マニュライフ・
フレキシブル戦略ファンド
Ａコース（為替ヘッジあり・毎月）／Ｂコース（為替ヘッジなし・毎月）－受益者のみなさまへ－
毎々、格別のご愛顧にあずかり厚くお礼申し上げます。
さて、「マニュライフ・フレキシブル戦略ファ
ンド Ａコース（為替ヘッジあり・毎月）／Ｂ
コース（為替ヘッジなし・毎月）」は、2020年
９月15日をもちまして繰上償還となりました。
当ファンドは、投資信託証券への投資を通じて、主として世界の債券に分散投資を行い、信託財産の成長をめざして運用を行いました。
ここに、運用経過と償還内容をご報告申し上げ
ますとともに、ご愛顧に対し厚くお礼申し上げ
ます。

Ａコース

償還日
(2020年９月15日)

追加型投信／内外／債券

償還交付運用報告書
第14作成期
第77期（決算日 2020年４月15日）
第78期（決算日 2020年５月15日）
第79期（決算日 2020年６月15日）
第80期（決算日 2020年７月15日）
第81期（決算日 2020年８月17日）
第82期（償還日 2020年９月15日）

第77期～第82期(2020年３月17日～2020年９月15日)

作成対象期間（2020年３月17日～2020年９月15日）

償還価額

7,272円69銭 騰落率

6.3％

純資産総額

31百万円 分配金合計

150円

Ｂコース

償還日
(2020年９月15日)

償還価額

第77期～第82期(2020年３月17日～2020年９月15日)

8,483円65銭 騰落率

純資産総額 96百万円 分配金合計

マニュライフ・インベストメント・マネジメント株式会社

6.0％

東京都千代田区丸の内1-8-1

丸の内トラストタワーＮ館

お問い合わせ先

200円

サポートダイヤル：03-6267-1901
受付時間：営業日の午前９時～午後５時
ホームページアドレス：www.mamj.co.jp/（注）騰落率は、収益分配金（税引前）を分配時に再投資したものとみなして計算したものです。

当ファンドは、信託約款において運用報告書（全体版）に記載すべき事項を電磁的方法により交付する旨を定めております。
＜閲覧方法＞
当社ホームページアドレスにアクセス⇒各種情報を選択⇒償還ファンド一覧を選択※将来、ホームページの見直し等により、閲覧方法が変更になる場合があります。
○運用報告書（全体版）については、弊社ホームページに掲載しています。また、運用報告書（全体版）は、受益者のご請求により交付されます。交付をご請求される方は、販売会社にお問い合わせ下さい。販売会社にご請求いただければ当該販売会社を通じて交付いたします。

CC_20692697_01_ostマニュライフ_フレキシブル戦略F（A／B）_交償_表紙のみ.indd

12020/10/30

15:57:11

マニュライフ・フレキシブル戦略ファンド
Ａコース（為替ヘッジあり・毎月）／Ｂコース（為替ヘッジなし・毎月）

運用経過■当作成期中の基準価額等の推移（2020年３月17日から2020年９月15日まで）
Ａコース(円)
12,000(億円)
611,0005

10,000

4

9,000

3

8,000

2

7,000

1

6,000
2020/3/16(作成期首)

4/15

純資産総額（右軸）

5/15

6/15

基準価額（左軸）

7/15

分配金再投資基準価額（左軸）

8/15

0
9/15
(償還日)

参考指数（左軸）

作成期首：6,989円
償 還 日：7,272円69銭（既払分配金150円）
騰 落 率：
6.3％（分配金再投資ベース）※分配金再投資基準価額は、税引前の分配金を再投資（複利運用）したものとして、委託会社が算出したもので、ファンドの運用の実質的なパフォーマンスを示すものです。
※当ファンドの参考指数は、ブルームバーグ・バークレイズ・マルチバース・トータルリターン・インデックス（米ドルベース）です。当参考指数は、ファンドの設定日の前営業日を10,000として委託会社が算出したものです。
※分配金を再投資するかどうかについては、お客様がご利用のコースにより異なります。また、ファンドの購入価額により課税条件も異なります。従って、各個人のお客様の損益状況を示すものではありません。

■基準価額の主な変動要因
・安定的な利息収入や企業の信用リスクの低下などを背景に、投資先ファンドにおける米ハイイー
ルド債や投資適格債券の保有がプラスに寄与しました。
・為替ヘッジ取引にかかるコスト（ヘッジコスト）がマイナス寄与しました。
◆当作成期間の組入ファンドの騰落率
組入ファンドマニュライフ・インベストメンツ・トラスト－ストラテジック・インカム・オポチュニティーズ・ファンド クラスＡ
マニュライフ・日本債券インデックス・マザーファンド

騰落率
8.2％
△0.4％

－ 1 －

CC_20692697_02_ostマニュライフ_フレキシブル戦略F（A／B）_交償_運用経過.indd

12020/10/30

15:57:12

マニュライフ・フレキシブル戦略ファンド
Ａコース（為替ヘッジあり・毎月）／Ｂコース（為替ヘッジなし・毎月）■当作成期中の基準価額等の推移（2020年３月17日から2020年９月15日まで）
Ｂコース(円)
13,000(億円)
612,0005

