■当ファンドの仕組みは次の通りです。
商 品 分 類

追加型投信／海外／不動産投信

信 託 期 間2010年8月31日から2025年8月15日まで

運 用 方 針安定した収益の確保と投資信託財産の中長期的な成長を目指して運用を行います。

主要投資対象

特定のユーロ円債を主要投資対象とします。

主な投資制限株式への投資割合は、取得時において投資信託財産の純資産総額の70％以下とします。
外貨建資産への投資割合には制限を設けません。

分 配 方 針

分配対象額の範囲は、繰越分を含めた経費控除後の利子・配当等収益および売買益(評価損益を含みます。)等の全額とします。
収益分配金額は、委託者が基準価額水準、市況動向等を勘案して決定します。
ただし、必ず分配を行うものではありません。
収益分配に充てなかった留保益の運用については特に制限を設けず、運用の基本方針に基づいた運用を行います。

運用報告書(全体版)

楽天USリート・トリプルエンジン(レアル)毎月分配型
第145期(決算日：2022年 9月20日) 第148期(決算日：2022年12月19日)
第146期(決算日：2022年10月17日) 第149期(決算日：2023年 1月17日)
第147期(決算日：2022年11月17日) 第150期(決算日：2023年 2月17日)

受益者の皆様へ
平素は当ファンドにご投資いただき、厚く御礼申し上げます。
さて、当ファンドは、このたび上記決算を行いました
ので、当期間の運用状況につきまして、ご報告申し上げます。
今後とも一層のご愛顧を賜りますよう、お願い申し上げます。

楽天投信投資顧問株式会社
https://www.rakuten-toushin.co.jp/
東京都港区南青山二丁目6番21号
本資料(運用報告書(全体版))の記載内容のお問い合
わせ先
TEL：03－6432－7746
受付時間：営業日の午前9時から午後5時まで※お客様のお取引内容等につきましては販売会社にお問い合わせください。

■本資料の表記に関する注記
・金額等の数値は表記未満切捨または四捨五入により表示しております。このため、各項目の合計の値が合計欄と一致しないことがあります。
・－印は、組入・売買が無いことを示します。

－ 0 －最近5作成期の運用実績
基
決

第21
作成期

第22
作成期

第23
作成期

第24
作
成期

第25
作
成期

算期

121期(2020年 9月17日)
122期(2020年10月19日)
123期(2020年11月17日)
124期(2020年12月17日)
125期(2021年 1月18日)
126期(2021年 2月17日)
127期(2021年 3月17日)
128期(2021年 4月19日)
129期(2021年 5月17日)
130期(2021年 6月17日)
131期(2021年 7月19日)
132期(2021年 8月17日)
133期(2021年 9月17日)
134期(2021年10月18日)
135期(2021年11月17日)
136期(2021年12月17日)
137期(2022年 1月17日)
138期(2022年 2月17日)
139期(2022年 3月17日)
140期(2022年 4月18日)
141期(2022年 5月17日)
142期(2022年 6月17日)
143期(2022年 7月19日)
144期(2022年 8月17日)
145期(2022年 9月20日)
146期(2022年10月17日)
147期(2022年11月17日)
148期(2022年12月19日)
149期(2023年 1月17日)
150期(2023年 2月17日)(分 配 落)
円
1,089
1,010
1,053
1,089
1,048
1,066
1,109
1,105
1,186
1,274
1,271
1,218
1,220
1,247
1,259
1,199
1,215
1,277
1,356
1,670
1,454
1,488
1,559
1,634
1,675
1,571
1,5081,451
1,346
1,460

準 価 額
税
込
分 配 金円
1515151515151515
15
15
15
15
15
15
15
15
15
15
15
15
15
15
15
1515
15
15151515期
中騰 落 率％
2.7
△5.9
5.7
4.8
△2.4
3.1
5.4
1.0
8.7
8.7
0.9
△3.0
1.4
3.4
2.2
△3.6
2.6
6.3
7.4
24.3
△12.0
3.4
5.8
5.8
3.4
△5.3
△3.1
△2.8
△6.2
9.6

公 社 債
組入比率％
97.3
97.6
97.9
98.4
98.8
99.0
98.8
98.7
98.4
98.4
98.2
97.9
97.9
97.9
98.3
98.5
98.1
97.9
97.799.098.3
99.098.1
99.0
99.6
99.3
99.098.4
97.5
98.2(注1) 基準価額の騰落率は分配金込み。
(注2) 当ファンドの運用方針に対応する適切な指数が存在しないため、ベンチマークおよび参考指数を設定しておりません。

