ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（毎月分配型）

第54期末（2017年8月21日）
価
額
8,531円資産
総額50,391百万円
第49期～第54期
騰
落率△ 7.3％
分 配 金（ 税 込 み ）合 計
420円
基
純

準

（３ヵ月決算型）

第17期末（2017年8月21日）
価
額
資
産
総
額
第16期～第17期
騰
落率分 配 金（ 税 込 み ）合 計基
純

準8,260円
8,805百万円△ 7.4％
0円（毎月分配型）／（３ヵ月決算型）／（年２回決算型）／（為替ヘッジあり）（毎月分配型）／（為替ヘッジあり）（年２回決算型）
追加型投信／海外／資産複合（年２回決算型）

第9期末（2017年8月21日）
価
額
12,752円
資産
総額
15,768百万円
第9期
騰落率△ 7.4％
分 配 金（ 税 込 み ）合 計0円
基純

交付運用報告書

準（為替ヘッジあり）（毎月分配型）
第6期末（2017年8月21日）
基
準
価
額
純
資
産
総
額
第1期～第6期
騰
落率分 配 金（ 税 込 み ）合 計
（為替ヘッジあり）（年２回決算型）
第1期末（2017年8月21日）
基
準
価
額
純
資
産
総
額
第1期
騰
落
率
分 配 金（ 税 込 み ）合 計

9,381円
23百万円△ 6.0％
15円

9,402円
33百万円△ 6.0％
0円（注）騰落率は分配金（税込み）を分配時に再投資したものとみなして計算したもので、小数点以下第２位を四捨五入して表示しております。
（注）純資産総額の単位未満は切捨てて表示しております。

○交付運用報告書は、運用報告書に記載すべき事項のうち重要なものを記載した書面です。その他の内容について
は、運用報告書（全体版）に記載しております。
○当ファンドは、
投資信託約款において運用報告書（全体版）に記載すべき事項を、電磁的方法によりご提供する旨を定めております。運用報告書（全体版）は、レッグ・メ
イソン・アセット・マネジメント株式会社のホームペー
ジにて閲覧・ダウンロードいただけます。
○運用報告書（全体版）は、受益者の方からのご請求により交付されます。交付をご請求される方は、販売会社までお問い合わせください。
＜運用報告書（全体版）の閲覧・ダウンロード方法＞
ホームページの「ファンド情報・基準価額一覧」等から当ファンドを選択することにより、運用報告書（全体版）を閲覧及びダウンロードすることができます。

交付_90053_530021_22_24_37_38_20170821_四校_ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド_688577.indd（毎月分配型）（為替ヘッジあり）（毎月分配型）
第49期 決算日 2017年 3 月21日 第 1 期 決算日 2017年 3 月21日
第50期 決算日 2017年 4 月20日 第 2 期 決算日 2017年 4 月20日
第51期 決算日 2017年 5 月22日 第 3 期 決算日 2017年 5 月22日
第52期 決算日 2017年 6 月20日 第 4 期 決算日 2017年 6 月20日
第53期 決算日 2017年 7 月20日 第 5 期 決算日 2017年 7 月20日
第54期 決算日 2017年 8 月21日 第 6 期 決算日 2017年 8 月21日
（３ヵ月決算型）（為替ヘッジあり）（年２回決算型）
第16期 決算日 2017年 5 月22日 第 1 期 決算日 2017年 8 月21日
第17期 決算日 2017年 8 月21日
（年２回決算型）
第 9 期 決算日 2017年 8 月21日
作成対象期間
作成対象期間（2017年2月21日～2017年8月21日）（2017年3月6日～2017年8月21日）

受益者のみなさまへ
毎々、格別のご愛顧にあずかり厚くお礼申し上げます。
さ て、「 Ｌ Ｍ・ ア メ リ カ 高 配 当 株 フ ァ ン ド
（毎月分配型）／（３ヵ月決算型）／（年２回決算型）／
（為替ヘッジあり）（毎月分配型）／（為替ヘッジあり）（年２回決算型）」は、2017 年８月 21 日に決算を行いました。
当ファンドは、配当収入の確保と信託財産の長期的な成長を目指して運用を行いました。
ここに、当作成対象期間の運用経過等についてご報
告申し上げます。
今後とも一層のお引立てを賜りますよう、お願い申し上げます。

レッグ・メイソン・アセット・マネジメント株式会社
東京都千代田区丸の内一丁目5 番 1 号
お問合わせ先TEL 03-5219-5947（営業日の 9:00～17:00）
http://www.leggmason.co.jp

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17:38:02

ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（毎月分配型）

運用経過＜ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（毎月分配型）＞

作成期間中の基準価額等の推移

（2017 年 2 月 21 日～2017 年 8 月 21 日）（円）
10,000（百万円）
85,0009,800

80,0009,600

75,0009,400

70,0009,200

65,0009,000

60,0008,800

55,0008,600

50,0008,400
2017/2/20

45,0002017/3/21

2017/4/20
基準価額（左軸）

2017/5/22

2017/6/20

分配金再投資基準価額（左軸）2017/7/20

2017/8/21

純資産総額（右軸）

第49期首： 9,640円
第54期末： 8,531円（既払分配金（税込み）：420円）
騰 落 率：△ 7.3％（分配金再投資ベース）（注）分配金再投資基準価額は、分配金（税込み）を分配時に再投資したものとみなして計算したもので、ファンド運用の実質的なパフォーマンス
を示すものです。
（注）分配金を再投資するかどうかについてはお客様がご利用のコースにより異なり、また、ファンドの購入価額により課税条件も異なりますので、お客様の損益の状況を示すものではありません。
（注）分配金再投資基準価額は、作成期首（2017 年２月 20 日）の値が基準価額と同一となるように指数化しております。
（注）上記騰落率は、小数点以下第２位を四捨五入して表示しております。

○基準価額の主な変動要因
当作成期末（2017 年８月 21 日）のＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（毎月分配型）（以下、当ファンド）の基準価額は 8,531 円（分配金控除後）となりました。当作成期の当ファンドのパフォーマンス（騰落率）
はマイナス 7.3％（分配金再投資ベース）、基準価額は 689 円（分配金込み）下落しました。
MLP（マスター・リミテッド・パートナーシップ）市場、REIT（リート）市場が下落した影響などから、株式要因はマイナスとなりました。為替要因についても、米ドル安・円高を受けてマイナスとなりました。

1

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ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（３ヵ月決算型）

運用経過＜ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（３ヵ月決算型）＞

作成期間中の基準価額等の推移

（2017 年 2 月 21 日～2017 年 8 月 21 日）

（円）
9,400

（百万円）
20,0009,200

18,0009,000

16,0008,800

14,0008,600

12,0008,400

10,000

8,200

8,000

8,000

6,000

2017/2/20

2017/5/22
基準価額（左軸）

2017/8/21

分配金再投資基準価額（左軸）

純資産総額（右軸）

第16期首： 8,916円
第17期末： 8,260円（既払分配金（税込み）：0円）
騰 落 率：△ 7.4％（分配金再投資ベース）（注）分配金再投資基準価額は、分配金（税込み）を分配時に再投資したものとみなして計算したもので、ファンド運用の実質的なパフォーマンス
を示すものです。
（注）分配金を再投資するかどうかについてはお客様がご利用のコースにより異なり、また、ファンドの購入価額により課税条件も異なりますので、お客様の損益の状況を示すものではありません。
（注）分配金再投資基準価額は、作成期首（2017 年２月 20 日）の値が基準価額と同一となるように指数化しております。
（注）上記騰落率は、小数点以下第２位を四捨五入して表示しております。

○基準価額の主な変動要因
当作成期末（2017 年８月 21 日）のＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（３ヵ月決算型）（以下、当ファンド）の基準価額は 8,260 円となりました。当作成期の当ファンドのパフォーマンス（騰落率）はマイナス 7.4％、基準価額は 656 円下落しました。
MLP（マスター・リミテッド・パートナーシップ）市場、REIT（リート）市場が下落した影響などから、株式要因はマイナスとなりました。為替要因についても、米ドル安・円高を受けてマイナスとなりました。

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ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（年２回決算型）

運用経過＜ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（年２回決算型）＞

期中の基準価額等の推移

（2017 年 2 月 21 日～2017 年 8 月 21 日）（円）
14,500（百万円）
24,00014,00022,00013,50020,00013,00018,00012,50016,00012,00014,00011,5002017/2/20

12,0002017/3
基準価額（左軸）

2017/42017/52017/6

分配金再投資基準価額（左軸）2017/72017/8/21

純資産総額（右軸）

期 首：13,767円
期 末：12,752円（既払分配金（税込み）：0円）
騰落率：△ 7.4％（分配金再投資ベース）（注）分配金再投資基準価額は、分配金（税込み）を分配時に再投資したものとみなして計算したもので、ファンド運用の実質的なパフォーマンス
を示すものです。
（注）分配金を再投資するかどうかについてはお客様がご利用のコースにより異なり、また、ファンドの購入価額により課税条件も異なりますので、お客様の損益の状況を示すものではありません。
（注）分配金再投資基準価額は、期首（2017 年２月 20 日）の値が基準価額と同一となるように指数化しております。
（注）上記騰落率は、小数点以下第２位を四捨五入して表示しております。

○基準価額の主な変動要因
期末（2017 年８月 21 日）のＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（年２回決算型）（以下、当ファンド）の基準価額は 12,752 円となりました。当期の当ファンドのパフォーマンス（騰落率）はマイナス 7.4％、基準価額は 1,015 円下落しました。
MLP（マスター・リミテッド・パートナーシップ）市場、REIT（リート）市場が下落した影響などから、株式要因はマイナスとなりました。為替要因についても、米ドル安・円高を受けてマイナスとなりました。