11,0004

10,000

3

9,000

2

8,000

1

7,000
2020/3/16(作成期首)

4/15

純資産総額（右軸）

5/15

6/15

基準価額（左軸）

7/15

分配金再投資基準価額（左軸）

8/15

0
9/15
(償還日)

参考指数（左軸）

作成期首：8,194円
償 還 日：8,483円65銭（既払分配金200円）
騰 落 率：
6.0％（分配金再投資ベース）※分配金再投資基準価額は、税引前の分配金を再投資（複利運用）したものとして、委託会社が算出したもので、ファンドの運用の実質的なパフォーマンスを示すものです。
※当ファンドの参考指数は、ブルームバーグ・バークレイズ・マルチバース・トータルリターン・インデックス（円換算ベース／三菱ＵＦＪ銀行ＴＴＭ）です。当参考指数は、ファンドの設定日の前営業日を10,000として委託会社が算出したものです。
※分配金を再投資するかどうかについては、お客様がご利用のコースにより異なります。また、ファンドの購入価額により課税条件も異なります。従って、各個人のお客様の損益状況を示すものではありません。

■基準価額の主な変動要因
・安定的な利息収入や企業の信用リスクの低下などを背景に、投資先ファンドにおける米ハイイー
ルド債や投資適格債券の保有がプラスに寄与しました。
・円が米ドルに対して上昇したことがマイナス寄与しました。
◆当作成期間の組入ファンドの騰落率
組入ファンドマニュライフ・インベストメンツ・トラスト－ストラテジック・インカム・オポチュニティーズ・ファンド クラスＡ
マニュライフ・日本債券インデックス・マザーファンド

騰落率
8.2％
△0.4％

－ 2 －

CC_20692697_02_ostマニュライフ_フレキシブル戦略F（A／B）_交償_運用経過.indd

22020/10/30

15:57:12

マニュライフ・フレキシブル戦略ファンド
Ａコース（為替ヘッジあり・毎月）／Ｂコース（為替ヘッジなし・毎月）【Ａコース】■１万口当たりの費用明細
項目
平均基準価額(a) 信託報酬（投信会社）（販売会社）

第77期～第82期（2020年３月17日～2020年９月15日）
項目の概要
金額
比率
作成期間の平均基準価額（月末値の平均値）です。
7,092円－
48円
0.676％ (a)信託報酬＝作成期間の平均基準価額×信託報酬率(20)(0.276) ・委託した資金の運用の対価(27)(0.386) ・交付運用報告書等各種書類の送付、口座内でのファンドの管理、購入後の情報提供等の対価
・運用財産の管理、投信会社からの指図の実行の対価（受託会社）(b) 募集手数料(c) 売買委託手数料

( 1)
－
－

(0.014)－－(d) 有価証券取引税－－(d)有価証券取引税＝作成期間の有価証券取引税÷作成期間の平均受
益権口数
有価証券取引税は、有価証券の取引の都度発生する取引に関する税金(e) その他費用

9

0.126

(e)その他費用＝作成期間のその他費用÷作成期間の平均受益権口数
その他費用（保管費用）( 2)(0.034)・保管費用は、海外における保管銀行等に支払う有価証券等の保管及び資金の送金・資産の移転等に要する費用（監査費用）
（その他）
合計

( 6)
( 0)
57

(0.086)(0.007)0.802

・監査費用は、監査法人等に支払うファンドの監査に係る費用(c)売買委託手数料＝作成期間の売買委託手数料÷作成期間の平均受
益権口数
売買委託手数料は、有価証券等の売買の際、売買仲介人に支払う手数料

・その他は、信託財産に関する租税、信託事務の処理に要する諸費用等＊作成期間の費用（消費税のかかるものは消費税を含む）は追加、解約によって受益権口数に変動があるため、簡便法により算出した結果です。
＊各項目毎に円未満は四捨五入してあります。
＊売買委託手数料、有価証券取引税およびその他費用は、このファンドが組み入れているマザーファンドが支払った金額のうち、このファンドに対応するものを含みます。
＊各項目の費用は、このファンドが組入れている投資信託証券（マザーファンドを除く。）が支払った費用を含みません。
＊各比率は１万口当たりのそれぞれの費用金額を作成期間の平均基準価額で除して100を乗じたものです。

－ 3 －CC_20692697_02_ostマニュライフ_フレキシブル戦略F（A／B）_交償_運用経過.indd

32020/10/30

15:57:12

マニュライフ・フレキシブル戦略ファンド
Ａコース（為替ヘッジあり・毎月）／Ｂコース（為替ヘッジなし・毎月）（参考情報）■総経費率
当作成期中の運用・管理にかかった費用の総額（原則として、募集手数料、売買委託手数料及び有価証券取引税を除く。）を期中の平均受益権口数に期中の平均基準価額（１口当たり）を乗じた数で除した総経費率（年率）は2.07％です。
運用管理
費用以外
0.11％
運用管理費用
（投信会社）
0.55％

