有価証券報告書（金融商品取引法第24条第１項に基づく報告書）
事 業 年 度
（第 41 期）自至2016年４月１日
2017年３月31日

Ｊトラスト株式会社（E03724）

目次
表紙
第一部 企業情報 …………………………………………………………………………………………………………
第１頁
1

企業の概況 ………………………………………………………………………………………………………
１． 主要な経営指標等の推移 ……………………………………………………………………………………

1
1

２． 沿革 ……………………………………………………………………………………………………………
３． 事業の内容 ……………………………………………………………………………………………………

3
4

４． 関係会社の状況 ………………………………………………………………………………………………
５． 従業員の状況 …………………………………………………………………………………………………

6
8

事業の状況 ………………………………………………………………………………………………………
１． 業績等の概要 …………………………………………………………………………………………………

99

２． 営業実績 ………………………………………………………………………………………………………
３． 経営方針、経営環境及び対処すべき課題等 ………………………………………………………………

14
16

４． 事業等のリスク ………………………………………………………………………………………………
５． 経営上の重要な契約等 ………………………………………………………………………………………

18
23

６． 研究開発活動 …………………………………………………………………………………………………
７． 財政状態、経営成績及びキャッシュ・フローの状況の分析 ……………………………………………

24
25

設備の状況 ………………………………………………………………………………………………………
１． 設備投資等の概要 ……………………………………………………………………………………………

27
27

２． 主要な設備の状況 ……………………………………………………………………………………………
３． 設備の新設、除却等の計画 …………………………………………………………………………………

27
29

提出会社の状況 …………………………………………………………………………………………………
１． 株式等の状況 …………………………………………………………………………………………………

3030(1） 株式の総数等 ………………………………………………………………………………………………
(2） 新株予約権等の状況 ………………………………………………………………………………………

30
31(3） 行使価額修正条項付新株予約権付社債券等の行使状況等 ……………………………………………
(4） ライツプランの内容 ………………………………………………………………………………………

48
48(5） 発行済株式総数、資本金等の推移 ………………………………………………………………………
(6） 所有者別状況 ………………………………………………………………………………………………

48
49(7） 大株主の状況 ………………………………………………………………………………………………
(8） 議決権の状況 ………………………………………………………………………………………………

49
51(9） ストックオプション制度の内容 …………………………………………………………………………
２． 自己株式の取得等の状況 ……………………………………………………………………………………

52
57

３． 配当政策 ………………………………………………………………………………………………………
４． 株価の推移 ……………………………………………………………………………………………………

58
59

５． 役員の状況 ……………………………………………………………………………………………………
６． コーポレート・ガバナンスの状況等 ………………………………………………………………………

60
69

経理の状況 ………………………………………………………………………………………………………
１． 連結財務諸表等 ………………………………………………………………………………………………

75
76(1） 連結財務諸表 ………………………………………………………………………………………………
(2） その他 ………………………………………………………………………………………………………

76133

２． 財務諸表等 ……………………………………………………………………………………………………
(1） 財務諸表 ……………………………………………………………………………………………………

134
134

(2） 主な資産及び負債の内容 …………………………………………………………………………………
(3） その他 ………………………………………………………………………………………………………

143
143

提出会社の株式事務の概要 ……………………………………………………………………………………
提出会社の参考情報 ……………………………………………………………………………………………

144
145

１． 提出会社の親会社等の情報 …………………………………………………………………………………
２． その他の参考情報 ……………………………………………………………………………………………

145
145

第二部 提出会社の保証会社等の情報 …………………………………………………………………………………

146

第２

第３

第４

第５

第６
第７

［監査報告書］

【表紙】【提出書類】

有価証券報告書【根拠条文】

金融商品取引法第24条第１項【提出先】

関東財務局長【提出日】

2017年６月29日【事業年度】

第41期（自【会社名】

Ｊトラスト株式会社【英訳名】

J Trust Co.,Ltd.

【代表者の役職氏名】

代表取締役社長【本店の所在の場所】

東京都港区虎ノ門一丁目７番12号【電話番号】

０３（４３３０）９１００(代表)【事務連絡者氏名】

取締役執行役員【最寄りの連絡場所】

東京都港区虎ノ門一丁目７番12号【電話番号】

０３（４３３０）９１００(代表)【事務連絡者氏名】

取締役執行役員【縦覧に供する場所】

Ｊトラスト株式会社

2016年４月１日

藤澤

常陸

常陸

至

2017年３月31日）

信義

泰司

泰司

大阪支店

（大阪市淀川区西中島四丁目１番１号）（大阪支店は、2017年１月30日付けで「大阪市都島区東野田町二丁目８番８号」から上記住所に移転しております。）
株式会社東京証券取引所（東京都中央区日本橋兜町２番１号）

第一部【企業情報】
第１【企業の概況】
１【主要な経営指標等の推移】(1）連結経営指標等
回次

第37期

第38期

第39期

第40期

第41期

決算年月

2013年３月

2014年３月

2015年３月

2016年３月

2017年３月

営業収益百万円

55,683

61,92663,28175,47885,031

経常利益又は経常損失（△）

百万円

13,704

13,351△2,385△4,678△6,747

当期純利益又は親会社株主に帰属する当期純損失（△）

百万円

13,309

11,145

10,143△5,712△9,876

包括利益百万円

14,197

17,24012,131△18,426△9,790

純資産額

百万円

70,895

184,230

194,865

168,656

151,663

総資産額

百万円

218,706

334,736

540,718

508,659

608,650円

1,013.89

1,502.54

1,591.09

1,455.90

1,415.91

円

214.44109.6685.92△49.65△92.82円

208.30108.05

85.61

－

－

自己資本比率

％

29.1

53.0

34.8

32.1

23.9

自己資本利益率

％

23.83

9.25

5.55

－

－

株価収益率

倍

15.55

11.89

12.03

－

－

百万円

9,378

11,434

15,452△32,435△14,434

百万円

36,764△17,775△15,148△7,896△4,774

百万円△2,441

74,464△20,593

13,026

10,935

現金及び現金同等物の
期末残高

百万円

56,288131,349

118,060

88,22678,650

従業員数(外、平均臨時雇用者数)

人

2,105
(738)

2,322
(820)

3,986
(850)

3,226
(859)

2,751
(750)

親会社株主に帰属する１株当たり純資産額
１株当たり当期純利益金額
又は１株当たり当期純損失
金額（△）
潜在株式調整後１株当たり当期純利益金額

営業活動によるキャッシュ・フロー
投資活動によるキャッシュ・フロー
財務活動によるキャッシュ・フロー（注）１．営業収益には、消費税等は含まれておりません。
２．第37期において、2012年６月１日付けで１株につき２株の株式分割を行いましたが、当該期首に株式分割が行われたと仮定し、１株当たり当期純利益金額又は１株当たり当期純損失金額、潜在株式調整後１株当たり当期純利益金額を算定しております。
３．第38期において、2013年５月31日付けで発行したライツ・オファリング（ノンコミットメント型/上場型新株予約権の無償割当て）による新株予約権の行使により、純資産額及び総資産額が増加しております。
４．第39期において、「営業活動によるキャッシュ・フロー」及び「投資活動によるキャッシュ・フロー」につきまして、表示方法の変更を行っており、第38期につきましては、当該表示方法の変更を反映した遡及修正後の数値を記載しております。
５．第39期において、PT Bank Mutiara Tbk.（現 PT Bank JTrust Indonesia Tbk.）の株式を取得し、当社の連結子会社としたこと等により、総資産額が増加しております。
６．第40期及び当連結会計年度における潜在株式調整後１株当たり当期純利益金額については、潜在株式は存在するものの１株当たり当期純損失金額であるため記載しておりません。
７．第40期及び当連結会計年度における自己資本利益率については、親会社株主に帰属する当期純損失であるため記載しておりません。
８．第40期及び当連結会計年度における株価収益率については、１株当たり当期純損失金額であるため記載しておりません。
- 1 -

(2）提出会社の経営指標等
回次

第37期

第38期

第39期

第40期

第41期

決算年月

2013年３月

2014年３月

2015年３月

2016年３月

2017年３月

営業収益

百万円

3,546

4,583

4,223

33,879

6,377

経常利益

百万円

1,073

828

4,770

29,850

1,824

当期純利益

百万円

1,056

1,268

4,990

31,322

1,039

資本金

百万円

4,625

53,57853,60453,616

53,630

発行済株式総数

千株

63,162

118,385

118,589

112,447

112,536

純資産額

百万円

13,831

112,142

116,052

139,972

132,347

総資産額

百万円

38,744

123,707

146,010

150,866

147,635円

218.17949.55980.591,247.84

1,284.17

１株当たり配当額(内１株当たり中間配当額)

円
（円）

7.00
(3.00)

10.00(5.00)

10.00(5.00)

12.00(5.00)

12.00(6.00)

１株当たり当期純利益金額

円

17.02

12.48

42.27

272.25

9.77

円

16.54

12.30

42.12

271.699.76

自己資本比率

％

35.3

90.6

79.4

92.7

89.5

自己資本利益率

％

8.42

2.02

4.38

24.50

0.76

株価収益率

倍

195.90104.48

24.46

3.34

95.99

配当性向

％

41.12

80.12

23.66

4.41

122.80

従業員数

人

66

56

30

50

54

１株当たり純資産額

潜在株式調整後１株当たり当期純利益金額（注）１．営業収益には、消費税等は含まれておりません。
２．第37期において、2012年６月１日付けで１株につき２株の株式分割を行いましたが、当該期首に株式分割が行われたと仮定し、１株当たり当期純利益金額、潜在株式調整後１株当たり当期純利益金額を算定しております。
３．第38期において、2013年５月31日付けで発行したライツ・オファリング（ノンコミットメント型/上場型新株予約権の無償割当て）による新株予約権の行使により、資本金、発行済株式総数、純資産額及び総資産額が増加しております。
４．第40期において、当社の連結子会社からの受取配当金が増加したことにより、営業収益、経常利益、当期純利益及び純資産額が増加しております。
５．第40期において、自己株式6,250千株を消却したことにより、発行済株式総数が減少しております。
６．第40期の１株当たり配当額には、記念配当２円を含んでおります。

- 2 -２【沿革】
年月沿革

1977年３月
1983年12月

大阪市南区（現 中央区）に㈱一光商事を設立、中小企業及び個人事業主向けの商業手形割引及び手形貸付等の貸金業務を開始。
「貸金業の規制等に関する法律」の施行に基づき、貸金業登録。

1991年３月

商号を㈱イッコーに変更。

1998年９月

大阪証券取引所市場第二部に上場。

2005年１月

全国保証㈱が当社普通株式12,600千株（第三者割当及び公開買付）を取得し、当社の親会社となる。
藤澤信義氏が全国保証㈱より当社普通株式14,010千株（公開買付）を取得し、当社の筆頭株主となる。
阪急電鉄㈱より㈱ステーションファイナンス（現 ㈱日本保証）の全株式を取得し、当社の連結子会社とする。
商号をＪトラスト㈱に変更するとともに、大阪市中央区北浜へ本店移転。

2008年３月
2009年３月
2009年７月
2010年５月
2010年10月
2011年６月
2012年４月
2012年６月
2012年６月
2012年７月
2012年８月
2012年10月
2013年７月
2013年７月
2013年10月
2014年11月
2015年１月
2015年３月

2016年７月

当社の事業者及び消費者向貸付に関する業務を吸収分割の方式により、Ｊトラストフィナンシャ
ルサービス㈱（現 ㈱日本保証）に承継。貸金業を廃業。
当社の信用保証業務に関する事業を吸収分割の方式により、Ｊトラストフィナンシャルサービス㈱（現 ㈱日本保証）に承継。ホールディング業務に特化。
東京都港区に本店移転。
当社を完全親会社、㈱ネクストジャパンホールディングスを完全子会社とする株式交換を実施
し、当社の連結子会社とする。
当社普通株式１株につき２株の株式分割を実施。
当社の関連会社であるアドアーズ㈱を当社の連結子会社とする。
当社を存続会社とし、㈱ネクストジャパンホールディングスを吸収合併。
ＫＣカード㈱（現 Ｊトラストカード㈱）の子会社として、韓国に親愛㈱（現 ＪＴ親愛貯蓄銀行㈱）を設立。
韓国において、親愛㈱が貯蓄銀行業の認可を取得し、貯蓄銀行業に参入するとともに、商号を親愛貯蓄銀行㈱（現 ＪＴ親愛貯蓄銀行㈱）に変更。
東京証券取引所と大阪証券取引所の統合に伴い、東京証券取引所市場第二部に上場。
ライツ・オファリングによる資金調達を完了。
金融事業・アミューズメント事業等、東南アジアへの進出を目的として、シンガポールにJTRUST ASIA PTE.LTD.を設立。
インドネシアにおいて、インドネシア預金保険機構よりPT Bank Mutiara Tbk.（現 PT Bank
JTrust Indonesia Tbk.）の株式（99.0％）を取得し、当社の連結子会社とする。
韓国において、韓国スタンダードチャータード金融持株㈱より㈱韓国スタンダードチャータード
貯蓄銀行の全株式を取得し、当社の連結子会社とするとともに、商号をＪＴ貯蓄銀行㈱に変更。
韓国において、韓国スタンダードチャータード金融持株㈱より韓国スタンダードチャータードキ
ャピタル㈱の全株式を取得し、当社の連結子会社とするとともに、商号をＪＴキャピタル㈱に変更。
JTRUST ASIA PTE.LTD.が出資（20.0％）しているPT Group Lease Finance Indonesiaが、インド
ネシアにおいて割賦販売金融業務を開始。

- 3 -３【事業の内容】
当社グループは、当社（Ｊトラスト株式会社）がグループ各社の事業戦略を包括的に立案し、業務のサポートを行
うホールディング体制を敷き事業活動を展開しており、国内金融事業、韓国金融事業、東南アジア金融事業、総合エ
ンターテインメント事業、不動産事業、投資事業及びその他の事業を営んでおります。
当社グループが営んでいる主な事業内容と当該事業に係るグループ各社の位置付けは、次のとおりであり、次の７
事業部門は「第５ 経理の状況 １ 連結財務諸表等 (1)連結財務諸表 注記事項（セグメント情報等）」に掲げるセグメントの区分と同一であります。
なお、当社は、有価証券の取引等の規制に関する内閣府令第49条第２項に規定する特定上場会社等に該当しており、これにより、インサイダー取引規制の重要事実の軽微基準については連結ベースの数値に基づいて判断することとなります。
事業部門

主な事業内容主な構成会社

主に銀行・信用金庫・信用組合が行う中小企業及び信用保証業務

国内金融事業

債権回収業務
クレジット・信販
業務

東南アジ
ア金融

㈱日本保証

金融機関・ノンバンク等からの貸付債権の買取回収

パルティール債権回収㈱

業務

㈱日本保証

クレジットカードの発行による資金決済業務及びカードローン等個人向け与信業務

Ｊトラストカード㈱消費者を対象とした割賦販売による与信業務

Ｊトラストカード㈱その他の金融業務

貸付業務

㈱日本保証

貯蓄銀行業務

預金、貸出等の銀行業務

ＪＴ親愛貯蓄銀行㈱ＪＴ貯蓄銀行㈱債権回収業務金融機関・ノンバンク等からの貸付債権の買取回収
業務

ＴＡ資産管理貸付㈱キャピタル業務

リース・割賦業務

ＪＴキャピタル㈱銀行業務

預金、貸出等の銀行業務

PT Bank JTrust Indonesia
Tbk.

債権回収業務

貸付債権の回収業務

PT JTRUST INVESTMENTS
INDONESIA

割賦販売金融業務

販売金融対象顧客の獲得、審査、回収業務

韓国金融
事業

個人事業主向け事業資金貸付、消費者向け貸付及びアパートローンに対する保証業務

事業

総合エンターテインメント
事業

アドアーズ㈱

遊技機並びに遊技機の周辺機器に関するコンピュー
タシステム等の開発・製造・販売業務

ハイライツ・エンタテインメント㈱び不動産仲介業務
流動化不動産及び都心部を中心とした収益物件の仕入れや販売業務

投資事業

国内外への投資業務

キーノート㈱アドアーズ㈱JTRUST ASIA PTE.LTD.

遊技場やカラオケ店、飲食店等を中心とした各種商
その他の事業

Indonesia※

総合エンターテインメント施設運営業務

戸建分譲を中心とした不動産売買、中古住宅再生及不動産事業

PT Group Lease Finance

業施設の設計・施工業務等の商業施設建築事業
コンピュータの運用及び管理業務、ソフトウェア受託開発及び運用指導業務等のシステム事業

キーノート㈱Ｊトラストシステム㈱（注）「主な構成会社」欄の無印は連結子会社を、※印は持分法適用関連会社を示しております。

- 4 -以上の企業グループについて図示すると次のとおりであります。

- 5 -４【関係会社の状況】
名称

住所

資本金又
は出資金
（百万円）

主要な事業
の内容

(連結子会社)
キーノート㈱
（注）３

東京都
目黒区

30

不動産事業
その他の事業

100.00(100.00)

パルティール債権
回収㈱
（注）３

東京都
港区

国内金融事業

100.00(100.00)500

議決権の所有割合又は被所有割合（％）

㈱日本保証
（注）６

東京都
港区

95

国内金融事業

100.00

Ｊトラストシステム
㈱

東京都
港区

80

その他の事業

100.00

関係内容――――――――――①

役員の兼任
当社役員中１名がその役員を兼任しております。

①

役員の兼任
当社役員中１名がその役員を兼任しております。
債務保証
金融機関からの借入に対して当社が保証を行って
おります。
役員の兼任
当社役員中１名がその役員を兼任しております。
役員の兼任
当社役員中２名がその役員を兼任しております。
債務保証
金融機関からの借入等に対して当社が保証を行っております。
営業上の取引事業資金の提供を当社が行っております。

②

①

①

②
Ｊトラストカード㈱

宮崎県
宮崎市

90

国内金融事業

100.00③

4,405

総合エンター
テインメント事業
不動産事業
その他の事業

42.92

5,313
(717億ウォン)韓国金融事業

100.00(100.00)

アドアーズ㈱（注）４．７

東京都
港区

ＪＴ親愛貯蓄銀行㈱（注）３．８

大韓民国
ソウル
特別市

JTRUST ASIA
PTE.LTD.
（注）２

シンガポ
29,856ール共和 (375百万シンガ 投資事業
国
ポールドル)

ＴＡ資産管理貸付㈱

大韓民国
ソウル
特別市

833
(87億ウォン)韓国金融事業①

役員の兼任
当社役員中１名がその役員を兼任しております。

①

役員の兼任
当社役員中１名がその役員を兼任しております。

①
100.00

役員の兼任
当社役員中２名がその役員を兼任しております。

100.00――――――――――①

ハイライツ・エンタテインメント㈱
（注）３

東京都
千代田区

10

総合エンター
テインメント事業②
100.00(100.00)
③

- 6 -

役員の兼任
当社役員中１名がその役員を兼任しております。
債務保証
金融機関からの借入に対して当社が保証を行っております。
営業上の取引事業資金の提供を当社が行っております。

名称

住所

資本金又
は出資金
（百万円）

主要な事業
の内容

議決権の所有割合又は被所有割合（％）PT Bank JTrust
Indonesia Tbk.
（注）２．３．９

インドネ
116,654
シア共和(12兆2千億イン
国
ドネシアルピ
ジャカル
ア)
タ特別市

東南アジア
金融事業

97.19
(1.00)

ＪＴ貯蓄銀行㈱
（注）２

大韓民国
京畿道
城南市

韓国金融事業

100.0010,798(999億ウォン)

関係内容①――――――――――①

ＪＴキャピタル㈱
（注）２

大韓民国
ソウル
特別市

PT JTRUSTINVESTMENTS
INDONESIA
（注）３

インドネ
シア共和
558
国
(612億インドネ
ジャカル シアルピア)
タ特別市

11,739韓国金融事業(1,080億ウォン)

東南アジア
金融事業

100.0099.15(84.36)

役員の兼任
当社役員中２名がその役員を兼任しております。

②

①

役員の兼任
当社役員中２名がその役員を兼任しております。
債務保証
金融機関からの借入に対して当社が保証を行って
おります。
役員の兼任
当社役員中２名がその役員を兼任しております。

その他８社(持分法適用関連
インドネ
会社)
840
① 役員の兼任
シア共和
東南アジア
22.22
PT Group Lease
国(1,000億インド
当社役員中１名がその役
金融事業(22.22)Finance Indonesia
ジャカル ネシアルピア)員を兼任しております。
（注）３．５
タ特別市（注）１．「主要な事業の内容」欄には、セグメントの名称を記載しております。
２．特定子会社に該当しております。
３．議決権の所有割合の（ ）内は、間接所有割合で内数であります。
４．持分は100分の50以下でありますが、実質的に支配しているため子会社としたものであります。
５．資本金の額は１インドネシアルピア＝0.0084円で換算しております。
６．㈱日本保証は、営業収益（連結会社相互間の内部取引高を除く。）の連結営業収益に占める割合が10％を超えております。
主要な損益情報等(1）営業収益9,542百万円(2）経常利益
4,887百万円(3）当期純利益
4,700百万円(4）純資産額
15,091百万円(5）総資産額
23,061百万円
７．アドアーズ㈱は、営業収益（連結会社相互間の内部取引高を除く。）の連結営業収益に占める割合が10％を超えておりますが、同社は有価証券報告書提出会社であるため、主要な損益情報等の記載を省略しております。
８．ＪＴ親愛貯蓄銀行㈱は、営業収益（連結会社相互間の内部取引高を除く。）の連結営業収益に占める割合が10％を超えております。
主要な損益情報等(1）営業収益18,228百万円(2）経常利益
1,905百万円(3）当期純利益
1,831百万円(4）純資産額
15,337百万円(5）総資産額
200,495百万円
９．PT Bank JTrust Indonesia Tbk.は、営業収益（連結会社相互間の内部取引高を除く。）の連結営業収益に占める割合が10％を超えております。
主要な損益情報等(1）営業収益16,870百万円(2）経常損失
6,255百万円(3）当期純損失
7,883百万円(4）純資産額
8,528百万円(5）総資産額
132,672百万円- 7 -５【従業員の状況】(1）連結会社の状況
2017年３月31日現在
セグメントの名称

従業員数（人）国内金融事業

256（20）

韓国金融事業

1,031

（119）

東南アジア金融事業

977

（19）

総合エンターテインメント事業

282

（581）

不動産事業

42

（1）

投資事業

6

（－）

その他の事業62（8）

全社（共通）

95

（2）

2,751

（750）

合計

（注）１．従業員数は就業人員（当社グループからグループ外への出向者を除き、グループ外から当社グループへの出向者を含む。）であり、臨時雇用者数（パートタイマー、人材会社からの派遣社員）は、年間の平均人員を（ ）外数で記載しております。
２．全社（共通）に記載されている従業員数は、管理部門に所属しているものであります。
３．連結子会社において希望退職を実施したこと等により、従業員数が475名減少しております。
(2）提出会社の状況
2017年３月31日現在
従業員数（人）

平均年齢
54

平均勤続年数

43歳３ヶ月

２年10ヶ月平均年間給与（円）7,713,482（注）１．従業員数は就業人員（当社から社外への出向者を除き、社外から当社への出向者を含む。）であります。
２．平均年間給与（税込）は、基準外賃金を含んでおります。
３．提出会社の従業員は、管理部門に所属しているものであります。
(3）労働組合の状況
当社グループの労働組合は、韓国において、全国事務金融サービス労働組合に加盟しているＪＴ親愛貯蓄銀行支会、ＪＴ貯蓄銀行支会及びＪＴキャピタル支部が、インドネシアにおいて、Labor Union PT Bank JTrust
Indonesia Tbk.があります。なお、労使関係については、特に記載すべき事項はありません。

- 8 -第２【事業の状況】
１【業績等の概要】(1) 業績
当連結会計年度においては、中国をはじめとするアジア新興国経済の景気下振れリスクや、英国のＥＵ離脱問題
及び米国の新政権発足に伴い、経済動向の不確実性の高まりや金融資本市場の変動への影響が懸念されるなど、世界経済は先行き不透明な状況が続いております。また、わが国経済においても、政府による経済政策や日本銀行による金融緩和政策を背景に企業収益や雇用環境に緩やかな改善が見られるものの、実質所得の伸び悩みや消費者の節約志向等により個人消費の足踏みが続いております。他方で、中長期的な視点に立つと、東南アジア等の新興地
域の潜在成長力は大きく、特にインドネシアにおいては、政治状況の安定化や経済改革の進展により個人消費や民間投資が堅調に伸びており、所得の上昇により消費者の購買力向上が見込まれております。さらに一次産品価格の上昇や降雨量の回復に伴う農業生産の改善に伴い農村部家計の消費は底堅く伸びると見られており、けん引役が都市部から農村部の家計にシフトしつつあり、民間消費は引続き底堅い拡大を続けると予想されます。
このような環境のなか、当社グループでは、今後の世界経済やわが国経済の変化を先取りして、事業の転換を図っていくことが不可欠であるとの認識の下、「既成概念にとらわれないファイナンシャルサービスを提供する企業体を目指す」をグループビジョンとして、2016年３月期を初年度とする中期経営計画を策定し、特に大きな経済成長が今後も期待できるアジア地域において事業を拡大するとともに、そのネットワーク化によるシナジー効果が最大限に発揮できる事業展開を図るなど、更なる経営基盤強化と持続的な成長の実現に向けた取り組みを行っております。当連結会計年度では、この中期経営計画の２年目のロードマップに沿って、１年目と同様、銀行業を中心とした持続的な利益拡大を目指して、日本国内外において、積極的に企業価値の向上や事業基盤の強化等に取り組ん
でまいりました。
(ⅰ) 東南アジアでの事業展開について
当社グループは、JTRUST ASIA PTE.LTD.（以下、「Ｊトラストアジア」という。）が発行済普通株式の6.43％を保有し、友好な関係にあるGroup Lease PCL（タイ：タイ証券取引所一部上場、以下、「ＧＬ」、また同社グループを「ＧＬグループ」という。）を戦略的パートナーとして、マルチファイナンス会社PT Group Lease
Finance Indonesia（以下、「ＧＬＦＩ」という。）を共同で設立し、大きな成長余力を持つインドネシアの消費者をターゲットとして、2016年７月に割賦販売金融業務を開始いたしました。当該事業は、インドネシアの農機具購入者に対し、ＧＬＦＩが顧客獲得、審査、回収等を行い、PT Bank JTrust Indonesia Tbk.（以下、「Ｊトラスト銀行インドネシア」という。）がファイナンスを担うスキームとなっており、今後、販売対象商品や規模の拡大に伴い農業関連貸出の大幅な増加が見込まれ、同行の収益貢献にも大きく寄与するものと考えております。さらに、ＧＬの事業展開を積極的に支援するため、Ｊトラストアジアが2016年８月に130百万USドル（約135億円）、2017年３月に50百万USドル（約56億円）のＧＬの転換社債を引受け、2017年３月に新株予約権34百万タ
イバーツ（約113百万円）を買付けております。また、2016年12月に当社が保有するＪトラスト銀行インドネシ
アの株式3.124％をＧＬグループに譲渡するなど、今後はＧＬグループとの事業提携に関するコミットメントを深めていく中で、更なるパートナーシップの強化が図れるものと考えております。
また、当社グループは、PT Bank Mayapada International Tbk.（インドネシア：インドネシア証券取引所上場、以下、「マヤパダ銀行」という。）と資本・業務提携契約を締結していましたが、当初目的の一つとしていたクレジットカード事業における業務提携が事実上終了したことや、Ｊトラスト銀行インドネシアを連結子会社としたことで、当社グループ内でインドネシアでの銀行業が可能になったこと等により、2016年４月に契約を解
消し、Ｊトラストアジアが保有する全ての株式を売却いたしました。
さらに、Ｊトラスト銀行インドネシアでは、2016年７月から株式会社西京銀行が取り扱うインドネシアルピア
建外貨定期預金に関する提携を開始しております。
(ⅱ) 韓国での事業展開について
総合金融グループとしての基盤整備が完了し、業績につきましては、月間新規貸付が過去最高を記録するなど順調に伸びており、それに伴い営業資産も着実に増加しております。また、キャピタル会社と貯蓄銀行の新規顧客獲得に係るノウハウを融合するなど、韓国金融事業全体として事業基盤の強化と効率化に向けた取り組みを行っております。
(ⅲ) 国内での事業展開について
信用保証業務においては、不動産関連の保証事業に注力することを重点施策として掲げ、賃貸住宅ローン保証
を中心に保証残高の増加を図ってまいりました。その一環として2016年６月に株式会社東京スター銀行との間で低利率の新商品を保証提携商品のラインアップに追加し、また同月、株式会社香川銀行とも新たに保証業務提携を行い７月より賃貸住宅ローンの保証業務を開始したほか、2016年７月に株式会社西京銀行との間で不動産担保ローン及び不動産担保カードローンに係る保証業務を開始し、さらに、2017年３月にリバースモーゲージ型不動産担保カードローンの保証を開始しております。
- 9 -また、総合エンターテインメント事業においては、2016年12月にアドアーズ株式会社（以下、「アドアーズ」という。）が、グリー株式会社と提携し、ＶＲ（バーチャルリアリティ）※市場の新たなエンターテインメントの場として、「VR PARK TOKYO」を渋谷にオープンいたしました。また、ハイライツ・エンタテインメント株式会社（以下、「ハイライツ・エンタテインメント」という。）において、2017年１月に同社初の遊技機の発売を開始いたしました。
※ＶＲ（バーチャルリアリティ）とは、仮想現実を意味します。コンピューターによって作り出された架空の空間や映像を、あたかも実在する空間のようにプレイヤーに体感させる技術となります。医療分野や教育分
野への展開など、様々な技術の応用が期待される中、特にゲームや動画、テーマパークといったエンターテ
インメント分野との親和性が高いと言われております。
(ⅳ) 資本政策について
資本効率の向上を通じた株主の皆様への利益還元を図るとともに、経営環境の変化に対応した機動的な資本政策の遂行を可能とするため、2016年８月に自己株式の取得を行いました。また、株主の皆様に対する適切な利益還元を図る目的で設立40周年記念株主優待を実施し、対象となる株主様（基準日時点で当社株式300株（３単元）以上保有の株主様）１名につき、5,000ポイント分の楽天ポイントギフトコードを贈呈することを決議いたしました。今後も株主価値の最大化に向けてバランスのとれた資本配分に努めてまいります。
当連結会計年度における営業収益は、従来３ヶ月の期ずれで連結上取込みを行っていた当社インドネシア子会社
２社（Ｊトラスト銀行インドネシア及びPT JTRUST INVESTMENTS INDONESIA）について、今後の国際財務報告基準（IFRS）適用に備え、より適切な連結業績を把握するため、期ずれを解消し15ヶ月決算としたことにより３ヶ月分
営業収益が加算されたことや、韓国の貯蓄銀行において新規貸付残高の増加に伴い銀行業における営業収益が増加したこと、Ｊトラストアジアにおいてマヤパダ銀行の株式売却益を計上したことや、キーノート株式会社（以下、「キーノート」という。）において商業施設建築部門で大型施工案件受注が順調に推移したことによりその他の営業収益が増加した結果、85,031百万円（前年同期比12.7％増）となりました。
また、営業損益、経常損益につきましては、営業収益が増加した一方で、ＪトラストアジアにおいてＧＬの転換
社債の新株予約権部分について評価損を営業費用に計上したことや、Ｊトラスト銀行インドネシアで事業構造改革の一環として、財務健全化を図るため貸付債権を見直し、貸倒引当金の大幅な積み増しを行ったこと等により、販売費及び一般管理費が増加した結果、5,769百万円の営業損失（前年同期は4,114百万円の営業損失）、6,747百万円の経常損失（前年同期は4,678百万円の経常損失）となりました。
さらに、親会社株主に帰属する当期純損益につきましては、Ｊトラスト銀行インドネシアで事業構造改革の一環として、リストラ費用を含む事業構造改善費用を計上したこと等により、9,876百万円の親会社株主に帰属する当期純損失（前年同期は5,712百万円の親会社株主に帰属する当期純損失）となりました。
セグメントの業績は次のとおりであります。
①

国内金融事業（信用保証業務）
信用保証業務につきましては、株式会社日本保証（以下、「日本保証」という。）が行っております。中期
経営計画においては、不動産関連の保証事業に注力することを重点施策としており、大手ハウスメーカー、フラット35代理店等と提携したフラット35との協調融資型の賃貸住宅ローン保証業務に注力するとともに、リバースモーゲージ型不動産担保カードローンの保証といった新たな保証スキームも加え順調に保証残高を伸ばしております。また、保証提携先金融機関も増加しており、2017年４月末現在、地域金融機関６行と保証業務提携や保証提携商品の拡大を図っております。
これらの結果、当連結会計年度末における債務保証残高は、無担保貸付に対する保証では14,829百万円（前年同期比3.6％減）、有担保貸付に対する保証では賃貸住宅ローン保証が増加したことにより71,146百万円（前年同期比87.3％増）となり、債務保証残高の合計では85,975百万円（前年同期比61.1％増）となりました。
（債権回収業務）国内の債権回収業務につきましては、主に日本保証、パルティール債権回収株式会社が行っております。中期経営計画においては、債権回収事業の拡大を目指しており、高い回収力を背景に、国内サービサー数が減少
する中、他サービサーのＭ＆Ａを通じた残存者利益を追求し、法人債権回収事業の強化や企業再生業務へも事業拡大を図ってまいります。
これらの結果、当連結会計年度末における買取債権残高はＮＰＬ債権（Non-Performing Loan：不良債権）の買取りが順調に進んだことにより7,387百万円（前年同期比120.3％増）となりました。

- 10 -（クレジット・信販業務）
クレジット・信販業務につきましては、主にＪトラストカード株式会社が行っております。カードキャッシ
ングサービス以外の無担保ローンの新規取扱いを停止して、消費者ローン事業から事実上撤退しております。
ショッピングクレジット、カードショッピング等の割賦購入あっせん部門を中心に実績を重ね、割賦立替金残高も増加し、収益確保に努めております。
これらの結果、当連結会計年度末における割賦立替金残高は2,726百万円（前年同期比11.3％増）、長期営業債権は５百万円（前年同期比3.8％増）、長期営業債権を含めた割賦立替金残高の合計は2,732百万円（前年
同期比11.3％増）となりました。
（その他の金融業務）
その他の金融業務につきましては、主に日本保証が行っております。中期経営計画に基づき、軸足を不動産
関連の保証事業に移した一方で、国内無担保ローン事業、いわゆる消費者金融事業からは脱却し、さらには利息返還債務の分離、偶発債務リスクの抑制も行っております。
これらの結果、当連結会計年度末における貸出金残高につきましては、事業者向けでは、商業手形が928百万円（前年同期比35.0％減）、営業貸付金が2,280百万円（前年同期比17.2％減）、長期営業債権が23百万円（前年同期比75.4％減）となり、長期営業債権を含めた貸出金残高の合計は3,233百万円（前年同期比24.5％減）となりました。また、消費者向けでは、事業からの脱却に伴い大幅に減少し、営業貸付金が1,600百万円（前年同期比37.2％減）、長期営業債権が140百万円（前年同期比35.7％減）となり、長期営業債権を含めた貸出金残高の合計は1,740百万円（前年同期比37.0％減）となりました。
以上の結果、国内金融事業における営業収益は11,048百万円（前年同期比0.1％増）、セグメント利益は、
日本保証における国内無担保ローン事業からの脱却による貸倒費用の減少や、希望退職を含む事業構造改革による経費削減効果により4,636百万円（前年同期比22.0％増）となりました。
②

韓国金融事業（貯蓄銀行・キャピタル業務）
ＪＴ親愛貯蓄銀行株式会社及びＪＴ貯蓄銀行株式会社が貯蓄銀行業務を、ＪＴキャピタル株式会社（以下、「ＪＴキャピタル」という。）が割賦業務及びリース業務を行っております。総合金融グループとしての事業基盤は既に確立されており、今後は、各事業を有機的に連携させ、債権残高を積極的に積み増し、収益の拡大を目指しております。中期経営計画においては、優良な消費者向けローンの増大により収益性を向上させるとともに、大企業向けローン、有担保ローン、政府保証付きローンなどについても注力し貸出ポートフォリオの安定化を図ってまいります。銀行業における貸出金につきましては、効果的な営業戦略及びマーケティングにより新規貸付件数及び残高を順調に伸ばしたこと等により増加しております。また、営業貸付金につきまして
は、ＪＴキャピタルにおいて2016年９月に改正施行された与信専門金融業法の個人信用貸付比率の規定を遵守するため、系列貯蓄銀行へ個人信用貸付債権の譲渡を行ったこと等により減少しておりましたが、直近では効果的なマーケティング戦略等により増加しております。
これらの結果、当連結会計年度末における貸出金残高は順調に増加し、貯蓄銀行業務では銀行業における貸出金は236,873百万円（前年同期比57.6％増）となりました。また、キャピタル業務では営業貸付金が45,217
百万円（前年同期比2.3％増）、長期営業債権が1,408百万円（前年同期比20.1％減）となり、長期営業債権を含めた営業貸付金残高の合計は46,626百万円（前年同期比1.4％増）となりました。
（債権回収業務）
ＴＡ資産管理貸付株式会社がＮＰＬ債権の買取及び回収業務を行っております。中期経営計画においては、
高い回収力を背景に債権残高の積み増しを図っております。
これらの結果、当連結会計年度末における買取債権残高は通常回収により減少したほか、価格が高騰しているポートフォリオ部分について債権売却を行い、2,090百万円（前年同期比21.1％減）となりました。
以上の結果、韓国金融事業における営業収益は29,144百万円（前年同期比14.4％増）、セグメント利益は1,633百万円（前年同期比527.8％増）となりました。

③

東南アジア金融事業（銀行業務）
インドネシアにおいて、Ｊトラスト銀行インドネシアが銀行業務を行っております。中期経営計画においては、長期間にわたって預金保険機構管理下にあった同行の再生に取り組んでおり、マネジメント体制の見直しを図り、中小事業者・消費者向けローン残高の拡大による営業資産残高の量的拡大及び質的改善や、預金保険機構管理下で実行した非効率な貸出の減少、調達金利の低減、海外ネットワークの活用による手数料収入の拡大等により、財務健全性の向上、収益基盤の強化等に注力しております。
これらの結果、当連結会計年度末における銀行業における貸出金は順調に残高を伸ばしており、90,123百万円（前年同期比12.3％増）となりました。
- 11 -

（債権回収業務）
インドネシアにおいて、PT JTRUST INVESTMENTS INDONESIAが債権回収業務を行っております。2015年10月にＪトラスト銀行インドネシアから譲受けた買取債権残高は、当連結会計年度末において2,668百万円（前年
同期比32.2％減）となり、今後も担保不動産の早期の売却や事業再生等の様々な手法を活用した回収の増加による収益拡大を目指してまいります。
また、当社インドネシア子会社２社（Ｊトラスト銀行インドネシア及びPT JTRUST INVESTMENTS
INDONESIA）について、従来３ヶ月の期ずれで連結上取込みを行っておりましたが、今後の国際財務報告基準（IFRS）適用に備え、より適切な連結業績を把握するため、当連結会計年度において期ずれを解消し15ヶ月決算としております。
以上の結果、東南アジア金融事業における営業収益は、期ずれの解消により３ヶ月分営業収益が加算されたこと等により17,791百万円（前年同期比44.7％増）、セグメント損失は、期ずれの解消により３ヶ月分営業費用が加算されたことや、Ｊトラスト銀行インドネシアにおいて事業構造改革の一環として、財務健全化を図る
ため貸付債権を見直し、貸倒引当金を大幅に積み増したこと等により8,642百万円（前年同期は7,898百万円のセグメント損失）となりました。
④

総合エンターテインメント事業
総合エンターテインメント事業につきましては、主にアドアーズにおいて総合エンターテインメント施設運営
等を、ハイライツ・エンタテインメントが遊技機並びに遊技機の周辺機器に関するコンピュータシステム等の開発・製造・販売業務を行っております。総合エンターテインメント事業では、アドアーズにおいて、“50周年プ
ロジェクト”によるアドアーズブランドの認知度向上に向けた各種企画を展開したほか、2016年９月18日に女性
プロジェクトによる新コンセプト店舗であるプリントシール専門店「Calla Lily」を若者の情報発信地である渋谷に開設したのを皮切りに、同年12月16日には、ＶＲアトラクション常設型のＶＲエンターテインメント施設「VR PARK TOKYO」を既存店である渋谷店の４階に開設するなど、引き続き新規顧客層の獲得を軸とした売上強化に努めました。しかしながら、一部店舗の閉店やクレーンゲームでの稼働が伸び悩んだことに加え、その他のゲームジャンルにおいても軟調に推移したことから、全体としては売上面で軟調に推移しました。また、ハイラ
イツ・エンタテインメントにおいても、当連結会計年度は業界全体として遊技機の周辺設備入れ替えの先送りが続いているうえ、2017年１月10日からの新遊技機の稼働を開始したものの全体としては売上面で軟調に推移しました。
なお、アミューズメント機器用景品の製造・販売を行っている株式会社ブレイク及びBREAK ASIA LIMITEDは、
2017年３月末付けで株式を譲渡し連結子会社から除外いたしました。
以上の結果、総合エンターテインメント事業における営業収益は、集客が予想を下回ったことや一部店舗閉店の影響等により軟調に推移し15,397百万円（前年同期比7.0％減）となり、セグメント損失は219百万円（前年同期は475百万円のセグメント損失）となりました。

⑤

不動産事業
不動産事業につきましては、一戸建分譲を中心にキーノートが、不動産アセット業務につきましては、アドアーズが行っております。一戸建分譲部門においては、分譲住宅市場などの市況環境が回復傾向にあることを背景に、独自ブランドの確立による営業力強化のほか、2016年10月20日に「千里中央営業所」を新たに開設するなど引き続き営業エリアの拡大による取扱い件数の増加と、物件の引き渡しを堅実に行うことにより、収益の拡大に努めました。
以上の結果、不動産事業における営業収益は、営業拠点の拡大に伴い取扱い件数が増加したことに加え、得意とする既存エリアを中心に販売が好調に推移したことにより6,775百万円（前年同期比8.8％増）、セグメント利益は536百万円（前年同期比7.2％増）となりました。

⑥

投資事業
投資事業につきましては、主にＪトラストアジアが投資事業及び投資先の経営支援を行っております。Ｊトラ
ストアジアにつきましては、当連結会計年度は、マヤパダ銀行の株式売却益の計上により営業収益に大きく貢献したほか、6.43％の株式を保有するＧＬを戦略的パートナーとして、成長著しい東南アジア地域で事業を拡大するとともに、そのネットワーク化によるシナジー効果が最大限に発揮できるような事業展開を企図しております。
以上の結果、投資事業における営業収益は、Ｊトラストアジアにおいてマヤパダ銀行の株式売却によりその他の営業収益が増加し2,905百万円（前年同期比2.7％増）となりましたが、セグメント損失は、ＧＬの転換社債の新株予約権部分について評価損をその他の営業費用に計上したことにより、175百万円（前年同期は2,562百万円のセグメント利益）となりました。
- 12 -

⑦

その他の事業
その他の事業につきましては、主にＪトラストシステム株式会社が当社グループのシステム開発、コンピュー
タの運用及び管理業務を、キーノートが商業施設建築事業を行っております。また、アドアーズが訪日外国人に人気の観光地に立地する既存アミューズメント店舗の一角を活用したインバウンド需要の取り込みに向けた集客施策の一環として、2016年12月14日に外貨両替所「ADORES EXCHANGE Akihabara」を開設し外貨両替所事業を開始しております。
以上の結果、その他の事業における営業収益は、キーノートにおける商業施設建築事業が好調に推移したことにより2,816百万円（前年同期比51.6％増）、セグメント損失は73百万円（前年同期は193百万円のセグメント損失）となりました。

(2) キャッシュ・フロー
当連結会計年度における連結ベースの現金及び現金同等物（以下、「資金」という。）は、銀行業における預金が増加したことや、短期社債の純増等により資金が増加した一方で、税金等調整前当期純損失の計上や、銀行業における貸出金が増加したこと、さらに、自己株式の取得等に伴い資金が減少した結果、前連結会計年度末に比べ9,576百万円減少し、当連結会計年度末は78,650百万円（前年同期比10.9％減）となりました。
なお、キャッシュ・フローの詳細は、「７資本の財源及び資金の流動性についての分析

財政状態、経営成績及びキャッシュ・フローの状況の分析②キャッシュ・フローの状況」に記載しております。

- 13 -(4)