－ 1 －

純資産総額
百万円
10,669
9,931
10,327
10,605
10,143
10,274
10,647
10,581
11,377
12,19912,153
11,637
11,614
11,84011,871
11,251
11,294
11,866
12,612
14,92911,828
11,58012,19912,606
12,604
11,778
11,215
10,81910,071
10,921

当作成期中の基準価額の推移
決算期

第145期

年
(期(期(期第146期(期(期第147期(期(期第148期(期(期第149期(期(期第150期(期月日首)2022年 8月17日8月末末)2022年 9月20日
首)2022年 9月20日
9月末末)2022年10月17日
首)2022年10月17日
10月末末)2022年11月17日
首)2022年11月17日
11月末末)2022年12月19日
首)2022年12月19日
12月末末)2023年 1月17日
首)2023年 1月17日
1月末末)2023年 2月17日

基

準価額

公 社 債
組入比率

騰 落 率
円
1,634
1,700
1,690
1,675
1,513
1,586
1,571
1,657
1,523
1,508
1,512
1,466
1,451
1,401
1,361
1,346
1,427
1,475

(注) 期末基準価額は分配金込み、騰落率は期首比。

－ 2 －％－4.0
3.4－△9.7
△5.3－
5.5
△3.1－
0.3
△2.8－
△3.4
△6.2－
6.0
9.6％
99.0
99.6
99.6
99.6
99.8
99.3
99.3
99.5
99.0
99.0
98.8
98.4
98.4
98.0
97.5
97.5
97.5
98.2

当作成期中の運用経過と今後の運用方針■基準価額等の推移(注1) 分配金再投資基準価額は、分配金(税込)を分配時に再投資したものとみなして計算したもので、ファンド運用の実質的なパフォーマンスを示すものです。
(注2) 分配金を再投資するかどうかについてはお客様がご利用のコースにより異なります。また、ファンドの購入金額により課税条件も異なります。従って、各個人のお客様の損益の状況を示すものではありません。
(注3) 分配金再投資基準価額は、期首の基準価額を起点として指数化しています。

■基準価額の主な変動要因
当ファンドは、主として米国の不動産投資信託指数に連動する上場投資信託(米国リートETF)の投資信託証券ならびに対円貨でのブラジル・レアルのパフォーマンスを反映するユーロ円債(リート連動債)に投資しますので、リート連動債の価格変動が基準価額の主な変動要因となります。そして、リート連動債の主な価格変動要因は、米国リート、ブラジル・レアル／円、米ドル／円の各相場の変動となります。
当作成期末における分配金再投資基準価額は、前作成期末比で下落しました。米国リートETFが大きく下落し、基準価額を押し下げました。一方、ブラジル・レアルは対円で下落したものの、ブラジル・レアル／円の金利差から得られる収益が積みあがり、ブラジル・レアルにかかるリターンはプラス寄与となりました。

－ 3 －■投資環境●米国リート市場
当作成期間の米国リート市場は、前作成期末比でまとまった下落となりました。期初から2022年10月中旬にかけては、FRB(米連
邦準備制度理事会)による継続的な利上げと長期金利の大幅な上昇、利上げ長期化に伴う景気減速への警戒感から、大きく調整する展開となりました。その後、インフレ鎮静化期待や経済のソフトランディング(軟着陸)期待が高まったことなどから、米国リート市場は下げ幅を縮小しましたが、前作成期末比では大きく下落した水準で期末を迎えました。
※米国リート市場の参加者には利回り重視の投資家が多く、米長期金利の水準はリートの配当利回りと比較され、リートの相対的な投資妙味を判断する重要な材料となっています。長期金利の上昇は通常、リートの利回り面での相対的な魅力を低下させる要因として、逆に長期金利の低下はリートの利回り面での相対的な魅力を向上させる要因として、それぞれ認識される傾向があります。