運用管理費用0.36％

投資先ファンド
0.47％

総経費率
2.07％
その他費用
0.25％

このファンド
1.60％

運用管理費用
（受託会社）
0.03％
運用管理費用（販売会社）0.77％

総経費率（①＋②＋③）

2.07％①このファンドの費用の比率②投資先ファンドの運用管理費用の比率③投資先ファンドの運用管理費用以外の比率

1.60％
0.36％
0.11％

＊①の費用は１万口当たりの費用明細において用いた簡便法により算出したものです。
＊各費用は、原則として、募集手数料、売買委託手数料及び有価証券取引税を含みません。
＊各比率は、年率換算した値です。
＊投資先ファンドとは、このファンドが組入れている投資信託証券（マザーファンドを除く。）です。
＊①の費用は、マザーファンドが支払った費用を含み、投資先ファンドが支払った費用を含みません。
＊①の費用と②③の費用は、計上された期間が異なる場合があります。
＊上記の前提条件で算出したものです。このため、これらの値はあくまでも参考であり、実際に発生した費用の比率とは異なります。

－ 4 －CC_20692697_02_ostマニュライフ_フレキシブル戦略F（A／B）_交償_運用経過.indd

42020/10/30

15:57:13

マニュライフ・フレキシブル戦略ファンド
Ａコース（為替ヘッジあり・毎月）／Ｂコース（為替ヘッジなし・毎月）【Ｂコース】■１万口当たりの費用明細
項目
平均基準価額(a) 信託報酬（投信会社）（販売会社）

第77期～第82期（2020年３月17日～2020年９月15日）
項目の概要
金額
比率
作成期間の平均基準価額（月末値の平均値）です。
8,339円－
56円
0.676％ (a)信託報酬＝作成期間の平均基準価額×信託報酬率(23)(0.276) ・委託した資金の運用の対価(32)(0.386) ・交付運用報告書等各種書類の送付、口座内でのファンドの管理、購入後の情報提供等の対価
・運用財産の管理、投信会社からの指図の実行の対価（受託会社）(b) 募集手数料(c) 売買委託手数料

( 1)
－
－

(0.014)－－(d) 有価証券取引税－－(d)有価証券取引税＝作成期間の有価証券取引税÷作成期間の平均受
益権口数
有価証券取引税は、有価証券の取引の都度発生する取引に関する税金(e) その他費用

9

0.109

(e)その他費用＝作成期間のその他費用÷作成期間の平均受益権口数
その他費用（保管費用）( 1)(0.011)・保管費用は、海外における保管銀行等に支払う有価証券等の保管及び資金の送金・資産の移転等に要する費用（監査費用）
（その他）
合計

( 8)
( 1)
65

(0.091)(0.006)0.785

・監査費用は、監査法人等に支払うファンドの監査に係る費用(c)売買委託手数料＝作成期間の売買委託手数料÷作成期間の平均受
益権口数
売買委託手数料は、有価証券等の売買の際、売買仲介人に支払う手数料

・その他は、信託財産に関する租税、信託事務の処理に要する諸費用等＊作成期間の費用（消費税のかかるものは消費税を含む）は追加、解約によって受益権口数に変動があるため、簡便法により算出した結果です。
＊各項目毎に円未満は四捨五入してあります。
＊売買委託手数料、有価証券取引税およびその他費用は、このファンドが組み入れているマザーファンドが支払った金額のうち、このファンドに対応するものを含みます。
＊各項目の費用は、このファンドが組入れている投資信託証券（マザーファンドを除く。）が支払った費用を含みません。
＊各比率は１万口当たりのそれぞれの費用金額を作成期間の平均基準価額で除して100を乗じたものです。

－ 5 －CC_20692697_02_ostマニュライフ_フレキシブル戦略F（A／B）_交償_運用経過.indd

52020/10/30

15:57:13

マニュライフ・フレキシブル戦略ファンド
Ａコース（為替ヘッジあり・毎月）／Ｂコース（為替ヘッジなし・毎月）（参考情報）■総経費率
当作成期中の運用・管理にかかった費用の総額（原則として、募集手数料、売買委託手数料及び有価証券取引税を除く。）を期中の平均受益権口数に期中の平均基準価額（１口当たり）を乗じた数で除した総経費率（年率）は2.05％です。
運用管理
費用以外
0.11％
運用管理費用
（投信会社）
0.55％

運用管理費用0.37％

投資先ファンド
0.48％

総経費率
2.05％
その他費用
0.22％

このファンド
1.57％

運用管理費用
（受託会社）
0.03％
運用管理費用（販売会社）0.77％

総経費率（①＋②＋③）

2.05％①このファンドの費用の比率②投資先ファンドの運用管理費用の比率③投資先ファンドの運用管理費用以外の比率

1.57％
0.37％
0.11％

＊①の費用は１万口当たりの費用明細において用いた簡便法により算出したものです。
＊各費用は、原則として、募集手数料、売買委託手数料及び有価証券取引税を含みません。
＊各比率は、年率換算した値です。
＊投資先ファンドとは、このファンドが組入れている投資信託証券（マザーファンドを除く。）です。
＊①の費用は、マザーファンドが支払った費用を含み、投資先ファンドが支払った費用を含みません。
＊①の費用と②③の費用は、計上された期間が異なる場合があります。
＊上記の前提条件で算出したものです。このため、これらの値はあくまでも参考であり、実際に発生した費用の比率とは異なります。