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ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（為替ヘッジあり）（毎月分配型）

運用経過＜ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（為替ヘッジあり）（毎月分配型）＞

作成期間中の基準価額等の推移

（2017 年 3 月 6 日～2017 年 8 月 21 日）（円）
10,200（百万円）
25

10,000

24

9,800

23

9,600

22

9,400

21

9,200

20

9,000
2017/3/6

19
2017/3/21

2017/4/20
基準価額（左軸）

2017/5/22

2017/6/20

分配金再投資基準価額（左軸）2017/7/20

2017/8/21

純資産総額（右軸）

設 定 日：10,000円
第 6 期末： 9,381円（既払分配金（税込み）：15円）
騰 落 率：△ 6.0％（分配金再投資ベース）（注）分配金再投資基準価額は、分配金（税込み）を分配時に再投資したものとみなして計算したもので、ファンド運用の実質的なパフォーマンス
を示すものです。
（注）分配金を再投資するかどうかについてはお客様がご利用のコースにより異なり、また、ファンドの購入価額により課税条件も異なりますので、お客様の損益の状況を示すものではありません。
（注）上記騰落率は、小数点以下第２位を四捨五入して表示しております。

○基準価額の主な変動要因
当作成期末（2017 年８月 21 日）のＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（為替ヘッジあり）（毎月分配型）（以下、当ファンド）の基準価額は 9,381 円（分配金控除後）となりました。当作成期の当ファンドのパフォー
マンス（騰落率）はマイナス 6.0％（分配金再投資ベース）、基準価額は 604 円（分配金込み）下落しました。
MLP（マスター・リミテッド・パートナーシップ）市場、REIT（リート）市場が下落した影響などから、株式要因はマイナスとなりました。

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17:38:03

ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（為替ヘッジあり）（年２回決算型）

運用経過＜ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（為替ヘッジあり）（年２回決算型）＞

期中の基準価額等の推移

（2017 年 3 月 6 日～2017 年 8 月 21 日）（円）
10,200（百万円）
70

10,000

60

9,800

50

9,600

40

9,400

30

9,200

20

9,000
2017/3/6

10
2017/32017/4
基準価額（左軸）

2017/52017/6

分配金再投資基準価額（左軸）2017/72017/8/21

純資産総額（右軸）

設定日：10,000円
期 末： 9,402円（既払分配金（税込み）：0円）
騰落率：△ 6.0％（分配金再投資ベース）（注）分配金再投資基準価額は、分配金（税込み）を分配時に再投資したものとみなして計算したもので、ファンド運用の実質的なパフォーマンス
を示すものです。
（注）分配金を再投資するかどうかについてはお客様がご利用のコースにより異なり、また、ファンドの購入価額により課税条件も異なりますので、お客様の損益の状況を示すものではありません。
（注）上記騰落率は、小数点以下第２位を四捨五入して表示しております。

○基準価額の主な変動要因
期末（2017 年８月 21 日）のＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（為替ヘッジあり）（年２回決算型）（以下、
当ファンド）の基準価額は 9,402 円となりました。当期の当ファンドのパフォーマンス（騰落率）はマイ
ナス 6.0％、基準価額は 598 円下落しました。
MLP（マスター・リミテッド・パートナーシップ）市場、REIT（リート）市場が下落した影響などから、株式要因はマイナスとなりました。

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17:38:03

ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（毎月分配型）＜ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（毎月分配型）＞

1万口当たりの費用明細
項目（a） 信託報酬金（2017 年 2 月 21 日～2017 年 8 月 21 日）
第49期～第54期
項目の概要
額
比
率
円
％
87
0.937 （a）信託報酬＝作成期間の平均基準価額×信託報酬率（投信会社）（42）（0.458） 委託した資金の運用の対価（販売会社）（42）（0.458） 交付運用報告書等各種書類の送付、口座内でのファンドの管理、（受託会社）（ 2）（0.022） 運用財産の管理、投信会社からの指図の実行の対価（b） 売買委託手数料

2（株

購入後の情報提供等の対価

0.019（b）売買委託手数料＝作成期間の売買委託手数料÷作成期間の平均受益権口数（0.008） 売買委託手数料は、有価証券等の売買の際、売買仲介人に支払う
手数料

式）

（ 1）

（投資証券）（ 0）（Ｍ Ｌ Ｐ）（ 1）（0.007）（c） 有価証券取引税

0

0.000

（株

（0.004）（c）有価証券取引税＝作成期間の有価証券取引税÷作成期間の平均受益権口数（0.000） 有価証券取引税は、有価証券の取引の都度発生する取引に関す
る税金

式）

（ 0）

（投資証券）（ 0）（Ｍ Ｌ Ｐ）（ 0）（0.000）（d） その他費用

6

0.064

（保管費用）（ 0）（監査費用）（ 0）（d）その他費用＝作成期間のその他費用÷作成期間の平均受益
権口数（0.004） 保管費用は、海外における保管銀行等に支払う有価証券等の保管及び資金の送金・資産の移転等に要する費用（0.001） 監査費用は、監査法人等に支払うファンドの監査に係る費用（印刷等費用）（ 0）（0.002） 印刷等費用は、印刷業者等に支払う法定書類の作成、印刷、交付（その他１）（ 5）（0.055） ＭＬＰ投資に係る費用のうち、納税見込額の積立てによる未払（その他２）（ 0）（0.002） 権利処理に伴う費用（外国税額分も含む）

95

1.020

合

計

（0.000）

および届出に係る費用

費用（△の場合は、未払費用の組戻し）

作成期間の平均基準価額は、9,270円です。
（注）作成期間の費用（消費税等のかかるものは消費税等を含む）は、追加・解約により受益権口数に変動があるため、簡便法により算出した結果です。
（注）各金額は項目ごとに円未満は四捨五入してあります。
（注）売買委託手数料、有価証券取引税およびその他費用は、このファンドが組み入れている親投資信託が支払った金額のうち、当ファンドに対応するものを含みます。
（注）各比率は１万口当たりのそれぞれの費用金額（円未満の端数を含む）を作成期間の平均基準価額で除して 100 を乗じたもので、項目ごとに小数第３位未満は四捨五入してあります。

6

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17:38:04

ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（３ヵ月決算型）＜ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（３ヵ月決算型）＞

1万口当たりの費用明細
項目（a） 信託報酬金（2017 年 2 月 21 日～2017 年 8 月 21 日）
第16期～第17期
項目の概要
額
比
率
円
％
82
0.937 （a）信託報酬＝作成期間の平均基準価額×信託報酬率（投信会社）（40）（0.458） 委託した資金の運用の対価（販売会社）（40）（0.458） 交付運用報告書等各種書類の送付、口座内でのファンドの管理、（受託会社）（ 2）（0.022） 運用財産の管理、投信会社からの指図の実行の対価（b） 売買委託手数料

2（株

購入後の情報提供等の対価

0.018（b）売買委託手数料＝作成期間の売買委託手数料÷作成期間の平均受益権口数（0.008） 売買委託手数料は、有価証券等の売買の際、売買仲介人に支払う
手数料

式）

（ 1）

（投資証券）（ 0）（Ｍ Ｌ Ｐ）（ 1）（0.007）（c） 有価証券取引税

0

0.000

（株

（0.003）（c）有価証券取引税＝作成期間の有価証券取引税÷作成期間の平均受益権口数（0.000） 有価証券取引税は、有価証券の取引の都度発生する取引に関す
る税金

式）

（ 0）

（投資証券）（ 0）（Ｍ Ｌ Ｐ）（ 0）（0.000）（d） その他費用

6

0.072

（保管費用）（ 0）（監査費用）（ 0）（d）その他費用＝作成期間のその他費用÷作成期間の平均受益
権口数（0.004） 保管費用は、海外における保管銀行等に支払う有価証券等の保管及び資金の送金・資産の移転等に要する費用（0.004） 監査費用は、監査法人等に支払うファンドの監査に係る費用（印刷等費用）（ 1）（0.006） 印刷等費用は、印刷業者等に支払う法定書類の作成、印刷、交付（その他１）（ 5）（0.055） ＭＬＰ投資に係る費用のうち、納税見込額の積立てによる未払（その他２）（ 0）（0.002） 権利処理に伴う費用（外国税額分も含む）

90

1.027

合

計

（0.000）

および届出に係る費用

費用（△の場合は、未払費用の組戻し）

作成期間の平均基準価額は、8,735円です。
（注）作成期間の費用（消費税等のかかるものは消費税等を含む）は、追加・解約により受益権口数に変動があるため、簡便法により算出した結果です。
（注）各金額は項目ごとに円未満は四捨五入してあります。
（注）売買委託手数料、有価証券取引税およびその他費用は、このファンドが組み入れている親投資信託が支払った金額のうち、当ファンドに対応するものを含みます。
（注）各比率は１万口当たりのそれぞれの費用金額（円未満の端数を含む）を作成期間の平均基準価額で除して 100 を乗じたもので、項目ごとに小数第３位未満は四捨五入してあります。

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2017/09/19

17:38:04

ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（年２回決算型）＜ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（年２回決算型）＞

1万口当たりの費用明細
項目（a） 信託報酬金（2017 年 2 月 21 日～2017 年 8 月 21 日）
当

額
円
126

比

期

項目の概要
率
％
0.937 （a）信託報酬＝期中の平均基準価額×信託報酬率（投信会社）（ 62）（0.458） 委託した資金の運用の対価（販売会社）（ 62）（0.458） 交付運用報告書等各種書類の送付、口座内でのファンドの管理、（受託会社）（

