ＬＭ・オーストラリア・インカム・アロケーション・ファンド（毎月分配型）＜愛称：オージーインカム＞
追加型投信／海外／資産複合交付運用報告書
第19期（決算日2017年 6 月28日）
第22期（決算日2017年 9 月28日）

第20期（決算日2017年 7 月28日）
第23期（決算日2017年10月30日）

第21期（決算日2017年 8 月28日）
第24期（決算日2017年11月28日）

作成対象期間（2017年5月30日～2017年11月28日）

第24期末（2017年11月28日）
準価額
10,686円
資 産 総 額
383百万円
第19期～第24期
騰
落
率
2.9％
分 配 金（ 税 込 み ）合 計120円

基純（注）騰落率は分配金（税込み）を分配時に再投資したものとみなして計算したもので、小数点以下第２位を四捨五入して表示しております。
（注）純資産総額の単位未満は切捨てて表示しております。

○交付運用報告書は、運用報告書に記載すべき事項のうち重要なものを記載した書面です。その他の内容については、運用報告書（全体版）に記載しております。
○当ファンドは、投資信託約款において運用報告書（全体版）に記載すべき事項を、電磁的方法によりご提供する旨を定めております。運用報告書（全体版）は、レッグ・メ
イソン・アセット・マネジメント株式会社のホームページにて閲覧・ダウンロードいただけます。
○運用報告書（全体版）は、受益者の方からのご請求により交付されます。交付をご請求される方は、販売会社までお問い合わせください。
＜運用報告書（全体版）の閲覧・ダウンロード方法＞
ホームページの「ファンド情報・基準価額一覧」等から当ファンドを選択することにより、運用報告書（全体版）を閲覧及びダウンロードすることができます。

受益者のみなさまへ毎々、格別のご愛顧にあずかり厚くお礼申し上げます。
さて、「ＬＭ・オーストラリア・インカム・アロケーション・ファンド（毎月分配型）＜愛称：オージーインカム＞」は、2017 年 11 月 28 日に第 24 期の決算を行いました。
当ファンドは、インカム収入の確保と信託財産の中長期的な成長を目指して運用を行いました。
ここに、当作成対象期間の運用経過等についてご報告申し上げます。
今後とも一層のお引立てを賜りますよう、お願い申し上げます。

レッグ・メイソン・アセット・マネジメント株式会社
東京都千代田区丸の内一丁目5 番 1 号
お問合わせ先TEL 03-5219-5947（営業日の 9:00～17:00）
http://www.leggmason.co.jp

交付_90053_530031_20171128_再校_ＬＭ・オーストラリア・インカム・アロケーション・ファンド（毎月分配型）_699806.indd

1

2017/12/21

13:33:53

ＬＭ・オーストラリア・インカム・アロケーション・ファンド（毎月分配型）＜愛称：オージーインカム＞

運用経過
作成期間中の基準価額等の推移

（2017 年 5 月 30 日～2017 年 11 月 28 日）（円）
11,400（百万円）
1,200

11,2001,000

11,000800

10,800600

10,600400

10,40020010,200
2017/5/290
2017/6/28

2017/7/28
基準価額（左軸）

2017/8/28
分配金再投資基準価額（左軸）2017/9/28

2017/10/30

2017/11/28

純資産総額（右軸）

第19期首：10,497円
第24期末：10,686円（既払分配金（税込み）：120円）
騰 落 率： 2.9％（分配金再投資ベース）（注）分配金再投資基準価額は、分配金（税込み）を分配時に再投資したものとみなして計算したもので、ファンド運用の実質的なパフォーマンスを示すものです。
（注）分配金を再投資するかどうかについてはお客様がご利用のコースにより異なります。また、ファンドの購入価額により課税条件も異なります。
したがって、お客様の損益の状況を示すものではありません。
（注）分配金再投資基準価額は、作成期首（2017 年5月 29 日）の値が基準価額と同一となるように指数化しております。
（注）上記騰落率は、小数点以下第２位を四捨五入して表示しております。