２【営業実績】(1) 貸付金残高の内訳
前連結会計年度末（2016年３月31日現在）

区分

構成割合
（％）

金額（百万円）
無担保貸付

当連結会計年度末（2017年３月31日現在）

2,455

0.9

(197)

消費者向業務

(126)
△0.0

△0

△0.0

有担保貸付

310

0.1

198

0.0

小計

2,765

1.0

1,740

商業手形割引

(14)

1,428

無担保貸付

220

0.5

2,630

小計

4,280

0.1

2,277

1.5

3,233

合計

5,617

7,045

0.5

20,4972.0

消費者向貸付業務

21,886

2.5

42,384

7.2

451

有担保貸付

3,130

小計

3,581

14.9

0.2

45,966

合計

150,255

インドネシア80,277

230,532

276,499

283,544(2,078)（注）（）内は内書きで長期営業債権であります。

- 14 -

5.9

4.3

10.2

0.1

2.1

(－)
2.2

(－)
16.2

46,62612.4(1,408)53.0

236,873

62.6

(－)
28.3

90,123

23.8

(－)
81.3

326,99697.5

373,622100.0

378,596

86.4(－)(1,763)
総合計

321

8,246

(－)
合計

38,379

1.3

(－)
小計

16,1897,924(－)
銀行業における貸出金

22,1901.1(1,763)
韓国

1.2

(－)

(－)
営業貸付金

4,973

(1,408)

(－)

海外

1.0

(0)

(－)
事業者向貸付業務

4,044(1,408)7.7(1,763)
無担保貸付

0.2

(164)

(12)
小計

928

(164)

(1,750)
有担保貸付

0.8

(－)

(315)
無担保貸付

0.6

(23)

(315)
合計

0.0

(23)

(－)
営業貸付金

26

0.9

(96)
1,428

0.2

(－)

(90)

合計

928
(－)

(5)
有担保貸付

0.4

(140)

(－)

商業手形割引

0.4

△0

(218)

事業者向貸付業務

1,543

企業結合調整

(21)

国内

構成割合
（％）

金額（百万円）98.8(1,408)(1,572)100.0

(2) 債務保証残高の内訳
前連結会計年度末（2016年３月31日現在）

区分

金額 (百万円）
無担保

15,376有担保
合計

当連結会計年度末（2017年３月31日現在）

構成割合
（％）

金額 (百万円）

28.8

構成割合
（％）

14,82917.2

37,97871.2

71,14682.8

53,354100.0

85,975100.0(3) 営業収益の内訳（単位：百万円）
区分

前連結会計年度

当連結会計年度（自 2015年４月 １日（自 2016年４月 １日

至 2016年３月31日）

至 2017年３月31日）

Ⅰ．貸付金利息・受取割引料

１．消費者向(1) 無担保貸付

2,179

2,986

(2) 有担保貸付

1,019

781

3,199

3,767

122

59

消費者向計
２．事業者向(1) 商業手形割引(2) 無担保貸付

7834(3) 有担保貸付

197

363

398

457

小計

3,597

4,224

１．韓国

19,71623,383

２．インドネシア

12,00016,95531,71640,339

3,466

3,916

事業者向計

Ⅱ．銀行業における営業収益

小計
Ⅲ．買取債権回収高Ⅳ．不動産事業売上高

6,217

6,763

Ⅴ．総合エンターテインメント事業売上高

16,557

15,397

229

350

511

506

２．受取保証料

1,853

1,935

３．償却債権取立益

5,311

3,946

152

146

Ⅵ．割賦立替手数料
Ⅶ．その他

１．受取手数料

４．預金利息５．その他の金融収益
６．その他
小計
営業収益計

840

1,140

5,024

6,364

13,693

14,03975,47885,031（注）１．「Ⅶ．その他 ５．その他の金融収益」は、主に債権買取業務における貸付債権の回収額と当該取得原価との差額を計上したものであります。
２．上記金額には消費税等は含まれておりません。

- 15 -

(4) 商品仕入実績
当連結会計年度の商品仕入実績をセグメントごとに示すと、次のとおりであります。
当連結会計年度（自 2016年４月１日
至 2017年３月31日）

セグメントの名称

前年同期比（％）

国内金融事業（百万円）

85－

韓国金融事業（百万円）－－

東南アジア金融事業（百万円）－－

総合エンターテインメント事業（百万円）

4,274

71.4

不動産事業（百万円）

2,961

88.3

－

－

投資事業（百万円）
その他の事業（百万円）－－

内部取引消去（百万円）

△819

94.4

6,501

76.7

合計（百万円）（注）１．金額は仕入価格によっております。
２．上記金額には消費税等は含まれておりません。

３【経営方針、経営環境及び対処すべき課題等】
当社グループでは、今後の世界経済やわが国経済の変化を先取りして、事業の転換を図っていくことが不可欠であるとの認識の下、特に、大きな経済成長が今後とも期待できるアジア地域において、事業を拡大するとともに、そのネットワーク化によるシナジー効果が最大限に発揮できるよう事業展開を行っていくことを今後の主要な課題としております。このような認識のなか、今後も更なる経営基盤強化と持続的な成長を図るため、その実現に向けた取組みを行ってまいります。
なお、文中の将来に関する事項は、当連結会計年度末現在において当社グループが判断したものであります。
(1) 目標とする経営指標「既成概念にとらわれないファイナンシャルサービスを提供する企業体を目指す」のビジョンのもと、2016年３月期を初年度とする中期経営計画を策定いたしました。
基本方針は以下のとおりであります。
① ３年後、営業収益1,421億円／年、営業利益217億円／年、ＲＯＥ10.0％を目標② 今後は成長を遂げるアジアにおいて持続的に事業拡大が望める銀行業からの利益貢献が中心③ 成長市場におけるＩＲＲ（内部収益率）15％以上の投資案件をターゲットとして、３年間で500～1,000億円の投資を目指す④ 株主価値の最大化を経営の最重要課題の一つとして位置付け、株価が割安であると判断した時には機動的に自社株買いを実施(2) 中長期的な会社の経営戦略及び対処すべき課題① 東南アジア金融事業
前期は、長らくインドネシア預金保険機構の管理下にあったPT Bank JTrust Indonesia Tbk.の再生に向けて、事業構造改革に取り組みました。財務健全性を高めるため、貸付債権の見直しによる貸倒引当金の大幅な積み増しを行い、さらに人員削減、重複店舗の整理統合も完了したことから、ようやく事業基盤の整備が図れたものと考えております。調達面においては、競合他行平均と比較すると、平均預金金利が高いというウィークポイ
ントを改善するべく高金利の預金から低金利の預金へと比重を移すことによりCASA比率(普通・当座預金比率)及びNIM（純利鞘）の向上を図ってまいります。今後は、低金利の預金獲得に向けて個人向けインターネットバン
キングやブランチレスバンキングへの取組みなどのＩＴインフラへの積極投資を実行してまいります。また貸出
面では、継続的な新規貸出金の増加、特に営業社員増員による１～５億円規模の高金利の貸付（ミディアムロー
ン）の増加に注力するとともに、10億円規模の低金利でロットの大きいコーポレート向け貸付を圧縮し、ミディ
アムローンを増やすなど貸出ポートフォリオの入替えにより純金利収入の改善を図ってまいります。また、Group Lease PCL.（以下、「ＧＬ」という。）の子会社でJTRUST ASIA PTE.LTD.が20％出資しているPT Group
Lease Finance Indonesiaの顧客に対するファイナンスが順調に増加しておりますが、今後も、ＧＬを戦略的パートナーとしてインドネシアで成功モデルを確立させ、ＧＬが進出している国、あるいは進出しようとする国で銀行を中心に預金機能を有する金融機関を取得し、ＧＬが開拓した貸出先に対して、当社グループがファイナンスを担当するという仕組みで互いに成長を目指してまいります。さらに、貸倒リスク管理については、債務者の信用状況のモニタリングを強化し、PT JTRUST INVESTMENTS INDONESIAとの連携強化により積極的な債権管理回
収活動を行ってまいります。今後も、効果的なマーケティング戦略を展開し、グループのネットワークを活かした付加価値の高い金融サービスを提供するなど積極的な事業展開を通じて、事業基盤の強化を図ってまいります。
- 16 -

②

韓国金融事業
韓国においては、ＪＴ親愛貯蓄銀行株式会社、ＪＴ貯蓄銀行株式会社、ＪＴキャピタル株式会社、ＴＡ資産管理貸付株式会社の４社を有しており、総合金融サービスを展開する上でのインフラが整ったことから、今後は各事業体を有機的に展開させることにより、最大限のシナジー効果が得られるような事業展開を図ってまいります。貯蓄銀行２行では、優良案件を中心とした債権買取や新規貸付の増加による貸付金残高の増加に注力しております。貯蓄銀行業界においては、金融当局の指導により、家計貸付金残高の増加が抑制されているうえ、今後、貸倒引当基準変更により貸倒引当金の積み増しが想定されるなど厳しい収益環境にありますが、貸付金残高と貸倒引当金のバランスをとりながら収益拡大を図ってまいります。また、キャピタル業界においても、2016年
９月に改正施行された与信専門金融業法の個人信用貸付比率の規定や、貯蓄銀行業界同様、今後、貸倒引当基準
変更による影響を受ける見込みですが、ＪＴキャピタル株式会社では、今後も信用等級が良好な質の高い顧客を対象として、６～20％程度の金利で、住宅ローン、リース債権等を積み増してまいります。ＴＡ資産管理貸付株
式会社では、高い回収力を背景に債権残高を積み増してまいります。また、韓国金融グループとして、イメージ
キャラクターを活用した身近で信頼感のあるイメージの醸成に向けたマーケティング活動等によりブランド価値を向上させることで、更なる残高積み上げを図ってまいります。

③

国内金融事業
信用保証業務では、前期に引き続き、アパートローン保証、不動産担保ローン保証等の保証事業を中心とした事業を展開し、不動産担保ローンにも注力してまいります。さらに昨今の高齢者世帯が増加し、老後の安定した生活の困難さが社会問題化するなか、リバースモーゲージ型商品等の保証事業にも注力してまいります。また、債権回収業務では、市場規模が縮小する中で、当社グループの高い回収力をバックに高い値付けをすることにより事業拡大を目指してまいります。

④

国内非金融事業総合エンターテインメント事業では、アドアーズ株式会社において、既存店舗と人気アニメ等のキャラクター
コンテンツを絡めたコラボレーション企画等を積極的に実施しておりますが、今後は既存店舗を媒介とするコンテンツ事業だけでなく、自社コンテンツの開発により、業容の拡大を図ってまいります。さらに、2016年12月に
グリー株式会社と提携し、注目されているＶＲ（バーチャルリアリティ）技術を活用したコンテンツサービスを導入しており、引き続き新規顧客層の獲得を軸とした売上強化に努めてまいります。また、ハイライツ・エンタ
テインメント株式会社において、遊技機等の開発・製造・販売を行っており、今後販売する遊技機の販売数量の最大化及び遊技機の周辺機器の販売強化による収益拡大を目指してまいります。
不動産事業では、キーノート株式会社において、一戸建分譲戸数の増加、自社施工比率の引き上げによるコスト圧縮、商業施設建築の受注工事件数の拡大を通じて収益拡大を目指してまいります。

- 17 -

４【事業等のリスク】
当社グループの事業その他に関するリスクについて、投資者の判断に重要な影響を及ぼす可能性があると考えられる主な事項を記載しております。ただし、業績に影響を及ぼしうる要因の全てを網羅するものではありません。なお、当社グループは、これらのリスク発生の可能性を十分認識した上で、発生の回避及び発生した場合の迅速な対応に努めてまいる所存であります。
本項におきましては、将来に関する事項が含まれておりますが、当該事項は、有価証券報告書提出日現在（2017年
６月29日）において判断したものであります。
(1) 法的規制等に関するリスクについて① 銀行業務に関連する業務規制について
当社グループは、韓国の貯蓄銀行業務において、金融監督院が定める「貯蓄銀行法」及び関連法令に基づく各
種規制を受けております。また、インドネシアの銀行業務においても金融サービス庁が定める「銀行法」及び関連法令に基づく各種規制を受けております。
当社グループではコンプライアンスの精神のもと、業務を行っておりますが、万が一、法令に抵触する行為が発生し、業務の全部又は一部停止等の行政処分を受けた場合、当社グループの業績及び財政状態に影響を及ぼす可能性があります。
また、韓国において、「貸付業などの登録および金融利用者保護に関する法律」の改正法律が2016年３月３日に施行され、これを受け同日より法定最高金利の水準が年27.9％に引き下げられ、新規に締結、更新、延長される貸付契約に対し適用されました。
当社グループでは、韓国法定最高金利の段階的引き下げについては、あらかじめ想定の範囲内で対処してまいりましたが、今後、想定以上の引き下げが決定された場合、当社グループの業績に影響を及ぼす可能性があります。
② 貸金業法の業務規制について
2007年12月に改正・施行された「貸金業法」に基づき、行為規制の強化、業務改善命令の導入、強力な自主規制機関として日本貸金業協会の設立等が実施され、2010年６月より、上限金利引下げ、総量規制の導入等が行われております。当社グループは、日本貸金業協会作成の貸金業の業務運営に関する自主規制基本規則において定められた過剰貸付防止等の規定に基づき、与信の厳格化に努めております。今後、各種規制がさらに強化された
場合、利益の減少や新たな規制への対応コストの増加など、当社グループの業績に影響を及ぼす可能性があります。
③ サービサー法の業務規制について
当社グループは、債権回収業務において、「サービサー法」に基づく各種規制を受けております。これらの法令等が改正された場合、当社グループの業績に影響を及ぼす可能性があります。
④ 割賦販売法の業務規制について
当社グループは、クレジット・信販業務において「割賦販売法」に基づく各種規制を受けております。同法は2009年12月に改正され、「割賦販売等に係る取引の公正の確保、購入者等が受けることのある損害の防止及びクレジットカード番号等の適切な管理に必要な措置を講ずることにより、割賦販売等に係る取引の健全な発達を図るとともに、購入者等の利益を保護し、あわせて商品等の流通及び役務の提供を円滑にし、もって国民経済の発展に寄与すること」との目的のもと、「与信契約のクーリングオフ」「既払い金返還」「過剰与信の禁止」「信用情報機関の利用義務付け」「カードの適切な管理」など、消費者保護に関する規定が多く盛り込まれております。
また、信販業務の提携先は「特定商取引に関する法律」の適用を受ける取引類型である「特定継続的役務提供」が大半であります。同法は「割賦販売法」と同様に2009年12月に改正され、「過量販売契約の解除」など消費者保護のため規制対象の幅が拡大されております。
当社グループは直接的に同法の適用を受けませんが、提携先が同法に抵触するような方法で商品販売や役務提供を行った場合、これに関連して当社グループと消費者との間で成立した契約等にも深刻な影響が生じる可能性があります。
⑤ 宅建業法の業務規制について
当社グループは、不動産事業において「宅建業法」をはじめとする関連法令に基づく各種規制を受けております。これらの法令等が改正された場合、当社グループの業績に影響を及ぼす可能性があります。
⑥ 総合エンターテインメント事業に関連する法令及び条例等について(ⅰ) 総合エンターテインメント施設運営業務について
当社グループは、総合エンターテインメント施設運営業務において「風俗営業等の規制及び業務の適正化等に関する法律」及びその他政令、省令等の関連法令による規制を受けております。その内容は、店舗開設
及び運営に関する許認可申請制度、営業時間帯の制限、入場者の時間帯による年齢制限（2016年６月以降一部改正により緩和）、出店地域の規制、施設の構造・内装・照明・騒音等に関係する規制となっております。当社グループは、同法及び関連法令の規制を遵守しつつ積極的な店舗運営を行っておりますが、新たな法令の制定、同法及び関連法令の規制内容の変更等がなされた場合、当社グループの業績に影響を及ぼす可能性があります。
- 18 -

(ⅱ) 遊技機並びに遊技機の周辺機器に関するコンピュータシステム等の開発・製造・販売業務について
当社グループは、遊技機並びに遊技機の周辺機器に関するコンピュータシステム等の開発・製造・販売業
務において「風俗営業等の規制及び業務の適正化等に関する法律」「遊技機の認定及び型式の検定等に関する規則」等による規制を受けております。これらの法令等が改正された場合、当社グループの業績に影響を及ぼす可能性があります。
⑦ 製造物責任について
当社グループが提供する景品・機器及びサービスの一部については、「製造物責任法」に基づく賠償責任の対象となる景品・機器等が含まれており、景品・機器等の品質については、信頼性が求められております。当社グ
ループは製造物賠償責任保険に加入しておりますが、景品・機器等の瑕疵により、保険のカバーを超える賠償等が発生した場合、当社グループの業績に影響を及ぼす可能性があります。
⑧ 個人情報保護法について
当社グループは、2005年４月１日に施行された「個人情報の保護に関する法律」における個人情報取扱事業者に該当しております。当社グループにおいては、個人情報取扱い及び情報管理等に関する「個人情報保護方針」
を定め、個人情報漏洩を未然に防ぐための規程並びに社内体制の整備を図っております。これに基づき個人情報の取扱いに関する社員教育の徹底や、個人情報へのアクセス管理、セキュリティシステムの改善など、内部の管理体制について強化しております。
また、当社グループでは、個人情報について適切な保護措置を講ずる体制を整備している事業者に対して認定される「プライバシーマーク」等の取得を通じて、お客様に一層の安心と継続的なサービスの提供が可能となる
よう、さらに日々業務の遂行に努めております。
しかしながら、万が一不測の事態により、個人情報の漏洩又は個人情報保護法等に違反した場合には、同法による制裁を受けるだけでなく、社会的信用の失墜や損害賠償請求等により、当社グループの業績に影響を及ぼす可能性があります。
(2) 信用リスクについて① 貸出債権の貸倒リスクについて(ⅰ) 不良債権について当社グループは、貸出金等の債権について、劣化に対する予防策やリスク管理を強化する等、信用リスクに対して様々な対策を講じております。
今後も貸出債権のリスク管理には十分留意してまいりますが、国内外の経済情勢並びに金融情勢の大幅な変化等により債務者等の状況が悪化し、貸倒償却等の貸倒費用や不良債権残高が増加した場合、当社グループの業績及び財政状態に影響を及ぼす可能性があります。
(ⅱ) 貸倒引当金等について
当社グループは、債権の貸倒れによる損失に備えるため、一般債権については貸倒実績率により、貸倒懸念債権等特定の債権については個別に回収可能性を勘案し、回収不能見込額を貸倒引当金として計上しております。また、信用保証業務において、偶発債務に対するリスクに備えるため債務保証損失引当金を計上しております。
なお、国内外の経済情勢並びに金融情勢の大幅な変化等により債務者等の状況が悪化し、各種引当金計上時点における前提及び見積りと乖離した結果、各種引当金が増加した場合、当社グループの業績及び財政状態に影響を及ぼす可能性があります。
② 売掛債権の貸倒リスクについて
当社グループは、取引先に対して売掛債権などの信用リスクを有しております。
当社グループでは債権回収リスクに留意し、債権保全の強化、与信管理体制の強化を推進しておりますが、取引先の売上動向によっては売掛債権の貸倒リスクが高まる可能性があり、当社グループの業績及び財政状態に影響を及ぼす可能性があります。
(3)

為替リスクについて
当社グループは、グローバルに事業を展開しており、為替相場の変動リスクに晒されております。海外子会社
においては、売上、費用、資産等を連結財務諸表の作成時に円換算するため、換算時の為替相場が予想を超えて大幅に変動した場合には、当社グループの業績及び財政状態に影響を及ぼす可能性があります。

(4) ビジネスリスクについて① 業務拡大のリスクについて
当社グループでは、事業再編や当社グループが展開するコアビジネスとの相乗効果が見込まれる事業へ国内外問わず積極的に業務を拡大しておりますが、事前に十分な分析・調査等を実施したにもかかわらず、これらの事
業再編・業務拡大等がもたらす影響について、想定したビジネス戦略が有効に機能せず、戦略自体の変更を余儀なくされるなど、当社グループが予め想定しなかった結果が生じる可能性も否定できないことにより、以下のよ
うなリスクや課題が存在します。

- 19 -

・新たなビジネス戦略が想定どおり機能するとは限らず、収益があがらないこと。
・新たなビジネスを統轄・管理・遂行する能力を持った人材を確保し、育成していかなければならないこと。
・新たな事業に取り組むに当たり、法的及びその他のリスクに直面する可能性があること、またその管轄当局
から指導を受ける可能性があること。
また、上記以外にも業務拡大について、当社グループがかつて経験したことがない、また経験の乏しいリスクや課題に直面する可能性もあります。このような事象に適切に対処することができなかった場合には、当社グル
ープの業績に影響を及ぼす可能性があります。
②

業務提携先について
当社グループは、国内において複数の金融機関等と信用保証業務等において業務提携を行っております。また、東南アジアにおいても現地で成長が著しい協力先企業を戦略的パートナーとして共同で事業展開を行っております。当社グループ又は業務提携先の業績が悪化した場合、業務提携先の事業に関わる法制度の変更により事業の安定性が損なわれた場合、業務提携先との合弁事業や提携事業が期待した業績を達成できなかった場合、又は提携に関して予め想定しなかった事象が生じた場合など、合弁事業又は提携事業が順調に進まなかった場合には、当社グループの業績に影響を及ぼす可能性があります。
不動産事業に関するリスクについて③

当社グループは、不動産事業において、対法人向けの収益不動産の取得・売却、保有並びに保有時テナントリーシング、対個人向けの一戸建分譲を行っております。景気動向、金利動向、地価動向といった外的要因により、賃借人あるいは購買者の需要動向が左右されるため、賃借・購買需要の極端な縮小や税制の変更などにより、当社グループの業績に影響を及ぼす可能性があります。また、不動産事業における戸建住宅の販売においては、物件の引渡し時が売上の計上時期となるため、建築も含む案件次第によっては、天災やその他の予想し得ない事象による工期の遅延等、不測の事態により引渡し時期に大幅な遅れが生じた場合には、当社グループの業績に影響を及ぼす可能性があります。
さらに、国内金融事業において、不動産担保貸付及び不動産担保貸付に対する信用保証業務を行っており、不動産担保貸付及び不動産担保貸付に対する信用保証業務における不動産の担保価値が毀損し貸倒引当金の設定額に影響するなど、当社グループの事業及び業績に影響を及ぼす可能性があります。
④

総合エンターテインメント事業に関するリスクについて(ⅰ) 総合エンターテインメント施設運営業務について
総合エンターテインメント施設運営業務では、規模の拡大を急がず、個店毎の競争力を高めて収益力・マーケットシェアの確保を重視する方針でありますが、同業他社のみならず他余暇産業業種との競合による来店客数の低下、売上単価の低下等により当社グループの業績に影響を及ぼす可能性があります。また、新規出店先の選定について、運営店舗の個別採算性を重視した店舗展開を行っておりますが、出店条件に合致す
る賃借不動産がなければ出店予定数を変更せざるを得ず、さらに、出店後も賃借期間期限前の解約等による予期しない閉店や、賃貸人等の倒産により保証金・敷金等の回収不能等の発生が余儀なくされるなど損失が生じた場合、当社グループの業績に影響を及ぼす可能性があります。また、アミューズメント機器製品の売上は少数かつ特定のアミューズメント機器メーカーに限定されており、アミューズメント機器メーカーとは従来の購入実績などから安定的な取引関係にありますが、これらの購入先の販売方針の変更等により、当社
グループの業績に影響を及ぼす可能性があります。さらに、当社グループが取り扱う景品の一部はキャラク
ターの人気を活かした商品であり、ある程度先を見通した商品選定・仕入れを必要とします。キャラクター
の人気の移り変わりに柔軟に対応しておりますが、消費者に対する的確な予測及び迅速な対応を欠いた場合
や、ヒット商品が一時的な人気にとどまった場合など、当社グループの業績に影響を及ぼす可能性があります。そのほか、スマートフォンの普及を媒介に躍進する各種ソーシャルゲーム（無料ゲーム含む）の台頭
は、人々の遊戯に対する消費意識に変化を与えており、今後の波及次第ではアミューズメント施設における来客数・消費単価に変化が表れ、当社グループの業績に影響を及ぼす可能性があります。
(ⅱ) 遊技機並びに遊技機の周辺機器に関するコンピュータシステム等の販売業務について
遊技機並びに遊技機の周辺機器に関するコンピュータシステム等の販売業務では、遊技場に遊技機や周辺機器の販売等を行っておりますが、遊技場の経営環境悪化及びそれに伴う需要の縮小や市場構造の変化により、当社グループの業績に影響を及ぼす可能性があります。

⑤

投資事業におけるリスクについて
当社グループは、投資事業において事業のシナジー性、商品力やサービス力などを総合的に判断した後、投資先を選定しておりますが、これは国内外の金融市場に加えて、政治・産業、風評等の動向に大きく影響を受けることが考えられます。これらの外部要因により投資環境が悪化することによって、当社グループの業績及び財政状態に影響を及ぼす可能性があります。

- 20 -

⑥

その他の事業に関するリスクについて
当社グループは、韓国における貯蓄銀行業務やインドネシアにおける銀行業務、国内における信用保証業務や債権回収業務、さらにはクレジット業務やシステム関連業務など幅広い事業を展開しております。これらの事業には様々な不確実性が存在するため、今後、想定を超えるリスクが発生した場合、当社グループの業績及び財政状態に影響を及ぼす可能性があります。
⑦ のれんの減損リスクについて
当社グループは、2018年３月期第１四半期連結会計期間から、連結財務諸表について国際財務報告基準（IFRS）の任意適用を予定しております。IFRSにおいては、日本基準とは異なり、のれんの定額償却は不要となりますが、一方、のれんの対象会社における経営成績悪化等により減損の兆候が生じ、回収可能価額がのれんの帳簿価額を下回る場合には、のれんの減損処理が必要となる可能性があります。また、日本基準ではのれんの償却が規則的に行われるため、時の経過に伴いのれんの残高は減少し減損リスクも小さくなりますが、IFRSではの
れんの償却が行われないため、減損リスクは将来にわたり残り続けることになることから、減損処理を行った際の損益に与える影響は大きなものとなる可能性があり、当社グループの業績及び財政状態に重大な影響を及ぼす可能性があります。
⑧ 訴訟等のリスクについて
当社グループでは、訴訟等のリスクを回避するために、重要な契約書の作成等に当たりましては、弁護士等の専門家からの助言を得ながら、リスクの最小化を図っております。
しかしながら、将来において法令違反や不完全な契約締結といった法律上の問題を原因とした重要な訴訟等が発生した場合、さらに現在係争中の重要な事案で敗訴となった場合等において、当社グループの業績及び財政状態に重大な影響を及ぼす可能性があります。
(5)

資金調達に関するリスクについて
当社グループの銀行等からの借入金につきましては、変動金利の借入金も含まれております。当社グループ
は、資金調達の多様化を図っておりますが、金融情勢の変化による調達コストの上昇や資金調達そのものが困難となった場合、当社グループの業績及び財政状態に影響を及ぼす可能性があります。

(6) 経済環境・外部環境に関するリスクについて① 競争について
当社グループの主要事業である金融業界は、金融業界再編に伴う合併、業務提携による異業種からの新規参入、貸出債権の良質化に対応した顧客層への営業力強化などにより、顧客獲得競争が一層激化する可能性があります。このような事業環境において、優位な競争力を得られない場合に、当社グループの事業及び業績に影響を及ぼす可能性があります。
不動産業界は、大手企業を含む多数の事業者が存在しております。不動産業の中でも不動産流通業は、多額の資本を必要としないことから、一般的に参入障壁が低いと言われており、競争は大変厳しいものとなっております。また今後においても、更なる競争の激化に直面するものと考えられます。当社グループには、優れた人材や独自の営業システムが存在すると考える一方で、将来においては競合他社の台頭等により、現在の優位な競争力が得られない場合に、当社グループの事業及び業績に影響を及ぼす可能性があります。
また、アミューズメント業界を取り巻く環境は厳しい状況が続いており、今後も業界内の再編及び淘汰が進むものと思われます。当社グループにおいては、他社との差別化及び優位性創出に努めておりますが、競合他社と比べて直営店舗の顧客サービスレベルが低下した場合、もしくは顧客ニーズの変化への対応が遅れた場合、各店舗の業績は計画どおりに推移する保証は無く、今後の当社グループの出店施策及び事業展開に影響を及ぼす可能性があります。
さらに、商業施設向け設計・施工業務は、遊技場やカラオケ店、飲食店等の内外装工事を主として受注しております。内外装工事は業者数が多いことから受注単価の変動が激しく、また受注競争も激しくなっております。
多くの業者の受注競争によっては、工事受注の獲得に支障をきたす可能性や、当社グループの業績に影響を及ぼす可能性があります。
② 風評等に関するリスクについて
当社グループは、当社グループに損害を与えかねない風評等には十分留意しておりますが、風評等やそれによって当社グループの経営の根幹に関わるような問題が発生した場合には、迅速かつ適切な対応を実施することでその損害を最小限度に止める体制を取っております。また、近年急速に広まっているソーシャルメディアに対しては、「ソーシャルメディアポリシー」及び「ソーシャルメディアガイドライン」を策定し、誹謗中傷や風評被害などソーシャルメディアの不適切な利用による当社グループ役職員と当社グループへの悪影響に対し防止に努
めております。
しかしながら将来においては、必ずしも当社グループの責めによらない、またコントロールすることが困難な様々なトラブルに巻き込まれる可能性もあります。
このような事象が発生した場合、又は適切に対処することができなかった場合には、当社グループの業績に影響を及ぼす可能性があります。
- 21 -

③

自然災害等に関するリスクについて
大規模な地震、津波、台風等の災害により、当社グループの保有する店舗や施設等への物理的な損害、役職員への人的被害又は顧客への被害があった場合や、災害に起因する社会的要請等があった場合には、当社グループの業績に影響を及ぼす可能性があります。
特に、総合エンターテインメント施設運営業務における売上の大半は有人型店舗の有人消費により構成されており、出店地域も一部の店舗を除き首都圏に集中しているため、首都圏を中心とした大規模災害が発生した場
合、一時閉鎖もしくは営業活動の継続が難しい状況に陥る可能性があります。当社グループではこれらの大規模
災害発生時のＢＣＰ（Business Continuity Plan）に基づく災害対策本部の設置や緊急連絡体制の整備など、社員啓蒙を含め、迅速かつ円滑に対処ができる体制を強化しておりますが、想定を大きく超える災害が発生した場合、当社グループの業務運営に支障が生じる可能性があります。
④ 少子化問題について
総合エンターテインメント施設運営業務は、独自のノウハウに基づいた高効率な営業を展開しておりますが、個店の業績においてはその店舗毎の特性によって、商圏人口や若年層人口の分布にも相応の相関関係を有しております。こうした背景から少子化問題が進行した場合、将来的に当社グループの業績に影響を及ぼす可能性があります。このため、中長期的な人口推移を含めた出店施策を進めるとともに、若年層のみならず幅広い年代層に受け入れられる店舗・運営サービスの研究を積極的に取り組んでおります。
⑤ カントリーリスクについて
当社グループは、新たな収益基盤の確立を目的として、海外市場に進出し事業展開を行っております。これらの在外会社につきましては、所在国における市場動向、競合会社の存在、政治、経済、法律、文化、宗教、習慣、自然災害や為替、その他の様々なカントリーリスクが存在しております。法律・規制の変更や、予期せぬ政治・経済の不安定化及びテロ・戦争・その他社会的混乱や大規模な自然災害等が実際に発生した場合、当社グル
ープの事業活動が期待どおりに展開できない、もしくは事業の継続が困難となり、当社グループの業績及び事業
展開に影響を及ぼす可能性があります。
⑥ 増税による個人消費への影響について
当社グループは、一般消費者に対し、アミューズメントを中心とした娯楽提供や、戸建分譲住宅等の販売を行っております。今後の消費税増税、所得税率の引上げや社会保険料の負担増などによって、個人消費への抑制心理が働いた場合、消費マインドの冷え込み等により、当社グループの業績に影響を及ぼす可能性があります。また、一部ゲームジャンルにおいては、消費税などの価格転嫁が難しい側面があり、内部コストの圧縮等により収益確保に努めるものでありますが、上述の消費者心理、理解状況によっては、当社グループの業績に影響を及ぼす可能性があります。
(7) オペレーショナルリスクについて① 財務報告における内部統制について「金融商品取引法」における開示制度拡充の一環として、2008年４月以降開始する事業年度より上場企業等に対し、内部統制の構築・評価とその開示を求める「内部統制報告制度」が導入されております。監査法人による内部統制監査の結果、当社グループ内の内部統制に開示すべき重要な不備等が指摘され、限定意見等が付された
場合には、市場等からの当社に対する評価や企業イメージ等の低下により、当社グループの業績に影響を及ぼす可能性があります。
② コンプライアンスリスクについて
当社グループは、「金融商品取引法」「貸金業法」等の各種法令を遵守する必要があります。また、法令に限らず、社会の良識や常識といった社会規範や倫理観など広く社会のルールを遵守することが求められております。
当社グループはコンプライアンス体制の整備に努めておりますが、不祥事が発生した場合や社会規範が遵守されなかった場合には、罰則の適用や社会的信用の失墜などにより当社グループの営業に影響を及ぼすほか、市場等からの当社グループに対する評価や企業イメージ等の低下により、当社グループの業績に影響を及ぼす可能性があります。
③ 情報ネットワークシステム、インターネットサービス等又は技術的システムに生じる混乱、故障、その他の損
害について
当社グループは業務を適切に管理・運営するために内部及び外部の情報及び技術システムに依存しております。当社グループが使用するハードウェア及びソフトウェアは、人為的過誤、自然災害、停電、サイバー攻撃、
テロ活動、コンピュータウイルス及びこれに類する事象、また電話会社及びインターネットプロバイダー等の第三者からのサポートサービスの中断等によって悪影響を被る可能性があります。
当社グループにおいては、事業継続に重大な影響を及ぼす自然災害や火災、事故等の発生時に被害を最小限に留めることができるよう、コンピュータシステムのバックアップ体制を構築しております。しかしながら、想定を超える規模の地震、台風等の自然災害等が発生した場合には、営業の中断を余儀なくされる可能性があります。

- 22 -

④

人材の育成及び確保について
当社グループでは、豊富な経験、各事業分野における高度な商品知識など専門性を持った人材を必要としております。当社グループでは教育・研修制度の充実、従来の年功序列型賃金体系の見直しや内部昇格制度の見直しを図るなど、優秀な人材の確保・育成に尽力しておりますが、重要な人材を十分に確保できない場合や、雇用している有用な人材が退職した場合、当社グループの業務運営に支障が生じる可能性があります。

⑤

代表者への依存について
当社グループの事業の推進者は、当社の筆頭株主であり、代表取締役社長でもある藤澤信義であります。同人
は、経営方針や戦略の決定をはじめ、営業、技術、財務の各方面の事業推進において重要な役割を果たしております。このため、当社の役員の人事も含め当社グループの最終決定における同人の影響力は大きいものと考えられ、その決定により当社グループの事業が左右される可能性があります。
当社グループでは、同人に過度に依存しない組織体制の整備や経営体制の構築を推進しておりますが、現時点で同人が離職又は業務執行が困難となるような事態が生じた場合、当社グループの業績及び財政状態に影響を及ぼす可能性があります。

５【経営上の重要な契約等】
１．当社及び当社の連結子会社であるJTRUST ASIA PTE.LTD.は、2016年５月13日開催の取締役会において、JTRUSTASIA PTE.LTD.がタイ証券取引所一部上場企業であるGroup Lease PCLとの間で停止条件付の転換社債引受契約を締結することを決議し、2016年６月６日付けで締結いたしました。
その概要は次のとおりであります。
(1) 契約の相手会社の名称
Group Lease PCL(2) 契約の時期
2016年６月６日(3) 転換社債の概要
①
②

発
発

行
価

体
格

Group Lease PCL
14,584百万円

行

③

発

行

価

額

（130,000,000USD（米ドル）、１USD＝112.19円で換算）（注）
同上

④
⑤

利
償

還

期

率
間

５％
５年間

⑥

転

換

価

格

１株当たり130円40銭（１株当たり40THB（タイバーツ）、１THB＝3.26円で換算）（注）⑦⑧

全額転換後の株式数
全額転換後の持株比率

115,050,000株
12.99％（契約締結時点の全額転換後の持株比率を記載しております。）（注）2017年３月末日時点の換算レートを使用しております。
２．当社は、2016年10月13日開催の取締役会において、株式会社デホが保有する株式会社ＤＨ貯蓄銀行の株式を取得
し、子会社化することを決議し、2016年10月14日付けで株式会社デホとの間で株式譲渡契約を締結いたしました
が、３つ目の貯蓄銀行を保有することに関する韓国金融委員会への申請が受理されないまま、株式譲渡契約書の締結から６ヶ月が経過することから、2017年４月14日付けで当該契約を解除いたしました。
３．当社及び当社の連結子会社であるJTRUST ASIA PTE.LTD.は、2016年10月13日開催の取締役会において、JTRUSTASIA PTE.LTD.がジャパンポケット株式会社が保有するCapital Continent Investment NBFI（以下、「ＣＣＩ」という。）の株式を取得し、子会社化することを決議し、2016年10月14日付けでJTRUST ASIA PTE.LTD.はジャパンポケット株式会社と株式譲渡契約を締結いたしました。
その概要は次のとおりであります。
(1) 株式取得の目的
当社グループが国内外で培ってきた金融事業のノウハウをモンゴル国における金融事業にも活かせるものと考えていること、また、日本で上場している当社の子会社になることでＣＣＩの信用力の更なる向上が図れるものと考えていることなどから、モンゴル国市場におけるＣＣＩの一層の飛躍を通じて当社グループの事業基盤を強化することを目的として行うものであります。
(2) 株式取得の相手会社の名称
ジャパンポケット株式会社- 23 -

(3) 株式取得する会社の名称等
①
②

名
住

称
所

③

代 表 者 の 氏 名

④

資

本

Capital Continent Investment NBFI
モンゴル国ウランバートル市チンゲルテイ区第３ホロー、エンフタイワ
ン ウルゲン辻 秀平

チュルー

Peace Towerビル

金

の

額

31百万円（679百万MNT（モンゴルトゥグルグ）（2016年９月末現在））（１MNT＝0.0457円で換算）（注）⑤ 事 業 の
(4) 株式取得の時期

内

容

貸金業

未定
(5) 取得する株式の数、取得価額及び取得後の持分比率①②

取得する株式の数取得
価
額

58百万円（1,274百万MNT）（１MNT＝0.0457円で換算）（注）67,900株③

取得後の持分比率

100.0％(6) その他重要な事項
本件株式取得は、モンゴル国金融規制委員会の許可を前提として行われる予定であります。
（注）2017年３月末日時点の換算レートを使用しております。
４．当社及び当社の連結子会社であるJTRUST ASIA PTE.LTD.は、2016年10月31日開催の取締役会において、JTRUSTASIA PTE.LTD.がタイ証券取引所一部上場企業であるGroup Lease PCLとの間で停止条件付の転換社債引受契約を締結することを決議し、2016年12月１日付けで締結いたしました。
その概要は次のとおりであります。
(1) 契約の相手会社の名称
Group Lease PCL(2) 契約の時期
2016年12月１日(3) 転換社債の概要
① 発
行

体

Group Lease PCL

②

発

行

価

格

5,609百万円（50百万USD（米ドル））（１USD＝112.19円で換算）（注）

③
④

発
利

行

価

額
率

同上
５％

⑤
⑥

償
転

還
換

期
価

間
格

３年間
１株当たり228円20銭（１株当たり70THB（タイバーツ））⑦

全額転換後の株式数⑧

全額転換後の持株比率（１THB＝3.26円で換算）（注）24,753,428株
14.29％（契約締結時点の全額転換後の持株比率を記載しております。）（注）2017年３月末日時点の換算レートを使用しております。

６【研究開発活動】
総合エンターテインメント事業において、遊技機並びに遊技機の周辺機器に関するコンピュータシステム等の開発・製造・販売業務を行っており、当連結会計年度におけるグループ全体の研究開発活動の金額は、252百万円であります。

- 24 -

７【財政状態、経営成績及びキャッシュ・フローの状況の分析】(1）重要な会計方針及び見積り
当社グループの連結財務諸表は、わが国において一般に公正妥当と認められている会計基準に基づき作成されております。
当社グループの経営陣は、連結財務諸表の作成にあたって、決算日における様々な事項に関し、見積り及び仮定の設定を行い判断しなければなりません。そのため、過去の実績や状況に応じて合理的だと考えられる様々な要因に基づき、見積りや判断を行っておりますが、実際の結果は、見積り特有の不確実性があるため、これらの見積りと異なる可能性があります。
本項におきましては、将来に関する事項が含まれておりますが、当該事項は、有価証券報告書提出日現在（2017年６月29日）において判断したものであります。
(2）当連結会計年度の経営成績の分析
東南アジア金融事業における当社インドネシア子会社２社（PT Bank JTrust Indonesia Tbk.（以下、「Ｊトラスト銀行インドネシア」という。）及びPT JTRUST INVESTMENTS INDONESIA）について、従来３ヶ月の期ずれで連結上取込みを行っておりましたが、今後の国際財務報告基準（IFRS）適用に備え、より適切な連結業績を把握するため、当連結会計年度において期ずれを解消し15ヶ月決算としております。当連結会計年度における営業収益は、
東南アジア金融事業において、上述の期ずれの解消により３ヶ月分の営業収益が加算されたことや、韓国金融事業において、効果的な営業戦略及びマーケティングにより新規貸付や債権譲受けが増加したこと等による銀行業における貸出金の増加に伴い銀行業における営業収益が8,622百万円増加したことや、前連結会計年度に休止した介護事業の営業収益が減少した一方で、JTRUST ASIA PTE.LTD.（以下、「Ｊトラストアジア」という。）においてPT
Bank Mayapada International Tbk.の株式売却益を計上したことや、キーノート株式会社において商業施設建築部
門で大型施工案件受注が順調に推移したことによりその他の営業収益が56百万円増加した結果、前連結会計年度に比べて9,552百万円増加し85,031百万円（前年同期比12.7％増）となりました。また営業費用につきましては、東南アジア金融事業における上述の期ずれの解消や、韓国金融事業において銀行業における預金の増加に伴い銀行業における営業費用が1,573百万円増加したことや、ＪトラストアジアにおいてGroup Lease PCLの転換社債の新株予約権部分について評価損を計上したこと等によりその他の営業費用が3,249百万円増加したこと等により、前連結
会計年度に比べて5,005百万円増加し43,963百万円（前年同期比12.8％増）となり、当連結会計年度の営業収益に対する営業費用比率は前連結会計年度51.6％から当連結会計年度51.7％と0.1ポイント上昇いたしました。
以上の結果、営業総利益につきましては、前連結会計年度に比べて4,546百万円増加し41,068百万円（前年同期比12.5％増）となり、当連結会計年度の営業収益に対する営業総利益比率では前連結会計年度48.4％から当連結会
計年度48.3％と0.1ポイント低下いたしました。
販売費及び一般管理費につきましては、株式会社日本保証（以下、「日本保証」という。）において希望退職を含む事業構造改革による経費削減効果等により人件費が308百万円、その他の経費が575百万円減少した一方で、日本保証において会社分割による無担保ローン事業の一部譲渡による利息返還債務の減少に伴い利息返還損失引当金
繰入額が減少したものの、Ｊトラスト銀行インドネシアにおいて事業構造改革の一環として、財務健全化を図るため貸付債権を見直し、貸倒引当金繰入額を大幅に積み増ししたことにより貸倒関係費が7,085百万円増加した結
果、前連結会計年度に比べて6,201百万円増加し46,837百万円（前年同期比15.3％増）となりました。
以上の結果、営業損益につきましては、前連結会計年度に比べて1,654百万円減少し5,769百万円の営業損失（前年同期は4,114百万円の営業損失）となりました。
営業外損益につきましては、前連結会計年度に比べて414百万円減少し978百万円の費用（純額）（前年同期は564百万円の費用（純額））となりました。これは主に、為替差損が123百万円増加（純額）したことにより減少したものであります。
以上の結果、経常損益につきましては、前連結会計年度に比べて2,068百万円減少し6,747百万円の経常損失（前年同期は4,678百万円の経常損失)となりました。
特別損益につきましては、前連結会計年度に比べて689百万円減少し1,612百万円の損失（純額）（前年同期は923百万円の損失（純額））となりました。これは主に、固定資産売却益が448百万円増加したうえ、減損損失が1,348百万円減少したことにより増加した一方、Ｊトラスト銀行インドネシアにおいて事業構造改革の一環として、リストラ費用を含む事業構造改善費用を1,772百万円計上したことや、前連結会計年度に為替換算調整勘定取崩益を830百万円計上したことに比べ減少したものであります。
以上の結果、税金等調整前当期純損益につきましては、前連結会計年度に比べて2,757百万円減少し8,359百万円の税金等調整前当期純損失（前年同期は5,602百万円の税金等調整前当期純損失）となりました。