3）（0.022） 運用財産の管理、投信会社からの指図の実行の対価

3

0.019

（b） 売買委託手数料（株

購入後の情報提供等の対価（b）売買委託手数料＝期中の売買委託手数料÷期中の平均受益
権口数（0.008） 売買委託手数料は、有価証券等の売買の際、売買仲介人に支払う
手数料

式）

（

1）

（投資証券）（

1）（Ｍ Ｌ Ｐ）（

1）（0.007）00.000（c） 有価証券取引税（株（0.004）（c）有価証券取引税＝期中の有価証券取引税÷期中の平均受益
権口数（0.000） 有価証券取引税は、有価証券の取引の都度発生する取引に関す
る税金

式）

（

0）

（投資証券）（

0）（Ｍ Ｌ Ｐ）（

0）（0.000）90.068（d） その他費用（0.000）（d）その他費用＝期中のその他費用÷期中の平均受益権口数（保管費用）（

1）（0.004） 保管費用は、海外における保管銀行等に支払う有価証券等の保（監査費用）（

0）（0.003） 監査費用は、監査法人等に支払うファンドの監査に係る費用（印刷等費用）（0）（0.004） 印刷等費用は、印刷業者等に支払う法定書類の作成、印刷、交付（その他１）（

8）（0.056） ＭＬＰ投資に係る費用のうち、納税見込額の積立てによる未払（その他２）（

0）（0.002） 権利処理に伴う費用（外国税額分も含む）

合

計

138

管及び資金の送金・資産の移転等に要する費用

および届出に係る費用

費用（△の場合は、未払費用の組戻し）

1.024

期中の平均基準価額は、13,488円です。
（注）期中の費用（消費税等のかかるものは消費税等を含む）は、追加・解約により受益権口数に変動があるため、簡便法により算出した結果です。
（注）各金額は項目ごとに円未満は四捨五入してあります。
（注）売買委託手数料、有価証券取引税およびその他費用は、このファンドが組み入れている親投資信託が支払った金額のうち、当ファンドに対応するものを含みます。
（注）各比率は１万口当たりのそれぞれの費用金額（円未満の端数を含む）を期中の平均基準価額で除して 100 を乗じたもので、項目ごとに小数第３位未満は四捨五入してあります。

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ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（為替ヘッジあり）（毎月分配型）＜ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（為替ヘッジあり）（毎月分配型）＞

1万口当たりの費用明細
項目（a） 信託報酬金（2017 年 3 月 6 日～2017 年 8 月 21 日）
第1期～第6期
項目の概要
額
比
率
円
％
85
0.870 （a）信託報酬＝作成期間の平均基準価額×信託報酬率（投信会社）（41）（0.425） 委託した資金の運用の対価（販売会社）（41）（0.425） 交付運用報告書等各種書類の送付、口座内でのファンドの管理、（受託会社）（ 2）（0.020） 運用財産の管理、投信会社からの指図の実行の対価（b） 売買委託手数料

2（株

購入後の情報提供等の対価

0.016（b）売買委託手数料＝作成期間の売買委託手数料÷作成期間の平均受益権口数（0.006） 売買委託手数料は、有価証券等の売買の際、売買仲介人に支払う
手数料

式）

（ 1）

（投資証券）（ 0）（Ｍ Ｌ Ｐ）（ 1）（0.006）（c） 有価証券取引税

0

0.000

（株

（0.004）（c）有価証券取引税＝作成期間の有価証券取引税÷作成期間の平均受益権口数（0.000） 有価証券取引税は、有価証券の取引の都度発生する取引に関す
る税金

式）

（ 0）

（投資証券）（ 0）（Ｍ Ｌ Ｐ）（ 0）（0.000）（d） その他費用

8

0.077

（保管費用）（ 0）（監査費用）（ 1）（d）その他費用＝作成期間のその他費用÷作成期間の平均受益
権口数（0.004） 保管費用は、海外における保管銀行等に支払う有価証券等の保管及び資金の送金・資産の移転等に要する費用（0.013） 監査費用は、監査法人等に支払うファンドの監査に係る費用（印刷等費用）（ 0）（0.005） 印刷等費用は、印刷業者等に支払う法定書類の作成、印刷、交付（その他１）（ 5）（0.054） ＭＬＰ投資に係る費用のうち、納税見込額の積立てによる未払（その他２）（ 0）（0.002） 権利処理に伴う費用（外国税額分も含む）

95

0.963

合

計

（0.000）

および届出に係る費用

費用（△の場合は、未払費用の組戻し）

作成期間の平均基準価額は、9,752円です。
（注）作成期間の費用（消費税等のかかるものは消費税等を含む）は、追加・解約により受益権口数に変動があるため、簡便法により算出した結果です。
（注）各金額は項目ごとに円未満は四捨五入してあります。
（注）売買委託手数料、有価証券取引税およびその他費用は、このファンドが組み入れている親投資信託が支払った金額のうち、当ファンドに対応するものを含みます。
（注）各比率は１万口当たりのそれぞれの費用金額（円未満の端数を含む）を作成期間の平均基準価額で除して 100 を乗じたもので、項目ごとに小数第３位未満は四捨五入してあります。

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ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（為替ヘッジあり）（年２回決算型）＜ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（為替ヘッジあり）（年２回決算型）＞

1万口当たりの費用明細
項目（a） 信託報酬金（2017 年 3 月 6 日～2017 年 8 月 21 日）
当

額
円
85

比

期

項目の概要
率
％
0.870 （a）信託報酬＝期中の平均基準価額×信託報酬率（投信会社）（41）（0.425） 委託した資金の運用の対価（販売会社）（41）（0.425） 交付運用報告書等各種書類の送付、口座内でのファンドの管理、（受託会社）（ 2）（0.020） 運用財産の管理、投信会社からの指図の実行の対価（b） 売買委託手数料

2（株

購入後の情報提供等の対価

0.016（b）売買委託手数料＝期中の売買委託手数料÷期中の平均受益
権口数（0.006） 売買委託手数料は、有価証券等の売買の際、売買仲介人に支払う
手数料

式）

（ 1）

（投資証券）（ 0）（Ｍ Ｌ Ｐ）（ 1）（0.006）（c） 有価証券取引税

0

0.000

（株

（0.004）（c）有価証券取引税＝期中の有価証券取引税÷期中の平均受益
権口数（0.000） 有価証券取引税は、有価証券の取引の都度発生する取引に関す
る税金

式）

（ 0）

（投資証券）（ 0）（Ｍ Ｌ Ｐ）（ 0）（0.000）（d） その他費用

8

0.083

（保管費用）（ 0）（0.004） 保管費用は、海外における保管銀行等に支払う有価証券等の保（監査費用）（ 1）（0.014） 監査費用は、監査法人等に支払うファンドの監査に係る費用（印刷等費用）（ 0）（0.005） 印刷等費用は、印刷業者等に支払う法定書類の作成、印刷、交付（その他１）（ 6）（0.058） ＭＬＰ投資に係る費用のうち、納税見込額の積立てによる未払（その他２）（ 0）（0.002） 権利処理に伴う費用（外国税額分も含む）

95

0.969

合

計

（0.000）（d）その他費用＝期中のその他費用÷期中の平均受益権口数
管及び資金の送金・資産の移転等に要する費用

および届出に係る費用

費用（△の場合は、未払費用の組戻し）

期中の平均基準価額は、9,760円です。
（注）期中の費用（消費税等のかかるものは消費税等を含む）は、追加・解約により受益権口数に変動があるため、簡便法により算出した結果です。
（注）各金額は項目ごとに円未満は四捨五入してあります。
（注）売買委託手数料、有価証券取引税およびその他費用は、このファンドが組み入れている親投資信託が支払った金額のうち、当ファンドに対応するものを含みます。
（注）各比率は１万口当たりのそれぞれの費用金額（円未満の端数を含む）を期中の平均基準価額で除して 100 を乗じたもので、項目ごとに小数第３位未満は四捨五入してあります。

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ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（毎月分配型）＜ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（毎月分配型）＞

最近5年間の基準価額等の推移

（2012 年 ８ 月 20 日～2017 年 8 月 21 日）（円）
18,000（百万円）
300,000

16,000250,000

14,000200,000

12,000150,000

10,000100,000

8,000

50,0006,000
2012/80
2013/8
基準価額（左軸）

2014/8

2015/8

分配金再投資基準価額（左軸）2016/82017/8

純資産総額（右軸）（注）分配金再投資基準価額は、分配金（税込み）を分配時に再投資したものとみなして計算したもので、ファンド運用の実質的なパフォーマンス
を示すものです。
（注）分配金を再投資するかどうかについてはお客様がご利用のコースにより異なり、また、ファンドの購入価額により課税条件も異なりますので、お客様の損益の状況を示すものではありません。
（注）当ファンドの設定日は 2013 年３月８日です。

2013年3月8日 2013年8月20日 2014年8月20日 2015年8月20日 2016年8月22日 2017年8月21日
設定日
決算日
決算日
決算日
決算日
決算日
基準価額
（円）
10,000
10,483
12,04812,1948,655
8,531
期間分配金合計（税込み）
（円）
－
150
640
1,290
1,390
840
分配金再投資基準価額騰落率 （％）
－
6.3
21.5
11.6
△ 18.08.0
純資産総額
（百万円）
7,244
47,21345,83877,82554,90950,391（注）上記騰落率は、小数点以下第２位を四捨五入して表示しております。
（注）純資産総額の単位未満は切捨てて表示しております。
（注）騰落率は１年前の決算応当日との比較です。
ただし、設定日の基準価額は設定当初の金額、純資産総額は設定当初の元本額を表示しており、2013 年８月 20 日の騰落率は設定当初との比較です。
（注）市場に広く認知されているベンチマーク等で、当ファンドのリスク特性を正確に反映する指標が見当たらないため、現状では、当ファンドの収益率及びリスク特性を特定のベンチマーク等と比較しておりません。

