2020 年 8 月

商 品 内 容 説 明 書（ 発 行 者 情 報 ）住宅金融支援機構債券
2019 年度
事業年度

自2019 年 4 月 1 日

至2020 年 3 月 31 日

－ 発 行

者 －

独立行政法人住宅金融支援機構

1

本「商品内容説明書 発行者情報 2020 年 8 月」
（以下「本発行者情報説明書」といいます。
）は、独立行政
法人住宅金融支援機構法（平成 17 年法律第 82 号。以下「機構法」といいます。
）第 19 条第 1 項に基づき、国
土交通大臣及び財務大臣（以下「主務大臣」といいます。
）の認可を得て発行する住宅金融支援機構債券の発行者である独立行政法人住宅金融支援機構（以下「機構」といいます。
）に関して、経理の状況、機構のその他の事業の内容に関する重要な事項及びその他の事項を個別に記載がある場合を除き 2020 年 8 月 1 日時点の情報に基づき記載しています。

2

機構は、住宅金融支援機構債券のうち政府保証の付されていない公募債券（以下「財投機関債」といいます。
）
を発行の都度、「商品内容説明書 証券情報」（以下「各証券情報説明書」といいます。
）を作成する予定です。
各証券情報説明書には、該当する財投機関債に関する詳細が記載されます。当該財投機関債への投資判断にあたっては、各証券情報説明書も併せてご覧ください。なお、本発行者情報説明書の作成日以後に公表すべき変更その他の事由が生じた場合には、各証券情報説明書において参照書類の補完情報として記載する予定です。

3

財投機関債については、金融商品取引法（昭和 23 年法律第 25 号。以下「金商法」といいます。
）第 3 条が適用されることから、金商法第 2 章の規定は適用されず、金商法第 4 条第 1 項の規定による届出は必要とされません。本発行者情報説明書及び各証券情報説明書は、金商法に基づく発行届出目論見書ではありません。

4

機構の財務諸表は、中央省庁等改革基本法（平成 10 年法律第 103 号）第 38 条第 3 号及び独立行政法人通則法（平成 11 年法律第 103 号。以下「通則法」といいます。
）第 37 条により、原則として、企業会計原則に基づき処理されるとともに、独立行政法人会計基準、機構法及び関係政省令に基づき作成されます。また、機構は、通則法第 38 条第 1 項及び第 2 項により、毎事業年度の終了後 3 月以内に、監査報告及び会計監査報
告を添付した財務諸表を主務大臣に提出して、その承認を受けなければならないとされております。この財務
諸表は金商法第 193 条の 2 第 1 項に規定されている公認会計士又は監査法人による監査証明は受けておりません。

5

機構は、民間金融機関による長期・固定金利の住宅ローンの供給を支援する証券化支援業務を業務の柱とす
るほか、民間金融機関の住宅ローンの円滑な供給を促進する住宅融資保険業務や政策上重要で民間金融機関では対応が困難な分野への融資業務などを行う独立行政法人として、通則法及び機構法に基づき、2007 年 4 月 1日に設立されました。機構は機構法附則第 3 条第 1 項に基づき旧住宅金融公庫（以下「旧公庫」といいます。
）の権利及び義務を、機構法附則第 6 条第 3 項に基づき旧財団法人公庫住宅融資保証協会（以下「旧協会」といいます。
）の権利及び義務を、国が承継する資産を除き、承継しています。

本発行者情報説明書に関する連絡先
東京都文京区後楽一丁目 4 番 10 号
独立行政法人 住宅金融支援機構
市場資金部 債券発行グループ（電話番号 03(5800)9469）

目

次

第 1 発行者の概況 .............................................................................. 1
1.

主要な経営指標等の推移 .............................................................. 1

2.

沿革 ................................................................................ 3

3.

事業の内容 .......................................................................... 44.

関係法人の状況 ..................................................................... 165.

職員の状況 ......................................................................... 16

第 2 事業の状況 ............................................................................... 171.

業績等の概要 ....................................................................... 172.

対処すべき課題 ..................................................................... 27

3.

事業等のリスク ..................................................................... 31

4.

経営上の重要な契約等 ............................................................... 33

5.

研究開発活動 ....................................................................... 336.

財政状態及び経営成績の分析 ......................................................... 34

第 3 設備の状況 ............................................................................... 361.

設備投資等の概要 ................................................................... 362.

主要な設備の状況 ................................................................... 36

3.

設備の新設、除却等の計画 ........................................................... 36

第 4 発行者の状況 ............................................................................. 37
1.

資本金の推移 ....................................................................... 372.

役員の状況 ......................................................................... 38

3.

コーポレート･ガバナンスの状況 ...................................................... 39

第 5 経理の状況 ............................................................................... 48
財務諸表の作成について ................................................................. 48

第 6 発行者の参考情報 ......................................................................... 49
1.

第三期中期目標・第三期中期計画・令和２年度年度計画 ................................. 492.

その他の参考情報 ................................................................... 49

第11.

発行者の概況
主要な経営指標等の推移
2015 年度～2019 年度の機構の主要な経営指標等は以下のとおりです。

経

経

年

度

収

益

百万円

822,071

737,607

668,486

627,351

586,941

うち資金運用収益

百万円

636,919559,742

502,182

467,713441,312

うち保険引受収益

百万円

85,50984,76382,925

81,972

69,130

うち役務取引等収益

百万円

666

608

519

496

500

うち補助金等収益

百万円

86,59381,53375,43570,63069,645

うちその他業務収益

百万円

42

36

40

40

41

うちその他経常収益

百万円

12,342

10,924

7,385

6,501

6,315

用

百万円

612,880

546,165

481,626

425,797

437,190

うち資金調達費用

百万円

451,896

380,504

321,494

278,001

235,933

うち保険引受費用

百万円

92,681

89,11878,94880,05774,676

うち役務取引等費用

百万円

26,57325,653

24,66824,274

26,229

うちその他業務費用

百万円

12,334

14,519

11,196

10,4219,933

う ち 営 業 経 費百万円

27,31931,18035,42627,164

27,769

うちその他経常費用

百万円

2,078

5,191

9,894

5,879

62,650常常費2015 年度

2016 年度

2017 年度

2018 年度

2019 年度

特

別

利

益

百万円

147

1,885

453

168

136

特

別

損

失

百万円

2,170

386

108

941

949

当

期

利

益

百万円

207,168

192,941

187,205

200,781

148,938

前中期目標期間
繰越積立金取崩額

百万円

8,770

9,596

9,023

3,582

2,480

当

益

百万円

215,938

202,537

196,227

204,363

151,418

期

純

総

利

資

本

金

百万円

711,735

708,642

701,475

701,475

701,475

借

入

金

百万円

9,039,633

7,297,941

5,892,620

4,565,035

3,257,072

券

百万円

15,327,397

16,047,97817,017,056

18,300,479

19,636,771

債
資

産

合

計

百万円

27,391,974

26,320,216

25,864,287

26,045,505

26,405,073

買

取

債

権

百万円

12,832,281

13,661,582

14,797,926

15,906,087

17,059,410

金百万円

11,392,188

9,673,015

8,472,315

7,539,016

6,776,956

数

人

890

872

854

847

849

貸
常

付
勤

職

員

(注)1. 機構には、2019 年度末において特定関連会社等に該当する法人はありません。
2. 資金運用収益は、買取債権利息、貸付金利息、有価証券利息配当金等の金額です。
3. 保険引受収益は、正味収入保険料、団信特約料、団信配当金、責任準備金戻入額等の金額です。
4. 役務取引等収益は、保証料、受託手数料等の金額です。
5. 補助金等収益は、国等から受け入れる補助金の金額です。
6. その他業務収益は、委託解除手数料の金額です。
7. その他経常収益は、保証料返還引当金戻入額、償却債権取立益等の金額です。
8. 資金調達費用は、借入金利息、債券利息、買取代金利息の金額です。
9. 保険引受費用は、正味支払保険金、団信支払保険料等の金額です。
10. 役務取引等費用は、金融機関手数料、地方公共団体手数料、サービサー委託手数料等の金額です。
－1－

11. その他業務費用は、債券発行費償却、金融派生商品費用の金額です。
12. 営業経費は、人件費、業務諸費等、独立行政法人の業務に要した費用の金額です。
13. その他経常費用は、貸倒引当金繰入額等の金額です。
14. 特別利益は、有形固定資産処分益の金額です。
15. 特別損失は、有形固定資産処分損、減損損失の金額です。
16. 前中期目標期間繰越積立金取崩額は、固定資産の減価償却等に充てるため、取り崩した金額です。

－2－

2. 沿革① 機構の沿革
2007 年 ４ 月
2009 年 ６ 月
2010 年 ２ 月
2011 年 ５ 月
2011 年 11 月
2011 年 12 月
2012 年 ４ 月
2015 年 ２ 月
2016 年 10 月
2017 年 ４ 月

2017 年 10 月
2018 年 ４ 月
2018 年 ８ 月
2019 年 １ 月
2019 年 10 月

・独立行政法人住宅金融支援機構設立
・独立行政法人第一期中期目標期間開始（2012 年３月までの５年間）
・「フラット３５Ｓ」に係る「20 年金利引下げタイプ」の取扱いを開始（現在は取扱終了）
・「フラット３５Ｓ」に係る当初 10 年間の金利引下げ幅を拡大（▲0.3％→▲1.0％）（2011 年９月末までの時限措置）
・東日本大震災により被害を受けられた方に対する災害復興住宅融資及び返済方法の変更の制度を拡充（当初５年間の融資金利０％、返済金の払込みの据置等）
・サービス付き高齢者向け賃貸住宅融資を開始
・「フラット３５Ｓ」に係る省エネルギー性に優れた住宅の当初５年間の金利引下げ幅を拡大（▲0.3％→▲0.7％（被災地は▲1.0％））（2012 年 10 月末までの時限措置）
・独立行政法人第二期中期目標期間開始（2017 年３月までの５年間）
・｢フラット３５Ｓ｣に係る当初５年間（長期優良住宅等については、当初 10 年間）の金利引下げ幅を拡大（▲0.3％→▲0.6％）（2016 年１月末までの時限措置）
・「フラット３５リノベ」（性能向上リフォーム推進モデル事業）を開始（金利引下げ幅
は、当初５年間又は10年間▲0.6％）（2018年４月以降は▲0.5％）
・独立行政法人第三期中期目標期間開始（2021 年３月までの４年間）
・「フラット３５子育て支援型・地域活性化型」を開始（金利引下げ幅は、当初５年間▲
0.25％）
・新機構団体信用生命保険制度付き「フラット３５」の取扱いを開始
・住宅確保要配慮者向け賃貸住宅における家賃債務保証保険の取扱いを開始
・「フラット３５地域活性化型」に「空き家対策」を追加
・「海外社会資本事業への我が国事業者の参入の促進に関する法律」に基づく国際業務を開始
・「省エネルギー性に優れた新築住宅」を対象とした住宅ローンを資金使途とするグリー
ンボンドを発行
・「フラット３５地域活性化型」に「防災対策」及び「地方移住支援」を追加

参考として、旧公庫及び旧協会の沿革は以下のとおりです。

②

旧公庫の沿革1950 年 ６ 月 ・住宅金融公庫設立
・個人住宅、賃貸住宅資金融資を開始
1955 年 ７ 月 ・住宅融資保険事業を開始
1957 年 ４ 月 ・災害復興住宅資金融資の新設
1965 年 ４ 月 ・住宅改良資金融資の新設
1977 年 ４ 月 ・財形住宅資金融資の新設
2000 年 ４ 月 ・都市居住再生融資の新設
2001 年 ３ 月 ・資産担保証券（ＭＢＳ）の発行を開始
2003 年 10 月 ・証券化支援事業（買取型）（現在の「フラット３５（買取型）」）を開始
2004 年 10 月 ・証券化支援事業（保証型）（現在の「フラット３５（保証型）」）を開始
2005 年 ６ 月 ・証券化支援事業（買取型）に係る優良住宅取得支援制度（現在の「フラット３５Ｓ」）を開始
2005 年 ７ 月 ・独立行政法人住宅金融支援機構法公布
2006 年 ９ 月 ・一般担保債券（ＳＢ）の発行を開始
2007 年 ４ 月 ・住宅金融公庫廃止

－3－

③

旧協会の沿革1972 年
1973 年
1980 年
2005 年
2007 年

3.
①

11 月
４ 月
10 月
３ 月
４ 月

・財団法人公庫住宅融資保証協会設立
・保証業務を開始
・団体信用生命保険・共済業務を開始
・保証引受を終了
・財団法人公庫住宅融資保証協会廃止

事業の内容
機構の概要
(1) 名

称

独立行政法人住宅金融支援機構(2) 設立根拠法
通則法及び機構法に基づき、2007 年 4 月 1 日に成立
(3) 目

的

一般の金融機関による住宅の建設等に必要な資金の融通を支援するための貸付債権の譲受け等の業務を行うとともに、一般の金融機関による融通を補完するための災害復興建築物の建設等に必要な資金の貸付けの業務を行うことにより、住宅の建設等に必要な資金の円滑かつ効率的な融通を図り、もって国民生活の安定と社会福祉の増進に寄与すること。
(4) 主務大臣
国土交通大臣及び財務大臣(5) 資本金(2020 年 3 月 31 日現在)
7,015 億円

政府が資本金の 100％を出資しています。

(6) 役職員数(2020 年 7 月 1 日現在)
888 人

役員数と常勤職員数の合計を記載しています。

(7) 事業内容
ア

証券化支援事業(a) 買取型(b) 保証型

イ

住宅融資保険等事業

ウ

住宅資金融通等事業(a) 災害復興住宅(b) 密集市街地建替等(c) 賃貸住宅(d) 財形住宅

エほか

団体信用生命保険等事業(8) 買取実績等
2019 年度買取債権等契約額

２兆 9,610 億円

2019 年度買取債権等残高

23 兆 8,717 億円(2020 年 3 月 31 日現在)
－4－

(9) 資金調達
買取債権の取得及び貸付けの原資として自己資金のほかに、政府及び民間からの借入金による資金調達及び債券の発行による資金調達を行っています。
長期借入金の明細

