100年に一度の産業大変革とベンチャー投資
2022年7月

confidential

Copyright 2022 Innovation Engine Inc. All Rights Reservedイノベーション・エンジン株式会社設立：2001年1月31日

目的：産業ニューフロンティア創出のエンジンとなる

代表取締役 ：佐野睦典
事業内容

・未上場会社に加え新興上場企業への投資
・大企業のCVC支援・これまでの運用実績は約460億円

所在地：東京都港区芝2-3-12

URL：http://www.innovation-engine.co.jp/

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1

事業内容

ファンド等運用状況
ベンチャーファンド
60%

大手企業CVC支援
25%

運用実績
460億円

上場株ファンド
15%
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Copyright 2022 Innovation Engine Inc. All Rights Reserved2ファンド等への主な出資企業●IEファンドへの出資企業（大企業）●大手企業ＣＶＣ支援• みずほ銀行• 新生銀行• クレディセゾン
• あいおいニッセイ同和損保• リコー• 大日本印刷• 信越化学工業• 世界トップ級半導体メーカーなど• 加賀電子㈱（オーナー系企業）• ㈱ADワークスグループ• ベルーナ• デジタルハーツグループ• トレジャーファクトリー
• イーレックス• 日特エンジニアリング• インソース• イノベーション• IRジャパン
• ビジョン など

confidential• 西松建設㈱• 東証一部上場リース会社• 安川電機㈱• 中国電力㈱Copyright 2022 Innovation Engine Inc. All Rights Reserved3

卓越した投資パフォーマンス

投資勝率70％以上を誇る• 大震災（2011年3月）後の7.5年間に25社へ投資（5,000万円以上の分）• すでに、IPOなど株価を上げてExitを16社実現。更に2社のIPOが近い。
• 今後のIPO含め、勝率70％以上を誇るNo.

社名

業種

出資年月

IPOor回収年月

1㈱ｷｬﾋﾟﾀﾙ・ｱｾｯﾄ・ﾌﾟﾗﾝﾆﾝｸﾞ

金融情報処理2011/ 82016/10

5.2倍

ＩＰＯ

2

Delta-Fly Pharma㈱モジュラー創薬

2011/122018/10

5.9倍

ＩＰＯ

3

エンカレッジ・テクノロジ㈱セキュリティ

2012/ 5

2013/128.4倍

ＩＰＯ4㈱アイネットサポート

コールセンター

2012/ 7

2016/ 71.2倍

トレードセール

5㈱メドレックス

ドラッグデリバリー

2012/ 82013/ 23.2倍

ＩＰＯ

6SCIVAX㈱超精密製造装置2012/112016/ 91.3倍

トレードセール

7㈱リボミック

遺伝子創薬

2012/11

2014/ 912.1倍

ＩＰＯ

8㈱アルフレッドコア

動画配信システム

2012/12

2014/11

0.1倍

会社清算

9

ヴィスコ・テクノロジーズ㈱電子備品検査装置

2012/122017/12

11.8倍

IPO

10㈱ミュートス

医療情報処理2013/ 1

2017/ 61.1倍

トレードセール

11

オンコリスバイオファーマ㈱ガン創薬

2013/ 7

2013/12

1.1倍ＩＰＯconfidential

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回収倍率

回収方法

4No.