●為替市場
ブラジル・レアル／円相場
当作成期間のブラジル・レアル／円相場では、ブラジル・レアルが前作成期末比で小幅に下落しました。
2021年3月に利上げを開始したブラジル中央銀行は、2022年8月をもって当面の利上げサイクルを終了させたものの、ブラジル国内のインフレ鎮静化傾向を受けて、高い実質政策金利(名目政策金利からインフレ率を差し引いたもの)が保たれたことなどから、ブラジル・レアルは期初から11月初旬にかけて堅調な推移となりました。しかしその後は、日本政府・日本銀行による大規模な米ドル売り／円買い介入や日本銀行による予想外の政策修正(長期金利の変動幅の拡大)などを受けて、対主要通貨で急速に円高が進み、ブラジル・レアルはそれまでの対円での上昇分を吐き出すかたちとなりました。また、10月のブラジル大統領選挙において、社会保障支出の拡大を優先するルラ元大統領が勝利を収め、新政権の拡張的な政策による財政悪化に対する懸念がくすぶり続けたことも、レアルの上値を抑えました。

－ 4 －※ファンドの基準価額への反映を考慮し、作成期間を1営業日前にずらして作成しております。

※ファンドの基準価額への反映を考慮し、作成期間を1営業日前にずらして作成しております。

米ドル／円相場
米ドル／円相場は、期初に1米ドル＝134円近辺でスタートした
後、上昇を続ける米長期金利と歩調を合わせるかたちで米ドル高／円安が進行し、2022年10月には1990年以来32年ぶりに150円を突破しました。しかし、その後は日本政府・日本銀行が24年ぶりとなる米ドル売り／円買い介入を実施したほか、米国のインフレ鎮静化期待を背景に米長期金利の上昇が一服したこと、日本銀行による予想外の政策修正などを受けて米ドルはそれまでの上昇分を失い、期末には前作成期末比ほぼ横ばい圏での推移となりました。
※ファンドの基準価額への反映を考慮し、作成期間を1営業日前にずらして作成しております。

■当ファンドのポートフォリオ追加設定・解約による資金フローを鑑みながら、リート連動債のパフォーマンスを享受すべく、同債券の組入比率を高位に維持するよう運用を行いました。
■当ファンドのベンチマークとの差異
当ファンドは運用の目標となるベンチマークおよび参考指数を設けておりません。
■分配金
分配金額は、繰越分を含めた経費控除後の利子・配当等収益および売買益(評価損益を含みます｡)等の全額を分配対象額とし、委託会社が基準価額水準、市況動向等を勘案して決定しました。なお、分配金に充当しなかった収益につきましては、投資信託財産内に留保し、運用の基本方針にもとづいて運用いたします。
●分配原資の内訳項
当期分配金（対基準価額比率）
当期の収益
当期の収益以外
翌期繰越分配対象額

目(円)
(％)
(円)
(円)
(円)

(1万口当たり・税込)
第145期
第146期
第147期
第148期
第149期
第150期
2022年8月18日～ 2022年9月21日～ 2022年10月18日～ 2022年11月18日～ 2022年12月20日～ 2023年1月18日～
2022年9月20日 2022年10月17日 2022年11月17日 2022年12月19日 2023年1月17日 2023年2月17日
1515151515
15(0.888)(0.946)(0.985)(1.023)(1.102)(1.017)
15
15
15
15
15
15―――――
―
7,367
7,377
7,387
7,393
7,398
7,405

(注1) ｢対基準価額比率｣は｢当期分配金｣の期末基準価額(分配金込み)に対する比率であり、ファンドの収益率とは異なります。
(注2) ｢当期の収益｣は経費控除後の配当等収益および経費控除後の有価証券売買等損益、｢当期の収益以外｣は収益調整金および分配準備積立金です。
(注3) ｢当期の収益｣および｢当期の収益以外｣は、円未満を切捨てて表示しているため、合計した額が｢当期分配金｣と一致しない場合があります。

■今後の運用方針
当ファンドでは、引き続きリート連動債の組入比率を高位に保ちながら、安定した収益の確保と投資信託財産の中長期的な成長を目指して運用を行ってまいります。
－ 5 －1万口当たりの費用明細
当作成期
項目

項 目 の 概 要

2022年8月18日～2023年2月17日
金額

比率12円

0.776％ (a)信託報酬＝期中の平均基準価額×信託報酬率※期中の平均基準価額は1,535円です。

(投信会社)(6)(0.388)

・委託した資金の運用の対価(販売会社)(6)(0.360)・購入後の情報提供、交付運用報告書等各種書類の送付、口座内でのファンドの管理等の対価(受託会社)(0)(0.028)・運用財産の管理、委託会社からの指図の実行の対価(b) 売買委託手数料－－(c) 有価証券取引税－－(d) その他費用

10.070(保管費用)(1)(0.051)(監査費用)(0)(0.004)(印刷費用)(0)(0.009)

