Lag (2019:277) med kompletterande bestämmelser till EU:s förordning om transparens i transaktioner för värdepappersfinansiering och om återanvändning

1 kap. Inledande bestämmelser

1 § Denna lag kompletterar Europaparlamentets och rådets 
förordning (EU) 2015/2365 av den 25 november 2015 om 
transparens i transaktioner för värdepappersfinansiering och 
om återanvändning samt om ändring av förordning (EU) 
nr 648/2012, i denna lag kallad EU-förordningen.

Termer och uttryck i denna lag har samma betydelse som i EU-
förordningen.

2 § Av artikel 16.1 i EU-förordningen följer att 
Finansinspektionen är behörig myndighet enligt förordningen.

3 § För att bekosta Finansinspektionens verksamhet enligt 
denna lag ska de företag som står under inspektionens tillsyn 
betala årliga avgifter.

Regeringen får meddela föreskrifter om avgifterna.

2 kap. Utredningsbefogenheter och tvångsmedel

Föreläggande om att lämna uppgifter

1 § För tillsynen över att bestämmelserna i EU-förordningen 
följs får Finansinspektionen förelägga

1. en fysisk eller juridisk person att tillhandahålla 
uppgifter, handlingar eller annat, och

2. den som förväntas kunna lämna upplysningar i saken att 
inställa sig till förhör på tid och plats som inspektionen 
bestämmer. 

Första stycket gäller inte i den utsträckning 
uppgiftslämnandet skulle strida mot den i lag reglerade 
tystnadsplikten för advokater.

Handräckning

2 § Finansinspektionen får begära handräckning av 
Kronofogdemyndigheten för att en kontroll på plats enligt 
artikel 9.1 i EU-förordningen ska kunna genomföras.

Vid handräckning gäller bestämmelserna i utsökningsbalken om 
verkställighet av förpliktelser som inte avser 
betalningsskyldighet, avhysning eller avlägsnande. Om 
Finansinspektionen begär det, ska Kronofogdemyndigheten inte i 
förväg underrätta den som kontrollen ska genomföras hos.

Äkthetskontroll

3 § Kronofogdemyndigheten är ansvarig myndighet för sådan 
äkthetskontroll som följer av artikel 9.1 i EU-förordningen.

Verkställighet av beslut om avgifter och viten enligt EU-
förordningen

4 § Beslut om avgifter eller viten enligt EU-förordningen får 
verkställas enligt utsökningsbalkens bestämmelser på samma 
sätt som en svensk dom som har fått laga kraft, om inte något 
annat följer av EU-förordningen.

3 kap. Ingripanden

Ingripanden mot motparter

1 § Finansinspektionen ska ingripa mot en motpart som 
åsidosätter sina skyldigheter enligt EU-förordningen genom att 

1. inte inom föreskriven tid rapportera uppgifter om 
transaktioner för värdepappersfinansiering som denne har 
ingått samt om varje ändring eller avslutande av sådana 
transaktioner till ett transaktionsregister som registrerats i 
enlighet med artikel 5 eller godkänts i enlighet med 
artikel 19 i förordningen (artikel 4.1), 

2. inte hålla uppgifter om alla transaktioner för 
värdepappersfinansiering som denne har ingått, ändrat eller 
avslutat arkiverade i minst fem år efter det att transaktionen 
avslutats (artikel 4.4),

3. inte se till att uppgifter om transaktioner för 
värdepappersfinansiering rapporteras till Europeiska 
värdepappers- och marknadsmyndigheten om transaktionsregister 
saknas (artikel 4.5), eller

4. återanvända finansiella instrument som tillhör någon annan 
och som tagits emot inom ramen för ett säkerhetsarrangemang 
trots att villkoren i artikel 15 inte är uppfyllda.
Lag (2020:910).

2 § Ett ingripande enligt 1 § sker genom beslut om

1. föreläggande att inom en viss tid upphöra med 
överträdelsen,

2. föreläggande att inom en viss tid begränsa rörelsen i något 
avseende, minska riskerna i den eller vidta någon annan åtgärd 
för att komma till rätta med situationen,

3. förbud att verkställa beslut, eller

4. anmärkning.

Om överträdelsen är allvarlig, ska auktorisationen återkallas 
eller, om det är tillräckligt, varning meddelas, om motparten 
är

1. en central motpart som har auktoriserats av 
Finansinspektionen enligt Europaparlamentets och rådets 
förordning (EU) nr 648/2012 av den 4 juli 2012 om OTC-derivat, 
centrala motparter och transaktionsregister, eller

2. en värdepapperscentral som har auktoriserats av 
Finansinspektionen enligt Europaparlamentets och rådets 
förordning (EU) nr 909/2014 av den 23 juli 2014 om förbättrad 
värdepappersavveckling i Europeiska unionen och om 
värdepapperscentraler samt ändring av direktiv 98/26/EG och 
2014/65/EU och förordning (EU) nr 236/2012.