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ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（３ヵ月決算型）＜ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（３ヵ月決算型）＞

最近5年間の基準価額等の推移

（2012 年 ８ 月 20 日～2017 年 8 月 21 日）（円）
16,000（百万円）
60,00014,00050,00012,00040,00010,00030,0008,000

20,000

6,000

10,0004,000
2012/80
2013/8
基準価額（左軸）

2014/8

2015/8

分配金再投資基準価額（左軸）2016/82017/8

純資産総額（右軸）（注）分配金再投資基準価額は、分配金（税込み）を分配時に再投資したものとみなして計算したもので、ファンド運用の実質的なパフォーマンス
を示すものです。
（注）分配金を再投資するかどうかについてはお客様がご利用のコースにより異なり、また、ファンドの購入価額により課税条件も異なりますので、お客様の損益の状況を示すものではありません。
（注）当ファンドの設定日は 2013 年７月 19 日です。

2013年7月19日 2013年8月20日 2014年8月20日 2015年8月20日 2016年8月22日 2017年8月21日
設定日
決算日
決算日
決算日
決算日
決算日
基準価額
（円）
10,0009,508
10,010
9,333
7,648
8,260
期間分配金合計（税込み）
（円）
－
0
1,460
1,930
0
0
分配金再投資基準価額騰落率 （％）
－
△ 4.9
21.5
11.7
△ 18.1
8.0
純資産総額
（百万円）
85
615
4,987
20,18011,2848,805（注）上記騰落率は、小数点以下第２位を四捨五入して表示しております。
（注）純資産総額の単位未満は切捨てて表示しております。
（注）騰落率は１年前の決算応当日との比較です。
ただし、設定日の基準価額は設定当初の金額、純資産総額は設定当初の元本額を表示しており、2013 年８月 20 日の騰落率は設定当初との比較です。
（注）市場に広く認知されているベンチマーク等で、当ファンドのリスク特性を正確に反映する指標が見当たらないため、現状では、当ファンドの収益率及びリスク特性を特定のベンチマーク等と比較しておりません。

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ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（年２回決算型）＜ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（年２回決算型）＞

最近5年間の基準価額等の推移

（2012 年 ８ 月 20 日～2017 年 8 月 21 日）（円）
18,000（百万円）
120,000

16,000100,000

14,00080,00012,00060,00010,00040,0008,000

20,0006,000
2012/80
2013/8
基準価額（左軸）

2014/8

2015/8

分配金再投資基準価額（左軸）2016/82017/8

純資産総額（右軸）（注）分配金再投資基準価額は、分配金（税込み）を分配時に再投資したものとみなして計算したもので、ファンド運用の実質的なパフォーマンス
を示すものです。
（注）分配金を再投資するかどうかについてはお客様がご利用のコースにより異なり、また、ファンドの購入価額により課税条件も異なりますので、お客様の損益の状況を示すものではありません。
（注）当ファンドの設定日は 2013 年３月８日です。

2013年3月8日 2013年8月20日 2014年8月20日 2015年8月20日 2016年8月22日 2017年8月21日
設定日
決算日
決算日
決算日
決算日
決算日
基準価額
（円）
10,00010,62912,91814,421
11,804
12,752
期間分配金合計（税込み）
（円）
－
0
0
0
0
0
分配金再投資基準価額騰落率 （％）
－
6.3
21.5
11.6
△ 18.1
8.0
純資産総額
（百万円）
5,684
32,191
27,501
27,29817,701
15,768（注）上記騰落率は、小数点以下第２位を四捨五入して表示しております。
（注）純資産総額の単位未満は切捨てて表示しております。
（注）騰落率は１年前の決算応当日との比較です。
ただし、設定日の基準価額は設定当初の金額、純資産総額は設定当初の元本額を表示しており、2013 年８月 20 日の騰落率は設定当初との比較です。
（注）市場に広く認知されているベンチマーク等で、当ファンドのリスク特性を正確に反映する指標が見当たらないため、現状では、当ファンドの収益率及びリスク特性を特定のベンチマーク等と比較しておりません。

13

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17:38:05

ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（為替ヘッジあり）（毎月分配型）＜ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（為替ヘッジあり）（毎月分配型）＞

最近5年間の基準価額等の推移

（2012 年 ８ 月 20 日～2017 年 8 月 21 日）（円）
10,200（百万円）
60

10,000

50

9,800

40

9,600

30

9,400

20

9,200

10

9,000
2012/80
2013/8
基準価額（左軸）

2014/8

2015/8

分配金再投資基準価額（左軸）2016/82017/8

純資産総額（右軸）（注）分配金再投資基準価額は、分配金（税込み）を分配時に再投資したものとみなして計算したもので、ファンド運用の実質的なパフォーマンス
を示すものです。
（注）分配金を再投資するかどうかについてはお客様がご利用のコースにより異なり、また、ファンドの購入価額により課税条件も異なりますので、お客様の損益の状況を示すものではありません。
（注）当ファンドの設定日は 2017 年３月６日です。

2017年3月6日 2017年8月21日
設定日
決算日
基準価額
（円）
10,0009,381
期間分配金合計（税込み）（円）－
15
分配金再投資基準価額騰落率 （％）－△ 6.0
純資産総額（百万円）
20
23（注）上記騰落率は、小数点以下第２位を四捨五入して表示しております。
（注）純資産総額の単位未満は切捨てて表示しております。
（注）設定日の基準価額は設定当初の金額、純資産総額は設定当初の元本額を表示しており、騰落率は設定当初との比較です。
（注）市場に広く認知されているベンチマーク等で、当ファンドのリスク特性を正確に反映する指標が見当たらないため、現状では、当ファンドの収益率及びリスク特性を特定のベンチマーク等と比較しておりません。

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2017/09/19

17:38:05

ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（為替ヘッジあり）（年２回決算型）＜ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（為替ヘッジあり）（年２回決算型）＞

最近5年間の基準価額等の推移

（2012 年 ８ 月 20 日～2017 年 8 月 21 日）（円）
10,200（百万円）
120

10,000

100

9,800

80

9,600

60

9,400

40

9,200

20

9,000
2012/80
2013/8
基準価額（左軸）

2014/8

2015/8

分配金再投資基準価額（左軸）2016/82017/8

純資産総額（右軸）（注）分配金再投資基準価額は、分配金（税込み）を分配時に再投資したものとみなして計算したもので、ファンド運用の実質的なパフォーマンス
を示すものです。
（注）分配金を再投資するかどうかについてはお客様がご利用のコースにより異なり、また、ファンドの購入価額により課税条件も異なりますので、お客様の損益の状況を示すものではありません。
（注）当ファンドの設定日は 2017 年３月６日です。

2017年3月6日 2017年8月21日
設定日
決算日
基準価額
（円）
10,0009,402
期間分配金合計（税込み）（円）－
0
分配金再投資基準価額騰落率 （％）－△ 6.0
純資産総額（百万円）
20
33（注）上記騰落率は、小数点以下第２位を四捨五入して表示しております。
（注）純資産総額の単位未満は切捨てて表示しております。
（注）設定日の基準価額は設定当初の金額、純資産総額は設定当初の元本額を表示しており、騰落率は設定当初との比較です。
（注）市場に広く認知されているベンチマーク等で、当ファンドのリスク特性を正確に反映する指標が見当たらないため、現状では、当ファンドの収益率及びリスク特性を特定のベンチマーク等と比較しておりません。

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17:38:05

ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（毎月分配型）／（３ヵ月決算型）／（年２回決算型）＜ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（毎月分配型）／（３ヵ月決算型）／（年２回決算型）＞

投資環境



（2017 年 2 月 21 日～2017 年 8 月 21 日）

米国S&P 500指数の推移
当作成期の米国株式相場は、上昇しました。期
の前半は、トランプ政権による政策への期待等を 2,500
背景に、株価は上昇して始まりましたが、同政権が重要課題とする医療保険制度改革法（オバマケア） 2,450の代替法案の採決が見送られ、政策運営を巡る不透明感が広がると、下落しました。シリアや朝鮮 2,400
半島情勢の緊迫化を受けて地政学リスクの高まりが意識されたことも、
株価の下落要因となりました。 2,350
期の半ばは、混迷の様相を呈していたフランス大統領選の第１回投票が波乱なく終了し、投資家の2,300
リスク回避姿勢が後退したことから、株価は上昇（出所）ファクトセット
しました。また、米連邦公開市場委員会（FOMC）
2,250
議事録を受け、米連邦準備制度理事会（FRB）の
17/02
17/03
17/04
17/05
17/06
17/07
17/08
金融正常化の動きが緩やかになるとの見方が強まったことも、株価を押し上げる要因となりました。期の後半は、欧州中央銀行（ECB）総裁が金融緩和の縮小に前向きな姿勢を示したと受け止められ、欧州の株式相場が下落した影響から、株価の上値は重い展開となりました。その後、FRB 議長の議会証言を受けて FRB が利上げを急がないとの見方が広がったことなどから、株価は上昇しましたが、作成期末にかけては北朝鮮情勢を巡る警戒感などから下落しました。