- 25 -

法人税等合計につきましては、115百万円増加し1,321百万円となりました。また、非支配株主に帰属する当期純損益につきましては、1,291百万円増加し195百万円の非支配株主に帰属する当期純利益（前年同期は1,095百万円の非支配株主に帰属する当期純損失）となりました。
以上の結果、親会社株主に帰属する当期純損益につきましては、前連結会計年度に比べて4,164百万円減少し9,876百万円の親会社株主に帰属する当期純損失（前年同期は5,712百万円の親会社株主に帰属する当期純損失）となりました(3）経営成績に重要な影響を与える要因について「４ 事業等のリスク」をご参照ください。
(4）資本の財源及び資金の流動性についての分析①

資産、負債及び純資産の状況
当連結会計年度末における総資産は、前連結会計年度末に比べ99,991百万円増加し608,650百万円となりました。これは主に、Ｊトラスト銀行インドネシアにおける事業構造改革の一環として、財務健全化を図るため貸付債権を見直し、貸倒引当金を大幅に積み増したことにより貸倒引当金が6,305百万円増加したこと等により減少した一方で、韓国の貯蓄銀行において新規貸付の増加や債権譲受けにより銀行業における貸出金が96,464百万円
増加したことや、ＪトラストアジアにおいてGroup Lease PCLの転換社債引受により営業投資有価証券が8,436百万円増加したこと等により増加したものであります。
負債につきましては、前連結会計年度末に比べ116,985百万円増加し456,987百万円となりました。これは主に、短期借入金が4,518百万円減少した一方で、銀行業における預金が93,301百万円、短期社債（その他流動負債）が15,893百万円、１年内返済予定の長期借入金を含む長期借入金が7,907百万円とそれぞれ増加したこと等により増加したものであります。
純資産につきましては、前連結会計年度末に比べ16,993百万円減少し151,663百万円となりました。これは主に、親会社株主に帰属する当期純損失を9,876百万円、剰余金の配当を1,401百万円計上したこと等により利益剰余金が11,278百万円減少したうえ、自己株式の取得により自己株式が7,279百万円増加したこと等により減少したものであります。
以上の結果、１株当たり純資産額は前連結会計年度末より39円99銭減少し1,415円91銭となり、自己資本比率
は、前連結会計年度末の32.1％から8.2ポイント低下し23.9％となっております。

②

キャッシュ・フローの状況
当連結会計年度末における連結ベースの現金及び現金同等物（以下、「資金」という。）は、前連結会計年度末に比べ9,576百万円減少し、78,650百万円となりました。
当連結会計年度における各キャッシュ・フローの状況とそれらの要因は次のとおりであります。
（営業活動によるキャッシュ・フロー）
当連結会計年度における営業活動による資金の減少は、14,434百万円（前年同期は32,435百万円の資金の減少）となりました。これは主に、銀行業における預金の増加額が89,868百万円、貸倒引当金の増加額が6,225百万円とそれぞれ資金が増加した一方で、税金等調整前当期純損失が8,359百万円、債権譲受け及び新規貸付けの増加による銀行業における貸出金の増加額が95,597百万円、営業投資有価証券の増加額が6,276百万円とそれぞれ資金が減少したことによるものであります。
（投資活動によるキャッシュ・フロー）
当連結会計年度における投資活動による資金の減少は、4,774百万円（前年同期は7,896百万円の資金の減少）となりました。これは主に、有価証券の売却による収入が101,208百万円、有価証券の償還による収入が24,984
百万円とそれぞれ資金が増加した一方で、有価証券の取得による支出が130,242百万円と資金が減少したことによるものであります。
（財務活動によるキャッシュ・フロー）
当連結会計年度における財務活動による資金の増加は、10,935百万円（前年同期比16.1％減）となりました。
これは主に、自己株式の取得による支出が7,279百万円、配当金の支払額が1,401百万円、短期借入金に係る資金の純減額が4,635百万円とそれぞれ資金が減少した一方で、短期社債の純増額が14,959百万円、長期借入金に係る資金の純増額が8,066百万円とそれぞれ資金が増加したことによるものであります。

- 26 -

第３【設備の状況】
１【設備投資等の概要】
当連結会計年度において、当社グループが実施した設備投資の総額は3,044百万円であります。
主な内訳としては、国内金融事業において108百万円、韓国金融事業において417百万円、東南アジア金融事業において249百万円、総合エンターテインメント事業において1,619百万円、不動産事業において564百万円、投資事業において１百万円、その他の事業において51百万円であります。
なお、当連結会計年度において重要な設備の除却、売却等はありません。

２【主要な設備の状況】
当社グループにおける主要な設備は、以下のとおりであります。
(1）提出会社2017年３月31日現在
帳簿価額
事業所名
（所在地）

セグメントの 設備の
名称
内容

本社他
（東京都港区他）

建物
及び
構築物
(百万円)

アミュー
ズメント
施設機器
(百万円)

土地
(百万円)
(面積㎡)

事務所

6

－

保養所

0

－

その他

0

－

福利厚生施設（和歌山県西牟婁
郡）

全社
（共通）

遊休資産
（鳥取県倉吉市
他）

その他
(百万円)

－

0
(4.67)

19(174,196.00)

従業
員数
(人)

合計
(百万円)

1

7

54

－

0

－

－

19

－

（注）１．上記金額には、消費税等は含まれておりません。
２．従業員数は就業人員であります。
３．賃借している事務所等の年間賃借料は118百万円であり、連結会社から賃借しているものを含んでおります。

- 27 -

(2）国内子会社
2017年３月31日現在
帳簿価額
事業所名
（所在地）

会社名

セグメン
トの名称

キーノート㈱

㈱日本保証

不動産
事業

アミューズメント施設機器
(百万円)

土地
(百万円)
(面積㎡)

17

－

－

221

－

38

－

16

－

事務所

3

－

店舗

1,307

901

賃貸物件

461

－

ショール

賃貸

（東京都新宿区他）

物件他（東京都港区他）

その他
(百万円)

従業
員数
(人)

合計
(百万円)

国内
金融
事業

事務所兼
営業所他

賃貸用施設

全社

賃貸

（大阪市都島区）

(共通)

物件

本社

全社

（東京都港区）

(共通)

4

21

－

374

19

57

1

78

4

7

－

40

2,248

－

－

461

ーム

賃貸用施設他

本社他

建物
及び
構築物
(百万円)

事務所兼

本社他
（東京都目黒区他）

設備の
内容

152
(440.17)－59(142.25)0(21.47)

42
(1)
－
(－)
107
(13)
－
(－)
41
(1)

総合エ

アドアーズ㈱アミューズメント

ンター

施設

テイン

（東京都豊島区他）

メント

賃貸用施設

不動産

（東京都新宿区他）

事業

186
(575)

事業
－
(－)

（注）１．上記金額には、消費税等は含まれておりません。
２．従業員数は就業人員であり、（）は平均臨時雇用者数を外書しております。
３．賃借している事務所等の年間賃借料は4,062百万円であり、連結会社から賃借しているものを含んでおります。

- 28 -

(3）在外子会社
2017年３月31日現在
帳簿価額
会社名

ＪＴ親愛貯蓄
銀行㈱

事業所名
（所在地）

セグメント
の名称

本社他

韓国

（大韓民国ソウル特

金融

別市他）

事業

設備の
内容

事務所兼

本社他

東南

JTrustIndonesia（インドネシア共和

アジア

事務所兼

国ジャカルタ特別

金融

営業所

市他）

事業

ＪＴキャピタル㈱本社他韓国（大韓民国ソウル特

金融

別市他）

PT JTRUSTINVESTMENTS
INDONESIA

事業

272

事務所兼

7

営業所

本社他

東南

（インドネシア共和

アジア

事務所兼

国ジャカルタ特別

金融

営業所

市他）

事業

土地
(百万円)
(面積㎡)

140

営業所

PT Bank

Tbk.

建物
及び
構築物
(百万円)

155

その他
(百万円)

－

994
(6,292.05)－

491(1,315.00)

合計
(百万円)

373

513

253

1,519

172

179

8

655

従業
員数
(人)

617
(50)

960
(19)

183
(33)

17
(－)

（注）１．従業員数は就業人員であり、（）は平均臨時雇用者数を外書しております。
２．賃借している事務所等（システム関連含む）の年間賃借料は1,114百万円であり、連結会社から賃借しているものを含んでおります。

３【設備の新設、除却等の計画】(1) 重要な設備の新設
当連結会計年度末現在における重要な設備の新設の計画はありません。
(2) 重要な設備の除却
当連結会計年度末現在における重要な設備の除却の計画はありません。

- 29 -

第４【提出会社の状況】
１【株式等の状況】（１）【株式の総数等】①【株式の総数】
種類

発行可能株式総数（株）

普通株式

240,000,000
計

240,000,000②【発行済株式】
種類

事業年度末現在発行数（株）（2017年３月31日）

提出日現在発行数（株）（2017年６月29日）

普通株式

112,536,970

112,545,370

計

112,536,970

112,545,370

上場金融商品取引所名
又は登録認可金融商品取引業協会名内容

東京証券取引所

単元株式数

市場第二部

100株
－

－

（注）「提出日現在発行数」欄には、2017年６月１日からこの有価証券報告書提出日までの新株予約権の行使により発行された株式数は含まれておりません。

- 30 -

（２）【新株予約権等の状況】
会社法に基づき発行した新株予約権は、次のとおりであります。
（Ｊトラスト株式会社第２回新株予約権）
2010年６月29日定時株主総会決議
事業年度末現在提出日の前月末現在（2017年３月31日）（2017年５月31日）

新株予約権の数（個）（注）１

105

85

新株予約権のうち自己新株予約権の数（個）－－

新株予約権の目的となる株式の種類

普通株式

新株予約権の目的となる株式の数（株）（注）１．４

同左
21,000

新株予約権の行使時の払込金額（円）(注）２．４．５
新株予約権の行使期間
新株予約権の行使により株式を発行する場合の株式の発行価格及び資本組入額（円）（注）４．５

110
自2012年12月１日

至

2017年７月31日

発行価格
資本組入額

110
55

17,000
同左
同左
同左

新株予約権の行使の条件

新株予約権者が新株予約権を放棄した場合には、当該新株予約権を行使することができない。
その他の条件は、取締役会決議に基づき、当社と新株予約権者との間で締結した「新株予約権割当契約書」に定めるところによる。

同左

新株予約権の譲渡に関する事項

新株予約権の全部又は一部について第三者に対して譲渡、質権の設定、譲渡担保権の設定、生前贈与、遺贈
その他一切の処分行為をすることができないものとす
る。

同左

－

－

代用払込みに関する事項
組織再編成行為に伴う新株予約権の交付に関する事項（注）３- 31 -

同左（Ｊトラスト株式会社第３回新株予約権）
2011年６月29日定時株主総会決議
事業年度末現在提出日の前月末現在（2017年３月31日）（2017年５月31日）

新株予約権の数（個）（注）１

532

512

新株予約権のうち自己新株予約権の数（個）－－

新株予約権の目的となる株式の種類

普通株式

同左

新株予約権の目的となる株式の数（株）（注）１．４

106,400

新株予約権の行使時の払込金額（円）(注）２．４．５

134

新株予約権の行使期間
新株予約権の行使により株式を発行する場合の株式の発行価格及び資本組入額（円）（注）４．５

自2013年９月１日

至

2018年７月31日

発行価格
資本組入額

134
67

102,400
同左
同左
同左

新株予約権の行使の条件

新株予約権者が新株予約権を放棄した場合には、当該新株予約権を行使することができない。
その他の条件は、取締役会決議に基づき、当社と新株予約権者との間で締結した「新株予約権割当契約書」に定めるところによる。

同左

新株予約権の譲渡に関する事項

新株予約権の全部又は一部について第三者に対して譲渡、質権の設定、譲渡担保権の設定、生前贈与、遺贈
その他一切の処分行為をすることができないものとす
る。

同左

－

－

代用払込みに関する事項
組織再編成行為に伴う新株予約権の交付に関する事項

（注）３

同左

（注）１．新株予約権１個当たりの目的である株式の数（以下、「付与株式数」という。）は100株とする。
ただし、新株予約権を割り当てる日（以下、「割当日」という。）後、当社が当社普通株式につき、株式分割（当社普通株式の株式無償割当てを含む。以下、株式分割の記載につき同じ。）又は株式併合を行う場合には、付与株式数を次の算式により調整する。
調整後付与株式数＝

調整前付与株式数×

株式分割・株式併合の比率

また、上記のほか、割当日後、付与株式数の調整をすることが適切な場合は、当社は、合理的な範囲で付与株式数を調整することができる。
なお、上記の調整の結果生じる１株未満の端数は、これを切り捨てる。
２．各新株予約権の行使に際して出資される財産の価額は、当該各新株予約権を行使することにより交付を受けることができる株式１株当たりの払込金額（以下、「行使価額」という。）に付与株式数を乗じた金額とする。
行使価額は以下の調整に服する。
(1) 割当日後、当社が当社普通株式につき、株式分割又は株式併合を行う場合には、行使価額を次の算式により調整し、調整の結果生じる１円未満の端数は、これを切り上げる。
１
調整後行使価額 ＝ 調整前行使価額 ×
株式分割・株式併合の比率(2) 割当日後、当社が当社普通株式につき、時価を下回る価額で新株式の発行又は自己株式の処分を行う場合（会社法第194条の規定（単元未満株主による単元未満株式売渡請求）に基づく自己株式の売渡し、当社普通株式に転換される証券若しくは転換できる証券の転換、又は当社普通株式の交付を請求できる新株予約権（新株予約権付社債に付されたものを含む。）の行使による場合を除く。）には、行使価額を次の算式により調整し、調整の結果生じる１円未満の端数は、これを切り上げる。

- 32 -

調整後行使価額 ＝ 調整前行使価額 ×

既発行株式数 ＋

新規発行株式数×１株当たり払込金額
時

価

既発行株式数＋新規発行株式数
なお、上記の算式に使用する「既発行株式数」は、当社の発行済普通株式総数から当社が保有する普通株
式に係る自己株式数を控除した数とし、また、自己株式の処分を行う場合には、「新規発行株式数」を「処分する自己株式数」に読み替える。
(3) さらに、上記のほか、割当日後、他の種類株式の普通株主への無償割当て又は他の会社の株式の普通株主への配当を行う場合等、行使価額の調整をすることが適切な場合は、係る割当て又は配当等の条件等を勘案の上、当社は、合理的な範囲で行使価額を調整することができる。
３．当社が、合併（当社が合併により消滅する場合に限る。）、吸収分割若しくは新設分割（それぞれ当社が分割会社となる場合に限る。）、又は株式交換若しくは株式移転（それぞれ当社が完全子会社となる場合に限る。）（以上を総称して以下、「組織再編行為」という。）をする場合において、組織再編行為の効力発生日（吸収合併につき吸収合併がその効力を生ずる日、新設合併につき新設合併設立株式会社の成立の日、吸収分割につき吸収分割がその効力を生ずる日、新設分割につき新設分割設立株式会社の成立の日、株式交換につき株式交換がその効力を生ずる日、及び株式移転につき株式移転設立完全親会社の成立の日をいう。）の直前において残存する新株予約権（以下、「残存新株予約権」という。）を保有する新株予約権者に対し、それぞれの場合につき、会社法第236条第１項第８号イからホまでに掲げる株式会社（以下、「再編対象会社」という。）の新株予約権をそれぞれ交付することとする。ただし、以下の各号に沿って再編対象会社の新株予約権を交付する旨を、吸収合併契約、新設合併契約、吸収分割契約、新設分割計画、株式交換契約又は株式移転計
画において定めることを条件とする。
(1) 交付する再編対象会社の新株予約権の数
新株予約権者が保有する残存新株予約権の数と同一の数をそれぞれ交付する。
(2) 新株予約権の目的である再編対象会社の株式の種類
再編対象会社の普通株式とする。
(3) 新株予約権の目的である再編対象会社の株式の数
組織再編行為の条件等を勘案の上、（注）１に準じて決定する。
(4) 新株予約権の行使に際して出資される財産の価額交付される各新株予約権の行使に際して出資される財産の価額は、（注）２で定められる行使価額を組織再編行為の条件等を勘案の上、調整して得られる再編後払込金額に上記(3)に従って決定される当該新株予約権の目的である再編対象会社の株式の数を乗じて得られる金額とする。
(5) 新株予約権を行使することができる期間「新株予約権の行使期間」の欄に定める新株予約権を行使することができる期間の開始日と組織再編行為の効力発生日のうちいずれか遅い日から、「新株予約権の行使期間」の欄に定める新株予約権を行使することができる期間の満了日までとする。
(6) 新株予約権の行使により株式を発行する場合における増加する資本金及び資本準備金に関する事項① 新株予約権の行使により株式を発行する場合における増加する資本金の額は、会社計算規則第17条第１項
に従い算出される資本金等増加限度額の２分の１の金額とし、計算の結果生じる１円未満の端数は、これを切り上げる。
② 新株予約権の行使により株式を発行する場合における増加する資本準備金の額は、上記①記載の資本金等増加限度額から上記①に定める増加する資本金の額を減じた額とする。
(7) 譲渡による新株予約権の取得の制限
譲渡による新株予約権の取得については、再編対象会社の取締役会の決議による承認を要する。
(8) 新株予約権の取得条項
以下の①、②及び③の議案につき当社株主総会で承認された場合（株主総会決議が不要の場合は、当社の取締役会決議決定がなされた場合）は、当社取締役会が別途定める日に、当社は無償で新株予約権を取得することができる。
① 当社が消滅会社となる合併契約承認の議案② 当社が分割会社となる分割契約若しくは分割計画承認の議案③ 当社が完全子会社となる株式交換契約若しくは株式移転計画承認の議案(9) その他の新株予約権の行使の条件
新株予約権者が新株予約権を放棄した場合には、当該新株予約権を行使することができない。
４．2012年６月１日付けで普通株式１株につき２株の株式分割を行っております。これにより「新株予約権の目的となる株式の数」、「新株予約権の行使時の払込金額」及び「新株予約権の行使により株式を発行する場合の株式の発行価格及び資本組入額」が調整されております。
５．2013年５月31日付けで発行したライツ・オファリング（ノンコミットメント型/上場型新株予約権の無償割当て）による新株予約権の行使により「新株予約権の行使時の払込金額」及び「新株予約権の行使により株式を発行する場合の株式の発行価格及び資本組入額」が調整されております。
- 33 -

（Ｊトラスト株式会社第Ｎ－６回新株予約権）
2008年12月26日株式会社ネクストジャパンホールディングス臨時株主総会決議
事業年度末現在提出日の前月末現在（2017年３月31日）（2017年５月31日）

新株予約権の数（個）（注）１8080

新株予約権のうち自己新株予約権の数（個）－－

新株予約権の目的となる株式の種類

普通株式

同左

新株予約権の目的となる株式の数（株）（注）１．５

320

新株予約権の行使時の払込金額（円）(注）２．５．６

128

新株予約権の行使期間
新株予約権の行使により株式を発行する場合の株式の発行価格及び資本組入額（円）（注）５．６

自2012年４月30日

至

2019年３月10日

発行価格
資本組入額

128
64

320
同左
同左
同左

新株予約権の行使の条件

新株予約権者が新株予約権を放棄した場合には、当該新株予約権を行使することができない。
その他の条件は、取締役会決議に基づき、当社と新株予約権者との間で締結した「新株予約権割当契約書」に定めるところによる。

同左

新株予約権の譲渡に関する事項

新株予約権の全部又は一部について第三者に対して譲渡、質権の設定、譲渡担保権の設定、生前贈与、遺贈
その他一切の処分行為をすることができないものとす
る。

同左

－

－

代用払込みに関する事項
組織再編成行為に伴う新株予約権の交付に関する事項（注）３- 34 -

同左（Ｊトラスト株式会社第Ｎ－７回新株予約権）
2008年12月26日株式会社ネクストジャパンホールディングス臨時株主総会決議
事業年度末現在提出日の前月末現在（2017年３月31日）（2017年５月31日）

新株予約権の数（個）（注）１

170

170

新株予約権のうち自己新株予約権の数（個）－－

新株予約権の目的となる株式の種類

普通株式

同左

新株予約権の目的となる株式の数（株）（注）１．５

680

新株予約権の行使時の払込金額（円）(注）２．５．６

348

新株予約権の行使期間
新株予約権の行使により株式を発行する場合の株式の発行価格及び資本組入額（円）（注）５．６

自2012年４月30日

至

2019年４月28日

発行価格
資本組入額

348
174

680
同左
同左
同左

新株予約権の行使の条件

新株予約権者が新株予約権を放棄した場合には、当該新株予約権を行使することができない。
その他の条件は、取締役会決議に基づき、当社と新株予約権者との間で締結した「新株予約権割当契約書」に定めるところによる。

同左

新株予約権の譲渡に関する事項

新株予約権の全部又は一部について第三者に対して譲渡、質権の設定、譲渡担保権の設定、生前贈与、遺贈
その他一切の処分行為をすることができないものとす
る。

同左

－

－

代用払込みに関する事項
組織再編成行為に伴う新株予約権の交付に関する事項（注）３- 35 -

同左（Ｊトラスト株式会社第Ｎ－８回新株予約権）
2009年10月28日株式会社ネクストジャパンホールディングス定時株主総会決議
事業年度末現在提出日の前月末現在（2017年３月31日）（2017年５月31日）

1,745

1,745

－

－

新株予約権の数（個）（注）１
新株予約権のうち自己新株予約権の数（個）
新株予約権の目的となる株式の種類

普通株式

同左

新株予約権の目的となる株式の数（株）（注）１．５

6,980

新株予約権の行使時の払込金額（円）(注）２．５．６

388

新株予約権の行使期間
新株予約権の行使により株式を発行する場合の株式の発行価格及び資本組入額（円）（注）５．６

自2012年４月30日

至

2019年12月15日

発行価格
資本組入額

388
194

6,980
同左
同左
同左

新株予約権の行使の条件

新株予約権者が新株予約権を放棄した場合には、当該新株予約権を行使することができない。
その他の条件は、取締役会決議に基づき、当社と新株予約権者との間で締結した「新株予約権割当契約書」に定めるところによる。

同左

新株予約権の譲渡に関する事項

新株予約権の全部又は一部について第三者に対して譲渡、質権の設定、譲渡担保権の設定、生前贈与、遺贈
その他一切の処分行為をすることができないものとす
る。

同左

－

－

代用払込みに関する事項
組織再編成行為に伴う新株予約権の交付に関する事項（注）３- 36 -

同左（Ｊトラスト株式会社第Ｎ－９回新株予約権）
2010年10月28日株式会社ネクストジャパンホールディングス定時株主総会決議
事業年度末現在提出日の前月末現在（2017年３月31日）（2017年５月31日）

1,950

1,950

－

－

新株予約権の数（個）（注）１
新株予約権のうち自己新株予約権の数（個）
新株予約権の目的となる株式の種類

普通株式

同左

新株予約権の目的となる株式の数（株）（注）１．５

7,800

新株予約権の行使時の払込金額（円）(注）２．５．６

754

新株予約権の行使期間
新株予約権の行使により株式を発行する場合の株式の発行価格及び資本組入額（円）（注）５．６

自2012年12月15日

至2020年12月14日

発行価格
資本組入額

754
377

7,800
同左
同左
同左

新株予約権の行使の条件

新株予約権者が新株予約権を放棄した場合には、当該新株予約権を行使することができない。
その他の条件は、取締役会決議に基づき、当社と新株予約権者との間で締結した「新株予約権割当契約書」に定めるところによる。

同左

新株予約権の譲渡に関する事項

新株予約権の全部又は一部について第三者に対して譲渡、質権の設定、譲渡担保権の設定、生前贈与、遺贈
その他一切の処分行為をすることができないものとす
る。

同左

－

－

代用払込みに関する事項
組織再編成行為に伴う新株予約権の交付に関する事項（注）３- 37 -

同左（Ｊトラスト株式会社第Ｎ－10回新株予約権）
2011年10月28日株式会社ネクストジャパンホールディングス定時株主総会決議
事業年度末現在（2017年３月31日）

提出日の前月末現在（2017年５月31日）

1,700

1,600

－

－

新株予約権の数（個）（注）１
新株予約権のうち自己新株予約権の数（個）
新株予約権の目的となる株式の種類

普通株式

新株予約権の目的となる株式の数（株）（注）１．５

同左
6,800

新株予約権の行使時の払込金額（円）(注）２．５．６

6,400

273

同左

2013年12月14日
2021年12月13日

同左

新株予約権の行使期間

自至新株予約権の行使により株式を発行する場合の株式の発行価格及び資本組入額（円）（注）５．６

発行価格
資本組入額

273
137

同左

新株予約権の行使の条件

新株予約権者が新株予約権を放棄した場合には、当該新株予約権を行使することができない。
その他の条件は、取締役会決議に基づき、当社と新株予約権者との間で締結した「新株予約権割当契約書」に定めるところによる。

同左

新株予約権の譲渡に関する事項

新株予約権の全部又は一部について第三者に対して譲渡、質権の設定、譲渡担保権の設定、生前贈与、遺贈
その他一切の処分行為をすることができないものとす
る。

同左

－

－

代用払込みに関する事項
組織再編成行為に伴う新株予約権の交付に関する事項

（注）３

同左

（注）１．新株予約権１個当たりの目的である株式の数（以下、「付与株式数」という。）は２株とする。
ただし、新株予約権を割り当てる日（以下、「割当日」という。）後、当社が当社普通株式につき、株式分割（当社普通株式の株式無償割当てを含む。以下、株式分割の記載につき同じ。）又は株式併合を行う場合には、付与株式数を次の算式により調整する。
調整後付与株式数＝

調整前付与株式数×

株式分割・株式併合の比率

また、上記のほか、割当日後、付与株式数の調整をすることが適切な場合は、当社は、合理的な範囲で付与株式数を調整することができる。
なお、上記の調整の結果生じる１株未満の端数は、これを切り捨てる。
２．各新株予約権の行使に際して出資される財産の価額は、当該各新株予約権を行使することにより交付を受けることができる株式１株当たりの払込金額（以下、「行使価額」という。）に付与株式数を乗じた金額とする。
行使価額は以下の調整に服する。
(1) 割当日後、当社が当社普通株式につき、株式分割又は株式併合を行う場合には、行使価額を次の算式により調整し、調整の結果生じる１円未満の端数は、これを切り上げる。
１
調整後行使価額 ＝ 調整前行使価額 ×
株式分割・株式併合の比率(2) 割当日後、当社が当社普通株式につき、時価を下回る価額で新株式の発行又は自己株式の処分を行う場合（会社法第194条の規定（単元未満株主による単元未満株式売渡請求）に基づく自己株式の売渡し、当社普通株式に転換される証券若しくは転換できる証券の転換、又は当社普通株式の交付を請求できる新株予約権（新株予約権付社債に付されたものを含む。）の行使による場合を除く。）には、行使価額を次の算式により調整し、調整の結果生じる１円未満の端数は、これを切り上げる。

- 38 -

新規発行株式数×１株当たり払込金額
時 価
既発行株式数＋新規発行株式数
なお、上記の算式に使用する「既発行株式数」は、当社の発行済普通株式総数から当社が保有する普通株
式に係る自己株式数を控除した数とし、また、自己株式の処分を行う場合には、「新規発行株式数」を「処分する自己株式数」に読み替える。
(3) さらに、上記のほか、割当日後、他の種類株式の普通株主への無償割当て又は他の会社の株式の普通株主への配当を行う場合等、行使価額の調整をすることが適切な場合は、係る割当て又は配当等の条件等を勘案の上、当社は、合理的な範囲で行使価額を調整することができる。
３．当社が、合併（当社が合併により消滅する場合に限る。）、吸収分割若しくは新設分割（それぞれ当社が分割会社となる場合に限る。）、又は株式交換若しくは株式移転（それぞれ当社が完全子会社となる場合に限る。）（以上を総称して以下、「組織再編行為」という。）をする場合において、組織再編行為の効力発生日（吸収合併につき吸収合併がその効力を生ずる日、新設合併につき新設合併設立株式会社の成立の日、吸収分割につき吸収分割がその効力を生ずる日、新設分割につき新設分割設立株式会社の成立の日、株式交換につき株式交換がその効力を生ずる日、及び株式移転につき株式移転設立完全親会社の成立の日をいう。）の直前において残存する新株予約権（以下、「残存新株予約権」という。）を保有する新株予約権者に対し、それぞれの場合につき、会社法第236条第１項第８号イからホまでに掲げる株式会社（以下、「再編対象会社」という。）の新株予約権をそれぞれ交付することとする。ただし、以下の各号に沿って再編対象会社の新株予約権を交付する旨を、吸収合併契約、新設合併契約、吸収分割契約、新設分割計画、株式交換契約又は株式移転計
画において定めることを条件とする。
(1) 交付する再編対象会社の新株予約権の数
新株予約権者が保有する残存新株予約権の数と同一の数をそれぞれ交付する。
(2) 新株予約権の目的である再編対象会社の株式の種類
再編対象会社の普通株式とする。
(3) 新株予約権の目的である再編対象会社の株式の数
組織再編行為の条件等を勘案の上、（注）１に準じて決定する。
(4) 新株予約権の行使に際して出資される財産の価額交付される各新株予約権の行使に際して出資される財産の価額は、（注）２で定められる行使価額を組織再編行為の条件等を勘案の上、調整して得られる再編後払込金額に上記(3)に従って決定される当該新株予約権の目的である再編対象会社の株式の数を乗じて得られる金額とする。
(5) 新株予約権を行使することができる期間「新株予約権の行使期間」の欄に定める新株予約権を行使することができる期間の開始日と組織再編行為の効力発生日のうちいずれか遅い日から、「新株予約権の行使期間」の欄に定める新株予約権を行使することができる期間の満了日までとする。
(6) 新株予約権の行使により株式を発行する場合における増加する資本金及び資本準備金に関する事項① 新株予約権の行使により株式を発行する場合における増加する資本金の額は、会社計算規則第17条第１項
に従い算出される資本金等増加限度額の２分の１の金額とし、計算の結果生じる１円未満の端数は、これを切り上げる。
② 新株予約権の行使により株式を発行する場合における増加する資本準備金の額は、上記①記載の資本金等増加限度額から上記①に定める増加する資本金の額を減じた額とする。
(7) 譲渡による新株予約権の取得の制限
譲渡による新株予約権の取得については、再編対象会社の取締役会の決議による承認を要する。
(8) 新株予約権の取得条項
以下の①、②及び③の議案につき当社株主総会で承認された場合（株主総会決議が不要の場合は、当社の取締役会決議決定がなされた場合）は、当社取締役会が別途定める日に、当社は無償で新株予約権を取得することができる。
① 当社が消滅会社となる合併契約承認の議案② 当社が分割会社となる分割契約若しくは分割計画承認の議案③ 当社が完全子会社となる株式交換契約若しくは株式移転計画承認の議案(9) その他の新株予約権の行使の条件
新株予約権者が新株予約権を放棄した場合には、当該新株予約権を行使することができない。
４．2012年４月30日付けの、当社を完全親会社、㈱ネクストジャパンホールディングスを完全子会社とする株式交換により、同社の新株予約権者に対し、株式交換比率に照らして同等の価値を有する当社の新株予約権を付与しております。各新株予約権の株主総会決議年月日は、㈱ネクストジャパンホールディングスにおける付与に係るものであります。なお、㈱ネクストジャパンホールディングス第６回新株予約権に代わり、Ｊトラスト㈱第Ｎ－６回新株予約権を、㈱ネクストジャパンホールディングス第７回新株予約権に代わり、Ｊトラスト㈱第Ｎ－７回新株予約権を、㈱ネクストジャパンホールディングス第８回新株予約権に代わり、Ｊトラスト㈱第Ｎ－８回新株予約権を、㈱ネクストジャパンホールディングス第９回新株予約権に代わり、Ｊトラスト㈱第Ｎ－９回新株予約権を、㈱ネクストジャパンホールディングス第10回新株予約権に代わり、Ｊトラスト㈱第Ｎ－10
回新株予約権を付与しております。
調整後行使価額 ＝ 調整前行使価額 ×

既発行株式数 ＋- 39 -

５．2012年６月１日付けで普通株式１株につき２株の株式分割を行っております。これにより「新株予約権の目的となる株式の数」、「新株予約権の行使時の払込金額」及び「新株予約権の行使により株式を発行する場合の株式の発行価格及び資本組入額」が調整されております。
６．2013年５月31日付けで発行したライツ・オファリング（ノンコミットメント型/上場型新株予約権の無償割当て）による新株予約権の行使により「新株予約権の行使時の払込金額」及び「新株予約権の行使により株式を発行する場合の株式の発行価格及び資本組入額」が調整されております。
（Ｊトラスト株式会社第５回新株予約権）
2013年６月27日定時株主総会決議
事業年度末現在（2017年３月31日）

提出日の前月末現在（2017年５月31日）

1,450

1,450

－

－

新株予約権の数（個）（注）１
新株予約権のうち自己新株予約権の数（個）
新株予約権の目的となる株式の種類

普通株式

新株予約権の目的となる株式の数（株）（注）１

同左
145,000

新株予約権の行使時の払込金額（円）(注）２

145,000

2,007

同左

2015年９月１日
2020年８月31日

同左

新株予約権の行使期間

自至新株予約権の行使により株式を発行する場合の株式の

発行価格

2,007

発行価格及び資本組入額（円）

資本組入額

1,004

同左

新株予約権の行使の条件

新株予約権者が新株予約権を放棄した場合には、当該新株予約権を行使することができない。
その他の条件は、取締役会決議に基づき、当社と新株予約権者との間で締結した「新株予約権割当契約書」に定めるところによる。

同左

新株予約権の譲渡に関する事項

新株予約権の全部又は一部について第三者に対して譲渡、質権の設定、譲渡担保権の設定、生前贈与、遺贈
その他一切の処分行為をすることができないものとす
る。

同左

－

－

代用払込みに関する事項
組織再編成行為に伴う新株予約権の交付に関する事項

（注）３

同左

（注）１．新株予約権１個当たりの目的である株式の数（以下、「付与株式数」という。）は100株とする。
ただし、新株予約権を割り当てる日（以下、「割当日」という。）後、当社が当社普通株式につき、株式分割（当社普通株式の株式無償割当てを含む。以下、株式分割の記載につき同じ。）又は株式併合を行う場合には、付与株式数を次の算式により調整する。
調整後付与株式数＝

調整前付与株式数×

株式分割・株式併合の比率

また、上記のほか、割当日後、付与株式数の調整をすることが適切な場合は、当社は、合理的な範囲で付与株式数を調整することができる。
なお、上記の調整の結果生じる１株未満の端数は、これを切り捨てる。
２．各新株予約権の行使に際して出資される財産の価額は、当該各新株予約権を行使することにより交付を受けることができる株式１株当たりの払込金額（以下、「行使価額」という。）に付与株式数を乗じた金額とする。
行使価額は以下の調整に服する。
(1) 割当日後、当社が当社普通株式につき、株式分割又は株式併合を行う場合には、行使価額を次の算式により調整し、調整の結果生じる１円未満の端数は、これを切り上げる。

- 40 -

調整後行使価額＝調整前行使価額×１
株式分割・株式併合の比率(2) 割当日後、当社が当社普通株式につき、時価を下回る価額で新株式の発行又は自己株式の処分を行う場合（会社法第194条の規定（単元未満株主による単元未満株式売渡請求）に基づく自己株式の売渡し、当社普通株式に転換される証券若しくは転換できる証券の転換、又は当社普通株式の交付を請求できる新株予約権（新株予約権付社債に付されたものを含む。）の行使による場合を除く。）には、行使価額を次の算式により調整し、調整の結果生じる１円未満の端数は、これを切り上げる。
新規発行株式数×１株当たり払込金額
既発行株式数 ＋
時 価
調整後行使価額 ＝ 調整前行使価額 ×
既発行株式数＋新規発行株式数
なお、上記の算式に使用する「既発行株式数」は、当社の発行済普通株式総数から当社が保有する普通株
式に係る自己株式数を控除した数とし、また、自己株式の処分を行う場合には、「新規発行株式数」を「処分する自己株式数」に読み替える。
(3) さらに、上記のほか、割当日後、他の種類株式の普通株主への無償割当て又は他の会社の株式の普通株主への配当を行う場合等、行使価額の調整をすることが適切な場合は、係る割当て又は配当等の条件等を勘案の上、当社は、合理的な範囲で行使価額を調整することができる。
３．当社が、合併（当社が合併により消滅する場合に限る。）、吸収分割若しくは新設分割（それぞれ当社が分割会社となる場合に限る。）、又は株式交換若しくは株式移転（それぞれ当社が完全子会社となる場合に限る。）（以上を総称して以下、「組織再編行為」という。）をする場合において、組織再編行為の効力発生日（吸収合併につき吸収合併がその効力を生ずる日、新設合併につき新設合併設立株式会社の成立の日、吸収分割につき吸収分割がその効力を生ずる日、新設分割につき新設分割設立株式会社の成立の日、株式交換につき株式交換がその効力を生ずる日、及び株式移転につき株式移転設立完全親会社の成立の日をいう。）の直前において残存する新株予約権（以下、「残存新株予約権」という。）を保有する新株予約権者に対し、それぞれの場合につき、会社法第236条第１項第８号イからホまでに掲げる株式会社（以下、「再編対象会社」という。）の新株予約権をそれぞれ交付することとする。ただし、以下の各号に沿って再編対象会社の新株予約権を交付する旨を、吸収合併契約、新設合併契約、吸収分割契約、新設分割計画、株式交換契約又は株式移転計
画において定めることを条件とする。
(1) 交付する再編対象会社の新株予約権の数
新株予約権者が保有する残存新株予約権の数と同一の数をそれぞれ交付する。
(2) 新株予約権の目的である再編対象会社の株式の種類
再編対象会社の普通株式とする。
(3) 新株予約権の目的である再編対象会社の株式の数
組織再編行為の条件等を勘案の上、（注）１に準じて決定する。
(4) 新株予約権の行使に際して出資される財産の価額交付される各新株予約権の行使に際して出資される財産の価額は、（注）２で定められる行使価額を組織再編行為の条件等を勘案の上、調整して得られる再編後払込金額に上記(3)に従って決定される当該新株予約権の目的である再編対象会社の株式の数を乗じて得られる金額とする。
(5) 新株予約権を行使することができる期間「新株予約権の行使期間」の欄に定める新株予約権を行使することができる期間の開始日と組織再編行為の効力発生日のうちいずれか遅い日から、「新株予約権の行使期間」の欄に定める新株予約権を行使することができる期間の満了日までとする。
(6) 新株予約権の行使により株式を発行する場合における増加する資本金及び資本準備金に関する事項① 新株予約権の行使により株式を発行する場合における増加する資本金の額は、会社計算規則第17条第１項
に従い算出される資本金等増加限度額の２分の１の金額とし、計算の結果生じる１円未満の端数は、これを切り上げる。
② 新株予約権の行使により株式を発行する場合における増加する資本準備金の額は、上記①記載の資本金等増加限度額から上記①に定める増加する資本金の額を減じた額とする。
(7) 譲渡による新株予約権の取得の制限
譲渡による新株予約権の取得については、再編対象会社の取締役会の決議による承認を要する。
(8) 新株予約権の取得条項
以下の①、②及び③の議案につき当社株主総会で承認された場合（株主総会決議が不要の場合は、当社の取締役会決議決定がなされた場合）は、当社取締役会が別途定める日に、当社は無償で新株予約権を取得することができる。
① 当社が消滅会社となる合併契約承認の議案② 当社が分割会社となる分割契約若しくは分割計画承認の議案③ 当社が完全子会社となる株式交換契約若しくは株式移転計画承認の議案(9) その他の新株予約権の行使の条件
新株予約権者が新株予約権を放棄した場合には、当該新株予約権を行使することができない。
- 41 -

（Ｊトラスト株式会社第６回新株予約権）
2015年８月12日取締役会決議
事業年度末現在提出日の前月末現在（2017年３月31日）（2017年５月31日）

8,640

8,640

－

－

新株予約権の数（個）（注）２
新株予約権のうち自己新株予約権の数（個）
新株予約権の目的となる株式の種類

普通株式

同左

新株予約権の目的となる株式の数（株）（注）２864,000

新株予約権の行使時の払込金額（円）(注）３

954

新株予約権の行使期間

自2017年７月１日

至2021年９月30日

同左
同左

新株予約権の行使により株式を発行する場合の株式の発行価格及び資本組入額（円）

発行価格
資本組入額

新株予約権の行使の条件（注）６．９同左

新株予約権の譲渡に関する事項

（注）５

同左

代用払込みに関する事項

954
477

864,000－

組織再編成行為に伴う新株予約権の交付に関する事項

同左

－

（注）８

同左

（注）１．本新株予約権１個当たりの発行価額は、1,600円とする。
２．本新株予約権１個当たりの目的である株式の数（以下、「付与株式数」という。）は、当社普通株式100株とする。
なお、付与株式数は、本新株予約権の割当日後、当社が株式分割（当社普通株式の無償割当てを含む。以下同じ。）又は株式併合を行う場合、次の算式により調整されるものとする。ただし、係る調整は、本新株予約権のうち、当該時点で行使されていない新株予約権の目的である株式の数についてのみ行われ、調整の結果生じ
る１株未満の端数については、これを切り捨てるものとする。
調整後付与株式数＝

調整前付与株式数×

分割（又は併合）の比率

また、本新株予約権の割当日後、当社が合併、会社分割又は資本金の額の減少を行う場合その他これらの場合に準じ付与株式数の調整を必要とする場合には、合理的な範囲で、付与株式数は適切に調整されるものとする。
３．本新株予約権の行使に際して出資される財産の価額は、１株当たりの払込金額（以下、「行使価額」という。）に、付与株式数を乗じた金額とする。
なお、本新株予約権の割当日後、当社が株式分割又は株式併合を行う場合、次の算式により行使価額を調整
し、調整による１円未満の端数は切り上げる。
調整後行使価額＝

調整前行使価額

１×

分割（又は併合）の比率

また、本新株予約権の割当日後、当社が当社普通株式につき時価を下回る価額で新株の発行又は自己株式の処分を行う場合（新株予約権の行使に基づく新株の発行及び自己株式の処分並びに株式交換による自己株式の移転の場合を除く。）、次の算式により行使価額を調整し、調整による１円未満の端数は切り上げる。
調整後行使価額 ＝ 調整前行使価額 ×

既発行株式数 ＋

新規発行株式数×１株当たり払込金額
新規発行前の１株当たりの時価

既発行株式数＋新規発行株式数- 42 -

なお、上記算式において「既発行株式数」とは、当社普通株式に係る発行済株式総数から当社普通株式に係る自己株式数を控除した数とし、また、当社普通株式に係る自己株式の処分を行う場合には、「新規発行株式数」を「処分する自己株式数」に読み替えるものとする。
さらに、上記のほか、本新株予約権の割当日後、当社が他社と合併する場合、会社分割を行う場合、その他これらの場合に準じて行使価額の調整を必要とする場合には、当社は、合理的な範囲で適切に行使価額の調整を行うことができるものとする。
４．増加する資本金及び資本準備金に関する事項(1) 本新株予約権の行使により株式を発行する場合における増加する資本金の額は、会社計算規則第17条第１項
に従い算出される資本金等増加限度額の２分の１の金額とする。計算の結果１円未満の端数が生じたときは、その端数を切り上げるものとする。
(2) 本新株予約権の行使により株式を発行する場合における増加する資本準備金の額は、上記４．(1)記載の資本金等増加限度額から、上記４．(1)に定める増加する資本金の額を減じた額とする。
５．譲渡による本新株予約権の取得については、当社取締役会の決議による承認を要するものとする。
６．新株予約権の行使の条件(1) 新株予約権者は、2017年３月期乃至2018年３月期の営業利益が次の各号に掲げる条件を満たしている場合に限り、各新株予約権者に割当てられた本新株予約権のうち当該各号に掲げる割合の本新株予約権を行使することができる。
①

2017年３月期の営業利益（日本基準）が11,266百万円を超過している場合（当社が当該判定時点で国際財
務報告基準を採用している場合には、2017年３月期の営業利益（国際財務報告基準）が15,100百万円を超過している場合とする）は、各新株予約権者に割当てられた本新株予約権の総数の20％
2018年３月期の営業利益（日本基準）が18,772百万円を超過している場合（当社が当該判定時点で国際財②