Ett beslut om återkallelse får förenas med förbud att 
fortsätta rörelsen. Lag (2020:910).

3 § Om auktorisationen för en central motpart eller en 
värdepapperscentral återkallas enligt 2 § andra stycket, får 
Finansinspektionen besluta om hur avvecklingen av rörelsen ska 
ske.

4 § Om beslut om anmärkning eller varning enligt 2 § har 
meddelats, får Finansinspektionen besluta att motparten ska 
betala en sanktionsavgift.

Sanktionsavgiften får beslutas bara om den som avgiften 
gäller, inom två år från det att överträdelsen ägde rum, har 
delgetts en upplysning om att frågan om sanktionsavgift har 
tagits upp av Finansinspektionen. Lag (2020:910).

Ingripanden mot vissa företrädare för motparter

5 § Om en motpart som har åsidosatt de skyldigheter som anges 
i 1 § är en juridisk person, ska Finansinspektionen ingripa 
mot den som ingår i den juridiska personens styrelse eller är 
dess verkställande direktör, eller ersättare för någon av dem. 
Ingripande får ske genom en eller båda av följande sanktioner:

1. att den fysiska personen i fråga under en viss tid, lägst 
tre och högst tio år, inte får vara styrelseledamot eller 
verkställande direktör i den juridiska personen, eller 
ersättare för någon av dem, eller

2. sanktionsavgift.

Ett ingripande får bara ske om den juridiska personens 
överträdelse är allvarlig och den fysiska personen i fråga 
uppsåtligen eller av grov oaktsamhet orsakat överträdelsen.
Lag (2020:910).

5 a § Om en motpart som har åsidosatt de skyldigheter som 
anges i 1 § är ett utländskt företag som hör hemma utanför 
Europeiska ekonomiska samarbetsområdet och driver verksamhet 
från filial i Sverige, ska Finansinspektionen ingripa mot den 
eller de fysiska personer som har ansvaret för ledningen av 
filialen. Ingripande får ske genom en eller båda av följande 
sanktioner: 

1. att den fysiska personen i fråga under en viss tid, lägst 
tre och högst tio år, inte får vara ansvarig för ledningen av 
filialen, eller 

2. sanktionsavgift.

Ett ingripande får bara ske om det utländska företagets 
överträdelse är allvarlig och den fysiska personen i fråga 
uppsåtligen eller av grov oaktsamhet orsakat överträdelsen.
Lag (2020:910).

6 § Frågor om ingripande mot fysiska personer enligt 5 eller 
5 a § tas upp av Finansinspektionen genom 
sanktionsföreläggande.

Ett sanktionsföreläggande innebär att den fysiska personen 
föreläggs att inom en viss tid godkänna en sanktion som är 
bestämd till tid eller belopp.

När föreläggandet har godkänts, gäller det som ett 
domstolsavgörande som fått laga kraft. Ett godkännande som 
görs efter den tid som angetts i föreläggandet är utan verkan.
Lag (2020:910).

7 § Ett sanktionsföreläggande ska innehålla uppgift om

1. den fysiska person som föreläggandet avser,

2. överträdelsen och de omständigheter som behövs för att 
känneteckna den,

3. de bestämmelser som är tillämpliga på överträdelsen, och

4. den sanktion som föreläggs personen.

Föreläggandet ska också innehålla en upplysning om att ansökan 
om sanktion kan komma att ges in till domstol, om 
föreläggandet inte godkänns inom den tid som 
Finansinspektionen anger. 

8 § Om ett sanktionsföreläggande inte har godkänts inom 
angiven tid, får Finansinspektionen ansöka hos domstol om att 
sanktion ska beslutas. En sådan ansökan ska göras hos den 
förvaltningsrätt som är behörig att pröva ett överklagande av 
Finansinspektionens beslut om ingripande mot den juridiska 
personen för samma överträdelse.

Prövningstillstånd krävs vid överklagande till kammarrätten.

9 § Ett sanktionsföreläggande enligt 6 § är utan verkan, om 
föreläggandet inte har delgetts den som det riktas mot inom 
två år från den tidpunkt då överträdelsen ägde rum. I ett 
sådant fall får inte heller någon sanktion enligt 8 § första 
stycket beslutas. Lag (2023:833).

Sanktionsavgifter

10 § Sanktionsavgiften för en juridisk person ska fastställas 
till högst det högsta av

1. ett belopp som per den 12 januari 2016 i svenska kronor 
motsvarade fem miljoner euro, vid överträdelser som avses i 
1 § 1-3,

2. ett belopp som per den 12 januari 2016 i svenska kronor 
motsvarade 15 miljoner euro, vid överträdelser som avses i 
1 § 4,

3. tio procent av den juridiska personens omsättning närmast 
föregående räkenskapsår eller, i förekommande fall, 
motsvarande omsättning på koncernnivå, eller

4. tre gånger den vinst som den juridiska personen gjort till 
följd av överträdelsen, om beloppet går att fastställa.