当作成期の MLP 市場は、下落しました。期の半
ばは、原油の供給過剰への懸念が意識され、原油価 350
格が下落したことなどから、MLP 市場は下落しま 340した。その後、原油価格の反発を受けて、MLP 市 330
場は持ち直す場面も見られましたが、トランプ政権 320の政策運営を巡る不透明感が広がったことなどから、 310
概ね上値の重い展開となりました。期の後半は、原 300
油価格が供給過剰懸念等を背景に軟調となる中、 290
MLP 市場では売り圧力が強まる展開となりました。
280
期の後半は、原油価格が上昇に転じる中、MLP 市
270
場は反発しました。しかしその後は、公募増資によ260
る 需 給 の 緩 み が 意 識 さ れ た こ と に 加 え、 一 部 の
250
MLP の決算が市場予想を下回ったことなどから、 17/02
MLP 市場は下落しました。

アレリアンMLP指数の推移（出所）ファクトセット
17/03

17/04

17/05

17/06

17/07

17/08

16

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2017/09/19

17:38:05

ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（毎月分配型）／（３ヵ月決算型）／（年２回決算型）
MSCI US REIT指数の推移
当作成期のリート市場は、下落しました。期の前半は、FRB による利上げ観測を背景に米国国債 1,200
利回りが上昇する中、リート市場は軟調となりま1,180した。しかしその後、FRB による今後の利上げペー
スが緩やかなものにとどまるとの見方が広がり、 1,160
米国国債利回りが低下すると、リート市場は反発
1,140
しました。期の半ばは、トランプ政権の政策運営を巡る不透明感が広がったことなどから、リート 1,120
市場は下落しました。しかしその後は、FRB によ
1,100
る金融正常化の動きが緩やかになるとの見方等を背景に米国国債利回りが低下したことなどから、 1,080（出所）ファクトセット
リート市場は上昇に転じました。期の後半は、
1,060
ECB 総裁の発言をきっかけに債券利回りが世界的
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に上昇する中、リート市場は下落しました。その後は、FRB 議長の議会証言を受けて FRB が利上げを急がないとの見方が広がり、米国国債利回りが低下したことなどから、リート市場は底堅く推移しましたが、作成期末にかけては、北朝鮮情勢への警戒感が意識されたことなどから、上値の重い展開となりました。
米ドル／円レートの推移
当作成期の米ドル・円相場は、米ドル安・円高 （円）となりました。期の前半は、トランプ政権の政策 116
運営を巡り不透明感が浮上したことや、FRB によ 115
る今後の利上げペースが緩やかになるとの見方が114広がったことなどから、米ドルは対円で下落しま113した。中東や朝鮮半島情勢の緊迫化から地政学リスクが意識されたことや、フランス大統領選を巡 112
る不透明感が高まったことなども、米ドル売り・ 111
円買いを促す要因となりました。期の半ばは、フ 110
ランス大統領選の結果を受けて欧州政治の先行き 109
懸念が後退したことなどから、米ドルは対円で反 108（出所）投資信託協会発しました。しかしその後は、トランプ政権の政107
策運営を巡る不透明感が改めて広がったことなど
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から、米ドル売り・円買いが強まりました。期の後半は、FOMC において追加利上げの決定とともにバランスシートの縮小を年内に開始する方針が示されたことを受け、米ドルは対円で上昇しました。しかしその後は、FRB 議長の議会証言を受けて FRB が追加利上げを急がないとの見方が広がったことなどから、米ドル売り・円買いが優勢となりました。

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投資環境



（2017 年 3 月 6 日～2017 年 8 月 21 日）

米国S&P 500指数の推移
当作成期の米国株式相場は、上昇しました。期の前半は、トランプ政権が重要課題とする医療保険制 2,500度改革法（オバマケア）の代替法案の採決が見送られ、政策運営を巡る不透明感が広がったことから、株価 2,450は下落しました。シリアや朝鮮半島情勢の緊迫化を受けて地政学リスクの高まりが意識されたことも、 2,400
株価の下落要因となりました。期の半ばは、混迷の様相を呈していたフランス大統領選の第１回投票が 2,350
波乱なく終了し、投資家のリスク回避姿勢が後退したことから、株価は上昇しました。また、米連邦公2,300
開市場委員会（FOMC）議事録を受け、米連邦準備（出所）ファクトセット
制度理事会（FRB）の金融正常化の動きが緩やかに2,250なるとの見方が強まったことも、株価を押し上げる
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要因となりました。期の後半は、欧州中央銀行（ECB）
総裁が金融緩和の縮小に前向きな姿勢を示したと受け止められ、欧州の株式相場が下落した影響から、
株価の上値は重い展開となりました。その後、FRB 議長の議会証言を受けて FRB が利上げを急がないとの見方が広がったことなどから、株価は上昇しましたが、作成期末にかけては北朝鮮情勢を巡る警戒感などから下落しました。

当作成期のMLP市場は、下落しました。期の半ばは、原油の供給過剰への懸念が意識され、原油価格が下 340
落したことなどから、MLP 市場は下落しました。そ 330の後、原油価格の反発を受けて、MLP 市場は持ち直320す場面も見られましたが、トランプ政権の政策運営を巡る不透明感が広がったことなどから、概ね上値 310の重い展開となりました。期の後半は、原油価格が 300
供給過剰懸念等を背景に軟調となる中、MLP 市場で 290
は売り圧力が強まる展開となりました。期の後半は、 280
原油価格が上昇に転じる中、
MLP市場は反発しました。 270
しかしその後は、公募増資による需給の緩みが意識 260されたことに加え、一部の MLP の決算が市場予想を250下回ったことなどから、MLP 市場は下落しました。
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アレリアンMLP指数の推移（出所）ファクトセット
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ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（為替ヘッジあり）（毎月分配型）／（為替ヘッジあり）（年２回決算型）
MSCI US REIT指数の推移
当作成期のリート市場は、下落しました。期の前半は、FRB による利上げ観測を背景に米国国債利回 1,200
りが上昇する中、リート市場は軟調となりました。
1,180
しかしその後、FRB による今後の利上げペースが緩やかなものにとどまるとの見方が広がり、米国国債 1,160
利回りが低下すると、リート市場は反発しました。
1,140
期の半ばは、トランプ政権の政策運営を巡る不透明感が広がったことなどから、リート市場は下落しま 1,120
した。しかしその後は、FRB による金融正常化の動
1,100
きが緩やかになるとの見方等を背景に米国国債利回りが低下したことなどから、リート市場は上昇に転 1,080（出所）ファクトセット
じました。期の後半は、ECB 総裁の発言をきっかけ
1,060に債券利回りが世界的に上昇する中、リート市場は
17/03
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下落しました。その後は、FRB 議長の議会証言を受けて FRB が利上げを急がないとの見方が広がり、米国国債利回りが低下したことなどから、リート市場は底堅く推移しましたが、作成期末にかけては、北朝鮮情勢への警戒感が意識されたことなどから、上
値の重い展開となりました。

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ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（毎月分配型）／（３ヵ月決算型）／（年２回決算型）＜ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（毎月分配型）／（３ヵ月決算型）／（年２回決算型）＞

当ファンドのポートフォリオ（2017 年 2 月 21 日～2017 年 8 月 21 日）

当ファンドは、主に「ＬＭ・アメリカ高配当株マザーファンド」受益証券への投資を通じて、主に米国の金融商品取引所に上場している株式（優先株式を含みます）、MLP および不動産投資信託を含む投資信託証券に投資を行うことにより、配当収入の確保と信託財産の長期的成長を目指して運用に努めてまいりました。当作成期の運用においては、高水準の配当利回りが期待できる銘柄への投資を行いました。
また、投資にあたっては、各銘柄の配当の継続性、配当の成長性、財務の健全性、株価の水準等に着目してポートフォリオの構築を行いました。

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ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（為替ヘッジあり）（毎月分配型）／（為替ヘッジあり）（年２回決算型）＜ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（為替ヘッジあり）（毎月分配型）／（為替ヘッジあり）（年２回決算型）＞

当ファンドのポートフォリオ（2017 年 3 月 6 日～2017 年 8 月 21 日）

当ファンドは、主に「ＬＭ・アメリカ高配当株マザーファンド」受益証券への投資を通じて、主に米国の金融商品取引所に上場している株式（優先株式を含みます）、MLP および不動産投資信託を含む投資信託証券に投資を行うことにより、配当収入の確保と信託財産の長期的成長を目指して運用に努めてまいりました。また、当ファンドの実質組入れ外貨建資産については、原則として為替ヘッジにより為替変動リスクの低減を目指します。当作成期の運用においては、高水準の配当利回りが期待できる銘柄への投資を行いました。また、投資にあたっては、各銘柄の配当の継続性、配当の成長性、財務の健全性、株価の水準等に着目してポートフォリオの構築を行いました。

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ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（毎月分配型）＜ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（毎月分配型）＞

当ファンドのベンチマークとの差異（2017 年 2 月 21 日～2017 年 8 月 21 日）

市場に広く認知されているベンチマーク等で、当ファンドのリスク特性を正確に反映する指標が見当たらないため、現状では、当ファンドの収益率及びリスク特性を特定のベンチマーク等と比較しておりません。
以下のグラフは、作成期間の当ファンドの期別基準価額騰落率です。
基準価額（期別騰落率）
（％）
4.0
2.0
0.0
-2.0
-4.0
-6.0
-8.0

第49期
2017/3/21

第50期
2017/4/20

第51期
2017/5/22

第52期
2017/6/20

第53期
2017/7/20

第54期
2017/8/21（注）基準価額の騰落率は分配金（税込み）込みです。

22

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ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（３ヵ月決算型）＜ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（３ヵ月決算型）＞