務報告基準を採用している場合には、2018年３月期の営業利益（国際財務報告基準）が21,700百万円を超過している場合とする）は、各新株予約権者に割当てられた本新株予約権の総数の80％
なお、上記②を達成した場合であっても、2017年３月期の営業利益（日本基準）が3,240百万円を下回っているとき（当社が当該判定時点で国際財務報告基準を採用している場合には、2017年３月期の営業利益（国際財務報告基準）が7,500百万円を下回っているとき）には、行使はできないものとする。
(2) 上記６．(1)における営業利益の判定においては、当社の有価証券報告書に記載される連結損益計算書（連結財務諸表を作成していない場合は損益計算書）における営業利益の額を参照するものとし、適用される会
計基準の変更等により参照すべき営業利益の概念に重要な変更があったと取締役会が判断した場合には、別途参照すべき指標を定めることができる。また、上記①②により行使可能な本新株予約権の個数につき１個未満の端数が生ずる場合には、係る端数を切り捨てた個数のみ行使することができるものとする。
(3) 新株予約権者に相続が発生した場合、新株予約権者の法定相続人（ただし、法定相続人が複数いる場合には、遺産分割又は法定相続人全員の合意により新株予約権を取得すると定められた１名に限られる。）（以下、「権利承継者」という。）は、行使期間において、新株予約権者の保有する本新株予約権を行使することができるものとする。なお、権利承継者が死亡した場合、権利承継者の相続人は、権利承継者の保有する本新株予約権を行使することができないものとする。
(4) 本新株予約権の行使によって、当社の発行済株式総数が当該時点における授権株式数を超過することとなる
ときは、当該本新株予約権の行使を行うことはできない。
(5) 各本新株予約権１個未満の行使を行うことはできない。
７．新株予約権の取得に関する事項(1) 当社が消滅会社となる合併契約、当社が分割会社となる会社分割についての分割契約若しくは分割計画、又は当社が完全子会社となる株式交換契約若しくは株式移転計画又は当社の普通株式に全部取得条項を付する
定款変更若しくは普通株式に付された全部取得条項に基づく全部取得について株主総会の承認（株主総会の承認を要しない場合には取締役会決議）がなされた場合、又は当社の株主による株式売渡請求（会社法第179条第２項に定義するものを意味する。ただし、同条第３項に定める新株予約権売渡請求を伴うものを除く。）を当社が承認した場合は、当社は、当社取締役会が別途定める日の到来をもって、本新株予約権の全部を無償で取得することができる。
(2) 新株予約権者が権利行使をする前に、上記６に定める規定により本新株予約権の行使ができなくなった場合
は、当社は新株予約権を無償で取得することができる。
８．当社が、合併（当社が合併により消滅する場合に限る。）、吸収分割、新設分割、株式交換又は株式移転（以上を総称して以下、「組織再編行為」という。）を行う場合において、組織再編行為の効力発生日に新株予約権者に対し、それぞれの場合につき、会社法第236条第１項第８号イからホまでに掲げる株式会社（以下、「再編対象会社」という。）の新株予約権を以下の条件に基づきそれぞれ交付することとする。ただし、以下の条件に沿って再編対象会社の新株予約権を交付する旨を、吸収合併契約、新設合併契約、吸収分割契約、新設分割計画、株式交換契約又は株式移転計画において定めた場合に限るものとする。
- 43 -

(1) 交付する再編対象会社の新株予約権の数
新株予約権者が保有する新株予約権の数と同一の数をそれぞれ交付する。
(2) 新株予約権の目的である再編対象会社の株式の種類
再編対象会社の普通株式とする。
(3) 新株予約権の目的である再編対象会社の株式の数
組織再編行為の条件を勘案のうえ、上記２に準じて決定する。
(4) 新株予約権の行使に際して出資される財産の価額交付される各新株予約権の行使に際して出資される財産の価額は、組織再編行為の条件等を勘案のうえ、上記３で定められる行使価額を調整して得られる再編後行使価額に、上記８．(3)に従って決定される当該新株予約権の目的である再編対象会社の株式の数を乗じた額とする。
(5) 新株予約権を行使することができる期間「新株予約権の行使期間」の欄に定める行使期間の初日と組織再編行為の効力発生日のうち、いずれか遅い
日から「新株予約権の行使期間」の欄に定める行使期間の末日までとする。
(6) 新株予約権の行使により株式を発行する場合における増加する資本金及び資本準備金に関する事項
上記４に準じて決定する。
(7) 譲渡による新株予約権の取得の制限
譲渡による取得の制限については、再編対象会社の取締役会の決議による承認を要するものとする。
(8) その他新株予約権の行使の条件
上記６に準じて決定する。
(9) 新株予約権の取得事由及び条件
上記７に準じて決定する。
(10) その他の条件については、再編対象会社の条件に準じて決定する。
９．2016年６月29日開催の当社取締役会決議により、新株予約権の行使の条件を上記６．(1)に記載の条件に変更
しております。

- 44 -

（Ｊトラスト株式会社第７回新株予約権）
2016年８月12日取締役会決議
事業年度末現在提出日の前月末現在（2017年３月31日）（2017年５月31日）

28,20028,200－－

新株予約権の数（個）（注）２
新株予約権のうち自己新株予約権の数（個）
新株予約権の目的となる株式の種類

普通株式

新株予約権の目的となる株式の数（株）（注）２

同左

2,820,000

新株予約権の行使時の払込金額（円）(注）３789

新株予約権の行使期間

自2016年10月１日

至2021年９月30日

同左
同左

新株予約権の行使により株式を発行する場合の株式の発行価格及び資本組入額（円）

発行価格
資本組入額

新株予約権の行使の条件

（注）６

同左

新株予約権の譲渡に関する事項

（注）５

同左

代用払込みに関する事項

789
395

2,820,000－

組織再編成行為に伴う新株予約権の交付に関する事項

（注）８

同左

－
同左

（注）１．本新株予約権１個当たりの発行価額は、100円とする。
２．本新株予約権１個当たりの目的である株式の数（以下、「付与株式数」という。）は、当社普通株式100株とする。
なお、付与株式数は、本新株予約権の割当日後、当社が株式分割（当社普通株式の無償割当てを含む。以下同じ。）又は株式併合を行う場合、次の算式により調整されるものとする。ただし、係る調整は、本新株予約権のうち、当該時点で行使されていない新株予約権の目的である株式の数についてのみ行われ、調整の結果生じ
る１株未満の端数については、これを切り捨てるものとする。
調整後付与株式数＝

調整前付与株式数×

分割（又は併合）の比率

また、本新株予約権の割当日後、当社が合併、会社分割又は資本金の額の減少を行う場合その他これらの場合に準じ付与株式数の調整を必要とする場合には、合理的な範囲で、付与株式数は適切に調整されるものとする。
３．本新株予約権の行使に際して出資される財産の価額は、１株当たりの払込金額（以下、「行使価額」という。）に、付与株式数を乗じた金額とする。
なお、本新株予約権の割当日後、当社が株式分割又は株式併合を行う場合、次の算式により行使価額を調整
し、調整による１円未満の端数は切り上げる。
１
調整後行使価額 ＝ 調整前行使価額 ×分割（又は併合）の比率
また、本新株予約権の割当日後、当社が当社普通株式につき時価を下回る価額で新株の発行又は自己株式の処分を行う場合（新株予約権の行使に基づく新株の発行及び自己株式の処分並びに株式交換による自己株式の移転の場合を除く。）、次の算式により行使価額を調整し、調整による１円未満の端数は切り上げる。
新規発行株式数×１株当たり払込金額
既発行株式数 ＋
新規発行前の１株当たりの時価調整後行使価額 ＝ 調整前行使価額 ×
既発行株式数＋新規発行株式数- 45 -

なお、上記算式において「既発行株式数」とは、当社普通株式に係る発行済株式総数から当社普通株式に係る自己株式数を控除した数とし、また、当社普通株式に係る自己株式の処分を行う場合には、「新規発行株式数」を「処分する自己株式数」に読み替えるものとする。
さらに、上記のほか、本新株予約権の割当日後、当社が他社と合併する場合、会社分割を行う場合、その他これらの場合に準じて行使価額の調整を必要とする場合には、当社は、合理的な範囲で適切に行使価額の調整を行うことができるものとする。
４．増加する資本金及び資本準備金に関する事項(1) 本新株予約権の行使により株式を発行する場合における増加する資本金の額は、会社計算規則第17条第１項
に従い算出される資本金等増加限度額の２分の１の金額とする。計算の結果１円未満の端数が生じたときは、その端数を切り上げるものとする。
(2) 本新株予約権の行使により株式を発行する場合における増加する資本準備金の額は、上記４．(1)記載の資本金等増加限度額から、上記４．(1)に定める増加する資本金の額を減じた額とする。
５．譲渡による本新株予約権の取得については、当社取締役会の決議による承認を要するものとする。
６．新株予約権の行使の条件(1) 割当日から本新株予約権の行使期間の終期に至るまでの間に株式会社東京証券取引所における当社普通株式の普通取引終値が一度でも行使価額（ただし、上記３により適切に調整されるものとする。）に50％を乗じた価格を下回った場合、新株予約権者は残存する全ての本新株予約権を上記の場合に該当した日の翌営業日から１ヶ月以内に行使しなければならないものとする。ただし、次に掲げる場合に該当するときはこの限りではない。
① 当社の開示情報に重大な虚偽が含まれることが判明した場合② 当社が法令や金融商品取引所の規則に従って開示すべき重要な事実を適正に開示していなかったことが判明した場合③ 当社が上場廃止となる場合、破産手続開始、民事再生手続開始、会社更生手続開始、特別清算開始その他
これらに準ずる倒産処理手続開始の申立てがなされる場合、その他本新株予約権発行日において前提とされていた事情に大きな変更が生じた場合④ その他、当社が新株予約権者の信頼を著しく害すると客観的に認められる行為をなした場合(2) 新株予約権者は、上記６．(1)に該当する場合を除き、割当日から本新株予約権の行使期間の終期に至るまでの間に、いずれかの連続する５取引日の株式会社東京証券取引所における当社普通株式の普通取引終値が全て本新株予約権の行使価額（ただし、上記３により適切に調整されるものとする。）の200％を上回った
場合にのみ、その翌営業日以降本新株予約権を行使することができるものとする。
(3) 新株予約権者の相続人による本新株予約権の行使は認めない。
(4) 本新株予約権の行使によって、当社の発行済株式総数が当該時点における授権株式数を超過することとなる
ときは、当該本新株予約権の行使を行うことはできない。
(5) 各本新株予約権１個未満の行使を行うことはできない。
７．新株予約権の取得に関する事項(1) 当社が消滅会社となる合併契約、当社が分割会社となる会社分割についての分割契約若しくは分割計画、又は当社が完全子会社となる株式交換契約若しくは株式移転計画又は当社の普通株式に全部取得条項を付する
定款変更若しくは普通株式に付された全部取得条項に基づく全部取得について株主総会の承認（株主総会の承認を要しない場合には取締役会決議）がなされた場合、又は当社の株主による株式売渡請求（会社法第179条第２項に定義するものを意味する。ただし、同条第３項に定める新株予約権売渡請求を伴うものを除く。）を当社が承認した場合は、当社は、当社取締役会が別途定める日の到来をもって、本新株予約権の全部を無償で取得することができる。
(2) 新株予約権者が権利行使をする前に、上記６に定める規定により本新株予約権の行使ができなくなった場合
は、当社は新株予約権を無償で取得することができる。
８．当社が、合併（当社が合併により消滅する場合に限る。）、吸収分割、新設分割、株式交換又は株式移転（以上を総称して以下、「組織再編行為」という。）を行う場合において、組織再編行為の効力発生日に新株予約権者に対し、それぞれの場合につき、会社法第236条第１項第８号イからホまでに掲げる株式会社（以下、「再編対象会社」という。）の新株予約権を以下の条件に基づきそれぞれ交付することとする。ただし、以下の条件に沿って再編対象会社の新株予約権を交付する旨を、吸収合併契約、新設合併契約、吸収分割契約、新設分割計画、株式交換契約又は株式移転計画において定めた場合に限るものとする。
(1) 交付する再編対象会社の新株予約権の数
新株予約権者が保有する新株予約権の数と同一の数をそれぞれ交付する。
(2) 新株予約権の目的である再編対象会社の株式の種類
再編対象会社の普通株式とする。
(3) 新株予約権の目的である再編対象会社の株式の数
組織再編行為の条件を勘案のうえ、上記２に準じて決定する。

- 46 -

(4) 新株予約権の行使に際して出資される財産の価額交付される各新株予約権の行使に際して出資される財産の価額は、組織再編行為の条件等を勘案のうえ、上記３で定められる行使価額を調整して得られる再編後行使価額に、上記８．(3)に従って決定される当該新株予約権の目的である再編対象会社の株式の数を乗じた額とする。
(5) 新株予約権を行使することができる期間「新株予約権の行使期間」の欄に定める行使期間の初日と組織再編行為の効力発生日のうち、いずれか遅い
日から「新株予約権の行使期間」の欄に定める行使期間の末日までとする。
(6) 新株予約権の行使により株式を発行する場合における増加する資本金及び資本準備金に関する事項
上記４に準じて決定する。
(7) 譲渡による新株予約権の取得の制限
譲渡による取得の制限については、再編対象会社の取締役会の決議による承認を要するものとする。
(8) その他新株予約権の行使の条件
上記６に準じて決定する。
(9) 新株予約権の取得事由及び条件
上記７に準じて決定する。
(10) その他の条件については、再編対象会社の条件に準じて決定する。

- 47 -

（３）【行使価額修正条項付新株予約権付社債券等の行使状況等】
該当事項はありません。
（４）【ライツプランの内容】
該当事項はありません。
（５）【発行済株式総数、資本金等の推移】
年月日

発行済株式総数増減数（株）

発行済株式総資本金増減額
数残高
（百万円）
（株）

資本金残高
（百万円）

資本準備金増減額（百万円）

資本準備金残高（百万円）

2012年４月１日～
2012年４月30日（注）１
2012年４月30日
（注）２

3,000

30,228,780

0

4,530

0

2,265

907,916

31,136,696

－

4,530

1,606

3,871

9,000

31,145,696

1

4,532

1

3,873

31,145,696

62,291,392

－

4,532

－

3,873

870,900

63,162,292

92

4,625

92

3,966

358,320

63,520,612

43

4,668

43

4,009

54,267,902

117,788,514

48,84153,50948,841

52,850597,320

118,385,834

69

53,57869

52,919203,520

118,589,354

25

53,60425

52,945100,200

118,689,554

1153,615

11

52,956△6,250,000

112,439,554－

53,615－52,956

7,600

112,447,154

053,616

052,957

89,816

112,536,970

13

53,63013

52,971

2012年５月１日～
2012年５月31日（注）１
2012年６月１日（注）３
2012年６月１日～
2013年３月31日（注）１
2013年４月１日～
2013年６月30日（注）１
2013年７月５日～
2013年７月30日（注）４
2013年７月１日～
2014年３月31日（注）１
2014年４月１日～
2015年３月31日（注）１
2015年４月１日～
2015年12月29日（注）１
2015年12月29日（注）５
2015年12月30日～
2016年３月31日（注）１
2016年４月１日～
2017年３月31日（注）１（注）１．新株予約権（ストック・オプション）の行使による増加であります。
２．㈱ネクストジャパンホールディングスとの株式交換による増加であります。
３．普通株式１株につき２株の株式分割によるものであります。
４．新株予約権（ライツ・オファリング（ノンコミットメント型/上場型新株予約権の無償割当て））の行使による増加であります。
５．自己株式の消却による減少であります。
６．2017年４月１日から2017年５月31日までの間に、新株予約権（ストック・オプション）の行使により、発行済株式総数が8,400株、資本金が０百万円、資本準備金が０百万円増加しております。

- 48 -

（６）【所有者別状況】
2017年３月31日現在
株式の状況（１単元の株式数100株）
区分

－

10

41

181

159

20

16,066

16,477－－64,67225,35950,506

413,556394

570,310

1,124,797

57,270

－

5.75

2.25

4.49

36.77

0.04

50.70

100.00

－

所有株式数
（単元）
所有株式数の
割合（％）

その他
の法人

個人以外

個人
その他

単元未満
株式の状況
（株）

金融機関

株主数（人）

金融商品
取引業者

外国法人等

政府及び地
方公共団体

個人

計

（注）自己株式9,598,184株は、「個人その他」の欄に95,981単元及び「単元未満株式の状況」の欄に84株含まれております。
（７）【大株主の状況】
2017年３月31日現在
氏名又は名称藤澤 信義（常任代理人住所

UBS証券株式会社）

ＦＵＪＩＳＡＷＡ
ＬＴＤ．
（常任代理人ＰＴＥ．

Singapore（東京都千代田区大手町１丁目５－１）

ＨＡＮＥＩ
Ｌ．Ｐ．

（238163）（東京都千代田区大手町１丁目５－１）
5300 CARILLON POINT KIRKLAND, WA
98033, USA（常任代理人 株式会社三菱東京ＵＦＪ銀行）（東京都千代田区丸の内２丁目７－１）

ＳＴＡＴＥ

AIB INTERNATIONAL CENTRE P.O. BOX

ＳＴＲＥＥＴＢＡＮ

Ｋ ＡＮＤ ＴＲＵＳＴＡＮＹ ５０５０１９（常任代理人支店）

発行済株式総数に対する所有株式数の割合（％）

23,00920.45

15,697

13.95

4,517

4.01

4,352

3.87

96 Somerset Road Singapore

UBS証券株式会社）

ＴＡＩＹＯ
ＦＵＮＤ，

所有株式数
（千株）

ＣＯＭＰ

香港上海銀行東京

518 IFSC DUBLIN, IRELAND（東京都中央区日本橋３丁目11－１）

日本トラスティ・サービス信託銀行
株式会社（信託口）

東京都中央区晴海１丁目８－11

2,901

2.58

西京リース株式会社

山口県周南市若宮町２丁目30

2,890

2.57

ＢＮＹ ＧＣＭＡＣＣＯＵＮＴＣＬＩＥＮＴＪＰＲＤ ＡＣPETERBOROUGH COURT 133 FLEET STREETLONDON EC4A 2BB UNITED KINGDOMＩＳＧ （ＦＥ－ＡＣ）（常任代理人 株式会社三菱東京

2,410

2.14

（東京都千代田区丸の内２丁目７－１）

98033, USA（東京都千代田区丸の内２丁目７－１）

1,917

1.70

東京都中央区晴海１丁目８－11

1,804

1.60

1,539

1.37

61,041

54.24

ＵＦＪ銀行）
ＴＡＩＹＯ

ＦＵＮＤ，

（常任代理人Ｌ．Ｐ．

株式会社三菱東京

5300 CARILLON POINT KIRKLAND, WA

ＵＦＪ銀行）
日本トラスティ・サービス信託銀行
株式会社（信託口９）
ＣＢＮＹ －
ＳＩＣＡＶ

ＯＲＢＩＳ

31, Z.A.BOURMICHT, L－8070
BERTRANGE, LUXEMBOURG（常任代理人株式会社）

シティバンク銀行（東京都新宿区新宿６丁目27番30号）

計－（注）１．上記のほか、当社が所有している自己株式9,598千株（8.53％）があります。

- 49 -

２．上記日本トラスティ・サービス信託銀行㈱（信託口）及び日本トラスティ・サービス信託銀行㈱（信託口９）の所有株式数は、全て信託業務に係るものであります。
３．ＦＵＪＩＳＡＷＡ ＰＴＥ．ＬＴＤ．は、当社の代表取締役社長である藤澤信義氏が100％出資しております。また、上記のほか、同氏が議決権の100％を実質的に所有するジャパンポケット㈱が、当社普通株式1,135
千株（1.01％）を所有しております。
４．前事業年度末において主要株主でなかったＦＵＪＩＳＡＷＡ
要株主となっております。

ＰＴＥ．ＬＴＤ．は、当事業年度末現在では主５．2016年12月21日付けで公衆の縦覧に供されている大量保有報告書の変更報告書において、タイヨウ・ファン
ド・マネッジメント・カンパニー・エルエルシー及びその共同保有者が2016年12月14日現在で以下の株式を所有している旨が記載されているものの、当社として当事業年度末現在における実質所有株式数の確認ができませんので、上記大株主の状況には含めておりません。
なお、その大量保有報告書の変更報告書の内容は次のとおりであります。
氏名又は名称住所

保有株券等の数（株）

株券等保有割合（％）

タイヨウ・ファンド・
マネッジメント・カン
パニー・エルエルシー（Taiyo Fund Management
Co. LLC）

アメリカ合衆国 ワシントン州
98033 カークランド キャリロンポ
イント5300

株式

2,285,400

2.03

タイヨウ繁栄ジーピ
ー・エルティディー（Taiyo Hanei GP, Ltd.）

ケイマン諸島 KY1-1108 グランド
ケイマン フォート・ストリート75
クリフトン・ハウス アップルバ
イ・トラスト（ケイマン）・エル
ティーディー気付

株式4,496,600

4.00

タイヨウ・パシフィッ
ク・シージー・エルエ
ルシー（Taiyo Pacific CG LLC）

アメリカ合衆国 ワシントン州
98033 カークランド キャリロンポ
イント5300

株式

5,639,600

5.01

タイヨウ・マキ・ジー
ピー・エルティディー（Taiyo Maki GP, LTD）

ケイマン諸島 KY1-1108 グランド
ケイマン フォート・ストリート75
クリフトン・ハウス アップルバ
イ・トラスト（ケイマン）・エル
ティーディー気付

株式447,500

0.40

タイヨウ・ヒナタ・ジ
ーピー・エルエルシー（Taiyo Hinata GP LLC）

アメリカ合衆国 デラウェア州
19808 ウィルミントン センタービ
ル・ロード2711 スイート400

株式457,100

0.41

13,326,200

11.84

計

－

- 50 -

（８）【議決権の状況】①【発行済株式】
2017年３月31日現在
区分

株式数（株）

議決権の数（個）内容

無議決権株式－－－

議決権制限株式（自己株式等）

－

－

－

議決権制限株式（その他）－－－
単元株式数 100株

完全議決権株式（自己株式等）

普通株式

9,598,100－

完全議決権株式（その他）

普通株式 102,881,600

1,028,816

同上

単元未満株式普通株式

57,270－－

発行済株式総数

112,536,970－－

総株主の議決権－

1,028,816－②【自己株式等】
2017年３月31日現在
所有者の氏名又は名称

Ｊトラスト株式会社
計

所有者の住所
東京都港区虎ノ門
一丁目７番12号－

自己名義所有株式数（株）

他人名義所有株式数（株）

所有株式数の合計（株）

発行済株式総数
に対する所有株
式数の割合(％)

9,598,100－

9,598,100

8.53

9,598,100－

9,598,100

8.53- 51 -

（９）【ストックオプション制度の内容】
当社は、ストックオプション制度を採用しております。当該制度は、会社法に基づき新株予約権を発行する方法によるものであります。
当該制度の内容は、以下のとおりであります。
１．（2010年６月29日開催の第34回定時株主総会決議）
会社法第236条、第238条及び第239条の規定に基づき、当社及び当社子会社の取締役並びに当社及び当社子
会社の従業員に対するストックオプションとして、無償にて発行する新株予約権の募集事項の決定を当社取締役会に委任することにつき、2010年６月29日開催の第34回定時株主総会において特別決議されたものでありま
す。
決議年月日

2010年６月29日

付与対象者の区分及び人数（名）

当社の取締役８名、当社子会社の取締役10名
当社及び当社子会社の従業員500名

新株予約権の目的となる株式の種類「（２） 新株予約権等の状況」に記載のとおりであります。

株式の数（株）

同上

新株予約権の行使時の払込金額（円）同上

新株予約権の行使期間同上

新株予約権の行使の条件

同上

新株予約権の譲渡に関する事項

同上

代用払込みに関する事項

同上

組織再編成行為に伴う新株予約権の交付に関する事項

同上

２．（2011年６月29日開催の第35回定時株主総会決議）
会社法第236条、第238条及び第239条の規定に基づき、当社及び当社子会社の取締役並びに当社及び当社子
会社の従業員に対するストックオプションとして、無償にて発行する新株予約権の募集事項の決定を当社取締役会に委任することにつき、2011年６月29日開催の第35回定時株主総会において特別決議されたものでありま
す。
決議年月日

2011年６月29日
当社の取締役９名、当社子会社の取締役12名

付与対象者の区分及び人数（名）

当社及び当社子会社の従業員516名「（２） 新株予約権等の状況」に記載のとおりであ

新株予約権の目的となる株式の種類

ります。

株式の数（株）

同上

新株予約権の行使時の払込金額（円）同上

新株予約権の行使期間同上

新株予約権の行使の条件

同上

新株予約権の譲渡に関する事項

同上

代用払込みに関する事項

同上

組織再編成行為に伴う新株予約権の交付に関する事項

同上- 52 -

３．（2008年12月26日開催の株式会社ネクストジャパンホールディングス臨時株主総会決議）
会社法第236条、第238条及び第239条の規定に基づき、株式会社ネクストジャパンホールディングス（以下、「ネクストジャパンホールディングス」という。）及び同社子会社の取締役並びに同社及び同社子会社の従業員に対するストックオプションとして、無償にて発行する新株予約権の募集事項の決定を同社取締役会に委任することにつき、2008年12月26日開催の同社臨時株主総会において特別決議されたものであります。なお、2012年４月30日付けの、当社を完全親会社、ネクストジャパンホールディングスを完全子会社とする株式交換により、同社の新株予約権者に対し、株式交換比率に照らして同等の価値を有する当社の新株予約権を付
与いたしました。決議年月日と付与対象者の区分及び人数は、ネクストジャパンホールディングスにおける付与に係るものであります。
決議年月日

2008年12月26日
ネクストジャパンホールディングスの取締役５名、付与対象者の区分及び人数（名）

同社子会社の取締役及び同社並びに同社子会社の従
業員40名「（２） 新株予約権等の状況」に記載のとおりであ

新株予約権の目的となる株式の種類

ります。

株式の数（株）

同上

新株予約権の行使時の払込金額（円）同上

新株予約権の行使期間同上

新株予約権の行使の条件

同上

新株予約権の譲渡に関する事項

同上

代用払込みに関する事項

同上

組織再編成行為に伴う新株予約権の交付に関する事項

同上

４．（2008年12月26日開催の株式会社ネクストジャパンホールディングス臨時株主総会決議）
会社法第236条、第238条及び第239条の規定に基づき、ネクストジャパンホールディングス及び同社子会社の取締役並びに同社及び同社子会社の従業員に対するストックオプションとして、無償にて発行する新株予約権の募集事項の決定を同社取締役会に委任することにつき、2008年12月26日開催の同社臨時株主総会において特別決議されたものであります。なお、2012年４月30日付けの、当社を完全親会社、ネクストジャパンホール
ディングスを完全子会社とする株式交換により、同社の新株予約権者に対し、株式交換比率に照らして同等の価値を有する当社の新株予約権を付与いたしました。決議年月日と付与対象者の区分及び人数は、ネクストジ
ャパンホールディングスにおける付与に係るものであります。
決議年月日

2008年12月26日
ネクストジャパンホールディングス子会社の従業員付与対象者の区分及び人数（名）15名「（２） 新株予約権等の状況」に記載のとおりであ

新株予約権の目的となる株式の種類

ります。

株式の数（株）

同上

新株予約権の行使時の払込金額（円）同上

新株予約権の行使期間同上

新株予約権の行使の条件

同上

新株予約権の譲渡に関する事項

同上

代用払込みに関する事項

同上

組織再編成行為に伴う新株予約権の交付に関する事項

同上- 53 -

５．（2009年10月28日開催の株式会社ネクストジャパンホールディングス定時株主総会決議）
会社法第236条、第238条及び第239条の規定に基づき、ネクストジャパンホールディングスの取締役及び同社の従業員に対するストックオプションとして、無償にて発行する新株予約権の募集事項の決定を同社取締役会に委任することにつき、2009年10月28日開催の同社定時株主総会において特別決議されたものであります。
なお、2012年４月30日付けの、当社を完全親会社、ネクストジャパンホールディングスを完全子会社とする株式交換により、同社の新株予約権者に対し、株式交換比率に照らして同等の価値を有する当社の新株予約権を付与いたしました。決議年月日と付与対象者の区分及び人数は、ネクストジャパンホールディングスにおける付与に係るものであります。
決議年月日

2009年10月28日

付与対象者の区分及び人数（名）

ネクストジャパンホールディングスの取締役５名、同社の従業員57名

新株予約権の目的となる株式の種類「（２） 新株予約権等の状況」に記載のとおりであります。

株式の数（株）

同上

新株予約権の行使時の払込金額（円）同上

新株予約権の行使期間同上

新株予約権の行使の条件

同上

新株予約権の譲渡に関する事項

同上

代用払込みに関する事項

同上

組織再編成行為に伴う新株予約権の交付に関する事項

同上

６．（2010年10月28日開催の株式会社ネクストジャパンホールディングス定時株主総会決議）
会社法第236条、第238条及び第239条の規定に基づき、ネクストジャパンホールディングスの取締役及び同社の従業員に対するストックオプションとして、無償にて発行する新株予約権の募集事項の決定を同社取締役会に委任することにつき、2010年10月28日開催の同社定時株主総会において特別決議されたものであります。
なお、2012年４月30日付けの、当社を完全親会社、ネクストジャパンホールディングスを完全子会社とする株式交換により、同社の新株予約権者に対し、株式交換比率に照らして同等の価値を有する当社の新株予約権を付与いたしました。決議年月日と付与対象者の区分及び人数は、ネクストジャパンホールディングスにおける付与に係るものであります。
決議年月日

2010年10月28日
ネクストジャパンホールディングスの取締役５名、付与対象者の区分及び人数（名）

同社の従業員74名「（２） 新株予約権等の状況」に記載のとおりであります。

新株予約権の目的となる株式の種類
株式の数（株）

同上

新株予約権の行使時の払込金額（円）同上

新株予約権の行使期間同上

新株予約権の行使の条件

同上

新株予約権の譲渡に関する事項

同上

代用払込みに関する事項

同上

組織再編成行為に伴う新株予約権の交付に関する事項

同上- 54 -

７．（2011年10月28日開催の株式会社ネクストジャパンホールディングス定時株主総会決議）
会社法第236条、第238条及び第239条の規定に基づき、ネクストジャパンホールディングス及び同社子会社の取締役並びに同社及び同社子会社の従業員に対するストックオプションとして、無償にて発行する新株予約権の募集事項の決定を同社取締役会に委任することにつき、2011年10月28日開催の同社定時株主総会において特別決議されたものであります。なお、2012年４月30日付けの、当社を完全親会社、ネクストジャパンホール
ディングスを完全子会社とする株式交換により、同社の新株予約権者に対し、株式交換比率に照らして同等の価値を有する当社の新株予約権を付与いたしました。決議年月日と付与対象者の区分及び人数は、ネクストジ
ャパンホールディングスにおける付与に係るものであります。
決議年月日

2011年10月28日

付与対象者の区分及び人数（名）

ネクストジャパンホールディングスの取締役４名、同社及び同社子会社の従業員66名

新株予約権の目的となる株式の種類「（２） 新株予約権等の状況」に記載のとおりであります。

株式の数（株）

同上

新株予約権の行使時の払込金額（円）同上

新株予約権の行使期間同上

新株予約権の行使の条件

同上

新株予約権の譲渡に関する事項

同上

代用払込みに関する事項

同上

組織再編成行為に伴う新株予約権の交付に関する事項

同上

８．（2013年６月27日開催の第37回定時株主総会決議）
会社法第236条、第238条及び第239条の規定に基づき、当社の取締役に対するストックオプションとして、無償にて発行する新株予約権の募集事項の決定を当社取締役会に委任することにつき、2013年６月27日開催の
第37回定時株主総会において特別決議されたものであります。
決議年月日

2013年６月27日

付与対象者の区分及び人数（名）

当社の取締役９名

新株予約権の目的となる株式の種類「（２） 新株予約権等の状況」に記載のとおりであります。

株式の数（株）

同上

新株予約権の行使時の払込金額（円）同上

新株予約権の行使期間同上

新株予約権の行使の条件

同上

新株予約権の譲渡に関する事項

同上

代用払込みに関する事項

同上

組織再編成行為に伴う新株予約権の交付に関する事項

同上- 55 -

９．（2015年８月12日開催の取締役会決議）
会社法第236条、第238条及び第240条の規定に基づき、当社及び当社子会社の取締役並びに当社及び当社子
会社の従業員に対するストックオプションとして、有償にて発行する新株予約権の募集事項を決定し、当該新株予約権を引き受ける者の募集をすることにつき、2015年８月12日開催の取締役会において決議されたもので
あります。
決議年月日

2015年８月12日
当社の取締役７名、当社子会社の取締役10名

付与対象者の区分及び人数（名）

当社及び当社子会社の従業員28名「（２） 新株予約権等の状況」に記載のとおりであ

新株予約権の目的となる株式の種類

ります。

株式の数（株）

同上

新株予約権の行使時の払込金額（円）同上

新株予約権の行使期間同上

新株予約権の行使の条件

同上

新株予約権の譲渡に関する事項

同上

代用払込みに関する事項

同上

組織再編成行為に伴う新株予約権の交付に関する事項

同上

10．（2016年８月12日開催の取締役会決議）
会社法第236条、第238条及び第240条の規定に基づき、当社の取締役及び当社の監査役、当社子会社の取締役、当社及び当社子会社の従業員に対するストックオプションとして、有償にて発行する新株予約権の募集事項を決定し、当該新株予約権を引き受ける者の募集をすることにつき、2016年８月12日開催の取締役会において決議されたものであります。
決議年月日

2016年８月12日

付与対象者の区分及び人数（名）

当社の取締役及び当社の監査役12名
当社子会社の取締役11名
当社及び当社子会社の従業員19名「（２） 新株予約権等の状況」に記載のとおりであ

新株予約権の目的となる株式の種類

ります。

株式の数（株）

同上

新株予約権の行使時の払込金額（円）同上

新株予約権の行使期間同上

新株予約権の行使の条件

同上

新株予約権の譲渡に関する事項

同上

代用払込みに関する事項

同上

組織再編成行為に伴う新株予約権の交付に関する事項

同上- 56 -

２【自己株式の取得等の状況】【株式の種類等】

会社法第155条第３号に該当する普通株式の取得及び会社法第155条第７号に該当する普通株式の取得（１）【株主総会決議による取得の状況】
該当事項はありません。
（２）【取締役会決議による取得の状況】
会社法第155条第３号に該当する普通株式の取得
区分

株式数（株）

取締役会（2016年８月12日）での決議状況（取得期間 2016年８月15日～2016年８月15日）

価額の総額（円）

6,000,000

4,926,000,000－－

6,000,000

4,926,000,000

残存決議株式の総数及び価額の総額－－

当事業年度の末日現在の未行使割合(％)－－

当期間における取得自己株式－－提出日現在の未行使割合(％)－－

当事業年度前における取得自己株式
当事業年度における取得自己株式（注）東京証券取引所における自己株式立会外買付取引（ToSTNeT-3）による取得であります。
区分

株式数（株）

取締役会（2016年８月15日）での決議状況（取得期間 2016年８月16日～2016年８月16日）

価額の総額（円）

7,000,000

5,166,000,000－－

当事業年度における取得自己株式

3,188,300

2,352,965,400

残存決議株式の総数及び価額の総額

3,811,700

2,813,034,600

54.45

54.45

当期間における取得自己株式－－提出日現在の未行使割合(％)

54.45

54.45

当事業年度前における取得自己株式

当事業年度の末日現在の未行使割合(％)（注）東京証券取引所における自己株式立会外買付取引（ToSTNeT-3）による取得であります。
（３）【株主総会決議又は取締役会決議に基づかないものの内容】
会社法第155条第７号に該当する普通株式の取得
区分

株式数（株）

価額の総額（円）

当事業年度における取得自己株式136

133,316

当期間における取得自己株式

20

16,480（注）当期間における取得自己株式には、2017年６月１日からこの有価証券報告書提出日までの単元未満株式の買取りによる株式は含まれておりません。

- 57 -

（４）【取得自己株式の処理状況及び保有状況】
当事業年度
区分

当期間

株式数（株）

処分価額の総額（円）

株式数（株）

処分価額の総額（円）

引き受ける者の募集を行った取得自己株式

－

－

－

－

消却の処分を行った取得自己株式

－

－

－

－

－

－

－

－

－

－

－

－

合併、株式交換、会社分割に係る移転を行った
取得自己株式
そ
（

の
－

他
）

保有自己株式数

9,598,184－

9,598,204－（注）１．当期間における処理自己株式数には、2017年６月１日からこの有価証券報告書提出日までの単元未満株式の売渡による株式は含まれておりません。
２．当期間における保有自己株式数には、2017年６月１日からこの有価証券報告書提出日までの単元未満株式の買取り及び売渡による株式は含まれておりません。

３【配当政策】
当社は、株主各位に対する適正な利益還元を経営の最重要施策のひとつとして認識し、将来の経営環境や業界動向を総合的に勘案しながら、積極的な利益還元を図ることを基本方針としております。
当事業年度の配当につきましては、上記方針に基づき１株当たり12円（うち中間配当６円）の普通配当を実施することを決定しました。この結果、当事業年度の配当性向は122.80％となりました。
また、当社は、機動的な資本政策及び配当政策を実現するため、会社法第459条第１項の規定に基づき、取締役会の決議をもって剰余金の配当等を行うことができる旨を定款に定め、剰余金の配当の決定機関は、取締役会としております。
内部留保資金につきましては、経営基盤の長期安定に向けた財務体質の強化及び事業の継続的な拡大発展を実現させるための資金として、有効に活用したいと考えております。
当社は、中間配当と期末配当の年２回の剰余金の配当を行うことを基本方針としております。
なお、当事業年度に係る剰余金の配当は以下のとおりであります。
決議年月日
2016年11月11日
取締役会決議2017年５月12日
取締役会決議配当金の総額（百万円）

１株当たり配当額
（円）

617

６

617

６

- 58 -

４【株価の推移】（１）【最近５年間の事業年度別最高・最低株価】
回次

第37期

第38期

第39期

第40期

第41期

決算年月

2013年３月

2014年３月

2015年３月

2016年３月

2017年３月

最高（円）

1,998
※3,3354,560□2,350

1,615

1,335

1,400

最低（円）

1,106
※564

2,310
□905

930

668

688

（注）１．最高・最低株価は、2013年７月16日より東京証券取引所市場第二部におけるものであります。それ以前は大阪証券取引所市場第二部におけるものであります。
２．2012年６月１日付けで株式分割（１株を２株に分割）を実施しております。※印は、株式分割による権利落
ち後の最高・最低株価を示しております。
３．2013年５月31日付けで発行したライツ・オファリング（ノンコミットメント型/上場型新株予約権の無償割当て）による新株予約権の行使により、新株式54,267,902株を発行しております。□印は、ライツ・オファ
リングによる権利落ち後の最高・最低株価を示しております。
（２）【最近６月間の月別最高・最低株価】
月別

2016年10月

2016年11月

2016年12月

2017年１月

2017年２月

2017年３月

最高（円）

897

1,038

1,246

1,276

1,400

1,336

最低（円）

788

761

983

1,112

1,195

931

（注）最高・最低株価は、東京証券取引所市場第二部におけるものであります。

- 59 -

５【役員の状況】
男性17名
役名

女性－名
職名

（役員のうち女性の比率－％）
氏名

生年月日

略歴
2007年８月

2008年６月

2010年６月
2010年10月
2011年５月
2011年６月
2013年10月
取締役社長
（代表取締
役）

最高執行役員藤澤信義

1970年１月17日生

2014年１月
2014年５月
2014年９月
2015年３月
2015年６月

2017年３月- 60 -

任期

かざか債権回収株式会社（現 パルティール債権回収株式会社）代
表取締役会長
当社代表取締役会長
株式会社マスワーク（現 キーノート株式会社）取締役
当社取締役
アドアーズ株式会社取締役
当社取締役最高顧問
アドアーズ株式会社代表取締役会長
当社代表取締役社長
JTRUST ASIA PTE.LTD.代表取締役社長（現任）
親愛貯蓄銀行株式会社（現 ＪＴ （注）
親愛貯蓄銀行株式会社）会長
３
アドアーズ株式会社取締役会長
LCD Global Investments LTD.（現AF Global Limited.）取締役
ＪＴキャピタル株式会社理事会長（現任）
当社代表取締役社長 最高執行役員（現任）PT JTRUST INVESTMENTS INDONESIA
代表理事
アドアーズ株式会社取締役（現任）
株式会社デジタルデザイン（現SAMURAI&J PARTNERS株式会社）取締役（現任）

所有株式数（千株）

23,009
（注）７

役名

職名

氏名

生年月日

略歴
2008年６月
2009年３月

2009年５月
2009年10月

2010年６月

2011年５月
取締役専務
（代表取締

執行役員

千葉

信育

1973年２月21日生

2011年６月
2011年８月役）
2012年８月
2012年10月

2015年１月
2015年３月
2015年６月

2016年６月- 61 -

当社取締役副社長
株式会社ステーションファイナンス（現 株式会社日本保証）代表
取締役社長
Ｊトラストシステム株式会社取締役
当社取締役副社長執行役員Ｊトラ
ストフィナンシャルサービス株式会社（現 株式会社日本保証）担当
当社代表取締役社長
Ｊトラストフィナンシャルサービ
ス株式会社（現 株式会社日本保証）取締役会長
株式会社ロプロ（現 株式会社日本保証）取締役
当社代表取締役副社長
ＫＣカード株式会社（現 Ｊトラ
ストカード株式会社）代表取締役会長
親愛株式会社（現 ＪＴ親愛貯蓄
銀行株式会社）理事（現任）
当社取締役
ＫＣカード株式会社（現 Ｊトラ
ストカード株式会社）取締役
Ｊトラストカード株式会社代表取締役社長
ＪＴキャピタル株式会社代表理事（現任）
当社代表取締役 専務執行役員
韓国金融事業担当兼経営企画部
広報・ＩＲ部門担当
当社代表取締役専務 執行役員
韓国金融事業担当兼広報・ＩＲ部
門担当（現任）

任期

（注）
３

所有株式数
（千株）

317

役名

職名

氏名

生年月日

略歴
1980年４月
1986年７月
1997年６月
1999年６月
2002年６月
2004年６月
2005年６月
2006年４月

2006年６月
2008年10月
2011年10月

専務取締役

執行役員

足立

伸

1958年３月21日生

2013年４月
2013年６月
2014年６月
2014年12月

2015年１月
2015年６月

2015年10月

2016年６月

1994年４月
2004年９月
2005年４月
2006年４月
2006年10月
2009年７月
2009年12月
2012年１月
2013年10月
2014年９月
常務取締役

執行役員

淺野

樹美

1970年３月４日生
2015年６月

2016年４月
2016年６月

2017年４月- 62 -

大蔵省（現 財務省）入省
尾道税務署長
大臣官房秘書課財務官室長
主計局主計官
国際局調査課長
財務総合研究所研究部長
函館税関長
株式会社ジャスダック証券取引所（現 株式会社東京証券取引所）
執行役員
同社執行役
ＥＴＦセキュリティーズ日本における代表株式会社日本ＭＡソリューション
代表取締役会長
当社入社 顧問
当社常務取締役
当社代表取締役専務経営管理部担当PT Bank Mutiara Tbk.（現 PTBank JTrust Indonesia Tbk.）
代表理事（現任）
ＪＴ貯蓄銀行株式会社理事
当社代表取締役 専務執行役員
インドネシア銀行事業担当兼
グローバルバンキング推進担当
当社取締役 専務執行役員 インドネシア銀行事業担当兼グローバ
ルバンキング推進担当
当社専務取締役 執行役員 グローバルバンキング推進担当兼海外法務担当（現任）

任期

（注）
３

東京ガス株式会社入社
アイリバー・ジャパン株式会社入社
同社取締役最高執行責任者（COO）
同社代表取締役社長
株式会社iriver japan（現 株式会社アユート）代表取締役社長
株式会社ウェッジホールディング
ス執行役員経営管理本部長
同社取締役経営管理本部長
当社入社 社長室長
JTRUST ASIA PTE.LTD.取締役（現任）
LCD Global Investments LTD.（現（注）
AF Global Limited.）取締役
３
当社取締役 常務執行役員 東南
アジア事業担当兼経営企画部企画部門担当
PT JTRUST INVESTMENTS INDONESIA
理事
PT Group Lease FinanceIndonesia理事（現任）
当社常務取締役 執行役員 東南
アジア事業担当兼企画部門担当（現任）
PT Bank JTrust Indonesia Tbk.理事（現任）PT JTRUST INVESTMENTS INDONESIA
代表理事（現任）