－ 6 －CC_20692697_02_ostマニュライフ_フレキシブル戦略F（A／B）_交償_運用経過.indd

62020/10/30

15:57:13

マニュライフ・フレキシブル戦略ファンド
Ａコース（為替ヘッジあり・毎月）／Ｂコース（為替ヘッジなし・毎月）■最近５年間の基準価額等の推移
Ａコース(円)
12,000(億円)
30

11,00025

10,000

20

9,000

15

8,000

10

7,000

5

6,000
2015/92016/92017/9

純資産総額（右軸）基準価額（左軸）

2018/92019/9

分配金再投資基準価額（左軸）02020/9参考指数（左軸）※分配金再投資基準価額は、税引前の分配金を再投資（複利運用）したものとして、委託会社が算出したもので、ファンドの運用の実質的なパフォーマンスを示すものです。
※当ファンドの参考指数は、ブルームバーグ・バークレイズ・マルチバース・トータルリターン・インデックス（米ドルベース）です。当参考指数は、ファンドの設定日の前営業日を10,000として委託会社が算出したものです。
※分配金を再投資するかどうかについては、お客様がご利用のコースにより異なります。また、ファンドの購入価額により課税条件も異なります。従って、各個人のお客様の損益状況を示すものではありません。

決算日

2015年９月15日 2016年９月15日 2017年９月15日 2018年９月18日 2019年９月17日 2020年９月15日
（期初）
（償還日）
（円）
9,224
8,815
8,502
7,671
7,389 7,272.69

基準価額
期間分配金合計（税込み） （円）
分配金再投資基準価額騰落率（％）
参考指数騰落率
（％）
純資産総額
（億円）

－
－
－
10.4

410
0.0
7.9
9.7

360
0.6
1.0
0.7

360
△5.7
△1.5
0.6

360
1.1
6.6
0.4

330
3.0
6.9
0.3

※当ファンドは特定のベンチマークとの連動またはそれを上回ることをめざして運用を行うものではありませんので、ベンチマークを設定しておりません。したがって、参考として参考指数の騰落率を表示しております。
※参考指数に関して
ブルームバーグ・バークレイズ・マルチバース・トータルリターン・インデックスとは、世界の債券の値動きを示す代表的な指数です。

－ 7 －CC_20692697_02_ostマニュライフ_フレキシブル戦略F（A／B）_交償_運用経過.indd

72020/10/30

15:57:13

マニュライフ・フレキシブル戦略ファンド
Ａコース（為替ヘッジあり・毎月）／Ｂコース（為替ヘッジなし・毎月）■最近５年間の基準価額等の推移
Ｂコース(円)
14,000(億円)
35

13,00030

12,00025

11,00020

10,000

15

9,000

10

8,000

5

7,000
2015/92016/92017/9

純資産総額（右軸）基準価額（左軸）

2018/92019/9

分配金再投資基準価額（左軸）02020/9参考指数（左軸）※分配金再投資基準価額は、税引前の分配金を再投資（複利運用）したものとして、委託会社が算出したもので、ファンドの運用の実質的なパフォーマンスを示すものです。
※当ファンドの参考指数は、ブルームバーグ・バークレイズ・マルチバース・トータルリターン・インデックス（円換算ベース／
三菱ＵＦＪ銀行ＴＴＭ）です。当参考指数は、ファンドの設定日の前営業日を10,000として委託会社が算出したものです。
※分配金を再投資するかどうかについては、お客様がご利用のコースにより異なります。また、ファンドの購入価額により課税条件も異なります。従って、各個人のお客様の損益状況を示すものではありません。

決算日

2015年９月15日 2016年９月15日 2017年９月15日 2018年９月18日 2019年９月17日 2020年９月15日
（期初）
（償還日）
（円）
11,428
9,409
9,839
9,125
8,715 8,483.65

基準価額
期間分配金合計（税込み） （円）
分配金再投資基準価額騰落率（％）
参考指数騰落率
（％）
純資産総額
（億円）

－
－
－
9.7

480
△13.8
△8.3
6.1

480
9.7
8.6
4.7

480
△2.4
△0.1
3.0

480
0.8
3.1
1.4

440
2.5
4.5
1.0

※当ファンドは特定のベンチマークとの連動またはそれを上回ることをめざして運用を行うものではありませんので、ベンチマークを設定しておりません。したがって、参考として参考指数の騰落率を表示しております。
※参考指数に関して
ブルームバーグ・バークレイズ・マルチバース・トータルリターン・インデックスとは、世界の債券の値動きを示す代表的な指数です。