社名

業種

出資年月

IPOor回収年月

12

イーレックス㈱新電力

2013/12

2014/12

1.9倍

ＩＰＯ

13

ブライトパス・バイオ㈱免疫医療2014/ 7

2015/10

11.4倍

ＩＰＯ

14

北京視信源

ＣＭＯＳセンサー

2015/ 4

2015/ 8

5.7倍

ＩＰＯ

15

パスイメージング

遠隔病理診断2016/ 8-

トレードセール

16

ORTHOREBIRTH

綿状の人工骨2016/ 9-ＩＰＯ

17Tranzax

フィンテック2017/6-

トレードセール

18

CROCO

クラウドソーシング

2017/82023/12（予）

-

IPO

19

PicoCELA

多段式無線ＬＡＮ

2017/92023/ 9（予）

-

IPO

20

ママスクエア

ニアショアBPO

2017/92024/ 3（予）

-

IPO

21

BONX

ヒアラブルデバイス

2017/112023/10（予）

-

IPO

22

AI CROSS

SMSサービス

2017/122019/10

2.7倍

IPO

23

ペルセウスプロテオミクス

抗体創薬

2018/32021/ 61.4倍

IPO

24

KIYOラーニング

ネットラーニング

2018/52020/ 77.3倍

IPO

25

ｔripla

ホテル向けチケットポット

2018/62022/11（予）

-

IPO

注）

IPOを実現
ＩＰＯが近い株価を上げて売却
株価を下げて売却
保有中
2011年8月～2018月8月の投資分。
5,000万円以上の投資金額あるいはExit金額の投資分
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confidential－
2023/3（予）
－