所有株式数
（千株）

4

3

役名

職名

氏名

生年月日
1988年４月

2010年７月
2010年10月
2012年４月
2013年４月
2015年４月
2015年６月

執行役員
常務取締役

内部統制・

明珍

徹

1965年４月27日生

監査室長
2016年６月

2017年６月

1998年４月
2001年４月
2008年11月

取締役

執行役員
経理部長

常陸

泰司

任期

所有株式数
（千株）

株式会社第一勧業銀行（現 株式会社みずほフィナンシャルグループ）入行
株式会社新生銀行入行 法人営業
本部部長
同行営業第一部長
同行執行役員営業第一部長兼ヘルスケアファイナンス部長
同行常務執行役員 法人営業担当役
員兼ヘルスケアファイナンス部長
同行常務執行役員
当社入社 顧問（注）
当社取締役 常務執行役員 国内
３
金融事業担当当社常務取締役 執行役員 ホールディング業務担当兼グループ統括担当兼システム担当
Ｊトラストシステム株式会社代表取締役社長（現任）
当社常務取締役 執行役員 内部
統制・監査室長兼ホールディング
業務担当兼グループ統括担当兼システム担当（現任）
アドアーズ株式会社代表取締役社
長（現任）

1

朝日監査法人（現 有限責任あずさ監査法人）入所
公認会計士登録
株式会社フロックス（現 株式会社クレディア）入社
当社入社 経理部長
当社経理企画部長
当社取締役経理企画部長
Ｊトラストカード株式会社取締役
当社執行役員経理部長
当社取締役 執行役員 経理部長
（現任）

－

略歴

1976年11月28日生

2011年10月
2012年１月
2013年６月
2015年１月
2015年６月
2016年６月- 63 -

（注）
３

役名

職名

氏名

生年月日
1979年４月
1989年10月

1995年２月
2003年１月
2004年５月
2005年６月
2006年11月
執行役員
取締役

経営企画部

黑川

真

1956年12月18日生

部長

2009年12月
2011年６月
2012年１月
2012年８月
2012年11月
2013年４月
2014年12月
2015年６月
2016年６月
2016年12月
1995年４月
2008年10月
2011年５月
2011年６月
2012年11月
2012年12月
2013年６月

取締役

執行役員
経営企画部長

西川

幸宏

任期

所有株式数
（千株）

株式会社三和銀行（現 株式会社
三菱東京ＵＦＪ銀行）入行
ソロモン・ブラザーズ・アジア証
券会社（現 シティグループ証券
株式会社）入社
ＵＢＳ証券株式会社東京支店入社
同社マネージングディレクター
トロント・ドミニオン証券株式会社東京支店入社
ＲＢＣキャピタルマーケッツ証券
会社東京支店入社
ＷｅｓｔＬＢ証券会社東京支店入社
株式会社ＢＥモアコミュニケーシ （注）ョンズ代表取締役
３
同社取締役
当社取締役財務部財務企画担当
当社取締役財務部財務企画担当兼
広報・ＩＲ部担当
株式会社メディア工房入社 管理部
門副部門長
同社取締役経営管理部長
当社入社 財務部副部長
当社経理財務部部長
当社執行役員財務部長
当社取締役 執行役員 財務部長
当社取締役 執行役員 経営企画部部長特命担当（現任）0

株式会社クレディア入社
株式会社フロックス（現 株式会社クレディア）入社
当社入社
当社取締役法務部長兼人事部長兼総務部担当
当社取締役法務部長兼総務部担当
当社取締役法務部長
当社法務部長
ＮＬバリューキャピタル株式会社
代表取締役（現任）
当社経営管理部長
アイ電子株式会社（現 ハイライ
ツ・エンタテインメント株式会社）監査役（現任）
当社経営管理部長兼経営戦略部部長
当社執行役員経営企画部長兼法務部門担当
株式会社日本保証取締役（現任）
当社取締役 執行役員 経営企画部長兼法務部門担当（現任）－

略歴

1972年12月９日生

2014年７月
2014年10月

2015年１月
2015年６月
2015年７月
2016年６月- 64 -

（注）
３

役名

職名

氏名

生年月日

略歴
1980年４月
2006年６月
2011年８月
2012年３月
2012年12月
2014年７月

取締役

執行役員
経営管理部長飯森

義英

1956年12月２日生

2015年１月
2015年２月
2015年６月

2015年11月
2016年６月
1987年４月

1991年１月
1996年３月
2001年４月
2003年３月
取締役

執行役員
財務部長

熱田

龍一

1964年１月１日生

2010年６月
2012年３月
2015年９月
2016年４月
2016年12月
2017年４月
2017年６月- 65 -

国内信販株式会社（現 Ｊトラス
トカード株式会社）入社
楽天ＫＣ株式会社（現 Ｊトラス
トカード株式会社）執行役員
ＫＣカード株式会社（現 Ｊトラ
ストカード株式会社）常務取締役
同社取締役
同社常務取締役
ケーシー株式会社（現 ワイジェ
イカード株式会社）取締役
ワイジェイカード株式会社入社
コンプライアンス本部本部長
当社入社 経営管理部長
Ｊトラストカード株式会社取締役
当社執行役員経営管理部長兼内部統制・監査室長
Ｊトラストカード株式会社代表取締役社長（現任）
当社執行役員経営管理部長
当社取締役 執行役員 経営管理部長（現任）
株式会社日本興業銀行（現 株式会社みずほフィナンシャルグループ）入行
同行国際資金部為替ディーラー
同行ニューヨーク支店チーフディーラー
バンク・オブ・アメリカ・エヌ・エイ東京支店入行
同行マネージングディレクター為
替資金本部長香港上海銀行入行
同行マネージングディレクター
トレーディング部長
当社入社 執行役員経営企画部新規事業担当
当社執行役員財務部部長
当社執行役員 財務部長
ハイライツ・エンタテインメント株式会社取締役（現任）
当社取締役 執行役員 財務部長
（現任）

任期

（注）
３

（注）
３

所有株式数
（千株）

6

－

役名

取締役

職名

氏名

五十嵐

生年月日

紀男

略歴

1940年８月30日生

1966年４月
1991年１月
1993年７月
1993年９月
1995年４月
1996年１月
1997年６月
1998年７月
2000年５月
2010年５月

2014年６月

取締役

水田

龍二

1952年１月７日生

1974年４月
1994年７月
1996年３月
1996年８月
1998年８月
2000年４月
2000年８月
2002年８月
2004年８月
2006年３月
2009年６月

2012年７月
2014年６月
1978年４月
1995年４月
1997年４月
2000年４月
2002年４月

取締役

金子

正憲

1955年５月22日生

2004年４月
2006年４月
2008年６月
2010年４月
2011年６月
2015年６月
2015年９月

2015年10月
2017年６月- 66 -

検事任官（東京地方検察庁）
東京地方検察庁特別捜査部長
最高検察庁検事
大分地方検察庁検事正
最高検察庁検事
宇都宮地方検察庁検事正
千葉地方検察庁検事正
横浜地方検察庁検事正
公証人任官（八重洲公証役場）
弁護士登録（第二東京弁護士会）
山田・尾﨑法律事務所客員弁護士（現任）
当社社外取締役（現任）
警察庁入庁
宮崎県警察本部長
中国管区警察局総務部長
警察庁教養課長
岐阜県警察本部長
関東管区警察局公安部長
公安調査庁第一部長
静岡県警察本部長
特殊法人日本小型自動車振興会（現 公益財団法人ＪＫＡ）理事
九州管区警察局長
財団法人全国防犯協会連合会（現公益財団法人全国防犯協会連合会）専務理事
住友生命保険相互会社顧問（現任）
当社社外取締役（現任）

任期

（注）
３

（注）
３

株式会社山口相互銀行（現 株式会社西京銀行）入行
同行人事部厚生課長兼人材開発課長
同行桜木支店長
同行玖珂支店長
同行総務人事部秘書グループ主任
調査役
同行下松支店長
同行内部統制対策室主任調査役
同行監査部長（注）
同行監査役室長
同行常勤監査役
３
当社社外取締役（現任）
株式会社西京銀行参与（現任）
西京インテリジェンスパートナーズ株式会社代表取締役社長
株式会社西京総研代表取締役社長
株式会社ほけんeye西京取締役
株式会社西京総研代表取締役会長
西京リース株式会社監査役（現任）
株式会社ほけんeye西京監査役（現
任）

所有株式数
（千株）

－

－

－

役名

職名

氏名

生年月日

略歴
1976年４月
1993年４月
1996年４月
1997年10月
1999年４月
2002年４月
2004年４月

常勤監査役

山根

秀樹

1952年７月11日生
2005年４月
2006年10月
2007年６月
2011年６月
2012年６月
2013年６月
1978年４月
1999年６月
2001年４月
2002年12月
2004年７月
2005年10月

2006年８月

常勤監査役

井口

文雄

1956年２月14日生
2007年10月

2008年６月
2012年４月
2014年11月
2015年11月
2017年６月

1973年４月
1995年４月

1996年６月
2003年１月
2003年７月

監査役

井上

允人

1947年８月14日生

2005年１月
2006年10月
2007年７月
2008年１月

2009年１月
2011年６月
2012年６月- 67 -

株式会社山口相互銀行（現 株式会社西京銀行）入行
同行彦島支店長
同行日の出支店長
同行長門支店長
同行人事部主任調査役
同行小倉支店長兼関福地区副本部長
同行広島支店・祇園支店連合支店
長兼広島地区統括部長
同行下関支店長兼下関地区統括部長
同行監査役室長
同行常勤監査役
同行参与（コンプライアンス統括部）
当社常勤社外監査役（現任）
パルティール債権回収株式会社監査役（現任）
株式会社三井銀行（現 株式会社
三井住友銀行）入行
同行エクイティマネジメント部長
同行ポートフォリオマネジメント
部長
同行東京中央法人営業第二部長
同行業務監査部上席考査役
独立行政法人年金・健康保険福祉
施設整理機構入構 企画部担当部
長
日本ＮＣＲ株式会社（現 日本テ
ラデータ株式会社）入社 金融ソ
リューション事業部シニア・コン
サルタント
国際投信投資顧問株式会社（現三菱ＵＦＪ国際投信株式会社）入社 内部監査部シニアマネージャ
ー
同社コンプライアンス部長
同社ディスクロージャー部長
同社コンプライアンス部担当部長
当社入社 内部統制・監査室長
当社常勤監査役（現任）
Ｊトラストカード株式会社監査役（現任）
株式会社ＮＵＣＳ監査役（現任）
野村證券株式会社入社
東海インターナショナル証券株式会社（現 三菱ＵＦＪモルガン・スタンレー証券株式会社）入社
同社取締役
株式会社フロンテック取締役
株式会社東証コンピュータシステム代表取締役社長
ユアサ建材工業株式会社代表取締
役副社長
同社代表取締役会長
井上事務所開設（現任）株式会社日立ハウステック（現株式会社ハウステック）常勤監査役
同社取締役会長
株式会社日本保証社外取締役
当社監査役（現任）

任期

（注）
４

（注）
５

（注）
４

所有株式数
（千株）

－

－

－

役名

職名

氏名

生年月日
1971年４月
1984年７月
1987年７月
1989年７月
1992年７月
1995年１月
1995年４月

監査役

小島

高明

任期

所有株式数
（千株）

外務省入省
大蔵省(現 財務省)主計局主査(郵政担当)
外務省条約局国際協定課長
在中華人民共和国日本国大使館参事官
在英国日本国大使館参事官
同大使館公使
外務省外務大臣官房参事官兼領事
移住部
公正取引委員会官房審議官
駐サンパウロ日本国総領事
在アメリカ合衆国日本国大使館公 （注）使６
外務省国際情報局長
シンガポール共和国駐箚特命全権大使
オーストラリア連邦駐箚特命全権大使
外務省国際テロ対策担当大使
シンガポール東南アジア研究所客員シニアフェロー
リベラ株式会社顧問（現任）
シンガポール国立大学兼任教授（現任）
当社社外監査役（現任）－

略歴

1947年２月19日生

1997年７月
1999年７月
2001年７月
2002年４月
2004年７月
2007年９月
2010年７月
2011年10月
2013年４月
2015年４月
2015年６月

計23,342（注）１．所有株式数は千株未満を切り捨てて表示しております。
２．取締役五十嵐紀男、水田龍二及び金子正憲は、社外取締役であります。また、監査役山根秀樹及び小島高明
は、社外監査役であります。
３．2017年６月28日開催の定時株主総会の終結の時から１年間
４．2016年６月29日開催の定時株主総会の終結の時から４年間
５．2017年６月28日開催の定時株主総会の終結の時から４年間
６．2015年６月26日開催の定時株主総会の終結の時から４年間
７．藤澤信義氏が100％出資するＦＵＪＩＳＡＷＡ ＰＴＥ．ＬＴＤ．が15,697千株及び同氏が議決権の100％を実質的に所有するジャパンポケット㈱が1,135千株それぞれ所有している当社株式を含めた場合の同氏の所有株式数は39,842千株となります。

- 68 -

６【コーポレート・ガバナンスの状況等】（１）【コーポレート・ガバナンスの状況】（コーポレート・ガバナンスに関する基本的な考え方）
当社は、倫理憲章として、以下の５原則を制定しております。
１．企業の持つ社会的責任と公共的使命を認識し、上場企業として健全な業務運営を行うとともに、企業活動の透明性を確保し、信頼される企業を目指します。
２．法令の文言は勿論、その精神まで遵守し、未来世代のため、より豊かで公正な社会の実現に努めます。
３．全ての関係者の人権を尊重し、社会・経済の健全な発展に貢献すると同時に、異なる文化的伝統や風習を尊重します。
４．利益と倫理が相反する場合、迷わず倫理を選択します。また、反社会的勢力に対しては、断固とした姿勢で臨みます。
５．難解な倫理問題に直面したとき、誰もが満足できるような解決策を積極的に創造していきます。
また、当社は、「お客様のため、株主様のため、私たち自身のため、いかなるときも迅速に、誠実にチャレンジ
し続け、皆様とともに世界の未来を創造します。」を企業理念とし、以下のことを推進してまいります。
１．お客様、株主の皆様、お取引先等、全てのステークホルダーをお客様と考え、その期待に応えるため、「お客様第一」の行動を実行してまいります。
２. 様々な事象に対し「迅速」に対応するとともに、現状に満足することなく「創意工夫・改善」を実行してまいります。
３．「適時且つ正確な情報開示」を実行するとともに、業務執行にあたっては「高い倫理観」を持って取り組んでまいります。
４．「新たなサービスや価値観を創造・提供」し、経済の発展に貢献してまいります。
さらに、倫理憲章に基づき、「企業理念」を実践するため「行動理念」である『Ｊ・Ｔ・Ｒ・Ｕ・Ｓ・Ｔ』を別途定めております。
『Ｊ』= 「Ｊｕｓｔｉｃｅ」

公正な企業経営を行います。

『Ｔ』= 「Ｔｅａｍｗｏｒｋ」

経営の根幹である「人」の個性を活かした組織を作ります。

『Ｒ』= 「Ｒｅｖｏｌｕｔｉｏｎ」

常に革新志向で価値創造を行います。

『Ｕ』= 「Ｕｎｉｑｕｅｎｅｓｓ」

当社の独自性を大切にします。

『Ｓ』= 「Ｓａｆｅｔｙ」

お客様、ステークホルダーの皆様に安心いただけるよう努めます。

『Ｔ』= 「Ｔｈａｎｋｆｕｌｎｅｓｓ」 感謝の気持ちを忘れません。

①

企業統治の体制
イ．企業統治の体制の概要及び当該企業統治の体制を採用する理由
当社は、上記の基本的な考え方に基づき、機動的なコーポレート・ガバナンスを維持するため、以下の企
業統治の体制を採用しております。
（ア） 当社は監査役制度を採用しております。
(イ) 会社の機関として取締役会、監査役、監査役会、会計監査人を置いております。
(ウ) 有価証券報告書提出日現在（2017年６月29日）の取締役は13名、監査役は４名であります。取締役は男性13名で構成されており、うち社外取締役は３名であります。また、監査役は男性４名で構成されており、うち社外監査役は２名であり、監査役会を設置しております。
(エ) 社外役員の専従スタッフは配置しておりませんが、取締役会などの日程調整及び案内等につきましては
経営管理部が担当し、状況により経営管理部が事前説明を行い、趣意の徹底を図っております。

- 69 -

当社のコーポレート・ガバナンス体制の仕組みは次のとおりであります。

ロ．その他の企業統治に関する事項
・ 内部統制システム整備の状況
内部統制システムの整備の状況につきましては、取締役会の意思決定のもと、各担当役員を中心に業務を執行する体制となっております。取締役会につきましては、「取締役会規程」に基づき毎月開催されており、経営の重要事項及び個別案件の決議を適時行うとともに、業績及び業務の進捗管理を行っております。定時取締役会に先立ち監査役には事前に議案が示され、当該会議の直前に開催される社外監査役を含む監査役会においてその必要性、適法性等が審議され、取締役会において逐次質問、確認を通して取締役
会の透明性を確保しております。
また、当社及び子会社役員で構成される「経営会議」を毎月開催し、業績及び各事業部門の業務進捗管理並びに業務執行状況について検討を行い、適切な対応を実施しております。
さらに、電子稟議システムの活用により社外からでも稟議の閲覧、決裁を可能とし、意思決定の迅速化
及び経営効率の向上を図っております。
・ リスク管理体制の整備の状況
当社グループは、コンプライアンスが全てのリスク管理の前提であると位置づけており、コンプライア
ンスの社内体制の拡充のため、「コンプライアンス・リスク管理委員会」を設置しております。当該委員会においてコンプライアンスに関する社内規程を制定し、コンプライアンス意識の向上と徹底を図るとともに、日常業務において認識しているリスク情報の収集及び結果の分析を実施し、重要なリスク情報につきましては対応策を検討・討議しております。また、従業員から社長へ意見、提案を行うことができる「月報制度」の導入や、役員及び従業員から企業倫理に関する相談、通報等を受け付ける窓口として「コンプライアンス報告相談窓口」を設置し、運用することでリスクの防止・軽減に努めております。
さらに、「個人情報の保護に関する法律」への対応として、個人情報取扱い及び情報管理等に関する「個人情報保護方針」等を定め、個人情報漏洩を未然に防ぐための社内体制の整備を図っております。
・ 子会社の業務の適正を確保するための体制整備の状況
当社では、子会社の業務の適正を確保するため、原則として、当社の役職員が子会社の取締役若しくは監査役として就任し、子会社における業務の適正性を監視できる体制としております。また、子会社に対して当社の内部監査部門及び監査役・監査役会が直接監査を実施することができる体制としております。
さらに、当社及び子会社役員で構成されている「経営会議」を毎月開催し、子会社の業務執行状況について検討を行い、適切な対応を実施しております。

- 70 -

ハ．責任限定契約の内容の概要
当社は、会社法第427条第１項の規定に基づき、社外取締役及び社外監査役（常勤監査役である山根秀樹
氏を除く）と、同法第423条第１項の損害賠償責任を限定する契約を締結しており、損害賠償責任の限度額はいずれも法令が定める最低責任限度額であります。
②

内部監査及び監査役監査の状況
当社では、内部監査部門（担当：４名）を設置し、規定違反及び潜在的なリスク調査を目的とした内部監査並
びに事業内容に応じた独自の内部監査を実施しております。内部監査の結果は監査報告書として社長宛てに提出され、指摘事項は当該部門長へ直接改善を指示し、当該部門長は監査結果改善報告書をもって改善状況の報告を行う体制を整備しております。
さらに、監査報告書は関係役員及び関係部門長にも回覧され、担当部署での業務改善に役立てております。また、当社グループにおける内部通報の窓口である「コンプライアンス報告相談窓口」を内部監査部門内に設置
し、会社にとっての不利益行為の事前防止に努めております。
当社の内部監査部門では、子会社における業務運営の健全性を確保することを目的として子会社の内部監査の結果をモニタリングし、必要と認められる場合は、子会社の内部監査部門に対して助言、提案等を行っております。また、不正及び逸脱行為の発見、改善指導等に資するべく、法令等に抵触しない範囲において子会社に対し直接監査を実施する体制を整備しております。
当社では、監査役制度を採用しております。監査役は４名（うち社外監査役２名）で構成しており、毎月１回、監査役会を開催しております。常勤監査役を中心に各取締役の業務執行について法令、定款に基づき行われているかの適法性監査を行い、内部監査部門との緊密な連携により、適法かつ規定どおりに業務が執り行われているか否かの監査も行っております。
会計監査人と監査役は、適宜意見交換を行い、情報の収集及び監査の環境整備に努めております。
社外取締役は、コンプライアンス・リスク管理委員会への出席や監査役との意見交換等により、必要な情報収集を行い、連携を図っております。また、社外監査役は、内部監査の結果について内部監査部門より報告を受けており、会計監査人とも適宜意見交換を行い情報の収集に努めるなど、相互に連携を図っております。

③

会計監査の状況
会計監査につきましては、「会社法」及び「金融商品取引法」の規定に基づき、優成監査法人により監査を受けております。当社と同監査法人又は業務執行社員との間には、公認会計士法の規定による記載すべき利害関係はありません。当期において業務を執行した公認会計士の氏名、会計監査業務に係る補助者の構成等については次のとおりであります。
業務を執行した公認会計士の氏名所属する監査法人名

継続監査年数

指定社員

業務執行社員加藤善孝

優成監査法人

１年

指定社員

業務執行社員小松亮一

優成監査法人

１年

指定社員

業務執行社員石上卓哉

優成監査法人

１年

指定社員

業務執行社員大好

慧

優成監査法人

１年（注）会計監査業務に係る補助者は、公認会計士21名、公認会計士試験合格者６名、その他11名であります。
④

社外取締役及び社外監査役
当社では、社外取締役３名と社外監査役２名を選任しております。
社外取締役五十嵐紀男氏、水田龍二氏及び社外監査役小島高明氏は、当社グループとの間に、人的関係、資本的関係又は取引関係その他の利害関係はありません。
社外取締役金子正憲氏は、株式会社西京銀行の参与であり、当社グループと同行との間に資金の借入れ及び融資保証業務等の取引関係があります。また同氏は、西京リース株式会社の監査役であり、同社が当社の普通株式
2,890千株を所有する資本関係があります。
社外監査役山根秀樹氏は、株式会社西京銀行の出身者であり、当社グループと同行との間に資金の借入れ及び融資保証業務等の取引関係があります。
それぞれ専門的な知識を活かして、社外の客観的な視点から当社の経営について有用な指摘・意見をしております。その他、定例及び臨時に開催される取締役会、監査役会へ出席し、必要に応じ取締役並びに使用人に対し直接説明を求めております。
当社は、社外取締役又は社外監査役を選任するための独立性に関する基準又は方針として明確に定めたものはありませんが、選任にあたっては、経歴や当社との関係を踏まえて、当社経営陣からの独立した立場で社外役員としての職務を遂行できる十分な独立性が確保できることを前提に判断しております。
なお、社外取締役五十嵐紀男氏、水田龍二氏、金子正憲氏につきましては、一般株主とは利益相反のおそれが生じない独立役員として指定しております。
- 71 -

⑤

役員報酬等
イ．役員区分ごとの報酬等の総額、報酬等の種類別の総額及び対象となる役員の員数
役員区分

報酬等の種類別の総額（百万円）

対象となる
役員の員数
退職慰労金
(人)

報酬等の総額
（百万円）

基本報酬

ストック
オプション

199

199

－

－

－

9

14

14

－

－

－

2

35

35

－

－

－

5

249

249

－

－

－

16

取締役
（社外取締役を除く。）
監査役（社外監査役を除く。）
社外役員
計

賞与

（注）取締役の報酬額には、使用人兼務取締役の使用人分給与は含まれておりません。
ロ．役員ごとの連結報酬等の総額等
該当事項はありません。
ハ．使用人兼務役員の使用人分給与のうち重要なもの
該当事項はありません。
ニ．役員の報酬等の額又はその算定方法の決定に関する方針の内容及び決定方法
当社は役員の報酬等の額又はその算定方法の決定に関する方針は定めておりません。
⑥

株式の保有状況
当社及び連結子会社のうち、投資株式の貸借対照表計上額（投資株式計上額）が最も大きい会社（最大保有会社）であるJTRUST ASIA PTE.LTD.の保有状況については以下のとおりです。
イ．投資株式のうち保有目的が純投資目的以外の目的であるものの銘柄数及び貸借対照表計上額の合計額
１銘柄
6,962百万円
ロ．保有目的が純投資目的以外の目的である投資株式の銘柄、株式数、貸借対照表計上額及び保有目的
前事業年度
特定投資株式
銘柄

株式数（株）

Bank Mayapada

貸借対照表計上額
（百万円）

保有目的

430,442,100

5,706

事業活動の向上のため

GuocoLand Ltd

7,000,000

1,049

事業活動の向上のためGroup Lease PCL

98,100,000

6,301

事業活動の向上のため

International Tbk PT

みなし保有株式
該当事項はありません。
当事業年度
特定投資株式
銘柄Group Lease PCL

株式数（株）
98,100,000

貸借対照表計上額
（百万円）
6,962

保有目的
事業活動の向上のため

みなし保有株式
該当事項はありません。
ハ．保有目的が純投資目的である投資株式の前事業年度及び当事業年度における貸借対照表計上額の合計額並びに当事業年度における受取配当金、売却損益及び評価損益の合計額
該当事項はありません。
ニ．投資株式の保有目的を純投資目的から純投資目的以外の目的に変更したものの銘柄、株式数、貸借対照表計
上額
該当事項はありません。
ホ．投資株式の保有目的を純投資目的以外の目的から純投資目的に変更したものの銘柄、株式数、貸借対照表計
上額
該当事項はありません。

- 72 -

なお、提出会社の株式の保有状況については以下のとおりです。
イ．投資株式のうち保有目的が純投資目的以外の目的であるものの銘柄数及び貸借対照表計上額の合計額
２銘柄０百万円
ロ．保有目的が純投資目的以外の目的である投資株式の銘柄、株式数、貸借対照表計上額及び保有目的
前事業年度
特定投資株式当社は、非上場株式のみを保有しているため、記載を省略しております。
みなし保有株式
該当事項はありません。
当事業年度
特定投資株式当社は、非上場株式のみを保有しているため、記載を省略しております。
みなし保有株式
該当事項はありません。
ハ．保有目的が純投資目的である投資株式の前事業年度及び当事業年度における貸借対照表計上額の合計額並びに当事業年度における受取配当金、売却損益及び評価損益の合計額
該当事項はありません。
ニ．投資株式の保有目的を純投資目的から純投資目的以外の目的に変更したものの銘柄、株式数、貸借対照表計
上額
該当事項はありません。
ホ．投資株式の保有目的を純投資目的以外の目的から純投資目的に変更したものの銘柄、株式数、貸借対照表計
上額
該当事項はありません。
⑦

取締役の定数当社の取締役は15名以内とする旨定款に定めております。

⑧

取締役の選任の決議要件
当社は、取締役の選任決議について、議決権を行使することができる株主の議決権の３分の１以上を有する株主が出席し、その議決権の過半数をもって行う旨及び累積投票によらない旨定款に定めております。

⑨

自己の株式の取得
当社は、会社法第165条第２項の規定により、取締役会の決議をもって、自己の株式を取得することができる
旨定款に定めております。これは、経営環境の変化に対応した機動的な資本政策の遂行を可能とするため、市場取引等により自己の株式を取得することを目的とするものであります。

⑩

株主総会の特別決議要件
当社は、会社法第309条第２項に定める株主総会の特別決議要件について、議決権を行使することができる株
主の議決権の３分の１以上を有する株主が出席し、その議決権の３分の２以上をもって行う旨定款に定めております。これは、株主総会における特別決議の定足数を緩和することにより、株主総会の円滑な運営を行うことを目的とするものであります。

⑪

剰余金の配当等の決定機関
当社は、剰余金の配当等会社法第459条第１項各号に定める事項について、法令に別段の定めがある場合を除き、株主総会の決議によらず取締役会の決議により定める旨定款に定めております。これは、剰余金の配当等を取締役会の権限とすることにより、株主への機動的な利益還元を行うことを目的とするものであります。

⑫

取締役及び監査役の責任免除
当社は、会社法第426条第１項の規定により、取締役会の決議をもって同法第423条第１項の行為に関する取締役（取締役であった者を含む。）及び監査役（監査役であった者を含む。）の責任を法令の限度において免除することができる旨定款に定めております。これは、取締役及び監査役が職務を遂行するにあたり、その能力を十分に発揮して、期待される役割を果たしうる環境を整備することを目的とするものであります。

- 73 -

（２）【監査報酬の内容等】①【監査公認会計士等に対する報酬の内容】
前連結会計年度
区分

当連結会計年度

監査証明業務に基づく報酬（百万円）非監査業務に基づく報酬（百万円）

監査証明業務に基づく報酬（百万円）非監査業務に基づく報酬（百万円）

提出会社

114

－

260

－

連結子会社

16

－

49

－

130

－

310

－

計
②【その他重要な報酬の内容】（前連結会計年度）

当社の連結子会社は、監査公認会計士等に対し以下のとおり報酬を支払っております。
会社名

支払先

内容

金額（百万円）アドアーズ株式会社興亜監査法人

監査報酬等

34

ＪＴ親愛貯蓄銀行株式会社

アンジン会計法人

監査報酬等

17

JTRUST ASIA PTE.LTD.

PKF-CAP LLP

監査報酬等

4

ＴＡ資産管理貸付株式会社

アンジン会計法人

監査報酬等

4

ＪＴ貯蓄銀行株式会社

サムジョン会計法人

監査報酬等

9

ＪＴキャピタル株式会社

サムジョン会計法人

監査報酬等

10

PT Bank JTrust Indonesia Tbk.

Tjahjadi & Tamara

監査報酬等

20

PT JTRUST INVESTMENTS INDONESIA

Tjahjadi & Tamara

監査報酬等

2

（注）ＪＴ親愛貯蓄銀行㈱及びＪＴ貯蓄銀行㈱は、当連結会計年度において決算日を変更したため、６ヶ月間の監査報酬等の金額を記載しております。
（当連結会計年度）
当社及び当社の連結子会社は、当社の監査公認会計士等と同一のネットワークに属している監査公認会計士等に対して以下のとおり報酬を支払っております。
会社名
Ｊトラスト株式会社
PT Bank JTrust Indonesia Tbk.
PT JTRUST INVESTMENTS INDONESIA

支払先

内容

Kosasih, Nurdiyaman,
Mulyadi, Tjahjo&Rekan

監査報酬等

15

監査報酬等

25

監査報酬等

8

Kosasih, Nurdiyaman,
Mulyadi, Tjahjo&Rekan
Kosasih, Nurdiyaman,
Mulyadi, Tjahjo&Rekan

金額（百万円）③【監査公認会計士等の提出会社に対する非監査業務の内容】（前連結会計年度）
該当事項はありません。
（当連結会計年度）
該当事項はありません。
④【監査報酬の決定方針】
当社の監査公認会計士等に対する監査報酬の決定方針としましては、監査契約書等の記載事項に基づき、業務の特性等の要素を勘案して、適切に判断し、決定しております。

- 74 -

第５【経理の状況】
１．連結財務諸表及び財務諸表の作成方法について(1）当社の連結財務諸表は、「連結財務諸表の用語、様式及び作成方法に関する規則」（昭和51年大蔵省令第28号。
以下「連結財務諸表規則」という。）に基づいて作成しております。
(2）当社の財務諸表は、「財務諸表等の用語、様式及び作成方法に関する規則」（昭和38年大蔵省令第59号。以下「財務諸表等規則」という。）に基づいて作成しております。
また、当社は、特例財務諸表提出会社に該当し、財務諸表等規則第127条の規定により財務諸表を作成しております。

２．監査証明について
当社は、金融商品取引法第193条の２第１項の規定に基づき、連結会計年度（2016年４月１日から2017年３月31日まで）の連結財務諸表及び事業年度（2016年４月１日から2017年３月31日まで）の財務諸表について、優成監査法人
による監査を受けております。
なお、当社の監査人は次のとおり異動しております。
前連結会計年度及び前事業年度
ひびき監査法人
当連結会計年度及び当事業年度

優成監査法人

臨時報告書に記載した事項は次のとおりであります。
(1）異動に係る監査公認会計士等の名称①

選任する監査公認会計士等の名称
優成監査法人②

退任する監査公認会計士等の名称
ひびき監査法人(2）異動の年月日
2016年６月29日(3）退任する監査公認会計士等が直近において監査公認会計士等となった年月日
2015年６月26日(4）退任する監査公認会計士等が直近３年間に作成した監査報告書等における意見等に関する事項
該当事項はありません。
(5）異動の決定又は異動に至った理由及び経緯
当社の会計監査人であったひびき監査法人は、2016年６月29日開催の当社第40回定時株主総会終結の時をもって任期満了により退任し、今後の当社の更なるグローバル展開を見据えて会計監査人を見直した結果、新たに優成監査法人を会計監査人として選任いたしました。
(6）上記(5)の理由及び経緯に対する監査報告書等の記載事項に係る退任する監査公認会計士等の意見
特段の意見はない旨の回答を得ております。

３．連結財務諸表等の適正性を確保するための特段の取組みについて
当社は、連結財務諸表等の適正性を確保するための特段の取組みを行っております。
具体的には、会計基準等の内容を適切に把握し、又は会計基準等の変更等について的確に対応することができる体制を整備するため、公益財団法人財務会計基準機構へ加入し、企業会計基準の整備、開示等について積極的に取り組んでおります。
また、同財団法人やディスクロージャー支援会社等が主催する研修等にも積極的に参加しております。

- 75 -

１【連結財務諸表等】（１）【連結財務諸表】①【連結貸借対照表】（単位：百万円）
前連結会計年度(2016年３月31日)
資産の部
流動資産
現金及び預金
商業手形営業貸付金
銀行業における貸出金
割賦立替金
買取債権
求償権
有価証券
営業投資有価証券
商品及び製品
仕掛品
繰延税金資産
未収入金
その他
貸倒引当金
流動資産合計固定資産
有形固定資産建物及び構築物
減価償却累計額
建物及び構築物（純額）
アミューズメント施設機器
減価償却累計額
アミューズメント施設機器（純額）
土地
その他
減価償却累計額
その他（純額）
有形固定資産合計
無形固定資産のれん
その他
無形固定資産合計
投資その他の資産投資有価証券
出資金
退職給付に係る資産
長期営業債権繰延税金資産その他
貸倒引当金
投資その他の資産合計
固定資産合計
資産合計※１ 108,682- 76 -

当連結会計年度(2017年３月31日)※１ 101,172※３ 1,428※３ 928※１,※３ 49,505※１,※３ 49,098※３,※５ 230,532※３,※５ 326,996※１,※５ 2,449※１,※５ 2,726

9,940
1,462
※１ 25,287
13,057※１ 2,445※１ 1,604
1,106
9,754
※１ 7,684△16,809448,131※１ 12,146

9,915△6,611※１ 3,304

8,762△5,950※１ 2,811

16,244△15,263981※１ 2,050
3,775△2,6001,174
7,510

15,375△14,473901※１ 1,541
4,083△2,863
1,220
6,474

1,223
※１ 30,459

21,494※１ 3,221※１ 3,015

1,287
8,806
※１ 14,555△23,801
553,331

34,53629,727※１ 4,820※１ 4,650

39,35634,378970
355－※２,※３ 2,083
1,445※１ 11,690△2,884
13,66060,527
508,659144
362
0※２,※３ 1,578
1,143※１,※６ 13,434△2,198
14,46555,319608,650（単位：百万円）
前連結会計年度(2016年３月31日)
負債の部
流動負債
割引手形
1年内償還予定の社債
短期借入金
1年内返済予定の長期借入金
未払法人税等
銀行業における預金
その他
流動負債合計
固定負債
社債
長期借入金
債務保証損失引当金
退職給付に係る負債
訴訟損失引当金
その他
固定負債合計
負債合計
純資産の部
株主資本
資本金
資本剰余金
利益剰余金
自己株式
株主資本合計その他の包括利益累計額
その他有価証券評価差額金
為替換算調整勘定
退職給付に係る調整累計額
その他の包括利益累計額合計
新株予約権
非支配株主持分純資産合計
負債純資産合計

1,381
60※１ 14,317※１ 13,391
769
271,117
10,604
311,6422,169※１ 21,788※４ 424579
1,192※７ 2,205- 77 -

当連結会計年度(2017年３月31日)

916※１ 111※１ 9,798※１ 18,733

1,213
364,419
30,900426,093※１ 2,372※１ 24,353※４ 352151
1,138※７ 2,525

28,360340,00230,893456,987

53,61652,572
60,777△406
166,560

53,63053,71649,499△7,685
149,161

136△3,469△112△3,445167
5,373
168,656
508,659

1,904△5,34330△3,409168
5,742
151,663
608,650

②【連結損益計算書及び連結包括利益計算書】【連結損益計算書】（単位：百万円）
前連結会計年度(自 2015年４月１日
至 2016年３月31日)
営業収益
受取割引料
貸付金利息
買取債権回収高
割賦立替手数料
受取手数料
不動産事業売上高
預金利息
その他の金融収益
総合エンターテインメント事業売上高
銀行業における営業収益
その他の営業収益
営業収益合計
営業費用
支払割引料
借入金利息
債権買取原価
不動産売上原価
総合エンターテインメント事業売上原価
銀行業における営業費用
その他の営業費用
営業費用合計
営業総利益
販売費及び一般管理費
貸倒引当金繰入額
貸倒損失
利息返還損失引当金繰入額
債務保証損失引当金繰入額
役員報酬
給料及び手当株式報酬費用
退職給付費用
支払手数料
のれん償却額
その他
販売費及び一般管理費合計
営業損失（△）- 78 -

当連結会計年度(自 2016年４月１日
至 2017年３月31日)

122
3,475
3,466
229
511
6,217
152
840
16,55731,716
12,18975,478

59
4,164
3,916
350
506
6,763
146
1,140
15,39740,33912,24685,031

48
1,020
1,060
※１ 5,183※１ 13,829
16,217※１ 1,597

29
1,480
1,411
5,690
※１ 12,712
17,791※１ 4,846

38,95736,521

43,96341,068

7,389
109
344
18
656
10,866
31
520
4,504
3,147
13,047※２ 40,635

15,0109－△72766
10,598
－
526
4,654
3,308
12,034※２ 46,837△4,114△5,769（単位：百万円）
前連結会計年度(自 2015年４月１日
至 2016年３月31日)
営業外収益
受取利息
受取配当金
受取家賃
有価証券運用益
受取補償金
広告協賛金
雑収入
営業外収益合計
営業外費用
支払利息
減価償却費
為替差損
持分法による投資損失
雑損失
営業外費用合計
経常損失（△）
特別利益
固定資産売却益関係会社株式売却益
投資有価証券売却益
貸倒引当金戻入額
負ののれん発生益
為替換算調整勘定取崩益
その他
特別利益合計
特別損失
固定資産売却損
固定資産廃棄損
減損損失
関係会社株式売却損
投資有価証券評価損
訴訟損失引当金繰入額
事業構造改善費用支払補償金
その他
特別損失合計税金等調整前当期純損失（△）
法人税、住民税及び事業税
法人税等調整額
法人税等合計
当期純損失（△）
非支配株主に帰属する当期純利益又は非支配株主に帰属する当期純損失（△）
親会社株主に帰属する当期純損失（△）- 79 -

当連結会計年度(自 2016年４月１日
至 2017年３月31日)

2
13
65
147
107
55
260
652

4
35
24
25
－
53
190
334

156
10
871
101
75
1,216
△4,678

158
7
995
2
148
1,312
△6,747※３ 277※３ 725

601
－
－
－
830
43
1,753

28
217
164
24
－
175
1,335

※４ 57

※４ 234

※５ 22

※５ 56

※６ 1,711※６ 362

285
－
420
－
－
179
2,676
△5,602
1,513
△307
1,206
△6,808－349－※７ 1,772
100
71
2,948
△8,359
1,690
△368
1,321
△9,681△1,095195△5,712△9,876

【連結包括利益計算書】（単位：百万円）
前連結会計年度(自 2015年４月１日
至 2016年３月31日)
当期純損失（△）
その他の包括利益
その他有価証券評価差額金
為替換算調整勘定
退職給付に係る調整額
持分法適用会社に対する持分相当額
その他の包括利益合計
包括利益
（内訳）
親会社株主に係る包括利益
非支配株主に係る包括利益- 80 -

当連結会計年度(自 2016年４月１日
至 2017年３月31日)△6,808△9,681△20△11,474△123－※ △11,618

1,800△2,054144△0※ △109△18,426△9,790△17,129△1,296△9,84049

③【連結株主資本等変動計算書】
前連結会計年度（自2015年４月１日

至

2016年３月31日）（単位：百万円）
株主資本

資本金
当期首残高

資本剰余金

利益剰余金

53,60452,945

12

12

自己株式

73,709

株主資本合計△197

180,062

当期変動額
新株の発行

24

剰余金の配当△1,164△1,164

親会社株主に帰属する
当期純損失（△）△5,712△5,712

自己株式の取得
自己株式の処分0

自己株式の消却△0

非支配株主との取引に係る親会社の持分変動△6,055△6,264△6,264

0

0

6,055

－

△385

△385

株主資本以外の項目の
当期変動額（純額）
当期変動額合計
当期末残高

12

△373

△12,931△208△13,501

53,61652,572

60,777△406

166,560

その他の包括利益累計額
その他有価証
券評価差額金
当期首残高△42

為替換算調整 退職給付に係る
勘定
調整累計額
8,005

9

その他の包括
利益累計額
合計

新株予約権

非支配株主持分

純資産合計

7,972

167

6,663

194,865

当期変動額
新株の発行

24

剰余金の配当△1,164

親会社株主に帰属する
当期純損失（△）△5,712

自己株式の取得△6,264

自己株式の処分0

自己株式の消却－

非支配株主との取引に係る親会社の持分変動
株主資本以外の項目の
当期変動額（純額）

△385
179

△11,475△121△11,417

0△1,290△12,707

当期変動額合計

179△11,475△121△11,417

0△1,290△26,208

当期末残高

136

△3,469△112△3,445167

5,373

168,656- 81 -

当連結会計年度（自2016年４月１日

至

2017年３月31日）（単位：百万円）
株主資本

資本金
当期首残高

資本剰余金

利益剰余金

53,61652,572

13

13

自己株式

60,777

株主資本合計△406

166,560

当期変動額
新株の発行

27

剰余金の配当△1,401△1,401

親会社株主に帰属する
当期純損失（△）△9,876△9,876

自己株式の取得△7,279非支配株主との取引に係る親会社の持分変動△7,279

1,130

1,130

株主資本以外の項目の
当期変動額（純額）
当期変動額合計
当期末残高

13

1,144

△11,278△7,279△17,398

53,63053,71649,499△7,685

149,161

その他の包括利益累計額
その他有価証
券評価差額金
当期首残高

136

為替換算調整 退職給付に係る勘定調整累計額△3,469△112

その他の包括
利益累計額
合計

新株予約権

非支配株主持分

純資産合計△3,445167

5,373

168,656

当期変動額
新株の発行

27

剰余金の配当△1,401

親会社株主に帰属する
当期純損失（△）△9,876

自己株式の取得△7,279非支配株主との取引に係る親会社の持分変動
株主資本以外の項目の
当期変動額（純額）

1,130
1,767

△1,874

142

35

0

368

405

当期変動額合計

1,767△1,874

142

35

0

368

△16,993

当期末残高

1,904

△5,34330△3,409168

5,742

151,663- 82 -

④【連結キャッシュ・フロー計算書】（単位：百万円）
前連結会計年度(自 2015年４月１日
至 2016年３月31日)
営業活動によるキャッシュ・フロー
税金等調整前当期純損失（△）
株式報酬費用
減価償却費
固定資産売却損益（△は益）固定資産廃棄損
減損損失
関係会社株式売却損益（△は益）投資有価証券売却損益（△は益）投資有価証券評価損益（△は益）
為替換算調整勘定取崩益
負ののれん発生益
のれん償却額
有価証券運用損益（△は益）事業構造改善費用
貸倒引当金の増減額（△は減少）
貸倒償却額
事業構造改善引当金の増減額（△は減少）
利息返還損失引当金の増減額（△は減少）
債務保証損失引当金の増減額（△は減少）
訴訟損失引当金の増減額（△は減少）
退職給付に係る負債の増減額（△は減少）
銀行業における預金の増減額（△は減少）
受取利息及び配当金
支払割引料及び支払利息
為替差損益（△は益）
たな卸資産の増減額（△は増加）
長期営業債権の増減額（△は増加）担保に供している預金の増減額（△は増加）
制限付預金の増減額（△は増加）
その他
小計
利息及び配当金の受取額
利息等の支払額
法人税等の支払額
法人税等の還付額
事業構造改善費用の支払額
補償金の支払額
小計
商業手形の増加額
商業手形の減少額
営業貸付金の増加額
営業貸付金の減少額
銀行業における貸出金の増減額（△は増加）
営業投資有価証券の増減額（△は増加）
割賦立替金の増加額
割賦立替金の減少額
買取債権の増加額
買取債権の減少額
求償権の増加額
求償権の減少額
営業活動によるキャッシュ・フロー

△5,602
31
2,549
△219
22
1,711
△315
－
－
△830
－
3,147
△147
－
△7,207
7,701
△905
61
18
635
195
10,981△16
14,106
1,442
△846
△756
△2,431
1,653△910
24,07016△15,309△3,251－－－
5,525△4,356
5,277△25,830※２ 33,163△40,298△7,045△2,300
1,242
△836
3,530
△1,155648△32,435- 83 -

当連結会計年度(自 2016年４月１日
至 2017年３月31日)△8,359
－
2,390
△491
56
362
△28
△217
349
－
△24
3,308
△25
1,772
6,225
4,185
－
－
△72
△5
△236
89,868△40
16,426
1,491△1,046148
156△2,912△7,143
106,14240△15,343△1,922
1,491△1,772△100
88,534△2,3132,813△35,028※２ 35,813△95,597△6,276△2,276
1,984△6,489
4,319
△914
996
△14,434（単位：百万円）
前連結会計年度(自 2015年４月１日
至 2016年３月31日)
投資活動によるキャッシュ・フロー
定期預金の増減額（△は増加）
有形固定資産の取得による支出
有形固定資産の売却による収入
無形固定資産の取得による支出有価証券の取得による支出有価証券の売却による収入有価証券の償還による収入
投資有価証券の取得による支出
投資有価証券の売却による収入
関係会社株式の取得による支出
関係会社株式の売却による収入連結の範囲の変更を伴う子会社株式の売却による支出連結の範囲の変更を伴う子会社株式の売却による収入連結の範囲の変更を伴う子会社株式の取得による収入事業譲渡による支出
その他
投資活動によるキャッシュ・フロー
財務活動によるキャッシュ・フロー
手形割引による収入
手形割引落ち込みによる支出
短期社債の純増減額（△は減少）
短期借入れによる収入
短期借入金の返済による支出
長期借入れによる収入
長期借入金の返済による支出
社債の発行による収入社債の償還による支出
リース債務の返済による支出
セール・アンド・リースバックによる収入
自己株式の処分による収入
自己株式の取得による支出
新株予約権の発行による収入
ストックオプションの行使による収入
配当金の支払額
非支配株主への配当金の支払額
連結の範囲の変更を伴わない子会社株式の取得による支出連結の範囲の変更を伴わない子会社株式の売却による収入
その他
財務活動によるキャッシュ・フロー
現金及び現金同等物に係る換算差額
現金及び現金同等物の増減額（△は減少）
現金及び現金同等物の期首残高
現金及び現金同等物の期末残高- 84 -

当連結会計年度(自 2016年４月１日
至 2017年３月31日)

1,592△2,593
1,775△953△76,581
34,77034,419
△198
724
△206
100

721
△1,937
1,175△1,558△130,242
101,208
24,984
△74
849
△171
－

△499

－

374

100

－

46

△620
－
△7,896－124△4,774

4,488△5,332－
22,190△15,229
36,718△21,677
200
△81
△132
7
0
△6,27113
14△1,164△158

2,329△2,794
14,95921,423△26,059
26,189△18,122
470
△75
△29
29
－
△7,27914
15△1,401
△79

△558

－

－

1,345

△0
13,026△2,529△29,833
118,060※１ 88,226△010,935△1,303△9,57688,226※１ 78,650

【注記事項】（連結財務諸表作成のための基本となる重要な事項）
１．連結の範囲に関する事項(1) 連結子会社の数
主要な連結子会社名22社

キーノート㈱パルティール債権回収㈱㈱日本保証
Ｊトラストシステム㈱Ｊトラストカード㈱アドアーズ㈱ＪＴ親愛貯蓄銀行㈱JTRUST ASIA PTE.LTD.
ＴＡ資産管理貸付㈱ハイライツ・エンタテインメント㈱PT Bank JTrust Indonesia Tbk.
ＪＴ貯蓄銀行㈱ＪＴキャピタル㈱PT JTRUST INVESTMENTS INDONESIA
他８社
当連結会計年度において、株式会社リベラルアセットの全株式を取得したため、また、ハイライツ・アーキテクト株式会社を新たに設立したため、連結の範囲に含めております。
また、JTRUST FINTECH PTE.LTD.（シンガポール法人、旧 JTRUST BITCOIN PTE.LTD.）の清算手続きが結了したため、連結の範囲から除いております。
さらに、株式会社ブレイクの全株式を譲渡したことにより、同社及び当連結会計年度において新たに設立した同社の100％子会社であるBREAK ASIA LIMITEDを連結の範囲から除いております。
(2) 主要な非連結子会社の名称等
該当事項はありません。
２．持分法の適用に関する事項(1) 持分法適用の非連結子会社数
0社(2) 持分法適用の関連会社数
1社
なお、当連結会計年度において、Group Lease PCL及び当社連結子会社であるJTRUST ASIA PTE.LTD.が共同で設立したPT Group Lease Finance Indonesiaを持分法適用の範囲に含めております。
３．連結子会社の事業年度等に関する事項
連結子会社の決算日が連結決算日と異なる会社は次のとおりであります。なお、連結決算日現在で本決算に準じた仮決算を行った財務諸表を基礎としております。
会社名

決算日

ＮＬバリューキャピタル㈱11月末日

ＪＴ親愛貯蓄銀行㈱12月末日

PT Bank JTrust Indonesia Tbk.