Sanktionsavgiften får inte bestämmas till ett lägre belopp än 
5 000 kronor. 

Om överträdelsen har skett under den juridiska personens 
första verksamhetsår eller om uppgifter om omsättningen annars 
saknas eller är bristfälliga, får omsättningen uppskattas.

Avgiften tillfaller staten.

11 § Sanktionsavgiften för en fysisk person ska fastställas 
till högst det högsta av

1. ett belopp som per den 12 januari 2016 i svenska kronor 
motsvarade fem miljoner euro, eller

2. tre gånger den vinst som den fysiska personen gjort till 
följd av överträdelsen, om beloppet går att fastställa.

Avgiften tillfaller staten. 

Val av ingripande

12 § Vid valet av ingripande ska Finansinspektionen ta hänsyn 
till hur allvarlig överträdelsen är och hur länge den pågått. 
Särskild hänsyn ska tas till överträdelsens konkreta och 
potentiella effekter på det finansiella systemet, skador som 
uppstått och graden av ansvar.

13 § Utöver det som anges i 12 § ska det i försvårande 
riktning beaktas om motparten eller den fysiska person som är 
företrädare för motparten tidigare har begått en överträdelse. 
Vid denna bedömning ska särskild vikt fästas vid om 
överträdelserna är likartade och den tid som har gått mellan 
de olika överträdelserna.

I förmildrande riktning ska det beaktas om

1. motparten eller den fysiska personen i väsentlig 
utsträckning genom ett aktivt samarbete har underlättat 
Finansinspektionens utredning, och

2. motparten snabbt upphört med överträdelsen eller den 
fysiska personen snabbt verkat för att överträdelsen ska 
upphöra, sedan den anmälts till eller påtalats av 
Finansinspektionen. Lag (2020:910).

14 § När sanktionsavgiftens storlek fastställs, ska särskild 
hänsyn tas till sådana omständigheter som anges i 12 och 
13 §§, samt till motpartens eller den fysiska personens 
finansiella ställning och, om det går att bestämma, den vinst 
som motparten eller den fysiska personen gjort till följd av 
överträdelsen. Lag (2020:910).

15 § Finansinspektionen får avstå från ingripande om

1. en överträdelse är ringa eller ursäktlig,

2. motparten gör rättelse,

3. den fysiska person som är företrädare för motparten verkat 
för att motparten gör rättelse eller om någon annan myndighet 
eller något annat organ har vidtagit åtgärder mot motparten 
eller den fysiska personen och dessa åtgärder bedöms 
tillräckliga, eller

4. det annars finns särskilda skäl.
Lag (2020:910).

Verkställighet av beslut om sanktionsavgift

16 § En sanktionsavgift ska betalas till Finansinspektionen 
inom 30 dagar efter det att ett beslut eller en dom om att ta 
ut avgiften har fått laga kraft eller sanktionsföreläggandet 
godkänts eller den längre tid som anges i beslutet eller 
föreläggandet.

17 § Finansinspektionens beslut om sanktionsavgift får 
verkställas enligt utsökningsbalken, om avgiften inte har 
betalats inom den tid som anges i 16 §.

18 § Om sanktionsavgiften inte har betalats inom den tid som 
anges i 16 §, ska Finansinspektionen lämna den obetalda 
avgiften för indrivning.

Bestämmelser om indrivning finns i lagen (1993:891) om 
indrivning av statliga fordringar m.m.

19 § En sanktionsavgift som har beslutats faller bort i den 
utsträckning verkställighet inte har skett inom fem år från 
det att beslutet eller domen om att ta ut avgiften fick laga 
kraft eller sanktionsföreläggandet godkändes.

4 kap. Överklagande, beslut som ska gälla omedelbart och vite

1 § Finansinspektionens beslut om sanktionsföreläggande får 
inte överklagas.

Andra beslut som Finansinspektionen meddelar enligt denna lag 
får överklagas till allmän förvaltningsdomstol. 

Prövningstillstånd krävs vid överklagande till kammarrätten.

2 § Finansinspektionen får bestämma att ett beslut av 
inspektionen om förbud, föreläggande eller återkallelse enligt 
EU-förordningen eller enligt denna lag ska gälla omedelbart.

3 § Ett föreläggande eller förbud enligt denna lag får förenas 
med vite.


Övergångsbestämmelser

2019:277

1. Denna lag träder i kraft den 1 juni 2019.

2. Ingripande enligt 3 kap. 1 § 1 eller 3 får inte ske för 
överträdelser som har ägt rum innan artikel 4.1 i EU-
förordningen har börjat tillämpas.

3. Ingripande enligt denna lag får inte ske för överträdelser 
som har ägt rum före ikraftträdandet.

2020:910

1. Denna lag träder i kraft den 1 december 2020.

2. Äldre bestämmelser gäller för överträdelser som har ägt rum 
före ikraftträdandet.