回収倍率

回収方法

5

投資戦略

100年に一度の大変革期
生き方ウェルビーイング革命

情報

リアルDX革命confidential

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6

投資戦略

100年に一度の大変革期

confidential

Copyright 2022 Innovation Engine Inc. All Rights Reserved7リアルDX革命

リアルDX革命（第四次産業革命）のインパクト
第四次
産業革命（リアルDX革命）
第三次
産業革命（情報DX革命）

第一次
産業革命

内燃機関
石油
工場制生産

鉄道・汽船
蒸気機関
石炭
1760年〜

confidential

AI

EC

TV
電話

大量生産

自動車
飛行機

精密機械

流通革命

電子

サービス革命

住宅・建設

繊維

新しい｢リアル｣と情報の統合

メタバース
ブロックチェーン 全ての｢情報｣デジタル通貨の統合

5G/6G

医薬品

従来の｢リアル｣と情報の統合

食品
1870年〜

バイオ
DX

鉄鋼・化学

電気

織物
機械

環境エネ
DX
量子科学
ロボティクス
IOT

クラウド
インター
ビッグデータネット
SNS
コンピュータ

第二次
産業革命

宇宙DX

1950年〜

2020年〜

Copyright 2022 Innovation Engine Inc. All Rights Reserved8リアルDX革命

リアルDX革命（第四次産業革命）の広がり
従来第三次産業革命（情報DX革命）流通

第四次産業革命（リアルDX革命）サービス

建設・不動産消費財

ＡＩ／ビッグデータ
ﾒﾀﾊﾞｰｽＥＣ
ＩＯＴ
ﾌｨﾝﾃｯｸ ＳＡＡＳ

ロボット

電機

機械

ネット

放送

電子
confidential

今後

化学・素材

ＭＡＡＳ

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9リアルDX革命

リアルDX革命と事業機会
ブロックチェーン

IOT

住生活、農業、酪農、インフラなどの介護、接客、施工、家事などを遠隔監視・コントロール

サービスロボット

使用価値に基づく自動車、建機、農機、ドローンなどのシェアリング・Ｐ2Ｐ交換

自動運転システム

IoTによる

気候・安全保障、宇宙旅行

エネルギーマネジメントシステム

宇宙産業

顧客データとAIを利用した

AI /ﾋﾞｯｸﾞﾃﾞｰﾀ

CRM&MA

知識と感情を代替する生産・消費直結のVR・パプティクスによるサイバーサービス

Ｄ２Ｃシステム臨場シミュレーション＆ゲーム

ＡＩを駆使した

サイバーセキュリティ

遠隔医療・デジタル医療情報

デジタルヘルス

AIによる創薬・材料開発

confidential

ロボット

５G

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メタバース
10

リアルDX革命
リアルDX革命のリーダー企業◆メタバース
メタリアル☆

AI自動翻訳のトップ企業。メタバース分野ではデジタルクローンやVR旅行事業に進出。

☆

ホテル向けAIchatbot、予約システム、支払いシステムなどバーティカルSaaSのトップ企業。

☆

データサイエンテスト教育のトップ企業。遠隔での試験監視システムのパイオニア。

☆

多段ホップ無線通信システムのリーダー。巨大建築現場や大手小売店など広域無線LANのデファクト。

◆AI/ビッグデータ
tripla
データミックス◆IoT/5G
PicoCELA
BONX☆

ヒアラブルデバイスで多様なグループ通話を実現。

注）☆:IEの投資先企業

confidential

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11ウェルビーイング革命
ウェルビーイング革命と事業機会－生き甲斐と生産性を高めるライフスタイルｰ

クリエィティブエコノミー

スキル向上（創造力発揮社会の到来）（リスキングの重要性向上）

スキルシェアリング

ＨＲテック（最適な能力活用）

confidential（働き甲斐と生産性を高める人事システム）

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12ウェルビーイング革命
ウェルビーイング革命のリーダー企業◆クリエイティブ&スキル向上☆ マイクロインフルエンサーとユーザー企業のマットリドリ
チングプラットフォームとしてトップ企業。
☆ 世界展開するインタラクティブ・ライブ配信大手。
17 Live
台湾と日本では圧倒的トップ企業。
☆ 部下視点のOne on Oneミーティングによる人材活
KAKEAI性化システムでトップ企業。
◆働き甲斐と生産性向上☆ 上位校向けリクルートでトップ級。適正検査テス
リーディングマーク
トの「ミキワメ」で急成長。
☆ 託児機能付ワーキングスペースを全国に展開。大ママスクエア
手企業と相次ぎアライアンス。
☆ 建設労働者などフィールドワーカー向けチャットボット
LisBのトップ企業。現場作業の生産性向上に寄与。
注）☆:IEの投資先企業

confidential

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13環境循環革命環境循環革命と事業機会－地球環境を守り持続可能な社会を創る－脱炭素
エネルギーマネジメント

環境浄化
ReduceReuseRecycle

注）３R： Reduce・ Reuse・ Recycle

confidential

Copyright 2022 Innovation Engine Inc. All Rights Reserved14環境循環革命環境循環革命のリーダー企業◆脱炭素
イーレックス
アイ・グリッド・ソリューションズ☆ 電力小売でトップグループ。再生エネルギーの発電に加え、エネルギートレーディングも行う。

☆ 電力のVPPで業界トップクラス。エネルギーマネジメン
トシステムでも優位。

◆環境浄化
ミライエ

堆肥化を中心としたリサイクル設備のプラントメーカーで、トータルサポートが強み。

ワイズグローバルビジョン

循環式手洗いユニットなど水製造装置メーカー。

◆エネルギーマネジメント☆ 電力の機器分離技術による見える化および需給コント
インフォメティス

ロールのリーダー企業。

◆Reduce/Reuse/Recycle☆ P2Pのレンタルシステム。毎月様々な商品の借換可能なピーステックラボ

システムの導入で成長力が加速化の見込み。

注）☆:IEの投資先企業

confidential

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15デジタルヘルス革命

デジタルヘルス革命と事業機会－生命力と情報力を活用－
健康⻑寿の意識改革

健康⻑寿の技術革新

健康⻑寿のプラットフォーム

confidential

自立的な健康生活
自立的な食生活と生活習慣

自費による医療と健康回復

生命力に基いた技術革新（バイオインフォマティクス）
免疫・抗体医薬

iPS・再生医療

遺伝子工学

デジタルヘルス
遠隔医療

リアルタイム
健康管理

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医療情報のデジタル化
16デジタルヘルス革命
デジタルヘルス革命のリーダー企業◆免疫・抗体医薬
ブライトパス・バイオ
ペルセウスプロテオミクス☆
☆