政府借入
民間借入
合計
(注)

当期増加額
36,100123,600
159,7002018 年度
当期減少額
1,437,786
49,5001,487,286

当期末残高
4,227,285
337,750
4,565,035

当期増加額
28,400117,900
146,300(単位：百万円)
2019 年度
当期減少額 当期末残高
1,401,462
2,854,222
52,800402,850
1,454,262
3,257,072

旧公庫から承継した長期借入金を含みます。

機構が発行した債券の明細(単位：百万円)
2018 年度

2019 年度

当期発行高

当期償還高

当期末残高

当期発行高

当期償還高

当期末残高

貸付債権担保債券（MBS）2,008,900

1,151,985

13,598,951

1,987,600

1,157,237

14,429,314

月次債
Ｓ種債
Ｔ種債
一般担保債券(SB)
財形住宅債券
住宅宅地債券合計

1,808,900－
200,000
560,000
24,400121,059
2,714,359

1,009,038
128,751
14,196
149,900
54,40074,722
1,431,007

12,557,945
855,202
185,804
3,624,300
181,600
895,775
18,300,626

1,837,600－
150,000
610,000
21,700121,5072,740,807

1,006,614
113,169
37,455140,100
26,20081,026
1,404,563

13,388,932
742,033
298,349
4,094,200
177,100
936,256
19,636,870(注)1. 旧公庫から承継した債券を含みます。
2. 住宅宅地債券には住宅金融支援機構債券（マンション修繕コース）を含みます。

債券に関する 2019、2020 年度発行計画(いずれも額面金額ベース)2019 年度
貸付債権担保債券（MBS）
25,170
一般担保債券(SB)5,600
財形住宅債券396
住宅金融支援機構債券（マンション修繕
2,036
コース）
合計
33,202－5－(単位：億円)
2020 年度
22,251
6,900
377
1,738
31,266

(10)②

組織図(2020 年 7 月 1 日現在)

機構の事業内容(1) 機構の役割
機構は、通則法及び機構法に基づき、旧公庫の権利及び義務を承継し 2007 年 4 月 1 日に設立されました。
機構は、一般の金融機関による住宅の建設等に必要な資金の融通を支援するための貸付債権の譲受け等の業務を行うとともに、一般の金融機関による融通を補完するための災害復興建築物の建設等に必要な資金の貸付けの業務を行うことにより、住宅の建設等に必要な資金の円滑かつ効率的な融通を図っています。
これにより、国民生活の安定と社会福祉の増進への寄与に努めています。
(2) 証券化支援事業について
ア

証券化支援事業（買取型）について(a) 制度の概要
機構は、民間金融機関が融資する長期・固定金利の住宅ローン債権を買い取り、その債権を信託銀行等に信託します。また、機構は、当該住宅ローン債権を担保として貸付債権担保住宅金融支援機構債券（以下「機構ＭＢＳ」といいます。）を発行し、投資家から機構ＭＢＳの発行代金を受け取ることにより、住宅ローン
債権の買取代金を支払います。

－6－

(b) スキームの概要(c) 証券化支援事業（買取型）の手続（概要）1.

金融機関は、顧客（債務者）に対して証券化支援事業（買取型）の対象となる買取基準を満たす長期・固定金利の住宅ローンを実行する。
2.

金融機関は、住宅ローンを実行した後、当該住宅ローン債権を機構に売却する。なお、機構が金融機関から買い受けた住宅ローン債権に係る管理・回収業務については、当該金融機関に、手数料を支払い、委託する。
3.

機構は、金融機関から買い受けた住宅ローン債権を、信託銀行等に担保目的で信託する。

4.

機構は、信託した住宅ローン債権を担保として､機構ＭＢＳを発行する。

5.

機構は、機構ＭＢＳの発行代金を投資家より受け取る。

6.

機構は、機構ＭＢＳの発行代金により、金融機関に対し、住宅ローン債権の買取代金を支払う。

7.

金融機関は、当該譲渡債権に係る管理・回収業務の受託者（サービサー）として顧客（債務者）から元利金の返済を受ける。
8.

金融機関は顧客（債務者）からの返済金を機構へ引き渡す。

9.

機構は、主として顧客（債務者）からの返済金を元に、発行した機構ＭＢＳについて、投資家に対し元利払いを行う。
(d) リスクの分担
民間金融機関における長期・固定金利の住宅ローン市場のインフラを整備することに当たり、内包するリ
スク（金利リスク、期限前償還リスク、信用リスク、流動性リスク（＝投資家への期日通りの元利払いを確約するコスト）等）のアンバンドリング（リスク分担）により、相対的に低コストかつ安定した市場の形成を図っていきます。
なお、機構は、信用リスクと流動性リスクを負担し、投資家は、金利リスクと期限前償還リスクを負担し
ます。

－7－

独
立
行
政
法
人
住
宅
金
融
支
援
機
構

(e) 買取り対象となる住宅ローン
買取りの対象となる住宅ローンの主要な要件
1.

申込本人又は親族が居住する住宅の建設又は新築住宅若しくは中古住宅の購入（中古住宅の購入に付随して行う改良を含む。
）のための貸付けであること（借換えのための貸付けを含む。
）。

2.

住宅の耐久性等について機構が定めた技術基準に適合する住宅であること。

3.

貸付額が、住宅の建設又は購入に要する費用以内であること。

4.

貸付額が、100 万円以上 8,000 万円以下であること。

5.

長期・固定金利の住宅ローンであること(ⅰ) 償還期間が 15 年以上 35 年以内であること。
(ⅱ) 貸付利率が全期間固定であること。

(f) 金利の構成要素
住宅ローンの金利は､投資家に支払う機構ＭＢＳの利息等に､機構が事業を運営するための費用を加え､これに各金融機関が独自に設定する管理・回収に係る費用（サービシング・フィー）を加えて決定されます。
このため、金融機関ごとに住宅ローンの金利は異なります。
金融機関の独自の判断で決定（Ｃ）
民間金融機関の受取額相当住宅ローン金利

民間金融機関が、（Ａ）＋（Ｂ）に（Ｃ）を上乗せして、住宅ローン金利が定まる（サー ビシングフ ィー ）・管理・回収に係る費用（Ｂ）
機構が事業運営するための費用等

・信用補完に要する費用相当額
・経費（ＭＢＳ発行費用等）相当額○市場の需要等により決定

（Ａ）
投資家に
支払う利息等－8－

(g) 証券化支援事業(買取型)における住宅ローン債権の譲受け手続について
1.

機構が債権を譲り受ける金融機関
証券化支援事業(買取型)においては、機構は、主務省令で定める金融機関が貸し付けた住宅ローン債権を譲り受け、当該債権の元利金の回収等の業務を当該金融機関に委託しています。機構が債権を譲り受ける金融機関は、住宅ローンの融資審査や元利金の回収等の業務を的確に行う能力を有する等、機構が適格と判断した金融機関であり、これらの金融機関とはあらかじめ住宅ローン債権売買基本契約等を締結しています。

2.

機構が金融機関から譲り受ける住宅ローン債権
機構が金融機関から譲り受ける住宅ローン債権は、機構が住宅ローン債権売買基本契約において定める譲渡債権適格基準を満たしている債権です。譲渡債権適格基準としては、債務者に関する基準、抵当権等に関する基準、住宅に関する基準（住宅について適合証明機関から機構の定める技術基準に適合している旨の証明書が交付されていること）等があります。
(ⅰ)信用力について
機構は、金融機関から譲渡しの申請があった住宅ローン債権について、譲受けの可否について必要な審査を行った上、譲渡債権適格基準のすべてを満たしていること等を確認した場合に、当該債権の譲受けについて承諾します。機構は住宅ローン債権について一定水準以上の信用力を確保し、譲受けの手続を滞りなく行うことを可能とするために、譲渡債権適格基準の詳細を定め、債権譲渡事務に関する詳細なマニュアルを整備し、金融機関に提示しています。さらに住宅ローン債権売買基本契約において、金融機関に住宅ローン債権の譲渡時点で当該債権が譲渡債権適格基準を全て満たしていることを表明・保証させ、当該基準を満たしていなかったことが後日判明した場合には、機構から原債権者である金融機関に対し当該住宅ローン債権の再売買を行う等の措置を講じています。この結果、どの金融機関から債権を譲り受けたとしても、信用力については、一定以上の水準を満たしているという点で均質なものであると考えられます。
(ⅱ)担保等について機構が譲り受けた住宅ローン債権については、債権保全の観点から、機構のために①建物と敷地(敷地については、担保提供された敷地がある場合に限ります。)に第一順位の抵当権を設定すること、②建物に火災保険を付けることを条件としています。また、利用者の任意ではありますが、万一の場合の備えとして、機構団体信用生命保険への加入を勧奨しています。
なお、譲渡債権適格基準は、機構の住宅ローンの融資基準とほぼ同内容の基準であり、機構が譲り受けた住宅ローンと機構の住宅ローンの信用力も、均質なものであると考えられます。

(h) 「フラット３５取扱実績に応じたＭＢＳ配分プログラム」について「フラット３５取扱実績に応じたＭＢＳ配分プログラム」は、証券化支援事業（買取型）の取扱金融機関
が、その買取実績に応じて機構ＭＢＳを取得できる機会をもつプログラムです（2016 年４月に発行条件決定分の機構ＭＢＳから実施）。
本プログラムに参加する金融機関は、住宅ローン債権売買基本契約等とは別に、機構と「フラット３５取扱実績に応じたＭＢＳ配分プログラム」に関する契約を締結する必要があります（参加は任意）。また、機構ＭＢＳの配分枠（本プログラムに基づき、機構ＭＢＳの配分を申し出ることのできる上限金額）が設定されるためには、直近の半期の証券化支援事業（買取型）の資金実行額が 12 億円以上であることが必要となります。本プログラムに参加している金融機関が機構ＭＢＳの投資において配分枠を利用する場合は、当該配分枠を活用した配分希望額を各機構ＭＢＳの起債における事務主幹事会社等に申し出ることで、機構ＭＢ－9－Ｓを取得することができます。なお、本プログラムにより参加金融機関に配分される金額の合計額は各月のＭＢＳ発行額の 10％程度が上限となります。
(i) 付随業務について
機構は、機構ＭＢＳの発行者です。機構は、機構ＭＢＳに係る債務の担保に供するための貸付債権（機構若しくは旧公庫が譲り受けた貸付債権又は機構若しくは旧公庫が貸し付けた貸付債権により構成されます。
）の信託について信託契約（以下「信託契約」といいます。
）を締結しており、信託設定前の信託債権の原保有者及び信託契約の委託者になります。また、信託契約に基づき、信託債権の管理、回収金の受領事務を受託者の委任を受けて行います。
イ

証券化支援事業（保証型）について(a) 制度の概要
機構は、民間金融機関が融資する長期・固定金利の住宅ローンについて、住宅ローン利用者が返済不能となった場合に民間金融機関に対し保険金の支払を行う特定住宅融資保険の引受けを行います。
また、機構は、当該住宅ローンを担保として発行されたＭＢＳに係る債務の支払について、投資家に対し期日どおりの元利払い保証を行います。
(b)

スキームの概要●信託受益権を投資家に販売するスキーム
住宅金融支援機構② 特定住宅融資保険⑦ 期日通りの元利払保証② 保証料支払② 保険料支払⑤ 受益権販売
顧 客（債務者）① 長期・固定金利の住宅ﾛｰﾝの貸出

民間金融機関投資家⑥ 受益権購入代金支払③ 債権信託保険契約の移転④ 信託受益権交付

信託銀行(c) 証券化支援事業(保証型)の対象となる民間住宅ローン
証券化支援事業（保証型）の対象となる民間住宅ローンは次に掲げる項目を含めた基準に適合するものとします。
1.

申込本人又は親族が居住する住宅を建設又は新築住宅若しくは中古住宅の購入（中古住宅の購入に付随して行う改良を含む。
）のための貸付けであること（借換えのための貸付けを含む。
）。

2.

住宅の耐久性等について機構が定めた技術基準に適合する住宅であること。

3.

貸付額が、住宅の建設又は購入に要する費用以内であること。

4.

貸付額が、100 万円以上 8,000 万円以下であること。

5.