－ 8 －CC_20692697_02_ostマニュライフ_フレキシブル戦略F（A／B）_交償_運用経過.indd

82020/10/30

15:57:13

マニュライフ・フレキシブル戦略ファンド
Ａコース（為替ヘッジあり・毎月）／Ｂコース（為替ヘッジなし・毎月）■投資環境［債券市況］
Ａ、Ｂコース
米10年国債利回りは、期初に0.9％台で始まった後、2020年３月中旬に一時1.1％台に上昇しまし
たが、新型コロナウイルスの感染拡大による世界経済への影響が懸念され、４月下旬には0.5％台に低下しました。その後６月中旬にかけて緩やかに上昇し、0.7％台となりましたが、６月下旬以
降は新型コロナウイルス感染拡大の第２波への懸念、ＦＲＢ（米連邦準備制度理事会）による大規模金融緩和の長期継続姿勢、米中対立の激化懸念などを受けて低下し、８月上旬には0.5％台となりました。８月中旬以降は、ＦＲＢが雇用確保を重視するために一時的に２％超のインフレ率を容認する姿勢を示し、インフレ期待が高まったことなどを背景に上昇し、0.6％台で期を終えました。
米投資適格社債や米ハイイールド債は、安定的な利息収入のほか、ＦＲＢによる社債買い入れなどを好感し信用リスクが低下したことから、トータルリターン・ベースで上昇しました。
米国以外の先進国では、新型コロナウイルスの感染拡大懸念や、各国中央銀行の金融緩和政策により国債利回りが低下しましたが、ＥＵ（欧州連合）の経済復興基金創設やＥＣＢ（欧州中央銀行）の追加金融緩和発表を受けて景気回復期待の高まったドイツでは、国債利回りが小幅上昇しました。
新興国債券は、各国で利下げが相次いだことやインドネシアなど一部の国の中銀が国債を買い支えたことなどから、期を通じてトータルリターン・ベースで上昇しました。
［為替市況］
Ｂコース
外国為替市場では、円は米ドルに対して上昇（円高）しました。期初１米ドル106円台で始まり、新型コロナウイルスの感染拡大懸念を背景に企業・金融機関による米ドル資金を確保する動きから一時111円台まで米ドルが上昇しましたが、その後、新型コロナウイルスの感染拡大懸念、ＦＲＢによる大規模金融緩和の長期継続姿勢、米中対立の深刻化懸念、過去最大の落ち込みとなった米国の第２四半期ＧＤＰ成長率などを受けて７月末には104円台まで円高米ドル安が進行しました。８月以降は、米国の景況感改善、雇用統計など堅調な経済指標、長期金利の上昇などを背景として米ドルが買い戻され、当作成期末に105円台となりました。
［日本債券市況］
Ａ、Ｂコース
当作成期間の10年国債利回りは、期初0.017％から期末0.021％となり利回りは上昇（価格は下落）しました。

－ 9 －CC_20692697_02_ostマニュライフ_フレキシブル戦略F（A／B）_交償_運用経過.indd

92020/10/30

15:57:13

マニュライフ・フレキシブル戦略ファンド
Ａコース（為替ヘッジあり・毎月）／Ｂコース（為替ヘッジなし・毎月）■当該投資信託のポートフォリオ
当ファンド
償還に向けて、主要投資対象とするケイマン籍外国投資信託「マニュライフ・インベストメン
ツ・トラスト－ストラテジック・インカム・オポチュニティーズ・ファンド クラスＡ」（以下「ＭＩＴ－ストラテジック・インカム・オポチュニティーズ・ファンド クラスＡ」といいます。）（米ドル建て）受益証券を売却し、現金化を行いました。
ＭＩＴ－ストラテジック・インカム・オポチュニティーズ・ファンド クラスＡ
当該投資信託を通じて、主として世界の債券に分散投資を行い、トータル・リターン（金利収入および値上がり益）の最大化をめざして運用を行いました。
マニュライフ・日本債券インデックス・マザーファンド
ＮＯＭＵＲＡ－ＢＰＩ総合に採用されている公社債に投資することにより、同インデックスの動きに連動する投資成果をめざして運用を行いました。

－ 10 －

CC_20692697_02_ostマニュライフ_フレキシブル戦略F（A／B）_交償_運用経過.indd

102020/10/30

15:57:13

マニュライフ・フレキシブル戦略ファンド
Ａコース（為替ヘッジあり・毎月）／Ｂコース（為替ヘッジなし・毎月）■当該投資信託のベンチマークとの差異
当ファンドは運用の目標となるベンチマークを設けておりません。以下のグラフは、当ファンドの基準価額と参考指数の騰落率の対比です。
Ａコース
4.0％
分配金再投資基準価額
参考指数