当ファンドのベンチマークとの差異（2017 年 2 月 21 日～2017 年 8 月 21 日）

市場に広く認知されているベンチマーク等で、当ファンドのリスク特性を正確に反映する指標が見当たらないため、現状では、当ファンドの収益率及びリスク特性を特定のベンチマーク等と比較しておりません。
以下のグラフは、作成期間の当ファンドの期別基準価額騰落率です。
基準価額（期別騰落率）
（％）
1.0
0.0
-1.0
-2.0
-3.0
-4.0
-5.0
-6.0

第16期
2017/5/22

第17期
2017/8/21（注）基準価額の騰落率は分配金（税込み）込みです。

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ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（年２回決算型）＜ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（年２回決算型）＞

当ファンドのベンチマークとの差異
市場に広く認知されているベンチマーク等
で、当ファンドのリスク特性を正確に反映する指標が見当たらないため、現状では、当ファンドの収益率及びリスク特性を特定のベンチ
マーク等と比較しておりません。
右記のグラフは、期中の当ファンドの期別基準価額騰落率です。

（2017 年 2 月 21 日～2017 年 8 月 21 日）
基準価額（期別騰落率）

（％）
2.0
0.0
-2.0
-4.0
-6.0
-8.0
-10.0

第9期
2017/8/21（注）基準価額の騰落率は分配金（税込み）込みです。

24

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ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（為替ヘッジあり）（毎月分配型）＜ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（為替ヘッジあり）（毎月分配型）＞

当ファンドのベンチマークとの差異（2017 年 3 月 6 日～2017 年 8 月 21 日）

市場に広く認知されているベンチマーク等で、当ファンドのリスク特性を正確に反映する指標が見当たらないため、現状では、当ファンドの収益率及びリスク特性を特定のベンチマーク等と比較しておりません。
以下のグラフは、作成期間の当ファンドの期別基準価額騰落率です。
基準価額（期別騰落率）
（％）
2.0
1.0
0.0
-1.0
-2.0
-3.0
-4.0
-5.0

第1期
2017/3/21

第2期
2017/4/20

第3期
2017/5/22

第4期
2017/6/20

第5期
2017/7/20

第6期
2017/8/21（注）基準価額の騰落率は分配金（税込み）込みです。

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ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（為替ヘッジあり）（年２回決算型）＜ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（為替ヘッジあり）（年２回決算型）＞

当ファンドのベンチマークとの差異
市場に広く認知されているベンチマーク等
で、当ファンドのリスク特性を正確に反映する指標が見当たらないため、現状では、当ファンドの収益率及びリスク特性を特定のベンチ
マーク等と比較しておりません。
右記のグラフは、期中の当ファンドの期別基準価額騰落率です。

（2017 年 3 月 6 日～2017 年 8 月 21 日）
基準価額（期別騰落率）

（％）
1.0
0.0
-1.0
-2.0
-3.0
-4.0
-5.0
-6.0
-7.0

第1期
2017/8/21（注）基準価額の騰落率は分配金（税込み）込みです。

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ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（毎月分配型）／（３ヵ月決算型）／（年２回決算型）＜ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（毎月分配型）／（３ヵ月決算型）／（年２回決算型）＞

分配金

（2017 年 2 月 21 日～2017 年 8 月 21 日）

分配金につきましては、基準価額動向や保有株式の配当収入等を勘案し、以下の通りとさせていただ
きました。なお、収益分配に充当しなかった利益につきましては信託財産中に留保し、運用の基本方針に基づき運用を行います。
○分配原資の内訳
ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（毎月分配型）

項

目

当期分配金
（対基準価額比率）
当期の収益
当期の収益以外
翌期繰越分配対象額

ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（３ヵ月決算型）（単位：円、1 万口当たり・税込み）

項

目

当期分配金
（対基準価額比率）
当期の収益
当期の収益以外
翌期繰越分配対象額（単位：円、1 万口当たり・税込み）

第49期
第50期
第51期
第52期
第53期
第54期
2017年2月21日～ 2017年3月22日～ 2017年4月21日～ 2017年5月23日～ 2017年6月21日～ 2017年7月21日～
2017年3月21日 2017年4月20日 2017年5月22日 2017年6月20日 2017年7月20日 2017年8月21日
70
70
70
70
70
70
0.733％
0.762％
0.760％
0.761％
0.759％
0.814％
13
－
41
19
9
37
56
70
28
50
60
32
2,008
1,938
1,910
1,860
1,799
1,766

第16期
第17期
2017年2月21日～ 2017年5月23日～
2017年5月22日 2017年8月21日
－
－
－％
－％
－
－
－
－
571
611

ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（年２回決算型）（単位：円、1 万口当たり・税込み）

項

目

当期分配金
（対基準価額比率）
当期の収益
当期の収益以外
翌期繰越分配対象額

第9期
2017年2月21日～
2017年8月21日
－
－％
－
－
4,779

（注）対基準価額比率は当期分配金（税込み）の期末基準価額（分配金込み）に対する比率であり、ファンドの収益率とは異なります。
（注）当期の収益、当期の収益以外は小数点以下切捨てで算出しているため合計が当期分配金と一致しない場合があります。

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ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（為替ヘッジあり）（毎月分配型）／（為替ヘッジあり）（年２回決算型）＜ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（為替ヘッジあり）（毎月分配型）／（為替ヘッジあり）（年２回決算型）＞

分配金

（2017 年 3 月 6 日～2017 年 8 月 21 日）

分配金につきましては、基準価額動向や保有株式の配当収入等を勘案し、以下の通りとさせていただ
きました。なお、収益分配に充当しなかった利益につきましては信託財産中に留保し、運用の基本方針に基づき運用を行います。
（為替ヘッジあり）（毎月分配型）につきましては、初回分配日が第４期決算日（2017 年６月 20 日）となっております。
○分配原資の内訳
ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（為替ヘッジあり）（毎月分配型）

項

目

当期分配金
（対基準価額比率）
当期の収益
当期の収益以外
翌期繰越分配対象額（単位：円、1 万口当たり・税込み）

第1期
第2期
第3期
第4期
第5期
第6期
2017年3月6日～ 2017年3月22日～ 2017年4月21日～ 2017年5月23日～ 2017年6月21日～ 2017年7月21日～
2017年3月21日 2017年4月20日 2017年5月22日 2017年6月20日 2017年7月20日 2017年8月21日
55
50.051％
0.051％
0.053％
5
5
5
－
－
－
58
62
99

ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（為替ヘッジあり）（年２回決算型）（単位：円、1 万口当たり・税込み）

項

目

当期分配金
（対基準価額比率）
当期の収益
当期の収益以外
翌期繰越分配対象額

第1期
2017年3月6日～
2017年8月21日
－
－％
－
－
85

（注）対基準価額比率は当期分配金（税込み）の期末基準価額（分配金込み）に対する比率であり、ファンドの収益率とは異なります。
（注）当期の収益、当期の収益以外は小数点以下切捨てで算出しているため合計が当期分配金と一致しない場合があります。

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ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（毎月分配型）／（３ヵ月決算型）／（年２回決算型）＜ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（毎月分配型）／（３ヵ月決算型）／（年２回決算型）＞

今後の運用方針
米国経済に関しては、堅調な雇用情勢などを背景に全般に底堅く推移しており、今後も緩やかな成長
基調を辿ると予想されます。
金融政策については、FRB は経済動向を見極めながら、慎重に金融政策の正常化を進めると思われます。
株式市場については、米国経済が緩やかな成長基調を続けるものと見込まれる中、株価は底堅く推移するものと予想されます。ただし、FRB による金融政策の動向には引き続き注意が必要です。
MLP 市場については、中長期的に強気の見方を維持しています。トランプ政権が米国のエネルギー政策推進に前向きな姿勢を示していることが、MLP を含むエネルギー・セクターへ好影響をもたらすと考えています。また、MLP 市場は長期投資家にとってバリュエーション面でも引き続き魅力的な水準にあるとみています。
リート市場については、投資家心理にやや慎重な姿勢が見られるものの、現在のリート市場には割高感はなく、底堅く推移すると予想されます。
為替相場については、米国経済が緩やかな成長基調を継続すると予想される一方、日本では日銀による積極的な金融緩和策が継続されると見込まれることから、米ドルは対円で底堅く推移するものと考えております。
当ファンドにおきましては、これまでと同様に、市場環境を注視しながら、投資魅力度が高く、高配当が期待できる銘柄を選別し、ポートフォリオの構築を行う方針です。

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ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（為替ヘッジあり）（毎月分配型）／（為替ヘッジあり）（年２回決算型）＜ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（為替ヘッジあり）（毎月分配型）／（為替ヘッジあり）（年２回決算型）＞

今後の運用方針
米国経済に関しては、堅調な雇用情勢などを背景に全般に底堅く推移しており、今後も緩やかな成長
基調を辿ると予想されます。
金融政策については、FRB は経済動向を見極めながら、慎重に金融政策の正常化を進めると思われます。
株式市場については、米国経済が緩やかな成長基調を続けるものと見込まれる中、株価は底堅く推移するものと予想されます。ただし、FRB による金融政策の動向には引き続き注意が必要です。
MLP 市場については、中長期的に強気の見方を維持しています。トランプ政権が米国のエネルギー政策推進に前向きな姿勢を示していることが、MLP を含むエネルギー・セクターへ好影響をもたらすと考えています。また、MLP 市場は長期投資家にとってバリュエーション面でも引き続き魅力的な水準にあるとみています。
リート市場については、投資家心理にやや慎重な姿勢が見られるものの、現在のリート市場には割高感はなく、底堅く推移すると予想されます。
当ファンドにおきましては、これまでと同様に、市場環境を注視しながら、投資魅力度が高く、高配当が期待できる銘柄を選別し、ポートフォリオの構築を行う方針です。