(その他)

(0)

(0.006)130.846(a) 信託報酬

合計

期中の売買委託手数料
期中の平均受益権口数
売買委託手数料は、有価証券等の売買の際、売買仲介人に支払う手数料
期中の有価証券取引税(c)有価証券取引税＝期中の平均受益権口数
有価証券取引税は、有価証券の取引の都度発生する取引に関する税金期中のその他費用(d)その他費用＝期中の平均受益権口数
・保管費用は、海外における保管銀行等に支払う有価証券等の保管および資金の送金・資産の移転等に要する費用・監査費用は、監査法人等に支払うファンドの監査に係る費用・印刷費用は、有価証券届出書、目論見書、運用報告書等の作成、印刷および提出等に係る費用・その他は、金銭信託への預入金額に対する手数料、その他投資信託財産の運営にかかる費用等(b)売買委託手数料＝(注1) 期中の費用(消費税等のかかるものは消費税等を含む)は、追加・解約により受益権口数に変動があるため、簡便法により算出した結果です。
(注2) 各金額は各項目ごとに円未満は四捨五入してあります。
(注3) 各比率は1万口当たりのそれぞれの費用金額を期中の平均基準価額で除して100を乗じたものです。

－ 6 －－ 7 －

売買および取引の状況
■公社債買
国

内社

債付

当額

作

成期
売付

千円
87,354

券

額千円
243,040(注1) 金額は受渡し代金(経過利子分は含まれておりません)。
(注2) 社債券には新株予約権付社債(転換社債)は含まれておりません。
(注3) 単位未満は切捨て。

利害関係人※との取引状況等該当事項はありません｡※利害関係人とは、投資信託及び投資法人に関する法律第11条第1項に規定されている利害関係人です。

自社による当ファンドの設定・解約状況該当事項はありません｡

組入資産の明細■国内(邦貨建)公社債種類別
当区

分

普通社債券
(含む投資法人債券)
合計

額 面 金 額

評 価 額

千円
千円
33,108,000
10,721,031(33,108,000) (10,721,031)
33,108,000
10,721,031(33,108,000) (10,721,031)

作

成
うちBB格以下組 入 比 率％％98.2－
(98.2)(－)
98.2－(98.2)
(－)

組入比率

期末
残 存 期 間 別 組 入 比 率
5年以上2年以上2年未満％％％－98.2－(－)(98.2)
(－)
－98.2
－(－)
(98.2)(－)(注1) ( )内は非上場債で内書き。
(注2) 組入比率は、純資産総額に対する評価額の割合。小数点以下第2位を四捨五入。
(注3) 額面金額、評価額の単位未満は切捨て。
(注4) 評価については金融商品取引業者、価格情報会社等よりデータを入手しています。

■国内(邦貨建)公社債銘柄別
当作
成
銘 柄 名
普通社債券(含む投資法人債券)
ＳＴＡＲ Ｈｅｌｉｏｓ リート連動債（レアル） 04/09/26
ＶＡＵＬＴ リート連動債（レアル） 07/14/27
合計(注) 額面金額、評価額の単位未満は切捨て。
※変動利付債のため年利率は－と表示しております。