長期・固定金利の住宅ローンであること。
(ⅰ)償還期間が 15 年以上 35 年以内であること。
(ⅱ)貸付利率が全期間固定であること。

(3) 住宅融資保険等事業について
ア

住宅融資保険事業(a) 制度の概要－ 10－

住宅融資保険は、住宅融資保険法(昭和 30 年法律第 63 号)に基づき、民間金融機関の住宅ローンが不測の事態により事故となった場合に、あらかじめ民間金融機関と機構との間で締結した住宅融資保険契約に基づき、機構が填補割合に応じて保険金をお支払いする制度です。
(注)

住宅融資保険は、民間金融機関と機構との間で契約をする保険であり、住宅ローンを利用される方と機構との間で直接契約をする保険ではありません。

【住宅融資保険のスキーム】(b)

付保対象となるローンの種別ごとの概要
種別

保険の対象

填補割合

●【フラット３５】又は災害復興住宅融資と併せてご利用いただく住宅ローン
フラット３５パッケージ型●本体融資が次のいずれかで、土地取得費、工事着工資金、中間金、住宅竣工後の受渡代金等に対する融資期間１年以下のローン
・【フラット３５】
フラット３５つなぎ融資型

・フラット３５パッケージ
・災害復興住宅融資
・民間金融機関が災害復興住宅融資と併せて融資する住宅ローン
・【リ・バース６０】

10 割※２●民間金融機関独自の住宅ローン
特定個人ローン保険※１（民間金融機関融資型）【リ・バース６０】●満 60 歳以上の方が利用するリバースモーゲージ型住宅ローン（住宅ローン利用者が亡くなられたときに元金を一括でご返済いただくローン）●中古住宅を買い取り、リフォームを実施して売却する事業（買取再販事業）を行う住宅事業者に対する融資期間１年以下のローン

特定買取再販ローン保険●登録住宅（注）のリフォーム又は登録住宅とするためのリフォームに対するローン
特定登録住宅リフォーム
ローン保険

個人ローン保険※１

個人つなぎローン保険※１（注）住宅確保要配慮者に対する賃貸住宅の供給の促進に関する法律（平成 19 年法律第 112 号）に基づき、高齢者、子育て世帯等の住宅確保要配慮者の入居を拒まない賃貸住宅として都道府県等に登録された住宅●民間金融機関独自の住宅ローン●土地取得費、工事着工資金、中間金、住宅竣工後の受渡代金等に対する融資期間 1 年
以下のローン

９割※１ 会社法（平成 17 年法律第 86 号）第２条第３号に規定する子会社である保証会社を保有しない中小金融機関等に限り利用が可能。
※２ 填補割合が 10 割のローンについては、機構による付保承認が必要。

(c) 保険金の支払機構が保険を引き受けた住宅ローンが、不測の事態により保険事故となった場合、機構は、民間金融機関に対し、填補割合に応じて保険金を支払い、支払った保険金の範囲で、保険代位により民間金融機関の住宅－ 11－

ローン債権を取得します。（注）また、保険代位した住宅ローン債権の管理回収業務については、それぞれのローン種別に応じ、次のとお
りとなります。
・保険金を支払った民間金融機関に委託する
フラット３５パッケージ、本体融資が災害復興住宅融資又はその併せ融資であるフラット３５つなぎ保険、
特定個人ローン保険（民間金融機関融資型）、個人ローン保険及び個人つなぎローン保険
・保険金を支払った民間金融機関に委託しない
本体融資がフラット３５（買取型若しくは保証型）又はフラット３５パッケージである特定短期ローン保険、リ・バース６０、買取再販特定ローン保険及び特定登録住宅リフォームローン
なお、2019 年 10 月以降、一部のローン種別については、一定の条件に該当する場合、保険代位債権の管理回収業務を債権回収会社（サービサー）に委託しています。
(注)2006 年度以前に保険関係が成立した填補割合が９割の商品については、機構は、保険金支払後も保険代位をせず、引き続き民間金融機関と債務者との間の債権債務関係は存続し、また、住宅融資保険約款において、民間金融機関が貸付金の回収に努め、回収金の 90％を機構に納付する旨を規定しています。

イ

家賃債務保証保険事業(a) 制度の概要
家賃債務保証保険は、住宅確保要配慮者に対する賃貸住宅の供給の促進に関する法律（平成 19 年法律 112号）に基づく保険であり、家賃債務保証事業者が、登録住宅（※）に入居する住宅確保要配慮者の家賃債務を保証する場合に、住宅金融支援機構がその保証債務に保険を付保する制度です。
（※）住宅確保要配慮者に対する賃貸住宅の供給の促進に関する法律第 10 条第５項に規定する登録住宅をいいます。
【制度のイメージ】(b) 主な商品概要
保険の対象範囲

未払家賃（管理費及び共益費を含む。
）の保証保険料及び支払時期

月額家賃に保険料率（25％）を乗じた金額を当初入居時に 1 回のみお支払いいただ
きます

－ 12－

家賃債務保証事業者が代位弁済した額の 7 割

保険金の額※月額家賃の 12 か月分× 7 割（8.4 か月分）または 100 万円のいずれか小さい額が限度

保険期間

保証の日から保証委託契約終了日または名義変更日まで

保険金の支払時期

保険事故後に一括支払い(4) 住宅資金融通等事業について
ア

融資制度の概要
機構は、旧公庫が行っていた融資のうち政策的に重要でかつ民間金融機関だけでは対応が困難なものとして、以下の融資を行います。

区分

内容

災害復興住宅融資
地すべり等関連住宅融資
宅地防災工事融資

り災家屋の復旧、地すべり等に備えた家屋の移転・建設、がけく
ずれ等に備えた宅地防災工事資金に係る融資

密集市街地建替等融資(まちづくり融資)

市街地における土地の合理的な利用に寄与する相当の住宅部分を有する建築物の建設資金等に係る融資

賃貸住宅融資サービス付き高齢者向け住宅として登録された賃貸住宅、省エネ
性能の高い子育て世帯向け賃貸住宅の建設資金等に係る融資

リフォーム融資

財形住宅融資イ

マンションの共用部分改良工事及び個人住宅の耐震改修工事のための改良資金に係る融資（高齢者向け返済特例を利用する場合
は、耐震改修工事のほかバリアフリー工事のための改良資金も利用可能）
財形貯蓄を行った勤労者の財産形成を図るための住宅の建設資
金・購入資金又は改良資金に係る融資

住宅ローン（個人系融資）の手続原則として、機構において郵送により借入申込みを受け付け、主として収入証明書等により借入申込人の返済能力の審査を行い、登記事項証明書により建物・土地の権利関係等を確認の上、融資の可否を判断します。
融資の決定後は、機構と業務委託契約を締結した全国（沖縄県を除く。
）の金融機関において、金銭消費貸借抵当権設定契約の手続、融資金の交付等を行います。
なお、東日本大震災、平成 28 年熊本地震等被害規模が大きい自然災害における災害復興住宅融資に関して
は、被災地域の主要な金融機関の窓口において、借入申込みの受付も行っています。
また、手続及び与信については、一律の事務処理マニュアル、審査基準等を整備していることから、機構における郵送受付であっても、金融機関の窓口受付であっても、機構が融資可と判断した借入申込人の信用力等
は、一定水準以上を満たしている均質なものであると考えられます。
なお、融資を行うに当たり、債権保全の観点から、機構のために①建物と敷地（敷地については、担保提供された敷地がある場合に限ります。
）に第一順位の抵当権を設定すること、②建物に火災保険を付けることを条件としています。また、利用者の任意ではありますが、万一の場合の備えとして、機構団体信用生命保険又は機構団体信用生命共済への加入を勧奨しています。

(5) 団体信用生命保険等事業について
フラット３５（買取型）又は機構融資等を利用している方が、機構団体信用生命保険等に加入している場合は、万一の場合に生命保険会社（又は全国共済農業協同組合連合会（全共連））から支払われる保険金（共済金）によ－ 13－

り、残りの住宅ローンが弁済される保障制度です（下表参照）。
なお、死亡・高度障害状態等に加え、３大疾病（がん・急性心筋梗塞・脳卒中）の場合も保障する『３大疾病付機構団信』や住宅ローンを夫婦連帯債務でお借入れする場合、夫婦お二人で加入できる『夫婦連生団信』（愛称「デュエット」）も用意しています。

【フラット３５（買取型）の保障内容】
2017 年９月以前の申込者

2017 年 10 月以後の申込者

団信の種類

保障内容

団信の種類

保障内容

機構団信

死亡・高度障害新機構団信

死亡・身体障害保障

３大疾病付機構団信死亡・高度障害・３大疾病

新３大疾病付機構団信死亡・身体障害保障・３大疾病・介護保障

注：機構融資等を利用している場合は「2017 年９月以前の申込者」の欄の保障内容となります。

(6) 債権管理業務について
個人向け債権については、お客さまの個別の状況を踏まえつつ、的確な債権管理を行うことにより、延滞債権の削減を図っています。特に、長期延滞債権については、融資住宅の任意売却の積極的勧奨等により、その削減に重点的に取り組んでいます。
事業者向け債権については、常日頃から各事業の収支・財務状況を把握するとともに、個別の管理を強化する
ことにより、延滞債権の削減を図っています。
一方で、返済にお困りの方については、返済相談の体制を整えるとともに、毎回の返済負担を軽減できる返済
方法変更のメニューを用意し、新規発生延滞債権の抑制を図るとともに、返済が終了するまで安心して住み続けられるようお客さまを支援しています。
特に、住宅ローンの返済が著しく困難になられたお客さまについては、家計の事情等に応じて返済負担を軽減
し、返済を継続していただけるよう、返済方法変更の特例措置を実施しています。
また、上記の特例措置のほかにも、返済日の変更、毎月・ボーナス返済額の内訳変更、ボーナス返済の取りやめなどの返済方法変更も行っています。
なお、中小企業者等に対する金融の円滑化を図るための臨時措置に関する法律（平成 21 年法律第 96 号。以下
「中小企業金融円滑化法」といいます。
）については、2013 年３月 31 日をもって適用期間が終了しましたが、法の趣旨を踏まえ、住宅ローン等をご利用のお客さまからのご相談に引き続き適切に対応しています。
機構の金融円滑化への取組については次のとおりです。
ア

取組方針
(a)

住宅ローン等の返済が困難となったお客さまにとってのセーフティネットとしての役割を十分認識し、引き続き返済相談、返済方法変更に取り組みます。

(b)

返済方法変更の適用に当たっては、お客さまのその後の返済継続が可能となるよう、返済計画に十分配
慮します。

(c)

返済方法変更に伴いお客さまの総支払額が増加すること等、返済方法変更の内容について、お客さまに十分にご説明します。

イ

取組体制の強化（2009 年 12 月～）(a) 機構の本店に対応責任者を設置
1.

担当役員を返済が困難となったお客さまの対応総括責任者としています。

2.

担当部長を返済が困難となったお客さまの対応総括副責任者としています。
－ 14－

3.

お客さまへの対応を円滑に進めるため、担当部内に事務局を設置しています。

(b) 機構の支店に対応責任者を設置
1.

各支店の担当部門長を返済が困難となったお客さまの対応責任者としています。

2.

各支店の担当管理職者を返済が困難となったお客さまの対応リーダー及びサブリーダーとしています。

(c) 機構の本店にサポート総括管理者を設置
担当部長を返済が困難となったお客さまのサポート総括管理者とし、お客さまコールセンターにおいてお客さまからの電話照会に対応しています。

(7) 住宅ローン債権の概要
ア

延滞等及び繰上返済の状況
2018 年度末

2019 年度末(2019 年 3 月)

(2020 年 3 月)

1 か月延滞率

0.59%

0.66%

2 か月延滞率

0.14%

0.16%

3 か月延滞率

0.10%

0.10%

4 か月以上延滞率

0.16%

0.17%

期末債権件数

757,908

799,734

期末債権残高(百万円)

16,131,719

17,227,309

2018 年度末

2019 年度末（2018 年 4 月～
2019 年 3 月）

（2019 年 4 月～
2020 年 3 月）

繰上償還請求率

0.22%

0.26%

繰上返済率

4.06%

3.54%

・ 上記各表のデータは、旧公庫又は機構が 1983 年 4 月以降に資金実行したマイホーム新築融資、マンショ
ン購入融資、建売住宅購入融資、優良分譲住宅購入融資、優良中古住宅購入融資及び都市居住再生融資の約 10％の債権から｢ゆとり返済｣を利用していない債権及び旧公庫又は機構が 2003 年 11 月以降に買い取った買取債権（建設）、買取債権（新築購入）及び買取債権（中古購入）の債権を抽出して作成されたものです。
・ 上記表中、延滞月数については、当月末において約定割賦金額が未納となっている場合に、その月において 1 か月延滞とし、さらに翌月にも入金がない場合には、2 か月延滞とし、以降、1 月ずつ延滞月数が加算されます。
・ 延滞率は、前月末の債権残高に対する、各延滞月数に該当する延滞債権残高の比率を使用しております。
・ 上記表中、繰上償還請求とは、信託直貸債権金銭消費貸借抵当権設定契約（旧公庫又は機構が住宅ローン債務者と締結した信託直貸債権に係る金銭消費貸借及び抵当権設定に関する契約）第 4 条、又は信託買取債権金銭消費貸借契約（金融機関が住宅ローン債務者と締結し、その後、旧公庫又は機構が金融機関から買い取った信託買取債権に係る金銭消費貸借に関する契約）第 4 条に基づいて、旧公庫又は機構が債務者に返済請求を行うことをいいます。
・ 上記表中、繰上返済とは、債務者が、期限前に債務の全部又は一部を繰り上げて返済することをいいます。
・ 繰上償還請求率及び繰上返済率は、前月末の債権残高に対する、それぞれ、繰上償還請求金額及び繰上返済金額の比率を使用しております。また、年度の推移では、年度間で月次率を累積し、年率換算した値を記載しております。
イ

返済方法変更に関する状況
－ 15－

(a)

返済特例による返済方法変更件数率
集計期間
返済方法変更2018年度
累計

2019年度
累計

0.06%

0.05%

返済特例

・

上記表における件数率は、各集計期間の期首において機構が保有する全ての証書貸付債権の件数に対して、各集計期間に発生した返済方法変更件数の割合を表しています。
・ ｢返済特例｣とは、離職、障害、疾病等のやむを得ない事情により、元利金の支払が著しく困難となった者に対して、廃止前の旧住宅金融公庫法（昭和 25 年法律第 156 号。以下「旧公庫法」といいます。）
等に定める返済期間を超えて返済期間を延長する等の返済方法変更をいいます。
(b) 災害り災者に対する返済方法変更件数率
集計期間
返済方法変更災害特例

2018年度
累計

2019年度
累計

0.0019%0.0004%

・

上記表における件数率は、各集計期間の期首において機構が保有する全ての証書貸付債権の件数に対して、各集計期間に発生した返済方法変更件数の割合を表します。
・ 「災害特例」とは、災害の発生に伴い元利金の支払が著しく困難となる可能性のある方に対して、旧公庫法等に定める返済期間を超えて返済期間を延長する等の返済方法変更をいいます。
③

財政投融資事業に関する政策コスト分析について
政策コスト分析とは、財政投融資を活用している事業について、一定の前提条件（将来金利、事業規模など）を設定して将来キャッシュフロー（資金収支）等を推計し、これに基づいて、財政投融資対象事業の遂行のために、(1) 将来、国から支出されると見込まれる補助金等【国からの補助金等】から、(2) 将来、国に納付されると見込まれる国庫納付等【国への納付金等】を差し引いて割引現在価値を求め、これに、(3) 既に投入された出資金等による利払軽減効果の額【国にとっての機会費用】
を加えて、各財投機関が試算するものです。分析結果は、財政投融資対象の独立行政法人等について財政制度等審議
会財政投融資分科会を経て、毎年度、財務省から公表されます。

政策コスト分析については、財務省ホームページ（https://www.mof.go.jp/filp/summary/policy_cost_analysis/index.htm）をご参照ください。

4.

