ 効果的なマーケティング投資の実行

カナダ

対応
新 Vision Mission Value を導入“ Getting Better” が社員の共通語に✓ 品質改善が大きく進む

中期経営計画の策定・実行へ✓ Gross Marginの改善✓ コスト構造改革✓ 新たな成長機会への投資
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総需要の拡大が見込みにくいビールにおいては収益性改善を推進する
また、伸長余地のあるRTD等のBeyond Beerへの取組みも強化する
カナダ国内ビール総需要予測

カナダ国内RTD総需要予測

総需要予測は横ばい（市場規模は日本の半分程度）

エリア戦略
カナダ

2,500

500

2,000

400

1,500

300

1,000

200

500

10000
2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2023 2024 2025 2026 2027
Off-Trade Volume

On-Trade Volume

出典2019年-22年：Association of Canadian Distillers
23年～：当社推測

総需要予測は微増

2019

2020

2021

2022

2023

202420252026

出典：ユーロモニター

Gross Marginの改善
Premium/MS/SPBの拡大
SKU数の適切な管理

新たな成長機会への投資
Beyond beerカテゴリー強化
コスト構造改革
効率化・コスト改善の徹底（製造費・物流費・固定費）
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企業情報 （2022年12月末時点）

エリア戦略

会社名

①SAPPORO U.S.A.,INC.
②STONE BREWING CO., LLC

創業①1984年②1996年

社員数

①60名
②195名

拠点

本社（CA州サンフランシスコ）
２工場（Escondido CA、Richmond VA）

事業内容

1964年のビール輸出開始以降着実にプレゼンス向上

サッポロU.S.A.(サッポロブランドのみ)
現地通貨建て売上金額（連結消去前）

売上金額

1.5

2020年は新型コロナ感染症の影響で減少

倍
5556

58

59

61

62

64

48

71

81

（2013年より10年間で）2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022

ビールの輸入、製造、販売、飲食事業

USA（US$ million）

アメリカ

主要エリア カリフォルニア州、テキサス州、フロリダ州、ニューヨーク州の4エリアが戦略市場

SPB
米国内アジア系ビール
ニューヨーク州

37

カリフォルニア州

テキサス州
フロリダ州

年連続NO.1**当社調べ
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更なる成長を実現するためにStone社を買収、念願の米国内での生産拠点を獲得
1964年～2020年*2020年はCOVID-19の影響もあり一時的に減少＜参入当時＞

課題

2022年⚫ 知名度が低く、日本のビールメーカーで第3位数量が伸び続ける中*、収益性に課題
地産地消の体制を築き上げる方策を模索⚫ COVID-19⚫ 原材料・物流費の高騰

米国にSAPPORO U.S.A., INC.を設立

エリア戦略✓ 主力基盤である日系市場への展開を推進✓ 1985年に日本製ビール第1位（当社調べ）にアメリカ対応

米系マーケットへの販売網拡大へ
Stone社買収・米国内での生産拠点獲得✓ 地産地消による物流費の大幅な削減✓ 工場稼働率の改善✓ バックオフィス統合による効率化✓ 営業・マーケティングシナジーの実現
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総需要は横ばいの中、SPB成長トレンドは継続、米系家庭用チェーンでの取扱拡大を強化する
Stone社とのシナジーを早期に実現、バリューチェーンを構築し収益性の改善を図る
アメリカ国内ビール総需要予測
総需要予測は横ばい

30,000

アメリカ国内でのSPB実績
着実な成長を実現

2013年比の成長25,00020,00015,00010,000
5,000

エリア戦略
アメリカ

02013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2023 2024 2025 2026 2027
Off-Trade Volume %2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022

On-Trade Volume % 出典：ユーロモニター

SPBの更なる成長
米系家庭用チェーンでの取扱拡大

Stoneとのシナジー早期実現
地産地消での「バリューチェーン構築」（詳細P.18）（詳細P.19~20）

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米系家庭用チェーンでの取扱拡大【チェーン営業人員数】①SUSA社とStone社の営業組織を統合することで、SPBのチェーン工作を加速

2023年

2022年

25名

6名
(SUSA社)(SUSA社 + Stone社)（対象：家庭用チェーン）【POD*】

エリア戦略
アメリカ

Point of Distribution（商品配荷先店舗数）②Stone社の販売店舗数はSUSA社の約3倍
更なる成長のチャンスがある
SUSA社＜Stone社

3約 倍

・新組織で活動を開始した2023年1-6月のSPB数量は、天候悪化等の影響を受けるも、対前年+2%と伸長・大手米系チェーンへの採用決定など、取扱拡大も進んでいる。
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地産地消での「バリューチェーン構築」に向けて（現状のスキーム）