－ 8 －

年利率％
3.6
－※期
額面金額
千円
8,100,000
25,008,000
33,108,000

末
評 価 額千円
3,542,535
7,178,496
10,721,031

償還年月日
2026/4/92027/7/14

投資信託財産の構成
項
公短投

当
評 価 額

目社

期
資金

融
信

資託

産
財、

そ産の総債
他額

作千円
10,721,031
345,055
11,066,086

成期

末比率％
96.9
3.1
100.0

(注) 評価額の単位未満は切捨て。

資産、負債、元本及び基準価額の状況ならびに損益の状況■資産、負債、元本及び基準価額の状況
項
目(Ａ)資産
コール・ローン等
公社
債(評価額)
そ の 他 未 収 収 益(Ｂ)負債
未 払 収 益 分 配 金
未 払 解 約 金
未 払 信 託 報 酬未払利
息そ の 他 未 払 費 用(Ｃ)純 資 産 総 額(Ａ－Ｂ)
元本
次 期 繰 越 損 益 金(Ｄ)受 益 権 総 口 数
1万口当たり基準価額(Ｃ／Ｄ)(2022年9月20日)、 (2022年10月17日)、 (2022年11月17日)、 (2022年12月19日)、 (2023年1月17日)、 (2023年2月17日)現在
第145期末第146期末第147期末第148期末第149期末第150期末12,831,952,612円
11,930,281,404円
11,391,120,495円
10,964,457,238円
10,204,261,567円
11,066,086,384円
272,732,586
221,192,728
272,735,070
309,745,868
369,220,081
330,702,051
12,551,741,102
11,699,918,140
11,107,977,472
10,642,850,360
9,821,816,720
10,721,031,384
7,478,924
9,170,536
10,407,953
11,861,010
13,224,766
14,352,949
227,156,830
151,900,828
176,068,388
145,404,359
133,139,609
144,994,623
112,892,947
112,448,828
111,590,185
111,806,999
112,213,496
112,200,954
95,173,376
25,429,015
47,972,673
17,967,535
7,856,893
18,576,146
18,688,119
13,703,431
16,138,582
15,249,924
12,725,633
13,850,275
746
603
745
890
1,010
905
401,642
318,951366,203
379,011
342,577
366,343
12,604,795,782
11,778,380,576
11,215,052,107
10,819,052,879
10,071,121,958
10,921,091,761
75,261,965,304
74,965,885,503
74,393,457,116
74,537,999,603
74,808,997,376
74,800,636,640△62,657,169,522△63,187,504,927△63,178,405,009△63,718,946,724△64,737,875,418△63,879,544,879
75,261,965,304口
74,965,885,503口
74,393,457,116口
74,537,999,603口
74,808,997,376口
74,800,636,640口
1,675円
1,571円
1,508円
1,451円
1,346円
1,460円(注) 期首元本額は77,163,927,680円、第145～150期中追加設定元本額は3,988,867,877円、第145～150期中一部解約元本額は6,352,158,917円です。

－ 9 －■損益の状況第145期(自2022年 8月18日
第146期(自2022年 9月21日
第147期(自2022年10月18日
項目(Ａ)配 当 等 収 益
受取利
息そ の 他 収 益 金
支払利
息(Ｂ)有 価 証 券 売 買 損 益売買益
売買損(Ｃ)信 託 報 酬 等(Ｄ)当期損益金(Ａ＋Ｂ＋Ｃ)(Ｅ)前 期 繰 越 損 益 金(Ｆ)追 加 信 託 差 損 益 金(配 当 等 相 当 額)
(売 買 損 益 相 当 額)
(Ｇ)
計 (Ｄ＋Ｅ＋Ｆ)(Ｈ)収 益 分 配 金
次期繰越損益金(Ｇ＋Ｈ)
追加信託差損益金(配 当 等 相 当 額)
(売 買 損 益 相 当 額)
分 配 準 備 積 立 金
繰 越 損 益 金

至2022年 9月20日)
至2022年10月17日)
至2022年11月17日)

第148期(自2022年11月18日
第149期(自2022年12月20日
第150期(自2023年 1月18日

至2022年12月19日)
至2023年 1月17日)
至2023年 2月17日)

第145期
第146期
第147期
第148期
第149期
第150期
196,798,216円
197,919,727円
201,470,883円
174,761,540円
158,916,657円
168,217,207円
195,483,224
196,242,492
200,253,289
173,330,545
157,575,365
167,119,855
1,331,338
1,685,329
1,228,473
1,449,648
1,362,054
1,124,477△16,346△8,094△10,879△18,653△20,762△27,125
236,248,099△846,844,940△549,022,149△464,930,788△817,927,194
808,301,156
260,619,164
5,195,026
3,435,541
861,8123,035,033
811,828,297△24,371,065△852,039,966△552,457,690△465,792,600△820,962,227△3,527,141△20,866,603△14,915,703△17,321,949△16,406,506△13,869,596△15,055,107
412,179,712△663,840,916△364,873,215△306,575,754△672,880,133
961,463,256△17,393,885,697△16,918,962,002△17,417,096,729△17,776,669,089△18,092,580,396△18,740,513,044△45,562,570,590△45,492,253,181△45,284,844,880△45,523,894,882△45,860,201,393△45,988,294,137(36,175,303,918)(36,154,301,555)(36,031,895,637)(36,262,061,167)(36,568,311,186)(36,698,105,407)(△81,737,874,508) (△81,646,554,736) (△81,316,740,517) (△81,785,956,049) (△82,428,512,579) (△82,686,399,544)△62,544,276,575△63,075,056,099△63,066,814,824△63,607,139,725△64,625,661,922△63,767,343,925△112,892,947△112,448,828△111,590,185△111,806,999△112,213,496△112,200,954△62,657,169,522△63,187,504,927△63,178,405,009△63,718,946,724△64,737,875,418△63,879,544,879△45,562,570,590△45,492,253,181△45,284,844,880△45,523,894,882△45,860,201,393△45,988,294,137(36,175,303,918)(36,154,301,555)(36,031,895,637)(36,262,061,167)(36,568,311,186)(36,698,105,407)(△81,737,874,508) (△81,646,554,736) (△81,316,740,517) (△81,785,956,049) (△82,428,512,579) (△82,686,399,544)
19,276,169,592
19,150,685,906
18,925,123,388
18,849,146,697
18,776,697,622
18,694,813,394△36,370,768,524△36,845,937,652△36,818,683,517△37,044,198,539△37,654,371,647△36,586,064,136(注1) 損益の状況の中で(B)有価証券売買損益は期末の評価替えによるものを含みます。
(注2) 損益の状況の中で(C)信託報酬等には信託報酬に対する消費税等相当額を含めて表示しています。
(注3) 損益の状況の中で(F)追加信託差損益金とあるのは、信託の追加設定の際、追加設定をした価額から元本を差し引いた差額分をいいます。