関係法人の状況2019 年度末において、特定関連会社等に該当する法人はありませんでした。

5.

職員の状況(2020 年 7 月 1 日現在)
2020 年 7 月 1 日現在における常勤職員の人数は 877 人です。

－ 16－

第2

事業の状況

1.

業績等の概要以下は機構の事業業績等の概要に関して記載しています。

①

機構の事業業績等の概要(1) 事業の実施状況(2019 年度)
ア

事業計画及び実績
証券化支援事業（買取型）の 2019 年度事業計画は、買取戸数８万 2,200 戸、買取額２兆 3,740 億円であり、買取実績は７万 6,460 戸、２兆 3,252 億円となりました。証券化支援事業（保証型）の 2019 年度事業
計画は、特定住宅融資保険の保険価額の総額 3,755 億円（１万 3,000 戸）であり、保険付保実績は１万 2,896
戸、3,709 億円となりました。
住宅融資保険等事業の 2019 年度事業計画は、保険価額の総額 4,464 億円でした。
これに対して、保険関係が成立したのは６万 5,702 件、4,694 億円となりました。
住宅資金融通等事業の 2019 年度事業計画は、貸付戸数２万 80 戸、貸付契約額 2,293 億円でした。
これに対して、貸付契約実績は２万 7,671 戸、2,649 億円、資金交付額は 2,348 億円となりました。
団体信用生命保険等事業の 2019 年度における債務弁済委託契約実績は、件数は６万 9,209 件、金額は２兆 899 億円となりました。
(注) 住宅融資保険においては、貸付金(証券化支援事業（保証型）に係る保険の場合、利息その他の附帯の債権を含みます。)の額が保険価額となり、保険価額に 100 分の 90（機構が承認した貸付けに係る保険関係にあっては、100 分の 100）を乗じて得た金額が保険金額となります。

証券化支援事業(単位：戸、百万円)
2018 年度
事業計画

実績

戸数
買取型
保証型

73,60011,000

金額
2,077,100
310,6002019 年度

戸数

金額
2,374,000
375,500

戸数76,972
8,702

事業計画
戸数
買取型
保証型

82,20013,000

住宅融資保険等事業実績
76,46012,896(単位：戸、百万円)
2018 年度

2019 年度

保険価額の総額の限度額

372,820

446,400

件数

59,15965,702

金額

407,904

469,418

保険関係成立金額
2,273,174
241,959－ 17－

金額2,325,174
370,920

住宅資金融通等事業(単位：戸、百万円)
2018 年度
事業計画
戸数

貸付契約実績

金額

戸数

資金交付実績

金額

金額

災害復興住宅4,100

67,1003,079

33,19836,050

災害予防等

120

1,220

33

241

199

計

4,220

68,3203,112

33,43936,249密集市街地建替等

5,000

55,0009,931

65,671

63,207

賃貸住宅

11,000108,000

15,481

159,599

131,581

財形住宅

100

2,000

13

289

222

個人住宅(経過措置分)

10

100

0

0

0

20,330233,420

28,537

258,997

231,259

総合計2019 年度
事業計画
戸数

貸付契約実績
金額

戸数

貸付交付実績

金額

金額

災害復興住宅3,850

63,0002,360

30,65628,871

災害予防等

120

1,220

60

385

252

計

3,970

64,2202,420

31,04029,123

密集市街地建替等

5,000

55,0008,526

63,09355,003

賃貸住宅

11,000108,000

16,703

170,373

150,484

財形住宅

100

2,000

22

377

207

個人住宅(経過措置分)

10

100

0

0

0

20,080229,320

27,671

264,883

234,816

総合計（注）1. 合計は、四捨五入の関係により一致しないことがあります。
2. 貸付契約実績とは、機構が融資することを承認した実績をいいます。
団体信用生命保険等事業

団体信用生命保険
うちフラット３５
団体信用生命共済
うちフラット３５
計イ(単位：件、百万円)
2018 年度

2019 年度

債務弁済充当（委託）契約

債務弁済充当（委託）契約

件数

金額

件数

金額

66,006

1,922,293

69,1812,089,493

64,666

1,900,487

68,0212,072,058

32

480

28

400

0

0

0

0

66,0381,922,773

69,2092,089,893

資金計画の実績
2019 年度の買取債権の取得及び貸付けについては、２兆 8,954 億円を予定しましたが、実績は２兆 5,709億円となりました。
買取債権の取得及び貸付けの原資としては、債券発行収入金２兆 7,408 億円、財政融資資金借入金 284
億円、民間借入金 1,179 億円、買取債権等回収金２兆 1,546 億円等の収入から借入金償還１兆 4,543 億円、－ 18－

債券償還金１兆 4,046 億円等の支出を控除した額を充てました。
また、一般会計からは国庫補助金 270 億円（優良住宅整備促進事業等補助金）を受け入れました。

以上の資金計画の実績は、次表のとおりです。
(単位：百万円)
項目

支出

収入

2018 年度

2019 年度

買取債権等

2,520,072

2,570,868

借入金償還

1,487,286

1,454,262

債券償還金

1,431,007

1,404,563

その他

1,334,326

1,300,147

計

6,772,690

6,729,840

一般会計出資金－－買取債権等回収2,312,714

2,154,634

借入金

159,700

146,300

債券

2,714,359

2,740,807

25,132

26,954

その他

1,560,786

1,661,145

計

6,772,690

6,729,840

国庫補助金

このうち、借入金の内訳は次のとおりです。
借入金の内訳区分ウ(単位：百万円)
2019 年度

2018 年度

財政融資資金借入金

36,10028,400

民間借入金

123,600

117,900

計

159,700

146,300

買取債権等残高2019 年度末における買取債権等残高は、23 兆 8,717 億円（うち、買取債権分 17 兆 594 億円）です。
(単位：件、百万円)
2018 年度
件数

2019 年度
金額

件数

金額

買取債権

722,208

15,906,087

769,706

17,059,410

個人住宅

750,898

5,338,511

662,706

4,575,268

賃貸住宅

11,613

998,562

12,355

1,065,067

都市居住再生等

17,782

401,587

16,296385,132

復旧改良

50,192532,291

47,985517,090

関連公共施設等

－

－

－

－

宅地造成

8

12,422

8

11,486

財形住宅

38,048

255,643

34,420222,914

年金譲受債権

15,16841,415

13,53635,373

1,605,917

23,486,518

1,557,012

23,871,739

計

－ 19－

エ

債務弁済充当（委託）契約残高等(a)

債務弁済充当（委託）契約

2019 年度末における債務弁済充当（委託）契約残高は、15 兆 8,962 億円です。

年度末保有契約(単位：件、百万円)
2018 年度

団体信用生命保険
うちフラット３５
団体信用生命共済

金額

件数

金額

1,171,310

15,291,824

1,131,620

15,802,878

491,890

10,566,324

537,011

11,769,469

24,643

114,977

20,747

93,292

84

1,273

83

1,217

1,195,953

15,406,801

1,152,367

15,896,169

うちフラット３５
計2019 年度

件数（b）債務弁済(単位：件、百万円)
2018 年度
件数オ2019 年度
金額

件数

金額

団信弁済履行額

7,369

55,9897,025

54,380

受取保険（共済）金7,369

55,5307,025

54,010

うち受取保険金7,091

54,215

6,771

52,838

うち受取共済金

278

1,315

254

1,172

保証業務
(a) 保証債務の異動
2019 度末における期末保証債務残高は、1,489 億円です。(単位：件、百万円)
2018 年度
件数

2019 年度

期首保証債務残高金額

54,400

保証委託契約
保証債務の減少

金額

48,567

171,833

0

0

0

0

5,833

26,3905,203

22,913

297

1,204

255

986

48,567

171,833

43,364

148,919

うち保証債務履行
期末保証債務残高件数

198,223(b) 求償権の異動
2019 年度末における期末求償権残高は、62 億円です。

(単位：件、百万円)

2018 年度
件数

2019 年度
金額

件数

金額

期首求償権残高

2,051

7,082

1,999

6,522

期中保証債務履行

296

1,256

261

1,094

期中求償権回収

137

1,317

146

924

期中求償権償却

211

499

166

494

期末求償権残高

1,999

6,522

1,948

6,197

－ 20－

カ

受託業務
(a) 独立行政法人勤労者退職金共済機構からの受託業務
独立行政法人勤労者退職金共済機構から委託を受けて行う労働者住宅の設置又は整備に要する資金の貸付業務及び勤労者の持家の取得に要する資金の貸付業務の実績は、次のとおりです。
独立行政法人勤労者退職金共済機構 労働者住宅設置資金業務(単位：件、百万円)

貸付決定

事業計画

件数

貸付金残高
金額

2018年度－－
2019年度－－（注）2002年度以後、新規申込受付を停止しております。

件数
－
－

金額
61
47

独立行政法人勤労者退職金共済機構 勤労者財産形成融資業務
貸 付 決 定
区
分
事業計画
件 数
金 額

1,514
1,335

(単位：件、百万円)
貸 付 金 残 高

件 数
金 額
48
74
2018年度
－
－
－
分
譲
43
59
2019年度－－－
2018年度
70,000666
10,99835,930360,627
転貸2019年度
70,000873
14,60833,628329,756(注)1. 分譲融資、多目的住宅融資及び共同社宅用住宅融資については、2007 年４月 24 日以後、新規受付を停止しております。
2. 転貸融資は、多目的住宅融資及び災害融資を含みます。

(b) 独立行政法人福祉医療機構からの受託業務
独立行政法人福祉医療機構から委託を受けて行う厚生年金、船員保険又は国民年金の被保険者に対する住宅資金の貸付業務の実績は、以下のとおりです。
年金被保険者住宅融資業務
事業計画(単位：件、百万円)
貸 付 金 残 高

貸 付 決 定
件

数

金

額

件

数

金

額

2018年度－－－

39,335100,5132019年度－－－

34,85886,128（注）2005年度以後、新規申込受付を停止しております。

－ 21－

(2)

損益の状況
2019 年度における損益の状況は、次表のとおりです。
益(単位：百万円)
586,941

資 金 運 用 収 益

441,312

保 険 引 受 収 益

69,130役 務 取 引 等 収 益500

補 助 金 等 収 益

69,645経常収

そ の 他 業 務 収 益

41

そ の 他 経 常 収 益

6,315

経

常

用

437,190

資 金 調 達 費 用

235,933

保 険 引 受 費 用

74,676

役 務 取 引 等 費 用

26,229そ の 他 業 務 費 用

9,933

営

費

27,769そ の 他 経 常 費 用

62,650

業

費

経

特

別

利

益

136

特

別

損

失

949

当 期 純 利 益
前 中 期 目 標 期 間繰越積立金取崩額
当 期 総 利 益

148,9382,480
151,418(3) 主要勘定2019 年度末の主要勘定の概要は、次のとおりです。
ア

買取債権等
2019年度末の買取債権等残高は、23兆8,717億円となりました。当期中の増減状況は、買取等実行額２兆5,600億円、回収額２兆1,606億円（うち任意繰上償還額は、9,337億円）、買取債権等償却額141億円です。

イ

資本金
2019年度末の資本金残高は、7,015億円であり、その内訳は一般会計出資金6,126億円、財政投融資特別会計出資金545億円、金利変動準備基金344億円です。

ウ

長期借入金
2019年度は、財政融資資金から284億円、民間から1,179億円を借り入れました。また、財政融資資金へ
１兆4,015億円、民間へ528億円を償還したので、2019年度末長期借入金残高は、財政融資資金借入金２兆8,542億円、民間借入金4,029億円、合計３兆2,571億円となりました。

エ債券
2019年度は、住宅金融支援機構債券を２兆7,191億円（額面額ベース。以下同じです。
）、住宅金融支援機
構財形住宅債券を217億円発行しました。また、住宅金融支援機構債券を１兆3,398億円、住宅金融支援機
構財形住宅債券を262億円、住宅金融支援機構住宅宅地債券を385億円償還したので、2019年度末の債券発
行高は、住宅金融支援機構債券19兆3,514億円、住宅金融支援機構財形住宅債券1,771億円、住宅金融支援
機構住宅宅地債券1,083億円、合計19兆6,369億円となりました。
－ 22－

(4)

2019 年度リスク管理債権
リスク管理債権の開示基準については、自己査定結果をベースに開示することとしています。
機構は、フラット３５(買取型)や機構融資を利用して住宅を取得された方々が、生活環境の変化などの様々な事情によりローンの返済が困難となった場合や、阪神・淡路大震災、東日本大震災などの大規模な自然災害により一時的にローンの返済が困難となった場合においても、生活の基盤である住宅に住み続けられるように、できる限り親身になってローン返済相談に乗るとともに、個々のお客さまそれぞれの事情に合った返済方法の変更に応じ、返済の継続を支援しています。
また、今般の新型コロナウイルス感染症の影響で返済にお困りのお客さまへ、引き続き安心して今後の返済を継続いただくため、返済方法の変更メニューをご案内しています。
機構の貸出条件緩和債権は、リスク管理債権の約 52％を占めておりますが、上記政策目的を果たすための措置として返済方法の変更の実施により生じたものです。また、貸出条件緩和債権は他のリスク管理債権と比べ貸倒率が低く、そのまま不良債権の急増につながる可能性は低いものと考えています。
機構においては、返済方法の変更に応じることにより、お客さまができる限り住宅に住み続けられるよう支援するとともに、財務の健全化に取り組んでいます。
(単位：億円、％)区分
破綻先債権額
延滞債権額
３か月以上延滞債権額
小計(Ｄ)＝(Ａ)＋(Ｂ)＋(Ｃ)