3.0％

3.0％

2.3％

2.2％

2.0％

1.7％

0.8％

1.0％
0.4％

1.0％
0.5％

0.1％

0.1％

0.0％

0.0％
-0.2％
-1.0％

第77期
2020年４月15日

第78期
2020年５月15日

第79期
2020年６月15日

第80期
2020年７月15日

第81期
2020年８月17日

第82期
2020年９月15日※当ファンドの参考指数は、ブルームバーグ・バークレイズ・マルチバース・トータルリターン・インデックス（米ドルベース）です。当参考指数は、ファンドの設定日の前営業日を10,000として委託会社が算出したものです。

Ｂコース
4.0％
分配金再投資基準価額
参考指数

2.9％

3.0％

2.1％
2.0％
1.5％
1.0％

1.0％

0.9％
0.4％

1.1％

1.0％

0.3％
0.0％

0.0％

-0.5％
-1.0％

第77期
2020年４月15日

第78期
2020年５月15日

第79期
2020年６月15日

第80期
2020年７月15日

第81期
2020年８月17日

-0.2％

第82期
2020年９月15日※当ファンドの参考指数は、ブルームバーグ・バークレイズ・マルチバース・トータルリターン・インデックス（円換算ベース／三菱ＵＦＪ
銀行ＴＴＭ）です。当参考指数は、ファンドの設定日の前営業日を10,000として委託会社が算出したものです。

－ 11 －

CC_20692697_02_ostマニュライフ_フレキシブル戦略F（A／B）_交償_運用経過.indd

112020/10/30

15:57:13

マニュライフ・フレキシブル戦略ファンド
Ａコース（為替ヘッジあり・毎月）／Ｂコース（為替ヘッジなし・毎月）■収益分配金について
Ａコース
当作成期間の収益分配は、分配方針に基づき第77期～第81期は30円、合計150円とさせていただ
きました。
［分配原資の内訳］

（１万口当たり、税引前）
第77期
第78期
第79期
第80期
第81期
自 2020年３月17日 自 2020年４月16日 自 2020年５月16日 自 2020年６月16日 自 2020年７月16日
至 2020年４月15日 至 2020年５月15日 至 2020年６月15日 至 2020年７月15日 至 2020年８月17日

当期分配金(対基準価額比率)

(円)
(％)

30
0.428

30
0.431

30
0.420

30
0.418

30
0.411

当期の収益
当期の収益以外
翌期繰越分配対象額

(円)
(円)
(円)

28
1
239

26
3
236

29
0
240

29
0
242

29
0
245

（注１）当期分配金の対基準価額比率は当期分配金（税込み）の期末基準価額（分配金込み）に対する比率であり、ファンドの収益率とは異なります。
（注２）「当期の収益」は「経費控除後の配当等収益」および「経費控除後の有価証券売買等損益」から分配に充当した金額です。
また、「当期の収益以外」は「収益調整金」および「分配準備積立金」から分配に充当した金額です。
（注３）円未満は切り捨てており、当期の収益と当期の収益以外の合計が当期分配金（税込み）に合致しない場合があります。

Ｂコース
当作成期間の収益分配は、分配方針に基づき第77期～第81期は40円、合計200円とさせていただ
きました。
［分配原資の内訳］

（１万口当たり、税引前）
第77期
第78期
第79期
第80期
第81期
自 2020年３月17日 自 2020年４月16日 自 2020年５月16日 自 2020年６月16日 自 2020年７月16日
至 2020年４月15日 至 2020年５月15日 至 2020年６月15日 至 2020年７月15日 至 2020年８月17日

当期分配金(対基準価額比率)

(円)
(％)

40
0.484

40
0.486

40
0.474

40
0.472

40
0.467

当期の収益
当期の収益以外
翌期繰越分配対象額

(円)
(円)
(円)

37
2
2,182

32
7
2,175

39
0
2,176

37
2
2,174

39
0
2,173

（注１）当期分配金の対基準価額比率は当期分配金（税込み）の期末基準価額（分配金込み）に対する比率であり、ファンドの収益率とは異なります。
（注２）「当期の収益」は「経費控除後の配当等収益」および「経費控除後の有価証券売買等損益」から分配に充当した金額です。
また、「当期の収益以外」は「収益調整金」および「分配準備積立金」から分配に充当した金額です。
（注３）円未満は切り捨てており、当期の収益と当期の収益以外の合計が当期分配金（税込み）に合致しない場合があります。

－ 12 －

CC_20692697_02_ostマニュライフ_フレキシブル戦略F（A／B）_交償_運用経過.indd

122020/10/30

15:57:13

マニュライフ・フレキシブル戦略ファンド
Ａコース（為替ヘッジあり・毎月）／Ｂコース（為替ヘッジなし・毎月）■今後の運用方針
該当事項はありません。
このたび償還を迎えるにあたりまして、当ファンドへのご愛顧に心より感謝申し上げますとともに、今後とも弊社ファンドをご愛顧賜りますよう、お願い申し上げます。
お知らせ
◆約款変更
マニュライフ・アセット・マネジメント株式会社は、2020年４月１日付で商号をマニュライフ・
インベストメント・マネジメント株式会社に変更しました。
（2020年４月１日）
商号変更に伴い、信託約款に所要の変更を行いました。
◆運用体制の変更
該当事項はありません。