<分配金の計算過程>
項目(Ａ)配当等収益額（費用控除後）(Ｂ)有価証券売買等損益額（費用控除後・繰越欠損金補填後）(Ｃ)収益調整金額(Ｄ)分配準備積立金額(Ｅ)分配対象収益額（Ａ＋Ｂ＋Ｃ＋Ｄ）(Ｆ)期末残存口数(Ｇ)収益分配対象額（１万口当たり）(Ｅ／Ｆ×10,000）(Ｈ)分配金額（１万口当たり）(Ｉ)収益分配金金額(Ｆ×Ｈ／10,000）

第145期
187,314,345円

第146期
183,004,024円

第147期
184,148,934円

第148期
158,355,034円

第149期
145,047,061円

第150期
165,623,212円

－円

－円

－円

－円

－円

－円

36,175,303,918円
19,201,748,194円
55,564,366,457円
75,261,965,304口

36,154,301,555円
19,080,130,710円
55,417,436,289円
74,965,885,503口

36,031,895,637円
18,852,564,639円
55,068,609,210円
74,393,457,116口

36,262,061,167円
18,802,598,662円
55,223,014,863円
74,537,999,603口

36,568,311,186円
18,743,864,057円
55,457,222,304円
74,808,997,376口

36,698,105,407円
18,641,391,136円
55,505,119,755円
74,800,636,640口

7,382.78円

7,392.34円

7,402.33円

7,408.69円

7,413.16円

7,420.40円

15円

15円

15円

15円

15円

15円

112,892,947円

112,448,828円

111,590,185円

111,806,999円

112,213,496円

112,200,954円－ 10 －

分配金のお知らせ
1万口当たり分配金

第145期
15円

第146期
15円

第147期
15円

第148期
15円

第149期
15円

第150期
15円

収益分配金の支払いについて・収益分配金は、取扱い販売会社において決算日から起算して5営業日までに支払いを開始いたします。
・分配金再投資コースを選択されている場合は、各決算日の基準価額に基づき、お客様の口座に繰り入れて再投資いたします。
収益分配金の課税上の取扱いについて・分配金は、課税扱いとなる｢普通分配金｣と非課税扱いとなる｢元本払戻金(特別分配金)｣の区分があり、分配後の基準価額が個々の受益者の個別元本と同額または上回る場合は、全額普通分配金となります。分配後の基準価額が個々の受益者の個別元本を下回る場合は、その下回る部分の額が元本払戻金(特別分配金)となり、残りの額が普通分配金となります。
・元本払戻金(特別分配金)が発生した場合は、分配金発生時に個々の受益者の個別元本から当該元本払戻金(特別分配金)を控除した額が、その後の個々の受益者の個別元本となります。
受益者別の普通分配金に対する課税について個人の受益者20.315％(所得税15％、復興特別所得税0.315％、および地方税5％)の税率となります。
法人の受益者個人の受益者とは異なります。
※外国税額控除の適用となった場合には、分配時の税金が上記と異なる場合があります。
※税法が改正された場合等は、上記の内容が変更される場合があります。
※税金の取扱いの詳細については、税務専門家等にご確認されることをお勧めします。

お知らせ
該当事項はありません。

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