既往債権等

合計

479
1,815
499
2,794

172
482
203
857

651
2,297
703
3,651

4.10

0.50

1.53

3,377

609

3,986

合計(Ｆ)＝(Ａ)＋(Ｂ)＋(Ｃ)＋(Ｅ)

6,171

1,466

7,637

比

9.05
68,1850.86
170,5943.20
238,779

比率

貸出条件緩和債権額
率

（Ａ）
（Ｂ）
（Ｃ）

買取債権

(Ｄ)/(Ｇ)×100（Ｅ）(Ｆ)/(Ｇ)×100

総貸付金残高（Ｇ）(注)1. 合計は四捨五入の関係により一致しないことがあります。
2. 既往債権等とは、買取債権以外の貸付債権及び求償債権のことをいいます。

(補足)1. 破綻先債権額(Ａ)
自己査定の結果、破綻先に区分された債務者に対する貸付金残高の合計額を計上しています。
2. 延滞債権額(Ｂ)
自己査定の結果、実質破綻先及び破綻懸念先に区分された債務者に対する貸付金残高の合計額を計上しています。
3. ３か月以上延滞債権額(Ｃ)弁済期限を３か月以上経過して延滞となっている貸付金残高の合計額で、破綻先債権額(Ａ)及び延滞債権額(Ｂ)に該当しないものを計上しています。
4. 貸出条件緩和債権額(Ｅ)債務者の経営再建又は支援を図ることを目的として、金利の減免、利息の支払猶予、元金の返済猶予など債務者に有利となる取決め(以下｢返済方法の変更｣といいます。)を行った貸付金残高の合計額で、破綻先債権額(Ａ)、延滞債権額(Ｂ)及び３か月以上延滞債権額(Ｃ)に該当しないものを計上しています。
ただし、返済方法の変更を行ったときから原則として４年が経過した債権のうち返済が正常に行われているものについては、信用リスクが正常債権と同等となったと判断されるため、貸出条件緩和債権に含めていません。これに該当し、貸出条件緩和債権額に含めていない貸付金残高の合計額は 352 億円です。
なお、開示している貸出条件緩和債権額には、政府の経済対策などの要請によって返済方法の変更を行った貸付けなども含まれています。
－ 23－

5.

備考
機構の債権については、融資物件に設定した第一順位の抵当権その他の担保等からの回収が図られるため、開示した残高の全てが回収不能となるものではありません。

－ 24－

(5) グリーンボンドにより調達した資金の充当状況について
機構は、省エネ住宅普及の取組について広く知っていただくとともに、政策実施機関として良質な住宅の
さらなる普及促進に貢献することを目的として、2019 年１月よりグリーンボンド（「住宅金融機構グリーンボンド」）を発行しています。
グリーンボンドにより調達した資金は、下記の買取期間に買い取った住宅ローン債権のうち、【フラット３５】Ｓの省エネルギー性に関する基準※を満たす新築住宅に対するものの買取代金に充当しています。
なお、グリーンボンドにより調達した資金は、発行日の翌営業日の入金時に対象債権の買取代金に全額充当しており、未充当資金は発生していません。
＜グリーンボンドの資金使途及び調達資金の充当状況＞
グリーン
ボンド
の名称

充当額

一般担保
第 255 回
住宅金融 100 億円
支援機構
債券

一般担保
第 269 回
住宅金融 100 億円
支援機構
債券
一般担保
第 271 回
住宅金融 200 億円
支援機構
債券
一般担保
第 274 回
住宅金融 200 億円
支援機構
債券
一般担保
第 275 回
住宅金融 100 億円
支援機構
債券

資金使途の
対象となる債権の買取期間

資金使途の対象となる債権

買取
件数
（件）

【フラット３５】Ｓ
2,788
金利Ａプラン（省エネルギー性）【フラット３５】Ｓ
1,698
金利Ｂプラン（省エネルギー性）
2018 年９月から【フラット３５】Ｓ
2,999
11 月まで金利Ａプラン（耐久性・可変性）
計
7,485（参考） 【フラット３５】(新12,617築住宅）の合計買取額（円）
86,197,710,000
57,074,680,000
102,537,960,000
245,810,350,000
402,295,740,000【フラット３５】Ｓ
金利Ａプラン（省エネルギー性）

6,128

194,978,640,000【フラット３５】Ｓ
金利Ｂプラン（省エネルギー性）

4,040

142,999,950,000

2018 年 12 月から 【フラット３５】Ｓ2019 年５月まで 金利Ａプラン（耐久性・可変性）

6,412

223,727,940,000

計

16,580561,706,530,000（参考） 【フラット３５】(新築住宅）の合計

27,658901,141,240,000【フラット３５】Ｓ
2,918
金利Ａプラン（省エネルギー性）【フラット３５】Ｓ
一般担保
1,590
金利Ｂプラン（省エネルギー性）
第 281 回
2019 年６月から【フラット３５】Ｓ
住宅金融 100 億円
2,727
８月まで
金利Ａプラン（耐久性・可変性）
支援機構
債券
計
7,235
（参考） 【フラット３５】(新12,872築住宅）の合計(注) 「充当額」について、記載した金額のうち債券発行諸費用分は除きます。
－ 25－

93,251,530,000
55,258,450,000
98,876,950,000
247,386,930,000
420,852,490,000※ 「省エネルギー性に関する基準」とは、【フラット３５】Ｓ 金利Ａプラン（省エネルギー性）、【フラット３５】Ｓ 金利Ｂプラン（省エネルギー性）又は【フラット３５】Ｓ 金利Ａプラン（耐久性・可変性）において定められている技術基準です。
各プランにおける具体的な省エネルギー性に関する技術基準は以下のとおりです。いずれも法令等を根拠としており、当該基準を満たす住宅の普及を促進することで、エネルギー消費量（ＣＯ２排出量）の削減効果が期待できます。
省エネルギー性に関する技術基準
資金使途の対象となる【フラット３５】Ｓ【フラット３５】Ｓ
金利Ａプラン（省エネルギー性）【フラット３５】Ｓ
金利Ｂプラン（省エネルギー性）【フラット３５】Ｓ
金利Ａプラン（耐久性・可変性）

省エネルギー性に関する技術基準
認定低炭素住宅
性能向上計画認定住宅
一次エネルギー消費量等級５
一次エネルギー消費量等級４以上
断熱等性能等級４
長期優良住宅（断熱等性能等級４に適合することが認定要件となっています）※「住宅金融機構グリーンボンド」についての詳細は機構ホームページ（https://www.jhf.go.jp/investor/ippan_tanpo/greenbond.html）をご参照ください。

－ 26－

2.

対処すべき課題① 経営理念について
経営理念
私たちは、
自立的で、透明性・効率性の高い経営のもと、
顧客価値の創造を目指して多様な金融サービスを提供することにより、住宅金融市場における安定的な資金供給を支援し、我が国の住生活の向上に貢献します。

②

中期目標・中期計画等
機構は、通則法第 29 条第 1 項の規定に基づき、主務大臣から達成すべき業務運営に関する目標として中期目標（以下「中期目標」といいます。
）を指示され、通則法第 30 条第 1 項の規定に基づき、中期目標を達成するための計画（以下「中期計画」といいます。
）を作成し、主務大臣の認可を受けています。
また、通則法第 31 条第 1 項の規定に基づき、毎事業年度の開始前に、その事業年度の業務運営に関する計画（以下「年度計画」といいます。
）を作成し、主務大臣に届け出ています。
中期目標、中期計画及び年度計画については、本発行者情報説明書「第 6発行者の参考情報」をご参照く

ださい。

③ 独立行政法人改革等（1）独立行政法人の事務・事業の見直しの基本方針（2010 年 12 月 7 日閣議決定）について「独立行政法人の事務・事業の見直しの基本方針」が 2010 年 12 月 7 日に閣議決定されました。同 基 本 方 針の詳細については、内閣府ホームページ(http://www.gyoukaku.go.jp/siryou/h221209/101207kakugi.pdf）をご参照ください。

（2）

独立行政法人改革等に関する基本的な方針（2013 年 12 月 24 日閣議決定）について「独立行政法人改革等に関する基本的な方針」が 2013 年 12 月 24 日に閣議決定されました。同方針の詳細については首相官邸ホームページ（http://www.kantei.go.jp/jp/singi/gskaigi/）をご参照ください。

（3）

独立行政法人通則法の一部を改正する法律及び独立行政法人通則法の一部を改正する法律の施行に伴う関係法律の整備に関する法律について「独立行政法人通則法の一部を改正する法律」及び「独立行政法人通則法の一部を改正する法律の施行に伴う関係法律の整備に関する法律」が、2014 年６月 13 日に公布されました。機構法については、「独立行政法人通則法の一部を改正する法律の施行に伴う関係法律の整備に関する法律」により改正されています。
両法律は、2015 年４月１日に施行されました。

－ 27－

④

2020 年度予算の概要(1) 証券化支援事業
民間金融機関による相対的に低利な長期固定住宅ローンの供給を支援する証券化支援事業（【フラット３５】）を着実に推進し、住宅ローンの円滑な借入れ等を支援します。
ア

証券化支援事業（【フラット３５】）の推進
職業等による画一的融資選別をしない【フラット３５】について、融資率上限 10 割を継続して実施します。

イ【フラット３５】Ｓの実施【フラット３５】の金利引下げを通じて、省エネルギー性、耐震性、バリアフリー性及び耐久性・可変性が優れた住宅への誘導を図る【フラット３５】Ｓを実施します。
住宅・建築物の省エネルギー対策を推進するため、新築住宅・中古住宅共通基準のうち金利Ｂプラン
について、省エネルギー性に係る基準を見直します（2021 年１月から適用予定）。
○【フラット３５】Ｓ※の制度概要
金利引下げプラン

金利Ａプラン

金利Ｂプラン

金利引下げ期間

10 年

５年

金利引下げ幅年△0.25％※ 【フラット３５】Ｓには予算金額があり、予算金額に達する見込みとなった場合は、受付を終了します。受付を終了する場合は、終了する約３週間前までに機構ホームページ等でお知らせします。

○2021 年１月適用予定の【フラット３５】Ｓ 新築住宅・中古住宅共通基準の見直しの概要
現行

金利Ｂプラン
省エネルギー性

見直し後

断熱等性能等級４の住宅
又は断熱等性能等級４の住宅

一次エネルギー消費量等級４以上の住宅

一次エネルギー消費量等級４以上の住宅

かつ※ 金利Ｂプランのうち省エネルギー性以外の基準及び金利Ａプランの基準は現行と同じです。

ウ【フラット３５】子育て支援型及び地域活性化型の実施「ニッポン一億総活躍プラン」、「まち・ひと・しごと創生基本方針」等における地方創生等の推進に向け、「子育て支援」、「ＵＩＪターン」、「コンパクトシティ形成」、「空き家対策」、「防災対策」の施策を実施している地方公共団体と機構が連携し、地方公共団体による財政的支援とあわせて、【フラット３５】の借入金利を当初５年間、年 0.25％又は当初 10 年間、年 0.30％（【フラット３５】
地域活性化型「地方移住支援」のみ）引き下げる【フラット３５】子育て支援型及び地域活性化型を実施します。
○地方公共団体が実施する事業の概要【フラット３５】
子育て支援型

次のいずれかの場合における補助金交付などの財政的支援
・若年子育て世帯が住宅を取得する場合
・若年子育て世帯と親世帯が同居又は近居するために住宅を取得する場合－ 28－

次のいずれかの場合における補助金交付などの財政的支援
・ＵＩＪターンを契機として、住宅を取得する場合（ＵＩＪターン）
・居住誘導区域外から居住誘導区域内に移住する際に住宅を取得する場合（コンパクトシティ形成）
・居住その他の使用がなされていないことが常態である住宅を取得する場合（空き家対策）・防災、減災対策に資する住宅を取得する場合（防災対策）
・移住支援事業による移住支援金を受給された移住者が住宅を取得する場合（地方移住支援）【フラット３５】
地域活性化型※ 事業の詳細は、各地方公共団体が、地域の実情を踏まえて個別に決定します。
※ 【フラット３５】子育て支援型・地域活性化型には予算金額があり、予算金額に達する見込みとなった場合は、受付を終了します。受付を終了する場合は、終了する約３週間前までに機構ホームページ等でお知らせします。

エ【フラット３５】リノベの実施
中古住宅ストックの質の向上と流通促進を図るため、中古住宅の売買に際して（※）質の向上に資す

るリフォームを行う場合に、【フラット３５】の金利を当初５年間又は 10 年間 0.5％引き下げる【フラット３５】リノベを実施します。
中古住宅の流通促進及びストックの質向上を一層推進するため、金利Ｂプランの住宅要件を緩和するとともに、リフォーム規模要件を導入します（2021 年１月から適用予定）。
※

お客さま（買主）が中古住宅を購入してリフォームを行う場合だけでなく、住宅事業者によりリフォーム工事が行われた中古住宅を購入する場合も対象です。

○2021 年１月適用予定の【フラット３５】リノベの基準見直しの概要
省エネルギー性

耐震性

バリアフリー性

耐久性・可変性① 住宅要件 ： リフォーム後に次のいずれかの基準に適合していること※１
・一次エネルギー消費量等級５

金利Ａプラン

・耐震等級３・高齢者等配慮対策等級４以上（認定低炭素住宅及び性能向上計画
認定住宅を含む）

・長期優良住宅（共同住宅の専用部分は等級３でも可）＋② リフォーム規模要件 ： リフォーム工事金額が300万円以上であること① 住宅要件 ： 住宅ローン減税等の対象となるリフォームと同等で、機構が定める次のいずれかの工事が行われた住宅であること※２・省エネルギー改修工事