－ 13 －

CC_20692697_02_ostマニュライフ_フレキシブル戦略F（A／B）_交償_運用経過.indd

13

2020/10/30

15:57:13

マニュライフ・フレキシブル戦略ファンド
Ａコース（為替ヘッジあり・毎月）／Ｂコース（為替ヘッジなし・毎月）

当該投資信託の概要
商品

分

類 追加型投信／内外／債券

信

託

期

間 2013年10月31日から2020年９月15日までです。

運

用

方

針

投資信託証券への投資を通じて、主として世界の債券に分散投資を行い、信託財産の成長をめざして運用を行います。

投資信託証券（外国籍投資信託証券および国内投資信託証券（親投資信託を含みます。）を含みます。）を主要投資対象とします。
主 な 投 資 対 象 ・ケイマン籍外国投資信託「マニュライフ・インベストメンツ・トラスト－
ストラテジック・インカム・オポチュニティーズ・ファンド クラスＡ」
・親投資信託「マニュライフ・日本債券インデックス・マザーファンド」
運

分

用

配

方

①投資信託証券への投資割合には制限を設けません。
法 ②外貨建資産への投資割合には制限を設けません。
③同一銘柄の投資信託証券への投資割合には制限を設けません。

方

毎決算時に、原則として以下の方針に基づき分配を行います。
①分配対象額の範囲は、経費控除後の繰越分を含めた配当等収益および売買益（評価益を含みます。）等の全額とします。
針②収益分配金額は、委託会社が基準価額の水準・市況動向等を勘案して決定します。ただし、分配対象額が少額の場合等には、分配を行わないことがあります。

－ 14 －

CC_20692697_02_ostマニュライフ_フレキシブル戦略F（A／B）_交償_運用経過.indd

14

2020/10/30

15:57:13

マニュライフ・フレキシブル戦略ファンド
Ａコース（為替ヘッジあり・毎月）／Ｂコース（為替ヘッジなし・毎月）（参考情報）
代表的な資産クラスとの騰落率の比較
Ａコース（2015年９月から2020年８月まで）

(％)
80
60

最小値
最大値
平均値

40

32.2％

34.1％

4.2％

6.6％

37.0％
19.3％

20
4.9％
0

3.2％

-1.0％

-20
-22.0％
当ファンド

1.6％

0.7％

0.3％

-4.0％

-8.0％

-40

11.4％

9.3％

日本株

-12.3％-17.5％-17.4％-26.8％
先進国株

新興国株

日本国債

先進国債

新興国債

Ｂコース
(％)
80
60

（2015年９月から2020年８月まで）
最小値
最大値
平均値

40
20
0

32.2％

34.1％

37.0％
19.3％

13.3％
-0.9％

4.2％

6.6％

3.2％

11.4％

9.3％
1.6％

0.7％

0.3％

-4.0％
-20

-15.3％-22.0％

-40

当ファンド

日本株

-12.3％-17.5％-17.4％-26.8％
先進国株

新興国株

日本国債

先進国債

新興国債

－ 15 －

CC_20692697_02_ostマニュライフ_フレキシブル戦略F（A／B）_交償_運用経過.indd

15

2020/10/30

15:57:13

マニュライフ・フレキシブル戦略ファンド
Ａコース（為替ヘッジあり・毎月）／Ｂコース（為替ヘッジなし・毎月）※グラフは、当ファンドと代表的な資産クラスを定量的に比較できるように作成したものです。
※当ファンドの騰落率は、税引前の分配金を再投資したものとみなして計算した基準価額の年間騰落率が記載されており、実際の基準価額に基づいて計算した年間騰落率とは異なる場合があります。
※全ての資産クラスが当ファンドの投資対象とは限りません。
※前記は、2015年９月から2020年８月の５年間の各月末における直近１年間の騰落率の平均・最大・最小を、当ファンドおよび他の代表的な資産クラスについて表示したものです。
※前記の騰落率は決算日に対応した数値とは異なります。
○各資産クラスの騰落率を計算するために使用した指数
日本株・・・東証株価指数（ＴＯＰＩＸ）（配当込み）
先進国株・・・ＭＳＣＩコクサイ・インデックス（配当込み、円換算ベース）
新興国株・・・ＭＳＣＩエマージング・マーケット・インデックス（配当込み、円換算ベース）
日本国債・・・ＮＯＭＵＲＡ－ＢＰＩ国債
先進国債・・・ＦＴＳＥ世界国債インデックス（除く日本、円換算ベース）
新興国債・・・ＪＰモルガンＧＢＩ－ＥＭグローバル・ダイバーシファイド（円換算ベース）（注）海外の指数は、各資産クラスに為替ヘッジなしによる投資を行うことを想定して、円換算しております。
※詳細は後掲の「指数に関して」をご参照ください。