12月末日

ＪＴ貯蓄銀行㈱12月末日

ＪＴキャピタル㈱12月末日

PT JTRUST INVESTMENTS INDONESIA

12月末日

当連結会計年度において、PT Bank JTrust Indonesia Tbk.及びPT JTRUST INVESTMENTS INDONESIAは、連結決算日である３月31日に本決算に準じた仮決算を行う方法に変更したことにより、当連結会計年度における会計期間は2016年１月１日から2017年３月31日までの15ヶ月間となっております。
上記２社の変更は、予算編成、業績管理、決算業務等の事業運営をグループ全体でさらに効率的に実施するとともに、より適切な情報開示を実施することを目的としております。
また、第４四半期に仮決算日の統一を行った理由は、四半期を含む連結決算日において適時に決算を行う
体制の整備を進めていたところ、実施可能な環境が整ったため、早期に統一することがより適切な情報開示に資すると判断したためであります。
なお、PT Bank JTrust Indonesia Tbk.及びPT JTRUST INVESTMENTS INDONESIAの2016年１月１日から2016
年３月31日までの３ヶ月間の損益については、それぞれ連結損益計算書を通して調整する方法を採用しております。この変更により、営業収益は3,560百万円、営業損失は677百万円、経常損失は744百万円、親会社
株主に帰属する当期純損失は722百万円それぞれ増加しております。
その他の連結子会社の事業年度の末日は、連結決算日と一致しております。
- 85 -

４．会計方針に関する事項(1) 重要な資産の評価基準及び評価方法① 有価証券
売買目的有価証券
時価法（売却原価は移動平均法により算定）
満期保有目的の債券償却原価法（利息法）
その他有価証券・時価のあるもの
連結決算日の市場価格等に基づく時価法（評価差額は全部純資産直入法により処理し、売却原価
は移動平均法により算定）
・時価のないもの移動平均法による原価法② デリバティブ
時価法によっております。
③ たな卸資産
商品及び製品、仕掛品
主として個別法による原価法（収益性の低下に基づく簿価切下げの方法により算定）(2) 重要な減価償却資産の減価償却の方法① 有形固定資産（リース資産を除く）
主として定率法によっております。
なお、主な耐用年数は以下のとおりであります。
建物及び構築物
３年～50年
アミューズメント施設機器
３年～５年② 無形固定資産（リース資産を除く）
定額法によっております。
なお、自社利用のソフトウェアについては、社内における利用可能期間（５年）に基づいております。
③ 長期前払費用定額法によっております。
④ リース資産
有形リース資産については、リース期間を耐用年数とする定率法を主としております。また、無形リース資産については、リース期間を耐用年数とする定額法によっております。
(3) 重要な引当金の計上基準① 貸倒引当金債権の貸倒れによる損失に備えるため、一般債権については貸倒実績率により、貸倒懸念債権等特定の債権については個別に回収可能性を勘案し、回収不能見込額を計上しております。
② 債務保証損失引当金
金融機関と提携している保証受託業務等に係る保証債務の履行による損失に備えるため、当連結会計
年度末における損失発生見込額を計上しております。
③ 訴訟損失引当金訴訟に係る損失に備えるため、当連結会計年度末における将来発生する可能性のある損失見積額を計上しております。
(4) 退職給付に係る会計処理
退職給付債務の算定にあたり、退職給付見込額を当連結会計年度末までの期間に帰属させる方法については、給付算定式基準によっております。
退職給付に係る負債は、従業員の退職給付に備えるため、当連結会計年度末における見込額に基づき、退職給付債務から年金資産の額を控除した額を計上しております。
退職給付に係る資産は、年金資産の額が退職給付債務の額を超過している場合に、当該超過額を計上しております。
数理計算上の差異は、主として各連結会計年度の発生時における従業員の平均残存勤務期間以内の一定の年数による定額法により按分した額を、それぞれ発生の翌連結会計年度から費用処理することとしております。
未認識数理計算上の差異については、税効果を調整の上、純資産の部におけるその他の包括利益累計額の退職給付に係る調整累計額に計上しております。
一部の海外連結子会社は、退職給付に係る負債及び退職給付費用の計算に、退職給付に係る期末自己都合要支給額を退職給付債務とする方法を用いた簡便法を適用しております。
- 86 -

(5) 重要な収益及び費用の計上基準① 顧客手数料
包括信用購入あっせん
主として残債方式によっております。
残債方式とは、元本残高に対して所定の料率で利息等を算出し、期日経過のつど営業収益（割賦立
替手数料）に計上しております。
②

加盟店手数料加盟店との立替払契約履行時に一括して営業収益（割賦立替手数料）に計上しております。

③

買取債権の回収に係る収益及び原価の計上基準
金融業である子会社におきましては、債権金額と取得原価との差額を営業収益（その他の金融収益）に計上しております。将来のキャッシュ・フローを見積もることが可能な債権は償却原価法により、将来のキャッシュ・フローを見積もることが困難な債権は回収額に応じて営業収益を計上する方法によっております。
債権回収業である子会社におきましては、回収金額を営業収益（買取債権回収高）に計上しております。原価については将来のキャッシュ・フローを見積もることが可能な債権は償却原価法により、将来のキャッシュ・フローを見積もることが困難な債権は買取債権の取得価額に達するまで回収金額の全額を営業費用（債権買取原価）に計上しております。
(6）重要な外貨建の資産又は負債の本邦通貨への換算の基準
外貨建金銭債権債務については、連結決算日の直物為替相場により円貨に換算し、換算差額は損益として処理しております。なお、在外子会社等の資産及び負債については、連結決算日の直物為替相場により円貨に換算し、収益及び費用については、期中平均相場により円貨に換算し、換算差額については、純資
産の部における為替換算調整勘定及び非支配株主持分に含めて計上しております。
(7）重要なヘッジ会計の方法① ヘッジ会計の方法
金利スワップについて、特例処理の条件を充たしているため、特例処理によっております。
② ヘッジ手段とヘッジ対象
ヘッジ会計を適用したヘッジ手段とヘッジ対象は以下のとおりであります。
ヘッジ手段
金利スワップ
ヘッジ対象
借入金③ ヘッジ方針
借入金の金利の低減及び金融収支改善のため、将来の金利変動リスクをヘッジしております。
なお、当該取引は子会社において実施したものであり、取引の実施に当たっては、事前に契約条件、
想定元本の上限等につき子会社の取締役会の承認を得た範囲内で実施しております。
④ ヘッジの有効性評価の方法
ヘッジ手段とヘッジ対象取引に関する重要な条件が同一であり、金利変動リスクを相殺すると認められるため、ヘッジの有効性評価は省略しております。
(8）のれんの償却方法及び償却期間
のれんの償却については、計上後20年以内でその投資効果の発現する期間にわたって均等償却をしております。
(9）連結キャッシュ・フロー計算書における資金の範囲
手許現金、随時引き出し可能な預金及び容易に換金可能であり、かつ、価値の変動について僅少なリス
クしか負わない取得日から３ヶ月以内に償還期限の到来する短期投資からなっております。
(10）その他連結財務諸表作成のための重要な事項① 消費税等の会計処理
税抜方式によっております。
ただし、固定資産に係る控除対象外消費税等は、投資その他の資産の「その他」に計上し、５年間で均等償却をしております。

- 87 -

（会計方針の変更）（平成28年度税制改正に係る減価償却方法の変更に関する実務上の取扱いの適用）
法人税法の改正に伴い、「平成28年度税制改正に係る減価償却方法の変更に関する実務上の取扱い」（実務対応報告第32号 平成28年６月17日）を当連結会計年度に適用し、2016年４月１日以後に取得した建物附
属設備及び構築物に係る減価償却方法を定率法から定額法に変更しております。
これによる損益に与える影響は軽微であります。
（表示方法の変更）（連結損益計算書）
前連結会計年度において、「営業外収益」の「雑収入」に含めて表示しておりました「広告協賛金」は、営業外収益の総額の100分の10を超えたため、当連結会計年度より独立掲記することといたしました。この表
示方法の変更を反映させるため、前連結会計年度の連結財務諸表の組替えを行っております。
この結果、前連結会計年度の連結損益計算書において、「営業外収益」の「雑収入」に表示していた316百万円は、「広告協賛金」55百万円、「雑収入」260百万円として組み替えております。
（会計上の見積りの変更）（貸倒引当金の見積りの変更）
当社の連結子会社であるPT Bank JTrust Indonesia Tbk.において、従来は一般債権については貸倒実績率
により、貸倒懸念債権等特定の債権については個別に回収可能性を勘案し回収不能見込額を計上しておりま
したが、与信管理体制を整備し、より精緻な見積りを行うことが可能となったため、当連結会計年度から見積りの変更を行っております。
これにより、当連結会計年度の営業損失、経常損失及び税金等調整前当期純損失は3,043百万円増加しております。
（追加情報）（繰延税金資産の回収可能性に関する適用指針の適用）「繰延税金資産の回収可能性に関する適用指針」（企業会計基準適用指針第26号
当連結会計年度から適用しております。

- 88 -

平成28年３月28日）を

（連結貸借対照表関係）※１．担保に供している資産及びこれに対応する債務は次のとおりであります。
(イ)担保に供している資産
前連結会計年度（2016年３月31日）

当連結会計年度（2017年３月31日）

預金
営業貸付金

1,581百万円
21,774

1,907百万円
17,241

割賦立替金
買取債権

1,087
－

1,087
1,298

商品及び製品
仕掛品

1,599
1,215

1,996
1,047

その他（流動資産）
建物及び構築物

245
1,092

396
727

762
555

586
1,002

1,466

1,001

31,38028,294前連結会計年度（2016年３月31日）

当連結会計年度（2017年３月31日）

土地
その他（無形固定資産）
その他（投資その他の資産）
計(ロ)上記に対応する債務

１年内償還予定の社債

－百万円

21百万円

短期借入金
１年内返済予定の長期借入金

2,745
10,686

1,418
7,130

社債
長期借入金

－
19,514298
19,28732,94728,155

計（イ）担保に供している資産の一部は、上記の債務の他に信用保証業務に係る保証債務の担保にもなっております。
上記以外に、連結上消去されている子会社株式3,338百万円（前連結会計年度は4,077百万円）を担保に供している他、金融機関からの借入金の担保として、有担保営業貸付金114百万円（前連結会計年度は119百万円）に設定している根抵当権に転根抵当権を設定しているものがあります。また、海外連結子会社各国の規制に基づき、支払準備資産等として預金18,151百万円（前連結会計年度は14,870百万円）及び有価証券761百万円（前連結会計年度は758百万円）を保有している他、内国為替利用限度額に対する担保として預金2,409百万円（前連結会計年度は2,366百万円）を保有しております。
※２．長期営業債権については、商業手形、営業貸付金及び割賦立替金のうち過去１年間返済実績がないもの
及び回収に１年以上かかると思われるものを計上しております。
※３．不良債権の状況（国内・韓国金融）
前連結会計年度（2016年３月31日）

当連結会計年度（2017年３月31日）

破綻先債権

7,045百万円

5,978百万円

延滞債権

4,142

4,098

三ヶ月以上延滞債権

957

1,451

貸出条件緩和債権

7,423

6,477

19,56818,006

計（注）１．破綻先債権とは、元本又は利息の支払いの遅延が相当期間継続していることその他の事由により元本又は利息の取立て又は弁済の見込みがないものとして未収利息を計上しなかった貸付金のうち、破産債権、更生債
権その他これらに準じる貸付金であります。
２．延滞債権とは、元本又は利息の支払いが約定支払日の翌日から６ヶ月以上遅延しているもので、破綻先債権及び貸出条件緩和債権を除く貸付金であります。

- 89 -

３．三ヶ月以上延滞債権とは、元本又は利息の支払いが約定支払日の翌日から３ヶ月以上遅延しているもので、破綻先債権及び延滞債権を除く貸付金であります。
４．貸出条件緩和債権とは、債務者の経営再建又は支援を図ることを目的として金利の減免、利息の支払猶予、元本の返済猶予、債権放棄その他の債務者に有利となる取り決め等を行った貸付金であります。
（東南アジア金融）
前連結会計年度（2016年３月31日）
回収困難債権

当連結会計年度（2017年３月31日）

2,325百万円

3,092百万円

回収懸念債権

233

3,345

要管理債権

503

1,300

3,061

7,737

計

（注）１．回収困難債権とは、債務者の事業の見通し（成長力、市場の状況、経営者の能力と人的資源等）、債務者の財務業績（収益率、資本構成、キャッシュ・フロー等）、及び債務者の支払能力（元本又は利息の支払い遅延状況、債務者の経営指標の提出状況・正確性、ローン契約の遵守状況等）の３つの柱の各指標からスコア
リング判定を行い、回収が極めて困難であると判定した債権であります。
２．回収懸念債権とは、回収困難債権に記載の各指標からスコアリング判定を行い、回収に懸念があると判定した債権であります。
３．要管理債権とは、回収困難債権に記載の各指標からスコアリング判定を行い、回収に注意の必要があると判定した債権であります。
※４．偶発債務
信用保証業務として、主に金融機関からの借入債務に対する保証を行っております。
前連結会計年度（2016年３月31日）
保証債務（事業者及び消費者
52,060件）

当連結会計年度（2017年３月31日）
53,354百万円

保証債務（事業者及び消費者
54,869件）

85,975百万円

債務保証損失引当金424

債務保証損失引当金

352

差引額

52,930

差引額

85,623（注）当連結会計年度において、上記の他に銀行業務における保証債務が3,108百万円（前連結会計年度は3,934百万円）あります。
※５．連結子会社において取り扱う銀行業における貸出金及び割賦立替金には、貸出契約の際に設定した額（契約限度額）のうち、与信した額（利用限度額）の範囲内で顧客が随時借入を行うことができる契約となっております。これら契約に基づく貸出未実行残高は次のとおりであります。
前連結会計年度（2016年３月31日）

当連結会計年度（2017年３月31日）

貸出コミットメントの総額

16,746百万円

15,010百万円

貸出実行残高15,154

12,461

貸出未実行残高

1,592

2,548

なお、貸出未実行残高は必ずしも全額が貸出実行されるものではありません。
※６．非連結子会社及び関連会社に対するものは、次のとおりであります。
前連結会計年度（2016年３月31日）
その他（投資その他の資産）（株式）－百万円- 90 -

当連結会計年度（2017年３月31日）
168百万円※７．企業結合に係る特定勘定
前連結会計年度（2016年３月31日）
固定負債の「その他」に企業結合に係る特定勘定425百万円が含まれております。これは、当社が2014年11月20日付けで、インドネシア商業銀行のPT Bank Mutiara Tbk.（現 PT Bank JTrust
Indonesia Tbk.）の株式を取得したことによるもので、その内容は取得時に見込まれた訴訟案件等に係る偶発債務であります。
当連結会計年度（2017年３月31日）
固定負債の「その他」に企業結合に係る特定勘定406百万円が含まれております。これは、当社が2014年11月20日付けで、インドネシア商業銀行のPT Bank Mutiara Tbk.（現 PT Bank JTrust
Indonesia Tbk.）の株式を取得したことによるもので、その内容は取得時に見込まれた訴訟案件等に係る偶発債務であります。
（連結損益計算書関係）※１．期末たな卸高は収益性の低下に伴う簿価切下後の金額であり、次のたな卸資産評価損が営業費用に含まれております。
前連結会計年度（自 2015年４月１日
至 2016年３月31日）

当連結会計年度（自 2016年４月１日
至 2017年３月31日）
225百万円

97百万円※２．一般管理費に含まれる研究開発費
前連結会計年度（自 2015年４月１日
至 2016年３月31日）

当連結会計年度（自 2016年４月１日
至 2017年３月31日）
640百万円

252百万円※３．固定資産売却益の内訳
前連結会計年度
2015年４月１日
2016年３月31日）（自至当連結会計年度
2016年４月１日
2017年３月31日）（自至

建物及び構築物
アミューズメント施設機器

248百万円
0178百万円
15

土地
その他（有形固定資産）

21
6

509
22

その他（無形固定資産）
計

－

0

277

725

※４．固定資産売却損の内訳
前連結会計年度
2015年４月１日
2016年３月31日）（自至当連結会計年度
2016年４月１日
2017年３月31日）（自至

建物及び構築物
アミューズメント施設機器

－百万円
45

183百万円
22

土地
その他（有形固定資産）

8
4

28
0

57

234

計

- 91 -

※５．固定資産廃棄損の内訳
前連結会計年度
2015年４月１日
2016年３月31日）（自至当連結会計年度
2016年４月１日
2017年３月31日）（自至

建物及び構築物

14百万円

10百万円

アミューズメント施設機器
その他（有形固定資産）

－
7

0
3

その他（無形固定資産）

0

42

22

56

計

※６．減損損失
当社グループは以下の資産グループについて減損損失を計上しております。
前連結会計年度（自2015年４月１日

至

2016年３月31日）

場所

用途

種類

東京都墨田区他

事業用資産（総合エンターテインメント
事業）

建物及び構築物等

東京都港区他

事業用資産（介護事業）

無形固定資産その他等

大阪市北区

賃貸用不動産建物及び構築物

東京都江東区他

遊休資産

アミューズメント施設機器

鳥取県倉吉市他

遊休資産

土地

当社グループは、資産グループを事業用資産、賃貸用資産、遊休資産に分類しております。
閉鎖予定の店舗や収支低下の店舗に係る事業用資産（総合エンターテインメント事業）及び撤退の意
思決定をした事業に係る事業用資産（介護事業）については、使用価値又は正味売却可能価額まで減額し、それ以外のものについては正味売却可能価額まで減額し、当該減少額1,325百万円を特別損失に計上しております。
その内訳は、建物及び構築物631百万円、アミューズメント施設機器121百万円、土地21百万円、有形固定資産その他23百万円、無形固定資産その他516百万円等であります。
使用価値は、将来キャッシュ・フローに基づき測定しておりますが、店舗の閉店までの見込期間が短いことから割引計算を行っておりません。また、正味売却可能価額は、不動産鑑定評価基準・路線価及び固定資産税評価額等を基に評価しております。
なお、介護事業撤退の意思決定・韓国子会社株式譲渡の意思決定等に伴い、のれんの帳簿価額を回収
可能価額まで減額し、当該減少額385百万円を特別損失に計上しております。
当連結会計年度（自2016年４月１日

至

2017年３月31日）

場所

用途

種類

大阪市都島区

賃貸用資産

建物及び土地東京都八王子市他

事業用資産（総合エンターテインメント
事業）

建物附属設備及びアミューズメ
ント施設機器

東京都千代田区

事業用資産（総合エンターテインメント
事業）

著作権

当社グループは、資産グループを事業用資産、賃貸用資産、遊休資産に分類しております。
閉鎖予定の店舗や収支低下の店舗に係る事業用資産（総合エンターテインメント事業）については、
使用価値又は正味売却可能価額まで減額し、著作権（総合エンターテインメント事業）については使用価値まで減額し、それ以外のものについては正味売却可能価額まで減額し、当該減少額362百万円を特別損失に計上しております。
その内訳は、建物108百万円、アミューズメント施設機器45百万円、土地20百万円、アミューズメン
ト施設機器コンテンツに関する著作権187百万円等であります。
使用価値は将来キャッシュ・フローに基づき測定しておりますが、残存使用期間が１年未満もしくは１年以上であるものの回収可能額を算定するうえで重要性がないため、割引計算を行っておりません。
また、正味売却可能価額は、不動産鑑定評価基準・路線価及び固定資産税評価額等を基に評価しております。
- 92 -

※７．事業構造改善費用の内訳
前連結会計年度
2015年４月１日
2016年３月31日）
－百万円
－

（自
至
早期退職加算金
事業整理費用計

当連結会計年度
2016年４月１日
2017年３月31日）
1,739百万円
33

（自
至

－

1,772

（連結包括利益計算書関係）※その他の包括利益に係る組替調整額及び税効果額
前連結会計年度
2015年４月１日
2016年３月31日）（自至
その他有価証券評価差額金：
当期発生額

当連結会計年度
2016年４月１日
2017年３月31日）（自至△20百万円2,793百万円

△149

△954

税効果額

△169
148

1,838
△38

その他有価証券評価差額金

△20

1,800

当期発生額

△10,017△2,053

組替調整額△1,456△1△11,474△2,054

組替調整額
税効果調整前

為替換算調整勘定：

税効果調整前
税効果額
為替換算調整勘定－－△11,474△2,054

△152
△11

164
26

△163

190

退職給付に係る調整額：
当期発生額
組替調整額
税効果調整前

40

△45

△123

144

当期発生額

－

△0

組替調整額

－

－

税効果額

－
－

△0
－

持分法適用会社に対する持分相当額－△0△11,618△109

税効果額
退職給付に係る調整額
持分法適用会社に対する持分相当額：

税効果調整前その他の包括利益合計- 93 -

（連結株主資本等変動計算書関係）
前連結会計年度（自 2015年４月１日 至 2016年３月31日）
１．発行済株式の種類及び総数並びに自己株式の種類及び株式数に関する事項
当連結会計年度期
首株式数（千株）

当連結会計年度増
加株式数（千株）

当連結会計年度減
少株式数（千株）

当連結会計年度末
株式数（千株）118,589

107

6,250

112,447

118,589

107

6,250

112,447

409

6,250

6,250

409

409

6,250

6,250

409

発行済株式
普通株式（注）１．２
合計
自己株式
普通株式（注）３．４
合計（注）１．普通株式の発行済株式総数の増加107千株は、ストック・オプションの行使による増加であります。
２．普通株式の発行済株式総数の減少6,250千株は、自己株式の消却による減少であります。
３．普通株式の自己株式の株式数の増加6,250千株は、自己株式の取得6,250千株及び単元未満株式の買取り０千株による増加であります。
４．普通株式の自己株式の株式数の減少6,250千株は、自己株式の消却6,250千株及び単元未満株式の売渡し０千株による減少であります。
２．新株予約権及び自己新株予約権に関する事項

区分

新株予約権の内訳

提出会社

ストック・オプション（親会社）としての新株予約権
合計

新株予約権
の目的とな
る株式の
種類

新株予約権の目的となる株式の数（株）
当連結会計
年度期首

当連結会計
年度増加

当連結会計
年度減少

－

－

－

－

－

167

－

－

－

－

－

167

当連結会計
年度末残高
当連結会計
（百万円）
年度末

３．配当に関する事項(1) 配当金支払額（決議）
2015年５月14日
取締役会
2015年11月12日
取締役会

株式の種類

配当金の総額（百万円）

１株当たり配当額(円)

普通株式

590

普通株式

573

基準日

効力発生日

５

2015年３月31日

2015年６月29日

５2015年９月30日

2015年12月４日(2)基準日が当連結会計年度に属する配当のうち、配当の効力発生日が翌連結会計年度となるもの（決議）2016年５月13日
取締役会

株式の種類

配当金の総額
（百万円）

配当の原資

１株当たり
配当額(円)

普通株式

784

利益剰余金

７

基準日

効力発生日

2016年３月31日

2016年６月30日（注）2016年５月13日取締役会決議による１株当たり配当額には、第40期の記念配当２円を含んでおります。

- 94 -

当連結会計年度（自2016年４月１日

至

2017年３月31日）

１．発行済株式の種類及び総数並びに自己株式の種類及び株式数に関する事項
当連結会計年度期
首株式数（千株）

当連結会計年度増
加株式数（千株）

当連結会計年度減
少株式数（千株）

当連結会計年度末
株式数（千株）

112,44789－

112,536

112,44789－

112,536

409

9,188

－

9,598

409

9,188

－

9,598

発行済株式
普通株式（注）１
合計
自己株式
普通株式（注）２
合計（注）１．普通株式の発行済株式総数の増加89千株は、ストック・オプションの行使による増加であります。
２．普通株式の自己株式の株式数の増加9,188千株は、自己株式の取得9,188千株及び単元未満株式の買取り０千株による増加であります。
２．新株予約権及び自己新株予約権に関する事項

区分

新株予約権の内訳

提出会社

ストック・オプション（親会社）としての新株予約権

連結子会社

ストック・オプション
としての新株予約権
合計

新株予約権
の目的とな
る株式の
種類

新株予約権の目的となる株式の数（株）
当連結会計
年度期首

当連結会計
年度増加

当連結会計
年度減少

－

－

－

－

－

156

－

－

－

－

－

11

－

－

－

－

－

168

当連結会計
年度末残高
当連結会計
（百万円）
年度末

３．配当に関する事項(1) 配当金支払額（決議）
2016年５月13日
取締役会
2016年11月11日
取締役会

株式の種類

配当金の総額（百万円）

１株当たり配当額(円)

普通株式

784

普通株式

617

基準日

効力発生日

７

2016年３月31日

2016年６月30日

６2016年９月30日

2016年12月５日（注）2016年５月13日取締役会決議による１株当たり配当額には、第40期の記念配当２円を含んでおります。
(2)基準日が当連結会計年度に属する配当のうち、配当の効力発生日が翌連結会計年度となるもの（決議）2017年５月12日
取締役会

株式の種類

配当金の総額
（百万円）

配当の原資

１株当たり
配当額(円)

普通株式

617

利益剰余金

６

- 95 -

基準日

効力発生日

2017年３月31日

2017年６月29日

（連結キャッシュ・フロー計算書関係）※１．現金及び現金同等物の期末残高と連結貸借対照表に掲記されている科目の金額との関係
前連結会計年度
2015年４月１日
2016年３月31日）（自至当連結会計年度
2016年４月１日
2017年３月31日）（自至

現金及び預金勘定
担保に供している預金

108,682百万円△3,947101,172百万円△3,413

預入期間が３ヶ月を超える定期預金等
使途制限付預金△1,636△14,870△958△18,151

88,22678,650

現金及び現金同等物※２．「営業貸付金の減少額」は、債権買取業務における貸付債権の回収額と当該取得原価との差額部分を控除して表示しております。
３．重要な非資金取引の内容
前連結会計年度
2015年４月１日
2016年３月31日）（自至
自己株式の消却

当連結会計年度
2016年４月１日
2017年３月31日）（自至6,055百万円－百万円（リース取引関係）
１．ファイナンス・リース取引
所有権移転外ファイナンス・リース取引① リース資産の内容重要性が乏しいため、記載を省略しております。
リース資産の減価償却の方法②

連結財務諸表作成のための基本となる重要な事項「４．会計方針に関する事項
産の減価償却の方法」に記載のとおりであります。

- 96 -(2)重要な減価償却資（金融商品関係）
１．金融商品の状況に関する事項(1) 金融商品に対する取組方針
当社グループは、ローン事業、クレジット事業、銀行業、債権買取事業及び信用保証事業などの総合金融サービス事業に加え、不動産事業及び総合エンターテインメント事業等を行っております。これらの事業を行うため、市場の状況や長短のバランスを勘案のうえ、銀行借入れ等により、銀行業を営む韓国及びインドネシアにおいては個人や法人に、普通預金及び定期預金等を提供することにより、資金調達を行っております。また、デリバティブ取引に対しては慎重な態度で臨み、投機的な取引は行わない方針であります。
(2) 金融商品の内容及びそのリスク
当社グループが保有する金融資産は、主として中小企業、個人事業主及び個人に対する商業手形、営業貸付金及び割賦立替金であり、また銀行業においては、韓国及びインドネシアの中小企業、個人事業主及び個人に対する貸出金であり、信用リスクに関する各諸規程に沿ってリスクの低減を図っております。債
権買取事業においては、主として事業会社や金融機関などから債権額に対しディスカウントして購入する
買取債権があり、購入価額について第三者評価機関からも債権の時価算定資料を入手し、購入価額の決定時の参考とするなど適正な価額を把握しリスクの低減を図っております。信用保証事業においては、主として国内の金融機関の貸付債権に係る保証債務があり、また保証履行により発生する求償権があります。
保証承諾の審査時に信用リスクに関する各諸規程に沿ってリスクの低減を図っております。有価証券は主に公社債であり、銀行業における資金運用目的で保有しております。営業投資有価証券は株式及び社債であり、投資目的で所有しております。投資有価証券は主に株式であり、事業推進目的で保有しております。公社債及び上場株式については四半期毎に時価の把握を行っております。これらは、それぞれ発行体の信用リスク及び市場価格の変動リスクに晒されております。
金融負債は、資金使途が営業資金であり、金融機関等、銀行業を営む韓国及びインドネシアにおいては個人や法人への普通預金及び定期預金等の提供による資金調達であります。これらは、金利の変動リスクに晒されております。
(3) 金融商品に係るリスク管理体制① 信用リスク（取引先の契約不履行等に係るリスク）の管理
当社グループは、債権管理規程及び信用リスクに関する管理諸規程に従い、商業手形、営業貸付金及び割賦立替金等について、個別案件ごとの与信審査、与信限度額、信用情報管理、内部格付、担保の設定、問題債権への対応など与信管理に関する体制を整備し運営しております。また、これらの与信管理は各営
業部門で行われるほか、審査部門及び債権管理部門で行われ、定期的に経営陣による取締役会や報告審査会を開催し、審議・報告を行っております。さらに、与信管理の状況については、不定期に監査部門が検証を実施しております。また、商業手形の発行体の信用リスクに関しては、審査部門において信用情報の把握を定期的に行うことで管理しております。
② 市場リスクの管理
有価証券、投資有価証券及び出資金については、定期的に時価や発行体の財務状況等を把握し、取引先企業との関係を勘案して保有状況等を継続的に見直しております。
銀行業を営む子会社においては、資産及び負債の総合的管理を担う委員会主導の下、関連する規制に従った金融資産及び負債の管理方針の策定、市場金利、為替動向の継続的なモニタリング、金利リスクの影
響を受ける金融資産及び負債の評価方針の策定、貸出金利、調達金利の算定方法の妥当性評価及び為替取引に係る制限事項の取り決め等、リスクを予測し対応するべく体制を構築しております。モニタリング結果についてはリスク管理委員会に報告しております。
当社グループはリスク管理において、市場リスクに関する定量的分析は利用しておりません。主たる金
融資産と金融負債において、連結会計年度末の市場金利が100ベーシス・ポイント（１％）変化した場合の当該金融資産と金融負債相殺後の純額への想定影響額は、100ベーシス・ポイント（１％）上昇した場
合、現在価値が5,411百万円減少し、逆に100ベーシス・ポイント（１％）下落した場合、5,709百万円増加します。ただし、影響額を算定するにあたっては、市場金利以外のリスク変数に変化がないことを前提としております。
③ 資金調達に係る流動性リスクの管理
銀行業を営む子会社においては、資金繰りギャップの管理、資金調達の構成内容、資金流動性が高い商品の管理等を行い流動性リスクを管理しております。また、資金繰り逼迫時においても金融市場にて資金流動性を確保できるよう、資金流動性維持のための準備資産の管理、他の銀行との協力関係の構築も行っております。
(4) 金融商品の時価等に関する事項についての補足説明
金融商品の時価には、市場価格に基づく価額のほか、市場価格がない場合には合理的に算定された価額が含まれております。当該価額の算定においては変動要因を織り込んでいるため、異なる前提条件等を採用することにより、当該価額が変動することがあります。
２．金融商品の時価等に関する事項
連結貸借対照表計上額、時価及びこれらの差額については、次のとおりであります。なお、時価を把握することが極めて困難と認められる非上場株式は含まれておりません。また、連結貸借対照表計上額の重要性が乏しい科目については、記載を省略しております。
- 97 -

前連結会計年度（2016年３月31日）（単位：百万円）
連結貸借対照表計上額(1) 現金及び預金

108,682

時

価

差

額

108,682

－

1,410

－

49,8702,324

216,401△4,315

2,442－

11,416

1,541

1,181

1,181

－

(8) 有価証券

25,28725,33951(9) 営業投資有価証券

13,057

13,057

－

5,122

5,122

－

866

866

－

112

112

－

資産計

436,300

435,903△397(1) 割引手形

1,381

1,381

－

60

60

－

(3) 短期借入金

14,317

14,317－(4) １年内返済予定の長期借入金

13,391

13,391－(5) 銀行業における預金(2) 商業手形

1,428
△18

貸倒引当金(※１)1,410(3) 営業貸付金

49,505△1,959

貸倒引当金(※１)

47,545(4) 銀行業における貸出金

230,532

貸倒引当金(※１)△9,816
220,716(5) 割賦立替金

2,449
△7

貸倒引当金(※１)2,442(6) 買取債権

9,940
△65

貸倒引当金(※１)9,875(7) 求償権

1,462
△280

貸倒引当金(※１)(10) 未収入金

9,754△4,632

貸倒引当金(※１)(11) 投資有価証券(12) 長期営業債権

2,083△1,971

貸倒引当金(※１)(2) １年内償還予定の社債

271,117

272,991

1,873(6) 社債

2,169

2,171

1

(7) 長期借入金

21,78821,783△5324,226

326,095

1,869

24

24

－

負債計
デリバティブ取引(※２)

時価(1) 保証債務

4,707

保証債務計

4,707

(※１)

商業手形、営業貸付金、銀行業における貸出金、割賦立替金、買取債権、求償権、未収入金、長期営業債権(※２)に対応する一般貸倒引当金及び個別貸倒引当金を控除しております。
デリバティブ取引によって生じた正味の債権・債務は純額で表示しており、合計で正味の債務となる項目については、（）で示しております。
- 98 -

当連結会計年度（2017年３月31日）（単位：百万円）
連結貸借対照表計上額(1) 現金及び預金

101,172

時

価

差

額

101,172－

921－

48,721

1,597

310,828

517

2,712

－

13,467

1,875

972

972

－

(8) 有価証券

30,19030,26272(9) 営業投資有価証券

21,494

21,494

－

4,519

4,519

－

14

14

－

38

38

－

531,063535,1274,063(1) 割引手形

916

916

－

(2) １年内償還予定の社債

111

111

－

(3) 短期借入金

9,798

9,798

－

(4) １年内返済予定の長期借入金

18,733

18,733－(5) 銀行業における預金(2) 商業手形928△6

貸倒引当金(※１)921(3) 営業貸付金

49,098△1,974

貸倒引当金(※１)

47,123(4) 銀行業における貸出金

326,996

貸倒引当金(※１)△16,685
310,311(5) 割賦立替金

2,726
△14

貸倒引当金(※１)2,712(6) 買取債権

12,146△554

貸倒引当金(※１)

11,591(7) 求償権

1,223
△250

貸倒引当金(※１)(10) 未収入金

8,806△4,286

貸倒引当金(※１)(11) 投資有価証券(12) 長期営業債権

1,578△1,540

貸倒引当金(※１)
資産計364,419

366,4622,043(6) 社債

2,372

2,374

1

(7) 長期借入金

24,35324,081△272

420,705

422,478

1,773

25

25

－

負債計
デリバティブ取引(※２)

時価(1) 保証債務

6,094

保証債務計

6,094

(※１)

商業手形、営業貸付金、銀行業における貸出金、割賦立替金、買取債権、求償権、未収入金、長期営業債権(※２)に対応する一般貸倒引当金及び個別貸倒引当金を控除しております。
デリバティブ取引によって生じた正味の債権・債務は純額で表示しており、合計で正味の債務となる項目については、（）で示しております。
- 99 -

（注）１．金融商品の時価の算定方法並びにデリバティブ取引及び保証債務に関する事項
資産(1）現金及び預金
これらは１年以内で決済されるものであるため、時価は帳簿価額と近似していることから、当該帳簿価額としております。
(2) 商業手形
これらは主に１年以内で決済されるものであるため、連結決算日における貸借対照表価額から現在の貸倒
見積高を控除した金額を時価としております。
(3) 営業貸付金
これらは主に見積将来キャッシュ・フローに基づき、当該営業貸付金の残存期間及び信用リスクを加味した利率で割り引いた現在価値により時価を算定しております。
(4) 銀行業における貸出金
これらは主に見積将来キャッシュ・フローに基づき、当該貸出金の残存期間及び信用リスクを加味した利率で割り引いた現在価値により時価を算定しております。
また、変動金利による貸出金の一部については、短期間で市場金利を反映し、貸出先の信用状態は貸出時点以降大きく異なっていないことから、帳簿価額を時価としております。
なお、一部の貸出金については、見積将来キャッシュ・フローの現在価値又は担保による回収見込額等に基づいて貸倒見積高を算定しているため、連結決算日における貸借対照表価額から現在の貸倒見積高を控除した金額を時価としております。
(5) 割賦立替金
これらは見積将来キャッシュ・フローの現在価値、又は担保及び保証による回収見込額等に基づいて貸倒見積高を算定しているため、連結決算日における貸借対照表価額から現在の貸倒見積高を控除した金額を時価としております。
(6) 買取債権
これらは主に見積将来キャッシュ・フローに基づき、当該買取債権の残存期間及び信用リスクを加味した利率で割り引いた現在価値により時価を算定しております。
なお、一部の買取債権については、主に連結決算日より１年以内に購入しており、購入価額について第三者評価機関から債権の時価算定資料を入手し、購入価額の決定時の参考とするなど適正な価額にて購入していることから、時価は当該帳簿価額を基礎としております。
(7) 求償権
これらは見積将来キャッシュ・フローの現在価値、又は担保及び保証による回収見込額等に基づいて貸倒見積高を算定しているため、連結決算日における貸借対照表価額から現在の貸倒見積高を控除した金額を時価としております。
(8) 有価証券、(9) 営業投資有価証券、並びに(11) 投資有価証券
これらの時価について、株式は取引所の価格、債券は取引所の価格又は金融機関から提示された価格、その他は合理的に算定された価格によっております。
(10) 未収入金
１年以内に決済されるものについては、連結決算日における貸借対照表価額から現在の貸倒見積高を控除した金額を時価としております。
１年を超えて決済されるものについては、担保及び保証による回収見込額等に基づいて貸倒見積高を算定しているため、連結決算日における貸借対照表価額から現在の貸倒見積高を控除した金額を時価としております。
(12) 長期営業債権
これらは見積将来キャッシュ・フローの現在価値、又は担保及び保証による回収見込額等に基づいて貸倒見積高を算定しているため、連結決算日における貸借対照表価額から現在の貸倒見積高を控除した金額を時価としております。

負債(1) 割引手形
これらは１年以内で決済されるものであるため、時価は帳簿価額と近似していることから、当該帳簿価額としております。
(2) １年内償還予定の社債、(3) 短期借入金、並びに (4) １年内返済予定の長期借入金
これらは１年以内で決済されるものであるため、時価は帳簿価額と近似していることから、当該帳簿価額としております。