・省エネルギー設備設置工事

金利Ｂプラン

・耐震改修工事

・バリアフリー改修工事

・耐久性を向上させる工事＋② リフォーム規模要件 ： リフォーム工事金額が200万円以上であること※１ 現行の要件と同じ。なお、選択した基準に関する工事が行われた住宅であること。
※２ 現行の要件は、断熱等性能等級４・一次エネルギー消費量等級４以上・耐震等級２以上等＊ 金利Ａプラン・金利Ｂプランともに、現行どおり「中古住宅の維持保全に係る措置」を行うことが必要(2) 住宅融資保険等事業【リ・バース６０】（リバースモーゲージ型住宅ローン）の付保限度額を 5,000 万円（リフォーム、サービス付き高齢者向け住宅入居一時金は 1,500 万円）から一律 8,000 万円に緩和します。
(3) 住宅資金融通等事業
自然災害発生時における被災者の早期の住宅再建を支援するため、災害復興住宅融資等の融資条件を簡素化します（2020 年 10 月から適用予定）。
また、東日本大震災により住宅等に被害を受けられた方に対して、融資金利の引下げ等の拡充措置及び災害復興宅地融資を引き続き実施します。
財政融資資金借入金：501 億円（東日本大震災分：126 億円、その他：375 億円）⑤

2020 年度事業計画・国費－ 29－

(1) 事業計画
2019 年度計画

2020 年度計画

対前年度増加率

証券化支援事業(買取型)

2.37 兆円

2.24 兆円△5.5％

住宅資金融通等事業

0.23 兆円

0.22 兆円△6.0％

合計

2.60 兆円

2.46 兆円△5.5％2019 年度計画

2020 年度計画

対前年度増加率0.38 兆円

0.42 兆円

10.5％

0.45 兆円

0.57 兆円

28.2％

証券化支援事業(保証型)

特定住宅融資保険の保険価額の総額
債券等に係る特定債務保証の総額

住宅融資保険等事業（保険価額の総額）(注)
1. 上記計画については、証券化支援事業における買取実績・市場金利等の動向により変動する可能性があります。
2. 表示単位未満を四捨五入している関係で、対前年度増加率は、表示された計数により算出したものと一致しない場合があります。

(2)

国費

国庫補助金

2019 年度計画

2020 年度計画

対前年度増加率269.54 億円

287.04 億円

6.5％

－

－

－

269.54 億円

287.04 億円

6.5％

一般会計出資金
合計(注) 2019 年度計画及び 2020 年度計画における国庫補助金は証券化支援事業に係るものです。

－ 30－

3.

事業等のリスク
当機構の事業その他に関するリスクについて、投資家の判断に重要な影響を及ぼす可能性があると考えられる

主な事項を記載しております。なお、機構は機構業務に付随する直接的・間接的な様々なリスクが存在することを認識した上で、発生の回避及び発生した場合の適切な対応に努める所存です。
以下の各項においては、将来に関する事項が含まれておりますが、当該事項は 2020 年８月１日現在において判断したものであります。
①

信用リスク
機構が融資又は買取りを通じて保有する貸付債権は主に返済期間が長期にわたる住宅ローンであることか
ら、将来における景気動向、経済情勢の変化又は不動産市況の悪化による影響を受けます。この結果、与信先の信用力等が悪化し、貸付債権の資産の価値が減少又は消失することにより機構が損失を被る可能性があります。機構では、住宅ローンの融資又は住宅ローン債権の買取りに当たっての与信審査、管理回収及び自己査定の的確な実施に努めるとともに、機構が保有する貸付債権に係るポートフォリオのモニタリング及び分析を通じて、信用リスクの所在及び大きさの的確な把握並びに適正な管理に努めています。

②

保証リスク
機構は、沖縄振興開発金融公庫及び独立行政法人福祉医療機構の貸付債権に係る保証（注）、証券化支援事
業（保証型）により発行されたＭＢＳに係る投資家に対する元利払い保証に関する事業を行っています。
沖縄振興開発金融公庫及び独立行政法人福祉医療機構の貸付債権に係る保証に関して、当該貸付債権のデフ
ォルトの発生状況が保証料設定時の予測に反して変動することにより機構が損失を被る可能性があります。
また、証券化支援事業（保証型）では、民間金融機関は機構の住宅融資保険が付された住宅ローン債権を裏付けとしてＭＢＳを発行することとしているため、住宅ローン債権のデフォルト増加等により直ちにＭＢＳに係る保証債務を履行することはありません。しかしながら、裏付けとなっている住宅ローン債権の回収を行う
サービサーが破産等により回収金引渡し等に係る義務を履行できず、投資家に対して当該回収金に係る元利金の支払ができない場合には、機構が保証債務を履行することとなります。
機構では、保証の可否に係る審査及び保証契約の履行並びに保証契約の履行に伴い取得した求償債権に係る管理、回収及び自己査定の的確な実施に努めるとともに、保証の対象となる債権のモニタリング及び分析を通じて、保証リスクの所在及び大きさの的確な把握並びに適正な管理に努めています。
（注） 新規の保証事業は実施しておりません。

③

保険引受リスク
機構は、民間金融機関が融資する住宅ローンについて、当該住宅ローンの債務者が返済不能となった場合に、民間金融機関に対し保険金の支払を行う住宅融資保険の引受けを行っています。当該住宅融資保険が付保された貸付債権に係る事故の発生状況が保険料設定時の予測に反して変動することにより機構が損失を被る可能性があります。機構では、保険引受審査及び保険金支払審査並びに保険代位により取得した貸付債権の管理及び回収の的確な実施に努めるとともに、保険関係が成立している貸付債権のモニタリング及び分析を通じて、保険引受リスクの所在及び大きさの的確な把握並びに適正な管理に努めています。

④

市場リスク
金利等のリスク・ファクターの変動に伴い、期間損益が変動することにより損失を被る可能性があります。
機構は、住宅ローン債権を主な資産としていますが、住宅ローンの債務者は期限前償還を行うことが可能と－ 31－

されており、金利の変動により期間損益が影響を受けます。具体的には、金利が低下する局面においては住宅ローンの債務者からの期限前償還が増加することにより予想していた利息収入を逸失する可能性があり、他方、金利が上昇する局面においては住宅ローンの債務者からの期限前償還が減少することにより資金の再調達を行うこととなるため期間損益が悪化する可能性があります。
そのため、機構は、以下に掲げるような手法によりＡＬＭ（資産・負債総合管理）を実施しています。
・住宅ローンの証券化
・期限前償還モデルによる期限前償還額の推計
・多様な年限による債券発行
また、機構は、証券化支援事業(買取型)を行っていますので、民間金融機関から住宅ローン債権の買取りを行ってから証券化による債券の発行までの間に一定期間が経過し、当該期間中に金利が上昇した場合には損失を被る可能性があります。このようなリスクを回避するため、必要に応じてヘッジ目的の金利スワップ取引を行うこと等により管理を行っています。
⑤

運用先等信用リスク
機構は、余裕金の運用先である債券の発行体、金利スワップ取引のカウンターパーティー等の財務状況の悪化等に伴い資産の価値が減少又は消失することにより損失を被る可能性があります。機構では、債券の発行体、
金利スワップ取引のカウンターパーティー等の信用リスク管理方法を定め、モニタリングを実施しています。

⑥

流動性リスク
機構の財務内容の悪化等により資金繰りの状況が悪化する、市場の混乱により予定していた債券の発行ができない等の事態が生じ、機構が損失を被る可能性があります。機構では、流動性リスク対応の管理基準として流動性資産等の保有額の下限額を設定し、当該基準を日々遵守し安定的な資金繰り運営を実施しています。また、緊急時の借入枠の設定により調達手段を確保しており、資金繰りの逼迫度に応じた管理区分（平常時、警戒時、危機時）を設定するとともに、「警戒時」及び「危機時」の対応について定めています。さらに、資金繰りに影響を与える事態が生じた場合に迅速に対応を行うことができるように行動計画（コンティンジェンシ
ー・ファンディング・プラン）を定めるなど体制を構築しています。

⑦

オペレーショナルリスク
機構は、証券化支援事業、住宅融資保険事業、住宅資金融通等事業等様々な事業を行っております。これらの事業を遂行する過程で、業務のプロセス、役職員の活動、情報システムが不適切であること又は外生的な事象が発生したことに起因し、機構が損失を被る可能性があります。このリスクには、事務リスク、システムリ
スク、法務リスク、人的リスク、有形資産リスク及び風評リスクが含まれます。機構では、業務の遂行に関連して発生するこれらのリスクの管理について適切な管理に努めています。

【主なオペレーショナルリスクの定義と管理手法】(1) 事務リスク機構の役職員が正確な事務を怠ること又は事故、不正等を起こすことにより、機構が損失を被る可能性があります。機構では、事務処理マニュアルの整備、事務リスク顕在化事例等の情報の収集・分析・再発防止への取組等により事務リスクの削減に取り組んでいます。
(2) システムリスク
機構は、情報システムを用いて業務、勘定処理等の根幹をなす一連の業務の処理を行っており、情報シス－ 32－

テムのダウン、誤作動、不備、不正使用等が生じた場合、情報システムを用いた業務が著しく阻害されることにより、機構が損失を被る可能性があります。機構では、システム開発においてセキュリティ面に配慮するとともに、危機管理マニュアルを定め、必要に応じて、システムの二重化、バックアップセンターの設置等を行っています。
(3) 法務リスク機構は、法令、規則等に則った適切な業務運営に努めていますが、法令等違反、不適切な契約締結その他
各種取引上の法律関係の不確実性により機構が損失を被る可能性があります。機構では、内部規程の制定、契約書の作成、広告の掲出等を行う際には、法務担当部署によるリーガルチェックを行っています。また、
現在機構の財政状態に重要な影響を及ぼす訴訟、仲裁手続はありませんが、今後の事業活動の過程で訴訟を提起される可能性があります。

4.

経営上の重要な契約等
該当事項はありません。

5.

研究開発活動
該当事項はありません。

－ 33－

6.

財政状態及び経営成績の分析
以下、機構の財政状態及び経営成績に関して記載しております。

①

経営成績の変動
年度
経常収益
資金運用収益保険引受収益2015 年度

2016 年度

2017 年度

2018 年度(単位：百万円)
2019 年度

627,351
467,713586,941
441,312

81,972496
70,63069,130500
69,64540
6,501
425,797

41
6,315
437,190278,001
80,057
24,274

235,933
74,676
26,22910,421
27,164
5,879

9,933
27,76962,650108
187,205

168
941
200,781

136
949
148,938

9,596

9,023

3,582

2,480

202,537

196,227

204,363

151,418

822,071
636,919
85,509737,607559,742
84,763

668,486
502,182
82,925

役務取引等収益補助金等収益その他業務収益666
86,59342

608
81,53336

519
75,43540

その他経常収益
経常費用
資金調達費用

12,342612,880
451,896

10,924546,165
380,504

7,385
481,626
321,494

保険引受費用
役務取引等費用
その他業務費用

92,681
26,573
12,334

89,11825,653
14,51978,94824,668
11,196

営業経費
その他経常費用
特別利益

27,3192,078
147

31,1805,191
1,885

35,426
9,894
453

特別損失
当期純利益
前中期目標期間
繰越積立金取崩額
当期総利益

2,170
207,168386
192,941

8,770
215,938

経常収益は、前年度に比べ 404 億円減少し 5,869 億円となりました。これは主に、既往債権管理勘定の貸付金残高が減少したことにより資金運用収益が 264 億円減少したことによります。
経常費用は、前年度に比べ 114 億円増加し 4,372 億円となりました。これは新型コロナウイルス感染症拡大の影響による貸倒損失に備えるために貸倒引当金を積み増したことにより、その他経常費用が増加したことが主な要因です。これらにより、当期総利益は 529 億円減少し 1,514 億円となりました。
このうち、証券化支援勘定においては、当期総利益は 596 億円となりました。証券化支援事業（買取型）の信用リスク等については、収益の発現に対して費用の発現が遅れる傾向があり、融資期間前半の利益で後半の損失を賄う構造となっていることを踏まえ、将来の信用リスク等に備えるために当期総利益全額を積立金（独立行政法人通則法第 44 条第１項）としています。
また、既往債権管理勘定においては、当期総利益は 796 億円となりました。既往債権管理勘定については、
今後、新たな国庫負担を発生することなく、安定的に事業を終了させる観点から、将来の信用リスク等に備えるため、当期総利益全額を積立金（独立行政法人住宅金融支援機構法附則第７条第 7 項）としています。
損益の状況の詳細については、本発行者情報説明書「第 5 経理の状況」をご参照ください。

－ 34－

②

財政状態について(単位：百万円)
2019 年度

2015 年度

2016 年度

2017 年度

2018 年度

12,832,281
11,392,188△231,258
3,398,763

13,661,582
9,673,015△200,602
3,186,221

14,797,926
8,472,315△182,853
2,776,898

15,906,087
7,539,016△170,622

17,059,410
6,776,956△217,147

2,771,025

資産合計
借入金
債券

27,391,974
9,039,633
15,327,397

26,320,216
7,297,941
16,047,97825,864,287
5,892,620
17,017,056

26,045,505
4,565,035

2,785,855
26,405,073
3,257,072

その他
負債計
資本金

1,675,691
26,042,721
711,735

1,435,045
24,780,964
708,642

1,279,868
24,189,545
701,475

18,300,479
1,304,318
24,169,831

19,636,771
1,486,465
24,380,309

701,475381
1,174,713

701,475381
1,323,651△895
1,875,674△743
2,024,764
26,405,073

年度
買取債権
貸付金
貸倒引当金
その他

資本剰余金

381

381

381

利益剰余金

638,486

831,427

973,932

評価・換算差額等△1,350△1,198△1,047

1,349,253
27,391,974

1,539,252
26,320,216

1,674,742
25,864,287

純資産計
負債･純資産合計

26,045,505

資産合計は、2019 年度末現在で 26 兆 4,051 億円と前年度比 3,596 億円増加となっております。これは、買取債権残高の増加１兆 1,533 億円（7.3％増）が主な要因です。
負債合計は、2019 年度末現在で 24 兆 3,803 億円と前年度比 2,105 億円増加となっております。これは、債券の増加１兆 3,363 億円（7.3％増）が主な要因です。
純資産における「評価・換算差額等」は、民間の金融商品会計基準が適用される金利スワップ取引に係る評価差額です。
財政状態の詳細については、本発行者情報説明書「第 5 経理の状況」をご参照ください。

－ 35－

第3

設備の状況

以下は機構の設備投資等の概要、主な設備の状況に関して記載しております。

1.