テーラーメイド型ガンワクチン開発
抗体医薬開発で、富士フィルムの関連会社◆遺伝子工学
リボミック
Veritas In Silico☆

アプタマーの開発☆ mRNAを標的にしたインフォマティクスのリーダー◆デジタルヘルス☆ トップアスリートのコンディション管理で圧倒的なユーフォリアトップ企業。それを活用して、一般アスリートやフィールドワーカー向けに展開を加速化。

ジョリーグッド

各種疾患向けのデジタル治療VR事業のパイオニア

注）☆:IEの投資先企業

confidential

Copyright 2022 Innovation Engine Inc. All Rights Reserved17ロボティクス革命
ロボティクス革命と事業機会

画一量産ロボティクス

個別対応・サービスロボティクス

画一的ロボティクス

協調型ロボティクス

工場ワークのロボティクス

フィールドワークのロボティクス

モノ対応のロボティクス

ヒューマン対応のロボティクス

人間による運転

自動運転ロボティクス

confidential

Copyright 2022 Innovation Engine Inc. All Rights Reserved18ロボティクス革命
ロボティクス革命のリーダー企業◆ロボティクス
ZMP
テムザック

☆

乗用車や物流など自動運転サービスのリーダー企業。
各種ロボットの統合管理システムにも進出。

☆

介護用・施工用・シティモビリティ用などのサービスロボットのパイオニア。
｢甘噛みハムハム｣などのコミュニケーションロボッ
トのリーダー企業。

ユカイ工学◆ドローンなど
エアロセンス☆

SKYDRIVE

建築・土木を中心とした測量目的のドローンの開発・運用でトップクラス。
空飛ぶ自動車のパイオニア。大阪万博でも活躍へ。

注）☆:IEの投資先企業

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19ニュースペース革命
ニュースペース革命と事業機会• 宇宙産業が大きな変貌を見せている。官主導から民主導へ、それも宇宙ベンチャーがその変化をリードしている。
• 半導体やビックデータ革新の影響が大きく、大型品主義から標準の低コストへと激変しており、宇宙が一気に身近なものになってきている。
• 「ながめるだけの宇宙」から「生活空間としての宇宙」へ、まさに宇宙は人間にとっての「ニュースペース」となってくる。
オールドスペース産業

ニュースペース産業

目的

科学目的・軍事目的

産業目的で民需も加わる

主体

政府が大企業への独占発注

市場原理導入でベンチャー企業主導大型開発で高コスト・一品生産

技術革新で小型・標準化・低コスト化

開発手法

confidential

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20

ニュースペース革命
ニュースペース革命のリーダー企業☆
ispace

月面への資材輸送と資源開発のリーディング企業。
☆

アストロスケール

宇宙デブリの除去システムの世界的リーダー。

QPS研究所

SAR衛星による地球観測で世界4社の一角を占める。

岩谷技研

気球による近宇宙旅行（高度25㎞程度）。

注）☆:IEの投資先企業

confidential

Copyright 2022 Innovation Engine Inc. All Rights Reserved21

ベンチャー投資のすすめ
事業力の見方
ポジショニング
企業独自の顧客ニーズを適確に捉えたビジネスモデル（PMFの完成）

強力な事業力マーケティング⇒販売⇒生産⇒開発⇒購買の強力な事業システム

高い参入障壁ブランド/データ/ネットワーク/知財、などによる参入障壁の構築

事業展開力
TAM/SAM/SOMを広げる事業展開力、センスの良いTry&Error
confidential

Copyright 2022 Innovation Engine Inc. All Rights Reserved22ベンチャー投資のすすめ
経営力の見方スケール感と志100年に一度の産業大変革を踏まえたスケール感と志の高さ

変化適応力
リアルとDXの進化・変化と融合に適確に対応する能力

内外への訴求力ミッション・ビジョン・バリューの内外へのアピール力

リーダーシップ
組織のダイナミズムとスピーディな実現力
confidential

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