－ 16 －

CC_20692697_02_ostマニュライフ_フレキシブル戦略F（A／B）_交償_運用経過.indd

16

2020/10/30

15:57:13

マニュライフ・フレキシブル戦略ファンド
Ａコース（為替ヘッジあり・毎月）／Ｂコース（為替ヘッジなし・毎月）

当該投資信託のデータ■当該ファンドの組入資産の内容
Ａコース○組入ファンド
2020年９月15日現在、組入れはございません。
Ｂコース○組入ファンド
2020年９月15日現在、組入れはございません。
■純資産等
Ａコース
項目
純資産総額
受益権総口数
１万口当たり基準（償還）価額

第77期末
2020年４月15日
31,538,222円
45,157,843口
6,984円

第78期末
2020年５月15日
31,326,810円
45,153,623口
6,938円

第79期末
2020年６月15日
32,143,166円
45,162,024口
7,117円

第80期末
2020年７月15日
32,252,600円
45,137,926口
7,145円

第81期末
2020年８月17日
31,762,734円
43,690,198口
7,270円

償還時
2020年９月15日
31,630,881円
43,492,671口
7,272円69銭（注）当作成期間（第77期～第82期）中における追加設定元本額は36,553円、同解約元本額は1,693,052円です。

Ｂコース
項目
純資産総額
受益権総口数
１万口当たり基準（償還）価額

第77期末
2020年４月15日
94,682,666円
115,076,938口
8,228円

第78期末
2020年５月15日
94,310,285円
115,120,431口
8,192円

第79期末
2020年６月15日
96,646,816円
115,163,154口
8,392円

第80期末
2020年７月15日
96,281,186円
114,189,121口
8,432円

第81期末
2020年８月17日
97,345,506円
114,226,392口
8,522円

償還時
2020年９月15日
96,938,472円
114,265,109口
8,483円65銭（注）当作成期間（第77期～第82期）中における追加設定元本額は277,994円、同解約元本額は11,496,934円です。

－ 17 －

CC_20692697_03_ostマニュライフ_フレキシブル戦略F（A／B）_交償_当該投資信託.indd

17

2020/10/30

15:57:15

マニュライフ・フレキシブル戦略ファンド
Ａコース（為替ヘッジあり・毎月）／Ｂコース（為替ヘッジなし・毎月）指数に関して■「代表的な資産クラスとの騰落率の比較」に用いた指数について
東証株価指数（ＴＯＰＩＸ）
東証株価指数（ＴＯＰＩＸ）は、株式会社東京証券取引所（㈱東京証券取引所）の知的財産であり、指数の算出、指数値の公表、利用など同指数に関するすべての権利・ノウハウ及び東証株価指数（ＴＯＰＩＸ）の商標または標章に関するすべての権利は㈱東京証券取引所が有しています。なお、本商品は、㈱東京証券取引所により提供、保証または販売されるものではなく、㈱東京証券取引所
は、ファンドの発行又は売買に起因するいかなる損害に対しても、責任を有しません。
ＭＳＣＩコクサイ・インデックス
ＭＳＣＩコクサイ・インデックスは、ＭＳＣＩ Ｉｎｃ．が開発した株式指数で、日本を除く世界の主要国で構成されています。同指数の著作権、知的所有権その他一切の権利は同社に帰属します。
同社は、同指数の内容を変更・公表を停止する権利を有しています。指数の実績は過去のものであり、将来の運用成果等を保証するものではありません。
ＭＳＣＩエマージング・マーケット・インデックス
ＭＳＣＩエマージング・マーケット・インデックスは、ＭＳＣＩ Ｉｎｃ．が開発した株式指数で、世界の新興国で構成されています。同指数の著作権、知的所有権その他一切の権利は同社に帰属します。同社は、同指数の内容を変更・公表を停止する権利を有しています。指数の実績は過去のものであり、将来の運用成果等を保証するものではありません。
ＮＯＭＵＲＡ－ＢＰＩ国債
ＮＯＭＵＲＡ－ＢＰＩ国債は、野村證券株式会社が公表している指数で、その知的財産権は野村證
券株式会社に帰属します。なお、野村證券株式会社は、対象インデックスの正確性、完全性、信頼性、有用性を保証するものではなく、対象インデックスに用いて行われる事業活動・サービスに一切責任を負いません。
ＦＴＳＥ世界国債インデックス（除く日本）
ＦＴＳＥ世界国債インデックス（除く日本）は、FTSE Fixed Income LLCにより運営されている債
券インデックスです。同指数はFTSE Fixed Income LLCの知的財産であり、指数に関するすべての権利はFTSE Fixed Income LLCが有しています。
ＪＰモルガンＧＢＩ－ＥＭグローバル・ダイバーシファイド
ＪＰモルガンＧＢＩ－ＥＭグローバル・ダイバーシファイドは、ＪＰモルガン・セキュリティー
ズ・エルエルシーが算出し公表している国債を対象にした指数です。同指数の著作権はＪＰモルガ
ン・セキュリティーズ・エルエルシーに帰属します。

－ 18 －

CC_20692697_03_ostマニュライフ_フレキシブル戦略F（A／B）_交償_当該投資信託.indd

18

2020/10/30

15:57:15