- 100 -

(5) 銀行業における預金
銀行業における預金のうち、要求払預金については、連結決算日に要求された場合の支払額（帳簿価額）を時価とみなしております。また、定期預金等の時価は、商品毎に区分して、将来のキャッシュ・フローを割り引いた現在価値により算定しております。その割引率は、新規に預金を受け入れる際に使用する利率を用いております。
(6) 社債
社債の時価については、元利金の合計額を当該社債の残存期間及び信用リスクを加味した利率で割り引いた現在価値により算定しております。
(7) 長期借入金
長期借入金のうち、変動金利によるものは、短期間で市場金利を反映し、また、当社及び連結子会社の信用状態は借入時点以降大きく異なっていないことから、時価は帳簿価額と近似していると考えられるため、当該帳簿価額としております。固定金利によるものは、当該長期借入金の将来キャッシュ・フローを、残存期間及び信用リスクを加味した利率で割り引いた現在価値により算定しております。
デリバティブ取引「第５ 経理の状況
参照ください。

１

連結財務諸表等(1)連結財務諸表

注記事項（デリバティブ取引関係）」をご

保証債務(1) 保証債務
これらは回収可能性を反映した保証料の受取見込額から、保証の履行可能性や担保による回収可能性等を反映した代位弁済債権の毀損見込額を控除した残額を、残存期間に対応する安全性の高い利率で割り引いた
現在価値により時価を算定しております。
２．時価を把握することが極めて困難と認められる金融商品（単位：百万円）
区分

前連結会計年度（2016年３月31日）

非上場株式

当連結会計年度（2017年３月31日）
104

368

－

30

リミテッド・パートナーシップ
への出資金

これらについては、市場価格がなく、時価を把握することが極めて困難と認められることから、「（11）投資有価証券」には含めておりません。
３．金銭債権及び満期がある有価証券の連結決算日後の償還予定額
前連結会計年度（2016年３月31日）（単位：百万円）
１年超
５年以内

１年以内
現金及び預金

５年超
10年以内

10年超

108,682

－

－

－

商業手形

1,408

20

－

－

営業貸付金

10,55020,143

4,273

14,536

銀行業における貸出金

111,81089,87916,791

12,051

割賦立替金

1,441

1,008

－

－

買取債権

4,286

4,442

480

730

求償権

315

843

200

103

9,858

－

749

－

－

1,643

－

－

有価証券
満期保有目的の債券(1) 国債・地方債等(2) 社債- 101 -

１年超
５年以内

１年以内

５年超
10年以内

10年超

その他有価証券のうち満期があるもの(1) 国債・地方債等

7,349

11

－

1,036

(2) 社債

572

1,358

－

－

(3) その他

－

900

－

－

4,589

－

－

5,165

260,864

120,251

22,49433,624

未収入金
合計 (※)(※) 長期営業債権2,083百万円は、償還予定額が見込めないため上記に含めておりません。
当連結会計年度（2017年３月31日）（単位：百万円）
１年超
５年以内

１年以内
現金及び預金

５年超
10年以内

10年超

101,172

－

－

－

928

－

－

－

営業貸付金

14,062

20,621

4,495

9,918

銀行業における貸出金

133,822

155,289

26,352

11,532

割賦立替金

1,969

757

－

－

買取債権

5,003

4,837

1,387

918

求償権

491

510

185

35

(1) 国債・地方債等

－

－

787

－

(2) 社債

184

984

－

－

11,988

800

2,970

1,137

(2) 社債

219

1,828

－

483

(3) その他

－

987

－

－

(1) 国債・地方債等

－

－

－

－

(2) 社債－

14,531－－(3) その他

－

－

－

－

4,039

－

－

4,766

273,882

201,150

36,17828,793

商業手形

有価証券
満期保有目的の債券

その他有価証券のうち満期があるもの(1) 国債・地方債等

営業投資有価証券
その他有価証券のうち満期が
あるもの

未収入金
合計 (※)(※) 長期営業債権1,578百万円は、償還予定額が見込めないため上記に含めておりません。

- 102 -

４．割引手形、長期借入金及びその他の有利子負債の連結決算日後の返済予定額
前連結会計年度（2016年３月31日）（単位：百万円）
１年以内

１年超
２年以内

２年超
３年以内

３年超
４年以内

４年超
５年以内

1,381

－

－

－

－

－

60

－

－

－

－

－

短期借入金

14,317

－

－

－

－

－

1年内返済予定の長期借入金

13,391

－

－

－

－

－

銀行業における預金

254,331

14,983

1,563

133

82

21

社債

－

60

60

30

200

1,819

長期借入金

－

10,176

6,225

3,477

642

1,266

283,482

25,220

7,848

3,640

925

3,107

１年以内

１年超
２年以内

２年超
３年以内

３年超
４年以内

４年超
５年以内

割引手形

916

－

－

－

－

－

１年内償還予定の社債

111

－

－

－

－

－

短期借入金

9,798

－

－

－

－

－

1年内返済予定の長期借入金

18,733

－

－

－

－

－

銀行業における預金

327,951

24,646

11,428

198

115

78

社債

－

111

81

251

247

1,679

長期借入金

－

10,219

6,988

2,080

3,867

1,196

357,51134,977

18,498

2,531

4,231

2,954

割引手形
１年内償還予定の社債

合計

５年超

当連結会計年度（2017年３月31日）（単位：百万円）

合計- 103 -

５年超（有価証券関係）
１．売買目的有価証券（単位：百万円）
前連結会計年度（2016年３月31日）
連結会計年度の損益に含まれた評価差額

当連結会計年度（2017年３月31日）
737

２．満期保有目的の債券
前連結会計年度（2016年３月31日）
種類

時価が連結貸借対照表
計上額を超えるもの

時価が連結貸借対照表
計上額を超えないもの

連結貸借対照表
計上額（百万円）

時価（百万円）

差額（百万円）(1）国債・地方債等

749

800

51

(2）社債

477

481

4

(3）その他

－

－

－

小計

1,227

1,282

55

(1）国債・地方債等

9,858

9,855

△2

(2）社債

1,165

1,164

△0

－

－

－

11,023

11,020△3

12,25012,30251(3）その他
小計

合計
当連結会計年度（2017年３月31日）
種類

連結貸借対照表
計上額（百万円）(1）国債・地方債等
時価が連結貸借対照表
計上額を超えるもの

差額（百万円）

787

829

42

1,169

1,199

29

－

－

－

1,956

2,029

72

(1）国債・地方債等

－

－

－

(2）社債

－

－

－

(3）その他

－

－

－

－

－

－

1,956

2,029

72

(2）社債
(3）その他
小計

時価が連結貸借対照表
計上額を超えないもの

時価（百万円）小計
合計- 104 -

３．その他有価証券
前連結会計年度（2016年３月31日）
種類

連結貸借対照表
計上額（百万円）

取得原価（百万円）

6,433

5,948

485

－

－

－

(1）株式

差額（百万円）(2）債券①
連結貸借対照表計上額が取得原価を超えるもの

国債・地方債
等

②

社債

572

544

27

③

その他

－

－

－

－

－

－

7,006

6,493

513

7,518

7,760

△241

8,397

8,443

△45

1,358

1,364

△5

－

－

－

900

963

△62

18,175

18,530△355

25,181

25,023

157(3）その他
小計
(1）株式
(2）債券
①
連結貸借対照表計上額が取得原価を超えないもの

国債・地方債
等

②

社債

③

その他

(3）その他
小計
合計（注）非上場株式（連結貸借対照表計上額 104百万円）については、市場価格がなく、時価を把握することが極めて困難と認められることから、上表の「その他有価証券」には含めておりません。
当連結会計年度（2017年３月31日）
種類

連結貸借対照表
計上額（百万円）

取得原価（百万円）

6,977

5,625

1,351

(1）株式

差額（百万円）(2）債券

連結貸借対照表計上額が取得原価を超えるもの①

国債・地方債等

14,537

14,434103②

社債

16,687

16,176

511

③

その他

－

－

－

987

980

6

39,18937,216

1,972

－

－

－

2,359

2,393

△34

(3）その他
小計
(1）株式
(2）債券
①
連結貸借対照表計上額が取得原価を超えないもの

国債・地方債
等

②

社債

376

378

△1

③

その他

－

－

－

－

－

－

2,736

2,771

△35

41,92539,9881,937(3）その他
小計
合計（注）非上場株式（連結貸借対照表計上額 368百万円）及びリミテッド・パートナーシップへの出資金（連結貸借対照表計上額 30百万円）については、市場価格がなく、時価を把握することが極めて困難と認められることから、上表の「その他有価証券」には含めておりません。

- 105 -

４．売却したその他有価証券
前連結会計年度（自種類

2015年４月１日

至

2016年３月31日）
売却益の合計額（百万円）

売却額（百万円）(1）株式売却損の合計額
（百万円）

779

55

－

30,757

4

△2

(2）債券
①

国債・地方債
等

②

社債

－

－

－

③

その他

－

－

－

300

－

－

31,83760△2(3）その他合計
当連結会計年度（自種類(1）株式

2016年４月１日

至

2017年３月31日）
売却益の合計額（百万円）

売却額（百万円）

売却損の合計額
（百万円）

8,633

1,632

0

18,682

265

－

(2）債券
①

国債・地方債
等

②

社債

880

16

－

③

その他

－

－

－

－

－

－

28,1961,9140(3）その他
合計

５．減損処理を行った有価証券
前連結会計年度においては、該当事項はありません。
当連結会計年度において、有価証券について360百万円（非上場株式は10百万円）減損処理を行っております。
なお、当該有価証券の減損にあたっては、原則として時価等が取得原価より30％以上下落したものについて減損処理をすることとしております。

- 106 -

（デリバティブ取引関係）
前連結会計年度（2016年３月31日）
１．ヘッジ会計が適用されていないデリバティブ取引
通貨関連
区分
市場取引以外の取引

取引の種類
通貨スワップ

契約額等
（百万円）
1,722

契約額等の
うち１年超
（百万円）

時価
（百万円）

－

24

評価損益
（百万円）
24

（注）１．上記取引については時価評価を行い、評価損益を連結損益計算書に計上しております。
２．時価の算定は、割引現在価値により算定しております。
２．ヘッジ会計が適用されているデリバティブ取引重要性が乏しいため、記載を省略しております。
当連結会計年度（2017年３月31日）
１．ヘッジ会計が適用されていないデリバティブ取引
通貨関連
区分

取引の種類

契約額等
（百万円）

契約額等の
うち１年超
（百万円）

時価
（百万円）

為替予約取引
売建
3,964
－
25
米ドル
（注）１．上記取引については時価評価を行い、評価損益を連結損益計算書に計上しております。
市場取引以外の取引

２．時価の算定は、取引先金融機関等から提示された価格等に基づき算定しております。
２．ヘッジ会計が適用されているデリバティブ取引重要性が乏しいため、記載を省略しております。

- 107 -

評価損益
（百万円）
25

（退職給付関係）
１．採用している退職給付制度の概要
一部の海外連結子会社は、従業員の退職給付に充てるため、積立型、非積立型の確定給付制度及び確定拠出制度を採用しております。確定給付制度においては、確定給付企業年金制度（積立型）及び退職一時金制
度（非積立型）を設けており、年金又は職位と勤務期間に基づいた一時金を支給しております。また、一部の海外連結子会社については、退職給付に係る期末自己都合要支給額を退職給付債務とする方法を用いた簡便法により退職給付に係る負債及び退職給付費用を計算しております。
２．確定給付制度(1）退職給付債務の期首残高と期末残高の調整表（簡便法を適用した制度を除く。）
前連結会計年度
当連結会計年度（自 2015年４月１日（自 2016年４月１日
至 2016年３月31日）
至 2017年３月31日）
退職給付債務の期首残高808百万円
1,215百万円
勤務費用

132

64

利息費用

58

111

数理計算上の差異の発生額

137

△105

△185

△779

422

－

退職給付の支払額
企業結合による増減額
株式譲渡による増減額

△39

－

その他

△118

△77

1,215

429

退職給付債務の期末残高(2）年金資産の期首残高と期末残高の調整表（簡便法を適用した制度を除く。）
前連結会計年度
当連結会計年度（自 2015年４月１日（自 2016年４月１日
至 2016年３月31日）
至 2017年３月31日）
年金資産の期首残高467百万円
665百万円
期待運用収益60

63

数理計算上の差異の発生額

△14

50

事業主からの拠出額

403

357

退職給付の支払額

△185

△779

株式譲渡による増減額

△35

－

その他

△29

△39

665

318

年金資産の期末残高(3）簡便法を適用した制度の、退職給付に係る負債の期首残高と期末残高の調整表
前連結会計年度
当連結会計年度（2016年３月31日）（2017年３月31日）
退職給付に係る負債の期首残高
70百万円
29百万円
退職給付費用224205

退職給付の支払額△13△48

制度への拠出額

△245

△108

－

△40

確定拠出年金制度への移行に伴う減少額
株式譲渡による増減額
その他
退職給付に係る負債の期末残高- 108 -

0

－

△6

2

29

40

(4）退職給付債務及び年金資産の期末残高と連結貸借対照表に計上された退職給付に係る負債及び退職給付に係る資産の調整表
前連結会計年度
当連結会計年度（2016年３月31日）（2017年３月31日）
積立型制度の退職給付債務
1,698百万円
1,005百万円
年金資産△1,137
△860
561

145

非積立型制度の退職給付債務

185

連結貸借対照表に計上された負債と資産の純額

579

151

退職給付に係る負債

579

151

退職給付に係る資産－△0

連結貸借対照表に計上された負債と資産の純額

579

151

（注）上記には、簡便法を適用した制度の額を含めております。
(5）退職給付費用及びその内訳項目の金額
前連結会計年度
2015年４月１日
2016年３月31日）
132百万円（自至
勤務費用

当連結会計年度
2016年４月１日
2017年３月31日）
64百万円

（自
至

利息費用
期待運用収益

58
△60

111
△63

数理計算上の差異の費用処理額
簡便法で計算した退職給付費用

△0
224

26
205

確定給付制度に係る退職給付費用

354

344

（注）上記の他、当連結会計年度においては、早期退職優遇支援措置に基づく早期退職加算金1,739百万円を特別損失に計上しております。
(6）退職給付に係る調整額退職給付に係る調整額に計上した項目（税効果控除前）の内訳は次のとおりであります。
前連結会計年度
当連結会計年度（自 2015年４月１日（自 2016年４月１日
至 2016年３月31日）
至 2017年３月31日）
数理計算上の差異
151百万円△194百万円
合

計

151

△194

(7）退職給付に係る調整累計額
退職給付に係る調整累計額に計上した項目（税効果控除前）の内訳は次のとおりであります。
前連結会計年度
当連結会計年度（2016年３月31日）（2017年３月31日）
未認識数理計算上の差異
151百万円△43百万円合計151(8）年金資産に関する事項① 年金資産の主な内訳
年金資産合計に対する主な分類ごとの比率は、次のとおりであります。
前連結会計年度（2016年３月31日）
債券
77.5％
投資信託
18.9
現金及び預金

3.6

合 計
100.0
（注）上記には、簡便法を適用した制度に係る年金資産を含めておりません。
②△43

当連結会計年度（2017年３月31日）
92.0％
4.5
3.5
100.0

長期期待運用収益率の設定方法
年金資産の長期期待運用収益率を決定するため、現在及び予想される年金資産の配分と、年金資産を構成する多様な資産からの現在及び将来期待される長期の収益率を考慮しております。

- 109 -

(9）数理計算上の計算基礎に関する事項
主要な数理計算上の計算基礎（加重平均で表わしております。）
前連結会計年度（2016年３月31日）
割引率
9.1％
長期期待運用収益率
9.1％
予想昇給率
6.0％

当連結会計年度（2017年３月31日）
8.2％
8.2％
3.4％

３．確定拠出制度
連結子会社の確定拠出制度への要拠出額は、前連結会計年度165百万円、当連結会計年度184百万円であります。
（ストック・オプション等関係）
１．ストック・オプションに係る費用計上額及び科目名（単位：百万円）
前連結会計年度
2015年４月１日
2016年３月31日）

当連結会計年度
2016年４月１日
2017年３月31日）（自至
株式報酬費用（自至31－

２．権利不行使による失効により利益として計上した金額（単位：百万円）
前連結会計年度
2015年４月１日
2016年３月31日）

当連結会計年度
2016年４月１日
2017年３月31日）（自至
新株予約権戻入益

（自
至
34

1

３．ストック・オプションの内容、規模及びその変動状況(1) ストック・オプションの内容（提出会社）
Ｊトラスト株式会社
第１回ストック・オプション

付与対象者の区分及び人数

当社取締役
当社子会社取締役
当社及び当社子会社従業員

株式の種類別のストック・オプ
普通株式
ションの数（注）１

５名
９名
267名

884,000株 （注）３

（提出会社）
Ｊトラスト株式会社
第２回ストック・オプション

当社取締役
当社子会社取締役
当社及び当社子会社従業員

普通株式

８名
10名
500名

1,031,000株 （注）３付与日

2009年11月27日

2010年11月29日

権利確定条件付与日（2009年11月27日）以降、権利確定日（2011年11月30日）まで継続して勤務していること。
ただし、「新株予約権割当契約書」に定められた一定の事由が生じた場合には、権利が失効する場合がある。

付与日（2010年11月29日）以降、権利確定日（2012年11月30日）まで継続して勤務していること。
ただし、「新株予約権割当契約書」に定められた一定の事由が生じた場合には、権利が失効する場合がある。

自
至
自
至

自
至
自
至

対象勤務期間権利行使期間2009年11月27日
2011年11月30日
2011年12月１日
2016年７月31日- 110 -

2010年11月29日
2012年11月30日
2012年12月１日
2017年７月31日

（提出会社）
Ｊトラスト株式会社
第３回ストック・オプション

付与対象者の区分及び人数

当社取締役
当社子会社取締役
当社及び当社子会社従業員

株式の種類別のストック・オプ
普通株式
ションの数（注）１

９名
12名
516名

1,096,000株 （注）３

（提出会社）
Ｊトラスト株式会社
第Ｎ－６回ストック・オプション（注）２
株式会社ネクストジャパンホールディ
ングス取締役
５名
株式会社ネクストジャパンホールディ
ングス子会社取締役及び同社並びに同社子会社従業員40名
普通株式7,240株 （注）３付与日

2011年８月31日

権利確定条件付与日（2011年８月31日）以降、権利確定日（2013年８月31日）まで継続して勤務していること。
該当事項はありません。
ただし、「新株予約権割当契約書」に定められた一定の事由が生じた場合には、権利が失効する場合がある。

対象勤務期間自至2011年８月31日
2013年８月31日

該当事項はありません。

権利行使期間自至2013年９月１日
2018年７月31日

自至（提出会社）
Ｊトラスト株式会社
第Ｎ－７回ストック・オプション（注）２

付与対象者の区分及び人数

2012年４月30日

2012年４月30日
2019年３月10日（提出会社）
Ｊトラスト株式会社
第Ｎ－８回ストック・オプション（注）２

株式会社ネクストジャパンホールディ
株式会社ネクストジャパンホールディ ングス取締役
５名
ングス子会社従業員 15名
株式会社ネクストジャパンホールディ
ングス従業員57名

株式の種類別のストック・オプ
普通株式
ションの数（注）１780株 （注）３

普通株式

24,180株 （注）３付与日

2012年４月30日

2012年４月30日

権利確定条件

該当事項はありません。

該当事項はありません。

対象勤務期間該当事項はありません。

該当事項はありません。

権利行使期間自至自至2012年４月30日
2019年４月28日- 111 -

2012年４月30日
2019年12月15日

付与対象者の区分及び人数（提出会社）
Ｊトラスト株式会社
第Ｎ－９回ストック・オプション（注）２（提出会社）
Ｊトラスト株式会社
第Ｎ－10回ストック・オプション（注）２

株式会社ネクストジャパンホールディ
ングス取締役 ５名
株式会社ネクストジャパンホールディ
ングス従業員 74名

株式会社ネクストジャパンホールディ
ングス取締役
４名
株式会社ネクストジャパンホールディ
ングス及び同社子会社従業員 66名

株式の種類別のストック・オプ
普通株式
ションの数（注）１

26,200株 （注）３

普通株式26,800株 （注）３付与日

2012年４月30日

2012年４月30日

権利確定条件付与日（2012年４月30日）以降、権利確定日（2012年12月14日）まで継続して勤務していること。
ただし、「新株予約権割当契約書」に定められた一定の事由が生じた場合には、権利が失効する場合がある。

付与日（2012年４月30日）以降、権利確定日（2013年12月13日）まで継続して勤務していること。
ただし、「新株予約権割当契約書」に定められた一定の事由が生じた場合には、権利が失効する場合がある。

対象勤務期間自至

2012年４月30日
2012年12月14日

自至

2012年４月30日
2013年12月13日

権利行使期間自至

2012年12月15日
2020年12月14日

自至

2013年12月14日
2021年12月13日（提出会社）
Ｊトラスト株式会社
第５回ストック・オプション

付与対象者の区分及び人数

当社取締役

株式の種類別のストック・オプ
普通株式
ションの数（注）１

９名

200,000株（提出会社）
Ｊトラスト株式会社
第６回ストック・オプション

当社取締役
当社子会社取締役
当社及び当社子会社従業員

普通株式

付与日

2013年８月31日

権利確定条件付与日（2013年８月31日）以降、権利確定日（2015年８月31日）まで継続して勤務していること。
（注）４
ただし、「新株予約権割当契約書」に定められた一定の事由が生じた場合には、権利が失効する場合がある。

対象勤務期間権利行使期間自至自至2013年８月31日
2015年８月31日
2015年９月１日
2020年８月31日- 112 -

864,000株

2015年９月30日

該当事項はありません。
自至

2017年７月１日
2021年９月30日

７名
10名
28名

（提出会社）
Ｊトラスト株式会社
第７回ストック・オプション

付与対象者の区分及び人数

当社取締役及び当社監査役
当社子会社取締役
当社及び当社子会社従業員

株式の種類別のストック・オプ
普通株式
ションの数（注）１2,820,000株

12名
11名
19名

（連結子会社）
アドアーズ株式会社
第１回ストック・オプション

当該連結子会社及び同社子会社
取締役
13名
当該連結子会社及び同社子会社
従業員
９名
普通株式

11,500,000株

付与日

2016年９月30日

2016年７月20日

権利確定条件（注）５（注）６

対象勤務期間該当事項はありません。

該当事項はありません。

権利行使期間自至自至2016年10月１日
2021年９月30日

2016年７月20日
2021年７月19日（注）１．株式数に換算して記載しております。
２．2012年４月30日付けの、当社を完全親会社、㈱ネクストジャパンホールディングスを完全子会社とする株式交換により、同社の新株予約権者に対し、株式交換比率に照らして同等の価値を有する当社の新株予約権を付与したものであります。なお、付与対象者の区分及び人数は、㈱ネクストジャパンホールディングスにおける付与日時点のものであります。
３．2012年６月１日付け株式分割（１株につき２株の割合）による分割後の株式数に換算して記載しております。
４．Ｊトラスト株式会社第６回ストック・オプションの権利確定条件は以下のとおりであります。
なお、以下の条件は、2016年６月29日開催の当社取締役会決議により、当初条件から変更されております。
①

2017年３月期の営業利益（日本基準）が11,266百万円を超過している場合（当社が当該判定時点で国際財務報告基準を採用している場合には、2017年３月期の営業利益（国際財務報告基準）が15,100百万円を超過している場合とする）は、各新株予約権者に割当てられた本新株予約権の総数の20％を行使することができる。

②

2018年３月期の営業利益（日本基準）が18,772百万円を超過している場合（当社が当該判定時点で国際財務報告基準を採用している場合には、2018年３月期の営業利益（国際財務報告基準）が21,700百万円を超過している場合とする）は、各新株予約権者に割当てられた本新株予約権の総数の80％を行使することができる。
なお、上記②を達成した場合であっても、2017年３月期の営業利益（日本基準）が3,240百万円を下回っているとき（当社が当該判定時点で国際財務報告基準を採用している場合には、2017年３月期の営業利益（国際財務報告基準）が7,500百万円を下回っているとき）には、行使はできないものとする。
また、「新株予約権割当契約書」に定められた一定の事由が生じた場合には、権利が失効する場合がある。

５．Ｊトラスト株式会社第７回ストック・オプションの権利確定条件は以下のとおりであります。
① 割当日から行使期間の終期に至るまでの間に㈱東京証券取引所における当社普通株式の普通取引終値が一度でも行使価額に50％を乗じた価格を下回った場合
割当日から行使期間の終期に至るまでの間に、いずれかの連続する５取引日の㈱東京証券取引所に②おける当社普通株式の普通取引終値が全て行使価額の200％を上回った場合
また、「新株予約権割当契約書」に定められた一定の事由が生じた場合には、権利が失効する場合がある。

- 113 -

６．アドアーズ株式会社第１回ストック・オプションの権利確定条件は以下のとおりであります。
①

割当日から行使期間の終期に至るまでの間に㈱東京証券取引所におけるアドアーズ㈱普通株式の普通取引終値が一度でも行使価額に50％を乗じた価格を下回った場合②

割当日から行使期間の終期に至るまでの間に、いずれかの連続する５取引日の㈱東京証券取引所におけるアドアーズ㈱普通株式の普通取引終値が全て行使価額の200％を上回った場合
また、「新株予約権割当契約書」に定められた一定の事由が生じた場合には、権利が失効する場合がある。

(2) ストック・オプションの規模及びその変動状況
当連結会計年度（2017年３月期）において存在したストック・オプションを対象とし、ストック・オプ
ションの数については、株式数に換算して記載しております。
①

ストック・オプションの数

権利確定前（提出会社）（提出会社）

Ｊトラスト株式会社
第１回ストック・オプション

Ｊトラスト株式会社
第２回ストック・オプション

（注）

（注）

（株）

前連結会計年度末

－

－

付与

－

－

失効

－

－

権利確定

－

－

未確定残

－

－

8,000

40,000

権利確定

－

－

権利行使

6,000

18,000

失効

2,000

1,000

－

21,000

権利確定後（株）

前連結会計年度末

未行使残

権利確定前

（提出会社）（提出会社）

Ｊトラスト株式会社
第３回ストック・オプション

Ｊトラスト株式会社
第Ｎ－６回ストック・オプション

（注）

（注）

（株）

前連結会計年度末

－

－

付与

－

－

失効

－

－

権利確定

－

－

未確定残

－

－

権利確定後

（株）

前連結会計年度末

168,000

560

権利確定

－

－

権利行使

53,800

240

失効

7,800

－

106,400320

未行使残- 114 -

権利確定前

（提出会社）
Ｊトラスト株式会社（提出会社）
Ｊトラスト株式会社

第Ｎ－７回ストック・オプション（注）

第Ｎ－８回ストック・オプション
（注）

（株）

前連結会計年度末

－

－

付与

－

－

失効

－

－

権利確定

－

－

－

－

前連結会計年度末

680

7,880

権利確定

－

－

権利行使

－

776

失効

－

124

未行使残

680

6,980

未確定残
権利確定後

権利確定前

（株）

（提出会社）（提出会社）

Ｊトラスト株式会社
第Ｎ－９回ストック・オプション

Ｊトラスト株式会社
第Ｎ－10回ストック・オプション

（注）

（注）

（株）

前連結会計年度末

－

－

付与

－

－

失効

－

－

権利確定

－

－

未確定残

－

－

13,20013,000

権利確定

－

－

権利行使

4,800

6,200

権利確定後

（株）

前連結会計年度末

失効
未行使残

権利確定前

600

－

7,800

6,800

（提出会社）（提出会社）

Ｊトラスト株式会社
第５回ストック・オプション

Ｊトラスト株式会社
第６回ストック・オプション（株）

前連結会計年度末－

864,000

付与

－

－

失効

－

－

権利確定

－

－

未確定残

－

864,000

権利確定後

（株）

前連結会計年度末

145,000

－

権利確定

－

－

権利行使

－

－

失効

－

－

145,000－

未行使残- 115 -

権利確定前

（提出会社）
Ｊトラスト株式会社（連結子会社）
アドアーズ株式会社

第７回ストック・オプション

第１回ストック・オプション（株）

前連結会計年度末－－

付与

2,820,000

11,500,000

失効

－

－

権利確定

－

－

2,820,000

11,500,000

前連結会計年度末

－

－

権利確定

－

－

権利行使

－

－

失効

－

－

未行使残

－

－

未確定残
権利確定後

（株）

（注）2012年６月１日付け株式分割（１株につき２株の割合）による分割後の株式数に換算して記載しておりま
す。
②

単価情報
（提出会社）
Ｊトラスト株式会社（提出会社）
Ｊトラスト株式会社

第１回ストック・オプション（注）１．２

第２回ストック・オプション（注）１．２

権利行使価格

（円）

86

110

行使時平均株価

（円）

765

913

付与日における公正な評価単価（円）6675（提出会社）（提出会社）

Ｊトラスト株式会社
第３回ストック・オプション

Ｊトラスト株式会社
第Ｎ－６回ストック・オプション（注）１．２（注）１．２

権利行使価格

（円）

134

128

行使時平均株価

（円）

884

1,094

付与日における公正な評価単価（円）9699

権利行使価格（円）

行使時平均株価（提出会社）（提出会社）

Ｊトラスト株式会社
第Ｎ－７回ストック・オプション

Ｊトラスト株式会社
第Ｎ－８回ストック・オプション（注）１．２（注）１．２
348

388

（円）

－

1,025

付与日における公正な評価単価（円）

316

465

（提出会社）（提出会社）

Ｊトラスト株式会社
第Ｎ－９回ストック・オプション

Ｊトラスト株式会社
第Ｎ－10回ストック・オプション（注）１．２（注）１．２

権利行使価格

（円）

754

273

行使時平均株価

（円）

1,232

1,091

付与日における公正な評価単価（円）

763

237

- 116 -

（提出会社）（提出会社）

Ｊトラスト株式会社
第５回ストック・オプション

Ｊトラスト株式会社
第６回ストック・オプション

権利行使価格

（円）

2,007

954

行使時平均株価（円）－－

付与日における公正な評価単価（円）

808

16

（提出会社）
Ｊトラスト株式会社（連結子会社）
アドアーズ株式会社

第７回ストック・オプション

第１回ストック・オプション

権利行使価格

（円）

789

130

行使時平均株価（円）－－

付与日における公正な評価単価（円）11（注）１．2012年６月１日付けで株式１株につき２株の株式分割を行ったことにより、権利行使価格及び付与日における公正な評価単価を調整しております。
２．2013年５月31日付けで発行したライツ・オファリング（ノンコミットメント型/上場型新株予約権の無償割当て）による新株予約権の行使により、権利行使価格を調整しております。
４．ストック・オプションの公正な評価単価の見積方法
当連結会計年度において付与されたストック・オプションについての公正な評価単価の見積方法は以下のとおりであります。
(1) 提出会社① 使用した評価技法②

モンテカルロ・シミュレーション

主な基礎数値及び見積方法
Ｊトラスト株式会社
第７回ストック・オプション
株価変動性（注）１59.77％

満期までの期間（注）２

５年

配当利回り（注）３

1.27％

無リスク利子率（注）４△0.183％（注）１．以下の条件に基づき算出しております。
①

株価情報収集期間：満期までの期間（５年間）に応じた直近の期間②

価格観察の頻度

：週次

③

異常情報

：該当事項なし④

企業をめぐる状況の不連続的変化 ：該当事項なし

２．割当日から行使期間満了日までの期間であります。
３．直近の配当実績10円（記念配当２円を除く）に基づき算出しております。
４．満期までの期間に対応した償還年月日（2021年９月20日）の長期国債（第317回）の流通
利回りであります。
(2) 連結子会社① 使用した評価技法②

モンテカルロ・シミュレーション

主な基礎数値及び見積方法
アドアーズ株式会社
第１回ストック・オプション
株価変動性（注）１61.35％

満期までの期間（注）２

５年

配当利回り（注）３0.77％

無リスク利子率（注）４△0.35％（注）１．以下の条件に基づき算出しております。

- 117 -

①

株価情報収集期間：満期までの期間（５年間）に応じた直近の期間②

価格観察の頻度

：週次

③

異常情報

：該当事項なし④

企業をめぐる状況の不連続的変化 ：該当事項なし

２．割当日から行使期間満了日までの期間であります。
３．直近の配当実績１円に基づき算出しております。
４．満期までの期間に対応した償還年月日（2021年６月21日）の超長期国債（第51回）の流通
利回りであります。
５．ストック・オプションの権利確定数の見積方法
基本的には、将来の失効数の合理的な見積りは困難であるため、実績の失効数のみ反映させる方法を採用
しております。
（税効果会計関係）
１．繰延税金資産及び繰延税金負債の発生の主な原因別の内訳
前連結会計年度（2016年３月31日）
繰延税金資産当連結会計年度（2017年３月31日）

貸倒引当金繰入超過額

770百万円

債務保証損失引当金
訴訟損失引当金

147
207

121
198

貸倒損失
減損損失

355
524

1,099
744

繰越欠損金
株式交換に伴う評価差額

60,511
863

61,527
857

未実現利益

－
1,827

157
1,357

65,206△61,805

67,414△63,680

3,401

3,733

その他
繰延税金資産小計
評価性引当額繰延税金資産合計
繰延税金負債
負債調整勘定連結子会社の資産の評価差額
未実現損失
その他
繰延税金負債合計
繰延税金資産（負債）の純額

1,350百万円

△46

－

△684
△67

△381
－

△903

△1,380△1,701△1,761

1,699

1,972

（注）前連結会計年度及び当連結会計年度における繰延税金資産の純額は、連結貸借対照表の以下の項目に含まれております。
前連結会計年度
当連結会計年度（2016年３月31日）（2017年３月31日）
流動資産－繰延税金資産
1,106百万円
1,287百万円
固定資産－繰延税金資産
流動負債－その他（繰延税金負債）

1,445
△616

1,143
△208

固定負債－その他（繰延税金負債）

△236

△250

２．法定実効税率と税効果会計適用後の法人税等の負担率との間に重要な差異があるときの、当該差異の原因となった主要な項目別の内訳
前連結会計年度及び当連結会計年度において、税金等調整前当期純損失を計上しているため、記載を省略
しております。

- 118 -

（企業結合等関係）
企業結合等関係は、重要性が乏しいため、記載を省略しております。
（資産除去債務関係）
前連結会計年度（自 2015年４月１日 至 2016年３月31日）
資産除去債務は、重要性が乏しいため、記載を省略しております。
当連結会計年度（自 2016年４月１日 至 2017年３月31日）
資産除去債務は、重要性が乏しいため、記載を省略しております。
（賃貸等不動産関係）
前連結会計年度（自 2015年４月１日 至 2016年３月31日）
賃貸等不動産の総額に重要性が乏しいため、記載を省略しております。
当連結会計年度（自 2016年４月１日 至 2017年３月31日）
賃貸等不動産の総額に重要性が乏しいため、記載を省略しております。

- 119 -

（セグメント情報等）【セグメント情報】
１．報告セグメントの概要
当社グループの報告セグメントは、当社グループの構成単位のうち分離された財務情報が入手可能であり、当社取締役会が、経営資源の配分の決定及び業績を評価するために、定期的に検討を行う対象となっているものであります。
当社グループは、報告セグメントを事業別とし、「国内金融事業」「韓国金融事業」「東南アジア金融事業」「総合エンターテインメント事業」「不動産事業」「投資事業」の６つにおいて、事業活動を展開
しております。
「国内金融事業」は、信用保証業務、債権回収業務、クレジット・信販業務、その他の金融業務であります。「韓国金融事業」は、貯蓄銀行業務、債権回収業務、キャピタル業務であります。「東南アジア金融事業」は、銀行業務、債権回収業務、割賦販売金融業務であります。「総合エンターテインメント事業」は、総合エンターテインメント施設運営業務、遊技機並びに遊技機の周辺機器に関するコンピュータ
システム等の開発・製造・販売業務であります。「不動産事業」は、主に一戸建分譲を中心とした不動産売買業務、不動産アセット業務であります。「投資事業」は、国内外への投資業務であります。
２．報告セグメントごとの営業収益、利益又は損失、資産、負債その他の項目の金額の算定方法
報告されている事業セグメントの会計処理の方法は、「連結財務諸表作成のための基本となる重要な事項」における記載と概ね同一であります。
報告セグメントの利益は、営業利益ベースの数値であります。
セグメント間の内部収益及び振替高は市場実勢価格又は第三者間取引価格に基づいております。

- 120 -

３．報告セグメントごとの営業収益、利益又は損失、資産、負債その他の項目の金額に関する情報
前連結会計年度（自 2015年４月１日

至 2016年３月31日）
報告セグメント

国内
金融事業

韓国
金融事業

東南アジア
金融事業

総合エンター
テインメント
事業

不動産事業

営業収益
外部顧客への営業収益

10,842

25,48012,292

16,557

6,217

194

－

－

2

7

11,03725,48012,292

16,559

6,224

3,799

260

△7,898△475

500

セグメント資産24,549252,413

151,391

14,0486,693

セグメント負債

18,228204,153

111,468

4,449

4,792

減価償却費

129

889

256

1,177

39

持分法適用会社への
投資額

－

－

－

－

－

有形固定資産及び無形固定資産の増加額

115

363

402

1,429

704

減損損失

－

30

－

665

－

セグメント間の内部
営業収益又は振替高計
セグメント利益又はセグメント損失（△）

その他の項目（単位：百万円）
報告セグメント
投資事業

その他
（注）

計

合計

営業収益
外部顧客への営業収益

2,634

74,024

1,453

75,478

193

397

404

801

2,828

74,422

1,857

76,2802,562△1,250△193△1,444セグメント資産20,959470,056494

470,551

セグメント負債

1,344

344,437380

344,817

6

2,499

35

2,534

－

－

－

－

32

3,046

34

3,081

－

696

967

1,664

セグメント間の内部
営業収益又は振替高計
セグメント利益又はセグメント損失（△）

その他の項目
減価償却費
持分法適用会社への投資額
有形固定資産及び無形固定資産の増加額減損損失（注）「その他」の区分は、報告セグメントに含まれない事業セグメントであり、主に商業施設建築事業、システム
事業、介護事業であります。

- 121 -

当連結会計年度（自 2016年４月１日

至 2017年３月31日）
報告セグメント

国内

韓国

東南アジア

金融事業

金融事業

金融事業

総合エンター
テインメント

不動産事業

事業

営業収益
外部顧客への営業収益

10,994

29,14017,791

15,397

6,763

53

4

0

0

11

11,04829,144

17,791

15,397

6,775

セグメント利益又はセグメント損失（△）

4,636

1,633

△8,642△219

536

セグメント資産28,573344,953

164,354

12,9598,004

セグメント負債

24,828295,367

128,527

5,223

5,031

84

874

274

1,064

47

－

－

168

－

－

108

417

249

1,619

564

－

－

－

308

－

セグメント間の内部
営業収益又は振替高計

その他の項目
減価償却費
持分法適用会社への投資額
有形固定資産及び無形固定資産の増加額
減損損失（単位：百万円）
報告セグメント
投資事業

その他

合計

（注）

計

営業収益
外部顧客への営業収益

2,514

82,6012,430

85,031セグメント間の内部
営業収益又は振替高

391

460

386

846

計

2,905

83,0622,816

85,878セグメント利益又はセグメント損失（△）△175△2,230△73△2,304セグメント資産34,576593,422933

594,355

セグメント負債

10

458,988711

459,699

減価償却費

6

2,352

16

2,369

持分法適用会社への
投資額

－

168

－

168

有形固定資産及び無形固定資産の増加額

1

2,960

51

3,011

減損損失

－

308

－

308

その他の項目（注）「その他」の区分は、報告セグメントに含まれない事業セグメントであり、主に商業施設建築事業、システム事業であります。

- 122 -

４．報告セグメント合計額と連結財務諸表計上額との差額及び当該差額の主な内容（差異調整に関する事
項）（単位：百万円）
営業収益

前連結会計年度

当連結会計年度

報告セグメント計

74,422

83,062「その他」の区分の営業収益

1,857

2,816

セグメント間取引消去

△801

△846

連結財務諸表の営業収益

75,47885,031（単位：百万円）

利益

前連結会計年度

報告セグメント計

当連結会計年度△1,250△2,230

△193

△73

39

9

全社費用（注）△2,709△3,473連結財務諸表の営業損失（△）△4,114△5,769「その他」の区分の損失（△）
セグメント間取引消去（注）全社費用は、主に報告セグメントに帰属しない一般管理費であります。
（単位：百万円）
資産

前連結会計年度

報告セグメント計

当連結会計年度

470,056

593,422494

933

セグメント間取引消去△9,242△7,882

全社資産（注）

47,35022,176連結財務諸表の資産合計

508,659

608,650「その他」の区分の資産（注）全社資産は、主に報告セグメントに帰属しない当社及び当社子会社における現金及び預金等であります。
（単位：百万円）
負債

前連結会計年度

報告セグメント計「その他」の区分の負債
セグメント間取引消去
全社負債（注）連結財務諸表の負債合計

当連結会計年度

344,437

458,988380

711△9,244△7,870

4,430

5,158

340,002456,987（注）全社負債は、主に報告セグメントに帰属しない当社子会社における長期借入金等であります。
（単位：百万円）
報告セグメント計
その他の項目
減価償却費
持分法適用会社
への投資額
有形固定資産及び無形固定資産の増加額
減損損失

その他

調整額

連結財務諸表計上額

前連結
当連結
前連結
当連結
前連結
当連結
前連結
会計年度 会計年度 会計年度 会計年度 会計年度 会計年度 会計年度

当連結
会計年度

2,499

2,352

35

16

14

21

2,549

2,390

－

168

－

－

－

－

－

168

3,046

2,960

34

51

29

32

3,111

3,044

696

308

967

－

47

53

1,711

362

- 123 -

【関連情報】
前連結会計年度（自 2015年４月１日 至 2016年３月31日）
１．製品及びサービスごとの情報セグメント情報に同様の情報を開示しているため、記載を省略しております。
２．地域ごとの情報(1）営業収益（単位：百万円）
日本

韓国

35,070

シンガポール

25,480インドネシア

2,634

合計

12,29275,478（注）営業収益は、営業収益を計上した国別に分類しております。
(2）有形固定資産（単位：百万円）
日本

韓国
4,676

シンガポール774

インドネシア

27

合計

2,032

7,510

（注）有形固定資産は、有形固定資産を計上した国別に分類しております。
３．主要な顧客ごとの情報
外部顧客への営業収益のうち、連結損益計算書の営業収益の10％以上を占める相手先がないため、記載はありません。
当連結会計年度（自 2016年４月１日 至 2017年３月31日）
１．製品及びサービスごとの情報セグメント情報に同様の情報を開示しているため、記載を省略しております。
２．地域ごとの情報(1）営業収益（単位：百万円）
日本
35,582

韓国
29,140

シンガポール

インドネシア

2,514

17,791

その他

合計
3

85,031（注）１．営業収益は、営業収益を計上した国別に分類しております。
２．その他に含まれる国は、中国であります。
(2）有形固定資産（単位：百万円）
日本
3,696

韓国

シンガポール

インドネシア

20

1,936

821

その他

合計
－

6,474

（注）有形固定資産は、有形固定資産を計上した国別に分類しております。
３．主要な顧客ごとの情報
外部顧客への営業収益のうち、連結損益計算書の営業収益の10％以上を占める相手先がないため、記載はありません。

- 124 -

【報告セグメントごとの固定資産の減損損失に関する情報】
前連結会計年度（自 2015年４月１日 至 2016年３月31日）

減損損失

国内

韓国

東南アジア

金融事業

金融事業

金融事業

－

30

－

総合エンタ
ーテインメ 不動産事業
ント事業
665

－

（単位：百万円）
投資事業
減損損失

その他

全社・消去

（注）

－

967

合計

47

1,711

（注）その他は、主に商業施設建築事業、システム事業、介護事業に係る金額であります。
当連結会計年度（自 2016年４月１日

減損損失

至 2017年３月31日）

国内
金融事業

韓国
金融事業

－

－

総合エンタ
東南アジア
ーテインメ 不動産事業
金融事業
ント事業
－

308

－

（単位：百万円）
投資事業
減損損失

－

その他
（注）

全社・消去

－

53

合計
362

（注）その他は、主に商業施設建築事業、システム事業に係る金額であります。
【報告セグメントごとののれんの償却額及び未償却残高に関する情報】
前連結会計年度（自 2015年４月１日 至 2016年３月31日）
総合エンタ
東南アジア
ーテインメ 不動産事業
金融事業
ント事業