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ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（毎月分配型）／（３ヵ月決算型）／（年２回決算型）／（為替ヘッジあり）（毎月分配型）／（為替ヘッジあり）（年２回決算型）

お知らせ
該当事項はございません。

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商品

分

類 追加型投信／海外／資産複合当 フ ァ ン ド
（ 毎 月 分 配 型 ） 2013 年３月８日～2023 年２月 20 日まで（ 年 ２ 回 決 算 型 ）

信

託

期

間

当 フ ァ ン ド2013 年７月 19 日～2023 年２月 20 日まで（ ３ ヵ 月 決 算 型 ）当 フ ァ ン ド
（為替ヘッジあり）（毎月分配型） 2017 年３月６日～2023 年２月 20 日まで（為替ヘッジあり）（年２回決算型）

運用

方

主に米国の金融商品取引所に上場している株式（優先株式を含みます）、ＭＬＰ（マスター・リミテッド・パー
針 トナーシップ）および不動産投資信託を含む投資信託証券に投資を行うことにより、配当収入の確保と信託財産の長期的成長を目指します。
当

フ

ァ

ン

ド 「ＬＭ・アメリカ高配当株マザーファンド」受益証券を主要投資対象とします。

主 要 投 資 対 象 ＬＭ・アメリカ高配当株 主に米国の金融商品取引所に上場している株式（優先株式を含みます）、ＭＬＰ（マスター・リミテッド・パートナーシップ）および不動産投資信託を含む投資信託証券を主
マ ザ ー フ ァ ン ド
要投資対象とします。
当
運

用

方

法

フ

ァ

ン

ド

株式への実質投資割合には、制限を設けません。
MLP（マスター・リミテッド・パートナーシップ）への実質投資割合は、信託財産の純資産総額の 50％以内とします。
外貨建資産への実質投資割合には、制限を設けません。

株式への投資割合には、制限を設けません。
ＬＭ・アメリカ高配当株 MLP（マスター・リミテッド・パートナーシップ）への投資割合は、信託財産の純資産
マ ザ ー フ ァ ン ド 総額の 50％以内とします。
外貨建資産への投資割合には、制限を設けません。
（ 毎 月 分 配 型 ）原則として毎月 20 日。
（為替ヘッジあり）（毎月分配型）分

配方（ ３ ヵ 月 決 算 型 ） 原則として毎年２月、５月、８月および 11 月の各 20 日。
針 （ 年 ２ 回 決 算 型 ）
原則として毎年２月 20 日および８月 20 日。
（為替ヘッジあり）（年２回決算型）
上記各ファンドの決算日（休業日の場合は翌営業日）に、基準価額水準等を勘案して収益の分配を行います。
ただし、（為替ヘッジあり）（毎月分配型）の初回分配日は第４期決算日（2017 年６月 20 日）とします。

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ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（毎月分配型）／（３ヵ月決算型）／（年２回決算型）（参考情報）○当ファンドと代表的な資産クラスとの騰落率の比較＜ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（毎月分配型）／（３ヵ月決算型）／（年２回決算型）＞（2012年8月末～2017年7月末）

100.0％
75.0％
50.0％
25.0％
0.0％
-25.0％-50.0％(

ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド
毎月
３ヵ月
年２回
分配型
決算型
決算型

)

(

)

(

)

日本株
最大値

先進国株

新興国株

最小値

平均値

日本国債

先進国債

新興国債

（単位：％）

最大値
最小値
平均値

ＬＭ・アメリカ ＬＭ・アメリカ ＬＭ・アメリカ
高配当株ファンド 高配当株ファンド 高配当株ファンド
（毎月分配型） （３ヵ月決算型） （年２回決算型）
27.9
28.0
28.0
△ 24.9△ 24.9△ 25.0
6.0
4.9
6.0

日本株
65.0
△ 22.0
18.6

先進国株

新興国株

日本国債

先進国債

新興国債

65.7
△ 17.520.8

47.4△ 27.4
10.8

10.1
△ 4.3
2.8

34.9
△ 12.39.1

44.1△ 18.1
6.6（注）全ての資産クラスが当ファンドの投資対象とは限りません。
（注）2012 年８月から 2017 年７月の５年間の各月末における直近１年間の騰落率の最大値・最小値・平均値を表示したものです。なお、ＬＭ・
アメリカ高配当株ファンド（毎月分配型）およびＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（年２回決算型）は 2014 年３月以降、ＬＭ・アメ
リカ高配当株ファンド（３ヵ月決算型）は 2014 年７月以降の年間騰落率を用いています。
（注）上記の騰落率は決算日に対応した数値とは異なります。
（注）当ファンドは分配金再投資基準価額の騰落率です。

＊各資産クラスの騰落率を計算するために使用した指数
日 本 株：東証株価指数（TOPIX）（配当込み）
先進国株：MSCI コクサイ・インデックス（配当込み、ヘッジなし・円ベース）
新興国株：MSCI エマージング・マーケット・インデックス（配当込み、ヘッジなし・円ベース）
日本国債：シティ日本国債インデックス（円ベース）
先進国債：シティ世界国債インデックス（除く日本、ヘッジなし・円ベース）
新興国債：シティ新興国市場国債インデックス（ヘッジなし・円ベース）（注）海外の指数は、各資産クラスに為替ヘッジなしによる投資を行うことを想定して、円ベースの指数を採用しております。
（注）上記各指数に関する著作権、知的財産権その他の一切の権利はその指数を算出、公表しているそれぞれの主体に帰属します（TOPIX：
株式会社東京証券取引所、MSCI コクサイ・インデックスおよび MSCI エマージング・マーケット・インデックス：MSCI Inc.、シティ
日本国債インデックス、シティ世界国債インデックス、シティ新興国市場国債インデックス：Citigroup Index LLC）。また、それぞれの主体は当ファンドの運用に関して一切の責任を負うものではありません。

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ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（為替ヘッジあり）（毎月分配型）／（為替ヘッジあり）（年２回決算型）（参考情報）○当ファンドと代表的な資産クラスとの騰落率の比較＜ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（為替ヘッジあり）（毎月分配型）／（為替ヘッジあり）（年２回決算型）＞（2012年8月末～2017年7月末）

100.0％
75.0％
50.0％
25.0％
0.0％
-25.0％-50.0％

ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（為替ヘッジあり） （為替ヘッジあり）（毎月分配型） （年２回決算型）

日本株

先進国株
最大値

新興国株
最小値

日本国債

先進国債

新興国債

平均値

（単位：％）

最大値
最小値
平均値

ＬＭ・アメリカＬＭ・アメリカ
高配当株ファンド 高配当株ファンド
（為替ヘッジあり） （為替ヘッジあり）
（毎月分配型） （年２回決算型）
－
－
－
－
－
－

日本株
65.0
△ 22.0
18.6

先進国株

新興国株

65.7
△ 17.520.8

47.4△ 27.4
10.8

日本国債
10.1
△ 4.3
2.8

先進国債

新興国債

34.9
△ 12.39.1

44.1△ 18.1
6.6（注）全ての資産クラスが当ファンドの投資対象とは限りません。
（注）2012 年８月から 2017 年７月の５年間の各月末における直近１年間の騰落率の最大値・最小値・平均値を表示したものです。なお、ＬＭ・
アメリカ高配当株ファンド（為替ヘッジあり）（毎月分配型）およびＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（為替ヘッジあり）（年２回決算型）につきましては、運用期間が１年未満であるため掲載しておりません。
（注）上記の騰落率は決算日に対応した数値とは異なります。

＊各資産クラスの騰落率を計算するために使用した指数
日 本 株：東証株価指数（TOPIX）（配当込み）
先進国株：MSCI コクサイ・インデックス（配当込み、ヘッジなし・円ベース）
新興国株：MSCI エマージング・マーケット・インデックス（配当込み、ヘッジなし・円ベース）
日本国債：シティ日本国債インデックス（円ベース）
先進国債：シティ世界国債インデックス（除く日本、ヘッジなし・円ベース）
新興国債：シティ新興国市場国債インデックス（ヘッジなし・円ベース）（注）海外の指数は、各資産クラスに為替ヘッジなしによる投資を行うことを想定して、円ベースの指数を採用しております。
（注）上記各指数に関する著作権、知的財産権その他の一切の権利はその指数を算出、公表しているそれぞれの主体に帰属します（TOPIX：
株式会社東京証券取引所、MSCI コクサイ・インデックスおよび MSCI エマージング・マーケット・インデックス：MSCI Inc.、シティ
日本国債インデックス、シティ世界国債インデックス、シティ新興国市場国債インデックス：Citigroup Index LLC）。また、それぞれの主体は当ファンドの運用に関して一切の責任を負うものではありません。

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ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（毎月分配型）

当ファンドのデータ＜ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（毎月分配型）＞

組入資産の内容○組入上位ファンド銘（2017 年 8 月 21 日現在）
柄

名

第54期末

％
101.0
1 銘柄

ＬＭ・アメリカ高配当株マザーファンド
組入銘柄数（注）組入比率は純資産総額に対する評価額の割合です。
（注）組入銘柄に関する詳細な情報等につきましては、運用報告書（全体版）に記載しております。

○資産別配分○国別配分

親投資信託受益証券
101.0％○通貨別配分

日本
101.0％

円
101.0％（注）比率は組入資産（現金等を除く）の当ファンドの純資産総額に対する割合です。
（注）国別配分につきましては発行国もしくは投資国を表示しております。
（注）通貨別配分は組入資産（現金等を除く）を通貨で区分したものであり、通貨変動に伴うファンドの価格変動リスクと異なることがあります。