○基準価額の主な変動要因
当作成期末（2017 年 11 月 28 日）のＬＭ・オーストラリア・インカム・アロケーション・ファンド（毎月分配型）（以下、当ファンド）の基準価額は 10,686 円（分配金控除後）となりました。当作成期の当ファンドのパフォーマンス（騰落率）はプラス 2.9％（分配金再投資ベース）、基準価額は 309 円（分配金込み）上昇しました。
株式要因については、主に保有銘柄の配当を確実に獲得したことからプラスとなりました。公社債要因についても、主に公社債利金を手堅く確保したことからプラスとなりました。また、為替要因についても、豪ドル・円相場が豪ドル高・円安となったことから、プラスとなりました。

1

交付_90053_530031_20171128_再校_ＬＭ・オーストラリア・インカム・アロケーション・ファンド（毎月分配型）_699806.indd

1

2017/12/21

13:33:54

ＬＭ・オーストラリア・インカム・アロケーション・ファンド（毎月分配型）＜愛称：オージーインカム＞

1万口当たりの費用明細項目（a） 信託報酬金（2017 年 5 月 30 日～2017 年 11 月 28 日）
第19期～第24期
項目の概要
額
比率円％
90
0.837 （a）信託報酬＝作成期間の平均基準価額×信託報酬率（投信会社）（44）（0.406） 委託した資金の運用の対価（販売会社）（44）（0.406） 交付運用報告書等各種書類の送付、口座内でのファンドの管理、（受託会社）（ 3）（0.024） 運用財産の管理、投信会社からの指図の実行の対価（b） 売買委託手数料1（株購入後の情報提供等の対価

0.009（b）売買委託手数料＝作成期間の売買委託手数料÷作成期間の平均受益権口数（0.005） 売買委託手数料は、有価証券等の売買の際、売買仲介人に支払う手数料

式）

（ 1）

（投資証券）（ 0）（先物・オプション）（ 0）（0.001）（c） その他費用

40.037（保管費用）（ 1）（監査費用）（ 1）（c）その他費用＝作成期間のその他費用÷作成期間の平均受益権口数（0.012） 保管費用は、海外における保管銀行等に支払う有価証券等の保管及び資金の送金・資産の移転等に要する費用（0.007） 監査費用は、監査法人等に支払うファンドの監査に係る費用（印刷等費用）（ 2）（0.019） 印刷等費用は、印刷業者等に支払う法定書類の作成、印刷、交付

95

0.883

合計

（0.003）

および届出に係る費用

作成期間の平均基準価額は、10,746円です。
（注）作成期間の費用（消費税等のかかるものは消費税等を含む）は、追加・解約により受益権口数に変動があるため、簡便法により算出した結果です。
（注）各金額は項目ごとに円未満は四捨五入してあります。
（注）売買委託手数料およびその他費用は、このファンドが組み入れている親投資信託が支払った金額のうち、当ファンドに対応するものを含みます。
（注）各比率は１万口当たりのそれぞれの費用金額（円未満の端数を含む）を作成期間の平均基準価額で除して 100 を乗じたもので、項目ごとに小数第３位未満は四捨五入してあります。

2

交付_90053_530031_20171128_再校_ＬＭ・オーストラリア・インカム・アロケーション・ファンド（毎月分配型）_699806.indd

2

2017/12/21

13:33:54

ＬＭ・オーストラリア・インカム・アロケーション・ファンド（毎月分配型）＜愛称：オージーインカム＞

最近5年間の基準価額等の推移

（2012 年 11 月 28 日～2017 年 11 月 28 日）（円）
12,000

（百万円）
1,400

11,5001,200

11,0001,000

10,500800

10,000

600

9,500

400

9,000

200

8,500
2012/1102013/11
基準価額（左軸）

2014/112015/112016/11

分配金再投資基準価額（左軸）

純資産総額（右軸）2017/11（注）分配金再投資基準価額は、分配金（税込み）を分配時に再投資したものとみなして計算したもので、ファンド運用の実質的なパフォーマンスを示すものです。
（注）分配金を再投資するかどうかについてはお客様がご利用のコースにより異なります。また、ファンドの購入価額により課税条件も異なります。
したがって、お客様の損益の状況を示すものではありません。
（注）当ファンドの設定日は 2015 年 12 月 15 日です。