設備投資等の概要

2019 年度において取得した主要な設備等は以下のとおりです。

2.

対象

所在地

内容

取得時期

(単位：百万円)
取得額

本店

東京都文京区

本店ビル消防設備更新

2019 年９月

89

主要な設備の状況

2019 年度末における主要な設備の状況は以下のとおりです。

内容

所在地

本・支店等

東京都文京区等

土地
面積20,231

建物(単位：㎡、百万円)
什器
合計

帳簿価格

帳簿価格

帳簿価格

帳簿価格

13,742

10,332371

24,445(注１) 什器には、備品等を含みます。
(注２) 単位未満を四捨五入しているため、内訳と合計は一致しない。

3.

設備の新設、除却等の計画

2020 年度の設備への支出計画は以下のとおりです。
対象

所在地

内容

本・支店等

東京都文京区等

設備更新等

－ 36－

(単位：百万円)
支出予定額
180

第4
1.

発行者の状況
資本金の推移以下は資本金の実績推移と 2020 年度計画を記載しています。
なお、機構法第６条により、機構の資本金は、政府から出資があったものとされた金額とされ、政府が追加して出資した場合、当該出資額により資本金を増加するものとされています。
また、通則法第８条第３項及び第 46 条の２の規定により、独立行政法人は、不要財産であって、政府からの出資又は支出に係るものについては、主務大臣の認可を受けて、これを国庫に納付するものとされています。

(単位：百万円)
年度

資本金
受入額

納付額

期末残高

2015 年度－－

711,735

2016 年度－

3,093

708,6422017 年度－

7,167

701,4752018 年度－－

701,475

2019 年度－－

701,475

2020 年度（計画）－－701,475

－ 37－

2.

役員の状況
2020 年７月１日における役員数は 11 人です。

定

理事長

副理事長

理事

監事

1人

1人

6人

3人

中期目標期間の
末日まで

4年

2年

中 期 目 標 期間の最後 の事業年度についての財
務諸表承認日まで

数

法定任期

備考

再任可能

（2020 年７月 1 日現在）

職

名

氏

名

就任直前の経歴

事

長

加藤

利男

（公財）自転車駐車場整備センター理事長（最終官職歴：内閣官房内閣審議官（内閣官房副長官補付）（兼）内閣官房地域活性化統合事務局長）

2017 年４月１日～2021 年３月 31 日

副 理 事 長廣瀬

眞司（独）住宅金融支援機構理事（最終機構職歴：（独）住宅金融支援機構情報システム部長）

2020 年１月１日～2023 年 12 月 31 日

理事長代理
＜役員出向＞

清瀬和彦

国土交通省大臣官房審議官（都市局担当）

2019 年４月１日～2021 年３月 31 日

理

事

阿部

悟

三井住友トラスト総合サービス（株）取締役社長
兼 三井住友トラスト・カード（株）取締役社長

2019 年４月１日～2021 年３月 31 日

理

事

古賀

秀敏

（独）住宅金融支援機構リスク統括部長

2019 年４月１日～2021 年３月 31 日

理事
＜役員出向＞

田中敬三

国土交通省住宅局市街地建築課長

2019 年７月 31 日
～2021 年７月 30 日

理

事

城野

敏江

（独）住宅金融支援機構コンプライアンス・法務部長

2020 年７月１日～2021 年３月 31 日

理

事

佐藤

正人

（独）住宅金融支援機構地域支援部長

2020 年１月１日～2021 年３月 31 日

監

事

齊藤

隆弘

東京ガス（株）執行役員導管ネットワーク本部防災・供給部長

2017 年７月１日～令和２事業年度の財務諸表承認日

監

事

船越

恵子

（独）住宅金融支援機構コンプライアンス・法務部長

2017 年７月１日～令和２事業年度の財務諸表承認日髙野寿也

財務省大臣官房付（兼）内閣官房内閣参事官（内閣官房副長官
補付）（兼）内閣官房行政改革推進本部事務局参事官

2019 年７月１日～令和２事業年度の財務諸表承認日

理

監
事＜役員出向＞

－ 38－

任

期

3.
①

コーポレート･ガバナンスの状況
国による監督等(1) 主務大臣について
機構法第 29 条により、機構の主務大臣は国土交通大臣及び財務大臣とされており、主務大臣は、通則法に基づき、理事長及び監事の任命及び解任、業務方法書の認可、財務諸表の承認等を行います。
(2) 役員について機構の理事長及び監事については、通則法第 20 条第 1 項及び第 2 項により主務大臣が任命し、副理事長
及び理事については同条第 4 項により理事長が任命しています。また、通則法第 23 条により、主務大臣又は理事長は、それぞれの任命に係る役員を解任することができるとされています。
なお、理事長が副理事長及び理事を任命し、又は解任したときは、遅滞なく、主務大臣に届け出るとともに、これを公表しなければならないとされています(通則法第 20 条及び第 23 条)。
(3) 業務運営についてア

業務方法書
通則法第 28 条により、機構は、業務方法書を作成し、主務大臣の認可を受けなければならないとされています。これを変更しようとするときも同様です。

イ

独立行政法人評価制度委員会
通則法第 12 条により、総務省に独立行政法人評価制度委員会（以下「委員会」といいます。
）が設置されています。

ウ

中期目標
通則法第 29 条により、主務大臣は、3 年以上 5 年以下の期間において機構が達成すべき業務運営に関する目標（以下「中期目標」といいます。)を定め、これを機構に指示するとともに、公表しなければならないとされています。これを変更したときも同様です。

エ

中期計画
通則法第 30 条により、機構は、前述の中期目標に基づき、主務省令で定めるところにより、当該中期目
標を達成するための計画（以下「中期計画」といいます。)を作成し、主務大臣の認可を受けなければならないとされています。これを変更しようとするときも同様です。
なお、機構は、当該認可を受けたときは、遅滞なく、その中期計画を公表しなければならないとされて
います。

オ

年度計画
通則法第 31 条により、機構は毎事業年度の開始前に、中期計画に基づき、その事業年度の業務運営に関する計画(以下「年度計画」といいます。)を定め、これを主務大臣に届け出るとともに、公表しなければならないとされています。これを変更したときも同様です。

カ

評価等
通則法第 32 条により、機構は、次のとおり主務大臣の評価を受けなければならないとされています。
(ｱ)各事業年度における業務の実績(ｲ)中期目標の期間の最後の事業年度の直前の事業年度については、当該事業年度における業務の実
績及び中期目標の期間の終了時に見込まれる中期目標の期間における業務の実績(ｳ)中期目標の期間の最後の事業年度については、当該事業年度における業務の実績及び中期目標の期－ 39－

間における業務の実績
また、各事業年度の終了後３月以内に、業務の実績及び自ら評価を行った結果を明らかにした報告書
を主務大臣に提出するとともに、公表しなければならないとされています。
なお、主務大臣は当該評価を行ったときは、遅滞なく、機構に対しその評価の結果を通知するとともに、公表しなければならないとされています。また、主務大臣は、当該評価の結果に基づき必要があると認めるときは、機構に対し、業務運営の改善その他の必要な措置を講ずることを命ずることができるとされています。
通則法第 35 条第 1 項により、主務大臣は、機構の中期目標の期間の終了時に見込まれる中期目標の期間における業務の実績に関する評価を行ったときは、中期目標の期間終了時までに、機構の業務の継続又は組織の存続の必要性その他その業務及び組織の全般にわたる検討を行い、その結果に基づき、業務の廃止若しくは移管又は組織の廃止その他の所要の措置を講ずるものとされています。
通則法第 35 条第 4 項により、委員会は、主要な事務及び事業の改廃に関し、主務大臣に勧告することができるとされています。
②

財務面の関与(1) 財務諸表等
通則法第 38 条により、機構は毎事業年度、財務諸表を作成し、当該事業年度の終了後 3 月以内に主務大臣に提出し、承認を受けなければならないとされています。
(2) 会計監査人の監査
通則法第 39 条により、機構は財務諸表、事業報告書(会計に関する部分に限る。)及び決算報告書について、監事の監査のほか、会計監査人の監査を受けなければならないとされています。なお、通則法第 40 条により、会計監査人は、主務大臣が選任することとされています。
(3) 長期借入金及び債券機構法第 19 条第 1 項により、機構は主務大臣の認可を受けて、長期借入の実施、又は住宅金融支援機構
債券の発行をすることができるとされています。
(4) 補助金
補助金等に係る予算の執行の適正化に関する法律の規定により、住宅ローンの金利引下げの実施等を目的として受け入れているものです。

③

機構の内部管理態勢(1) 内部統制
機構では、機構の業務の適正さを確保するための内部統制に係る体制を整備するため、内部統制基本方針を制定し、ＰＤＣＡサイクルによる適切な内部統制の取組を進めるとともに、統制環境の充実など内部統制の更なる高度化に取り組んでいます。

住宅金融支援機構の内部統制基本方針
機構は、経営理念の実現のため、以下のとおり機構の業務の適正を確保するための内部統制に係る体制を整備する。
（以下大項目のみ掲載）

－ 40－

１
２
３
４
５
６

役職員の職務の執行が、法令・規程等に適合することを確保するための体制
顧客保護等の管理に関する体制並びに役職員の職務の執行に係る情報の保存及び管理に関する事項
損失の危険の管理に関する規程その他の体制
役職員の職務の執行が効率的に行われることを確保するための体制
業務の適正を確保するための内部監査体制
監事がその補助すべき職員を置くことを求めた場合における当該職員に関する体制並びにその職員の理事長からの独立性に関する事項
７ 役職員が監事に報告するための体制その他の監事への報告に関する体制
８ その他監事の監査が実効的に行われることを確保するための体制
９ 内部統制におけるＰＤＣＡサイクルの確立機構では、独立行政法人としての基本的使命と社会的責任を認識し、通則法等に基づき、透明性・効率性の高い経営のもと、高い倫理観と見識を持ち、業務の健全性及び適切性を確保するため、コーポレート
ガバナンスの強化を経営の重要課題と位置付け、積極的な取組を行っています。
(2) 事業運営審議委員会の設置「独立行政法人改革等に関する基本的な方針」（2013 年 12 月 24 日閣議決定）に基づき、中立的立場の外部有識者により構成される第三者委員会として、2014 年 4 月 14 日に事業運営審議委員会を機構内に設置し、当機構の事業運営の妥当性を審議しています。

(3) コンプライアンス
アコンプライアンス態勢
機構では、コンプライアンスを確実に実践するため、全役員及び関係部長を委員等とするコンプライア
ンス委員会（委員長は理事長）を設置し、コンプライアンスに関する重要な方針等について審議・決定することとしています。また、コンプライアンスの統括部署として、コンプライアンス・法務部を設けるとともに、各部署におけるコンプライアンス活動を推進するため、全部署にコンプライアンス活動推進担当を配置しています。
加えて、機構内におけるコンプライアンス上の違反行為等を未然に防止することを目的に、職員が通報できる窓口として内部通報窓口（コンプライアンス・ヘルプライン）を、外部の方が通報できる窓口として外部通報窓口を設置しております。

イコンプライアンス活動
機構では、コンプライアンスの基本理念として、コンプライアンス憲章を定めているほか、遵守すべき法令やルール、社会的要請、業務に当たり留意すべき事項等を掲載したコンプライアンスマニュアルを作成し、全役職員に周知徹底を図っています。
また、機構におけるコンプライアンスに関する実践計画として、年度ごとにコンプライアンス・プログ
ラムを定め、実践しています。
コンプライアンス・プログラムの具体的な取組としては、全役職員を対象としたｅラーニング、職場単位で実施するコンプライアンス・ミーティング（コンプライアンスに関する身近なテーマを題材とした、ケースメソッド方式等による少人数での双方向の職場討議）、社内ＬＡＮを活用したコンプライアンスに関する情報提供など、職員一人ひとりがコンプライアンスの本質を理解し、自律的に考え、行動することを目的として教育・研修に努めています。
また、コンプライアンス・プログラムの実施状況を四半期ごとにコンプライアンス委員会の場で点検・検証し、コンプライアンス・プログラムの取組方策について必要な見直しを行うなど、ＰＤＣＡを回しな－ 41－

がら着実に取組を進めています。
ウ

反社会的勢力への対応機構では、暴力団等の反社会的勢力との一切の関係を排除するため、反社会的勢力との対決をコンプラ
イアンス憲章に盛り込むとともに、反社会的勢力に対する基本方針を定めて機構ホームページに掲載しているほか、反社会的勢力対応規程及びマニュアルを整備し、反社会的勢力との取引が判明した場合及び反社会的勢力による不当要求がなされた場合は、経営陣及び反社会的勢力対応統括部署であるコンプライア
ンス・法務部に迅速かつ適切に報告・相談する体制をとっています。
また、警察等関係機関とも連携して不当要求への対処に関する研修等を行っています。
取引の契約書には、反社会的勢力に対する排除条項を盛り込み、暴力団のみならず、暴力団を中核とす
る反社会的勢力が不正に融資等を受けるために利用する暴力団の共生者等とも一切の関係を排除することとしています。
機構は、引き続き、反社会的勢力との関係排除に向け組織を挙げて取り組んでいきます。