純資産等
項

目

純資産総額
受益権総口数
1万口当たり基準価額

第49期末
第50期末
第51期末
第52期末
第53期末
第54期末
2017年3月21日 2017年4月20日 2017年5月22日 2017年6月20日 2017年7月20日 2017年8月21日
61,755,524,411円 59,678,488,761円 57,955,581,499円 56,512,856,800円 55,054,346,112円 50,391,436,586円
65,129,756,394口 65,457,685,221口 63,367,973,852口 61,920,810,060口 60,179,859,911口 59,067,445,566口
9,482円
9,117円
9,146円
9,127円
9,148円
8,531円＊当作成期間（第 49 期～第 54 期）中における追加設定元本額は 7,891,855,996 円、同解約元本額は 12,813,152,083 円です。

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ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（３ヵ月決算型）

当ファンドのデータ＜ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（３ヵ月決算型）＞

組入資産の内容○組入上位ファンド銘（2017 年 8 月 21 日現在）
柄

名

第17期末

％
100.5
1 銘柄

ＬＭ・アメリカ高配当株マザーファンド
組入銘柄数（注）組入比率は純資産総額に対する評価額の割合です。
（注）組入銘柄に関する詳細な情報等につきましては、運用報告書（全体版）に記載しております。

○資産別配分○国別配分

親投資信託受益証券
100.5％○通貨別配分

日本
100.5％

円
100.5％（注）比率は組入資産（現金等を除く）の当ファンドの純資産総額に対する割合です。
（注）国別配分につきましては発行国もしくは投資国を表示しております。
（注）通貨別配分は組入資産（現金等を除く）を通貨で区分したものであり、通貨変動に伴うファンドの価格変動リスクと異なることがあります。

純資産等
項

目

純資産総額
受益権総口数
1万口当たり基準価額

第16期末
第17期末
2017年5月22日 2017年8月21日
10,221,503,541円 8,805,798,577円
11,814,201,339口 10,660,953,401口
8,652円
8,260円＊当作成期間（第 16 期～第 17 期）中における追加設定元本額は 120,019,591 円、同解約元本額は 2,366,104,623 円です。

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2017/09/19

17:38:07

ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（年２回決算型）

当ファンドのデータ＜ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（年２回決算型）＞

組入資産の内容○組入上位ファンド銘（2017 年 8 月 21 日現在）
柄

名

第9期末

％
101.1
1 銘柄

ＬＭ・アメリカ高配当株マザーファンド
組入銘柄数（注）組入比率は純資産総額に対する評価額の割合です。
（注）組入銘柄に関する詳細な情報等につきましては、運用報告書（全体版）に記載しております。

○資産別配分○国別配分

親投資信託受益証券
101.1％○通貨別配分

日本
101.1％

円
101.1％（注）比率は組入資産（現金等を除く）の当ファンドの純資産総額に対する割合です。
（注）国別配分につきましては発行国もしくは投資国を表示しております。
（注）通貨別配分は組入資産（現金等を除く）を通貨で区分したものであり、通貨変動に伴うファンドの価格変動リスクと異なることがあります。

純資産等
項

目

純資産総額
受益権総口数
1万口当たり基準価額

第9期末
2017年8月21日
15,768,676,252円
12,366,131,666口
12,752円＊期中における追加設定元本額は 1,004,182,198 円、同解約元本額は 2,635,685,498 円です。

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2017/09/19

17:38:08

ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（為替ヘッジあり）（毎月分配型）

当ファンドのデータ＜ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（為替ヘッジあり）（毎月分配型）＞組入資産の内容○組入上位ファンド銘（2017 年 8 月 21 日現在）
柄

名

第6期末

％
99.2
1 銘柄

ＬＭ・アメリカ高配当株マザーファンド
組入銘柄数（注）組入比率は純資産総額に対する評価額の割合です。
（注）組入銘柄に関する詳細な情報等につきましては、運用報告書（全体版）に記載しております。

○資産別配分

○国別配分

その他
0.8％

○通貨別配分

その他
0.8％

親投資信託受益証券
99.2％

その他
0.8％

日本
99.2％

円
99.2％

（注）比率は組入資産（現金等を除く）の当ファンドの純資産総額に対する割合です。
（注）国別配分につきましては発行国もしくは投資国を表示しております。
（注）通貨別配分は組入資産（現金等を除く）を通貨で区分したものであり、通貨変動に伴うファンドの価格変動リスクと異なることがあります。

純資産等
項

目

純資産総額
受益権総口数
1万口当たり基準価額

第1期末
第2期末
第3期末
第4期末
第5期末
第6期末
2017年3月21日 2017年4月20日 2017年5月22日 2017年6月20日 2017年7月20日 2017年8月21日
19,699,686円
20,598,538円
20,819,893円
21,343,750円
22,006,871円
23,017,694円
20,000,000口
20,978,251口
21,492,443口
21,994,421口
22,521,532口
24,537,162口
9,850円
9,819円
9,687円
9,704円
9,771円
9,381円＊当作成期間（第１期～第６期）中における追加設定元本額は 4,547,418 円、同解約元本額は 10,256 円です。

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2017/09/19

17:38:08

ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（為替ヘッジあり）（年２回決算型）

当ファンドのデータ＜ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（為替ヘッジあり）（年２回決算型）＞

組入資産の内容○組入上位ファンド銘（2017 年 8 月 21 日現在）
柄

名

第1期末

％
99.6
1 銘柄

ＬＭ・アメリカ高配当株マザーファンド
組入銘柄数（注）組入比率は純資産総額に対する評価額の割合です。
（注）組入銘柄に関する詳細な情報等につきましては、運用報告書（全体版）に記載しております。

○資産別配分

○国別配分

その他
0.4％

○通貨別配分

その他
0.4％

親投資信託受益証券
99.6％

その他
0.4％

日本
99.6％

円
99.6％

（注）比率は組入資産（現金等を除く）の当ファンドの純資産総額に対する割合です。
（注）国別配分につきましては発行国もしくは投資国を表示しております。
（注）通貨別配分は組入資産（現金等を除く）を通貨で区分したものであり、通貨変動に伴うファンドの価格変動リスクと異なることがあります。

純資産等
項

目

純資産総額
受益権総口数
1万口当たり基準価額

第1期末
2017年8月21日
33,718,490円
35,864,874口
9,402円

＊期中における追加設定元本額は 15,864,874 円、同解約元本額は０円です。

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090_3657653632904.pdf 流用

ＬＭ・アメリカ高配当株ファンド（毎月分配型）／（３ヵ月決算型）／（年２回決算型）／（為替ヘッジあり）（毎月分配型）／（為替ヘッジあり）（年２回決算型）

組入上位ファンドの概要
ＬＭ・アメリカ高配当株マザーファンド【基準価額の推移】（円）
16,000【１万口当たりの費用明細】（2016年２月23日～2017年２月20日）（2016年２月23日～2017年２月20日）

15,00014,00013,00012,00011,00010,000

当 期
額
比 率
円
％
（a）売 買 委 託 手 数 料
7
0.055
（株
式）
（ 2）
（0.016）
（投
資
証
券）
（ 0）
（0.003）
（M
L
P）
（ 5）
（0.036）（b）有 価 証 券 取 引 税
0
0.001
（株
式）
（ 0）
（0.001）
（投
資
証
券）
（ 0）
（0.000）
（M
L
P）
（ 0）
（0.000）
（c）そ
の
他
費
用
17
0.128
（保
管
費
用）
（ 1）
（0.008）
（そ
の
他
１）
（15）
（0.112）
（そ
の
他
２）
（ 1）
（0.008）
合
計
24
0.184
期中の平均基準価額は、13,179円です。
項

2016/3

2016/5

2016/7

2016/92016/112017/1目

金（注）上記項目の概要等詳細につきましては運用報告書（全体版）をご参照ください。

【組入上位10銘柄】
銘柄名
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10

業種／種別等

ENTERPRISE PRODUCTS PARTNERSMICROSOFT CORP
ENERGY TRANSFER PARTNERS LP
GENESIS ENERGY L.P.
BUCKEYE PARTNERS LP
LOCKHEED MARTIN CORP
ARES CAPITAL CORP
BLACKSTONE GROUP LP/THE
ANADARKO
AT&T INC
組入銘柄数

MLP
情報技術
MLP
MLP
MLP
資本財・サービス
金融
MLP
エネルギー
電気通信サービス（2017年２月20日現在）

通貨

国（地域）

比率

米ドル
米ドル
米ドル
米ドル
米ドル
米ドル
米ドル
米ドル
米ドル
米ドル
68銘柄

アメリカ
アメリカ
アメリカ
アメリカ
アメリカ
アメリカ
アメリカ
アメリカ
アメリカ
アメリカ

3.2
3.2
3.0
2.9
2.9
2.8
2.2
2.2
2.2
2.2

％

（注）比率は、純資産総額に対する割合です。
（注）組入銘柄に関する詳細な情報等につきましては、運用報告書（全体版）に記載しております。
（注）国（地域）につきましては発行国もしくは投資国を表示しております。
その他
6.8％

【資産別配分】その他
6.8％【国別配分】

その他
6.8％【通貨別配分】外国投資証券
11.1％
外国ＭＬＰ
27.8％

外国株式
54.4％
アメリカ
93.2％

米ドル
93.2％

（注）比率は組入資産（現金等を除く）の当ファンドの純資産総額に対する割合です。
（注）国別配分につきましては発行国もしくは投資国を表示しております。
（注）通貨別配分は組入資産（現金等を除く）を通貨で区分したものであり、通貨変動に伴うファンドの価格変動リスクと異なることがあります。
※当マザーファンドの計算期間における運用経過の説明は運用報告書（全体版）をご参照ください。

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2017/03/14

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2017/09/19

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