2015年12月15日 2016年11月28日 2017年11月28日
設定日
決算日
決算日
基準価額
（円）
10,0009,954
10,686
期間分配金合計（税込み）（円）－200240
分配金再投資基準価額騰落率 （％）－1.6
9.8
純資産総額
（百万円）
27313383（注）上記騰落率は、小数点以下第２位を四捨五入して表示しております。
（注）純資産総額の単位未満は切捨てて表示しております。
（注）騰落率は１年前の決算応当日との比較です。
ただし、設定日の基準価額は設定当初の金額、純資産総額は設定当初の元本額を表示しており、2016 年 11 月 28 日の騰落率は設定当初との比較です。
（注）市場に広く認知されているベンチマーク等で、当ファンドのリスク特性を正確に反映する指標が見当たらないため、現状では、当ファンドの収益率及びリスク特性を特定のベンチマーク等と比較しておりません。

3

交付_90053_530031_20171128_再校_ＬＭ・オーストラリア・インカム・アロケーション・ファンド（毎月分配型）_699806.indd

3

2017/12/21

13:33:54

ＬＭ・オーストラリア・インカム・アロケーション・ファンド（毎月分配型）＜愛称：オージーインカム＞

投資環境



（2017 年 5 月 30 日～2017 年 11 月 28 日）

オーストラリア株式指数（ASX200）の推移
当作成期のオーストラリア株式市場は上昇しました。一方、当ファンドが主要投資対象としてい 6,100
る REIT（リート）セクターについては前作成期末6,000比ほぼ変わらずとなりましたが、公益事業セクターについては下落しました。期の前半は、株式市場 5,900はレンジ内での方向感に乏しい展開となりました。
5,800
足元の国内景気の底堅さなどが株価の下支えとなりました。一方では、米連邦準備制度理事会（FRB） 5,700が政策金利の引き上げとともに、年内にもバラン5,600スシートの縮小を開始する方針を示したことなどから、投資家のリスク回避姿勢が強まり、上値は 5,500（出所）ファクトセット抑えられました。期の半ばは、株式市場は引き続5,400
き狭いレンジ内で推移しました。
底堅い国内経済や、 17/05
17/06
17/07
17/08
17/09
17/10
17/11
鉄鉱石などの資源相場が堅調だったことなどが株価の下支え要因となりました。しかし、豪企業の決算発表がまちまちの結果となったことや、北朝鮮情勢の悪化により地政学的リスクが高まったことなどが、株価の上値を抑える要因となりました。期の後半は、国内景気の好調さが意識されたことから、株式市場は上昇しました。鉄鉱石や原油などの資源価格の上昇や、米国株式市場が堅調なことなどを背景に投資家心理が好転したことも、豪株式市場を押し上げました。また、消費者物価指数（CPI）が予想を下回り、オーストラリア準備銀行（RBA）による利上げ観測が後退したことも、株価の下支え要因となりました。
オーストラリア10年国債利回りの推移
当作成期のオーストラリア債券市場は、利回り （％）
が 上 昇（ 価 格 は 下 落 ） し ま し た。 期 の 前 半 は、 2.9
RBA 議事録の公表を受け、利上げ観測が広がったことから、利回りは上昇しました。欧州中央銀行 2.8（ECB）総裁が金融緩和策の縮小に前向きな姿勢を示し、欧州の債券利回りが上昇したことも、豪債 2.7券利回りの上昇要因となりました。期の半ばは、 2.6
2017 年４－６月期の豪 GDP 成長率が予想をやや下回ったことなどを受けて、利回りは低下（価格は 2.5上昇）する場面が見られました。しかしその後、豪雇用統計で雇用者数が前月の水準を上回ったこと 2.4（出所）ファクトセットなどから、利回りは上昇しました。期の後半は、
2.3
ECB による資産買い入れ期間の延長観測が強まり、 17/05
17/0617/07
17/08
17/09
17/10
17/11
欧州の国債利回りが低下した影響で、オーストラリアの債券利回りも低下しました。さらに、豪 CPI が予想を下回ったことなどから、利回りの低下が続きました。