(4) お客さま保護
ア

お客さまサポート・お客さま説明(ｱ) お客さまサポート
機構では、お客さまからのご相談や苦情に適切に対応し、お客さまの声を受け止め、商品やサービスの改善に活かしていくために、次のような取組を行っています。
・お客さまサポートマニュアルの整備
・お客さまサポート管理責任者、お客さまサポート管理者、お客さまサポートリーダー及びお客さま
サポーターの設置
・お客さまサポートの実施状況に関するモニタリング及び定期点検の実施
・お客さまサポートに関する職員向け研修の実施
・業務を委託している金融機関等に寄せられた苦情の報告態勢の整備(ｲ) お客さま説明
機構の商品をご利用いただくお客さまに対して、商品内容に関する十分な説明を行うため、次のよ
うな取組を行っています。
・お客さま説明資料及びお客さま説明マニュアルの整備
・お客さま説明管理責任者及びお客さま説明管理者の設置
・お客さま説明の実施状況に関するモニタリング及び定期点検の実施(ｳ) 障がいのある方へのサポート Web 窓口
耳や言葉の不自由なお客さまにご案内する専用サービスとして、「サポート Web 窓口」を設けています。

イ

個人情報保護機構では、高度情報通信社会における個人情報の保護及び適切な管理の重要性を深く認識し、保有する個人情報を適切に取り扱うこととし、独立行政法人等の保有する個人情報の保護に関する法律（平成 15 年
法律第 59 号）その他の諸規範を遵守するとともに、次に掲げるプライバシーポリシー（個人情報保護方針）
に従い、個人の権利利益の保護のために誠実かつ積極的に取り組んでいます。

－ 42－

プライバシーポリシー（個人情報保護方針）●個人情報の適正取得
機構は、お客さまに関する個人情報を、偽りその他不正な手段によることなく適正に取得します。
●個人情報の利用目的
機構は、保有する個人情報を利用目的の範囲内で、かつ、業務の遂行上必要な限りにおいて利用します。
●安全確保の措置
機構は、保有する個人情報の漏えい、滅失又はき損の防止その他の個人情報の適切な管理のために必要な措置を講じます。
●役員及び職員の義務
次の（1）及び（2）に掲げる者は、機構の業務に関して知り得た個人情報の内容をみだりに他人に知らせ、又は不当な目的に利用しません。
（1）機構の役員及び職員又はこれらの職にあった者（2）機構から個人情報を取り扱う業務の委託を受け、その委託業務に従事している者又は従事していた者●委託先の選定及び監督機構は、個人情報を取り扱う業務の全部又は一部を委託する場合は、委託先において個人情報の安全確保の措置及び体制の整備が図られていることを判断するため委託先の選定基準を策定し、当該基準を満たしている者に対してのみ委託するとともに、委託契約の内容が遵守されているか委託先を監督します。
●個人情報の第三者への提供の制限
機構は、一定の場合を除き、お客さまから取得した個人情報を第三者に提供しません。
●個人情報ファイル簿の作成及び公表機構が保有している個人情報ファイルについては、独立行政法人等の保有する個人情報の保護に関する法律の規定により、個人情報ファイル簿を作成し、機構のホームページ上及び全国の本支店に設置している情報公開・個人情報保護窓口において公表します。
●個人情報の開示、訂正及び利用停止
機構が保有する個人情報について、開示、訂正及び利用停止の請求があった場合は、請求者がお客さま本人であることを確認した上で、特別な理由のない限り速やかに対応します。

(5) ＣＳ推進ア

ＣＳ行動指針機構では、ＣＳ（お客さま満足）向上の実現に向けて、職員の行動規範として「ＣＳ行動指針」を定め、ＣＳ推進に取り組んでいます。

－ 43－

ＣＳ行動指針
私たちは、お客さまに「ありがとう」と言っていただける住宅金融支援機構を目指し、お客さまの「安心」と「満足」のために行動します。
・お客さまの立場に立って、金融商品とサービスを提供します。
・お客さまに十分ご納得いただけるよう、分かりやすく説明します。
・お客さまの声を感謝の気持ちで受けとめ、誠実に、迅速にお応えします。
・お客さまのために自分は何ができるかを常に考え、実行します。
イ

ＣＳ推進体制役員及び関係部長からなるＣＳ委員会を設置するとともに、全部署にＣＳ推進担当者を配置し、ＣＳ活動を推進しています。
(ｱ) わかりやすいホームページの作成
お客さまが必要な情報をスムーズに取得できるよう、わかりやすいホームページの提供に取り組んでいます。また、お客さまニーズを踏まえたタイムリーな情報提供を心がけています。
(ｲ) お客さまコールセンターの取組
お客さまコールセンターでは、通話無料サービスによりお客さまからのお問合せ・一般相談を受け付けています。住宅ローンをご検討中のお客さまから、ご返済中のお客さままで、親身になった応対を心がけるとともに、いただいたお客さまの声を業務改善に活かしています。
(ｳ) ＣＳアンケート調査の実施
お客さま向け及び機構業務を委託している民間金融機関等のビジネスパートナー向けのアンケー
ト調査を定期的に実施し、商品、サービス、職員のマナー等に対するご意見・ご要望をお伺いしています。
ウ

お客さまの立場に立った取組
機構本支店、お客さまコールセンター、ホームページのご意見箱等に寄せられたお客さまの声を広く機構内で共有しています。お寄せいただいた声を分析し、ニーズを抽出した上でお客さま満足度向上のため検討を行い、商品及びサービスの改善に反映させています。お客さまの声に基づく改善事例については、機構ホームページにて公開しています。

－ 44－※「お客さまの声を踏まえた改善事例」をホームページで公開しています。
(6) リスク管理態勢
機構は、経営の健全性を維持し、国民の皆さまからのご理解と信頼が得られるように、業務上発生しうる様々なリスクを適切に管理する態勢を整備しています。
ア

リスク管理への取組
機構では、リスク管理の目的、各リスクの特定・定義、リスク管理体制・手法、リスク管理の実施状

況の監査等基本的な体系を定めた「リスク管理基本規程」、各リスクの具体的な管理手法等を定めた「信用リスク管理規程」等のリスク管理規程を制定しています。これらに基づき、住宅ローン等の事業の特性を踏まえたリスク管理を実施するとともに、機構の業務・特性を踏まえ、各リスクを総体的に把握・評価することによる統合的な観点からのリスク管理を行うこととしています。
イ

リスク管理体制
機構では、リスクの種類を信用リスク、保証リスク、保険引受リスク、市場リスク、運用先等信用リ

スク、流動性リスク及びオペレーショナルリスクに分類しています。また、経済情勢等の大きな変化があった場合は、必要に応じて新たに管理すべきリスクを特定することとしています。
機構では、これらのリスクを定性面・定量面から適切に管理するために、各リスクの管理を担当する
役員・部署を定める等必要な体制の整備に取り組んでいます。中でも、信用リスク、保証リスク及び保－ 45－

険引受リスクの管理については「信用リスク管理委員会」を、市場リスク、運用先等信用リスク及び流動性リスクの管理については「ＡＬＭリスク管理委員会」を設置しています。これらの委員会では、各リスクの状況をモニタリングするとともに、各リスクの管理に関する企画・立案等について審議しています。
また、各リスクを統合的な観点から管理するために、統合的なリスク管理を担当する役員・部署を定め、各リスクの計量結果、管理状況等を全体として把握・評価し、定期的に役員会に報告する等の体制を整備しています。

④

事業継続計画機構では、大規模な災害の発生や感染症が流行した場合にあっても可能な限り事業を継続することにより、次の事項を達成することを目的として、2008年度から「住宅金融支援機構事業継続計画」を策定し、具体的な対応に取り組んでいます。
・機構業務関係者への影響を最小化すること。
・お客さまサービスを低下させないこと。
・機構の信用力を向上させること。
また、平時における訓練や東日本大震災の経験等を踏まえ、計画の見直しを行うことで継続的な改善に努めて参ります。
(1)

基本方針
来訪者、役職員等の生命・身体の安全を確保し、地震による火災等の二次災害の発生を防止した上、次の業務を継続します。
・業務の停止により、機構の業務全般に対し、甚大な影響を及ぼす業務（システムの保守・運用業務）
・業務の停止により、法定手続の遅延、契約履行の遅延等が発生する業務（資金管理、資金決済業務等）
・業務の停止により、機構又は機構業務関係者の資金繰りに影響を及ぼす業務（ＭＢＳ発行業務等）
・業務の停止により、機構業務関係者及びお客さまに対し、相当の影響を及ぼす業務（コールセンター、融資、管理業務等）(2)

事業継続のための執行体制
大規模災害等が発生した場合には、速やかに理事長を本部長とする事業継続対応本部を設置します。
事業継続対応本部は、継続すべき業務の早期復旧のため、人的・物的経営資源の投入方針及び業務運営の方針を速やかに決定します。

(3)

教育、訓練及び計画の見直し
職員等が「事業継続の重要性」を共通認識として持ち、平時の業務の中にも定着させていくために、全職員への情報共有、安否確認訓練、継続すべき業務における訓練等を実施しています。
また、訓練や東日本大震災の経験等を踏まえ、問題点を洗い出し、課題の検討を行い、是正すべき点を改善し、計画を更新するというＰＤＣＡサイクルによる継続的な改善に努め、事業継続力の向上を図って
いきます。

(4)

感染症対応
感染症に対しては、平時における感染症の流行に関する情報収集を行い、職員の感染予防に努めており－ 46－

ます。また、職員が感染した場合には、出勤させない等感染拡大防止を行います。
感染症が流行し、業務継続に支障が出る場合にあっても、国民へのサービス低下を防止するために、感染症対策本部を設置し、人的・物的経営資源の投入方針及び業務運営の方針を速やかに決定し、迅速な対応に努めます。
⑤

役員の報酬及び退職手当の支給の基準(1) 基本的考え方
機構の役員に対する報酬及び退職手当（以下「報酬等」といいます。）は、通則法第50条の２の規定により次のとおりとすることとされています。
ア

役員に対する報酬等は、その役員の業績が考慮されるものでなければならない。

イ

役員に対する報酬等の支給の基準は、国家公務員の給与及び退職手当、民間企業の役員の報酬等、機構の業務の実績その他の事情を考慮して定めなければならない。

(2) 役員の報酬等（2020年4月1日現在）
ア

報酬
報酬の種類
(a) 俸 給

支

給

基

準

等

月額（*）により支給（*）俸給月額
理事長
副理事長
理事長代理
理 事
監 事

(b) 特別地域手当

東京都特別区に在勤する役員(c) 通勤手当

一般職の職員の給与に関する法律（昭和25年法律第95号）第12条第１項及び第２項の規定に準じて支給{俸給月額×1.25＋特別地域手当月額＋（俸給月額＋特別地域手当月額）×0.2}×支給率（*）（*）2019年度における支給率の実績は3.40か月です。

(d) 期末手当イ

月額（単位：千円）
1,129
970
926
839
759

俸給月額×0.18

退職手当
退職日における俸給月額×0.104625×業績勘案率（*）×在職期間（月数）（*） 主務大臣が0.0から2.0の範囲内で業績に応じて決定する率

－ 47－

第5

経理の状況

財務諸表の作成について
機構の財務諸表は、中央省庁等改革基本法第 38 条第 3 号及び通則法第 37 条により、原則として、企業会計原則に基づき処理されるとともに、独立行政法人会計基準、機構法及び関係政省令に基づき作成されます。

○機構の経理の主な特徴
機構では機構法第 17 条各号に掲げる業務ごとに「証券化支援勘定」、「住宅融資保険勘定」、「財形住宅資金貸付勘定」及び「住宅資金貸付等勘定」を設け、機構法附則第 7 条第 5 項に規定する「既往債権管理勘定」とともに区分して整理しております。

また、機構は、通則法第 38 条第 1 項及び第 2 項により、毎事業年度の終了後 3 月以内に、監査報告及び会計監
査報告を添付した財務諸表を主務大臣に提出して、その承認を受けなければならないとされております。この財務
諸表は金商法第 193 条の 2 第 1 項に規定されている公認会計士又は監査法人による監査証明は受けておりません。

機構の財務諸表については、機構ホームページ（https://www.jhf.go.jp/teikyou/zaimu.html）をご参照くださ
い。

－ 48－

第6
1.

発行者の参考情報
第三期中期目標・第三期中期計画・令和２年度年度計画
通則法に基づく機構の第三期中期目標、第三期中期計画及び令和２年度年度計画は機構ホームページ（https://www.jhf.go.jp/about/organization/plan.html）をご参照ください。

2.

その他の参考情報機構では、機構の現況を理解していただくために、業務内容、財務状況等について下記のとおり開示していま
す。
資料の種類

開示場所・方法

財務諸表

・ホームページ（貸借対照表、損益計算書等）

https://www.jhf.go.jp

開示時期
（予定）
７月

（各店舗に設置している情報公開パソコ
ンにて閲覧可能）・官報にて公告

７月

・ホームページ

７月

財務諸表及び決算報告書に関する監事

https://www.jhf.go.jp（各店舗に設置

７月

並びに会計監査人の意見書している情報公開パソコンにて閲覧可

事業報告書（事業報告書及び中期目標に

能）

決算報告書

７月

係る事業報告書）
業務実績等報告書

７月

ディスクロージャー誌

８月

役員に対する報酬及び退職手当の支給改正（変更）の都度の基準並びに職員に対する給与及び退職手当の支給の基準
契約の方法に関する定め

改正（変更）の都度

法令の規定により使用料、手数料その他

改正（変更）の都度の料金を徴収している場合におけるその額の算出方法
業務実績等に係る評価調書

８月～９月

政策評価書

主務省が政策評価をした都度

会計検査院の直近の検査報告

12 月

関連法人の状況

７月（独立行政法人等の保有する情報の公開に関する法律（平成 13 年法律第 140号）第 22 条第１項第３号に規定する法人の名称、その業務と当該独立行政法人等の業務の関係、当該独立行政法人等との重要な取引の概要並びにその役員を兼ねている者の氏名及び役職）
個人情報ファイル簿改正（変更）の都度- 49 -

業務内容、業務実績、組織概要、業績評

改正（変更）の都度

価、財務内容等- 50 -