国内
金融事業

韓国
金融事業

当期償却額

137

681

1,946

366

－

当期末残高

126

1,933

32,029447－（単位：百万円）
投資事業

その他
（注）

全社・消去

合計

当期償却額

－

15

－

3,147

当期末残高

－

－

－

34,536（注）その他は、主に商業施設建築事業、システム事業、介護事業に係る金額であります。

- 125 -

当連結会計年度（自 2016年４月１日

至 2017年３月31日）
総合エンタ
東南アジア
ーテインメ 不動産事業
金融事業
ント事業

国内
金融事業

韓国
金融事業

当期償却額

126

608

2,215

358

－

当期末残高

－

1,321

28,32580－（単位：百万円）
投資事業

その他
（注）

全社・消去

合計

当期償却額

－

－

－

3,308

当期末残高

－

－

－

29,727（注）その他は、主に商業施設建築事業、システム事業に係る金額であります。
【報告セグメントごとの負ののれん発生益に関する情報】
前連結会計年度（自 2015年４月１日
該当事項はありません。

至 2016年３月31日）

当連結会計年度（自 2016年４月１日

至 2017年３月31日）

金額の重要性が乏しいため、記載を省略しております。

- 126 -

【関連当事者情報】
前連結会計年度（自関連当事者との取引

2015年４月１日

至

2016年３月31日）

連結財務諸表提出会社の連結子会社と関連当事者との取引
連結財務諸表提出会社の役員及び主要株主（個人の場合に限る。）等
種類

会社等の名称
又は氏名

所在地

資本金
議決権等
又は
事業の内容
の所有
出資金
又は職業 （被所有）
（百万円）
割合(％)
（被所有）

ＵＰ

東京都

（注１）

中央区

10

投資業

ＷＡ

ＰＴ

Ｅ．ＬＴＤ．
（注５）

直接

の譲渡
役員の兼任

取引金額
（百万円）

科目

期末残高
（百万円）

350

－

－

115

－

－

350

－

－

40

前受金

4

26

－

－

1,573

－

－

1,573

－

－

0

－

－

29

－

－

18

－

－

421

－

－

125

－

－

115

－

－

（注３）
債権の譲渡

6.6

（注２）
ＦＵＪＩＳＡ

取引の内容
関係会社株式㈱ＢＯＴＴＯ
ＭＳ

関連当事者
との関係

（注４）
（被所有）

シンガ
ポール

13,252

資産管理等

共和国

直接

関係会社株式
役員の兼任

の譲渡
（注３）

6.2

システム運用
役務の提供
主要株主

受託
（注６）

（個人）
が議決権

債務保証に

の過半数 ㈱クレディア
を所有し

管理業務の

（注２）

静岡市
駿河区

100

金融業

－

対する保証

債務保証に
対する保証
（注７）
資産の承継

ている会

（総額）

社等
（当該会
社等の子

吸収分割

負債の承継

（注８）

（総額）

会社を含

分割対価の

む）

受領
㈱クロスブリッジ（注２）㈱ライブレント（注10）
ジャパンポケット㈱（注２）リンク債権回
収㈱
（注10）

役員

橋本

泰

不動産取引の

東京都

20

中央区

仲介

不動産業

－

役務の提供

仲介
（注９）

大阪市

90

金融業

－

債権の購入

500

債権回収業

－

債権の購入

淀川区

－

役務の提供

不動産取引の
70

中野区

淀川区

－

（注９）

東京都

大阪市

不動産業

－

子会社代表
取締役社長

（被所有）
直接

債権譲受
（注11）
債権譲受
（注12）
借入金に

債務被保証 対する被保証

0.1

（注13）

取引条件ないし取引条件の決定方針等（注）１．ＮＬＨＤ㈱は2015年８月28日付けで商号を㈱ＢＯＴＴＯＭＳ ＵＰに変更しております。
２．当社の主要株主及び代表取締役社長である藤澤信義氏が議決権の100％を実質的に所有しております。
３．関係会社株式の譲渡価額は、第三者の株式価値算定報告等を参考に合理的に決定しております。
４．債権の譲渡価額は、第三者の債権価値評価等を参考に合理的に決定しております。
５．当社の主要株主及び代表取締役社長である藤澤信義氏が議決権の100％を直接所有しております。
６．業務受託料については、市況を参考に交渉のうえで決定しております。
７．㈱クレディアの信用保証業務に係る保証債務に対して、保証を行っております。保証料率については、代位弁済の状況などを勘案して合理的に算定しております。
８．㈱日本保証の国内無担保ローン事業の一部を㈱クレディアへ譲渡したものであります。承継資産、承継負債及び分割対価については、第三者機関の評価により時価を算出して決定しております。
９．仲介料については、市場の実勢価格等を参考にして、その都度交渉のうえで決定しております。

- 127 -

10．当社の主要株主及び代表取締役社長である藤澤信義氏が議決権の100％を実質的に所有しておりましたが、当連結会計年度中に株式を譲渡したことにより関連当事者に該当しなくなったため、関連当事者であった期間の取引金額を記載しております。
11．譲受対象が担保付債権であったため、債権元本金額と同額で譲受けしております。
12．取引価格は、将来回収見込みを勘案して価格交渉のうえ、合理的に決定しております。
13．キーノート㈱による金融機関からの借入に対する保証を行っております。
なお、保証料は支払っておりません。
14．上記金額には消費税等は含まれておりません。
当連結会計年度（自関連当事者との取引

2016年４月１日

至

2017年３月31日）

連結財務諸表提出会社の連結子会社と関連当事者との取引
連結財務諸表提出会社の役員及び主要株主（個人の場合に限る。）等
種類

会社等の名称
又は氏名

所在地

資本金
議決権等
又は
事業の内容
の所有
出資金
又は職業 （被所有）
（百万円）
割合(％)

関連当事者
との関係

取引の
内容

取引金額
（百万円）

科目

期末残高
（百万円）

リース投資
資産

255

（注４）
設備の賃貸 賃貸料の受取
㈱オリーブ
主要株主
（個人）

スパ
（注１）

東京都
港区

（注２）

リラクゼー
100

ションサロ

－

株主優待券の発行

ン運営

株主優待券の負担

が議決権
事務所の賃貸

の過半数

76

貸付金
（注４）
長期貸付金

49

（注３）

（注４）

12

66

前受金

19

未払金

6

預り保証金

7

52

前受金

4

150

－

－

22

－

－

66

－

－

を所有し
ている会
社等
（当該会
システム運用

社等の子
会社を含

役務の提供

む）
㈱クレディア

静岡市

（注１）

駿河区

金融業

－

－

対する保証

橋本

泰

－

受託
（注５）

100

債務保証に

役員

管理業務の

－

子会社代表
取締役社長

（被所有）
直接

支払補償
（注６）
債務保証に
対する保証
（注７）
借入金に

債務被保証 対する被保証

0.1

（注８）

取引条件ないし取引条件の決定方針等（注）１．当社の主要株主及び代表取締役社長である藤澤信義氏が議決権の100％を実質的に所有しております。
２．賃貸料については、市況を参考に交渉のうえで決定しております。
３．株主優待券料については、市場の実勢価格等を参考にしたうえで決定しております。
４．これらの債権について、当社の主要株主及び代表取締役社長である藤澤信義氏が保証を行っております。
５．業務受託料については、市況を参考に交渉のうえで決定しております。
６．当社の子会社であった㈱クレディアの株式譲渡に係る株式譲渡契約に基づき補償金の支払いを行っております。取引金額のうち、弁護士費用50百万円は支払手数料に含めております。
７．㈱クレディアの信用保証業務に係る保証債務に対して、保証を行っております。保証料率については、代位弁済の状況などを勘案して合理的に算定しております。
８．キーノート㈱による金融機関からの借入に対する保証を行っております。
なお、保証料は支払っておりません。
９．上記金額には消費税等は含まれておりません。

- 128 -

（１株当たり情報）
前連結会計年度（自 2015年４月１日
至 2016年３月31日）

当連結会計年度
2016年４月１日
2017年３月31日）（自至

１株当たり純資産額

1,455.90円

１株当たり純資産額

1,415.91円

１株当たり当期純損失金額（△）△49.65円

１株当たり当期純損失金額（△）△92.82円

潜在株式調整後１株当たり当期純利益
金額

潜在株式調整後１株当たり当期純利益

－円

－円

金額

（注）１．潜在株式調整後１株当たり当期純利益金額については、潜在株式は存在するものの１株当たり当期純損失金額であるため記載しておりません。
２．１株当たり当期純損失金額及び潜在株式調整後１株当たり当期純利益金額の算定上の基礎は、以下のとおり
であります。
前連結会計年度
2015年４月１日
2016年３月31日）（自至当連結会計年度
2016年４月１日
2017年３月31日）（自至

１株当たり当期純損失金額
親会社株主に帰属する当期純損失金額（△）（百万円）△5,712△9,876

普通株主に帰属しない金額（百万円）－－

普通株式に係る親会社株主に帰属する当期純損
失金額(△）（百万円）△5,712△9,876

期中平均株式数（千株）

115,050

106,405

－

－

(－)

(－)

潜在株式調整後１株当たり当期純利益金額
親会社株主に帰属する当期純利益調整額（百万円）（うち連結子会社の潜在株式による調整額（百万円））
普通株式増加数（千株）

－

－

(－)

(－)

(提出会社）
Ｊトラスト株式会社第５回新株予約権（新株予約権の目的となる株式の数145,000株）
Ｊトラスト株式会社第６回新株予約権（新株予約権の目的となる株式の数864,000株）（提出会社）
Ｊトラスト株式会社第５回新株予約権（新株予約権の目的となる株式の数145,000株）
Ｊトラスト株式会社第６回新株予約権（新株予約権の目的となる株式の数864,000株）
Ｊトラスト株式会社第７回新株予約権（新株予約権の目的となる株式の数2,820,000株）（連結子会社）
アドアーズ株式会社第１回新株予約権（新株予約権の目的となる株式の数11,500,000株）（うち新株予約権（千株））

希薄化効果を有しないため、潜在株式調整後１
株当たり当期純利益金額の算定に含めなかった
潜在株式の概要

３．１株当たり純資産額の算定上の基礎は、以下のとおりであります。
前連結会計年度（2016年３月31日）
純資産の部の合計額（百万円）
純資産の部の合計額から控除する金額（百万円）（うち新株予約権（百万円））

当連結会計年度（2017年３月31日）

168,656

151,663

5,541

5,910

(167)

(168)

（うち非支配株主持分（百万円））(5,373)(5,742)

普通株式に係る期末の純資産額（百万円）

163,115

145,752

112,037

102,938

１株当たり純資産額の算定に用いられた期末の普通株式の数（千株）- 129 -

（重要な後発事象）
当社の連結子会社であるアドアーズ株式会社（以下、「アドアーズ」という。）は、2017年４月20日開催のア
ドアーズ取締役会において、2017年10月１日を効力発生日として、会社分割の方式による持株会社体制への移行に伴い、アドアーズ100％出資子会社であるアドアーズ分割準備株式会社（以下、「分割準備会社」という。）
を設立することを決議するとともに、2017年５月９日開催のアドアーズ取締役会において、アドアーズ及び分割準備会社との間で吸収分割契約を締結することを決議いたしました。なお、本件吸収分割につきましては、必要に応じて所管官公庁の許認可が得られることを条件に実施いたします。
その概要は次のとおりであります。
(1) 会社分割の理由
アドアーズグループにおける既存事業において、それぞれの役割と責任を明確にし、事業活動に専念することが有効であると判断し、積極的なＭ＆Ａの実施による機動的な事業再編やグループ全体の経営資源の最適配分を図ることを目的として行うものであります。
(2) 本件分割の方式
アドアーズを分割会社とし、分割準備会社を承継会社とする会社分割（吸収分割）により行うものであります。
(3) 本件分割の日程
分割準備会社設立取締役会決議日
2017年４月20日
分割準備会社の設立日
2017年４月21日
吸収分割契約取締役会決議日
2017年５月９日
吸収分割契約締結日
2017年５月９日
吸収分割契約承認定時株主総会開催日
2017年６月27日
吸収分割の効力発生日
2017年10月１日（予定）(4) 本件分割の当事会社の概要
分割会社（2017年３月末現在）① 名
称
アドアーズ株式会社（注）② 住所
東京都港区虎ノ門一丁目７番12号③ 代 表 者 の 氏 名
代表取締役社長 上原 聖司④ 純 資 産 の 額
9,033百万円⑤ 総 資 産 の 額
15,849百万円⑥ 資 本 金 の 額
4,405百万円
⑦ 従
業
員
数
227名
⑧ 事 業 の 内 容
総合エンターテインメント事業、不動産事業（不動産アセット部門)
店舗サブリース事業、その他の事業（外貨両替所事業）（注）本件吸収分割の効力発生後に商号を「株式会社ＫｅｙＨｏｌｄｅｒ」へ変更する予定であります。
承継会社（2017年４月21日設立時現在）① 名
称
アドアーズ分割準備株式会社（注）② 住所
東京都港区虎ノ門一丁目７番12号③ 代 表 者 の 氏 名
代表取締役社長 石井 学
④ 純 資 産 の 額
20百万円⑤ 総 資 産 の 額
20百万円⑥ 資 本 金 の 額
20百万円
⑦ 従
業
員
数
０名
⑧ 事 業 の 内 容
本件吸収分割前は事業を行っておりません。
（注）本件吸収分割の効力発生後に商号を「アドアーズ株式会社」へ変更する予定であります。
(5) 分割する事業の内容
アドアーズの不動産事業（不動産アセット部門）、店舗サブリース事業及び管理部門以外の全ての事業を分割準備会社へ承継いたします。
(6) 分割する事業部門の経営成績（2017年３月期）
分割事業実績 (a)売上高

分割会社単体実績 (b)12,003百万円

比率 (a÷b)12,186百万円

98.5％(7) 分割する資産、負債の項目及び金額（2017年２月28日現在）
資産
項目

負債
金額

項目

金額

流動資産

2,718百万円

流動負債

1,160百万円

固定資産

7,124百万円

固定負債

4,494百万円

合計

9,843百万円

合計

5,654百万円（注）上記金額は2017年２月28日現在の貸借対照表を基準として算出しているため、実際に承継される金額
は、上記金額に効力発生日までの増減を調整した数値となります。
- 130 -

⑤【連結附属明細表】【社債明細表】
会社名

銘柄

発行年月日

アドアーズ㈱第８回無担保社
債

2014年
９月30日

アドアーズ㈱Ｊトラスト㈱PT Bank
JTrustIndonesia
Tbk.

当期末残高
（百万円）

210
(60)

150
(60)

第９回担保付社

2017年

－

320

債

１月31日

(－)

(21)

第１回無担保社

2016年

200

200

債

２月25日

(－)

(－)

US$転換社債

2006年

（注）４

６月16日

1,819
(－)

1,679
(－)

[15百万USドル][15百万USドル]

－
(－)

90
(20)

第１回無担保社
債
キーノート㈱

当期首残高
（百万円）

（銀行保証付・適格機関投資家

2016年
４月25日

利率（％）

担保

償還期限

0.55

なし

2019年
９月30日

0.84

あり

0.79

なし

7.00

なし

0.55

なし

0.38

なし

－

－

2022年
１月31日
2021年
２月25日
2009年
６月16日

2021年
４月23日

限定）
第１回無担保社
債
キーノート㈱（銀行保証付・適格機関投資家

2016年

－

45

９月20日

(－)

(10)

2,229

2,484

(60)

(111)

2021年
９月17日

限定）
合計
（注）１．（－－－）内は内書きで１年以内の償還予定額であります。

２．［ ］内は外貨建てによる金額であります。
３．連結決算日後５年間の償還予定額は以下のとおりであります。
１年以内
（百万円）
111

１年超２年以内（百万円）

２年超３年以内（百万円）

３年超４年以内（百万円）

４年超５年以内
（百万円）

111

81

251

247

４．当該転換社債は、係争案件のため償還期限を超過した状態となっております。

- 131 -

【借入金等明細表】
当期首残高
（百万円）

区分

14,317(8,129)

短期借入金
１年以内に返済予定の長期借入金

長期借入金（１年以内に返済予定のものを除く。）

平均利率
（％）

9,798
(6,420)

返済期限

3.6
(4.7)

13,391

18,7333.0(7,683)(10,404)

(3.7)

165

36

1.8

(136)

(－)

(－)

271,117(271,117)

364,419(364,419)

3.4
(3.4)

21,788(9,949)24,353(5,787)

82

60

1.8

(16)

(－)

(－)

1,381

916

3.3

１年以内に返済予定のリース債務
銀行業における預金

当期末残高
（百万円）

リース債務（１年以内に返済予定のものを除く。）

－
－
－
－

2.4
2018年～2045年(3.4)
2018年～2022年

その他有利子負債
割引手形
その他有利子負債
コマーシャル・ペーパー

合計

－

－

15,893

4.4(－)(15,893)(4.4)

322,244434,211(297,033)(402,924)－－－（注）１．「平均利率」については、期末借入金等残高に対する加重平均利率を記載しております。なお、外貨建て借入金等が含まれております。
２．（ ）内は内書きで外貨建て借入金等であり、借入金等残高は百万円単位で記載しております。
３．リース債務の「平均利率」については、リース料総額に含まれる利息相当額を利息法により、各連結会計年度に配分しているものについて、期末現在の「利率」及び「当期末残高」により算出（加重平均）しております。なお、利息相当額を控除する前の金額で連結貸借対照表に計上しているものについては、「平均利率」の算出に含めておりません。
４．銀行業における預金、長期借入金（１年以内に返済予定のものを除く。）及びリース債務（１年以内に返済予定のものを除く。）の連結決算日後５年間の返済予定額は以下のとおりであります。
１年超２年以内（百万円）

２年超３年以内（百万円）

３年超４年以内（百万円）

４年超５年以内（百万円）

銀行業における預金

24,646

11,428

198

115

長期借入金

10,219

6,988

2,080

3,867

リース債務

35

11

7

5

【資産除去債務明細表】
当連結会計年度期首及び当連結会計年度末における資産除去債務の金額が、当連結会計年度期首及び当連結会
計年度末における負債及び純資産の合計額の100分の１以下であるため、連結財務諸表規則第92条の２の規定により記載を省略しております。

- 132 -

（２）【その他】
当連結会計年度における四半期情報等（累計期間）
営業収益（百万円）

第１四半期

第２四半期

第３四半期

当連結会計年度

20,507

40,13565,26985,031△271△7,016

1,388△8,359△710△7,665322△9,876△6.34△69.773.00△92.82

税金等調整前四半期純利益金
額又は税金等調整前四半期（当期）純損失金額（△）（百万円）
親会社株主に帰属する四半期
純利益金額又は親会社株主に帰属する四半期（当期）純損
失金額（△）（百万円）
１株当たり四半期純利益金額
又は１株当たり四半期（当期）純損失金額（△）（円）（会計期間）

第１四半期

第２四半期

第３四半期

第４四半期

１株当たり四半期純利益金額
又は１株当たり四半期純損失
金額（△）（円）△6.34△63.43- 133 -

72.77

△95.82

２【財務諸表等】（１）【財務諸表】①【貸借対照表】（単位：百万円）
前事業年度(2016年３月31日)
資産の部
流動資産
現金及び預金関係会社短期貸付金
その他
流動資産合計固定資産
有形固定資産建物
土地
その他
有形固定資産合計
無形固定資産のれん
その他
無形固定資産合計
投資その他の資産投資有価証券
関係会社株式関係会社出資金その他
貸倒引当金
投資その他の資産合計
固定資産合計資産合計

当事業年度(2017年３月31日)※１,※２ 40,498- 134 -

※１,※２ 15,993

566

2,150

※２ 1,389※２ 92242,45419,065

7
19
3
30

6
19
1
28

316
26
342

63
46
109

4

30

※１ 96,388※１ 116,754

11,292

11,292※２ 366※２ 362△13
108,039
108,412150,866△8
128,431
128,569
147,635（単位：百万円）
前事業年度(2016年３月31日)
負債の部
流動負債
短期借入金
1年内返済予定の長期借入金
未払金
未払法人税等
その他
流動負債合計
固定負債
社債
長期借入金
繰延税金負債
長期預り保証金
その他
固定負債合計
負債合計
純資産の部
株主資本
資本金
資本剰余金
資本準備金
資本剰余金合計
利益剰余金
その他利益剰余金
繰越利益剰余金
利益剰余金合計
自己株式
株主資本合計
新株予約権
純資産合計
負債純資産合計- 135 -

当事業年度
(2017年３月31日)

3,000

1,789

※１ 2,238※１ 3,380※２ 183※２ 179

212

241

※２ 16

※２ 52

5,650

5,642

200

200

※１ 4,871※１ 9,28936

53※２ 135※２ 101

0
5,244
10,8940
9,645
15,28753,616

53,63052,957
52,95752,971
52,971

33,63633,636△406
139,804
167
139,972
150,866

33,27433,274△7,685132,191
156
132,347
147,635

②【損益計算書】（単位：百万円）
前事業年度(自 2015年４月１日
至 2016年３月31日)
営業収益
受取利息
受取配当金
預金利息
その他の営業収益
営業収益合計営業費用
借入金利息
その他の営業費用
営業費用合計
営業総利益
販売費及び一般管理費
営業利益
営業外収益
受取配当金
雑収入
営業外収益合計
営業外費用
為替差損
投資事業組合運用損
雑損失
営業外費用合計
経常利益
特別利益
投資有価証券売却益
関係会社株式売却益
新株予約権戻入益
関係会社株式有償減資払戻差益
特別利益合計
特別損失
固定資産売却損
固定資産廃棄損
減損損失
関係会社株式売却損
関係会社株式評価損
支払補償金
その他特別損失合計税引前当期純利益
法人税、住民税及び事業税
法人税等調整額
法人税等合計当期純利益(自至※１ 165※１ 62※１ 33,613※１ 6,190

※１ 14

※１ 18

※１ 85

※１ 10533,8796,377※１ 6120612
33,266※１,※２ 2,495

317
0
318
6,058
※１,※２ 3,111

30,771

2,947

3

3

※１ 5

※１ 12

8

15

919
－
9
929
29,850

1,093
43
0
1,137
1,824

－

95
－
1
－
96

※１ 77534※１ 1,011

1,821
※３ 0

－
21
※１ 17198－
17
310
31,36140△138
31,322- 136 -

当事業年度
2016年４月１日
2017年３月31日)

－
1
－
299
269
100
－
670
1,251
195
16
211
1,039

③【株主資本等変動計算書】
前事業年度（自2015年４月１日

至

2016年３月31日）（単位：百万円）
株主資本
資本剰余金

資本金
資本準備金

当期首残高

53,60452,945

12

12

利益剰余金

その他資本
剰余金

資本剰余金
合計

0

52,945

その他利益
剰余金
繰越利益
剰余金
9,633

利益剰余金
合計

9,633

自己株式

株主資本合計△297

115,885

当期変動額
新株の発行

12

24

剰余金の配当△1,164△1,164△1,164

当期純利益

31,322

31,322

31,322

自己株式の取得△6,264△6,26400

自己株式の処分00

自己株式の消却△0△0△6,155△6,1556,156－

株主資本以外の項目の
当期変動額（純額）
当期変動額合計
当期末残高

当期首残高

12

12

△0

11

24,002

24,002△108

23,91853,61652,957－

52,957

33,63633,636△406

139,804

新株予約権

純資産合計

167

116,052

当期変動額
新株の発行

24

剰余金の配当△1,164

当期純利益

31,322

自己株式の取得△6,264

自己株式の処分0

自己株式の消却－

株主資本以外の項目の
当期変動額（純額）
当期変動額合計
当期末残高

0

0

0

23,919167

139,972- 137 -

当事業年度（自2016年４月１日

至

2017年３月31日）（単位：百万円）
株主資本
資本剰余金

資本金
資本準備金

当期首残高

53,61652,957

13

13

利益剰余金

その他資本
剰余金

資本剰余金
合計

－

52,957

その他利益
剰余金
繰越利益
剰余金
33,636

利益剰余金
合計

33,636

自己株式△406

株主資本合計139,804

当期変動額
新株の発行

13

27

剰余金の配当△1,401△1,401△1,401

当期純利益

1,039

1,039

1,039

自己株式の取得△7,279△7,279

株主資本以外の項目の
当期変動額（純額）
当期変動額合計
当期末残高

当期首残高

13

13

－

13

△361

△361

△7,279△7,61353,63052,971－

52,971

33,27433,274△7,685132,191

新株予約権

純資産合計

167

139,972

当期変動額
新株の発行

27

剰余金の配当△1,401

当期純利益

1,039

自己株式の取得
株主資本以外の項目の
当期変動額（純額）△7,279△11△11

当期変動額合計△11△7,624

当期末残高

156

132,347- 138 -

【注記事項】（重要な会計方針）
１．資産の評価基準及び評価方法(1）有価証券の評価基準及び評価方法
子会社株式移動平均法による原価法
その他有価証券・時価のないもの移動平均法による原価法
２．固定資産の減価償却の方法(1）有形固定資産定率法によっております。
ただし、2016年４月１日以降に取得した建物附属設備及び構築物については、定額法によっております。
(2）無形固定資産定額法によっております。
なお、自社利用のソフトウェアについては、社内における利用可能期間（５年）に基づいております。
(3）長期前払費用
定額法によっております。
３．引当金の計上基準(1) 貸倒引当金
債権の貸倒れによる損失に備えるため、一般債権については貸倒実績率により、貸倒懸念債権等特定の債権については個別に回収可能性を勘案し、回収不能見込額を計上しております。
４．その他財務諸表作成のための基本となる重要な事項(1) のれんの償却方法及び償却期間
のれんの償却については、投資効果の発現する期間にわたって均等償却をしております。
なお、償却年数は５年であります。
(2) 消費税等の会計処理
税抜方式によっております。
ただし、固定資産に係る控除対象外消費税等は、投資その他の資産の「その他」に計上し、５年間で均等償却をしております。
（会計方針の変更）（平成28年度税制改正に係る減価償却方法の変更に関する実務上の取扱いの適用）
法人税法の改正に伴い、「平成28年度税制改正に係る減価償却方法の変更に関する実務上の取扱い」（実務対応報告第32号 平成28年６月17日）を当事業年度に適用し、2016年４月１日以後に取得した建物附属設
備及び構築物に係る減価償却方法を定率法から定額法に変更しております。
これによる損益に与える影響は軽微であります。
（追加情報）（繰延税金資産の回収可能性に関する適用指針の適用）「繰延税金資産の回収可能性に関する適用指針」（企業会計基準適用指針第26号
当事業年度から適用しております。

- 139 -

平成28年３月28日）を（貸借対照表関係）※１．担保に供している資産及び担保に係る債務担保に供している資産
前事業年度（2016年３月31日）
預金関係会社株式

当事業年度（2017年３月31日）

620百万円
4,077

1,240百万円
3,338

4,697

4,578

前事業年度
（2016年３月31日）

当事業年度（2017年３月31日）

計
担保に係る債務

１年内返済予定の長期借入金

1,782百万円

2,260百万円

長期借入金

4,508

5,408

6,290

7,669

計

前事業年度に担保に供している資産は、上記の債務の他に子会社の借入金に係る担保にもなっております。
※２．関係会社に対する金銭債権及び金銭債務（区分表示したものを除く）
前事業年度（2016年３月31日）
短期金銭債権

当事業年度（2017年３月31日）

787百万円

21百万円

長期金銭債権01

短期金銭債務39

25

長期金銭債務135

101

３．保証債務
信用保証業務として、主に金融機関からの借入債務に対する保証を行っております。
(1) 営業に関するもの
前事業年度（2016年３月31日）
保証債務（事業者及び消費者
52,048件）

当事業年度（2017年３月31日）
53,298百万円

保証債務（事業者及び消費者
54,862件）

85,936百万円

前事業年度及び当事業年度ともに、子会社の保証債務に対し連帯保証を行っております。
なお、上記には重畳的債務引受による連帯債務が含まれております。
(2) 関係会社に関するもの
前事業年度（2016年３月31日）

当事業年度（2017年３月31日）㈱日本保証

2,193百万円㈱日本保証

4,160百万円

Ｊトラストカード㈱1,430

Ｊトラストカード㈱1,582

ハイライツ・エンタテインメント㈱計844

ＪＴキャピタル㈱

1,004

計

7,590

3,624

- 140 -

（損益計算書関係）※１．関係会社との取引高
前事業年度
2015年４月１日
2016年３月31日）（自至
営業取引による取引高
営業収益33,855百万円

営業費用等
営業取引以外の取引高

469
1,669

（自
至

当事業年度
2016年４月１日
2017年３月31日）
6,357百万円
167
3※２．販売費に属する費用のおおよその割合は前事業年度０％、当事業年度０％、一般管理費に属する費用のおおよその割合は前事業年度100％、当事業年度100％であります。
販売費及び一般管理費のうち主要な費目及び金額は次のとおりであります。
（自
至

前事業年度
2015年４月１日
2016年３月31日）

（自
至

当事業年度
2016年４月１日
2017年３月31日）

給料及び手当323百万円

租税公課
支払手数料

395
952

436百万円
434
1,231

のれん償却額253

253※３．固定資産売却損の内訳
（自
至

前事業年度
2015年４月１日
2016年３月31日）

車両運搬具

（自
至

当事業年度
2016年４月１日
2017年３月31日）

0百万円（有価証券関係）
前事業年度（2016年３月31日）
貸借対照表計上額
区分
（百万円）
子会社株式

－百万円

時価（百万円）

4,148

差額（百万円）
6,453

2,305

（注）時価を把握することが極めて困難と認められる子会社株式及び関連会社株式の貸借対照表計上額
区分

貸借対照表計上額
（百万円）

子会社株式

92,240

これらについては、市場価格がなく、時価を把握することが極めて困難と認められることから、上表の「子会社株式」には含めておりません。
当事業年度（2017年３月31日）
貸借対照表計上額
区分
（百万円）
子会社株式

時価（百万円）

4,088

差額（百万円）
7,529

3,440

（注）時価を把握することが極めて困難と認められる子会社株式及び関連会社株式の貸借対照表計上額
区分
子会社株式

貸借対照表計上額（百万円）
112,665

これらについては、市場価格がなく、時価を把握することが極めて困難と認められることから、上表の「子会社株式」には含めておりません。

- 141 -

（税効果会計関係）
１．繰延税金資産及び繰延税金負債の発生の主な原因別の内訳
前事業年度（2016年３月31日）

当事業年度（2017年３月31日）

有価証券評価損
子会社株式

32百万円
1,996

－百万円
1,987

繰越欠損金

2,550
277

4,702
225

4,857
△4,857

6,915△6,915

－

－

△36

△36

－

△16

繰延税金負債合計△36△53

繰延税金資産（負債）の純額

△36

△53

繰延税金資産その他
繰延税金資産小計
評価性引当額繰延税金資産合計
繰延税金負債
合併受入資産評価差額金
その他（注）前事業年度及び当事業年度における繰延税金負債の純額は、貸借対照表の以下の項目に含まれております。
前事業年度（2016年３月31日）

当事業年度（2017年３月31日）△36百万円△53百万円

固定負債－繰延税金負債

２．法定実効税率と税効果会計適用後の法人税等の負担率との間に重要な差異があるときの、当該差異の原因となった主要な項目別の内訳
前事業年度（2016年３月31日）
法定実効税率33.10％（調整）
交際費等永久に損金に算入されない項目

当事業年度（2017年３月31日）
30.86％

0.03

23.32

△36.190.01△148.08
0.67

評価性引当額の増減
外国税額控除

3.64
－

86.08
0.30

外国源泉税損金不算入
のれん償却額

0.12
0.27

14.85
6.24

△0.01
△0.85

－
2.68

0.12

16.92

受取配当金等永久に益金に算入されない項目
住民税均等割

税率変更による期末繰延税金負債の減額修正
その他
税効果会計適用後の法人税等の負担率（重要な後発事象）
該当事項はありません。

- 142 -

④【附属明細表】【有形固定資産等明細表】（単位：百万円）
区分

資産の種類

有形固定資産

当期首残高

当期増加額

当期減少額

当期償却額

当期末残高

減価償却累計額

建物

7

2

1

1

6

11

土地

19

－

0

－

19

－

その他

3

－

0

2

1

32

30

2

1

3

28

44

のれん

316

－

－

253

63

－

その他

26

58

31

7

46

－

342

58

31

260

109

－

計
無形固定資産計【引当金明細表】（単位：百万円）
科目

当期首残高

貸倒引当金

当期増加額
13

当期減少額
－

（２）【主な資産及び負債の内容】
連結財務諸表を作成しているため、記載を省略しております。
（３）【その他】
該当事項はありません。

- 143 -

当期末残高
4

8

第６【提出会社の株式事務の概要】
事業年度

４月１日から３月31日まで

定時株主総会

６月中

基準日

３月31日

剰余金の配当の基準日

９月30日
３月31日

１単元の株式数

100株

単元未満株式の買取り
取扱場所（特別口座）
東京都千代田区丸の内一丁目４番５号
三菱ＵＦＪ信託銀行株式会社 証券代行部

株主名簿管理人（特別口座）
東京都千代田区丸の内一丁目４番５号
三菱ＵＦＪ信託銀行株式会社

取次所
買取手数料

公告掲載方法──────
株式の売買の委託に係る手数料相当額として別途定める金額
電子公告。ただし電子公告によることができない事故その他やむを得ない事由が生じたときは、日本経済新聞に掲載して行います。
公告掲載ＵＲＬ
http://www.jt-corp.co.jp/
設立40周年記念株主優待の実施
１．対象となる株主様2017年３月末日現在の株主名簿に記載又は記録された当社株式300株

株主に対する特典（３単元）以上保有の株主様を対象といたします。
２．株主優待の内容対象となる株主様１名につき、5,000ポイント分の楽天ポイントギフ
トコードを贈呈いたします。
※2018年３月期以降の株主様を対象とした株主優待の実施については、あらためて検討してまいります。

（注）当社定款の定めにより、単元未満株主は、会社法第189条第２項各号に掲げる権利、取得請求権付株式の取得を請求する権利及び募集株式又は募集新株予約権の割当を受ける権利、単元未満株式の数と併せて単元株式数となる数の株式を売り渡すことを請求する権利以外の権利を有しておりません。

- 144 -

第７【提出会社の参考情報】
１【提出会社の親会社等の情報】
当社は、金融商品取引法第24条の７第１項に規定する親会社等はありません。

２【その他の参考情報】
当事業年度の開始日から有価証券報告書提出日までの間に、次の書類を提出しております。
(1) 有価証券報告書及びその添付書類並びに確認書
事業年度（第40期）（自 2015年４月１日(2) 内部統制報告書及びその添付書類

至

2016年３月31日）2016年６月30日関東財務局長に提出

2016年６月30日関東財務局長に提出(3) 四半期報告書及び確認書（第41期第１四半期）（自（第41期第２四半期）（自2016年４月１日
2016年７月１日

至至

2016年６月30日）2016年８月12日関東財務局長に提出
2016年９月30日）2016年11月11日関東財務局長に提出（第41期第３四半期）（自(4) 臨時報告書

2016年10月１日

至

2016年12月31日）2017年２月13日関東財務局長に提出

2016年７月１日関東財務局長に提出
企業内容等の開示に関する内閣府令第19条第２項第９号の２（株主総会における決議事項の決議）に基づく臨時報告書であります。
2016年７月１日関東財務局長に提出
企業内容等の開示に関する内閣府令第19条第２項第４号（主要株主の異動）に基づく臨時報告書であります。
(5) 有価証券届出書（ストックオプション制度に伴う新株予約権発行）及びその添付書類
2016年８月12日関東財務局長に提出(6) 自己株券買付状況報告書
報告期間（自 2016年８月１日 至 2016年８月31日）2016年９月12日関東財務局長に提出(7) 四半期報告書の訂正報告書及び確認書
2016年12月２日関東財務局長に提出（第41期第２四半期）（自 2016年７月１日

至

2016年９月30日）の四半期報告書に係る訂正報告書及びその確認書であります。
(8) 臨時報告書の訂正報告書
2016年７月20日関東財務局長に提出
2016年７月１日提出の臨時報告書（株主総会における決議事項の決議）に係る訂正報告書であります。
(9) 有価証券届出書の訂正届出書
2016年８月15日関東財務局長に提出
2016年８月12日提出の有価証券届出書に係る訂正届出書であります。
2016年８月16日関東財務局長に提出
2016年８月12日提出の有価証券届出書に係る訂正届出書であります。
2016年９月９日関東財務局長に提出
2016年８月12日提出の有価証券届出書に係る訂正届出書であります。

- 145 -

第二部【提出会社の保証会社等の情報】
該当事項はありません。

- 146 -

独立監査人の監査報告書及び内部統制監査報告書

2017年６月28日

Ｊトラスト株式会社

取締役会

御中
優成監査法人
指定社員
業務執行社員

公認会計士

加藤

善孝

印

指定社員
業務執行社員

公認会計士

小松

亮一

印

指定社員
業務執行社員

公認会計士

石上

卓哉

印

指定社員
業務執行社員

公認会計士

大好

慧

印

＜財務諸表監査＞当監査法人は、金融商品取引法第193条の２第１項の規定に基づく監査証明を行うため、「経理の状況」に掲げられているＪトラスト株式会社の2016年４月１日から2017年３月31日までの連結会計年度の連結財務諸表、すなわち、連結貸借対照表、連結損益計算書、連結包括利益計算書、連結株主資本等変動計算書、連結キャッシュ・フロー計算書、連結財務諸表作成のための基本となる重要な事項、その他の注記及び連結附属明細表について監査を行った。
連結財務諸表に対する経営者の責任
経営者の責任は、我が国において一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に準拠して連結財務諸表を作成し適正に表示することにある。これには、不正又は誤謬による重要な虚偽表示のない連結財務諸表を作成し適正に表示するために経営者が必要と判断した内部統制を整備及び運用することが含まれる。
監査人の責任
当監査法人の責任は、当監査法人が実施した監査に基づいて、独立の立場から連結財務諸表に対する意見を表明することにある。当監査法人は、我が国において一般に公正妥当と認められる監査の基準に準拠して監査を行った。監査の基準
は、当監査法人に連結財務諸表に重要な虚偽表示がないかどうかについて合理的な保証を得るために、監査計画を策定し、これに基づき監査を実施することを求めている。
監査においては、連結財務諸表の金額及び開示について監査証拠を入手するための手続が実施される。監査手続は、当監査法人の判断により、不正又は誤謬による連結財務諸表の重要な虚偽表示のリスクの評価に基づいて選択及び適用される。財務諸表監査の目的は、内部統制の有効性について意見表明するためのものではないが、当監査法人は、リスク評価の実施に際して、状況に応じた適切な監査手続を立案するために、連結財務諸表の作成と適正な表示に関連する内部統制を検討する。また、監査には、経営者が採用した会計方針及びその適用方法並びに経営者によって行われた見積りの評価も含め全体としての連結財務諸表の表示を検討することが含まれる。
当監査法人は、意見表明の基礎となる十分かつ適切な監査証拠を入手したと判断している。
監査意見
当監査法人は、上記の連結財務諸表が、我が国において一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に準拠して、Ｊト
ラスト株式会社及び連結子会社の2017年３月31日現在の財政状態並びに同日をもって終了する連結会計年度の経営成績及びキャッシュ・フローの状況をすべての重要な点において適正に表示しているものと認める。
強調事項
会計上の見積りの変更に記載されているとおり、連結子会社であるPT Bank JTrust Indonesia Tbk.は当連結会計年度から貸倒引当金の見積り方法を変更している。
当該事項は、当監査法人の意見に影響を及ぼすものではない。

その他の事項
会社の2016年３月31日をもって終了した前連結会計年度の連結財務諸表は、前任監査人によって監査されている。前任
監査人は、当該連結財務諸表に対して2016年６月29日付けで無限定適正意見を表明している。
＜内部統制監査＞当監査法人は、金融商品取引法第193条の２第２項の規定に基づく監査証明を行うため、Ｊトラスト株式会社の2017年
３月31日現在の内部統制報告書について監査を行った。
内部統制報告書に対する経営者の責任
経営者の責任は、財務報告に係る内部統制を整備及び運用し、我が国において一般に公正妥当と認められる財務報告に係る内部統制の評価の基準に準拠して内部統制報告書を作成し適正に表示することにある。
なお、財務報告に係る内部統制により財務報告の虚偽の記載を完全には防止又は発見することができない可能性がある。
監査人の責任
当監査法人の責任は、当監査法人が実施した内部統制監査に基づいて、独立の立場から内部統制報告書に対する意見を表明することにある。当監査法人は、我が国において一般に公正妥当と認められる財務報告に係る内部統制の監査の基準に準拠して内部統制監査を行った。財務報告に係る内部統制の監査の基準は、当監査法人に内部統制報告書に重要な虚偽表示がないかどうかについて合理的な保証を得るために、監査計画を策定し、これに基づき内部統制監査を実施することを求めている。
内部統制監査においては、内部統制報告書における財務報告に係る内部統制の評価結果について監査証拠を入手するための手続が実施される。内部統制監査の監査手続は、当監査法人の判断により、財務報告の信頼性に及ぼす影響の重要性に基づいて選択及び適用される。また、内部統制監査には、財務報告に係る内部統制の評価範囲、評価手続及び評価結果について経営者が行った記載を含め、全体としての内部統制報告書の表示を検討することが含まれる。
当監査法人は、意見表明の基礎となる十分かつ適切な監査証拠を入手したと判断している。
監査意見
当監査法人は、Ｊトラスト株式会社が2017年３月31日現在の財務報告に係る内部統制は有効であると表示した上記の内部統制報告書が、我が国において一般に公正妥当と認められる財務報告に係る内部統制の評価の基準に準拠して、財務報告に係る内部統制の評価結果について、すべての重要な点において適正に表示しているものと認める。
利害関係
会社と当監査法人又は業務執行社員との間には、公認会計士法の規定により記載すべき利害関係はない。
以上（注）１．上記は監査報告書の原本に記載された事項を電子化したものであり、その原本は当社（有価証券報告書提出会社）が別途保管しております。
２．ＸＢＲＬデータは監査の対象には含まれていません。

独立監査人の監査報告書
2017年６月28日

Ｊトラスト株式会社
取締役会

御中
優成監査法人
指定社員
業務執行社員

公認会計士

加藤

善孝

印

指定社員
業務執行社員

公認会計士

小松

亮一

印

指定社員
業務執行社員

公認会計士

石上

卓哉

印

指定社員
業務執行社員

公認会計士

大好

慧

印

当監査法人は、金融商品取引法第193条の２第１項の規定に基づく監査証明を行うため、「経理の状況」に掲げられているＪトラスト株式会社の2016年４月１日から2017年３月31日までの第41期事業年度の財務諸表、すなわち、貸借対照表、損益計算書、株主資本等変動計算書、重要な会計方針、その他の注記及び附属明細表について監査を行った。
財務諸表に対する経営者の責任
経営者の責任は、我が国において一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に準拠して財務諸表を作成し適正に表示することにある。これには、不正又は誤謬による重要な虚偽表示のない財務諸表を作成し適正に表示するために経営者が必要と判断した内部統制を整備及び運用することが含まれる。
監査人の責任
当監査法人の責任は、当監査法人が実施した監査に基づいて、独立の立場から財務諸表に対する意見を表明することにある。当監査法人は、我が国において一般に公正妥当と認められる監査の基準に準拠して監査を行った。監査の基準は、
当監査法人に財務諸表に重要な虚偽表示がないかどうかについて合理的な保証を得るために、監査計画を策定し、これに基づき監査を実施することを求めている。
監査においては、財務諸表の金額及び開示について監査証拠を入手するための手続が実施される。監査手続は、当監査法人の判断により、不正又は誤謬による財務諸表の重要な虚偽表示のリスクの評価に基づいて選択及び適用される。財務
諸表監査の目的は、内部統制の有効性について意見表明するためのものではないが、当監査法人は、リスク評価の実施に際して、状況に応じた適切な監査手続を立案するために、財務諸表の作成と適正な表示に関連する内部統制を検討する。
また、監査には、経営者が採用した会計方針及びその適用方法並びに経営者によって行われた見積りの評価も含め全体としての財務諸表の表示を検討することが含まれる。
当監査法人は、意見表明の基礎となる十分かつ適切な監査証拠を入手したと判断している。
監査意見
当監査法人は、上記の財務諸表が、我が国において一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に準拠して、Ｊトラス
ト株式会社の2017年３月31日現在の財政状態及び同日をもって終了する事業年度の経営成績をすべての重要な点において適正に表示しているものと認める。
その他の事項会社の2016年３月31日をもって終了した前事業年度の財務諸表は、前任監査人によって監査されている。前任監査人
は、当該財務諸表に対して2016年６月29日付けで無限定適正意見を表明している。
利害関係
会社と当監査法人又は業務執行社員との間には、公認会計士法の規定により記載すべき利害関係はない。
以上（注）１．上記は監査報告書の原本に記載された事項を電子化したものであり、その原本は当社（有価証券報告書提出会社）が別途保管しております。
２．ＸＢＲＬデータは監査の対象には含まれていません。