4

交付_90053_530031_20171128_再校_ＬＭ・オーストラリア・インカム・アロケーション・ファンド（毎月分配型）_699806.indd

4

2017/12/21

13:33:54

ＬＭ・オーストラリア・インカム・アロケーション・ファンド（毎月分配型）＜愛称：オージーインカム＞
豪ドル／円レートの推移
当作成期の豪ドル・円相場は、豪ドル高・円安 （円）となりました。期の前半は、オーストラリアの債92
券利回りが上昇し、日本との金利差拡大が意識さ90れたことなどから、豪ドルは対円で上昇しました。
88
その後も、鉄鉱石や原油などの資源価格が上昇したことなどから、豪ドル高・円安が進行しました。 86
期の半ばは、北朝鮮情勢の緊迫化を受け、投資家84のリスク回避姿勢が強まったことなどから、豪ド
82
ル売り・円買いが優勢となりました。しかし、そ80の後、豪雇用統計の改善などを受け、豪景気の底堅さが意識されたことから、豪ドル買い・円売り
78（出所）投資信託協会が優勢となりました。期の後半は、RBA 総裁が利76上げに慎重な姿勢を示したことなどから利上げ観
17/05
17/06
17/07
17/08
17/09
17/10
17/11
測が後退し、豪ドルは対円で下落しました。その後も、豪債券利回りの低下や豪 CPI が予想を下回ったことなどを背景に、豪ドル売り・円買いが優勢となりました。

当ファンドのポートフォリオ

（2017 年 5 月 30 日～2017 年 11 月 28 日）

当ファンドは、主に「ＬＭ・豪ドル債券マザーファンド」受益証券および「ＬＭ・豪州インカム資産マザーファンド」受益証券への投資を通じて、豪ドル建の公社債およびオーストラリアの証券取引所に上場している株式及び不動産投資信託を含む投資信託証券に投資を行い、インカム収入の確保と信託財産の中長期的な成長を目指して運用に努めてまいりました。原則として、マザーファンド受益証券の基本投資割合は 50 対 50 とします。また、外貨建資産については、原則として為替ヘッジを行いません。
当作成期においては、株式・不動産投資信託等では配当利回りに着目し、相対的に配当利回りの高い銘柄を中心に投資を行いました。また、オーストラリア株式市場全体に比べてＬＭ・豪州インカム資産マザーファンドの中長期的な値動きを小さく抑えることを目指してポートフォリオを構築しました。公
社債では、金融債、リート・セクター、公共事業セクター等を中心とした社債を引き続き厚めとしました。
金融債の組み入れにおいては、カバードボンド（債権担保付社債の一種）、大手金融機関が発行する流動性・信用力が相対的に高い債券等が組み入れの中心となっています。また、ＬＭ・豪ドル債券マザーファン
ドのポートフォリオ全体の平均格付けは引き続き高位に保ちました。なお、インカム資産および債券への投資比率は、基本投資割合である 50 対 50 程度となっています。

5

交付_90053_530031_20171128_再校_ＬＭ・オーストラリア・インカム・アロケーション・ファンド（毎月分配型）_699806.indd5

2017/12/21

13:33:54

ＬＭ・オーストラリア・インカム・アロケーション・ファンド（毎月分配型）＜愛称：オージーインカム＞

当ファンドのベンチマークとの差異

（2017 年 5 月 30 日～2017 年 11 月 28 日）

市場に広く認知されているベンチマーク等で、当ファンドのリスク特性を正確に反映する指標が見当たらないため、現状では、当ファンドの収益率及びリスク特性を特定のベンチマーク等と比較しておりません。
以下のグラフは、作成期間の当ファンドの期別基準価額騰落率です。
基準価額（期別騰落率）
（％）
4.0
3.0
2.0
1.0
0.0
-1.0
-2.0-3.0

第19期
2017/6/28

第20期
2017/7/28

第21期
2017/8/28

第22期
2017/9/28

第23期
2017/10/30

第24期
2017/11/28（注）基準価額の騰落率は分配金（税込み）込みです。

分配金（2017 年 5 月 30 日～2017 年 11 月 28 日）分配金につきましては、基準価額動向や保有債券の利子収入および保有株式等の配当収入等を勘案し、以下の通りとさせていただきました。なお、収益分配に充当しなかった利益につきましては信託財産中に留保し、運用の基本方針に基づき運用を行います。
○分配原資の内訳
項