カナダのGuelph・Vernonから米国倉庫に配送し、各州の卸へ配送
一部はベトナムから海上輸送で東西の倉庫へ配送
製造

製造
エリア戦略
アメリカ
Warehouse2Warehouse1

製造
Vietnam
東海岸へ

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地産地消での「バリューチェーン構築」に向けて（Stoneでの製造開始後のスキーム）

StoneでのSPB製造開始後は、米国内での地産地消となり物流費の大幅減が見込まれる

エリア戦略
アメリカ

製造
Stone Brewery

製造&

Stone Brewery

Warehouse @CA&
Warehouse @VA

コストシナジー（2023年）（2026年）※機能統合等によるシナジー含む
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ベトナム国内は樽生ビールが成長のドライバー
企業情報 （2022年12月末時点）＜ベトナム国内＞
会社名

SAPPORO VIETNAM LTD.

設立

2010年

拠点

本社（ホーチミン）、１工場（ロンアン）

ベトナム国内ビール総需要予測
市場は今後も成長が見込まれる

10,000
8,000
6,000
4,000
2,000

事業内容 ビールの製造、販売

02013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2023 2024 2025 2026 2027

エリア戦略

Off-Trade Volume %On-Trade Volume %

出典：ユーロモニター

APAC・欧州

樽生ビールを成長ドライバーに
樽生取扱店舗数推移（2018年を1とした場合の伸長率）

2018年

2022年

2026年
（目標）

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APAC・欧州は重点エリア（中国、韓国、台湾、豪州、欧州）を中心に代理店と協業し、ディストリビューター網の構築を推進する
販売エリアを着実に拡大
1965

ベトナムおよび日本よりサッポロブランドを輸出
主要エリア：ベトナム、中国、韓国、台湾、豪州、欧州＜香港＞サッポロビール香港（株）設立
欧州
中国

1981

韓国

＜中国＞中国へのビール輸出契約締結

台湾
ベトナム

エリア戦略
APAC・欧州

2010＜韓国＞M’s ビバレッジ社販売委託

2011＜豪州＞クーパーズ社に製造・販売委託

豪州各国代理店との協働強化

2018＜中国＞ABI社と代理店契約

2019<欧州>Sapporo Europe B.V.設立✓ 駐在員派遣による営業基盤強化✓ ローカル市場開拓✓ ブランドポリシーの理解浸透（代理店向け勉強会開催等）
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SPB1,000万函に向けた「グローバルブランドポリシー」浸透と展開
海外輸出を開始した1964年より各国にてマーケティングを行い、売上を拡大。
26年にはサッポロブランド合計で1,000万函の大台を狙うところまで成長。
各国で独自にマーケティングを実行してきたため、世界共通のブランドパーソナリティが形成できていない。

【SPBグローバルブランド戦略】
基本方針
全世界共通の「ブランドポリシー」を作成し理解浸透を図り一貫したマーケティングを遂行
グローバルブランド戦略

Product

Place

SAPPORO PREMIUM BEER

アメリカ、カナダ、ベトナム、中国、韓国、豪州、欧州を重点国と定め、エリア戦略を実施

PricePromotion

競合、顧客、収益性を鑑み、プライス分析を実施
適切なプライシングを実行「ブランドポリシー」の理解浸透を図り、グローカライズさせたプロモーションを展開する

2023年9月末
ブランドウェブサイト（7カ国語）、ブランドフィルム（90秒）を制作

2024年に向けて✓ 現地マーケティング担当者とのコミュニケーション強化✓ 世界統一のクリエイティブ制作
等の取り組みを推進する
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海外事業展開加速に向けた「グローバル人財育成」
海外事業展開の加速のため、グローバル人財（世界で結果を出せる人財）を計画的組織的に育成✓ 弛まない挑戦を通じて事業成長と自己実現を目指す【A】グローバルコミュニケーション【B】マインドセット・ビジネススキル
人事部と協働し、強化施策を検討・実行

グローバルキャリアプランイメージ＜簡略図＞

グローバル人財戦略✓ 将来の現地マネジメント候補育成
独自トレーニー制度、留学プログラム導入
若手のうちに海外経験を積ませることで、将来の現地マネジメント強化を実現する業
務エリア（海外／国内）

海外業務/担当職

海外業務/経営職

国内業務/担当職

国内業務/経営職

役職（担当職/経営職）
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潤いを創造し 豊かさに貢献する

本資料は、投資判断の参考となる情報提供のために作成されたものであり、投資勧誘又はそれに類する行為を目的としたものではありません。
また、本資料に記載された業績予測ならびに将来予測は、資料作成時点での弊社の判断であり、潜在的なリスクや不確実な要素が含まれています。
従って、将来実際に公表される業績等は、本資料に記載されている内容とは大きく異なる結果となる可能性があります。
弊社は、本資料の情報を使用されたことにより生じるいかなる損害についても責任を負うものではありませんので、ご了承ください。

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