目

当期分配金
（対基準価額比率）
当期の収益
当期の収益以外
翌期繰越分配対象額（単位：円、1 万口当たり・税込み）

第19期
第20期
第21期
第22期
第23期
第24期
2017年5月30日～ 2017年6月29日～ 2017年7月29日～ 2017年8月29日～ 2017年9月29日～ 2017年10月31日～
2017年6月28日 2017年7月28日 2017年8月28日 2017年9月28日 2017年10月30日 2017年11月28日
202020202020
0.186％
0.183％
0.187％
0.184％
0.184％
0.187％
1620
202016103－－－
391,132
1,294
1,297
1,342
1,339
1,330

（注）対基準価額比率は当期分配金（税込み）の期末基準価額（分配金込み）に対する比率であり、ファンドの収益率とは異なります。
（注）当期の収益、当期の収益以外は小数点以下切捨てで算出しているため合計が当期分配金と一致しない場合があります。

6

交付_90053_530031_20171128_再校_ＬＭ・オーストラリア・インカム・アロケーション・ファンド（毎月分配型）_699806.indd

6

2017/12/21

13:33:54

ＬＭ・オーストラリア・インカム・アロケーション・ファンド（毎月分配型）＜愛称：オージーインカム＞

今後の運用方針
当ファンドの運用におきましては、株式・不動産投資信託等についてはこれまで同様に、市場環境を注視しながら、配当利回りに着目し、相対的に配当利回りの高い銘柄を選別し、ポートフォリオの構築を行う方針です。また、個別銘柄や業種の選定を通じて、ＬＭ・豪州インカム資産マザーファンドの中長期的な値動きをオーストラリア株式市場全体に比べて小さく抑えることを目指します。公社債については、市場動向を睨みながらデュレーション（利回りが変動した場合の債券価格変動性）を調整する方針です。資産配分については、金融債、リート・セクター、公共事業セクター等を中心とした社債を引き続き厚めとする方針です。金融債については、カバードボンド、大手金融機関が発行する流動性・信用力が相対的に高い債券等を組み入れの中心とします。

お知らせ
該当事項はございません。

当ファンドの概要
商品分

類 追加型投信／海外／資産複合

信託期

間 2015 年 12 月 15 日から 2025 年 11 月 28 日まで

運用

方針

主に豪ドル建の公社債およびオーストラリアの証券取引所に上場している株式及び不動産投資信託を含む投資信託証券に投資を行い、インカム収入の確保と信託財産の中長期的な成長を目指します。
当主 要 投 資 対 象

ファン

ドＬＭ・豪ドル債券マザーファンドおよびＬＭ・豪州インカム資産マザーファンドの各受益証券を主要投資対象とします。

Ｌ Ｍ・豪 ド ル 債 券豪ドル建の公社債を主要投資対象とします。
マ ザ ー フ ァ ン ド
ＬＭ・豪州インカム資産 オーストラリアの証券取引所に上場している株式及び不動産投資信託を含む投資信託証
マ ザ ー フ ァ ン ド 券を主要投資対象とします。
当運用

方

法

フ

ァ

ンド

株式への実質投資割合は、信託財産の純資産総額の 70％以内とします。
外貨建資産への実質投資割合には、制限を設けません。

Ｌ Ｍ・豪 ド ル 債 券 株式（新株引受権証券等を含みます。）及び転換社債等への投資は行いません。
マ ザ ー フ ァ ン ド 外貨建資産への投資割合には、制限を設けません。
ＬＭ・豪州インカム資産 株式への投資割合には、制限を設けません。
マ ザ ー フ ァ ン ド 外貨建資産への投資割合には、制限を設けません。

分配方

針 決算日（原則として毎月 28 日。休業日の場合は翌営業日）に、基準価額水準等を勘案して収益の分配を行います。

7

交付_90053_530031_20171128_再校_ＬＭ・オーストラリア・インカム・アロケーション・ファンド（毎月分配型）_699806.indd

7

2017/12/21

13:33:54

ＬＭ・オーストラリア・インカム・アロケーション・ファンド（毎月分配型）＜愛称：オージーインカム＞（参考情報）○当ファンドと代表的な資産クラスとの騰落率の比較（2012年11月末～2017年10月末）

100.0％
75.0％
50.0％
25.0％
0.0％
-25.0％-50.0％

当ファンド

日本株

先進国株

新興国株

最大値

最小値

日本国債

先進国債

新興国債

平均値

（単位：％）
最大値
最小値
平均値

当ファンド
16.1
2.0
9.9

日本株
65.0
△ 22.0
20.0

先進国株
65.7
△ 17.5
21.4

新興国株
47.4
△ 27.4
12.3

日本国債
10.1
△ 4.3
2.6

先進国債
34.9
△ 12.3
9.4

新興国債
44.1
△ 18.1
7.0（注）全ての資産クラスが当ファンドの投資対象とは限りません。
（注）2012 年 11 月から 2017 年 10 月の５年間の各月末における直近１年間の騰落率の最大値・最小値・平均値を表示したものです。なお、当ファンドは、2016 年 12 月以降の年間騰落率を用いています。
（注）上記の騰落率は決算日に対応した数値とは異なります。
（注）当ファンドは分配金再投資基準価額の騰落率です。

＊各資産クラスの騰落率を計算するために使用した指数
日 本 株：東証株価指数（TOPIX）（配当込み）
先進国株：MSCI コクサイ・インデックス（配当込み、ヘッジなし・円ベース）
新興国株：MSCI エマージング・マーケット・インデックス（配当込み、ヘッジなし・円ベース）
日本国債：シティ日本国債インデックス（円ベース）
先進国債：シティ世界国債インデックス（除く日本、ヘッジなし・円ベース）
新興国債：シティ新興国市場国債インデックス（ヘッジなし・円ベース）（注）海外の指数は、各資産クラスに為替ヘッジなしによる投資を行うことを想定して、円ベースの指数を採用しております。
（注）上記各指数に関する著作権、知的財産権その他の一切の権利はその指数を算出、公表しているそれぞれの主体に帰属します（TOPIX：
株式会社東京証券取引所、MSCI コクサイ・インデックスおよび MSCI エマージング・マーケット・インデックス：MSCI Inc.、シティ日本国債インデックス、シティ世界国債インデックス、シティ新興国市場国債インデックス：Citigroup Index LLC）。また、それぞれの主体は当ファンドの運用に関して一切の責任を負うものではありません。

8

交付_90053_530031_20171128_再校_ＬＭ・オーストラリア・インカム・アロケーション・ファンド（毎月分配型）_699806.indd

8

2017/12/21

13:33:54

ＬＭ・オーストラリア・インカム・アロケーション・ファンド（毎月分配型）＜愛称：オージーインカム＞

当ファンドのデータ
組入資産の内容○組入上位ファンド


銘（2017 年 11 月 28 日現在）
柄名（円
24,0

第24期末％
50.449.3
2 銘柄

ＬＭ・豪ドル債券マザーファンド
ＬＭ・豪州インカム資産マザーファンド
組入銘柄数

23,823,6

23,4（注）組入比率は純資産総額に対する評価額の割合です。
（注）組入銘柄に関する詳細な情報等につきましては、運用報告書（全体版）に記載しております。

○資産別配分

○国別配分

その他
0.2％

23,2

○通貨別配分

その他
0.2％

23,0

その他
0.2％

22,822,622,4

親投資信託受益証券
99.8％

日本
99.8％円
99.8％1234567891（注）比率は組入資産（現金等を除く）の当ファンドの純資産総額に対する割合です。
（注）国別配分につきましては発行国もしくは投資国を表示しております。
（注）通貨別配分は組入資産（現金等を除く）を通貨で区分したものであり、通貨変動に伴うファンドの価格変動リスクと異なることがあります。

純資産等項

目

純資産総額
受益権総口数
1万口当たり基準価額

第19期末
第20期末
第21期末
第22期末
第23期末
第24期末
2017年6月28日 2017年7月28日 2017年8月28日 2017年9月28日 2017年10月30日 2017年11月28日
277,041,530円 295,356,444円 302,503,259円 359,627,585円 362,337,623円 383,764,997円
258,133,394口 270,841,289口 283,503,245口 330,678,310口 334,211,286口 359,143,335口
10,732円
10,905円
10,670円
10,875円
10,842円
10,686円

（注）
（注）
（注）

＊当作成期間（第 19 期～第 24 期）中における追加設定元本額は 143,627,946 円、同解約元本額は 98,898,957 円です。

外国
1

（注）
（注）
（注）
（注）
※当9

交付_90053_530031_20171128_再校_ＬＭ・オーストラリア・インカム・アロケーション・ファンド（毎月分配型）_699806.indd

9

2017/12/21

13:33:55

交付_9005

ＬＭ・オーストラリア・インカム・アロケーション・ファンド（毎月分配型）＜愛称：オージーインカム＞

組入上位ファンドの概要
ＬＭ・豪ドル債券マザーファンド（円）
24,000【基準価額の推移】【1万口当たりの費用明細】（2016年12月13日～2017年6月12日）

期額比率円％（a） 売 買 委 託 手 数 料
00.001（ 先 物・オ プ シ ョ ン ）（0）（0.001）（b） その他
費用
10.004（保管費用）（1）（0.004）合計
10.005
期中の平均基準価額は、23,170円です。

（2016 年 12 月 13 日～2017 年 6 月 12 日）

項

23,80023,60023,40023,200目

金当（注）上記項目の概要につきましては運用報告書（全体版）をご参照く
ださい。
（注）各金額は項目ごとに円未満は四捨五入してあります。
（注）各比率は１万口当たりのそれぞれの費用金額（円未満の端数を含む）を期中の平均基準価額で除して 100 を乗じたもので、項目ごとに小数第３位未満は四捨五入してあります。

23,00022,80022,60022,4002016/122017/1

2017/22017/32017/42017/5【組入上位 10 銘柄】
銘柄名12345678910

業種/種別等

オーストラリア国債（3年）2017.6限月
オーストラリア国債（10年）2017.6限月
AUSTRALIA GOVT 4.25％ 2026/4/21
AUSTRALIA GOVT 3.25％ 2029/4/21
QUEENSLAND TREASURY 4.25％ 2023/7/21
AUSTRALIA GOVT 4.75％ 2027/4/21
AUSTRALIA GOVT 4.5％ 2033/4/21
AUSTRALIA GOVT 3.25％ 2025/4/21
AUSTRALIAN GOVT 2.75％ 2035/6/21
VICTORIA TREASURY 6％ 2022/10/17
組入銘柄数

債券先物（売建）
債券先物（買建）
国債証券
国債証券
地方債証券
国債証券
国債証券
国債証券
国債証券
地方債証券

通貨

国（地域）

（2017 年 6 月 12 日現在）

オーストラリアドル オーストラリア
オーストラリアドル オーストラリア
オーストラリアドル オーストラリア
オーストラリアドル オーストラリア
オーストラリアドル オーストラリア
オーストラリアドル オーストラリア
オーストラリアドル オーストラリア
オーストラリアドル オーストラリア
オーストラリアドル オーストラリア
オーストラリアドル オーストラリア
235銘柄

比率
7.0
3.7
2.4
2.2
2.1
1.9
1.8
1.7
1.6
1.6％

（注）比率は、純資産総額に対する割合です。
（注）組入銘柄に関する詳細な情報等につきましては、運用報告書（全体版）に記載しております。
（注）国（地域）につきましては発行国もしくは投資国を表示しております。
外国債券先物10.9％【資産別配分】外国債券96.4％

韓国 1.7％
オランダ
3.1％
カナダ
3.2％
ドイツ
3.4％
アメリカ
3.6％
国際機関
6.2％

【国別配分】【通貨別配分】その他
8.2％

オーストラリア77.9％

オーストラリアドル
107.4％（注）比率は組入資産（現金等を除く）の当ファンドの純資産総額に対する割合です。
（注）国別配分につきましては発行国もしくは投資国を表示しております。
（注）先物の比率は絶対値ベースで記載しております。
（注）通貨別配分は組入資産（現金等を除く）を通貨で区分したものであり、通貨変動に伴うファンドの価格変動リスクと異なることがあります。
※当マザーファンドの計算期間における運用経過の説明は運用報告書（全体版）をご参照ください。

10

交付_90053_530031_20171128_再校_ＬＭ・オーストラリア・インカム・アロケーション・ファンド（毎月分配型）_699806.indd
交付_90053_510011_20170612_ＬＭ・豪ドル債券マザーファンド.indd
110

2017/12/21
2017/07/04 13:33:55
9:31:10

ＬＭ・オーストラリア・インカム・アロケーション・ファンド（毎月分配型）＜愛称：オージーインカム＞

ＬＭ・豪州インカム資産マザーファンド【1万口当たりの費用明細】【基準価額の推移】（円）
12,500（2016 年 7 月 20 日～2017 年 7 月 18 日）（2016年7月20日～2017年7月18日）

期
額
比率円％
買 委 託 手 数 料
100.093
株式）（ 5）（0.043）投資証券）（ 5）（0.050）の他
費用
4
0.033
保管費用）
（ 4）
（0.033）合計140.126
期中の平均基準価額は、10,572円です。
項

12,000（a） 売（（（b） そ（11,50011,00010,50010,000
9,500
9,000
8,500
2016/8

2016/10

2016/122017/2

2017/42017/6目

金当（注）上記項目の概要につきましては運用報告書（全体版）をご参照ください。
（注）各金額は項目ごとに円未満は四捨五入してあります。
（注）各比率は１万口当たりのそれぞれの費用金額（円未満の端数を含む）を期中の平均基準価額で除して 100 を乗じたもので、項目ごとに小数第３位未満は四捨五入してあります。

【組入上位 10 銘柄】
銘柄名12345678910

TRANSURBAN GROUPSTOCKLANDVICINITY CENTRESGPT GROUPAGL ENERGY LTD
AUSNET SERVICESAPA GROUPMIRVAC GROUPSCENTRE GROUP
WESTFIELD CORP
組入銘柄数

業種/種別等（2017 年 7 月 18 日現在）

通貨

国（地域）

高速道路・鉄道路線 オーストラリアドル オーストラリア
投資証券
オーストラリアドル オーストラリア
投資証券
オーストラリアドル オーストラリア
投資証券
オーストラリアドル オーストラリア
総合公益事業オーストラリアドル オーストラリア
電力
オーストラリアドル オーストラリアガス
オーストラリアドル オーストラリア
投資証券
オーストラリアドル オーストラリア
投資証券
オーストラリアドル オーストラリア
投資証券
オーストラリアドル オーストラリア
31銘柄

比率
7.8
7.5
7.2
6.4
6.1
5.9
5.4
5.3
5.1
4.2％

（注）比率は、純資産総額に対する割合です。
（注）組入銘柄に関する詳細な情報等につきましては、運用報告書（全体版）に記載しております。
（注）国（地域）につきましては発行国もしくは投資国を表示しております。
その他
3.9％

【資産別配分】

外国株式
44.5％

ニュージーランド
12.9％【国別配分】

その他
3.9％

その他
3.9％

【通貨別配分】外国投資証券51.6％
オーストラリア83.2％

オーストラリアドル
96.1％（注）比率は組入資産（現金等を除く）の当ファンドの純資産総額に対する割合です。
（注）国別配分につきましては発行国もしくは投資国を表示しております。
（注）通貨別配分は組入資産（現金等を除く）を通貨で区分したものであり、通貨変動に伴うファンドの価格変動リスクと異なることがあります。
※当マザーファンドの計算期間における運用経過の説明は運用報告書（全体版）をご参照ください。

11

交付_90053_530031_20171128_再校_ＬＭ・オーストラリア・インカム・アロケーション・ファンド（毎月分配型）_699806.indd
交付_90053_510023_20170718_ＬＭ・豪州インカム資産マザーファンド_684383.indd
111

2017/12/21
2017/08/14

13:33:55
13:16:28